한국파마 분기보고서 (2026.03)
5. 재무제표 주석

1. 회사의 개요

주식회사 한국파마(이하 "회사"라 함)는 1985년 12월 24일 양약제조 및 판매업을 목적으로 설립되었으며, 경기도 화성시 만세구 향남읍 제약공단 3길 87에 본사 및 공장을 두고있습니다. 회사는 2020년 8월 10일에 코스닥시장에 상장되었습니다.

당분기말 현재 회사의 주식수는 총 10,906,701주이며 자본금은 5,453백만원입니다. 당분기말 현재 주주 구성은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

성 명	주식수(주)	금 액	지분율(%)

박 재 돈	2,740,000	1,370,000	25%

박 은 희	1,820,000	910,000	17%

박 윤 석	1,500,000	750,000	14%

박 근 희	780,000	390,000	7%

소액주주	4,066,701	2,033,350	37%

합 계	10,906,701	5,453,350	100%

2. 재무제표 작성기준

당사의 2026년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 분기재무제표는 보고기간말인 2026년 3월 31일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

2.1 회계정책과 공시의 변경(1) 2026년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 신규로 적용한 제ㆍ개정 기업회계기준서

1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용

- 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함.

- 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시

- FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시

2) 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11

한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' : K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용

- 기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시' : 제거 손익, 실무적용지침

- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' : 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의

- 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표' : 사실상의 대리인 결정

- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표' : 원가법

3) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약전력 생산의 원천이 통제할 수 없는 자연 조건(예: 날씨)에 의존하기 때문에 기업이 기초 전력량의 변동성에 노출되는 계약으로 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약을 정의하고, '자연에 의존하는 전력을 매입 또는 매도하는 계약'이 자가 사용 예외의 평가 대상임을 명확히 하였습니다. 또한, 자연에 의존하는 '예상 전력거래의 '변동가능 명목수량'을 '위험회피대상항목'으로 지정할 수 있게 하는 등 위험회피회계 요건을 변경하고, 관련 공시를 추가하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(2) 2026년 3월 31일 현재 제ㆍ개정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 기준서1) 기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시' 제정

기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시'는 제1001호 '재무제표 표시'를 대체합니다. 제1118호가 도입한 새로운 표시 요구사항은 특히 영업손익의 정의와 관련하여 유사 기업 간 재무성과의 비교가능성을 향상시킬 것입니다. 또한, '경영진이정의한 성과측정치'의 공시 요구사항은 투명성을 강화할 것입니다. 기준서는 2027년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 기준서의 소급작성 요구에 따라, 2026년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 비교정보는 기업회계기준서 제1118호에 따라 재작성됩니다.

회사는 제1118호를 아직 채택하지 않았으며, 기준서 적용이 회사에 미치는 영향을 평가 중입니다. 회사는 전환 계획을 수립하고 2027년 3월 31일 종료되는 기간의 제1118호에 따른 첫 중간재무제표 및 2027년 12월 31일 종료되는 회계연도의 연차재무제표 보고를 예정대로 준비하고 있습니다.

2.2 회계정책분기재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책과 계산방법은 주석 2.1에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. 그러나 미래 실제 법인세부담액은 인식한 관련 자산ㆍ부채와 일치하지 않을 수 있으며, 이러한 차이는 예상한 법인세 효과가 확정된 시점의 당기법인세비용 및 이연법인세 자산ㆍ부채에 영향을 줄 수 있습니다.2.3 전기재무제표의 계정 재분류 당사는 당기 재무제표와 비교를 용이하게 하기 위하여 비교공시된 전기 재무제표(현금흐름표 상 영업활동 및 재무활동 현금흐름)의 일부 계정과목을 재분류하였습니다. 이러한 재분류는 전기에 보고된 순이익이나 순자산에 영향을 미치지 아니합니다.

3. 중요한 회계추정 및 판단

당사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다.분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 금융자산 및 금융부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융자산의 범주별 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

상각후원가측정금융자산	당기손익공정가치측정금융자산	기타포괄손익공정가치측정금융자산	합 계

유동자산

현금및현금성자산	29,450,139	-	-	29,450,139

매출채권및기타채권	16,190,208	-	-	16,190,208

당기손익-공정가치측정금융자산	-	261	-	261

소 계	45,640,347	261	-	45,640,608

비유동자산

장기금융상품	204,000	-	-	204,000

당기손익-공정가치측정금융자산	-	5,137,980	-	5,137,980

기타금융자산	743,256	-	-	743,256

소 계	947,256	5,137,980	-	6,085,236

합 계	46,587,603	5,138,241	-	51,725,844

(단위: 천원)

구 분	전기말

상각후원가측정금융자산	당기손익공정가치측정금융자산	기타포괄손익공정가치측정금융자산	합 계

유동자산

현금및현금성자산	27,529,786	-	-	27,529,786

매출채권및기타채권	14,337,779	-	-	14,337,779

당기손익-공정가치측정금융자산	-	261	-	261

소 계	41,867,565	261	-	41,867,826

비유동자산

장기금융상품	4,000	-	-	4,000

당기손익-공정가치측정금융자산	-	4,883,380	-	4,883,380

기타금융자산	717,367	-	-	717,367

소 계	721,367	4,883,380	-	5,604,747

합 계	42,588,932	4,883,641	-	47,472,573

(2) 당분기말과 전기말 현재 금융부채의 범주별 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

당기손익공정가치측정금융부채	상각후원가측정금융부채	합 계

유동부채

매입채무및기타채무	-	14,186,930	14,186,930

단기차입금	-	4,000,000	4,000,000

유동성장기부채	-	12,000,000	12,000,000

기타금융부채	-	954,253	954,253

전환사채	-	22,424,319	22,424,319

소 계	-	53,565,502	53,565,502

비유동부채

기타금융부채	-	661,014	661,014

소 계	-	661,014	661,014

합 계	-	54,226,516	54,226,516

(단위: 천원)

구 분	전기말

당기손익공정가치측정금융부채	상각후원가측정금융부채	합 계

유동부채

매입채무및기타채무	-	12,184,562	12,184,562

단기차입금	-	4,000,000	4,000,000

유동성장기부채	-	12,000,000	12,000,000

기타금융부채	-	903,948	903,948

전환사채	-	21,587,702	21,587,702

소 계	-	50,676,212	50,676,212

비유동부채

기타금융부채	-	713,704	713,704

소 계	-	713,704	713,704

합 계	-	51,389,916	51,389,916

(3) 당분기와 전분기 중 발생한 금융상품 범주별 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

상각후원가측정금융자산	당기손익공정가치측정금융자산	기타포괄손익공정가치측정금융자산	상각후원가측정금융부채	합 계

이자수익	243,762	-	-	-	243,762

외화환산이익	65,397	-	-	-	65,397

외환차익	66,055	-	-	119	66,174

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익	-	254,600	-	-	254,600

이자비용	-	-	-	(988,258)	(988,258)

외화환산손실	-	-	-	(3,658)	(3,658)

외환차손	(1,972)	-	-	(9,729)	(11,701)

대손상각비(환입)	38,530	-	-	-	38,530

합 계	411,772	254,600	-	(1,001,526)	(335,154)

(단위: 천원)

구 분	전분기

상각후원가측정금융자산	당기손익공정가치측정금융자산	기타포괄손익공정가치측정금융자산	상각후원가측정금융부채	합 계

이자수익	196,970	-	-	-	196,970

외화환산이익	2,825	-	-	-	2,825

외환차익	4,981	-	-	5,223	10,204

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익	-	290,423	-	-	290,423

당기손익-공정가치측정금융자산처분이익	-	6,238	-	-	6,238

이자비용	-	-	-	(776,992)	(776,992)

외화환산손실	(2)	-	-	(4,143)	(4,145)

외환차손	(4,175)	-	-	(17,127)	(21,302)

대손상각비(환입)	(16,157)	-	-	-	(16,157)

합 계	184,442	296,661	-	(793,039)	(311,936)

5. 현금및현금성자산

당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금	3,820	-

보통예금	6,097,615	6,151,509

단기금융상품(*)	23,348,704	21,378,277

합 계	29,450,139	27,529,786

(*) 단기금융상품은 취득일 현재 만기가 3개월 이내 도래하고 고지 후 24시간 내 이자에 대한 손실이나 패널티 없이 인출가능한 단기채권을 포함하고 있습니다.

6. 사용이 제한된 금융자산

당분기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

과 목	종 류	당분기말	전기말	사용제한내용

장기금융상품	별단예금	4,000	4,000	당좌개설보증금

7. 외화자산 및 외화부채

당분기말과 전기말 현재 외화자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(원화단위: USD,EUR,천원)

구 분	당분기말	전기말

통화	외화금액	원화금액	통화	외화금액	원화금액

자 산

현금및현금성자산	USD	1,313,124	1,987,281	USD	1,313,029	1,884,065

매출채권	USD	15,307	23,166	USD	47,127	67,623

미수금	USD	221,518	335,246	USD	-	-

합 계	USD	1,549,949	2,345,693	USD	1,360,156	1,951,688

부 채

매입채무	USD	114,678	173,554	USD	39,854	57,186

미지급금	USD	-	-	USD	2,246	3,223

EUR	53,424	92,604	EUR	66,292	111,750

합 계	USD	114,678	266,158	USD	42,100	172,159

EUR	53,424	EUR	66,292

8. 매출채권및기타채권

(1) 매출채권및기타채권은 대손충당금이 차감된 순액으로 재무상태표에 표시되었는바, 당분기말과 전기말 현재 대손충당금 차감전 총액 기준에 의한 매출채권및기타채권 및 대손충당금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권	15,458,753	14,275,727

대손충당금	(482,953)	(521,483)

미수금	1,214,408	583,535

합 계	16,190,208	14,337,779

(2) 당분기와 전분기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초금액	521,483	554,950

설정 및 환입	(38,530)	16,157

기말금액	482,953	571,106

(3) 당분기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 발생일기준 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

발생 ~ 6개월이내	16,059,963	14,230,066

6개월 ~ 1년	155,249	163,754

1년 ~ 3년	457,949	465,442

합 계	16,673,161	14,859,262

(4) 당분기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권에 대한 연체 정보 및 연체 내역 별로 손상된 채권의 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

매출채권	기타채권

채권잔액	기대신용손실률(%)	대손충당금	채권잔액	기대신용손실률(%)	대손충당금

미연체 카드대금	1,933,899	-	-	-	-	-

미연체	11,797,356	0.19%	21,848	1,214,408	-	-

연체된 채권(*)	0~3개월	1,123,711	1.62%	18,256	-	-	-

4~6개월	96,749	1.27%	1,228	-	-	-

6개월 초과	507,038	87.10%	441,621	-	-	-

합 계	15,458,753	3.12%	482,953	1,214,408	-	-

(단위: 천원)

구 분	전기말

매출채권	기타채권

채권잔액	기대신용손실률(%)	대손충당금	채권잔액	기대신용손실률(%)	대손충당금

미연체 카드대금	1,782,853	-	-	-	-	-

미연체 채권	10,143,755	0.16%	16,224	583,535	-	-

연체된 채권(*)	0~3개월	1,726,645	4.00%	68,989	-	-	-

4~6개월	81,019	0.61%	495	-	-	-

6개월 초과	541,455	80.48%	435,775	-	-	-

합 계	14,275,727	3.65%	521,483	583,535	-	-

(*) 매출채권의 경우 회사의 거래유형별 내부정책 및 평균회수기간을 고려하여, 발생기준 일정기간이 지난 채권을 연체된 채권으로 분류하였습니다.

9. 재고자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

상품	2,284,253	2,277,332

상품평가충당금	(6,776)	(2,475)

제품	8,775,133	9,429,490

제품평가충당금	(272,651)	(204,973)

재공품	5,279,356	4,989,982

재공품평가충당금	(574,177)	(576,874)

원재료	4,857,149	5,361,622

원재료평가충당금	(65,555)	(120,714)

부재료	548,859	466,211

부재료평가충당금	(23,631)	(24,181)

미착품	1,024,062	565,145

합 계	21,826,022	22,160,565

당분기 중 비용으로 인식되어 매출원가에 포함된 재고자산의 원가는 8,733,310천원(전분기 : 4,569,335천원)입니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 재고자산의 변동에 따라 인식한 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

재고자산평가손실(환입)	13,572	(62,498)

재고자산폐기손실	298,251	398,648

합 계	311,823	336,150

당사의 재고자산평가손실(환입) 및 재고자산폐기손실은 손익계산서의 '매출원가'에 포함되어 있습니다.

10. 기타금융자산 및 부채

당분기말과 전기말 현재 기타금융자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

기타금융자산

보증금	-	842,862	-	826,802

보증금현재가치할인차금	-	(99,606)	-	(109,435)

합 계	-	743,256	-	717,367

기타금융부채

예수보증금	268,000	-	268,000	-

리스부채	686,253	661,014	635,948	713,704

합 계	954,253	661,014	903,948	713,704

11. 기타자산 및 부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 기타자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

기타자산

미수수익	120,647	-	105,499	-

선급금	359,594	-	26,967	-

선급비용	47,281	-	48,217	-

반품회수권(*1)	193,738	-	160,302	-

합 계	721,260	-	340,985	-

기타부채

예수금	1,186,914	-	1,035,475	-

선수금	428,658	-	412,264	-

환불부채(*1)	4,453,267	-	4,314,616	-

복구충당부채(*2)	-	125,156	-	122,828

합 계	6,068,839	125,156	5,762,355	122,828

(*1) 상품 및 제품의 판매시점에 과거의 경험률을 감안하여 반품예상금액을 추정하여 1,538,301천원(전기말: 1,395,422천원)을 환불부채로 인식하였습니다. 또한, 반품회수로 인하여 권리를 갖게 될 것으로 예상하는 금액을 평가하여 자산성이 있는 것으로 평가된 금액에 대해서는 반품회수권으로 인식하였습니다.

(*1) 회사가 받았거나 받을대가 중에서 고객에게 지급하는 매출할인으로 인해 권리를 갖게 될 것으로 예상하지 않는 금액을 추정하여 311,540천원(전기말: 315,769천원)을 환불부채로 인식하였습니다.

(*1) 콜린알포세레이트 임상재평가 실패 시 국민건강보험공단에 납부할 금액을 추정하여 2,603,425천원(전기말: 2,603,425천원)을 환불부채로 인식하였습니다.

(*2) 회사는 임차자산에 대한 복구비용 예상액을 복구충당부채로 인식하였습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 반품회수권 및 환불부채 중 반품충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

반품회수권	반품충당부채	반품회수권	반품충당부채

기초잔액	160,302	1,395,422	169,747	1,416,863

증가(감소)(*1)	33,436	142,879	(28,741)	(95,340)

기말잔액	193,738	1,538,301	141,006	1,321,523

(*1) 당분기 중 반품회수권의 변동으로 인하여 매출원가가 33,436천원 감소하였으며 반품충당부채의 변동으로 인하여 매출이 142,879천원이 감소하였습니다. 또한 전분기 중 반품회수권의 변동으로 인하여 매출원가가 28,741천원 증가, 반품충당부채의 변동으로 인하여 매출이 95,340천원이 증가하였습니다.

12. 당기손익공정가치측정금융자산

당분기말과 전기말 현재 당기손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

취득원가	장부가액	취득원가	장부가액

비유동	출자금(*)	한국제약협동조합	317,830	317,830	317,830	317,830

한국제약바이오협회	50,000	50,000	50,000	50,000

투자신탁	SK증권	5,000,000	4,770,150	5,000,000	4,515,550

유동	파생상품자산	전환사채 콜옵션	2,812,869	261	2,812,869	261

합 계	8,180,699	5,138,241	8,180,699	4,883,641

(*) 상기 당기손익공정가치측정금융자산은 시장성이 없고 공정가액을 신뢰성 있게 측정할 수 없으므로 취득원가로 평가하였습니다.

13. 기타포괄손익공정가치측정금융자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 천원)

회사명	보유주식수	지분율	당분기말

취득가액	공정가치	장부금액

제넨셀	205,714	3.46%	2,999,998	-	-

합 계	2,999,998	-	-

(단위: 주, 천원)

회사명	보유주식수	지분율	전기말

취득가액	공정가치	장부금액

제넨셀	205,714	3.46%	2,999,998	-	-

합 계	2,999,998	-	-

(2) 당분기와 전분기 중 기타포괄손익공정가치측정금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기 초	-	3,234,000

취 득	-	-

처 분	-	-

기 말	-	3,234,000

14. 유형자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

취득원가	감가상각누계액	기말잔액

토 지	11,097,164	-	11,097,164

건 물	14,206,615	(7,017,618)	7,188,997

구 축 물	1,611,970	(1,049,680)	562,290

기 계 장 치	7,421,638	(7,055,561)	366,077

차량운반구	120,185	(85,906)	34,279

공기구비품	7,023,779	(5,418,608)	1,605,171

사용권자산	2,691,202	(1,228,659)	1,462,543

건설중인자산	245,410	-	245,410

합 계	44,417,963	(21,856,032)	22,561,931

(단위: 천원)

구 분	전기말

취득원가	감가상각누계액	기말잔액

토 지	11,097,164	-	11,097,164

건 물	14,206,615	(6,948,246)	7,258,369

구 축 물	1,611,970	(1,017,897)	594,073

기 계 장 치	7,421,638	(6,997,647)	423,991

차량운반구	120,185	(82,888)	37,297

공기구비품	6,999,678	(5,235,173)	1,764,505

사용권자산	2,519,808	(1,026,992)	1,492,816

건설중인자산	245,410	-	245,410

합 계	44,222,468	(21,308,843)	22,913,625

(2) 당분기와 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

기 초	취 득	처 분	대 체	재평가	감가상각비(*2)	기 말

토 지(*3)	11,097,164	-	-	-	-	-	11,097,164

건 물(*3)	7,258,369	-	-	-	-	(69,372)	7,188,997

구 축 물	594,073	-	-	-	-	(31,783)	562,290

기 계 장 치	423,991	-	-	-	-	(57,914)	366,077

차량운반구	37,297	-	-	-	-	(3,018)	34,279

공기구비품	1,764,505	24,100	-	-	-	(183,434)	1,605,171

사용권자산(*1)	1,492,816	171,394	-	-	-	(201,667)	1,462,543

건설중인자산	245,410	-	-	-	-	-	245,410

합 계	22,913,625	195,494	-	-	-	(547,188)	22,561,931

(단위: 천원)

구 분	전분기

기 초	취 득	처 분	대 체	재평가	감가상각비(*2)	기 말

토 지(*3)	11,097,164	-	-	-	-	-	11,097,164

건 물(*3)	7,548,845	-	-	-	-	(82,359)	7,466,486

구 축 물	722,546	-	-	-	-	(33,123)	689,423

기 계 장 치	608,259	-	-	61,500	-	(77,702)	592,057

차량운반구	49,369	-	-	-	-	(3,018)	46,351

공기구비품	1,271,306	132,500	-	592,351	-	(173,963)	1,822,194

사용권자산(*1)	358,368	1,890,590	-	-	-	(218,085)	2,030,873

건설중인자산	2,353,984	509,251	-	(653,851)	-	-	2,209,384

합 계	24,009,841	2,532,341	-	-	-	(588,250)	25,953,932

(*1) 회사는 소액리스 및 단기리스에 해당하지 않는 부동산리스와 차량운반구리스에대해서는 사용권자산으로 인식하고 있습니다.

(*2) 회사의 감가상각비 중 245,014천원(전분기: 281,145천원)은 매출원가, 302,174천원(전분기: 307,106천원)은 판매비와관리비에 포함되어 있습니다.

(*3) 회사의 토지 및 건물 중 일부는 회사의 차입금을 위하여 담보를 제공하고 있습니다(주석 18,22 참조).

(3) 토지는 재평가모형으로 평가하고 있으며, 재평가모형을 적용하는 토지가 원가모형으로 평가되었을 경우의 장부가액 및 재평가로 인하여 증가한 재평가잉여금은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

장부가액	취득원가	재평가잉여금	장부가액	취득원가	재평가잉여금

토 지	11,097,164	3,660,328	7,840,855	11,097,164	3,660,328	7,840,855

(4) 당분기말과 전기말 현재 현재 보유토지의 공시지가는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

소재지	면적(㎡)	당분기말	전기말

장부가액	공시지가	장부가액	공시지가

경기도 화성시 향남읍	6,628.30	6,628,300	3,398,992	6,628,300	3,300,893

대구광역시 동구 동내동	2,256.20	3,271,490	1,251,965	3,271,490	1,230,983

경기도 의왕시 삼동	109.54	467,250	279,327	467,250	273,193

경기도 화성시 향남읍	2,698.00	730,124	417,853	730,124	408,246

합 계	11,097,164	5,348,137	11,097,164	5,213,315

15. 투자부동산

(1) 당분기말과 전기말 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

취득원가	감가상각누계액	기말잔액

토 지	22,860,526	-	22,860,526

건 물	1,136,267	(174,312)	961,955

합 계	23,996,793	(174,312)	23,822,481

(단위: 천원)

구 분	전기말

취득원가	감가상각누계액	기말잔액

토 지	22,860,526	-	22,860,526

건 물	1,136,267	(167,210)	969,057

합 계	23,996,793	(167,210)	23,829,583

(2) 당분기와 전분기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

기 초	취 득	처 분	대 체	감가상각비	기 말

토 지(*1)	22,860,526	-	-	-	-	22,860,526

건 물(*1)	969,057	-	-	-	(7,102)	961,955

합 계	23,829,583	-	-	-	(7,102)	23,822,481

(*1) 당사의 투자부동산 중 일부는 당사의 유동성장기부채를 위하여 담보를 제공하고 있습니다. (주석 18, 22 참조)

(단위: 천원)

구 분	전분기

기 초	취 득	처 분	대 체	감가상각비	기 말

토 지	2,925,489	-	-	-	-	2,925,489

건 물	573,200	-	-	-	(4,467)	568,733

합 계	3,498,689	-	-	-	(4,467)	3,494,222

(3) 당분기말과 전기말 현재 현재 투자부동산으로 분류된 토지의 공시지가는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

소재지	면적(㎡)	당분기말	전기말

장부가액	공시지가	장부가액	공시지가

경기도 화성시 향남읍	3,290.10	2,925,489	1,721,709	2,925,489	1,672,029

서울시 성동구	445.60	19,935,037	3,875,383	19,935,037	3,499,742

합 계	22,860,526	5,597,092	22,860,526	5,171,771

(4) 당분기 중 투자부동산과 관련하여 인식한 수익은 47,250천원(전분기: 47,250천원)이며 투자부동산과 직접 관련된 운영비용(유지와 보수비용 포함)은 700천원(전분기: 397천원)입니다.

16. 보험가입자산

당분기말 현재 회사의 보험가입자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

종 류	부보대상자산	부보기간	보험가액	보험회사명

재산종합보험	건물 및 기계장치, 재고자산 등	2025.12.22 ~ 2026.12.21	63,465,937	한화손해보험

환경책임보험	-	2025.07.01 ~ 2026.07.01	7,500,000	DB손해보험

재산종합보험 중 토지 및 건물은 (주)하나은행 차입금, 투자부동산은 농협은행(주) 차입금과 관련하여 근질권이 설정되어 있습니다(주석 18 참조). 회사는 상기 보험 이외에 삼성화재에 차량보험, 승강기사고배상책임보험 및 가스사고배상책임보험, 메리츠화재에 물류창고 재산종합보험 등을 가입하고있습니다.

17. 무형자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

산업재산권	377,546	489,440

소프트웨어	540,110	605,730

회원권	1,303,560	1,303,560

개발비	541,627	573,167

개발중인무형자산	941,920	941,920

합 계	3,704,763	3,913,817

(2) 당분기와 전분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

기 초	취 득	대 체	처 분	무형자산상각비	손 상	기 말

산업재산권	489,440	-	-	-	(111,894)	-	377,546

소프트웨어	605,730	-	-	-	(65,620)	-	540,110

회원권	1,303,560	-	-	-	-	-	1,303,560

개발비	573,167	-	-	-	(31,540)	-	541,627

개발중인무형자산	941,920	-	-	-	-	-	941,920

합 계	3,913,817	-	-	-	(209,054)	-	3,704,763

(단위: 천원)

구 분	전분기

기 초	취 득	대 체	처 분	무형자산상각비	손 상	기 말

산업재산권	938,744	-	-	-	(113,624)	-	825,120

소프트웨어	777,737	-	-	-	(61,560)	-	716,177

회원권	1,303,560	-	-	-	-	-	1,303,560

개발비	958,900	-	-	-	(36,313)	-	922,587

개발중인무형자산	941,920	-	-	-	-	-	941,920

합 계	4,920,861	-	-	-	(211,497)	-	4,709,364

무형자산 상각비는 회사의 손익계산서상 전액 '판매비와관리비'에 포함되어 있습니다.

(3) 당분기말 개발비의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

분류	단계	구분	개별자산명	자산화한 개발비 금액 (누계액)	개발비	잔여상각기간

생동성시험	임상1상	임상2상	임상3상	판매승인	계	장부금액	손상차손

개발비	개발완료	제네릭	KP2302(*1)	-	450,000	-	-	-	450,000	330,000	-	44개월

파마프로시클리딘정(*2)	180,800	-	-	-	-	180,800	141,627	-	47개월

개발중	제네릭	KP2401(*3)	70,000	-	-	-	-	70,000	70,000	-	-

합 계	250,800	450,000	-	-	-	700,800	541,627	-	-

(*1) 위십이지장 궤양 예방 치료제로 허가 완료되어 현재 발매중입니다.

(*2) 파킨슨병 치료제로 생동재평가 완료되었습니다.

(*3) 식도역류질환 치료제로 허가 진행중입니다.

(4) 당분기와 전분기 중 비용으로 인식한 경상연구개발비의 내역은 다음과 같으며 전액 판매비와 관리비로 인식되었습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

경상연구개발비	538,889	429,153

18. 담보제공자산

당분기말 현재 회사의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	종 류	금 액	담보권자

토지 및 건물,
투자부동산	32,879,404	4,800,000	단기차입금	4,000,000	㈜하나은행

14,400,000	유동성장기부채	12,000,000	농협은행㈜

19. 리스

(1) 당분기말과 전기말 현재 리스와 관련하여 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

사용권자산(*)

부동산	1,240,371	1,378,211

차량운반구	222,172	114,605

합 계	1,462,543	1,492,816

(*) 당분기 중 신규 취득으로 인하여 증가된 사용권자산은 171,394천원입니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

리스부채

유동	686,253	635,948

비유동	661,014	713,704

합 계	1,347,267	1,349,652

(2) 당분기와 전분기 중 리스와 관련하여 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

사용권자산의 감가상각비

부동산	180,448	189,607

차량운반구	21,219	28,478

합 계	201,667	218,085

리스부채 관련 이자비용	25,473	17,621

단기리스 및 소액리스에 포함되는 비용	13,273	14,635

합 계	38,746	32,256

(*) 당분기 중 리스의 총 현금유출은 208,708천원(전분기:241,867천원)입니다.

20. 관계기업투자

(1) 당분기말과 전기말 현재 회사의 관계기업 투자현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	종 목	소재국가	당분기말	전기말

지분율	장부금액	지분율	장부금액

관계기업	(주)아스트로젠(*)	대한민국	1.42%	1,576,199	1.43%	1,742,636

관계기업	(주)피코이노베이션(*)	대한민국	4.78%	3,201,854	4.78%	3,231,446

합 계	-	4,778,053	-	4,974,082

(*) 지분율은 20% 미만이나 피투자기업의 이사회의 참여 등으로 인하여 유의적인 영향력이 있다고 판단하여 해당 지분증권을 기타포괄손익공정가치금융자산에서 관계기업투자주식으로 분류하였습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

기 초	취 득	지분법손익	처 분	손 상	손상차손환입	지분법자본변동	기 말

(주)아스트로젠	1,742,636	-	(173,167)	(6,963)	-	-	13,693	1,576,199

(주)피코이노베이션	3,231,446	-	(29,592)	-	-	-	-	3,201,854

합 계	4,974,082	-	(202,759)	(6,963)	-	-	13,693	4,778,053

(단위: 천원)

구 분	전분기

기 초	취 득	지분법손익	처 분	손 상	손상차손환입	지분법자본변동	기 말

(주)아스트로젠	1,917,666	-	(38,980)	-	-	-	298	1,878,984

합 계	1,917,666	-	(38,980)	-	-	-	298	1,878,984

21. 매입채무및기타채무

당분기말과 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매입채무	8,412,732	6,707,651

미지급금	3,509,300	3,254,295

미지급비용	2,264,898	2,222,616

합 계	14,186,930	12,184,562

22. 차입금

(1) 당분기말과 전기말 현재 단기차입금 및 유동성장기부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, %)

구 분	차입처	이자율	당분기말	전기말

운영자금	(주)하나은행	2.90%	4,000,000	4,000,000

시설자금	농협은행(주)	3.22%	12,000,000	12,000,000

합 계	16,000,000	16,000,000

단기차입금 및 유동성장기부채와 관련하여 회사의 토지 및 건물이 담보로 제공되어 있습니다. (주석 14,15,18,25 참조)

23. 전환사채

(1) 당분기말과 전기말 현재 전환사채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	발행일	만기일	액면이자율	당분기말	전기말

제4회 무기명식 무이권부 사모전환사채	2023년 11월 28일	2028년 11월 28일	-	23,000,000	23,000,000

전환사채	23,000,000	23,000,000

사채할인발행차금	(166)	(406)

전환권조정	(575,515)	(1,411,892)

합 계	22,424,319	21,587,702

차감 : 비유동항목	-	-

유동항목	22,424,319	21,587,702

(2) 당분기말 현재 발행된 전환사채의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원, %)

구 분	내 용

명칭	제4회 무기명식 무이권부 무보증 사모 전환사채

사채의 발행일	2023-11-28

사채의 만기일	2028-11-28

사채의 전자등록총액	금 이백삼십억원

사채의 발행가	사채 전자등록총액의 100% (할인율0%)

사채의 발행가의 총액	금 이백삼십억원

수량	19매

이자지급방법	(별도의 이자지급기일 없음)

표면금리	-

만기보장수익률	-

상환방법, 기한	만기(2028년 11월 28일)까지 보유하고 있는 전자등록 금액의 100%에 해당하는 금액을 일시 상환

조기상환청구권	30개월이 되는 26년 5월 28일 및 매 3개월에 해당하는 날에 조기상환 청구한 금액에 조기상환율을 곱한 금액의 전부 또는 일부에 대하여 사채의 만기전 조기상환을 청구 가능

매도청구권	본 사채의 발행일 이후 1년이 경과하는 날(2024년 11월 28일) 및 발행일 이후 30개월이 경과한 날(2026년 5월 28일)까지의 기간 중 매3개월에 해당되는 날에 매도청구권을 행사할 수 있음. 단 매도청구권자는 각 사채권자에 대하여 각 사채권자가 보유하고 있는 본 사채 발행가액의 35%의 범위 내에서 매도청구권을 행사할 수 있음.매매금액은 매도청구권 행사일을 기준으로 발행회사의 매도청구수익률 연 복리 1.00%를 보장하는 금액으로 함

전환권	사채는 사채권자의 전환청구에 의하여 "발행회사"의 보통주식으로 전환할 수 있다.

전환비율	전환청구한 전자등록금액(2 이상의 사채권으로 전환청구하는 경우에는 그 전자등록 금액의 합산금액)을 전환가격으로나눈 주식수의 100%를 전환주식수로 하고, 1주미만의 단주는 이자지급 없이 현금지급

전환가격	금 21,862원

(3) 당분기말 현재 전환사채의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

연 도	상환예정액(*)

1년 내	23,000,000

2년 내	-

합 계	23,000,000

(*) 전환사채의 조기상환청구권의 행사가능성을 고려하였으며, 해당 금액은 전환사채 액면금액 기준입니다.

(4) 당분기말 현재 발행된 전환사채에 대하여 당사는 제3자 지정 콜옵션을 보유하고 있으며 그 세부내역은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

명칭	제4회 무기명식 무이권부 무보증 사모 전환사채

제3자가 될 수 있는 자	발행회사 또는 발행회사가 지정하는 자

취득규모	최대 금 팔십억오천만원

제3자가 얻게 될 경제적 이익	① 제3자가 될 수 있는 자가 콜옵션을 통하여 취득한 전환사채로 전환권을 행사한 경우 당사 보통주 368,219주를 취득할 수 있게 되며, 이에 제3자가 될 수 있는 자는 당사 지분율을 3.08% 까지 보유 가능함② 금전적 이익: 전환으로 인한 이익은 행사시점의 주가 수준에 따라 달라질 수 있음

(5) 당분기말 현재 당사가 보유한 제3자 지정 콜옵션은 파생상품자산으로 계상하고 있으며 당분기 및 전분기 중 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기 초	261	1,029,540

취 득	-	-

평 가	-	-

기 말	261	1,029,540

24. 순확정급여부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 순확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	13,660,078	14,216,569

사외적립자산의 공정가치	(13,158,344)	(13,760,950)

국민연금전환금	(5,558)	(5,558)

합 계	496,176	450,061

(2) 당분기와 전분기 중 확정급여채무의 현재가치 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초금액	14,216,569	15,982,579

당기근무원가 등	537,733	596,006

지급	(1,094,224)	(454,869)

기말금액	13,660,078	16,123,716

(3) 당분기와 전분기 중 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초금액	13,760,950	13,576,343

기대수익	152,581	137,461

지급	(755,187)	(304,643)

기말금액	13,158,344	13,409,161

25. 우발부채와 약정사항

(1) 당분기말 현재 회사가 체결중인 차입약정은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

약정 상대방	구 분	금 액

(주)하나은행	운영자금 차입약정	4,000,000

농협은행(주)	시설대 차입약정	12,000,000

합계	16,000,000

(2) 당분기말 현재 회사가 타인으로부터 제공받은 지급보증은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

약정 상대방	구 분	금 액

서울보증보험	이행계약 및 공탁	532,000

인허가	176,360

신용보증기금	한사랑보험	322,000

합계	1,030,360

(3) 당분기말 현재 회사는 NORGINE B.V.와 플렌뷰를 판매할 수 있는 라이선스계약을 체결하고 있습니다. 회사는 로얄티 이외에 마일스톤 조항에 의거 연간 순매출액 300만유로 이상 최초 달성 시 1회에 한하여 150만 유로를 지급하여야 합니다.

(4) 당분기말 현재 회사가 피고로 계류중인 주요 소송사건은 없으며, 원고로 계류중인 주요 소송사건은 5건이 있습니다. 한편, 당사의 경영진은 보고기간 종료일 현재 소송의 결과가 당사의 재무상태에 미치는 영향은 합리적으로 예측하기 어렵다고 판단하고 있습니다.(5) 당사는 2020년 6월 23일 식품의약품안전처 고시에 따라 콜린알포세레이트 제제의 효능 재입증을 위한 임상 재평가를 진행하고 있습니다. 이와 관련하여 2020년 12월 14일 보건복지부의 협상 명령으로 2021년 9월 14일 국민건강보험공단과 '임상 실패 시 약제 급여액 일부를 환수하는 내용'의 합의를 체결하였습니다. 이후 당사는 해당 합의와 관련하여 계약무효확인 소송을 제기하였으나, 2025년 9월 25일 1심에서 기각 판결을 선고받았으며 이에 불복하여 현재 항소심 절차를 진행 중입니다. 보고기간 종료일 현재, 진행 중인 임상 재평가와 소송의 최종 결과를 합리적으로 예측하기 어렵습니다.

26. 특수관계자

(1) 당분기말 현재 회사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	회사명

관계기업(*)	(주)아스트로젠

관계기업(*)	(주)피코이노베이션

기타특수관계자	(주)소야그린텍

(*) 지분율은 20% 미만이나 유의적인 영향력을 보유하여 관계기업투자주식으로 분류함에 따라 특수관계자에 포함하였습니다.

(2) 당분기 중 특수관계자와의 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	회사명	매출 등	매입 등

제품매출	지급수수료

관계기업	(주)피코이노베이션	15,084	360,229

(3) 당분기말 현재 특수관계자와의 채권채무 잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	회사명	매출채권	미지급금

관계기업	(주)피코이노베이션	6,903	132,330

(4) 당분기말 현재 특수관계자에게 제공하였거나 특수관계자로부터 제공받은 지급보증내역은 없습니다.

(5) 당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

급여	291,318	256,146

퇴직급여	19,046	13,907

합 계	310,364	270,053

(*) 회사의 주요 경영진에는 기업활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원(사외이사 포함)을 포함하였습니다.

(6) 당분기와 전분기 중 당사의 특수관계자와의 자금거래는 없습니다.

27. 자본금 등

(1) 당분기말과 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

구 분	당분기말	전기말

발행주식수	10,906,701	10,906,701

1주당 금액	500	500

보통주자본금	5,453,350,500	5,453,350,500

(2) 당분기말과 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

주식발행초과금(*)	8,256,043	17,556,043

전환권대가	21,312,632	21,312,632

합 계	29,568,675	38,868,675

(*) 2026년 3월 27일 정기주주총회에서 주식발행초과금 9,300,000천원을 이익잉여금으로 대체하기로 결정하였습니다.

(3) 당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

재평가잉여금	6,115,867	6,115,867

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익	(2,339,998)	(2,339,998)

지분법자본변동	8,916	(1,764)

합 계	3,784,785	3,774,105

28. 이익잉여금

(1) 당분기말과 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

이익준비금	565,055	510,522

기업합리화적립금	6,674	6,674

주식발행초과금전입액(*)	9,300,000	-

미처분이익잉여금	20,255,521	20,172,912

합 계	30,127,250	20,690,108

(*) 2026년 3월 27일 정기주주총회에서 주식발행초과금 9,300,000천원을 이익잉여금으로 대체하기로 결정하였습니다.

1) 이익준비금

회사는 상법상 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기에 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립해야 합니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으며, 주주총회의 결의에 의하여 이월결손금의 보전과 자본전입에만 사용될 수 있습니다.

2) 기업합리화적립금

회사는 2002년까지 조세특례제한법에 따른 세액공제 상당액을 기업합리화적립금으로 계상하였으며, 동 적립금은 이월결손금의 보전 및 자본전입에만 사용될 수 있었습니다. 그러나, 2002년 12월 11일에 조세특례제한법이 개정되었으며, 동 개정시에 관련 조항이 삭제됨으로 인하여 기업합리화적립금은 임의적립금으로 변경되었습니다.

3) 연구및인력개발준비금

회사는 조세특례제한법의 규정에 따라 법인세 신고시 연구및인력개발준비금을 손금으로 신고조정 하였습니다. 동 적립금은 사용 후 잔액으로 임의적립금으로 이입하여 배당에 사용할 수 있습니다.

4) 주식발행초과금전입액회사는 상법상 규정에 따라 적립된 자본준비금 및 이익준비금의 총합이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우, 그 초과분 범위 내에서 자본준비금을 감액하여 이익잉여금으로 전환 가능합니다. 동 감액액은 향후 배당에 사용 할 수 있습니다.

29. 영업부문 및 영업수익(1) 영업부문

회사는 기업 전체가 의약품 제조 및 판매의 단일 영업부문으로 분류되기 때문에 영업부문의 선택이나 영업부문의 보고부문으로의 통합과정 없이 영업부문과 보고부문이 일치합니다. 당분기와 전분기의 지역별 수익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

국내	24,107,922	20,222,418

해외	493,749	563,578

합 계	24,601,671	20,785,996

(2) 수익 원천

회사의 당분기와 전분기 중 수익의 원천은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

고객과의 계약에서 생기는 수익	24,554,421	20,738,746

임대료	47,250	47,250

합계	24,601,671	20,785,996

(3) 수익의 구분

회사의 당분기와 전분기 중 수익인식시기에 따라 수익을 구분한 결과 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

한 시점에 인식	24,554,421	20,738,746

기간에 걸쳐 인식	47,250	47,250

합계	24,601,671	20,785,996

(4) 계약 잔액

당분기말과 전기말 현재 고객과의 계약에서 생기는 수취채권, 계약자산과 환불부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권 및 기타채권에 포함되어 있는 수취채권	14,975,800	13,754,244

환불부채	4,453,267	4,314,616

(5) 당분기와 전분기 중 고객과의 계약에서 생기는 수익에 대해 변동대가로 인식된 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기

받거나 받을 대가	변동대가(*)	매출액

매출할인 등	판매장려금

제·상품 매출	28,896,660	4,453,267	-	24,443,393

기타매출	158,278	-	-	158,278

합 계	29,054,938	4,453,267	-	24,601,671

(단위: 천원)

구 분	전분기

받거나 받을 대가	변동대가(*)	매출액

매출할인 등	판매장려금

제·상품 매출	21,974,492	1,372,147	-	20,602,345

기타매출	183,651	-	-	183,651

합 계	22,158,143	1,372,147	-	20,785,996

(*) 변동대가에 해당하는 금액은 전액 환불부채로 인식되었습니다.

(6) 수행의무와 수익인식정책

수익은 고객과의 계약에서 약속된 대가를 기초로 측정됩니다. 당사는 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다. 고객과의 계약에서의 수행의무의 특성과 이행시기, 유의적인 지급조건과 관련 수익인식 정책은 다음과 같습니다.

재화/용역 구분	수익인식정책

재화판매	의약품 등은 제품이 고객에게 인도되고 고객이 인수한 시점에 통제가 이전되며, 동 시점에 청구서를 발행하고 수익을 인식합니다. 고객에게 반품권이 부여되어 있으며, 수익은 누적수익 금액 중 유의적인 환원이 발생하지 않을 가능성이 매우 높은 정도까지인식합니다.

운송용역	의약품 등 제품 판매 시 CIF 및 CFR 조건 등의 수출매출 계약에 따라 제품 판매 이외에 운송 용역을 제공합니다. 운송 용역의 경우 금액적으로 중요하지 않아 기간에 걸쳐 수익으로 인식하지 않으며, 운송대상수출재화의 수익인식 시점에 함께 수익으로 인식하고 있습니다.

(7) 당분기와 전분기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부 고객은 존재하지 않습니다.

30. 영업비용(1) 비용의 성격별 분류

당분기와 전분기 중 발생한 비용의 성격별 분류에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

재고자산의 변동	793,459	(3,599,588)

원재료의 취득	7,939,851	8,168,923

종업원급여	5,265,409	5,610,700

감가상각비 및 무형자산상각비	763,344	804,214

외주가공비	3,458,531	3,746,336

경상개발비	369,544	274,774

지급수수료	2,405,201	2,098,456

접대비	88,635	144,762

여비교통비	317,754	379,549

세금과공과	226,122	213,684

기타비용	1,667,811	2,113,480

매출원가 및 판매비와관리비 합계	23,295,661	19,955,290

(2) 종업원급여

당분기와 전분기 중 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

급여	4,870,398	5,152,156

퇴직급여	395,011	458,544

합 계	5,265,409	5,610,700

(3) 감가상각비

당분기와 전분기 중 상각비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

유형자산감가상각비	547,188	588,250

투자부동산감가상각비	7,102	4,467

무형자산상각비	209,054	211,497

합 계	763,344	804,214

(4) 판매비와관리비

당분기와 전분기 중 판매비와관리비의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

급여	2,900,849	3,198,888

퇴직급여	240,630	285,302

복리후생비	457,671	459,692

교육훈련비	25,114	17,529

여비교통비	313,251	373,473

통신비	17,372	16,460

수도광열비	3,220	3,224

세금과공과	149,251	141,409

지급임차료	33,069	106,845

감가상각비	309,276	311,572

수선비	713	321

보험료	22,060	23,423

접대비	88,635	144,762

광고선전비	286,520	305,247

소모품비	18,335	57,191

지급수수료	2,152,987	1,833,645

견본비	1,113	198

대손상각비(환입)	(38,530)	16,157

판매촉진비	3,598	18,134

경상개발비	538,889	429,153

운반비	4,062	45,881

도서인쇄비	28,444	15,845

차량유지비	9,619	4,173

무형자산상각비	209,054	211,498

기타의판매관리비	6,292	11,940

회의비	7,030	12,499

합 계	7,788,524	8,044,461

31. 기타손익(1) 금융손익

당분기와 전분기 중 금융손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

금융수익

이자수익	243,762	196,970

외화환산이익	65,397	2,825

외환차익	66,174	10,204

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익	254,600	290,423

당기손익-공정가치측정금융자산처분이익	-	6,238

합 계	629,933	506,660

금융비용

이자비용	988,258	776,992

외화환산손실	3,658	4,145

외환차손	11,701	21,302

합 계	1,003,617	802,439

(2) 기타영업외손익

당분기와 전분기 중 기타영업외손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기타영업외수익

잡이익	40,899	14,116

합 계	40,899	14,116

기타영업외비용

기부금	418	-

잡손실	-	1,673

관계기업투자주식처분손실	6,963	-

합 계	7,381	1,673

32. 법인세비용(수익)

법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 이에 따라 추정된 당분기 법인세비용은 80,607천원(전분기 : 법인세수익 6,286천원)입니다.

33. 주당손익

(1) 기본주당순이익은 보통주 1주에 대한 당기순이익을 계산한 것으로 당분기와 전분기 중 주당손익 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

구 분	당분기	전분기

당기순이익	682,476,818	514,675,647

유통보통주식수	10,906,701	10,906,701

기본주당순이익	63	47

(2) 희석주당순이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 회사가 보유하고 있는 잠재적보통주식은 전환사채가 존재하며 희석효과가 없으므로 희석주당분기순이익은 기본주당분기순이익과 동일합니다.

34. 현금흐름표

(1) 회사의 현금흐름표는 간접법에 의해 작성되었으며, 당분기와 전분기 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

리스부채 유동성대체	50,305	412,795

사용권자산의 취득	171,394	1,890,070

(2) 당분기와 전분기 중 재무활동 현금흐름에서 생기는 부채의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기초	재무현금흐름	비현금거래	당분기

신규	상각 등

전환사채	21,587,702	-	-	836,617	22,424,319

차입금	16,000,000	-	-	-	16,000,000

리스부채	1,349,652	(169,963)	167,578	-	1,347,267

(단위: 천원)

구 분	전기초	재무현금흐름	비현금거래	전분기

신규	상각 등

전환사채	18,541,931	-	-	718,581	19,260,512

차입금	4,000,000	-	-	-	4,000,000

리스부채	359,781	(209,611)	1,637,785	-	1,787,955

35. 재무위험관리의 목적 및 정책(1) 위험관리 개념체계

회사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험, 시장위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 회사의 위험관리는 회사의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 회사는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여운영하고 있으며, 회사의 재무부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 회사의 재무부문은 이사회에서 승인된 위험관리 정책 및 절차에 따라 회사의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있으며, 금융위험의 성격과 노출정도를 분석한 주기적인 내부위험보고서를 이사회에 제출하고 있습니다. 회사의 이사회는 전반적인 금융위험관리전략을 수립하고 위험회피 수단 및 절차를 결정하며 위험관리의 효과성에 대한 사후평가를 수행하고 있습니다. 또한, 회사의 내부감사인은 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다. 회사의 전반적인 금융위험 관리 전략은 전기와 동일합니다.

(2) 금융위험관리① 신용위험관리

당사는 금융상품의 당사자 중 일방이 의무를 이행하지 않아 상대방에게 재무손실을 입힐 신용위험에 노출되어 있습니다. 당사의 경영진은 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 당사는 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 평가된 거래처의 신용정보로 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 또한, 당사는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

회사는 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용검증절차의 수행을 원칙으로 하여 신용상태가 건전한 거래상대방과의 거래만을 수행하고 있습니다. 또한, 대손위험에 대한 회사의 노출정도가 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 지속적으로 신용도를 재평가하는 등 매출채권및기타채권 및 기타금융자산 잔액에 대한 지속적인 관리업무를 수행하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 회사의 대손위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권	14,975,800	13,754,244

기타채권	1,214,408	583,535

기타금융자산	743,256	717,367

합 계	16,933,464	15,055,146

이외 장기금융상품, 현금성자산 등은 회사가 (주)하나은행 등의 금융기관에 예치하고있으며, 신용등급이 우수한 금융기관 및 기업과 거래하고 있으므로 신용위험은 제한적입니다.

② 유동성위험관리

유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 회사는 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에따른 위험을 관리하고 있습니다. 회사는 금융상품 및 금융자산의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 금융자산과 금융부채의 만기를 대응시키고 있습니다.

다음 표는 당사의 금융부채에 대한 계약상 잔존만기를 상세하게 나타내고 있습니다. 해당 표는 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 당사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. 해당 표는 원금 및 이자의 현금흐름을 모두 포함하고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

장부금액	계약상현금흐름	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 3년	3년 초과

매입채무	8,412,732	8,412,732	8,412,732	-	-	-

미지급금	3,509,300	3,509,300	3,509,300	-	-	-

미지급비용	2,264,898	2,264,898	2,264,898	-	-	-

단기차입금	4,000,000	4,012,377	4,012,377	-	-	-

유동성장기부채	12,000,000	12,194,788	12,194,788	-	-	-

예수보증금	268,000	268,000	268,000	-	-	-

리스부채	1,347,267	1,451,870	761,088	613,624	52,094	25,064

전환사채	22,424,319	23,000,000	23,000,000	-	-	-

합 계	54,226,516	55,113,965	54,423,183	613,624	52,094	25,064

(단위: 천원)

구 분	전기말

장부금액	계약상현금흐름	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 3년	3년 초과

매입채무	6,707,651	6,707,651	6,707,651	-	-	-

미지급금	3,254,295	3,254,295	3,254,295	-	-	-

미지급비용	2,222,616	2,222,616	2,222,616	-	-	-

단기차입금	4,000,000	4,040,941	4,040,941	-	-	-

유동성장기부채	12,000,000	12,263,941	12,263,941	-	-	-

예수보증금	268,000	268,000	268,000	-	-	-

리스부채	1,349,652	1,465,937	716,645	629,656	119,636	-

전환사채	21,587,702	23,000,000	23,000,000	-	-	-

합 계	51,389,916	53,223,381	52,474,089	629,656	119,636	-

상기 금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 명목금액으로서 지급을 요구 받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었습니다.

③ 시장위험관리(a) 이자율위험

이자율 위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며 당사의 경우 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금 등에서 발생하고 있습니다. 당분기말 현재 1%의 이자율의 변동이 발생할 경우 회사의 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

세전이익 변동	(120,000)	120,000	(120,000)	120,000

(b) 외환위험

당분기말과 전기말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 회사의 금융자산 및 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

외화자산	2,345,693	1,951,688

외화부채	266,158	172,159

순외화자산	2,079,535	1,779,529

당분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동 시 회사의 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

세전이익 변동	207,954	(207,954)	177,953	(177,953)

상기 민감도 분석은 보고기간 종료일 현재 기능통화 이외의 통화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

④ 자본위험관리

자본관리의 주 목적은 회사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.

회사는 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 혹은 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중 자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

회사는 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 순부채는 총부채에서 현금및현금성자산을 차감하여 산정하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

총부채 (A)	61,037,270	57,854,159

차감: 현금및현금성자산 (B)	(29,450,139)	(27,529,786)

순부채 (C〓A+B)	31,587,131	30,324,373

자기자본 (D)	68,934,059	68,786,237

순부채 및 자기자본 (E〓C+D)	100,521,190	99,110,610

부채비율 (F 〓C÷E)	31.42%	30.60%

36. 금융상품의 공정가치

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

공정가치로 측정되는 금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	5,138,241	5,138,241	4,883,641	4,883,641

소 계	5,138,241	5,138,241	4,883,641	4,883,641

상각후원가로 측정되는 금융자산

현금및현금성자산	29,450,139	29,450,139	27,529,786	27,529,786

매출채권및기타채권	16,190,208	16,190,208	14,337,779	14,337,779

장기금융상품	204,000	204,000	4,000	4,000

기타금융자산	743,256	743,256	717,367	717,367

소 계	46,587,603	46,587,603	42,588,932	42,588,932

금융자산 합계	51,725,844	51,725,844	47,472,573	47,472,573

금융부채

상각후원가로 측정되는 금융부채

매입채무및기타채무	14,186,930	14,186,930	12,184,562	12,184,562

단기차입금	4,000,000	4,000,000	4,000,000	4,000,000

유동성장기부채	12,000,000	12,000,000	12,000,000	12,000,000

전환사채	22,424,319	22,424,319	21,587,702	21,587,702

기타금융부채	1,615,267	1,615,267	1,617,652	1,617,652

금융부채 합계	54,226,516	54,226,516	51,389,916	51,389,916

상각후 원가로 인식된 자산과 부채의 장부금액은 공정가치의 합리적인 근사치이며, 당기손익공정가치측정금융자산의 일부항목은 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없고, 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 취득원가로 계상하였습니다.

(2) 회사는 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다.

구 분	투입변수의 유의성

수준 1	동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격

수준 2	직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수

수준 3	관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수

(3) 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 공정가치 측정 서열체계는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	-	4,770,150	368,091	5,138,241

합 계	-	4,770,150	368,091	5,138,241

(단위: 천원)

구 분	전기말

수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	-	4,515,550	368,091	4,883,641

합 계	-	4,515,550	368,091	4,883,641

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 당사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 최종거래가격입니다. 이러한 상품들은 수준1에 포함됩니다. 수준1에 포함된 회사보유 금융자산 및 부채는 없습니다.

당사는 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치에 대하여 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 당사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간말에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 수준 2에 포함됩니다. 수준2에 포함된 상품들은 적립식보험 및 투자신탁계약입니다. 적립식보험은 보고기간말 현재 해지환급금으로 평가하였으며, 투자신탁계약의 공정가치는 미래현금흐름할인 금액과 유의적인 차이가 나지 않는 증권사의 평가금액을 사용하였습니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 수준 3에 포함됩니다. 수준 3으로 분류된 금융자산은 활성시장이 존재하지 아니하여 독립적인 외부평가기관의 전문가적인 판단에 근거한 합리적인 평가모형과 적절한 추정치를 사용하여 공정가치를 결정합니다. 수준3에 포함된 상품은 회사보유 조합출자금, 파생상품자산 및 지분증권입니다. 조합출자금은 취득원가를 최선의 공정가치의 추정치로 판단하였으며, 파생상품자산 및 지분증권은 외부전문가의 공정가치평가 금액을 추정치로 판단하였습니다.

(4) 당분기말과 전기말 현재 회사는 공정가치 서열체계에서 수준2와 수준3으로 분류되는 금융자산에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산

수익증권	4,770,150	2	현재가치기법 등	신용위험이 반영된 할인율 등

파생상품자산	261	3	이항모형	할인율, 변동성 등

출자금(*)	367,830	3	-	-

(단위: 천원)

구 분	전기말

공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산

수익증권	4,515,550	2	현재가치기법 등	신용위험이 반영된 할인율 등

파생상품자산	261	3	이항모형	할인율, 변동성 등

출자금(*)	367,830	3	-	-

(*) 상기 당기손익공정가치측정금융자산은 시장성이 없고 공정가액을 신뢰성 있게 측정할 수 없으므로 취득원가로 평가하였습니다.