오리엔탈정공 분기보고서 (2016.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 가 . 사 업 부문별 현황 지배회사는 주문 생산방식의 수주산업으로 주요제품은 선박에 설치되어 각종물품의 양하역에 사용되는 Marine Crane 에서부터 해양플랜트에 설치되어 해상작업을 지원하는 Offshore Crane까지 다양한 Lifting Appliances 제품군과 선박용 양묘장치 Deck Machinery 및 선박용 구명장치 Life Saving Appliances (Life Boat Davit Winch / Rescue Boat Davit Winch) 등을 제작해 사업을 영위하고 있습니다. 국내소재 주요종속회사인 오리엔탈마린텍은 선박용 상부구조물 제작사업부문으로 물적분할을 통해 분할신설회사로 설립되었으며, 선원들이 거주하는 선박용 상부구조물 Deck House, Engine Room Casing Funnel 등을 제작하여 고객사에 납품하고 있습니다. 또한 중국소재 주 요종속회사 연태동방정공선박배투유한공사는 철의장품 및 선박용 기계제품을 제조하여 주로 중국현지업체를 대상으로 사업을 영위하고 있습니다. 1) 시장여건 ① 산업의 특성 조선기자재 산업은 철강, 비철금속 등의 기초소재산업에서 원재료를 매입하여 주로 해운업, 조선업 등에 제품을 제조, 판매하는 업종으로 세계경제 성장률, 물동량, 선박 운임지수(BDI), 신조선가격, 중고선가격, 환율, 금리, Scrap 해체량 등의 다양한 변수에 따라 영향을 받는 산업이며, 동시에 철강, 화학 등 기초소재산업에서 기계, 전자산업에 이르기까지 전후방 파급효과가 큰 산업입니다.이러한, 조선기자재 산업은 선박이라는 제한된 공간내에서 사용되므로 중량과 용적의 제한을 받습니다. 해상이라는 열악한 환경에서 선박 및 선원의 안전을 위하여 내구성, 내식성, 안전성등에서 고도의 신뢰성이 요구되며, 각국 선급협회 등에서 정한 각종 시험을 거쳐 반드시 품질의 성능을 보장 받아야만 선박용 장비로 채택되는 까다로운 조건을 가지고 있는 특성을 가지고 있습니다. ② 산업의 성장성 조선기자재 산업의 성장성은 해운산업, 조선산업 등의 전방산업 경기변동과 밀접한 관련이 있으며, 전방산업인 해운산업, 조선산업은 경기선행지표인 세계경제 성장률, 물동량, 유가변동, 기술혁신(셰일가스) 등에 직접적인 영향을 받는다고 할 수 있습니다. 국내 조선산업은 세계 최고의 선박건조기술력을 앞세워 LNG, FPSO, LPG, 초대형 컨테이너선 등 고부가가치 선박을 중심으로 수주활동을 하고 있습니다. 조선기자재 산업도 이러한 조선산업의 활발한 성장에 동참하여 향후에도 안정적인 성장을 전망하고 있습니다. 다만, 향후 세계경제의 회복정도에 따른 물동량 증감여부에 따라 산업의 성장성에 많은 영향을 미칠 것으로 예상됩니다. ③ 경기변동의 특성 조선기자재 산업은 조선소의 신조선 수주량 및 건조량의 변동에 의하여 직접적인 영향을 받습니다. 여기에는 경기의 선행지표인 세계경제의 전망에 의한 해상 물동량의 수요 예측에 따른 해운시장의 시황, 각종 선박관련 국제법규나 기준의 변경에 의하여 선주들의 새로운 선박의 수요 욕구에 의한 선박 발주량의 증가,감소에 따라서 향후의 경기 전망을 할 수 있습니다. ④ 경쟁요소 당 사가 영위하는 선박용 기계제품 및 구조제품은 주문생산방식의 수주산업으로 자체설계능력 및 대형 운반장비 등의 대규모 시설투자가 필요하며, 해양환경에서 사용해야 하기 때문에 까다로운 성능시험 및 품질검사의 특성을 가지고 있어 제한된 소수업체와 경쟁을 하고 있습니다. 최근에는 조선경기 불황으로 인한 고객사의 저가수주물량 발주로 가격경쟁력이 필수적인 경쟁요소가 되고 있습니다. ⑤ 자원조달의 특성 당사의 제품의 주원재료는 강재는 주로 포스코와 직거래를 통해 조달하고 있습니다. 주원재료인 강재가격은 공급업체에 의하여 일방적으로 결정되어지는 경우가 많으므로 원재료가격의 변동에 따라서 제품 원가경쟁력에 많은 영향을 받게 됩니다. ⑥ 관련 법령 또는 정부의 규제 등 당사의 주요제품은 열악한 해상환경에서 사용되는 Lifting Appliances 및 Life Saving Appliances(Life Boat Davit Winch / Rescue Boat Davit Winch) 제품으로 UN산하 국제해사기구(IMO: International Maritime Organization)에서 정하는 해상인명안전협약(SOLAS Convention) 및 국제해양오염방지협약(MARPOL 73/78)의 기준에 적합한 제품을 생산하고 있습니다. ⑦ 시장점유율 객관적인 시장의 규모와 통계자료가 없어 시장점유율을 산출할 수 없습니다. 2) 영업의 개황 지배회사 및 종속회사의 영업부문은 선박용 기계품, 선박용 상부구조물, 기타 배관품 및 철의장품 등을 주요제품으로 영업활동을 영위하고 있습니다.

영업부문	주요제품

선박용기계품	① Lifting Appliances - Provision Crane , Hose Handling Crane, Deck Crane, Monorail Hoist Crane, Offshore Crane② Deck Machinery - High-Pressure Motor Driven, Electric Motor Driven, Self-Contained Hydraulic Power Unit③ Engine Room Crane - Normal Head Type, Low Head Type, 2 Hook 2 Trolley Type, Chain Hoist④ Life Saving Appliances - Life Boat Davit Winch, Rescue Boat Davit Winch, Free Fall Life Boad Davit Winch

선박용상부구조물	⑤ Deck House⑥ Engine Room Casing Funnel

기타	⑦ 배관품, 철의장품 등

지배회사 및 종속회사 연결기준으로 2016년도 1분기 영업개황은 전년도에 고객사로 부터 수주했던 제품의 납기가 도래함에 따라 매출액은 전년동기 대비 44.86% 상승하였습니다. 하지만 최근 세계경제성장률 둔화 및 유가하락, 용선료 장기계약에 따른 해운업종 수익성 악화 등으로 수주절벽이 가시 화되면 이에 따른 영향을 받을 것으로 예상됩니다.

(단위: 백만원,%)

주요고객사	2016년 1분기	2015년 1분기	매출액증감비율

금액	비중	금액	비중

STX조선해양	8,054	15.39%	7,576	20.97%	6.31%

성동조선해양	8,589	16.41%	6,885	19.05%	24.75%

삼성중공업	7,874	15.04%	3,633	10.05%	116.74%

대우조선해양	6,550	12.51%	1,827	5.06%	258.51%

기타	21,277	40.65%	16,213	44.87%	31.23%

합 계	52,344	100.00%	36,134	100.00%	44.86%

나. 사업 부문별 요약재무현황(단위: 백만원, %)

부문	구분	제37기 1분기	제36기	제35기

금액	비중	금액	비중	금액	비중

선박용 기계품	매출액	26,975	52%	69,148	39%	52,625	32%

영업이익	3,562	199%	6,428	-138%	(93)	0%

선박용 상부구조물	매출액	22,743	43%	99,575	56%	98,238	60%

영업이익	(1,695)	-95%	(11,220)	240%	(28,262)	101%

선박용 배관품	매출액	2,626	5%	9,968	6%	12,796	8%

영업이익	(79)	-4%	123	-3%	348	-1%

합 계	매출액	52,344	100%	178,691	100%	163,659	100%

영업이익	1,789	100%	(4,669)	100%	(28,007)	100%

2. 주요 제품, 서비스 등가. 주요제품등의 현황

구 분	분 류	세부품목

기계품	Lifting Appliances	① Deck Crane : Bulk Carrier 등의 화물하역장비② Hose Handling Crane : Tanker, VLCC, ULCC, LNGC 및 LPGC 등의 오일호스 조정장비③ Provision Crane : 선박에서 선용품 및 엔진예비부품 등 적재 장비⑤ Knuckle Crane : Drillship이나 FPSO와 같이 설치공간이 협소한 특수선에 사용되는 주요장비⑥ Monorail Hoist Crane : 컨테이너선, 탱크선, VLCC의 선용품 또는 엔진예비부품 적재장비

Engine Room Crane	⑦ 선박의 Engine Room Casing의 내부에 장착되어 메인 엔진의 정비 및 보수작업시 사용

Life Saving Appliances	⑧ Life Boat Davit : 탱크선, BC, Ro-Ro선, 여객선 및 컨테이너선 등 선박의 측면에 설치되어 무동력 강하 장비⑨ Free-Fall Davit : Handy급 탱커선이나 BC에 장착된 구명정을 자유낙하방식으로 진수시키는 장비

Deck Machinery	⑩ Windlass Mooring Winch : 드럼에 와이어로프로 중량물을 들어올리는 권양기로 고압식/저유압식으로 구분됨.

구조물	Deck House	⑪ 선박 내 선원의 거주시설로써 선상거주를 위한 각종설비 및 운항장비 등이 설치되는 대형 철 구조물

Engine Room Casing	⑫ 주기관, 보주기관, 발전기, 보일러 등의 중요 기계류가 모여있는 기관실의 위벽구조물

Funnel	⑬ 선박의 연소가스를 배출할 수 있는 배기가스관 등을 내장한 구조물

나. 주요제품등의 가격변동 추이 제품의 가격은 당사의 영업정책상의 사유로 기재하지 않습니다. 3. 주요 원재료 가. 주요 원재료등의 현황 (단위: 백만원, %)

구 분	품 목	구체적용도	매입액	비 율

원재료비	STEEL PLATE류	제품의 선각재료	3,069	87.9

형강류	제품의 선각보강재료	421	12.1

합 계	3,491	100.0

[주1] 주요원재료 매입액 산정기준은 아래(ⓐ, ⓑ)와 같습니다. ⓐ STEEL PLATE류 : 원재료비 (운송비 포함) ⓑ 형강류 : STEEL PLATE를 제외한 주요원재료 (운송비 불포함) 나. 주요 원재료 등의 가격변동 추이 (단위: 원/KG)

구 분	품 목	분 류	2016년도(제37기 1분기)	2015년도(제36기)	2014년도(제35기)

원재료비	STEEL PLATE류	단가	635	767	890

형강류	단가	753	859	922

[주1] 단가 산출식 = 품목별 당기 매입총액 ÷당기매입 총중량[주2] 포스코, 현대제철의 STEEL PLATE 및 형강류 가격정책은 가격변동의 원인이 됩니다.

4. 생산 및 설비 가. 주요제품의 생산능력, 생산실적, 가동률

품목	구분	단위	제37기 1분기	제36기 1분기	제35기 1분기

Lifting Appliances(Crane 류)	최대생산능력	개	185	195	121

생산실적	개	179	95	70

가동률	%	97%	49%	58%

Monorail Hoist Crane(Crane 류)	최대생산능력	개	18	18	18

생산실적	개	15	13	13

가동률	%	85%	73%	73%

Deck Machinery(Windlass Mooring Winch)	최대생산능력	척	3	3	10

생산실적	척	4	2	5

가동률	%	126%	63%	52%

계	최대생산능력	206	216	148

생산실적	198	110	88

가동률	%	96%	51%	60%

[주1] 연결기업 중 지배회사인 선박용 기계품에 대한 생산능력 및 생산실적을 기준으로 산출함. [주2] Capacity 산출기준은 최근 5사업년도 중 최대생산실적을 기준으로 산정함.[주3] Capacity에 영향을 주는 많은 요소들 중에서 「설비,인원,시간 」 을 독립변수로 고려하여 산출함.

나. 생산설비현황 및 변동내역 1) 연결기준

(단위 : 천원)

구 분	토 지	건 물	구축물	기계장치	공기구	기타의유형자산	건설중인자산	합계

취득원가 :

전기초	85,140,748	31,460,645	22,737,942	20,309,866	18,015,855	9,148,022	352,190	187,165,268

취득	-	20,202	84,180	-	193,268	66,834	57,000	421,484

처분	(252,000)	(678,964)	-	(98,821)	(8,579,738)	(5,247,181)	-	(14,856,704)

환율조정	-	94,312	-	60,286	15,144	6,121	-	175,863

전기말	84,888,748	30,896,195	22,822,122	20,271,331	9,644,529	3,973,796	409,190	172,905,911

취득	-	8,243	-	-	10,776	41,603	-	60,622

처분	-	-	-	-	-	-	-	-

환율조정	-	(81,765)	-	(51,933)	(13,468)	(5,303)	-	(152,469)

당분기말	84,888,748	30,822,673	22,822,122	20,219,398	9,641,837	4,010,096	409,190	172,814,064

감가상각누계액 :

전기초	-	9,340,626	13,783,003	17,103,769	14,736,212	8,618,199	-	63,581,809

감가상각비	-	875,864	1,130,596	844,989	1,141,064	214,056	-	4,206,570

처분	-	(105,627)	-	(98,804)	(8,576,764)	(5,212,105)	-	(13,993,300)

환율조정	-	25,542	-	31,439	8,743	4,093	-	69,817

전기말	-	10,136,405	14,913,599	17,881,393	7,309,255	3,624,243	-	53,864,896

감가상각비	-	220,266	282,743	194,794	262,869	34,397	-	995,069

처분	-	-	-	-	-	-	-	-

환율조정	-	(26,921)	(33,317)	-	(9,440)	(3,955)	-	(73,633)

당분기말	-	10,329,750	15,196,342	18,042,870	7,562,684	3,654,685	-	54,786,332

손상차손누계액 :

전기말 (*1)	2,723,281

손상차손	-

당기말	2,723,281

순장부금액 :

당분기말	84,888,748	20,492,923	7,625,780	2,176,528	2,079,153	355,411	409,190	115,304,452

전기말	84,888,748	20,759,790	7,908,523	2,389,938	2,335,274	349,553	409,190	116,317,736

2) 별도기준(단위:천원)

구 분	토 지	건 물	구축물	기계장치	공기구	기타의유형자산	건설중인자산	합계

취득원가 :

전기초	85,140,748	26,428,984	22,737,942	17,091,620	17,210,160	8,821,569	352,190	177,783,213

취득	-	-	84,180	-	159,790	36,134	-	280,104

처분	(252,000)	(678,964)	-	(61,968)	(8,520,610)	(5,208,688)	-	(14,722,230)

분할	(65,398,673)	(18,912,785)	(20,823,493)	(14,622,251)	(6,902,744)	(2,738,271)	(352,190)	(129,750,407)

전기말	19,490,075	6,837,235	1,998,629	2,407,401	1,946,596	910,744	-	33,590,680

취득	5,254	38,103	43,357

처분

당분기말	19,490,075	6,837,235	1,998,629	2,407,401	1,951,850	948,847	33,634,037

감가상각누계액 :

전기초	-	8,010,854	13,783,003	15,468,296	14,282,922	8,402,724	-	59,947,799

감가상각비	-	407,341	611,302	371,610	657,881	167,535	-	2,215,669

처분	-	(105,627)	-	(61,957)	(8,519,476)	(5,173,614)	-	(13,860,674)

분할	-	(6,179,031)	(13,005,069)	(13,524,923)	(5,084,568)	(2,649,633)	-	(40,443,224)

전기말	-	2,133,537	1,389,236	2,253,026	1,336,759	747,012	-	7,859,570

감가상각비	42,733	23,090	40,105	58,644	18,038	182,610

처분

분할

당분기말	2,176,269	1,412,326	2,293,131	1,395,403	765,050	8,042,181

순장부금액 :

당분기말	19,490,075	4,660,967	586,304	114,269	556,447	183,797	25,591,856

전기말	19,490,075	4,703,699	609,394	154,374	609,837	163,730	-	25,731,109

5. 매출 가. 매출실적 연결회사는 선박용 기계제품(Lifting Appliances, Life Saving Appliances)과 선박용 상부구조물(Deck House, Engine Room Casing Funnel)을 주문생산방식으로 제조 및 판매 하고 있습니다. 매출상세 내역은 다음과 같습니다. 1) 연결회사의 매출 상세내역 (단위: 백만원)

구 분	품 목	2016년(제37기 1분기)	2015년(제36기)	2014년(제35기)

기계품	Lifting Appliances(Crane 류)	내수	22,112	56,010	37,799

수출	2,588	6,149	3,116

소계	24,700	62,159	40,916

Life Saving Appliances(Davit 류)	내수	292	1,173	2,567

수출	-	227	1,076

소계	292	1,400	3,642

Deck Machinery(Windlass Mooring Winch)	내수	1,971	3,600	4,870

수출	11	1,990	3,197

소계	1,982	5,589	8,067

구조물	Deck House Engine Room CasingFunnel	내수	22,066	78,194	90,929

수출	302	3,571	-

소계	22,368	81,765	90,929

기타	내수	226	17,809	7,310

수출	225	-	-

소계	451	17,809	7,310

철의장품	철의장 및 배관품 등	소계	2,550	9,968	12,796

합계	내수	46,668	156,786	143,474

수출	3,126	11,936	7,389

소계	49,794	168,723	150,863

합계	52,344	178,691	163,659

[주1] 수출매출액은 직수출 및 LOCAL 포함 금액임.

2) 지역별 매출액 (단위 : 천원)

구 분	당 분 기	전 분 기

국내매출	48,080,169	32,411,782

해외매출	4,944,264	4,327,235

일본	2,311,687	1,088,445

중국	2,445,275	2,943,790

기타	187,302	295,000

내부거래	(680,568)	(605,068)

합 계	52,343,865	36,133,949

3) 매 출처별 매출증감내역 (단위:백만원,%)

주요고객사	2016년 1분기	2015년 1분기	매출액증감비율

금액	비중	금액	비중

STX조선해양	8,054	15.39%	7,576	20.97%	6.31%

성동조선해양	8,589	16.41%	6,885	19.05%	24.75%

삼성중공업	7,874	15.04%	3,633	10.05%	116.74%

대우조선해양	6,550	12.51%	1,827	5.06%	258.51%

기타	21,277	40.65%	16,213	44.87%	31.23%

합 계	52,344	100.00%	36,134	100.00%	44.86%

나. 판매경로 및 판매방법 1) 판매경로

구 분	품 목	판매경로	매출비중	비 고

기계품	Lifting Appliances(Crane 류)	국내	89.5%

수출	10.5%

Life Saving Appliances(Davit 류)	국내	100.0%

수출	0.0%

Deck Machinery(Windlass Mooring)	국내	99.5%

수출	0.5%

구조물	Deck House E/R Casing Funnel	국내	98.7%

수출	1.3%

기타	국내	50.1%

수출	49.9%

합계	국내	92.8%

수출	7.2%

2) 판매방법당사는 전방산업인 해운사, 선주사 및 조선소에서 발주한 개별 프로젝트를 주문생산방식에 의해 제조하여 판매하고 있습니다. 3) 판매전략

① 국내외 조선업체의 안정적 물량확보당사는 국내 주요 조선소로 부터 적정 수주량을 확보하기 위하여 납기관리 및 품질향상등을 통해 경쟁사대비 우위를 점할수 있도록 최선을 다하고 있습니다. 따라서 기존거래 조선소로부터의 신뢰를 받아 안정적 물량확보 및 점진적 물량증대에 목표를 두고 있으며, 경쟁사보다 우수한 제품을 적기에 조선소에 납품하여, 고객만족을 최우선적으로 하는 생산시스템을 구축하여 적극적으로 영업에 임하고 있습니다.② 일본 수출로 품질인정 및 거래선 다변화1986년부터 시작된 대일본 수출은 1987년부터 대폭적인 성장세를 유지하고 있습니다. 1990년 일본 가와사키중공업에 Funnel을 수출한것을 시작으로 현재는 선박용 상부구조물인 Deck House와 선박용 기계제품인 Lifting Appliances, Life Saving Appliances 장비도 수출하고 있습니다. 국내 중대형조선소 뿐만아니라 일본내 굴지의 조선소와 거래를 유지함으로서 거래선의 다변화를 꾀하고 있으며, 각종 경기의 영향등 외부환경의 변화에 피해를 최소화하면서 안정적인 물량을 확보하는데 주안점을 맞추고 있습니다.

6. 수주상황(단위 : 백만원)

구 분	품 목	수주총액	기납품액	수주잔고

금액	금액	금액

기계제품	Lifting Appliances	122,335	24,700	97,635

Deck Machinery	1,982	1,982	-

Life Saving Appliances	2,548	292	2,256

합 계	126,865	26,974	99,891

[주1] 수주잔고 = 수주총액 - 기납품액 (당기 매출액) 수주총액 = 전기이월 수주잔고 + 당기 수주총액

7. 시장위험과 위험관리 연결회사의 위험관리는 영업활동에서 파생되는 시장위험(환위험, 현금흐름 이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 또한 연결회사의 전반적인 위험요인에 대해 모니터링하고 대응하는 재무위험 관리정책에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사는 특정위험을 회피하기 위해 특정파생상품을 이용하고 있지는 않습니다. 회사의 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 연결회사의 관리부문의 재무기획에 의해 이루어지고 있으며, 재무기획부서는 연결회사의 각 부서들과 긴밀하게 협력하여 재무위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

가. 시장위험1) 외환위험연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 환율관리의 기본전략은 환율영향으로 인한 손익변동성을 축소하는 것으로서 부품의 수입과 제품매출에 의한 자연적 헷징을 통해서 관리되었습니다. 그러나 급격한 환율하락과 가격경쟁이 심화되고 있는 산업의 특성으로 외환차손 손실이 커져가고 있는 추세에 있습니다. 현재 당사는 외환환산손익 위험회피 목적으로 파생상품 계약은 체결하고 있지 않고 있으며, 향후 앞서 언급한 급격한 원화환율 하락이 발생할 경우 당사의 외화환차손으로 인한 손실 폭이 확대될 수 있습니다2) 이자율위험연결회사의 이자율위험은 변동이자율과 고정이자율로 발행된 차입금에서 비롯됩니다. 당사는 2012년 2월29일 채권금융기관공동관리 개시로 경영정상화 이행을 위한 약정체결로 결정된 이자율위험에 노출되어 있습니다. 나. 신용위험신용위험은 연결회사 차원에서 관리되고 있습니다. 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 매출거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금 및 현금성자산, 은행예치금으로부터 발생하고 있습니다. 연결회사는 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용 검증절차 수행을 원칙으로 하여 신용상태가 건전한 거래상대방과의 거래만을 수행하고 있습니다.또한, 대손위험에 대한 회사의 노출정도가 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 지속적으로 신용도를 재평가하는 등 매출채권 및 기타채권 잔액에 대한 지속적인 관리업무를 수행하고 있습니다. 다. 유동성위험유동성위험관리는 만기까지 모든 금융계약서의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험을 관리 하는 것입니다.충분한 현금 및 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있으며, 연결회사의 자금부서는 영업자금 수요를 충족시킬수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측시에는 회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사내부의 재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있으며 신용한도 내에서 자금여력을 탄력적으로 유지하고 있으며, 연결회사의 금융부채현황 은 아래표와 같습니다.

1) 당분기말 (단위 : 천원)

구 분	1년이하	1년초과~ 2년이하	2년초과	합 계

매입채무및기타채무	44,196,684	-	-	44,196,684

차입금	78,019,650	-	-	78,019,650

금융보증(*1)	14,561,664	-	-	14,561,664

합 계	136,777,998	-	-	136,777,998

(*1) 특수관계자 등의 여신에 대해 금융기관에 제공한 지급보증의 한도액으로 금융부채의 최대 노출 금액을 기재하였습니다.

2) 전기말 (단위 : 천원)

구 분	1년이하	1년초과~ 2년이하	2년초과	합 계

매입채무및기타채무	48,267,133	-	-	48,267,133

차입금	93,507,306	-	-	93,507,306

금융보증(*1)	14,561,664	-	-	14,561,664

합 계	156,336,103	-	-	156,336,103

(*1) 특수관계자 등의 여신에 대해 금융기관에 제공한 지급보증의 한도액으로 금융부채의 최대 노출 금액을 기재하였습니다.

8. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 해당사항 없음 9. 경영상의 주요계약 등 해당사항 없음

10. 연구개발활동 가. 연구개발 개요 국내 조선산업은 드릴쉽, FPSO, FLNG 등의 비교적 부가가치가 높은 선박수주 중심으로 변화되고 있습니다. 현재 이러한 고부가가치 선종의 장비는 유럽이 중심이 되고 있으며, 이러한 이유로 고부가가치 장비의 국산화가 절실히 요구되고 있습니다. 이에 당사는 조선기자재 중 부가가치가 높은 Offshore Crane 제품군의 제품개발을 지속적으로 추진하고 있습니다. Offshore Maintenance Crane, Offshore Box Boom Crane 및 ALS Winch (제어 System), 항만 Gantry Structure 및 주행장치, 극저온 작동(-45℃) Crane류에서는 신규수주와 연구개발을 연계하여 신규사업 진입을 추진하고 있습니다 나. 조직도

다. 연구개발 비용 (단위:천원)

과 목	2016년(37기 1분기)	2015년(36기)	2014년(35기)	비고

연구개발비용	149,930	614,320	446,346	-

연구개발비 / 매출액비율 [연구개발비용계 / 당기매출액*100]	0.3%	0.3%	0.3%	-

[주1] 연구개발비용의 산정기준은 연구개발조직의 급여총액이며, 매출액비율의 매출액은 연결재무정보를 기준으로 작성하였습니다. 라. 연구개발 실적

년도	주요연구과제	기대효과

2009년	HYD. HIGH PRESSURE DECK MACHINERY 20T	상선 영업 확대

KNUCKLE JIB CRANE 5Tx10M	특수선 신규 시장 개척

WIRE LUFFING DECK CRANE 30Tx26M	BULK CARRIER AND CONTAINER SHIP 영업 확대

ELECTRIC SLEWING CRANE 10Tx14M / 5Tx14.5M	DRAGGER 선 신규 시장 개척

ELECTRIC SLEWING CRANE 13Tx18.5M / 11Tx20M	DRAGGER 선 신규 시장 개척

MCS PANEL 집적화 개발	기술 향상

FREE FALL DAVIT	신규 시장 개척

2010년	TELESCOPIC CRANE 5Tx20M	특수선 신규 시장 개척

FDS2 OVER HEAD CRANE 20T	해양 지원선 신규 시장 개척

FIXED JIB CRANE 0.8T	상선 영업 확대

MUX CLEAN ROOM OVERHEAD CRANE 15T	신규 시장 개척

HYD. HIGH PRESSURE DECK MACHINERY 25T	영업 확대

2011년	LATTICE BOOM CRANE 10Tx42M	신규 시장 개척

PERSONNEL TRANSFER / DNV 승인 6P	영업 확대

MONORAIL HOIST BENDING TYPE 12.5T	영업 확대

HYD. HIGH PRESSURE DECK MACHINERY 8T	영업 확대

FREE FALL DAVIT 5900KG 25P	영업 확대

FREE FALL DAVIT 6700KG 30P	영업 확대

2012년	WIRE LUFFING DECK CRANE 36Tx26M	BULK CARRIER AND CONTAINER SHIP 영업 확대

TWO CYLINDER LUFFING TYPE JIB CRANE 25Tx30M	해양 신규 시장 개척

WIRE LUFFING DECK CRANE 35Tx26M (SLIM TYPE)	BULK CARRIER AND CONTAINER SHIP 영업 확대

GANTRY SLEWING CRANE 40Tx30M	신규 시장 개척

2013년	HYD. HIGH PRESSURE DECK MACHINERY 30T	신규 시장 개척

INVERTER MOTOR DRIVEN DECK MACHINERY 30T	신규 시장 개척

SELF CONTAINED TYPE DECK MACHINERY 30T	신규 시장 개척

CYLINDER LUFFING DECK CRANE 45Tx29.5M	BULK CARRIER AND CONTAINER SHIP 영업 확대

15Tx28M OFFSHORE JIB CRANE (DIESEL DRIVEN)	해양 신규 시장 개척

TWIN DECK CRANE	신규 시장 개척

2014년	OFFSHORE MAINTENANCE CRANE(ELEC DRIVEN,5Tx10M)	신규 시장 개척

OFFSHORE BOX BOOM CRANE(DIESEL DRIVEN,15Tx28M)	신규 시장 개척

OFFSHORE BOX BOOM CRANE (ELEC DRIVEN, 5Tx22M)	신규 시장 개척

ALS WINCH 제어 SYSTEM ( ELEC DRIVEN, 80T)	영업 확대

항만 CRANE GANTRY STRUCTURE 및 주행장치(40T)	영업 확대

극저온 작동(-45℃) HC+HPC 개발	영업 확대

2015년	OFFSHORE BOX BOOM CRANE (디젤엔진 : 15Tx28M, IOOC 시추선)	신규 시장 개척

OFFSHORE BOX BOOM CRANE (MOTOR : 5Tx22M, IOOC 시추선)	신규 시장 개척

OFFSHORE BOX BOOM CRANE (MOTOR : 10Tx20M, IOOC 해양 거주구)	신규 시장 개척

FENDER HANDLING DAVIT 설계 개발 (16TON, 9Mx4.5M)	신규 시장 개척

JIB CRANE #950 모델 신규 설계개발(20Tx31M)	영업 확대

2016년	JIB CRANE #1200 (ELEC-HYD DRIVEN, 20Tx31M)	영업 확대

항만 CRANE GANTRY STRUCTURE 및 주행장치 제품 개발(40T)	신규 시장 개척

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 1) 소요기술명세 및 자체개발 정도 등 선박용 기계제품 및 상부구조물은 주문생산방식이므로 고객요구에 맞추어 제품을 만들어야 합니다. 이를 위해서는 제관과 용접 및 가공기술뿐만 아니라 기계, 유압, 전기 등의 설계 능력이 우수해야 하고 제품에 대한 전문적인 지식과 노하우로 생산력을 높일 수 있어야 다양한 고객의 요구를 만족 할 수 있습니다. 또한 30Ton 이상의 대형 크레인 제작과 해양플랜트 사업에는 인적 구성과 물적 설비 및 기술적인 설계능력이 반드시 필요합니다. 그리고 대형구조물의 특성상 그 제작 요건이 까다롭기 때문에 각종 인허가 및 인증을 획득하여야 하므로 당사는 설립 초기부터 지속적으로 노력해왔습니다.당사에 보유하고 있는 선박용 기계제품 및 해양플랜트 제작을 위해 필요한 각종 인증현황은 다음과 같습니다.

No.	구 분	발행일	종료일	발행처

1	ISO9001:2008	1998-12-30	2016-12-31	LRQA

2	ISO14001:2004	2010-07-30	2016-07-29	LRQA

3	OHSAS18001:2007	2010-07-30	2016-07-29	LRQA

4	ISO9001:2008	2010-08-02	2016-08-02	API

5	API SPEC. Q1 (QMS)	2010-08-02	2016-08-02	API

6	API SPEC. 2C (Offshore Pedestal Mounted Cranes)	2010-08-02	2016-08-02	API

7	QS-CERTIFICATE OF ASSESSMENT-EC (QMS)	2014-11-24	2019-11-24	DNV

8	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT, HGD-082-30)	2012-06-01	2016-08-22	DNV

9	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT, HGD-073-30)	2012-06-15	2021-04-13	DNV

10	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT, HGD-062-26)	2012-06-20	2021-04-13	DNV

11	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT, HGD-057-24)	2012-06-15	2021-04-13	DNV

12	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (WINCH, BWE-15-30/180)	2012-06-20	2021-04-13	DNV

13	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (WINCH, BWE-10-30/180)	2012-06-20	2021-04-13	DNV

14	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (WINCH, BWE-08-31/181)	2012-06-15	2021-04-13	DNV

15	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT WINCH, RD-23-38, RDW-23)	2014-07-10	2019-07-10	DNV

16	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT LD-2338 WINCH LDW-23)	2014-03-18	2019-03-18	DNV

17	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (FD6700)	2014-04-09	2019-04-09	DNV

18	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (HGD-100-32 BWE-17-030/180)	2014-07-28	2019-07-28	DNV

19	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (FD7500)	2014-07-25	2019-07-25	DNV

20	EC TYPE EXAMINATION CERTIFICATE (DAVIT WINCH, RD-2345 RDW-23)	2014-07-28	2019-07-28	DNV

21	DESIGN APPROVAL CERTIFICATE (DAVIT WINCH HGD-057-24, BWE-08-031/1801)	1996-05-07	2016-05-06	KR

22	TYPE APPROVAL CERTIFICATE (DAVIT WINCH, FD5500, FDW-06)	-	2016-06-02	NK

23	TYPE APPROVAL CERTIFICATE (DAVIT, HGD-057-24)	2014-08-18	2019-08-19	NK

24	TYPE APPROVAL CERTIFICATE (WINCH, BWE-08-031)	2015-04-16	2020-01-31	NK

25	TYPE APPROVAL CERTIFICATE (WINCH, BWE-08-181)	2015-04-16	2020-01-31	NK

26	CERTIFICATE OF APPROVAL FOR WELDING	-	2017-04-30	GL

2) 핵심보유기술에 대한 기술 로드맵 당사는 개발 가능한 고부가가치 크레인 제품에 대한 시장성과 고객확보 가능성을 분석하고 검토합니다. 기술연구소에서는 개발 가능한 제품에 대해서 추진전략을 수립하고 이에 대한 보고서를 작성합니다. 또한, 핵심 기술에 대한 특허 출원으로 제품 신뢰성 검증 및 대외적으로 제품의 인지도 향상에 주력합니다.

3) 지적재산권 보유현황

종 류	등 록 일	명 칭	비 고

특허권	2010년 08월 20일	붐의 기복각도에 따라서 후쿠의 높이를 조절할 수 있는 데크 크레인	특허: 제 10-0978467 호

2013년 07월 25일	인원이송 바스켓	특허: 제10-1340193 호

지적재산권	1998년 02월 17일	윈치용 원심브레이크	등록번호: 117795

4) 그 밖의 보유기술의 경쟁력 평가 당사는 제품설계, 구매, 생산, 품질, 납품, 사후관리까지를 Total Solution 방식으로 서비스를 제공하고 있으며, 고객요구에 맞는 제품을 생산하기 위해서 끊임없는 연구개발활동을 진행하고 있습니다. 특히, 전기, 유압, 기계설계에서 당사만의 핵심 기술접목으로 다양한 고객의 요구에 맞출 수 있는 시스템을 가지고 있고, 다년간의 축적된 생산력과 KNOW-HOW는 타사와 비교해 우수한 품질과 기능을 구사할 수 있는 원동력을 제공하고 있습니다. 또한 기술연구소에서는 끊임없는 기술개발과 교육으로 변화되는 고객의 요구에 맞추어 설계를 하고 있으며, 생산성 향상을 위하여 현장의 문제점을 개선하고 원가절감의 노력으로 경쟁 업체보다 한발 앞서나가고 있습니다. 그리고 국산화 개발과 대형크레인을 제작하기 위한 생산능력을 확보, 기존시장에 안주하지 않고 새로운 시장을 개척하여 해양플랜트 사업에 납품이 가능한 각종인허가와 설계 개발을 하고 있어 동종 타사들이 넘보지 못하는 기술력을 보유하고 있습니다.