카카오 분기보고서 (2016.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

(1) 온라인 광고 부문 1) 산업의 특성온라인광고는 크게 검색광고와 디스플레이광고로 구분됩니다. 검색광고는 특정한 키워드에 대한 검색결과로 노출되는 광고입니다. 현재 검색광고 시장은 일정 노출 기간을 기준으로 과금하는 CPT(Cost Per Time, 또는 CPM이라고도 함) 검색상품시장과 이용자들이 검색광고에 클릭을 했을 때에만 과금이 되는 CPC(Cost Per Click) 검색상품시장으로 세분화되어 있습니다. 최근에는 광고주들이 클릭 했을 때에만 과금이 되는 CPC 방식을 보다 선호함에 따라 CPC 검색 상품 중심으로 영업이 더욱 활발하게 진행되고 있는 상황입니다. 이러한 검색광고를 소비하는 대부분의 이용자는 인터넷 포탈 사이트를 통하여 원하는 정보를 얻고자 하는 의도를 가진 이용자들이 대부분입니다. 따라서 인터넷 사이트의 고유한 정보가 많은 사이트일수록 높은 트래픽을 올릴 수 있고 더 많은 이용자에게 광고를 노출시킬 수 있는 특성을 가지고 있습니다. CPC상품의 경우 광고주들이 입찰방식을 통해 한정된 지면에 광고를 노출하기 때문에검색광고주를 많이 확보할 수록 PPC(Price Per Click) 즉, 클릭당 과금되는 단가가 올라가는 특성이 있습니다. 디스플레이광고의 경우 검색광고 대비 규모가 큰 광고주들이 주요 타깃이며, 포탈의 첫 화면이나 뉴스서비스 화면 등 트래픽이 몰리는 서비스 섹션에 광고 노출을 보장하는 상품으로 포털의 브랜드 인지도, 즉 매체력이 중요한 경쟁요소가 됩니다. 따라서 이용자들은 포탈사이트를 변경함에 따른 비용이 거의 들지 않음에도 불구하고, 상위 몇 개의 업체들이 대부분의 시장을 점유하고 있으며 선점을 통해 확보된 경쟁력은 후발업체들에게는 높은 진입장벽이 되고 있습니다.

2) 산업의 성장성한국온라인광고협회 및 제일기획, emarketer에 따르면 모바일 및 효율중심의 온라인 광고 상품 성장에 따라 2015년 온라인 광고시장은 전체 광고시장의 약 32% 수준인 약 2.9조원 규모로 성장한 것으로 추정됩니다. 2016년에도 모바일로 지속적인 트래픽 이전 및 이에 따른 광고 예산 이동에 따라 전통적인 광고 시장대비 온라인 광고의 성장율이 다소 높을 것으로 예상되며, 전체 광고시장내 온라인 광고시장은 지속적으로 성장할 것으로 예상됩니다.

광고 시장 규모>

(단위: 억원)	2011년	2012년	2013년	2014년	2015년(E)	2016년(E)

전체 온라인광고시장	19,670	21,123	24,602	27,065	28,930	32,472

모바일광고시장	736	1,898	4,786	8,391	10,700	13,910

(출처: 한국온라인광고협회, 제일기획, emarketer)

3) 경기변동의 특성

광고산업은 산업 특성상 경기가 침체기에 진입하면 광고주들이 광고집행을 미루거나 축소하기 때문에 경기하강의 시점에는 매출의 규모의 성장세가 다소 둔화되거나 하락 할 수 있습니다. 다만, 전통적인 미디어 대비 다양한 광고주 구성을 확보하고 있는 온라인 광고산업의 경우 상대적인 경기 민감도는 낮다고 할 수 있겠습니다. 전통적으로 기업들은 1분기 및 3분기 대비 2분기 및 4분기에 더욱 활발하게 광고 예산을 집행하는 경향을 보이고 있습니다. 4) 경쟁요소

인터넷 산업은 설비투자나 서비스의 규모 및 구성에 있어 그 진입장벽이 높지 않음에도 불구하고 인지도면에서 이용자에게 얼마나 선점효과를 가지고 있는지에 따라 큰 진입장벽이 만들어지기도 합니다. 이러한 이유로 대부분의 국내 인터넷 포탈/모바일 사업자들이 매우 유사한 서비스를 보유하고 있음에도 불구하고 당사를 비롯한 몇 개의 사업자들이 시장을 점유하고 있습니다. 또한, 온라인/모바일 광고 산업은 전통적인 매체 대비 가격 경쟁력이 높고 효과 측정 명확하여 기존 광고주들에게 여전히 매력적인 광고 상품으로 자리잡고 있습니다. (2) 게임 부문 1) 산업의 특성모바일 게임 산업은 대표적인 고위험-고수익 산업입니다. 프로그램 개발에 소요되는연구개발비는 높으나 완성된 게임에 대한 수요의 예측은 어렵다는 점에서 위험이 큽니다. 반면 성공적으로 상용화될 경우 적은 추가비용으로 많은 사용자에게 확산될 수있어 고수익이 가능하고, 캐릭터, 영화 또는 애니메이션 등 여러 분야로 확장이 가능합니다.

모바일 게임 산업은 마케팅의 중요성이 점차 높아지고 있는 상황입니다. 카카오게임하기 등 모바일 메신저 기반의 게임 플랫폼이 시장에서 차지하고 있는 비중이 증가하는 것은 이들 모바일 메신저들이 가지고 있는 대규모 사용자 기반 및 소셜 네트워크 내 추천 등을 통한 마케팅 효과때문으로 여겨집니다. 모바일 게임 산업은 무선인터넷 네트워크와 무선인터넷 단말기를 기반으로 서비스되기 때문에 소셜 네트워크를 활용할 가능성을 내재하고 있습니다. 그리고 실제로 소셜 네트워크를 활용한 모바일 게임들이 지속적으로 출시되고 있습니다. 카카오게임하기 등을 통한 모바일 메신저 기반의 모바일 게임의 출시는 모바일 게임의 소셜 네트워크적 특성을 극대화하기 위한 방안이기도 합니다.온라인게임은 유무선으로 연결된 통신네트워크 상에서 적게는 1~5명, 많게는 수천명에 이르는 유저들이 한 공간에 모여 진행되는 게임입니다. 온라인게임은 사용자로 하여금 끊임없는 호기심과 성취감을 유발시키는 가상의 오락 문화 공간을 제공하기 때문에 강한 오락성과 대중성을 가지고 있습니다. 이러한 오락성과 대중성은 게임의 특징이 지니는 입체적인 상호 작용성에 기인하며, 사회문화적 환경에 영향을 많이 받습니다.

2) 산업의 성장성대한민국 게임백서에 따르면, 모바일게임이 전체 시장에서 차지하는 비중이 점차 확대되고 있는 반면 온라인 게임시 장 비중은 더 축소되고 있습니다. 가장 큰 폭으로 점유율이 감소한 분야 또한 온라인 게임시장으로 2015년에는 49.2%에 그쳤습니다. 반면 가장 큰 폭으로 성장한 시장은 PC방으로 전년보다 35.2% 성장하여 점유율이 15.5%에 다다른 것으로 나타났습니다. 그러나 여전히 국내 게임시장은 온라인게임과 모바일 게임시장으로 집중되는 경향이 심화되어 두 분야의 시장 점유 율은 81.7%까지 확대되었습니다.

게임시장의 규모와 전망 2014∼2018>

(단위:억원)	2014	2015	2016(E)	2017(E)	2018(E)

매출액	성장률	매출액	성장률	매출액	성장률	매출액	성장률	매출액	성장률

모바일게임	29,136	25.2%	34,833	19.6%	38,905	11.7%	42,356	8.9%	44,560	5.2%

온라인게임	55,425	1.7%	52,804	-4.7%	52,390	-0.8%	53,480	2.1%	54,490	1.9%

시장 전체	99,706	2.6%	107,223	7.5%	113,194	5.6%	116,496	2.9%	118,885	2.1%

출처: 대한민국 게임백서대한민국 게임백서에 따르면 2016년 온라인 게임시장은 2015년 대비 0.8% 하락하여 2015년과 비슷한 규모(5조 2,390억 원)를 이룰 것으로 예상됩니다. 이는 전반적으로 신규 온라인게임의 시장 진입자체 가 어려워지고 있기 때문입니다. 그러나 2017년과 2018년 가상현실 등 새로운 기술 도입을 통한 콘텐츠 개발 시도에 의해 온라인 게임시장은 다시 소폭 상승할 것으로 전망되고있습니다. 대한민국 게임백서에 따르면 모바일 게임시장은 지속적으로 증가하여 약 3조 9,000억 원에 이를 것으로 예상됩니다. 또한 국내 게임시장에서 모바일게임의 점유율은 지속적으로 증가세를 보이고 있으므로, 향후 몇 년 내에는 온라인게임을 넘어서 점유율 50%에 다다를 것으로 예상됩니다. 그러나 2017년부터 상승세가 둔화되어 10% 이내의 성장률을 보일 것으로 예측하고있습니다.

향후 온라인 게임사들의 모바일 게임 시장 진입이 심화될 것으로 보입니다. 모바일 게임의 투자대비 수익성이 과거와는 비교도 되지 않을 정도로 높아졌으며, 몇몇 게임의 매출이 온라인 게임을 넘어서기 시작해 대부분의 온라인 게임사가 모바일게임 사업을 병행할 것으로 예상됩니다. 이에 따라 질 높은 콘텐츠로 초기 모바일 게임시장에서 두각을 나타낸 중견 개발사들과 대형 온라인 게임 퍼블리셔들의 모바일 게임 사업이 본격화되면서 산업 내 경쟁은 더욱 격화될 것으로 예상됩니다.

3) 경쟁요소모바일 게임 산업 내 경쟁은 게임 플랫폼 간 경쟁과 모바일 게임 퍼블리셔를 포함한 개발사 간 경쟁으로 요약될 수 있습니다.

카카오게임하기 오픈 이후, 모바일 메신저는 주요 모바일 게임 유통 채널로 자리를 잡으며 애플 앱스토어와 구글 플레이스토어에서 매출 상위에 올라 있는 게임들의 다수가 카카오 게임플랫폼을 탑재하고 있는 상황입니다. 현재 카카오게임하기를 이용하는 사람들은 다른 유통 경로를 통해 게임 콘텐츠를 접하고 플레이하는 데에 적극적이지 않은 상황으로, 카카오게임하기가 모바일 게임의 유통 채널로서 가지는 영향력은 여전히 크다고 할 수 있습니다. 그러나, 당사 게임하기 플랫폼의 사업성이 확인되며, 기존 게임 퍼블리셔의 모바일 게임 플랫폼 개발 또는 SNS 서비스, 모바일 메신저 기반의 신규 모바일 게임 플랫폼 출시 등 모바일 게임 플랫폼 간 경쟁은 점차 치열해질 것으로 예상됩니다.

대한민국 게임백서에 의하면 모바일 게임이 크게 유행하면서 그 잠재력이 현실화되자 많은 사업자들이 모바일 게임시장에 새롭게 뛰어 들었습니다. 여기에는 개인 개발자 혹은 소수의 사람들이 모여 구성한 중소 규모 개발사도 있지만, 기존에 성공적인 온라인게임의 개발과 운영에 힘입어 대형 회사로 성장한 기업들도 포함되어 있습니다. 이런 대기업들이 모바일 게임시장에 참여하는 방법은 다양했습니다. 기업의 주력 영역을 아예 모바일게임으로 전환하는 경우도 있었고, 사업 부문 조정을 통해 모바일게임의 개발과 운영을 담당하는 팀을 새롭게 구성하는 경우도 있었으며, 온라인게임의 개발 부문을 지속하면서 모바일게임의 개발을 전담하는 자회사들을 설립하는 경우도 있었습니다.

대한민국 게임백서에 따르면 모바일 게임시장에 다수의 대기업 규모의 행위자가 가세하면서 경쟁이 격화될 것으로 예상되고 있으며, 점차 규모의 경제가 작용하는 시장으로 변해 갈 것이라는 전망이 힘을 얻고 있습니다. 실제로도 경쟁이 치열해지는 모바일 게임시장에서 생존하기 위해 이전에 비해 훨씬 더 큰 규모의 마케팅 전략들이 수립되고 시행되는 경향이 나타나고 있음에 따라 초기 모바일게임 시장을 선점하지 못한 중소 개발사의 입장에서는 대단위 비용이 투자되는 마케팅을 감당하기가 점차 어려워질 수 있습니다.또한 온라인 게임시장을 보면, 2015 년 대비 2016년 온라인 게임 시장은 6.3% 성장하였습니다. ESPN, BBC 등 전통 방송사들의 e스포츠 진입, 소셜 카지노 시장의 급성장이 온라인게임 이용자층 확 대와 시장 성장에 크게 기여했으나, 이러한 성장세는2017년을 기점으로 조금씩 둔화될 전망입니다. 전통적인 온라인게임이 하락세인데다, 전체 온라인 게임시장 의 약 80%를 차지하는 아시아 시장이 안정화에 접어든지 오래고, 모바일 게임시장이 여전히 크게 성장하고 있기 때문입니다. 하지만 이는 유럽과 북미 시장에 여전히 그 잠재력이 있다는 의미이기도 하여, 이를 공략하는 것이 또 다른 수익 모델을 가져갈 수 있는 기회가 될 수 있습니다. (3) 음악 콘텐츠 부문 1) 산업의 특성음악 컨텐츠 산업은 음반, 공연, 작곡, 출판, 저작권 관리, 아티스트 매니지먼트, 방송/광고/영화 등의 배경음악 등 아티스트와 음원을 활용하여 가치를 창출하는 모든 산업을 지칭합니다. 과거에는 음반이 음악 컨텐츠 산업의 대부분을 차지하였지만, 디지털 기술의 발전으로 음원 단위의 유통이 활발해 지면서 현재는 음반 중심에서 음원 중심의 음악산업으로 변화하였습니다. 음악은 각각이 고유한 가치를 가지는 문화상품이지만 동시대에 발표된 다른 음악 상품과의 경쟁을 통해 소비의 유무가 결정되기도 하는 특성을 갖고 있습니다. 따라서 각각의 상품의 고유 가치외에 미디어 등을 통해 음악에 대한 사전 정보 및 연관된 경험 등 다양한 부가적인 정보의 제공이 음악 상품의 소비에 결정적인 영향을 미치기도 합니다. 또한, 음악은 경험재의 특징 때문에 과거 소비 경험이 현재의 수요에 큰 영향을 미치기도 합니다.한편 국내 음악 콘텐츠 산업은 가수, 작곡가, 연주자 등 음악상품의 원천 생산을 담당하는 창작자와 가수의 발굴 및 음반/음악의 기획을 담당하는 기획/제작사, 기획사들의 음반/음악에 투자하고 온/오프라인 유통을 담당하는 음반/음원 유통사, 소비자들에게 음반/음악을 직접 판매하는 도매상, 소매상, 온라인 음악사업자로 구성되어 있습니다.음악상품의 경우 기획과 초기의 제작 및 마케팅 활동에 소요되는 비용이 크지만 복제 비용은 상대적으로 저렴하고 대량 소비가 될 경우 수익률이 매우 높은 특성을 가지고 있습니다. 따라서 소속 가수 및 음반/음원의 인기도에 따라 수익률이 큰 폭으로 좌우되는 기획/제작사에 비해, 음반/음원 유통사의 경우 상대적으로 안정적인 수익구조를 가지고 있습니다. 2) 산업의 성장성산업의 고도화로 인한 생산성의 향상과 정보화로의 급진전은 인간의 생활양식을 급변시키고 있고, 여가시간의 증가로 말미암아 인간은 생활의 질을 향상시키는데 관심을 갖게 되었습니다. 이 과정에서 핵심적인 역할을 하는 것이 인간의 정신적 향상을 담당하는 문화산업입니다. 따라서 21세기의 문화산업은 고부가가치를 창출하는 중요한 산업 영역으로 자리매김 하였습니다.2000년 이후 음반산업 규모는 지속적으로 감소하고 있으나, 디지털 음악산업은 2004년 음반산업의 규모를 추월한 이후 현재까지 지속적인 성장세를 이루며 국내 음악 산업의 규모를 키우고 있고 여기에 더하여 저작권법의 개정, 시행 등 저작권 보호를 위한 환경이 변화되고 있어 향후 디지털 음악산업은 전체 음악 산업의 중심으로서 음악산업의 재성장기를 선도할 것으로 예상되고 있습니다.3) 경쟁요소디지털 음악산업의 발달은 기존 음반/음원 유통 체계에 많은 변화를 유발하고 있습니다. 기존 음반 유통채널인 유통사(음반사)에서 도매상, 소매상으로 이어지는 경로는 오프라인 음반시장 축소와 유통비용 절감 등의 영향으로 인터넷을 통한 제작사의 직접 판매, 도매상을 통하지 않는 제작사와 대형 소매점간의 직접거래, 할인점 등의 신규 판매채널 개발 등의 형태로 변화하고 있습니다. 반면 인터넷 음악 서비스업체 및 모바일 음악서비스 업체 등의 디지털 음원 유통 채널은 유통 단계가 단순하고, 재고 및 물류비용에 대한 부담이 상대적으로 적은 디지털 음원에 대한 제작사들의 높은 선호도를 바탕으로 유통 채널로서의 비중을 높여가고 있습니다. 이런 추세는 디지털 음원 유통채널들의 "디지털 싱글 발매”및 "디지털에서의 음원 선출시"등의 공격적 마케팅과 결합되어 추후에도 지속될 것으로 예측됩니다. 특히 이런 디지털 음원 유통의 발달은 국내 인터넷 인프라 산업의 성장과 결합하여 추후 음반제작사가 소비자에게 직접 음원을 공급하는(Business To Customer) 형태로까지 진화하게 될 것으로 예상됩니다.

나. 회사의 현황

[서비스 현황] (1) 모바일 서비스 당사는 국내 1위 메신저인 카카오톡, 국내 인기 SNS 서비스인 카카오스토리 및 새로운 모바일 콘텐츠 유통 채널인 카카오톡 채널을 포함한 다양한 모바일 서비스를 제공하고 있으며 가입자 기반을 대상으로 모바일 게임, 모바일 광고, 모바일 커머스, 모바일 콘텐츠 등의 서비스를 연계하여 수익을 창출하고 있습니다. 1) 카카오톡 카카오톡은 전세계 어디서나 무료로 즐기는 전화번호 기반 메신저 서비스로, 현재 다양한 모바일 OS 버전에서 사용가능할 뿐 아니라 PC에서도 사용할 수 있습니다. 카카오톡은 1:1 대화, 그룹 대화 뿐 아니라 게임하기, 플러스친구, 선물하기, 이모티콘, 보이스톡, 그룹콜, 페이스 톡, 카카오TV, 채널, 샵검색, 오픈채팅, 알림톡 등 이용자의 편의성을 제공할 수 있는 플랫폼 제공을 통해 차별화를 도모하고 있습니다. 카카오톡내의 게임하기 서비스는 세계 최초의 소셜 기반 게임 플랫폼으로 이용자들에게는 카카오톡의 친구들과 다양한 장르의 게임을 즐길 수 있는 서비스를 제공하며, 제휴 개발사에게는 강력한 마케팅 플랫폼 제공을 통해 동반 성장할 수 있는 기회를 제공하고 있습니다. 카카오 게임하기는 플랫폼 제공에만 그치지 않고 '카카오게임 S'의 브랜드 네임으로 직접 게임을 퍼블리싱하여 이용자들에게 유익한 게임을 제공하고 있습니다. 플러스친구는 브랜드, 사회기관, 스타, 미디어 등 상생 파트너사들에게 모바일에 최적화된 광고 모델을 제공하며 타겟 고객을 대상으로 최상의 효율을 가져다주는 마케 팅 플랫폼으로 부상하고 있습니다.

선물하기 서비스는 친구들에게 다양한 상품을 모바일 쿠폰으로 손쉽게 선물할 수 있는 서비스로 모바일 커머스의 새로운 소비 트렌드로 확산 되어 가고 있습니다. 모바일 시대 새로운 소통 문화를 이끌어온 카카오톡은 텍스트, 이모티콘, 음성통화에 이어 영상통화 기능인 페이스톡을 지원하며 어떤 커뮤니케이션 수단으로도 즐거운 연결을 할 수 있도록 했습니다. 페이스톡을 이용하면 안드로이드, iOS 등 스마트폰 운영체제(OS)가 다른 이용자끼리도 카카오톡에서 언제나 영상 대화를 즐길 수 있습니다. 음성필터 뿐만 아니라 영상 필터 기능도 지원하여 새로운 커뮤니케이션 경험을 제공하고 있습니다.카카오TV는 모바일 환경에 최적화된 소셜 영상 서비스로, 이용 패턴에 따라 개인별로 맞춤화된 영상 콘텐츠 추천을 통해 높은 사용성 갖춘 서비스 입니다. 카카오톡 채팅방 안에서 친구와 대화하는 동시에 함께 영상 감상이 가능한 것이 특징으로 양질의 독점 영상 콘텐츠 및 공중파 클립 영상 서비스 확대로 대표 모바일 영상 플랫폼으로 자리잡고 있습니다.카카오톡 채널은 연예, 스포츠, 패션, 뷰티, 동영상, 웹툰 등 다양한 관심사 기반 콘텐츠를 친구와 함께 즐길 수 있는 새로운 모바일 소셜 콘텐츠 허브입니다. 채널에 마음에 드는 콘텐츠에 '좋아요'를 누르면 카카오톡 친구들에게 해당 콘텐츠를 추천해주는 소셜 로직을 포함하여 카카오톡에서만 경험할 수 있는 다양한 즐길 거리를 제공합니다. 또한 최근에는 뉴플러스친구를 카카오톡 채널에서 오픈베타서비스 하고있습니다. 이를 통해 콘텐츠 제작자를 카카오톡 채널 전면에 세워 카카오톡 사용자가 카카오톡 채널에서 해당 콘텐츠 제작자를 친구 추가하여 콘텐츠를 구독하는 등 다양한 상호 작용을 할 수 있도록 하였습니다. 현재 2백여개의 콘텐츠 제작자가 카카오톡 채널에서 다양한 콘텐츠를 생산/유통하며 카카오톡 사용자에게 편익을 제공하고있습니다. 카카오톡 샵검색은 이용자가 카카오톡에서 대화하다 궁금한 점이 있으면 채팅방에서 바로 검색해보고 카드 단위로 검색 결과를 친구에게 공유할 수 있는 기능입니다. 카카오톡 대화 입력창의 #(샵) 버튼을 누르면 검색창으로 바로 전환되어 원하는 키워드를 입력해 바로 검색 결과를 확인할 수 있어, 이용자에게 카카오톡의 효용성을 한차원 더 높여 줄 수 있을 것입니다. 오픈채팅은 전화번호나 톡ID등 친구 추가 없이도 링크 하나만으로 상대방과 대화를 시작할 수 있는 기능입니다. 오픈채팅의 프로필은 기존의 프로필을 그대로 사용할 수도 있으나, 원하는 이름과 임의로 지정되는 카카오프렌즈 캐릭터 이미지의 조합으로 새로 만들어 사용할 수도 있습니다. 이를 통해 오픈채팅은 카카오톡 친구 추가 절차를 줄여주고, 개인 정보 공개에 대한 불편함 없이 더 많은 사람과 쉽고 편하게 채팅할 수 있는 수단을 제공합니다. 알림톡은 카카오톡을 통해 정보형 메시지를 보낼 수 있는 기업 메시징 서비스로 , 소핑몰, 은행, 신용카드, 택배회사 등이 주문, 결제, 입출금, 배송, 멤버십 포인트 적립 등의 정보를 별도 사전 카카오톡 친구 추가 없이 전송해 줄 수 있는 서비스입니다. 이용자 입장에서는 발송 주체를 직관적으로 확인할 수 있고 높은 보안성을 가진 카카오톡 메시지를 사용하여 더욱 안심하고 메시지를 확인 할 수 있게 됩니다.상담톡은 기업의 CS 센터 상담원이 고객과 카카오톡으로 1:1 대화를 나눌 수 있도록 연결해주는 채팅 상담 API 서비스입니다. 이를 통해 CS 센터를 보유한 기업은 자사의 고객 관리 시스템과 카카오톡을 유기적으로 이용하여 엔터프라이즈급 모바일 상담 환경을 구축할 수 있습니다. 또한 고객은 기업의 모바일 페이지에서 '카카오톡 상담' 버튼을 누르기만하면 친구 추가 없이도 기업의 상담원과 연결될 수 있어 기존 전화 상담시 연결을 위해 기다려야했던 불편을 없애주고, 사진, 영상 등 멀티미디어 전송을 통한 보다 효율적인 상담 경험을 제공받게 됩니다.카카오톡 충전소는 특정 업체나 브랜드의 플러스친구를 추가하거나 카카오스토리 채널 소식 받기, 앱 다운로드 및 실행, 동영상 시청, 카달로그 구독 등 다양한 형태의 이벤트에 참여하면 이모티콘을 구매할 수 있는 화폐인 '초코'를 지급받는 서비스입니다. 이를 통해 서비스 이용자에게는 재미와 만족을, 이모티콘 작가에겐 더 큰 수익을, 광고주에게는 효율적인 광고 수단을 제공하여 모두가 만족하는 서비스를 제공하고 있습니다. 2) 카카오스토리 카카오스토리는 나만의 사진과 동영상, 글을 통해 친구들과 일상을 공유하는 인기 SNS서비스 입니다. 카카오톡 미니프로필과 연동, 사진필터, 감정표현 이모티콘 지원, 동영상 업로드 등을 통해 더욱 생생하게 본인의 스토리를 친구들과 공유할 수 있도록 지원하고 있습니다. 또한 스토리채널을 통해 친구들과의 일상 공유 뿐 아니라 생활에 필요한 유용한 콘텐츠를 소비하는 플랫폼으로 점차 기능을 확대하고 있습니다.3) 카카오페이지 카카오페이지는 다양한 모바일 디지털 콘텐츠를 제작, 마케팅할 수 있는 세계 최초의 모바일 콘텐츠 유통채널입니다. 현재 웹툰, 장르 소설, 모바일 드라마, 동영상, 교육, 라이프 스타일 등 다양한 모바일 전용 콘텐츠를 제공하고 있습니다.4) 카카오스타일 카카오스타일은 카카오톡을 통해 국내 인기 패션 소호몰들이 제공하는 다양한 패션 트렌드 정보를 확인하고 구매할 수 있는 서비스로 패션 소호몰과 고객을 연결시켜주는 새로운 모바일 쇼핑 채널로 자리잡고 있습니다.

5) 카카오페이 카카오페이는 모바일에서 신용카드 결제를 보다 쉽고 빠르게 가능하도록 지원해주는 간편결제서비스 입니다. 카카오페이는 카카오톡 내에서 현재 사용중인 신용카드를 최초 1회만 등록하면, 이후 편리하게 비밀번호 한번 입력으로 모바일 결제를 가능하게 하는 서비스로 현재 국내 다수의 신용 카드사 및 가맹점 참여로 가입자가 빠르게 증가 하고 있습니다. 또한 당사는 세계 최초로 모바일 메신저 기반 전자고지결제(Electronic Bill Presentment and Payment; 이하 EBPP) 서비스인 '카카오페이 청구서'를 출시하였습니다. '청구서' 이용자는 추가 과금 및 앱 설치 없이 카카오톡 알림을 통해 시간과 장소에 제약 없이 간편하게 월별로 고지서를 관리하고 카카오페이로 고지받은 대금을 납부할 수 있습니다. 이를 통해 여타 결제 서비스들과는 차별화 된 실생활에 밀접한 종합 결제 플랫폼으로 편리하게 사용될 수 있도록 서비스를 발전해 나아갈 계획입니다.또한 카카오페이에서는 카카오톡 채팅방에서 공인인증서, OTP (일회용 비밀번호), 계좌번호 없이 지인에게 메시지 보내 듯 간편하게 송금할 수 있는 카카오페이 송금 서비스를 제공하고있습니다. 고객의 금융 거래 내역은 인터넷망이 아닌 전용망을 통해 전송되며 이용자 개인 정보는 암호화된 상태로 분리 보관됩니다. 또한 고객간 송금 내역은 카카오만이 전송할 수 있는 별도의 인증마크가 포함된 메시지로 전달되어 계정 도용 및 피싱 메시지 발송을 사전에 방지하고, 서비스 이용시 앱 위변조 및 루팅 검사를 통해 불법 개조된 스마트폰 단말기나 앱에서는 원천적으로 사용이 불가하도록 하여 보안성을 강화하였습니다. 6) 카카오내비당사는 세련된 디자인과 편리한 UX를 통해 쉽고 빠른 목적지 검색 및 안내를 제공하는 것은 물론, 앱을 설치하지 않은 사람도 공유된 목적지로 길안내를 받을 수 있는 공유형 내비게이션 서비스인 카카오 내비를 2016년 2월 24일 출시하였습니다. 카카오 내비의 특징은 공유와 개방으로 현 위치와 목적지, 예상 소요시간을 한 번에 카톡 친구에게 공유할 수 있고 목적지를 공유 받은 친구는 별도로 카카오내비를 다운받지 않아도 바로 길안내를 받을 수 있다는 것 입니다. 또한 일반 이용자와 더불어 전국을 누비는 카카오택시 기사 회원이 보내는 데이터를 통해 24시간 차량 흐름을 분석하고, 이를 기반으로 이용자에게 다시 1분 단위의 실시간 빠른길 안내를 제공하며 그 정확도를 높였습니다.7) 카카오버스당사는 2016년 4월 전국 주요 도시 버스의 실시간 운행 정보, 노선, 정류장 위치 등을 제공하는 서비스인 '카카오버스'를 출시하였습니다. 이용자는 카카오버스를 통해 버스 노선의 실시간 교통정보와 함께 도착 예상 시간도 확인할 수 있으며, 이를 카카오톡 친구에게 공유할 수 있고 광역버스의 경우에는 버스 내 잔여 좌석 정보까지 확인할 수 있습니다. 하차 알림 기능 설정시 나타나는 카카오프렌즈 캐릭터들은 카카오버스에서 느낄 수 있는 또 다른 재미입니다. 8) 카카오지하철당사는 전국 5개 도시(수도권,부산,대구,광주,대전)의 지하철 노선, 역, 경로 정보 등을 제공하는 '카카오지하철' 모바일 앱을 2016년 6월 8일 출시하였습니다. 안드로이드 앱 '지하철 내비게이션' 의 전면 업데이트를 통해 출시하며 iOS에서는 처음 선보이는 서비스로, 실제 역 위치를 고려한 자체 노선도를 제작해 적용하고 전국 모든 지하철역 출구와 인근 정보를 제공하는 것이 특징입니다. 각 지하철 역의 지리적 위치와 노선의 특징을 고려했으며, 랜드마크를 표기해 이용자의 이해를 돕도록 하였습니다. 또한 알림 기능, 온디맨드형 빠른 시간 계산, 버스 도착 정보도 추가하여 사용성과 완성도를 높혔습니다.9) 카카오맵당사는 지난 9월 국내 최초로 '백터'방식을 적용하고 '3D 스카이뷰'를 제공하는 카카오맵 앱을 출시하였습니다. 백터 방식을 통해 건물의 형태나 높낮이 등이 입체적으로 제공하여 사용자가 자신의 위치와 경로, 방향의 파악을 쉽게 할 수 있게 하였습니다. 3D 스카이뷰는 지난 7월 국토부와 업무 협약을 통해 제공받은 3차원 공간 정보를 활용한 산물로서 실제 지역 모습을 그대로 반영해 가장 현실에 가까운 지리 정보를 제공합니다. 또한 카카오맵은 카카오버스, 카카오지하철, 카카오내비의 실시간 정보를 종합적으로 이용하여 가장 최적화된 길찾기 기능을 서비스합니다. 그리고 위치를 기반으로 한 맞춤형 추천 서비스도 도입하여, 카카오맵 첫 화면 하단의 '주변 추천' 탭을 통해 해당 지역 인근의 다양한 정보를 제공하고있습니다. (2) O2O 서비스 1) 카카오 택시2015년 3월 당사는 택시 기사와 승객을 쉽고 빠르게 연결하는 모바일앱 카카오 택시를 출시하였습니다. 카카오 계정 로그인, 전국 어디에서나 사용 가능한 점 등의 편의성과 기사, 승객 상호간 평가 시스템 등의 차별성을 앞세워 이용자들에게 큰 호응을 얻고 있습니다. 2) 카카오택시 블랙당사는 2015년 11월 대한민국 최초로 고급 택시 앱 호출 서비스인 카카오택시 블랙을 출시하였습니다. 이는 기존 택시 운송 조합과의 상생과 대한민국 행정부와의 원활한 협업의 결과물로 새로운 시장을 개척하여 사용자에게 편익을 제공하고 있으며, 서비스 영역 및 공급을 확대 중에 있습니다. 3) 카카오드라이버당사는 2016년 3월 카카오드라이버 기사용 안드로이드 앱을 출시하였습니다. 카카오드라이버는 '서비스 종사자가 첫번째 고객' 이라는 방향 아래 기존 업계 대비 대리운전기사의 비용 부담을 크게 낮추고 불합리한 관행을 대폭 개선하여 한층 안전하고 편리한 고품질의 서비스를 제공을 목적으로 하고있습니다. 2016년 5월 31일 카카오드라이버 이용자 앱을 정식 출시하였고, 지역별 차등 요금 체계 개편, 우선배차, 리스트뷰, 가격 직접입력 기능을 선보이며 끊임없이 사용자의 의견을 반영하여 앱의 완성도를 높히고 있습니다.4) 카카오헤어샵당사는 2개월간의 카카오헤어샵 사전 체험단을 모집하며 200개의 체험 매장과 1천명의 체험단으로 구성된 CBT를 거쳐 2016년 7월 12일 카카오헤어샵 서비스를 정식 론칭 했습니다. 서비스를 통해 고객에게는 미용실 방문 시간과 선택의 고민을 덜어주고 미용실 사업자들에게는 고객관리, 신규고객 유치, 결제 기능을 제공하는 뷰티 할인 예약 서비스를 제공하고 있습니다.5) 그 외 영역당사는 교통 영역에서 온라인과 오프라인을 연결해주며 이용자에게 편익을 제공하는 방법을 모색해 왔습니다. 그 어떤 틀도 마련되어있지 않던 초기단계의 O2O 산업의 틀을 닦아오며 스스로 대한민국에서 가장 효율적인 플랫폼으로 성장해왔습니다. 그 동안 사용자들의 O2O에 대한 경험은 풍부해졌고, 공급자 측면에서는 많은 파트너들이 성장하여 높은 품질의 서비스를 다양하게 제공할 수 있는 기틀이 마련되었습니다. 이에 당사는 당사가 가장 잘 할 수 있는 것들에 집중하여 파트너사와의 협력을 통한 O2O 플랫폼화 전략을 강화할 예정입니다. 카카오 O2O 플랫폼은 앞으로도 효율적이고 신뢰할 수 있는 연결을 통해 O2O 서비스 공급자와 함께 성장할 수 있는 플랫폼으로써 이용자에게 생활 편의를 제공하는 역할을 지속 확대할 예정입니다.

( 3) 포털서비스 당사는 국내 대표 인터넷 포털 사이트인 www.daum.net 운영을 통해 검색, 이메일, 커뮤니티 등 다양한 인터넷 기반의 서비스를 제공하고 있으며, 충성도 높은 사용자 와 높은 트래픽을 기반으로 다양한 온라인 광고 상품을 판매하고 있습니다. 1) 검색

당사는 수천만 이용자들이 다년간 축적해 놓은 거대하고 전문적인 콘텐츠와 자체 개발한 검색엔진을 토대로 개인의 라이프스타일에 가장 최적화된 생활형 검색 서비스를 제공하고 있습니다.

당사는 현재 검색 서비스 강화에 있어 이용자들의 편의성과 만족도 향상을 위하여 모바일검색 사용성 강화에 주력하며 크고 작은 개편을 진행하고 있습니다. 2) 커뮤니티

당사는 지난 1999년 카페 서비스를 시작으로 온라인 커뮤니티 문화를 새롭게 전개해왔습니다. 현재 약 1,000만개, 3,800만 회원이 참여하는 국내 최대 커뮤니티인 카페 (cafe.daum.net) 및 1인 미디어 서비스 블로그(blog.daum.net), 개방형 블로그 서비스 티스토리(www.tistory.com) 등 다양한 커뮤니티 서비스를 선보이고 있습니다. 3) 커뮤니케이션1997년 5월 국내 최초로 무료 웹메일 서비스로 선보인 한메일(www.hanmail.net)은 친근하고 편안한 이미지로 현재 3,800만 명의 회원들과 함께 대한민국 대표 메일로 성장했습니다. 지난 2013년 3월에는 모바일 환경에 최적화된 다음 메일앱을 출시하였습니다. 국내 최초로 대용량 파일 첨부를 지원하는 '다음 메일앱'은 편리한 유저인터페이스와 신속한 알림을 제공하며 현재 모바일에서 가장 사랑 받는 메일앱으로 자리잡고 있습니다.4) 뉴스당사의 뉴스 서비스 '미디어다음'은 네티즌과 쌍방향 커뮤니케이션이 이루어지는 공간으로 정보광장, 토론광장, 참여광장으로서 역할을 수행해 나가고 있습니다. 미디어다음은 국내외 주요 통신사와 일간지, 스포츠지, 전문지 등 제휴 언론사 뉴스를 제공하고 있으며, 최근에는 스타, 포토, 영상, 프로그램, 실시간 SNS까지 한층 강화된 연예 뉴스를 선보여 보다 풍성한 콘텐츠를 제공하고 있습니다. 5) 로컬 Daum 지도 서비스는 국내 최고의 해상도를 자랑하는 전국 항공사진 서비스인 '스카이뷰', 360도 파노라마 거리사진을 생생하게 지도와 함께 확인할 수 있는 서비스인 '로드뷰', 맛집, 병원, 펜션 등 내부를 실사 촬영한 '스토어 뷰' 및 전국 고속도로와 주요 국도 구간, 서울/수도권의 주요 도로 소통상황을 실시간으로 지도위에 표현하는 서비스인 '실시간 교통정보 서비스'를 제공하며 이용자들의 생활에 좀더 밀접하게 연동된 편리한 서비스를 제공하고 있습니다. 6) 모바일 포털당사는 모바일에 최적화된 모바일 포털인 m.daum.net 서비스를 운영하고 있으며, 모바일 앱 및 웹브라우저를 통해 검색, 메일, 지도, 뉴스, 증권, 카페, 뉴스펀딩, 스토리볼, 1boon, 홈, 스타일, MEN, 여행맛집, 직장IN, 펀 등 40여 개가 넘는 Daum 주요 서비스를 모바일로 제공함으로써 이용자의 편의성 및 만족도를 한층 높이고 있습니다. 뿐만 아니라 'Daum 앱', 'Daum 지도', '웹툰', 'TV팟' 등 과 같은 다양하고 퀄리티 높은 애플리케이션을 선보이며 스마트폰 이용자들에게 큰 환영을 받고 있습니다. 앞으로도 당사는 웹에서의 플랫폼 운영 노하우를모바일로 특화 시켜 나가고, 당사의 기존 경쟁력과 모바일의 특성을 결합한 새로운 서비스와 콘텐츠들을 지속해서 선보일 예정입니다.

(4) 음악 콘 텐츠

당사는 지난 3월 ㈜로엔엔터테인먼트의 지분 76.40%를 취득하여 회사의 음악 콘텐츠 부문을 강화하였으며, 엔터테인먼트 등 신규 사업 부문의 기회를 창출할 수 있게 되었습니다.1) 멜론

멜론은 디지털 음악 플랫폼 내 브랜드 인지도(8년 연속) 및 시장점유율 1위를 공고히 하고 있는 No.1 브랜드입니다. 2016년 2월 문화체육관광부의 음원 사용료 징수규정이 발효되어, 멜론은 개정된 규정에 따른 다양한 신규 상품을 출시하고 음원 가격을 인상하였습니다. 이에 따라 고객은 개인의 이용 패턴에 맞는 상품을 보다 폭넓게 선택할 수 있게 되었으며, 음악 권리자의 권익 향상을 위한 수익 배분 구조가 합리적인 수준에서 조정됨으로써 권리자와 음원 유통 플랫폼의 상생 구조가 확립되고 있습니다.

멜론은 PC 주요 브라우저, 스마트폰/태블릿 OS 뿐 아니라 스마트 TV, Home/Car Audio Device,, Wearable Device 등 음악을 이용할 수 있는 다양한 IoT 기기 및 운영체제를 폭넓게 지원하고 있으며, 보다 많은 고객이 멜론 서비스를 이용할 수 있는 환경을 마련하고 있습니다.

또한 모바일 중심의 콘텐츠 소비패턴에 따라 Android/iOS 앱이 "멜론 모바일 4.0"로 개편될 예정이며, 멜론의 BI도 새롭게 변경됩니다. 새로운 앱은 빅데이터를 활용하여 사용자의 취향을 자동으로 분석하고 시간 장소 상황 등을 감안해 음악을 추천해 주는 개인 맞춤형 음악 추천 서비스인 'For U'를 비롯하여 좋아하는 가수의 동향이나 새로운 소식 등을 맞춤형으로 접할 수 있는 '뉴스피드', 멜론 내 아티스트 본인 페이지를 직접 편집, 운영할 수 있는 '아티스트 채널' 등 신규서비스가 추가되며, 사용자 환경(UI) 및 사용자 경험(UX)의 편의성도 개선됩니다.

앞으로도 당사는 업계 No.1 사업자로서 새로운 디바이스에 대한 적기 대응 및 고객 친화적 UX/서비스 개선, 안정적 서비스 운영을 지속적으로 수행할 것입니다. 카카오 그룹과의 협력 시너지도 지속 강화 시켜나갈 예정입니다. 이와 더불어 지난 12년 간 축적해 온 이용 패턴 데이터를 활용하여 개인의 취향에 맞는 곡/아티스트/영상 콘텐츠 추천을 통해 서비스 이용 만족도를 제고하는 한편, '내가 좋아하는 아티스트' 및 '나와 취향이 비슷한 회원' 간의 음악 관련 상호 소통 강화 등 음악과 관련된 고객의 Life를 담을 수 있는 Music Platform으로 진화 발전해 나갈 것입니다. 또한 시의성 높은 방송 콘텐츠 및 전문적 음악 정보 콘텐츠 제공 폭을 확대하여 음악 전문 브랜드 위상을 강화하고, 다양하고 차별화된 마케팅 프로모션 활동을 통해 가입자 기반을 지속적으로 증대시켜 나갈 계획입니다.

2) 카카오뮤직 카카오뮤직은 카카오스토리, 카카오톡 등 다양한 카카오 친구들과 함께 음악을 듣고, 서로의 음악적 감성을 공유할 수 있는 새로운 방식의 모바일 소셜 음악서비스로, 2015년 4월부터는 스트리밍 서비스도 제공하고 있습니다.3) 앨범 투자/유통 음원/음반 유통사업의 경우 최근 수년간 오프라인 음반시장의 규모는 축소 또는 정체되고 있으나 온라인 음원시장의 성장이 축소된 시장의 규모를 상쇄하며 전체 음악시장의 성장을 견인하여 향후에도 전체 시장 규모는 지속적으로 성장할 것으로 예상됩니다. 2016년 상반기 당사의 음원 투자 유통 사업은 어려운 시장 여건에도 불구하고 양질의 음원 콘텐츠를 선별할 수 있는 축적된 노하우 및 철저한 분석을 통한 투자리스크 관리를 통해 전년 대비 큰 폭의 매출 성장은 물론, 안정적인 수익 창출을 달성하였습니다. 2016년 흥행에 성공한 '케이윌', '틴탑', '크러쉬', '여자친구', 'B.A.P', '백현', '유천', '김재중', '지민(AOA)', '씨앤블루', '업텐션', '세븐틴', '러블리즈', '방탄소년단', 'AOA', '남우현', 'I.O.I', '크러쉬', '몬스타엑스', '오마이걸', '어반자카파', '시아준수', '씨스타' 등의 앨범은 이러한 노하우의 결과물이라 할 수 있습니다. 더불어 당사는 단기적인 성과에 그치지 않고 중장기적인 관점에서의 투자 효율 극대화를 지속하기 위해 노력을 경주하고 있습니다.4) 엔터테인먼트 당사는 제작사업과 관련하여 Multi Label을 활용한 Local TOP Tier 제작사업자로서의 진화를 이루기 위해 2016년 상반기에는 In-House Label인 '로엔트리', '콜라보따리'를 각자 '페이브엔터테인먼트', '크래커엔터테인먼트로' 변경하여 신규 법인으로 설립하고, 인디 전문 Label인 '문화인'을 추가로 설립하여 각자의 개성과 매력을 갖춘 5개의 Label인 '페이브', '크래커', '스타쉽', '플랜에이', '문화인'으로 재편하였습니다. 이를 통해 다양한 아티스트를 육성하고 매력적인 컨텐츠를 제작하여 국내외 K-POP 팬들에게 높은 가치를 지속적으로 제공할 것입니다. 제작 Label '페이브'가 매니지먼트하는 는 2016년 춘절에 맞추어 중국의 대표적인 예능 프로그램인 '춘절만회'에 출연한 것을 비롯하여 지속적으로 중국 팬미팅을 진행하며 대륙이 인정하는 한류 스타로서의 인지도를 쌓아가고 있습니다. 또한 사전제작 드라마로 8월 29일 한중 동시 방영 예정인 '보보경심:려'에 주연으로 캐스팅되며 연기활동에서의 기대감 또한 높여가고 있습니다. 예능 샛별 '차오루'를 중심으로 시장의 폭발적인 관심을 받고 있는 는 각종 예능과 앨범 활동 등을 통해서 대중의 큰 사랑을 받고 있으며, 보이그룹 는 일본에서의 지속적인 활동을 통해 팬덤을 강화하고 멤버인 '장이정'이 작곡한 Title 곡을 활용하여 국내와 일본 활동을 병행할 예정입니다. 그 외에 솔로 Artist로는 음원 강자 , K-POP Star 출신의 싱어송라이터 아티스트 의 앨범을 제작하며, Label 전체적으로 Artist 포트폴리오를 확장하여 양적, 질적 성장을 추진하고 있습니다. 가수 매니지먼트 이외에도 , 등을 중심으로 배우 매니지먼트를 통한 종합 매니지먼트 시스템을 구축하여 효과적인 시너지를 창출하고 있습니다. 은 MBC 주말드라마 '엄마'에 출연하며 안방극장의 인기를 확인하였으며, 은 김수현 작가의 차기작인 SBS주말드라마 '그래, 그런거야'에 주연으로 출연하며 자연스러운 생활 연기와 여전한 인기를 보여주었습니다. '크래커' Label은 를 매니지먼트하며 발랄하고 소녀스러운 매력을 극대화한 "Color" 앨범을 제작하여 방송가의 주목을 받고 있습니다. '스타쉽엔터테인먼트'는 2016년 초대형 신인 를 데뷔시키며, 상반기 국내 여자 아이돌 시장 최고의 Issue Maker로 떠올랐으며, 2015년 데뷔한 남자 신인 와 함께 신성장동력을 확보하였습니다. 여름을 대표하는 아티스트로 성장한 는 '16년 여름에도 여전히 "몰아애_I Like This" 앨범을 통해 음원퀸임을 재확인하였으며, 그 외에도 스타쉽엔터테인먼트의 , , , 스타쉽엑스의 , , 등을 통해 앨범을 제작하며 국내 Top Tier 가요 기획사로 자리매김하고 있습니다. 또한, '스타쉽엔터테인먼트'는 종합엔터테인먼트 기업으로의 성장을 위해 배우 매니지먼트 회사인 '킹콩엔터테인먼트'를 인수하며 가수 매니지먼트를 넘어 배우, 예능인을 포함한 아티스트 포트폴리오를 구축하였고, 주요 배우인 , 의 꾸준한 작품활동과 신인급 연기자로 '태양의 후예'에서 주목 받은 등을 통한 Issue로 향후 괄목할만한 성장이 기대됩니다 '에이큐브엔터테인먼트'는 사명을 '플랜에이엔터테인먼트'로 변경하고, 소속 가수 '에이핑크'의 활발한 Media 출연 및 공연 활동, 멤버별 활동을 통해 대한민국 대표 청순 Idol의 이미지를 지속적으로 높여가고 있고 실력파 아티스트로 이름이 높은 '허각' 역시 여전한 음원 파워를 보이며 지속적인 활동 기반을 유지하고 있습니다. 인디 전문 Label로 신규 설립한 '문화인'은 , 등 재기발랄하고 매니아적인 팬덤을 가진 인디 아티스트와 전속계약을 체결하고 국내 음원시장에 새로운 바람을 불러일으키기 위한 준비를 하고 있습니다. 당사는 향후에도 더욱 활발한 매니지먼트 활동 및 콘텐츠 제작을 전개하여 업계 내 제작기획 사업의 위상을 확고히 하고, Multi Label의 지속적인 확장 및 운영을 통해 로엔Value Chain 내에서 시너지를 강화하여 실적 증대에 이바지 할 것입니다. (5) 시장점유율 국내 주요 모바일 메신저 서비스 월별 총 이용시간 점유율(모바일 메신저 상위 10위내 포함되는 메신저들의 서비스별 이용 시간을 각 서비스의 월별 총 이용시간 합계로 나누어 산출)을 살펴보 면, 2016년 9월 기준 카카오톡 서비스의 시장점유율은 95%이며, 2013년 이후 유사한 수준에서 움직이고 있습니다.(출처: 코리안클릭) 국내 주요 모바일 SNS의 이용자 점유율(카카오스토리, 밴드, Facebook, Google+, Instagram, 싸이월드 등의 모바일 월별 순 이용자의 합계를 각 서비스별 순 이용자의 합계로 나누어 산 출)을 살펴보면, 2016년 9월 기준 카카오스토리 서비스의 시장점유율은 30%입니다. (출처: 코리안클릭) www.daum.net은 2016년 9월 기준으로 월 2,234만명의 순방문자수(Unique Visitor)를 기록하며 국내 인터넷 포털의 상위권을 계속 유지하고 있습니다. 참고로, 2016년 9월 기준 www.daum.net의 시작페이지 설정 점유율은 24% 입니다. 또한, 당사의 검색서비스의 활성화 정도를 나타내는 PC 통합검색쿼리점유율은 2016년 9월 기준으로 16%를 기록하였습니다. (출처: 코리안클릭)온라인 음원 서비스 시장에서 2016년 3분기 평균 순방문자 기준 시장 멜론의 점유율(멜론, 엠넷닷컴, 벅스, 지니, 소리바다의 모바일 월별 순 이용자의 합계를 각 서비스별 순 이용자의 합계로 나누어 산출)은 약 60%입니다. (6) 신규사업 등의 내용 및 전망 향후 카카오는 이용자들의 트래픽을 기반으로 하여 이용자 삶에 새로운 가치를 창출할 수 있는 ① 사람과 사람의 연결 ② 사람과 정보의 연결 ③ 사람과 온라인, 오프라인 비즈니스 연결 ④ 사람과 사물의 연결 등 네가지 연결을 기반으로 사업을 확대해 나가고자 합니다. 카카오가 가장 잘 할 수 있는 이러한 연결에 기반하여 콘텐츠, 검색, 광고, 커머스 및 금융에 이르기까지 다양한 서비스를 선보일 것 입니다. 또한 당사는 새로운 O2O 사업 영역에서 Smart Mobility와 O2O 플랫폼화라는 두가지에 집중하여, 다양한 플랫폼 파트너와 상생하면서 이용자에게 보다 더 큰 가치를 제공하기 위해 최선을 다할 예정입니다. (7) 조직도 카카오조직도_2016년 9월 30일 기준_v2.jpg 카카오조직도_2016년 9월 30일 기준_v2 2. 매출에 관한 사항 가. 매출 실적 당사의 수입원은 크게 광고 플랫폼, 콘텐츠 플랫폼, 기타로 구분할 수 있습니다. 2016년 3분기 기준으로 당사의 매출은 광고 플랫폼 매출 38.8%, 콘텐츠 플랫폼 매출 47.5%, 기타 매출 13.6%로 구성되어 있습니다. 자세한 영업부문 매출은 동 공시서류의 첨부서류인 연결검토보고서의 "주석 4. 영업부문 정보"를 참고하시기 바랍니다. (단위: 백만원) 사업부문 제22기 3분기 제21기 3분기 제21기 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 광고 플랫폼 392,513 38.8% 447,103 64.8% 600,663 64.4% 콘텐츠 플랫폼 480,358 47.5% 206,231 29.9% 273,623 29.4% 기타 137,523 13.6% 37,120 5.4% 57,866 6.2% 합 계 1,010,394 100.0% 690,454 100.0% 932,152 100.0% - 당사는 1분기 중 '카카오스타일'의 매출을 기존 커머스에서 광고로 분류하였습니다. 이에 따라 위의 표에서 보여지는 제21기 매출액도 동 기준에 맞추어 재분류하였습니다.- 당사는 2분기에 ㈜로엔엔터테인먼트의 연결 손익이 연결 손익 계산서에 반영되며, 금액적 중요성에 따라 매출 실적 분류를 '광고 플랫폼-콘텐츠 플랫폼-기타'로 재분류하였습니다.(1) 광고 플랫폼검색 광고는 사용자가 특정 질의어를 당사의 검색 서비스 창에 입력했을 경우, 검색결과 중 일부섹션에 광고를 노출하는 형태의 상품입니다. 검색광고는 사용자들이 검색광고를 클릭했을 경우에만 과금하는 CPC(Cost Per Click) 상품과 일정 노출 기간을 기준으로 과금하는 CPT(Cost Per Time, 또는 CPM이라고도 함) 상품으로 구성되어 있습니다. 검색 광고는 인터넷 포털 사이트를 통하여 원하는 정보를 얻고자 하는 사용자들에게 광고가 노출되기 때문에 전통 매체 대비 광고 효율성이 높고 소액으로도 광고 집행이 가능하여 중소형 광고주들의 선호도가 높습니다. 당사는 가격비교서비스인 '쇼핑하우'서비스를 운영하고 있으며, 현재 다양한 온라인쇼핑몰과의 제휴를 통해 상품을 확대하고 있습니다. 당사는 쇼핑하우에 입점된 쇼핑몰에서 판매가 성사된 건에 대해 수수료를 부과하거나, 소비자가 상품에 수행한 클릭당 수수료를 부과함으로써 수익을 창출하고 있습니다. 배너 광고는 당사의 서비스가 제공되고 있는 웹사이트의 첫 화면이나 각 서비스섹션의 화면에 광고가 노출이 되는 형태의 상품입니다. 광고주의 선호도나 사용자의 주목도 등에 따라서 차별화된 상품이 차등화된 단가로 판매되고 있습니다.또한, 당사는 당사 웹사이트 첫 화면상에 온라인 쇼핑몰 광고주들을 위한 별도의 쇼핑박스 광고 상품을 제공하고 있습니다.모바일 광고 또한 온라인과 유사하게 배너광고와 검색광고로 구분할 수 있습니다. 배너 광고는 모바일웹 상의 배너 광고, 앱 내의 광고인 In-App 광고, 텍스트 광고, VOD 유형 등의 광고입니다. 모바일 검색광고는 PC웹상의 검색 광고와 유사하게, 검색 쿼리에 대응하여 광고 제목을 제시하는 유형의 광고입니다. 당사는 다음 모바일앱과 카카오톡을 포함한 다양한 모바일 서비스를 통해 모바일 광고 상품을 판매하고 있습니다.네이티브광고는 본 콘텐츠와 분리된 별도 자리에 존재하지 않고 해당 사이트의 주요 콘텐츠 형식과 비슷한 모양으로 제작해 노출하는 광고를 말합니다. 광고라는 사실을 명확히 기재해야 하고, 해당 기업을 일방적으로 홍보하는 내용이 아니라 기사 가치가 충분한 양질의 콘텐츠라는 점에서 이른바 '기사형 광고'와 다르게 분류합니다. 콘텐츠 큐레이션 부문인 채널 탭 내에서 게시물처럼 보이는 광고가 대표적인 네이티브 광고로 아직은 본격적인 상품 출시 전에 그 가능성을 테스트 하고있습니다.(2) 콘텐츠 플랫폼1) 게임 콘텐츠게임부문의 경우 게임개발사/퍼블리셔들과의 비즈니스 계약에 따라 게임상 유료 게임 아이템 중개를 통하여 직/간접적으로 당사의 영업수익이 발생합니다. 당사의 게임 콘텐츠 매출 구조는 크게 모바일과 온라인 부문으로 나누어볼 수 있습니다. 모바일 부문은 과거 채널링 형태가 주력이었으나, 급변하는 게임 시장에서 당사의 선도적 위치를 공고히 하고자 퍼블리싱 형태도 적극적으로 도입하였습니다. 또한 온라인 부문에서 국내에서 인기를 끌었던 검은 사막이 유럽/북미에서 많은 인기를 얻으며, 온라인 게임 퍼블리싱에서도 상당한 결과와 자신감을 가져다 주었습니다. 회사는 이러한 경험과 명성을 적극 활용하여 해외에서도 적극적으로 사업을 펼쳐나갈 것입니다.2) 음악 콘텐츠음악콘텐츠 부문의 경우 온라인에서 유통되는 유료 디지털 음악 콘텐츠를 구매하여 이용할 경우 과금하는 형태의 수익모델을 가지고 있습니다. 온라인 음원 유통은 특정곡이나 가수, 음악 등이 소비자에게 직접 노출되는 빈도는 물론 얼마나 효율적인 마케팅을 수행하는가에 따라 가수 및 음반의 성공 여부가 결정되고 매출에 영향을 미칩니다. 당사는 소비자들에게 직접적인 홍보 및 신속한 제품 공급 등의 적극적 마케팅을 전개해 나가고 있습니다. 또한 인터넷과 CATV 등의 홍보매체를 통한 소비자의 성향도 다양해짐에 따라 다양한 마케팅 기법의 개발에도 주력하고 있으며, 발전 가능성이 높은 온라인 유통을 강화하기 위해 주요 인터넷 음반 전문 사이트들도 직거래를 추진, 매출 향상에 기여하고 있습니다.타 산업에 비해 차별화가 어려운 온라인 음원 서비스 시장에서 멜론은 주요 음원 서비스 업체 중 가장 다양한 상품(요금제)을 출시하여 고객의 상품 선택권을 다양화하고 있습니다. 또한 스마트폰 시장의 주요 이해관계자인 통신사/제조사와의 제휴 상품/서비스 출시 및 Co-marketing 수행을 통해 유료 음원 시장 유입고객 pool을 지속 확대하는 한편 고객 segment 기반의 target marketing과 다양한 신규 가입 유도 프로모션을 통해 신규 고객 유치와 이용 기간 증대에 힘쓰고 있습니다. 3) 기타 콘텐츠사용자가 유료 디지털 콘텐츠를 구매하여 이용할 경우 과금하는 형태의 수익모델을 가지고 있습니다.(3) 기타1) 커머스커머스부문의 경우 직접 상품 판매 및 당사의 커머스 플랫폼에서 발생하는 수익에 대해 일정의 수수료를 과금하는 형태 등의 수익모델을 가지고 있습니다. 2) 투자유통(온라인+오프라인)음악 앨범 제작에 대한 투자를 통해 앨범 출시 후 온/오프라인에 (오프라인-CD판매, 온라인-디지털 음원) 국내외 여러 음원 플랫폼을 통해 퍼블리싱하여 유통 후 유통 수수료를 수취하는 형태의 수익모델을 가지고있습니다.3)기타 위에 언급한 사업영역 외에도 멀티 레이블 시스템을 통한 아티스트 육성 및 콘텐츠 제작을 통해 수익을 창출하는 형태와 콘서트, 행사, 광고와 같은 순수 연예매니지먼트를 통한 수익 창출 형태, 무선/유료 메일 등의 서비스 이용시 과금하는 형태 또는 O2O 서비스 이용금액의 일정 부분을 과금하는 형태 등의 수익모델을 가지고 있습니다. 나. 판매방법 및 전 략 온라인 광고 영업은 주로 사내 광고전문영업조직의 직접영업과 광고대행사를 통한 간접영업을 통하여 이루어지고 있습니다. 게임 콘텐츠 부문의 경우 게임개발사/퍼블리셔들과의 비즈니스 계약에 따라 게임상 유료 게임 아이템 중개를 통하여 간접적으로 당사의 영업수익이 발생합니다. 음악 콘텐츠 부문은 주로 온라인 상에서 콘텐츠 이용권을 판매하는 형태로 영업수익이 발생합니다. 그외 기타 부문은 온라인/오프라인 상에서 홍보 및 판매가 이루어지거나 특정 업체와의 계약을 통해 진행되는 형태입니다. (1) 광고 플랫폼1) 직영업 : 당사 영업조직이 직접 광고주들에게 검색광고, 디스플레이광고 등을 판매하는 형태2) 대행영업 : 외부 대행사 영업조직을 활용하여 판매하는 형태3) 인바운드 OLS : 온라인 또는 전화로 스스로 유입되는 광고주에게 광고를 판매하는 형태(2) 콘텐츠 플랫폼1) 게임 : 게임 채널링 및 퍼블리싱 수수료와 게임 아이템 등을 판매하는 형태2) 음악 : 온라인 음원 유통과 홍보를 통해 음악 콘텐츠 이용권을 판매하는 형태3) 기타 콘텐츠 : 다양한 온라인 유료 콘텐츠 이용권을 판매하는 형태(3) 기타1) 온라인구매 : 최종소비자의 온라인 쇼핑서비스를 통한 상품구매 2) 오프라인구매 : 최종소비자의 오프라인 상품 구매 또는 서비스 이용에 대한 대가를 수령하는 형태 당사의 판매전략은 다음과 같습니다.(1) 신규서비스의 개발 및 업그레이드를 통한 서비스품질 개선(2) 카카오가 보유하고 있는 경쟁력(고객층, 서비스간 연계 등) 바탕으로 플랫폼 지배력 강화(3) 체계적인 영업관리(대행사 관리, 매출채권 관리 등)(4) 다양한 콘텐츠 확보와 개발을 통한 콘텐츠 경쟁력 개선 3. 물 적재산의 내용 아래 물적자산의 기준은 2016년 9월 말 기준이며, K-IFRS 연결기준 현황입니다. 당사의 사업 특성상 온라인광고와 IT 인프라 등의 사업에 따른 자산, 부채, 자본을 별도로 구분할 수 없습니다. 가. 설비의 현황 - 자산항목 : 토지 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부금액 당기증감 당기 기말장부금액 비고 형태 증가 감소 상각 본사 등기 제주 사옥 38,104 - - - 38,104 - 등기 제주 사택 551 - - - 551 - 본사 외 등기 서울 사옥 1,255 17,933 1,255 - 17,933 합 계 39,910 17,933 1,255 0 56,588 - - 자산항목 : 건물 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부금액 당기증감 당기 기말장부금액 비고 형태 증가 감소 상각 본사 등기 제주 사옥 38,467 - - 803 37,664 - 등기 제주 사택 8,185 - - 181 8,004 - 본사 외 등기 서울 사옥 665 5,442 661 57 5,389 합 계 47,317 5,442 661 1,041 51,057 - - 자산항목 : 구축물 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부금액 당기증감 당기 기말장부금액 비고 형태 증가 감소 상각 본사 - 제주 구축물 241 - - 12 229 - 본사외 - 일본 구축물 0 - - - - - 본사외 - 서울 구축물 19 - 19 - - - 본사외 - 서울 구축물 0 94 83 11 - 합 계 260 94 102 23 229 - - 자산항목 : 비품 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기 기말장부금액 비고 형태 증가 감소 상각 본사 및 본사외 자가보유 본사 및 본사외 비품 24,301 14,032 508 8,683 29,142 - 합 계 24,301 14,032 508 8,683 29,142 - - 자산항목 : 기계장치 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기 기말장부금액 비고 형태 증가 감소 상각 본사 및 본사외 자가보유 본사 및 본사외 기계장치 0 980 779 - 201 - 합 계 0 980 779 0 201 - - 자산항목 : 건설중인 자산 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기 기말장부가액 비고 형태 증가 감소 상각 본사및본사외 자가보유 본사및본사외 건설중인자산 0 980 779 - 201 - 합 계 0 980 779 0 201 0 - 자산항목 : 차량운반구 (단위: 백만원) 사업소 소유 소재지 구분 기초장부금액 당기증감 당기 기말장부금액 비고 형태 증가 감소 상각 본사 및 본사외 자가보유 본사 및 본사외 차량운반구 313 216 5 107 417 - 합 계 313 216 5 107 417 - 4. 시장위험과 위험관리 연결회사는 시장위험(환율변동위험, 이자율변동위험 및 지분증권에 대한 시장가치 변동위험), 신용위험, 그리고 유동성위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 가. 시장위험 (1) 이자율변동 위험이자율 위험은 미래시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한불확실성의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.2016년 9월 30일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 변동금리부예금에 대한 이자율이 1.0% 상승 또는 하락할 경우, 증가 또는 감소한 변동금리부예금에 대한 이자수익으로 인하여 당 회계기간에 대한 세전이익은 200백만원 증가 또는 감소하였을 것 입니다. (2) 외환위험당사는 주로 USD 및 JPY, EUR의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화페성자산은 다음과 같으며, 2016년 09월 30일 현재 환율변동이 10% 상승 또는 하락할 경우, 외화자산의 환율변동효과는 4,623백만원 증가 또는 감소하였을 것입니다. (원화 단위: 천원) 계정과목 외화종류 당분기말 전기말 외화금액 원화환산금액 외화금액 원화환산금액 현금및현금성자산 USD 41,665,509.39 45,677,898 12,931,245.13 15,155,546 JPY 1,535,302.00 16,638 1,535,302.00 14,923 CNY 46,301.71 7,592 0.00 EUR 425,305.00 523,261 0.00 합계 46,225,389 15,170,469 당사는 내부적으로 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 각 외화에 대한 환율 10% 변동 시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (원화 단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 10%상승시 10% 하락시 10%상승시 10% 하락시 USD 4,567,790 -4,567,790 1,515,415 -1,515,415 JPY 1,664 -1,664 1,492 -1,492 CNY 759 -759 - - EUR 52,326 -52,326 - - 합계 4,622,539 -4,622,539 1,516,907 -1,516,907 나. 신용위험 신용위험은 보유하고 있는 수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만아니라 현금및현금성자산, 파생금융상품 및 은행 등 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 신용위험에 대한 최대 노출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 2016.09.30 2015.12.31 현금및현금성자산 472,701,178 397,176,956 단기금융상품 196,350,277 373,389,063 매출채권 155,886,207 88,821,841 파생상품금융자산 8,919,813 5,241,490 기타유동금융자산 77,790,305 59,619,304 장기금융상품 10,000,000 10,193,289 기타비유동금융자산 37,567,853 23,039,547 합계 959,215,633 957,481,490 다. 유동성위험 현금흐름의 예측은 연결회사의 재무부서가 수행합니다. 연결회사의 재무부서는 영업자금수요를 충족시킬수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.2016년 9월 30일과 2015년 12월 31일 현재 연결회사의 유동성위험 분석내용은 다음과 같습니다. (1) 당분기말 (단위: 천원) 구분 1년 이하 1년에서 2년이하 2년에서 5년 이하 매입채무 및 기타채무 198,259,723 - - 단기차입금 200,373,600 - - 유동성장기차입금 24,990 - - 장기차입금 - - 291,650 회사채 7,249,300 7,249,300 327,249,300 전환사채 - - 480,299,700 기타유동금융부채 13,351,375 - - 비유동 매입채무 및 기타채무 - - 3,632,121 기타비유동금융부채 - - 190,763 합계 419,258,988 7,249,300 811,663,534 (2) 전기말 (단위: 천원) 구분 1년 이하 1년에서 2년이하 2년에서 5년 이하 매입채무 및 기타채무 89,611,407 - - 단기차입금 31,655,717 - - 유동성장기차입금 101,324 - - 장기차입금 5,000 46,797 278,603 회사채 4,834,000 4,834,000 204,834,000 기타유동금융부채 3,673,015 - - 비유동 매입채무 및 기타채무 - - 611,441 기타비유동금융부채 - - 1,320,581 합계 129,880,463 4,880,797 207,044,625 위의 분석에 포함된 비파생금융부채는 보고기간말로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분되었습니다. 계약 만기일까지의 잔여기간에 따른 만기별 구분에 포함된 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 금액입니다. 라. 자본위 험관리 연결회사의 자본관리의 주요 목적은 안정적 재무구조의 유지입니다. 연결회사는 자본관리 지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 부채비율은 부채총계를 자본총계로 나누어 산출하고 있습니다.한편, 보고기간 종료일 현재 연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 2016.09.30 2015.12.31 부채 1,700,339,761 603,002,738 자본 3,520,456,182 2,585,474,996 부채비율 48.30% 23.32% 마 . 금융자산과 금융부채의 상계 보고기간 종료일 현재 실행가능한 일괄상계약정 또는 이와 유사한 약정의 적용을 받는 인식된 금융자산 및 금융부채의 종류별 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 자산총액 상계된 부채총액 재무상태표 표시순액 상계되지 않은 금액 순액 매출채권(주1) 70,255,882 19,516,327 50,739,555 - 50,739,555 (주1) 미디어 랩사에 대한 매출채권과 실적에 따른 대행수수료 지급대상 금액을 상계하여 채권을 계상한 금액이 포함되어 있습니다. 5. 파생상품및 풋백옵션 등 거래현황 가. 파생상품자산 및 부채 당분기말 및 전기말 현재 연결회사가 보유중인 파생금융상품자산 및 파생금융상품부채의 내역 및 약정사항은 다음과 같습니다.(1)파생금융상품자산 (단위: 천원) 구분 2016.09.30 2015.12.31 약정사항 상환권(엔비티) 217,490 217,490 (주1) 파생결합증권(DLS) 5,016,500 5,024,000 (주2) 파생결합증권(ELS) 2,007,233 - (주3) 전환권 및 조기상환청구권(카카오게임즈) 1,678,590 - (주4) 합계 8,919,813 5,241,490 (주1) ㈜엔비티 우선주에 부여된 상환권으로, 상환청구기간은 납입일로부터 2년이 경과한 날(2015년 6월 28일)부터 우선주의 발행일로부터 10년이 되는 날(2023년 6월 28일)까지입니다. 상환할증금의 보장수익율은 연 8%입니다.(주2) 한국산업단지공단의 신용에 연계된 파생결합증권으로 신용사건(한국산업단지공단의 파산, 지급불이행, 채무재조정)이 발생하지 않는 경우 [잔존액면가액 + [잔존액면가액×1.9%] × (이자기간/365)]을 만기상환금액으로 지급합니다. 신용사건이 발생한 경우 계산대리인은 회사의 의사와 관계없이 본 증권을 현금으로 조기상환할 수 있습니다.(주3) 3년 만기 주가연계증권으로 기초자산은 KOSPI200/EUROSTOXX50/S 입니다. 최대수익률 연3%(만기시 9%)이며, 최대손실액은 100%까지로 원금손실이 발생할 수 있는 상품입니다.(주4) 룽투코리아 전환사채에 대한 전환권 및 조기상환청구권입니다. 전환권은 사채 발행일로부터 1년이 되는 날부터 만기 1개월전까지 행사가 가능하고 전환가격은 12,266원이며, 해당 전환가격은 여러 사유로 조정될 수 있습니다. 조기상환청구권은 사채발행일로부터 6개월이 되는 날 및 그 날로부터 매 6개월이 되는 날 마다 회사에게 자신이 보유한 사채의 전부 또는 일부의 상환을 청구할 수 있습니다.(2)파생금융상품부채 (단위: 천원) 구분 2016.09.30 2015.12.31 약정사항 상환권 및 전환권(엔진) 7,087,301 8,504,400 (주1) 합계 7,087,301 8,504,400 - (주1) 종속회사 엔진에서 발행한 상환전환우선주의 상환권과 전환권입니다. 상환권의 경우 납입기일 다음날로 부터 1년이 경과된 날로 부터 그 발행일로 부터 10년이 되는 날 전일까지 행사가능하며, 상환할증금의 보장수익률은 연복리 8%로 이를 적용하여 산출한 이자 금액의 합계액을 상환하여야합니다. 전환권의 경우 납입기일 익일 부터 10년 경과일 전일까지 행사가능하며, 전환 비율은 우선주 1주당 보통주 1주입니다. 단, 회사의 IPO시 전환비율은 조정될 수 있습니다. 6. 경영상의 주요계약 가. 벤처펀드 출자 계약 당사는 보고일 현재 벤처 생태계 활성화를 위해 TransLink Capital Partners II, L.P.(U$ 5백만), TransLink Capital Partners Ⅲ, L.P.(U$ 5백만), Altos Korea Opportunity Fund, L.P.(U$ 2백만), Strong Seed Fund Ⅰ, L.P.(U$ 0.4백만), Collaborative II, L.P.(U$ 2백만), 2010 KIF-스톤브릿지IT전문투자조합(25억), 케이큐브-1호 벤처투자조합(50억), 카카오청년창업펀드(100억), 다음청년창업펀드(100억), 에스엠씨아이7호위풍당당콘텐츠코리아펀드(10억), 카카오디지털콘텐츠 펀드(100억), 카카오성장나눔게임펀드(290억), KAKAO-CCVC 제주창조경제혁신펀드(19억) 에 투자할 것을 약정하였습니다. (단위: 원, 달러) 펀드명 계약 상대방 펀드 기간 대금지급방법 약정 금액 주요 계약 내용 TransLink Capital Partners II, L.P. TRANSLINK MANAGEMENT II, L.L.C. 2010.07.27 ~ 2020.09.24 현금 USD 5,000,000 벤처 펀드 투자 TransLink Capital Partners Ⅲ, L.P. TRANSLINK MANAGEMENT III, L.L.C. 2013.07.10 ~ 2023.12.13 현금 USD 5,000,000 벤처 펀드 투자 Altos Korea Opportunity Fund, L.P. ALTOS KOREA MANAGEMENT, LLC 2014.09.29 ~ 2024.09.28 현금 USD 2,000,000 벤처 펀드 투자 Strong Seed Fund Ⅰ, L.P. Strong Ventures, LLC 2012.08.24 ~ 2022.08.23 현금 USD 428,571 벤처 펀드 투자 Collaborative II, L.P. COLLAB GP II, LLC 2013.02.15 ~ 2023.02.14 현금 USD 2,000,000 벤처 펀드 투자 2010 KIF-스톤브릿지IT전문투자조합 스톤브릿지캐피탈㈜ 2010.10.06 ~ 2017.10.05 현금 \2,500,000,000 벤처 펀드 투자 케이큐브-1호 벤처투자조합 ㈜케이큐브벤처스 2012.06.07 ~ 2019.06.06 현금 \5,000,000,000 벤처 펀드 투자 카카오청년창업펀드 ㈜케이큐브벤처스 2013.07.12 ~ 2021.07.11 현금 \10,000,000,000 벤처 펀드 투자 다음청년창업펀드 (유)동문파트너즈 2014.07.04 ~ 2022.07.03 현금 \10,000,000,000 벤처 펀드 투자 에스엠씨아이7호위풍당당콘텐츠코리아펀드 ㈜에스엠콘텐츠인베스트먼트 2015.10.07 ~ 2022.10.06 현금 \1,000,000,000 벤처 펀드 투자 카카오디지털콘텐츠 펀드 ㈜케이큐브벤처스 2016.01.04 ~ 2024.01.03 현금 \10,000,000,000 벤처 펀드 투자 카카오성장나눔게임펀드 ㈜케이큐브벤처스 2016.03.10 ~ 2021.03.09 현금 \29,000,000,000 벤처 펀드 투자 KAKAO-CCVC 제주창조경제혁신펀드 쿨리지코너인베스트먼트㈜ 2016.06.03 ~ 2021.06.02 현금 \1,900,000,000 벤처 펀드 투자 7. 연구개발활동 가. 연구개발담당조직 지배회사 카카오는 자체 연구소로, 제주오피스에 미디어 연구소와 판교오피스에 R Center를 보유하고 있습니다.미디어연구소는 카카오의 부설 연구소로서, 1995년 설립된 이래 www.daum.net의 다양한 인터넷 제품군에 대한 기반 연구를 전담하여 왔으며, 특히 세계적으로 그 기술력을 높이 인정받고 있는 대용량 데이터 처리기술 분야, 스팸 방지기술 분야 등에서 독보적인 위치를 차지하고 있습니다. 당사의 미디어연구소에서는 연구소장과 연구전담요원들이 인터넷 모바일 비즈니스와 관련된 각종 기반기술 개발에 힘쓰고 있습니다. 미디어 연구소는 Tech 부문 산하 당사 인터넷 플랫폼의 대용량 트래픽 처리와 안정적이고 생활에 유익한 인터넷 서비스의 안정적인 구현에 필요한 기반 기술 및 미래기술과 관련한 연구인력과 Data Integration, 검색서비스, 검색콘텐츠, 검색엔진, 전문검색 개발, Data Mining 등 데이타 검색 관련한 연구인력이 활동하고 있습니다. R Center는 카카오의 또 하나의 부설 연구소로서, 2010년 설립된 이래 모바일 환경에서의 다양한 기반 연구를 하고 있으며 특히 실시간 데이터 분산 처리 연구 및 관련 기술 개발 및 모바일에 최적화되는 파일 전송 및 동영상 스트리밍, 캐쉬 시스템 연구개발, 소셜 분석 기술 및 이에 맞는 추천시스템 개발 등이 진행되고 있습니다. R Center는 급박하게 변화하는 모바일 환경에 대해 대응하기 위해 연구범위를 확대하는 한편 연구활동을 더욱 더 심도 있게 연구하려고 노력하고 있습니다.종속회사 울트라캡숑(주)는 2012년 6월에 설립된 자체 기업부설연구소를 보유하고 있었으나, 2016년 1월 5일부로 연구소가 철회되었습니다. 나. 연구개발비용(연결 기준) (단위: 천원) 과 목 제22기 3분기 제21기 제20기 비 고 원 재 료 비 - - - - 인 건 비 75,975,821 98,958,119 30,495,936 - 감 가 상 각 비 - - 73,040 - 위 탁 용 역 비 - 21,522 120,678 - 기 타 1,245,000 817,712 120,904 - 연구개발비용 계 77,220,821 99,797,353 30,810,558 - 회계처리 영업 비용 75,975,821 98,998,103 29,986,228 - 기타의무형자산 1,245,000 799,250 72,086 - 개발비 - - 752,244 - 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 7.64% 10.71% 6.18% - 다. 연구개발실적 회사명 연구과제 연구기관 연구결과 및 기대효과 [지배회사] ㈜카카오 미디어 연구소 Open API 인증개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 BI Deploy Management 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 카드사 한도알림 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 회원정보시스템 이중화 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 실명인증서비스 보안시스템 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 회원정보조회시스템 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 해킹차단시스템 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 피드백시스템 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 ID찾기 서비스 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 DNA포탈구축 내부 연구소 서비스플랫폼개발 FLV 기반 동영상 플레이어 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 대용량 고성능 검색엔진 개발 내부 연구소 서비스플랫폼개발 CDO 검색 서비스 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 카페스토어 추가 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 다음컬럼 서비스 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 다음메신저 플래시 제작 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 로컬다음 2.0 오픈 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 DTV 포털웹서비스 디자인개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 지식검색 플랫폼 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 팝업 Daum 모바일 서비스 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 그룹웨어 내부연구소 및 외주 내부통제 강화 KT 네스팟 단말기 전용 한메일넷 클라이언트 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼 개발 검색엔진 검색서비스 개발유 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼 개발 pLog 지도 서비스 제작 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼 개발 미디어다음 내부연구소 서비스플랫폼개발 포토엘범(폰사진) 내부연구소 서비스플랫폼개발 다음검색(NSP) 내부연구소 서비스플랫폼개발 카페랭킹 내부연구소 서비스플랫폼개발 스쿨메일 내부연구소 서비스플랫폼개발 로또 내부연구소 서비스플랫폼개발 검색(성인광고개발) 내부연구소 서비스플랫폼개발 다음검색(비즈샵) 내부연구소 서비스플랫폼개발 인터넷잡지 내부연구소 서비스플랫폼개발 GSF 내부연구소 서비스플랫폼개발 biz cafe 내부연구소 서비스플랫폼개발 콘텐츠메니지먼트시스템(CMS2) 내부연구소 서비스플랫폼개발 EMS2차개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 정기결제시스템 내부연구소 서비스플랫폼개발 LMS(교육관리시스템) 내부연구소 서비스플랫폼개발 캠퍼스검색 내부연구소 서비스플랫폼개발 포토메일 내부연구소 서비스플랫폼개발 그림엽서 내부연구소 서비스플랫폼개발 Arachne(SSO)싱글사인온 내부연구소 서비스플랫폼개발 폰캠 내부연구소 서비스플랫폼개발 블로그 내부연구소 서비스플랫폼개발 메신저4.0 내부연구소 서비스플랫폼개발 KTF멀티팩폰게임 내부연구소 서비스플랫폼개발 폰샷카페 내부연구소 서비스플랫폼개발 서치스크린 내부연구소 서비스플랫폼개발 화상회의시스템 내부연구소 서비스플랫폼개발 가계부 내부연구소 서비스플랫폼개발 검색로그분석시스템 내부연구소 서비스플랫폼개발 환금형 다음캐쉬 제작 내부연구소 서비스플랫폼개발 검색리모콘 내부연구소 서비스플랫폼개발 item mall 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 검색서비스 운영툴 내부연구소 서비스플랫폼개발 Service Information System (SIS) 내부연구소 서비스플랫폼개발 다음 쿠폰서비스 내부연구소 서비스플랫폼개발 이메일발송시스템 내부연구소 서비스플랫폼개발 업적관리 프로그램 내부연구소 서비스플랫폼개발 KTF KUN 독립메뉴 내부연구소 서비스플랫폼개발 LG 스마트폰 내부연구소 서비스플랫폼개발 WIPI Daum 모바일 서비스 내부연구소 서비스플랫폼개발 플래닛 내부연구소 서비스플랫폼개발 LGT 카페알림 내부연구소 서비스플랫폼개발 카페스토어 내부연구소 서비스플랫폼개발 J2프로젝트 내부연구소 서비스플랫폼개발 검색본부 포토갤러리 개발 외주 내부연구소 서비스플랫폼개발 카페스토어(외주) 내부연구소 서비스플랫폼개발 Griffin 내부연구소 서비스플랫폼개발 #7900연동(플래닛) 내부연구소 서비스플랫폼개발 무비시사회 내부연구소 서비스플랫폼개발 무선플래닛서비스 내부연구소 서비스플랫폼개발 GNOS 내부연구소 서비스플랫폼개발 Glory프로젝트 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 YouFree프로젝트 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 GAIA 내부연구소 서비스플랫폼개발 Active Synch Server 내부연구소 서비스플랫폼개발 Breeze 2.0 내부연구소 서비스플랫폼개발 Magpie 1.0 내부연구소 서비스품질향상 Morpheus 내부연구소 서비스품질향상 HanMail pop3/SMTP 오픈 내부연구소 서비스플랫폼개발 개인정보영향평가 시스템 고도화 내부연구소 개인정보 보호강화/신뢰성확보 라이코스 메일 내부연구소 서비스플랫폼개발 OSS프로젝트 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 쇼핑광고플랫폼 구축 내부연구소 서비스플랫폼개발 Polaris 내부연구소 서비스플랫폼개발 Midas 내부연구소 서비스플랫폼개발 Dynamic Data Management 내부연구소 서비스품질향상 Lineup 내부연구소 서비스품질향상 실시간검색서비스 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 다음오픈에디터 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 스마트앤서 검색 서비스 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 음악 검색 서비스 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 모바일 웹 검색 서비스 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 사물검색 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 ad@m 내부연구소 서비스플랫폼개발 대화형 모바일 음성 검색 엔진개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 클라우드 기반 시맨틱 웹 검색 엔진 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 시맨틱 웹 기반 영화 LOD 엔진 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 개방형 USN 기반 센서 오픈 API 서비스 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 모바일 매쉬업 엔진의 모바일 웹앱스토어 적용방안 연구 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 CaptureKorea: 실사 3D 기술 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 빅데이터 기반 공공 KB API 서비스 개발 내부연구소 및 외주 서비스플랫폼개발 클라우드 RC2 내부연구소 서비스플랫폼개발 Wcache 내부연구소 서비스플랫폼개발 Live streamer 대용량 트래픽 처리 기술 내부연구소 서비스플랫폼개발 대용량 모바일 push notification system 내부연구소 서비스플랫폼개발 클라우드 TomLion 내부연구소 서비스플랫폼개발 Tenth 2.0 내부연구소 서비스플랫폼개발 Topology Viewer Project 내부연구소 서비스플랫폼개발 방금그곡 타임라인 및 라디오 선곡표 프로젝트 내부연구소 서비스플랫폼개발 모바일 앱 개발 생산성 향상툴 프로앱테우스 개발 내부연구소 개발 생산성 향상 미디어 콘텐츠 추천 시스템 구축 내부연구소 서비스품질향상 대용량 데이터의 빠른 처리를 이용한 이미지 검색 시스템 구축 내부연구소 서비스품질향상 문서를 분석해 즉시 답을 제시해주는 즉답 검색 시스템 구축 내부연구소 서비스플랫폼개발 Newtone 서비스(TTS, STT) 구축 내부연구소 서비스플랫폼개발 내장형 카드 번호 OCR(Optical Character Recognizer) 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 대화형 서비스 시스템 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 [지배회사] ㈜카카오 R Center 고성능 메시징 플랫폼 연구 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 모바일 환경에 특화된 메시징 기술 연구 개발 내부연구소 서비스품질향상 모바일 음성 통화 기술 연구 내부연구소 서비스품질향상 네트워크 분산 파일 시스템 연구 개발 내부연구소 서비스품질향상 통합 메시지 푸시 시스템 연구 개발 내부연구소 개발 생산성 향상 실시간 데이터 분석 시스템 개발 내부연구소 서비스품질향상 게임 특화된 플랫폼 서비스 연구 및 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 모바일 백엔드 클라우드 서비스 기반 기술 연구 개발 내부연구소 개발 생산성 향상 데이타베이스 캐쉬 클러스터 시스템 연구 개발 내부연구소 서비스품질향상 서비스 성과 측정 및 트래킹 시스템 내부연구소 서비스품질향상 클라우드 인프라 서비스(IaaS) 연구 개발 내부연구소 개발 생산성 향상 모바일앱 크래시 분석 시스템 연구 개발 내부연구소 서비스품질향상 모바일앱 테스트 자동화 시스템 연구 개발 내부연구소 개발 생산성 향상 이미지/동영상 필터 연구 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 S2Graph(그래프 DB) 연구개발 및 오픈소스 진행 내부연구소 서비스플랫폼개발 라이브 동영상 플랫폼 구축 내부연구소 서비스플랫폼개발 컨텍스트 기반 추천 서비스 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 컨텐츠 DB 기반 knowledge graph 시스템 개발 내부연구소 서비스플랫폼개발 8. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 지식재산권 보유현황 당사는 영위하는 사업과 관련하여 2016년 9월 30일 기준으로 포털, 검색, 광고, 모바일 등 전 사업 영역에 걸쳐 국내외 293건의 특허권, 국내외 2,353건의 상표권 및 서비스표권, 국내외 15건의 디자인권을 보유하고 있습니다. 특히, 카카오, 카카오톡, 다음, Daum, 멜론 등의 상표권은 대표 브랜드로 사용되고 있습니다 .특허법 제94조에 의거하여 당사는 해당 특허에 대한 독점적 실시권을 가지며, 상표법 제50조에 의거하여 당사는 해당 상표에 대한 독점적 사용권을 보유하고, 디자인보호법 제 41조에 의거하여 당사는 해당 디자인에 대한 독점적 실시권을 가집니다. (2016년 9월 30일 기준) 구분 특허권 상표권 디자인권 국내 270 2,050 15 해외 23 303 - 합계 293 2,353 15 나. 관련 법령 또는 정부의 규제 당사는 모바일과 웹을 통해 메신저 서비스 및 검색, 이메일, 뉴스 및 각종 커뮤니티와 게임 등 다양한 서비스를 제공하는 정보통신사업자입니다. 당사는 '정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률' 상의 정보통신서비스제공자, '전기통신사업법' 상의 부가통신사업자로서 각 법령의 적용을 받습니다. 또한 뉴스 서비스를 제공하는 인터넷뉴스서비스사업자로서 '신문 등의 진흥에 관한 법률', '언론중재 및 피해구제 등에 관한 법률'의 적용을 받아, 그 책임을 다하고 있습니다. 이 외에도 서비스 사용자의 개인정보를 보호하기 위한 '개인정보보호법', 이용자의 통신사실확인자료 제공과 관련된 '통신비밀보호법', 게임물 서비스와 관련하여 '게임산업진흥에 관한 법률' 온라인서비스제공자로서 '저작권법', 청소년의 유해매체물 접근 및 이용제한과 관련된 '청소년보호법', 선물하기 결제 및 충전 서비스와 관련된 '전자상거래 등에서의 소비자보호에 관한 법률', 콘텐츠 제공업체 등 제휴사들과의 계약체결시 불공정 계약을 체결하지 않도록 하기 위한 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률', 전자결제업 관련된 '전자금융거래법', 은행 서비스 제공을 위한 '은행법, 외국환거래법', O2O 서비스와 관련하여 '직업안정법' 등 관련 법률을 준수하고 있습니다. 당사는 2016년 4월 1일자로 상호출자 채무보증제한 기업집단(이하 "상호출자제한기업집단등")으로 지정이 되었으나, 「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」(이하 "공정거래법") 시행령 개정(2016년 9월 30일 시행)에 따라 상호출자제한기업집단등 지정기준이 자산총액 5조원에서 10조원으로 상향조정되어 동 일자로 상호출자제한기업집단등에서 지정제외 되었습니다. 이에 따라 공정거래법에 규정된 공시의무에서 면제된 것을 포함하여, 상호출자제한기업집단등을 대상으로 규제하고 있는 개별 법령의 규제를 받지 않게 되었습니다. 일부 법령과 규제는 사업자에게 일정 수준의 영향을 줄 수 있으나, 당사는 사회적 합의에 따라 이뤄지는 변화를 수용하고 기업의 사회적 책임을 다할 것입니다. 앞으로도 당사는 모바일과 웹 플랫폼을 기반으로 다양한 영역에서 이용자들에게 필요한 서비스를 제공하고, 모바일 및 인터넷 생태계 발전을 위해 노력할 것입니다. 9. 환경보호 당사는 비즈니스 활동이 환경에 미치는 영향이 비교적 적은 인터넷 기업입니다. 하지만 온실가스로 인한 기후 변화와 에너지 고갈 같은 다양한 환경 문제의 심각성과 기업의 역할을 인식하고 보다 적극 환경 문제에 대응하기 위해 노력하고 있습니다. 당사가 환경보호를 위해 수행하는 주요 활동은 아래와 같습니다. (1) 효율적인 IT 자원 재배치: 당사는 서버 사용량 관리 프로그램을 자체 개발하여 실시간으로 운영하고 있습니다. IT 자원을 모니터링하는 이 프로그램을 통해 유휴 자원을 최소화하면서 사용량에 따른 효율적인 자원 재배치가 가능합니다. 그 결과 2009년에는 2,000여 대의 장비를 재배치하고, 2010년에는 1,800대, 2011년에는 500대, 2012년에는 700대를 재배치하여 신규 투자를 가능한 억제하면서 해당 장비의 전력소비량을 감소시켰습니다. 더불어 중장기 계획에 따라 IDC 센터 1개소를 무중단 서비스로 이전 및 통합 함으로써 IT자원의 운영성과 효율성 향상, 그리고 비용 절감에 많은 성과가 있었습니다. 이러한 노력들은 전체 에너지 소비 증감률에도 크게 기여하였습니다. (2) 전산실 쿨링 시스템 개선: 당사는 전산실 배치 구조를 새로 바꿔 열효율을 기존 구조 대비 20% 이상 향상했습니다. 서버실 디자인 변경은 2004년부터 2006년까지 3년간 진행한 장기 프로젝트입니다. 서버랙 배치를 뜨거운 통로(Hot Aisle)와 차가운 통로(Cold Aisle)의 열 흐름을 고려하여 마주 보게(Face-to-Face) 배치하고, 사이 공간을 충분히 확보하였습니다. 서버랙 아래 공기 흐름을 개선하여 과열을 방지하고, 서버 후면의 케이블링을 조정, 서버 자체의 열 흐름을 원활하게 하였습니다. 더불어 2012년 말부터 Cold Aisle Containment를 도입하여 IT장비를 냉각시키는데 필요한 찬 공기를 더욱 효율적으로 공급할 수 있는 시설을 도입하였으며, 2013년에는 그 적용 범위를 확대하였습니다. 그 결과 해당 구성으로 구축한 전산실에서는 취지에 맞게 에너지를 절감하는 성과를 이루어 냈습니다. 그 동안 축적한 운영 경험을 바탕으로 충분한 시간을 갖고 세심하게 진행한 결과이며 업계에서 모범 사례로 인정받고 있습니다.(3) 그린 오피스 조성: 당사는 제주 첨단과학기술단지 내 카카오스페이스를 조성하면서 가장 먼저 고려한 것이 탄소를 줄이면서도 쾌적한 근무 환경을 만드는 것이었습니다. 본사인 스페이스닷원을 설계하고 건축하는 과정에서도 친환경 건축물이 될 수 있도록 노력하였습니다. 카카오스페이스에 추가로 세워질 부속 건물들은 친환경 건축물 인증을 목표로 준비, 실행해 나갈 것입니다. 현재 본사인 스페이스닷원은 환경보호를 위하여 다음과 같은 시스템을 도입하고 있습니다.- 제주 지하수 보전을 위한 우수처리설비를 도입하여 조경용수, 소방용수로 사용- 빙축열 시스템 도입으로 에너지 사용의 효율성 강화- LED 조명 설치를 통한 에너지 절감과 탄소 배출 저감- 친환경 자재 사용으로 환경 오염 최소화- 건물 옥상 및 벽면 녹화를 통한 에너지 절감- 자연 채광 및 자연 통풍 확대, 바람길 등 자연 에너지 적극 활용- 친환경 교통계획 수립으로 자동차 탄소 배출 최소화- 주말 농장, 유기농 텃밭, 생태연못 조성 등 주변 토지의 자연친화적 활용 ◆click◆『수주상황』 삽입 11013#*_수주상황.dsl ◆click◆『진행률적용 수주상황』 삽입 11013#*진행률적용수주상황.dsl III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 요약 연결 재무정보 구 분 제22기 제21기 제20기 (2016. 09. 30) (2015. 12. 31) (2014. 12. 31) 자 산 유동자산 1,007,494,263,224 970,066,623,885 798,290,742,394 당좌자산 999,391,258,970 964,714,030,387 796,275,082,223 재고자산 8,103,004,254 5,352,593,498 2,015,660,171 비유동자산 4,213,301,679,425 2,218,411,109,424 1,969,734,156,095 투자자산 179,142,223,706 132,829,200,495 77,671,846,147 유형자산 246,580,965,877 219,051,999,166 196,893,936,686 무형자산 3,737,301,335,210 1,855,604,183,504 1,688,974,405,520 기타비유동자산 50,277,154,632 10,925,726,259 6,193,967,742 자산총계 5,220,795,942,649 3,188,477,733,309 2,768,024,898,489 부 채 유동부채 710,851,137,769 316,078,102,307 227,487,550,581 비유동부채 989,488,622,993 286,924,635,375 77,309,280,934 부채총계 1,700,339,760,762 603,002,737,682 304,796,831,515 자 본 지배기업의 소유주지분 3,324,092,439,307 2,552,394,124,824 2,454,619,050,317 자본금 33,812,556,000 30,098,044,000 29,121,102,000 자본잉여금 3,025,417,476,228 2,274,185,945,354 2,258,974,380,241 자본조정 (11,082,908,592) (9,032,037,124) (26,268,390,087) 기타포괄손익누계액 (4,557,370,128) 828,814,505 2,114,045,513 이익잉여금 280,502,685,799 256,313,358,089 190,677,912,650 비지배지분 196,363,742,580 33,080,870,803 8,609,016,657 자본총계 3,520,456,181,887 2,585,474,995,627 2,463,228,066,974 부채 및 자본 총계 5,220,795,942,649 3,188,477,733,309 2,768,024,898,489 구분 제22기 제21기 제20기 (16.01.01~16.09.30) (15.01.01~15.12.31) (14.01.01~14.12.31) 매출액 1,010,393,929,992 932,151,827,086 498,857,728,726 영업이익(손실) 77,964,368,506 88,588,297,005 176,427,094,294 당기순이익(손실) 37,814,455,816 78,764,757,714 149,821,510,168 지배기업의 소유주지분 34,224,508,010 75,665,684,938 150,105,004,752 비지배지분 3,589,947,806 3,099,072,776 (283,494,584) 당기총포괄이익(손실) 31,540,457,497 77,472,866,913 154,875,352,640 기본주당이익 (원) 523 1,269 3,243 희석주당이익 (원) 508 1,220 3,007 연결 종속회사의 수 59 46 26 요약 재무정보 구 분 제22기 제21기 제20기 (2016. 09. 30) (2015. 12. 31) (2014. 12. 31) 자 산 유동자산 413,120,071,658 718,533,480,124 719,078,119,662 당좌자산 410,111,258,190 717,890,064,747 717,062,459,491 재고자산 3,008,813,468 643,415,377 2,015,660,171 비유동자산 4,320,528,919,937 2,398,530,549,067 2,036,752,632,783 투자자산 2,405,846,519,992 525,941,170,541 191,633,446,672 유형자산 202,498,681,783 210,393,423,387 193,359,400,053 무형자산 1,700,485,043,603 1,652,604,700,089 1,651,657,838,458 기타비유동자산 11,698,674,559 9,591,255,050 101,947,600 자산총계 4,733,648,991,595 3,117,064,029,191 2,755,830,752,445 부 채 유동부채 522,909,772,111 265,747,121,960 218,394,434,952 비유동부채 851,016,738,699 276,435,242,355 76,642,890,693 부채총계 1,373,926,510,810 542,182,364,315 295,037,325,645 자 본 자본금 33,812,556,000 30,098,044,000 29,121,102,000 자본잉여금 3,056,580,180,552 2,291,486,340,849 2,258,975,020,444 자본조정 (11,082,908,591) (9,032,037,123) (26,268,390,087) 기타포괄손익누계액 171,695,998 243,772,600 (252,325,369) 이익잉여금 280,240,956,826 262,085,544,550 199,218,019,812 자본총계 3,359,722,480,785 2,574,881,664,876 2,460,793,426,800 부채 및 자본 총계 4,733,648,991,595 3,117,064,029,191 2,755,830,752,445 평가방법 종속기업투자 원가법 원가법 원가법 공동기업투자 원가법 원가법 원가법 관계기업투자 원가법 원가법 원가법 구분 제22기 제21기 제20기 (16.01.01~16.09.30) (15.01.01~15.12.31) (14.01.01~14.12.31) 매출액 619,966,773,173 862,085,190,602 487,804,642,416 영업이익 55,522,887,352 120,590,601,375 182,518,673,851 당기순이익 28,190,592,576 72,897,764,237 160,283,686,349 당기총포괄이익 28,118,515,974 73,393,862,206 160,031,360,980 기본주당이익 (원) 430 1,222 3,463 희석주당이익 (원) 419 1,175 3,211 ※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11013#*재무제표_*.* 2016 3분기보고서_22_카카오20161108_ver01.ixd 2. 연결재무제표 연결 재무상태표 제 22 기 3분기말 2016.09.30 현재 제 21 기말 2015.12.31 현재 제 20 기말 2014.12.31 현재 (단위 : 원) 제 22 기 3분기말 제 21 기말 제 20 기말 자산 유동자산 1,007,494,263,224 970,066,623,885 798,290,742,394 현금및현금성자산 472,701,178,210 397,176,956,377 451,227,921,424 단기금융상품 196,350,277,442 373,389,063,300 184,547,532,864 파생금융자산 8,919,812,854 5,241,489,977 1,516,401,128 매출채권 155,886,206,769 88,821,840,650 108,430,842,750 기타금융자산 80,551,385,945 59,619,303,595 25,843,365,108 재고자산 8,103,004,254 5,352,593,498 2,015,660,171 기타유동자산 84,982,397,750 40,465,376,488 24,709,018,949 비유동자산 4,213,301,679,425 2,218,411,109,424 1,969,734,156,095 장기금융상품 10,000,000,000 10,193,288,938 장기매도가능증권 57,809,988,308 30,892,025,307 25,258,468,308 공동기업 및 관계기업투자 100,675,082,000 68,704,339,093 18,711,681,808 기타비유동금융자산 37,567,852,522 23,039,547,157 33,701,696,031 유형자산 246,580,965,877 219,051,999,166 196,893,936,686 무형자산 3,737,301,335,210 1,855,604,183,504 1,688,974,405,520 기타의비유동자산 9,944,077,110 9,592,059,086 3,308,347,600 이연법인세자산 13,422,378,398 1,333,667,173 2,885,620,142 자산총계 5,220,795,942,649 3,188,477,733,309 2,768,024,898,489 부채 유동부채 710,851,137,769 316,078,102,307 227,487,550,581 매입채무 및 기타채무 198,196,804,679 89,505,878,340 109,125,722,206 기타금융부채 13,351,375,290 3,673,014,734 5,442,693,377 미지급법인세 14,191,830,629 29,448,172,033 20,680,301,337 충당부채 1,173,363,539 1,148,507,640 1,363,629,419 미지급배당금 기타유동부채 259,273,429,173 161,643,030,780 90,825,204,242 단기차입금 217,552,043,240 22,055,138,362 50,000,000 유동성장기차입금 24,990,000 99,960,000 파생상품부채 7,087,301,219 8,504,400,418 비유동부채 989,488,622,993 286,924,635,375 77,309,280,934 비유동매입채무및기타채무 3,408,842,670 611,440,381 1,724,101,492 장기차입금 291,650,000 291,650,000 250,000,000 회사채 795,379,654,721 199,383,202,170 비유동충당부채 3,867,618,972 3,402,479,378 1,801,406,348 순확정급여부채 14,182,534,932 8,310,854,267 3,361,639,651 기타장기종업원급여부채 30,197,316,057 24,968,044,395 20,027,376,467 이연법인세부채 141,970,242,188 48,636,383,530 50,083,317,753 비유동금융부채 190,763,453 1,320,581,254 61,439,223 부채총계 1,700,339,760,762 603,002,737,682 304,796,831,515 자본 자본금 33,812,556,000 30,098,044,000 29,121,102,000 자본잉여금 3,025,417,476,228 2,274,185,945,354 2,258,974,380,241 자본조정 (11,082,908,592) (9,032,037,124) (26,268,390,087) 기타포괄손익누계액 (4,557,370,128) 828,814,505 2,114,045,513 이익잉여금 280,502,685,799 256,313,358,089 190,677,912,650 비지배지분 196,363,742,580 33,080,870,803 8,609,016,657 자본총계 3,520,456,181,887 2,585,474,995,627 2,463,228,066,974 부채와자본총계 5,220,795,942,649 3,188,477,733,309 2,768,024,898,489 연결 포괄손익계산서 제 22 기 3분기 2016.01.01 부터 2016.09.30 까지 제 21 기 3분기 2015.01.01 부터 2015.09.30 까지 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 (단위 : 원) 제 22 기 3분기 제 21 기 3분기 제 21 기 제 20 기 3개월 누적 3개월 누적 영업수익 391,391,184,343 1,010,393,929,992 229,580,164,438 690,454,192,795 932,151,827,086 498,857,728,726 영업비용 361,135,625,281 932,429,561,486 213,396,448,636 622,484,901,329 843,563,530,081 322,430,634,432 영업이익 30,255,559,062 77,964,368,506 16,183,715,802 67,969,291,466 88,588,297,005 176,427,094,294 기타수익 3,743,765,271 9,387,547,314 6,706,675,157 17,867,365,253 25,198,393,872 1,650,642,135 기타비용 6,329,201,359 17,346,666,394 4,610,875,734 20,251,034,958 25,978,106,357 13,146,463,870 금융수익 2,647,726,444 15,485,445,589 3,542,958,650 25,034,454,973 29,904,214,794 6,637,692,619 금융비용 7,106,142,482 19,733,923,288 325,279,238 1,606,684,115 3,697,056,018 128,990,672 지분법이익 688,125,660 1,106,888,220 2,972,294,058 3,597,900,775 3,450,964,137 180,723,991 지분법손실 2,810,617,848 7,979,665,957 2,687,941,307 4,622,271,360 7,923,738,683 2,791,581,326 법인세비용차감전순이익 21,089,214,748 58,883,993,990 21,781,547,388 87,989,022,034 109,542,968,750 168,829,117,171 계속사업법인세비용 7,463,310,350 21,069,538,174 7,014,796,254 21,006,732,318 30,778,211,036 19,007,607,003 당기순이익 13,625,904,398 37,814,455,816 14,766,751,134 66,982,289,716 78,764,757,714 149,821,510,168 지배지업소유주지분 12,215,173,853 34,224,508,010 13,004,439,946 64,656,622,197 75,665,684,938 150,105,004,752 비지배지분 1,410,730,545 3,589,947,806 1,762,311,188 2,325,667,519 3,099,072,776 (283,494,584) 기타포괄손익 (6,497,830,960) (6,274,013,051) 1,544,981,680 (576,290,448) (1,291,890,801) 5,053,842,472 당기손익으로 재분류되지 않는 항목 순확정급여부채의 재측정요소 (62,612,568) (321,017,682) (97,035,223) (391,009,695) (3,712,466,098) (755,183,470) 후속적으로당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 매도가능증권평가이익 (1,202,618,356) (3,409,501,189) 98,389,231 (2,485,680,923) 1,098,180,979 2,636,798,523 지분법자본변동 (121,539,815) (448,616,486) 664,316,110 708,020,793 428,872,598 3,090,910,259 해외사업환산이익 (5,111,060,221) (2,094,877,694) 879,311,562 1,592,379,377 893,521,720 81,317,160 총포괄손익 7,128,073,438 31,540,442,765 16,311,732,814 66,405,999,268 77,472,866,913 154,875,352,640 지배기업소유주지분 6,038,461,146 28,838,323,377 14,542,926,164 64,068,222,450 74,380,453,930 155,135,656,708 비지배지분 1,089,612,292 2,702,119,388 1,768,806,650 2,337,776,818 3,092,412,983 (260,304,068) 주당손익 기본주당순이익 181 523 217 1,087 1,269 3,243 희석주당순이익 174 508 213 1,045 1,220 3,007 연결 자본변동표 제 22 기 3분기 2016.01.01 부터 2016.09.30 까지 제 21 기 3분기 2015.01.01 부터 2015.09.30 까지 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 비지배지분 자본 합계 보통주자본금 우선주자본금 자본잉여금 자본조정 기타포괄손익누계액 이익잉여금 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계 2014.01.01 (기초자본) 15,933,578,000 5,063,197,000 112,346,892,305 6,256,524,058 (2,916,606,443) 40,572,907,898 177,256,492,818 133,524 177,256,626,342 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 150,105,004,752 150,105,004,752 (283,494,584) 149,821,510,168 해외사업환산손익 58,126,644 58,126,644 23,190,516 81,317,160 지분법자본변동 3,090,910,259 3,090,910,259 3,090,910,259 매도가능증권평가손익 2,636,798,523 2,636,798,523 2,636,798,523 순확정급여부채의 재측정요소 (755,183,470) (755,183,470) (755,183,470) 소유주와의거래 전환우선주의전환 5,063,197,000 (5,063,197,000) 주식선택권의행사 1,293,012,500 14,632,326,531 (3,247,373,539) 12,677,965,492 12,677,965,492 유상증자(현물출자) 주식보상비용 2,876,274,744 2,876,274,744 71,988,951 2,948,263,695 현금배당 자기주식의취득및처분 23,189,875,745 23,189,875,745 23,189,875,745 주주로부터의 무상증여 지분변동효과 (117,395) (117,395) 355,355,212 355,237,817 연결범위변동 합병으로인한 자본변동 6,831,314,500 2,131,995,278,800 (55,343,691,095) 2,083,482,902,205 8,441,843,038 2,091,924,745,243 2014.12.31 (기말자본) 29,121,102,000 2,258,974,380,241 (26,268,390,087) 2,114,045,513 190,677,912,650 2,454,619,050,317 8,609,016,657 2,463,228,066,974 2015.01.01 (기초자본) 29,121,102,000 2,258,974,380,241 (26,268,390,087) 2,114,045,513 190,677,912,650 2,454,619,050,317 8,609,016,657 2,463,228,066,974 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 75,665,684,938 75,665,684,938 3,099,072,776 78,764,757,714 해외사업환산손익 895,722,648 895,722,648 (2,200,928) 893,521,720 지분법자본변동 422,322,871 422,322,871 6,549,727 428,872,598 매도가능증권평가손익 1,098,180,979 1,098,180,979 1,098,180,979 순확정급여부채의 재측정요소 (3,701,457,506) (3,701,457,506) (11,008,592) (3,712,466,098) 소유주와의거래 전환우선주의전환 주식선택권의행사 976,942,000 16,113,566,374 (3,441,015,389) 13,649,492,985 (540,086,254) 13,109,406,731 유상증자(현물출자) 주식보상비용 692,154,297 692,154,297 505,012,642 1,197,166,939 현금배당 (10,030,239,499) (10,030,239,499) (1,571,086,831) (11,601,326,330) 자기주식의취득및처분 19,985,214,055 19,985,214,055 19,985,214,055 주주로부터의 무상증여 14,591,500,000 14,591,500,000 (93,227,546) 14,498,272,454 지분변동효과 (15,493,501,261) (15,493,501,261) (51,378,459) (15,544,879,720) 연결범위변동 23,130,207,611 23,130,207,611 합병으로인한 자본변동 2015.12.31 (기말자본) 30,098,044,000 2,274,185,945,354 (9,032,037,124) 828,814,505 256,313,358,089 2,552,394,124,824 33,080,870,803 2,585,474,995,627 2015.01.01 (기초자본) 29,121,102,000 2,258,974,380,241 (26,268,390,087) 2,114,045,513 190,677,912,650 2,454,619,050,317 8,609,016,657 2,463,228,066,974 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 64,656,622,197 64,656,622,197 2,325,667,519 66,982,289,716 해외사업환산손익 1,586,813,754 1,586,813,754 5,565,623 1,592,379,377 지분법자본변동 701,477,117 701,477,117 6,543,676 708,020,793 매도가능증권평가손익 (2,485,680,923) (2,485,680,923) (2,485,680,923) 순확정급여부채의 재측정요소 (391,009,695) (391,009,695) (391,009,695) 소유주와의거래 전환우선주의전환 주식선택권의행사 936,226,000 15,229,684,102 (3,245,637,837) 12,920,272,265 (535,586,254) 12,384,686,011 유상증자(현물출자) 주식보상비용 569,067,201 569,067,201 422,081,928 991,149,129 현금배당 (10,030,239,499) (10,030,239,499) (1,571,086,831) (11,601,326,330) 자기주식의취득및처분 19,985,214,055 19,985,214,055 19,985,214,055 주주로부터의 무상증여 지분변동효과 14,626,270,166 (14,626,270,166) 1,663,290,446 (12,962,979,720) 연결범위변동 19,020,047,476 19,020,047,476 합병으로인한 자본변동 2015.09.30 (기말자본) 30,057,328,000 2,259,577,794,177 (8,959,746,668) 1,525,645,766 245,304,295,348 2,527,505,316,623 29,945,540,240 2,557,450,856,863 2016.01.01 (기초자본) 30,098,044,000 2,274,185,945,354 (9,032,037,124) 828,814,505 256,313,358,089 2,552,394,124,824 33,080,870,803 2,585,474,995,627 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 34,224,508,010 34,224,508,010 3,589,947,806 37,814,455,816 해외사업환산손익 (2,101,533,359) (2,101,533,359) 6,670,395 (2,094,862,964) 지분법자본변동 (445,912,238) (445,912,238) (2,704,248) (448,616,486) 매도가능증권평가손익 (2,618,747,793) (2,618,747,793) (790,753,396) (3,409,501,189) 순확정급여부채의 재측정요소 (219,991,243) (219,991,243) (101,026,439) (321,017,682) 소유주와의거래 전환우선주의전환 주식선택권의행사 257,842,500 9,158,376,161 (2,091,900,500) 7,324,318,161 157,768,151 7,482,086,312 유상증자(현물출자) 3,456,669,500 754,226,429,400 757,683,098,900 757,683,098,900 주식보상비용 41,029,032 41,029,032 1,081,466,738 1,122,495,770 현금배당 (10,035,180,300) (10,035,180,300) (1,302,711,210) (11,337,891,510) 자기주식의취득및처분 주주로부터의 무상증여 지분변동효과 (12,153,274,687) (12,153,274,687) 20,202,396,013 8,049,121,326 연결범위변동 140,441,817,967 140,441,817,967 합병으로인한 자본변동 2016.09.30 (기말자본) 33,812,556,000 0 3,025,417,476,228 (11,082,908,592) (4,557,370,128) 280,502,685,799 3,324,092,439,307 196,363,742,580 3,520,456,181,887 연결 현금흐름표 제 22 기 3분기 2016.01.01 부터 2016.09.30 까지 제 21 기 3분기 2015.01.01 부터 2015.09.30 까지 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 (단위 : 원) 제 22 기 3분기 제 21 기 3분기 제 21 기 제 20 기 영업활동현금흐름 184,077,068,004 129,953,596,180 162,217,476,110 220,333,977,059 영업으로부터 창출된 현금흐름 237,294,823,049 150,468,726,692 187,359,566,220 213,968,659,220 이자수취 6,777,649,003 9,013,571,150 10,576,664,024 6,988,974,155 이자지급 (6,118,302,931) (11,244,708) (727,854,867) (1,289,056) 배당금 수입 659,000,534 82,722,963 법인세납부 (54,536,101,651) (29,517,456,954) (35,073,622,230) (622,367,260) 투자활동현금흐름 (900,427,815,335) (262,801,347,499) (414,240,989,552) 172,599,803,203 단기금융상품의 증감 289,654,696,319 (83,423,078,161) (186,579,082,351) 18,277,491,574 장기금융상품의 증감 193,288,938 (10,017,752,500) (10,029,478,063) 유형자산의 취득 (63,721,136,198) (62,732,531,070) (76,083,229,407) (12,828,852,800) 유형자산의 처분 426,434,748 772,437,264 1,190,714,360 55,481,907 무형자산의 취득 (20,203,874,852) (5,778,168,408) (8,771,763,848) (9,752,128,689) 무형자산의 처분 325,596,950 252,231,977 1,609,456,637 매도가능증권의 취득 (24,110,396,190) (5,215,550,721) (8,779,077,788) (936,750,000) 매도가능증권의 처분 3,263,863,033 21,587,256,584 21,587,267,735 116,515,505 관계기업투자의 취득 (39,198,935,661) (55,754,015,384) (65,748,860,984) (4,999,973,312) 관계기업투자의 처분 137,719,254 5,934,350,580 9,784,759,641 종속기업취득으로 인한 순현금흐름 (1,036,968,809,456) (78,086,775,872) (60,504,730,718) (5,479,838,695) 종속기업처분으로 인한 순현금흐름 (399,499,404) 4,430,759,353 4,430,759,353 합병으로 인한 순현금흐름 187,299,022,530 임차보증금의 감소 20,048,633,479 2,720,012,923 단기대여금의 감소 2,028,045,800 30,000,000 사업양수로 인한 현금유출 (36,328,898,131) 단기대여금의 증가 (191,266,288) (3,000,000,000) (2,845,000,000) 장기선급금의 증가 (3,948,000,000) 파생상품자산의 취득 (3,678,590,000) (5,000,000,000) 임차보증금의 증가 (11,713,635,913) (1,873,627,217) 기타비유동금융자산의감소 7,536,344,337 18,186,566,235 기타비유동금융자산의증가 (13,452,396,011) (10,281,640,363) 기타투자활동 현금 유입 2,027,574,806 192,449,477 기타투자활동 현금 유출 (40,854,854) 324,562,987 (616,444,160) (220,000,000) 재무활동현금흐름 793,201,388,488 (12,251,074,513) 197,232,390,098 35,382,127,711 자기주식의 취득 (1,259,155,481) 자기주식의 처분 23,963,317,700 단기차입금의 차입 1,000,000,000,000 3,535,526 3,486,096 단기차입금의 상환 (800,350,000,000) (50,000,000) (50,000,000) 유동성장기부채의 상환 (74,970,000) (24,990,000) (49,980,000) 주식매입선택권의 행사 7,482,086,312 12,384,686,011 13,109,406,731 12,677,965,492 사채의 발행 794,548,711,023 199,366,200,000 사채의 상환 (201,986,639,837) 전환상환우선주의 발행 12,000,156,801 배당의 지급 (10,035,180,300) (10,030,239,499) (11,601,326,330) 비지배지분의 취득 (2,600,460,000) (14,534,066,551) (19,067,479,720) 종속기업추가출자(비지배주주) 7,539,408,000 4,750,000,000 출자금의 중간분배 (1,302,711,210) (1,231,200,000) 기타재무활동 현금 유출 4,500,000 기타재무활동 현금 유입 (1,373,480) 주식발행비용 (18,855,500) 현금및현금성자산의순증가(감소) 76,850,641,157 (145,098,825,832) (54,791,123,344) 428,315,907,973 기초현금및현금성자산 397,176,956,377 451,227,921,424 451,227,921,424 23,416,730,380 현금및현금성자산에 대한 환율변동효과 (1,326,419,324) 1,514,157,562 740,158,297 (504,716,929) 기말현금및현금성자산 472,701,178,210 307,643,253,154 397,176,956,377 451,227,921,424 3. 연결재무제표 주석 제 22 기 3분기 : 2016년 9월 30일 현재 제 21 기 : 2015년 12월 31일 현재 주식회사 카카오와 그 종속기업 1. 일반적 사항 :기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배회사인 주식회사 카카오(이하,"지배회사")는 ㈜다음글로벌홀딩스 등 59개의 종속기업(이하, 지배회사와 종속기업을 일괄하여 "연결회사")를 연결대상으로 하여 연결재무제표를 작성하였습니다.가. 지배회사의 개요 -지배회사는 컴퓨터 프로그램 개발 및 인터넷서비스를 목적으로 1995년 2월에 설립되었으며, 온라인 광고 및 거래형 서비스, 모바일 메신저, 어플리케이션 개발 및 모바일 플랫폼 구축 등의 모바일 인터넷서비스를 주된 사업목적으로 하고 있습니다.지배회사는 2014년 5월 23일자 이사회 결의 및 2014년 8월 27일자 주주총회 합병승인을 통해 주식회사 다음커뮤니케이션과 주식회사 카카오 양사는 2014년 10월 1일자로 합병하였고, 2014년 10월 31일자 주주총회에서 회사명을 "주식회사 다음카카오"로 변경하였으며, 2015년 9월 23일자 주주총회에서 회사명을 "주식회사 카카오"로 재변경하였습니다. 지배회사는 본점을 제주특별자치도 제주시 영평동에 두고 있으며, 설립 후 수차례의 증자를 거쳐 2016년 9월 30일 현재 납입자본금은 33,813백만원입니다. 한편, 당분기말 현재 지배회사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다. 주주명 주식수(주) 지분율(%) 김범수 12,554,461 18.59 (주)케이큐브홀딩스 9,949,467 14.73 MAXIMO PTE. LTD. 5,599,849 8.29 Star InvestHoldings Limited 5,555,972 8.23 기타특수관계인 1,950,749 2.89 자기주식 5,188 0.01 기타 31,909,426 47.26 합계 67,525,112 100.00 나. 종속기업의 현황 -당분기말 현재 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 자본금 업종 소재지 결산월 투자주식수(주,좌) 지분율(%) ㈜다음글로벌홀딩스 5,197,800 경영관리업 한국 12월 1,039,560 100.0 PATH MOBILE INC. PTE. LTD.(주1) 61,057,309 서비스운영전문업 싱가포르 12월 73,128,000 100.0 PT. PATH MOBILE INDONESIA(주5,15) 1,911,044 서비스운영전문업 인도네시아 12월 1,700,000 100.0 ㈜디케이서비스 510,680 서비스운영전문업 한국 12월 102,136 100.0 ㈜디케이테크인 493,025 서비스운영전문업 한국 12월 98,605 100.0 ㈜디케이비즈니스 1,074,670 서비스운영전문업 한국 12월 214,934 100.0 Daum Service CHINA Co., Ltd. 1,092,579 서비스운영전문업 중국 12월 1 100.0 Daum Service CHINA YanJiao Co., Ltd.(주2) 174,835 서비스운영전문업 중국 12월 1 100.0 이미지온㈜ 2,370,000 콘텐츠 개발업 한국 12월 474,000 100.0 ㈜버즈피아 253,020 모바일서비스 한국 12월 50,604 100.0 ㈜씽크리얼스 57,500 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 115,000 100.0 ㈜로티플 74,060 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 148,120 100.0 ㈜카카오랩 743,000 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 1,485,520 99.9 ㈜써니로프트 412,950 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 82,590 100.0 KAKAO SINGAPORE PTE. Ltd. 299,435 소프트웨어개발 및 서비스업 싱가포르 12월 3,300 100.0 Beijing KAKAO Co., Ltd. 20,483,032 소프트웨어개발 및 서비스업 중국 12월 18,839,700 99.9 ㈜울트라캡숑 28,000 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 5,600 100.0 Ultra Interactive, Inc.(주4) 17,827 소프트웨어개발 및 서비스업 미국 12월 1,000,000 100.0 KAKAO JAPAN Corp. 1,290,600 소프트웨어개발 및 서비스업 일본 12월 322,824 100.0 ㈜키즈노트 75,000 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 21,367 100.0 ㈜케이벤처그룹 13,612,390 경영관리업 한국 12월 1,361,239 100.0 ㈜티앤케이팩토리(주6,7) 408,200 모바일광고 플랫폼 운영 한국 12월 816,400 100.0 ㈜셀잇(주7) 64,856 소프트웨어자문 한국 12월 120,344 74.1 ㈜케이큐브벤처스 18,511,080 경영관리업 한국 12월 3,702,216 100.0 케이큐브-1호벤처투자조합(주8) 8,092,000 투자/경영관리업 한국 12월 490 60.6 카카오청년창업펀드(주8,9) 30,000,000 투자/경영관리업 한국 12월 110 36.7 록앤올㈜ 390,920 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 122,231 100.0 ㈜카카오프렌즈 1,600,000 콘텐츠판매 한국 12월 160,000 100.0 ㈜밸류포션(주7) 98,570 모바일 마케팅서비스 한국 12월 10,323 52.4 Valuepotion Pte.LTD(주10) 403,768 모바일 마케팅서비스 싱가포르 12월 476,541 100.0 ㈜카닥(주7) 429,978 온라인정보제공업 한국 12월 313,100 72.8 ㈜카카오게임즈(구, ㈜엔진)(주16) 250,300 게임개발 및 서비스업 한국 12월 37,455 69.4 ㈜지니랩스(주3) 10,000 게임개발 및 서비스업 한국 12월 20,000 100.0 ㈜아이나(주 3) 753,684 게임개발 및 서비스업 한국 12월 1,055,157 70.0 ㈜마그넷(주 3) 100,000 게임개발 및 서비스업 한국 12월 11,000 55.0 불혹소프트㈜(주 3) 214,290 게임개발 및 서비스업 한국 12월 21,686 50.6 ㈜엔글(주 3) 205,000 게임개발 및 서비스업 한국 12월 210,000 51.2 ㈜피 플 러그(주3) 1,000 게임개발 및 서비스업 한국 12월 3,454 78.9 ㈜슈퍼노바일레븐(주3) 132,718 게임개발 및 서비스업 한국 12월 760,001 57.3 Kakao Games Europe B.V.(주3) 1,295,882 게임개발 및 서비스업 네덜란드 12월 1,000,000 100.0 Kakao Games USA. Inc.(주5,19) 2,305,200 게임개발 및 서비스업 미국 12월 1,000,000 100.0 ㈜어바웃타임 11,112 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 22,223 100.0 ㈜포도트리 3,951,773 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 8,466,404 79.7 카카오디지털콘텐츠펀드(주5,8,9) 18,550,000 투자/경영관리업 한국 12월 75 40.4 카카오성장나눔게임펀드 (주5,8) 15,000,000 투자/경영관리업 한국 12월 15,000 100.0 ㈜링키지랩 (주5) 100,000 서비스업 한국 12월 20,000 100.0 ㈜로엔엔터테인먼트(주12) 12,645,853 기록매체복제업 한국 12월 19,322,346 76.4 ㈜스타쉽엔터테인먼트(주13) 53,990 연예매니지먼트 한국 12월 7,000 64.8 ㈜플랜에이엔터테인먼트 (주13) 50,000 연예매니지먼트 한국 12월 7,000 70.0 ㈜엠텍크루 (주5,13) 50,000 자료처리업 한국 12월 10,000 100.0 ㈜페이브엔터테인먼트 (주5,13) 200,000 연예매니지먼트 한국 12월 32,000 80.0 ㈜크래커엔터테인먼트 (주5,13) 200,000 연예매니지먼트 한국 12월 32,000 80.0 ㈜문화인 (주5,13) 148,150 연예매니지먼트 한국 12월 20,000 67.5 ㈜킹콩엔터테인먼트 (주18) 50,000 연예매니지먼트 한국 12월 10,000 100.0 NAVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) (주14) 3,319,093 소프트웨어개발 및 서비스업 일본 12월 41,500 100.0 ㈜파킹스퀘어(주11) 81,251 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 162,502 100.0 ㈜넘버웍스(주17) 102,308 소프트웨어개발 및 서비스업 한국 12월 1,023,076 100.0 KVG SG PTE.LTD.(주7) 1,313,400 경영관리업 싱가포르 12월 1,100,000 100.0 카카오-씨씨브이씨 제주창조경제혁신펀드(주5) 2,000,000 투자/경영관리업 한국 12월 190 95.0 (주1) ㈜다음글로벌홀딩스의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜다음글로벌홀딩스가 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. ( 주2) Daum Service CHINA Co., Ltd.의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 Daum Service CHINA Co., Ltd.가 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주3) ㈜카카오게임즈(구, ㈜엔진) 의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜카카오게임즈가 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주4) ㈜울트라캡숑의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜울트라캡숑이 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주5) 당분기중 신규 설립 하였습니다. (주6) 당분기중 102,000주(12.5%)를 신규 취득하여 지분율이 100%로 증가하였습니다. (주7) ㈜케이벤처그룹의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜케이벤처그룹이 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주8) ㈜케이큐브벤처스의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 지배회사 및 ㈜케이큐브벤처스가 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주9) 지분율이 50% 이하이나 연결회사가 피투자회사에 실질 지배력을 행사할 수 있다고 판단하여 종속기업으로 분류하였습니다 (주10) ㈜밸류포션의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜밸류포션이 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주11) 당분기중 162,502주(100.00%)를 신규 취득하였습니다. (주12) 당분기중 19,322,346주(76.4%)를 신규 취득하였습니다. (주13) ㈜로엔엔터테인먼트의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜로엔엔터테인먼트가 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주14) 당분기중 록앤올㈜의 관계기업에서 종속기업으로 편입되었으며, 2016년 09월 30일 현재 록앤올 ㈜ 이 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주15) PATH MOBILE INC. PTE. LTD.의 종속회사이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜다음글로벌홀딩스 및 PATH MOBILE INC. PTE. LTD.가 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주16 ) 당분기중 회사의 종속기업인 ㈜ 다음게임과 ㈜ 엔진이 합병하여 ㈜ 카카오게임즈로 사명을 변경하였습니다. (주17) 당분기중 1,023,076주(100.00%)를 신규 취득하였습니다. (주18) ㈜스타쉽엔터테인먼트 의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 ㈜스타쉽엔터테인먼트 이 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. (주19) Kakao Games Europe B.V. 의 종속기업이며 2016년 09월 30일 현재 Kakao Games Europe B.V. 이 보유하고 있는 투자주식수 및 지분율로 표시하였습니다. 2. 중요한 회계처리방침 :가. 재무제표 작성기준 - 연 결회사의 2016년 9월 30일로 종료하는 9개월 보고기간에 대한 분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 분기연결재무제표 는 보고기간말인 2016년 9월 30일 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라작성되었습니다. (1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 연결회사 는 201 6 년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 중요성에 따라 공시항목의 생략, 추가, 통합이 가능함을 명확히 함. 또한, 지분법을 적용하는 관계·공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분의 표시방법을 명확히 하였으며, 기타 주석공시 순서 등에 대한 일부 규정을 추가함. - 기준서 제1011호 '건설계약', 기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산', 해석서 제2115호 '부동산건설약정' 개정 수주산업 회계정보의 구체적 공시를 위해, 수주산업 특유의 회계 추정 및 잠재 리스크 관련 정보를 개별공사별 또는 영업부문별로 구분하여 상세하게 공시하도록 개정함. - 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1041호 '농림어업' 개정생산용식물을 기업회계기준서 제1041호의 적용범위에서 제외하고 기업회계기준서 제1016호의 적용범위에 추가함.- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1038호 '무형자산' 개정수익에 기초한 (감가)상각방법은 자산의 경제적 소비와 직접 관련되지 않는 판매수량등의 영향을 받으므로 제한된 상황에서 무형자산의 경우를 제외하고는 사용할 수 없음을 명확히 함. - 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표', 제1112호 '타 기업에 대한 지분의 공시', 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'의 개정 ㆍ 기업회계기준서 제1110호 개정: 연결재무제표의 작성 면제가 투자기업인 지배기업의 종속기업에도 적용될 수 있음을 명확히 함. 또한, 투자기업의 종속기업 자체가 투자기업의 조건을 충족하면서 지배기업의 투자활동과 관련된 용역을 제공하는 경우에도 투자기업인 지배기업은 해당 기업을 연결하지 않는 것임을 명확히 함. ㆍ 기업회계기준서 제1028호 개정: 투자기업이 아닌 투자자가 투자기업인 관계기업지분을 보유한 경우, 해당 관계기업에 지분법을 적용 시 회계정책을 일치시키지 않을 수 있는 면 제를 추가함. ㆍ 기업회계기준서 제1112호의 개정: 투자기업에 대한 공시범위를 명확히 함. - 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'개정공동약정 중 사업에 해당하는 공동영업에 대한 지분을 취득하는 경우, 사업결합 회계에 대한 모든 원칙을 적용하도록 규정함. - 한국채택국제회계기준 연차개선 2012-2014 ㆍ기업회계기준서 제1105호 매각예정비유동자산과 중단영업: 매각 예정 및 소유주에 대한 분배 예정 분류 간 상호 대체 시 기존 회계처리를 그대로 유지함을 명확히 함ㆍ기업회계기준서 제1107호 금융상품공시: 금융자산 양도 시 금융자산을 관리하는용역계약이 포함된 경우 지속적 관여 여부의 판단 기준을 명확히 하였으며, 2012년의 개정사항인 '공시 -금융자산과 금융부채의 상계'에 의한 추가적인 공시가 기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 요구되지 않는다면 모든 중간기간에 대해 요구되는것은 아니라는 것을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1019호 종업원급여: 퇴직급여채무 측정에 사용되는 할인율 결정시 부채가 발생하는 국가가 아닌, 부채가 표시되는 통화가 중요한 고려요소임을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1034호 중간재무보고: 기준서상 '중간재무보고서의 다른 곳에 공시된 정보'의 의미하는 바가 무엇인지를 명확히 하였으며, 중간재무제표와 관련정보간의 상호참조에 대한 요구사항을 추가로 개정함. (2) 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표됐으나 2016년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 연결회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. - 기준서 제1109호 '금융상품' 2015년 12월 공표된 금융상품에 대한 새로운 기준은 금융상품의 인식과 측정을 규정한 기준서 제1039호를 대체합니다. 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 금융상품의 분류와 측정을 사업모형과 상품의 현금흐름 특성에 근거하여 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류할 것을 규정하고 해당 분류에 따른 손익인식 방법을 규정하고 있습니다. 또한 손상모형은 기대신용손실과 그 변동을 인식하도록 변경되었습니다. 한편 위험회피회계에 대해서는 기업들의 위험관리와 일관되도록 부분적인 개정이 반영되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용되며 당기손익-공정가치로 지정한 금융부채의 손익에 대한 요구사항에 대한 부분적 조기적용도 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 2015년 12월 공표한 수익인식에 대한 새로운 기준은 재화와 용역에 대한 수익인식 기준인 기준서 제1018호와 건설계약 수익인식 기준인 제1011호 및 관련 해석서를 대체합니다. 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 현행 수익인식 기준의위험과 보상 이전 모형을 대체하여 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식한다는 원칙에 기초하여 5단계의 과정을 적용하여 수익을 인식하도록 요구합니다. 현행 수익인식과 주요한 차이로 재화나 용역이 묶음으로 제공될 때 구분되는 수행의무 별로 수익인식기준을 적용하도록 하고 변동대가 인식에 대한 제약을 규정하고 있으며, 수익을 일정 기간에 걸쳐 인식하기 위한 조건과 증가된 공시사항 등이 포함되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다. 나. 중요한 회계정책 - 중간연결재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.가에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.- 법인세비용 중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. 3. 중요한 회계추정 및 가정 :연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다.분기연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 연결재무제표의 작성시 적용된 회계추정및 가정과 동일합니다. 4. 영업부문 정보 : 가. 연결회사는 단일의 영업부문으로 운영되고 있습니다. 나. 당분기와 전분기의 연결회사 수익의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분(주1) 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 광고매출 126,924,607 392,513,467 146,677,251 447,102,656 콘텐츠매출 198,365,140 480,358,283 69,062,795 206,231,318 기타매출 66,101,437 137,522,180 13,840,118 37,120,219 합계 391,391,184 1,010,393,930 229,580,164 690,454,193 (주1) 연결회사는 전기까지 매출을 광고, 게임, 커머스 및 기타매출로 구분하였으나 당분기 중 매출구분의 간소화를 위하여 광고, 콘텐츠 및 기타매출로 구분을 변경하였습니다. 다. 당분기 및 전분기에 연결회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객은 없습니다. 5. 금융자산의 신용건전성 :외부 신용등급을 얻을 수 있는 경우 외부신용등급 또는 거래상대방의 부도율에 대한 역사적 정보를 참조하여 연체 및 손상되지 않은 금융기관예치금의 신용 건전성을 측정하였습니다.현금및현금성자산은 우량신용등급을 보유하고 있는 금융기관에 전액 예치하고 있습니다. 6. 관계기업투자 :가. 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 주요 관계기업투자 현황은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명(주1) 설립국가 당분기말 전기말 지분율(%) 취득원가 순자산가액 장부금액 장부금액 ㈜플로우게임즈 한국 34.0 - (546,148) - - ㈜애드크레딧(구, ㈜애드투페이퍼)(주4) 한국 17.7 314,303 82,873 322,780 342,299 DMS Network, Inc.(주4) 미국 19.7 1,986,836 108,665 - 108,901 ㈜나인플라바 한국 20.0 - (42,437) - - ㈜엔비티(주4) 한국 10.5 36,875 1,711,401 1,711,401 1,305,853 Tapas Media, Inc. 미국 35.5 2,980,701 242,912 2,842,234 1,869,911 다음청년창업펀드 한국 39.5 9,946,671 9,804,582 9,804,582 9,392,665 ㈜유저스토리랩 한국 35.7 499,973 55,032 - - DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP. 필리핀 50.0 5,609,250 4,364,413 4,364,413 5,392,840 ㈜쓰리포인트 한국 20.0 400,000 (51,619) - 287,459 ㈜하시스 한국 35.0 3,500,183 1,584,338 3,599,848 3,456,416 ㈜만나씨이에이 한국 33.2 10,000,000 3,529,374 9,044,353 9,660,122 ㈜네오바자르 한국 35.0 625,000 376,680 534,288 605,596 ㈜실버스타게임즈 한국 20.0 94,273 5,164 104,929 94,273 ㈜오스카엔터테인먼트(주2) 한국 20.0 1,997,334 86,128 1,854,992 - ㈜탱그램디자인연구소(주5) 한국 43.6 1,914,768 740,106 740,105 - ㈜레프트라이트 (주2) 한국 40.0 400,200 155,428 383,035 - Bitmarket.ph, Inc.(주2) 싱가포르 36.7 615,754 289,282 685,600 - ㈜유아더디자이너 (주2,4) 한국 5.0 111,022 (16,124) 111,022 - ㈜로이게임즈 (주2) 한국 40.1 5,928,510 1,407,326 5,928,510 - ㈜씨엔티테크 (주2) 한국 20.0 5,000,783 4,214,398 5,000,783 - NAVIRO Co.,Ltd.(구, DeNA Locations)(주3) 일본 - - - - 4,201,739 기타(54개사)(주6) 한국 3.3~27.8 55,687,903 12,599,163 53,642,207 31,986,265 합계 107,650,339 40,700,937 100,675,082 68,704,339 (주1) 관계기업투자주식은 모두 비상장주식입니다. (주2) 당분기중 신규 취득하였습니다. (주3) 당분기중 지배력을 획득하여 관계기업투자에서 연결대상 종속기업으로 편입되었습니다.(주4) 지분율이 20% 미만이나 회사가 피투자회사의 이사회에서 의결권을 행사할 수 있는 등 유의적인 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 관계기업투자로 분류하였습니다.(주5) 당분기중 일부 지분을 처분하여 연결대상 종속기업에서 관계기업으로 분류되었습니다.(주6) 종속기업인 케이큐브-1호벤처투자조합, 카카오청년창업펀드 및 카카오디지털콘텐츠펀드, 카카오성장나눔게임펀드, 카카오-씨씨브이씨 제주창조경제혁신펀드에서 출자한 소규모 회사들로 지분율은 3.3%~27.8%로 유의적인 영향력을 행사할 수 있어 관계기업투자로 분류하였습니다. 나. 당분기 및 전분기 중 주요 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다. (1) 당분기 (단위: 천원) 회사명 기초장부금액 취득 연결범위변동 처분/손상 지분법이익 지분법손실 지분법자본변동 기타변동 분기말 장부금액 ㈜애드크레딧(구, ㈜애드투페이퍼) 342,299 - - - - (19,519) - - 322,780 ㈜엔비티 1,305,853 - - - 405,548 - - - 1,711,401 다음청년창업펀드 9,392,665 - - - 412,146 - (229) - 9,804,582 DMS Network, Inc. 108,901 - - - - (108,901) - - - Tapas Media, Inc.(주4) 1,869,911 1,142,000 - - - (345,844) (75,339) 251,506 2,842,234 DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP. 5,392,840 - - - - (582,768) (445,659) - 4,364,413 ㈜쓰리포인트 287,459 - - (267,183) - (20,276) - - - ㈜하시스 3,456,416 - - - 189,368 - (45,936) - 3,599,848 ㈜만나씨이에이 9,660,122 - - - - (920,863) 305,094 - 9,044,353 ㈜네오바자르 605,596 - - - - (71,308) - - 534,288 ㈜실버스타게임즈 94,273 - - - 10,656 - - - 104,929 ㈜오스카엔터테인먼트 (주1) - 1,997,334 - - - (142,342) - - 1,854,992 ㈜탱그램디자인연구소 (주2) - - 1,914,768 - - (1,181,730) 7,067 - 740,105 NAVIRO Co.,Ltd.(구, DeNA Locations) (주3) 4,201,739 - (4,125,291) - - (314,990) 238,542 - - ㈜레프트라이트 (주1) - 400,200 - - - (17,165) - - 383,035 Bitmarket.ph, Inc. (주1) - 615,754 - - - (13,447) 83,293 - 685,600 ㈜유아더디자이너 (주1) - 111,022 - - - - - - 111,022 ㈜로이게임즈 (주1) - 5,928,510 - - - - - - 5,928,510 ㈜씨엔티테크 (주1) - 5,000,783 - - - - - - 5,000,783 기타(54개사) (주4) 31,986,265 24,003,333 - (420,029) 89,170 (4,240,513) (6,542) 2,230,523 53,642,207 합계 68,704,339 39,198,936 (2,210,523) (687,212) 1,106,888 (7,979,666) 60,291 2,482,029 100,675,082 (주1) 당분기중 신규로 취득하였습니다.(주2) 당분기중 지배력을 상실하여 관계기업투자로 분류되었습니다. (주3) 당분기중 지배력을 획득하여 관계기업투자에서 연결대상 종속기업으로 편입되었습니다.(주4) 당분기중 유의적인 영향력을 유지하면서 지분율이 변동함에 따라 인식된 지분법주식처분손익이 기타변동에 포함되어 있습니다. (2) 전분기 (단위: 천원) 회사명 기초장부금액 취득 연결범위변동 처분 지분법이익 지분법손실 기타변동 분기말 장부금액 케이큐브-1호벤처투자조합 4,924,099 - (4,951,397) - 27,298 - - - 카카오청년창업펀드 4,390,704 2,500,000 (6,629,668) - - (261,036) - - ㈜다음티브이 495,978 - - (434,637) - (61,341) - - ㈜애드크레딧(구. ㈜애드투페이퍼) 336,871 - - - - (39,494) 59,400 356,777 DMS Network, Inc. 2,067,448 - - - 7,479 - 10,941 2,085,868 ㈜엔비티 - - - - 216,308 - 3,853,992 4,070,300 Tapas Media, Inc. 1,851,698 - - - - (254,364) 414,189 2,011,523 ㈜카닥 258,070 - (2,211,648) - - (203,560) 2,157,138 - 다음청년창업투자조합 3,886,841 6,000,000 - - - (194,353) - 9,692,488 ㈜유저스토리랩 499,973 - - - - (135,702) - 364,271 DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP. - 5,609,250 - - - (159,939) 142,511 5,591,822 ㈜쓰리포인트 - 400,000 - - - (73,177) - 326,823 ㈜슈퍼노바일레븐 - 13,290,295 - - - (648,018) - 12,642,277 DeNA Locations - - 4,722,765 - - (472,205) 389,220 4,639,780 ㈜탱그램디자인연구소 - 1,000,265 (1,000,265) - - - - - ㈜포도트리 - 14,169,749 - - - - - 14,169,749 ㈜하시스 - 3,500,183 - - - - - 3,500,183 기타 (41개사) - 11,598,568 13,948,563 (1,475,606) 3,346,816 (2,119,082) 3,063,756 28,363,015 합계 18,711,682 58,068,310 3,878,350 (1,910,243) 3,597,901 (4,622,271) 10,091,147 87,814,876 7. 유형자산 :가 . 당분기 및 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 기초 순장부금액 219,051,999 196,893,937 사업결합으로 인한 증감 8,934,541 1,635,865 취득 60,872,635 59,499,669 처분 (526,503) (917,282) 감가상각비 (41,782,154) (36,162,182) 기타(주1) 30,448 (53,347) 분기말 순장부금액 246,580,966 220,896,660 취득원가 375,486,081 286,115,223 감가상각누계액 (128,476,327) (65,159,258) 정부보조금 (428,788) (59,305) 분기말 순장부금액 246,580,966 220,896,660 (주1) 기타변동 금액은 환율 변동에 의한 증감액을 포함하고 있습니다. 나. 연결회사의 유형자산 중 일부 토지에 대해서는 계약이행보증과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 16 참조). 8. 무형자산 : 당분기 및 전분기 중 무형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 기초 순장부금액 1,855,604,184 1,688,974,406 사업결합으로 인한 증감 1,903,856,875 119,726,385 취득 20,989,078 5,444,841 처분 및 폐기 (135,790) (1,224,389) 손상 (2,105,453) (7,251,497) 무형자산상각비 (40,311,568) (18,947,025) 기타 (주1) (595,991) 67,719 분기말 순장부금액 3,737,301,335 1,786,790,440 취득원가 3,824,249,159 1,834,882,538 상각누계액 (72,498,046) (24,850,758) 손상차손누계액 (14,442,421) (23,228,454) 정부보조금 (7,357) (12,886) 분기말 순장부금액 3,737,301,335 1,786,790,440 (주1) 기타변동 금액은 환율 변동등에 의한 증감액을 포함하고 있습니다. 9. 장ㆍ단기차입금 : 가. 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 단기차입금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 차입처 2016.9.30 연이자율(%) 당분기말 전기말 기업어음 삼성증권, 한국투자증권 1.49 200,000,000 - 중소기업자금대출 기업은행 2.87~4.30 250,000 600,000 운전자금대출 기업은행 - - 500,000 운전자금대출 HONGKONG QIANQI NETWORKTECHNOLOGY CO., LIMITED - - 529,413 시설자금차입 기업은행 - - 1,430,000 중소기업자금대출 기업은행 - - 200,000 기술창조기업 우수대출 국민은행 - - 500,000 기업운전일반자금대출(기술보증) 하나은행 2.26 80,000 - 운영자금대출 종속기업 임직원 - 43,600 - 전환상환우선주(주1) - 17,178,443 18,295,725 합계 217,552,043 22,055,138 (주1) 종속기업이 발행한 전환상환우선주로, 동 전환상환우선주에 부여된 상환권은 2016년 9월 30일 현재 1년 이내에 행사가능합니다. 나. 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 장기차입금 및 사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 차입처 구분 2016.9.30 연이자율(%) 최장 만기 당분기말 전기말 장기차입금 우리은행 직장보육시설자금대출 2.00 2023년 9월 250,000 250,000 중소기업진흥공단 중소기업자금대출 1.42 2017년 5월 66,640 141,610 소계 316,640 391,610 1년이내 상환일 도래분 차감 (24,990) (99,960) 차감계 291,650 291,650 회사채(주1) 공모사채 제7회 무보증 공모사채 2.42 2018년 12월 170,000,000 200,000,000 사모사채 제8회 무보증 사모사채 2.08 2019년 3월 50,000,000 - 공모사채 제9-1회 무보증 공모사채 1,97 2019년 4월 60,000,000 - 공모사채 제9-2회 무보증 공모사채 2.30 2021년 4월 40,000,000 - 사채할인발행차금 (817,968) (616,798) 차감계 319,182,032 199,383,202 전환사채 사모사채 제10회 무보증 사모전환사채 0.00 2021년 4월 250,000,000 - 사채할인발행차금 (1,134,572) - 차감계 248,865,428 - 교환사채 사모사채 제11회 보증부 원화표시 외화지급해외교환사채 0.00 2021년 5월 230,000,000 - 사채할인발행차금 (2,967,505) - 차감계 227,032,495 - 전환상환우선주(주2) 299,700 - 합계 795,671,305 199,674,852 (주1) 연결회사는 당분기 중 제7회 무보증 공모사채 300억원, 제8회 무보증 사모사채 200억원, 제9-1회 무보증 공모사채 1,200억원, 제9-2회 무보증 공모사채 300억원을 만기 전 조기상환하였으며, 사채상환손실 2,575백만원을 금융비용으로 인식하였습니다.(주2) 종속기업이 발행한 전환상환우선주로, 동 전환상환우선주에 부여된 상환권은 2016년 9월 30일 현재 1년 이내에 행사가능하지 않아 비유동으로 분류하였습니다. 다. 연결회사가 발행한 전환사채의 발행조건은 다음과 같습니다. 구분 내역 1. 사채의 종류 제10회 무기명식 무보증 사모 전환사채 2. 사채의 권면총액 250,000 백만원 3. 사채의 이율 표면이자율 0% 만기이자율 0% 4. 만기일 2021년 4월 14일 5. 원금상환방법 만기까지 보유하고 있는 사채의 원금에 대하여 만기일에 권면금액의 만기보장수익률 0.0%에 해당하는 금액을 일시 상환 6. 전환에 관한사항 전환비율 100% 전환가액 120,014원/주 전환대상 주식회사 카카오 보통주식 전환청구기간 2017년 4월 14일 ~ 2021년 3월 14일 전환가액 조정사항 유ㆍ무상증자 등 전환가액 조정사유 발생시 사채인수계약에서 정한 바에 따라 조정 7. 투자자의 조기상환권(Put Option) 사채권자는 발행일로부터 3년이 되는 2019년 4월 14일 및 이후 매 1년에 해당되는 날에 사채의 권면금액에 조기상환수익률을 가산한 금액의 전부 또는 일부에 대하여 만기 전 조기상환을 청구할 수 있음 라. 연결회사가 발행한 교환사채의 발행조건은 다음과 같습니다. 구분 내역 1. 사채의 종류 제11회 보증부 원화표시 외화지급 해외교환사채 2. 사채의 권면총액 230,000 백만원 3. 사채의 이율 표면이자율 0% 만기이자율 0% 4. 만기일 2021년 5월 11일 5. 원금상환방법 1) 만기상환 : 만기까지 조기상환되거나 교환권을 행사하지 않은 잔존 사채원리금에 대해 만기 일시 상환2) 조기상환 : 회사 및 사채권자의 조기상환권 있음 6. 교환에 관한사항 교환비율 100% 교환가액 104,933원/주 교환대상 주식회사 로엔엔터테인먼트의 기명식 보통주식 교환청구기간 2016년 6월 21일 ~ 2021년 4월 30일 교환가액 조정사항 교환가액 조정사유 발생시 사채인수계약에서 정한 바에 따라 조정 7. 담보목적물 회사 보유 로엔엔터테인먼트 보통주 총 2,529,171주 및 잔여 교환대상주식에 대하여 회사가 보유하는 주식반환청구권 8. 투자자의 조기상환권(Put Option) 사채권자는 회사의 교환대상주식의 지배권 변동이 발생하거나 교환대상주식이 상장폐지 또는 30연속 거래일 이상 거래 정지되는 경우 조기상환을 청구할수 있음 9. 발행자의 조기상환권(Call Option) 회사는 납입일로부터 3년후부터 사채만기일 30영업일 전까지 30연속거래일 중 20거래일의 종가가 교환가격의 130%이상이거나 미상환사채잔액이 총 발행총액의 10%미만인 경우, 관련 법령의 개정등으로 추가 조세부담사유가 발생하는 경우 조기상환을 청구할 수 있음 마. 상기 차입금과 관련하여 기술신용보증기금 및 종속기업 대표이사로부터 지급보증을 제공받고 있습니다(주석 16 참조). 10. 자본금과 주식발행초과금 : 가. 2016년 9월 30일 현재 지배회사의 수권주식수는 150,000,000주이며, 발행한 주식수 및 유통주식수는 각각 보통주식 67,625,112주 및 67,525,112주입니다. 나. 지배회사는 회사의 설립, 경영, 해외영업 또는 기술혁신 등에 기여하거나 기여할 수 있는 회사의 임직원 및 관계회사의 임직원에게 주주총회의 특별결의에 의하여 발행주식총수의 100분의 15의 범위 내에서 주식선택권을 부여할 수 있습니다. 2016년 9월 30일 현재 부여된 주식선택권 중 미행사 주식선택권의 수량은 총 484,727주 입니다(주석 11 참조). 다. 지배회사는 기명식 보통주식으로 전환할 수 있는 전환사채 및 신주인수권을 부여하는 신주인수권부사채를 각각 액면총액 5천억원 및 2천억원을 초과하지 않는 범위 내에서 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 발행할 수 있도록 하고 있는 바, 2016년9월 30일 현재 250,000백만원의 전환사채를 발행하고 있습니다(주석 9 참조).라. 지배회사는 이익배당, 의결권 배제, 주식의 상환 및 전환에 관한 종류주식을 발행주식 총수의 4분의 1의 범위 내에서 발행할 수 있으며, 2016년 9월 30일 현재 보통주이외의 이러한 조건으로 발행된 주식은 없습니다. 마. 당분기 및 전분기 중 자본금 및 주식발행초과금의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 일자 증자내역 주식수(주) 자본금 주식발행초과금 합계 2015-01-01 전기초 58,242,204 29,121,102 2,258,964,639 2,288,085,741 2015-01-29 주식선택권의 행사 832,027 416,013 3,302,662 3,718,675 2015-02-27 주식선택권의 행사 149,823 74,912 608,388 683,300 2015-03-23 주식선택권의 행사 204,435 102,218 1,808,148 1,910,366 2015-04-13 주식선택권의 행사 294,671 147,336 4,544,965 4,692,301 2015-05-13 주식선택권의 행사 262,395 131,197 2,778,694 2,909,891 2015-06-16 주식선택권의 행사 22,000 11,000 315,682 326,682 2015-07-15 주식선택권의 행사 35,329 17,664 350,968 368,632 2015-08-03 주식선택권의 행사 60,872 30,436 954,986 985,422 2015-09-14 주식선택권의 행사 10,900 5,450 25,105 30,555 2015-09-30 전분기말 60,114,656 30,057,328 2,273,654,237 2,303,711,565 2016-01-01 당기초 60,196,088 30,098,043 2,274,538,119 2,304,636,162 2016-01-11 주식선택권의 행사 70,000 35,000 9,315 44,315 2016-02-15 주식선택권의 행사 221,567 110,784 4,074,356 4,185,140 2016-03-02 주식선택권의 행사 138,214 69,107 4,175,304 4,244,411 2016-03-17 유상증자 (주1) 6,913,339 3,456,670 754,226,429 757,683,099 2016-04-05 주식선택권의 행사 18,333 9,167 294,823 303,990 2016-05-02 주식선택권의 행사 550 275 8,487 8,762 2016-06-16 주식선택권의 행사 52,851 26,425 458,057 484,482 2016-07-18 주식선택권의 행사 1,000 500 7,553 8,053 2016-09-05 주식선택권의 행사 13,170 6,585 130,482 137,067 2016-09-30 당분기말 67,625,112 33,812,556 3,037,922,925 3,071,735,481 (주1) 당분기중 ㈜로엔엔터테인먼트 인수와 관련하여 인수대가의 일부를 자기지분상품을 발행하여 지급하였습니다. 바. 지배회사는 전기 이전에 자기주식 100,000주를 이익잉여금으로 소각하였으며, 이로 인해 당분기말 현재 발행주식과 유통주식의 액면총액은 일치하지 않습니다. 유통주식 자본금(천원) 차이금액(천원) 발행주식수(주) 주당 액면금액(원) 액면총액(천원) 67,525,112 500 33,762,556 33,812,556 50,000 11. 주식기준보상 : 가. 당분기말 현재 지배회사의 주식선택권의 주요사항은 다음과 같습니다. (1) 주식결제형 주식선택권 ㆍ 주식선택권으로 발행한 주식의 종류: 기명식 보통주식ㆍ 부여방법: 보통주 신주발행교부 ㆍ 가득조건 및 행사가능시점: 3차~6차: 부여일 이후 2년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자에 한해 행사가능 하며 2년 경과 시점부터 5년 이내 8차, 10차, 12차, 14차, 16차: 부여일 이후 2년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자 에 한해 행사가능하며 2년 경과 시점부터 5년 이내 9차, 11차, 13차, 15차, 17차: 부여일 이후 2~3년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자에 한해 행사가능하며 2~3년 경과 시점부터 5년 이내 (2) 현금결제형 주식선택권ㆍ 가득조건 및 행사가능시점: 1차~2차: 부여일 이후 2년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자에 한해 행사가능하며 2년 경과 시점부터 2년 이내 나. 당분기말의 현재 유효한 주식결제형 주식선택권의 차수별 부여 수량, 만기, 행사가격 및 주식선택권 현황은 다음과 같습니다. 차수 부여일 주당행사가격(단위:원) 미행사기초수량 당분기부여 수량 당분기취소 수량 당분기행사수량 미행사분기말 수량 분기말행사가능수량 3차 2010년 05월 20일 500 235,641 - - 141,641 94,000 94,000 4차 2011년 03월 25일 1,607 56,443 - - 18,000 38,443 38,443 5차 2011년 06월 10일 1,607 69,142 - - 26,072 43,070 43,070 6차 2011년 11월 11일 6,428 193,768 - - 46,772 146,996 146,996 8차 2012년 01월 20일 7,714 2,555 - - 2,555 - - 9차 2012년 01월 20일 7,714 35,000 - - 18,000 17,000 17,000 10차 2012년 03월 30일 10,285 14,132 - - 2,655 11,477 11,477 11차 2012년 03월 30일 10,285 10,000 - - 9,000 1,000 1,000 12차 2012년 08월 31일 12,857 94,100 - - 44,163 49,937 49,937 13차 2012년 08월 31일 12,857 37,655 - - 19,191 18,464 18,464 14차 2012년 12월 14일 12,857 23,987 - - 12,555 11,432 11,432 16차 2013년 03월 28일 32,143 72,441 - - 21,533 50,908 50,908 17차 2013년 03월 28일 32,143 155,548 - - 153,548 2,000 2,000 합계 1,000,412 - - 515,685 484,727 484,727 연결회사는 상기 주식선택권 외에 종속기업인 ㈜포도트리, ㈜키즈노트, ㈜케이벤처그룹, ㈜셀잇, ㈜ 카카오게임즈(구, ㈜엔진) 및 PATH MOBILE INC. PTE. LTD., ㈜밸류포션, ㈜ 티 앤 케이팩토리 주식에 대해 주식결제형 주식선택권을 부여하고 있습니다. 다. 지배회사는 부여된 주식결제형 주식선택권의 보상원가를 블랙ㆍ숄즈 모형을 이용한 공정가액접근법을 적용하여 산정하였으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정 및 변수는 다음과 같습니다. 구 분 3차 4차 5차 6차 8차 9차 10차 부여일의 공정가치 207 625 602 2,527 2,968 3,981 3,984 부여일의 가중평균 주가 600 2,500 2,500 10,000 12,000 12,000 16,000 주가변동성(주1) 59% 40% 38% 41% 40% 44% 40% 배당수익률 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 기대만기 2년 2년 2년 2년 2년 3년 2년 무위험수익률 3.43% 3.61% 3.61% 3.39% 3.39% 3.40% 3.52% 구 분 11차 12차 13차 14차 16차 17차 부여일의 공정가치 5,055 4,991 6,090 5,188 12,719 14,770 부여일의 가중평균 주가 16,000 20,000 20,000 20,000 50,000 50,000 주가변동성(주1) 41% 41% 40% 43% 42% 40% 배당수익률 0% 0% 0% 0% 0% 0% 기대만기 3년 2년 3년 2년 2년 3년 무위험수익률 3.55% 2.77% 2.76% 2.86% 2.46% 2.44% (주1) 주가변동성은 부여일 직전 동종 유사 상장기업들의 기대만기 기간동안의 주별 주가분석에기초하여 산출한 주식의 연속복리 투자수익률의 표준편차입니다. 라. 보고기간말 현재 지배회사의 유효한 현금결제형 주식선택권의 차수별 부여 수량,만기, 행사가격 및 주식선택권 현황은 다음과 같습니다. 차수 부여일 주당 행사가격(단위:원) 미행사기초 수량 당분기행사 수량 미행사분기말 수량 분기말행사가능 수량 1차 2013년 07월 31일 32,143 17,413 8,333 9,080 9,080 2차 2013년 10월 31일 50,144 7,777 - 7,777 7,777 합 계 25,190 8,333 16,857 16,857 마. 지배회사는 부여된 차액결제형 주식선택권의 보상원가를 블랙ㆍ숄즈 모형을 이용한 공정가액접근법을 적용하여 산정하였으며, 보고기간말 현재 가득기간이 완료되어 행사가능한 상태입니다. 바. 당분기와 전분기 중 비용으로 인식한 주식기준보상은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 주식결제형(주1) 421,040 1,122,496 264,458 991,149 현금결제형(주2) 690,626 (1,222,928) 40,049 567,585 합 계 1,111,666 (100,432) 304,507 1,558,734 (주1) 당분기 중 종속기업 주식에 대한 주식선택권과 관련한 비용 1,081백만원이 포함되어 있습니다. (주2) 당분기 중 종속기업 주식에 대한 주식선택권과 관련한 비용 (-)1,130백만원이 포함되어 있습니다. 12. 영업비용 : 당분기와 전분기의 영업비용 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 급여 69,523,265 197,049,658 52,178,674 149,657,730 퇴직급여 6,080,573 17,781,890 4,275,862 13,189,376 주식보상비용 1,111,666 (100,432) 304,507 1,558,734 복리후생비 12,566,178 39,014,315 12,812,846 40,119,603 여비교통비 1,352,980 4,152,988 1,331,173 3,925,701 세금과공과 680,878 2,898,925 557,553 2,272,200 지급임차료 6,034,034 15,382,962 3,146,580 9,545,637 지급수수료 146,093,582 353,169,796 65,170,300 176,410,266 광고선전비 23,935,760 47,611,667 6,843,161 43,725,492 감가상각비 14,316,517 41,782,154 12,374,502 36,162,182 무형자산상각비 15,107,395 40,311,568 7,098,727 18,947,025 광고대행수수료 19,356,766 60,873,497 24,449,831 72,128,602 상품매출원가 16,386,025 33,705,618 1,764,091 4,446,317 콘텐츠수수료 22,913,479 59,937,204 15,626,372 35,476,099 기타 5,676,527 18,857,751 5,462,270 14,919,937 합계 361,135,625 932,429,561 213,396,449 622,484,901 13. 법인세비용 :법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 당분기말 현재 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균연간법인세율은 35.8%(전분기: 23.9%)입니다. 동 법인세율의 증가는 주로 세전손실이 발생한 종속기업에 대해 이연법인세자산을 인식하지 않은 효과 등에 기인합니다. 14. 주당손익 : 가. 기본주당순이익 -기본주당이익은 연결회사의 지배주주지분 보통주순이익을 연결회사가 매입하여 자기주식으로 보유하고 있는 보통주를 제외한 당분기의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정했습니다.당분기와 전분기의 기본주당순이익 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 지배회사지분 분기순이익 12,215,174 34,224,508 13,004,440 64,656,622 지배회사지분 보통주순이익 12,215,174 34,224,508 13,004,440 64,656,622 가중평균 유통보통주식수 67,509,191주 65,487,546주 59,973,371주 59,499,232주 기본주당순이익 181원 523원 217원 1,087원 나. 희석주당순이익 - 희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있으며, 연결회사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 주식선택권 및 전환사채가 있습니다. 주식선택권으로 인한주식수는 주식선택권에 부가된 권리행사의 금전적 가치에 기초하여 공정가치(회계기간의 평균시장가격)로 취득하였다면 얻게 될 주식수를 계산하고 동 주식수와 주식선택권이 행사된 것으로 가정할 경우 발행될 주식수를 비교하여 산정하였으며, 전환사채로 인한 주식수는 기초시점에 전환된 것으로 가정할 경우 전환될 주식수를 비교하여 산정하였습니다. 당분기와 전분기의 희석주당순이익 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 지배회사지분 보통주순이익 12,215,174 34,224,508 13,004,440 64,656,622 발행된 가중평균유통보통주식수 67,509,191주 65,487,546주 59,973,371주 59,499,232주 조정내역 주식선택권 452,463주 562,160주 1,048,782주 2,363,818주 전환사채 2,083,090주 1,292,428주 - - 희석주당이익 산정을 위한 가중평균 유통보통주식수 70,044,744주 67,342,134주 61,022,153주 61,863,050주 희석주당순이익 174원 508원 213원 1,045원 15. 영업으로부터 창출된 현금 : 가. 당분기 및 전분기의 영업으로부터 창출된 현금은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 법인세비용차감전순이익 58,883,994 87,989,022 조정 감가상각비 41,782,154 36,162,182 무형자산상각비 40,311,568 18,947,025 무형자산손상차손 2,105,453 7,251,497 무형자산폐기손실 - 1,040,474 유형자산처분손익 (56,388) 35,805 유형자산폐기손실 126,830 256,927 무형자산처분손익 (189,807) - 퇴직급여 15,981,441 12,876,740 주식보상비용 (100,432) 1,558,734 이자수익 (7,267,834) (8,724,801) 이자비용 10,928,282 108,491 배당금수익 (659,001) - 지분법손익 6,872,778 1,024,371 지분법주식처분손실 321,627 - 지분법주식처분이익 (3,218,289) (14,599,675) 지분법주식손상차손 267,183 - 외화환산이익 (361,300) (214,654) 외화환산손실 802,424 7,018 기타장기종업원급여 5,740,808 5,262,055 매도가능증권처분이익 (231,186) (14,792,317) 파생상품평가손실 - 1,279,343 기타자산손상차손 3,421,021 - 기타 2,172,365 2,201,348 계속; 15. 영업으로부터 창출된 현금, 계속 : (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 운전자본의변동 매출채권 (11,093,265) 7,997,777 재고자산 (3,387,245) (222,132) 기타유동금융자산 (12,820,527) (20,049,548) 기타유동자산 (11,708,527) (10,653,050) 기타비유동자산 (4,888,728) (4,341,568) 매입채무및기타채무 47,614,375 38,435,406 기타유동부채 70,715,552 1,590,786 기타금융부채 (4,069,121) 4,385,310 기타비유동부채 (22,231) - 순확정급여부채 (10,551,852) (1,292,919) 기타장기종업원급여부채 (777,375) (366,250) 기타충당부채 272,222 (1,679,724) 기타 377,854 (1,004,946) 영업으로부터 창출된 현금 237,294,823 150,468,727 나. 현금의 유출입이 없는 거래 중 중요한 사항은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 유형자산 취득과 관련한 복구충당부채 변동 406,757 1,780,843 유형자산 취득과 관련한 미지급금 변동 (3,255,257) (4,833,134) 유형자산 처분과 관련한 미수금 변동 29,626 - 무형자산 취득과 관련한 미지급금 변동 (17,203) (354,797) 무형자산 취득과 관련한 장기선급금 변동 (768,000) - 사업결합과 관련한 미지급금 1,950,000 2,633,521 자기지분상품 발행을 통한 이전대가 지급 757,701,954 - 종속기업 취득과 관련한 자기주식 처분 - 18,574,101 관계기업 취득과 관련한 파생상품 대체 - 2,314,295 16. 우발채무 및 약정사항 :가. 제공한 지급보증한 내역 -당분기말 및 전기말 현재 연결회사가 제공한 채무보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 보증내역 보증거래처 당분기말 전기말 보증내용 종업원(주1) 우리은행 522,000 522,000 대출금 (주1) 임직원 복지와 관련된 직원들의 금융기관 대출금에 대하여 제공한 채무보증입니다. 동 종업원 금융기관 대출 등과 관련하여 회사의 예금 및 적금 6,628백만원이 담보로 제공되어 있습니다. 나. 제공받은 지급보증내역 -당분기말 및 전기말 현재 연결회사가 타인으로부터 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 보증인 보증내용 보증금액 보증수익자 당분기말 전기말 서울보증보험 등 공탁 및 이행보증 등 4,481,904 2,041,508 근로복지공단, 한국전력공사 등 종속기업 대표이사 차입금일반보증약정 260,000 1,283,434 기업은행 등 기술신용보증기금 차입금일반보증약정 530,000 1,000,000 기업은행 등 다. 계류중인 소송사건 - 당분기말 현재 연결회사가 피고(공동피소 포함)로 계류중인 소송사건은 13건으로서,소송가액은 총 2,946백만원입니다. 연결회사의 경영진은 상기의 소송 결과가 당사의재무상태에 중요한 영향을 미치지 아니할 것으로 판단하고 있습니다. 라. 주요 약정사항 -(1) 연결회사는 2008년중 에르고다음다이렉트손해보험㈜의 주식을 ERGO International AG사에 매각하였으며, 매각시 에르고다음다이렉트손해보험㈜이 보유하고 있는 투자자산으로부터 발생할 수 있는 향후 손실에 대해 2,455백만원까지 보전하기로하는 계약을 체결하였습니다. 연결회사는 이와 관련하여 당분기말 현재 336백만원을손실충당부채로 계상하고 있습니다.(2) 당분기말 현재 연결회사가 금융기관 등과 체결하고 있는 한도거래 및 약정사항은다음과 같습니다. (단위: 천원) 금융기관 약정내용 한도금액 실행금액 KDB 산업은행 산업운영자금대출 5,000,000 - 우리은행 직장보육시설자금대출 500,000 250,000 신한은행 산업운영자금대출 10,000,000 - 기업은행 여신거래 600,000 250,000 중소기업진흥공단 여신거래 300,000 66,640 하나은행 여신거래 80,000 80,000 (3) 연결회사는 종속기업 취득과 관련하여 장기미지급금을 계상하고 있으며, 2018년말까지 매년 800,000천원씩 분할 지급하는 것으로 약정하였습니다.(4) 연결회사는 종속기업 취득과 관련하여 814,800천원의 장기미지급금을 계상하고 있으며, 총 5회에 걸쳐 계약서에 따른 이행조건 충족 시마다 분할 지급하는 것으로 약정하였습니다. 마. 당분기말과 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 사용이 제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 사용제한 내역 현금 및 예금 548,150 586,000 소송관련 6,628,300 4,709,900 임직원금융기관대출 1,430,000 1,430,000 손실보전계약 4,165,376 3,367,167 사무실임차관련 450,000 240,000 기타 50,000 - 채무지급보증 합계 13,271,826 10,333,067 바. 당분기말 현재 연결회사의 계약이행보증과 관련하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 장부금액 담보설정금액 보증내역 담보권자 토지 38,655,384 8,180,310 계약이행보증 제주도청 17. 사업결합 : 가. 연결회사는 당분기 중 (주)로엔엔터테인먼트 등 5개사의 지분을 취득하여 종속회사로 편입하였습니다. 동 사업결합 거래와 관련하여 취득한 지분, 이전대가 및 인식한 영업권은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 취득한지분율(%) 이전대가 영업권 ㈜로엔엔터테인먼트(주1) 76.4 1,877,579,051 1,463,653,020 NAVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) 100.0 4,351,677 - ㈜파킹스퀘어 100.0 5,611,444 5,138,689 ㈜넘버웍스 100.0 6,649,994 6,273,785 ㈜피플러그 78.9 1,400,750 567,770 합계 1,895,592,916 1,475,633,264 (주1) 총 이전대가중 1,119,877백만원에 대해서는 현금으로 지급하였고, 757,702백만원에 대해서는 자기지분상품을 발행하여 지급하였습니다(주석15 참조). 나. 당 분기중 발생한 사업결합 거래와 관련하여 지불한 이전대가와 취득일의 인수한 자산, 부채 가액 및 동 회사에 대한 취득일의 비지배지분은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 이전대가 인수대상 자산 및 부채 영업권 합계 순자산공정가치 비지배지분 소계 ㈜로엔엔터테인먼트 1,877,579,051 548,347,044 (134,421,013) 413,926,031 1,463,653,020 1,877,579,051 NAVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) 4,351,677 4,351,677 - 4,351,677 - 4,351,677 ㈜파킹스퀘어 5,611,444 472,755 - 472,755 5,138,689 5,611,444 ㈜넘버웍스 6,649,994 376,209 - 376,209 6,273,785 6,649,994 ㈜피플러그 1,400,750 832,980 - 832,980 567,770 1,400,750 합계 1,895,592,916 554,380,665 (134,421,013) 419,959,652 1,475,633,264 1,895,592,916 18. 특수관계자 거래 : 가. 지배회사는 연결재무제표를 작성하는 최상위 지배기업이며, 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 특수관계자는 다음과 같습니다.- 당분기말 구분 회사명 관계기업 ㈜플로우게임즈, ㈜애드크레딧(구, ㈜애드투페이퍼), DMS Network, Inc., ㈜나인플라바, ㈜엔비티, Tapas Media, Inc., 다음청년창업펀드, ㈜유저스토리랩, DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP., SNACKVOX INC. PTE. LTD, ㈜쓰리포인트, NBT Partners Japan, NBT AMERICA INC., ㈜하시스, ㈜만나씨이에이, 만나타운㈜, 팜잇㈜, 팜잇2호㈜, ㈜네오바자르, ㈜실버스타게임즈, ㈜오스카엔터테인먼트, ㈜레프트라이트, Bitmarket.ph, Inc, ㈜탱그램디자인연구소, ㈜탱그램팩토리, Tangramfactory America, ㈜유아더디자이너,㈜로이게임즈, ㈜씨엔티테크, 기타 54개 회사 기타특수관계자 ㈜케이큐브홀딩스, ㈜티포인베스트(구,㈜클라이믹스에듀), ㈜뉴런잉글리쉬, ㈜오닉스케이, ㈜스마트앤그로스, ㈜모두다, ㈜플러스투퍼센트 - 전기말 구분 회사명 관계기업 ㈜플로우게임즈, ㈜애드크레딧(구, ㈜애드투페이퍼), DMS Network, Inc., ㈜나인플라바, ㈜엔비티, Tapas Media, Inc., 다음청년창업펀드, ㈜유저스토리랩, DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP., SNACKVOX INC. PTE. LTD., ㈜쓰리포인트, NAVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) , NBT Partners Japan, NBT AMERICA INC., ㈜하시스, ㈜만나씨이에이, ㈜네오바자르, ㈜실버스타게임즈, 만나타운(주), 기타 41개 회사 기타 특수관계자 ㈜케이큐브홀딩스, ㈜티포인베스트, ㈜뉴런잉글리쉬, ㈜오닉스케이,㈜스마트앤그로스 나. 당분기와 전분기의 특수관계자와의 거래 내역 및 당분기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 잔액은 다음과 같습니다. (1) 거래내역1) 당분기 (단위: 천원) 구분 영업수익 등 영업비용 등 영업수익 이자수익 등 지급수수료 광고선전비 무형자산매입 ㈜엔비티 1,908,680 - 1,485,400 100,000 - ㈜쓰리포인트 4,500 - - - - ㈜위시링크 - - 497,124 - 38,000 NAVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) 300,273 - - - - ㈜두나무 100,589 - - - - ㈜네오바자르 - - 1,882 28,017 - ㈜탱그램디자인연구소 120 45,193 - - - ㈜탱그램팩토리 5,455 54,066 - - - SNACKVOX INC. PTE. LTD. - - 6,509 - - ㈜하시스 34,047 - - - - ㈜만나씨이에이 2,836 - - - - ㈜레프트라이트 - - 4,986 - - 합계 2,356,500 99,259 1,995,901 128,017 38,000 2) 전분기 (단위: 천원) 구분 영업수익 등 영업비용 등 영업수익 이자수익 등 지급수수료 광고선전비 기타 ㈜다음티브이(주1) 88 - - - - ㈜카닥(주2) 15,240 - - - - ㈜엔비티 849,856 120,695 606,357 345,000 - ㈜쓰리포인트 9,451 - - - - ㈜레드스타게임즈 - 19,647 - - - ㈜블랙스타게임즈 - 10,336 - - - ㈜위시링크(주3) 7,550,790 - 2,890,022 - 12,000,000 ㈜포도트리 960 - 2,678,607 - - 합계 8,426,385 150,678 6,174,986 345,000 12,000,000 (주1) 전분기 중 지분 전량을 매각하였으며, 매각시점 전까지의 거래가 반영되어 있습니다. (주2) 전분기 중 관계기업에서 종속기업으로 신규 편입되었으며, 종속기업 편입시점 전까지의 거래가 반영되어 있습니다.(주3) 전분기 중 발생한 사업양수 관련 거래금액이 포함되어 있습니다. (2) 채권ㆍ채무1) 당분기말 (단위: 천원) 구분 채권 채무 매출채권 대여금 기타채권 미지급금 기타채무 ㈜엔비티 517,261 - 993,995 178,163 240,288 ㈜쓰리포인트(주1) 3,300 50,000 - - - ㈜위시링크 - - - 59,563 - ㈜네오바자르 79 - - 30,819 - ㈜실버스타게임즈 - - 476 - - ㈜탱그램디자인연구소 - 2,100,000 69,013 - - ㈜탱그램팩토리 - 1,500,000 57,090 - - ㈜하시스 37,204 - 168,407 - - ㈜만나씨이에이 - - - 479 - ㈜로이게임즈 - - - 3,776 - 합계 557,844 3,650,000 1,288,981 272,800 240,288 (주1) 당분기말 현재 ㈜쓰리포인트에 대한 대여금 전액에 대하여 대손충당금이 설정되어 있습니다. 2) 전기말 (단위 : 천원) 구분 채권 채무 매출채권 대여금 기타채권 매입채무 미지급금 기타채무 ㈜엔비티 589,590 - - - 116,138 223,629 N AVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) 118,861 - 1,716 - - 135,892 ㈜위시링크 - - - - 2,264,573 - 합계 708,451 - 1,716 - 2,380,711 359,521 다. 당분기 및 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 다음과 같습니다.(1) 당분기 (단위: 천원) 구분 자금대여거래 기초 대여 연결범위변동 회수 분기말 ㈜쓰리포인트 50,000 - - - 50,000 ㈜탱그램디자인연구소 - 1,100,000 1,000,000 - 2,100,000 ㈜탱그램팩토리 - - 1,500,000 - 1,500,000 합계 50,000 1,100,000 2,500,000 - 3,650,000 (2) 전분기 (단위: 천원) 구분 자금대여거래 기초 대여 연결범위변동 회수 분기말 ㈜엔비티 2,000,000 - - - 2,000,000 ㈜레드스타게임즈 - 1,245,000 - - 1,245,000 ㈜블랙스타게임즈 - 655,000 - - 655,000 N AVIRO Co.,Ltd. (구, DeNA Locations) - - 28,046 - 28,046 합계 2,000,000 1,900,000 28,046 - 3,928,046 상기 특수관계자에 대한 대여금은 적정한 이자를 수취하고 있습니다. 라. 당분기 및 전분기 연결회사가 주요 경영진(등기임원)에 대한 보상을 위해 비용으로 반영한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 급여 238,545 876,304 162,825 561,775 퇴직급여 11,772 35,319 17,071 54,032 기타장기종업원급여 5,695 17,084 2,758 8,722 합계 256,012 928,707 182,654 624,529 4. 재무제표 재무상태표 제 22 기 3분기말 2016.09.30 현재 제 21 기말 2015.12.31 현재 제 20 기말 2014.12.31 현재 (단위 : 원) 제 22 기 3분기말 제 21 기말 제 20 기말 자산 유동자산 413,120,071,658 718,533,480,124 719,078,119,662 현금및현금성자산 206,326,755,783 190,785,054,954 392,871,358,363 단기금융상품 37,189,973,989 361,808,809,600 172,795,914,572 파생상품자산 2,197,128,274 매출채권 78,262,052,362 87,161,752,846 105,084,816,761 기타금융자산 67,454,745,575 57,497,853,838 24,586,152,339 재고자산 3,008,813,468 643,415,377 2,015,660,171 기타유동자산 20,877,730,481 20,636,593,509 19,527,089,182 비유동자산 4,320,528,919,937 2,398,530,549,067 2,036,752,632,783 장기금융상품 10,000,000,000 10,000,000,000 장기매도가능증권 33,910,557,520 24,402,150,691 15,188,968,308 종속기업,공동기업및관계기업투자 2,352,266,605,405 474,326,981,270 148,109,779,874 기타비유동금융자산 12,258,674,559 17,212,038,580 28,334,698,490 유형자산 202,498,681,783 210,393,423,387 193,359,400,053 무형자산 1,700,485,043,603 1,652,604,700,089 1,651,657,838,458 기타비유동자산 9,109,357,067 9,591,255,050 101,947,600 자산총계 4,733,648,991,595 3,117,064,029,191 2,755,830,752,445 부채 유동부채 522,909,772,111 265,747,121,960 218,394,434,952 매입채무 및 기타채무 116,741,245,338 91,747,585,775 107,084,107,120 단기차입금 200,000,000,000 기타금융부채 2,734,115,180 2,718,685,312 4,287,303,167 미지급법인세 2,958,651,628 24,580,886,774 20,310,075,803 충당부채 319,812,590 713,249,870 985,949,834 기타유동부채 171,372,827,375 145,986,714,229 85,726,999,028 파생상품부채 28,783,120,000 비유동부채 851,016,738,699 276,435,242,355 76,642,890,693 비유동매입채무및기타채무 117,728,986 150,288,986 1,779,766,638 장기차입금 768,995,117,751 199,633,202,170 250,000,000 비유동충당부채 3,531,115,367 3,173,988,045 1,779,086,797 순확정급여부채 7,178,911,052 5,550,521,513 2,513,006,685 기타장기종업원급여부채 27,647,949,936 23,533,461,147 19,226,093,493 이연법인세부채 43,545,915,607 44,393,780,494 51,094,937,080 부채총계 1,373,926,510,810 542,182,364,315 295,037,325,645 자본 자본금 33,812,556,000 30,098,044,000 29,121,102,000 자본잉여금 3,056,580,180,552 2,291,486,340,849 2,258,975,020,444 자본조정 (11,082,908,591) (9,032,037,123) (26,268,390,087) 기타포괄손익누계액 171,695,998 243,772,600 (252,325,369) 이익잉여금 280,240,956,826 262,085,544,550 199,218,019,812 자본총계 3,359,722,480,785 2,574,881,664,876 2,460,793,426,800 부채와자본총계 4,733,648,991,595 3,117,064,029,191 2,755,830,752,445 포괄손익계산서 제 22 기 3분기 2016.01.01 부터 2016.09.30 까지 제 21 기 3분기 2015.01.01 부터 2015.09.30 까지 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 (단위 : 원) 제 22 기 3분기 제 21 기 3분기 제 21 기 제 20 기 3개월 누적 3개월 누적 영업수익 210,165,458,654 619,966,773,173 211,515,806,179 642,466,192,971 862,085,190,602 487,804,642,416 영업비용 199,705,056,224 564,443,885,821 185,369,289,715 556,078,196,327 741,494,589,227 305,285,968,565 영업이익 10,460,402,430 55,522,887,352 26,146,516,464 86,387,996,644 120,590,601,375 182,518,673,851 기타수익 1,780,147,691 4,400,247,152 1,108,696,111 2,872,390,952 6,504,279,019 885,466,431 기타비용 4,202,547,506 9,144,948,722 4,449,539,904 11,513,306,141 12,922,913,682 6,050,093,569 금융수익 516,530,672 10,501,269,798 3,841,986,549 9,322,926,195 11,103,274,723 6,270,909,940 금융비용 6,974,131,177 17,272,931,325 177,594,729 1,390,467,388 3,086,930,451 128,948,191 종속기업 및 공동기업 투자 손상 4,234,677,987 16,975,356,622 16,975,356,622 20,984,052,650 4,263,918,480 법인세비용차감전순이익 1,580,402,110 39,771,846,268 9,494,707,869 68,704,183,640 101,204,258,334 179,232,089,982 법인세비용 (100,089,389) 11,581,253,692 8,250,635,223 16,960,463,975 28,306,494,097 18,948,403,633 당기순이익 1,680,491,499 28,190,592,576 1,244,072,646 51,743,719,665 72,897,764,237 160,283,686,349 기타포괄손익 70,557,747 (72,076,602) 98,389,231 123,734,077 496,097,969 (252,325,369) 당기손익으로 재분류되지 않는 항목 순확정급여부채의 재측정요소 (3,211,498,010) (279,708,892) 후속적으로당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 매도가능증권평가이익 70,557,747 (72,076,602) 98,389,231 123,734,077 3,707,595,979 27,383,523 총포괄손익 1,751,049,246 28,118,515,974 1,342,461,877 51,867,453,742 73,393,862,206 160,031,360,980 주당이익 기본주당이익(손실) 25 430 21 870 1,222 3,463 희석주당이익(손실) 24 419 20 836 1,175 3,211 자본변동표 제 22 기 3분기 2016.01.01 부터 2016.09.30 까지 제 21 기 3분기 2015.01.01 부터 2015.09.30 까지 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 보통주자본금 우선주자본금 자본잉여금 자본조정 기타포괄손익누계액 이익잉여금 자본 합계 2014.01.01 (기초자본) 15,933,578,000 5,063,197,000 112,347,415,113 6,256,524,058 38,934,333,463 178,535,047,634 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 160,283,686,349 160,283,686,349 매도가능증권평가이익 27,383,523 27,383,523 순확정급여부채의 재측정요소 (279,708,892) (279,708,892) 소유주와의거래 전환우선주의 전환 5,063,197,000 (5,063,197,000) 주식선택권의 행사 1,293,012,500 14,632,326,531 (3,247,373,539) 12,677,965,492 유상증자 주식보상비용 2,876,274,744 2,876,274,744 현금배당 자기주식취득 (1,259,155,481) (1,259,155,481) 자기주식처분 24,449,031,226 24,449,031,226 주주로부터 무상증여 합병으로인한 자본변동 6,831,314,500 2,131,995,278,800 (55,343,691,095) 2,083,482,902,205 동일지배사업결합 거래로 인한 자본의 변동 사업양수도로 인한 자본의 변동 2014.12.31 (기말자본) 29,121,102,000 2,258,975,020,444 (26,268,390,087) (252,325,369) 199,218,019,812 2,460,793,426,800 2015.01.01 (기초자본) 29,121,102,000 2,258,975,020,444 (26,268,390,087) (252,325,369) 199,218,019,812 2,460,793,426,800 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 72,897,764,237 72,897,764,237 매도가능증권평가이익 3,707,595,979 3,707,595,979 순확정급여부채의 재측정요소 (3,211,498,010) (3,211,498,010) 소유주와의거래 전환우선주의 전환 주식선택권의 행사 976,942,000 15,573,480,120 (3,441,015,389) 13,109,406,731 유상증자 주식보상비용 692,154,298 692,154,298 현금배당 (10,030,239,499) (10,030,239,499) 자기주식취득 자기주식처분 19,985,214,055 19,985,214,055 주주로부터 무상증여 14,591,500,000 14,591,500,000 합병으로인한 자본변동 동일지배사업결합 거래로 인한 자본의 변동 2,346,340,285 2,346,340,285 사업양수도로 인한 자본의 변동 2015.12.31 (기말자본) 30,098,044,000 2,291,486,340,849 (9,032,037,123) 243,772,600 262,085,544,550 2,574,881,664,876 2015.01.01 (기초자본) 29,121,102,000 2,258,975,020,444 (26,268,390,087) (252,325,369) 199,218,019,812 2,460,793,426,800 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 51,743,719,665 51,743,719,665 매도가능증권평가이익 123,734,077 123,734,077 순확정급여부채의 재측정요소 소유주와의거래 전환우선주의 전환 주식선택권의 행사 936,226,000 14,689,597,848 (3,245,637,837) 12,380,186,011 유상증자 주식보상비용 569,067,202 569,067,202 현금배당 (10,030,239,499) (10,030,239,499) 자기주식취득 자기주식처분 19,985,214,055 19,985,214,055 주주로부터 무상증여 합병으로인한 자본변동 동일지배사업결합 거래로 인한 자본의 변동 사업양수도로 인한 자본의 변동 3,153,392,395 3,153,392,395 2015.09.30 (기말자본) 30,057,328,000 2,276,818,010,687 (8,959,746,667) (128,591,292) 240,931,499,978 2,538,718,500,706 2016.01.01 (기초자본) 30,098,044,000 2,291,486,340,849 (9,032,037,123) 243,772,600 262,085,544,550 2,574,881,664,876 자본의 변동 포괄손익 당기순이익 28,190,592,576 28,190,592,576 매도가능증권평가이익 (72,076,602) (72,076,602) 순확정급여부채의 재측정요소 소유주와의거래 전환우선주의 전환 주식선택권의 행사 257,842,500 9,158,376,161 (2,091,900,500) 7,324,318,161 유상증자 3,456,669,500 754,226,429,400 757,683,098,900 주식보상비용 41,029,032 41,029,032 현금배당 (10,035,180,300) (10,035,180,300) 자기주식취득 자기주식처분 주주로부터 무상증여 합병으로인한 자본변동 동일지배사업결합 거래로 인한 자본의 변동 1,709,034,142 1,709,034,142 사업양수도로 인한 자본의 변동 2016.09.30 (기말자본) 33,812,556,000 3,056,580,180,552 (11,082,908,591) 171,695,998 280,240,956,826 3,359,722,480,785 현금흐름표 제 22 기 3분기 2016.01.01 부터 2016.09.30 까지 제 21 기 3분기 2015.01.01 부터 2015.09.30 까지 제 21 기 2015.01.01 부터 2015.12.31 까지 제 20 기 2014.01.01 부터 2014.12.31 까지 (단위 : 원) 제 22 기 3분기 제 21 기 3분기 제 21 기 제 20 기 영업활동현금흐름 123,631,301,095 139,983,086,307 188,601,008,336 226,618,355,092 영업으로부터창출된현금흐름 157,290,354,624 161,317,387,041 212,591,963,266 220,247,194,385 이자수취 4,273,527,100 6,961,308,576 8,398,967,738 6,920,787,370 이자지급 (5,778,615,163) (2,521,789) (3,768,364) (1,246,575) 배당금수입 1,920,552,535 1,805,405,894 법인세납부 (34,074,518,001) (28,293,087,521) (34,191,560,198) (548,380,088) 투자활동현금흐름 (895,412,288,867) (390,676,072,069) (593,755,965,114) 109,749,895,328 단기금융상품의 증감 324,618,835,611 (63,937,895,028) (189,012,895,028) 17,472,908,028 장기금융상품의 증가 (10,000,000,000) (10,000,000,000) 주임종단기대여금의 상환 988,000,000 유형자산의 취득 (32,884,048,213) (59,134,280,301) (71,062,655,857) (12,483,690,865) 유형자산의 처분 265,644,771 584,318,530 653,720,834 49,432,500 무형자산의 취득 (5,384,430,620) (5,574,267,406) (6,834,664,828) (9,056,349,943) 무형자산의 처분 490,000,000 133,169,381 273,726,526 종속기업, 공동기업 및 관계기업투자의 취득 (1,175,172,347,722) (249,507,574,762) (311,860,612,589) (52,208,380,873) 종속기업, 공동기업 및 관계기업투자의 처분 55,150,000,000 3,202,530,431 1,479,847,500 15,895,006,144 장기매도가능증권의 취득 (12,573,246,442) (2,236,709,322) (4,350,232,285) (936,750,000) 장기매도가능증권의 처분 3,243,939,727 199,778,703 199,778,703 116,515,505 파생상품의 취득 (3,443,609,765) (680,727,146) 파생상품의 처분 283,554,158 장기선급금의 증가 (3,948,000,000) 대여금의 회수 380,000,000 1,245,000,000 주임종장기대여금의 증가 (472,000,000) (472,000,000) (200,000,000) 주임종장기대여금의 상환 1,162,000,000 1,308,000,000 120,000,000 임차보증금의 증가 (361,479,979) (8,514,968,750) (9,610,209,310) (1,747,005,320) 임차보증금의 감소 4,152,844,000 17,037,436,220 19,742,436,220 2,624,940,000 합병으로인한 현금증가 150,500,443,140 사업양수로 인한 현금유출 (58,500,000,000) (10,000,000,000) (11,507,205,000) 재무활동현금흐름 790,247,597,672 2,349,946,512 202,445,367,232 35,382,127,711 단기차입금의 증가 1,000,000,000,000 단기차입금의 상환 (800,000,000,000) 자기주식의 취득 (1,259,155,481) 자기주식의 처분 23,963,317,700 주식선택권의 행사 7,337,100,561 12,380,186,011 13,109,406,731 12,677,965,492 현금배당 (10,035,180,300) (10,030,239,499) (10,030,239,499) 회사채,전환사채,교환사채발행 794,951,172,748 199,366,200,000 회사채상환 (201,986,639,837) 주식발행비용 (18,855,500) 현금및현금성자산의순증가(감소) 18,466,609,900 (248,343,039,250) (202,709,589,546) 371,750,378,131 기초현금및현금성자산 190,785,054,954 392,871,358,363 392,871,358,363 20,931,542,807 현금및현금성자산의 환율변동효과 (2,924,909,071) 827,983,227 623,286,137 189,437,425 기말현금및현금성자산 206,326,755,783 145,356,302,340 190,785,054,954 392,871,358,363 5. 재무제표 주석 제 22 기 3분기 : 2016년 9월 30일 현재 제 21 기 : 2015년 12월 31일 현재 주식회사 카카오 1. 일반적 사항 : 주식회사 카카오(이하, "회사")는 컴퓨터 프로그램 개발 및 인터넷서비스를 목적으로 1995년 2월에 설립되었으며, 온라인 광고 및 거래형 서비스, 모바일 메신저, 어플리케이션 개발 및 모바일 플랫폼 구축등의 모바일 인터넷서비스를 주된 사업목적으로 하고 있습니다.회사는 2014년 5월 23일자 이사회 결의 및 2014년 8월 27일자 주주총회 합병승인을통해 주식회사 다음커뮤니케이션과 주식회사 카카오 양사는 2014년 10월 1일자로 합병하였고, 2014년 10월 31일자 주주총회에서 회사명을 "주식회사 다음카카오"로 변경하였으며, 2015년 9월 23일자 주주총회에서 회사명을 "주식회사 카카오"로 재변경하였습니다. 회사는 본점을 제주특별자치도 제주시 영평동에 두고 있으며, 설립 후 수차례의 증자를 거쳐 2016년 9월 30일 현재 납입자본금은 33,813백만원입니다. 한편, 당분기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다. 주주명 주식수(주) 지분율(%) 김범수 12,554,461 18.59 ㈜케이큐브홀딩스 9,949,467 14.73 MAXIMO PTE. LTD. 5,599,849 8.29 Star Invest Holdings Limited 5,555,972 8.23 기타특수관계인 1,950,749 2.89 자기주식 5,188 0.01 기타 31,909,426 47.26 합계 67,525,112 100.00 2. 중요한 회계처리방침 : 가. 재무제표 작성기준 회사의 2016년 9월 30일로 종료하는 9개월 보고기간에 대한 분기재무제표 는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 분기재무제표 는 보고기간말인 2016년 9월 30일 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. (1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 회사 는 201 6 년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. - 기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 중요성에 따라 공시항목의 생략, 추가, 통합이 가능함을 명확히 함. 또한, 지분법을 적용하는 관계·공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분의 표시방법을 명확히 하였으며, 기타 주석공시 순서 등에 대한 일부 규정을 추가함. - 기준서 제1011호 '건설계약', 기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산', 해석서 제2115호 '부동산건설약정' 개정 수주산업 회계정보의 구체적 공시를 위해, 수주산업 특유의 회계 추정 및 잠재 리스크 관련 정보를 개별공사별 또는 영업부문별로 구분하여 상세하게 공시하도록 개정함. - 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1041호 '농림어업' 개정생산용식물을 기업회계기준서 제1041호의 적용범위에서 제외하고 기업회계기준서 제1016호의 적용범위에 추가함.- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1038호 '무형자산' 개정수익에 기초한 (감가)상각방법은 자산의 경제적 소비와 직접 관련되지 않는 판매수량등의 영향을 받으므로 제한된 상황에서 무형자산의 경우를 제외하고는 사용할 수 없음을 명확히 함. - 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표', 제1112호 '타 기업에 대한 지분의 공시', 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'의 개정 ㆍ 기업회계기준서 제1110호 개정: 연결재무제표의 작성 면제가 투자기업인 지배기업의 종속기업에도 적용될 수 있음을 명확히 함. 또한, 투자기업의 종속기업 자체가 투자기업의 조건을 충족하면서 지배기업의 투자활동과 관련된 용역을 제공하는 경우에도 투자기업인 지배기업은 해당 기업을 연결하지 않는 것임을 명확히 함. ㆍ 기업회계기준서 제1028호 개정: 투자기업이 아닌 투자자가 투자기업인 관계기업지분을 보유한 경우, 해당 관계기업에 지분법을 적용 시 회계정책을 일치시키지 않을 수 있는 면 제를 추가함. ㆍ 기업회계기준서 제1112호의 개정: 투자기업에 대한 공시범위를 명확히 함. - 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'개정공동약정 중 사업에 해당하는 공동영업에 대한 지분을 취득하는 경우, 사업결합 회계에 대한 모든 원칙을 적용하도록 규정함. - 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표' 개정 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'의 개정에 따라 종속기업, 공동기업 및 관계기업에 대한 투자자산을 범주별로 원가법, 기업회계기준서 제1039호에 따른 방법 외에도 기업회계기준서 제1028호에서 규정하는 지분법에 따른 회계처리도 선택가능한 방법으로 추가되었습니다. 회사는 동 개정과 관련하여 회계정책을 변경하지 않았으므로, 개정이 회사에 미치는 영향은 없습니다. - 한국채택국제회계기준 연차개선 2012-2014 ㆍ기업회계기준서 제1105호 매각예정비유동자산과 중단영업: 매각 예정 및 소유주에 대한 분배 예정 분류 간 상호 대체 시 기존 회계처리를 그대로 유지함을 명확히 함 ㆍ기업회계기준서 제1107호 금융상품공시: 금융자산 양도 시 금융자산을 관리하는용역계약이 포함된 경우 지속적 관여 여부의 판단 기준을 명확히 하였으며, 2012년의 개정사항인 '공시-금융자산과 금융부채의 상계'에 의한 추가적인 공시가 기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 요구되지 않는다면 모든 중간기간에 대해 요구되는것은 아니라는 것을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1019호 종업원급여: 퇴직급여채무 측정에 사용되는 할인율 결정시 부채가 발생하는 국가가 아닌, 부채가 표시되는 통화가 중요한 고려요소임을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1034호 중간재무보고: 기준서상 '중간재무보고서의 다른 곳에 공시된 정보'의 의미하는 바가 무엇인지를 명확히 하였으며, 중간재무제표와 관련정보간의 상호참조에 대한 요구사항을 추가로 개정함. (2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표됐으나 2016년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. - 기준서 제1109호 '금융상품' 2015년 12월 공표된 금융상품에 대한 새로운 기준은 금융상품의 인식과 측정을 규정한 기준서 제1039호를 대체합니다. 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 금융상품의 분류와 측정을 사업모형과 상품의 현금흐름 특성에 근거하여 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류할 것을 규정하고 해당 분류에 따른 손익인식 방법을 규정하고 있습니다. 또한 손상모형은 기대신용손실과 그 변동을 인식하도록 변경되었습니다. 한편 위험회피회계에 대해서는 기업들의 위험관리와 일관되도록 부분적인 개정이 반영되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용되며 당기손익-공정가치로 지정한 금융부채의 손익에 대한 요구사항에 대한 부분적 조기적용도 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 2015년 12월 공표한 수익인식에 대한 새로운 기준은 재화와 용역에 대한 수익인식 기준인 기준서 제1018호와 건설계약 수익인식 기준인 제1011호 및 관련 해석서를 대체합니다. 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 현행 수익인식 기준의위험과 보상 이전 모형을 대체하여 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식한다는 원칙에 기초하여 5단계의 과정을 적용하여 수익을 인식하도록 요구합니다. 현행 수익인식과 주요한 차이로 재화나 용역이 묶음으로 제공될 때 구분되는 수행의무 별로 수익인식기준을 적용하도록 하고 변동대가 인식에 대한 제약을 규정하고 있으며, 수익을 일정 기간에 걸쳐 인식하기 위한 조건과 증가된 공시사항 등이 포함되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다. 나. 중요한 회계정책 분기재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.가에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.- 법인세비용 중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. 다. 종속기업, 공동기업 및 관계기업회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업, 공동기업 및 관계기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용했습니다. 또한, 종속기업, 공동기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 3. 중요한 회계추정 및 가정 :회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다.분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다. 4. 영업부문 정보 : 가. 회사는 단일의 영업부문으로 운영되고 있습니다. 나. 당분기와 전분기의 회사 수익의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분(주1) 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 광고매출 120,915,206 375,976,369 140,375,909 432,838,216 콘텐츠매출 63,995,960 184,598,241 60,917,257 177,173,653 기타매출 25,254,293 59,392,163 10,222,640 32,454,324 합계 210,165,459 619,966,773 211,515,806 642,466,193 (주1) 회사는 전기까지 매출을 광고, 게임, 커머스 및 기타매출로 구분하였으나 당분기 중 매출구분의 간소화를 위하여 광고, 콘텐츠 및 기타매출로 구분을 변경하였습니다. 다. 당분기와 전분기에 회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다.(1) 당분기 (단위: 천원) 구분 비율(%) 금액 고객 1 10.6 65,575,704 (2) 전분기 (단위: 천원) 구분 비율(%) 금액 고객 1 11.8 75,527,917 5. 금융자산의 신용건전성 : 외부 신용등급을 얻을 수 있는 경우 외부신용등급 또는 거래상대방의 부도율에 대한 역사적 정보를 참조하여 연체 및 손상되지 않은 금융기관예치금의 신용 건전성을 측정하였습니다.현금및현금성자산은 우량신용등급을 보유하고 있는 금융기관에 전액 예치하고 있습니다. 6. 종속기업 및 관계기업투자 : 가. 당분기말과 전기말 현재 현재 종속기업 및 관계기업 투자 현황은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 설립국가 당분기말 전기말 지분율 (%) 취득원가 순자산가액 장부금액 장부금액 ㈜카카오랩 한국 99.9 1,012,760 39,244 66,546 66,546 ㈜로티플 한국 100.0 5,100,000 151,618 180,719 180,719 ㈜씽크리얼스 한국 100.0 5,785,140 1,704,062 1,746,060 1,746,060 ㈜써니로프트 한국 100.0 2,500,000 8,651 - - ㈜울트라캡숑 한국 100.0 5,093,225 292,504 308,820 443,941 KAKAO SINGAPORE PTE. Ltd. 싱가포르 100.0 299,434 78,853 83,011 83,011 Beijing KAKAO Co., Ltd. 중국 99.9 20,482,708 9,744,573 20,482,708 20,482,708 KAKAO JAPAN Corp. 일본 100.0 27,378,303 9,142,812 13,813,955 13,813,955 ㈜다음글로벌홀딩스 한국 100.0 54,864,096 41,418,603 54,864,096 54,864,096 ㈜디케이서비스 한국 100.0 1,174,608 1,130,373 1,174,608 1,174,608 ㈜디케이테크인 한국 100.0 917,287 435,079 917,287 917,287 ㈜디케이비즈니스 한국 100.0 2,174,751 1,986,496 2,174,751 1,674,751 이미지온㈜ 한국 100.0 1,711,514 2,290,061 1,711,514 1,711,514 ㈜티앤케이팩토리(주4) 한국 0.0 - - - 2,585,700 ㈜버즈피아 한국 100.0 32,527,560 7,391,021 15,552,204 15,552,204 ㈜다음게임(주5) 한국 0.0 - - - 49,530,406 ㈜카카오게임즈(구, ㈜엔진)(주5,6) 한국 27.3 49,530,406 19,178,828 49,530,406 - ㈜키즈노트 한국 100.0 7,357,461 (932,869) 4,473,614 7,357,461 ㈜케이벤처그룹 한국 100.0 115,460,330 137,093,021 115,460,330 110,288,930 ㈜케이큐브벤처스 한국 100.0 20,551,001 20,372,151 20,551,001 20,551,001 케이큐브-1호 벤처투자조합(주6) 한국 43.3 3,500,000 4,949,166 3,500,000 3,650,000 카카오청년창업펀드(주6) 한국 33.3 10,000,000 9,112,990 10,000,000 10,000,000 Daum Service CHINA Co., Ltd. 중국 100.0 718,000 857,735 718,000 718,000 록앤올㈜ 한국 100.0 9,213,553 232,530 7,997,843 64,213,553 ㈜카카오프렌즈 한국 100.0 25,000,000 33,948,279 25,000,000 25,000,000 ㈜카닥(주6) 한국 14.9 236,050 426,942 236,050 236,050 ㈜포도트리 한국 79.7 59,130,445 (2,876,193) 59,130,445 44,130,449 ㈜어바웃타임 한국 100.0 2,200,007 120,693 2,200,007 2,200,007 카카오디지털콘텐츠펀드(주1,6) 한국 27.0 5,000,000 4,843,582 5,000,000 - 카카오성장나눔게임펀드(주1) 한국 96.7 14,500,000 14,222,437 14,500,000 - ㈜링키지랩(주1) 한국 100.0 1,000,000 632,955 1,000,000 - ㈜로엔엔터테인먼트(주2) 한국 76.4 1,877,579,051 221,539,285 1,877,579,051 - ㈜파킹스퀘어(주2) 한국 100.0 5,611,444 550,021 5,611,444 - 카카오-씨씨브이씨 제주창조경제혁신펀드(주1) 한국 95.0 1,900,000 1,946,872 1,900,000 - ㈜넘버웍스(주2) 한국 100.0 6,649,994 91,668 6,649,994 - 종속기업 계 2,376,159,128 542,124,043 2,324,114,464 453,172,957 ㈜플로우게임즈 한국 34.0 - (546,148) - - ㈜ 애드크레딧 (구,㈜애드투페이퍼)(주7) 한국 17.7 314,303 82,873 314,303 314,303 DMS Network, Inc.(주7) 미국 19.7 1,986,836 108,665 108,901 108,901 ㈜나인플라바 한국 20.0 - (42,437) - - Tapas Media,. Inc. 미국 17.9 1,838,701 122,060 1,838,701 1,838,701 다음청년창업펀드 한국 39.5 9,946,672 9,804,582 9,946,672 9,946,672 ㈜유저스토리랩 한국 35.7 499,973 55,032 - - DAUMKAKAO PHILIPPINES CORP. 필리핀 50.0 5,609,250 4,364,414 5,609,250 5,609,250 ㈜두나무(주8) 한국 9.5 3,336,197 311,015 3,336,197 3,336,197 ㈜오스카엔터테인먼트(주3) 한국 20.0 1,997,334 86,128 1,997,334 - 씨엔티테크㈜(주9) 한국 20.0 5,000,783 4,214,398 5,000,783 - 관계기업 계 30,530,049 18,560,582 28,152,141 21,154,024 합계 2,406,689,177 560,684,625 2,352,266,605 474,326,981 (주1) 당분기중 설립출자하였으며, 종속기업투자주식으로 분류되었습니다. (주2) 당분기중 구주를 신규로 취득하였으며, 종속기업투자주식으로 분류되었습니다. (주3) 당분기중 유상증자에 참여하여 신규취득하였으며, 관계기업투자주식으로 분류되었습니다. (주4) 당분기중 보유중인 잔여지분을 모두 종속기업인 ㈜케이벤처그룹에 현물출자하였습니다. (주5) 당분기중 회사의 종속기업인 ㈜다음게임과 ㈜엔진이 합병하여 ㈜카카오게임즈로 사명을 변경하였습니다.(주6) 회사의 종속기업이 보유하고 있는 지분등을 고려하여 종속기업투자주식으로 분류되었습니다.(주 7) 지분율이 20%미만이나 회사가 피투자회사의 이사회에서 의결권을 행사할 수 있는 등 유의적인 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 관계기업투자로 분류하였습니다.(주8) 회사의 종속기업이 보유하고 있는 지분을 고려하여 관계기업투자주식으로 분류되었습니다. (주9) 당분기중 신주를 취득하였으며, 관계기업투자주식으로 분류되었습니다. 나. 당분기 및 전분기 중 종속기업, 공동기업 및 관계기업 투자의 변동내역은 다음과 같습니다. (1) 당분기 (단위: 천원) 구분 금액 기초장부금액 취득 처분 손상 대체 분기말장부금액 ㈜카카오랩 66,546 - - - - 66,546 ㈜로티플 180,719 - - - - 180,719 ㈜씽크리얼스 1,746,060 - - - - 1,746,060 ㈜울트라캡숑(주16) 443,941 - - (135,121) - 308,820 KAKAO SINGAPORE PTE. Ltd. 83,011 - - - - 83,011 Beijing KAKAO Co., Ltd. 20,482,708 - - - - 20,482,708 KAKAO JAPAN Corp. 13,813,955 - - - - 13,813,955 ㈜다음글로벌홀딩스 54,864,096 - - - - 54,864,096 ㈜디케이서비스 1,174,608 - - - - 1,174,608 ㈜디케이테크인 917,287 - - - - 917,287 ㈜디케이비즈니스(주1) 1,674,751 500,000 - - - 2,174,751 이미지온㈜ 1,711,514 - - - - 1,711,514 ㈜티앤케이팩토리(주2) 2,585,700 2,585,700 - - (5,171,400) - ㈜버즈피아 15,552,204 - - - - 15,552,204 ㈜다음게임(주11) 49,530,406 - - - (49,530,406) - ㈜카카오게임즈(구,㈜엔진)(주11) - - - - 49,530,406 49,530,406 ㈜키즈노트(주16) 7,357,461 - - (2,883,847) - 4,473,614 ㈜케이벤처그룹(주2) 110,288,930 - - - 5,171,400 115,460,330 ㈜케이큐브벤처스 20,551,001 - - - - 20,551,001 케이큐브-1호 벤처투자조합(주3) 3,650,000 - (150,000) - - 3,500,000 카카오청년창업펀드 10,000,000 - - - - 10,000,000 Daum Service CHINA Co., Ltd. 718,000 - - - - 718,000 록앤올㈜(주4,16) 64,213,553 - (55,000,000) (1,215,710) - 7,997,843 ㈜카카오프렌즈 25,000,000 - - - - 25,000,000 ㈜카닥 236,050 - - - - 236,050 ㈜포도트리(주12) 44,130,449 14,999,996 - - - 59,130,445 ㈜어바웃타임 2,200,007 - - - - 2,200,007 카카오디지털콘텐츠펀드(주5) - 5,000,000 - - - 5,000,000 카카오성장나눔게임펀드(주6) - 14,500,000 - - - 14,500,000 ㈜링키지랩(주7) - 1,000,000 - - - 1,000,000 ㈜로엔엔터테인먼트(주8) - 1,877,579,051 - - - 1,877,579,051 ㈜파킹스퀘어(주9) - 5,611,444 - - 5,611,444 카카오-씨씨브이씨 제주창조경제혁신펀드(주13) - 1,900,000 - - - 1,900,000 ㈜넘버웍스(주14) - 6,649,994 - - - 6,649,994 소계 453,172,957 1,930,326,185 (55,150,000) (4,234,678) - 2,324,114,464 (단위: 천원) 구분 금액 기초장부금액 취득 처분 손상 대체 분기말장부금액 ㈜플로우게임즈 - - - - - - ㈜애드크레딧 (구,㈜애드투페이퍼) 314,303 - - - - 314,303 DMS Network, Inc. 108,901 - - - - 108,901 ㈜나인플라바 - - - - - - Tapas Media,. Inc. 1,838,701 - - - - 1,838,701 다음청년창업펀드 9,946,672 - - - - 9,946,672 DAUMKAKAO PHILIPPINES CORP. 5,609,250 - - - - 5,609,250 ㈜두나무 3,336,197 - - - - 3,336,197 ㈜오스카엔터테인먼트(주10) - 1,997,334 - - - 1,997,334 씨엔티테크㈜(주15) - 5,000,783 - - - 5,000,783 소계 21,154,024 6,998,117 - - - 28,152,141 합계 474,326,981 1,937,324,302 (55,150,000) (4,234,678) - 2,352,266,605 (주1) 당분기중 ㈜디케이비즈니스의 유상증자로 신주 500주를 취득하였습니다.(주2) 당분기중 102,000주(지분율 12.5%)를 인수하여 지분율이 25.0%가 되었으나, 이후 ㈜케이벤처그룹에 전액 현물출자 하였습니다. (주3) 당분기중 조합의 일부를 청산하여 원금의 일부를 상환받았습니다.(주4) 당분기중 8,000주를 유상감자하였으며, 감자대가로 55,000백만원을 수령하였습니다. (주5) 당분기중 설립출자하여 50주(지분율 27.0%)를 취득하였습니다. (주6) 당분기중 설립출자하여 145주(지분율 96.7%)를 취득하였습니다. (주7) 당분기중 설립출자하여 20,000주(지분율 100.0%)를 취득하였습니다. (주8) 당분기중 구주 19,322,346주(지분율 76.4%)를 취득하였으며, 취득금액 중 1,119,877백만원에 대해서는 현금으로 지급하였고, 757,702백만원에 대해서는 자기지분상품을 발행하여 지급하였습니다(주석 11 참조).(주9) 당분기중 구주 162,502주(지분율 100.0%)를 취득하였습니다. (주10) 당분기중 유상증자에 참여하여 신주 749주(지분율 20.0%)를 취득하였습니다.(주11) 당분기중 ㈜다음게임이 회사의 종속기업인 ㈜엔진에 합병되면서 ㈜카카오게임즈(구,㈜엔진)의 보통주를 취득하였으며, ㈜다음게임의 장부금액을 ㈜카카오게임즈(구,㈜엔진)의 장부금액으로 대체하였습니다.(주12) 당분기중 ㈜포도트리의 유상증자에 참여하여 1,363,636주를 취득하였으며, 웹툰사업 을 현물출자하여 3,090,090주를 추가로 취득하였습니다. (주13) 당분기중 설립출자하여 190좌(지분율 95.0%)를 취득하였습니다. (주14) 당분기중 1,000,000주(지분율 100.0%)를 취득하였으며, 이후 유상증자로 인해 23,076주를 추가 취득하였습니다. (주15) 당분기중 유상증자로 473,111주(지분율 20.0%)를 취득하였습니다.(주16) 당분기말 현재 투자주식의 장부가액이 회수가능가액에 미달하여, 손상차손을 인식하였습니다. (2) 전분기 (단위: 천원) 구분 금액 기초장부금액 취득 처분 손상 대체 분기말장부금액 ㈜카카오랩(주1) 712,760 300,000 - - - 1,012,760 ㈜로티플 180,719 - - - - 180,719 ㈜씽크리얼스 1,746,060 - - - - 1,746,060 ㈜써니로프트 - - - - - - ㈜울트라캡숑 818,863 - - - - 818,863 KAKAO SINGAPORE PTE. Ltd. 299,435 - - - - 299,435 Beijing KAKAO Co., Ltd.(주2) 675,648 19,807,060 - - - 20,482,708 KAKAO JAPAN Corp. 3,800,934 - - - - 3,800,934 ㈜다음글로벌홀딩스 31,464,096 - - - - 31,464,096 ㈜디케이서비스(구, 다음서비스)(주3) 3,416,646 350,000 - - (2,592,038) 1,174,608 ㈜디케이테크인 (주3) - 917,287 - - - 917,287 ㈜디케이비즈니스 (주3) - 1,674,751 - - - 1,674,751 이미지온㈜(구, 픽스뷰㈜) 1,711,514 - - - - 1,711,514 ㈜핑거터치 208,873 - (208,873) - - - 다이알로이드㈜ 1,328,458 - - - - 1,328,458 ㈜티앤케이팩토리(주4) 10,034,565 - - - (10,034,565) - ㈜버즈피아(주5) 16,057,085 16,470,475 - (16,975,356) - 15,552,204 ㈜다음게임 49,530,406 - - - - 49,530,406 ㈜키즈노트 6,676,734 - - - - 6,676,734 ㈜케이벤처그룹(주6) - 110,288,930 - - - 110,288,930 ㈜케이큐브벤처스(주7) - 20,551,001 - - - 20,551,001 케이큐브-1호 벤처투자조합(주8) - 5,000,000 (1,350,000) - - 3,650,000 카카오청년창업펀드(주8) - 10,000,000 - - - 10,000,000 Daum Service CHINA Co., Ltd.(주9) - 718,000 - - - 718,000 록앤올 ㈜ (주10) - 60,769,943 - - - 60,769,943 ㈜카카오프렌즈(주11) - 15,000,000 - - - 15,000,000 ㈜카닥(주8) - 236,050 - - - 236,050 소계 128,662,796 262,083,497 (1,558,873) (16,975,356) (12,626,603) 359,585,461 (단위: 천원) 구분 금액 기초장부금액 취득 처분 손상 대체 분기말장부금액 케이큐브-1호 벤처투자조합(주8) 5,000,000 - - - (5,000,000) - 카카오청년창업펀드(주8,),(주13) 5,000,000 2,500,000 - - (7,500,000) - ㈜다음티브이 587,574 - (587,574) - - - ㈜애드크레딧(구. ㈜ 애드투페이퍼) 314,303 - - - - 314,303 DMS Network, Inc. 1,986,836 - - - - 1,986,836 ㈜엔비티(주14) 36,875 - - - (36,875) - Tapas Media,. Inc. 1,838,701 - - - - 1,838,701 ㈜카닥(주8) 236,050 - - - (236,050) - 다음청년창업투자조합(주15) 3,946,672 6,000,000 - - - 9,946,672 ㈜유저스토리랩 499,973 - - - - 499,973 DAUMKAKAO PHILIPPINES CORP.(주16) - 5,609,250 - - - 5,609,250 ㈜포도트리(주17) - 14,169,749 - - - 14,169,749 ㈜두나무(주18) - 3,336,198 - - - 3,336,198 소계 19,446,984 31,615,197 (587,574) - (12,772,925) 37,701,682 합계 148,109,780 293,698,694 (2,146,447) (16,975,356) (25,399,528) 397,287,143 (주1) 전분기중 유상증자(60,000주)에 참여하였습니다.(주2) 전분기중 유상증자(18,200,000주)에 참여하였으며, 지분율이 99.99%로 증가하였습니다.(주3) 전분기중 유상증자(7,000주)에 참여하였습니다. 전분기중 ㈜디케이서비스(구, 다음서비스)로 부터 분할하여 ㈜디케이테크인 , ㈜디케이비즈니스 를 설립하였습니다.(주4) 전분기중 보유주식 전부인 612,400주를 ㈜케이벤처그룹에 현물출자하였습니다.(주5) 전분기중 15,188주(29.6%)를 추가 취득하였으며, 지분율이 100%로 증가하였습니다. 매출부진 및 계속적인 영업손실 등으로 보고기간말 현재의 회수가능가액으로 측정하고 장부금액과의 차액 16,975백만원을 손상 인식하였습니다.(주6) 전분기중 신규(1,000,000주) 설립하였으며, ㈜티앤케이팩토리 및 ㈜엔비티를 회사로부터 현물출자 받았습니다. (주7) 전분기중 1,000,000주를 취득하였습니다.(주8) 전분기중 지배력 획득으로 관계기업투자에서 종속기업투자로 분류하였습니다.(주9) 전분기중 1주를 종속회사 다음서비스로부터 취득하였습니다.(주10) 전분기중 130,321주를 취득하였습니다.(주11) 전분기중 신규(150,000주) 설립하였습니다.(주12) 전분기중 지배력 획득으로 관계기업투자에서 종속기업투자로 분류하였습니다. (주13) 전분기중 50좌를 추가 출자하였습니다.(주14) 전분기중 보유주식 전부인 3,888주를 (주)케이벤처그룹에 현물출자하였습니다.(주15) 전분기중 60좌를 추가 출자하였습니다. (주16) 전분기중 신규(224,999,997주) 설립하였습니다.(주17) 전분기중 1,288,159주를 취득하였습니다.(주18) 전분기중 51,600주를 취득하였습니다. 7. 유형자산 : 가 . 당분기 및 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 기초 순장부금액 210,393,423 193,359,400 취득 29,843,470 56,081,989 사업양수도로 인한 증감 81,227 - 처분 (180,798) (998,010) 감가상각비 (37,638,640) (35,115,235) 분기말 순장부금액 202,498,682 213,328,144 취득원가 311,507,171 274,795,784 감가상각누계액 (108,982,051) (61,467,640) 정부보조금 (26,438) - 분기말 순장부금액 202,498,682 213,328,144 나. 회사의 유형자산 중 일부 토지에 대해서는 계약이행보증과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 17 참조). 8. 무형자산 : 당분기 및 전분기 중 무형자산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 기초 순장부금액 1,652,604,700 1,651,657,838 취득 6,169,634 17,419,470 사업양수도로 인한 증감 59,734,717 - 손상차손 (589,924) - 처분 및 폐기 (20,591) (1,041,825) 무형자산상각비 (17,413,492) (15,740,542) 분기말 순장부금액 1,700,485,044 1,652,294,941 취득원가 1,743,749,954 1,672,905,382 상각누계액 (42,666,034) (20,600,760) 손상차손누계액 (589,924) - 정부보조금 (8,952) (9,681) 분기말 순장부금액 1,700,485,044 1,652,294,941 9. 파생상품 : 당분기말 현재 회사가 발행한 교환사채(주석 10 참조)에 포함된 교환권 및 조기상환권(발행자 및 취득자 보유)에 대한 가치를 파생상품부채로 인식하였습니다. 10. 장ㆍ단기차입금 : 가. 당분기말과 전기말 현재 장ㆍ단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 차입처 구분 2016.9.30 연이자율(%) 만기 당분기말 전기말 단기차입금 삼성증권, 한국투자증권 기업어음 1.49 2016년 10월 200,000,000 - 장기차입금(주1) 우리은행 직장보육시설자금 대출 2.00 2023년 9월 250,000 250,000 공모사채 제7회 무보증 공모사채 2.42 2018년 12월 170,000,000 200,000,000 사모사채 제8회 무보증 사모사채 2.08 2019년 3월 50,000,000 - 공모사채 제9-1회 무보증 공모사채 1.97 2019년 4월 60,000,000 - 공모사채 제9-2회 무보증 공모사채 2.30 2021년 4월 40,000,000 - 사채할인발행차금 (817,968) (616,798) 차감계 319,182,032 199,383,202 사모사채 제10회 무보증 사모전환사채 0.00 2021년 4월 250,000,000 - 사채할인발행차금 (1,134,572) - 차감계 248,865,428 - 사모사채 제11회 보증부 원화표시 외화지급해외교환사채 0.00 2021년 5월 230,000,000 - 사채할인발행차금 (29,302,342) - 차감계 200,697,658 - 합계 968,995,118 199,633,202 (주1) 회사는 당분기 중 제7회 무보증 공모사채 300억원, 제8회 무보증 사모사채 200억원, 제9-1회 무보증 공모사채 1,200억원, 제9-2회 무보증 공모사채 300억원을 만기 전 조기상환하였으며, 사채상환손실 2,575백만원을 금융비용으로 인식하였습니다. 나. 회사가 발행한 전환사채의 발행조건은 다음과 같습니다. 구분 내역 1. 사채의 종류 제10회 무기명식 무보증 사모 전환사채 2. 사채의 권면총액 250,000백만원 3. 사채의 이율 표면이자율 0% 만기이자율 0% 4. 만기일 2021년 4월 14일 5. 원금상환방법 만기까지 보유하고 있는 사채의 원금에 대하여 만기일에 권면금액의 만기보장수익률 0.0%에 해당하는 금액을 일시 상환 6. 전환에 관한사항 전환비율 100% 전환가액 120,014원/주 전환대상 주식회사 카카오 보통주식 전환청구기간 2017년 4월 14일 ~ 2021년 3월 14일 전환가액 조정사항 유ㆍ무상 증자 등 전환가액 조정사유 발생시 사채인수계약에서 정한 바에 따라 조정 7. 투자자의 조기상환권(Put Option) 사채권자는 발행일로부터 3년이 되는 2019년 4월 14일 및 이후 매 1년에 해당되는 날에 사채의 권면금액에 조기상환수익률을 가산한 금액의 전부 또는 일부에 대하여 만기 전 조기상환을 청구할 수 있음 다. 회사가 발행한 교환사채의 발행조건은 다음과 같습니다. 구분 내역 1. 사채의 종류 제11회 보증부 원화표시 외화지급 해외교환사채 2. 사채의 권면총액 230,000백만원 3. 사채의 이율 표면이자율 0% 만기이자율 0% 4. 만기일 2021년 5월 11일 5. 원금상환방법 1) 만기상환 : 만기까지 조기상환되거나 교환권을 행사하지 않은 잔존 사채원리금에 대해 만기 일시 상환2) 조기상환 : 회사 및 사채권자의 조기상환권 있음 6. 교환에 관한사항 교환비율 100% 교환가액 104,933원/주 교환대상 주식회사 로엔엔터테인먼트의 기명식 보통주식 교환청구기간 2016년 6월 21일 ~ 2021년 4월 30일 교환가액 조정사항 교환가액 조정사유 발생시 사채인수계약에서 정한 바에 따라 조정 7. 담보목적물 회사 보유 로엔엔터테인먼트 보통주 총 2,529,171주 및 잔여 교환대상주식에 대하여 회사가 보유하는 주식반환청구권 8. 투자자의 조기상환권(Put Option) 사채권자는 회사의 교환대상주식의 지배권 변동이 발생하거나 교환대상주식이 상장폐지 또는 30연속 거래일 이상 거래 정지되는 경우 조기상환을 청구할수 있음 9. 발행자의 조기상환권((Call Option) 회사는 납입일로부터 3년후부터 사채만기일 30영업일 전까지 30연속거래일 중 20거래일의 종가가 교환가격의 130%이상이거나 미상환사채잔액이 총 발행총액의 10%미만인 경우, 관련 법령의 개정등으로 추가 조세부담사유가 발생하는 경우 조기상환을 청구할 수 있음 11. 자본금과 주식발행초과금 : 가. 2016년 9월 30일 현재 회사의 수권주식수는 150,000,000주이며, 발행한 주식수및 유통주식수는 각각 보통주식 67,625,112주 및 67,525,112주입니다. 나. 회사는 회사의 설립, 경영, 해외영업 또는 기술혁신 등에 기여하거나 기여할 수 있는 회사의 임직원 및 관계회사의 임직원에게 주주총회의 특별결의에 의하여 발행주식총수의 100분의 15의 범위 내에서 주식선택권을 부여할 수 있습니다. 2016년 9월 30일 현재 부여된 주식선택권 중 미행사 주식선택권의 수량은 총 484,727주 입니다(주석 12 참조). 다. 회사는 기명식 보통주식으로 전환할 수 있는 전환사채 및 신주인수권을 부여하는신주인수권부사채를 각각 액면총액 5천억원 및 2천억원을 초과하지 않는 범위 내에서 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 발행할 수 있도록 하고 있는 바, 2016년 9월 30일 현재 250,000백만원의 전환사채를 발행하고 있습니다(주석 10 참조).라. 회사는 이익배당, 의결권 배제, 주식의 상환 및 전환에 관한 종류주식을 발행주식총수의 4분의 1의 범위 내에서 발행할 수 있으며, 2016년 9월 30일 현재 보통주 이외의 이러한 조건으로 발행된 주식은 없습니다. 마. 당분기 및 전분기 중 자본금 및 주식발행초과금의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 일자 증자내역 주식수(주) 자본금(주1) 주식발행초과금 합계 2015-01-01 전기초 58,242,204 29,121,102 2,258,964,639 2,288,085,741 2015-01-29 주식선택권의 행사 832,027 416,013 3,302,662 3,718,675 2015-02-27 주식선택권의 행사 149,823 74,912 608,388 683,300 2015-03-23 주식선택권의 행사 204,435 102,218 1,808,148 1,910,366 2015-04-13 주식선택권의 행사 294,671 147,336 4,544,965 4,692,301 2015-05-13 주식선택권의 행사 262,395 131,197 2,778,694 2,909,891 2015-06-16 주식선택권의 행사 22,000 11,000 315,682 326,682 2015-07-15 주식선택권의 행사 35,329 17,664 350,968 368,632 2015-08-03 주식선택권의 행사 60,872 30,436 954,986 985,422 2015-09-14 주식선택권의 행사 10,900 5,450 25,105 30,555 2015-09-30 전분기말 60,114,656 30,057,328 2,273,654,237 2,303,711,565 2016-01-01 당기초 60,196,088 30,098,043 2,274,538,119 2,304,636,162 2016-01-11 주식선택권의 행사 70,000 35,000 9,315 44,315 2016-02-15 주식선택권의 행사 221,567 110,784 4,074,356 4,185,140 2016-03-02 주식선택권의 행사 138,214 69,107 4,175,304 4,244,411 2016-03-17 유상증자 (주1) 6,913,339 3,456,670 754,226,429 757,683,099 2016-04-05 주식선택권의 행사 18,333 9,167 294,823 303,990 2016-05-02 주식선택권의 행사 550 275 8,487 8,762 2016-06-16 주식선택권의 행사 52,851 26,426 458,057 484,482 2016-07-18 주식선택권의 행사 1,000 500 7,553 8,053 2016-09-05 주식선택권의 행사 13,170 6,585 130,482 137,067 2016-09-30 당분기말 67,625,112 33,812,556 3,037,922,925 3,071,735,481 (주1) 당분기중 ㈜로엔엔터테인먼트 인수와 관련하여 인수대가의 일부를 자기지분상품을 발행하여 지급하였습니다(주석 6 참조). 바. 회사는 전기 이전에 자기주식 100,000주를 이익잉여금으로 소각하였으며, 이로 인해 당분기말 현재 발행주식과 유통주식의 액면총액은 일치하지 않습니다. 유통주식 자본금(천원) 차이금액(천원) 발행주식수(주) 주당 액면금액(원) 액면총액(천원) 67,525,112 500 33,762,556 33,812,556 50,000 12. 주식기준보상 : 가. 당분기말 현재 주식선택권의 주요사항은 다음과 같습니다. (1) 주식결제형 주식선택권 ㆍ 주식선택권으로 발행한 주식의 종류: 기명식 보통주식ㆍ 부여방법: 보통주 신주발행교부 ㆍ 가득조건 및 행사가능시점: 3차~6차: 부여일 이후 2년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자에 한해 행사가능 하며 2년 경과 시점부터 5년 이내 8차, 10차, 12차, 14차, 16차: 부여일 이후 2년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자 에 한해 행사가능하며 2년 경과 시점부터 5년 이내 9차, 11차, 13차, 15차, 17차: 부여일 이후 2~3년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자에 한해 행사가능하며 2~3년 경과 시점부터 5년 이내 (2) 현금결제형 주식선택권ㆍ 가득조건 및 행사가능시점: 1차~2차: 부여일 이후 2년 이상 회사의 임직원으로 재직한 자에 한해 행사가능하며 2년 경과 시점부터 2년 이내 나. 당분기말의 현재 유효한 주식결제형 주식선택권의 차수별 부여 수량, 만기, 행사가격 및 주식선택권 현황은 다음과 같습니다. 차수 부여일 주당행사가격(단위:원) 미행사기초수량 당분기부여 수량 당분기취소 수량 당분기행사수량 미행사분기말 수량 분기말행사가능수량 3차 2010년 05월 20일 500 235,641 - - 141,641 94,000 94,000 4차 2011년 03월 25일 1,607 56,443 - - 18,000 38,443 38,443 5차 2011년 06월 10일 1,607 69,142 - - 26,072 43,070 43,070 6차 2011년 11월 11일 6,428 193,768 - - 46,772 146,996 146,996 8차 2012년 01월 20일 7,714 2,555 - - 2,555 - - 9차 2012년 01월 20일 7,714 35,000 - - 18,000 17,000 17,000 10차 2012년 03월 30일 10,285 14,132 - - 2,655 11,477 11,477 11차 2012년 03월 30일 10,285 10,000 - - 9,000 1,000 1,000 12차 2012년 08월 31일 12,857 94,100 - - 44,163 49,937 49,937 13차 2012년 08월 31일 12,857 37,655 - - 19,191 18,464 18,464 14차 2012년 12월 14일 12,857 23,987 - - 12,555 11,432 11,432 16차 2013년 03월 28일 32,143 72,441 - - 21,533 50,908 50,908 17차 2013년 03월 28일 32,143 155,548 - - 153,548 2,000 2,000 합계 1,000,412 - - 515,685 484,727 484,727 다. 회사는 부여된 주식결제형 주식선택권의 보상원가를 블랙ㆍ숄즈 모형을 이용한 공정가액접근법을 적용하여 산정하였으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정 및 변수는 다음과 같습니다. 구 분 3차 4차 5차 6차 8차 9차 10차 부여일의 공정가치 207 625 602 2,527 2,968 3,981 3,984 부여일의 가중평균 주가 600 2,500 2,500 10,000 12,000 12,000 16,000 주가변동성(주1) 59% 40% 38% 41% 40% 44% 40% 배당수익률 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 기대만기 2년 2년 2년 2년 2년 3년 2년 무위험수익률 3.43% 3.61% 3.61% 3.39% 3.39% 3.40% 3.52% 구 분 11차 12차 13차 14차 16차 17차 부여일의 공정가치 5,055 4,991 6,090 5,188 12,719 14,770 부여일의 가중평균 주가 16,000 20,000 20,000 20,000 50,000 50,000 주가변동성 (주1) 41% 41% 40% 43% 42% 40% 배당수익률 0% 0% 0% 0% 0% 0% 기대만기 3년 2년 3년 2년 2년 3년 무위험수익률 3.55% 2.77% 2.76% 2.86% 2.46% 2.44% (주1) 주가변동성은 부여일 직전 동종 유사 상장기업들의 기대만기 기간동안의 주별 주가분석에 기초하여 산출한 주식의 연속복리 투자수익률의 표준편차입니다. 라. 보고기간말 현재 유효한 현금결제형 주식선택권의 차수별 부여 수량, 만기, 행사가격 및 주식선택권 현황은 다음과 같습니다. 차수 부여일 주당 행사가격(단위:원) 미행사기초 수량 당분기행사 수량 미행사분기말 수량 분기말행사가능 수량 1차 2013년 07월 31일 32,143 17,413 8,333 9,080 9,080 2차 2013년 10월 31일 50,144 7,777 - 7,777 7,777 합계 25,190 8,333 16,857 16,857 마. 회사는 부여된 차액결제형 주식선택권의 보상원가를 블랙ㆍ숄즈 모형을 이용한 공정가액접근법을 적용하여 산정하였으며, 보고기간말 현재 가득기간이 완료되어 행사가능한 상태입니다. 바. 당분기와 전분기 중 비용으로 인식한 주식기준보상은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 주식결제형 - 41,029 123,087 569,067 현금결제형 664,314 (93,110) (159,861) 367,675 합계 664,314 (52,081) (36,774) 936,742 13. 영업비용 :당분기와 전분기의 영업비용 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 급여 44,282,470 131,035,650 42,788,394 120,809,429 퇴직급여 4,267,329 12,410,067 3,617,087 11,135,565 주식보상비용 664,314 (52,081) (36,774) 936,742 복리후생비 8,420,546 28,040,184 10,642,204 33,918,870 여비교통비 607,189 2,024,065 1,090,611 3,167,894 세금과공과 393,917 2,114,235 474,983 1,912,667 지급임차료 2,395,531 7,125,258 1,976,569 6,309,541 지급수수료 64,514,288 177,629,226 58,018,226 165,679,138 광고선전비 13,858,442 26,161,811 4,953,886 40,029,480 감가상각비 12,490,921 37,638,640 12,011,970 35,115,235 무형자산상각비 5,707,679 17,413,492 5,378,179 15,740,542 광고대행수수료 19,280,890 60,444,936 23,676,291 70,427,284 상품매출원가 5,549,175 12,061,028 785,610 3,362,514 콘텐츠수수료 13,437,922 36,023,267 15,475,737 35,137,894 행사비 242,491 711,407 134,289 592,624 기타 3,591,952 13,662,701 4,382,028 11,802,777 합계 199,705,056 564,443,886 185,369,290 556,078,196 14. 법인세비용 :법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 당분기말 현재 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균연간법인세율은 29.1%(전분기: 24.7%)입니다. 동 법인세율의 증가는 주로 종속기업투자손상차손에 대한 이연법인세자산을 인식하지 않은 효과 등에 기인합니다. 15. 주당손익 : 가. 기본주당순이익기본주당이익은 회사의 보통주당기순이익을 회사가 매입하여 자기주식으로 보유하고 있는 보통주를 제외한 당분기의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정했습니 다.당분기와 전분기의 기본주당순이익 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 분기순이익 1,680,491 28,190,593 1,244,073 51,743,720 보통주순이익 1,680,491 28,190,593 1,244,073 51,743,720 가중평균 유통보통주식수 67,509,191주 65,487,546주 59,973,371주 59,499,232주 기본주당순이익 25원 430원 21원 870원 나. 희석주당순이익 희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있으며, 회사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 주식선택권 및 전환사채가 있습니다. 주식선택권으로 인한 주식수는 주식선택권에 부가된 권리행사의 금전적 가치에 기초하여 공정가치(회계기간의 평균시장가격)로 취득하였다면 얻게 될 주식수를 계산하고 동 주식수와 주식선택권이 행사된 것으로 가정할 경우 발행될 주식수를 비교하여 산정하였으며, 전환사채로 인한 주식수는 기초시점에 전환된 것으로 가정할 경우 전환될 주식수를 비교하여산정하였습니다.당분기와 전분기의 희석주당순이익 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 보통주당기순이익 1,680,491 28,190,593 1,244,073 51,743,720 발행된 가중평균유통보통주식수 67,509,191주 65,487,546주 59,973,371주 59,499,232주 조정내역 주식선택권 452,463주 562,160주 1,048,782주 2,363,818주 전환사채 2,083,090주 1,292,428주 - - 희석주당이익 산정을 위한 가중평균 유통보통주식수 70,044,744주 67,342,134주 61,022,153주 61,863,050주 희석주당순이익 24원 419원 20원 836원 16. 영업으로부터 창출된 현금 : 가. 당분기 및 전분기의 영업으로부터 창출된 현금은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 법인세비용차감전순이익 39,771,846 68,704,184 조정 대손상각비 704,772 370,921 감가상각비 37,638,640 35,115,235 무형자산상각비 17,413,492 15,740,542 유형자산처분손실 54,936 11,173 유형자산처분이익 (171,572) (139,139) 유형자산폐기손실 20,404 231,438 유형자산처분손실 12,415 - 무형자산처분이익 (501,631) (129,409) 무형자산손상차손 589,924 - 무형자산폐기손실 - 1,038,065 종속기업 및 관계기업투자주식 손상차손 4,234,678 16,975,357 종속기업 및 관계기업투자주식 처분손실 - 79,025 종속기업 및 관계기업투자주식 처분이익 - (604,866) 사채상환손실 2,575,271 - 퇴직급여 11,036,342 11,135,565 주식보상비용 (52,081) 936,742 이자수익 (3,544,509) (6,767,262) 이자비용 11,390,044 111,012 배당금수입 (1,920,553) (1,722,683) 외화환산이익 (201,623) (207,424) 외화환산손실 3,362,777 7,018 파생상품평가손실 - 1,279,343 기타장기종업원급여 4,798,489 4,847,430 기타자산손상차손 3,421,021 - 매도가능증권처분이익 (231,184) - 기타 (393,437) 688,256 (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 운전자본의변동, 계속 매출채권 7,381,944 9,275,303 기타유동금융자산 (7,580,669) (19,632,738) 재고자산 (2,365,398) 530,749 기타유동자산 (2,922,810) (3,411,925) 기타비유동자산 (4,016,102) (4,340,357) 매입채무및기타채무 27,157,689 39,629,944 기타유동부채 (2,824,450) 2,843,051 기타금융부채 22,556,425 (8,161,821) 순확정급여부채 (9,407,953) (695,528) 기타장기종업원급여부채 (684,000) (363,000) 기타 - (2,056,815) 영업으로부터 창출된 현금 157,303,137 161,317,387 나. 현금의 유출입이 없는 거래 중 중요한 사항은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기 전분기 복구충당부채증가 302,905 1,780,843 유형자산 취득과 관련한 미지급금 변동 (3,343,483) (4,833,134) 유형자산 처부과 관련한 미수금 변동 31,192 - 무형자산 취득과 관련한 미지급금 변동 17,203 (154,797) 무형자산 취득과 관련한 장기선급금 변동 (768,000) - 사업결합과 관련한 미지급금 - 2,000,000 종속기업 취득과 관련한 자기주식 처분 - 18,574,101 종속기업 취득과 관련한 파생상품 대체 - 217,490 자기지분상품 발행으로 인한 종속기업투자주식 취득 757,701,954 - 종속기업 취득과 관련한 장기선급금 대체 (2,500,000) - 종속기업 취득과 관련한 미지급금 변동 1,950,000 - 17. 우발채무 및 약정사항 : 가. 제공한 지급보증내역당분기말 및 전기말 현재 회사가 제공한 채무보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 보증내역 보증거래처 보증금액 보증내용 당분기말 전기말 종업원(주1) 우리은행 522,000 522,000 대출금 (주1) 임직원 복지와 관련된 직원들의 금융기관 대출금에 대하여 제공한 채무보증입니다. 동 종업원 금융기관 대출 등과 관련하여 회사의 예금 및 적금 6,628백만원이 담보로 제공되어 있습니다. 나. 제공받은 지급보증내역당분기말 및 전기말 현재 회사가 타인으로부터 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 보증인 보증내용 보증금액 보증수익자 당분기말 전기말 서울보증보험 등 공탁 및 이행보증 등 3,083,900 846,050 근로복지공단, 한국전력공사 등 다. 계류중인 소송사건 당분기말 현재 회사가 피고(공동피소 포함)로 계류중인 소송사건은 11건으로서, 소송가액은 총 2,146백만원입니다. 회사의 경영진은 상기의 소송 결과가 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치지 아니할 것으로 판단하고 있습니다. 라. 주요 약정사항(1) 2008년중 에르고다음다이렉트손해보험㈜의 주식을 ERGO International AG사에매각하였으며, 매각 시 에르고다음다이렉트손해보험㈜이 보유하고 있는 투자자산으로부터 발생할 수 있는 향후 손실에 대해 2,455백만원까지 보전하기로 하는 계약을 체결하였습니다. 회사는 이와 관련하여 당분기말 현재 336백만원을 손실충당부채로 계상하고 있습니다. (2) 당분기말 현재 회사가 금융기관 등과 체결하고 있는 한도거래 및 약정사항은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 금융기관 약정내용 한도금액 실행금액 제공받은 보증 KDB 산업은행 산업운영자금대출 5,000,000 - - 우리은행 직장보육시설자금대출 500,000 250,000 - 신한은행 산업운영자금대출 10,000,000 - - 마. 당분기말과 전기말 현재 회사가 보유하고 있는 사용이 제한된 금융상품의 내역은다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 사용제한내역 현금및예금 6,628,300 4,709,900 임직원금융기관대출 1,430,000 1,430,000 손실보전계약 4,109,974 3,278,810 사무실임차관련 450,000 200,000 기타 합계 12,618,274 9,618,710 바. 당분기말 현재 회사의 계약이행보증과 관련하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 장부금액 담보설정금액 보증내역 담보권자 토지 38,655,384 8,180,310 계약이행보증 제주도청 18. 사업결합 :회사는 당분기 중 회사의 종속기업인 록앤올㈜로부터 네비게이션 사업을 인수하였으며, 인수대상 순자산장부금액(57,131백만원)과 인수대가(58,500백만원)와의 차이인 1,369백만원을 자본잉여금으로 인식하였습니다. 19. 특수관계자 거래 : 가. 회사는 최상위 지배기업이며, 당분기말과 전기말 현재 회사의 특수관계자는 다음과 같습니다.- 당분기말 구분 회사명 종속기업 ㈜카카오랩, ㈜씽크리얼스, ㈜로티플, ㈜써니로프트, KAKAO Singapore Pte. Ltd., Beijing KAKAO Co., Ltd., ㈜울트라캡숑, Ultra Interactive, Inc., KAKAO JAPAN Corp., ㈜디케이서비스, ㈜디케이테크인, ㈜디케이비즈니스, ㈜다음글로벌홀딩스, PATH MOBILE INC PTE. LTD., 이미지온㈜, ㈜티앤케이팩토리, ㈜버즈피아, ㈜카카오게임즈(구, ㈜ 엔진), Kakao Games Europe B.V.(구,DAUMGAME EUROPE), ㈜케이벤처그룹, ㈜케이큐브벤처스, 케이큐브-1호벤처투자조합, 카카오청년창업펀드,㈜카카오프렌즈, 록앤올㈜, ㈜셀잇, Daumservice China Co., Ltd., Daumservice China Yanjiao Co., Ltd., ㈜카닥, ㈜밸류포션, Valuepotion Pte. Ltd., ㈜지니랩스, ㈜아이나, ㈜슈퍼노바일레븐, ㈜마그넷, 불혹소프트㈜, ㈜엔글, ㈜포도트리, ㈜어바웃타임, 카카오디지털콘텐츠펀드, 카카오성장나눔게임펀드, ㈜링키지랩, ㈜로엔엔터테인먼트, ㈜스타십엔터테인먼트, ㈜킹콩엔터테인먼트, ㈜플랜에이엔터테인먼트, ㈜크래커엔터테인먼트, ㈜페이브엔터테인먼트, ㈜엠텍크루, ㈜문화인, NAVIRO Co.,Ltd.(구, DeNA Locations), KVG SG PTE.LTD., 카카오-씨씨브이씨 제주창조경제혁신펀드, ㈜ 넘버웍스, ㈜ 파킹스퀘어, ㈜ 피플러그, Kakao Games USA.Inc., ㈜키즈노트, PT. PATH MOBILE INDONESIA 관계기업 ㈜플로우게임즈, ㈜애드크래딧(구,㈜애드투페이퍼), DMS Network, Inc., ㈜나인플라바, ㈜엔비티, Tapas Media, Inc., 다음청년창업펀드, ㈜유저스토리랩, DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP., SNACKVOX INC. PTE. LTD., ㈜쓰리포인트, NBT Partners Japan, NBT AMERICA INC., ㈜하시스, ㈜만나씨이에이, 만나타운㈜, ㈜팜잇, 팜잇2호㈜, ㈜네오바자르, ㈜실버스타게임즈, ㈜오스카엔터테인먼트, ㈜레프트라이트, Bitmarket.ph, Inc., ㈜탱그램디자인연구소, ㈜탱그램팩토리, TANGRAM FACTORY AMERICA INC., ㈜유아더디자이너, 씨엔티테크㈜ , ㈜로이게임즈, 기타 54개 회사 기타 특수관계자 케이큐브홀딩스, ㈜티포인베스트(구,㈜클라이믹스에듀), ㈜뉴런잉글리쉬, ㈜오닉스케이,㈜스마트앤그로스, ㈜모두다, ㈜플러스투퍼센트 - 전기말 구분 회사명 종속기업 ㈜카카오랩, ㈜씽크리얼스, ㈜로티플, ㈜써니로프트, KAKAO Singapore Pte. Ltd., Beijing KAKAO Co., Ltd., ㈜울트라캡숑, Ultra Interactive, Inc., KAKAO JAPAN Corp., ㈜디케이서비스, ㈜디케이테크인, ㈜디케이비즈니스, ㈜다음글로벌홀딩스, PATH MOBILE INC PTE. LTD., 이미지온㈜, ㈜티앤케이팩토리, ㈜버즈피아, ㈜다음게임, DAUMGAME EUROPE, ㈜케이벤처그룹,㈜케이큐브벤처스, 케이큐브-1호벤처투자조합, 카카오청년창업펀드, ㈜카카오프렌즈, 록앤올㈜, ㈜셀잇, Daumservice China Co., Ltd., Daumservice China Yanjiao Co., Ltd., , ㈜카닥, ㈜밸류포션, Valuepotion Pte. Ltd., ㈜엔진, ㈜지니랩스, ㈜아이나, ㈜탱그램디자인연구소, ㈜탱그램팩토리 , TANGRAM FACTORY AMERICA, INC. ㈜슈퍼노바일레븐, ㈜블랙스타게임즈, ㈜레드스타게임즈, ㈜마그넷, 불혹소프트㈜, ㈜엔글, ㈜포도트리, ㈜어바웃타임 관계기업 ㈜플로우게임즈, ㈜애드크레딧(구. ㈜ 애드투페이퍼) , DMS Network, Inc., ㈜나인플라바, ㈜엔비티, Tapas Media, Inc., 다음청년창업투자조합, ㈜유저스토리랩, DAUM KAKAO PHILIPPINES CORP., SNACKVOX INC. PTE. LTD., ㈜쓰리포인트, NBT Partners Japan, NBT AMERICA INC.,㈜하시스, ㈜만나씨이에이, ㈜네오바자르, ㈜실버스타게임즈, 기타 41개 회사 기타특수관계자 ㈜케이큐브홀딩스, ㈜티포인베스트(구,㈜클라이믹스에듀), ㈜뉴런잉글리쉬, ㈜오닉스케이,㈜스마트앤그로스 나. 당분기와 전분기의 특수관계자와의 거래 내역 및 당분기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 잔액은 다음과 같습니다. (1) 거래 내역1) 당분기 (단위: 천원) 구분 영업수익 등 영업비용 등 영업수익 이자수익 기타수익 지급수수료 광고선전비 기타비용 ㈜카카오랩 1,822 - - - - 66,983 ㈜씽크리얼스 - - - - - (8,744) ㈜로티플 - - - - - (8,744) ㈜써니로프트 - - - - - (6,692) ㈜울트라캡숑 1,120 - - - - (4,479) KAKAO Japan 23,586 - - - 5,347 - ㈜디케이서비스 3,855 - 2,360 9,613,642 - - ㈜디케이테크인 - - 3,464 4,713,587 - - ㈜디케이비즈니스 - - 3,966 9,277,032 - - Daum Service CHINA Yanjiao Co,. Ltd. - - - - - 2,325,126 ㈜다음글로벌홀딩스 4,745 - - - - (10,050) PATH MOBILE INC PTE. LTD. - - 66 (2,646,447) - - ㈜이미지온 - 34,337 - 2,512,508 - - (단위: 천원) 구분 영업수익 등 영업비용 등 영업수익 이자수익 기타수익 지급수수료 광고선전비 기타비용 , 계속 ㈜티앤케이팩토리 89,721 - - (1,590) 304,342 204,235 ㈜버즈피아 - - - 349 - (9,807) ㈜다음게임(주1) 599,501 - - (246,591) - - ㈜케이벤처그룹 - - - (1,678) - - ㈜케이큐브벤처스 - - - (964) - - 케이큐브-1호벤처투자조합 - - 1,261,552 - - - 카카오디지털콘텐츠펀드 - - 11,883 - - - ㈜키즈노트 10,441 - - (43,086) 5,885 - ㈜카카오프렌즈 1,065,306 - - (14,295) 321,751 3,618,805 ㈜록앤올(주2) 169,494 - - - - (8,414) ㈜셀잇 55 - - - - 73,575 ㈜카닥 114,369 - - - - - ㈜밸류포션 603,352 - - 50,000 - (17,561) ㈜카카오게임즈 1,987,391 - - (771,148) - 3,387,813 ㈜아이나 278 - - - - - ㈜엔글 - - - - - 101,100 ㈜포도트리 10,902,070 - - 5,069,566 171,662 - ㈜어바웃타임 - - - - - (9,807) ㈜링키지랩 - - - (1,666) - 93,011 ㈜파킹스퀘어 1,232 - - 383,112 - - ㈜넘버웍스 - - - - - (2,393) ㈜로엔엔터테인먼트 609,587 - - - 85,479 - 소계 16,147,993 34,337 1,283,291 27,892,331 894,466 9,783,957 ㈜탱그램디자인연구소 119 - - - - - ㈜탱그램팩토리 456 - - - - - ㈜엔비티 - - - - 100,000 - ㈜두나무 53,698 - - - - - ㈜위시링크 - - - - - 497,124 소계 54,273 - - - 100,000 497,124 합계 16,202,266 34,337 1,283,291 27,892,331 994,466 10,281,081 (주1) 당분기중 ㈜ 카카오게임즈(구,㈜엔진)에 합병되었으며, 합병되기 전 까지의 거래를 포함하고 있습니다. (주2) 회사는 당분기중 록앤올 ㈜ 로부터내비게이션 사업을 인수하였으며, 인수대가로 58,500백만원을 지급하였습니다. 2) 전분기 (단위: 천원) 구분 영업수익 등 영업비용 등 영업수익 이자수익 기타수익 지급수수료 광고선전비 기타비용 ㈜카카오랩 4,100 - 61,276 679,601 - - ㈜씽크리얼스 - - 6,549 - - - ㈜로티플 - - 6,549 - - - ㈜써니로프트 - - 5,638 - - - KAKAO Singapore Pte. Ltd. - - - 246,120 - - ㈜케이벤처그룹 - - 6,259 - - - ㈜다음글로벌홀딩스 6,329 - 10,695 - - - ㈜디케이서비스(구, ㈜다음서비스) 36,827 - - 15,354,406 - - ㈜디케이테크인 - - - 741,340 - - ㈜디케이비즈니스 - - - 1,386,666 - - Daum Service CHINA Yanjiao Co,. Ltd. - - - 1,729,902 - - ㈜이미지온 2,190 66,412 - 2,828,495 - - ㈜핑거터치(주1) 4,012 - - 192,338 - 1,929 디지털뷰운영㈜(주1) - - - 635 - - (단위: 천원) 구분 영업수익 등 영업비용 등 영업수익 이자수익 기타수익 지급수수료 광고선전비 기타비용 , 계속 ㈜온네트 11,311 - - 909 - - 다이알로이드㈜ 4,542 - 5,460 100,000 - - ㈜티앤케이팩토리 22,036 - - 1,011,287 100,000 - ㈜버즈피아 226,109 - - 198,919 - 25,000 ㈜다음게임 2,379,827 - 1,166,167 - 15,407 - ㈜키즈노트 3,904 - - - - - ㈜카카오프렌즈 120,691 - 4,359 - 36,847 63,130 ㈜셀잇 75 - - - - - ㈜케이큐브벤처스 - - 366 - - - ㈜카닥 15,241 - - - - - 소계 2,837,194 66,412 1,273,318 24,470,618 152,254 90,059 ㈜다음티브이(주1) 88 - - - - - ㈜엔비티 - - 4,751 - - - ㈜위시링크(주2) 7,550,790 - - 2,890,022 - 12,000,000 ㈜포도트리 960 - - 2,678,607 - - 소계 7,551,838 - 4,751 5,568,629 - 12,000,000 합계 10,389,032 66,412 1,278,069 30,039,247 152,254 12,090,059 (주1) 전분기 중 지분을 처분하였으며, 처분시점 전까지의 거래가 반영되어 있습니다. (주2) 전분기 중 발생한 사업양수 관련 거래금액이 포함되어 있습니다. (2) 채권ㆍ채무1) 당분기말 (단위: 천원) 구분 채권 채무 매출채권 대여금 기타채권 미지급금 기타채무 ㈜카카오랩 877 - 65,697 - 2,563 ㈜씽크리얼스 1,069 - - - - ㈜로티플 1,069 - - - - ㈜울트라캡숑 1,232 - - - 3,600 KAKAO Japan Corp. 13,636 - - 39,953 - ㈜디케이서비스 471 - - 1,191,439 - ㈜디케이테크인 - - 110,000 610,534 - ㈜디케이비즈니스 - - - 1,250,172 - Daum Service CHINA Yanjiao Co,. Ltd. - - - 259,044 - ㈜다음글로벌홀딩스 1,808 - - - 7,088 PATH MOBILE INC PTE. LTD. 313,837 - - - 16,000 ㈜이미지온 - - 28,759 478,545 - ㈜티앤케이팩토리 27,906 - - 141,960 - ㈜버즈피아 1,199 - - - 3,500 ㈜케이큐브벤처스 - - - - - ㈜카카오프렌즈 724,162 - 957,007 920,140 - 록앤올㈜ 30,231 - 209,808 - 3,588 ㈜셀잇 - - - 1,287 - ㈜카닥 - - - - - ㈜밸류포션 15,100 - - 48,189 - ㈜카카오게임즈(구, ㈜ 엔진) 260,793 - 4,600 5,666,961 - ㈜엔글 - - - 38,500 - ㈜포도트리 1,184,285 - 3,476,917 13,196,987 - ㈜어바웃타임 1,199 - - - 3,500 ㈜ 링키지랩 - - - 21,168 - ㈜ 파킹스퀘어 - - - 113,255 - ㈜ 넘버웍스 877 - - - 2,563 ㈜로엔엔터테인먼트 31,717 - 545,121 - - 소계 2,611,468 - 5,397,909 23,978,134 42,402 ㈜엔비티 60,302 - 900,000 - - ㈜위시링크 - - - 59,563 - 소계 60,302 - 900,000 59,563 - 합계 2,671,770 - 6,297,909 24,037,697 42,402 2) 전기말 (단위: 천원) 구분 채권 채무 매출채권 대여금 기타채권 매입채무 미지급금 기타채무 ㈜카카오랩 3,257 - 65,697 - 50,250 22,500