한국무브넥스 분기보고서 (2022.09)
5. 위험관리 및 파생거래

1) 금융상품에 대한 위험관리-연결실체는 금융상품과 관련하여 환위험, 유동성위험, 신용위험, 이자율위험, 가격 위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 당사의 위험관리는 당사의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 당사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 당사는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 당사의 재무부문에서 위험 관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 또한, 당사의 내부감사인은 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다. ① 환위험 관리

연결실체는 원자재 수입 거래 등과 관련하여 USD의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : USD)

구 분	당분기말	전기말

자 산

현금및현금성자산	USD 3,198	USD 3,198

단기금융상품	-	-

매출채권및기타채권	USD 43,684,803	USD 30,731,723

외화자산 계	USD 43,688,001	USD 30,734,921

부 채

매입채무	USD 2,480,180	USD 579,697

외화부채 계	USD 2,480,180	USD 579,697

순외화자산(부채)	USD 41,207,821	USD 30,155,224

한편, 외화에 대한 원화환율이 10% 상승(하락)할 경우 환율변동이 당분기 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 5,912,498천원(전기: 3,574,902천원)입니다. ② 유동성위험 관리

연결실체는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석 및 검토하고 있습니다. 연결실체의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산 및 투자활동의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다. 한편, 연결실체는 일시적으로 발생할 수 있는유동성 위험을 관리하기 위하여 하나은행 등과 당좌차월약정을 체결하고 있습니다.당분기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	잔존계약만기

1년 이하	1년~5년	5년 초과

매입채무및기타채무(*)	351,188,485	351,188,485	351,188,485	-	-

단기차입금	97,262,176	100,463,680	100,463,680	-	-

장기매입채무및기타채무(*)	1,131,127	1,165,500	385,200	480,300	300,000

장기차입금	28,213,967	34,326,990	2,493,584	28,075,221	3,758,185

리스부채	1,473,795	1,519,165	967,644	551,521	-

금융부채 계	479,269,550	488,663,820	455,498,593	29,107,042	4,058,185

(*) 매입채무및기타채무와 장기매입채무및기타채무는 종업원급여와 관련된 부채가 제외된 금액입니다.상기 만기분석은 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 작성되었으며, 원금 및 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다.

③ 신용위험 관리신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결실체에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금및현금성자산과 은행 및 금융기관예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 연결실체는 외환은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태,과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 신용위험을 관리하기 위하여 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를마련하여 운영하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연 현황 및 회수대책이 보고된 후, 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	19,764,505	40,052,263

매출채권및기타채권	330,073,382	248,664,925

장기금융자산	1,096,734	993,387

당기손익-공정가치측정금융자산	300,000	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	68,142	107,420

합 계	351,302,763	289,817,995

당분기말 현재 현대차그룹에 대한 매출채권은 225,929백만원(전기말: 175,448백만원)으로서 매출채권및기타채권의 68.45%(전기말: 72.29%)를 차지하고 있습니다. 상기 매출채권을 제외하고는 중요한 신용위험의 집중은 없으며, 이를 제외한 매출채권및기타채권은 다수의 거래처에 분산되어 있습니다.

④ 이자율위험 관리연결실체의 이자율 위험은 차입금 및 사채에서 비롯됩니다. 변동이자율로 발행된 단기차입금으로 인하여 연결실체는 이자율 위험에 노출되어 있으며, 연결실체는 이자율 변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결실체 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다. 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승 또는 하락할 경우, 당분기 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 1,205백만원(전기: 1,253백만원)입니다.⑤ 가격위험 관리연결실체는 연결재무상태표상 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류되는 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류된 지분상품은 공정가치의 변동이 자본으로 반영되고 있습니다. 지분증권의 주가가 10% 상승하거나 하락하는 경우,기타자본구성요소에 미치는 영향은 5,315천원 입니다. 2) 자본위험관리-연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 연결실체가 자본유지를 위하여 관리하고 있는 항목은 장단기차입금에서 현금및현금성자산 및 단기금융자산을 차감한 순차입금과 순차입금과 자본총계로 구성하는 총자본입니다.

연결실체의 당분기말과 전기말 현재 총자본에 대한 순차입금 비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

장단기차입금(A)	125,476,143	115,439,012

현금및현금성자산 및단기금융자산(B)	19,764,505	40,052,263

순차입금(C=A-B)	105,711,638	75,386,750

자본총계(D)	306,296,887	262,599,712

총자본(E=C+D)	412,008,525	337,986,462

순차입금/총자본(F=C/E)	25.66%	22.30%

3) 파생상품 거래 현황 당사는 해외매출처에 대한 예상매출거래의 현금흐름위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하고 있습니다.① 보고기간기말 현재 현금흐름위험회피를 위한 통화선도 미결제약정은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, 원)

계약처	계약일	만기일	매도선물환	계약환율

신한은행	2022.04.28	2022.10.14	USD 2,400,000	1,259.20

2022.11.15	USD 2,400,000	1,257.85

2022.12.15	USD 2,400,000	1,256.50

2023.01.13	USD 2,400,000	1,255.30

2023.02.15	USD 2,400,000	1,253.90

2023.03.15	USD 2,400,000	1,252.60

2023.04.14	USD 2,400,000	1,251.30

2023.05.15	USD 2,400,000	1,248.98

2023.06.15	USD 2,400,000	1,247.81

② 보고 기간 중 현금흐름회피회계 적용으로 인한 효과는 다음과 같습니다. 가. 당분기

(단위 : 천원)

구 분	기타포괄손익으로 인식한 위험회피손익	당기손익으로 인식한위험회피의 비효과적인 부분	현금흐름위험회피적립금에서당기손익으로 재분류한 금액(*)

환율위험	(3,274,869)	-	97,953

(*) 금융손익의 파생상품거래손실로 인식되었습니다. 나. 전분기 -해당사항 없습니다.