삼목에스폼 분기보고서 (2018.03)
II. 사업의 내용

가. 업계의 현황

1. 산업의 특성당해 산업은 건설현장의 골조공사에 소요되는 거푸집류를 생산ㆍ판매ㆍ임대하는 산업으로서 국가산업기반시설 및 국민주거생활용인 아파트 및 주상복합건물 확충에 기여함은 물론 재래식폼의 목재사용등을 대체한 알루미늄을 주소재로 생산하여 자원의재활용 및 친환경조성에 앞장서고 막대한 비용의 수입대체효과를 거두고 있어 국가 기간산업 발전에 큰 도움을 주고 있습니다. 기존에 80년대부터 90년대 말까지 약 20여년간 철재거푸집이 대세였다면 2000년대에 이르러서는 환경친화적이고 정밀시공이 가능한 알루미늄을 소재로 한 거푸집이 주류를 이루어 가고 있는 추세이다. 알루미늄거푸집은 초기자본과 기술력이 뒷바탕이 되야하는 제품으로서 기존 철재거푸집류보다는 업계의 생성, 소멸이 잦은편은 아니나 최근 다수의 신규업체들이 시장에 진입하여 치열한 경쟁을 하고 있는 상황입니다.2. 산업의 성장성당해 산업은 2012년말 부터 혁신도시와 정부부처 및 공공기관의 이전과 신도시 개발정책으로 부동산시장 및 국내 전반적 건설경기는 호전되었고 2015년은 민간분양 30만호 LH`SH공사 10만호로 40만호 건설이 실행되었고 2016년부터 수도권 재건축 규제 완화로 인하여 시장이 활성화되었으나, 2018년 하반기부터 주택시장의 공급축소가 예상되어 시장의 위축이 예상되고 있습니다. 3. 경기변동의 특성당해 산업은 건설경기와 직결되는 관계로 정부의 부동산시장의 활성화 의지에 따 라 일희일비하는 구조적 모순을 갖고 있고 그 외에도 사회전반적 경기변동 과 연동하여 움직이는 구조를 나타내고 있다. 경기변동요인에 더하여 주요 납품처인 건설사들의 재정안정성에 따라 건설기자재업체들의 부실채권 발생요인이 항상 잠재되어 있어 기업생존에 위험요소가 되고 있다. 연간으로는 건설현장 에서 실질적 공사가 시행되기 힘든 동절기 12월∼2월까지가 비수기로 분류되었으나 보양공법등의 개선으로 인하여 동절기에도 평이한 매출이 시현되고 있습니다.4. 경쟁요소건설기자재업계는 완전자유경쟁 체제로 되어 있고 알루미늄거푸집을 제외하고는 소자본으로도 창업이 가능하여 업계의 생성 소멸이 매우 잦고 난립된 구도를 보이고 있으나 상위 3∼4개업체를 제외하고는 열악한 자본력으로 업계의 기존구도에 큰영향을 미친다고 보기는 어렵다고 볼 수 있다. 그러나 최근들어 수요가 급증하고 있는 알루미늄거푸집은 시장구도가 선도업체 2-3곳의 리드로서 시장을 형성하였으나 현재는 경쟁업체가 증가하는 추세이며 시장의 가장 큰 경쟁요인은 업체의 안정성, 신뢰성,인지도도 중요하지만, 무엇보다 쉼없는 기술개발을 통한 한발 앞선 기술력의 확보와 안정적인 납기준수가 중요한 요소라고 볼 수 있습니다.5. 자원조달상의 특성당업계의 주요생산품의 원재료는 합판, 철판, 앵글등 각종 스틸류와 알루미늄소 재로써 주로 국내에서 수급하고 있으나 국제 원자재가격 및 환율변동요인에 따라 원자재 가격 및 수급상의 변동요인이 항상 존재하고 있으며 제품원가 구조상 원자재 비중이 높아 원자재의 안정적인 조달과 구매단가가 기업의 채산성 및 영업환경에 미치는 영향이 매우 크다고 할 수 있습니다. 또한 노동력 수급에 있어서는 숙련기능을 요구하는 부분과 단순기능을 요하는 부분이 있는 바 최근 3D업종을 기피하는 사회적현상으로 인해 기능인력의 수급이 쉽지않은 상황입니다. 6. 관련법령 또는 정부의 규제등2002년 5월 건교부에서 건설현장내의 안전사고를 최소화하고 통일된 설계 및 시공기준을 제시한 가설공사표준시방서를 제정하였는 바 향후 각 가설자재 제조업체에서는 이 표준시방서의 기준을 궁극적으로는 충족시켜야만하는 상황이며 이는 결국 품질향상 및 생산성 향상이라는 결과로 나타날것이므로 가설자재업계는 이를 적극 수용해야만 하는 상황이다.나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분(가) 영업개황

품질혁신과 사후고객관리 강화시스템을 통한 경쟁력을 강화하고, 지속적인 기술 개발을 통하여 성장중인 알루미늄폼 시스템은 고속성장을 거듭하고 있으며, 수입대체효과는 물론 건설현장의 안전과 정밀시공에 크게 기여하고 있습니다.다만 최근 2년간의 주택공급 과잉 및 가계부채확대 문제가 대두되었고, 2017년 하반기부터는 정부의 부동산 부동산 규제정책의 영향으로 2018년 하반기에는 신규분양물량이 감소될것으로 전망됩니다.

당사가 주력으로 공급하고 있는 알루미늄거푸집 시스템 시장은 기존의 재래식공법을급속히 대체, 재편하고 있어 경기침체에도 불구하고 분양시장의 확대로 인하여 매출성장을 시현하였으나, 정부의 신규 주택공급물량의 축소정책이 실시됨에 따라 시장상황이 어려울 것으로 예상되며, 이에 당사는 수익사업의 전문화 및 비효율적인 사업부문의 구조조정을 통하여 수익성 제고 및 효율화를 추진함으로서 주력사업의 경쟁력을 강화 시켜 나갈 계획입니다.또한 당사는 장기간투자를 통한 다량의 알루미늄거푸집시스템을 확보하고 있어 타사에 견줄 수 없는 안정적 수익원을 확보하고 있으나, 최근 다수의 알루미늄거푸집 회사가 신규로 시장에 진입하여 치열한 경쟁관계를 이루고 있고 시장 또한 축소될 것으로 예상되어 선제적인 대응방안을 강구하여 지속적인 성장과 이윤창출에 전력을 다할 계획입니다.

(나) 공시대상 사업부문의 구분(2018년 03월 31일 기준)

사 업 부 문	품 목	매출비중	비고

구조용금속제품外제조	판넬폼	0.12%	-

갱 폼	16.70%	-

알루미늄폼	79.37%	-

특수폼外	3.81%

합 계	100%	-

* 구분의 방법 및 취지 : 사업부문은 한국표준산업분류표의 소분류에 의하여 구분하였으며 각생산품목

은 소분류내에 모두 속해있는 제품들임(2) 시장점유율

구 분	2017	2016	2015

삼목에스폼	40%	35%	40%

금강공업	38%	35%	40%

현대알루미늄	7%	10%	11%

에이원알폼	9%	9%	-

넥스플러스	4%	7%	-

기타	2%	4%	9%

※ 시장점유율은 당사의 추정치이며, 객관적인 점유율 기재가 어려우므로 해당회사들의 사업보고서를 활용하시기 바랍니다.

(3) 시장의 특성건설기자재시장은 전반적인 건설 주택경기에 민감하고 주거래처인 주택건설업체의 당해 사업시행규모와 밀접한 관계를 갖고 있는 바 주택건설업체의 차별화된 주택분양 및 고품질시공과 맥락을 같이하여 기존의 재래식공법을 신공법으로 전환시키면서 건설기자재의 적용범위를 확대시키는 전략을 취하고 있으며, 신공법의 적용은 자본력과 기술력을 필요로 하기 때문에 대외적 인지도와 신뢰성, 기술력을 겸비한 소수 대형업체들은 오히려 사세확장을 꾀할 수 있는 좋은 기회로도 삼을 수 있습니다.(4) 조직도

2. 주요 제품 및 원재료 등

가. 주요 제품 등의 현황 (단위: 백만원)

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	주요상표등	매출액(비율)

구조용금속제품外제조	제 품	알루미늄폼갱 폼판넬폼특수폼外	건축물외벽 및슬라브 형성외	삼목에스폼	52,846(79.37%)11,118(16.70%)78(0.12%) 2,538(3.81%)

나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위: 원)

품 목	제 34기 1분기	제 33기 연간	제 32 기 연간

알루미늄폼	55,000	55,000	58,000

(1) 산출기준

:알폼기본판넬을 기준으로 하였으며 기본규격제품의 기말단가를 적용하였음.

(2) 주요 가격변동원인

: 원자재 가격인하 및 경쟁심화에 따른 단가하락

다. 주요 원재료 등의 현황 ( 단위:%)

사업부문	매입유형	품 목	구체적용도	매입액(비율)	비 고

구조용금속제품外제조	원 재 료	철 판파 이 프알루미늄인고트	판넬폼,갱폼 원재료"알루미늄폼원재료	29.88%39.22%30.90%	한일철강,대동스틸스틸프로,원진스틸,연합농원파이프대림코퍼레이션

라. 주요 원재료 등의 가격변동추이 (단위:원)

품 목	제33기 1분기	제33기 연간	제32기 연간

철판(kg당)	국 내	757	674	549

(1) 산출기준

: 기말 총매입액을 총수량으로 나눈 가격

(2) 주요 가격변동원인

: 스크랩 가격인상으로 인한 제철사 base가격 인상

3. 생산 및 설비에 관한 사항가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거

(1) 생산능력 (단위:백만원)

사업부문	품 목	사업소	제 34기 1분기	제 33기 연간	제 32기 연간

수량	금액	수량	금액	수량	금액

구조용금속제품外제조	판넬폼	안성공장	2,759매)	80	12,280매)	356	15,461(매)	448

갱 폼	시화공장	94,542(㎡)	11,345	431,905(㎡)	51,829	379,875(㎡)	45,585

알루미늄폼	안성공장	129,416(매)	32,354	596,959(매)	149,240	519,831(매)	129,958

특수폼外	안성공장	10,360(매)외	2,590	41,612(매)외	10,403	34,632(매)외	8,658

합 계	-	-	46,369	-	211,828	-	184,649

(2) 생산능력의 산출근거(가) 산출방법 등

① 산출기준 : 평균가동률 98%로 산출된 생산실적을 100% 가동한것으로 환산

② 산출방법 : 산출기준과 동일(나) 평균가동시간

(단위 : 시,일)

안성공장( 570 시간)	일평균가동시간	월평균가동일수	연간가동일수	연간가동시간

10	19	57	570

나. 생산실적 및 가동률(1) 생산실적 (단위:백만원)

사업부문	품 목	사업소	제34기 1분기	제33기 연간	제32기 연간

수량	금액	수량	금액	수량	금액

구조용금속제품外제조	판넬폼	안성공장	2,690(매)	78	12,034(매)	349	15,276(매)	443

갱 폼	시화공장	92,650(㎡)	11,118	423,267(㎡)	50,792	375,317(㎡)	45,038

알루미늄폼	안성공장	126,828(매)	31,707	585,020(매)	146,255	513,593(매)	128,398

특수폼外	안성공장	10,152(매)	2,538	40,780(매)	10,195	34,216(매)	8,554

합 계	-	-	45,441	-	207,591	-	182,433

(2) 당해 사업연도의 가동률 (단위:시,%)

사업소(사업부문)	연간가동가능시간	연간 실제가동시간	평균가동률

안성공장	584	570	98

합 계	584	570	98

다. 생산설비의 현황 등(1) 생산설비의 현황

[자산항목 : 토지] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

시화	자가	시화공단	-	18,442	-	-	-	18,442	-

서울	자가	서울강남외	-	26,490	-	-	-	26,490	-

안성	자가	안성시	-	3,286	-	-	-	3,286	-

합 계	48,218	-	-	-	48,218	-

[자산항목 :건물] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

시화	자가	시화공단	-	775	-	-	13	762	-

서울	자가	서울강남외	-	2,246	-	-	17	2,229	-

안성	자가	안성시	-	9,797	-	-	70	9,727	-

합 계	12,818	-	-	100	12,718	-

[자산항목 :구축물] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

시화	자가	시화공단	-	112	-	-	5	107	-

서울	자가	서울강남	-	1	-	-	-	1	-

안성	자가	안성시외	-	716	-	-	30	686	-

합 계	829	-	-	35	794	-

[자산항목 :기계장치] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

시화	자가	시화공단외	-	484	-	-	1	483	-

안성	자가	안성시	-	1,578	-	-	82	1,496	-

합 계	2,062	-	-	83	1,979	-

[자산항목 :차량운반구] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

시화	자가	안성공장	-	-	121	-	6	115	-

서울	자가	서울강남	-	676	158	1	46	787	-

합 계	676	279	1	52	902	-

[자산항목 :비품] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

시화	자가	시화공단	-	-	-	-	-	-	-

서울	자가	서울강남	-	30	-	-	7	23	-

안성	자가	안성시	-	32	-	-	3	29	-

합 계	62	-	-	10	52	-

[자산항목 :임대판넬] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	분기증감	분기상각	분기장부가액	비고

증가	감소

안성	자가	안성시	-	189,685	-	-	6,237	183,448	-

합 계	189,685	-	-	6,237	183,448	-

(2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등(해당사항 없음)

4. 매출에 관한 사항가. 매출실적 (단위:백만원)

사업부문	매출유형	품 목	제34기 분기	제33기 연간	제 32기 연간

구조용금속제품外제조	제품	판넬폼	수 출	-	-	-

내 수	78	349	443

합 계	78	349	443

갱 폼	수 출	-	-	-

내 수	11,118	50,792	45,038

합 계	11,118	50,792	45,038

알루미늄폼	수 출	-	-	-

내 수	52,846	243,758	213,997

합 계	52,846	243,758	213,997

특수폼外	수 출	-	-	-

내 수	2,538	10,195	8,554

합 계	2,538	10,195	8,554

합 계	수 출	-	-	-

내 수	66,580	305,094	268,032

합 계	66,580	305,094	268,032

나. 판매경로 및 판매방법 등(1) 판매조직

: 당사 전체 영업조직은 폼사업본부 체제하에 알폼ㆍ갱폼 영업을 전담하는 영업부 문이 있으며 부산ㆍ광주지사가 있다. 전체 영업인원은 약 40명 안밖이다.

(2) 판매경로

: 당사는 직판체제로 제품을 임대하고 있는 바 매출액을 기준한 각 임대비율은 건설원청사에 납품하는 비율이 약 80%이고 전문건설업체인 각 형틀업체에 납품하는 비율이 약 20% 정도로 구성되어 있음.(3) 판매방법 및 조건

: 임대계약서 및 발주에 의한 매출로써 납품대금은 어음으로 약 50%, 현금으로 약50% 받고 있으며 거래선의 신용등급에 따라 지급보증이나 선급금제도를 시행하고 있음.

(4) 판매전략

: 국내 선두기업으로서의 기업인지도를 바탕으로 하여, 기존거래처의 지속적인 관리 및 신규거래처 창출에 전력을 다함과 동시에 부실채권 사전예방 및 회수에도총력을 기울일 방침임. 또한 품질향상 및 기업이미지 제고에도 진력해 제품부가가치를 높이는 데에도 전력을 다할것임.

5. 수주상황 (단위:백만원)

품 목	수주일자	납 기	수주총액(1*)	기납품액	수주잔고

수 량	금 액	수 량	금 액	수 량	금 액

판넬폼갱 폼알루미늄폼기타	18.01.01↓↓18.03.31	14224,673141,27015,735	7811,11852,8462,538	6413,55588,42413,197

합 계	181,820	66,580	115,240

(1*) 수주총액에는 전년도 매출 이연된 117,137백만원이 포함된 수주총액임6. 시장위험과 위험관리당사는 시장위험의 노출 정도가 크지 않으므로 기재를 생략함.

7. 파생상품 거래현황(해당사항 없음)

8. 경영상의 주요계약 등(해당사항 없음)

9. 연구개발활동(해당사항 없음)

10. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

지적재산권 등

번호	구분	내용	등록일	상용화 여부	기여정도	기대효과

1	특허권	거푸집용 면귀재	2006.10.24	제품 상용화	매출에 일부 기여	독점적 시장지위 확보

2	실용신안권	거푸집용패널고정장치	2001. 7.27	제품 상용화	매출에 일부 기여	독점적 시장지위 확보

3	의장권	건축용샤프트	2006. 2. 8	제품 상용화	매출에 일부 기여	독점적 시장지위 확보

4	상표권	SAMMOK	1995. 5.24	상표사용중	-	독점상표 확보