케이티알파 분기보고서 (2017.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 내용 당사는 IPTV, 스마트TV, 아이패드 등 스마트디바이스 기반을 중심으로 영화, 영상, 교육 등의 컨텐츠를 제공하고 있으며 통화 연결음 '링고', GIS 등 KT그룹의 에코시스템 구축을 위한 플랫폼 구축 및 운영사업을 영위하고 있습니다. 아울러 글로벌 최초로 데이터방송 T커머스 채널 'K쇼핑'을 오픈하여 T커머스 시장을 선도하고 있습니다. 가. 업계의 현황 (1) 산업의 특성

① 컨텐츠

당사의 컨텐츠 사업은 영상컨텐츠의 디지털 판권을 수급하여 유통플랫폼에 공급하고수익을 배분하는 사업으로 국내 컨텐츠 산업 성장에 긍정적인 영향을 받고 있습니다.컨텐츠 산업은 OSMU(One Source Multi Use)의 특성으로 다양한 경제적 부가가치창출이 가능해 우리나라 성장동력의 한 축으로 부상했습니다. OSMU의 특성과 함께컨텐츠 소비플랫폼의 증가, 컨텐츠 생산과 소비를 동시에 하는 프로슈머 유입, 모바일 디바이스 대중화 등의 영향으로 산업 팽창에 긍정적인 환경이 조성되고 있습니다.따라서 당사는 영상컨텐츠 IP판권의 국내 최다 보유 사업자로 산업 성장의 수혜를 누릴 수 있을 것으로 기대하고 있습니다.

② T커머스T커머스 산업은 양방향 서비스가 가능한 디지털 유료방송 가입자를 대상으로 하는 상거래로 TV홈쇼핑과 인터넷쇼핑의 중간적 특성을 가지고 있습니다. 소비자에게 친숙한 TV라는 매체를 통해 상품 정보를 전달한다는 점에서는 TV홈쇼핑과 유사하지만 일방적으로 홈쇼핑사가 상품정보를 전달하는 TV홈쇼핑과 달리 T커머스에서는 소비자가 관심이 있는 상품정보를 찾아 쇼핑을 할 수 있는 차이점이 있어 새로운 소매 유통채널로 부상하고 있습니다.(2) 산업의 성장성① 컨텐츠 기존 IPTV 시장 성장과 CATV의 디지털 전환 증가에 힘입어 충분한 컨텐츠 소비 채널이 확보되어 안정적인 성장이 기대됩니다. 또한 스마트 미디어 보급 및 1인 가구 확산으로 기존 고정형 TV 시청에서 벗어나 비 실시간 모바일 중심 개인화 주문형 컨텐츠 소비의 대중화 추세가 지속될 것으로 예상됩니다. OTT, MCN(Multi-Channel Network) 등 디지털 컨텐츠 플랫폼을 이용한 컨텐츠 소비 확대로 웹드라마, 웹예능 등 온라인 전용 컨텐츠 제작 및 소비가 활성화는 산업의 팽창을 자극할 것으로 예상합니다. 당사는 IPTV, 모바일 등을 통해 소비자에게 제공되는 영화, 드라마 등 다양한 IP(Intellectual Property, 지적재산권)를 국내 최다 보유한 사업자로 산업 성장의 수혜를 받을 것으로 기대하고 있습니다.② T커머스인터넷 산업이 발달하기 위해서는 초고속 인터넷망이 구축되어야 하듯이T커머스 시장이 성장하기 위해서는T커머스를 사용할 수 있는 디지털 유료방송 환경이 보급되어야 있어야 합니다. 최근 국내 디지털 유료방송(IPTV, 위성, SO)의 가입 가구가2,300만 가구에 이르면서T커머스가 정착할 수 있는 환경이 마련되었습니다. T커머스 시장은 TV의 높은 접근성, TV의 스마트화, TV리모컨의 진화, VOD서비스의 활성화, 모바일 어플리케이션과 연동을 통해 기존 홈쇼핑의 가지지 못한 양방향성 강화 등 소비자의T커머스 이용 환경이 개선되고 T커머스 서비스에 익숙해지는 고객이 증가하고 있어 성장성이 높을 것으로 기대하고 있습니다.(3)경기변동의 특성 및 계절성① 컨텐츠컨텐츠 산업 특성상 저관여 상품으로 다른 산업에 비해 경기 민감도가 낮고 계절적인요인의 영향이 적습니다. 대신 인기 있는 컨텐츠 또는 사회적 분위기에 의한 변동성이 존재합니다. ② T커머스T커머스 시장의 경우 시간과 공간, 결제 수단 등에 대한 제약을 받지 않기 때문에 다른 쇼핑수단에 비해 경기변동이나 계절적인 영향은 낮습니다. 상대적으로 상반기에 비해 동절기가 포함된 하반기를 성수기로 볼 수 있습니다.(4) 경쟁요소① 컨텐츠컨텐츠 사업은 인기가 좋은 핵심 컨텐츠 수급 여부가 중요한 경쟁 요소입니다. 따라서 당사는 핵심 컨텐츠 수급을 위해 매년 IP판권 투자를 진행하고 있으며 최근에는 영화제작 단계부터 투자해 판권 확보는 물론 영화 흥행에 따른 추가 수익도 발생하고있습니다. 또한 스낵컬처(Snack culture, 언제 어디서나 간편히 즐길 수 있는 snack처럼, 이동시간 등 짧은 시간에도 쉽게 즐길 수 있는 새로운 형식의 문화 소비 트렌드)가 부상하고 시장규모가 커짐에 따라 이러한 트렌드를 주도하기 위해 웹드라마, 웹예능 같은 15분 내외의 짧은 웹컨텐츠를 다수 확보하고 있습니다.② T커머스기존에 당사가 유일하게 T커머스 시장을 형성하고 있었다면 최근에 T커머스 사업권을 보유하고 있는 사업자들이 시장에 진출하면서 본격적으로 시장이 성장할 수 있는 기반이 마련되었습니다. 당사는 신규사업자의 유입은 오히려 T커머스를 홈쇼핑과 다른 새로운 산업으로 자리잡고 시장을 키우는데 긍정적인 자극을 줄 것으로 기대하고 있습니다. 당사는 T커머스 산업의 선도 사업자로서의 위치를 확고히 하고자 합니다.

나. 회사의 현황 (1) 시장의 안정성 등 특성① 컨텐츠최근 컨텐츠 시장의 특성은 시장의 주도권이 플랫폼 사업자에서 컨텐츠 사업자로 이동하고 있습니다. 방송과 통신사업자 모두 컨텐츠 확보의 중요성을 인식하고 양질의 컨텐츠를 통해 새로운 사업모델을 만들고 수익화 기반을 마련하기 위해 컨텐츠 투자에 심혈을 기울이고 있어 경쟁력을 갖춘 컨텐츠 사업자의 협상력은 공고해질 것으로 전망됩니다. 또한 영상컨텐츠의 경우 IPTV, VOD, 모바일을 중심으로 계속 시장이 확대되고 있으며, Smart TV 와 3D TV 등 새로이 등장하는 미디어기기를 바탕으로 한 온라인과 모바일 시장을 통해 2차 수익을 내는 구조가 일반화 될 가능성이 크다고여겨집니다. 또한 최근 정부가 불법 다운로드에 대해서 강력한 단속을 벌이면서 컨텐츠를 합법적으로 거래하는 분위기가 형성된 것도 시장 성장에 도움이 될 것으로 보입니다. 따라서 이러한 시장 환경의 변화는 당사의 영상컨텐츠 부가판권 사업에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 전망하고 있습니다.② T커머스All IP 기반의 양방향 서비스를 기반으로 TV리모콘을 가지고 구매 및 결제까지 원스톱 쇼핑이 가능한 T커머스 사업은 최근 국내 방송시장의 빠른 디지털화로 T커머스 시장 성장에 긍정적인 요소로 작용하고 있습니다. 시장 참가자 수의 증가는 T커머스에 대한 인지도를 높이는 동시에 시장 규모를 키우는데 크게 기여할 것으로 판단됩니다. 국내뿐만 아니라 관련 인프라가 잘 갖춰진 해외 지역에서 T커머스 서비스 시도를타진 하는 등 시장 확장 노력에도 박차를 가하고 있습니다(2) 경쟁상황 및 당사의 시장 내 위치① 컨텐츠

컨텐츠와 같은 무형의 권리는 시장의 정의와 상품의 범위에 따라서 집계된 수치가 달라, 객관적인 자료를 찾기 어려운 특성이 있습니다. 이러한 이유로 본 보고서에서는 당사 컨텐츠 사업에 대한 시장점유율은 기재하지 않습니다.

다만 정부의 저작권 관리 강화, IPTV와 모바일 등 N-Screen 시장이 성장하고 있어 신규 사업자 진입과 그에 따라 경쟁 강도가 높아질 가능성도 배제할 수 없습니다. 그러나 당사는 국내 최다 디지털 IP판권 보유 사업자로 시장을 선도하고 있습니다. 또한 매년 일정 수준 이상을 IP판권에 투자해 지속적으로 컨텐츠 경쟁력을 강화시키고 있어 시장 선도적인 위치를 지속 유지하고 있습니다.

② T커머스T커머스는 TV의 스마트 기능 강화, 디지털 유료방송 가입자 증가 등에 힘입어 시장이 큰 폭으로 확장될 것으로 전망됨에도 불구하고 실제 해당 사업을 할 수 있는 사업권을 보유한 사업자는 당사를 포함해 10개사입니다. 당사는 2012년부터 사업을 시작하여 T커머스 사업노하우와 핵심 기술을 보유를 기반으로 1등 사업자로서 시장을 선도해왔습니다. 향후에도 효율적인 사업운영과 고객 친화적인 기술 진화를 기반으로 팽창하는 시장에서 주도권을 지속적으로 유지할 계획입니다. 다. 신규사업 등의 내용 및 전망 ① T커머스 당사는 지난 2013년 7월에 상용 오픈한 데이터 방송 T커머스 'K쇼핑' 채널에 사업적역량을 집중하여 IP기반의 차별화된 서비스를 구현하고 있습니다. K쇼핑은 상품의 선택권이 없는 기존의 TV홈쇼핑과 다르게 이미지, 오디오 및 VOD를 활용하여 다양한 제품의 판매가 가능해 고객이 원하는 제품을 능동적으로 찾아볼 수 있는 장점이 있습니다. 최근 디지털케이블TV 및 IPTV, 위성방송 등 유료방송 가입자 증가, 저성장 고착화로 합리적 소비 증가 등 T커머스 시장 팽창에 긍정적인 환경이 조성되어 빠르게 성장할 것으로 전망되어 선도사업자로서의 경쟁우위를 강화해 지속적으로 시장을 주도할 계획 입니다.

2. 주요 제품, 서비스 등 가. 주요 제품의 현황당사의 주요 제품 및 서비스 현황은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2017.09.30 ) (단위 : 백만원, %)

구분	서비스	2017년 3분기	2016년 3분기

매출액	비중(%)	매출액	비중(%)

컨텐츠 유통	영화, 애니, playy	12,792	23.1%	12,494	26.5%

ICT플랫폼	링고, 기타	15,120	27.3%	14,802	31.3%

T커머스	K쇼핑	27,520	49.6%	19,913	42.2%

총계	55,432	100%	47,209	100%

※ 상기실적은 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성하였습니다

나. 주요 제품, 서비스 등의 가격변동 추이 당사는 컨텐츠 영역에서 영화, 드라마, 교육 등 다양한 서비스를 제공하고 있습니다. 또한 T커머스 'K쇼핑'을 통하여 다양한 상품을 판매하고 있습니다. 이러한 모든 서비스에 대한 매출품목별 가격을 산정하는 것은 가능하지 않습니다

3. 매출에 관한 사항 가. 매출실적컨텐츠 유통, 플랫폼, T커머스 등 당사의 전 사업 매출은 거의 대부분 국내에 소재하는 고객으로부터 창출되고 있습니다.

(기준일 : 2017.09.30 ) (단위 : 백만원)

구 분
(필요시 변동 및 세부분할 가능)	2017년 3분기(누적)	2016년	2015년

매출액	비 율(%)	매출액	비 율(%)	매출액	비 율(%)

컨텐츠 유통	41,967	25.5%	56,361	28.4%	54,509	34.0%

ICT플랫폼	45,592	27.7%	68,976	34.7%	64,668	40.3%

T커머스(K쇼핑)	77,072	46.8%	73,402	36.9%	41,318	25.7%

기타	-	-	-	-	49	0.0%

합 계	164,631	100.0%	198,739	100.0%	160,545	100.0%

※ 상기 실적은 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성하였습니다※ 기타는 중단된 유무선인터넷 사업입니다. 나. 판매경로 및 판매방법 등

(1) 컨텐츠(가) 판매경로 및 판매방법

컨텐츠 수급담당자가 컨텐츠 제작사 또는 배급사와 판권 계약을 맺고 IPTV, OTT 등150여개의 플랫폼사을 대상으로 컨텐츠 VOD 또는 라이브러리 서비스를 제공하는 공급합니다. 플랫폼을 통해 컨텐츠 상품을 결제하면 일반 고객은 해당 컨텐츠 상품을이용할 수 있습니다.

(2)커머스(가) 판매경로

상품구매담당자(MD)가 업체와 물품 공급계약을 맺은 후 VOD, TV, 인터넷, 모바일 등의 플랫폼을 통해 일반 고객에게 직접 상품정보를 제공합니다. TV리모콘, 인터넷,모바일 등으로 고객의 주문을 접수한 후, 결제가 이루어지면 택배회사를 통해 상품을배송합니다

4. 시장과 위험관리

가. 자본위험관리 회사의 자본관리 목적은 계속 기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 유지하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조의 유지 또는 조정을 위하여 필요한 경우 회사는 배당을조정하거나, 주주에 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주발행 및 자산매각 등을실시하는 정책을 수립하고 있습니다. 보고기간 현재 회사의 차입금은 없으며, 산업내의 타사와 마찬가지로 회사는 부채비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 부채비율은 부채를 자본으로 나누어 산출하고 있습니다.

보고기간 말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2017.09.30 ) (단위 : 천원, %)

구 분	당기말 (2017년 3분기)	전기말 (2016년)

부채	42,400,370	46,940,735

자본	203,608,348	202,261,420

부채비율	20.82%	23.21%

나. 위험 노출 내역 (1) 외환위험당사는 외화로 표시된 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2017.09.30 ) (단위 : 천원)

통화	자산(원화 환산액)	부채(원화 환산액)

USD	715,592	-

당사는 내부적으로 환율변동에 따른 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기 말 현재 주요 외화에 대한 원화환율의 10% 변동시 당기손익에 미치는 영향은 다음과같습니다.

(기준일 : 2017.09.30 ) (단위 : 천원)

통화	10% 상승시	10% 하락시

USD	71,559	(71,559)

※괄호()는 음의 수치 입니다.상기 민감도 분석은 당기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 화폐성부채를 대상으로 하였습니다.

(2) 신용위험신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금 및 현금성 자산, 금융기관 예치금 등으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 회사는 거래 상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다.

(3) 유동성위험당사의 금융부채를 보고기간말로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은 할인하지 아니한 금액입니다. 만기가 12개월 이내에 도래하는 잔액은 할인의 효과가 중요하지 아니하므로 장부금액과 동일합니다.

(단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 이상 2년 미만	2년 이상	합 계

매입채무및기타채무	33,818,657	-	-	33,818,657

합 계	33,818,657	-	-	33,818,657

5. 경영상의 주요 계약 당사는 공시서류 작성기준일 현재 다음과 같은 주요한 계약이 있습니다.

가. 제3자배정 유상증자

지난 2013년 5월 14일 이사회 결의를 거쳐 당사의 계열회사인 ㈜케이티스와 ㈜케이티씨에스를 대상으로 제3자배정 방식의 유상증자(132억원 규모)를 실시하였습니다. ㄱ. 거래일자 - 제3자배정 유상증자 이사회 결의일 : 2013년 5월 14일- 납입일 : 2013년 5월 20일- 신주의 배당기산일 : 2013년 1월 1일- 신주의 교부 예정일 : 2013년 6월 4일- 신주의 상장 예정일 : 2013년 6월 5일 ㄴ. 거래상대방 및 거래 내용

3자배정 대상자	회사 또는최대주주와의 관계	배정주식수(주)	선정경위	비 고

(주)케이티스	계열회사	607,511	당사의 신규 사업인 'T커머스'와 함께 시너지를 낼 수 있는 사업 영위 여부 및 자금력을 고려하여 이사회에서 결정	1년간 보호예수

(주)케이티씨에스	계열회사	607,511	당사의 신규 사업인 'T커머스'와 함께 시너지를 낼 수 있는 사업 영위 여부 및 자금력을 고려하여 이사회에서 결정	1년간 보호예수

ㄷ. 제3자배정 유상증자 규모- 신주(보통주) 발행물량 : 1,215,022(주)- 신주(보통주) 발행가액 : 10,864원(주당)- 발행규모 : 13,199,999,008(원)ㄹ. 관련공시: 2013년 5월 14일 주요사항보고서(유상증자결정)

: 2013년 5월 15일 특수관계인의 유상증자참여

: 2013년 5월 20일 증권발행결과(자율공시)(제3자배정 유상증자)

나. 케이티캐피탈 투자부문 매각

당사는 (주)케이티캐피탈을 투자부문과 사업부문으로 인적분할하여 투자부문을 (주)케이티와 합병하기로 결정함에 따라 투자부문에 대한 당사의 지분을 (주)케이티에 양도하고 그 대가로 (주)케이티의 지분을 취득 하였습니다. ㄱ. 거래 일자- 자산양수도 관련 당사의 이사회 결의일 : 2013년 9월 26일- (주)케이티와 (주)케이티캐피탈의 분할합병 기일 : 2014년 3월 13일- (주)케이티와 (주)케이티캐피탈의 분할합병보고총회 갈음 이사회 결의일 : 2014년 3월 18일- (주)케이티와 (주)케이티캐피탈의 분할합병 등기일 : 2014년 3월 19일- 자산양수도 종료일 : 2014년 3월 19일

ㄴ. 거래 상대방 (주)케이티로 당사의 지분 63.7%를 보유하고 있는 대주주 입니다.

회사명	대표이사	회사와의 관계	소재지

케이티	황창규	대주주	경기도 성남시 분당구 불정로 90

ㄷ. 거래 내용 당사가 보유중인 (주)케이티캐피탈의 지분 16.41%(주식수 7,194,245주) 가운데 인적분할하고자 하는 투자부문에 대한 지분 전부 (주식수 2,656,567주)를 (주)케이티에 양도하고 (주)케이티의 지분 0.38%(주식수 986,787주)를 양수하였습니다.

구분	주권 발행사	주식수(주)	지분	비고

양도 대상 자산	(주)케이티캐피탈의 투자부문	2,656,567	16.41%	상호 교환

양수 대상 자산	(주)케이티	986,787	0.38%

ㄹ. 상호 지분교환에 따른 거래대금

자산양수ㆍ도 가액 (원)	34,882,920,450

※ 자산의 양도 대가로 받게되는 (주)케이티의 주식(986,787주)과 합병기준주가 기준 가액(34,883백만원)을 근거로 계산 된 것입니다.

ㅁ. 재무제표에 미치는 영향 매도가능금융자산으로 재무제표에 별다르게 미치는 영향은 없습니다. 매각차익이 영업외단에서 발생함에 따라 순이익이 일시적으로 증가합니다. ㅂ. 관련공시: 2013년 9월 27일 주요사항보고서(자산양수도결정)

: 2013년 9월 26일 타법인주식 및 출자증권 처분결정

: 2013년 9월 26일 타법인주식 및 출자증권 취득결정

: 2014년 2월 28일 [정정] 주요사항보고서(자산양수도결정)

: 2014년 2월 28일 [정정] 타법인주식 및 출자증권 처분결정

: 2014년 2월 28일 [정정] 타법인주식 및 출자증권 취득결정

: 2014년 2월 28일 [정정] 특수관계인으로부터 주식의 취득: 2014년 3월 13일 타법인 주식 및 출자증권 처분결정: 2014년 3월 14일 주요사항보고서(자산양수도결정) 다. 케이티 커 머스 종속자회사 매각 및 케이티씨에스 지분 취득 당사는 지난 2014년 10월말에 당사의 종속회사인 케이티커머스(주)의 지분 81.0%, 당사의 보유 지분 전량을 계열회사인 (주)케이티씨에스에 넘기고 (주)케이티씨에스로부터 (주)케이티씨에스의 지분 11.25%와 현금 41.2억원 등 총 179억원을 받는 것에 대한 이사회 승인을 받아 거래를 진행하였습니다. ㄱ. 거래일자 - 케이티커머스(주)의 지분 매각 관련 당사의 이사회 결의일 : 2014년 10월 30일- (주)케이티씨에스의 지분 취득 일: 2014년 10월 31일- 케이티커머스(주)의 지분 처분 일 : 2014년 11월 04일- 케이티커머스(주)의 종속회사 탈퇴 일: 2014년 11월 04일ㄴ. 거래 상대방(주)케이티씨에스로 당사의 대주주인 (주)케이티가 지분을 보유하고 있는 계열회사 입니다.

회사명	대표이사	회사와의 관계	소재지

케이티씨에스(주)	유태열	계열회사	대전광역시 서구 갈마로 160

ㄷ. 거래내용 및 거래대금

구분	주권 발행사	주식수(주)	지분	비고

양도 대상 자산	케이티커머스(주)	1,134,000	81.00%	상호 교환

양수 대상 자산	(주)케이티씨에스	4,800,000	11.25%

※ 상기의 주식 교환 이외에도 케이티커머스(주)의 지분에 대한 나머지 대가로 현금 41.2억원을 양수하였습니다.

ㄹ. 재무제표에 미치는 영향 매각을 진행한 케이티커머스(주)는 당사의 주요 종속회사로서 해당 지분을 전량 매각함에 따라 당사는 종속자회사가 없는 개별회사가 되었습니다. 그에 따라 2014년 4분기를 기점으로 기존 K-IFRS 기준 연결재무제표에서 개별재무제표로 주 재무제표가 변경되었습니다. 2014년 사업보고서부터 개별재무제표 기준으로 작성되었으며 2015년의 모든 보고서의 직전년도 비교 재무제표는 개별재무제표로 재작성 되었습니다.

ㅁ. 관련공시: 2014년 10월 30일 타법인주식 및 출자증권 처분결정: 2014년 10월 30일 타법인주식 및 출자증권 취득결정: 2014년 10월 30일 특수관계인에 대한 주식의 처분: 2014년 10월 30일 특수관계인으로부터 주식의 취득: 2014년 11월 04일 지배회사의 주요종속회사 탈퇴: 2014년 11월 05일 주식등의 대량보유상황 보고서(ktcs 제출공시) 라. 케이티 캐 피탈 지분 전량 매각 당사가 보유중인 (주)케이티캐피탈의 지분 16.41%(4,537,677주), 전량을 외국계 컨소시엄 JCF Ⅲ K Holdings LLC 에 양도하는 것에 대해 2015년 6월 30일 이사회 승인을 받았습니다. ㄱ. 거래 일자- 외부평가계약 체결(의뢰)일 : 2015년 3월 16일 - 평가기간 : 2015년 3월 16일 ~ 6월 29일 - 평가 기준일 : 2015년 3월 31일 - 이사회 결의일 : 2015년 6월 30일 - 주요사항보고서 제출일 : 2015년 7월 1일 - 자산 양수도 계약일 : 2015년 7월 6일 - 자산 양수도 완료일 : 2015년 8월 20일

ㄴ. 거래 상대방 외국계 투자 컨소시엄 JCF III K Holdings LLC 입니다.

회사명	대표이사	회사와의 관계	소재지

JCF III K Holdings LLC	Sally Rocker	없음	767 Fifth Avenue, 23rdFloor, New York, NY 10153, USA

ㄷ. 거래 내용 전략적 성장사업 투자를 위한 유동성 확보 목적으로 보유중인 (주)케이티캐피탈의 지분 16.41%(주식수 4,537,677주) 전부를 외국계 컨소시엄 JCF Ⅲ K Holdings LLC 에 양도하였습니다.

구분	주권 발행사	주식수(주)	지분	비고

양도 대상 자산	(주)케이티캐피탈	4,537,677	16.41%	-

ㄹ. 케이티캐피탈 매각에 따른 거래대금

자산양수ㆍ도 가액 (원)	49,059,648,261

ㅁ. 재무제표에 미치는 영향 매도가능금융자산으로 재무제표가 별다르게 미치는 영향은 없습니다. 매각차익이 영업외단에서 발생함에 따라 순이익이 일시적으로 증가합니다.

ㅂ. 관련공시: 2015년 6월 30일 타법인주식 및 출자증권 처분결정: 2015년 7월 1일 주요사항보고서(중요한자산양수도결정)

: 2015년 8월 20일 [정정] 타법인주식 및 출자증권 처분결정: 2015년 8월 20일 [정정] 주요사항보고서(중요한자산양수도결정): 2015년 8월 20일 합병등종료보고서(자산양수도)

6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 지적재산권 현황 당사는 보고서 작성 기준일 현재 T커머스 관련 기술을 포함해 멀티세션을 제공하는 터미널 기반의 데이터 통신 시스템 및 그를 이용한 통신 방법 등 총 52건의 특허를 보유하고 있으며, 3건의 디자인권을 보유하고 있습니다.특히 차별화된 T커머스 서비스 제공의 기반이 될 원천기술 확보에 많은 노력을 기울이고 있습니다. 기 확보된 T커머스 관련 주요 특허는 18건으로 그 내용은 다음과 같습니다.

연번	구분	발명의 명칭	등록일자

1	특허권	셋톱박스 ID 기반 T커머스 데이터방송의 사용자 인터페이스 방법	2014-12-16

2	특허권	날씨정보를 이용하여 홈쇼핑 방송의 사용자 인터페이스를 지역마다 상이하게 구성하는 방법 및 시스템	2014-12-16

3	특허권	셋톱박스 ID 기반 데이터방송 홈쇼핑의 추천 콘텐츠 제공 방법	2015-06-24

4	특허권	셋톱박스의 ID별 시청이력을 이용한 TV데이터방송 홈쇼핑에서의 상품 추천 방법	2015-07-17

5	특허권	모바일 페어링을 이용한 스마트폰과 TV의 쇼핑 콘텐트 연동방법 및 연동시스템	2016-01-22

6	특허권	티커머스의 상품 구매를 위한 TV로 보는 실시간 주문 방법	2016-06-24

7	특허권	디지털 TV의 화면분할 인터페이스를 통해서 복수의 홈쇼핑방송 VOD를 동시에 시청하는 방법	2016-08-19

8	특허권	시청자 맞춤형 양방향 텔레비전의 오버레이 사운드 광고 방법	2016-11-02

9	특허권	키워드 추출에 의한 온라인 쇼핑 장바구니의 자동 생성 방법	2017-01-05

10	특허권	셋톱박스를 이용하여 TV를 시청하고 있는 실제 시청자에 대한 추천상품을 제공하는 상품추천방법	2017-02-13

11	특허권	홈쇼핑 데이터방송에서 선택적 시청을 제공하는 방법	2017-02-13

12	특허권	비가청 음파를 이용한 광고플랫폼 제공방법 및 이를 이용한 플랫폼 장치	2017-02-13

13	특허권	홈쇼핑 방송의 슈퍼배송 시스템	2017-02-17

14	특허권	디지털TV에서 방송 중인 디지털데이터방송의 홈쇼핑 상품에 관한 증강현실 콘텐츠를 스마트단말에 구현하는 방법 및 시스템	2017-03-08

15	특허권	홈쇼핑 데이터방송에서 배송현황을 제공하는 방법	2017-03-31

16	특허권	TV 홈쇼핑 데이터방송의 앱채널 제공방법	2017-04-28

17	특허권	고객의 오프라인활동 데이터에 기반한 온라인쇼핑상품 추천방법	2017-05-19

18	특허권	TV 데이터방송 홈쇼핑콘텐트를 사용자의 리얼 아바타에 매핑하여 표시하는 홈쇼핑서비스 제공방법	2017-09-29