삼성생명 분기보고서 (2017.03)
5. 재무제표 주석

제62기 1분기 : 2017년 3월 31일 현재
제61기 : 2016년 12월 31일 현재
삼성생명보험주식회사

1 . 회사의 개요 :

삼성생명보험주식회사(이하 "회사")는 1957년 4월 24일 설립된 이래 2017년 3월 31 일 현재 지역단 88 개 , 지점 630개 의 조직을 가지고 인보험 및 그와 관 련된 재보험계약 등을 주요 영업목적으로 하고 있으며, 2010년 5월 12일에 회사의 주식을 한국증권거래소에 상장하였습니다. 2017년 3월 31일 현재 판 매중인 보험상품과 신규판매는 중지되었으나 계약이 유지되고 있는 보험상품의 내역 은 다음과 같습 니다 .

구 분	보 험 상 품

판매중	판매중지	계

개인연금보험	20종	232종	252종

기타생존보험	-	46종	46종

사망보험	34종	475종	509종

생사혼합보험	7종	154종	161종

단체보험	12종	288종	300종

계	73종	1,195종	1,268종

2017년 3월 31일 현재 주요주주 및 그 특수관계인의 구성은 다음과 같습니다.

주 주 명	소유주식수(천주)	지분율(%)

이건희	41,519	20.76

삼성물산(주)	38,688	19.34

자기주식	20,425	10.21

㈜이마트	11,763	5.88

삼성문화재단	9,360	4.68

(주)신세계	4,381	2.19

삼성생명공익재단	4,360	2.18

CJ제일제당(주)	2,986	1.49

우리사주조합	2,158	1.08

기타	64,360	32.19

계	200,000	100

2. 중요한 회계정책 :

2.1 재무제표 작성기준

회사의 2017년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 요약분기재무제표 는 기업회계기준서 제1034호 "중간재무보고"에 따라 작성되었습니다. 이 요약분기재무제표 는 보고기간말인 2017년 3월 31일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. (1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

회사 는 201 7 년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하였습니다.

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다. - 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정 타 기업에 대한 지분이 기준서 제1105호에 따라 매각예정이나 중단영업으로 분류되더라도, 기준서 제1112호에서 규정하고 있는 요약재무정보를 제외한 다른 항목의 공시는 요구됨을 명확히 하였습니다.

(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 회사는 제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 조기적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습 니다. - 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에중요한 영향은 없습니다.

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결 정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품'

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 원칙적으로 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용해야 하지만, 회사는 기업회계기준서 제1104호 '보험계약'이 개정ㆍ공표되어 기업회계기준서 제1109호의 적용을 한시적으로 면제 받을 수 있게 될 경우, 2020년까지 기업회계기준서 제1109호의 적용을 면제 받을 계획입니다. 국제회계기준위원회(IASB)는 2016년 9월 13일 IFRS 4를 개정ㆍ공표하였고, 한국회계기준원은 기업회계기준서 제1104호 '보험계약'의 개정 절차를 진행 중입니다. 회사는 2015년 12월 31일 현재 보험과 관련된 부채의 비율이 총부채금액의 80%를 초과하며 보험과 관련 없는 활동에 유의적으로 관여하고 있지 않음으로서 기업회계기준서 제1109호 적용의 한시적 면제 요건을 충족할 수 있어 기업회계기준서 제1109호는 2021년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할것으로 예상합니다.

① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

구분	계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성	그 외의 경우

사업모형	계약상 현금흐름 수취 목적	상각후원가 측정(*1)	당기손익-공정가치 측정(*2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적	기타포괄손익-공정가치 측정(*1)

매도 목적, 기타	당기손익-공정가치 측정

(*1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로지정할 수 있음(취소 불가)

(*2) 단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

회사는 2017년 3월 31일 현재 대여금 및 수취채권 42,382,495백만원, 만기보유금융자산 277,482백만원, 매도가능금융자산 139,523,211백만원, 당기손익인식금융자산 1,855,396백만원을 보유하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만 상각후원가로 측정할 수 있습니다. 회사는 2017년 3월 31일 현재 대여금 및 수취채권 42,382,495백만원, 만기보유금융자산 277,482백만원을 상각후원가로 측정하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취 및 매도를 목적으로 하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 회사는 2017년 3월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 채무상품 111,822,405백만원을 보유하고 있습니다. 기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다. 회사의 2017년 3월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 지분상품은 27,700,806백만원입니다. 기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따른 현금흐름이 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성되지 않거나 매매가 주된 목적인 채무상품과 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하지 않은 지분상품은 당기손익-공정가치로 측정합니다. 회사는 2017년 3월 31일 현재 당기손익인식금융자산으로 분류된 채무상품과 지분상품을 10,905백만원, 1,826,580백만원 보유하고 있습니다.

② 금융부채의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호에 따르면 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 해당 금융부채의 신용위험 변동으로 인한 부분은 당기손익이 아닌 기타포괄손익으로 표시하고, 동 기타포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환하지 않습니다. 다만, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 인식하면 회계불일치가 발생하거나 확대될 경우에는 해당 공정가치 변동을 당기손익으로 인식합니다.

현행 기업회계기준서 제1039호에서 모두 당기손익으로 인식했던 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 일부가 기타포괄손익으로 표시되므로 금융부채의 평가 관련 당기손익이 감소할 수 있습니다.

③ 손상: 금융자산과 계약자산

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구분(*1)	손실충당금

Stage 1	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우(*2)	12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2	최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우	전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3	신용이 손상된 경우

(*1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음 (*2) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

회사는 2017년 3월 31일 현재 상각후원가로 측정하는 대여금 및 수취채권 42,382,495백만원을 보유하고 있고, 이들 자산에 대하여 손실충당금 44,936백만원을 설정하고 있습니다.

④ 위험회피회계

새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 현행 기업회계기준서 제1039호에서 정한 위험회피회계의 체계(mechanics of hedge accounting: 공정가치위험회피, 현금흐름위험회피, 해외사업장순투자위험회피)를 유지하지만, 복잡하고 규정중심적인 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 요구사항을 기업의 위험관리활동에 중점을 둔 원칙중심적인 방식으로 변경했습니다. 위험회피대상항목과 위험회피수단을 확대하였고, 높은 위험회피효과가 있는지에 대한 평가 및 계량적인 판단기준(80~125%)을 없애는 등 위험회피회계 적용요건을 완화하였습니다. 기업회계기준서 제1109호의 위험회피회계를 적용할 경우, 현행 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 적용요건을 충족하지 못하는 일부 거래에 대해서도 위험회피회계를 적용할 수 있게 되어 당기손익의 변동성이 축소될 수 있습니다. 위험회피회계에 대한 경과규정에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 최초 적용할 때 현행 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 관련 규정을 계속해서 적용할 것을 회계정책으로 선택할 수 있습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래’, 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 비교표시되는 과거 보고기간에 대해서도 소급하여 적용하고, 2017년 1월 1일 현재 완료된 계약 등에 대해서는 재무제표를 재작성하지 않는 실무적 간편법을 적용할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

2017년 3월 31일 현재 회사는 기업회계기준서 제1115호의 도입과 관련하여, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 영향을 분석중에 있으며, 그 결과를 2017년 중 재무제표 주석에 공시할 예정입니다. 2.2 회계정책

요약분기재무제표 의 작 성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.1(1)에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

(1) 법인세비용중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 :

회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 요약분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 당기손익인식금융자산 : (1) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익인식금융자산의 장부금액은 다음과 같습 니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

채무증권	10,905	10,941

수익증권	1,753,636	830,130

기타유가증권	72,944	114,069

해외유가증권	-	17,606

매매목적파생상품	17,911	16,295

계	1,855,396	989,041

(2 ) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익인식금융자산 중 채무증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

액면가	취득가액	장부가액	액면가	취득가액	장부가액

국공채	10,000	10,463	10,905	10,000	10,463	10,941

(3 ) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익인식금융자산 중 수익증권 및 기타유가증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

취득가액	장부가액	취득가액	장부가액

수익증권	1,750,951	1,753,636	828,645	830,130

기타유가증권	69,994	72,944	109,994	114,069

계	1,820,945	1,826,580	938,639	944,199

(4) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익인식금융자산 중 해외유가증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

취득가액	장부금액	취득가액	장부금액

수익증권	-	-	16,616	17,606

5. 매도가능금융자산 : (1) 당분기말 및 전기말 현재 매도가능금융자산의 장부금 액은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

지분증권	24,774,593	22,009,535

채무증권	102,442,474	102,998,632

수익증권	2,119,645	2,142,950

해외유가증권	9,863,806	9,971,708

기타유가증권	322,693	316,628

계	139,523,211	137,439,453

( 2) 당분기말 및 전기말 현재 매도가능금융자산 중 지분증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

취득가액	장부가액	취득가액	장부가액

상장주식	1,670,683	24,554,120	1,665,696	21,789,255

비상장주식	124,572	187,008	124,580	186,815

출자금	31,739	33,465	32,632	33,465

계	1,826,994	24,774,593	1,822,908	22,009,535

(3) 당분기말 및 전기말 현재 매도가능금융자산 중 채무증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

액면가	취득가액	장부가액	액면가	취득가액	장부가액

국공채	42,623,720	41,778,050	46,010,294	40,473,645	40,091,259	44,665,433

특수채	38,936,775	39,333,268	41,580,311	39,329,205	39,725,697	42,315,962

금융채	1,137,000	1,147,636	1,179,073	1,134,417	1,145,975	1,181,894

회사채	6,230,000	6,264,897	6,447,319	6,356,000	6,392,846	6,593,921

대여유가증권	6,808,330	7,259,022	7,225,477	7,723,374	7,841,747	8,241,422

계	95,735,825	95,782,873	102,442,474	95,016,641	95,197,524	102,998,632

(4) 당분기말 및 전기말 현재 매도가능금융자산 중 수익증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

취득가액	장부가액	취득가액	장부가액

주식형	599,442	608,722	651,400	620,866

채권형	191,626	191,857	191,433	192,092

부동산형	1,286,636	1,319,066	1,145,194	1,162,080

대여유가증권	-	-	159,173	167,912

계	2,077,704	2,119,645	2,147,200	2,142,950

(5) 당분기말 및 전기말 현재 매도가능금융자산 중 해외유가증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

취득가액	장부가액	취득가액	장부가액

채무증권	8,649,086	9,247,587	8,453,252	9,224,048

기타	616,541	616,219	723,548	747,660

계	9,265,627	9,863,806	9,176,800	9,971,708

(6) 당분기말 및 전기말 현재 매도가능금융자산 중 기타유가증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

취득가액	장부가액	취득가액	장부가액

뮤츄얼펀드	141,678	145,820	141,726	141,237

신종유가증권	130,000	132,344	130,000	132,440

기타	41,500	44,529	41,500	42,951

계	313,178	322,693	313,226	316,628

(7) 당분기와 전 분기 중 기타포괄손익누계액에 계상된 매도가능금융자산평가손익의 증감 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가 등	분기말

매도가능금융자산평가손익	28,123,749	42,154	1,669,580	29,835,483

계약자지분조정으로의 배부액	8,501,846

이연법인세부채로의 배부액	5,162,740

기타포괄손익누계액으로의 배부액	16,170,897

2) 전분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가 등	분기말

매도가능금융자산평가손익	24,719,880	(52,080)	2,432,852	27,100,652

계약자지분조정으로의 배부액	7,389,830

이연법인세부채로의 배부액	4,770,019

기타포괄손익누계액으로의 배부액	14,940,803

(8) 당분기 및 전분기 중 매도가능금융자산의 손상차손의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

지분증권	7	-

해외유가증권	1,026	5,787

기타유가증권	2	1,220

계	1,035	7,007

(9) 당분기말 및 전기말 현재 담보로 제공된 매도가능금융자산의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).1) 당분기

담보제공자산	담보제공처	장부금액	담보제공사유

국공채 등	크레디트스위스 외 14개 금융기관	1,364,404	파생상품 거래 등

2) 전기

담보제공자산	담보제공처	장부금액	담보제공사유

국공채 등	크레디트스위스 외 23개 금융기관	1,946,055	파생상품 거래 등

6. 만기보유금융자산 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 만기보유금융자산의 장부가액은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

채무증권	277,482	293,048

(2) 당분기말 및 전기말 현재 만기보유자산 중 채무증권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

액면가	취득가액	장부가액	액면가	취득가액	장부가액

국공채	272,233	266,625	277,482	288,081	274,920	293,048

(3) 당분기와 전분기 중 기타포괄손익누계액에 계상된 만기보유금융자산평가손익의 증감 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가	분기말

만기보유금융자산평가손익	378	(109)	-	269

계약자지분조정으로의 배부액	80

이연법인세부채로의 배부액	46

기타포괄손익누계액으로의 배부액	143

2) 전분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가	분기말

만기보유금융자산평가손익	925	(142)	-	783

계약자지분조정으로의 배부액	230

이연법인세부채로의 배부액	134

기타포괄손익누계액으로의 배부액	419

7. 대출채권 및 기타수취채권 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 대출채권 및 기타수취채권의 장부금액은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

대출채권	39,295,032	38,863,585

기타수취채권	3,087,463	2,375,930

계	42,382,495	41,239,515

(2) 당분기말 및 전기말 현재 대출채권 의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

보험약관대출금	14,489,815	14,633,323

부동산담보대출금	16,824,524	16,531,557

신용대출금	4,234,150	4,201,685

지급보증대출금	2,764,753	2,617,120

기타대출금	890,644	791,545

소 계	39,203,886	38,775,230

이연대출부대손익	115,079	114,331

현재가치할인차금	(2,224)	(2,439)

대손충당금	(21,709)	(23,537)

총 계	39,295,032	38,863,585

( 3) 당분기말 및 전기말 현재 기타수취채권의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

예치금(*)	540,271	512,377

보험미수금	8,627	134,672

미수금	341,198	51,182

보증금	115,647	107,064

미수수익	2,106,654	1,595,096

소 계	3,112,397	2,400,391

현재가치할인차금	(1,707)	(1,563)

대손충당금	(23,227)	(22,898)

총 계	3,087,463	2,375,930

(*) 당분기 와 전기말 현재 사용이 제한된 예치금은 각각 16백만원 입니다.

(4 ) 당분기말 및 전기말 현재 일괄표시한 대출채권 및 기타수취채권 대손충당금의 세부내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

대출채권

보험약관대출금	211	200

부동산담보대출금	2,652	4,225

신용대출금	17,349	17,638

지급보증대출금	709	794

기타대출금	788	680

계	21,709	23,537

기타수취채권

보험미수금	83	123

미수금	22,871	22,497

미수수익	273	278

계	23,227	22,898

(5) 당분기 및 전분기 중 대출채권 및 기타수취채권에 대한 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	대출채권	기타수취채권

기초잔액	23,537	22,898

증가

충당금 전입액	1,308	3,712

상각채권의 회수	3,909	-

소 계	5,217	3,712

감소

제각 등	5,493	3,383

시간가치 경과분 (Unwinding Effect)	1,552	-

소 계	7,045	3,383

분기말잔액	21,709	23,227

2) 전분기

구 분	대출채권	기타수취채권

기초잔액	20,243	40,865

증가

상각채권의 회수	4,158	-

대손충당금 전입	6,340	3,372

소 계	10,498	3,372

감소

제각 등	5,390	18,286

시간가치 경과분 (Unwinding Effect)	3,218	-

소 계	8,608	18,286

분기말잔액	22,133	25,951

(6) 당분기말 및 전기말 현재 대출채권 및 기타수취채권 대비 대손충당금 설정비율은다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

대출채권	39,203,886	38,775,230

기타수취채권	3,112,397	2,400,391

계	42,316,283	41,175,621

대손충당금	44,936	46,435

설정비율(%)	0.11%	0.11%

(7) 당분기말 및 전기말 현재 기타수취채권 중 회사의 보험미수금의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

계정과목	구 분	당분기	전기

보험미수금	결산일 자동이체등과 관련된 미입금보험료	5,735	121,479

보험료 정산특약관련 보험미수금	1,136	1,008

재보험관련 보험미수금	1,756	12,185

계	8,627	134,672

8. 파생금융상품 및 위험회피회계 :

회사는 매매목적과 위험회피목적의 파생상품거래를 하고 있으며, 위험회피목적의 거래는 채권의 공정가치 및 현금흐름 변동에 대한 위험회피를 목적으로 하고 있습니다.매매목적의 거래에는 환율 및 이자율 등 기초변수의 변동에 따른 시세차익 획득 목적과 자산ㆍ부채 관리를 위한 금리옵션 등의 거래가 포함되어 있습니다. 위험회피목적의 거래는 회사가 보유하고 있는 채권에 대한 환율 및 이자율 변동 등에 따른 공정가치와 현금흐름 변동위험을 회피할 목적으로, 위험회피수단으로는 이자율스왑과 통화스왑을 이용하고 있습니다.

(1) 당분기말 및 전기말 현재 파생금융상품의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	매매목적	위험회피목적	합계

자산	부채	자산	부채	자산계	부채계

통화스왑	-	-	343,122	164,879	343,122	164,879

통화선도	6,616	1,135	50,366	5,289	56,982	6,424

이자율스왑	10,554	-	-	-	10,554	-

내재파생상품	752	949	-	-	752	949

소 계	17,922	2,084	393,488	170,168	411,410	172,252

신용위험조정	(11)	-	(437)	-	(448)	-

합 계	17,911	2,084	393,051	170,168	410,962	172,252

2) 전기

구 분	매매목적	위험회피목적	합계

자산	부채	자산	부채	자산계	부채계

통화스왑	2,202	4,104	110,432	684,188	112,634	688,292

통화선도	238	15,359	9,891	31,383	10,129	46,742

이자율스왑	12,628	-	-	-	12,628	-

내재파생상품	1,227	1,953	-	-	1,227	1,953

소계	16,295	21,416	120,323	715,571	136,618	736,987

신용위험조정	-	-	(86)	-	(86)	-

합계	16,295	21,416	120,237	715,571	136,532	736,987

(2) 당분기 및 전분기 중 파생금융상품의 약정금액 및 평가손익의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	매매목적	위험회피목적

미결제약정금액	평가이익	평가손실	미결제약정금액	평가이익(PL)	평가손실(PL)	평가손익잔액(BS)

통화스왑	-	-	-	9,142,946	719,617	11,691	54,426

통화선도	278,360	16,808	86	1,472,451	53,369	281	(18,315)

이자율스왑	83,500	-	2,074	-	-	-	-

지수선물	263,951	-	-	-	-	-	-

내재파생상품 등	-	737	711	-	-	-	(116)

계	625,811	17,545	2,871	10,615,397	772,986	11,972	35,995

2) 전분기

구 분	매매목적	위험회피목적

미결제약정금액	평가이익	평가손실	미결제약정금액	평가이익(PL)	평가손실(PL)	평가손익잔액(BS)

통화스왑	48,154	534	464	8,131,200	144,047	21,173	(7,928)

통화선도	452,506	12,694	453	1,443,271	36,534	32,671	(4,228)

이자율스왑	213,500	5,493	-	-	-	-	-

지수선물	80,080	-	-	-	-	-	-

내재파생상품 등	-	478	1,639	-	-	-	106

계	794,240	19,199	2,556	9,574,471	180,581	53,844	(12,050)

(3) 당분기와 전분기 중 기타포괄손익누계액에 계상된 위험회피목적파생상품평가손익의 증감 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가	분기말

위험회피목적파생상품평가손익	51,597	(700,951)	696,841	47,487

계약자지분조정으로의 배부액	-

이연법인세부채로의 배부액	11,492

기타포괄손익누계액으로의 배부액	35,995

2 ) 전분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가	분기말

위험회피목적파생상품평가손익	1,238	(122,997)	105,862	(15,897)

계약자지분조정으로의 배부액	-

이연법인세부채로의 배부액	(3,847)

기타포괄손익누계액으로의 배부액	(12,050)

(4) 현금흐름위험회피가 적용되는 파생상품계약에 대하여 현금흐름 변동위험에 노출되는 예상최장기간 은 2034년 6월 20일까지 이며, 기타포괄손익누계액에 계상된 파생상품평가손익 중 만 기도래등으로 2017년 4월 1일 부 터 12개월 이내에 당기손익으로인식 될 것으로 예상하는 금액(자본에 부과된 이연법 인세 고려 후) 은 1,349백만원 입니다. ( 5) 당분기 현금흐름위험회피파생금융상품 평가손익 중 비효과적인 금액은 5,240백만원 입니다.

9. 금융상품의 공정가치 및 범주별 분류 : 9.1 금융상품의 공정가치(1) 당분기말 및 전기말 현재 금융상품의 장부가액 및 공정가치의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	장부가액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	1,242,708	1,242,708

당기손익인식금융자산	1,837,485	1,837,485

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품자산)	17,911	17,911

매도가능금융자산	139,523,211	139,523,211

만기보유금융자산	277,482	341,882

대출채권	39,295,032	39,471,257

기타수취채권	3,087,463	3,087,463

위험회피목적파생상품자산	393,051	393,051

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품부채)	2,084	2,084

기타금융부채	1,266,538	1,266,538

위험회피목적 파생상품부채	170,168	170,168

2) 전기

구 분	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	3,369,418	3,369,418

당기손익인식금융자산	972,746	972,746

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품자산)	16,295	16,295

매도가능금융자산	137,439,453	137,439,453

만기보유금융자산	293,048	361,668

대출채권	38,863,585	39,076,408

기타수취채권	2,375,930	2,375,930

위험회피목적파생상품자산	120,237	120,237

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품부채)	21,416	21,416

기타금융부채	1,007,679	1,007,679

위험회피목적 파생상품부채	715,571	715,571

상기 금융상품별 공정가치의 측정 방법은 다음과 같습니다. ① 현금및현금성자산 : 현금은 장부가액과 공정가치가 동일하며 현금성자산은 수시입출금이 가능한 보통예금 또는 취득 당시 만기가 3개월 이내에 도래하는 정기예금 등으로 장부금액을 공정가치의 대용치로 사용하였습니다.

② 유 가증권 : 상장주식 등 활성시장에서 거래되는 유가증권의 경우 공시되는 가격을사용하고 있으며, 공시가격이 없는 경우 대부분 독립적인 외부전문평가기관에 의해 산출된 공정가치를 사용하고 있습니다. 외부전문평가기관은 DCF모형(Discounted Cash Flow Model), IMV모형(Imputed Market Value Model), FCFE(Free Cash Flow to Equity Model), 배당할인모형, 순자산가치법 중 평가대상의 특성을 고려하여 적합하다고 판단된 1개 이상의 평가방법을 사용하여 공정가치를 산정하고 있습니다.

③ 대출채권 : 대출채권의 경우 DCF모형을 사용하여 공정가치를 산출하고 있습니다. DCF적용시 계약조건에 따라 산출한 계약현금흐름에 중도상환위험을 반영한 조기상환율을 적용하여 기대현금흐름을 적용한 후 각 구간에 대응하는 적절한 할인율로 할인하여 공정가치를 산출합니다. 대출채권 중 취득일 기준 잔존 만기가 1년 이하이거나, 변동금리상품 중 금리변경주기가 3개월 이하인 상품 등은 장부금액을 공정가치로 간주합니다. ④ 파생상품 : 장내파생상품의 경우 활성시장에서 거래될 경우 공시되는 가격을 사용하며, 장외파생상품의 경우 독립적인 외부전문평가기관에 의해 산출된 공정가치를 사용하고 있습니다. 외부전문평가기관은 시장에서 관측 가능한 투입 변수에 기초한 옵션, 이자율스왑, 통화스왑 등과 같은 보편적인 장외파생상품의 공정가치 결정에는 시장참여자가 일반적으로 사용하는 평가기법을 이용한 자체 평가모형을 사용합니다.그러나 모델에 투입되는 일부 혹은 모든 변수들이 시장에서 관측 불가능하여 어떠한 가정에 기초한 평가기법에 의해 공정가치를 측정해야 하는 일부 복잡한 금융상품의 경우 Monte Carlo Simulation 등의 일반적인 가치평가모형으로부터 발전된 자체 평가모형을 사용하고 있습니다. ⑤ 기타수취채권 및 기타금융부채 : 기타수취채권 및 기타금융부채는 수취 또는 지급이 단기간 내에 발생하는 미수금, 미지급금 등이며, 합리적 공정가치의 대용치로 장부금액을 사용하였습니다. (2) 당분기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융자산 중 원가로 측정된 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

금융상품 범주	당분기	전기

지분증권	8,676	8,683

당해 지분증권은 민영화되지 않은 비시장성 공기업주식 또는 공익성이 강한 비영리회사에 대한 것으로 공적인 가치창출규모를 계량화하기 어렵거나, 프로젝트 파이낸싱에 투자된 비상장 지분상품 등으로 사업 초기 단계로 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없는 등의 이유로 원가법으로 측정하였습니다. 또한, 회사는 동 지분증권 등에 대해서는 단기적으로 처분할 계획은 없으며, 투자대상 기업의 민영화 혹은 프로젝트의 진행경과 등에 따라 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 있게 되는 때에 공정가치로 측정할 예정입니다.

9.2 공정가치 서열체계(1) 공정가치 서열체계의 수준별 구분은 다음과 같습니다.- 수준 1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격- 수준 2 : 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함.- 수준 3 : 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수(관 측가능하지 않은 투입변수)활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다.

이러한 상품들은 수준 1에 포함됩니다. 수준 1에 포함된 상품들은 대부분 당기손익인식금융자산 또는 매도가능금융자산으로 분류된 KOSPI 주가지수, KOSDAQ 주가지수에 속한 상장된 지분상품으로 구성됩니다.활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당 상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당 상품은 수준 2에 포함됩니다.만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 수준 3에 포함됩니다.회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을 보고기간 초에 인식합니다. 당분기 및 전분기 중 공정가치 서열체계의 수준 1과 수준 2 사이의 유의적 이동은 없습니다.

(2) 당분기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

당기손익인식금융자산	34,207	1,803,278	-	1,837,485

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품자산)	-	17,911	-	17,911

위험회피목적파생상품자산	-	393,051	-	393,051

매도가능금융자산	76,206,075	61,513,747	1,794,713	139,514,535

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품부채)	-	2,084	-	2,084

위험회피목적파생상품부채	-	170,168	-	170,168

2) 전기

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

당기손익인식금융자산	30,320	942,426	-	972,746

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품자산)	-	16,295	-	16,295

위험회피목적파생상품자산	-	120,237	-	120,237

매도가능금융자산	73,245,230	62,476,278	1,709,262	137,430,770

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품부채)	-	21,416	-	21,416

위험회피목적파생상품부채	-	715,571	-	715,571

(3) 당분기 및 전분기 중 금융상품 공정가치 서열 수준 3의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	매도가능금융자산	합계

기초금액	1,709,262	1,709,262

총손익

- 당기손익 인식분	4,406	4,406

- 기타포괄손익 인식분	9,225	9,225

취득	131,453	131,453

매각	(35,434)	(35,434)

수준 3으로의 유입	-	-

수준 3으로부터의 유출	-	-

기타	(24,199)	(24,199)

분기말금액	1,794,713	1,794,713

2) 전분기

구 분	매도가능금융자산	합계

기초금액	1,540,384	1,540,384

총손익

- 당기손익 인식분	505	505

- 기타포괄손익 인식분	(7,127)	(7,127)

취득	82,104	82,104

매각	(17,260)	(17,260)

수준 3으로의 유입	-	-

수준 3으로부터의 유출	-	-

기타	(3,300)	(3,300)

분기말금액	1,595,306	1,595,306

(4) 수준3으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도 분석 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 민감도 분석대상으로 수준3으로 분류되는 금융상품은 해당 공정가치 변동이 당기 손익 또는 기타포괄손익으로 인식되는 지분증권이 있습니다.

각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도 분석 결과는 아래와 같습니다(단위: 백만원).

구분	당분기	전분기

유리한 변동	불리한 변동	유리한 변동	불리한 변동

금융자산

매도가능금융자산(*)	82,746	(16,630)	74,362	(21,681)

(*) 지분증권은 주요 관측불가능한 투입변수인 성장률(-1%~4%)과 할인율 또는 청산가치(-1%~1%)와 할인율 사이의 상관관계를 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다

(5 ) 당분기말 및 전기말 현재 공정가치를 공시하는 금융상품의 공정가치 서열체계는 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

만기보유금융자산	309,124	32,758	-	341,882

대출채권	-	-	39,471,257	39,471,257

2) 전기

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

만기보유금융자산	312,770	48,898	-	361,668

대출채권	-	-	39,076,408	39,076,408

장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시한 항목과 관련한 공정가치 서열체계는 공시하지 않습니다.

(6) 가치평가기법 및 투입변수 회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2와 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치, 비반복적인 공정가치측정치, 공시되는 공정가치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다(단위: 백만원).

구분	당분기말

공정가치	수준	가치평가기법	수준3투입변수	비관측투입변수추정범위(%)

금융자산

당기손익인식금융자산	1,803,278	2	DCF모형	-	-

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품자산)	17,911	2	DCF모형,내재선도금리 산출법	-	-

위험회피목적파생상품자산	393,051	2	DCF모형,내재선도금리 산출법	-	-

매도가능금융자산	61,513,747	2	DCF모형	-	-

1,794,713	3	DCF모형, 유사기업비교법, FCFE모형, 배당할인모형, 순자산가치법 등	성장률	-

할인율	2.68~30.42

청산가치	-

만기보유금융자산	32,758	2	DCF모형	-	-

대출채권(*)	39,471,257	3	DCF모형	신용스프레드,기타스프레드,조기상환율	-

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품)	2,084	2	DCF모형,내재선도금리 산출법	-	-

위험회피목적파생상품부채	170,168	2	DCF모형,내재선도금리 산출법	-	-

(*) 공정가치를 공시하는 금융자산과 금융부채의 경우에는 투입변수의 범위 공시를 생략하였습니다.

9.3 금융상품 범주별 장부금액 (1) 당분기말 및 전기말 현재 회사의 범주별 금융상품 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	당기손익인식금융자산 및금융부채	매도가능금융자산	만기보유금융자산	대출채권및수취채권	위험회피 파생금융상품	상각후원가로 측정하는금융부채	합계

금융자산

현금및현금성자산	-	-	-	1,242,708	-	-	1,242,708

당기손익인식금융자산	1,837,485	-	-	-	-	-	1,837,485

당기손익인식금융자산
(매매목적파생상품자산)	17,911	-	-	-	-	-	17,911

매도가능금융자산	-	139,523,211	-	-	-	-	139,523,211

만기보유금융자산	-	-	277,482	-	-	-	277,482

대출채권	-	-	-	39,295,032	-	-	39,295,032

기타수취채권	-	-	-	3,087,463	-	-	3,087,463

위험회피목적파생상품자산	-	-	-	-	393,051	-	393,051

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품부채)	2,084	-	-	-	-	-	2,084

기타금융부채	-	-	-	-	-	1,266,538	1,266,538

위험회피목적파생상품부채	-	-	-	-	170,168	-	170,168

계	2,084	-	-	-	170,168	1,266,538	1,438,790

2) 전기

구 분	당기손익인식금융자산 및금융부채	매도가능금융자산	만기보유금융자산	대출채권및수취채권	위험회피 파생금융상품	상각후원가로 측정하는금융부채	합 계

금융자산

현금및현금성자산	-	-	-	3,369,418	-	-	3,369,418

당기손익인식금융자산	972,746	-	-	-	-	-	972,746

당기손익인식금융자산
(매매목적파생상품자산)	16,295	-	-	-	-	-	16,295

매도가능금융자산	-	137,439,453	-	-	-	-	137,439,453

만기보유금융자산	-	-	293,048	-	-	-	293,048

대출채권	-	-	-	38,863,585	-	-	38,863,585

기타수취채권	-	-	-	2,375,930	-	-	2,375,930

위험회피목적파생상품자산	-	-	-	-	120,237	-	120,237

금융부채

당기손익인식금융부채 (매매목적파생상품부채)	21,416	-	-	-	-	-	21,416

기타금융부채	-	-	-	-	-	1,007,679	1,007,679

위험회피목적파생상품부채	-	-	-	-	715,571	-	715,571

(2) 금융상품 범주별 순손익 구분(단위: 백만원)

구 분	당분기	전분기

당기손익인식금융자산

외환손익	(316)	(56)

이자수익/비용	122	87

평가/처분손익(당기손익)	8,381	5,562

배당금수익	1,702	339

매도가능금융자산

손상/환입(당기손익)	(1,035)	(7,007)

외환손익	(751,298)	(73,896)

이자수익/비용	916,006	953,313

처분손익(당기손익)	45,987	38,614

총평가손익(*)	1,669,580	2,432,852

총평가손익 손익대체	42,154	(52,080)

배당금수익	379,047	296,579

만기보유금융자산

이자수익/비용	4,365	5,830

대출채권

외환손익	(37,146)	(15,730)

이자수익/비용	448,280	419,774

대손평가/처분손익(당기손익)	(1,308)	(6,340)

기타수취채권

외환손익	(8,273)	(2,983)

이자수익/비용	2,011	2,532

대손평가/처분손익(당기손익)	(3,712)	(3,372)

기타금융부채

외환손익	7,135	483

이자수익/비용	(1,808)	(2,174)

매매목적파생상품

평가/거래손익(당기손익)	(104)	10,579

위험회피목적파생상품

평가/거래손익(당기손익)	792,489	95,722

총평가손익(*)	696,841	105,862

총평가손익 손익대체	(700,951)	(122,997)

(*) 총평가손익의 변동은 계약자지분조정 및 이연법인세 배분전 금액입니다.

9.4 금융자산의 양도회사는 유가증권 대여약정을 보유하고 있으며, 이러한 거래는 금융자산을 양도하였으나 제거조건을 충족하지 못하여 양도자산 전체를 재무상태표 상 계속하여 인식하고 있습니다. 대여유가증권의 경우 대여기간 만료시 해당 유가증권을 반환받게 되어 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있습니다. 당분기말 및 전기말 현재 양도된 자산의 장부금액과 이와 관련한 부채금액은 다음과 같습니다(단위:백만원).1) 당분기

구 분	양도된 자산의 장부금액	관련부채의 장부금액	대여처

당기손익인식금융자산	매도가능금융자산	만기보유금융자산	합계

국공채	-	101,442	-	101,442	-	한국예탁결제원

-	7,124,035	-	7,124,035	-	한국증권금융

합계	-	7,225,477	-	7,225,477	-

2) 전기

구 분	양도된 자산의 장부금액	관련부채의 장부금액	대여처

당기손익인식금융자산	매도가능금융자산	만기보유금융자산	합계

국공채	-	76,700	-	76,700	-	한국예탁결제원

-	8,164,722	-	8,164,722	-	한국증권금융

기타	-	108,025	-	108,025	-	한국예탁결제원

-	59,887	-	59,887	-	한국증권금융

합계	-	8,409,334	-	8,409,334	-

10. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 :당분기말 및 전기말 현재 종속기업, 관계기업 및 공동기업에 대한 투자 내역은 다음과 같습니다.(1) 종속기업, 관계기업 및 공동기업 에 대한 지분율 현황등(단위: 백만원).

회사명	소재국가	중간재무제표결산일	당분기	전기

지분율(%)	장부금액	지분율(%)	장부금액

종속기업

삼성생명서비스손해사정	한국	3월 31일	99.78	19,238	99.78	19,238

SSI Holding(*1)	태국	3월 31일	49.00	8,642	49.00	8,642

Park Capital Holding(*2)	태국	3월 31일	49.00	16,861	49.00	16,861

Thai Samsung Life Insurance Co., Ltd(*2)	태국	3월 31일	35.78	23,751	35.78	23,751

30 Gresham Street (Jersey) Limited	Jersey	3월 31일	100.00	192,158	100.00	204,263

코람코퍼스텝사모부동산투자신탁 제16호	한국	3월 31일	60.21	72,780	60.21	72,702

북경삼성치업유한공사	중국	3월 31일	90.00	656,189	90.00	656,189

삼성SRA자산운용	한국	3월 31일	100.00	20,000	100.00	20,000

삼성자산운용	한국	3월 31일	100.00	401,788	100.00	401,787

삼성카드	한국	3월 31일	71.86	3,024,245	71.86	3,024,245

삼성생명금융서비스보험대리점	한국	3월 31일	100.00	40,000	100.00	40,000

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호(*3)	한국	3월 31일	14.26	9,842	14.26	9,652

삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호(*3)	한국	3월 31일	20.70	29	20.70	27,122

삼성사모부동산투자신탁제1호(*3)	한국	3월 31일	41.38	129,032	41.38	130,595

삼성사모부동산투자신탁제3호(*3)	한국	3월 31일	22.22	41	22.22	44

삼성SRA사모부동산투자신탁 제12호(*3)	한국	3월 31일	47.07	145,258	47.07	147,649

삼성SRA글로벌코어오피스사모부동산투자신탁 제1호(*3)	한국	3월 31일	36.00	134,065	36.00	132,119

삼성차이나증권자투자신탁 제1호	한국	3월 31일	61.09	52,506	60.85	48,238

삼성미국코어채권증권자투자신탁H(*3)	한국	3월 31일	47.20	53,715	47.20	53,274

삼성아시아대표주증권자투자신탁 제2호	한국	3월 31일	50.66	22,106	50.69	21,270

삼성미국다이나믹자산배분증권자투자신탁H	한국	3월 31일	80.23	134,988	77.29	130,385

삼성대한민국신수종산업증권투자신탁 제1호	한국	3월 31일	73.18	32,477	67.95	30,280

삼성코리아소수정예증권투자신탁 제1호	한국	3월 31일	55.70	26,630	53.84	24,769

삼성아시아롱숏증권자투자신탁	한국	3월 31일	59.90	26,705	59.90	26,395

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호(*3)	한국	3월 31일	36.86	79,523	36.86	80,296

HSI Futures RMB FX ETF	한국	3월 31일	85.85	14,485	85.85	13,933

삼성 KODEX JAPAN증권상장지수투자신탁	한국	3월 31일	66.67	8,884	66.67	9,232

삼성글로벌다이나믹자산배분증권자투자신탁H	한국	3월 31일	68.76	21,343	66.95	20,735

삼성인도중소형FOCUS증권자투자신탁UH(*3)	한국	3월 31일	28.03	6,249	33.58	5,463

삼성글로벌선진국증권자투자신탁H(*3)	한국	3월 31일	48.07	83,633	69.54	80,264

삼성 글로벌 Private Equity Manager 사모증권투자신탁 제1호	한국	3월 31일	61.54	42,463	61.54	30,677

삼성글로벌채권증권자투자신탁H	한국	3월 31일	99.98	98,531	99.98	97,760

삼성아시아배당주증권자투자신탁H(*3)	한국	3월 31일	49.92	11,699	48.74	10,839

삼성중국본토채권증권자투자신탁RMB-H	한국	3월 31일	99.99	47,869	99.95	49,467

삼성미국인덱스증권자투자신탁H	한국	3월 31일	85.07	17,757	88.89	16,932

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H	한국	3월 31일	97.17	3,577	98.64	3,356

삼성일본인덱스증권자투자신탁H	한국	3월 31일	95.16	7,934	57.43	7,962

삼성 일본중소형Focus증권자투자신탁H	한국	3월 31일	58.63	21,781	51.38	20,687

삼성UK Solar선순위대출채권 사모특별자산투자신탁(*3)	한국	3월 31일	50.00	32,916	50.00	32,701

삼성일본태양광발전사모특별자산투자신탁 제1호	한국	3월 31일	66.13	35,025	66.13	27,877

한국형 TDF 2020 증권투자신탁 H(*3)	한국	3월 31일	28.22	5,222	33.64	5,069

한국형 TDF 2025 증권투자신탁 H(*3)	한국	3월 31일	39.71	5,304	50.56	5,105

한국형 TDF 2030 증권투자신탁 H(*3)	한국	3월 31일	44.76	5,355	59.37	5,123

한국형 TDF 2035 증권투자신탁 H(*3)	한국	3월 31일	46.19	5,411	69.24	5,147

한국형 TDF 2040 증권투자신탁 H(*3)	한국	3월 31일	33.42	5,435	49.33	5,151

한국형 TDF 2045 증권투자신탁 H(*3)	한국	3월 31일	46.29	5,444	67.80	5,164

한국형 TDF 2015 증권투자신탁 H	한국	3월 31일	88.88	5,069	99.41	4,941

삼성UK바이오매스전문투자형사모투자신탁 제1호	한국	3월 31일	82.19	21,865	76.92	16,110

삼성Aircraft전문투자형사모투자신탁 제3호	한국	3월 31일	35.93	34,424	35.93	34,419

삼성SRA전문투자형사모부동산투자신탁 제27호(*3)	한국	3월 31일	29.41	47,382	-	-

삼성UK가스인프라전문투자형사모투자신탁 제1호(*3)	한국	3월 31일	36.84	48,204	-	-

소 계	5,965,830	5,863,880

관계기업

삼성증권	한국	3월 31일	29.39	834,455	30.10	722,630

에이앤디신용정보(*4)	한국	3월 31일	19.50	2,947	19.50	2,947

코크렙14호(*4)	한국	3월 31일	-	-	14.00	4,389

신공항하이웨이(*4)	한국	3월 31일	8.85	20,209	8.85	20,209

삼성벤처18호	한국	3월 31일	40.00	17,371	40.00	18,972

삼성벤처25호	한국	3월 31일	30.00	20,403	30.00	20,403

삼성벤처30호	한국	3월 31일	21.05	10,200	21.05	9,100

중은삼성인수보험 유한공사	중국	3월 31일	25.00	58,562	25.00	58,562

소 계	964,147	857,212

공동기업

생보부동산신탁	한국	3월 31일	50.00	29,958	50.00	29,958

Porta Nuova Varesine Building 2. S.r.l (*5)	이탈리아	3월 31일	51.00	59,393	51.00	63,127

소 계	89,351	93,085

합 계	7,019,328	6,814,177

(*1) 지분율이 50%를 초과하지 않지만, 지배회사가 피투자회사의 이사회 구성원의 과반수를 임명할 수 있는 지배력을 행사할 수 있어 종속기업으로 분류하였습니다.(*2) 지배회사의 직접 지분율은 50%를 초과하지 않지만, 지배기업의 직접 보유지분과 종속기업이 보유한 지분을 고려하면, 피투자기업에 대한 지배력을 행사할 수 있으므로, 종속기업으로 분류하였습니다.(*3) 지분율이 50%를 초과하지 않지만, 보유 지분율 및 사실상 대리인 관계를 고려하여 종속기업에 포함되었습니다.(*4) 회사의 임직원이 피투자회사의 이사로 등재되어 있어, 의사결정기구에 참여 등을 통해 유의적인 영향력을 행사할 수 있으므로 관계기업으로 분류하였습니다.(*5) 지분율이 50%를 초과하나 주주간 협약에 의하여 공동의사결정이 이루어지므로 공동기업으로 분류하였습니다. (2) 당분기 및 전분기 중 종속기업, 관계기업 및 공동기업 의 변동내역(단위: 백만원).1) 당분기

회사명	기초평가액	취득	처분	평가 등	분기말평가액

종속기업

삼성생명서비스손해사정	19,238	-	-	-	19,238

SSI Holding	8,642	-	-	-	8,642

Park Capital Holding	16,861	-	-	-	16,861

Thai Samsung Life Insurance Co., Ltd	23,751	-	-	-	23,751

30 Gresham Street (Jersey) Limited	204,263	-	-	(12,105)	192,158

코람코퍼스텝사모부동산투자신탁 제16호	72,702	-	-	78	72,780

북경삼성치업유한공사	656,189	-	-	-	656,189

삼성SRA자산운용	20,000	-	-	-	20,000

삼성자산운용	401,787	1	-	-	401,788

삼성카드	3,024,245	-	-	-	3,024,245

삼성생명금융서비스보험대리점	40,000	-	-	-	40,000

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호	9,652	-	-	190	9,842

삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호	27,122	-	(27,095)	2	29

삼성사모부동산투자신탁제1호	130,595	-	-	(1,563)	129,032

삼성사모부동산투자신탁제3호	44	-	-	(3)	41

삼성SRA사모부동산투자신탁 제12호	147,649	-	(1,173)	(1,218)	145,258

삼성SRA글로벌코어오피스사모부동산투자신탁 제1호	132,119	-	-	1,946	134,065

삼성차이나증권자투자신탁 제1호	48,238	-	-	4,268	52,506

삼성미국코어채권증권자투자신탁H	53,274	-	-	441	53,715

삼성아시아대표주증권자투자신탁 제2호	21,270	-	-	836	22,106

삼성미국다이나믹자산배분증권자투자신탁H	130,385	-	-	4,603	134,988

삼성대한민국신수종산업증권투자신탁 제1호	30,280	-	-	2,197	32,477

삼성코리아소수정예증권투자신탁 제1호	24,769	-	-	1,861	26,630

삼성 아시아롱숏증권자투자신탁	26,395	-	-	310	26,705

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호	80,296	-	(763)	(10)	79,523

HSI Futures RMB FX ETF	13,933	-	-	552	14,485

삼성 KODEX JAPAN증권상장지수투자신탁	9,232	-	-	(348)	8,884

삼성글로벌다이나믹자산배분증권자투자신탁H	20,735	-	-	608	21,343

삼성인도중소형FOCUS증권자투자신탁UH	5,463	-	-	786	6,249

삼성글로벌선진국증권자투자신탁H	80,264	-	-	3,369	83,633

삼성 글로벌 Private Equity Manager 사모증권투자신탁 제1호	30,677	11,811	-	(25)	42,463

삼성글로벌채권증권자투자신탁H	97,760	-	-	771	98,531

삼성아시아배당주증권자투자신탁H	10,839	-	-	860	11,699

삼성중국본토채권증권자투자신탁RMB-H	49,467	-	-	(1,598)	47,869

삼성미국인덱스증권자투자신탁H	16,932	193	-	632	17,757

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H	3,356	87	-	134	3,577

삼성일본인덱스증권자투자신탁H	7,962	58	-	(86)	7,934

삼성 일본중소형Focus증권자투자신탁H	20,687	-	-	1,094	21,781

삼성UK Solar선순위대출채권 사모특별자산투자신탁	32,701	-	-	215	32,916

삼성일본태양광발전사모특별자산투자신탁 제1호	27,877	7,073	-	75	35,025

한국형 TDF 2020 증권투자신탁 H	5,069	-	-	153	5,222

한국형 TDF 2025 증권투자신탁 H	5,105	-	-	199	5,304

한국형 TDF 2030 증권투자신탁 H	5,123	-	-	232	5,355

한국형 TDF 2035 증권투자신탁 H	5,147	-	-	264	5,411

한국형 TDF 2040 증권투자신탁 H	5,151	-	-	284	5,435

한국형 TDF 2045 증권투자신탁 H	5,164	-	-	280	5,444

한국형 TDF 2015 증권투자신탁 H	4,941	-	-	128	5,069

삼성UK바이오매스전문투자형사모투자신탁 제1호	16,110	5,526	-	229	21,865

삼성Aircraft전문투자형사모투자신탁 제3호	34,419	-	(21)	26	34,424

삼성SRA전문투자형사모부동산투자신탁 제27호	-	47,121	-	261	47,382

삼성UK가스인프라전문투자형사모투자신탁 제1호	-	49,004	-	(800)	48,204

소 계	5,863,880	120,874	(29,052)	10,128	5,965,830

관계기업

삼성증권	722,630	111,825	-	-	834,455

에이앤디신용정보	2,947	-	-	-	2,947

코크렙14호	4,389	-	(4,389)	-	-

신공항하이웨이	20,209	-	-	-	20,209

삼성벤처18호	18,972	-	(1,601)	-	17,371

삼성벤처25호	20,403	-	-	-	20,403

삼성벤처30호	9,100	1,100	-	-	10,200

중은삼성인수보험 유한공사	58,562	-	-	-	58,562

소 계	857,212	112,925	(5,990)	-	964,147

공동기업

생보부동산신탁	29,958	-	-	-	29,958

Porta Nuova Varesine Building 2. S.r.l	63,127	-	-	(3,734)	59,393

소 계	93,085	-	-	(3,734)	89,351

합 계	6,814,177	233,799	(35,042)	6,394	7,019,328

2) 전분기

회사명	기초평가액	취득	처분	평가 등	분기말평가액

종속기업

삼성생명서비스손해사정	19,238	-	-	-	19,238

SSI Holding	8,642	-	-	-	8,642

Park Capital Holding	16,861	-	-	-	16,861

Thai Samsung Life Insurance Co., Ltd	23,751	-	-	-	23,751

30 Gresham Street (Jersey) Limited	239,556	-	-	(10,691)	228,865

코람코 퍼스텝 부동산펀드 제16호	70,624	-	-	53	70,677

북경삼성치업유한공사	548,678	25,905	-	-	574,583

삼성SRA자산운용	20,000	-	-	-	20,000

삼성자산운용	396,491	-	-	-	396,491

삼성카드	-	1,541,228	-	1,483,017	3,024,245

삼성생명금융서비스보험대리점	40,000	-	-	-	40,000

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호	9,609	-	-	161	9,770

삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호	27,004	-	-	366	27,370

삼성사모부동산투자신탁제1호	130,274	-	-	(2,062)	128,212

삼성사모부동산투자신탁제3호	46,536	-	-	(463)	46,073

삼성SRA사모부동산투자신탁 제12호	147,293	-	-	230	147,523

삼성SRA글로벌코어오피스사모부동산투자신탁 제1호	58,088	9,112	-	(199)	67,001

삼성배당주장기증권투자신탁 제1호	47,416	-	-	858	48,274

삼성인덱스플러스증권투자신탁 제1호	42,675	-	-	894	43,569

삼성차이나증권자투자신탁 제1호	45,973	-	-	(986)	44,987

삼성미국코어채권증권자투자신탁H	51,317	-	-	1,179	52,496

삼성아시아대표주증권자투자신탁 제2호	19,825	-	-	(589)	19,236

삼성미국다이나믹자산배분증권자투자신탁H	308,053	-	(47,894)	519	260,678

삼성대한민국신수종산업증권투자신탁 제1호	29,165	-	-	608	29,773

삼성코리아소수정예증권투자신탁 제1호	23,621	-	-	796	24,417

삼성아시아롱숏증권자투자신탁	28,855	-	-	(1,246)	27,609

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호	83,345	-	(768)	(39)	82,538

HSI Futures RMB FX ETF	27,784	-	-	(1,286)	26,498

삼성KODEX JAPAN증권상장지수투자신탁	8,768	-	-	(848)	7,920

삼성 KODEX 미국 IT증권 상장지수투자신탁	11,871	-	-	(90)	11,781

삼성 KODEX 미국 금융증권 상장지수투자신탁	9,178	-	-	(818)	8,360

삼성 KODEX 미국 산업재증권 상장지수투자신탁	5,843	-	-	77	5,920

삼성 KODEX 미국에너지증권 상장지수투자신탁	3,645	-	-	(41)	3,604

글로벌다이나믹자산배분자H	20,180	-	-	18	20,198

삼성인도중소형FOCUS증권자투자신탁UH	5,119	-	-	(493)	4,626

삼성글로벌선진국증권자투자신탁H	73,739	-	-	(1,694)	72,045

삼성 글로벌 Private Equity Manager 사모증권투자신탁 제1호	2,474	-	-	8	2,482

삼성아시아배당주증권자투자신탁H	10,010	-	-	6	10,016

삼성중국본토채권증권자RMB-H	50,154	-	-	(529)	49,625

삼성미국인덱스증권자투자신탁H	-	15,000	-	390	15,390

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H	-	3,000	-	22	3,022

삼성일본인덱스증권자투자신탁H	-	7,000	-	(30)	6,970

소 계	2,711,655	1,601,245	(48,662)	1,467,098	5,731,336

관계기업

삼성카드	1,483,017	(1,483,017)	-

에이앤디신용정보	2,947	-	-	-	2,947

코크렙14호	6,143	-	-	-	6,143

신공항하이웨이	20,209	-	-	-	20,209

삼성벤처18호	24,732	-	(5,760)	-	18,972

삼성벤처25호	21,288	150	-	-	21,438

삼성벤처30호	3,280	2,700	-	-	5,980

KTIC27호	1,009	-	(1,009)	-	-

중은삼성인수보험 유한공사	58,562	-	-	-	58,562

소 계	1,621,187	2,850	(6,769)	(1,483,017)	134,251

공동기업

생보부동산신탁	29,958	-	-	-	29,958

Porta Nuova Varesine Building 2. S.r.l.	63,771	-	-	1,340	65,111

소 계	93,729	-	-	1,340	95,069

합 계	4,426,571	1,604,095	(55,431)	(14,579)	5,960,656

(3) 당분기 중 기타포괄손익누계액과 계약자지분조정으로 계상된 관계ㆍ종속기업의 기타포괄손익지분의 증감내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당 분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가 등	분기말

관계ㆍ종속기업의 기타포괄손익지분	41,623	(968)	22,232	62,887

계약자지분조정으로의 배부액	13,068

이연법인세부채로의 배부액	12,056

기타포괄손익누계액으로의 배부액	37,763

2) 전 분기

구 분	기초	손익반영액	당기 평가 등	분기말

관계ㆍ종속기업의 기타포괄손익지분	14,135	-	(7,143)	6,992

계약자지분조정으로의 배부액	1,235

이연법인세부채로의 배부액	1,393

기타포괄손익누계액으로의 배부액	4,364

(4) 시장성 있는 관계ㆍ종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

회사명	소유주식수(주)	주가(원)	시가(백만원)	장부가액(백만원)

삼성카드	83,259,006	39,200	3,263,753	3,024,245

삼성증권	26,246,112	33,650	883,182	834,455

(5) 당분기와 전분기 중 발생한 관계ㆍ종속기업투자관련 이익과 손실은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

관계ㆍ종속기업관련이익

배당이익	180,855	86,474

처분이익	1,067	1,098

합 계	181,922	87,572

11. 투자부동산 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 투자부동산의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	계

취득원가	2,290,783	2,679,306	176,758	5,146,847

감가상각누계액	-	(750,230)	-	(750,230)

순장부가액	2,290,783	1,929,076	176,758	4,396,617

2) 전기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	계

취득원가	2,227,134	2,688,533	166,182	5,081,849

감가상각누계액	-	(748,390)	-	(748,390)

순장부금액	2,227,134	1,940,143	166,182	4,333,459

(2) 당분기 및 전분기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	계

기초	2,227,134	1,940,143	166,182	4,333,459

취득 및 자본적지출	683	6,351	19,194	26,228

본계정대체	-	8,661	(8,661)	-

감가상각비	-	(13,469)	-	(13,469)

기타(*)	62,966	(12,610)	43	50,399

분기말	2,290,783	1,929,076	176,758	4,396,617

(*) 유형자산과 매각예정자산과의 계정대체 등입니다.

2) 전분기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	계

기초	2,461,883	2,201,020	139,831	4,802,734

취득 및 자본적지출	-	6,188	31,708	37,896

본계정대체	-	939	(939)	-

감가상각비	-	(15,389)	-	(15,389)

처분 및 폐기	(6,530)	-	-	(6,530)

기타(*)	(89,510)	(140,651)	(1)	(230,162)

분기말	2,365,843	2,052,107	170,599	4,588,549

(*) 유형자산과 매각예정자산과의 계정대체 등입니다. 당분기말 및 전기말 현재 취득원가로 계상된 투자부동산의 총공정가치는 각각 5,886,176 백만원 및 6,029,210 백만원 입니 다. 해당 투자부동산의 공정가치는 전문자격을 갖추고 있고 평가 대상 투자 부동산의 소재지역에서 최근에 동 투자부동산과 유사한 부동산을 평가한 경험이 있는 독립된 평가자에 의해 측정되었습니다.

(3) 당 분기 및 전분기 중에 발생한 투자부동산 관련 임대수익 및 운영비용은 다 음과 같습니 다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

임대수익	70,838	78,886

운영비용

임대수익 발생부분	28,705	31,981

임대수익 발생부분 이외	542	422

12. 유형자산 : (1) 당분기말 및 전기말 현재 유형자산의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	기타	계

취득원가	334,461	1,100,824	6,924	436,345	1,878,554

감가상각누계액	-	(340,245)	-	(311,649)	(651,894)

순장부가액	334,461	760,579	6,924	124,696	1,226,660

2) 전기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	기타	계

취득원가	413,004	1,169,350	6,928	439,723	2,029,005

감가상각누계액	-	(349,730)	-	(317,570)	(667,300)

순장부금액	413,004	819,620	6,928	122,153	1,361,705

(2) 당분기 및 전분기 중 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원) .

1) 당분기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	기타	계

기초	413,004	819,620	6,928	122,153	1,361,705

취득 및 자본적지출	-	4,624	194	8,292	13,110

본계정대체	-	156	(156)	-	-

처분 및 폐기	(13)	(1,472)	-	(518)	(2,003)

감가상각비	-	(8,398)	-	(5,231)	(13,629)

기타(*)	(78,530)	(53,951)	(42)	-	(132,523)

분기말	334,461	760,579	6,924	124,696	1,226,660

(*) 투자부동산과 매각예정자산과의 계정대체 등입니다.

2) 전분기

구 분	토 지	건물및구축물	건설중인자산	기타	계

기초	607,356	1,059,263	6,914	70,243	1,743,776

취득 및 자본적지출	-	3,059	-	9,714	12,773

처분 및 폐기	-	(1,833)	-	(459)	(2,292)

감가상각비	-	(8,929)	-	(4,667)	(13,596)

기타(*)	(146,785)	(239,539)	1	(1)	(386,324)

분기말	460,571	812,021	6,915	74,830	1,354,337

(*) 투자부동산과 매각예정자산과의 계정대체 등입니다.

(3) 당분기말 현재 투자부동산 및 유형자산에 대한 보험가입의 내용은 다음과 같습니다 (단위: 백만원) .

보험종류	부보자산	부보금액	보험가입처

재산종합보험	건물 등	4,381,555	삼성화재해상보험㈜

(4) 당분기말 현재 회사의 토지, 건물에 대해서는 임대보증금과 관련하여 각각 65,018만원 및 24,923만원의 근저당 및 전세권이 설정되어 있습니다.

13. 무형자산 : (1) 당분기말 및 전기말 현재 무형자산의 구성내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

구 분	개발비	소프트웨어	회원권	기타	계

취득가액	345,125	214,822	74,784	13,140	647,871

상각누계액	(144,522)	(143,002)	-	(12,843)	(300,367)

손상차손누계액	-	-	(5,142)	-	(5,142)

순장부가액	200,603	71,820	69,642	297	342,362

2) 전기

구 분	개발비	소프트웨어	회원권	기타	계

취득가액	342,452	214,054	74,759	13,108	644,373

상각누계액	(140,451)	(138,205)	-	(12,801)	(291,457)

손상차손누계액	-	-	(5,142)	-	(5,142)

순장부금액	202,001	75,849	69,617	307	347,774

(2) 당분기 및 전분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

구 분	개발비	소프트웨어	회원권	기타	계

기초	202,001	75,849	69,617	307	347,774

취득	2,674	769	25	31	3,499

상각	(4,072)	(4,798)	-	(41)	(8,911)

기말	200,603	71,820	69,642	297	342,362

2) 전분기

구 분	개발비	소프트웨어	회원권	기타	계

기초	152,888	64,354	68,694	386	286,322

취득	4,006	3,220	660	24	7,910

처분	-	-	(599)	-	(599)

상각	(4,144)	(4,143)	-	(40)	(8,327)

손상	-	-	(13)	-	(13)

기말	152,750	63,431	68,742	370	285,293

1 4. 기타자산 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

재보험자산	62,170	62,290

선급비용	97,639	24,635

선 급 금	945	380

신계약비	3,429,621	3,541,674

순확정급여자산	-	1,237

계	3,590,375	3,630,216

(2) 재보험자산 당분기말 및 전기말 현재 재보험자산 의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

출재지급준비금	5,311	5,488

출재미경과보험료적립금	12,726	12,375

출재미보고발생손해액	44,133	44,427

계	62,170	62,290

(3) 신계약비

당분기 및 전분기 중 신계약비의 변동내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

개인보험	단체보험	계	개인보험	단체보험	계

당기이연액	391,563	18,565	410,128	425,264	19,381	444,645

기 초 잔 액	3,408,774	132,900	3,541,674	3,723,712	132,655	3,856,367

소 계	3,800,337	151,465	3,951,802	4,148,976	152,036	4,301,012

당기상각액	502,291	19,890	522,181	500,491	21,125	521,616

분기말잔액	3,298,046	131,575	3,429,621	3,648,485	130,911	3,779,396

15. 특별계정 및 신탁계정 :

(1) 특별계정 1) 당분기말 및 전기말 현재 특별계정 재무상태표는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

계 정 과 목	당분기	전기

자 산

현금및예치금	1,987,762	2,233,557

금융자산	41,713,258	38,768,110

기타자산	556,651	503,481

계	44,257,671	41,505,148

부 채

기타부채	204,411	308,545

보험계약부채	28,546,706	27,729,692

투자계약부채	15,738,763	15,953,145

계	44,489,880	43,991,382

자 본

기타포괄손익누계액	20,003	17,508

2) 2017년 3월 31일과 2016년 3월 31일 로 종료하는 회계기간의 원리금보장형 특별계정 손익계산서는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

계 정 과 목	당분기	전분기

수 익

보험료수익	551	-

이자수익	84,600	86,417

금융자산처분이익	8,834	3,537

금융자산평가이익	49,371	24,607

기타수익	2,586	8,932

계	145,942	123,493

비 용

계약자적립금전입액	55,291	48,183

지급보험금	6,919	13,223

특별계정운용수수료	26,545	28,799

지급수수료	607	316

이자비용	330	862

금융자산처분손실	1,965	7,284

금융자산평가손실	143	336

기타비용	54,142	24,490

계	145,942	123,493

3) 2017년 3월 31일과 2016년 3월 31일 로 종료하는 회계기간의 실적배당형 특별계정 손익계산서는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

계 정 과 목	당분기	전분기

수 익

보험료수익	1,354,523	1,380,067

이자수익	89,898	87,241

금융자산처분이익	174,692	146,320

금융자산평가이익	683,059	469,509

기타수익	23,095	32,907

계	2,325,267	2,116,044

비 용

계약자적립금전입액	887,629	710,528

지급보험금	744,923	635,651

최저보증비용	45,832	36,166

특별계정운용수수료	355,096	317,971

지급수수료	10,592	11,384

세금과공과	3,138	4,253

금융자산처분손실	102,686	173,521

금융자산평가손실	111,771	205,461

기타비용	63,600	21,109

계	2,325,267	2,116,044

4) 2017년 3월 31일 현재 회사는 삼성증권외 21개 금융기관에 파생상품 거래 등의사유로 특별계정자산 중 금융자산 152,716백만원을 담보로 제공하고 있습니다.(2) 신탁계정 회사는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률에 의한 신탁사업을 영위하고 있습니다. 관련 법규에 따라 신탁 재산을 고유재산과 구분하여 회계처리하고 있으며, 신탁보수를 취득하는 경우 회사는 신탁보수로 하여 영업수익을 계상하고 있습니다. 한편, 당분기말 현재 회사와 계약이 체결된 신탁금액은 2,641,426백만원 입니다.

16. 보험계약부채 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 보험계약부채의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

개인보험	단체보험	계	개인보험	단체보험	계

보험료적립금	153,183,543	1,083,654	154,267,197	151,029,014	1,085,972	152,114,986

지급준비금	2,337,072	76,921	2,413,993	2,316,863	85,438	2,402,301

미경과보험료적립금	1,334	11,877	13,211	1,656	14,959	16,615

보증준비금	1,991,236	16	1,991,252	2,034,225	16	2,034,241

금리차보장준비금	151,885	186	152,071	145,685	186	145,871

위험률차배당준비금	423,162	3,801	426,963	405,296	3,932	409,228

이자율차배당준비금	584,767	166	584,933	574,849	169	575,018

사업비차배당준비금	265,246	3,193	268,439	250,720	3,225	253,945

장기유지특별배당준비금	6,089	8	6,097	5,962	8	5,970

재평가특별배당준비금	200	1	201	202	1	203

계	158,944,534	1,179,823	160,124,357	156,764,472	1,193,906	157,958,378

미보고발생손해액(지급준비금)	551,656	543,030

재보험료적립금	4,829	4,497

계약자이익배당준비금	17,942	8,833

배당계약손실보전준비금	43,729	39,606

계	160,742,513	158,554,344

회사는 과거 판매한 유배당 상품 중 사업방법서상 배당부리이율이 '회사에서 정한 이율(예정이율 + 이차배당율)'로 기재된 일부 유배당 상품에 대하여, 당분기부터 배당부리이율 최저하한을 '예정이율'로 소급적용하여 적립하는 것으로 수정하였습니다. 이로 인하여 당분기말 현재 보험계약 부채는종전의 방법에 의한 경우보다 87,654백만원 추가 적립되었습니다.(2) 당분기 및 전분기 중 보험종류별 보험계약부채의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).1) 당분기

구 분	개인보험	단체보험	재보험료적립금등	합 계

생존보험	사망보험	생사혼합보험

기초잔액	72,250,137	74,851,091	9,663,244	1,193,906	595,966	158,554,344

당기적립(환입)액	932,770	944,293	302,999	(14,083)	22,190	2,188,169

분기말잔액	73,182,907	75,795,384	9,966,243	1,179,823	618,156	160,742,513

2) 전분기

구 분	개인보험	단체보험	재보험료적립금등	합 계

생존보험	사망보험	생사혼합보험

기초잔액	68,857,371	69,714,390	8,539,331	1,325,385	561,296	148,997,773

당기적립(환입)액	924,691	1,079,776	268,265	(67,114)	125,718	2,331,336

분기말잔액	69,782,062	70,794,166	8,807,596	1,258,271	687,014	151,329,109

17. 부채적정성평가 : (1) 평가대상 보험계약부채

2016년 12월 31일 현재의 보유계약으로서 보험료적립금과 미경과보험료적립금을 대상으로 적정성평가 여부를 검토하였으며, 보험료적립금은 순보험료식보험료적립금에서 보험업감독규정 제6-3조에 의한 미상각신계약비를 공제한 금액을 대상으로 하였습니다. (2) 부채적정성평가의 계산 기준일인 2016년 12월 31일 현재의 보유계약에 대해 회사가 적용한 미래현금흐름에 대한 현행추정치의 가정과 그 산출근거는 다음과 같습니다.

구 분	가정값(%)	산출근거

해약률	1 ~ 33	최근 5년 9개월 경험통계를 근거로 산출된 상품그룹별, 납입방법별, 채널별, 경과기간별로 계약금액 대비해약금액의 비율

지급률	5 ~ 575	최근 5년 9개월 경험통계를 기초로 담보별, 성별, 배당구분, 경험생명표별 기준으로 산출한 위험보험료대비 지급보험금의 비율

할인율	1.84 ~ 15.95	금융감독원이 제시한 금리시나리오에 보수성을 감안하여 추정한 미래의 각 시점별 운용자산이익률

한편, 사업비 중 간접비는 주요 상품그룹별 최근 1년간의 경험통계를 기준으로 보험업감독업무시행세칙에서 정한 사업비 배부기준에 의해 산출된 Unit Cost를 적용하여 산출하였으며, 신계약비 등 직접비는 회사내부의 모집수당규정 등 관련 규정에 따라 미래에 실제 집행될 금액을 예측하여 산출하였습니다.

(3) 부채적정성평가는 금리확정 및 배당여부를 구분하여 보험계약 유형별로 수행하였으며, 부채적정성평가의 계산 기준일 현재 평가결과에 따른 보험계약 유형별 잉여 및 결손의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	잉여(결손)금액

금리확정형	유배당	(22,730,937)

무배당	(7,189,276)

금리연동형	유배당	(577,435)

무배당	25,470,240

변액	9,192,104

계	4,164,696

18. 계약자지분조정 : 당분기말 및 전기말 현재 계약자지분조정의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

계약자배당안정화준비금	113,825	113,825

공익사업출연기금	44,000	44,000

매도가능금융자산평가손익	8,501,846	7,876,157

만기보유금융자산평가손익	80	111

관계ㆍ종속기업의 기타포괄손익지분	13,068	8,695

계	8,672,819	8,042,788

19. 당기손익인식금융부채 및 기타금융부채 : (1) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익인식금융부채는 전액 매매목적의 파생상품부채입니다 (주석8 참조). (2) 당분기말 및 전기말 현재 기타금융부채의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

보험미지급금	14,020	6,323

미지급금	186,650	89,275

미지급비용	400,957	445,211

임대보증금	455,472	466,437

(현재가치할인차금)	(12,757)	(11,843)

신탁계정미지급금	6,706	12,276

미지급배당금	215,490	-

계	1,266,538	1,007,679

(3) 당분기말 및 전기말 현재 기타금융부채 중 회사의 보험미지급금의 내역은 다음과같습니다(단위: 백만원).

계정과목	구 분	당분기	전기

보험미지급금	재보험관련 보험미지급금	12,751	4,153

보험료 정산특약관련 보험미지급금 등	1,269	2,170

계	14,020	6,323

20. 이연법인세자산(부채) : (1) 당분기 및 전분기 중 주요 누적일시적차이와 이연법인세자산(부채)의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).1) 당분기

구 분	누적일시적차이	이연법인세자산(부채)

기초	당기증감	분기말	기초이연법인세자산(부채)	당기증감액	분기말이연법인세자산(부채)

Ⅰ. 미래차감할 일시적차이	4,084,034	(796,206)	3,287,828	988,335	(192,679)	795,656

Ⅱ. 미래가산할 일시적차이	(3,057,263)	127,495	(2,929,768)	(743,221)	30,851	(712,370)

Ⅲ. 이월결손금	-	74,981	74,981	-	18,145	18,145

Ⅳ. 자본에 부과된 이연법인세	(20,332,384)	(1,098,748)	(21,431,132)	(4,920,437)	(265,897)	(5,186,334)

합 계(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ+Ⅳ)	(19,305,613)	(1,692,478)	(20,998,091)	(4,675,323)	(409,580)	(5,084,903)

V. 실현가능성이 불확실한 부분	관계ㆍ종속기업투자관련손익	(1,273)	-	(1,273)

(4,676,596)	(409,580)	(5,086,176)

2) 전분기

구 분	누적일시적차이	이연법인세자산(부채)

기초	당기증감	분기말	기초이연법인세자산(부채)	당기증감액	분기말이연법인세자산(부채)

Ⅰ. 미래차감할 일시적차이	3,189,568	(232,437)	2,957,131	771,875	(56,253)	715,622

Ⅱ. 미래가산할 일시적차이	(3,087,979)	170,822	(2,917,157)	(750,655)	41,341	(709,314)

Ⅲ. 자본에 부과된 이연법인세	(17,936,234)	(1,765,001)	(19,701,235)	(4,340,569)	(427,130)	(4,767,699)

합 계(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ)	(17,834,645)	(1,826,616)	(19,661,261)	(4,319,349)	(442,042)	(4,761,391)

Ⅳ. 실현가능성이 불확실한 부분	관계ㆍ종속기업투자관련손익	(1,273)	-	(1,273)

(4,320,622)	(442,042)	(4,762,664)

(2) 2017년 3월 31일 현재 누적 일시적차이의 법인세효과 및 자본에 부과된 이연법인세는 당해 일시적차이 등이 소멸되는 회계연도의 미래예상세율을 적용하여 계산하였습니다.

(3) 당분기 자본에 직접 반영된 법인세비용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	금 액	법인세비용

당기법인세

순확정급여부채재측정요소	644	156

이연법인세

매도가능금융자산평가손익 (기타포괄손익누계액)	1,086,046	262,824

만기보유금융자산평가손익 (기타포괄손익누계액)	(78)	(19)

위험회피목적파생상품평가손익 (기타포괄손익누계액)	(4,110)	(995)

관계ㆍ종속기업기타포괄손익지분 (기타포괄손익누계액)	16,891	4,088

특별계정기타포괄손익(*) (기타포괄손익누계액)	2,491	(4)

(*) 특별계정기타포괄손익누계액의 자본에 부과된 이연법인세효과 4백만원 은 원리금보장형 특별계정 재무상태표의 기타부채에 반영되어 있습니다.

21. 충당부채 : (1) 복구충당부채

당분기 및 전분기 중 복구충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

기초	7,785	7,599

증가	357	29

사용	(64)	(2)

상각 할인액	27	31

분기말	8,105	7,657

복구충당부채는 보고기간말 현재 임차점포의 미래 예상 복구비용의 최선의 추정치를적절한 할인율로 할인한 현재가치입니다. 동 복구비용의 지출은 개별 임차점포의 임차계약 종료시점에 발생할 예정이며, 이를 합리적으로 추정하기 위하여 과거 3개년간 임차계약이 종료된 임차점포의 평균존속기간을 이용하였습니다. 또한, 예상 복구비용을 추정하기 위하여 과거 3개년간 복구공사가 발생한 점포의 실제 복구공사비용의 평균값 및 3개년간 평균 인플레이션율을 사용하였습니다.

(2) 기타충당부채당분기 및 전분기 현재 기타충당부채의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).1) 당분기

구 분	내역	기초	당기증감	분기말

휴면보험금	(가)	132,104	2,499	134,603

사회공헌기금	(나)	23,114	(309)	22,805

계	155,218	2,190	157,408

2) 전분기

구 분	내역	기초	당기증감	분기말

휴면보험금	(가)	112,618	4,619	117,237

사회공헌기금	(나)	24,413	(18,969)	5,444

자살보험금	(다)	15,636	(453)	15,183

계	152,667	(14,803)	137,864

(가) 소멸시효완성보험계약의 보험금 환급금에 대하여 향후 지급이 예상되는 금액을 추정하여 기타부채로 계상하고 있습니다. 상기 금액의 지급시기는 보험계약자의 청구시기에 따라 변동될 수 있는 바 현재로서는 예측할 수 없습니다.(나) 생명보험회사는 자율협약을 통해 세무상이익의 일정 금액을 매년 출연의무가 발생한때 충당부채로 인식하고 있습니다. (다) 자살사망시 재해사망금 지급관련 향후 지급이 예상되는 금액으 로 , 전 기 중 지급준비금으로 계정대체되었습니다.

22. 기타부채 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 기타부채의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

선수금	3,783	13,947

선수수익	16,575	15,611

선수보험료	264,081	241,779

예수금	154,740	38,836

순확정급여부채	6,855	-

장기종업원급여	65,799	65,302

기타	11,474	11,869

계	523,307	387,344

(2) 순확정급여부채 1) 당분기말 및 전기말 현재 순확정급여부채 의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

순확정급여부채의 현재가치	349,552	347,780

사외적립자산의 공정가치(*)	(342,697)	(349,017)

재무상태표상 부채	6,855	(1,237)

(*) 당분기말 사외적립자산의 공정가치는 국민연금전환금 937 백만원(전기말: 939백만원) 이 포함된 금액입니다.2) 당분기 및 전분기 중 확정급여제도에 따른 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

기초금액	347,780	316,777

당기근무원가	8,119	8,005

이자비용	2,629	2,407

제도에서의 지급액:

- 급여의 지급	(4,987)	(2,175)

DC형 전환 등	(3,989)	(1,903)

보고기간말 금액	349,552	323,111

3) 당분기 및 전분기 중 확정급여제도에 따른 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

기초금액	349,017	303,784

이자수익	2,708	2,362

재측정요소:

- 사외적립자산의 수익(이자수익 포함액 제외)	644	(267)

사용자의 기여금	-

제도에서의 지급:

- 급여의 지급	(4,678)	(1,446)

운용관리수수료	(692)	(165)

DC형 전환 등	(4,302)	(1,613)

보고기간말 금액	342,697	302,655

4) 당분기 및 전분기에 종업원의 퇴직급여로 인하여 회사가 인식한 손익의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

당기근무원가	8,119	8,005

순이자원가	(79)	45

종업원 급여에 포함된 총 비용	8,040	8,050

5) 당분기 말과 전기말 현재 회사의 사외적립자산의 대부분은 예치금으로 운용되고 있습니다.

6) 회사의 확정급여제도에 따른 퇴직급여채무를 산출함에 있어 사용한 가정은 다음과 같습니다(단위: %).

구 분	당분기	전분기

할인율	3.20	3.20

임금인상율	3.14	3.20

퇴직률	회사 경험퇴직률	회사 경험퇴직률

사망률	보험개발원 표준사망률	보험개발원 표준사망률

(3) 장기종업원급여 보고기간종료일 현재 장기종업원급여 의 구성내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원) .

구 분	내역	기초	당기증감	분기말

임원성과급	(가)	45,735	-	45,735

장기근속자포상	(나)	19,567	497	20,064

계	65,302	497	65,799

(가) 현 임원들에게 당기를 포함한 3년간의 경영실적에 따라 성과급을 지급하는 장기성과 인센티브를 부여하였는 바, 향후 지급이 예상되는 금액에 대해서는 장기종업원급여로 계상하고 있습니다. (나) 현 임직원들에게 장기근속에 따라 포상금을 지급하는 기타장기종업원급여를 부여하였는 바, 향후 지급이 예상되는 금액의 경과기간 해당분을 장기종업원급여로 계상하고 있습니다.

23 . 자본 :

(1) 자본금 당분기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

보통주자본금	100,000	100,000

회사의 정관에 의한 발행할 주식의 총수 는 600,000,000주(1주의 금액:500원 ) 이며 2017년 3월 31일 현재 회사가 발행한 보통주식수와 납입자본금은 각각 200,000,000주와 100,000백만원 입니다. 또한, 회사는 주식매수선택권의 행사 또는 일반공모 증자방식으로 신주발행을 하는 경우와 우리사주조합원 에게 신주를 우선배정 하는 경우 등에는 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 신주를 배정할 수 있도록 하고 있습니다.회사는 회사의 설립과 경영ㆍ기술혁신 등에 기 여하였거나 기여할 수 있는 임직원을 대상으로 주식매수선택권을 주주총회의 특별결의에 의하여 부여할 수 있으나, 2017년 3월 31일 현재 부여된 주식매수선택권은 없습니다.

(2) 자본잉여금 당분기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

재평가적립금	6,131	6,131

회사가 1983년 4월 1일자로 투자부동산 및 유형자산에 대하여, 자산재평가를 실시하여 계상한 재평가적립금의 잔액입니다.

(3) 자본조정 당분기말 및 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

자기주식	(2,110,369)	(2,110,369)

(4) 기타포괄손익누계액 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

매도가능금융자산평가손익	16,170,897	15,347,675

만기보유금융자산평가손익	143	202

위험회피목적파생상품평가손익	35,995	39,111

관계ㆍ종속기업의 기타포괄손익지분	37,763	24,960

특별계정기타포괄손익	20,003	17,507

순확정급여부채 재측정요소	(77,900)	(78,388)

계	16,186,901	15,351,067

(5) 이익잉여금 1) 당분기말 및 전기말 현재 이익잉여 금의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

이익준비금	50,000	50,000

기타법정적립금	2,328	2,328

대손준비금	386,413	342,094

미처분이익잉여금	10,973,833	10,602,683

계	11,412,574	10,997,105

회사는 상법상의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익 배당액의 100분의 10 이상을 이익준비금으로 적립하도록 하고 있으며, 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나, 자본전입 또는 결손보전을 위해서는 사용될 수 있습니다. 2) 2016년 12월 31일 로 종료하는 회계기간에 대한 회사의 주주에 대한 배당금 215,490 만원은 2017년 4월 7 일 에 지급되었습니다 (전기 지급액: 332,793백만원 ).

3) 대손준비금 회사는 보험업감독규정에 근거하여 한국채택국제회계기준에 의한 대손충당금이 감독목적상 요구되는 충당금 적립액 합계금액에 미달하는 금액만큼을 대손준비금으로 적립하도록 요구받고 있습니다. 보험업감독규정상에서 규정하는 기업대출채권, 가계대출채권, 부동산프로젝트파이낸싱대출채권 등의 각 호별로 한국채택국제회계기준상 대손충당금 총액과 감독규정상 대손충당금 총액의 차이로 산출되며, 이익잉여금에서 보험업법 및 다른 법률에 따라 적립한 적립금을 차감한 금액을 한도로 합니다. 동 대손준비금은 이익잉여금에 대한 임의적립금 성격으로 미처리결손금이 있는 경우에는 미처리결손금이 처리된 때부터 대손준비금을 적립하며, 기존에 적립한 대손준비금이 결산일 현재 적립하여야 하는 대손준비금을 초과하는 경우에는 그 초과하는 금액을 환입할 수 있습니다.

① 대손준비금 잔액 당분기말 및 전기말 현재 대손준비금의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

대손준비금 기 적립액	386,413	342,094

대손준비금 적립 예정 금액	8,353	44,319

대손준비금 잔액	394,766	386,413

② 대손준비금 전입액 및 대손준비금 반영 후 조정이익 등 당분기의 대손준비금 전입액 및 대손준비금 반영 후 조정이익 등은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

대손준비금 반영전 분기순이익	630,959	390,498

대손준비금 전입액	(8,353)	(2,449)

대손준비금 반영후 조정손익(*)	622,606	388,049

대손준비금 반영후 주당 조정손익(원)	3,467원	2,136원

(*) 상기 대손준비금 반영 후 조정이익은 한국채택국제회계기준에 의한 수치는 아니며, 계약자지분 배분 및 이연법인세 효과 고려 전의 대손준비금 전입액을 당분기순이익에 반영하였을 경우를 가정하여 산출된 정보입니다.

24. 보험료수익 :

당분기 및 전분기 중 발생한 개인 및 단체의 보험종류별 보험료수익은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	보험종류	당분기	전분기

개 인	생 존 보 험	1,331,183	1,276,857

사 망 보 험	2,317,956	2,260,653

생사혼합보험	619,403	488,096

단 체	단 체 보 험	103,160	104,067

계	4,371,702	4,129,673

25. 출재보험 및 수재보험 :

당분기 및 전분기 중 보험종류별 출재보험 및 수재보험 거래내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).(1) 당분기

1) 출재보험

보험종류	구 분

재보험료비용	재보험금수익	재보험수수료수익

개인보험	국내	58,866	39,914	10,815

해외	19,007	14,320	1,883

소계	77,873	54,234	12,698

단체보험	국내	336	370	-

해외	-	-	-

소계	336	370	-

합 계	78,209	54,604	12,698

2) 수재보험

보험종류	구 분

재보험료수익	재보험금비용	재보험수수료비용

개인보험	1,208	961	59

단체보험	2,098	1,867	691

계	3,306	2,828	750

수재보험계약은 모두 해외에서 인수하고 있습니다.(2) 전분기

1) 출재보험

보험종류	구 분

재보험료비용	재보험금수익	재보험수수료수익

개인보험	국내	53,470	38,255	7,102

해외	16,742	13,658	1,365

소계	70,212	51,913	8,467

단체보험	국내	342	456	-

해외	-	-	-

소계	342	456	-

합 계	70,554	52,369	8,467

2) 수재보험

보험종류	구 분

재보험료수익	재보험금비용	재보험수수료비용

개인보험	1,546	999	151

단체보험	1,740	2,268	671

계	3,286	3,267	822

수재보험계약은 모두 해외에서 인수하고 있습니다.

26. 이자수익 : 당분기 및 전분기 중 이자수익은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

이자수익

현금및현금성자산	2,348	3,379

당기손익인식금융자산	122	87

매도가능금융자산	916,006	953,313

만기보유금융자산	4,365	5,830

대출채권및기타수취채권	450,291	422,306

기타	4,887	5,397

계	1,378,019	1,390,312

27. 금융상품투자손익 :

당분기 및 전분기 중 금융상품투자손익은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

금융자산투자이익

당기손익인식금융자산	평가이익	3,961	4,067

처분이익	4,581	2,208

계	8,542	6,275

매매목적파생상품
(당기손익인식금융자산ㆍ부채)	평가이익	17,545	19,199

거래이익	34,134	3,466

계	51,679	22,665

매도가능금융자산	처분이익	46,483	38,879

위험회피목적파생자산	평가이익	772,986	180,581

거래이익	38,264	7,500

계	811,250	188,081

금융자산투자손실

당기손익인식금융자산	평가손실	98	649

처분손실	63	64

계	161	713

매매목적파생상품
(당기손익인식금융자산ㆍ부채)	평가손실	2,871	2,556

거래손실	48,912	9,530

계	51,783	12,086

매도가능금융자산	처분손실	496	265

손상차손	1,035	7,007

계	1,531	7,272

대출채권및기타수취채권	대손상각	5,020	9,712

위험회피목적파생상품	평가손실	11,972	53,844

거래손실	6,789	38,515

계	18,761	92,359

28. 기타영업손익 : (1) 당분기 및 전분기 중 기타영업손익은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

기타영업수익

신탁계정이익	1,982	1,327

투자부동산처분이익	46,587	28,261

기타	16,143	14,171

계	64,712	43,759

기타영업비용

할인료	384	195

무형자산상각비	8,911	8,328

투자부동산감가상각비	13,469	14,943

기타	15,805	11,367

계	38,569	34,833

(2) 당 분기 및 전 분 기 중 영업외손익은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

영업외수익

관계ㆍ종속기업투자자산 처분이익	1,067	1,098

관계ㆍ종속기업투자자산 배당이익	180,855	86,474

유형자산처분이익	38,260	7,651

잡이익	505	9,935

계	220,687	105,158

영업외비용

유형자산처분손실	5,575	1,835

매각예정유ㆍ무형자산손상차손	13,194	2,277

잡손실	20,854	608

기부금	73	9,169

계	39,696	13,889

29. 사업비 :

당분기 및 전분기 중 사업비의 발생내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	계 정 과 목	당분기	전분기

신계약비	비례수당	244,377	273,489

판매촉진비	29,396	33,750

기타	144,215	146,199

소 계	417,988	453,438

유지비	급료및임금	82,570	80,737

상여금	47,711	28,146

복리후생비	20,643	20,124

지급임차료	27,285	18,245

퇴직금	8,129	7,732

전산비	11,271	11,925

통신비	2,697	2,545

세금과공과	73,921	69,776

협회비	1,169	1,148

감가상각비	12,644	13,092

비례수당	2,990	3,214

점포운영비	5,287	5,451

수금사무비	2,407	2,396

기타	74,335	74,144

소 계	373,059	338,675

이연신계약비	(410,128)	(444,645)

합 계	380,919	347,468

30. 재산관리비 :

당분기 및 전분기 중 재산관리비의 발생내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

급료및임금	10,742	11,426

상여금	6,318	5,672

퇴직금	981	1,014

복리후생비	2,303	2,748

세금과공과	9,293	10,169

지급임차료	2,009	347

관리용역비	22,168	24,906

감가상각비	984	950

광고선전비	1,080	1,201

수수료	18,050	17,291

전산비	8,969	9,141

통신비	1,100	1,009

기타	11,143	13,455

계	95,140	99,329

31. 법인세비용 :회사의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 당분기 현재 2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균 연간법인세율은 18.0%(전기 : 21.7%)이며, 연간 법인세환급액및 추납액을 반영한 유효법인세율은 18.70%(전기 : 19.57%)입니다.

32. 종업원급여 :당분기와 전분기 중 종업원급여의 세부내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

장단기종업원급여	147,341	125,980

퇴직급여(*)	9,110	8,746

(*) 당분기 및 전분기의 퇴직급여에는 확정기여형 퇴직연금부담금이 포함되어 있습니다.

33 . 우발채무 및 약정사항 :

(1) 보험약정 당분기말과 전기말 현재 회사가 고객과의 각종 보험계약에 의거 약정한 총 보유계약금액은 각각 6,459,315억원과 6,462,893억원입니다.

(2) 재보험협약 회사의 재보험은 사차 리스크 분산을 주목적으로 운영 중이며, 운영 구조는 사전협약에 의거 보험료와 사고보험금을 비율에 따라 분담하는 비례재보험(Quota Share)방식을 주로 사용하고 있습니다. 회사는 뮤니크리, 스위스리 등 국내외 글로벌 선진 재보험사를 중심으로 재보험 계약을 체결하고 있으며 재보험사 집중화 리스크 방지를 위해 거래상대방의 신용등급, 지역 등을 감안하여 분산 출재 중에 있습니다.

(3) 계류중인 소송사건 당분 기말 현재 회사가 피고로서 계류 중인 소송사건은 보험금지급 청구소송 등을 포함한 247건 으로 소송가액은 39,887백만원 입니다. 또한, 회사가 원고로서 계류 중인 소송사건은 채무부존재확인소송을 포함한 992건 으로 소송가액은 38,383백만원 입니다. 이러한 소송사건의 결과는 현재로서 는 예측할 수 없습니다 .

(4) 당좌차월약정 당분기말 현재 회사는 SC은행 외 5개 은행 과 당좌차월약정을 맺고 있는바, 당좌차월한도 액 은 2,500억원 입 니다. (5) 건물 등의 위탁관리계약 당기말 및 전기말 현재 회사는 에스원 외 3개사와 토지 및 건물(부속시설및 비품포함)과 임차사옥에 대한 위탁관리계약을 맺고 있습니다. 회 사가 당분기 및 전분기 중에 상기 계약과 관련하여 지급한 위탁관리비 는 각각 29,678백 만원 과 34,368백만원 입니다 . (6) 기타약정사항 1) 당분기말 현재 신용장개설관계로 제이피모간체이스 은행으로부터 US$ 7,200,000의 지급보증을 제공받고 있습니다.

2) 당분기말 현재 회사가 지급보증을 제공받고 있는 내 역 은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

제공받는자	지급보증액	지급보증처	내용

삼성생명보험(주)	16,435	서울보증보험(주)	공탁금 등

3) 당기말 현재 회사는 KIAMCO파워에너지 사모특별투자신탁 제3호 외 39개 사와 출자약정을 맺고 있는 바, 출자약정한도액은 513,498백만원 입니다. (7) 당분기말 현재 회사는 APHEX 2007-6외 23개 의 신용파생상품에속하는 신용연계채권(Credit linked note)을 보유하고 있으며, 최장만기는 2022년 5월입니다. 총 액면금액은 372백만USD와 70백만EUR 이며, Reference entity의 부도 발생 시 회사는 상기의 신용연계채권(Credit linked note)을 발행회사 에 반환하고 Reference entity가 발행한 채권을 수령하거나, 계약조건에 따른 관련금액을 지급하도록 되어 있습니다.

(8) 운용리스1) 리스이용자 당분기말 현재 회사는 토지 및 건물에 대하여 취소불능 운용리스 계약을 체결하고 있습니다. 동 취소불능 운용리스의 잔여기간은 5년 이내이며, 운용리스계약은 시장 조건에 따라 연단위로 리스료가 증가할 수 있도록 약정되어 있습니다. 현재 취소불능리스계약으로 인하여 항후 지급할 것으로 예상되는 최소리스료는 다음과 같습니다(단위: 백만원)

기 간	금 액

1년이내	85,952

1년초과 5년이내	56,224

계	142,175

2) 리스제공자 당분기말 현재 회사는 투자부동산으로 분류된 토지 및 건물의 잉여부분에 대하여 복수의 운용리스계약을 체결하고 있습니다. 동 취소불능 운용리스의 잔여기간은 10년 이내이며, 운용리스계약은 시장 조건에 따라 연단위로 리스료를 증가시킬 수 있도록 약정되어 있습니다. 한편, 현재 취소불능리스계약으로 인하여 향후 수령할 것으로 예상되는 최소리스료는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

기 간	금 액

1년이내	147,164

1년초과 5년이내	238,864

5년초과	41,512

계	427,540

(9) 금융자산과 금융부채의 상계

회사는 파생상품, 환매조건부채권매매, 유가증권 대차거래 등과 관련하여 파생상품청산약정, 국제표준환매약정, 국제표준증권대여약정 및 금융담보 등의 실행가능한 일괄상계약정 또는 이와 유사한 약정의 적용을 받고 있습니다.

1) 실행가능한 일괄상계약정 또는 이와 유사한 약정의 적용을 받는 인식된 금융자산의 종류별 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원)

① 당분기말

구 분	자산총액	상계된부채총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

파생상품자산	410,658	-	410,658	297,318	-	113,340

② 전기말

구 분	자산총액	상계된부채총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

파생상품자산	135,391	-	135,391	124,212	-	11,179

2) 실행가능한 일괄상계약정 또는 이와 유사한 약정의 적용을 받는 인식된 금융부채의 종류별 내역은 다음과 같습니다(단위:백만원). ① 당분기말

구 분	부채총액	상계된자산총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

파생상품부채	171,303	-	171,303	164,317	-	6,986

② 전기말

구 분	부채총액	상계된자산총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

파생상품부채	735,033	-	735,033	620,947	-	114,086

34. 주당이익 : (1) 기본주당순이익 당분기와 전분기의 기본주당순이익 등의 계산내역은 다음과 같습니다.

구 분	당분기	전분기

보통주 분기순이익	630,959백만원	390,498백만원

유통보통주식수(*)	179,574,779주	181,639,004주

기본주당순이익	3,514원	2,150원

(*) 유통보통주식수는 발행주식수를 유통기간으로 가중평균하여 산정하였으며, 취득시점 이후부터 매각시점까지의 기간 동안 보유한 자기주식은 유통보통주식수에 포함하지 않았습니다.(2) 희석주당순이익 회사는 희석성 잠재적보통주가 없으므로 희석주당순이익은 기본주당순이익과 동일합니다.

35. 외화자산과 외화부채 :

(1) 당분기말 및 전기말 현재 회사의 외화표시 자산과 부채 및 환산손익의 내역은 다음과 같습니다(단위:백만원 및 통화별 백만단위임).

계정과목	당분기	전기

외화금액	원화금액	환산이익	환산손실	원화금액

외 화 예 금(현금및현금성자산)	USD	7	8,014	200	554	7,098

EUR	1	1,255	-	114	1,254

GBP	-	85	-	75	341

기타	2	32	-	1	43

소 계	9,386	200	744	8,736

당기손익인식금융자산	EUR	-	-	-	-	2,474

GBP	-	-	-	-	527

JPY	-	-	-	-	858

USD	-	-	-	-	13,746

소 계	-	-	-	17,605

매도가능금융자산	USD	7,806	8,711,793	137	675,467	8,796,619

EUR	598	713,505	151	39,480	909,423

GBP	82	114,065	3	6,359	119,027

JPY	13,661	136,407	-	4,972	140,915

기타	326	202,520	-	6,887	-

소 계	9,878,290	291	733,165	9,965,984

미 수 수 익(대출채권및기타수취채권)	USD	289	322,445	-	22,525	246,973

EUR	7	8,771	-	409	12,873

GBP	255	354,576	-	18,468	302,702

기타	16	1,635	-	44	17

소 계	687,427	-	41,446	562,565

기타	GBP	138	192,158	-	12,105	204,263

EUR	50	59,393	-	3,735	63,127

THB	26	835	-	32	843

HKD	-	1	-	-	13,933

USD	18	20,143	38	-	-

소 계	272,530	38	15,872	282,166

합 계	529	791,227	21,674,112

(2) 당분기 중 외환차익과 외환차손은 각각 18,194백만원과 33,836백만원 입니다.

36. 특수관계자와의 거래 :

(1) 당분기말 현재 지배ㆍ종속관계 등에 있는 주요한 특수관계자는 다음과 같습니다.

구분	회사명

종속기업	삼성생명서비스손해사정

SSI Capital Holding

Park Capital Holding

Thai Samsung Life Insurance Co., Ltd

30 Gresham Street (Jersey) Limited

30 Gresham Street

코람코퍼스텝사모부동산투자신탁 제16호

북경삼성치업유한공사

삼성SRA자산운용

삼성자산운용

삼성헤지자산운용

삼성액티브자산운용

Samsung Asset Management (New york), Inc

Samsung Asset Management (Hong Kong) Ltd

Samsung Asset Management (London) Ltd

Samsung Triple Alpha Asia Feeder Fund Limited

Samsung Triple Alpha Asia Master Fund Limited

삼성글로벌올에셋증권자투자신탁H

삼성자문북경유한공사

Samsung Private Equity Manager Ⅰ Co., Ltd

삼성로스차일드유럽전환사채증권자투자신탁H

삼성카드

삼성카드고객서비스

첼린저제이십일차유동화전문유한회사

첼린저제이십이차유동화전문유한회사

첼린저제이십삼차유동화전문유한회사

첼린저제이십사차유동화전문유한회사

첼린저제이십오차유동화전문유한회사

첼린저제이십육차유동화전문유한회사

첼린저제이십칠차유동화전문유한회사

삼성생명금융서비스보험대리점

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호

삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호

삼성사모부동산투자신탁제1호

삼성사모부동산투자신탁제3호

삼성SRA사모부동산투자신탁 제12호

삼성SRA글로벌코어오피스사모부동산투자신탁 제1호

삼성차이나증권자투자신탁 제1호

삼성차이나증권모투자신탁

삼성미국코어채권증권자투자신탁H

삼성미국코어채권증권모투자신탁

삼성아시아대표주증권자투자신탁 제2호

삼성아시아대표주증권모투자신탁

삼성미국다이나믹자산배분증권자투자신탁H

삼성미국다이나믹자산배분증권모투자신탁

삼성대한민국신수종산업증권투자신탁 제1호

삼성코리아소수정예증권투자신탁 제1호

삼성아시아롱숏증권자투자신탁

삼성아시아롱숏증권모투자신탁

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호

HSI Futures RMB FX ETF

삼성 KODEX JAPAN증권상장지수투자신탁

삼성글로벌다이나믹자산배분증권자투자신탁H

삼성글로벌주식증권모투자신탁

삼성코리아채권증권모투자신탁

삼성글로벌커머더티특별자산모투자신탁

삼성코리아주식증권모투자신탁

삼성CHINA본토대표주증권모투자신탁

삼성글로벌채권증권모투자신탁

삼성인도중소형FOCUS증권자투자신탁UH

삼성인도중소형FOCUS증권모투자신탁

삼성글로벌선진국증권자투자신탁H

삼성글로벌선진국증권모투자신탁

삼성 글로벌 Private Equity Manager 사모증권투자신탁 제1호

삼성글로벌채권증권자투자신탁H

삼성아시아배당주증권자투자신탁H

삼성아시아배당주증권모투자신탁

삼성중국본토채권증권자투자신탁RMB-H

삼성중국본토채권증권모투자신탁

삼성미국인덱스증권자투자신탁H

삼성미국인덱스증권모투자신탁

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H

삼성유럽인덱스증권모투자신탁

삼성일본인덱스증권자투자신탁H

삼성일본인덱스증권모투자신탁

삼성 일본중소형Focus증권자투자신탁H

삼성 일본중소형Focus증권모투자신탁

삼성UK Solar선순위대출채권 사모특별자산투자신탁

삼성일본태양광발전사모특별자산투자신탁 제1호

한국형 TDF 2020 증권투자신탁 H

한국형 TDF 2025 증권투자신탁 H

한국형 TDF 2030 증권투자신탁 H

한국형 TDF 2035 증권투자신탁 H

한국형 TDF 2040 증권투자신탁 H

한국형 TDF 2045 증권투자신탁 H

한국형 TDF 2015 증권투자신탁 H

삼성UK바이오매스전문투자형사모투자신탁 제1호

삼성Aircraft전문투자형사모투자신탁 제3호

삼성SRA전문투자형사모부동산투자신탁 제27호

삼성UK가스인프라전문투자형사모투자신탁 제1호

관계기업	삼성증권

Samsung Securities (America) Inc.

Samsung Securities (Europe) Ltd.

Samsung Securities (Asia) Ltd.

삼성선물

한바구니CH장기공사채B-7호펀드

KTB중국본토포커스 사모증권투자신탁제1호

KTB중국본토포커스 사모증권투자신탁제2호

삼성SRA전문투자형 사모부동산투자신탁제21호

에이앤디신용정보

신공항하이웨이

삼성벤처11호

삼성벤처18호

삼성벤처25호

삼성벤처30호

중은삼성인수보험 유한공사

공동기업	생보부동산신탁

Porta Nuova Varesine Building 2. S.r.l

대규모기업집단계열회사(*)	삼성전자 외 47개

(*) 독점규제 및 공정거래법에 따른 대기업집단 소속회사입 니다.

(2) 당분기 및 전분기 특수관계자와의 중요한 거래내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원). 1) 당분기

특수관계자명	수익	비용(*1)	고정자산 매입

임대료수익	배당금수익	기타수익	지급수수료	기타비용

1) 종속기업

삼성생명서비스손해사정	3,589	-	306	42,111	3,208	-

30 Gresham Street (Jersey) Limited	-	1,750	2,987	-	-	-

코람코퍼스텝사모부동산투자신탁 제16호	-	903	-	-	78	-

삼성SRA자산운용	281	2,700	44	2,098	7	-

삼성자산운용	12	-	14	8,184	40	-

삼성액티브자산운용	-	-	-	-	-	-

삼성헤지자산운용	-	-	-	-	-	-

삼성카드	4,266	124,889	66	143	968	-

삼성카드고객서비스	-	-	3	-	40	-

삼성생명금융서비스보험대리점	128	-	5	7,637	10	-

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호	-	-	104	-	-	-

삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호	-	9,522	-	-	-	-

삼성사모부동산투자신탁제1호	-	3,127	-	-	815	-

삼성SRA사모부동산투자신탁 제12호	-	4,241	-	-	-	-

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호	-	825	-	-	-	-

삼성일본태양광발전사모특별자산투자신탁 제1호	-	470	-	-	-	-

삼성Aircraft전문투자형사모투자신탁 제3호	-	323	-	-	-	-

삼성미국인덱스증권자투자신탁H	-	193	-	-	-	-

삼성일본인덱스증권자투자신탁H	-	58	-	-	-	-

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H	-	87	-	-	-	-

소 계	8,276	149,088	3,529	60,173	5,166	-

2) 관계기업

삼성증권	927	14,953	70	566	1	-

삼성선물	133	-	10	77	3	-

에이앤디신용정보	33	59	-	2,594	-	-

코크렙14호(*2)	-	58	-	-	91	-

신공항하이웨이	-	11,505	809	-	-	-

삼성벤처11호	-	193	-	-	-	-

소 계	1,093	26,768	889	3,237	95	-

3) 공동기업

생보부동산신탁	67	5,000	2	-	14	359

합 계	9,436	180,856	4,420	63,410	5,275	359

(*1) 대손상각비를 제외한 금액이며, 당기 발생한 대손충당금환입액은 100백만원입니다.(*2) 당기 중 특수관계자에서 제외되었으며, 해당 금액은 특수관계자 제외 이전까지의 거래내역입니다.

특수관계자명	수익	비용	고정자산 매입

임대료수익	배당금수익	기타수익	지급수수료	기타비용

대규모기업집단계열회사

삼성전자	1,657	292,127	14,163	1	26,147	-

삼성물산	360	-	172	25	1,600	8,403

삼성에스디에스	949	-	86	3	36,060	1,019

기타(45개)	13,081	46,874	2,151	1,120	43,472	3,589

합 계	16,047	339,001	16,572	1,149	107,279	13,011

2) 전분기

특수관계자명	수익	비용(*)	고정자산 매입

임대료수익	배당금수익	기타수익	지급수수료	기타비용

1) 종속기업

삼성생명서비스손해사정	4,266	-	-	40,449	4,246	-

30 Gresham Street (Jersey) Limited	-	2,048	3,658	-	-	-

코람코 퍼스텝 부동산펀드 제16호	-	723	-	-	180	-

삼성SRA자산운용	178	-	-	118	-	-

삼성자산운용	1,142	-	-	6,399	-	-

삼성카드	4,345	59,799	25	55	1,091	-

삼성카드고객서비스	-	-	3	-	29	-

삼성생명금융서비스보험대리점	158	-	-	2,980	-	-

삼성SRA사모부동산투자신탁제1호	-	-	344	-	-	-

삼성사모부동산투자신탁제1호	-	3,794	-	-	908	-

삼성사모부동산투자신탁제3호	-	896	1,197	-	1,437	-

삼성SRA사모부동산투자신탁제12호	-	5,751	-	-	-	-

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호	-	857	-	-	-	-

소 계	10,089	73,868	5,227	50,001	7,891	-

2) 관계기업

에이앤디신용정보	41	49	-	2,349	-	-

코크렙14호	-	401	223	-	930	-

신공항하이웨이	-	8,850	818	-	-	-

보광16호	-	308	-	-	-	-

소 계	41	9,608	1,041	2,349	930	-

3) 공동기업

생보부동산신탁	190	3,000	-	-	10	287

소 계	190	3,000	-	-	10	287

합 계	10,320	86,476	6,268	52,350	8,831	287

(*) 대손상각비를 제외한 금액이며, 당분기 발생한 대손충당금환입액은 277백 만 원 입니다.

특수관계자명	수익	비용	고정자산 매입

임대료수익	배당금수익	기타수익	지급수수료	기타비용

대규모기업집단계열회사

삼성전자	3,042	212,456	10,431	6	17,695	-

삼성물산	1,977	-	14	-	3,510	25,640

삼성에스디에스	2,120	-	28	7	33,680	725

기타(47개)	16,473	48,535	127	4,865	44,068	50

합 계	23,612	260,991	10,600	4,878	98,953	26,415

(3) 당분기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 중요 채권채무 및 채권잔액은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

1) 당분기

특수관계자명	채권	채무

대출채권(*1)	임차보증금	기타채권	임대보증금(*2)	기타채무

1) 종속기업

삼성생명서비스손해사정	-	-	-	7,011	3,279

30 Gresham Street (Jersey) Limited	278,490	-	2,359	-	-

코람코퍼스텝사모부동산투자신탁 제16호	-	154	-	-	-

삼성SRA자산운용	-	-	-	2,834	1,957

삼성자산운용	-	-	-	41	12,257

삼성액티브자산운용	-	-	-	-	552

삼성헤지자산운용	-	-	-	-	134

삼성카드	-	-	3	9,810	116,487

삼성카드고객서비스	-	-	-	-	9,046

삼성생명금융서비스보험대리점	-	-	-	259	629

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호	28,500	-	149	-	-

삼성사모부동산투자신탁제1호	-	1,732	-	-	-

소 계	306,990	1,886	2,511	19,955	144,341

2) 관계기업

삼성증권	-	-	-	4,543	-

삼성선물	-	-	1	2,129	690

에이앤디신용정보	-	-	-	66	967

신공항하이웨이	35,527	-	296	-	-

소 계	35,527	-	297	6,738	1,657

3) 공동기업

생보부동산신탁	-	-	-	4,596	3,309

합 계	342,517	1,886	2,808	31,289	149,307

(*1) 채권은 대손충당금 차감전 금액이며, 채권에 대한 대손충당금은 120 백만원 입니다. (*2) 보고기간종료일 현재, 임대보증금과 관련하여 회사의 토지, 건물에 대해 4,617백만원의 근저당 및 전세권이 설정되어 있습니다.

특수관계자명	채권	채무

대출채권	임차보증금	기타채권	임대보증금	기타채무

대규모기업집단계열회사

삼성전자	-	15,753	6	5,080	3,722,795

삼성물산	-	587	41,187	27,358	459,831

삼성에스디에스	-	-	869	6,105	762,533

기타(45개)	-	6,260	5,159	155,783	2,354,749

합 계	-	22,600	47,221	194,326	7,299,908

2) 전기

특수관계자명	채권	채무

대출채권(*1)	임차보증금	기타채권	임대보증금(*2)	기타채무

1) 종속기업

삼성생명서비스손해사정	-	-	-	7,524	7,311

30 Gresham Street (Jersey) Limited	296,034	-	2,578	-	-

코람코퍼스텝사모부동산투자신탁 제16호	-	198	-	-	-

삼성에스알에이자산운용	-	-	-	2,834	2,219

삼성자산운용	-	-	417	-	14,037

삼성카드	-	-	3	11,202	121,546

삼성카드고객서비스	-	-	-	-	9,237

삼성생명금융서비스보험대리점	-	-	-	259	626

삼성SRA사모부동산투자신탁 제1호	28,500	-	151	-	-

삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호	-	-	-	-	-

삼성사모부동산투자신탁제1호	-	1,732	-	-	-

소 계	324,534	1,930	3,149	21,819	154,976

2) 관계기업

삼성증권	-	-	-	11,844	-

삼성선물	-	-	-	3,888	727

에이앤디신용정보	-	-	-	82	1,169

신공항하이웨이	35,736	-	305	-	-

소 계	35,736	-	305	15,814	1,896

3) 공동기업

생보부동산신탁	-	-	-	4,596	3,205

합 계	360,270	1,930	3,454	42,229	160,077

(*1) 채권은 대손충당금 차감전 금액이며, 채권에 대한 대손충당금은 2 20백만원 입니다. (*2) 보고기간종료일 현재, 임대보증금과 관련하여 회사의 토지, 건물에 대해 6,342백만원의 근저당 및 전세권이 설정되어 있습니다.

특수관계자명	채권	채무

대출채권	임차보증금	기타채권	임대보증금	기타채무

대규모기업집단계열회사

삼성전자	-	14,576	229	9,307	3,747,292

삼성물산	-	587	41,180	27,358	478,877

삼성에스디에스	-	-	15	6,105	794,445

기타(46개)	-	5,072	4,843	154,189	2,410,987

합 계	-	20,235	46,267	196,959	7,431,601

(4) 용역위탁계약 당분기말 현재 회사는 보험계약적부확인업무 및 콜센터운영 등을 위하여 종속기업인 삼성생명서비스손해사정과 용역위탁계약을 체결하고 있으며, 보험계약체결의 중개 및 보험계약의 유지 및 관리에 필요한 활동 등을 위하여 종속기업인 삼성생명금융서비스보험대리점과 용역위탁계약을 체결하고 있습니다. 회사가 당분기 중에 상기 계약과 관련하여 지급한 용역비는 49,748백만원입니다.

(5) 회사는 기업 활동의 계획, 운영, 통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원을 주요 경영진으로 판단 하였으며, 당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상을 위해 비용으로 반영하였습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

장단기급여	644	797

퇴직급여	94	378

계	738	1,175

당분기 중 최대주주와 주요경영진에게 지급하기로 결의된 배당금은 없으며, 전분기 중 최대주주와 주요경영진에게 지급한 배당금은 74,963백만원입니다. (6) 특수관계자와의 자금거래(단위: 백만원)

1) 당분기

특수관계구분	회사명	자금대여 거래(*1)	자금차입 거래	현금출자 거래

대여	회수	차입	상환	출자	회수

종속기업	삼성SRA사모부동산투자신탁 제2호	-	-	-	-	-	(26,790)

삼성SRA사모부동산투자신탁 제12호	-	-	-	-	-	(1,153)

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호	-	-	-	-	-	(755)

삼성 글로벌 Private Equity Manager 사모증권투자신탁 제1호	-	-	-	-	11,811	-

삼성미국인덱스증권자투자신탁H	-	-	-	-	193	-

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H	-	-	-	-	87	-

삼성일본인덱스증권자투자신탁H	-	-	-	-	58	-

삼성일본태양광발전사모특별자산투자신탁 제1호	-	-	-	-	7,073	-

삼성UK바이오매스전문투자형사모투자신탁 제1호	-	-	-	-	5,526	-

삼성Aircraft전문투자형사모투자신탁 제3호	-	-	-	-	-	(20)

삼성SRA전문투자형사모부동산투자신탁 제27호	-	-	-	-	47,121	-

삼성UK가스인프라전문투자형사모투자신탁제1호	-	-	-	-	49,004	-

관계기업	삼성증권	-	-	-	-	85,246	-

코크렙14호(*2)	-	-	-	-	-	(4,821)

삼성벤처18호	-	-	-	-	-	(1,600)

삼성벤처30호	-	-	-	-	1,100	-

(*1) 특수관계자 대여금에 대하여 설정된 대손충당금은 120백만원입니다. 또한 보고기간종료일 현재 회사의 임직원에 대해서 신용대출 등을 하고 있으며, 대출채권잔액은 38,689백만원입니다.(*2) 당기 중 특수관계자에서 제외되었으며, 해당 금액은 특수관계자 제외 이전까지의 거래내역입니다. 당분기 중 회사와 대규모기업집단계열회사와의 자금거래내역은 없습니다.

2) 전분기

특수관계구분	회사명	자금대여 거래	자금차입 거래	현금출자 거래

대여	회수	차입	상환	출자	회수

종속기업	북경삼성치업유한공사	-	-	-	-	25,904	-

삼성SRA글로벌코어오피스사모부동산투자신탁 제1호	-	-	-	-	9,112	-

삼성미국다이나믹자산배분증권자투자신탁H	-	-	-	-	-	47,894

삼성BTL인프라사모특별자산투자신탁 제3호	-	-	-	-	-	768

삼성미국인덱스증권자투자신탁H	-	-	-	-	15,000	-

삼성유럽인덱스증권자투자신탁H	-	-	-	-	3,000	-

삼성일본인덱스증권자투자신탁H	-	-	-	-	7,000	-

관계기업	삼성벤처18호	-	-	-	-	-	5,760

삼성벤처25호	-	-	-	-	150	-

삼성벤처30호	-	-	-	-	2,700	-

KTIC27호	-	-	-	-	-	1,009

(*) 특수관계자 대여금에 대하여 설정된 대손충당금은 240백만원입니다.

(*) 회사는 보고기간종료일 현재 회사의 임직원에 대해서 신용대출 등을 하고 있으며, 대출채권잔액은 57,708 백만원 입니다.

구 분	자금 거래

대규모기업집단계열회사	회사는 전분기 중 삼성전자로부터 삼성카드 주식 43,393,170주를 1,541,227백만원에 취득하였습니다.

37. 현금흐름표 : (1) 당분기 및 전분기 중 비용 및 수익의 조정내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

이자수익	(1,378,019)	(1,390,312)

당기손익인식금융자산평가이익	(21,506)	(23,266)

당기손익인식금융자산처분이익	(38,715)	(5,674)

매도가능금융자산처분이익	(46,483)	(38,879)

위험회피회계파생상품평가이익	(772,986)	(180,581)

위험회피회계파생상품거래이익	(38,264)	(7,500)

관계ㆍ종속기업투자 관련이익	(181,922)	(87,572)

외화환산이익	(529)	(62,677)

배당금수익	(380,749)	(296,917)

기타수익	(86,582)	(38,222)

보험계약부채전입액	2,080,264	2,234,278

신계약비상각비	522,181	521,616

이자비용	6,813	9,526

당기손익인식금융자산평가손실	2,969	3,205

당기손익인식금융자산처분손실	48,975	9,594

매도가능금융자산처분손실	496	265

매도가능금융자산손상차손	1,035	7,007

대손상각비	5,020	9,712

위험회피회계파생상품평가손실	11,972	53,844

위험회피회계파생상품거래손실	6,789	38,515

외화환산손실	791,227	185,114

매각예정유ㆍ무형자산손상차손	13,194	2,795

감가상각비(유형자산 및 투자부동산)	27,098	28,985

무형자산상각비	8,911	8,327

퇴직급여	8,040	8,050

법인세비용	138,551	101,170

기타비용	14,632	1,864

계	742,412	1,092,267

(2) 당분기 및 전분기 중 영업활동으로 인한 자산부채의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

당기손익인식금융자산의 증감	(877,422)	(110,362)

대출채권및수취채권의 증감	(1,003,369)	(875,609)

기타자산의 증감	(344,524)	(529,043)

특별계정자산의 증감	(2,750,029)	(1,247,515)

보험계약부채의 증감	108,023	96,995

기타부채의 증감	175,642	68,801

특별계정부채의 증감	498,498	434,476

계	(4,193,181)	(2,162,257)

(3) 당분기말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

현금	466	280

당좌예금	13,111	4,954

보통예금	171,512	73,567

정기예금	80,000	30,000

해외예금	9,385	8,736

기타예금	968,234	3,251,881

소 계	1,242,708	3,369,418

(4) 당분기 및 전분기 중 현금의 유입과 유출이 없는 거래의 주요 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

건설중인자산의 본계정대체	8,817	939

매도가능금융자산 취득을 위한 미지급금의 변동	22,052	130,619

매도가능금융자산 처분을 위한 미수금의 변동	20,414	161,922

투자부동산과 유형자산 취득을 위한 미지급금의 변동	10,492	7,339

투자부동산과 유형자산간의 대체	80,388	175,813

복구충당부채의 변동	2,115	2,367

계약자지분조정의 변동	630,031	591,352

자본에 부과된 이연법인세의 변동	265,897	427,130

매도가능금융자산평가손익의 변동 (기타포괄손익)	823,222	1,355,091

만기보유금융자산평가손익의 변동(기타포괄손익)	(59)	(76)

위험회피목적파생상품평가손익의 자본조정 변동(기타포괄손익)	(3,115)	(12,988)

관계ㆍ종속기업의기타포괄손익지분의 변동(기타포괄손익)	12,803	(4,157)

특별계정기타포괄손익의 변동(기타포괄손익)	2,495	7,771

순확정급여부채 재측정요소의 변동(기타포괄손익)	488	(202)

대출채권 및 기타수취채권의 제각	8,876	23,676

38.1 개요

(1) 위험관리정책 개요

생명보험사의 보험 상품은 다른 금융상품과 달리 장기 계약의 속성을 갖고 있어서, 상품 개발시점에 책정한 위험률보다 실제 보험금 지급이 증가하여 발생할 수 있는 보험위험과, 보험부채와 자산운용간 금리 및 만기의 차이에 따라 발생할 수 있는 금리위험 등에 노출될 수 있습니다.

회사가 위험을 관리하는 목적은 이러한 불확실한 금융환경과 장기적 속성을 갖고 있는 생명보험 상품의 특성을 반영하여 경영활동 과정에 발생할 수 있는 각종 위험을 사전에 예방하고 체계적으로 관리하여 장기 안정적인 성장과 이익을 창출함으로써 회사가치를 제고하고 주주, 계약자 및 사회에 기여하는데 있습니다.회사의 위험관리 전략은 이러한 위험관리 정책을 달성하기 위하여 감독기관에서 요구하는 위험자본인 지급여력기준금액이나 위험기준자기자본제도(RBC) 요구자본을측정하고, 허용 가능한 범위 내에서 이를 관리하는 것입니다. 이를 위하여 회사는 위험관리 기본원칙을 정하고 이를 구현하기 위한 제 규정 및 관리체계를 구축하여 실행하고 있습니다. 또한, 리스크관리위원회와 위험관리조직을 통해 각종 위험관련 의사결정을 지원하고, 적기에 위험을 파악하고 관리하기 위한 위험관리 절차를 마련하고 있습니다.일반적으로 위험관리 절차는 노출된 위험을 인식하고, 그 규모를 측정한 후 허용 가능한 한도를 설정하고, 이를 정기적으로 모니터링하여 경영진에게 보고하며, 위험이 한도를 초과할 경우에 대비하여 효율적으로 통제ㆍ관리하는 것입니다. 회사의 위험관리 절차는 다음과 같습니다.

① 위험의 유형을 보험, 금리, 신용, 시장, 유동성 및 운영위험 등으로 인식함.

② 이러한 위험에 대해 회사는 경험통계를 이용하거나 모형에 의한 시나리오 분석을 통해 위험규모를 측정함. 일반적으로 위험규모는 위험에 노출된 대상에 위험계수 를 곱하는 방법으로 산정함.

③ 위험유형별로 허용 가능한 한도를 설정하여 관리함. 이러한 한도는 위험유형별로 설정된 운용 가이드라인에 따라 관리함.

④ 위험관리 부서와 운용부서는 운용 가이드라인을 토대로 주요 위험 모니터링 지표 를 설정하고, 그 모니터링 결과를 정기적으로 경영진과 리스크관리위원회에 보 고함.

⑤ 모니터링 결과 위험규모가 허용한도를 초과할 우려가 있는 경우에는 별도의 관리 대책을 수립하여 위험규모를 축소할 수 있도록 노력함. 이러한 절차는 반복하여 이루어짐.

위험유형별 관리방법은 다음과 같습니다. ① 관리를 위해 상품 개발시점부터 수익성 가이드라인을 설정하여 적정 수익성을 확보할 수 있도록 상품을 개발하고, 역선택을 방지하기 위해 적절한 인수기준을 설정ㆍ운영하고 있으며, 정당하게 보험금 지급이 이루어질 수 있도록 지급심사기준을 운영함.

② 금리위험 관리를 위해서는 시장금리와 자산운용이익률을 감안하여 공시이율과 예정이율을 결정함. 이를 위해 가이드라인을 설정하고 가이드라인 범위 내에서 정기적으로 적용 이율을 결정함. 또한, 부채의 금리수준과 만기구조를 감안하여 자산운용 전략을 설정함으로써 금리위험을 관리함. 장기적인 보험부채에 대한 속성분석 후 운용자산의 위험수준 및 수익률을 종합 고려하여 장기 목표 포트폴리오를 수립하고 매년 실행 가능한 포트폴리오를 가이드라인으로 설정하여 자산을 배분/운용함.

③ 신용위험 관리를 위해서는 신용위험 노출 자산에 대해 투자 적격등급과 투자한도를 설정하여 관리함.

④ 시장위험 관리를 위해서는 운용자산 포트폴리오에서 점유하는 시장성 자산의 비중을 제한함. 이를 위하여 VaR 및 스트레스 테스트 등 선진적인 위험관리 시스템을 활용함.

⑤ 유동성위험을 관리하기 위해서는 일일 단위로 지급보험금 규모와 유동성자산을 점검ㆍ관리함.

⑥ 운영위험을 관리하기 위해서는 위험 유형별로 관리지표를 설정하여 정기적으로 모니터링하고, 감사, 준법감시 등 관련부서와 공조하여 위험을 관리함.

(2) 위험관리조직의 구조와 기능

회사의 위험관리조직은 위험관련 의사결정 기능을 수행하는 이사회 산하의 리스크관리위원회와 이를 보좌하고 위험관리기능을 실행하는 위험관리부서로 나누어집니다.

리스크관리위원회는 위험관리 관련 최고 의사결정 기구로 CEO를 위원장으로 하여 정기적으로 운영되고 있습니다.

리스크관리위원회는 위험관리에 관한 규정의 제정, 위험관리 절차 수립, 위험유형별 위험허용한도 및 가이드라인 설정, 위험수준에 대한 모니터링 및 관리 등을 수행합니다.

리스크관리위원회 산하에는 부문별 의사결정 기구로 보험리스크관리위원회와 자산리스크관리위원회를 운영하고 있으며, 유사시 위기관리위원회를 운영하도록 하고 있습니다. 이와 함께 리스크관련위원회로 상품위원회, 투자위원회, 여신위원회를 운영하고 있습니다.

위원회별 기능은 다음과 같습니다.

위원회	주요 기능

보험리스크관리위원회	언더라이팅, 보험금 지급 심사 등과 관련된 운용기준 결정 등

자산리스크관리위원회	자산 부문의 위험관리 정책 수립 및 주요 가이드라인 결정 등

위기관리위원회	위기상황시 BCP(Business Continuity Plan) 수립

상품위원회	보험 신상품의 개발, 개정 및 판매중지 결정, 보험상품 적용이율 결정 등

투자위원회	고액 금융자산, 부동산 등 투자에 대한 의사결정 등

여신위원회	여신거래 의결 및 신용관리기준 수립

위험관리부서는 전사 총괄 위험관리부서와 부문별 위험관리부서로 나누어 운영하고 있습니다.

전사 총괄 위험관리부서는 운용부서와 독립하여 CFO 산하에 있으며 보험, 금리, 신용, 시장, 유동성, 운영 등 제반위험관리를 총괄하고 있습니다.

부문별 위험관리부서는 위험유형별로 나뉘어져 있습니다. 보험부문에서는 상품개발부서에서 위험율, 적용이율을 관리하고, 보험심사부서에서 사차리스크관리를 위해 계약인수 및 지급기준을 운영하고 있습니다. 자산부문에서는 재무심사부서에서 금융자산의 신용평가 및 한도를 설정하고, 소매금융 위험관리부서에서 개인대출의 신용평가 및 한도를 설정하고 있습니다. 이와 별도로 운영위험관리부서에서는 보험상품 판매와 관련된 위험관리와 준법감시, 내부통제 등의 기능을 수행하고 있습니다.

(3) 위험관리체계 구축을 위한 활동

위험관리체계가 잘 구축되기 위해서는 위험유형별로 위험관리 절차가 적절하게 갖춰져 있고 규정화되어 있어야 합니다. 또한, 정교한 위험 측정 및 적시 산출을 위한 시스템 구축이 필요하며 이를 잘 활용할 수 있는 우수인력 확보가 필요합니다.

회사는 위험유형별로 위험관리 절차를 명확하게 설정하기 위해 위험관리 지침을 수립하여 규정화하고 있습니다. 또한, 이러한 규정을 바탕으로 표준화된 위험관리 절차를 운영하고 있습니다.

또한, 주요 위험을 체계적으로 측정하여 관리할 수 있는 위험관리시스템을 구축하고 지속적인 수정, 보완을 통하여 시스템의 유효성을 제고하고자 노력하고 있습니다. 특히, 보험, 금리, 신용, 시장위험을 측정하기 위해 별도의 시스템을 구축하여 관리하고있으며 이를 통해 일상적인 금융환경의 변화에 따른 위험을 측정함은 물론 비정상적인 환경으로의 급격한 변화에 대해서도 스트레스 테스트 등을 통해 관리하고 있습니다.

위험관리부서에는 위험을 통제, 관리할 수 있는 우수인력이 필요합니다. 이들의 역할은 위험관리 시스템을 활용하여 위험관리 지표를 정교하게 산출하고, 정기적으로 모니터링 하여 리스크관리위원회 등에 보고하는 것입니다. 위험관리부서는 보험계리인, 재무위험전문가 등 전문자격을 보유하고 있거나 운용부서의 근무경험이 많은 인력 위주로 구성되어 운영되고 있습니다.

38.2 자본적정성 평가에 관한 사항 회사는 지급여력 유지를 위한 필요자본을 관리하기 위해 보험업감독규정상의 위험기준 자기자본제도에 따라 RBC(지급여력) 비율을 측정하여, 내부적으로 관리하고 외부에 공시하고 있습니다.

RBC(지급여력) 비율은 회사가 예상하지 못한 손실을 입거나 혹은 자산가치의 하락시에도 보험계약자에 대한 채무를 얼마나 이행할 수 있는 정도에 대한 척도인 가용자본(지급여력)을 회사의 위험액인 요구자본(지급여력기준금액)으로 나누어 산출하는 비율로써, 생명보험사의 재무건전성이나 보험금 지급능력에 대한 척도입니다.

가용자본은 자본금, 자본잉여금, 이익잉여금 등으로 구성되며, 요구자본은 보험, 금리, 신용, 시장, 운영리스크를 분산효과를 고려해 산출합니다. 회사는 RBC 요구자본산출을 위해서 리스크를 보험, 금리, 신용, 시장, 운영리스크로 구분하여 산출하고, 포트폴리오 전략 수립시 RBC 영향도를 감안하고 있으며, 보험, 금리, 신용, 시장리스크에 대한 내부관리모형으로 내부리스크량을 측정하고 있습니다.

감독기관에서는 RBC(지급여력) 비율을 연결재무제표기준으로 100% 이상 유지할 것을 의무화하고 있으며, 미달하는 경우에 적기시정조치를 통해 재무건전성을 유지할 수 있도록 하고 있습니다.

구 분	지급여력비율	개선조치

경영개선권고	50% 이상 100% 미만	자기자본증액요구, 신규업무제한 등

경영개선요구	0% 이상 50% 미만	임원교체요구, 자회사 정리 등

경영개선명령	0% 미만	임원직무정지, 보험사업 중지 등

회사는 감독기관에서 규정한 RBC(지급여력) 비율을 준수하고 있습니다.

38.3 보험위험(1) 보험위험의 개요

보험위험이란 보험회사의 고유업무인 보험계약의 인수와 보험금 지급에 관련하여 발생하는 위험으로 보험계약시 예상했던 위험보다 실제 지급시 위험이 커져서 발생할 수 있는 손실 가능성 등을 말합니다. 보험위험은 보험가격위험과 준비금위험으로 나눌 수 있습니다.

보험가격위험은 보험계약자에게 받은 보험료와 실제 지급된 보험금 간의 차이로 인하여 손실이 발생할 가능성을 말합니다.

준비금위험은 지급준비금과 미래의 실제 보험금 지급액의 차이로 인하여 손실이 발생할 가능성을 말합니다. 즉, 지급보험금이 지급준비금보다 많을 경우에 손실이 발생하게 됩니다.

(2) 보험위험의 집중 및 재보험정책회사는 보험위험의 집중을 해소하고, 선진기법을 활용한 자본관리 효율성 증대를 목적으로 재보험을 활용하고 있습니다.

재보험 출재 기준은 신계약과 보유계약으로 구분하여 운영하고 있습니다. 신계약은 생존급부 중 위험율 고정상품을 우선대상으로 하며, 미경험 상품으로 일정기간 경험율 확보가 필요한 계약을 대상으로 합니다. 또한, 보유계약은 보험가격위험의 지속적증가가 예상되는 계약을 대상으로 하고 있습니다.

재보험 출재는 다음과 같은 절차를 통해 이루어집니다.

① 신계약의 경우 상품위원회에서 신상품 출시 의사결정 과정에서 출재여부를 결정 하고, 보유계약은 보험가격 위험의 지속적 증가가 우려될 경우 보험위험관리를 담당하는 관련 부서 협의를 통해 출재여부를 결정함.

② ①과 관련 재보험관리부서는 관련부서 협의를 통해 재보험 대상, 한도, 부보비율 및 수익성을 분석함.

(3) 보험가격위험에서 발생하는 위험의 성격과 정도

보험가격위험의 익스포져는 회사의 모든 보험계약을 대상으로 당분기말과 전기말 을 기준으로 직전 1년간 수입보험료 중 사망, 질병 등 사고발생에 대비한 위험보험료로써, 향후 1년간 보험금 지급에 충당할 금액입니다.생명보험사의 보험위험은 주로 보험가격위험으로 측정합니다. 생명보험의 보장은 주로 정액 급부형태이기 때문에 지급준비금의 변동이 작고, 사고발생 후 보험금 지급까지의 기간이 길지 않아 준비금위험은 부채적정성 평가를 통하여 관리하고 있습니다. 보험가격위험은 리스크관리위원회에서 설정한 상품 수익성 가이드라인을 통해 관리하고 있습니다.

1) 당분기말 및 전기말 현재 보험가격위험의 최대노출정도는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

위험완화 이전	위험완화 이후	위험완화 이전	위험완화 이후

사망	1,186,830	1,124,816	1,177,137	1,115,548

장해	195,928	189,596	198,709	192,360

입원	578,795	542,218	574,482	540,271

수술,진단	1,358,452	1,174,621	1,342,079	1,163,228

실손의료비	350,332	342,226	343,050	335,976

기타	147,052	138,710	148,860	140,632

계	3,817,389	3,512,187	3,784,317	3,488,015

당분기말 및 전기말 현재 직전 1년간을 기준으로한 위험보험료 대비 사고보험금의비율은 각각 84.02% 및 80.47%입니다.

2) 당분기말 및 전기말 현재 주계약인 보험계약에 포함된 내재파생상품의 시장위험 노출정도는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

최저연금적립금보증	최저사망보험금보증	최저연금적립금보증	최저사망보험금보증

변액연금보험	71,474	(19,054)	85,035	(12,626)

변액유니버셜보험	-	1,427	-	1,389

변액종신보험	-	962,178	-	1,033,323

계	71,474	944,551	85,035	1,022,086

(4) 보험부채 측정에 영향을 미친 가정회사는 책임준비금 산출시 보험업법 및 보험업감독규정이 정하는 바에 따라 보험료 및 책임준비금 산출방법서에 정의된 예정기초율(단, 금리연동형보험인 경우 보험업감독규정 제6-12조에 의하여 외부지표금리에 일정이율을 가감한 이율과 운용자산이익율을 반영한 보험료 및 책임준비금 산출방법서에 따른 공시이율)을 매 결산기에 계속적으로 적용하고 있습니다.다만, 산출된 책임준비금은 보험업법 시행규칙 및 보험업감독규정에서 정하는 바에 따라 표준이율 및 표준위험율을 적용하여 계산한 금액(표준책임준비금) 이상이 되도록 계산하고 있습니다.

38.4 금리위험 (1) 금리위험의 개요

금리위험이란 시장금리가 변동할 경우 자산과 부채의 가치변동분의 불일치로 인해 발생하는 위험으로 ALM Risk(Asset Liability Management Risk)를 말합니다.

금리위험 관리를 위하여 회사는 보험부채의 속성을 반영한 전략적자산배분(SAA, Strategic Asset Allocation)을 통하여 자산운용 가이드라인을 수립하고, 보험상품의 금리에 관한 가이드라인을 설정하여 운영하고 있습니다.

(2) 금리위험의 익스포져 현황당분기말 및 전기말 현재 회사의 금리위험에 대한 주요 익스포져 현황은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

금리부 자산

매도가능금융자산(*)	111,822,405	112,355,120

만기보유금융자산	277,482	293,048

대출채권	39,203,886	38,775,230

계	151,303,773	151,423,398

금리부 부채(보험료적립금)

금리확정형계약	65,418,495	65,073,755

금리연동형계약	88,848,702	87,041,231

계	154,267,197	152,114,986

(*) 재무상태표의 '매 도가능금융자산' 중 지분증권 성격의 금융상품을 제외한 금액입니다.

(3) 금리갭분석 금리갭분석은 자산, 부채의 금리변경만기를 기반으로 각 만기별 이자수익발생자산과이자비용발생부채의 규모의 차이를 계산하여 순이자수익의 변화를 측정하는 기법입니다.

당분기말 및 전기말 현재 잔존만기별 금리갭분석 실시 결과는 다음과 같습니다(단위:백만원).

① 당분기

구 분	1년 이하	1년 초과5년 이하	5년 초과10년 이하	10년 초과20년 이하	20년 초과	합 계

금리부 자산	24,547,516	33,688,745	39,293,301	31,589,163	22,185,048	151,303,773

금리부 부채	1,461,146	7,569,945	14,884,785	14,549,148	115,802,173	154,267,197

단순갭	23,086,370	26,118,800	24,408,516	17,040,015	(93,617,125)	(2,963,424)

누적갭	23,086,370	49,205,170	73,613,686	90,653,701	(2,963,424)

누적갭 비율	15.3%	32.5%	48.7%	59.9%	(2.0%)

② 전기

구 분	1년 이하	1년 초과5년 이하	5년 초과10년 이하	10년 초과20 이하	20년 초과	합 계

금리부 자산	24,929,514	34,492,975	38,227,385	32,878,724	20,894,800	151,423,398

금리부 부채	1,359,132	7,146,908	15,012,818	14,215,258	114,380,870	152,114,986

단순갭	23,570,382	27,346,067	23,214,567	18,663,466	(93,486,070)	(691,588)

누적갭	23,570,382	50,916,449	74,131,016	92,794,482	(691,588)

누적갭 비율	15.6%	33.6%	49.0%	61.3%	(0.5%)

(4) 최저보증이율별 금리연동형 부채 현황회사는 금리연동형 보험부채에 대해 공시이율에 따라 보험료 적립금을 부리합니다. 금리연동형 부채는 공시이율의 최저수준인 최저보증이율에 대해 상품별로 약관에서 정하고 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 최저보증이율별 금리연동형 부채 현황은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

0% 이하	-	1,763,334

0% 초과 2% 이하	25,831,122	22,166,081

2% 초과 3% 이하	43,977,994	44,304,569

3% 초과 4% 이하	17,295,882	17,078,892

4% 초과	1,743,704	1,728,355

계	88,848,702	87,041,231

38.5 신용위험(1) 신용위험의 개요

신용위험이란 거래상대방의 채무불이행, 계약불이행 및 신용도의 저하로 인하여 보유하고 있는 자산 포트폴리오로부터 손실을 입을 위험으로, 이러한 신용위험은 예상손실과 미예상손실로 나눌 수 있습니다. 예상손실이란 부도율, 회수율에 의해 신용위험 노출자산의 부도발생시 입을 수 있는 손실가능금액에 대한 기대값으로 대손충당금 적립을 통해 관리합니다. 미예상손실이란 신용위험으로 인한 손실금액의 변동성에 기인하는 부분으로 회사는 자본을 통해 미예상손실 가능성에 대비하고 있습니다.

또한, 회사는 위험관리보고 목적으로 개별차주의 채무불이행위험, 국가 그리고 특정 부문의 위험 등과 같은 신용위험노출의 모든 요소를 통합하여 고려하고 있습니다.

(2) 신용위험의 관리회사는 신용위험 노출자산에 대해 차주의 신용위험 중 예상손실에 대비하여 대손충당금을 적립함으로써 회사는 채무불이행에 따른 손실에 대비하며 또한, 차주의 채무불이행 위험을 경감시키기 위해 담보, 보증과 같은 신용보강수단을 통해 신용위험 대상자산을 관리하고 있습니다.

회사는 신용위험 노출대상자산에 대해 위험기준자기자본제도(RBC) 기준 및 내부모형에 따라 신용위험을 측정하고 있습니다. 위험기준자기자본제도(RBC)에 따른 신용위험은 자산의 종류, 담보/보증 유무 및 차주의 신용등급 등 신용상태에 따라 신용위험 익스포져 및 위험 계수를 적용함으로써 자산의 총 신용위험량을 측정합니다.

또한, 회사는 Credit VaR(Value at Risk)를 활용하여 자산의 부도율, 손실률, 변동성 등 신용위험요인에 의한 통계적 손실분포를 추정하고, 예상손실 및 미예상손실을 산출하며 이러한 신용위험의 측정치를 이용하여 투자자산의 신용등급 제한, 차주별 익스포져 한도설정 및 예상/미예상손실을 관리하고 있습니다.

회사는 차주의 신용위험을 관리하기 위해 투자자산의 적격 신용등급을 제한하고 있습니다. 또한, 적격 차주라 하더라도 특정 차주의 집중을 방지하기 위해 차주별 집중 익스포져 한도를 설정하고 있습니다.

한편, 회사는 미예상손실의 관리를 위해 매년 전략적 자산배분시 Credit VaR 한도를설정함으로써, 보유자산의 미예상손실규모가 정해진 한도 이내로 유지되도록 관리하고 있습니다.

(3) 신용위험에 대한 최대노출정도

당분기말 및 전기말 현재 보유한 금융상품과 관련하여 담보물의 가치를 고려하지 않은 회사의 신용위험 최대노출정도는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

현금성자산(*1)	1,242,242	3,369,138

당기손익인식금융자산(*2)	28,816	27,236

매도가능금융자산(*2)	111,822,405	112,355,120

만기보유금융자산	277,482	293,048

대출채권및수취채권	42,382,495	41,239,515

위험회피목적파생금융상품	393,051	120,237

계	156,146,491	157,404,294

대출미사용약정	93,632	77,236

(*1) 재무상태표의 '현금및현금성자산' 중 직접 보유하고 있는 현금을 제외한 금액입 니다. (*2) 재무상태표의 ' 당기손익인식금융자산' 및 '매도가능금융자산' 중 지분증권 성격 의 금융상품을 제외한 금액입니다.

금융상품이 공정가치로 계상되는 경우 상기 금액은 현재 신용위험의 노출만을 표시하며 가치변동으로 인하여 미래에 발생할 수 있는 최대위험노출을 의미하지는 않습니다.

(4) 대출채권 및 기타수취채권의 신용위험 회사는 신용위험을 수반하고 있는 대출채권 및 기타수취채권에 대하여 신용위험을 관리하기 위한 목적으로 대손충당금을 설정 및 관리합니다.

회사는 상각후원가를 장부금액으로 하는 대출채권 및 기타수취채권에 보고기간말 현재 손상이 발생하였다는 객관적 증거가 있는 경우 손상차손을 인식합니다. 한국채택국제회계기준상 손상차손은 발생손실을 의미하므로 미래의 손상사건으로 인한 손실은 발생가능성에도 불구하고 인식하지 않습니다. 회사는 대출채권 및 기타수취채권으로 분류된 금융자산에 내재된 발생손실(Incurred Losses)을 측정하여 대손충당금의 과목으로 당해 자산의 장부금액에서 차감하는 형식으로 재무제표에 표시합니다.1) 당분기말 및 전기말 현재 보험약관대 출을 제외한 대출채권은 연체 및 손상여부에따라 다음과 같이 구분됩니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

연체되지도 손상되지도 않은 대출채권	24,441,753	23,566,298

연체되었으나 손상되지 않은 대출채권	246,575	547,334

손상대출채권	25,743	28,275

대출채권 총액	24,714,071	24,141,907

대손충당금	(21,497)	(23,337)

충당금 차감 후 잔액	24,692,573	24,118,570

2) 당분기말 및 전기말 현재 연체되지도 손상되지도 않은 대출채권의 신용건전성정보는 다음과 같습니다(단위: 백만원 ).

① 당분기

구 분	건전성등급1	건전성등급2	건전성등급3	건전성등급4	합 계

비소매

부동산담보대출금	1,630,848	3,900,600	300	-	5,531,748

신용대출금	1,714,730	1,115,416	-	-	2,830,146

지급보증대출금	2,042,703	-	-	-	2,042,703

기타대출금	876,794	13,850	-	-	890,644

소 계	6,265,075	5,029,866	300	-	11,295,241

소매

부동산담보대출금	10,848,094	231,000	-	-	11,079,094

신용대출금	615,939	693,172	50,134	-	1,359,245

지급보증대출금	2,057	706,116	-	-	708,173

소 계	11,466,090	1,630,288	50,134	-	13,146,512

합 계	17,731,165	6,660,154	50,434	-	24,441,753

② 전기

구 분	건전성등급1	건전성등급2	건전성등급3	건전성등급4	합 계

비소매

부동산담보대출금	1,703,965	3,494,756	320	-	5,199,041

신용대출금	1,565,525	1,108,295	-	-	2,673,820

지급보증대출금	1,892,410	-	-	-	1,892,410

기타대출금	791,545	-	-	-	791,545

소 계	5,953,445	4,603,051	320	-	10,556,816

소매

부동산담보대출금	10,773,646	218,187	-	-	10,991,833

신용대출금	592,435	669,905	48,334	-	1,310,674

지급보증대출금	2,881	704,094	-	-	706,975

소 계	11,368,962	1,592,186	48,334	-	13,009,482

합 계	17,322,407	6,195,237	48,654	-	23,566,298

회사는 비소매금융에 대하여 차주 및 거래상대방의 신용건전성을 평가하여, 내부신용등급을 부여 및 관리하고 있습니다. 회사는 보고기간말 현재, 거래상대방의 경제적상황을 고려하여 신용위험에 대한 최선의 추정치를 반영한 18개 비소매등급을 관리하고 있습니다. 소매금융의 경우, 비소매금융과 달리 내부관리목적으로 대출신청모형(ASS)과 고객행동평가모형(BSS)에 따라, 고객 및 대출의 특성에 맞게 세분화하여 관리하고 있으며, 공시목적의 분류를 위해 내부신용리스크관리시스템에 의해 평가된PD 및 주거용담보의 회수가능성을 종합적으로 고려하여 분류하였습니다. 대출채권에 대한 내부등급과 외부등급과의 관계는 다음과 같습니다.

구 분	건전성등급1	건전성등급2	건전성등급3	건전성등급4

내부신용등급(비소매)	AAA to AA-	A+ to BBB-	BB+ to BB-	B 이하

회사채등급(국내)	AAA to AA-	A+ to BBB-	BB+ to BB-	B 이하

CP등급(국내)	A1	A2+ to B+	B to B-	C 이하

AM Best(금감원)	A++ to A-	B++ to B+	Caa1 이하	CCC 이하

상기 공시등급의 정의는 다음과 같습니다. - 건전성등급 1 : 원리금지급능력이 매우 우수한 익스포져로서, 소매대출채권의 경 우, 회수가능성이 매우 높은 주거용부동산 담보대출과 연체가 거의 발생하지 않는 우량한 신용익스포져로 구성되어 있습니다.

- 건전성등급 2 : 원리금지급능력이 우수하지만, 상위등급에 비해 경제여건 및 환경 변화에 따라 장래 원리금의 지급능력에 영향을 받을 가능성이 다소 존재하는 익스 포져입니다. 소매대출채권의 경우, 주거용부동산 중 연체기간이 짧은 익스포져와 비주거용부동산담보, 신용대출 중, 내부신용평가모델에 따른 평가결과 '공시등급 1'에 비해 상대적으로 주의 깊은 모니터링이 요구되는 익스포져로 구성되어 있습 니다.

- 건전성등급 3 : 원리금지급능력이 당장은 문제되지는 않으나, 장래의 안정성 면에 서 투기적인 요소가 내포되어 있는 익스포져로서 채무불이행 가능성에 대한 주의 깊은 모니터링이 요구됩니다.

- 건전성등급 4 : 원리금의 지급능력이 부족하여 채무불이행이 발생하였거나, 장래 발생할 가능성이 높은 채권을 말합니다.

3 ) 당분기말 및 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 대출채권의 연령분석 정보는 다음과 같습니다(단위: 백만원). ① 당분기

구 분	30일 이내	30일 이상 60일 미만	60일 이상 90일 미만	90일 이상	합 계

부동산담보대출금	196,011	1,595	529	-	198,135

신용대출금	31,620	2,956	2,139	-	36,715

지급보증대출금	11,036	375	314	-	11,725

계	238,667	4,926	2,982	-	246,575

② 전기

구 분	30일 이내	30일 이상 60일 미만	60일 이상 90일 미만	90일 이상	합 계

부동산담보대출금	320,548	940	682	-	322,170

신용대출금	204,964	2,751	1,964	7	209,686

지급보증대출금	15,138	340	-	-	15,478

계	540,650	4,031	2,646	7	547,334

연체란 금융자산의 거래상대방이 계약상 지급일에 원리금을 지급하지 못하는 상황을의미하며, 손상이란 손상의 객관적인 증거가 있으며, 그 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 미래예상현금흐름에 영향을 미친 경우를 의미합니다. 손상의 객관적인 증거는 연체 90일 이상, 신용정보관리규약에 따른 불량신용정보, 연체상태의 채권채무재조정, 불량익스포져의 대환 등이 있습니다.

연체되었으나 손상되지 않은 대출채권은 소매대출과 비소매대출에서 모두 발생할 수있습니다. 소매대출의 경우, 일반적으로 동질적인 자산 집합에 대한 통계적인 방법에기초한 집합평가를 통해 손상을 평가하므로 이러한 범주에 포함될 수 있으며, 비소매대출의 경우 손상의 객관적인 증거가 있다 하더라도 담보 및 신용보강을 통해 금융자산의 미래예상현금흐름에 영향을 미치지 않아, 손상을 인식할 필요가 없는 항목에 대해 개별적으로 손상되지 않은 대출채권이 발생할 수 있습니다.일반적으로 90일 이상의 연체여신은 손상여신으로 분류되나, 담보 등을 고려하여 미래 회수가능성에 영향이 없는 연체여신은 90일 이상 구간에 포함되었습니다.4) 당분기말 및 전기말 현재 손상대출채권에 대한 정보는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

대출채권	대손충당금	설정률	대출채권	대손충당금	설정률

개별평가	부동산담보대출금	-	-	-	3,594	304	8%

신용대출금	-	-	-	-	-	-

소 계	-	-	3,594	304

집합평가	부동산담보대출금	15,547	739	5%	14,919	954	6%

신용대출금	8,044	6,192	77%	7,505	5,957	79%

지급보증대출금	2,152	24	1%	2,257	28	1%

소 계	25,743	6,955	24,681	6,939

합 계	25,743	6,955	28,275	7,243

5) 기타수취채권의 대부분을 차지하는 예치금과 미수수익의 경우, 예치금은 건전성등급 AA 이상 금융기관의 예ㆍ적금으로, 미수수익은 채무증권과 대출채권 및 예치금에 대한 미수이자로 구성되어 있습니다.

(5) 채무증권의 신용건전성 1) 당분기말 및 전기말 현재 연체되지도 않고 손상되지 않은 채무증권의 신용건전성 정보는 다음과 같습니다(단위: 백 만원). ① 당분기

구 분	AAA to AA-	A+ to BBB-	BB+이하	합 계

당기손익인식금융자산	10,905	-	-	10,905

매도가능금융자산	110,689,574	917,058	215,773	111,822,405

만기보유금융자산	277,482	-	-	277,482

계	110,977,961	917,058	215,773	112,110,792

② 전기

구 분	AAA to AA-	A+ to BBB-	BB+이하	합 계

당기손익인식금융자산	10,941	-	-	10,941

매도가능금융자산	111,047,280	997,367	310,473	112,355,120

만기보유금융자산	293,048	-	-	293,048

계	111,351,269	997,367	310,473	112,659,109

2) 당분기말 및 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않거나, 손상된 채무증권은 없습니다.

(6) 파생상품의 신용건전성

회사는 장기부채 매칭을 위한 장기채권 투자의 일환으로 해외투자를 실행하고 있으며, 이에 수반되는 환율변동위험을 회피하기 위해 통화관련 파생상품 거래를 보유하고 있습니다. 이 밖에도 수익추구 목적으로 주가지수 및 금리 관련 파생상품 거래를 제한적으로 실행하고 있습니다.

파생상품의 신용위험은 동일한 거래상대방에 대한 자산과 부채의 상계약정을 통하여완화되어집니다.

회사는 모든 상계약정을 법률적으로 문서화하고 있습니다. ISDA Master Agreement는 파생상품에 대한 문서화에 적용되는 일반적인 약정으로서, 파생상품거래의 거래활동에 대한 계약상의 기본구조를 제공하고 있으며, 거래상대방 사이의 일방의 채무불이행이 발생하거나 기타 조기청산사건이 발생시 모든 거래가 종료되어잔존계약이 순액기준으로 결제되는 것을 계약상으로 구속하고 있습니다.

담보는 파생상품자산에 대하여 거래상대방의 신용도나 거래의 성격에 따라 주로 현금이나 장기국채 등이 요구되어지며, 담보에 대한 조건은 ISDA Master Agreement외에 ISDA CSA(Credit Support Anex)에 따라 회사는 거래상대방의 채무불이행이나 지급불이행, 기타 유사한 조기청산사유 발생시 담보를 실행시킬 수 있는 구속력을 갖게 됩니다.

일반적으로 일괄상계계약은 총액기준으로 결제되므로 이로 인하여 재무상태표상 자산과 부채가 상계되지는 않습니다. 동일한 거래상대방에 대하여 상계시에는 상기 파생상품 자산에 대한 신용위험의 노출정도는 재무상태표에 인식한 금액보다 감소할 수 있습니다.

1) 보고기간종료일 현재 상기의 파생상품금융자산 과 관련하여 회사가 제공받고 있는 담보금액과 상계가능한 파생상품금융부채금액은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전기

담보	190,125	-

상계가능한 파생상품금융부채	297,318	124,212

(7) 신용위험의 집중도분석

1) 당분기말 및 전기말 현재 대출 채권 신용위험의 주요 산업별 집중도는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

① 당분기

구 분	금융 및보험업	부동산 및임대업	건설업	제조업	도/소매업	가계대출	기타	합계

보험약관대출금	-	-	-	-	-	14,489,815	-	14,489,815

부동산담보대출금	3,404,596	1,372,731	545,777	1,177	35,941	11,312,518	151,784	16,824,524

신용대출금	122,570	123,456	757,391	-	34,930	1,403,916	1,791,887	4,234,150

지급보증대출금	-	812,739	1,179,412	-	-	722,051	50,551	2,764,753

기타대출금	440,036	-	-	-	-	-	450,608	890,644

계	3,967,202	2,308,926	2,482,580	1,177	70,871	27,928,300	2,444,830	39,203,886

② 전기

구 분	금융 및보험업	부동산 및임대업	건설업	제조업	도/소매업	가계대출	기타	합계

보험약관대출금	-	-	-	-	-	14,633,323	-	14,633,323

부동산담보대출금	3,227,949	1,372,360	524,426	1,177	35,988	11,216,329	153,328	16,531,557

신용대출금	127,570	153,659	883,823	-	35,321	1,349,099	1,652,213	4,201,685

지급보증대출금	-	637,444	1,205,968	-	-	724,711	48,997	2,617,120

기타대출금	427,527	-	-	-	-	-	364,018	791,545

계	3,783,046	2,163,463	2,614,217	1,177	71,309	27,923,462	2,218,556	38,775,230

2) 당분기말 및 전기말 현재 채무증권 신용위험의 산업별 집중도는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

① 당분기

구 분	공공행정	금융 및 보험업	부동산 및 임대업	건설업	제조업	도/소매업	기타	합 계

당기손익인식금융자산	10,905	-	-	-	-	-	-	10,905

매도가능금융자산	60,569,539	16,017,051	6,518,167	8,416,910	2,867,619	412,432	17,020,687	111,822,405

만기보유금융자산	277,482	-	-	-	-	-	-	277,482

계	60,857,926	16,017,051	6,518,167	8,416,910	2,867,619	412,432	17,020,687	112,110,792

② 전기

구 분	공공행정	금융 및 보험업	부동산 및 임대업	건설업	제조업	도/소매업	기타	합 계

당기손익인식금융자산	10,941	-	-	-	-	-	-	10,941

매도가능금융자산	59,946,924	16,308,719	6,655,639	8,613,806	2,883,230	432,127	17,514,675	112,355,120

만기보유금융자산	293,048	-	-	-	-	-	-	293,048

계	60,250,913	16,308,719	6,655,639	8,613,806	2,883,230	432,127	17,514,675	112,659,109

3) 당분기말 및 전기말 현재 채무증권 신용위험의 국가별 집중도는 다음과 같습니다(단위: 백만원).

① 당분기

구 분	한국	미국	영국	프랑스	네덜란드	중국	기타	합 계

당기손익인식금융자산	10,905	-	-	-	-	-	-	10,905

매도가능금융자산	105,908,575	2,257,172	1,053,808	324,178	171,770	247,903	1,858,999	111,822,405

만기보유금융자산	277,482	-	-	-	-	-	-	277,482

계	106,196,962	2,257,172	1,053,808	324,178	171,770	247,903	1,858,999	112,110,792

② 전기

구 분	한국	미국	영국	프랑스	네덜란드	중국	기타	합 계

당기손익인식금융자산	10,941	-	-	-	-	-	-	10,941

매도가능금융자산	106,774,877	2,177,317	1,204,740	257,557	178,879	186,762	1,574,988	112,355,120

만기보유금융자산	293,048	-	-	-	-	-	-	293,048

계	107,078,866	2,177,317	1,204,740	257,557	178,879	186,762	1,574,988	112,659,109

38.6 유동성위험(1) 유동성위험의 개요유동성위험이란 자산/부채의 만기 불일치 또는 예상치 못한 급격한 현금흐름 변동으로 인해 유동성 자금의 과부족이 발생할 위험입니다.유동성위험은 유동성 자산 및 부채의 규모를 통해 파악할 수 있습니다. 예상되는 지급보험금 규모에 비해 상대적으로 유동성 자산이 많을수록 회사는 유동성위험에 노출될 가능성이 적다고 할 수 있습니다. (2) 유동성위험의 관리방법 회사는 유동성 비율 및 유동성 갭을 통해 유동성위험을 관리하고 있습니다.유동성비율이란 만기 3개월 미만 유동성자산 대비 직전 3개월 지급보험금의 비율로 유동성자산 보유규모의 적정성을 평가하는 지표입니다. 회사는 유동성비율을 최소한100% 이상이 유지되는 수준으로 관리하고 있습니다.유동성 갭이란 1, 3, 6개월 등 잔존만기 이내에 발생하는 자산, 부채의 현금흐름의 차이로 유동성의 적정성 여부를 자금흐름 측면에서 평가하는 지표입니다. IMF와 같은 위기상황이 발생하더라도 유동성 갭이 (-)가 되지 않도록 목표를 설정하여 관리하고 있습니다.그럼에도 불구하고 극단적인 Stress 상황에서 발생할 수 있는 단기 지급불능에 대비하기 위해 6개 은행과 총 2,500억원 규모의 당좌차월 약정을 설정하여 일시적이고 급격한 유동성자산의 부족에 대비하고 있습니다.

(3) 유동성위험 익스포져 현황 1) 당분기말 및 전기말 현재 금융자산과 보험계약부채 등의 할인되지 않은 계약상 현금흐름의 계약상 잔존만기의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

① 당분기

구 분	3개월 이하	3개월 초과 1년이하	1년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과 20년 이하	20년 초과	합 계

금융자산

현금및현금성자산	1,242,708	-	-	-	-	-	1,242,708

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품 제외)	95,105	-	49,642	34,207	-	1,658,531	1,837,485

매도가능금융자산	26,575,651	5,696,565	27,000,757	38,085,718	28,456,510	13,708,010	139,523,211

만기보유금융자산	13,746	17,735	79	245,922	-	-	277,482

대출채권	15,003,885	2,019,633	7,169,470	1,489,260	3,531,020	9,990,618	39,203,886

기타수취채권	2,147,480	921,323	43,594	-	-	-	3,112,397

계	45,078,575	8,655,256	34,263,542	39,855,107	31,987,530	25,357,159	185,197,169

보험계약부채	4,422,392	1,461,146	7,631,615	14,884,786	14,549,149	117,793,425	160,742,513

기타금융부채	635,679	202,686	211,948	13,491	-	-	1,063,804

매매목적파생상품

유출현금흐름	113,289	104,544	88,590	103,036	145,102	-	554,561

유입현금흐름	115,282	109,106	103,873	121,119	172,544	-	621,924

위험회피목적파생상품

유출현금흐름	1,269,957	2,209,191	7,234,911	1,323,664	59,901	-	12,097,624

유입현금흐름	1,241,150	2,153,678	7,110,999	1,272,834	51,445	-	11,830,106

대출미사용약정	93,632	-	-	-	-	-	93,632

② 전기

구 분	3개월 이하	3개월 초과 1년이하	1년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과 20년 이하	20년 초과	합 계

금융자산

현금및현금성자산	3,369,418	-	-	-	-	-	3,369,418

당기손익인식금융자산 (매매목적파생상품 제외)	847,736	52,912	39,420	32,678	-	-	972,746

매도가능금융자산	24,653,466	6,407,110	27,934,688	37,086,861	29,838,661	11,518,667	137,439,453

만기보유금융자산	15,742	21,113	10,138	246,055	-	-	293,048

대출채권	15,039,261	2,060,071	6,969,921	1,402,081	3,436,650	9,867,246	38,775,230

기타수취채권	1,410,823	940,068	49,500	-	-	-	2,400,391

금융자산 합계	45,336,446	9,481,274	35,003,667	38,767,675	33,275,311	21,385,913	183,250,286

보험계약부채	4,356,678	1,359,131	7,195,348	15,012,818	14,215,259	116,415,110	158,554,344

기타금융부채	649,603	174,009	182,191	13,719	-	-	1,019,522

매매목적파생상품

유출현금흐름	138,038	124,769	154,933	74,133	99,154	-	591,027

유입현금흐름	138,909	131,908	164,102	82,726	111,361	-	629,006

위험회피목적파생상품

유출현금흐름	1,278,421	1,923,601	6,534,401	1,211,473	164,263	-	11,112,159

유입현금흐름	1,260,232	1,885,242	6,360,645	1,165,791	146,974	-	10,818,884

대출미사용약정	77,236	-	-	-	-	-	77,236

38.7 시장위험

(1) 시장위험의 개요시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 말합니다. 시장위험의 위험요인별 주요 대상자산은 다음과 같습니다.

Risk Factor	대상자산	시장위험액

주가	지분증권	주가 하락에 의해 보유주식 현재가치 감소분

금리	채무증권	금리 상승에 의해 보유채권의 가치 감소분

환율	외화표시자산	환율 하락에 의해 보유외화자산의 원화환산시 가치 감소분

(2) 시장위험의 측정방법회사는 자산의 시가하락으로 인한 손실규모를 관리하기 위해 RBC모형 및 내부모형에 의해 시장위험 대상자산의 익스포져 및 위험을 측정하고 있습니다.위험기준자기자본제도(RBC) 기준에 따라 주가/금리/환율변동 위험에 대해 각각의 시장위험 계수를 곱하는 방식으로 일반시장위험액을 산정하고, 변액연금의 최저보증위험에 대해서도 위험계수를 이용하여 변액연금 보증위험액을 측정하고 있습니다. 외부자본규제와 함께 내부적으로 주식자산의 시가변동위험을 관리하기 위해 MarketVaR(Value at Risk)를 측정하고 자본의 일정부분만큼 한도를 설정하여 운영하고 있습니다.

(3) 시장위험의 관리방법

회사는 시장위험 관리를 위해 손실한도, 운용한도 등 각종 한도를 규정화하고 있습니다. 위험관리 부서에서는 운용부서에서 이러한 한도를 준수하고 있는지 정기적으로 모니터링하여 경영진 및 자산리스크관리위원회에 보고하고 있습니다.

회사는 해외투자로 인해 발생하는 환위험을 회피하기 위해 외화자산에 대해 100% 환헷지를 원칙으로 하고 있습니다. 이에 따라 해외채권 또는 해외주식 투자 등 통화스왑 또는 선도환계약을 통해 향후 투자기간 동안 발생할 수 있는 환율 변동에 따른 손실을 상쇄시키고 있습니다. 회사는 위기상황에서 포트폴리오 가치에 중요한 영향을 주는 금리, 주가, 환율과 같은 위험요소들의 변화를 반영하여 트레이딩 및 매도가능 포트폴리오에 대한 위기상황분석(Stress Testing)을 실시합니다. 회사는 역사적 시나리오를 위기상황분석의 주시나리오로 활용하며 보조적으로는 가상적 시나리오 분석도 활용하고 있습니다. 이러한 위기상황분석은 적어도 분기에 한 번 이상 실시됩니다.

(4) 시장위험변수별 민감도정보당분기와 전분기 중 환율 및 이자율, 주가변동에 따라 손익 및 자본에 미치는 영향(민감도) 분석의 내용은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구 분	당분기	전분기

손익(*1)	자본(*2)	손익(*1)	자본(*2)

환율	100원 증가	(23,967)	59,102	977	20,582

100원 감소	23,967	(59,102)	(977)	(20,582)

금리	100bp 증가	(10,998)	(8,017,959)	(42,379)	(7,900,487)

100bp 감소	10,998	8,017,959	42,379	7,900,487

주가지수	10% 증가	(480)	2,622,006	(5,316)	1,965,242

10% 감소	480	(2,622,006)	5,316	(1,965,242)

(*1) 법인세반영전 손익입니다.(*2) 기타포괄손익누계액의 변동은 계약자지분조정 및 이연법인세 배분전 금액입니다.

39. 매각예정자산 :회사가 당분기 중 매각예정으로 분류한 자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 백만원).

구분	당분기말

토지	6,829

건물	25,577

구축물	450

해당 자산은 매각절차가 진행중이며, 2017년 중에 매각절차가 종결될 예정이므로, 매각예정자산으로 분류되었습니다. 40. 부문별정보 :

회사는 보험업이 주사업목적인 단일 영업부문으로 구성되어 있으며, 한국채택국제회계기준 제1108호 '영업부문'에 따라 영업부문과 관련된 공시사항을 연결재무제표에 공시하고 있습니다.

41. 전기재무제표의 계정재분류회사는 당기 재무제표와의 비교를 용이하게 하기 위하여 비교공시된 전기 재무제표의 일부 계정과목을 당기 재무제표의 계정과목에 따라 재분류 하였습니다. 이러한 재분류는 전기 및 전분기에 보고된 순이익이나 순자산에 영향을 미치지 아니합니다.