서울도시가스 분기보고서 (2021.09)
5. 위험관리 및 파생거래

연결실체는 주요 재무위험관리대상인 금융자산과 관련하여 신용위험, 시장위험 및 유동성위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 금융위험 관리 전략은 전기와 동일합니다.

가. 신용위험(1) 신용위험에 대한 노출

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결실체는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험 은 제한적입니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

항 목	당분기말	전기말

장기매출채권 및 장기기타채권	3,852,385	3,431,026

기타비유동금융자산	30,571,040	51,245,062

매출채권 및 기타채권	69,230,921	251,236,211

현금및현금성자산	40,822,206	30,818,527

기타유동금융자산	539,285,217	585,387,289

금융보증계약(*)	947,957	5,615,936

합 계	684,709,726	927,734,051

(*) 금융보증계약과 관련된 연결실체의 최대노출정도는 보증이 청구되면 연결실체가 지급하여야 할 최대금액입니다. 당분기말 현재 동 금융보증계약과 관련하여 1,462천원 이 재무상태표상 금융부채로 인식되어 있습니다.

(2) 손상차손

당분기말 현재 연결실체의 충당금 설정률표에 기초한 매출채권및기타채권의 위험정보의 세부내용은 다음과 같습니다. 연결실체의 과거 신용손실 경험상 다양한 고객부분이 유의적으로 서로 다른 손실양상을 보이지 아니하므로, 과거의 연체일수에 기초한 충당금 설정률표는 서로 다른 고객군별로 구분하지는 않습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

채 권 연 령	채무불이행률	채권잔액	기대신용손실	순장부금액

미연체	0.28%	54,925,301	152,563	54,772,738

6개월 이하	1.12%	12,559,028	140,744	12,418,284

6개월초과 1년이하	19.25%	1,924,140	370,363	1,553,777

1년초과 1년 6개월이하	63.18%	218,561	138,076	80,485

1년 6개월 초과 2년 이하	78.42%	414,794	325,271	89,523

2년 초과 2년 6개월 이하	89.41%	190,853	170,646	20,207

2년 6개월 초과 3년 이하	98.12%	415,925	408,101	7,824

3년초과	100.00%	2,434,704	2,434,704	-

합 계	73,083,306	4,140,468	68,942,838

전 기 말 현재 매출채 권 및 기타채권의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액은 다음과같습니다.

(전기말) (단위: 천원)

채 권 연 령	채무불이행률	채권잔액	기대신용손실	순장부금액

미연체	0.09%	222,469,120	209,736	222,259,384

6개월 이하	0.45%	27,012,208	120,317	26,891,891

6개월초과 1년이하	27.83%	1,601,427	445,616	1,155,811

1년초과 1년 6개월이하	60.64%	326,610	198,066	128,544

1년 6개월 초과 2년 이하	82.45%	372,731	307,305	65,426

2년 초과 2년 6개월 이하	89.33%	247,867	221,431	26,436

2년 6개월 초과 3년 이하	99.40%	250,266	248,754	1,512

3년초과	100.00%	2,387,008	2,387,008	-

합 계	254,667,237	4,138,233	250,529,004

당분기 및 전기 중 매출채권 및 기타채권에 대한 손실충당금의 기중 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위: 천원)

항 목	비손상채권(집합평가 대상)	손상채권	합 계

기초잔액	4,058,223	80,010	4,138,233

제각금액	(118,546)	-	(118,546)

손상차손환입	118,717	-	118,717

연결범위의 변동	2,065	-	2,065

기말잔액	4,060,459	80,010	4,140,469

(전기) (단위: 천원)

항 목	비손상채권(집합평가 대상)	손상채권	합 계

기초잔액	4,057,210	80,010	4,137,220

제각금액	(164,624)	-	(164,624)

손상차손	165,637	-	165,637

기말잔액	4,058,223	80,010	4,138,233

(3) 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권 및 기타채권

당분기말과 전기말 현재 약정 회수기일이 경과하여 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권 및 수취채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

항 목	장부금액	6개월이하	6개월초과 1년이하	1년초과 3년이하	3년 초과

매출채권 및 기타채권	14,170,100	12,418,284	1,553,777	198,039	-

(전기말) (단위: 천원)

항 목	장부금액	6개월이하	6개월초과 1년이하	1년초과 3년이하	3년 초과

매출채권 및 기타채권	28,269,620	26,891,891	1,155,811	221,918	-

나. 시장위험(1) 외환위험

연결실체는 외화로 표시된 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

자산	부채	자산	부채

USD	7,691,944	-	5,227,860	-

CAD	2,462,135	-	2,261,853	-

합 계	10,154,079	-	7,489,713	-

연결실체는 내부적으로 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율이 10% 변동시 환율변동이 당분기와 전기 중 손익(법인세 효과 반영 전)에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	769,194	(769,194)	522,786	(522,786)

CAD	246,214	(246,214)	226,185	(226,185)

합 계	1,015,408	(1,015,408)	748,971	(748,971)

(2) 이자율위험

변동금리 차입금으로 인하여 이자율변동위험에 노출되어 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 이자율변동위험에 노출된 자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

장기차입금	9,309,085	10,308,570

유동성장기차입금	1,315,730	1,284,380

합 계	10,624,815	11,592,950

연결실체는 내부적으로 이자율 변동으로 인한 이자율위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당분기말 현재 각 자산 및 부채에 대한 이자율이 1% 포인트 변동이 당기손익 및 순자산에 미치는 영향(법인세 효과 반영 전)은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	1% 상승시	1% 하락시

손익	순자산	손익	순자산

장기차입금	(93,091)	(93,091)	93,091	93,091

유동성장기차입금	(13,157)	(13,157)	13,157	13,157

합 계	(106,248)	(106,248)	106,248	106,248

다. 유동성위험

연결실체는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결실체의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

구분	1년이내	1년초과~5년이내	5년초과	합계

무이자	100,040,167	6,664,142	-	106,704,309

변동이자율상품	1,491,115	5,406,519	4,550,783	11,448,417

리스부채	5,233,450	19,125,328	40,736,774	65,095,552

금융보증계약	947,957	-	-	947,957

합 계	107,712,689	31,195,989	45,287,557	184,196,235

(전기말) (단위: 천원)

구분	1년이내	1년초과~5년이내	5년초과	합계

무이자	274,472,669	5,516,000	-	279,988,669

변동이자율상품	1,476,870	5,568,962	5,524,659	12,570,491

리스부채	4,979,937	19,034,963	45,213,279	69,228,179

금융보증계약	5,615,936	-	-	5,615,936

합 계	286,545,412	30,119,925	50,737,938	367,403,275

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결실체가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금 및 이자의 현금흐름을 포함하고 있습니다.

라. 자본위험

연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조의 유지 또는 조정을 위하여 연결실체는 배당을 조정하거나,주주에 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 연결실체의 자본구조는 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 순부채와 자본으로 구성되어 있으며, 연결실체의 전반적인 자본위험 관리 정책은 전기와 동일합니다. 한편, 당분기말과 전기말 현재 연결실체가 자본으로 관리하고 있는 항목의내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

차입금총계	10,624,815	11,592,950

차감: 현금 및 현금성자산	(40,822,206)	(30,818,527)

순차입금	(30,197,391)	(19,225,577)

자본총계	1,032,989,072	1,034,484,757

총자본부채비율	-	-

마 . 영업의 계절적 특성

연결실체의 도시가스 매출액은 계절적 변동에 노출되어 있습니다. 특히 12월부터 3월까지 겨울의 기상상태는 난방 사용량을 결정하며, 이에 따라 매출 물량이 변동됩니다. 그러나 연결실체의 영업 특성상 배관 내 존재하는 천연가스 이외의 상품재고는 없으며, 수요의 변동에 따른 재고위험은 나타나지 않고 있습니다.

바. 파생거래 - 해당사항 없음