조일알미늄 사업보고서 (2020.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사가 동 이사의 경영진단의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업 환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.

당사는 동 예측정보 작성시점이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.

결론적으로, 동 이사의 경영진단의견서상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 개요

당사는 현재 폭 1,750㎜의 광폭 압연제품을 생산하여 알미늄의 다양한 특성을 살린 각종 Foil재, Fin재, Con Case재, 명판, P.P Cap, 건축 내ㆍ외장재, 방음벽재, 인쇄용마판, 보온재, 화장품병뚜껑, 전자부품, 주방용기 등의 소재로 공급하고 있습니다.

당사의 2020년 매출액은 전년동기 대비 6.8% 증가한 3,329억 원을 달성하였습니다.2020년 하반기 판매가격 반등으로 수익성이 개선되고 있으나, 영업손실은 40억원 그리고 당기순손실은 88억 원으로 적자를 이어가고 있습니다. 원재료를 수입에 의존하는 사업여건상 알미늄 LME가격과 환율의 안정이 무엇보다 중요하며 외부 변수에 따른 급격한 변동성에 대비하여야 합니다.금기에도 적절한 부채관리를 통한 재무안정성 확보와 품질개선과 원가절감에 역점을두어 안정적인 사업기반 구축에 주력할 것입니다.

3. 영업실적 및 재무상태가. 영업실적

-당사의 지난 2사업년도의 영업실적에 관한 자료는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	영 업 실 적	증 가 율(%)

2020	2019	2020

매 출 액	332,913	311,767	6.8

매 출 원 가	325,944	313,190	4.1

판 관 비	10,997	10,750	2.3

영 업 손 실	(4,028)	(12,173)	66.9

기 타 수 익	1,483	1,631	-9.1

기 타 비 용	699	59,803	-98.8

금 융 수 익	369	439	-15.9

금 융 비 용	6,487	8,244	-21.3

세 전 손 실	(9,362)	(78,150)	88.0

법인세비용	(522)	(1,438)	-63.7

당기순손실	(8,840)	(76,712)	88.5

기타포괄손익	99	(635)	115.6

당기총포괄손실	(8,741)	(77,347)	88.7

- 매출액은 전년대비 21,146백만원 증가한 332,913백만원입니다. 매출증가의 원인은 전반적인 업황개선에 기인합니다. 매출원가는 전년대비 12,754백만원 증가한 325,944백만원으로 매출총이익은 6,969백만원입니다.

- 판매비와 관리비는 전년대비 247백만원 증가한 10,997백만원이며, 영업손실은 4,028백만원으로 전년대비 8,145백만원 감소하였습니다. 적자감소의 주된 원인은 매출증가에 따른 수익성 개선 및 전년도 유형자산손상차손에 따른 감가상각비 감소에 기인합니다.

- 당해 사업연도의 당기순손실은 8,840백만원으로 전년대비 68,606백만원 감소하였으며 적자가 이어지고 있습니다.

나. 재무상태

- 당사의 지난 3사업년도의 재무상태는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	재 무 상 태	증 가 율(%)

2020	2019	2018	2020	2019

자산총계	274,904	289,296	356,054	-5.0	-23.1

유동자산	141,191	151,469	155,084	-6.8	-2.4

비유동자산	133,713	137,827	200,970	-3.0	-45.8

부채총계	163,031	175,846	169,287	-7.3	3.7

(차 입 금)	(129,573)	(135,659)	(132,121)	-4.5	2.6

자본총계	111,873	113,450	186,767	-1.4	-64.6

(자 본 금)	(41,887)	(35,078)	(34,800)	19.4	0.8

- 2020말 현재 총자산은 274,904백만원으로 전년대비 14,392백만원이 감소 하였습니다.

- 유동자산은 현금성자산 감소에 따라 전년대비 10,278백만원이 감소한 141,191백만원이며, 비유동자산은 유형자산 감소로 전년대비 4,114백만원이 감소한 133,713백만원입니다.

- 2020년말 차입금은 시설대출상환으로 6,086백만원이 감소하였으며 부채 총액은 12,815백만원 감소한 163,031백만원입니다.

- 당기순손실로 인하여 총자본은 전년대비 1,577백만원 감소한 111,873백만원입니다.

4. 유동성 및 자금조달과 지출가. 유동성

(단위 : 백만원)

구 분	년 도 별	증 가 율(%)

2020	2019	2018	2020	2019

현금및현금성자산	22,583	31,808	29,815	29.0	6.7

- 당사의 자금정책은 영업활동을 통하여 현금이 유입되면 단기차입금(원료구입자금)조기상환을 통하여 차입금을 조절합니다. 2020년에는 현금및현금성자산이 9,225백만원 감소하였습니다. 단기 및 중장기 자금관리계획을 통해 현금및현금성자산을 관리하고 있습니다. - 금기에도 적절한 유동성 관리를 통해 리스크를 최대한 감소시킬 것입니다.나. 전년도와 비교한 차입금의 내용은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분	2020년(당기)	2019년(전기)

금액	이자율(%)	금융비용	금액	이자율(%)	금융비용

USANCE 차입금	2,960	1.75~1.81	73	2,147	3.39~3.52	99

기업구매자금대출	88,563	2.10~5.36	2,482	90,238	2.75~4.48	2,602

일반대출	20,000	2.09~2.87	630	22,500	3.04~3.61	803

시설대출	18,050	2.15~2.94	527	20,774	2.00~3.32	776

합 계	129,573	3,712	135,659	4,280

다. 전년도와 비교한 사모전환사채는 아래와 같습니다(단위: 백만원).

구 분	발행일	만기일	연이자율(%)	2020.12.31	2019.12.31

제6회 무보증 사모 전환사채	2018-06-29	2021-06-29	-	-	6,000,000

사채할인발행차금	-	(48,738)

상환할증금	-	465,798

전환권조정	-	(985,237)

합 계	-	5,431,823

제7회 무보증 사모 전환사채	2019-12-20	2022-12-20	1	8,850,000	16,000,000

사채할인발행차금	(92,666)	(238,078)

상환할증금	553,452	1,000,592

전환권조정	(1,822,319)	(4,681,917)

합 계	7,488,467	12,080,597

제8회 무보증 사모 전환사채	2020-03-27	2023-03-27	1	3,000,000	-

사채할인발행차금	(170)	-

상환할증금	187,611	-

전환권조정	(622,911)	-

합 계	2,564,530	-

유동성 합 계	10,052,997	5,431,823

비유동 합 계	-	12,080,597