풀무원 사업보고서 (2021.12)
3. 연결재무제표 주석

제 38(당) 기 : 2021년 12월 31일 현재
제 37(전) 기 : 2020년 12월 31일 현재
주식회사 풀무원과 그 종속기업

1. 연결대상회사의 개요 (1) 지배기업의 개요주식회사 풀무원(이하 "지배기업" 또는 "당사")은 1984년 5월 31일에 설립되어 자회사의 지분 소유를 통해 자회사의 사업내용을 지배하는 투자사업 등을 영위하고 있습니다. 지배기업은 1995년 10월 5일에 보통주식을 한국거래소의 유가증권시장에 상장하였으며, 당기말 현재 충청북도 음성군에 본점을 두고 있습니다. 지배기업은 설립 후 수차례의 증자와 분할, 합병을 거쳐 당기말 현재 납입자본금은 21,078백만원이며, 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	주식수(주)	지분율(%)

보통주	우선주	보통주	우선주

남승우	21,735,780	-	51.56	-

피씨아이(주)	747,000	-	1.77	-

기타	15,637,762	-	37.10	-

아이비케이에스그린 사모투자합자회사	-	4,034,580	-	9.57

합 계	38,120,542	4,034,580	90.43	9.57

2021년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 대한 연결재무제표는 당사와 당사의 종속기업(이하 "연결실체") 및 연결실체의 관계기업으로 구성되어 있습니다.

(2) 연결대상 종속기업의 개요당기말과 전기말 현재 연결대상의 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

회사명	주요영업활동	법인설립 및영업소재지	지분율(%)	결산일	비 고

당기말	전기말

풀무원식품(주)	식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일

(주)풀무원푸드앤컬처	단체급식 및 외식업	대한민국	100.0	100.0	12월31일

(주)로하스아카데미	부동산 임대	대한민국	100.0	100.0	12월31일

풀무원건강생활(주)	건강식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일

(주)씨디스어소시에이츠	디자인, 광고물제작	대한민국	100.0	100.0	12월31일

풀무원다논(주)	유제품 제조	대한민국	69.3	69.3	12월31일

풀무원샘물(주)(*1)	음료제조 판매	대한민국	70.0	49.00	12월31일

(주)풀무원녹즙	건강식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일	풀무원식품(주) 보유

Pulmuone U.S.A., Inc.	음식료품제조	미국	100.0	100.0	12월31일

(주)피피이씨춘천	식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일

(주)피피이씨의령	식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일

(주)피피이씨음성나물	식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일

(주)피피이씨음성생면	식품제조 판매	대한민국	100.0	100.0	12월31일

피피이씨글로벌김치(주)	식품제조 판매	대한민국	50.0	50.0	12월31일

엑소후레쉬물류(주)	식품물류대행	대한민국	100.0	100.0	12월31일

영농조합법인 피티에이	식품제조 판매	대한민국	99.9	99.9	12월31일

(주)풀무원기분	식품제조, 도소매	대한민국	66.0	66.0	12월31일

(주)푸드머스	식자재 도매업	대한민국	100.0	100.0	12월31일

신선나또(주)	식품제조	대한민국	81.0	81.0	12월31일

풀무원아이엔(주)	인력공급업	대한민국	100.0	100.0	12월31일

상해포미다식품유한공사	식품제조 판매	중국	100.0	100.0	12월31일

북경포미다녹색식품유한공사	식품제조 판매	중국	100.0	100.0	12월31일

(주)아사히코	식품제조 판매	일본	61.2	61.2	12월31일

Pulmuone Vietnam Co., Ltd.	식품제조 판매	베트남	100.0	100.0	12월31일

Pulmuone Foods, U.S.A., Inc.	음식료품제조	미국	100.0	100.0	12월31일	Pulmuone U.S.A., Inc. 보유

Nasoya Foods U.S.A., LLC .	식품제조 판매	미국	57.6	57.6	12월31일

한국바이오기술투자(주)	경영자문	대한민국	100.0	100.0	12월31일

씨에이에프(주)	동물사료 도소매	대한민국	100.0	100.0	12월31일	풀무원건강생활(주) 보유

푸메이뚜어러훠 유한공사	건강식품제조 판매	중국	100.0	100.0	12월31일

(주)에이서비스(*2)	고속도로휴게업	대한민국	51.0	75.0	12월31일	(주)풀무원푸드앤컬처 보유

(*1) 연결실체는 당기 중 풀무원샘물(주) 지분을 추가 취득하였으며, 이로 인해 지분율은 70%로 변경되었습니다. 주석 39의 (4) 에서 설명하고 있는 바와 같이, 연결실체는 풀무원샘물(주)의 비지배지분과 관련하여 Nestle Waters SAS와 매수 약정을 체결하였으며, 당사의 매수청구권, Nestle Waters SAS의 매도청구권 및 Nestle Waters SAS의 동반매도청구권 등의 주주간 약정을 체결하였습니다. 연결실체는 연결재무제표를 작성할 때 연결실체가 이익에 접근할 수 있도록 하는 잠재적 의결권과 그 밖의 파생상품의 궁극적인 행사를 고려하여 지배기업의 소유주 지분을 지분율 100%로 인식하였습니다.(*2) 연결실체는 당기 중 ㈜에이서비스 지분 195,744주를 8,000,057천원에 매각하였습니다. 이로 인해 지분율은 51%로 변경되었으며, 처분효과를 기타불입자본으로 인식하였습니다. 연결실체는 상해풀무원복생녹색식품 유한공사에 대하여 과반 이상의 의결권을 보유하고 있으나, 당기말 및 전기말 현재 사실상의 휴업상태로 연결재무제표에 미치는 영향이 유의적이지 않은 것으로 판단하고 연결범위에 포함하지 아니하였으며, 장기투자자산으로 분류하고 있습니다. 연결실체는 당기에 찬마루유통(주)의 주주총회의 결과에 따른 휴면 법인 청산으로 인하여 연결실체의 종속기업에서 제외하였습니다. 찬마루유통(주)는 전기말 및 당기말 청산일 이전까지 사실상의 휴업상태로 동 종속기업의 제외는 연결실체의 연결재무제표에 영향을 미치지 않습니다.

(3) 주요 종속기업의 요약 재무정보당기와 전기의 주요 연결대상 종속기업의 요약연결재무상태는 다음과 같습니다.① 당기

(단위:백만원)

구 분	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	지배지분	비지배지분

풀무원식품(주)	548,084	719,567	578,490	270,766	369,148	49,246

(주)풀무원푸드앤컬처	61,956	290,972	87,325	223,903	37,978	3,722

풀무원건강생활(주)	22,750	26,419	20,656	2,069	26,443	-

② 전기

(단위:백만원)

구 분	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	지배지분	비지배지분

풀무원식품(주)	467,804	600,361	592,252	151,493	266,510	57,910

(주)풀무원푸드앤컬처	31,981	283,239	89,878	200,546	24,552	244

풀무원건강생활(주)	20,924	24,923	23,964	4,036	17,847	-

(4) 주요 종속기업의 요약 연결경영성과 당기와 전기의 주요 연결대상 종속기업의 요약연결포괄손익은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:백만원)

구 분	매출액	당기순손익	총포괄손익

풀무원식품(주)	2,032,596	19,270	36,567

(주)풀무원푸드앤컬처	463,626	(29,184)	(27,586)

풀무원건강생활(주)	56,950	(3,483)	(1,354)

② 전기

(단위:백만원)

구 분	매출액	당기순손익	총포괄손익

풀무원식품(주)	1,910,953	44,523	41,505

(주)풀무원푸드앤컬처	444,112	(42,120)	(37,369)

풀무원건강생활(주)	56,122	(2,007)	(663)

(5) 주요 종속기업의 요약 연결현금흐름 당기와 전기의 주요 연결대상 종속기업의 요약 연결현금흐름은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:백만원)

구 분	영업활동현금흐름	투자활동현금흐름	재무활동현금흐름

풀무원식품(주)	89,881	(209,851)	120,739

(주)풀무원푸드앤컬처	7,855	(7,191)	20,824

풀무원건강생활(주)	(3,747)	(1,870)	5,927

② 전기

(단위:백만원)

구 분	영업활동현금흐름	투자활동현금흐름	재무활동현금흐름

풀무원식품(주)	86,899	(105,935)	9,438

(주)풀무원푸드앤컬처	1,140	(17,733)	8,857

풀무원건강생활(주)	1,497	(773)	747

(6) 연결실체의 자산에 접근하거나 자산을 사용할 수 있는 능력과 부채를 상환할 수 있는 능력을 유의적으로 제약할 수 있는 비지배지분의 방어권과 성격의 범위은 다음과 같습니다.

기업명	유의적인 제약 내용

풀무원샘물(주)	1. 다음 사항에 대해서는 비지배주주가 임명한 이사를 포함한 모든 이사의 동의가 필요- 자본금의 증감, 주식, 전환사채, 신주인수권부사채, 또는 주식예탁증서의 발행 등과 같이 회사의 자본에 영향을 미치는 사항- 분할, 인수/합병 및 중요한 영업의 처분 등과 같은 회사의 구조에 영향을 미치는 사항- 특수관계인과의 합의, 거래, 계약, 기타 약정의 체결 또는 특수관계인을 위한 채무의 부담

2. 다음 사항에 대해서는 비지배주주를 포함한 모든 주주의 동의가 필요- 회사의 합병, 인수 구조조정, 청산, 해산, 영업의 양도/양수, 분할- 신주인수권, 자본감소, 주식의 액면분할 및 주식병합- 주식기준보상 부여/취소- 주권, 사채, 전환사채, 신주인수권부사채 및 주식예탁증서 등 발행, 배정, 매입, 조건 변경- 특수관계인과의 합의, 거래, 계약, 기타 약정의 체결 또는 특수관계인을 위한 채무의 부담

2. 재 무제표 작성기준연결실체는 주식회사등의외부감사에관한법률 제5조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다. 당사의 재무 제표는 20 22년 2월 24일 자 이사회에 서 승인되었으며, 2022년 3월 30일 자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다 . (1) 측정기준연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.- 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익-공정가치 측정 금융자산- 공정가치로 측정되는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채- 공정가치로 측정되는 우선주부채

(2) 기능통화와 표시통화

연결실체 내 개별기업의 연결재무제표는 각 개별기업의 영업활동이 이루어지는 주된경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 연결실체의 연결재무제표는 보고기업인 지배기업의 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다.

(3) 추정과 판단

한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제결과는 다를 수 있습니다.

추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다.

한편, 당기 중 COVID-19의 확산은 국내외 경제에 중대한 영향을 미치고 있습니다. 이는 생산성 저하와 매출의 감소나 지연, 기존 채권의 회수 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며 이로 인해 연결실체의 재무상태와 재무성과에도 부정적인 영향이 발생할 수 있습니다. 연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 COVID- 19에 따른 불확실성의 변동에 따라 조정될 수 있으며, COVID-19로 인하여 연결실체의 사업, 재무상태 및 재무성과 등에 미칠 궁극적인 영향은 현재 연결재무제표에 반영된 추정치와 다를 수 있습니다.① 가정과 추정의 불확실성 다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정 의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석 등에 포함되어 있습니다. - 주석 16 및 18 : 손상검사 - 현금창출단위의 회수가능성 측정

② 공정가치 측정

연결실체의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대한 공정가치 측정이 요구되고 있는 바, 연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.

평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치 측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제 3 자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제 3 자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.

연결실체는 유의적인 평가 문제를 감사 및 모회사의 감사위원회에 보고하고 있습니다.

자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.ㆍ수준 1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격ㆍ수준 2 : 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수ㆍ수준 3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

공정가치 측정시 사용된 가정의 자세한 정보는 아래 주석에 포함되어 있습니다. - 주석 6 : 공정가치 - 주석 7 : 범 주별금융상품

3. 회계정책의 변경연결실체는 2021 년 1 월 1 일부터 이자율지표 개혁 2 단계 개정사항(기업회계기준서 제 1109 호 '금융상품' 및 제 1039 호 '금융상품 인식과 측정' 및 제 1107 호 '금융상품 공시' 및 제1104 호 '보험계약' 및 제 1116 호 '리스')을 최초로 적용하였습니다. 2021 년 1 월 1 일 이후 적용되는 다른 기준들은 연결실체의 연결재무제표에 중요한 영향이 없습니다.

4. 유의적인 회계정책 연결실체가 한국채택국제회계기준에 따른 재무제표 작성에 적용한 유의적인 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 주석 3에서 설명하고 있는 회계정책의 변경을 제외하고는 당기 및 비교표시된 전기의 재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.

비교표시된 전기의 포괄손익계산서 상 일부 금액을 당기 재무제표와의 비교를 용이하게 하기 위하여 당기 재무제표의 계정과목에 따라 재분류 하였습니다. 이러한 재분류는 전기에 보고된 영업이익 및 순이익이나 순자산에 미치는 영향은 없습니다.

(1) 연결① 사업결합사업결합은 동일지배 하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합을 제외하고 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다.

이전대가는 일반적으로 식별가능한 취득 순자산을 공정가치로 측정하는 것과 동일하게 공정가치로 측정하고 있습니다. 사업결합의 결과 영업권이 발생되면 매년 손상검사를 수행하고 있으며, 염가매수차익이 발생되면 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득관련원가는 기업회계기준서 제1032호와 기업회계기준서 제1109호에 따라 인식하는 채무증권과 지분증권의 발행원가를 제외하고, 원가가 발생하고 용역을 제공받은 기간에 비용으로 회계처리하고 있습니다.

이전대가는 기존관계의 정산과 관련된 금액을 포함하지 않으며, 기존관계의 정산금액은 일반적으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.② 종속기업종속기업은 연결실체에 의해 지배되는 기업입니다. 연결실체는 피투자기업에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 피투자기업을 지배합니다. 종속기업의 재무제표는 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 지배력을 상실할 때까지 연결재무제표에 포함됩니다.

③ 비지배지분비지배지분은 취득일에 피취득자의 식별가능한 순자산에 대해 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫으로 측정하고 있습니다. 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다.

④ 지배력의 상실지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한다면, 연결재무상태표에서 종전의 종속기업에 대한 자산과 부채를 제거하고 종전의 지배지분에 귀속되는 지배력 상실 관련 손익을 인식합니다. 종속기업에 대한 잔존 투자는 지배력을 상실한 때의 공정가치로 인식합니다.

⑤ 지분법피투자기업에 대한 지분연결실체의 지분법피투자기업에 대한 지분은 관계기업의 지분으로 구성되어 있습니다.관계기업은 연결실체가 재무정책 및 영업정책에 대한 유의적인 영향력을 보유하고 있으나, 지배하거나 공동지배하지 않는 기업입니다. 관계기업에 대한 투자지분은 최초에 거래원가를 포함하여 원가로 인식하고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리하고 있습니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 기타포괄손익중 연결실체의 지분에 해당하는 금액을 장부금액에 가감하고, 피투자자에게 받은 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감하고 있습니다.

⑥ 내부거래제거연결실체 내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용, 미실현손익은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 한편, 연결실체는 지분법피투자기업과의 거래에서 발생한 미실현이익 중 연결실체의 몫은 제거하고 있으며, 미실현손실은 자산손상의 증거가 없다면 미실현이익과 동일한 방식으로 제거하고 있습니다.⑦ 동일지배하 사업결합동일지배하에 있는 기업실체나 사업에 대한 결합은 취득한 자산과 인수한 부채를 최상위지배기업의 연결재무제표상 장부금액으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 이전대가와 취득한 순자산 장부금액의 차액을 기타불입자본에 가감하고 있습니다.

(2) 현금및현금성자산연결실체는 취득일로부터 만기일이 3개월 이내인 투자자산을 현금및현금성자산으로분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외되나, 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적으로 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함됩니다.

(3) 재고자산재고자산의 단위원가는 이동평균법과 선입선출법 등으로 결정하고 있으며, 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 제품이나 재공품의 원가에 포함되는 고정제조간접원가는 생산설비의 정상조업도에 기초하여 배부하고 있습니다.

재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있으며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다.

(4) 비파생금융자산① 인식 및 최초 측정매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 연결실체가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.

② 분류 및 후속측정최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치-지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다. 금융자산은 연결실체가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 사업모형의 변경으로 금융자산을 재분류하는 경우에 그 재분류를 재분류일부터 전진적으로 적용합니다.

금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초 인식 시에 연결실체는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니 다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자 자산별로 이루어집니다.상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 연결실체는 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.

금융자산 - 사업모형 연결실체는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식

- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다.

단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다.

금융자산 - 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가 원 금 은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.

계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 연결실체는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.

이를 평가할 때 연결실체는 다음을 고려합니다.- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항- 중도상환특성과 만기연장특성- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 연결실체의 청구권을 제한하는 계약조건(예: 비소구특징)중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 추가 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.

또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며(이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 추가 보상이 포함될 수있는), 금융자산의 최초 인식시점에 중도상환특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다.

금융자산 - 후속측정과 손익

위험회피수단으로 지정된 파생상품을 제외한 당기손익 - 공정가치로 측정하는 금융자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 또는 배당금 수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다.

상각후원가로 측정하는 금융자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류합니다.기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.배당금은 명확하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다.다른 순손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.③ 제거연결실체는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 연결실체가 소유에 따른 위험과 보상의대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.

연결실체가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

④ 상계연결실체는 연결실체가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시합니다.(5) 금융자산의 손상

① 금융자산과 계약자산연결실체는 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.- 상각후원가로 측정하는 금융자산- 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산

연결실체는 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.- 보고기간말에 신용위험이 낮다고 결정된 채무증권- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행예금

매출채권과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다.금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 연결실체는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 연결실체의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.

전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다.

12개월 기대신용손실은 보고기간 말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 연결실체가 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다.② 기대신용손실의 측정기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액 (즉, 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.

③ 신용이 손상된 금융자산매 보고기간말에, 연결실체는 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측 가능한 정보를 포함합니다.- 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움- 채무불이행이나 90일 이상 연체와 같은 계약 위반- 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화- 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐- 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸

④ 재무상태표 상 신용손실충당금의 표시상각후원가로 측정하는 금융자산에 대한 손실충당금은 해당 자산의 장부금액에서 차감합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대해서는 손실충당금은 당기손익에 포함하고 손실충당금을 제외한 공정가치 변동은 기타포괄손익에 인식합니다.

⑤ 제각금융자산의 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 해당 자산을 제거합니다. 금융자산의 회수에 대한 합리적인 기대가 있는지를 평가하여 제각의 시기와 금액을 개별적으로 평가합니다. 연결실체는 제각한 금액이 유의적으로 회수할 것이라는 기대를 갖고 있지 않습니다. 그러나 제각된 금융자산은 연결실체의 만기가 된 금액의 회수 절차에 따라 회수활동의 대상이 될 수 있습니다.

(6) 유형자산유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있으며, 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다.

유형자산은 최초 인식후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.

유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에서잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다. 유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.

유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 기타수익 또는 기타비용으로 인식합니다.

당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다.

과 목	추정 내용연수

건물	8~40년

부대설비	8~40년

구축물	8~34년

기계장치	2~12년

공기구비품	1~15년

차량운반구	3~5년

연결실체는 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

(7) 정부보조금정부보조금은 연결실체가 정부보조금에 부수되는 조건을 준수하고 그 보조금을 수취하는것에 대해 합리적인 확신이 있을 경우에만 인식하고 있습니다.

연결실체는 유형자산을 취득 또는 건설하는데 사용해야 한다는 기본조건이 부과된 정부보조금을 수령하고 있으며, 해당 자산의 장부금액을 계산할 때, 정부보조금을 차감하고 감가상각자산의 내용연수에 걸쳐 당기손익으로 인식하고 있습니다.연결실체는 정부보조금을 정부보조금으로 보전하려 하는 관련원가가 비용으로 인식되는 기간에 걸쳐 관련비용에서 차감하는 방법으로 인식하고 있습니다.

(8) 무형자산

무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다.

무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영(0)으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다.

과 목	추정 내용연수

소프트웨어	3~7년

산업재산권	5~10년

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

① 연구 및 개발

연구 또는 내부프로젝트의 연구단계에 대한 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 개발단계의 지출은 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성, 자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도와 능력 및 필요한 자원의 입수가능성, 무형자산의 미래 경제적 효익을 모두 제시할 수 있고, 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 무형자산으로 인식하고 있으며, 기타 개발관련 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다.

② 후속지출

후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에만 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출들은 발생 즉시 비용화하고 있습니다.

(9) 차입원가적격자산의 취득, 건설 또는 제조와 직접 관련된 차입원가는 당해 자산 원가의 일부로 자본화하고 있으며, 기타차입원가는 발생기간에 비용으로 인식하고 있습니다. 적격자산이란 의도된 용도로 사용하거나 판매가능한 상태가 될 때까지 상당한 기간을 필요로 하는 자산을 말하며, 금융자산과 단기간 내에 제조되거나 다른 방법으로 생산되는 재고자산은 적격자산에 해당되지 아니하며, 취득시점에 의도된 용도로 사용할 수 있거나 판매가능한 상태에 있는 자산인 경우에도 적격자산에 해당되지 아니합니다.

적격자산을 취득하기 위한 목적으로 특정하여 차입한 자금에 한하여, 보고기간 동안 그 차입금으로부터 실제 발생한 차입원가에서 당해 차입금의 일시적 운용에서 생긴 투자수익을 차감한 금액을 자본화가능차입원가로 결정하며, 일반적인 목적으로 자금을 차입하고 이를 적격자산의 취득을 위해 사용하는 경우에 한하여 당해 자산 관련 지출액에 자본화이자율을 적용하는 방식으로 자본화가능차입원가를 결정하고 있습니다. 자본화이자율은 보고기간동안 차입한 자금(적격자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금 제외)으로부터 발생된 차입원가를 가중평균하여 산정하고 있습니다. 보고기간 동안 자본화한 차입원가는 당해 기간 동안 실제 발생한 차입원가를 초과할 수 없습니다.(10) 투자부동산임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에는 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래의 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다.

투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

(11) 비금융자산의 손상

고객과의 계약에서 생기는 수익에 따라 인식하는 계약자산과 계약을 체결하거나 이행하기 위해 든 원가에서 생기는 자산, 종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다.

자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분합니다. 현금창출단위에 대한 손상차손은 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 우선 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입할 수 없습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다.

(12) 리스계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 한다면 그 계약은 리스이거나 리스를 포함합니다. 1) 리스이용자리스요소를 포함하는 계약의 개시일이나 변경유효일에 연결실체는 계약대가를 상대적 개별 가격에 기초하여 각 리스요소에 배분합니다. 다만, 연결실체는 부동산 리스에 대하여 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 적용하여 리스요소와 관련된 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리합니다.연결실체는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.

사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다. 다만, 리스기간 종료일에 사용권자산의 소유권이 이전되거나 사용권자산의 원가에 매수선택권의 행사가격이 반영된 경우에는 유형자산의 감가상각과 동일한방식에 기초하여 기초자산의 내용연수 종료일까지 사용권자산을 감가상각합니다.

또한 사용권자산은 손상차손으로 인하여 감소하거나 리스부채의 재측정으로 인하여 조정될 수 있습니다.리스부채는 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 최초 측정합니다. 리스료는 리스의 내재이자율로 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 연결실체의 증분차입이자율로 할인합니다. 일반적으로 연결실체는 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다.연결실체는 다양한 외부 재무 정보에서 얻은 이자율에서 리스의 조건과 리스 자산의 특성을 반영하기 위한 조정을 하고 증분차입이자율을 산정합니다.리스부채 측정에 포함되는 리스료는 다음 항목으로 구성됩니다.- 고정 리스료(실질적인 고정리스료 포함)- 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 최초에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함- 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액- 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 매수선택권의 행사가격, 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 연장기간의 리스료, 리스기간이 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액리스부채는 유효이자율법에 따라 상각합니다. 리스부채는 지수나 요율(이율)의 변동으로 미래 리스료가 변동되거나 잔존가치 보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 매수, 연장, 종료 선택권을 행사할지에 대한 평가가 변동되거나 실질적인 고정리스료가 수정되는 경우에 재측정됩니다.리스부채를 재측정할 때 관련되는 사용권자산을 조정하고, 사용권자산의 장부금액이 영(0)으로 줄어드는 경우에는 재측정 금액을 당기손익으로 인식합니다.연결실체는 재무상태표에서 투자부동산의 정의를 충족하지 않는 사용권자산을 '유형자산'으로 표시하고 리스부채는 다른 부채와 별도로 표시하였습니다.

단기리스와 소액 기초자산 리스 연결실체는 사무용기기를 포함하여 리스기간이 12개월 이내인 단기리스와 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 선택하였습니다. 연결실체는 이러한 리스에 관련된 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액법에 따라 비용으로 인식합니다. 2) 리스제공자리스요소를 포함하는 계약의 약정일이나 변경유효일에 연결실체는 상대적 개별가격에 기초하여 각 리스요소에 계약대가를 배분합니다.리스제공자로서 연결실체는 리스약정일에 리스가 금융리스인지 운용리스인지 판단합니다.각 리스를 분류하기 위하여 연결실체는 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지를 전반적으로 판단합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 경우에는 리스를 금융리스로 분류하고, 그렇지 않은 경우에는 리스를 운용리스로 분류합니다. 이 평가 지표의 하나로 연결실체는 리스기간이 기초자산의 경제적 내용연수의 상당 부분을 차지하는지 고려합니 다.연결실체가 중간리스제공자인 경우에는 상위리스와 전대리스를 각각 회계처리합니다. 또한 전대리스의 분류는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 판단합니다. 상위리스가 인식 면제규정을 적용하는 단기리스에 해당하는 경우에는 전대리스를 운용리스로 분류합니다. 약정에 리스요소와 비리스요소가 모두 포함된 경우에 연결실체는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약 대가를 배분합니다.연결실체는 리스순투자에 대하여 기업회계기준서 제1109호의 제거와 손상 규정을 적용합니다. 연결실체는 추가로 리스총투자를 계산하는데 사용한 무보증잔존가치에 대한 정기적인 재검토를 수행하고 있습니다.

연결실체는 운용리스로 받는 리스료를 '기타수익'의 일부로써 리스기간에 걸쳐 정액 기준에 따라 수익으로 인식합니다.

(13) 비파생금융부채

연결실체는 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익인식금융부채와 기타금융부채로 분류하고, 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다.

① 당기손익인식금융부채

당기손익인식금융부채는 단기매매금융부채나 최초 인식시점에 당기손익인식금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 당기손익인식금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 취득과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

② 기타금융부채

당기손익인식금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다.

③ 금융부채의 제거

금융부채는 소멸한 경우 즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 연결실체는 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다.

금융부채의 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

(14) 파생상품연결실체는 이자율 익스포저를 위험회피하기 위해 파생금융상품을 보유합니다. 내재파생상품은 주계약이 금융자산이 아니고 특정 요건을 충족하는 경우에 별도로 회계처리하고 주계약으로부터 분리합니다.

파생상품은 최초 인식 시에 공정가치로 측정합니다. 최초 인식 이후에 공정가치로 측정하고 그 변동은 일반적으로 손익으로 인식합니다.연결실체는 이자율의 변동으로부터 발생하는 발생가능성이 높은 미래 예상거래와 관련된 현금흐름의 변동성을 위험회피하기 위해 특정 파생상품을 위험회피수단으로 지정합니다.위험회피의 개시시점에, 연결실체는 위험회피를 수행하는 위험관리의 목적과 전략을문서화 합니다. 연결실체는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 현금흐름의 변동이 서로 상쇄되는 것이 기대되는지를 포함하여 위험회피대상항목과 위험회피수단사이의 경제적 관계를 문서화 합니다.

현금흐름위험회피

파생상품이 현금흐름위험회피수단으로 지정되면, 파생상품의 공정가치 변동의 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 위험회피적립금으로 누적합니다. 기타포괄손익에 인식된 파생상품의 공정가치 변동의 효과적인 부분은 위험회피의 개시시점부터 현재가치를 기초로 결정된 위험회피대상항목의 공정가치 누적변동액을 한도로 합니다. 파생상품의 공정가치 변동의 비효과적인 부분은 즉시 당기손익으로 인식합니다.위험회피대상 예상거래가 후속적으로 재고자산과 같은 비금융자산에 인식되는 경우 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 비금융자산이 인식될 때 비금융자산의 최초 원가에 직접 포함합니다. 다른 위험회피대상 예상거래에 대해서는 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 동일한 기간 또는 위험회피대상 예상 미래현금흐름이 당기손익에 영향을 주는 기간에 당기손익으로 재분류합니다.

위험회피가 더 이상 위험회피회계의 요건을 충족하지 않거나, 위험회피수단이 매각, 소멸, 종료 또는 행사된 경우에는 위험회피회계를 전진적으로 중단합니다. 비금융항목이 인식되는 위험회피거래에 해당한다면, 현금흐름위험회피회계가 중단된 경우 위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 해당 금액이 비금융항목의 원가에 포함될때까지 자본항목에 남겨둡니다. 이러한 경우에 해당하지 않는 현금흐름위험회피의 경우에 해당 금액은 위험회피대상 미래예상현금흐름이 당기손익에 영향을 미치는 기간에 현금흐름위험회피적립금과 위험회피의 원가를 당기손익으로 재분류합니다.

위험회피대상 미래현금흐름이 더 이상 발생할 것으로 예상되지 않는 경우에 현금흐름위험회피적립금 누계액과 위험회피의 원가는 당기손익으로 즉시 재분류합니다.

(15) 납입자본보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.

우선주는 상환하지 않아도 되거나 연결실체의 선택에 의해서만 상환되는 경우와 배당의 지급이 연결실체의 재량에 의해 결정된다면 자본으로 분류하고, 연결실체의 주주총회에서 배당을 승인하면 배당금을 인식하고 있습니다. 주주가 특정일이나 그 이후에 확정되거나 확정가능한 금액의 상환을 청구할 수 있거나 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류하고 있습니다. 관련 배당은 발생시점에 이자비용으로 보아 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결실체가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 연결실체가 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다.

(16) 주식기준보상연결실체는 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식이나 주식선택권을 부여하는 주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하고 그 금액을 가득기간 동안에 종업원급여(당기비용)과 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는 주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.

(17) 금융보증계약 연결실체가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으 로 측정합니다. ① 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따라 기대신용손실로 결정된 금액② 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액

(18) 종업원급여① 단기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을, 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다.

② 기타장기종업원급여종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 지급되지 않을 기타장기종업원급여는 당기와 과거기간에 제공한 근무용역의 대가로 획득한 미래의 급여액을 현재가치로 할인하고 있습니다. 재측정에 따른 변동은 발생한 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

③ 퇴직급여: 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

④ 퇴직급여: 확정급여제도

보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련 된 확정급여부채 는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다.

확정급여부채 는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산을 인식하고 있습니다.

순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익으로 인식됩니다. 연결실체는 순확정급여부채의 순이자를 순확정급여부채에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정하며 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채의 변동을 고려하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다.

제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결실체는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다.

(19) 충당부채

충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위해 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다.

충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.

충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다.

매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.(20) 외화① 외화거래

연결실체를 구성하는 개별기업들의 재무제표 작성에 있어서 그 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간 말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산하고 있습니다.

화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이 또는 현금흐름위험회피로 지정된 금융부채에서 발생한 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 비화폐성항목에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하고, 당기손익으로 인식하는 경우에는 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다.

② 해외사업장해외사업장의 기능통화가 연결실체의 표시통화와 다른 경우 경영성과와 재무상태를 다음의 방법에 따라 표시통화로 환산하고 있습니다.

해외사업장의 기능통화가 초인플레이션 경제의 통화가 아닌 경우 재무상태표(비교표시하는 재무상태표 포함)의 자산과 부채는 해당 보고기간말의 마감환율로 환산하고, 포괄손익계산서(비교표시하는 포괄손익계산서 포함)의 수익과 비용은 해당 거래일의환율로 환산하고, 환산에서 생기는 외환차이는 기타포괄손익으로 인식합니다.해외사업장의 취득으로 생기는 영업권과 자산ㆍ부채의 장부금액에 대한 공정가치 조정액은 해외사업장의 자산ㆍ부채로 보아 해외사업장의 기능통화로 표시하고, 해외사업장의 다른 자산ㆍ부채와 함께 마감환율을 적용하여 원화로 환산하고 있습니다.

해외사업장을 처분하는 경우 기타포괄손익과 별도의 자본항목으로 인식한 해외사업장 관련 외환차이누계액은 해외사업장의 처분손익을 인식하는 시점에 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 해외사업장을 포함한 종속기업을 일부 처분 시 기타포괄손익에 인식된 외환차이의 누계액 중 비례적 지분을 그 해외사업장의 비지배지분으로 재귀속시키며, 이 외의 경우에는 해외사업장을 일부 처분한 때 기타포괄손익에 인식된 외환차이누계액 중 비례적 지분만을 당기손익으로 재분류하고 있습니다.(21) 고객과의 계약에서 생기는 수익고객과의 계약에서 생기는 수익과 관련된 연결실체의 회계정책 은 주석 31.(5) 에 기술되어 있습니다.

(22) 금융수익과 비용

금융수익은 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품을 포함한 투자로부터의 이자수익, 배당금수익, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 처분에서 발생하는 순손익 등을 포함하고 있습니다. 이자수익은 기간의 경과에 따라 유효이자율법을 적용하여 당기손익으로 인식하며, 배당금수익은 주주로서 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 수익을 인식하고 있습니다.

금융비용은 차입금에 대한 이자비용, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 처분손익 등을 포함하고 있습니다. 차입금에 대한 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 기간의 경과에 따라 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(23) 법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.법인세와 관련된 이자와 벌금은 법인세에 해당하는지 판단하고 법인세에 해당한다면기업회계기준서 제1012호 '법인세'를 적용하고 법인세에 해당하지 않는다면 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하고 있습니다.

① 당기법인세

당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 연결실체의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 확정되었거나 실질적으로 확정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다. 당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다.- 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음- 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음

② 이연법인세

이연법인세부채와 이연법인세자산을 측정할 때에는 보고기간말에 연결실체가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서 연결실체가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식하고 있습니다.

미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 이월된 미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적차이에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 미래 과세소득은 관련 가산할 일시적차이의 소멸에 의해 결정됩니다. 가산할 일시적차이가 이연법인세자산을 완전히 인식하기에 충분하지 않다면, 현재 일시적차이들의 소멸과 연결실체 내의 종속회사들의 사업계획을 미래 과세소득에 고려합니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 연결실체가 인식된금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다.

(24) 주당이익

연결실체는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다.

기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산하고 있습니다.

희석주당이익은 모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다.

(25) 영업부문경영진은 영업 및 기타 전략을 수립하는 과정에서 검토되는 보고정보에 기초하여 영업부문을 결정하고 있습니다. 연결실체의 영업부문은 각각 서로 다른 재화와 용역을 제공하기 위한 전략적 단위입니다. 이러한 영업부문은 서로 다른 기술과 마케팅 전략이 필요하기 때문에 각각 별도의 보고부문으로 구분되었습니다.경영진은 지역과 재화와 용역의 성격 두가지 측면에서 영업정보를 검토하고 있으며, 지역적으로 한국과 외국의 성과를 검토하고 있습니다. 영업부문은 주요 경영진에게 보고되는 내부 보고자료와 동일한 방식으로 보고하고 있습니다.

(26) 미적용 제ㆍ개정 기준서 제정ㆍ공표되었으나 2021년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 주요 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 연결실체는 연결재무제표 작성시 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였습니다.

다음의 제ㆍ개정 기준서는 당사에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단됩니다.

- 2021년 6월 30일을 초과하는 기간에 대한 COVID-19관련 임차료 면제/할인/유예(기업회계기준서 제1116호 '리스')- 개념체계 참조 (기업회계기준서 제1103호 '사업결합')- K-IFRS 연차개선 2018-2020- 의도한 사용 전의 매각금액 (기업회계기준서 제1016호 '유형자산')- 부채의 유동/비유동 분류 (기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시')- 기업회계기준서 제1117호 '보험계약' 및 그 개정안- 회계정책의 공시(기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시')- 회계추정의 정의(기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류')

5. 재무위험관리연결실체는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 전반적인 위험관리는 연결실체의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 자금팀은 관계부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

1) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.

① 외환위험외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 연결실체의 영업거래상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단되는 경우 통화선도 거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산 ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.당기말 현재 외화 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:외화 각 1단위,천원)

통화	자 산	부 채

외화	원화	외화	원화

USD	270,535,423	294,561,727	109,969,250	130,149,859

JPY	9,654,435,668	99,463,858	6,170,092,170	63,566,758

CNH	417,116,887	77,692,191	128,530,867	23,936,498

EUR	-	-	1,005,524	1,349,755

VND	8,721,815,744	454,407	3,742,949,579	195,008

당기 말 현재 외화에 대한 원화환율이 10% 상승(하락)할 경우 당기말 자본은 25,297 백 만원 증가(감소)합니다.

② 이자율위험이자율 위험은 변동이자율 조건으로 차입한 차입금과 변동이자율 조건으로 발행한 사채에서 비롯됩니다. 연결실체는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있으며, 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결실체 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

당 기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승 (하락)할 경우 당기 법인세비용차감전순손익은 2,126백만원 감소(증가)합니다.

2) 신용위험신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금 및 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 우량한 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다.

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

금융보증계약(*)	9,200,000	18,600,000

(*) 주석 39 에 기술 하고 있는 금융보증계약과 관련된 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 보증이 청구되면 연결실체가 지급하여야 할 최대금액입니다.

신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다.

① 매출채권

연결실체의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는요소로 고려하고 있습니다. 수익의 집중 정도에 대한 상세한 정보는 주석 31에 포함되어 있습니다.

위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있는 연결실체의 재무부문은 표준 지급기준을결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다.

(ⅰ) 당기말과 전기말 매출채권의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니 다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

국내	150,882,916	141,592,092

해외	71,439,890	58,964,357

합 계	222,322,806	200,556,449

(ⅱ) 당기말과 전기말 현재 매출채권의 거래상대별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

일반고객	221,513,329	199,248,378

특수관계자	809,477	1,308,071

합 계	222,322,806	200,556,449

(ⅲ) 당기말과 전기말 현재 연체되지 않고 손상되지 않은 매출채권의 신용도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

계정과목	구분	당기말	전기말

매출채권	Group 1	12,363,252	7,343,123

Group 2	191,352,180	168,902,930

Group 3	-	-

합 계	203,715,432	176,246,053

Group 1 - 새로운 고객(6개월 미만)Group 2 - 과거 부도경험이 없는 기존 고객(6개월 이상), 관계기업에 대한 매출채권Group 3 - 과거 부도경험이 있는 기존 고객(6개월 이상)

(ⅳ) 당기와 전기 중 매출채권 및 기타채권의 손실충당금 변동은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

매출채권	기타채권	매출채권	기타채권

기초금액	2,755,436	1,916,968	3,141,889	2,278,072

손상차손(환입)	317,528	-	(171,467)	2,542

제각	(712,345)	(1,095,130)	(219,472)	(359,160)

기타(*)	37,466	99,805	4,486	(4,486)

기말금액	2,398,085	921,644	2,755,436	1,916,968

(*) 기타에는 해외사업환산이 포함되어 있습니다.

② 채무증권연결실체는 채무증권 취득 시 거래상대방의 사업성 및 지분구조의 안정성 등을 감안하여 투자위험성을 최소화하고 있습니다.

③ 현금성자산 연결실체는 당기말 현재 현금성자 산 121,466,695천원 을 보 유하고 있으며, 신용평가등급이 우량한 은행 및 금융기관에 보유하고 있습니다.현금성자산에 대한 손상은 12개월 기대손실로 하였으며 익스포저의 만기가 단기인 것을 반영하였습니다. 연결실체는 상대방의 외부신용등급에 기초하여 현금성자산의 위험이 낮다고 판단하였습니다. 연결실체는 현금성자산의 기대신용손실 평가는 채무증권에 사용된 기대신용손실과 유사한 접근법을 사용하였습니다.

3) 유동성 위험신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 연결실체의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표시된 현금흐름은 할인하지 않은 금액입니다.

당기말과 전기말 현재 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	잔존계약만기

1년 미만	1년에서 5년 이하	5년 초과	합 계

당기말:

차입금	418,507,657	295,243,087	-	713,750,744

매입채무및기타채무	311,784,891	533,986	-	312,318,877

리스부채	37,333,792	92,619,910	313,997,747	443,951,449

기타금융부채	1,448,847	48,089,281	-	49,538,128

금융보증계약	9,200,000	-	-	9,200,000

합 계	778,275,187	436,486,264	313,997,747	1,528,759,198

전기말:

차입금	440,290,271	143,047,366	-	583,337,637

매입채무및기타채무	266,643,835	886,935	-	267,530,770

금융리스부채	25,186,046	139,992,474	222,095,943	387,274,463

기타금융부채	9,373,282	-	18,223,200	27,596,482

금융보증계약	18,600,000	-	-	18,600,000

합 계	760,093,434	283,926,775	240,319,143	1,284,339,352

4) 자본위험연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 연결실체는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니 다.

당기말과 전기말 현재 연결실체의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

차입금총계	678,834,062	566,684,952

차감: 현금및현금성자산과 단기금융자산	(131,208,384)	(109,465,654)

순차입금(A)	547,625,678	457,219,298

자본총계(B)	589,790,959	512,938,527

총자본(C=A+B)	1,137,416,637	970,157,825

자본조달비율(A/C)	48.15%	47.13%

6. 공정가치 당기 중 연결실체의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	121,789,886	121,789,886	98,982,332	98,982,332

단기금융자산	9,418,498	9,418,498	10,483,322	10,483,322

매출채권및기타채권	26,973,656	26,973,656	30,844,991	30,844,991

단기투자자산	140,330,155	140,330,155	139,115,661	139,115,661

장기금융자산	3,779,055	3,779,055	3,380,906	3,380,906

장기투자자산(지분상품)	7,762,339	7,762,339	6,215,003	6,215,003

금융자산 합계	310,053,589	310,053,589	289,022,215	289,022,215

금융부채

단기차입금	405,865,268	405,865,268	430,527,292	430,527,292

파생상품부채	19,538	19,538	100,794	100,794

매입채무및기타채무	533,986	533,986	886,935	886,935

장기차입금	272,968,794	279,288,305	136,157,660	136,306,747

기타금융부채	49,538,129	49,538,129	27,596,482	27,596,482

장기파생부채	1,827,791	1,827,791	-	-

금융부채 합계	730,753,506	737,073,017	595,269,163	595,418,250

유동으로 분류되는 매출채권및기타채권과 매입채무및기타채무는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치 공시에서 제외하였습니다. 또한, 당기에는 리스부채의 공정가치 공시가 요구되지 않습니다.

(2) 당기말과 전기말 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며, 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

① 당기말

(단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

단기투자자산	-	140,330,155	-	140,330,155

장기투자자산(지분상품)	346,004	-	7,416,335	7,762,339

합 계	346,004	140,330,155	7,416,335	148,092,494

금융부채

파생상품부채	-	19,538	-	19,538

장기파생부채	-	-	1,827,791	1,827,791

기타금융부채	-	-	29,399,557	29,399,557

합 계	-	19,538	31,227,348	31,246,886

② 전기말

(단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

단기투자자산	-	139,115,661	-	139,115,661

장기투자자산(지분상품)	360,108	-	5,854,895	6,215,003

합 계	360,108	139,115,661	5,854,895	145,330,664

금융부채

파생상품부채	-	100,794	-	100,794

기타금융부채	-	-	27,596,482	27,596,482

합 계	-	100,794	27,596,482	27,697,276

(3) 당기말 현재 수준2와 수준3으로 분류되는 금융상품의 가치평가기법 및 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수	수준3 투입변수 범위
(가중평균)

금융자산

단기투자자산(기타상품)	140,330,155	2	순자산가치평가	신용위험이 반영된 할인율	-

장기투자자산(지분상품)	7,416,334	3	이익접근법 (현재가치기법)	사업위험이 반영된 할인율	할인율: 10%~12.91% 영구성장률: 1%

금융부채

파생금융부채	19,538	2	(변동금리-고정금리) X 수량	91일물 CD금리	-

기타금융부채	22,518,358	3	기초자산가격결정방법: 이익접근법(현재가치기법)	영업현금흐름 및 사업위험이 반영된 할인율	할인율: 7.43% ~ 8.56% 영구성장률: 1% 매출성장률: 1.0% ~ 26.4%

파생금융부채가치평가: 위험중립확률에 따른 이항모형	기초자산가격무위험이자율만기 Pay-off기초자산변동성잔존만기	무위험이자율: 1.95% 위험할인율: 6.48% 기초자산변동성: 27.91~34.80% 잔존만기: 4.31년

기타금융부채	5,432,353	3	이익접근법 (현재가치기법)	사업위험이 반영된 할인율	할인율: 9.06% 영구성장률: 1%

기타금융부채	1,448,847	3	이익접근법(현재가치기법)	영업현금흐름 및 사업위험이 반영된할인율	할인율: 9.88% 영구성장률: 1% 매출성장률: 3.8% ~ 4.5%

장기파생부채	1,827,791	3	이항모형	기초자산가격무위험이자율만기 Pay-off기초자산변동성잔존만기	무위험이자율: 0.61% 위험할인율: 3.72% 기초자산변동성: 30.55% 잔존만기: 12.1년

(4) 수준3 공정가치의 기중 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	지분상품	기타금융부채	장기파생부채

전기초	6,877,898	26,425,689	-

취득	300,000	-	-

금융비용에 포함된 손익	-

- 미실현 공정가치의 순변동	-	1,170,793	-

기타포괄손익에 포함된 손익	-

- 미실현 공정가치의 순변동	(1,173,203)	-	-

처분	(80,000)	-	-

기타	(69,800)	-	-

전기말	5,854,895	27,596,482	-

당기초	5,854,895	27,596,482	-

취득	100,000	-	3,249,654

금융비용에 포함된 손익

- 미실현 공정가치의 순변동	-	1,803,076	(1,421,863)

기타포괄손익에 포함된 손익

- 미실현 공정가치의 순변동	1,363,940	-	-

처분	-	-	-

기타	97,499	-	-

당기말	7,416,334	29,399,557	1,827,791

7. 범주별 금융상품 (1) 당기말과 전기말 현재 범주별 구분내역은 다음과 같습니다.① 당기말

(단위:천원)

금융자산/부채	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산	기타금융부채	당기손익-공정가치측정 금융부채	기타포괄손익-공정가치측정 금융부채

현금및현금성자산	121,789,886	-	-	-	-	-

단기금융자산	9,418,498	-	-	-	-	-

매출채권및기타채권	273,202,858	-	-	-	-	-

리스채권	463,902	-	-	-	-	-

단기투자자산	-	140,330,155	-	-	-	-

장기금융자산	3,779,055	-	-	-	-	-

장기투자자산	-	-	7,762,339	-	-	-

차입금	-	-	-	678,834,062	-	-

매입채무및기타채무	-	-	-	312,318,877	-	-

리스부채	-	-	-	252,750,632	-	-

파생금융부채	-	-	-	-	1,827,791	19,538

기타금융부채	-	-	-	20,138,571	29,399,558	-

합 계	408,654,200	140,330,155	7,762,339	1,264,042,142	31,227,349	19,538

② 전기말

(단위:천원)

금융자산/부채	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산	기타금융부채	당기손익-공정가치측정 금융부채	기타포괄손익-공정가치측정 금융부채

현금및현금성자산	98,982,332	-	-	-	-	-

단기금융자산	10,483,322	-	-	-	-	-

매출채권및기타채권	245,835,820	-	-	-	-	-

리스채권	1,609,729	-	-	-	-	-

단기투자자산	-	139,115,661	-	-	-	-

장기금융자산	3,380,906	-	-	-	-	-

장기투자자산	-	-	6,215,003	-	-	-

차입금	-	-	-	566,684,952	-	-

매입채무및기타채무	-	-	-	267,530,770	-	-

리스부채	-	-	-	233,940,160	-	-

파생금융부채	-	-	-	-	-	100,794

기타금융부채	-	-	-	-	27,596,482	-

합 계	360,292,109	139,115,661	6,215,003	1,068,155,882	27,596,482	100,794

(2) 당기와 전기 중 금융상품 범주별 순손익 구분은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:천원)

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산	기타금융부채	기타포괄손익-공정가치측정 금융부채	합계

이자수익	1,831,270	940,669	-	-	-	2,771,939

외환손익	1,966,739	-	-	61,421	-	2,028,160

배당수익	-	5,484	-	-	-	5,484

이자비용	-	-	-	(29,051,961)	-	(29,051,961)

기타포괄손익	-	-	1,102,032	-	63,380	1,165,412

② 전기

(단위:천원)

구 분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	기타포괄손익- 공정가치측정 금융자산	기타금융부채	기타포괄손익-공정가치측정 금융부채	합계

이자수익	1,952,291	364,332	93,750	-	-	2,410,373

외환손익	(1,819,838)	-	-	(916,883)	-	(2,736,721)

배당수익	-	11,814	-	-	-	11,814

이자비용	-	-	-	(27,204,351)	-	(27,204,351)

기타포괄손익	-	-	(328,078)	-	7,091	(320,987)

8. 영업부문 (1) 일반정보- 각 보고부문이 수익을 창출하는 제품과 용역의 유형에 대한 설명 연결실체는 5개의 부문(지주, 식품, 급식및외식, 물류, 건강기능)을 구분하고 있으며,별도의 보고부문으로 구분하지 않은 '모든기타부문'에는 부동산임대업 등이 포함되어 있습니다.- 영업부문의 당기손익, 영업부문의 자산과 부채의 측정 경영진은 영업이익에 근거하여 영업부문의 성과를 평가하고 있습니다. 이는 금융손익 및 손상차손과 같이 영업과 직접적으로 관련없는 손익을 제외하고 있습니다.

- 경영진이 보고부문을 식별하기 위해 사용하는 요소 연결실체의 보고부문은 서로 다른 제품과 용역을 제공하는 전략적 사업단위입니다. 각 사업은 서로 다른 기술과 마케팅 전략을 요구하기 때문에 별도로 운영되고 있습니다.

(2) 당기와 전기 중 연결실체의 보고부문별 수익 및 성과와 당기말과 전기말 현재 부문자산 및 부문부채에 관한 정보는 다음과 같습니다.① 당기

(단위:백만원)

구 분	한국지역	해외지역	합계

지주	식품제조유통	식품서비스유통	건강케어제조유통	소계

총부문수익	119,753	2,168,333	530,957	54,837	2,873,880	447,335	3,321,215

외부고객으로부터의 수익	2,093	1,513,276	525,017	41,995	2,082,381	436,515	2,518,896

부문간수익	117,660	655,057	5,940	12,842	791,499	10,820	802,319

금융수익	4,887	1,069	638	75	6,669	156	6,825

금융비용	3,491	13,666	11,263	460	28,880	4,544	33,424

감가상각비와 무형자산상각비	6,989	55,819	36,067	2,309	101,184	27,219	128,403

보고부문영업이익(손실)	23,986	63,049	(12,245)	(133)	74,657	(26,526)	48,131

기타 중요한 비현금성 항목:

당기말 보고부문 자산	692,739	1,660,526	360,628	49,419	2,763,312	483,556	3,246,868

보고부문 자산에 포함된 항목:

당기말 관계기업투자	-	969	2,425	-	3,394	-	3,394

당기 비유동성자산의 증가액(*)	5,696	84,387	16,477	1,771	108,331	114,875	223,206

당기말 보고부문 부채	174,420	819,849	317,668	21,490	1,333,427	219,926	1,553,353

(*) 유ㆍ무형자산 및 투자부동산의 취득액(금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및보험계약에서 발생하는 권리의 취득액은 제외)

② 전기

(단위:백만원)

구 분	한국지역	해외지역	합계

지주	식품제조유통	식품서비스유통	건강케어제조유통	소계

총부문수익	111,673	1,945,661	496,265	53,863	2,607,462	445,660	3,053,122

외부고객으로부터의 수익	3,520	1,336,210	491,751	40,482	1,871,963	439,237	2,311,200

부문간수익	108,153	609,451	4,514	13,381	735,499	6,423	741,922

금융수익	2,082	1,455	833	34	4,404	232	4,636

금융비용	2,146	15,041	10,895	520	28,602	2,916	31,518

감가상각비와 무형자산상각비	8,068	42,017	41,270	2,685	94,040	27,105	121,145

보고부문영업이익(손실)	20,051	68,178	(32,361)	153	56,021	(3,232)	52,789

기타 중요한 비현금성 항목:

전기말 보고부문 자산	671,208	1,430,587	323,456	43,319	2,468,570	374,055	2,842,625

보고부문 자산에 포함된 항목:

전기말 관계기업투자	26,640	974	5,375	-	32,989	-	32,989

전기 비유동성자산의 증가액(*)	14,200	64,945	19,778	2,022	100,945	48,981	149,926

전기말 보고부문 부채	148,527	717,153	294,821	27,676	1,188,177	172,710	1,360,887

(*) 유ㆍ무형자산 및 투자부동산의 취득액(금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산및 보험계약에서 발생하는 권리의 취득액은 제외)

(3) 당기와 전기 중 보고부문들의 영업이익 측정치 합계에서 법인세비용차감전순이익으로의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

보고부문 영업이익의 합계	48,130,612	52,790,144

부문간 손익	(9,616,730)	(6,820,078)

금융수익	6,824,541	4,636,123

금융비용	(33,424,355)	(31,517,776)

기타영업외손익	4,481,598	(4,061,155)

관계기업의 순손익에 대한 지분	(2,886,986)	2,928,084

법인세비용차감전순이익	13,508,680	17,955,342

(4) 당기말과 전기말 현재 보고부문들의 자산 합계에서 연결실체 자산으로의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

보고부문 자산 합계	3,246,867,846	2,842,624,307

부문간 내부채권/채무 제거	(172,006,041)	(180,173,230)

부문간 비현금성자산 제거	(1,105,489,284)	(968,877,901)

기업전체 자산	1,969,372,521	1,693,573,176

(5) 당기말과 전기말 현재 보고부문들의 부채 합계에서 연결실체 부채로의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

보고부문 부채 합계	1,553,353,075	1,360,886,575

부분간 내부채권/채무 제거	(172,006,041)	(180,173,230)

부문간 비현금성부채 제거	(1,765,471)	(78,696)

기업전체 부채	1,379,581,563	1,180,634,649

(6) 당기와 전기 중 연결실체의 주요 생산물 및 용역에 대한 외부고객으로부터의 수익내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

상품판매	1,298,697,482	1,204,710,272

제품판매	1,169,522,377	1,062,749,255

용역매출	33,306,075	31,600,068

기타수익	17,370,172	12,140,397

합 계	2,518,896,106	2,311,199,992

(7) 당기와 전기 중 지역별로 세분화된 연결실체의 외부고객으로부터의 수익 및 당기말과 전기말 현재 비유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	외부고객으로부터의 수익	비유동자산

당기	전기	당기말	전기말

한국	2,082,380,511	1,872,562,508	895,599,160	765,467,856

중국	87,451,483	55,827,982	56,762,649	34,754,467

미국	238,609,219	256,111,870	194,047,305	127,066,501

일본	110,454,893	126,697,632	69,182,765	60,216,860

합 계	2,518,896,106	2,311,199,992	1,215,591,879	987,505,684

비유동자산은 연결재무제표상 장기성매출채권및기타채권, 유형자산, 투자부동산, 무형자산의 합계액입니다.

(8) 당기와 전기 중 단일외부고객으로부터의 수익이 연결실체 총 수익의 10%이상인 거래처는 없습니다.

9. 현금및현금성자산 당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

현금	323,191	343,586

보통예금 등	121,466,695	98,638,746

합 계	121,789,886	98,982,332

10. 사용이 제한된 금융자산 당기말과 전기말 현재 사용이 제한되어 있는 금융자산은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	내역	당기말	전기말

현금및현금성자산	CD계정/LC보증금	2,906,460	3,926,918

장기금융자산	당좌개설보증금 등	3,779,055	3,380,906

합 계	6,685,515	7,307,824

11. 매출채권및기타채권 (1) 당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동

매출채권	223,149,993	202,289,725

차감: 손실충당금	(2,170,700)	(2,528,052)

매출채권(순액)	220,979,293	199,761,673

단기대여금	60,000	5,000

미수금	15,240,241	10,880,306

차감: 손실충당금	(921,644)	(916,968)

미수금(순액)	14,318,597	9,963,338

미수수익	9,914	221,330

유동성임차보증금	10,861,397	5,039,488

소 계	246,229,201	214,990,829

비유동

매출채권	1,570,897	1,022,160

차감: 손실충당금	(227,384)	(227,384)

매출채권(순액)	1,343,513	794,776

보증금	27,791,848	34,091,609

차감: 현재가치할인차금	(2,161,704)	(3,041,394)

차감: 손실충당금	-	(1,000,000)

보증금(순액)	25,630,144	30,050,215

소 계	26,973,657	30,844,991

합 계	273,202,858	245,835,820

(2) 당기말과 전기말 현재 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정한 기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유효이자율(%)	금액	유효이자율(%)	금액

보증금	0.66%~9.56%	27,791,848	0.09%~13.7%	34,091,609

현재가치할인차금	(2,161,704)	(3,041,394)

장부금액	25,630,144	31,050,215

(3) 당기말 현재 연결실체가 매출채권에 대해 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	담보항목	담보금액

매출채권	가맹보증금_현금담보	4,492,165

가맹보증금_근저당	15,743,346

가맹보증금_보증보험	27,693,754

수입보증금	2,500

합 계	47,931,765

12. 재고자산 당기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

원재료	74,376,763	72,075,979

재공품	1,611,332	1,702,944

상품	21,408,719	17,828,711

제품	25,298,071	20,606,436

저장품	8,407,249	3,147,045

기타	10,395,602	7,750,321

합 계	141,497,736	123,111,436

당기와 전기 중 연결실체가 매출원가로 인식한 재고자산의 원가는 1,353,009백만원 및 1,241,927백만원이며, 동 금액에는 재고자산의 폐기, 감모로 인한 손실액이 모두 포함되어 있습니다.

13. 기타자산 당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동

선급금	10,997,630	5,468,434

선급비용	4,086,868	3,722,350

기타	861,680	693,325

소 계	15,946,178	9,884,109

비유동

선급금	500,000	-

선급비용	6,292,408	6,117,925

소 계	6,792,408	6,117,925

합 계	22,738,586	16,002,034

14. 투자자산

(1) 당기말과 전기말 현재 투자자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

단기투자자산

수익증권 등- 당기손익-공정가치측정	140,330,155	139,115,661

장기투자자산

지분증권- 기타포괄손익-공정가치측정	7,762,339	6,215,003

합 계	148,092,494	145,330,664

(2) 당기와 전기 중 장기투자자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	6,215,003	10,158,592

취득	640,000	306,063

자본으로 계상한 평가손익	1,357,976	(586,182)

처분	-	(3,580,588)

기타(*)	(450,640)	(82,882)

기말	7,762,339	6,215,003

차감: 유동항목	-	-

비유동항목	7,762,339	6,215,003

(*) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다.

15. 관계기업투자 (1) 당기말과 전기말 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

회사명	주요영업활동	소재지	결산월	당기말	전기말

지분율(%)	취득원가	장부가액	장부가액

풀무원샘물(주)(*1)	음료제조 판매	대한민국	12월 31일	-	-	-	26,640,015

(주)그린익스프레스파크	고속도로휴게소 운영	대한민국	12월 31일	45.21	11,291,280	2,425,590	5,375,224

풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사(*2)	사모투자전문회사	대한민국	12월 31일	1.00	1,023,000	968,703	974,055

합 계	12,314,280	3,394,293	32,989,294

(*1) 2021년 2월 1일자로 연결실체는 풀무원샘물(주)의 21% 지분을 추가 취득하였습니다. 이 거래로 연결실체의 풀무원샘물(주)에 대한 지분은 49%에서 70%로 증가하였으며, 지배력을 획득하였습니다.(*2) 지분율이 20%미만이나 투자심의위원회 의결 규정에 근거하여 유의적 영향력이있는 것으로 판단하였습니다.

(2) 당기와 전기 중 관계기업투자의 변동내역 다음과 같습니다.① 당기

(단위:천원)

회사명	기초	취득	대체	손익에 대한 지분	기타포괄손익에 대한 지분	기말

풀무원샘물(주)(*1)	26,640,015	-	(26,755,475)	115,460	-	-

(주)그린익스프레스파크	5,375,224	-	-	(2,992,095)	42,461	2,425,590

풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사	974,055	5,000	-	(10,352)	-	968,703

합 계	32,989,294	5,000	(26,755,475)	(2,886,987)	42,461	3,394,293

② 전기

(단위:천원)

회사명	기초	손익에 대한 지분	기타포괄손익에대한 지분	기말

풀무원샘물(주)	22,004,907	4,686,750	(51,642)	26,640,015

(주)그린익스프레스파크	7,124,204	(1,748,429)	(551)	5,375,224

풀무원 글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사	984,293	(10,238)	-	974,055

합 계	30,113,404	2,928,083	(52,193)	32,989,294

(3) 당기와 전기 중 주요 관계기업 및 공동기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.① 당기

(단위:백만원)

회사명	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	매출액(수익)	당기순손익	총포괄손익

(주)그린익스프레스파크	6,402	47,453	7,231	41,258	21,451	(6,619)	(6,619)

② 전기

(단위:백만원)

회사명	유동자산	비유동자산	유동부채	비유동부채	매출액(수익)	당기순손익	총포괄손익

풀무원샘물(주)	15,333	40,203	24,629	7,775	86,074	9,577	9,577

(주)그린익스프레스파크	6,737	48,906	3,593	40,160	25,084	(3,868)	(3,869)

(4) 당기말과 전기말 현재 주요 관계기업 및 공동기업의 순자산에서 투자지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:천원)

구 분	(주)그린익스프레스파크

순자산(A)	5,365,664

연결실체 지분율(B)	45.21%

순자산 지분금액(AXB)	2,425,590

(+) 투자차액 등	-

기말 장부금액	2,425,590

② 전기

(단위:천원)

구 분	풀무원샘물(주)	(주)그린익스프레스파크

순자산(A)	23,131,576	11,890,576

연결실체 지분율(B)	49%	45.21%

순자산 지분금액(AXB)	11,334,458	5,375,224

(+) 투자차액 등	15,305,557	-

기말 장부금액	26,640,015	5,375,224

16. 유형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	1,769,434,059	1,466,947,277

감가상각누계액과 손상차손누계액	(684,370,109)	(559,233,445)

장부가액	1,085,063,950	907,713,832

토 지	83,429,176	81,089,774

건 물	282,490,244	236,173,073

부대설비	84,211,469	75,721,350

구축물	25,956,695	22,359,525

기계장치	179,563,706	153,181,221

공기구비품	61,528,385	56,395,142

차량운반구	431,558	378,868

건설중인자산	138,004,936	66,604,891

사용권자산	229,447,781	215,809,988

합 계	1,085,063,950	907,713,832

(2) 당기와 전기 중 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	토지	건물	부대설비	구축물	기계장치	공기구비품	차량운반구	건설중인자산	사용권자산	기타	합계

전기초	83,829,310	310,558,665	128,858,948	52,765,458	311,886,676	182,162,418	1,583,339	32,269,413	239,253,315	39,135	1,343,206,677

취득	2,251,603	2,993,028	9,046,043	2,528,916	27,917,843	17,487,429	64,196	84,391,873	64,038,248	-	210,719,179

처분	(2,295,226)	(2,609,791)	(4,652,194)	(663,785)	(12,374,231)	(18,151,667)	(156,998)	(840,457)	(30,773,584)	-	(72,517,933)

기타(*1)	(626,252)	(1,511,919)	(97,225)	(1,801,117)	(6,536,392)	(197,449)	(6,949)	(2,099,209)	(1,142,872)	-	(14,019,384)

대체(*2)	(204,388)	5,133,235	3,900,945	1,013,991	28,025,713	8,805,972	-	(47,116,730)	-	-	(441,262)

전기말	82,955,047	314,563,218	137,056,517	53,843,463	348,919,609	190,106,703	1,483,588	66,604,890	271,375,107	39,135	1,466,947,277

당기초	82,955,047	314,563,218	137,056,517	53,843,463	348,919,609	190,106,703	1,483,588	66,604,890	271,375,107	39,135	1,466,947,277

취득	553,153	24,170,910	14,390,341	535,529	26,560,608	25,733,021	213,935	125,147,352	58,143,834	-	275,448,683

처분	(2,019,977)	(2,712,527)	(2,441,082)	(109,283)	(18,874,122)	(13,667,226)	(159,969)	-	(37,908,639)	-	(77,892,825)

기타(*1)	450,207	3,690,144	1,848,275	2,314,922	17,936,164	677,952	4,310	5,369,072	1,364,905	-	33,655,951

대체(*2)	-	21,074,479	2,963,774	3,998,804	26,233,740	2,773,936	37,893	(59,185,263)	-	-	(2,102,637)

사업결합 등	3,760,126	15,358,354	8,849	3,887,938	32,161,150	14,955,212	48,384	68,885	3,128,712	-	73,377,610

당기말	85,698,556	376,144,578	153,826,674	64,471,373	432,937,149	220,579,598	1,628,141	138,004,936	296,103,919	39,135	1,769,434,059

(*1) 기타에는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다.

(*2) 대체는 당기 중 건설중인자산에서 무형자산으로 대체된 금액 및 전기 중 임대비율 변동에 따라 투자부동산에서 유형자산으로 대체된 금액 및 부대설비에서 구축물로 대체된 금액이 포함되어 있습니다.

(3) 당기와 전기 중 감가상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	토지	건물	부대설비	구축물	기계장치	공기구비품	차량운반구	사용권자산	기타	합계

전기초	1,865,274	70,900,109	56,735,038	29,537,737	178,697,888	124,570,324	1,088,216	32,565,234	39,135	495,998,955

감가상각비	-	8,388,995	6,910,374	3,109,933	28,374,623	25,133,407	178,385	41,986,649	-	114,082,366

손상차손	-	166,196	122,980	88,719	523,697	-	-	2,434,000	-	3,335,592

자산의 처분	-	(915,391)	(3,306,184)	(513,030)	(11,594,374)	(15,830,901)	(155,867)	(22,092,116)	-	(54,407,863)

기타(*)	-	(149,765)	872,959	(739,420)	(263,446)	(161,270)	(6,015)	671,352	-	224,395

전기말	1,865,274	78,390,144	61,335,167	31,483,939	195,738,388	133,711,560	1,104,719	55,565,119	39,135	559,233,445

당기초	1,865,274	78,390,144	61,335,167	31,483,939	195,738,388	133,711,560	1,104,719	55,565,119	39,135	559,233,445

감가상각비	-	9,368,474	7,929,795	3,282,355	34,431,693	27,115,785	196,908	37,410,473	-	119,735,484

손상차손	-	1,663,137	198,928	1,715,173	3,441,112	119,612	-	1,210,038	-	8,348,000

자산의 처분	-	(1,371,433)	(1,991,832)	(102,114)	(16,877,586)	(11,943,263)	(159,549)	(29,262,312)	-	(61,708,089)

기타(*)	404,106	3,055,227	2,138,808	1,466,116	13,634,655	909,150	6,124	722,996	-	22,337,182

사업결합 등	-	2,548,785	4,339	669,209	23,005,181	9,138,369	48,381	1,009,824	-	36,424,087

당기말	2,269,380	93,654,334	69,615,205	38,514,678	253,373,443	159,051,213	1,196,583	66,656,138	39,135	684,370,109

(*) 기타에는 당기 중 정부보조금을 이용한 취득액 및 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다.

(4) 현금창출단위의 손상검사 연결실체는 당기말 현재 Pulmuone U.S.A., Inc., (주)아사히코 및 ㈜풀무원푸드앤컬처의 개별 사업장 현금창출단위에 대한 손상검사를 수행하였습니다. 연결실체는 해당 현금창출단위의 회수가능액을 현금창출단위에서 창출될 미래현금흐름을 할인한 사용가치에 기초하여 추정하였습니다. 손상검사 결과 현금창출단위의 장부금액이 회수가능액을 초과하여 각각 5,336,000천원 , 1,431,000천원 및 1,581,000천원의 손상차손을 기타영업외비용으로 인식하고유형자산에 비례적으로 배분하였습니다.

① Pulmuone U.S.A., Inc. 및 (주)아사히코

당기말 현재 각 자산에 배분한 손상차손은 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 14(당) 기

건물	1,663,137

부대설비	198,928

구축물	1,715,173

기계장치	3,189,762

합 계	6,767,000

당기 중 연결실체가 사용가치의 추정에 사용된 주요 가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내ㆍ외부의 역사적 자료에 기초하고 있습니다. 사용가치 측정을 위한 미래 현금흐름은 과거 영업성과와 미래 사업계획을 근거로 향후 5개년치를 추정하고, 이후의 현금흐름은 영구성장률을 적용하여 추정하였습니다. 연결실체는 COVID-19 등으로 인해 비경상적으로 발생한 원가율이 정상화되는 상황과 미래 사업계획을 고려하였습니다. 한편, (주)아사히코의 미래 사업계획에는 2021년 매출테스트 실적자료를 바탕으로 추정한 신규사업 (면류)이 포함되어 있으며, 신규사업에 대한 투자계획을 자본적 지출에 반영하여 사용가치를 추정하였습니다. 사용가치 측정을 위한 할인율은 자산의 특유한 위험을 반영하여 조정한 가중평균자본비용으로 추정하였습니다.

구 분	영업이익률	매출성장률	할인율	영구성장률

Pulmuone Foods, U.S.A., Inc(*)	-1.2% ~ 6.4%	2.6% ~ 19.8%	8.52%	1.00%

Nasoya Foods U.S.A., LLC(*)	-1.0% ~ 4.8%	1.8% ~ 22.3%	8.56%	1.00%

(주)아사히코	-2.31 ~ 4.42%	1.0% ~ 26.4%	7.43%	1.00%

(*) Pulmuone U.S.A., Inc.의 사용가치는 Pulmuone U.S.A., Inc.가 보유한 Pulmuone Foods, U.S.A., Inc., Nasoya Foods U.S.A., LLC 등을 포함하였습니다.

② (주)풀무원푸드앤컬처 사업장

당기 중 손상징후가 있는 컨세션 사업장의 현금창출단위에 대하여 손상검사를 실시한 결과, 현금창출단위의 장부금액이 회수가능액을 초과하여 다음과 같은 손상차손을 기타비용으로 인식하였습니다.

(단위: 천원)

구 분	당 기

기계장치	251,350

공기구비품	119,612

사용권자산	1,210,038

합 계	1,581,000

사용가치의 추정에 사용된 주요 가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 해당 산업의미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내ㆍ외부의 역사적 자료에 기초하고 있습니다.

구 분	당기

매출변동률(%)	-1.17 ~ 102.16

할인율(%)	9.95

현금흐름 예측기간(년)	2030년 6월까지

회수가능액은 추정기간 내 현금흐름현재가치 및 추정기간 종료시점 잔존자산 매각 가치를 고려하여 산정하였습니다. 해당 현금흐름창출단위는 전망대 및 인접부대시설의 운영이 주 사업이므로 사업계획상 매출액은 전망대 방문객 변동을 반영하여 추정하였으며, 현금흐름 예측기간은 계약상 전망대 임대 기간을 고려하였습니다. 당사의 손상검사 시 매출 및 관련 비용 그리고 기타 가정과 이를 근거로 한 추정은 COVID-19의 향후 지속기간, 심각성 등에 따라 변동될 수 있습니다. COVID-19의 향후 지속기간, 심각성 등의 예측은 상당히 불확실하며, 이러한 불확실성으로 인해 발생할 수 있는 궁극적인 영향은 회사의 재무상태 및 재무 성과 등 재무제표에 반영된 추정치와 다를 수 있습니다.

(5) 당기와 전기 중 감가상각비 배부내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

판매관리비	24,413,639	22,124,455

매출원가	94,913,900	89,764,697

연구개발비 등	407,945	2,193,214

합 계	119,735,484	114,082,366

(6) 당기와 전기 중 담보제공자산의 내역은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지,건물 등	184,494,754	211,655,380	차입금	163,863,346	산업은행 등

② 전기

(단위:천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지,건물 등	175,523,181	195,853,840	차입금	115,470,606	산업은행 등

17. 투자부동산 (1) 당기말과 전기말 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	1,059,855	1,059,855

감가상각누계액과 손상차손누계액	(306,481)	(285,703)

장부가액	753,374	774,152

토 지	228,720	228,720

건 물	524,654	545,432

합 계	753,374	774,152

(2) 당기와 전기 중 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

취득원가	토지	건물	합계

전기초	-	831,135	831,135

대체(*)	228,720	-	228,720

전기말	228,720	831,135	1,059,855

당기초	228,720	831,135	1,059,855

대체	-	-	-

당기말	228,720	831,135	1,059,855

(*) 전기 중 건설중인자산에 서 투자부동산으로 228,720 천 원이 대체되었습니다.

(3) 당기와 전기 중 감가상각누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	건물

전기초	264,924

감가상각비	20,778

전기말	285,702

당기초	285,702

감가상각비	20,779

당기말	306,481

(4) 당기와 전기 중 연결실체가 보유한 투자부동산과 관련하여 손익으로 인식한 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

임대수익	120,000	120,000

임대비용(감가상각비)	20,779	20,778

(5) 당기말과 전기말 현재 투자부동산의 공정가치는 1,180백만원 및 1,162백 만원이며, 독립적인 평가인이 수행한 평가에 근거하여 결정되었습니다.

18. 무형자산 (1) 당기말과 전기말 현재 무형자산 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

취득원가	200,035,003	132,352,297

상각누계액과 손상차손누계액	(97,234,104)	(84,179,588)

장부가액	102,800,899	48,172,709

영업권 및 상표권	43,402,407	19,904,055

소프트웨어	17,359,227	14,796,060

수도시설이용권	2,746,998	2,746,998

산업재산권	880,143	868,596

기타무형자산	38,412,124	9,857,000

합 계	102,800,899	48,172,709

기타무형자산은 토지 및 시설물 이용권, 회원권 등으로 구성되어 있습니다.

(2) 당기와 전기 중 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	영업권 및 상표권	소프트웨어	수도시설이용권	산업재산권	기타의무형자산	합계

전기초	51,804,890	47,222,220	2,746,998	3,854,502	25,862,101	131,490,711

취득	-	2,145,938	-	107,071	2,136,586	4,389,595

처분	-	(359,206)	-	-	(163,075)	(522,281)

대체	-	3,010,222	-	5,095	(3,266,914)	(251,597)

기타(*)	(864,648)	(625,782)	-	(74,184)	(1,189,517)	(2,754,131)

전기말	50,940,242	51,393,392	2,746,998	3,892,484	23,379,181	132,352,297

당기초	50,940,242	51,393,392	2,746,998	3,892,484	23,379,181	132,352,297

취득	-	3,298,480	-	193,998	2,588,600	6,081,078

처분	-	(1,016,777)	-	-	(153,671)	(1,170,448)

대체	-	5,326,711	-	56,096	(3,346,881)	2,035,926

기타(*)	965,250	278,349	-	103,624	1,451,983	2,799,206

사업결합	25,368,911	1,129,340	-	-	31,438,693	57,936,944

당기말	77,274,403	60,409,495	2,746,998	4,246,202	55,357,905	200,035,003

(*) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다.

(3) 당기와 전기 중 상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	영업권 및 상표권	소프트웨어	산업재산권	기타의무형자산	합계

전기초	30,288,298	32,184,901	2,809,480	12,009,682	77,292,361

무형자산상각비	-	5,215,141	266,607	1,560,433	7,042,181

손상차손	921,517	-	-	1,415,952	2,337,469

처분	-	(311,011)	-	-	(311,011)

대체	-	-	-	(532,196)	(532,196)

기타(*)	(173,628)	(491,700)	(52,198)	(931,690)	(1,649,216)

전기말	31,036,187	36,597,331	3,023,889	13,522,181	84,179,588

당기초	31,036,187	36,597,331	3,023,889	13,522,181	84,179,588

무형자산상각비	-	5,808,962	268,843	2,568,797	8,646,602

손상차손	2,835,808	510,341	-	-	3,346,149

처분	-	(1,016,776)	-	-	(1,016,776)

기타(*)	-	216,733	73,328	854,803	1,144,864

사업결합	-	933,677	-	-	933,677

당기말	33,871,995	43,050,268	3,366,060	16,945,781	97,234,104

(*) 기타는 해외종속기업의 환율변동으로 인한 차이가 포함되어 있습니다.

(4) 당기와 전기 중 무형자산상각비 배부내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

판매관리비	7,918,650	6,305,398

매출원가	609,925	570,847

연구개발비 등	118,027	165,936

합 계	8,646,602	7,042,181

(5) 영업권 및 상표권의 손상검사당기말과 전기말 현재 영업권 및 상표권의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

풀무원다논(주) 사업부문	6,739,911	6,739,911

풀무원샘물(주) 사업부문	22,533,103	-

기타	2,392,943	2,392,944

영업권 소계	31,665,957	9,132,855

Nasoya Foods USA, LLC 상표권	11,736,450	10,771,200

영업권 및 상표권 합계	43,402,407	19,904,055

연결실체는 매년 영업권 및 상표권에 대한 손상검사를 수행하고 있습니다. 당기말 현재 영업권을 인식한 사업부문의 회수가능액은 사용가치 계산에 근거하여 결정되었습니다.

회수가능액의 추정에 사용된 주요 가정은 아래와 같습니다. 주요 가정치는 미래 추세에 대한 경영진의 평가를 반영하고 있으며, 내외부의 역사적 자료에 기초하고 있습니다. 사용가치 측정을 위한 미래현금흐름은 연결실체의 과거 영업성과와 미래 사업계획을 근거로 향후 5개년치를 추정하고, 이후의 현금흐름은 영구성장률을 적용하여 추정하였습니다. 사용가치 측정을 위한 할인율은 자산의 특유한 위험을 반영하여 조정한 가중평균자본비용으로 추정하였습니다.

구 분	계정과목	매출성장률	할인율	영구성장률

Nasoya Foods USA, LLC	영업권 및 상표권	1.8% ~ 22.3%	8.56%	1.00%

풀무원다논(주)	영업권	8.2% ~ 10.1%	9.06%	1.00%

풀무원샘물(주)	영업권	2.0% ~ 2.3%	10.20%	0.50%

손상검사 결과 풀무원샘물(주) 사업부문 현금창출단위의 장부금액이 회수가능액을 초과함에 따라 당기 중 연결실체는 2,835,809 천원의 손상차손을 기타영업외비용으로 인식하였습니다. 손상차손 금액은 영업권에 우선적으로 배분하였습니다.

다른 부문의 영업권을 포함한 현금창출단위의 손상검사 결과 회수가능액이 장부금액을 초과하였습니다.

19. 매입채무 및 기타채무

당기말과 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당기말	전기말

유동

매입채무	185,250,100	154,188,159

미지급금	96,751,697	86,966,299

미지급비용	21,259,588	17,996,366

예수보증금	6,680,849	5,419,910

유동성임대보증금	1,842,657	2,073,101

소 계	311,784,891	266,643,835

비유동

임대보증금	533,986	886,935

합 계	312,318,877	267,530,770

20. 차입금

(1) 당기말과 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	차입처	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

단기차입금	원화대출	(주)국민은행	35,021,555	-	33,143,757	-

원화대출	농협은행(주)	16,800,000	-	9,000,000	-

원화대출	한국산업은행	41,500,000	-	51,500,000	-

원화대출	(주)신한은행	45,200,222	-	36,000,000	-

원화대출	(주)한국씨티은행	19,156,707	-	6,330,830	-

원화대출	(주)하나은행	24,062,033	-	16,000,000	-

원화대출	(주)우리은행	19,000,000	-	21,750,000	-

원화대출	중국광대은행	72,000,000	-	53,000,000	-

외화대출	한국산업은행 등	47,650,849	-	59,943,621	-

장기차입금	원화대출	한국산업은행	7,500,000	88,500,000	15,000,000	54,000,000

원화대출	(주)하나은행	11,375,000	-	51,630,000	5,375,000

원화대출	농협은행(주)	3,000,000	11,900,000	19,800,000	3,000,000

원화대출	(주)신한은행	-	9,397,000	2,541,667	11,937,222

원화대출	수출입은행	-	40,000,000	-	-

외화대출	(주)우리은행 등	3,663,241	48,032,584	4,944,717	1,989,329

PF대출	신한은행, IBK캐피탈	-	5,400,000	-	-

사채	확정금리 원화사채	67회 공모사채	-	-	49,942,700	-

확정금리 원화사채	68회 공모사채	59,935,661	-	-	59,856,109

확정금리 원화사채	70회 공모사채	-	49,781,402	-	-

확정금리 원화사채	회사채(*)	-	19,957,808	-	-

합 계	405,865,268	272,968,794	430,527,292	136,157,660

장기차입금의 유동성대체분을 단기차입금에 포함하였습니다.(*) 연결실체는 상기 사채 이외의 사채, 대출금 채무 및 기타 상환의무를 부담하는 채무에 관하여 기한의 이익을 상실 또는 채무불이행사유가 발생하거나 기타 의무위반 등의 경우 상기 사채의 기한이익 상실 가능성이 있습니다. 상기 사채는 신보2021제11차유동화전문 유한회사가 인수하였습니다. 신보2021 제11차유동화전문유한회사는선순위채권 20,000백만원과 후순위채권 540백만원을 발행하였으며, 해당 선순위채권 전액에 대하여 신용보증기금이 지급보증을 제공하고 있습니다. 한편, 연결실체는 신보2021제11차유동화전문 유한회사가 발행한 후순위채권 540백만원을 취득하였으며 당기 중 전액 손실로 인식하였습니다.

(2) 주석 16 에 서 설명하고 있는 바와 같이 상기 차입금 중 일부에 대해서는 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다.

21. 기타유동부채 당기말과 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

선수금	4,278,182	1,837,147

선수수익	122,722	243,369

예수금	7,385,894	8,098,344

이연수익	533,846	566,819

기타	27,964,997	23,727,812

합 계	40,285,641	34,473,491

22. 리스 (1) 리스이용자 연결실체는 부동산과 차량을 리스하고 있습니다. 연결실체는 부동산 리스 중 일부를 전대리스로 제공하였습니다.일부 리스계약은 지역 물가 지수 변동이나 해당 기간 동안 리스된 점포에서 발생하는연결실체의 매출 규모에 기초하여 추가적인 임차료를 지급합니다. 연결실체는 사무용기기 등을 1년에서 3년간 리스하고 있습니다. 이러한 리스는 단기리스이거나 소액자산 리스에 해당합니다. 연결실체는 이러한 리스에 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 적용합니다.

연결실체가 리스이용자인 리스에 관련된 정보는 다음과 같습니다.

1) 사용권자산투자부동산의 정의를 충족하지 않는 부동산리스와 관련된 사용권자산은 유형자산으로 표시하고 있 습니 다 .

① 당기말

(단위:천원)

구 분	토지사용권	건물	차량운반구	합계

2021년 1월 1일 잔액	2,353,507	211,594,146	1,862,335	215,809,988

감가상각비	(274,499)	(35,553,926)	(1,582,048)	(37,410,473)

사용권자산 추가	31,666,860	24,723,925	1,753,049	58,143,834

사용권자산의 제거	-	(8,540,194)	(106,132)	(8,646,326)

기타	268,997	(902,469)	65,343	(568,129)

사업결합 등	-	1,757,689	361,199	2,118,888

2021년 12월 31일 잔액	34,014,865	193,079,171	2,353,746	229,447,782

② 전기말

(단위:천원)

구 분	토지사용권	건물	차량운반구	합계

2021년 1월 1일 잔액	-	204,381,973	2,306,108	206,688,081

감가상각비	(66,689)	(40,554,020)	(1,365,941)	(41,986,650)

사용권자산 추가	2,893,656	60,112,038	1,032,554	64,038,248

사용권자산의 제거	-	(8,611,878)	(69,590)	(8,681,468)

기타	(473,460)	(3,733,967)	(40,796)	(4,248,223)

2021년 12월 31일 잔액	2,353,507	211,594,146	1,862,335	215,809,988

2) 리스부채의 만기분석

(단위: 천원)

만기분석 - 할인되지 않은 계약상 현금흐름	당기말	전기말

1년 이내	37,333,792	25,186,046

1년 초과 ~ 5년 이내	92,619,909	139,992,474

5년 초과	313,997,747	222,095,943

당기말 현재 할인되지 않은 리스부채	443,951,449	387,274,463

당기말 현재 재무상태표에 인식된 리스부채	252,750,632	233,940,161

유동 리스부채	36,162,601	24,838,509

비유동 리스부채	216,588,031	209,101,652

3) 당기손익으로 인식한 금액① 당기

(단위:천원)

구 분	당기

수익:

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익	32,423

운용리스수익	5,176,130

리스변경이익	69,856

비용:

리스부채에 대한 이자비용	11,141,427

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료	7,079,131

임차료환급액	-

감가상각비	37,410,473

리스변경손실	111,591

단기리스와 관련된 비용	1,492,333

소액자산 리스 중 단기리스를 제외한 리스에 관련된 비용	1,451,708

② 전기

(단위:천원)

구 분	전기

수익:

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익	64,673

운용리스수익	5,503,216

리스변경이익	476,324

비용:

리스부채에 대한 이자비용	11,756,406

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료	13,158,120

감가상각비	41,986,649

리스변경손실	1,770

단기리스와 관련된 비용	411,038

소액자산 리스 중 단기리스를 제외한 리스에 관련된 비용	1,315,147

4) 현금흐름표에 인식한 금액

(단위:천원)

구분	당기	전기

리스의 총 현금유출	(45,338,735)	(46,563,217)

5) 매출액에 기초한 변동리스료 연결실체는 컨세션, 급식사업장 등 일부 리스계약에서 최소리스료 및 해당 사업장에서 발생하는 연결실체의 매출액에 기초한 변동리스료를 지급하고 있습니다.

(단위:천원)

구분	고정 지급액	변동 지급액	합계	매출액 1%증가 시
임차료에 미치는 영향

리스료가 매출액에 연동된 리스계약	27,216,875	7,079,131	34,296,006	70,791

연결실체는 향후에도 고정 및 변동 지급액의 비중이 비슷하게 유지될 것으로 예상합니다.

(2) 리스제공자 연결실체가 리스제공자인 리스계약에서 다음과 같은 리스수익이 발생하고 있습니다.

(단위:천원)

구분	당기	전기

금융리스

리스순투자에서 생기는 금융수익	32,423	64,673

운용리스

리스수익	5,176,130	5,503,216

1) 운용리스 연결실체는 휴게소 내 영업장 등 투자부동산 을 리스로 제공하고 있습니다. 이러한 리스의 경우에 자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 이전되지 않기 때문에 연결실체는 관련 리스를 운용리스로 분류하고 있습니다.

다음은 운용리스료에 대한 만기분석 표이며, 보고기간 말 이후에 받게 될 리스료를 할인되지 않은 금액으로 표시하였습니다.

(단위:천원)

구분	당기	전기

1년 이내	2,252,208	4,339,868

1년 초과 ~ 2년 이내	1,810,814	1,964,333

2년 초과 ~ 3년 이내	1,318,964	1,165,585

3년 초과 ~ 4년 이내	1,009,622	1,062,233

4년 초과 ~ 5년 이내	314,480	885,182

5년 초과	-	58,016

할인되지 않은 총 리스료	6,706,088	9,475,217

2) 금 융 리 스 연결실체는 유형자산(사용권자산)으로 표시되는 건물을 전대리스로 제공하고 있으 며, 해당 전대리스는 금융리스로 분류하고 있습니다.

다음은 금융리스채권에 대한 만기분석 표이며, 보고기간 말 이후에 받게 될 리스료를할인되지 않은 금액으로 표시하였습니다.

(단위:천원)

금융리스	당기	전기

1년 이내	510,193	1,178,249

1년 초과 ~ 2년 이내	45,593	468,500

할인되지 않은 총 리스료	555,786	1,646,749

미실현 금융수익	91,884	37,020

리스순투자	463,902	1,609,729

23. 파생상품부채당기말 현재 연결실체가 이자율 스왑계약에 따라 인식한 파생상품부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

계약처	계약금액	약정이자율	계약만기일

(주)신한은행	7,500,000	변동금리 수령	CD(91일)+1.782%	2023.04.10

고정금리 지급	3.95%

연결실체는 동 계약을 당기말 현재의 공정가치로 평가하여 파생금융부채 19,538천원을 인식하였습니다.

24. 법인세(1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 성 내 역	당기	전기

법인세부담액	13,584,351	15,426,012

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	5,867,306	(2,732,539)

자본에 직접 반영된 법인세비용	(1,713,745)	(3,133,318)

연결납세 적용에 따른 변동액	(97,972)	(3,438,591)

사업결합에 따른 변동액	(4,435,416)	-

법인세비용	13,204,524	6,121,564

(2) 당기와 전기 중 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

내 역	당기	전기

법인세비용차감전순이익	13,508,680	17,955,342

적용세율에 따른 세부담액	6,556,573	5,843,340

조정사항 :

비과세수익	(4,478,674)	(1,243,029)

비공제비용	2,144,193	1,418,023

기타(세율차이 등)	8,982,432	103,230

법인세비용	13,204,524	6,121,564

유효세율	97.75%	34.09%

(3) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 당기

(단위:천원)

구 분	당기초	합병으로인한 변동	당기손익에인식된금액	기타포괄손익에인식된금액	당기말

종업원급여	6,620,334	-	(1,225,506)	(1,632,144)	3,762,684

장기투자자산	3,157,681	-	1,248,013	(81,601)	4,324,093

유형자산	(38,304,686)	(974,369)	5,545,622	-	(33,733,433)

무형자산	(579,720)	(5,293,566)	5,314,886	-	(558,400)

기타	55,413,319	1,832,519	(10,601,160)	-	46,644,678

합 계	26,306,928	(4,435,416)	281,855	(1,713,745)	20,439,622

② 전기

(단위:천원)

구 분	전기초	당기손익에인식된금액	기타포괄손익에인식된금액	전기말

종업원급여	7,567,643	2,432,891	(3,380,200)	6,620,334

장기투자자산	3,034,638	(125,839)	248,882	3,157,681

유형자산	(36,438,623)	(1,866,063)	-	(38,304,686)

무형자산	(583,386)	3,666	-	(579,720)

기타	49,994,117	5,421,202	(2,000)	55,413,319

합 계	23,574,389	5,865,857	(3,133,318)	26,306,928

(4) 당기말과 전기말 현재 연결실체는 미래 회계기간에 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 것으로 판단하여 이연법인세자산을 인식하였습니다.(5) 당기말과 전기말 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래 예상세율을 적용하여 산정하였습니다.(6) 연결실체의 이연법인세자산과 이연법인세부채에 대해서 동일 과세당국이 부과하는 법인세이며 연결실체가 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리와 의도를 가지고 있는 경우에만 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 재무상태표에 표시하였습니다.

(7) 당기말과 전기말 현재 연결실체가 이연법인세를 인식하지 않은 일시적차이는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

세무상결손금 등	(12,791,645)	326,815,793

(8) 연결실체는 브랜드사용료에 대한 세무조사 결과에 따라 당기와 전기 중 35,314백만원을 납부하였습니다. 연결실체는 이와 관련하여 조세심판 진행 중에 있으며, 향후불복절차의 결과로 법인세자산의 회수가능성이 높다고 판단하여 납부금액을 당기법인세자산으로 인식하였습니다.

25. 종업원급여

(1) 당기와 전기 중 비용으로 인식된 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

급여	335,749,454	336,372,857

복리후생비	52,701,001	48,087,080

확정기여제도에 대한 납부	758,734	610,344

확정급여형 퇴직급여제도 관련 비용	28,391,965	30,020,155

주식결제형 주식기준보상	885,360	307,571

합 계	418,486,514	415,398,007

(2) 당기말과 전기말 현재 순확정급여부채 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

확정급여부채의 현재가치	187,115,387	173,803,240

사외적립자산의 공정가치	(159,359,986)	(144,595,122)

재무상태표상 순확정급여부채	27,755,401	29,208,118

(3) 당기와 전기 중 확정급여채무 현재가치의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	173,803,240	170,197,865

당기근무원가	27,892,571	29,534,578

이자비용	2,781,214	2,966,432

재측정요소:

- 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	-	(2,445,413)

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	(9,064,272)	(4,792,644)

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익	4,396,126	(3,925,957)

제도에서의 지급액:

- 급여의 지급	(18,406,845)	(17,682,830)

전출입 정산	(201,389)	17,974

사업결합	6,062,643	-

기타	(147,901)	(66,765)

기말	187,115,387	173,803,240

(4) 당기와 전기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

기초	144,595,122	140,814,656

이자수익	2,281,820	2,480,855

재측정요소:

- 사외적립자산의 수익	3,579,468	4,394,980

기여금:

- 사용자	24,543,359	10,532,641

제도에서의 지급:

- 급여의 지급	(15,604,040)	(13,536,775)

전출입 정산	(4,924)	(50,409)

사업결합	43,098	-

기타	(73,917)	(40,826)

기말	159,359,986	144,595,122

(5) 당기말과 전기말 현재 사외적립자산은 다음의 자산으로 구성되어 있습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

채무상품	159,353,592	144,588,728

기타	6,394	6,394

합 계	159,359,986	144,595,122

(6) 당기말과 전기말 현재 확정급여채무의 평가에 사용된 주요 보험수리적가정은 다음과 같습니다.

(단위:%)

구분	당기말	전기말

할인율	2.3 ~ 2.5	0.1 ~ 2.4

가중평균 임금상승률	2.97 ~ 6.05	3.43 ~ 5.89

(7) 당기말 현재 유의적인 각각의 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동한다면 확정급여채무에 미치게 될 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	증 가	감 소

할인율의 1%p 변동	(11,184,187)	12,545,127

기대임금상승률의 1%p 변동	12,433,087	(11,121,601)

민감도분석은 제도에서 발생할 것으로 기대되는 모든 현금흐름의 분산을 고려하지는않았으나, 사용된 가정에 대한 민감도의 근사치를 제공하고 있습니다.

(8) 당기와 전기 중 퇴직급여제도 관련 비용의 계정과목별 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

판매비와관리비	14,911,840	16,479,643

연구개발비	1,768,493	2,266,321

기타	12,470,365	11,884,535

합 계	29,150,698	30,630,499

한편, 상기 퇴직급여에는 당기와 전기 중 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식된퇴직급여는 각각 759 백 만원 및 610 백만원 이 포함되어 있습니다.

(9) 당기말 현재 연결실체의 할인되지 않은 급여지급액의 만기분석은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	1년미만	1년~2년 미만	2~5년 미만	5년이상	합계

급여지급액	23,656,233	33,124,546	101,598,541	153,388,505	311,767,825

26. 충당부채(1) 당기말과 전기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	비유동

임차복구충당부채	-	3,452,861	3,755,117

장기종업원급여부채	-	2,920,464	2,961,636

기타충당부채	308,483	986,382	3,280,984

합 계	308,483	7,359,707	9,997,737

(2) 당기와 전기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:천원)

구 분	임차복구충당부채	상여충당부채	장기종업원급여부채	기타충당부채	합 계

기초	3,755,117	-	2,961,636	3,280,985	9,997,737

충당금 전입액	147,389	16,124,024	502,519	1,580,988	18,354,920

미사용금액 환입	(279,433)	(1,336,268)	-	(147,416)	(1,763,118)

연중 사용액	-	(14,787,756)	(506,376)	(1,487,894)	(16,782,026)

대체액	-	-	-	(18,671)	(18,671)

기타	(170,212)	-	(37,314)	(1,913,127)	(2,120,653)

기말	3,452,861	-	2,920,464	1,294,865	7,668,190

② 전기

(단위:천원)

구 분	임차복구충당부채	마일리지충당부채	상여충당부채	장기종업원급여부채	기타충당부채	합 계

기초	1,991,091	20,002	-	2,855,889	608,285	5,475,267

충당금 전입액	2,129,297	-	15,679,971	595,710	3,330,827	21,735,805

미사용금액 환입	(281,037)	-	(2,176,250)	(6,331)	(270,000)	(2,733,618)

연중 사용액	-	-	(15,027,901)	(521,917)	(339,436)	(15,889,254)

대체액	-	-	1,524,180	-	-	1,524,180

기타	(84,234)	(20,002)	-	38,285	(48,692)	(114,643)

기말	3,755,117	-	-	2,961,636	3,280,984	9,997,737

27. 자본금(1) 당기말과 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:주,천원)

구 분	수권주식수	발행주식수	액면가액	당기말	전기말

보통주	200,000,000주	38,120,542주	500원	19,060,271	19,060,270

상환전환우선주(*)	4,034,580주	500원	2,017,290	2,017,290

합 계	200,000,000주	42,155,122주	21,077,561	21,077,560

(*) 의결권 있는 우선주로서 참가적, 누적적 상환전환우선주이며, 지배기업의 청산 시, 잔여재산을 분배받음에 있어 우선권이 있습니다.

(2) 당기와 전기 중 자본금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:주,천원)

구 분	발행주식수	자본금

보통주	우선주	보통주	우선주

전기초	38,090,950	4,034,580	19,045,475	2,017,290

보통주 전환청구(*1)	29,589	-	14,795	-

전기말	38,120,539	4,034,580	19,060,270	2,017,290

보통주 전환청구(*2)	3	-	1	-

당기말	38,120,542	4,034,580	19,060,271	2,017,290

(*1) 2020년 7월 14일자로 제63회 사모 전환사채 중 29,587주 및 7월 16일자로 제66회 공모 전환사채 중 2주가 보통주로 전환되었습니다.(*2) 2021년 7월 27일, 7월 30일, 8월 6일자로 제66회 공모 전환사채 중 3주가 보통주로 전환되었습니다.

(3) 당 기말 현재 연결실체가 발행한 상환전환우선주의 주요 발행 조건은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

발행주식수	4,034,580주

발행금액	1주당 17,350원

최저배당율	주당발행가액의 연 2%

배당의 성격	참가적ㆍ누적적

전환청구기간(*)	우선주의 주주는 우선주의 발행일 이후 1년이 되는 날부터 우선주의 발행일 이후 9년 11개월이 되는 날까지 우선주의 전부 또는 일부를 보통주로 전환할 수 있는 권리가 있음

전환비율	우선주 1주당 보통주 1주로 하되 다음과 같은 경우 조정될 수 있음
(i) 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자
(ii) 준비금의 자본전입을 통한 무상증자
(iii) 주식배당
(iv) 주식분할
(v) 시가를 하회하는 전환가액 내지 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우
(vi) 합병, 자본의 감소 및 회사분할 등에 의하여 전환비율의 조정이 필요한 경우

상환에 관한 사항	(i) 우선주의 주주는 우선주 발행일 후 5년이 되는 날부터 우선주의 발행일 후 10년이 되는 날까지 우선주의 전부 또는 일부에 대하여 상환을 청구할 권리를 가짐(ii) 우선주의 상환은 발행회사가 우선주 주주의 상환 청구에 동의하고, 발행회사에 배당 가능한 이익이 있을 때에만 가능하며, 발행회사는 상환청구 3개월 이내에 우선주의 주주에게 해당 상환금액을 현금으로 상환하여야 함

상환가액	발행금액을 기준으로 경과일수에 대하여 이자(연복리: 5.8%)와 배당금을 가감한 금액

(*) 우선주의 존속기간은 발행일로부터 10년이 되는 날까지이며, 본 우선주가 존속기간 내에 보통주로 전환되지 아니한 경우 존속기간 만료일의 다음날에 보통주로 자동 전환됩니다.

28. 기타불입자본(1) 당기말과 전기말 현재 기타불입자본의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

주식발행초과금	142,777,853	142,777,773

자기주식	(12,970,077)	(4,230,813)

자기주식처분이익	954,966	954,966

감자차손	(67,727,325)	(67,727,325)

기타자본잉여금	(61,346,546)	(67,389,164)

신종자본증권	181,451,969	181,446,399

주식매입선택권	1,192,931	307,571

합 계	184,333,771	186,139,407

(2) 당기말과 전기말 현재 신종자본증권의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	당기말 이자율(%)	당기말	전기말

제66회 공모 전환사채	2019.9.30	2049.9.30	4.8	69,999,844	69,999,944

제67회 사모 채권형 신종자본증권	2020.8.31	2050.8.31	4.9	39,000,000	39,000,000

제68회 공모 채권형 신종자본증권	2020.10.29	2050.10.29	4.9	50,000,000	50,000,000

제69회 사모 채권형 신종자본증권	2020.11.30	2050.11.30	4.9	4,000,000	4,000,000

신종자본대출	2020.12.17	2050.12.17	4.9	20,000,000	20,000,000

소 계	182,999,844	182,999,944

차감: 발행비용	(1,547,875)	(1,553,545)

합 계	181,451,969	181,446,399

(3) 당기말 현재 당사가 발행한 신종자본증권의 주요 발행 조건은 다음과 같습니다.

① 제66회 공모 전환사채

구 분	내 용

액면금액	700억원

교환 가능 주식수	2,592,587주(전환전: 2,592,592주)

발행시 전환가액	1주당 27,000원

만기	2049년 9월 30일(회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	4.8%(발행일로부터 5년이 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

전환에 관한 사항	전환비율: 100%전환가액조정: 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 무상증자, 주식배당, 준비금자본 전입, 주식분할, 전환사채발행, 신주인수권부사채발행, 기타의 방법으로 주식을발행하는 경우 및 합병, 자본의 감소, 주식분할, 주식병합시

기타	회사는 발행일로부터 5년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

제66회 공모 전환사채 중 전기 2주 및 당기 3주가 보통주로 전환되었습니다.

② 제67회 사모 채권형 신종자본증권

구 분	내 용

액면금액	390억원

만기	2050년 8월 31일(회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	4.9%(발행일로부터 3년이 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

기타	회사는 발행일로부터 3년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

③ 제68회 공모 채권형 신종자본증권

구 분	내 용

액면금액	500억원

만기	2050년 10월 29일(회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	4.9%(발행일로부터 3년이 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

기타	회사는 발행일로부터 3년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

④ 제69회 사모 채권형 신종자본증권

구 분	내 용

액면금액	40억원

만기	2050년 11월 30일(회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	4.9%(발행일로부터 3년이 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

기타	회사는 발행일로부터 3년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

⑤ 신종자본대출

구 분	내 용

액면금액	200억원

만기	2050년 12월 17일(회사의 선택에 따라 만기연장 가능)

이자율	4.9%(발행일로부터 3년이 경과 시 변동 가능)

이자지급	3개월 후급조건(회사의 선택에 따라 지급연기 가능)

기타	회사는 발행일로부터 3년 경과 시 각 이자지급일에 중도상환 가능

29. 자기주식 당기말 현재 자기 주식 1,349,700를 보유 하고 있습니다.

30. 이익잉여금당기말과 전기말 현재 이익잉여금 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

이익준비금	26,216,831	25,117,016

임의적립금	36,449,613	35,861,613

미처분이익잉여금	184,507,172	181,610,100

합 계	247,173,616	242,588,729

당기와 전기에 지급된 배당금은 각각 5,202백만원 과 5,199백만원입니다.

31. 수익 (1) 수익 원천연결실체의 주요 수익은 식품의 제조 및 판매, 급식 및 외식, 물류, 건강기능이며, 이외 수익은 투자부동산의 임대수익이 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기	전기

고객과의 계약에서 생기는 수익	2,518,776,106	2,311,079,992

투자부동산 임대수익	120,000	120,000

합 계	2,518,896,106	2,311,199,992

(2) 수익의 구분당기와 전기 중 고객과의 계약에서 생기는 수익을 수익인식 시기에 따라 구분한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기	전기

수익인식 시기:

고객과의 계약에서 생기는 수익

한 시점에 이행	2,468,219,858	2,267,459,527

기간에 걸쳐 이행	50,556,248	43,620,465

투자부동산 임대수익	120,000	120,000

합 계	2,518,896,106	2,311,199,992

(3) 지역에 대한 정보당기와 전기 중 연결실체 매출의 지역에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

한국	2,082,380,511	1,872,562,508

중국	87,451,483	55,827,982

미국	238,609,219	256,111,870

일본	110,454,893	126,697,632

합 계	2,518,896,106	2,311,199,992

(4) 계약 잔액당기말과 전기말 현재 고객과의 계약에서 생기는 수취채권과 계약부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

계정과목	당기말	전기말

수취채권	222,322,806	200,556,449

계약부채	39,161	27,734

계약부채는 온 라인 판매에 대한 적립금 관련 이연수익이며, 재화에 대한 통제가 고객에게 이전되거나 고객에 의해 사용되는 시기에 수익으로 인식됩니다.

(5) 수행의무와 수익인식 정책 수익은 고객과의 계약에서 약속된 대가를 기초로 측정되며, 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다. 고객과의 계약에서의 수행의무의 특성과 이행시기, 유의적인 대금 지급조건과 관련 수익인식 정책은 다음과 같습니다.

재화/용역 구분	수익인식 정책

제상품판매수익	제품이 고객에게 인도되고 고객이 인수한 시점에 통제가 이전되며, 동 시점에 청구서를발행하고 수익을 인식합니다.

용역수익	용역이 제공되는 기간에 걸쳐 수익을 인식합니다. 지금까지 수행을 완료한 정도를 조사하여 완료한 단계에 따라 수익금액을 결정합니다. 하나의 계약 내 각 용역이 다른 보고기간에 제공되는 경우, 상대적 개별 판매가격에 기초하여 거래대가를 배분합니다. 개별판매가격은 당사가 개별 거래에서 판매하는 가격에 따라 결정됩니다.

고객충성제도	연결실체는 받은 대가의 일부를 고객충성제도로 배분합니다. 이 배분액은 상대적 개별 판매가격에 따라 측정됩니다. 고객충성제도로 배분된 금액은 이연되며 포인트가 사용되거나 소멸될 때 수익으로 인식합니다. 이연된 수익은 계약부채에 포함되어있습니다.

32. 비용의 성격별 분류당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

제품과 재공품의 변동	31,117,331	22,867,070

원재료와 저장품의 사용액	254,102,308	259,094,733

상품의 판매	1,067,789,452	959,964,782

기타원가	83,340,420	85,227,134

종업원급여	438,007,150	401,089,904

감가상각	128,402,864	121,145,325

물류비	189,553,385	163,929,908

광고비 및 판매촉진비	52,189,580	47,255,827

운용리스료 및 임차료	12,020,213	17,371,300

경상연구개발비	6,656,698	5,615,633

기타	217,202,822	181,668,311

합 계(*)	2,480,382,223	2,265,229,927

(*) 포괄손익계산서상 매출원가, 물류비, 판매관리비, 매출채권에 대한 손상차손, 연구개발비의 합계액입니다.

33. 판매관리비당기와 전기 중 판매관리비의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

급여	168,493,008	164,899,313

퇴직급여	14,911,840	16,479,643

복리후생비	32,386,274	28,733,213

여비교통비	6,478,612	5,685,652

지급임차료	3,217,730	1,565,383

감가상각비	24,413,639	22,124,455

광고선전비	51,898,185	46,944,464

지급수수료	67,794,079	57,238,489

주식보상비용	808,169	307,571

기타	29,159,302	28,542,989

합 계	399,560,838	372,521,172

34. 금융손익 당기와 전기 중 당기손익으로 인식된 금융손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

금융수익:

이자수익	2,771,939	2,410,373

외환차익 및 외화환산이익	136,531	374,450

파생상품평가이익	3,916,071	1,851,300

합 계	6,824,541	4,636,123

금융비용:

이자비용	29,051,961	27,204,351

외환차손 및 외화환산손익	75,110	1,291,333

파생상품평가손실	4,297,284	3,022,092

합 계	33,424,355	31,517,776

35. 기타영업외손익당기와 전기 중 당기손익으로 인식된 기타영업외손익은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

기타영업외수익:

유형자산처분이익	5,751,098	1,486,589

리스변경이익	69,856	476,324

무형자산처분이익	-	46,925

임대료수익	291,906	626,942

배당금수익	5,484	11,814

외환차익 및 외화환산이익	2,843,166	1,820,338

잡이익 등(*)	14,647,465	7,933,580

합 계	23,608,975	12,402,512

기타영업외비용:

유형자산처분손실	3,165,899	3,141,667

무형자산처분손실	3,310	3

외환차손 및 외화환산손실	876,427	3,640,176

기부금	2,143,690	1,882,882

유형자산손상차손	8,348,000	3,335,592

무형자산손상차손	3,346,149	2,337,469

잡손실 등	1,243,902	2,125,878

합 계	19,127,377	16,463,667

(*) 당기 중 풀무원샘물(주)에 대한 지배력 획득에 따라 공정가치 평가에 따른 관계기업투자처분이익 9,926백만원이 포함되어 있습니다.

36. 주당손익(1) 당기와 전기 중 기본주당순손익의 계산내역은 다음과 같습니다.

(단위:원,주)

구 분	당기	전기

지배주주 보통주당기순손익	13,357,374,272	16,280,287,543

차감:우선주배당금	(1,399,999,260)	(1,399,999,260)

보통주지분순손익	11,957,375,012	14,880,288,283

가중평균유통보통주식수	36,813,895	37,254,994

기본주당순손익	325	399

(2) 당기와 전기 중 가중평균유통보통주식수의 계산내역은 다음과 같습니다.

(단위:주)

구 분	당기	전기

기초발행주식수	38,120,539	38,090,950

가중평균자기주식수	(1,306,645)	(849,700)

신종자본증권의 전환	1	13,744

합 계	36,813,895	37,254,994

(3) 당기에는 희석효과가 존재하지 않으므로 기본주당손익과 희석주당손익은 동일하며, 전기 중 희석주당순손익의 계산내역은 다음과 같습니다.

(단위:원,주)

구 분	전기

희석주당순손익 계산에 사용된 순이익	16,280,287,543

가중평균희석유통보통주식수	41,289,574

희석주당순손익	394

(4) 전기 중 가중평균희석유통보통주식수의 계산내역은 다음과 같습니다.

(단위:주)

구 분	전기

기본주당순손익 산출에 사용된 가중평균보통주식수	37,254,994

무상으로 발행된 것으로 간주된 주식수:

- 전환권(*)	4,034,580

희석주당순손익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수	41,289,574

(*) 제66회 공모 전환사채는 반희석효과로 인하여 가중평균보통주식수 계산에서 제외되었습니다.

당기말 현재 잠재적 보통주식수 는 6,919,082 주입 니다.

37. 주식기준보상

(1) 주식기준보상약정당기말 현재 연결실체가 부여한 주식기준보상약정은 다음과 같습니다.

주식기준보상약정의 구체적인 조건은 다음과 같습니다. 옵션 행사 시에는 주식실물을 인도받게 됩니다.

구 분	1차(*1)	2차	3차	4차

주식선택권	스탁그랜트	스탁그랜트	스탁그랜트	스탁그랜트

부여일 /부여받은 종업원	2020년 3월 27일 /대표이사	2020년 7월 30일 /대표이사	2020년 11월 27일 /주요 임원	2021년 2월 25일 / 종속기업 주요 임원	2020년 7월 19일 / 종속기업 주요 임원

최대 부여 수량	237,000주	108,548주	54,915주	160,167주	12,000주

가득조건	4년간 근무	3년간 근무	3년간 근무	3년간 근무

약정기간	7년	3년	3년	3년

(*1) 2020년 3월 27일자로 연결실체는 대표이사에게 지배기업의 주식을 매입할 수 있는 주식선택권을 부여하였으며, 이 주식선택권의 보유자는 주식선택권이 가득되면부여일의 행사가격으로 매수할 수 있습니다. 연결실체는 추가적으로 2020년 7월 30일자 이사회에서 2023년 경영목표 달성률에 따라 최대 108,548주의 스탁그랜트를 추가 부여하는 것을 결의하였습니다. 2024년에 부여대상자는 주식매수선택권과스탁그랜트 방식 중 하나를 선택할 수 있으며, 스탁그랜트 방식을 선택하는 경우주식매수선택권 부여는 자동적으로 취소됩니다.

(2) 공정가치의 측정① 주식결제형 주식기준보상약정연결실체는 주식선택권의 공정가치는 이항모형으로 측정하였으며, 용역제공 및 비시장 성과조건은 공정가치 측정 시에 고려하지 않았습니다.

주식결제형 주식기준보상제도의 부여일 공정가치를 측정하기 위하여 사용된 투입변수는 아래와 같습니다.

(단위:원)

구 분	1차	2차	3차	4차

주식매수선택권	스탁그랜트(결합)	스탁그랜트	스탁그랜트	스탁그랜트

부여일 공정가치	1,189.07	10,358.94	16,150	17,000	20,000

부여일 주식 가격	8,790	18,450	16,150	17,000	20,000

행사가격	15,000	15,000	-	-	-

기대 변동성(가중평균)	26.30%	29.51%	-	-	-

잔존만기	7년	6.67년	3년	3년	3년

무위험이자율	1.41%	1.19%	-	-	-

주가의 기대변동성은 과거기간의 평균주가 변동성을 근거로 추정하였습니다.

(3) 미행사 주식선택권의 변동주식선택권제도에서 당기말과 전기말 현재 행사되지 않은 선택권의 수량은 다음과 같습니다.

(단위:주)

구 분	주식매수선택권	Stock Grant(*)

당기	전기	당기	전기

기초 미행사분	237,000	-	108,548	-

기중 부여	-	237,000	227,082	108,548

기말 미행사분	237,000	237,000	335,630	108,548

(*) 스탁그랜트는 최대 부여 수량입니다. 당기말 현재 연결실체는 비시장조건을 고려하 여 151,914 주 에 해당하는 스탁그랜트를 계상하였습니다. 당기말 현재 행사가능한 주식선택권 및 스탁그랜트는 존재하지 않습니다.

(4) 당기 중 인 식된 비용당기 중 인식된 주식결제형 주식기준보상비용 은 885,360 천 원입니다.

38. 특수관계자거래

(1) 당기말 현재 연결실체의 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.

구 분	지배ㆍ종속회사 등의 명칭

최상위 지배자	남승우

종속기업	풀무원식품(주), (주)피피이씨춘천, (주)피피이씨의령, (주)피피이씨음성나물, (주)피피이씨음성생면, 피피이씨글로벌김치(주), 엑소후레쉬물류(주), 영농조합법인 피티에이, (주)풀무원푸드앤컬처, (주)푸드머스, (주)로하스아카데미, 풀무원건강생활(주), Pulmuone U.S.A., Inc.,Pulmuone Foods, U.S.A., Inc., Nasoya Foods U.S.A., LLC., 상해포미다식품유한공사, 북경포미다녹색식품유한공사, 푸메이뚜어러훠유한공사, (주)씨디스어소시에이츠, (주)풀무원기분, 씨에이에프(주), (주)에이서비스, (주)아사히코, 풀무원다논(주),신선나또(주), 한국바이오기술투자(주), 풀무원아이엔(주), (주)풀무원녹즙, Pulmuone Vietnam Co., Ltd., 풀무원샘물(주)

관계기업	(주)그린익스프레스파크, 풀무원글로벌투자파트너쉽사모투자전문회사

기 타	피씨아이(주), (주)올가홀푸드, 아이비케이에스그린사모투자합자회사(*)

(*) 아이비케이에스그린사모투자합자회사는 회사의 이사에 대한 선임권 등을 보유함에 따라 유의적인 영향력을 보유하고 있다고 판단하여 기타특수관계자로 분류하였습니다.

(2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 거래 내역은 다음과 같습니다.① 당기

(단위:천원)

구 분	매출 등	매입 등	배당금지급

매출	기타수익	원재료 매입	기타비용	유형자산 취득

관계기업

풀무원샘물(주)(*)	120,476	10,217	61,856	(2,622)	-	-

그린익스프레스파크	184,133	-	263,403	-	-	-

기타

(주)올가홀푸드	8,068,350	110,114	1,456,791	298,638	319	-

아이비케이그린사모투자합자회사	-	-	-	-	-	1,399,999

합 계	8,372,959	120,331	1,782,050	296,016	319	1,399,999

(*) 풀무원샘물(주)는 연결범위에 포함되기 전 금액입니다.

② 전기

(단위:천원)

구 분	매출 등	매입 등

매출	기타수익	원재료 매입	기타비용	유형자산 취득

관계기업

풀무원샘물(주)	1,707,719	104,817	974,872	-	-

(주)그린익스프레스파크	1,171,633	-	250,090	-	-

기타

(주)올가홀푸드	6,784,469	152,330	1,783,606	220,802	1,111

합 계	9,663,821	257,147	3,008,568	220,802	1,111

(3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.① 당기말

(단위:천원)

당기말	채권	채무

매출채권	미수금	기타채권	매입채무	미지급금

관계기업

(주)그린익스프레스파크	75,566	-	300,000	-	27,855

기타

(주)올가홀푸드	733,911	29,199	-	173,495	1,248,417

합 계	809,477	29,199	300,000	173,495	1,276,272

② 전기말

(단위:천원)

당기말	채권	채무

매출채권	미수금	기타채권	매입채무	미지급금

관계기업

풀무원샘물(주)	138,692	16,779	-	64,386	32,466

(주)그린익스프레스파크	62,221	-	300,000	-	32,017

기타

(주)올가홀푸드	1,107,158	27,830	-	250,156	1,569,183

합 계	1,308,071	44,609	300,000	314,542	1,633,666

(4) 당기와 전기 중 연결실체의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

단기급여	14,252,850	9,686,315

퇴직급여	1,593,344	1,427,775

장기급여	(730,091)	2,940,646

주식기준보상	885,360	307,571

합 계	16,001,463	14,362,307

(5) 당기 중 특수관계자와의 자금거래내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	회사명	거래구분	당기

증가

관계기업	(주)그린익스프레스파크	지분취득	5,000

39. 우발채무 및 약정사항(1) 당기말 현재 연결실체가 금융기관과 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위:천원,천USD,천JPY,천CNH)

구 분	금융기관	환 종	한도액

일반대	(주) 국민은행 등	KRW	326,822,222

한도대	(주) 하나은행 등	KRW	72,000,000

외담대	(주) 신한은행 등	KRW	75,000,000

당좌차월	농협은행(주)	KRW	14,000,000

통장대	(주) 하나은행 등	KRW	18,000,000

시설대	(주)신한은행 등	KRW	124,850,000

구매카드 등	(주) 국민은행 등	KRW	5,000,000

수입L/C 등	(주) 하나은행 등	USD	70,813

JPY	2,863,532

CNH	45,000

합 계	KRW	635,672,222

USD	70,813

JPY	2,863,532

CNH	45,000

(2) 당기말 현재 종속기업인 풀무원다논(주)의 비지배지분과 관련하여 연결실체와 DANONE DAIRY ASIA SAS 간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

연결실체의 매수청구권	DANONE DAIRY ASIA SAS가 소유하고 있는 풀무원다논(주)의 지분을 연결실체가 행사가격으로 매입할 수 있는 권리

DANONE DAIRY ASIA SAS의 매도청구권	DANONE DAIRY ASIA SAS가 소유하고 있는 풀무원다논(주)의 지분을 연결실체에게 행사가격으로 매도할수 있는 권리

행사가능시기	2026년 5월 31일 이후

당기말 현재 상기 약정사항과 관련하여 연결실체는 금융부채 5,432백만원 을 계상하였습니다.

(3) 당기말 현재 종속기업인 신선나또(주)의 비지배지분과 관련하여 연결실체와 아사히마츠식품 주식회사 간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

연결실체의 매수청구권	아사히마츠식품 주식회사가 소유하고 있는 신선나또(주)의 지분을 연결실체가 행사가격으로 매입할 수 있는 권리

아사히마츠식품 주식회사의 매도청구권	아사히마츠식품 주식회사가 소유하고 있는 신선나또(주)의 지분을 연결실체에게 행사가격으로 매도할수 있는 권리

행사가능시기	2020년 7월 6일 이후

당기말 현재 상기 약정사항과 관련하여 연결실체는 금융부채 1,449백만원 을 계상하였습니다.

(4) 당기말 현재 종속기업인 풀무원샘물(주)의 비지배지분과 관련하여 연결실체와 Nestle Waters SAS 간 체결하고 있는 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

연결실체의 매수청구권	Nestle Waters SAS가 소유하고 있는 풀무원샘물(주)의 지분을 연결실체가 행사가격으로 매입할 수 있는 권리

Nestle Waters SAS의 매도청구권	자본구조 등의 안건에 대하여 연결실체 및 Nestle Waters SAS가 지명한 이사 간 의견 불일치가 발생하여 중재위원회에서 합의하지 못하는 경우, Nestle Waters SAS가 소유하고 있는 풀무원샘물(주)의 지분을 연결실체에게 행사가격으로 매도할 수 있는 권리

Nestle Waters SAS의 동반매도청구권	Nestle Waters SAS가 소유하고 있는 풀무원샘물(주)의 지분을 연결실체가 매수하지 못하여 제3자에게 매도하는 경우, 연결실체가 소유하고 있는 풀무원샘물(주)의 지분을 함께 매도할 것을 청구할 수 있는 권리

행사가능시기	2021년 2월 1일 이후

(5) 당기말 현재 종속기업인 Nasoya Foods U.S.A., Inc., 피피이씨글로벌김치(주) 및(주)아사히코에 대하여 풀무원 글로벌투자파트너쉽 사모투자전문회사 (이하 "PEF")와 공동투자약정을 체결하고 있으며, 주요 약정의 내용은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

우선매수권	보유 지분을 제3자에게 매도할 경우, 나머지 다른 당사자나 그가 지명하는 자로 하여금 매도 대상지분 전부를 우선적으로 매수할 수 있는 권리를 보유

공동매도청구권	당사가 보유 지분을 제3자에게 매도할 경우, PEF가 본인 보유 지분 전부 또는 일부를 대상주식과 같은 조건으로 함께 매도하여 줄 것을 청구 할 수 있음

공동매도요구권	당사가 보유 지분 중50% 이상을 제3자에게 매도할 경우, 당사는 PEF에게 당사 보유지분에 대한 매도대상지분의 비율에 상응하는 비율에 따른 지분을 함께 매도할 것을 요구할 수 있음

수익의 정산	- 공동투자 대상과 관련하여 회수금액의 총합이 투자자들의 투자원금의 합계액에 미달하는 경우:PEF가 투자원금의 합계액을 우선 지급 받음.
- 공동투자 대상과 관련하여 회수금액이 투자원금의 합계액 이상인 경우: 약정에 전해진 순위에 따라 당사와 PEF가 회수금액을 배분받을 수 있도록 초과 수령한 당사자가 과소수령한 당사자에게 그 차액을 지급함

(6) 당기말 현재 연결실체(이하 "풀무원측")는 (주)하일랜드에쿼티파트너스 ('하일랜드')와 공동투자약정을 체결하고 있으며, 주요 약정의 내용은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

공동투자약정 체결목적	식품관련 산업투자 기회 포착 및 진행. 투자대상 발굴

공동투자기회 발동조건	펀드 설립 이후 5년 간, 풀무원측이 당사자인 금 200억원 이상의 M 진행되는 경우

공동투자 방식	풀무원측 50%이상, 하일랜드 50%이하 투자원칙
단, 풀무원측 기존 계열회사 투자 시 본건 펀드의 50%초과 투자 가능.(단, 풀무원측 20%이상, 하일랜드 80%이하로 투자 후 풀무원 계열 지분 50% 이상인 경우)

공동투자 형태	풀무원측 보통주, 펀드회사 IRR 2%까지 우선주(풀무원측이 경영권 행사)

지분매각에 관한 권리	가. 풀무원측의 우선매도청구권(Right of First Refusal)
나. 하일랜드의 공동매도권(Tag-along Right)
다. 하일랜드의 동반매각권 및 풀무원측 우선매수권(Drag-along Right)

투자금 배분 순서	풀무원측: 원금 및 IRR의 2%까지 배분
펀드회사: 원금 및 IRR의 2%까지 배분
잔여이익에 대해 양측에 IRR의 8%까지 배분

(7) 영동고속도로 안산복합휴게시설 개발 민자유치사업 사업공동추진 협약

2013년 5월 3일 한국도로공사와 연결실체는 영동고속도로 서창기점 14km 안산 복합 휴게시설의 개발ㆍ소유 및 운영에 대한 사업협약을 체결하였으며, 사업시행법인으로 (주)에이서비스를 설립하였습니다. 사업 협약에 따라 연결실체는 사업시설 건설, 소유 및 운영권리를 부여받으며, 사업기간은 아래와 같습니다.

구분	사업기간

건설기간	부지조성공사가 완료된 날로부터 2년 이내

운영기간	사업시설 실제 영업개시일로부터 25년간

사업부지에 대한 소유권은 한국도로공사에게 귀속되며, 연결실체가 설치한 시설은 사업기간 동안은 연결실체 소유이나, 운영기간 종료 시 한국도로공사로 귀속됩니다.

또한 연결실체는 안산복합휴게시설 개발의 PF대출 관련하여 ㈜에이서비스 주식 415,956주를 31,200,000천원 한도로 하여 담보를 제공하고 있으며, 자금보충약정을맺고 있습니다.(8) 브랜드사용 계약 연결실체는 Campagnie Gervais Danone과 순매출의 일정비율을 브랜드 사용료로 지급하는 약정을 체결하고 있습니다. 연결회사는 동 브랜드 사용료와 관련하여 당기 중지급수 수료 3,057백만원 을 계상하 였습니다.연결실체는 프랑스의 Nestle Waters Management and Technology 및 스위스의 Nestle S.A., Societe des Produits Nestle S.A., Nestec S.A.와 기술도입계약 및 상표사용계약을 체결하였으며, 일반 제품 매출액의 1.5%를 기술도입료로, 네슬레 브랜드 제품 매출액의 5%를 상표사용료로 지급할 의무가 있습니다. 이와 관련하여 당기에 발생한 기술도입료 1,132백만원 및 상표사용료 563백만원을 지급수수료에 계상하였습니다.

(9) 당기말 현재 연결실체가 진행중인 주요 소송사건의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	원 고	피 고	소송내용

중국	(주)풀무원	상해장소보녹색식품발전유한공사	중재취소소송 (소가:USD 2,200,000, 중재비용:USD 106,576)

(10) 제공하고 있는 지급보증 당기말 현재 연결실체는 특수관계자가 아닌 제3자에게 600백만원을 한도로 차입금에 대한 지급보증을 제공하고 있으며, 8,600백만원에 대해서는 자금보충약정을 제공하고 있습니다. (11) 제공받은 지급보증 당기말 현재 연결실체는 서울보증보험(주) 등으로 부터 41,806백만원의 이행지급보증 등을 제공받고 있습니다. (12) 당기말 현재 연결실체는 관계기업인 ㈜그린익스프레스파크의 차입금 관련하여 연결실체가 보유한 ㈜그린익스프레스파크 주식 1,129,128주를 52,800,000천원 한도로하여 담보로 제공하고 있으며, 자금보충약정을 맺고 있습니다.

40. 현금흐름 정보당기와 전기 중 중요한 비현금 거래는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

내용	당기	전기

사채의 유동성 대체	49,934,893	49,934,893

장기차입금의 유동성 대체	28,169,467	20,669,467

건설중인자산의 본계정대체	59,185,263	29,693,086

유무형자산취득 미지급금	16,647,052	16,463,960

사용권자산의 취득	58,143,834	59,907,571

41. 비지배지분에 대한 정보당기와 전기 중 비지배지분의 변동은 다음과 같습니다.(1) 당기

(단위:천원)

구 분	당기초 누적 비지배 지분	비지배지분에 배분된 당기순손익	기타	당기말 누적 비지배지분

풀무원식품(주)(*)	57,910,135	(10,099,110)	69,644,845	117,455,870

(주)풀무원푸드앤컬처	244,121	(143,539)	3,621,440	3,722,022

풀무원다논(주)	4,699,199	(2,810,569)	137,036	2,025,666

합 계	62,853,455	(13,053,218)	73,403,322	123,203,558

(*) 풀무원식품(주) 및 그 종속기업의 비지배지분에 대한 합계입니다.

(2) 전기

(단위:천원)

구 분	전기초 누적 비지배 지분	비지배지분에 배분된 당기순손익	기타	전기말 누적 비지배지분

풀무원식품(주)(*)	59,965,517	(2,781,532)	726,150	57,910,135

풀무원더스킨(주)	44,471	-	(44,471)	-

(주)풀무원푸드앤컬처	275,713	(31,592)	-	244,121

풀무원건강생활(주)	(503,125)	-	503,125	-

풀무원다논(주)	6,289,460	(1,633,385)	43,124	4,699,199

합 계	66,072,036	(4,446,509)	1,227,928	62,853,455

(*) 풀무원식품(주) 및 그 종속기업의 비지배지분에 대한 합계입니다.

42. 사업결합연결회사는 당기 중에 풀무원샘물(주)의 지분 21%를 73,833백만원에 취득(기존 보유지분 35,786백만원 포함)하였으며, 풀무원샘물(주)는 2021년 2월 1일부터 지배기업의 종속기업으로 편입되었습니다.

(1) 당기에 발생한 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	금 액

식별가능한 자산의 공정가치	81,404,151

유동자산	11,292,650

현금및현금성자산	980,455

매출채권및기타채권	5,639,644

재고자산	4,477,884

기타자산	194,667

비유동자산	70,111,501

매출채권및기타채권	1,523,623

유형자산	36,953,522

무형자산	31,634,356

식별가능한 부채의 공정가치	33,193,251

유동부채	20,989,798

매입채무및기타채무	16,156,398

차입금	1,675,874

리스부채	369,381

기타부채	2,788,145

비유동부채	12,203,453

리스부채	1,699,975

순확정급여부채	6,019,545

기타비유동충당부채	48,517

이연법인세부채	4,435,416

식별가능한 순자산 공정가치 합계	48,210,900

당기 연결포괄손익계산서에 포함된 풀무원샘물(주)의 매출액과 당기순이익은 각각 76,372백만 원 , 4,019 백만원 입니 다.

(2) 당기 중 사업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	금 액

이전대가	73,579,810

식별가능한 취득한 순자산의 공정가치	(48,210,899)

영 업 권	25,368,911

(3) 당기 중 발생한 사업결합으로 인한 순현금유입은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	금 액

취득한 현금및현금성자산	980,455

차감 : 현금으로 지급한 대가	(15,052,770)

차감 계	(14,072,315)