삼성E&A 사업보고서 (2020.12)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 가. 사업부문별 현황

(1) 화공 부문 (산업의 특성) 화공플랜트 산업은 생활에 필수 불가결한 기초 에너지원인 석유/가스의 탐사, 생산, 운반설비와 석유류 제품 및 석유화학 원료의 생산, 공급설비를 건설하는 산업으로, 고도의 기술력과 종합적 사업관리를 요구하는 고부가가치 산업입니다. (산업의 성장성) 저유가 및 COVID19로 인한 발주처의 투자 축소 영향으로 전 세계 화공 플랜트 발주가 일시적으로 둔화되는 상황이 발생된 적도 있었지만, 전세계 평균 GDP 성장 및 인구 확대 등의 영향으로 원유 수요는 증가할 전망입니다. OPEC의 원유 생산량 감축 합의에 따른 유가 상승 전망 및 신규 설비에 대한 투자 증가가 예상되는 등 화공시장 전반에 긍정적 요인들이 존재하고 있습니다. 또한 중장기적으로 에너지 수급의 리밸런싱에 따른 유가 회복, 세계 경제 성장 및 신흥국 중심의 에너지 및 석유화학제품의 수요증가, 중동/아시아/아프리카 등 지역에서의 투자에 힘입어 성장세는 지속될 것으로 전망됩니다. (경기변동의 특성) 화공플랜트 산업은 국제유가와 석유 소비량/생산량, 주요 원유 및 가스 자원 보유국들의 투자계획과 밀접한 관련이 있으며, 주기적으로 순환되는 특성을 갖고 있는 석유화학 산업의 흐름에도 영향을 받습니다. 이 밖에도, 지역적 정세 및 에너지 수요·공급 균형과도 밀접한 관계가 있습니다. (국내외 시장여건)

저유가 기조 지속에 따라 기존 발주처의 투자가 일시적으로 감소하였지만, 유가 상승 등에 힘입어 점진적으로 회복세에 접어들 전망입니다. 실제 발주로 이어지기까지는 시일이 필요하겠으나, 업스트림 및 다운스트림 전 분야에서의 폭 넓은 투자가 재개될 것으로 예상되고 있습니다. (경쟁우위요소)

1970년대부터 국내 주요 기업들의 화공 플랜트를 성공적으로 완공하면서 역량을 키워온 삼성엔지니어링은 2007년 사우디 Aramco DHT 프로젝트 수주를 통해 해외 경쟁 입찰 시장에 성공적으로 진입한 이래, 사우디 SATORP 주베일 Refinery, 알제리 Skikda Refinery, UAE Takreer CBDC 정유 Refi nery, CF Refinery, 멕시코 DBNR 등 10억불 이상의 대형 프로젝트를 연이어 수주·수행하면서 대형 프로젝트 수행 노하우를 확보했습니다. 국내 유일의 미국 프로젝트 경험을 보유하고 있는 당사는 경험을 많이 한 상품을 중심으로 공사 수행 리스크를 줄이고자 유수 미국 공사업체와의 협업을 통해 안정적이고 규모가 큰 미국 시장에 재진입하였습니다. 또한 우수한 설계역량과 경험을 활용, 기존 상세설계에서 기본설계로 밸류체인을 확장하여 고부가가치를 창출하고, 미주, 브라운필드 등에서 저경쟁 고수익 프로젝트를 개발하고 있습니다. (2) 비화공 부문 (산업의 특성) 산업플랜트 산업은 IT, Bio-similar, 철도시스템 설비 및 특화 개발사업분야 등 산업 생산시설 및 인프라 설비를 건설하는 산업입니다. 환경플랜트 산업은 용수공급 등의 환경자원 이용에서부터 관련 기자재 제작을 비롯한 환경설비, 용역 서비스사업을 포함하는 복합, 대형 시설사업으로 점차 범위가 확장되고 있습니다. 발전플랜트 산업은 전력생산시설을 건설하는 산업으로 국가 전력청 또는 민간개발 사업자의 주도로 대규모 자본투자가 수반되는 산업입니다. (산업의 성장성) 발전/환경 플랜트 산업은 신흥국 중심의 전력 수요 증가, 만성적 물 부족 현상 해소 및 전세계 환경 규제 기준 강화 등의 요인으로 관련 플랜트 발주가 증가할 것으로 예상되고 있습니다. 그리고 산업 플랜트 중 Bio산업은 인구 증가, 경제 성장, 기술 발전에 의하여 꾸준히 성장할 전망입니다. (경기변동의 특성) 플랜트 산업은 각 국 또는 사업주의 발주 계획에 따라 그 규모가 결정되며 발주 계획결정은 자체 수요 외 자동차, 조선, 전자 등 타 산업 수요, 신도시 건설 및 기타 신규 사업의 투자 계획 등과 밀접한 관련이 있습니다. 발전/산업/환경 플랜트 시장은 유가의 영향이 제한적이며, 지속성장 가능한 안정적 시장입니다. (국내외 시장여건) 삶의 질 향상과 산업 성장에 따른 전력, 물에 대한 수요는 지속적인 증가 추세에 있습니다. 특히, 중동지역 국가들은 풍부한 석유자원으로부터의 수입을 활용하여 급증하는 자국 내 수요에 대처하기 위해 적극적인 노력을 펼칠 것으로 예상됩니다. 산업환경은 그룹 내 물량의 지속적인 발주가 이어지고, 해외 수처리 및 바이오 시장의 성장이 확대될 전망입니다. 아프리카 등 저개발 국가 중심으로 기초산업플랜트 위주의 발주가 예상되고 있습니다.

(경쟁우위요소)

삼성엔지니어링은 다양한 비화공 사업 수행 경험을 통해 축적된 내부 역량과 더불어 주요 사업자 및 금융 투자사와 네트워크를 구축, 이를 바탕으로 각 국가 및 민간 사업자의 발주공사를 수주하는데 총력을 기울이고 있습니다. 특히Bio부문은 그룹 대규모 공사를 성공적으로 수행함으로써 당사만의 차별적 역량을 축적해 왔으며, 향후 글로벌 시장 진출을 준비하고 있습니다.

(3) 당사가 영위하는 사업과 관련된 연결대상 종속회사들은 다음과 같습니다.

- 프로젝트 수행 및 지원

상호	설립일	주소

Samsung Engineering America Inc	2008.07.01	2050 West Sam Houston Parkway South 19th floor, Houston, TX 77042, USA

SEA Construction, LLC	2011.11.09	2050 West Sam Houston Parkway South 19th floor, Houston, TX 77042, USA

SEA Louisiana Construction, L.L.C.	2015.02.23	2050 West Sam Houston Parkway South 19th floor, Houston, TX 77042, USA

Samsung Engineering Trinidad Co., Ltd.	2006.11.28	30-32 Picton St. 1st Fl North, Newtown, Port of Spain, West Indies, Trinidad Tobago

Samsung Engineering Hungary Ltd.	2016.05.04	1023 Budapest, Arpad fejedelem street 26-28, Budapest, Hungary

Samsung Engineering Italy S.R.L.	2018.11.07	Viale Castello Della Magliana 38, Roma, Italy, CAP 00148

Samsung Engineering India Private Limited	2006.05.15	201301 A-1, Windsor IT Park, Tower A, Level-8, Sector 125, Noida, U.P, India

Samsung Engineering (Thailand) Co., Ltd.	2004.10.15	10120 No.1 Empire Tower Building 36th Fl. South Sathorn Rd., Yannawa, Sathorn, Bangkok, Thailand

Samsung Engineering (Malaysia) SDN. BHD	1990.08.03	Suite 14.06, 14th floor, Kenanga International, Jalan Sultan Ismail, 50250 Kuala Lumpur, Malaysia

Samsung Engineering Vietnam Co., Ltd.	2013.07.24	Unit 1909, 19F, Keangnam Landmark 72 Pham Hung, Tu Liem, Hanoi, Vietnam

Samsung Engineering Kazakhstan LLP	2008.04.11	050059 Office 11, 4th floor, Sector 4a, Business center "Nurly Tau", Al-Farabi Ave 7, Almaty, Kazakhstan

Samsung Engineering Construction(Shanghai) Co., Ltd.	2003.11.04	200120 15F, Onelujiazui, No.68 Yin Cheng Road(C), Shanghai 200120 P.R.China

Samsung Engineering Construction Xi' an Co., Ltd.	2016.04.01	Room 1216, Block A, Dushizhimen, No.1, Jinye Road, Xi'an Hi-and-New Tech Park, P.R.China

Samsung Saudi Arabia Co., Ltd	1999.11.17	Jubail Industrial City P.O box 35816, Saudi Arabia, Zip code : 31961

Samsung EPC Co., Ltd	2011.11.21	Jubail Industrial City P.O box 35816, Saudi Arabia, Zip code : 31961

Muharraq Wastewater Services Company W.L.L	2011.02.09	1507-315, Manama Center, Bahrain

Samsung Engineering Bolivia S.A.	2012.08.31	Avenida Oquendo Nro., 1080 Edif, Los Tiempos Torre II Piso 10, Depto 10, Ofc 10A, Zona Central, Cochabamba, Bolivia

Samsung Ingenieria Mexico Construccion Y Operacion S.A. De C.V.(구, Samsung Ingenieria Minatitlan, S.A. de C.V.)	2005.04.06	Mariano Escobedo 476, 3rd Floor, Col., Anzures, Mexico City, Mexico, 11590

Samsung Ingenieria Manzanillo S.A. De C.V.	2008.04.04	Mariano Escobedo 476, 3rd Floor, Col., Anzures, Mexico City, Mexico, 11590

Grupo Samsung Ingenieria Mexico S.A. De C.V.	2008.04.11	Mariano Escobedo 476, 3rd Floor, Col., Anzures, Mexico City, Mexico, 11590

Samsung Ingenieria Energia S.A. De C.V.	2011.01.04	Mariano Escobedo 476, 3rd Floor, Col., Anzures, Mexico City, Mexico, 11590

Samsung Ingenieria DUBA S.A. de C.V.	2014.08.29	Mariano Escobedo 476, 3rd Floor, Col., Anzures, Mexico City, Mexico, 11590

Asociados Constructores DBNR, S.A. de C.V.	2019.07.15	Mariano Escobedo 476, 3rd Floor, Col., Anzures, Mexico City, Mexico, 11590

나. 사업부문/지역별 재무현황(1) 사업 부문에 대한 일반정보

당사는 제공하는 엔지니어링업무 성격별로 사업부문을 구분하고 있으며 영업부문은 사업부로 구분됩니다. 각 영업부문별로 수익을 창출하는 재화와 용역, 주요 고객의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	분류기준	주요재화및용역	주요고객

화 공	경영관리목적	정유, 석유화학, 가스, Upstream 등 건설	Saudi Aramco, ADNOC, PTT, SONATRACH, PEMEX 등

비화공	〃	산업설비, 인프라, 발전수처리 등 건설	삼성전자㈜, 삼성디스플레이㈜, 삼성전기㈜,
삼성바이오로직스㈜, 삼성에스디아이㈜ 등

(2) 사업 부문별 재무현황 1) 연결

- 당기

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 백만원)

구 분	화 공	비화공	합 계

매출액	3,347,643	3,377,470	6,725,113

매출총이익	277,389	384,752	662,141

감가상각비	18,678	16,317	34,995

무형자산상각비	8,970	5,606	14,576

영업이익	85,901	265,144	351,045

총자산	2,538,210	2,217,366	4,755,576

- 전 기

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 백만원)

구 분	화 공	비화공	합 계

매출액	2,878,180	3,489,800	6,367,980

매출총이익	259,653	502,568	762,221

감가상각비	16,503	17,353	33,856

무형자산상각비	8,456	19,583	28,039

영업이익(손실)	43,804	341,672	385,476

총자산	2,215,567	2,329,681	4,545,248

2) 별도- 당기

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 백만원)

구 분	화 공	비화공	합 계

매출액	2,412,664	2,584,061	4,996,725

매출총이익	222,969	301,699	524,668

감가상각비	15,475	10,137	25,612

무형자산상각비	8,797	5,443	14,240

영업이익	58,475	188,255	246,730

총자산	2,312,389	1,514,745	3,827,134

- 전 기

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 백만원)

구 분	화 공	비화공	합 계

매출액	2,274,946	2,496,349	4,771,295

매출총이익	167,214	367,826	535,040

감가상각비	9,710	15,630	25,340

무형자산상각비	8,707	19,029	27,736

영업이익(손실)	(18,424)	212,398	193,974

총자산	1,404,729	2,260,931	3,665,660

(3) 지역에 대한 일반정보

각 지역별로 수익을 창출하는 재화와 용역, 주요 고객의 내역은 다음과 같습 니다.

구 분	분류기준	주요재화및용역	주요고객

국내	대륙별	정유, 석유화학, 산업설비, 수처리 등 건설	삼성전자㈜, 삼성디스플레이㈜, 삼성전기㈜, 삼성SDI ㈜ 등

아메리카	〃	정유, 가스, 발전 등 건설	YPFB, Lotte Chemical USA, PEMEX 등

아시아	〃	정유, 석유화학, 산업설비 등 건설	Petronas, PTT, PTTGC, Thai Oil 등

유럽 및 아프리카	〃	정유, 산업설비 등 건설	SONATRACH, SOCAR, 넥센타이어㈜ 등

중동 및 기타지역	〃	정유, 가스, 석유화학, 발전, 철강 등 건설	Saudi Aramco, ADNOC, SABIC, KNPC, DRPIC 등

( 4) 지역별 매출액 현황 1) 연결

- 당 기(단위: 백만원)

구 분	국 내	아메리카	아시아	중동 및 기타	합 계

매출액	2,413,799	372,737	1,312,592	2,625,985	6,725,113

- 전 기(단위: 백만원)

구 분	국 내	아메리카	아시아	중동 및 기타	합 계

매출액	2,334,627	89,014	1,729,995	2,214,344	6,367,980

2) 별도- 당기(단위 : 백만원)

구 분	국 내	아메리카	아시아	중동 및 기타	합 계

매출액	2,413,799	168,671	519,179	1,895,076	4,996,725

- 전기(단위 : 백만원)

구 분	국 내	아메리카	아시아	중동 및 기타	합 계

매출액	2,334,627	43,761	586,367	1,806,540	4,771,295

2. 매출에 관한 사항 가. 주요공사 현황

공시서류작성기준일 현재 당사의 주요공사 현황은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 억원)

구 분	제54기	제53기	제52기	비 고

시공실적(A)	시공계획(B)	비율(A/B)	시공실적(A)	시공계획(B)	비율(A/B)	시공실적(A)	시공계획(B)	비율(A/B)

국내도급공사	플랜트공사	관급	266	266	100%	182	182	100%	343	343	100%	-

민간	23,872	23,872	100%	23,164	23,164	100%	22,868	22,868	100%	-

해외도급공사	43,113	43,113	100%	40,334	40,334	100%	31,587	31,587	100%	-

자체 공사	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

기 타	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합 계	67,251	67,251	100%	63,680	63,680	100%	54,798	54,798	100%	-

나. 공사종류별 완성도 현황 (플랜트공사)

공시서류작성기준일 현재 당사의 완성공사 및 수익인식액은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 억원)

구 분	공사종류	제54기	제53기	제52기	공사지역	비 고

금 액	비 율	금 액	비 율	금 액	비 율

국내 도급공사	플랜트	24,138	36%	23,346	37%	23,211	42%	천안, 평택 등	-

해외 도급공사	플랜트	43,113	64%	40,334	63%	31,587	58%	사우디 등	-

자체공사	-	-	-	-	-	-	-	-

기 타	-	-	-	-	-	-	-	-

합 계	67,251	100%	63,680	100%	54,798	100%	-

다. 주요 제품 및 서비스등의 가격 변동 추이 수주 산업의 특성상 당사가 제공하는 서비스에 대한 가격 변동 추이를 나타내기 어려우며 공시대상기간 중 전체 매출액에서 각 사업부문별 차지하는 비율은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 백만원)

구 분	매출액	비 율

제54기	화 공	3,347,643	49.8%

비화공	3,377,470	50.2%

합 계	6,725,113	100.0%

제53기	화 공	2,878,180	45.2%

비화공	3,489,800	54.8%

합 계	6,367,980	100.0%

제52기	화 공	2,164,826	39.5%

비화공	3,314,975	60.5%

합 계	5,479,801	100.0%

라. 주요 고객

공시서류작성기준일 현재 연결재무제표 기준 당사의 당기 및 전기 각 부문별주요고객의 매출 현황은 다음과 같습니다.

(1) 당 기

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 백만원)

주요고객	매출액	비율	영업부문

ABU DHABI OIL REFINING COMPANY	1,079,057	16.05%	화공

삼성전자(주)	1,876,754	27.91%	비화공

( 2) 전 기

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 백만원)

주요고객	매출액	비율	영업부문

ABU DHABI OIL REFINING COMPANY	1,006,602	15.81%	화공

삼성전자(주)	1,943,470	30.52%	비화공

마. 수주 및 판매전략 등 ( 1) 화공 부문 당사는 다수의 화공 프로젝트 수행을 통해 축적된 경험과 엔지니어링 역량을 기반으로 차별화된 경쟁력을 확대해 나갈 계획입니다.당사가 다수 경험했고, 이미 경쟁력이 입증된 EO/EG , 에틸렌, 비료, GSP/GOSP 및 정유 상품을 집중적으로 공략하고 있으며, 입찰 단계부터 당사가 경험한 Best Practice 및 Lessons Learned을 충분히 반영하여 수주 경쟁력 뿐만 아니라, 수주 이후에도 안정적인 프로젝트 수행이 가능하도록 준비를 철저히 하고 있습니다.또한 지역 또는 상품별로 당사보다 유리한 위치에 있는 업체와 다양한 파트너십 전략을 확대하고 있습니다. 무리한 단독 수주 보다는 특정 지역에서 경험이 풍부한 업체, 특정 상품에 차별적 경쟁력을 보유한 업체와 파트너십을 통해 입찰에 참여하고 있습니다. 협업을 통해 상호간의 장점 극대화는 물론 리스크 저감에도 철저히 대비하고 있습니다. 차별화 분야를 확대하기 위해 다양한 연구개발 및 기술 투자도 적극적으로 추진하고 있습니다. 모듈 공법, 자동 용접 기술 등 새로운 시공기술을 진행 중인 프로젝트 및 신규 입찰에 일부 반영 중이며, 설계 및 기자재 구매 단계에서 차별화 할 수 있는 다양한 연구 활동도 지속 추진하고 있습니다. 우수한 설계역량과 경험을 활용, 기존 상세설계에서 기본설계로 밸류체인을 확장하여 고부가가치를 창출하고 미주,동남아 등에서 저경쟁 고수익 프로젝트를 개발하고 있습니다. (2) 비화공 부문비화공 부문은 풍부한 그룹 내 수행경험을 바탕으로 대외 확대를 추진하고 있습니다.특히, 설계/조달/공사를 동시에 보유하고 있는 만큼 고객과 사업기획 단계부터 공동으로 참여하여 최적화된 프로젝트 모델을 제시하는 등 선제적 영업활동을 추진 중입니다. 바 이오/제약 플랜트 사업 분야도 2015년 이후 지속적인 프로젝트 수주 및 수행중이며, 이를 통해 축적한 기술과 경험을 바탕으로 고객사를 확장하고 있습니다.

바. 수주 상황 공시서류작성기준일 현재 당사의 수주상황은 다음과 같으며 수량은 업종 특성 상 측정이 불가하여 기재하지 않았습니다.

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 억원)

구 분	발주처	품목	수주일자	계약상완성기한	수주총액	기납품액	수주잔고

국내관급	천안시청	천안소각 민자사업 운영	201506	203009	2,068	552	1,516

국내민간	삼성전자주식회사	전자(기흥/화성) 옥상배기 RETROFIT 공사	201209	202012	2,940	2,939	1

삼성디스플레이(주)	SDC (탕정) 7,8L 초순수 Capa-up	201307	202012	1,130	1,116	14

삼성전자주식회사	기흥화성 삼성전자 폐수 Retrofit 공사(Phase II)	201506	202012	739	727	12

삼성전자주식회사	기흥/화성 전자 옥상배기 Retrofit Ph2	201606	202109	2,228	2,096	132

삼성전자주식회사	수원 전자 Infra 개선공사	201803	202108	793	789	4

삼성에스디아이(주)	SDI 울산사업장 증설 공사	201102	202011	2,082	2,016	66

삼성디스플레이(주)	탕정 SDC N-PJT	201706	202112	7,700	5,764	1,936

삼성에스디아이(주) 천안	천안 SDI M-Line 개조공사	201710	202006	2,019	2,018	1

삼성전기(주)부산공장	부산전기 M PROJECT	201702	202107	3,374	3,112	262

이연제약주식회사	이연제약 충주 Evergreen Project	201902	202012	1,001	445	556

삼성디스플레이(주)	탕정 SDC Retrofit Project	201911	202107	936	830	106

삼성전자주식회사	화성 전자 E-PJT	201708	202201	6,330	5,427	903

삼성전자주식회사	평택 전자 P2-PJT	201708	202108	39,376	32,084	7,292

삼성전자주식회사	평택 전자 P3-PJT	202004	202212	869	448	421

삼성디스플레이(주)	K-PJT 마감공사	201109	202103	43,613	43,416	197

삼성디스플레이(주)	천안 SDC	201304	202012	687	646	41

해외	Long Son Petrochemicals Co.,Ltd.	Vietnam LSP HDPE/PP Project	201809	202209	6,187	3,200	2,987

Pengerang Petrochemical Company Sdn	Malaysia PRPC RAPID #11 EO/EG	201512	202105	7,161	6,995	166

Pengerang Petrochemical Company Sdn	Malaysia PRPC RAPID #6A LLDPE	201512	202105	3,643	3,584	59

PTT GLOBAL CHEMICAL PLC.	Thai PTTGC ORP Ethylene	201706	202012	7,266	6,390	876

GC Oxirane Co.,Ltd.	Thai GC Oxirane PO	201708	202011	5,391	5,079	312

Jubail United Petrochemical Company	Saudi SABIC EO/EG	201801	202103	8,299	7,232	1,067

Samsung China Semiconductor Xian	중국 전자 반도체 X2 Project	201709	202103	12,890	11,948	942

Samsung China Semiconductor Xian	중국 서안 SCS Retrofit PJT Ph2	201803	202109	1,236	824	412

Samsung Electronics Vietnam Thai	SEVT Metal/3D Glass 프로젝트	201501	202012	3,933	3,835	98

SAMSUNG TSDI	천진법인 제2공장 증설공사	201806	202012	1,488	1,439	49

Samsung Electro-Mechanics Vietnam	베트남 삼성전기 SEMV L-PROJECT	201807	202012	822	708	114

Samsung SDI Magyarorszag Rt.	헝가리 SDIHU 2공장동 신축공사	202012	202109	1,250	179	1,071

Doosan Energy Solutions Kft	DE 헝가리 전지박 공장 신축공사	201812	202303	5,843	1,050	4,793

Aramco Asia Japan	Saudi Aramco HUGRS Project	201912	202304	20,601	4,214	16,387

ABU DHABI OIL REFINING COMPANY	UAE ADNOC Refining CFP	201802	202304	28,997	17,623	11,374

ABU DHABI OIL REFINING COMPANY	UAE TAKREER Carbon Black Delayed Coker	201207	201906	30,504	30,033	471

Saudi Aramco Base Oil Company	Saudi ARAMCO Luberef Refinery	201010	202003	10,444	10,419	25

TTSJV W.L.L.	Bahrain BAPCO (BMP) Refinery	201802	202310	1,300	1,074	226

ABU DHABI OIL REFINING COMPANY	UAE ADNOC Refining WHRP	201803	202311	5,182	3,387	1,795

PSS Netherlands B.V.	Thai Oil Clean Fuel Project (TOCFP)	201903	202409	1,263	630	633

THAI OIL PLC.	Thai Oil Clean Fuel Project (TOCFP-SET)	202012	202308	652	124	528

PTI Infraestructura de Desarrollo	PTI-ID Dos Bocas New Refinery Phase 1	201908	202009	1,937	1,714	223

THAI OIL PLC.	Thai Oil Clean Fuel Project (TOCFP-UJV)	201811	202409	4,425	1,125	3,300

PTI Infraestructura de Desarrollo	PTI-ID Dos Bocas New Refinery Phase 2	202005	202401	24,710	2,002	22,708

PTI Infraestructura de Desarrollo	멕시코 PTI-ID Dos Bocas Phase 2 (SPC 원계약)	202011	202409	17,009	12	16,997

Manzanillo S.A. de C.V.	PTI-ID Dos Bocas Phase 2 (SIMA→SECL)	202011	202402	13,939	248	13,691

State Oil Company of Azerbaijan	Azerbaijan SOCAR	201402	201906	7,683	7,604	79

Sarawak Petchem Sdn.	말련 Sarawak Methanol	201911	202108	954	471	483

Samsung SDI Magyarorszag Rt.	헝가리 SDI 전지 공장	201604	202103	6,702	6,092	610

Tianjin Samsung Electro-Mechanics	천진 전기 2단지	201807	202103	5,897	5,650	247

Gazprom Neft Badra B.V.	Gazprom Badra Project	201302	202003	9,985	9,960	25

SONATRACH	Timimoun (TFD) Project	201404	201907	9,947	9,937	10

Duqm Refinery	Oman Duqm Refinery Project Pkg.2	201806	202202	13,129	8,833	4,296

Kuwait National Petroleum Company	Kuwait KNPC MAB#1 Clean Fuels	201404	202103	17,407	16,168	1,239

SONATRACH	HMD (Hassi Messaoud) Refinery Project	202001	202406	18,511	380	18,131

※ 기본 도급액 637억원 이상(직전사업연도 연결기준 매출액의 약 1% 이상) 주요 프로젝트만 표시 하였습니다. ※ 계 약상 완성기한이 경과한 공사의 경우 사업주와의 공사기간 연장 협의를 진행중 이거나 사실상 공사가 종료되어 일부 잔여업무를 진행 중입니다.

3. 주요 원재료 및 생산 설비가. 주요 원재료에 관한 사항

엔지니어링 산업의 특성상 TURN-KEY 수주를 통하여 설계, 기자재 구매, 시공, 시운전을 일괄 수행하기 때문에 회사의 설계를 바탕으로 주문 생산하여 제작하는형태이므로 주요 원재료 등의 현황 산출이 불가능합니다.

나. 생산과 영업에 중요한 시설 및 설비 등

엔지니어링 산업의 특성상 별도의 생산 설비를 갖추고 있지 않아 생산능력, 가동률,생산 실적 등 산출이 불가능 합니다. 공시서류작성기준일 현재 연결재무제표기준 당사의 토지, 건물 및 구축물, 기계장치,임차자산 개량권 등이 있으며 다음과 같습니다 . ( 1) 토지

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 천원)

소유형태	구분	소재지	구분(㎡,수량)	기초장부가액	당기	당기상각	기말장부가액	공시지가	비고

증가	감소

등기	본사 GEC	서울 강동구	27,604	123,155,633	15,803,742	-	-	138,959,375	160,931,903	-

등기	기술연구소	경기 수원시	4,144	6,812,540	1,952,972	-	-	8,765,512	4,622,873	-

기타	리스자산	기타	-	153,254	-	-	(91,952)	61,302	-	-

기타	-	기타	-	876,000	105,000	-	-	981,000	-	-

합 계	31,748	130,997,427	17,861,714	-	(91,952)	148,767,189	165,554,776	-

※ 본사 GEC의 토지는 투자부동산으로 분류된 임대면적이 포함되어 있습니다.

( 2) 건물

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 천원)

소유형태	구분	소재지	구분(㎡,수량)	기초장부가액	당기	당기상각	기말장부가액	공시지가	비고

증가	감소

등기	본사 GEC	서울 강동구	186,566	206,159,021	1,612,129	-	(5,820,243)	201,950,907	107,470,286	-

등기	기술연구소	경기 수원시	5,004	3,814,767	1,882,247	-	(292,908)	5,404,106	1,942,370	-

기타	리스자산	기타	-	31,834,594	4,697,882	(1,607,294)	(7,878,414)	27,046,768	-	-

기타	-	기타	-	8,046,505	992,008	(1,510,841)	(161,934)	7,365,738	-	-

합 계	191,570	249,854,887	9,184,266	(3,118,135)	(14,153,499)	241,767,519	109,412,656	-

※ 본사 GEC의 토지는 투자부동산으로 분류된 임대면적이 포함되어 있습니다.

(3) 투자부동산 변동 내역

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 천원)

구분	토지	건물	합 계

기초금액	82,218,871	105,532,017	187,750,888

감가상각	-	(2,747,037)	(2,747,037)

기말금액	82,218,871	102,784,979	185,003,850

취득원가	82,218,871	129,557,492	211,776,363

감가상각누계액	-	(26,772,513)	(26,772,513)

(4) 그 외 시설 및 설비

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 천원)

구 분	구축물	기계장치	차량운반구	공기구비품	건설중장비	임차자산개량권	소프트웨어

기초	28,011	26,760,378	5,396,332	10,745,187	2,946,496	100,938	22,163,687

취득 및 자본적지출	-	10,804,623	3,095,367	5,463,708	-	-	11,904,996

처분 및 폐기	-	(184,758)	(428,035)	(490,541)	(44,236)	-	(6,295)

감가상각	(2,394)	(9,575,801)	(4,363,614)	(2,536,534)	(1,491,565)	(32,662)	(14,298,511)

기타(*1)	-	(202,378)	(94,235)	(149,056)	-	7,450	3,966,067

당기말	25,617	27,602,064	3,605,815	13,032,764	1,410,695	75,726	23,729,944

(*1) 기타는 환율변동에 의한 증감액을 포함하고 있습니다.

4. 시장위험과 위험 관리가. 연 결

연결회사의 재무위험 관리는 영업활동에서 파생되는 시장위험, 신용위험 및 유동성위험을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사는 이를 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 재무위험 관리정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.

재무위험 관리는 경영지원실이 주관하고 있으며, 사업본부, 종속기업과의 공조 하에 주기적으로 재무위험의 측정, 평가 및 Hedge 등을 실행하고 글로벌 재무위험 관리정책을 수립하여 운영하고 있습니다.

또한 연결회사는 해외 지역별 중심지(사우디, 말레이시아, UAE 등)에 재무관리요원을 파견하여 지역 금융센터를 운영함으로써, 글로벌 재무위험을 관리하고 있습니다.

연결회사의 재무위험관리의 주요 대상인 금융자산은 현금및현금성자산, 단기금융상품, 당기손익-공정가치 측정 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무, 기타채무 등으로 구성되어 있습니다.

(1) 시장위험1) 환율변동위험

연결회사는 영업활동에서 발생하는 환 위험의 최소화를 위하여 수출입 등의 경상거래 및 자금거래시 현지통화로 거래하거나 자금계획을 통해 외화 입금과 지출이 매칭되도록 관리하여 환 포지션 발생을 억제하고 있습니다. 또한, 프로젝트별 Cashflow 특성을 반영한 적정 환율로 입찰금액을 산정하고, 프로젝트 수주시 발주 예상 기자재에 대한 선물환 계약 체결을 통해 향후 환변동에 따른 프로젝트 손익 영향을 최소화 하고 있습니다.

연결회사는 투기적 외환거래는 금지하고 있으며, 각 종속기업의 환 위험을 주기적으로 모니터링, 평가 및 보고하고 있습니다.

법인세비용차감전손익에 영향을 미치는 환율효과는 보고통화인 원화에 대한 다른 통화들의 변동효과 합계로 계산된 것입니다. 환위험에 노출되어 있는 자산에 대한 환율변동위험은 해당 통화의 5% 절상 및 절하인 경우를 가정하여 계산하였습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	당 기	전 기

절상시	절하시	절상시	절하시

외화금융자산	80,789	(80,789)	59,057	(59,057)

외화금융부채	(49,146)	49,146	(40,314)	40,314

순효과	31,643	(31,643)	18,743	(18,743)

2) 주가변동 위험

연결회사 는 전략적 목적 등으로 상장 및 비상장주식에 투자하고 있습니다. 당기말 및전기말 연결회사의 상장주식(종속 및 관계회사를 제외)의 공정가치는 각각 2,829백만원 및 3,366백만원입니다. 2020년 12월 31일과 2019년 12월 31일 현재 공정가치 서열체계 중 수준1에 해당하는 지분증권의 주가가 약 1% 증가 및 감소할 경우 기타포괄손익의 변동금액(이연법인세 고려후)은 각각 21백만원 및 26백만원입니다.

3) 이자율 위험

연결회사는 시장금리 변동으로 인한 재무상태표 항목의 가치변동(공정가치) 위험과 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동될 위험으로 정의할 수 있습니다. 이러한 연결회사의 이자율 변동위험은 주로 예금 및 차입금에서비롯되며, 연결회사는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 금융비용의 최소화를 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다.

연결회사는 지역 및 글로벌 자금 공유 체제를 구축하여 외부차입을 최소화하여 이자율 위험의 발생을 제한하고 있으며, 주기적인 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립을통해 이자율 위험을 관리하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 이자율이 1% 변동함에 따라 회사의 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동에 따른 법인세비용차감전손익에 미치는 효과는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분	당기	전기

이자율 증가	3,040	1,962

이자율 감소	(3,040)	(1,962)

(2) 신용위험

신용위험은 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 주기적으로 재무신용도를 평가하고 있습니다. 또한 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못함을 대비하여 적정 신용등급 이상의 은행의 보증서를 수령 관리하고 있습니다.신용위험은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있으며 해당거래는 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등의 금융상품 거래를 포함합니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 연결회사는 국제 신용등급이 높은 은행들에 대해서만 거래를 하는 것을 원칙으로 하고 있으며, 기존에 거래가 없는 금융기관과의 신규 거래는 재무지원실의 승인, 관리, 감독 하에 이루어지고 있습니다. 연결회사가 체결하는 금융계약은 부채비율 제한 조항, 담보제공, 차입금 회수 등의 제약조건이 없는 계약을 위주로 체결하고 있으며, 기타의 경우 별도의 승인을 받아 거래하도록 되어 있습니다.당기말 및 전기말 지급보증 및 이행보증 제공 등으로 노출된 신용위험의 최대금액은 연결회사가 제공하는 보증금액과 동일합니다. 주석 30번과 주석 34번을 참조해 주시기 바랍니다.

신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다. (3) 유동성 위험

연결회사는 대규모 원가 투입이 많은 사업의 특성상 적정 유동성의 유지가 매우 중요합니다. 연결회사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 필요 현금수준 추정 및 수입, 지출 관리 등을 통하여 적정 유동성 위험을 유지, 관리하고 있습니다.

연결회사는 주기적으로 미래 현금흐름을 예측하여 유동성 위험을 사전적으로 관리하고 있습니다. 이에 따라 연결회사는 자금 계획을 통하여 자금 부족에 따른 위험을 관리하고 있으며 금융상품의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 지출 계획과 금융자산의 만기를 대응시키고 있습니다.이와는 별도로 유동성 위험에 대비하여 연결회사는 당좌차월 한도를 확보하고 있으며 종속회사도 연결회사의 지급보증 등을 통하여 필요한 차입한도를 확보하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 금융부채와 금융보증계약에 대하여 보고기간종료일로부터 계약만기일까지의 잔여만기에 따른 만기분석내역은 다음과 같습니다.

- 당기말(단위 : 백만원)

구 분	6개월 이하	6개월 초과~1년 이하	1년 초과~2년 이하	2년 초과	합 계

상각후원가로 측정하는 금융부채	1,209,198	109,538	128,021	12	1,446,769

금융보증계약(*1)	84,313	-	2,013,764	2,673,487	4,771,564

파생상품(*2)	3,336	1,994	683	-	6,013

리스부채(*2)	4,971	4,847	7,357	17,745	34,920

합 계	1,301,818	116,379	2,149,825	2,691,244	6,259,266

(*1) 금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대 금액입니다.
(*2) 파생상품과 리스부채의 경우 할인되지 않은 순현금흐름에 기초하여 작성하였습니다.

- 전기말(단위 : 백만원)

구 분	6개월 이하	6개월 초과~1년 이하	1년 초과~2년 이하	2년 초과	합 계

상각후원가로 측정하는 금융부채	994,223	47,104	132,917	4,569	1,178,813

금융보증계약(*1)	86,361	-	-	4,922,322	5,008,683

파생상품(*2)	18,040	7,894	5,607	688	32,229

리스부채(*2)	5,367	4,834	7,177	24,105	41,483

합 계	1,103,991	59,832	145,701	4,951,684	6,261,208

(*1) 금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대 금액입니다.
(*2) 파생상품과 리스부채의 경우 할인되지 않은 순현금흐름에 기초하여 작성하였습니다.

(4) 자본위험관리

연결회사의 자본관리목적은 건전한 자본구조를 유지하는데 있습니다. 연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다.

연결회사는 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 연결회사는 당기말 현 재 한국기업평가로부터 A-등급을 취득하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	당기말	전기말

부채	3,173,840	3,242,377

자본	1,581,736	1,302,871

부채비율	200.66%	248.86%

나. 별도

회사의 재무위험 관리는 영업활동에서 파생되는 시장위험, 신용위험 및 유동성위험을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 회사는 이를 위하여 각각의 위험요인에 대해면밀하게 모니터링하고 대응하는 재무위험 관리정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.

재무위험 관리는 경영지원실이 주관하고 있으며, 사업본부, 종속기업과의 공조 하에 주기적으로 재무위험의 측정, 평가 및 Hedge 등을 실행하고 글로벌 재무위험 관리정책을 수립하여 운영하고 있습니다.

또한, 회사는 해외 지역별 중심지(사우디, 말레이시아, UAE 등)에 재무관리요원을 파견하여 지역 금융센터를 운영함으로써, 글로벌 재무위험을 관리하고 있습니다.

회사의 재무위험관리의 주요 대상인 금융자산은 현금및현금성자산, 단기금융상품, 당기손익-공정가치 측정 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무, 기타채무 등으로 구성되어 있습니다.

(1) 시장위험1) 환율변동위험

회사는 영업활동에서 발생하는 환 위험의 최소화를 위하여 수출입 등의 경상거래 및 자금거래시 현지통화로 거래하거나 자금계획을 통해 외화 입금과 지출이 매칭되도록관리하여 환 포지션 발생을 억제하고 있습니다. 또한, 프로젝트별 Cashflow 특성을 반영한 적정 환율로 입찰금액을 산정하고, 프로젝트 수주시 발주 예상 기자재에 대한선물환 계약 체결을 통해 향후 환변동에 따른 프로젝트 손익 영향을 최소화 하고 있습니다.

회사는 투기적 외환거래는 금지하고 있으며, 각 종속회사의 환 위험을 주기적으로 모 니터링, 평가 및 보고하고 있습니다.

법인세비용차감전손익에 영향을 미치는 환율효과는 보고통화인 원화에 대한 다른 통화들의 변동효과 합계로 계산된 것입니다. 환위험에 노출되어 있는 자산에 대한 환율변동위험은 해당 통화의 5% 절상 및 절하인 경우를 가정하여 계산하였습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	당 기	전 기

절상시	절하시	절상시	절하시

외화금융자산	36,030	(36,030)	42,798	(42,798)

외화금융부채	(16,345)	16,345	(19,046)	19,046

순효과	19,685	(19,685)	23,752	(23,752)

2) 주가변동 위험

회사는 전략적 목적 등으로 상장 및 비상장주식에 투자하고 있습니다. 당기말 및 전기말 회사의 상장주식(종속 및 관계회사를 제외)의 공정가치는 각각 2,829백만원 및 3,366백만원입니다. 2020년 12월 31일과 2019년 12월 31일 현재 공정가치 서열체계 중 수준 1에 해당하는 지분증권의 주가가 약 1% 증가 및 감소할 경우 기타포괄손익의 변동금액(이연법인세 고려 후)은 각각 21백만원 및 26백만원입니다.

3) 이자율 위험

회사는 시장금리 변동으로 인한 재무상태표 항목의 가치변동(공정가치) 위험과 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동될 위험으로 정의할 수 있습니다. 이러한 회사의 이자율 변동위험은 주로 예금 및 차입금에서 비롯되며, 회사는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 금융비용의 최소화를 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다.

회사는 지역 및 글로벌 자금 공유 체제를 구축하여 외부차입을 최소화하여 이자율 위험의 발생을 제한하고 있으며, 주기적인 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립을 통해이자율 위험을 관리하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 이자율이 1% 변동함에 따라 회사의 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동에 따른 법인세비용차감전손익에 미치는 효과는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분	당기	전기

이자율 증가	938	1,537

이자율 감소	(938)	(1,537)

(2) 신용위험

신용위험은 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 주기적으로 재무신용도를 평가하고 있습니다. 또한 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못함을 대비하여 적정 신용등급 이상의 은행의 보증서를 수령 관리하고 있습니다.신용위험은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있으며 해당거래는 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등의 금융상품 거래를 포함합니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 국제 신용등급이 높은 은행들에 대해서만 거래를 하는 것을 원칙으로 하고 있으며, 기존에 거래가 없는 금융기관과의 신규 거래는 경영지원실의 승인, 관리, 감독 하에 이루어지고 있습니다. 회사가 체결하는 금융계약은 부채비율 제한 조항, 담보제공, 차입금 회수 등의 제약조건이 없는 계약을 위주로 체결하고 있으며, 기타의 경우 별도의 승인을 받아 거래하도록 되어 있습니다. 당기말 및 전기말 지급보증 및 이행보증 제공 등으로 노출된 신용위험의 최대금액은 회사가 제공하는 보증금액과 동일합니다. 주석 30번과 주석 34번을 참조해 주시기 바랍니다. 신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금 융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다.

(3) 유동성 위험

회사는 대규모 원가 투입이 많은 사업의 특성상 적정 유동성의 유지가 매우 중요합니다. 회사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 필요 현금수준 추정 및 수입, 지출 관리 등을 통하여 적정 유동성 위험을 유지, 관리하고 있습니다.

회사는 주기적으로 미래 현금흐름을 예측하여 유동성 위험을 사전적으로 관리하고 있습니다. 이에 따라 회사는 자금 계획을 통하여 자금 부족에 따른 위험을 관리하고 있으며 금융상품의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 지출 계획과 금융자산의 만기를 대응시키고 있습니다.

이와는 별도로 유동성 위험에 대비하여 회사는 당좌차월 한도를 확보하고 있으며 종속회사도 회사의 지급보증 등을 통하여 필요한 차입한도를 확보하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 금융부채와 금융보증계약에 대하여 보고기간종료일로부터 계약만기일까지의 잔여만기에 따른 만기분석내역은 다음과 같습니다.- 당기말

(단위 : 백만원)

구 분	6개월 이하	6개월 초과~1년 이하	1년 초과~2년 이하	2년 초과	합 계

상각후원가로 측정하는 금융부채	777,085	50,073	34,022	12	861,192

금융보증계약(*1)	812,274	760,893	2,324,856	10,574,821	14,472,844

파생상품(*2)	3,336	1,994	683	-	6,013

리스부채(*2)	1,576	700	696	403	3,375

합 계	1,594,271	813,660	2,360,257	10,575,236	15,343,424

(*1) 금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대 금액입니다.
(*2) 파생상품 및 리스부채의 경우 할인되지 않은 순현금흐름에 기초하여 작성하였습니다.

- 전기말(단위 : 백만원)

구 분	6개월 이하	6개월 초과~1년 이하	1년 초과~2년 이하	2년 초과	합 계

상각후원가로 측정하는 금융부채	759,747	-	70,535	4,569	834,850

금융보증계약(*1)	564,057	1,145,746	64,682	5,756,265	7,530,750

파생상품(*2)	18,040	7,894	5,607	688	32,229

리스부채(*2)	1,759	1,509	903	231	4,402

합 계	1,343,603	1,155,149	141,727	5,761,753	8,402,231

(*1) 금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대 금액입니다.
(*2) 파생상품 및 리스부채의 경우 할인되지 않은 순현금흐름에 기초하여 작성하였습니다.

(4) 자본위험관리

회사의 자본관리목적은 건전한 자본구조를 유지하는데 있습니다. 회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 총 부채를 총자본으로 나누어 산출하고있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다.

회사는 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 회사는 당기말 현재 한국기업평가로부터 A-등급을 취득하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 회사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	당기말	전기말

부채	2,618,320	2,730,787

자본	1,208,814	934,873

부채비율	216.60%	292.10%

5. 파생상품 거래 현황 가. 통화선도 계약

공시서류작성기준일 현재 연결회사는 외화도급계약 관련하여 발생할 환율변동위험을 회피할 목적으로 우리은행 외 12개 은행과 통화선도계약을 체결하고 있습니다. 당기말 현재 미결제된 통화선도내역은 다음과 같습니다.

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 일 해당통화 )

계약처	매도통화	매도금액	매입통화	매입금액	약정환율

Deutsche Bank	USD	3,140,865.73	EUR	2,614,104.14	1.1778~1.2223

USD	48,503,727.00	MXN	1,035,015,393.00	20.3509~23.5178

Nova Scotia 은행	KRW	3,332,332,413	USD	2,909,317.63	1145.4~1145.4

CITIBANK KOREA INC	USD	17,449,393.25	MXN	364,590,727.00	20.6031~21.1089

Standard Chartered Bank	JPY	1,080,697,000	USD	10,244,544.51	105.49~105.49

KRW	44,169,066,920	USD	41,273,912.64	1052.70~1148.80

THB	10,657,152.00	EUR	288,655.25	36.92~36.92

USD	62,394,441.23	EUR	52,428,648.31	1.1380~1.3382

USD	5,066,920.00	GBP	3,800,000.00	1.3334~1.3334

USD	9,367,458.75	JPY	969,812,060	100.54~104.17

USD	16,278,330.44	KRW	17,138,976,544	1027.31~1062.35

USD	85,577,902.02	MXN	1,925,267,367.00	21.1553~23.7303

농협은행	USD	24,194,652.54	EUR	20,115,880.00	1.1952~1.2068

USD	60,211,449.62	KRW	67,778,558,658	1093.25~1206.90

USD	31,692,954.82	MXN	689,250,839.00	21.4705~22.0015

신한은행	USD	13,687,026.90	EUR	12,091,487.00	1.1288~1.1361

USD	7,541,391.00	KRW	8,056,596,000	1065.40~1073.35

우리은행	USD	38,289,851.30	EUR	32,551,344.00	1.1076~1.2240

USD	15,602,072.43	JPY	1,639,499,481.00	101.78~106.14

USD	36,188,299.24	KRW	37,767,639,290	999.74~1056.81

한국산업은행	USD	1,334,622.78	EUR	1,080,562.63	1.1755~1.3660

USD	21,072,796.59	JPY	2,143,916,100	100.39~101.94

USD	12,262,382.54	KRW	12,447,822,971	997.80~1028.66

BNP Paribas	JPY	124,634,001	USD	1,190,391.60	104.70~104.70

KRW	2,150,836,828	USD	1,870,407.93	1149.60~1150.30

USD	2,551,001.55	EUR	2,252,805.00	1.1322~1.1342

USD	38,644,571.87	KRW	45,665,368,885	1106.50~1204.90

SOCIETE GENERALE	KRW	7,730,071,745	USD	7,079,879.50	1072.90~1150.78

USD	4,611,800.98	EUR	3,819,529.55	1.1705~1.2412

CREDIT AGRICOLE CIB	KRW	21,829,299,777	USD	19,136,885.52	1120.51~1152.90

HONGKONG AND SHANGHAIBANKING CORPORATION	EUR	5,462,913.68	KRW	7,223,000,000	1319.14~1327.44

USD	855,169.12	JPY	89,749,999	104.95~104.95

USD	194,517,866.59	KRW	213,300,834,700	1089.20~1194.70

UNITED OVERSEAS BANK	USD	7,135,933.59	EUR	5,902,880.15	1.1765~1.2293

USD	4,106,067.86	KRW	4,969,219,507	1205.75~1213.52

나. 스왑계약 공시서류작성기준일 현재 연결재무제표기준 당사의 스왑거래 잔액은 없습니다. 다. 파생상품 평가내역 등 (1) 공시서류작성기준일 현재 연결재무제표기준 당사는 상기 통화선도 계약, 이자율스왑 및 통화스왑 계약과 관련하여 당기 및 전기 중 통화선도 및 이자율스왑, 통화스왑의 평가내역 및 관련 확정계약과 평가손익의 내역은 다음과 같습니다.

1) 당기

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 천원)

구분	매매목적	위험회피목적	확정계약	당기말관련자산(부채)

평가이익	평가손실	평가이익	평가손실	기타포괄손익	확정계약평가손익	당기말 확정계약자산(부채) 잔액

통화선도	19,031,482	(6,538,837)	2,071,941	(379,736)	13,848,530	7,398,599	3,441,412	15,373,307

2) 전기

(기준일 : 2019년 12월 31일) (단위 : 천원)

구분	매매목적	위험회피목적	확정계약	전기말관련자산(부채)

평가이익	평가손실	평가이익	평가손실	기타포괄손익	확정계약평가손익	전기말 확정계약자산(부채) 잔액

통화선도	16,538,723	(17,733,224)	624,619	(11,319,173)	5,089,337	36,796,485	17,001,889	(32,228,757)

통화스왑	-	-	-	-	36,355	-	-	-

합계	16,538,723	(17,733,224)	624,619	(11,319,173)	5,125,692	36,796,485	17,001,889	(32,228,757)

(2) 공시서류작성기준일 현재 연결재무제표기준 당사의 당기 및 전기 중 기타포괄손익누계액에 계상된 위험회피목적파생상품평가손익의 증감 내역은 다음과 같습니다. 1) 당기

(기준일 : 2020년 12월 31일) (단위 : 천원)

구 분	기초	손익반영액	평가	당기말