한국전력공사 분기보고서 (2021.09)
5. 위험관리 및 파생거래

□ 위험관리 연결실체는 금융상품과 관련하여 신용위험, 시장위험(외환위험, 이자율위험) 등의 다양한금융위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에 영향을미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결실체는 환위험과 같은 특정위험을 회피하기 위하여 파생금융상품을 이용하고 있습니다. [연결실체의 신용위험노출정도, 민감도분석 등 위험관리에 대한 자세한 내용은 본 보고서의 부속명세서인 연결검토(감사)보고서 ' 주석 45 . 위험관리'를 참조 하시기 바랍니다.] 사업부문별 주요 시장위험 내용 및 위험관리방법 등은 아래와 같습니다.

[전기판매부문] 대상회사 : 한국전 력공사 가. 주요 시장위험의 내용 및 영향 등

시장위험의 주요유형	주요 시장위험의 내용	손익에 미칠 수 있는 영향

외환위험	환율변동에 따른 외화자산 및 부채 평가금액 변동위험	외화환산손익 및 외환차손익 발생 등

나. 위험관리조직 및 위험관리방법 등 당사는 환위험관리위원회를 통해 환율변동관련 Risk를 최소화하고 있으며, 내부 환위험 관리지침에 의거 최적 포트폴리오 설정 및 헤지거래 등을 통해 환위험을 체계적으로 관리하고 있습니다. (1) 위험관리조직

명 칭	환위험 관리위원회

설치근거	환위험관리지침

구성인원	위원 7명 (사외위원 3명 포함)

개최주기	분기 1회 원칙

담당업무	내부 환위험관리지침에 따라 환위험 정책 및 환위험 관리계획 등 심의ㆍ의결

(2) 위험관리방법 ○ 최적 통화포트폴리오 구축, 운영을 통한 위험 분산 - 금융비용 절감과 환위험 최소화를 최적화하는 통화비율 설정 ○ EaR 및 CFaR 등을 통한 체계적 환위험관리 - 환율 등의 변동으로 1년 동안 부채 및 자산에서 발생할 수 있는 최대 손익변동액(EaR)/현금유출 변동액(CFaR)을 측정하고 위험한도 내에서 유지되도록 관리 ○ 1년 이내 단기 포지션은 매칭 및 선물환 등 적절한 금융기법을 활용 ○ 파생상품계약의 시장위험은 통화스왑 등을 통해 100% 헷지 가능○ 파생상품 거래는 내부 환위험관리지침에 의거 헤지거래로 한정

[원자력발전부문] 대상회사 : 한국수력원자력

가. 주요 시장위험

금리 변동은 당사의 차입금 이자상환에, 환율변동은 당사의 연료 수입 및 각종 외화대금 지급에 영향을 미칠 수 있습니다.

나. 시장위험 위험관리 정책(1) 시장위험 관리방식

당사는 시장위험 관리를 위하여 "환위험 관리지침"을 제정ㆍ운영하고 있으며, 중요한 의사결정은 환위험 관리위원회에서 심의 ㆍ의결하고 있습니다.

또한 필요한 경우 외부 자문기관을 선정하는 등 체계적 시장위험 관리를 통하여 경영의 안정성 및 건전성 확보를 추구하고 있습니다.

(2) 시장위험 헷지 가능 수준

당사는 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 시장위험을 식별하여 당사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하기 위하여 재무위험 관리위원회와 환위험 관리위원회에서 심의ㆍ의결한 방법과 비율에 따라 자연헷지, 파생금융상품 등을 이용하고 있습니다.

(3) 시장위험 관리조직

조 직 명 칭	인 원 수	담 당 업 무	비고

환위험관리위원회	내부위원 8 외부위원 3	환관리 실적검토 환관리 계획심의	-

재무위험관리위원회	내부위원 3 외부위원 4	재무관리 실적검토
재무관리 계획심의	위원장 1인 미포함

(4) 시장위험 관리에 대한 내부운영방침 및 절차 등

○ 재무위험 관리지침, 환위험 관리지침 제정 및 운영

○ 상시 재무 위험요소 모니터링 실시

○ 월별 자금계획, 외환 및 파생상품 거래실적 보고

○ 분기별 환위험관리위원회 실적보고 및 운영계획 수립

○ 분기별 재무위험관리위원회 실적보고 및 운영계획 수립

[화력발전부문] / 대상회사 : 한국남동발전(주), 한국중부발전(주), 한국서부발전(주), 한국남부발전(주), 한국동서발전(주)

가. 주요 시장위험의 내용 및 영향 ○ 시장위험의 유형 : 환위험○ 시장위험의 내용 - 환율변동에 따른 외화사채금액 증감 - 원재료(유연탄 등) 수입관련 환율변동에 따른 리스크 등○ 회사의 손익에 미치는 영향 - 환율변동에 따른 외화부채 증감은 통화스왑 헷지로 손익 영향 최소화 - 원재료 입고시 환율등락에 따른 연료가격 급등은 회사의 영업이익에 영향 - 원재료 대금 결제시 환율변동은 당기순이익에 영향을 줄 수 있음

나. 위험관리방식 등

구분	주요내용

위험관리의 일반적 전략	·위험을 최소화하는 보수적 환위험 관리 ·외환관련 세미나, 교육을 통해 외환 전문 역량 강화 ·외환전문가 강사 초빙 자문 ·관련부서 업무 공유로 외환거래 헷지 등

위험관리조직(방법)	·매분기 환위험관리위원회 개최(사외위원 포함 7~10명) ·헷지전략 및 헷지비율 등 환위험관리 계획 의결

파생상품과 관련 거래(규모) 제한 등	·환위험관리지침 및 환위험관리위원회가 의결한 헷지비율 범위내에서 선물환 등 거래

[기타사업부문] 대상회사 : 한국전력기술(주), 한전KPS(주), 한전원자력연료(주), 한전KDN(주)

1. 한국전력기술(주)

가. 주요 시장위험○ 환위험

회사는 외화로 체결된 용역 및 건설계약 등과 관련하여 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 회사의 경영진은 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있으며, 필요한 경우 환위험관리를 목적으로 파생상품계약을 체결하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	2021년 3분기말	2020년말

화폐성 외화자산	화폐성 외화부채	화폐성 외화자산	화폐성 외화부채

AED	902,049	368,203	302,296	31,892

EUR	197,053	397,056	152,274	582,291

IDR	43.,274	26,529	26,509	42,976

CAD	387,130	22,521	210,831	22,206

JOD	-	-	-	-

SAR	374,874	-	330,659	-

USD	-	937,843	598,642	1,116,234

GHS	-	-	-	-

합계	1,904,380	1,752,153	1,621,211	1,795,599

당분기말과 전기말 현재 외화에 대한 원화환율의 10% 변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	2021년 3분기말	2020년말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

세전순이익 증가(감소)	15,223	(15,223)	(17,439)	17,439

상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

○ 이자율 위험

회사는 차입금과 관련하여 이자율변동위험에 노출되어 있습니다. 회사의 경영진은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치 또는 미래현금흐름이 변동할 위험을 정기적으로 측정하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다. 한편, 당기말과 전기말 현재 회사의 변동이자율차입금의 규모를 고려할 때 이자율변동이 금융부채의 공정가치 또는 미래현금흐름에 미치는 영향은 중요하지 아니합니다.

○ 기타 가격위험

기타 가격위험은 이자율위험이나 환위험 이외의 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동될 위험이며, 회사의 영업특성상 원재료 구매 등의 활동이 없으므로, 가격변동이 회사의 재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않다고 판단됩니다.

나. 리스크 관리 정책○ 전사적 리스크 관리 시스템 운영

회사는 다양한 경영 환경과 변화에 대비하고자, 리스크관리에 관하여 규정화하고, 표준화된 접근방식으로 모든 리스크를 식별, 분석, 평가하여 적절히 대응함으로써, 손실발생의 가능성을 최소화하는 것을 목적으로, 프로젝트 리스크 관리 및 회사운영 리스크로 구분하여 전산시스템을 구축하여 모니터링 및 관리하고 있습니다.

○ 환위험 관리 현황

회사는 외화 입/출금 계획에 따라 내부적 전략인 매칭, 상계, 리딩/래깅 등을 통하여 환위험 관리를 하고 있을 뿐만 아니라 대규모 외화 입/출금을 수반하는 사업에 있어 필요시 외부적 전략인 통화선도계약을 통하여 환위험을 최소화하고 있습니다.

2. 한전KPS(주) 가. 주요 시장위험 당사는 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동되는 시장위험에 노출되어 있습니다. 시장위험은 이자율위험, 환위험 및 기타 가격위험의 세 유형의 위험으로 구성됩니다 .

나. 위험관리방식

당사는 보다 체계적이고 효율적인 환리스크 관리를 위하여 국내 회계법인으로부터 환리스크관리에 대한 컨설팅을 받았으며, 환위험 관리지침 제정 및 환리스크 관리를 위한 별도의전담인원을 배정하여 운영하고 있습니다.

(1) 위험관리규정당사는 환리스크 관리를 위한 외환거래에 있어 외환거래 원칙을 사규로 명문화하여 엄격히 시행하고 있으며 그 주요 내용은 ⓛ외환거래는 외환의 실 수요와 공급에 의한 원인거래를 원칙으로 하며 투기적 거래를 금지하고 ②환위험 관리의 기본 정책은 회사 내부적으로 Natural Hedge 후 잔여 환포지션에 대해 금융기관을 통해 환위험을 제거 또는 최소화하며 ③회사의 환위험 관리는 주관부서에서 집중하여 관리하며, 주관부서는 환포지션을 파악하여 환위험관리위원회가 설정한 지침에 따라 Hedge 거래를 시행하고 있습니다.

(2) 위험관리조직 당 사는 환위험관리조직을 환위험관리위원회, 환위험관리 주관부서로 세분화하여 운영하고 있습니다. 첫째, 환위험관리위원회는 환위험관리에 관한 심의결정기구로서 ①환위험관리 계획 ②환 위험에 대한 각종한도, 해지거래에 관한 사항 ③환위험관리자의 위험관리에 대한 평가 ④환 위험관리자의 재량에 관한 사항 ⑤금리 등 금융위험 관리사항 등에 관한 사항을 심의·의결하며, 둘째 환위험관리 주관부서는 환위험관리를 주관하는 부서로서 ①외환거래와 외환거래 관련 업무 ②외화 포지션 관리 및 환위험 측정, 관리, 분석 및 보고 업무를 수행하고 있습니다 .

다. 환관리관련 추진사항 당사는 위의 환위험 관 리 현황에서와 같이 규정 및 조직을 완비하여 체계적인 환리스크 관리를 적극적으로 수행하고 있으며 보다 완전하고 체계적인 환리스크 관리를 위하여 전문교육을 통한 외환 전문인력의 양성, ERP 시스템을 통한 ERM시스템 운영 등 전산화를 통해전사적 위험관리에 적극 대처하고 있습니다.

3.한전원자력연료(주)

가. 주요 시장위험

당사는 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동되는 시장위험에 노출되어 있고, 시장위험은 이자율위험, 환위험 등이 있습니다.

나. 위험관리 방식

당사는 환위험관리지침에 의거 체계적이고 효율적으로 환위험을 관리하고 있으며, 매분기 외화 자금계획을 분석하여 외화 입/출금 매칭, 외화 매각, 통화선도계약 등의 전략으로 환위험을 최소화 하고 있습니다.

다. 환위험 관련 추진사항

당사는 UAE 수출로 인하여 환위험 노출이 증가됨에 따라 더욱 발전된 환위험 관리 수준을 갖추기 위하여 외부전문가 2인이 포함된 환위험관리위원회를 구성 및 운영 중이며, 위원회 결의사항에 의거하여 환위험에 선제적으로 대응하고 있습니다. 4. 한전KDN(주)

가. 주요 시장위험 당사는 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동되는 시장위험에 노출되어 있습니다. 시장위험은 환위험, 이자율위험 및 가격위험 등으로 구성되어 있습니다. 나. 위험관리방식 1) 위험관리조직 : 환위험관리 경영협의회

당사는 추진 중인 해외사업 등과 관련하여 발생할 것으로 예상되는 환위험의 관리를 위하여 '환위험관리지침서'를 제정하여 운영 중인 바, 동 지침서에 의거 환위험 관리를 '환위험관리 경영협의회'에서 심의, 의결하도록 하고 있습니다.

명 칭	환위험관리 경영협의회

구 성	위원장 1인, 위원 8 이내

임 무	환위험 관리계획 수립 및 운영

2) 위험관리방법 가) 환위험관리자 지정 환위험관리 경영협의회가 정한 지침 범위 내에서 환위험 관리업무를 수행토록 하기 위하여 재무담당부서장을 '환위험관리자'로 지정하여 운용하고 있습니다. 환위험관리자는 환위험관리계획 수립 및 운영, 외환거래 관련 업무 등 환위험 관리 업무를 수행하고 있습니다. 나) 환위험관련 추진사항 당사는 환위험 관리를 위하여 위와 같이 조직 및 규정을 완비하여 체계적으로 관리하고 있으며, 환리스크 관리 자문계약 체결 및 이슈별 자문으로 환위험을 최소화하고 있습니다.

□ 파생거래

[전기판매부문] 대상회사 : 한국전력공사 가. 통화스왑 계약 현황

(단위 : 백만원, 천USD)

구 분	계약처	계약기간	계약금액	계약이자율	계약환율

매도금액	매입금액	매도	매입

매매목적	Standard Chartered	2014 ~ 2029	102,470	USD 100,000	3.14%	3.57%	1,024.70

Societe Generale	2014 ~ 2024	105,017	USD 100,000	4.92%	5.13%	1,050.17

(주)하나은행	2015 ~ 2024	107,970	USD 100,000	4.75%	5.13%	1,079.70

Credit Agricole	2015 ~ 2024	94,219	USD 86,920	4.85%	5.13%	1,083.97

우리은행	2019 ~ 2027	21,708	USD 19,417	5.04%	6.75%	1,118.00

우리은행	2019 ~ 2024	296,000	USD 250,000	1.21%	2.50%	1,184.00

산업은행	2019 ~ 2024	177,600	USD 150,000	1.24%	2.50%	1,184.00

(주)하나은행	2019 ~ 2024	118,400	USD 100,000	1.24%	2.50%	1,184.00

우리은행	2020 ~ 2025	241,320	USD 200,000	0.54%	1.13%	1,206.60

산업은행	2020 ~ 2025	241,320	USD 200,000	0.54%	1.13%	1,206.60

국민은행	2020 ~ 2025	120,660	USD 100,000	0.54%	1.13%	1,206.60

국민은행	2020 ~ 2026	76,355	USD 70,445	5.83%	6.00%	1,083.90

우리은행	2021 ~ 2026	118,170	USD 100,000	1.11%	1.13%	1,181.70

산업은행	2021 ~ 2026	118,170	USD 100,000	1.11%	1.13%	1,181.70

(주)하나은행	2021 ~ 2026	118,170	USD 100,000	1.11%	1.13%	1,181.70

나. 이자율스왑 계약 현황(단위 : 백만원)

구 분	계약처	계약기간	계약금액	계약이자율(%)

매도	매입

매매목적	KEB하나은행	2017~2022	100,000	2.01%	3M CD + 0.24%

KEB하나은행	2017~2022	100,000	2.06%	3M CD + 0.27%

KEB하나은행	2017~2021	200,000	2.45%	3M CD + 0.32%

KEB하나은행	2018~2023	200,000	2.15%	3M CD + 0.19%

KEB하나은행	2018~2023	200,000	2.17%	3M CD + 0.19%

KEB하나은행	2018~2023	150,000	2.03%	3M CD + 0.21%

Nomura	2018~2038	30,000	발행일부터 5년간 2.56%이후 3M CD ＋ 0.10%	3.75%

KEB하나은행	2019~2024	200,000	1.87%	3M CD + 0.13%

다. 파생상품거래로 인한 손익내용(단위 : 백만원)

구 분	2021년 3분기	2020년 3분기

평가손익	통화선도	3,190	0

통화스왑	150,705	41,416

이자율스왑	19,765	-9,431

합 계	173,660	31,985

거래손익	이자율스왑	-10,292	-8,768

합 계	-10,292	-8,768

[원자력발전부문] 대상회사 : 한국수력원자력(주)

가. 파생상품의 구성내역

(단위 : 백만원)

구 분	제21(당)기 3분기 말	제20(전)기 말

유동	비유동	유동	비유동

파생상품자산

통화선도	18,274	-

통화스왑	52,355	223,629	-	30,794

소 계	52,355	223,629	18,274	30,794

파생상품부채

통화선도	-	-	462	-

통화스왑	-	-	-	23,801

소 계	-	-	462	23,801

나. 통화스왑 내역

(외화단위: 천USD, 천HKD, 천CHF, 원화단위: 백만원, 계약환율: 원/USD, 원/HKD, 원/CHF)

구 분	계 약 처	계 약 기 간	계약금액	계약이자율	계약
환율

매도금액	매입금액	매도	매입

매매목적	Citibank	2012.09.12~2022.09.19	KRW 112,930	USD 100,000	2.79%	3.00%	1,129.30

JP Morgan	2012.09.12~2022.09.19	KRW 112,930	USD 100,000	2.79%	3.00%	1,129.30

Bank of America	2012.09.12~2022.09.19	KRW 112,930	USD 100,000	2.79%	3.00%	1,129.30

(주)신한은행	2016.12.21~2022.09.19	KRW 112,930	USD 100,000	2.79%	3.00%	1,129.30

KEB하나은행	2012.10.26~2022.09.19	KRW 111,770	USD 100,000	2.87%	3.00%	1,117.70

SC	2012.10.26~2022.09.19	KRW 111,770	USD 100,000	2.89%	3.00%	1,117.70

HSBC	2012.11.01~2022.09.19	KRW 111,770	USD 100,000	2.89%	3.00%	1,117.70

Deutsche Bank	2012.12.28~2022.09.19	KRW 55,885	USD 50,000	2.79%	3.00%	1,117.70

노무라금융투자(주)	2015.06.15~2025.06.15	KRW 111,190	USD 100,000	2.60%	3.25%	1,111.90

한국산업은행	2015.06.15~2025.06.15	KRW 111,190	USD 100,000	2.62%	3.25%	1,111.90

(주)우리은행	2015.06.15~2025.06.15	KRW 55,595	USD 50,000	2.62%	3.25%	1,111.90

KEB하나은행	2015.06.15~2025.06.15	KRW 55,595	USD 50,000	2.62%	3.25%	1,111.90

(주)우리은행	2017.07.25~2027.07.25	KRW 111,610	USD 100,000	2.25%	3.13%	1,116.10

한국산업은행	2017.07.25~2027.07.25	KRW 111,610	USD 100,000	2.31%	3.13%	1,116.10

KEB하나은행	2017.07.25~2027.07.25	KRW 111,610	USD 100,000	2.31%	3.13%	1,116.10

한국산업은행	2018.04.03.~2028.03.13	KRW 108,600	HKD 800,000	2.69%	3.35%	135.75

(주)신한은행	2018.03.13.~2028.03.13	KRW 115,387	HKD 850,000	2.66%	3.35%	135.75

한국산업은행	2018.07.25.~2023.07.25	KRW 170,280	USD 150,000	2.15%	3.75%	1,135.20

(주)우리은행	2018.07.25.~2023.07.25	KRW 170,280	USD 150,000	2.18%	3.75%	1,135.20

(주)하나은행	2018.07.25.~2023.07.25	KRW 113,520	USD 100,000	2.17%	3.75%	1,135.20

(주)신한은행	2018.07.25.~2023.07.25	KRW 227,040	USD 200,000	2.17%	3.75%	1,135.20

Citibank	2019.07.19.~2024.07.19	KRW 239,956	CHF 200,000	1.435%	0.00%	1,199.78

한국산업은행	2019.07.19.~2027.07.19	KRW 119,978	CHF 100,000	1.43%	0.05%	1,199.78

㈜우리은행	2021.04.27.~2026.04.27	KRW 222,800	USD 200,000	1.25%	0.93%	1,114

㈜신한은행	2021.04.27.~2026.04.27	KRW 111,400	USD 100,000	1.25%	0.92%	1,114

한국산업은행	2021.04.27.~2026.04.27	KRW 111,400	USD 100,000	1.25%	0.93%	1,114

㈜농협은행	2021.04.27.~2026.04.27	KRW 111,400	USD 100,000	1.25%	0.925%	1,114

(*) 파생상품은 위험회피목적으로 계약한 것이나, 기업회계기준서 제1039호 '금융상품 인식과 측정'의 위험회피회계 적용요건을 충족하지 못하여 매매목적으로 분류하여 회계처리하였습니다.

다. 통화선도내역

-해당없음 라. 파생상품거래로 인한 손익내용

(단위 : 백만원)

구 분	평가손익(I/S)	거래손익(I/S)

제21(당)기 3분기	제20(전)기 3분기	제21(당)기 3분기	제20(전)기 3분기

통화선도	20,933	15,721	10,016	2,683

통화스왑	268,990	117,759	15,560	17,954

합 계	289,923	133,480	25,576	20,637

[ 화력발전부문] 대상회사 : 한국남동발전(주),한국중부발전(주),한국서부발전(주) , 한국남부발전(주), 한국동서발전(주) 1. 한국남동발전(주)

가. 파생상품의 구성내역

(단위:원)

구 분	당분기말	전기말

유 동	비유동	유 동	비유동

파생상품자산:

통화선도	182,792,498	-	17,571,568	-

통화스왑	-	11,579,399,868	-	-

합 계	182,792,498	11,579,399,868	17,571,568	-

파생상품부채:

통화선도	1,499,848	-	2,469,746,002	-

통화스왑	-	-	-	45,176,878,723

합 계	1,499,848	-	2,469,746,002	45,176,878,723

나. 통화스왑 내역

(단위:원, USD)

구 분	계약처	계약기간	계약금액	계약이자율(%)	계약환율

매도금액	매입금액	매 도	매 입

현금흐름위험회피	KB국민은행	2020 ~ 2025	118,780,000,000	USD 100,000,000	1.293%	2.125%	1187.8

신한은행	2020 ~ 2025	118,780,000,000	USD 100,000,000	1.293%	2.125%	1187.8

하나은행	2020 ~ 2025	118,780,000,000	USD 100,000,000	1.293%	2.125%	1187.8

KDB산업은행	2020 ~ 2026	118,910,000,000	USD 100,000,000	0.607%	1.000%	1189.1

하나은행	2020 ~ 2026	118,910,000,000	USD 100,000,000	0.607%	1.000%	1189.1

우리은행	2020 ~ 2026	118,910,000,000	USD 100,000,000	0.615%	1.000%	1189.1

다. 통화선도내역

(단위:원, USD)

구 분	계약처	계약일	만기일	계약금액	계약환율

매도금액	매입금액

매매목적	KB국민은행	2021.09.23	2021.10.14	11,821,200,000	USD 10,000,000	1,182.12

우리은행	2021.09.23	2021.10.19	5,901,250,000	USD 5,000,000	1,180.25

Mizuho	2021.09.29	2021.10.05	5,926,000,000	USD 5,000,000	1,185.20

Standard Chartered	2021.09.23	2021.10.20	5,884,000,000	USD 5,000,000	1,176.80

NH농협은행	2021.09.27	2021.10.21	5,878,000,000	USD 5,000,000	1,175.60

KB국민은행	2021.09.30	2021.10.22	11,845,000,000	USD 10,000,000	1,184.50

Morgan Stanley	2021.09.30	2021.10.25	5,918,000,000	USD 5,000,000	1,183.60

신한은행	2021.09.29	2021.10.12	12,395,177,025	USD 10,460,065	1,185.00

라. 파생상품거래로 인한 손익내용(당분기)

(단위: 원)

구 분	평가손익	거래손익	기타포괄손익(*)

3개월	누 적	3개월	누 적	3개월	누 적

통화선도	(775,218,425)	181,292,650	5,171,995,108	8,021,203,400	-	-

통화스왑	32,940,000,000	58,140,000,000	-	-	(2,035,045,658)	(1,383,721,409)

합 계	32,164,781,575	58,321,292,650	5,171,995,108	8,021,203,400	(2,035,045,658)	(1,383,721,409)

(*) 상기 기타포괄손익은 법인세효과 반영 전 금액입니다.(전분기)

(단위: 원)

구 분	평가손익	거래손익	기타포괄손익(*)

3개월	누 적	3개월	누 적	3개월	누 적

통화선도	(676,055,092)	(1,856,856,142)	(3,080,205,841)	862,326,452	-	-

통화스왑	(17,643,500,000)	(8,970,000,000)	(11,528,883,001)	6,051,116,999	13,291,486,629	17,547,032,923

합 계	(18,319,555,092)	(10,826,856,142)	(14,609,088,842)	6,913,443,451	13,291,486,629	17,547,032,923

(*) 상기 기타포괄손익은 법인세효과 반영 전 금액입니다

2. 한국중부발전(주)

가. 파생상품 보유 현황

(기준일 : 2021.09.30) (단위 : 백만원)

(단위:백만원)

구 분	2021년 반기	2020년

유 동	비유동	유 동	비유동

파생상품자산

통화스왑	20,904	14,052	-	3,252

통화선도	117	-	-	-

이자율스왑	760	7,031	-	6,531

합 계	21,781	21,083	-	9,783

파생상품부채

통화스왑	-	301	36,088	5,393

통화선도	16	-	251	-

이자율스왑	-	-	-	-

기타 파생상품 (*)	13,653	3,449	-	17,102

합 계	13,669	3,750	36,339	22,495

(*) 기타파생상품은 관계기업인 현대그린파워㈜의 주주간 협약에 따른 파생상품의 공정가치 평가액입니다. 나. 통화스왑 구성내역

(기준일 : 2021.09.30) (단위 : 백만원, 천USD, 천EUR, 천SEK)

구분	계약처	계약기간	계 약 금 액	계약이자율(%)	계약환율

매도금액	매입금액	매도	매입

현금
흐름
위험 회피	KDB산업은행	2016.01.21 ~ 2021.07.21	KRW 121,000	USD 100,000	2.15%	2.50%	1,210.00

Morgan Stanley	2016.01.21 ~ 2021.07.21	KRW 121,000	USD 100,000	2.10%+변동금리	2.50%	1,210.00

BNP Paribas	2016.01.21 ~ 2021.07.21	KRW 121,000	USD 100,000	2.10%+변동금리	2.50%	1,210.00

Nomura	2017.10.30 ~ 2037.10.30	KRW 52,457	EUR 40,000	2.604%	1.70%	1,311.42

Nomura	2017.11.16 ~ 2037.11.16	KRW 59,423	SEK 450,000	2.622%	2.36%	132.05

KDB산업은행	2021.08.09. ~ 2026.08.09	KRW 114,230	USD 100,000	1.27%	1.25%	1142.30

국민은행	2021.08.09. ~ 2026.08.09	KRW 114,230	USD 100,000	1.265%	1.25%	1142.30

하나은행	2021.08.09. ~ 2026.08.09	KRW 114,230	USD 100,000	1.265%	1.25%	1142.30

다. 통화선도 구성내역

(기준일 : 2021.09.30) (단위 : 백만원, 천USD)

구분	계약처	계약기간	계약금액	계약환율

매도금액	매입금액

매매목적	산업은행	2021-09-07 ~ 2021-10-05	KRW 4,054	USD 3,500	1,158.42

HSBC	2021-09-23 ~ 2021-10-05	KRW 9,455	USD 8,000	1,181.90

HSBC	2021-09-30 ~ 2021-10-15	KRW 10,670	USD 9,000	1,185.55

HSBC	2021-09-30 ~ 2021-10-05	KRW 28,447	USD 24,000	1,185.30

라. 이자율스왑 구성내역

(기준일 : 2021.09.30) (단위 : 백만원, 천USD)

구분	계약처	계약기간	계약금액	계약이자율(%)

매도	매입

매매목적	Societe Generale	2017.03.28~2022.06.28	200,000	3.44%+변동금리	3.77%

Nomura	2017.10.24~2032.10.30	52,457	2.22%+변동금리	2.60%

Nomura	2017.11.09~2032.11.16	59,423	2.24%+변동금리	2.62%

마. 파생상품거래로 인한 손익내용

(기준일 : 2021.09.30) (단위 : 백만원)

구분	평가손익	거래손익	기타포괄손익

2021년3분기	2020년	2021년3분기	2020년	2021년3분기	2020년

통화스왑	56,823	39,828	11,988	1,617	(7,649)	(11,112)

통화선도	101	(99)	4,260	1,771	-	-

이자율스왑	1,260	1,429	-	-	-	-

기타파생상품(*2)	-	-	-	-	-	-

합계	58,184	41,158	16,248	3,388	(7,649)	(11,112)

3. 한국서부발전(주)

가. 파생상품의 구성내역(단위 : 백만원)

구 분	2021년 3분기	2020년

유동	비유동	유동	비유동

파생상품자산

통화선도	180	-	-	-

통화스왑	9,369	76,305	-	36,079

소 계	9,549	76,305	-	36,079

파생상품부채

통화선도	3	-	36	-

통화스왑	-	-	17,374

소 계	3	-	36	17,374

나. 통화스왑 내역

(외화단위: 천USD, 천CHF, 원화단위: 백만원, 계약환율: 원/USD, 원/CHF)

구 분	계 약 처	계 약 기 간	계약금액	계약이자율	계약
환율

매도금액	매입금액	매도	매입

현금흐름위험회피	한국산업은행	2018년~2023년	KRW 320,880	USD 300,000	2.028	3.750	1,069.60

BNP Paribas	2019년~2024년	KRW 111,841	CHF 100,000	1.778	0.125	1,118.41

KB국민은행	2019년~2024년	KRW 111,841	CHF 100,000	1.778	0.125	1,118.41

한국산업은행	2019년~2022년	KRW 117,340	USD 100,000	1.060	2.375	1,173.40

KEB하나은행	2019년~2022년	KRW 117,340	USD 100,000	1.060	2.375	1,173.40

KB국민은행	2019년~2022년	KRW 117,340	USD 100,000	1.060	2.375	1,173.40

다. 통화선도내역(단위 : 백만원, 천USD)

구 분	계 약 처	계 약 기 간	계약금액	계약환율

매도금액	매입금액

매매목적	NH농협은행	2021.09.23~2021.10.21	KRW 11,785	USD 10,000	1,178.45

MUFG Bank, Ltd., Seoul Branch	2021.09.27~2021.10.25	KRW 11,751	USD 10,000	1,175.10

MUFG Bank, Ltd., Seoul Branch	2021.09.29~2021.10.26	KRW 11,857	USD 10,000	1,185.65

The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited	2021.09.30~2021.10.27	KRW 11,846	USD 10,000	1,184.60

라. 파생상품거래로 인한 손익내용(단위 : 백만원)

구 분	평가손익(I/S)	거래손익(I/S)

2021년 3분기	2020년 3분기	2021년 3분기	2020년 3분기

통화선도	177	43	1,681	974

통화스왑	64,838	24,196	3,593	4,528

합 계	65,015	24,239	5,274	5,502

4. 한국남부발전(주)

가. 파생상품의 구성내역

(기준일 : 2021년 09월 30일) (단위 : 백만원)

구 분	제 21(당)기	제 20(전)기

유동	비유동	유동	비유동

파생상품자산

통화선도	636	7,156	-	-

통화스왑	-	51,953	11,191	29,508

이자율스왑	-	4,389	-	-

합 계	636	63,498	11,191	29,508

파생상품부채

통화선도	-	-	6,350	4,977

기타파생부채(*)	-	7,774	-	7,691

합 계	-	7,774	6,350	12,668

※ 연결기준임

* 기타파생부채 : 1. 연결실체의 관계기업인 삼척에코건자재(주)의 전환상환우선주 정산계약에 따라 재무적 투자자에게 이행하여야 할 의무에 대한 평가액입니다. 2. 연결실체는 공동기업인 Chester Solar Ⅳ SpA 외 4개사의 지분투자자에게 주식매도선택권을 부여하였으며, 관련한 평가액을 기타파생부채로 계상하였습니다.

나. 통화선도 계약 내역

(기준일 : 2021년 09월 30일) (외화단위: 천USD, 원화단위: 백만원)

구 분	계 약 처	계 약 일	만 기 일	계약금액	계약환율

매도	매입

매매목적	HSBC	2021.09.14	2021.10.13	KRW 7,490	USD 6,400	1,170.30

부산은행	2021.09.16	2021.10.14	KRW 14,604	USD 12,500	1,168.30

KEB하나	2021.09.24	2021.10.22	KRW 3,287	USD 2,800	1,174.05

미즈호	2021.09.27	2021.10.25	KRW 5,901	USD 5,000	1,180.12

JP모건	2021.09.24	2021.10.26	KRW 11,762	USD 10,000	1,176.22

SMBC	2021.09.27	2021.10.26	KRW 13,771	USD 11,700	1,177.00

우리은행	2021.09.27	2021.10.27	KRW 7,056	USD 6,000	1,176.05

도이치	2021.09.27	2021.10.27	KRW 5,887	USD 5,000	1,177.30

HSBC	2020.10.19	2024.10.29	KRW 140,913	USD 125,000	1,127.30

다. 통화스왑 계약내역

(기준일 : 2021년 09월 30일) (외화단위: 천USD,천AUD, 원화단위: 백만원)

구분	거래 상대방	계약기간	계약금액	계약이자율(%)	계약환율

매도금액	매입금액	매도	매입

매매목적	HSBC	2019.10.30~2024.10.30	USD 205,500	AUD 300,000	3M Libor+77.5bp	3M BBSW+97bp	AUD/USD0.6850

현금흐름위험회피	(주)신한은행	2021.01.27~2026.01.27	KRW 220,600	USD 200,000	0.474%	0.750%	1,103.00

(주)우리은행	2021.01.27~2026.01.27	KRW 220,600	USD 200,000	0.474%	0.750%	1,103.00

(주)하나은행	2021.01.27~2026.01.27	KRW 55,150	USD 50,000	0.482%	0.750%	1,103.00

라. 파생상품계약 손익내역

(기준일 : 2021년 09월 30일) (단위 : 백만원)

구 분	평가손익(I/S)	거래손익(I/S)	기타포괄손익누계액

제21(당)기	전년 동기	제21(당)기	전년 동기	제21(당)기	전년 동기

통화선도	12,768	1,196	2,551	2,062	-	-

통화스왑	19,876	10,176	828	3,861	(1,975)	102

이자율스왑	4,389	-	(139)	-	-	-

합 계	37,033	11,372	3,240	5,923	(1,975)	102

※ 연결기준임5. 한국동서발전(주)

가. 파생상품의 구성내역(단위 : 백만원)

구 분	2021년 3분기	2020년

유동	비유동	유동	비유동

파생상품자산

통화선도	1,024	-	40	-

통화스왑	5,617	35,093	-	5,127

소 계	6,641	35,093	40	5,127

파생상품부채

통화선도	18	-	444	-

통화스왑	-	-	-	70,089

소 계	18	-	444	70,089

나. 통화스왑 내역

(단위: 백만원, 천USD)

구 분	계 약 처	계약기간	계 약 금 액	계약이자율(%)	계약환율

매도금액	매입금액	매도	매입

현금흐름위험회피	KEB하나은행	2017~2022	226,600	USD 200,000	1.94	2.63	1,133.00

KDB산업은행	2017~2022	113,300	USD 100,000	1.94	2.63	1,133.00

NOMURA	2017~2022	113,300	USD 100,000	1.95	2.63	1,133.00

우리은행	2017~2022	56,650	USD 50,000	1.95	2.63	1,133.00

KB은행	2017~2022	56,650	USD 50,000	1.95	2.63	1,133.00

KDB산업은행	2018~2023	169,335	USD 150,000	2.26	3.88	1,128.90

우리은행	2018~2023	169,335	USD 150,000	2.26	3.88	1,128.90

Credit Agricole	2018~2023	112,890	USD 100,000	2.26	3.88	1,128.90

KEB하나은행	2018~2023	56,445	USD 50,000	2.26	3.88	1,128.90

KB은행	2018~2023	56,445	USD 50,000	2.26	3.88	1,128.90

우리은행	2020~2025	245,560	USD 200,000	0.93	1.75	1,227.80

KEB하나은행	2020~2025	245,560	USD 200,000	0.93	1.75	1,227.80

KDB산업은행	2020~2025	122,780	USD 100,000	0.93	1.75	1,227.80

다. 통화선도내역

(단위: 백만원, 천USD)

구분	계약처	계약일	만기일	계약금액

매도금액(백만원)	매입금액(천USD)	계약환율

매매목적	Standard Charterd	2021.08.23	2021.10.01	5,703	4,846	1,176.80

HSBC	2021.08.26	2021.10.08	7,018	6,000	1,169.61

우리은행	2021.08.30	2021.10.08	5,188	4,452	1,165.50

우리은행	2021.08.31	2021.10.08	3,497	3,000	1,165.70

MUFG	2021.09.09	2021.10.15	5,848	5,000	1,169.50

Standard Charterd	2021.09.09	2021.10.15	11,710	10,000	1,171.00

HSBC	2021.09.09	2021.10.15	5,849	5,000	1,169.74

HSBC	2021.09.09	2021.10.15	5,844	5,000	1,168.74

HSBC	2021.09.15	2021.10.22	3,503	3,000	1,167.65

MUFG	2021.09.27	2021.10.29	11,775	10,000	1,177.45

HSBC	2021.09.27	2021.10.29	11,762	10,000	1,176.15

Standard Charterd	2021.09.27	2021.10.29	11,752	10,000	1,175.20

신한은행	2021.09.27	2021.10.29	5,885	5,000	1,177.00

우리은행	2021.09.28	2021.11.05	3,552	3,000	1,183.90

우리은행	2021.09.29	2021.11.05	5,937	5,000	1,187.35

우리은행	2021.09.29	2021.11.05	5,933	5,000	1,186.65

신한은행	2021.09.29	2021.11.05	5,925	5,000	1,184.90

우리은행	2021.09.29	2021.11.05	4,732	4,000	1,182.95

라. 파생상품거래로 인한 손익내용(단위 : 백만원)

구 분	평가손익(I/S)	거래손익(I/S)

2021년 3분기	2020년 3분기	2021년 3분기	2020년 3분기

통화선도	1,006	(8)	404	1,223

통화스왑	144,650	(11,225)	12,983	49,377

합 계	145,656	(11,233)	13,387	50,600