우성머티리얼스 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 50 기 2025.12.31 현재
제 49 기 2024.12.31 현재
제 48 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 50 기	제 49 기	제 48 기

자산

유동자산	17,091,193,799	30,771,365,611	41,795,782,172

현금및현금성자산	1,251,099,157	7,502,769,474	1,045,896,856

매출채권 및 기타유동채권	3,999,021,899	5,332,231,824	8,764,175,284

당기손익 공정가치측정금융자산	83,976,744	402,013,650

리스채권	32,979,757

기타유동금융자산	6,578,026,014	9,353,191,178	5,280,259,836

기타유동자산	379,320,191	384,217,746	1,804,887,383

유동재고자산	4,685,731,734	7,719,709,242	14,439,842,953

파생상품 금융자산	10,459,400,000

당기법인세자산	114,018,060	44,252,740	1,319,860

비유동자산	85,156,854,227	86,591,098,375	86,696,615,855

종속기업투자	5,000,000,000	5,000,000,000	5,800,197,082

투자부동산	11,850,142,504	12,167,557,035	12,484,971,566

유형자산	67,944,920,382	68,453,154,131	68,030,202,927

사용권자산	188,975,261	468,348,929

기타비유동금융자산	172,816,080	502,038,280	381,244,280

장기금융자산	2,500,000	2,500,000

임차보증금	499,538,280	378,744,280

자산총계	102,248,048,026	117,362,463,986	128,492,398,027

부채

유동부채	53,288,294,201	68,715,062,816	80,307,562,060

매입채무 및 기타유동채무	2,093,753,623	2,471,107,069	4,145,711,912

전환사채	17,366,267,096	23,767,823,316	27,641,384,391

유동성차입금	30,978,227,949	38,132,207,550	39,929,685,415

기타유동금융부채	2,608,182,042	3,404,796,882	3,397,304,059

기타 유동부채	109,308,238	190,757,953	122,576,283

리스부채	132,555,253	353,370,046

파생상품 금융부채	395,000,000	5,070,900,000

비유동부채	16,823,567,345	17,067,185,849	20,937,773,429

장기매입채무 및 기타비유동채무	79,591,058	802,520,678	2,341,520,000

장기차입금(사채 포함), 총액	624,960,000	2,341,520,000

비유동 리스부채	79,591,058	177,560,678

순확정급여채무	999,288,385	935,600,440	1,077,513,788

이연법인세부채	15,744,687,902	15,329,064,731	17,518,739,641

부채총계	70,111,861,546	85,782,248,665	101,245,335,489

자본

자본금	15,561,767,500	52,507,389,000	33,675,523,500

기타불입자본	48,094,752,295	41,430,110,513	24,444,257,725

기타자본구성요소	37,973,830,600	40,517,890,470	39,994,672,078

이익잉여금(결손금)	(69,494,163,915)	(102,875,174,662)	(70,867,390,765)

자본총계	32,136,186,480	31,580,215,321	27,247,062,538

자본과부채총계	102,248,048,026	117,362,463,986	128,492,398,027

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 50 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 49 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 48 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 50 기	제 49 기	제 48 기

수익(매출액)	24,687,715,439	25,490,491,894	33,789,509,695

매출원가	22,071,395,550	23,994,053,069	29,343,401,078

매출총이익	2,616,319,889	1,496,438,825	4,446,108,617

판매비와 관리비	4,802,510,492	11,125,288,704	13,696,353,461

영업이익(손실)	(2,186,190,603)	(9,628,849,879)	(9,250,244,844)

기타이익	172,187,438	1,493,306,179	10,103,427,357

기타손실	632,411,447	1,490,452,135	21,319,995,443

금융수익	837,900,143	3,311,019,446	4,570,359,545

금융원가	5,738,528,211	30,876,803,870	23,154,788,862

법인세비용차감전순이익(손실)	(7,547,042,680)	(37,191,780,259)	(39,051,242,247)

법인세비용(수익)	291,744,449	5,140,352,844	5,146,241,175

당기순이익(손실)	(7,255,298,231)	(32,051,427,415)	(33,905,001,072)

기타포괄손익	(564,059,058)	43,643,518	5,659,711,099

당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)	(564,059,058)	43,643,518	5,659,711,099

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)	(33,993,522)	55,175,118	(238,614,257)

확정급여관련 법인세효과	(11,531,600)	49,870,380

토지재평가세율변동효과	(530,065,536)	5,848,454,976

총포괄손익	(7,819,357,289)	(32,007,783,897)	(28,245,289,973)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	(48.0)	(428.0)	(529.0)

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 50 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 49 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 48 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	기타불입자본	기타자본구성요소	이익잉여금	자본 합계

자본잉여금	기타자본잉여금	기타불입자본 합계

2023.01.01 (기초자본)	28,428,930,000	4,594,475,468	4,594,475,468	32,657,058,260	(36,773,645,816)	28,906,817,912

당기순이익(손실)	(33,905,001,072)	(33,905,001,072)

무상감자

유상증자	5,246,593,500	4,453,405,325	4,453,405,325	9,699,998,825

전환사채의 발행

전환권대가	15,396,376,932	15,396,376,932	15,396,376,932

자기주식의 취득

주식보상비용	1,489,158,842	1,489,158,842

전환사채의 전환

토지재평가	5,393,392,368	5,393,392,368

확정급여제도의 재측정요소	(188,743,877)

2023.12.31 (기말자본)	33,675,523,500	9,047,880,793	15,396,376,932	24,444,257,725	39,994,672,078	(70,867,390,765)	27,247,062,538

2024.01.01 (기초자본)	33,675,523,500	9,047,880,793	15,396,376,932	24,444,257,725	39,994,672,078	(70,867,390,765)	27,247,062,538

당기순이익(손실)	(32,051,427,415)	(32,051,427,415)

무상감자

유상증자	10,399,680,000	593,540,098	593,540,098	10,993,220,098

전환사채의 발행

전환권대가	13,963,321,520	13,963,321,520	13,963,321,520

자기주식의 취득

주식보상비용	523,218,392	523,218,392

전환사채의 전환	8,432,185,500	14,596,340,280	(12,167,349,110)	2,428,991,170	10,861,176,670

토지재평가

확정급여제도의 재측정요소	43,643,518	43,643,518

2024.12.31 (기말자본)	52,507,389,000	24,237,761,171	17,192,349,342	41,430,110,513	40,517,890,470	(102,875,174,662)	31,580,215,321

2025.01.01 (기초자본)	52,507,389,000	24,237,761,171	17,192,349,342	41,430,110,513	40,517,890,470	(102,875,174,662)	31,580,215,321

당기순이익(손실)	(7,255,298,231)	(7,255,298,231)

무상감자	(40,670,302,500)	40,670,302,500

유상증자	2,005,000,000	5,865,000,000	5,865,000,000	7,870,000,000

전환사채의 발행	662,610,000	662,610,000	662,610,000

전환권대가

자기주식의 취득	(1,617,100)	(1,617,100)

주식보상비용	(2,012,377,234)	(2,012,377,234)

전환사채의 전환	1,719,681,000	5,998,698,867	(5,861,667,085)	137,031,782	1,856,712,782

토지재평가	(530,065,536)	(530,065,536)

확정급여제도의 재측정요소	(33,993,522)	(33,993,522)

2025.12.31 (기말자본)	15,561,767,500	36,101,460,038	11,993,292,257	48,094,752,295	37,973,830,600	(69,494,163,915)	32,136,186,480

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 50 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 49 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 48 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 50 기	제 49 기	제 48 기

영업활동현금흐름	1,285,901,962	1,577,776,000	(14,125,314,635)

당기순이익(손실)	(7,255,298,231)	(32,051,427,415)	(33,905,001,072)

당기순이익조정을 위한 가감	5,413,684,720	24,350,884,707	28,660,890,743

법인세비용 조정	(291,744,449)	(5,140,352,844)	(5,146,241,175)

퇴직급여 조정	196,488,684	314,033,172	299,190,948

대손상각비 조정	1,451,532,733	246,255,705	1,565,461,956

사용권자상각비	218,868,828	240,017,986

감가상각비에 대한 조정	454,013,697	450,942,968	398,337,256

파생상품처분손실	649,000,000

파생금융자산거래손실	10,651,160,000

파생상품평가손실	10,459,400,000	15,311,000,000

전환사채상환손실	80,901,475	277,841,523

이자비용 조정	5,008,626,736	9,395,255,409	7,843,788,862

주식보상비용(환입) 조정	(2,012,377,234)	523,218,392	1,489,158,842

외화환산손실 조정	152,236,711	576,009,792	9,250,051

유형자산처분손실 조정	347,569,947

이자수익에 대한 조정	(386,163,353)	(378,917,467)	(1,032,059,545)

종속기업/관계기업/공동기업투자손상차손	800,197,082	20,715,572,460

종속기업/관계기업/공동기업투자처분손실	265,657,540

파생상품평가이익	395,000,000	2,678,300,000	3,538,300,000

단기매매증권처분이익	36,887,790	26,878,994

단기매매증권평가이익	3,035,304	(93,146,938)

전환사채상환이익	16,813,696	226,922,985

외화환산이익 조정	(211,392)	(1,109,329,970)	(1,397,764,219)

유형자산처분이익 조정	(635,364)	(115,892,000)	(82,842,036)

기타의 대손충당금환입	(8,039,320,197)

잡이익 조정	(2,685,509)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	3,197,280,793	9,321,251,588	(8,885,514,966)

매출채권의 감소(증가)	810,616,269	3,419,371,294	4,005,884,369

미수금의 감소(증가)	71,248,860	190,559,039	157,619,448

선급금의 감소(증가)	(65,457,649)	1,425,311,527	(1,568,652,302)

부가가치세 선급금의 감소(증가)	70,094,284	(4,577,609)	237,920,639

선급비용의 감소 (증가)	260,920	(64,281)	(2,216,376)

재고자산의 감소(증가)	3,033,977,508	6,720,133,711	(3,852,290,165)

매입채무의 증가(감소)	524,793,569	(2,246,878,174)	(5,707,237,488)

미지급금의 증가(감소)	(902,147,015)	217,073,331	(693,230,356)

예수금의 증가(감소)	(105,652,505)	72,203,836	(9,697,589)

미지급비용의 증가(감소)	(88,274,061)	(67,087,518)	3,716,009

선수금의 증가(감소)	24,202,790	(4,022,166)

사외적립자산의공정가치의 감소(증가)	27,243,893	181,298,540	258,237,230

퇴직급여채무의 증가(감소)	(203,626,070)	(582,069,942)	(1,715,568,385)

법인세환급(납부)	(69,765,320)	(42,932,880)	4,310,660

투자활동현금흐름	2,750,086,165	(4,185,776,930)	(6,857,180,363)

임차보증금의 감소	395,109,000

당기손익인식금융자산의 처분	357,960,000

유형자산의 처분	24,700,000	115,900,000	104,692,704

이자수취	41,321,065	605,056,780	1,033,181,242

단기매매증권의 처분	130,326,921

단기매매증권의 취득	(598,608,515)

대여금의 감소	3,178,000,000

파생상품의 처분	1,500,000	10,000,000

금융리스채권의 감소(증가)	15,000,000	22,419,355

단기대여금의 증가	(1,982,000,000)	6,971,589,830	5,190,000,000

종속기업에 대한 투자자산의 처분	3,610,000,000

임차보증금의 증가	(65,886,800)	(120,794,000)	(335,676,942)

관계기업에 대한 투자자산의 처분	10,000,000

자기주식의 취득	1,617,100

유형자산의 취득	(556,487,641)	(289,180,285)

지분법적용 투자지분의 취득	(5,800,197,082)

재무활동현금흐름	(10,276,645,037)	9,074,710,642	20,461,104,918

단기차입금의 증가	8,500,000,000	10,462,287,550	9,699,998,825

전환사채의 발행	2,800,000,000	26,501,000,000	27,065,000,000

임대보증금의 증가	14,000,000	231,000,000

유상증자	7,870,000,000	10,993,218,648

파생상품부채의 증가	75,000,000

단기차입금의 상환	(15,020,000,000)	(8,993,185,415)	(2,453,402,877)

전환사채의 상환	(8,956,710,806)	(19,646,549,300)	(4,000,000,000)

유동성 장기부채의 상환	1,249,920,000	4,983,140,000	4,283,180,000

유동성리스부채의 상환	306,560,680	322,415,280

임대보증금의 감소	(628,674,500)	(609,900,000)

이자지급	(3,298,779,051)	(5,167,505,561)	(5,032,411,030)

환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	(6,240,656,910)	6,466,709,712	(521,390,080)

기초현금및현금성자산	7,502,769,474	1,045,896,856	1,520,987,675

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(11,013,407)	(9,837,094)	46,299,261

기말현금및현금성자산	1,251,099,157	7,502,769,474	1,045,896,856