다올투자증권 분기보고서 (2020.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 연결재무제표기준에 의한 지배기업인 당사는 연결재무제표 작성대상 종속회사인 케이티비네트워크㈜을 포함하 여 23개 내국법인 및 8개 외국법인 으로 이루 어져 있으며,크게 금융투자업, 집합투자업, 벤처투자업 등을 영위하고 있습니다. 당사 및 그 종속회사의 사업부문별 현황을 요약하면 아래와 같습니다.

사업부문	대상 회사	비고

금융투자업	케이티비투자증권 ㈜	내국법인

KTB Securities(Thailand) PCL	외국법인

집합투자업	케이티비자산운용㈜	내국법인

We Asset Management Co., Ltd.	외국법인

벤처투자업	케이티비네트워크㈜	내국법인

KTB Ventures, Inc.	외국법인

기타	케이티비프라이빗에쿼티㈜	내국법인

케이티비신용정보㈜	내국법인

KTBST Holding PCL	외국법인

KTBN14호 벤처투자조합	내국법인

메테우스대체투자전문사모투자신탁 제5호	내국법인

아이디어브릿지코스닥포커스전문사모투신1호(구.아이디어브릿지코스닥벤처전문사모5호)	내국법인

KTB ESG1등주증권투자신탁(구.KTB지배구조1등주증권투자신탁)	내국법인

KTBST REIT Management Co., Ltd.	외국법인

KTB민생중국A주액티브전문사모신탁	내국법인

KTB글로벌EMP증권자투자신탁	내국법인

KTB New York, LLC	외국법인

퍼스트랜드마크삼호	내국법인

레트로시티제일차	내국법인

KTBST Lend Co., Ltd.	외국법인

비전일죽제일차	내국법인

케이앤학곡	내국법인

에스지그린	내국법인

푸에르토제일차	내국법인

KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드	내국법인

KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드	내국법인

클린뷰티홀딩스	내국법인

Farmacy Investment Company	외국법인

케이티비플러스(주)	내국법인

올더웨이제이차(주)	내국법인

케이티비불로제일차(주)	내국법인

주) 주요 종속법인은 케이티비네트워크㈜, 퍼스트랜드마크삼호㈜입니다.

가. 업계의 현황 당 해 COVID-19 팬데믹으로 인해 회사 및 업계에 미치는 영향에 대해서는 합리적 추정이 불가능하여 해당보고서에 반영하지 않았습니다. (1) 산업의 특성금융투자업은 자금의 중개를 통해 개인에게는 투자의 기회를 제공하고 기업에게는 필요자금을 조달하여 사회적 자본을 효율적으로 배분하는 기능을 수행하고 있습니다.

금융투자상품은 불확실성이 존재하기에 경제상황 및 자금시장 뿐만 아니라 정치, 사회 문화 등 경제외적 변수에도 민감하게 반응하여 이익변동성이 높은 산업입니다. 다만 최근에는 IB부문의 대체투자 확대와 해외 시장 개척을 통한 사업분야 다각화로 과거 국내 주가지수 등 대내외적 환경 변화에 크게 변동 되던 수익성이 비교적 안정적으로 유지되는 추세입니다. 또한, 첨단 기술의 발전을 통한 IT와 금융의 결합이 가속화되어 비금융업종과의 경계가 허물어지고 핀테크를 동반하는 금융서비스 영역이 확대되고 있습니다. 이처럼 금융투자업은 시대와 트렌드가 반영된 산업으로 진화하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성

지난 몇 년간 지속된 저금리 저성장 기조는 증권 산업의 수익구조를 변화시키는 계기가 되었습니다. 증권업의 전통적인 수익구조인 Brokerage 수수료 비중이 상대적으로 감소하는 반면 IB부문 수익성이 개선되었습니다. 하지만 IB부문의 주요 수익원인 부동산시장 불확실성과 정부 규제에 따른 잠재적 위험요인 등 거시 경제변수의 불확실성 증대로 금융투자업은 새로운 투자 활로 및 성장 동력을 확보하는데 역량을 집중하고 있습니다.

최근 경기 회복 기대에 따른 주식시장 상승세로 외국인 투자의 유입이 증가 하고 있을 뿐 아니라 대체투자, 파생금융상품 등 사업분야 다각화를 통해 성장을 도모하고 있습니다. 향후에도 금융자산에 대한 신규 상품 운용 수요는 꾸준할 것으로 예상됨에 따라 금융투자업은 지속적으로 성장해 나갈 것으로 판단됩니다.

[최근 거래 동향]

(단위 : pt,조원,%)

구분	2020년 9월말	2019년 말	2018년말	2017년말

주가지수	KOSPI	2,327.89	2,197.67	2,041.04	2,467.49

KOSDAQ	848.15	669.83	675.65	798.42

시가총액	금액	1,913.20	1,717.26	1,572.21	1,888.56

증가율	11.41%	9.23%	-16.75%	25.07%

거래대금	금액	4,023.19	2,287.61	2,799.72	2,190.01

증가율	-	-18.29%	27.81%	12.47%

주) 시가총액과 거래대금은 KOSPI와 KOSDAQ을 합한 수치임.주) 상기자료는 한국거래소(KRX) 통계자료를 기준으로 작성함.

(3) 경쟁요소

금융투자업은 완전경쟁시장에 속해 있으며, 업권 내 획일화된 상품, 정형화된 수익구조 등에 따라 경쟁이 심화되고 있습니다.

이에 당사는 획일화된 수익구조를 탈피하고자 경쟁력 있는 IB부문을 점진적으로 강화해왔으며, 해외연계 사업 및 대체투자 등의 차별화된 역량을 바탕으로 해외부동산, 항공기 등 관련 Deal을 지속적으로 진행해 왔습니다. Wholesale부문에서는 일반적인 위탁매매부문 수수료 수익구조에서 탈피하여 장외파생상품, Mezzanine 및 신규 하이브리드 상품 출시를 통해 차별화된 역량을 강화하고자 추진하였습니다.

(4) 시장점유율 추이[주식 수탁수수료 시장점유율 현황]

(단위 : 백만원,%)

구분	'20.1.1~'20.06.30	'19.1.1~'19.12.31	'18.1.1~'18.12.31	'17.1.1~'17.12.31

금액	점유율	금액	점유율	금액	점유율	금액	점유율

당사	6,513	0.28%	10,066	0.38%	13,617	0.36%	12,501	0.38%

미래에셋대우	247,281	10.59%	265,701	10.06%	391,111	10.47%	337,090	10.13%

삼성증권	212,586	9.10%	212,580	8.05%	301,820	8.08%	281,807	8.54%

NH투자증권	236,079	10.11%	229,180	8.68%	324,859	8.69%	274,929	8.26%

KB증권	233,653	10.00%	228,549	8.66%	344,952	9.23%	279,685	8.41%

대신증권	122,912	5.26%	118,489	4.49%	169,603	4.54%	141,969	4.27%

주) 상기 자료는 금융통계정보시스템(FISIS)의 통계자료를 기준으로 작성한 것임.

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주) (1) 산업의 특성 벤처캐피탈(Venture Capital)은 일반적으로 잠재적인 성장가능성 및 기술력은 보유하고 있으나, 자본과 경영여건이 취약한 연구개발, 기업설립 초기단계에 있는 벤처기업에게 자금과 경영서비스 등을 제공함으로써 피투자기업을 육성하고 이후 구주매각, M, 상장 등을 통해서 투자자금을 회수하는 기업이나 그 기업의 자본을 통칭합니다. 벤처캐피탈 사업은 투자 기업의 기술ㆍ성장 가능성을 믿고 무담보로 투자하는 것이 일반적이기 때문에 투자한 기업이 사업화에 성공하면 큰 투자 이익을 올릴 수 있지만 반대로 사업에 실패할 경우 투자 자금을 회수하기 어려운 전형적인 High Risk High Return 사업입니다. 벤처캐피탈 투자업무는 기술력이 우수한 벤처기업을 발굴하여 자본을 출자하는 주식인수가 일반적이나, 투자위험의 분산을 위해 전환사채, 신주인수권부사채, 조건부융자 등의 방식을 취하기도 합니다. (2) 사업구조벤처캐피탈은 정부의 정책자금, 연기금 등의 기관투자자의 출자재원을 기반으로 민간/해외 자금을 조달하여 조합을 결성하여 유망하고 성장성이 높은 중소 벤처기업을 발굴, 평가, 투자한 이후 해당 기업의 상장, M, 구주매각 등을 통해 자본이득을 취하고 있습니다. 정책자금, 연기금 등의 운용사 선정에 있어 중요한 요소는 과거의 투자성과, 투자전략, 투자기업의 발굴 및 심사능력 등이 있습니다. 투자대상인 중소 벤처기업의 경우 정보가 제한되어 있는 경우가 많아 투자자와 기업 간 필연적으로 정보 비대칭이 발생하며 다양한 변수들에 노출되어 있기 때문에, 투자대상의 발굴, 평가 및 향후 전망 예측에는 투자 분야별로 상당한 경험와 전문적인 지식이 요구됩니다. 투자회수를 위한 상장 진행, M 및 구주매각 절차에 있어서는 자본시장(발행/유통)에 대한 폭넓은 지식과 경험뿐 아니라 동종업계를 포함한 다양한 인적 네트워크도 필요합니다. 이러한 자금조달, 투자 및 회수 등 전체적인 사업구조를 고려하면, 운용사의 과거 실적, 우수한 인적자원의 확보, 효율적인 조직구조가 벤처캐피탈 산업에서 상당히 중요한 요소라고 할 수 있습니다. 또한, 벤처캐피탈 산업은 벤처기업에 투자한 주식의 매각에 따른 자본이득이 회사수익의 대부분을 차지하므로 모험기업의 주식이 상장되어 거래될 수 있는 자본시장의 발전 및 주식장외시장의 성숙이 그 성장의 필수요건입니다. 따라서, 대부분의 국가에서는 장외시장을 통한 벤처기업주식 거래의 활성화를 지원하기 위해 벤처기업의 상장요건을 일반기업보다 완화하고 양도차익에 비과세 또는 세율인하 등의 지원제도를 갖추고 있습니다. (3) 경쟁요소벤처캐피탈은 업무의 특성상 고도의 전문성과 함께 높은 도덕성 및 신뢰성이 뒷받침되어야 하며, 당사는 물적분할 이전인 舊 케이티비네트워크 시절부터 국내 VC역사의 산 증인으로서 약 40년간 국내 벤처투자시장을 선도하여 오면서, 중소/중견기업에 대한 투자 및 육성에 관한한 국내 최고의 경험 및 노하우를 축적하여 왔습니다. 그간 약 300개에 가까운 투자기업을 국내외 증시에 성공적으로 IPO시켰고, 미국, 중국VC시장 진출을 통해 탁월한 성과를 시현하는 등, 경험과 글로벌 네트워크의 양적, 질적측면에서 타 VC와는 차별화된 역량 및 브랜드 가치를 구축하고 있습니다. 당사는 향후에도 당사가 가진 역량과 노하우, 네트워크를 활용하여 국내 및 중국 등 VC시장에서 지속적인 실적 및 가치를 창출하는데 주력할 것입니다.(4) 시장점유율 추이당사는 2011년 4월1일자로 여신전문금융사에서 중소기업창업투자회사로 전환하였습니다. 2019년 12월말 현재 중소기업청에 등록된 창업투자회사는 총 141개 이며, 당사는 VC협회 공시자료상의 전기말 기준 자산 및 자본금 규모, 영업수익 등에서 업계 상위를 점유한 바 있습니다.

[2019년 12월말 당사 실적 및 업계 평균 비교]

(단위 : 백만원)

구분	당 사	창투사 평균

자산 총계	144,485	31,898

자본 총계	116,332	23,441

주) 창투사 평균은 VC협회의 FY19 공시재무제표 기준임

나. 사업의 현황금융투자회사로서 IB업무, 기관투자자 중심의 홀세일 투자중개업(Wholesale Brokerage)과 장내파생상품 및 채권의 투자매매업을 중심으로 금융투자업무를 영위하고 있으며, 투자중개업에 있어 일반 투자자 대상의 리테일 투자중개업(Retail Brokerage) 및 장외파생상품 투자매매ㆍ중개 등 고객의 니즈에 부합하는 다양하고 안정적인 고품질의 종합금융서비스를 제공하고 있습니다.

(1) IB부문

당사 IB부문은 부동산금융 및 대체투자 분야에서 우수한 시장지위를 확보하고 있습니다. 이는 부동산 등 실물자산에 대한 금융자문 및 인수에 강점을 지닌 우수 인력을 적극적으로 영입하는 등 영업조직을 강화하여 중소형사의 강점을 극대화한 결과입니다.

또한, 해외 연계 Deal을 지속적으로 확대하고 있습니다. 현재 당사는 대체투자부문에서 업계 최상위권의 투자경험을 보유하고 있으며, 그 경쟁력을 바탕으로 항공기, 선박, 신재생 에너지 등 대체투자부문을 지속적으로 확대하여 미래 수익 창출기반을 선제적으로 확보하겠습니다. 당사는 단순 금융자문 및 인수 뿐 아니라 차별화된 강점을 통해 신규 투자상품을 발굴하고 해당상품을 통합적으로 관리하는 IB특화 증권사로서의 입지를 강화하겠습니다.

(2) 법인 법인 업계 최고 수준의 채권 Brokerage부문과 우수한 역량의 리서치부문과의 연계를 바탕으로 한 법인 Brokerage부문, 전략적 투자를 선도하는 PI부문으로 구성되어 있습니다. 당사 Brokerage부문은 지속적인 우수인력 영입을 통해 경쟁력을 강화하고 기관투자자를 위한 주식ㆍ채권ㆍ파생상품 등 다양한 금융상품 라인업을 구축하여 매출 증대를 추진 하겠습니다. (3) 리테일부문 당사의 리테일영업부문은 개인 및 일반 법인 고객의 투자성향과 목적에 맞는 통합서비스를 제공하고 있습니다. 특히 2016년부터 시행된 비대면 계좌개설 서비스를 비롯하여 성과보수형 랩어카운트 출시를 통해 지속적으로 영업을 확대하였으며, 향후에는 PB형 랩어카운트 활성화 및 펀드ㆍ채권 등 금융상품 판매 강화를 통해 자산규모 및 고객기반을 확대할 예정입니다. 고액 자산가 유치경쟁, 수수료 인하 정책 등 경쟁이 과열되어 가는 시장속에서도 다양한 수익원을 확보하기 위해 역량을 강화하겠습니다. (4) 리서치부문 당사의 리서치본부는 뛰어난 분석 능력을 바탕으로 국내외 경제상황과 산업 트렌드를 포괄적으로 분석하여 시장 대응 전략을 제공하고 있습니다. 인적자원 측면에서 베스트 애널리스트 부문에 매년 등재되는 등 섹터별 우수한 역량을 지닌 애널리스트를 확보하고 있으며 우수 인력 양성도 적극 추진하고 있습니다. (5) FICC 당사의 FICC부문은 홀세일/리테일 고객에게 채권 및 파생결합증권을 중심으로 다양한 금융투자상품을 제공하고 있습니다. 주식 채권 등 전통자산의 한계를 극복하기 위해 파생결합증권을 중심으로 새로운 투자 대안을 제시하고 있으며 철저한 리스크관리 및 헤지운용업무를 병행하여 투자 안정성과 자본이익추구를 극대화 하고 있습니다.

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주) 주요 종속회사 중 벤처투자업을 영위하는 케이티비네트워크 주식회사는 다음의 사업을 영위하고 있습니다. (1) 벤처투자부문벤처투자부문의 경우, 前身인 케이티비네트워크로 거슬러 올라가면, 1981년 설립이래 벤처투자의 선도업체로서 국내 벤처산업의 육성에 기여하여 왔으며, 특히 중국 VC시장 진출의 First Mover로서 Zero2IPO가 선정하는 중국내 VC 순위에 랭크되는 등 글로벌 브랜드가치 확립에 성공하였습니다. 이러한 실적을 바탕으로 당사는 투자펀드 결성 등 투자재원 확충을 통한 영업 확대를 진행하고 있으며, 2011년 10월 450억원 규모의 KoFC-KTBN Pioneer Champ 2011-5호, 2012년 02월 300억원 규모의 KTB-NHN China PEF, 2012년 12월 코러스펀드(약정규모 80억원), 2013년 7월 KTB 해외진출 Platform펀드(약정규모 1,150억원), 2013년 8월 IBK-KTB 콘텐츠 IP투자조합(약정규모 200억원), 2014년 04월 KTBN7호 벤처투자조합(약정규모 682억원)을 결성하여왔고, 2016년 3월 KTBN8호 벤처투자조합(약정규모 460억원)과 KTBN9호 디지털콘텐츠코리아투자조합(약정규모 300억원), 2016년11월 KTBN 방송영상콘텐츠 전문투자조합(약정규모 100억원)을 결성하는 등 지속적인 벤처펀드 결성실적을 보이고 있습니다. 2017년 들어서도 2월 KTBN 11호 한중시너지펀드(약정규모 1,660억원) 최종 결성, 5월 NAVER-KTB 오디오콘텐츠 전문투자조합(약정규모 340억원), 12월 KTBN13호 벤처투자조합(약정규모 510억원)결성에 이어, 2018년 1월 KTBN14호 벤처투자조합(약정규모 53억원), 10월 KTBN미래콘텐츠일자리창출투자조합(약정규모 300억원), 12월 KTBN16호 벤처투자조합(약정규모 1,950억원)을 결성하였고, 2019년 8월 케이티비엔지아이사모투자합자회사(약정규모 100억원)을 결성면서 운용펀드의 약정액 규모가 8,835억원으로 증가하였습니다. (2) 기업구조조정투자부문또한 기업구조정투자부문의 경우, 前身인 케이티비네트워크시절부터, 1999년 「산업발전법」의 시행과 더불어 기업구조조정전문회사로 등록한 이래, 총20개의 기업구조조정펀드를 결성 · 운용해 오면서 지속적인 성과를 시현하여왔으며, KTB18호 및 SBC-KTB조합을 청산을 끝으로 모든 구조조정투자조합의 운용을 성공적으로 완료하였습니다.

2. 영업의 현황 가. 종류별 영업실적

(단위 : 백만원)

구분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

수수료수익	75,056	70,823	100,565	91,060

금융자산(부채)평가및처분이익	124,266	71,011	100,780	72,882

이자수익	32,818	34,225	45,513	47,741

배당금수익	313	25,751	25,939	23,523

외환거래이익	492	392	557	330

기타의 영업수익	1,311	2,002	1,968	4,339

영업수익 합계	234,256	204,205	275,322	239,875

주) K-IFRS적용 별도 재무제표 기준임.

부문별 상세내역(단위 : 백만원)

구분	영업수익	영업이익(손실)	당기순이익(손실)

제41기3분기	제40기3분기	제40기	제39기	제41기3분기	제40기3분기	제40기	제39기	제41기3분기	제40기3분기	제40기	제39기

투자중개	100,732	74,028	99,946	89,437	8,651	1,044	4,787	2,864	8,651	1,044	4,787	2,864

자기매매	65,385	29,860	45,956	28,518	3,714	1,419	1,730	-269	3,714	1,419	1,730	-269

인수주선	58,048	63,857	89,229	83,515	22,040	20,745	32,325	31,362	22,040	20,745	32,325	31,362

자기자본투자	1,092	1,119	2,287	24,762	179	575	1,353	21,039	681	564	1,098	16,442

자산관리	2,306	2,287	2,788	2,565	434	1,391	1,865	1,171	434	1,391	1,865	1,171

종속기업투자	-	25,000	25,000	-	-1,447	20,537	19,192	-810	-1,447	20,537	16,577	-16,598

기타	6,693	8,054	10,116	11,078	-4,013	-3,609	-4,319	-11,407	-10,874	-6,113	-4,534	-14,607

합계	234,256	204,205	275,322	239,875	29,558	42,102	56,933	43,950	23,199	39,587	53,848	20,365

주) K-IFRS적용 별도 재무제표 기준임.

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주)

(단위 : 백만원)

영업종류	FY2020 3분기	FY2019 3분기	FY2019	FY2018

투자업무	21,345	16,405	28,894	25,205

기타업무	249	241	321	355

영업수익 합계	21,594	16,646	29,215	25,560

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준, 창투사 분류기준임.

나 . 자 금 조 달 및 운용실적 (1) 자금조달실적

(단위 : 백만원,%)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비

자본	자본금	352,984	10.29%	352,984	12.84%	352,984	12.86%	352,984	12.12%

자본잉여금	85,060	2.48%	83,843	3.05%	83,945	3.06%	83,843	2.88%

자본조정	-1,936	0.00%	-222	0.00%	-324	0.00%	-222	0.00%

기타포괄손익누계액	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%

이익잉여금	62,630	1.83%	66,429	2.42%	72,874	2,66%	33,557	1.15%

예수부채	고객예수금	190,519	5.55%	125,231	4.56%	133,296	4.86%	239,534	8.22%

금융부채	매도유가증권	320,925	9.35%	332,579	12.10%	335,234	12.22%	319,771	10.98%

파생상품	12,527	0.37%	7,371	0.27%	7,599	0.28%	136	0.00%

매도파생결합증권	96,711	2.82%	94,012	3.42%	101,220	3.69%	-	0.00%

차입부채	콜머니	2,222	0.06%	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%

차입금	613,683	17.89%	543,657	19.78%	533,415	19.44%	817,398	28.05%

RP매도	889,893	25.94%	444,727	16.18%	471,458	17.18%	263,862	9.06%

사채	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%	15,000	0.51%

기타	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%

기타부채	충당부채	2,280	0.07%	2,380	0.09%	2,397	0.09%	2,185	0.07%

기타	803,415	23.42%	695,923	25.32%	650,038	23.69%	785,292	26.95%

합 계	3,430,913	100.00%	2,748,915	100.00%	2,744,137	100.00%	2,913,340	100.00%

주) 당분기 및 전기 재무상태표는 기업회계기준서 제1109호에 따라 작성되었음.주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.주) 평균잔액은 기중 매월말 잔액의 평균을 기재함.주) 사채에는 후순위사채를, 차입금에는 후순위차입금을 포함하여 기재함.

(2) 자금운용실적(단위 : 백만원,%)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비

현금예금	현금 및 현금성 자산	340,195	9.92%	318,543	11.59%	307,654	11.21%	318,341	10.93%

예치금	308,618	9.00%	168,504	6.13%	182,221	6.64%	266,518	9.15%

유가증권	당기손익-공정가치측정금융자산	1,442,733	42.05%	1,004,150	36.53%	1,038,149	37.83%	818,197	28.08%

파생상품	14,627	0.43%	6,572	0.24%	6,421	0.23%	47	0.00%

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	2,800	0.08%	2,800	0.10%	2,800	0.10%	2,800	0.10%

종속기업 및 관계기업주식	212,846	6.20%	219,269	7.98%	223,778	8.15%	227,045	7.79%

대출채권	신용공여금	257,822	7.51%	217,713	7.92%	218,307	7.96%	280,579	9.63%

RP매수	46,344	1.35%	50,533	1.84%	52,233	1.90%	83,975	2.88%

기타	9,196	0.27%	51,017	1.86%	44,662	1.63%	82,082	2.82%

유형자산	5,730	0.17%	9,213	0.34%	8,827	0.32%	2,779	0.10%

기타	790,004	23.03%	700,601	25.49%	659,086	24.02%	830,977	28.52%

합계	3,430,913	100.00%	2,748,915	100.00%	2,744,137	100.00%	2,913,340	100.00%

주) 당분기 및 전기 재무상태표는 기업회계기준서 제1109호에 따라 작성되었음.주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.주) 평균잔액은 기중 매월 말 잔액의 평균을 기재함.

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주)

(1) 자금조달실적(단위 : 백만원,%)

구 분	FY2020 3분기	FY2019 3분기	FY2019	FY2018

평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비

자본	자본금	40,000	27.76%	40,000	30.96%	40,000	29.84%	40,000	33.11%

자본잉여금	42,553	29.53%	42,553	32.93%	42,553	31.74%	42,553	35.22%

기타포괄손익누계	40	0.03%	44	0.03%	28	0.02%	524	0.43%

이익잉여금	38,725	26.87%	29,184	22.59%	33,682	25.12%	28,557	23.63%

부채	기타차입금	19,000	13.18%	14,000	10.84%	14,000	10.44%	6,500	5.38%

기타부채	3,795	2.63%	3,425	2.65%	3,801	2.84%	2,693	2.23%

합 계	144,113	100.00%	129,206	100.00%	134,064	100.00%	120,827	100.00%

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준 (2) 자금운용실적

(단위 : 백만원,%)

구 분	FY2020 3분기	FY2019 3분기	FY2019	FY2018

평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비	평균잔액	구성비

주식(출자금포함)	115,694	80.28%	101,763	78.76%	105,097	78.39%	93,307	77.22%

사채	486	0.34%	925	0.72%	907	0.68%	766	0.63%

대출금	-	0.00%	-	0.00%	-	0.00%	31	0.03%

유형자산	8,484	5.89%	8,347	6.46%	8,336	6.22%	8,196	6.78%

현금과예금	4,839	3.36%	3,192	2.47%	4,326	3.23%	1,971	1.63%

기 타	14,610	10.14%	14,979	11.59%	15,397	11.48%	16,556	13.70%

합 계	144,113	100.00%	129,206	100.00%	134,064	100.00%	120,827	100.00%

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

3. 영업 종류별 현황

가. 투자매매 업무 (1) 증권거래현황

(단위 : 백만원)

구분	매수	매도	합계	잔액	평가손익

지분증권	주식	유가증권시장	27,173	30,423	57,596	7,059	-2

코스닥시장	47,628	41,806	89,434	10,665	791

코넥스시장	-	612	612	2,235	339

기타	-	-	-	181,642	-

소계	74,801	72,841	147,642	201,601	1,129

신주인수권증서	유가증권시장	138	332	470	3	3

코스닥시장	-	-	-	-	-

코넥스시장	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-

소계	138	332	470	3	3

기타	유가증권시장	1	-	1	-	-

코스닥시장	-	-	-	-	-

코넥스시장	-	-	-	-	-

기타	-	200	200	6,934	-

소계	1	200	201	6,934	-

계	74,941	73,373	148,313	208,538	1,131

채무증권	국채,지방채	국고채	11,065,824	10,958,704	22,024,528	288,811	3,520

국민주택채권	507,370	512,237	1,019,608	-	-

기타	-	49,953	49,953	-	-

소계	11,573,194	11,520,894	23,094,088	288,811	3,520

특수채	통화안정증권	2,146,670	2,396,585	4,543,255	260,449	-44

예금보험공사채	-	-	-	-	-

토지개발채권	-	-	-	-	-

기타	91,222	40,589	131,811	-	-

소계	2,237,892	2,437,173	4,675,065	260,449	-44

금융채	산금채	634,347	772,708	1,407,056	131,868	-167

중기채	140,019	879,300	1,019,319	29,978	-18

은행채	600,882	1,080,393	1,681,274	116,323	840

여전채	181,883	352,419	534,302	-	-

종금채	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-

소계	1,557,131	3,084,820	4,641,950	278,169	655

회사채	68,184	672,190	740,374	478,017	416

기업어음증권	99,415	2,596,087	2,695,502	89,977	-23

기타	-	-	-	-	-

계	15,535,817	20,311,164	35,846,980	1,395,422	4,524

집합투자증권	ETF	168,747	168,433	337,180	-	-

기타	4,080	31,605	35,685	30,516	340

계	172,827	200,038	372,865	30,516	340

투자계약증권	-	-	-	-	-

외화증권	지분증권	1,184	-	1,184	20,054	-

채무증권	국채,지방채	-	-	-	-	-

특수채	-	-	-	-	-

금융채	-	-	-	-	-

회사채	-	-	-	-	-

기업어음증권	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-

집합투자증권	-	-	-	-	-

투자계약증권	-	-	-	-	-

파생결합증권	-	-	-	-	-

기타	-	268	268	1,021	-

계	1,184	268	1,453	21,075	-

파생결합증권	ELS	-	-	-	-	-

ELW	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	-

기타증권	-	-	-	-	-

합계	15,784,769	20,584,843	36,369,611	1,655,551	5,995

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(2) 장내파생상품 거래현황(단위 : 백만원)

구분	거래금액	잔액	평가손익 주1)

투기	헤지	기타	합계	자산	부채

선물	국내	상품선물	금	-	-	-	-	-	-	-

돈육	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

금융선물	금리선물	국채3년	-	19,103,215	-	19,103,215	-	-	-154

국채5년	-	-	-	-	-	-	-

국채10년	-	5,385,451	-	5,385,451	-	-	-880

통안증권	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	24,488,666	-	24,488,666	-	-	-1,034

통화선물	미국달러	-	27,619	-	27,619	-	-	-

엔	-	-	-	-	-	-	-

유로	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	27,619	-	27,619	-	-	-

지수선물	KOSPI200	-	902,700	-	902,700	-	-	-19

KOSTAR	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-2

소계	-	902,700	-	902,700	-	-	-21

개별주식	-	40,191	-	40,191	-	-	14

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	-	25,459,176	-	25,459,176	-	-	-1,040

기타	-	-	-	-	-	-	-

국내계	-	25,459,176	-	25,459,176	-	-	-1,040

해외	상품선물	농산물	-	-	-	-	-	-	-

비철금속,귀금속	-	-	-	-	-	-	-

에너지	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

금융선물	통화	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

주가지수	-	-	-	-	-	-	-

개별주식	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

해외계	-	-	-	-	-	-	-

선물계	-	25,459,176	-	25,459,176	-	-	-1,040

옵션	국내	지수옵션	KOSPI200	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

개별주식	-	-	-	-	-	-	-

통화	미국달러	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

국내계	-	-	-	-	-	-	-

해외	주가지수	-	-	-	-	-	-	-

개별주식	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

해외계	-	-	-	-	-	-	-

옵션계	-	-	-	-	-	-	-

기타	국내	-	-	-	-	-	-	-

해외	-	-	-	-	-	-	-

기타계	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	25,459,176	-	25,459,176	-	-	-1,040

주1) 당분기말 기준 장내파생상품 미결제약정 관련 정산손익임주2) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(3) 장외파생상품 거래현황(단위 : 백만원)

구분	거래금액	잔액	평가손익

투기	헤지	기타	계	자산	부채

선도	신용	-	-	-	-	-	-	-

주식	-	-	-	-	-	-	-

일반상품	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	208,386	-	208,386	-	235	-242

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	-	208,386	-	208,386	-	235	-242

옵션	신용	-	-	-	-	-	-	-

주식	-	-	-	-	-	-	-

일반상품	-	-	-	-	-	-	-

금리	-	-	-	-	-	-	-

통화	-	-	-	-	-	-	-

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	-	-	-

스왑	신용	-	699,826	-	699,826	9,214	17,713	-7,851

주식	-	-	-	-	-	-	-

일반상품	-	-	-	-	-	-	-

금리	110,000	830,000	-	940,000	11,479	-	6,405

통화	-	119,946	-	119,946	77	73	4

기타	-	-	-	-	-	-	-

계	110,000	1,649,772	-	1,759,772	20,771	17,787	-1,442

기타	-	-	-	-	-	-	-

합계	110,000	1,858,158	-	1,968,158	20,771	18,022	-1,684

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

나. 투자중개 업무(1) 금융투자상품의 투자중개 및 수수료 현황

(단위 : 백만원)

구분	매수	매도	합계	수수료

지분증권	주식	유가증권시장	10,509,375	10,632,916	21,142,291	6,386

코스닥시장	9,905,084	10,066,966	19,972,050	4,440

코넥스시장	11,832	10,124	21,956	8

기타	6,137	6,402	12,539	26

소계	20,432,427	20,716,408	41,148,835	10,859

신주인수권증서	유가증권시장	3,953	3,323	7,276	1

코스닥시장	1,729	2,235	3,963	1

코넥스시장	-	-	-	-

기타	-	-	-	-

소계	5,682	5,558	11,239	1

기타	유가증권시장	-	-	-	-

코스닥시장	-	-	-	-

코넥스시장	-	-	-	-

기타	-	-	-	-

소계	-	-	-	-

지분증권합계	20,438,109	20,721,966	41,160,074	10,861

채무증권	채권	장내	1,605	1,381	2,986	4

장외	144,638,763	23,460,741	168,099,504	-

소계	144,640,368	23,462,122	168,102,490	4

기업어음	장내	-	-	-	-

장외	31,777,975	15,702,697	47,480,672	-

소계	31,777,975	15,702,697	47,480,672	-

기타	장내	-	-	-	-

장외	13,668,678	4,696,196	18,364,874	-

소계	13,668,678	4,696,196	18,364,874	-

채무증권합계	190,087,022	43,861,015	233,948,036	4

집합투자증권	5,248,300	5,226,804	10,475,104	717

투자계약증권	-	-	-	-

파생결합증권	ELS	-	-	-	-

ELW	137,356	135,583	272,939	27

기타	-	-	-	-

파생결합증권합계	137,356	135,583	272,939	27

외화증권	-	-	-	-

기타증권	-	-	-	-

증권계	215,910,786	69,945,367	285,856,153	11,608

선물	국내	6,669,544	6,664,335	13,333,879	218

해외	-	-	-	-

소계	6,669,544	6,664,335	13,333,879	218

옵션	장내	국내	256,406	263,077	519,483	265

해외	-	-	-	-

소계	256,406	263,077	519,483	265

장외	국내	-	-	-	-

해외	-	-	-	-

소계	-	-	-	-

옵션합계	256,406	263,077	519,483	265

선도	국내	-	-	-	-

해외	-	-	-	-

소계	-	-	-	-

기타 파생상품	-	-	-	-

파생상품합계	6,925,950	6,927,412	13,853,362	483

합계	222,836,736	76,872,779	299,709,515	12,091

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

다. 투자일임 업무(1) 투자운용인력 현황

(단위 : 백만원)

성명	직위	담당업무	자격증 종류	자격증취득일	협회등록일	상근여부	운용중인계약수	운용규모

임익환	부장	리테일영업	투자자산운용사	2013.11.08	2016.11.24	상근	15	1,389

김유림	차장	리테일영업	투자자산운용사	2004.04.02	2017.05.16	상근	-	-

김학현	이사대우	리테일영업	투자자산운용사	2013.11.08	2018.01.03	상근	39	6,035

박성용	부장	리테일영업	투자자산운용사	2002.12.13	2017.05.16	상근	2	65

(2) 투자일임계약 현황(단위 : 명,건,백만원)

구분	당분기말	전기말	증감

고객수	51	63	-12

일임계약건수	56	69	-13

일임계약자산총액(계약금액)	7,490	7,969	-479

일임계약자산총액(평가금액)	8,980	7,399	1,581

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(3) 일임수수료 수입현황(단위 : 백만원)

구분	당분기말	전기말	증감

일임수수료	일반투자자	392	670	-278

전문투자자	17	-	17

계	409	670	-261

기타수수료	일반투자자	-	-	-

전문투자자	-	-	-

계	-	-	-

합계	일반투자자	392	670	-278

전문투자자	17	-	17

계	409	670	-261

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(4) 투자일임 재산 현황 (2020년 09월 30일 현재)

(단위 : 건,백만원)

구분	금융투자업자	은행	보험회사(고유계정)	보험회사(특별계정)	연기금	종금	개인	기타	계

건수	금액	건수	금액	건수	금액	건수	금액	건수	금액	건수	금액	건수	금액	건수	금액	건수	금액

국내계약자산	일반투자자	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	54	6.471	1	45	55	6.516

전문투자자	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	1	974	-	-	1	974

계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	55	7.445	1	45	56	7.490

해외계약자산	일반투자자	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

전문투자자	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	일반투자자	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	54	6.471	1	45	55	6.516

전문투자자	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	1	974	-	-	1	974

계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	55	7.445	1	45	56	7.490

(5) 투자일임계약 금액별 분포현황(계약당시 금액 기준)

(단위 : 건,백만원,%)

구분	계약건수	계약금액

일반투자자	전문투자자	계	비율	일반투자자	전문투자자	계	비율

1억원미만	39	-	39	69.6%	1,515	-	1,515	20.2%

1억원이상~3억원미만	9	-	9	16.1%	1,409	-	1,409	18.8%

3억원이상~5억원미만	4	-	4	7.1%	1,483	-	1,483	19.8%

5억원이상~10억원미만	3	1	4	7.1%	2,109	974	3,083	41.2%

10억원이상~50억원미만	-	-	-	-	-	-	-	-

50억원이상~100억원미만	-	-	-	-	-	-	-	-

100억원이상	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	55	1	56	100.0%	6,516	974	7,490	100.0%

주) 투자일임계약의 금액은 계약당시의 최초 금액을 기재하였으며, 투자일임재산 운용현황은 2020년 09월 30일 현재의 재산현황을 기재한것으로 평가손익으로 인하여 잔액이 상이함.

(6) 투자일임재산 운용현황(2020년 09월 30일 현재)

(단위 : 백만원)

구분	국내	해외	합계

유동성자산	예치금(위탁증거금 등)	624	-	624

보통예금	-	-	-

정기예금	-	-	-

양도성예금증서(CD)	-	-	-

콜론(Call Loan)	-	-	-

환매조건부채권매수(RP)	604	-	604

기업어음증권(CP)	-	-	-

기타	-	-	-

소계	1,229	-	1,229

증권	채무증권	국채·지방채	-	-	-

특수채	-	-	-

금융채	-	-	-

회사채	-	-	-

기타	-	-	-

소계	-	-	-

지분증권	주식	7,752	-	7,752

신주인수권증서	-	-	-

출자지분	-	-	-

기타	-	-	-

소계	7,752	-	7,752

수익증권	신탁 수익증권	-	-	-

투자신탁수익증권	-	-	-

기타	-	-	-

소계	-	-	-

투자계약증권	-	-	-

파생결합증권	ELS	-	-	-

ELW	-	-	-

기타	-	-	-

소계	-	-	-

증권예탁증권	-	-	-

기타	-	-	-

소계	7,752	-	7,752

파생상품	장내파생상품	이자율관련거래	-	-	-

통화관련거래	-	-	-

주식관련거래	-	-	-

기타	-	-	-

소계	-	-	-

장외파생상품	이자율관련거래	-	-	-

통화관련거래	-	-	-

주식관련거래	-	-	-

기타	-	-	-

소계	-	-	-

소계	-	-	-

기타	-	-	-

합계	8,980	-	8,980

주) 투자일임계약의 금액은 계약당시의 최초 금액을 기재하였으며, 투자일임재산 운용현황은 2020년 09월 30일 현재의 재산현황을 기재한 것으로 평가손익으로 인하여 잔액이 상이함.

(7) 투자일임재산의 예탁(보관)기관 현황 (2020년 09월 30일 현재)

(단위 : 백만원)

예탁기관명	예탁자수	예탁금액	비고

한국증권금융	-	-	-

합계	-	-	-

라. 유가증권 인수업무 ( 1) 유가증권 인수실적

(단위 : 백만원)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

주간사실적	인수실적	인수수수료	주간사실적	인수실적	인수수수료	주간사실적	인수실적	인수수수료	주간사실적	인수실적	인수수수료

기업공개	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

주 식	-	-	-	-	7,000	360	-	7,000	1,260	79,685	20,983	3,307

국공채	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

회사채	4,548,378	129,266,797	5,166	2,526,300	102,439,544	4,327	3,596,300	141,863,075	5,546	4,786,059	138,619,188	7,874

외화증권	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

기 타	-	26,454,388	3,596	-	23,634,735	1,223	-	34,781,604	1,484	-	28,698,502	7,605

합 계	4,548,378	155,721,185	8,762	2,526,300	126,081,279	5,911	3,596,300	176,651,679	8,289	4,865,744	167,338,673	18,786

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.

(2) 인수업무수지(단위 : 백만원)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

인수수수료	8,762	5,911	8,289	18,786

수수료비용	-	-	-	-

수지차익	8,762	5,911	8,289	18,786

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.

마. 대출업무 [연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주) (1) 종류별 잔액

(단위 : 백만원)

구 분	FY2020 3분기	FY2019 3분기	FY2019	FY2018

평균잔액	기말잔액	평균잔액	기말잔액	평균잔액	기말잔액	평균잔액	기말잔액

과학기술진흥기금 대출금	205	205	205	205	205	205	205	205

(대손충당금)	-205	-205	-205	-205	-205	-205	-205	-205

정보화촉진기금 대출금	144	144	144	144	144	144	144	144

(대손충당금)	-144	-144	-144	-144	-144	-144	-144	-144

프로젝트 파이낸싱	535	535	535	530	535	535	542	540

(대손충당금)	-535	-535	-535	-530	-535	-535	-511	-540

계	-	-	-	-	-	-	31	-

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(2) 잔존기간별 잔액(단위 : 백만원)

구 분	1년이하	1년초과~3년이하	3년초과~5년이하	5년초과	손실추정	합계

과학기술진흥기금 대출금	-	-	-	-	205	205

(대손충당금)	-	-	-	-	-205	-205

정보화촉진기금 대출금	-	-	-	-	144	144

(대손충당금)	-	-	-	-	-144	-144

프로젝트 파이낸싱	-	-	-	-	535	535

(대손충당금)	-	-	-	-	-535	-535

계	-	-	-	-	-	-

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

바. 투자업무

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주) (1) 종류별 잔액

(단위 : 백만원)

구 분	FY2020 3분기	FY2019 3분기	FY2019	FY2018

원화증권	주식(매도가능증권)	8,774	5,786	6,294	6,589

주식(단기매매증권)	-	-	-	-

사채	-	841	973	841

출자금	107,889	95,858	102,015	91,574

소계	116,663	102,485	109,282	99,004

외화증권	주식(매도가능증권)	3,453	2,960	2,963	760

사채	-	167	-	-

소계	3,453	3,127	2,963	760

계	120,116	105,612	112,245	99,764

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준(2) 시가정보(2020년 09월말 기준)

(단위 : 백만원)

구 분	취득원가(A)	시가(B)	평가손익(B-A)

원화증권	주식(매도가능증권)	6,279	8,774	2,495

주식(단기매매증권)	-	-	-

사채	-	-	-

출자금	99,347	107,890	8,543

소계	105,626	116,664	11,038

외화증권	주식(매도가능증권)	3,303	3,452	149

사채	-	-	-

소계	3,303	3,452	149

계	108,929	120,116	11,187

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

4. 파생상품 거래현황가. 파생상품 거래현황

(단위 : 백만원)

구 분	이자율	통화	주식	신용	기타	계

거래목적	위험회피	1,605,382	135,014	6,505	1,507,546	-	3,254,447

매매목적	-	-	-	-	-	-

거래장소	장내거래	265,382	-	6,505	-	-	271,887

장외거래	1,340,000	135,014	-	1,507,546	-	2,982,560

거래형태	선도	-	14,384	-	-	-	14,384

선물	265,382	-	6,505	-	-	271,887

스왑	1,340,000	120,630	-	1,507,546	-	2,968,176

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

나. 신용파생상품 거래현황 (1) 거래현황

(2020년 09월 30일 기준) (단위 : 백만원)

구분	명목금액

보장매수(위험매도)	보장매도(위험매수)

신용스왑(CDS)	413,458	413,458

총수익스왑(TRS)	560,000	120,630

합계	973,458	534,088

(2) 신용파생상품 상세명세

(2020년 09월 30일 기준) (단위 : 백만원)

상품종류	보장매도자	보장매수자	약정금액(KRW)	취득일	만기일	준거자산

CDS	케이티비투자증권	엔에이치투자증권	104,442	2019-01-24	2024-06-20	중국	-	-

CDS	니드원제일차 주식회사	케이티비투자증권	104,442	2019-01-24	2024-06-20	중국	-	-

CDS	케이티비투자증권	엔에이치투자증권	49,287	2019-05-24	2024-12-20	중국	하나은행	KT

CDS	에스에프로키제사차 주식회사	케이티비투자증권	49,287	2019-05-24	2024-12-20	중국	하나은행	KT

CDS	케이티비투자증권	하나금융투자	49,287	2019-05-30	2024-06-20	중국	우리은행	GS칼텍스

CDS	빅토리드래곤제십삼차 주식회사	케이티비투자증권	49,287	2019-05-30	2024-06-20	중국	우리은행	GS칼텍스

CDS	케이티비투자증권	하나금융투자	50,461	2019-06-19	2024-06-20	중국	우리은행	GS칼텍스

CDS	투더문홀딩스 주식회사	케이티비투자증권	50,461	2019-06-19	2024-06-20	중국	우리은행	GS칼텍스

CDS	케이티비투자증권	하나금융투자	50,461	2019-07-05	2024-12-20	중국	우리은행	POSCO

CDS	하이트레디션제십팔차 주식회사	케이티비투자증권	50,461	2019-07-05	2024-12-20	중국	우리은행	POSCO

CDS	케이티비투자증권	엔에이치투자증권	60,000	2020-07-08	2025-07-15	KB금융지주	-	-

CDS	뉴에이치와이제일차 주식회사	케이티비투자증권	60,000	2020-07-08	2025-07-15	KB금융지주	-	-

CDS	케이티비투자증권	엔에이치투자증권	49,522	2020-08-11	2025-12-20	현대캐피탈 아메리카	-	-

CDS	뉴스텔라제십일차 주식회사	케이티비투자증권	49,522	2020-08-11	2025-12-20	현대캐피탈 아메리카	-	-

TRS	에이치와이에스에프제이차 주식회사	케이티비투자증권	200,000	2019-11-15	2024-09-10	대한민국	-	-

TRS	비케이어게인제삼차 주식회사	케이티비투자증권	200,000	2020-06-09	2025-03-10	대한민국	-	-

TRS	케이티비투자증권	디비에스 은행	60,385	2020-09-23	2022-09-28	대한민국	-	-

TRS	케이티비투자증권	디비에스 은행	60,245	2020-09-24	2022-09-29	대한민국	-	-

TRS	뉴에이치와이제삼차 주식회사	케이티비투자증권	160,000	2020-09-24	2025-09-10	대한민국	-	-

5. 영업설비 등의 현황 가. 지점 등 설치현황

(2020년 9월 30일 기준)

지 역	지 점	출 장 소	사 무 소	합 계

국내	2	-	-	2

해외	-	-	-	-

계	2	-	-	2

주1) 지점 : 영업부, 사이버지점 주2) 2020년 5월 31일 강남금융센터(지점) 폐지

[연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주)

(2020년 09월 30일 기준)

지역	지점	사무소	계

중국 상해	-	1	1

계	-	1	1

나. 영업설비 등 현황 [연결대상 주요 종속회사] 케이티비네트워크(주)

(2020년 09월 30일 기준) (단위 : 백만원)

구 분	토지 (장부가액)	건물 (장부가액)	합 계	비 고

본사사옥	1,970	5,696	7,666	-

주) 투자부동산 및 감가상각비 반영

다. 지점의 신설 및 중요시설의 확충 계획- 해당사항 없음.

6. 기타 투자의사결정에 필요한 사항 가. 자본적정성 및 재무건전성(1) 순자본비율

(단위 : 백만원,%)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

영업용순자본(A)	470,453	417,344	482,637	376,286

총 위 험 액(B)	165,421	121,238	156,318	102,160

잉여자본(C=A-B)	305,032	296,106	326,319	274,126

필요유지자기자본(D)	81,725	82,075	82,075	47,250

순자본비율(C/D)	373.24%	360.77%	397.59%	580.16%

주) 순자본비율 = 잉여자본/필요유지자기자본×100주) K-IFRS 적용 연결재무제표 기준

(2) 자산부채비율(단위 : 백만원,%)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

실질자산(A)	4,091,547	2,748,410	2,296,888	1,557,849

실질부채(B)	3,605,958	2,234,094	1,768,979	1,083,060

자산부채비율(A/B)	113.47%	123.02%	129.84%	143.84%

주) 자산부채비율 = 실질자산/실질부채 × 100(실질가치 기준)주) K-IFRS 적용 별도재무제표 기준.

나. 예탁자산의 현황 및 보호에 관한 사항(1) 고객예탁재산 현황(가) 고객예수금

(단위 : 백만원)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

위탁자예수금	157,756	85,451	97,551	106,675

장내파생상품거래예수금	8,100	6,836	6,959	9,238

청약자예수금	-	-	-	-

저축자예수금	13	10	10	28

조건부예수금	-	-	-	-

집합투자증권투자자예수금	82,327	41,149	11,794	519

기타	-	-	-	-

합 계	248,196	133,446	116,314	116,460

(나) 기타 고객예탁자산(단위 : 백만원)

구 분	제41기 3분기	제40기 3분기	제40기	제39기

위탁자유가증권	3,073,426	2,446,562	2,629,094	2,549,098

저축자유가증권	439	391	432	271

집합투자증권투자자증권	8,625,690	5,890,092	6,671,897	4,459,115

기타	-	-	-	-

합 계	11,699,555	8,337,045	9,301,423	7,008,484

(2) 예탁재산의 보호현황(가) 고객예탁금 등 별도예치제도

(단위 : 백만원,%)

구 분	별도예치대상금액	별도예치금액	예치비율	비고

증권금융	은행

고객예탁금	232,894	237,600	-	102%	-

합 계	232,894	237,600	-	102%	-

(나) 예금자 보호제도 - 예금자보호법 제30조 및 제30조의3에 따라 예금보험료 및 특별기여금을 납부하고 있음.

다. 수수료 현황※ 20.09.14~20.12.31 매매분은 한국거래소, 예탁결제원의 유관기관수수료 한시적 면제에 따라 공시된 매매수수료에서 유관기관수수료 만큼 인하됩니다. (협의수수료는 제외)

(1)주식(가)오프라인

구분	거래금액	수수료

유가증권시장, 코스닥시장
ELW/ETF/ETN, K-OTC	5억초과	0.3992% + 350,000 원

2억 초과 ~ 5억 이하	0.4492% + 100,000 원

2억 이하	0.4992%

(나)온라인- Non Consulting : 영업점 관리사원 미지정 계좌 및 외부 제휴 컨설팅 서비스 미가입 계좌에 적용되는 수수료

상품구분	영업점 계좌/비대면 계좌	은행연계 계좌	ARS	고객만족센터

HTS	홈페이지	스마트폰	HTS	홈페이지	스마트폰

유가증권시장, 코스닥시장	0.015%	0.015%	0.015%	0.015%	0.015%	0.015%	0.15%	0.3%

ELW/ETF/ETN	0.015%	0.015%	0.015%	0.015%	0.015%	0.015%	0.15%	0.3%

신주인수권증서	0.015%	0.015%	-	0.015%	0.015%	-	-	0.3%

K-OTC	0.2%	0.2%	-	0.2%	0.2%	-	-	오프라인과 동일

KSM	-	-	0.1%	-	-	0.1%	-	-

- Consulting : 영업점 관리사원 지정 계좌에 적용되는 수수료

상품구분	HTS	홈페이지	스마트폰	ARS	고객만족센터

유가증권시장, 코스닥시장	0.1%	0.1%	0.1%	0.15%	0.3%

ELW/ETF/ETN	0.1%	0.1%	0.1%	0.15%	0.3%

신주인수권증서	0.1%	0.1%	-	-	0.3%

K-OTC	0.3%	0.3%	-	-	오프라인과 동일

KSM	-	-	0.1%	-	-

주) 외부제휴 컨설팅 서비스에 적용되는 수수료 : 0.09% (2) 국내선물옵션(가)오프라인

상품구분	거래금액	수수료

선물	지수선물
(미니코스피 200선물)코스닥 150선물	50억초과	0.02995% + 450,000원

25억 초과 ~ 50억 이하	0.03495% + 200,000원

10억 초과 ~ 25억 이하	0.03995% + 75,000원

5억 초과 ~ 10억 이하	0.04495% + 25,000원

5억 이하	0.04995%

주식선물	거래금액 무관	0.04968%

금리선물	3년 국채선물	0.007%

5년 국채선물	0.0075%

10년 국채선물	0.0165%

통안증권금리선물	0.0045%

통화선물	미국달러선물	0.0145%

위안화선물	0.0145%

엔선물	0.0145%

유로선물	0.0145%

실물선물	금선물	0.02%

옵션	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	1.488% + (계약당) 13원

0.42~2.47미만	1천만원초과	1.0% + 50,000원

1천만원이하	1.5%

2.47이상	1.488% + (계약당) 78원

미니코스피200옵션	0.48미만	1.488% + (계약당) 3원

0.48~2.53미만	1천만원초과	1.0% + 50,000원

1천만원이하	1.5%

2.53이상	1.488% + (계약당) 16원

코스닥150옵션	3.2미만	1.488% + 4원

3.2~24.5미만	1천만원초과	1.0% + 50,000원

1천만원이하	1.5%

24.5이상	1.488% + 31원

주식옵션	4천원미만	1.488% + (계약당) 5원

4천원~16천원미만	1천만원초과	1.0% + 50,000원

1천만원이하	1.5%

16천원이상	1.488% + (계약당) 20원

달러옵션	11.90미만	1.488% + (계약당) 15원

11.90~23.80미만	1.5%

23.80이상	1.488% + (계약당) 30원

(나)온라인- Non Consulting : 영업점 관리사원 미지정 계좌 및 외부 제휴 컨설팅 서비스 미가입 계좌에 적용되는 수수료

상품구분	HTS	홈페이지	ARS	스마트폰	고객만족센터

선물	지수선물	KOSPI200선물
미니코스피200선물코스닥150선물	0.0018%	0.0018%	-	0.0018%	0.03%

주식선물	개별주식선물	0.0055%	0.0055%	-	0.0055%	0.03%

금리선물	3년 국채선물	0.002%	-	-	-	0.007%

5년 국채선물	0.0025%	-	-	-	0.0075%

10년 국채선물	0.0055%	-	-	-	0.0165%

통안증권금리선물	0.0015%	-	-	-	0.0045%

통화선물	미국달러선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

위안화선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

엔선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

유로선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

실물선물	금선물	0.007%	-	-	-	0.02%

옵션	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	0.078% + (계약당) 13원	0.078% + (계약당) 13원	-	0.078% + (계약당) 13원	0.988% + (계약당) 13원

0.42~2.47미만	0.09%	0.09%	-	0.09%	1.0%

2.47이상	0.078% + (계약당) 78원	0.078% + (계약당) 78원	-	0.078% + (계약당) 78원	0.988% + (계약당) 78원

미니코스피200옵션	0.48미만	0.078% + (계약당) 3원	0.078% + (계약당) 3원	-	0.078% + (계약당) 3원	0.988% + (계약당) 3원

0.48~2.53미만	0.09%	0.09%	-	0.09%	1.0%

2.53이상	0.078% + (계약당) 16원	0.078% + (계약당) 16원	-	0.078% + (계약당) 16원	0.988% + (계약당) 16원

코스닥150옵션	3.2미만	0.078% + (계약당) 4원	0.078% + (계약당) 4원	-	0.078% + (계약당) 4원	0.988% + (계약당) 4원

3.2~24.5미만	0.09%	0.09%	-	0.09%	1.0%

24.5이상	0.078% + (계약당) 31원	0.078% + (계약당) 31원	-	0.078% + (계약당) 31원	0.988% + (계약당) 31원

주식옵션	4천원미만	0.078% + (계약당) 5원	0.078% + (계약당) 5원	-	-	0.988% + (계약당) 5원

4천원~16천원미만	0.09%	0.09%	-	-	1.0%

16천원이상	0.078% + (계약당) 20원	0.078% + (계약당) 20원	-	-	0.988% + (계약당) 20원

달러옵션	11.90미만	0.488% + (계약당) 15원	-	-	-	1.488% + (계약당) 15원

11.90~23.80미만	0.5%	-	-	-	1.5%

23.80이상	0.488% + (계약당) 30원	-	-	-	1.488% + (계약당) 30원

- Consulting : 영업점 관리사원 지정 계좌 및 외부 제휴 컨설팅 서비스 가입 계좌에 적용되는 수수료

상품구분	HTS	홈페이지	ARS	스마트폰	고객만족센터

선물	지수선물	KOSPI200선물
미니코스피200선물코스닥150선물	0.02%	0.02%	-	0.02%	0.03%

주식선물	개별주식선물	0.02%	0.02%	-	0.02%	0.03%

금리선물	3년 국채선물	0.002%	-	-	-	0.007%

5년 국채선물	0.0025%	-	-	-	0.0075%

10년 국채선물	0.0055%	-	-	-	0.0165%

통안증권금리선물	0.0015%	-	-	-	0.0045%

통화선물	미국달러선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

위안화선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

엔선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

유로선물	0.0045%	-	-	-	0.0145%

실물선물	금선물	0.007%	-	-	-	0.02%

옵션	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	0.288% + (계약당) 13원	0.288% + (계약당) 13원	-	0.288% + (계약당) 13원	0.988% + (계약당) 13원

0.42~2.47미만	0.3%	0.3%	-	0.3%	1.0%

2.47이상	0.288% + (계약당) 78원	0.288% + (계약당) 78원	-	0.288% + (계약당) 78원	0.988% + (계약당) 78원

미니코스피200옵션	0.48미만	0.288% + (계약당) 3원	0.288% + (계약당) 3원	-	0.288% + (계약당) 3원	0.988% + (계약당) 3원

0.48~2.53미만	0.3%	0.3%	-	0.3%	1.0%

2.53이상	0.288% + (계약당) 16원	0.288% + (계약당) 16원	-	0.288% + (계약당) 16원	0.988% + (계약당) 16원

코스닥150선물	3.2미만	0.288% + (계약당) 4원	0.288% + (계약당) 4원	-	0.288% + (계약당) 4원	0.988% + (계약당) 4원

3.2~24.5미만	0.3%	0.3%	-	0.3%	1.0%

24.5이상	0.288% + (계약당) 31원	0.288% + (계약당) 31원	-	0.288% + (계약당) 31원	0.988% + (계약당) 31원

주식옵션	4천원미만	0.288% + (계약당) 5원	0.288% + (계약당) 5원	-	-	0.988% + (계약당) 5원

4천원~16천원미만	0.3%	0.3%	-	-	1.0%

16천원이상	0.288% + (계약당) 20원	0.288% + (계약당) 20원	-	-	0.988% + (계약당) 20원

달러옵션	11.90미만	0.488% + (계약당) 15원	-	-	-	1.488% + (계약당) 15원

11.90~23.80미만	0.5%	-	-	-	1.5%

23.80이상	0.488% + (계약당) 30원	-	-	-	1.488% + (계약당) 30원

(3) 채권

상품구분	매매수수료

온라인	오프라인

장내채권(주식관련 채권 포함)	잔존기간 1년미만	0.05%	0.1%

잔존기간 1년이상~2년미만	0.1%	0.2%

잔존기간 2년이상	0.2%	0.3%

소액채권 (첨가소화채권)	0.6%	0.6%

장외채권	수수료 없음	수수료 없음

주) 온라인 수수료의 Non-Consulting 계좌와 Consulting 계좌는 동일하게 수수료율 적용

(4) 일임형 종합자산관리계좌

상품구분	최저가입금액	수수료율	비고

PB형 참어카운트 고수익형 랩	2천만원	연 9.6%	최소계약기간 6개월

PB형 참어카운트 안정형 랩	1억원	연 4.8%	최소계약기간 1년

PB형 참어카운트 종합형 랩	3천만원	연 9.6%	최소계약기간 6개월

PB형 참어카운트 채권형 랩	10억원	연 0.5%	최소계약기간 6개월

주) 수수료 징수시기 : 매월 또는 매분기 후취(중도 해지 시 일할 계산) : 채권형 랩인 경우 고객과 협의에 의해 징수

주) 수수료 징수방법 : 고객계좌 내 현금에서 우선징수. 단, 계좌내 현금잔액이 회사가 징수하고자 하는 수수료에 부족한 경우 회사는 고객에게 현금납부를 청구하며 고객은 수수료 징수일까지 회사에 납부하거나 또는 계좌 내 자산을 처분하여 수수료로 충당하도록 지시하여야 함.

주) 수수료 징수금액 = 예탁자산 평가금액 X 수수료율 X (일수/365)

(예탁자산 평가금액 = 수수료 징수 대상기간의 일자별 잔고 평가금액의 평균)

주) 투자대상 금융투자상품 등의 거래로 발생하는 세금 및 법에 의하여 회사가 영위하는 업무(증권업, 투자자문업 또는 일임업은 제외)의 이용에 따라 발생하는 기타 수수료는 고객의 계좌에서 투자일임 수수료와 별도로 인출됨.

(5) 협의수수료회사가 정하는 특정 조건에 해당되는 계좌에 대하여 고객의 요청에 의해 거래 지점장 승인 및 관련부서 심사를 통하여 협의수수료 적용 가능

1) 대상고객 : 리테일 고객- 신규계좌 : 계좌개설일 이후 3개월 이하 계좌이며 관리자가 지정된 계좌 (수익기준 50만원이상 협의가능 최저 수수료율 적용)- 기존계좌 : 계좌개설 3개월 경과하고 내부 적용기준 충족된 계좌- 영업점 관리계좌 및 사이버지점 관리계좌에 적용되며, 기관영업본부 관리계좌는 제외됨.

2) 적용기준 : 수익 기준과 자산기준 중 1개 이상 충족

-수익기준 : 최근 3개월간의 월평균 수익

-자산기준 : 신청일 전일의 자산3) 상품별 협의수수료 상세 내역

-주식 (영업점계좌 및 사이버지점계좌)

적용기준	협의가능 최저수수료율

수익 기준	자산기준	On Line	Off Line

200만원 이상	40억원	0.01%	0.05%

150만원 이상	15억원	0.01%	0.10%

100만원 이상	8억원	0.01%	0.12%

50만원 이상	3억원	0.01%	0.15%

15만원 이상	-	0.01%	협의없음

-국내선물

적용기준	협의가능 최저수수료율

수익 기준	자산기준	On Line	Off Line

200만원 이상	20억원	0.0010%	0.005%

150만원 이상	7억원	0.0012%	0.010%

100만원 이상	3억원	0.0015%	0.015%

50만원 이상	1억원	0.0018%	0.020%

-국내옵션

적용기준	상품구분	호가단위	협의가능 최저수수료율

수익 기준	자산기준	On Line	Off Line

200만원 이상	7천만원	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	0.038% + (계약당) 13원	0.15%

0.42이상	0.05%

미니코스피200옵션	0.48미만	0.038% + (계약당) 3원

0.48이상	0.05%

코스닥150옵션	3.2미만	0.038% + (계약당) 4원

3.2이상	0.05%

주식옵션	4천원미만	0.38% + (계약당) 5원

4천원이상	0.05%

150만원 이상	5천만원	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	0.058% + (계약당) 13원	0.20%

0.42이상	0.07%

미니코스피200옵션	0.48미만	0.058% + (계약당) 3원

0.48이상	0.07%

코스닥150옵션	3.2미만	0.058% + (계약당) 4원

3.2이상	0.07%

주식옵션	4천원미만	0.058% + (계약당) 5원

4천원이상	0.07%

100만원 이상	4천만원	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	0.068% + (계약당) 13원	0.25%

0.42이상	0.08%

미니코스피200옵션	0.48미만	0.068% + (계약당) 3원

0.48이상	0.08%

코스닥150옵션	3.2미만	0.068% + (계약당) 4원

3.2이상	0.08%

주식옵션	4천원미만	0.068% + (계약당) 5원

4천원이상	0.08%

50만원 이상	3천만원	코스피200옵션(코스피200위클리옵션)	0.42미만	0.078% + (계약당) 13원	0.30%

0.42이상	0.09%

미니코스피200옵션	0.48미만	0.078% + (계약당) 3원

0.48이상	0.09%

코스닥150옵션	3.2미만	0.078% + (계약당) 4원

3.2이상	0.09%

주식옵션	4천원미만	0.078% + (계약당) 5원

4천원이상	0.09%

ⅰ) 국내주식 : 유가증권, 코스닥, ELW, ETF, ETN

ⅱ) 국내선물 : KOSPI200 선물, 개별주식선물, KOSPI200 미니선물, 코스닥150선물

ⅲ) 국내옵션 : KOSPI200옵션, 개별주식옵션, KOSPI200 미니옵션, 코스피200위클리옵션, 코스닥150옵션

- 정기평가 : 협의수수료 3개월 이상 경과한 고객에 대해서는 반기단위(6월,12월)로 평가하여 수익기준 미달할 경우, 일반수수료로 환원ⅳ) 장내채권 매매의 경우 자산현황 등을 종합적으로 고려하여 개별적으로 협의 가능(영업추진팀장 전결로 처리)

4) 예외적용

- 지점장 및 부서장의 요청이 합리적 사유로 인정 될 경우 상기 제시된 기준과 무관하게 별도의 협의수수료를 정할 수 있음 (기대수익, 자산유입가능성, 기타 영업상의 재량적 판단 등 고려)

5) 업무절차 및 사후관리

① 영업점에서 협의수수료 적용 대상 고객의 구체적인 자산, 수익현황 등을 명기하여 주관부서에 협의 수수료 요청

② 협의수수료 기준 내 요청은 주관부서장, 기준 이외의 요청 건은 담당임원을 전결로 적용 가능

③ 협의수수료 적용 후 3개월 이상 경과한 고객에 대하여 반기(6월말, 12월말) 단위로 평가하며, 당사의 기준에 의거 해지/ 조정될 수 있음

6) 비고- 협의수수료 적용 시 아래의 경우는 동일집단으로 인정하여 산정가능* 부부, 직계비존속 및 본인의 형제자매에 한함* 금융감독원에 등록한 투자자문사와 일임매매계약을 체결한 고객으로 투자자문사를 주문대리인으로 설정한 경우(6) 이벤트 수수료1) 주식 이벤트 수수료 : 0.005%2) 선물 이벤트 수수료 : 0.00038792%3) 코스피200옵션 등 이벤트 수수료

코스피200옵션, 코스피200위클리옵션(가격구간)	이벤트 수수료	미니코스피200옵션(가격구간)	이벤트 수수료

0.42 미만	0.00067980 + (계약당) 13원	0.48미만	0.00067980 + (계약당) 3원

0.42이상~2.49미만	0.013338	0.48~2.53미만	0.013338

2.49이상	0.00067980 + (계약당) 78원	2.53이상	0.00067980 + (계약당) 16원

4) 개별주식옵션 이벤트 수수료

가격	이벤트 수수료

4,000원 미만	0.00067980 + (계약당) 5원

4,000원 이상 ~ 16,000원 미만	0.013338

16,000원 이상	0.00067980 + (계약당) 20원

5) 코스닥150옵션 이벤트 수수료

가격	이벤트 수수료

3.2미만	0.00067980 + (계약당) 4원

3.2 이상 ~ 24.5 미만	0.013338

24.5이상	0.00067980 + (계약당) 31원

라. 취급상품

구 분	상 품

주식형펀드	펀드자산의 일정부분을 주식 및 주식관련파생상품에 투자하여 위험을 감수하고 고수익을 추구하는 펀드로 적극적인 투자성향을 지닌 투자자에게 적합한 상품

채권형펀드	안정적인 국공채, 은행채 등 초우량자산에만 투자하는 안정적인 상품으로 중장기 자금의 안정적 운용에 적합하며 은행금리이상의 수익추구

혼합형펀드	주식과 채권의 효율적 배분을 통하여 주식의 수익성과 채권의 안정성을 동시에 추구하는 상품

MMF	저축기간 및 금액, 가입자격 등에 제한이 없고 입출금이 자유로운 수시입출금 상품

환매조건부채권(RP)	기간별로 약정한 금리를 지급하는 확정금리상품으로 당사가 재매입을 보장하는 안정적인 상품

CP	단기 고정금리 상품으로 실수익률이 높은 상품

국공채	정부 및 지방자치단체가 원리금을 보장하여 최고수준의 안정성을 보유한 상품으로 유동성이 높아 환금성이 뛰어난 상품

회사채	기업이 발행하는 채권으로 일반적으로 정기적인 이자를 지급받고 원금은 만기시에 상환하는 상품

CMA(RP형)	고객의 자산을 수시형 RP로 자동 운용하는 상품

Wrap Account	고객과의 일임계약을 통해 회사가 지정한 운용역이 투자일임업무를 포함하여 제공하는 종합자산관리 서비스

7. 위험관리에 관한 사항

가. 위험관리 조직 및 정책 위험은 기업의 운영과정에서 수익을 얻기 위하여는 필연적으로 발생하는 부분입니다. 따라서 증권업무를 영위하기 위한 각종 영업활동과 자산운용 활동을 하면서 시장리스크, 신용리스크, 운영리스크, 유동성리스크 등 각종 리스크에 노출되고 이를 적절히 관리함으로써 수익을 창출하게 됩니다. 이에 따라 위험 관리를 위하여 관리하여야 할 대상의 위험을 정의하고 현황에 대하여 모니터링하고 보고하여 경영활동에 대한 의사결정 및 지원하는 업무입니다.당사의 위험관리 조직의 구조 및 역할은 다음과 같습니다.① 이사회는 위험관리조직의 최상위 기구로서 위험관리에 관한 최종적인 권한과 책임이 있습니다.② 이사회는 위험관리의 효율적 수행 및 관련 정책 수립을 위하여 리스크관리위원회(이하 "위원회"라 한다)를 설치합니다.③ 위원회는 위험관리 업무를 효율적으로 수행하기 위한 위원회 산하기구로서 리스크심의위원회(이하 "심의위원회"라 한다)를 두며, 심의위원회는 위원회가 위임한 사항을 심의 및 의결합니다.④ 당사는 위원회 및 심의위원회가 수립한 리스크관리 정책을 실행하고 당사의 리스크관리 업무를 총괄적으로 담당하는 리스크관리담당 부서를 둡니다.⑤ 이사회는 전사적인 리스크관리를 전담하고 리스크관리담당 부서에 대한 총괄적인 권한을 행사하는 위험관리책임자를 둡니다.⑥ 각 사업본부에 영업 및 자산운용 활동의 자율성을 최대한 부여하면서 견제와 균형이 이루어질 수 있도록 사업부 활동에서 발생하는 각종 위험에 대한 관리 및 통제 기능은 리스크관리 담당부서에서 합니다. 나. 신용위험관리 신용리스크는 당사가 보유하고 있는 유가증권 등의 발행자나 거래관계를 맺고있는 거래 상대방의 신용등급 악화 및 채무불이행 등에서 발생할 수 있는 당사의 손실 가능성으로 정의하여 관리하고 있습니다. 거래 상대방의 신용등급 등 신용도에 따른 신용 공여 대상을 정의하고, 과도한 신용 리스크 노출을 방지하기 위하여 신용등급별 개별업체에 대한 신용공여 한도를 설정하고 이를 철저히 준수하고 있습니다. 또한 위험 상황이 발생하였을 경우, 특정 발행자가 발행한 유가증권의 거래한도를 축소하거나 중지하며 현금성 자산 등을 담보로 요구하거나 거래 상대방의 채무 이행을 보증할 수 있는 제3자의 보증을 요구합니다. 측정방법으로는 개별 거래상대방의 신용 위험을 관리하기 위해 일별 Credit Exposure 및 위험액을 산출하고 있습니다. 신용노출 현황에 대하여 정기적으로 리스크심의위원회에 보고하도록 하여 관리 체계에 만전을 기하고 있습니다. 다. 시장위험관리 시장리스크는 주식, 채권, 수익증권 등 상품유가증권 뿐만 아니라 인수, 중개 등 영업지원 관련 거래 등 시장 가격에 영향을 미치는 요소(주가, 금리, 환율 등)의 변동에 따른 당사의 손실 가능성으로 정의하여 관리하고 있습니다. 시장 리스크를 내포하고 있는 모든 상품을 대상으로 노출 규모를 측정 하여 정기적으로 보고하고 있으며 VaR(Value at Risk)를 정기적으로 산출하고 있습니다. 또한 VaR의 한계를 보완하기위하여 위험요인별 민감도, 위험 변동에 대한 가상의 시나리오 및 Stress Test로 위험 노출에 대한 현황을 분석하는 자료로 사용하고 있습니다. 아울러, 정기적으로 자산현황에 대하여 리스크심의위원회에 보고하고 있습니다. 라. 유동성위험관리 유동성리스크는 자금조달과 운용의 만기 불일치 및 금융시장 경색시 발생할 수 있는 자금의 유출 등으로 자금부족 사태가 발생하는 위험으로 정의하여 관리 하고 있습니다. 비상시 유동성 리스크에 대비해 위기 시나리오별 조달계획 및 비상자금 마련계획을 준비하고 있습니다. 아울러 향후 각 사업별로 Cash한도를 설정하여 자금운용에 따른 유동성리스크 관리 기준으로 활용할 예정입니다. 유동성 현황에 대하여는 경영진에 정기, 수시로 보고 및 협의가 이루어져 비상사태 발생 시 즉각적인 대응이 가능하도록 하였습니다.