다올투자증권 사업보고서 (2021.12)
1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 현황 (1) 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분	연결대상회사수	주요종속회사수

기초	증가	감소	기말

상장	-	1	-	1	1

비상장	25	51	18	58	6

합계	25	52	18	59	7

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

(*) 2021년 12월 16일 케이티비네트워크(주) 코스닥시장 상장에 따른 증감(비상장 감소, 상장 증가) 반영

(2) 연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유

신규연결	스마트지엠제십오차㈜	매입확약

올더웨이제사차㈜	매입확약

BNK US밸류전문투자형사모부동산투자신탁1호	신규출자

KTB글로벌테마AI셀렉션증권투자신탁	신규출자

166 Berry Investor REIT LLC	신규출자

166 Berry JV LLC	신규출자

166 Berry Owner LLC	신규출자

KTB전단채증권투자신탁[채권]	신규출자

에스엠영등포제일차㈜	매입확약

구금이길음㈜	매입확약

제이케이평택제일차㈜	매입확약

카이로스제사차㈜	매입확약

카이로스제육차㈜	매입확약

KTB G 시너지 전문투자형사모투자신탁제1호	신규출자

고덕평택제일차㈜	매입확약

구금이케이비물류㈜	매입확약

뉴테란월문㈜	매입확약

뉴테란제팔차㈜	매입확약

올더웨이제구차㈜	매입확약

올더웨이제십차㈜	매입확약

우드래곤제일차㈜	매입확약

이케이디제이차㈜	매입확약

인베스토리제이차㈜	매입확약

제이온세교㈜	매입확약

카이로스제십㈜	매입확약

카이로스제오차㈜	매입확약

케이티비비전제오차㈜	매입확약

케이티비파이어레드제오차㈜	매입확약

케이티비파이어레드제칠차㈜	매입확약

케이티비플러스제오차㈜	매입확약

KTB글로벌메타버스	신규출자

KTB글로벌메타버스	신규출자

대신밸런스제11호스팩㈜	신규출자

유진저축은행㈜	신규출자

케이티비파트너스㈜	신규출자

뉴스테이트제일차㈜	매입확약

디엠수원크레도㈜	매입확약

카이로스제십일차㈜	매입확약

케이티비남포제일차㈜	매입확약

제이온파주㈜	매입확약

뉴테란대전㈜	매입확약

인베스토리제사차㈜	매입확약

케이티비파이어레드제육차㈜	매입확약

케이티비파이어레드제팔차㈜	매입확약

케이티비파이어레드제구차㈜	매입확약

케이티비씨씨제일차㈜	매입확약

글로벌랜드마크제일차㈜	매입확약

BNK US밸류일반사모부동산투자신탁3호	신규출자

1000 Harbor Boulevard Investor REIT LLC,	신규출자

1000 Harbor JV LLC	신규출자

1000 Harbor Owner LLC	신규출자

연결제외	아이디어브릿지코스닥포커스전문사모투자신탁제1호	지분매각

KTB민생중국A주액티브전문사모신탁	지분매각

비전일죽제일차㈜	확약종료

케이티비불로제일차㈜	확약종료

BNK US밸류전문투자형사모부동산투자신탁1호	지분매각

스마트지엠제십오차㈜	확약종료

166 Berry Investor REIT LLC	지분매각

166 Berry JV LLC	지분매각

166 Berry Owner LLC	지분매각

올더웨이제이차㈜	확약종료

케이티비플러스㈜	확약종료

에스지그린㈜	확약종료

푸에르토제일차㈜	확약종료

뉴테란제삼차㈜	확약종료

올더웨이제사차㈜	확약종료

우드래곤제일차㈜	확약종료

대신밸런스제11호스팩㈜	지배력 상실

나. 회사의 법적, 상업적 명칭당사의 명칭은"케이티비투자증권주식회사"라고 표기합니다. 또한 영문으로는 "KTBInvestment Securities Co., Ltd."라 표기합니다. 다. 설립일자당사는 1981년 5월 1일 '한국기술개발주식회사'로 설립되었으며, 1996년 11월 19일유가증권시장에 상장되었습니다. 당사는 2008년 7월 25일자로 금융위원회로부터 증권업 전환허가를 승인받음에 따라 증권업으로 주요 영업을 변경하고, 사명을 'KTB네트워크주식회사'에서 '케이티비투자증권주식회사'로 변경하였습니다. 또한 2009년 2월 4일 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'에 따라 금융투자업 인가를 받았습니다. 라. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지- 본사주소 : 서울특별시 영등포구 여의나루로 60 여의도포스트타워- 전화번호 : 02-2184-2000- 홈페이지 : http://www.ktb.co.kr 마. 회사사업 영위의 근거가 되는 법률당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률", "상법", "민법", "외국환거래법", "주식회사의 외부감사에 관한 법률"등에 근거하여 사업을 영위하고 있습니다.

바. 중소기업 해당 여부

중소기업 해당 여부	미해당

벤처기업 해당 여부	미해당

중견기업 해당 여부	미해당

사. 주요 사업의 내용 당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률"에 의한 증권 및 장내ㆍ외 파생상품의 투자매매ㆍ투자중개와 투자자문 및 투자일임의 서비스를 제공하고 있습니다. 인 가 (등록) 업무 단위에 따라 당사는 IBㆍ법인 BrokerageㆍFICCㆍ리테일부문ㆍ리서치부문 사업을 영위하고 있으며, 부문별 주요 사업의 내용은 다음과 같습니다. IB : 부동산 등 대체투자 자산에 대한 금융자문 및 인수법인 Brokerage : 기관투자자 중심의 채권, CP, CD 중개 업무FICC : 파생결합증권 등 장외파생상품 설계 및 구조화 업무리테일 : 비대면 계좌 및 PB형 랩어카운트 활성화 등 금융상품 판매 리서치 : 시장 상황에 맞는 맞춤형 투자정보 제공 ※ 주요 사업의 내용에 대한 상세한 내용은 본 보고서의 "Ⅱ.사업의 내용"을 참조하시기 바랍니다.

아. 신용평가에 관한 사항(1) 신용평가당사가 최근 3사업연도 동안 받은 신용등급은 아래와 같습니다.

평가일	평가대상유가증권 등	평가대상 유가증권의신용등급	평가회사(신용평가등급범위)	평가구분

2021.12.27	기업어음	A2-	한국신용평가(A1~D)	정기평가

2021.12.27	전자단기사채	A2-	한국신용평가(A1~D)	정기평가

2021.12.27	회사채	A-(긍정적)	한국신용평가(A1~D)	수시평가

2021.12.01	후순위채548-1	BBB+( Positive)	나이스신용평가(A1~D)	수시평가

2021.12.01	기업어음	A2-	나이스신용평가(A1~D)	정기평가

2021.12.01	전자단기사채	A2-	나이스신용평가(A1~D)	정기평가

2021.12.01	회사채	A-(Positive)	나이스신용평가(A1~D)	수시평가

2021.08.25	후순위채 548-1	BBB+(Stable)	나이스신용평가(A1~D)	수시평가

2021.06.24	기업어음	A2-	나이스신용평가(A1~D)	본평가

2021.06.24	전자단기사채	A2-	나이스신용평가(A1~D)	본평가

2021.06.24	회사채	A- (Stable)	나이스신용평가(AAA~D)	본평가

2021.05.21	기업어음	A2-	한국신용평가(A1~D)	본평가

2021.05.21	전자단기사채	A2-	한국신용평가(A1~D)	본평가

2021.05.21	회사채	A-(안정적)	한국신용평가(AAA~D)	본평가

2020.12.23	기업어음	A2	서울신용평가(A1~D)	정기평가

2020.12.23	전자단기사채	A2	서울신용평가(A1~D)	정기평가

2020.12.22	기업어음	A2-	한국신용평가(A1~D)	정기평가

2020.12.22	전자단기사채	A2-	한국신용평가(A1~D)	정기평가

2020.12.17	기업어음	A2-	나이스신용평가(A1~D)	정기평가

2020.12.17	전자단기사채	A2-	나이스신용평가(A1~D)	정기평가

2020.06.26	기업어음	A2	서울신용평가(A1~D)	본평가

2020.06.26	전자단기사채	A2	서울신용평가(A1~D)	본평가

2020.06.26	기업어음	A2-	나이스신용평가(A1~D)	본평가

2020.06.26	전자단기사채	A2-	나이스신용평가(A1~D)	본평가

2020.06.26	회사채	A- (Stable)	나이스신용평가(AAA~D)	본평가

2020.05.22	기업어음	A2-	한국신용평가(A1~D)	본평가

2020.05.22	전자단기사채	A2-	한국신용평가(A1~D)	본평가

2020.05.22	회사채	A-(안정적)	한국신용평가(AAA~D)	본평가

2019.12.26	기업어음	A2	서울신용평가(A1~D)	정기평가

2019.12.26	전자단기사채	A2	서울신용평가(A1~D)	정기평가

2019.12.24	기업어음	A2-	한국신용평가(A1~D)	정기평가

2019.12.24	전자단기사채	A2-	한국신용평가(A1~D)	정기평가

2019.12.23	기업어음	A2-	나이스신용평가(A1~D)	정기평가

2019.12.23	전자단기사채	A2-	나이스신용평가(A1~D)	정기평가

2019.06.28	기업어음	A2	서울신용평가(A1~D)	본평가

2019.06.28	전자단기사채	A2	서울신용평가(A1~D)	본평가

2019.06.27	기업어음	A2-	나이스신용평가(A1~D)	본평가

2019.06.27	전자단기사채	A2-	나이스신용평가(A1~D)	본평가

2019.06.27	회사채	A- (Stable)	나이스신용평가(AAA~D)	본평가

2019.05.20	기업어음	A2-	한국신용평가(A1~D)	본평가

2019.05.20	전자단기사채	A2-	한국신용평가(A1~D)	본평가

2019.05.20	회사채	A-(긍정적)	한국신용평가(AAA~D)	본평가

(2) 신용등급체계 및 부여의미

유가증권종류별	국내신용등급체계	부여의미

단기신용등급	A1	적기상환능력이 최고수준이며, 현단계에서 합리적으로 예측가능한 어떠한 환경변화에도 영향을 받지 않을 만큼 안정적임

A2	적기상환능력이 우수하지만 A1등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음

A3	적기상환능력이 양호하지만 장래 급격한 환경변화에 따라 영향을 받을 가능성이 있음

B	적기상환능력은 인정되지만 투기적인 요소가 내재되어 있음

C	적기상환능력이 의문시됨

D	지급불능상태에 있음

기업신용등급	AAA	전반적인 채무상환능력이 최고수준이며, 현단계에서 합리적으로 예측가능한 장래의 어떠한 환경변화에도 영향을 받지 않을 만큼 안정적임

AA	전반적인 채무상환능력이 매우 높지만 AAA등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음

A	전반적인 채무상환능력이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음

BBB	전반적인 채무상환능력은 인정되지만 장래 환경변화로 전반적인 채무상환능력이 저하될 가능성이 있음

BB	전반적인 채무상환능력에 당면 문제는 없지만 장래의 안정성 면에서 투기적 요소가 내포되어 있음

B	전반적인 채무상환능력이 부족하여 투기적이며, 장래의 안정성에 대해서는 현단계에서 단언할 수 없음

CCC	채무불이행이 발생할 가능성을 내포하고 있어 매우 투기적임

CC	채무불이행이 발생할 가능성이 높아 상위등급에 비해 불안요소가 더욱 많음

C	채무불이행이 발생할 가능성이 극히 높고 현단계에서는 장래 회복될 가능성이 없을 것으로 판단됨

D	채무 지급불능상태에 있음

자. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부	주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 등여부	특례상장 등적용법규

상장	1996년 11월 23일	해당사항 없음	해당사항없음

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주) 가. 회사의 법적, 상업적 명칭 회사의 명칭은 "케이티비네트워크주식회사"라고 표기합니다. 또한 영문으로는 "KTBnetwork Co.,Ltd"라고 표기합니다. 나. 설립일자 및 존속기간 회사는 2008년 6월 24일 분할기준일로 하여 KTB투자증권에서 물적분할되어 설립되었으며, 2010년 10월 11일자로 사명을 KTB캐피탈㈜에서 KTB네트워크㈜로 변경하였고 , 2011년 4월 1일자로 중소기업창업투자회사로 업종 전환하였습니다. 다. 본사의 주소, 홈페이지 - 본사주소 : 경기도 성남시 분당구 대왕판교로 670 유스페이스- 전화번호 : 031-628-6400- 홈페이지 : http://www.ktbnetwork.com 라. 주요 사업의 내용 회사는 "벤처투자 촉진에 관한 법률"에 의한 중소기업창업투자회사이며, 벤처투자조합 등 조합 결성을 통한 창업초기기업 투자 및 사모집합투자기구 결성 및 운영업무를 주요영업으로 하고 있습니다. 잠재적으로 기술력이 높지만 자본과 경영여건이 취약한 기업설립 초기 단계에 있는 벤처기업 등에게 자금과 경영서비스를 제공하고 추후 인수합병, 상장등을 통해 투자자금을 회수하는 업무를 영위하고 있습니다. ※ 주요 사업에 대한 상세한 내용은 본 보고서의 'Ⅱ.사업의내용'을 참조하시기 바랍니다. 케이티비자산운용(주) 가. 회사의 법적, 상업적 명칭 회사의 명칭은 "케이티비자산운용주식회사"라고 표기합니다. 또한 영문으로는 "KTB Asset Management Co., Ltd."라 표기합니다. 나. 설립일자 및 존속기간 회사는 집합투자자산을 운용할 목적으로 1999년 9월 11일 설립되었습니다. 다. 본사의 주소, 홈페이지 - 본사주소 : 서울특별시 영등포구 여의나루로 60- 전화번호 : 02-788-8400- 홈페이지 : http://www.i-ktb.com 라. 주요 사업의 내용 회사는 집 합투자업 업무를 영위하는 자산운용사 입니다. ※ 주요 사업의 내용에 대한 상세한 내용은 본 보고서의 "Ⅱ.사업의 내용"을 참조하시기 바랍니다. 유진저축은행(주) 가. 회사의 법적, 상업적 명칭 회사의 명칭은 "주식회사 유진저축은행"이고 영문으로는 "Eugene Savings Bank Co.,Ltd"라고 표기합니다. 나. 설립일자 및 존속기간 당사는 1972년 5월 15일 범아무진주식회사로 설립되었으며, 2017년 11월 20일자로 주식회사 유진저축은행으로 상호를 변경하였습니다. 다. 본사의 주소, 홈페이지 - 본사주소 : 서울시 강남구 테헤란로 504 해성빌딩 3층, 13층~16층 - 전화번호 : 02-1544-6700 - 홈페이지 : http://www.eugenebank.com 라. 주요 사업의 내용

사업부문	내용

수신부문	보통예금, 정기예적금 등 예금업

여신부문	신용대출/담보대출 등 대출업무

※ 주요 사업의 내용에 대한 상세한 내용은 본 보고서의 "Ⅱ.사업의 내용"을 참조하시기 바랍니다. KTBST Securities PCL 가. 회사의 법적, 상업적 명칭 회사의 명칭은 "KTBST Securities PCL"라고 표기합니다. 나. 설립일자 및 존속기간 2008년 7월 태국 현지 증권사(Far East Securities)를 인수하였으며, 2011년 10월 사명을 KTB Securities(Thailand)로 변경하였습니다. 2019년 12월 지주회사 체제 전환으로 KTBST Holding PCL 및 KTB Securities(Thailand) PCL로 물적분할 되었으며, 분할 설립 후 KTBST Holding PCL의 자회사로 편입되었습니다. 이후 2020년 12월 사명을 KTB Securities(Thailand) PCL에서 KTBST Securities PCL로 변경하였습니다. 다. 본사의 주소, 홈페이지 - 본사주소 : 87/2 CRC Tower, 9ht, 18th, 39th FL, All Seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, Bangkok 10330, Thailand - 전화번호 : 66-2-351-1800- 홈페이지 : http://www.ktbst.co.th 라. 주요 사업의 내용 회사는 태국내 증권 업 업무를 주요 영업으로 하고 있으며, 리테일부문, 기관 Brokerage, IB, WM 사업부문을 영위하는 종합 증권사 입니다. ※ 주요 사업의 내용에 대한 상세한 내용은 본 보고서의 "Ⅱ.사업의 내용"을 참조하시기 바랍니다. 그 외 특수목적기구 1) 1000 Harbor Boulevard Investor REIT LLC 2) 1000 Harbor JV LLC 3) 1000 Harbor Owner LLC 주) 상기 회사는 자산유동화를 위한 구조화기업으로 지배기업은 지분을 보유하고 있지 않으나 피투자자 관련활동에 대한 힘, 변동이익 노출, 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을 사용하는 능력을 종합적으로 고려하여 지배기업이 지배하고 있다고 판단하여 연결대상 종속회사로 분류되었으며, 글 로 벌 랜 드마크 제일차(주) , BNK US밸류일반사모부동산투자3호의 지분관계에 있는 회사들입니다.