롯데쇼핑 사업보고서 (2023.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상·예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및기타 요인이 포함되어 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2 . 개요 지배회사인 롯데쇼핑㈜ (이하 "당사 ")는 1970년 7월 2일 백화점 경영을 목적으로 설립되었으며 2023년 4분기말 현재 총 37개의 종속회사가 있습니다 . 당사와 당사의 종속기업 (이하 "연결실체 ")는 수익을 창출하는 재화와 용역의 성격 , 시장 및 판매방법의 특징 , 사업부문 구분의 계속성 등을 고려하여 경영의 다각화 실태를 적절히 반영할 수 있도록 백화점 사업부문 , 할인점 사업부문 , 전자제품전문점 사업부문 , 슈퍼 사업부문 , 홈쇼핑 사업부문 , 영화상영업 사업부문 , 이커머스 사업부문 , 기타 사업부문으로 세분하였습니다. 백화점 사업부문은 롯데쇼핑 백화점 및 해외백화점 별도법인 , 할인점 사업부문은 롯데쇼핑 할인점 및 해외할인점 별도법인 , 전자제품전문점은 롯데하이마트 , 슈퍼 사업부문은 롯데쇼핑 슈퍼 및 씨에스유통 , 홈쇼핑 사업부문은 우리홈쇼핑 , 영화상영업 사업부문은 롯데컬처웍스 , 이커머스 사업부문은 롯데쇼핑 이커머스 , 기타 사업부문은 롯데위탁관리부동산투자회사 등으로 구성되어 있습니다. 2023년은 고물가 및 고금리 현상으로 인해 고비용구조가 형성되었고, 가계의 살림살이는 실질 구매력이 약화되어 어려운 경영 여건이 지속되었습니다. 연결실체는 불안정한 경영 환경 속에서도 매출 14조 5,559억원, 영업이익 5,084억원이라는 경영실적을 기록하였습니다.재무비율 측면에서는 부채비율이 전년 대비 4.5%p 감소한 182.8%, 차입금 의존도가 전년과 동일한 30.8%, 영업이익 대비 이자보상배율이 전년 대비 0.1 증가한 0.9배를 기록하였습니다. 당사는 유통업태 내 우수한 시장지위를 유지하고 있으며 다각화된 사업포트폴리오로 실적 변동성을 보완하는 한편 , 구매교섭력 제고 및 규모의 경제 시현으로 사업안정성을 지지하고 있습니다 . 2023년에는 주요 사업부의 실적 개선세가 나타나며 전년 대비 큰 폭으로 영업이익이 증가하였고 , 영업외손익 또한 개선되어 당기순이익이 흑자 전환하였습니다 . 백화점 부문은 식품 , 남성패션 , 여성패션 상품군을 중심으로 매출이 증가했고 , 할인점 및 슈퍼 부문에서는 신선식품 중심으로 양호한 개선세가 나타났으며 마트와 슈퍼 사업간 소싱통합 등 시너지 효과가 지속되며 매출총이익률이 개선되었습니다 . 또한 지속적인 운영 효율화 노력으로 이커머스 사업부문은 적자 폭이 개선되었고 , 전자제품 사업부문은 흑자 전환하였습니다 . 당사는 이처럼 견조한 사업구조와 현금창출력을 바탕으로 안정적인 재무구조를 유지하고 있습니다. 2024년은 세계 경제 성장세가 부진하고 고물가 및 고금리 기간이 지속되어 , 한국의 경제 상황은 낮은 성장율이 전망되고 있습니다 . 대내외적 불확실성이 높은 경제적 상황에서 고객의 일상과 맞닿아 있는 유통업계에 미치게 될 영향이 클 것으로 예상됩니다 . 그럼에도 불구하고 당사는 지금까지 고객들께서 보내주신 신뢰와 기대에 부응하기 위해 최상의 품질과 혜택을 제공하기 위한 노력을 이어갈 것입니다 . '고객의 첫 번째 쇼핑 목적지 '라는 비전 하에 당사는 사업부문별 핵심역량을 강화하고 운영 효율성을 증대하여 경영성과를 달성함은 물론 , 기업의 사회적 책임을 다하겠습니다 .

3. 재무상태 및 영업실적가. 재무상태

(단위 : 백만원)

구 분	제 54 기	제 53 기	제 52 기

[유동자산]	5,563,803	6,179,513	7,000,185

현금및현금성자산	1,589,718	1,800,810	2,398,789

매출채권및기타채권	1,004,437	805,183	625,501

기타금융자산	1,392,955	1,657,441	2,074,555

재고자산	1,269,197	1,386,063	1,395,280

당기법인세자산	10,515	80,878	146,636

기타비금융자산	129,550	125,567	106,684

매각예정비유동자산	167,431	323,571	252,740

[비유동자산]	25,080,896	25,524,061	26,426,348

매출채권및기타채권	96,107	100,200	95,664

관계기업및공동기업투자	1,502,951	1,439,010	991,462

기타금융자산	1,684,223	1,848,380	2,381,305

유형자산	15,006,693	14,325,424	14,578,526

사용권자산	3,633,004	4,059,086	4,700,201

투자부동산	1,549,606	2,071,590	1,766,203

영업권	886,961	886,805	1,185,880

무형자산	271,810	253,945	333,922

확정급여자산	181,240	261,888	121,738

이연법인세자산	140,122	96,971	87,496

기타비금융자산	128,179	180,762	183,951

자산총계	30,644,699	31,703,574	33,426,534

[유동부채]	10,903,416	10,622,585	8,994,249

[비유동부채]	8,904,833	10,045,873	12,635,278

부채총계	19,808,249	20,668,458	21,629,527

[자본금]	141,444	141,444	141,444

[자본잉여금]	3,574,349	3,574,349	3,574,212

[신종자본증권]	178,660	169,454	139,574

[자본조정]	(3,019,674)	(3,019,418)	(3,032,430)

[이익잉여금]	8,630,123	8,641,203	8,996,637

[기타포괄손익누계액]	(11,380)	60,622	264,056

[비지배주주지분]	1,342,928	1,467,462	1,713,514

자본총계	10,836,450	11,035,116	11,797,007

연결실체의 자산총계는 전년대비 3.3% 감소한 30조 6,447억원, 부채총계는 4.2% 감소한 19조 8,082억원, 자본총계는 1.8% 감소한 10조 8,364억원입니다.2023년말 자산총계는 30조 6,447억원으로 전기말 31조 7,036억원보다 1조 589억원 감소하였습니다. 자산의 감소는 리스부채와 차입금 상환에 따른 현금 및 현금성 자산의 감소와 감가상각으로 인한 사용권 자산의 감소가 주요 원인입니다. 2023년말 부채총계는 19조 8,082억원으로 전기말 20조 6,685억원보다 8,602억원이 감소하였습니다. 그 중 유동부채는 2,808억원 증가, 비유동부채는 1조 1,410억원 감소하였습니다. 부채의 감소는 리스부채의 감소 및 차입금 상환이 주요 원인입니다.2023년말 자본총계는 10조 8,364억원으로 전기말 11조 351억원보다 1,987억원이 감소하였습니다. 그 중 지배기업 소유주지분은 741억원 감소, 비지배지분은 1,245억원 감소하였습니다. 지배기업 소유주지분의 감소는 파생상품 평가이익과 기타포괄손익 인식 금융자산 평가이익이 감소함에 따른 기타포괄손익누계액의 감소가 주요 원인입니다.

※ 안정성지표

구분	제 54 기	제 53 기	제 52 기

유동비율(%)	51.0	58.2	77.8

부채비율(%)	182.8	187.3	183.3

차입금의존도(%)	30.8	30.8	29.8

영업이익대비이자보상배율(배)	0.9	0.8	0.4

주1) 유동비율= (유동자산/유동부채)*100

주2) 부채비율= (부채총액/자본총계)*100

주3) 차입금의존도= (차입금/총자산)*100

차입금= 단기차입금+유동성사채+회사채+장기차입금+유동성장기차입금

주4) 영업이익대비이자보상배율= 영업이익/이자비용

재무비율 측면에서는 부채비율이 전년 대비 4.5%p 감소한 182.8%, 차입금 의존도가 전년과 동일한 30.8%, 영업이익 대비 이자보상배율이 전년 대비 0.1 증가한 0.9배를 기록하였습니다 .

유동비율이 전년 대비 7.2%p 감소한 51.0%가 되었으나 , 이는 장기부채의 유동성 대체에 따른 유동성 장기부채의 증가로 인한 것입니다 .

당사는 유통업태 내 우수한 시장지위를 유지하고 있으며 다각화된 사업포트폴리오로 실적 변동성을 보완하는 한편 , 구매교섭력 제고 및 규모의 경제 시현으로 사업안정성을 지지하고 있습니다 . 2023년에는 주요 사업부의 실적 개선세가 나타나며 전년 대비 큰 폭으로 영업이익이 증가하였고 , 영업외손익 또한 개선되어 당기순이익이 흑자 전환하였습니다 . 백화점 부문은 식품 , 남성패션 , 여성패션 상품군을 중심으로 매출이 증가했고 , 할인점 및 슈퍼 부문에서는 신선식품 중심으로 양호한 개선세가 나타났으며 마트와 슈퍼 사업간 소싱통합 등 시너지 효과가 지속되며 매출총이익률이 개선되었습니다 . 또한 지속적인 운영 효율화 노력으로 이커머스 사업부문은 적자 폭이 개선되었고 , 전자제품 사업부문은 흑자 전환하였습니다 . 당사는 이처럼 견조한 사업구조와 현금창출력을 바탕으로 안정적인 재무구조를 유지하고 있습니다 . 또한 당사는 예금 및 미사용 한도대출으로 충분한 유동성을 확보하고 있으며 , 만기가 임박한 부채는 차환 또는 상환으로 적절히 대응할 예정입니다 .

나. 영업실적(단위 : 백만원)

구 분	제 54 기	제 53 기	제 52 기

매출	14,555,864	15,476,036	15,573,550

영업이익	508,405	386,226	207,603

법인세비용차감전이익(손실)	183,961	(567,342)	(638,241)

당기순이익(손실)	169,180	(318,692)	(272,964)

지배기업 소유주지분	174,403	(324,571)	(292,279)

비지배지분	(5,223)	5,878	19,315

총포괄이익(손실)	(7,600)	(649,378)	596,739

지배기업 소유주지분	20,821	(474,546)	241,808

비지배지분	(28,421)	(174,832)	354,931

주당이익(손실) (단위:원)

계속영업기본주당이익(손실)	5,794	(11,772)	(10,363)

계속영업희석주당이익(손실)	5,794	(11,772)	(10,430)

연결에 포함된 종속회사 수	37	39	40

※ 수익성지표

구분	제 54 기	제 53 기	제 52 기

매출액영업이익율(%)	3.5	2.5	1.3

매출액순이익율(%)	1.2	-2.1	-1.8

총자산순이익율(%)	0.5	-1.0	-0.8

자기자본순이익율(%)	1.5	-2.8	-2.4

총자산대비 영업현금흐름비율(%)	5.3	5.0	5.5

주1) 매출액영업이익률= (영업이익/매출액)*100

주2) 매출액순이익률= (당기순이익/매출액)*100

주3) 총자산순이익률= (당기순이익/평균총자산)*100

주4) 자기자본순이익률= (당기순이익/평균자기자본)*100

주5) 총자산대비 영업현금흐름비율= (영업활동으로 인한 현금흐름/평균총자산)*100

※ 성장성 및 활동성지표

구분	제 54 기	제 53 기	제 52 기

매출액증가율(%)	-5.9	-0.6	-3.8

영업이익증가율(%)	31.6	86.0	-40.0

당기순이익증가율(%)	153.1	-16.8	60.2

총자산증가율(%)	-3.3	-5.2	1.8

자산회전율(회)	0.5	0.5	0.5

주1) 매출액증가율= (당기매출액/전기매출액)*100-100

주2) 영업이익증가율= (당기영업이익/전기영업이익)*100-100

주3) 당기순이익증가율= (당기순이익/전기순이익)*100-100

주4) 총자산증가율= (당기자산/전기자산)*100-100

주5) 자산회전율= 매출액/평균총자산 연결실체의 2023년 매출액은 전기대비 5.9% 감소한 14조 5,559억원 , 영업이익은 31.6% 증가한 5,084억원 , 당기순이익은 흑자전환하여 1,692억원을 기록하였습니다 . 당사는 경영전략을 수익성 개선에 초점을 맞춤에 따라 , 일부 사업부 점포 구조개편 영향으로 매출액이 감소하였으나 , 주요 사업부의 실적이 개선되면서 영업이익이 증가했습니다 . 또한 , 손상차손 인식 규모가 크게 감소하며 당기순이익이 흑자 전환하였습니다 . 수익성 지표 측면에서는 매출액영업이익률은 전 년대비 1.0%p 개선되 었습니다. 마트와 슈퍼 사업부 간의 소싱 통합을 통한 매출총이익률 개선 , 주요사업부 구조조정에 따른 판관비 개선 , 이커머스 사업부 물류비 효율화 등이 주요한 이유였습니다 . 23년 당사 총자산순이익률 (ROA)은 0.5%이며 , 자기자본이익률 (ROE)은 1.5% 입니다 .

성장성 및 활동성 지표 측면에서는 매출액 증가율은 전년동기 대비 5.9% 감소했습니다. 하이마트의 강도높은 구조조정 진행으로 인한 점포 수 감소 및 홈쇼핑 새벽방송 정지 처분이 주된 영향이었습니다 . 영업이익증가율은 전년대비 31.6% 증가하며 전년대비 큰 폭으로 개선되었는데 , 마트와 슈퍼 사업부간의 시너지 창출을 통한 효율성 개선과 이커머스 , 하이마트의 판관비 절감 노력으로 영업이익을 큰 폭으로 개선시킬 수 있었습니다 .

[백화점] 2023년도 백화점 사업부 매출액은 3조 3,033억원으로 전년대비 2.2% 증가했고 , 영 업이익은 4,777억원을 기록하며 전년 동기대비 3.2% 감소하였습니다 . 국내 백화점은 고물가 , 고금리 기조가 장기화되며 명품 상품군 수요가 둔화되었으나 , 식품 , 남성·스포츠 , 여성 , 잡화 카테고리 중심으로 기존점 매출이 신장하였 고, 유틸리티 비용 , 인건비 등 고정비 증가 부담에도 불구하고 영업이익이 증가했습니다 . 해외 백화점의 경우 , 베 트남 신규 대형 복합쇼핑몰인 ‘웨스트레이크 하노이 ’를 오픈함에 따라 매출이 전년대비 크게 증가하였으나 , 신규점 오픈 관련 비용 증가로 영업이익이 적자 전환하였습니다 . 백화점 사업부는 핵심상권 마켓 리더십을 재구축하기 위해 , 주요 상권에 위치한 8개 핵심점포를 집중 투자하여 최근 트렌드에 맞는 프리미엄 컨셉으로 리뉴얼을 진행중입니다 . [할인점] 2023년 매출액은 전기대비 2.9% 감소한 5조 7,347억원이며 , 영업이익은 873억을 기록하며 전년대비 80.4% 증가하였습니다 . 국내 할인점은 슈퍼 사업부와 시너지 창출에 집중함에 따라 두 사업부의 상품 조직을 통합하여 일원화된 소싱 구조를 구축하였습니다 . 이를 바탕으로 규모의 경제를 실현하여 구매원가를 절감하였고 , 매출총이익률이 개선되며 영업이익이 큰 폭으로 개선되었습니다 . 해외 할인점의 경우 , 베트남과 인도네시아의 양호한 기존점 매출 성장을 바탕으로 영업이익이 증가하였습니다 . 특히 23년 베트남 할인점 영업이익률은 7%를 기록하며 높은 수익성 을 보이고 있습니다 . 할인점 사업부는 슈퍼 사업 부와의 통합 소싱에서 더 나아가 물류 체계를 통합하여 운영 효율성을 지속 개선해 나갈 예정이며 , 국내 최대 델리 식료품 특화 매장인 ‘그랑 그로서리 ’ 매장 확대를 통해 경쟁력을 제고할 계획입니다 .[슈퍼] 2023년 매출액은 전기대비 2.7% 감소한 1조 3,063억원이며 , 영업이익은 256억원을 기록하였습니다 . 슈 퍼 사업부는 기존 공급자 관점 유통 채널별 운영 방식에서 벗어나 그로서리 중심의 사업 전환을 위해 마트 사업부문과 ONE CEO 체제를 구축하였습니다 . 이를 바탕으로 , 상품·영업·물류·마케팅 등 전반적인 사업 구조를 마트와 통합하는데 집중하였고 운영 효율성이 크게 개선되며 영업이익이 흑자전환 하였습니다 . 슈퍼 사업부는 할인점 사업부와 완전한 통합을 위해 단계별 사업 통합을 진행 중이며 , 주요 점포 리뉴얼 및 가맹사업 활성화를 통해 수익성을 안정화할 계획입니다 .[이커머스 사업부] 2023년 매출액은 1,351억원으로 전년대비 19.4% 증가하였고 , 영업손실은 856억원을 기록하며 적자가 축소되었습니다 . 당사는 기존 거래액 중심의 성장 전략에서 수익성 관리를 최우선으로 전략을 변경해 사업을 운영 중입니다 . 지난 2년간 마진이 비교적 낮은 그로서리 관련 물류비용을 절감하였고 , IT역량을 내재화시키며 IT 관련 비용 또한 절감하였습니다 . 롯데 ON 플랫폼의 경우 , 기존 종합몰 형태에서 고객에게 선택지를 제시하는 라이프스타일 버티컬 전문몰로 전환하고 있으 며, 당사의 역량을 가장 잘 발휘할 수 있는 뷰티/럭셔리/패션/키즈 4가지 카테고리 특화몰을 운영하고 있 습니다.

[영화상영업] 2023년 매출액은 전기대비 13.0% 증가한 5,621억 , 영업손실은 84억원을 기록하였습니다 . 영 화관 입장객 수가 증가하며 매출이 증가하였으나 , 인건비 , 유틸리티 비용 등 고정비 증가 영향 및 당사가 투자 배급했던 작품의 흥행 부진으로 영업이익이 적자 전환하였습니다 . 당사는 영화관을 단순히 영화만 보는 공간에 한정 짓지 않고 다양한 콘텐츠를 경험하고 소통이 이뤄지는 장소로 탈바꿈시킨다는 목표하에 전시회를 개최하는 등 고객 경험 개선을 위해 노력하고 있습니다 . 또한 , 경쟁력 있는 원작 IP 확보를 통해 대형 작품 프로젝트를 추진하는 등 콘텐츠 사업 경쟁력 강화에도 주력할 계획입니다 .

[홈쇼핑] 2023년 매출액은 9,416억원으로 전기대비 12.6% 감소하였으며 , 영업이익은 83 억원을 기록하였습니다 . 홈쇼핑 사업은 다양한 미디어 커머스의 등장으로 인해 경쟁이 심화되며 산업 자체가 어려운 한 해를 보냈습니다 . 이에 더해 , 2월부터 7월까지 6개월간 새벽방송 정지 처분을 받으며 실적이 전년대비 크게 감소했습니다 .홈쇼핑 사업은 수익성 개선을 위해 부진한 사업을 과감히 종료하고 고효율 상품 중심으로 상품 포트폴리오를 개편할 뿐만 아니라 , 신규 고객 유입을 위해 기존 TV홈쇼핑 중심에서 모바일 , SNS, 유튜브 등 다양한 채널로 커머스를 확대하고자 합니다 .

[전자제품 전문점] 2023년 매출액은 전기대비 21.8% 감소한 2조 6,101억원이며 , 영업이익은 82억원을 기록하며 흑자전환 하였습니다 . 불 경기 및 부동산 시장 부진 장기화로 인해 매출이 감소하였으나 , 점포 효율화 , 재고 건전화 노력 등 수익성 개선을 위한 적극적인 사업구조 개편을 진행하여 영업이익은 흑자전환 하였습니다 . 하이마트는 기존 가전양판점에서 전문 상담 큐레이터 도입을 통해 가전 구매부터 클리닝 , 리셀 등 홈 토탈 케어 서비스를 제공하여 경쟁력을 제고 하겠습니다 . [향후 불확실성]소매유통산업은 최종 소비자를 대상으로 하기 때문에 가구소득 및 소비지출의 변화와 밀접하게 연관되어 있습니다. 특히 백화점의 경우 경기변동에 탄력적인 패션상품 및 고가 내구소비재 위주의 상품구성으로 경기변동에 영향을 받을 수 있습니다.고객이 내점하여 소비행위가 이루어지는 점포 소매업은 입지여건이 상당히 중요합니다. 따라서 신규출점 시 상권 별로 인구규모, 인구구성, 소득수준, 소비수준, 소비취향, 교통여건 등이 분석되며 이에 따라 상권의 매력도가 결정됩니다. 이러한 상권산업의 특성상 동일상권 내 경쟁업체의 위치, 컨셉, 매장규모, MD 구성, VMD(Visual Merchandising), 인테리어, 마케팅, 서비스, 자본력, 영업노하우, 편의시설, 영업전략등은 곧바로 해당기업에 영향을 미치게 됩니다. 경쟁업체의 신규출점은 상권의 고객집객력을 향상시켜 영업실적의 개선을 가져올 수 있지만, 또 한편으로는 상권분할이나, 경쟁업체로의 고객이탈로 인한 부정적인 영향이 있을 수 있습니다.또한 다양한 유통 채널의 등장, 관련 법규 규제의 강화, 내국인 해외 쇼핑 증가 또는 외국인의 국내 쇼핑 감소 및 글로벌 유통 기업의 국내 이커머스 진출 등 대내외적인 환경 변화 등은 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 다. 신규사업 및 중단사업 해당사항 없습니다. 라. 조직개편 당사는 2021년 1월 중 H 사업 효율화를 위해 할인점 사업부와 H 사업부를 통합하였습니다. 본사 기능을 통합하고 할인점 내 H 사업을 강화하여 운영 효율성이 개선되기를 기대하고 있습니다. 마. 환율변동 영향 연결실체의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 자산및부채는 환위험에 노출되어있습니다. 환포지션이 발생되는 주요 통화로는 USD, CNY 등이 있습니다. 연결실체의 환위험관리의 목표는 환율변동으로 인한 불확실성과 손익의 변동을 최소화 하여 안정적인 재무활동을 지속하는 데 있습니다. 연결실체의 기본적인 외환관리의 목적은 위험회피로서 투기 목적의 외환매매는 엄격히 금하고 있습니다.연결실체는 외화표시 차입금및사채에 대해 금융기관과의 파생상품 거래를 통하여 환율 및 이자율 변동리스크를 헷지하고 있습니다. 또 외화자금 소요 시 주요 금융기관과의 선물환 계약등을 통하여 급격한 환율변동위험을 회피하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	제 54(당) 기	제 53(전) 기

자산	부채	자산	부채

USD	166,244,935	1,668,224,689	355,006,913	1,629,381,571

EUR	7,760	4,752,874	319,470	4,265,760

JPY	-	71	-	1,507

GBP	-	47,631	-	-

HKD	-	-	-	56,763

CNY	3,651,188	-	3,678,343	-

CAD	-	1,559,394	114,290	371,386

AUD	-	-	-	16,305

합 계	169,903,883	1,674,584,659	359,119,016	1,634,093,292

당기와 전기에 적용된 환율은 다음과 같습니다.

(단위:원)

구 분	평균환율	기말환율

당기	전기	당기말	전기말

USD	1,305.41	1,291.95	1,289.40	1,267.30

EUR	1,412.36	1,357.38	1,426.59	1,351.20

JPY	9.3124	9.8344	9.1266	9.5318

GBP	1,624.19	1,592.33	1,641.79	1,527.67

HKD	166.75	164.98	165.06	162.55

CNY	184.22	191.57	180.84	181.44

CAD	967.38	991.82	974.64	935.38

AUD	867.29	895.43	880.08	858.41

연결실체는 내부적으로 외화 대비 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외 화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. 다만, 환율변동위험을 헷지한 차입금, 사채는 제외하였습니다.

(단위:천원)

구 분	제 54(당) 기	제 53(전) 기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	14,847,184	(14,847,184)	33,143,486	(33,143,486)

EUR	(474,512)	474,512	(394,629)	394,629

JPY	(7)	7	(151)	151

GBP	(4,763)	4,763	-	-

HKD	-	-	(5,676)	5,676

CNY	365,119	(365,119)	367,834	(367,834)

CAD	(155,939)	155,939	(25,710)	25,710

AUD	-	-	(1,630)	1,630

합 계	14,577,082	(14,577,082)	33,083,524	(33,083,524)

상기 민감도 분석은 보고기간 종료일 현재 연결실체의 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

바. 자산 손상 인식 종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산 및 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계 없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 수행하고 있습니다. 회수가능액은 개별 자산별로 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한적절한 할인율로 할인하여 추정합니다. 자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분합니다. 현금창출단위에 대한 손상차손은 우선 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입할 수 없습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다.

당기 중 손상징후가 있는 백화점 및 할인점, 전자제품 전문점, 슈퍼, 영화상영업, 이커머스 부문 등의 현금창출단위에 대하여 손상평가를 실시하였으며 손상차손 인식액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	백화점	할인점	전자제품 전문점	슈퍼	영화상영업	기타	사업부문 계

유형자산손상차손	7,178,693	18,178,897	4,799,811	5,342,534	656,542	1,824,743	37,981,220

무형자산(영업권제외)손상차손	88,135	4,553,542	(123,939)	272,783	61,175	176,936	5,028,632

사용권자산손상차손	43,422,183	48,370,330	3,886,721	7,434,779	2,934,944	225,300	106,274,257

투자부동산손상차손	-	-	-	-	-	23,431,759	23,431,759

합 계	50,689,011	71,102,769	8,562,593	13,050,096	3,652,661	25,658,738	172,715,868

전기 중 손상징후가 있는 백화점 및 할인점, 전자제품 전문점, 슈퍼, 영화상영업, 이커머스 부문 등의 현금창출단위에 대하여 손상평가를 실시하였으며 손상차손 인식액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	백화점	할인점	전자제품 전문점	슈퍼	영화상영업	이커머스	기타	사업부문 계

유형자산손상차손	15,840,729	16,122,190	11,917,013	8,698,784	477,268	32,934,116	11,236,480	97,226,580

무형자산(영업권제외)손상차손	43,059	-	40,230	582,461	234,931	49,814,522	11,953,324	62,668,527

영업권손상차손	-	-	297,669,963	356,838	-	-	-	298,026,801

사용권자산손상차손	62,925,747	54,280,680	15,989,840	10,875,971	9,906,245	18,518,347	684,112	173,180,942

투자부동산손상차손	-	-	-	-	-	-	89,300,321	89,300,321

합 계	78,809,535	70,402,870	325,617,046	20,514,054	10,618,444	101,266,985	113,174,237	720,403,171

손상징후가 있는 현금창출단위의 회수가능액 계산시 적용된 평가방법 및 할인율은 영업권을 보유한 현금창출단위의 회수가능액 계산시 적용된 가정과 동일합니다.

4. 유동성 및 자금조달가. 유동성 현황 연결실체의 현금 및 유동성자산의 세부내역은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분	제 54 기	제 53 기	제 52 기

현금 및 현금성자산	1,589,718	1,800,810	2,398,789

단기금융상품	1,003,571	1,307,448	1,930,531

계	2,593,289	3,108,258	4,329,320

연결실체는 당기말 현재 현금 및 현금성 자산 1.6조, 단기금융상품 1.0조를 보유하고 있습니다. 전년 대비 현금 및 현금성자산이 0.2조 감소하고 단기금융상품이 0.3조 감소하였으나, 만기 차입금을 대비한 충분한 유동성을 보유하고 있습니다. 연결실체의 유동성은 당기 영업활동 현금흐름으로 1조 6,398억원이 유입되었고, 투자활동 현금흐름은 유무형 자산의 취득 등으로 1,989억원이 유출되었고, 재무활동 현금흐름은 사채 상환, 리스부채 상환 등으로 1조 6,509억원 등이 유출되었습니다. 나. 자금조달나-1. 공시대상기간 중 조달한 자금의 원천별 조달규모, 자금조달비용 등 자금조달조건

(1) 당기말과 전기말 현재 차입금및사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	제 54(당) 기	제 53(전) 기

단기차입금	1,970,384,377	1,579,073,219

유동성장기차입금	1,338,716,245	1,814,322,296

유동성현재가치할인차금	(5,332,176)	(3,882,523)

단기사채	9,990,314	199,988,670

유동성사채	1,833,525,000	1,306,060,000

유동성사채할인발행차금	(1,307,994)	(1,272,393)

사채상환할증금	-	799,480

교환권조정	-	(240,306)

유동부채 계	5,145,975,766	4,894,848,443

장기차입금	1,652,417,358	1,722,040,543

현재가치할인차금	(4,402,891)	(6,155,883)

사채	2,623,654,000	3,154,735,500

사채할인발행차금	(5,443,248)	(4,180,252)

비유동부채 계	4,266,225,219	4,866,439,908

(2) 당기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

차입처	내 역	연이자율(%)	제 54(당) 기	제 53(전) 기

신한은행 외(*1)	기업어음	91일 CD금리 + 0.9 ~ 5.55	726,200,000	245,406,990

산업은행 외(*1)	원화일반대출	5.03 ~ 91일 CD금리 + 3.14	426,443,645	660,667,065

케이에스제일차㈜	원화일반차입금	-	-	80,000,000

하나은행 외(*2, *3)	외화일반대출	1Y LPR + 0.15 ~ 3M SOFR + 3.45	817,740,732	592,999,164

합 계	1,970,384,377	1,579,073,219

(*1) 당기말 기준 91일 CD금리: 3.83%(*2) 당기말 기준 1Y LPR: 3.45%(*3) 당기말 기준 3M SOFR: 5.33%(3) 당기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

차입처	내 역	연이자율(%)	제 54(당) 기	제 53(전) 기

한국투자증권 외	기업어음	3.53 ~ 5.20	200,000,000	300,000,000

미즈호코퍼레이트 은행 외(*1)	원화일반대출	1.95 ~ 3M 금융채Ⅰ(은행채) AAA + 6.15	1,518,894,523	1,156,928,236

에스퍼스트엘 외 (*2)	원화일반차입금	2.48 ~ 91일 CD금리 + 1.44	763,000,000	1,574,000,000

한국수출입은행 외 (*3)	외화일반대출	6.55~ 3M SOFR + 1.95	509,239,080	505,434,603

소 계	2,991,133,603	3,536,362,839

현재가치할인차금	(9,735,067)	(10,038,406)

총 장부금액	2,981,398,536	3,526,324,433

유동성장기차입금	(1,333,384,069)	(1,810,439,773)

합 계	1,648,014,467	1,715,884,660

(*1) 당기말 기준 3M 금융채Ⅰ(은행채) AAA : 3.88% (*2) 당기말 기준 91일 CD금리: 3.83%(*3) 당기말 기준 3M SOFR: 5.33%

(4) 당기말과 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

종 류	만기일	연이자율(%)	제 54(당) 기	제 53(전) 기

제66-3회 원화사채	2025-06-23	2.98	140,000,000	140,000,000

제70-3회 원화사채	2026-04-04	2.48	70,000,000	70,000,000

제73-3회 원화사채	2024-06-15	2.69	100,000,000	100,000,000

제75회 원화사채	2024-08-07	2.74	150,000,000	150,000,000

제77-2회 원화사채	2023-05-30	-	-	310,000,000

제77-3회 원화사채	2028-05-30	3.47	100,000,000	100,000,000

제79회 원화사채	2033-08-07	3.55	70,000,000	70,000,000

제80회 원화사채	2038-08-29	3.40	30,000,000	30,000,000

제82-2회 원화사채	2024-01-30	2.29	150,000,000	150,000,000

제82-3회 원화사채	2029-01-30	2.73	140,000,000	140,000,000

제83-1회 원화사채	2024-08-29	1.59	100,000,000	100,000,000

제83-2회 원화사채	2026-08-28	1.67	70,000,000	70,000,000

제83-3회 원화사채	2029-08-29	1.80	110,000,000	110,000,000

제85회 원화사채	2023-04-28	-	-	350,000,000

제86-1회 원화사채	2025-07-18	2.20	30,000,000	30,000,000

제86-2회 원화사채	2030-07-19	2.58	20,000,000	20,000,000

제87-1회 외화사채	2023-08-18	-	-	126,730,000

제87-2회 외화사채	2023-08-21	-	-	63,365,000

제87-3회 외화사채	2023-08-28	-	-	63,365,000

제88-1회 원화사채	2025-09-23	2.07	135,000,000	135,000,000

제88-2회 원화사채	2030-09-23	2.55	60,000,000	60,000,000

제89-1회 원화사채	2024-04-16	1.63	170,000,000	170,000,000

제89-2회 원화사채	2026-04-16	2.13	190,000,000	190,000,000

제89-3회 원화사채	2031-04-16	2.95	35,000,000	35,000,000

제90-1회 외화사채(*1)	2024-05-21	3M SOFR + 0.31	128,940,000	126,730,000

제90-2회 외화사채	2024-05-20	0.53	225,645,000	221,777,500

제91회 외화사채	2024-08-19	0.86	128,940,000	126,730,000

제92회 외화사채	2025-03-25	2.54	206,304,000	202,768,000

제93-1회 원화사채	2024-09-06	4.75	100,000,000	100,000,000

제93-2회 원화사채	2025-09-05	4.86	110,000,000	110,000,000

제93-3회 원화사채	2027-09-07	4.93	40,000,000	40,000,000

제94회 외화사채	2025-11-28	4.87	128,940,000	126,730,000

제95-1회 원화사채	2025-02-21	4.41	70,000,000	-

제95-2회 원화사채	2026-02-23	4.55	190,000,000	-

제95-3회 원화사채	2028-02-23	4.79	40,000,000	-

교환사채(*2)	2023-04-04	-	-	31,600,000

제96-1회 원화사채	2025-07-11	4.66	130,000,000	-

제96-2회 원화사채	2026-07-10	4.82	120,000,000	-

제96-3회 원화사채	2028-07-11	4.96	20,000,000	-

제97-1회 외화사채	2026-08-18	SOFR + 1.20	128,940,000	-

제97-2회 외화사채(*1)	2026-08-21	3M SOFR + 1.00	64,470,000	-

제2회 무보증공모사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2023-12-15	-	-	31,000,000

제3-1회 담보부공모사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2023-07-29	-	-	80,000,000

제3-2회 담보부공모사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2024-07-29	4.67	90,000,000	90,000,000

제3-3회 담보부공모사채(롯데위탁관리부동산투자회사)	2024-07-28	5.09	80,000,000	-

제4회 담보부공모사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2024-07-16	5.69	70,000,000	-

제5-1회 담보부공모사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2024-03-17	5.00	75,000,000	-

제5-2회 담보부공모사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2024-09-17	5.20	125,000,000	-

단기사채 (롯데위탁관리부동산투자회사)	2023-01-17	-	-	200,000,000

제7회 회사채(롯데하이마트)	2023-06-11	-	-	200,000,000

제8회 회사채(롯데하이마트)	2024-06-28	1.97	140,000,000	140,000,000

제9-1회 회사채(롯데하이마트)	2025-02-03	5.11	80,000,000	-

제9-2회 회사채(롯데하이마트)	2026-02-03	5.18	55,000,000	-

제3회 원화사채(롯데컬처웍스)	2023-11-26	-	-	10,000,000

제4회 원화사채(롯데컬처웍스)	2023-03-03	-	-	40,000,000

제8회 원화사채(롯데컬처웍스)	2025-02-08	7.80	10,000,000	-

제9회 원화사채(롯데컬처웍스)	2026-02-27	5.66	20,000,000	-

제10회 원화사채(롯데컬처웍스)	2025-03-06	7.80	10,000,000	-

제15회 원화사채(롯데컬처웍스)	2024-12-15	6.70	10,000,000	-

소계	4,467,179,000	4,660,795,500

사채할인발행차금	(6,760,928)	(5,463,975)

사채상환할증금	-	799,480

교환권조정	-	(240,306)

총 장부금액	4,460,418,072	4,655,890,699

유동성사채(*3)	(1,842,207,320)	(1,505,335,451)

합 계	2,618,210,752	3,150,555,248

(*1) 당기말 기준 3M SOFR : 5.33%, SOFR : 5.38%

(*2) 당사는 당기 중 종속기업인 롯데하이마트의 주식을 기초자산으로 하는 교환사채를 만기상환하였습니다.

(*3) 전기말 유동성사채에는 사채상환할증금이 포함되어 있습니다. (5) 당기말 현재 차입금 및 사채의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	장기차입금	사채	합 계

2024.01.01 ~ 2024.12.31	1,338,716,245	1,843,525,000	3,182,241,245

2025.01.01 ~ 2025.12.31	1,075,656,135	1,050,244,000	2,125,900,135

2026.01.01 ~ 2026.12.31	188,417,185	908,410,000	1,096,827,185

2027.01.01 ~ 2027.12.31	388,105,290	40,000,000	428,105,290

2028.01.01 이후	238,748	625,000,000	625,238,748

합 계	2,991,133,603	4,467,179,000	7,458,312,603

나-2. 조달자금 중 재무비율 준수, 차입제한, 배당제한 등의 조건이 있을 시 그 내용, 미준수 시 회사에 미치는 영향 - 롯데쇼핑㈜

조달자금	제한 조건	미준수시 영향

제66-3회원화사채	부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제70-3회원화사채	부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제73-3회원화사채	부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제75회원화사채	부채총액의 자산총액 초과금지	기한이익상실

제77-3회원화사채	부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제79회원화사채	부채총액의 자산총액 초과금지발행회사의 장기신용등급을 A+ 이하로 하향시킨 경우	기한이익상실

제80회원화사채	부채총액의 자산총액 초과금지발행회사의 장기신용등급을 A+ 이하로 하향시킨 경우	기한이익상실

제82-2회원화사채	부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제82-3회원화사채	부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제83-1회원화사채	부채비율 300% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제83-2회원화사채	부채비율 300% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제83-3회원화사채	부채비율 300% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제86-1회원화사채	발행회사의 장기신용등급을 A0 이하로 하향시킨 경우	기한이익상실

제86-2회원화사채	발행회사의 장기신용등급을 A0 이하로 하향시킨 경우	기한이익상실

제88-1회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제88-2회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제89-1회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제89-2회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제89-3회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제90-1회외화사채	부채비율 400% 이하 유지	기한이익상실

제90-2회외화사채	(연결)차입금비율 200% 이하 유지(리스부채 제외)	기한이익상실

제91회외화사채	부채비율 400% 이하 유지	기한이익상실

미즈호 은행일반대출(21.08.17 차입, 1,000억)	(연결)차입금비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한신용상태의 현저한 악화 (당해년도 2단계이상)	기한이익상실

미즈호 은행일반대출(22.01.28 차입, 600억)	(연결)부채비율 200% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한신용상태의 현저한 악화 (2단계이상)	기한이익상실

제92회외화사채	부채비율 400% 이하 유지	기한이익상실

제93-1회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제93-2회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제93-3회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제94회외화사채	부채비율 400% 이하 유지	기한이익상실

엘디원큐제일차 외ABCP/ABL 대출 외(21.10.28 차입, 4,900억)(22.01.31 합병)	회사채 또는 유효신용등급이 A0 이하로 하락시	기한이익상실

제95-1회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제95-2회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제95-3회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제96-1회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제96-2회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제96-3회원화사채	부채비율 400% 이하 유지담보권설정부채 전년 자기자본의 250% 이하 유지하나의 회계연도 내 자기자본의 2배 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제97-1회외화사채	USD 5천만불 이상 채무 미지급 발생 시	기한이익상실

제97-2회외화사채	USD 5천만불 이상 채무 미지급 발생 시	기한이익상실

신한은행일반대출(BLCP)(23.03.17 차입, 1,000억)	회사채 A0/CP A2 이하 시	기한이익상실

하나은행일반대출(CP)(23.06.20 차입, 1,000억)	회사채 또는 유효신용등급이 A0 이하로 하락시	기한이익상실

농협은행일반대출(23.04.28 차입, 500억)	회사채 또는 유효신용등급이 A0 이하로 하락시	기한이익상실

기업은행일반대출(23.05.31 차입, 500억)	회사채 또는 유효신용등급이 A0 이하로 하락시	기한이익상실

- 롯데하이마트㈜ 당기말 현재 원화사채와 관련하여 다음의 사항을 준수하지 않을 경우 기한의 이익을 상실할 수 있습니다.

내역	재무비율 유지	지급보증 및 담보권 설정제한	자산매각 한도

제8회 무기명식 무보증 공모사채	부채비율 300% 이하	자기자본의 300% 이하	자산총계의 50% 미만

제9-1회 무기명식 무보증 공모사채	부채비율 300% 이하	자기자본의 300% 이하	자산총계의 50% 미만

제9-2회 무기명식 무보증 공모사채	부채비율 300% 이하	자기자본의 300% 이하	자산총계의 50% 미만

- 롯데위탁관리부동산투자회사㈜

조달자금	제한 조건	미준수시 영향

제2회 무보증사채	부채비율 300% 이하 유지담보권설정제한 전년 자기자본의 200% 이하 유지하나의 회계연도 내 자산총계의 50% 이상의 자산처분제한	기한이익상실

제3-1회 담보부사채	부채비율 200% 이하 유지	기한이익상실

제3-2회 담보부사채	부채비율 200% 이하 유지	기한이익상실

제3-3회 담보부사채	부채비율 200% 이하 유지	기한이익상실

제4회 담보부사채	부채비율 200% 이하 유지	기한이익상실

제5-1회 담보부사채	부채비율 200% 이하 유지	기한이익상실

제5-2회 담보부사채	부채비율 200% 이하 유지	기한이익상실

다. 지출(단위: 원)

구 분	당기	전기

기초현금및현금성자산	1,800,809,705,742	2,398,788,978,689

영업활동현금흐름	1,639,812,977,926	1,627,838,230,821

투자활동으로 인한 현금흐름	-198,923,684,759	-623,455,871,497

재무활동현금흐름	-1,650,908,714,497	-1,598,680,785,671

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과 등	-3,673,184,308	32,987,414,492

매각예정처분자산집단 대체환원(대체)	2,600,884,666	-36,668,261,092

기말현금및현금성자산	1,589,717,984,770	1,800,809,705,742

연결실체의 유동성은 당기 영업활동 현금흐름으로 1조 6,398억원이 유입되었고, 투자활동 현금흐름은 유무형 자산의 취득 등으로 1,989억원이 유출되었고, 재무활동 현금흐름은 사채 상환, 리스부채 상환 등으로 1조 6,509억원 등이 유출되었습니다. 당사는 국내 온라인 장보기 (eGrocery) 시장 내 Market Leadership 확보하기 위해 오카도 스마트 플랫폼(OSP: Ocado Smart Platform) 및 자동화물류센터(CFC)에 9,500억원을 투자할 계획이며, 투자기간은 2022년부터 2030년까지입니다. 총 투자비는 토지, 건축/설비 등을 포함한 것이며 CFC 건립시마다 매년 순차적으로 당사의 보유자금을 활용하여 집행할 예정입니다. [관련공시일 : 2022.11.01. 신규시설투자등 공시]

5. 부외거래

당사의 부외거래는 III. 재무에 관한 사항 중 3. 연결재무제표의 주석 38(우발부채와 약정사항)과 5. 재무제표의 주석 37(우발부채와 약정사항)을 참조하여 주시기 바랍니다.

6. 그밖의 투자결정에 관한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항

연결실체는 2023년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - '회계정책'의 공시

중요한 회계정책 정보를 정의하고 이를 공시하도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - 행사가격 조정 조건이 있는 금융부채 평가손익 공시

발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건이 있는 금융상품의 전부나 일부가 금융부채로 분류되는 경우 그 금융부채의 장부금액과 관련 손익을 공시하도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(3) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' - '회계추정'의 정의

회계추정을 정의하고, 회계정책의 변경과 구별하는 방법을 명확히 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세

자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(5) 기업회계기준서 제1117호 '보험계약' 제정

기업회계기준서 제1117호 '보험계약'은 기업회계기준서 제1104호 '보험계약’을 대체합니다. 보험계약에 따른 모든 현금흐름을 추정하고 보고시점의 가정과 위험을 반영한 할인율을 사용하여 보험부채를 측정하고, 매 회계연도별로 계약자에게 제공한 서비스(보험보장)를 반영하여 수익을 발생주의로 인식하도록 합니다. 또한, 보험사건과 관계없이 보험계약자에게 지급하는 투자요소(해약/만기환급금)는 보험수익에서 제외하며, 보험손익과 투자손익을 구분 표시하여 정보이용자가 손익의 원천을 확인할 수 있도록 하였습니다. 해당 기준서의 제정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(6) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' - '국제조세개혁 - 필라2 모범규칙'

개정 기준은 다국적기업의 국제조세를 개혁하는 필라2 모범규칙을 반영하는 법률의 시행으로 생기는 이연법인세 회계처리를 일시적으로 완화하고 이와 관련된 당기법인세 효과 등에 대한 공시를 요구하고 있습니다. 연 결실체는 동 개정으로 인한 연결재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 상세한 사항은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석3~4' 및 '5. 재무제표 주석3~4'을 참조하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 환경 관련 손해배상등의 책임이나 행정조치 등에 관한 사항은 없습니다.주요 핵심인력 이동사항 등 유의한 종업원 관련 변동사항은 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 당사의 사업과 관련된 법령 또는 규제사항은 다음과 같습니다. 유통산업발전법회사는 백화점, 대형마트 등 대규모 점포의 개설 및 영업에 있어서 동법(同法)이 정하는 사항을 준수하여야 합니다.독점규제 및 공정거래에 관한 법률회사는 시장에서 공정하고 자유로운 경쟁을 하여야 합니다. 동법(同法)은 공정한 경쟁을 저해할 우려가 있는 행위를 금지하고 이를 위반할 경우 일정한 제재를 하고 있습니다.대·중소기업 상생협력 촉진에 관한 법률회사의 사업 개시·확장 등이 중소기업의 경영안정에 현저하게 나쁜 영향을 미치거나 미칠 우려가 있다고 인정될 경우 사업의 조정 권고를 받을 수 있습니다.그 외에 회사는 건축법, 주차장법, 도시교통정비촉진법, 대규모 유통업에서의 거래 공정화에 관한 법률, 상가건물임대차보호법, 제조물책임법, 식품위생법 등 관련 법령의 적용 및 규제를 받습니다.

라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 연결실체는 시장위험을 관리하기 위해서 다양한 파생상품 거래를 하고 있습니다. 연결실체의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 자산및부채는 환위험에 노출되어있습니다. 환포지션이 발생되는 주요 통화로는 USD, CNY 등이 있습니다. 연결실체의 환위험관리의 목표는 환율변동으로 인한 불확실성과 손익의 변동을 최소화 하여 안정적인 재무활동을 지속하는 데 있습니다. 연결실체의 기본적인 외환관리의 목적 은 위험회피로서 투기 목적의 외환매매는 엄격히 금하고 있습니다. 연결실체는 외화표시 차입금및사채에 대해 금융기관과의 파생상품 거래를 통하여 환율 및 이자율 변동리스크를 헷지하고 있습니다. 또 외화자금 소요 시 주요 금융기관과의 선물환 계약등을 통하여 급격한 환율변동위험을 회피하고 있습니다.

이자율위험은 미래에 시장이자율 변동에 따라 예금과 차입금에서 발생하는 이자비용및 이자수익이 변동될 위험으로서, 연결실체의 변동금리 예금과 변동금리부 조건의 외화표시채권과 일반차입금에서 발생가능한 위험입니다. 연결실체의 이자율 위험의 관리는 이자율이 변동함으로써 발생하는 불확실성으로 인하여 연결실체의 금융자산과 부채의 가치변동을 최소화 하는데 그 목적이 있습니다. 연결실체는 이자율 스왑을 이용하여 외화변동금리부차입의 변동금리이자지급을 원화고정금리로 바꾸어 지급하는 방법으로 이자변동리스크를 헷지하는 정책을 채택하였습니다. 연결실체는 기타포괄손익-공정가치 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말과 전기말 현재 공정가치로 평가하는 시장성 있는 기타포괄손익-공정가치 지분상품의 장부금액은 각각 486,023,929천원, 527,683,516천원으로 다른 변수가 일정하고 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 당기 및 전기 기타포괄손익(법인세반영전)에 미치는 영향은 각각 48,602,393천원 및 52,768,352 천원입니다.

당기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 파생상품의 내역은 다음과 같습니다.

거래목적	파생상품 종류	계약내용

위험회피	통화스왑	외화 사채 및 차입금에 대하여 만기에 약정통화 원금을 부담하거나 외화 변동이자에 대하여 약정통화 고정이자를 부담함

이자율스왑	원화 및 외화 차입금 변동이자에 대하여 고정이자를 부담함

매매목적	정산계약	수익증권 투자자의 현금흐름을 약정된 현금흐름과 교환함

주식옵션	주식을 매수할 수 있는 권리를 보유함

당기말 현재 연결실체는 위험회피대상인 외화사채 및 외화차입금의 만기상환시 환율변동에 따라 상환하는 금액이 변동되는 공정가치위험을 회피하기 위하여 환율스왑계약을 체결하였습니다. 외화사채 및 외화차입금에서 발생하는 외화환산손익은 환율스왑에 따라 모두 회피가능하므로 파생상품의 공정가치변동에서 발생하는 손익을 당기손익으로 인식하였습니다.한편 연결실체는 외화사채, 외화차입금 및 원화차입금 중 일부에 대하여 이자율 변동을 헷지할 목적으로 이자율스왑계약을 체결하였습니다. 이자율스왑계약에서 발생하는 파생상품손익은 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하며, 위험회피에 효과적이지않은 경우에는 당기손익으로 인식합니다. 이자율스왑계약에서 발생한 파생상품손익은 전액 위험회피에 효과적이라고 판단하여 전액 기타포괄손익으로 인식하였습니다. 당사 파생상품 및 위험관리정책에 관한 상세한 내용은 'Ⅱ.사업의 내용'의 '5. 위험관리 및 파생거래'을 참조하시기 바랍니다.