SGC E&C 분기보고서 (2019.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

각 사업부문의 생산제품 및 제품 판매 유형에 따라 플랜트사업, 토건사업, 터미날사업, 발전/에너지사업으로 분류할 수 있으며, 주요 사업내용은 다음과 같습니다.

주요사업	회사	주요 사업

플랜트사업	(주)이테크건설eTEC ARABIA LTDeTEC Malaysia Sdn. Bhd.eTEC E(Shanghai) Co., Ltd.
PT. ETEC INDONESIA	플랜트 사업 관련 EPC(Engineering, Procurement, Construction)

토건사업	(주)이테크건설	토목 및 건축업

터미날사업	(주)이테크건설	화물자동차터미널업, 석유류판매업

발전/에너지사업	군장에너지(주) 에스엠지에너지(주) (주)쿼츠테크	집단에너지사업, 열병합발전업, 신재생에너지 인증서(REC, Renewable Energy Certificate)판매업, 신재생에너지 석영도가니 제조, 판매업

가. 사 업부문별 요약 재무현황

(1) 당기와 전기의 연결실체의 보고부문별 수익 및 성과는 다음과 같습니다. ( 당분기)

(단위: 천원)

구 분	플랜트	토건	발전/에너지	터미날	공통	연결조정	합 계

매출액	211,187,732	75,030,526	126,796,692	271,341	-	(2,224,466)	411,061,825

영업이익(손실)	3,590,594	1,969,451	32,691,728	99,057	(5,143,352)	834,254	34,041,732

분기순이익(손실)	3,233,332	2,285,410	18,556,948	99,057	367,651	(4,911,700)	19,630,699

(전분기)

(단위: 천원)

구 분	플랜트	토건	발전/에너지	터미날	공통	연결조정	합 계

매출액	161,177,166	51,971,916	89,177,863	284,804	72,918	(6,784,453)	295,900,214

영업이익(손실)	6,049,793	2,926,379	5,533,189	92,552	(5,465,624)	701,618	9,837,907

분기순이익(손실)	6,180,093	3,287,619	(2,312,653)	92,552	(1,780,233)	(4,165,575)	1,301,803

( 2) 당기 말과 전기말 현재 보고부문별 자산의 내용은 다음과 같습니다.

( 당분기말 )

(단위: 천원)

구 분	플랜트	토건	발전	터미날	공통	연결조정	합 계

보고부문 총자산	297,949,849	139,408,224	1,454,078,909	79,052,365	171,905,178	(116,415,300)	2,025,979,224

보고부문 총부채	303,896,620	137,122,813	1,035,952,253	78,953,308	13,816,738	(51,137,493)	1,518,604,239

(전기말)

(단위: 천원)

구 분	플랜트	토건	발전	터미날	공통	연결조정	합 계

보고부문 총자산	269,142,100	77,606,437	1,358,651,668	79,067,567	243,028,084	(114,532,209)	1,912,963,647

보고부문 총부채	251,656,386	75,190,192	945,993,270	78,876,470	110,198,051	(47,655,757)	1,414,258,612

나. 지역별 요약 재무현황

(1) 당기와 전기의 연결실체의 지역별 수익 및 성과는 다음과 같습니다. (당 분기)

(단위: 천원)

구분	국내	사우디	기타	연결조정	합 계

매출액	382,367,236	27,526,768	3,392,286	(2,224,466)	411,061,825

영업이익(손실)	34,093,875	(760,521)	(125,876)	834,254	34,041,732

분기순이익(손실)	25,402,799	(675,600)	(184,801)	(4,911,700)	19,630,699

※ 기타지역 : 말레이시아, 인도네시아, 중국(전분기)

(단위: 천원)

구분	국내	사우디	기타	연결조정	합 계

매출액	257,410,883	38,276,449	6,997,334	(6,784,452)	295,900,214

영업이익(손실)	6,889,991	2,490,994	(244,696)	701,618	9,837,907

분기순이익(손실)	3,185,935	2,502,569	(221,126)	(4,165,575)	1,301,803

※ 기타지역 : 말레이시아, 인도네시아, 중국

(2) 당기말과 전기말 현재 지역별 자산의 내용은 다음과 같습니다 .

(당분기말)

(단위: 천원)

구 분	국내	사우디	기타	연결조정	합 계

보고부문 총자산	2,087,286,973	41,408,597	13,698,954	(116,415,300)	2,025,979,224

보고부문 총부채	1,504,593,677	47,795,680	17,352,375	(51,137,493)	1,518,604,239

※ 기타지역 : 말레이시아, 인도네시아, 중국 (전기말)

(단위: 천원)

구 분	국내	사우디	기타	연결조정	합 계

보고부문 총자산	1,974,193,005	40,084,898	13,217,953	(114,532,209)	1,912,963,647

보고부문 총부채	1,399,667,084	45,687,703	16,559,582	(47,655,757)	1,414,258,612

※ 기타지역 : 말레이시아, 인도네시아, 중국

다. 사업부문별 현황

1. 플랜트사업(1) 산업의 특성플랜트란 각종 산업시설물 및 사회간접자본의 설치, 운영, 유지, 보수 등을 사업의 목적과 경제, 문화 등 사회적 가치에 부합시키기 위해 과학기술 지식과 판단력을 종합적으로 동원하여 조사, 설계, 감리 등을 새롭고 적정하게 수행할 수 있도록 하게 하는 지식산업이며, 이에 인적자원과 사업수행 경험이 축적된 기술 집약 및 인적자원의 복합 기술산업이라 할 수 있습니다. 또한, 플랜트 산업기술은 개별적인 기술용역 업무뿐 아니라 다양한 프로젝트를 수행하기 위한 총체적 EPC(Engineering Procurement Construction)를 제공하는 시스템기술이며 복합기술입니다. 이에 따라 기자재 제작업, 토목 및 건축업에 이르기까지 관련산업에 파급효과가 큰 국가 기간 산업이라 할 수 있습니다.

따라서, 특정 고객의 요구에 대한 충족여부가 사업의 성패를 좌우하는 결과를 초래함에 따라 모든 산업분야에 대한 폭 넓은 시장예측력과 이를 바탕으로 한 사업수행능력을 높일 수 있는 신뢰성이 확보 되어야 합니다.

(2) 산업의 성장성플랜트 시장은 수요국들의 설비증설, 신재생 에너지 개발 추세 확산 등에 힘입어 지속적으로 성장할 것으로 전망됩니다. 특히 중동지역은 원료의 가격경쟁력을 기반으로 대형 정유, 가스, 석유화학 플랜트 설비가 발주되거나 계획되고 있어 세계 석유화학 시장의 중심지로 부상하였습니다. 최근, 글로벌 경기에 따라 유동적인 불확실성은상존해 있으나 중장기적으로는 국내 경제성장에 따른 (신재생)에너지 수요 증가와 기초 유화제품의 수요증가 및 해외 개발도상국의 성장 가능성 등으로 국내/외 플랜트 산업의 성장성은 지속될 것으로 전망됩니다.

(3) 경기변동의 특성플랜트 산업은 수주산업으로서 경제성장률, 유가, 환율, 시설투자규모, 타 산업의 경제활동 수준 등과 연계되어 있으며, 다른 산업에 비하여 생산, 고용, 그리고 부가가치의 창출 측면에서 높은 유발 효과를 가지고 있습니다. 따라서 국가의 경제성장정책이나 투자 계획에 영향을 받으며 관련 법규나 정부규제 등 외적인 요인에 의해서도 민감한 산업입니다.

(4) 경쟁요소플랜트 산업의 경쟁요소는 프로젝트별 특성이 강해 일반적으로 영업, 제안, 설계, 구매, 시공 등 프로젝트 수행과정에서 발생하는 일련의 활동들이 각각 개별적인 경쟁요소를 가지고 있습니다.

영업, 설계, 구매, 시공 등 경쟁우위를 차지하기 위해서는 영업, 설계, 구매, 시공 등 차별화된 핵심역량을 가지고 있어야 업계 우위가 될수 있습니다. 따라서 사업수행 전에 각 부문에 대한 역량확보와 부문간 원만한 상호협조 체제 구축이 무엇보다 중요한경쟁요소라 할수 있습니다.

2. 토건사업(1) 산업의 특성 토건산업은 국민생활과 산업활동의 기반이 되는 사회간접자본시설 확충과 국민생활의 근간이 되는 주택건설 등 국가경제의 기간산업입니다. 또한 설비투자에 비하여 생산유발효과와 부가가치 창출효과는 높은 반면, 수입유발효과는 낮아 경제적 파급효과가 크다고 할수 있습니다.(2) 산업의 성장성 토건산업은 타 산업분야와 마찬가지로 개방경제 체제로의 이행을 피할 수 없는 상황입니다. 지속되는 건설경기의 침체에 따라 시장경쟁 및 구조조정을 통한 건설업체의 차별화가 심화될 전망이며 이에 따른 각 건설사의 기업체질이 시공위주의 단순서비스 산업에서 복합산업구조로 변화될 것으로 전망하고 있어 업계의 차별화가 예상되고 있습니다. (3) 경기변동의 특성토건산업은 경기변동과 밀접한 관계가 있으며 건자재 및 인건비 요인이 건설경기에 상당한 영향을 가져옵니다. 정부의 주택경기정책과 사회간접자본의 투자 정책, 부동산 가격의 변동에 영향을 많이 받고 있습니다.(4) 경쟁요소공공공사의 수주환경 변화, 원자재 비용상승에 따른 원가부담 등으로 인하여 해당부문의 공사실적 및 기술력 위주의 업체가 우위를 보일 전망이며, 특화된 부분의 전문성을 가진 업체중심으로 건설업체의 우열이 성립될 전망입니다.(5) 자원조달의 특성주원재료는 철근, 시멘트, 목재 등으로 경기과열이나 국제 원자재가격 및 환율변동과 계절적 요인 등에 의하여 자재수급의 영향을 받고 있으며, 타산업에 비해 자동화, 표준화가 미흡하여 인력자원의 비중이 큰 산업이고 인건비가 차지하는 비중이 높은 만큼 노임상승에 따른 우수 시공인력 확보에 제약을 받고 있습니다.(6) 관계법령 또는 정부의 규제건축업 및 주택사업촉진에 관한 법률의 규제를 받고 있으며, 부동산 가격 상승에 따른 각종 규제와 난개발 방지와 지역경제의 균형있는 발전을 위한 규제를 강화하고 있으며 부실시공 및 담합업체에 대해서는 강력한 제재조치를 취하고 있는 실정입니다. 3. 터미널사업당사는 1998년 화물자동차터미널업, 석유류판매업을 영위하고 있던 영창산업을 인수 합병후 터미널사업을 영위하고 있습니다. 보고서 작성일 현재 화물자동차터미널업과 석유류판매업은 당사가 직접 수행하지 않고, 임대사업자를 선정하여 위임한 상태입니다.4. 발전/에너지사업(1) 집단에너지사업① 산업의 특성집단에너지사업은 집중된 대규모의 에너지 생산시설로부터 생산된 에너지를 이용자에게 판매하는 사업으로 전력과 열의 동시 생산 및 배열의 효율적인 이용으로 기존 발전시설 대비 우수한 종합에너지 이용효율을 가지고 있습니다.다른 열원 대비 에너지 이용 효율이 높고 안정적이며, 친환경적인 사업이기 때문에 정부에서도 점진적으로 사업을 확대하고 있습니다. 또한, 우수한 에너지 이용 효율을 가지고 대규모 설비에 경제적으로 열을 생산하므로 저렴하고 안정적인 열 공급이 가능하며, 연료 사용량 절감 및 첨단 오염방지설비 설치로 대기오염물질과 이산화탄소 절감효과가 있습니다.② 산업의 성장성집단에너지사업은 기존 발전방식보다 에너지 이용 효율이 약 30~40% 높아 에너지 절감 효과가 크며, 유연탄을 사용함으로써 대부분 석유에 의존하는 국내산업에 연료 다변화를 실현함으로써 석유 의존도 감소와 입주기업체의 경쟁력 강화에 기여하고 있습니다.에너지효율 개선 및 온실가스 배출을 줄일 수 있는 측면에서 기후변화협약의 정부간 기구(Intergovermental panel in Climate Change: IPCC)에서도 발전사업자들이 새로운 발전소를 건설할 때 가능하면 열병합발전소를 건설하도록 유도하고 있습니다. 또한 IEA(International Energy Agency)는 2050년의 이산화탄소 배출량을 현재 수준으로 유지할 수 있는 방안으로 원자력과 열병합발전의 역할을 강조하고 있습니다. 우리나라에서도 집단에너지 사업의 중용성이 부각되어 집단에너지 확대, 보급을 위한 정부정책이 지속적으로 수립 및 추진되고 있습니다.③ 경기 변동의 특성에너지 수요구조는 경제성장, 산업구조의 변화, 인구·가구·주택수의 변화, 국민 소득수준, 도시화 등에 따라 많은 영향을 받고 있습니다.최근 경기 침체에 따른 에너지 수요가 일시적으로 감소하고 있으나, 에너지 수요는 국가 경제발전정책, 사업구조, 환경비용 부담 증가 등으로 산업단지 내 수요는 지속 적 으 로 증가할 것으로 예상하고 있습니다.④ 경쟁 요소경제 발전에 따른 전력, 집단에너지 열 수요의 지속적인 증가로 안정적이고, 효율이 높은 산업단지 공급시설은 점진적으로 증가 추세에 있습니다.반면, 기후변화협약에 따른 온실가스 배출 저감 의무부담 가시화로 에너지 절약, 탄소배출권거래제, 탄소세 도입 등 온실가스 배출 저감정책에 따라 경제 및 에너지 수급에 막대한 영향을 미칠 것으로 예상되며, 에너지산업의 개방화 등으로 에너지원 간, 동일에너지 내의 경쟁이 가속화 될 것으로 예상됩니다. ⑤ 기타 발전/에너지사업 관련 EPC는 1. 플랜트사업 부문을 참고하시기 바랍니다.

(2) 석영도가니 제조 ·판매업 ① 산업의 특성석영산업은 단결정 태양광 및 반도체용 단결정 Ingot 제품 생산을 위해 필요한 도가니를 생산하는 산업입니다. 단결정 Ingot 제품 생산에서는 원재료인 Poly silicon과 부재료인 석영도가니가 생산성 및 수율에 영향을 주는 중요한 요소입니다. 또한, 고객사별로 요구하는 품질이 달라 상호 긴밀한 협조가 필수적입니다.고객사와 협업을 통해 고객별 공정에 최적화 된 품질의 제품을 공급하는 것이 중요합니다.② 산업의 성장성화석 연료 사용에 대한 규제가 심해지고 있어 재생에너지 사업의 성장이 필수적이며,재생에너지 중 태양광 산업이 향후 주도적인 역할을 할 것으로 추정됩니다.효율이 좋은 단결정 태양광용 제품 생산을 위해서는 도가니가 반드시 필요합니다.이로 인해 태양광 시장과 함께 동반 성장이 예상되고 있습니다.반도체 시장의 경우 메모리 제품은 안정적인 성장을 유지하고 있으며, 각종 산업의 전자화에 따라 비메모리 제품은 지속적인 성장이 예상되므로 도가니의 수요도 지속적으로 성장할 것으로 예상됩니다.중국 경쟁사와는 차별화된 품질을 통해 경쟁우위를 유지하며, 일본 및 미국 경쟁사와는 가격우위를 유지 할 계획입니다.③ 경기변동의 특성국가별 재생에너지 지원 정책의 변동에 많은 영향을 받고 있습니다. 일부 국가가 grid parity에 도달함에 따라, 향후에는 민간의 수요에 의해 많은 영향을 받을 것으로 예상됩니다.반도체 시장에서 메모리 제품은 경기에 따라 변동이 있으나, 비메모리 제품은 적용시장의 확대에 따라 지속적인 성장이 예상됩니다.④ 경쟁요소석영 도가니 산업은 고객별 공정에 최적화된 품질이 가장 중요한 요소로 작용 되며, 직접적인 소비자는 반도체 및 태양광용 Ingot을 생산하는 업체입니다. 태양광 시장의 경우 경쟁사 대비 품질 우위를 통해 국내 주요 고객사 Major 공급업체의 지위를 유지하고 있으며, 뛰어난 품질을 통해 수율의 상승 및 하나의 도가니로 2개의 Ingot을 생산하는 공정의 집중적인 영업활동을 통해 해외 고객사를 넓혀 가고 있습니다. 반도체 시장은 주요 경쟁사 대비 제조원가 절감 및 차별화된 품질을 바탕으로 경쟁하고 있습니다.

⑤ 자원조달의 특성- 해당사항 없음⑥ 관련법령 또는 정부의 규제- 해당사항 없음

라. 전사 조직도2. 주 요 제품, 서비스 등

당사는 폴리실리콘공장과 같은 신재생에너지를 비롯한 정밀화학, 석유화학, 무기화학, 발전, 반도체 등 다양한 산업의 플랜트 EPC(Engineering Procurement Construction)와 토목 및 건축공사, 주택 사업 등을 영위하고 있습니다. 발전/에너지사업은 군장에너지(주)가 군산지방산업단지의 수용가에 증기와 온수를 공급하고 있으며, 열병합발전소를 통해 열과 동시에 생산된 전기는 한국전력거래소에 역송하여 판매하고 있습니다. 또한 신재생에너지(우드펠릿) 혼소를 통한 REC(Renewable Energy Certificate)를 계약시장과 현물시장을 통해 판매하고 있습니다. 석영도가니 제조 ·판매부문은 태양광 및 반도체용 단결정 Ingot 생산에 사용되는 필수적인 부자재인 석영도가니를 생산하여 판매하고 있습니다. - 주요 사업내용은 다음과 같습니다.

사업부문	주요 생산 및 판매제품 유형

플랜트	신재생에너지, 석유화학, 정밀화학, LCD 재료, 발전·에너지 등 다양한 산업의 플랜트 EPC(Engineering, Procurement, Construction)

토건	토목 및 건축 업 등

터미날	화물터미널임대, 석유류 판매

발전/에너지	증기와 온수 공급, 전기판매, REC(Renewable Energy Certificate) 판매, 석영도가니 제조·판매

기타(공통)	사업영위를 위한 경영지원

※ 자세한 사항은 '5. 매출에 관한 사항'을 참조하시기 바랍니다.

3. 주요 원재료에 관한 사항

가. 주요 원재료 등의 현황 - 당사의 주요 원재료 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

사업부문	품목	매입금액	비율	주요 매입처	비고

플랜트	기재 생략>

토건

터미날

발전/에너지	집단에너지	유연탄	26,705,851	39.10%	GS글로벌, 삼광글라스 외	-

우드펠렛	41,589,604	60.90%	CELL MARK, GS글로벌 외	-

석영 도가니제조, 판매	IOTA-CG, IOTA-P	975	92.16%	군장에너지 외	석영원료

전극 등	83	7.84%	Kimwan 외	석영 부재료

※ 영업비밀에 해당하는 사항은 기재를 생략했습니다. 나. 주요 원재료 등의 가격변동 추이 - 당사 발전/에너지 부문의 주요 원재료는 수입에 의존하고 있으므로 환율 및 원재료 시장 상황에 따라 가격이 수시로 변동하고 있습니다.

4. 생 산 및 설비에 관한 사항 가. 주요 설비/자산 현황

[자산항목: 토지] (단위: 백만원)

사업부문	소유형태	소재지	구분(수량)	기초장부금액	당기	기타상각	당기장부금액	비고

증가	감소

토건	자가	경기 파주 검단동 448-9외	4,581㎡	5,044	-	-	-	5,044	-

발전/에너지	자가	전북 군산 소룡동 53-8외	144,724㎡	27,693	-	-	-	27,693	-

자가	전북 군산 비응도동 36-23	160,113㎡	25,324	-	-	-	25,324	-

자가	전북 익산 석암동 635-2	12,616㎡	1,388	-	-	-	1,388	-

합계	-	-	149,305㎡	59,449	-	-	-	59,449	-

[자산항목: 건물] (단위: 백만원)

사업부문	소유형태	소재지	구분(수량)	기초장부금액	당기	기타상각	당기장부금액	비고

증가	감소

토건	자가	서울 강북 수유동 95-7외	445㎡	4,978	-	-	51	4,927	-

발전/에너지	자가	전북 군산 소룡동 53-8외	34,961㎡	51,760	-	-	863	50,897	-

자가	전북 익산 석암동 635-2	-	6,517	-	-	-	6,517	-

합계	-	-	35,406㎡	63,255	-	-	914	62,341	-

[자산항목: 구축물] (단위: 백만원)

사업부문	소유형태	소재지	구분(수량)	기초장부금액	당기	기타상각	당기장부금액	비고

증가	감소

발전/에너지	자가	전국 군산 소룡동 53-8	-	126,368	698	-	1,849	125,217	-

자가	전북 익산시 석암동 635-2	-	723	-	-	-	723	-

합계	-	-	-	127,091	698	-	1,849	125,940	-

[자산항목: 기계장치] (단위: 백만원)

사업부문	소유형태	소재지	구분(수량)	기초장부금액	당기	기타상각	당기장부금액	비고

증가	감소

발전/에너지	자가	전국 군산 소룡동 53-8	-	851,461	-	-	14,463	836,998	-

자가	전북 익산시 석암동 635-2	-	10,838	-	-	-	10,838	-

합계	-	-	-	862,299	-	-	14,463	847,836	-

나. 생산능력, 생산실적, 가동율 - 당사 발전/에너지 부문의 생산능력, 생산실적, 가동율에 대한 사항은 아래와 같으며, 이외 영업비밀에 해당하는 사항은 기재를 생략했습니다. (1) 집단에너지사업 1) 생산능력

(단위 : 천톤)

사업부문	품 목	18기	17기	16기

집단에너지사업	증기	15,768	15,768	13,032

2) 생산능력의 산출근거(증기) - 보일러 용량(본사) : 1호기(200t/h), 2호기(200t/h), 3호기(250t/h), 4호기(200t/h), 5호기(950t/h, 2016년 5월부터 가동)

- 연간 가동일수 : 365일(연간 정비일수 미반영)

- 생산능력 : Σ 보일러 호기별 용량 × 연간가동시간

3) 생산실적 및 가동율(증기)

(단위 : 천톤)

품 목	구 분	18기	17기	16기

증기	생산실적	13,156	13,534	11,440

가동율	83.4%	85.8%	87.8%

※ 집단에너지 사업 특성상 증기 공급설비의 비상시에도 증기를 공급해야 하며, 추가 수요를 고려하여 설비를 설치함에 따라 가동율이 생산능력 대비 다소 낮음 (2) 석영 도가니 제조·판매업 1) 생산능력

(단위 : 개)

사업부문	품 목	사업소	12기	제11기

석영 도가니 제조．판매업	석영도가니	익산공장	54,750	54,750

합계	54,750	54,750

2) 생산능력의 산출근거 ① 산출 방법 등 - 산출기준 : 일일 24시간 작업, 연간 365일 운영 생산 가정 - 산출방법

(단위 : 개)

업종	품목	최대생산	표준생산	산출방법

석영 도가니 제조·판매업	석영도가니	익산공장	54,750	52,013	최대생산 x 95%

② 평균 가동시간

업종	품목	1일최대(개)	1일 표준(개)	월평균
가동일수	당기가동일수

석영 도가니 제조·판매업	석영도가니	익산공장	150	143	7	22

3) 생산실적 및 가동율

업종	품목	생산실적(제11기)	표준개수(제11기)	평균 가동율(%)

석영 도가니 제조·판매업	석영도가니	익산공장	3,090	13,003	23.76%

다. 설비의 신설 및 매입 계 획 - 당사는 현재 설비의 신설 및 매입 계획이 없습니다.

5. 매출에 관한 사항가. 매출실적

(단위: 천원/%)

사업부문	회사명	구분	제38기 1분기	제37기 1분기	제37기	제36기

매출액	비중	매출액	비중	매출액	비중	매출액	비중

플랜트	(주)이테크건설eTEC ARABIA LTDeTEC MalaysiaeTEC E(Shanghai)PT. ETEC INDONESIA	국내	180,268,678	43.9	115,903,383	39.2	603,892,476	40.6	648,737,626	44.3

해외	30,919,054	7.5	45,273,783	15.3	153,525,405	10.3	152,623,849	10.4

토건	(주)이테크건설	국내	75,030,526	18.2	51,971,916	17.6	276,693,745	18.6	190,810,134	13.0

해외	-	-	-	-	-	0.0	-	-

터미날/공통	(주)이테크건설	국내	271,341	0.1	357,722	0.1	1,406,599	0.1	1,673,652	0.1

해외	-	-	-	-	-	0.0	-	-

발전/에너지사업	군 장에너지(주) 에스엠지에너지(주)(주)쿼츠테크	국내	126,796,692	30.8	89,177,863	30.1	553,692,380	37.2	520,786,757	35.5

해외	-	-	-	-	-	0.0	-	-

소 계	413,286,291	100.5	302,684,667	102.3	1,589,210,605	106.8	1,514,632,018	103.3

내부거래 제거	-2,224,466	-0.5	-6,784,453	-2.3	-101,305,837	-6.8	-48,881,176	-3.3

합 계	411,061,825	100.0	295,900,214	100.0	1,487,904,768	100.0	1,465,750,842	100.0

나 . 수주 및 판매전략 (1) 플랜트/토건사업1) 수주전략 ① 플랜트사업 - 관계사의 안정적인 수주물량 확보 - 기존 중동시장에서의 전략적 영업 지속 및 점진적 확장 도모 / 베트남 신규 진출을 기반으로 동남아 시장 활로 모색 - Enginnering 역량 향상을 통한 원가 경쟁력 향상 - 우수 인력 보강을 통한 수주 경쟁력 향상 ·화공플랜트 수주 경쟁력을 공고히 하면서, 산업플랜트로 수주 영역 확대 ② 토건사업 - 수익성과 사업성 위주의 선별 수주 전략 - 현금흐름이 안정적인 신탁사업 중심의 도급사업 확대 - 신 규 주거브랜드 THE LIV를 활용한 통한 주택사업 확대 및 택지 확보를 통한 자체사업 추진 - 공장용 건축물(제약 및 바이오 분야 등) 분야로의 사업역량 강화 - 오피스텔, 복합시설 등 다양한 건축 수주물량 확보2) 판매전략

① 가격부문 : 원가절감, 판매관리비 절감 및 Engineering 역량 향상을 통한 가격 경쟁력 유지② 품질부문 : KS품질 및 이상적인 재료 사용, 엄격한 품질관리③ 입지여건 : 시장조사, 교통분석, 환경분석을 통한 최적의 환경조성, 현지화를 통한 고객 밀착 마케팅④ 선택의 다양화 : 고객 설문 및 기호 파악, 다양한 옵션제도 도입⑤ 부가 서비스 : 고객의 Need와 Life Style에 맞는 맞춤형 마케팅⑥ 우량기업 이미지 제고 : 건실한 재무구조, 풍부한 시공경험 등 홍보 (2) 발전/에너지사업① 집단에너지사업자인 군장에너지(주)는 군산지방산업단지의 수용가에 증기와 온수를 안정적으로 공급하고 있으며, 열병합발전소를 통해 열과 동시에 생산된 전기는 한국전력거래소에 역송하여 판매하고 있습니다. 집단에너지사업의 경우 지정된 구역내에서 사업권이 보장되고 있어 확보된 열 수용가를 바탕으로 안정적인 매출이 가능합니다. 열병합발전을 통해 생산된 전기는 전력시장에서 급전과 가격에 통제를 받지 않는 특징이 있으며, 이로 인해 생산된 전기를 모두 전력시장에 역송 판매가 가능하며, 판매시 가격은 SMP로 정산받고 있습니다. 또한 신재생에너지(우드펠릿) 혼소를 통한 REC(Renewable Energy Certificate)를 계약시장과 현물시장을 통해 판매하고 있습니다. ② 석영도가니 제조 ·판매부문은 태양광 및 반도체용 단결정 Ingot 생산에 사용되는 필수적인 부자재인 석영도가니를 생산하여 판매하고 있으 며, 경쟁사 대비 품질 우위 및 원가 절감 요소 발굴을 통해 경쟁하고 있습니다.

6. 수주 상황가. 주요 수주현황(단위 : 백만원/현지화)

사업부문	회사명	발주처	공사명	계약일	완공예정일	기본도급액	완성공사액	계약잔액	비고

플랜트사업	㈜이테크건설	롯데건설(주)	N Project 건설공사 기자재 납품 및 외주계약	16.11.30	19.07.18	146,051	44,923	101,128

Hyosung Vina Chemicals	HSVC PP4 Project	18.06.25	19.11.30	335,160	92,303	242,857

Samil Pharmaceutical Company Limited	S-1 Project	18.08.10	20.10.31	39,935	1,067	38,868

폴루스바이오머트리얼스	폴루스 DREAM Project cGMP 공장 신축공사	17.01.19	19.01.31	135,350	112,745	22,605

㈜대산파워	대산파워 SRF 발전소 건설공사	17.02.13	20.06.30	81,000	30,096	50,904

㈜셀트리온	셀트리온 제1공장 증설공사	17.10.24	19.04.30	35,558	33,429	2,129

㈜알피바이오	㈜알피바이오 화성 GMP 공장 신축공사	18.03.09	19.05.08	32,460	24,758	7,702

에스엠지에너지㈜	SMG 바이오매스 발전사업 Project	18.01.31	20.08.31	271,803	82,375	189,428

에어리퀴드코리아	Y4 SMR Project	18.01.15	20.01.15	76,433	35,344	41,089

현대케미칼㈜	MX Revamp ORU Project	18.05.28	19.05.31	63,070	26,941	36,129

리클린대구㈜	성서 Bio-SRF, SRF 생산시설 및 발전소	18.06.28	20.08.31	63,000	10,074	52,926

㈜유니드	U1-Project	18.05.11	19.05.31	45,845	36,433	9,412

롯데MCC㈜	LMAA3-Project	18.04.17	19.09.30	11,658	5,784	5,874

INEOS STYROLUTION Korea LTD	ACE Project	18.04.30	19.05.15	9,849	5,467	4,382

현대오씨아이㈜	HOC U3 Project EPC	18.08.21	19.10.31	42,300	13,502	28,798

㈜풀무원	풀무원 오송연구소 신축공사	18.08.27	19.11.27	26,990	5,275	21,715

제이씨케미칼주식회사	울산신항공장 건설공사	18.09.17	19.07.31	33,000	13,322	19,678

쿠어스텍코리아	쿠어스텍코리아 Oxides Expansion 2.0 Project	18.10.15	19.05.03	18,980	11,244	7,736

에프브이씨	구제역 백신 제조시설 건립사업	18.12.27	20.12.31	62,679	6	62,673

에어리퀴드 어드밴스드 머티리얼즈 코리아	주성엔지니어링 R 신축공사	18.12.31	19.12.31	54,944	9,254	45,690

휴켐스㈜	5농질산 건설사업	18.12.28	20.01.27	27,900	855	27,045

소 계	-	-	1,613,965	595,197	1,018,768

eTEC Arabia Limited	Saudi Basic Industries Corporation	SAFCO Ⅳ Reliability Improvement Project	15.07.15	18.10.05	321,461,595	315,216,915	6,244,680	단위: SAR

National Industrial Gases Company	Gas Yanbu Nitrogen Unit(NGU) Project	16.06.05	18.10.04	107,009,807	103,843,145	3,166,662	단위: SAR

International Ethanol Company	IMC Efficiency Enhancement Project	16.09.30	19.06.30	290,657,805	289,733,210	924,595	단위: SAR

eTEC E (M) Sdn. Bhd.	Dingdings Pourtry Processing Sdn. Bhd.	DPP Poultry Plant Project	17.01.09	19.08.06	247,219,526	171,971,707	75,247,819	단위: MYR

토건사업	㈜이테크건설	한국토지주택공사	시흥배곧 B5BL 아파트 건설공사 2공구	16.07.27	18.10.27	60,815	59,277	1,538

꿈을짓는사람들	부천역 이테크에비뉴스타 신축공사	16.10.20	19.08.31	51,820	33,923	17,897

㈜하나자산신탁	부천 고강동 자동차매매센터 신축공사	17.02.28	20.02.01	34,452	16,446	18,006

㈜코람코 가치부가형리테일 제3호위탁관리자부동산 투자회사	케이스퀘어 강남 신축공사	17.07.28	19.03.28	17,560	14,930	2,630

서울대학교 분당병원	분당 서울대학교병원 HIP 임상연구센터 신축공사	17.07.01	19.03.31	16,954	15,199	1,755

아시아신탁㈜	가양동 지식산업센터 증축공사	17.08.30	19.11.26	38,679	23,975	14,704

홍대입구 동교동프로젝트 금융투자㈜	홍대입구 동교동 복합시설 신축공사	17.09.28	19.09.30	31,762	14,979	16,783

엘비전문투자형6호 사모부동산투자(유)	용인 백봉리 물류센터 신축공사	17.10.19	19.02.18	59,993	58,452	1,541

㈜공간개발	영등포 신길역 THE LIV STYLE 신축공사	18.02.28	20.07.22	42,065	11,863	30,202

한국토지주택공사(LH)	시흥장현 A7BL 아파트 건설공사 3공구	17.12.29	20.05.22	11,528	2,179	9,349

대한토지신탁㈜	경상북도 영주시 가흥동 THE LIV 신축공사	17.12.29	21.03.31	183,655	7,877	175,778

㈜국민행복주택 제2호 위탁관리부동산투자회사	과천 지식정보타운 S11BL 아파트 건설공사	17.12.29	20.05.22	33,393	35	33,358

아시아신탁㈜	천안 아산역 더 리브(THE LIV) 오피스텔 신축공사	18.03.31	21.02.28	108,683	19,423	89,260

㈜코람코자산	충남 서천군 장항읍 더리브 공동주택 신축공사	17.12.29	20.06.29	56,810	16,394	40,416

신천시장정비사업조합	대구 범어 더 리브(THE LIV) SQUARE 신축공사	18.05.15	21.01.19	48,175	3,992	44,183

세종디앤피㈜	성수동 THE LIV 세종타워 지식산업센터	18.05.15	20.09.15	37,317	4,071	33,246

한국전력공사	청주지역 전기공급시설 전력구공사	18.08.06	20.11.22	12,787	1,086	11,701

하나자산신탁	의왕 더리브 스마트벨리 신축공사	19.02.07	21.02.06	62,822	1,058	61,764

케이비부동산신탁㈜	백석동 THE LIV STYLE 블러썸 신축사업	18.08.22	21.02.06	39,988	930	39,058

케이비부동산신탁㈜	호매실 THE LIV 파크테라스 신축사업	18.08.22	21.02.16	42,302	1,935	40,367

소 계	-	-	991,560	308,024	683,536	-

※ 도급액 100억 미만 공사는 제외하였습니다.

나. 주요 수주 현황 세부 내용

계약명칭	수주일자	납기	계약수익	기납품액	수주잔고	진행률	미청구공사	매출채권(공사미수금)

폴루스 DREAM Project cGMP공장 신축공사	2017-01-19	2019-01-31	135,350,000	112,745,283	22,604,717	83.30%	-	28,161,118

Y4 SMR Project	2018-01-15	2020-01-15	76,433,099	35,343,675	41,089,424	46.24%	7,367,878	614,152

구제역 백신 제조시설 건립사업	2018-12-27	2020-12-31	62,679,091	6,202	62,672,889	0.01%	-	-

"J"천연가스발전소 설치공사	2013-04-01	2018-12-31	363,190,217	362,882,727	307,490	99.92%	-	-

N Project 건설공사 기자재 구매/설치계약	2014-11-10	2019-07-18	146,051,360	44,922,952	101,128,408	30.76%	581,542	314,714

대산파워 SRF 발전소 건설공사	2017-02-13	2020-06-30	81,000,000	30,095,851	50,904,149	37.16%	-	1,600,000

MX Revamp ORU Project	2018-05-28	2019-05-31	63,070,000	26,941,423	36,128,577	42.72%	8,143,897	-

성서 BIO-SRF,SRF 생산시설및발전소	2018-06-28	2020-08-31	63,000,000	10,073,769	52,926,231	15.99%	-	1,134,000

SAFCO Ⅳ Reliability Improvement	2015-09-17	2018-10-05	257,628,808	253,351,891	4,276,917	98.34%	-	24,498,079

IMC Efficiency Enhancement Project	2016-09-30	2018-10-31	165,407,621	161,230,372	4,177,249	97.47%	3,613,369	6,003,971

YANSAB EG DBN Project	2017-03-06	2018-11-20	117,351,920	116,806,862	545,059	99.54%	3,035,853	13,220,585

HSVC1 PP4 Project	2018-06-25	2019-11-30	335,160,314	92,302,962	242,857,352	27.54%	-	11,323,354

주성엔지니어링 R 센터 신축공사	2018-12-31	2019-12-31	54,944,000	9,253,786	45,690,214	16.84%	-	6,074,640

(공공임대리츠) 시흥배곧 B5BL 아파트 건설공사 2공구	2016-07-27	2021-10-27	60,815,209	59,276,995	1,538,213	97.47%	496,384	38,749

파리크라상 신공장 및 연결통로 신축공사	2016-08-16	2018-10-31	69,325,342	69,251,207	74,134	99.89%	5,696,207	3,679,500

부천역 이테크에비뉴스타 신축공사	2016-10-20	2019-08-31	51,820,080	33,923,434	17,896,646	65.46%	720,704	680,000

천안 아산역 더 리브 오피스텔 신축공사	2018-03-31	2021-02-28	108,683,316	19,422,818	89,260,498	17.87%	2,863,818	-

용인 백봉리 물류센터 신축공사	2017-10-19	2019-02-18	59,992,700	58,452,286	1,540,414	97.43%	4,458,856	-

경상북도 영주시 가흥동 THE LIV 신축공사	2018-09-01	2021-03-31	183,655,000	7,876,587	175,778,413	4.29%	4,747,561	-

충남 서천군 장항읍 더리브 공동주택 신축공사	2018-04-30	2020-06-29	56,809,000	16,394,492	40,414,508	28.86%	5,969,492	-

대구 범어 THE LIV SQUARE 신축공사	2018-08-20	2021-01-19	48,174,600	3,991,712	44,182,888	8.29%	1,101,712	-

의왕 더리브 스마트밸리 신축공사	2019-02-07	2021-02-06	62,822,650	1,057,756	61,764,894	1.68%	-	1,320,000

합 계	2,689,040,057	1,591,280,772	1,097,759,284	48,797,275	98,662,861

※ 상기 내용은 계약수익이 직전연도 연결 매출액의 5% 이상인 주요 계약 내역입니다. 상세 내용은 연결 주석 "29. 건설계약 (4) 계약별 정보"를 참조하시기 바랍니다.

7. 시장위험과 위험관리

가. 자본위험관리 연결실체 는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체 의 전반적인전략은 전기말과 변동이 없습니다.

나. 금융위험관리

1) 금융위험요소 연결실체 의 재무부문은 영업을 관리하고 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의 범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 연결실체 의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험,공정가치이자율위험 및 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험 및 현금흐름이자율 위험을 포함하고 있습니다.전기말 이후 연결실체 의 금융위험관리목적과 위험관리정책의 변화는 없습니다.2) 위험회피활동 연결실체 의 활동은 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다. 따라서 이자율과 외화위험을 관리하기 위해 다양한 파생상품계약을 체결하고 있습니다.

3) 신용위험전기말과 비교하여 신용위험에 대한 최대 노출정도에 중요한 변동사항은 없습니다.4) 유동성위험전기말과 비교하여 금융부채의 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 유의적인 변동은 없습니다.

8. 파생상품 거래 현황 - 작성기준일 현재 당사는 파생상품 체결내역이 없습니다. 9. 경영상의 주요계약

구 분	주요 계약 대상	내용	비고

폐기물처 리유해물질처리기술수처리환경전반cGMP	T-Thermal(96.12)숭실대학교(99.10)인하대학교(00.03)인하대학교(00.03)OCI(주)OWT Group(99.12)Pharmaplan Gmbh(00.08)	폐열분해 소각로Process 설계 및 소각관련 기술협약반도체제조공정에서 유발하는 유해 CHEMICAL저감 기술협약URC(하천정화 시스템)실용화 기술 개발중, 저농도 하수 및 폐수의고속탈질, 탈인 공정개발Advanced Fenton(철염촉매공기 산화와 과산화수소를 이용한 난분해성 폐수의 처리 방법)오염물질 복원 (환경조사, 분석컨설팅, 샘플링) 유해폐기물 처리시설, 환경공학 전반 (오염 방지 및 처리 시설 분석)분야 기술 협약cGMPand Validation 제약플랜트 건설시 사업컨설팅Validation, 시공 등 기술 협력	USA기술제휴40,000,000원 특별프로그램연구협약25,000,000원기본프로그램연구협약

10. 연구개발활동

가. 연구개발 담당조직당사의 연구개발 담당 조직은 기술연구소로 등록되어 있는 엔지니어링본부가 담당하고 있으며, 총괄 연구소장 주도하에 고객을 위한 Pilot 기술지원과 시운전에 참여하고 있으며, 대학 및 협회와도 연계하여 다방면의 기술개발분야에 만전을 기하고 있습니다.

나. 연구개발 실적

당사는 환경산업을 주도하는 환경 친화적 기술개발에 비중을 높이기 위해, 기술연구소를 운영하고 있으며, 대기오염 정화, 수질정화 및 폐기물 처리 분야에서 다양한 연구활동을 전개해 나가고 있습니다.

- 연구개발 활동내역은 다음과 같습니다.

연구과제	모델명	연구과제	모델명

수질오염방지시설	URC-2	수질오염방지시설	AFP

수질오염방지시설	DAIWA-1	수질오염방지시설	URC-1

수질오염방지시설	URC-3	수질오염방지시설	DAIWA-2

소각로	액중소각로	대기오염방지시설	De-NOX Scrubber

수질오염방지시설	AOP	수질오염방지시설	RBC