무림P&P 분기보고서 (2016.03)
3. 연결재무제표 주석

제 43 기 1분기 : 2016년 3월 31일 현재
제 42 기 : 2015년 12월 31일 현재
무림피앤피 주식회사와 그 종속기업

1. 일반사항 :

무림피앤피 주식회사(이하 "회사")는 1974년 1월 16일에 설립되어 1989년에 주식을 증권거래소에 상장하였습니다. 회사의 설립시 자본금은 100백만원이며 이후 수차의 증자 및 감자를 거쳐 당분기말 현재 납입자본금은 155,921백만원 입니다. 보고기간말 현재 주요주주의 구성내역은 다음과 같습니다.

주주명	소유주식수(주)	지분율(%)

무림페이퍼(주)	42,000,000	67.34

기타	20,368,324	32.66

계	62,368,324	100.00

회사와 그 종속기업(이하 "연결회사")은 표백화학펄프 및 인쇄용지의 생산 및 판매를 주 사업으로 하고 있습니다. 보고기간말 현재 회사의 종속기업은 다음과 같습니다.

1.1 종속기업 현황당분기말 현재 연결대상 종속기업 및 지분율은 전기말 공시된 내용과 중요한 차이가 없습니다.

2. 중요한 회계정책 :

2.1 재무제표 작성기준

연결회사의 2016년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 요약분기연결재무제표 는 기업회계기준서 제1034호 "중간재무보고"에 따라 작성되었습니다. 이 요약분기연결재무제표 는 보고기간말인 2016년 3월 31일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. (1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결회사 는 201 6 년 1월 1일로 개시 하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정

중요성에 따라 공시항목의 생략, 추가, 통합이 가능함을 명확히 함. 또한, 지분법을 적용하는 관계ㆍ공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분의 표시방법을 명확히 하였으며, 기타 주석공시 순서 등에 대한 일부 규정을 추가함. - 기준서 1011호 '건설계약', 기준서 1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산', 해석서 2115호 '부동산건설약정' 개정 수주산업 회계정보의 구체적 공시를 위해, 수주산업 특유의 회계 추정 및 잠재 리스크 관련 정보를 개별공사별 또는 영업부문별로 구분하여 상세하게 공시하 도록 개정함.

- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1041호 '농림어업' 개정생산용식물을 기업회계기준서 제1041호의 적용범위에서 제외하고 기업회계기준서 제1016호의 적용범위에 추가함.

- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1038호 '무형자산' 개정수익에 기초한 (감가)상각방법은 자산의 경제적 소비와 직접 관련되지 않는 판매수량등의 영향을 받으므로 제한된 상황에서 무형자산의 경우를 제외하고는 사용할 수 없음을 명확히 함.

- 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표', 제1112호 '타 기업에 대한 지분의 공시', 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'의 개정

ㆍ 기업회계기준서 제1110호 개정: 연결재무제표의 작성 면제가 투자기업인 지배기업의 종속기업에도 적용될 수 있음을 명확히 함. 또한, 투자기업의 종속기업 자체가 투자기업의 조건을 충족하면서 지배기업의 투자활동과 관련된 용역을 제공하는 경우에도 투자기업인 지배기업은 해당 기업을 연결하지 않는 것임을 명확히 함. ㆍ 기업회계기준서 제1028호 개정: 투자기업이 아닌 투자자가 투자기업인 관계기업지분을 보유한 경우, 해당 관계기업에 지분법을 적용 시 회계정책을 일치시키지 않을 수 있는 면 제를 추가함. ㆍ 기업회계기준서 제1112호의 개정: 투자기업에 대한 공시범위를 명확히 함. - 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'개정공동약정 중 사업에 해당하는 공동영업에 대한 지분을 취득하는 경우, 사업결합 회계에 대한 모든 원칙을 적용하도록 규정함. - 한국채택국제회계기준 연차개선 2012-2014

ㆍ기업회계기준서 제1105호 매각예정비유동자산과 중단영업: 매각 예정 및 소유주에 대한 분배 예정 분류 간 상호 대체 시 기존 회계처리를 그대로 유지함을 명확히 함.

ㆍ기업회계기준서 제1107호 금융상품: 공시: 금융자산 양도 시 금융자산을 관리하는 용역계약이 포함된 경우 지속적 관여 여부의 판단 기준을 명확히 하였으며, 2012 년의 개정사항인 '공시 -금융자산과 금융부채의 상계'에 의한 추가적인 공시가 기준서 제1034호'중간재무보고' 에 따라 요구되지 않는다면 모든 중간기간에 대해 요구되는 것은 아니라는 것을 명확히 함.

ㆍ기업회계기준서 제1019호 종업원급여: 퇴직급여채무 측정에 사용되는 할인율 결정시 부채가 발생하는 국가가 아닌, 부채가 표시되는 통화가 중요한 고려요소임을 명확히 함.

ㆍ기업회계기준서 제1034호 중간재무보고: 기준서상'중간재무보고서의 다른 곳에 공시된 정보'의 의미하는 바가 무엇인지를 명확히 하였으며, 중간재무제표와 관련정보간의 상호참조에 대한 요구사항을 추가로 개정함.

(2) 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 연결회사는 제정 또는 공표됐으나 2016년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품'

2015년 12월 공표된 금융상품에 대한 새로운 기준은 금융상품의 인식과 측정을 규정한 기준서 제1039호를 대체합니다.

기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 금융상품의 분류와 측정을 사업모형과 상품의 현금흐름 특성에 근거하여 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류할 것을 규정하고 해당 분류에 따른 손익인식 방법을 규정하고 있습니다. 또한 손상모형은 기대신용손실과 그 변동을 인식하도록 변경되었습니다. 한편 위험회피회계에 대해서는 기업들의 위험관리와 일관되도록 부분적인 개정이 반영되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용되며 당기손익-공정가치로 지정한 금융부채의 손익에 대한 요구사항에 대한 부분적 조기적용도 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'

2015년 12월 공표한 수익인식에 대한 새로운 기준은 재화와 용역에 대한 수익인식 기준인 기준서 제1018호와 건설계약 수익인식 기준인 제1011호 및 관련 해석서를 대체합니다.

기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 현행 수익인식 기준의위험과 보상 이전 모형을 대체하여 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식한다는 원칙에 기초하여 5단계의 과정을 적용하여 수익을 인식하도록 요구합니다. 현행 수익인식과 주요한 차이로 재화나 용역이 묶음으로 제공될 때 구분되는 수행의무 별로 수익인식기준을 적용하도록 하고 변동대가 인식에 대한 제약을 규정하고 있으며, 수익을 일정 기간에 걸쳐 인식하기 위한 조건과 증가된 공시사항 등이 포함되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다.

2.2 회계정책

중간연결재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.1(1)에서 설명하는 제개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

2.2.1 법인세비용중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 :

연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다. 중간연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 연결재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 공정가치 :

당분기 중, 연결회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

4.1 금융상품 종류별 공정가치 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다 .

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

파생금융상품	157,668	157,668	200,427	200,427

금융부채

파생금융상품	394,214	394,214	505,008	505,008

4.2 원가로 측정되는 금융 상품

금융상품 중 원가로 측정된 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

매도가능금융자산

(주)울산방송 주식	600,000	600,000

(주)울산방송 주식은 비상장 지분상품이며 공정가치를 신뢰성 있게 평가할 수 없으므로 원가법으로 측정하였습니다.

4.3 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 금융상품을 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능 하지 않은 투입변수) (수준 3)공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(1) 당분기말(단위: 천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

당기손익인식금융자산

매매목적 파생금융상품	-	157,668	-	157,668

당기손익인식 금융부채

매매목적 파생금융상품	-	394,214	-	394,214

( 2) 전 기 말(단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

당기손익인식금융자산

매매목적 파생금융상품	-	200,427	-	200,427

당기손익인식금융부채

매매목적 파생금융상품	-	505,008	-	505,008

4.4 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동당분기중 공정가치 서열체계의 수준 간 이동은 발생하지 않았습니다.4 .5 가치평가기법 및 투입변수 연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2로 분류되는 반복적인 공정가치측정치, 비반복적인 공정가치측정치, 공시되는 공정가치에 대하여 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

구분	공정가치	수준	가치평가기법	주요투입변수

파생상품

선물환	49,610	2	옵션모델	환율

이자율스왑	(286,156)	2	옵션모델	시장이자율

5. 영업부문 정보 :

연결회사의 보고부문은 다음과 같이 구분되며 주요 내용은 다음과 같습니다. 경영진은 영업전략을 수립하는 경영회의에서 검토되는 보고정보에 기초하여 영업부문을 결정하고 있습니다. 경영회의 시 제품의 한가지 측면에서 영업정보를 검토하고 있으며, 펄프부문과 제지부문으로 구분하여 검토하고 있습니다. 한편, 경영회의 시 보고부문의 손익을 보고 및 검토하고 있으나, 부문별 자산 및 부채의 영업정보는 최고영업의사결정자에게 정기적으로 보고되고 있지 않습니다.

회사의 보고부문 관련 주요 내용은 다음과 같습니다. ① 펄프부문: 표백화학펄프 제조 및 판매② 제지부문: 아트지, 백상지 등 인쇄용지 제조 및 판매③ 기타부문: 수산화마그네슘의 제조 및 판매, 조림사업

(1) 부문당기손익(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

펄프부문	제지부문	기타부문	합계	펄프부문	제지부문	기타부문	합계

총부문수익	40,140,184	120,291,579	605,426	161,037,189	43,620,906	117,013,297	1,048,780	161,682,983

외부고객으로부터의 수익	40,140,184	120,291,579	605,426	161,037,189	43,620,906	117,013,297	1,048,780	161,682,983

보고부문 영업이익	(1,106,844)	7,954,937	(1,021,703)	5,826,390	(1,620,075)	11,771,544	(608,941)	9,542,528

감가상각비 및 무형자산 상각비	6,101,854	6,888,053	178,509	13,168,416	6,800,666	6,228,028	82,035	13,110,729

(2) 지역별 영업현황(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

국내	수출	합계	국내	수출	합계

펄프부문	40,140,184	-	40,140,184	43,620,906	-	43,620,906

제지부문	49,608,695	70,682,884	120,291,579	48,253,960	68,759,337	117,013,297

기타부문	605,426	-	605,426	1,048,780	-	1,048,780

합계	90,354,305	70,682,884	161,037,189	92,923,646	68,759,337	161,682,983

(3) 수출 지역별 영업현황(단위: 천원)

구분	지역	당분기	전분기

제지부문	중동	19,739,260	15,561,306

동남아시아	15,685,608	11,659,941

서남아시아	10,505,454	3,071,418

유럽	8,571,861	4,563,788

기타	16,180,701	33,902,884

합계	70,682,884	68,759,337

(4) 단일 외부고객으로부터의 수익이 기업전체 수익의 10% 이상인 고객은 무림페이퍼(주)와 그 종속기업(23%) 이며, 매출액은 37,193백만원 입니다.

6. 우발부채 및 약정사항 :

(1) 계류중인 소송사건(단위: 천원)

원고	피고	소송내용	소송가액

현대산업개발(주)	회사	공사대금 청구	6,534,016

소송의 결과는 검토보고서일 현재까지 예측할 수 없으며, 회사의 경영진은 상기의 소송 결과가 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치지 아니할 것으로 판단하고 있습니다.

(2) 담보제공 내역 1) 당분기말(단위: 천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

기타금융자산	1,330,622	1,330,622	차입금 (주석13)	217,816,896	Landes Bank

토지	209,630,167	539,488,630	한국산업은행 외

건물	84,704,754

구축물	21,187,737

기계장치(*)	483,589,251

(*) 기계장치는 하나은행의 외화차입금에 대한 지급보증과 관련하여 담보로 추가설정되어 있습니다.

2) 전기말(단위: 천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

기타금융자산	1,303,245	1,303,245	차입금 (주석13)	231,061,211	Landes Bank

토지	209,630,167	538,516,748	한국산업은행 외

건물	85,699,362

구축물	21,663,397

기계장치	491,800,283

(*) 기계장치는 하나은행의 외화차입금에 대한 지급보증과 관련하여 담보로 추가설정되어 있습니다.

3) 당분기말 및 전기말 현재 수출채권할인과 관련하여 매출채권 5,653백만원(전기말 6,185백만원)을 담보로 제공하고 있습니다.

(3) 지급보증

1) 당분기말 현재 연결회사간 제공하고 있는 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	제공받은 회사	지급보증액	지급보증처

종속기업	무림인터내셔날㈜	6,762,000	농협

2) 보고기간말 현재 회사는 외화차입금과 관련하여 산업은행 외 2곳으로부터 151,226백만원의 지급보증을 받고 있으며, 서울보증보험으로부터 250백만원의 이행보증을제공받고 있습니다.

(4) 금융기관과의 주요 약정사항(단위: 천원)

구분	한도금액	실행금액	미사용한도	비고

USANCE 및 매입외환	248,555,500	140,670,953	107,884,547	한국산업은행 외

무역금융	25,000,000	15,000,000	10,000,000	NH 농협은행

상기 외 산업은행 등에 353억원 의 파생상품 한도 약정을 맺고 있습니다.

7. 특수관계자와의 거래 :

(1) 지배ㆍ종속관계

구분	회사명

지배기업	무림페이퍼(주)

관계기업	무림캐피탈(주)

기타 관계회사	Moorim USA, Inc., Moorim UK, Ltd., 무림로지텍㈜, 무림에스피㈜, 무림오피스웨이㈜, ㈜파인리조트, 무림파워텍㈜, ㈜무림이노팩, 무림이알아이바이오머티리얼즈㈜

1) 당분기말과 전기말 현재 당사의 지배기업은 무림페이퍼㈜(지분율 67%)입니다.2) 종속기업 현황

회사명	지분율 (%)

당분기말	전기말

무림인터내셔날㈜	100	100

대승케미칼㈜	100	100

PT. PLASMA NUTFAH MARIND PAPUA	100	100

3) 당사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 관계기업 및 기타 특수관계자

구분	당분기말	전기말	비고

관계기업	무림캐피탈	무림캐피탈

기타특수관계자	Moorim USA, Inc	Moorim USA, Inc.	무림페이퍼의 종속회사

Moorim UK, Ltd.	Moorim UK, Ltd.	무림페이퍼의 종속회사

무림파워텍㈜	무림파워텍㈜	무림페이퍼의 종속회사

무림오피스웨이㈜	무림오피스웨이㈜	무림페이퍼의 관계기업

무림로지텍㈜	무림로지텍㈜	무림페이퍼의 관계기업

무림에스피㈜	무림에스피㈜	그 밖의 특수관계자

㈜파인리조트	㈜파인리조트	그 밖의 특수관계자

무림이알아이바이오머티리얼즈 주식회사	무림이알아이바이오머티리얼즈 주식회사	그 밖의 특수관계자

(2) 매출 및 매입등 거래1) 당분기

(단위: 천원)

특수관계 구분	회사명	매출	매입	유형자산 취득	배당금 수입	배당금 지급

지배기업	무림페이퍼㈜	28,353,005	495,702	1,848	-	8,400,000

관계기업	무림캐피탈	571	955	-	300,000	-

기타의 특수관계자	Moorim USA, Inc.	2,016,654	592	-	-	-

Moorim UK, Ltd.	6,841,505	77,964	-	-	-

무림파워텍㈜	412,995	-	-	-	-

무림로지텍㈜	-	7,468	-	-	-

무림에스피㈜	2,252,016	592,223	-	-	-

무림오피스웨이㈜	8,970	327,250	52,302	-	-

㈜파인리조트	-	321	-	-	-

무림이알아이바이오
머티리얼즈 주식회사	14,589	-	-	-	-

합 계	39,900,305	1,502,475	54,150	300,000	8,400,000

2) 전분기(단위: 천원)

특수관계 구분	회사명	매출	매입	유형자산 취득	배당금 수입	배당금 지급

지배기업	무림페이퍼(주)	29,880,862	464,336	-	-	7,024,418

관계기업	무림캐피탈	-	9,655	-	300,000	-

기타의 특수관계자	Moorim USA, Inc.	13,491,769	-	-	-	-

Moorim UK, Ltd.	3,449,029	60,074	-	-	-

무림파워텍(주)	538,814	-	-	-	-

무림로지텍	-	25,063	-	-	-

무림에스피(주)	2,621,137	593,489	-	-	-

무림오피스웨이(주)	2,184	293,966	51,206	-	-

(주)파인리조트	-	564	-	-	-

합계	49,983,795	1,447,147	51,206	300,000	7,024,418

(3) 특수관계자에 대한 채권·채무의 주요 잔액1) 당분기말

(단위: 천원)

특수관계 구분	회사명	채권	채무

매출채권	미수금	보증금	매입채무	미지급금	선수금	차입금

지배기업	무림페이퍼㈜	10,615,314	267,066	-	23,179	237,732	1,046,224	-

관계기업	무림캐피탈	-	-	-	-	-	-	9,588

기타의 특수관계자	Moorim USA, Inc.	842,404	-	-	-	-	-	-

Moorim UK, Ltd.	7,061,057	-	-	-	74,210	-	-

무림파워텍㈜	169,344	-	-	-	-	-	-

무림로지텍㈜	-	-	-	-	2,426	-	-

무림에스피㈜	-	116,237	157,400	-	227,148	70,497	-

무림오피스웨이㈜	7,958	-	-	-	130,386	-	-

무림이알아이바이오
머티리얼즈 주식회사	-	5,349	-	-	-	-	-

합 계	18,696,077	388,652	157,400	23,179	671,902	1,116,721	9,588

2) 전 기 말(단위: 천원)

특수관계 구분	회사명	채권	채무

매출채권	미수금	보증금	매입채무	미지급금	선수금	차입금

지배기업	무림페이퍼㈜	10,635,186	459,813	-	21,260	482,804	1,019,742	-

관계기업	무림캐피탈	-	-	-	-	-	-	37,878

기타의 특수관계자	Moorim USA, Inc.	2,131,110	-	-	-	-	-	-

Moorim UK, Ltd.	6,698,926	-	-	-	41,077	-	-

무림파워텍㈜	189,784	-	-	-	-	-	-

무림로지텍㈜	-	-	-	-	23,909	-	-

무림에스피㈜	-	48,632	157,400	32,613	224,868	695,981	-

무림오피스웨이㈜	-	-	-	-	217,809	-	-

㈜파인리조트	-	5,349	-	-	-	-	-

합 계	19,655,006	513,794	157,400	53,873	990,467	1,715,723	37,878

(4) 특수관계자와의 자금거래(단위: 천원)

특수관계구분	회사명	당분기	전분기

차입	상환	차입	상환

관계기업	무림캐피탈	-	28,290	-	25,608

(5) 주요 경영진에 대한 보상(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

급여	1,314,020	1,029,651

주요 경영진에는 회사 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.(6) 회사는 지배기업등과 다음과 같은 브랜드사용 계약을 체결하고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	브랜드명	제공기간	사용료

지배회사	무림	2016.01.01~2016.03.31	214,208

기타특수관계자	무림	2016.01.01~2016.03.31	47,021

8. 매출채권 및 기타수취채권 :(1) 장부금액과 대손충당금

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

대손충당금 설정대상 잔액	대손충당금 설정액	장부금액	대손충당금 설정대상 잔액	대손충당금 설정액	장부금액

매출채권	83,890,706	(629,229)	83,261,477	85,199,480	(611,224)	84,588,256

미수금	2,893,077	(23,515)	2,869,562	3,480,574	(23,515)	3,457,059

미수수익	30,692	-	30,692	38,672	-	38,672

미수법인세환급	169	-	169	169	-	169

단기대여금	120,800	-	120,800	150,800	-	150,800

기타비유동자산	665,627	-	665,627	698,158	-	698,158

합계	87,601,071	(652,744)	86,948,327	89,567,853	(634,739)	88,933,114

(2) 매출채권의 연령분석(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

연체되지 않은 채권	79,524,677	80,203,301

연체되었으나 손상되지 않은 채권

3개월 이하	2,894,621	3,398,107

3개월 초과 6개월 이하	71	136,828

소계	2,894,692	3,534,935

손상채권(*)

6개월 초과	1,471,336	1,461,244

소계	1,471,336	1,461,244

합계	83,890,705	85,199,480

(*)보고기간말 현재 손상채권과 관련하여 설정된 충당금은 629백만원 입니다. 개별적으로 손상된 채권은 주로 예측하지 못한 경제적인 어려움을 겪고 있는 고객과 관련된 채권이며, 이들 매출채권 중 일부는 회수될 것으로 예상하고 있습니다.

(3) 매출채권의 대손충당금 변동내역(단위: 천원)

구 분	당분기	전기

기초금액	611,224	1,289,946

손상된 채권에 대한 대손상각비	18,005	(606,092)

제각	-	(72,630)

기말금액	629,229	611,224

손상된 채권에 대한 충당금 설정(환입)액은 포괄손익계산서 상 판매비와 관리비(주석16)에 포함되어 있습니다.(4) 보고기간말 현재 신용위험의 최대 노출금액은 위에서 언급한 채권의 각 종류별 장부금액입니다.

9. 재고자산 :

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

상품	10,603	116,481

펄프제품	-	106,007

제지제품	-	789

기타제품	10,603	9,685

제품	59,433,423	63,259,972

펄프제품	31,908,464	31,832,515

제지제품	27,490,074	31,387,034

기타제품	34,885	40,423

재공품	10,204,813	9,056,535

펄프재공품	2,200,844	606,774

제지재공품	8,003,969	8,449,761

원재료	32,965,913	29,525,781

펄프원재료	25,596,195	16,536,577

제지원재료	7,357,404	12,971,392

기타원재료	12,314	17,812

부재료	1,865,631	2,446,666

저장품	20,478,734	20,872,126

미착품	10,865,945	16,035,103

합계	135,825,062	141,312,664

보고기간말 현재 재고자산평가손실(환입)금액은 185백만원(전분기:(-)130백만원)입니다.10. 유형자산 :

(1) 유형자산의 변동내역1) 당 분기

(단위: 천원)

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의유형자산	입목	건설중인자산	합계

기초	209,702,467	85,866,198	21,790,524	494,302,169	2,613,426	6,929,341	13,421,215	834,625,340

취득/자본적지출	-	-	-	4,543	115,200	-	436,481	556,224

처분	-	-	-	-	(75,560)	-	-	(75,560)

감가상각	-	(999,661)	(477,755)	(11,064,269)	(368,229)	-	-	(12,909,914)

본계정 대체(*)	-	-	-	2,746,413	40,265	-	(2,786,678)	-

환율변동효과	-	-	-	51,602	6,618	105,742	12,012	175,974

기말금액	209,702,467	84,866,537	21,312,769	486,040,458	2,331,720	7,035,083	11,083,030	822,372,064

취득원가	209,702,467	120,037,764	50,945,155	786,260,121	14,036,746	9,049,664	11,083,030	1,201,114,947

감가상각누계액	-	(35,171,227)	(29,632,386)	(300,219,663)	(11,574,961)	-	-	(376,598,237)

국고보조금	-	-	-	-	(130,065)	(2,014,581)	-	(2,144,646)

2) 전 분기(단위: 천원)

구분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의유형자산	입목	건설중인자산	합계

기초	209,702,467	88,600,407	23,453,000	502,146,618	3,135,958	2,441,092	8,521,059	838,000,601

취득/자본적지출	-	19,800	-	60,875	274,431	4,546,905	3,716,533	8,618,544

처분	-	-	-	(29,697)	(3,116)	-	-	(32,813)

감가상각	-	(983,970)	(487,495)	(11,008,273)	(387,706)	-	-	(12,867,444)

본계정 대체	-	-	-	2,957,400	126,980	-	(3,084,380)	-

환율변동효과	-	-	-	(1,376)	(3,247)	(79,306)	(3,428)	(87,357)

기말금액	209,702,467	87,636,237	22,965,505	494,125,547	3,143,300	6,908,691	9,149,784	833,631,531

취득원가	209,702,467	118,794,537	50,675,155	751,919,660	13,352,557	8,923,272	9,149,784	1,162,517,432

감가상각누계액	-	(31,158,300)	(27,709,650)	(257,794,113)	(9,974,702)	-	-	(326,636,765)

국고보조금	-	-	-	-	(234,555)	(2,014,581)	-	(2,249,136)

(2) 감가상각비 중 12,647백만원(전분기: 12,701백만원)은 매출원가, 263백만원(전분기 : 167백만원)은 판매관리비에 포함되어 있습니다. (3) 토지, 건물, 구축물 및 기계장치는 차입금에 대하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 6 참조).

11. 무형자산 :

(1) 무형자산의 변동내역(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

회원권	기타의 무형자산	조림사업권	영업권	합계	회원권	기타의 무형자산	조림사업권	영업권	합계

기초금액	438,731	4,959,117	7,994,107	22,717	13,414,672	457,017	5,298,487	8,092,496	22,717	13,870,717

취득/대체	-	53,016	-	-	53,016	-	-	-	-	-

손상차손	-	-	-	-	-	(13,286)	-	-	-	(13,286)

상각비	-	(222,771)	(35,730)	-	(258,501)	-	(208,720)	(34,565)	-	(243,285)

환율변동효과	-	6,446	188,860	-	195,306	-	-	(8,963)	-	(8,963)

기말	438,731	4,795,808	8,147,237	22,717	13,404,493	443,731	5,089,767	8,048,968	22,717	13,605,183

취득원가	438,731	8,652,485	8,392,004	1,823,678	19,306,898	443,731	8,075,667	8,150,854	22,717	16,692,969

감가상각누계액	-	(3,856,677)	(244,767)	(1,800,961)	(5,902,405)	-	(2,985,900)	(101,886)	-	(3,087,786)

(2) 무형자산 상각비 중 46백만원(전분기 : 44백만원)은 매출원가, 213백만원(전분기 : 199백만원)은 판매비와 관리비에 포함되어 있습니다.

12. 관계기업투자 :

(1) 당분기말 현재 관계기업의 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	취득원가	소유지분율	주된사업장	사용재무제표일

당분기말	전기말

무림캐피탈㈜	15,000,000	30%	30%	한국	3월 31일

(2) 관계기업투자의 변동내역(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초금액	26,270,359	24,284,761

지분법평가

지분법이익	775,386	385,190

기타자본변동액	(101,262)	319,351

배당금의 수령	(300,000)	(300,000)

기말금액	26,644,483	24,689,302

13. 차입금 : (1) 단기차입금(단위: 천원)

구 분	차입처	연이자율(%) 2016.03.31	당분기말	전기말

USANCE	한국산업은행 외	1.07~1.51	135,018,273	144,011,997

일반대	NH농협은행	2.89	10,000,000	10,000,000

운영자금	신한은행	2.76	5,000,000	5,000,000

무역금융	NH농협은행 외	2.65~3.95	15,000,000	5,000,000

수출채권할인	한국산업은행 외	0.67~2.39	5,652,680	6,184,504

합계	170,670,953	170,196,501

한국산업은행으로부터 차입한 단기차입금에 대하여 회사의 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다( 주석 6참조 ).

(2) 장기차입금(단위: 천원)

구분	차입처	연이자율(%) 2016.03.31 현재	당분기말	전기말

산업시설자금 등	한국산업은행	1.75~3.46	80,795,300	82,052,290

운영자금	한국산업은행	2.63~3.49	80,000,000	80,000,000

일반대출	하나은행	3.05	2,500,000	3,750,000

외화장기차입금	Landes Bank 외	1.69~3.08	82,021,596	94,008,921

사채	공모사채	4.28~5.90	50,000,000	50,000,000

금융리스	무림캐피탈	10.00	9,588	37,878

환경개선자금	한국산업은행	1.77	5,000,000	5,000,000

해외산림투자지원융자금	산림청	1.50	5,071,000	5,071,000

소 계	305,397,484	319,920,089

1년이내 만기도래분(유동성장기부채)	(181,444,111)	(152,687,374)

사채할인발행차금	(74,117)	(91,829)

장기차입금	123,879,256	167,140,886

장기차입금과 관련하여 기타금융자산 및 유형자산이 담보로 설정되어 있습니다( 주석6참조) .

(3) 사채(단위: 천원)

구분	차입처	만기일	연이자율(%) 2016.03.31 현재	당분기말	전기말

확정금리 원화사채	제28회 무보증 공모사채	2016-06-30	5.90	20,000,000	20,000,000

확정금리 원화사채	제29-1회 무보증 공모사채	2016-12-18	4.28	10,000,000	10,000,000

확정금리 원화사채	제29-2회 무보증 공모사채	2017-12-18	4.52	20,000,000	20,000,000

합계	50,000,000	50,000,000

14. 이익잉여금 :(1) 이익잉여금 내역

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

법정적립금(*)	8,263,201	7,015,925

재평가적립금	42,325,197	42,325,197

유형자산평가이익	121,459,910	121,459,910

미처분이익잉여금	87,678,976	97,955,308

합계	259,727,284	268,756,340

(*) 대한민국에서 제정되어 시행 중인 상법의 규정에 따라, 회사는 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능합니다.

15. 매출액 및 매출원가 :

(1) 매출액(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

펄프매출액	40,140,184	43,620,906

제지매출액	120,291,579	117,013,297

기타매출액	605,426	1,048,780

합계	161,037,189	161,682,983

(2) 매출원가(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

펄프매출원가	39,887,928	43,914,820

제지매출원가	102,430,921	92,684,785

기타매출원가	549,259	785,550

합계	142,868,108	137,385,155

16. 판매비와 관리비 :

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

급여	2,977,149	2,342,014

퇴직급여	199,408	507,664

감가상각비	197,930	97,739

지급수수료	1,190,417	1,176,700

경상시험연구비	655,974	674,739

수출경비	3,143,708	6,027,954

운반비	1,506,706	1,789,672

지급임차료	971,898	1,049,283

대손상각비(환입)	18,005	(113,294)

기타	1,481,495	1,202,829

합계	12,342,690	14,755,300

17. 기타수익 :

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

임대료수익	65,290	83,371

유형자산처분이익	1,300	2,888

수입수수료	249,241	178,466

잡이익	199,625	153,171

합계	515,456	417,896

18. 기타비용 :

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

유형자산처분손실	28,432	22,259

기부금	500	5,500

무형자산손상차손	-	13,286

잡손실	142,788	164,629

합계	171,720	205,674

19. 법인세비용 : 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 2016년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균연간법인세율은 28.00%(전기 : 21.9%)로 산정되었습니다.

20. 영업으로부터 창출된 현금 :

(1) 영업으로부터 창출된 현금(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

분기순이익	3,458,974	7,747,560

조정항목 :

재고자산평가환입	-	(129,824)

퇴직급여	1,327,712	2,500,675

감가상각비	12,909,915	12,867,444

무형자산상각비	258,501	243,285

외화환산손실	1,460,661	1,621,305

이자비용	3,316,984	3,400,899

유형자산처분손실	28,432	22,259

파생상품평가손실	117,539	182,956

법인세비용	1,345,374	2,177,975

무형자산손상차손	-	13,286

이자수익	(181,134)	(154,915)

외화환산이익	(4,387,314)	(4,957,880)

관계기업지분에 대한 이익	(775,386)	(385,190)

재고자산평가손실	185,321	-

유형자산처분이익	(1,300)	(2,888)

파생상품평가이익	(135,485)	(107,816)

대손상각비(환입)	18,005	(113,294)

순운전자본의 변동 :

매출채권	795,635	(6,886,672)

미수금	584,316	(374,013)

선급금	(4,473,030)	(3,898,743)

선급비용	(261,364)	(118,829)

파생상품자산 및 부채	(50,089)	(1,981)

재고자산	5,302,284	7,936,754

매입채무	1,597,841	(2,571,950)

미지급금	(5,901,171)	(738,102)

미지급비용	(1,283,940)	(1,848,329)

기타지급채무	(107,894)	53,526

선수금	(2,102,016)	3,382,068

퇴직금의 지급	(39,401)	(4,692,021)

관계사퇴직금 전입액	126,853	-

유동성충당부채	(14,208)	-

퇴직연금운용자산	(13,665)	922,398

국민연금전환금	(650)	53,375

예수부가세	(496)	-

합계	13,105,804	16,143,318

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

건설중인자산의 본계정 대체	2,786,678	3,084,380

차입금의 유동성 대체	43,128,516	14,142,286