eddmpython/dartlab-data huggingface dataset:
무림페이퍼 사업보고서 (2023.12)
사 업 보 고 서

(제 51 기)

사업연도 2023년 01월 01일 부터
2023년 12월 31일 까지

금융위원회
한국거래소 귀중 2024년 3월 18일

제출대상법인 유형 : 주권상장법인
면제사유발생 : 해당사항 없음

회 사 명 : 무림페이퍼(주)
대 표 이 사 : 이 도 균
본 점 소 재 지 : 경상남도 진주시 남강로 1003
(전 화) 055) 751-1234
(홈페이지) http://www.moorim.co.kr
작 성 책 임 자 : (직 책) 경영지원부문장 (성 명) 김 현 창
(전 화) 02) 512-3340
목 차

Ⅰ. 회사의 개요 ---------------------------- 2
1. 회사의 개요 ---------------------------- 2
2. 회사의 연혁 ---------------------------- 5
3. 자본금 변동상황 ---------------------------- 7
4. 주식의 총수 등 ---------------------------- 8
5. 정관에 관한 사항 ---------------------------- 8
Ⅱ. 사업의 내용 ---------------------------- 12
1. (제조서비스업) 사업의 개요 ---------------------------- 12
2. (제조서비스업) 주요제품 및 서비스 ---------------------------- 15
3. (제조서비스업) 원재료 및 생산설비 ---------------------------- 16
4. (제조서비스업) 매출 및 수주상황 ---------------------------- 23
5. (제조서비스업) 위험관리 및 파생거래 ---------------------------- 27
6. (제조서비스업) 주요계약 및 연구개발활동 ---------------------------- 31
7. (제조서비스업) 기타 참고사항 ---------------------------- 32
1. (금융업) 사업의 개요 ---------------------------- 38
2. (금융업) 영업의 현황 ---------------------------- 40
3. (금융업) 파생상품거래 현황 ---------------------------- 44
4. (금융업) 영업설비 ---------------------------- 45
5. (금융업) 재무건전성 등 기타 참고사항 ---------------------------- 45
Ⅲ. 재무에 관한 사항 ---------------------------- 54
1. 요약재무정보 ---------------------------- 54
2. 연결재무제표 ---------------------------- 57
3. 연결재무제표 주석 ---------------------------- 64
4. 재무제표 ---------------------------- 176
5. 재무제표 주석 ---------------------------- 184
6. 배당에 관한 사항 ---------------------------- 267
7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항 ---------------------------- 268
8. 기타 재무에 관한 사항 ---------------------------- 272
Ⅳ. 이사의 경영진단 및 분석의견 ---------------------------- 279
Ⅴ. 회계감사인의 감사의견 등 ---------------------------- 302
Ⅵ. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항 ---------------------------- 307
1. 이사회에 관한 사항 ---------------------------- 307
2. 감사제도에 관한 사항 ---------------------------- 310
3. 주주총회 등에 관한 사항 ---------------------------- 314
Ⅶ. 주주에 관한 사항 ---------------------------- 318
Ⅷ. 임원 및 직원 등에 관한 사항 ---------------------------- 321
1. 임원 및 직원 등의 현황 ---------------------------- 321
2. 임원의 보수 등 ---------------------------- 322
Ⅸ. 계열회사 등에 관한 사항 ---------------------------- 326
Ⅹ. 대주주 등과의 거래내용 ---------------------------- 328
XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 ---------------------------- 329
XII. 상세표 ---------------------------- 337
【전문가의 확인】 ---------------------------- 354
1. 전문가의 확인 ---------------------------- 354
2. 전문가와의 이해관계 ---------------------------- 354
1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황(요약)

(단위 : 사)

구분	연결대상회사수	주요종속회사수

기초	증가	감소	기말

상장	1	0	0	1	1

비상장	6	0	0	6	3

합계	7	0	0	7	4

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

가-1. 연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유

신규연결	-	-

-	-

연결제외	-	-

-	-

나. 회사의 법적, 상업적 명칭 당사의 명칭은 "무림페이퍼 주식회사"이고, 영문으로는 "MOORIM PAPER CO., LTD." 라 표기합니다. 약식은 "무림페이퍼(주)", 영문약식은 "M.P"라고 표기합니다. 다. 설립일자 당사는 1973년 8월 29일 펄프 및 지류의 제조, 판매 등을 목적으로 하는 동서펄프공업주식회사로 설립된이래, 시설개체를 통하여 1979년 10월 1일 부터 백상지 제조시설을 가동하기 시작한 백상지 및 아트지 제조업체입니다. 1990년 6월 9일 유가증권 시장에 상장하였으며, 2006년 8월 1일 무림페이퍼 주식회사로 상호를 변경하였습니다. 라. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지 주 소 : 경상남도 진주시 남강로 1003전화번호 : 055-751-1234홈페이지 : http://www.moorim.co.kr

중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부	미해당

벤처기업 해당 여부	미해당

중견기업 해당 여부	해당

*당사는 현재 중견기업 성장촉진 및 경쟁력 강화에 관한 특별법 제2조에 의해 중견기업에 해당됩니다.

바. 주요사업의 내용 당사는 산업활동 및 문화생활을 위해 필수불가결한 제품인 백상지, 아트지 등 인쇄용지를 전문적으로 생산하여 국내외에 판매하는 사업을 하고 있으며, 종속회사를 포함한 당사의 전략적인 영업단위는 5개부문이 있습니다.

① 제지부문 : 아트지, 백상지 등 인쇄용지 제조 및 판매

② 펄프부문 : 표백화학펄프 제조 및 판매

③ 금융부문 : 시설대여업, 할부금융업, 신기술금융업 등

④ 도매부문 : 제지와 펄프의 도매업

⑤ 기타부문 : 증기와 전기의 생산 및 판매, 골프장 사업 등

제지, 펄프부문의 무림P(주)는 국내 유일의 표백화학펄프 제조업체로서 화학펄프 단일품목을 생산하고 있으며, 2011년 3월 펄프-제지 일관화공장을 완공하여 아트지, 백상지 등 인쇄용지를 생산하여 국내외에 판매하는 사업을 하고 있습니다. 도매부문의 무림USA, 무림UK 두 해외현지법인은 당사의 수출과 연관하여 제지 해외판매를 담당하고 있습니다. 금융부문의 무림캐피탈(주)는 리스 및 할부 등의 신규사업과 대출, 투자 등의 핵심사업에 영업력을 집중하고 있습니다. 기타부문의 무림파워텍(주)는 증기와 전기의 생산 및 판매 등을 주요사업으로 영위하고 있으며, 미래개발(주)는 골프장 및 숙박업 등을 포함한 종합리조트를 운영하고 있습니다. 자세한 내용은 'II. 사업의 내용'을 참조하시기 바랍니다.

사. 최근 3년간 신용등급

평가일	평가대상유가증권 등	신용등급	평가회사(신용평가등급범위)	평가구분

2021.05.13	기업신용평가	A-	한국기업평가	본평가

2021.06.30	회사채	A-	한국신용평가	정기평가

2022.03.10	회사채	A-	한국기업평가	수시평가

2022.03.11	회사채	A-	한국신용평가	수시평가

2022.05.23	회사채	A-	한국기업평가	정기평가

2022.05.23	기업신용평가(ICR)	A-	한국기업평가	본평가

2022.05.23	기업어음	A2-	한국기업평가	본평가

2022.05.23	회사채	A-	한국신용평가	정기평가

2022.05.23	기업어음	A2-	한국신용평가	본평가

2023.05.11	회사채	A-	한국기업평가	정기평가

2023.05.11	기업신용평가(ICR)	A-	한국기업평가	정기평가

2023.05.11	기업어음	A2-	한국기업평가	본평가

2023.05.22	회사채	A-	한국신용평가	정기평가

2023.05.22	기업어음	A2-	한국신용평가	본평가

※ 신용등급체계- 회사채 신용등급의 정의

국내신용평가기관 (한신평,한기평,나이스)	내 용

AAA	안정성 최상위급, 상황변화에 관계없이 원리금 지불 가능

AA+,AA,AA-	최상급보다 안정성 떨어지나 기본적으로 문제 없음.

A+,A,A-	안전성 상위급, 원리금 지불문제 없으나 상황악화 가능

BBB+,BBB,BBB-	현 상태의 안정성,수익성 문제없으나 불황시 주의

BB+,BB,BB-	투기성 있음, 장래의 안정성을 보장할 수 없음.

B+,B,B-	투자대상 부적격, 원리금 지불, 계약조건 유지 불확실

CCC 이하	원리금 지불 불능 가능성 있음.

- 기업어음 신용등급의 정의

국내신용평가기관 (한신평,한기평,나이스)	내 용

A1	적기상환능력이 최상이며, 상환능력의 안정성 또한 최상임.

A2	적기상환능력이 우수하나 그 안정성은 A1에 비해 다소 열위임.

A3	적기상환능력이 양호하며, 그 안정성도 양호하나 A2에 비해 열위임.

B	적기상환능력은 적정시되나 단기적 여건변화에 따라 그 안정성에투기적인 요소가 내포되어 있음.

C	적기상환능력 및 안정성에 투기적인 요소가 큼.

D	상환불능상태임.

아 . 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정) 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)현황	주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 유형

유가증권시장 상장	1990년 06월 09일	해당사항 없음
2. 회사의 연혁

가. 경영진의 중요한 변동

변동일자	주총종류	선임	임기만료또는 해임

신규	재선임

2023년 03월 29일	정기주총	사외이사 모철인	-	-

2023년 03월 29일	정기주총	-	-	사외이사 이제명

2023년 03월 29일	정기주총	사내이사 이종철	-	-

2023년 03월 29일	정기주총	-	-	사내이사 임용수

2022년 03월 24일	정기주총	-	사외이사 손승태	-

2021년 03월 26일	정기주총	-	대표이사 이도균	-

2021년 03월 26일	정기주총	사외이사 박시종	-	-

2020년 03월 23일	정기주총	사내이사 임용수	-	-

2020년 03월 23일	정기주총	-	사외이사 이규봉	-

2020년 03월 23일	정기주총	-	사외이사 이제명	-

2019년 03월 25일	정기주총	-	대표이사 김석만	-

2019년 03월 25일	정기주총	사외이사 손승태	-	-

나. 최근 5년 주요 변동내용

회사명	연 혁

무림페이퍼(주)	2013.09. 무림사랑나누미, 사회복지의 날 기념 '경남도지사상 수상'2015.03. 무림페이퍼, 저탄소제품 인증 획득2015.09. 무림페이퍼, 경남메세나 결연식 진행2016.04. 대한출판문화협회와 상생협약체결2016.12. 안산물류센터 오픈2017.11. 해외법인 무림USA설립 30주년2018.01. 플래그십스토어 '무림갤러리' 오픈2020.03. 유럽 생분해성 인증 'OK compost' 업계최초 획득2020.03. 대표이사 변경(김석만 → 이도균)2021.08. 네오포레 CUP, '2021 대한민국 올해의 녹색상품' 선정2022.01. '2022대한민국 퍼스트브랜드 대상' 제지부분 만족도 1위 수상 2023.01. '2023 대한민국 퍼스트브랜드 대상 ’2 년 연속 제지부문 만족도 1 위 수상

주요 종속회사의 최근 사업연도에 대한 연혁은 다음과 같습니다.

회사명	연 혁

무림파워텍(주)	2017.01. 주철우 대표이사 취임2017.03. 라온스테이 인 페를라 1 호텔 지역난방 공급 우람빌딩 지역난방 공급2017.09. 라온프라이빗 아파트(422세대) 지역난방공급 라온스테이 인 페를라 2 호텔 지역난방 공급2017.10. 윙스타워(지식산업센터 등) 지역냉. 난방 공급2017.11. LH 10단지 아파트지역난방 공급 (404세대)2017.12. 황기연 신임대표이사 취임2020.11. 이형수 신임대표이사 취임2021.03. 신재생에너지 융복합지원사업 수주(안동시, 예천군, 약 600가구 예정)2021.05. 진주시 우수기부기업 선정2021.06. 혁신허브시티 외 1개 수용가 지역냉난방 추가 공급

무림P(주)	2013.05. 저탄소제품 인증 업계최초 획득2014.01. PT. PLASMA 출범2016.05. 산림조합중앙회와 인도네시아합작조림사업추진업무협약식2016.05. '2016 투명회계대상' 최우수상 수상2016.08. 무림인터내셔널(주) 흡수합병(무림인터내셔널 소멸)2016.12. 문화체육관광부 인증 '2016 여가친화기업' 선정2018.01. 플래그십스토어 '무림갤러리' 오픈2018.01. 국내 제지업계 최초 한국산림인증(KFCC) 획득2020.01. 저탄소인증제품 환경부 녹색제품 선정2020.03. 대표이사 변경(김석만 → 이도균)2021.05. 강원도 인제림, 국내 기업림 최초 산림경영인증(FSC FM) 취득2021.07. 한국콜마와 친환경 화장품 포장재 및 소재 개발 업무 협약 체결 2022.01. '2022대한민국 퍼스트브랜드 대상' 제지부분 만족도 1위 수상2022.02. 국내 펄프몰드 제품 최초 '식품안전시스템(FSSC 22000)' 인증 획득2022.12. 대승케미칼(주) 흡수합병2023.01. '2023대한민국 퍼스트브랜드 대상’2년 연속 제지부문 만족도 1위 수상 2023.07. 친환경 펄프몰드 브랜드 'mohae(무해)', '2023 대한민국 올해의 녹색상품' 선정2023.11. 'moohae 종이물티슈' 2023 서울카페쇼 '최고 지속가능 브랜드' 선정

무림캐피탈(주)	2015.05. 엠피신기술사업투자조합1호 청산2015.06. 무림캐피탈제일차유동화전문유한회사 SPC(특수목적회사) 청산2015.06. 더블유에프-바이오헬스케어투자조합 설립2015.07. 무림캐피탈제이차유동화주식회사 SPC(특수목적회사) 청산2015.07. 무림캐피탈제삼차유동화주식회사 SPC(특수목적회사) 청산2016.10. 더블유에프-바이오헬스케어투자조합 청산2018.03. 히스토리-무림 2018-3 Aerospace투자조합 설립2022.07. 무림캐피탈 본사 이전

Moorim USA, Inc.	1987.11. 무림USA 설립2016.12. 무림USA 법인 이전(덴버→애틀란타)2016.12. LA사무소 오픈2017.11. 무림USA 설립 30주년

미래개발(주)	2016.03. 수원지방법원 회생절차개시 결정2017.06. 유진그룹 인수로 인한 최대주주 변경
2017.07. 회생절차 종결
2017.08. 회원제 골프장(27홀)에서 대중제 골프장으로 변경2019.12. 미래개발㈜로 상호변경2022.11. 제일에쿼티파트너스(주) 흡수합병
3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동추이(단위 : 원, 주)

종류	구분	제51기말(2023년말)	제49기말(2021년말)	제48기(2020년말)

보통주	발행주식총수	41,609,310	41,609,310	41,609,310

액면금액	2,500	2,500	2,500

자본금	104,023,275,000	104,023,275,000	104,023,275,000

우선주	발행주식총수	-	-	-

액면금액	-	-	-

자본금	-	-	-

기타	발행주식총수	-	-	-

액면금액	-	-	-

자본금	-	-	-

합계	자본금	104,023,275,000	104,023,275,000	104,023,275,000
4. 주식의 총수 등

당기말 현재, 발행할 주식의 총수는 80,000,000주이며, 발행한 주식의 총수는 보통주 41,609,310주 입니다. 당사는 보통주 이외의 주식은 발행하지 않았으며, 현재 보유하고 있는 자기주식은 없고, 유통주식수는 보통주 41,609,310주입니다. 가. 주식의 총수 현황

(기준일 : 2023년 12월 31일 ) (단위 : 주)

구 분	주식의 종류	비고

보통주	우선주	합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수	80,000,000	-	80,000,000	-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수	41,609,310	-	41,609,310	-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수	-	-	-	-

1. 감자	-	-	-	-

2. 이익소각	-	-	-	-

3. 상환주식의 상환	-	-	-	-

4. 기타	-	-	-	-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)	41,609,310	-	41,609,310	-

Ⅴ. 자기주식수	-	-	-	-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)	41,609,310	-	41,609,310	-

※ 상기 주식의 종류에서 보통주는 의결권이 있으며, 우선주는 의결권이 없습니다. 이하 본 보고서에서 언급하는 보통주, 우선주에 대해 동일합니다.
5. 정관에 관한 사항

당기 사업보고서에 첨부된 정관의 최근 개정일은 2022년 3월 24일이며, 제51기 정기주주총회(2024년 3월 26일 개최예정) 안건 중 정관 일부 변경 안건이 포함되어 있습니다.안건에 관한 자세한 사항은 기 공시한 '주주총회소집공고'를 참고해주시기 바랍니다. 가. 정관 변경 이력

정관변경일	해당주총명	주요변경사항	변경이유

2022년 03월 24일	제49기 정기주주총회	-신주의 배당기산일 관련 상법 개정내용 반영-감사위원회 위원 선임 시 결의요건 완화, 감사위원회 위원 분리선임 내용 반영-전자증권법에 따른 조문 정비	-상법 및 전자증권법 개정사항 반영

2019년 03월 25일	제46기 정기주주총회	-주권의 종류 삭제-주식 및 사채 등의 전자등록에 관한 사항 반영-명의개서대리인의 주식사무처리 변경내용 반영-기타 표준정관에 근거한 조문 정비	-주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률 시행-주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 개정-표준정관 개정사항 반영

나. 정관상 사업목적 현황

구 분	사업목적	사업영위 여부

1	펄프제조 및 판매업(*1)	미영위

2	지류의 제조 및 판매업	영위

3	지류의 임가공 및 판매업	영위

4	무역업	영위

5	기계제작 및 판매업	미영위

6	고지판매업	영위

7	부동산임대업	영위

8	창고업	미영위

9	인적용역업	미영위

10	엔지니어링사업	미영위

11	인터넷 관련 사업	미영위

12	전자상거래 관련 사업	영위

13	소프트웨어 개발 및 판매업	미영위

14	조림 관련 사업(*1)	미영위

15	유통업	영위

16	해외산림자원 개발사업(*1)	영위

17	화학제품, 석유화학제품 판매 대행업, 중개업	미영위

18	전기 각호에 부대 관련된 일체의 사업 및 투자	영위

(*1)종속회사인 무림P 통하여 영위하고 있는 사업입니다. ※공시대상기간중 사업목적을 변경(추가, 삭제 등)한 사항은 없습니다.

다. 사업목적 변경 내용

구분	변경일	사업목적

변경 전	변경 후

추가	2024년 03월 26일	-	18. 신재생에너지발전업

※ 제51기 정기주주총회의 부의안건 제2호 의안으로 2024년 3월 26일 결의 예정입니다. 1) 변경 사유[신재생에너지발전업]

① 변경 취지 및 목적, 필요성 : 당사의 진주공장 내 태양광발전 설치를 통한 ESG 기업으로서의 탄소중립 기여 ② 사업목적 변경 제안 주체 : 이사회 ③ 회사의 주된 사업에 미치는 영향 등 : 진주공장 지붕형 태양광발전을 통한 탄소 저감 및 전력 생산을 통한 전력비 절감

라. 정관상 사업목적 추가 현황표

구 분	사업목적	추가일자

1	신재생에너지발전업	2024년 03월 26일

※ 제51기 정기주주총회의 부의안건 제2호 의안으로 2024년 3월 26일 결의 예정입니다. [신재생에너지발전업]1. 그 사업 분야(업종, 제품 및 서비스의 내용 등) 및 진출 목적 : 당사의 진주공장 내 태양광발전 설치를 통한 ESG 기업으로서의 탄소중립 기여

2. 시장의 주요 특성ㆍ규모 및 성장성 : 태양광 발전은 전체적인 전력 생산 비용이 기존 에너지원에 비해 낮고 , 탄소 배출이 없어 사용이 증가하고 있으며, 최근 RE100 등 기업의 ESG 경영 강화로 대표적인 재생에너지 발전인 태양광 발전이 더욱 각광받고 있습니다 . 국내 태양광 발전 누적 설비용량은 2023년 22,948MW로 2013년 548MW의 42배 성장하였고 , 향후에도 지속적으로 성장할 것으로 전망됩니다 .

3. 신규사업과 관련된 투자 및 예상 자금소요액(총 소요액, 연도별 소요액), 투자자금 조달원천, 예상투자회수기간 등 : 당사는 진주공장 지붕 위 태양광 설비를 설치에 총 15.6억원을 투자하고 이중 7.8억원을 한국환경공단 탄소중립설비 지원사업 참여 및 유보 자금으로 충당할 예정입니다

한국환경공단 탄소중립설비 지원사업 선정 시 연간 전기료 절감 및 탄소 감축 등 연간 기대효과를 고려한 예상 투자회수기간은 3.1년으로 예상됩니다 .

4. 사업 추진현황(조직 및 인력구성 현황, 연구개발활동 내역, 제품 및 서비스 개발 진척도 및 상용화 여부, 매출 발생여부 등) : 지붕형 태양광 발전설비는 EPC 방식으로 외부업체 의뢰할 예정으로 별도 조직 신설은 없습니다 .5. 기존 사업과의 연관성 : 현재 제지 생산에 필요한 전력을 100% 한국전력으로부터 구매하고 있는 상황으로 태양광 발전을 통해 전력비 원가원가 절감에 기여할 것으로 예상합니다 .

6. 주요 위험 : 한국환경공단 탄소중립설비 지원사업 미선정에 따른 당사 부담금액 증가 등이 위험요인입니다 .

7. 향후 추진계획 : 2024 년 3차 환경공단 탄소중립설비 지원사업에 참여 예정이며 , 공사업체 선정 및 착공 후 2024년내 준공 예정입니다 .

8. 미추진 사유 : 해당사항 없음.