한솔케미칼 사업보고서 (2024.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상·예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확할 수도 있습니다. 또한 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없으며, 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 개요

회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다.

화학산업은 크게 석유화학, 정밀화학, 무기화학 등으로 분류되고 있으나, 분야가 대단히 광범위하고 그 품목 또한 다품종인 관계로 화학산업 전반에 대한 시장규모, 생산능력을 종합하여 말하기는 어렵습니다.당사는 정밀화학 제품으로 반도체, 디스플레이, 제지 및 섬유에 사용되는 과산화수소, 섬유에 사용되는 차아황산소다, Polymer 합성시 중합개시제로 주로 사용되는 BPO를 생산하고 있습니다. 또한 제지/환경제품으로 제지산업에서 부재료로 사용되는 라텍스외 제지약품, 폐수처리 등에 사용되는 고분자응집제 등을 생산하고 있습니다.

또한, 전자 및 이차전지소재 제품으로는 반도체 공정에서 반도체 박막을 형성하는 데에 사용하는 Precursor, 디스플레이 제조에 사용되는 Resin 및 QD 등 전자재료 제품을 생산하고 있으며, 리튬이온 전지용 소재인 음극바인더, 분리막바인더, 실리콘음극재 등을 개발 및 생산하고 있습니다.

3. 재무상태 및 영업실적가. 재무상태(연결기준)

- 당사의 총자산 1,464,679백만원 중 자본총계와 부채총계는 각각 1,071,444백만원과 393,235백만원으로 부채비율 36.7%의 우량한 재무구조를 가지고 있으며, 총차입금은 261,156백만원이고, 현금및현금등가물, 단기금융상품 및 장기금융상품 등의 예금은 113,723백만원이므로 순차입금은 147,433백만원입니다. - 한편 주요종속회사인 테이팩스는 총자산 129,508백만원 중 자본총계와 부채총계는 각각 98,580백만원과 30,928백만원 입니다. 나. 영업실적(연결기준)

(단위 : 백만원)

구 분	영 업 실 적	증 가 율 (%)

제 45 기	제 44 기

매 출 액	776,357	771,655	0.6

매출원가	571,593	566,695	0.9

매출총이익	204,764	204,960	-0.1

영업이익	128,825	124,144	3.8

법인세비용차감전순이익	147,773	135,592	9.0

법인세비용	22,879	26,902	-15.0

당기순이익	124,894	108,690	14.9

기타포괄손익	2,045	(5,637)	-136.3

당기총포괄이익	126,939	103,053	23.2

- 당기 당사의 별도재무제표 기준 매출액은 전년대비 3.3% 증가한 5,849억원이며, 제품별로는 정밀화학제품이 전년대비 2.2% 감소한 1,999억원, 제지/환경제품이 전년대비 13.1% 증가한 1,081억원, 전자 및 이차전지소재제품은 전년대비 0.5% 증가한 2,368억원, 기타제품 및 상품매출 등은 전년대비 32.2% 증가한 401억원의 매출실적을 달성하였습니다.- 한편 주요종속회사인 테이팩스는 당기에 1,342억원, 전기에 1,436억원의 매출실적을 달성하였습니다. 다. 신규 사업 및 중단 사업해당사항 없음 라. 조직개편해당사항 없음 마. 환율변동 영향연결회사는 외화로 표시된 거래를 수행하고 있으므로 환율변동으로 인한 위험에 노출되어 있습니다. 당기말과 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

자 산	부 채	자 산	부 채

USD	69,993,457	6,013,934	46,332,398	21,188,112

JPY	146,699	99	63,338	-

CNY	-	416,860	-	234,919

EUR	9,379	-	14,079	-

합 계	70,149,535	6,430,893	46,409,815	21,423,031

당기말과 전기말 현재 외화에 대한 원화 환율 10% 변동 시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	6,397,952	(6,397,952)	2,514,428	(2,514,428)

JPY	14,660	(14,660)	6,334	(6,334)

CNY	(41,686)	41,686	(23,492)	23,492

EUR	938	(938)	1,408	(1,408)

합 계	6,371,864	(6,371,864)	2,498,678	(2,498,678)

상기 민감도 분석은 당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 화폐성부채를 대상으로 하였습니다. 바. 자산 손상 인식 연결회사는 현금창출단위에 배분된 영업권에 대한 손상검사를 통해 총 2,407백만원의 자산 손상을 인식하였습니다.

4. 유동성 및 자금조달과 지출가. 유동성 현황 (연결 기준)

(단위 : 백만원)

구분	제 45 기	제 44 기	증감내역

영업활동으로 인한 현금흐름	162,357	144,123	18,234

투자활동으로 인한 현금흐름	(72,067)	(171,857)	99,790

재무활동으로 인한 현금흐름	(76,919)	(4,500)	(72,419)

현금의 환율변동 효과	3,221	266	2,955

현금의 증가 감소	16,592	(31,979)	48,571

기말의 현금	83,682	67,091	16,591

나. 자금조달 현황 (연결 기준)

(1) 차입금 현황(단위 : 백만원)

구 분	차입처	연이자율	제 45 기	제 44 기

단기차입금	신한은행 外	3.66 ~ 5.21%	69,201	19,135

장기차입금	산업은행 外	3.27 ~ 5.11%	122,004	117,608

사 채	제41회 공모사채 外	2.10%	69,951	146,640

합 계	261,156	283,383

(2) 차입금 상환계획(단위 : 백만원)

만 기	차입금	비 고

1년(2025년)2년(2026년)3년 이후(2027년 이후)	155,00489,51216,640	단기차입금, 장기차입금장기차입금, 회사채장기차입금

계	261,156

5. 부외거래

(1) 당기말 현재 연결실체와 금융기관과의 주요 약정한도 내용은 다음과 같습니다.

(원화단위 : 천원, 외화단위 : USD)

구 분	제 공 자	통화	금 액

당좌차월	한국산업은행 등	KRW	11,700,000

수입신용장발행	농협은행㈜ 등	USD	16,000,000

B2B	농협은행㈜ 등	KRW	20,000,000

어음할인	롯데캐피탈㈜ 등	KRW	15,631,817

한도대출약정	한국산업은행 등	KRW	32,000,000

시설대	한국산업은행 등	KRW	179,236,800

일반대	㈜신한은행	KRW	20,727,650

수출성장자금	한국수출입은행	KRW	25,000,000

법인카드	농협카드 등	KRW	250,000

(2) 당기말 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(원화단위 : 천원, 외화단위 : USD, RM)

제공자	내 용	통화	금 액

국민은행	기타외화지급보증	USD	1,300,000

신한은행	포괄외화지급보증	USD	2,000,000

연결회사의 임직원	기타외화지급보증	RM	6,388,016

서울보증보험㈜	이행계약 등	KRW	33,876,005

(3) 당기말 현재 연결회사가 피고로 계류중인 소송사건은 총 1건이며 소송가액은 12백만원 입니다. 해당 소송사건의 결과는 당기말 현재 예측하기 어렵습니다.

(4) 당기말 현재 연결실체가 특수관계자를 위하여 제공한 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원, USD)

제공한 기업	제공받은 기업	내역	한도금액	지급보증처

㈜한솔케미칼	㈜에이치에스머티리얼즈	차입금 지급보증	15,600,000	농협은행㈜

차입금 지급보증	6,000,000	㈜신한은행

차입금 지급보증	3,600,000	㈜우리은행

㈜바이옥스	차입금 지급보증	2,400,000	㈜신한은행

㈜테이팩스	MEDI LEGION SDN. BHD.	차입금 지급보증	USD 1,300,000	KB KOOKMIN BANKSINGAPORE BRANCH

6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항

연결회사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은「Ⅲ. 재무에 관한 사항, 3. 연결재무제표 주석 3. 중요한 판단과 추정 불확실성의 주요 원천」을 참조하시기 바랍니다. 나. 종업원 등에 관한 사항당사의 종업원 등에 관한 사항은 "Ⅷ. 임원 및 직원 등에 관한 사항 - 1. 임원 및 직원등의 현황"을 참조하시기 바랍니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항당사의 사업과 관련된 법규상 주요 규제내용은 "XI. 그밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 - 3. 제재 등과 관련된 사항"을 참조하시기 바랍니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 주요 시장위험의 내용: "Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 3. 연결재무제표 주석" 및 "Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 5. 재무제표 주석"을 참조하시기 바랍니다.위험관리방식: "Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 3. 연결재무제표 주석" 및 "Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 5. 재무제표 주석"을 참조하시기 바랍니다.