풀무원 사업보고서 (2015.12)
3. 연결재무제표 주석

1. 일반 사항 주식회사 풀무원(이하 "지배기업")은 1984년 5월 31일에 설립되어 자회사의 지분 소유를 통해 자회사의 사업내용을 지배하는 투자사업 등을 영위하고 있습니다. 지배기업은 1995년 10월 5일에 보통주식을 한국거래소의 유가증권시장에 상장하였으며, 당기말 현재 충청북도 음성군에 본점을 두고 있습니다. 지배기업은 설립 후 수차례의 증자와 분할, 합병을 거쳐 당기말 현재 납입 자본금 은 19,045백만원이며, 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	주식수(주)	지분율(%)

남승우	2,183,578	57.33

풀무원아이씨㈜	88,591	2.33

이규석	83,126	2.18

기타	1,453,800	38.16

합 계	3,809,095	100.00

1.1 종속기업 현황 당기말 현재 연결대상 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 "연결회사")의 현황은 다음과 같습니다.

회사명	주요영업활동	법인설립 및영업소재지	지분율(%)	결산일	비 고

당기	전기

풀무원식품㈜	식품제조 판매	대한민국	92.08	75.79	12월 31일

㈜이씨엠디	단체급식 및 외식업	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

㈜로하스아카데미	부동산 임대	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

풀무원건강생활㈜	건강식품제조 판매	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

㈜씨디스어소시에이츠	디자인, 광고물제작	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

풀무원더스킨㈜	청소용품 렌탈	대한민국	51.00	51.00	12월 31일

Pulmuone U.S.A.Inc	음식료품제조	미국	100.00	100.00	12월 31일	풀무원식품㈜ 보유(100%)

Pulmuone Foods USA, Inc.	음식료품제조	미국	100.00	100.00	12월 31일	Pulmuone U.S.A, Inc.보유(100%)

Monterey Pasta Development Company	음식료품제조	미국	100.00	100.00	12월 31일	Pulmuone Foods USA, Inc.보유(100%)

엑소후레쉬물류㈜	식품물류대행	대한민국	100.00	100.00	12월 31일	풀무원식품㈜ 보유(100%)

㈜피피이씨춘천	식품제조 판매	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

㈜피피이씨의령	식품제조 판매	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

㈜피피이씨음성나물	식품제조 판매	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

㈜피피이씨음성생면	식품제조 판매	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

㈜푸드머스(주1)	식자재 도매업	대한민국	100.00	100.00	12월 31일

영농조합법인 피티에이	식품제조 판매	대한민국	99.90	99.90	12월 31일	풀무원식품㈜ 보유(99.9%)

㈜풀무원기분	식품제조, 도소매	대한민국	66	66	12월 31일	풀무원식품㈜ 보유(66%)

상해포미다식품유한공사	식품제조 판매	중국	100.00	100.00	12월 31일	풀무원식품㈜ 보유(100%)

북경포미다녹색식품유한공사	식품제조 판매	중국	100.00	100.00	12월 31일

아사히식품공업㈜(주2)	식품제조 판매	일본	49.68	48.80	12월 31일	풀무원식품㈜ 보유(48.8%)

아사히물류㈜	물류대행	일본	100.00	100.00	12월 31일	아사히식품공업㈜ 보유(100%)

㈜경아	식품제조 판매	일본	100.00	100.00	12월 31일

㈜푸드머스에이치앤에스연구소	분석실험 및 시험검사	대한민국	100.00	100.00	12월 31일	㈜푸드머스 보유(100%)

포미다(중국)유한공사	식품제조 판매	중국	100.00	100.00	12월 31일	풀무원건강생활㈜ 보유(100%)

씨에이에프㈜	동물사료 도소매	대한민국	51.00	51.00	12월 31일	풀무원건강생활㈜ 보유(51%)

㈜에이서비스	고속도로휴게업	대한민국	60.00	60.00	12월 31일	㈜이씨엠디 보유(60%)

㈜벨류인	부동산 관리업	대한민국	100.00	100.00	12월 31일	㈜이씨엠디 보유(100%)

(주1) 당기 중 지배기업과 풀무원식품㈜의 포괄적주식교환으로 인해 풀무원식품㈜의 종속기업으로 분류되었습니다. (주2) 지분율이 과반에 미치지 못하나 주주 구성 및 이사회 구성 등을 고려하여 실질지배력이 있다고 판단하였습니다.

1.2 연결범위의 변동

당기에 연결재무제표 작성 대상에서 제외된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

회사명	사 유

홈식품㈜	합병으로 인한 소멸

명가식품㈜	합병으로 인한 소멸

MMT(삼성증권)	신탁 해제

MMT(대우증권)	신탁 해제

1.3 주요 종속기업의 요약 연결재무상 태

(단위:백만원)

당기말	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	지배지분	비지배지분

풀무원식품㈜	337,044	398,329	354,148	122,656	239,866	18,702

㈜이씨엠디	34,010	68,482	44,654	12,888	44,616	333

풀무원건강생활㈜	28,995	46,075	28,372	9,242	37,542	(85)

(단위:백만원)

전기말	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	지배지분	비지배지분

풀무원식품㈜	311,927	356,188	289,958	129,321	235,625	13,212

㈜푸드머스	56,356	29,398	56,884	4,197	24,673	358

㈜이씨엠디	33,694	62,580	37,334	13,998	44,584	-

풀무원건강생활㈜	34,484	43,096	31,796	7,676	38,290	(182)

1.4 주요 종속기업의 요약 연결경영성과

(단위:백만원)

당기	매출액	당기순손익	총포괄손익

풀무원식품㈜	1,139,016	(4,899)	(5,452)

㈜이씨엠디	397,166	2,105	8

풀무원건강생활㈜	143,257	3,650	3,565

(단위:백만원)

전기	매출액(수익)	당기순손익	총포괄손익

풀무원식품㈜	932,428	1,660	(2,674)

㈜이씨엠디	363,411	5,814	3,602

㈜푸드머스	388,251	13,016	12,026

풀무원건강생활㈜	128,092	3,425	2,211

1.5 주요 종속기업의 요약 연결현금흐름 -

(단위:백만원)

당기	영업활동현금흐름	투자활동현금흐름	재무활동현금흐름

풀무원식품㈜	31,237	75,079	(15,431)

㈜이씨엠디	8,593	(18,289)	9,142

풀무원건강생활㈜	8,266	(1,192)	(6,891)

(단위:백만원)

전기	영업활동현금흐름	투자활동현금흐름	재무활동현금흐름

풀무원식품㈜	53,888	(314)	(57,203)

㈜이씨엠디	17,592	(15,312)	(4,424)

㈜푸드머스	9,475	(502)	(16,500)

풀무원건강생활㈜	10,384	(1,436)	(8,800)

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성 기준

연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성됐습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

(1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결회사는 2015년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

- 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' 개정 - 한국채택국제회계기준 2010-2012 연차개선 - 한국채택국제회계기준 2011-2013 연차개선 연결회사가 2015년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 신규로 적용한 기타 제ㆍ개정 기준서가 재무제표에 미치는 영향은 유의적이지 않습니다.

(2) 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

개정 또는 공표됐으나 2015년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 조기 적용하지 않은 개정 기준서는 다음과 같습니다. 연결회사는 해당 기준의 적용이 재무제표에 미치는 영향은 유의적이지 않을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정

- 기준서 제1016호 '유형자산' 및 기준서 제1041호 '농림어업': 생산용식물

- 기준서 제1016호 '유형자산' 및 기준서 제1038호 '무형자산': 수익에 기초한 감가상각방법

- 기준서 제1110호 '연결재무제표', 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 및 기준서 제1112호 '타기업에 대한 지분의 공시': 투자기업의 연결 면제

- 기준서 제1111호 '공동약정'

- 한국채택국제회계기준 2012-2014 연차개선

- 기준서 제1109호 '금융상품'

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'

(3) 전 기재무제표 계정과목의 재분류연결회사는 당기 재무제표와의 비교를 용이하게 하기 위하여 전기 재무제표의 일부 계정과목을 당기 재무제표의 계정과목에 따라 재분류하였습니다. 이러한 재분류는 전기에 보고된 순이익이나 순자산에 영향을 미치지 아니합니다

2.3 연결연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다.

(1) 종속기업

종속기업은 지배기업이 지배하고 있는 모든 기업입니다. 지배기업이 투자한 기업에 관여해서 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 투자한 기업에 대해 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우, 해당 기업을 지배한다고 판단합니다. 종속기업은 지배기업이 지배하게 되는 시점부터 연결재무제표에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결재무제표에서 제외됩니다.연결회사의 사업결합은 취득법으로 회계처리 됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산ㆍ부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결회사는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 그밖의 비지배지분은 다른 기준서의 요구사항이 없다면 공정가치로 측정합니다. 취득관련 원가는 발생 시 당기비용으로 인식됩니다.

영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액과 취득자가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 취득일의 공정가치 합계액이 취득한 식별가능한 순자산을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 이전대가 등이 취득한 종속기업 순자산의 공정가액보다 작다면, 그 차액은 당기손익으로 인식됩니다.

연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래로 인한 채권, 채무의 잔액, 수익과 비용 및 미실현이익 등은 제거됩니다. 또한 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성 있게 적용하기 위해 차이가 나는 경우 수정됩니다.

(2) 관계기업

관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 보유하는 기업이며, 관계기업 투자는 최초에 취득원가로 인식하며 지분법을 적용합니다. 연결회사와 관계기업 간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분만큼 제거됩니다. 또한 관계기업 투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우 관계기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다.

(3) 공동약정

둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.4 외화환산(1) 기능통화와 표시통화

연결회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화는대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시하고 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.5 금융자산 (1) 분류 및 측정 연결회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다.금융자산은 최초 인식시점에공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.

당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다.

(2) 손상

연결회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상됐다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다.

대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 연결회사는 금융자산을 더 이상 회수하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다.

연결회사의 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거 에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환 의 연체 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가로부터 유의적으로 하락하거나 지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당됩니다.

2.6 재고자산 재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 선입선출법에 따라 결정됩니다.

2.7 매각예정비유동자산비유동자산(또는 처분자산집단)은 장부금액이 매각거래를 통하여 주로 회수되고, 매각될 가능성이 매우 높은 경우에 매각예정으로 분류되며, 그러한 자산은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정됩니다.

2.8 유형자산 유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

건물	16~40년

부대설비	3~40년

구축물	5~30년

기계장치	2~11년

차량운반구	3~5년

공기구비품	2~15년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

2.9 무형자산 영업권은 주석 2.3에서 설명한 방식으로 측정되며, 원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시되고 있습니다. 영업권을 제외한 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

소프트웨어	3~10년

산업재산권	3~10년

2.10 투자부동산 임 대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수 40년을 적용하여 정액법으로 상각됩니다. 2.11 비금융자산의 손상 영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 금융부채 (1) 분류 및 측정

당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 대상이 아닌 파생상품이나 내재파생상품을 포함한 금융상품으로부터 분리된 파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금 융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있습 니다.

(2) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다.

2.13 금융보증계약 연결회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으 로 측정합니다.

(1) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액

(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호 '수익인식'에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액

2.14 충당부채 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.15 당기법인세 및 이연법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 연결회사는 연결납세를 채택하고 있으며, 체계적이고 합리적인 방법에 의거하여 각 대상회사별 연결납세에 따른 법인세와 연결회사간 납부하여야 할 금액을 산정하고 있습니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정됐거나 실질적으로 제정된 세법을 기준으로 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 연결회사가 보유하고 있으며, 동시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.

2.16 종업원급여 연결회 사 는 확정급여제도 를 운 영하고 있습 니다. 확 정급 여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는기타포괄손익으로 인식됩니다.제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다. 2.17 신종자본증권연결회사는 계약조건의 실질에 따라 자본증권을 금융부채 또는 지분상품으로 분류합니다. 연결회사가 계약상 의무를 결제하기 위한 현금 등 금융자산의 인도를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있는 신종자본증권의 경우 지분상품으로 분류하여 자본의 일부로 표시하고 있습니다.

2.18 수익인식 수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대해 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

(1) 재화의 판매 연결회사는 제품 및 상품에 대하여 재화의 소유에 따른 중요한 위험과 보상이 이전된시점에 수익으로 인식하고 있습니다. 수익은 과거에 축적된 경험에 근거하여 판매시점에 추정한 수량 및 가격할인과 반품금액을 차감한 순액으로 인식하고 있습니다.

(2) 용역의 제공 연결회사는 물류대행용역과 부동산임대서비스를 제공하고 있습니다. 연결회사는 물류대행용역 수익에 대하여 진행기준 및 부동산임대서비스에 대하여는 제공기간 경과에 따라 수익을 인식하고 있습니다.

(3) 배당수익 배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식하고 있습니다.

(4) 이자수익 이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식하고 있습니다.

2.19 리스 리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다.리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소 리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간 개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다.리스약정일에 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류되고, 금융리스 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류됩니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료 수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식되고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설 직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후 리스료 수익에 대응하여 리스기간 동안 비용으로 인식됩니다.

2.20 영업부문

경영진은 영업 및 기타 전략을 수립하는 과정에서 검토되는 보고정보에 기초하여 영업부문을 결정하고 있습니다. 연결실체의 영업부문은 각각 서로 다른 재화와 용역을 제공하기 위한 전략적 단위입니다. 이러한 영업부문은 서로 다른 기술과 마케팅 전략이 필요하기 때문에 각각 별도의 보고부문으로 구분되었습니다.경영진은 지역과 재화와 용역의 성격 두가지 측면에서 영업정보를 검토하고 있으며, 지역적으로 한국과 외국의 성과를 검토하고 있습니다. 영업부문은 주요 경영진에게 보고되는 내부 보고자료와 동일한 방식으로 보고하고 있습니다.

2.21 재무제표 승인 연결재무제표는 2016년 2월 25일자로 이사회에서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 연결회사는 미래에 대해 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. (1) 법인세 연결회사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. (2) 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다. 4. 재무위험관리

4.1 재무위험관리요소연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험, 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 연결회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 자금팀은 관계부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

4.1.1 이자율위험이자율 위험은 변동이자율 조건으로 차입한 차입금과 변동이자율 조건으로 발행한 사채에서 비롯됩니다. 연결회사는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있으며, 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결회사 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

당기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승(하락)할 경우 당기 법인세비용차감전순손익은 1,400백만원 감소(증가)합니다. 4.1.2 신용위험 신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금 및 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 우량한 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 당기말 현재 금융보증계약에 대한 신용위험의 최대노출정도는 16,395백만원(전기말: 27,733백만원)입니다.

신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다.

4.1.3 유동성 위험 유동성 위험 관리는 충분한 현금의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 연결회사의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로구분한 내역은 다음과 같습니다. 표시된 현금흐름은 할인하지 않은 금액입니다.

(단위:천원)

당 기	1년 미만	1년에서 5년이하	합계

차입금	191,703,922	145,198,556	336,902,478

매입채무및기타채무	198,957,477	1,341,019	200,298,496

금융리스부채	1,019,956	1,534,077	2,554,033

금융보증계약	16,395,000	-	16,395,000

이자비용	8,998,541	3,510,356	12,508,897

합 계	417,074,896	151,584,008	568,658,904

(단위:천원)

전 기	1년 미만	1년에서 5년이하	5년초과	합계

차입금	222,579,748	175,740,613	-	398,320,361

매입채무및기타채무	193,417,787	1,841,056	-	195,258,843

금융리스부채	1,207,301	2,079,983	165,565	3,452,849

금융보증계약	27,733,000	-	-	27,733,000

이자비용	10,467,784	7,441,696	20,258	17,929,738

합 계	455,405,620	187,103,348	185,823	642,694,791

4.2 자본 위험 관리연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다.

자본조달비율 -(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

차입금총계	336,902,478	398,320,361

차감: 현금및현금성자산과 단기금융자산	(156,113,926)	(183,847,524)

순차입금(A)	180,788,552	214,472,837

자본총계(B)	330,352,653	334,693,236

총자본(C=A+B)	511,141,205	549,166,073

자본조달비율(A/C)	35.37%	39.05%

5. 공정가치금융상품 종류별 공정가치 -

(단위:천원)

구분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	146,242,296	146,242,296	88,911,758	88,911,758

단기금융자산	9,871,630	9,871,630	94,935,766	94,935,766

매출채권및기타채권	25,816,175	25,816,175	24,065,096	24,065,096

장기금융자산	25,000	25,000	27,500	27,500

매도가능금융자산(*)	754,045	754,045	11,116,667	11,116,667

금융자산 합계	182,709,146	182,709,146	219,056,787	219,056,787

금융부채

단기차입금	191,703,922	191,703,922	222,579,748	222,579,748

금융리스부채	2,554,033	2,554,033	3,452,849	3,452,849

매입채무및기타채무	1,341,019	1,341,019	1,841,056	1,841,056

장기차입금	145,198,556	144,442,475	175,740,613	175,408,029

금융부채 합계	340,797,530	340,041,449	403,614,266	403,281,682

(*) 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없는 지분상품 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 경우에는 원가로 측정하여 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

매출채권및기타채권, 매입채무및기타채무 중 단기성으로 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치인 금액은 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

원가로 측정된 금융상품 -(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

매도가능금융자산

시장성 없는 지분증권	3,750,177	3,520,296

5.3 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)(수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말

수준 1	수준 2	수준 3	합계

매도가능금융자산	754,045	-	-	754,045

구분	전기말

수준 1	수준 2	수준 3	합계

매도가능금융자산	600,426	10,516,240	-	11,116,666

6. 범주별 금융상품범주별 구분내역 -

(단위:천원)

금융자산/부채	당기말

대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	상각후원가 측정 금융부채

현금및현금성자산	146,242,296	-	-

단기금융자산	9,871,630	-	-

매도가능금융자산	-	4,504,222	-

매출채권및기타채권	183,773,164	-	-

장기금융자산	25,000	-	-

차입금	-	-	336,902,478

매입채무및기타채무	-	-	200,298,496

금융리스부채	-	-	2,554,033

합 계	339,912,090	4,504,222	539,755,007

(단위:천원)

금융자산/부채	전기말

대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	상각후원가 측정 금융부채

현금및현금성자산	88,911,758	-	-

단기금융자산	94,935,766	-	-

매도가능금융자산	-	4,120,721	-

매출채권및기타채권	225,794,562	-	-

장기금융자산	27,500	-	-

차입금	-	-	398,320,361

매입채무및기타채무	-	-	195,258,844

금융리스부채	-	-	3,452,849

합 계	409,669,586	4,120,721	597,032,054

금융상품 범주별 순손익 구분 -(단위:천원)

구분	당기

대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	상각후원가 측정 금융부채

평가손익(기타포괄손익)	-	(108,546)	-

이자수익(이자비용)	4,144,064	-	(13,715,328)

배당수익	-	10,811	-

외환손익	1,203,904	-	(35,341)

대손상각비	(117,748)	-	-

(단위:천원)

구분	전기

대여금 및 수취채권	매도가능금융자산	당기손익인식 금융부채	상각후원가 측정 금융부채

평가손익(기타포괄손익)	-	1,052,739	-	-

처분손익	-	1,970,548	-	-

이자수익(이자비용)	6,482,487	-	-	(20,693,675)

배당수익	-	74,074	-	-

외환손익	(80,329)	-	-	(17,482)

대손상각비환입(상각비)	(678,296)	-	-	-

파생상품평가및거래이익	-	-	3,792,479	-

7. 영 업부문

(1) 일반정보각 보고부문이 수익을 창출하는 제품과 용역의 유형에 대한 설명 -연결회사는 5개의 부문(지주, 식품, 급식및외식, 물류, 건강기능)을 구분하고있으며, 별도의 보고부문으로 구분하지 않은 '모든기타부문'에는 부동산임대업 등이 포함되어 있습니다.

영업부문의 당기손익, 영업부문의 자산과 부채의 측정 -경영진은 영업이익에 근거하여 영업부문의 성과를 평가하고 있습니다. 이는 금융손익 및 손상차손과 같이 영업과 직접적으로 관련없는 손익을 제외하고 있습니다.

경영진이 보고부문을 식별하기 위해 사용하는 요소 -연결회사의 보고부문은 서로 다른 제품과 용역을 제공하는 전략적 사업단위입니다. 각 사업은 서로 다른 기술과 마케팅 전략을 요구하기 때문에 별도로 운영되고 있습니다.

(2) 부문당기손익, 부문자산 및 부문부채에 관한 정보 보고부문별 수익 및 성과 -

(단위:백만원)

당기/당기말	한국지역	해외지역	모든기타부문	합계

지주	식품	급식및외식	물류	건강기능	소계	식품

총부문수익	64,501	1,311,188	434,168	99,641	141,976	2,051,474	235,645	11,366	2,298,485

외부고객으로부터의 수익	2,558	1,029,682	432,429	21,161	126,160	1,611,990	232,237	2,261	1,846,488

부문간수익	61,943	281,506	1,739	78,480	15,816	439,484	3,408	9,105	451,997

금융수익	668	2,542	545	20	112	3,887	294	207	4,388

금융비용	4,557	6,048	205	953	317	12,080	1,460	181	13,721

감가상각비와 무형자산상각비	3,501	18,267	12,141	6,621	3,926	44,456	12,386	1,548	58,390

보고부문이익(손실)	22,990	56,949	3,662	2,631	5,185	91,417	(40,814)	(333)	50,270

기타 중요한 비현금성 항목:

당기말 보고부문 자산	395,929	944,578	107,250	105,293	81,336	1,634,386	199,923	39,331	1,873,640

보고부문 자산에 포함된 항목:

당기말 관계기업 및 공동기업투자	20,755	2,182	6,009	-	-	28,946	-	-	28,946

당기 비유동성자산의 증가액(주1)	4,320	24,898	16,649	4,207	2,339	52,413	17,475	517	70,405

당기말 보고부문 부채	97,461	378,131	59,263	38,444	36,863	610,162	113,181	14,102	737,445

(단위:백만원)

전기/전기말	한국지역	해외지역	모든기타부문	합계

지주	식품	급식및외식	물류	건강기능	소계	식품

총부문수익	74,000	1,227,919	388,324	94,249	127,862	1,912,354	187,015	19,423	2,118,792

외부고객으로부터의 수익	1,748	960,715	386,985	18,845	113,505	1,481,798	185,054	11,240	1,678,092

부문간수익	72,252	267,204	1,339	75,404	14,357	430,556	1,961	8,183	440,700

금융수익	460	8,761	597	80	164	10,062	24	259	10,345

금융비용	6,760	9,651	233	1,725	687	19,056	1,950	18	21,024

감가상각비와 무형자산상각비	3,115	18,526	11,503	6,629	3,932	43,705	10,159	1,663	55,527

보고부문이익(손실)	32,038	53,735	8,608	5,115	6,744	106,240	(24,165)	(1,982)	80,093

기타 중요한 비현금성 항목:

자산손상	284	-	-	-	-	284	11,486	-	11,770

전기말 보고부문 자산	389,415	751,438	101,504	106,125	82,093	1,430,575	182,487	111,575	1,724,637

보고부문 자산에 포함된 항목:

전기말 관계기업 및 공동기업투자	22,819	2,398	2,085	-	-	27,302	-	-	27,302

전기 비유동성자산의 증가액(주1)	2,800	21,883	14,096	3,948	2,840	45,567	6,819	1,201	53,587

전기말 보고부문 부채	174,691	384,989	52,732	40,502	39,415	692,329	101,296	15,189	808,814

(주1) 유ㆍ무형자산 및 투자부동산의 취득액(금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및보험계약에서 발생하는 권리의 취득액은 제외)

보고부문들의 당기손익 측정치 합계에서 법인세비용차감전순이익으로의 조정내역 -

(단위:천원)

구 분	당기	전기

보고부문 영업이익의 합계	50,269,443	80,092,217

부문간 손익	(10,736,529)	(26,827,885)

금융수익	4,387,932	10,344,730

금융비용	(13,720,753)	(21,024,669)

기타손익	2,820,157	44,632,342

관계기업의 손익에 대한 지분	(1,841,463)	(7,560,512)

법인세비용차감전순이익	31,178,787	79,656,223

보고부문들의 자산 합계에서 연결회사 자산으로의 조정내역 -

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

보고부문 자산 합계	1,873,639,246	1,724,637,784

부문간 내부채권/채무 제거	(91,623,926)	(89,605,199)

부문간 비현금성자산 제거	(806,064,340)	(581,464,996)

기업전체 자산	975,950,980	1,053,567,589

보고부문들의 부채 합계에서 연결회사 부채로의 조정내역 -

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

보고부문 부채 합계	737,446,189	808,814,097

부분간 내부채권/채무 제거	(91,654,189)	(89,605,199)

부문간 비현금성부채 제거	(193,673)	(334,546)

기업전체 부채	645,598,327	718,874,352

연결회사의 주요 생산물 및 용역에 대한 외부고객으로부터의 수익내역 -

(단위:천원)

구 분	당기	전기

상품판매	966,350,671	850,088,373

제품판매	830,706,663	787,693,238

용역매출	39,011,040	30,603,740

기타수익	10,420,103	9,708,999

합 계	1,846,488,477	1,678,094,350

지역별로 세분화된 연결실체의 외부고객으로부터의 수익과 비유동자산의 내역 -

(단위:천원)

구 분	외부고객으로부터의 수익	비유동자산

당기	전기	당기말	전기말

한국	1,614,251,076	1,493,040,061	399,977,946	397,293,954

중국	14,015,602	7,661,485	23,316,279	21,476,434

미국	97,204,275	100,884,116	55,516,523	55,212,299

일본	121,017,524	76,508,688	45,954,027	35,144,626

합 계	1,846,488,477	1,678,094,350	524,764,775	509,127,313

비유동자산은 연결재무제표 상 장기성매출채권및기타채권, 유형자산, 투자부동산, 무형자산의 합계액입니다.

8. 현금및현금성자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

현금	326,386	305,537

보통예금	145,915,910	88,606,221

합 계	146,242,296	88,911,758

9. 사용이 제한된 금융자산(단위:천원)

구분	내역	당기말	전기말

현금및현금성자산	CD계정/LC보증금	410,200	384,720

장기금융자산	당좌개설보증금	25,000	27,500

합 계	435,200	412,220

10. 매출채권 및 기타채권(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동

매출채권	153,069,328	154,746,995

차감: 대손충당금	(824,564)	(1,601,693)

매출채권(순액)	152,244,764	153,145,302

단기대여금	37,332	30,275

미수금	5,731,844	48,796,282

차감: 대손충당금	(313,975)	(313,975)

미수금(순액)	5,417,869	48,482,307

미수수익	257,024	71,582

소 계	157,956,989	201,729,466

비유동

매출채권	318,077	210,833

차감: 대손충당금	(318,077)	(210,833)

장기대여금	125,000	155,000

보증금	28,739,975	26,411,987

차감: 현재가치차금	(2,048,800)	(1,501,891)

차감: 대손충당금	(1,000,000)	(1,000,000)

보증금(순액)	25,691,175	23,910,096

소 계	25,816,175	24,065,096

합 계	183,773,164	225,794,562

매출채권 연령분석 -(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

정상채권	143,208,540	145,208,666

30일 이하	2,783,397	3,829,131

30일 초과 60일 이하	3,408,770	2,595,450

60일 초과 90일 이하	1,336,757	984,520

90일 초과	2,649,941	2,340,060

대손충당금	(1,142,641)	(1,812,525)

합 계	152,244,764	153,145,302

연결회사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해 개별 분석을 통해 회수가능가액을 산정하고 산정된 회수가능가액과 장부금액의 차액을 손상차손으로 인식하고 있습니다. 또한, 손상사건이 개별적으로 파악되지 않은 채권에 대해 연체 30일 이하까지의 채권은 정상채권으로 간주하며, 연체기간 30일 이후의 채권에 대해서는 채권 연체기간에 따라 그룹 내 통일된 대손율을 적용하여 손상차손을 인식하고 있습니다.연체되지 않고 손상되지 않은 매출채권의 신용도 -

(단위:천원)

계정과목	구분	당기말	전기말

매출채권	Group 1	1,121,282	5,087,639

Group 2	142,087,258	140,121,027

Group 3	-	-

합 계	143,208,540	145,208,666

Group 1 새로운 고객(6개월 미만)
Group 2 과거 부도경험이 없는 기존 고객(6개월 이상) 관계기업에 대한 매출채권
Group 3 과거 부도경험이 있는 기존 고객(6개월 이상)

대손충당금 변동내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	3,126,501	3,329,754

대손상각비	122,374	749,151

대손상각비환입	(4,626)	(70,855)

제각	(372,542)	(849,177)

기타	(415,091)	(32,372)

기말	2,456,616	3,126,501

11. 재고자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

원재료	48,109,502	60,009,931

재공품	990,729	876,562

상품	10,509,638	6,872,703

평가충당금	(33,543)	(33,543)

제품	9,222,341	9,052,402

저장품	2,905,789	3,289,293

기타	3,415,435	3,413,704

합 계	75,119,891	83,481,052

당기 중 매출원가로 인식한 재고자산의 원가 는 959,922백만원(전기: 860,458백만원)입 니다.

12. 기타유동자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

선급금	5,177,313	6,057,169

선급비용	5,435,242	4,620,991

기타	255,637	113,958

합 계	10,868,192	10,792,118

13. 매각예정자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

매각예정 투자부동산 토지	-	6,509,592

매각예정 투자부동산 건물	-	37,887

합 계	-	6,547,479

14. 매도가능금융자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

시장성 있는 금융자산	지분증권	754,045	600,426

채무증권	-	10,516,240

시장성 없는 금융자산	지분증권	3,750,177	3,520,295

합 계	4,504,222	14,636,961

매도가능금융자산의 변동내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	14,636,961	6,205,944

취득	10,000	10,322,807

기타	288,614	2,973,206

자본으로 계상한 평가손익	(108,546)	190,748

손익으로 인식한 평가손익	-	727,123

처분	(10,322,807)	(5,782,867)

기말	4,504,222	14,636,961

15. 지 분 법 을 적용하는 투자자산

(단위:천원)

회사명	구분	주요영업활동	소재지	결산월	당기말	전기말

지분율(%)	취득원가	장부가액	장부가액

신선나또㈜	공동기업투자	식품제조 및 판매	대한민국	12월 31일	50.00	376,719	900,934	687,600

풀무원다논㈜	공동기업투자	유제품 제조 및 판매업	대한민국	12월 31일	50.00	24,180,078	11,039,937	14,074,157

풀무원샘물㈜	관계기업투자	음료의 제조 및 판매업	대한민국	12월 31일	49.00	16,630,018	9,714,944	8,745,222

㈜그린익스프레스파크	관계기업투자	고속도로휴게소 운영	대한민국	12월 31일	45.21	6,291,280	6,008,935	2,084,953

북경델리카식품유한공사	관계기업투자	가공계란사업	중국	12월 31일	50.00	1,509,480	1,280,968	1,411,866

㈜니호안	관계기업투자	식품 제조 및 판매	일본	12월 31일	14.44	124,831	-	145,003

호에산교㈜	관계기업투자	식품 판매	일본	12월 31일	14.75	73,122	-	153,583

합 계	49,185,528	28,945,718	27,302,384

지 분법을 적용하는 투자자산의 변동내역 -

(단위:천원)

회사명	당기초	취득	지분법손익	지분법이익잉여금 등	기타	당기말

신선나또㈜	687,600	-	237,707	(24,373)	-	900,934

풀무원다논㈜	14,074,157	-	(2,907,384)	(126,836)	-	11,039,937

북경델리카식품유한공사	1,411,866	-	(144,025)	13,126	-	1,280,967

풀무원샘물㈜	8,745,222	-	969,723	-	-	9,714,945

㈜그린익스프레스파크	2,084,953	4,011,280	2,516	(89,814)	-	6,008,935

㈜니호안	145,003	-	-	-	(145,003)	-

호에산교㈜	153,583	-	-	-	(153,583)	-

합 계	27,302,384	4,011,280	(1,841,463)	(227,897)	(298,586)	28,945,718

(단위:천원)

회사명	전기초	취득	사업결합	지분법손익	지분법이익잉여금 등	대체(주1)	기타	전기말

신선나또㈜	686,260	-	-	79,150	(77,810)	-	-	687,600

풀무원다논㈜	16,378,376	3,000,000	-	(5,269,799)	(34,420)	-	-	14,074,157

㈜힐리언스(주1)	1,739,018	-	-	(557,590)	-	(1,181,428)	-	-

풀무원샘물㈜	10,499,504	-	-	(1,754,282)	-	-	-	8,745,222

㈜그린익스프레스파크	468,922	1,710,000	-	(68,367)	(25,602)	-	-	2,084,953

북경델리카식품유한공사	-	1,509,480	-	(107,524)	9,910	-	-	1,411,866

㈜니호안	-	-	124,831	27,483	-	-	(7,311)	145,003

호에산교㈜	-	-	73,122	90,417	-	-	(9,956)	153,583

합 계	29,772,080	6,219,480	197,953	(7,560,512)	(127,922)	(1,181,428)	(17,267)	27,302,384

(주1) 지분율이 25%에서 15%로 하락함에 따라 매도가능금융자산으로 대체되었습니다.

주요 관계기업 및 공동기업의 요약 재무정보 -

(단위:백만원)

당 기	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	매출액(수익)	당기순손익	총포괄손익

풀무원다논㈜	10,419	30,383	20,489	2,306	50,534	(5,824)	(6,077)

풀무원샘물㈜	11,142	55,181	75,162	2,570	87,076	2,002	2,002

㈜그린익스프레스파크	10,030	3,266	4	-	-	7	7

(단위:백만원)

전 기	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	매출액(수익)	당기순손익	총포괄손익

풀무원다논㈜	9,973	32,369	16,420	1,838	45,075	(10,197)	(10,266)

풀무원샘물㈜	11,987	58,802	81,942	2,235	76,816	134	134

㈜그린익스프레스파크	4,550	940	4	-	-	(180)	(180)

주요 관계기업 및 공동기업의 순자산에서 투자지분의 장부금액으로 조정한 내역 -

(단위:천원)

당기말	풀무원다논㈜	풀무원샘물㈜	㈜그린익스프레스파크

순자산(A)	18,006,773	(11,409,429)	13,292,422

연결실체 지분율(B)	50.00%	49.00%	45.21%

순자산 지분금액(AXB)	9,003,387	(5,590,612)	6,008,935

(+) 투자차액 등	2,036,550	15,305,557	-

기말 장부금액	11,039,937	9,714,945	6,008,935

(단위:천원)

전기말	풀무원다논㈜	풀무원샘물㈜	㈜그린익스프레스파크

순자산(A)	24,083,973	(13,388,458)	5,486,717

연결실체 지분율(B)	50.00%	49.00%	38.00%

순자산 지분금액(AXB)	12,041,987	(6,560,335)	2,084,953

(+) 투자차액 등	2,032,170	15,305,557	-

기말 장부금액	14,074,157	8,745,222	2,084,953

16. 유형자산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	779,192,565	722,817,028

감가상각누계액과 손상차손누계액	(304,828,061)	(263,476,418)

장부가액	474,364,504	459,340,610

토 지	66,973,359	66,621,611

건 물	169,326,761	171,753,662

부대설비	77,338,472	74,191,145

구축물	11,900,947	11,527,040

기계장치	68,946,540	73,335,610

공기구비품	55,548,915	55,465,647

차량운반구	625,826	806,726

기타	38,946	43,167

건설중인자산	23,664,738	5,596,002

합 계	474,364,504	459,340,610

취득원가의 변동내역 -(단위:천원)

구분	토지	건물	부대설비	구축물	기계장치	공기구비품	차량운반구	건설중인자산	기타	합계

전기초	59,807,967	181,138,681	101,724,359	16,261,444	153,725,700	124,879,797	1,539,419	7,742,466	322,247	647,142,080

취득	2,077,095	2,717,556	4,518,972	693,266	8,662,521	18,777,181	351,422	11,012,764	38,877	48,849,654

처분	(1,026,452)	(1,785,331)	(462,095)	(3,500)	(2,277,104)	(7,840,528)	(72,917)	-	(162,486)	(13,630,413)

기타(주1)	(288,320)	4,877,241	620,788	(203,772)	(2,576,108)	(33,118)	(195,744)	158,416	3,895	2,363,278

사업결합	7,683,793	11,791,732	2,721,679	2,474,128	11,369,554	778,038	896,339	-	-	37,715,263

매각예정자산 대체	(2,368,198)	-	-	-	-	-	-	-	-	(2,368,198)

대체(주2)	2,421,443	4,259,437	2,028,863	29,700	391,015	6,932,549	-	(13,317,644)	-	2,745,363

전기말	68,307,328	202,999,316	111,152,566	19,251,266	169,295,578	143,493,919	2,518,519	5,596,002	202,533	722,817,027

당기초	68,307,328	202,999,316	111,152,566	19,251,266	169,295,578	143,493,919	2,518,519	5,596,002	202,533	722,817,027

취득	41,563	1,722,646	6,328,286	968,570	9,923,077	21,019,671	109,472	24,578,099	80,956	64,772,340

처분	(599,460)	(907,489)	(815,553)	-	(6,970,791)	(9,862,984)	(208,232)	-	(148,057)	(19,512,566)

기타(주1)	370,205	226,766	1,647,593	201,626	6,402,202	-	85,299	2,513,082	6,377	11,453,150

대체(주2)	539,441	2,486,911	1,912,850	160,649	2,373,333	1,211,875	-	(9,022,445)	-	(337,386)

당기말	68,659,077	206,528,150	120,225,742	20,582,111	181,023,399	155,862,481	2,505,058	23,664,738	141,809	779,192,565

(주1) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다
(주2) 대체는 임대비율 변동에 따라 투자부동산에서 유형자산으로 대체된 금액이 포함되어 있습니다.

감가상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역-

(단위:천원)

구분	토지	건물	부대설비	구축물	기계장치	공기구비품	차량운반구	기타	합계

전기초	1,685,718	25,418,023	31,365,430	6,848,049	81,159,291	73,581,190	1,144,564	221,915	221,424,180

감가상각비	-	5,294,771	5,657,500	835,083	18,768,678	20,563,270	265,691	12,529	51,397,522

자산의 처분	-	(523,934)	(320,388)	(3,499)	(2,111,328)	(6,141,912)	(61,558)	(80,438)	(9,243,057)

사업결합	-	77,370	60,790	46,320	375,971	385,407	124,615	-	1,070,473

기타 (주1)	-	979,425	198,090	(1,727)	(2,232,642)	(359,685)	238,481	5,358	(1,172,700)

전기말	1,685,718	31,245,655	36,961,422	7,724,226	95,959,970	88,028,270	1,711,793	159,364	263,476,418

당기초	1,685,718	31,245,655	36,961,422	7,724,226	95,959,970	88,028,270	1,711,793	159,364	263,476,418

감가상각비	-	6,271,363	5,878,430	843,733	20,041,689	20,963,934	284,859	6,836	54,290,844

자산의 처분	-	(365,253)	(557,233)	(100,778)	(6,941,456)	(9,393,973)	(180,723)	-	(17,539,416)

기타(주1)	-	49,624	604,651	213,983	3,016,656	715,335	63,303	(63,337)	4,600,215

당기말	1,685,718	37,201,389	42,887,270	8,681,164	112,076,859	100,313,566	1,879,232	102,863	304,828,061

(주1) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다

감가상각비 배부내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

판매관리비	6,820,677	6,745,004

매출원가	45,692,922	43,013,652

연구개발비 등	1,777,245	1,638,866

합 계	54,290,844	51,397,522

장부금액 75,492백만원 및 USD 54,300천, JPY 407백만의 토지와 건물은 차입금 등에 대하여 담보로 제공되어 있 으며 담보설정액은 90,250백만원 및 USD 34,100천, JPY 400백만입니다 .

17. 투자부동산(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	1,096,114	1,070,957

감가상각누계액과 손상차손누계액	(86,340)	(78,665)

장부가액	1,009,774	992,292

토 지	789,128	763,971

건 물	220,646	228,321

합 계	1,009,774	992,292

취득원가의 변동 내역 -(단위:천원)

취득원가	토지	건물	합계

전기초	6,880,539	4,040,840	10,921,379

매각예정자산 대체	(4,141,393)	(56,478)	(4,197,871)

사업결합	485,999	-	485,999

대체(주1)	(2,421,443)	(3,677,376)	(6,098,819)

기타(주2)	(39,731)	-	(39,731)

전기말	763,971	306,986	1,070,957

당기초	763,971	306,986	1,070,957

기타(주2)	25,157	-	25,157

당기말	789,128	306,986	1,096,114

(주1) 대체는 임대비율 변동에 따라 투자부동산에서 유형자산으로 대체된 금액이 포함되어 있습니다.
(주2) 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이에 따른 변동이 포함되어 있습니다

감가상각누계액의 변동내역 -(단위:천원)

감가상각누계액	토지	건물	합계

전기초	-	826,751	826,751

감가상각비	-	9,087	9,087

매각예정자산의 대체	-	(18,591)	(18,591)

대체(주1)	-	(738,582)	(738,582)

전기말	-	78,665	78,665

당기초	-	78,665	78,665

감가상각비	-	7,792	7,792

기타	-	(117)	(117)

당기말	-	86,340	86,340

(주1) 대체는 임대비율 변동에 따라 투자부동산에서 유형자산으로 대체된 금액이 포함되어 있습니다.

당기말 현재 투자부동산의 공정가치는 3,103백만원(전기말: 3,326백만원)입니다. 공정가치는 독립적인 평가인이 수행한 평가에 근거하여 결정되었습니다.

18. 무형자산(단위:천원)

구 분	당기	전기

취득원가	77,745,779	74,785,258

상각누계액과 손상차손누계액	(54,171,456)	(50,055,943)

장부가액	23,574,323	24,729,315

산업재산권	326,459	1,094,715

영업권	3,299,476	3,299,476

수도시설이용권	2,746,998	2,746,998

소프트웨어	6,903,704	6,600,142

기타무형자산(주)	10,297,686	10,987,984

합 계	23,574,323	24,729,315

(주) 토지 및 시설물 이용권, 회원권 등

취득원가의 변동 내역 -(단위:천원)

취득원가	영업권	소프트웨어	수도시설이용권	산업재산권	기타의무형자산	합계

전기초	27,794,272	21,922,530	2,746,998	2,592,347	14,782,567	69,838,714

취득	-	2,175,778	-	151,621	1,561,047	3,888,446

처분	-	(304,863)	-	(1,685)	(210,150)	(516,698)

사업결합	921,517	97,000	-	-	71,094	1,089,611

대체	-	75,150	-	-	-	75,150

기타	-	(31,987)	-	-	434,783	402,796

전기말	28,715,789	23,933,608	2,746,998	2,742,283	16,639,341	74,778,019

당기초	28,715,789	23,933,608	2,746,998	2,742,283	16,639,341	74,778,019

취득	-	2,098,470	-	64,667	540,875	2,704,012

처분	-	(200,281)	-	-	(522,977)	(723,258)

대체	-	776,793	-	-	(613,320)	163,473

기타	-	-	-	-	823,533	823,533

당기말	28,715,789	26,608,590	2,746,998	2,806,950	16,867,452	77,745,779

상각누계액과 손상차손누계액의 변동 내역 -

(단위:천원)

상각누계액과 손상차손누계액	영업권	소프트웨어	수도시설이용권	산업재산권	기타의무형자산	합계

전기초	25,416,314	15,128,699	-	1,484,981	3,576,430	45,606,424

무형자산상각비	-	2,503,075	-	193,356	1,424,740	4,121,171

손상차손	-	-	-	-	331,597	331,597

자산의 처분	-	(304,863)	-	(1,685)	-	(306,548)

기타	-	6,554	-	(29,083)	318,589	296,060

전기말	25,416,314	17,333,465	-	1,647,569	5,651,356	50,048,704

당기초	25,416,314	17,333,465	-	1,647,569	5,651,356	50,048,704

무형자산상각비	-	2,638,847	-	198,875	1,253,609	4,091,331

처분	-	(152,826)	-	-	-	(152,826)

기타	-	(114,600)	-	(44,994)	343,841	184,247

당기말	25,416,314	19,704,886	-	1,801,450	7,248,806	54,171,456

무형자산상각비 배부내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

판매관리비	2,995,708	2,786,017

매출원가	1,046,819	1,313,976

연구개발비 등	48,804	21,178

합 계	4,091,331	4,121,171

영업권 손상검사 -

연결회사는 당기 및 전기 중 영업권의 손상여부를 검토하였습니다. 해당 현금창출단위의 회수가능액은 재무예산에 근거하여 추정한 현금흐름을 이용하여 산정한 사용가치로 측정하고 있습니다.

19. 매입채무 및 기타채무(단위:천원)

구분	당기말	전기말

유동

매입채무	140,502,027	137,198,154

미지급금	44,715,026	49,328,507

미지급비용	9,063,455	2,718,985

예수보증금	4,676,969	4,172,141

소 계	198,957,477	193,417,787

비유동

임대보증금	1,321,117	1,841,056

미지급금	19,902	-

소 계	1,341,019	1,841,056

합 계	200,298,496	195,258,843

20. 차입금(단위:천원)

구 분	차입처	최장 만기일	당기말연이자율(%)	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

단기차입금	원화대출	㈜국민은행	2018-03-15	2.85~3.67	36,843,424	-	36,000,000	5,000,000

원화대출	㈜NH농협은행	2016-06-26	3.39	3,000,000	-	12,000,000	-

원화대출	KEB하나은행	2017-02-26	3.32~4.34	25,500,000	-	17,062,500	-

원화대출	㈜신한은행	2016-05-24	3.08~3.47	7,622,222	-	4,069,333	-

원화대출	㈜우리은행	2016-01-27	3.36	534,000	-	-	-

원화대출	한국산업은행	2016-11-25	3.21	15,000,000	-	-	-

원화대출	한국수출입은행	-	-	-	-	5,000,000	-

외화대출	한국산업은행 등	2018-04-30	1.75~4.61	43,249,183	-	43,447,915	-

장기차입금	원화대출	㈜국민은행	2018-03-15	2.86~2.95	-	7,875,000	-	5,000,000

원화대출	KEB하나은행	2017-02-26	3.39	-	187,500	-	17,187,500

원화대출	㈜신한은행	2017-01-27	3.61	-	5,000,000	-	10,622,222

원화대출	㈜우리은행	2017-05-26	3.08~3.28	-	20,000,000	-	20,000,000

원화대출	한국산업은행	2017-09-11	3.45	-	20,000,000	25,000,000	15,000,000

외화대출	㈜우리은행	2018-04-30	4.01~4.61	-	7,285,007	-	3,101,252

사채	확정금리 원화사채	60회 무보증 공모사채	2016-11-12	4.43	20,000,000	-	-	20,000,000

확정금리 원화사채	59회 무보증 공모사채	-	-	-	-	30,000,000	-

변동금리 원화사채	61회 사모사채	2017-01-27	3.55	-	10,000,000	-	15,000,000

변동금리 원화사채	62회 사모사채	2017-05-16	3.23	-	9,970,086	-	9,925,278

확정금리 원화사채	62회 공모사채	2016-11-08	4.25	39,955,093	-	-	39,904,360

확정금리 원화사채	64회 공모사채	2018-03-18	2.84	-	49,880,963	-	-

변동금리 원화사채	61회공모사채	-	-	-	-	50,000,000	-

변동금리 원화사채	63회 공모사채	2017-05-26	3.25	-	15,000,000	-	15,000,000

합 계	191,703,922	145,198,556	222,579,748	175,740,612

21. 기타유동부채(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

선수금	2,133,372	5,109,415

선수수익	100,144	120,091

예수금	3,324,832	3,691,519

이연수익	798,239	708,805

기타	31,137,078	30,292,136

합 계	37,493,665	39,921,966

22. 리스금융리스자산의 장부금액 -(단위:천원)

구분	당기	전기

기계장치 등	16,745,417	15,831,411

차감 : 감가상각누계액	(15,030,616)	(13,388,525)

순장부금액	1,714,801	2,442,886

금융 리스부채의 상세내역 -(단위:천원)

만기	최소리스료	최소리스료의 현재가치

당기	전기	당기	전기

1년 이내	1,036,514	1,228,678	1,019,956	1,207,301

1년 초과 5년이내	1,438,156	2,088,326	1,424,219	2,079,983

5년 초과	109,859	185,823	109,859	165,565

합 계	2,584,529	3,502,827	2,554,034	3,452,849

운용리스계약의 미래 최소리스료의 합계 -

(단위: 천원)

구 분	당기	전기

1년 이하	10,525,480	5,464,669

1년 초과 ~ 5년 이하	21,449,174	10,929,751

합 계	31,974,654	16,394,420

23. 이연법인세법인세비용의 구성내역 -

(단위:천원)

구 성 내 역	당기	전기

법인세부담액	17,737,434	25,197,634

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	(420,232)	1,491,314

자본에 직접 반영된 법인세비용	1,661,718	2,429,491

법인세비용	18,978,920	29,118,439

법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계 -

(단위:천원)

내 역	당기	전기

법인세비용차감전순이익	31,178,787	79,656,223

적용세율에 따른 세부담액(당기: 21.65%, 전기: 23.54%)	6,749,333	19,148,638

조정사항 :

비과세수익	(2,581,611)	(5,928,448)

비공제비용	334,860	2,143,235

기타(세율차이 등)	14,476,338	13,755,014

법인세비용	18,978,920	29,118,439

유효세율	60.9%	36.6%

일시적차이의 증감내역 및 이연법인세자산(부채)의 상세내역 -

(단위:천원)

구 분	당기초	당기손익에인식된금액	기타포괄손익에인식된금액	당기말

종업원급여	11,521,381	(2,084,611)	1,661,718	11,098,488

매도가능금융자산	3,315,403	109,886	-	3,425,289

유형자산	(3,733,283)	(253,756)	-	(3,987,039)

무형자산	(1,049,007)	(39,199)	-	(1,088,206)

기타	4,318,891	185,730	-	4,504,621

합 계	14,373,385	(2,081,950)	1,661,718	13,953,153

(단위:천원)

구 분	전기초	당기손익에인식된금액	기타포괄손익에인식된금액	전기말

종업원급여	8,711,610	141,111	2,668,660	11,521,381

매도가능금융자산	3,102,822	372,548	(159,967)	3,315,403

유형자산	(5,610,898)	1,877,615	-	(3,733,283)

무형자산	(1,313,608)	264,601	-	(1,049,007)

기타	10,974,773	(6,655,882)	-	4,318,891

합 계	15,864,699	(4,000,007)	2,508,693	14,373,385

미인식된 일시적차이 등 -(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

세무상결손금 등	290,913,106	63,190,622

24. 순 확정급여부채순확정급여부채 산정내역 -

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

확정급여부채의 현재가치	111,754,658	98,022,124

사외적립자산의 공정가치	(55,728,606)	(37,422,808)

재무상태표상 순확정급여부채	56,026,052	60,599,316

확정급여부채의 변동내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	98,022,124	67,897,972

당기근무원가	19,447,381	16,553,192

과거근무원가	(3,797,722)	-

이자비용	1,993,449	2,339,790

재측정요소:

- 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	438,532	3,418,876

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	3,772,441	6,391,778

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익	3,299,281	3,980,624

제도에서의 지급액:

- 급여의 지급	(11,859,052)	(8,723,698)

전출입 정산	-	27,988

사업결합으로 인한 증가	-	6,135,602

기타	438,224	-

기말	111,754,658	98,022,124

사외적립자산의 변동내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	37,422,808	26,278,568

이자수익	858,126	894,541

재측정요소:

- 사외적립자산의 수익	247,626	280,582

기여금:

- 사용자	22,546,661	11,599,162

제도에서의 지급:

- 급여의 지급	(5,199,336)	(3,306,702)

전출입 정산	-	(331,627)

사업결합으로 인한 증가	-	2,008,284

기타	(147,279)	-

기말	55,728,606	37,422,808

사외적립자산의 구성내역 -(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

채무상품	30,974,135	17,559,049

기타	24,754,471	19,863,759

합계	55,728,606	37,422,808

주요 보험수리적 가정 -(단위:%)

구분	당기	전기

할인율	2.47	2.68

가중평균 임금상승률	5.78	5.74

주요 가정의 변동에 따른 당기 확정급여부채의 민감도 분석 -

(단위:천원)

구 분	증 가	감 소

할인율의 1% 변동	(7,543,856)	7,538,983

기대임금상승률의 1% 변동	7,655,368	(8,078,790)

민감도 분석에 사용된 방법 및 가정은 전기와 동일합니다.

퇴직급여제도 관련 비용의 계정과목별금액 -

(단위:천원)

구 분	당기	전기

판매비와관리비	7,699,135	8,064,815

연구개발비	8,104,429	8,978,651

기타	981,417	954,974

합 계	16,784,981	17,998,440

당기말 현재 할인되지 않은 연금 급여지급액의 만기 분석내역 -

(단위:천원)

구 분	1년미만	1년~2년 미만	2~5년 미만	5년이상	합계

급여지급액	14,901,389	15,315,354	44,559,472	86,453,493	161,229,708

25. 충당부채(단위:천원)

구 분	당기	전기

유동	비유동	유동	비유동

임차복구충당부채	-	780,623	-	860,391

마일리지충당부채	519,542	-	198,810	-

상여충당부채	-	32,469	71,168	1,621,264

합 계	519,542	813,092	269,978	2,481,655

충당부채의 변동내역 -(단위:천원)

당기	임차복구충당부채	마일리지충당부채	상여충당부채	합 계

기초	860,391	198,810	1,692,432	2,751,633

충당금 전입액	-	434,643	11,595,215	12,029,858

미사용금액 환입	-	-	(4,194,308)	(4,194,308)

연중 사용액	-	(69,972)	(8,506,795)	(8,576,767)

대체액	(79,768)	-	(2,714,806)	(2,794,574)

기타	-	(43,939)	2,160,731	2,116,792

기말	780,623	519,542	32,469	1,332,634

(단위:천원)

전기	임차복구충당부채	마일리지충당부채	상여충당부채	기타충당부채	합 계

기초	1,015,242	68,040	1,546,292	5,616,024	8,245,598

충당금 전입액	-	130,770	15,655,521	-	15,786,291

미사용금액 환입	-	-	(4,468,544)	(2,078,640)	(6,547,184)

연중 사용액	-	-	(7,091,243)	(3,537,384)	(10,628,627)

대체액	-	-	(3,807,389)	-	(3,807,389)

기타	(154,851)	-	(142,205)	-	(297,056)

기말	860,391	198,810	1,692,432	-	2,751,633

26. 자본금 수권주식수 등 -

구 분	당기말	전기말

발행할 주식의 총수	20,000,000주	20,000,000주

1주당 액면금액	5,000원	5,000원

발행한 주식의 수	3,809,095주	3,809,095주

27. 기타불입자본기타불입자본의 상 세내역 -

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

주식발행초과금	74,289,000	74,319,594

자기주식	(4,230,812)	(4,230,812)

자기주식처분이익	954,966	954,966

감자차손	(67,727,325)	(67,727,325)

기타자본잉여금	(42,878,784)	19,808,357

신종자본증권	79,139,819	-

합 계	39,546,864	23,124,780

기타불입자본의 변동내역 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	23,124,780	18,661,292

신종자본증권의 발행	79,139,819	-

상환전환우선주의 발행	30,427,411	-

종속기업에 대한 소유지분 변동	(92,992,173)	-

주식매입선택권의 행사	-	1,219,121

기타	(152,973)	3,244,367

기말	39,546,864	23,124,780

신종자본증권의 상세내역 -(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	당기말 이자율(%)	당기말	전기말

제63회 사모 전환사채	2015.8.6	2045.8.6	2.5	30,000,000	-

제64회 사모 신주인수권부사채	2015.8.6	2045.8.6	2.5	40,000,000	-

제65회 사모사채	2015.12.15	2045.12.15	6.0	10,000,000	-

소 계	80,000,000	-

차감: 발행비용	(860,181)	-

합 계	79,139,819	-

신종자본증권의 주요 발행조건 -

제63회 사모 전환사채	내용

액면금액	300억원

만기	2045년 8월 6일(연결회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	2.5%(발행일로부터 5년 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(연결회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

전환에 관한 사항	전환비율: 100%발행시 전환가액: 236,585원전환가액조정: 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 무상증자, 주식배당, 준비금자본 전입, 주식분할, 전환사채발행, 신주인수권부사채발행, 기타의 방법으로 주식을발행하는 경우 및 합병, 자본의 감소, 주식분할, 주식병합시

기타	연결회사는 발행일로부터 5년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

제64회 사모 신주인수권부사채	내용

액면금액	400억원

만기	2045년 8월 6일(연결회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	2.5%(발행일로부터 5년이 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(연결회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

신주인수권에 관한 사항	행사비율: 100%발행시 행사가액: 236,585원행사가액조정: 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 무상증자, 주식배당, 준비금 자본 전입, 주식분할, 전환사채발행, 신주인수권부사채발행, 기타의 방법으로 주식을 발행하는 경우 및 합병, 자본의 감소, 주식분할, 주식병합시

기타	연결회사는 발행일로부터 5년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

제65회 사모사채	내용

액면금액	100억원

만기	2045년 12월 15일(연결회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	6%(발행일로부터 3년 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(연결회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

기타	연결회사는 발행일로부터 3년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

28. 자기주식 당기말 현재 주가안정 등의 목적으로 자기주식 84,970주를 보유하고 있으며, 상법상의 규정에 따라 의결권은 제한되어 있습니다. 동 자기주식은 주식시장의 여건을 고려하여 조속한 시일 내에 매각할 계획입니다.

29. 이익잉여금(단위:천원)

구 분	당기	전기

이익준비금	21,298,822	23,248,751

임의적립금	34,161,613	34,161,613

미처분이익잉여금	173,539,378	161,503,104

합 계	228,999,813	218,913,468

당기와 전기에 지급된 배당금은 각각 5,299백만원과 5,318백만원입니다.

30. 비용의 성격별 분류(단위:천원)

구 분	당기	전기

제품과 재공품의 변동	(1,129,037)	6,043,593

원재료와 저장품의 사용액	200,707,326	182,477,001

상품의 판매	760,343,281	671,937,870

기타원가	63,875,812	90,535,937

종업원급여	282,921,120	256,564,675

감가상각 및 손상차손	58,389,968	55,527,780

물류비	121,667,678	122,630,430

광고비 및 판매촉진비	45,028,056	39,658,316

운용리스료 및 임차료	40,983,311	31,320,058

경상연구개발비	3,218,795	3,089,233

기타	230,949,252	165,045,124

합계(*)	1,806,955,562	1,624,830,017

(*) 포괄손익계산서상 매출원가, 물류비, 판매관리비, 연구개발비의 합계액입니다.

31. 판매관리비(단위:천원)

구 분	당기	전기

급여	110,569,988	106,459,781

퇴직급여	7,699,135	8,978,651

복리후생비	20,389,287	18,796,366

여비교통비	8,604,726	7,921,280

지급임차료	6,543,022	6,648,249

감가상각비	6,820,677	6,745,004

광고선전비	44,906,612	39,562,627

판매촉진비	2,784,329	7,039,634

지급수수료	78,385,309	56,594,590

기타	23,255,564	21,658,217

합 계	309,958,649	280,404,399

32. 금융손익(단위:천원)

구 분	당기	전기

금융수익

이자수익	4,144,064	6,482,487

외환차익	243,868	58,855

외화환산이익	-	10,908

파생상품평가 및 거래이익	-	3,792,479

합 계	4,387,932	10,344,729

금융비용

이자비용	13,715,328	20,693,675

외환차손	5,425	12,514

외화환산손실	-	318,480

합 계	13,720,753	21,024,669

33. 기타영업외수익 및 비용(단위:천원)

구 분	당기	전기

기타영업외수익:

매도가능금융자산처분이익	-	1,970,548

관계기업투자처분이익	-	823,217

유형자산처분이익	3,376,403	523,850

투자부동산처분이익	984,309	-

외환차익 및 외화환산이익	1,083,316	388,445

잡이익	4,865,703	47,754,044

기타	772,010	416,379

합 계	11,081,741	51,876,483

기타영업외비용

기부금	2,041,683	2,550,221

유형자산처분손실	1,360,449	1,052,897

잡손실	4,421,374	2,802,383

기타	438,079	838,641

합 계	8,261,585	7,244,142

34. 주당손익기본주당순손익 -(단위:원,주)

구 분	당기	전기

지배주주 보통주당기순손익	20,318,977,768	55,022,584,966

가중평균유통보통주식수	3,724,125	3,716,830

기본주당순손익	5,456	14,804

(단위:주)

구 분	당기	전기

기초발행주식수	3,809,095	3,809,095

가중평균자기주식수	(84,970)	(92,265)

합 계(가중평균유통보통주식수)	3,724,125	3,716,830

희석주당순손익 -(단위:원,주)

구 분	당기	전기

희석주당순손익 계산에 사용된 순이익	20,318,977,768	55,022,584,966

가중평균희석유통보통주식수	3,775,542	3,719,777

희석주당순손익	5,382	14,792

(단위:주)

구 분	당기	전기

기본주당순손익 산출에 사용된 가중평균보통주식수	3,724,125	3,716,830

무상으로 발행된 것으로 간주된 주식수:

- 주식선택권	-	2,947

- 전환권	51,417	-

희석주당순손익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수	3,775,542	3,719,777

당기말 현재 잠재적 보통주식수는 295,877주입니다.

35. 특수관계자거래지배ㆍ종속회사 등 현황 -

구 분	지배ㆍ종속회사 등의 명칭

최상위 지배자	남승우(대표이사)

관계기업	풀무원샘물㈜, ㈜그린익스프레스파크, 북경델리카식품유한공사

공동기업	신선나또㈜, 풀무원다논㈜

기 타	㈜올가홀푸드, 풀무원아이씨㈜, 한국바이오기술투자㈜ 등

특수관계자와의 매출ㆍ매입 등 거래 -(단위:천원)

당기	매출 등	매입 등

매출	기타수익	원재료 매입	기타비용

관계기업

풀무원샘물㈜	1,613,936	87,719	47,158	-

공동기업

신선나또㈜	816,748	82,573	6,954,921	-

풀무원다논㈜	71,338	4,489,078	48,654,688	-

기타

㈜올가홀푸드	8,919,418	93,551	1,302,004	372,261

풀무원아이씨㈜	-	-	-	107,000

합 계	11,421,440	4,752,921	56,958,771	479,261

(단위:천원)

전기	매출 등	매입 등

매출	기타수익	원재료 매입	기타비용

관계기업

풀무원샘물㈜	1,554,031	35,502	31,603	-

공동기업

신선나또㈜	560,398	23,810	5,474,616	-

풀무원다논㈜	192,764	4,265,219	34,196,376	-

기타

㈜올가홀푸드	8,233,306	5,632	1,248,820	176,882

풀무원아이씨㈜	-	-	-	102,000

합 계	10,540,499	4,330,163	40,951,415	278,882

특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 -(단위:천원)

당기말	채권	채무

매출채권	미수금	기타채권	매입채무	미지급금	기타채무

관계기업

풀무원샘물㈜	159,236	7,513	-	2,634	-	-

공동기업

신선나또㈜	188,965	396,773	-	1,232,178	-	200,000

풀무원다논㈜	7,267	363,589	-	6,462,275	-	-

기타

㈜올가홀푸드	2,058,486	10,873	-	185,120	22,578	-

풀무원아이씨㈜	-	-	100,000	-	-	-

합 계	2,413,954	778,748	100,000	7,882,207	22,578	200,000

(단위:천원)

전기말	채권	채무

매출채권	미수금	기타채권	매입채무	미지급금	기타채무

관계기업

풀무원샘물㈜	100,068	31,407	-	4,692	16,205	-

공동기업

신선나또㈜	217,050	466,401	-	1,223,706	-	200,000

풀무원다논㈜	49,694	587,935	-	6,694,895	-	-

기타

㈜올가홀푸드	723,882	1,858,967	-	264,092	64,830	-

풀무원아이씨㈜	-	-	100,000	-	-	-

합 계	1,090,694	2,944,710	100,000	8,187,385	81,035	200,000

주요 경영진에 대한 보상 -(단위:천원)

구 분	당기	전기

단기급여	10,789,581	8,590,522

퇴직급여	1,061,064	1,064,790

장기급여	20,393	330,679

합 계	11,871,038	9,985,991

특수관계자와의 자금거래 -(단위:천원)

구 분	회사명	현금출자

당기	전기

관계기업	북경델리카식품	-	1,509,480

㈜그린익스프레스파크	4,011,280	1,710,000

공동기업	풀무원다논㈜	-	3,000,000

합 계	4,011,280	6,219,480

특수관계자에게 제공한 지급보증의 내역 -

(단위:백만원)

제공받은 기업	지급보증처	지급보증내역	보증금액

㈜올가홀푸드	KEB하나은행 등	일반대 등	8,400

풀무원아이씨㈜	㈜신한은행 등	일반대 등	3,000

㈜그린익스프레스파크	서울보증보험㈜	연대보증	4,995

합 계	16,395

36. 우 발채무 및 약정사항(1) 금융기관 약정사항

(단위:천원,천$,천￥)

구 분	금융기관	약정금액

일반대	㈜국민은행 등	111,000,000

한도대	KEB하나은행 등	69,000,000

외담대	KEB하나은행 등	79,500,000

당좌차월	㈜국민은행 등	10,000,000

외화당좌차월	㈜KEB외환은행 등	￥2,150,000

시설대	한국산업은행 등	17,246,000

통장대	㈜국민은행 등	30,000,000

구매카드 등	㈜국민은행 등	81,487,000

외화차입	㈜우리은행 등	$24,619

수입L/C 등	KEB하나은행 등	￥1,000,000

KEB하나은행 등	$88,506

합 계	398,233,000

￥3,150,000

$113,125

(2) 기타 주요 약정사항관계기업인 풀무원샘물㈜의 투자지분과 관련하여 연결회사와 Nestle S.A.간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

연결회사의 매도청구권	연결회사가 소유하고 있는 풀무원샘물㈜의 지분을 Nestle S.A.에게 행사가격으로 매도할 수 있는 권리

Nestle S.A.의 매수청구권	연결회사가 소유하고 있는 풀무원샘물㈜의 지분에 대해 Nestle S.A.가 행사가격으로 매입할 수 있는 권리

행사가능시기	2011년 1월 8일 이후

종속기업인 풀무원식품㈜는 2015년 12월 중 상환전환우선주 714,285주를 발행하였으며, 연결회사와 상환전환우선주주(이하 "투자자")간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

우선매수권	투자자가 보유 주식 매각시 연결회사가 우선하여 매수할 수 있는 권리

동반매도참여권	연결회사가 풀무원식품㈜의 지분을 매도하는 경우 투자자는 보유주식을 동반 매도할 수 있음

공동매각요청권	투자자가 상환전환우선주의 상환을 요청하였으나 풀무원식품㈜가 상환하지 않은 경우 투자자는 보유주식 처분 시 연결회사 소유 풀무원식품㈜ 지분의 공동매각을 청구할 있음.

주식매수청구권	풀무원식품㈜가 신주인수계약의 주요사항을 위반하거나 연결회사가 주주간 계약의 주요사항을위반하여 투자자로부터 시정을 요구받고도 시정하지 않는 경우, 투자자는 보유 주식을 연결회사에게 소정 금액(주당 70,000원에 연 9%의 이자를 가산한 금액)으로 매수할 것을 청구할 수 있음

이행보증	투자자에 대하여 풀무원식품㈜가 이행하게 될 계약상 의무에 대하여 연대하여 보증

(3) 진행중인 소송사건

구 분	원 고	피 고	소송내용

국내	검찰	지배기업	관세법 위반(위반금액: 2008. 1. 9. 경부터 2009. 4. 22.까지 총 7,653백만원) 혐의 ; 항소심 무죄 선고(2014.11.06) 후 항소심 진행 중

국내	지배기업	국세청	건강식품 합병관련 회계상 영업권에 대한 부과(법인세 + 가산세 2,673백만원)에 대한 조세불복 진행중

중국내 소송1	지배기업	상해풀무원복생녹색식품유한공사	합자회사 해산소송(*)

(*) 보고기간 후 원고 기각판결에 따라 종결되었습니다.

당기말 현재 종속기업이 피고로 계류중인 소송사건은 1건이며, 동 소송사건과 관련하여 3,230백만원의 부채를 인식하고 있습니다. (4) 담보제공자산당 기말 현재 연결회사의 유형자산 일부가 차입금 등에 대하여 담보로 제공되어 있습니다(주석16 참조).(5) 제공받은 지급보증당기말 현재 연결회사는 서울보증보험㈜로부터 이행지급보증 488백만원을 제공받고 있습니다.

37. 중요한 비현금거래(단위:천원)

내용	당기	전기

건설중인자산의 본계정 대체	10,407,410	12,791,328

사채의 유동성 대체	60,000,000	80,000,000

장기차입금의 유동성 대체	54,972,237	87,799,443

38. 사업결합 연결회사는 전기 중에 아사히식품공업㈜의 지분 48.8%를 취득하였으며 취득대가로 현금 13,060백만원을 지급하였습니다.

취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치 -

(단위:천원)

구 분	아사히식품공업㈜

식별가능한 자산의 공정가치	51,081,163

유동자산	11,997,755

현금및현금성자산	2,705,440

매출채권및기타채권	7,229,406

재고자산	1,876,413

기타자산	186,496

비유동자산	39,083,408

유형자산	36,644,790

무형자산	362,785

기타자산	2,075,833

식별가능한 부채의 공정가치	26,206,316

유동부채	11,888,586

매입채무및기타채무	6,743,612

단기차입금	4,063,024

기타부채	1,081,950

비유동부채	14,317,730

금융리스부채	4,921,618

퇴직급여채무	6,614,057

기타부채	2,782,055

식별가능한 순자산 공정가치 합계	24,874,847

전기 연결포괄손익 계산서에 포함된 아사히식품공업㈜의 매출액과 당기순손실은 각각 76,509백만원, 7,786백만원입니다.

39. 비지배지분에 대한 정보

연결회사에 포함된 종속기업의 당기손익 및 자본 중 비지배지분에 배분된 당기순손익 및 누적비지배지분은 다음과 같습니다.

(1) 당기(단위 천원)

구 분	비지배지분율(%)	당기초 누적 비지배 지분	비지배지분에 배분된 당기순손익	기타	당기말 누적 비지배지분

풀무원식품㈜	7.92	56,527,694	(13,033)	(37,509,336)	19,005,325

영농조합법인 피티에이	0.10	4,017	(645)	-	3,372

㈜풀무원기분	34.00	924,710	(471,415)	(10,792)	442,503

아사히식품공업㈜	50.32	12,283,218	(6,549,062)	12,522,388	18,256,544

풀무원더스킨㈜	49.00	3,466,161	(675,330)	9,363	2,800,194

㈜에이서비스	40.00	357,585	(24,698)	-	332,887

씨에이에프㈜	49.00	(182,105)	(384,928)	482,470	(84,563)

합 계	73,381,280	(8,119,111)	(24,505,907)	40,756,262

(2) 전기(단위:천원)

구 분	비지배지분율(%)	전기초 누적 비지배 지분	비지배지분에 배분된 당기순손익	기타 (주1)	전기말 누적 비지배지분

풀무원식품㈜	24.21	56,393,323	1,477,564	(1,343,193)	56,527,694

영농조합법인 피티에이	0.10	4,014	2	1	4,017

㈜풀무원기분	34.00	1,402,264	(456,148)	(21,406)	924,710

아사히식품공업㈜	51.20	-	(3,986,530)	16,269,748	12,283,218

풀무원더스킨㈜	49.00	578,531	(961,162)	3,848,792	3,466,161

㈜에이서비스	40.00	387,957	(30,373)	-	357,584

씨에이에프㈜	49.00	346,051	(528,155)	-	(182,104)

합계	59,112,140	(4,484,802)	18,753,942	73,381,280