영흥 분기보고서 (2021.09)
8. 기타 재무에 관한 사항

1. 대손충당금 설정현황

(1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원)

구 분	계정과목	채권 총액	대손충당금	대손충당금설정률

제45기 3분기	매출채권	99,952	1,985	2.0%

장기성매출채권	954	405	42.5%

합계	100,906	2,390	2.4%

제44기 말	매출채권	50,886	1,225	2.4%

장기성매출채권	3,607	1,135	31.5%

합계	54,493	2,360	4.3%

제43기 말	매출채권	53,788	605	1.1%

장기성매출채권	1,180	783	66.4%

합계	54,968	1,388	2.5%

(2) 대손충당금 변동현황(단위 : 천원)

구 분	2021년 3분기	2020년	2019년

기초	2,359,763	1,387,988	3,476,315

설정(환입)	(555,895)	522,718	(325,399)

대체	1,534,606	712,590	(1,698,278)

제각	(948,817)	(263,485)	(65,053)

환율변동	13	(47)	403

기말	2,389,670	2,359,764	1,387,988

( 3 ) 매출채권관련 대손충당금 설정방침 1) 대손충당금 설정방침연결회사는 재무상태표일 현재 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용한 집합적 손상검토와 부실채권에 대한 거래처 담보 제공액을 차감한 채권에 대해서 예상되는 개별적 대손추정액을 반영하여 대손충당금으로 설정하고 있습니다.

2) 대손충당금 설정 근거가) 기대신용손실: 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법으로 ROLL RATE 방식을 통한 손상검토나) 대손예상액 산정① 집합 평가: 보고기간 종료일 현재의 매출채권에 대하여 ROLL RATE 방식을 통한 집합적 손상검토 단, 개별평가 대상은 제외② 개별 평가: 채무자의 파산, 부도 등 사유로 장래 회수가 불투명한 매출채권 및 기타채권의 경우 채권잔액중 회수불확실한 채권에 관하여 합리적인 대손예상액을 산정한다. 회수불확실채권은 화의채권 및 기타 사고채권으로 구분되며 화의채권은 예상 변제금액을 고려하여 손상평가를 수행하고, 기타 사고채권은 담보의 종류 및 금액을 고려하여 손상차손을 인식합니다.③ 대손처리기준: 매출채권 및 기타채권에 대하여 아래와 같은 사유 발생시 실대손처리한다.- 파산, 부도, 강제집행, 사업의 폐지, 채무자의 사망, 실종 등으로 인해 채권의 회수불능이 객관적으로 입증된 경우- 소송에 패소하였거나 법적 청구권이 소멸한 경우- 외부 채권회수 전문기관이 회수가 불가능하다고 통지한 경우- 기타 위에 준하는 회수불가능한 사유가 발생한 경우

(4) 당해사업연도말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황 (단위 :천원)

구 분	2021년 3분기	2020년	2019년

연체되지 않은 채권	85,532,552	33,382,439	44,725,044

소 계	85,532,552	33,382,439	44,725,044

연체되었으나 손상되지 않은 채권(*1)

3개월 초과 6개월 이하	12,160,029	17,198,588	8,349,372

6개월 초과 12개월 이하	823,419	1,552,859	505,670

소 계	12,983,448	18,751,447	8,855,042

손상채권

6개월 초과	1,960,587	708,116	84,739

12개월 초과 (*2)	429,083	1,651,648	1,303,249

소 계	2,389,670	2,359,764	1,387,988

합 계	100,905,670	54,493,650	54,968,074

(*1) 연체되었으나 손상되지 않은 채권은 최근 부도기록이 없는 여러 독립된 소비자들과 관련되어 있습니다. (*2) 당분기말 현재 손상채권과 관련하여 설정된 충당금 은 2,389,670 천 원 ( 전기: 2,359,764천원)입니다. 개별적으로 손상된 채권은 주로 예측하지 못한 경제적인 어려움을 겪고있는 거래처와 관련된 채권이며, 이들 매출채권 중 일부는 회수될 것으로 예상하고 있습니다.

나 . 재고자산의 보유 및 실사내역 등 (1) 연결회사의 사업부문별 재고자산 보유현황

(단위 : 천원)

사업부문	계정과목	제45기 3분기	제44기	제43기	비고

한국내철강사업	상 품	2,078,668	1,899,332	2,031,426

제 품	13,299,565	11,195,305	11,666,492

재 공 품	5,449,868	4,600,884	3,069,699

원 재 료	16,526,475	8,144,960	7,836,083

저 장 품	1,507,922	1,410,741	951,213

미 착 품	2,483,965	1,293,007	1,454,977

소계	41,346,463	28,544,229	27,009,890

한국내자동차부품사업	제 품	8,146,348	6,465,962	10,339,017

재 공 품	2,150,545	2,075,836	1,370,334

원 재 료	4,788,514	4,212,960	3,436,773

저 장 품	120,619	68,822	-

미 착 품	507,376	1,276,023	171

소계	15,713,402	14,099,603	15,146,295

기타사업부문	상 품	349,060	130,811	190,395

제 품	18,100,009	5,398,077	2,922,073

재 공 품	10,621,739	5,488,208	977,272

원 재 료	27,402,154	8,645,120	3,065,540

저 장 품	91,356	254,207	298,970

미 착 품	223,236	81,223	643,284

소계	56,787,554	19,997,646	8,097,534

연결조정	(1,597,216)	(462,209)	(726,062)

합계	112,250,203	62,179,269	49,527,657

총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산합계÷기말자산총계×100]	21.9%	18.4%	15.9%

재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]	4.3회	3.7회	3.7회

(2) 재고자산의 실사내역 등

- 실사일자 : 2020년 12월 31일, 2021년 1월 1일 - 전수조사 실시를 기본으로하며, 일부 중요성이 적은 품목의 경우 SAMPLE 조사 실시 - 독립적인 전문가 또는 전문기관, 감사기관 등의 참여. 입회 여부 : 감사계약 체결한 회계법인의 회계사 참여 - 장기체화재고 등 현황 : 재고자산의 시가가 취득원가보다 하락한 경우에는 시가를 재무상태표가액으로 하고 있으며, 당분기 현재 재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

계정과목	취득원가	보유금액	당기평가손실	기말잔액	비고

상품	2,368	2,368	(85)	2,283

제품	42,854	42,854	(3,377)	39,477

재공품	18,838	18,838	(681)	18,157

원재료	47,967	47,967	(513)	47,454

미착품	2,959	2,959	-	2,959

저장품	1,920	1,920	-	1,920

계	116,906	116,906	(4,656)	112,250

다 . 금융상품의 공정가치와 그 평가방법

연결실체는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

(수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격
(수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함
(수준 3) 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)

다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다.

당분기말(검토받지 아니함)

(단위: 천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

당기손익-공정가치측정금융자산

상장주식	244,702	-	-	244,702

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

비상장지분증권	-	2,384,877	-	2,384,877

당기손익-공정가치측정금융부채

파생상품부채	-	3,888,950	-	3,888,950

전기말(단위: 천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

상장주식	999,137	-	-	999,137

비상장지분증권	-	1,584,308	-	1,584,308

당기손익-공정가치측정금융부채

파생상품부채	-	7,799,155	-	7,799,155

(1) 반복적으로 공정가치로 측정하는 금융자산 및 금융부채의 공정가치

일부 금융자산과 금융부채는 보고기간말 공정가치로 측정합니다. 이러한 금융자산과금융부채의 공정가치가 산정되는 방법은 다음과 같습니다.

구 분	가치평가기법	유의적인 관측가능한투입변수	관측가능한 투입변수와 공정가치 측정치 간의연관성

상장주식	활성시장에서 공시되는 가격	결산일의 종가	결산일의 종가가 증가할수록 공정가치는 증가합니다.

비상장지분증권	EBITDA배수비상장지분증권의 공정가치는 EBITDA배수모형을 사용하여 측정하고 있습니다. 유사기업의 최근 공시된 재무정보로부터EBITDA를 구하고 당기말 시가총액과 비교하여 추정하고 있습니다.	유사기업의 종가, 유사기업의 공시된 재무제표, 평가대상회사의재무재표	유사기업의 결산일 종가와 EBITDA 및 평가대상회사의 EBITDA가 증가한다면 비상장주식의공정가치는 증가합니다.

전환권(파생상품부채)	이항모형전환권의 공정가치는 이항모형을 사용하여 측정하고 있습니다. 전환권의 공정가치측정에 사용되는 유의적인 투입변수인주가변동성은 과거 6개월의 주가변동에 기초하여 추정하고 있습니다. 또한, 위험중립확률(주가상승확률)은 과거 6개월의주가변동과 무위험이자율에 기초하여 추정하고 있으며, 무위험이자율은 잔여만기에 해당하는 국고채 이자율을 사용하고 있습니다.	주가변동성, 위험중립확률(주가상승확률)	주가변동성과 위험중립확률이상승할수록 전환권의 공정가치는 증가합니다.

(2) 당분기와 전기 중 수준1과 수준2 간의 유의적인 이동은 없습니다.

(3) 기타포괄손익으로 인식된 총 차익 및 차손은 당기말 및 전기말 현재 보유하고 있는 비상장주식과 관련된 것이며, 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익의 변동으로 인식됩니다.

(4) 당기손익으로 인식된 총 차익과 차손 중 당분기말 현재 보유하고 있는 파생상품부채와 관련된 금액은 3,350백만원(전기말: 924백만원)입니다. 해당 자산 및 부채의 공정가치 변동으로 인한 손익은 금융수익 및 금융비용에 포함되어 있습니다.

(5) 금융상품 범주별 장부금액

1) 당분기말 및 전기말 현재 연결실체의 범주별 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

당분기말 (검토받지 아니함)

(단위: 천원)

구분	당기손익-공정가치측정금융자산	기타포괄손익-공정가치측정금융자산	상각후원가측정금융자산	장부금액(공정가액)	당기손익-공정가치측정금융부채	상각후원가측정금융부채	장부금액(공정가액)

현금및현금성자산	-	-	22,570,078	22,570,078	-	-	-

당기손익-공정가치측정금융자산	244,702	-	-	244,702	-	-	-

기타금융자산	-	-	835,000	835,000	-	-	-

매출채권	-	-	98,515,999	98,515,999	-	-	-

기타채권	-	-	2,955,565	2,955,565	-	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	2,384,877	-	2,384,877	-	-	-

매입채무	-	-	-	-	-	53,730,881	53,730,881

기타채무	-	-	-	-	-	13,089,432	13,089,432

파생상품부채	-	-	-	-	3,888,950	-	3,888,950

리스부채	-	-	-	-	-	827,272	827,272

차입금	-	-	-	-	-	173,734,620	173,734,620

사채	-	-	-	-	-	20,000,000	20,000,000

전환사채	-	-	-	-	-	33,893,399	33,893,399

합 계	244,702	2,384,877	124,876,642	127,506,221	3,888,950	295,275,604	299,164,554

전기말(단위: 천원)

구분	당기손익-공정가치측정금융자산	기타포괄손익-공정가치측정금융자산	상각후원가측정금융자산	장부금액(공정가액)	당기손익-공정가치측정금융부채	상각후원가측정금융부채	장부금액(공정가액)

현금및현금성자산	-	-	7,482,761	7,482,761	-	-	-

기타금융자산	-	-	19,000	19,000	-	-	-

매출채권	-	-	52,133,886	52,133,886	-	-	-

기타채권	-	-	1,116,804	1,116,804	-	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	2,583,445	-	2,583,445	-	-	-

매입채무	-	-	-	-	-	22,261,071	22,261,071

기타채무	-	-	-	-	-	8,431,538	8,431,538

파생상품부채	-	-	-	-	7,799,155	-	7,799,155

리스부채	-	-	-	-	-	1,009,276	1,009,276

차입금	-	-	-	-	-	112,557,248	112,557,248

사채	-	-	-	-	-	1,500,000	1,500,000

전환사채	-	-	-	-	-	17,855,849	17,855,849

합 계	-	2,583,445	60,752,451	63,335,896	7,799,155	163,614,982	171,414,137

2) 당분기 및 전분기 중 발생한 연결실체의 금융상품 범주별 손익은 다음과 같습니다.

당분기 (검토받지 아니함)

(단위: 천원)

구 분	이자수익ㆍ비용	배당수익	평가이익ㆍ손실	거래이익ㆍ손실	손상ㆍ환입	외화관련손익

금융자산 :

상각후원가측정금융자산	132,385	-	(15,864)	-	(555,895)	2,087,002

당기손익-공정가치측정금융자산	-	-	(33,153)	-	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	41,414	2,026,643	-	-	-

금융부채 :

상각후원가측정금융부채	(7,807,484)	-	-	-	-	(843,718)

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	2,546,982	763,114	-	-

전분기 (검토받지 아니함)

(단위: 천원)

구 분	이자수익ㆍ비용	배당수익	평가이익ㆍ손실	손상ㆍ환입	외화관련손익

금융자산 :

상각후원가측정금융자산	40,943	-	-	415,527	(164,525)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	41,414	384,294	-	-

금융부채 :

상각후원가측정금융부채	(4,768,983)	-	-	-	209,302

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	(801,627)	-	-

라. 영업양수도등 주요사항□2021년(45기)

(1) 지 배기업은 사업다각화 및 성장동력 확보를 위해 당분기 중 대호특수강 주식인수계약을 체결하였습 니다. 인수한 회사의 냉간압조용선(CHQ WIRE)은 자동차부품, 일반산업기계부품 및 전자부품인 볼트,너트,베아링볼,스크류 등의 철강부품류의 소재로서 산업전반에 걸쳐 다양한 제품 구성을 이루고 있으며, 타산업과의 연계 효과가 매우 큰 산업으로서 연결실체와의 전략적 제휴를 통해 향후 성장에 상당한 시너지 효과가 있을 것으로 예상됩니다. (2) 당분기 중 발생한 사업결합의 이전대가의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	대호특수강	합 계

현금	31,880,000	31,880,000

(3) 당분기에 발생한 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

당분기(검토받지 아니함)

(단위: 천원)

구 분	대호특수강

식별가능한 자산의 공정가치

매출채권	39,838,333

기타채권	9,520,583

재고자산	19,560,049

당기손익-공정가치금융자산	277,855

유형자산	47,358,133

사용권자산	24,355

무형자산	111,820

사외적립자산	1,601,485

고객관계(주1)	7,238,646

식별가능한 부채의 공정가치

매입채무	12,518,458

기타채무(이연법인세부채 포함)	10,443,252

차입금	29,787,135

전환사채	14,998,010

파생상품금융부채	675,966

리스부채	24,907

충당부채	407,729

식별가능한 순자산 공정가치의 합계	56,675,802

(주) 연결실체는 취득의 일부로 대호특수강의 고객관계를 취득하였습니다. 이러한 고객관계는 분리가능성 기준을 충족하여 인식요건을 충족하므로 영업권과 분리하여 별도로인식하였습니다.

(4) 당분기 중 발생한 사업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

당분기 (검토받지 아니함)

(단위: 천원)

구분	대호특수강

이전대가(a)	31,880,000

차감: 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치(b)	56,675,802

지분율(c)	39.58%

순자산 공정가치 지분해당액(d=bXc)	22,431,062

영업권(a-d)(주)	9,448,938

(주) 사업결합시 이전대가에는 대호특수강을 취득하기 위해 지급한 지배권 프리미엄이 포함되기 때문에 영업권이 발생합니다. 또한 사업결합을 위해 지급한 대가에는 기대되는 시너지효과, 수익 증대, 향후 시 장 성장 및 대호특수강 의 숙련 노동과 관련된 금액이 포함되어 있습니다. 이러한 효익은 식별가능한 무형자산의 인식요건을 충족하지 못하므로 영업권과 분리하여 별도로 인식하지 않습니다.

□2020년(44기) 회사는 전기 중 영업양수도 및 주식인수에 의한 사업결합을 하였으며, 그 내용은 다음과 같습니다.

(1) 지 배기업은 사업확장을 통한 성장동력 확보 및 기업가치 증대를 위해 2020년 3월에 대흥산업(주)로부터 토지 및 건물을 제외한 자산, 계약 및 근로관계 등 영업일체를양수하였습니다. 인수한 영업일체는 와이어로프 및 경강선의 제조, 판매 등을 주요 영업으로 하고 있습니다. 연결실체의 주요 판매 제품 생산 및 판매와 관련이 있어 향후 성장에 상당한 시너지 효과가 있을 것으로 예상됩니다.(2) 지 배기업은 사업다각화 및 전략적 제휴를 통한 기업가치 증대를 위해 전기중 ㈜한영특수강 주식인수 계약을 체결하였습니다. 인수한 회사는 자동차의 조립과 건물에 필수불가결한 볼트와 너트의 제조 소재인 CHQ WIRE 및 스틸바를 생산하는 선재기업으로 연결실체와의 전략적 제휴를 통해 향후 성장에 상당한 시너지 효과가 있을 것으로 예상됩니다. (3) 사업결합의 이전대가의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	대흥산업	㈜한영특수강	합 계

현금	3,333,831	2,528,277	5,862,108

(4) 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	대흥산업	㈜한영특수강	합 계

식별가능한 자산의 공정가치

매출채권	6,340,171	6,153,995	12,494,166

기타채권	1,000,570	1,677,994	2,678,564

재고자산	2,082,942	11,095,244	13,178,186

기타포괄손익-공정가치금융자산	20,000	-	20,000

유형자산	2,449,551	27,299,801	29,749,352

무형자산	-	192,585	192,585

고객관계(주1)	-	6,985,184	6,985,184

식별가능한 부채의 공정가치

매입채무	6,994,660	12,961,319	19,955,979

기타채무(이연법인세부채 포함)	525,350	5,189,099	5,714,449

확정급여부채	1,039,393	82,997	1,122,390

차입금	-	31,893,754	31,893,754

사채	-	1,500,000	1,500,000

전환사채	-	865,657	865,657

식별가능한 순자산 공정가치의 합계	3,333,831	911,977	4,245,808

(주1) 연결실체는 취득의 일부로 한영특수강의 고객관계를 취득하였습니다. 이러한 고객관계는 분리가능성 기준을 충족하여 인식요건을 충족하므로 영업권과 분리하여 별도로 인식하였습니다.

(5) 사 업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	대흥산업	㈜한영특수강	합 계

이전대가(a)	3,333,831	2,528,277	5,862,108

차감: 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치(b)	3,333,831	911,977	4,245,808

지분율(c)	100%	20%(주1)	-

순자산 공정가치 지분해당액(d=bXc)	3,333,831	182,395	3,516,226

영업권(a-d)(주2)	-	2,345,882	2,345,882

(주1) 지배기업은 ㈜한영특수강의 지분 20%를 2020년 1월에 취득하였고, 2020년 1월 중에 ㈜한영특수강으로부터 신주인수권 행사시 지배력을 획득할 수 있는 신주인수권부사채를인수하였습니다. 잠재적 의결권을 고려하여 신주인수권부사채 인수일 당시의 지분율인 20%로 영업권 산정시 고려하였습니다.(주2) 사업결합시 이전대가에는 ㈜한영특수강을 취득하기 위해 지급한 지배권 프리미엄이 포함되기 때문에 영업권이 발생합니다. 또한 사업결합을 위해 지급한 대가에는 기대되는 시너지효과, 수익 증대, 향후 시장 성장 및 한영선재의 숙련 노동과 관련된 금액이 포함되어 있습니다. 이러한 효익은 식별가능한 무형자산의 인식요건을 충족하지 못하므로 영업권과 분리하여 별도로 인식하지 않습니다.