인터엠 분기보고서 (2017.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 1) 영업개황 및 사업부문의 구분

(1) 영업개황

① 당사는 1983년 자본금 1억원으로 시작하여 현재 자본금 93억원의 기업으로 성장한 산업용 전문 음향, 영상기기 생산업체이다.

② 산업용 전문음향영상기기는 호텔, 관공서, 빌딩, 체육관, 학교 등의 장소에서 안내방송 및 BGM을 제공하는 전관방송(P.A. SYSTEM : Public Address) 분야와 콘서트홀, 강당, 방송국, 대형 교회 등에서 퀄리티 있는 사운드를 전달하는 프로음향(S.R. SYSTEM : Sound Reinforcement) 분야, 그리고 각종 디지털 영상방송 제작장비, 송출장비, 수신장비 등을 통하여 SD/HD급 고화질 영상과 고음질 음향을 전달하는 HD영상시스템 분야로 대별된다. 각각의 건축구조와 용도에 따라 전문적인 설계 및 시공이 이루어지는 특수성 때문에 제품의 자체 개발 및 생산 능력에서부터 최적의 AV Simulation에 이르기까지 전체적인 역량을 갖춘 회사는 당사 외에 세계에서도 찾아보기가 힘듭니다. 63빌딩, 잠실주경기장/부산사직구장, 인터컨티넨탈/워커힐 호텔, KTX차량방송, KBS/TBS방송국, 부산 영화의전당, EXPO공연장, 문화/조선일보 방송설비 등이 모두 당사의 기술로 시공된 작품들이다. 또한 2대 국책사업인 인천국제공항의 일반 공중방송시스템 구축사업 수행과 경부고속철도 음향기기 공급업체로 선정되어 공사를 성공적으로 완료함으로써 기술적, 사업적 역량을 과시한 바 있습니다.

③ 1996년 기업부설연구소를 설립한 당사는 꾸준한 기술개발을 거듭하여 PC기반의 원격실시간 제어가 가능한 전관방송 6000시스템, 순수자체기술로 개발된 국산 스피커장비, PA와 SR 공용의 1,200W급 고출력 디지털앰프 출시에 이르기까지 국내산업용 음향영상기기 공급업체의 견인차 역할을 해왔을 뿐만 아니라, ISO 9001, ISO 14001의 인증으로 품질/환경 경쟁력의 배가를 꾀하고 있다. 연인원 대비 10%이상의 인력이 연구개발에 투입되어 영상분야와 통신분야로의 사업전개를 위한 지속적인 연구투자로 video카메라, HD영상믹서, 네트워크 송출장비 등을 개발, 생산하고 있으며, 무선마이크 시스템과 SR 디지털믹서, 프로음향 스피커 등의 연구에 박차를 가하고 있다. 여기에 음향과 영상의 전송시스템 개발 및 공급으로 다양한 소비자 요구를 충족시켜 명실상부한 Leading Company로 거듭나고 있다. 소프트웨어 응용기술분야는대형공사의 자체수행능력을 통한 운용기술의 축적과 개별적으로 시공능력을 갖춘 100여 개의 국내 대리점의 상호연계를 통한 현장 중심의 기술 체인으로 유지 발전되고 있습니다.

이러한 기술력에 대한 평가는 세계적인 선진업체(JVC, SAMSON, RCF 외 다수)들의 OEM 생산체계를 자사제품으로 대체 제안하는 영업이 가능하게 되었고, 99년 하반기 이후의 해외 수주물량의 폭증으로 가시화되고 있습니다.

PA분야에서 국내 시장점유율 약 60%를 (공인된 통계자료가 없는 관계로 자체 통계임) 차지하는 내수부문 못지 않게 수출부문에서도 OEM을 통한 기술협력 관계를 십분 활용하고 자체에서 축적한 경쟁력을 접목하여 단순한 제품만이 아니라, 감동을 전달하기 위하여 당사 임직원 모두는 각 분야에서 최선의 노력을 다하고 있습니다.

④ 가정용 음향, 영상기기가 아닌 산업용 및 프로페셔널 음향, 영상기기를 개발/제조/시공하는 사업의 성격 상, 소품종 대량생산체제로는 소비자에게 감동을 줄 수 있는 서비스를 제공할수 없다. 이 때문에 당사는 다품종 소량생산체제를 고수하며 시공에 필요한 온갖 구색상품들을 공급해 오고 있고, 이러한 경쟁력을 배가시키기 위하여 Cell 라인을 도입함으로써 라인별 6명의 인력을 2~3명으로 감소시킨 외형적 효과뿐만아니라 바이어에 대한 납기대응, 재고 절감에서 큰 효과를 보고 있다. 당사의 이러한성과로 오랜 기간 계속되고 있는 외부 경영환경 악화라는 악조건 속에서도 전혀 흔들림 없는 강한 기업으로서의 위상을 다질 수 있었습니다.

최근에는 주력사업이었던 산업용 음향기술을 기반으로 여기에 영상 및 통신 기술을 접목시킨 디지털 음향, 영상 통합전송시스템을 개발하여 다수의 현장에 제품 공급 및시공을 성공적으로 해나가고 있습니다.

⑤ 서울 도봉구 방학동에 건립한 지상 7층 지하 3층 규모의 당사 건물은 영업 및 마케팅을 위한 전진기지이며, 고객의 가치를 창조하는 연구개발 집합소입니다. 영업 및 마케팅을 통해 수집된 끊임없는 고객의 요구를 반영한 연구개발 현장인 동시에 최적화된 시스템 구성, 설계가 실현되는 장소인 것이다. 이와 더불어 일본의 코모도마티나 주식회사, 중국의 인터엠동관 전자유한공사, 미국의 인터엠 아메리카의 해외 현지법인들은 고객 만족의 제품, 시스템을 생산하고 전 세계 각지에 공급하는데 전진기지 역할을 다하고 있습니다. 시장에 맞는 제품과 서비스를 제공할 수 있도록 프로세스를 정립하고 인프라를 구성하는 것은 경쟁력 있는 회사가 되기 위해 가장 중요한 전략이 된다. 이전에는 좋은 제품에만 초점을 두었다면 현재 그리고 향후에는 제품에 부합하는 다양한 서비스의 질이 중요한 것이다. 품질향상과 원가절감, 납기준수를 기준으로부문별 핵심경쟁력을 재평가하고, 강화해 나가는데 초점을 맞추고 고객 만족의 경쟁력 있는 회사가 되기 위해 노력하고 있습니다.

(2) 공시대상 사업부문의 구분해당사항 없음.

2) 시장점유율 등

PA(전관방송 시스템)와 SR(프로음향 시스템)의 구분이 점점 모호해 지면서 전체 전관방송 및 프로 음향기기의 시장은 약 8,000억원 정도로 추정되고 있다. 33차년도 인터엠 제품의 국내시장에 대한 매 출액(음향부문)을 약 768억원(별도기준)으로 볼 경우, 전체 시장의 약 9%를 점유하고 있는 상황입니다.

특히 PA(전관방송시스템) 부문에서의 인터엠 시장 점유율은 약 60%로서 독보적입니다. 또한 현재 산업용 음향영상기기 부문의 상장기업은 인터엠 단독이며 경쟁업체 대부분은 상장도 못하고 있는 실정이다. 2016년도 기준, 경쟁업체중 매출액이 큰 업체들의 매출을 보면 디라직 292억원, 소비코 204억원, 케빅 166억원, 대경바스컴 85억원 등으로 추산하고 있습니다.

3) 시장의 특성

제품이 단품 위주로 일반 소비자에게 대량 공급되는 일반 백색가전업계의 시장과는 달리 대중의 집단에게 정보와 감성을 전달하는 대형 시스템이 주로 공급되고 시공되는 시장이므로 제품의 기능, 품질만 좋다고 시장에서 호평 받을 수 없습니다. 사용하고자 하는 현장에 맞는 제안, 설계 영업이 필요하며, 납기준수 및 유지보수는 시장 공략을 위한 필수 요소입니다. 이를 위해 당사는 다품종 소량생산 체제로 시장의 요구를 충족시켜 주고 있으며, 전국 각지의 100여 개 대리점과 연계하여 설계지원을 아끼지 않고있습니다. 4) 경쟁요소한국의 산업용 음향기기 제조회사는 중소기업 규모의 회사가 설립되기는 하나 대체로 한정된 업체가 국내시장을 계속 유지할 것으로 보이며 다만 해외브랜드의 국내시장침투(소비코, 대경바스컴, 제디아 등 외국의 Professional Audio 수입판매업체)가 염려되고 있습니다.현재 중국에서 OEM을 기반으로 많은 업체들이 스피커 제작에 참여하고 있으며, 일부 유명제품의 모조품 제작마저 이루어지고 있다는 것이 국내업계의 어려움을 배가시키고 있는 실정이다. 이와 같이 중국을 기반으로 한 저가 아날로그 음향기기 분야는 선진, 후발업체를 불문하고 너나없이 양산전쟁을 하고 있다. 결국 중국에서는 저가형 제품매출이 증가되는 추세이나 디지털 음향기기의 기술력이 있는 당사와 세계 유수브랜드 기업에 의해 고급시장이 새롭게 형성되는 시장개편이 이루어지고 있습니다.

5) 신규사업 등의 내용 및 전망(1) P.A. SYSTEM

① 사용자친화적인 시스템 개발 : 제작자 및 설치자 위주의 사용방법에서 사용자(소비자)위주의 User-Friendly System 개발

② PA, SR, AV의 경계 없는 프로젝트 진행 : PA, SR, AV 시스템의 경계가 없는 턴키(Turn Key)방식의 수주를 진행하여, 제품설계 및 영업능력 강화

③ 아날로그에서 디지털 타입의 앰프개발에 집중투자 및 SR시스템에서 함께 응용될 수 있는 고출력 앰프생산

④ 고부가가치의 관련 S/W의 개발 및 Consulting 사업의 확대

(2) S.R. SYSTEM

① 자체기술의 고음질, 고출력 스피커 개발하여 SR스피커 장비의 국산화 추진

② 과거 외산제품의 모방수준에서 벗어나 자체 핵심기술 축적을 통해 고객 만족의 신 브랜드 제품 라인업 구축

③ 향후 디지털 및 네트워크 음향기기 시장에 대비한 외국 유명 기업과 제휴전략 실행 및 해외 현지본부화

(3) 음향, 영상 통합 전송시스템

① 정보 전달의 효과를 극대화하기 위한 음향, 영상의 통합 전송시스템 실현

② 사용자 편의 위주의 시스템 조작환경을 제공하고 네트워크를 활용한 설치방법으로 시스템 운영자 및 설치자에게 최적의 시스템 제안가능

③ 해외철도 Project 사업의 참여 기반 마련과 추진 : 이란, 터키, 브라질, 카자흐스탄, 뉴질랜드 등

(4) G2B Marketing

3자단가계약 및 우수제품을 활용한 정부 각 기관으로의 영업, 마케팅 활동 강화

(5) 표준설계서 활용한 시스템 설계 제안 영업

각 현장의 규모, 용도에 맞는 음향, 영상 정보전달 시스템을 표준으로 제시하여 사용자, 설계자, 설치자 등이 최적의 시스템을 선택할 수 있도록 함

(6) 조직도2. 주요 제품 등1) 주요 제품 등의 현황

(기준일 : 2017년 06월 30일) (단위 : 천원, %)

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	주요상표등	매출액	비율

제조	제품	P.A SYSTEM	방송용.음악용	INTER-M	22,489,530	31.78

제조	제품	S.R SYSTEM	방송용.음악용	INTER-M	5,364,393	7.58

제조	제품	WIRELESS	방송용.음악용	INTER-M	1,531,867	2.16

제조	제품	SECURITY	보안. 방범용	INTER-M	462,911	0.65

제조	반제품	BOARD	방송용.음악용	INTER-M	54,130	0.08

상품	상품	P.A AMP/S.R, SPEAKER외	방송용.음악용	INTER-M외	5,052,825	7.14

공사	공사매출	공사매출	방송용.음악용	INTER-M외	25,002,413	35.33

기타	조달	조달단품 외	조달 외	INTER-M	10,818,695	15.29

합 계	70,776,764	100

※ 연결 기준으로 작성되었습니다.

2) 주요 제품 등의 가격변동추이

(기준일:2017년 06월 30일) (단위 : 원)

품 목	제34기 3분기	제33기	제32기

SYSTEM-2240M (PA AMP) (*)	744,000	744,000	744,000

PD-9359A (PA AMP)	291,000	291,000	291,000

L-1800 (MUSIC AMP)	548,000	548,000	548,000

CDC-9230 (CD PLAYER)	201,000	201,000	201,000

CS-420 (PA SPEAKER)	28,000	28,000	28,000

3. 주요 원재료에 관한 사항1) 주요 원재료 등의 현황

(기준일 : 2017년 06월 30일) (단위 : 천원, %)

사업부문	매입유형	품 목	구체적용도	매입액	비율	비고

제조	원재료	ALUMINUM	제조활동	2,878,470	12.66	-

제조	원재료	IC.TR	제조활동	3,667,728	16.13	-

제조	원재료	PCB	제조활동	2,986,799	13.13	-

제조	원재료	TRANS	제조활동	3,992,716	17.56	-

제조외	상품	AMP,SPEAKER 외	OEM	7,265,674	31.95	-

기타	원재료	생산원재료	제조활동	1,949,931	8.57	-

합 계	22,741,318	100	-

2) 주요 원재료 등의 가격변동추이

품 목	제34기 3분기	제33기	제32기

TRANS PA-9324	39,987 / EA	39,983 / EA	39,981 / EA

ALUMINUM	6,981 / KG	6,976 / KG	6,979 / KG

MAIN PCB PA-9324	$2.9981 / EA	$2.9973 / EA	$2.9970 / EA

※ 주요 원재료 중 중요도 및 가격을 기준으로 상위 3모델을 선정하였습니다.

4. 생산 및 설비에 관한 사항 1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거

(1) 생산능력

(기준일:2017년 06월 30일) (단위 : EA)

사업부문	품 목	사업소	제34기 3분기	제33기	제32기

제조부문	SET(PA,SR)	공장	152,887	210,901	208,486

SPEAKER	공장	498,963	546,309	460,730

ETC	공장	15,517	20,846	20,664

합 계	667,367	778,056	689,880

(2) 생산능력의 산출근거① 산출방법 등

당사의 SYSTEM별 대분류 방법에 따라 P.A SYSTEM과 S.R SYSTEM의 SET와 SPEAKER, 기타로 분류하였고 기타에는 CCTV, WIRELESS SYSTEM, ACCESSARY 등이 포함되어 있음.

가. 산출기준 a. 제34기 3분기 : 총생산인원 129명 중 직접생산인원 98명, 정상가능 조업일수 179일(정상조업일수 산정은 총 273일에서 공휴일, 국경일, 토요일 휴무 및 휴가 사용에 따른 휴무일 총 94일을 제외한 일수임.) b. 제33기 : 총생산인원 138명 중 직접생산인원 103명, 정상가능 조업일수 240일(정상조업일수 산정은 총 365일에서 공휴일, 국경일, 토요일 휴무 및 휴가 사용에 따른 휴무일 총 125일을 제외한 일수임.) c . 제32기 : 총생산인원 143명 중 직접생산인원 111명, 정상가능 조업일수 233일(정상조업일수 산정은 총 365일에서 공휴일, 국경일, 토요일 휴무 및 휴가 사용에 따른 휴무일 총 132일을 제외한 일수임.) 나. 산출방법

a. SET (PA, SR SYSTEM) 시간 : 179(일) X 8(시간) = 1,432(시간)

인원 : 직접생산인원 64(명)b. SPEAKER 시간 : 179(일) X 8(시간) = 1,432(시간) 인원 : 직접생산인원 24(명)c. 기 타 시간 : 179(일) X 8(시간) = 1,432(시간) 인원 : 직접생산인원 10(명)

② 평균가동시간

사업부문	품 목	사업소	1일 가동시간	월 가동시간	3분기 가동시간

제조부문	SET(PA,SR)	공장	8	159	1,432

SPEAKER	공장	8	159	1,432

ETC	공장	8	159	1,432

2) 생산실적 및 가동률(1) 생산실적

(기준일 : 2017년 06월 30일) (단위 : EA)

사업부문	품 목	사업소	제34기 3분기	제33기	제32기

제조부문	SET(PA,SR)	공장	92,424	119,756	118,550

SPEAKER	공장	309,369	310,211	261,981

ETC	공장	9,236	11,837	11,750

합 계	411,029	441,804	392,281

(2) 당해 연도의 가동률

(기준일 : 2017년 06월 30일)

사업소(사업부문)	가동가능시간	실제가동시간	평균가동률

제조부문	140,336	85,236	60.74%

합 계	140,336	85,236	60.74%

3) 생산설비의 현황 등

(1) 생산설비의 현황 [자산항목 : 유형고정자산]

(기준일 : 2017년 06월 30일) (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당분기증감	당분기상각	당분기장부가액	비고

증가	감소

전체자산	자가	덕정리외	투자부동산	3,845	-	-	(6)	3,839	-

자가	덕정리	토 지	28,642	-	-	-	28,642	-

자가	덕정리	건 물	12,324	-	-	(433)	11,891	-

자가	덕정리	구 축 물	1,545	331	-	(173)	1,703	-

자가	덕정리	기 계 장 치	2,994	399	-	(750)	2,643	-

자가	덕정리	차량운반구	293	103	-	(83)	313	-

자가	덕정리	기타유형자산	1,984	657	-	(593)	2,048	-

자가	덕정리	건설중인자산	26	1,003	(974)	-	55	-

합 계	51,653	2,493	(974)	(2,038)	51,134	-

※ 연결 기준으로 작성되었습니다.※ ( )는 부(-)의 수치입니다.

(2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등해당사항 없음.

5. 매출에 관한 사항1) 매출실적

(기준일 : 2017년 06월 30일 현재) (단위 : 백만원)

사업부문	매출유형	품 목	제34기 3분기	제33기	제32기

방송음향,영상기기제조판매	제품	P.A SYSTEM	수 출	7,281	11,211	10,938

내 수	15,209	21,665	21,121

합 계	22,490	32,876	32,059

S.R SYSTEM	수 출	1,265	1,488	1,642

내 수	4,099	4,765	5,234

합 계	5,364	6,253	6,876

기타(영상기기외)	수 출	113	143	177

내 수	1,882	2,567	2,505

합 계	1,995	2,710	2,682

상품(Speakers,Projectors등)	수 출	1,054	1,346	1,566

내 수	3,999	6,143	7,166

합 계	5,053	7,489	8,732

공사	수 출	-	-	-

내 수	25,002	28,390	25,646

합 계	25,002	28,390	25,646

임대료외	수 출	47	46	24

내 수	10,826	10,750	8,741

합 계	10,873	10,796	8,765

합 계	수 출	9,760	14,234	14,347

내 수	61,017	74,280	70,413

합 계	70,777	88,514	84,760

※ 연결 기준으로 작성되었습니다.

2) 판매경로 및 판매방법 등(1) 판매조직

- 영업본부 : 국내영업팀, 해외영업팀, SI팀, 영업기술팀

(2) 판매경로① 국내영업팀

전국 100여 개 대리점을 통하여 매출하고 있으며, 대리점의 판매활성화를 위하여 각종 전시회 참가 및 전문가를 초빙한 세미나 개최 등 자사 신제품과 시장트렌드 등을 숙지할 수 있도록 유도함. 또한 부산, 대구, 광주에 지방영업소를 두어 판매경로(물류흐름)를 최적화하고 있습니다.

② 해외영업팀

아시아, 유럽, 미주 등 세계 58개국 66여 Agent를 통하여 수출하고 있으며 UL, CE, FDA, GOST 등의 해외인증을 취득함. 특히 세계적인 브랜드와 견주어도 손색없는 품질을 인정받아 JVC, ASHLY 등 세계유명 Buyer의 OEM주문이 계속되고 있습니다. 전체 해외시장 중, 러시아 판매가 증대되고 있으며, 동유럽뿐만 아니라 미주 및 서유럽의 매출을 극대화하기 위해 해외법인의 영업활동을 극대화하고 있습니다.

③ SI사업팀

국가 혹은 기업 단위로 주요 공사에 대한 입찰공고 시, 각 프로젝트 건을 수주하여 장소 및 규모에 맞는 제품설계부터 설치/시공까지 전반적인 공사 서비스를 제공하고 있습니다. 최근 국내 대형 프로젝트의 공사수주뿐만 아니라 해외지역의 철도프로젝트에 대한 전반적인 솔루션을 제공함으로써 제품의 판매경로를 더욱 다각화하고 있습니다. 3) 판매방법 및 조건

① 국내영업팀

전국 100여 개 대리점을 통하여 국내 판매하고 있으며, 판매조건은 어음 및 현금판매등입니다.

② 해외영업팀

아시아, 유럽, 미주 등 세계 58개국 66여개의 Agent를 통하여 수출하고 있으며, 판매조건은 Sight 및 Usance입니다.

③ SI사업팀

주요공사에 대한 입찰공고 시, 국내외 프로젝트를 수주하고 있으며, 판매조건은 전자채권, 어음, 현금판매 등입니다. (4) 판매전략

① 국내영업팀가. 가격정책

- 판매수수료 지원을 통한 판매 극대화

- 신모델 출하 시, 초도물량에 대한 한시적 가격인하

나. 설계정책

- 표준화된 시스템 도면을 이용한 대리점 설계시공 능력지원

다. 확대판매 정책

- 기존 대리점의 권역별 운용에 의한 판매 사각지역 제로화

라. 적정재고를 유지하여 판매기회 손실 제로화

마. SR제품에 대한 기술투어 및 세미나 확대

② 해외영업팀

가. 비경쟁력 모델의 아웃소싱을 통한 경쟁력 유지

나. 전략적 OEM추진을 위한 매출확대 및 기술전개

다. 해외바이어 요구시점 이전의 납기일 단축이행에 의한 시장확대

③ SI사업팀

가. 다양한 협력회사와의 제휴로 각종 공사 및 프로젝트 건에 대한 입찰기회 확대

나. PA, SR, AV 구분 없는 통합설계 통해 타사 대비 영업경쟁력 강화

6. 수주상황 1) 수주상황

(기준일 : 2017년 06월 30일 현재) (단위 : 천원)

품 목	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고

수량	금액	수량	금액	수량	금액

RS-9 CCTV 92량	2013.12.02	-	-	1,274,891	-	399,812	-	875,078

중부대 제2캠퍼스	2014.08.29	-	-	1,108,315	-	2,559	-	1,105,756

터키 투바사스 2기	2014.10.21	-	-	4,679,636	-	2,670,040	-	2,009,596

(공공임대리츠)파주운정 A20블록 아파트 정보통신공사 16공구	2015.08.03	-	-	1,581,968	-	1,055,387	-	526,581

안성시 복합교육문화센터(무대음향)	2016.06.22	-	-	1,125,637	-	900,000	-	225,637

한국식품연구원 신청사 건축사업 구내방송장치	2016.09.01	-	-	696,525	-	19,838	-	676,687

한화S 한화연구소(방현 B-PJT)	2016.12.28	-	-	880,000	-	719,103	-	160,897

합 계	-	11,346,973	-	5,766,740	-	5,580,233

2) 진행률적용 수주상황

(기준일 : 2017년 06월 30일 현재) (단위 : 천원)

품 목	발주처	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고	진행률	미청구공사	공사미수금

수량	금액	수량	금액	수량	금액	총액	손상차손누계액	총액	대손충당금

RS-9 CCTV 92량	BEML Limited	2014.08.29	-	-	1,274,891	-	399,812	-	875,078	91.65	-	-	106,437	-

중부대 제2캠퍼스	(주)아이엠피	2014.10.21	-	-	1,108,315	-	2,559	-	1,105,756	0.29	-	-	316,769	-

터키 투바사스 2기	TUVASAS	2015.08.03	-	-	4,679,636	-	2,670,040	-	2,009,596	90.81	202,107	-	-	-

(공공임대리츠)파주운정 A20블록 아파트 정보통신공사 16공구	(주)NHF제3호공공임대개발전문위탁관리부동산투자회사	2016.04.25	-	-	1,581,968	-	1,055,387	-	526,581	78.39	199,173	-	-	-

안성시 복합교육문화센터(무대음향)	경기도 안성시청	2016.04.26	-	-	1,125,637	-	900,000	-	225,637	85.06	267,454	-	-	-

한국식품연구원 신청사 건축사업 구내방송장치	(주)아이엠피	2016.09.01	-	-	696,525	-	19,838	-	676,687	3.33	-	-	627,786	-

한화S 한화연구소(방현 B-PJT)	한화에스앤씨(주)	2016.12.28	-	-	880,000	-	719,103	-	160,897	100	-	-	-	-

합 계	-	11,346,973	-	5,766,740	-	5,580,233	-	668,734	-	1,050,992	-

※ 수주상황의 작성기준 :

당사의 판매경로는 국내영업팀의 대리점 판매, 해외영업팀에 의한 세계 64개국 90여 Agent를 통한 판매, SI사업팀의 수주를 통한 판매방법 등이 있으며, 위 표의 작성 기준은 SI사업팀이 수주한 공사 중 계약금액 500백만원 이상 되는 건만 기재한 것으로 당기말까지 거래가 종료되지 아니한 건에 한하였습니다.

7. 시장위험과 위험관리 1) 주요 시장위험 내용당사는 환율변동 및 이자율변동 위험을 회피하기 위해 금리 및 환율을 차입시점부터 고정시켜 환리스크에 관한 위험에 노출되어 있지 아니합니다. 또한 어떠한 파생상품관련 계약을 유지하고 있지 아니합니다. 2) 위험관리방식회사의 영업방침이 수출에 주력하고 있으므로 향후 발생될 수 있는 위험을 예측할 수있으나, 당사는 수출계약시 환율의 영향을 최소화 할 수 있는 방식을 취할 예정입니다. 또한 이에 대응하기위한 방법으로 비용절감에 의한 가격경쟁력 확보에 주안점을 두고 있습니다. 3) 환관리관련 추진사항현재 환관리의 필요성이 대두되고 있지 않으나 향후 환위험이 발생될 것으로 예상될 경우 전담부서와 관련규정을 두어 운용할 계획입니다. 8. 파생상품거래 현황- 해당사항 없음. 9. 경영상의 주요 계약 - 해당사항 없음.

10. 연구개발활동

1) 연구개발활동의 개요인터엠은 1996년 기업부설연구소를 설립하여 현재 약 70여명의 개발인력을 갖추고 있습니다. 당사의 연구개발은 현 시장 트랜드와 제품에 대한 고객 니즈 등을 기반으로 진행되고 있다. 과거 음향장비가 각 시장분야에 특화된 제품들이었다면 현재 개발중인 신제품들은 PA, SR, AV, 전송 시스템을 결합하여 사용할 수 있는 total solution을 제공하는데 주력하고 있다.

2) 연구개발 담당조직 당사는 기술연구소를 조직하여 운영하고 있습니다

(1) H/W팀 : 음향/영상 제품의 하드웨어 개발 및 설계

(2) S/W팀 : 음향/영상 제품의 소프트웨어 개발 및 설계

(3) RW팀 : 철도차량 내의 AV시스템 개발 및 설계

(4) SE팀 : 선행연구개발 및 시스템 설계

(5) AE팀 : 신제품 기획, 신규사양 확정

(6) M/D팀 : 음향/영상 제품의 기구 및 디자인 설계

(7) 기술관리팀: 국내외 인증관리 및 행정관리 업무 등 연구소 총괄

3) 연구개발비용

(기준일 : 2017년 06월 30일 현재) (단위 : 백만원)

과 목	제34기 3분기	제33기	제32기	비고

원 재 료 비	694	603	622	-

인 건 비	2,137	2,579	2,791	-

감 가 상 각 비	181	291	309	-

위 탁 용 역 비	1,170	1,011	774	-

기 타	799	1,060	1,012	-

연구개발비용 계	4,981	5,544	5,508	-

회계처리	판매비와 관리비	3,517	2,250	2,696	-

제조경비	-	-	-	-

개발비(무형자산)	1,464	3,294	2,812	-

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	7.08%	6.30%	6.50%	-

※ 연결 기준으로 작성되었습니다.

4) 연구개발 실적 (최근 3사업연도) (1) PV-6232A : 2016년 10월 출시

PV-6242는 여러 소스기기(MIC, CD, DECK, TUNER)와 USB 메모리의 음원을 입력 받아 재생 및 녹음할 수 있는 Multi Voice File 입니다. 외부에서 장착 가능한 SD Card 슬롯을 채택하여 장시간 녹음이 가능합니다. (기본 8GB의 SD Card 제공) 제품 전면의 PC 연결 단자(USB 단자)를 통해 PC와의 인터페이스 기능을 제공하며, PC의 음원 파일을 편리하게 PV-6242A로 업로드 및 다운로드 할 수 있습니다.

(2) PW-6242B : 2016년 10월 출시

PW-6242A는 요일 및 시간을 설정하여 예약방송이 가능한 6000 시스템의 Program Timer 장비입니다. PC를 연결하여 관리 프로그램으로 손쉽게 예약 설정이 가능하며, USB 케이블 및 메모리를 장착하여 컴퓨터에서 내장 메모리로 파일을 COPY 할 수 있습니다.

(3) PMU-240NA/600NA : 2016년 09월 출시

PMU-NA 시리즈는 ‘믹싱 앰프의 볼륨조절장치 및 볼륨조절방법’ 특허 1건과 ‘인터넷용 음향재생장치’ 디자인이 적용된 고성능의 믹싱 앰프입니다. 또한 네트워크 스트리밍이 가능하며 카페, 음식점, 프랜차이즈 매장 등의 BGM방송이 필요한 환경에서부터 강의실, 강당, 예배당 등 스피치 또는 보컬과 악기가 혼합 된 소형 라이브 환경까지 장소와 용도에 따라 적합하게 사용할 수 있도록 개발되었습니다. 4.3인치의 터치 LCD와 스마트 커버 등을 이용하여 쉽고 직관적인 장비 제어가 가능하며, 아날로그와 디지털로 입력 되는 다양한 오디오의 볼륨을 개별적으로 조절할 수 있으며 스피커 용량과 종류에 따라 240 W/600 W의 앰프 출력을 100 V/ 70V / Low-Z로 설정하여 출력 할 수 있습니다. 또한 내장 된 디지털 6-BAND EQ와 TONE 설정을 통해 PMU-NA 시리즈 한 대 만으로도 최적의 오디오 환경을 구성할 수 있습니다.

(4) DSA-300E : 2016년 08월 출시

DSA-300E는 2015년 대한민국 우수특허대상>을 획득한 인터엠의 DPA 디지털 앰프 기술을 바탕으로 개발된 SR용 다채널 앰프입니다. 300 W×8CH(4 Ω)의 출력 제공이 가능하며 브릿지 모드로 연결 시 최대 600 W×4CH(8 Ω)의 출력을 얻을 수 있어, 오디오 매트릭스를 통한 분산식 다원화방송 시스템의 최적의 솔루션을 제공합니다. 특히 각각의 독립된 공간에 서로 다른 음원을 동시에 방송하고자 하는 호텔, 세미나 룸, 컨퍼런스 센터 등의 공간에 적용할 경우, 100 dB 이상의 높은 S/N을 통한 고품질의 선명한 프로오디오 방송이 가능합니다. 이제 DSA-300E를 통해, 최소의 전력 소비만으로도 고출력의 높은 효율을 얻을 수 있는 경제적인 시스템을 경험하실 수 있습니다.

(5) DPA-50E : 2016년 06월 출시

DPA-50E는 2015년 대한민국 우수특허대상>을 획득한 인터엠의 DPA 디지털 앰프 기술을 바탕으로 개발된 PA 다채널 앰프입니다. 50 W×8CH(100 V, 70 V), 60 W×8CH(4Ω), 30 W×8CH(8Ω)의 출력을 지원하며 분산식 제어 시스템을 효과적으로 구축하기 위해 반드시 필요한 제품입니다. 소규모의 공간을 위한 독립적인 활용은 물론, 각 지역에 서로 다른 음원을 동시에 방송할 수 있으므로 채널 별 독립된 음원 제어가 필요한 호텔, 연수원, 학교, 컨퍼런스 센터 등

의 넓은 장소에도 적용할 수 있습니다.

(6) DPA-150Q : 2015년 12월 출시

DPA-150Q는 2015년 대한민국 우수특허대상>을 획득한 인터엠의 디지털 앰프 기술을 바탕으로 개발된 PA SR 겸용 다채널 앰프입니다. 최대 150W × 4CH(100V, 70V, 8Ω) 의 출력 제공이 가능하며 기존의 아날로그 앰프에 비하여 놀랍도록 적은 전력으로도 높은 출력을 얻을 수 있습니다. 또한 인터엠 최초로 150W급 앰프 OPTLESS 설계를 통해 High-Z(100 V/70 V)출력을 구현한 앰프이며, 발열이 적고 무게도 가벼우므로 훨씬 경제적이고 친환경적인 시스템을 구축할 수 있습니다. 특히 각 지역별로 음원 제어가 필요한 쇼핑몰, 대형마트, 전시장, 교육시설 등의 대규모 분산식 시스템을 설계할 때 DPA-150Q를 적용한다면, 적은 수량으로도 넓은 공간에 S/N 100 dB이상의 고품질 음원을 전달할 수 있습니다. 이제, 인터엠의 DPA-150Q를 통해 이전보다 작고, 효율적이며, 경제적인 방송 시스템을 경험할 수 있습니다.

(7) DSA-600Q : 2015년 10월 출시

DSA-600Q는 SR용 다채널 고출력 앰프입니다. 최대 2400 W(600 Wⅹ4CH)의 출력 제공이 가능하며 채널 별로 각기 다른 음원을 내보낼 수 있어, 오디오 매트릭스를 통한 분산식 다원화 방송 시스템에 최적의 솔루션을 제공합니다. 기존의 아날로그 앰프에 비하여 놀랍도록 적은 전력으로도 높은 출력을 얻을 수 있으며, 발열이 적고 무게도 가벼우므로 훨씬 경제적이고 친환경적인 시스템을 구축할 수 있습니다. 특히 S/N 100 dB 이상, THD 0.1 % 이하의 섬세한 고품질 사운드 재생이 필요한 학교 강당, 음악실, 관공서, 문예회관, 종교시설 등의 환경에 최적화된 프로오디오 시스템을 경험할 수 있습니다.

(8) RFA-102 : 2015년 9월 출시

RFA-102는 TCP/IP Ethernet Network를 이용하여 AUDIO DATA를 전송하는 AOE-212N의 수신전용 장비입니다. 기존의 네트워크 분산 시스템의 높은 구성비용을 낮추고, 보다 경제적인 가격으로 원거리의 분산형 전송 솔루션을 구축할수 있습니다. LAN/WAN 네트워크망을 이용하여 거리의 제한없이 수신이 가능하고, 접점(1채널)을 수신하여 외부장비와 연동할 수 있습니다.

(9) D-6000 : 2015년 9월 출시

D-6000은 실시간 무압축 네트워크 오디오 기술인 Audinate사의 Dante Network를 적용하여, 복잡한 배선과 오디오 신호의 손실 없이도 네트워크를 통해 직접 오디오를 수신할 수 있는 고성능, 고출력의 Class-D 파워앰프입니다. 또한, Real Time Digital Signal Processor가 내장되어 있어 Parametric EQ, HPF(High Pass Filter), LPF(Low Pass Filter), Programmable Delay 등을 사용할 수 있으므로 별도의 외장 프로세서가 필요하지 않습니다. HTML5 기반의 Web-based Control 기능을 내장하여 운영을 위한 별도의 프로그램 설치가 필요하지 않으며, 웹 브라우저를 통해 DSP와 매트릭스 설정 기능을 사용 가능하고 앰프의 상태를 모니터링 할 수 있습니다.

(10) D-3000 : 2015년 5월 출시

대출력, 고효율의 Class-D 앰프 기술과 DANTE Network Audio 기술, Audio DSP 기술을 결합한 2CH 대출력 프로페셔널 앰프이며, 채널당 최대 1500W(2Ω 기준) 출력을 지원합니다. 실시간 무압축 네트워크 오디오 기술인 Audinate 사의 DANTE Network를 적용하여, 복잡한 배선과 오디오 신호의 손실 없이도 네트워크를 통해 직접 오디오를 수신할 수 있습니다.

(11) PAC-5300 / 5500 : 2015년 4월 출시

PAC-5300/5500은 PA 전관방송 시스템을 구축하는데 필요한 개별 기능들을 하나의 제품으로 통합시킨 디지털 올인원 장비입니다. 랙을 설치할 수 없는 소규모의 공간에서도 PA 전관방송이 가능하도록, 랙 시스템에 비해 훨씬 작고 간편하게 설계되었습니다.

(12) PAC-5600 : 2015년 4월 출시

PAC-5600은 PA 전관방송 시스템을 구축하는데 필요한 개별 기능들을 하나의 제품으로 통합시킨 디지털 올인원 장비입니다. 랙을 설치할 수 없는 소규모의 공간에서도 PA 전관방송이 가능하도록, 랙 시스템에 비해 훨씬 작고 간편하게 설계되었습니다.

2개의 앰프가 내장되어 2원화 방송이 가능하도록 구성되어, 채널당 300W 앰프 출력을 지원합니다.

(13) NLA-5/15S : 2015년 4월 출시

'광의의 PA 시스템’ 이라는 슬로건 아래 경제성과 품질의 두 가지 조건을 모두 충족할 수 있도록 제작되었으며, 라인어레이의 특징인 뛰어난 지향성과 주파수 응답 특성으로 공공기관, 학교, 종교시설, 체육관 등 다양한 공간에 적용이 가능합니다.

(14) ARM-911A : 2015년 2월 출시

ARM-911A는 다양한 비상상황에 대응하기 어려웠던 기존 제품의 단점을 보완하기 위해 개발된 제품입니다. 10개의 메시지 저장 기능을 통해 다양한 상황에 대비 할 수 있으며, 전면 버튼을 통한 즉시 방송이 가능합니다. 또한, 접점 입력 기능과 리모트 마이크를 통한 원격방송, 네트워크제어, 전화기를 이용한 원격 방송 등을 활용하여 다양한 환경에 사용할 수 있습니다. 따라서, 해당 제품을 활용하면 효율적이고 안정적인 비상 방송시스템을 구축할 수 있습니다.

(15) PA-60/120/240 : 2014년 9월 출시

: PA-60/120/240은 인터엠의 베스트셀러 모델인 PA-2000A/4000A/6000A의 후속모델로 기존 시스템보다 더욱 향상된 품질의 믹싱앰프입니다. 고효율, 저중량, 저전력의 Class-D 앰프로써 60W/120W/240W 출력의 라인업으로 구성되고, 다양한 입력단자(5개 MIC/LINE 입력, 스테레오 LINE 입력, TEL IN 과 각채널 음량 조절가능)와 입출력 모니터링, 톤 컨트롤, 스피커 선택스위치, 우선순위(PRIORITY)기능, 사용자 편의기능 등을 제공합니다.

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 1) 법률/규정 등에 의한 규제사항- 해당사항 없음. 2) 환경관련 규제사항제품의 표면처리 도금에 관하여 중금속규제가 시행되었으나 현재 이를 만족시키는 제품을 생산, 공급하고 있습니다.