대성창투 분기보고서 (2024.09)
2. 영업의 현황

가. 영업의 현황(1) 영업의 개황 당사는 벤처캐피탈의 도입초기였던 1987년에 설립되어 중소기업창업자 및 벤처기업에 대한 투자와 벤처투자조합의 결성 및 업무의 집행 등을 주업무로 하고 있습니다. 2010년도 3월 당사의 사명을 대성창업투자 주식회사로 변경하여 대성그룹 계열사로서의 브랜드를 대외에 확고히 구축하고 대성그룹과의 협업을 통한 시너지 창출로 부품소재, 에너지, 환경, ICT산업 및 문화콘텐츠 등에 특화된 창업투자회사로 도약하고 있습니다. 2015년 8월에는 본점소재지를 마포구 상암동에서 강남구 역삼로 165 해성빌딩(TIPS 타운)으로 이전하였습니다. 2024년 9월 말 기준 벤처투자조합 및 농림수산식품투자조합 포함하여 3,726억원의 조합을 운용하고 있습니다.당사는 2023년 4월 7일 이사회를 통해 주주배정 후 실권주 일반공모 유상증자를 결의하였으며, 유상증자결과 1주당 1,659원에 신주 14,000,000주를 발행하여 자본금 70억원, 주식발행초과금 162억원을 증자하였습니다.(2) 영업의 종류당사의 영업수익은 크게 ① 투자수익, ② 조합관련수익, ③ 운용투자수익, ④ 기타의 영업수익으로 구성되어 있습니다. 이 중 가장 비중이 큰 수익은 조합관련수익으로, 이는 각각 조합관리보수, 조합성과보수, 조합지분법이익으로 구성되어 있습니다.2024년 3분기 기준 주요영업수익구분 및 매출구성비율은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원)

구 분	주요 수익구분	매출액	구성비율

투자수익	당기손익-공정가치금융자산평가이익(투자)	-	-

당기손익-공정가치금융자산처분이익(투자)	50	0.30%

당기손익-공정가치금융자산배당금수익(투자)	13	0.08%

투자조합수익	조합관리보수	3,698	22.46%

조합성과보수	3,428	20.82%

조합지분법이익	5,662	34.39%

운용투자수익	당기손익-공정가치금융자산평가이익(경영)	800	4.86%

당기손익-공정가치금융자산처분이익(경영)	1,157	7.03%

기타의 영업수익	이자수익	1,260	7.65%

당기손익-공정가치금융자산평가이익(유동)	15	0.09%

당기손익-공정가치금융자산처분이익(유동)	-	-

당기손익-공정가치금융자산배당금수익(유동)	-	-

창업보육센터위탁운용수익	343	2.08%

창업보육센터위탁사업수익	37	0.23%

합 계	16,464	100.00%

당사의 운용중 조합 현황은 아래와 같습니다.

투자조합명	설립일	존속기간	결성금액	조합구분	비고

IBK-대성 위풍당당 강소콘텐츠 코리아 투자조합	2016.07.14	5년	150억원	벤처투자조합	청산기간 연장

K-Innovation 수산전문투자조합	2016.09.12	8년	200억원	농식품투자조합	청산기간 연장, 공동GP

신한은행-대성 문화콘텐츠 투자조합	2016.12.23	5년	70억원	벤처투자조합	청산기간 연장

대성 글로벌위너 청년창업 투자조합	2017.12.27	8년	150억원	벤처투자조합	-

대성 블라썸 일자리 투자조합	2018.10.24	7년	301억원	벤처투자조합	-

대성 굿무비 투자조합	2018.10.24	5년	170억원	벤처투자조합	청산기간 연장

대성 따뜻한 임팩트 투자조합	2019.07.26	8년	150억원	벤처투자조합	-

대성 W-Jump up 투자조합	2020.03.09	8년	100억원	벤처투자조합	-

농식품 스텝업 투자조합	2020.09.11	8년	220억원	농식품투자조합	공동GP

영호남 지역균형발전 특구펀드	2021.01.12	8년	190억원	벤처투자조합	공동GP

케이디비 대성-HGI 그린 임팩트 투자조합	2021.06.03	10년	525억원	벤처투자조합	공동GP

스마트 씨제이-대성 메타버스 투자조합	2021.08.05	8년	150억원	벤처투자조합	-

대성 투게더 청년창업 투자조합	2022.09.19	8년	250억원	벤처투자조합	-

대성 메타버스 스케일업 투자조합	2022.12.09	8년	1,100억원	벤처투자조합	-

합 계	3,726억원

(3) 자금조달 및 운용실적 - 자금조달실적[2024년 09월 30일 현재] (단위 : 천원)

구 분	제 38기 (3분기)	제 37 (전)기	제 36 (전전)기

조달	- 자기 자본	93,662,774	84,933,427	59,529,176

ㆍ자본금	27,000,000	27,000,000	20,000,000

ㆍ자본잉여금	23,549,950	23,549,950	7,323,950

ㆍ기타포괄손익누계액	-	-	-

ㆍ이익잉여금	43,112,824	34,383,477	32,205,226

합 계	93,662,774	84,933,427	59,529,176

- 자금운용 내역[2024년 09월 30일 현재] (단위 : 천원)

구 분	제 38기 (3분기)	제 37 (전)기	제 36 (전전)기

운용	- 유동자산	54,162,951	39,216,754	20,839,024

ㆍ현금 및 현금성 자산	2,893,377	2,856,112	3,829,589

ㆍ단기금융상품	46,066,432	14,386,103	13,000,000

ㆍ당기손익_공정가치금융자산	60,736	45,988	352,195

ㆍ상각후원가금융자산	-	16,952,007	14,505

ㆍ기타(조합우선손실충당금 등)	5,142,406	4,967,544	3,642,735

- 창업투자자산	38,828,995	43,222,931	36,812,951

ㆍ투자실적자산	1,316,966	1,837,266	5,038,752

ㆍ경영지원자산	37,512,029	41,385,666	31,774,199

- 비유동자산	2,613,121	3,882,278	3,370,034

ㆍ투자자산	-	-	-

ㆍ유형자산	347,539	548,766	113,495

ㆍ무형자산	277,390	277,390	277,390

ㆍ기타	1,988,192	3,056,122	2,979,149

합 계	95,605,068	86,321,963	61,022,009

나. 영업의 종류별 현황

(1) 영업실적[2024년 09월 30일 현재] (단위 : 천원)

과 목	제 38기 (3분기)	제 37 (전)기	제 36 (전전)기

(1)투자수익	63,387	841,976	365,310

1.당기손익-공정가치금융자산평가이익(투자)	-	-	320,071

2.당기손익-공정가치금융자산처분이익(투자)	50,000	824,419	682

3.당기손익-공정가치금융자산배당금수익(투자)	13,387	17,557	44,557

(2)투자조합수익	12,788,269	8,781,826	11,853,902

1.조합관리보수	3,698,359	5,041,104	3,670,475

2.조합성과보수	3,428,354	169,330	7,590,667

3.조합출자금처분이익	-	-	-

4.조합지분법이익	5,661,556	3,571,391	592,760

(3)운용투자수익	1,957,456	901,688	209,018

1.당기손익-공정가치금융자산평가이익(경영)	800,280	584,090	208,000

2.당기손익-공정가치금융자산처분이익(경영)	1,157,176	317,598	1,018

(4)기타의영업수익	1,654,506	1,837,776	1,228,620

1.당기손익-공정가치금융자산배당금수익(유동)	-	4,592	3,062

2.이자수익	1,259,887	1,204,925	569,152

3.창업보육센터위탁운영수익	342,501	432,551	404,772

4.당기손익-공정가치금융자산평가이익(유동)	14,748	6,841	103,202

5.당기손익-공정가치금융자산처분이익(유동)	-	57,287	1,520

6.창업보육센터위탁사업수익	37,370	131,580	146,913

합계	16,463,618	12,363,266	13,656,851

(2) 영업계획 및 향후전망당사는 운용펀드 규모를 대형화함으로써 중장기적으로는 Venture Investment부터 Private Equity를 아우르는 다양한 Deal을 다루는 투자회사가 되도록 노력하겠습니다. 당사는 적극적으로 신규 펀드결성을 추진하고, 우리나라의 신성장동력이 될 문화콘텐츠와 에너지, 바이오, 환경분야에 대한 투자를 강화하여 국가 산업발전에 기여하고자 합니다.당사는 2006년부터 중소기업진흥공단으로부터 창업보육센터를 위탁운영받아 대구와 광주에 지점을 설치하고 창업보육센터를 운영하고 있습니다. 창업자 및 중소벤처기업의 육성이라는 창업투자회사의 설립 목적과 정부의 벤처육성정책에 부합하며, 지방의 중소기업에 실질적 혜택을 통해 지역 경제 활성화에 기여할 뿐 아니라 지방의 우수 기업 발굴, 투자를 통해 투자 수익도 거둘 계획입니다.앞으로 당사는 우수 투자대상 업체의 발굴에 심혈을 기울이는 한편, 금년과 내년 중 기업공개(IPO)를 준비중인 기업들의 경영을 지원함으로써 적절한 투자회수를 추진하여 이익 창출에 힘쓰고자 합니다. 당사의 중요 자산인 전문인력의 육성을 더욱 강화하여 투자의 질을 한층 높이는 등 국제경쟁력을 갖춘 투자시스템을 갖추도록 하겠습니다. 이를 위해서 2006년부터 내부회계관리제도를 도입하여 운영해왔고, 2011년부터 K-IFRS(한국국제회계기준)를 전면적으로 적용하고 있습니다. 이와 같은 시스템적인 관리체계 구축을 통해 국내외에 당사의 회계 투명성에 대한 신뢰도를 향상시킬 수 있도록 노력하고 있습니다.

(3) 시장점유율중소기업창업투자회사 전자공시에 집계되어있는 조합재원(벤처투자조합) 기준 상위 10개 창투사의 현황은 다음과 같으며, 중소기업창업투자회사 전자공시 집계 기준에서 당사의 2024년 9월 말 조합재원은 3,306억원(농림수산식품 투자조합 포함 시 3,726억원)입니다.

구분	창업투자회사	조합재원(단위: 억원)

1	한국투자파트너스	26,695

2	케이비인베스트먼트	23,224

3	에이티넘인베스트먼트	20,630

4	아이엠엠인베스트먼트	14,352

5	신한벤처투자	14,042

6	스마일게이트인베스트먼트	13,907

7	LB인베스트먼트	12,698

8	디에스씨인베스트먼트	12,655

9	인터베스트	12,640

10	우리벤처파트너스	12,571

계	163,414

자료 : 2024년 9월말 기준, 중소기업창업투자회사 전자공시