KC그린홀딩스 사업보고서 (2020.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항

당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성 시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다.

동 예측정보는 미래 사업 환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부 경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성 시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.

결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성 시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 개요 [연결기준 실적] 2020년 KC그린홀딩스의 연결기준 매출은 전년 대비 3% 감소한 6,804억 원을 달성하였으며, 영업이익은 전년대비 694억 감소한 -479억 원을 기록하였습니다. 영업이익 감소의 주요 원인은 자회사인 KC코트렐의 실적 악화 등에 기인하였습니다. [사업부문별 실적] *사업부문별 재무 실적은 연결 기준이 아닌, 각 사업부문에 속한 법인들의 단순 합산 수치임. 환경플랜트 사업 부문의 2020년 매출은 4,068억원으로 전년대비 3% 증가하였으며, 영업이익은 -517억원으로 전년대비 487억원 감소하였습니다. 해당 사업부문의 주요 자회사인 KC코트렐의 대규모 영업손실 기록으로 전년대비 영업손실 폭이 확대되었습니다. 환경 플랜트 사업부문은 국내 석탄 발전 비중 축소 정책의 영향으로, 매출 비중이 큰 국내 시장 규모가 줄어드는 추세에 있어, 신흥국을 중심으로 시장 규모 확대가 예상되는 해외 환경 설비 시장에 진출하는 등 사업 기회를 확대하기 위한 노력을 하고 있습니다. 다만, 수주 산업의 특성 상 실적의 변동성이 높고, 해외 사업 영위에 따른 환 위험 등 다양한 리스크에 노출되어 있습니다. 이러한 리스크는 향후에도 지속적으로 존재할 가능성이 높을 것으로 판단됩니다. 환경서비스 사업 부문의 2020년 매출은 1,079억원으로 전년대비 9% 증가하였고, 영업이익은 24억원으로 전년대비 40억원 감소하였습니다. 주요 자회사인 KC환경서비스의 양호한 실적에도 불구하고, 일부 자회사 및 손자회사의 실적 부진으로 전년 대비 저조한 영업이익을 달성하였습니다. 친환경제조 사업 부문의 KC글라스는 COVID-19로 인한 음료병 수요 감소 영향으로, 매출은 전년비 13% 감소한 300억원, 영업이익은 전년 대비 9억원 감소한 37억원을 달성하였습니다. 친환경제조 사업 부문의 Clestra Hauserman SA는 COVID-19로 인한 유럽 전역 및 아시아 일부 국가의 Lockdown 영향으로, 매출은 전년비 19% 감소한 1,589억, 영업이익은 전년 대비 73억 감소한 -6억을 달성하였습니다. 2021년에도 글로벌 팬데믹의 영향이 계속되어 어려운 대내외 경영 환경이 지속될 것으로 예상되는 만큼, 당사는 고객의 니즈와 시장 변화에 적극적으로 대응하고 회사 내부의 경영효율성 제고를 위해 총력을 기울이겠습니다.

3. 재무상태 및 영업실적가. 연결재무상태표

제48(당)기말 2020년 12월 31일 현재
제47(전)기말 2019년 12월 31일 현재
제46기말 2018년 12월 31일 현재
KC그린홀딩스주식회사와 그 종속기업 (단위 : 백만원)

과목	제 48(당)기말	제 47(당)기말	제46(전)기말

Ⅰ.비유동자산	395,482	378,051	329,007

유형자산	262,122	248,054	192,694

투자부동산	11,801	11,895	11,989

장기매출채권	18,154	18,582	20,464

관계기업주식	10,983	9,038	16,799

영업권	52,687	48,553	42,810

영업권이외무형자산	6,977	7,902	11,842

이연법인세자산	3,297	7,505	1,917

기타비유동자산	29,462	26,522	30,492

Ⅱ.유동자산	363,513	438,092	341,833

현금및현금성자산	80,166	132,325	71,111

재고자산	37,239	43,723	30,368

매출채권	108,567	117,355	124,527

미청구매출채권	60,402	60,057	46,605

기타유동채권	64,361	74,723	58,456

기타유동자산	12,777	9,909	10,767

자산총계	758,996	816,143	670,840

자본금	11,217	11,217	11,217

자본잉여금	3,099	2,198	3,073

주식발행초과금	45,847	45,847	45,847

자기주식	(1,425)	(1,425)	(1,425)

자기주식처분이익	1,072	1,072	1,072

기타적립금	8,916	8,832	8,368

이익잉여금	73,714	111,654	106,685

소수주주지분	72,711	114,970	111,890

자본총계	215,151	294,365	286,727

Ⅰ.비유동부채	202,759	140,074	108,444

Ⅱ.유동부채	341,085	381,704	275,688

부채총계	543,844	521,778	384,112

자본및부채총계	758,996	816,143	670,840

주1) 상기 재무정보는 K-IFRS를 적용하여 작성한 것으로 제46기말, 제47(전)기말 및 제48(당)기말 재무정보는 외부감 사인의 감사를 받았 습니다. 주2) 주주총회 승인전 재무제표이며 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인관련 안건이 부결되거나, 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유등을 반영할 예정입니다.

나. 연결포괄손익계산서

제48(당)기 2020년 1월 1일 부터 2020년 12월 31일 까지
제47(전)기 2019년 1월 1일 부터 2019년 12월 31일 까지
제46기 2018년 1월 1일 부터 2018년 12월 31일 까지
KC그린홀딩스주식회사와 그 종속기업 (단위 : 백만원)

과목	제48(당)기	제47(당)기	제46(전)기

Ⅰ.연결당기순이익

영업수익	680,448	698,943	534,721

영업이익	(47,921)	21,512	13,276

법인세비용차감전순이익	(68,613)	21,406	22,428

연결당기순이익	(78,918)	14,328	18,770

Ⅱ.기타포괄손익	1,965	(1,476)	758

Ⅲ.총포괄이익	(76,953)	12,852	19,528

Ⅳ.연결당기순이익의귀속	(78,918)	14,328	18,770

지배기업소유주지분	(36,987)	8,171	12,811

소수주주지분	(41,931)	6,157	5,959

Ⅴ.총포괄이익의귀속	(76,953)	12,852	19,528

지배기업소유주지분	(35,447)	7,117	11,618

소수주주지분	(41,506)	5,735	7,910

Ⅵ.주당순손익(원)	(1,672)	369	579

연결에 포함된 회사수	48	47	44

주1) 상기 재무정보는 K-IFRS를 적용하여 작성한 것으로, 제46기, 제47(전)기 및 제48(당)기 재무정보는 외부감 사인의 감사를 받았 습니다. 주2) 주주총회 승인전 재무제표이며 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인관련 안건이 부결되거나, 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유등을 반영할 예정입니다. 다. 제품의 판매실적

KC그린홀딩스주식회사와 그 종속기업 (단위 : 백만원)

과목	제48(당)기	제47(당)기	제46(전)기

영업수익	680,448	698,943	534,721

매출액	676,313	690,286	527,971

지분법이익	3,105	3,670	1,144

임대수익	1,030	4,987	5,603

주1) 상기 재무정보는 K-IFRS를 적용하여 작성한 것으로, 제46기, 제47(전)기 및 제48(당)기 재무정보는 외부감 사인의 감사를 받았 습니다. 주2) 주주총회 승인전 재무제표이며 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인관련 안건이 부결되거나, 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유등을 반영할 예정입니다.

라. 연결대상 종속기업의 사업부문별 자산부채 현황(단위 : 천원)

구분	투자사업부문	환경플랜트사업부문	환경서비스사업부문	친환경제조사업부문	신재생에너지사업부문	보고부문계	부문간 내부채권/채무 조정	조정후금액

제48(당)기말

자산	147,003,801	334,973,851	241,294,672	198,900,542	23,080,162	945,253,028	(186,257,415)	758,995,613

관계기업주식	2,693,415	930,074	3,530,064	-	2,100,000	9,253,553	1,729,834	10,983,387

부채	23,672,501	342,263,751	137,807,220	134,497,649	13,886,636	652,127,757	(108,283,461)	543,844,296

제47(전)기말

자산	154,671,679	391,726,569	218,022,736	179,953,995	28,347,798	803,659,926	(132,819,460)	670,840,466

관계기업주식	2,882,262	1,615,074	3,339,019	-	2,100,000	18,386,164	(1,587,581)	16,798,583

부채	26,631,738	328,889,910	106,934,682	115,358,899	18,792,480	438,502,331	(54,389,451)	384,112,880

제46기말

자산	155,811,368	302,102,607	178,998,057	157,486,218	9,261,676	632,390,954	(112,457,299)	519,933,655

관계기업주식	4,245,625	702,374	11,333,165	-	2,105,000	23,612,454	3,787,524	27,399,978

부채	26,762,695	224,966,025	82,963,216	98,799,997	5,010,398	317,119,920	(45,350,887)	271,769,033

마. 연결대상 종속기업의 사업부문별 수익 및 성과 (단위:천원). ( 1) 제48(당)기(단위:천원)

구분	투자사업부문	환경플랜트사업부문	환경서비스사업부문	친환경제조사업부문	신재생에너지사업부문	보고부문계	부문간 내부수익/비용 제거	조정후금액

영업수익	14,341,910	406,811,772	107,912,725	192,309,761	13,528,975	734,905,143	(54,456,961)	680,448,182

- 매출액	12,898,209	406,604,219	107,895,929	192,309,761	13,528,975	733,237,093	(56,924,100)	676,312,993

- 지분법이익	-	-	-	-	-	-	3,104,921	3,104,921

- 임대수익	1,443,701	207,553	16,796	-	-	1,668,050	(637,782)	1,030,268

매출원가	-	419,083,584	89,581,288	132,769,016	11,349,056	652,782,944	(35,588,337)	617,194,607

판매비와관리비	5,644,541	39,464,436	15,899,378	57,572,267	1,504,266	120,084,888	(9,471,243)	110,613,645

지분법손실	-	-	-	-	115,803	-	444,853	560,656

영업이익(손실)	8,697,369	(51,736,248)	2,432,059	1,968,478	559,850	(38,078,492)	-	(47,920,727)

기타이익	1,127,430	15,790,538	988,708	1,534,457	83,853	19,524,986	615,204	20,140,191

기타손실	9,508,235	32,299,155	2,554,440	2,203,223	121,848	46,686,901	(10,208,487)	36,478,414

금융수익	392,758	1,496,501	506,100	398,400	343,522	3,137,281	(1,765,056)	1,372,226

금융비용	61,452	3,243,355	1,796,338	1,282,908	522,387	6,906,440	(1,180,396)	5,726,044

법인세비용	4,038,920	1,258,822	2,193,602	2,323,334	33,109	9,847,787	457,614	10,305,401

당기순이익(손실)	(3,391,045)	(71,250,541)	(2,617,513)	(1,908,130)	309,881	(78,857,348)	-	(78,918,169)

(2) 제47(전)기(단위:천원)

구분	투자사업부문	환경플랜트사업부문	환경서비스사업부문	친환경제조사업부문	신재생에너지사업부문	보고부문계	부문간 내부수익/비용 제거	조정후금액

영업수익	13,683,527	396,027,828	98,615,161	229,391,514	19,544,364	757,262,394	(58,319,131)	698,943,263

- 매출액	12,232,991	392,240,412	98,615,161	229,391,514	19,614,321	752,094,399	(61,808,563)	690,285,836

- 지분법이익	-	-	-	-	-	-	3,669,896	3,669,896

- 임대수익	1,450,536	3,717,459	-	-	-	5,167,995	(180,464)	4,987,531

매출원가	-	347,237,668	79,781,824	163,115,206	15,727,939	605,862,637	(46,945,066)	558,917,571

판매비와관리비	5,265,928	51,810,501	12,423,861	55,042,610	1,632,806	126,175,706	(9,222,728)	116,952,978

지분법손실	-	-	-	-	-	-	1,560,308	1,560,308

영업이익(손실)	8,417,599	(3,090,297)	6,409,476	11,233,698	2,253,576	25,224,052	-	21,512,406

기타이익	1,599,035	10,716,895	15,392,712	1,447,910	238,277	29,394,829	(1,841,574)	27,553,255

기타손실	9,758,805	21,169,867	2,677,060	3,891,357	15,029	37,512,118	(12,940,849)	24,571,269

금융수익	269,893	1,447,949	765,666	179,841	452,159	3,115,508	(1,607,044)	1,508,464

금융비용	85,988	2,679,208	1,412,631	1,206,189	90,459	5,474,475	(877,491)	4,596,984

법인세비용	(914,866)	323,801	3,456,255	3,624,440	427,208	6,916,838	161,061	7,077,899

당기순이익(손실)	1,356,600	(15,098,328)	15,021,908	4,139,463	2,411,316	7,830,959	-	14,327,973

(3) 제46기(단위:천원)

구분	투자사업부문	환경플랜트사업부문	환경서비스사업부문	친환경제조사업부문	신재생에너지사업부문	보고부문계	부문간 내부수익/비용 제거	조정후금액

영업수익	12,902,209	282,163,399	76,402,624	188,017,503	9,829,597	569,315,332	(34,594,568)	534,720,764

- 매출액	11,426,900	277,678,705	76,402,624	188,017,503	9,829,597	563,355,329	(35,381,643)	527,973,686

- 지분법이익	-	-	-	-	-	-	1,144,092	1,144,092

- 임대수익	1,475,309	4,484,694	-	-	-	5,960,003	(357,017)	5,602,986

매출원가	-	247,192,150	57,033,538	132,922,937	8,966,172	446,114,797	(23,827,949)	422,286,848

판매비와관리비	6,358,130	34,315,246	9,417,998	47,000,105	1,255,270	98,346,749	(6,367,067)	91,979,682

지분법손실	-	-	-	-	-	-	7,178,249	7,178,249

영업이익(손실)	6,544,079	656,003	9,951,088	8,094,461	(391,845)	24,853,786	-	13,275,985

기타이익	1,921,358	10,104,697	868,243	4,605,152	57,014	17,556,464	6,303,241	23,859,705

기타손실	5,350,525	13,350,886	2,535,430	3,298,009	89,614	24,624,464	(11,771,739)	12,852,725

금융수익	406,751	872,078	783,292	154,534	359,357	2,576,012	(815,736)	1,760,276

금융비용	62,015	1,832,081	1,067,896	824,542	46,406	3,832,940	(217,335)	3,615,605

법인세비용	421,313	1,586,205	1,267,742	2,028,599	73,413	5,377,272	(1,719,398)	3,657,874

당기순이익(손실)	3,038,335	(5,136,394)	6,731,555	6,702,997	(184,907)	11,151,586	-	18,769,762

바. 영업부문의 지역정보(1) 제48(당)기(단위:천원)

구분	(*)총매출액	내부매출액	순매출액	(**)비유동자산

남아프리카공화국	19,569,452	-	19,569,452	691,864

대만	38,125,196	(2,447,415)	35,677,781	345,911

미국	16,330,203	(689,831)	15,640,372	9,085,282

베트남	5,482,120	(466,639)	5,015,481	7,379,974

영국	18,978,926	(269,046)	18,709,880	10,850

인도	11,299,422	(2,263,591)	9,035,831	243,447

중국	15,264,731	(1,371,778)	13,892,953	-

터키	3,427,852	-	3,427,852	3,527,842

프랑스	158,967,524	(401,044)	158,566,480	33,508,615

태국	10,946,205	-	10,946,205	-

한국	435,979,231	(46,547,616)	389,431,615	282,879,581

기타	534,281	-	534,281	-

계	734,905,143	(54,456,960)	680,448,183	337,673,366

(*)지역별 정보는 설비가 설치되는 지역을 기준으로 함.(**)금융상품, 이연법인세자산,퇴직급여자산 제외

(2) 제47(전)기(단위:천원)

구분	(*)총매출액	내부매출액	순매출액	(**)비유동자산

남아프리카공화국	31,958,421	-	31,958,421	691,682

대만	16,437,858	(1,551,203)	14,886,655	19,072

모로코	7,796,893	-	7,796,893	-

미국	36,137,702	(401,134)	35,736,568	4,007,265

베트남	4,684,294	(378,809)	4,305,485	908,941

영국	14,743,713	(1,200,249)	13,543,464	31,920

인도	21,739,576	(8,938,258)	12,801,318	208,550

인도네시아	1,914,739	-	1,914,739	-

일본	3,191,636	-	3,191,636	-

중국	89,122,657	(276,156)	88,846,501	2,858,496

터키	1,165,987	-	1,165,987	-

프랑스	195,191,620	(47,554)	195,144,066	35,034,451

한국	332,011,485	(45,525,768)	286,485,717	271,008,070

기타	1,165,813	-	1,165,813	-

계	757,262,394	(58,319,131)	698,943,263	314,768,447

(*)지역별 정보는 설비가 설치되는 지역을 기준으로 함.(**)금융상품, 이연법인세자산,퇴직급여자산 제외 (3) 제46기(단위:천원)

구분	(*)총매출액	내부매출액	순매출액	(**)비유동자산

남아프리카공화국	5,194,325	-	5,194,325	4,827,323

대만	5,930,010	(327,822)	5,602,188	362,394

미국	47,167,900	(1,361,790)	45,806,110	12,022,729

베트남	11,552,798	(444,841)	11,107,957	324,323

사우디아라비아	1,161,499	-	1,161,499	-

영국	15,207,569	(1,170,865)	14,036,704	111,477

인도	30,778,152	(10,847,490)	19,930,662	188,262

인도네시아	2,083,406	-	2,083,406	-

일본	5,919,936	-	5,919,936	-

중국	8,431,070	(548,540)	7,882,530	2,952,740

태국	1,900,928	-	1,900,928	-

터키	1,437,446	-	1,437,446	-

프랑스	151,959,989	-	151,959,989	23,726,737

필리핀	1,631,463	-	1,631,463	-

한국	278,506,668	(19,893,219)	258,613,449	258,468,785

기타	452,172	-	452,172	-

계	569,315,331	(34,594,567)	534,720,764	302,984,770

(*) 지역별 정보는 설비가 설치되는 지역을 기준으로 함(**)금융상품, 이연법인세자산,퇴직급여자산 제외