크레오에스지 분기보고서 (2019.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요연결실체는 수익을 창출하는 재화와 용역의 성격, 시장 및 판매방법의 특징, 사업부문 구분의 계속성 등을 고려하여 경영의 다각화 실태를 적절히 반영할 수 있도록 솔루션 사업부문, 유통 사업부문, 신약 및 백신개발 사업부문, 커피 판매 사업부문으로 세분하였습니다. [당사 및 종속회사의 사업부문별 현황]

구분	회사명	주요 사업의 내용

솔루션 사업부문	(주)큐로컴	은행 등 금융기관에 코어뱅킹시스템 공급 및 컨설팅 서비스

유통 사업부문	(주)큐로컴	정보통신기기 국내 유통

신약 및 백신 개발 사업부문	(주)스마젠,SUMAGEN CANADA INC.Inferrex Ltd.	AIDS백신 및 C형 간염 백신 개발, 항생제 개발

커피판매 사업부문	(주)큐로에프앤비(주)큐로트레이더스	커피전문점(직영,가맹) 커피 및 커피머신 판매

[당사 및 종속회사의 사업부문별 요약 재무현황]

(단위 : 천원, %)

사업부문	구분	2019년 3분기	2018년	2017년

금액	비중	금액	비중	금액	비중

솔루션	매출액	5,515,717	46.3	4,737,075	34.0	5,850,262	46.1

영업손익	392,676	(4.4)	(874,109)	8.3	56,841	(1.1)

총자산	76,935,224	80.2	75,387,971	80.2	99,417,830	84.5

유통	매출액	2,638,907	22.2	5,505,264	39.6	5,066,788	40.0

영업손익	(52,783)	0.6	(75,471)	0.7	(66,615)	1.3

총자산	853,244	0.9	1,010,649	1.1	848,435	0.7

신약 및 백신개발	매출액	-	0.0	-	0.0	-	0.0

영업손익	(5,419,679)	60.7	(5,192,570)	49.4	(2,213,195)	42.3

총자산	4,219,225	4.4	7,061,264	7.5	11,833,186	10.1

커피판매	매출액	3,744,447	31.5	3,673,027	26.4	1,766,614	13.9

영업손익	(3,846,370)	43.1	(4,374,692)	41.6	(3,004,243)	57.5

총자산	13,871,723	14.5	10,589,924	11.3	5,610,353	4.7

합계	매출액	11,899,071	100.0	13,915,366	100.0	12,683,664	100.0

영업손익	(8,926,156)	100.0	(10,516,842)	100.0	(5,227,212)	100.0

총자산	95,879,416	100.0	94,049,808	100.0	117,709,804	100.0

* 신약 및 백신개발 사업은 현재 매출이 없습니다.* 제22기(전기), 제21기(전전기) 매출은 종전 기준서인 K-IFRS 1018호에 따라 작성되었습니다.

가. 업계의 현황(1) 산업의 특성

① 솔루션 및 유통 사업부문정보통신 산업 (이하 "IT산업")은 현재 소프트웨어와 하드웨어의 생산을 위한 제조업 분야와 통신을 매체로 정보를 공급해 주는 서비스업 분야가 혼재되어 있으며, 최근에는 인터넷의 등장으로 인하여 일반통신, 방송통신, 컴퓨터 통신 등 멀티미디어 상호간의 고유 영역 파괴현상이 두드러지게 나타나면서 IT산업은 날로 그 범위를 확산시켜 나가고 있는 상황입니다. 당사는 이러한 광범위한 IT산업 중 금융권의 코어뱅킹시스템 구축사업과 컴퓨터 주변기기 등 정보통신기기에 대한 유통사업을 영위하고 있습니다. 소프트웨어 산업은 정보기술을 기반으로 하는 21세기 지식 기반 경제의 선도산업으로서 아이디어와 창의를 기반으로 하는 디지털 시대의 핵심산업이라 할 수 있으며, 타산업의 경쟁력 향상에 대한 근간으로서 제품 및 서비스의 고품질화, 고부가가치화,제품의 효용성 및 사용성 증대 그리고 방대한 고객에 대한 맞춤형 서비스 제공 등을 통하여 오프라인 산업 분야로의 글로벌 경쟁력을 배가시키는 특성이 있습니다.IT산업은 21세기를 꽃피울 핵심산업으로서, 정보기술이 산업전반에 미치는 영향력이 점차 증대되어 경쟁력의 핵심 원천으로 작용하고 있습니다. 특히 코어뱅킹시스템 (금융기관이 고객과 거래하는 여수신 및 외환시스템 처리 계정 계용 IT 시스템) 구축사업과 관련하여 대형 금융기관을 중심으로 사용자의 편리한 시스템, 고객 요구에 부응하는 시스템 구축을 통한 금융경쟁력 확보 및 급변하는 금융환경 변화에 능동적으로 대처할 수 있는 시스템 인프라 구축을 위한 차세대 시스템구축사업이 본격적으로 시작되고 있습니다.

② 신약 및 백신 개발 사업부문18세기 천연두(small pox)가 창궐했던 시기에 영국 의사 제너(Dr. Jenner)는 우두(cow pox)에 걸린 소의 피부 병변을 채취해서 사람들의 피부에 감염(scarification) 시킴으로써 천연두를 치료하게 되었고 이에 따라 백신이라는 말이 처음으로 유래하게 되었습니다. 이후, 백신은 세균 및 바이러스성 질병의 발병을 99%까지 예방하는 효과를 보여주는 등 가장 큰 의약품의 한 분야로 자리 매김을 하였을 뿐 아니라 비용 대비효과도 월등히 높아서 그 중요도가 매우 증가하고 있는 제약 분야입니다.

기본적으로는 백신의 개발로 말미암아 이전까지 인간의 생명을 위협하던 많은 질병들을 근절할 수 있도록 공중 보건 및 인류 복지에 크게 기여했음은 물론이고, 특히 최근 괄목할 만한 성장을 보이고 있는 바이오기술에 기반한 신기술의 개발로 백신이 단순히 질병 예방차원을 넘어서 질병의 진행을 차단하거나 억제 또는 감소시키는 치료용으로까지 확대되고 있습니다. 적용분야 또한 일반적인 면역체계에 대한 이해도 증가와 함께 세균이나 바이러스 질환에 국한하지 않고 암이나 기타 난치병의 치료에까지 그 분야가 계속 확대되고 있고, 더욱이 특허권을 인정받을 수 있는 고부가가치 산업으로써 잠재력이 큰 분야로 인식되고 있습니다.

전통적인 관점에서 보면 백신류와 같은 의약품은 낮은 마진율, 정부에 의한 가격 통제, 생물학적 제제로서의 유통과정 리스크에 대한 규제 등으로 시장진입이 어려워 소 수의 일부 대형 제약업체들이 시장을 지배해 왔다고 볼 수 있습니다. 또한 첨단기술이 집약되어 특허기술의 보호 장벽이 높고 새로운 백신 개발이 어렵기 때문에 기술 우위에 따른 독점력이 강하고 부가가치가 매우 높습니다. 또한 백신 산업은 과학기반산업으로서 기초과학 연구 결과가 곧바로 산업적 성과와 긴밀하게 연결되는 특징을 가지고 있으며, 새로운 신약 개발을 위한 연구가 곧 산업의 경쟁력으로서 타 산업에 비해 연구개발 비중이 높은 특성을 보유하고 있습니다. 현재 예방백신이 주류를 이루고 있는 백신시장의 대부분은 사노피, 글락소 스미스클라인사(GSK), 화이자, 머크사, 노바티스 등 대형 다국적 제약업체가 차지하고 있는 가운데, Wyeth-Ayest와 Chiron이그 뒤를 잇고 있습니다. 이들 big 5 업체가 세계 백신 매출의 80% 이상을 점유하고 있는 실정입니다. 이처럼 진입장벽이 높은 시장특성에도 불구하고 백신 신약 연구개발에 있어서의 바이오 기술 역할이 점점 커짐에 따라, 전통적인 예방 백신의 한계를 극복하면서 개발범위를 확대해나가고 있는 중소 제약업체들이나 바이오 벤처기업들이 백신시장에 참여할 수 있는 기회는 여전히 열려 있습니다.

백신시장은 세계경제의 침체에도 불구하고 일반적인 경제동향에 별로 영향을 받지 않는 특성 때문에 타 부문에 비해서 상대적으로 안정적인 산업구조를 보이는 매력이 있습니다. 특히, 에이즈백신처럼 지금까지 산업화에 성공한 백신이 없는 질병분야에서는 백신개발만 성공한다면 독점적인 지위를 누릴 수 있는 새로운 블루오션의 기회가 될 뿐 아니라, 신규 산업분야를 이끌어냄과 동시에 더 많은 다양한 수요를 창출하 여 한층 더 성장해 갈 수 있을 것으로 기대되며 인류의 생명 연장에 기여할 수 있을 것 입니다.

③ 커피 판매 사업부문커피의 대중화와 소비자안목이 높아짐에 따라 국내커피문화는 인스턴트커피에서 원두커피로 빠르게 변하고 있으며, 원두커피에서 유럽풍의 에스프레소커피로의 고급화또 한 빠르게 진행되고 있습니다. 곱게 갈아 압축한 원두가루에 뜨거운 물을 고압으로통과시켜 뽑아낸 이탈리안 정통 커피인 에스프레소커피는 이전의 인스턴트나 원 두커피에서는 느낄 수 없는 진하고 풍부한 향과 커피만의 달콤한맛, 쓴맛, 신맛의 완벽한 조화를 지니고 있고, 에스프레소를 기반으로 한 다양한 메뉴와 Take-out이라는 판매방식의 도입까지 갖춰 현재의 커피시장을 주도하고 있습니다.

이러한 소비패턴의 변화에 맞추어 2000년도에 접어들면서, 국외의 유명한 커피전문점들이 국내로 진출하였고, 수익성을 예측한 한국 업체들도 커피전문점 시장에 뛰어들면서 원두커피시장의 확산이 크게 두드러졌습니다. 불황에도 성장을 계속하고 있는 국내커피시장에 고급커피에 대한 소비자들의 수요가 급증하고, 2008년이후 그동안 스타벅스 등 미국 브랜드와 엔제리너스 등의 토종브랜드가 주도하던 커피전문점 시장에 차별화된 맛의 고급 커피를 장점으로 내세우는 스위스와 이탈리아 등 유럽브랜드들이 시장공략에 박차를 가하고 있습니다. 스타벅스와 커피빈 등 글로벌 브랜드가 아직 매출 규모로는 상위권을 유지하고 있습니다. 커피 전문점 업체들은 매장을 단순히 커피를 마시는 공간을 넘어선 또 다른 ‘만남의 공간’으로 진화시키며 업체 간 치열한 경쟁을 가속화하고 있습니다. 국내외의 다수의 세계적 커피브랜드는 커피전문점 시장을 중심으로 원두커피시장에서 치열한 경쟁을 하고 있으며 커피시장의 성장이 개별 브랜드 내지는 개별업체의 성장으로 이어지기 까지는 많은 제약이 있을 것입니다.

한가지 눈에 띄는 점은 인스턴트 커피시장보다 고급원두 커피의 시장 점유율이 늘고 있다는 점입니다. 이는 소비자들의 커피 입맛이 점차 변하고 있고, 고급화 되고 있다는 현상을 나타내고 있습니다.

커피믹스 및 RTD커피 시장도 최근에는 커피전문점 메뉴와 맛에 길들여진 소비자를 공략하기 위해 고급화 다양화하는 추세입니다. 그리고 고급커피에 익숙해진 젊은 세대들이 가정에서도 인스턴트 커피 대신 원두커피를 찾으며 홈카페 시장[가정에서 직접 커피음료를 만들 수 있도록 도구(커피머신, 드립기구)와 재료(캡슐커피, 소포장커피원두) 등을 공급하는 시장]이 성장하고 있습니다. 최근에는 외국업체뿐만 아니라 국내업체들도 홈카페 시장에 진출함으로써 업체간 경쟁이 치열해졌으며 향후 이러한 경쟁심화로 국내외의 어느 한 브랜드 내지는 업체의 매출 성장 및 수익 확대에 미치는 영향은 미미할 것으로 판단됩니다.

(2) 산업의 성장성 ① 솔루션 및 유통 사업부문 과거 20년간 금융권 IT시장은 언제나 차세대시스템 구축 프로젝트가 주요 관심사였습니다. 프로젝트의 외형적인 규모 뿐만 아니라 그 시대의 금융권 비즈니스 변화와 방향성, 또 최신 IT 트랜드가 과감없이 프로젝트에 반영됐기 때문입니다.2019년에도 국내 금융 IT분야 역시 차세대시스템 사업이 이슈입니다. 그리고 2020년에는 그동안의 차세대시스템 구축 방식과 달리 디지털 금융 시대에 걸맞는 차세대시스템 구축 방법론에 대한 고심이 드러나는 한 해가 될 것으로 전망되고 있습니다.실제 올해 차세대시스템 ‘더 케이 프로젝트’에 착수한 KB국민은행은 14개 사업과제를 5개 주사업자를 통해 추진하며 디지털 금융 역량을 위해서 빅뱅 스타일의 차세대시스템 구축 보다는 핵심 시스템에 대한 고도화를 통해 시스템 혁신과 유연성을 동시에 잡겠다는 전략을 세우고 있습니다. 국민은행의 차세대시스템 사업은 2020년까지 계속될 예정입니다.2019년에는 우체국금융과 한국은행의 차세대 시스템 사업이 뒤를 이을 전망입니다. 차세대 시스템 개발의 핵심은 금융기관 간 자금 결제 업무를 처리하는 한은 금융망과한은 내부의 회계 시스템을 분리하는 것인데 특히 현 폐쇄형 시스템을 개방형 시스템으로 전환해 사용자의 요구 사항을 적시에 반영할 수 있게 한다는 계획입니다. 흔히 금융권에서 개방형 시스템은 메인프레임에서 유닉스로 전환할 때 많이 사용되던 의미이지만 최근 개방형 시스템은 내부 정보를 외부에 있는 기업이나 기관에 오픈하고 새로운 서비스를 창출하기 위한 생태계 차원의 접근으로 받아들여지고 있습니다. 이를 위해 내부 시스템은 마이크로서비스 아키텍처를 대거 받아들여 유연성과 재사용성을 확보하고 API 체계를 확립해 외부와의 서비스 및 정보공유에 보다 적극적으로 나설 것이란 게 내년도 금융 IT시장의 한 트렌드로 받아들여지고 있습니다.우체국금융의 차세대시스템은 우체국금융의 효율적인 시스템 구축 및 운영을 위해 빅데이터, 인공지능, 스마트컨텍센터, 블록체인, 오픈API 등 신기술의 적용 및 활용방안도 사업에 포함되며 비대면 채널 대응력 향상, 24x365 연간 무중단 서비스 제공 등을 위한 신기술 기반 IT 서비스 플랫폼 적용으로 미래금융 위상을 충족하는 기간계구축에 나설 계획입니다.한국주택금융공사도 신기술 기반 차세대 정보시스템 구축에 나설 예정입니다. 지난해 신기술 기반 차세대정보시스템 구축 마스터플랜(ISMP) 수립 컨설팅 수행을 통해 이행 7대 그룹 37개 과제를 도출한 주택금융공사는 5월 신기술 기반 차세대 정보시스템 구축 1단계 PMO 용역에 착수한 바 있으며 이를 바탕으로 주택금융공사는 오는2018년 11월부터 2019년 10월까지 차세대 정보시스템 분석·설계 1단계 사업에 나서고 2021년 4월까지 차세대 정보시스템 개발·구현을 진행할 예정입니다.한편 올해 차세대시스템 구축의 사전 작업인 정보화전략계획(ISP) 수립 및 컨설팅 사업을 진행한 금융사들의 동향도 주목됩니다.SH수협은행은 IT서비스 전반에 대한 객관적인 현황 및 비즈니스 지원 수준 진단 사업을 진행하고 있습니다.한국거래소도 차세대시스템(Next EXTURE+) 구축 등을 위한 정보화전략계획(ISP) 수립에 나섰습니다. 안정적 시장 운영을 위한 차세대시스템 구축방안 수립을 위한 이번 사업은 4차 산업혁명(블록체인, 클라우드, 빅데이터, AI 등)으로 인해 국내·외 자본시장 생태계의 근본적 변화가 예상됨에 따라 ‘Next EXTURE+’에 적용 가능한 기술을 파악하고 4차 산업혁명 기술 기반의 신사업 모델 발굴을 목적으로 합니다.한국거래소는 내년도 상반기까지 ISP 사업을 마무리하고 연내 시스템 개발 시기 및 구축 방법 등을 확정할 것으로 전망됩니다.한편 금융정보분석원(FIU)도 차세대 정보시스템을 구축에 착수할 계획입니다. 시스템 구축 후 17년 노후화된 전산시스템을 교체하고 새로운 자금세탁 유형에 효과적으로 대처해 나갈 수 있도록 할 계획입니다.지난 2월 차세대시스템을 오픈한 저축은행중앙회도 내년에 차세대 디지털뱅킹 시스템 구축에 나설 계획입니다. IT 시장분석 및 컨설팅 기관인 인터내셔날데이터코퍼레이션코리아 (International Data Corporation Korea Ltd.,)의 최근 국내 PC 시장 연구 분석에 따르면, 2019년 2분기 국내 PC 출하량은 데스크톱 49만대, 노트북 50만대, 합계 99만대로 전년 대비 4.2% 증가하였다고 발표했습니다.

인텔 프로세서 공급이 점차 안정화되고, 윈도우7 기술 지원이 내년 1월 종료됨에 따라 그간 지연되었던 커머셜 PC의 교체 물량이 이번 분기에 출하되면서 시장 성장을 견인한 것으로 분석된다고 밝혔습니다. 산업별로 살펴보면 금융권은 최근 PC 구매 연간 계약을 다수 체결하였으며, 공공 부문은 데스크톱 증가 및 교직원용 노트북 도입이 확대되었습니다.

반면, 컨수머 부문은 46만대 출하, 전년 대비 4.4% 감소한 것으로 나타났는데, 프리미엄 디태처블 태블릿과 노트북의 경쟁이 가열되고 있으며, 실질적으로 두께 1821mm 울트라슬림은 전년 대비 소폭 감소하였습니다. 게이밍 PC출하량도 전년 수준에 그친 것으로 나타났는데, 엔비디아의 GTX 16 시리즈가 시장에 선보였으나, 순위권 내 대부분의 PC 게임이 기존 GTX 1050/1060 급에서 원할히 즐길 수 있기에 교체 수요가 둔화된 것으로 보입니다.

한국IDC 에 따르면 2019년 2분기는 전년 동분기 대비 성장했음에도 불구하고, 2019년 상반기 전체 출하량은 242만대로 전년 대비 2.5% 감소하였다고 발표했습니다. 국내 PC 시장은 이미 포화상태로, 이를 성장 전환의 모멘텀으로 인식하기에는 이르다고 밝혔습니다.

또한 한국IDC는 커머셜 시장은 밀레니얼 세대가 채용되고 업무 생산성뿐만 아니라 직원 경험이 중요해짐에 따라 업무 환경의 변화가 필요한 시점이라며 "주 52시간 근무제의 도입으로 모던화 된 워크플레이스의 구축 및 직원 개개인의 업무 특 성에 맞춘 스마트하고 지능적인 컴퓨팅 기기의 도입이 기업 경쟁력 강화에 필수 불가결한 요소가 될 것"이라고 덧붙였습니다. (한국 IDC 2019.08.12)

② 신약 및 백신 개발 사업부문성인 플루백신 및 Gardasil, Prevnar 등 백신의 개발로 인해 글로벌 백신시장은 큰 성장을 거듭해 오고 있으며, marketsandmarkets.com에 따르면 10년 전 57억 달러였던 전체백신시장 규모는 2013년 320억 달러로 급등하였음을 보고하고 있으며, 이러한 성장은 2020년까지 840억 달러로 증가할 것으로 전망하고 있습니다.

2013년 가장 많이 팔린 백신을 분석해 보면 Merck, GSK (GlaxoSmithKline), Sanofi,Pfizer 등 주요 big pharmaceutical사 들의 품목들이 자리를 차지하고 주도하고 있음을 알 수 있습니다. 그 항목과 판매액을 정리하면 아래와 같습니다.

판매 순위	내역

1	Vaccine: Prevnar 13 2013 Sales: $4.048 billionCompany: PfizerUse: Pneumococcal infection

2	Vaccine: Gardasil 2013 Sales: $2.167 millionCompany: Merck Co. Use: human papillomavirus (HPV)

3	Vaccine: PENTAct-HIB 2013 Sales: $1.525 millionCompany: SanofiUses: Diphtheria, Pertussis/whooping cough; Tetanus; Polio; Haemophilus influenza type b

4	Vaccine: Fluzone/Vaxigrip2013 Sales: $1.396 billion Company: SanofiUses: Influenza

5	Vaccine: Varivax 2013 Sales: $1.377 billion Company: Merck Co. Use: Varicella virus

6	Vaccine: Pediarix 2013 Sales: $1.349 billion Company: GlaxoSmithKline Use: Diphtheria; Tetanus; Pertussis/whooping cough; Hepatitis B; Polio

7	Vaccine: Hepatitis Vaccine Franchise 2013 Sales: $984 million Company: GlaxoSmithKline Use: Hepatitis A; Hepatitis B

8	Vaccine: Zostavax2013 Sales: $826 million Company: Merck Co. Use: Shingles; herpes

9	Vaccine: RotaTeq 2013 Sales: $691 million Company: Merck Co. Use: Rotaviral gastroenteritis

10	Vaccine: Pneumovax2013 Sales: $653 million Company: Merck Co. Use: Pneumococcal infection

(출처:Top 10 best-selling vaccines of 2013, fiercevaccines.com. May. 29, 2013)

이러한 백신 시장의 성장은 아직 현재 진행형이며 예방 백신이 등장하지 않은 다양한질병들을 대상으로 한 제약사들의 R 순조롭게 진행되고 있어 향후 성과가 주목되고 있습니다. 가까운 시일 내에 중독, 알러지, 당뇨, 뎅기열, 말라리아 및 에이즈 등다양한 미개척 감염성 질환의 예방을 가능케 하는 백신이 출시될 것으로 기대되고 있는데, 이렇게 되면 새로운 시장규모를 형성 할 것으로 전망되며 그 가치로 2020년에 약 247억 달러의 부가적인 매출을 올릴 것으로 예상됩니다.

질병을 예방하는 개념으로만 인식되어 오던 백신요법은 치료백신의 등장으로 인해 또 다른 양상의 시장을 형성해 가고 있습니다. 2010년 FDA가 전립선암 치료백신인 Provenge를 첫 치료용 백신으로 승인한 이래, 치료백신은 종양, 알츠하이머 질환 등 다른 적응증에까지 가능성을 넓혀가고 있으며 시장규모 또한 더욱 더 커져갈 것이라는 예상을 가능하게 하고 있습니다. Oliver Wyman의 최근 보고에 따르면 실제로 첫 치료용 백신의 출시 후 백신시장은 약 55%의 양적인 성장을 이룩하였으며, 2010년에 1억 3700만 달러의 시장을 형성하였고 2018년까지 약 300억 달러까지 도달할 것으로 예상하고 있습니다. 현재 개발 중인 치료용 백신은 모두 약 399개가 pipeline 상에 있음이 보고되어 있는데, 이들 중 일부가 개발이 완료되어서 시장에 진입하게 된다면 그 성장률은 더욱 가파르게 증가 할 것으로 예상됩니다.

(출처: Therapeutic vaccines: Portfolio Decisions for the Decade that could be, Oliver Wyman 2012) 에이즈백신 시장의 경우는 현재 상용화 된 백신이 없어서 그 시장을 직접 예측해 보기가 쉽지는 않지만, 간접적으로 최근 새로운 분야를 개척하며 시장을 형성해 가고 있는 치료용 백신의 성장을 예로 봤을 때 기술적,경제적 가치는 매우 클 것으로 예상됩니다. 에이즈백신 개발 현황을 보면 기존에 앞서 가던 백신 후보들이 효력부족이나부작용 문제로 개발을 중단하게 되었고, 현재는 임상2상 단계를 진행 중인 것이 가장앞서가는 개발 단계에 진입해 있다고 볼 수 있습니다. 2010년 발표된 논문에 따르면,백신의 효능, 형상, 용량 및 투여 지역 등에 따라 매우 보수적으로 분석해 봤을 때, HIV 백신의 시장 가치는 시판 후 약 5년 동안 연간 약 45억 달러의 시장규모를 형성하고 이후 년 30억 달러의 시장 규모로 유지 될 것으로 예측한 바 있습니다.

③ 커피 판매 사업부문 국내 커피시장은 과거 인스턴트커피 위주에서 RTD 커피 및 원두커피 소비 비중이 빠르게 늘어났습니다. 소득 증가와 함께 커피 전문점이 급격하게 증가하였으며, 지난5년간 국내 커피 시장은 연평균 9% 성장하였으며 커피는 하나의 문화로 자리잡아 나 아 가고 있습니다.

(출처: 연합뉴스_20180214)

위 그림과 같이 비량이 꾸준히 증가하는 가운데 2017년국내 커피시장 규모가 최초로 10조원을 돌파하는 등 커피시장이 급성장 하는 가운데커피전문점 시대가 본격 개막된지 벌써 15년여의 시간이 흘렀으며, 현재의 커피전문점 문화가 정착된지도 10년이 조금 넘었습니다.

관세청과 커피 업계 등에 따르면 2017년 국내 커피 시장 규모는 11조7,397억5,000만원으로, 3조 원대 중반이던 2007년에 비하여 10년 동안 3배 이상 커진 것으로 나타났습니다.

2007년 9,000억원대에 불과했던 국내 원두커피 시장도 7조8,528억원으로 10년 만에 7배 이상으로 커졌습니다.

국제커피협회(ICO)의 세계커피 소비 보고서에 따르면 2017년 우리나라는 세계 7위 커피 수입국으로 나타났으며, 커피업계는 미국이나 유럽 등 커피 선진국과 비교하면 1인당 커피 소비량이 적기 때문에 여전히 성장 가능성이 큰 시장으로 평가하고 있습니다.

[ 세계 커피 시장]원유 다음으로 전세계 화물물동량 2위인 커피는 주요 선진국, 생산국가 간 공정무역을 위한 매개체이며 저개발국인 커피 생산국들의 주요 수출품이자 산업경제의 발전 원동력입니다. 유럽에서 시작된 커피산업은 북남미 지역을 거쳐 아시아로 확산되었으며 커피 수요는 꾸준히 증가하고 있습니다.커피 업계는 2017년 세계 커피 시장의 전체 매출 규모를 2조3,000억달러(약 2,456조원)로 추정하고 있으며, 시장조사업체 유로모니터는 세계 커피 시장 규모가 2022년이면 지금보다 15.6% 이상 성장할 것으로 내다봤습니다.[국내 커피 시장]

국내 커피시장은 과거 인스턴트커피 위주에서 RTD 커피 및 원두커피 소비 비중이 빠르게 늘어났으며, 소득 증가와 함께 커피 전문점이 급격하게 증가하였습니다.

특히 커피 소비량이 크게 증가함에 따라 커피의 다양한 맛을 알게 되고 자신의 기호에 맞는 커피를 찾아 마시는 소비자가 늘어나고 있으며, 이와 같이 소비자들의 기호가 고급화, 다양화되며 최근에는 콜드브루, 니트로 커피 등 새로운 커피음료의 급성장과 함께 스페셜티 커피도 점차 대중화되고 있습니다.또한 지속적인 시장 확대에 따른 경쟁 과열 및 시장 포화 등으로 인해 브랜드 간 차별화 경쟁력 강화를 위하여, 베이커리류를 중심으로 커피와 함께 곁들일 수 있는 디저트류의 개발 등 다양한 전략이 강구되고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성

① 솔루션 및 유통 사업부문IT 서비스산업은 기업의 설비투자에 속하는 산업 특성상 기업들의 설비투자 수요에 민감하게 연동하여 그 업황이 결정되는 특성이 있습니다. 기업들은 경기가 둔화될 경우 기업의 경쟁력과 직접적인 연관이 있는 다른 설비투자보다는 IT투자를 먼저 축소시키고, 경기 회복기에는 IT투자 대비 다른 설비투자 확대를 보다 우선시하는 경향이있어 IT서비스 산업은 경기에 대한 민감도가 타 산업대비 비교적 높게 나타나는 산업적 특징이 있으며, 이와 같이 기업들의 IT투자가 타 설비투자 대비 경기의 변동에 크게 영향을 받음으로써, IT서비스 기업들의 실적 또한 경기에 민감한 영향을 받고 있습니다.

다만, 과거에는 정보화 투자에 대한 기업들의 중요도 인식이 다소 낮아 경기 침체 시 IT서비스 관련 투자 삭감이 우선적으로 진행되었으나, 최근 정보화 관련 투자가 기업의 경쟁력 제고에 있어 차지하는 비중이 높아짐과 동시에 중요한 전략적 수단으로 인식되고 있어 IT투자를 필수적인 투자로 인식하는 경향이 확산되고 있으며, 경기의 영향을 적게 받는 공공부문에서 정보시스템 수요가 지속적으로 발생하고 있어 IT서비스 산업의 경기 변동에 대한 민감성이 점차 낮아지는 추세를 보이고 있는 것으로 판단됩니다.

2008년 하반기 금융위기 이후 크게 위축되었던 IT 서비스시장은 2010년 전반적인 경기회복세에도 불구하고 기업들의 IT 투자에 대한 보수적인 정책 영향으로 IT 서비스 시장의 성장세는 전체 설비투자 대비 낮은 수준을 기록하였습니다. 한편 2011년의 경우 상반기까지 설비투자의 경우 양호한 증가세를 보인 후 하반기 이후 글로벌 경기둔화의 영향으로 설비투자 증가세가 큰폭의 감소를 보였으나, 정보통신부문 설비투자의 경우 소폭의 회복된 모습을 보였으며, 2012년에도 글로벌 저성장국면 속 설비투자는 오히려 감소세를 기록하였으나, 정보통신부문은 소폭의 증가세를 기록한바 있습니다. 이는 대기업 중심의 설비투자 확대와 클라우드 서비스, 모바일부문 등 신규 영역에서의 IT 서비스 수요 확대에 기인하는 것으로 판단됩니다.최근에는 금융 IT시장의 주요 키워드로 인공지능, 블록체인, 가상화폐 등 다른 산업과의 융합이 새로운 비지니스 모델로 대두되고 있습니다.

② 신약 및 백신 개발 사업부문앞에서도 언급했던 것처럼 백신시장은 5개의 대형 다국적 제약업체가 세계시장의 80% 이상을 차지하는 독과점 시장구조를 보여주고 있습니다. 그 이유는 일반적으로 대부분의 신약개발과정이 그렇듯이 새로운 백신을 만들기 위해서는 매우 긴 기술개발기간과 연구개발 및 제조설비에 대한 투자비가 많이 소요된다는 원인을 생각해 볼 수있고, 또한 백신을 개발하려면 상당한 노하우가 필요하기 때문입니다. 그런 연유로 백신분야는 아직도 타 제약업체 등의 초기 진입장벽이 상당히 높다고 볼 수 있습니다.그러나 일단 백신이 완성되어 시장에서 판매가 시작되면 그 투여 대상으로 거의 전인류가 해당될 수 있어서 안정적인 시장을 가지고 있다고 볼 수 있습니다. 백신의 수급 또한 각 나라의 의료정책에 반영됨은 물론이고, 전세계인을 대상으로 한 UN 등 초국가적 조직의 질병 예 방정책 및 인도주의 정책에 따라 크게 반영될 수 있는 경향성을 가지는 초국가적 산업의 특성 또한 갖는다는 점에서 비교적 시장의 변화나 경기변동에 크게 영향 받지않고 안정적으로 시장을 형성할 수 있는 장점이 있다고 볼 수 있습니다.

국제기구인 WHO, UNICEF(유엔아동기금), GAVI (Global Alliance for Vaccines andImmunization)이나 국제로터리클럽, 게이츠재단 등에서는 인도적 차원에서 매년 전염병으로 죽어가는 약 80만 명에 달하는 개발도상국의 아이들을 보호하고자 백신을 확보해서 무상으로 접종해 주는 면역 프로그램 사업을 해오고 있습니다. 일반적으로 면역 프로그램 사업은 국제기구나 자선단체에서 전세계 개발도상국들을 대상으로 질병의 예방과 치료를 통해 확산을 방지하고자 시행하게 됨으로 지속적이고 안정적으로 대량의 백신이 장기적으로 공급되어야 합니다. 따라서 면역 프로그램 초기에 참여하는 제약업체는 프로그램 수행기간 동안 계속해서 합리적인 단가의 대규모 주문을 보장받게 됨으로 안정된 물량의 생산을 지속할 수 있게 됩니다.

③ 커피 판매 사업부문 커피산업은 경기 변동성에도 불구하고 원두커피에 대한 높은 수요성장세가 이어지면서 커피전문점이 공격적으로 신규출점 하였으며 외식업종 내에서 상대적으로 높은 성장세를 나타내고 있습니다. 2014년 커피전문점에 대한 출점규제가 폐지되면서 가맹점과 직영점 위주로 영위하는 업체간 성장성 편차는 축소되고 있으나 최근에는 브랜드역량 및 신제품 도입능력에 기반한 집객력의 차이로 인한 성장성 차이가 나타나고 있습니다. 2016년에는 중저가 커피프랜차이즈의 약진이 두드러졌으며, 이디야, 빽다방,커피니 등은 1억원 내외의 초기 가맹비용과 정액청구 방식의 로열티 수익구조를 통하여 높은 점포증가율을 시현하였습니다. 다만, 중저가 커피시장을 선점한 이디야를 제외한 대부분 브랜드의 경우 맛/메뉴, 서비스체험 등에서 차별화 정도가 낮아 사업안정성이 다소 미흡한것으로 판단되며, 또한 낮은 진입장벽에 따라 신규진입이 가속화되고 있어, 향후에는 브랜드력, 마케팅능력, 가맹점 모집능력, 규제대응력 등에 따라 업체간 실적이 차별화될 것으로 보입니다.

최대 수입 대상국을 조사한 바에 따르면 생두는 베트남, 원두는 미국, 조제품은 브라질산이 대세로 나타났습니다.(2016년 기준)

에 발표한 '국내 커피수입시장분석(2017.08)’에 따르면 최근 10년간 모든 품목군에서 수입다변화가 진전되었으며, 수입 집중도도 감소하였다고 보고되었습니다. 모든 품목군에서 수입대상국수가 증가하였으며, 증가폭이 큰 품목은 생두(2.6배)>원두(2.4배)으로 나타났습니다. 또한 원두의 수입다변화 정도가 가장 크게 발생하였으나 여전히 집중도는 가장 높다고 밝혔습니다. 최근10년 간 원두 수입시장의 독점현상이 다소 완화되었으나 여전히 독점적 구조를 띠고있으며, 10년 전 2개국으로부터 수입비중이 75%가 넘는 복점(Duopoly)적 구조였으나 완화되었습니다. 2016년 기준 성인 1인당 연간 커피 소비량은 413잔(추정치)수준으 로, 전년(386잔) 대비 약 6.99% 증가하였 으며 상승 추이는 지속되고 있습니다. 연간 소비량 추이는 다음과 같습니다. - (’12) 321잔 → (’13) 339잔 → (’14) 382잔 → (’15) 386잔 → (’16) 413잔 위와 같은 증가추세로 매출액 성장은 꾸준히 증가할 것으로 사료 됩니다. (4) 경쟁요소 ① 솔루션 및 유통 사업부문SI산업은 정보화 투자가 기업경쟁력 제고의 전략적 수단으로 인식되면서 다른 산업에 비해 경기변동의 민감성이 낮은 편입니다. 하지만 대부분의 SI기업들은 모든 종류의 정보기술 제품을 취급하여 기술에 있어서의 차별화가 되지 못하고 있으며, 고급 기술인력들의 이직률이 다른 산업에 비해 높은 10~20%를 차지하면서 인적 자원에 대한 의존도가 높습니다. 그래서 고급기술인력의 보유 정도가 경쟁력 제고에 있어 중요하며, 빠른 기술속도를 리드하는 기술 예측력과 기술 습득이 최대의 관건입니다. 고객사의 SI업체 선정 기준은 구축 사례, 아웃소싱 경험, 기술력, 확보 고객 수 등입니다. ② 신약 및 백신 개발 사업부문백신산업을 시장 기회요인과 위협요인으로 분류하여 경쟁 요소를 분석해 보면 다음과 같습니다. 시 장 기회 요인으로 글 로 벌 백신 시장은 2013년 기준 약 240억불 규모로 향후 CAGR(‘13~’25)이 12.7% 수준으로 예상됩니다.(WHO 2013년 data 기준). 기존 제약시장의 예상 성장율이 낮은 한자리수 수준으로 성장 기대감이 없는 가운데, 백신 시장의 성장 가능성에 대한 기대감이 높은 상황입니다. 백신시장은 사용 용도에 따라 필수접종백신 시장과 프리미엄 백신으로 구분되며 국가마다 꼭 접종 해야 한다고 정해진 필수접종 백신의 종류는 조금씩 차이가 있으나 해당 백신에 대한 수요는 인구 성장율에 따라 꾸준히 성장함에 따라 안정적인 시장을 형성하고 있습니다. 백신시장이 기존 의약품 시장대비 성장할 가능성이 높다고 평가되는 이유는 1) 이머징 국가들의 소득수준 향상 및 국제기구의 지원 확대에 따라 필수접종 백신의 수요가 늘어날 것으로 판단되기 때문이며, 2) 더불어 백신으로 예방/치료할 수 있는 질병이 확대(신규 프리미엄백신의 확대)됨에 따라 백신의 용도 확대에 대한 기대감이 있기 때문으로 판단됩 니다 반면 위협요인으로는 약화사고와 부작용, 이에 따른 배상과 법적 비용 등을 들 수 있습니다. 다수의 불특정 다수가 사용한다는 제품의 특성 상 감수할 수 있는 부작용의 범위가 매우 좁기 때문에 약화사고가 발생할 경우 막대한 손실이 발생 할 수 있습니다.지금까지의 백신은 주로 생물학적 연구개발 및 생산에 기초를 둔 생약제제이며, 이러한 백신의 특성으로 인해 엄격한 생산방법과 관리가 필수적이기도 합니다. 또한 엄격한 안전성 자료를 요구하게 되기도 합니다. 그러나 만약 백신의 부적절한 보관이나 관리소홀, 또는 접종에서의 과실에 의한 부작용, 즉 약화사고가 발생할 경우 이에 따른 개인과 국가로부터 피소 가능성이 있을 수 있습니다. 이러한 약화사고를 미연에 방지하고자 엄격한 관리를 준수해야 함은 물론이고 백신을 생산할 때에는 반드시 품질보증을 위한 GMPs (Good Manufacturing Practices)를 준수해야 합니다. 약화사고를 예방하고, 임상시험 장기화로 인한 개발비용의 과다부담을 방지하기 위하여 개발 신약 상용화의 필수과정인 안전성 검사와 임상시험이 매우 중요시되고 있는 이유이기도 합니다. 통상적으로 백신 임상은 전임상 단계 이후 10년 이상 걸리는 것으로 알려져 있으며 임상 규모는 임상 3상 기준 1,000명 이상이 됩니다. ③ 커피 판매 사업부문 커피 시장은 진입·퇴출 장벽이 낮고, 제품간 차별이 크게 작용하지 않으며, 시장 성장률이 높은 편이고, 산업의 경기 변동이 비교적 크지 않다는 특징이 있습니다. 이러한 요인들로 커피전문점은 창업을 모색하는 사람들이 관심을 갖는 분야에 속하며, 이는 커피 산업의 지속적 성장을 뒷받침하고 있습니다. 한편 커피에 기능적 요인을 기대하는 소비자는 최근 불확실한 경기 상황 속 저가형 제품을 찾는 반면, 가치 소비(합리적인 소비를 하되 본인의 만족도가 높은 소비재는 과감히 소비)성향이 강한 소비자들은 고급 원두의 프리미엄 제품을 소비할 것으로 예상됩니다. 이에 따라 커피 시장도 저가/일반 커피와 고가/고급 커피로 양분화 되며, 커피 전문점 브랜드의 다양한 커피들이 지속적으로 출시될 것으로 예상되며 경쟁이 가중될 것으로 예상됩니다.중저가 커피프랜차이즈는 열위한 사업경쟁력으로 인하여 점포당 매출액이 성장하지못하고 있으며, 업계 내 경쟁심화를 감안하면 당분간 사업안정성 제고가 쉽지 않을 것으로 보이며, 신규매장의 수익기반 안정화 여부가 수익성 확보의 중요 요소가 될 전망입니다. (5) 자원조달상의 특성 ① 솔루션 및 유통 사업부문정보통신(IT)산업의 특성상 가장 큰 비중을 차지하는 주요 경쟁요소는 인력(인건비)이며, 우수 연구개발인력은 최소 3~5년 간의 업무 경력을 필요로 하는 반면, 충분한조건을 구비한 전문 인력의 공급은 수요에 비해 적어, 현재 정보통신업계의 전문인력의 공급부족 현상이 나타나고 있습니다. 당사를 비롯, IT서비스업체들의 경우 자사내의 연구개발 인력이 충분한 업무 경력을 쌓은 고급 전문인력의 성장이 경쟁력 창출 원천이 되고 있습니다. 기술력 또한 주요 경쟁요인의 하나로 부각되고 있습니다. IT서비스산업의 특성상 변화하는 산업의 동향에 부응하는 신속한 서비스의 제공이 필요합니다. 따라서 고유 솔루션 개발, 기술특허 보유 등을 통한 경쟁력 있는 기술력의 보유로 변화하는 산업환경에 맞는 제품과 서비스의 제공이 필요합니다. 이에 많은 IT 서비스기업들이 기술 및 솔루션 개발에 많은 투자를 하고 있습니다. ② 신약 및 백신 개발 사업부문 백신산업은 질병분야에 대한 전문적 지식이 필요하며 따라서 지식과 경험을 축적하기 위해서 긴 연구기간이 있어야 합니다. 제품으로의 개발기간 또한 장기간이 소요되며 기술적 지원 및 투자가 동반되어야 하는 등 다양한 검토가 필요한 사업입니다. 이러한 사업적인 특성에 따라서 의약 및 백신 전체 시장과 국내외적 경제상황에 따른 외부 변화에 민감할 수 밖에 없습니다. 특히 개발기간에 비해 투자 회수기간이 길어 충분한 자원을 확보하지 못 할 경우 바이오벤처나 소규모 제약기업의 입장에서는 산업화까지 자체적으로 성공시킨다는 것이 수월하지만은 않을 것입니다. 자금의 압박 등 많은 제약이 따른다고 볼 수 있습니다. 그러나 일단 성공적으로 백신이 개발되어 시판 이 될 경우, 높은 투자 회수율을 보이는 고부가가치 산업임에는 틀림이 없음으로중간의 이러한 개발자금의 공백을 메울 수 있는 전략적인 지혜가 필요하다고 할 수 있습니다. 이러한 산업의 특징은 대부분의 소규모 제약기업이나 바이오 벤처들로 하여금 초기자금 확보와 각 개발 단계별 자금 확보를 위한 전략을 선택하게 합니다. 이 중 하나가연구를 마치고 초기 개발에 돌입해서 임상시험 첫 단계인 임상 1상을 마치고 전략적 제휴를 시도하는 것입니다. 조금 더 자금력과 개발능력이 허용된다면 임상 2상 백신효력을 볼 수 있는 후기 임상 등의 수행과 성공을 가지고 협상에 나설 수도 있을 것입니다. 이렇듯 각 개발단계에 따라 전략적인 기술 제휴, 기술 이전 및 협력 개발 등의 방법으로 자원을 확보하여 상업화 이전에라도 조기에 라이센싱에 따른 마일스톤식의수익을 창출하며 재투자를 위한 자원을 조달하는 방법을 주로 고려할 수 있습니다. 여기서 말하는 자원이란 인적, 물적, 기술적 경험을 모두 포함하는 개념에서의 자원입니다. 이를 모두 제공할 수 있는 파트너로 다국적 제약사들을 생각해 볼 수 있습니다. 예상되는 자원 조달 전략은 크게 임상시험의 성공적 진행에 따라 시기를 봐서 NASDAQ 또는 KOSDAQ에 상장하는 방법이나, IPO, Back-door Listing, Equity Swap, 다국적 제약사에 Licensing out이나 M 통한 공동 개발 방법, 그리고 독자적으로 임상 3상까지를 마치고 시장에 진입하는 방법 및 상기 방법을 혼합하는 전략 등 다양한 방법을 생각해 볼 수 있습니다. ③ 커피 판매 사업부문 커피 최대 수입 대상국을 조사한 바에 따르면 생두는 브라질, 원두는 미국, 조제품은 브라질산이 대세로 나타났습니다.(2016년 기준) 15년 최상위국이던 베트남이 순위에서 제외되고 미국이 순위에 진입하였습니다. 에 발표한 ‘국내 커피수입시장분석(2017.08)’에 따르면 최근 10년간 모든 품목군에서 수입다변화가 진전되었으며, 수입 집중도도 감소하였다고 보고되었습니다. 모든 품목군에서 수입대상국수가 증가하였으며, 증가폭이 큰 품목은 생두(2.6배)>원두(2.4배)>조제품(2.4배)으로 나타났습니다. 또한 원두의 수입다변화 정도가 가장 크게 발생하였으나 여전히 집중도는 가장 높다고 밝혔습니다. 최근10년 간 원두 수입시장의 독점현상이 다소 완화되었으나 여전히 독점적 구조를 띠고있으며, 10년 전 2개국으로부터 수입비중이 75%가 넘는 복점(Duopoly)적 구조였으나 완화되었습니다. 원유(18억 9천만톤) 다음으로 전세계 화물물동량 2위인 커피(700만톤)는 주요 선진국, 생산국가 간 공정무역을 위한 매개체이며 저개발국인 커피 생산국들의 주요 수출품이자 산업경제의 발전 원동력입니다.(월드 커피 리더스 포럼, 2016) 유럽에서 시작된 커피산업은 북남미 지역을 거쳐 아시아로 확산되었으며 커피 수요는 꾸준히 증가하여, ICO 자료에서는 최근 2년간 전세계 커피 수요가 공급을 앞지른 것으로 나타났습니다. 세계 커피 수급 현황.jpg 세계 커피 수급 현황 2016년 7월에는 한국-콜롬비아 FTA가 발효되었는데, 브라질, 베트남에 이은 세계 3위 커피 생산국인 콜롬비아와 커피 원두 관세 2%가 철폐되어 향후 콜롬비아산 고품질 커피 수입이 증가할 것으로 전망됩니다. 세계 커피 생산량.jpg 세계 커피 생산량 나. 회사의 현황 (1) 영업개황 및 사업부문의 구분 [영업개황] ① 솔루션 사업부문 당사는 2005년 6월 30일자로 Banking Solution 업계의 Leader인 에프엔에스닷컴(주)와의 합병으로 솔루션을 보유한 SI업체로서의 첫발을 내딛게 되었습니다.당사는 금융기관을 대상으로 한 금융컨설팅과 소프트웨어를 개발하여 공급하는 금융전문 IT업체로서 다수의 은행 및 제2금융권에 코어뱅킹 솔루션 BANCS-K 프레임워크와 BANCS-K Package를 공급해 왔습니다.코어뱅킹 솔루션 BANCS-K는 은행의 핵심 전산시스템인 계정계 시스템에서 입, 출금과 같은 계정데이터의 처리와 각종 전략경영 정보분석을 위한 기초정보 데이터를 통합 관리하는 솔루션으로 국내외 40개국, 140여개 금융기관에서 사용중인 제품입니다.또한, BANCS-K 프레임워크는 다수의 금융기관에서의 BANCS-K 구축경험을 토대로 온라인 거래처리를 위해 필요한 핵심기능을 추출하여 패키지화한 것으로 은행뿐만 아니라, 증권, 보험, 통신 등 다양한 산업분야에서 보다 쉽게 기업용 애플리케이션을 개발할 수 있는 토대를 제공하는 제품입니다.지난 10여년간 한국외환은행, 한국산업은행 등 국내 주요 은행의 계정계 시스템을 석권했던 BANCS-K는 엘지카드, 현대카드, 현대캐피탈, 비씨카드에 차세대 시스템 프레임워크로 공급되었으며, 2008년 국내 최대 대형은행인 국민은행의 어플리케이션 프레임워크 구축, 산림조합중앙회 차세대 구축의 주사업자로 사업을 모두 완료하였습니다. 그리고, 수협중앙회 차세대시스템 구축사업 및 부산은행 차세대시스템 구축사업도 수행을 완료하였습니다. 이런 성공적으로 프로젝트를 수행한 경험을 바탕으로 , 현재 개발완료된 BANCS-K JAVA 프레임워크를 바탕으로 금융권에 대한 차세대 구축 사업과 공공부문 등에도 사업을 다각화하고 프레임워크에 대한 차세대 구축 사업과 당사가 보유하고 있는 금융에 특화된 인력을 기본으로 업무영역에서도 사업을 추진하여 중소규모의 SI사업에 참여함으로써 은행, 증권사, 보험사 등 제 1, 2금융권 및 공공부문 등에도 적극적으로 진출할 계획입니다.- 당사(당사에 합병된 에프엔에스닷컴(주) 분 포함)의 금융사업분야 수주 및 구축실적은 다음과 같습니다. 사업명 사업기간 내용 하나은행 전산개발용역 계약 2019.09~2020.04 소프트웨어 개발 서비스 하나은행 전산개발용역 계약 2019.09~2020.02 소프트웨어 개발 서비스 하나은행 전산개발용역 계약 2019.08~2020.01 소프트웨어 개발 서비스 하나은행 전산개발용역 계약 2019.06~2019.09 소프트웨어 개발 하나은행 전산개발용역 계약 2019.03~2019.09 소프트웨어 개발 서비스 The K(kb국민은행 차세대시스템구축) 2019.02~2019.09 소프트웨어 개발 서비스 하나은행 전산개발용역 계약 2018.07~2018.11 소프트웨어 개발 서비스 산림조합 주전산시스템 노후장비 교체 2018.07~2019.06 시스템 구축 효성캐피탈 시스템구축 용역 2017.07~2018.01 시스템 구축 산림조합 재해복구센터 유지보수 2017.01~2017.12 소프트웨어 개발 서비스 우리은행 차세대시스템 구축 프로젝트 2016.02~2018.04 BANCS-K Framework 구축 산림조합 차세대시스템 유지보수 2015.12~2018.12 소프트웨어 개발 서비스 하나/외환 IT통합 프로젝트(수신) 개발용역 2015.09~2016.07 소프트웨어 개발 서비스 하나/외환 IT통합 프로젝트(고객/공통) 개발용역 2015.09~2016.07 소프트웨어 개발 서비스 경남은행 차세대시스템 구축 Framework 2013.04~2014.12 BANCS-K Framework 구축 산림조합 재해복구시스템 구축을 위한 H/W, S/W Turn-key 납품 2013.05~2013.09 H/W 및 S/W 공급 산림조합 차세대시스템 기술지원(개발·운영) 2012.01~2012.12 소프트웨어 개발 서비스 HK 저축은행 차세대시스템 Replacement 2011.06~2012.01 소프트웨어 개발 서비스 산림조합중앙회 차세대시스템 구축 SM 2010.11~2011.12 소프트웨어 개발 서비스 부산은행 차세대 시스템 구축 2010.06~2012.02 BANCS-K Framework 구축 산림조합중앙회 지방세 통합 시스템 구축 2010.05~2011.03 소프트웨어 개발 서비스 수협 Nextro 시스템 구축 2009.11~2012.02 BANCS-K Framework 구축 산림조합중앙회 차세대시스템 구축 SM 2009.11~2010.10 소프트웨어 개발 서비스 한국외환은행 IFRS SM 2009.01~2009.12 소프트웨어 개발 서비스 한국외환은행 IFRS IT시스템 구축 2008.12~2010.06 소프트웨어 개발 서비스 산림조합중앙회 차세대시스템 구축 2008.02~2009.11 BANCS -K구축 주사업자 국민은행 차세대 프레임워크 구축 2008.01~2010.02 BANCS-K Framework 구축 신한카드 구 LG카드 시스템 통합 구축 2008.02~2008.08 BANCS-K Framework 통합 비씨카드 차세대 프레임워크 구축 2006.02~2007.05 BANCS-K Framework 구축 신한은행 차세대시스템 구축 2004.12~2006.10 BANCS-K 라이센스 제공 한솔상호저축은행 차세대시스템 구축 2004.07~2005.12 BANCS-K 구축 주사업자 현대캐피탈/현대카드 차세대시스템 구축 2003.06~2004.12 BANCS-K Framework 구축 엘지카드 신정보시스템 구축 2003.01~2004.06 BANCS-K Framework 구축 한국외환은행 차세대 뱅킹시스템 구축 2003.01~2004.12 BANCS-K 구축 - 당사가 보유한 BANCS-K Solution은 금융기관이 새로운 상품, 서비스를 구축하는데 있어 최소한의 인력으로 최단 기간에 구축할 수 있는 환경을 제공하며 상황에 따라 필요한 업무를 탑재하여 사용할 수 있도록 구성되어 있습니다.* BANCS-K(은행 전용 패키지) : 은행에서 고객에게 서비스하는 전 업무 모듈 포함.* BANCS-K Framework(Enterprise Architecture System) : 각 금융권별 특성에 맞는 순수 고유업무를 컴포넌트 모듈 형식으로 개발할 수 있도록 지원하는 Base 시스템으로 카드, 캐피탈, 보험, 증권 등 금융산업 및 공공기관 전반에서 사용될 수 있음. ② 유통 사업부문 당사는 2005년 11월 (주)상승정보통신을 합병하여 IT상품 전문유통사업에 진출하여 서울 용산 등에 대리점을 두고 컴퓨터, 노트북, 프린터 및 복합기 등의 도매사업을 수행하였습니다. 당사의 유통사업부는 경쟁력이 있는 LED 모니터 상품을 중심으로 판매망을 구축하여 (주)큐브코리아 등과 국내 총판대리점 계약을 맺고 상품을 공급받아 판매하고 있으며, 또한 타사의 LED 모니터도 판매하고 있습니다. 그리고 시장 유통 흐름에 따라 IT상품에 대한 온라인 판매 비율을 높이고 있으며 후지제록스 프린터 , SSD 등을 온라인 판매점으로 등록하여 G마켓, 옥션, 11번가 등 온라인 쇼핑몰에서 판매하고 있습니다. 향후 다른 IT상품의 취급도 고려하고 있으며, 코어뱅킹 솔루션사업과의 시너지 효과를 고려하여 기업을 대상으로 하는 IT상품의 공급도 고려하고 있습니다. ③ 신약 및 백신 개발 사업부문종속회사의 사업부문인 (주)스마젠은 신약 및 백신 개발 사업은 2000년 9월에 신약 및 백신의 개발과 판매를 사업목적으로 하여 AIDS백신 및 C형 간염 백신을 개발을 영위하고 있습니다. 2002년에 캐나다의 University of Western Ontario(UWO)와 AIDS백신개발을 위한 '연구비지원 계약' 및 '전용실시권 계약(Exclusive License Agreement)'을 체결하였으며, 또한 스마젠은 UWO와 C형 간염 백신의 개발에 있어서도 '연구비지원계약' 및상업화 개발을 위한 '우선협상권'을 보유하고 있습니다. 그리고 캐나다 University of Western Ontario(UWO) 의 강칠용 박사팀과의 긴밀한 협조를 위하여 2008년 1월 캐나다 온타리오주에 Sumagen Canada Inc.(스마젠 캐나다)를 설립하여 미주지역에서 진행되는 백신개발을 진행하고 있습니다.종속회사의 사업부문인 Inferrex사는 2006년 10월 캐나다 온타리오에 설립된 바이오벤처로, 슈퍼박테리아로 가장 잘 알려진 황색포도상구균에 대한 슈퍼항생제 연구 및 개발을 주력하는 회사입니다. 지배회사인 (주)큐로컴이 Inferrex사 설립 초기 단계에 투자하여 현재 51.44% 의 지분을 보유하고 있습니다. ④ 커피 판매 사업부문 커 피 체인점은 2019년 09월 기준 직영점 17개 매장, 가맹점 11개 매장을 설치 운 영하 고 있습니다. 세계적인 커피기업 이태 리 illy caffe 와의 MFC 계약 체결을 통해 2023년까지 오프라인 매장수를 150개까지 확대하는 등 지속적인 직, 가맹점 확대로시장점유율을 확대해 나아갈 예정입니다. 커피류 판매는 커 피원두 및 관련제품 등을 구입하여 유통하고 있습니다. [공시대상 사업부문의 구분] ① 솔루션 사업 : 은행 및 기타 금융기관에 코어뱅킹시스템 공급 및 컨설팅 서비스② 유통 사업 : 정보통신기기 국내유통③ 신약 및 백신개발 사업 : AIDS백신 개발, 항생제 개발④ 커피 판매 사업 : 커피전문점(직영,가맹) 및 커피류 판매 (2) 시장점유율 등 ① 솔루션 사업부문 당사는 "차세대 한국형 코어뱅킹 솔루션 및 프레임워크" 보유기업으로서 다년간의 솔루션 개발과 프로젝트 경험을 통해 국내 금융기관의 차세대 시스템 시장에서 경쟁력 있는 위치를 점하고 있으며 대기업 SI 업체와의 협업을 통해 시장 점유율을 높혀가고있습니다. ② 유통 사업부문 당사의 유통사업부는 2017년 5,067백만원의 매출액을 달성하 였으며, 2018년도에는 5,505백만원 의 매출액을 달성하였고 , 2 019년 3분기에는 2,639백만 원 의 매출 액을 달성하였습니다. ③ 신약 및 백신 개발 사업부문 다양한 분야에서 백신의 필요성이 대두되고 수요와 공급 또한 급속도로 증가하고 있음에도 불구하고 국내 백신시장은 개발의 어려움과 전문성, 경험, 자금력 부족 등의 요인에 의해 여전히 다국적 제약사의 제품 비중이 절대적입니다. 다국적 제약사인 GSK, 사노피 파스테르, Wyeth-Ayest, 머크, 노바티스 등 메이저 5개사가 대부분의 백신시장을 지배하고 있는 구조를 탈피하기 어렵다는 역설적인 해석이 가능하게 하는 대목입니다. GSK는 현재 시장 점유율 22.5%로 선두에 올라 있고, 사노피 파스퇴르가 21.2%로 그 뒤를 잇고 있습니다. 이들 Top 5사는 시장을 지배하고 있을 뿐 아니라 새로운 14개의 백신치료제를 3상 진행 중이거나 혹은 시판등록을 마쳤으며, 미국이나 유럽에서 국가적 면역프로그램을 실행할 예정이어서 백신시장의 독과점 체제는 한동안 큰 변화 없이 유지될 것으로 예상됩니다. 선진 5개사 이외에 약 100여개 제약사들이 현재 후발주자로 나섰으며 이들 업체들은 백신을 자체 공급하려는 정부의 전폭적인 지원을 받아 특허 만료된 백신 개발을 추진 중입니다. 또한 신흥 백신 시장으로 떠오르고 있는 중국이나 인도 같은 국가의 시장 참여도 지켜볼 필요가 있는데, 중국은 정부가 강력한 바이오산업 육성정책을 편 결과 자체 개발한 신약과 백신이 시장에 나오는등 백신 강국으로 급부상하고 있습니다. 세계의 백신업체들이 중국을 가장 강력한 경쟁 대상 중 하나로 꼽는 이유이기도 합니다. ④ 커피 판매 사업부문 커피전문점 시대가 개막된지 벌써 15년여의 시간이 흘렀으며, 현재의 커피전문점 문화가 정착된지도 10년이 조금 넘었습니다. 2017년 8월 에 따르면 2016년 기준 국내 커피 수입시장은 770백만불 규모로서 전년대비 4.4% 상승하였습니다. 한가지 눈에 띄는 점은 인스턴트 커피시장보다 고급원두 커피의 시장 점유율이 늘고 있다는 점입니다. 이는 소비자들의 커피 입맛이 점차 변하고 있고, 고급화 되고 있다는 현상을 나타내고 있습니다. (3) 시장의 특성 ① 솔루션 사업부문 당사의 BANCS-K 와 BANCS-K 프레임워크 솔루션이 목표로 하는 시장은 은행 및증권, 투신사, 종금사와 상호저축은행, 기타 금고 등 전 금융기관의 차세대 시스템 구축 사업분야입니다.이러한 사업은 전체 사업기간이 금융기관의 규모, 개발 범위에 따라 18개월에서 36개월까지로 장기간에 걸쳐 진행되며, 개별 사업 규모 역시 수십억원에서 수천억원까지 대규모의 인력과 예산이 투입되는 사업입니다.따라서, 동 사업의 수주를 위해서는 시행 1년 이전부터 영업 및 홍보활동을 전개해야하며, 지속적인 연구개발을 통해 제품을 업그레이드 해야 하는 등 상당한 노력과 시간이 소요됩니다. ② 유통 사업부문 IT 시장분석 및 컨설팅 기관인 인터내셔날데이터코퍼레이션코리아 (International Data Corporation Korea Ltd.,)의 최근 국내 PC 시장 연구 분석에 따르면, 2019년 2분기 국내 PC 출하량은 데스크톱 49만대, 노트북 50만대, 합계 99만대로 전년 대비 4.2% 증가하였다고 발표했습니다. 인텔 프로세서 공급이 점차 안정화되고, 윈도우7 기술 지원이 내년 1월 종료됨에 따라 그간 지연되었던 커머셜 PC의 교체 물량이 이번 분기에 출하되면서 시장 성장을 견인한 것으로 분석된다고 밝혔습니다. 산업별로 살펴보면 금융권은 최근 PC 구매 연간 계약을 다수 체결하였으며, 공공 부문은 데스크톱 증가 및 교직원용 노트북 도입이 확대되었습니다. 반면, 컨수머 부문은 46만대 출하, 전년 대비 4.4% 감소한 것으로 나타났는데, 프리미엄 디태처블 태블릿과 노트북의 경쟁이 가열되고 있으며, 실질적으로 두께 1821mm 울트라슬림은 전년 대비 소폭 감소하였습니다. 게이밍 PC출하량도 전년 수준에 그친 것으로 나타났는데, 엔비디아의 GTX 16 시리즈가 시장에 선보였으나, 순위권 내 대부분의 PC 게임이 기존 GTX 1050/1060 급에서 원할히 즐길 수 있기에 교체 수요가 둔화된 것으로 보입니다. 한국IDC 에 따르면 2019년 2분기는 전년 동분기 대비 성장했음에도 불구하고, 2019년 상반기 전체 출하량은 242만대로 전년 대비 2.5% 감소하였다고 발표했습니다. 국내 PC 시장은 이미 포화상태로, 이를 성장 전환의 모멘텀으로 인식하기에는 이르다고 밝혔습니다. 또한 한국IDC는 커머셜 시장은 밀레니얼 세대가 채용되고 업무 생산성뿐만 아니라 직원 경험이 중요해짐에 따라 업무 환경의 변화가 필요한 시점이라며 "주 52시간 근무제의 도입으로 모던화 된 워크플레이스의 구축 및 직원 개개인의 업무 특 성에 맞춘 스마트하고 지능적인 컴퓨팅 기기의 도입이 기업 경쟁력 강화에 필수 불가결한 요소가 될 것"이라고 덧붙였습니다. (한국 IDC 2019.08.12) ③ 신약 및 백신 개발 사업부문 과거의 백신이 영·유아를 대상으로 한 감염성질환 예방이 목적이었다면, 최근의 백신은 암, 치매, 당뇨 등 불치병을 예방, 치료하는 영역으로 중심축을 확대해 가면서 백신시장은 그 규모가 급속도로 성장하고 있습니다. 현재 세계 백신 시장은 선발주자인 다국적 기업들이 시장을 지배하는 체제가 유지되고 있다고는 하지만, 인도, 중국, 한국 등이 후발주자로 나서면서 백신 시장의 파이를 키우는데 큰 몫을 하고 있습니다.국내 업체들도 정부의 지원에 힘입어 백신 개발에 활발히 나서고 있으나 각 질병에 따른 연구 및 개발(R)과 시설투자에 들어가는 막대한 비용, 선발 주자들이 독점적으로 확보 하고 있는 시장구조 , 기타 진입장벽 등 아직은 넘어야 할 산이 많습니다. 글로벌 리서치업체인 Kalorama Information의 보고서에 따르면, 세계 백신시장은 10년 전 57억 달러 규모였으나, 성인 인플루엔자 백신 시장과 가다실(Gardasil/자궁경부암예방), 프리베나 (Prevnar/영·유아 폐렴구균) 등의 등장 이후 2013년 320억 달러를 넘어서고 있다고 하며 2022년 전세계 백신시장은 600억 달러에 달한다고 합니다. 허가된 백신 숫자에서도 2010년 233개에서 오는 2015년 350개에 달할 것으로 예상하고 있습니다. 5년간 120개의 백신이 증가할 정도로 연구개발이 활발히 진행되고 있고 수요와 공급 또한 더 활발해질 것이라는 분석입니다. 이는 달리 말해서 백신시장에 대해 긍정적인 전망이 가능하다고 해석할 수 있을 것입니다. 현 재 백신 개발 현황은 다음과 같습니다. (Copyright ⓒ 2012 Oliver Wyman) 백신개발현황.jpg 백신개발현황 백신 시장의 특성을 크게 보면, 확산 속도가 빠르고 치사율이 매우 높은 전염병의 예방이라는 차원에서 국경을 초월한 초국가적 협력 산업이며, 또한 저개발 후진국에서의 전염을 예방하기 위한 UN과 WHO 등의 단체를 통한 백신사업이 체계화 되어 있어 보편적으로 안정적인 시장을 형성한다는 점입니다. 그러나 초기 시장을 점유한 몇몇 대형 회사들이 시장을 비정상적으로 점유하고 있음으로 후발 업체 및 소규모 개발회사들의 입지 형성이 어렵다는 또 다른 특성도 보여 주고 있습니다. 게다가 대형 다국적 제약사들은 특허 등의 지적 재산권의 보유로 진입의 벽을 더욱 확고히 해왔으나, 최근 특허권 만료 및 신기술력의 개발 등으로 후발 업체들의 추격이 가속되고 있는 실정입니다. 선진국으로 진입하고 의료서비스 수준이 높을수록 각종 전염병이나 질병 퇴치율이 높아져 이에 따른 예방백신 생산도 줄어들고 있기는 하지만, 새로운 질병의 발생 등 지구상에 전염병이 근절되지 않고 인구가 계속적으로 증가하는 한 백신 수요는 지속될 수 밖에 없습니다. 특히, 인위적인 생화학 무기 개발, 생화학 테러 위협 등을 고려하면 새로운 백신 개발 역시 불가피하여 백신 수요 존재는 절대적인 상황입니다. 질병원이 복잡 다양화되면서 복합 백신의 개발이 활발해지고 있으며, 예방 차원을 넘어치료용까지 확대되고 있어 수요 성장성이 점차 높아 지고 있는 등 백신시장의 밝은 미래를 보여주고 있습니다. ④ 커피 판매 사업부문 불황에도 성장을 계속하고 있는 국내커피시장에 고급커피에 대한 소비자들의 수요가급증하고, 2008년이후 그동안 스타벅스 등 미국 브랜드와 엔제리너스 등의 토종브랜드가 주도하던 커피전문점 시장에 차별화된 맛의 고급 커피를 장점으로 내세우는 스위스와 이탈리아 등 유럽브랜드들이 시장공략에 박차를 가하고 있습니다. 스타벅스와 커피빈 등 글로벌 브랜드가 아직 매출 규모로는 상위권을 유지하고 있지만 국내 브랜드의 시장 점유율이 크게 늘어가고 있는 추세입니다.하지만 단순히 매장수로서의 순위 매기기는 의미가 없다고 말하는 관계자도 있습니다. 직영점 운영과 가맹점 운영은 사업의 초점이 다소 다르다는 것, 특히 폭발적인 수치 성장에 따라오는 가맹점 관리의 미비함은 곧 빠른 속도의 폐업으로 이어질 수 있기때문에 이 같은 상황은 다소 추이를 지켜봐야 한다고 합니다. 특히 최근에는 외국 기업들도 속속 국내 시장에 진출하고 있어 프리미엄 커피시장의 경쟁은 점점치열해질 것으로 예상됩니다. 한편으로 급성장중인 홈카페 시장은 가정에서 누구나 손쉽게 최상급 에스프레소 커피를 즐길 수 있도록 만들어진 캡슐커피와 캡슐커피 머신의 인기로 인하여 뜨거워지고 있으며, 커피업계의 새로운 트렌드로 떠오르고 있습니다. 국내 커피시장이 성숙기에 접어들면서 커피업계가 기존에 마시던 커피에 만족하지 않고 고급화된 취향과 입맛에 맞는 커피를 찾으려는 소비자들을 겨냥한 ‘맞춤형’ 제품을 속속 선보이며 경쟁력 확보를 위한 승부수를 띄우고 있으며, 커피시장 성장과더불어 원두의 종류, 커피의 농도, 로스팅 기법 등 커피 맛과 풍미를 결정하는 요소 하나하나를 각자의 취향에 맞춰 꼼꼼하게 따져 선택하는 소비자도 늘고 있습니다. (4) 종속회사 (주)스마젠의 사업 내용 및 전망 ① 당사 및 계열회사의 지분 취득 경위(주)스마젠은 캐나다 University of Western Ontario 의 강칠용 박사가 개발한 AIDS백신과 관련하여 전용실시권을 보유하고 있는 회사로 당사는 2005년 11월 박병수 등으로부터 지분 100%를 20,750백만원에 취득하여 (주)스마젠을 계열회사로 편입하였습니다. 보고서일 현재 (주)스마젠의 지분율은 64.8%이며, 나머지 35.2%는 (주)지엔코가 투자하여 보유하고 있으며, 2007년 11월부터 (주)스마젠의 AIDS 백신 연구개발자금 지분 투자 현황은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 년월 (주)큐로컴 (주)지엔코 합 계 2007년 11월 5,003 - 5,003 2009년 2월 - 5,999 5,999 2009년 11월 - 8,000 8,000 2013년 9월 4,660 2,533 7,193 2013년 10월 842 458 1,300 2014년 1월 2,333 1,267 3,600 2014년 6월 1,231 669 1,900 2016년 2월 1,296 704 2,000 2016년 5월 9,911 5,388 15,299 2016년 8월 6,004 3,264 9,268 2016년 9월 6,673 3,627 10,300 합 계 37,953 31,909 69,862 ② (주)스마젠이 개발중인 AIDS백신 관련기술 (주)스마젠의 AIDS 백신은 기존의 일부 HIV(Human Immunodeficiency Virus) 구조만을 이용한 백신 연구와는 달리 전체 바이러스 지놈(Genome)을 유전자 조작을 통해서 병원성 및 발병 위험성을 낮추고, HIV 바이러스를 화학적 처리와 방사선 처리 두 단계를 거쳐서 죽여서 만든 사백신(Whole Killed Virus Vaccine)으로서 AIDS 백신 개발 분야에서 최초로 시도되는 기술입니다. 강칠용 박사는 이러한 아이디어를 기초로 1987년부터 AIDS백신을 연구하여 왔으며,자신의 백신제조기술에 대하여 1999년부터 특허출원을 시작하여, 2002년 4월에 남아프리카공화국, 2004년 7월에는 아프리카 OAPI 16개국, 2005년 6월 중국, 2006년6월 미국, 2006년 7월 아프리카 ARIPO 15개국, 2006년 11월에는 한국, 2009년 3월유럽 35개국, 2014년 5월 캐나다 등 총 70개국에 특허가 출원되어 등록이 완료된 상태입니다. 이러한 특허 승인 현황은 강칠용 박사팀의 AIDS 백신 제조기술이 오랜 기간의 연구를 통하여 지금까지 연구되어 왔던 기술과 차별되는 독창적인 기술임을 입증하는 것입니다. 지금까지 AIDS 정복에 도전해온 기술들은 최근에 다국적 제약회사인 Merck사가 포기한 유전자재조합 기술 등 이미 실패한 기술에 기반을 두고 있으나, (주)스마젠의 AIDS 백신은 지금까지 소아마비 백신, 천연두 백신 등 많은 성공 사례를 보인 Whole-killed virus 백신 기술에 기반을 두고 개발되고 있어 전세계적으로 그 효과를 기대해 볼 수 있는 백신후보중의 하나입니다.다만 (주)스마젠의 AIDS 백신기술은 임상1상 시험에서 치료 및 예방의 가능성을 보여주었으나 앞으로 진행될 임상2, 3상에서 긍정적인 결과를 예측하기에는 어렵습니다.더욱이 (주)스마젠이 다른 바이러스의 성공사례에서의 기술에 근거하고 있다고는 하나 신약개발의 특성상 그 성공확률은 매우 낮을 것이며 AIDS백신의 경우 세계최고의 기술력과 자금력을 가진 다국적 제약회사도 성공하지 못했던 점을 고려하면 (주)스마젠의 개발중인 백신이 상용화할 확률은 높다고 판단하기 어렵습니다. ③ (주)스마젠의 AIDS백신 개발 경과 (주)스마젠은 강칠용 박사가 개발한 AIDS백신의 미국 FDA 임상실험 진행을 위하여 이 분야 전문가인 이상균 박사를 2006년부터 영입하여 임상실험을 준비해 왔습니다.또한, (주)스마젠은 캐나다 University of Western Ontario(UWO)의 강칠용 박사팀과의 긴밀한 협조를 위하여 2008년 1월 캐나다 온타리오주에 Sumagen Canada Inc.를 설립하여 미주지역에서 진행되는 백신개발을 진행해 왔습니다. 2008년 12월에 GMP 조건하에서 임상시험용 시료 생산을 완료하였습니다. 또한 이상균 박사는 2008년 11월 FDA 및 WHO (World Health Organization)의 규정에 적합하고 GLP (Good Laboratory Practice)에 따른 원숭이를 이용한 전임상 독성 시험을 미국의 전임상 시험 대행 기관인 Southern Research Institute (SRI)에서 시행하였습니다. 원숭이를 이용한 독성시험은 2009년 3월에 완료되었으며, (주)스마젠의 백신 투여와 관련한 이상증상은 관찰되지 않았습니다. 이와 병행하여 임상시험용 시료의 분석시험도 동시에 진행하였으며, 마침내 2009년 6월 미국 FDA에 SAV001-H 임상시험 승인신청을 하였습니다. IND 팩키지에는 전임상시험 데이터를 비롯하여 분석시험 결과, 임상시험 계획 등이 포함되어 있습니다. 제출한 SAV001-H의 전임상시험자료, 임상시험계획 등과 관련하여 FDA는 특별한이견을 보이지는 않았습니다. 다만 세포기질 잔류 DNA 수치가 기준치 보다 다소 높게 측정된 사실에 대해 우려는 나타내었는데, 특히 SAV001-H의 제조에 사용된 A3.01 세포가 임상시료로는 처음 사용이 시도되기 때문에 안전성 확인을 위한 추가자료를 보완요청 하였습니다. 이처럼 제품의 안전성과 관련하여 불확실한 부분에 대해서는 보완자료를 요청하는 것이 FDA의 일반적인 절차이며 이러한 의견을 받아들여 (주)스마젠에서는 세포기질잔류 DNA 수치를 낮출 수 있는 신공정개발을 2010년 2월확립하였습니다. 2011년 6월에는 2009년 6월 1차 신청때 FDA로부터 보완요청을 받은 임상시험물질내 세포기질 DNA 함량의 보완자료와 새로운 임상 시험물질의 분석 성적과 임상 시험 계획등이 수록된 IND를 신청하였습니다. 2011년 11월에는 지난 6월말 제출된 IND 신청과 관련하여 FDA로부터 보완요청을 받은 추가자료를 제출하였습니다.그 결과, 2011년 12월에 미국 FDA로부터 SAV001-H의 임상시험 승인을 허가 받았습니다. 임상 1상 시험은 미국 PPD Development, LP사의 주관으로 미국 내 임상시험 시설에서 HIV에 감염된 환자를 대상으로 2012년 3월 첫 임상시험 환자 투여를 시작하였으며, 임상 1상의 주요 지표는 SAV001-H의 안전성 확인이지만, 면역원성도 2차지표로 측정을 병행하였습니다.2012년 11월 발표된 임상 1상 시험 중간결과에 따르면 (주)스마젠의 에이즈백신(SAV001-H)은 모든 환자에서 아무런 독성과 부작용을 보이지 않았으며, SAV001-H 투약이후 피험자 인체내의 항체가 현저히 높아지는 반응도 관찰되었습니다.2013년 9월 임상 1상 시험이 순조롭게 진행되어 목표했던 33명의 환자를 대상으로 투여 및 투여 후 1년 동안의 관찰기간이 완료되었으며, 독성 및 부작용은 없고 백신의 효과를 기대해 볼 수 있는 고무적인 면역반응이 확인되었습니다.또한 2011년 12월에 미국 FDA로부터 임상 1상 시험 착수 승인을 받은 에이즈백신 후보 SAV001-H에 대하여 빌 게이츠 재단(Bill and Melinda Gates Foundation)과 캐나다 정부가 공동으로 마련한 에이즈 연구개발기금 지원대상으로 선정이 확정되었습니다. 지원금액은 약 CAD1,100,000으로 임상 1상 시험 비용을 Sumagen Canada, Inc.이 선 집행하면 후에 기금을 무상으로 지급하는 방식으로 운영되고 있으며, 향후 임상시험이 순조롭게 진행되는 경우 캐나다 정부와 빌게이츠재단의 추가지원이 예상됩니다. 2016년 12월말까지 빌 게이츠 재단 및 캐나다 정부를 통하여 지원한 금액은 C AD1,014,000 입니다. ④ 향후 임상시험 계획 및 소요자금(주)스마젠이 개발중인 AIDS백신과 관련하여 2006년부터 미국 FDA규정에 따른 후보물질의 대량생산에 약 2년여의 기간이 소요되었으며, 2009년 6월에 미국 FDA에 임상실험을 위한 승인신청 및 2010년 7월에는 미국 내 임상시험 진행을 위해 미국 PPD Development, LP사와 계약을 체결하였습니다.임상 1상 시험은 미국 PPD Development, LP사의 주관으로 미국 내 임상시험 시설에서 HIV에 감염된 환자를 대상으로 2012년 3월 첫 임상시험 환자 투여를 시작하여 2013년 9월 순조롭게 진행되어 목표했던 33명의 환자를 대상으로 투여 및 투여 후 1년 동안의 관찰기간이 완료되었으며, 독성 및 부작용은 없고 백신의 효과를 기대해 볼 수 있는 고무적인 면역반응이 확인되었습니다. 임상1상 시험에서는 HIV바이러스 보균자 중 증상이 발현되지 않은 피험자를 대상으로 실시, 에이즈 예방항체가 유도되는 것을 확인 했습니다. 또한, 에이즈 예방과 치료에 중추적 역할을 하는 중화항체가 증가하였으며, 시험대상자 대부분이 HIV-1 B아류형(subtype)이었음에도 불구하고, A와 D아류형까지 광범위하게 중화항체가 형성 되었음을 확인 하였습니다. (주)스마젠은 이러한 연구결과를 2016년 11월 30일자 레트로바이올로지(Retrovirology)에 게재하였습니다. 레트로바이올로지(Retrovirology)에 게재된 내용 요약은 다음과 같습니다. 1) 제 1단계 인체 공학적 예방 접종 백신의 임상 실험 : 안전성 입증 및 anti-HIV 항체 반응 개선.2) SAV001은 HIV-1단백질에 대한 기존의 항체 반응을 유의하게 증가시켰으며 백신의 혈장 내 항체는 감염된 세포 표면의 HIV-1막단백질(HIV-1 envelope protein)뿐만 아니라 HIV-1 B, D 및 A subtype의 1차 및 2차를 억제하는 중화항체의 증강을 보임3) 사백신(The killed whole-HIV vaccine) SAV001는 안전하며 항HIV면역반응(anti-HIV immune responses)을 유발함4) HIV백신은 광범위한 항생제 내성항체를 활용할 수 있음 이러한 임상1상 분석과 함께 임상 2상 시험 진행을 위한 자금조달도 진행하였습니다. 2 016년 2월부터 9월까지 (주)스마젠은 계열회사 (주)큐로컴 및 (주)지엔코로부터 유상증자 자금 36,867백만원을 조달하였 습니다. 그리고, 2017년 1월 9일 임상 2상 진행을 위하여 세계2위 임상시험 기관인 미국 코반스(Covance)사와 1,400만 달러 규모의 임상 2상 대행 계약을 체결하여 현재 원활한 임상시험 진행을 위해 프로토콜 작성, 시험 진행 기관 선정을 위한 작업을 진행 중 입니다. 임상 2상 물질 생산 완료와 동시에 임상시험이 개시 될 수 있도록 미국 FDA에 제출할 IND 내용 업데이트 및 IRB (Institutional review board) 허가를 위한 준비 작업도 병행중에 있으며 2017년 10월에는 미 FDA 와 Type C Meeting 을 실시하였습니다. Type C Meeting 스마젠은 임상 2상 시험의 계획 및 개선된 생산 공정과 생산 계획에 대해 임상 2상 IND 제출 이전에 미리 미 FDA의 의견을 수렴할 수 있는 기회를 갖기 위해 2017년 10월 12일 Type C Meeting을 실시 하였습니다. Type C Meeting에서는 스마젠이 계획하는 임상 2상 시험 synopsis에 대해 집중 논의 되었는데, 미 FDA는 스마젠의 임상 2상 계획에 대해 큰 이견이 없이 동의 하였습니다. 또한 개선된 정제과정을 통한 새로운 생산 공정에 대해 미 FDA의 의견을 수렴하였는데, 미 FDA는 개선된 공정에 대해 매우 고무적인 개선으로 인정하며 이후 임상 3상까지 생산에 큰 무리가 없을 것을시사 하였습니다. 미 FDA는 스마젠이 만약을 대비하여 준비하였던 원숭이를 이용한 반복 투여 독성 시험에 대하여 임상 2상의 투여 빈도가 빈번하지 않아 별도의 반복 투여 독성 시험을 실시하지 않아도 안전성에 대한 위험이 없을 것으로 판단하여 이 시험을 배제 하였습니다. 이 결정은 스마젠에 비용적, 시간적으로 크게 유리한 결정일 뿐 아니라 스마젠 에이즈 백신 SAV001에 대한 미 FDA의 안전성에 대한 확신이 있음을 다시 한번 확인 시켜 주는 결정이었습니다. 또한, 미국 FDA은 세계 최초로 ‘전체사독백신(Whole-killed virus vaccine)’전략에 근거하여 개발이 급속 진행되고 있는 SAV001에 대하여 매우 우호적인 입장을 보였으며, 특히 예방백신의 경우 임상 2상과 3상을 함께 진행하는 신속심사제도(Fast Track)에 대하여 먼저 가능성을 제시할 정도로 스마젠의 백신개발을 적극 지원하는 입장을 확인한 의미 있는 회의로 판단됩니다. 임상 2상 시험을 위해 무엇보다 중요한 것은 개선된 고순도 생산 공정을 통한 시험백신 대량 생산입니다. SAV001은 HIV 바이러스를 체외에서 배양 후, 정제를 통해 생산 하게 되는데, 대량으로 배양하는 것은 누구도 시도해 보지 않아서 현실적으로 많은 제한과 어려움이 있는 과정이고 협력기관을 찾는데 많은 시간이 소요되었으며, 임상 1상용 시험 백신은 적은 량과 생산 시료의 품질 및 분석법 등에 대한 FDA의 허가 기준 또한 비교적 문턱이 낮았습니다. 또 한 SAV001은 유전자 조작된 HIV 바이러스를 배양하고, 완전히 죽인 후에 항원으로 활용하는 것으로서 Bio Safety Level III 이상의 엄격한 생산시스템을 갖춘 시설에서만 생산이 될 수 있으며, 바이러스 전체를 인체에 투여하는 전략에 대한 안전성 우려로 인해 미국 FDA에서는 생산과정에서 남게 되는 세포의 잔류물이 10 ng/dose 이하로 관리되도록 하는 등 엄격한 규제를 요구해왔습니다. 실질적으로 이러한 바이러스 배양을 감당할 수 있는 생산시설 확보에 어려움이 있었으나, 스마젠과 10여년간 학술적으로 긴밀히 협조해 온 Colorado State University (CSU)의 BioMARC과 계약하여 생산 공정 개발에 성공하였습니다. 스마젠은 시험생산을 통해 GMP 생산스케일의 대량배양을 성공적으로 수행하였고, 바이러스의 정제과정도 보다 규모있고 신속한 방법으로 목표 순도에 맞게 성공적으로 완료하였는데, 임상1상 시료를 재생산하게 만들었던 가장 큰 문제인 불순물(기질세포DNA)의 함량을 대폭 줄이는 성과를 거두었습니다. 이로써 보다 높은 용량의 SAV001 임상시험이 가능하게 되었습니다. 또한 FDA에서 가장 신경을 쓰는 부분인 생산된 바이러스를 모두 사독화 시키는 과정을 더욱 정밀히 개선하여 임상1상 시료생산에 비해 약20배 증가된 생산 스케일에서도 스마젠의 사독화과정은 모든 HIV 를 완벽히 사독화시키는 것을 증명 하였습니다. 이와같은 SAV001의 시험물질 생산과정인 Engineering run을 비롯한 모든 준비과정을 마치고 GMP 생산을 착수 하였으며 고순도 생산공정을 통한 시험백신 대량생산 완료 및 유효성 검증 이후 미 FDA에 임상2상 IND 를 신청할 계획입니다. 그러나, 위와 같은 연구진행 경과등를 고려하여 향후 상용화까지는 아직 많은 기간이 남아 있으며 시 험결과 및 성공가능성에 대하여 누구도 장담할수 없습니다. (주)스마젠의 개발인력이 추정하고 있는 AIDS백신의 상용화까지 소요될 기간 및 자금은 다음과 같습니다. 구분 내용 추정 기간 추정 소요 자금(억원) 임상2상 Phase II-1 약효효력시험 2년(2019-2020) 80-110 임상2상 Phase II-2 환자 및 지역 확대약효 효력시험 2년(2019-2021) 180-220 임상3상 시판허가를 위한 대규모 효력 및 안전성 시험 3년(2021-2023) 700-1,200 합 계 - - 960-1,530 상용화까지는 미국 FDA 규정에 따라 임상 3상 까지 시험을 진행해야 합니다. 그 때 까지 최소 960억원에서 1,530억원의 자금이 임상시험을 위해서만 소요될 예정입니다. (주)스마젠은 임상 2상을 준비,진행함과 동시에 다국적 제약회사와의 전략적 제휴 등을 통하여 사업협력, 투자유치를 추진하고 있으며, 당사의 자체적인 자금 부담을 최소화 할 계획을 가지고 있습니다. 또 한 스마젠은 Adenovirus를 바이러스 벡터로 이용하는 기술을 보유하고 있으며, 이경험과 기술을 바탕으로 벡터로써 보다 활용성이 높은 Vesicular Stomatitis Virus (VSV)에 대해 유전자 재조합 연구를 완료, 백신생산 기반기술을 확보하고 있으며 VSV 벡터기술을 이용하면 바이러스 질환에 대비한 백신을 신속하고 안전하게 개발할 수 있는데, 그 범위는 광범위하며 HIV, Ebola, MERS 백신에 당장 적용이 가능하며 C형 간염, 댕귀열과 결핵 및 슈퍼박테리아에 대해서도 유용할 것으로 예상됩니다. 이러한 VSV 벡터 기술을 이용한 향후 새로운 백신 상용화를 위해 캐나다 UWO와 전용실시권 계약을 2018년 5월 체결하였고 미국과 아프리카 등에서 특허를 취득하였습니다. 스마젠은 2018년 6월 4일 UN 산하 기구인 국제백신연구소와 백신 개발에 협력하 는 MOU를 체결하였습니다. 국제백신연구소는 국제적인 규모의 연구개발 시스템 및 시설을 갖추고 있는 기구로서 이번 MOU를 통해 우선적으로 지카바이러스 백신에 대한 임상개발에 주력해 나가면서 다양한 바이러스성 질환에 대한 백신 개발에 노력할 것입니다. 또한 스마젠의 기반기술이 국제백신연구소의 축적된 기술력과 시설, 경험 등과 합쳐져서 시너지를 낼 것으로 기대되며, 메르스와 같이 새롭게 발현하는 바이러스로 인한 국가적 위기 상황에 빠르게 대응할 수 있는 백신을 다양하게 확보할 수 있을 것으로 예상됩니다. ⑤ (주)스마젠 등의 개발비관련 회계처리당사의 종속회사인 ㈜스마젠 및Sumagen Canada Inc.는 미FDA의 규정에 따라 AIDS백신 개발에 투자하고 있습니다. 투자된 비용 중 백신개발에 직접 사용된 비용은 백신개발의 성공 가능성 등을 고려하여 무형자산의 개발비로 회계처리하여 왔습니다. 그러나 제약 및 바이오업계의 개발비 회계처리에 대하여 사회적인 논쟁 등이 높아짐에 따라 당사는 AIDS백신 개발 성공 가능성이 높으며 당사가 AIDS백신 개발을 지속할것임에도 불구하고 개발비에 대하여는 보수적인 회계처리를 결정하였습니다. 이에따라 당사는 연결 재무제표상 개발비 금액을 손상차손으로 감액 및 경상연구비로 계상하였습니다. 이 회계처리의 결과 당사의 현재 재무제표상 무형자산으로 계상된 AIDS백신 개발 관련 개발비 금액은 없습니다. (5) 조직도 조직도(20190930).jpg 조직도(20190930) 2. 주요 제품 및 서비스 (2019.09.30 현재) (단위: 천원, %) 사업부문 품목 회사명 매출액(비율) 매출총이익(비율) 비 고 솔루션사업 S/W 개발, 유지보수 (주)큐로컴 5,515,717(46.3) 1,280,966(34.3) 지배회사 유통사업 컴퓨터 및 주변기기 (주)큐로컴 2,638,907(22.2) 184,357(4.9) 지배회사 신약및백신개발사업 AIDS백신, 항생제개발 (주)스마젠Inferrex Ltd. -(0.0) -(0.0) 종속회사 커피 판매사업 커피전문점커피 및 커피머신 (주)큐로에프앤비(주)큐로트레이더스 3,744,447(31.5) 2,276,546(60.8) 종속회사 합계 11,899,071(100.0) 3,741,869(100.0) - * 신약 및 백신개발 사업은 현재 매출이 없습니다. 3. 영업설비 등의 현황 가. 영업용 설비 현황 (2019.09.30 현재) (단위: ㎡, 명) 사업부문 구분 소재지 토 지 건 물 합 계 종업원수 비고 유통사업 용산지점 서울시 용산구 한강로 2가 - 25.03 25.03 2 임차 선인지점 서울시 용산구 한강로 2가 - 16.68 16.68 3 " 커피 판매 본점 서울시 강남구 삼성동 - 143.80 143.80 26 " 삼성점 서울시 강남구 삼성동 - 88.58 88.58 3 " 제주점 제주특별자치도 제주시 오등동 - 35 35 3 " 사이언스점 제주특별자치도 제주시 첨단로 - 97.5 97.5 2 " 메세나폴리스점 서울시 마포구 양화로 45 - 90.52 90.52 4 " 지엔코점 서울시 송파구 동남로4길 - 44.00 44.00 1 " 김포공항점 서울시 강서구 하늘길 112 - 127.38 127.38 6 " 롯데백화점 대전점 대전시 서구 계룡로 598 - 120.6 120.6 2 " 롯데백화점 대구점 대구시 북구 태평로 161 - 15.00 15.00 1 " 김포공항테라스점 서울시 강서구 하늘길112 - 150.01 150.01 6 " 센트로폴리스점 서울시 종로구 하늘길 우정국로26 - 86.44 86.44 4 " AK 경기도 용인시 기흥구 기흥역로63 - 126.16 126.16 3 " 대구수목원점 대구광역시 달서구 화암로71길17 - 331.4 331.4 3 " 롯데백화점 인천터미널점 인천광역시 미추홀구 연남로35, 2층 - 88.0 88.0 7 " 여의도 롯데캐슬점 서울시 영등포구 의사당대로127 - 191.00 191.00 6 " IBM점 서울시 영등포구 국제금융로10 - 20.00 20.00 3 " 을지로시그니처타워점 서울시 중구 청계천로100 275.90 275.90 3 롯데몰수지점 경기도 용인시 수지구 성복동 23 180.83 180.83 2 커피류 판매 서울시 강남구 삼성동 - 200.00 200.00 18 " 합 계 - 2,453.83 2,453.83 108 - 나. 기타 영업용 설비 (2019.09.30 현재) (단위: 천원) 구 분 기 초 취득 및 자본적지출 IFRS조정(리스) 처분 및 타계정대체 감가상각 환율변동효과 기 말 기계장치 157,329 162,492 - - (38,669) - 281,152 차량운반구 22,843 - - - (6,828) 443 16,458 비품 377,583 203,554 - - (84,142) 715 497,710 인테리어 743,910 623,700 - - (171,501) - 1,196,109 건설중인자산 3,674,673 - - - - - 3,674,673 사용권자산 - - 2,135,870 - (355,215) - 1,780,655 기타의유형자산 5 - - - - - 5 합 계 4,976,343 989,746 2,135,870 - (656,355) 1,158 7,446,762 4. 매출에 관한 사항 가. 매출유형별 실적 (단위: 천원) 사업부문 매출유형 품 목 제23기 3분기 제22기 제21기 솔루션사업 제품용역 S/W 및 개발, 유지보수 수 출 - - - 내 수 5,515,717 4,737,075 5,850,262 합 계 5,515,717 4,737,075 5,850,262 유통사업 상품 컴퓨터 및 주변기기 수 출 - - - 내 수 2,638,907 5,505,264 5,066,788 합 계 2,638,907 5,505,264 5,066,788 커피 판매사업 상품제품기타 커피전문점 수 출 - - - 내 수 3,744,447 3,673,027 1,766,614 합 계 3,744,447 3,673,027 1,766,614 합 계 수 출 - - - 내 수 11,899,071 13,915,366 12,683,664 합 계 11,899,071 13,915,366 12,683,664 * 신약 및 백신개발 사업은 현재 매출이 없습니다.* 제22기(전기), 제21기(전전기) 매출은 종전 기준서인 K-IFRS 1018호에 따라 작성되었습니다. 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 및 경로 ① 솔루션 사업부문 솔루션사업부 판매조직은 별도의 영업부가 있으며, 고객사 또는 SI업체 등을 통하여 판매가 이루어지고 있습니다. ② 유통 사업부문유통사업부 판매조직은 용산에 별도의 영업소를 설치하여, 오프라인 영업점 및 온라인 등을 통하여 판매가 이루어지고 있습니다. ③ 신약 및 백신 개발 사업부문신약 및 백신개발사업부는 현재까지는 매출이 없습니다. ④ 커피 판매 사업부문커피체인점은 별도의 부서에서 직영, 가맹사업를 담당하고 있으며, 커피전문 직영점 및 가맹점을 통하여 판매가 이루어지고 있습니다. 커피류 판매는 별도의 영업부에서 판매를 담당하고 있으며, (주)큐로홀딩스 등을 통하여 판매가 이루어지고 있습니다. (2) 판매방법 및 조건 ① 솔루션 사업부문고품격 브랜드인 BANCS-K사업부의 경우 단독수행 또는 대형 시스템 구축업체와의전략적인 파트너 제휴 등을 통하여 프로젝트를 수주하고 있으며, 과제 수주 및 세부사항 협의는 CEO를 포함한 경영진이 해당업무를 수행하고 있습니다. ② 유통 사업부문유통사업부 IT상품의 판매는 주로 온라인 및 영업점 등을 통하여 이루어지고 있습니다. ③ 신약 및 백신 개발 사업부문신약 및 백신개발사업부는 현재까지는 매출이 없습니다. ④ 커피 판매 사업부문커피체인점 사업은 커피전문점에 직접 판매하거나 가맹점에 납품판매를 하고 있습니다. 커피류 판매는 (주)큐로홀딩스 등을 통하여 소비자에 직접 또는 간접 판매를 하고 있습니다. 5. 시장위험과 위험관리 연결회사는 시장위험, 신용위험과 유동성위험에 노출되어 있습니다.(시장위험은 다시환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치 변동위험 등으로 구분됨). 연결회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 가. 시장위험 (1) 이자율위험이자율위험은 미래시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이 자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 변동금리부 차입금 및 예금 등을 거의 부담하거나 보유하고 있지 않습니다. (2) 가격위험연결회사는 유동성관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다. 연결회사는 이를 위하여 하나 이상의 직접적 또는 간접적 투자수단을 이용하고 있습니다. (3) 환위험연결회사는 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 중요한 화폐성자산은 환율변동위험에 노출되지 않습니다. (4) 신용위험금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 표시하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 현금및현금성자산 1,122,961 2,815,913 매출채권 1,010,903 600,482 기타단기채권 1,922,472 4,547,440 기타장기채권 5,250,000 7,079,400 기타금융자산 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익- 공정가치금융자산 4,721,125 10,000 보증금 2,710,899 1,941,344 합 계 17,280,754 17,536,973 신용위험은 보유하고 있는 수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금성자산 및 은행 등 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 매출채권 및 기타채권에 대한 연령분석 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 발생후 6개월 이하 3,830,725 4,190,218 발생후 6개월초과 12개월 이하 2,028,351 2,369,755 발생후 12개월초과 2,324,299 5,667,349 손상채권 497,439 517,640 합 계(*) 8,680,814 12,744,962 (*) 매출채권 및 기타채권의 대손충당금 차감전 금액의 합계입니다. (5) 유동성위험 유동성위험은 연결회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 회사가 부담하고 있는 단기채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다. 연결회사의 자금관리주관부서는 향후 예상되는 부족자금에 대하여 금융비용의 최소화, 소요자금의 적기충당, 자금상환능력, 담보능력등 제반 여건을 고려하여 자금을 조달합니다. 당분기말과 전기말 현재 금융부채에 대하여 보고기간종료일로부터 계약만기일까지의 잔여만기에 따른 만기별 구분 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 구 분 1년이하 1년초과2년이하 2년초과5년이하 합 계 매입채무 2,412,959 - - 2,412,959 기타채무 4,553,127 - - 4,553,127 전환사채(*) 5,947,327 - - 5,947,327 단기차입금 23,320,000 - - 23,320,000 장기차입금 - - 1,300,000 1,300,000 합 계 36,233,413 - 1,300,000 37,533,413 (*) 해당 사채의 경우 조기상환청구권이 존재하므로 만기를 1년이하로 분류하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 1년이하 1년초과2년이하 2년초과5년이하 합 계 매입채무 2,582,229 - - 2,582,229 기타채무 3,250,743 - - 3,250,743 전환사채(*) 8,363,136 - - 8,363,136 단기차입금 13,440,000 - - 13,440,000 장기차입금 - - 1,300,000 1,300,000 합 계 27,636,108 - 1,300,000 28,936,108 (*) 해당 사채의 경우 조기상환청구권이 존재하므로 만기를 1년이하로 분류하였습니다. (6) 민감도분석- 이자율변동에 따른 민감도 분석연결회사는 이자율 변동에 대한 위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당분기말과 전분기말 현재 연결회사의 각 차입금에 대한 이자율 10% 변동시 이자율 변동이 당분기 손익과 전분기 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 차입금 (133,819) 133,819 (64,373) 64,373 - 환율변동에 따른 민감도 분석 지 배기업의 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산은 USD 0.04, CAD 0.07로 환율변동에 따른 손익에 미치는 영향이 미비합니다 . 나. 자본위험연결회사의 자본위험관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 부채비율 및 순차입금비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 부채(A) 44,289,469 33,350,250 자본(B) 51,589,947 60,699,558 현금및현금성자산(C) 1,122,961 2,815,913 차입금(D) 30,567,327 23,103,136 부채비율(A/B)(%) 85.85 54.94 순차입금비율(D-C)/B(%) 57.07 33.42 6. 연구개발활동 가. 연구개발활동의 개요 (1) 연구개발 담당조직 당사는 보고서 제출일 현재 솔루션사업부의 부설연구소를 운영하고 있습니다. (2) 연구개발비용 (2019.09.30 현재) (단위: 천원) 과 목 제23기 3분기 제22기 제21기 비 고 원 재 료 비 - - - - 인 건 비 280,378 419,234 450,634 - 감 가 상 각 비 - - - - 위 탁 용 역 비 - - - - 기 타 - - - - 연구개발비용 계 280,378 419,234 450,634 - 회계처리 판매비와 관리비 280,378 419,234 450,634 - 제조경비 - - - - 개발비(무형자산) - - - - 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 3.36% 4.07% 3.99% - 나. 연구개발 실적 구분 개발과제 연구기관 연구결과 및 기대효과 비고 1 BANCS-K Framework for 13.0 자체개발 우리은행 납품 BANCS-K 2 Ez-Ride(Ez-Designer) 자체개발 - CuroFrame 3 CuroFrame FRAMEWORK 2.0 자체개발 산림조합중앙회 납품 CuroFrame 4 BANCS-K Framework for 12.0 자체개발 경남은행 납품 BANCS-K 5 FMS(Framework Management System) 2.0 자체개발 산림조합중앙회 납품 CuroFrame 6 Ez-Ride for Java Ver 3.0 자체개발 경남은행 납품 CuroFrame 7 Ez-Ride(통합개발도구) 자체개발 부산은행 납품 - 8 UCDMC(동적교체) v1.0 자체개발 산림조합중앙회 납품 - 9 BAM 개발(BANCS-K 개발지원 도구) 자체개발 한국외환은행,LG카드,현대카드/캐피탈 납품 BANCS-K 10 BPG 개발(BANCS-K 개발지원도구) 자체개발 한국외환은행 납품 BANCS-K 11 BANCS-K C version Framework 개발 자체개발 비씨카드,수협,부산은행 납품 BANCS-K 12 BANCS-K M/F version 개발 자체개발 국민은행,LG카드,현대카드/캐피탈 납품 BANCS-K 13 BMS 보안 및 추가 개발 자체개발 - BANCS-K 14 BANCS-K C version Biz Module 개발 자체개발 - BANCS-K 15 저속용 WIM(Weigh In Motion) 모듈 자체개발 HTC에 납품 ITS 16 VMS(Variable Message Sign) 모듈 자체개발 HTC에 납품 ITS 17 LVDS(Loop Vechicle Detection System) 모듈 자체개발 HTC에 납품 ITS 18 DGPS(Different Global Positioning System)를 이용한 시각 장애자용 보행 유도 시스템 HTC고려대 국책과제 ITS 19 GATE장치(지하철쵸퍼제어장치)국산화 자체개발 지하철공사에 납품 ITS 20 쵸퍼모니터장치 국산화 자체개발 지하철공사에 납품 ITS 21 쵸퍼모니터시험기 자체개발 지하철공사에 납품 ITS 22 433MHz DSRC(Dedicated Short Range Communication)단말기 HTC고려대 국책과제 ITS 23 K-Band 전압제어 GUNN 발진기 인천대 국책과제 ITS 24 EABS(Electronic Auto Block System) 자체개발 특허취득 ◆click◆『수주상황』 삽입 11013#*_수주상황.dsl III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 가. 요약연결재무정보(K-IFRS적용) (단위: 천원) 구 분 제23기 3분기 제22기 제21기 [유동자산] 5,366,409 9,311,855 17,450,067 ㆍ당좌자산 4,364,430 8,329,986 16,814,645 ㆍ재고자산 1,001,979 981,869 635,422 [비유동자산] 90,513,007 84,737,953 100,259,737 ㆍ유형자산 7,446,761 4,976,344 297,376 ㆍ기타무형자산 9,740,707 9,591,727 8,810,888 ㆍ관계기업투자 60,101,121 60,596,744 73,320,589 ㆍ기타비유동금융자산 13,224,418 9,573,138 17,830,884 자산총계 95,879,416 94,049,808 117,709,804 [유동부채] 37,000,523 28,368,920 37,511,577 [비유동부채] 7,288,946 4,981,330 4,599,239 부채총계 44,289,469 33,350,250 42,110,816 [납입자본] 54,829,840 54,570,004 52,230,768 [기타자본잉여금] 141,456,897 140,574,061 131,219,387 [기타의자본조정] Δ537,971 Δ537,971 Δ537,971 [기타포괄손익누계액] 1,783,883 711,086 Δ1,438,074 [결손금] Δ138,051,599 Δ130,993,604 Δ106,711,871 [소수주주지분] Δ7,891,103 Δ3,624,018 836,749 자본총계 51,589,947 60,699,558 75,598,988 [매출액] 11,899,071 13,915,367 12,683,664 [영업손익] Δ8,926,156 Δ10,516,842 Δ5,227,212 [법인세차감전손익] Δ11,512,832 Δ29,021,439 Δ26,421,689 [법인세비용] 21,030 - 735,380 [당기순손익] Δ11,533,862 Δ29,021,439 Δ27,157,069 ㆍ지배회사지분순이익 Δ7,057,995 Δ24,205,754 Δ18,991,496 ㆍ소수주주지분순이익 Δ4,475,867 Δ4,815,685 Δ8,165,573 [기본주당순손익(원)] Δ65 Δ223 Δ195 [희석주당순손익(원)] Δ65 Δ223 Δ195 [연결에 포함된 회사수] 5 5 5 [Δ는 부(-)의 수치임] ※ 제23기 3분기, 제22기 및 제21기 연결재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었으며, 제23기 3분기 연결재무정보는 외부감사인의 검토를 받지 않은 재무정보입니다. ☞ 연결재무제표의 연결에 포함된 회사 사업연도 연결에 포함된 회사명 전기대비 연결에추가된 회사명 전기대비 연결에서 제외된 회사 제23기 3분기 - (주)스마젠- SUMAGEN CANADA INC.- (주)큐로에프앤비- (주)큐로트레이더스- Inferrex Ltd. - - 제22기 - (주)스마젠- SUMAGEN CANADA INC.- (주)큐로에프앤비- (주)큐로트레이더스- Inferrex Ltd. - - 제21기 - (주)스마젠- SUMAGEN CANADA INC.- (주)큐로에프앤비- (주)큐로트레이더스- Inferrex Ltd. - - 나. 요약재무정보(K-IFRS적용) (단위: 천원) 구 분 제23기 3분기 제22기 제21기 [유동자산] 6,417,463 5,232,185 11,766,016 ㆍ당좌자산 5,780,584 4,580,029 11,181,333 ㆍ재고자산 636,879 652,156 584,683 [비유동자산] 79,651,546 82,816,118 100,756,601 ㆍ투자자산 79,081,045 82,237,825 100,173,341 ㆍ유형자산 11,755 13,902 17,092 ㆍ무형자산 13,354 12,999 11,776 ㆍ기타비유동자산 545,392 551,392 554,392 자산총계 86,069,009 88,048,303 112,522,617 [유동부채] 24,783,355 22,128,175 36,438,562 [비유동부채] 1,487,257 1,397,041 1,278,179 부채총계 26,270,612 23,525,216 37,716,741 [납입자본] 54,829,840 54,570,004 52,230,768 [기타자본잉여금] 141,456,898 140,574,061 131,219,387 [기타의자본조정] Δ537,971 Δ537,971 Δ537,971 [기타포괄손익누계액] 1,686,473 694,130 Δ1,438,074 [결손금] Δ137,636,844 Δ130,777,137 Δ106,668,234 자본총계 59,798,396 64,523,087 74,805,876 종속 ·관계 ·공동기업 투자주식의 평가방법 지분법 지분법 지분법 [매출액] 8,355,409 10,311,666 11,295,570 [영업손익] 540,678 Δ880,254 368,746 [법인세차감전손익] Δ6,838,677 Δ24,032,924 Δ18,212,478 [법인세비용] 21,030 - 735,380 [당기순이익] Δ6,859,707 Δ24,032,924 Δ18,947,858 [총포괄손익] Δ5,867,365 Δ21,886,698 Δ19,452,862 [주당손익(원)] Δ63 Δ222 Δ194 [희석주당손익(원)] Δ63 Δ222 Δ194 [Δ는 부(-)의 수치임]※ 제23기 3분기, 제22기 및 제21기 연결재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었으며, 제23기 3분기 연결재무정보는 외부감사인의 감사(검토)를 받지 않은 재무정보입니다. 회사는 제21기에 기업회계기준서 제1027호'별도재무제표'를 적용을 결정하여, 종속기업 및 관계기업투자주식에 대해 원가법이 아닌 지분법으로 평가하도록 회계정책을 변경하였습니다. 비교표시된 전기 재무제표는 이러한 영향을 반영하여 소급하여 재작성 되었습니다. ※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11013#*재무제표_*.* 큐로컴_2019년도 3분기보고서_20191114_변환.ixd 2. 연결재무제표 연결 재무상태표 제 23 기 3분기말 2019.09.30 현재 제 22 기말 2018.12.31 현재 (단위 : 원) 제 23 기 3분기말 제 22 기말 자산 유동자산 5,366,408,779 9,311,855,091 현금및현금성자산 1,122,960,714 2,815,912,777 기타현금및현금성자산 1,122,960,714 2,815,912,777 매출채권 및 기타유동채권 1,711,558,569 1,554,105,190 매출채권 1,124,912,920 714,491,971 대손충당금 (114,009,961) (114,009,961) 단기미수금 433,633,611 443,622,122 대손충당금 (204,683,285) (224,884,529) 단기미수수익 471,705,284 734,885,587 당기법인세자산 90,230,930 328,940,670 기타유동금융자산 1,221,816,550 3,593,816,550 단기대여금 및 수취채권 1,400,561,889 3,772,561,889 대손충당금 (178,745,339) (178,745,339) 재고자산 1,001,978,628 981,868,726 상품 939,880,202 947,586,191 원재료 31,292,009 28,913,935 저장품 30,806,417 5,368,600 기타유동비금융자산 217,863,388 37,211,178 비유동자산 90,513,007,280 84,737,952,841 유형자산 7,446,761,532 4,976,343,305 기계장치 646,903,526 484,411,576 감가상각누계액 (365,750,954) (327,082,348) 차량운반구 195,950,067 187,548,601 감가상각누계액 (179,492,489) (164,705,330) 사무용비품 1,127,027,758 922,071,704 감가상각누계액 (629,317,753) (544,488,894) 인테리어 1,800,930,992 1,177,230,992 감가상각누계액 (604,822,406) (433,321,001) 시설물 104,202,835 104,202,835 감가상각누계액 (104,199,835) (104,199,835) 사용권자산 2,135,869,626 0 감가상각누계액(사용권자산) (355,214,840) 0 건설중인자산 3,674,673,005 3,674,673,005 기타유형자산 5,228,800 5,228,800 감가상각누계액 (5,226,800) (5,226,800) 영업권 8,223,492,878 8,310,192,878 영업권 이외의 무형자산 1,517,214,343 1,281,534,252 기타무형자산 1,517,214,343 1,281,534,252 지분법적용 투자지분 60,101,120,591 60,596,744,070 기타비유동금융자산 10,513,518,620 7,631,794,020 비유동매도가능금융자산 4,721,124,600 10,000,000 장기금융상품 542,394,020 542,394,020 장기대여금 및 수취채권 5,250,000,000 7,079,400,000 기타비유동비금융자산 2,710,899,316 1,941,344,316 자산총계 95,879,416,059 94,049,807,932 부채 유동부채 37,000,523,405 28,368,920,082 매입채무 및 기타유동채무 30,286,086,210 19,272,971,612 단기매입채무 2,412,959,014 2,582,228,845 단기미지급금 1,730,695,456 1,726,020,229 단기미지급비용 2,822,431,740 1,524,722,538 단기차입금 23,320,000,000 13,440,000,000 기타유동금융부채 5,947,326,970 8,363,136,273 기타유동비금융부채 767,110,225 732,812,197 비유동부채 7,288,945,541 4,981,329,974 장기매입채무 및 기타비유동채무 3,126,153,556 1,305,000,000 장기임대보증금 5,000,000 5,000,000 장기차입금 1,300,000,000 1,300,000,000 리스부채 1,821,153,556 0 퇴직급여부채 4,162,791,985 3,676,329,974 부채총계 44,289,468,946 33,350,250,056 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 59,481,050,443 64,323,575,769 자본금 54,829,840,500 54,570,004,000 보통주자본금 54,829,840,500 54,570,004,000 자본잉여금 141,456,897,471 140,574,060,522 주식발행초과금 133,288,138,383 132,671,491,900 전환권대가 286,894,532 1,058,843,481 기타자본잉여금 7,881,864,556 6,843,725,141 기타자본 1,245,911,523 173,115,065 기타포괄손익누계액 1,783,882,573 711,086,115 자기주식 (536,769,473) (536,769,473) 자기주식처분손실 (1,201,577) (1,201,577) 이익잉여금(결손금) (138,051,599,051) (130,993,603,818) 미처분이익잉여금(미처리결손금) (138,051,599,051) (130,993,603,818) 비지배지분 (7,891,103,330) (3,624,017,893) 자본총계 51,589,947,113 60,699,557,876 자본과부채총계 95,879,416,059 94,049,807,932 연결 포괄손익계산서 제 23 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 22 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 원) 제 23 기 3분기 제 22 기 3분기 3개월 누적 3개월 누적 수익(매출액) 3,320,386,885 11,899,071,379 3,570,343,821 10,227,696,314 재화의 판매로 인한 수익(매출액) 2,099,911,399 6,280,869,180 2,080,552,616 6,880,923,865 용역의 제공으로 인한 수익(매출액) 1,185,254,930 5,515,716,722 1,470,900,109 3,293,435,787 기타수익(매출액) 35,220,556 102,485,477 18,891,096 53,336,662 매출원가 2,093,076,574 8,157,201,999 2,780,851,449 8,077,906,338 재화의 판매로 인한 수익(매출액)에 대한 매출원가 1,177,461,470 3,941,303,640 1,563,912,150 5,425,055,899 용역의 제공으로 인한 수익(매출액)에 대한 매출원가 915,615,104 4,215,898,359 1,216,939,299 2,652,850,439 매출총이익 1,227,310,311 3,741,869,380 789,492,372 2,149,789,976 판매비와관리비 4,087,161,233 12,668,025,637 3,382,016,323 9,598,904,810 영업이익(손실) (2,859,850,922) (8,926,156,257) (2,592,523,951) (7,449,114,834) 기타이익 16,503,861 59,147,992 (40,455,701) 59,462,723 외화환산이익 15,695,501 55,921,636 (44,501,658) 49,100,659 수입임대료 750,000 2,250,000 0 1,500,000 외환차익 0 618,588 0 1,369,956 잡이익 58,360 357,768 4,045,957 7,492,108 기타손실 191,653,214 199,738,031 23,553,235 79,812,142 유형자산처분손실 0 0 0 39,000 지급수수료 3,089,999 9,331,753 27,272,727 75,685,455 무형자산감액손실 0 0 0 2,000 기부금 0 0 488,000 488,000 외화환산손실 (313,605) 1,495,070 (4,212,395) 0 외환차손 0 0 0 210,750 기타의수수료 0 0 0 1,350,000 잡손실 1,420 35,808 4,903 2,036,937 매도가능증권평가손실 188,875,400 188,875,400 0 0 금융수익 154,670,607 1,132,760,908 250,928,675 807,428,242 이자수익 154,670,607 542,855,672 250,928,675 807,428,242 사채상환이익 0 589,905,236 0 0 금융원가 718,515,981 1,956,675,726 488,868,264 1,523,857,038 이자비용 718,515,981 1,861,538,145 488,868,264 1,523,857,038 사채상환손실 0 95,137,581 0 0 지분법손익 (1,489,262,630) (1,622,170,712) (2,890,217,477) (6,574,510,751) 관계기업투자주식처분손익 0 0 0 762,202,031 법인세비용차감전순이익(손실) (5,088,108,279) (11,512,831,826) (5,784,689,953) (13,998,201,769) 법인세비용 0 21,030,260 0 0 계속영업이익(손실) (5,088,108,279) (11,533,862,086) (5,784,689,953) (13,998,201,769) 당기순이익(손실) (5,088,108,279) (11,533,862,086) (5,784,689,953) (13,998,201,769) 당기순이익(손실)의 귀속 지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실) (3,669,711,938) (7,057,995,233) (4,555,363,697) (10,613,779,220) 비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실) (1,418,396,341) (4,475,866,853) (1,229,326,256) (3,384,422,549) 기타포괄손익 470,223,185 1,158,026,910 (523,283,382) 2,167,014,039 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익) 470,223,185 1,158,026,910 (523,283,382) 2,167,014,039 지분법자본변동 454,875,186 1,126,547,234 (517,548,769) 2,175,017,322 외화환산외환차이 15,347,999 31,479,676 (5,734,613) (8,003,283) 총포괄손익 (4,617,885,094) (10,375,835,176) (6,307,973,335) (11,831,187,730) 총 포괄손익의 귀속 총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 (3,260,920,602) (5,985,198,775) (5,001,737,057) (8,371,185,187) 총 포괄손익, 비지배지분 (1,356,964,492) (4,390,636,401) (1,306,236,278) (3,460,002,543) 주당이익 기본주당이익(손실) (단위 : 원) (34) (65) (42) (98) 희석주당이익(손실) (단위 : 원) (34) (65) (42) (98) 연결 자본변동표 제 23 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 22 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 원) 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 비지배지분 자본 합계 자본금 자본잉여금 기타자본구성요소 미처분이익잉여금(미처리결손금) 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계 2018.01.01 (기초자본) 52,230,768,000 131,219,386,612 (1,976,044,928) (106,711,871,076) 74,762,238,608 836,749,392 75,598,988,000 회계정책변경에 따른 증가(감소) 0 0 0 (90,000,000) (90,000,000) 0 (90,000,000) 당기순이익(손실) 0 0 0 (10,613,779,220) (10,613,779,220) (3,384,422,549) (13,998,201,769) 지분법자본변동 0 0 2,248,215,033 0 2,248,215,033 (73,197,711) 2,175,017,322 해외사업장환산차이 0 0 (5,621,000) 0 (5,621,000) (2,382,283) (8,003,283) 전환청구권의행사 2,339,236,000 9,354,956,150 0 0 11,694,192,150 0 11,694,192,150 유상증자 0 0 0 0 0 577,352,617 577,352,617 종속기업및 관계기업투자의기타자본잉여금 0 0 0 0 0 (156,672) (156,672) 2018.09.30 (기말자본) 54,570,004,000 140,574,342,762 (117,415,650,296) 77,995,245,571 (2,046,057,206) 75,949,188,365 2019.01.01 (기초자본) 54,570,004,000 140,574,060,522 173,115,065 (130,993,603,817) 64,323,575,770 (3,624,017,894) 60,699,557,876 회계정책변경에 따른 증가(감소) 0 0 0 0 0 0 0 당기순이익(손실) 0 0 0 (7,057,995,233) (7,057,995,233) (4,475,866,853) (11,533,862,086) 지분법자본변동 0 0 1,050,319,937 0 1,050,319,937 76,227,297 1,126,547,234 해외사업장환산차이 0 0 22,476,521 0 22,476,521 9,003,155 31,479,676 전환청구권의행사 259,836,500 882,836,949 0 0 1,142,673,449 0 1,142,673,449 유상증자 0 0 0 0 0 123,550,964 123,550,964 종속기업및 관계기업투자의기타자본잉여금 0 0 0 0 0 0 0 2019.09.30 (기말자본) 54,829,840,500 141,456,897,471 1,245,911,523 (138,051,599,050) 59,481,050,443 (7,891,103,330) 51,589,947,113 연결 현금흐름표 제 23 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 22 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 원) 제 23 기 3분기 제 22 기 3분기 영업활동현금흐름 (8,323,426,824) (5,412,202,746) 현금의기타유입(유출) (8,491,468,634) (5,722,776,237) 이자수취(영업) 302,258,616 680,503,668 이자지급(영업) (293,306,636) (631,226,881) 법인세납부(환급) 159,089,830 261,296,704 투자활동현금흐름 (1,581,954,191) (3,583,237,693) 단기대여금의 감소 2,590,000,000 1,465,490,348 유형자산의 처분 0 3,336,650 무형자산의 증가 (56,766,300) 0 장기대여금의 감소 1,077,642,740 8,369,786,239 기타보증금의 증가 0 (39,003,000) 단기대여금의 증가 (218,000,000) 1,630,000,000 장기대여금의 증가 (3,900,000,000) (5,660,000,000) 사무용비품의 취득 0 (187,508,727) 유형자산의 취득 (989,746,030) (32,930,000) 건설중인자산의 취득 0 (3,674,673,005) 인테리어의 취득 0 (378,688,010) 무형자산의 취득 (85,084,601) (642,941,250) 지분법적용 투자지분의 취득 0 (2,555,369,155) 장기금융상품의 증가 0 (78,258,500) 개발비의취득 0 (1,802,479,283) 재무활동현금흐름 8,210,731,975 6,872,851,664 유상증자 123,550,965 3,555,369,155 전환사채의 상환 (1,000,000,000) 0 단기차입금의 증가 10,180,000,000 (1,341,990,348) 임대보증금의 증가 (775,555,000) 0 장기차입금의 증가 0 5,060,000,000 전환사채의 증가 0 (17,373,260) 임대보증금의 감소 0 263,185,000 지분법적용투자주식의증가 0 (646,338,883) 리스부채의감소 (314,716,070) 0 주식발행비용 (2,547,920) 0 현금및현금성자산의순증가(감소) (1,692,952,062) (1,833,470,885) 환율변동효과 1,696,978 289,117,890 기초현금및현금성자산 2,815,912,777 3,032,805,328 기말현금및현금성자산 1,122,960,714 1,199,334,443 3. 연결재무제표 주석 제 23(당) 3분기 : 2019년 1월 1일부터 2019년 9월 30일까지 제 22(전) 3분기 : 2018년 1월 1일부터 2018년 9월 30일까지 주식회사 큐로컴과 그 종속기업 1. 연결회사의 개요지배기업인 주식회사 큐로컴과 연결재무제표 작성대상 종속기업인 (주)스마젠, (주)큐로에프앤비, (주)큐로트레이더스, SUMAGEN CANADA., Inferrex Ltd.(이하, 주식회사 큐로컴과 종속기업을 일괄하여 "연결회사"라 함)의 일반사항은 다음과 같습니다. (1) 지배기업의 개요 지배기업은 1997년 4월에 설립되어 소프트웨어 개발ㆍ공급과 통신기기 및 컴퓨터 주변기기 제조 및 판매업을 사업목적으로 하고 있으며, 2008년 12월 8일에 본사를 서울 강남구 테헤란로77길 7(삼성동, 동원빌딩 4층)으로 이전하였습니다. 지배기업은 2002년 1월에 코스닥증권시장에 등록되어 주식의 거래가 이루어지고 있습니다.당분기와 전기말 현재 지배기업의 주요 주주의 구성내역은 다음과 같습니다. 주주명 당분기말 전기말 주식수(주) 지분율(%) 주식수(주) 지분율(%) (주)큐로홀딩스 9,210,278 8.40 9,210,278 8.44 케이파트너스(주) 8,275,286 7.55 8,275,286 7.58 큐캐피탈파트너스(주) 316,000 0.29 316,000 0.29 자기주식 396,453 0.36 396,453 0.36 (주)지엔코 20,566 0.02 20,566 0.02 권경훈 13,380 0.01 13,380 0.01 기타 91,427,718 83.37 90,908,045 83.30 합 계 109,659,681 100.00 109,140,008 100.00 (2) 종속기업의 개요1) 당분기와 전기말 현재 연결재무제표 작성대상에 포함된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. (당분기말) 종속기업명 업 종 투자주식수(주) 지분율(%) 자본금 결산일 (주)스마젠 신약 및 백신의 개발, 생산, 판매 12,730,823 64.78 9,825,619천원 12월31일 SUMAGEN CANADA INC. 신약 및 백신개발 - 100.00(*) 27,899,084천원 12월31일 (주)큐로에프앤비 커피체인점업 371,197 49.10 377,984천원 12월31일 (주)큐로트레이더스 가공식품도매업 745,650 50.43 7,392,930천원 12월31일 Inferrex, Ltd. 의학 및 약학 연구개발업 - 51.44 2,380,727천원 12월31일 (*) 종속기업인 (주)스마젠이 100% 소유하고 있는 주식입니다. (전기말) 종속기업명 업 종 투자주식수(주) 지분율(%) 자본금 결산일 (주)스마젠 신약 및 백신의 개발, 생산, 판매 12,730,823 64.78 9,825,619천원 12월31일 SUMAGEN CANADA INC. 신약 및 백신개발 - 100.00(*) 24,243,165천원 12월31일 (주)큐로에프앤비 커피체인점업 7,423,930 49.10 7,559,686천원 12월31일 (주)큐로트레이더스 가공식품도매업 745,650 50.43 7,392,930천원 12월31일 Inferrex, Ltd. 의학 및 약학 연구개발업 - 51.44 2,126,311천원 12월31일 (*) 종속기업인 (주)스마젠이 100% 소유하고 있는 주식입니다. 2) 연결대상 종속기업의 당분기말과 전기말 현재 요약 재무상태표는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 종속기업명 자산총액 부채총액 자본총액 (주)스마젠(*) 8,447,193 3,558,093 4,889,100 SUMAGEN CANADA INC. 1,779,787 1,087,394 692,393 (주)큐로에프앤비(*) 13,412,988 23,925,262 (10,512,274) (주)큐로트레이더스(*) 2,078,560 7,560,962 (5,482,402) Inferrex, Ltd. 159,436 178,973 (19,537) (*) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다. (전기말) (단위: 천원) 종속기업명 자산총액 부채총액 자본총액 (주)스마젠(*) 10,707,941 1,381,129 9,326,812 SUMAGEN CANADA INC. 1,677,308 882,585 794,723 (주)큐로에프앤비(*) 9,704,791 16,409,271 (6,704,480) (주)큐로트레이더스(*) 2,314,798 6,474,733 (4,159,935) Inferrex, Ltd. 76,305 156,827 (80,522) (*) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다. 3) 연결대상 종 속기업의 당분기와 전분기 요약 포괄손익계산서는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 종속기업명 매출액 분기순손익 (주)스마젠(*) - (1,543,341) SUMAGEN CANADA INC. - (3,767,459) (주)큐로에프앤비(*) 3,744,447 (3,941,799) (주)큐로트레이더스(*) 577,178 (1,322,467) Inferrex, Ltd. - (177,809) (*) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다. (전분기) (단위: 천원) 종속기업명 매출액 분기순손익 (주)스마젠(*) - (1,410,073) SUMAGEN CANADA INC. - (1,993,742) (주)큐로에프앤비(*) 2,006,921 (3,217,632) (주)큐로트레이더스(*) 1,185,983 (1,131,955) Inferrex, Ltd. - (257,247) (*) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다. 2. 중요한 회계처리 방침 연결재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책은 아래에 제시되어 있습니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용되었습니다. 2.1 연결재무제표 작성기준 연결회사의 2019년 9월 30일 로 종료하는 9개월 보고기간에 대한 3분기 연결재무제표 는 기업회계기준서 제1034호 "중간재무보고"에 따라 작성되었습니다. 이 3분기연결재무제표 는 보고기간말인 2019년 9월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 2.2 새로 적용되는 회계기준1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 당사는 2019년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제·개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.- 기업회계기준서 제1116호 '리스'연결회사는 2019년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1116호 '리스'를 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스이용자가 리스관련 자산과 부채를 재무상태표에 인식하는 하나의 회계모형을 제시하고 있습니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 단기리스와 소액 기초자산 리스의 경우 리스 인식이 면제될 수 있습니다. 리스제공자 회계처리는 리스를 금융리스와 운용리스로 분류하는 기존의 기준서와 유사합니다.연결회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 연결회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다. 연결회사는 실무적 간편법을 선택하여 최초 적용일 이후 체결된(또는 변경된) 계약에만 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 또한 2019년 1월 1일을 기준으로 누적효과 일괄조정 경과조치를 적용하여 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용하였습니며, 비교표시되는 재무제표는 재작성하지 않았습니다. 최초 적용일인 2019년 1월 1일 현재 기업회계기준서 제1116호 적용이 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기준서 제1116호채택 전 금액 조 정 기준서 제1116호조정 후 금액 유형자산 4,976,343,305 2,135,869,626 7,112,212,931 자산 총계 94,049,807,932 2,135,869,626 96,185,677,558 리스부채 - 2,135,869,626 2,135,869,626 부채 총계 33,350,250,056 2,135,869,626 35,486,119,682 자본 총계 60,699,557,876 - 60,699,557,876 - 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 개정부의 보상을 수반하는 일부 중도상환 가능한 금융자산은 상각후원가로 측정될 수 있도록 개정하였으며, 상각후원가로 측정되는 금융부채가 조건변경 되었으나 제거되지는 않은 경우 변경으로 인한 효과는 당기손익으로 인식되어야 합니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' 개정 확정급여제도의 변경으로 제도의 개정, 축소, 정산이 되는 경우 제도의 변경 이후 회계기간의 잔여기간에 대한 당기근무원가 및 순이자를 산정하기 위해 순확정급여부채(자산)의 재측정에 사용된 가정을 사용합니다. 또한, 자산인식상한의 영향으로 이전에 인식하지 않은 초과적립액의 감소도 과거근무원가나 정산손익의 일부로 당기손익에 반영합니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.- 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 관계기업이나 공동기업에 대한 다른 금융상품(지분법을 적용하지 않는 금융상품)이 기업회계기준서 제1109호의 적용대상임을 명확히 하였으며, 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분의 손상 회계처리에 대해서는 기업회계기준서 제1109호를 우선하여 적용하도록 개정하였습니다. - 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세 처리의 불확실성' 제정제정된 해석서는 기업이 적용한 법인세 처리가 과세당국에 의해 인정될지에 대한 불확실성이 존재하는 경우 당기법인세와 이연법인세 인식 및 측정에 적용하며, 법인세 처리 불확실성의 회계단위와 재평가가 필요한 상황 등에 대한 지침을 포함하고 있습니다. - 기업회계기준 연차개선 2015-2017가. 기업회계기준서 제1103호 '사업결합'공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득하는 것은 단계적으로 이루어지는 사업결합이므로, 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정합니다. 나. 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 공동영업에 대한 공동지배력을 획득하는 경우, 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않습니다. 다. 기업회계기준서 제1012호 '법인세'기업회계기준서 제1012호 문단 57A의 규정(배당의 세효과 인식시점과 인식항목을 규정)은 배당의 법인세효과 모두에 적용되며, 배당의 법인세효과를 원래 인식하였던 항목에 따라 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식합니다.라. 기업회계기준서 제1023호 '차입원가' 적격자산을 의도된 용도로 사용(또는 판매) 가능하게 하는 데 필요한 대부분의 활동이 완료되면, 해당 자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금을 일반차입금에포함한다는 사실을 명확히 하였습니다. 2.3 연결기준(1) 종속기업 종속기업은 회사가 재무 및 영업정책을 결정할 수 있는 능력이 있는 모든 기업(특수목적기업을 포함)이며, 일반적으로는 과반수 의결권을 보유하고 있는 경우가 해당됩니다. 보고기간말 현재 행사 또는 전환가능한 잠재적 의결권의 존재 여부 및 그 영향은 회사가 다른 기업을 지배하고 있는지의 여부를 평가하는데 고려됩니다. 또한, 연결회사는 의결권이 50%이하인 경우에도 사실상의 지배력에 따라 재무 및 영업정책을 결정할 수 있는 능력이 존재하는 지를 평가합니다. 사실상의 지배력은 연결회사의의결권의 상대적인 규모와 다른 주주의 분산도 등을 종합적으로 고려하여 이를 통해 연결회사가 재무 및 영업정책을 통제할 수 있는 능력이 존재한다고 판단되는 경우 발생합니다. 종속기업은 회사가 지배하게 되는 시점부터 연결에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결에서 제외됩니다. 연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래와 잔액, 미실현손익은 제거됩니다. 미실현손실은 이전된 자산의 손상 여부를 우선 고려하고 제거됩니다. 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성있게 적용하기위해 차이가 나는 경우 수정되었습니다. (2) 비지배지분 연결회사는 비지배지분과의 거래를 연결회사의 주주와의 거래로 처리하고 있습니다.종속기업의 순자산장부가액 중 취득한 지분에 해당하는 금액과 지급한 대가와의 차이는 자본으로 계상됩니다. 비지배지분과의 거래로부터 발생하는 손익 또한 자본에서 처리됩니다. 지배력을 상실한 후 잔여지분을 보유하는 경우에는 공정가치로 재측정하고, 이에 따른 차이는 당기손익으로 인식합니다.(3) 연결재무제표의 작성기준일 연결재무제표의 작성기준일은 연결회사의 결산일로 하였으며 종속기업의 결산일은 지배기업의 결산일과 일치합니다. (4) 관계기업 관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 행사할 수는 있으나 지배력은 없는 모든 기업으로, 일반적으로 회사가 의결권 있는 주식의 20% 내지 50%를 소유하고 있는 피투자 기업입니다. 관계기업 투자지분은 최초에 취득원가로 인식하며 지분법을 적용하여 회계처리합니다. 연결회사의 관계기업 투자금액은 취득시 식별된 영업권을 포함하며, 손상차손누계액 차감 후 금액으로 표시합니다. 관계기업 투자의 취득 이후 발생하는 관계기업의 손익에 대한 연결회사의 지분에 해당하는 금액은 연결회사 영업활동과의 관련여부에 따라 연결포괄손익계산서상의 기타수익(비용) 또는 지분법이익(손실)로 인식하고, 관계기업의 기타포괄손익 변동액 중 연결회사의 지분에 해당하는 금액은 기타포괄손익으로 인식합니다. 취득 후 누적변동액은 투자금액의 장부금액에서 조정합니다. 관계기업의 손실에 대한 연결회사의지분이 기타 무담보 채권을 포함한 관계기업 투자금액과 동일하거나 이를 초과하게 되면 연결회사는 관계기업을 위해 대납하였거나 의무를 부담하게 된 경우를 제외하고는 더 이상의 손실을 인식하지 않습니다. 연결회사와 관계기업 간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분을 제거하고 있습니다. 미실현손실도 그 거래가 이전된 자산이 손상되었다는 증거를 제시하지 않는 경우 동일하게 제거되고 있습니다. 관계기업의 회계정책은 연결회사의 회계정책과의 일관성을 위해 필요한 경우 변경하여 적용하고 있습니다. 연결회사의 지분율이 감소하였으나 유의적 영향력이 계속 유지되는 경우의 지분감소액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. (5) 지배력의 변동이 없는 종속기업에 대한 소유지분의 변동 지배력의 상실을 발생시키지 않는 비지배지분과의 거래는 자본거래, 즉 소유주로서의 자격을 행사하는 소유주와의 거래로 회계처리하고 있습니다. 지불한 대가의 공정가치와 종속기업의 순자산의 장부금액 중 취득한 지분 해당액과의 차이는 자본에 계상됩니다. 비지배지분에 대한 처분에서 발생하는 손익 또한 자본에 반영됩니다. 2.4 중요한 회계정책 중간재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. (1) 법인세비용중간기간 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. 2.5. 중요한 회계추정 및 가정 중간재무제표 작성시 연결회사의 경영진은 회계정책의 적용 및 보고되는 자산과 부채 및 이익과 비용의 금액에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 중간재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 연결재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다. 3. 현금및현금성자산 및 기타금융자산연결회사의 당분기와 전기말 현재 현금및현금성자산 및 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.(1) 현금및 현금성자산 (단위: 천원) 과 목 예입처 금 액 당분기말 전기말 보통예금 신한은행 외 1,122,961 2,815,913 합계 1,122,961 2,815,913 (2) 기타금융자산 (단위: 천원) 과 목 금 액 당분기말 전기말 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익-공정가치금융자산(*) 4,721,125 10,000 보증금 2,710,899 1,941,344 합 계 7,974,418 2,493,738 (*) 당분기말과 전기말 현재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 종 목 지분율(%) 주식수 및 출자좌수 취득원가 장부가액 당분기말 전기말 매도가능 금융자산 비상장주식(*1) 한국에너지이앤피(주) 10.00 5,999 200,000 10,000 10,000 전환사채(*2) (주)큐로홀딩스 - - - 4,711,125 - 합계 200,000 4,721,125 10,000 (*1) 상기의 매도가능금융자산은 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없고 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 지분상품으로 취득원가로 측정하고 있으며, 2019년 9월 30일 현재 신용위험의 최대노출금액은 매도가능금융자산의 장부가액입니다. (*2) 특수관계자인 (주)큐로홀딩스에 대한 대여금 채권을 전환사채의 납입금으로 대용납입하여 인수한 (주)큐로홀딩스 제15회차 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채(권면총액:4,900백만원)입니다. (3) 사용제한금융자산 (단위: 천원) 계정과목 은행명 당분기말 전기말 제한내용 장기금융상품 신한은행 542,394 542,394 서울보증보험 질권 등록 4. 매출채권연결회사의 당분기말과 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.(1) 매출채권 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매출채권 1,124,913 714,492 대손충당금 (114,010) (114,010) 합 계 1,010,903 600,482 (2) 매출채권의 연령분석 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 발생 후 6개월 이하 996,734 579,461 발생 후 6 ~ 12개월 - 1,686 발생후 12개월 초과 14,169 19,335 손상채권 114,010 114,010 합 계 1,124,913 714,492 (3) 매출채권의 대손충당금 변동내역 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기 초 114,010 114,010 기 말 114,010 114,010 5. 기타채권 및 기타자산 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 기타채권 및 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.(1) 기타채권의 내역 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 미수금 433,634 443,622 대손충당금 (204,683) (224,885) 미수수익 471,705 734,886 단기대여금 1,400,562 3,772,562 대손충당금 (178,745) (178,745) 소 계 1,922,473 4,547,440 장기대여금 5,250,000 7,079,400 대손충당금 - - 소 계 5,250,000 7,079,400 합 계 7,172,473 11,626,840 (2) 기타자산의 내역 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 선급금 203,604 25,360 선급비용 3,324 7,568 부가세대급금 10,935 4,283 합 계 217,863 37,211 6. 재고자산연결회사의 당분기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 취득원가 평가충당금 장부가액 취득원가 평가충당금 장부가액 상 품 939,880 - 939,880 947,586 - 947,586 원재료 31,292 - 31,292 28,914 - 28,914 저장품 30,806 - 30,806 5,369 - 5,369 합 계 1,001,978 - 1,001,978 981,869 - 981,869 상기의 재고자산과 관련하여 당분기와 전기에 인식된 평가손실 및 기타비용은 없습니다. 7. 관계기업투자(1) 당분기말과 전기말 현재 관계기업투자 현황은 다음과 같습니다. 회사명 업 종 소재지 당분기말 전기말 주식수(주) 지분율(%) 주식수(주) 지분율(%) (주)큐로홀딩스(*1, 3) 커피유통사업 외 대한민국 서울 4,717,015 7.43 4,717,015 7.66 (주)지엔코(*2) 의복 제조업 대한민국 서울 29,735,364 30.34 29,735,364 30.34 Curocom Energy LLC 자원개발 미국 텍사스 - 10.63 - 10.80 (주)큐로(*1, 3) 석유화학산업외 대한민국 울산 22,000,000 16.44 22,000,000 17.64 (주)필리에라 커피기기 외 대한민국 서울 500,000 33.33 500,000 33.33 (*1) (주)큐로홀딩스 및 (주)큐로에 대한 지분율은 20%미만이지만 유의적인 영향력을 행사할 것으로 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다.(*2) (주)지엔코에 대한 지분율은 20%이상 및 최대주주로서 관계기업으로 분류하였습니다.(*3) (주)큐로홀딩스 및 (주)지엔코는 코스닥 시장에, (주)큐로는 코스피시장에 상장된 주식으로 당분기말 현재 주당 시장가치는 각각 518원 및 1,055원, 919원 입니다. (2) 당분기와 전분기 중 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다 . (당분기) (단위: 천원) 회사명 기초장부가액 취 득 지분법손익 지분법자본변동 및 기타자본잉여금 처분손익 기말평가액 (주)큐로홀딩스 1,617,523 - (155,670) (68,197) - 1,393,656 (주)지엔코 43,759,410 - (3,911,392) 815,781 - 40,663,799 Curocom Energy, LLC. 1,907,486 - (64,370) 188,665 - 2,031,781 (주)큐로 13,062,326 - 2,509,261 190,299 - 15,761,886 (주)필리에라 250,000 - - - - 250,000 합 계 60,596,745 - (1,622,171) 1,126,548 - 60,101,122 (전분기) (단위: 천원) 회사명 기초장부가액 취 득 지분법손익 지분법자본변동 및 기타자본잉여금 처분손익 기말평가액 (주)큐로홀딩스 2,168,006 - (877,745) 21,712 - 1,311,973 (주)지엔코 54,841,768 - (4,058,750) 1,194,336 - 51,977,354 Curocom Energy, LLC. 1,488,570 - (154,493) (99,565) - 1,234,512 (주)큐로 14,572,245 - (905,743) 532,541 762,202 14,961,245 (주)필리에라 250,000 - - (51,786) - 198,214 합 계 73,320,589 - (5,996,731) 1,597,238 762,202 69,683,298 (3) 당분기와 전분기 관계기업투자 관련 지분법자본변동 및 기타자본잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 전기이월 지분법자본변동(*) 처 분 기 말 (주)큐로홀딩스 (747,104) (68,197) - (815,301) (주)지엔코 665,481 815,781 - 1,481,262 Curocom Energy, LLC. (46,539) 188,665 - 142,126 (주)큐로 1,218,599 190,299 - 1,408,898 (주)필리에라 - - - - 합 계 1,090,437 1,126,548 - 2,216,985 (*) 비지배지분에 대한 지분법자본변동금액을 포함한 금액입니다. (전분기) (단위: 천원) 회사명 전기이월 지분법자본변동(*) 처 분 기 말 (주)큐로홀딩스 (771,692) 21,712 - (749,980) (주)지엔코 (436,966) 1,194,336 - 757,370 Curocom Energy, LLC. 319,563 (99,565) - 219,998 (주)큐로 - 532,541 - 532,541 (주)필리에라 - (51,786) - (51,786) 합 계 (889,095) 1,597,238 - 708,143 (*) 비지배지분에 대한 지분법자본변동금액을 포함한 금액입니다. (4) 당분기와 전분기 중 투자차액의 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 기 초 증 가 감 소 상 각 기 말 (주)큐로홀딩스 66,844 - - - 66,844 (주)지엔코 8,224,314 - - - 8,224,314 (전분기) (단위: 천원) 회사명 기 초 증 가 감 소 상 각 기 말 (주)큐로홀딩스 66,844 - - - 66,844 (주)지엔코 8,224,314 - - - 8,224,314 (5) 당분기말과 전기말 현재 관계기업의 요약 재무상태표는 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 회사명 자산총액 부채총액 자본총액 (주)큐로홀딩스(*) 48,057,182 30,422,076 17,635,105 (주)지엔코(*) 187,531,516 80,611,658 106,919,857 Curocom Energy, LLC. 24,342,213 5,228,564 19,113,649 (주)큐로 219,920,212 132,319,539 87,600,673 (주)필리에라 964,854 1,362 963,492 (*) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (전기말) (단위: 천원) 회사명 자산총액 부채총액 자본총액 (주)큐로홀딩스(*) 44,964,579 28,286,753 16,677,826 (주)지엔코(*) 188,611,793 71,488,867 117,122,926 Curocom Energy, LLC. 18,682,797 738,427 17,944,370 (주)큐로 197,393,290 127,664,955 69,728,335 (주)필리에라 962,574 - 962,574 (*) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (6) 당분기와 전분기 관계기업의 요약 손익계산서는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 매출 분기순이익(손실) (주)큐로홀딩스(*) 16,669,596 (1,786,456) (주)지엔코(*) 72,649,896 (11,192,062) Curocom Energy, LLC. 2,668,605 (605,550) (주)큐로 116,995,731 10,352,591 (주)필리에라 - 918 (*) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (전분기) (단위: 천원) 회사명 매출 분기순이익(손실) (주)큐로홀딩스(*) 12,592,365 (2,278,549) (주)지엔코(*) 75,300,500 (9,883,014) Curocom Energy, LLC. 1,277,772 (2,585,727) (주)큐로 67,132,517 (8,204,196) (주)필리에라 106 3,445 (*) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (7) 당분기와 전기 중 인식하지 못한 관계기업 손실은 없습니다. 8. 유형자산(1) 연결회사의 당분기와 전분기 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 구 분 기 초 취득 및 자본적지출 IFRS조정(리스) 처분 및 타계정대체 감가상각 환율변동효과 기 말 기계장치 157,329 162,492 - - (38,669) - 281,152 차량운반구 22,843 - - - (6,828) 443 16,458 비품 377,583 203,554 - - (84,142) 715 497,710 인테리어 743,910 623,700 - - (171,501) - 1,196,109 건설중인자산 3,674,673 - - - - - 3,674,673 사용권자산 - - 2,135,870 - (355,215) - 1,780,655 기타의유형자산 5 - - - - - 5 합 계 4,976,343 989,746 2,135,870 - (656,355) 1,158 7,446,762 (전분기) (단위: 천원) 구 분 기 초 취득 및 자본적지출 처분 감가상각 환율변동효과 기 말 기계장치 30,823 32,930 (17) (8,989) - 54,747 차량운반구 34,407 - - (8,528) (5) 25,874 비품 156,478 187,509 (689) (51,482) 3 291,819 인테리어 75,472 378,688 (2,670) (61,704) - 389,786 건설중인자산 - 3,674,673 - - - 3,674,673 기타의유형자산 196 - - (143) - 53 합 계 297,376 4,273,800 (3,376) (130,846) (2) 4,436,952 (2) 당분기와 전분기의 유형자산 상각액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 판매비와 관리비 656,355 130,846 9. 무형자산(1) 연결회사의 당분기와 전분기의 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 구 분 기 초 취 득 상각 기 말 산업재산권 1,141,009 205,689 - 1,346,698 개발비 - - - - 소프트웨어 17,802 3,800 (4,620) 16,982 영업권 8,310,193 - (86,700) 8,223,493 기타의무형자산 122,723 56,766 (25,956) 153,533 합 계 9,591,727 266,255 (117,276) 9,740,706 (전분기) (단위: 천원) 구 분 기 초 취 득 상각 기 말 산업재산권 1,039,807 127,487 - 1,167,294 소프트웨어 19,624 5,300 (5,275) 19,649 영업권 7,732,193 578,000 (77,067) 8,233,126 기타의무형자산 19,264 59,641 (9,407) 69,498 합 계 8,810,888 770,428 (91,749) 9,489,567 (2) 당분기와 전분기의 무형자산 상각액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 판매비와 관리비 117,276 91,749 (3) 연결회사가 당분기 중에 손상을 인식한 개발비는 없습니다. 10. 매입채무 및 기타채무, 기타부채연결회사의 당분기말과 전기말 현재 매입채무 및 기타채무와 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.(1) 매입채무 및 기타채무 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매입채무: 2,412,959 2,582,229 기타채무: 미지급금 1,730,695 1,726,020 미지급비용 2,822,432 1,524,723 소 계 4,553,127 3,250,743 합 계 6,966,086 5,832,972 (2) 기타부채 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 예수금 480,281 512,187 부가세예수금 75,420 33,475 선수금 191,410 172,151 예수보증금 20,000 15,000 소 계 767,111 732,813 임대보증금 5,000 5,000 리스부채 1,821,154 - 소 계 1,826,154 5,000 합 계 2,593,265 737,813 11. 차입금(1) 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 차입금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 내 역 이자율(%) 2019.09.30 당분기말 전기말 단기차입금 큐캐피탈파트너스(주) 8.50 16,000,000 9,000,000 케이파트너스(주) - - 1,800,000 (주)큐로홀딩스 6.00 7,320,000 2,640,000 소 계 23,320,000 13,440,000 장기차입금 (주)지엔코 4.60 1,300,000 1,300,000 소 계 1,300,000 1,300,000 사 채 전환사채(주1) 6.00~8.00 6,000,000 7,700,000 사채상환할증금 - 247,296 1,076,917 전환권조정 - (299,969) (413,781) 소 계 5,947,327 8,363,136 합 계 30,567,327 23,103,136 (주1) 전환사채당분기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) 구 분 제 19회차 전환사채 사채의 종류 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 사채 발행일 2019년 4월 17일 발행가액 6,000,000천원(액면발행) 전환가액(*1) 1 주당 1,051원 (*2) 전환청구기간 2020년 4월 17일 부터 2022년 3월 17일 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 사채 만기일 2022년 4월 17일 원금상환방법 만기일에 원금의 113.4120%를 일시상환 사채이자율 표면이자율 4%, 만기이자율 8% 조기상환청구권 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2020년 4월 17일) 및 2021년 1월 17일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 (전기말) 구 분 제 13회차 전환사채 제 16회차 전환사채 사채의 종류 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 사채 발행일 2016년 4월 4일 2016년 9월 6일 발행가액 800,000천원(액면발행) 6,000,000천원(액면발행) 전환가액(*1) 1주당 1,566원 1주당 2,278원 전환청구기간 2017년 4월 4일 부터 2019년 3월 4일 2017년 9월 6일 부터 2019년 8월 6일 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 기명식 보통주 사채 만기일 2019년 4월 4일 2019년 9월 6일 원금상환방법 만기일에 원금의 123.4711%를 일시상환 만기일에 원금의 113.4120%를 일시상환 사채이자율 표면이자율 1%, 만기이자율 8% 표면이자율 4%, 만기이자율 8% 조기상환청구권 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2017년 4월 4일) 및 2019년 1월 4일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2017년 9월 6일) 및 2019년 6월 6일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 구 분 제 18회차 전환사채 사채의 종류 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 사채 발행일 2017년 12월 01일 발행가액 900,000천원(액면발행) 전환가액(*1) 1주당 2,338원 전환청구기간 2018년 12월 01일 부터 2020년 11월 1일 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 사채 만기일 2020년 12월 1일 원금상환방법 만기일에 원금의 109.3806%을 일시상환 사채이자율 표면이자율 0%, 만기이자율 3% 조기상환청구권 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2018년 12월 01일) 및 2020년 8월 3일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 (*1) 당분기말 현재 전환가액 조정에 관한 사항은 다음과 같습니다. (당분기) 제 19회차 전환가액 조정에 관한 사항 구 분 내 용 조정사유 1) 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입을 함으로써 주식을 발행하는 경우 2) 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 전환가액의 조정이 필요한 경우 3) 발행일로부터 매1개월이 경과한 날을 전환가액 조정일로 하고, 각 전환가액 조정일 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급한 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 직전 전환가액보다 낮은 경우에는 그 가액을 새로운 전환가액으로 함. 4) 감자ㆍ주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 감자ㆍ주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향하여 반영하는 조건으로 이를 반영하여야 함. 조정시기 상기사유가 발생하는 경우 최저조정가액비율 70% (*2) 당분기말 현재 최종 전환가액의 조정내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 원, 주) 구 분 조정가액적용일 조정사유 전환가격 전환가능주식수 조정전 조정후 조정전 조정후 제 19회차 전환사채 2019.05.17 시가하락 1,350 1,270 4,444,444 4,724,409 2019.07.17 시가하락 1,270 1,168 4,724,409 5,136,986 2019.08.17 시가하락 1,168 1,051 5,136,986 5,708,848 12. 확정급여채무 (1) 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 확정급여채무 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 4,162,792 3,676,330 사외적립자산의 공정가치 - - 재무상태표상 부채 4,162,792 3,676,330 (2) 확정급여채무의 변동내역 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기초금액 3,676,330 3,294,239 당기근무원가 547,800 364,196 이자원가 41,457 40,050 전입(전출) - (3,014) 급여지급액 (102,795) (72,116) 보험수리적손실(이익) - - 기말금액 4,162,792 3,623,355 (3) 손익계산서에 반영된 금액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 당기근무원가 547,800 364,196 이자원가 41,457 40,050 종업원급여에 포함된 총 비용 589,257 404,246 (4) 기타포괄손익에 반영된 금액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 퇴직급여채무 - - 사외적립자산 - - 보험수리적손실(이익) - - (5) 당분기말과 전기말 현재 보험수리적평가를 위하여 사용된 주요 추정은 다음과 같습니다. 구 분 당분기말 전기말 할인율(%) 3.22 3.22 사외적립자산의 기대수익률(%) - - 미래임금상승률(%) 3.50 3.50 13. 금융자산ㆍ부채의 분류(1) 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 금융자산ㆍ부채의 분류 내역은 다음과 같습니다.1) 금융자산 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 현금및현금성자산 1,122,961 2,815,913 매출채권 1,010,903 600,482 기타단기채권 1,922,472 4,547,440 소 계 4,056,336 7,963,835 기타금융자산 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익-공정가치금융자산 4,721,125 10,000 보증금 2,710,899 1,941,344 기타장기채권 5,250,000 7,079,400 소 계 13,224,418 9,573,138 합 계 17,280,754 17,536,973 2) 금융부채 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매입채무 2,412,959 2,582,229 기타채무 4,553,127 3,250,743 단기차입금 23,320,000 13,440,000 사채 5,947,327 8,363,136 소 계 36,233,413 27,636,108 장기차입금 1,300,000 1,300,000 합 계 37,533,413 28,936,108 (2) 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 금융자산과 금융부채의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.1) 금융자산 (당분기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 합 계 현금및현금성자산 1,122,961 - - 1,122,961 매출채권 1,010,903 - - 1,010,903 기타단기채권 1,922,472 - - 1,922,472 기타장기금융자산 3,253,293 - 4,721,125 7,974,418 기타장기채권 5,250,000 - - 5,250,000 합 계 12,559,629 - 4,721,125 17,280,754 (전기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 합 계 현금및현금성자산 2,815,913 - - 2,815,913 매출채권 600,482 - - 600,482 기타단기채권 4,547,440 - - 4,547,440 기타장기금융자산 2,483,738 - 10,000 2,493,738 기타장기채권 7,079,400 - - 7,079,400 합 계 17,526,973 - 10,000 17,536,973 2) 금융부채 (당분기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융부채 기타금융부채 합 계 매입채무 2,412,959 - 2,412,959 기타단기채무 4,553,127 - 4,553,127 단기차입금 23,320,000 - 23,320,000 사채 5,947,327 - 5,947,327 장기차입금 1,300,000 - 1,300,000 합 계 37,533,413 - 37,533,413 (전기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융부채 기타금융부채 합 계 매입채무 2,582,229 - 2,582,229 기타단기채무 3,250,743 - 3,250,743 단기차입금 13,440,000 - 13,440,000 사채 8,363,136 - 8,363,136 장기차입금 1,300,000 - 1,300,000 합 계 28,936,108 - 28,936,108 14. 공정가치 추정(1) 연결회사는 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다. 구 분 투입변수의 유의성 Level 1 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치 Level 2 직접적 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치 Level 3 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변수(관측 불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치 (2) 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 금융자산ㆍ부채 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 Level 1 Level 2 Level 3 Level 1 Level 2 Level 3 금융자산 현금및현금성자산 1,122,961 - - 2,815,913 - - 매출채권 - - 1,010,903 - - 600,482 기타단기채권 - - 1,922,472 - - 4,547,440 소 계 1,122,961 - 2,933,375 2,815,913 - 5,147,922 기타금융자산 장기금융상품 542,394 - - 542,394 - - 기타포괄손익-공정가치가능금융자산 - - 4,721,125 - - 10,000 보증금 - - 2,710,899 - - 1,941,344 기타장기채권 - - 5,250,000 - - 7,079,400 소 계 542,394 - 12,682,024 542,394 - 9,030,744 합 계 1,665,355 - 15,615,399 3,358,307 - 14,178,666 금융부채 매입채무 - - 2,412,959 - - 2,582,229 기타채무 - - 4,553,127 - - 3,250,743 단기차입금 - - 23,320,000 - - 13,440,000 사채 - - 5,947,327 - - 8,363,136 소 계 - - 36,233,413 - - 27,636,108 장기차입금 - - 1,300,000 - - 1,300,000 소 계 - - 1,300,000 - - 1,300,000 합 계 - - 37,533,413 - - 28,936,108 (3) 연결회사의 공정가치로 측정되는 금융상품에 대한 평가기법은 다음과 같습니다. 구 분 공정가치평가기법 Level 1 활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 Level 1에 포함됩니다. Level 2 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 회사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간말에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 Level 2에 포함됩니다. Level 3 만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 Level 3에 포함됩니다. (4) 금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용 15. 우발채무와 약정사항 (1) 타인으로부터 제공받은 보증 등1) 당분기말과 전기말 현재 연결회사는 서울보증보험(주) 등으로부터 다음과 같은 보증을 받고 있습니다. (단위: 천원) 보증제공처 보증금액 보증내용 당분기말 전기말 서울보증보험(주) 1,029,170 1,939,674 계약이행보증 외 2) 연결회사는 대여금에 대해 담보보증을 제공받고 있으며 그 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 회사명 담보 지급보증금액 보증기간 관계회사의 특수관계인 (주)큐로홀딩스 (주)큐로홀딩스 주식 162,600주 260,000 2017.05.17~본 채권의 상환시까지 합계 260,000 (2) 지급보증연결회사는 (주)지엔코 및 지엔코의 종속회사인 지엔코 닝보유한공사와 (주)큐로의 차입금에 대해 채무보증을 제공하고 있으며, 그 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원,천미불,천위엔) 회사명 보증처 채무금액 채무보증금액 보증기간 (주)지엔코 산업은행 판교지점 1,600,000 1,920,000 2019.09.30 ~ 본 채무의 상환시까지 시너지투자자문 주식회사 20,000,000 28,000,000 2019.01.30 ~ 본채무 상환시까지 지엔코 닝보유한공사 기업은행 소주지점 CNY2,000 CNY2,400 2019.08.12 ~ 본채무 상환시까지 (주)큐로 산업은행 17,263,000 20,715,600 13,680,000(2019.03.30 ~ 2020.03.30)3,583,000(2019.03.28 ~ 2021.03.28) 농협은행 6,000,000 7,200,000 2019.04.23 ~ 2020.04.23 산업은행 5,000,000 6,000,000 2019.07.18 ~ 2020.07.18 4,000,000 4,800,000 2019.07.23 ~ 2020.07.23 USD15,000 USD18,000 2019.07.16 ~ 2020.07.16 원화합계 53,863,000 68,635,600 - 외화합계 CNY2,000 CNY2,400 - USD15,000 USD18,000 - ※ 보고서 제출일 현재 (주)큐로의 농협은행에 대한 채무보증은 제외되었습니다. (3) 연결회사가 제공한 약정사항 연결회사는 당분기말 현재 서울보증보험(주) 및 큐캐피탈파트너스(주),(주)큐로에 다음과 같은 담보를 제공하고 있습니다. (단위: 천원) 담보제공처 담보설정자산 금액 비고 서울보증보험(주) 장기금융상품 542,394 보증서 발급 큐캐피탈파트너스(주) (주)지엔코 주식 21,860,793주 24,015,664 근질권 설정액 (주)큐로 (주)지엔코 주식 4,090,910주 4,500,001 근질권 설정액 (4) 운용리스연결회사는 하나캐피탈(주)외로부터 차량운반구의 도입을 위해 운용리스 계약을 체결하고 있으며, 당분기와 전분기 중 리스비용 지출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 리스비용 지출연도 당 분 기 전 분 기 연간리스비용 - 17,438 (5) 기타 1) 에이즈 백신 개발 연구비 지원 계약연결회사는 2002년 캐나다의 University of Western Ontario와 '에이즈 백신 개발을위한 연구비 지원 계약' 및 '전용실시권 계약(Exclusive License Agreement)'을 체결하였습니다. 2) C형 간염 백신 개발 연구비 지원 계약 연결회사는 2006년 12월에 캐나다의 University of Western Ontario와 "C형 간염 백신 연구"에 대한 연구비 지원 계약 및 독점실시권 계약 체결을 통해 192만CAD를, 2012년까지 166만CAD를 지원하였고, 2012년에 추가계약을 통해 2017년 기말까지 230만CAD를 추가로 지원하였습니다. 16. 자본금(1) 당분기말과 전기말 현재 지배기업 정관에서 정한 수권주식수와 발행주식 총수등의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원) 구 분 당분기말 전기말 수권주식수 1,000,000,000 1,000,000,000 발행주식총수 109,659,681 109,140,008 액면금액 500 500 자본금 54,829,840,500 54,570,004,000 (2) 연결회사의 당분기와 전분기 중 주식 및 자본금 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) 구 분 주식수(주) 액면가액(원) 자본금(천원) 기 초 109,140,008 500 54,570,004 전환청구권행사(2019.02.25) 519,673 500 259,836 기 말 109,659,681 54,829,840 (전분기) 구 분 주식수(주) 액면가액(원) 자본금(천원) 기 초 104,461,536 500 52,230,768 전환청구권행사(2018.01.16) 1,560,062 500 780,031 전환청구권행사(2018.01.24) 2,485,499 500 1,242,750 전환청구권행사(2018.02.08) 105,485 500 52,742 전환청구권행사(2018.04.19) 527,426 500 263,713 기 말 109,140,008 54,570,004 17. 자본잉여금 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 주식발행초과금 133,288,138 132,671,492 전환권대가(주석 20) 286,895 1,058,843 기타자본잉여금 7,881,865 6,843,725 합 계 141,456,898 140,574,060 18. 기타자본 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 기타자본의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 자기주식(*1) (536,769) (536,769) 자기주식처분손실 (1,202) (1,202) 지분법자본변동 3,231,062 2,792,583 부의지분법자본변동 (825,362) (1,437,203) 해외사업장환산차이 (621,818) (644,294) 합 계 1,245,911 173,115 (*1) 당분기말 현재 회사는 자기주식 396,453주를 보유하고 있습니다. 19. 결손금(1) 연결회사의 당분기와 전분기의 결손금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기초결손금 130,993,604 106,711,872 회계정책변경의 누적효과 - 90,000 수정후 기초결손금 130,993,604 106,801,871 분기순손실(이익) 7,057,995 10,613,779 보험수리적손실(이익) - - 기말결손금 138,051,599 117,415,650 20. 전환권(1) 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 미행사된 전환권 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) 주된사항 제 19회차 전환사채 사채발행일 2019년 4월 17일 발행금액 액면발행 6,000,000천원 조정후 전환권 행사가격 1주당 1,051원 부여된 전환권 수 5,708,848주 전환권행사기간 2020년 4월 17일 ~ 2022년 3월 17일 (전기말) 주된사항 제 13회차 전환사채 제 16회차 전환사채 제 18회차 전환사채 사채발행일 2016년 4월 4일 2016년 9월 6일 2017년 12월 1일 발행금액 액면발행 800,000천원 액면발행 6,000,000천원 액면발행 900,000천원 조정후 전환권 행사가격 1주당 1,566원 1주당 2,278원 1주당 2,338원 부여된 전환권 수 510,855주 2,633,889주 384,944주 전환권행사기간 2017년 4월 4일 ~ 2019년 3월 4일 2017년 9월 6일 ~ 2019년 8월 6일 2018년 12월 1일~ 2020년 11월 1일 21. 비지배지분당분기와 전분기 비지배지분의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기 초 (3,624,018) 836,749 연결범위 변동으로인한 증감 - - 분기순손익 (4,475,867) (3,384,422) 지분법자본변동 76,227 (73,198) 해외사업환산손익 9,003 (2,382) 유상증자 123,551 577,353 기타자본잉여금 - (157) 기 말 (7,891,104) (2,046,057) 22. 용역계약 (1) 연결회사의 당분기와 전분기 용역계약 잔액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기 초 3,452,255 1,903,192 증 가 3,642,057 4,423,508 용역수익 5,697,067 3,329,436 기 말 1,397,246 2,997,264 (2) 당분기말과 전기말 현재 진행중인 계약과 관련하여 인식한 용역수익 등의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 누적수익 8,346,836 9,942,058 누적원가 6,527,155 8,197,404 누적이익 1,819,681 1,744,654 청구액 8,010,221 9,984,302 현금회수액 7,858,043 9,823,634 미청구공사(*) 336,615 (42,243) 초과청구공사(*) - - (*) 미청구공사와 초과청구공사는 매출채권과 선수금으로 계상되어 있습니다. 23. 판매비와 관리비연결회사의 당분기와 전분기의 판매비와관리비 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 당 분 기 전 분 기 급여 4,439,667 3,866,861 퇴직급여 589,257 404,246 복리후생비 434,835 348,188 여비교통비 69,084 62,068 접대비 139,374 97,439 통신비 25,133 24,191 수도광열비 2,637 3,013 세금과공과 135,294 111,321 감가상각비 656,356 122,657 무형자산상각비 117,276 91,746 임차료 852,989 914,648 수선비 3,855 600 보험료 85,407 79,329 차량유지비 104,684 100,966 운반비 55,654 55,381 교육훈련비 720 1,560 도서인쇄비 18,857 10,898 소모품비 178,220 139,314 지급수수료 613,457 680,070 광고선전비 193,237 56,278 리스료 - 17,438 해외출장비 22,599 28,398 외주용역비 90,000 90,000 잡비 5,401 6,043 건물관리비 18,720 18,720 시장조사비 2,144 469 임차자산유지관리비 145,893 89,166 판매촉진비 29,295 270,512 판매수수료 104,893 - 경상개발비 3,547,143 1,900,686 대손상각비 (20,201) - 기타 판매비와 관리비 6,146 6,699 합 계 12,668,026 9,598,905 24. 비용의 성격별 분류연결회사의 당분기 및 전분기의 비용의 성격별 분류내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 상품의 매입 3,941,304 5,425,056 급여 및 외주용역비 8,745,565 6,609,712 퇴직급여 589,257 404,246 복리후생비 434,835 348,188 감가상각비및무형자산상각비 773,631 214,403 기타비용 6,340,636 4,675,206 매출원가와 판매관리비 합계 20,825,228 17,676,811 한편, 연결회사의 당분기와 전분기 중 과거회계기준에 의한 영업손익과 한국채택국제회계기준에 의한 영업손익은 차이가 없습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 한국채택국제회계기준 영업손실 8,926,156 7,449,115 차이조정 - - 과거회계기준을 적용한 영업손실 8,926,156 7,449,115 25. 기타손익 연결회사의 당분기 및 전분기 기타수익과 기타비용 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 외화환산이익 55,922 49,101 외환차익 618 1,370 수입임대료 2,250 1,500 잡이익 358 7,492 합 계 59,148 59,463 외화환산손실 1,495 - 기타의 수수료 - 1,350 외환차손 - 211 지급수수료 9,332 75,685 유형자산처분손실 - 39 무형자산손상차손 - 2 매도가능증권평가손실 188,875 - 기부금 - 488 잡손실 36 2,037 합 계 199,738 79,812 26. 금융손익 (1) 연결회사의 당분기와 전분기의 금융수익과 금융비용 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 이자수익 542,856 807,428 사채상환이익 589,905 - 합 계 1,132,761 807,428 이자비용 1,861,538 1,523,857 사채상환손실 95,138 - 합 계 1,956,676 1,523,857 (2) 연결회사의 금융상품 범주별 순손익 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 이자수익 구 분 이자비용 당 분 기 전 분 기 당 분 기 전 분 기 예금이자 791 5,858 전환사채 523,218 879,522 대여금이자 542,065 801,570 차입금이자 1,244,429 644,335 사채상환이익 589,905 - 사채상환손실 95,138 - 기타 93,891 - 합 계 1,132,761 807,428 합 계 1,956,676 1,523,857 27. 이연법인세 및 법인세비용 연결회 사의 주민세를 포함한 법인세의 법정세율은 당분기와 전분기에 22%이며 당 분기 부담할 법인세액은 21,030천원입니다 . 연 결회사는 당분기말과 전기말 현재 차감할 일시적차이및 이월결손금에서 발생하는 법인세효과의 실현가능성이 높지 아니하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다. 28. 영업활동 현금흐름 (1) 영업활동 현금흐름의 세부내역 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 당분기순이익(손실) (11,533,862) (13,998,202) 손익의 조정항목(*1) 3,944,252 8,775,434 순운전자본의 변동(*2) (901,858) (500,009) 합 계 (8,491,468) (5,722,777) (*1) 손익의 조정항목 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 퇴직급여 589,257 404,246 감가상각비 656,356 122,657 무형자산상각비 117,276 91,746 유형자산처분손실 - 39 무형자산손상차손 - 2 법인세비용 21,030 - 지분법손익 1,622,171 6,574,511 지분법주식처분이익 - (762,202) 매도가능증권평가손실 188,875 - 외화환산이익 (55,922) (49,101) 외화환산손실 1,495 - 외화차손 - 211 대손상각비 및 기타의 대손상각비 (20,201) - 금융수익 (1,132,761) (807,428) 금융비용 1,956,676 1,523,857 경상연구개발비 - 1,676,896 합 계 3,944,252 8,775,434 (*2) 순운전자본의 변동 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 매출채권의 감소(증가) (274,610) 277,723 기타채권의 감소(증가) 119,393 167,404 기타유동자산의 감소(증가) (116,439) 72,833 재고자산의 감소(증가) (20,110) (224,136) 매입채무의 감소(증가) (334,164) 491,682 기타채무의 증가(감소) (202,431) (282,949) 기타유동부채의 증가(감소) 147,613 (953,926) 기타비유동부채의 증가(감소) (118,315) - 퇴직금의 지급 (102,795) (48,640) 합 계 (901,858) (500,009) (2) 주요 비현금거래 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 장기대여금의 매도가능증권 대체 4,900,000 - 전환청구권 행사 879,031 12,198,428 지분법자본변동 1,050,320 2,315,502 전환권대가 대체 1,038,139 - (3) 당분기 중 재무활동에서 생기는 부채 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 단기차입금 전환사채 장기차입금 합 계 기초 13,440,000 8,363,136 1,300,000 23,103,136 차입 등 11,680,000 (286,895) - 11,393,105 전환권조정계정 상각 - 333,262 - 333,262 상환 (1,800,000) (1,614,746) - (3,414,746) 전환사채 행사 - (847,431) - (847,431) 분기말 23,320,000 5,947,326 1,300,000 30,567,326 29. 주당손익 (1) 기본주당순손익지배기업의 당분기와 전분기에 대한 기본주당순손익은 보통주 1주에 대한 순손익을 계산한 것으로서 그 산출내역은 다음과 같습니다. (단위: 원, 주) 구 분 당 분 기 전 분 기 3개월 누적 3개월 누적 손익계산서상 지배기업의 소유주지분 순이익(손실) (3,669,711,938) (7,057,995,233) (4,555,363,697) (10,613,779,220) 가중평균유통보통주식수(*) 109,263,228 109,158,532 108,743,555 108,225,101 기본주당순이익(손실) (34) (65) (42) (98) (*) 당분기 및 전분기 중 유통보통주식수 산정내역은 다음과 같습니다. (당3분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 기초 2019-07-01 109,140,008 92 10,040,880,736 자기주식 2019-07-01 (396,453) 92 (36,473,676) 전환청구권행사 2019-07-01 519,673 92 47,809,916 적수합계 10,052,216,976 일 수 92 가중평균유통보통주식수 109,263,228 (당분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 전기이월 2019-01-01 109,140,008 273 29,795,222,184 자기주식 2019-01-01 (396,453) 273 (108,231,669) 전환청구권행사 2019-02-25 519,673 218 113,288,714 적수합계 29,800,279,229 일 수 273 가중평균유통보통주식수 109,158,532 (전3분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 기초 2018-07-01 104,461,536 92 9,610,461,312 자기주식 2018-07-01 (396,453) 92 (36,473,676) 전환청구권행사 2018-07-01 1,560,062 92 143,525,704 전환청구권행사 2018-07-01 2,485,499 92 228,665,908 전환청구권행사 2018-07-01 105,485 92 9,704,620 전환청구권행사 2018-07-01 527,426 92 48,523,192 적수합계 10,004,407,060 일 수 92 가중평균유통보통주식수 108,743,555 (전분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 기초 2018-01-01 104,461,536 273 28,517,999,328 자기주식 2018-01-01 (396,453) 273 (108,231,669) 전환청구권행사 2018-01-16 1,560,062 258 402,495,996 전환청구권행사 2018-01-24 2,485,499 250 621,374,750 전환청구권행사 2018-02-08 105,485 235 24,788,975 전환청구권행사 2018-04-19 527,426 165 87,025,290 적수합계 29,545,452,670 일 수 273 가중평균유통보통주식수 108,225,101 (2) 희석주당순손익 (단위: 원, 주) 구 분 당 분 기 전 분 기 보통주당분기순이익(손실) (7,057,995,233) (10,613,779,220) 보통주희석당분기순이익(손실) (7,057,995,233) (10,613,779,220) 희석증권의 주식수 109,158,532 108,225,101 가중평균희석유통보통주식수 - - 희석주당순이익(손실) (65) (98) ( *) 당분기와 전분기는 순손실의 발생으로 인하여 보통주 청구가능증권의 희석화효과가 없으므로 희석주당순손실은 기본주당순손실과 일치합니다. (3) 보통주청구가능증권 당분기말과 전기말 현재 청구가 가능한 잠재적보통주는 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 원, 주) 구 분 사채권면액 행사(전환)가액 잠재적보통주 제 19회차 전환사채 6,000,000,000 1,051 5,708,848 (전기말) (단위: 원, 주) 구 분 사채권면액 행사(전환)가액 잠재적보통주 제 13회차 전환사채 800,000,000 1,566 510,855 제 16회차 전환사채 6,000,000,000 2,278 2,633,889 제 18회차 전환사채 900,000,000 2,338 384,944 30. 부문별 보고 (1) 연결회사의 전략적 의사결정을 수립하는 경영진이 영업부문을 결정하고 있습니다. 경영진은 각 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 부문의 영업수익을 기준으로 검토하고 있으며 솔루션부문, 상품유통부문,신약및백신개발부문, 커피체인점부문, 커피수입판매부문으로 구분됩니다. (2) 당분기와 전분기의 부문별 정보는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션부문 상품유통부문 신약및백신개발부문 커피판매부문 합 계 총부문수익 5,515,717 2,638,907 - 3,744,447 11,899,071 내부영업수익 - - - - - 외부고객으로부터의 수익 5,515,717 2,638,907 - 3,744,447 11,899,071 보고부문영업이익(손실) 392,676 (52,783) (5,419,679) (3,846,370) (8,926,156) 감가상각비 및 무형자산상각비 7,412 - 82,761 683,457 773,630 보고부문분기순이익(손실) (1,743,217) (52,645) (5,399,438) (4,338,562) (11,533,862) (전분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션부문 상품유통부문 신약및백신개발부문 커피판매부문 합 계 총부문수익 3,293,436 4,129,132 - 2,805,128 10,227,696 내부영업수익 - - - - - 외부고객으로부터의 수익 3,293,436 4,129,132 - 2,805,128 10,227,696 보고부문영업이익(손실) (587,977) (49,941) (3,552,155) (3,259,042) (7,449,115) 감가상각비 및 무형자산상각비 7,135 237 6,823 200,208 214,403 보고부문분기순이익(손실) (6,503,490) (45,631) (3,715,524) (3,733,557) (13,998,202) (3) 당분기와 전분기의 영업부문별 지역 정보는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션부문 상품유통부문 신약및백신개발부문 커피판매부문 합 계 국내매출 5,515,717 2,638,907 - 3,744,447 11,899,071 (전분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션부문 상품유통부문 신약및백신개발부문 커피판매부문 합 계 국내매출 3,293,436 4,129,132 - 2,805,128 10,227,696 (4) 당분기말과 전기말의 영업부문별 자산 및 부채는 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 구 분 솔루션부문 상품유통부문 신약및백신개발부문 커피체인점부문 합 계 보고부문자산 76,935,224 853,244 4,219,225 13,871,723 95,879,416 관계기업투자자산 57,273,345 - 539,688 2,288,087 60,101,120 비유동자산의 취득액(*) 5,620 - 206,039 1,044,342 1,256,001 보고부문 부채 26,012,204 258,408 1,754,821 16,264,036 44,289,469 (*) 금융자산의 취득액은 제외하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 솔루션부문 상품유통부문 신약및백신개발부문 커피체인점부문 합 계 보고부문자산 75,387,971 1,010,649 7,061,264 10,589,924 94,049,808 관계기업투자자산 57,376,422 - 699,712 2,520,610 60,596,744 비유동자산의 취득액(*) 7,895 - 106,388 5,567,375 5,681,658 보고부문 부채 23,222,879 302,337 1,380,534 8,644,500 33,350,250 (*) 금융자산의 취득액은 제외하였습니다. ( 5) 당분기 중 연결회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 단일 외부고객은 1개업체로 매출액 대비 16%를 차지하고 있으며, 전분기에는 1개업체로 매출액 대비 13.17%를 차지하고 있습니다. 31. 특수관계자 및 특수관계자와의 주요거래 (1) 당분기말과 전기말 현재 연결회사와 지배ㆍ종속관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다. 회사명 지분율(%) 당분기말 전기말 관계기업 (주)큐로홀딩스 7.43 7.66 (주)지엔코 30.34 30.34 (주)큐로 16.44 17.64 Curocom Energy, LLC. 10.63 10.63 기타특수관계자 임직원 - - (2) 매출 및 매입 등 거래당분기와 전분기 중 특수관계자와의 주요 거래 내용은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 매출(*1) 기타수익 매입(*2) 기타비용 관계기업 (주)큐로홀딩스 90,000 478,732 1,257,669 288,008 (주)지엔코 - - 8,225 61,154 Curocom Energy, LLC. - - - - 케이파트너스(주) 1,124 - - 520,730 큐캐피탈파트너스(주) - - - 900,068 (주)루비노 - - 11,615 19,430 큐로모터스(주) 118,933 - - - 영풍제지(주) 662,448 - - - 기타특수관계자 임직원 - 38,546 - - 합 계 872,505 517,278 1,277,509 1,789,390 (*1) 매출액에는 재화의 판매와 용역의 제공이 포함되어 있습니다. 재화는 정찰가격과 제3자와의 거래에서 결정되었을 거래조건으로 판매됩니다.(*2) 매입액에는 재화와 용역(경영서비스)의 구입이 포함되어 있으며, 이는 관계기업 및 주요경영진이 지배하는 기업으로부터 정상적인 거래조건에 따라 구입하고 있습니다. (전분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 매출(*1) 기타수익 매입(*2) 기타비용 관계기업 (주)큐로홀딩스 798,931 363,140 608,899 252,482 (주)지엔코 - 195,979 - 60,190 Curocom Energy, LLC. - 45,244 - - 케이파트너스(주) - 166,916 - 414,824 큐캐피탈파트너스(주) - 508 - 572,178 (주)루비노 - - - 36,299 큐로모터스(주) 248,580 - - - 기타특수관계자 임직원 30,055 3,544 - - 합 계 1,077,566 775,331 608,899 1,335,973 (*1) 매출액에는 재화의 판매와 용역의 제공이 포함되어 있습니다. 재화는 정찰가격과 제3자와의 거래에서 결정되었을 거래조건으로 판매됩니다. (*2) 매입액에는 재화와 용역(경영서비스)의 구입이 포함되어 있으며, 이는 관계기업 및 주요경영진이 지배하는 기업으로부터 정상적인 거래조건에 따라 구입하고 있습니다. (3) 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 주요 잔액당분기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 채 권 채 무 매출채권 대여금 매도가능증권(*) 기타채권 매입채무 차입금 기타채무 관계기업 (주)큐로홀딩스 11,000 4,250,000 4,900,000 245,351 1,855,147 7,320,000 835,489 (주)지엔코 - - - 35,000 - 1,300,000 304,180 Curocom Energy, LLC. - - - - - - - 케이파트너스(주) - - - - - 6,000,000 48,913 큐캐피탈파트너스(주) - - - - - 16,000,000 1,937,534 (주)필리에라 - - - - - - 5,000 (주)루비노 - - - - - - 112,670 큐로모터스(주) 18,200 - - - - - - 영풍제지(주) - - - - - - - 기타특수관계자 임직원 - 1,130,266 - 126,545 - - - 합 계 29,200 5,380,266 4,900,000 406,896 1,855,147 30,620,000 3,243,786 (*) 연결회사는 2019년 7월 24일 (주)큐로홀딩스에 대한 대여금 및 이자 중 4,900백만원에 대하여 (주)큐로홀딩스 제15회차 전환사채로 전환하여 사채권을 취득하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 채 권 채 무 매출채권 대여금 기타채권 매입채무 차입금 기타채무 관계기업 (주)큐로홀딩스 - 8,469,400 557,219 1,181,183 2,640,000 360,904 (주)지엔코 - - 35,000 - 1,300,000 259,780 Curocom Energy, LLC. - - 57,950 - - - 케이파트너스(주) - - - - 7,800,000 24,532 큐캐피탈파트너스(주) - - - - 9,000,000 1,037,466 (주)필리에라 - - - - - 5,000 (주)루비노 - - - - - 44,807 큐로모터스(주) 30,221 - - - - - 영풍제지(주) - - - - - 152,892 기타특수관계자 임직원 - 1,130,266 87,999 - - - 합 계 30,221 9,599,666 738,168 1,181,183 20,740,000 1,885,381 (4) 특수관계자와의 자금 거래 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 자금대여 거래 자금차입 거래 대여 등 회수 등(*) 차입 등 상환 등 관계기업 (주)큐로홀딩스 3,800,000 8,019,400 4,680,000 - 케이파트너스(주) - - 6,000,000 7,800,000 큐캐피탈파트너스(주) - - 7,000,000 - 기타특수관계자 임직원 - - - - 합 계 3,800,000 8,019,400 17,680,000 7,800,000 (*) 연결회사는 2019년 7월 24일 (주)큐로홀딩스에 대한 대여금 및 이자 중 4,900백만원에 대하여 (주)큐로홀딩스 제15회차 전환사채로 전환하여 사채권을 취득하였습니다. (전분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 자금대여 거래 자금차입 거래 대여 등 회수 등 차입 등 상환 등 관계기업 (주)큐로홀딩스 600,000 4,889,786 1,060,000 - (주)지엔코 - 5,000,000 - - 케이파트너스(주) (*1) 5,100,000 - - 6,000,000 기타특수관계자 임직원 - 4,450,000 - - 합 계 5,700,000 14,339,786 1,060,000 6,000,000 (5) 지급보증당분기말 현재 연결회사가 특수관계자의 자금조달 등을 위하여 제공하고 있는 지급보증과 특수관계자로부터 제공받고 있는 지급보증은 다음과 같습니다. 1) 제공한 지급보증 (단위: 천원,천미불,천위엔) 제공자 대상회사명 보증처 채무금액 지급보증금액 보증기간 관계기업 (주)지엔코 산업은행 판교지점 1,600,000 1,920,000 2019.09.30~본 채무의 상환시까지 시너지투자자문 주식회사 20,000,000 28,000,000 2019.01.30~본채무 상환시까지 지엔코 닝보유한공사 기업은행 소주지점 CNY2,000 CNY2,400 2019.08.12~ 본채무상환식까지 (주)큐로 산업은행 17,263,000 20,715,600 13,680,000(2019.03.30~2020.03.30)3,583,000(2019.03.28~2021.03.28) 농협은행 6,000,000 7,200,000 2019.04.23~2020.04.23 산업은행 5,000,000 6,000,000 2019.07.18~2020.07.18 4,000,000 4,800,000 2019.07.23~2020.07.23 USD15,000 USD18,000 2019.07.16~2020.07.16 원화합계 53,863,000 68,635,600 - 외화합계 CNY2,000 CNY2,400 - USD15,000 USD18,000 *보고서 제출일 현재 (주)큐로의 농협은행에 대한 지급보증은 제외 되었습니다. 2) 제공받은 담보 (단위: 천원) 구분 회사명 담보 지급 보증 금액 보증기간 관계회사의 특수관계인 (주)큐로홀딩스 (주)큐로홀딩스 주식 162,600주 260,000 2017.05.17~본 채무의 상환시까지 합 계 260,000 3) 회사가 제공한 약정사항 연결회사는 당분기말과 전기말 현재 특수관계자에게 제공한 담보제공은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 담보제공처 당분기말 전기말 담보설정자산 큐캐피탈파트너스(주) 24,015,664 13,501,350 (주)지엔코 주식 21,860,793주 (주)큐로 4,500,001 - (주)지엔코 주식 4,090,910주 (6) 주요 경영진에 대한 보상연결회사의 주요 경영진은 이사(등기 및 비등기), 이사회의 구성원, 재무책임자 및 내부감사책임자를 포함하고 있습니다. 당분기와 전분기 종업원 용역의 대가로서 주요 경영진에게 지급되었거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 급여 및 기타 단기종업원 급여 1,610,968 1,392,066 퇴직급여 221,493 160,004 합 계 1,832,461 1,552,070 32. 재무위험관리 연결회사는 시장위험, 신용위험과 유동성위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치 변동위험 등으로 구분됨). 연결회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.(1) 시장위험 1) 이자율위험이자율위험은 미래시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이 자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 변동금리부 차입금 및 예금 등을 거의 부담하거나 보유하고 있지 않습니다. 2) 가격위험연결회사는 유동성관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다. 연결회사는 이를 위하여 하나 이상의 직접적 또는 간접적 투자수단을 이용하고 있습니다. 3) 환위험연결회사는 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 중요한 화폐성자산은 환율변동위험에 노출되지 않습니다. 4) 신용위험금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 표시하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 현금및현금성자산 1,122,961 2,815,913 매출채권 1,010,903 600,482 기타단기채권 1,922,472 4,547,440 기타장기채권 5,250,000 7,079,400 기타금융자산 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익-공정가치금융자산 4,721,125 10,000 보증금 2,710,899 1,941,344 합 계 17,280,754 17,536,973 신용위험은 보유하고 있는 수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금성자산 및 은행 등 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 매출채권 및 기타채권에 대한 연령분석 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 발생후 6개월 이하 3,830,725 4,190,218 발생후 6개월초과 12개월 이하 2,028,351 2,369,755 발생후 12개월초과 2,324,299 5,667,349 손상채권 497,439 517,640 합 계(*) 8,680,814 12,744,962 (*) 매출채권 및 기타채권의 대손충당금 차감전 금액의 합계입니다. 5) 유동성위험유동성위험은 연결회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 연결회사가 부담하고 있는 단기채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다. 연결회사의 자금관리주관부서는 향후 예상되는 부족자금에 대하여 금융비용의 최소화, 소요자금의 적기충당, 자금상환능력, 담보능력등 제반 여건을 고려하여 자금을 조달합니다. 당분기말과 전기말 현재 금융부채에 대하여 보고기간종료일로부터 계약만기일까지의 잔여만기에 따른 만기별 구분 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 구 분 1년이하 1년초과2년이하 2년초과5년이하 합 계 매입채무 2,412,959 - - 2,412,959 기타채무 4,553,127 - - 4,553,127 전환사채(*) 5,947,327 - - 5,947,327 단기차입금 23,320,000 - - 23,320,000 장기차입금 - - 1,300,000 1,300,000 합 계 36,233,413 - 1,300,000 37,533,413 (*) 해당 사채의 경우 조기상환청구권이 존재하므로 만기를 1년이하로 분류하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 1년이하 1년초과2년이하 2년초과5년이하 합 계 매입채무 2,582,229 - - 2,582,229 기타채무 3,250,743 - - 3,250,743 전환사채(*) 8,363,136 - - 8,363,136 단기차입금 13,440,000 - - 13,440,000 장기차입금 - - 1,300,000 1,300,000 합 계 27,636,108 - 1,300,000 28,936,108 (*) 해당 사채의 경우 조기상환청구권이 존재하므로 만기를 1년이하로 분류하였습니다. 6) 민감도분석- 이자율변동에 따른 민감도 분석연결회사는 이자율 변동에 대한 위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당분기말과 전분기말 현재 연결회사의 각 차입금에 대한 이자율 10% 변동시 이자율 변동이 당분기 손익과 전분기 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 차입금 (133,819) 133,819 (64,373) 64,373 - 환율변동에 따른 민감도 분석 지배기업의 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산은 USD 0.04, CAD 0.07로 환율변동에 따른 손익에 미치는 영향이 미비합니다. (2) 자본위험연결회사의 자본위험관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 부채비율 및 순차입금비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 부채(A) 44,289,469 33,350,250 자본(B) 51,589,947 60,699,558 현금및현금성자산(C) 1,122,961 2,815,913 차입금(D) 30,567,327 23,103,136 부채비율(A/B)(%) 85.85 54.94 순차입금비율(D-C)/B(%) 57.07 33.42 33. 신약 및 백신 개발 기업의 불확실성연결회사의 종속기업인 (주)스마젠, SUMAGEN CANADA INC. 및 Inferrex, Ltd.는 신약 및 백신의 개발, 생산, 판매를 영위하는 기업으로서 신약 및 백신 개발의 성공여부에 따른 불확실성은 일반기업보다 클 수 있으며, 이에 따라 향후 종속기업의 재무상태나 재무성과 등이 큰 폭으로 변동할 가능성이 있습니다. 본 연결재무제표는 이러한 변동가능성으로 인해 발생가능한 조정사항은 반영되지 않았습니다. 4. 재무제표 재무상태표 제 23 기 3분기말 2019.09.30 현재 제 22 기말 2018.12.31 현재 (단위 : 원) 제 23 기 3분기말 제 22 기말 자산 유동자산 6,417,462,975 5,232,185,538 현금및현금성자산 482,237,279 1,641,795,214 매출채권 및 기타유동채권 2,701,059,806 2,137,312,467 매출채권 584,150,618 395,616,015 대손충당금 (1,039,222) (1,039,222) 단기미수금 278,229,299 293,030,605 대손충당금 (204,683,285) (224,884,529) 단기미수수익 2,044,402,396 1,674,589,598 당기법인세자산 65,852,290 245,972,380 기타유동금융자산 2,528,238,105 538,238,105 단기대여금 및 수취채권 2,706,983,444 716,983,444 대손충당금 (178,745,339) (178,745,339) 재고자산 636,879,214 652,156,320 상품 636,879,214 652,156,320 기타유동비금융자산 3,196,281 16,711,052 비유동자산 79,651,545,711 82,816,118,162 유형자산 11,755,003 13,902,087 기계장치 45,201,000 45,201,000 감가상각누계액 (39,598,666) (37,741,666) 사무용비품 27,833,634 26,013,634 감가상각누계액 (21,680,965) (19,570,881) 영업권 이외의 무형자산 13,353,836 12,999,003 기타무형자산 13,353,836 12,999,003 종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산 65,525,142,780 69,341,423,575 기타비유동금융자산 13,555,901,985 12,896,401,390 비유동매도가능금융자산 4,721,124,600 10,000,000 장기금융상품 542,394,020 542,394,020 장기대여금 16,770,013,462 18,299,413,462 대손충당금 (8,477,630,097) (5,955,406,092) 기타비유동비금융자산 545,392,107 551,392,107 자산총계 86,069,008,686 88,048,303,700 부채 유동부채 24,783,355,359 22,128,175,236 매입채무 및 기타유동채무 2,480,481,609 2,449,232,749 단기매입채무 352,079,218 1,272,945,443 단기미지급금 51,962,793 64,316,509 단기미지급비용 2,001,019,988 1,078,495,916 부가가치세예수금 75,419,610 33,474,881 기타유동금융부채 5,947,326,970 8,363,136,273 기타유동비금융부채 355,546,780 515,806,214 단기차입금 16,000,000,000 10,800,000,000 비유동부채 1,487,256,950 1,397,041,034 퇴직급여부채 1,487,256,950 1,397,041,034 부채총계 26,270,612,309 23,525,216,270 자본 자본금 54,829,840,500 54,570,004,000 보통주자본금 54,829,840,500 54,570,004,000 자본잉여금 141,456,897,471 140,574,060,522 기타자본 1,148,502,339 156,159,424 이익잉여금(결손금) (137,636,843,933) (130,777,136,516) 미처분이익잉여금(미처리결손금) (137,636,843,933) (130,777,136,516) 자본총계 59,798,396,377 64,523,087,430 자본과부채총계 86,069,008,686 88,048,303,700 포괄손익계산서 제 23 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 22 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 원) 제 23 기 3분기 제 22 기 3분기 3개월 누적 3개월 누적 수익(매출액) 1,948,175,774 8,355,409,051 2,885,844,142 7,476,741,794 재화의 판매로 인한 수익(매출액) 702,470,844 2,658,342,329 1,402,944,033 4,147,306,007 용역의 제공으로 인한 수익(매출액) 1,245,704,930 5,697,066,722 1,482,900,109 3,329,435,787 매출원가 1,562,328,894 6,689,300,299 2,520,754,446 6,512,532,073 재화의 판매로 인한 수익(매출액)에 대한 매출원가 646,713,790 2,473,401,940 1,303,815,147 3,859,681,634 용역의 제공으로 인한 수익(매출액)에 대한 매출원가 915,615,104 4,215,898,359 1,216,939,299 2,652,850,439 매출총이익 385,846,880 1,666,108,752 365,089,696 964,209,721 판매비와관리비 406,364,683 1,125,430,919 458,705,123 1,547,953,952 영업이익(손실) (20,517,803) 540,677,833 (93,615,427) (583,744,231) 기타이익 20,072 50,239 4,171,886 4,828,580 잡이익 20,072 50,239 4,171,886 4,828,580 기타손실 1,035,534,181 2,720,431,158 809,437,831 1,764,135,328 지급수수료 3,090,000 9,331,753 27,272,727 75,685,455 기타의대손상각비 843,568,781 2,522,224,005 782,165,104 1,688,449,873 매도가능증권평가손실 188,875,400 188,875,400 0 0 금융수익 432,597,516 1,824,164,058 349,330,369 1,098,271,210 이자수익 432,597,516 1,234,258,822 349,330,369 1,098,271,210 사채상환이익 0 589,905,236 0 0 금융원가 530,005,910 1,543,648,984 461,949,700 1,499,187,344 이자비용 530,005,910 1,448,511,403 461,949,700 1,499,187,344 사채상환손실 0 95,137,581 0 0 지분법손익 (2,526,116,672) (4,939,489,145) (3,518,234,494) (8,549,602,365) 지분법주식처분손익 0 0 0 762,202,031 법인세비용차감전순이익(손실) (3,679,556,978) (6,838,677,157) (4,529,735,197) (10,531,367,447) 법인세비용 0 21,030,260 0 0 당기순이익(손실) (3,679,556,978) (6,859,707,417) (4,529,735,197) (10,531,367,447) 기타포괄손익 356,989,756 992,342,915 (380,346,583) 2,308,464,138 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익) 356,989,756 992,342,915 (380,346,583) 2,308,464,138 지분법자본변동 356,989,756 992,342,915 (380,346,583) 2,308,464,138 총포괄손익 (3,322,567,222) (5,867,364,502) (4,910,081,780) (8,222,903,309) 주당이익 기본주당이익(손실) (단위 : 원) (34) (63) (42) (97) 희석주당이익(손실) (단위 : 원) (34) (63) (42) (97) 자본변동표 제 23 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 22 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 원) 자본 자본금 자본잉여금 기타자본구성요소 미처분이익잉여금(미처리결손금) 자본 합계 2018.01.01 (기초자본) 52,230,768,000 131,219,386,612 1,976,044,928 (106,668,233,683) 74,805,876,001 회계정책의변경효과 0 0 0 (90,000,000) (90,000,000) 당기순이익(손실) 0 0 0 (10,531,367,447) (10,531,367,447) 전환권행사 2,339,236,000 9,354,799,478 0 0 11,694,035,478 종속기업및관계기업투자의 기타자본잉여금 0 156,672 0 0 156,672 지분법자본변동 0 0 2,308,464,138 0 2,308,464,138 2018.09.30 (기말자본) 54,570,004,000 140,574,342,762 332,419,210 117,289,601,130 78,187,164,842 2019.01.01 (기초자본) 54,570,004,000 140,574,060,522 156,159,424 (130,777,136,516) 64,523,087,430 회계정책의변경효과 0 0 0 0 0 당기순이익(손실) 0 0 0 (6,859,707,417) (6,859,707,417) 전환권행사 259,836,500 882,836,949 0 0 1,142,673,449 종속기업및관계기업투자의 기타자본잉여금 0 0 0 0 0 지분법자본변동 0 0 992,342,915 0 992,342,915 2019.09.30 (기말자본) 54,829,840,500 141,456,897,471 1,148,502,339 (137,636,843,933) 59,798,396,377 현금흐름표 제 23 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 22 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 원) 제 23 기 3분기 제 22 기 3분기 영업활동현금흐름 (408,167,320) 383,080,384 현금의기타유입(유출) (581,664,824) 72,506,893 이자수취(영업) 302,258,616 680,503,668 이자지급(영업) (287,850,942) (631,226,881) 법인세납부(환급) 159,089,830 261,296,704 투자활동현금흐름 (4,817,977,260) 2,001,891,239 장기대여금의 증가 (3,900,000,000) 4,369,786,239 단기대여금의 감소 0 5,000,000,000 장기대여금의 감소 1,077,642,740 (5,660,000,000) 유형자산의 취득 (1,820,000) (2,595,000) 무형자산의 취득 (3,800,000) (5,300,000) 단기대여금의 증가 (1,990,000,000) (1,700,000,000) 재무활동현금흐름 4,066,586,645 (3,063,712,143) 단기차입금의 증가(감소) 5,200,000,000 (2,400,000,000) 주식발행비용 지급 (2,547,920) (17,373,260) 종속기업및 관계기업투자의 증가 (130,865,435) (646,338,883) 전환사채의 상환 (1,000,000,000) 0 현금및현금성자산의순증가(감소) (1,159,557,935) (678,740,520) 기초현금및현금성자산 1,641,795,214 1,288,421,939 기말현금및현금성자산 482,237,279 609,681,419 5. 재무제표 주석 제 23(당) 3분기 2019년 1월 1일부터 2019년 9월 30일까지 제 22(전) 3분기 2018년 1월 1일부터 2018년 9월 30일까지 회사명 : 주식회사 큐로컴 1. 일반사항 회사는 1997년 4월에 설립되어 소프트웨어 개발ㆍ공급과 통신기기 및 컴퓨터 주변기기 제조 및 판매업을 사업목적으로 하고 있으며, 2008년 12월 8일에 본사를 서울 강남구 테헤란로77길 7(삼성동, 동원빌딩 4층)으로 이전하였습니다. 회사는 2002년 1월에 코스닥증권시장에 등록되어 주식의 거래가 이루어지고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 주요 주주의 구성내역은 다음과 같습니다. 주주명 당분기말 전기말 주식수(주) 지분율(%) 주식수(주) 지분율(%) (주)큐로홀딩스 9,210,278 8.40 9,210,278 8.44 케이파트너스(주) 8,275,286 7.55 8,275,286 7.58 큐캐피탈파트너스(주) 316,000 0.29 316,000 0.29 자기주식 396,453 0.36 396,453 0.36 (주)지엔코 20,566 0.02 20,566 0.02 권경훈 13,380 0.01 13,380 0.01 기타 91,427,718 83.37 90,908,045 83.30 합 계 109,659,681 100.00 109,140,008 100.00 2. 중요한 회계처리 방침 :재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책은 아래에 제시되어 있습니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용되었습니다. 2.1 재무제표 작성기준 회사는 2011년 1월 1일 이후에 개시하는 연차보고기간부터 국제회계기준을 채택하여 제정한 한국채택국제회계기준을 적용하고 있습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서, 개정서, 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석2.4 (20)에서 설명하고 있습니다. 2.2 새로 적용되는 회계기준 (1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 회사는 2019년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제·개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.- 기업회계기준서 제1116호 '리스'회사는 2019년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1116호 '리스'를 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스이용자가 리스관련 자산과 부채를 재무상태표에 인식하는 하나의 회계모형을 제시하고 있습니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 단기리스와 소액 기초자산 리스의 경우 리스 인식이 면제될 수 있습니다. 리스제공자 회계처리는 리스를 금융리스와 운용리스로 분류하는 기존의 기준서와 유사합니다.회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다. 회사는 실무적 간편법을 선택하여 최초 적용일 이후 체결된(또는 변경된) 계약에만 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 또한 2019년 1월 1일을 기준으로 누적효과 일괄조정 경과조치를 적용하여 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용하였습니며, 비교표시되는 재무제표는 재작성하지 않았습니다. 기업회계기준서 제1116호의 도입이 회사의 재무제표에 미치는 영향은 매우 미미한 수준입니다. - 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 개정부의 보상을 수반하는 일부 중도상환 가능한 금융자산은 상각후원가로 측정될 수 있도록 개정하였으며, 상각후원가로 측정되는 금융부채가 조건변경 되었으나 제거되지는 않은 경우 변경으로 인한 효과는 당기손익으로 인식되어야 합니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' 개정 확정급여제도의 변경으로 제도의 개정, 축소, 정산이 되는 경우 제도의 변경 이후 회계기간의 잔여기간에 대한 당기근무원가 및 순이자를 산정하기 위해 순확정급여부채(자산)의 재측정에 사용된 가정을 사용합니다. 또한, 자산인식상한의 영향으로 이전에 인식하지 않은 초과적립액의 감소도 과거근무원가나 정산손익의 일부로 당기손익에 반영합니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.- 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 관계기업이나 공동기업에 대한 다른 금융상품(지분법을 적용하지 않는 금융상품)이 기업회계기준서 제1109호의 적용대상임을 명확히 하였으며, 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분의 손상 회계처리에 대해서는 기업회계기준서 제1109호를 우선하여 적용하도록 개정하였습니다. - 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세 처리의 불확실성' 제정제정된 해석서는 기업이 적용한 법인세 처리가 과세당국에 의해 인정될지에 대한 불확실성이 존재하는 경우 당기법인세와 이연법인세 인식 및 측정에 적용하며, 법인세 처리 불확실성의 회계단위와 재평가가 필요한 상황 등에 대한 지침을 포함하고 있습니다. - 기업회계기준 연차개선 2015-2017가. 기업회계기준서 제1103호 '사업결합'공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득하는 것은 단계적으로 이루어지는 사업결합이므로, 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정합니다. 나. 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 공동영업에 대한 공동지배력을 획득하는 경우, 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않습니다. 다. 기업회계기준서 제1012호 '법인세'기업회계기준서 제1012호 문단 57A의 규정(배당의 세효과 인식시점과 인식항목을 규정)은 배당의 법인세효과 모두에 적용되며, 배당의 법인세효과를 원래 인식하였던 항목에 따라 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식합니다.라. 기업회계기준서 제1023호 '차입원가' 적격자산을 의도된 용도로 사용(또는 판매) 가능하게 하는 데 필요한 대부분의 활동이 완료되면, 해당 자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금을 일반차입금에포함한다는 사실을 명확히 하였습니다. 2.3 종속기업, 관계기업 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 의한 지배회사인 회사는 (주)스마젠 등 4개의 종속기업과 (주)큐로홀딩스 등 3개의 관계기업에 투자하고 있습니다. 회사는 2017년 1월 1일부터 종속기업, 관계기업에 대한 투자를 한국채택국제회계기준서 제1027호에 따라 지분법으로 처리하고 있습니다. 2.4 중요한 회계정책 중간재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. (1) 법인세비용중간기간 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. 2.5 중요한 회계추정 및 가정 중간재무제표 작성시 회사의 경영진은 회계정책의 적용 및 보고되는 자산과 부채 및 이익과 비용의 금액에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 중간재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다. 3. 현금및현금성자산 및 기타금융자산 회사의 당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산 및 기타금융자산 내역은 다음과 같습니다.(1) 현금및현금성자산 (단위: 천원) 과 목 예입처 금 액 당분기말 전기말 보통예금 신한은행 외 482,237 1,641,795 합 계 482,237 1,641,795 (2) 기타금융자산 (단위: 천원) 과 목 금 액 당분기말 전기말 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익-공정가치금융자산(*) 4,721,125 10,000 보증금 545,392 551,392 합 계 5,808,911 1,103,786 (*) 당분기말과 전기말 현재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 종 목 지분율(%) 주식수 및출자좌수 취득원가 장부가액 당분기말 전기말 매도가능 금융자산 비상장주식(*1) 한국에너지이앤피(주) 10.00 5,999 200,000 10,000 10,000 전환사채(*2) (주)큐로홀딩스 - - - 4,711,125 - 합계 200,000 4,721,125 10,000 (*1) 상기의 매도가능금융자산은 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없고 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 지분상품으로 취득원가로 측정하고 있으며, 2019년 9월 30일 현재 신용위험의 최대노출금액은 매도가능금융자산의 장부가액입니다. (*2) 특수관계자인 (주)큐로홀딩스에 대한 대여금 채권을 전환사채의 납입금으로 대용납입하여 인수한 (주)큐로홀딩스 제15회차 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채(권면총액:4,900백만원)입니다. (3) 사용제한금융자산 (단위: 천원) 계정과목 은행명 당분기말 전기말 제한내용 장기금융상품 신한은행 542,394 542,394 서울보증보험 질권 등록 4. 매출채권회사의 당분기말과 전기말 현재 매출채권 내역은 다음과 같습니다.(1) 매출채권 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매출채권 584,150 395,616 대손충당금 (1,039) (1,039) 합 계 583,111 394,577 (2) 매출채권의 연령분석 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 발생 후 6개월 이하 583,111 394,577 발생 후 6 ~ 12개월 - - 발생 후 12개월 초과 - - 손상채권 1,039 1,039 합 계 584,150 395,616 (3) 매출채권의 대손충당금 변동내역 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기 초 1,039 1,039 기 말 1,039 1,039 5. 기타채권 및 기타자산 회사의 당분기말과 전기말 현재 기타채권 및 기타자산 내역은 다음과 같습니다. ( 1) 기타채권의 내역 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 미수금 278,229 293,031 대손충당금 (204,683) (224,885) 미수수익 2,044,402 1,674,590 단기대여금 2,706,983 716,983 대손충당금 (178,745) (178,745) 소 계 4,646,186 2,280,974 장기대여금 16,770,013 18,299,413 대손충당금 (8,477,630) (5,955,406) 소 계 8,292,383 12,344,007 합 계 12,938,569 14,624,981 (2) 기타자산의 내역 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 선급금 1,010 16,711 선급비용 2,186 - 합 계 3,196 16,711 6. 재고자산회사의 당분기말과 전기말 현재 재고자산 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 취득원가 평가충당금 장부가액 취득원가 평가충당금 장부가액 상 품 636,879 - 636,879 652,156 - 652,156 상기의 재고자산과 관련하여 당분기와 전기에 평가손실 및 기타비용을 인식하지 아니하였습니다. 7. 관계기업 및 종속기업투자(1) 회사의 당분기말과 전기말 현재 관계기업 및 종속기업투자 내역은 다음과 같습니다.(당분기말) 구 분 회사명 업 종 소재지 투자주식수 지분율(%) 종속기업 (주)스마젠 신약 및 백신 연구개발 대한민국 서울 강남 12,730,823 64.78 (주)큐로에프앤비 커피체인점업 대한민국 서울 강남 371,197 49.10 (주)큐로트레이더스 가공식품 도매업 대한민국 서울 강남 745,650 50.43 Inferrex, Ltd. 의학 및 약학 연구개발업 캐나다 온타리오 - 51.44 관계기업 (주)큐로홀딩스(*1,3) 커피유통사업 외 대한민국 서울 강남 1,911,850 3.01 (주)지엔코(*2,3) 의복 제조업 대한민국 서울 송파 29,735,364 30.34 (주)큐로(*1, 3) 화공기기 및 에너지사업 대한민국 울산 남구 22,000,000 16.44 (*1) (주)큐로홀딩스와 (주)큐로에 대한 지분율은 20%미만이지만 유의적인 영향력을 행사할 것으로 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다.(*2) (주)지엔코에 대한 지분율은 20%이상 및 최대주주로서 관계기업으로 분류하였습니다. (*3) (주)큐로홀딩스 및 (주)지엔코는 코스닥 시장에, (주)큐로는 유가증권 시장에 상장된 주식으로 당분기말 현재 주당 시장가치는 각각 518원, 1,055원, 919원 입니다. (전기말) 구 분 회사명 업 종 소재지 투자주식수 지분율(%) 종속기업 (주)스마젠 신약 및 백신 연구개발 대한민국 서울 강남 12,730,823 64.78 (주)큐로에프앤비 커피체인점업 대한민국 서울 강남 7,423,930 49.10 (주)큐로트레이더스 가공식품 도매업 대한민국 서울 강남 745,650 50.43 Inferrex, Ltd. 의학 및 약학 연구개발업 캐나다 온타리오 - 51.44 관계기업 (주)큐로홀딩스 커피유통사업 외 대한민국 서울 강남 1,911,850 3.10 (주)지엔코 의복 제조업 대한민국 서울 송파 29,735,364 30.34 (주)큐로 화공기기 및 에너지사업 대한민국 울산 남구 22,000,000 17.64 (2) 회사의 당분기와 전분기 관계기업 및 종속기업투자 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 기초 취 득 지분법손익 지분법자본변동 기타자본잉여금 처분손익 등 기말 (주)스마젠 11,935,831 - (3,440,336) 6,303 - - 8,501,798 (주)큐로에프앤비 - - - - - - - (주)큐로트레이더스 - - - - - - - Inferrex, Ltd. - 130,865 (116,161) (14,704) - - - (주)큐로홀딩스 583,857 - 19,139 (5,335) - - 597,661 (주)지엔코 43,759,410 - (3,911,392) 815,781 - - 40,663,799 (주)큐로 13,062,326 - 2,509,261 190,299 - - 15,761,886 합 계 69,341,424 130,865 (4,939,489) 992,344 - - 65,525,144 (전분기) (단위: 천원) 회사명 기초 취 득 지분법손익 지분법자본변동 기타자본잉여금 처분손익 등 기말 (주)스마젠 15,441,629 - (2,204,992) (129) - - 13,236,508 (주)큐로에프앤비 - 491,022 (493,842) 2,820 - - - (주)큐로트레이더스 - - (19,477) 19,477 - - - Inferrex, Ltd. - 155,317 (137,055) (18,419) 157 - - (주)큐로홀딩스 671,903 - (151,965) 58 - - 519,996 (주)지엔코 54,841,768 - (4,058,750) 1,194,336 - - 51,977,354 (주)큐로 14,572,245 - (1,483,522) 1,110,321 - 762,202 14,961,246 합 계 85,527,545 646,339 (8,549,603) 2,308,464 157 762,202 80,695,104 (3) 회사의 당분기와 전분기 관계기업 및 종속기업투자 관련 지분법자본변동 내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 기초 지분법자본변동 처 분 기말 (주)스마젠 (874,972) 6,303 - (868,669) (주)큐로에프앤비 (161,517) - - (161,517) (주)큐로트레이더스 (10,505) - - (10,505) Inferrex, Ltd. 40,172 (14,704) - 25,468 (주)큐로홀딩스 (183,129) (5,335) - (188,464) (주)지엔코 665,482 815,781 - 1,481,263 (주)큐로 1,218,599 190,299 - 1,408,898 합 계 694,130 992,344 - 1,686,474 (전분기) (단위: 천원) 회사명 기초 지분법자본변동 처 분 기말 (주)스마젠 (834,244) (129) - (834,373) (주)큐로에프앤비 21,001 2,820 - 23,821 (주)큐로트레이더스 (29,981) 19,477 - (10,505) Inferrex, Ltd. 58,592 (18,419) - 40,172 (주)큐로홀딩스 (216,473) 58 - (216,415) (주)지엔코 (436,968) 1,194,336 - 757,368 (주)큐로 - 1,110,321 - 1,110,321 합 계 (1,438,073) 2,308,464 - 870,389 (4) 회사의 당분기와 전분기 관계기업투자 및 종속기업투자 관련 투자차액의 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 기초 증 가 감 소 상 각 기말 (주)스마젠 7,648,897 - - - 7,648,897 (주)큐로에프앤비 60,286 - - - 60,286 (주)큐로트레이더스 - - - - - Inferrex, Ltd. 23,010 - - - 23,010 (주)큐로홀딩스 66,844 - - - 66,844 (주)지엔코 8,224,314 - - - 8,224,314 (주)큐로 - - - - - 합 계 16,023,351 - - - 16,023,351 (전분기) (단위: 천원) 회사명 기초 증 가 감 소 상 각 기말 (주)스마젠 7,648,897 - - - 7,648,897 (주)큐로에프앤비 60,286 - - - 60,286 (주)큐로트레이더스 - - - - - Inferrex, Ltd. 23,010 - - - 23,010 (주)큐로홀딩스 66,844 - - - 66,844 (주)지엔코 8,224,314 - - - 8,224,314 (주)큐로 - - - - - 합 계 16,023,351 - - - 16,023,351 (5) 회사의 당분기말과 전기말 현재의 관계기업 및 종속기업의 요약 재무상태표는 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 회사명 자산총액 부채총액 자본총액 (주)스마젠(*1) 8,447,193 3,558,093 4,889,100 (주)큐로에프앤비(*1) 13,412,988 23,925,262 (10,512,274) (주)큐로트레이더스(*1) 2,078,560 7,560,962 (5,482,402) Inferrex, Ltd.(*1) 159,436 178,973 (19,537) (주)큐로홀딩스(*2) 48,057,182 30,422,076 17,635,105 (주)지엔코(*2) 187,531,516 80,611,658 106,919,857 (주)큐로 219,920,212 132,319,539 87,600,673 (*1) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다.(*2) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (전기말) (단위: 천원) 회사명 자산총액 부채총액 자본총액 (주)스마젠(*1) 10,707,941 1,381,129 9,326,812 (주)큐로에프앤비(*1) 9,704,791 16,409,271 (6,704,480) (주)큐로트레이더스(*1) 2,314,798 6,474,733 (4,159,935) Inferrex, Ltd.(*1) 76,305 156,827 (80,522) (주)큐로홀딩스(*2) 44,964,579 28,286,753 16,677,826 (주)지엔코(*2) 188,611,793 71,488,867 117,122,926 (주)큐로 197,393,290 127,664,955 69,728,335 (*1) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다.(*2) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (6) 회사의 당분기와 전분기의 관계기업 및 종속기업의 요약손익계산서는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 회사명 매출 분기순손익 (주)스마젠(*1) - (1,543,341) (주)큐로에프앤비(*1) 3,744,447 (3,941,799) (주)큐로트레이더스(*1) 577,178 (1,322,467) Inferrex, Ltd.(*1) - (177,809) (주)큐로홀딩스(*2) 16,669,596 (1,786,456) (주)지엔코(*2) 72,649,896 (11,192,062) (주)큐로 116,995,731 10,352,591 (*1) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다.(*2) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. (전분기) (단위: 천원) 회사명 매출 분기순손익 (주)스마젠(*1) - (1,410,073) (주)큐로에프앤비(*1) 2,006,921 (3,217,632) (주)큐로트레이더스(*1) 1,185,983 (1,131,955) Inferrex, Ltd.(*1) - (257,247) (주)큐로홀딩스(*2) 12,592,365 (2,278,549) (주)지엔코(*2) 75,300,500 (9,883,014) (주)큐로 67,132,517 (8,204,196) (*1) 비상장기업인 바, 일반기업회계기준에 의한 재무제표에 한국채택국제회계기준에 의한 조정사항을 반영한 후의 재무상황입니다.(*2) 해당 회사들은 회사간에 순환적인 출자구조를 이루고 있는 바, 순환적인 출자구조로 인한 지분법의 영향을 반영하기전의 금액입니다. 8. 유형자산회사의 당분기와 전분기 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다.(1) 유형자산의 당분기 장부금액 및 변동내역 (단위: 천원) 구 분 기 초 취득 및 자본적지출 처 분 감가상각 기 말 기계장치 7,459 - - (1,857) 5,602 비품 6,443 1,820 - (2,110) 6,153 합 계 13,902 1,820 - (3,967) 11,755 (2) 유형자산의 전분기 장부금액 및 변동내역 (단위: 천원) 구 분 기 초 취득 및 자본적지출 처 분 감가상각 기 말 기계장치 9,935 - - (1,857) 8,078 비품 7,157 2,595 - (2,525) 7,227 합 계 17,092 2,595 - (4,382) 15,305 (3) 당분기와 전분기의 유형자산 상각액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 판매비와 관리비 3,967 4,382 9. 무형자산회사의 당분기와 전분기 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.(1) 무형자산의 당분기 장부금액 및 변동내역 (단위: 천원) 구 분 기 초 증 가 상 각 처 분 기 말 기타의무형자산 12,999 3,800 (3,445) - 13,354 합 계 12,999 3,800 (3,445) - 13,354 (2) 무형자산의 전분기 장부금액 및 변동내역 (단위: 천원) 구 분 기 초 증 가 상 각 처 분 기 말 기타의무형자산 11,776 5,300 (2,990) - 14,086 합 계 11,776 5,300 (2,990) - 14,086 (3) 당분기와 전분기의 무형자산 상각액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 판매비와 관리비 3,445 2,990 10. 매입채무 및 기타채무, 기타부채회사의 당분기말과 전기말 현재 매입채무 및 기타채무와 기타부채 내역은 다음과 같습니다.(1) 매입채무 및 기타채무 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매입채무: 352,079 1,272,945 기타채무: 미지급금 51,963 64,317 미지급비용 2,001,020 1,078,496 소 계 2,052,983 1,142,813 합 계 2,405,062 2,415,758 (2) 기타부채 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 예수금 355,462 362,914 부가세예수금 75,420 33,475 선수금 85 152,892 합 계 430,967 549,281 11. 차입금 (1) 회사의 당분기말과 전기말 현재 차입금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 내 역 이자율(%) 2019.09.30 당분기말 전기말 단기차입금 큐캐피탈파트너스(주) 8.50 16,000,000 9,000,000 케이파트너스(주) - - 1,800,000 소 계 16,000,000 10,800,000 사채 전환사채(주1) 6.00~8.00 6,000,000 7,700,000 사채상환할증금 - 247,296 1,076,917 전환권조정 - (299,969) (413,781) 소 계 5,947,327 8,363,136 합 계 21,947,327 19,163,136 (주1) 전환사채당분기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) 구 분 제 19회차 전환사채 사채의 종류 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 사채 발행일 2019년 4월 17일 발행가액 6,000,000천원(액면발행) 전환가액(*1) 1 주당 1,051원 (*2) 전환청구기간 2020년 4월 17일 부터 2022년3월 17일 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 사채 만기일 2022년 4월 17일 원금상환방법 만기일에 원금의 113.4120%를 일시상환 사채이자율 표면이자율 4%, 만기이자율 8% 조기상환청구권 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2019년 4월 17일) 및 2022년 3월 17일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 (전기말) 구 분 제 13회차 전환사채 제 16회차 전환사채 사채의 종류 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 사채 발행일 2016년 4월 4일 2016년 9월 6일 발행가액 800,000천원(액면발행) 6,000,000천원(액면발행) 전환가액(*1) 1주당 1,566원 1주당 2,278원 전환청구기간 2017년 4월 4일 부터 2019년 3월 4일 2017년 9월 6일 부터 2019년 8월 6일 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 기명식 보통주 사채 만기일 2019년 4월 4일 2019년 9월 6일 원금상환방법 만기일에 원금의 123.4711%를 일시상환 만기일에 원금의 113.4120%를 일시상환 사채이자율 표면이자율 1%, 만기이자율 8% 표면이자율 4%, 만기이자율 8% 조기상환청구권 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2017년 4월 4일) 및 2019년 1월 4일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2017년 9월 6일) 및 2019년 6월 6일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 구 분 제 18회차 전환사채 사채의 종류 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 사채 발행일 2017년 12월 01일 발행가액 900,000천원(액면발행) 전환가액(*1) 1주당 2,338원 전환청구기간 2018년 12월 01일 부터 2020년 11월 1일 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 사채 만기일 2020년 12월 1일 원금상환방법 만기일에 원금의 109.3806%을 일시상환 사채이자율 표면이자율 0%, 만기이자율 3% 조기상환청구권 발행일 이후 1년이 경과한 시점(2018년 12월 01일) 및 2020년 8월 3일까지 매 3개월 단위로 조기상환 청구 가능 (*1) 당분기말 현재 전환가액 조정에 관한 사항은 다음과 같습니다. (당분기) 제 19회차 전환가액 조정에 관한 사항 구 분 내 용 조정사유 1) 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입을 함으로써 주식을 발행하는 경우 2) 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 전환가액의 조정이 필요한 경우 3) 발행일로부터 매1개월이 경과한 날을 전환가액 조정일로 하고, 각 전환가액 조정일 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급한 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 직전 전환가액보다 낮은 경우에는 그 가액을 새로운 전환가액으로 함. 4) 감자ㆍ주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 감자ㆍ주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향하여 반영하는 조건으로 이를 반영하여야 함. 조정시기 상기사유가 발생하는 경우 최저조정가액비율 70% (*2) 당분기말 현재 최종 전환가액의 조정내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 원, 주) 구 분 조정가액적용일 조정사유 전환가격 전환가능주식수 조정전 조정후 조정전 조정후 제 19회차 전환사채 2019.05.17 시가하락 1,350 1,270 4,444,444 4,724,409 2019.07.17 시가하락 1,270 1,168 4,724,409 5,136,986 2019.08.17 시가하락 1,168 1,051 5,136,986 5,708,848 12. 확정급여채무 (1) 회사의 당분기말과 전기말 현재 확정급여채무 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 1,487,257 1,397,041 사외적립자산의 공정가치 - - 재무상태표상 부채 1,487,257 1,397,041 회사는 자격요건을 갖춘 종업원들을 위하여 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다.(2) 확정급여채무의 변동내역 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 기초금액 1,397,041 1,278,179 당기근무원가 77,099 89,207 이자원가 41,457 40,050 급여지급액 (28,340) (43,915) 전입(전출) - - 보험수리적손실(이익) - - 기말금액 1,487,257 1,363,521 (3) 손익계산서에 반영된 금액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 당기근무원가 77,099 89,207 이자원가 41,457 40,050 종업원 급여에 포함된 총 비용 118,556 129,257 (4) 기타포괄손익누계액에 반영된 금액 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 퇴직급여채무 - - 사외적립자산 - - 보험수리적손실(이익) - - (5) 당분기말과 전기말 현재 보험수리적평가를 위하여 사용된 주요 추정은 다음과 같습니다. 구 분 당분기말 전기말 할인율(%) 3.22 3.22 사외적립자산의 기대수익률(%) - - 미래임금상승률(%) 3.50 3.50 가입자수(명) 28 28 13. 금융자산ㆍ부채의 분류(1) 회사의 당분기말과 전기말 현재 금융자산ㆍ부채 분류 내역은 다음과 같습니다.1) 금융자산 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 현금및현금성자산 482,237 1,641,795 매출채권 583,111 394,577 기타채권 4,646,187 2,280,974 소 계 5,711,535 4,317,346 기타금융자산 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익-공정가치금융자산 4,721,125 10,000 보증금 545,392 551,392 기타채권 8,292,383 12,344,007 소 계 14,101,294 13,447,793 합 계 19,812,829 17,765,139 2) 금융부채 (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매입채무 352,079 1,272,945 기타채무 2,052,983 1,142,813 단기차입금 16,000,000 10,800,000 사채 5,947,327 8,363,136 합 계 24,352,389 21,578,894 (2) 당분기말과 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.1) 금융자산 (당분기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 합 계 현금및현금성자산 482,237 - - 482,237 매출채권 583,111 - - 583,111 기타단기채권 4,646,187 - - 4,646,187 기타장기금융자산 1,087,786 - 4,721,125 5,808,911 기타장기채권 8,292,383 - - 8,292,383 합 계 15,091,704 - 4,721,125 19,812,829 (전기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 합 계 현금및현금성자산 1,641,795 - - 1,641,795 매출채권 394,577 - - 394,577 기타단기채권 2,280,974 - - 2,280,974 기타장기금융자산 1,093,786 - 10,000 1,103,786 기타장기채권 12,344,007 - - 12,344,007 합 계 17,755,139 - 10,000 17,765,139 2) 금융부채 (당분기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융부채 기타금융부채 합 계 매입채무 352,079 - 352,079 기타단기채무 2,052,983 - 2,052,983 단기차입금 16,000,000 - 16,000,000 사채 5,947,327 - 5,947,327 합 계 24,352,389 - 24,352,389 (전기말) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정 금융부채 기타금융부채 합 계 매입채무 1,272,945 - 1,272,945 기타단기채무 1,142,813 - 1,142,813 단기차입금 10,800,000 - 10,800,000 사채 8,363,136 - 8,363,136 합 계 21,578,894 - 21,578,894 14. 공정가치 추정(1) 회사는 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다. 구 분 투입변수의 유의성 Level 1 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치 Level 2 직접적 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치 Level 3 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변수(관측 불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치 (2) 회사의 당분기말과 전기말 현재 금융자산ㆍ부채 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 Level 1 Level 2 Level 3 Level 1 Level 2 Level 3 금융자산 현금및현금성자산 482,237 - - 1,641,795 - - 매출채권 - - 583,111 - - 394,577 기타채권 - - 4,646,187 - - 2,280,974 소 계 482,237 - 5,229,298 1,641,795 - 2,675,551 기타금융자산 - - - - - - 장기금융상품 542,394 - - 542,394 - - 기타포괄손익-공정가치금융자산 - - 4,721,125 - - 10,000 보증금 - - 545,392 - - 551,392 기타채권 - - 8,292,383 - - 12,344,007 소 계 542,394 - 13,558,900 542,394 - 12,905,399 합 계 1,024,631 - 18,788,198 2,184,189 - 15,580,950 금융부채 매입채무 - - 352,079 - - 1,272,945 기타채무 - - 2,052,983 - - 1,142,813 단기차입금 - - 16,000,000 - - 10,800,000 사채 - - 5,947,327 - - 8,363,136 합 계 - - 24,352,389 - - 21,578,894 (3) 회사의 공정가치로 측정되는 금융상품에 대한 평가기법은 다음과 같습니다. 구 분 공정가치평가기법 Level 1 활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 Level 1에 포함됩니다. Level 2 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 회사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간말에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 Level 2에 포함됩니다. Level 3 만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 Level 3에 포함됩니다. (4) 금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용 15. 우발채무와 약정사항 (1) 타인으로부터 제공받은 보증 등1) 당분기말과 전기말 현재 회사는 서울보증보험(주) 등으로부터 다음과 같은 보증을 받고 있습니다. (단위: 천원) 보증제공처 보증금액 보증내용 당분기말 전기말 서울보증보험(주) 1,027,370 1,928,474 계약이행보증 외 2) 회사는 대여금에 대해 담보보증을 제공받고 있으며 그 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 회사명 담보 지급보증금액 보증기간 관계회사 (주)큐로홀딩스 (주)큐로홀딩스 주식 162,600주 260,000 2017.05.17~본 채권의 상환시까지 합계 260,000 (2) 지급보증회사는 관계회사의 차입금에 대해 채무보증을 제공하고 있으며, 그 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원,천미불,천위엔) 회사명 보증처 채무금액 채무보증금액 보증기간 (주)지엔코 산업은행 판교지점 1,600,000 1,920,000 2019.09.30 ~ 본 채무의 상환시까지 시너지투자자문 주식회사 20,000,000 28,000,000 2019.01.30 ~ 본채무 상환시까지 지엔코 닝보유한공사 기업은행 소주지점 CNY2,000 CNY2,400 2019.08.12 ~ 본채무상환시까지 (주)큐로 산업은행 17,263,000 20,715,600 13,680,000(2019.03.30 ~ 2020.03.30)3,583,000(2019.03.28 ~ 2021.03.28) 농협은행 6,000,000 7,200,000 2019.04.23 ~ 2020.04.23 산업은행 5,000,000 6,000,000 2019.07.18 ~ 2020.07.18 4,000,000 4,800,000 2019.07.23 ~ 2020.07.23 USD15,000 USD18,000 2019.07.16 ~ 2020.07.16 원화합계 53,863,000 68,635,600 - 외화합계 CNY2,000 CNY2,400 - USD15,000 USD18,000 ※ 보고서 제출일 현재 (주)큐로의 농협은행에 대한 채무보증은 제외되었습니다.(3) 회사가 제공한 약정사항 회사는 당분기말 현재 서울보증보험(주) 및 큐캐피탈파트너스(주), (주)큐로에 다음과 같은 담보를 제공하고 있습니다. (단위: 천원) 담보제공처 담보설정자산 금액 비고 서울보증보험(주) 장기금융상품 542,394 보증서 발급 큐캐피탈파트너스(주) (주)지엔코주식 21,860,793주 24,015,664 근질권 설정액 (주)큐로 (주)지엔코주식 4,090,910주 4,500,001 근질권 설정액 16. 자본금 (1) 당분기말과 전기말 현재 회사 정관에서 정한 수권주식수와 발행주식 총수등의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원) 구 분 당분기말 전기말 수권주식수 1,000,000,000 1,000,000,000 발행주식총수 109,659,681 109,140,008 액면금액 500 500 자본금 54,829,840,500 54,570,004,000 (2) 회사의 당분기와 전분기 주식 및 자본금 변동내역은 다음과 같습니다. (당분기) 구 분 주식수(주) 액면가액(원) 자본금(천원) 기 초 109,140,008 500 54,570,004 전환청구권행사(2019.02.25) 519,673 500 259,836 기 말 109,659,681 54,829,840 (전분기) 구 분 주식수(주) 액면가액(원) 자본금(천원) 기 초 104,461,536 500 52,230,768 전환청구권행사(2018.01.16) 1,560,062 500 780,031 전환청구권행사(2018.01.24) 2,485,499 500 1,242,750 전환청구권행사(2018.02.08) 105,485 500 52,742 전환청구권행사(2018.04.19) 527,426 500 263,713 기 말 109,140,008 54,570,004 17. 자본잉여금회사의 당분기말과 전기말 현재 자본잉여금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 주식발행초과금 133,288,138 132,671,492 전환권대가(주석 20) 286,895 1,058,843 기타자본잉여금 7,881,865 6,843,725 합 계 141,456,898 140,574,060 18. 기타자본 회사의 당분기말과 전기말 현재 기타자본 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 자기주식(*1) (536,769) (536,769) 자기주식처분손실 (1,202) (1,202) 지분법자본변동 1,686,473 694,130 합 계 1,148,502 156,159 (*1) 당분기말 현재 회사는 자기주식 396,453주를 보유하고 있습니다. 19. 결손금(1) 회사의 당분기와 전분기의 미처리결손금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 기초결손금 130,777,137 106,668,234 회계정책변경의 누적효과 - 90,000 수정후 기초결손금 130,777,137 106,758,234 분기순손실(이익) 6,859,707 10,531,367 보험수리적이익(손실) - - 기말결손금 137,636,844 117,289,601 20. 전환권(1) 회사의 당분기말과 전기말 현재 미행사된 전환권 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) 주된사항 제 19회차 전환사채 사채발행일 2019년 4월 17일 발행금액 액면발행 6,000,000천원 조정후 전환권 행사가격 1주당 1,051원 부여된 전환권 수 5,708,848주 전환권행사기간 2020년 4월 17일 ~ 2022년 3월 17일 (전기말) 주된사항 제 13회차 전환사채 제 16회차 전환사채 제 18회차 전환사채 사채발행일 2016년 4월 4일 2016년 9월 6일 2017년 12월 1일 발행금액 액면발행 800,000천원 액면발행 6,000,000천원 액면발행 900,000천원 조정후 전환권 행사가격 1주당 1,566원 1주당 2,278원 1주당 2,338원 부여된 전환권 수 510,855주 2,633,889주 384,944주 전환권행사기간 2017년 4월 4일 ~ 2019년 3월 4일 2017년 9월 6일 ~ 2019년 8월 6일 2018년 12월 1일~ 2020년 11월 1일 21. 용역계약 (1) 회사의 당분기와 전분기 용역계약 잔액 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 기초 3,452,255 1,903,192 증가 3,642,057 4,423,508 용역수익 5,697,067 3,329,436 기말 1,397,246 2,997,264 (2) 당분기말과 전기말 현재 진행중인 계약과 관련하여 인식한 용역수익 등의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 누적수익 8,346,836 9,942,058 누적원가 6,527,155 8,197,404 누적이익 1,819,681 1,744,654 청구액 8,010,221 9,984,302 현금회수액 7,858,043 9,823,634 미청구공사(*) 336,615 (42,243) 초과청구공사(*) - - (*) 미청구공사와 초과청구공사는 매출채권과 선수금으로 계상되어 있습니다. 22. 판매비와 관리비회사의 당분기와 전분기 판매비와관리비 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 당 분 기 전 분 기 급여 583,719 851,305 퇴직급여 118,556 129,258 복리후생비 72,773 65,725 여비교통비 8,334 9,101 접대비 22,342 20,391 통신비 10,200 11,157 세금과공과 38,871 43,185 감가상각비 3,967 4,382 무형자산상각비 3,445 2,990 임차료 107,760 110,905 보험료 24,724 29,523 차량유지비 8,582 10,467 운반비 29,806 39,332 교육훈련비 720 1,560 도서인쇄비 1,883 1,868 소모품비 4,361 6,498 지급수수료 98,686 153,553 광고선전비 6,902 50,862 대손상각비 (20,201) - 해외출장비 - 5,891 합 계 1,125,430 1,547,953 23. 비용의 성격별 분류회사의 당분기와 전분기 비용의 성격별 분류내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 상품의 판매 2,473,402 3,859,682 급여 및 외주용역비 4,799,617 3,504,155 퇴직급여 118,556 129,257 복리후생비 72,773 65,725 감가상각비 및 무형자산상각비 7,412 7,372 기타비용 342,971 494,294 매출원가와 판매비와관리비 합계 7,814,731 8,060,485 한편, 회사의 당분기와 전분기의 과거회계기준에 의한 영업손익과 한국채택국제회계기준에 의한 영업손익은 차이가 없습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 한국채택국제회계기준 영업이익(손실) 540,678 (583,744) 차이조정 - - 과거회계기준을 적용한 영업이익(손실) 540,678 (583,744) 24. 기타손익회사의 당분기와 전분기 기타수익과 기타비용 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 잡이익 50 4,829 합 계 50 4,829 기타의 대손상각비 2,522,224 1,688,450 매도가능증권평가손실 188,875 - 지급수수료 9,332 75,685 합 계 2,720,431 1,764,135 25. 금융손익 (1) 회사의 당분기와 전분기 금융수익과 금융비용 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 이자수익 1,234,259 1,098,271 사채상환이익 589,905 - 합 계 1,824,164 1,098,271 이자비용 1,448,511 1,499,187 사채상환손실 95,138 - 합 계 1,543,649 1,499,187 (2) 회사의 당분기와 전분기 금융상품 범주별 순손익 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 금융수익 금융비용 구 분 당 분 기 전 분 기 구 분 당 분 기 전 분 기 예금이자 564 785 전환사채 523,218 879,522 대여금이자 1,233,695 1,097,486 차입금이자 925,293 619,665 사채상환이익 589,905 - 사채상환손실 95,138 - 합 계 1,824,164 1,098,271 합 계 1,543,649 1,499,187 26. 이연법인세 및 법인세비용 회사의 주민세를 포함한 법인세의 법정세율은 당분기와 전기에 22%이며 당분기 부담할 법인세액은 21,030천원입니다. 회사는 당분기말과 전기말 현재 차감할 일시적차이 및 이월결손금에서 발생하는 법인세효과의 실현가능성이 높지 아니하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다 . 27. 영업활동으로부터 창출된 현금흐름(1) 영업활동 현금흐름의 세부내역 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 분기순이익(손실) (6,859,707) (10,531,367) 손익의 조정항목(*1) 7,496,871 10,013,396 순운전자본의 변동(*2) (1,218,828) 590,479 합 계 (581,664) 72,508 (*1) 손익의 조정항목 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 감가상각비 3,967 4,382 무형자산상각비 3,445 2,990 매도가능증권평가손실 188,875 - 퇴직급여 118,556 129,257 기타의 대손상각비 2,522,224 1,688,450 대손상각비 (20,201) - 금융수익 (1,824,164) (1,098,271) 금융비용 1,543,649 1,499,187 지분법이익 (2,528,400) (34,204) 지분법손실 7,467,890 8,583,807 지분법주식처분이익 - (762,202) 법인세비용 21,030 - 합 계 7,496,871 10,013,396 (*2) 순운전자본의 변동 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 매출채권의 감소(증가) (188,535) 47,797 기타금융자산의 감소 6,000 2,000 기타채권의 감소(증가) 14,802 11,480 기타유동자산의 증가 13,515 2,398 재고자산의 감소(증가) 15,277 25,163 매입채무의 증가 (920,866) 434,172 기타채무의 증가(감소) (12,366) 167,755 기타유동부채의 증가(감소) (118,315) (56,371) 퇴직금의 지급 (28,340) (43,915) 합 계 (1,218,828) 590,479 (2) 주요 비현금거래 (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 장기대여금의 매도가능증권 대체 4,900,000 - 전환청구권 행사 879,031 12,198,428 지분법자본변동 992,343 2,308,464 전환권대가 대체 1,038,139 - (3) 당분기 중 재무활동에서 생기는 부채 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 단기차입금 전환사채 합 계 기초 10,800,000 8,363,136 19,163,136 차입 등 7,000,000 (286,895) 12,713,105 전환권조정계정 상각 - 333,262 333,262 상환 (1,800,000) (1,614,746) (9,414,746) 전환사채 행사 - (847,431) (847,431) 분기말 16,000,000 5,947,326 21,947,326 28. 주당손익 (1) 기본주당순손익회사의 당분기와 전분기에 대한 기본주당순손익은 보통주 1주에 대한 순손익을 계산한 것으로서 그 산출내역은 다음과 같습니다. (단위: 원, 주) 구 분 당 분 기 전 분 기 3개월 누적 3개월 누적 손익계산서상 분기순이익(손실) (3,679,556,978) (6,859,707,417) (4,529,735,197) (10,531,367,447) 가중평균유통보통주식수(*) 109,263,228 109,158,532 108,743,555 108,225,101 기본주당순이익(손실) (34) (63) (42) (97) (*) 당분기 및 전분기 중 유통보통주식수 산정내역은 다음과 같습니다. (당3분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 기초 2019-07-01 109,140,008 92 10,040,880,736 자기주식 2019-07-01 (396,453) 92 (36,473,676) 전환청구권행사 2019-07-01 519,673 92 47,809,916 적수합계 10,052,216,976 일 수 92 가중평균유통보통주식수 109,263,228 (당분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 전기이월 2019-01-01 109,140,008 273 29,795,222,184 자기주식 2019-01-01 (396,453) 273 (108,231,669) 전환청구권행사 2019-02-25 519,673 218 113,288,714 적수합계 29,800,279,229 일 수 273 가중평균유통보통주식수 109,158,532 (전3분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 기초 2018-07-01 104,461,536 92 9,610,461,312 자기주식 2018-07-01 (396,453) 92 (36,473,676) 전환청구권행사 2018-07-01 1,560,062 92 143,525,704 전환청구권행사 2018-07-01 2,485,499 92 228,665,908 전환청구권행사 2018-07-01 105,485 92 9,704,620 전환청구권행사 2018-07-01 527,426 92 48,523,192 적수합계 10,004,407,060 일 수 92 가중평균유통보통주식수 108,743,555 (전분기) (단위: 원, 주) 구 분 일 자 주식수 일 수 적 수 기초 2018-01-01 104,461,536 273 28,517,999,328 자기주식 2018-01-01 (396,453) 273 (108,231,669) 전환청구권행사 2018-01-16 1,560,062 258 402,495,996 전환청구권행사 2018-01-24 2,485,499 250 621,374,750 전환청구권행사 2018-02-08 105,485 235 24,788,975 전환청구권행사 2018-04-19 527,426 165 87,025,290 적수합계 29,545,452,670 일 수 273 가중평균유통보통주식수 108,225,101 (2) 희석주당순손익 (단위: 원, 주) 구 분 당분기 전분기 3개월 누 적 3개월 누 적 보통주분기순이익(손실) (3,679,556,978) (6,859,707,417) (4,529,735,197) (10,531,367,447) 보통주희석분기순이익(손실) (3,679,556,978) (6,859,707,417) (4,529,735,197) (10,531,367,447) 희석증권의 주식수(*1) 109,263,228 109,158,532 108,743,555 108,225,101 가중평균희석유통보통주식수 - - - - 희석주당순이익(손실) (34) (63) (42) (97) (*1) 당분기와 전분기는 순손실의 발생으로 인하여 보통주 청구가능증권의 희석화효과가 없으므로 희석주당순손실은 기본주당순손실과 일치합니다. (3) 보통주청구가능증권당분기말과 전기말 현재 청구가 가능한 잠재적보통주는 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 원, 주) 구 분 사채권면액 행사(전환)가액 잠재적보통주 제 19회차 전환사채 6,000,000,000 1,051 5,708,848 (전기말) (단위: 원, 주) 구 분 사채권면액 행사(전환)가액 잠재적보통주 제 13회차 전환사채 800,000,000 1,566 510,855 제 16회차 전환사채 6,000,000,000 2,278 2,633,889 제 18회차 전환사채 900,000,000 2,338 384,944 29. 부문별 보고 (1) 회사의 전략적 의사결정을 수립하는 경영진이 영업부문을 결정하고 있습니다. 경영진은 각 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 부문의 영업수익을 기준으로 검토하고 있으며, 이에 따라 회사의 보고부문은 솔루션사업부문, 상품유통사업부문으로 구분됩니다.(2) 당분기와 전분기의 부문별 정보는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션사업부 상품유통사업부 합 계 총부문수익 5,697,067 2,658,342 8,355,409 내부영업수익 - - - 외부고객으로부터의 수익 5,697,067 2,658,342 8,355,409 보고부문영업이익(손실) 612,313 (71,635) 540,678 감가상각비 및 무형자산상각비 7,412 - 7,412 보고부문분기순이익(손실) (6,788,210) (71,497) (6,859,707) (전분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션사업부 상품유통사업부 합 계 총부문수익 3,329,436 4,147,306 7,476,742 내부영업수익 - - - 외부고객으로부터의 수익 3,329,436 4,147,306 7,476,742 보고부문영업이익(손실) (516,175) (67,569) (583,744) 감가상각비 및 무형자산상각비 7,135 237 7,372 보고부문분기순이익(손실) (10,468,108) (63,259) (10,531,367) (3) 당분기와 전분기의 영업부문별 지역 정보는 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션사업부 상품유통사업부 합 계 국내매출 5,697,067 2,658,342 8,355,409 (전분기) (단위: 천원) 구 분 솔루션사업부 상품유통사업부 합 계 국내매출 3,329,436 4,147,306 7,476,742 (4) 당분기말과 전기말의 영업부문별 자산 및 부채는 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 구 분 솔루션사업부 상품유통사업부 합 계 보고부문자산 85,215,764 853,245 86,069,009 관계기업투자자산 65,525,143 - 65,525,143 비유동자산의 취득액(*) 5,620 - 5,620 보고부문 부채 26,012,204 258,408 26,270,612 (*) 금융자산의 취득액은 제외하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 솔루션사업부 상품유통사업부 합 계 보고부문자산 87,149,119 899,185 88,048,304 관계기업투자자산 69,341,424 - 69,341,424 비유동자산의 취득액(*) 7,895 - 7,895 보고부문 부채 23,309,274 215,942 23,525,216 (*) 금융자산의 취득액은 제외하였습니다. ( 5) 당분기 중 회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 단일 외부고객은 2개업체로 매출 액 대비 35.8% 를 차지하고 있으며 , 전분 기에는 1개업체로 매출액 대비 18.0%를 차지하고 있습니다 . 30. 특수관계자 및 특수관계자와의 주요거래 (1) 지배ㆍ종속기업 등 현황1) 종속기업 현황당분기말과 전기말 현재 회사와 지배ㆍ종속관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다. 회사명 지분율(%) 당분기말 전기말 (주)스마젠 64.78 64.78 (주)큐로에프앤비 49.10 49.10 (주)큐로트레이더스 50.43 50.43 Sumagen Canada, Inc.(*) 100.00 100.00 Inferrex, Ltd. 51.44 51.44 (*) 종속기업인 (주)스마젠이 100% 소유함. 2) 당분기말과 전기말 현재 회사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 관계기업 및 기타특수관계자의 내역은 다음과 같습니다. 회사명 지분율(%) 당분기말 전기말 관계기업 (주)큐로홀딩스 3.01 3.10 (주)지엔코 30.34 30.34 큐캐피탈파트너스(주) - - 케이파트너스(주) - - (주)큐로 16.44 17.64 큐로모터스(주) - - 영풍제지(주) - - 기타특수관계자 임직원 - - (2) 매출 및 매입 등 거래당분기와 전분기 특수관계자와의 주요 거래 내용은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 매출(*1) 기타수익 매입(*2) 기타비용 종속기업 (주)스마젠 61,764 55,963 - - (주)큐로에프앤비 92,583 548,548 - - (주)큐로트레이더스 46,438 209,580 - - Inferrex, Ltd. - - - - 관계기업 (주)큐로홀딩스 90,000 419,603 - 10,920 (주)지엔코 - - - - 큐캐피탈파트너스(주) - - - 900,068 케이파트너스(주) - 1,124 - 520,730 큐로모터스(주) 118,933 - - - 영풍제지(주) 662,448 - - - 기타특수관계자 - - - - 합 계 1,072,166 1,234,818 - 1,431,718 (*1) 매출액에는 재화의 판매와 용역의 제공이 포함되어 있습니다. 재화는 정찰가격과 제3자와의 거래에서 결정되었을 거래조건으로 판매됩니다.(*2) 매입액에는 재화와 용역(경영서비스)의 구입이 포함되어 있으며, 이는 관계기업및 주요경영진이 지배하는 기업으로부터 정상적인 거래조건에 따라 구입하고 있습니다. (전분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 매출(*1) 기타수익 매입(*2) 기타비용 종속기업 (주)스마젠 9,996 233 - 47,487 (주)큐로에프앤비 22,526 412,438 - - (주)큐로트레이더스 21,652 142,211 - - Inferrex, Ltd. - - - - 관계기업 (주)큐로홀딩스 2,942 260,579 - - (주)지엔코 - 180,479 - - 큐캐피탈파트너스(주) - - 572,178 (주)루비노 - - - - 케이파트너스(주) - 101,546 - 414,824 큐로모터스(주) 248,580 - - - 기타특수관계자 - - - - 합 계 305,696 1,097,486 1,034,489 (*1) 매출액에는 재화의 판매와 용역의 제공이 포함되어 있습니다. 재화는 정찰가격과 제3자와의 거래에서 결정되었을 거래조건으로 판매됩니다.(*2) 매입액에는 재화와 용역(경영서비스)의 구입이 포함되어 있으며, 이는 관계기업 및 주요경영진이 지배하는 기업으로부터 정상적인 거래조건에 따라 구입하고 있습니다. (3) 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 주요 잔액당분기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 채 권 채 무 매출채권 대여금(*) 매도가능증권(**) 기타채권 차입금 기타채무 종속기업 (주)스마젠 7,453 1,990,000 - 55,963 - - (주)큐로에프앤비 21,846 8,895,013 - 882,506 - - (주)큐로트레이더스 6,170 3,625,000 - 860,582 - - 관계기업 (주)큐로홀딩스 11,000 4,250,000 4,900,000 245,351 - - (주)지엔코 - - - - - - 큐캐피탈파트너스(주) - - - - 16,000,000 1,937,534 케이파트너스(주) - - - - 6,000,000 48,913 큐로모터스(주) 18,200 - - - - - 영풍제지(주) - - - - - - 기타특수관계자 - 7,186 - - - - 합 계 64,669 18,767,199 4,900,000 2,044,402 22,000,000 1,986,447 (*) 대손충당금 8,477,630천원이 차감전 금액입니다 . (**) 2019년 7월 24일 (주)큐로홀딩스에 대한 대여금 및 이자 중 4,900백만원에 대하여 (주)큐로홀딩스 제15회차 전환사채로 전환하여 사채권을 취득하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 채 권 채 무 매출채권 대여금(*) 기타채권 차입금 기타채무 종속기업 (주)스마젠 1,100 - - - - (주)큐로에프앤비 2,200 8,595,013 495,793 - - (주)큐로트레이더스 2,172 3,625,000 651,002 - - 관계기업 (주)큐로홀딩스 1,132 6,079,400 527,794 - - (주)지엔코 - - - - - 큐캐피탈파트너스(주) - - - 9,000,000 1,037,466 케이파트너스(주) - - - 7,800,000 24,532 큐로모터스(주) 30,221 - - - - 영풍제지(주) - - - - 152,892 기타특수관계자 - 7,186 - - - 합 계 36,825 18,306,599 1,674,589 16,800,000 1,214,890 (*) 대손충당금 5,955,406천원이 차감전 금액입니다. (4) 특수관계자와의 자금 거래당분기와 전분기 특수관계자와의 자금거래 내역은 다음과 같습니다. (당분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 자금대여 거래 자금차입 거래 대여 등 회수 등(*) 차입 등 상환 등 종속기업 (주)스마젠 1,990,000 - - - (주)큐로에프앤비 300,000 - - - (주)큐로트레이더스 - - - - 관계기업 (주)큐로홀딩스 3,600,000 5,429,400 - - (주)지엔코 - - - - 큐캐피탈파트너스(주) - - 7,000,000 - 케이파트너스(주) - - 6,000,000 7,800,000 기타특수관계자 - - - - 합 계 5,890,000 5,429,400 13,000,000 7,800,000 (*) 2019년 7월 24일 (주)큐로홀딩스에 대한 대여금 및 이자 중 4,900백만원에 대하여 (주)큐로홀딩스 제15회차 전환사채로 전환하여 사채권을 취득하였습니다. (전분기) (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 자금대여 거래 자금차입 거래 대여 등 회수 등 차입 등 상환 등 종속기업 (주)스마젠 100,000 - - 2,400,000 (주)큐로에프앤비 3,860,000 - - - (주)큐로트레이더스 1,200,000 - - - 관계기업 (주)큐로홀딩스 600,000 4,369,786 - - (주)지엔코 - 5,000,000 - - 큐캐피탈파트너스(주) - - - - 케이파트너스(주) 1,600,000 - - 6,000,000 기타특수관계자 - - - - 합 계 7,360,000 9,369,786 - 8,400,000 (5) 지급보증 당분기말 현재 회사가 특수관계자의 자금조달 등을 위하여 제공하고 있는 지급보증과 특수관계자로부터 제공받고 있는 지급보증은 다음과 같습니다.1) 제공한 지급보증 (단위: 천원,천미불,천위엔) 회사명 보증처 채무금액 채무보증금액 보증기간 비 고 (주)지엔코 산업은행 판교지점 1,600,000 1,920,000 2019.09.30 ~ 본채무 상환시까지 자금차입 시너지투자자문 주식회사 20,000,000 28,000,000 2019.01.30 ~ 본채무 상환시까지 지엔코 닝보유한공사 기업은행 소주지점 CNY2,000 CNY2,400 2019.08.12 ~ 본채무 상환시까지 (주)큐로 산업은행 17,263,000 20,715,600 13,680,000(2019.03.30 ~ 2020.03.30)3,583,000(2019.03.28 ~ 2021.03.28) 농협은행 6,000,000 7,200,000 2019.04.23 ~ 2020.04.23 산업은행 5,000,000 6,000,000 2019.07.18 ~ 2020.07.18 4,000,000 4,800,000 2019.07.23 ~ 2020.07.23 USD15,000 USD18,000 2019.07.16 ~ 2020.07.16 원화합계 53,863,000 68,635,600 - 외화합계 CNY2,000 CNY2,400 - USD15,000 USD18,000 2) 제공받은 담보 (단위: 천원) 구분 회사명 담보 지급 보증 금액 보증기간 관계회사의 특수관계인 (주)큐로홀딩스 (주)큐로홀딩스 주식 162,600주 260,000 2017.05.17~본 채무의 상환시까지 합 계 260,000 3) 회사가 제공한 약정사항 회사는 당분기말 현재 특수관계자에게 제공한 담보제공은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 담보제공처 당분기말 담보설정자산 큐캐피탈파트너스(주) 24,015,664 (주)지엔코 주식 21,860,793주 (주)큐로 4,500,001 (주)지엔코 주식 4,090,910주 (6) 주요 경영진에 대한 보상회사의 주요 경영진은 이사(등기 및 비등기), 이사회의 구성원, 재무책임자 및 내부감사책임자를 포함하고 있습니다. 당분기와 전분기 종업원 용역의 대가로서 주요 경영진에게 지급되었거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 급여 및 기타 단기종업원 급여 36,000 22,500 퇴직급여 3,000 1,875 합 계 39,000 24,375 31. 재무위험관리회사는 시장위험, 신용위험과 유동성위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시 환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치 변동위험 등으로 구분됨). 회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. (1) 시장위험 1) 이자율위험이자율 위험은 미래시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이 자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 변동금리부 차입금 및 예금 등을 거의 부담하거나 보유하고 있지 않습니다. 2) 가격위험회사는 유동성 관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다. 회사는 이를 위하여 하나 이상의 직접적 또는 간접적 투자수단을 이용하고 있습니다. 3) 환위험회사는 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 중요한 화폐성자산은 환율변동위험에 대하여 노출되지 않습니다. 4) 신용위험금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 표시하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 회사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 현금및현금성자산 482,237 1,641,795 매출채권 583,111 394,577 기타채권 12,938,570 14,624,981 장기금융상품 542,394 542,394 기타포괄손익-공정가치금융자산 4,721,125 10,000 보증금 545,392 551,392 합 계 19,812,829 17,765,139 신용위험은 보유하고 있는 수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금성자산 및 은행 등 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 매출채권 및 기타채권에 대한 연령분석 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 발생후 6개월 이하 5,481,153 2,725,645 발생후 6개월초과 12개월 이하 2,212,629 6,363,146 발생후 12개월초과 5,827,900 5,930,767 손상채권 8,862,098 6,360,075 합 계(*) 22,383,780 21,379,633 (*) 매출채권 및 기타채권의 대손충당금 차감전 금액의 합계입니다. 5) 유동성위험유동성위험은 회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 회사가 부담하고 있는 단기채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다. 회사의 자금관리주관부서는향후 예상되는 부족자금에 대하여 금융비용의 최소화, 소요자금의 적기충당, 자금상환능력, 담보능력등 제반 여건을 고려하여 자금을 조달합니다. 당분기말과 전기말 현재 금융부채에 대하여 보고기간종료일로부터 계약만기일까지의 잔여만기에 따른 만기별 구분 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위: 천원) 구 분 1년이하 1년초과 2년이하 2년초과 5년이하 합 계 매입채무 352,079 - - 352,079 기타채무 2,052,983 - - 2,052,983 단기차입금 16,000,000 - - 16,000,000 전환사채(*) 5,947,327 - - 5,947,327 합 계 24,352,389 - - 24,352,389 (*) 해당 사채의 경우 조기상환청구권이 존재하므로 만기를 1년이하로 분류하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 1년이하 1년초과 2년이하 2년초과 5년이하 합 계 매입채무 1,272,945 - - 1,272,945 기타채무 1,142,813 - - 1,142,813 단기차입금 10,800,000 - - 10,800,000 전환사채(*) 8,363,136 - - 8,363,136 합 계 21,578,894 - - 21,578,894 (*) 해당 사채의 경우 조기상환청구권이 존재하므로 만기를 1년이하로 분류하였습니다. 6) 민감도분석-이자율변동에 따른 민감도 분석회사는 이자율 변동에 대한 위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당분기말과 전분기말 현재 회사의 각 차입금에 대한 이자율 10% 변동시 이자율변동이 당분기 손익과 전분기 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 분 기 전 분 기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 차입금 (92,529) 92,529 (61,967) 61,967 - 환율변동에 따른 민감도 분석회사는 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산은 사실상 없어 환율변동에 따른 손익 영향이 거의 없습니다. (2) 자본위험회사의 자본위험관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 부채비율 및 순차입금비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 부채(A) 26,270,612 23,525,216 자본(B) 59,798,396 64,523,087 현금및현금성자산(C) 482,237 1,641,795 차입금(D) 21,947,327 19,163,136 부채비율(A/B)(%) 43.93 36.46 순차입금비율(D-C)/B(%) 35.90 27.16 6. 기타 재무에 관한 사항 가. 대손충당금 설정현황(연결기준) 1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역 (단위: 천원,%) 구 분 계정과목 채권 총액 대손충당금 대손충당금 설정률 제23기 3분기 매출채권 1,124,913 114,010 10.0 단기대여금 1,400,562 178,745 12.7 미수금 433,634 204,683 47.2 미수수익 471,705 - 0.0 선급금 203,604 - 0.0 합 계 3,634,418 497,438 13.6 제22기 매출채권 714,492 114,010 16.0 단기대여금 3,772,562 178,745 4.7 미수금 443,622 224,885 50.7 미수수익 734,886 - 0.0 선급금 25,360 - 0.0 합 계 5,690,922 517,640 9.1 제21기 매출채권 1,890,901 114,010 6.0 단기대여금 10,505,063 99,331 0.9 미수금 431,940 230,618 53.4 미수수익 817,293 - 0.0 선급금 27,342 - 0.0 합 계 13,672,539 443,959 3.2 2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제23기 3분기 제22기 제21기 1. 기초 대손충당금 잔액합계 517,640 443,959 614,218 2. 순대손처리액(①－②±③) - - 157,909 ① 대손처리액(상각채권액) - - 157,909 ② 상각채권회수액 - - - ③ 기타증감액 - - - 3. 대손상각비 계상(환입)액 (20,202) 73,681 (12,350) 4. 기말 대손충당금 잔액합계 497,438 517,640 443,959 3) 매출채권 관련 대손충당금 설정방침 ① 대손충당금은 재무제표일 현재의 채권잔액에 대하여 개별분석 및 과거의 회수 경험등을 고려하여 앞으로 발생 가능한 대손예상액을 설정합니다. 채권연령 3개월 이하 6개월 이하 1년 이하 1년 초과 대손설정율 1% 10% 20% 100% 단, 채권연령별 대손설정율은 사업부별 특성, 재무제표일 이후 실제회수현황, 거래처별 신용도 등에 따라 다르게 적용될 수 있습니다. ② 대손설정율은 계속성의 원칙에 따라 기존율을 준용하며 재무제표일 이후 변동 현황을 고려할 수 있습니다.③ 장기미회수채권에 대한 개별대손 고려는 향후 회수계획 및 현지 거래처현황을 파 악하여 부정적거래처에 대해 전액 충당금을 설정하며 그외에 대해서는 기존율을 적 용하여 설정합니다.④ 개별관리 채권 : 채권회수를 위해 소송하여 결정된 사항을 바탕으로 대손충당금 을 설정합니다(법원결정액 비교). 4) 당해 사업연도말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황(연결기준) (단위 : 천원,%) 구 분 6월 이하 6월 초과1년 이하 1년 초과3년 이하 3년 초과 계 금액 일반 979,547 - 14,169 112,997 1,106,713 특수관계자 18,200 - - - 18,200 계 (*1)997,747 - (*2)14,169 (*3)112,997 1,124,913 구성비율 88.70 0.00 1.26 10.04 100.0 (*1) 매출채권 997,747천원중 대손충당금 설정액은 채권잔액의 0.1%인 1,013천원임. (매출채권의 대부분이 용역매출진행율에 의한 채권계상액임)(*2) 매출채권 14,169천원중 대손충당금 설정액은 채권잔액의 0.0%인 0천원임.(*3) 매출채권 112,997천원중 대손충당금 설정액은 채권잔액의 99.9%인 112,997 천원임. 나. 재고자산의 보유 및 실사내역 등(연결기준) 1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황 (단위 : 천원) 사업부문 계정과목 제23기 3분기 제22기 제21기 비고 유통사업 상품 939,880 947,586 584,683 - 솔루션사업 상품 - - - - 커피판매사업 원재료 31,292 28,914 15,912 - 상품 - - 34,827 - 저장품 30,806 5,369 - - 미착품 - - - - 합 계 1,001,978 981,869 635,422 - 총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산합계÷기말자산총계×100] 1.05% 0.99% 0.54% - 재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}] 11.0회 13.8회 13.3회 - 2) 재고자산의 실사내역 등 ① 재고자산 실사일 : 2019년 10월 18일(1일간)② 재고자산 실사시 전문가 또는 감사인의 참여 여부 : 감사인 미참여 ③ 장기체화재고 등 현황 : 해당사항 없습니다. 다. 공정가치평가 내역(1) 연결회사는 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다. 구 분 투입변수의 유의성 Level 1 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치 Level 2 직접적 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치 Level 3 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변수(관측 불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치 (2) 연결회사의 당분기말과 전기말 현재 금융자산ㆍ부채 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 Level 1 Level 2 Level 3 Level 1 Level 2 Level 3 금융자산 현금및현금성자산 1,122,961 - - 2,815,913 - - 매출채권 - - 1,010,903 - - 600,482 기타단기채권 - - 1,922,472 - - 4,547,440 소 계 1,122,961 - 2,933,375 2,815,913 - 5,147,922 기타금융자산 장기금융상품 542,394 - - 542,394 - - 기타포괄손익-공정가치가능금융자산 - - 4,721,125 - - 10,000 보증금 - - 2,710,899 - - 1,941,344 기타장기채권 - - 5,250,000 - - 7,079,400 소 계 542,394 - 12,682,024 542,394 - 9,030,744 합 계 1,665,355 - 15,615,399 3,358,307 - 14,178,666 금융부채 매입채무 - - 2,412,959 - - 2,582,229 기타채무 - - 4,553,127 - - 3,250,743 단기차입금 - - 23,320,000 - - 13,440,000 사채 - - 5,947,327 - - 8,363,136 소 계 - - 36,233,413 - - 27,636,108 장기차입금 - - 1,300,000 - - 1,300,000 소 계 - - 1,300,000 - - 1,300,000 합 계 - - 37,533,413 - - 28,936,108 (3) 연결회사의 공정가치로 측정되는 금융상품에 대한 평가기법은 다음과 같습니다. 구 분 공정가치평가기법 Level 1 활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 Level 1에 포함됩니다. Level 2 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 회사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간말에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 Level 2에 포함됩니다. Level 3 만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 Level 3에 포함됩니다. (4) 금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용 ◆click◆『진행률적용 수주계약 현황』 삽입 11013#*진행률적용수주계약현황*.dsl 채무증권 발행실적(연결기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원, %) 발행회사 증권종류 발행방법 발행일자 권면총액 이자율 평가등급(평가기관) 만기일 상환여부 주관회사 (주)큐로컴 제11회 신주인수권부사채 회사채 사모 2013년 03월 07일 2,000 표면:7.5만기:7.5 - 2016년 03월 07일 상환 - (주)큐로컴 제12회 전환사채 회사채 사모 2014년 12월 16일 2,000 표면:1.0만기:8.0 - 2017년 12월 16일 상환 - (주)큐로컴 제13회 전환사채 회사채 사모 2016년 04월 04일 3,000 표면:1.0만기:8.0 - 2019년 04월 04일 상환 - (주)큐로컴 제14회 전환사채 회사채 사모 2016년 04월 15일 5,700 표면:1.0만기:8.0 - 2019년 04월 15일 상환 - (주)큐로컴 제15회 전환사채 회사채 사모 2016년 07월 21일 6,000 표면:4.0만기:8.0 - 2019년 07월 21일 상환 - (주)큐로컴 제16회 전환사채 회사채 사모 2016년 09월 06일 6,000 표면:4.0만기:8.0 - 2019년 09월 06일 상환 - (주)큐로컴 제17회 전환사채 회사채 사모 2016년 12월 26일 4,000 표면:0.0만기:6.0 - 2019년 12월 26일 상환 - (주)큐로컴 제18회 전환사채 회사채 사모 2017년 12월 01일 5,300 표면:0.0만기:3.0 - 2020년 12월 01일 상환 - (주)큐로컴 제19회 전환사채 회사채 사모 2019년 04월 17일 6,000 표면:4.0만기:8.0 - 2022년 04월 17일 미상환 - 합 계 - - - 40,000 - - - - - ※ 보고서 제출일 현재 미상환 전환사채는 6,000,000천원 입니다. ◆click◆ 『사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등』 삽입 11013#*사채관리계약주요내용.dsl 기업어음증권 미상환 잔액(연결기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원) 잔여만기 10일 이하 10일초과30일이하 30일초과90일이하 90일초과180일이하 180일초과1년이하 1년초과2년이하 2년초과3년이하 3년 초과 합 계 미상환 잔액 공모 - - - - - - - - - 사모 - - - - - - - - - 합계 - - - - - - - - - 전자단기사채 미상환 잔액(연결기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원) 잔여만기 10일 이하 10일초과30일이하 30일초과90일이하 90일초과180일이하 180일초과1년이하 합 계 발행 한도 잔여 한도 미상환 잔액 공모 - - - - - - - - 사모 - - - - - - - - 합계 - - - - - - - - 회사채 미상환 잔액(연결기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원) 잔여만기 1년 이하 1년초과2년이하 2년초과3년이하 3년초과4년이하 4년초과5년이하 5년초과10년이하 10년초과 합 계 미상환 잔액 공모 - - - - - - - - 사모 - 6,000 - - - - - 6,000 합계 - 6,000 - - - - - 6,000 신종자본증권 미상환 잔액(연결기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원) 잔여만기 1년 이하 1년초과5년이하 5년초과10년이하 10년초과15년이하 15년초과20년이하 20년초과30년이하 30년초과 합 계 미상환 잔액 공모 - - - - - - - - 사모 - - - - - - - - 합계 - - - - - - - - 조건부자본증권 미상환 잔액(연결기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원) 잔여만기 1년 이하 1년초과2년이하 2년초과3년이하 3년초과4년이하 4년초과5년이하 5년초과10년이하 10년초과20년이하 20년초과30년이하 30년초과 합 계 미상환 잔액 공모 - - - - - - - - - - 사모 - - - - - - - - - - 합계 - - - - - - - - - - 채무증권 발행실적(별도기준) (기준일 : 2019년 09월 30일 ) (단위 : 백만원, %) 발행회사 증권종류 발행방법 발행일자 권면총액 이자율 평가등급(평가기관) 만기일 상환여부 주관회사