롯데케미칼 사업보고서 (2021.12)
3. 원재료 및 생산설비

(1) 주요 원재료 등의 현황(단위 : 백만원)

품 목	대상회사	구체적용도	매입액(비율)	비 고

나프타	롯데케미칼	제품생산	4,684,692 (57%)	-

Lotte Chemical Titan Holding Berhad	제품생산	1,552,043 (80%)	-

M-X	롯데케미칼	P-X원료	1,116,326 (13%)	-

P-X	Lotte Chemical PakistanLimited	PTA,PET원료	343,118 (92%)	-

에탄	Lotte Chemical USA Corp.	제품생산	169,491 (99%)	-

(2) 주요 원재료 등의 가격변동추이(단위 : US$, 천원/MT)

품 목	대상회사	구분	통화	제46기	제45기	제44기

나프타	롯데케미칼	국내	US$	612	421	520

수입	642	425	532

Lotte Chemical TitanHolding Berhad	국내	-	-	-

수입	628	394	523

M-X	롯데케미칼	국내	천원	859	554	805

수입	872	580	824

P-X	Lotte Chemical Pakistan Limited	국내	-	-	-

수입	996	712	1061

에탄	Lotte Chemical USA Corp.	국내	US$	231	-	-

수입	-	-	-

(주1) 산출기준가 : 2021년 평균가격입니다.

(3) 주요 원재료 등의 가격변동 원인

[유가]

유가는 2020년 평균 WTI $39/배럴, Brent $43/배럴에서 2021년 평균 WTI $68/배럴, Brent $71/배럴로 전년 대비 각각 74%, 65% 상승하였습니다.

1분기 : 미국 경기부양책 및 코로나 백신 기대감으로 유가 점진적 상승하였으나, 코로나 변이 확산에 따른 원유제품 수요 감소 우려감은 상승폭을 제한하였습니다. 3월 OPEC+의 감산유지 발표 및 중동의 지정학 리스크는 유가 상승세를 지속적으로 견인하였습니다.

2분기 : 미국 중심의 높은 코로나 백신 접종률 및 글로벌 경기 회복에 따른 원유 수요 증대로 유가 상승세 지속되었습니다. 인도/유럽 중심의 코로나 변이 확산 우려로 상승세 일시 정체되기도 하였으나, 6월 이란 핵합의 교착 우려감 확대되며 다시 상승세 지속되었습니다.

3분기 : 3분기초 OPEC+ 증산 합의(8~12월, 매월 40만BPD)와 코로나 변이 확산으로 유가는 Brent $65/배럴 수준까지 하락하였으나, 9월 허리케인 IDA로 인한 미국 원유 생산차질로 원유 재고 감소한 반면, 천연가스 초강세로 원유 대체수요는 증가하며 유가 상승 전환하였습니다.

4분기 : OPEC+ 증산 계획 난항 및 천연가스 강세에 따른 원유 대체수요 견조로 상승세 지속되었습니다. 11월 인플레이션에 따른 미국 금리인상 우려와 전략비축유 방출 논의로 $70/배럴 수준까지 유가 하락하였으나, 12월 오미크론 변이 우려 완화에 따른 글로벌 수요 회복 기대감으로 다시 상승 전환하였습니다.

[납사]

1분기 : 연초 정유사의 저율가동 지속에 따른 납사 생산감소 및 견조한 석화 수요로 인해 석화용 Light 납사에 대한 프리미엄은 초강세 지속되었습니다. 3월 들어 동절기 종료에 따른 수요 감소로 LPG 가격이 상대적 약세로 전환됨에 따라 납사→LPG 대체 Cracking 증가하면서 납사 수요는 감소한 반면, 정유사 마진 개선으로 납사 공급은 점진적으로 증가하며 Tight한 수급이 다소 완화되었습니다.

2분기 : 납사 대비 LPG 약세에 따른 납사 Cracking 수요 감소 및 정유사 마진 개선에 따른 가동률 상승과 납사 공급 증가로 4월 일시적 약세 전환하였으나, 6월 아시아 Cracker 신증설에 따른 석화용 납사 수요 증가, LPG 강세 전환 및 미국 가솔린 강세로 납사 수급 Tight 심화되며 다시 상승 전환하였습니다.

3분기 : 아시아 Cracker 신증설 및 드라이빙 시즌에 따른 가솔린 블렌딩 수요 증가로 납사 강보합세 출발하였습니다. 이후 납사-에틸렌 마진 축소로 상승세 일시적 제한되었으나, 9월 허리케인 IDA에 따른 미국 정유시설 생산차질로 미국/유럽 역외물량 아시아 유입 감소되며 다시 상승세 지속되었습니다.

4분기 : 미국 가솔린 강세 및 유럽 납사 강세에 따른 역외물량 유입 감소 지속된 반면, LPG 강세에 따른 납사 Cracking 수요 증가, 11월말 현대케미칼 신규 Cracker 가동 등 수요 증가 지속되며 강보합세 유지되었습니다.

(4) 생산능력 및 산출 근거(단위 : 천톤)

사업부문	품목	공칭CAPA'	생산실적	비고

제 46기	제 45기	제 44기

기초소재사업부	기초유분	NC	5,820	5,345	4,158	4,468	에틸렌, 프로필렌 기준

BTX	2,564	1,787	1,458	1,928	-

모 노 머	EOG	1,830	1,355	1,182	888	MEG 기준

SM	577	463	133	530	-

BD	450	424	329	450	-

EOA	280	290	179	186	-

MMA	50	50	47	47	-

PTA/PIA	1,020	952	1,075	1,278	-

폴 리 머	PE	2,065	1,962	1,951	1,947	-

PP	1,740	1,965	1,658	1,453	-

PET	520	388	440	442	-

첨단소재사업부	합성수지	ABS	670	662	651	666	-

PC	460	448	464	388	-

(주1) 산출대상 : 본사 및 주요 종속회사(Lotte Chemical Titan Holding Berhad, Lotte Chemical USA Corporation, Lotte Chemical Pakistan Limited, )의 실적 기준입니다.

(5) 생산실적 및 가동률① 지배회사(단위 : 천톤)

사업부문	품 명	제 46기	비 고

목표	실적	가동율

기초소재사업부	기초유분	NC	2,330	2,196	94%	에틸렌기준

BTX	584	485	83%	벤젠기준

PX	750	390	52%	PX기준

모 노 머	EOG	1,130	770	68%	MEG기준

PIA/PTA	520	432	83%	-

폴 리 머	PE	1,050	1,093	104%	-

PP	1,100	1,157	105%	-

PET	520	388	75%	-

첨단소재사업부	합성수지	ABS	670	662	99%	-

PC	480	448	93%	-

(주1) 목 표는 공칭CAPA와 가동일수를 고려하여 설정하였습니다.(주2) 롯데케미칼 주요제품의 국내사업장 기준입니다.

② 주요종속회사(단위 : 천톤)

사업부문	품 명	제 46기	비 고

목표	실적	가동율

기초소재사업부	기초유분	NC	2,299	2,046	89%	에틸렌기준

BTX	289	190	66%	벤젠기준

모 노 머	EOG	767	585	76%	MEG기준

PTA/PIA	500	520	104%	-

폴 리 머	PE	1,015	869	86%	-

PP	640	537	84%	-

(주1) Lotte Chemical Titan Holding Berhad, Lotte Chemical Pakistan Limited, Lotte Chemical USA Corporation의 생산실적 및 가동률 입니다. (6) 생산설비의 현황 등

① 국내 및 해외 생산 설비

구 분	회 사 명	구 분	소재지	사업부문

기초소재사업부	롯데케미칼 주식회사	본사	서울	-

생산공장	여수	기초유분, 모노머, 폴리머

생산공장	대산	기초유분, 모노머, 폴리머

생산공장	울산	모노머,폴리머

기술연구원	대전	공통부문

주식회사 케이피켐텍	국내법인	울산	기타

Lotte Chemical (Jiaxing) Corp	해외법인	중국 저장	모노머

Lotte Chemical Pakistan Limited	해외법인	파키스탄 카라치	모노머

Lotte Chemical Titan Holding Bhd.와 그 종속기업	해외법인	말레이시아 외	기초유분, 모노머, 폴리머

Lotte Chemical USA Corp.와 그 종속기업	해외법인	미국 델라웨어 외	모노머

첨단소재사업부	Lotte Chemical Alabama Corp.	해외법인	미국 알라바마	폴리머

Lotte Chemical Engineering Plastics (Hefei) Co., Ltd	해외법인	중국 허페이	폴리머

Lotte Chemical Engineering Plastics (Jiaxing) Co., Ltd.,	해외법인	중국 저장	폴리머

Lotte Chemical Engineering Plastics (Shenyang) Co., Ltd	해외법인	중국 선양	폴리머

Lotte Chemical Hungary Ltd.	해외법인	헝가리 떠떠바녀	폴리머

Lotte Chemical California, Inc.(미국)와 그 종속기업	해외법인	멕시코 티후아나	폴리머

Lotte Chemical Engineering Plastics(Tianjin) Co,. Ltd.	해외법인	중국 천진	폴리머

Lotte Chemical Engineering Plastics(Dongguan) Co,. Ltd.	해외법인	중국 동관	폴리머

Lotte Chemical Vietnam Co., Ltd.	해외법인	베트남 동나이성,베트남 박닌성	폴리머

Lotte Chemical India Pvt. Ltd.	해외법인	인도 하리아나주	폴리머

PT Lotte Chemical Engineering Plastics Indonesia	해외법인	인도네시아자와바랏주	폴리머

PEKER SURFACE DESIGNS INDUSTRY AND TRADE INC.	해외법인	터키 마니사	이스톤

삼박엘에프티 주식회사	국내법인	충남 예산	폴리머

합 계	23	-	-

② 생산 설비의 현황

당기와 전기 중 유형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당 기)

(단위: 천원)

구 분	기초금액	취득액	처분액	감가상각	손상차손 (주1)	대 체 (주2)	기 타 (주3)	기말금액

토지	888,239,917	-	(399,861)	-	-	8,043,382	(907,510)	894,975,928

건물	518,360,403	865,355	(588,282)	(22,795,527)	(12,685,326)	51,188,870	4,966,014	539,311,507

구축물	1,226,122,205	80,839	(3,744,546)	(75,793,035)	-	16,539,851	78,744,470	1,241,949,784

기계장치	3,638,255,906	3,929,611	(6,886,170)	(457,199,971)	(89,228)	337,157,795	188,674,197	3,703,842,140

차량운반구	2,012,341	107,026	(98)	(841,242)	-	413,392	(25,957)	1,665,462

공구와기구	15,679,766	246,096	(63,737)	(7,422,360)	(40,404)	18,874,031	943,740	28,217,132

비품	28,387,369	1,198,505	(57,871)	(13,198,699)	(5,388)	12,351,344	176,618	28,851,878

기타의유형자산	258,988,969	87,749	(7,806,616)	(135,181,479)	-	154,354,262	8,772,594	279,215,479

건설중인자산(주4)	597,100,410	775,419,020	-	-	(540,593)	(605,803,180)	19,163,450	785,339,107

합 계	7,173,147,286	781,934,201	(19,547,181)	(712,432,313)	(13,360,939)	(6,880,253)	300,507,616	7,503,368,417

(주1) 연결실체는 당기 중 롯데케미칼㈜의 아로마틱 사업부문 내 일부 자산에 대한 12,103,754천원의 손상차손을 인식하였습니다. 연결실체는 아로마틱 사업부문 내 일부 건물을 철거하고 새로운 플랜트 운영을 위한 건물을 건설할 예정으로,철거하는 건물에 대한 손상차손을 인식하였습니다. L o tte Chemical Engineering Plastics (Shenyang) Co., Ltd.를 단일 현금창출단위로 간주하여 손상검사를 수행하였습니다. 사용가치는 해당 현금창출단위가 지속적으로 사용됨에 따라 발생할 미래현금흐름의 할인을 통해서 결정되었습니다.사용가치에 대한 계산은 다음의 주요 가정들을 근거로 하였습니다. - 현금흐름은 과거 경험, 실질적인 영업결과와 향후 5년 간의 사업계획을 근거로 추정하였습니다. - 5년간의 수익 성장률은 주로 과거 평균성장률의 추세, 향후 사업계획 및 시장성장률을 분석하여 산정하였으며 5년 이후의 현금흐름은 0%의 영구성장률을 가정하여 추정하였습니다. - 현금창출단위의 사용가치를 결정하기 위해 현금창출단위의 가중평균자본비용을 할인율로 적용하였습니다. 당기말 현재 미래현금흐름의 할인에 적용된 가중평균자본비용은 11.73%입니다. 주요 가정을 통한 해당 가치는 경영진의 미래 추세의 추정을 나타내고 있으며 외부자료와 내부자료(역사적 자료)를 근거로 손상검사를 수행하였습니다. 위 손상검사 결과로 인식된 금액은 1,257,185천원입니다.
(주2) 당기 대체 합계액은 장기선급비용으로부터의 대체금액 및 사용권자산, 무형자산 및 매각예정비유동자산으로의 대체금액입니다.
(주3) 환율변동 등으로 인한 효과입니다.
(주4) 당기 중 유형자산의 취득과 관련된 차입금에서 발생한 차입원가 중 2,483,718천원(전기 : 4,072,832 천원)을 자본화하였습니다. 차입원가 산정을 위해 사용한 자본화 차입이자율은 1.05% ~ 3.07% (전 기 1 .05% ~ 2.27% )입니다.

(전 기)

(단위: 천원)

구 분	기초금액	취득액	처분액	감가상각	손상차손 (주1)	대 체 (주2)	사업결합으로인한 변동 (주3)	기 타 (주4)	기말금액

토지	870,569,498	1,590,346	-	-	-	17,970,000	-	(1,889,927)	888,239,917

건물	549,941,679	8,014,465	(3,061,491)	(23,890,865)	(15,863,718)	7,197,543	1,609,291	(5,586,501)	518,360,403

구축물	1,396,571,742	285,281	(5,118,405)	(80,820,129)	(953,387)	(26,743,601)	-	(57,099,296)	1,226,122,205

기계장치	3,922,437,309	10,570,818	(14,099,272)	(461,090,654)	(34,835,760)	364,221,237	441,152	(149,388,924)	3,638,255,906

차량운반구	2,341,523	491,855	(336,797)	(988,085)	(36,474)	695,316	-	(154,997)	2,012,341

공구와기구	17,263,842	324,816	(12,340)	(6,794,861)	(234,878)	5,398,934	-	(265,747)	15,679,766

비품	23,865,081	2,073,533	(756,059)	(12,676,364)	(154,932)	16,460,387	-	(424,277)	28,387,369

기타의유형자산	308,168,854	1,474,722	(4,182,448)	(123,168,899)	(2,963,594)	84,782,694	-	(5,122,360)	258,988,969

건설중인자산	413,955,949	736,159,123	-	-	-	(526,432,784)	-	(26,581,878)	597,100,410

합 계	7,505,115,477	760,984,959	(27,566,812)	(709,429,857)	(55,042,743)	(56,450,274)	2,050,443	(246,513,907)	7,173,147,286

(주1) 연결실체는 롯데케미칼㈜ 아로마틱 사업부, ㈜케이피켐텍, 데크항공㈜, Lotte Chemical Engineering Plastics (Hefei) Co., Ltd., Lotte Chemical Engineering Plastics (Shenyang) Co., Ltd.를 각각의 단일 현금창출단위로 간주하여 손상검사를 수행하였습니다. 사용가치는 해당 현금창출단위가 지속적으로 사용됨에 따라 발생할 미래현금흐름의 할인을 통해서 결정되었습니다. 사용가치에 대한 계산은 다음의 주요 가정들을 근거로 하였습니다. - 현금흐름은 과거 경험, 실질적인 영업결과와 향후 5년 간의 사업계획을 근거로 추정하였습니다. - 5년간의 수익 성장률은 주로 과거 평균성장률의 추세, 향후 사업계획 및 시장성장률을 분석하여 산정하였으며 5년 이후의 현금흐름은 0% ~ 1%의 영구성장률을 가정하여 추정하였습니다. - 현금창출단위의 사용가치를 결정하기 위해 현금창출단위의 가중평균자본비용을 할인율로 적용하였습니다. 전기말 현재 미래현금흐름의 할인에 적용된 가중평균자본비용은 10.70% ~ 13.36%입니다. 주요 가정을 통한 해당 가치는 경영진의 미래 추세의 추정을 나타내고 있으며 외부자료와 내부자료(역사적 자료)를 근거로 손상검사를 수행하였습니다. 위 손상검사 결과로 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 롯데케미칼㈜ ㈜케이피켐텍 데크항공㈜ Lotte Chemical Engineering Plastics (Hefei) Co., Ltd. Lotte Chemical Engineering Plastics (Shenyang) Co., Ltd 합 계 유형자산손상차손 36,400,259 4,291,266 4,647,000 5,292,118 4,411,915 55,042,558 사용권자산손상차손 - - - 2,334,833 3,203,255 5,538,088 무형자산손상차손 - - - - 169,826 169,826 합 계 36,400,259 4,291,266 4,647,000 7,626,951 7,784,996 60,750,472
(주2) 전기 대체 합계액은 사용권자산, 무형자산 및 매각예정비유동자산 등으로의 대체금액 및 저장품으로부터의 대체금액입니다.
(주3) 전기 중 지배기업은 2020년 4월 28일 Vina Polytech Co., Ltd.의 지분 100%를 취득하였으나, 2020년 10월 1일자로 Lotte Chemical Vietnam Co., Ltd.을 존속회사로 하고 Vina Polytech Co., Ltd.을 소멸회사로 하여 합병을 하였으며, 이는 연결실체의 동일지배하의 종속기업간 합병거래에 해당합니다.
(주4) 환율변동 등으로 인한 효과입니다.

③ 설비의 신설ㆍ매입 계획 등ⅰ) 진행중인 투자

(단위: 억원, 1000원/$ 적용)

구분	투자
기간	투자대상
자산	투자효과	총투자액	기투자액	향후
투자액	비고

HDO합작 신규사업	3년	주식	폴리에틸렌 : 85만톤/년
폴리프로필렌 : 50만톤/년	4,160	4,160	0	대산

GS 에너지 합작
신규사업	3.5년	주식	BPA : 24 만톤/년
C4유분제품 : 21 만톤/년	1,632	1,275	357	여수

폐PET 화학적 재활용 신규사업	3년	신설ㆍ개조	화학적 재활용 PET: 11만톤/년	770	25	745	울산

전기차 배터리
전해액 유기용매 사업	3년	생산기계설비	고순도 EC : 38천톤/년고순도 DMC : 70천톤/년	2,100	111	1,989	대산

인도네시아 크래커 사업	3년	주식	에틸렌 : 100만톤/년
프로필렌 : 52만톤/년
부타디엔 : 14만톤/년
폴리프로필렌 25만톤/년 등	7,740	1,470	6,270	해외

(주1) 총 투자액 및 향후 투자액은 기업 내외 여건 변화에 따라 조정 또는 변경될 수 있습니다.