에스엠 사업보고서 (2015.12)
II. 사업의 내용

당사는 국내 및 일본, 중국, 태국, USA 등 전 세계에서 매출이 발생하는 글로벌 엔터테인먼트 기업으로 음반을 기획해서 제작하고 유통하는 음반 산업과 매니지먼트 사업을 영위하고 있습니다. 주요 종속기업인 에스엠컬처앤콘텐츠의 사업부문은 영상 콘텐츠제작 및 매니지먼트, 여행업, 레이블울림 사업으로 구분되며, S.M.ENTERTAINMENT JAPAN Inc.의 사업은 일본 매니지먼트 사업으로 분류됩니다.

사업부문	회사명	매출유형 및 품목	구체적 용도

매니지먼트사업	(주)에스엠엔터테인먼트 (주)에스엠컬처앤콘텐츠 S.M.ENTERTAINMENT JAPAN Inc.	용역매출	방송 등

음반매출	(주)에스엠엔터테인먼트 S.M.ENTERTAINMENT JAPAN Inc. (주)에스엠컬처앤콘텐츠	오디오물 출판 및 원판 녹음업	음반 및 음원 제작 등

영상콘텐츠사업부문	(주)에스엠컬처앤콘텐츠	프로그램매출	방송

용역매출	방송

기타매출	기타

여행사업부문	(주)에스엠컬처앤콘텐츠	일반여행업	항공권, 여행상품 등

1. 업계의 현황가. 음악 사업(1) 업계개황

당사의 사업영역은 광의의 개념으로 종합 엔터테인먼트 사업입니다. '엔터테인먼트 산업의 경제학'(Harold Vogel, 2003)에서는 많은 사람들을 즐겁게 하는 문화 활동으로 소비자들에게 관련된 제품이나 서비스를 제공하는 산업을 엔터테인먼트 산업이라고 정의하였습니다. 21세기 최고의 부가가치 산업으로 부상한 엔터테인먼트 산업은 문화 콘텐츠 산업이라고 총칭하기도 합니다. 당사의 사업영역은 협의의 개념으로 음반을 제작, 기획하고 판매하는 음반/음원 산업과 예술관련 서비스업인 매니지먼트산업으로 분류합니다.

당사가 영위하고 있는 음악 콘텐츠 산업이란 작곡, 출판, 저작권, 공연, 매니지먼트, 음반, 광고, 영화 음악 등을 의미하며, 음악산업 중의 하나로 LP, CD, 카세트테이프와 같은 음반의 제작, 배급 및 출판과 관련된 산업을 총칭합니다. 이는 '음반의 제조’뿐만 아니라 '음악 서비스’를 포괄하면서 음악산업과 동일한 개념으로 사용되고 있고, 음반산업을 'Record Industry’가 아닌 'Recording Industry’로 명명되고 있습니다. 이는 음반산업이 '음반’이라는 상품의 제조, 판매뿐만 아니라 레코딩된 작품의 재산권과 매니지먼트 및 공연까지 포괄하는 개념으로 확대되고 있음을 의미합니다.

* 출처 : 국내 음반산업의 주요 이슈와 대응방안, 삼성경제연구소

세계음악시장의 규모는 2016년 총 487억 달러로 2013년부터 2018년까지 연간 평균 1.2%의 지속적인 성장이 예상됩니다. 그 중 공연, 콘서트, 음악 페스티벌 등을 포함하는 공연(Live) 음악 시장은 2016년 286억 달러로 전체 시장의 58.8%를 차지하고 있으며, 음악의 녹음을 통한 물리적 유통과 디지털 유통, 공연권, 배경음원 시장으로 세분화되는 기록 음악(음반)은 201억 달러로 전체 음악시장의 41.2% 비중입니다. (단위:백만 달러)

구분	2013년	2014년	2015년	2016년	2017년	2018년	CAGR

공연음악	26,696	27,262	27,900	28,630	29,487	30,521	2.7

디지털	9,432	10,180	10,905	11,544	12,020	12,491	5.8

오프라인음반	11,287	10,171	9,270	8,551	7,931	7,434	-8.0

전체	47,415	47,613	48,075	48,725	49,438	50,446	1.2

* 주1 출처: 세계 음악시장 규모 및 전망, 한국콘텐츠진흥원, 2014.10.30.

* 출처: PricewaterhouseCoopers(2014), Global Entertainment and media outlook, 2014-2018.

세계 음악시장은 오프라인 음반시장의 지속적인 감소에도 불구하고 빠르게 성장하고 있는 디지털음원시장과 안정적인 성장세를 보이고 있는 공연음악시장의 영향으로2016년487억 달러 규모로 예상됩니다.아래는 국내 음악산업 매출액 현황 입니다.

□ 2014년 국내 음악산업 매출액 현황 (단위 : 백만 원, %)

구 분	매출액	비중(%)	전년대비 증감률(%)	연평균 증감률(%)

2012	2013	2014

음악제작업	680,390	771,460	892,130	19.4	15.6	14.5

음악 및 오디오물 출판업	14,664	15,077	15,488	0.3	2.7	2.8

음반복제 및 배급업	103,155	107,869	113,030	2.5	4.8	4.7

음반 도소매업	151,052	153,305	157,156	3.4	2.5	2.0

온라인 음악 유통업	952,523	1,059,087	1,179,048	25.6	11.3	11.3

음악 공연업	581,253	667,900	753,490	16.4	12.8	13.9

노래연습장 운영업	1,511,888	1,502,466	1,496,540	32.5	-0.4	-0.5

계	3,949,925	4,277,164	4,606,882	100.0	7.7	7.4

출처 : 문화체육관광부, 한국콘텐츠진흥원(2016.02),(2015 콘텐츠산업 통계)

국내 음악산업의 최근 3년간 매출액 규모는 안정적인 성장세를 보이며, 특히 ‘12년에 최초로 4조원대 매출액을 기록한 이후 ‘15년에는 4조 8,000억원으로 4조원 이상의 매출액을 지속적으로 유지했습니다. 한국콘텐츠진흥원은 ‘16년 국내 음악산업 매출액은 ‘15년 대비 5.3% 증가한 5조원에 이를 것으로 전망하였습니다.

* 2016년 콘텐츠산업 전망, 한국콘텐츠진흥원, 2016년 1월 ① 음악제작업

음반은 직접 들어보기 전에는 품질을 알 수 없는 경험재의 특징을 갖습니다. 이는 과거의 소비 경험이 현재의 수요에 가장 큰 영향을 준다고 할 수 있습니다. 시장성이 검증되고 고정수요가 풍부한 기존스타 앨범의 시장점유율이 더 높은 이유는 음반이 바로 경험재이기 때문입니다. 그리고 음반에 대한 사전 정보와 경험을 제공하는 방송미디어가 음반소비에 결정적으로 영향을 미친다고 할 수 있습니다.

그리고 음반은 문화상품으로서 미적, 표현적 기능에 소구하므로 소득에 대한 탄력성이 높은 상품입니다. 음반상품은 제작에 들어가는 초판 비용이 크지만 복제비용은 상대적으로 저렴하여 단위당 생산에 소요되는 비용이 매우 적습니다. 따라서 일단 제작된 음반의 판매수입은 대부분 소비자의 소비욕구에 의해 결정되는데, 이는 제작 후 생산비용이 낮아 더 많은 소비자가 구매할수록 판매수입은 증가하기 때문입니다. 음반상품은 낮은 복제비용으로 인해 불법유통이 광범위하게 발달되어 있으나, WTO 가입국으로서 저작물의 불법복제 유통에 따른 국제적 통상마찰을 사전에 예방하기 위한 정부의 활동 및 저작권법 개정으로 점차 불법복제, 불법유통이 근절되고 있는 상황입니다.

② 매니지먼트산업

매니지먼트 산업이란 광의의 의미에서 방송·영화·음악 등 연예와 엔터테인먼트 비즈니스의 영역을 모두 포함시킬 수 있겠지만, 최근 국내에서 사용되는 의미는 'Artist Management'를 말합니다. 음악, TV드라마, 방송프로그램, 광고, 공연 등을 통해 선보이는 아티스트와 관련된 비즈니스 전체 과정을 효율적인 운용을 통해 매출을 창출하는 것입니다. 특히, K-POP 및 한류의 대내외 인지도 제고에 따른 음악 공연의 매출은 계속 증대되고 있습니다. 음악공연이 많아지고 형태가 다양해지고 소속 아티스트들의 해외진출이 기존 아시아시장을 넘어 유럽, 미주 등 다양성이 확대되면서 직접매출 증대와 함께 아티스트 인지도를 바탕으로 한 제품의 간접 판매증대에 기여하고 있습니다.

(2) 산업의 연혁

우리나라 음반산업은 19세기 말 태동기부터 현재까지 꾸준한 성장을 지속하고 있습니다. 1968년에 음반에 관한 법률이 공포되면서 정착기를 맞이하였으며, 1970년대 중반 이후 국내에 소개된 뮤직카세트(MC, Music Cassette)는 음반상품 매출 상승의 계기를 마련하였습니다. 그리고 1980년대 이후 전반적인 매체산업 증가로 인해 음반산업의 르네상스를 맞이하게 되었습니다. 1990년대 SBS의 설립으로 방송사간의 경쟁구도를 확립하고, 각 방송사 간의 경쟁적인 가요 프로그램으로 90년대 가요의 호황을 이끌었습니다. 2000년대에 들어서면서 온라인, 모바일 등 신규매체를 이용한 벨소리 다운로드, 음악편지, 컬러링 등 기존 오프라인 음악시장을 대체하는 신규 음악서비스로 대체 되었고 최근 모바일 기기의 발달로 인한 음악산업은 새로운 부가가치를 창출하고 있습니다.

(3) 시장의 특성

1990년대 말 음반유통업계는 IMF로 인한 가격파괴와 유통업계의 분쟁, 도매상들의 부도 등으로 기존 국내음반 유통체계가 붕괴될 위기를 맞았습니다. 업계에서는 자구책의 일환으로 가격정찰제 도입을 추진하고 음반유통구조 개선을 시도하였으나 구조적으로 낙후되고 복잡한 유통구조를 혁신하기에는 한계를 가지고 있었습니다. 컴퓨터의 상용화와 인터넷 사용자의 증가 및 MP3플레이어의 확산, 스마트 기기의 상용화 등은 디지털유통을 음반판매의 주요경로로 만들었으며, 기존 대중음악문화와 산업구조에 많은 변화를 일으켰습니다.

현재 음악시장은 소유(Music Ownership)에서 접근(Music Access)방식으로 변하는 온라인 시장을 중심으로 변하고 있으며, 새로운 비즈니스 모델의 등장으로(광고 기반 무료 스트리밍 서비스, 클라우드 기반 스트리밍 서비스 등) 기존 음악시장과 더불어 다양한 수익 모델을 창출하여 중 장기적 관점에서 보면 시장의 규모를 키워 더 많은 부가가치를 창출할 수 있을 것으로 예상되어 음악산업의 새로운 기회를 부여하고 있습니다.

(4) 경기변동의 특성

음반산업은 경기 변동에 민감한 업종으로써 시대의 유행이나 흐름에 따라 분야별 흥망이 거듭되고 있습니다. 하지만 소속가수들의 안정적인 팬 확보 및 기획력으로 흥행에 성공할 경우 수익창출 효과는 다른 산업보다 훨씬 큰 고부가가치를 가진다는 특성을 가지고 있습니다.

(5) 경쟁요소

엔터테인먼트 업계는 자본을 필두로 한 진입은 쉬우나, 그만큼 시장에 성공적으로 정착하는 사례도 드물게 나타나고 있습니다. 당사는 엔터테인먼트 문화산업의 선두주자로써 창사 이래 지금까지 쌓아온 매니지먼트 마케팅 홍보 등 시스템적 노하우와 시장을 리드해온 브랜드 인지도 및 충성도가 높게 형성되어 있습니다.

음반분야는 영화나 비디오 분야와는 달리 국내가요가 전체 음반시장의70% 이상을 차지하기 때문에 경쟁력의 측면에서 그다지 문제가 없을 것으로 여겨져 왔습니다. 그러나 음반제작 분야에서도 국내 유수의 대기업이 음반시장에 진출하였으며, 해외 메이저음반사가 국내시장에 진출함으로써 국내 음반시장의 경쟁이 심화되었습니다.그리고 국내음반시장의 포화상태로 인해 일본 및 아시아 등으로 진출하여 두각을 나타내며 한류로 일컬어지는 붐을 만들어 내었습니다. 당사의 사업영역은 일본, 중국, 홍콩, 대만, 인도네시아, 태국, 프랑스, 말레이시아, 미국, 칠레 등 전세계로 확장되었습니다. 한류는 K-pop을 중심으로 K-culture의 확산으로 이어지고 있습니다. 우리 역사에서 처음 경험하는 현상이며 세계적으로도 유례 없는 사례로 당사는 전세계에서 K-pop 열풍을 이끌어가는 선두주자입니다. (출처 : 한류: K-Pop에서 K-Culture로, 문화체육관광부 해외문화홍보원, 2012.12.17) 2011년 2월 미국의 경제전문채널 블룸버그TV는 시사 종합해설 프로그램 '모노클'에서 'K-pop은 왜 한국 산업의 가장 잠재력 있는 무기가 됐나' 라는 타이틀로 "한국의 파워브랜드는 보아·소녀시대·슈퍼주니어 등"이라고 밝혔습니다. 또한, 유튜브 등을 통해 외국 팬에게 다가가면서 K-POP은 디지털 시대 최선두에 서게 되었다며 평가했습니다. 실제로 당사의 슈퍼주니어는 2008년부터 2014년 9월까지 단독 콘서트 '슈퍼쇼' 월드 투어로 100회 공연, 누적 관객수 135만명을 동원하였습니다. 음악을 중심으로 당사의 소속 아티스트인 강타, BoA, 동방신기, 슈퍼주니어, 소녀시대, 샤이니, f(x), EXO, Red Velvet(레드벨벳)는 전 세계에 한국 문화에 대한 관심을 높이고 다양한 분야로 파급 효과를 만들고 있습니다. 당사는 지속적인 현지화 전략과 시장 확대를 통해 경쟁력을 높여나갈 계획입니다.

(6) 향후 전망 및 과제

음악산업은 음악이라는 예술을 일반대중에게 보다 쉽고 편리하게 접할 수 있는 기회를 제공해주는 음반을 중심으로 발전하며 전통적인 문화상품으로서 기능해 왔으나, 산업사회의 급격한 변화와 발전에 힘입어 악곡(樂曲)을 중심으로 하는 고부가가치 문화상품으로 새롭게 부각되고 있고, 첨단산업으로 성장해 나가고 있으며 문화기술(CT, Culture Technology)라는 새로운 개념으로 확산되고 있습니다. 문화기술(CT)은 콘텐츠 전반의 창작·기획·제작·표현·유통에 사용되는 기술로, 단순기술이 아닌 '문화’, '예술’ 등 인문사회학적 요소에 기술이 더해지는 창조기술로서 정의할 수 있습니다. 이러한 문화기술은 성분화되는 것이 어려워 진입장벽이 높아 쉽게 모방할 수 없고, 또 문화기술이 인터넷, 소셜미디어 같은 IT를 만나 시간과 공간을 초월한 새로운 공동체를 만들 수 있습니다. 국경을 넘나들면서 디지털 네이티브를 자극하고 동질감을 느끼게 하는 문화 콘텐츠 입니다. 이에 복합 문화공동체로 당사는 뉴미디어를 통한 SM이 중심이 된 가상국가(VIRTUAL NATION) 'SM TOWN'을 만들었고, 문화로 동질감을 느끼는 글로벌세대의 부상을 선언했습니다. 이러한 문화산업으로서의 음악산업은 국경 없는 세계시장에서 각국이 저마다의 대중문화를 지키고 또한 막대한 시장규모를 빼앗기지 않기 위해 노력하는 대표적인 분야가 되었습니다. 그리고 국가브랜드 및 인지도 향상, 여타산업으로의 긍정적인 영향 등 전방위적인 부분에 영향을 미치는 범국가적 전략 사업입니다.

세계시장은 LP나 카세트테이프 등 초기에 각광받던 아날로그방식의 음반과 CD를 주축으로 MD, DVD 등 첨단디지털미디어가 주축을 이루다가 최근에는 인터넷, 모바일 등 신규매체유통을 통한 새로운 산업구조를 형성하고 있습니다. 특히 디지털 시대에 따른 불법 다운로드, 복제DVD 유통 등에 따라 저작권이 침해 되고 있습니다. 이에 정부, 업계, 소비자 등의 공감대 형성 및 공존의 노력을 필요로 하고 있습니다. 1997년 태동한 한류는 2011년 유튜브 음악 카테고리에 K-Pop이 한 장르로 신설되는 등 지속적으로 인기를 유지하고 있습니다. 2013년 당사의 소속 아티스트 소녀시대가 유튜브 뮤직어워드 메인 부문에서 올해의 뮤직비디오상을 수상하며 좋은 콘텐츠만 만든다면 아시아가 세계를 리드할 수 있는 길이 열렸다는 것을 보여줬습니다. 앞으로도 당사는 경쟁력 있는 콘텐츠의 지속 창출을 위하여 국내외 작곡가와의 콜라보레이션을 위한 네트워크 활용, 글로벌 플랫폼과 SNS활용을 통한 전 세계 홍보 전략 등을 이용할 계획입니다.나. 영상콘텐츠 부문(1) 방송산업의 현황 콘텐츠 산업은 높은 부가가치 창출 및 고용효과를 기대할 수 있기에 우리나라의 차세대 핵심 산업이라고 할 수 있습니다. 90년대 초반 중국에서부터 시작돼 이제 아시아를 넘어 유럽, 북미 지역까지 확산되고 있는 한류열풍의 원인은 경쟁력 있는 콘텐츠에 있습니다. 그리고 근래에 와선 다중적 유통이 가능한 플랫폼(Platform)의 증가와 생산과 동시에 소비를 담당하는 다수의 프로슈머(Prosumer)들이 시장에 지속적으로 유입됨에 따라 산업 팽창의 환경이 조성되고 있습니다. 뿐만 아니라 문화 소비 차원에서 로컬 문화의 부상, 동서양 가치의 조화로 다원적 문화 취향이 형성됨에 따라 다양한 지역에서 제작되는 콘텐츠가 선호되고 소비될 수 있는 환경이 점진적으로 확대되고 있습니다. 최근 방송 산업 이슈는 기존 지상파방송 및 케이블방송과 함께 최근 들어 종합편성채널, 통신사 등의 시장참여 확대로 플랫폼의 다양성이 증대되어 프로그램 제작 및 협력이 확대되고 있습니다. 또한, 드라마뿐만 아니라 국내 시청률로 검증된 한국형 예능프로그램 포맷의 중국 진출 확대로 영상콘텐츠 수출 형태가 다양화되고 있습니다. '16년 국내 방송산업 매출액은 '15년 대비 4.5% 증가한 17조 3,000억 원으로 예상하며, 이는 세계 경제 성장세 둔화 및 수출·내수 부진으로 말미암은 '16년 예상 국내 경제성장률인 3% 초반 대비 소폭 높은 수치라 할 수 있습니다.* * 출처: 2016년 콘텐츠산업 전망, 한국콘텐츠진흥원, 2016년1월

① 국내 방송사업 규모 한국콘텐츠진흥원에서는 2015년 방송산업 매출액은 16조 6,000억 규모로 추정하고, 2016년에는 전년대비 4.5% 증가한 17조 3,000억 규모로 전망하고 있습니다.* 2014년 방송사업자의 방송사업규모는 15조 7,746억 원으로 2014년 방송사업업종별 매출액은 방송채널사용사업이 6조 3,067억 원으로 전체의 40.0% 비중을 차지하고 있고, 지상파방송이 4조 153억 원으로 전체의 25.5%, 유선방송이 2조 3,483억 원으로 전체의 14.9% 를 차지하고 있습니다. * 2016년 콘텐츠산업 전망, 한국콘텐츠진흥원, 2016년 1월

[국내 방송산업 업종별 연도별 매출액 현황]

(단위 : 백만 원, %)

구 분	매출액	비중(%)

2011	2012	2013	2014

지상파방송	3,931,370	3,968,742	3,905,828	4,015,301	25.5

유선방송	2,122,226	2,320,556	2,382,471	2,349,289	14.9

위성방송	469,223	518,200	545,657	553,239	3.5

방송채널사용사업	4,717,690	5,548,004	6,075,634	6,306,708	40.0

인터넷 영상물 제공업	616,196	842,907	1,125,119	1,498,383	9.5

방송영상물 제작업	895,769	984,070	906,230	1,051,715	6.7

계	12,752,474	14,182,479	14,940,939	15,774,634	100.0

출처 : 2013 / 2014 / 2015 콘텐츠산업 통계(한국콘텐츠진흥원, 문화체육관광부)

2014년 방송산업 매출액 총22조5,475억 원 중에서 광고매출액이3조2,899억 원으로 전체 매출액의14.6%를 차지하며, 홈쇼핑방송매출액이3조4,728억 원으로15.4%, 방송수신료매출액이2조9,484억 원으로13.1%, 프로그램판매매출이8,965억 원으로4.0%, 홈쇼핑송출수수료가8,629억원으로3.8%를 차지하는 것으로 나타났습니다.[국내 방송산업 업종별 매출액 구성내역 현황(2014년)] (단위: 백만 원, %)

구 분	지상파방송	유선방송	위성방송	방송채널 사용사업	방송 영상물 제작업	합계	비중 (%)

지상파 방송 사업자	지상파 DMB 사업자	종합유선 방송 사업자	중계유선 방송 사업자	일반위성 방송 사업자	위성 DMB 사업자

방송수신료매출액	791,095	1,064,547	3,098	366,975	722,705	2,948,420	13.1

광고매출액	1,897,565	3,732	141,713	21,158	1,225,757	3,289,925	14.6

협찬매출액	364,170	433	2,198	298,622	665,423	3.0

프로그램판매매출액	673,012	1,480	221,985	896,477	4.0

홈쇼핑송출수수료매출액	762,947	99,977	862,924	3.8

가입및시설설치매출액	8,864	1,660	10,524	0.0

단말장치대여(판매)매출액	355,645	10,003	365,648	1.6

위성사용료매출액	51,341	51,341	0.2

방송시설임대매출액	7,325	7,325	0.0

행사매출액	36,781	36,781	0.2

홈쇼핑방송매출액	3,472,753	3,472,753	15.4

기타방송사업매출액	279,028	4,785	10,278	2,125	320,779	616,995	2.7

기타사업매출액	544,720	552	1,055,623	3,383	69,561	7,649,135	9,322,974	41.3

합계	4,549,590	10,983	3,401,814	6,481	622,800	13,955,843	22,547,511	100.0

* 출처 : 2015 콘텐츠산업통계(한국콘텐츠진흥원, 문화체육관광부 2016년 02월) ② 방송산업 수출입 현황 2016년 방송산업 수출액은 '15년 대비 9.7% 증가한4억 달러를 기록할 것으로 기대하고 있습니다. * * 출처: 2016년 콘텐츠산업 전망, 한국콘텐츠진흥원, 2016년1월[방송산업 수출 및 수입액 현황]

(단위 : 천 달러)

구분	2012년	2013년	2014년	전년대비증감률(%)	연평균증감률(%)

수출액	233,821	309,399	336,019	8.6	19.9

수입액	136,071	122,697	64,508	-47.4	-30.0

수출입 차액	97,750	186,702	271,511	45.4	63.0

* 출처 : 2015 콘텐츠산업 통계조사(한국콘텐츠진흥원, 문화체육관광부 2016년 2월) 방송프로그램 수출은 지역적으로 아시아(일본, 중국, 대만, 기타)가 전체 수출의 대부분을 차지하고 있으며, 중동, 유럽, 중남미 등 다양한 지역에서 한국 방송영상콘텐츠에 대한 관심이 증가 있는 상황입니다. 한국의 방송영상사업자들은 정부와 함께 중동, 동유렵과 독립국가연합, 중남미 등에서 활발하게 쇼케이스와 로드쇼 등을 개최하며 적극적으로 진출을 모색하고 있습니다. 또한, 서유럽 지역과 미국과 남미 등에서 DVD와 인터넷 사이트를 이용하여 한국 프로그램을 시청하는 팬 층이 점차 두터워지고 있습니다. 프랑스의 지상파 방송과 Le Figaro, 영국의 Financial Times 등도 한국 대중문화에 관해 다뤘습니다. * 출처 : 2012 콘텐츠산업 통계(한국콘텐츠진흥원, 문화체육관광부 2013), 2012 방송영상산업백서 제1부-국내 방송영상산업 주요 이슈(문화체육관광부, 한국콘텐츠진흥원, 2013) 방송프로그램 수출에 대한 또 하나의 이슈는 주요 수출 장르의 변화입니다. 그 동안 한류를 이끌어온 방송영상콘텐츠는 TV드라마입니다. K-Pop 스타들의 대거 등장과 이들을 활용한 크로스미디어(cross-media) 마케팅 전략으로 일본, 대만, 태국, 몽골, 등에서 아이돌 스타들이 주연한 드라마들이 방송되었습니다. 그리고 2011년부터는 음악/오락 프로그램의 수출이 증가되고 있습니다. K-Pop의 인기가 전 세계로 확산되면서 음악 프로그램과 인기 아이돌 그룹 멤버들이 출연하는 오락(예능) 프로그램들의 수출도 증가하고 있습니다. * 출처 : 2012 콘텐츠산업 통계(한국콘텐츠진흥원, 문화체육관광부 2013), 2012 방송영상산업백서 제1부-국내 방송영상산업 주요 이슈(문화체육관광부, 한국콘텐츠진흥원, 2013)

(2) 경기변동의 특성 방송프로그램 제작업의 특성상 일반적인 경기변동에 영향을 받고 있지 않습니다. 다만, 계절 및 경기변동과의 경제적 상관보다는 사회분위기에 맞추어 소재를 선택하거나 흐름에 편승하는 소재적, 기획적 상관관계를 가집니다.

(3) 경쟁의 요소

1990년 초반부터 시작된 국내 방송에서의 외주제작 제도의 도입은 연간 꾸준히 그 비율이 증가하는 추세입니다. 드라마 외주제작 사업은 프로그램의 기획단계에서 방송영상물의 제작 계획안을 수립하여 방송사와 제작, 납품계약을 체결하게 됩니다. 영화와는 다르게 관객수의 증감에 따라 수익과 상영일수가 변하는 것이 아니라 시청자를 상대로 방송사로부터 일정기간을 편성 받아 방영되기 때문에 프로그램 제작능력 즉, 적절한 시기 및 우수한 방송영상물을 양산 할 수 있는 기획력과 연출력, 경쟁력 있는 감독, 작가, 연기자의 확보와 공중파 편성, 협찬 및 해외영업 등을 성공적으로 추진할 수 있는 인력구성이 경쟁의 요소라고 할 수 있습니다.

(4) 방송콘텐츠산업의 주요 이슈 방송산업 수출은 경쟁력 높은 드라마 및 완성도 높은 방송 포맷형태의 해외 진출이 가속화되고 있습니다. 중국후난위성TV에서 MBC 인기 예능프로그램인 '아빠 어디가?' 포맷을 적용한 중국판 프로그램이 반영 되는 등 방송콘텐츠들의 해외수출이 지속적으로 확대되고 있습니다. 이러한 호조에 힘입어 '10년부터 '14년까지 연평균 수출 증가율은 지상파는 약 6.4%, PP의 경우 약 66.1%을 기록하였으며, 중국과의 공동제작 확대 등 대(對)중국 수출 증가로 방송 프로그램 수출 호조세가 2016년에도 지속될 것으로 전망 됩니다. 한국콘텐츠진흥원은 '15년 6월말 기준으로 유료방송 가입자수는 2,800만 명으로 시장 포화 상태에 다다른 가운데, IPTV 사업자의 가파른 상승세가 계속 이어지는 형국으로 분석했습니다. 구체적으로 KT, SKT, LGU+ 등 통신 3사에서 제공하는 IPTV 서비스 가입자 수는 '14년 말 기준 1,086만 명에서 '15년 6월 기준 1,153만 명으로 증가했고 IPTV 가입자 수 증가와 더불어 유료방송 가입자 시장에서는 방송, 인터넷 및 무선전화 결합상품 비중이 증가하면서 경쟁이 심화되고 있는 상황입니다. 유통/소비 측면에서의 중요한 변화로는 스마트 미디어 보급 및 1인 가구 확산으로 기존 고정형 TV 시청에서 벗어나 비 실시간 모바일 중심 개인화?주문형 콘텐츠 소비의 대중화 추세가 지속될 것으로 예상됩니다. 또한 OTT, MCN(Multi-Channel Network) 등 디지털 콘텐츠 플랫폼을 이용한 콘텐츠 소비 확대로 웹드라마, 웹예능 등 온라인 전용 콘텐츠 제작 및 소비가 활성화 될 것으로 보입니다.* * 출처 : 2016년 콘텐츠산업 전망, 한국콘텐츠진흥원, 2016년 1월

다. 여행사업부문1. 업계의 현황(1) 산업의 특성

여행업은 관광산업의 한 종류로 「여행자 또는 운송시설·숙박시설, 그 밖에 여행에 딸리는 시설의 경영자 등을 위하여 그 시설 이용 알선이나 계약 체결의 대리, 여행에 관한 안내, 그 밖의 여행 편의를 제공하는 업」이라고 관광진흥법 제3조에 정의하고 있으며, 운송시설, 숙박시설 등의 여행 시설업자와 이를 이용하고자 하는 여행자와의 사이에서 시설에 대한 예약 등 일련의 알선서비스를 제공하는 사업을 말합니다. 여행사업은 업무적인 노하우와 숙련도가 구비된 인력중심의 노동 집약적 산업이며 서비스를 중심으로 무형의 상품을 판매하는 산업입니다. 또한, 소비자가 상품을 구매하여 바로 소비하는 생산과 소비의 동시성을 가지고 있으며 우리나라의 계절 특성상4계절의 시기에 따라 소비패턴이 달라지는 계절성이 있습니다. 여행상품은 별도의 특허나 저작권 등을 구비하여 보호되는 상품이 아니기 때문에 모방이나 유상상품의 생산이 쉽게 이루어지고 있습니다. 따라서 학습효과에 따른 비용절감과 규모의 경제를 통한 원가우위가 차별화 요인이 되고 있습니다. '14년 외국인 관광객이 1,420만 명으로 사상 최고치를 기록하고, 관광 수입도 지속 증가하는 등 訪韓 관광산업이 양적 성장을 지속해왔습니다. 訪韓 외국인 관광객 중 84%가 아시아권으로부터의 역내 관광이며 특이사항으로 '05년 방한 관광객의 절반가량을 차지했던 일본관광객이 감소('05년 47 → '14년 16%)하고, 중국관광객이 지속 증가('05년 11 → '14년 43%)하는 추세를 보이고 있습니다. * * 출처 : 관광산업 육성 대책, 문화체육관광부, 2015.7.9 (2) 경기변동의 특성 관광산업은 타 산업에 비해 외화획득 효과가 큰 산업으로 외래관광객의 소비지출이 상품 및 서비스 수출과 동일한 효과를 가지고 있습니다. 제조업이나 전 산업 평균에 비해서 높은 외화가득률을 가지고 있습니다. 외래관광객에 의한 숙박비, 식·음료비, 유흥·오락비, 기념품구입비, 관광교통비 등의 지출은 관광수용국의 기업매출과 이윤을 증가시키고 조세수입을 증대시키는 원천이 됩니다. 또한, 관광산업은 노동집약적인 산업이기 때문에 고용창출효과가 클 뿐 아니라 직·간접적으로 관련이 있는 연관 산업에서 파생적으로 고용을 창출합니다. ※ 경제전환기에 대응한 관광산업 정책(류광훈·김송이 저, 한국문화관광연구원, 2013년 12월)

여행산업은 국내외 경기, 사회적 분위기, 국제정세, 환율 및 소득수준 변동 등에 매우 탄력적인 경향을 보이고 있습니다. 특히 사회적 분위기 및 전염병 등의 악재에 민감하여 2014년 세월호 참사와 2015년 메르스 발생으로 국내여행업의 업황이 위축되었습니다. 계절에 따라서도 성수기와 비수기로 나뉘어지며, 이에 따라 여행상품가격에도 변동성이 발생하게 됩니다.

(3) 경쟁요소

여행산업은 대규모 자본이 필요하지 않고, 법적 규제가 낮음에 따라 진입장벽이 높지 않고 업체들간 저가경쟁이 치열하게 진행되고 있습니다. 대형 사업기반을 통한 경쟁력 확보로 규모의 경제를 달성한 대형여행사들(실적 상위 여행사들)은 시장점유율이 점차 높아지고 있습니다.

여행상품은 지적재산권 등이 잘 적용 되지 않기 때문에 여행업을 영위하는 10,000여개의 업체들과의 경쟁에서 살아남기 위해서 개별 소비자들의 욕구를 충족시켜 줄 수 있는 차별화된 상품을 기획하고 판매하여야 합니다.

나. 회사의 현황(1) 영업개황

가. 음악 및 매니지먼트 사업 당사는 1995년 자본금 5천만원으로 설립되어 TV Program제작과 신인 발굴 및 음반기획을 병행하였으며, 1996년 남성 5인조 그룹 H.O.T.의 음반을 기획, 프로듀싱, 발표하여 국내 음반 및 연예산업 전반에서 최초로 청소년의 대중문화를 이끄는 새로운 흐름을 개척하였습니다.

1997년 국내 최고의 여성그룹 여성3인조 S.E.S.가 성공적으로 데뷔했으며, 1998년 6인조 남성 그룹 신화의 음반을 발매하면서 철저한 Marketing Research, 캐스팅, 트레이닝, 프로듀싱에 의한 음반 제작 시스템을 인정받으며 음반업계에서 독보적인 입지를 다지게 되었습니다.

1999년 남성 R Hip Hop Duo인 FlytotheSky 음반 출시로 기획력과 음악성을 인정받았으며, 2000년 아시아 및 세계시장 진출을 겨냥하여 장기간의 트레이닝을 거친 여성 솔로 가수 BoA가 데뷔하였습니다. BoA는 2001년 일본 시장에 성공적으로 진출하여 한국최초로 1,2집 정규앨범이 모두 일본최고 권위의 음반판매차트인 오리콘 차트 정상에 오르면서 일본 최정상의 가수로 발돋움하였습니다.

2004년 아카펠라 댄스그룹인 동방신기가 데뷔하여 새로운 세대교체를 하였고, 2005년 13인조 남성그룹 슈퍼주니어가 국내 및 아시아 전역에서 활발한 활동을 펼쳤습니다.

2007년 9인조 여성그룹 소녀시대가 데뷔 후 6개월 이내에 빅스타급으로 성장하여 국내의 남성가수 중심이었던 음반시장에 새로운 변화를 일으켰습니다. 2008년 남성 5인조 그룹 샤이니와 2009년 여성 5인조 f(x)가 데뷔하여 성장성을 인정받고 있습니다.

2004년 동방신기의 한류열풍 시작, 2008년 BoA의 미국 메인스트림 음악시장 진출, 2009년 슈퍼주니어의 정규 3집 앨범이 아시아 전역에서 한류열풍을 일으키며 대만 최대 온라인 음악사이트 KKBOX 한국어 노래부문 52주 연속 1위를 기록하는 등 아시아에서 K-Pop의 위상을 높이는데 일조하였습니다. 2011년에는 아시아 가수 최초로 영국 런던의 에비로드 스튜디오에서 쇼케이스를 가진 샤이니가 일본 및 유럽에서도 큰 인기를 끌었고, 소녀시대 또한 일본에서 앨범 발매 첫날 오리콘 차트 1위 등극, 2011년 6월 프랑스 SM타운 월드투어 티켓이 예매 10분 만에 매진, 2011년 10월 SM타운 가수들이 뉴욕 매디슨 스퀘어에서 공연하는 등 K-Pop 열풍이 전 세계로 확대되도록 해외 진출을 가속화했으며, 서구에서 K-Pop팬층을 확보하기 시작했습니다.

2012년 당사는 전 세계적인 경제성장 둔화와 유로존 위기 등으로 재정위기 상황에서도 국내 앨범 판매 1위 지속유지 및 K-Pop의 세계시장 확대를 위해 노력하였습니다. 2012년 1월 소녀시대의 미국 인기 토크 프로그램 ‘데이비드 레터맨 쇼’ 출연, 2012년 4월 남성 12인조 그룹 EXO가 한국과 중국에서 동시 데뷔하며 차세대 글로벌 스타로 자리매김 하였습니다. K-Pop의 글로벌 시장 확대를 통해 당사는 수출 다변화 등의 경제적 부가가치 창출로 국가 브랜드 제고에 이바지 하였습니다. 2013년에도 당사는 음악 콘텐츠 업계에 다양한 기록을 만들고 있습니다. EXO의 정규 1집 xoxo 앨범 판매량이 발매(정규 1집 6월 3일 출시, 1집 리패키지 8월 5일 출시)한지 6개월만인 2013년 12월 27일 100만장을 돌파하며 2001년 이후 12년만에 밀리언셀러라는 경이적인 판매고를 기록했습니다. 강타는 MBC '나 혼자 산다', 중국 쓰촨위성TV에서 방영되는 중국판 '1박 2일' 프로그램 '양천일야(陽天一夜)'에 출연하는 등 활발한 활동을 하고 있습니다. BoA는 KBS 2TV '연애를 기대해' 작품을 통해 연기자로 데뷔하여 10월 2일 '2013 코리아드라마어워즈' 신인상을 수상하였습니다. 동방신기는 2013년 한국 가수 사상 최초로 일본 5대 돔 투어, 해외 아티스트 사상 최초로 닛산 스타디움 공연을 통해 한 해 총 18회 공연에 85만 관객을 동원하였습니다. 슈퍼쥬니어는 2008년부터 2014년 2월까지 단독 콘서트 '슈퍼쇼'로 전세계 97회 공연, 누적관객수 135만 명을 돌파하였으며, 소녀시대는 11월 4일 미국 뉴욕에서 개최된 유튜브 뮤직어워드에서 레이디 가가, 저스틴 비버, 원 디렉션 등과 함께 후보에 올라 올해의 뮤직비디오상을 수상하였습니다. 샤이니는 세계 최정상 안무가 데빈 제이미슨, 토니 테스타가 참여한 퍼포먼스를 선보이며 미국 빌보드에서 '2013년 최고의 퍼포먼스 중 하나'라고 극찬하는 등 활발한 활동을 선보였습니다. f(x)는 북미 최대 음악 축제 '사우스바이사우스웨스트(SXSW)'에 K-pop 가수 최초로 초청받아 미국 팬들의 폭발적인 반응을 이끌어냈습니다. 2014년 8월 4일 여성 4인조 걸그룹 Red Velvet(레드벨벳)은 데뷔곡 공개 동시에 음원차트 1위에 올랐습니다. 2015년은 프리데뷔팀 'SMROOKIES(에스엠루키즈)'의 모습을 다양한 채널을 통해 공개하며 기대감을 한껏 높였습니다. '15년 하반기에는 SMTOWN 코엑스 아티움 SMTOWN THEATRE에서 'SMROOKIES SHOW’프리뷰 공연을 성공적으로 개최하였고, 디즈니채널에서는 한국판을 통한 예비스타들의 성장을 볼 수 있는 프로그램을 제작하였습니다. 2016년 1월에는 'SMTOWN: New Culture Technology, 2016’에서 올해 데뷔하게 될 SM의 대형 신인 보이그룹 NCT를 최초로 공개하며, '16년 봄에 NCT의 첫 번째 유닛을 출격 시키고 상반기 내 서울과 도쿄에서 활동할 팀과 하반기 내 중국어권 주요 도시들에서 활동할 팀들이 연이어 공개될 예정입니다. 새롭게 추가되는 NCT를 비롯한 당사의 소속 아티스트들은 앞으로도 다양한 플랫폼을 기반으로 전세계 시장 공략에 박차를 가할 계획입니다. 나. 영상 콘텐츠 사업 ① 드라마 SM C 드라마를 포함한 다양한 종류의 콘텐츠를 활용한 다양한 부가 사업을 진행할 계획입니다. 드라마는 드라마 자체로 이윤을 창출하는 산업이지만 다른 산업과 상품의 판매를 상승시키는 역할도 톡톡히 하고 있습니다. 한국 수출입은행 해외 경제 연구소가 지난 2012년 5월 발표한 '한류수출 파급효과 분석’에 따르면 2001년부터 2011년까지 드라마 등 한류 문화상품이 100달러 늘어나면 소비재 수출은 412달러증가한 것으로 나타났고 문화상품 수출이 1% 증가할 때 소비자 수출이 0.03% 상승했습니다. 이는 다양한 제품의 생산, 판매를 통해 추가적인 매출 구조를 확보 할 수 있는 구조이며 이를 활용하여 긍정적인 효과를 기대할 수 있습니다. (주)에스.엠.엔터테인먼트가 최대주주로 변경되고 SM C 영화, 드라마, 뮤지컬 등 각종 영상 프로그램 제작 및 국내외 판권구입, 배급, 상영, 판매업 및 방송용 프로그램의 제작 및 국내외 판권구입, 배급, 상영, 판매업을 사업목적으로 추가 하였습니다. 그리고 (주)에스.엠.엔터테인먼트 소속 아티스트인 샤이니의 민호와 F(x)의 설리 등이 출연한 SBS수목극 '아름다운 그대에게' 를 제작, 방영하였습니다. '아름다운 그대에게'는 일본, 중국, 베트남 등 아시아 지역 및 유럽지역에 판권 계약을 맺어 전세계 각지에서 방영되었습니다. SM C 2013년 12월 KBS 월화미니시리즈 '총리와 나', MBC 미니시리즈 '미스코리아' 제작 및 납품 계약을 체결하여 '총리와 나'는 총16회, '미스코리아'는 총20회로 2013년 12월부터 2014년 2월까지 영상콘텐츠를 제작, 납품을 완료하였습니다. Mnet에 드라마 '미미'를 4회 제작하여 납품하였습니다. '미스코리아', '총리와 나', '미미'는 에스엠엔터테인먼트 그룹 소속 연기자가 출연하여 시너지 효과를 높였습니다. 특히 '미미'는 유튜브를 통해 드라마 티저 영상 등이 공개되자 국내외에서 뜨거운 반응을 일으키며 조회수 40만 건 이상을 기록했으며, 일본에서 프리뷰 DVD가 선 예매량 1만 장 이상을 기록하였습니다. 2015년 하반기에는 서울에 발생한 대지진을 다룬 국내 최초의 재난드라마인 를 종합편성채널인 JTBC에 제작 납품 하였고 연이어 객주 2015>를 KBS2에 제작 납품하면서 2016년 2월까지 방영했습니다. SM C 보다 적극적인 중국 시장 진출과 포트폴리오 확장을 위해 콘텐츠 기획실을 신설하였고 이를 기반으로 중국 예능 및 영상 콘텐츠 비즈니스 확대에 박차를 가할 계획입니다. ② 예능프로그램 SM C 대한민국 최고MC를 영입하고 예능프로그램 전문 제작업체인(주)훈미디어를 흡수합병 하는 등 다양한 예능 프로그램 제작을 위한 기반을 마련하여 다양한 형태의 영상콘텐츠를 제작하고 있습니다. SM그룹의 글로벌 네트워크와 소속 아티스트, 연기자, MC의 글로벌 인지도와 인기에 힘입어 글로벌 콘텐츠 미디어 제작사로 거듭나고 있습니다. SM C 2015년 현재 KBS '우리동네 예체능', KBS '인간의 조건', NAVER '라인컨텐츠', SBS '동상이몽, 괜찮아 괜찮아', KBS 'K POP 월드 페스티벌' 프로그램을 제작하고 있습니다. 또한, 2014년 중국의 새로운 한류 예능프로그램 '최강천단'을 제작, 장쑤위성TV에서 방영한 것에 이어 2016년에도 중국시장을 위한 예능프로그램을 제작할 예정입니다. ③ 매니지먼트 사업 SM C 2012년 영상 콘텐츠 제작 사업을 시작함과 동시에 시너지 효과를 높이기 위한 매니지먼트 사업을 추진하였습니다. 대한민국 최고 MC인 강호동, 신동엽, 김병만, 이수근, 전현무, 류담, 장동혁, 김태현, 장위안, 오정연을 차례로 영입하였고, 강호동은 KBS2 '우리동네 예체능' SBS '스타킹’ JTBC '아는형님’, '마리와나’,'쿡가대표' 등을 진행 중이며, 신동엽은 KBS '안녕하세요'와 '불후의 명곡', SBS '동물농장', E채널 '용감한 기자들', 올리브 '신동엽, 성시경은 오늘 뭐 먹지?' tvN '수요미식회', 'SNL코리아’ 등, 김병만은 SBS '정글의법칙', MBN ‘머슴아들’ 전현무는 MBC FM4U '굿모닝FM 전현무입니다', MBC '나혼자산다’, KBS2 '해피투게더', tvN '수요미식회', '뇌섹시대-문제적남자', JTBC '비정상회담' 등을 진행하고 있습니다. ③ (주)콘텐츠뱅크 콘텐츠뱅크는 2012년 회사가 설립되고, 2013년 1월부터 MBC 황금어장 무릎팍도사, MBC 달빛프린스, SBS 일요일이 좋다-맨발의 친구들, KBS2 우리동네 예체능 제작하였습니다. 모기업인 SM C 더불어 드라마를 포함한 다양한 종류의 콘텐츠를 활용한 다양한 부가 사업을 진행할 계획입니다. 또한, (주)에스.엠.엔터테인먼트가 가지고 있는 글로벌 네트워크를 통하여 아시아 시장을 본격적으로 공략하는 영상 비즈니스 및 연기자 매니지먼트 비즈니스를 확대 추진할 예정입니다. 다. 여행사업 여행사업부문은 ㈜BT 그 전신으로서 25년 간에 걸쳐 축적된 노하우와 세계적인 여행그룹 HRG의 100여 개국에 걸친 글로벌 네트워크 서비스를 바탕으로 한 저렴한 항공요금, 세계 유수 호텔들과의 계약을 통해 대폭 할인된 호텔요금을 바탕으로 여행업계를 선도하고 있는 국내 최대의 기업체 전문 여행사업부문입니다. BT 사업부문은 2007년 10월 (주)투어익스프레스와 합병으로 인해 상용부문뿐만 아니라 온라인 여행사업으로까지 사업영역을 확장하였습니다. 또한, 최대주주인 (주)에스.엠.엔터테인먼트의 글로벌 네트워크를 통하여 K-Pop 공연을 관람하고 K-Pop팬들이 문화를 향유하는 'K컬처 여행 상품'을 개발하고 있습니다. (2) 시장점유율 - 2015년 음반(가요) 시장점유율(상위 100위 기준) 순위 기획사 판매량(장) 백분율(%) 1 SM Entertainment 3,297,668 45.84% 2 빅히트엔터테인먼트 563,022 7.83% 3 YG Entertainment 542,587 7.54% 4 JYP엔터테인먼트 332,705 4.62% 5 FNC엔터테인먼트 324,807 4.51% 6 에스엠컬처앤콘텐츠(레이블 울림) 301,630 4.19% 7 젤리피쉬 엔터테인먼트 280,412 3.90% 8 큐브엔터테인먼트 223,280 3.10% 9 플레디스 엔터테인먼트 175,522 2.44% 10 기타 1,152,911 16.02% 총 계 7,194,544 100.00% * 울림 엔터테인먼트는 2013년 10월 15일 (주)에스엠컬처앤콘텐츠와 합병하였습니다. (상세 사항 전자공시시스템 참조) * 주1) 동자료의 내용은 상위 100위까지의 자료를 근거로 작성됨, 자료는 가온차트 참조 (상위 100위 이외의 판매량은 포함되지 않음) 4. 신규사업 등의 내용 및 전망 1) 분야 및 진출 목적 에스엠 그룹은 2015년 1월부터 서울 삼성동 코엑스에서 도심속의 테마파크인 복합문화공간 SMTOWN@coexartium을 개장하였습니다. 한국의 대중 문화를 즐기고 체험하길 원하는 관광객들에게 상시적으로 SMTOWN의 콘텐츠를 즐길 수 있는 공간을 제공하고자 SMTOWN 신규사업을 시작하였습니다. SMTOWN@coexartium은 셀러브리티 샵인 'SUM', 실제SM의 아티스트와 똑같은 체험이 가능한 교육형 체험공간 'SMTOWN STUDIO', 아카이브 카페인 'SMTOWN LIVErary CAFE', SURROUND VIEWING, 대형 파나비전, 홀로그램 공연, 실황 공연, 미디어맵핑 공연 등 다양한 포맷의 콘텐츠 운영이 가능한 국내 최초의 멀티 포맷극장 'SMTOWN THEATRE' 등으로 구성되어 있으며 SM 아티스트와 관련된 다양한 콘텐츠를 한 번에 만나볼 수 있는 복합문화 공간입니다. 2) 주요 내용 SUM은 셀레브리티와 직접 연계된 초상과 로고를 활용한 핵심굿즈는 물론, 아티스트가 평소 즐기는 아이템이나 방송에서 직접 착용했던 상품, 나아가 글로벌한 감각을 지닌 아티스트나 발전가능성 있는 브랜드와의 협업을 통해 일상 속에서 자연스럽게 셀레브리티의 라이프스타일을 접할 수 있도록 구성한 편집매장입니다. SMTOWN STUDIO는 실제 아티스트가 되어 볼 수 있는 특별한 공간입니다. 프로페셔널 스태프들과 함께 보컬, 댄스트레이닝, 헤어 메이크업, 스타일링, 녹음과 믹싱 작업, 화보 촬영 및 뮤직비디오 제작까지 모두 경험해 볼 수 있는 최초의 EDUTAINMENT 공간입니다. SMTOWN LIVErary는 SM의 콘텐츠를 즐기며 차별화된 F 만날 수 있는 MD CAFE 입니다. SM 아티스트의 새로운 앨범 컨셉과 팬들에게 전하는 메세지를 오감으로 느낄 수 있는 공간으로 디저트 바에서는 이곳에서만 즐길 수 있는 국내외 유명 디저트 브랜드와의 콜라보레이션을 통해 제작된 한정판 디저트를 맛볼 수 있습니다. 듣고 싶은 음악을 골라 담을 수 있는 주크박스, 특별 프로모션이 진행되는 SUM 리미티드 에디션굿즈 또한 이곳에서 만나볼 수 있습니다. 셀레브리티들이 평소 즐기는 아이템이나 한정판 MD상품과 아티스트 앨범 컨셉의 라이프 스타일 아이템 등을 둘러보고 구매할 수 있는 공간입니다. SMTOWN THEATRE는 서라운드 뷰잉(Surround Viewing), 홀로그램 콘텐츠, 실황 공연, 극장 및 강연 등의 멀티 포맷 콘텐츠를 즐길 수 있는 최신기술의 SMS(Surround Multi Screen) 공연장입니다. 홀로그램 전용극장에서 세계 최초의 환상적인 콘텐츠를 경험하실 수 있습니다. 3) 전망 SM의 아티스트 콘텐츠와 문화상품이 결합된 복합 문화 공간으로 관광상품 투어와 연계된 고객들의 방문이 이어질 것으로 예상하고 있으며, 당사 소속 아티스트와 다양한 콘텐츠와 연계된 OSMU(One Source Multi Use)로 시너지를 낼 수 있을 것으로 기대하고 있습니다. 5. 조직도 sme조직도.jpg 조직도 6. 주요 제품 및 원재료 등 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표등 매출액 비율(%) 음반사업 음반/음원 음반 음악청취용 S.M. 42,535,946 21.76% 음원 음악청취용 16,553,328 8.47% 소계 59,089,274 30.23% 매니지먼트 사업 용역매출 출연료 소속아티스트 93,233,166 47.70% 매니지먼트 매출 43,122,842 22.06% 소계 136,356,007 69.77% 합계 195,445,281 100.00% 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위 : 원) 품 목 제21기 제20기 연간 제19기 연간 제18기 연간 CD(Album) 10,000 10,000 9,000 8,400 CD(mini) 8,400 8,400 7,000 6,400 * 산출기준 당사에서 각 도매상으로 판매하는 출고가(PPD) 기준임. 다. 주요 원재료 등의 현황 - 해당사항 없음. 라. 주요 원재료 등의 가격변동추이 - 해당사항 없음. 마. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 - 해당사항 없음. (2) 생산능력의 산출근거 (가) 산출방법 등 - 해당사항 없음.(나) 평균가동시간 - 해당사항 없음. 바. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 - 해당사항 없음. (2) 당해 사업연도의 가동률 - 해당사항 없음.사.생산설비의 현황 [ 자산항목 : 기계장치 ] (단위 :천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 당기장부가액 비고 증가 감소 녹음실 자가 서울 강남 압구정 521 DAT외 702,916 - - 298,589 404,327 - 합 계 702,916 - - 298,589 404,327 - [ 자산항목 : 차량운반구 ] (단위 :천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 당기장부가액 비고 증가 감소 본점외 자가 서울 강남 압구정 521외 카니발외 5 - - - 5 - 합 계 5 - - - 5 - [ 자산항목 : 비품 ] (단위 :천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 당기장부가액 비고 증가 감소 본점외 자가 서울 강남 압구정 521외 PC외 6,144,761 16,731,698 127,300 4,992,434 17,756,725 - 합 계 6,144,761 16,731,698 127,300 4,992,434 17,756,725 - [ 자산항목 : 토지 ] (단위 :천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 당기장부가액 비고 증가 감소 본점외 자가 서울 강남 청담동 125-24 외 토지 18,808,578 24,309,464 16,802,635 26,315,407 - 합 계 18,808,578 24,309,464 16,802,635 26,315,407 - [ 자산항목 : 건물 ] (단위 :천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 당기장부가액 비고 증가 감소 본점외 자가 서울 강남 청담동 125-24 외 건물 9,580,738 2,442,392 7,716,738 -501,422 4,807,814 - 합 계 9,580,738 2,442,392 7,716,738 -501,422 4,807,814 - [ 자산항목 : 투자부동산 ] (단위 :천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 당기장부가액 비고 증가 감소 본점외 자가 서울 강남 압구정 521외 토지 - 15,315,300 - - 15,315,300 - 본점외 자가 서울 강남 압구정 521외 건물 - 9,546,069 - - 9,546,069 - 합 계 0 24,861,369 - - 24,861,369 - 아. 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 (1) 진행중인 투자 - 해당사항 없음. (2) 향후 투자계획 - 해당사항 없음. 7. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 품 목 제21기 제20기 제19기 음반사업 음반/음원매출 음반 수 출 8,236,869 8,085,226 12,714,267 내 수 34,299,077 26,780,400 26,659,213 합 계 42,535,946 34,865,626 39,373,480 음원 수 출 6,127,838 4,095,817 2,290,581 내 수 10,425,489 6,494,612 6,016,122 합 계 16,553,328 10,590,429 8,306,703 소계 수 출 14,364,708 12,181,044 15,004,848 내 수 44,724,566 33,275,012 32,675,335 합 계 59,089,274 45,456,055 47,680,182 매니지먼트 사업 용역매출 출연료 수 출 48,639,551 36,560,627 40,569,304 내 수 17,919,654 15,202,777 13,660,689 합 계 66,559,204 51,763,403 54,229,993 광고 수 출 4,055,033 5,544,851 5,118,947 내 수 22,618,928 23,285,434 17,170,658 합 계 26,673,961 28,830,286 22,289,605 초상 외 수 출 22,919,182 21,386,320 24,925,995 내 수 20,203,660 22,044,260 15,132,936 합 계 43,122,842 43,430,580 40,058,931 소계 수 출 75,613,765 63,491,798 70,614,246 내 수 60,742,242 60,532,471 45,964,282 합 계 136,356,007 124,024,269 116,578,528 합 계 수 출 89,978,473 75,672,842 85,619,094 내 수 105,466,808 93,807,483 78,639,617 합 계 195,445,281 169,480,324 164,258,711 나. 판매경로 및 판매방법 등(1) 판매조직 경영기획지원본부장 : 한세민 ↓ 유통대행사 : (주)KT뮤직 (2) 판매경로 (주)에스.엠.엔터테인먼트 - 제작 ↓ 유통대행업체(주)KT뮤직> ↓ 도 매 상 ↓ 소 매 상 ↓ 소 비 자 (3) 판매방법 및 조건 - 매월말 마감후 익월 25일 현금결제 (4) 판매전략 신규로 발매되는 음반에 대한 매스미디어 매체를 통한 홍보, 광고, 기타 프로모션 활동, 당사 홈페이지를 통한 신규음반 홍보활동으로 기확보된 기존 가수들의 넓은 구매층을 이용하며, 이러한 판매전략은 신인가수들의 데뷔앨범에도 이용함. (5) 수주상황 - 해당사항 없음. 8. 시장위험과 위험관리 금융상품과 관련하여 연결실체는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결실체가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결실체의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보는 본 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.(1) 위험관리 정책연결실체의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 재무위험관리 활동은 주로 지배기업의 기획조정본부에서 주관하고 있으며 전사통합적인 관점에서 재무위험 관리정책 수립 및 재무위험 식별 등의 활동을 하고 있습니다. (2) 금융상품의 범주별 분류 및 공정가치 공정가치 서열체계를 포함한 금융자산과 금융부채의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치를 측정하지않은 금융자산과 금융부채는 공정가치 정보가 포함되어 있지 않습니다.① 당기말 (단위: 천원) 구 분 장부금액 공정가치 수준 당기손익인식 대여금및수취채권 매도가능금융자산 상각후원가 합계 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 공정가치로 측정되는 금융자산 매도가능금융자산 - - 10,217,502 - 10,217,502 10,217,502 - - 10,217,502 파생상품자산 27,200 - - - 27,200 - 27,200 - 27,200 당기손익인식금융자산 486,506 - - - 486,506 - - 486,506 486,506 소계 513,706 - 10,217,502 - 10,731,208 10,217,502 27,200 486,506 10,731,208 공정가치로 측정되지 않는 금융자산(*) 현금및현금성자산 - 133,470,437 - - 133,470,437 - - - - 매도가능금융자산 - - 6,486,138 - 6,486,138 - - - - 금융기관예치금 - 7,396,625 - - 7,396,625 - - - - 매출채권 - 38,819,393 - - 38,819,393 - - - - 기타채권 - 2,046,502 - - 2,046,502 - - - - 기타금융자산 - 22,741,068 - - 22,741,068 - - - - 소 계 - 204,474,025 6,486,138 - 210,960,163 - - - - 금융자산 합계 513,706 204,474,025 16,703,640 - 221,691,371 10,217,502 27,200 486,506 10,731,208 금융부채 공정가치로 측정되는 금융부채 파생상품부채 247,269 - - - 247,269 - 22,500 224,769 247,269 공정가치로 측정되지 않는 금융부채(*) 차입금 - - - 44,083,517 44,083,517 - - - - 매입채무 - - - 34,218,877 34,218,877 - - - - 기타채무 - - - 16,913,310 16,913,310 - - - - 기타금융부채 - - - 1,446,305 1,446,305 - - - - 금융부채 합계 247,269 - - 96,662,009 96,909,278 - 22,500 224,769 247,269 (*) 연결실체는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 단기 매출채권 및 매입채무와 같은 금융상품에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다. ② 전기말 (단위: 천원) 구 분 장부금액 공정가치 수준 당기손익인식 대여금및수취채권 매도가능금융자산 상각후원가 합계 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 공정가치로 측정되는 금융자산 매도가능금융자산 - - 11,989,117 - 11,989,117 11,989,117 - - 11,989,117 당기손익인식금융자산 741,318 - - - 741,318 - - 741,318 741,318 소계 741,318 - 11,989,117 - 12,730,435 11,989,117 - 741,318 12,730,435 공정가치로 측정되지 않는 금융자산(*) 현금및현금성자산 - 92,177,434 - - 92,177,434 - - - - 매도가능금융자산 - - 6,685,782 - 6,685,782 - - - - 금융기관예치금 - 5,165,037 - - 5,165,037 - - - - 매출채권 - 47,201,636 - - 47,201,636 - - - - 기타채권 - 3,695,908 - - 3,695,908 - - - - 기타금융자산 - 21,751,709 - - 21,751,709 - - - - 소 계 - 169,991,724 6,685,782 - 176,677,506 - - - - 금융자산 합계 741,318 169,991,724 18,674,899 - 189,407,941 11,989,117 - 741,318 12,730,435 금융부채 공정가치로 측정되는 금융부채 파생상품 부채 351,168 - - - 351,168 - - 351,168 351,168 공정가치로 측정되지 않는 금융부채(*) 차입금 - - - 13,499,803 13,499,803 - - - - 매입채무 - - - 33,756,976 33,756,976 - - - - 기타채무 - - - 17,368,134 17,368,134 - - - - 기타금융부채 - - - 1,694,901 1,694,901 - - - - 금융부채 합계 351,168 - - 66,319,814 66,670,982 - - 351,168 351,168 (*) 연결실체는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 단기 매출채권 및 매입채무와 같은 금융상품에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다.수준 3에 해당하는 금융상품의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 전기말 취득/처분 등 실현/미실현 순액 당기말 당기손익 기타포괄손익누계액 금융자산 당기손익인식금융자산(*1,2) 741,318 500,000 (754,812) - 486,506 금융부채 파생상품부채 351,168 (80,785) (45,614) - 224,769 (*) 연결실체는 당기 중 (주)더셀러브리티 전환사채를 500,000천원에 취득하였습니다. ③ 당기와 전기 중 범주별 금융상품의 손익 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 순손익 (세전)기타포괄손익 이자수익(비용) 기타손익(*) 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기손익인식금융자산 (589,461) (2,140,951) - - - - (589,461) (2,140,951) 매도가능금융자산 (3,180,999) 3,154,323 (679,243) 3,188,788 - - (2,501,756) (34,465) 대여금및수취채권 (242,948) 1,642,897 - - 810,326 1,784,289 (1,053,274) (141,392) 당기손익인식금융부채 (22,500) - - - - - (22,500) - 상각후원가측정금융부채 (1,056,799) (735,757) - - (1,056,799) (735,757) - - 합 계 (5,092,707) 1,920,512 (679,243) 3,188,788 (246,473) 1,048,532 (4,166,991) (2,316,808) (*) 기타손익은 배당금수익, 외환차손익, 외화환산손익, 파생상품평가손익, 파생상품거래손익, 매도가능금융자산손상차손, 당기 손익인식금융자산손상차손, 대손상각비, 기타의대손충당금환입액, 기타의대손상각비 등 이 포함되어 있습니다. (3) 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권및기타채권 등에서 신용위험이 발생합니다. 연결실체가 매출채권 및 기타채권에서 노출된 신용위험은 주로 각 고객의 개별적인 특성의 영향을 받습니다. 대부분의 고객들이 연결실체의 신용기준을 충족하고 있으며, 연결실체와 다년간 거래해 오고 있습니다.연결실체는 매출채권 및 기타채권에 대해 개별적 또는 집합적으로 손상차손 발생여부를 평가하고 과거의 대손 경험률에 근거하여 채권에 대한 충당금을 설정하고 있습니다. ① 신용위험에 대한 노출 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 당기손익인식금융자산 486,506 741,318 파생상품자산 27,200 - 매도가능금융자산 1,000 871,896 대여금및수취채권 현금및현금성자산 133,451,940 92,166,475 금융기관예치금 7,396,625 5,165,037 매출채권 38,819,393 47,201,636 기타채권 2,046,502 3,695,908 기타금융자산 22,741,068 21,751,709 소 계 204,455,528 169,980,765 합 계 204,970,234 171,593,979 당기말과 전기말 현재 대여금및수취채권의 각 지역별 신용위험에 대한 최대 노출 정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 국내 120,302,604 90,547,275 일본 61,148,655 41,872,228 기타 23,004,269 37,561,262 합 계 204,455,528 169,980,765 ② 손상차손대여금및수취채권에 대한 대손충당금의 기중 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 기초금액 3,545,529 2,986,220 손상차손 2,134,549 708,599 손상차손환입 (504,607) (149,290) 기말금액 5,175,471 3,545,529 ③ 연체되었으나 손상되지 않은 대여금및수취채권당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 아니한 대여금및수취채권의 연령분석내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 6개월 이하 4,803,061 7,294,767 6개월 초과 12개월 이하 2,939,786 3,895,800 12개월 초과 1,794,273 4,864,150 합 계 9,537,120 16,054,717 (4) 유동성위험 유동성위험이란 연결실체가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결실체의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결실체의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.연결실체는 영업활동 및 차입금 또는 자본 조달로부터의 현금흐름은 연결실체가 투자 지출 또는 경영 자금 운용 등에 필요한 현금 소요량을 충족하여 왔습니다. 연결실체가 투자 등에 지출할 자금을 영업활동을 통해서 충분히 창출하지 못하는 경우에는 금융기관 차입 등을 통해 자금조달을 하고 있습니다. 연결실체는 중장기 경영계획 및 단기 경영전략을 통해 현금흐름을 모니터링하고 있으며, 일반적인 예상 운영비용을 충당할 수 있는 현금을 보유하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황은 포함되어 있지 않습니다. ① 당기말당기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6개월 ~ 12개월 12개월초과 단기차입금 2,585,200 2,585,200 2,175,000 410,200 - 유동성장기차입금 6,860,487 6,952,504 1,498,964 5,453,540 - 장기차입금 34,637,830 36,034,815 437,907 442,720 35,154,188 금융리스부채 132,907 137,884 47,234 36,629 54,021 전환사채 1,313,398 1,389,150 - 1,389,150 - 파생상품부채 247,269 247,269 247,269 - - 매입채무 34,218,877 34,218,877 34,218,877 - - 기타채무 16,913,310 16,913,310 16,393,034 - 520,276 합 계 96,909,278 98,479,009 55,018,285 7,732,239 35,728,485 연결실체는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.② 전기말 전기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6개월 ~ 12개월 12개월초과 단기차입금 2,205,896 2,205,896 2,205,896 - - 유동성장기차입금 480,303 480,303 480,303 - - 장기차입금 10,813,604 11,417,471 162,626 162,626 11,092,219 금융리스부채 160,643 169,796 51,536 51,536 66,724 전환사채 1,534,258 1,736,438 - - 1,736,438 매입채무 33,756,976 33,756,976 33,756,976 - - 기타채무 17,368,134 17,368,134 16,840,299 - 527,835 합 계 66,319,814 67,135,014 53,497,636 214,162 13,423,216 연결실체는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다. (5) 시장위험 시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다. ① 환위험연결실체는 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매 및 구매에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 JPY, USD, CNY 입니다.연결실체는 연결실체의 영업거래상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단하는 경우 통화선도거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 가) 환위험에 대한 노출 당기말 현재 연결실체의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 USD JPY CNY HKD TWD EUR 기타 현금및현금성자산 6,771,517 26,278,601 782,219 208 - 13,531 - 매출채권 656,241 21,764,279 3,224,997 257,677 143,217 3,675 15,952 미수금 3,683 - 57 - - 1,920 - 미수수익 18,970 - - - - - - 매입채무 (49,131) (92,276) (21,558) (12,702) - - - 미지급금 (276,622) (43,425) - - - (255) - 유동금융부채 - (10,497,708) - - - - 당기에 적용된 환율은 다음과 같습니다. 구 분 당기 평균 환율 기말 환율 USD 1,131.49 1,172.00 JPY 9.35 9.72 CNY 180.06 180.55 HKD 145.95 151.21 TWD 35.63 35.51 EUR 1,255.16 1,280.53 나) 민감도분석 당기말 현재 연결실체의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화 통화에 대한 원화의 환율이 상승하였더라면, 연결실체의 자본과 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 연결실체가 당기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도분석 시에는 이자율 등 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 구체적인 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 USD 712,466 (712,466) JPY 3,740,947 (3,740,947) CNY 398,572 (398,572) HKD 24,518 (24,518) TWD 14,322 (14,322) EUR 1,887 (1,887) 기타 1,595 (1,595) ② 이자율위험연결실체의 현금흐름 이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 차입금에서 발생하는 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하고 있습니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 연결실체는 현금흐름 이자율위험에 노출되어 있으며 동 이자율위험의 일부는 변동이자부 현금성자산으로부터의 이자율위험과 상쇄됩니다. 연결실체는 이자율 변동이 연결실체의 경영 활동 및 재무현황에 미치는 영향을 지속적으로 모니터링하고 있습니다.당기말 현재 변동금리부 금융자산 및 금융부채는 각각 140,848,564천원 및 41,908,517천원이며, 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1%p 상승(하락)할 경우, 증가 또는 감소하는 변동이자부 금융상품에 대한 이자수익(비용)으로 인하여 향후 1년간의 법인세비용차감전순이익은 989,400천원만큼 증가(감소)할 것입니다. ③ 주가변동위험 연결실체는 유동성관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다. 당 기말 현재 공정가치로 평가하는 매도가능지분상품은10,217, 502천원입 니다. 당기말 현재 공정가치로 평가하는 매도가능지분상품의 주가가 상승 또는 하락하였더라면, 당사의 자본과 손익은 환율 변동의 영향으로 증가 또는 감소하였을 것입니다. 주가의 변동이 기타포괄손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 5% 상승시 5% 하락시 매도가능지분상품의 공정가액 변동으로 인한 기타포괄손익(*) 510,875 (510,875) (*) 법인세효과 고려 전 금액입니다. (6) 자본관리 연결실체의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하며 적정한 자본구조를 유지하는 것을 자본관리의 목표로 하고 있습니다. 연결실체는 부채비율 및 유동비율을 기초로 자본을 관리하고 있습니다.부채비율은 재무상태표상 총부채를 총자본으로 나누어 산출되며, 유동비율은 유동자산을 유동부채로 나누어 산출됩니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 부채비율 및 유동비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 부채총계 136,211,256 101,103,363 자본총계 323,497,964 281,582,050 유동자산 226,595,498 196,599,704 유동부채 98,098,672 84,914,496 부채비율 42.11% 35.91% 유동비율 230.99% 231.53% 9. 파생상품 등에 관한 사항(1) 당사의 종속기업인 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠가 발행한 전환사채는 보유자의 선택에 의해 자본으로 전환될 수 있는 전환사채로, 발행할 주식수는 보통주의 시가에 따라 변동될 수 있습니다. 당사는 내재파생상품인 전환권옵션을 분리하여 공정가치로 평가하고 평가손익을 당기손익으로 인식하고 있으며, 당기 중 45,614천원의 평가이익을 인식하였습니다. 당기말 현재 전환사채의 전환권옵션과 관련한 파생상품의 가치는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 자산 부채 평가이익 평가손실 전환사채(전환권옵션) - 224,769 45,614 - 계 - 224,769 45,614 - ※ 옵션가치 산정은 블랙숄즈 모형을 사용 당기말 현재 상기 전환권옵션과 관련된 전환사채의 주요 발행사항은 다음과 같습니다. 구분 내역 발행일 2013.10.31 만기일 2016.10.31 행사가능기간 2014.11.1~2016.9.30 행사가격 2,600원(*) 액면총액 1,200,000천원 (*) 행사가격은 2015년 7월 31일 2,600원으로 조정되었습니다. (2) 당사는 외화위험에 노출된 외화매출채권의 공정가치변동을 회피하기 위하여 매매목적의 통화선도거래를 체결하였으며 당기 중 보유한 파생상품에서 발생한 평가손익 및 거래손익은 다음과 같습니다. (단위:천원, JPY) 파생상품 종류 계약일 만기일 적용환율 (KRW/JPY) 총 계약금액(*) 당기말 잔여금액 평가손익 거래손익 KRW JPY KRW JPY KRW KRW 통화선도 2015.7.9 2016.7.5 9.68 5,808,000 600,000,000 3,388,000 350,000,000 (22,500) 58,005 통화선도 2015.8.12 2016.8.10 9.83 4,718,400 480,000,000 3,145,600 320,000,000 27,200) 57,032 (*) 2015년 7월 9일 및 2015년 8월 12일 체결한 통화선도 총 계약금액에 대하여 만기일까지 매월 각각 JPY 50,000,000과 JPY 40,000,000의 거래가 실행됩니다. 10. 경영상의 주요계약 등 가. 아티스트 전속계약 성 명 소 속 비 고 안 칠 현 강 타 - 권 보 아 BoA - 정 윤 호 동방신기 - 심 창 민 - 김 견 우 THE TRAX - 김 정 모 - 홍 성 미 천상지희 - 진 보 라 - 이 지 연 - 김 보 경 - 이 연 희 이 연 희 - 고 아 라 고 아 라 - ZHANG LIYIN 장 리 인 - 박 정 수 슈퍼주니어 - 김 희 철 - 최 시 원 - 김 려 욱 - 김 영 운 - 김 종 운 - 신 동 희 - 이 동 해 - 이 성 민 - 이 혁 재 - 조 규 현 - ZHOU MI 슈퍼주니어 M - HENRY LAU - 김 경 식 김 경 식 - 홍 록 기 홍 록 기 - 김 동 우 이 동 우 - 남 광 우 윤 다 훈 - 김 민 종 김 민 종 - 김 태 연 소녀시대 - 김 효 연 - 임 윤 아 - 권 유 리 - 최 수 영 - 서 주 현 - 이 순 규 - STEPHANIE YOUNG HWANG - 김 기 범 샤이니 - 최 민 호 - 김 종 현 - 이 태 민 - 이 진 기 - 박 선 영 f(x) - SONG QIAN - AMBER JOSEPHINE LIU - 정 수 정 - 최 진 리 설 리 - 최 종 윤 최 종 윤 - 오 지 민 J-min - 김 보 령 김 이 안 - WU YI FAN EXO-M - 김 민 석 - LU HAN - ZHANG YIXING - 김 종 대 - HUANG ZITAO - 김 종 인 EXO-K - 오 세 훈 - 도 경 수 - 변 백 현 - 김 준 면 - 박 찬 열 - 이 재 룡 이 재 룡 - 유 호 정 유 호 정 - 강 슬 기 레드벨벳 - 배 주 현 - 박 수 영 - 손 승 완 - 김 예 림 나. 국내음반의 해외 라이센싱 계약건(1) AVEX TAIWAN : 대만지역에 샤이니, 보아, 동방신기, f(x), 슈퍼주니어의 국내음원 라이센싱(음원공급) 계약(2) UNIVERSAL Music Group International : 소녀시대 전 세계 라이센싱 계약(태국 제외)(3) Media Asia Music: 중국, 홍콩, 마카오 지역 슈퍼주니어 라이센싱 계약(4) SM True : 당사 전소속가수의 태국지역 라이센싱 계약.(5) AVEX Music Creative: 보아, 동방신기, f(x), 슈퍼주니어의 일본지역 라이센싱 계약(6) EMI Japan : 샤이니 일본 라이센싱 계약(7) Guangdong Sky Music : 당사 소속 가수의 중국 지역 라이센싱 계약 다. 해외음반의 국내라이센싱 계약건 (1) J Storm Inc. (일본) ARASHI 관련 원반 사용 허락(타이틀 별로 계약 체결/ 계약기간 1년씩)에 의한 음반의 국내 복제, 배포에 대한 계약(2) AVEX JAPAN : AVEX 소속 아티스트 및 권리 앨범 라이센스(3) UNIVERSAL JAPAN : 소녀시대 J-POP 라이센스(4) EMI JAPAN : 샤이니 J-POP 라이선스(5) United Future Creators Inc. : NERVO 'FOR YOU' 앨범 디지털 라이센스 라. 출판계약 (1) 일본 TV-ASAHI MUSIC(일본공중파 방송국 TV-ASAHI를 모체로 하는 대표적 음악출판사) : 하청출판 계약 체결 마. 관계회사 계약건 (1) 라이크기획 : 당사 소속가수 음반과 당사에서 제작하는 음반의 음악자문 및 프로듀싱 업무를 담 당하고 당사는 라이크기획에 매출액의 최대 6%를 인세를 지급함 11. 연구개발활동 가. 연구개발활동의 개요 (1) 연구개발 담당조직 당사의 경우 신인가수를 캐스팅하여 트레이닝 시키는 것이 향후 매출액 증가를 유지 하는 활동이지만 연구개발 활동으로 분류되는 활동은 2015년 12월 31일 현재 없음 (2) 연구개발비용 해당사항 없음. 나. 연구개발 실적 해당사항 없음. 12. 기타 투자의사결정에 필요한 사항 (1) 당기말과 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동부채 단기차입금 2,585,200 2,205,896 유동성장기차입금 6,860,487 526,347 소 계 9,445,687 2,732,243 비유동부채 장기차입금 34,637,830 10,767,560 합 계 44,083,517 13,499,803 (2) 당기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내역 당기말이자율(%) 당기말 전기말 ㈜포이보스창업투자(*) 운영자금 - 2,175,000 2,175,000 ㈜에스엠아트컴퍼니 - - 30,896 기타 3.00 410,200 - 합 계 2,585,200 2,205,896 (*) 연결실체는 ㈜포이보스창업투자의 BTIC 제1호 투자조합 및 ㈜월드뮤직엔터테인먼트와 2002년 3월 7일에 2년간 3자간 음반유통대행계약(프로젝트 투자)을 체결하고, BTIC 제1호 투자조합으로부터 40억원을 지급받아 조건부장기차입금으로 계상하고, 동 금액을 ㈜월드뮤직엔터테인먼트에 재투자하였습니다. 그러나, ㈜월드뮤직엔터테인먼트는 자금사정의 악화로 2003년 2월 4일자로 부도발생하였으며, 이러한 사실은 계약해지사유에 해당합니다. 이로 인하여 즉시 상환의무가 발생한 조건부장기차입금은 전액 단기차입금으로 계정 재분류되었으며, 당기말 현재의 잔액은 2,175,000천원입니다. (3) 당기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내역 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 ㈜포이보스창업투자(*1) 운영자금 - 480,303 480,303 미츠이스미토모은행 1.48, 2.40 1,190,498 252,873 ㈜국민은행(*2) 시설자금 3.10 ~ 3.30 4,687,000 4,687,000 1.95 4,409,600 4,409,600 2.38 19,800,000 - 운영자금 2.51 7,800,000 - ㈜신한은행(*2) 운영자금 3.75 3,130,916 1,464,131 소 계 41,498,317 11,293,907 유동성장기차입금 (6,860,487) (526,347) 차감 계 34,637,830 10,767,560 (*1) 연결실체는 ㈜포이보스창업투자의 BTIC 제1호 투자조합의 100억원 펀드에 10%의 지분으로 참가하였으며, BTIC 제1호 투자조합으로부터 음반제작 투자금을 지원받는 계약을 체결하였습니다. 동 계약에 의해 음반판매대금의 총수입에서 임가공비, 인쇄비, 유통대행비, 가수 인세, 프로듀스 인세, 매니지먼트 인세 등을 공제한 금액을 투자 인세로 BTIC 제1호 투자조합에 지급해야 하며, 계약기간 내에 투자금을 전액 반환하지 못할 경우 투자손실금의 40%까지 정산해야 하는 의무가 있습니다. 이러한 조건에 따라 연결실체가 부담해야 할 금액이 유동성장기차입금으로 계상되어 있습니다. (*2) 주석 38번에서 설명하는 바와 같이, ㈜국민은행 차입금 중 32,287,000천원과 (주)신한은행 차입금 3,130,916천원과 관련하여 연결실체가 보유한 토지와 건물 등에근저당권이 설정되어 있습니다. III. 재무에 관한 사항 당사는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)을 2011년도부터 적용하였습니다. 한국채택국제회계기준은 연결재무제표를 주된 재무제표로 하고, 별도재무제표는 보충적 재무정보로 제시할 수 있도록 하고 있습니다. 제21기, 제20기 재무제표는 외부감사인의 감사를 받은 재무제표입니다. 1. 요약재무정보 (1) 연결 재무정보 (단위 : 백만원) 구 분 제21기(2015년 12월말) 제20기(2014년 12월말) 제19기(2013년 12월말) [유동자산] 226,595 196,600 244,657 당좌자산 216,589 188,003 237,308 재고자산 10,007 8,597 7,349 [비유동자산] 233,114 186,086 147,671 투자자산 74,198 52,867 42,851 유형자산 107,469 80,964 54,033 무형자산 51,079 51,124 49,539 기타비유동자산 368 1,131 1,248 자산총계 459,709 382,685 392,328 [유동부채] 98,099 84,914 112,878 [비유동부채] 38,113 16,189 13,064 부채총계 136,211 101,103 125,942 1. 지배기업지분 283,428 241,349 229,901 ㆍ자본금 10,411 10,324 10,324 ㆍ자본잉여금 127,043 120,632 120,829 ㆍ기타자본항목 935 4,420 720 ㆍ기타포괄손익누계액 15,168 (2,526) (4,404) ㆍ 이익잉여금 129,871 108,499 102,432 2. 비지배지분(소수주주지분) 40,069 40,233 36,485 자본총계 323,498 281,582 266,386 구 분 제21기(2015.01.01~2015.12.31) 제20기(2014.01.01~2014.12.31) 제19기(2013.01.01~2013.12.31) 매출액 325,439 286,980 268,700 영업이익 36,423 34,330 40,536 법인세비용차감전순이익 28,478 29,332 41,530 당기순이익 18,388 1,827 17,988 총포괄이익 22,444 3,568 14,473 지배기업지분 순이익 21,699 5,998 18,793 비지배지분 순이익 (3,311) (4,170) (804) 기본주당순이익(단위 : 원) 1,050 292 916 연결에 포함된 회사수 26 24 21 * 당기 연결에 포함된 회사는 26개사로 모회사 및 연결대상 종속기업 25개사로 구성되어 있습니다. 당분기 연결대상회사의 변동내용으로는 (주)에스엠모바일커뮤니케이션즈(구, (주)모바일브랜드마케팅아시아), S.M.(BEIJING) ENTERTAINMENT MEDIA CO.,LTD가 신규 설립되어 추가되었습니다. (2) 별도 재무정보 (단위 : 백만원) 구 분 제21기(2015년 12월말) 제20기(2014년 12월말) 제19기(2013년 12월말) [유동자산] 119,841 111,121 156,737 ㆍ당좌자산 115,051 106,932 152,582 ㆍ재고자산 4,790 4,189 4,155 [비유동자산] 220,956 175,792 145,370 ㆍ투자자산 150,457 113,406 104,815 ㆍ유형자산 55,816 51,239 31,391 ㆍ무형자산 14,632 10,760 9,164 ㆍ기타비유동자산 51 387 0 자산총계 340,797 286,913 302,106 [유동부채] 54,541 41,509 67,212 [비유동부채] 31,584 8,710 6,630 부채총계 86,124 50,218 73,842 ㆍ자본금 10,411 10,324 10,324 ㆍ자본잉여금 127,043 120,632 120,636 ㆍ기타포괄손익누계액 4,839 4,403 1,418 ㆍ기타자본항목 7,212 366 (3,123) ㆍ이익잉여금 105,167 100,970 99,009 자본총계 254,673 236,694 228,265 종속·관계·공동기업 투자주식의 평가방법 원가법 원가법 원가법 구 분 제21기(2015.01.01~2015.12.31) 제20기(2014.01.01~2014.12.31) 제19기(2013.01.01~2013.12.31) 매출액 195,445 169,480 164,259 영업이익 23,237 23,574 34,585 법인세비용차감전순이익 10,855 23,694 33,267 당기순이익 4,521 1,886 17,564 기타포괄손익 112 3,059 333 총포괄이익 4,633 4,945 17,896 기본주당순이익(단위 : 원) 219 92 856 희석주당순이익(단위 : 원) 219 92 853 ※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11011#*재무제표_*.* 21기사업_00260930_(주)에스 엠 엔터테인먼트.ixd 2. 연결재무제표 연결 재무상태표 제 21 기 2015.12.31 현재 제 20 기 2014.12.31 현재 제 19 기 2013.12.31 현재 (단위 : 원) 제 21 기 제 20 기 제 19 기 자산 유동자산 226,595,498,382 196,599,703,898 244,657,217,112 현금및현금성자산 133,470,436,606 92,177,433,656 105,730,873,129 금융기관예치금 6,577,137,811 4,170,574,249 33,622,745,173 매출채권 38,819,392,538 47,201,636,177 44,728,440,249 기타유동채권 1,570,811,624 3,275,907,820 2,648,260,869 기타유동금융자산 570,935,200 58,270,000 3,939,484,700 선급금 23,353,267,743 34,167,007,533 40,489,249,585 당기법인세자산 634,941,545 679,707,884 1,108,387,333 재고자산 10,006,569,143 8,597,248,543 7,348,729,339 기타유동자산 11,592,006,172 6,271,918,036 5,041,046,735 비유동자산 233,113,721,476 186,085,709,215 147,670,984,395 금융기관예치금 819,487,500 994,462,500 957,963,130 매도가능금융자산 16,703,640,066 18,674,898,751 10,007,622,518 관계기업 및 공동기업투자주식 16,105,730,912 3,251,513,019 1,876,575,550 기타비유동금융자산 22,683,839,299 22,434,756,854 22,954,641,651 유형자산 107,469,215,921 80,964,039,219 54,033,081,615 투자부동산 6,450,000,000 무형자산 51,079,236,655 51,123,605,634 49,538,955,162 비유동채권 475,690,024 420,000,000 482,103,932 비유동선급금 4,669,236,918 4,677,257,108 4,310,809,432 이연법인세자산 6,290,103,747 2,414,457,116 2,261,001,677 기타비유동비금융자산 367,540,434 1,130,719,014 1,248,229,728 자산총계 459,709,219,858 382,685,413,113 392,328,201,507 부채 유동부채 98,098,672,026 84,914,496,212 112,878,512,102 매입채무 34,218,877,193 33,756,975,514 61,873,902,970 기타유동채무 16,393,034,408 16,840,299,577 10,660,378,766 단기차입금 9,445,687,448 2,732,242,376 2,690,912,029 유동금융부채 1,643,169,394 448,684,472 미지급법인세 7,237,167,329 6,620,563,146 3,396,289,847 기타유동부채 5,703,434,289 2,867,010,543 5,115,764,214 단기선수금 22,050,030,160 19,667,064,968 26,820,266,467 유동충당부채 1,048,700,376 674,040,248 1,269,314,445 선수수익 358,571,429 1,307,615,368 1,051,683,364 비유동부채 38,112,584,306 16,188,866,851 13,063,616,766 퇴직급여채무 2,154,320,516 1,539,079,653 1,354,514,872 기타비유동채무 520,275,964 527,834,995 879,006,767 장기차입금 34,637,830,088 10,767,560,556 6,306,506,036 기타비유동금융부채 50,405,058 1,597,384,754 4,523,589,091 비유동충당부채 749,752,680 729,048,263 비유동선수수익 1,027,958,630 부채총계 136,211,256,332 101,103,363,063 125,942,128,868 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 283,428,471,554 241,348,732,221 229,900,508,758 납입자본 10,411,146,500 10,324,132,000 10,324,132,000 자본금 10,411,146,500 10,324,132,000 10,324,132,000 기타자본구성요소 143,146,360,531 122,525,887,463 117,144,789,055 기타자본잉여금 127,042,976,354 120,631,889,279 120,829,226,957 기타포괄손익누계액 15,168,041,208 (2,526,410,041) (4,404,039,207) 기타자본 935,342,969 4,420,408,225 719,601,305 이익잉여금(결손금) 129,870,964,523 108,498,712,758 102,431,587,703 비지배지분 40,069,491,972 40,233,317,829 36,485,563,881 자본총계 323,497,963,526 281,582,050,050 266,386,072,639 부채및자본총계 459,709,219,858 382,685,413,113 392,328,201,507 연결 포괄손익계산서 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 제 19 기 2013.01.01 부터 2013.12.31 까지 (단위 : 원) 제 21 기 제 20 기 제 19 기 매출액 325,439,247,011 286,980,060,138 268,700,178,543 매출원가 212,411,579,185 184,782,435,635 170,010,835,427 매출총이익 113,027,667,826 102,197,624,503 98,689,343,116 판매비와관리비 76,604,828,082 67,867,235,667 58,153,453,626 영업이익(손실) 36,422,839,744 34,330,388,836 40,535,889,490 기타수익 2,460,819,620 2,350,908,691 1,777,833,699 기타손실 7,957,537,887 5,249,726,922 5,526,201,471 금융수익 2,210,800,305 2,582,037,427 8,338,077,551 금융원가 4,472,654,160 3,850,312,394 2,717,615,672 관계기업 및 공동기업투자손익 (186,554,676) (831,233,688) (877,920,362) 법인세비용차감전순이익(손실) 28,477,712,946 29,332,061,950 41,530,063,235 법인세비용 10,089,914,671 27,504,806,650 23,541,660,754 당기순이익(손실) 18,387,798,275 1,827,255,300 17,988,402,481 기타포괄손익 4,056,259,971 1,740,372,937 (3,515,723,017) 당기손익으로 재분류되는 세전기타포괄손익 3,203,517,427 1,677,006,811 매도가능증권평가이익 (1,604,949,474) 3,188,787,764 972,433,429 매도가능금융자산의 재분류조정 925,706,864 외화환산외환차이 3,659,428,960 (753,533,907) (3,819,843,485) 지분법자본변동 40,773,209 71,081,257 (17,366,678) 법인세효과 182,557,868 (829,328,303) (213,935,354) 당기손익으로 재분류되지 않는 세전기타포괄손익 852,742,544 63,366,126 확정급여제도의 재측정요소 (435,596,027) 84,075,255 (558,319,884) 자산재평가차익 1,560,825,914 법인세효과 (272,487,343) (20,709,129) 121,308,955 총포괄이익 22,444,058,246 3,567,628,237 14,472,679,464 당기순이익(손실)의 귀속 지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실) 21,698,708,007 5,997,545,292 18,792,536,054 비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실) (3,310,909,732) (4,170,289,992) (804,133,573) 포괄손익의 귀속 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 24,834,004,775 7,944,754,221 15,338,262,699 포괄손익, 비지배지분 (2,389,946,529) (4,377,125,984) (865,583,235) 주당이익 기본주당이익 1,050 292 916 희석주당이익 1,050 292 912 연결 자본변동표 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 제 19 기 2013.01.01 부터 2013.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 비지배지분 자본 합계 자본금 자본잉여금 기타포괄손익누계액 기타자본 미처분이익잉여금(미처리결손금) 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계 2013.01.01 (기초자본) 10,213,382,000 118,889,163,515 (1,382,383,834) 796,690,535 84,071,669,631 212,588,521,847 26,363,062,276 238,951,584,123 자본의 변동 포괄손익 당기순이익(손실) 18,792,536,054 18,792,536,054 (804,133,573) 17,988,402,481 확정급여제도의 재측정요소 758,498,075 758,498,075 758,498,075 매도가능증권평가손익 (432,617,982) (432,617,982) (4,392,947) (437,010,929) 매도가능금융자산의 재분류조정 재평가이익 해외사업환산손익 (3,762,786,770) (3,762,786,770) (57,056,715) (3,819,843,485) 지분법자본변동 (17,366,678) (17,366,678) (17,366,678) 총포괄손익 (3,021,655,373) 18,359,918,072 15,338,262,699 (865,583,235) 14,472,679,464 자본에 직접 인식된 주주와의 거래 등 주식보상비용의 인식 1,928,202,099 1,928,202,099 804,848,610 2,733,050,709 주식선택권의 행사 110,750,000 1,018,144,500 1,128,894,500 1,128,894,500 유상증자 자기주식처분 종속기업의 취득 종속기업에 대한 지분변동 자기주식취득 (5,000,000,000) (5,000,000,000) (5,000,000,000) 주식선택권의 소멸 728,194,604 (728,194,604) 지분변동차액 3,722,903,275 3,722,903,275 10,183,236,230 13,906,139,505 전환권 대가 193,724,338 193,724,338 193,724,338 기타 2013.12.31 (기말자본) 10,324,132,000 120,829,226,957 (4,404,039,207) 719,601,305 102,431,587,703 229,900,508,758 36,485,563,881 266,386,072,639 2014.01.01 (기초자본) 10,324,132,000 120,829,226,957 (4,404,039,207) 719,601,305 102,431,587,703 229,900,508,758 36,485,563,881 266,386,072,639 자본의 변동 포괄손익 당기순이익(손실) 5,997,545,292 5,997,545,292 (4,170,289,992) 1,827,255,300 확정급여제도의 재측정요소 69,579,763 69,579,763 (6,213,637) 63,366,126 매도가능증권평가손익 2,731,776,466 2,731,776,466 (372,317,005) 2,359,459,461 매도가능금융자산의 재분류조정 재평가이익 해외사업환산손익 (925,228,557) (925,228,557) 171,694,650 (753,533,907) 지분법자본변동 71,081,257 71,081,257 71,081,257 총포괄손익 1,877,629,166 6,067,125,055 7,944,754,221 (4,377,125,984) 3,567,628,237 자본에 직접 인식된 주주와의 거래 등 주식보상비용의 인식 2,191,766,439 2,191,766,439 1,200,023,059 3,391,789,498 주식선택권의 행사 유상증자 자기주식처분 (15,422,986) 1,365,891,475 1,350,468,489 1,342,477,827 2,692,946,316 종속기업의 취득 345,826,640 345,826,640 종속기업에 대한 지분변동 154,958,652 154,958,652 5,536,367,193 5,691,325,845 자기주식취득 주식선택권의 소멸 11,809,646 (11,809,646) 지분변동차액 전환권 대가 (193,724,338) (193,724,338) (193,724,338) 기타 (299,814,787) (299,814,787) 2014.12.31 (기말자본) 10,324,132,000 120,631,889,279 (2,526,410,041) 4,420,408,225 108,498,712,758 241,348,732,221 40,233,317,829 281,582,050,050 2015.01.01 (기초자본) 10,324,132,000 120,631,889,279 (2,526,410,041) 4,420,408,225 108,498,712,758 241,348,732,221 40,233,317,829 281,582,050,050 자본의 변동 포괄손익 당기순이익(손실) 21,698,708,007 21,698,708,007 (3,310,909,732) 18,387,798,275 확정급여제도의 재측정요소 (326,456,242) (326,456,242) (3,907,257) (330,363,499) 매도가능증권평가손익 (1,603,781,083) (1,603,781,083) 385,044,987 (1,218,736,096) 매도가능금융자산의 재분류조정 722,051,354 722,051,354 722,051,354 재평가이익 1,183,106,043 1,183,106,043 1,183,106,043 해외사업환산손익 3,119,603,487 3,119,603,487 539,825,473 3,659,428,960 지분법자본변동 40,773,209 40,773,209 40,773,209 총포괄손익 3,461,753,010 21,372,251,765 24,834,004,775 (2,389,946,529) 22,444,058,246 자본에 직접 인식된 주주와의 거래 등 주식보상비용의 인식 4,225,723,095 4,225,723,095 3,238,371,685 7,464,094,780 주식선택권의 행사 388,550,558 388,550,558 유상증자 87,014,500 6,411,087,075 6,498,101,575 6,498,101,575 자기주식처분 2,621,108,317 2,621,108,317 2,621,108,317 종속기업의 취득 2,500,000,000 2,500,000,000 종속기업에 대한 지분변동 3,900,801,571 3,900,801,571 (3,900,801,571) 자기주식취득 주식선택권의 소멸 지분변동차액 전환권 대가 기타 2015.12.31 (기말자본) 10,411,146,500 127,042,976,354 935,342,969 15,168,041,208 129,870,964,523 283,428,471,554 40,069,491,972 323,497,963,526 연결 현금흐름표 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 제 19 기 2013.01.01 부터 2013.12.31 까지 (단위 : 원) 제 21 기 제 20 기 제 19 기 영업활동으로부터의 현금흐름 66,056,385,029 (9,102,482,635) 30,325,311,287 당기순이익(손실) 18,387,798,275 1,827,255,300 17,988,402,481 영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 11,140,120,291 (37,344,498,316) (8,413,653,603) 매출채권의 감소(증가) 7,098,278,996 (6,361,011,996) (24,095,392,188) 미수금의 감소(증가) 45,145,736 1,475,035,997 (511,463,531) 장기미수금의 감소(증가) (1,118,432,039) 1,118,432,039 선급금의 감소(증가) 8,731,325,412 (1,856,956,289) (11,708,807,834) 비유동선급금의 감소(증가) 42,963,420 (299,648,801) 1,106,500,418 기타유동자산의 감소(증가) (4,839,029,202) (242,616,884) (10,547,986,935) 기타비유동자산의 감소(증가) (4,500,000) 505,767,721 (967,398,379) 미수수익의 감소(증가) 49,319,134 (8,402,434) (3,738,036) 매입채무의 증가(감소) (281,238,958) (22,901,105,434) 25,440,172,867 선수금의 증가(감소) 1,935,868,436 (6,233,296,247) 15,997,260,288 선수수익의 증가(감소) (1,977,002,569) 1,283,890,634 (903,760,918) 미지급금의 증가(감소) (767,029,552) 1,748,099,680 (1,137,178,881) 장기미지급금의 증가(감소) (9,824,095) (10,471,949) (66,249,735) 미지급비용의 증가(감소) 1,005,624,512 708,726,851 (20,911,925) 기타유동부채의 증가(감소) 2,239,553,276 (2,584,538,978) 489,323,471 기타비유동부채의 증가(감소) 23,249,976 801,282,731 100,000,004 충당부채의 증가(감소) (3,677,948) (2,428,000) (17,517,565) 퇴직금의 지급 (285,397,967) (316,155,878) (574,585,469) 사외적립자산의 증가 (660,259,142) (541,642,362) (309,340,636) 재고자산의 감소(증가) (1,203,249,174) (1,390,594,639) (1,801,010,658) 당기순이익조정을 위한 가감 50,288,150,097 49,991,371,823 35,290,362,326 법인세비용 10,089,914,671 27,504,806,650 23,541,660,754 감가상각비 7,116,057,595 3,751,112,976 3,218,707,394 무형자산상각비 13,960,705,463 9,297,851,596 6,220,205,284 외화환산이익 (1,105,997,770) (329,954,472) (62,715,277) 외화환산손실 743,021,903 1,975,198,143 2,289,770,252 유형자산처분이익 (332,947,287) (99,821,530) (75,910,494) 유형자산처분손실 54,569,009 466,148,331 288,292,781 유형자산손상차손 43,398,931 18,871,479 61,022,986 무형자산처분이익 (206,696,173) 무형자산처분손실 44,534,282 15,580,000 무형자산손상차손 1,400,000 160,000,000 1,814,974,774 이자수익 (810,326,324) (1,784,289,290) (2,497,070,051) 배당금수익 (535,015) (10,100,111) 금융보증부채전입(환입) (73,320,000) 이자비용 1,056,799,253 735,756,810 455,868,219 관계기업투자주식처분이익 (8,542,134) (150,002,918) 매도가능금융자산손상차손 2,501,756,296 35,000,000 1,214,123 종속기업투자주식처분이익 (488,468,461) 지분법이익 (255,347,404) (337,204,477) (527,771,358) 지분법손실 441,902,080 1,176,980,299 558,082,536 관계기업투자주식손상차손 1,486,080,563 전환상환주우선주상환이익 (4,499,995,500) 당기손익인식금융자산평가손실 424,723,563 당기손익인식금융자산손상차손 754,811,911 428,681,812 퇴직급여채무의 증가(감소) 1,125,301,945 1,126,438,276 903,536,186 주식기준보상 7,464,094,780 3,391,789,498 2,733,050,709 파생상품평가손실 22,500,000 1,582,819,144 파생상품평가이익 (72,813,652) 파생상품거래손실 223,610,000 파생상품거래이익 (115,037,000) (94,160,000) 기타수익 (345,619,022) (175,866,717) (387,155,813) 기타비용 1,962,996,630 330,622,095 272,378,358 대손상각비 및 기타의대손상각비 5,942,473,807 600,478,349 법인세납부(환급) (13,205,271,189) (24,211,943,217) (16,490,879,903) 이자수취 519,415,227 1,131,166,132 2,588,564,630 이자지급 (1,073,827,672) (495,834,357) (637,484,644) 투자활동으로부터의현금흐름 (68,153,391,578) (7,594,989,032) (22,265,265,453) 금융기관예치금의 감소 3,111,960,000 35,612,745,173 35,765,000,000 금융기관예치금의 증가 (5,306,098,562) (5,036,499,370) (26,704,143,307) 매도가능금융자산의 취득 (1,500,000,000) (2,021,352,261) (5,085,936,893) 매도가능금융자산의 처분 639,344,262 688,524,590 당기손익인식금융자산의 취득 (500,000,000) (1,170,000,000) 보증금의 감소 5,036,455,835 3,424,052,078 4,808,181,886 보증금의 증가 (5,922,523,434) (2,876,467,425) (7,085,579,251) 유형자산의 취득 (43,341,773,127) (26,169,216,794) (19,202,669,393) 유형자산의 처분 4,950,288,419 160,897,471 168,880,618 무형자산의 취득 (12,214,045,409) (8,220,160,951) (4,245,222,531) 무형자산의 처분 345,000,000 208,600,000 369,156,573 대여금및수취채권의 처분 161,507,960 1,867,252,610 (1,203,250,780) 대여금및수취채권의 취득 (89,200,900) (1,750,178,940) 916,122,884 관계기업에 대한 투자자산의 취득 (12,999,999,360) (2,135,089,900) (3,168,020,961) 관계기업에 대한 투자자산의 처분 1,006,488,970 선물계약, 선도계약, 옵션계약 및 스왑계약에 따른 현금유출 (223,610,000) 선물계약, 선도계약, 옵션계약 및 스왑계약에 따른 현금유입 115,037,000 94,160,000 배당금수취 535,015 10,100,111 연결실체변동으로 인한 순자산 취득 (1,343,264,496) 종속기업에 대한 투자자산의 처분 3,541,366,527 종속기업에 대한 투자자산의 취득 (1,000,000) 조인트벤처에 대한 투자자산의 취득 (1,500,000,000) 재무활동으로부터의현금흐름 41,953,769,791 7,202,208,725 7,192,910,841 차입금의 증가 30,416,741,500 4,841,675,479 6,384,211,640 차입금의 상환 (53,087,664) (367,966,452) (401,126,121) 금융리스부채의 증가 68,778,448 169,050,737 금융리스부채의 지급 (97,872,385) (103,683,097) (79,194,305) 전환사채의 증가 4,500,000,000 유상증자 6,498,101,575 종속회사의 유상증자 338,036,730 991,073,890 종속기업 설립과 관련된 소수 지분 출자 2,500,000,000 주식선택권의 행사 1,128,894,500 전환상환우선주의 상환 (499,999,500) 자기주식의 취득 (5,000,000,000) 자기주식의 처분 2,621,108,317 종속회사의 자기주식의 처분 2,494,146,065 환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소) 39,856,763,242 (9,495,262,942) 15,252,956,675 현금및현금성자산에 대한 환율변동효과 1,436,239,708 (4,058,176,531) (9,094,525,670) 현금및현금성자산의순증가(감소) 41,293,002,950 (13,553,439,473) 6,158,431,005 기초현금및현금성자산 92,177,433,656 105,730,873,129 99,572,442,124 기말의 현금및현금성자산 133,470,436,606 92,177,433,656 105,730,873,129 3. 연결재무제표 주석 1. 연결대상회사의 개요(1) 지배기업의 개요 주식회사 에스.엠. 엔터테인먼트(이하 '지배기업', (종목코드 041510))는 1995년 2월 14일 자본금 50백만원으로 설립되었으며, 서울특별시 강남구 압구정 로 423에 본사를 두고 있습니다. 설립시에는 프로그램제작업을 목적으로 설립되었으나, 현재는 라이크기획 등 관계회사와 함께 음반기획, 레코딩사업 및 연예매니지먼트사업을 수행하고 있습니다. 2015년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 대한 연결재무제표는 지배기업과 지배기업의 종속기업(이하 "연결실체"), 연결실체의 관계기업 및 공동기업에 대한 지분으로 구성되어 있습니다. 지배기업은 설립 후 수차례의 증자와 (주)포엠이 및 (주)판당고코리아와의 합병을 거쳐 2015년 12월 31일 현재 납입자본금은 10,411백만원이며, 주요 주주는 이수만(21.09%), 국민연금공단(10.14%) 등입니다 . 한편, 지배기업은 2000년 4월 25일에 주식을 코스닥시장에 상장(종목코드 041510)하였습니다. (2) 당기말 현재 지배기업이 직접 투자하고 있는 연결대상 종속기업의 개요는 다음과 같습니다. (단위: JPY, USD, CNY, 천원) 종속기업명 소재지 주요 영업활동 결산월 지분율 통화 자본금 ㈜에스엠엔터테인먼트재팬(*1) 일본 일본지역 매니지먼트 12월 100.00% JPY 50,000,000 S.M. Entertainment USA, Inc. 미국 미국지역 매니지먼트 12월 100.00% USD 17,000,000 ㈜에스엠에프앤비디벨롭먼트 국내 외식 및 외식프랜차이즈 사업 12월 100.00% KRW 12,000,000 DREAMMAKER Entertainment Ltd. 홍콩 국내외 공연사업 12월 68.46% USD 1,004,728 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠(*1,2,3) 국내 영상 콘텐츠 제작 및 매니지먼트, 여행업 12월 40.27% KRW 34,766,276 S.M. Entertainment Beijing Co., Ltd. 중국 중국지역 매니지먼트 12월 100.00% CNY 2,000,000 ㈜아렐 국내 의류 제작업 12월 100.00% KRW 557,530 ㈜에브리싱재팬 일본 디지털콘텐츠 및 소프트웨어의 기획, 개발, 운영관리 12월 59.53% JPY 85,000,000 (유)드래곤타이거1호문화투자목적 국내 미디어 및 엔터테인먼트 사업에 대한 투자 12월 100.00% KRW 20,000 (*1) 종속기업의 자기주식 취득분을 제외한 유통주식수에 근거한 지분율입니다. (*2) 지배기업이 의결권의 과반수를 보유하고 있지 않지만, 피투자회사의 성과에 대한 변동이익에 유의적으로 노출되어 있고 성과를 결정하는 힘을 통해 변동이익에 영향을 미치고 있습니다. 또한, 지배기업이 다른 의결권보유자나 의결권 보유자의 조직화된 집단보다 유의적으로 많은 의결권을 보유하고 있으며 다른 주주들이 널리 분산되었기 때문에 실질적 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다. 한편, 동 지분율은 종속기업 보유비율을 고려한 실효지분율입니다. (*3) 당기 중 종속회사의 전환사채가 행사되어 종속회사의 보통주 107,142주가 신규로 발행되었습니다. 이와 관련하여 지배기업의 동 종속기업에 대한 지분율은 전기말 40.33%에서 당기말 40.27%로 감소하였습니다(주석21 참조). (3) 당기말 현재 종속기업이 보유한 하위 종속기업의 내역은 다음과 같습니다. (단위: JPY, USD, CNY, 천원) 종속기업명 소재지 하위 종속기업명 결산월 실효지분율(*1) 통화 자본금 ㈜에스엠엔터테인먼트재팬 일본 S.M. Life Design Company Japan Inc.(구, S.M. F DEVELOPMENT JAPAN INC.) 12월 100.00% JPY 50,000,000 S.M. Entertainment USA, Inc. 미국 S.M. Innovative Holdings LLC. 12월 100.00% USD 13,200,000 미국 S.M. Innovative Amusement LLC. 12월 100.00% USD 4,950,000 미국 Creative Space Development LLC. 12월 100.00% USD 1,700,000 미국 Creative Space Development Property, LLC. 12월 100.00% USD 4,300,000 미국 Creative Space Entertainment Inc.(*2) 12월 50.00% USD 4,000,000 미국 Creative Space Innovation Inc.(*2) 12월 50.00% USD 3,930,000 ㈜에스엠에프앤비디벨롭먼트 국내 ㈜모아엘앤비 인터내셔널 12월 100.00% KRW 2,200,000 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 국내 ㈜디아이지커뮤니케이션 12월 37.38% KRW 1,683,635 국내 ㈜지트레블러 12월 38.63% KRW 384,375 국내 ㈜호텔트리스 12월 32.36% KRW 524,000 국내 ㈜콘텐츠뱅크 12월 40.27% KRW 3,500,000 국내 (유)드래곤타이거2호문화투자목적 12월 40.27% KRW 10,000 DREAMMAKER Entertainment Ltd. 국내 ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈(*3) 12월 34.23% KRW 5,000,000 국내 ㈜에브리싱코리아(구,㈜에스엠어뮤즈먼트)(*4) 12월 40.40% KRW 1,867,135 중국 S.M. (BEIJING) ENTERTAINMENT MEDIA CO., LTD. 12월 68.46% CNY 3,827,760 (*1) 실효지분율은 지배기업과 종속기업의 지분을 기초로 지배구조를 고려하여 산정하였습니다.(*2) 지배기업이 의결권의 과반수를 보유하고 있지 않지만, 피투자회사의 성과에 대한 변동이익에 유의적으로 노출되어 있고 성과를 결정하는 힘을 통해 변동이익에 영향을 미치고 있습니다. (*3) 지배기업은 2015년 3월, ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈에 2,500,000천원을 출자하여 동 회사에 대한 지분 50%를 취득한 후, 2015년 8월, 동 지분을 DREAMMA-KER Entertainment Ltd.에 매각하였습니다. 동 거래로 인하여 지배기업이 보유한 ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈 실효지분율은 34.23%입니다. DREAMMAKER En-tertainment Ltd.는 (주)에스엠모바일커뮤니케이션즈에 대한 의결권의 과반수를 보유하고 있지 않지만, 주주 간 약정에 따라 과반수의 이사를 선임할 권리를 보유하고 있으므로 DREAMMAKER EntertainmentLtd.가 동 피투자회사에 실질적 지배력을 보유하고 있는 것으로 판단됩니다.(*4) 종속기업인 ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈는 당기 중 지배기업의 종속기업인 ㈜에브리싱코리아(구,㈜에스엠어뮤즈먼트)의 유상증자에 단독 참여하여 동 회사에 대한 지분 85.69%를 취득하였습니다. 이는 동일지배하 사업결합에 해당되어 연결실체가 취득한 자산과 인수한 부채는 연결재무제표 상 장부금액으로 인식되었으며, 이전대가와 취득한 순자산 장부금액의 차액은 기타자본항목에 가감되었습니다. 동 거래 및 (*3)에서 설명한 ㈜에스엠모바일커뮤니케이션에 대한 지배기업 지분을 DRE-AMMAKER Entertainment Ltd.에 매각한 거래로 인해 지배기업이 보유한 ㈜에브리싱코리아 실효지분율은 전기말 현재 77.31%에서 당기말 현재 40.40%로 감소하였습니다. (4) 당기말 및 전기말 현재 연결대상 주요 종속기업의 요약 재무정보는 다음과 같이 종속기업의 별도 재무제표에 근거하여 작성되었습니다.① 당기말 (단위:천원) 종속기업명 자산 부채 자본 매출 당기순이익(손실) ㈜에스엠엔터테인먼트재팬 63,578,516 33,311,137 30,267,379 75,480,906 11,470,503 S.M. Life Design Company Japan Inc.(구, S.M.F DEVELOPMENT JAPAN INC.) 7,817,299 2,443,576 5,373,723 8,106,311 622,418 S.M. Entertainment USA, Inc. 17,067,024 1,899,932 15,167,092 886,805 195,629 S.M. Innovative Holdings LLC. 14,340,289 57,741 14,282,548 - (6,939) S.M. Innovative Amusement LLC. 5,628,922 248,121 5,380,801 123,206 (24,792) Creative Space Development LLC. 2,306,884 407,209 1,899,675 - (41,042) Creative Space Development Property, LLC. 4,578,647 1,641 4,577,006 - (114,913) Creative Space Entertainment Inc. 5,523,536 846,374 4,677,162 - (1,161) Creative Space Innovation Inc. 7,984,562 4,090,936 3,893,626 45,842 (150,708) ㈜에스엠에프앤비디벨롭먼트 11,939,628 7,294,629 4,644,999 554,809 (2,312,082) ㈜모아엘앤비 인터내셔널 2,229,868 85,538 2,144,330 455,272 157,279 DREAMMAKER Entertainment Ltd. 27,892,095 10,121,218 17,770,877 52,775,465 4,529,544 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 87,651,331 31,896,756 55,754,575 75,189,434 (5,470,562) ㈜디아이지커뮤니케이션 128,669 57,846 70,823 384,207 (443,257) ㈜지트레블러 178,702 - 178,702 - (8,154) ㈜호텔트리스 321,716 660,561 (338,845) 348,669 (412,494) ㈜콘텐츠뱅크 1,654,256 423,115 1,231,141 1,390,680 (471,550) S.M. Entertainment Beijing Co., Ltd. 65,551 - 65,551 689 (111,425) ㈜아렐 24,896 89,410 (64,514) - (907) ㈜에브리싱재팬 643,453 23,354 620,099 21,682 (161,272) (유)드래곤타이거1호문화투자목적 12,205 - 12,205 - (6,247) (유)드래곤타이거2호문화투자목적 2,458 - 2,458 - (6,045) ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈 5,239,234 377,937 4,861,297 - (138,703) ㈜에브리싱코리아(구, ㈜에스엠어뮤즈먼트) 2,640,612 18,365,960 (15,725,348) 3,204,899 (2,273,765) S.M. (BEIJING) ENTERTAINMENT MEDIA CO., LTD. 608,974 - 608,974 - (81,905) ② 전기말 (단위:천원) 종속기업명 자산 부채 자본 매출 당기순이익(손실) ㈜에스엠엔터테인먼트재팬 65,849,958 48,084,418 17,765,540 70,072,192 6,731,892 S.M. Life Design Company Japan Inc.(구, S.M. F DEVELOPMENT JAPAN INC) 8,211,948 3,737,801 4,474,147 15,839,056 1,445,470 S.M. Entertainment USA, Inc. 15,915,738 981,623 14,934,115 107,943 (484,789) S.M. Innovative Holdings LLC. 14,334,741 51,681 14,283,060 - (50,444) S.M. Innovative Amusement LLC. 5,280,509 209,857 5,070,652 59,059 (81,350) Creative Space Development LLC. 1,828,838 7,293 1,821,545 - (7,269) Creative Space Development Property, LLC. 4,404,439 105 4,404,334 - (233,733) Creative Space Entertainment Inc. 4,387,763 - 4,387,763 - (2,663) Creative Space Innovation Inc. 5,450,431 1,652,254 3,798,177 59,159 (189,021) ㈜에스엠에프앤비디벨롭먼트 7,871,007 913,927 6,957,080 94,990 (980,627) ㈜모아엘앤비 인터내셔널 2,014,247 27,196 1,987,051 28,948 (71,281) DREAMMAKER Entertainment Ltd. 16,367,292 5,349,245 11,018,047 36,622,019 5,417,697 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 86,602,102 28,679,206 57,922,896 60,616,267 (10,757,148) ㈜디아이지커뮤니케이션 815,193 295,096 520,097 1,829,853 (460,666) ㈜지트레블러 187,487 630 186,857 486 (16,751) ㈜호텔트리스 851,474 777,826 73,648 319,431 42,266 ㈜콘텐츠뱅크 1,889,724 187,033 1,702,691 876,957 (528,676) S.M. Entertainment Beijing Co., Ltd. 174,019 - 174,019 166,019 116,043 ㈜아렐 25,803 89,410 (63,607) - (2,295) ㈜에브리싱재팬 748,212 2,420 745,792 2,743 (39,330) (유)드래곤타이거1호문화투자목적 18,452 - 18,452 - (1,548) (유)드래곤타이거2호문화투자목적 8,503 - 8,503 - (1,497) ㈜에브리싱코리아(구, ㈜에스엠어뮤즈먼트) 2,659,879 17,711,462 (15,051,583) 3,010,629 (868,197) (5) 종속기업 변동내역당기에 신규로 연결재무제표에 포함된 종속기업은 다음과 같습니다. 종속기업명 사유 ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈 신규 설립 S.M.(BEIJING) ENTERTAINMENT MEDIA CO.,LTD 종속기업에 의한 신규 설립 (6) 당기와 전기 연결실체에 대한 비지배지분에 대한 정보는 다음과 같으며, 당기와 전기에 비지배지분이 중요한 종속기업에서 지급된 배당금은 없습니다. ① 당기 (단위: 천원) 구 분 Creative Space EntertainmentInc.(*1) DREAMMAKEREntertainmentLtd. ㈜에브리싱코리아(구, ㈜에스엠어뮤즈먼트) ㈜에스엠컬처앤콘텐츠(*2) ㈜에브리싱재팬 ㈜에스엠모바일커뮤니케이션즈 S.M. (BEIJING)ENTERTAINM- ENT MEDIA CO.,LTD 합 계 비지배지분율(%) 50.00% 31.54% 59.60% 59.73% 40.47% 65.77% 31.54% 순자산 유동자산 3,222,803 20,033,577 1,533,834 46,929,007 642,650 3,588,257 404,006 76,354,134 비유동자산 4,774,507 7,858,518 1,106,779 47,779,889 803 1,650,978 204,968 63,376,442 유동부채 1,113,210 10,121,218 8,174,001 28,771,866 23,354 377,937 - 48,581,586 비유동부채 2,919,271 - 10,191,959 5,598,855 - - - 18,710,085 순자산 3,964,829 17,770,877 (15,725,347) 60,338,175 620,099 4,861,298 608,974 72,438,905 비지배지분의 장부금액 1,982,414 6,268,089 (9,372,352) 37,764,422 250,958 3,197,238 (21,278) 40,069,491 손익 매출 45,842 52,775,465 3,204,899 75,884,046 21,682 - - 131,931,934 당기순이익(손실) (151,869) 4,529,544 (2,273,765) (5,693,700) (161,272) (138,703) (81,905) (3,971,670) 총포괄이익(손실) 98,745 5,783,777 (2,273,765) (5,055,346) (125,693) (138,703) (67,466) (1,778,451) 비지배지분 당기순이익(손실) (75,934) 1,428,549 (1,046,355) (3,446,602) (65,268) (79,468) (25,832) (3,310,910) 비지배지분 총포괄이익(손실) 49,372 1,824,114 (1,046,355) (3,065,463) (50,869) (79,468) (21,278) (2,389,947) 현금흐름 영업활동현금흐름 (705,997) 12,478,050 (923,292) 6,303,289 (155,607) (510,315) (233,035) 16,253,093 투자활동현금흐름 (242,374) (3,208,499) (465,877) (1,052,750) - (1,718,780) (204,412) (6,892,692) 재무활동현금흐름 2,307,598 - 1,600,000 (795) - 5,000,000 676,440 9,583,243 현금및현금성자산의 순증감 1,359,226 9,269,551 210,830 5,249,744 (155,607) 2,770,905 238,994 18,943,643 (*1) Creative Space Entertainment Inc.의 요약재무정보는 동사의 종속기업인 Cre-ative Space Innovation Inc.의 재무정보를 포함한 연결재무정보입니다.(*2) ㈜에스엠컬처앤콘텐츠의 요약재무정보는 동사의 종속기업인 ㈜디아이지커뮤니케이션, ㈜지트레블러, ㈜호텔트리스, ㈜콘텐츠뱅크 및 (유)드래곤타이거2호문화투자목적의 재무정보를 포함한 연결재무정보입니다. ② 전기 (단위: 천원) 구 분 Creative Space Entertainment Inc.(*1) DREAMMAKER Entertainment Ltd. ㈜에스엠어뮤즈먼트 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠(*2) ㈜에브리싱재팬 합 계 비지배지분율(%) 50.00% 31.54% 22.69% 59.09% 40.47% - 순자산 유동자산 1,257,890 11,590,723 1,431,654 42,986,843 748,212 58,015,322 비유동자산 4,260,448 4,776,569 1,228,225 51,200,386 - 61,465,628 유동부채 188,122 5,349,245 7,564,238 22,715,261 2,420 35,819,286 비유동부채 1,464,131 - 10,147,224 8,736,316 - 20,347,671 순자산 3,866,085 11,018,047 (15,051,583) 62,735,652 745,792 63,313,993 비지배지분의 장부금액 1,933,042 3,474,923 (3,415,100) 37,938,627 301,826 40,233,318 손익 매출 59,159 36,622,019 3,010,629 62,680,400 2,743 102,374,950 당기순이익(손실) (191,683) 5,417,697 (868,197) (9,408,992) (39,330) (5,090,505) 총포괄이익(손실) (37,657) 13,652,522 424,154 (7,353,735) (108,722) 6,576,562 비지배지분 당기순이익(손실) (95,841) 1,708,658 (196,988) (5,570,202) (15,917) (4,170,290) 비지배지분 총포괄이익(손실) (18,830) 1,831,424 (196,988) (5,948,732) (44,000) (4,377,126) 현금흐름 영업활동현금흐름 (578,183) 1,192,878 570,543 (544,779) (37,411) 603,048 투자활동현금흐름 (76,976) (277,428) (1,109,767) (9,126,172) - (10,590,343) 재무활동현금흐름 (77,437) - - 7,171,486 854,514 7,948,563 현금및현금성자산의 순증감 (732,596) 915,450 (539,224) (2,499,465) 817,103 (2,038,732) (*1) Creative Space Entertainment Inc.의 요약재무정보는 동사의 종속기업인 Cre-ative Space Innovation Inc.의 재무정보를 포함한 연결재무정보입니다.(*2) ㈜에스엠컬처앤콘텐츠의 요약재무정보는 동사의 종속기업인 ㈜디아이지커뮤니케이션, ㈜지트레블러, ㈜호텔트리스 및 ㈜콘텐츠뱅크의 재무정보를 포함한 연결재무정보입니다.2. 재무제표 작성기준 연결실체는 주식회사의외부감사에관한법률 제13조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다. 연결실체의 연결재무제표는 2016년 2월 29일 자 이사회에서 승인되었으며, 2016년 3월 28 일자 주 주총회에서 최종 승인되었습니다. (1) 측정기준 연결실체의 연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적 원가를 기준으로 작성되었습니다. - 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익인식금융상품 - 공정가치로 측정되는 매도가능금융상품- 공정가치로 측정되는 투자부동산 - 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채 (2) 기능통화와 표시통화연결실체는 연결실체 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니 다. 연결실체의 연결재무제표는 지배기업의 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성되어 있습니다. (3) 추정과 판단 한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간 말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간 말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제결과는 다를 수 있습니다.추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다. ① 경영진의 판단 연결재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석사항에 포함되어 있습니다. - 주석 11,12 : 리스의 분류 ② 가정과 추정의 불확실성다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석사항에 포함되어 있습니다. - 주석 7 : 재고자산의 순실현가능가치 추정- 주석 8,10 : 유ㆍ무형자산의 내용연수 - 주석 23 : 충당부채 - 자원의 유출 가능성과 금액에 대한 가정- 주석 24 : 확정급여채무의 측정 - 주요 보험수리적 가정- 주석 34 : 이연법인세자산의 인식 - 미래상황에 대한 가정과 경영진의 판단 ③ 공정가치 측정연결실체의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정을 요구하고 있는 바, 연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에 따라 연결실체는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원이 검토하고 있습니다.연결실체는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제 3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제 3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.- 수준 1 : 투입변수가 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격인 경우- 수준 2 : 투입변수가 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 경우- 수준 3 : 투입변수가 자산이나 부채에 대하여 관측가능하지 않은 경우 자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있습니다. 한편, 자산이나 부채의 공정가치 서열체계의 수준이 변동하는 경우, 연결실체는 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다. 공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 아래 주석에 포함되어 있습니다. - 주석9 : 투자부동산 - 주석36 : 금융상품 3. 주요 회계정책 연결실체가 한국채택국제회계기준에 따른 연결재무제표 작성에 적용한 주요 회계정책은 아래에 기술되어 있으며, 당기 및 비교표시된 전기 재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.(1) 연결① 사업결합연결실체는 사업결합을 동일지배 하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합의 경우를 제외하고는 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 이전대가와 취득된 일반적으로 식별가능한 순자산은 공정가치로 측정됩니다. 사업결합의 결과 영업권이 발생하는 경우, 연결실체는 매년 영업권의 손상검사를 수행하고 있으며, 염가매수차익이 발생하는 경우에는 이를 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득관련원가는 기업회계기준서 제1032호와 기업회계기준서 제1039호에 따라 인식하는 채무증권과 지분증권의 발행원가를 제외하고, 원가가 발생하고 연결실체가 용역을 제공받은 기간에 비용으로 회계처리됩니다. 이전대가는 기존관계의 정산과 관련된 금액을 포함하고 있지 않으며, 기존관계의 정산금액은 일반적으로 당기손익으로 인식하고 있습니다. 조건부대가는 취득일에 공정가치로 측정됩니다. 자본으로 분류되는 조건부대가는 재측정되지 않으며, 그 후속 정산은 자본 내에서 회계처리됩니다. 조건부대가가 자본으로 분류되지 않는 경우, 연결실체는 후속적인 조건부대가의 공정가치 변동을 당기손익으로 처리하고 있습니다. 피취득자의 종업원이 보유 중인 주식기준보상과 교환된 취득자의 주식기준보상의 경우, 취득자의 대체보상에 대한 시장기준 측정치의 전부 또는 일부는 사업결합의 이전대가 측정에 포함됩니다. 피취득자에 대한 이전대가의 일부인 대체보상 부분과 사업결합 후 근무용역에 대한 보수 부분은 피취득자의 보상에 대한 시장기준측정치와 사업결합 전 근무용역에 대한 대체 보상액의 차액으로 결정됩니다. ② 비지배지분비지배지분은 취득일에 피취득자의 식별가능한 순자산에 대해 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫으로 측정하고 있습니다. 연결실체가 지배력을 상실하지 않은 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리됩니다. ③ 종속기업종속기업은 연결실체에 의해 지배되는 기업입니다. 연결실체는 피투자기업에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 피투자기업을 지배합니다. 종속기업의 재무제표는 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 지배력을 상실할 때까지 연결재무제표에 포함됩니다. ④ 지배력의 상실지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실하는 경우, 종전의 종속기업에 대한 자산과 부채는 연결재무상태표에서 제거되고 지배력 상실과 관련된 손익이 인식됩니다. 종속기업에 대한 지배력을 상실한 때 종속기업에 대한 잔존투자는 공정가치로 인식됩니다.⑤ 지분법피투자기업에 대한 지분연결실체의 지분법피투자기업에 대한 지분은 관계기업과 공동기업의 지분으로 구성되어 있습니다. 관계기업은 연결실체가 재무정책 및 영업정책에 대한 유의적인 영향력을 보유하고 있으나, 지배하거나 공동지배하지 않는 기업입니다. 공동기업은 연결실체가 약정의 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하는 것이 아니라 약정의 순자산에 대한권리를 보유하고 있는 기업입니다.관계기업과 공동기업에 대한 투자지분은 최초에 거래원가를 포함하여 원가로 인식되고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리됩니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 기타포괄손익 중 연결실체의 지분에 해당하는 금액은 장부금액에 가감되고, 피투자자에게 받은 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감됩니다. ⑥ 내부거래제거연결실체 내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용 및 미실현손익은 연결재무제표 작성시 모두 제거됩니다. 한편, 연결실체는 지분법피투자기업과의 거래에서 발생한 미실현이익 중 연결실체의 몫은 제거하고 있으며, 미실현손실을 해당 자산손상의 증거가 없다면 미실현이익과 동일한 방식으로 제거하고 있습니다.⑦ 동일지배하 사업결합동일지배하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합으로 연결실체가 취득한 자산과 인수한 부채는 최상위지배기업의 연결재무제표 상 장부금액으로 인식됩니다. 연결실체는 이전대가와 취득한 순자산 장부금액의 차액을 자본잉여금에 가감하고 있습니다. (2) 영업부문 연결실체는 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 최고 영업의사결정자가 주기적으로 검토하는 내부보고 자료에 기초하여 부문을구분하고 있습니다. 주석 4에서 설명한 바와 같이 연결실체에는 2개의 보고부문이 있으며, 각 부문은 연결실체의 전략적 영업 단위들입니다. 전략적 영업단위들은 서로다른 생산품과 용역을 제공하며 각 영업 단위 별로 요구되는 기술과 마케팅전략이 다르므로 분리되어 운영되고 있습니다. (3) 현금및현금성자산 연결실체는 보유 현금과 요구 불예금 등과 같이 유동성이 매우 높고 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하며 가치변동의 위험이 경미한 금융자산 중 발행일로부터 만기가 3개월 이내인 금융자산을 현금및현금성자산으로 분류하고 있습니다.(4) 재고자산 연결실체는 재고자산의 단위원가를 총평균법으로 결정하고 있으며, 취득원가에 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정됩니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액함에 따른 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식되며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 매출원가에서 차감됩니다.(5) 비파생금융자산 연결실체는 비파생금융자산을 당기손익인식금융자산, 만기보유금융자산, 대여금 및 수취채권, 매도가능금융자산의 네가지 범주로 구분하고 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다. 비파생금융자산은 최초인식시점에 공정가치로 측정되며, 당기손익인식금융자산이 아닌 경우 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시점에 공정가치에 가산됩니다. ① 당기손익인식금융자산 단기매매금융자산이나 최초 인식시점에 연결실체가 당기손익인식금융자산으로 지정한 금융자산은 당기손익인식금융자산으로 분류됩니다. 당기손익인식금융자산은 최초 인식 후 공정가치로 측정되며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식됩니다. 한편, 최초 인식시점에 취득과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식됩니다. ② 만기보유금융자산 만기가 고정되어 있고 지급금액이 확정되었거나 결정 가능한 비파생금융자산으로 연결실체가 만기까지 보유할 적극적인 의도와 능력이 있는 경우 동 비파생금융자산은 만기보유금융자산으로 분류됩니다. 만기보유금융자산은 최초 인식 후에는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.③ 대여금 및 수취채권 지급금액이 확정되었거나 결정 가능하고, 활성시장에서 거래가격이 공시되지 않는 비파생금융자산은 대여금 및 수취채권으로 분류됩니다. 대여금 및 수취채권은 최초인식 후에는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.④ 매도가능금융자산 매도가능항목으로 지정되거나 당기손익인식금융자산, 만기보유금융자산 또는 대여금 및 수취채권으로 분류되지 않은 비파생금융자산은 매도가능금융자산으로 분류됩니다. 매도가능금융자산은 최초 인식 후에는 공정가치로 측정되며 공정가치의 변동은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 다만, 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없고 공정가치가 신뢰성 있게 측정되지 않는 지분상품 등은 원가로 측정됩니다. ⑤ 금융자산의 제거금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 연결실체가 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전할 때 연결실체는 금융자산을 장부에서 제거하고 있습니다. 만약, 연결실체가 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고 이전하지도 아니한 경우 동 금융자산을 통제하고 있지도 않다면 연결실체는 해당 금융자산을 장부에서 제거하고, 금융자산을 계속 통제하고 있다면 그 양도자산에 대하여 연결실체가 지속적으로 관여하는 정도까지 금융자산으로 계속하여 인식하고 관련 부채를 함께 인식하고 있습니다. 만약, 연결실체가 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하였으나 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상을 대부분 연결실체가 보유하고 있는 경우에는 당해 금융자산을 장부에 계속 인식하고, 수취한 매각금액은 부채로 인식하고 있습니다. ⑥ 금융자산과 부채의 상계 금융자산과 부채는 연결실체가 자산과 부채를 상계할 수 있는 법적인 권리가 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계됩니다. (6) 파생상품 연 결실체는 파생상품을 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하며, 후속적으로 매 보고기간 말의 공정가치로 측정하고 있습니다. 파생상품의 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 각각 아래와 같이 인식됩니다. ① 내재파생상품내재파생상품이 포함된 복합금융상품의 경우, 다음을 모두 충족하는 경우에만 내재파생상품을 주계약과 분리하며, 내재파생상품의공정가치 변동은 당기손익으로 인식됩니다. (가) 내재파생상품의 경제적 특성 및 위험이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 않다.(나) 내재파생상품과 동일한 조건을 가진 별도의 금융상품 등이 파생상품의 정의를 충족한다. (다) 복합상품의 공정가치 변동이 당기손익으로 인식되지 아니한다. ② 기타파생상품그 외의 파생상품에 대한 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식됩니다. (7) 금융자산의 손상 연결실체는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간 말에 평가하고 있습니다. 금융자산의 최초 인식 이후에발생한 하나 이상의 사건이 발생한 결과 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며, 그 손상사건이 금융자산의 추정미래현금흐름에 영향을 미친 경우 연결실체는 관련 금융자산이 손상되었다고 판단하고 있습니다. 그러나, 미래 사건의 결과로 예상되는 손상차손은 인식되지 아니합니다.손상발생의 객관적인 증거가 있는 경우 연결실체는 다음과 같이 손상차손을 측정하여 인식합니다. ① 상각후원가를 장부금액으로 하는 금융자산 상각후원가로 측정되는 금융자산의 손상차손은 장부금액과 최초의 유효이자율로 할인한 추정미래현금흐름의 현재가치의 차이로 측정되거나 실무편의상 관측가능한 시장가격을 사용한 금융상품의 공정가치에 근거하여 측정됩니다. 손상차손은 충당금계정을 사용하여 차감되거나 자산의 장부금액에서 직접 차감됩니다. 후속기간 중에 손상차손의 금액이 감소하고 그 감소가 손상을 인식한 후에 발생한 사건과 객관적으로 관련된 경우 이미 인식된 손상차손은 직접 환입되거나 충당금의 조정으로 당기손익으로 인식됩니다. ② 원가를 장부금액으로 하는 금융자산 원가로 측정되는 금융자산의 손상차손은 유사한 금융자산의 현행 시장수익율로 할인한 추정미래현금흐름의 현재가치와 장부금액의 차이로 측정되며 당기손익으로 인식됩니다. 이러한 손상차손은 환입되지 않습니다. ③ 매도가능금융자산공정가치 감소액이 기타포괄손익으로 인식되는 매도가능금융자산에 대한 손상발생의 객관적인 증거가 있는 경우, 연결실체는 매도가능금융자산의 취득원가와 현재 공정가치의 차이를 기타포괄손익으로 인식한 누적손실 중 이전 기간에 이미 당기손익으로 인식한 손상차손을 차감한 금액을 기타포괄손익에서 당기손익으로 재분류합니다. 매도가능지분상품에 대하여 당기손익으로 인식된 손상차손은 이후 당기손익으로환입되지 아니합니다. 한편, 후속기간에 매도가능채무상품의 공정가치가 증가하고 그 증가가 손상차손을 인식한 후에 발생한 사건과 객관적으로 관련된 경우 연결실체는 손상차손을 환입하여 당기손익으로 인식합니다. (8) 유형자산 유형자산은 최초에 원가로 장부에 인식됩니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산의 장부금액은 최초 인식 후 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 결정됩니다. 유형자산의 일부를 대체할 때 발생하는 원가는 해당 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 연결실체에 유입될 가능성이 높으며 그 원가가 신뢰성 있게 측정되는 경우에 자산의 장부금액에 포함되거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식됩니다. 이때 대체된 부분의 장부금액은 제거됩니다. 그 외의 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식됩니다.유형자산 중 토지는 감가상각 되지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각됩니다. 유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각됩니다. 유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 기타손익으로 인식됩니다. 유형자산에 대한 당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다. 구 분 내용년수 건물 15년~47년 기계장치 5년 시설장치 5년~15년 차량운반구 5년~6년 공기구비품 4년~8년 기타의 유형자산 3년~5년 연결실체는 매 보고기간 말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. (9) 무형자산 무형자산은 최초에 원가로 장부에 인식되며, 무형자산의 장부금액은 최초 인식 후 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 결정됩니다. 연결실체는 무형자산을 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다. 구분 추정 내용연수 산업재산권 5년 전속계약권 건 별 판단 개발비 5년 소프트웨어 3년 기타의 무형자산 건 별 판단 골프회원권 및 콘도회원권 등 비한정 연결실체는 내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법을 매 보고기간 말에재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간 말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.무형자산에 대한 후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에만 자본화되며, 다른 지출들은 발생 즉시 비용화됩니다. (10) 투자부동산 연결실체가 임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 거래원가를 포함하여 원가로 측정되며, 최초인식 후에는 공정가치로 측정되고 공정가치 변동으로 발생하는 손익은 발생한 기간의 당기손익에 반영됩니다.자가사용의 개시나 정상적인 영업과정에서 판매하기 위한 개발의 시작으로 인해 공정가치로 평가된 투자부동산을 당사가 유형자산이나 재고자산으로 대체하는 경우에는 사용목적 변경시점의 공정가치를 유형자산 또는 재고자산의 간주원가로 평가하고있습니다. 자가사용의 종료로 자가사용부동산을 공정가치로 평가하는 투자부동산으로 대체하는 경우 사용목적 변경시점의 공정가치로 재측정하고 투자부동산으로 재분류하고 있습니다. 사용목적 변경시점에 발생한 재평가손익은 기업회계기준서 제1016호에 따라 자산의 장부금액이 재평가로 인하여 증가한 경우에 그 증가액은 기타포괄손익으로 인식하고 재평가잉여금의 과목으로 자본에 가산되며, 감소한 경우에 그 감소액은 당기손익으로 인식됩니다. (11) 비금융자산의 손상 연결실체는 재고자산 및 이연법인세자산, 종업원급여에서 발생한 자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서 매 보고기간 말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다.단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서 연결실체는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정합니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정되며, 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정됩니다. 자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 연결실체는 자산의 장부금액을 감소시키며 손상금액을 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 사업결합으로 연결실체가 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분됩니다. 연결실체는 현금창출단위의 손상차손에 대하여 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 우선 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입되지 않습니다. 연결실체는 매 보고기간 말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에 손상차손을 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하지 않았더라면 인식되었을 상각누계액을 차감한 장부금액을 초과할 수 없습니다.(12) 리스연결실체는 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 리스이용자에게 이전되는 리스를 금융리스로 분류하고, 그 외의 리스를 운용리스로 분류하고 있습니다.① 금융리스 연결실체는 리스약정일에 측정된 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은 금액을 리스기간개시일에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다. 리스개설직접원가는 금융리스자산에 포함됩니다. 최소리스료는 금융원가와 리스부채의 상환액으로 나누어 인식되며, 금융원가는 부채잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 리스기간의 각 보고기간동안 배분됩니다. 조정리스료는 발생한 기간에 비용으로 처리됩니다. 연결실체는 금융리스자산의 감가상각과 관련하여 연결실체가 소유한 다른 감가상각대상자산과 일관된 체계적인 기준으로 상각하고 있으며, 리스기간 종료시점까지 자산의 소유권을 획득할 것이 확실하지 않은 경우에는 리스기간과 리스자산의 내용연수 중 짧은 기간에 걸쳐 감가상각하고 있습니다. 또한 연결실체는 금융리스자산에 대해서 손상여부를 검토하고 있습니다.② 운용리스 연결실체는 운용리스의 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 비용 인식하고 있습니다. 운용리스의 인센티브와 관련된 총 효익은 리스기간에 걸쳐 리스비용에서 차감하여 인식됩니다. (13) 비파생금융부채 연결실체는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다.① 당기손익인식금융부채당기손익인식금융부채는 단기매매금융부채나 최초 인식시점에 당기손익인식금융부채로 지정된 금융부채를 포함하고 있습니다. 당기손익인식금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 그 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식됩니다. 한편, 최초 인식 시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식됩니다.② 기타금융부채당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류됩니다. 기타금융부채는 최초 인식시 공정가치에서 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 금액으로 측정됩니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식됩니다. 금융부채는 소멸한 경우 즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 재무상태표에서 제거됩니다. (14) 종업원급여 ① 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간 말부터 12개월 이내에 결제될 급여는 단기종업원급여로 분류되며, 근무용역과 교환하여 연결실체의 지급이 예상되는 금액이근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식됩니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은금액으로 측정됩니다.② 퇴직급여 : 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함하는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 납부해야 할 기여금은 이미 납부한 기여금을 차감한 후 부채로 인식하고 있습니다. 또한, 이미 납부한 기여금이 보고기간 말 이전에 제공된 근무용역에 대해 납부하여야 하는 기여금을 초과하는 경우에는 초과 기여금 때문에 미래 지급액이 감소하거나 현금이 환급되는 만큼을 자산으로 인식하고 있습니다. ③ 퇴직급여 : 확정급여제도 보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련된 확정급여부채는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액으로 인식됩니다. 확정급여부채는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산됩니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 부의 금액일 경우, 당사가 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 당사의 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산이 인식됩니다.순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익(이익잉여금)으로 인식됩니다. 당사는 순확정급여부채(자산)의 순이자를 순확정급여부채(자산)에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정하며, 순이자의 결정에 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동을 고려하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다.제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식됩니다. 당사는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다. (15) 충당부채 연결실체는 과거 사건의 결과로 현재의 법적의무 또는 의제의무가 존재하고, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며, 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 충당부채를 인식하고 있습니다.충당부채에 대한 최선의 추정치를 구할 때는 관련된 사건과 상황에 불가피한 위험과 불확실성이 고려되며, 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가됩니다. 유효이자율법을 적용하여 계산한 이자비용은 금융비용으로 인식됩니다. 연결실체는 매 보고기간 종료일마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간 종료일 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있으며, 의무이행을 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 않은 경우에는 관련 충당부채를 환입하고있습니다.충당부채는 최초 인식과 관련 있는 지출에만 사용됩니다. (16) 전환사채연결실체가 발행한 전환사채는 보유자의 선택에 의해 자본으로 전환될 수 있는 전환사채로, 발행할 주식수는 보통주의 공정가치에 따라 변동될 수 있습니다. 연결실체는동 전환권을 부채로 분류하고 파생상품으로 회계처리하고 있습니다. 내재파생상품인 전환권은 동일한 파생상품에 대한 시장가격 또는 합리적인 평가모형에 따라 산출된 공정가치로 인식되고, 후속기간의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식됩니다. 전환사채의 사채요소는 최초 인식 시 전체 전환사채의 공정가치에서 전환권의 공정가치를 차감한 금액으로 인식되고, 전환으로 인한 소멸 또는 만기까지 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다. 최초 인식 시점의 전환권 공정가치가 별도로 신뢰성 있게 측정되지 않는 경우, 최초 인식 시의 전환사채의 공정가치에서 사채요소의 공정가치를 차감한 금액이 전환권의 공정가치로 결정됩니다. 만약, 계약 조건에 따라 후속기간 중 전환권 행사로 발행될 주식수가 확정되는 경우 전환권은 자본으로 재분류됩니다. (17) 외화 ① 외화거래연결실체의 재무제표 작성에 있어서 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록됩니다. 연결실체는 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목을 보고기간 말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정되는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산되며, 역사적원가로 측정되는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산됩니다. 연결실체는 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이를 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 영업활동 관련 화폐성항목의 경우에는 기타수익과 기타비용 항목으로, 비영업활동 관련 화폐성항목의 경우에는 금융수익과 금융비용 항목으로 인식됩니다. ② 해외사업장해외사업장의 기능통화가 연결실체의 표시통화와 다른 경우 해외사업장의 경영성과와 재무상태는 다음의 방법에 따라 표시통화로 환산됩니다.해외사업장의 기능통화가 초인플레이션 경제의 통화가 아닌 경우 재무상태표(비교표시하는 재무상태표 포함)의 자산과 부채는 해당 보고기간 말의 마감환율로 환산되고,포괄손익계산서(비교표시하는 포괄손익계산서 포함)의 수익과 비용은 해당 거래일의환율로 환산되며, 환산에서 생기는 외환차이는 기타포괄손익으로 인식됩니다.연결실체의 해외사업장의 취득으로 생기는 영업권과 자산ㆍ부채의 장부금액에 대한 공정가치 조정액은 취득된 해외사업장의 자산ㆍ부채로 보아 해외사업장의 기능통화로 표시되고, 해외사업장의 다른 자산ㆍ부채와 함께 마감환율을 적용하여 원화로 환산됩니다.연결실체가 해외사업장을 처분하는 경우 기타포괄손익과 별도의 자본항목으로 인식한 해외사업장 관련 외환차이누계액은 해외사업장의 처분손익을 인식하는 시점에 자본에서 당기손익으로 재분류됩니다. 해외사업장을 포함한 종속기업의 일부 처분 시 기타포괄손익에 인식된 외환차이의 누계액 중 비례적 지분은 그 해외사업장의 비지배지분으로 재귀속되며, 이 외의 경우에는 해외사업장이 일부 처분된 때 기타포괄손익에 인식된 외환차이누계액 중 비례적 지분이 당기손익으로 재분류됩니다.③ 해외사업장에 대한 순투자의 환산해외사업장으로부터 수취하거나 해외사업장에 지급할 화폐성항목 중 예측할 수 있는미래에 결제될 가능성이 낮은 항목은 그 해외사업장에 대한 순투자의 일부로 보아 관련 외환차이는 연결재무제표에서 기타포괄손익으로 인식되고 관련 순투자의 처분 시점에 당기손익으로 재분류됩니다. (18) 납입자본 보통주는 자본으로 분류되며 자본거래에 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감됩니다. 한편, 보통주의 발행 시 보통주의 액면금액을 초과하여 수령한 금액은 자본잉여금으로 분류됩니다. 연결실체가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감됩니다. 연결실체는 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익을 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 연결실체가 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다. (19) 주식기준보상 연결실체는 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식선택권을 부여하는 주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하고 그 금액을 가득기간 동안에 종업원급여(당기비용)과 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는 주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.(20) 수익 연결실체는 재화의 판매, 용역의 제공이나 자산의 사용에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 수익을 측정하며, 매출에누리와 할인 및 환입을 수익금액에서 차감하고 있습니다.① 재화의 판매 재화의 소유에 따른 유의적인 위험과 보상이 구매자에게 이전되고, 판매된 재화의 소유권과 결부된 통상적 수준의 지속적인 관리상 관여와 효과적인 통제를 연결실체가 하지 않으며, 거래와 관련한 경제적효익이 연결실체로의 유입가능성이 높고, 수익금액과 거래와 관련하여 발생했거나 발생할 원가 및 반품가능성이 신뢰성 있게 측정될 때 연결실체는 수익을 인식하고 있습니다. ② 용역의 제공 연결실체는 용역의 제공에 따른 수익을 수익가득과정이 완료되었거나 실질적으로 거의 완료되었고, 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있으며, 경제적 효익의 유입가능성이 매우 높을 때 발생기준에 따라 합리적인 방법으로 인식하고 있습니다. (21) 금융수익과 비용 금융수익은 매도가능금융자산을 포함한 투자로부터의 이자수익, 외환차익, 외화환산이익, 파생상품평가이익, 파생상품거래이익을 포함하고 있습니다. 이자수익은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식됩니다.금융비용은 차입금에 대한 이자비용, 외환차손, 외화환산손실, 파생상품평가손실, 파생상품거래손실, 당기손익인식금융상품손상차손 을 포함하고 있습니다. 차입금에 대한 이자비용은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식됩니다. (22) 법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 법인세를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. ① 당기법인세 당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 세전이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하여 결정되므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 연결실체는 당기법인세와 관련된 미지급법인세를 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다. ② 이연법인세 연결실체는 이연법인세부채와 이연법인세자산을 측정할 때 보고기간 말에 연결실체가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상하는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 조인트벤처 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 연결실체가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채로 인식됩니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식됩니다.연결실체는 이연법인세자산의 장부금액을 매 보고기간 말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 보고기간 말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정됩니다.이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 연결실체가 인식된금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계됩니다. 배당금 지급에 따라 추가적으로 발생하는 법인세비용은 배당금 지급과 관련한 부채가 인식되는 시점에 인식됩니다.(23) 주당이익 연결실체는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산됩니 다. 희석주당이익은 모든 희석효과가 있는 잠재적보통주의 영향을 고려하여 연결실체의 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산됩니다. (24) 미적용 제ㆍ개정 기준서 제정ㆍ공표되었으나 2015년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다. 연결실체는 재무제표 작성시 다음의 제ㆍ개정 기준서를 조기적용하지 아니하 였으 며, 다음의 개정 기준서의 적용이 연결실체의 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있습니다. ① 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'기업회계기준서 제 1109호 '금융상품'에서는 금융상품의 분류와 측정 기준이 개정되었고, 신용손실모형이 발생손실 모형에서 기대신용손실모형으로 대체되었습니다. 또한 위험회피회계가 기업의 실제 위험관리목적에 보다 부합하도록 위험회피 대상항목, 위험회피수단, 회피대상위험을 더 확대하는 등 실제 위험관리를 위해 사용되는 더 많은 위험회피전략이 위험회피회계의 적용대상이 되도록 개정되었습니다. 동 기준서는 2018년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 의무적으로 적용됩니다.② 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 고객과의 모든 계약에적용되는 단일의 기준서로서 수익인식을 위한 5단계 분석을 제시하고 통제에 기반한모형이 위험과 보상에 기반한 모형을 대체합니다. 기존 위험과 보상 모델은 수행의무의 이행 시점을 나타내는 하나의 지표로 변경되었습니다. 동 기준서는 2018년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 의무적으로 적용됩니다. 4. 영업부문 연결실체는 당기말 현재 주된 영업부문으로 음반ㆍ음원 등의 제작ㆍ판매 사업 및 매니지먼트를 수행하는 엔터테인먼트 사업을 영위하고 있습니다. 다만, 최고영업의사결정자는 부문성과평가와 자원배분 의사결정에 각 부문의 매출 정보만을 이용하며 내부보고자료에는 부문당기손익, 부문자산 및 부문부채 등의 정보가 포함되지 않습니다. 연결실체의 각 영업단위별 매출 및 지역별 매출에 대한 정보는 다음과 같습니다.(1) 영업단위별 매출 (단위:천원) 구분 당기 전기 엔터테인먼트 309,418,414 276,728,667 기타 16,020,833 10,251,393 합 계 325,439,247 286,980,060 (2) 지역별 매출 (단위:천원) 구분 당기 전기 국내 169,021,621 155,249,428 일본 84,613,416 82,100,299 기타 국외 71,804,210 49,630,333 합 계 325,439,247 286,980,060 5. 현금및현금성자산 당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 보유현금 18,497 10,959 요구불예금 133,451,940 92,166,475 합 계 133,470,437 92,177,434 6. 기타채권 당기말과 전기말 현재 기타채권의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 대여금 336,026 684,636 미수금 1,667,800 2,760,791 미수수익 42,676 250,481 합 계 2,046,502 3,695,908 유동 1,570,812 3,275,908 비유동 475,690 420,000 합 계 2,046,502 3,695,908 7. 재고자산 (1) 당기말과 전기말 현재 연결실체의 재고자산 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 상품 3,496,108 3,347,386 제품 4,467,250 3,387,046 재공품 2,043,211 1,862,817 합 계 10,006,569 8,597,249 (2) 당기와 전기 중 비용으로 인식한 재고자산, 재고자산평가손실 및 재고자산감모손실은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 매출원가 비용으로 인식한 재고자산 33,641,679 38,261,354 재고자산평가손실 854,942 510,287 재고자산감모손실 - 2,575 8. 유형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 취득원가 131,596,370 100,265,411 감가상각누계액 (24,127,154) (19,301,372) 장부금액 107,469,216 80,964,039 (2) 당기 중 유형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 건물 시설장치 기계장치 차량운반구 공기구비품 금융리스자산 기타유형자산 건설중인자산 합계 기초 취득원가 35,691,038 18,549,194 2,992,474 1,814,986 1,530,215 20,313,264 455,440 89,894 18,828,906 100,265,411 기초 감가상각누계액 - (1,708,448) (1,611,866) (1,112,070) (1,258,340) (13,249,689) (297,577) (63,382) - (19,301,372) 기초 장부가액 35,691,038 16,840,746 1,380,608 702,916 271,875 7,063,575 157,863 26,512 18,828,906 80,964,039 취득 24,281,398 3,412,235 282,495 - 122,961 271,161 66,952 13,799 15,601,873 44,052,874 감가상각 - (991,010) (301,694) (298,589) (113,596) (5,298,417) (94,717) (18,035) - (7,116,058) 매각/폐기(*1) (3,457,649) (837,563) (70,478) - (103,570) (202,650) - - - (4,671,910) 대체 - - (12,213) - - 16,713,304 - - (18,582,594) (1,881,503) 손상(*2) - - (42,488) - - (911) - - - (43,399) 투자부동산으로 재 분류된 유형자산의 재평가(*3) (325,783) 1,886,609 - - - - - - - 1,560,826 투자부동산으로 대 체(*4) (1,062,936) (5,387,064) - - - - - - - (6,450,000) 환율차이 818,244 161,606 11,037 - 4,104 32,959 7,786 1,325 17,286 1,054,347 기말 취득원가 55,944,312 17,289,797 2,604,393 1,814,986 1,524,504 36,158,755 322,596 71,556 15,865,471 131,596,370 기말 감가상각누계액 - (2,204,238) (1,357,126) (1,410,659) (1,342,730) (17,579,734) (184,712) (47,955) - (24,127,154) 기말 장부가액 55,944,312 15,085,559 1,247,267 404,327 181,774 18,579,021 137,884 23,601 15,865,471 107,469,216 (*1) 당기 중 유형자산 4,671,910천 원 이 처분 및 폐기되었습니다. 이로 인해 유형자산처분이익 332,947천 원이 기타수익으로 계상되었으며, 유형자산처분손실 54,569천 원이 기타비용으로 계상되었습니다.(*2) 당기말 유형자산의 미래경제적 효익 창출가능성이 낮다고 판단되어 43,399천원을 유형자산손상차손으로 인식하였습니다. (*3) 당기 중 투자부동산으로 재분류된 토지 및 건물을 공정가치로 평가하였으며, 1,560,826천원의 재평가차익을 기타포괄손익으로 인식하였습니다. (*4) 당기 중 사용목적의 변경으로 토지 및 건물의 공정가치 6,450,000천원이 투자부동산으로 재분류되었습니다. (3) 전기 중 유형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 건물 시설장치 기계장치 차량운반구 공기구비품 금융리스자산 기타유형자산 건설중인자산 합계 기초 취득원가 31,958,767 14,240,232 2,416,609 1,814,986 1,550,758 15,541,672 466,135 84,413 2,319,374 70,392,946 기초 감가상각누계액 - (758,537) (1,686,302) (813,481) (1,056,319) (11,753,322) (241,870) (50,033) - (16,359,864) 기초 장부금액 31,958,767 13,481,695 730,307 1,001,505 494,439 3,788,350 224,265 34,380 2,319,374 54,033,082 취득 3,344,176 4,149,580 917,332 - 84,051 5,586,486 - 13,623 16,509,532 30,604,780 감가상각 - (949,202) (214,608) (298,589) (222,469) (1,940,154) (107,082) (19,009) - (3,751,113) 처분/폐기(*1) - - (80,939) - (76,482) (369,803) - - - (527,224) 기타증감(*2) - 125,266 43,986 - - - 55,618 - - 224,870 환율차이 388,095 33,407 (15,470) - (7,664) (1,304) (14,938) (2,482) - 379,644 기말 취득원가 35,691,038 18,549,194 2,992,474 1,814,986 1,530,215 20,313,264 455,440 89,894 18,828,906 100,265,411 기말 감가상각누계액 - (1,708,448) (1,611,866) (1,112,070) (1,258,340) (13,249,689) (297,577) (63,382) - (19,301,372) 기말 장부금액 35,691,038 16,840,746 1,380,608 702,916 271,875 7,063,575 157,863 26,512 18,828,906 80,964,039 (*1) 전기 중 유형자산 527,224천원이 처분 및 폐기되었습니다. 이로 인해 유형자산처분이익 99,822천원이 기타수익으로 계상되었으며, 유형자산처분손실 466,148천원이 기타비용으로 계상되었습니다.(*2) 전기말 유형자산의 미래경제적 효익 창출가능성이 낮다고 판단되어 18,871천원을 유형자산손상차손으로 인식하였습니다. 9. 투자부동산 (1) 당기 중 투자부동산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 토지 및 건물 기초 장부금액 - 대체 6,450,000 기말 장부금액 6,450,000 (2) 공정가치측정① 공정가치 서열체계투자부동산의 공정가치는 평가 대상 투자부동산의 소재 지역에서 최근에 유사한 부동산을 평가한 경험이 있고 전문적 자격이 있는 독립된 평가기관에서 공시지가기준법 및 거래사례비교법으로 측정한 가치에 따라 결정되었습니다. 투자부동산 공정가치 측정치 6,450,000천원은 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 수준3 공정가치로 분류되었습니다.② 수준3 공정가치당기 중 수준 3 공정가치의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 및 건물 기초금액 - 유형자산에서 재분류 6,450,000 기말금액 6,450,000 (3) 투자부동산 관련 손익당기 중 투자부동산에서 임대수익 151,020천원과 운영비용 14,495천원이 발생하였습니다. 10. 무형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 취득원가 108,032,059 94,113,785 상각누계액과 손상차손누계액 (56,952,822) (42,990,179) 장부금액 51,079,237 51,123,606 (2) 당기 중 무형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 영업권 특허권 상표권 전속계약권 개발비 소프트웨어 회원권 기타의무형자산 합계 취득원가 기초금액 19,225,450 22,681 6,143,767 29,950,022 7,580,960 3,959,244 2,565,768 24,665,894 94,113,786 내부창출 - - - - - - - 1,883,896 1,883,896 취득 - - 152,800 818,445 16,000 944,135 - 10,282,665 12,214,045 처분(*1) - - - (150,000) - - - (239,534) (389,534) 환율차이 7,641 - - 81,123 - 775,794 (94,889) (559,803) 209,866 기말금액 19,233,091 22,681 6,296,567 30,699,590 7,596,960 5,679,173 2,470,879 36,033,118 108,032,059 상각누계액 및 손상차손누계액 기초금액 (3,344,254) (11,981) (1,198,744) (15,707,654) (6,419,801) (2,718,328) (13,589,418) (42,990,180) 무형자산상각비 - (4,012) (488,479) (3,881,770) (239,579) (646,603) - (8,700,262) (13,960,705) 손상차손 - - - - - (1,400) - - (1,400) 환율차이 - - - - - (537) - - (537) 기말금액 (3,344,254) (15,993) (1,687,223) (19,589,424) (6,659,380) (3,366,868) - (22,289,680) (56,952,822) 기초 장부금액 15,881,196 10,700 4,945,023 14,242,368 1,161,159 1,240,916 2,565,768 11,076,476 51,123,606 기말 장부금액 15,888,837 6,688 4,609,344 11,110,166 937,580 2,312,305 2,470,879 13,743,438 51,079,237 (*1) 당기 중 무형자산 389,534천원이 처분되었습니다. 이로 인해 무형자산처분손실 44,534천원이 기타비용으로 계상되어 있습니다. (3) 전기 중 무형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 영업권 특허권 상표권 전속계약권 개발비 소프트웨어 회원권 기타의무형자산 합계 취득원가 기초금액 19,233,910 22,681 6,038,834 26,758,022 6,456,960 2,879,121 2,621,249 19,061,348 83,072,125 내부창출 - - - - - - - 1,900,109 1,900,109 취득 - - 104,933 3,192,000 1,124,000 1,081,009 155,173 3,667,978 9,325,093 처분(*1) - - - - - - (194,180) (30,000) (224,180) 환율차이 (8,460) - - - - (886) (16,474) 66,459 40,639 기말금액 19,225,450 22,681 6,143,767 29,950,022 7,580,960 3,959,244 2,565,768 24,665,894 94,113,786 상각누계액 및 손상차손누계액 기초금액 (3,344,254) (7,802) (736,974) (11,714,316) (6,403,043) (2,223,957) - (9,102,824) (33,533,170) 무형자산상각비 - (4,179) (461,770) (3,833,338) (16,758) (495,213) - (4,486,594) (9,297,852) 손상차손(*2) - - - (160,000) - - - - (160,000) 환율차이 - - - - - 842 - - 842 기말금액 (3,344,254) (11,981) (1,198,744) (15,707,654) (6,419,801) (2,718,328) - (13,589,418) (42,990,180) 기초 장부금액 15,889,656 14,879 5,301,860 15,043,706 53,917 655,164 2,621,249 9,958,524 49,538,955 기말 장부금액 15,881,196 10,700 4,945,023 14,242,368 1,161,159 1,240,916 2,565,768 11,076,476 51,123,606 (*1) 전기 중 무형자산 224,180천원이 처분되었습니다. 이로 인해 무형자산처분손실15,580천원이 기타비용으로 계상되어 있습니다.(*2) 전기말 무형자산의 미래경제적 효익 창출가능성이 낮다고 판단되어 160,000천원을 무형자산손상차손으로 인식하였습니다. (4) 영업권 손상검사현금창출단위집단의 회수가능액은 사용가치계산에 근거하여 결정되었으며 사용가치는 경영진이 승인한 향후 5년간의 재무예산에 근거하여 세후현금흐름추정치를 사용하여 추정하였습니다. 사용가치에 대한 계산은 다음의 주요 가정들을 근거로 하였습니다. ① 현금흐름은 과거 경험, 실질적인 영업결과와 5개년치 사업계획을 근거로 추정하하였습니다.② 상각절세효과는 각 자산의 상각가능성, 세법상 상각기간 및 법인세율을 고려하여 추정하였습니다. ③ 영업권 손상 검사를 위한 가중평균자본비용은 대한민국 정부가 발행한 1년 만기국고채이자율 및 유사기업의 베타를 이용한 자기자본비용, 가중평균 차입이자율을 이용하여 추정하였습니다. 주요 가정을 통한 해당 가치는 경영진의 현금창출단위(집단)에 대한 미래 추세의 추정을 나타내고 있으며, 외부자료와 내부자료(역사적 자료)를 근거로 한 손상검사 결과 사용가치가 장부금액을 초과하였습니다. 11. 금융리스 (1) 연결실체는 당기말과 전기말 현재 차량운반구, 공기구비품 및 소프트웨어 등의 금융리스계약을 체결하여 당해 자산 및 부채에 각각 계상하고 있습니다. 연결실체의 리스는 리스기간 3년에서 5년으로 매월 분할상환조건으로 구성되어 있습니다. 연결실체는 리스기간 종료 후 재리스 할 수 있습니다.(2) 당기말과 전기말 현재 연결실체가 금융리스 계약으로 사용중인 자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 차량운반구 공기구비품 소프트웨어 합계 당기말 전기말 당기말 전기말 당기말 전기말 당기말 전기말 취득가액 258,821 364,788 26,025 63,940 37,750 26,712 322,596 455,440 감가상각누계액 (163,511) (257,905) (9,109) (19,260) (12,092) (20,412) (184,712) (297,577) 장부금액 95,310 106,883 16,916 44,680 25,658 6,300 137,884 157,863 (3) 당기말 현재 상기 리스계약에 따라 향후 지급할 최소리스료 및 현재가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 금액 향후지급액 137,884 미경과이자 (4,977) 차감후금액 132,907 12. 운용리스 (1) 연결실체는 당기말과 전기말 현재 건물의 임차 및 차량운반구의 운용리스계약을 체결하고 있습니다.(2) 운용리스계약에 따라 향후 지급할 운용리스료는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 운용리스료 1년 이내 6,053,272 2년 이내 5,405,163 2년 초과 10,989,511 합 계 22,447,946 13. 기타자산 당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동자산 : 선급비용 10,387,602 4,657,533 선급임차료 1,182,195 1,254,527 부가세대급금 22,209 359,858 합 계 11,592,006 6,271,918 비유동자산 : 장기선급비용 367,540 1,130,719 14. 기타금융자산 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 임차보증금 457,500 20,053,591 57,500 19,954,224 기타보증금 86,235 2,143,742 770 1,739,215 파생상품자산 : - 통화선도 27,200 - - - 당기손익인식금융자산 - ㈜더셀러브리티 전환사채(*1,2) - 380,554 - 571,318 - ㈜발전소 전환사채(*1) - 105,952 - 170,000 합 계 570,935 22,683,839 58,270 22,434,757 (*1) 공동기업투자주식인 ㈜더셀러브리티와 관계기업투자주식인 ㈜발전소에서 당기중 미인식된 지분법손실 690,764천원 및 64,048천원이 전환사채의 손상차손으로 인식되었습니다. (*2) 연결실체는 당기 중 ㈜더셀러브리티 전환사채 500,000천원을 추가로 취득하였습니다. 15. 매도가능금융자산 당기말과 전기말 현재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 취득원가 미실현손익 손상차손 누계액 취득/대체 손상 기타증감 당기말 전기말 기초가액 당기평가액 기말 잔액 서울시도시철도공채 1,000 - - - - - - - 1,000 1,000 에스엠아트컴퍼니(*1, 3) 1,200,000 - - - (1,169,104) (30,896) (840,000) - - 870,896 ㈜라이브톤엔터테인먼트(*3) 200,010 - - - (200,010) - - - - - BTIC 제1호 투자조합(*2, 3) 1,000,000 - - - (1,000,000) - (569,383) - - 569,383 유원미디어㈜(*3) 1,000,000 - - - (762,622) - - - 237,378 237,378 베니카㈜(*3) 188,500 - - - - - - - 188,500 188,500 ㈜에이치큐인베스트먼트(*3) 100,000 - - - - - - - 100,000 100,000 ㈜소리바다 8,776,481 2,590,814 (140,424) 2,450,390 (7,905,858) - - - 3,321,013 3,461,437 ㈜유에이엠(*3) 100,000 - - - - - - - 100,000 100,000 일신뉴코리안웨이브투자조합(*3) 1,672,131 - - - - - - - 1,672,131 1,672,131 ㈜헤어커투어(*3) 400,000 - - - - - - - 400,000 400,000 ㈜케이티뮤직 4,103,956 3,218,052 (1,365,234) 1,852,818 - - - - 5,956,774 7,322,008 PP KOREA(*3) 500,000 - - - - - - (76,205) 423,795 500,000 ㈜에스엠콘텐츠인베스트먼트(*3) 539,883 - - - - - - (112,015) 427,868 539,883 에스엠씨아이문화조합4호(*3) 1,500,000 - - - - - - (71,145) 1,428,855 1,500,000 ㈜삼화네트웍스(*2) 2,007,266 (801,594) 826,416 24,822 (1,092,373) - (1,092,373) - 939,715 1,205,672 Dragon Tiger Capital Partners Ltd.(*3) 6,611 - - - - - - - 6,611 6,611 ㈜에이스토리(*3,4) 500,000 - - - - 500,000 - - 500,000 - 에스엠씨아이7호위풍당당콘테츠코리아펀드(*3) 1,000,000 - - - - 1,000,000 - - 1,000,000 - 합 계 24,795,838 5,007,272 (679,242) 4,328,030 (12,129,967) 1,469,104 (2,501,756) (259,365) 16,703,640 18,674,899 (*1) 연결실체는 당기말 현재 청산절차를 진행 중인 에스엠아트컴퍼니에 대한 전환사채에 대하여 회수가능성이 존재하지 않는다고 판단하였습니다. 따라서, 에스엠아트컴퍼니에서 차입한 금액을 매도가능금융자산과 상계하였으며, 차액은 금융비용으로 인식하였습니다. (*2) 당기 중 BTIC 제1호 투자조합 및 ㈜삼화네트웍스 투자지분에 대해서 각각 569,383천원과 1,092,373천원을 매도가능금융자산손상차손으로 인식하였습니다. (*3) 상기 지분증권은 비상장회사의 주식으로 공정가치가 신뢰성있게 측정되지 않아취득원가로 계상되었으며, 연결실체는 매 결산시점에 손상발생의 객관적인 증거를 검토하고 있습니다.(*4) 연결실체는 당기 중 (주)에이스토리에 500,000천원을 출자하여 동 회사에 대한 지분 3.23%를 취득하였습니다.16. 관계기업투자주식 (1) 당기말과 전기말 현재 관계기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 관계기업명 소재지 주요 영업활동 당기말 전기말 소유지분율 장부금액 소유지분율 장부금액 ㈜에스엠브랜드마케팅 국내 기획 및 컨설팅 등 46.16% 2,335,470 46.16% 2,756,768 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 국내 매니지먼트 등 40.00% 56,102 40.00% 68,101 SM True Co. Ltd 태국 방송프로그램 제작업 등 49.00% 650,309 49.00% 418,039 ㈜발전소(*1) 국내 음반과 음원의 기획 및 제작 26.73% - 26.73% 8,605 ㈜갤럭시아에스엠(*2) 국내 스포츠 판권 및 스포츠 마케팅 12.60% 10,063,850 - - ㈜에스팀모델(*3) 국내 매니지먼트 등 20.00% 3,000,000 - - 합 계 16,105,731 3,251,513 (*1) 당기 중 미인식된 지분법손실 64,048천원은 ㈜발전소 전환사채에 대한 손상차손으로 인식되었습니다.(*2) 연결실체는 당기 중 (주)갤럭시아에스엠에 9,999,999천원을 출자하여 동 회사에대한 지분 12.60%를 취득하였으며, 연결실체는 피투자회사에서 2인의 이사를 선임할 권리를 보유하고 있으므로 유의적인 영향력이 있다고 판단하여 동 투자주식을 관계기업투자주식으로 분류하였습니다. (*3) 연결실체는 당기 중 (주)에스팀모델에 3,000,000천원을 출자하여 동 회사에 대한 지분 20%를 취득하였습니다. (2) 당기와 전기 중 관계기업투자주식의 지분법평가 및 기타변동내역은 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 구분 기초 취득 지분법손익 기타자본변동 기말 ㈜에스엠브랜드마케팅 2,756,768 - (421,298) - 2,335,470 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 68,101 - (11,999) - 56,102 SM True Co., Ltd. 418,039 - 248,558 (16,288) 650,309 ㈜발전소 8,605 - (8,605) - - ㈜갤럭시아에스엠 - 9,999,999 6,790 57,061 10,063,850 ㈜에스팀모델 - 3,000,000 - - 3,000,000 합 계 3,251,513 12,999,999 (186,554) 40,773 16,105,731 ② 전기 (단위: 천원) 구분 기초 취득 지분법손익 기타자본변동 기타증감 기말 ㈜에스엠브랜드마케팅 630,815 2,000,090 125,863 - - 2,756,768 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 86,135 - (18,034) - - 68,101 SM True Co., Ltd. 192,309 - 211,341 14,389 - 418,039 ㈜발전소 - 135,000 (134,937) - 8,542 8,605 합 계 909,259 2,135,090 184,233 14,389 8,542 3,251,513 (3) 당기와 전기 관계기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다. ① 당기 (단위: 천원) 관계기업명 당기말 당기 자산 부채 자본 매출액 당기순손익 기타포괄손익 총포괄손익 ㈜에스엠브랜드마케팅 7,104,536 2,297,020 4,807,516 12,176,678 (912,691) - (912,691) 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 204,959 68,491 136,468 232,567 (29,997) - (29,997) SM True Co. Ltd 4,455,877 3,128,717 1,327,160 8,189,785 507,261 (33,241) 474,020 ㈜발전소 181,787 421,372 (239,585) 110,525 (271,773) - (271,773) ㈜갤럭시아에스엠 68,687,202 18,948,161 49,739,041 62,472,754 1,863,773 2,024,158 3,887,931 ㈜에스팀모델 1,893,970 1,527,004 366,966 6,612,286 316,966 - 316,966 ② 전기 (단위: 천원) 관계기업명 전기말 전기 자산 부채 자본 매출액 당기순손익 기타포괄손익 총포괄손익 ㈜에스엠브랜드마케팅 9,110,767 3,390,560 5,720,207 7,457,790 312,329 - 312,329 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 225,081 58,617 166,464 275,927 (28,711) - (28,711) SM True Co. Ltd 4,185,427 3,332,287 853,140 5,477,137 436,230 29,366 465,596 ㈜발전소 235,008 202,821 32,187 281,382 (334,845) - (334,845) 17. 공동기업투자주식 (1) 연결실체가 참여한 공동약정인 ㈜더셀러브리티는 잡지의 발행 및 유통을 하는 회사입니다. ㈜더셀러브리티는 별도의 법인으로 구조화되어 있고 연결실체는 해당 기업의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있습니다. 이에 따라, 연결실체는 ㈜더셀러브리티에 대한 투자자산을 공동기업으로 분류하였습니다. (2) 당기말 및 전기말 현재 공동기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 소재지 주요영업활동 당기말 전기말 지분율 장부금액 지분율 장부금액 ㈜더셀러브리티 국내 잡지의 발행 및 유통 50.00% - 50.00% - (3) 당기와 전기 중 공동기업투자주식의 지분법평가 및 기타변동내역은 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 구분 기초 지분법손익 기타자본변동 기말 ㈜더셀러브리티 - - - - 공동기업투자주식에서 미인식된 지분법손실 690,764천원은 ㈜더셀러브리티 전환사채의 손상차손으로 인식되었습니다. ② 전기 (단위: 천원) 구분 기초 지분법손익 기타자본변동 기말 ㈜더셀러브리티 967,317 (1,024,009) 56,692 - 공동기업투자주식에서 미인식된 지분법손실 428,682천원은 ㈜더셀러브리티 전환사채의 손상차손으로 인식되었습니다.(4) 당기와 전기 공동기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 구분 자산 부채 자본 매출액 당기순손실 기타포괄손익 총포괄손실 ㈜더셀러브리티 1,115,287 3,467,562 (2,352,275) 1,743,434 1,381,528 - 1,381,528 ② 전기 (단위: 천원) 구분 자산 부채 자본 매출액 당기순손실 기타포괄손익 총포괄손실 ㈜더셀러브리티 1,497,863 2,355,227 (857,364) 1,504,708 2,902,907 - 2,902,907 18. 기타채무 당기말과 전기말 현재 기타채무의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미지급금 13,951,087 206,812 14,196,147 466,121 미지급비용 2,406,947 - 2,609,152 - 임대보증금 - 312,620 - 60,870 예수보증금 35,000 844 35,000 844 합 계 16,393,034 520,276 16,840,299 527,835 19. 기타유동부채 당기말과 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 부가가치세예수금 4,812,816 1,960,282 예수금 890,618 906,729 합 계 5,703,434 2,867,011 20. 차입금 (1) 당기말과 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동부채 단기차입금 2,585,200 2,205,896 유동성장기차입금 6,860,487 526,347 소 계 9,445,687 2,732,243 비유동부채 장기차입금 34,637,830 10,767,560 합 계 44,083,517 13,499,803 (2) 당기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내역 당기말이자율(%) 당기말 전기말 ㈜포이보스창업투자(*) 운영자금 - 2,175,000 2,175,000 ㈜에스엠아트컴퍼니 - - 30,896 기타 3.00 410,200 - 합 계 2,585,200 2,205,896 (*) 연결실체는 ㈜포이보스창업투자의 BTIC 제1호 투자조합 및 ㈜월드뮤직엔터테인먼트와 2002년 3월 7일에 2년간 3자간 음반유통대행계약(프로젝트 투자)을 체결하고, BTIC 제1호 투자조합으로부터 40억원을 지급받아 조건부장기차입금으로 계상하고, 동 금액을 ㈜월드뮤직엔터테인먼트에 재투자하였습니다. 그러나, ㈜월드뮤직엔터테인먼트는 자금사정의 악화로 2003년 2월 4일자로 부도발생하였으며, 이러한 사실은 계약해지사유에 해당합니다. 이로 인하여 즉시 상환의무가 발생한 조건부장기차입금은 전액 단기차입금으로 계정 재분류되었으며, 당기말 현재의 잔액은 2,175,000천원입니다. (3) 당기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내역 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 ㈜포이보스창업투자(*1) 운영자금 - 480,303 480,303 미츠이스미토모은행 1.48, 2.40 1,190,498 252,873 ㈜국민은행(*2) 시설자금 3.10 ~ 3.30 4,687,000 4,687,000 1.95 4,409,600 4,409,600 2.38 19,800,000 - 운영자금 2.51 7,800,000 - ㈜신한은행(*2) 운영자금 3.75 3,130,916 1,464,131 소 계 41,498,317 11,293,907 유동성장기차입금 (6,860,487) (526,347) 차감 계 34,637,830 10,767,560 (*1) 연결실체는 ㈜포이보스창업투자의 BTIC 제1호 투자조합의 100억원 펀드에 10%의 지분으로 참가하였으며, BTIC 제1호 투자조합으로부터 음반제작 투자금을 지원받는 계약을 체결하였습니다. 동 계약에 의해 음반판매대금의 총수입에서 임가공비, 인쇄비, 유통대행비, 가수 인세, 프로듀스 인세, 매니지먼트 인세 등을 공제한 금액을 투자 인세로 BTIC 제1호 투자조합에 지급해야 하며, 계약기간 내에 투자금을 전액 반환하지 못할 경우 투자손실금의 40%까지 정산해야 하는 의무가 있습니다. 이러한 조건에 따라 연결실체가 부담해야 할 금액이 유동성장기차입금으로 계상되어 있습니다. (*2) 주석 38번에서 설명하는 바와 같이, ㈜국민은행 차입금 중 32,287,000천원과 (주)신한은행 차입금 3,130,916천원과 관련하여 연결실체가 보유한 토지와 건물 등에근저당권이 설정되어 있습니다. 21. 금융부채 (1) 당기말과 전기말 현재 금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 전환사채(*1) 1,313,398 - - 1,534,258 파생상품부채(*1) 247,269 - 351,168 - 금융리스부채 82,502 50,405 97,516 63,127 합 계 1,643,169 50,405 448,684 1,597,385 (*1) 연결실체가 발행한 전환사채는 보유자의 선택에 의해 자본으로 전환될 수 있는 전환사채로, 발행할 주식수는 보통주의 시가에 따라 변동될 수 있습니다. 연결실체는내재파생상품인 전환권옵션을 분리하여 공정가치로 평가하고 평가손익을 당기손익으로 인식하고 있으며, 당기 중 45,614천원의 평가이익을 금융수익으로 인식하였습니다. (2) 상기 전환사채의 주요 발행사항은 다음과 같습니다.① 발행내역 구분 내역 발행자 (주)에스엠컬처앤콘텐츠 발행일 2013.10.31 만기일 2016.10.31 행사가능기간 2014.11.1~2016.9.30 행사가격 2,600원(*) 액면총액 1,200,000천원 (*) 행사가격이 당기 중 2,800원에서 2,600원으로 조정되었습니다. ② 특약사항 구분 내역 표면이자율 0% 보장수익율 5.0% 연복리 조기상환 청구권 없음 전환가액 결정 사채의 전환가액의 결정은 사채 발행을 위한 이사회결의일 전일을 기산일로하여 그 기산일로부터 소급하여 산정한 보통주의 (i) 1개월 가중산술평균주가,1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액, (ii) 최근일 가중산술평균주가 및 (iii) 청약일전(청약일이 없는 경우에는 납입일) 제3거래일 가중산술평균주가 중 높은 가격으로 결정됩니다. 당기와 전기 중 전환사채가 각각 300,000천원과 6,500,000천원이 행사되어 종속기업인 (주)에스엠컬처앤콘텐츠의 보통주가 각각 107,142주와 2,321,425주가 신규로 발행되었습니다. 이와 관련하여 지배기업의 동 종속기업에 대한 지분율은 전기말 40.33%에서 당기말 40.27%로 감소하였습니다. 22. 파생상품자산ㆍ부채 (1) 당기말과 전기말 현재 파생상품자산ㆍ부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 유동 파생상품자산(통화선도) 27,200 - 파생상품부채(통화선도) 22,500 - (2) 지배기업은 외화위험에 노출된 외화매출채권의 공정가치변동을 회피하기 위하여 매매목적의 통화선도거래를 체결하였으며 당기 중 보유한 파생상품에서 발생한 평가손익 및 거래손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원, JPY) 파생상품종류 계약일 만기일 매도 적용환율 (KRW/JPY) 총 계약금액(*) 당기말 잔여금액 평가손익 거래손익 KRW(매수) JPY(매도) KRW JPY KRW KRW 통화선도(매도) 2015.7.9 2016.7.5 9.68 5,808,000 600,000,000 3,388,000 350,000,000 (22,500) 58,005 통화선도(매도) 2015.8.12 2016.8.10 9.83 4,718,400 480,000,000 3,145,600 320,000,000 27,200 57,032 ( *) 2015년 7월 9일 및 2015년 8월 12일 체결한 통화선도 총 계약금액에 대하여 만기일까지 매월 각각 JPY 50,000,000과 JPY 40,000,000의 거래가 실행 됩 니다.(3) 주석 38에서 설명하는 바와 같이, 동 파생상품거래와 관련하여 금융기관예치금 1,555,216천원 에 질권이 설정되어 있습니다. 23. 충당부채 (단위: 천원) 구분 당기 전기 기초 증가 사용 기말 기초 증가 사용 기말 반품충당부채(*1) 674,040 1,266,709 (892,049) 1,048,700 1,269,314 327,088 (922,362) 674,040 복구충당부채(*2) 729,048 20,705 - 749,753 - 729,048 - 729,048 합 계 1,403,088 1,287,414 (892,049) 1,798,453 1,269,314 1,056,136 (922,362) 1,403,088 (*1) 연결실체는 과거에 실제 발생한 반품율에 근거한 합리적 추정치를 산출하여 반품충당부채를 인식하고 있습니다.(*2) 연결실체는 임차 건물을 이용하고 있으며, 해당 임차계약이 종료되는 경우 원상회복의무가 존재합니다. 따라서, 연결실체는 당기말 현재 유형자산으로 계상된 시설물을 제거, 해체하거나 또는 복원하는데 소요될 것으로 추정되는 비용의 현재가치를 복구충당부채로 계상하고 있습니다. 24. 종업원급여 (1) 당기와 전기 중 비용으로 인식된 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 급여 31,076,466 25,724,364 복리후생비 7,680,327 7,610,348 확정기여제도에 대한 납부 746,045 683,288 확정급여형 퇴직급여제도 관련 비용 1,125,302 1,126,438 주식보상비용 7,464,095 3,391,789 합 계 48,092,235 38,536,227 (2) 당기와 전기 중 비용으로 인식된 퇴직급여의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 확정기여제도에 대한 납부 746,045 683,288 확정급여형 퇴직급여제도 관련 비용 1,125,302 1,126,438 합 계 1,871,347 1,809,726 (3) 당기말과 전기말 현재 연결실체의 확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 5,517,184 4,474,761 사외적립자산의 공정가치 (3,362,863) (2,935,681) 확정급여부채 2,154,321 1,539,080 (4) 당기와 전기 중 확정급여부채의 조정내역은 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 구분 확정급여채무 사외적립자산 공정가치 순확정급여부채 기초잔액 4,474,761 (2,935,681) 1,539,080 당기 비용으로 인식 당기근무원가 1,087,231 - 1,087,231 이자원가(수익) 124,512 (95,784) 28,728 사외적립자산관리비용 - 9,343 9,343 소 계 1,211,743 (86,441) 1,125,302 기타포괄손익으로 인식 재측정손실(이익) - 보험수리적손익 396,923 - 396,923 (인구통계적 가정) 42,681 - 42,681 (재무적 가정) 60,887 - 60,887 (경험조정) 293,355 - 293,355 - 사외적립자산 수익 - 38,673 38,673 소 계 396,923 38,673 435,596 기타 납부한 기여금 - (693,398) (693,398) 퇴직급여 지급 (566,243) 313,984 (252,259) 소 계 (566,243) (379,414) (945,657) 기말잔액 5,517,184 (3,362,863) 2,154,321 ② 전기 (단위: 천원) 구분 확정급여채무 사외적립자산 공정가치 순확정급여부채 기초잔액 4,050,897 (2,696,382) 1,354,515 당기 비용으로 인식 당기근무원가 1,084,086 - 1,084,086 이자원가(수익) 141,707 (107,970) 33,737 사외적립자산관리비용 - 8,615 8,615 소 계 1,225,793 (99,355) 1,126,438 기타포괄손익으로 인식 재측정손실(이익) - 보험수리적손익 (128,651) - (128,651) (인구통계적 가정) 32,958 - 32,958 (재무적 가정) 12,118 - 12,118 (경험조정) (173,727) - (173,727) - 사외적립자산 수익 - 44,576 44,576 소 계 (128,651) 44,576 (84,075) 기타 납부한 기여금 - (541,642) (541,642) 퇴직급여 지급 (673,278) 357,122 (316,156) 소 계 (673,278) (184,520) (857,798) 기말잔액 4,474,761 (2,935,681) 1,539,080 (5) 당기말과 전기말 현재 사외적립자산은 다음 항목으로 구성됩니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 단기금융상품 3,362,863 2,935,681 (6) 당기말과 전기말 현재 주요 보험수리적가정은 다음과 같습니다. 구분 당기말 전기말 할인율 2.69% ~3.01% 2.87%~3.32% 미래임금상승률 3.00% + 승급률 3.00% + 승급률 당기말과 전기말 현재 확정급여채무의 가중평균듀레이션은 각각 16.87 년 및 16.42년입니다.(7) 민감도분석당기말 현재 유의적인 각각의 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동한다면 확정급여채무에 미치게 될 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 확정급여채무 증가 감소 할인율(1%p 변동) (492,521) 583,677 미래임금상승률(1%p 변동) 578,705 (497,774) 민감도분석은 제도에서 발생할 것으로 기대되는 모든 현금흐름의 분산을 고려하지는않았으나, 사용된 가정에 대한 민감도의 근사치를 제공하고 있습니다. 25. 자본금 및 자본잉여금 (1) 당기말 현재 지배기업이 발행할 주식의 총수, 발행한 주식의 수 및 1주당 금액은 각각 40,000,000주, 20,822,293주 및 500원입니다. (2) 당기와 전기 중 자본금 및 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 내역 당기 전기 주식수 자본금 주식발행초과금 주식수 자본금 주식발행초과금 기초 20,648,264 10,324,132 118,645,894 20,648,264 10,324,132 118,645,894 유상 증자 174,029 87,015 6,411,087 - - - 기말 20,822,293 10,411,147 125,056,981 20,648,264 10,324,132 118,645,894 (3) 자본잉여금당기말과 전기말 현재 자본잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 주식발행초과금 125,056,981 118,645,894 기타자본잉여금 1,985,995 1,985,995 합 계 127,042,976 120,631,889 26. 이익잉여금 (1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 미처분이익잉여금 129,870,965 108,498,713 (2) 당기와 전기 지배기업의 별도 재무제표에 근거한 이익잉여금처분계산서는 다음과 같습니다. 이익잉여금처분계산서 제21(당)기 2015년 1월 1일 부터 제20(전)기 2014년 1월 1일 부터 2015년 12월 31일 까지 2014년 12월 31일 까지 처분확정일 2016년 3월 28 일 처분확정일 2015년 3월 27일 (단위: 원) 구 분 당기 전기 I. 미처분이익잉여금 105,166,824,136 100,969,700,462 전기이월미처분이익잉여금 100,969,700,462 99,009,493,918 당기순이익 4,521,214,437 1,886,340,435 확정급여제도의 재측정요소(법인세효과 차감후) (324,090,763) 73,866,109 II. 이익잉여금처분액 - - III. 차기이월미처분이익잉여금 105,166,824,136 100,969,700,462 27. 기타자본항목 및 기타포괄손익누계액(1) 당기말과 전기말 현재 기타자본항목의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 자기주식(*) - (3,054,739) 자기주식처분손실 (1,013,000) (579,370) 주식선택권 8,238,365 4,012,642 지분변동차액 6,420,594 2,519,793 기타항목 1,522,082 1,522,082 합 계 15,168,041 4,420,408 (*) 연결실체는 주가안정을 통한 주주가치제고를 목적으로 대우증권㈜와 자기주식취득신탁계약을 체결하였습니다. 당기말 현재 당사가 보유하고 있는 자기주식은 없습니다. (2) 당기말과 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 매도가능금융자산평가손익 3,340,868 4,222,597 자산재평가차익 1,183,106 - 해외사업환산손익 (3,672,799) (6,792,402) 지분법자본변동 84,168 43,395 합 계 935,343 (2,526,410) 28. 주식기준보상 (1) 주식선택권연결실체는 연결실체의 임직원에게 주식결제형 주식선택권을 부여하였으며, 주식선택권을 부여하고 제공받는 용역의 공정가치를 블랙-숄즈 모형 및 이항모형으로 측정한 주식선택권의 공정가치에 기초하여 측정합니다. 당기말 현재 잔여주식선택권의 구체적인 조건은 다음과 같습니다. ① 지배기업 차수 부여일 당기말 잔여수량 가득조건 행사가격 행사가능기간 8차 2013년 3월 22일 219,000주 용역제공조건 : 3년 45,109원 2016.3.22 ~ 2017.3.21 9차 2014년 3월 21일 52,000주 용역제공조건 : 3년 48,334원 2017.3.21 ~ 2018.3.20 10-1차 2015년 3월 27일 592,000주 용역제공조건 : 3년 35,587원 2018.3.27 ~ 2019.3.26 10-2차 2015년 4월 8일 7,000주 용역제공조건 : 3년 35,594원 2018.4.8 ~ 2019.4.7 ② 종속기업: ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 차수 부여일 당기말 잔여수량 가득조건 행사가격 행사가능기간 1차 2013년 3월 22일 1,401,000주 용역제공조건 : 3년 3,568원 2016.3.22~2017.3.21 2차 2014년 3월 21일 550,000주 용역제공조건 : 3년 3,709원 2017.3.21~2018.3.20 3차 2014년 10월 22일 929,000주 용역제공조건 : 3년 3,048원 2017.10.22~2018.10.21 4차 2015년 3월 27일 1,438,000주 용역제공조건 : 3년 3,097원 2018.3.27~2019.3.26 ③ 종속기업: DREAMMAKER Entertainment Ltd. 부여일 당기말 잔여수량 가득조건 행사가격 행사가능기간 2015년 7월 13일 1,590,000주 용역제공조건 : 3년 HKD 1 2018.7.13~2025.7.12 (2) 부여일 현재의 공정가치 측정을 위한 기초자료부여일 현재의 주식기준보상 공정가치를 측정하기 위하여 사용된 기초자료는 다음과같습니다. 구 분 지배기업 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 DreammakerEntertainment Ltd. 8차 9차 10-1차 10-2차 1차 2차 3차 4차 부여일 현재 공정가치 26,841원 23,503원 13,439원 14,937원 1,895원 2,241원 1,549원 1,536원 HKD 26.64 부여일 현재 주가 48,600원 47,800원 35,600원 35,450원 3,535원 3,835원 2,860원 3,000원 HKD 35.91 행사가격 45,109원 48,334원 35,587원 35,594원 3,568원 3,709원 3,048원 3,097원 HKD 1 기대주가변동성(*1) 74.16% 66.69% 49.55% 56.73% 74.88% 78.90% 78.59% 72.82% 10.37% 기대존속기간(*2) 3.5년 3.5년 3.5년 3.5년 3.5년 3.5년 3.5년 3.5년 7.5년 기대 배당수익률 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 무위험이자율(*3) 2.61% 2.94% 1.80% 1.74% 2.61% 2.94% 2.28% 1.80% 1.83% (*1) 기대주가변동성은 각각 지배기업 및 종속기업의 과거 주가변동성을 이용하여 산정되었습니다.(*2) 기대존속기간은 가득조건을 고려한 약정용역기간 이후 평균적으로 행사한다는가정하에 산정되었습니다.(*3) 무위험이자율은 기대행사기간과 가장 유사한 만기의 국공채유통수익율입니다. (3) 당기말 현재 연결실체가 부여하고 있는 주식선택권에 관한 자세한 내역은 다음과같습니다. (단위: 주) 구분 지배기업 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 DREAMMAKER Entertainment Ltd. 8차 9차 10-1차 10-2차 1차 2차 3차 4차 최초부여수량 291,000 52,000 630,000 7,000 1,529,000 550,000 1,106,000 1,594,000 - 전기말 누적소멸수량 (60,000) - - - (98,000) - (10,000) - - 기 초 231,000 52,000 - - 1,431,000 550,000 1,096,000 - - 당기 행사수량 - - - - - - - - - 당기 부여수량 - - 630,000 7,000 - - - 1,594,000 1,590,000 당기 소멸수량 (12,000) - (38,000) - (30,000) - (167,000) (156,000) - 당기말 219,000 52,000 592,000 7,000 1,401,000 550,000 929,000 1,438,000 1,590,000 당기말 행사가능수량 - - - - - - - - - (4) 연결실체가 주식선택권의 부여로 인하여 당기 비용으로 인식한 금액과 당기 이후에 비용으로 인식할 보상원가는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 지배기업 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠 DREAMMAKER Entertainment Ltd. 합계 8차 9차 10-1차 10-2차 1차 2차 3차 4차 당기 인식된 보상원가 1,768,197 407,385 2,027,117 23,024 851,218 390,401 462,901 564,799 969,052 7,464,094 당기말 누적보상원가 5,448,722 726,597 2,027,117 23,024 2,460,930 732,776 572,980 564,799 969,052 13,525,997 당기말 잔여보상원가 429,457 495,559 5,928,771 71,049 193,965 499,774 866,041 1,643,969 7,120,426 17,249,011 (5) 당기 및 전기 중 발생한 보상원가의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 총보상원가 7,464,095 3,391,789 - 판매비와관리비 4,843,245 2,049,966 - 용역원가 1,967,797 1,046,125 - 제조원가 653,053 295,698 29. 주당이익 (1) 기본주당이익 당기와 전기의 기본주당이익 계산내역은 다음과 같습니다. (단위: 원,주) 내역 당기 전기 보통주당기순이익(지배기업소유주귀속) 21,698,708,007 5,997,545,292 가중평균유통보통주식수(*1) 20,670,356 20,554,199 기본주당순이익 1,050 292 (*1) 가중평균유통보통주식수의 산정 내역은 다음과 같습니다. (단위: 주) 구분 당기 전기 기초 유통보통주식수 20,585,140 20,648,264 자기주식 효과(*) 21,964 (94,065) 유상증자 효과(*) 63,252 - 가중평균유통보통주식수 20,670,356 20,554,199 (*) 지배기업은 당기초부터 보유중인 자기주식 63,124주를 2015년 8월 26일 전량 매각하였으며, 2015년 9월 8일 유상증자로 보통주 174,029주 를 발행하였습니다. (2) 희석주당이익 당기와 전기 중 희석화 효과가 발생하지 아니하여 희석주당이익은 기본주당이익과 동일합니다. (3) 반희석성 잠재적보통주당기말 현재 지배기업의 주식선택권은 반희석효과로 인해 가중평균보통주식수 계산에서 제외되었습니다. 주식선택권의 희석화 효과 계산 목적으로 지배기업 보통주의 평균시장가격은 당기 중 주식선택권이 존재한 기간의 시장가격에 근거하였습니다. 30. 판매비와관리비 당기 및 전기의 판매비와관리비의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정 당기 전기 급여 18,402,311 15,139,836 퇴직급여제도와 관련된 비용 1,094,775 1,133,430 복리후생비 2,425,026 2,558,251 주식보상비용 4,843,245 2,049,966 감가상각비 5,772,506 2,855,059 무형자산상각비 1,986,237 1,546,895 세금과공과 5,529,110 6,162,366 운반비 2,189,948 1,874,413 광고선전비 5,230,077 4,886,451 지급수수료 10,338,479 12,083,705 지급임차료 7,003,212 8,924,074 여비교통비 2,291,465 1,421,987 통신비 903,207 1,182,063 수도광열비 1,098,536 1,319,520 보험료 1,400,748 865,516 대손상각비 1,670,508 215,024 기타 4,425,438 3,648,680 합 계 76,604,828 67,867,236 31. 기타수익과 기타비용 당기 및 전기의 기타수익과 기타비용의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 외환차익 1,318,594 1,381,997 외화환산이익 385,481 305,130 유형자산처분이익 332,947 99,822 수입임대료 - 60,131 기타의대손상각비환입 327,324 175,867 잡이익 96,474 327,962 기타수익 합계 2,460,820 2,350,909 외환차손 1,116,122 1,017,858 외화환산손실 726,427 1,355,207 유형자산처분손실 54,569 466,148 유형자산손상차손 43,399 18,871 무형자산처분손실 44,534 15,580 무형자산손상차손 1,400 160,000 기타의대손상각비(*) 4,271,966 385,455 기부금 116,451 723,502 잡손실 1,582,670 1,107,106 기타비용 합계 7,957,538 5,249,727 (*) 선급금에 대한 대손상각비 3,624,514천원이 포함되어 있습니다. 32. 금융수익과 금융비용 당기 및 전기의 금융수익과 금융비용의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 이자수익 810,326 1,784,289 배당금수익 - 535 외환차익 492,106 678,229 외화환산이익 720,517 24,824 파생상품거래이익 115,037 94,160 파생상품평가이익 72,814 - 금융수익 합계 2,210,800 2,582,037 이자비용 1,056,799 735,757 외환차손 120,192 224,453 외화환산손실 16,595 619,991 매도가능금융자산손상차손 2,501,756 35,000 당기손익인식금융자산손상차손 754,812 428,682 파생상품거래손실 - 223,610 파생상품평가손실 22,500 1,582,819 금융비용 합계 4,472,654 3,850,312 33. 관계기업 및 공동기업투자손익 연결실체가 당기와 전기중 인식한 관계기업 및 공동기업에 대한 투자손익의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 지분법이익 255,347 337,204 관계기업투자주식처분이익 - 8,542 지분법손실(*) (441,902) (1,176,980) 합 계 (186,555) (831,234) (*) 주석 16과 17에서 설명하는 바와 같이, 당기 중 관계기업투자주식과 공동기업투자주식에서 미인식된 지분법손실 64,048천원과 690,764천원을 각각 ㈜발전소 및 ㈜더셀러브리티 전환사채의 손상차손으로 인식하였습니다 34. 법인세비용 (1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기 전기 당기법인세비용 당기법인세 11,610,998 16,804,088 과거기간 당기법인세에 대하여 인식한 조정사항(*) (5,486,660) 11,514,317 이연법인세비용 일시적차이의 발생과 소멸 3,965,577 (813,598) 법인세비용 10,089,915 27,504,807 (*) 연결실체는 과거에 외국에서 납부한 세액에 대하여 적용 세율에 대한 해석의 차이와 관련한 경정을 당기에 청구하였으며, 청구금액을 환급 받았습니다. (2) 당기와 전기 중 기타포괄손익으로 인식되는 항목과 관련된 법인세는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 세전금액 세금효과 세후금액 세전금액 세금효과 세후금액 확정급여제도의 재측정요소 (435,596) 105,233 (330,363) 84,075 (20,709) 63,366 매도가능금융자산평가손익 (1,604,949) 386,213 (1,218,736) 3,188,788 (829,328) 2,359,460 매도가능금융자산의 재분류조정 925,707 (203,656) 722,051 - - - 투자부동산재평가차익 1,560,826 (377,720) 1,183,106 - - - (3) 당기와 전기 중 자본에 직접 인식되는 항목과 관련된 법인세는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 세전금액 세금효과 세후금액 세전금액 세금효과 세후금액 자기주식처분손익 (572,071) 138,441 (433,630) (784,687) 189,894 (594,793) (4) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계이익의 관계는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기 전기 법인세비용차감전순이익 28,477,713 29,332,062 적용세율(*) 28.70% 33.03% 적용세율에 따른 세부담액 8,173,863 9,688,717 조정사항 : 세무상 공제되지 않는 비용의 법인세 효과 2,230,457 1,013,856 실현가능성이 없는 이연법인세자산의 변동 1,356,622 1,928,355 세율차이 등(외국납부세액) 4,588,708 3,813,738 과거기간 당기법인세에 대하여 인식한 조정사항 (5,486,660) 11,514,317 기타 (773,075) (454,176) 법인세비용 10,089,915 27,504,807 평균유효세율 35.43% 93.77% (*) 당기말 현재 연결회사의 이익에 대해서 각 과세관청 별로 다르게 적용되는 법정세율을 가중평균하여 산정되었습니다. (5) 연결실체의 이연법인세자산과 이연법인세부채에 대해서 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며 연결실체가 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리와 의도를 가지고 있는 경우에만 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 연결재무상태표에 표시하였습니다. (6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 증감내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위:천원) 구분 기초금액 당기손익반영 기타포괄손익반영 기말금액 확정급여부채 216,804 84,614 105,233 406,651 매도가능금융자산 143,620 108,007 182,557 434,184 재고자산 503,627 206,896 - 710,523 대손충당금 2,496,198 1,477,839 - 3,974,037 반품충당부채 162,867 90,918 - 253,785 채무면제이익 69,740 - - 69,740 유형자산 227,458 128,198 - 355,656 무형자산 (3,279,920) 347,270 - (2,932,650) 대손금 67,488 (67,488) - - 외화환산손익 40 (22,668) - (22,628) 미수수익 (67,810) 19,562 - (48,248) 종속기업및관계기업투자주식 (135,938) 1,178,258 - 1,042,320 미지급비용 538,557 324,359 - 862,916 투자부동산재평가차익 - - (377,720) (377,720) 이월결손금 891,124 98,755 - 989,879 기타 580,602 (8,943) - 571,659 합 계 2,414,457 3,965,577 (89,930) 6,290,104 ② 전기 (단위:천원) 구분 기초금액 당기손익반영 기타포괄손익반영 기말금액 확정급여부채 168,175 69,338 (20,709) 216,804 매도가능금융자산 1,424,914 (451,966) (829,328) 143,620 재고자산 345,579 158,048 - 503,627 대손충당금 662,098 1,834,100 - 2,496,198 반품충당부채 279,203 (116,336) - 162,867 채무면제이익 63,400 6,340 - 69,740 유형자산 (149,754) 377,212 - 227,458 무형자산 (2,704,247) (575,673) - (3,279,920) 대손금 33,000 34,488 - 67,488 외화환산손익 (188,007) 188,047 - 40 미수수익 (46,588) (21,222) - (67,810) 관계기업투자주식 (123,580) (12,358) - (135,938) 미지급비용 - 538,557 - 538,557 이월결손금 - 891,124 - 891,124 기타 2,496,809 (1,916,207) - 580,602 합 계 2,261,002 1,003,492 (850,037) 2,414,457 (7) 당기말과 전기말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 않은 차감할 일시적차이의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 매도가능금융자산 6,112,058 4,125,020 종속기업및관계기업투자 19,654,430 17,221,356 종속기업 이월결손금(*) 7,411,546 6,521,676 기타 차감할 일시적차이 9,573,114 9,277,219 합 계 42,751,148 37,145,271 (*) 당기말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 않은 종속기업 이월결손금의 예상소멸시기는 2019년 이후입니다. 35. 비용의 성격별 분류 당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류에 대한 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 재고자산의 변동 (1,409,321) (1,390,595) 감가상각비 및 무형자산상각비 21,076,763 13,048,965 인건비 48,092,235 38,536,227 소모품비 2,234,236 1,647,526 제작비 1,285,773 5,623,132 외주가공비 등 26,252,555 25,729,496 운반비 3,512,388 3,036,628 지급수수료 33,023,750 30,941,683 지급인세 14,444,288 21,802,312 지급출연료 102,996,650 72,285,792 지급임차료 14,382,492 15,387,568 광고선전비 5,230,076 4,886,451 기타비용 25,852,060 26,364,213 합 계(*) 296,973,945 257,899,398 (*) 매출원가, 판매비와관리비 및 기타비용의 합계액입니다. 36. 금융상품의 위험 금융상품과 관련하여 연결실체는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결실체가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결실체의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보는 본 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.(1) 위험관리 정책연결실체의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 재무위험관리 활동은 주로 지배기업의 기획조정본부에서 주관하고 있으며 전사통합적인 관점에서 재무위험 관리정책 수립 및 재무위험 식별 등의 활동을 하고 있습니다. (2) 금융상품의 범주별 분류 및 공정가치 공정가치 서열체계를 포함한 금융자산과 금융부채의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치를 측정하지않은 금융자산과 금융부채는 공정가치 정보가 포함되어 있지 않습니다.① 당기말 (단위: 천원) 구 분 장부금액 공정가치 수준 당기손익인식 대여금및수취채권 매도가능금융자산 상각후원가 합계 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 공정가치로 측정되는 금융자산 매도가능금융자산 - - 10,217,502 - 10,217,502 10,217,502 - - 10,217,502 파생상품자산 27,200 - - - 27,200 - 27,200 - 27,200 당기손익인식금융자산 486,506 - - - 486,506 - - 486,506 486,506 소계 513,706 - 10,217,502 - 10,731,208 10,217,502 27,200 486,506 10,731,208 공정가치로 측정되지 않는 금융자산(*) 현금및현금성자산 - 133,470,437 - - 133,470,437 - - - - 매도가능금융자산 - - 6,486,138 - 6,486,138 - - - - 금융기관예치금 - 7,396,625 - - 7,396,625 - - - - 매출채권 - 38,819,393 - - 38,819,393 - - - - 기타채권 - 2,046,502 - - 2,046,502 - - - - 기타금융자산 - 22,741,068 - - 22,741,068 - - - - 소 계 - 204,474,025 6,486,138 - 210,960,163 - - - - 금융자산 합계 513,706 204,474,025 16,703,640 - 221,691,371 10,217,502 27,200 486,506 10,731,208 금융부채 공정가치로 측정되는 금융부채 파생상품부채 247,269 - - - 247,269 - 22,500 224,769 247,269 공정가치로 측정되지 않는 금융부채(*) 차입금 - - - 44,083,517 44,083,517 - - - - 매입채무 - - - 34,218,877 34,218,877 - - - - 기타채무 - - - 16,913,310 16,913,310 - - - - 기타금융부채 - - - 1,446,305 1,446,305 - - - - 금융부채 합계 247,269 - - 96,662,009 96,909,278 - 22,500 224,769 247,269 (*) 연결실체는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 단기 매출채권 및 매입채무와 같은 금융상품에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다. ② 전기말 (단위: 천원) 구 분 장부금액 공정가치 수준 당기손익인식 대여금및수취채권 매도가능금융자산 상각후원가 합계 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 공정가치로 측정되는 금융자산 매도가능금융자산 - - 11,989,117 - 11,989,117 11,989,117 - - 11,989,117 당기손익인식금융자산 741,318 - - - 741,318 - - 741,318 741,318 소계 741,318 - 11,989,117 - 12,730,435 11,989,117 - 741,318 12,730,435 공정가치로 측정되지 않는 금융자산(*) 현금및현금성자산 - 92,177,434 - - 92,177,434 - - - - 매도가능금융자산 - - 6,685,782 - 6,685,782 - - - - 금융기관예치금 - 5,165,037 - - 5,165,037 - - - - 매출채권 - 47,201,636 - - 47,201,636 - - - - 기타채권 - 3,695,908 - - 3,695,908 - - - - 기타금융자산 - 21,751,709 - - 21,751,709 - - - - 소 계 - 169,991,724 6,685,782 - 176,677,506 - - - - 금융자산 합계 741,318 169,991,724 18,674,899 - 189,407,941 11,989,117 - 741,318 12,730,435 금융부채 공정가치로 측정되는 금융부채 파생상품 부채 351,168 - - - 351,168 - - 351,168 351,168 공정가치로 측정되지 않는 금융부채(*) 차입금 - - - 13,499,803 13,499,803 - - - - 매입채무 - - - 33,756,976 33,756,976 - - - - 기타채무 - - - 17,368,134 17,368,134 - - - - 기타금융부채 - - - 1,694,901 1,694,901 - - - - 금융부채 합계 351,168 - - 66,319,814 66,670,982 - - 351,168 351,168 (*) 연결실체는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치라고 판단되는 단기 매출채권 및 매입채무와 같은 금융상품에 대해서는 공정가치를 공시하지 않았습니다.수준 3에 해당하는 금융상품의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 전기말 취득/처분 등 실현/미실현 순액 당기말 당기손익 기타포괄손익누계액 금융자산 당기손익인식금융자산(*1,2) 741,318 500,000 (754,812) - 486,506 금융부채 파생상품부채 351,168 (80,785) (45,614) - 224,769 (*) 연결실체는 당기 중 (주)더셀러브리티 전환사채를 500,000천원에 취득하였습니다. ③ 당기와 전기 중 범주별 금융상품의 손익 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 순손익 (세전)기타포괄손익 이자수익(비용) 기타손익(*) 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기손익인식금융자산 (589,461) (2,140,951) - - - - (589,461) (2,140,951) 매도가능금융자산 (3,180,999) 3,154,323 (679,243) 3,188,788 - - (2,501,756) (34,465) 대여금및수취채권 (242,948) 1,642,897 - - 810,326 1,784,289 (1,053,274) (141,392) 당기손익인식금융부채 (22,500) - - - - - (22,500) - 상각후원가측정금융부채 (1,056,799) (735,757) - - (1,056,799) (735,757) - - 합 계 (5,092,707) 1,920,512 (679,243) 3,188,788 (246,473) 1,048,532 (4,166,991) (2,316,808) (*) 기타손익은 배당금수익, 외환차손익, 외화환산손익, 파생상품평가손익, 파생상품거래손익, 매도가능금융자산손상차손, 당기 손익인식금융자산손상차손, 대손상각비, 기타의대손충당금환입액, 기타의대손상각비 등 이 포함되어 있습니다. (3) 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권및기타채권 등에서 신용위험이 발생합니다. 연결실체가 매출채권 및 기타채권에서 노출된 신용위험은 주로 각 고객의 개별적인 특성의 영향을 받습니다. 대부분의 고객들이 연결실체의 신용기준을 충족하고 있으며, 연결실체와 다년간 거래해 오고 있습니다.연결실체는 매출채권 및 기타채권에 대해 개별적 또는 집합적으로 손상차손 발생여부를 평가하고 과거의 대손 경험률에 근거하여 채권에 대한 충당금을 설정하고 있습니다. ① 신용위험에 대한 노출 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 당기손익인식금융자산 486,506 741,318 파생상품자산 27,200 - 매도가능금융자산 1,000 871,896 대여금및수취채권 현금및현금성자산 133,451,940 92,166,475 금융기관예치금 7,396,625 5,165,037 매출채권 38,819,393 47,201,636 기타채권 2,046,502 3,695,908 기타금융자산 22,741,068 21,751,709 소 계 204,455,528 169,980,765 합 계 204,970,234 171,593,979 당기말과 전기말 현재 대여금및수취채권의 각 지역별 신용위험에 대한 최대 노출 정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 국내 120,302,604 90,547,275 일본 61,148,655 41,872,228 기타 23,004,269 37,561,262 합 계 204,455,528 169,980,765 ② 손상차손대여금및수취채권에 대한 대손충당금의 기중 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 기초금액 3,545,529 2,986,220 손상차손 2,134,549 708,599 손상차손환입 (504,607) (149,290) 기말금액 5,175,471 3,545,529 ③ 연체되었으나 손상되지 않은 대여금및수취채권당기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 아니한 대여금및수취채권의 연령분석내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 6개월 이하 4,803,061 7,294,767 6개월 초과 12개월 이하 2,939,786 3,895,800 12개월 초과 1,794,273 4,864,150 합 계 9,537,120 16,054,717 (4) 유동성위험 유동성위험이란 연결실체가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결실체의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결실체의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.연결실체는 영업활동 및 차입금 또는 자본 조달로부터의 현금흐름은 연결실체가 투자 지출 또는 경영 자금 운용 등에 필요한 현금 소요량을 충족하여 왔습니다. 연결실체가 투자 등에 지출할 자금을 영업활동을 통해서 충분히 창출하지 못하는 경우에는 금융기관 차입 등을 통해 자금조달을 하고 있습니다. 연결실체는 중장기 경영계획 및 단기 경영전략을 통해 현금흐름을 모니터링하고 있으며, 일반적인 예상 운영비용을 충당할 수 있는 현금을 보유하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황은 포함되어 있지 않습니다. ① 당기말당기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6개월 ~ 12개월 12개월초과 단기차입금 2,585,200 2,585,200 2,175,000 410,200 - 유동성장기차입금 6,860,487 6,952,504 1,498,964 5,453,540 - 장기차입금 34,637,830 36,034,815 437,907 442,720 35,154,188 금융리스부채 132,907 137,884 47,234 36,629 54,021 전환사채 1,313,398 1,389,150 - 1,389,150 - 파생상품부채 247,269 247,269 247,269 - - 매입채무 34,218,877 34,218,877 34,218,877 - - 기타채무 16,913,310 16,913,310 16,393,034 - 520,276 합 계 96,909,278 98,479,009 55,018,285 7,732,239 35,728,485 연결실체는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.② 전기말 전기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6개월 ~ 12개월 12개월초과 단기차입금 2,205,896 2,205,896 2,205,896 - - 유동성장기차입금 480,303 480,303 480,303 - - 장기차입금 10,813,604 11,417,471 162,626 162,626 11,092,219 금융리스부채 160,643 169,796 51,536 51,536 66,724 전환사채 1,534,258 1,736,438 - - 1,736,438 매입채무 33,756,976 33,756,976 33,756,976 - - 기타채무 17,368,134 17,368,134 16,840,299 - 527,835 합 계 66,319,814 67,135,014 53,497,636 214,162 13,423,216 연결실체는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다. (5) 시장위험 시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다. ① 환위험연결실체는 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매 및 구매에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 JPY, USD, CNY 입니다.연결실체는 연결실체의 영업거래상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단하는 경우 통화선도거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 가) 환위험에 대한 노출 당기말 현재 연결실체의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 USD JPY CNY HKD TWD EUR 기타 현금및현금성자산 6,771,517 26,278,601 782,219 208 - 13,531 - 매출채권 656,241 21,764,279 3,224,997 257,677 143,217 3,675 15,952 미수금 3,683 - 57 - - 1,920 - 미수수익 18,970 - - - - - - 매입채무 (49,131) (92,276) (21,558) (12,702) - - - 미지급금 (276,622) (43,425) - - - (255) - 유동금융부채 - (10,497,708) - - - - 당기에 적용된 환율은 다음과 같습니다. 구 분 당기 평균 환율 기말 환율 USD 1,131.49 1,172.00 JPY 9.35 9.72 CNY 180.06 180.55 HKD 145.95 151.21 TWD 35.63 35.51 EUR 1,255.16 1,280.53 나) 민감도분석 당기말 현재 연결실체의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화 통화에 대한 원화의 환율이 상승하였더라면, 연결실체의 자본과 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 연결실체가 당기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도분석 시에는 이자율 등 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 구체적인 법인세차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 10% 상승시 10% 하락시 USD 712,466 (712,466) JPY 3,740,947 (3,740,947) CNY 398,572 (398,572) HKD 24,518 (24,518) TWD 14,322 (14,322) EUR 1,887 (1,887) 기타 1,595 (1,595) ② 이자율위험연결실체의 현금흐름 이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 차입금에서 발생하는 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하고 있습니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 연결실체는 현금흐름 이자율위험에 노출되어 있으며 동 이자율위험의 일부는 변동이자부 현금성자산으로부터의 이자율위험과 상쇄됩니다. 연결실체는 이자율 변동이 연결실체의 경영 활동 및 재무현황에 미치는 영향을 지속적으로 모니터링하고 있습니다.당기말 현재 변동금리부 금융자산 및 금융부채는 각각 140,848,564천원 및 41,908,517천원이며, 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1%p 상승(하락)할 경우, 증가 또는 감소하는 변동이자부 금융상품에 대한 이자수익(비용)으로 인하여 향후 1년간의 법인세비용차감전순이익은 989,400천원만큼 증가(감소)할 것입니다. ③ 주가변동위험 연결실체는 유동성관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다. 당 기말 현재 공정가치로 평가하는 매도가능지분상품은10,217, 502천원입 니다. 당기말 현재 공정가치로 평가하는 매도가능지분상품의 주가가 상승 또는 하락하였더라면, 당사의 자본과 손익은 환율 변동의 영향으로 증가 또는 감소하였을 것입니다. 주가의 변동이 기타포괄손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 5% 상승시 5% 하락시 매도가능지분상품의 공정가액 변동으로 인한 기타포괄손익(*) 510,875 (510,875) (*) 법인세효과 고려 전 금액입니다. (6) 자본관리 연결실체의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하며 적정한 자본구조를 유지하는 것을 자본관리의 목표로 하고 있습니다. 연결실체는 부채비율 및 유동비율을 기초로 자본을 관리하고 있습니다.부채비율은 재무상태표상 총부채를 총자본으로 나누어 산출되며, 유동비율은 유동자산을 유동부채로 나누어 산출됩니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 부채비율 및 유동비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 부채총계 136,211,256 101,103,363 자본총계 323,497,964 281,582,050 유동자산 226,595,498 196,599,704 유동부채 98,098,672 84,914,496 부채비율 42.11% 35.91% 유동비율 230.99% 231.53% 37. 우발부채와 약정사항 (1) 당기말 현재 연결실체는 한국수출입은행과 한도 20,000,000천원의 차입약정을 체결하고 있으며 실행금액은 없습니다. (2) 계류중인 소송사건① 지배기업당기말 현재 지배기업은 전속계약효력부존재 및 손해배상 등과 관련하여 총 4건의 소송에 피고로 계류 중이며 총 소송가액은 220,000천원입니다. 지배기업은 동 소송사건의 전망을 합리적으로 예측할 수 없으나, 최종결과가 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단하고 있습니다. ② 종속기업 종속기업인 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠는 2007년 합병시 영업권에 대하여 익금산입을 누락하였다는 사유로 전기 중 과세당국으로부터 2007년 귀속 법인세 3,654백만원을 부과받았으며, 이후 불복청구서를 제출하여 심판청구를 진행하였으나, 2015년 2월 9일 심판청구가 기각되었습니다. 당기 중 행정소송을 제기하였으며, 소송의 최종결과는 예측할 수 없습니다. 또한 당기말 현재 전속계약효력부존재와 관련하여 1건의 소송에 피고로 계류 중이며, 소송가액은 50,000천원 입니다. 연결실체는 동 소송사건의전망을 합리적으로 예측할 수 없으나, 최종결과가 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 38. 담보제공자산 등 (1) 지배기업은 당기말 현재 파생상품거래와 관련하여 ㈜국민은행의 금융기관예치금 1,555,216천원이 질권설정되어 있습니다. 종속기업인 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠는 당기말 현재 계약이행보증과 관련하여 10,000천원의 정기예금이 질권 설정되어 있으며, 종속회사인 S.M. Life Design Company Japan Inc.의 차입금과 관련하여 Sumit-omo Mitsui Banking Corporation에 (주)에스엠엔터테인먼트재팬의 정기예금 JPY 100,000,000(원화환산금액: 972,010천원)이 담보로 제공되어 있습니다.(2) 지배기업은 당기말 현재 ㈜국민은행 차입금 27,600,000천 원 과 관련하여 장부금액 36,230,701천원 의 토지 및 장부금액 5,535,803천원 의 건 물에 대한 근저당권이 설정되어 있습니다. 종속기업인 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠는 당기말 현재 ㈜국민은행차입금 4,687,000천원과 관련하여 장부금액 2,107,203천원의 토지 및 장부금액 3,544,120천원의 건물에 근저당권이 설정되어 있습니다. 또한, 종속기업인 Creative Space Innovation Inc.는 당기말 현재 (주)신한은행 차입금 3,130,916천원과 관련하여 포괄적 소구권에 의해 자산가액 7,984,562천원이 담보로 제공되어 있습니다. 39. 특수관계자 (1) 당기말과 전기말 현재 연결실체의 특수관계자현황은 다음과 같습니다. 특수관계 구분 당기말 전기말 관계기업 ㈜에스엠브랜드마케팅, 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜, SM True Co., Ltd. ㈜발전소, ㈜갤럭시아에스엠, ㈜에스팀모델 ㈜에스엠브랜드마케팅, 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜, SM True Co. Ltd, ㈜발전소 공동기업 ㈜더셀러브리티 ㈜더셀러브리티 기 타 라이크기획, ㈜에스엠아트컴퍼니, 주주 및 임원 라이크기획, ㈜에스엠아트컴퍼니, 주주 및 임원 (2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 거래 내역은 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 특수관계구분 특수관계자명 당기 매출 자금차입 자금대여 등(*) 영업비용 기타비용 관계기업 ㈜에스엠브랜드마케팅 4,291,860 - - 1,455 376,052 SM True Co., Ltd. 729,797 - - 16,475 - ㈜발전소 6,086 - - - - 공동기업 ㈜더셀러브리티 93,021 - 500,000 - - 기타 라이크기획 - - - 9,884,535 - ㈜에스엠아트컴퍼니 - - - - 927 주주, 임원 - 396,022 - - - 합 계 5,120,764 396,022 500,000 9,902,465 376,979 (*) 당기 중 (주)더셀러브리티 전환사채 500,000천원을 취득한 금액이 포함되어 있습니다. ② 전기 (단위: 천원) 특수관계구분 특수관계자명 전기 매출 기타수익 자금대여 등(*) 영업비용 기타비용 관계기업 ㈜에스엠브랜드마케팅 3,401,254 48,084 - - 282,589 SM True Co., Ltd. 866,732 - - - 40,599 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 22,438 - - - - ㈜발전소 9,369 - 170,000 - - 공동기업 ㈜더셀러브리티 73,230 - 1,000,000 - - 기타 라이크기획 - - - 7,463,325 - ㈜에스엠아트컴퍼니 - - - - 927 합 계 4,373,023 48,084 1,170,000 7,463,325 324,115 (*) 전기 중 (주)더셀러브리티 전환사채 500,000천원과 (주)발전소 전환사채 170,000천원을 취득한 금액이 포함되어 있습니다.(3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 특수관계 구분 특수관계자명 당기말 전기말 채권 대여금 등 채무 차입금 채권 대여금 등 채무 차입금 관계기업 ㈜에스엠브랜드마케팅 1,420,485 - 87,050 - 2,472,063 - 365,444 - SM True Co. Ltd. 235,296 - - - 418,124 - - - ㈜발전소 880 170,000 21,666 - 46 170,000 11,255 - 공동기업 ㈜더셀러브리티 - 1,500,000 - - - 1,000,000 - - 기타 라이크기획 - - 3,174,014 - - - 1,850,019 - ㈜에스엠아트컴퍼니 132 - 7,187 - 132 - 6,260 30,896 주주, 임원 4,588,754 - - 410,200 4,609,305 - - - 합 계 6,245,547 1,670,000 3,289,917 410,200 7,499,670 1,170,000 2,232,978 30,896 (*) 당기말 현재 (주)에스엠브랜드마케팅과 (주)에스엠아트컴퍼니 매출채권 및 미수금에 대하여 각각 550,000천 원 및 132천원의 대손충당금이 설정되어있습니다. (4) 주요 경영진에 대한 보상당기와 전기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 단기종업원급여 849,500 1,010,000 퇴직급여 30,833 30,833 주식기준보상 795,270 503,890 합 계 1,675,603 1,544,723 상기의 주요 경영진은 연결실체 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 지배기업의 등기이사입니다.40. 비현금거래 정보 당기와 전기의 투자활동과 재무활동 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 유형자산 취득으로 인한 미지급금의 증가 711,101 1,407,290 4. 재무제표 재무상태표 제 21 기 2015.12.31 현재 제 20 기 2014.12.31 현재 제 19 기 2013.12.31 현재 (단위 : 원) 제 21 기 제 20 기 제 19 기 자산 유동자산 119,841,015,791 111,120,983,574 156,736,670,209 현금및현금성자산 42,614,096,898 30,936,940,202 34,242,017,463 금융기관예치금 5,595,127,811 1,160,574,249 24,500,000,000 매출채권 48,218,703,216 47,056,373,233 53,965,311,644 기타유동채권 4,906,718,783 8,274,387,031 5,524,022,234 기타금융자산 27,200,000 3,939,484,700 선급금 6,007,593,422 16,337,584,031 26,254,168,684 당기법인세자산 405,705,732 1,103,821,647 재고자산 4,790,322,111 4,189,388,485 4,154,522,050 기타유동자산 7,681,253,550 2,760,030,611 3,053,321,787 비유동자산 220,956,061,102 175,791,784,323 145,369,607,240 매도가능금융자산 12,426,795,874 14,872,733,419 7,417,740,111 종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산 76,884,632,905 69,956,365,040 67,292,588,280 기타비유동금융자산 22,043,588,897 23,215,346,421 23,416,844,820 장기매출채권 및 기타비유동채권 6,835,784,544 180,000,000 222,193,290 유형자산 55,815,822,656 51,238,617,379 31,390,635,566 투자부동산 24,861,369,420 영업권 이외의 무형자산 14,632,319,083 10,760,309,793 9,163,836,314 비유동선급금 1,169,236,918 1,177,257,108 810,809,432 이연법인세자산 6,235,158,618 4,004,609,933 5,654,635,409 기타비유동비금융자산 51,352,187 386,545,230 324,018 자산총계 340,797,076,893 286,912,767,897 302,106,277,449 부채 유동부채 54,540,521,773 41,508,657,197 67,211,871,140 매입채무 21,936,950,911 16,892,461,321 37,712,325,653 기타유동채무 9,550,502,196 10,414,391,447 7,518,984,733 단기차입금 7,064,902,806 2,686,198,570 2,686,198,570 유동금융부채 22,500,000 기타유동부채 1,194,572,320 271,796,356 2,016,402,819 단기선수금 7,921,525,025 9,339,589,252 11,512,728,212 유동충당부채 1,048,700,376 674,040,248 1,269,103,913 선수수익 1,351,606,883 1,230,180,003 4,496,127,240 당기법인세부채 4,449,261,256 비유동부채 31,583,658,757 8,709,639,366 6,629,784,459 퇴직급여채무 1,914,493,206 1,245,080,320 996,750,321 비유동채무 1,384,204,118 1,360,954,142 1,223,434,138 비유동선수수익 1,027,958,630 장기차입금 27,600,000,000 4,409,600,000 4,409,600,000 비유동충당부채 684,961,433 666,046,274 부채총계 86,124,180,530 50,218,296,563 73,841,655,599 자본 납입자본 10,411,146,500 10,324,132,000 10,324,132,000 자본금 10,411,146,500 10,324,132,000 10,324,132,000 기타자본구성요소 139,094,925,727 125,400,638,872 118,930,995,932 기타자본잉여금 127,042,976,354 120,631,889,279 120,635,502,619 기타포괄손익누계액 4,839,488,799 4,403,120,431 1,418,418,009 기타자본 7,212,460,574 365,629,162 (3,122,924,696) 이익잉여금(결손금) 105,166,824,136 100,969,700,462 99,009,493,918 자본총계 254,672,896,363 236,694,471,334 228,264,621,850 부채및자본총계 340,797,076,893 286,912,767,897 302,106,277,449 포괄손익계산서 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 제 19 기 2013.01.01 부터 2013.12.31 까지 (단위 : 원) 제 21 기 제 20 기 제 19 기 매출액 195,445,281,467 169,480,324,239 164,258,710,804 매출원가 126,818,996,729 111,958,478,438 103,289,389,478 매출총이익 68,626,284,738 57,521,845,801 60,969,321,326 판매비와관리비 45,388,899,268 33,947,410,854 26,383,945,110 영업이익(손실) 23,237,385,470 23,574,434,947 34,585,376,216 기타수익 2,033,380,673 2,998,371,395 2,767,114,198 기타손실 6,656,793,316 4,203,103,798 2,688,036,816 금융수익 2,395,071,741 2,532,763,287 3,601,267,259 금융원가 4,082,360,666 1,208,139,796 2,580,164,712 종속기업, 공동지배기업과 관계기업으로부터의 기타수익(비용) (6,071,731,495) (2,418,595,652) 법인세비용차감전순이익(손실) 10,854,952,407 23,694,326,035 33,266,960,493 법인세비용 6,333,737,970 21,807,985,600 15,703,186,597 당기순이익(손실) 4,521,214,437 1,886,340,435 17,563,773,896 기타포괄손익 112,277,605 3,058,568,531 332,685,033 당기손익으로 재분류되는 세전기타포괄손익 (1,141,289,382) 2,984,702,422 매도가능증권평가이익 (1,505,658,815) 3,990,381,304 972,433,430 법인세효과 364,369,433 (1,005,678,882) (213,935,355) 당기손익으로 재분류되지 않는 세전기타포괄손익 1,253,566,987 73,866,109 확정급여제도의 재측정요소 (427,560,373) 97,448,693 (545,914,157) 자산재평가차익 2,081,342,678 법인세효과 (400,215,318) (23,582,584) 120,101,115 총포괄이익 4,633,492,042 4,944,908,966 17,896,458,929 주당이익 기본주당이익 219 92 856 희석주당이익 219 92 853 자본변동표 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 제 19 기 2013.01.01 부터 2013.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 자본금 자본잉여금 기타포괄손익누계액 기타자본 미처분이익잉여금(미처리결손금) 자본 합계 2013.01.01 (기초자본) 10,213,382,000 118,889,163,515 659,919,934 677,067,809 81,871,533,064 212,311,066,322 자본의 변동 포괄손익 당기순이익(손실) 17,563,773,896 17,563,773,896 확정급여제도의 재측정요소 (425,813,042) (425,813,042) 매도가능증권평가손익 758,498,075 758,498,075 자산재평가차익 자본에 직접 반영된 주주와의 거래 등 지분의 발행 주식선택권의 행사 110,750,000 1,018,144,500 1,128,894,500 자기주식취득 (5,000,000,000) (5,000,000,000) 자기주식처분 주식보상비용의 인식 1,928,202,099 1,928,202,099 주식선택권의 소멸 728,194,604 (728,194,604) 2013.12.31 (기말자본) 10,324,132,000 120,635,502,619 1,418,418,009 (3,122,924,696) 99,009,493,918 228,264,621,850 2014.01.01 (기초자본) 10,324,132,000 120,635,502,619 1,418,418,009 (3,122,924,696) 99,009,493,918 228,264,621,850 자본의 변동 포괄손익 당기순이익(손실) 1,886,340,435 1,886,340,435 확정급여제도의 재측정요소 73,866,109 73,866,109 매도가능증권평가손익 2,984,702,422 2,984,702,422 자산재평가차익 자본에 직접 반영된 주주와의 거래 등 지분의 발행 주식선택권의 행사 자기주식취득 자기주식처분 (15,422,986) 1,365,891,475 1,350,468,489 주식보상비용의 인식 2,134,472,029 2,134,472,029 주식선택권의 소멸 11,809,646 (11,809,646) 2014.12.31 (기말자본) 10,324,132,000 120,631,889,279 4,403,120,431 365,629,162 100,969,700,462 236,694,471,334 2015.01.01 (기초자본) 10,324,132,000 120,631,889,279 4,403,120,431 365,629,162 100,969,700,462 236,694,471,334 자본의 변동 포괄손익 당기순이익(손실) 4,521,214,437 4,521,214,437 확정급여제도의 재측정요소 (324,090,763) (324,090,763) 매도가능증권평가손익 (1,141,289,382) (1,141,289,382) 자산재평가차익 1,577,657,750 1,577,657,750 자본에 직접 반영된 주주와의 거래 등 지분의 발행 87,014,500 6,411,087,075 6,498,101,575 주식선택권의 행사 자기주식취득 자기주식처분 2,621,108,317 2,621,108,317 주식보상비용의 인식 4,225,723,095 4,225,723,095 주식선택권의 소멸 2015.12.31 (기말자본) 10,411,146,500 127,042,976,354 4,839,488,799 7,212,460,574 105,166,824,136 254,672,896,363 현금흐름표 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 제 19 기 2013.01.01 부터 2013.12.31 까지 (단위 : 원) 제 21 기 제 20 기 제 19 기 영업활동으로부터의 현금흐름 41,526,295,837 (7,442,949,704) 8,145,555,176 당기순이익(손실) 4,521,214,437 1,886,340,435 17,563,773,896 당기순이익조정을 위한 가감 38,308,489,087 31,370,493,187 25,234,482,389 법인세비용 6,333,737,970 21,807,985,600 15,703,186,597 감가상각비 5,886,527,493 2,519,792,874 2,014,502,173 무형자산상각비 6,528,539,652 2,916,862,305 2,477,852,176 외화환산이익 (915,163,723) (203,117,088) (18,276,166) 외화환산손실 72,560,422 1,775,219,198 2,086,075,827 유형자산처분이익 (322,500,345) (1,815,824) (31,492,581) 유형자산처분손실 371,381,999 무형자산처분이익 (206,696,173) 무형자산처분손실 44,534,282 15,580,000 금융수익 (1,040,884,570) (1,737,296,557) (2,378,249,458) 배당금수익 (10,100,111) 금융보증부채전입(환입) (73,320,000) 이자비용 535,365,608 144,053,490 82,810,205 관계기업투자주식손상차손 6,071,731,495 1,411,486,201 종속기업투자주식처분손실 1,007,109,451 퇴직급여채무의 증가(감소) 1,001,098,663 918,611,282 657,047,461 주식기준보상 4,225,723,095 2,134,472,029 1,928,202,099 당기손익인식금융자산평가손실 424,723,563 기타투자자산손상차손 1,998,495,214 607,825,464 매도가능금융자산손상차손 1,409,382,966 1,214,123 기타수익 (327,323,726) (195,777,359) (585,766,349) 파생상품평가이익 22,500,000 파생상품평가손실 (27,200,000) 파생상품거래이익 (115,037,000) (94,160,000) 기타비용 703,103,261 306,023,927 136,347,887 파생상품거래손실 223,610,000 대손상각비 및 기타의대손상각비 6,223,298,330 469,067,311 영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 2,547,054,843 (21,038,046,822) (24,669,064,017) 매출채권의 감소(증가) (3,185,036,154) 5,888,293,586 (26,208,052,494) 미수금의 감소(증가) 3,930,441,215 (4,639,053,916) (860,936,587) 선급금의 감소(증가) 6,748,738,379 3,951,169,429 (11,521,981,904) 기타유동자산의 감소(증가) (4,658,361,241) (51,689,942) (739,547,622) 재고자산의 감소(증가) (600,933,626) (34,866,435) (1,128,125,365) 장기선급금의 감소(증가) 40,926,738 (299,648,801) 1,106,500,418 기타비유동자산의 감소(증가) 30,190,084 50,024,192 매입채무 및 기타유동채무의 증가(감소) 5,041,323,099 (20,819,949,655) 5,237,107,011 미지급금의 증가(감소) (2,847,949,424) 1,457,572,835 1,123,656,564 미지급비용의 증가(감소) 215,722,044 2,283,547 (107,224,841) 선수수익의 증가 (906,531,750) (2,237,988,607) 2,700,059,324 선수금의 증가(감소) (1,418,064,227) (2,173,138,960) 4,069,604,001 기타유동부채의 증가(감소) 922,775,964 (2,339,670,128) 1,802,958,152 기타비유동부채의 증가(감소) 23,249,976 801,282,731 372,590,004 퇴직금의 지급 (92,181,180) (76,324,660) (259,354,234) 사외적립자산의 증가 (667,064,970) (496,507,930) (306,340,636) 법인세납부(환급) (3,745,165,552) (20,299,211,435) (12,167,339,779) 이자수취 410,693,841 792,975,318 2,255,485,908 이자지급 (515,990,819) (155,500,387) (81,883,332) 배당금수취 10,100,111 투자활동으로부터의현금흐름 (67,221,384,953) 4,730,417,508 (9,330,288,465) 금융상품의 처분 111,960,000 29,500,000,000 35,500,000,000 금융상품의 취득 (4,546,513,562) (5,000,000,000) (24,500,000,000) 매도가능금융자산의 취득 (500,000,000) (1,450,000,000) 매도가능금융자산의 처분 639,344,262 688,524,590 종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산의 취득 (15,499,999,360) (2,663,776,760) (1,601,000,000) 종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산의 처분 2,500,000,000 650,000,000 당기손익인식금융자산의 취득 (500,000,000) (1,170,000,000) 유형자산의 취득 (35,042,698,409) (18,346,441,655) (13,659,757,023) 유형자산의 처분 1,999,003,578 44,662,532 54,909,091 투자부동산의 취득 무형자산의 취득 (8,651,187,060) (1,732,474,240) (1,352,482,300) 무형자산의 처분 90,000,000 208,600,000 325,354,973 보증금의 감소 4,433,468,900 3,156,865,918 3,120,502,900 보증금의 증가 (4,392,640,000) (1,341,422,000) (6,705,161,300) 기타투자자산의 증가 (499,999,500) 파생상품자산 거래로 인한 현금유입 115,037,000 94,160,000 파생상품거래로 인한 현금유출 (223,610,000) 단기대여금및수취채권의 취득 (845,324,000) (253,138,140) 단기대여금및수취채권의 처분 161,507,960 1,797,647,591 장기대여금및수취채권의 취득 (6,654,000,000) 장기대여금및수취채권의 처분 20,000,000 대여금및수취채권의 처분 1,354,138,884 대여금및수취채권의 취득 (1,255,318,780) 재무활동으로부터의현금흐름 36,719,209,892 538,494,500 유상증자 6,498,101,575 자기주식의 처분 2,621,108,317 장기차입금의 증가 27,600,000,000 4,409,600,000 주식선택권의행사 1,128,894,500 자기주식의 취득 (5,000,000,000) 현금및현금성자산의순증가(감소) 11,677,156,696 (3,305,077,261) (1,545,915,767) 기초현금및현금성자산 30,936,940,202 34,242,017,463 35,787,933,230 현금및현금성자산에 대한 환율변동효과 653,035,920 (592,545,065) (899,676,978) 기말의 현금및현금성자산 42,614,096,898 30,936,940,202 34,242,017,463 이익잉여금처분계산서 제21(당)기 2015년 1월 1일 부터 제20(전)기 2014년 1월 1일 부터 2015년 12월 31일 까지 2014년 12월 31일 까지 처분확정일 2016년 3월 28 일 처분확정일 2015년 3월 27일 (단위: 원) 구 분 당기 전기 I. 미처분이익잉여금 105,166,824,136 100,969,700,462 전기이월미처분이익잉여금 100,969,700,462 99,009,493,918 당기순이익 4,521,214,437 1,886,340,435 확정급여제도의 재측정요소(법인세효과 차감후) (324,090,763) 73,866,109 II. 이익잉여금처분액 - - III. 차기이월미처분이익잉여금 105,166,824,136 100,969,700,462 5. 재무제표 주석 1. 회사의 개요주식회사 에스.엠. 엔터테인먼트(이하 '당사')는 1995년 2월 14일 자본금 50백만원으로 설립되었으며, 서울특별시 강남구 압구정 로 423에 본사를 두고 있습니다. 설립시에는 프로그램제작업을 목적으로 설립되었으나, 현재는 라이크기획 등 관계회사와 함께 음반기획, 레코딩사업 및 연예매니지먼트사업을 수행하고 있습니다. 당사는 설립 후 수차례의 증자와 (주)포엠이 및 (주)판당고코리아와의 합병을 거쳐 2015년 12월 31일 현재 납입자본금은 10,411백만원이며, 주요 주주는 이수만(21.09%), 국민연금공단(10.14%) 등입니다 . 한편, 당사는 2000년 4월 25일에 주식을 코스닥시장에 상장(종목코드 041510)하였습니다. 2. 재무제표 작성기준 당사는 주식회사의외부감사에관한법률 제13조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다. 당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 지배기업, 관계기업의 투자자 또는 공동지배기업의 참여자가 투자자산을 피투자자의 보 고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분 투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다. 당사의 재무제표는 2016년 2월 29일 자 이사회에서 승인되었으며, 2016년 3월 28일자 주주총회에서 최종 승인되었습니다. (1) 측정기준 당사의 재무제표는 아래에서 열거하고 있는 재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.- 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익인식금융상품 - 공정가치로 측정되는 매도가능금융상품- 공정가치로 측정되는 투자부동산 - 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채 (2) 기능통화와 표시통화 당사의 재무제표는 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성되어 있습니다. (3) 추정과 판단 한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보 고기간 말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간 말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제결과는 다를 수 있습니다. 추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다. ① 경영진의 판단 재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석사항에 포함되어 있습니다. - 주석10 : 리스의 분류 ② 가정과 추정의 불확실성 다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석사항에 포함되어 있습니다. - 주석6 : 재고자산의 순실현가능가치 추정- 주석7,9 : 유ㆍ무형자산의 내용연수 - 주석21 : 충당부채 - 자원의 유출 가능성과 금액에 대한 가정- 주석22 : 확정급여채무의 측정 - 주요 보험수리적 가정- 주석32 : 이연법인세자산의 인식 - 미래상황에 대한 가정과 경영진의 판단 ③ 공정가치 측정 당사의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정을 요구하고 있는 바, 당사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에 따라 당사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원이 검토하고 있습니다. 당사는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제 3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제 3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 당사는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.- 수준 1 : 투입변수가 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격인 경우- 수준 2 : 투입변수가 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 경우- 수준 3 : 투입변수가 자산이나 부채에 대하여 관측가능하지 않은 경우 자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있습니다. 한편, 자산이나 부채의 공정가치 서열체계의 수준이 변동하는 경우, 당사는 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다. 공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 아래 주석에 포함되어 있습니다. - 주석8 : 투자부동산 - 주석34 : 금융상품 3. 주요 회계정책당사가 한국채택국제회계기준에 따른 재무제표 작성에 적용한 주요 회계정책은 아래에 기술되어 있으며, 당기 및 비교표시된 전기 재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다. (1) 영업부문 당사는 기업회계기준서 제1108호에 따라 영업부문과 관련된 공시사항을 연결재무제표에 공시하고 있으며, 동 재무제표에는 별도로 공시하지 않았습니다. (2) 종속기업 및 지분법피투자기업 지분 당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호에 따른 별도재무제표입니다. 당사는 종속기업 및 관계기업에 대한 투자자산에 대하여 기업회계기준서 제1027호에 따른 원가법을 선택하여 회계처리하고 있습니다. 한편, 종속기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식됩니다. (3) 사업결합 ① 사업결합당사는 사업결합을 동일지배 하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합의 경우를 제외하고는 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 이전대가와 취득된 일반적으로 식별가능한 순자산은 공정가치로 측정됩니다. 사업결합의 결과 영업권이 발생하는 경우, 당사는 매년 영업권의 손상검사를 수행하고 있으며, 염가매수차익이 발생하는 경우에는 이를 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득관련원가는 기업회계기준서 제1032호와 기업회계기준서 제1039호에 따라 인식하는 채무증권과 지분증권의 발행원가를 제외하고, 원가가 발생하고 당사가 용역을 제공받은 기간에 비용으로 회계처리됩니다.이전대가는 기존관계의 정산과 관련된 금액을 포함하고 있지 않으며, 기존관계의 정산금액은 일반적으로 당기손익으로 인식됩니다. 조건부대가는 취득일에 공정가치로 측정됩니다. 자본으로 분류되는 조건부대가는 재측정되지 않으며, 그 후속 정산은 자본 내에서 회계처리됩니다. 조건부대가가 자본으로 분류되지 않는 경우, 당사는 후속적인 조건부대가의 공정가치 변동을 당기손익으로 처리하고 있습니다. 피취득자의 종업원이 보유 중인 주식기준보상과 교환된 취득자의 주식기준보상의 경우, 취득자의 대체보상에 대한 시장기준 측정치의 전부 또는 일부는 사업결합의 이전대가 측정에 포함됩니다. 피취득자에 대한 이전대가의 일부인 대체보상 부분과 사업결합 후 근무용역에 대한 보수 부분은 피취득자의 보상에 대한 시장기준측정치와 사업결합 전 근무용역에 대한 대체 보상액의 차액으로 결정됩니다. ② 동일지배하 사 업결합동일지배하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합으로 당사가 취득한 자산과 인수한 부채는 최상위지배기업의 연결재무제표 상 장부금액으로 인식됩니다. 당사는 이전대가와 취득한 순자산 장부금액의 차액을 자본잉여금에 가감하고 있습니다. (4) 현금및현금성자산 당사는 보유 현금과 요구불예금 등과 같이 유동성이 매우 높고 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하며 가치변동의 위험이 경미한 금융자산 중 발행일로부터 만기가 3개월 이내인 금융자산을 현금및현금성자산으로 분류하고 있습니다.(5) 재고자산 당사는 재고자산의 단위원가를 총평균법으로 결정하고 있으며, 취득원가에 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정됩니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액함에 따른 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식되며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 매출원가에서 차감됩니다. (6) 비파생금융자산당사는 비파생금융자산을 당기손익인식금융자산, 만기보유금융자산, 대여금 및 수취채권, 매도가능금융자산의 네가지 범주로 구분하고 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다. 비파생금융자산은 최초인식시점에 공정가치로 측정되며, 당기손익인식금융자산이 아닌 경우 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시점에 공정가치에 가산됩니다. ① 당기손익인식금융자산단기매매금융자산이나 최초 인식시점에 당사가 당기손익인식금융자산으로 지정한 금융자산은 당기손익인식금융자산으로 분류됩니다. 당기손익인식금융자산은 최초인식 후 공정가치로 측정되며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식됩니다. 한편, 최초 인식시점에 취득과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식됩니다. ② 만기보유금융자산만기가 고정되어 있고 지급금액이 확정되었거나 결정 가능한 비파생금융자산으로 당사가 만기까지 보유할 적극적인 의도와 능력이 있는 경우 동 비파생금융자산은 만기보유금융자산으로 분류됩니다. 만기보유금융자산은 최초 인식 후에는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다. ③ 대여금 및 수취채권지급금액이 확정되었거나 결정 가능하고, 활성시장에서 거래가격이 공시되지 않는 비파생금융자산은 대여금 및 수취채권으로 분류됩니다. 대여금 및 수취채권은 최초인식 후에는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다. ④ 매도가능금융 자산 매도가능항목으로 지정되거나 당기손익인식금융자산, 만기보유금융자산 또는 대여금 및 수취채권으로 분류되지 않은 비파생금융자산은 매도가능금융자산으로 분류됩니다. 매도가능금융자산은 최초 인식 후에는 공정가치로 측정되며 공정가치의 변동은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 다만, 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없고 공정가치가 신뢰성 있게 측정되지 않는 지분상품 등은 원가로 측정됩니다. ⑤ 금융자산의 제거 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 당사가 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전할 때 당사는 금융자산을 장부에서 제거하고 있습니다. 만약, 당사가 금융자산의 소유에따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고 이전하지도 아니한 경우 동 금융자산을 통제하고 있지도 않다면 당사는 해당 금융자산을 장부에서 제거하고, 금융자산을 계속 통제하고 있다면 그 양도자산에 대하여 당사가 지속적으로 관여하는 정도까지 금융자산으로 계속하여 인식하고 관련 부채를 함께 인식하고 있습니다. 만약, 당사가 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하였으나 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상을 대부분 당사가 보유하고 있는 경우에는 당해 금융자산을 장부에 계속 인식하고, 수취한 매각금액은 부채로 인식하고 있습니다. ⑥ 금융자산과 부채의 상계 금융자산과 부채는 당사가 자산과 부채를 상계할 수 있는 법적인 권리가 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계됩니다. (7) 파생상품 당사는 파생상품을 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하며, 후속적으로 매 보고기간 말의 공정가치로 측정하고 있습니다. 파생상품의 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 각각 아래와 같이 인식됩니다. ① 내재파생상품내재파생상품이 포함된 복합금융상품의 경우, 다음을 모두 충족하는 경우에만 내재파생상품을 주계약과 분리하며, 내재파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식됩니다. (가) 내재파생상품의 경제적 특성 및 위험이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 않다.(나) 내재파생상품과 동일한 조건을 가진 별도의 금융상품 등이 파생상품의 정의를 충족한다. (다) 복합상품의 공정가치 변동이 당기손익으로 인식되지 아니한다. ② 기타파생상품그 외의 파생상품에 대한 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식됩니다. (8) 금융자산의 손상 당사는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간 말에 평가하고 있습니다. 금융자산의 최초 인식 이후에 발생한 하나 이상의 사건이 발생한 결과 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며, 그 손상사건이 금융자산의 추정미래현금흐름에 영향을 미친 경우 당사는 관련 금융자산이 손상되었다고 판단하고 있습니다. 그러나, 미래 사건의 결과로 예상되는 손상차손은 인식되지 아니합니다.손상발생의 객관적인 증거가 있는 경우 당사는 다음과 같이 손상차손을 측정하여 인식합니다. ① 상각후원가를 장부금액으로 하는 금융자산 상각후원가로 측정되는 금융자산의 손상차손은 장부금액과 최초의 유효이자율로 할인한 추정미래현금흐름의 현재가치의 차이로 측정되거나 실무편의상 관측가능한 시장가격을 사용한 금융상품의 공정가치에 근거하여 측정됩니다. 손상차손은 충당금계정을 사용하여 차감되거나 자산의 장부금액에서 직접 차감됩니다. 후속기간 중에 손상차손의 금액이 감소하고 그 감소가 손상을 인식한 후에 발생한 사건과 객관적으로 관련된 경우 이미 인식된 손상차손은 직접 환입되거나 충당금의 조정으로 당기손익으로 인식됩니다. ② 원가를 장부금액으로 하는 금융자산 원가로 측정되는 금융자산의 손상차손은 유사한 금융자산의 현행 시장수익율로 할인한 추정미래현금흐름의 현재가치와 장부금액의 차이로 측정되며 당기손익으로 인식됩니다. 이러한 손상차손은 환입되지 않습니다. ③ 매도가능금융자산공정가치 감소액이 기타포괄손익으로 인식되는 매도가능금융자산에 대한 손상발생의 객관적인 증거가 있는 경우, 당사는 매도가능금융자산의 취득원가와 현재 공정가치의 차이를 기타포괄손익으로 인식한 누적손실 중 이전 기간에 이미 당기손익으로 인식한 손상차손을 차감한 금액을 기타포괄손익에서 당기손익으로 재분류합니다. 매도가능지분상품에 대하여 당기손익으로 인식된 손상차손은 이후 당기손익으로 환입되지 아니합니다. 한편, 후속기간에 매도가능채무상품의 공정가치가 증가하고 그 증가가 손상차손을 인식한 후에 발생한 사건과 객관적으로 관련된 경우 당사는 손상차손을 환입하여 당기손익으로 인식합니다. (9) 유형자산 유형자산은 최초에 원가로 장부에 인식됩니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산의 장부금액은 최초 인식 후 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 결정됩니다. 유형자산의 일부를 대체할 때 발생하는 원가는 해당 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 당사에 유입될 가능성이 높으며 그 원가가 신뢰성 있게 측정되는 경우에자산의 장부금액에 포함되거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식됩니다. 이때 대체된 부분의 장부금액은 제거됩니다. 그 외의 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식됩니다.유형자산 중 토지는 감가상각 되지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각됩니다. 유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각됩니다. 유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 기타손익으로 인식됩니다. 유형자산에 대한 당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다. 구분 내용연수 건물 15년 기계장치 5년 비품 등 4년~6년 당사는 매 보고기간 말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 이를 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. (10) 무형자산무형자산은 최초에 원가로 장부에 인식되며, 무형자산의 장부금액은 최초 인식 후 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 결정됩니다. 당사는 무형자산을 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다. 구 분 추정 내용연수 산업재산권 5년 전속계약권 건 별 판단 기타의무형자산 건 별 판단 골프회원권 및 콘도회원권 등 비한정 당사는 내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법을 매 보고기간 말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간 말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. 무형자산에 대한 후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에만 자본화되며, 다른 지출들은 발생 즉시 비용화됩니다. (11) 투자부동산 당사가 임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 거래원가를 포함하여 원가로 측정되며, 최초인식 후에는 공정가치로 측정되고 공정가치 변동으로 발생하는 손익은 발생한 기간의 당기손익에 반영됩니다.자가사용의 개시나 정상적인 영업과정에서 판매하기 위한 개발의 시작으로 인해 공정가치로 평가된 투자부동산을 당사가 유형자산이나 재고자산으로 대체하는 경우에는 사용목적 변경시점의 공정가치를 유형자산 또는 재고자산의 간주원가로 평가하고 있습니다. 자가사용의 종료로 자가사용부동산을 공정가치로 평가하는 투자부동산으로 대체하는 경우 사용목적 변경시점의 공정가치로 재측정하고 투자부동산으로 재분류하고 있습니다. 사용목적 변경시점에 발생한 재평가손익은 기업회계기준서 제1016호에 따라 자산의 장부금액이 재평가로 인하여 증가한 경우에 그 증가액은 기타포괄손익으로 인식하고 재평가잉여금의 과목으로 자본에 가산되며, 감소한 경우에 그 감소액은 당기손익으로 인식됩니다. (12) 비금융자산의 손상 당사는 재고자산 및 이연법인세자산, 종업원급여에서 발생한 자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서 매 보고기간 말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는무형자산에 대해서 당사는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정합니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정되며, 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정됩니다.자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 당사는 자산의 장부금액을 감소시키며 손상금액을 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.사업결합으로 당사가 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분됩니다. 당사는 현금창출단위의 손상차손에 대하여 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 우선 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입되지 않습니다. 당사는 매 보고기간 말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에 손상차손을 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하지 않았더라면 인식되었을 상각누계액을 차감한 장부금액을 초과할 수 없습니다. (13) 리스 당사는 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 리스이용자에게 이전되는 리스를 금융리스로 분류하고, 그 외의 리스를 운용리스로 분류하고 있습니다. ① 금융리스당사는 리스약정일에 측정된 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은금액을 리스기간개시일에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다. 리스개설직접원가는 금융리스자산에 포함됩니다.최소리스료는 금융원가와 리스부채의 상환액으로 나누어 인식되며, 금융원가는 부채잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 리스기간의 각 보고기간동안 배분됩니다. 조정리스료는 발생한 기간에 비용으로 처리됩니다. 당사는 금융리스자산의 감가상각과 관련하여 당사가 소유한 다른 감가상각대상자산과 일관된 체계적인 기준으로 상각하고 있으며, 리스기간 종료시점까지 자산의 소유권을 획득할 것이 확실하지 않은 경우에는 리스기간과 리스자산의 내용연수 중 짧은 기간에 걸쳐 감가상각하고 있습니다. 또한 당사는 금융리스자산에 대해서 손상여부를 검토하고 있습니다.② 운용리스당사는 운용리스의 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 비용 인식하고 있습니다. 운용리스의 인센티브와 관련된 총 효익은 리스기간에 걸쳐 리스비용에서 차감하여 인식됩니다. (14) 비파생금융부채 당사는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고있습니다.① 당기손익인식금융부채당기손익인식금융부채는 단기매매금융부채나 최초 인식시점에 당기손익인식금융부채로 지정된 금융부채를 포함하고 있습니다. 당기손익인식금융부채는 최초인식 후 공정가치로 측정되며, 그 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식됩니다. 한편, 최초 인식시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생시 당기손익으로 인식됩니다. ② 기타금융부채당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류됩니다. 기타금융부채는 최초 인식시 공정가치에서 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 금액으로 측정됩니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식됩니다. 금융부채는 소멸한 경우 즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 재무상태표에서 제거됩니다. (15) 종업원급여 ① 단기종업원급여 종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간 말부터 12개월 이내에 결제될 급여는 단기종업원급여로 분류되며, 근무용역과 교환하여 당사의 지급이 예상되는 금액이 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식됩니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정됩니다. ② 퇴직급여 : 확정급여제도 보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련된 확정급여부채는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액으로 인식됩니다. 확정급여부채는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산됩니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 부의 금액일 경우, 당사가 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 당사의 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산이 인식됩니다.순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익(이익잉여금)으로 인식됩니다. 당사는 순확정급여부채(자산)의 순이자를 순확정급여부채(자산)에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정하며, 순이자의 결정에 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동을 고려하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다.제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식됩니다. 당사는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다. (16) 충당부채 당사는 과거 사건의 결과로 현재의 법적의무 또는 의제의무가 존재하고, 당해 의무를이행하기 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며, 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 충당부채를 인식하고 있습니다.충당부채에 대한 최선의 추정치를 구할 때는 관련된 사건과 상황에 불가피한 위험과 불확실성이 고려되며, 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가됩니다. 유효이자율법을 적용하여 계산한 이자비용은 금융비용으로 인식됩니다. 당사는 매 보고기간 종료일마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간 종료일 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있으며, 의무이행을 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 않은 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. 충당부채는 최초 인식과 관련 있는 지출에만 사용됩니다. (17) 외화 당사의 재무제표 작성에 있어서 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록됩니다. 당사는 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목을 보고기간 말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정되는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산되며, 역사적원가로 측정되는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산됩니다. 당사는 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이를 모두 당기손익으로 인식하고있습니다. 영업활동 관련 화폐성항목의 경우에는 기타수익과 기타비용 항목으로, 비영업활동 관련 화폐성항목의 경우에는 금융수익과 금융비용 항목으로 인식됩니다. (18) 납입자본 보통주는 자본으로 분류되며 자본거래에 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감됩니다. 한편, 보통주의 발행 시 보통주의 액면금액을 초과하여 수령한 금액은 자본잉여금으로 분류됩니다. 당사가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감됩니다. 당사는 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익을 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 당사가 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다. (19) 주식기준보상 당사는 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식선택권을 부여하는 주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하고 그 금액을 가득기간 동안에 종업원급여(당기비용)과 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는 주식선택권의실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다. (20) 수익 당사는 재화의 판매, 용역의 제공이나 자산의 사용에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 수익을 측정하며, 매출에누리와 할인 및 환입을 수익금액에서 차감하고 있습니다. ① 재화의 판매 재화의 소유에 따른 유의적인 위험과 보상이 구매자에게 이전되고, 판매된 재화의 소유권과 결부된 통상적 수준의 지속적인 관리상 관여와 효과적인 통제를 당사가 하지 않으며, 거래와 관련한 경제적효익이 당사로의 유입가능성이 높고, 수익금액과 거래와 관련하여 발생했거나 발생할 원가 및 반품가능성이 신뢰성 있게 측정될 때 당사는수익을 인식하고 있습니다. ② 용역의 제공 당사는 용역의 제공에 따른 수익을 수익가득과정이 완료되었거나 실질적으로 거의 완료되었고, 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있으며, 경제적 효익의 유입가능성이매우 높을 때 발생기준에 따라 합리적인 방법으로 인식하고 있습니다. (21) 금융수익과 비용 금융수익은 매도가능금융자산을 포함한 투자로부터의 이자수익, 외환차익, 외화환산이익, 파생상품평가이익, 파생상품거래이익을 포함하고 있습니다. 이자수익은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식됩니다.금융비용은 차입금에 대한 이자비용, 외환차손, 외화환산손실, 파생상품평가손실, 파생상품거래손실, 기타투자자산손상차손을 포함하고 있습니다. 차입금에 대한 이자비용은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식됩니다. (22) 법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 법인세를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다.① 당기법인세당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 세전이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하여 결정되므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 당사는 당기법인세와 관련된 미지급법인세를 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다. ② 이연법인세당사는 이연법인세부채와 이연법인세자산을 측정할 때 보고기간 말에 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상하는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 조인트벤처 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 당사가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채로 인식됩니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식됩니다. 당사는 이연법인세자산의 장부금액을 매 보고기간 말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.이연법인세자산과 부채는 보고기간 말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정됩니다. 이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 당사가 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로결제할 의도가 있는 경우에만 상계됩니다. 배당금 지급에 따라 추가적으로 발생하는 법인세비용은 배당금 지급과 관련한 부채가 인식되는 시점에 인식됩니다. (23) 주당이익 당사는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산됩니다. 희석주당이익은 모든 희석효과가 있는 잠재적보통주의 영향을 고려하여 당사의 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산됩니다. (24) 미적용 제ㆍ개정 기준서 제정ㆍ공표되었으나 2015년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다. 당사는 재무제표 작성시 다음의 제ㆍ개정 기준서를 조기적용하지 아니하 였으 며, 다음의 개정 기준서의 적용이 당사의 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있습니다. ① 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'기업회계기준서 제 1109호 '금융상품'에서는 금융상품의 분류와 측정 기준이 개정되었고, 신용손실모형이 발생손실 모형에서 기대신용손실모형으로 대체되었습니다. 또한 위험회피회계가 기업의 실제 위험관리목적에 보다 부합하도록 위험회피 대상항목, 위험회피수단, 회피대상위험을 더 확대하는 등 실제 위험관리를 위해 사용되는 더 많은 위험회피전략이 위험회피회계의 적용대상이 되도록 개정되었습니다. 동 기준서는 2018년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 의무적으로 적용됩니다.② 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 고객과의 모든 계약에적용되는 단일의 기준서로서 수익인식을 위한 5단계 분석을 제시하고 통제에 기반한모형이 위험과 보상에 기반한 모형을 대체합니다. 기존 위험과 보상 모델은 수행의무의 이행 시점을 나타내는 하나의 지표로 변경되었습니다. 동 기준서는 2018년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 의무적으로 적용됩니다.③ 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'별도재무제표 상 종속기업, 관계기업, 공동기업 투자에 대하여 원가법 또는 기업회계기준서 제1039호에 따른 회계처리뿐만 아니라 지분법을 선택하여 회계처리할 수 있도록 기준서를 개정하였습니다. 동 기준서는 2016년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 적용됩니다. 4. 현금및현금성자산 당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 보유현금 4,613 6,997 요구불예금 42,609,484 30,929,943 합 계 42,614,097 30,936,940 5. 기타채권 당기말과 전기말 현재 기타채권의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 대여금 7,504,706 436,636 미수금 4,176,133 7,852,190 미수수익 61,665 165,561 합 계 11,742,504 8,454,387 유동 4,906,719 8,274,387 비유동 6,835,785 180,000 합 계 11,742,504 8,454,387 6. 재고자산 (1) 당기말과 전기말 현재 당사의 재고자산 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 상품 29,037 56,108 제품 3,955,851 3,387,046 재공품 805,434 746,234 합 계 4,790,322 4,189,388 (2) 당기와 전기 중 비용으로 인식한 재고자산 및 재고자산평가손실은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기 전기 매출원가: 비용으로 인식한 재고자산 29,146,021 33,411,649 재고자산평가손실 854,942 510,287 7. 유형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 취득원가 72,895,817 63,529,010 감가상각누계액 (17,079,994) (12,290,393) 장부금액 55,815,823 51,238,617 (2) 당기 중 유형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 건물 기계장치 차량운반구 비품 건설중인자산 합계 기초 취득원가 18,808,578 10,744,710 1,814,986 402,986 15,756,131 16,001,619 63,529,010 기초 감가상각누계액 - (1,163,972) (1,112,070) (402,981) (9,611,370) - (12,290,393) 기초 장부금액 18,808,578 9,580,738 702,916 5 6,144,761 16,001,619 51,238,617 취득 24,309,464 3,382,174 - - - 9,112,520 36,804,158 감가상각 - (576,425) (298,589) - (5,011,513) - (5,886,527) 매각/폐기(*1) (1,161,552) (439,730) - - (75,221) - (1,676,503) 대체(*2) - - - - 16,698,698 (18,582,594) (1,883,896) 투자부동산으로 재분류된 유형자산의 재평가(*3) (325,783) 2,407,126 - - - - 2,081,343 투자부동산으로 대체(*4) (15,315,300) (9,546,069) - - - - (24,861,369) 기말 취득원가 26,315,407 5,470,364 1,814,986 402,986 32,360,529 6,531,545 72,895,817 기말 감가상각누계액 - (662,550) (1,410,659) (402,981) (14,603,804) - (17,079,994) 기말 장부금액 26,315,407 4,807,814 404,327 5 17,756,725 6,531,545 55,815,823 (*1) 당기 중 유형자산 1,676,503천원이 처분되었으며, 이로 인해 유형자산처분이 익 322,500천원이 기타수익으로 계상되어 있습니다. (*2) 당기 중 건설중인자산 16,698,698천원이 비품으로 대체되었고, 1,883,896천원은 기타무형자산으로 대체되었습니다. (*3) 당기 중 당사는 투자부동산으로 재분류된 토지 및 건물을 공정가치로 평가하였으며, 2,081,343천원의 재평가차익을 기타포괄손익으로 인식하였습니다. (*4) 당기 중 사용목적의 변경으로 공정가치 24,861,369천원의 토지 및 건물이 투자부동산으로 재분류되었습니다. (3) 전기 중 유형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 건물 기계장치 차량운반구 비품 건설중인자산 합계 기초 취득원가 17,647,026 10,246,902 1,814,986 407,988 11,482,170 - 41,599,072 기초 감가상각누계액 - (455,955) (813,482) (386,025) (8,552,974) - (10,208,436) 기초 장부금액 17,647,026 9,790,947 1,001,504 21,963 2,929,196 - 31,390,636 취득 1,161,552 497,808 - 40,198 5,080,826 16,001,619 22,782,003 감가상각 - (708,017) (298,588) (16,956) (1,496,232) - (2,519,793) 매각/폐기(*) - - - (45,200) (369,029) - (414,229) 기말 취득원가 18,808,578 10,744,710 1,814,986 402,986 15,756,131 16,001,619 63,529,010 기말 감가상각누계액 - (1,163,972) (1,112,070) (402,981) (9,611,370) - (12,290,393) 기말 장부금액 18,808,578 9,580,738 702,916 5 6,144,761 16,001,619 51,238,617 (*) 전기 중 유형자산 414,229천원이 폐기 및 처분되었습니다. 이로 인해 유형자산처분이익 1,816천원이 기타수익으로 유형자산처분손실 371,382천원이 기타비용으로 계상되어 있습니다. 8. 투자부동산 (1) 당기 중 투자부동산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 및 건물 기초 장부금액 - 대체 24,861,369 기말 장부금액 24,861,369 (2) 공정가치측정① 공정가치 서열체계투자부동산의 공정가치는 평가 대상 투자부동산의 소재 지역에서 최근에 유사한 부동산을 평가한 경험이 있고 전문적 자격이 있는 독립된 평가기관에서 공시지가기준법 및 거래사례비교법으로 측정한 가치에 따라 결정되었습니다. 투자부동산 공정가치 측정치 24,861,369천원은 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 수준3 공정가치로 분류되었습니다. ② 수준3 공정가치당기 중 수준 3 공정가치의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 토지 및 건물 기초금액 - 유형자산에서 재분류 24,861,369 기말금액 24,861,369 (3) 투자부동산 관련 손익당기 중 투자부동산에서 임대수익 409,050천원과 운영비용 14,495천원이 발생하였습니다. 9. 무형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 취득원가 42,730,199 32,329,650 상각누계액과 손상차손누계액 (28,097,880) (21,569,340) 장부금액 14,632,319 10,760,310 (2) 당기 중 무형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 영업권 상표권 전속계약권 소프트웨어 회원권 기타의무형자산 합계 취득원가 기초금액 328,062 879,426 14,090,510 2,835,549 2,281,386 11,914,717 32,329,650 내부창출 - - - - - 1,883,896 1,883,896 취득 - 151,304 673,445 631,026 - 7,195,412 8,651,187 처분(*) - - - - (134,534) - (134,534) 기말금액 328,062 1,030,730 14,763,955 3,466,575 2,146,852 20,994,025 42,730,199 상각누계액 및 손상차손누계액 기초금액 - (423,322) (9,987,649) (2,060,449) - (9,097,920) (21,569,340) 감가상각 - (178,827) (1,200,068) (409,379) - (4,740,266) (6,528,540) 처분(*) - - - - - - - 기말금액 - (602,149) (11,187,717) (2,469,828) - (13,838,186) (28,097,880) 기말 장부금액 328,062 428,581 3,576,238 996,747 2,146,852 7,155,839 14,632,319 (*) 당기 중 무형자산 134,534천원이 처분되었습니다. 이로 인해 무형자산처분손실 44,534천원이 기타비용으로 계상되어 있습니다. (3) 전기 중 무형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 영업권 상표권 전속계약권 소프트웨어 회원권 기타의무형자산 합계 취득원가 기초금액 328,062 774,493 12,440,510 2,172,749 2,320,892 9,779,608 27,816,314 내부창출 - - - - - 1,900,109 1,900,109 취득 - 104,933 1,650,000 662,800 154,674 265,000 2,837,407 처분(*) - - - - (194,180) (30,000) (224,180) 기말금액 328,062 879,426 14,090,510 2,835,549 2,281,386 11,914,717 32,329,650 상각누계액 및 손상차손누계액 기초금액 - (271,140) (8,624,908) (1,785,238) - (7,971,192) (18,652,478) 감가상각 - (152,182) (1,362,741) (275,211) - (1,126,728) (2,916,862) 처분(*) - - - - - - - 기말금액 - (423,322) (9,987,649) (2,060,449) - (9,097,920) (21,569,340) 기말 장부금액 328,062 456,104 4,102,861 775,100 2,281,386 2,816,797 10,760,310 (*) 전기 중 무형자산 224,180천원이 처분되었습니다. 이로 인해 무형자산처분손실 15,580천원이 기타비용으로 계상되어 있습니다. 10. 운용리스 (1) 당사는 당기말과 전기말 현재 건물의 임차 및 차량운반구의 운용리스 계약을 체결하고 있습니다. (2) 운용리스계약에 따라 향후 지급할 운용리스료는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 운용리스료 1년 이내 5,381,274 2년 이내 5,029,122 2년 초과 10,828,631 합 계 21,239,027 11. 기타자산 당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 유동자산 선급비용 6,499,058 1,189,715 선급임차료 1,182,196 1,254,527 부가세대급금 - 315,789 합 계 7,681,254 2,760,031 비유동자산 장기선급비용 51,352 386,545 12. 기타금융자산 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 비유동 임차보증금 - 18,076,985 17,971,678 기타보증금 - 723,967 798,900 파생상품자산 - 통화선도 27,200 - - - ㈜에브리싱코리아 전환권대가(*1) - 19,010 19,010 기타투자자산 - ㈜에브리싱코리아 일반사채(*1) - 1,553,627 2,755,758 - ㈜에브리싱코리아 전환상환우선주(*2) - - 500,000 당기손익인식금융자산 - ㈜더셀러브리티 전환사채(*3) - 1,500,000 1,000,000 - ㈜발전소 전환사채 - 170,000 170,000 합 계 27,200 22,043,589 23,215,346 (*1) 당사는 2011년 중 ㈜에브리싱코리아(구, ㈜에스엠어뮤즈먼트) 전환사채를 5,000,000천원에 취득하였으며, 전환권대가와 일반사채를 분리하여 독립적인 외부평가기관을 통한 공정가치평가를 수행하였습니다. 이로 인해 전환권대가와 일반사채의 공정가치를 각각 파생상품자산(당기말 및 전기말 각각 19,010천원)과 기타투자자산(당기 말 1,553,627원 , 전 기말 2,755,758천원)으로 계상하였으며, 당기 중 할인된 현금흐름법을 이용한 공정가치평가를 통해 기타투자자산손상차손 1,498,496천원을 금융비용으로 인식하였습니다. (*2) 당사는 2013년 중 취득한 ㈜에브리싱코리아(구, ㈜에스엠어뮤즈먼트) 전환상환우선주에 대하여 독립적인 외부평가기관을 통한 공정가치평가를 수행하였으며, 이로인해 500,000천원의 기타투자자산손상차손을 금융비용으로 인식하였습니다. (*3) 당사는 당기 중 (주)더셀러브리티 전환사채 500,000천원을 추가로 취득하였습니다. 13. 매도가능금융자산 당기말과 전기말 현재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 취득원가 미실현손익 손상차손 누계액 취득/대체 손상 당기말장부금액 전기말 장부금액 기초가액 당기평가액 기말잔액 서울시도시철도공채 1,000 - - - - - - 1,000 1,000 에스엠아트컴퍼니(*1,3) 1,200,000 - - - (1,169,104) (30,896) (840,000) - 870,896 ㈜라이브톤엔터테인먼트(*3) 200,010 - - - (200,010) - - - - BTIC 제1호 투자조합(*2,3) 1,000,000 - - - (1,000,000) - (569,383) - 569,383 유원미디어㈜(*3) 1,000,000 - - - (762,622) - - 237,378 237,378 베니카㈜(*3) 188,500 - - - - - - 188,500 188,500 ㈜에이치큐인베스트먼트(*3) 100,000 - - - - - - 100,000 100,000 ㈜소리바다 8,776,481 2,590,814 (140,424) 2,450,390 (7,905,858) - - 3,321,013 3,461,437 ㈜유에이엠(*3) 50,000 - - - - - - 50,000 50,000 일신뉴코리안웨이브투자조합(*3) 1,672,131 - - - - - - 1,672,131 1,672,131 ㈜헤어커투어(*3) 400,000 - - - - - - 400,000 400,000 ㈜케이티뮤직 4,103,956 3,218,052 (1,365,234) 1,852,818 - - - 5,956,774 7,322,008 ㈜에이스토리(*3, 4) 500,000 - - - - 500,000 - 500,000 - 합 계 19,192,078 5,808,866 (1,505,658) 4,303,208 (11,037,594) 469,104 (1,409,383) 12,426,796 14,872,733 (*1) 당사는 당기말 현재 청산절차를 진행 중인 에스엠아트컴퍼니에 대한 전환사채에 대하여 회수가능성이 존재하지 않는다고 판단하였습니다. 따라서, 에스엠아트컴퍼니에서 차입한 금액을 매도가능금융자산과 상계하였으며, 차액은 금융비용으로 인식하였습니다. (*2) BTIC 제 1호 투자조합으로부터 투자금의 회수가 불가능하다고 판단하여 전액 금융비용으로 인식하였습니다.(*3) 상기 지분증권은 비상장회사의 주식으로 공정가치가 신뢰성있게 측정되지 않아취득원가로 계상되었으며, 당사는 매 결산시점에 손상발생의 객관적인 증거를 검토하고 있습니다.(*4) 당사는 당기 중 (주)에이스토리에 500,000천원을 출자하여 동 회사에 대한 지분 3.23%를 취득하였습니다. 14. 관계기업투자주식 당기말과 전기말 현재 관계기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 관계기업명 소재지 주요 영업활동 당기말 전기말 지분율 장부금액 지분율 장부금액 ㈜에스엠브랜드마케팅 국내 기획 및 컨설팅 등 46.16% 2,408,840 46.16% 2,408,840 갈갈이패밀리엔터테인먼트㈜ 국내 매니지먼트 등 40.00% 109,475 40.00% 109,475 SM True Co., Ltd. 태국 방송프로그램 제작업 등 49.00% 349,860 49.00% 349,860 ㈜발전소 국내 음반과 음원의 기획 및 제작 26.73% 135,000 26.73% 135,000 ㈜갤럭시아에스엠(*1) 국내 스포츠 판권 및 스포츠 마케팅 12.60% 9,999,999 - - ㈜에스팀모델(*2) 국내 매니지먼트 등 20.00% 3,000,000 - - 합 계 16,003,174 3,003,175 (*1) 당사는 당기 중 (주)갤럭시아에스엠에 9,999,999천원을 출자하여 동 회사에 대한 지분 12.60%를 취득하였으며, 피투자회사에서 2인의 이사를 선임할 권리를 보유하고 있으므로 유의적인 영향력이 있다고 판단하여 동 투자주식을 관계기업투자주식으로 분류하였습니다.(*2) 당사는 당기 중 (주)에스팀모델에 3,000,000천원을 출자하여 동 회사에 대한 지분 20%를 취득하였습니다. 15. 공동기업투자주식 (1) 당사가 참여한 공동약정인 ㈜더셀러브리티는 잡지의 발행 및 유통을 하는 회사입니다. ㈜더셀러브리티는 별도의 법인으로 구조화되어 있고 당사는 해당 기업의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있습니다. 이에 따라, 당사는 ㈜더셀러브리티에 대한 투자자산을 공동기업으로 분류하였습니다. (2) 당기말과 전기말 현재 공동기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 공동기업명 소재지 주요 영업활동 당기말 전기말 지분율 장부금액 지분율 장부금액 ㈜더셀러브리티 국 내 잡지의 발행 및 유통 50.00% 819,963 50.00% 1,500,000 당기 중 할인된 현금흐름으로 공정가치평가를 수행하여 공동기업투자주식손상차손 680,037천원이 관계기업과 공동기업 및 종속기업투자손실로 인식되었습니다. (3) 공정가치서열체계공동기업투자주식의 공정가치는 할인현금흐름기법으로 평가하였으며, 공정가치 측정치 819,963천원은 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 수준3 공정가치로분류되었습니다. 16. 종속기업투자주식 당기말과 전기말 현재 종속기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 종속기업명 소재지 주요 영업활동 당기말 전기말 지분율 장부금액 지분율 장부금액 ㈜에스엠엔터테인먼트재팬(*1) 일본 일본지역 매니지먼트 100.00% 2,343,541 100.00% 2,343,541 S.M. Entertainment USA, Inc. 미국 미국지역 매니지먼트 100.00% 17,757,022 100.00% 17,757,022 ㈜에스엠에프앤비디벨롭먼트 국내 외식 및 외식프랜차이즈 사업 100.00% 11,800,000 100.00% 11,800,000 DREAMMAKER Entertainment Ltd. 홍콩 국내외 공연사업 68.46% 676,772 68.46% 676,772 ㈜에브리싱코리아(구, ㈜에스엠어뮤즈먼트)(*2) 국내 인터넷 관련 콘텐츠 제공사업 및 전자상거래 사업 11.07% - 77.31% 5,391,694 ㈜에스엠컬처앤콘텐츠(*1, 3) 국내 영상 콘텐츠 제작 및 매니지먼트, 여행업 39.01% 26,598,014 39.07% 26,598,014 S.M.Entertainment Beijing Co., Ltd. 중국 중국지역 매니지먼트 100.00% 356,460 100.00% 356,460 ㈜아렐 국내 의류 제작업 100.00% 1,000 100.00% 1,000 ㈜에브리싱재팬 일본 디지털콘텐츠 및 소프트웨어의 기획, 개발,운영관리 59.53% 508,687 59.53% 508,687 (유)드래곤타이거1호문화투자목적 국내 미디어 및 엔터테인먼트 사업에 대한 투자 100.00% 20,000 100.00% 20,000 합 계 60,061,496 65,453,190 ( *1) 종속기업의 자기주식 취득분을 제외한 유통주식수에 근거한 지분율입니다. (*2) 당기 중 할인된 현금흐름으로 공정가치평가를 수행하여 종속기업투자주식손상차손 5,391,694천 원이 관계기업과 공동기업 및 종속기업투자손익으로 인식되었으며, 피투자회사의 유상증자로 당사가 보유한 지분율(당기말 11.07 %, 전기말 77.31%)이 감소하였습니다. 당기말 현재 당사의 보유 지분율은 과반수 미만이나, 당사의 종속회사를 통해 보유한 지분율을 고려하여 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다. (*3) 당사가 의결권의 과반수를 보유하고 있지 않지만, 피투자회사의 성과에 대한 변동이익에 유의적으로 노출되어 있고 성과를 결정하는 힘을 통해 변동이익에 영향을 미치고 있습니다. 또한, 당사가 다른 의결권보유자나 의결권 보유자의 조직화된 집단보다 유의적으로 많은 의결권을 보유하고 있으며 다른 주주들이 널리 분산되었기 때문에 실질적 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다. 17. 기타채무 당기말과 전기말 현재 기타채무의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 미지급금 8,730,450 10,060,521 임대보증금 1,184,204 910,954 미지급비용 1,020,052 803,871 합 계 10,934,706 11,775,346 유동 9,550,502 10,414,392 비유동 1,384,204 1,360,954 합 계 10,934,706 11,775,346 18. 기타유동부채 당기말과 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 부가가치세예수금 929,636 - 예수금 264,936 271,796 합 계 1,194,572 271,796 19. 차입금 (1) 당기말과 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동 단기차입금 2,175,000 2,205,896 유동성장기차입금 4,889,903 480,303 소 계 7,064,903 2,686,199 비유동 장기차입금 27,600,000 4,409,600 합 계 34,664,903 7,095,799 (2) 당기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내역 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 ㈜포이보스창업투자(*) 운영자금 - 2,175,000 2,175,000 ㈜에스엠아트컴퍼니 - - 30,896 합 계 2,175,000 2,205,896 (*) 당사는 ㈜포이보스창업투자의 BTIC 제1호 투자조합 및 ㈜월드뮤직엔터테인먼트와 2002년 3월 7일에 2년간 3자간 음반유통대행계약(프로젝트 투자)을 체결하고, BTIC 제1호 투자조합으로부터 40억원을 지급받아 조건부장기차입금으로 계상하고,동 금액을 ㈜월드뮤직엔터테인먼트에 재투자하였습니다. 그러나, ㈜월드뮤직엔터테인먼트는 자금사정의 악화로 2003년 2월 4일자로 부도발생하였으며, 이러한 사실은 계약해지사유에 해당합니다. 이로 인하여 즉시 상환의무가 발생한 조건부장기차입금은 전액은 단기차입금으로 계정 재분류되었으며, 당기말 현재의 잔액은 2,175,000 천원입니다. (3) 당기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 차입처 내역 이자율(%) 당기말 전기말 ㈜포이보스창업투자(*1) 운영자금 - 480,303 480,303 ㈜국민은행(*2) 시설자금 1.95% 4,409,600 4,409,600 2.38% 19,800,000 - 운영자금 2.51% 7,800,000 - 소 계 32,489,903 4,889,903 유동성장기차입금 (4,889,903) (480,303) 차감 계 27,600,000 4,409,600 (*1) 당사는 ㈜포이보스창업투자의 BTIC 제1호 투자조합의 100억원 펀드에 10%의 지분으로 참가하였으며, BTIC 제1호 투자조합으로부터 음반제작 투자금을 지원받는 계약을 체결하였습니다. 동 계약에 의해 음반판매대금의 총수입에서 임가공비, 인쇄비, 유통대행비, 가수 인세, 프로듀스 인세, 매니지먼트 인세 등을 공제한 금액을 투자 인세로 BTIC 제1호 투자조합에 지급해야 하며, 계약기간 내에 투자금을 전액 반환하지 못할 경우 투자손실금의 40%까지는 정산해야 하는 의무가 있습니다. 이러한 조건에 따라 당사가 부담해야 할 금액은 유동성장기차입금으로 계상되어 있습니다. (*2) 주석 36에서 설명하는 바와 같이, 동 차입금과 관련하여 당사 보유 토지와 건물에 근저당권이 설정되어 있습니다. 20. 파생상품자산ㆍ부채 (1) 당기말과 전기말 현재 파생상품자산ㆍ부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 유동 유동 파생상품자산(통화선도) 27,200 - 파생상품부채(통화선도) 22,500 - (2) 당사는 외화위험에 노출된 외화매출채권의 공정가치변동을 회피하기 위하여 매매목적의 통화선도거래를 체결하였으며 당기 중 보유한 파생상품에서 발생한 평가손익 및 거래손익은 다음과 같습니다. (단위:천원, JPY) 파생상품종류 계약일 만기일 매도적용환율 (KRW/JPY) 총 계약금액(*) 당기말 잔여금액 평가손익 거래손익 KRW(매수) JPY(매도) KRW JPY KRW KRW 통화선도(매도) 2015.7.9 2016.7.5 9.68 5,808,000 600,000,000 3,388,000 350,000,000 (22,500) 58,005 통화선도(매도) 2015.8.12 2016.8.10 9.83 4,718,400 480,000,000 3,145,600 320,000,000 27,200 57,032 ( *) 2015년 7월 9일 및 2015년 8월 12일 체결한 통화선도 총 계약금액에 대하여 만기일까지 매월 각각 JPY 50,000,000과 JPY 40,000,000의 거래가 실행 됩 니다.(3) 주석 36에서 설명하는 바와 같이, 동 파생상품거래와 관련하여 금융기관예치금 1,555,216 천원에 질권이 설정되어 있습니다. 21. 충당부채 당기와 전기 중 충당부채의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기 초 증 가 사 용 기 말 기 초 증 가 사 용 기 말 반품충당부채(*1) 674,040 1,266,709 (892,049) 1,048,700 1,269,104 327,298 (922,362) 674,040 복구충당부채(*2) 666,046 18,915 - 684,961 - 666,046 - 666,046 합 계 1,340,086 1,285,624 (892,049) 1,733,661 1,269,104 993,344 (922,362) 1,340,086 (*1) 당사는 과거에 실제 발생한 반품율에 근거한 합리적 추정치를 산출하여 반품충당부채를 인식하고 있습니다.(*2) 당사는 임차 건물을 이용하고 있으며, 해당 임차계약이 종료되는 경우 원상회복의무가 존재합니다. 당사는 당기말 현재 유형자산으로 계상된 시설물을 제거, 해체하거나 또는 복원하는 데 소요될 것으로 추정되는 비용의 현재가치를 복구충당부채로 계상하고 있습니다. 22. 종업원급여 (1) 당기와 전기 중 비용으로 인식된 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 급여 14,969,705 11,287,554 복리후생비 3,402,878 3,741,572 확정급여형 퇴직급여제도 관련 비용 1,001,099 918,611 주식보상비용 4,225,723 2,134,472 합 계 23,599,405 18,082,209 (2) 당기말과 전기말 현재 당사의 확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 5,040,445 3,940,081 사외적립자산의 공정가치 (3,125,952) (2,695,001) 확정급여부채 1,914,493 1,245,080 (3) 당기와 전기 중 확정급여부채의 조정내역은 다음과 같습니다.① 당기 (단위:천원) 구분 확정급여채무 사외적립자산 공정가치 순확정급여부채 기초잔액 3,940,081 (2,695,001) 1,245,080 당기 비용으로 인식 당기근무원가 962,818 - 962,818 이자원가(수익) 118,412 (89,474) 28,938 사외적립자산관리비용 - 9,343 9,343 소 계 1,081,230 (80,131) 1,001,099 기타포괄손익으로 인식 재측정손실(이익) - 보험수리적손익 392,160 - 392,160 (인구통계적 가정) 43,016 - 43,016 (재무적 가정) 62,268 - 62,268 (경험조정) 286,876 - 286,876 - 사외적립자산 수익 - 35,400 35,400 소계 392,160 35,400 427,560 기타: 납부한 기여금 - (667,065) (667,065) 퇴직급여 지급 (373,026) 280,845 (92,181) 소 계 (373,026) (386,220) (759,246) 기말잔액 5,040,445 (3,125,952) 1,914,493 ② 전기 (단위:천원) 구분 확정급여채무 사외적립자산 공정가치 순확정급여부채 기초잔액 3,495,340 (2,498,590) 996,750 당기 비용으로 인식 당기근무원가 881,993 - 881,993 이자원가(수익) 135,193 (107,190) 28,003 사외적립자산관리비용 - 8,615 8,615 소 계 1,017,186 (98,575) 918,611 기타포괄손익으로 인식 재측정손실(이익) - 보험수리적손익 (138,998) - (138,998) (인구통계적 가정) 32,958 - 32,958 (재무적 가정) 5,175 - 5,175 (경험조정) (177,131) - (177,131) - 사외적립자산 수익 - 41,549 41,549 소 계 (138,998) 41,549 (97,449) 기타: 납부한 기여금 - (496,507) (496,507) 퇴직급여 지급 (433,447) 357,122 (76,325) 소 계 (433,447) (139,385) (572,832) 기말잔액 3,940,081 (2,695,001) 1,245,080 (4) 당기말과 전기말 현재 사외적립자산은 다음 항목으로 구성됩니다. (단위:천원) 구분 당기말 전기말 단기금융상품 3,125,952 2,695,001 (5) 당기말과 전기말 현재 주요 보험수리적 가정은 다음과 같습니다. (단위:%) 구 분 당기말 전기말 할인율 3.01% 3.32%