팍스넷 사업보고서 (2015.12)
5. 재무제표 주석

1. 일반사항주식회사 팍스넷(이하 "회사")은 1999년 5월 18일에 인터넷 서비스업, 금융정보제공업 및 소프트웨어 개발업 등을 영위할 목적으로 설립되었습니다. 회사는 설립 후 수차례의 유ㆍ무상 증자를 실시하여 보고기간종료일 현재 납입 자본금은 4,112,711천원입니다. 회사는 SK플래닛(주)가 보유하고 있던 회사 보통주식의 59.74%가 2013년 1월 중 넥서스일렉(주)에게 양도됨에 따라 회사의 최대주주가 변경되었으며, 2013년 5월 24일에 (주)아시아경제신문사가 넥서스일렉(주)를 합병하여당기말 현재 회사의 최대주주는 (주)아시아경제신문사입니다. 한편, 회사는 2014년 8월 18일자 이사회에서 방송사업부문을 인적분할하는 결의를 하였으며, 2014년 10월 6일자 주주총회에서 동 결의안을 원안대로 승인하였습니다(주석 19참조).당기말 현재 회사의 주주현황은 다음과 같습니다.

구분	주주명	주식수	지분율

최대주주	(주)아시아경제신문사	4,913,640	59.74%

기타소액주주	기타소액주주	3,311,781	40.26%

합계	8,225,421	100.00%

2.금융위험관리(1) 금융위험요소회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 가격위험, 이자율 위험), 신용위험 및유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리는 회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 자금부서에 의해 이루어지고 있습니다. 자금부서는 영업부서들과 긴밀히 협력하여 재무위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 1) 시 장위험 가. 외환위험회사는 환위험에 노출된 외화자산부채가 없습니다. 나. 가격위험회사는 매도가능금융자산의 가격위험에 노출되어 있습니다. 회사의 매도가능금융자산에 대한 투자는 경영진의 판단에 따라 비경상적으로 이루어지고 있습니다.당기말 현재 매도가능금융자산의 가치가 약 10% 변동할 경우 당기총포괄손익의 변동금액은 7,682천원입니다. 다. 이자율위험이자율 위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익(비용)이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

한편, 회사는 이자율위험에 노출된 금융부채가 없습니다. 당기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100베이시스포인트(bp) 변동시 당기순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	100bp 상승시	100bp 하락시

이자수익	(+)182,569	(-)182,569

이자비용	-	-

2) 신 용위험 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금 및 현금성자산, 은행 및 금융기관예치금으로부터 발생하고 있습니다. 회사는 금융기관에 현금및현금성자산 및 예치금 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니 다. 회사는 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 당기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. 당기말 회사 금융자산의 신용위험 최대 노출 금액은 장부가액과 동일합니다(주석5, 7 참조).

3) 유동성위험 유동성위험은 회사의 사업활동을 위한 자금조달 원천을 확보하지 못할 위험입니다. 신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절한 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 활발한 영업활동을 통해 자금부서는 신용한도 내에서 자금 여력을 탄력적으로 유지하고 있습니다.

회사의 금융자산 및 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은 할인의 효과가 중요하지 아니하므로 할인하지 아니한 금액으로 장부가액과 동일합니다(단위:천원).

구분	3개월 미만	3개월~1년	1~5년	5년 이상	합계

금융자산

현금및현금성자산	11,762,769	-	-	-	11,762,769

매출채권및기타채권	2,489,618	678,057	520,983	-	3,688,658

기타금융자산(*)	150,000	5,951,924	109,810	-	6,211,734

소계	14,402,387	6,629,981	630,793	-	21,663,161

금융부채

매입채무 및 기타채무	4,130,344	1,388,142	41,264	30,080	5,589,830

소계	4,130,344	1,388,142	41,264	30,080	5,589,830

(*) 기타금융자산 중 지분증권(매도가능금융자산 76,819천원)은 약정만기가 없어 제외하였습니다. (2) 자본위험관리회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조의 유지 또는 조정을 위하여 회사는 배당을 조정하거나 주주에 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 차입금총계(재무상태표의 장단기 차입금, 사채 포함)에서 현금성자산을 차감한 금액이며 총자 본은 재무상태표의 '자본'에 순차입금을 가산한 금액입니다. 보고기간 종료일 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

차입금 총계	-	-

차감:현금및현금성자산 등	11,762,769	12,313,806

순차입금	(11,762,769)	(12,313,806)

자본총계	20,580,900	20,669,467

총자본	8,818,131	8,355,661

자본조달비율	(-)133.39%	(-)147.37%

(3) 공정가치 추정정상거래시장에서 거래되는 금융상품 (단기매매증권과 매도가능증권 등)의 공정가치는 보고기간종료일 현재 고시되는 시장가격 등에 기초하여 산정됩니다(주석 5 참조). 매출채권 및 기타채권의 경우, 손상충당금을 차감한 장부금액을 공정가치 근사치로 보며, 공시목적으로 금융부채 공정가치는 계약상의 미래현금흐름을 유사한 금융상품에 대해 회사가 적용하는 현행시장이자율로 할인한 금액으로 추정하고 있습니다(주석 6 참조).

3. 현금및현금성자산현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

요구불예금	11,762,769	12,313,806

4. 금융상품(1) 공정가치 서열체계 회사는 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	투입변수의 유의성

수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격

수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수

수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수

구분	단기매매증권	매도가능금융자산

공정가치 서열체계 수준 1에서 측정되는 금융상품	-	-

공정가치 서열체계 수준 2에서 측정되는 금융상품	-	-

공정가치 서열체계 수준 3에서 측정되는 금융상품	-	76,819

공정가치 서열체계 수준 1과 수준 2 사이의 유의적인 이동	-	-

공정가치 서열체계 수준 3 금융상품에서 당기손익으로 인식된 총손익	-	(31,394)

신용위험에 대한 최대 노출정도	-	76,819

1) 매도가능금융자산가. 매도가능금융자산의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초금액	108,213	108,213

취득	-	-

처분	-	-

손상차손	31,394	-

기말금액	76,819	108,213

- 유동	-	-

- 비유동	76,819	108,213

합계	76,819	108,213

나 . 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

1. 매도가능채무상품:

- 수익증권	-	-

- 국공채	-	-

2. 매도가능지분상품:

- ㈜메트릭스코퍼레이션	1,764	1,764

- ㈜아이온커뮤니케이션	50,000	50,000

- ㈜애드캡슐소프트	25,055	25,055

- 엔젤로또㈜	-	31,394

매도가능금융자산 합계	76,819	108,213

회사는 매도가능지분상품 중 상장지분상품에 대하여는 활성거래시장에서 거래되는 시장가격으로 공정가치를 측정하였으며, 활성거래시장이 존재하지 않고 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없거나 공정가치와 취득원가와의 차이가 중요하지 않은 매도가능지분상품 중 비상장지분상품과 매도가능채무상품에 대하여는 취득원가를 공정가치로 측정하였습니다. 한편, 회사는 엔젤로또㈜의 주식에 대하여 회수가능가액이 없다고 판단하여 당기중 손상차손 31,394천원을 인식하였습니다. (2) 금융자산의 공시(단위:천원)

구분	현금및현금성자산	매출채권 및 기타채권	기타금융자산

금융자산의 범주

당기손익인식금융자산	-	-	-

매도가능금융자산	-	-	76,819

만기보유금융자산	-	-	8,155

대여금 및 수취채권	11,762,769	2,825,279	6,203,579

총 금융자산	11,762,769	2,825,279	6,288,553

금융자산, 공정가치	11,762,769	2,825,279	6,288,553

금융자산의 대손충당금	-	(1,882,571)	(100,000)

당기말 회사가 보유한 상기 금융자산의 신용위험 최대 노출 금액은 상기 장부가액과 동일합니다.한편, 기타금융자산 중 보고기간종료일 현재 사용이 제한된 예금등의 내역은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구분	당기말	전기말	전기초	사용제한내용

단기금융상품	5,667,787	4,366,225	3,707,000	주식담보대출사업 관련 담보설정

90,000	1,021,000	1,176,000	보험사업 관련 담보설정

70,000	50,000	180,000	모네타콘 사업 관련 담보설정

합계	5,827,787	5,437,225	5,063,000

(3) 금융부채의 공시(단위:천원)

구분	매입채무 및 기타채무	장단기차입금

금융부채의 범주

당기손익인식금융부채	-	-

상각후원가금융부채	5,589,830	-

총 금융부채	5,589,830	-

금융부채, 공정가치	5,589,830	-

(4) 금융상품의 수익, 비용, 손익(단위:천원)

구분	금액	비고

매도가능금융자산의 손상차손	(31,394)	매도가능금융자산

금융자산에서 발생한 이자수익	529,027	만기보유금융자산, 대여금 및 수취채권

합계	497,633

5. 매출채권 및 기타채권

(1) 매출채권 및 기타채권의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말	전기초

유동	비유동	유동	비유동	유동	비유동

매출채권	1,915,187	-	2,569,307	-	4,727,095	-

미수금	194,191	145,318	313,890	-	662,709	-

미수수익	113,770	-	98,625	-	269,534	-

선급금	4,531	-	5,118	-	7,546	-

선급비용	939,996	-	703,972	-	599,078	-

보증금	-	375,665	-	542,184	-	1,888,170

합계	3,167,675	520,983	3,690,912	542,184	6,265,962	1,888,170

(2) 매출채권 및 기타채권은 대손충당금이 차감된 순액으로 재무상태표에 표시되었는 바, 당기말과 전기말 현재 대손충당금 차감전 총액 기준에 의한 매출채권 및 기타채권과 관련 대손충당금의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말	전기초

유동	비유동	유동	비유동	유동	비유동

매출채권및기타채권 총장부금액	5,050,246	520,983	5,788,279	542,184	8,013,073	1,888,170

대손충당금:

- 매출채권	(826,675)	-	(843,505)	-	(866,605)	-

- 미수금	(1,055,896)	-	(1,253,863)	-	(880,506)	-

대손충당금 합계	(1,882,571)	-	(2,097,367)	-	(1,747,111)	-

매출채권및기타채권 순장부금액	3,167,675	520,983	3,690,912	542,184	6,265,962	1,888,170

(3) 매출채권 및 기타채권의 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초금액	2,097,367	1,747,111

환입(제각)	(350,455)	(170,987)

대손상각비	47,672	86,091

기타의대손상각비	87,987	435,152

대손충당금 환입	-	-

기말금액	1,882,571	2,097,367

손상된 채권에 대한 충당금 설정액은 포괄손익계산서상 '영업비용' 및 '기타비용'에 포함되어 있으며, 충당금 환입은 포괄손익계산서상 '영업비용' 및 '기타비용'에서 차감되어 있습니다. 대손충당금의 상계는 일반적으로 추가적인 현금회수 가능성이 없는 채권의 상각과 관련하여 발생하고 있습니다.

(4) 매출채권 및 기타채권의 약정회수기일기준 연령분석은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	금액

정상채권	3,840,099

60일 이내	38,161

60 ~ 180일	10,730

180일 이상	1,682,239

대손충당금	(1,882,571)

합계	3,688,658

회사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해 개별 분석을 통한 회수가능금액을 산정하여 산정된 회수가능가액과 장부금액의 차액을 손상차손으로 인식하고 있습니다. (5) 당기말 현재 신용위험의 최대 노출금액은 위에서 언급한 채권의 각 분류별 공정가치입니다.

6. 기타금융자산(1) 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

단기금융상품	6,027,787	-	5,467,225	-

장단기대여금	74,137	101,655	194,049	356,095

매도가능금융자산	-	76,819	-	108,213

만기보유금융자산	-	8,155	-	8,155

합계	6,101,924	186,629	5,661,274	472,463

(2) 장단기대여금은 대손충당금이 차감된 순액으로 재무상태표에 표시되었는 바, 당기말과 전기말 현재 대손충당금 차감전 총액 기준에 의한 장단기대여금과 관련 대손충당금의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

장단기대여금 총장부금액	174,137	101,655	294,049	356,095

대손충당금:	(100,000)	-	(100,000)	-

장단기대여금 순장부금액	74,137	101,655	194,049	356,095

(3) 장단기대여금의 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

기초금액	100,000	100,000

제각	-	-

기타의대손상각비	-	-

대손충당금 환입	-	-

기말금액	100,000	100,000

손상된 채권에 대한 충당금 설정액은 포괄손익계산서상 '영업비용' 및 '기타비용'에 포함되어 있으며, 충당금 환입은 포괄손익계산서상 '영업비용' 및 '기타비용'에서 차감되어 있습니다. 대손충당금의 상계는 일반적으로 추가적인 현금회수 가능성이 없는 채권의 상각과 관련하여 발생하고 있습니다.

(4) 장단기대여금의 약정회수기일기준 연령분석은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	금액

정상채권	175,791

60일 이내	-

60 ~ 180일	-

180일 이상	100,000

대손충당금	(100,000)

합계	175,791

회사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해 개별 분석을 통한 회수가능금액을 산정하여 산정된 회수가능가액과 장부금액의 차액을 손상차손으로 인식하고 있습니다. (5) 당기말 현재 신용위험의 최대 노출금액은 위에서 언급한 채권의 각 분류별 공정가치입니다.

7. 유형자산(1) 유형자산의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

[당기]

구 분	기계장치	차량운반구	집기비품	시설장치	건설중인자산	합 계

기초취득가액	7,213,453	47,761	1,203,334	125,406	-	8,589,954

기초감가상각누계	(5,877,206)	(24,876)	(983,233)	(99,214)	-	(6,984,529)

기초장부금액	1,336,246	22,885	220,102	26,192	-	1,605,426

유형자산의 변동	-	-	-	-	-	-

취득	728,477	-	33,586	-	1,871,140	2,633,202

감가상각비	(878,734)	(11,940)	(95,222)	(22,451)	-	(1,008,347)

처분	(843,004)	-	(33,846)	-	-	(876,851)

대체	-	-	-	-	(48,396)	(48,396)

유형자산의 증가(감소)합계	(993,261)	(11,940)	(95,483)	(22,451)	1,822,744	699,609

기말취득가액	3,669,442	47,761	1,183,885	44,901	1,822,744	6,768,733

기말감가상각누계액	(3,326,456)	(36,816)	(1,059,267)	(41,159)	-	(4,463,698)

기말장부금액	342,986	10,945	124,618	3,742	1,822,744	2,305,035

[전기]

구 분	기계장치	차량운반구	집기비품	시설장치	건설중인자산	합 계

기초취득가액	7,055,759	47,761	1,142,750	311,612	-	8,557,882

기초감가상각누계	(4,879,341)	(12,935)	(979,461)	(258,704)	-	(6,130,441)

기초장부금액	2,176,418	34,826	163,289	52,909	-	2,427,442

유형자산의 변동

취득	157,694	-	186,182	-	-	343,876

감가상각비	(997,866)	(11,940)	(124,354)	(24,546)	-	(1,158,706)

처분	-	-	(5,016)	(47,071)	-	(52,087)

대체	-	-	-	44,901	-	44,901

유형자산의 증가(감소)합계	(840,172)	(11,940)	56,812	(26,716)	-	(822,016)

기말취득가액	7,213,453	47,761	1,203,334	125,406	-	8,589,954

기말감가상각누계액	(5,877,206)	(24,876)	(983,233)	(99,214)	-	(6,984,529)

기말장부금액	1,336,246	22,885	220,102	26,192	-	1,605,426

(2) 감가상각비 중 1,008,347천원은 영업비용에 포함되어 있습니다. 8. 무형자산 (1) 무형자산의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

[ 당기]

구분	영업권	영업권이외 무형자산

회원권	기타무형자산	계

기초 취득금액	957,847	1,317,748	9,860,565	11,178,313

기초 상각누계액(손상차손누계액을 합산)	(510,852)	(458,591)	(9,534,581)	(9,993,172)

기초 장부금액	446,995	859,157	325,984	1,185,141

무형자산의 변동	-

사업결합을 통한 취득 이외의 증가	-	30,675	196,833	227,508

무형자산상각비 및 손상차손	-	-	(294,706)	(294,706)

처분	-	(176,967)	-	(176,967)

무형자산 증가(감소)합계	-	(146,292)	(97,873)	(244,165)

기말 취득금액	957,847	1,171,456	10,057,398	11,228,854

기말 상각누계액	(510,852)	(458,591)	(9,829,287)	(10,287,878)

기말 장부금액	446,995	712,865	228,111	940,976

[전기]

구분	영업권	영업권이외 무형자산

회원권	기타무형자산	계

기초 취득금액	957,847	779,248	9,523,415	10,302,663

기초 상각누계액(손상차손누계액을 합산)	(510,852)	(45,440)	(9,172,183)	(9,217,623)

기초 장부금액	446,995	733,808	351,231	1,085,040

무형자산의 변동

사업결합을 통한 취득 이외의 증가	-	538,500	337,150	875,650

무형자산상각비 및 손상차손	-	(413,151)	(362,398)	(775,549)

무형자산 증가(감소)합계	-	125,349	(25,248)	100,101

기말 취득금액	957,847	1,317,748	9,860,565	11,178,313

기말 상각누계액	(510,852)	(458,591)	(9,534,581)	(9,993,172)

기말 장부금액	446,995	859,157	325,984	1,185,141

회원권의 무형자산상각비는 손상차손입니다. ( 2) 영업권의 손상검사

사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 시너지 효과가 예상되는 현금창출단위 (또는 현금창출단위집단)에 배분하고 있습니다.

1) 부문별 수준의 영업권은 아래 표에 요약되어 있습니다(단위:천원).

현금창출단위	당기말	전기말

ARS서비스 사업부문 관련 영업권	446,995	446,995

2) 손상검사를 위한 주요 가정 등현금창출단위의 회수가능액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정되었습니다. 사용가치는 경영진에 의해 승인된 3년간의 예산에 기초한 현금흐름추정을 사용하여 계산되었습니다. 3년을 초과한 현금흐름은 예상성장율을 이용하여 추정하였습니다. 성장율은 현금창출단위가 운영되는 사업부의 장기평균성장율을 초과하지 않습니다.

3) 손상검사 결과당 보고기간 말에 회사는 영업권의 회수가능가액을 평가하였으나 손상차손은 발생하지 아니하였습니다.

9 . 매입채무 및 기타채무 매입채무 및 기타채무의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말	전기초

유동	비유동	유동	비유동	유동	비유동

미지급금	1,713,427	-	1,534,706	-	3,058,222	-

미지급비용	-	71,344	-	99,598	-	154,690

예수금	509,875	-	1,344,675	-	2,033,449	-

선수금및선수수익	3,295,183	-	3,599,574	-	3,967,919	-

합계	5,518,485	71,344	6,478,955	99,598	9,059,590	154,690

상기 매입채무및기타채무는 장부금액과 공정가치와의 차이가 중요하지 아니하므로 상각후원가로 측정하지 아니하였습니다.

10. 이연법인세

(1) 법인세비용의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

당기법인세부담액(추납액 및 환급액 포함)	-	-

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	778,338	(303,688)

인적분할로 인한 감소	(91,504)	-

자본에가감하는법인세비용	843	(83,487)

법인세비용	687,677	(387,175)

(2) 주요누적 일시적차이의 증감내역 및 이연법인세자산(부채)의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원 ). [당기]

구분	차감할(가산할) 일시적차이	이연법인세자산(부채)

기초	감소	증가	기말	기초	기말

감가상각비	(88,544)	(438,028)	(408,633)	(59,149)	(19,480)	(13,013)

매도가능증권감액손실	891,787	800,000	31,394	123,181	196,193	27,100

대손충당금	2,146,442	2,146,442	1,940,078	1,940,078	472,217	426,817

퇴직급여충당부채	984,511	736,338	397,867	646,039	216,592	142,129

퇴직연금	(984,511)	(517,055)	(178,584)	(646,039)	(216,592)	(142,129)

미수수익	(98,625)	(98,625)	(113,770)	(113,770)	(21,698)	(25,029)

미확정비용	156,879	156,879	103,987	103,987	34,513	22,877

이자수익	752	-	-	752	165	165

복구충당부채	141,559	141,559	49,554	49,554	31,143	10,902

임차개량자산	(125,406)	(125,406)	(44,901)	(44,901)	(27,589)	(9,878)

임차개량자산누계액	99,214	99,214	41,159	41,159	21,827	9,055

장기미지급비용	99,598	28,254	-	71,344	21,912	15,696

무형자산손상차손	458,591	425,152	-	33,439	100,890	7,357

선수수익	1,203,792	1,203,792	1,829,320	1,829,320	264,835	402,449

선급비용	(593,168)	(593,168)	(863,379)	(863,379)	(130,497)	(189,943)

소계	4,292,871	3,965,348	2,784,092	3,111,615	944,431	684,555

이월결손금	3,060,341	2,356,646	-	703,695	673,275	154,813

이월세액공제	900	-	-	900	900	900

합계	7,354,112	6,321,994	2,784,092	3,816,210	1,618,606	840,268

[전기]

구분	차감할(가산할) 일시적차이	이연법인세자산(부채)

기초	감소	증가	기말	기초	기말

감가상각비	(271,493)	(278,634)	(50,245)	(43,104)	(59,728)	(9,483)

매도가능증권감액손실	891,787	-	-	891,787	196,193	196,193

대손충당금	1,811,325	1,811,325	2,146,442	2,146,442	398,491	472,217

퇴직급여충당부채	1,548,514	1,138,857	574,853	984,511	340,673	216,592

퇴직연금	(1,233,389)	(713,309)	(464,430)	(984,511)	(271,346)	(216,592)

미수수익	(269,534)	(269,534)	(98,625)	(98,625)	(59,298)	(21,698)

미확정비용	23,410	23,410	156,879	156,879	5,150	34,513

이자수익	752	-	-	752	165	165

복구충당부채	343,731	202,172	-	141,559	75,621	31,143

임차개량자산	(311,612)	(186,206)	-	(125,406)	(68,555)	(27,589)

임차개량자산누계액	258,704	159,490	-	99,214	56,915	21,827

장기미지급비용	154,690	55,092	-	99,598	34,032	21,912

만기보유증권	19,413	19,413	-	-	4,271	-

무형자산손상차손	-	-	413,151	413,151	-	90,893

선수수익	930,390	930,390	1,203,792	1,203,792	204,687	264,835

선급비용	(472,980)	(472,980)	(593,168)	(593,168)	(104,056)	(130,497)

소계	3,423,708	2,419,486	3,288,649	4,292,871	753,215	944,431

이월결손금	2,549,105	-	511,236	3,060,341	560,803	673,275

이월세액공제	900	-	-	900	900	900

합계	5,973,713	2,419,486	3,799,885	7,354,112	1,314,918	1,618,606

(3) 자본에 직접 부가되거나 차감된 법인세부담액과 이연법인세 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	금액	법인세효과

퇴직급여채무보험수리적손익	(2,987)	843

(4) 유효법인세율 등(단위:천원)

구 분	당기	전기

법인세비용차감전순이익	2,946,516	(1,883,733)

적용세율에 따른 법인세	626,234	(414,421)

조정사항	61,443	27,246

- 영구적차이	130,104	147,198

- 자본에가감하는 이연법인세	843	(83,487)

- 기타	(69,504)	(36,465)

법인세비용	687,677	(387,175)

유효세율(*1)	23.19%	20.43%

(*1) 법인세비용/법인세비용차감전순이익

11. 퇴직급여채무 (1) 퇴직급여채무(확정급여채무)와 관련하여 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	717,822	1,158,248

사외적립자산의 공정가치	(664,851)	(1,011,018)

퇴직급여채무 금액	52,970	147,230

(2) 퇴직급여채무(확정급여채무)의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

기초	1,158,248	1,856,862

당기근무원가	233,794	524,917

이자원가	33,524	55,605

보험수리적손익(법인세비용차감전)(*)	(5,385)	(425,548)

급여지급액	(512,640)	(853,588)

사업의 분할	(189,720)	-

기말	717,822	1,158,248

(*) 보험수리적손익의 내역

구 분	당기	전기

인구통계적 가정의 변동에 의한 보험수리적 손실(이익)	(3,379)	-

재무적 가정의 변동에 의한 보험수리적 손실(이익)	28,022	(102,093)

가정과 실제의 차이에 의한 보험수리적 손실(이익)	(30,028)	(323,455)

합계	(5,385)	(425,548)

(3) 사외적립자산의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

기초	1,011,018	1,312,249

납입액	157,040	413,310

급여지급액	(437,496)	(713,309)

사업의 분할	(82,949)	-

기대수익	26,452	44,829

보험수리적손익(법인세비용차감전)	(9,214)	(46,062)

당기말	664,851	1,011,018

(4) 확정급여제도와 관련하여 당기손익으로 인식된 비용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

당기근무원가	233,794	524,917

이자원가	33,524	55,605

사외적립자산의 기대수익	(26,452)	(44,829)

종업원 급여에 포함된 총 비용	240,866	535,694

당기의 총 비용은 영업비용에 포함되어 있습니다.

(5) 확정급여제도와 관련하여 기타포괄손익으로 인식된 보험수리적손익은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

법인세비용 차감전 보험수리적손실(이익)	3,830	(379,487)

법인세효과	(843)	83,487

법인세비용 차감후 보험수리적손실(이익)	2,987	(295,999)

(6) 사외적립자산의 공정가치에 포함된 주요 유형별 공정가치는 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기말	전기말

원리금보장상품(정기예금등)	664,851	1,011,018

(7) 당기말 현재 사용한 주요 보험수리적 가정은 다음과 같습니다.

구 분	당기	전기

할인율	3.01%	3.58%

미래임금상승률	3.12%	3.06%

(8) 당기말 주요 보험수리적 가정에 대한 퇴직급여채무(확정급여채무)의 민감도 분석 결과는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	1% 상승시	1%하락시

임금상승률의 변동	67,425	(59,311)

할인율의 변동	(57,979)	67,071

12. 자본 (1) 자본금 및 기타불입자본 1) 보고기간 종료일 현재 당사의 수권주식수는 50,000,000주이고, 1주당 금액은 500원이며, 발행주식수, 보통주자본금 및 주식발행초과금의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구분	당기말	전기말

보통주 발행주식수	8,225,421주	9,358,402주

보통주 자본금	4,112,711	4,679,201

주식발행초과금	6,961,763	7,920,686

합계	11,074,473	12,599,887

2) 회사의 납입자본(자본금 및 주식발행초과금)의 변동 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	증감내역	주식수	보통주자본금	주식발행초과금	납입자본계

2014.01.01(당기초)	9,358,402주	4,679,201	7,920,686	12,599,887

2014.12.01	인적분할	(1,132,981주)	(566,491)	(958,923)	(1,525,413)

2014.12.31(당기말)	8,225,421주	4,112,711	6,961,763	11,074,473

(2 ) 이익잉여금 1) 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말	전기초

법정적립금	459,498	459,498	459,498

미처분이익잉여금	9,263,640	7,007,787	8,208,346

합계	9,723,138	7,467,285	8,667,844

2) 당기와 전기 회사의 이익잉여금처분계산서 내역은 다음과 같습니다. 이 익 잉 여 금 처 분 계 산 서

제16(당)기 2014년 01월 01일 부터 제15(전)기 2013년 01월 01일 부터
2014년 12월 31일 까지 2013년 12월 31일 까지
처분예정일 2016년 03월 30일 처분예정일 2016년 03월 30일

주식회사 팍스넷 (단위 : 원)

과 목	제 16(당) 기	제 15(전) 기

I. 미처분이익잉여금	9,263,639,971	7,007,787,097

1. 전기이월미처분이익잉여금	7,007,787,097	8,565,125,083

2. 전기오류수정손익	-	(356,779,497)

3. 확정급여제도의 보험수리적손익	(2,987,100)	295,999,482

4. 당기순이익(손실)	2,258,839,974	(1,496,557,971)

II. 이익잉여금처분액	-	-

III. 차기이월미처분이익잉여금	9,263,639,971	7,007,787,097

(3) 기타자본구성요소기타자본구성요소의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

자기주식	(2,406)	-

기타	(214,305)	602,295

합계	(216,711)	602,295

13. 수익과 비용(1) 영업수익(단위:천원)

구분	당기	전기

수입수수료	10,343,060	12,091,412

컨텐츠매출	5,436,992	4,959,823

광고수입	2,493,744	4,083,685

용역매출	365,400	529,673

합 계	18,639,196	21,664,593

(2) 영업비용(단위:천원)

구분	당기	전기

종업원급여	4,049,300	5,701,674

모집인수당	575,175	4,487,176

통신비	443,155	721,383

임차료	547,270	812,857

감가상각비	395,609	434,364

무형자산상각	215,497	237,509

지급수수료	694,232	692,311

정보제공료	3,001,438	1,777,419

외주용역비	4,438,039	4,626,046

광고선전비	61,815	25,778

판매촉진비	246,022	447,436

여비교통비	37,103	65,470

접대비	100,393	135,845

세금과공과	25,053	31,564

수선비	2,230	29,976

보험료	811	9,923

차량유지비	56,452	72,845

회의비	145,976	178,213

교육훈련비	542	2,029

도서인쇄비	14,245	31,435

소모품비	16,754	51,862

대손상각비	47,672	86,091

행사비	64,878	78,639

방송제작비	15,910	27,770

복구충당부채전입액	2,595	(32,983)

합계	15,198,166	20,732,632

(3) 기타수익 및 기타비용(단위:천원)1) 기타수익(단위:천원)

구분	당기	전기

유형자산처분이익	-	10,728

매도가능증권처분이익	15,344	-

기타자산처분이익	39,030	-

잡이익	64,783	14,298

합계	119,157	25,025

2) 기타비용(단위:천원)

구분	당기	전기

기타의 대손상각비	87,987	435,152

기타의투자자산평가손실	31,394	-

유형자산처분손실	4,002	1,006

무형자산손상차손	71,111	529,984

무형자산처분손실	18,551	-

기타자산처분손실	18,088	-

잡손실	71,741	12,268

합계	302,875	978,410

( 4) 금융수익 및 금융원가1) 금융수익(단위:천원)

구분	당기	전기

이자수익	529,027	556,260

2) 금융원가(단위:천원)

구분	당기	전기

이자비용	-	-

(5) 종업원급여(단위:천원)

구 분	당기	전기

급여	3,333,800	4,501,177

복리후생비	334,597	640,851

퇴직급여	380,904	559,646

합계	4,049,300	5,701,674

14. 주당이익(손실)(1) 기본주당이익(손실)기본주당이익(손실)은 회사의 보통주당기순이익(손실)을 당기의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정한 것입니다(단위:원).

구 분	당기	전기

보통주당기순이익(손실)(A)	2,258,839,974	(1,496,557,971)

가중평균 유통보통주식수(B)(*)	9,262,176	9,358,402

기본주당순이익(손실)(A/B)	244	(160)

(*) 가중평균 유통보통주식수

구 분	주식수	가중치	적수

전기이월	9,358,402주	365	3,415,816,730

인적분할(2014.12.31)	(1,132,981주)	31	(35,122,411)

합계	8,225,421주	3,380,694,319

가중평균유통주식수 : 3,380,694,319 ÷ 365 = 9,262,176 (2) 희석주당이익(손실)(단위:원)당기 및 전기의 희석주당순이익(손실)은 희석성 잠재적보통주가 없으므로 기본주당순손익과 동일합니다.

15. 중요한 특수관계자 거래 (1) 당기말 현재 당사의 주요 특수관계자는 다음과 같습니다.

구 분	회 사 명

지배기업	㈜케이엠에이치

지배기업	㈜아시아경제신문사

관계기업	㈜엠앤씨넷미디어

관계기업	㈜케이엠에이치인스코

관계기업	㈜ 아시아경제티브이

(2) 당기 중 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	매출등	매입등	채권	채무

㈜케이엠에이치	5,000	291,500	5,500	-

㈜엠앤씨넷미디어	88,000	-	8,800	-

㈜아시아경제신문사	272,000	122,495	2,200	32,876

㈜케이엠에이치인스코	-	1,091	-	-

㈜아시아경제티브이	-	37,623	-	14,472

당기합계	365,000	452,709	16,500	47,348

전기합계	696,665	272,825	151,650	31,390

(3) 회사의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

장단기종업원급여	270,534	215,166

퇴직급여	36,183	11,816

합계	306,717	226,982

상기의 주요 경영진에는 회사 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.

16. 현금흐름표 당기와 전기 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래는 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

인적분할로 인한 순자산감소액	2,342,013	-

17. 우발상황 및 약정사항 (1) 당기말 현재 당사가 피소로 계류중인 소송사건은 1건으로 소송가액은 71백만원입니다. 당기말 현재 동 소송의 전망을 예측할 수 없으며, 회사의 경영진은 상기의 소송결과가 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치지 아니할 것으로 판단하고 있습니다.

(2) 당기말 현재 타인으로부터 제공받은 주요 지급보증의 내용은 다음과 같습니다 (단위:천원).

구 분	보증내용	보증금액

서울보증보험(주)	보험사업관련 대리점 영업보증 및 수당보증	200,000

서울보증보험(주)	용역매출 관련 계약이행보증	108,027

서울보증보험(주)	공탁보증보험	64,500

합계	372,527

18. 인적분할가. 분할의 개요회사는 사업부문의 경쟁력 및 전문성 강화를 목적으로 2014년 8월 18일자 이사회 결의 및 2014년 10월 6일자 임시주주총회 결의에 따라 2014년 12월 1일을 분할등기일로 하여 방송사업부문을 인적분할하였습니다.

나. 분할관련 주요 내용(1) 인적분할방법회사는 상법 제530조의2 내지 제530조의11의 규정이 정하는 바에 따라 방송사업부문을 분할하여 분할신설회사를 설립하고, 분할되는 회사의 주주가 분할신주 배정기준일 현재의 지분율에 비례하여 분할신설회사의 주식을 배정받는 단순 인적분할 방식이며, 분할 후 기존의 분할되는 회사는 존속하며, 현재 비상장 회사로 현재 상장 계획은 없습니다.

(2) 관련 재무정보1) 손익계산서당기와 전기 중단영업 당기순이익으로 표시된 주요 내역은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구 분	당기(11개월)	전기

영업수익	3,409,595	3,241,633

영업비용	4,247,416	5,646,202

영업이익	(837,821)	(2,404,569)

기타손익	(2,001)	(14,000)

법인세차감전순이익	(839,822)	(2,418,569)

법인세비용	(184,761)	(532,085)

중단영업손익	(655,061)	(1,886,484)

분할된 방송사업부문의 경영성과는 계속영업과 구분하여 중단영업으로 표시하였으며, 비교표시되는 기간의 손익계산서는 재작성되었습니다. 2) 현금흐름표당기와 전기 중단영업과 관련된 현금흐름은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구 분	당기(11개월)	전기

영업활동으로 인한 현금흐름	(54,979)	(1,283,844)

투자활동으로 인한 현금흐름	(346,955)	(13,065)

재무활동으로 인한 현금르흠	-	-

합계	(401,934)	(1,296,909)

(3) 당기 중 방송사업부문의 분할로 장부에서 제거된 자산과 부채의 내역은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구 분	금액

유동자산	1,814,627

비유동자산	1,017,937

자산총계	2,832,564

유동부채	383,780

비유동부채	106,771

부채총계	490,551

순자산금액	2,342,013

인적분할로 이전되는 방송사업부문의 순자산가액과 주식병합 절차에 따라 감소되는 자본금의 차액은 자본으로 인식하였습니다.

19. 재무제표의 승인회사의 2013년 및 2014년도 재무제표는 2016년 3월 30일 개최될 주주총회에서 승인할 예정입니다.20. 재무제표의 재작성

(1) 회사는 2015년 3월 3일에 발행된 감사보고서에 첨부된 재무제표에 대해서 수입수수료 및 이와 관련한 영업비용의 회계처리 오류로 인하여 2014년 및 2013년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 재무제표를 재작성하였습니다. 또한 2012년 이전에 발생한 금액에 대하여는 2013년 재무상태표의 기초이익잉여금을 수정하였습니다. 따라서, 2015년 3월 3일자에 발행한 감사보고서는 상기의 영향으로 유효하지 않으며, 동 감사보고서에 첨부된 2014년 및 2013년 재무제표는 더 이상 사용될 수 없습니다.

(2) 회계오류의 수정으로 인하여 당기말과 전기말 및 전기초의 재무상태에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말	전기초

수정전	수정후	수정전	수정후	수정전	수정후

매출채권및기타유동채권	2,304,296	3,167,675	3,097,744	3,690,912	5,792,982	6,265,962

이연법인세자산	627,761	840,268	1,484,269	1,618,606	1,214,289	1,314,919

자산총계	25,197,369	26,273,254	26,809,304	27,536,809	31,400,058	31,973,668

매입채무및기타유동채무	3,689,166	5,518,486	5,275,163	6,478,955	8,129,199	9,059,589

부채총계	3,863,034	5,692,354	5,663,551	6,867,342	9,173,254	10,103,643

이익잉여금	10,476,572	9,723,138	7,943,571	7,467,285	9,024,623	8,667,843

자본총계	21,334,334	20,580,900	21,145,753	20,669,466	22,226,804	21,870,025

(3) 회계오류의 수정으로 인하여 당기 및 전기 경영성과에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

수정전	수정후	수정전	수정후

영업수익	19,264,724	18,639,196	21,937,995	21,664,593

영업비용	15,468,377	15,198,167	20,852,820	20,732,632

영업손익	3,796,347	3,441,029	1,085,174	931,960

법인세비용	950,607	872,437	178,618	144,910

당기순손익	2,535,988	2,258,840	(1,377,051)	(1,496,558)

총포괄손익	2,533,001	2,255,853	(1,081,052)	(1,200,558)

주당순손익	274	244	(147)	(160)

(4) 회계오류의 수정으로 인하여 당기 및 전기 현금흐름에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

수정전	수정후	수정전	수정후

영업활동으로인한현금흐름	3,441,858	3,441,858	(238,795)	(238,795)

당기순이익	2,535,988	2,258,840	(1,377,051)	(1,496,558)

법인세비용	765,846	687,676	(353,468)	(387,175)

선급비용의감소(증가)	1,036	(269,175)	12,197	(107,991)

선수수익의증가(감소)	104,862	730,390	13,779	287,181

투자활동으로인한현금흐름	(2,862,461)	(2,862,461)	5,473,882	5,473,882

재무활동으로인한현금흐름	(2,406)	(2,406)	-	-