한창제지 분기보고서 (2017.09)
6. 기타 재무에 관한 사항

가. 기타재무제표 이용에 유의하여야 할 사항 1) 재무제표 작성기준 당사는 회계처리 및 재무제표 작성을 기업회계기준에 따라 작성되어 왔으나, 주식회사의 외부감사에 관한 법률 제13조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 개별재무제표를 작성하였습니다. 동 회계처리기준은 2011년 1월 1일 이후 최초로개시하는 회계연도부터 적용되었습니다.본 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 2010년 1월 1일을 한국채택국제회계기준 전환일로 하여 당기 및 비교표시된 전기의 재무제표는 동 회계정책에 따라 작성되었습니다. 2) 기업회계기준 등의 위반사항 ① 재무제표를 수정하여야 하는 위반사항 “해 당 사 항 없 음” ② 재무제표 수정과 관련없는 위반사항 “해 당 사 항 없 음”

3) 한국채택국제회계기준 도입 현황

3. 1 한국채택국제회계기준의 적용당사의 한국채택국제회계기준으로의 전환일은 2010년 1월 1일이며, 한국채택국제회계기준 채택일은 2011년 1월 1일입니다.

당사의 연차재무제표는 기업회계기준서 제1101호(한국채택국제회계기준의 최초채택)에 따라 한국채택국제회계기준의 완전한 소급적용이 아닌 관련 의무적 예외항목과 특정 선택적 면제조항을 적용하였습니다.

3. 2 다른 기업회계기준서의 소급적용에 대한 선택적 면제조항의 적용당사는 다음의 면제조항을 선택적으로 적용하였습니다.

3.2.1 간주원가로서 공정가치

당사는 일부 유형자산의 과거회계기준에 의한 재평가액(2000년 이전 자산재평가법에 따른 재평가)을 재평가일의 간주원가로 사용하였습니다.

3.2.2 차입원가 자본화당사는 적격자산을 건설하는데 발생한 차입원가를 자본화함에 있어 한국채택국제회계기준 전환일 시점 이후부터 발생한 차입원가에 대하여만 한국채택국제회계기준에따라 차입원가를 자본화하는 것으로 선택하였습니다. 3. 3 다른 기업회계기준서의 소급적용에 대한 의무적 예외조항의 적용

당사는 다음의 의무적 예외조항을 적용하였습니다.

3.3.1 금융자산의 제거당사는 2010년 1월 1일(전환일) 이후에 발생한 금융자산의 양도거래에 대하여 전진적으로 기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'의 제거기준을 적용하고 있습니다.이에 따라 2010년 1월 1일(전환일) 전에 회사가 과거 회계기준에 따라 금융자산을제거한 경우, 한국채택국제회계기준에 따라 제거의 요건이 충족되지 않은 경우에도이를 한국채택국제회계기준에 따라 인식하지 않습니다. 3.3.2 추정치에 대한 예외

한국채택국제회계기준 전환일(2010년 1월 1일)의 한국채택국제회계기준에 따른 추정치는 기존의 추정에 오류가 있었다는 객관적인 증거가 없는 한 동일한 시점에 과거회계기준에 따라 추정된 추정치(회계정책의 차이조정 반영 후)와 일관성있게 작성되었습니다.

3.3.3 금융부채의 제거당사는 2010년 1월 1일(전환일) 이후에 발생한 금융부채의 양도거래에 대하여 전진적으로 기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'의 제거기준을 적용하고 있습니다.이에 따라 2010년 1월 1일(전환일) 전에 회사가 과거 회계기준에 따라 금융부채를제거한 경우, 한국채택국제회계기준에 따라 제거의 요건이 충족되지 않은 경우에도이를 한국채택국제회계기준에 따라 인식하지 않습니다.

3. 4 과거회계기준으로부터 한국채택국제회계기준으로의 전환에 따른 조정

3.4.1 회사의 재무상태와 경영성과에 미치는 영향

(1) 전환일 시점인 2010년 1월 1일 현재 한국채택국제회계기준의 도입으로 인하여 회사의 재무상태에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위: 천원).

과 목	과거회계기준	토지재평가이익(*6)	회원권의무형자산 분류	확정퇴직급여(*1)	장기종업원급여(*5)	단기종업원급여(*4)	대손충당금(*2)	한국채택국제회계기준

자 산

유동자산	45,989,155	-	-	-	-	-	53,043	46,042,198

현금및현금성자산	1,737,339	-	-	-	-	-	-	1,737,339

매출채권및기타채권	21,278,886	-	-	-	-	-	53,043	21,331,929

기타금융자산	475,100	-	-	-	-	-	-	475,100

재고자산	21,958,135	-	-	-	-	-	-	21,958,135

기타자산	539,695	-	-	-	-	-	-	539,695

비유동자산	79,682,207	-	-	-	-	-	-	79,682,207

기타금융자산	877,602	-	-	-	-	-	-	877,602

유형자산	77,897,268	-	-	-	-	-	-	77,897,268

무형자산	76,708	-	380,930	-	-	-	-	457,638

기타자산	830,629	-	(380,930)	-	-	-	-	449,699

자산총계	125,671,362	-	-	-	-	-	53,043	125,724,405

부 채

유동부채	27,491,781	-	-	-	-	418,014	-	27,909,795

매입채무및기타채무	10,487,688	-	-	-	-	-	-	10,487,688

단기차입금	14,333,408	-	-	-	-	-	-	14,333,408

기타부채	2,670,685	-	-	-	-	418,014	-	3,088,699

비유동부채	58,605,132	2,690,666	-	770,735	320,307	-	-	62,386,840

차입금	56,195,693	-	-	-	-	-	-	56,195,693

확정급여부채	2,409,439	-	-	770,735	-	-	-	3,180,174

이연법인세부채	-	2,690,666	-	-	-	-	-	2,690,666

장기종업원급여부채	-	-	-	-	320,307	-	-	320,307

부채총계	86,096,913	2,690,666	-	770,735	320,307	418,014	-	90,296,635

자 본

자본금	19,080,618	-	-	-	-	-	-	19,080,618

자본잉여금	4,245,977	-	-	-	-	-	-	4,245,977

기타자본항목	9,172,669	-	-	-	-	-	-	9,172,669

이익잉여금	7,075,185	(2,690,666)	-	(770,735)	(320,307)	(418,014)	53,043	2,928,506

자본총계	39,574,449	(2,690,666)	-	(770,735)	(320,307)	(418,014)	53,043	35,427,770

부채와 자본총계	125,671,362	-	-	-	-	-	53,043	125,724,405

(2) 2010년 12월 31일 현재 한국채택국제회계기준의 도입으로 인하여 회사의 재무상태에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위: 천원).

과 목	과거회계기준	토지재평가이익(*6)	회원권의무형자산 분류	확정퇴직급여(*1)	장기종업원급여(*5)	단기종업원급여(*4)	매출채권할인(*3)	대손충당금(*2)	한국채택국제회계기준

자 산

유동자산	55,693,205	-	-	-	-	-	3,567,095	65,623	59,325,923

현금및현금성자산	5,958,433	-	-	-	-	-	-	-	5,958,433

매출채권및기타채권	27,573,504	-	-	-	-	-	3,567,095	65,623	31,206,222

기타금융자산	462,315	-	-	-	-	-	-	-	462,315

재고자산	20,586,017	-	-	-	-	-	-	-	20,586,017

기타자산	1,112,936	-	-	-	-	-	-	-	1,112,936

비유동자산	76,927,286	-	-	-	-	-	-	-	76,927,286

기타금융자산	468,685	-	-	-	-	-	-	-	468,685

유형자산	75,253,527	-	-	-	-	-	-	-	75,253,527

무형자산	31,387	-	380,930	-	-	-	-	-	412,317

기타자산	1,173,687	-	(380,930)	-	-	-	-	-	792,757

자산총계	132,620,491	-	-	-	-	-	3,567,095	65,623	136,253,209

부 채

유동부채	31,920,398	-	-	-	41,605	418,014	3,567,095	-	35,947,112

매입채무및기타채무	11,821,336	-	-	-	-	-	-	-	11,821,336

단기차입금	16,874,127	-	-	-	-	-	3,567,095	-	20,441,222

기타부채	3,224,935	-	-	-	41,605	418,014	-	-	3,642,949

비유동부채	54,340,819	2,690,666	-	429,455	309,870	-	-	-	57,770,810

장기차입금	51,623,573	-	-	-	-	-	-	-	51,623,573

확정급여부채	2,717,246	-	-	429,455	-	-	-	-	3,146,701

이연법인세부채	-	2,690,666	-	-	-	-	-	-	2,690,666

장기종업원급여부채	-	-	-	-	309,870	-	-	-	351,475

부채총계	86,261,217	2,690,666	-	429,455	351,475	418,014	3,567,095	-	93,717,922

자 본

자본금	22,701,848	-	-	-	-	-	-	-	22,701,848

자본잉여금	4,245,977	-	-	-	-	-	-	-	4,245,977

기타자본항목	4,198,562	-	-	-	-	-	-	-	4,198,562

이익잉여금	15,212,887	(2,690,666)	-	(429,455)	(351,475)	(418,014)	-	65,623	11,388,900

자본총계	46,359,274	(2,690,666)	-	(429,455)	(351,475)	(418,014)	-	65,623	42,535,287

부채와 자본총계	132,620,491	-	-	-	-	-	3,567,095	65,623	136,253,209

(3) 한국채택국제회계기준의 도입으로 인하여 2010년 12월 31일로 종료되는 회계기간의 경영성과에 미치는 영향은 다음과 같습니다 (단위: 천원).

과 목	과거회계기준	퇴직급여(*1)	장기종업원급여(*5)	대손충당금(*2)	매출채권(*3)	한국채택국제회계기준

매 출 액	153,382,073	-	-	-	-	153,382,073

매 출 원 가	128,639,460	-	-	-	-	128,639,460

매 출 총 이 익	24,742,613	-	-	-	-	24,742,613

판매비와관리비	15,799,619	18,055	31,167	(12,580)	-	15,836,261

기 타 수 익	771,063	-	-	-	-	771,063

기 타 비 용	856,977	-	-	-	(118,137)	738,840

영 업 이 익	8,857,080	(18,055)	(31,167)	12,580	118,137	8,938,575

금 융 수 익	4,373,773	-	-	-	-	4,373,773

금 융 비 용	4,684,235	-	-	-	118,137	4,802,372

지분법손실	408,917	-	-	-	-	408,917

법인세비용차감전순이익(순손실)	8,137,701	(18,055)	(31,167)	12,580	-	8,101,059

당기순이익(손실)	8,137,701	(18,055)	(31,167)	12,580	-	8,101,059

기타포괄손익	10	359,336	-	-	-	359,346

총 포 괄 손 익	8,137,712	341,280	(31,167)	12,580	-	8,460,405

(*1) 확정급여부채에 대하여 보험수리적 방법으로 평가하고 보험수리적손익은 기타포괄손익(이익잉여금 대체)에 반영.(*2) 매출채권에 대한 충당금 검토시 개별적으로 발생여부를 검토하고 그 이외의 매출채권에 대하여 집합적인 손상검토를 수행하여 조정.(*3) 한국채택국제회계기준에 따라 금융자산의 제거요건을 충족하지 못하는 만기미도래 할인어음의 매출채권 및 차입금 계상으로 인하여 조정.(*4) 종업원이 근로를 제공한 기간에 연차수당을 부채 인식.(*5) 장기종업원급여채무에 대하여 보험수리적 방법으로 평가하고 보험수리적손익은 당기손익으로 반영.(*6) 압축기장충당금을 설정한 처분가능성이 희박한 토지의 과거 재평가차액에 대하여 한국채택국제회계기준에 따른 이연법인세부채를 계상.

3.4.2 회사의 현금흐름에 미치는 영향

한국채택국제회계기준의 도입으로 인하여 과거회계기준에 따라 별도 표시되지 않았던 이자의 수취, 이자의 지급, 배당금의 수취, 법인세의 납부액을 현금흐름표상에 별도로 표시하기 위하여 관련 수익ㆍ비용 및 관련 자산ㆍ부채에 대한 현금흐름내역을 조정하였습니다. 또한 외화로 표시된 현금및현금성자산의 환율변동효과는 영업활동,투자활동 및 재무활동 현금흐름과 별도로 표시하였습니다.

과거회계기준에 따라 매각거래로 처리하였던 일부 매출채권에 대하여 차입거래로 처리함에 따라 영업활동과 재무활동 현금흐름이 각각 변동되었으며, 이외 한국채택국제회계기준으로의 전환에 따른 효과가 현금흐름표에 영향을 미칠 경우 이를 반영하였습니다.

나. 대손충당금 설정현황

1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원)

구 분	계정과목	채권 총액	대손충당금	대손충당금 설정률

제46기3분기	매출채권	29,402	2,264	7.70%

장/단기대여금	400	400	100.00%

미수금	810	140	17.28%

미수수익	80	80	100.00%

선급금/선급비용	2,364	115	4.86%

합계	33,056	2,999	9.07%

제45기	매출채권	29,764	2,656	8.92%

장/단기대여금	400	400	100.00%

미수금	779	140	17.97%

미수수익	88	80	90.91%

선급금/선급비용	3,510	115	3.28%

합계	34,541	3,391	9.82%

제44기	매출채권	28,334	3,019	10.66%

장/단기대여금	748	748	100.00%

미수금	464	141	30.39%

미수수익	88	80	90.90%

선급금/선급비용	2,391	100	4.18%

합계	32,025	4,088	12.76%

2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 :백만원 )

구 분	제46기 3분기	제45기	제44기

1. 기초 대손충당금 잔액합계	3,391	4,088	4,196

2. 순대손처리액(①－②±③)	(286)	(958)	(178)

① 대손처리액(상각채권액)	(286)	(958)	(178)

② 상각채권회수액	-	-	-

③ 기타증감액	-	-	-

3. 대손상각비 계상(환입)액	(106)	261	70

4. 기말 대손충당금 잔액합계	2,999	3,391	4,088

3) 매출채권관련 대손충당금 설정방침

회사는 재무상태표일 현재 매출채권, 장 ·단기대여금 등 대손충당금 관련계정 잔액의 회수가능성에 대한 개별분석 및 채권연령분석을 토대로 하여 예상되는 대손추정액을 대손충당금으로 설정하고 있습니다.구체적인 설정방법은 다음과 같습니다. (1) 정상채권 : 채권연령분석을 통하여 대손충당금 설정 (2) 장기 및 부실 채권 : 개별채권분석 ① 담보설정채권 : 선순위금액을 제외한 시가중에서 담보가액의 한도내의 금 액을 회수가능액으로 보고, 회수가능액 초과금액을 100% 충당금으로 설정 ② 담보미설정채권 : 100% 충당금 설정 (3) 대손처리기준 : 매출채권 등에 대해 아래와 같은 사유 발생시 대손처리합니다. ① 파산, 부도, 강제집행, 사업의 폐지, 채무자의 사망, 실종 등으로 인해 회수 불능이 객관적으로 입증되는 경우 ② 소송에 패소하였거나 법적 청구권이 소멸한 경우 ③ 외부 채권회수 전문기관이 회수가 불가능하다고 통지한 경우

4) 당분기말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황

(단위 :백만원 )

구 분	연체되지 않은 채권(주1)	만기가 경과된 채권(주2)	손상채권(주3)	총채권잔액

4개월 ~6개월	7개월~10개월

금액	일반	25,923	-	12	3,467	29,402

구성비율	88.2%	-	0.1%	11.7%	100.0%

(주1) 과거 부도경험이 없는 거래처들에 대한 채권들로 구성되어 있으며 발생월 기준4개월 이내 채권입니다. (주2) 만기가 경과된 채권은 발생월 기준 4개월 ~ 10개월 이내 채권들로 구성되어 있으며, 최근 부도기록이 없는 여러 독립된 거래처들과 관련되어 있습니다.(주3) 발생월 기준 10개월 초과 또는 부도 등 경제적인 어려움을 겪고 있는 거래처와 관련된 채권들로 구성되어 있습니다. 이들 매출채권 중 일부는회수될 것으로 예상하고 있습니다.

다. 재고자산의 보유 및 실사내역

1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

(단위 :백만원 )

사업부문	계정과목	제46기 3분기	제45기	제44기	비고

지류 제조업	제 품	9,812	8,249	11,607	-

상 품	535	380	271	-

재공품	23	24	22	-

원재료	5,084	4,242	5,622	-

부재료	1,297	1,067	790	-

저장품	1,471	1,346	1,345	-

미착원료	4,004	5,585	9,505	-

합 계	22,226	20,893	29,162	-

총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산÷기말자산총계×100]	14.7%	13.7%	20.1%	-

재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]	7.6회	6.4회	5.7회	-

2) 재고자산의 실사내역 등 당사는 연중 계속기록법에 의하여 수량 및 금액을 계산하고, 매기말 실지재고조사를실시하며, 필요에 따라 부정기적으로 재고조사를 하고 있습니다. 또한, 실사일과 결산기말 사이의 재고자산 차이는 해당기간 전체 재고의 입출고 내역(수불부, 원시증빙)의 확인을 통하여 결산기말 재고자산의 실재성을 확인하고 있습니다. (1) 재고실사 일자 - 연말 재고실사일 : 2016년 12월 31일 ~ 2017년 1월 5일 (2) 외부감사인 입회 및 실사테스트 - 매결산기말 재고실사시 외부감사인의 입회하에 실시하고 있습니다. 실사 입회일 : 2017년 1월 1일 - 외부감사인은 매기말 당사의 재고실사에 입회, 확인하고 일부항목에 대하여 표본추출하여 그 실재성 및 완전성을 확인하고 있습니다. 실사테스트일 : 2017년 1월 6일 - 제45기, 제44기 재고실사시, 당사의 외부감사인인 삼일회계법인 소속 공인 회계사의 입회하에 실시하였습니다. 3) 당기체화재고등 내역 당사는 재고자산을 월이동평균법(미착원료는 개별법)에 의해 산정된 취득 원가로 평가하고 있으며, 재고자산의 순실현가능가액이 취득원가보다 하락한 경우에는 순실현가능가액을 재무상태표가액으로 하고 있습니다. 당분기말 현재 재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원)

계정과목	취득원가	보유금액	당분기평가손실	당분기말잔액	비고

제품 및 상품	12,299	10,685	338	10,347	-

재 공 품	120	23	-	23	-

원부재료 및 저장품	7,939	7,859	7	7,852	-

미 착 품	4,004	4,004	-	4,004	-

합 계	24,362	22,571	345	22,226	-

※ 상기 재고자산은 금융기관 차입금을 위해 담보제공 되어있습니다.

라. 금융상품 공정가치 평가- 첨부된 당사의 재무제표에대한 주석을 첨부하여 주시기 바랍니다.

마. 채무증권 발행실적등 1) 채무증권 발행실적

(기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원, %)

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면총액	이자율	평가등급(평가기관)	만기일	상환여부	주관회사

한창제지	회사채	사모	2007년 01월 15일	4,000	4.00	-	2018년 12월 31일	미상환	-

한창제지	회사채	공모	2007년 12월 06일	5,000	4.00	BB0(한국기업평가/한국신용평가)	2018년 12월 31일	출자전환1,484	대우증권

한창제지	회사채	사모	2016년 12월 30일	4,220	4.00	-	2018년 12월 31일	미상환	-

합 계	-	-	-	13,220	-	-	-	1,484	-

주1) 당사 2008년 10월 27일 기업개선작업을 신청, 2008년 11월 4일 한국산업은행을 주채권은행으로 한 채권금융기관협의회에서 기업개선작업(Workout) 대상 기업으로 선정되었고, 채권단에 의한 재산실사 후 2009년 2월 27일 회사의 기업개선작업에대한 안건이 최종 가결되어 2016년 12월 31일 까지 기업개선작업(Workout)을 진행 하였습니다.주2) 상기 2007년에 발행된 회사채의 만기일자는 수차례 채권금융기관협의회의 결의에 따라 연장이 이루어 졌으며 2016년 11월 29일자 결의에 따라 2018년 12월 31일로 만기가 연장되었습니다.

2) 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

(작성기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원, %)

채권명	발행일	만기일	발행액	사채관리계약체결일	사채관리회사

주)한창제지
제71회 무보증사채	2007년 12월 06일	2009년 12월 06일	5,000	2007년 11월 27일	대우증권

재무비율 유지현황	계약내용	부채비율을 400% 이하로 유지하여야 한다

이행현황	미이행

담보권설정 제한현황	계약내용	사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지는 타인의채무를 위하여 지급보증의무를 부담하거나 "발행사" 또는 타인의 채무를 위하여 "발행사"의 자산 전부나 일부상에 새로이 "담보권"을 설정하여서는 아니된다 등

이행현황	이행

자산처분 제한현황	계약내용	한 회계연도당 총액 2천억원 이상 자산처분 제한

이행현황	이행

이행상황보고서 제출현황	이행현황	-

주1) 상기의 사채 만기일은 최초의 만기일이며, 수차례 채권금융기관협의회의 결의에 따라 연장이 이루어 졌으며 2016년 11월 29일자 결의에 따라 2018년 12월 31일로 만기가 연장 됨.주2) 상기의 '재무비율 유지현황의 이행현황'은 당사 기업개선작업 신청일 기준(2008년 10월 27일)임.

3) 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

※ 해당사항없음 4) 전자단기사채 미상환 잔액

(기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

※ 해당사항없음 5) 회사채 미상환 잔액

(기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	3,516	-	-	-	-	-	3,516

사모	-	8,220	-	-	-	-	-	8,220

합계	-	11,736	-	-	-	-	-	11,736

6) 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

※ 해당사항없음 7) 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2017년 09월 30일 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

※ 해당사항없음