자연과환경 사업보고서 (2024.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 이사의 경영진단 의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부 환경에 관한 요인이 포함되어있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보를 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로는 동 이사의 경영진단 의견서상에 회사가 예상한 결과 또는 상황이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 최신화할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 경영진단의 개요 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 당사는 3월 21일 감사보고서를 통해 보고 공시된 바와 같이 매출액이 전년대비 -41.57%감소하였으며, 설비투자에 따른 공장가동 중단과 신규사업발굴을 위한 판매비와 관리비의 비중 증가에 따라 영업손실, 법인세차감전 계속사업손실, 당기순손실이 발생하였습니다.별도기준으로는 매출 404억원, 영업이익 -19억원, 당기순이익 -27.9억원을 기록했습니다. 2025년 신규수주활동을 강화하여 공장가동이 정상화되면 매출증가와 함께흑자전환이 될 것으로 기대하고 있습니다.자산은 전기대비 14,593백만원이 증가한 142,033백만입니다. 부채는 전기대비 2,153백만원이 감소한 47,136백만입니다. 당사의 부채비율은 당기에 49.67%로 전년도부채비율 63.07%에서 개선되었고, 유동비율은 당기에 185.03%로 전기 133.03%에서 크게 개선되었습니다.

3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태 당사의 지난 2사업연도의 재무상태에 관한 자료를 아래와 같습니다. (단위 : 천원)

구 분	재무현황	증감액	비 고

제26기(2024년말)	제25기(2023년말)

재무상태	유동자산	54,746,960	48,986,710	5,760,250	-

비유동자산	87,285,860	78,453,414	8,832,446	-

자산총계	142,032,820	127,440,124	14,592,696	-

유동부채	29,588,740	36,824,469	-7,235,729	-

비유동부채	17,547,439	12,465,146	5,082,293	-

부채총계	47,136,179	49,289,615	-2,153,436	-

자본총계	94,896,641	78,150,509	16,746,132	-

비율분석	유동비율	185.03%	133.03%	52.00%	-

부채비율	49.67%	63.07%	-13.40%	-

자산은 전기대비 14,593백만원이 증가한 142,033백만입니다. 부채는 전기대비 2,153백만원이 감소한 47,136백만입니다. 당사의 부채비율은 당기에 49.67%로 전년도부채비율 63.07%에서 개선되었고, 유동비율은 당기에 185.03%로 전기 133.03%에서 크게 개선되었습니다. 이는 매출액 감소로 인한 매출채권과 매입채무의 감소와 주주배정유상증자로 인한 자본증가가 주요 원인입니다.

나. 영업실적 당사의 지난 2개 사업연도의 영업실적에 관한 자료는 다음과 같습니다. (단위 : 천원)

계정과목	영업실적	증감액

제26기(2024년)	제25기(2023년)

매출	40,733,432	69,712,374	-28,978,942

매출원가	36,774,743	59,825,677	-23,050,934

매출총이익	3,958,689	9,886,697	-5,928,008

판매비와관리비	6,077,356	5,354,400	722,956

영업이익(손실)	(2,118,667)	4,532,297	-6,650,964

기타수익	69,244	191,915	-122,671

기타비용	267,788	264,609	3,179

금융수익	809,046	1,061,413	-252,367

금융비용	1,904,725	1,542,874	361,851

법인세차감전순손익	(3,412,890)	3,978,142	-7,391,032

법인세비용	-	(2,005)	2,005

계속영업당기순손익	(3,412,890)	3,980,147	-7,393,037

중단영업당기순손익	-	-	-

당기순이익(손실)	(3,412,890)	3,980,147	-7,393,037

(단위 : 천원)

매출유형	품 목	영업실적	증감액

제26기(2024년)	제25기(2023년)

제품매출	호안블록, 투수블록, PC저류조 등	26,686,349	51,918,311	-25,231,962

상품매출	조경원예 종자 및 블록	11,514	18,993	-7,479

공사매출	조경, 녹화, 수질정화, 건설공사 외	11,203,238	12,909,996	-1,706,758

토양오염복원	2,687,331	4,865,074	-2,177,743

용역매출	기타용역	145,000	-	145,000

합계	40,733,432	69,712,374	-28,978,942

당기 제품매출과 공사매출의 경우 설비투자에 따른 공장가동 중단과 일부 공사진행이 지연됨에 따라 따라 감소하였고, 이외의 품목의 경우에는 큰 차이가 없습니다. 4. 유동성 및 자금조달 가. 유동성 현황

당사는 2024년말 유동성은 현금 및 현금성자산 19,820백만원으로 전기에 11,808백만원에서 8,012백만원이 증가하였습니다. (단위 : 원)

구 분	제 26 기	제 25 기	증감

현금 및 현금성자산	19,820,102,908	11,808,455,770	8,011,647,138

기타금융자산	2,000,000,000	2,000,000,000	-

유동비율(%)	185.03%	133.03%	52.00%

부채비율(%)	49.67%	63.07%	-13.40%

나. 자금조달

(1) 당기말과 전기말 현재 차입금 및 사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말

단기차입금

금융기관차입금(*)	14,135,000	10,289,000

기타차입금	5,000	5,000

유동성전환사채	1,387,375	996,454

소계	15,527,375	11,290,454

유동성장기부채

금융기관차입금(*)	3,560,000	7,720,000

장기차입금

금융기관차입금(*)	12,177,520	6,677,520

합계	31,264,895	25,687,974

(*) 금융기관차입금과 관련하여 금융자산 및 유형자산이 담보로 제공되어 있으며, 대표이사 및 등기이사의 지급보증이 제공되고 있습니다.(2) 당기말과 전기말 현재 금융기관차입금의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

차입처	당기말 이자율(%)	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

기업은행	3.77~5.67	4,100,000	9,200,000	1,700,000	6,100,000

하나은행	4.84~5.63	3,570,000	2,680,000	6,280,000	280,000

iM뱅크	4.2~6.81	10,000,000	-	10,000,000	-

중소벤처기업진흥공단	1.90	-	200,000	-	200,000

한국수출입은행	2.50	25,000	-	25,000	-

전문건설공제조합	1.41	-	97,520	4,000	97,520

합계	17,695,000	12,177,520	18,009,000	6,677,520

(3) 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당기말	전기말

액면가액	2,000,000	2,000,000

가산 : 사채상환할증금	315,250	315,250

차감 : 전환권조정	(927,875)	(1,318,796)

소계	1,387,375	996,454

유동성 전환사채(*)	1,387,375	996,454

(*) 유동성 전환사채는 사채의 조기상환청구권을 행사할 수 있어 유동부채로 표시하였습니다.

5. 부외거래 가. 하자보수 충당 부채, 우발채무 및 약정사항 관련첨부 된 "재무제표에 대한 감사보고서" 주석 17.기타충당부채, 34.우발채무 및 약정사항을 참고하시기 바랍니다. 6. 그 밖의 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 첨부 된 " 재무제표에 대한 감사보고서" 주석 2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책을 참고하시기바랍니다.나. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 첨부 된 " 재무제표에 대한 감사보고서" 주석 32. 위험관리를 참고하시기 바랍니다.