KBI동양철관 분기보고서 (2022.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 위험관리

(1) 신용위험① 신용위험에 대한 노출

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결실체는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

상각후원가측정금융자산	상각후원가측정금융자산

현금및현금성자산(*)	1,429,668	454,245

단기금융상품	3,548,534	4,940,000

매출채권및기타채권	49,289,662	45,431,522

장기금융상품	3,567,578	1,107,407

장기매출채권및기타채권	1,052,096	636,557

합 계	58,887,538	52,569,731

(*) 보유중인 현금은 제외되어 있습니다.

당사가 보유한 상각후원가측정금융자산은 중요한 신용위험의 집중은 없으며, 다수의거래처에 분산되어 있습니다. 한편, 당사는 상기 상각후원가측정금융자산의 일부에 대해서 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다.

(2) 유동성위험 유동성위험 관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 금융부채 등의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다.

① 당분기말(단위 : 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	6개월 미만	6개월~1년	1년~3년

비파생금융부채:

차입금	60,076,667	61,230,382	25,798,767	33,336,156	2,095,459

매입채무및기타채무	39,379,602	39,379,602	38,950,866	428,736	-

리스부채	210,337	212,323	67,275	50,455	94,593

파생금융부채:

당기손익-
공정가치측정금융부채	2,001,122	2,001,122	2,001,122	-	-

합 계	101,667,728	102,823,429	66,818,030	33,815,347	2,190,052

연결실체는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.② 전기말

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	6개월 미만	6개월~1년	1년~3년

비파생금융부채:

차입금	65,613,257	66,321,383	56,895,982	6,893,428	2,531,973

매입채무및기타채무	27,120,106	27,120,106	26,801,893	318,213	-

리스부채	127,586	130,270	71,244	24,136	34,890

파생금융부채:

당기손익-
공정가치측정금융부채	93,002	93,002	93,002	-	-

합 계	92,953,951	93,664,761	83,862,121	7,235,777	2,566,863

연결실체는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

(3) 환위험

① 환위험에 대한 노출당사의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.ⅰ) 당분기

(단위 : 천원)

구 분	USD	EUR	AED	IRR	합 계

현금및현금성자산	960,481	-	-	-	960,481

매출채권및기타채권	26,245,718	194,733	-	-	26,440,451

자산계	27,206,199	194,733	-	-	27,400,932

매입채무및기타채무	(1,367,650)	-	-	-	(1,367,650)

부채계	(1,367,650)	-	-	-	(1,367,650)

순 노출	25,838,549	194,733	-	-	26,033,282

ⅱ) 전기(단위 : 천원)

구 분	USD	EUR	AED	IRR	합 계

현금및현금성자산	12,332	-	12,134	37	24,503

매출채권및기타채권	8,488,532	1,770,779	-	-	10,259,311

자산계	8,500,864	1,770,779	12,134	37	10,283,814

매입채무및기타채무	(775,694)	-	-	-	(775,694)

부채계	(775,694)	-	-	-	(775,694)

순 노출	7,725,170	1,770,779	12,134	37	9,508,120

당분기와 전기에 적용된 환율은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구 분	평균환율	기말환율

당분기	전기	당분기	전기

USD	1,268.90	1,144.42	1,434.80	1,185.50

EUR	1,347.13	1,352.79	1,408.83	1,342.34

AED	345.46	311.57	390.62	322.75

IRR	0.03	0.03	0.03	0.03

② 민감도분석당분기말과 전기말 현재 원화의 USD, EUR, AED, IRR 대비 환율이 높았다면, 당사의 손익은 증가하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 당사가 각 기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도 분석시에는 이자율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 전기에도 동일한 방법으로 분석하였으나, 합리적으로 가능하다고 판단되는 환율 변동의 정도는 다릅니다. 구체적인 손익의 변동금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	환율변동	손익 효과

당분기	전기

USD	3% 상승	775,156	231,755

EUR	3% 상승	5,842	53,123

AED	3% 상승	-	364

IRR	3% 상승	-	1

당분기말 현재 상기 제시된 통화에 비하여 원화가 강세인 경우, 다른 변수가 동일하다면 상기 제시된 것과 반대의 효과가 발생할 것입니다.

(4) 이자율위험

① 당분기말과 전기말 현재 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

고정이자율:

금융자산	8,545,780	6,501,652

금융부채	(7,000,000)	(7,000,000)

합 계	1,545,780	(498,348)

변동이자율:

금융부채	(53,076,667)	(58,613,257)

합 계	(53,076,667)	(58,613,257)

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

당사는 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치측정금융상품으로 처리하고 있지않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다. ③ 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석

당분기말 현재 이자율이 100베이시스포인트 변동한다면, 손익은 증가 또는 감소하였을것입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하며, 전기에도 동일한 방법으로 분석하였습니다. 구체적인 손익의 변동금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	손익

100bp 상승	100bp 하락

변동이자율 금융상품

당분기	(530,767)	530,767

전기	(586,133)	586,133

나. 파생거래[ 지배회사의 내용 ]■강관부문 : 동양철관(주)회사는 환율 및 이자율 변동에 따른 위험을 회피할 목적으로 통화선도거래 계약을 체결하고 있으며, 모든 파생상품의 공정가액은 거래은행이 제공한 선도환율을 이용하여 평가하였습니다.한편, 파생상품계약과 관련하여 3분기 재무제표에 반영된 거래이익은 67,456천원이며, 거래손실은 349,013천원 입니다.파생상품계약과 관련하여 당분기 재무제표에 반영된 평가이익은 없으며, 평가손실은 1,826,203천원 입니다.[ 주요 종속회사의 내용 ]■동합금부문 : 케이비아이알로이(주)1) 회사는 환율 변동에 따른 위험을 회피할 목적으로 해외선물계약을 체결하고 있습니다. 파생상품계약과 관련하여 발생된 손익은 한국채택국제회계기준에 따라 당기 손익으로 인식하였습니다. 모든 파생상품의 공정가액은 거래처가 제공한 한편, 파생상품계약과 관련하여 당기 재무제표에 반영된 거래이익은 124,928천원, 평가이익은 22,530천원, 거래손실은 1,691,907천원, 평가손실은 174,919천원 입니다.① 통화선도

거래목적	종류	게약통화	계약금액(USD)	약정환율(원)	계약건수(건)

매도	매입

매매	통화선도	USD	KRW	220,000	1,376.70	22

매매	통화선도	USD	KRW	190,000	1,388.80	19

매매	통화선도	USD	KRW	80,000	1,338.90	8

매매	통화선도	USD	KRW	250,000	1,382.20	25

매매	통화선도	USD	KRW	70,000	1,377.20	7

매매	통화선도	USD	KRW	260,000	1,376.70	26

매매	통화선도	USD	KRW	20,000	1,388.80	2

매매	통화선도	USD	KRW	20,000	1,407.10	2

매매	통화선도	USD	KRW	20,000	1,436.70	2

매매	통화선도	USD	KRW	240,000	1,436.60	24

매매	통화선도	USD	KRW	100,000	1,439.20	10

②자산선도

종류	거래처	품목	계약구분	수량(톤)	약정가(USD)	만기일

자산선도	삼성선물	COPPER	매도	100	7,621.00	22.10.12

자산선도	삼성선물	COPPER	매도	100	7,410.00	22.10.21

자산선도	NH선물	COPPER	매수	5	7,310.00	22.11.02

자산선도	NH선물	COPPER	매수	10	7,320.00	22.11.02

자산선도	NH선물	COPPER	매수	6	7,849.50	22.11.04

자산선도	NH선물	COPPER	매수	25	7,984.00	22.11.10

자산선도	NH선물	COPPER	매수	5	8,060.50	22.11.23

자산선도	NH선물	COPPER	매수	21	8,290.00	22.11.25

자산선도	NH선물	COPPER	매수	8	7,865.00	22.11.30

자산선도	NH선물	COPPER	매수	6	7,885.50	22.11.30

자산선도	NH선물	COPPER	매수	6	7,985.00	22.11.30

자산선도	NH선물	COPPER	매수	25	7,664.00	22.12.01

자산선도	NH선물	COPPER	매수	18	7,674.00	22.12.01

자산선도	NH선물	COPPER	매수	9	7,700.00	22.12.01

자산선도	NH선물	COPPER	매수	14	7,654.00	22.12.07

자산선도	NH선물	COPPER	매수	50	7,668.00	22.12.07

자산선도	NH선물	COPPER	매수	17	7,797.50	22.12.14

자산선도	NH선물	COPPER	매수	8	7,712.50	22.12.19

자산선도	NH선물	COPPER	매수	8	7,720.25	22.12.21

자산선도	NH선물	COPPER	매수	25	7,250.00	22.12.28

자산선도	NH선물	COPPER	매수	5	7,260.00	22.12.28

자산선도	NH선물	COPPER	매수	20	7,567.50	22.12.29