경동나비엔 분기보고서 (2018.03)
5. 재무제표 주석

2018년 3월 31일 현재
회사명 : 주식회사 경동나비엔

1. 일반적 사항

주식회사 경동나비엔(이하 “회사”)는 1973년 12월 6일에 시작하여 1978년 3월 16일에 경동기계㈜로 인수 설립되었습니다. 이 후 ㈜경동보일러를 거쳐 2006년 9월 1일자로 현재의 상호로 변경하였으며, 기계류 및 열연소 기구의 제조 및 판매를 주목적사업으로 하여 가스보일러,기름보일러, 가스온수기 및 온수매트 등을 생산ㆍ판매하고 있습니다. 회사는 경기도 평택시 서탄면 수월암길 95에 본점 및 공장을 두고 있으며, 이외에 다수의 영업소를 두고 있습니다.회사는 1993년 8월 31일자로 한국증권거래소에 주식을 상장하였으며, 수차의 증자를 거쳐 보고기간종료일 현재 자본금은 12,739,510천원입니다.회사는 2011년에 1주당 액면가액을 5,000원에서 1,000원으로 주식분할을 하였으며, 보고기간종료일 현재 주주현황은 ㈜경동원 등 특수관계자 7,314,867주(57.42%), 개인 등 3,369,963주( 26.45%), 기관투자자 1,937,910주(15.21%), 자기주식 115,660주(0.91%), 우리사주조합 1,110주(0.01%)를 소유하고 있습니다.

2. 유의적인 회계정책(1) 재무제표 작성기준

회사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 ‘별도재무제표 ’에 따른 별도재무제표입니다. 회사의 2018년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 ' 중간재무보고 ' 에 따라 작성되었습니다. 이 분기재무제표는 보고기간종료일인 2018년 3월 31일 시점에 유효한 한국채택국제회계기준서 및 해석서에 따라 작성되었습니다.

분기재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책은 주석 2 (2)에서 설명하고 있는 기업회계기준서의 제ㆍ개정에 따른 변경을 제외하고는 별도의 언급이 없는 경우 전기연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다.

기업회계기준서 제1034호에 따른 분기재무제표의 작성은 중요한 회계추정의 사용을허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는부분은' 주석3 '에서 설명하고 있습니다.(2) 기업회계기준서의 제 ·개정에 따른 회계정책의 변경과 공시

1) 회사는 2018년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 그로 인한 회계정책 변경의 내용은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'(제정)

회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 당분기부터 기업회계기준서 제1109호 및 동 기준서와 관련한 타 기준서의 개정사항을 최초로 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1109호는 1) 금융자산과 금융부채의 분류 및 측정 2) 금융자산의 손상 3) 위험회피회계에 대한 새로운 규정을 도입하였습니다.

회사는 동 기준서를 최초적용할 때 과거기간을 재작성하지 않는 방법을 선택하였으며, 이에 따라 비교표시되는 재무제표를 재작성하지 아니하였습니다. 새로운 규정의 주요 내용 및 회사의 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

① 금융자산의 분류 및 측정

기준서 제1109호의 최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 보유하고 있는 금융자산에 적용되는 사업모형을 평가하고 금융자산을 기준서 제1109호에 따라 분류한 바 전기말 매도가능금융자산으로 분류되었던 금융자산은 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산으로 재분류되었습니다. 또한 전기말 현재 대여금및수취채권 및 상각후원가로 측정하는 금융상품은 상각후원가측정 금융자산 및 부채로 재분류 되었습니다.또한 과거에 매도가능금융자산으로 분류했던 단기매매목적이 아닌 지분상품의 공정가치 변동을 기타포괄손익에 표시할 것을 선택했습니다. 이에 따라( 4,939,836 )천원이 기타포괄손익-공정가치측정 지분상품으로 재분류되었습니다. 당분기초 현재 이와 관련하여 기타포괄손익누계액으로 인식된 매도가능증권평가손익 ( 1,924,814 ) 천원은 해당 금융자산이 처분되더라도 당기손익으로 재분류되지 않습니다.

기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 포함되는 모든 금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 후속적으로 상각후원가나 공정가치로 측정됩니다.

계약상 현금흐름을 수취하기 위하여 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유하고 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름을 갖는 채무상품은 후속적으로 상각후원가로 측정합니다(상각후원가측정 금융자산).

계약상 현금흐름의 수취와 매도 모두가 목적인 사업모형 하에서 보유하고 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름을 갖는 채무상품은 후속적으로 공정가치로 측정하고 기타포괄손익으로 인식합니다(기타포괄손익-공정가치측정 금융자산).

상기 이외의 모든 채무상품과 지분상품은 후속적으로 공정가치로 측정하고 당기손익으로 인식합니다(당기손익-공정가치측정 금융자산).

상기에 기술한 내용에도 불구하고 회사는 금융자산의 최초 인식시점에 다음과 같은 취소불가능한 선택 또는 지정을 할 수 있습니다.

단기매매항목이 아니고 기업회계기준서 제1103호를 적용하는 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부 대가도 아닌 지분상품에 대한 투자의 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시하는 선택을 할 수 있습니다.

당기손익-공정가치측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 상각후원가측정 금융자산이나 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산의 요건을 충족하는 채무상품을 당기손익-공정가치측정항목으로 지정을 할 수 있습니다.

당분기 중 상각후원가측정 금융자산이나 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산의 요건을 충족하는 채무상품 중 당기손익-공정가치측정항목으로 지정된 채무상품은 존재하지 않습니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품이 제거되는 경우 기타포괄손익으로 인식된 누적손익을 재분류조정으로 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 반면에 기타포괄손익-공정가치 항목으로 지정된 지분상품에 대해서는 기존에 기타포괄손익으로인식된 누적손익을 후속적으로 당기손익으로 재분류하지 아니합니다. 후속적으로 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치항목으로 측정되는 채무상품은 손상규정의 적용대상에 해당합니다.

② 금융자산의 손상

회사는 기준서 제1109호의 새로운 기대신용손실 모형 적용대상이 되는 매출채권 및 상각후원가로 측정되는 채무상품을 보유하고 있으며 기대신용손실모형 적용으로 인하여 기초 이익잉여금에 미치는 중요한 영향은 없습니다.회사는 기준서 제1109호의 도입으로 손상차손의 인식 관련 정책을 변경하였으며, 이로 인하여 이전에 인식한 손상차손이 기타포괄손익으로 인식되고, 기존에 당기 손익으로 인식되어 이익잉여금에 계상된 금액을 감소시켜 기초 이익잉여금이 ( 1,924,814 )천원 증가하였습니다.

회사는 i) 후속적으로 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무상품, ii)리스채권, iii) 계약자산과 iv) 기업회계기준서 제1109호의 손상규정이 적용되는 대출약정 및 금융보증계약에 대한 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 특히 최초 인식 후 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 또는 금융자산의 취득시 신용이 손상되어 있는 경우에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 한편 최초 인식 이후 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하지 아니한 경우 회사는 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 금융상품의 손실충당금을 측정합니다. 또한 기업회계기준서 제1109호에서는 특정 상황에서 매출채권, 계약자산 및 리스채권에 대해 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 간편법을 적용하고 있습니다.

③ 금융부채의 분류 및 측정

기업회계기준서 제1109호의 도입에 따른 금융부채의 분류 및 측정과 관련된 주요 변경중 하나는 발행자의 신용위험의 변동에 따른 당기손익-공정가치측정항목으로지정된 금융부채의 공정가치변동에 대한 회계처리입니다. 회사는 당기손익-공정가치측정항목으로 지정된 금융부채의 신용위험의 변동효과를 기타포괄손익으로 인식하는것이 당기손익의 회계불일치를 일으키거나 확대하는 경우를 제외하고는, 관련 금융부채의 신용위험의 변동에 따른 공정가치변동을 기타포괄손익으로 인식하고있습니다. 금융부채의 신용위험에 따른 공정가치변동은 후속적으로 당기손익으로 재분류하지 아니하나, 금융부채가 제거될때 이익잉여금으로 대체하고 있습니다.

④ 최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 기업회계기준서 제1109호와 제1039호에 따른 금융자산과 금융부채의 분류 및 측정은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	범주	장부금액

기준서 1039호	기준서 1109호	기준서 1039호	기준서 1109호

현금및현금성자산	대여금 및 수취채권	상각후원가측정금융자산	13,181,758	13,181,758

금융기관예치금	대여금 및 수취채권	상각후원가측정금융자산	296,863	296,863

매출채권	대여금 및 수취채권	상각후원가측정금융자산	96,826,148	96,826,148

기타수취채권	대여금 및 수취채권	상각후원가측정금융자산	13,087,036	13,087,036

기타금융자산	만기보유금융자산	상각후원가측정금융자산	2,200	2,200

기타금융자산(상장,비상장주식)(*1)	매도가능금융자산	기타포괄손익-공정가치측정금융자산	4,939,836	4,939,836

매입채무	상각후원가측정금융부채	상각후원가측정금융부채	86,703,690	86,703,690

차입금	상각후원가측정금융부채	상각후원가측정금융부채	15,250,000	15,250,000

기타지급채무	상각후원가측정금융부채	상각후원가측정금융부채	35,167,365	35,167,365

합계	260,512,861	260,512,861

(*1) 전기말 매도가능금융자산에 대해서는 최초적용일에 취소불가능한 선택권을 적용하여 기타포괄손익-공정가치 측정항목으로 지정하였습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'(제정)

동 기준서는 기업이 약속한 재화나 용역을 고객에게 이전하는 것이 재화나 용역과 교환하여 얻게 되는 대가를 반영하는 금액으로 나타나도록 수익을 인식해야 한다는 것을 핵심원칙으로 하고 있습니다. 그리고 이러한 핵심원칙에 따라 수익을 인식하기 위해서는 다음의 5단계 [1)고객과의 계약 식별, 2)수행의무식별, 3)거래가격산정, 4) 거래가격을 계약 내 수행의무에 배분, 5)수행의무를 이행할 때(또는 기간에 걸쳐 이행하는대로) 수익인식]를 적용할 것을 요구하고 있습니다. 동 기준서는 기업회계기준서 제1011호 '건설계약', 제1018호 '수익', 기업회계기준해석서 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전', 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래'를 대체합니다. 회사는 경과규정에 따라 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일(최초 적용일) 이후 개시하는 회계연도부터 적용하되, 이 기준서의 최초 적용 누적효과를 최초 적용일이 포함되는 회계연도의 이익잉여금(또는 적절하다면 다른 자본 요소)의 기초 잔액을 조정하였습니다. 해당 경과규정에 따라 최초 적용일에 완료되지 않은 계약에만 이기준서를 소급하여 적용하고, 완료된 계약 등에 대해서는 재무제표를 재작성하지 않는 실무적 간편법을 적용하 여 비교표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 회사의 당분기 및 전기 수익에 미치는 영향은 없으며, 회사가 적용한 새로운 회계정책의 내용은 다음과 같습니다. ① 수행의무의 식별회사는 가스보일러, 기름보일러, 가스온수기 및 온수매트 등을 제작하여 대리점 및 고객에게 판매하고 있습니다. 기업회계기준서 제1115호 적용 시 ⅰ) 제품 판매 ⅱ) 설치용역 ⅲ) 유지보수 등과 같이 각각 구별되는 수행의무를 식별합니다. 각각의 수행의무를 한 시점에 이행하는지, 기간에 걸쳐 이행하는지에 따라 수익인식 시점이 변경될 수 있습니다.

② 변동대가회사는 일부 제품 및 상품 판매시 반품을 허용하기 때문에 고객에게서 받은 대가가 변동될 수 있습니다. 기업회계기준서 제1115호 적용 시 회사는 받을 권리를 갖게 될 대가를 더 잘 예측할 것으로 예상하는 기댓값 방법을 사용하여 변동 대가를 추정하고, 반품기한이 경과할 때 이미 인식한 누적 수익금액 중 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성이 매우 높은 금액까지만 변동대가를 거래가격에 포함하여 수익을 인식합니다. 기업이 받았거나 받을 대가 중에서 권리를 갖게 될 것으로 예상하지 않는 금액은 환불부채로 계상합니다.③ 거래가격의 배분회사는 기업회계기준서 제1115호 적용 시 하나의 계약에서 식별된 여러 수행의무에 상대적 개별 판매가격을 기초로 거래가격을 배분합니다. 회사는 각 수행의무의 개별 판매가격을 추정하기 위하여 '시장평가 조정 접근법'을 사용하며, 예외적으로 일부 거래에 대해서는 예상원가를 예측하고 적절한 이윤을 더하는 '예상원가 이윤 가산 접근법'을 사용할 예정입니다.회사는 상대적 개별 판매가격을 기초로 거래가격을 배분함에 따른 재무적 영향평가 결과에 따르면, 기업회계기준서 제1115호를 적용할 경우 회사의 수익에 미치는 영향은 유의적이지 않을 것으로 예상합니다.④ 보증회사는 고객과 제품 판매계약 체결 당시 소비자보호법에서 요구하는 법정 보증기간 및 시장에서 형성된 제품의 품질에 대한 보증을 제공합니다. 보증기간을 경과한후에도 제품의 품질에 대한 추가적인 보증을 제공하거나, 고객이 추가 보증을 별도로구매할 수 있는 선택권이 있는 경우 그 보증은 기업회계기준서 제1115호에 따라 구별되는 용역입니다. 회사가 고객에게 약속한 보증은 확신보증으로 제품매출과 별도로 인식하지 아니하며, 고객이 추가 보증을 별도로 구매할 수 있는 선택권이 없으므로 제품매출과 별도로 인식하지 아니합니다.

- 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'(개정)동 기준서는 1) 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치를 측정할 때, 가득조건과 비가득조건의 효과에 대한 회계처리는 주식결제형 주식기준보상거래를 측정할 때의 고려방법과 동일하게 고려해야 한다는 것과 2) 기업이 주식결제형 주식기준보상에 대한 종업원의 소득세를 원천징수해서 과세당국에 납부해야 하는 경우 순결제특성이없다고 가정할 때 주식결제형 주식기준보상으로 분류된다면 그 전부를 주식결제형으로 분류하는 것 그리고 3) 현금결제형 주식기준보상거래의 조건이 변경되어 주식결제형으로 변경되는 경우 기존 부채를 제거하고, 조건변경일에 부여된 지분상품의 공정가치에 기초하여 측정하여, 조건변경일에 제거된 부채의 장부금액과 인식된 자본금액의 차이는 즉시 당기손익으로 인식하는 것을 주요 내용으로 하고 있으며, 상기 개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1040호 '투자부동산'(개정)

동 개정사항은 부동산이 투자부동산의 정의를 충족하는지(또는 충족하지 못하게 되는지)를 평가하고 사용의 변경이 발생하였다는 관측가능한 증거가 뒷받침되는 경우에 투자부동산으로(또는 투자부동산으로부터) 대체함을 명확히 합니다. 또한 동 개정사항은 기업회계기준서 제1040호에 열거된 상황 이외의 상황도 사용에 변경이 있다는 증거가 될 수 있고, 건설중인 부동산에 대해서도 사용의 변경이 가능하다는 점(즉 사용의 변경이 완성된 자산에 한정되지 않음)을 명확히 하고 있습니다. 상기 개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

- 기업회계기준해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가'(제정)

이 해석서는 외화로 대가를 선지급하거나 선수취하여 발생한 비화폐성자산이나 비화폐성부채(예: 환급불가능한 보증금 또는 이연수익)를 제거하면서 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)을 최초 인식할 때 적용할 환율을 결정하기 위하여 거래일을 어떻게 결정하는지를 다루고 있습니다. 동 해석서는 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날이라고 규정하고 있으며 만일 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우에는 대가의 각 선지급이나 선수취에 대한 거래일을 각각 결정하도록 규정하고 있습니다. 상기 개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

- 한국채택국제회계기준 2014-2016 연차개선

동 연차개선은 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'과 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'에 대한 일부 개정사항을포함하고 있습니다. 기업회계기준서 제1028호와 관련하여 벤처캐피탈 투자기구나 이와 유사한 기업은 각각의 관계기업과 공동기업을 개별적으로 당기손익-공정가치 측정항목으로 선택할 수 있고, 그러한 선택은 공동기업이나 관계기업에 대한 투자를 최초 인식할 때 해야한다는 점을 명확히 합니다. 또한 투자기업이 아닌 기업이 투자기업인 관계기업과 공동기업에 지분법을 적용하는 경우에 투자기업인 관계기업 등이종속기업에 적용한 공정가치 측정을 그대로 적용하는 것을 허용하고, 이는 각각의 투자기업인 관계기업 등에 대해 개별적으로 선택할 수 있다는 점을 명확히 하고 있습니다. 상기 개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

2) 보고기간종료일 현재 제정ㆍ공표되었으나, 아직 시행일이 도래하지 아니하였으며회사가 조기 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서의 내역은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1116호 '리스'(제정)

동 기준서에서는 리스이용자와 리스제공자 모두에게 리스약정의 식별 및 회계처리를위한 포괄적인 모형을 도입하고 있으며 기업회계기준서 제1017호 '리스' 및 관련 해석서를 포함한 현행의 리스관련 규정을 대체하고 있습니다. 동 기준서에서는 식별된 자산이 고객에 의해 통제되는지 여부에 기초하여 리스와 용역계약을 구분하고 있습니다. 그리고 리스이용자가 운용리스와 금융리스를 구분해야 하는 규정은 삭제되고 그 대신 리스이용자는 단기리스 및 소액자산 리스를 제외한 모든 리스에 대해 사용권자산과 이에 따른 부채를 인식해야 하는 모형으로 대체됩니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하고 후속적으로 원가(일부 예외 존재)에 리스부채의 재측정 금액을 반영하여 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 측정합니다. 리스부채는 최초인식시점에 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 측정됩니다. 후속적으로 리스부채는 이자 및 리스료 뿐만 아니라 리스변경의 영향을 반영하여 조정됩니다. 리스이용자의 회계처리와는 대조적으로 동 기준서는 기업회계기준서 제1017호에서의 리스제공자에 대한 회계규정을 대부분 그대로 적용하여 리스제공자에게 리스를 운용리스 또는 금융리스로 분류하도록 계속적으로 요구하고 있으며, 또한 동 기준서에서는 확대된 주석공시를 요구하고 있습니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일이후 개시하는 회계연도부터 적용될 예정입니다.회사는 당분기말 현재 건물, 차량 및 집기비품 등에 대하여 운용리스 계약을 체결하고 있습니다. 기업회계기준서 제1017호에서는 이러한 리스에 대해 사용권자산이나 향후 리스료지급액에 대한 부채의 인식을 요구하고 있지 않지만 그 대신에 운용리스계약에 대해서 특정한 주석공시를 요구하고 있습니다. 회사의 예비적인 평가에 따르면,이러한 리스계약들은 동 기준서 하에서 리스의 정의를 충족할 것으로 보이며, 따라서 회사가 동 기준서를 적용할 경우 단기리스 및 소액자산 리스를 제외한 모든 리스에 대해 사용권자산과 이에 따른 부채를 인식할 것입니다. 사용권자산 및 관련 부채를 인식해야 하는 동 기준서의 요구사항은 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 예상되며, 회사는 동 기준서의 잠재적인 영향을 분석 중에 있습니다.

(3) 종속기업 및 관계기업투자

회사는 기업회계기준서 제1027호 ‘별도재무제표’에 따라 종속기업 및 관계기업투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가법으로 처리하고 있습니다. 한편, 종속기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(4) 외화환산

회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화(기능통화)를 이용하여 측정하고 있으며, 회사의 기능통화와 표시통화는 대한민국의 통화인 “원화(KRW)”입니다.

회사의 재무제표 작성에 있어서 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율로 기록됩니다. 매 보고기간종료일에 외화로 표시된 화폐성항목은 보고기간종료일의 환율로 재환산됩니다. 한편, 공정가치로 표시되는 비화폐성항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 재환산되지만, 역사적원가로 측정되는 비화폐성항목은 재환산되지 않습니다.

(5) 현금흐름표

회사는 현금흐름표를 간접법으로 작성하고 있습니다.

(6) 현금및현금성자산

회사는 보유중인 현금, 은행예금, 기타 취득 당시 만기일이 3개월 이내에 도래하는 유동적인 단기투자자산을 현금및 현금성자산으로 계상하고 있습니다.

(7) 금융자산

1) 분류2018년 1월 1일부터 회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다. 금융자산은금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 분류합니다. 공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. 단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.2) 측정회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. 내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.① 채무상품금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.(가) 상각후원가 측정 금융자산계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식하며, 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 금융수익에 포함됩니다.(나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. (다) 당기손익-공정가치측정 금융자산상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식합니다.② 지분상품회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 해당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.3) 손상회사는 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.

4) 금융자산의 제거

금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전할 때 금융자산을 제거하고 있습니다. 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고 이전하지도 않으면서 양도한 금융자산을 통제하고 있지 않다면 금융자산을 제거하고, 금융자산을 계속 통제하고 있다면 그 양도자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 당해 금융자산을 계속하여 인식합니다.

만약, 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있는 경우에는 회사는 당해 금융자산을 계속 인식하고, 수취한 대가는 금융부채로 인식하고 있습니다.

5) 금융자산과 부채의 상계

금융자산과 금융부채는 회사에게 자산과 부채를 상계할 수 있는 법적인 권리가 있고 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시하고 있습니다.

(8) 매출채권

매출채권은 정상적인 영업과정에서 판매된 재화 및 제공된 용역과 관련하여 고객으로부터 수취할 금액입니다. 매출채권의 회수가 1년 이내에 예상되는 경우 유동자산으로 분류하고, 그렇지 않은 경우 비유동자산으로 분류합니다. 비유동자산으로 분류된 장기성매출채권은 유효이자율을 사용하여 현재가치로 평가하고 있습니다. 매출채권은 공정가치로 인식하며 대손충당금을 차감한 금액으로 측정하고 있습니다.

한편, 회사는 매출채권에 대한 통제 또는 계속적인 관여를 할 수 없게 되는 시점에서 매출채권을 매각한 것으로 회계처리하고 있습니다.

(9) 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정에서의 추정 판매가격에서 적용 가능한 변동 판매비용을차감한 금액입니다. 재고자산의 수량은 계속기록법과 정기적으로 실시하는 실지재고조사에 의하여 확정되며, 미착품은 개별법을 적용한 원가로, 그 외 재고자산은 월 총평균법을 적용하여 산정한 원가로 평가되고 있습니다.

회사는 주기적으로 재고자산 순실현가능가치의 중요한 변동을 발생시킬 가능성이 있는 미래의 제품수요 등을 검토하여 과잉, 진부화 및 시장가치의 하락 등이 발생한 경우 재고자산평가충당금을 계상하고 있습니다. 회사는 재고자산평가손실을 매출원가로 처리하고 있습니다.

(10) 투자부동산

임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여 최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래경제적효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 25~40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다. 투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간종료일에 재검토하고이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

투자부동산을 처분하거나, 투자부동산의 사용을 영구히 중지하고 처분으로도 더 이상의 미래경제적효익을 기대할 수 없는 경우에 해당 투자부동산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 투자부동산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 투자부동산이 제거되는 시점의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(11) 유형자산

유형자산은 원가로 측정하고 있으며 최초인식후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 당해자산의 매입 또는 건설과 직접적으로 관련되어 발생한 지출로서 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가를 포함하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래경제적효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있습니다. 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있으며 그 이외의 모든 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

유형자산 중 토지 및 일부 기타유형자산에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 이를 제외한 유형자산에 대해서 다음의 추정 경제적 내용연수 동안 정액법으로 감가상각하고 있습니다.

구분	추정내용연수

건물	25~40년

구축물	20~40년

기계장치	8~10년

차량운반구	4~8년

공기구비품	4~8년

회사는 매 보고기간종료일에 유형자산의 감가상각방법, 잔존가치 및 경제적 내용연수를 재검토하고 있으며 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 그리고 자산의 처분손익은 처분대가와 자산의 장부금액의 차이로 결정되며, 손익계산서의 기타영업수익(비용)으로 표시하고 있습니다.

(12) 금융비용자본화

적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화하고 있습니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식하고 있습니다.

(13) 정부보조금

회사는 정부보조금에 부수되는 조건의 준수와 보조금 수취에 대한 합리적인 확신이 있을 경우 공정가치로 정부보조금을 인식하고 있습니다. 수익과 관련된 정부보조금은 정부보조금으로 보전하려 하는 관련원가를 비용으로 인식하는 기간에 걸쳐 체계적인 기준에 따라 당해 비용과 상계처리하는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있으며, 이미 발생한 비용이나 손실에 대한 보전 또는 향후 관련원가 없이 기업에 제공되는 즉각적인 금융지원으로 수취하는 정부보조금은 수취할 권리가 발생하는 기간에영업활동 관련여부에 따라 영업수익 또는 기타수익으로 인식하고 있습니다.한편, 자산관련 정부보조금은 자산의 장부금액을 결정할 때 차감하여 재무상태표에 표시하고 있습니다. 해당 정부보조금은 관련자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각비를 감소시키는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(14) 무형자산

무형자산은 원가로 측정하며, 최초인식후에 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 산업재산권, 소프트웨어, 기타의무형자산등 한정된 내용년수를 가진 무형자산은 추정내용년수(5~10년) 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 시설이용권은 이용가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용년수가 한정되지 않아 상각하지 않으며, 매년 손상검사를 하고 원가에서 손상차손누계액을 차감한 가액으로 표시하고 있습니다.

내용연수가 유한한 무형자산의 상각방법과 내용연수에 대해서 매 보고기간종료일에 재검토하고, 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 보고기간종료일에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

(15) 비금융자산의 손상

종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간종료일마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는 지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인하여 추정합니다.

자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 손상차손을 인식한 영업권 이외의 비금융자산은 매 보고기간종료일에 손상차손의 환입가능성을 검토하고 있습니다.

(16) 매입채무

매입채무는 정상적인 영업과정에서 공급자로부터 취득한 재화 및 제공받은 용역과 관련하여 지급할 의무가 있는 금액입니다. 매입채무의 지급이 1년 이내에 예상되는 경우 유동부채로 분류하고, 그렇지 아니한 경우 비유동부채로 분류합니다. 매입채무는 최초에 공정가치로 인식하며 후속적으로 유효이자율법을 사용한 상각후원가로 측정하고 있습니다.

(17) 차입금

차입금은 최초에 거래비용을 차감한 순공정가액으로 인식하며, 후속적으로 상각후원가로 표시하고 있습니다. 거래비용 차감 후 수취한 금액과 상환금액의 차이는 유효이자율법으로 상각하여 차입기간 동안 손익계산서에 인식하고 있습니다. 차입금은 회사가 보고기간말 이후 12개월 이상 결제를 이연할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있지 않는 한 유동부채로 분류하고 있습니다.(18) 금융보증계약금융보증계약은 채무상품의 최초계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 특정금액을 지급하여야 하는 계약입니다. 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정하며, 최초인식 이후에는 다음 중 큰 금액으로 측정하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1037호 '충당부채,우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액 - 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1115호 '수익'에 따라 인식한 상각누계액 을 차감한 금액

(19) 퇴직급여채무

회사는 확정기여제도와 확정급여제도를 모두 운영하고 있습니다. 확정급여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도인 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도를 의미합니다. 일반적으로 확정급여제도는 나이, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의해 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직급여의 금액을 확정하고 있습니다.

확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 퇴직급여채무는 보고기간종료일 현재 확정급여채무의 현재가치에 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립적이고 적격한 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정됩니다. 확정급여채무의 현재가치는 급여가 지급될 통화로 표시하고 관련 퇴직급여채무의 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정하고 있습니다.

보험수리적가정의 변경 및 보험수리적가정과 실제로 발생한 결과의 차이로 인해 발생하는 보험수리적손익과 사외적립자산의 수익으로 구성된 퇴직급여채무의 재측정요소는 발생한 기간의 포괄손익계산서에 기타포괄손익으로 인식하고 있으며, 기타포괄손익으로 인식한 재측정요소는 즉시 이익잉여금으로 인식하고 그 후의 기간에 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 발생한 기간에 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도입니다. 해당 기금이 현재나 과거 기간의 종업원 용역과 관련하여 지급하여야 할 급여 전액을 지급하기에 충분한 자산을 보유하지 못하는 경우에도 추가적인 기여금을 납부할 법적 의무나 의제의무를 부담하지 않습니다. 확정기여제도와 관련하여 회사는 연금보험제도에 의무적으로나 계약에 의해 또는 자발적으로 기여금을 지급하고있습니다. 기여금이 지급된 이후에 더 이상의 미래 의무를 부담하지 않습니다. 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공하였을 때 종업원급여비용으로 인식하고 있습니다.

(20) 장기종업원급여회사는 장기근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있으며 주로 10년- 20년 이상의 장기간 근속한 임직원에게 주어집니다. 기타 장기종업원급여채무는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정하며, 장기종업원급여채무의 변동액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(21) 충당부채

충당부채는 과거의 사건으로 인한 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행할 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요될 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있을 경우에 인식합니다. 충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무의 이행에 소요되는 지출에 대한 보고기간종료일 현재 최선의 추정치입니다.

충당부채가 현재의 의무를 이행하기 위하여 예상되는 현금흐름을 이용하여 측정될 경우, 충당부채의 장부금액은 그러한 현금흐름의 현재가치입니다. 충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 의무이행시점에 제3자가 변제할 것이 거의 확실하고 그 금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 당해 변제금액을 자산으로 인식하고 있습니다.

(22) 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있습니다.

1) 당기법인세

당기법인세부담액은 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 과세소득은 손익계산서상의 당기순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 과세소득과 손익계산서상 손익은 차이가 발생합니다. 회사의 당기법인세와 관련된 부채는 보고기간종료일까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 계산됩니다.

2) 이연법인세

이연법인세는 재무상태표상 자산과 부채의 장부금액과 과세소득 산출시 사용되는 세무기준액과의 차이를 바탕으로 인식되며, 자산부채법을 사용하여 회계처리합니다. 이연법인세부채는 모든 가산할 일시적차이에 대하여 인식하며, 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 모든 차감할 일시적차이에 대하여 인식합니다. 그러나 가산할 일시적차이가 영업권을 최초로 인식할 때 발생하거나, 자산 또는 부채가 회계이익 또는 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 발생(사업결합 제외)하는 경우 이연법인세부채는 인식하지 아니하며, 차감할 일시적차이가 거래 당시 회계이익이나 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 않는 거래에서 발생하는 경우 이연법인세자산은 인식하지 아니합니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간종료일에 검토하고, 이연법인세자산의 전부 또는 일부가 회수될 수 있을 만큼 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시킵니다.

이연법인세자산과 부채는 보고기간종료일 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되었거나 부채가 지급될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정합니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간종료일 현재 회사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영합니다.

이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 당기법인세자산과 부채를 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계합니다.

3) 당기법인세 및 이연법인세의 인식

당기법인세 및 이연법인세는 동일 회계기간 또는 다른 회계기간에 기타포괄손익이나자본으로 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합으로 영업권을 최초 인식하는 경우에서 발생하는 경우를 제외하고는 수익이나 비용으로 인식하여 당기손익에 포함합니다. 사업결합의 경우에는 영업권을 계산하거나 피취득자의 식별가능한 자산ㆍ부채및 우발부채의 공정가치순액에 대한 회사의 지분이 사업결합원가를 초과하는 금액을결정하는 과정에서 법인세효과를 고려합니다. 경영진은 적용가능한 세법 규정이 해석에 의존하는 경우 회사가 세무보고 시 취한 입장을 주기적으로 평가하고 과세당국에 지급할 것으로 예상되는 금액은 부채로 계상하고 있습니다.

(23) 주당이익

기본주당이익은 주주에게 귀속되는 손익계산서상 당기순이익을 보고기간 동안의 회사의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정한 것입니다.

희석주당이익은 주주에게 귀속되는 손익계산서상 당기순이익을 보고기간 동안의 회사의 가중평균 유통보통주식수와 가중평균 잠재적 희석증권주식수로 나누어 산정한 것입니다. 잠재적 희석증권은 희석효과가 발생하는 경우에만 희석주당이익의 계산에반영됩니다.

3. 중요한 회계적 추정과 가정

회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 판단은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 보고기간종료일의 자산 및 부채 장부금액에 조정을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다.

(1) 법인세

당기법인세 및 이연법인세에 대하여 보고기간종료일까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법을 적용하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 결제될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율로 측정하고 있습니다. 그러나 미래 실제 법인세부담은 보고기간종료일 현재 인식한 관련 자산ㆍ부채와 일치하지 않을 수 있으며, 이러한 차이는 최종 법인세효과가 확정된 시점의 당기법인세 및 이연법인세자산ㆍ부채에 영향을 줄수 있습니다.

(2) 충당부채

회사는 관련 수익을 인식하는 때에 제품에 대한 보증을 제공하고 있습니다. 회사는 매 보고기간종료일에 미래와 현재의 보증의무를 제공하는데 필요하다고 판단되는 최선의 추정치를 기준으로 보증충당부채를 충당하고 있습니다. 회사는 새로운 제품을 계속해서 출시하고 있으며 해당지역의 관계법령 및 관행에 따라 미래의 회계기간에 추가적인 충당금을 설정하도록 변경될 수 있습니다.

(3) 확정급여채무

확정급여채무의 현재가치는 많은 가정을 적용하는 보험수리적 방식에 의해 결정되는다양한 요소들에 따라 달라질 수 있습니다. 퇴직연금의 순원가(이익)를 결정하는 데 적용되는 가정은 할인율을 포함하고 있으며, 이러한 가정의 변동은 확정급여채무의 장부금액에 영향을 줄 것입니다. 회사는 보고기간종료일에 적절한 할인율을 결정하고 있으며, 이러한 할인율은 확정급여채무의 정산시 발생할 것으로 예상되는 미래의 추정 현금 유출액의 현재가치를 결정할 때 적용되어야 하는 이자율을 나타냅니다. 회사는 연금이 지급되는 통화로 표시되고 관련 연금부채의 기간과 유사한 만기를 가진 우량 회사채 수익률을 고려하여 적절한 할인율을 결정하고 있습니다. 확정급여채무와 관련된 다른 주요한 가정들은 현재의 시장상황에 근거하고 있습니다. 추가적인 사항은 '주석 13'에서 기술하고 있습니다.

4. 범주별 금융상품

(1) 보고기간종료일 현재 범주별 금융상품 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	상각후원가로측정하는 금융자산	기타포괄손익-공정가치측정 금융자산	합계

현금및현금성자산	-	9,468,546	-	9,468,546

금융기관예치금	-	53,000	-	53,000

매출채권	-	97,256,446	-	97,256,446

기타수취채권	-	16,305,496	-	16,305,496

기타금융자산	-	2,200	5,102,170	5,104,370

합계	-	123,085,688	5,102,170	128,187,858

금융부채	당기손익-공정가치측정 금융부채	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계

매입채무	-	116,232,311	116,232,311

차입금	-	6,700,000	6,700,000

기타지급채무	-	34,547,044	34,547,044

합계	-	157,479,355	157,479,355

(전기말)

(단위: 천원)

금융자산	당기손익인식금융자산	대여금 및수취채권	매도가능 금융자산	만기보유 금융자산	합계

현금및현금성자산	-	13,181,758	-	-	13,181,758

금융기관예치금	-	296,863	-	-	296,863

매출채권	-	96,826,148	-	-	96,826,148

기타수취채권	-	13,087,036	-	-	13,087,036

기타금융자산	-	-	4,939,836	2,200	4,942,036

합계	-	123,391,806	4,939,836	2,200	128,333,842

금융부채	당기손익인식 금융부채	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계

매입채무	-	86,703,690	86,703,690

차입금	-	15,250,000	15,250,000

기타지급채무	-	35,167,365	35,167,365

합계	-	137,121,055	137,121,055

(2) 보고기간종료일 현재 공정가치로 측정되는 회사 금융상품의 공정가치 서열체계에 따른 수준별 공시는 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산	4,513,632	-	-	4,513,632

(전기말)

(단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

매도가능금융자산	4,351,299	-	-	4,351,299

회사는 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다

1) '수준 1'은 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치입니다.

2) '수준 2'는 직접적 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치입니다.

3) '수준 3'은 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변수(관측불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치입니다.

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 '수준 1'에 포함되며, '수준 1'에 포함된 상품들은 매도가능으로 분류된 상장된 지분상품으로 구성됩니다.

회사는 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치에 대하여 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 회사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간말에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 '수준 2'에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 '수준 3'에 포함됩니다.회사의 지분증권 중 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없고 공정가치를 신뢰성있게측정할 수 없어 원가로 측정한 금융상품의 경우, 재무상태표에 인식된 공정가치 측정치가 없으므로 상기 서열체계 분류에 포함되지 아니하였습니다.

(3) 당분기와 전분기 중 금융상품 범주별 순손익 구분표시는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	당기손익-공정가치측정금융자산/부채	상각후원가로측정하는 금융자산/부채	기타포괄손익-공정가치측정금융자산	합계

이자수익	-	17,398	246	17,643

이자비용	-	(118,025)	-	(118,025)

평가손익(기타포괄)	-	-	162,334	162,334

대손충당금환입	-	(7,036)	-	(7,036)

외환차이(수익)	-	1,907,249	-	1,907,249

외환차이(비용)	-	(868,452)	-	(868,452)

합계	-	931,134	162,579	1,093,713

(전분기)

(단위: 천원)

구분	대여금 및 수취채권	매도가능 금융자산	만기보유 금융자산	상각후원가로 측정하는금융부채	합계

이자수익	26,237	-	11,573	-	37,810

이자비용	-	-	-	(32,116)	(32,116)

평가손익(기타포괄)	-	(269,946)	-	-	(269,946)

대손충당금환입	43,907	-	-	-	43,907

외환차이(수익)	163,159	-	-	106,462	269,620

외환차이(비용)	(4,597,881)	-	-	(6,276)	(4,604,157)

합계	(4,364,579)	(269,946)	11,573	68,069	(4,554,882)

5. 매출채권 및 기타수취채권

(1) 보고기간종료일 현재 매출채권 및 기타수취채권의 장부금액과 대손충당금은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

채권액	대손충당금	장부금액	채권액	대손충당금	장부금액

매출채권	99,610,836	(2,354,390)	97,256,446	99,173,501	(2,347,353)	96,826,148

유동성 기타수취채권	9,240,505	(133,414)	9,107,090	6,368,589	(133,414)	6,235,174

비유동성 기타수취채권	7,198,405	-	7,198,405	6,851,862	-	6,851,862

합계	116,049,746	(2,487,804)	113,561,942	112,393,952	(2,480,768)	109,913,184

(2) 보고기간종료일 현재 매출채권 및 기타수취채권의 연령별 채권액은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구분	만기 미경과채권	만기가 경과된 채권	합계

3개월이하	4~6개월	7~12개월	12개월초과

매출채권	75,027,072	23,831,373	110,867	8,224	633,299	99,610,836

유동성 기타수취채권	9,095,658	544	44	73,442	70,818	9,240,505

비유동성 기타수취채권	7,198,405	-	-	-	-	7,198,405

합계	91,321,135	23,831,917	110,911	81,665	704,117	116,049,746

(전기말)

(단위: 천원)

구분	만기 미경과채권	만기가 경과된 채권	합계

3개월이하	4~6개월	7~12개월	12개월초과

매출채권	96,604,806	1,909,040	18,247	2,721	638,687	99,173,501

유동성 기타수취채권	6,224,057	272	73,442	35	70,783	6,368,589

비유동성 기타수취채권	6,851,862	-	-	-	-	6,851,862

합계	109,680,725	1,909,312	91,689	2,756	709,470	112,393,952

(3) 회사는 약정회수기일로부터 연체된 채권에 대해서 연령분석 및 경험율에 근거한 충당금을 설정하고 있습니다.

(4) 회사는 채무자의 부도 및 파산등의 사유로 회수가 불확실한 채권을 사고채권으로분류합니다. 사고채권은 화의채권 및 기타 사고채권으로 구분되며 화의채권은 예상변제금액을 고려하여 손상평가를 수행하고, 기타 사고채권은 담보의 종류 및 금액을 고려하여 손상차손을 인식합니다.

(5) 당분기와 전분기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	기초	대손상각(환입)	상각채권추심	채권제각	분기말

매출채권	2,347,353	7,036	-	-	2,354,390

유동성 기타수취채권	133,414	-	-	-	133,414

합계	2,480,768	7,036	-	-	2,487,804

(전분기)

(단위: 천원)

구분	기초	대손상각(환입)	상각채권추심	채권제각	분기말

매출채권	2,255,432	(42,394)	-	-	2,213,038

유동성 기타수취채권	123,760	(1,513)	-	-	122,247

합계	2,379,192	(43,907)	-	-	2,335,285

보고기간종료일 현재 신용위험의 최대노출금액은 위에서 언급한 채권의 각 종류별 장부금액입니다.

손상된 매출채권에 대한 대손충당금 설정액은 손익계산서상 판매비와관리비에 포함되어 있으며, 그 외 채권에 대한 대손충당금 설정액은 기타영업비용에 포함되어 있습니다. 대손충당금의 감소는 일반적으로 과거 대손설정의 사유가 해소되거나 회수가능성이 없는 채권을 제각할 경우 발생하고 있습니다.

6. 기타금융자산

(1) 보고기간종료일 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

유동성 기타금융자산

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산	-	-

상각후원가로 측정하는 금융자산	35	35

소계	35	35

비유동성 기타금융자산

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산	5,102,170	4,939,836

상각후원가로 측정하는 금융자산	2,165	2,165

소계	5,104,335	4,942,001

합계	5,104,370	4,942,036

(2) 당분기와 전분기 중 기타금융자산의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	기타포괄손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	합계

기초금액	4,939,836	2,200	4,942,036

취득	-	-	-

처분	-	-	-

손상차손	-	-	-

평가손익	162,334	-	162,334

분기말금액	5,102,170	2,200	5,104,370

(전분기)

(단위: 천원)

구분	매도가능금융자산	만기보유금융자산	합계

기초금액	5,189,618	91,050	5,280,668

취득	-	-	-

처분	-	(15,940)	(15,940)

손상차손	-	-	-

평가손익	(269,946)	-	(269,946)

분기말금액	4,919,672	75,110	4,994,782

(3) 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산

1) 보고기간종료일 현재 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

시장성 있는 지분증권	4,513,632	4,351,299

시장성 없는 지분증권	588,538	588,538

합계	5,102,170	4,939,836

2) 당분기와 전분기 중 기타포괄손익으로 인식한 공정가치 측정 금융자산 평가손익은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구분	기초금액(*)	증가(감소)	처분 등	분기말금액

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익	1,333,093	162,334	-	1,495,426

법인세효과	(733,117)	(36,437)	-	(769,554)

계	599,976	125,897	-	725,872

(*) 기초금액은 회계정책 변경에 따라 수정반영된 금액입니다. (전분기)

(단위: 천원)

구분	기초금액	증가(감소)	처분 등	분기말금액

매도가능금융자산평가이익	3,507,688	(269,946)	-	3,237,742

법인세효과	(771,177)	59,349	-	(711,829)

계	3,349,870	(210,597)	-	2,525,913

3) 보고기간종료일 현재 매도가능금융자산의 공정가치는 장부금액과 동일하며, 신용위험의 최대 노출금액은 매도가능금융자산의 장부금액입니다.

7. 재고자산

보고기간종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

취득원가	평가손실 충당금	장부금액	취득원가	평가손실 충당금	장부금액

상품	3,675,793	(888,874)	2,786,919	3,535,443	(931,269)	2,604,173

제품	53,266,072	(1,081,930)	52,184,142	35,761,464	(1,245,994)	34,515,469

반제품	5,460,688	-	5,460,688	5,102,569	-	5,102,569

원재료	16,092,937	-	16,092,937	14,239,637	-	14,239,637

미착품	734,756	-	734,756	434,461	-	434,461

저장품	154,017	-	154,017	120,426	-	120,426

합계	79,384,264	(1,970,805)	77,413,460	59,193,999	(2,177,264)	57,016,736

당분기와 전분기 중 재고자산평가손실(환입)로 인식한 금액은 각각 (206,459)천원과 (615,696)천원입니다. 8. 유형자산

(1) 보고기간종료일 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

취득원가	감가상각 누계액 등	순장부금액	취득원가	감가상각 누계액 등	순장부금액

토지	45,566,553	-	45,566,553	45,309,703	-	45,309,703

건물	74,393,827	(9,630,365)	64,763,462	74,186,623	(9,242,448)	64,944,175

구축물	4,386,443	(1,349,533)	3,036,910	4,386,443	(1,302,406)	3,084,038

기계장치	41,761,648	(22,048,839)	19,712,809	41,689,066	(21,354,716)	20,334,350

정부보조금	(29,136)	-	(29,136)	(31,399)	-	(31,399)

차량운반구	1,569,927	(1,238,916)	331,012	1,562,627	(1,193,918)	368,709

기타의유형자산	23,617,798	(13,624,157)	9,993,641	21,341,164	(12,854,095)	8,487,069

정부보조금	(4,325)	-	(4,325)	(4,556)	-	(4,556)

건설중인자산	6,166,397	-	6,166,397	1,229,289	-	1,229,289

합계	197,429,132	(47,891,809)	149,537,324	189,668,961	(45,947,583)	143,721,378

(2) 당분기와 전분기 중 유형자산의 순장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	기초	취득	처분	감가상각	대체(*)	당분기말

토지	45,309,703	256,850	-	-	-	45,566,553

건물	64,944,175	207,204	-	(387,917)	-	64,763,462

구축물	3,084,038	-	-	(47,127)	-	3,036,910

기계장치	20,334,350	134,200	(35,717)	(745,876)	25,852	19,712,809

정부보조금	(31,399)	-	-	2,263	-	(29,136)

차량운반구	368,709	7,300	-	(44,997)	-	331,012

기타의유형자산	8,487,069	1,880,063	(4)	(795,428)	421,940	9,993,641

정부보조금	(4,556)	-	-	232	-	(4,325)

건설중인자산	1,229,289	5,384,900	-	-	(447,792)	6,166,397

합계	143,721,378	7,870,517	(35,721)	(2,018,851)	-	149,537,324

(*)건설중인자산의 유형자산 대체금액을 포함하고 있습니다.

(전분기)

(단위: 천원)

구분	기초	취득	처분	감가상각	대체(*)	분기말

토지	46,643,299	-	-	-	-	46,643,299

건물	57,699,596	-	-	(405,589)	-	57,294,007

구축물	2,836,316	43,760	-	(43,886)	95,130	2,931,319

기계장치	21,866,090	297,618	(3)	(727,292)	101,001	21,537,414

정부보조금	(40,449)	-	-	1,508	-	(38,940)

차량운반구	846,032	-	(108,165)	(74,674)	-	663,193

기타의유형자산	6,963,208	499,380	(9)	(576,913)	-	6,885,665

건설중인자산	1,584,336	2,748,757	-	-	(196,131)	4,136,962

합계	138,398,427	3,589,514	(108,177)	(1,826,845)	-	140,052,919

(*)건설중인자산의 유형자산 대체금액을 포함하고 있습니다.

(3) 유형자산 감가상각비가 포함되어 있는 계정과목별 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

제조원가	1,453,681	1,316,140

판매비와 관리비	565,170	510,706

합계	2,018,851	1,826,845

9. 무형자산

(1) 보고기간종료일 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위: 천원)

구분	취득원가	상각누계액	손상누계액	장부금액

산업재산권	2,414,243	(1,148,004)	(158,804)	1,107,435

정부보조금	(3,330)	-	-	(3,330)

소프트웨어	9,387,414	(7,666,139)	-	1,721,275

정부보조금	(31,952)	-	-	(31,952)

시설이용권	4,499,433	-	(1,246,222)	3,253,210

기타무형자산	2,864,871	(744,682)	-	2,120,189

합계	19,130,679	(9,558,825)	(1,246,222)	8,166,828

(전기말)

(단위: 천원)

구분	취득원가	상각누계액	손상누계액	장부금액

산업재산권	2,834,384	(1,671,535)	-	1,162,849

정부보조금	(3,837)	-	-	(3,837)

소프트웨어	9,053,460	(7,539,109)	-	1,514,351

정부보조금	(33,663)	-	-	(33,663)

시설이용권	4,499,433	-	(1,246,222)	3,253,210

기타무형자산	2,698,257	(714,944)	-	1,983,313

합계	19,048,033	(9,925,588)	(1,246,222)	7,876,223

(2) 당분기와 전분기 중 무형자산 순장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	산업재산권	정부보조금	소프트웨어	시설이용권	기타무형자산	합계

기초	1,162,849	(37,501)	1,514,351	3,253,210	1,983,313	7,876,223

개별취득	43,136	-	9,954	-	615,804	668,894

상각	(65,217)	1,852	(127,030)	-	(29,739)	(220,133)

손상차손	(158,523)	-	-	-	-	(158,523)

대체(*)	125,190	-	324,000	-	(449,190)	-

처분	-	367	-	-	-	367

분기말	1,107,435	(35,281)	1,721,275	3,253,210	2,120,189	8,166,828

(전분기)

(단위: 천원)

구분	산업재산권	정부보조금	소프트웨어	시설이용권	기타무형자산	합계

기초	972,036	(4,421)	1,377,749	3,251,218	1,981,206	7,577,788

개별취득	6,899	135,400	996	130,154	273,450

상각	(54,643)	146	(245,576)	-	(22,775)	(322,849)

손상차손	-	-	-	-	-	-

대체(*)	39,842	-	-	-	(39,842)	-

처분	-	-	-	-	-	-

분기말	964,133	(4,275)	1,267,572	3,252,214	2,048,743	7,528,389

(*) 기타무형자산의 무형자산 대체금액을 포함하고 있습니다.

(3) 당분기와 전분기 중 무형자산상각비가 포함되어 있는 계정과목별 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

제조원가	26,171	24,538

판매비와 관리비	193,962	298,311

합계	220,133	322,849

10. 종속기업 및 관계기업투자

(1) 당분기와 전분기 중 종속기업 및 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초장부가액	31,048,260	22,712,899

취득	1,054,130	1,451,445

분기말장부가액	32,102,390	24,164,344

(2) 보고기간종료일 현재 종속기업 및 관계기업 투자내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

종목	소재국가	보유주식수(주)(당분기말)	지분율(%)(당분기말)	금액

당분기말	전기말

㈜경동에버런(*1)	한국	500,000	100	7,548,660	7,548,660

㈜경동티에스(*2)	한국	340,000	100	7,396,287	7,396,287

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.	중국	100	9,223,312	9,223,312

Navien Inc.	미국	100	4,823,731	4,823,731

NAVIEN RUS LLC	러시아	100	712,623	712,623

Navien Ltd(*3)	영국	100	2,397,776	1,343,646

합계	32,102,390	31,048,260

(*1) 전기중 ㈜경동이 보유한 ㈜경동에버런의 주식 34,090주를 취득하여 전기말 기준 보유 지분율은 100% 입니다.(*2) 전기중 ㈜경동원과 ㈜경동에버런이 보유한 ㈜경동티에스의 주식 232,000주를 취득하여 전기말 기준 보유 지분율은 100% 입니다.(*3) 당기와 전기 중에 각각 GBP 700,000(1,054,130천원), GBP 1,400,000(2,036,381천원) 추가출자하였고, 전기 중 손상의 징후가 발견되어 3,459,117천원에 대해 손상차손을 인식하였습니다.

회사는 종속기업투자에 대하여 원가법을 적용하여 계상하고 있으며, 보고기간종료일현재 시장성있는 종속기업투자는 없습니다.

11. 투자부동산

(1) 보고기간종료일 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

취득원가	감가상각 누계액	순장부금액	취득원가	감가상각 누계액	순장부금액

토지	2,234,552	-	2,234,552	2,234,552	-	2,234,552

건물	15,977,896	(1,950,250)	14,027,646	15,977,896	(1,850,388)	14,127,508

합계	18,212,448	(1,950,250)	16,262,198	18,212,448	(1,850,388)	16,362,060

(2) 당분기와 전분기 중 투자부동산 순장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	기초	처분	상각	분기말

토지	2,234,552	-	-	2,234,552

건물	14,127,508	-	(99,862)	14,027,646

합계	16,362,060	-	(99,862)	16,262,198

(전분기)

(단위: 천원)

구분	기초	처분	상각	분기말

토지	2,234,552	-	-	2,234,552

건물	14,526,955	-	(99,862)	14,427,093

합계	16,761,507	-	(99,862)	16,661,646

(3) 투자부동산과 관련하여 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

임대수익	64,250	63,667

판매비와관리비(감가상각비)	(99,862)	(99,862)

합계	(35,612)	(36,194)

12. 차입금

(1) 보고기간종료일 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

유동성 차입금

단기차입금	6,700,000	15,250,000

유동성장기차입금	-	-

합계	6,700,000	15,250,000

(2) 보고기간종료일 현재 차입금의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	차입처	차입금종류	만기일	연이자율 (당기말)	금액

당기말	전기말

단기차입금	산업은행	운전자금	2018.11.22	2.50%	-	8,000,000

우리은행	운전자금	2018.09.12	2.36%	2,700,000	7,250,000

수출입은행	운전자금	2019.01.02	2.43%	4,000,000	-

합계	6,700,000	15,250,000

13. 퇴직급여채무

(1) 보고기간종료일 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 재무상태표에 인식한퇴직급여채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	28,316,242	27,814,000

사외적립자산의 공정가치	(27,349,796)	(28,057,863)

퇴직급여채무	966,446	(243,863)

(2) 당분기와 전분기 중 손익계산서에 인식한 확정급여제도 관련 비용의 세부 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

당기근무원가	1,105,799	965,954

순이자비용	(2,093)	7,374

합계	1,103,705	973,328

(3) 당분기와 전분기 중 인식한 확정급여제도 관련 비용의 계정과목별 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

제조원가	354,985	335,434

판매비와관리비	622,692	548,363

기타 (자산대체)	126,027	89,531

합계	1,103,705	973,328

(4) 당분기와 전분기 중 확정급여채무 현재가치의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초	27,814,000	25,270,552

당기근무원가	1,105,799	965,954

이자비용	275,081	229,578

급여지급액	(770,794)	(383,257)

계열사로부터 전출입액	(107,843)	(3,273)

분기말	28,316,242	26,079,553

(5) 당분기와 전분기 중 사외적립자산 공정가치의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초	28,057,863	24,509,657

사외적립자산의 이자수익	277,175	222,204

재측정요소 :

- 사외적립자산의 수익	(143,476)	(102,243)

급여지급액	(733,109)	(368,955)

계열사로부터 전출입액	(108,656)	3,758

분기말	27,349,796	24,264,422

(6) 당분기와 전분기 중 기타포괄손익으로 인식하는 재측정요소는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

법인세차감전 재측정요소	(143,476)	(102,243)

법인세효과	33,217	22,478

법인세차감후 재측정요소	(110,259)	(79,764)

(7) 보고기간종료일 현재 사용한 주요 보험수리적 가정은 다음과 같습니다.

(단위: %)

구분	당분기말	전기말

할인율	4.03	4.03

미래임금상승률	4.06	4.06

(8) 당분기와 전분기중 사외적립자산의 실제수익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

사외적립자산 실제수익	133,698	119,961

(9) 당분기 중 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 45,338천원입니다.

14. 충당부채

당분기와 전분기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구분	판매보증 충당부채(*)	기타장기종업원 급여충당부채	합계

기초	14,362,753	713,291	15,076,044

충당부채인식액(환입액)	235,172	50,766	285,938

사용액	-	-	-

분기말	14,597,925	764,057	15,361,983

유동항목	6,732,701	-	6,732,701

비유동항목	7,865,225	764,057	8,629,282

(전분기)

(단위: 천원)

구분	판매보증 충당부채(*)	기타장기종업원 급여충당부채	합계

기초	13,754,003	666,168	14,420,171

충당부채인식액	182,653	(4,756)	177,897

사용액	(258)	-	(258)

분기말	13,936,398	661,412	14,597,810

유동항목	6,965,764	-	13,936,398

비유동항목	6,970,634	661,412	661,412

(*) 회사는 출고한 제품에 대한 무상 품질보증수리와 관련하여 장래에 지출될 것으로예상되는 비용을 보증기간 및 과거경험율 등을 기초로 추정하여 판매보증충당부채로계상하고 있으며, 아프터서비스비로 처리하고 있습니다. 15. 납입자본

보고기간종료일 현재 보통주 자본금의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:주, 천원)

구분	당분기말	전기말

발행할 주식수	30,000,000	30,000,000

발행주식수	12,739,510	12,739,510

1주당 금액(원)	1,000	1,000

자본금	12,739,510	12,739,510

회사는 2011년 3월 11일 주주총회의 결의로 1주당 액면가액을 5,000원에서 1,000원으로 주식분할하였으며, 보고기간종료일 현재 주식발행초과금은 21,070,723천원입니다.

16. 이익잉여금

(1) 보고기간종료일 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

1. 법정적립금	6,517,084	6,517,084

이익준비금(*1)	6,517,084	6,517,084

2. 임의적립금	174,713,500	161,580,167

기업합리화적립금(*2)	2,113,500	2,113,500

연구및인력개발준비금(*3)	1,200,000	3,066,667

사업확장준비금	171,400,000	156,400,000

3. 미처분이익잉여금	10,507,850	16,090,438

합계	191,738,434	184,187,689

(*1) 회사는 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으며, 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으며, 주주총회의 결의에 의하여 이월결손금의 보전과 자본전입에만 사용될 수 있습니다.

(*2) 회사는 2001년까지 조세특례제한법에 의거 세액공제에 상응하는 법인세 상당액을 기업합리화적립금으로 적립하였으나, 2002년부터는 개정된 조세특례제한법에 따라 동 적립금의 적립의무 및 사용제한이 없습니다.

(*3) 회사는 조세특례제한법의 규정에 의하여 법인세 산출 시 신고조정에 의해 손금산입하는 세무상 준비금을 이익잉여금 처분시 별도 적립하고 있으며, 동 준비금 중 관련세법의 규정에 따라 환입하는 금액은 배당할 수 있습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 이익잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초	184,187,689	170,349,034

회계정책의 변경	1,924,814	-

기초(재작성금액)	186,112,502	170,349,034

당기순이익	8,260,961	1,656,622

퇴직급여채무 재측정요소	(110,259)	(79,764)

배당금 지급	(2,524,770)	(1,893,578)

분기말	191,738,434	170,032,314

17. 기타자본구성요소

보고기간종료일 현재 기타자본구성요소의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

재평가적립금	2,918,600	2,918,600

자기주식(*)	(650,966)	(650,966)

자기주식처분이익(*)	1,010,529	1,010,529

기타	(1,772,381)	(1,772,381)

합계	1,505,783	1,505,783

(*) 회사는 2011년에 자기주식 265,990주를 자사주신탁계약을 통해 취득 하였으며, 2012년에 150,330주를 매각하여 보고기간종료일 현재 회사가 보유하고 있는 자기주식수는 115,660주이며, 동 자기주식은 향후 처분할 계획입니다.

18. 매출액

당분기와 전분기 중 매출액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

제품매출액	132,827,395	104,622,797

상품매출액	9,635,337	6,904,323

용역매출액	39,394	18,282

공사수익	2,103,597	1,847,806

합계	144,605,723	113,393,209

회사의 주요 제품은 가스보일러이며 그 외에 기름보일러, 온수기 및 기타 상품 등으로 구성되어 있습니다.

19. 비용의 성격별 분류

당분기와 전분기 중 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

제품 및 재공품변동	(17,660,887)	(9,036,843)

원재료 및 상품사용	106,644,885	81,128,433

종업원급여	14,389,465	13,694,298

감가상각 및 무형자산상각비	2,338,846	2,249,556

물류비	3,578,540	2,579,951

용역비 및 용역원가	5,316,063	4,468,766

외주가공비	3,448,437	2,353,185

지급수수료	1,773,496	2,267,596

경상개발비	2,883,516	2,090,614

광고선전비	2,545,495	2,710,105

아프터서비스비	3,774,896	3,612,172

판매수수료	-	16,491

수도광열비	964,027	909,349

수선유지비	855,520	710,009

기타	3,635,565	(2,497,913)

합계(*)	134,487,863	107,255,771

(*) 손익계산서상의 매출원가 및 판매비와관리비를 합한 금액입니다.

20. 종업원급여

당분기와 전분기 중 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

급여	11,558,323	11,314,995

퇴직급여	1,023,016	898,415

복리후생비	1,808,126	1,480,888

합계	14,389,465	13,694,298

21. 판매비와 관리비

당분기와 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

급여	6,560,705	6,813,742

퇴직급여	634,077	558,912

복리후생비	1,096,905	924,786

수도광열비	127,749	166,588

임차료	507,081	299,443

운반비	904,541	683,733

감가상각비	665,032	610,568

무형자산상각비	193,962	298,311

수선유지비	581,311	528,367

소모품비	170,351	141,871

세금과공과	381,828	342,547

보험료	273,205	190,805

여비교통비	464,828	422,060

통신비	242,784	156,152

차량유지비	207,581	189,714

교육훈련비	270,400	292,046

도서인쇄비	23,668	30,183

수수료	1,540,362	1,908,298

광고선전비	2,545,495	2,710,105

경상개발비	2,765,743	2,036,772

접대비	171,076	97,657

회의비	23,207	11,040

판매비용	-	16,491

수출경비	1,292,711	923,063

대손상각비	7,036	(42,394)

아프터서비스비	3,774,896	3,612,172

견본비	13,737	18,452

용역비	2,612,800	2,229,504

전력비	51,617	50,076

해외시장개척비	24,439	7,004

합계	28,129,129	26,228,065

22. 기타영업수익과 기타영업비용

(1) 당분기와 전분기 중 기타영업수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

임대수익	64,250	63,667

외환차이(*)	1,907,249	269,620

유형자산처분이익	-	44,906

대손충당금환입	-	1,513

매도가능금융자산 처분이익	-	5,066

기타	246,454	321,718

합계	2,218,600	706,491

(2) 당분기와 전분기 중 기타영업비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

외환차이(*)	868,452	4,604,157

유형자산처분손실	35,721	12,910

무형자산손상차손	158,804	-

기부금	216,250	94,830

기타	216,061	358,668

합계	1,495,287	5,070,565

(*) 회사는 외환차이 관련손익을 기타영업수익 및 기타영업비용으로 인식하고 있습니다.

23. 금융수익과 금융비용

(1) 당분기와 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

이자수익	17,643	37,810

합계	17,643	37,810

(2) 당분기와 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

이자비용	118,025	32,116

24. 법인세비용과 이연법인세

(1) 당분기와 전분기 중 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

당기법인세	2,507,431	116,025

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	(24,381)	(75,420)

자본에 직접 반영된 법인세효과	(3,219)	81,827

법인세비용	2,479,831	122,432

(2) 당분기와 전분기의 유효세율은 다음과 같습니다.

(단위: %)

구분	당분기	전분기

유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	23.09	6.88

(3) 당분기와 전분기중 자본에 직접 반영된 법인세효과는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

매도가능금융자산평가손익	(36,437)	59,349

확정급여제도의 재측정요소	33,217	22,478

합계	(3,219)	81,827

25. 주당이익

기본주당이익은 보통주당기순이익을 가중평균유통보통주식수로 나누어 산정하였습니다. 당분기와 전분기 중 기본주당이익의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

보통주당기순익	8,260,961	1,656,626

가중평균유통보통주식수(주)(*)	12,623,850	12,623,850

기본주당순이익(원)	654	131

(*) 가중평균유통보통주식수 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구분	당분기	전분기

분기말현재 보통주 유통발행주식수	12,739,510	12,739,510

분기말현재 보통주 자기주식	(115,660)	(115,660)

분기말현재 유통보통주식수	12,623,850	12,623,850

가중평균 유통보통주식수	12,623,850	12,623,850

회사는 희석증권이 없으므로 희석주당이익과 기본주당이익은 동일합니다.

26. 현금흐름표

(1) 당분기와 전분기 중 영업으로부터 창출된 현금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

1.당기순이익	8,260,961	1,656,626

2.조정사항 :	5,780,354	5,141,312

현금유출없는 비용등 가산	6,856,325	5,244,544

이자비용	118,025	32,116

외환차이	328,419	1,720,213

대손상각비	7,036	(42,394)

기타의대손상각비	-	(1,513)

유형자산감가상각비	2,018,851	1,826,845

투자부동산상각비	99,862	99,862

무형자산상각비	220,133	322,849

유형자산처분손실	35,721	12,910

무형자산손상차손	158,804	-

퇴직급여	1,103,705	973,328

법인세비용	2,479,831	122,432

판매보증충당부채인식액	235,172	182,653

기타장기종업원충당부채인식액	50,766	(4,756)

현금유입없는 수익등 차감	(1,075,971)	(103,232)

이자수익	17,643	37,810

외환차이	1,057,680	20,516

무형자산처분이익	648	-

유형자산처분이익	-	44,906

3.영업활동관련 자산부채변동 :	(2,164,109)	(2,554,935)

매출채권감소(증가)	(2,483,032)	3,527,119

유동기타수취채권의 감소(증가)	(2,879,788)	239,872

재고자산의 감소(증가)	(20,396,724)	(9,036,843)

유동기타자산의 감소(증가)	7,558	(88,423)

비유동기타수취채권의 감소(증가)	(344,710)	(247,528)

매입채무의 증가(감소)	29,538,626	5,442,640

유동기타지급채무의 증가(감소)	(5,792,210)	(9,642,518)

판매보증충당부채의 지급	-	(258)

유동기타부채의 증가(감소)	224,043	7,272,339

비유동기타지급채무의 증가(감소)	(1,000)	-

퇴직금 지급액	(770,794)	(383,257)

관계사 퇴직금 순전입(출)액	(107,843)	(3,273)

사외적립자산의 감소(증가)	841,766	365,196

4.영업으로부터 창출된 현금	11,877,206	4,243,003

(2) 당분기와 전분기 중 현금의 유입 ·유출이 없는 거래 중 주요내역은 다음과 같습니다.

단위: 천원)

구분	당분기	전분기

미지급배당금 발생	2,524,770	1,893,578

장기대여금의 유동성대체	82,917	370,545

상각후원가로 측정하는 금융자산의 유동성대체	35	72,945

퇴직급여채무 재측정요소	(143,476)	(102,243)

유무형자산취득으로 미지급금 증가	5,638,462	3,307,586

매도가능금융자산평가손익	-	(269,946)

공정가치 측정 지분상품 평가손익	162,334	-

건설중인자산의 본계정대체	447,792	196,131

(3) 회사는 거래가 빈번하여 총금액이 크고 단기간에 만기가 도래하는 단기차입금으로 인한 현금의 유입과 유출항목을 순증감액으로 기재하였습니다.

27. 우발부채와 약정사항

(1) 보고기간종료일 현재 회사와 금융기간과의 차입약정내역은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위: 천원)

금융기관	약정내용	한도금액

한국수출입은행	중기포괄수출금융	55,000,000

KEB하나은행(舊하나)	WOR매담대 직접익스포져	20,000,000

KEB하나은행(舊외환)	무역금융포괄한도	20,000,000

한국산업은행	산업운영자금대출	20,000,000

우리은행	일반자금대출	13,000,000

(전기말)

(단위: 천원, US$)

금융기관	약정내용	한도금액

한국수출입은행	중기포괄수출금융	55,000,000

KEB하나은행(舊하나)	WOR매담대 직접익스포져	20,000,000

KEB하나은행(舊외환)	무역금융포괄한도	20,000,000

신한은행	기한부 수입신용장 개설	US$1,000,000

한국산업은행	산업운영자금대출	20,000,000

우리은행	일반자금대출	13,000,000

(2) 보고기간종료일 현재 회사가 타인으로부터 제공받은 지급보증은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

제공자	보증금액	보증내용

당분기말	전기말

서울보증보험	15,738,535	16,224,305	이행지급보증

(3) 보고기간종료일 현재 회사는 특수관계자인 (주)경동원을 위하여 서울보증보험에 5,000백만원(한도금액)의 이행지급보증을 제공하고 있으며, NAVIEN RUS LLC를 위하여 시티은행에 EUR 3,500,000(실행금액)의 Stand-by L/C 지급보증 및 KEB 하나은행 프랑크푸르트지점에 EUR 5,000,000(한도금액)의 차입금 근보증을 제공하고있습니다. 또한 Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.를 위하여 국민은행(중국)유한공사 북경분행에 CNY 60,000,000(한도금액)의 차입금 근보증 및 하나은행(중국)유한공사 북경손의지행에 CNY 36,000,000(한도금액)의 차입금 근보증을 제공하고 있습니다.(4) 보고기간종료일 현재 회사의 예치금보증 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공된 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관	담보제공자산	장부금액	보증내용

당분기말	전기말

서울보증보험	정기예금	50,000	50,000	예치금보증담보

(5) 보고기간종료일 현재 회사가 피소되어 계류중인 소송사건은 손해배상청구소송 5건이며, 회사의 경영진은 상기 소송들의 결과가 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치지 아니할 것으로 판단하고 있습니다. 이러한 소송사건의 불확실성은 보고기간 종료일 현재 회사의 재무제표에 반영되어 있지 아니합니다.

28. 특수관계자

(1) 지배·종속기업 등 특수관계자현황

1) 보고기간종료일 현재 회사의 지배기업은 (주)경동원(지분율 50.51%)입니다.

2) 보고기간종료일 현재 회사의 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

회사명	지분율(%)	비고

당분기말	전기말

(주)경동에버런	100	100	(*1)

(주)경동티에스	100	100	(*1)

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co.Ltd.	100	100

Navien Inc.	100	100

Shanghai Navien International Trade Co., Ltd.	-	-	(*2)

NAVIEN RUS LLC	100	100

Navien Ltd.	100	100

(*1) 전기중 주식 추가 취득을 통하여 보고기간 종료일 현재 100% 보유하고 있습니다.(*2) 보고기간종료일 현재 회사는 Shanghai Navien International Trade Co., Ltd.의 지분이 없으나, 회사의 종속기업인 Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.가 100% 보유하고 있어 종속기업에 포함하였습니다.

3) 회사의 종속기업 이외의 주요 특수관계자는 다음과 같습니다.

구분	당분기말	전기말	비고

기타 특수관계자	(주)경동인베스트 (*1)	(주)경동인베스트(*1)	기타

(주)경동도시가스(*1)	(주)경동도시가스(*1)	기타

(주)경동월드와이드(*2)	(주)경동월드와이드(*2)	기타

(주)원진월드와이드(*2)	(주)원진월드와이드(*2)	기타

(*1)전기중 (주)경동도시가스가 인적분할을 통하여 (주)경동인베스트(분할존속)와 (주)경동도시가스(분할신설)로 분할하였습니다. (*2)전기중 (주)경동월드와이드가 인적분할을 통하여 (주)경동월드와이드(분할존속)와 ㈜원진월드와이드(분할신설)로 분할하였습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 매출 ·매입 등 거래 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분	회사명	매출등	매입등

매출	유형자산	기타(*1)	매입	유형자산	용역	기타(*2)

지배기업	(주)경동원	-	-	219,562	48,315,543	-	416,175	30,920

종속기업	(주)경동에버런	-	-	489,293	37,155,447	-	-	15,530

(주)경동티에스	-	-	56,757	-	-	-	2,673,852

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.	2,548,492	-	13,781	-	-	-	70,479

Navien Inc.	47,119,191	-	15,287	82,642	-	-	1,432,355

Shanghai Navien International Trade Co., Ltd.	-	-	-	6,984	-	-	-

NAVIEN RUS LLC	9,040,627	-	3,458	-	-	-	11,393

KD Navien Ltd.	77,626	-	-	-	-	-	44,000

기타	(주)경동인베스트	-	-	-	-	-	-	-

(주)경동도시가스	41,005	-	-	-	-	-	-

(주)경동월드와이드	-	-	-	-	-	-	-

(주)원진월드와이드	-	-	-	50,700	-	-	-

합계	58,826,941	-	798,138	85,611,316	-	416,175	4,278,528

(전분기)

(단위: 천원)

구분	회사명	매출등	매입등

매출	유·무형자산	기타(*1)	매입	유·무형자산	용역	기타(*2)

지배기업	(주)경동원	-	-	216,662	34,556,961	-	330,192	3,270

종속기업	(주)경동에버런	-	219	393,956	26,632,860	39,798	-	34,890

(주)경동티에스	-	-	51,651	-	-	2,227,926	123,087

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.	2,621,369	-	53,129	-	-	-	302,092

Navien Inc.	44,006,789	-	13,222	-	-	-	1,915,308

Shanghai Navien International Trade Co., Ltd.	-	-	-	12,614	-	-	1,554

NAVIEN RUS LLC	1,093,769	-	3,178	-	-	-	-

KD Navien Ltd.	257,403	-	-	-	-	-	5,587

기타	(주)경동도시가스	70,404	-	-	-	-	-	-

(주)경동월드와이드	-	-	-	-	-	-	-

합계	48,049,733	219	731,797	61,202,436	39,798	2,558,118	2,385,787

(*1) 임대수익, 잡이익 등을 포함한 금액입니다.(*2) 잡손실, 지급수수료 및 광고선전비 등을 포함한 금액입니다.

(3) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 내역 등은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구분	회사명	배당금 수취	배당금 지급	현금출자	자금대여거래

대여	회수

종속기업	Navien Ltd.	-	-	1,054,130	-	-

합계	-	-	1,054,130	-	-

(전분기)

(단위: 천원)

구분	회사명	배당금 수취	배당금 지급	현금출자	자금대여거래

대여	회수

종속기업	Navien Ltd.	-	-	1,451,445	-	376,904

NAVIEN RUS LLC	-	-	-	-	193,158

합계	-	-	1,451,445	-	570,062

(4) 보고기간종료일 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구분	회사명	채권	채무

매출채권	대여금	기타채권(*)	매입채무	임대보증금	기타채무(*)

지배기업	(주)경동원	-	-	1,690	51,932,380	503,367	164,643

종속기업	(주)경동에버런	-	-	0	35,660,788	22,380	0

(주)경동티에스	-	-	54,000	-	74,787	975,509

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.	24,946,404	-	19,721	-	-	30,842

Navien Inc.	26,710,112	-	15,171	38,191	-	461,044

Shanghai Navien International Trade Co., Ltd.	-	-	-	6,954	-	-

NAVIEN RUS LLC	16,789,773	-	1,186	-	-	-

Navien Ltd	83,711	-	2,834	2,027	-	-

기타	(주)경동인베스트(*1)	-	-	-	-	-	-

(주)경동도시가스(*1)	84,585	-	-	-	-	-

(주)경동월드와이드(*2)	-	-	-	-	-	-

(주)원진월드와이드(*2)	-	-	-	55,770	-	-

합계	68,614,584	-	94,602	87,696,109	600,534	1,632,037

(*1) 전기 중 (주)경동도시가스가 (주)경동인베스트(분할존속)와 (주)경동도시가스(분할신설)로 분할 되었습니다.(*2) 전기 중 (주)경동월드와이드가 인적분할을 통하여 (주)경동월드와이드(분할존속)와 (주)원진월드와이드(분할신설)로 분할하였습니다.

(전기말)

(단위: 천원)

구분	회사명	채권	채무

매출채권	대여금	기타채권(*)	매입채무	임대보증금	기타채무(*)

지배기업	(주)경동원	-	-	-	39,987,564	503,367	121,070

종속기업	(주)경동에버런	-	-	-	25,218,315	22,380	0

(주)경동티에스	-	-	4,236	-	74,787	1,434,739

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.	21,486,925	-	142,229	-	-	56,156

Navien Inc.	29,241,747	-	9,315	38,901	-	325,369

Shanghai Navien International Trade Co., Ltd.	-	-	-	49,694	-	-

NAVIEN RUS LLC	12,086,331	-	1,157	-	-	428,972

Navien Ltd	479,118	-	2,726	-	-	9,557

기타	(주)경동인베스트	-	-	-	-	-	-

(주)경동도시가스	105,666	-	-	-	-	-

(주)경동월드와이드	-	-	-	22,308	-	-

(주)원진월드와이드	-	-	-	-	-	-

합계	63,399,786	-	159,663	65,316,782	600,534	2,375,864

(*) 미수금 및 미지급금 등을 포함하고 있습니다.(5) 보고기간종료일 현재 특수관계자의 차입금 등을 위하여 제공한 담보내역은 없습니다.(6) 보고기간종료일 현재 회사가 특수관계자의 자금조달 등을 위하여 제공하고 있는 지급보증은 다음과 같습니다.

(단위: 천원,EUR,CNY)

구분	회사명	보증처	보증내용	보증(한도)금액

당분기말	전기말

지배기업	(주)경동원	서울보증보험(*)	거래이행보증	5,000,000	5,000,000

종속기업	NAVIEN RUS LLC	시티은행(*)	L/C지급보증	EUR 3,500,000	EUR 3,500,000

KEB 하나은행프랑크푸르트 (*)	차입금근보증	EUR 5,000,000	EUR 5,000,000

Beijing Kyungdong Navien Heat Energy Equipment Co., Ltd.	국민은행(중국)유한공사 북경분행	차입금근보증	CNY 60,000,000	CNY 60,000,000

하나은행(중국)유한공사 북경순의지행	차입금근보증	CNY 36,000,000	CNY 36,000,000

(*) 보고기간종료일 현재 서울보증보험 지급보증실행액은 3,837백만원이며, KEB하나은행프랑크푸르트 지급보증실행액은 EUR 3,600,000, 시티은행 지급보증실행액은 EUR1,800,000이며, 하나은행(중국)유한공사 북경순의지행의 보증실행액은 CNY30,000,000이며, 국민은행(중국)유한공사 북경분행의 보증실행액은 CNY39,800,379.85입니다.(7) 당분기와 전분기 중 회사가 주요 경영진(등기임원)에 대한 보상을 위해 비용으로 반영한 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

단기급여	167,286	206,977

퇴직급여	45,984	46,478

합계	213,270	253,455

29. 위험관리(1) 재무위험관리

회사의 재무위험 관리는 영업활동에서 파생되는 시장위험, 신용위험 및 유동성위험을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 회사는 이를 위하여 각각의 위험요인에 대해면밀하게 모니터링하고 대응하는 재무위험 관리정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.

재무위험 관리는 자금팀이 주관하고 있으며, 사업부, 국내외 종속회사와의 공조 하에 주기적으로 재무위험의 측정, 평가 및 헷지 등을 실행하고 글로벌 재무위험 관리정책을 수립하여 운영하고 있습니다.

회사의 재무위험관리의 주요 대상인 금융자산은 현금 및 현금성자산, 단기금융상품, 매도가능금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무, 차입금 및 기타채무 등으로 구성되어 있습니다.

1) 시장위험가. 외환위험

회사는 글로벌 영업활동을 수행함에 따라 보고통화와 다른 외화 수입, 지출이 발생하고 있습니다. 이로 인해 환율변동위험에 노출되는 환포지션의 주요 통화로는 USD, EUR, GBP, JPY, CNY 등이 있습니다.

회사는 영업활동에서 발생하는 환위험의 최소화를 위하여 수출입등의 경상거래 및 예금, 차입 등의 자금거래시 현지통화로 거래하거나 입금 및 지출 통화를 일치시키는것을 원칙으로 함으로써 환포지션 발생을 최대한 억제하고 있습니다. 회사의 환위험 관리 규정에서는 환위험의 정의, 측정주기, 관리주체, 관리절차, 헷지 기간, 헷지 비율 등을 정의하고 있습니다.

회사는 투기적 외환거래는 금지하고 있으며, 글로벌 환관리 시스템을 구축하여 각 개별회사의 환위험을 주기적으로 모니터링, 평가 및 관리하고 있습니다.

회사의 보고기간종료일 현재 외화금융자산 및 외화금융부채는 다음과 같습니다.

(단위: 외화)

구분	당분기말	전기말

외화금융자산	외화금융부채	외화금융자산	외화금융부채

USD	32,921,175	853,813	34,836,358	672,323

EUR	13,868,366	194,121	10,448,070	498,265

GBP	324,546	3,562	334,723	6,639

JPY	-	68,415,800	-	47,764,200

CNY	147,489,132	182,112	142,220,563	344,445

법인세차감전 손익에 영향을 미치는 환율효과는 보고통화인 원화에 대한 다른 통화들의 변동효과 합계로 계산된 것입니다. 환위험에 노출되어 있는 자산에 대한 환율변동위험은 해당통화의 5% 절상 및 절하인 경우를 가정하여 계산하였습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

절상시	절하시	절상시	절하시

외화금융자산	3,940,838	(3,940,838)	3,722,280	(3,722,280)

외화금융부채	(94,333)	94,333	(93,850)	93,850

순효과	3,846,505	(3,846,505)	3,628,431	(3,628,431)

나. 주가변동 위험

회사는 전략적 목적 등으로 기타포괄-공정가치 측정 금융사산으로 분류된 지분증권에 투자하고 있습니다. 이를 위하여 직접적 또는 간접적 투자수단을 이용하고 있으며, 지분증권에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 보고기간종료일 현재 공정가치로 평가하는 지분증권은 4,514백만원 (전기말: 4,351백만원)입니다.

보고기간종료일 현재 지분증권(상장주식)의 주가가 1% 증가 및 감소할 경우 당분기와 전기 기타포괄손익의 변동금액은 각각 45백만원 및 44백만원 입니다.

다. 이자율 위험

이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

회사는 보고기간종료일 현재 보유중인 변동이자부 예금 및 변동금리 차입금에 대해 이자율위험에 노출되어 있으나 주기적으로 국내외 금리동향 모니터링을 실시하여 이에 대한 대응방안을 수립하고 있으며 변동금리부 조건의 차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 순이자비용 증가위험을 최소화하고 있습니다.보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 0.5% 변동하는 경우를 가정할 때 이자율변동이 변동금리부 차입금 및 예금으로 부터 1년간 발생하는 이자수익과 이자비용에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시

이자수익	47,582	(47,582)	48,086	(48,086)

이자비용	(33,500)	33,500	-	-

순효과	14,082	(14,082)	48,086	(48,086)

2) 신용위험

신용위험은 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타요소들을 고려하여 주기적으로 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정, 관리하고 있습니다.

신용위험은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있으며 해당거래는 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등의 금융상품 거래를 포함합니다. 이러한 위험을 줄이기 위해서 회사는 국제신용등급이 높은 은행들에 대해서만 거래를 하는 것을 원칙으로 하고 있으며, 기존에 거래가 없는 금융기관과의 신규거래는 자금팀의 승인,관리, 감독하에 이루어지고 있습니다.보고기간종료일 현재 회사의 채권 중 주요 5대 고객이 차지하는 비중과 금액은 각각 당분기말은 72.26%, 69,957백만원이고, 전기말은 71.10%, 64,684백만원 입니다.

보고기간종료일 현재 회사의 금융자산 장부금액은 손상차손 차감후 금액으로 회사의신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다.

3) 유동성 위험

유동성 위험은 회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 회사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다.

회사는 유동성 위험을 선제적으로 관리하기 위해 현금흐름 및 유동성 계획 등에 대해주기적으로 예측하고 이에 따른 대응방안을 수립하고 있습니다.

또한 적정규모의 예금과 금융기관 약정한도를 보유함으로써 향후 발생 가능한 자금경색에 따른 유동성 위험에 대처하고 있습니다. 당분기말 현재 회사의 유동자산 중 현금및현금성자산과 금융기관예치금의 보유규모는 9,469백만원(전기말: 13,182백만원)이며, 한국수출입은행 및 KEB하나은행(구외환) 등과 총 128,000백만원 규모의 차입약정 한도를 유지하고 있습니다. 당분기말 현재 회사의 차입금 잔액은 6,700 백만원 입니다.

(2) 자본위험관리

회사의 자본위험관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

보고기간종료일 현재의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

부채(a)	190,948,550	169,371,998

자본(b)	227,780,322	222,028,494

현금및현금성자산 및 유동성 금융기관예치금(c)	9,468,546	13,181,758

차입금(d)	6,700,000	15,250,000

부채비율(a/b)	83.83%	76.28%

순차입금비율(d-c)/b	0.00%	0.93%