아이티센엔텍 사업보고서 (2023.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측 정보에 대한 주의사항연결회사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 이러한 예측 정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 정보는 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는위험이나 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.

또한 동 사업보고서 상에 회사가 예상한 결과가 실현되거나 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없으며, 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것임을 유의하시기 바랍니다.연결회사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측 정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.

2. 개요 쌍용정보통신 주식회사는 이사회는 2023년 01월 01일부터 2023년 12월 31일까지 제 43기 사업연도의 회계 및 업무에 대한 경영진단을 실시하여 다음과 같이 진단한 의견을 제출합니다. 연결회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 분석명세서에 대하여도 면밀히 검토하였으며, 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사 경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 연결실체는 쌍용정보통신(주)과 종속회사 (주)클로잇, ㈜ITCEN Japan으로 구성되어 있습니다. 당사는 클라우드를 기반으로 하는 토탈 IT 서비스와 기타 IT 용역 / 유지보수를 주된 영업으로 하고 있습니다. 당사는 국내 최초의 SI 기업으로서 지난 40년간 정보통신 사업과 IT 서비스 사업을 선도해 왔으며. 공공, 국방, 스포츠 등 다양한 산업 분야에서 굵직한 레퍼런스를 쌓아왔습니다. 이러한 업력을 기반으로 고객 맞춤형 클라우드 시스템 구축 및 공급을 통해 공공, 금융, 교육, 엔터프라이즈 부문 등 전 사업 부문에서 프로젝트를 대거 수주 진행하였습니다. 2023년에 연결기준으로 매출은 전년 대비 약 21% 증가 3,925억원, 영업이익은 약 13% 감소한 84억원, 당기순이익은 50억원을 기록하였습니다. 이러한 매출 및 이익의 증가 원인으로는 사업구조의 효율성이 높아짐에 따라 당사 및 연결 종속회사가 사업호조를 이룰 수 있었고, 그 결과 양적, 질적으로 크게 성장하였습니다. 최근에는 금융산업으로도 진출하면서 다양한 산업으로 클라우드 사업 확장에 집중하고 있습니다. 중장기적으로는 SaaS(Software as a Services)형태의 서비스를 확대해 지속성장 가능한 사업구조로 혁신하여 안정적인 매출 비중 확대 및 수익성 개선 추진에 최선을 다할 것입니다.당사는 변화하는 디지털 시장 활성화에 적극 대응해 AI, Cloud 사업부문 사업 비중을늘리면 2024년에도 고객니즈에 부합하는 IT서비스를 제공하고 기술역량을 향상시켜AI, Cloud 시장을 선도하는 기업으로 거듭날 것입니다.

3. 재무상태 및 영업실적 재무적인 측면에서 당사는 2023년에 사업의 호조와 신규사업의 빠른 성장을 통해 연결기준으로 매출액 3,925억 원을 전년대비 약 21% 성장을 달성했고, 영업이익은 84억원으로 전년대비 약13%, 당기순이익은 50억으로 전년대비 59% 소폭 감소하였습니다. 당기 중 당사 및 종속회사의 합병으로 인하여 일시적 비용이 발생되었기 때문입니다. 그에 따라 연결기준 부채비율 209.37% , 자기자본비율 32.32%, ROE 7.62%, 별도기준 부채비율 154.81%, 자기자본비율 39.24%, ROE 12.25% 등 재무구조를 갖게 되었습니다.당사는 클라우드 사업비중 증대에 따른 매출 개선 효과가 뚜렷하게 나타났습니다. 클라우드 기반환경 구축과 더불어 클라우드 통합.전환 사업모델을 정비하여 경쟁력을 확보하여 국방 및 공공기관의 클라우드 전환사업이 성공적으로 안착되었습니다.

가. 재무상태

(1) 연결회사의 재무상태 (단위: 백만원, %)

구 분	재무상태	증감 비교

제 43기	제 42기	증감	전년대비
증감율

[유동자산]	150,205	190,201	△39,996	△21.03%

[비유동자산]	50,839	73,219	△22,380	△30.57%

자산총계	201,044	263,420	△62,376	△23.68%

[유동부채]	129,727	181,358	△51,631	△28.47%

[비유동부채]	6,332	20,688	△14,356	△69.39%

부채총계	163,059	202,046	△38,987	△19.30%

[자본금]	32,562	31,982	580	1.81%

[자본잉여금]	13,007	12,452	555	4.46%

[이익잉여금(결손금)]	18,088	12,705	5,383	42.37%

[기타포괄손익누계액]	2	(139)	141	△101.44%

비지배지분	1,326	4,374	△3,048	△69.68%

자본총계	64,984	61,373	3,611	5.88%

※ 제43기(당기)는 주주총회 승인 전 연결재무제표입니다. [△는 부(-)의 값임] 2023년말 연결회사의 자산총계는 전기대비 623억 원(23.68%)이 감소한 2,010억 원으로, 유동자산이 399억 원(21.03%), 비유동자산이 223억 원(30.57%) 감소하였습니다. 2023년말 부채총계는 연결기준으로 전기대비 390억 원(19.30%) 감소한 1,631억 원으로, 유동부채가 전기대비 516억 원(28.47%), 비유동부채가 44억 원(69.39%) 감소하였습니다. 연결기준 당기말 자본총계는 전기대비 361억 원(5.88%)이 증가한 650억 원입니다. 나. 영업실적(2) 연결회사의 영업실적 (단위: 백만원, %)

구 분	영업실적	증감 비교

제 43기	제 42기	증감	전년대비
증감율

매출액	392,452	325,214	67,238	20.68%

매출원가	341,951	280,815	61,136	21.77%

매출총이익	50,500	44,340	6,160	13.89%

판매비와관리비	42,092	34,727	7,365	21.21%

영업이익	8,409	9,673	△1,264	△13.07%

기타수익	5,205	4,586	619	13.50%

기타비용	5,589	2,560	3,029	118.32%

금융수익	2,107	1,596	511	32.02%

금융비용	1,288	616	672	109.09%

법인세비용차감전순이익(손실)	8,844	12,680	△3,836	△30.25%

법인세비용	3,891	439	3,452	786.33%

당기순이익(손실)	4,953	12,241	△7,288	△59.54%

지배기업의 소유주 지분	5,427	12,017	△6,590	△54.84%

비지배지분	(474)	224	△698	△311.61%

기타포괄손익	(1,464)	566	△2,030	△358.66%

총포괄이익(손실)	3,489	12,807	△9,318	△72.76%

※ 제43기(당기)는 주주총회 승인 전 별도재무제표입니다. [△는 부(-)의 값임] 2023년 연결회사의 매출액은 전기대비 672억 원(20.68%) 증가한 3,925 억원으로, 클라우드 사업비중 증대에 따른 매출 및 이익 개선효과가 매출액이 증가하였습니다.영업이익은 전기대비 13억원(13.07%) 감소한 84억원, 또한 당기순이익도 전기대비 72억원(59.54%) 감소한 50억원, 총포괄이익은 35억을 기록하게 되었습니다. 다. 부문별 손익 현황

(3) 연결매출액의 사업부문별 증감내역 (단위: 백만원, %)

사업부문	제 43기	제 42 기	증감	전년대비
증감율

클라우드	51,760	20,614	31,146	151.09%

클라우드 외	340,691	304,600	36,091	11.85%

합 계	392,451	325,214	67,237	20.67%

2023년 클라우드 부문에서는 클라우드 매출의 호황으로 전기대비 311억 원(151.09%)의 매출액이 증가하였습니다. 클라우드 사업비중 증대에 따른 매출액 증가와 효율적 경영관리를 통한 이익의 지속적인 성장이 기대됩니다. 클라우드 외 부분에서는 전기대비 361억 원(11.85%) 매출액이 증가하였습니다. 사업구조의 효율성이 높아짐에 따라 당사 및 연결 종속회사가 사업호조를 이룰 수 있었고, 그 결과 양적, 질적으로 크게 성장하였습니다. 당사는 이러한 수주확대에 더불어 프로젝트를 성공적으로 수행하며 전문 인력과 함께 향상된 보유 솔루션 및 기술로 Cloud 시장을 선도하는 기업으로 거듭날 것입니다. 라. 유동성 위험

연결실체의 재무실은 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여, 차입금 한도나약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다.

연결실체의 재무실은 상기에서 언급한 예측을 통해 결정된 대로 여유있는 유동성이 확보될 수 있도록 투자하고 있습니다. 보고기간말 현재 연결실체는 유동성위험을 관리할 수 있도록 즉시 출금이 가능한 현금및현금성자산에 62,171백만원(전기말: 81,997만원)을 투자하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석(이자비용포함)은 다음과 같습니다.가. 당기말

(단위:천원)

계정명	3개월 미만	3개월에서 1년 이하	1년초과	합 계

매입채무	38,512,451	-	-	38,512,451

기타금융부채(유동)	4,793,616	254,000	-	5,047,616

단기차입금	141,833	15,013,970	-	15,155,803

리스부채	807,155	1,241,195	745,456	2,795,886

금융보증계약	4,488,000	-	-	4,488,000

합 계	48,743,055	16,509,165	745,456	66,999,756

나. 전기말

(단위:천원)

계정명	3개월 미만	3개월에서 1년 이하	1년초과	합 계

매입채무	65,400,684	5,590,415	269,458	71,260,557

기타금융부채(유동)	10,566,134	1,056,732	-	11,622,866

기타금융부채(비유동)	-	-	254,000	254,000

단기차입금	7,956	7,927,070	-	7,935,026

리스부채	763,740	2,063,131	1,755,919	4,582,790

합 계	76,738,514	16,637,348	2,279,377	95,655,239

마. 유동성 및 자금조달과 지출1) 유동성① 금융기관 예치금 현황연결회사는 당기말 현재 62,171백만원의 유동성을 보유하고 있으며, 그 구성은 다음과 같습니다. (단위:천원)

구 분	제 43기	제 42기	증감

현금 및 현금성자산	62,171,179	81,996,958	△19,825,779

유동성 금융기관예치금	5,000,000	-	5,000,000

비유동성 금융기관예치금	5,012	188,394	△183,382

합계	67,176,191	82,185,352	△15,009,161

[△는 부(-)의 값임]

② 금융기관 예치금 상세내역

(단위:천원)

구 분	예입처	연이자율(%)	당기말	전기말

정기예금	신한은행	3.95 ~ 4.03	5,000,000	184,394

별단예금(*1)	신한은행 등	-	5,012	4,000

합 계	5,005,012	188,394

(*1) 당좌개설 보증금입니다.

2) 차입금 현황① 차입금 현황 (단위 :천원)

구 분	제 43기	제 42기	증감

단기차입금	14,800,000	7,800,000	7,000,000

장기차입금	-	-	-

합계	14,800,000	7,800,000	7,000,000

② 차입금 상세내역

(단위:천원)

구분	차입처	연이자율(%)	당기말	전기말

일반자금	농협	5.94	5,000,000	-

일반자금	신한은행	5.55~5.73	4,000,000	2,000,000

운전자금(*)	소프트웨어공제조합	2.50	5,800,000	5,800,000

합 계	14,800,000	7,800,000

(*) 당기말 현재 연결실체는 해당 차입금과 관련하여 ㈜아이티센으로부터 보증을 제공받고 있습니다(주석 24참조).③ 유동성 위험관리 연결실체의 재무실은 상기에서 언급한 예측을 통해 결정된 대로 여유있는 유동성이 확보될 수 있도록 투자하고 있습니다. 보고기간말 현재 연결실체는 유동성위험을 관리할 수 있도록 즉시 출금이 가능한 현금및현금성자산에 62,171백만원(전기말: 81,997만원)을 투자하고 있습니다. 바. 자본조달 위험관리

연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

연결실체는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 연결재무상태표의 '자본'에 순부채를 가산한 금액입니다.

당기말과 전기말 현재 연결실체의 총차입금보다 현금및현금성자산의 금액이 각각 각각47,371백만원 74,197백만원 더 큼에 따라 순부채가 부(負)의 금액인 바, 자본조달비율은 부(負)의 비율입니다.

3. 신규사업진출 관한 사항 - 해당사항이 없습니다.

4. 중단사업에 관한 사항 - 해당사항이 없습니다. 5. 사업부문 재조직 등 경영합리화에 관한 사항 - 해당사항이 없습니다. 6. 환율변동의 영향 등 당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화와 관련된환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 환율의 변동으로 인하여 매출 또는 매입가격이 중요하게 변동하는 경우 내부적으로 환율변동에 따른 환위험을 정기적으로 측정하여 판매가격에 반영하는 노력을 기울이는 방식으로 대응하고 있으므로 연결회사의 손익에 미치는 영향이 중요하게 변동할 가능성은 높지 않습니다.

7. 부외거래 당사의 부외거래에 관한 사항은 XⅠ. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 중 3. 우발부채 등을 참조하시기 바랍니다. 8. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 Ⅲ. 재무에 관한 사항 중 3. 연결재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다.나. 환경관련 이슈와 회사인력의 중요한 변동에 관한 사항-해당사항 없습니다.다.법규상의 규제에 관한 사항- 해당사항 없습니다.

라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항-해당사항 없습니다.