SK가스 사업보고서 (2023.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

본 자료는 미래에 대한 "예측정보"를 포함하고 있습니다. 이는 과거가 아닌 미래의사건과 관계된 것으로 회사의 향후 예상되는 경영현황 및 재무실적을 의미하고, 표현상으로는 '예상', '전망', '계획', '기대' 등과 같은 단어를 포함합니다. "예측정보"는 그성격상 불확실한 사건들을 언급하는데, 회사의 향후 경영현황 및 재무실적에 긍정적 또는 부정적으로 영향을 미칠 수 있는 불확실성에는 다음과 같은 것들이 포함되어있으며 이에 한하지 않습니다.- 유가, LPG, 석유화학 등 에너지화학 시장의 국내/외적 변화- 환율, 이자율 등의 변동을 포함한 국내/외 금융 시장의 동향

- 사업의 처분, 매수 등을 포함한 회사의 전략적인 의사결정

- 기타 경영현황 및 재무실적에 영향을 미칠 수 있는 국내/외적 변화결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없으므로 유의하시기 바랍니다.

2. 개요 2023년은 전년대비 글로벌 경기악화에 따른 석화수요감소, 중국 및 글로벌 수요둔화전망 등 외부경영환경의 어려움이 지속된 해였습니다. 또한 국제 에너지 가격 하락에따른 LPG 가격 하락도 지속되었던 한 해 였습니다. 당사는 이러한 대내 경영 환경에서도 주주 여러분의 성원과 전 임직원의 노력으로 2023년 연결기준 매출액 6조 9,923억원, 영업이익 3,036억원, 당기순이익 3,163억원의 실적을 시현하였습니다. 당사는 LPG 파생상품의 손익 및 투자 자회사 실적이 종합 반영된 연결기준의 세전이익/지배주주순이익/ROE를 경영진단을 위한 핵심 경영지표로 여기고 있습니다.- 주요 경영지표

(단위 : 백만원, %)

구분	제 39기(2023년)	제 38기(2022년)	제 37기(2021년)

연결 세전이익	437,972	304,744	329,608

연결 지배주주순이익	316,291	257,078	249,266

ROE	13	12	12

(주) ROE 산정 시, 기초/기말 지배주주 자기자본 평균 적용PDH 시황 악화로 석유화학용 LPG 판매는 감소하였으나, 산업체를 대상으로한 LNG대체용 LPG 판매가 안정적으로 이루어졌고, 국제 에너지 시황 변동성을 활용하여 Trading 사업부문에서도 성과를 창출할 수 있었습니다. 또한 당사는 글로벌 이해관계자의의 요구에 따라 선제적으로 ESG 정보를 공개하며 ESG (환경/사회/지배구조)경영을 구현해 나가고 있습니다. 그 결과 '20~22년 연속으로 한국기업지배구조원(KCGS)의 상장기업 ESG 평가에서 통합등급 A등급을 획득한 데 이어 '23년에는 A+등급으로 한 단계 상향되었습니다. 당사는 '21년말 ESG Master Plan을 수립하여 ESG 경영을 본격적으로 추진하면서 글로벌 ESG 평가기관인 MSCI(Morgan Stanley Capital International)의 ESG 평가에서 '22년 'AA'등급을 달성하고, '23년에는 당사의 적극적인 탄소 감축과, 안전보건 관리, 지속적인 이사회 독립성 향상 노력 등을 높게 평가받아 최고등급인 'AAA'등급을 달성하였습니다. 2024년에도 국제 에너지 가격 하락세 및 글로벌 수요둔화 지속 등 당사를 둘러싼 경영환경의 불확실성이 여전히 계속될 것으로 전망됩니다. 에너지 산업에 영향을 줄 수 있는 지정학적 변수들은 예측하기 어려우며, 11월 미국의 대선 등 국제사회의 여러 변수들로 인해 경제상황은 더욱 예측하기 힘든 상황입니다. 당사는 이러한 예측하기 어려운 경영환경 속에서 기존 LPG 사업의 경쟁력 강화 및 발전사업, LNG 터미널 등 신규사업의 성공적 추진을 통해 경 쟁우위를 확보하고 기업가치 제고를 위해 경주할 것 입니다. 아울러 국내외에서 다양한 신사업 기회 발굴을 통해 사업 포트폴리오를 강화하여 지속적으로 성장을 할 수 있는 기업이 될 수 있도록 하겠습니다.

3. 재무상태 및 영업실적 등가. 재무상태 (연결)

연결회사의 지난 2사업년도의 재무상태는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

과목	제39기	제38기	증감액	증감률

자산

[유동자산]	2,485,113	2,581,339	-96,226	-3.73%

-당좌자산	2,037,449	2,119,684	-82,235	-3.88%

-재고자산	447,664	461,655	-13,991	-3.03%

[비유동자산]	3,596,698	3,250,438	+346,260	+10.65%

-관계기업투자주식	749,873	735,981	+13,892	+1.89%

-유형자산	2,102,402	1,620,793	+481,609	+29.71%

-무형자산	112,794	115,721	-2,927	-2.53%

-기타비유동자산	631,629	777,942	-146,313	-18.81%

자산총계	6,081,811	5,831,777	+250,034	+4.29%

부채

[유동부채]	1,460,924	1,742,517	-281,593	-16.16%

[비유동부채]	2,032,582	1,748,365	+284,217	+16.26%

부채총계	3,493,506	3,490,882	+2,624	+0.08%

자본

[지배기업소유주지분]	2,581,072	2,340,895	+240,177	+10.26%

-자본금	46,151	46,151	0	0.00%

-연결자본잉여금	195,492	195,492	0	0.00%

-연결기타자본	-20,923	-21,810	+887	-4.07%

-연결기타포괄손익누계액	7,303	10,908	-3,605	-33.05%

-연결이익잉여금	2,353,049	2,110,154	+242,895	+11.51%

[비지배지분]	7,233	-	+7,233	-

자본총계	2,588,305	2,340,895	+247,410	+10.57%

부채와자본총계	6,081,811	5,831,777	+250,034	+4.29%

자기자본비율	42.56%	40.14%	+2.42%	-

부채비율	134.97%	149.13%	-14.16%	-

재고자산회전율	14.02	15.96	-1.94

※ 상기 제 39기 연결 재무제표는 주주총회 승인 전 연결 재무제표로 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유를 반영할 예정입니다.당기말 자산총계는 6조 818억원으로 2022년말 5조 8,318억원 대비 2,500억원 증가하였습니다. 유동자산은 2조 4,851억원으로 전기대비 962억원 감소하였으며, 비유동자산은 3조 5,967억원으로 전기대비 3,463억원 증가하였습니다. 당기말 부채총계는 3조 4,935억원으로 2022년말 3조 4,909억원보다 26억원 증가하였습니다. 가스복합화력발전, LNG터미널 등 당사의 본격적인 신규사업 추진에 따라 관련 투자금액의 자산화, 현금 및 단기금융상품 증가 등이 2023년 자산 증가의 주된 요인이며, 차입금 증가에도 불구 실적호조로 전년대비 부채비율이 개선되었습니다.

나. 영업실적 (연결)연결회사의 지난 2사업년도의 영업실적에 관한 자료는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

기 간	제 39기 (당기)	제 38기 (전기)	증감액	증감률

매출액	6,992,257	8,066,169	-1,073,912	-13.31%

영업이익	303,595	390,471	-86,876	-22.25%

법인세비용차감전계속영업순이익	437,972	304,744	+133,228	+43.72%

계속영업당기순이익(손실)	316,291	257,078	+9,213	+23.03%

중단영업당기순이익	-	-	-

당기순이익	316,291	257,078	+59,213	+23.03%

- 지배기업 소유주지분	316,291	257,078	+59,213	+23.03%

- 비지배지분	-	-

기타포괄손익	-9,722	20,990	-30,712	-146.32%

연결당기총포괄이익	306,568	278,068	+28,500	+10.25%

- 지배기업 소유주지분	306,603	278,068	+28,535	+10.26%

- 비지배지분	-35	-	-35	-

지배기업 소유주지분에 대한기본및희석주당이익(원)

기본주당이익	35,241	28,644	+6,597	+23.03%

희석주당이익	35,101	28,559	+6,542	+22.91%

연결에 포함된 회사수	7	5	2	-

※ 상기 제 39기 연결 재무제표는 주주총회 승인 전 연결 재무제표로 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유를 반영할 예정입니다.당기 매출액은 6조 9,923억원으로 전기 매출액인 8조 662억원 대비하여 1조 739억원 감소하였고, 영업이익은 3,036억원으로 2022년 영업이익인 3,905억원 대비 869억원 감소하였습니다.

사업부문별 매출 및 영업손익은 아래와 같습니다.

(기준일 : 2023년 12월 31일) (단위 : 백만원, %)

사업부문	매출유형	품 목	매출액(비중)

제39기	제38기	제37기

가스사업부	LPG판매	제품	LPG	6,941,948(99.3%)	8,016,831(99.4%)	6,447,182(99.3%)

수탁저장수입	용역	-	50,309(0.7%)	49,338(0.6%)	47,331(0.7%)

기타	-	-	-	-	-

합 계	6,992,257	8,066,169	6,494,513

(주1) 연간 누적 금액기준입니다.

(가스사업부)

상기 재무제표 상의 매출 전액은 가스사업부 매출액으로 구성되어 있습니다. 당기 매출액은 LPG 국제가격 하락에 의해 전년대비 감소하였습니다. '23년 프로판 국제가격(CP) 평균은 $575/톤으로 '22년 $737/톤 대비 22% 감소하였습니다. '23년 당사의 LPG 판매량은 PDH 시황 약세 지속으로 인한 석유화학용 수요 감소 등으로 전년대비 -9% 감소하였습니다. 어려운 경영환경에도 불구하고 산업체 LPG 판매 및 고도화된 Trading 전략을 통한 수익 창출로 영업이익이 증가하였습니다. 가스사업부에는 당사가 지분 100%를 보유한 주요 종속회사 SK Gas International Pte. Ltd.가 포함되어 있습니다. 해당회사는 LPG 수출입을 수행하는 회사로 당기말 기준 요약 재무정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

회사명	자산총액	부채총액	자본총액	매출액	당기순손익

SK Gas International Pte. Ltd.	246,433,657	82,109,785	164,323,872	2,351,790,664	10,344,229

(주) 상기 SK Gas International Pte. Ltd.의 재무정보는 사업결합시 발생한 영업권과 공정가치조정 및 지배기업과의 회계정책 차이조정 등을 반영한 후의 금액이며, 내부거래는 제거하기 전 금액입니다.

(기타사업부)

기타사업부는 자회사인 울산지피에스 등의 가스복합발전사업으로서, 사업 준비 과정에 있어 매출은 없으며, 당기 영업손실은 158억원을 인식하였습니다 .

전사 영업순이익 등의 주요 내용은 아래와 같습니다.

당기 법인세비용차감전계속영업순이익은 4,380억원으로 전기 3,047억원 대비 1,333억원 증가하였습니다. 어려운 경기 환경/석유화학 경기 악화 지속에 따른 투자 자회사(SK Advanced)의 실적 부진에도 불구하고 Hedge용 LPG 파생상품 이익 등으로 인해 전년대비 증가하였습니다.

[울산GPS]

[요약 손익계산서]

(단위 : 백만원)

과 목	제13(당)기	제12(전)기	증가(감소)

매출액	-	-	-

영업이익(손실)	-15,780	-11,015	-4,765

법인세차감전순이익(손실)	-15,350	-8,997	-6,353

당기순이익(손실)	-15,322	-9,026	-6,296

울산GPS는 당사의 연결 주요 종속법인으로서 LNG/LPG가스복합발전을 추진하는 회사입니다. '24년 상업가동 목표로 현재 건설 중이기 때문에 사업추진 인력 증가 및 수수료 지급 등 증가로 판관비가 전년대비 증가했습니다. 다. 신규사업 당사는 기존 핵심사업인 국내외 LPG 사업의 경쟁력 제고와 더불어 종합에너지회사로 거듭나기 위한 신규사업 추진을 적극 추진 중입니다.당사는 국내 LPG 사업의 1위 사업자로서 울산에 28만톤, 평택에 20만톤 규모의 LPG 저장기지를 기반으로 국내 LPG를 원활하게 공급하고 있습니다. 사업환경 변화에 대응하여 핵심 사업으로서 경쟁력 유지를 위한 고객중심 경영 활동 확대와 지속 성장을 위한 Business Model 혁신을 추진 중입니다. 대내외 어려운 경영환경에도 불구하고 비교적 안정적인 판매량을 확보할 수 있었던 이유는 기존 민수 중심의 LPG에서 산업체/석유화학용으로 LPG 고객 및 물량을 선제적으로 개발해왔기 때문입니다. 또한, LPG 해외사업은 Trading 역량강화를 통한 수익력 향상에 주력하는 한편 중장기적으로는 Global 투자 기회 확대를 적극적으로 모색하는 등 시장 확대를 위한 노력을 지속하고 있습니다. 가스복합화력발전사업을 추진 중인 자회사 울산GPS(주)는 세계 최초 LNG와 LPG 겸용 가스복합발전소로 2024년 상업가동을 목표로 사업준비를 순차적으로 진행 중에 있습니다.또한 이에 연계하여 울산GPS의 LNG 발전연료 직도입을 위하여 코리아에너지터미널(주)에 투자하여 LNG 터미널 사업도 추진하고 있습니다. LNG 탱크 3기 (각각 21.5만Kl)를 건설하고 있으며, '24 년 상반기 2 기 , '26 년 1 기 상업 가동 목표입니다 . 또한 울산 클린에너지 복합단지 사업 추진을 위해 LNG 탱크 1 기 (21.5 만 Kl) 건설 중에 있으며 향후 단계별로 추가 사업 추진 예정입니다 .

가스화학사업에서의 Value Chain 확대도 꾸준히 모색 중입니다. 투자회사인 SK어드밴스드(주)는 프로필렌 생산과 판매의 Operation Excellence를 지속 추진하는 한편, 폴리미래와 합작하여 다운스트림 영역인 PP(폴리프로필렌) 사업을 운영하고 있습니다. 아울러 세계 최고수준의 PDH O(Operation Maintenance) 역량을 인정받아 사우디 아라비아 현지에서 추진 중인 프로필렌/PP 프로젝트에 참여하고 있습니다. 당사는 Net Zero라는 시대적인 요구에 부응하기 위해 탄소 배출이 없는 청정 에너지원인 수소사업을 추진 중입니다. 1단계 사업으로 울산에 부생수소 기반의 연료전지 발전사업을 추진 중이며, 울산 내 집약적 인프라 확보를 통해 수소 경제 대응 예정입니다. 장기적으로는 청정 그린수소까지 사업영역을 확장하여 수소 사업 전반의 경쟁력을 확보해 나갈 계획입니다. '21년 12월 8일에는 미국 천연가스 열분해 원천기술을 보유한 스타트업 기업인 C-ZERO社에 투자 결정하여, 친환경 청록수소 생산기술에 대한 선점으로 수소사업 생태계 구축을 강화하고, 청정수소 생산을 위해 향후 협력을 추진해 나갈 계획입니다. 또한, 미래 Green 사업의 필수 역량 확보를 위해 '23년 12월 6일 미국 ESS 사업 진출을 결정하였습니다. SK디앤디(주)와 해외 합작법인 GridFlex Inc. 설립 후 ESS 운영 및 전력 트레이딩 사업 운영을 추진하고 있습니다. 금번 사업을 통해 美텍사스 지역에 200MW ESS설비를 건설/운영하며 전력거래 경험을 확보하고 해외 재생에너지 분야로의 확장을 검토하고 있습니다.신규사업 관련한 자세한 내용은 'II. 사업의 내용 - 1. 사업의 개요'를 참고하시기 바랍니다. 라. 조직변경 및 사업부문의 재조직 등 '23년 SK가스는 기존 LPG사업의 경쟁력 강화 및 신규 사업의 성공적 추진을 위해 조직개편을 시행하였습니다. LPG 1톤 트력 관련 Retail 마케팅을 위한 'T마케팅그룹', LNG사업관련 시장분석 및 Market Intelligence 강화를 위해 'MI그룹'을 신설하는 등 성장을 위한 조직개편을 단행하였습니다. 마. 환 율변동 영 향 등의 시장위험당사는 LPG를 수입하는 회사로서, 환율 상승시 외상매입금 인식시점과 결제 시점의 차이로 환차손이 발생하며, 환율 하락시에는 반대로 환차익이 발생 가능합니다. 이에 당사는 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있으며, 특히 외화차입금 등의 환율 변동위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하여 관리하고 있습니다.

환위험은 환율의 변동으로 금융상품의 공정가치, 미래현금흐름 및 손익이 변동할 위험입니다. 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

자산	부채(주1)	자산	부채

USD	305,891,176	1,020,222,197	455,988,603	1,179,337,566

SGD	840,900	6,968,491	1,147,990	7,844,251

EUR	51,574	101,505	-	57,104

JPY	-	58,079	-	-

합 계	306,783,650	1,027,350,272	457,136,593	1,187,238,921

(주1) 지배기업은 외화리스부채에 대하여 비금융항목위험회피를 적용하고 있으며, 해당 위험회피는 환율변동 위험을 회피하는데 효과적이라고 판단하였으므로 동 금액을 제외하였습니다(주석 14-6 참조).

보고기간종료일 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율이 5% 변동할 경우 당기 및 전기 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. 연결실체는 내부적으로 원화 환율 변동에대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있으며 통화선물거래를 통해 환위험을 효과적으로 관리하고 있어 손익에 미치는 영향은 제한적입니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

USD	(35,716,551)	35,716,551	(36,167,448)	36,167,448

SGD	(306,380)	306,380	(334,813)	334,813

EUR	(2,497)	2,497	(2,855)	2,855

JPY	(2,904)	2,904	-	-

합 계	(36,028,332)	36,028,332	(36,505,116)	36,505,116

이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결실체는 내부적으로 이자율 1% 변동을 기준으로 이자율위험을 측정하고 있으며, 상기의 변동비율은 합리적으로 발생가능한 이자율변동위험에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있습니다.

당기말 현재 변동이자율이 적용되는 차입금은 219,408,301천원(전기말: 313,050,916천원)이며, 다른 모든 변수가 동일하고 이자율이 변동하는 경우 변동이자부 차입금의 이자비용이 당기 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

1% Point 상승시	1% Point 하락시	1% Point 상승시	1% Point 하락시

세전이익	(2,194,083)	2,194,083	(3,130,509)	3,130,509

기타 가격위험은 이자율위험이나 환위험 이외의 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험이며, 연결실체의 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 상장지분상품 11,875,792천원은 가격변동위험에 노출되어 있으며, 보고기간종료일 현재 해당 주식의 주가가 5% 변동시 상장지분상품의 가격변동이 기타포괄손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

법인세효과 차감전 기타포괄손익	593,790	(593,790)	662,887	(662,887)

법인세효과	(134,781)	134,781	(151,396)	151,396

법인세효과 차감후 기타포괄손익	459,009	(459,009)	511,491	(511,491)

[울산GPS] 울산GPS는 해외로부터 가스복합화력발전에 사용할 천연가스(LNG)를 조달할 예정이며 달러화와 관련된 환율변동 위험에 노출되어 있으나, 환율변동으로 인한 영업실적의 변동은 제한적이며 관리가능한 수준으로 판단됩니다. 바. 자산 손상인식

연결실체는 개별자산이 배부된 각각의 현금흐름창출단위에 대하여 작성된 구체적인 재무예산/예측을 기초로 손상금액을 계산하고 있습니다. 재무예산/예측은 일반적으로 5년의 기간을 다루며 더 긴 기간에 대해서는 장기성장률을 계산하여 5년 이후의 기간에 적용하고 있습니다.

손상차손은 손상된 자산의 기능과 일관된 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만, 재평가모형을 적용하는 자산으로서 이전에 인식한 재평가잉여금이 있는 경우에는 이전 재평가금액을 한도로 재평가잉여금과 상계하고 있습니다. 영업권을 제외한 자산에 대하여 매 보고기간말에 과거에 인식한 자산의 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 또는 감소하였다는 것을 시사하는 징후가 있는지 여부를 평가하며, 그러한 징후가 있는 경우 회수가능액을 추정하고 있습니다. 과거에 인식한 영업권을 제외한 자산의 손상차손은 직전 손상차손의 인식시점 이후 해당 자산의 회수가능액을 결정하는데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에 한하여 손상차손을 인식하지 않았을 경우의 자산의 장부금액의 상각 후 잔액을 한도로 장부금액을 회수가능액으로 증가시키고 이러한 손상차손환입은 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만, 재평가모형을 적용하고 있는 자산의 경우에는 동 환입액을 재평가잉여금의 증가로 처리하고 있습니다.

☞ 자산 손상의 상세 내용은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석'과 'XII. 상세표'의 '3. 타법인출자 현황(상세)'을 참조하시기 바랍니다.

4. 유동성 및 자금조달과 지출당사는 지속가능한 성장을 위해 신규사업을 다각도로 추진 중이며, 이를 위한 최적 유동성을 확보하고 있습니다.당사는 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있으며, 금융상품의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 지속적으로 분석 및 검토하여 적정 유동성을 유지하고 있습니다. 또한, 우리은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 단기금융상품 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.당사의 경영진은 영업활동에서 발생하는 현금흐름과 보유 자산 등을 활용하여 차입금의 상환이 가능하다고 판단하고 있으며, 1년 이내에 유동성 부족 상황이 발생하지 않을것으로 판단하고 있어, 건전한 재무구조를 유지할 것으로 전망됩니다. 또한, 당사는 국내 신용평가기관인 한국신용평가, 한국기업평가 및 NICE신용평가로부터 회사채 신용등급 AA-를 부여받고 있고, 우수한 신용등급을 바탕으로 금융시장을 통해 적기에 조달이 가능할 것으로 전망됩니다. 가. 유동성 현황 당기말 현금 및 현금성자산은 4,938억원이며, 보통예금과 소액현금 및 취득당시 만기가 3개월 이내인 단기성 예금으로 구성되어 있습니다. 회사의 지급 능력을 나타내는 유동비율은 170.1%로 안정적인 수준을 유지하고 있으며, 순차입금 비율은 77% 입니다.

(단위 : 천원)

구분	39(당)기	38(전)기

현금 및 현금성자산	493,752,033	404,791,630

단기금융상품	285,727,024	317,068,804

유동비율(유동자산÷유동부채) ×100	170.1%	148.1%

순차입금비율(차입금-현금성자산)÷자본×100	77.0%	81.4%

※ 2023년 연결 재무제표기준입니다. 나. 자금조달에 관한 사항(1) 보고기간 종료일 현재 사채 및 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	39(당)기	38(전)기

유동부채

단기이자부차입금	717,270,001	899,681,398

유동성이자부차입금	169,877,966	149,920,649

소 계	887,147,967	1,049,602,047

비유동부채

사채	1,267,232,286	1,216,661,475

장기이자부차입금	333,373,331	46,547,635

소 계	1,600,605,617	1,263,209,110

합 계	2,487,753,585	2,312,811,157

(2) 보고기간종료일 현재 단기이자부차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(원화단위 : 천원, 외화단위 : USD)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말

Usance 차입금	(주)신한은행 등	5.92 ~ 6.35	717,270,001(USD 556,281,992)	899,681,398 (USD 709,919,828)

(3) 보고기간종료일 현재 유동성이자부차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

유동성사채	169,877,966	149,920,649

(4) 보고기간종료일 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	발행일	상환일	이자율(%)	당기말	전기말	이자지급 및 상환방법

제35-1회 무보증공모사채	2019.09.27	2024.09.27	1.79	40,000,000	40,000,000	3개월 이자지급및 만기 일시상환

제35-2회 무보증공모사채	2019.09.27	2026.09.27	2.07	80,000,000	80,000,000

제36-1회 무보증공모사채	2020.03.06	2023.03.06	1.37	-	50,000,000

제36-2회 무보증공모사채	2020.03.06	2025.03.06	1.56	140,000,000	140,000,000

제36-3회 무보증공모사채	2020.03.06	2027.03.06	1.82	60,000,000	60,000,000

제37-1회 무보증공모사채	2020.06.19	2023.06.19	1.46	-	100,000,000

제37-2회 무보증공모사채	2020.06.19	2025.06.19	1.70	60,000,000	60,000,000

제37-3회 무보증공모사채	2020.06.19	2027.06.19	1.96	90,000,000	90,000,000

제38-1회 무보증공모사채	2021.03.04	2024.03.04	1.31	50,000,000	50,000,000

제38-2회 무보증공모사채	2021.03.04	2026.03.04	1.73	150,000,000	150,000,000

제38-3회 무보증공모사채	2021.03.04	2028.03.04	2.08	100,000,000	100,000,000

제39-1회 무보증공모사채	2021.07.20	2024.07.20	1.77	80,000,000	80,000,000

제39-2회 무보증공모사채	2021.07.20	2028.07.20	2.28	70,000,000	70,000,000

제40-1회 무보증공모사채(주1)	2023.01.30	2025.01.30	4.02	40,000,000	-

제40-2회 무보증공모사채(주1)	2023.01.30	2026.01.30	3.95	140,000,000	-

제40-3회 무보증공모사채(주1)	2023.01.30	2028.01.28	4.00	40,000,000	-

제1-1회 무보증공모사채(주2)	2022.02.25	2025.02.25	3.14	100,000,000	100,000,000

제1-2회 무보증공모사채(주2)	2022.02.25	2027.02.25	3.32	50,000,000	50,000,000

제2-1회 무보증공모사채(주2)	2022.07.11	2025.07.11	4.71	120,000,000	120,000,000

제2-2회 무보증공모사채(주2)	2022.07.11	2027.07.09	4.59	30,000,000	30,000,000

소 계	1,440,000,000	1,370,000,000

차감: 사채할인발행차금	(2,889,748)	(3,417,876)

차감: 유동성대체	(169,877,966)	(149,920,649)

합 계	1,267,232,286	1,216,661,475

(주1) 당기 중 지배기업이 220,000백만원의 공모사채를 발행하였습니다.
(주2) 전기 중 종속기업 울산지피에스(주)가 300,000백만원의 공모사채를 발행하였습니다.

(5) 보고기간종료일 현재 장기이자부차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	차입처	종류	금리	이자율(%)	당기말	전기말

장기차입금	교보생명보험(일반계정) 외 10개사(주1)	PF	고정	4.00%	172,600,000	25,600,000

(주)우리은행 외 4개사(주1)	PF	변동	CD금리(91물) + 2.25%	94,500,000	14,000,000

(주)국민은행 외 2개사(주2)	PF	변동	CD금리(91물) + 2.10%	69,900,000	10,400,000

소 계	337,000,000	50,000,000

차감: 현재가치할인발행차금	(3,626,669)	(3,452,365)

합 계	333,373,331	46,547,635

(주1) 최초인출일('22.12.16)로부터 4년 거치 후 19년간 원금불균등 분할상환 예정이며, 이자는 매 3개월 후급 조건입니다.
(주2) 최초인출일('22.12.16)로부터 4년 거치 후 6년간 원금불균등 분할상환 예정이며, 이자는 매 3개월 후급 조건입니다.

다. 차입금 등의 연도별 상환 계획

보고기간종료일 현재 금융부채별 상환계획으로서 할인되지 않은 계약상의 금액은 다음과 같습니다. 당기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자지급액을 포함하고 있습니다.

(단위 : 천원)