진로발효 반기보고서 (2018.06)
3. 연결재무제표 주석

1. 회사의 개요(1) 지배기업의 개요

주식회사 진로발효(이하 '지배기업')는 1984년 12월에 주식회사 우신발효라는 상호로 설립되어 주정의 제조 및 판매업을 주 사업목적으로 하고 있었는 바, 1990년 2월에 진로종합식품주식회사를 흡수합병하여 양식업을 추가하였고, 동일자로 상호를 주식회사 진로식품으로 변경하였습니다. 또한, 1992년에 진로계열 기업군에서 제외되었으며 상호를 주식회사 진로발효로 변경하였습니다. 당반기말 현재 지배기업의 자본금은 3,984,450,000원 입니다.

지배기업은 주식을 코스닥시장에 상장하고 있으며, 경기도 안산시에 소재한 반월공장은 주정 연 32만드럼의 생산능력을 보유하고 있습니다. 지배기업의 제품인 주정의 생산과 원료의 구입은 정부의 통제를 받고 있으며 국내 주요 원재료는 전량 농림축산식품부와 농협중앙회로부터 구매하고 있으며, 주정제품은 전량 대한주정판매주식회사에 판매하고 있습니다.

(2) 종속기업현황1) 당반기말 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

회 사 명	지분율(%)	업종	소재지	결산일

안동소주일품 주식회사	49.64	제조업	대한민국	12월 31일

2) 당반기말 현재 연결대상 종속기업의 주요 재무정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구분	안동소주일품 주식회사

유동자산	955,891,376

비유동자산	1,166,964,719

자산계	2,122,856,095

유동부채	396,618,028

비유동부채	187,830,524

부채계	584,448,552

자본계	1,538,407,543

매출액	218,413,799

영업이익(손실)	(325,511,425)

당기순이익(손실)	140,038,461

상기 재무정보는 내부거래 상계전 금액으로 작성되었습니다

(3) 연결대상범위의 변동 1) 당반기에 신규로 연결재무제표에 포함된 종속기업은 없습니다. 2) 당반기 중 연결재무제표 작성 대상에서 제외된 기업은 없습니다.

2. 중요한 회계정책지배기업과 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 합하여 '연결회사')의 반기연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 중간재무제표입니다. 동 재무제표는 기업회계기준서 1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석에는 직전 연차보고기간말 후 발생한 회사의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다. 중간재무제표는 연차재무제표에 기재할 것으로 요구되는 모든 정보 및 주석사항을 포함하고 있지 아니하므로, 2017년 12월 31일로 종료되는 회계기간에 대한 연차재무제표의 정보도 함께 참고하여야 합니다.반기연결재무제표 작성을 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음과 같습니다.

(1) 재무제표 작성기준재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

(2) 회계정책의 변경과 공시1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서연결회사가 2018년 1월 1일 이후 개시하는 회계기간부터 적용한 제ㆍ개정 기준서 및해석서는 다음과 같습니다. (가) 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정개정기준서는 현금결제형에서 주식결제형 주식기준보상거래로 분류를 바꾸는 조건변경 회계처리 및 현금결제형 주식기준보상거래에 대한 가득조건과 비가득조건의 회계처리를 추가하는 것 등을 주요 내용으로 하고 있습니다. 상기 개정 내용이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.(나) 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정개정기준서는 벤처캐피탈 투자기구나 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대하여 개별적으로 공정가치 측정 항목으로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 상기 개정 내용이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.(다) 기업회계기준해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급·선수취 대가' 제정제정된 해석서는 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날이라는 것 등을 주요 내용으로 하고 있습니다. 상기 제정 내용이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.(라) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 제정연결회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1109호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며, 종전 장부금액과 최초적용일의 장부금액의 차이는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)으로 인식하였습니다. 상기 기업회계기준서 제1109호의 적용에 따른 영향은 다음과 같습니다.

① 금융자산의 분류 및 측정

최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융자산의 분류의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위:원)

구분	측정범주	장부금액

기준서 1039호	기준서 1109호	기준서 1039호	재분류	재측정	기준서 1109호

유동금융자산

현금및현금성자산	상각후원가	상각후원가	2,019,718,070	-	-	2,019,718,070

단기금융상품	상각후원가	상각후원가	46,800,000,000	-	-	46,800,000,000

매출채권및기타채권	상각후원가	상각후원가	20,097,351,578	-	-	20,097,351,578

비유동금융자산

장기금융상품	상각후원가	상각후원가	2,000,000	-	-	2,000,000

지분상품	매도가능금융자산(주1)	기타포괄손익-공정가치	3,321,330,085	-	-	3,321,330,085

임차보증금	상각후원가	상각후원가	17,611,200	-	-	17,611,200

(주1) 과거에 매도가능금융자산으로 분류했던 단기매매목적이 아닌 지분상품의 공정가치 변동을 기타포괄손익에 표시할 것을 선택했습니다. 이에 따라 3,321백만원이 기타포괄손익-공정가치측정 지분상품으로 재분류되었습니다. 당기초 현재 이와 관련하여 인식된 기타포괄손익누계액은 없으나, 향후 해당 금융자산이 처분되더라도 이와 관련하여 인식할 기타포괄손익누계액은 당기손익으로 재분류되지 않습니다.② 금융부채의 분류 및 측정

최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융부채의 분류의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위:원)

구분	측정범주	장부금액

기준서 1039호	기준서 1109호	기준서 1039호	재분류	재측정	기준서 1109호

유동금융부채

매입채무및기타채무	상각후원가	상각후원가	2,858,262,600	-	-	2,858,262,600

단기차입금	상각후원가	상각후원가	5,851,810,586	-	-	5,851,810,586

유동성장기차입금	상각후원가	상각후원가	42,000,000	-	-	42,000,000

비유동부채

장기차입금	상각후원가	상각후원가	294,000,000	-	-	294,000,000

임대보증금	상각후원가	상각후원가	10,000,000	-	-	10,000,000

③ 손상: 금융자산과 계약자산현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로측정하는채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형에 따라 손상을 인식합니다. 기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.금융자산의 최초 인식 후에 신용위험이 유의적으로 증가한 경우에는 매 보고기간 말에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하며, 최초 인식 후에 금융자산의 신용위험이 유의적으로 증가하지 아니한 경우에는 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 기업은 보고기간 말 현재 신용 위험이 낮을 경우 금융자산의 신용위험이 현저하게 증가하지 않았다고 결정할 수 있습니다. 그러나 연결회사는 매출채권, 계약자산, 리스채권에 대해 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계 정책으로 선택하여 간편법을 적용하였습니다.한편, 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.연결회사는 동 기준서에 따라 금융상품 최초 인식일의 신용위험을 결정하고 최초 적용일의 신용위험과 비교함에 있어서 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 사용하여 최초 적용일에 회사가 보유하고 있는 금융자산에 대한 손상을 검토하고 평가하였으며, 평가 결과 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 기업회계기준서 제1039호 기준 손실충당금에서 기업회계기준서 제1109호 기준 손실충당금으로 조정된 내역은 없습니다.(마) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 제정연결회사는 기준서 제1115호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.2) 공표되었으나 아직 시행되지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 보고기간말 현재 제정ㆍ공표되었으나 2018년 1월 1일 이후 시작하는 회계기간에 시행일이 도래하지 아니하였고, 연결회사가 조기 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기업회계기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (가) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 제정기업회계기준서 제1116호 '리스'는 기업회계기준서 제1017호 '리스', 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 제2015호 '운용리스: 인센티브', 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가' 를 대체합니다. 종전 리스 회계모형은 리스이용자가 운용리스에서 생기는 자산과 부채를 인식하도록 요구하지 않았으나 이 기준서에서는 리스이용자가 리스기간이 12개월을초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구하는 것 등을 주요 내용으로 하고 있습니다. 동 제정 내용은 2019년 01월 01일 이후 개시되는 회계기간부터 적용될 예정이며 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2018년 06월 30일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 연결회사가 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제결과와 다를 수도 있습니다.반기연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다. 4 . 부문정보 (1) 보고부문이 수익을 창출하는 제품과 용역의 유형

부문에 자원을 배분하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 연결회사의 최고영업의사결정자에게 보고되는 정보는 각각의 재화에 대한 고객 유형에 초점이 맞추어져 있습니다.연결회사는 기업회계기준서 제1108호에 따라 주정의 제조 및 판매부문을 단일부문으로 하고 있습니다. 동 부문이 전체 매출액의 93%를 점하고 있으며, 부수적으로 주정소비 촉진을 위해 알코올소독제(크린콜 등)를 생산 판매하고 있습니다.

(2) 지역정보 및 주요고객에 대한 정보 연결회사의 매출은 전액 국내에서만 발생하고 있으며, 연결회사의 가장 큰 고객(대한주정판매(주))에 대한 매출이 전체 매출액의 대부분을 차지하고 있습니다 ( 당반기 :39,954백만원).

5. 현금 및 현 금 성 자산 당반기말 및 전기말 현재 현금 및 현금성자산의 내역은 다음과 같 습니다 .

(단위: 원)

계정과목	당반기말	전기말

현금	7,357,279	5,914,680

원화예금	888,303,765	1,113,448,438

외화예금	51,224,549	900,354,952

합계	946,885,593	2,019,718,070

6. 사용이 제한된 금융자산 당반기말 및 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과 목	거래처	당반기말	전기말	사용제한내용

기타장기금융자산	신한은행	2,000,000	2,000,000	당좌개설보증금

합 계	2,000,000	2,000,000

7. 매출채권 및 기타채권 (1) 당반기말 및 전기말 현재 매출채권 및 기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

채권금액	대손충당금	장부금액	채권금액	대손충당금	장부금액

매출채권	17,040,370,457	(389,017)	17,039,981,440	19,652,939,059	(2,972,949)	19,649,966,110

미수금	49,538,687	-	49,538,687	38,003,022	-	38,003,022

미수수익	545,221,994	-	545,221,994	409,382,446	-	409,382,446

합 계	17,635,131,138	(389,017)	17,634,742,121	20,100,324,527	(2,972,949)	20,097,351,578

(2) 신용위험 및 대손충당금 연결회사의 고객 중 가장 큰 대한주정판매(주)에 대하여 개별적인 손상발생의 객관적인 증거의 유무를 검토한 결과 회수기간내에 회수되지 않은 경우가 발생하지 않아서 대손충당금을 설정하지 않았고, 기타 매출채권에 대해서는 집합적으로 손상검토를 한 후 과거 대손경험율을 바탕으로 예상되는 대손추정액을 설정하였습니다. 당반기말 현재 매출채권 중 16,955,719천원(전기말: 18,501,372천원)은 대한주정판매(주)에 대한 채권이며 대한주정판매(주)는 연결회사의 가장 큰 고객입니다. 그 외에는 매출채권 총 잔액의 5% 이상의 채권이 계상된 고객은 없습니다.

상기 매출채권에는 당반기말 현재 회수기일이 경과하였으나 신용등급에 중요한 변동이없고, 제품매출의 평균신용공여기간인 60일 이상 경과분 채권에 대하여 회수가능하다고 판단되어 대손충당금을 설정하지 않은 채권(아래 연령분석 참고)이 포함되어 있습니다. 연결회사는 이러한 채권에 대하여 담보를 설정하거나 기타 신용보강을 받고 있지않으며, 거래상대방에 대한 연결회사의 채무와 상계할 법적 권리를 보유하고 있지도 않습니다.

1) 당반기말 및 전기말 현재 손상되지 아니한 매출채권 및 기타채권의 연령분석내역은 다음과 같습니다.

(당반기말) (단위: 원)

구 분	1~60일	60~90일	90일이상	합계

매출채권	17,039,981,440	-	-	17,039,981,440

미수금	49,538,687	-	-	49,538,687

미수수익	543,570,988	1,651,006	-	545,221,994

합 계	17,633,091,115	1,651,006	-	17,634,742,121

(전기말) (단위: 원)

구 분	1~60일	60~90일	90일이상	합계

매출채권	19,640,580,065	-	9,386,045	19,649,966,110

미수금	38,003,022	-	-	38,003,022

미수수익	406,349,023	1,516,711	1,516,712	409,382,446

합 계	20,084,932,110	1,516,711	10,902,757	20,097,351,578

2) 연결회사는 매출채권 등의 회수가능성을 판단하는 데 있어서 신용공여 개시일부터 보고기간 말까지의 매출채권에 대한 신용등급의 변화를 고려하고 있습니다. 거래처가 많지 않고 상호 연관성이 없으므로 신용위험의 집중도는 제한적입니다. (3) 금융자산의 양도 연결회사는 매출채권을 양도하고 해당 채권의 예상손실액에 대하여 신용보증을 제공하는경우 동 채권의 장부금액 전액을 계속하여 인식하고 있으며, 양도시 수령한 현금을 담보차입으로 인식하고 있습니다. 당반기말 및 전기말 현재 양도된 단기채권(차입금에 대한 담보임)은 각각 0원과 4,000,000,000원입니다. 8. 기타금융자산 (1) 당반기말 및 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

당기손익-공정가치측정금융자산	-	-	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	3,321,330,085	-	-

매도가능금융자산	-	-	-	3,321,330,085

상각후원가측정기타금융자산	45,300,000,000	19,611,200	46,800,000,000	19,611,200

합계	45,300,000,000	3,340,941,285	46,800,000,000	3,340,941,285

(2) 당반기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당반기말) (단위: 원)

구 분	지분율(%)	취득원가	장부가액

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

대한주정판매	17.59	1,385,351,000	1,385,351,000

서안주정	17.96	1,871,383,880	1,871,383,880

웅진	0.0025	8,045,205	8,045,205

반월열병합발전소수용가조합	4.61	56,550,000	56,550,000

합 계	3,321,330,085	3,321,330,085

(전기말) (단위: 원)

구 분	지분율(%)	취득원가	장부가액

매도가능금융자산(비유동)

대한주정판매	17.59	1,385,351,000	1,385,351,000

서안주정	17.96	1,871,383,880	1,871,383,880

웅진	0.0025	8,045,205	8,045,205

반월열병합발전소수용가조합	4.61	56,550,000	56,550,000

합 계	3,321,330,085	3,321,330,085

(3) 당반기말 및 전기말 현재 상각후원가로 측정하는 기타금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

단기금융상품	45,300,000,000	46,800,000,000

장기금융상품	2,000,000	2,000,000

임차보증금	17,611,200	17,611,200

합계	45,319,611,200	46,819,611,200

차감: 유동항목	(45,300,000,000)	(46,800,000,000)

비유동항목	19,611,200	19,611,200

9. 재고자산 당반기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

취득원가	평가손실충당금	장부금액	취득원가	평가손실충당금	장부금액

제품	7,627,100	-	7,627,100	7,514,700	-	7,514,700

상품	5,202,029,579	(450,808)	5,201,578,771	4,447,954,629	(450,808)	4,447,503,821

재공품	660,838,163	-	660,838,163	543,370,257	-	543,370,257

원재료	4,361,242,007	-	4,361,242,007	3,845,447,080	-	3,845,447,080

저장품	182,100,261	-	182,100,261	158,681,755	-	158,681,755

합 계	10,413,837,110	(450,808)	10,413,386,302	9,002,968,421	(450,808)	9,002,517,613

10. 기타자산당반기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역과 유동성분류의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

선급금	509,605,167	-	49,941,466	-

선급비용	2,053,147	-	8,552,333	-

합 계	511,658,314	-	58,493,799	-

11. 유형자산

(1) 당반기말 및 전기말 현재 유형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다.

(당반기말) (단위: 원)

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의 유형자산	건설중인자산	합 계

취득원가	2,713,358,335	8,845,723,642	3,820,589,386	26,556,551,778	1,362,909,217	-	43,299,132,358

감가상각누계액	-	(3,743,421,509)	(2,206,673,176)	(13,481,113,014)	(1,043,867,646)	-	(20,475,075,345)

장부금액	2,713,358,335	5,102,302,133	1,613,916,210	13,075,438,764	319,041,571	-	22,824,057,013

(전기말) (단위: 원)

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의 유형자산	건설중인자산	합 계

취득원가	2,713,358,335	8,637,764,551	3,803,389,386	25,852,488,141	1,341,869,217	-	42,348,869,630

감가상각누계액	-	(3,529,808,159)	(2,146,612,778)	(12,588,310,915)	(999,310,634)	-	(19,264,042,486)

장부금액	2,713,358,335	5,107,956,392	1,656,776,608	13,264,177,226	342,558,583	-	23,084,827,144

( 2) 당 반 기 및 전반기 중 유형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당반기) (단위: 원)

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의 유형자산	건설중인자산	합 계

기초금액	2,713,358,335	5,107,956,392	1,656,776,608	13,264,177,226	342,558,583	-	23,084,827,144

취득액	-	207,959,091	17,200,000	704,063,637	21,040,000	-	950,262,728

처분	-	-	-	-	-	-	-

감가상각비	-	(213,613,350)	(60,060,398)	(892,802,099)	(44,557,012)	-	(1,211,032,859)

대체	-	-	-	-	-	-	-

기말금액	2,713,358,335	5,102,302,133	1,613,916,210	13,075,438,764	319,041,571	-	22,824,057,013

(전반기) (단위: 원)

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의 유형자산	건설중인자산	합 계

기초금액	2,713,358,335	3,726,091,372	1,777,296,479	10,282,370,037	258,281,501	4,038,107,258	22,795,504,982

취득액	-	339,516,000	-	770,000,000	101,313,103	-	1,210,829,103

처분	-	-	-	-	(20,879,549)	-	(20,879,549)

감가상각비	-	(174,265,111)	(60,260,435)	(838,062,828)	(50,280,660)	-	(1,122,869,034)

대체	-	931,500,000	-	3,106,607,258	-	(4,038,107,258)	-

기말금액	2,713,358,335	4,822,842,261	1,717,036,044	13,320,914,467	288,434,395	-	22,862,585,502

(3) 당반기말 및 전기말 현재 보유 토지의 공시지가는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	종류(면적)	장부금액	공시지가

당반기말	공장부지외(286,111㎡)	2,713,358,335	41,496,925,116

전기말	공장부지외(286,111㎡)	2,713,358,335	38,655,980,584

(4) 차입원가의 자본화당반기와 전반기 중 유형자산의 취득과 관련하여 차입금에 대하여 발생된 차입원가로서 취득원가로 계상된 금액은 없습니다.

(5) 담보로 제공된 자산 연결회사는 당반기말과 전기말 현재 원료구입대금 및 금융거래약정에 대한 담보로 토지 및 건물(안산시 단원구 초지동 650)을 농업협동조합중앙회에 제공하였고 동 토지와 건물에는 채권최고액 40억원의 근저당권이 설정되어 있습니다. 연결회사는 이 자산을 다른 차입금의 담보로 제공하거나 다른 기업에 매도할 수 없습니다.

(6) 보험가입자산당반기말 현재 연결회사가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당반기) (단위: 원)

보험종류	자 산	장부금액	부보액	보험회사명

화재보험	건물,구축물,기계장치 등	19,035,576,513	39,413,241,000	흥국화재해상보험

한편 연결회사는 차량운반구에 대하여 종합보험 및 책임보험에 가입하고 있습니다.

12. 무형자산 (1) 당반기와 전반기 중 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당반기) (단위: 원)

구 분	시설이용권	산업재산권	합 계

기초금액	2,530,472,000	96,116,667	2,626,588,667

외부취득액	-	-	-

처분	-	-	-

상각비	-	(7,900,000)	(7,900,000)

기말금액	2,530,472,000	88,216,667	2,618,688,667

당반기 무형자산상각비 7,900,000 은 매출원가에 포함되어 있습니다.

(전반기) (단위: 원)

구 분	시설이용권	산업재산권	합 계

기초금액	2,992,978,100	111,916,667	3,104,894,767

외부취득액	-	-	-

처분	(462,506,100)	-	(462,506,100)

상각비	-	(7,900,000)	(7,900,000)

기말금액	2,530,472,000	104,016,667	2,634,488,667

(2) 당반기말 현재 중요한 개별 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

분 류	내 역	금 액	잔여상각기간

시설이용권(*1)	골프회원권 및 콘도회원권	2,530,472,000	비한정

산업재산권	특허권	88,216,667	7년

(*1) 시설이용권으로 분류된 골프회원권 및 콘도회원권은 보증금 전액 반환 가능 조건부 회원권으로 손상의 징후는 존재하지 않습니다.

13. 매입채무 및 기타부채 당반기말 및 전기말 현재 매입채무및기타부채의 내역과 유동성분류의 내역은 다음과같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

매입채무	5,520,722,058	-	1,696,306,220	-

미지급금	872,279,915	-	949,868,034	-

미지급비용	207,679,567	-	212,088,346	-

합 계	6,600,681,540	-	2,858,262,600	-

14. 차입부채 (1) 당반기말 및 전기말 현재 차입부채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

차입처	내역	이자율(%)	당반기말	전기말

단기차입금:

신한은행등	일반한도대출	3.15% ~ 4.00%	-	1,701,810,586

신한은행등	매출채권 할인	2.65% ~ 3.16%	-	4,000,000,000

하나은행	일반운전자금대출	3.90%	150,000,000	150,000,000

소계	150,000,000	5,851,810,586

유동성장기차입금:

시흥녹생환경지원센터	대기개선기금	42,000,000	42,000,000

소계	42,000,000	42,000,000

단기차입부채 소계	192,000,000	5,893,810,586

장기차입금:

시흥녹생환경지원센터	대기개선기금	294,000,000	294,000,000

소계	294,000,000	294,000,000

합계	486,000,000	6,187,810,586

연결회사는 당반기말 현재 매입대금결제를 위하여 발행한 당좌차월과 받을어음 할인액 중 만기미도래한 채권금액을 단기차입금으로 계상하고 있습니다. 당반기중 받을어음 할인과 관련하여 발생한 이자비용은 34,680,617원 입니다.15 . 확정급여부채 연결회사는 임직원에 대하여 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 가장 최근의 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적 평가는 국민은행에 의하여 2018년 7월 11일에 수행되었습니다. 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립 방식을 사용하여 측정되었습니다.

(1) 당반기말 및 전기말 현재 보험수리적평가를 위하여 사용된 주요 추정은 다음과 같습니다.

(단위: %)

구 분	당반기말	전기말

할인율	2.77%	2.79%

사외적립자산의 기대수익률	2.72%	2.39%

기대임금상승률	6.40%	6.40%

(2) 당반기 및 전반기 중 확정급여제도와 관련하여 당기손익에 인식된 금액은 다음과같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

당기근무원가	221,546,024	220,879,829

부채에 대한 이자비용	26,749,758	22,410,258

사외적립자산의 기대수익	(42,424,536)	(33,879,828)

합 계	205,871,246	209,410,259

(3) 당반기말 및 전기말 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 연결회사의 의무로 인하여 발생하는 재무상태표상 구성항목은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

기금이 적립된 제도에서 발생한 확정급여채무의 현재가치	4,937,053,727	4,694,794,028

사외적립자산의 공정가치	(3,134,309,829)	(3,117,320,344)

기금이 적립되지 않은 제도에서 발생한 확정급여채무의 현재가치	(4,536,000)	(4,536,000)

확정급여채무에서 발생한 순부채	1,798,207,898	1,572,937,684

(4) 당반기 및 전반기 중 확정급여채무의 현재가치 변동내용은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

기초확정급여채무	4,694,794,028	4,515,615,515

당기근무원가	221,546,024	220,879,829

이자비용	26,749,758	22,410,258

보험수리적손실(이익)	330,408,597	(49,686,053)

지급액	(336,444,680)	(288,874,406)

기말 확정급여채무	4,937,053,727	4,420,345,143

(5) 당반기 및 전반기 중 사외적립자산의 공정가치 변동내용은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

기초사외적립자산의 공정가치	3,121,856,344	2,911,108,703

사외적립자산의 기대수익	42,424,536	33,879,828

보험수리적이익(손실)	9,373,925	(29,394,872)

제도가입자의 기여금	300,000,000	130,000,000

지급액	(334,808,976)	(207,998,603)

기말 사외적립자산의 공정가치	3,138,845,829	2,837,595,056

상 기 사외적립자산에는 국민연금전환금 4,536,000원이 포함되어 있습니다.

(6) 당반기 및 전반기 중 이익잉여금에 반영된 보험수리적손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

기초 누적금액	(748,536,686)	(629,776,019)

당기 인식한 금액	(321,034,672)	20,291,181

법인세효과	70,627,628	(4,464,060)

당기말 누적금액	(998,943,730)	(613,948,898)

(7) 당반기말 및 전기말 현재 사외적립자산의 주요 유형과 각 유형별 사외적립자산의기대수익률은 다음과 같습니다.

(단위: %, 원)

구 분	기대수익률	사외적립자산의 공정가치

당반기말	전기말	당반기말	전기말

채무상품	2.72%	2.39%	3,134,309,829	3,117,320,344

기대수익률은 보유한 사외적립자산의 유형별 기대수익을 가중평균한 것입니다.

(8) 당반기 및 전기의 주요 가정의 변동에 따른 확정급여채무의 민감도 분석은 다음과 같습니다.

(단위: %)

구분	비율

당반기말	전기

할인율 :

1% 증가	96.4	96.4

1% 감소	104.2	104.1

임금상승률 :

1% 증가	104.0	104.0

1% 감소	96.5	96.5

16. 기타부채 당반기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역과 유동성분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

미지급세금	1,402,877,165	-	1,520,657,405	-

이 연 수 익	1,456,651,380	-	1,105,230,880	-

예 수 금	94,448,084	-	73,193,017	-

선 수 금	527,000	-	4,345,000	-

배 출 부 채	190,443,750	-	-	-

임대보증금	-	10,000,000	-	10,000,000

합 계	3,144,947,379	10,000,000	2,703,426,302	10,000,000

미지급세금은 부가세예수금과 미지급주세로 구성되어 있습니다.

17. 자본금 (1) 당반기말 및 전기말 현재 자본금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	수권주식수	발행주식수	액면가액	장부금액

당반기말	보통주	100,000,000주	7,524,000주	500원	3,984,450,000

전기말	보통주	100,000,000주	7,524,000주	500원	3,984,450,000

이익소각으로 인하여 발행주식의 액면총액은 납입자본금과 상이합니다. (2) 당반 기와 전반기 중 유통주식수의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구 분	당반기	전반기

기초	7,524,000	7,524,000

이월자기주식	(1,649)	(1,649)

기말	7,522,351	7,522,351

18. 기타불입자본 당반기말 및 전기말 현재 기타불입자본의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

자기주식 (주1)	(21,024,262)	(21,024,262)

자기주식처분이익 (주2)	56,400,570	56,400,570

합 계	35,376,308	35,376,308

(주1) 전기 이전의 유상감자시 단주처리 과정에서 자기주식(1,649주)이 발생하였습니다. 주당 취득가액은 단주처리시의 종가(주당 12,750원)를 적용하였습니다.
(주2) 전기 이전의 자기주식처분이익은 법인세납부와 자본전입 및 자기주식처분손실과의 상계후 남아 있는 금액입니다.

19 . 이익잉여금 (1) 당반기말 및 전기말 현재 이 익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

법정적립금

이익준비금	1,992,225,000	1,992,225,000

임의적립금

시설투자적립금	34,000,000,000	34,000,000,000

미처분이익잉여금	48,664,022,710	50,285,998,980

합 계	84,656,247,710	86,278,223,980

(2) 당반기 및 전반기 중 이익잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

기초금액	86,278,223,980	79,644,998,007

반기순이익	6,903,016,874	7,933,454,291

배당금 지급	(8,274,586,100)	(9,102,044,710)

보험수리적손익	(321,034,672)	20,291,181

법인세효과	70,627,628	(4,464,060)

기말금액	84,656,247,710	78,492,234,709

20 . 수익

당반기 및 전반기 중 기타수익 및 금융수익 을 제외한 연결회사의 영업으로부터 발생한 수익의내용은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

재화의 판매로 인한 수익	22,539,560,355	43,352,014,939	26,659,938,955	47,830,130,986

21 . 비 용의 성격별 분류 당 반기 및 전반기 중 발생한 비용의 성격별 분류내역은 다음과 같습니다 .

(당반기) (단위: 원)

계정과목	재고자산의 변동	판매비와관리비	매출원가	합계

제품	(754,074,950)	-	-	(754,074,950)

재공품	(117,467,906)	-	-	(117,467,906)

원재료매입	1,812,458,905	-	24,074,694,744	25,887,153,649

상품매입	-	-	16,839,460	16,839,460

종업원급여	-	971,063,116	1,489,880,195	2,460,943,311

복리후생비	-	91,824,588	204,228,862	296,053,450

감가상각비	-	59,492,745	1,151,540,114	1,211,032,859

연료비	-	-	3,329,455,209	3,329,455,209

전력비	-	2,734,882	798,527,944	801,262,826

세금과공과	-	344,505,537	167,753,893	512,259,430

임차료	-	13,235,500	-	13,235,500

지급수수료	-	75,415,577	19,034,948	94,450,525

용역수수료	-	81,220,217	322,307,287	403,527,504

기타	112,400	114,691,794	1,292,964,431	1,407,768,625

합계	941,028,449	1,754,183,956	32,867,227,087	35,562,439,492

(전반기) (단위: 원)

계정과목	재고자산의 변동	판매비와관리비	매출원가	합계

제품	571,124,840	-	-	571,124,840

상품	1,188,200	-	-	1,188,200

재공품	(259,752,874)	-	-	(259,752,874)

원재료매입	(291,756,308)	-	28,921,417,599	28,629,661,291

종업원급여	-	826,456,070	1,200,042,964	2,026,499,034

복리후생비	-	254,174,487	436,269,844	690,444,331

감가상각비	-	58,162,038	1,064,706,996	1,122,869,034

연료비	-	-	2,892,119,270	2,892,119,270

전력비	-	1,954,790	798,976,401	800,931,191

세금과공과	-	36,049,320	166,676,620	202,725,940

임차료	-	8,446,800	-	8,446,800

지급수수료	-	32,988,455	13,790,476	46,778,931

용역수수료	-	80,229,102	280,667,972	360,897,074

기타	311,709,633	149,531,469	777,796,218	1,239,037,320

합 계	332,513,491	1,447,992,531	36,552,464,360	38,332,970,382

22. 판매비와관리비당반기 및 전반기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

급여	389,964,456	842,329,586	369,219,529	682,931,059

퇴직급여	67,859,578	135,804,530	72,866,952	143,525,011

복리후생비	48,531,365	91,824,588	35,160,471	254,174,487

여비교통비	2,829,000	11,468,575	11,857,625	23,163,005

통신비	5,570,032	11,290,814	5,199,413	10,732,317

회의비	-	167,000	-	-

교육훈련비	845,000	1,145,000	1,076,000	1,436,000

도서인쇄비	540,000	1,314,000	585,000	1,335,000

세금과공과	319,133,420	344,505,537	10,842,290	36,049,320

임차료	3,779,600	8,435,500	4,134,900	8,446,800

감가상각비	30,443,843	59,492,745	28,963,106	58,162,038

보험료	4,189,068	7,596,855	7,039,018	10,292,542

차량유지비	16,485,236	36,514,478	22,136,901	42,000,298

접대비	9,775,300	17,830,100	7,406,700	14,463,500

광고선전비	249,146	1,428,449	2,271,385	10,348,723

소모품비	8,331,542	17,362,266	4,125,790	11,138,434

운반비	879,150	7,473,552	7,264,982	23,335,560

지급수수료	31,178,294	75,415,577	14,945,871	32,988,455

용역수수료	49,581,218	81,220,217	28,516,818	80,229,102

대손상각비	(689,935)	(2,583,932)	(120,555)	(409,095)

수도광열비	-	1,413,637	-	1,695,185

전력비	1,228,772	2,734,882	730,240	1,954,790

합 계	990,704,085	1,754,183,956	634,222,436	1,447,992,531

23. 기타차익 및 차손당반기 및 전반기 중 기타차익 및 차손의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

외환차익	69,003,315	103,450,994	8,912,539	12,621,947

외환차손	(7,980,131)	(12,261,191)	(41,771,548)	(57,543,033)

유형자산처분이익	-	-	1,373,135	4,553,953

유형자산처분손실	-	-	-	(10,978,957)

무형자산처분손실	-	-	(34,706,100)	(34,706,100)

합 계	61,023,184	91,189,803	(66,191,974)	(86,052,190)

24. 기타영업외손익당반기 및 전반기 중 기타영업외수익 및 기타영업외비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

임대료수익	-	-	11,100,000	22,200,000

잡이익	477,106,561	491,689,109	101,898,871	151,498,908

잡손실	(28,263,387)	(48,333,442)	(409)	(434)

합계	448,843,174	443,355,667	112,998,462	173,698,474

25 . 금융수익

(1) 당반기 및 전반기 중 금융수익 의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

이자수익:

현금및현금성자산	65,476	79,536	230,043	230,043

기타단기금융자산	213,587,668	415,197,857	150,621,334	336,762,144

기타장기금융자산	-	-	9,367,804	9,367,804

소 계	213,653,144	415,277,393	160,219,181	346,359,991

배당금수익	-	359,195,000	-	359,195,000

외화환산이익	2,767,746	3,784,708	55,321,745	55,321,745

총 계	216,420,890	778,257,101	215,540,926	760,876,736

(2) 당반기 및 전반기 중 자산의 범주별로 분석한 금융수익 의 내역은 다음과 같습니다 .

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

기타단기금융자산	214,154,272	416,367,702	160,219,181	346,359,991

기타장기금융자산	-	359,195,000	-	359,195,000

소 계	214,154,272	775,562,702	160,219,181	705,554,991

비금융자산에서 발생한 금융이익	2,266,618	2,694,399	55,321,745	55,321,745

합 계	216,420,890	778,257,101	215,540,926	760,876,736

26 . 금융비 용 당반기 및 전반기 중 금융원가의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

3개월	누적	3개월	누적

단기차입부채 이자	16,477,028	50,122,668	44,203,656	101,479,222

지급보증료	7,413,565	7,413,565	4,810,519	16,296,948

외화환산손실	(363,552)	7,616,579	(37,054,050)	1,486,188

합 계	23,527,041	65,152,812	11,960,125	119,262,358

27 . 법인세비용 법인세비용은 전체 회계연도에 대하여 예상되는 최선의 가중평균 연간 법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 2018년 06월 30일로 종료되는 회계연도의 예상 평균 연간 법인세율은 22%(2017년 12월 31일로 종료하는 회계기간의 연간 평균 법인세율은 22.62%)입니다.

28. 주당이익 당반기 및 전반기중 주당이익의 계산내역은 다음과 같습니다.

(1) 가중평균유통보통주식수(당반기) (단위: 주, 일)

구 분	2분기	반기

주식수	가중치	적 수	주식수	가중치	적 수

기초주식수	7,524,000	91	684,684,000	7,524,000	181	1,361,844,000

이월자기주식	(1,649)	91	(150,059)	(1,649)	181	(298,469)

합 계	7,522,351	684,533,941	7,522,351	1,361,545,531

기간중 일수	91	181

유통보통주식수	7,522,351	7,522,351

(전반기) (단위: 주, 일)

구 분	2분기	반기

주식수	가중치	적 수	주식수	가중치	적 수

기초주식수	7,524,000	91	684,684,000	7,524,000	181	1,361,844,000

이월자기주식	(1,649)	91	(150,059)	(1,649)	181	(298,469)

합 계	7,522,351	684,533,941	7,522,351	1,361,545,531

기간중 일수	91	181

유통보통주식수	7,522,351	7,522,351

(2) 보통주 반기순이익(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

2분기	반기	2분기	반기

법인세비용차감전순이익	5,815,335,897	9,037,225,206	7,501,873,125	10,226,421,266

법인세비용	1,397,558,891	2,063,689,938	1,664,618,716	2,252,588,364

당기순이익	4,417,777,006	6,973,535,268	5,837,254,409	7,973,832,902

(3) 기본주당순이익(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

2분기	반기	2분기	반기

지배주주의 보통주 당기순이익	4,302,926,021	6,903,016,874	5,848,834,630	7,933,454,291

가중평균유통보통주식수	7,522,351	7,522,351	7,522,351	7,522,351

주당순이익	572	918	777	1,054

(4) 희석주당순이익연결회사는 보통주 청구가능증권을 발행하지 아니하였으므로 당반기 및 전반기의 주당이익 희석효과는 없습니다.

29. 특수관계자 (1) 당반기말 현재 연결회사의 기타 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당반기말

기타 특수관계자	(주) 제이타워

(2) 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

분 류	당반기	전반기

임원에 대한 급여 등	186,789,700	349,394,963

30. 금융상품 (1) 자본위험관리연결회사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다. 연결회사의 전반적인 전략은 전기와 변동이 없습니다. 연결회사는 외부적으로 강제된 자기자본규제의 대상은 아닙니다. 연결회사의 경영진은 분기별로 연결회사의 자본구조를 검토하고 있습니다. 이러한 검토의 일환으로써, 경영진은 자본조달비용과 각 자본항목과 관련된 위험을 검토하고 있습니다. 연결회사는 목표 부채비율을 10~20% 로 설정하였습니다. 당반 기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다 .

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

부채	14,139,622,942	16,028,243,927

자본	89,450,736,353	91,002,194,229

부채비율	15.81%	17.61%

(2) 금융자산, 금융부채 및 자본의 각 범주별로 채택한 주요 회계정책 및 방법(인식기준과 측정기준, 그리고 수익과 비용 인식기준을 포함)은 주석 2에 상세히 공시되어있습니다.

(3) 당반기말 및 전기말 현재 금융상품 범주별 장부금액은 다음과 같습니다.

(당반기말) (단위: 원)

구분	당기손익인식금융자산/부채	기타포괄손익인식금융자산/부채	상각후원가

(금융자산)

현금및현금성자산	-	-	946,885,593

단기금융상품	-	-	45,300,000,000

장기금융상품	-	-	2,000,000

매출채권및기타채권	-	-	17,634,742,121

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	3,321,330,085	-

기타금융자산	-	-	17,611,200

계	-	3,321,330,085	63,901,238,914

(금융부채)

매입채무및기타부채	-	-	6,600,681,540

단기차입부채	-	-	192,000,000

장기차입부채	-	-	294,000,000

기타비유동금융부채	-	-	10,000,000

계	-	-	7,096,681,540

(전기말) (단위: 원)

구분	당기손익인식금융자산 / 부채	대여금및 수취채권/기타부채(*)	매도가능금융자산

(금융자산)

현금및현금성자산	-	2,019,718,070	-

단기금융상품	-	46,800,000,000	-

장기금융상품	-	2,000,000	-

매출채권및기타채권	-	20,097,351,578	-

매도가능금융자산	-	-	3,321,330,085

기타금융자산	-	17,611,200	-

계	-	68,936,680,848	3,321,330,085

(금융부채)

매입채무및기타부채	-	2,858,262,600	-

차입금	-	6,187,810,586	-

기타비유동금융부채	-	10,000,000	-

계	-	9,056,073,186	-

(*) 기타부채는 상각후원가 측정 금융부채를 말합니다.

(4) 당 반기 및 전 반기 에 발생한 금융상품 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 (전반기: 매도가능금융자산)

기중 인식 기타포괄손익	-	-

처분손익	-	-

배당금수익	359,195,000	359,195,000

이자수익	-	-

기타단기금융자산

은행예치금에 대한 이자수익	415,277,393	346,359,991

외환차이(주1)	91,189,803	(44,921,086)

상각후원가로 측정하는 금융부채

은행차입금에 대한 이자비용	(57,536,233)	(115,215,695)

계	808,125,963	545,418,210

(주1) 상기 외환차이는 외환차익과 외환차손의 순액입니다. (5) 금융위험관리연결회사의 주요 금융부채는 단기차입금, 매입채무및기타부채로 구성되어 있으며, 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위하여 발생하였습니다. 또한 연결회사는 영업활동에서 발생하는 매출채권, 현금 및 단기예금과 같은 다양한 금융자산도 보유하고 있습니다. 연결회사의 금융자산과 금융부채에서 발생할 수 있는 주요 위험은 시장위험, 유동성위험,신용위험 입니다. 연결회사의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한, 연결회사는 투기목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다. 연결회사의 전반적인 금융위험관리 전략은 전기와 동일합니다.

1) 금융위험관리목적연결회사의 위험관리는 연결회사의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험, 신용위험, 유동성위험을 포함하고 있습니다.2) 시장위험시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장위험은 환위험, 이자율위험 및 기타 가격위험의 세가지 유형으로 구성됩니다 .연결회사의 활동은 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다.

다 음의 민감도 분석은 당반기말 및 전기말과 관련되어 있습니다.

가. 환위험환위험은 환율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치가 변동될 위험입니다. 연결회사는 원재료 구매활동 등을 위하여 외화로 표시된 거래를 수행하고 있으므로 환율변동으로 인한 위험에 노출되어 있습니다. 당반기말 및 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	자산	부채

당반기말	전기말	당반기말	전기말

USD	51,224,549	853,505,568	187,157,439	713,130,375

EUR	-	46,849,384	-	-

연결회사는 주로 미국의 통화에 노출되어 있습니다. 아래 표는 외화에 대한 원화 환율의 10% 변동시 민감도를 나타내고 있습니다. 10%는 주요 경영진에게 내부적으로외환위험 보고시 적용하는 민감도 비율로 환율의 합리적으로 발생가능한 변동에 대한 경영진의 평가를 나타냅니다. 민감도분석은 결제되지 않은 외화표시 화폐성항목만 포함하며, 보고기간말에 환율이 10% 변동할 경우를 가정하여 외화환산을 조정합니다. 아래 표에서 양수(+)는 관련 통화에 대하여 원화가 10% 강세인 경우 당기손익의 증가를 나타냅니다. 관련 통화에 대하여 원화가 10% 약세인 경우 당기손익에 미치는 영향은 아래 표와 유사하지만 음수(-)가 될 것입니다.

(단위: 원)

구 분	10% 상승시	10% 하락시

당반기말	전기말	당반기말	전기말

USD	(13,593,288)	14,037,519	13,593,288	(14,037,519)

EUR	-	4,684,938	-	(4,684,938)

나 . 이자율위험관리 이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치가 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 당반기말 및 전기말 현재 변동이자부 단기차입금은 각각 150,000,000 원 과 4,000,000,000원입니다. 아래 민감도 분석은 보고기간말 현재 단기차입금의 이자율위험노출에 근거하여 수행되었습니다. 변동금리부 부채의 경우 보고기간말 현재의 잔액이 보고기간 전체에 대 하여 동일하다고 가정하여 민감도 분석을 수행하였습니다. 이자율위험을 주요 경영진에게 내부적으로 보고하는 경우 50 basis point (bp) 증감이 사용되고 있으며, 이는합리적으로 발생가능한 이자율 변동치에 대한 경영진의 평가를 나타냅니다. 만약 기타 변수가 일정하고 이자율이 현재보다 50 bp 높거나 낮은 경우 연결회사의 당반기 이익은 750,000원 감소/증가(전기말: 20,000,000원 감소/증가)할 것이며, 이는 주로 변동금리부 차입금의 이자율변동위험 때문입니다.

3) 신용위험관리신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결회사는 영업활동과 재무활동에서 신용위험에 노출되어 있습니다.가. 매출채권 및 기타채권연결회사는 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용검증절차의 수행을 원칙으로 하여 신용상태가 건전한 거래상대방과의 거래만을 수행하고 있습니다. 또한, 대손위험에 대한 연결회사의 노출정도가 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 지속적으로 신용도를 재평가하는 등 매출채권및기타채권 잔액에 대한 지속적인 관리업무를 수행하고 있습니다. 연결회사의 대손위험에 대한 최대노출정도는 다음과같습니다.

당반기말 및 전기말 현재 연결회사의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

매출채권	84,262,032	1,148,593,970

기타채권	594,760,681	1,128,768,545

매출채권 중 대한주정판매에 대한 채권 16,955,719,408 원 은 신용위험이 거의 없으므로 제외되어 있습니다.( 전기말: 18,501,372,140원 )

나. 기타의 자산현금, 장단기금융상품 등으로 구성되는 연결회사의 기타의 자산으로부터 발생하는 신용위험은 거래상대방의 부도 등으로 발생합니다. 이러한 경우 연결회사의 신용위험 노출정도는 최대 해당 금융상품 장부금액과 동일한 금액이 될 것입니다. 한편, 연결회사는 하나은행 등 금융기관에 현금및현금성자산 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.4) 유동성위험관리 유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있는 자금을 만기까지 조달하지 못할 위험입니다. 연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석,검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 동 주석의 나.에서 유동성위험을 더욱 감소시키기 위하여 연결회사가 재량으로 보유하고 있는 추가적인 미사용 자금조달약정의 세부내역을 설명하고 있습니다. 가. 유동성 및 이자율위험 관련 내역다음 표는 연결회사의 비파생금융부채에 대한 계약상 잔존만기를 상세하게 나타내고있습니다. 해당 표는 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. 해당 표는 원금 및 이자의 현금흐름을 모두 포함하고 있습니다. 이자의 현금흐름이 변동이자율에 근거하는 경우, 할인되지 않은 현금흐름은 보고기간말 현재의 수익률곡선에 근거하여 도출되었습니다.계약상 만기는 연결회사가 지급을 요구받을 수 있는 가장 빠른 날에 근거한것입니다.(금융부채 정보임)

(당반기말) (단위: 원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	합 계

무이자	6,517,276,023	-	125,405,518	304,000,000	6,946,681,540

변동금리부 부채	-	150,000,000	-	-	150,000,000

고정금리부 부채	-	-	-	-	-

합 계	6,517,276,023	150,000,000	125,405,518	304,000,000	7,096,681,540

(전기말) (단위: 원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	합 계

무이자	2,737,208,780	-	163,053,820	304,000,000	3,204,262,600

변동금리부 부채	5,701,810,586	150,000,000	-	-	5,851,810,586

고정금리부 부채	-	-	-	-	-

합 계	8,439,019,366	150,000,000	163,053,820	304,000,000	9,056,073,186

다음 표는 연결회사가 보유하고 있는 비파생금융자산의 예상만기를 상세하게 나타내고 있습니다. 다음 표는 해당 자산에서 발생한 이자를 포함하여 금융자산의 할인되지않은 계약상 만기금액에 기초하여 작성되었습니다. 연결회사는 순자산 및 순부채 기준으로 유동성을 관리하기 때문에 연결회사의 유동성위험관리를 이해하기 위하여 비파생금융자산에 대한 정보를 포함시킬 필요가 있습니다.(금융자산 정보임)

(당반기말) (단위: 원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	합 계

무이자	946,885,593	17,089,520,127	373,104,190	3,511,059,089	21,920,568,999

고정금리부 자산	-	5,500,000,000	30,300,000,000	9,502,000,000	45,302,000,000

합 계	946,885,593	22,589,520,127	30,673,104,190	13,013,059,089	67,222,568,999

(전기말) (단위: 원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	합 계

무이자	12,368,000,117	9,726,779,207	31,828,324	3,329,403,285	25,456,010,933

고정금리부 자산	1,800,000,000	10,000,000,000	35,000,000,000	2,000,000	46,802,000,000

합 계	14,168,000,117	19,726,779,207	35,031,828,324	3,331,403,285	72,258,010,933

상기 표에 포함된 변동금리부 상품(비파생금융자산 및 금융부채)과 관련된 금액은 변동이자율의 변동이 보고기간말 현재 결정된 이자율의 추정치와 다르다면 변동될 수 있습니다.

동 주석의 나.에 기술되어 있는 바와 같이 연결회사는 당반기말 현재 미사용 차입한도 7,500,000천원 (전 기말: 1,798,189천원)을 보유하고 있습니다. 연 결회사는 영업현금흐름 및 금융자산의 만기도래로 회수되는 현금으로 의무를 이행할 수 있다고 예상하고 있습니다.

나. 자금조달약정 당반기말 및 전기말 현재 연결회사가 체결하고 있는 자금조달약정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

당좌차월약정	사용금액	-	1,701,810,586

미사용금액	2,500,000,000	798,189,414

소계	2,500,000,000	2,500,000,000

어음할인약정	사용금액	-	4,000,000,000

미사용금액	5,000,000,000	1,000,000,000

소계	5,000,000,000	5,000,000,000

합계	7,500,000,000	7,500,000,000

(6) 금융상품의 공정가치 1) 당반기말 및 전기말 현재 공정가치로 후속측정되지 않는 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

기타비유동금융자산

임차보증금	17,611,200	17,611,200	17,611,200	17,611,200

합계	17,611,200	17,611,200	17,611,200	17,611,200

2) 공정가치 측정에 적용된 평가기법과 가정 금융자산 및 금융부채의 공정가치는 다음과 같이 결정하였습니다.

- 표준거래조건과 활성시장이 존재하는 금융자산과 금융부채의 공정가치는 시장가격을 참고하여 결정하였습니다(국공채 및 무담보회사채).
- (상기에 기술된 금융상품을 제외한) 기타 금융자산과 금융부채의 공정가치는 할인된 현금흐름 분석에 기초하여 일반적으로 인정된 가격결정모형에 따라 결정하였습니다.

3) 연결회사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

(수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격
(수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함
(수준 3) 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)

가. 다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다.

(당반기말) (단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

상장주식	8,045,205	-	-	8,045,205

비상장주식	-	-	3,313,284,880	3,313,284,880

합 계	8,045,205	-	3,313,284,880	3,321,330,085

(전기말) (단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

매도가능금융자산

상장주식	8,045,205	-	-	8,045,205

비상장주식	-	-	3,313,284,880	3,313,284,880

합 계	8,045,205	-	3,313,284,880	3,321,330,085

31. 우발채무 및 약정사항

(1) 주정용 현미등 구매약정 연결회사는 농림축산식품부, 농협중앙회 등으로부터 주정용 현미, 쌀보리 등을 구매하기로 약정하고 있으며, 당반기말 현재 이월된 구매물량은 보리 23톤(25백만원), 정부미 861톤(278백만원) 이며 전기말 현재로는 이월된 구매물량이 없습니다.

(2) 금융한도약정

연결회사는 당반기말 현재 다음과 같이 금융거래 약정을 체결하고 있습니다.

(단위: 원)

거래처	약정내용	한도액	실행액

신한은행	상업어음할인	5,000,000,000	-

당좌차월	2,500,000,000	-

원화지급보증	10,000,000,000	7,242,832,379

KEB하나은행	담보대출	150,000,000	150,000,000

(3 ) 당반기말 현재 연결회사가 농협 원료구매자금 등에 대하여 제공받은 보증의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

제 공 자	내 용	한도액	잔 액

신한은행	원화지급보증	10,000,000,000	2,757,167,621

32 . 현금흐름표

(1) 당반기 및 전반기 중 영업으로부터 창출된 현금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과 목	당반기	전반기

(1) 반기순이익	6,973,535,268	7,973,832,902

(2) 반기순이익 조정을 위한 가감	2,772,805,822	2,991,875,288

1. 법인세비용	2,063,689,938	2,252,588,364

2. 금융비용	57,536,233	117,776,170

3. 금융수익	(774,472,393)	(705,554,991)

4. 감가상각비	1,211,032,859	1,122,869,034

5. 대손상각비	(2,583,932)	(409,095)

6. 무형자산상각비	7,900,000	7,900,000

7. 외화환산이익	(3,784,708)	(55,321,745)

8. 외화환산손실	7,616,579	1,486,188

9. 퇴직급여	205,871,246	209,410,259

10. 유형자산처분이익	-	(4,553,953)

11. 유형자산처분손실	-	10,978,957

12. 무형자산처분손실	-	34,706,100

(3) 순운전자본의 변동	4,630,496,178	2,168,909,425

1. 매출채권 및 기타채권의 감소(증가)	2,619,841,648	(4,373,570,344)

2. 재고자산의 감소(증가)	(1,410,868,689)	2,690,818,146

3. 매입채무 및 기타채무의 증가	3,925,246,111	6,074,050,159

4. 기타유동자산의 증가	(453,164,515)	(2,307,871,565)

5. 기타유동부채의 증가	251,077,327	305,286,952

6. 퇴직급여의 지급	(336,444,680)	(288,874,406)

7. 사외적립자산의 감소	34,808,976	77,998,603

8. 당기법인세부채의 감소	-	(8,928,120)

합 계	14,376,837,268	13,134,617,615

(2) 당반기 및 전반기의 투자와 재무활동 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당반기	전반기

건설중인자산의 본계정대체	-	4,038,107,258

(3) 재무활동에서 생기는 부채의 변동 내용은 다음과 같습니다.

(당반기) (단위: 원)

구분	기초	현금흐름	비현금 변동	기말

취득	환율변동	공정가치변동	기타

미지급배당금	-	(8,274,586,100)	-	-	-	8,274,586,100	-

단기차입금	5,851,810,586	(5,701,810,586)	-	-	-	-	150,000,000

유동성장기차입금	42,000,000	-	-	-	-	-	42,000,000

장기차입금	294,000,000	-	-	-	-	-	294,000,000

합계	6,187,810,586	(13,976,396,686)	-	-	-	8,274,586,100	486,000,000

(전반기) (단위: 원)

구분	기초	현금흐름	비현금 변동	기말

취득	환율변동	공정가치변동	기타

미지급배당금	-	(9,102,044,710)	-	-	-	9,102,044,710	-

단기차입금	7,129,761,952	(1,481,341,236)	-	-	-	-	5,648,420,716

유동성장기차입금	42,000,000	-	-	-	-	-	42,000,000

장기차입금	336,000,000	-	-	-	-	-	336,000,000

합계	7,507,761,952	(10,583,385,946)	-	-	-	9,102,044,710	6,026,420,716