원일특강 분기보고서 (2025.09)
7. 기타 참고사항

가. 사업부문별 시장여건 및 영업의 개황 등1. 특수강 사업부문

(1) 산업의 특성

특수강 산업은 자동차, 기계, 조선, 건설, 가전 등 다양한 산업의 핵심 부품 소재를 공급하는 자본집약적 산업입니다. 일반 보통강과 달리 고강도·고내구성이 요구되며, 다품종 소량생산 체계와 장기간의 기술 축적이 필수적인 특징을 지니고 있습니다.

(2) 산업의 성장성특수강 산업은 경제 성장과 주요 산업의 발전과 밀접히 연관되어 있으며, 수요 구조의 고도화에 따라 장기적으로 안정적인 성장세가 지속될 것으로 전망됩니다. 현재 국내 조강 생산량 중 특수강의 비중은 선진국에 비해 낮은 수준으로, 향후 일반강 대비 높은 성장률이 예상됩니다.(3) 경기변동의 특성 및 계절성특수강 수요는 자동차 및 건설중장비 생산량과 밀접하게 연계되어 있으며, 기계·조선 산업의 경기에도 큰 영향을 받습니다. 고정비 비중이 높은 장치산업 특성상 가동률이 높을수록 수익성이 개선되지만, 경기 침체 시 수요 감소로 인해 가동률 하락과 수익성 저하가 불가피합니다.

(4) 국내외 시장여건

철광석은 2025년 3분기 들어 철광석 가격은 중국 고로업체의 재가동과 미국 금리인하 기대감으로 계절적 비수기임에도 상승세를 보이며 전분기 대비 약 10% 상승했습니다.

스크랩 가격은 3분기부터 상승 전환되었으나, 자동차 소재를 제외한 대부분의 산업에서 수요 둔화가 지속되고 있습니다. 합금철 중 텅스텐과 몰리브덴은 4월 이후 급격히 상승세를 이어가고 있습니다.

구조용강은 자동차 분야는 미국 수출에 따른 관세 영향이 불가피할 전망이며, 산업 분야는 경기 불확실성과 글로벌 건설 부진으로 회복세가 더딘 상황입니다.

금형강은 자동차 분야에서 연기되었던 금형 물량이 일부 회복되었으나, 전자 분야는 개발 지연이 지속되며 침체 국면을 벗어나지 못하고 있습니다.

공구강은 전반적인 수요 부진으로 가격 인상분이 시장에 반영되지 못하고 있으며, 업계 전반은 여전히 보합세를 유지하고 있습니다.

국내 특수강 생산업체들은 산업용 구조용강을 중심으로 가격 인하 움직임을 보이고 있으며, 국산 제품과 수입재 간의 가격 격차는 점차 확대되고 있습니다. 조선·풍력·자동차 등 일부 업종은 보합세를 유지하나, 중장비 등 기타 분야는 회복세가 더디며 일부 업체들은 조업 일수를 축소하는 등 어려움을 겪고 있습니다.

당사에서 취급하는 강종별 시황 분석 소개하면

첫째, 공구강은 특정 형태의 금형틀 제작에 사용되며, 주요 합금 원소로는 크롬, 니켈, 몰리브덴이 있습니다. 텅스텐·몰리브덴 등 합금철 가격 급등으로 가격 인상 논의가 진행 중이나, 경기 부진으로 인한 수요 감소로 실제 인상은 4분기로 연기되었습니다. 국내외 제조업체 모두 시장 점유율 유지를 우선시하고 있으며, 중국산 저가 제품의 유입으로 경쟁이 심화되고 있습니다. 한편, 현대제철과 세아그룹 계열사는 중국산 특수강 제품에 대한 반덤핑 제소를 진행 중입니다.

둘째, 금형강은 전자 또는 자동차용 사출품 제작에 사용됩니다. 자동차용 사출 금형 수요가 일부 회복세를 보이고 있으나, 전반적인 산업 활동은 전년 대비 부진합니다. 전자·가전 부문은 판매 부진으로 금형 수요가 감소하고 있으며, 일부 금형 소재는 완제품 형태로 수입되어 국내 시장 경쟁을 더욱 가중시키고 있습니다.

셋째, 구조용강은 산업기계 전반에 사용되며, 자동차 부문 수요는 안정적이나, 중장비 부진 및 중국산 저가 수입 지속으로 국내 가격 하락 압력이 커지고 있습니다. 제조업체들은 가격 조정을 시도하고 있으나 수요 부진으로 효과가 제한적입니다.

넷째, 후판은 배 건조에 가장 많이 사용되는 강종으로, 조선업 호황에 따라 수요가 증가하고 있으며, 현대제철의 중국산 제품 반덤핑 판정으로 국내 시장 내 수입 제한이 예상됩니다. 당사는 국내산 소재 활용을 강화하며 산업 중심의 유연한 판매 전략을 추진 중입니다.

다섯째, 단조부문에서는 선박 엔진 및 산업기자재 부문에서 매출이 증가하고 있으며, 일본 등 해외 시장에서도 가시적인 성과를 거두고 있습니다. 이를 기반으로 단조 사업의 경쟁력 강화를 추진하고 있습니다.

(5) 경쟁요인 및 회사의 강점ㆍ단점

당사 특수강 사업부문은 생산된 특수강 원자재를 매입해 절단 및 가공한 후, 이를 산업 부품업체와 관련 업체에 공급하는 역할을 수행하고 있습니다. 특수강 시장은 진입장벽이 낮아 경쟁이 치열한 구조입니다. 당사는 품질, 납기 신속성, 안정적 공급 능력, 가격 경쟁력을 핵심 경쟁 요소로 삼고 있습니다.

본사 및 주요 공장(밀양·진천) 외에도 해원단조와 비엠스틸 인수를 통해 원자재 보관 및 공급망을 안정화하였으며, 최신 고속 절단기 도입과 공정 노하우를 통해 생산 효율을 극대화하고 있습니다.

또한, 고객 맞춤형 서비스와 신속한 의사소통 체계를 구축해 고객 만족도를 높이고 있으며, 설비 투자와 원가 절감 노력, 품목 다변화를 통한 시너지 창출로 수익성 개선을 도모하고 있습니다.

2. 단조사업부문 (1) 산업의 특성

단조산업은 금형단조(closed-die forging)와 자유형단조(open-die forging)로 구분됩니다. 금형단조는 소형의 표준화된 제품(자동차 부품, 소형 공구 등)을 대량으로 생산하는 방식이며, 자유형단조는 금형을 사용할 수 없는 대형 비표준화 제품을 주로 주문 생산 방식으로 제작합니다. 이는 조선, 산업기계, 건설기자재 등 다양한 수요산업에서 핵심 부품으로 사용되며, 산업 전반에 걸친 기초 공업기반으로 중요한 역할을 하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성

자유형단조 산업은 친환경 엔진 확대 및 조선 수주 증가로 꾸준한 성장이 예상됩니다. 또한 MAN·바르질라 엔진 등 A/S 시장이 활성화되며 새로운 수요가 창출되고 있습니다. 일본 시장에서는 신소재 롤러 및 선미재 분야 협력을 통해 입지를 확대하고 있습니다.

중국산 저가 제품의 진출로 국내 경쟁은 심화되고 있으나, 해외 산업기자재 및 건설기자재 시장으로의 확장을 통해 성장세가 이어질 전망입니다.

(3) 경기변동의 특성 및 계절성

단조산업은 조선·산업기계·건설기자재 등 다양한 산업의 경기 변동에 영향을 받습니다. 이에 따라 당사는 시장 다변화를 추진하며 신규 고객 확보에 주력하고 있습니다.

(4) 국내외 시장여건

국내 단조 시장은 일부 업체의 부실 경영과 저가 수주 경쟁으로 침체가 우려되지만, 당사는 품질과 신뢰를 기반으로 일본 선박엔진 시장에서 성과를 거두고 있습니다. 또한 기술력 강화 및 조직 재편을 통해 경쟁력을 제고하고 있습니다. 향후 금형강·크롬강·스테인리스 등 신규 소재 시장 진출을 통해 사업 다각화를 추진할 계획입니다.

(5) 경쟁요인 및 회사의 강점ㆍ단점

단조산업의 주요 경쟁 요인은 품질, 납기 신속성, 가격 경쟁력입니다. 당사는 숙련된 인력과 오랜 기술 노하우를 바탕으로 고품질 자유형 단조 제품을 생산하고 있으며, 다양한 산업의 핵심 부품을 안정적으로 공급하고 있습니다.

특히 일본 선박 엔진 시장에서의 기술력 강화와 조직 효율화는 해외 시장 확대에 기여하고 있으며, 이는 국내 수주 시장에도 긍정적으로 작용하고 있습니다.

국내 시장 침체와 중국 저가 제품 확산에 대응하기 위해 해외 시장 개척을 적극 추진하고 있으며, 긴급 대응력과 품질 경쟁력을 기반으로 선박 엔진 및 선미재 부품 분야에서 점유율 확대를 목표로 하고 있습니다.

결론적으로 당사는 품질과 신속성을 핵심 경쟁력으로 삼아 국내외 시장에서 입지를 강화하고 있으며, 기술 혁신과 해외 진출을 통해 지속 가능한 성장을 도모하고 있습니다.