라온시큐어 분기보고서 (2024.03)
5. 위험관리 및 파생거래

회사는 시장위험, 신용위험, 유동성위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시 환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치 변동위험 등으로 구분됨). 회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 대응하는 재무위험관리 정책을 수립하여 운용하고 있습니다.

(1) 시장위험 가. 환율변동위험 회사는 글로벌 영업활동을 수행함에 따라 기능통화와 다른 외화의 수입과 지출이 발생하고 있습니다. 이로 인해 환율변동위험에 노출되는 환포지션의 주요 통화로는 U SD, JPY 가 있습니다. 회사는 외화로 표시된 채권과 채무를 주기적으로 관리하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 회사가 보유하고 있는 외화금융자산 및 외화금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, JPY)

구분	당분기말	전기말

USD	JPY	USD	JPY

매출채권	206.25	15,405,856.00	825.00	11,224,659.00

보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 외화에 대한 원화의 환율이 10% 변동할 때 이와 같은 환율변동이 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위 : 원)

구분	환율 인상 시	환율 인하 시

매출채권	13,730,979	(13,730,979)

(전기말)

(단위 : 원)

구분	환율 인상 시	환율 인하 시

매출채권	10,350,673	(10,350,673)

나. 이자율변동위험 회사는 이자율 변동으로 인한 불확실성을 대비하기 위하여, 주기적인 금리동향 모니터링 등을 통해 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 이자율 변동으로 인한 현금흐름의 변동위험에 노출되어 있는 금융자산 및 금융부채는 없습니다. (2) 신용위험 신용위험은 회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 또한 신용위험은 현금 및 현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등의 거래와 같이 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. 금융자산별 신용위험에 노출된 최대노출금액은 금융자산의 장부금액입니다. 가. 매출채권 회사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 사용하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다. 기대신용손실에는 미래전망정보가 포함되며, 보고기간종료일 현재 손실충당금은 다음과 같습니다. (당분기말)

(단위 : 원)

구 분	개별평가 채권	집합평가 채권: 연체된 일수	계

3개월 이하	3개월 초과 6개월 미만	6개월 초과 9개월 미만	9개월 초과 1년 미만	1년 초과

총장부금액	1,883,693,180	8,269,365,743	366,009,655	893,774,900	108,255,400	361,633,800	11,882,732,678

기대손실율	100.00%	0.08%	0.37%	0.82%	2.00%	18.85%

전체기간기대손실	1,883,693,180	6,811,347	1,343,515	7,323,500	2,166,147	68,174,779	1,969,512,468

순장부금액	-	8,262,554,396	364,666,140	886,451,400	106,089,253	293,459,021	9,913,220,210

(전기말)

(단위 : 원)

구 분	개별평가 채권	집합평가 채권: 연체된 일수	계

3개월 이하	3개월 초과 6개월 미만	6개월 초과 9개월 미만	9개월 초과 1년 미만	1년 초과

총장부금액	1,883,693,180	12,000,231,017	366,009,655	893,774,900	108,255,400	361,633,800	15,613,597,952

기대손실율	100.00%	0.06%	0.37%	0.82%	2.00%	18.85%

전체기간기대손실	1,883,693,180	6,811,347	1,343,515	7,323,500	2,166,147	68,174,779	1,969,512,468

순장부금액	-	11,993,419,670	364,666,140	886,451,400	106,089,253	293,459,021	13,644,085,484

보고기간 중 매출채권 손상과 관련하여 손익에 인식된 금액은 없습니다.

나. 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 매출채권 이외의 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 최초측정 이후 채무불이행위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 강력한 능력이있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주되어, 손실충당금은 12개월 기대신용손실로인식되며, 신용위험이 낮지 않고, 신용위험 하락이 유의적인 경우 전체기간 기대신용손실을 사용합니다. 보고기간 중 상각후원가로 측정하는 기타금융자산의 손상과 관련하여 당기손익에 인식된 금액은 없습니다.

(3) 유동성위험 회사의 유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 회사는 충분한 적립금과 차입한도를 유지하고 예측 현금흐름과 실제 현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 금융부채에 대하여 계약만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분된 내역은 다음과 같습니다. (당분기말)

(단위 : 원)

과목	장부금액	계약상 현금흐름	1년 이내	1년 ~ 2년 이하	2년 초과	합계

매입채무	4,101,750,543	4,101,750,543	4,101,750,543	-	-	4,101,750,543

기타금융부채	5,148,019,448	5,148,019,448	5,140,123,638	7,895,810	-	5,148,019,448

리스부채	9,280,341,026	11,397,221,771	2,791,983,482	2,765,436,752	5,839,801,537	11,397,221,771

합 계	18,530,111,017	20,646,991,762	12,033,857,663	2,773,332,562	5,839,801,537	20,646,991,762

(전기말)

(단위 : 원)

과목	장부금액	계약상 현금흐름	1년 이내	1년 ~ 2년 이하	2년 초과	합계

매입채무	7,964,318,354	7,964,318,354	7,964,318,354	-	-	7,964,318,354

기타금융부채	5,425,093,179	5,425,093,179	5,414,324,987	10,768,192	-	5,425,093,179

리스부채	9,647,592,767	12,002,202,999	2,761,113,479	2,716,115,352	6,524,974,168	12,002,202,999

합 계	23,037,004,300	25,391,614,532	16,139,756,820	2,726,883,544	6,524,974,168	25,391,614,532

(4) 자본위험관리 회사의 자본관리목적은 건전한 자본구조를 유지하는 데 있습니다. 회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있습니다. 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 숫자로 계산합니다. 보고기간종료일 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구분	당분기말	전기말

부채(A)	25,682,809,515	29,709,808,858

자본(B)	43,214,211,305	45,884,951,073

부채비율(A/B)	59.43%	64.75%