F&F 홀딩스 사업보고서 (2018.12)
3. 연결재무제표 주석

제48기 2018년 01월 01일부터 2018년 12월 31일까지
제47기 2017년 01월 01일부터 2017년 12월 31일까지
주식회사 에프앤에프와 그 종속기업

1. 회사의 개요1.1 지배기업의 개요

주식회사 에프앤에프(이하 "지배기업")는 1972년 2월 24일에 설립되어 1984년 10월에 한국증권거래소에 주식을 상장하였습니다. 지배기업의 주요사업은 의류제품의 제조 및 판매업이며 본사는 서울특별시 강남구 언주로 541에 소재해 있습니다.지배기업은 설립 당시 도서출판 및 인쇄업을 주요사업내용으로 하였으며, 이후 고속도로 휴게소(이천휴게소,상행선)와 의류제품의 제조 및 판매 등 사업부문을 다각화하였고, 2002년 7월 1일에 출판 및 고속도로휴게소 사업부문을 인적 분할함으로써 현재는 의류제품의 제조 및 판매업을 주요사업으로 하고 있습니다.지배기업은 분할 후 존속법인으로서 2002년 7월 3일에 상호를 (주)엔에스에프에서 (주)에프앤에프로 변경하였으며 분할 후 자본금은 77억원입니다.당기말 현재 지배기업이 발행할 주식의 총수는 40,000,000주, 주식 1주의 금액은 500원 및 발행한 보통주식의 수는 15,400,000주이며, 당기말 현재 지배기업의 주요주주 현황은 다음과 같습니다.

주주명	주식수(주)	지분율

김창수	6,930,311	45.01%

홍수정	549,509	3.57%

김승범	431,096	2.79%

김태영	400,730	2.60%

김진욱	319,821	2.08%

기타특수관계인	426,994	2.77%

소 계	9,058,461	58.82%

1.2 종속기업에 대한 지분

1.2.1 보고기간종료일 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

종속기업명	소유지분율	소재지	결산월	지배기업	업종

당기말	전기말

에프앤에프 상하이	100.00%	100.00%	중국	12월	에프앤에프	도,소매업

에프앤에프 로지스틱스	100.00%	100.00%	대한민국	12월	에프앤에프	종합물류서비스업

에프앤에프 홍콩	100.00%	100.00%	홍콩	12월	에프앤에프	도,소매업

듀베디카인터내셔널(*)	94.56%	-	이탈리아	12월	에프앤에프	의복,액세서리 제조업

듀베디카 SRL(*)	94.55%	-	이탈리아	12월	에프앤에프	라이센스

듀베디카 불가리아(**)	100.00%	-	불가리아	12월	듀베디카인터내셔널	의복,액세서리 임가공

듀베디카 크로아티아(**)	76.00%	-	크로아티아	12월	듀베디카인터내셔널	의류제작,임가공,디자인

에프앤에프 NA(*)	100.00%	-	미국	12월	에프앤에프	도,소매업

(*)듀베티카인터내셔널과 에프앤에프NA는 당기 중 설립하였으며, 듀베디카SRL은 당기 중 취득하였습니다.(**)듀베디카 불가리아와 듀베디카 크로아티아는 듀베디카인터내셔널에서 당기 중취득하였습니다.

1.2.2 연결대상 종속기업의 요약재무현황은 다음과 같습니다

(당기)
(단위: 원)

기업명	자산	부채	자본	매출	영업손익	당기손익	총포괄손익

에프앤에프 상하이	408,017,683	-	408,017,683	-	(28,411,625)	(27,157,341)	(28,941,243)

에프앤에프 로지스틱스	3,117,762,031	970,746,921	2,147,015,110	10,216,116,528	1,233,185,821	1,055,270,196	946,475,959

에프앤에프 홍콩	10,600,919,111	7,909,854,681	2,691,064,430	17,918,769,049	109,618,705	60,904,980	163,096,429

듀베디카인터내셔널(*)	18,823,860,222	11,854,248,168	6,969,612,054	13,691,913,031	(693,220,363)	1,909,623,343	1,799,092,164

듀베디카 SRL	1,368,842,880	1,493,973,176	(125,130,296)	379,797,972	310,747,725	376,518,696	376,850,853

듀베디카 불가리아	7,648,711,586	5,213,618,236	2,435,093,349	8,012,256,813	(345,499,896)	(56,861,355)	(65,176,237)

듀베디카 크로아티아	264,624,767	204,215,336	60,409,431	377,719,227	61,974,246	(858,490)	(3,117,268)

에프앤에프 NA	82,002,572	2,011,462	79,991,110	-	(9,495,995)	(9,529,797)	(9,856,890)

(*)듀베디카인터내셔널은 연결재무제표 재무현황입니다.

(전기)
(단위: 원)

기업명	자산	부채	자본	매출	영업손익	당기손익	총포괄손익

에프앤에프 상하이	436,958,926	-	436,958,926	-	(29,582,102)	(31,751,282)	(58,506,557)

에프앤에프 로지스틱스	1,888,112,055	687,572,904	1,200,539,151	8,634,660,922	723,994,610	625,019,118	528,461,531

에프앤에프 홍콩	3,942,056,763	1,414,088,763	2,527,968,000	231,477,915	(220,150,445)	(221,170,798)	(360,631,999)

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

2.1 재무제표 작성기준 지배기업 및 종속기업(이하 '연결기업')의 연결재무제표는 ' 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률' 에 따라 제정된 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

연결재무제표는 공정가치로 평가된 당기손익-공정가치측정 금융자산를 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 본 연결재무제표는 원화로 표시되어 있으며다른 언급이 있는 경우를 제외하고는 원단위로 표시되어 있습니다.연결재무제표는 전기에 대한 비교정보를 제시하고 있으며, 추가적으로 연결기업은 회계정책의 소급적용, 재무제표 항목의 소급재작성 또는 소급재분류가 있는 경우 전기초 재무상태표를 공시하고 있습니다.2.2 연결기준연결재무제표는 매 회계연도 12월 31일 현재 연결기업의 재무제표로 구성되어 있습니다. 지배력은 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자자에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 획득됩니다. 구체적으로 연결기업이 다음을 모두 갖는 경우에만 피투자자를 지배합니다. - 피투자자에 대한 힘(즉 피투자자의 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 갖게 하 는 현존 권리) - 피투자자에 대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리 - 투자자의 이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사 용하는 능력피투자자의 의결권의 과반수 미만을 보유하고 있는 경우 연결기업은 피투자자에 대한 힘을 갖고 있는지를 평가할 때 다음을 포함한 모든 사실과 상황을 고려하고 있습니다. - 투자자와 다른 의결권 보유자간의 계약상 약정 - 그 밖의 계약상 약정에서 발생하는 권리 - 연결기업의 의결권 및 잠재적 의결권연결기업은 지배력의 세가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 있는 경우 피투자자를 지배하는지 재평가합니다. 종속기업에 대한 연결은 연결기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 시점부터 지배력을 상실하기 전까지 이루어집니다. 기중 취득하거나 처분한 종속기업의 자산, 부채, 수익 및 비용은 연결기업이 지배력을 획득한 날부터 연결기업이 종속기업을 더 이상 지배하지 않게 된 날까지 포괄손익계산서에 포함하고 있습니다.당기순손익과 기타포괄손익의 각 구성요소는 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도지배기업의 소유주와 비지배지분에 귀속시키고 있습니다. 필요한 경우 종속기업의 회계정책을 연결기업과 일치시키기 위하여 종속기업의 재무제표를 수정하여 사용하고 있습니다. 연결기업간의 거래로 인해 발생한 모든 연결기업의 자산, 부채, 자본, 수익, 비용 및 현금흐름은 전액 제거하고 있습니다.지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분변동은 자본거래로 회계처리하고 있으며, 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우 지배력을 상실한 날에 종속기업의 자산(영업권포함), 부채, 비지배지분 및 자본의 기타 항목을 제거하고 그에 따른 손익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 이전의 종속기업에 대한 잔여 투자는 공정가치로 인식하고 있습니다.

2.3 중요한 회계처리2.3.1 사업결합 및 영업권사업결합은 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 취득원가는 취득일의 공정가치로 측정된 이전대가와 피취득자에 대한 비지배지분 금액의 합계로 측정하고 있습니다. 각 사업결합에 대해 취득자는 피취득자에 대한 비지배지분을 공정가치 또는 피취득자의 식별가능한 순자산 중의 비지배지분의 비례적지분으로 측정하고 있으며 취득관련원가는 발생시 비용으로 처리하고 있습니다.

연결기업은 취득일에 식별가능한 취득자산과 인수 부채를 취득일에 존재하는 계약조건, 경제상황, 취득자의 영업정책이나 회계정책 그리고 그 밖의 관련 조건에 기초하여 분류하거나 지정하고 있습니다. 이러한 분류는 피취득자의 주 계약에서 내재파생상품을 분리하는 것을 포함합니다.취득자가 피취득자에게 조건부대가를 제공한 경우 동 대가는 취득일의 공정가치로 측정하여 이전대가에 포함하고 있으며 자산이나 부채로 분류된 조건부대가의 후속적인 공정가치 변동은 기업회계기준서 제1109호 에 따라 당기손익이나 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 또한 자본으로 분류된 조건부대가는 재측정하지 않고 정산시 자본내에서 회계처리하고 있습니다. 조건부대가가 기업회계기준서 제1109호 의 적용범위에 해당되지 않는 경우 적절한 기업회계기준서에 따라 측정하고 있습니다.영업권은 이전대가와 비지배지분 금액 및 이전에 보유하고 있던 지분의 합계액이 식별가능한 취득자산과 인수 부채의 순액을 초과하는 금액으로 측정하고 있습니다. 취득한 순자산의 공정가치가 이전대가 등의 합계액을 초과하는 경우 연결기업은 모든 취득자산과 인수 부채를 정확하게 식별하였는지에 대해 재검토하고 취득일에 인식한금액을 측정하는 데 사용한 절차를 재검토합니다. 만약 이러한 재검토 후에도 여전히이전대가 등의 합계액이 취득한 순자산의 공정가치보다 낮다면 그 차익을 당기손익으로 인식하고 있습니다.최초 인식 후 영업권은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 가액으로 계상하고 있습니다. 손상검사 목적상 사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위나 현금창출단위집단에 취득일로부터 배분되며 이는 배분대상 현금창출단위나 현금창출단위집단에 피취득자의 다른 자산이나 부채가 할당되어 있는지와 관계없이 이루어집니다.

영업권이 배분된 현금창출단위 내의 영업을 처분하는 경우 처분되는 영업과 관련된 영업권은 처분손익을 결정할 때 그 영업의 장부금액에 포함하며 현금창출단위내에 존속하는 부분과 처분되는 부분의 상대적인 가치를 기준으로 측정하고 있습니다2.3.2 관계기업투자관계기업은 지배기업이 유의적인 영향력을 보유하는 기업입니다. 유의적인 영향력은피투자자의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 능력이지만 그러한 정책의 지배력이나 공동지배력은 아닙니다.연결기업은 관계기업투자에 대하여 지분법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 관계기업투자는 최초 취득원가로 인식되며, 취득일 이후 관계기업의 순자산 변동액 중 연결기업의 지분 해당액을 인식하기 위하여 장부금액을 가감하고 있습니다. 관계기업과 관련된 영업권은 해당 투자자산의 장부금액에 포함되며 상각 또는 별도의 손상검사를 수행하지 아니하고 있습니다.관계기업의 영업에 따른 손익 중 연결기업의 지분 해당분은 연결손익계산서에 직접 반영되며 기타포괄손익의 변동은 연결기업의 기타포괄손익의 일부로 표시하고 있습니다. 관계기업의 자본에 직접 반영된 변동이 있는 경우 연결기업의 지분 해당분은 자본변동표에 반영하고 있습니다. 연결기업과 관계기업간 거래에 따른 미실현손익은연결회사의 지분 해당분 만큼 제거하고 있습니다.관계기업에 대한 이익은 세효과 및 관계기업의 종속기업 비지배지분을 차감한 후의 연결기업지분에 해당하는 부분을 연결포괄손익계산서에 영업외손익에 표시하고 있습니다.관계기업의 보고기간은 지배기업의 보고기간과 동일하며 연결기업과 동일한 회계정책의 적용을 위해 필요한 경우 재무제표를 조정하고 있습니다.지분법을 적용한 이후, 연결기업은 관계기업투자에 대하여 추가적인 손상차손을 인식할 필요가 있는지 결정합니다. 연결기업은 매 보고기간말에 관계기업투자가 손상된 객관적인 증거가 있는지 판단하고, 그러한 객관적인 증거가 있는 경우 관계기업투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 하여 '관계기업지분법손익'의계정으로 연결포괄손익계산서에 인식하고 있습니다.

연결기업은 관계기업에 대하여 유의적인 영향력을 상실한 때에 종전 관계기업에 대한 잔여 보유지분이 있다면 그 잔여지분을 공정가치로 측정하고 있으며, 유의적인 영향력을 상실한 때의 관계기업투자의 장부금액과 잔여지분의 공정가치 및 처분대가와의 차이는 당기손익으로 반영하고 있습니다.

2.3.3 유동성/비유동성 분류연결기업은 자산과 부채를 유동/비유동으로 재무상태표에 구분하여 표시하고 있습니다. 자산은 다음의 경우에 유동자산으로 분류하고 있습니다. - 정상영업주기 내에 실현될 것으로 예상되거나, 정상영업주기 내에 판매하거나 소 비할 의도가 있다. - 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다. - 보고기간 후 12개월 이내에 실현될 것으로 예상한다. - 현금이나 현금성자산으로서, 교환이나 부채 상환 목적으로의 사용에 대한 제한 기간이 보고기간 후 12개월 이상이 아니다.그 밖의 모든 자산은 비유동자산으로 분류하고 있습니다. 부채는 다음의 경우에 유동부채로 분류하고 있습니다. - 정상영업주기 내에 결제될 것으로 예상하고 있다. - 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다. - 보고기간 후 12개월 이내에 결제하기로 되어 있다. - 보고기간 후 12개월 이상 부채의 결제를 연기할 수 있는 무조건의 권리를 가지고 있지 않다.그 밖의 모든 부채는 비유동부채로 분류하고 있으며 이연법인세자산(부채)은 비유동자산(부채)으로 분류하고 있습니다.

2.3.4 공정가치 측정연결기업은 파생상품과 같은 금융상품과 당기손익-공정가치측정 금융자산을 보고기간말 현재의 공정가치로 평가하고 있습니다.공정가치는 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 공정가치 측정은 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 거래가 다음 중 어느 하나의 시장에서 이루어지는 것으로 가정하고 있습니다.

- 자산이나 부채의 주된 시장 - 자산이나 부채의 주된 시장이 없는 경우에는 가장 유리한 시장연결기업은 주된(또는 가장 유리한) 시장에 접근할 수 있어야 합니다.

자산이나 부채의 공정가치는 시장참여자가 경제적으로 최선의 행동을 한다는 가정하에 시장참여자가 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 사용하는 가정에 근거하여 측정하고 있습니다.비금융자산의 공정가치를 측정하는 경우에는 시장참여자가 경제적 효익을 창출하기 위하여 그 자산을 최선으로 사용하거나 혹은 최선으로 사용할 다른 시장참여자에게 그 자산을 매도하는 시장참여자의 능력을 고려하고 있습니다.연결기업은 상황에 적합하며 관련된 관측가능한 투입변수의 사용을 최대화하고 관측가능하지 않은 투입변수의 사용을 최소화하면서 공정가치를 측정하는데 충분한 자료가 있는 이용가능한 가치평가기법을 사용하고 있습니다.재무제표에서 공정가치로 측정되거나 공시되는 모든 자산과 부채는 공정가치 측정에유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수에 근거하여 다음과 같은 공정가치 서열체계로 구분됩니다. - 수준 1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 접근가능한 활성시장의 조정되지 않는 공 시가격 - 수준 2 : 공정가치측정에 유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수가 직접적으로 또 는 간접적으로 관측가능한 투입변수를 이용한 공정가치 - 수준 3 : 공정가치측정에 유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수가 관측가능하지 않 은 투입변수를 이용한 공정가치 재무제표에 반복적으로 공정가치로 측정되는 자산과 부채에 대하여 연결기업은 매 보고기간말 공정가치 측정에 유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수에 기초한 분류에 대한 재평가를 통해 서열체계의 수준간의 이동이 있는지 판단합니다.

연결기업은 비시장성 금융자산 과 같은 반복적인 공정가치 측정치와 중단영업의 분배예정자산과 같은 비반복적인 공정가치 측정치에 대한 정책과 절차를 결정하고 있습니다. 매 보고일에 연결기업은 회계정책에 따라 재측정 또는 재검토가 요구되는 자산과 부채의 가치변동에 대하여 분석하고 있습니다. 이러한 분석시 연결기업은 가치평가 계산정보를 계약서나 기타 관련 문서와 대사함으로써 최근의 가치평가에서 사용된 주요 투입변수를 검증하고 있습니다.공정가치 공시 목적상 연결기업은 성격과 특성 및 위험에 근거하여 자산과 부채의 분류를 결정하고 공정가치 서열체계의 수준을 결정하고 있습니다.

2.3.5 외화환산연결기업은 재무제표를 기능통화인 원화로 표시하고 있습니다. 다만, 연결기업내 개별기업은 각각의 기능통화를 결정하고 이를 통해 재무제표 항목을 측정하고 있습니다. (1) 거래와 잔액연결재무제표 작성에 있어서 기능통화외의 통화로 이루어진 거래는 거래일의 환율을적용하여 기록하고 있습니다. 화폐성 외화자산 및 부채는 보고기간말 현재의 기능통화 환율로 환산하고 있으며, 이에 따라 발생하는 환산차이는 당기손익에 반영하고 있습니다.

한편, 역사적원가로 측정하는 외화표시 비화폐성항목은 최초 거래발생일의 환율을, 공정가치로 측정하는 외화표시 비화폐성항목은 보고기간말의 환율을 적용하여 인식하고 있습니다. 비화폐성 항목의 환산에서 발생하는 손익은 해당 항목의 공정가치 변동으로 인한 손익의 인식 항목과 동일하게 기타포괄손익 또는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 연결기업이 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최로로 인식한 날입니다. 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우, 연결기업은 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. (2) 해외사업장의 환산해외사업장의 자산ㆍ부채는 보고기간말 현재 환율을, 손익계산서 항목은 당해연도 평균환율을 적용하여 원화로 환산하며 이러한 환산에서 발생하는 외환차이는 자본의별도항목으로 인식하고 있습니다. 한편 이러한 자본에 인식된 외환차이의 누계액은 해외사업장의 처분시점에 당기손익에 반영하고 있습니다.해외사업장의 취득으로 발생하는 영업권과 자산ㆍ부채의 장부금액에 대한 공정가치 조정액은 해외사업장의 자산ㆍ부채로 보아 마감환율로 환산하고 있습니다.

2.3.6 유형자산유형자산은 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 잔액으로 표시하고 있으며, 이러한 원가에는 자산의 인식요건을 충족한 대체원가 및 장기건설 프로젝트의 차입원가를 포함하고 있습니다. 유형자산의 주요 부분이 주기적으로 교체될 필요가 있는 경우 연결기업은 그 부분을 개별자산으로 인식하고 해당 내용연수 동안 감가상각하고 있습니다. 또한, 종합검사원가와 같이 자산의 인식요건을 충족하는 경우에는 유형자산의 장부금액에 포함되어 있으며, 모든 수선 및 유지비용은 발생시점에 당기손익에 반영하고 있습니다. 유형자산의 경제적 사용이 종료된 후에 원상회복을 위하여 자산을 제거, 해체하거나, 부지를 복원하는데 소요될 것으로 추정되는 비용이 충당부채의 인식요건을 충족하는 경우 그 지출의 현재가치를 유형자산의 취득원가에 포함하고 있습니다. 고객으로부터 이전받은 유형자산은 최초측정시 통제를획득한 날의 공정가치로 측정하고 있습니다.

감가상각비는 유형자산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 잔액에 대하여 추정한 아래의 경제적 내용연수를 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다.

구 분	내용연수	구 분	내용연수

건물/건물부속설비	20 ~ 40년	기타유형자산	4 ~ 5년

유형자산은 처분하는 때 (즉, 취득자가 해당 자산을 통제하게 되는 날) 또는 사용이나 처분을 통하여 미래경제적 효익이 기대되지 않을 때 제거합니다. 유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되며, 자산을 제거할 때 당기손익으로 인식합니다.

2.3.7 차입원가의도된 용도로 사용하거나 판매가능한 상태에 이르게 하는 데 상당한 기간을 필요로 하는 자산의 취득, 건설 또는 생산과 직접 관련된 차입원가는 당해 자산 원가의 일부로 자본화하고 있으며, 기타 차입원가는 발생시 비용으로 계상하고 있습니다. 차입원가는 이 자금의 차입과 관련하여 발생된 이자와 기타원가로 구성되어 있습니다.

2.3.8 투자부동산투자부동산은 관련 거래원가를 가산한 취득원가로 측정하고 있으며, 발생시점에 자산의 인식요건을 충족한 대체원가를 포함하고 있습니다. 다만, 일상적인 관리활동에서 발생하는 원가는 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 연결기업은 투자부동산을 처분 (즉, 취득자가 해당 자산을 통제하게 되는 날) 하거나 사용을 통하여 더 이상 미래경제적효익을 얻을 수 없을 것으로 예상되는 경우 재무제표에서 제거하고 있으며 이로 인하여 발생되는 순처분금액과 장부금액의차이는 제거시점의 당기손익에 반영하고 있습니다. 투자부동산의 제거로 인해 발생하는 손익에 포함될 대가(금액)는 기업회계기준서 제1115호의 거래가격 산정에 관한 요구사항에 따라 산정됩니다.

또한, 해당 자산의 사용목적이 변경된 경우에 한하여 투자부동산에서 다른 계정으로 대체하거나 다른 계정에서 투자부동산으로 대체하고 있으며 투자부동산에서 자가사용부동산(유형자산)으로 대체되는 경우에는 사용목적이 변경된 시점의 공정가치를 간주원가로 적용하고 있습니다. 또한, 자가사용부동산(유형자산)이 투자부동산으로 대체되는 경우에는 사용목적이 변경된 시점까지 해당부동산을 유형자산과 동일하게 회계처리하고 있습니다.감가상각비는 투자부동산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 잔액에 대하여 추정한 내용연수를 적용하여 건물 및 건물부속설비는 20~40년 동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

2.3.9 무형자산연결기업은 개별적으로 취득한 무형자산은 취득원가로 계상하고 사업결합으로 취득하는 무형자산은 매수시점의 공정가치로 계상하며 최초취득 이후 상각누계액과 손상차손누계액을 직접 차감하여 표시하고 있습니다. 한편, 개발비를 제외한 내부적으로 창출된 무형자산은 발생시점에 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다.

무형자산은 유한한 내용연수를 가진 무형자산과 비한정 내용연수를 가진 무형자산으로 구분되는 바, 유한한 내용연수를 가진 무형자산은 해당 내용연수에 걸쳐 상각하고손상징후가 파악되는 경우 손상여부를 검토하고 있습니다. 또한, 내용연수와 상각방법은 매 회계연도말에 그 적정성을 검토하고 있으며, 예상 사용기간의 변경이나 경제적효익의 소비형태 변화 등으로 인하여 변경이 필요한 경우에는 추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 무형자산상각비는 해당 무형자산의 기능과 일관된 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다.

한편, 비한정 내용연수를 가진 무형자산은 상각하지 아니하되, 매년 개별적으로 또는현금창출단위에 포함하여 손상검사를 수행하고 있습니다. 또한 매년 해당 무형자산에 대하여 비한정 내용연수를 적용하는 것이 적절한지를 검토하고 적절하지 않은 경우 전진적인 방법으로 유한한 내용연수로 변경하고 있습니다.

무형자산은 처분하는 때(즉, 취득자가 해당 자산을 통제하게 되는날)또는 사용이나 처분으로부터 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 제거합니다. 연결기업은 무형자산 제거시 순매각금액과 장부금액의 차이로 인한 손익은 제거시점의 당기손익에 반영하고 있습니다.

연구개발비연결기업은 연구에 대한 지출을 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 다만, 개별프로젝트와 관련된 개발비의 경우, i) 무형자산을 사용하거나 판매하기 위해 그 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성을 제시할 수 있고, ii) 무형자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 의도와 능력이 있으며, iii) 이를 위한 충분한 자원이 확보되어 있고, iv) 무형자산이 어떻게 미래경제적효익을 창출할 수 있는 지를 제시할 수 있으며, v) 개발단계에서 발생한 무형자산 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 무형자산으로 계상하고 있습니다.

한편, 자산으로 인식한 개발비는 원가모형을 적용하여 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 직접 차감하여 표시하고 있으며, 개발이 완료되어 사용가능한 시점부터 경제적효익의 예상 지속기간에 걸쳐 상각하고 있습니다. 연결기업은 자산으로 인식한 개발비에 대하여 개발기간동안 매년 손상검사를 실시하고 있습니다.

임차권리금, 상표권,기타의무형자산, 영업권, 브랜드, 회원권임차권리금,상표권,기타의무형자산은 5년의 기간 동안 사용이 가능합니다. 한편, 회원권 및 브랜드에 대해서는 반영구적으로 사용을 목적으로 취득하였으며 장기간 보유할 것으로 예상되므로 비한정 내용연수를 적용하고 있습니다.

연결기업의 무형자산 관련 회계정책을 요약하면 다음과 같습니다.

구분	상각방법	추정내용연수	내부창출 또는 취득

임차권리금	미래경제적효익 예상기간동안 정액법으로 상각	유한(5년)	취득

상표권	미래경제적효익 예상기간동안 정액법으로 상각	유한(5년)	취득

기타의무형자산	미래경제적효익 예상기간동안 정액법으로 상각	유한(5년)	취득

영업권	상각대상 아님	비한정	취득

브랜드	상각대상 아님	비한정	취득

회원권	상각대상 아님	비한정	취득

2.3.10 재고자산

연결기업은 재고자산을 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 평가하고 있습니다. 한편, 재고자산별 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는데 발생한 기타원가를 포함하고 있습니다. 재고자산의 단위원가는 가중평균법으로 결정하고 있습니다. 한편, 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 가액으로 산정하고 있습니다.

2.3.11 비금융자산의 손상연결기업은 매 보고기간말에 자산의 손상을 시사하는 징후가 존재하는지 검토하고 있습니다. 그러한 징후가 존재하는 경우 또는 매년 자산에 대한 손상검사가 요구되는경우, 연결기업은 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 자산의 회수가능액은 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액이며, 개별자산별로 결정하나 해당 개별자산의 현금유입이 다른 자산이나 자산집단의 현금유입과 거의 독립적으로 창출되지 않는 경우, 해당 개별자산이 속한 현금창출단위별로 결정됩니다. 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과하는 경우, 자산은 손상된 것으로 보며 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키게 됩니다.사용가치는 해당 자산의 기대 미래현금흐름의 추정치를 화폐의 시간가치와 해당 자산의 위험에 대한 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인한 현재가치로 평가하고 있습니다. 순공정가치는 최근 거래가격을 고려하고 있습니다. 그러한 거래가 식별되지 않는 경우 적절한 평가모델을 사용하여 결정하고 있습니다. 이러한 계산에는 평가배수, 상장주식의 시가 또는 기타 공정가치 지표를 이용하고 있습니다.연결기업은 개별자산이 배부된 각각의 현금흐름 창출단위에 대하여 작성된 구체적인재무예산/예측을 기초로 손상금액을 계산하고 있습니다. 재무예산/예측은 일반적으로 5년간의 기간을 다루며 더 긴 기간에 대해서는 장기성장률을 계산하여 5년 이후의 기간에 적용하고 있습니다.

손상차손은 손상된 자산의 기능과 일관된 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다.

영업권을 제외한 자산에 대하여 매 보고기간말에 과거에 인식한 자산의 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 또는 감소하였다는 것을 시사하는 징후가 있는지 여부를 평가하며, 그러한 징후가 있는 경우 회수가능액을 추정하고 있습니다. 과거에 인식한 영업권을 제외한 자산의 손상차손은 직전 손상차손의 인식시점 이후 해당 자산의 회수가능액을 결정하는데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에 한하여, 손상차손을 인식하지 않았을 경우의 자산의 장부금액의 상각 후 잔액을 한도로 장부금액을 회수가능액으로 증가시키고 이러한 손상차손환입은 당기손익에 반영하고 있습니다.

다음의 자산에 대하여는 자산손상검사에 있어 아래의 기준이 추가적으로 적용되고 있습니다.

영업권

연결기업은 매년 12월 31일과 손상징후가 발생하였을 때 영업권의 손상검사를 수행하고 있습니다.

영업권에 대한 손상검사는 해당 영업권과 관련된 각각의 현금창출단위 또는 현금창출단위집단의 회수가능액을 추정하는 방식으로 수행되고 있으며 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 손상차손을 인식하고 영업권에 대하여 인식한손상차손은 이후에 환입하지 않습니다.

무형자산연결기업은 비한정 내용연수를 가진 무형자산에 대하여 매년 12월 31일과 손상징후가 발생하였을 때 개별 자산별 또는 현금창출단위별로 손상검사를 수행하고 있습니다.

2.3.12 현금및현금성자산재무상태표 상의 현금및현금성자산은 보통예금과 소액현금 및 취득당시 만기가 3개월 이내인 단기성 예금으로 구성되어 있습니다. 현금흐름표상의 현금은 이러한 현금및현금성자산에서 당좌차월을 차감한 후의 금액을 의미합니다.

2.3.13 금융상품 : 최초인식과 후속측정금융자산은 거래당사자 일방에게 금융자산을 발생시키고 동시에 다른 거래상대방에게 금융부채나 지분상품을 발생시키는 모든 계약입니다.

(1) 금융자산최초 인식과 측정 금융자산은 최초 인식 시점에 후속적으로 상각후원가로 측정되는 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 그리고 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됩니다. 최초 인식 시점에 금융자산의 분류는 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 금융자산을 관 리하기 위한 연결기업의 사업모형에 따라 달라집니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하는 매출채권을 제외하고는, 연결기업은 금융자산을 최초에 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우가 아니라면 거래원가를 가감합니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하지 않은 매출채권은 기업회계기준서 제1115호에 따라 결정된 거래원가로 측정합니다. 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하기 위해서는 현금흐름이 원리금만으로 구성(SPPI)되어야 합니다. 이 평가는 SPPI 테스트라고 하며, 개별상품 수준에서 수행됩니다. 금융자산의 관리를 위한 연결기업의 사업모형은 현금흐름을 발생시키기 위해 금융자산을 관리하는 방법과 관련됩니다. 사업모형은 현금흐름의 원천이 금융자산의 계약상 현금흐름의 수취인지, 매도인지 또는 둘 다 인지를 결정합니다. 시장의 합의나 규제에 의해 설정된 기간 프레임 내에서 금융자산을 이전하는 것이 요구되는 금융자산의 매입 또는 매도(정형화된 거래)는 거래일에 인식됩니다. 즉, 연결기업이 금융자산을 매입하거나 매도하기로 약정한 날을 의미합니다. 후속측정후속 측정을 위해 금융자산은 아래 네 가지의 범주로 분류됩니다. ㆍ 상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)ㆍ 누적손익을 당기손익으로 재순환하는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품)ㆍ 제거시 누적 손익을 당기손익으로 재순환하지 않는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품)ㆍ 당기손익-공정가치 측정 금융자산 상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)연결기업은 아래 조건을 모두 만족하는 경우에 금융자산을 상각후원가로 측정합니다 ㆍ 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고 ㆍ 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다. 상각후원가 측정 금융자산은 후속적으로 유효이자율(EIR)법을 사용하여 측정되며, 손상을 인식합니다. 자산의 제거, 변경 또는 손상에서 발생하는 이익과 손실은 당기손익으로 인식됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품)연결기업은 아래의 조건을 모두 충족하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치 금융자산으로 측정합니다. ㆍ 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형하에서 금융자산을 보유하고 ㆍ 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다. 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에서, 이자수익, 외화환산손익, 그리고 손상 또는 환입은 상각후원가 측정 금융자산과 동일한 방법으로 계산되어 당기손익으로 인식됩니다. 나머지 공정가치 변동부분은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 금융자산의 제거 시, 기타포괄손익으로 인식한 공정가치 누적 변동분은 당기손익으로 재순환됩니다. 연결기업의 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품은 비유동자산으로 분류되는 채무상품에 포함됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품) 최초 인식 시점에, 연결기업은 기업회계기준서 제1032호 '금융상품 표시;에서의 지분의 정의를 충족하고 투자 목적으로 보유하고 있지 않은 지분상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정하도록 하는 취소 불가능한 선택을 할 수 있습니다. 이러한 금융자산에서 발생하는 손익은 당기손익으로 재순환되지 않습니다. 배당은 연결기업이 금융자산의 원가 중 일부를 회수하여 이익을 얻는 경우를 제외하고는, 받을 권리가 확정되었을 때 손익계산서에 기타수익으로 인식되며, 기타포괄손익으로 처리됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 손상을 인식하지 않습니다. 연결기업은 비상장지 분상품에 대해서도 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산은 단기매매항목, 최초 인식 시에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융자산 또는 공정가치로 측정하도록 요구되는 금융자산을 포함합니다. 단기간 내에 매도하거나 재구매할 목적으로 취득한 금융자산은 단기매매항목으로 분류됩니다. 분리된 내재파생상품을 포함한 파생상품은 효과적인 위험회피수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되지 않은 금융자산은 사업모형에 관계없이 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류 및 측정됩니다. 상기 문단에서 서술된 것과 같이 채무상품이 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됨에도 불구하고 회계 불일치를 제거하거나 유의적으로 감소시킬 수 있습니다면 채무상품을 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산은 재무상태표에 공정가치로 표시되며, 공정가치의 순변동은 손익계산서에서 당기손익으로 인식됩니다.

이 범주는 파생상품과 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 처리하는 취소불가능한 선택을 하지않은 상장 지분 상품을 포함합니다. 상장 지분 상품에 대한 배당은 권리가 확정된 시점에 당기손익으로 인식합니다.

복합계약에 내재된 파생상품은 경제적인 특성과 위험이 주계약에 밀접하게 관련되지 않고, 내재파생상품과 동일한 조건인 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하며, 복합계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 주계약으로부터 분리하여 별도의 파생상품으로 회계처리합니다. 내재파생상품은 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동을 당기손익으로 인식합니다. 현금흐름을 유의적으로 변경시키는 계약 조건의 변경이 있거나 당기손익-공정가치 측정 범주에 해당하지 않게 되는 경우에만 재평가가 발생합니다.

주계약이 금융자산인 복합계약에서 내재파생상품은 분리하여 회계처리하지 않습니다. 주계약인 금융자산과 내재파생상품은 상품 전체를 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류합니다.

제거

금융자산 (또는, 금융자산의 일부 또는 비슷한 금융자산의 집합의 일부)는 다음과 같은 상황에서 우선적으로 제거됩니다.

ㆍ 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리가 소멸되거나

ㆍ 연결기업이 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리를 양도하거나 양도계약에 따라 수취한 현금흐름 전체를 중요한 지체 없이 제3자에게 지급할 의무가 있다. 이 경우에 연결기업은 금융자산의 보유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하거나 금융자산의 보유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지도 보유하지도 않으나 자산에 대한 통제를 이전한다.

연결기업이 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리를 이전하거나 양도계약을 체결할 때, 자산을 소유함에 따른 위험과 보상을 유지하는지를 평가합니다. 연결기업이 금융자산의 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 이전하지도 않았다면, 해당 금융자산에 지속적으로 관여하는 정도까지 그 금융자산을 계속 인식합니다. 이 경우에, 연결기업은 관련된 부채를 인식합니다. 양도된 자산과 관련된 부채는 연결기업이 보유한 권리와 의무를 반영하여 측정합니다.

보증을 제공하는 형태인 지속적 관여는, 양도된 자산의 장부금액과 수취한 대가 중 상환을 요구받을 수 있는 최대 금액 중 낮은 금액으로 측정됩니다.

금융자산의 손상

금융자산의 손상과 관련된 자세한 공시 사항은 아래 주석에 제공됩니다.

ㆍ 유의적인 가정에 대한 공시

ㆍ 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무상품

ㆍ 계약 자산을 포함한 매출채권

연결기업은 당기손익-공정가치 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실(ECL)에 대한 충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결기업이 수취할 것으로 예상하는 모든 현금흐름의 차이를 최초의 유효이자율로 할인하여 추정합니다. 예상되는 현금흐름은 보유한 담보를 처분하거나 계약의 필수 조건인 그 밖의 신용 보강으로부터 발생하는 현금흐름을 포함합니다.

기대신용손실은 두 개의 stage로 인식합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 없는 신용 익스포저에 대하여, 기대신용손실은 향후 12개월 내에 발생할 가능성이 있는 채무불이행 사건으로부터 발생하는 신용손실(12개월 기대신용손실)을 반영합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 있는 신용 익스포저에 대하여, 손실충당금은 채무불이행 사건이 발생하는 시기와 무관하게 익스포저의 남은 존속기간에 대한 기대신용손실(전체기간 기대신용손실)을 측정하도록 요구됩니다.

매출채권과 계약자산에 대하여, 연결기업은 기대신용손실 계산에 간편법을 적용할 수 있습니다. 따라서, 연결기업은 신용위험의 변동을 추적하지 않는 대신에, 각 결산일에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 인식합니다. 연결기업은 특정 채무자에 대한 미래전망정보와 경제적 환경을 반영하여 조정된 과거 신용손실 경험에 근거하여 충당금 설정률표를 설정합니다.

기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에 대하여, 연결기업은 낮은 신용위험 간편법을 적용합니다. 매 결산일에, 연결기업은 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 모든 정보를 사용하여 채무상품이 낮은 신용위험을 가지고 있습니다고 고려되는지를 평가합니다. 이러한 평가를 위해서, 연결기업은 채무상품의 내부 신용 등급을 재평가합니다. 또한, 연결기업은 계약상의 지급이 30일을 초과하였을 때 신용위험의 유의적인 증가가 있는지를 고려합니다.

연결기업의 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품이 최상위 투자등급에 해당하는 상장 채권만으로 구성되어 있다면 낮은 신용 위험 투자자산으로 평가됩니다. 연결기업의 정책은 이러한 상품을 12개월 기대신용손실로 측정하는 것입니다. 그러나, 최초 인식 이후에 신용위험의 유의적인 증가가 있다면 손실충당금은 전체기간 기대신용손실에 근거하여 산출됩니다. 연결기업은 채무상품의 신용위험이 유의적으로 증가했는지를 결정하고 기대신용손실을 측정하기 위해 신용평가기관의 등급을 사용합니다.

연결기업은 계약상 지급이 90일을 초과하여 연체되는 경우에 채무불이행이 발생한 것으로 봅니다. 그러나, 특정 상황에서, 연결기업은 내부 또는 외부 정보가 연결기업에 의한 모든 신용보강을 고려하기 전에는 연결기업이 계약상의 원금 전체를 수취하지 못할 것을 나타내는 경우에 금융자산에 채무불이행 사건이 발생했다고 볼 수 있습니다. 금융자산은 계약상 현금흐름을 회수하는 데에 합리적인 기대가 없을 때 제거됩니다. (2) 금융부채최초 인식과 측정

금융부채는 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치 측정 금융부채, 대출과 차입, 미지급금 또는 효과적인 위험회피 수단으로 지정된 파생상품으로 적절하게 분류됩니다.

모든 금융부채는 최초에 공정가치로 인식되고, 대여금, 차입금 및 미지급금의 경우에는 직접 관련된 거래원가를 차감합니다.

연결기업의 금융부채는 매입부채와 기타 미지급금, 당좌차월을 포함한 대여 및 차입과 파생상품부채를 포함합니다.

후속 측정

금융부채의 측정은 아래에서 언급된 분류에 따릅니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매금융부채와 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융부채를 포함합니다.

금융부채가 단기간 내에 재매입되는 경우에는 단기매매항목으로 분류됩니다. 이 범주는 또한 기업회계기준서 제1109호에서 정의된 위험회피관계에 있는 위험회피수단으로 지정되지 않은 파생상품을 포함합니다. 또한 분리된 내재파생상품은 위험회피에 효과적인 수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다.

단기매매항목인 금융부채에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

당기손익-공정가치 항목으로 지정된 금융부채는 기업회계기준서 제1109호의 기준을 충족하는 경우에 최초 인식 시점에만 지정됩니다. 연결기업은 어떤 금융부채도 당기손익-공정가치 항목으로 지정하지 않았습니다.

대여금 및 차입금

이 범주는 연결기업과 관련이 높습니다. 최초 인식 이후에, 이자부 대여금과 차입금은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다. 부채가 제거되거나 유효이자율 상각 절차에 따라 발생하는 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

상각후원가는 유효이자율의 필수적인 부분인 수수료나 원가에 대한 할인이나 할증액을 고려하여 계산됩니다.

이 범주는 일반적으로 이자부 대여나 차입에 적용합니다. 더 자세한 정보는 주석 16에 언급되어 있습니다.

제거

금융부채는 지급 의무의 이행, 취소, 또는 만료된 경우에 제거됩니다. 기존 금융부채가 대여자는 동일하지만 조건이 실질적으로 다른 금융부채에 의해 교환되거나, 기존 부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에, 이러한 교환이나 변경은 최초의 부채를 제거하고 새로운 부채를 인식하게 합니다. 각 장부금액의 차이는 당기손익으로 인식합니다. (3) 금융상품의 상계

금융자산과 금융부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행 가능한 상계 권리를 현재 가지고 있거나, 차액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에 연결재무상태표에서 상계하여 순액으로 표시됩니다.

2.3.14 파생금융상품 및 위험회피 (1) 최초인식 및 후속측정연결기업은 외환위험과 이자율위험 및 상품가격위험을 회피하기 위하여 통화선도계약이나 이자율스왑과 같은 파생상품을 이용하고 있으며 이러한 파생상품은 계약체결일에공정가치로 최초인식하고 이후 후속적으로 공정가치로 재측정하고 있습니다. 파생상품은 공정가치가 양수이면 금융자산으로 계상되고 공정가치가 음수이면 금융부채로 계상됩니다. 파생상품의 공정가치의 변동은 손익계산서에 직접 반영되며 현금흐름 위험회피의 효과적인 부분은 기타포괄손익에 반영하고 있습니다. 위험회피회계에서 위험회피는 다음과 같이 분류됩니다.- 공정가치위험회피 : 인식된 자산 및 부채와 미인식 확정계약(외화위험 제외)의 공 정가치 변동에 대한 위험회피- 현금흐름위험회피 : 인식된 자산 및 부채, 발생가능성이 매우 높은 예상 거래 또는 미인식 확정계약의 외화위험으로부터 발생하는 현금흐름의 변동에 대한 위험회피- 해외사업장순투자의 위험회피

위험회피관계의 개시 시점에 연결기업은 위험회피회계를 적용하고자 하는 위험회피관계와 위험관리목적 및 위험회피전략을 공식적으로 지정하고 문서화합니다.2018년 1월 1일 이전에, 문서화는 위험회피수단, 위험회피대상항목, 회피대상위험의성격 및 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치나 현금흐름의 변동위험을 위험회피수단이 상쇄하는 효과를 평가하는 방법 등을 포함하였습니다. 이 위험회피는 회피대상위험으로 인한 공정가치나 현금흐름의 변동을 상쇄하는 데 있어 높은 위험회피효과가 있을 것으로 기대되며, 위험회피효과를 위험회피기간에 계속적으로 평가하며 위험회피로 지정된 재무보고기간 전체에 걸쳐 실제로 높은 위험회피효과가 있었는지 결정하였습니다.2018년 1월 1일부터 문서화는 위험회피수단, 위험회피대상항목, 회피대상위험의 특성 및 위험회피관계가 위험회피효과에 대한 규정을 충족하는지를 평가하는 방법(위험회피에 비효과적인 부분의 원인 분석과 위험회피비율을 결정하는 방법을 포함)을 포함합니다. 위험회피관계는 다음의 위험회피효과에 대한 규정을 모두 충족합니다.

ㆍ 위험회피대상항목과 위험회피수단 사이에 '경제적 관계'가 있습니다.

ㆍ 위험회피관계의 위험회피비율은 기업이 실제로 위험을 회피하는 위험회피대상항목의 수량과 위험회피대상항목의 수량의 위험을 회피하기 위해 연결기업이 실제 사용하는 위험회피수단의 수량의 비율과 같다.

위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피관계에 대하여 다음과 같이 회계처리하였습니다.공정가치위험회피 위험회피수단인 파생상품의 공정가치 변동은 당기손익에 반영하고 있으며 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 변동은 장부금액을 조정하여 당기손익에 반영하고 있습니다. 또한 상각후원가로 인식하는 위험회피대상항목의 경우 장부금액의 조정은 만기일까지의 잔존기간에 걸쳐 상각하여 당기손익에 반영하며 유효이자율법에 의한 상각은 조정액이 발생한 직후 개시할 수 있으며 늦어도 회피대상위험으로 인한 공정가치 변동에 대한 위험회피대상항목의 조정을 중단하기 전에는 개시하여야 합니다. 한편 위험회피대상항목이 제거되는 경우 미상각 공정가치는 즉시 당기손익에 반영됩니다. 미인식 확정계약을 위험회피대상항목으로 지정한 경우 회피대상위험으로 인한 확정계약의 후속적인 공정가치의 누적변동분은 자산이나 부채로 인식하고 이에 상응하는평가손익은 당기손익으로 인식합니다. 위험회피수단의 공정가치 변동도 당기손익에 반영합니다.

현금흐름위험회피 위험회피수단에서 발생한 손익의 효과적인 부분은 현금흐름위험회피적립금 범위 내에서 기타포괄손익으로 인식하며, 비효과적인 부분은 즉시 당기손익으로 인식합니다. 현금흐름위험회피적립금은 위험회피수단의 손익 누계액과 위험회피대상항목의 공정가치 변동 누계액 중 적은 금액으로 조정됩니다.연결기업은 미래의 예상거래나 확정계약의 외화위험 익스포저에 대한 통화선도계약과 상품 가격의 변동성에 대한 상품선도계약을 통해 위험회피할 수 있습니다. 통화선도계약과 관련된 비효과적인 부분은 기타비용으로 인식되며, 상품선도계약과 관련된 비효과적인 부분은 기타영업수익 또는 기타영업비용으로 인식됩니다. 자세한 내용은 주석 16.3을 참조합니다.2018년 1월 1일 이전에, 연결기업은 모든 선도계약을 위험회피수단으로 지정했습니다. 파생상품의 공정가치변동에서 발생하는 모든 손익은 현금흐름위험회피에 효과적인 부분을 제외하고는 즉시 당기손익으로 처리되었으며, 현금흐름위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식되고 위험회피대상항목이 당기손익에 영향을 미치는 때에 당기손익으로 재분류되었습니다.2018년 1월 1일부터 연결기업은 선도계약의 특정 요소를 위험회피수단으로 지정하였습니다. 선도요소는 기타포괄손익으로 인식되며 현금흐름위험회피적립금으로서 별도 자본 항목으로 인식됩니다.기타포괄손익에 누적된 금액(현금흐름위험회피적립금)은 위험회피거래의 특성에 따라 회계처리됩니다. 위험회피대상 거래가 후속적으로 비금융항목을 인식하게 된다면, 현금흐름위험회피적립금은 제거되고 관련된 자산이나 부채의 최초 인식 금액에 포함합니다. 이것은 재분류조정이 아니며, 기타포괄손익에 영향을 미치지 않습니다. 이것은 비금융자산 또는 비금융부채에 대한 위험회피대상 거래가 후속적으로 공정가치위험회피 회계를 적용하는 확정계약이 되는 경우에도 적용됩니다.현금흐름위험회피에서 현금흐름위험회피적립금은 위험회피대상 현금흐름이 당기손익에 영향을 미치는 기간에 당기손익으로 재분류 조정됩니다.만약 현금흐름위험회피회계가 중단된 경우에, 위험회피대상 예상현금흐름이 여전히 발생할 것으로 예상된다면 현금흐름위험회피적립금은 기타포괄손익에 남겨 둡니다. 그렇지 않다면, 현금흐름위험회피적립금은 재분류조정으로 즉시 당기손익 처리됩니다. 중단 이후에 위험회피대상 예상현금흐름이 발생한다면 현금흐름위험회피적립금은 위에서 설명된 것과 같이 기초 거래의 특성에 따라 회계처리되어야 합니다.

해외사업장순투자의 위험회피 해외사업장순투자의 위험회피는 현금흐름위험회피와 유사하게 회계처리하며 위험회피에 효과적이지 못한 부분은 당기손익으로 즉시 인식하는 반면 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 기타포괄손익으로 인식된 부분은향후 해외사업장을 처분하거나 그 해외사업장의 일부를 처분하는 시점에 당기손익에반영됩니다.

2.3.15 자기주식연결기업은 자기주식을 자본에서 차감하여 회계처리하고 있습니다. 자기주식의 취득, 매각, 발행 또는 취소에 따른 손익은 포괄손익계산서에 반영하지 않으며, 장부금액과 처분대가의 차이는 기타자본잉여금으로 회계처리하고 있습니다.2.3.16 매각예정비유동자산과 중단영업연결기업은 비유동자산(또는 처분자산집단)의 장부금액이 계속 사용이 아닌 매각거래나 분배를 통하여 주로 회수될 것이라면 이를 매각예정비유동자산으로 분류하고 있습니다. 매각예정이나 분배예정으로 분류된 비유동자산과 처분자산집단은 매각 및분배부대원가 차감 후 공정가치와 장부금액 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 분배부대원가는 분배에 직접 귀속되는 증분원가(금융원가와 법인세비용 제외)입니다.분배예정으로의 분류조건은 분배가 비유동자산(또는 처분자산집단)이 현재의 상태에서 즉시 분배가능하고 그 분배가능성이 매우 높은 경우에 충족되는 것으로 보고 있습니다. 분배를 완료하기 위하여 요구되는 조치들은 그 분배가 유의적으로 변경되거나 철회될 가능성이 낮음을 보여야 하며, 분배예정으로 분류한 시점에서 1년 이내에 분배가 완료될 것으로 예상되어야 합니다.

매각예정 또는 분배예정으로 분류된 유형자산과 무형자산은 감가상각 또는 상각하지않고 있습니다. 매각예정 또는 분배예정으로 분류된 자산과 부채는 재무상태표에서 별도의 유동항목으로 표시하고 있습니다.

다음 중 하나에 해당되는 경우 처분자산집단은 중단영업에 해당됩니다. - 별도의 주요 사업계열이나 영업지역이다. - 별도의 주요 사업계열이나 영업지역을 처분하려는 단일 계획의 일부이다. - 매각만을 목적으로 취득한 종속기업이다.연결기업은 세후중단영업손익을 계속영업의 결과에서 제외하고 포괄손익계산서에 단일금액으로 표시하고 있습니다. 기타 다른 재무제표에 대한 주석에서 별도로 언급하고 있지 않은 경우 계속영업의 금액을 포함하고 있습니다.

2.3.17 지배기업의 소유주에 대한 현금배당 및 비현금자산의 분배

연결기업은 주주에 대한 현금 또는 비현금자산의 분배가 승인되고 더이상 기업에게 재량이 없는 시점에 부채를 인식하고 있습니다. 주주에 대한 분배는 주주에 의한 승인을 필요로 하며, 대응되는 금액은 자본에 직접 반영하고 있습니다. 비현금자산의 분배는 분배될 자산의 공정가치로 측정되며 재측정으로 인한 변동은 자본에 직접 반영하고 있습니다. 비현금자산의 분배시점에 부채의 장부금액과 분배된 자산의 장부금액의 차이를 포괄손익계산서에 반영하고 있습니다.

2.3.18 퇴직급여연결기업은 확정급여제도를 운영하고 있으며 확정급여제도의 급여원가는 예측단위적립방식을 이용하여 산정됩니다. 보험수리적손익, 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 재측정요소는 발생 즉시 기타포괄손익으로 인식하고 있으며 후속적으로 당기손익으로 재분류하지 아니하고 있습니다.과거근무원가는 다음 중 이른 날에 비용으로 인식하고 있습니다. - 제도의 개정이나 축소가 발생할 때 - 관련되는 구조조정원가나 해고급여를 인식할때순이자는 순확정급여부채(자산)에 할인율을 곱하여 결정하고 있습니다. 연결기업은 근무원가와 순확정급여부채의 순이자를 매출원가 및 판매비와관리비의 항목으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.3.19 충당부채연결기업은 과거사건의 결과로 현재의무(법적의무 또는 의제의무)가 존재하고, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며, 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 충당부채를 인식하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위하여 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 연결기업이 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다. 충당부채와 관련하여 포괄손익계산서에 인식되는 비용은 제3자의 변제와 관련하여 인식한 금액과 상계하여 표시하고 있습니다.2.3.20 고객과의 계약에서 생기는 수익

연결기업은 회수시기와 관계없이 경제적효익의 유입가능성이 높고 신뢰성 있게 측정될 수 있는 경우에 수익을 인식하고 있으며, 받았거나 받을 대가의 공정가치에서 계약상지급조건을 고려하고 세금과 관세등을 차감하여 수익을 측정하고 있습니다. 연결기업은 모든 수익 약정에서 주된 책임을 지며 가격결정권을 갖고 있으며 재고 및 신용위험에 노출되어 있으므로 모든 매출계약에 대하여 연결기업 본인으로서 역할을하고 있다고 판단하고 있습니다. 연결기업은 다음의 인식기준을 충족하는 경우에만 수익을 인식하고 있습니다.(1) 재화의 판매 재화의 판매로 인한 수익은 재화의 소유에 따른 유의적인 위험과 보상이 구매자에게 이전되는 시점 즉, 일반적으로 재화의 인도시점에 인식하고 있습니다.

의류부문에서 연결기업은 마일리지제도를 운영하고 있습니다. 동 제도하에서 고객들은 연결기업의 제품을 구매할 때마다 마일리지를 쌓게 되며, 이 마일리지가 적립되면 동 마일리지를 제품 구매시 사용할 수 있습니다.

판매대가는 판매된 의류제품과 부여된 마일리지에 배부됩니다. 마일리지에 배부된 대가는 통계적 분석을 통해 결정된 마일리지의 공정가치 만큼 배부하고 있으며, 동 대가는 마일리지가 사용될 때까지 이연하여 수익으로 인식하고 있습니다.연결기업은 일정한 기간 이내에 재화를 반품할 권리를 고객에게 제공합니다. 고객이 제품을 반품하는 경우 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 반품충당부채(계약부채)로 인식하고, 동시에 고객이 반품 권리를 행사할 때 제품을 회수할 권리를 반품자산(계약자산)으로 인식합니다.( 2) 이자수익상각후원가로 측정되는 모든 금융상품 및 당기손익-공정가치측정 금융자산에서 발생하는 이자의 경우 유효이자율법에 의하여 이자수익을 인식하고 있습니다. 유효이자율은 금융상품의기대존속기간이나 적절하다면 더 짧은 기간에 예상되는 미래 현금유출과 유입의 현재가치를 금융자산의 순장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다. 이자수익은 포괄손익계산서상 금융수익에 포함되어 있습니다.

( 3) 배당금수익 연결기업이 배당금을 지급받을 권리가 확정되는 시점에 수익을 인식하고 있습니다.

(4) 임대수익 투자부동산의 운용리스로 인하여 발생하는 임대수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 수익을 인식하고 있습니다.

2.3.21 법인세(1) 당기법인세당기 및 과거기간의 당기법인세부채(자산)는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(및 세법)을 사용하여, 과세당국에 납부할(과세당국으로부터 환급받을) 것으로 예상되는 금액으로 측정하고 있습니다.자본에 직접 반영되는 항목과 관련된 당기법인세는 자본에 반영되며 포괄손익계산서에 반영되지 않고 있습니다. 경영진은 주기적으로 관련 세법규정의 해석과 관련한 법인세환급액에 대한 회수가능성을 평가하여 필요한경우 충당금을 설정하고 있습니다.

(2) 이연법인세연결기업은 자산 및 부채의 재무보고 목적상 장부금액과 세무기준액의 차이인 일시적차이에 대하여 이연법인세자산과 이연법인세부채를 인식하고 있습니다.

연결기업은 다음의 경우를 제외하고 모든 가산할 일시적차이에 대하여 이연법인세부채를 인식하고 있습니다.- 영업권을 최초로 인식할 때 이연법인세부채가 발생하는 경우- 자산 또는 부채를 최초로 인식하는 거래로서 사업결합거래가 아니고, 거래 당시 회 계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 이연법인세부채가 발생 하는 경우- 종속기업, 관계기업, 조인트벤처에 대한 투자지분과 관련한 가산할 일시적차이로 서 동 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있고, 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우

또한, 다음의 경우를 제외하고는 차감할 일시적차이, 미사용 세액공제와 세무상결손금이 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

- 자산 또는 부채를 최초로 인식하는 거래로서 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회 계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 이연법인세자산이 발생 하는 경우- 종속기업, 관계기업, 조인트벤처에 대한 투자지분과 관련한 차감할 일시적차이로 서 동 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높지 않거나 동 일시적차 이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높지 않은 경우이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하며, 이연법인세자산의 일부 또는 전부에 대한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지않다면 이연법인세자산의 장부금액을 감액시키고 있습니다. 또한 매 보고기간말마다인식되지 않은 이연법인세자산에 대하여 재검토하여, 미래 과세소득에 의해 이연법인세자산이 회수될 가능성이 높아진 범위까지 과거 인식되지 않은 이연법인세자산을인식하고 있습니다.

이연법인세자산 및 부채는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(및세법)에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 결제될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정합니다.당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 당기법인세와 이연법인세는 당기손익 이외의 항목으로 인식하고 있습니다. 이연법인세 항목은 해당 거래에 따라서 기타포괄손익으로 인식하거나 자본에 직접 반영하고 있습니다.당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고, 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세대상기업과 동일한 과세당국과 관련이 있는 경우에만 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 표시하고 있습니다.

사업결합의 일부로 취득한 세무상 효익이 그 시점에 별도의 인식기준을 충족하지 못하였으나 취득일에 존재하는 사실과 상황에 대한 새로운 정보의 결과 측정기간 동안 인식된 경우에는 해당 이연법인세효익을 인식하고 있습니다. 인식된 취득 이연법인세효익은 취득과 관련된 영업권의 장부금액을 감소시키는데 적용되며 영업권의 장부금액이 영(0)인 경우에는 남아있는 이연법인세효익을 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.4 회계정책 및 공시사항의 변경2.4.1 제ㆍ개정된 기준서의 적용

연결기업은 2018년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

(가) 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다 . 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 해당 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다 .

(나) 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.

(다) 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급·선수취 대가' 제정 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(라) 기준 서 제1109호 '금융상품' 연결기업은 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하였습니다. 기준서 제1109호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며, 종전 장부금액과 최초적용일의 장부금액의 차이는 없습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 29 에서 설명하고 있습니다.

(마) 기준 서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 연결기업은 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 기준서 제1115호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며 최초 적용 누적효과는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)에 인식되도록 소급하여 적용하였습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 29 에서 설명하고 있습니다.

3. 중요한 회계적 판단, 추정 및 가정연결기업의 경영자는 연결재무제표 작성시 보고기간말 현재 수익, 비용, 자산 및 부채에 대한 보고금액과 우발부채에 대한 주석공시사항에 영향을 미칠 수 있는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 그러나 이러한 추정 및 가정의 불확실성은 향후 영향을 받을 자산 및 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있습니다.

다음 회계연도내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있는 중요한 위험을 내포한 보고기간말 현재의 미래에 대한 중요한 가정 및 추정의 불확실성에 대한 기타 주요 원천은 다음과 같습니다. 가정 및 추정은 연결재무제표를 작성하는 시점에 입수가능한 변수에 근거하고 있습니다. 현재의 상황과 미래에 대한 가정은 시장의 변화나 연결기업의 통제에서 벗어난 상황으로 인해 변화할 수 있습니다. 그러한 변화가 발생시 이를 가정에 반영하고 있습니다.

비금융자산의 손상연결기업은 매 보고일에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가합니다. 영업권과 비한정 내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행하며 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지 않을것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 사용가치를 계산하기 위하여 경영자는 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다. 이연법인세자산세무상결손금이 사용될 수 있는 미래과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 미사용 세무상결손금에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 연결기업의 경영자는 향후 세금전략과 세무이익의 발생시기 및 수준에 근거하여 인식가능한 이연법인세자산 금액을 결정하기 위하여 주요한 판단을 수행합니다.

퇴직급여제도확정급여퇴직연금제도의 원가와 퇴직연금채무의 현재가치는 보험수리적평가방법을통해 결정됩니다. 보험수리적평가방법의 적용을 위해서는 다양한 가정을 세우는 것이 필요합니다. 이러한 가정의 설정은 할인율, 미래임금상승율, 사망률 및 미래연금상승률의 결정 등을 포함합니다. 평가방법의 복잡성과 기본 가정 및 장기적인 성격으로 인해 확정급여채무는 이러한 가정들에 따라 민감하게 변동됩니다. 모든 가정은 매보고기간말마다 검토됩니다.적절한 할인율을 결정하기 위하여 경영진은 AA등급 이상의 회사채의 이자율을 참조하고 있습니다. 사망률은 공개적으로 활용가능한 표에 기초하고 있으며 미래임금상승률은 기대인플레이션율에 기초하고 있습니다.

금융상품의 공정가치활성시장이 없는 금융상품의 공정가치는 현금흐름할인법을 포함한 평가기법을 적용하여 산정하였습니다. 이러한 평가기법에 사용된 입력요소에 관측가능한 시장의 정보를 이용할 수 없는 경우, 공정가치의 산정에 상당한 추정이 요구됩니다. 이러한 판단에는 유동성 위험, 신용위험, 변동성 등에 대한 입력변수의 고려가 포함됩니다. 이러한 요소들에 대한 변화는 금융상품의 공정가치에 영향을 줄 수 있습니다.

투자상생협력촉진세제연결기업는 '투자상생협력촉진세제'에 따라 2018년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 계산된 법인세를 추가로 부담하게 됩니다. 이에 따라 연결기업은 동 기간의 법인세를측정할 때 투자상생협력촉진세제에 따른 세효과를 반영하고 있는 바, 연결기업이 향후 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라질 수 있습니다.

4. 공표되었으나 아직 시행되지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 보고기간말 현재 제정ㆍ공표되었으나 2018년 1월 1일 이후 시작하는 회계기간에 시행일이 도래하지 아니하였고, 연결기업이 조기 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기업회계기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (가) 기준서 제1116호 '리스'2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현 (가) 기준서 제1116호 '리스' 기업회계기준서 제1116호‘리스’는 기업회계기준서 제1017호’리스’, 기업회계기준해석서 제2104호‘약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정’, 기업회계기준해석서 제2015호‘운용리스: 인센티브’, 기업회계기준해석서 제2027호‘법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가’을 대체합니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스의 인식, 측정, 표시, 공시 원칙을 제시하였으며, 리스이용자로 하여금 모든 리스를 기업회계기준서 제1017호에서의 금융리스 회계처리와 유사한 단일 모델로 회계처리할 것을 요구합니다. 동 기준서는 리스이용자에 대해 소액자산 리스(예: 개인 컴퓨터), 단기리스(리스기간이12개월 이하인 리스)의 두 가지 인식 면제 규정을 포함합니다. 리스개시일에 리스이용자는 리스료 지급에 대한 부채(리스부채)를 인식하여야 하며, 기초자산에 대한 리스기간동안의 사용권을 나타내는 자산(사용권 자산)을 인식할 것입니다. 리스이용자는 리스부채의 이자비용과 사용권 자산의 감가상각비를 개별적으로 인식하여야 합니다. 동 기준서는 2019년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 적용되며, 기업회계기준서 제1017호보다 광범위한 공시를 요구합니다. 연결기업은 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 보고기간말 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 연결기업이 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

5. 현금및현금성자산과 기타금융자산보고기간종료일 현재 현금및현금성자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

현금및현금성자산	현 금	235,218,730	86,257,960

보통예금 등	17,059,837,068	32,189,043,692

소 계	17,295,055,798	32,275,301,652

기타유동금융자산	정기예금	21,600,000,000	20,800,000,000

합 계	38,895,055,798	53,075,301,652

6. 매출채권6.1 보고기간종료일 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

매 출 채 권	85,689,617,021	91,661,421,886

대손충당금	(1,401,848,705)	(1,396,476,461)

합 계	84,287,768,316	90,264,945,425

6.2 매출채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과목	당 기	전 기

6개월이내	83,198,372,283	91,153,957,969

6~12개월	1,985,711,271	5,539,145

1 년 초 과	505,533,467	501,924,772

소 계	85,689,617,021	91,661,421,886

대손충당금	(1,401,848,705)	(1,396,476,461)

합 계	84,287,768,316	90,264,945,425

6.3 매출채권에 대한 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기초금액	1,396,476,461	1,059,151,842

손상차손인식 및 환입	5,693,446	337,324,619

환율차이	(321,202)	-

기말금액(*)	1,401,848,705	1,396,476,461

(*) 연결기업은 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. (주석 28 참조)

7. 기타채권7.1 보고기간종료일 현재 기타채권의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

유동	미수금	2,736,404,032	2,063,573,007

대손충당금	(34,834,178)	(21,826,790)

유동성 보증금	3,224,202,557	3,328,000,000

현재가치할인차금	(2,263,302)	(25,069,902)

유동성 장기매출채권	-	3,830,384

소 계	5,923,509,109	5,348,506,699

비유동	보증금	11,375,991,406	5,708,673,883

현재가치할인차금	(583,727,610)	(135,157,498)

장기매출채권	332,581,600	3,332,895

장기대여금	100,000,000	100,000,000

소 계	11,224,845,396	5,676,849,280

합 계	17,148,354,505	11,025,355,979

7.2 기타채권에 대한 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	미수금

당 기	전 기

기초금액	21,826,790	48,884,731

손상차손인식 및 환입	13,007,388	(27,057,941)

기말금액	34,834,178	21,826,790

7.3 보고기간종료일 현재 기타채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	장부금액	6개월 미만	6~12개월	1년 초과

당 기	17,148,354,505	4,387,240,426	1,536,268,683	11,224,845,396

전 기	11,025,355,979	2,838,566,582	2,509,940,117	5,676,849,280

8. 재고자산보고기간종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

상품	40,609,680,243	26,347,422,669

상품평가충당금	(1,887,483,879)	(866,808,483)

제품	126,268,239,598	83,167,653,931

제품평가충당금	(9,965,366,538)	(5,344,307,354)

재공품	441,770,238	357,733,678

원재료	5,059,137,141	60,408,600

원재료평가충당금	(2,160,945,543)	(57,388,170)

저장품	647,275,610	663,208,442

미착상품	43,401,899	-

순실현가능가치와 취득원가 중 낮은가액으로 측정한 총 재고자산	159,055,708,769	104,327,923,313

한편 당기 중 매출원가로 인식한 재고자산평가손실(환입)은 6,741,075,817원 ( 전기:(-)5,691,281,210원)입니다 .

9. 기타자산보고기간종료일 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

유동	미수수익	277,049,586	55,911,986

선급금	1,145,821,784	556,570,761

선급비용	1,365,397,159	1,017,797,105

유동 계	2,788,268,529	1,630,279,852

비유동	장기선급비용	2,238,102,495	1,466,962,207

합 계	5,026,371,024	3,097,242,059

10. 당기손익-공정가치측정 금융자산

보고기간종료일 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	회사명	지분율	당 기	전 기(*1)

취득원가	공정가치	장부금액	장부금액

비유동	펀드상품	-	25,000,000,000	25,111,005,961	25,111,005,961	-

한국패션유통물류㈜(*1)	3.89%	740,000,000	-	-	-

듀베티카재팬	10%	1,101,793	1,086,007	1,086,007	-

소계	25,741,101,793	25,112,091,968	25,112,091,968	-

합 계	25,741,101,793	25,112,091,968	25,112,091,968	-

(*1) 전기에는 매도가능증권금융자산으로 분류하였으며, 전기 중 매도가능금융자산 손상차손 740,000천원 전액을 반영하였습니다. 당기중 당기손익-공정가치측정 금융자산 25,000,000,000원을 취득하였습니다. 당기손익-공정가치측정 금융자산에 대하여, 각각 평가손실 497,544,307원 및 평가이익 608,550,268원을 당기손익에 반영하였습니다.

11. 금융상품의 구분 및 공정가치

11.1 보고기간종료일 현재 연결기업의 재무제표에 계상된 금융상품의 장부금액과 공정가치의 비교내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	장부금액	공정가치

당 기	전 기	당 기	전 기

금융자산

상각후원가측정 금융자산	현금및현금성자산	17,295,055,798	32,275,301,652	17,295,055,798	32,275,301,652

단기금융상품자산	21,600,000,000	20,800,000,000	21,600,000,000	20,800,000,000

매출채권	84,287,768,316	90,264,945,425	84,287,768,316	90,264,945,425

기타유동채권	5,923,509,109	5,348,506,699	5,923,509,109	5,348,506,699

기타유동자산	277,049,586	55,911,986	277,049,586	55,911,986

기타비유동채권	11,224,845,396	5,676,849,280	11,224,845,396	5,676,849,280

소 계	140,608,228,205	154,421,515,042	140,608,228,205	154,421,515,042

당기손익-공정가치측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	25,112,091,968	-	25,112,091,968	-

합 계	165,720,320,173	154,421,515,042	165,720,320,173	154,421,515,042

금융부채

상각후원가측정 금융부채	매입채무	39,438,223,810	44,421,470,401	39,438,223,810	44,421,470,401

기타유동채무	38,506,810,504	34,978,072,245	38,506,810,504	34,978,072,245

기타유동부채	1,602,119,567	750,951,380	1,602,119,567	750,951,380

합 계	79,547,153,881	80,150,494,026	79,547,153,881	80,150,494,026

상기의 금융자산과 부채의 공정가치는 해당 금융상품을 강제매각이나 청산이 아닌 거래의사가 있는 당사자간의 정상거래를 통해 거래되는 금액으로 계상되었습니다. 상기의 공정가치 추정에 사용된 방법 및 가정은 다음과 같습니다. - 현금및현금성자산, 기타유동금융자산, 매출채권, 기타유동채권, 기타유동자산, 매 입채무, 기타유동채무 및 기타유동부채는 만기가 단기이므로 장부금액이 공정가 치와 유사하다고 판단하였습니다. - 연결기업은 이자율, 고객의 개인신용도등의 변수에 기초하여 고정이자부 및 변동 이자부 대여금 및 차입금을 평가하였습니다. 이 평가에 기초하여 대여금에 예상되 는 손실에 대비한 충당금을 적립하였습니다. - 상장된 채무상품의 공정가치는 보고기간말 현재 공시가격에 기초하고 있습니다. 공시가격이 없는 금융상품, 은행차입금 및 기타금융부채, 금융리스부채 및 기타비 유동적 금융부채의 공정가치는 미래현금흐름을 이와 유사한 조건, 신용위험 및 잔 여만기를 가진 차입금의 할인률로 할인하여 추정된 금액입니다. - 당기손익-공정가치측정 금융자산의 공정가치는 활성시장에서 이용가능한 시장가 격에 기초하여 산정되었습니다. 비상장 당기손익-공정가치측정 금융자산의 공정 가치는 적절한 평가기법을 활용하여 측정되었습니다. 공정가치 평가는 경영진에 게 예상 현금흐름, 할인율, 신용위험 및 변동성과 같은 평가모형의 투입변수에 대 한 가정을 하도록 요구하고 있습니다. 일정한 범위내의 다양한 추정치에 대한 확 률은 합리적으로 평가될 수 있으며 비상장 지분증권의 공정가치에 대한 경영진의 추정에 사용될 수 있습니다. - 연결기업은 투자등급의 신용도를 보유한 금융기관 등과 파생상품계약을 체결하였 습니다. 파생상품은 시장에서 관측가능한 투입변수에 기초한 평가기법으로 평가 되었습니다. 가장 많이 적용된 평가기법은 현재가치 계산을 활용한 선도가격산정 과 스왑모델등입니다. 동 모델에는 계약당사자의 신용도, 외환현물환율과 선도환 율, 이자율곡선과 기초상품의 선도금리곡선 등의 다양한 투입변수가 반영되었습 니다. - 연결기업의 이자부 차입금의 공정가치는 보고기간말 현재 발행자의 차입이자율을 고려한 할인율을 적용한 현금흐름할인법을 이용하여 결정하고 있습니다. 당기 말 현재의 자기불이행위험은 유의적이지 않은것으로 판단하고 있습니다.

11.2 공정가치 측정

공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 연결기업은 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.연결기업은 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다. - 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다. - 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공 정가치는 수준2로 분류됩니다. - 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준3으로 분류됩니다.

당기 중 공정가치 서열체계의 수준1과 수준2 사이의 유의적인 이동은 없었습니다.

11.3 공정가치 서열체계 수준2의 가치평가기법 및 투입변수 설명보고기간종료일 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채 중 공정가치 서열체계 수준2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(당기)
(단위 : 원)

구분	공정가치 금액	가치평가기법	투입변수

당기손익-공정가치측정 금융자산	25,112,091,968	자산가치접근법 등	편입자산의 공정가치 등

11.4 당기 및 전기의 금융상품 범주별 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

당기손익-공정가치측정 금융자산(부채)	상각후원가금융자산(부채)	합계	당기손익인식금융자산(부채)	대여금및수취채권(기타금융부채)	매도가능금융자산	합계

(금융수익)

이자수익	-	1,582,877,046	1,582,877,046	-	486,632,957	-	486,632,957

외환차익	-	125,181,236	125,181,236	-	241,323,799	-	241,323,799

외화환산이익	-	83,467,357	83,467,357	-	136	-	136

당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	608,550,268	-	608,550,268	-	-	-	-

합 계	608,550,268	1,791,525,639	2,400,075,907	-	727,956,892	-	727,956,892

(금융비용)

이자비용	-	57,312,661	57,312,661	-	35,564,078	-	35,564,078

외환차손	-	199,046,965	199,046,965	-	16,901,431	-	16,901,431

외화환산손실	-	179,688,008	179,688,008	-	45,243,718	-	45,243,718

파생상품거래손실	-	-	-	97,053,145	-	-	97,053,145

당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	497,544,307	-	497,544,307	-	-	-	-

매도가능금융상품손상차손	-	-	-	-	-	740,000,000	740,000,000

합 계	497,544,307	436,047,634	933,591,941	97,053,145	97,709,227	740,000,000	934,762,372

12. 유형자산보고기간종료일 현재 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	구축물	기계장치	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계

취득원가

전 기 초	28,314,305,916	42,988,900,934	5,318,368,458	-	-	32,878,299	18,643,235,212	11,487,574,938	256,475,940	107,041,739,697

기중 취득	-	-	-	-	-	306,106,533	6,859,439,840	3,526,339,718	114,000,000	10,805,886,091

기중 처분	-	-	-	-	-	(15,443,574)	(2,040,220,527)	-	-	(2,055,664,101)

대체(주1)	916,510,974	793,141,042	-	-	-	-	-	-	-	1,709,652,016

환율변동	-	-	-	-	-	-	(12,342,587)	(2,148,924)	-	(14,491,511)

전 기 말	29,230,816,890	43,782,041,976	5,318,368,458	-	-	323,541,258	23,450,111,938	15,011,765,732	370,475,940	117,487,122,192

기중 취득	3,646,522,240	871,747,078	-	118,607,761	88,955,821	34,503,962	9,784,362,458	3,109,729,971	30,094,344,390	47,748,773,681

기중 처분	-	-	-	-	-	(7,547,350)	(1,746,603,310)	(912,278,307)	-	(2,666,428,967)

연결범위변동(주2)	220,585,757	2,793,760,562	-	-	1,036,377,455	139,964,179	989,983,457	679,010,459	-	5,859,681,869

대체(주1)	5,921,789,202	10,678,243,452	1,985,435,862	-	-	-	-	-	-	18,585,468,516

환율변동	(4,407,013)	(31,348,342)	-	(1,063,190)	(10,362,416)	(1,496,264)	43,882,451	(32,270,786)	-	(37,065,560)

당 기 말	39,015,307,076	58,094,444,726	7,303,804,320	117,544,571	1,114,970,860	488,965,785	32,521,736,994	17,855,957,069	30,464,820,330	186,977,551,731

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	구축물	기계장치	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계

감가상각누계액

전 기 초	-	9,262,670,380	548,292,027	-	-	14,197,056	11,409,188,039	8,535,978,498	-	29,770,326,000

감가상각비	-	1,407,814,883	182,164,245	-	-	27,921,737	4,126,033,424	1,281,175,736	-	7,025,110,025

기중 처분	-	-	-	-	-	(3,860,880)	(1,749,825,112)	-	-	(1,753,685,992)

대체(주1)	-	245,548,623	-	-	-	-	-	-	-	245,548,623

환율변동	-	-	-	-	-	-	(11,885,228)	(2,718,104)	-	(14,603,332)

전 기 말	-	10,916,033,886	730,456,272	-	-	38,257,913	13,773,511,123	9,814,436,130	-	35,272,695,324

감가상각비	-	1,657,270,797	215,916,652	5,556,709	56,395,388	73,758,583	5,312,851,033	1,818,850,261	-	9,140,599,423

기중 처분	-	-	-	-	-	(1,178,566)	(1,530,614,671)	(694,808,523)	-	(2,226,601,760)

연결범위변동(주2)	-	682,513,500	-	-	649,519,860	91,535,990	380,361,352	413,050,379	-	2,216,981,081

대체(주1)	-	2,109,466,801	292,520,865	-	-	-	-	-	-	2,401,987,666

손상차손	-	-	-	-	-	-	-	81,612,406	-	81,612,406

환율변동	-	(6,718,285)	-	(49,810)	(6,602,787)	(909,324)	7,257,767	(22,225,995)	-	(29,248,434)

당 기 말	-	15,358,566,699	1,238,893,789	5,506,899	699,312,461	201,464,596	17,943,366,604	11,410,914,658	-	46,858,025,706

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	구축물	기계장치	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계

순장부금액

당 기 말	39,015,307,076	42,735,878,027	6,064,910,531	112,037,672	415,658,399	287,501,189	14,578,370,390	6,445,042,411	30,464,820,330	140,119,526,025

전 기 말	29,230,816,890	32,866,008,090	4,587,912,186	-	-	285,283,345	9,676,600,815	5,197,329,602	370,475,940	82,214,426,868

(주1) 대체금액은 유형자산과 투자부동산의 대체입니다.(주2) 당기 중 사업결합에 따른 연결범위변동분 입니다.

13. 투자부동산13.1 보고기간종료일 현재 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계

취득원가

전 기 초	22,668,981,152	20,531,766,139	2,446,821,924	45,647,569,215

기중 취득	-	-	-	-

기중 처분	-	-	-	-

대체(주1)	(916,510,974)	(793,141,042)	-	(1,709,652,016)

전 기 말	21,752,470,178	19,738,625,097	2,446,821,924	43,937,917,199

기중 취득	-	-	-	-

기중 처분	(9,248,400,000)	(1,524,726,895)	(451,786,062)	(11,224,912,957)

대체(주1)	(5,921,789,202)	(10,678,243,452)	(1,985,435,862)	(18,585,468,516)

당 기 말	6,582,280,976	7,535,654,750	9,600,000	14,127,535,726

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계

감가상각누계액

전 기 초	-	4,852,579,262	652,624,922	5,505,204,184

감가상각비	-	634,136,797	67,504,815	701,641,612

기중 처분	-	-	-	-

대체(주1)	-	(245,548,623)	-	(245,548,623)

전 기 말	-	5,241,167,436	720,129,737	5,961,297,173

감가상각비	-	411,350,312	33,752,408	445,102,720

기중 처분	-	(992,211,031)	(451,762,280)	(1,443,973,311)

대체(주1)	-	(2,109,466,801)	(292,520,865)	(2,401,987,666)

당 기 말	-	2,550,839,916	9,599,000	2,560,438,916

(주1) 대체금액은 유형자산과 투자부동산의 대체입니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계

순장부금액

당 기 말	6,582,280,976	4,984,814,834	1,000	11,567,096,810

전 기 말	21,752,470,178	14,497,457,661	1,726,692,187	37,976,620,026

13.2 당기 및 전기 중 투자부동산과 관련한 수익과 비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

투자부동산으로부터의 임대수익	1,762,921,498	3,483,846,935

투자부동산처분이익	44,839,670,354	-

임대수익 발생 직접 운영비용	(966,650,330)	(1,765,804,189)

임대수익 발생 간접 운영비용	(8,509,463,941)	(429,981,464)

투자부동산으로부터의 임대손익	37,126,477,581	1,288,061,282

투자부동산은 상각후 취득원가로 표시되어 있으며, 정액법(내용연수 20~40년)에 의해 상각하고 있습니다.

13.3 보고기간종료일 현재 투자부동산의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	장부금액	공정가치

토지	6,582,280,976	7,893,819,870

건물	4,984,814,834	4,984,814,834

건물부속설비	1,000	1,000

합계	11,567,096,810	12,878,635,704

투자부동산 중 토지는 국토해양부에서 고시한 표준지공시지가를 기준으로 측정하였으나, 건물은 비교될만한 시장거래 발생빈도가 낮고 신뢰성 있는 공정가치의 대체적 추정이 가능하지 않아 장부금액을 공정가치로 측정하였습니다.

14. 무형자산14.1 보고기간종료일 현재 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	브랜드	회원권	소프트웨어	영업권	기타무형자산	합계

취득원가

전 기 초	690,000,000	62,912,450	-	851,037,380	-	-	-	1,603,949,830

기중 취득	-	25,332,181	-	2,385,957,247	-	-	-	2,411,289,428

기중 처분	-	(1,360,480)	-	-	-	-	-	(1,360,480)

전 기 말	690,000,000	86,884,151	-	3,236,994,627	-	-	-	4,013,878,778

기중 취득	-	61,452,450	-	340,632,600	70,641,550	-	2,908,009	475,634,609

기중 처분	-	(3,686,325)	-	-	(10,641,578)	-	-	(14,327,903)

연결범위변동(주1)	-	-	6,700,000,000	-	50,577,231	579,950,817	65,753,817	7,396,281,865

환율변동	-	-	-	-	(991,206)	-	1,998,610	1,007,404

당 기 말	690,000,000	144,650,276	6,700,000,000	3,577,627,227	109,585,997	579,950,817	70,660,436	11,872,474,753

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	브랜드	회원권	소프트웨어	영업권	기타무형자산	합계

상각비 및 손상차손

전 기 초	587,500,000	11,680,138	-	-	-	-	-	599,180,138

무형자산상각비	62,000,000	15,600,871	-	-	-	-	-	77,600,871

기중 처분	-	(521,517)	-	-	-	-	-	(521,517)

전 기 말	649,500,000	26,759,492	-	-	-	-	-	676,259,492

무형자산상각비	40,500,000	23,958,495	-	-	10,575,157	-	5,858,190	80,891,842

환율변동	-	-	-	-	(94,744)	-	-	(94,744)

기중 처분	-	(883,352)	-	-	-	-	-	(883,352)

당 기 말	690,000,000	49,834,635	-	-	10,480,413	-	5,858,190	756,173,238

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	브랜드	회원권	소프트웨어	영업권	기타무형자산	합계

순장부금액

당 기 말	-	94,815,641	6,700,000,000	3,577,627,227	99,105,584	579,950,817	64,802,246	11,116,301,515

전 기 말	40,500,000	60,124,659	-	3,236,994,627	-	-	-	3,337,619,286

(주1) 당기 중 사업결합에 따른 연결범위변동분 입니다. (주석 30 참조)

14.2 영업권의 세부내역당기의 보고기간말 현재 영업권은 연결회사의 경영진이 영업권을 관리하는 단위인 종속기업별로 다음과 같이 배부되었습니다. 당기와 전기의 영업권 배분방식에는 변동이 없습니다.

(단위: 원)

구분	당기	전기

듀베디카 SRL	579,950,817	-

14.3 무형자산의 손상평가비한정 내용연수를 가진 회원권에 대한 손상검사를 위해 영업부문이자 보고부문인 3개의 현금창출단위(의류부문, 임대부문 및 물류부문)에 배분되었습니다. 또한, 연결기업은 당기말 및 전기말 시점에 수행하는 손상검사를 실시하였습니다. 연결기업은 자산손상을 시사하는 징후를 검토하면서 여러 다른 징후들과 함께 자산손상 징후를 검토였으나 자산손상을 시사하는 징후를 발견하지 못하였습니다. 따라서 비한정 내용연수를 가진 회원권에 대해서 자산손상을 인식하지 않았습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 회원권에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다. 또한 연결회사는 비한정 내용연수를 가진 영업권과 브랜드 무형자산에 대하여 매년 손상검사를 수행하고 있습니다. 현금흐름창출단위(집단)의 회수가능가액은 사용가치계산에 근거하여 결정되었으며, 사용가치의 계산은 경영진이 승인한 향후 5년치의 재무예산에 근거하여 세전현금흐름추정치를 사용하였습니다. 2018년 12월 31일 현재의 사용가치 계산에 사용된 주요 가정치는 다음과 같습니다.

(1) 영업권연결회사는 매년 영업권에 대한 손상검사를 수행하고 있습니다. 연결회사가 수행한 손상평가 결과, 추가적인 손상차손을 인식하지 않았습니다.

(2) 브랜드

연결회사는 매년 브랜드에 대한 손상검사를 수행하고 있습니다. 현금흐름창출단위의회수가능가액은 사용가치 계산에 근거하여 결정되었습니다. 사용가치의 계산은 경영진이 승인한 향후 5년치의 재무예산에 근거하여 세전현금흐름추정치를 사용하였습니다. 동 기간에 대하여 사용된 매출성장률은 아래와 같습니다. 동 성장률은 현금창출단위가 속한 산업의 장기 평균성장률을 초과하지 않습니다. 손상평가 수행결과, 당기에는 브랜드에 대하여 손상을 인식하지 않았습니다.

2018년 12월 31일 현재의 사용가치 계산에 사용된 주요 가정치는 다음과 같습니다.

구분	로열티수익률	매출성장률(*1)	세전할인율(*2)

듀베디카 SRL	3.0% ~ 3.5%	0 ~ 15%	16.13%

(*1) 향후 5년간 현금흐름을 예측치를 산정하기 위한 가중평균 매출성장율로 과거 매출성장율 및 물가상승률를 기초로 산정함.(*2) 예상현금흐름에 적용된 세전할인율연결회사는 매출성장률을 과거의 실적과 향후 시장의 성장률에 근거하여 결정하고 있습니다. 사용된 할인율은 관련된 부문의 특수한 위험을 반영한 세전할인율입니다.

15. 매입채무, 기타채무 및 기타부채15.1 보고기간종료일 현재 매입채무, 기타채무 및 기타부채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

매입채무	39,438,223,810	44,421,470,401

기타유동채무

- 미지급금	29,910,820,504	23,030,759,178

- 유동성장기예수보증금	8,595,990,000	11,952,600,000

- 현재가치할인차금	-	(5,286,933)

기타유동채무 계	38,506,810,504	34,978,072,245

기타유동부채

- 선수금	220,592,820	86,741,915

- 예수금	391,037,928	174,795,533

- 미지급비용	1,602,119,567	750,951,380

- 선수수익	4,316,570,439	3,361,543,643

기타유동부채 계	6,530,320,754	4,374,032,471

반품충당부채	438,391,239	382,824,395

기타비유동부채	43,405,353	-

15.2 마일리지충당부채당기 및 전기 중 마일리지충당부채의 증감내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기초	증가	감소	기말	기초	증가	감소	기말

마일리지충당부채	3,356,256,712	4,168,174,418	(3,207,860,691)	4,316,570,439	2,491,203,902	3,757,786,531	(2,892,733,721)	3,356,256,712

연결기업은 의류 등의 판매촉진을 위하여 구매회원에게 부여하는 마일리지에 대하여기간 손익의 적정화를 위해 동 적립금 부여에 따라 예상되는 부담액을 과거 사용실적에 근거하여 마일리지충당부채로 설정하고 있습니다. 마일리지충당부채는 선수수익으로 계상하고 있습니다.

16. 반품충당부채

당기 및 전기 중 반품충당부채의 증감내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기초	증가	감소	기말	기초	증가	감소	기말

반품충당부채	382,824,395	104,221,991	(48,655,147)	438,391,239	-	382,824,395	-	382,824,395

반품자산	-	180,876,451	-	180,876,451	-	-	-	-

연결기업은 판매시점에 반품이 예상되는 부분의 매출액과 매출원가를 각각 차감하고해당 매출과 매출원가에 해당하는 금액은 반품충당부채 및 반품자산으로 설정하고 있으며, 반품과 관련하여 발생할 것으로 예상되는 비용은 관련 충당부채에 추가로 반영하고 있습니다.

17. 퇴직급여연결기업은 확정급여퇴직연금제도를 운영하고 있습니다. 연결기업은 근로자퇴직급여보장법에 따라 퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 동 제도하에서 최종급여지급액은은퇴 후 급여 지급시 소비자 물가지수를 반영하여 조정되어야 합니다. 제공되는 급여의 수준은 퇴직시 종업원의 근무기간 및 급여에 따라 산정됩니다. 확정급여연금제도는 별도로 관리되는 기금에 기여금을 적립할 것을 요구하고 있습니다.연금부채는 소비자물가지수에 따라 조정되므로, 퇴직급여제도는 국내의 물가상승율,이자율위험 변동에 노출되어 있습니다.

17.1 당기와 전기 중 확정급여제도와 관련하여 인식된 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

당기근무원가	2,584,604,389	1,958,637,494

이자원가	204,690,797	173,814,450

사외적립자산의 기대수익	(265,710,733)	(222,666,601)

합 계	2,523,584,453	1,909,785,343

17.2 연결기업의 퇴직급여부채는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

확정급여채무	11,953,161,223	8,615,640,544

사외적립자산	(10,714,585,860)	(8,410,451,884)

퇴직급여부채	1,238,575,363	205,188,660

17.3 기중 연결기업의 확정급여채무의 현재가치 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기초	8,615,640,544	8,748,236,615

관계회사 전입	16,577,500	271,113,840

당기근무원가	2,584,604,389	1,958,637,494

이자원가	204,690,797	173,814,450

확정급여부채의 재측정요소	1,180,665,905	(38,692,945)

급여지급액	(1,085,938,822)	(2,497,468,910)

연결범위변동(주1)	443,615,457	-

환율변동	(6,694,547)	-

기말	11,953,161,223	8,615,640,544

(주1) 당기 중 사업결합에 따른 연결범위변동분 입니다. (주석 30 참조)

17.4 기중 연결기업의 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기초	8,410,451,884	7,869,969,340

관계회사 전입	16,577,500	271,113,840

사외적립자산 납부액	3,042,369,571	2,087,916,670

기대수익	265,710,733	222,666,601

확정급여부채의 재측정요소	(164,657,978)	(143,350,657)

급여지급액	(855,865,850)	(1,897,863,910)

기말	10,714,585,860	8,410,451,884

17.5 연결기업의 사외적립자산의 구성내역 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

단기금융상품	10,714,585,860	10,714,585,860	8,410,451,884	8,410,451,884

17.6 당기와 전기 중 확정급여부채를 산정하기 위해 적용한 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분	당 기	전 기

할인율	2.92%	3.43%

사외적립자산 기대수익율	2.92%	3.43%

임금상승율	4.00%	4.00%

17.7 연결기업의 주요 보험수리적 가정에 대한 민감도 분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

1% 상승	1% 하락	1% 상승	1% 하락

할인율의 변동	(723,974,701)	856,795,606	(530,857,499)	626,403,085

임금상승률의변동	839,421,315	(724,218,120)	617,051,402	(533,481,616)

위 민감도분석은 보고기간말 현재 유의적인 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인범위내에서 변동한다면 확정급여채무에 미치게 될 영향을 추정한 방법에 기초한 것입니다.

18. 자본18.1 당기말 현재 지배기업이 발행할 주식의 총수는 40,000,000주(전기 : 40,000,000주)이며, 발행한 주식의 수 및 1주당 금액은 각각 15,400,000주(전기 : 15,400,000주) 및 500원(전기 : 500원)입니다.

18.2 연결기업의 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기타자본잉여금	2,633,637,609	2,633,637,609

18.3 연결기업의 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

법정적립금(주1)	3,850,000,000	3,850,000,000

임의적립금	269,489,159,374	204,372,800,000

미처분이익잉여금	110,574,932,341	77,565,963,627

합 계	383,914,091,715	285,788,763,627

(주1) 연결기업은 상법상의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으나 당기말 현재 연결기업의 이익준비금이 자본금의 50%에 달하였으므로 추가 적립할 의무는 없습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전을 위해서는 사용될 수 있습니다.

18.4 연결기업의 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

해외사업장환산차이	(120,988,609)	(166,994,408)

18.5 당기 및 전기 지배기업의 이익잉여금처분계산서

(단위: 원)

구 분	당 기(처분예정일 2019년 3월 15일)	전 기(처분확정일 2018년 3월 16일)

Ⅰ. 미처분이익잉여금	107,258,120,739	76,539,847,112

1.전기이월미처분이익잉여금	1,529,847,112	1,818,082,269

2.보험수리적손익	(880,041,612)	14,828,901

3.당기순이익	106,608,315,239	74,706,935,942

Ⅱ. 임의적립금등의 이입액	-	-

Ⅲ. 합계	107,258,120,739	76,539,847,112

Ⅳ. 이익잉여금처분액	106,010,000,000	75,010,000,000

1.임의적립금	96,000,000,000	65,000,000,000

2.배당금 (주당배당금(율) : 보통주: 당기 650원(130%) 전기 650원(130%))	10,010,000,000	10,010,000,000

Ⅴ. 차기이월 미처분이익잉여금	1,248,120,739	1,529,847,112

18.6 연결기업의 비지배지분의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	비지배지분율	당 기	전 기

듀베디카인터내셔널	5.44%	378,705,918	-

듀베디카 SRL	5.45%	270,446,212	-

듀베디카 크로아티아	24.00%	14,498,780	-

합계	663,650,910	-

19. 배당금19.1 지배기업의 현금배당금의 지급내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

보통주 최종 배당 : 주당 전기 650원(전전기 350원)	10,010,000,000	5,390,000,000

19.2 당기 및 전기에 주주총회승인을 위해 제안된 보통주 배당금은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

당기 : 주당 650원, 전기 주당 650원	10,010,000,000	10,010,000,000

20. 매출 및 매출원가(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

매출

제품매출	428,007,264,302	404,845,713,982

상품매출	233,208,060,939	146,196,205,503

수수료매출	2,264,726,816	2,458,023,755

임대매출	1,762,921,498	3,483,846,935

물류매출	3,046,941,674	3,534,386,820

기타매출	436,887,928	-

합 계	668,726,803,157	560,518,176,995

매출원가

제품매출원가	164,911,881,491	144,175,280,716

상품매출원가	59,270,118,934	43,296,331,447

임대매출원가	966,650,330	1,765,804,189

물류매출원가	2,866,269,330	2,993,145,695

기타매출원가	56,314,550	-

합 계	228,071,234,635	192,230,562,047

21. 영업이익 및 영업외손익21.1 판매비와관리비

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

급여	16,207,743,585	10,091,133,766

퇴직급여	2,051,797,680	1,422,755,106

복리후생비	2,495,006,981	2,062,045,007

여비교통비	1,144,415,794	578,042,560

차량유지비	351,182,442	222,129,614

통신비	462,288,739	328,238,937

수도광열비	1,183,179,038	897,935,064

소모품비	4,003,781,913	3,188,873,612

세금과공과	1,114,341,361	937,420,835

도서인쇄비	188,464,090	214,850,194

광고선전비	18,221,949,141	15,044,681,893

접대비	43,149,575	125,735,100

지급수수료	264,441,513,927	212,558,133,815

운반비	333,789,702	5,473,838

임차료	27,010,255,950	14,890,143,905

감가상각비	8,672,083,360	6,573,185,920

보험료	329,498,535	153,974,086

수선비	795,573,271	461,699,100

대손상각비	5,693,446	337,324,619

교육훈련비	553,723	1,449,100

무형자산상각비	80,891,842	77,600,871

합 계	349,137,154,095	270,172,826,942

21.2 기타손익(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

기타수익

수수료수익	591,645,790	451,784,606

기타의대손충당금환입	-	27,057,941

투자부동산처분이익	44,839,670,354	-

무형자산처분이익	8,359,486	14,161,037

유형자산처분이익	11,416,915	-

잡이익	1,067,619,539	1,372,558,202

염가매수차익	2,494,836,969	-

합 계	49,013,549,053	1,865,561,786

기타비용

기부금	21,771,265	303,352

유형자산폐기손실	404,553,614	250,345,074

유형자산처분손실	10,650,133	5,230,944

유형자산손상차손	81,612,406	-

기타의대손상각비	13,007,388	-

잡손실	510,449,937	38,473,866

합 계	1,042,044,743	294,353,236

21.3 금융손익(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

금융수익

이자수익	1,582,877,046	486,632,957

외환차익	125,181,236	241,323,799

외화환산이익	83,467,357	136

당기손익-공정가치측정 금융자산 평가이익	608,550,268	-

합 계	2,400,075,907	727,956,892

금융비용

이자비용	57,312,661	35,564,078

외환차손	199,046,965	16,901,431

외화환산손실	179,688,008	45,243,718

파생상품거래손실	-	97,053,145

당기손익-공정가치측정 금융자산 평가손실	497,544,307	-

매도가능금융자산손상차손	-	740,000,000

합 계	933,591,941	934,762,372

연결기업은 외화 거래 및 환산으로 발생한 외환차이를 금융수익 및 금융비용으로 인식하고 있습니다.

21.4 비용의 성격별 분류(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

재고자산의 변동	(50,768,654,668)	(14,044,785,468)

원재료의사용 및 상품매입	73,635,609,179	51,080,920,695

외주가공비	172,553,282,411	136,654,454,598

종업원급여	28,318,429,241	18,820,745,579

상각비	9,666,593,985	7,726,751,637

광고 및 판촉비	18,221,949,141	9,248,007,190

기타비용	325,581,179,441	252,917,294,758

합계	577,208,388,730	462,403,388,989

22. 법인세22.1 당기 및 전기의 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

당기법인세부담액(추납액 및 환급액 포함)	21,486,826,398	21,198,320,620

일시적 차이로 인한 이연법인세 변동액	9,868,148,849	3,370,105,451

환율변동	(623,722)	-

총법인세비용	31,354,351,525	24,568,426,071

자본에 직접 반영된 법인세비용	303,477,585	22,929,026

법인세비용	31,657,829,110	24,591,355,097

22.2 자본에 직접 반영된 법인세비용

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

확정급여채무의 재측정요소	303,477,585	22,929,026

22.3 당기와 전기 중 회계이익에 적용세율을 곱하여 산출한 금액과 법인세비용의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

1. 법인세비용차감전순이익	140,956,402,703	99,479,191,076

2. 적용세율에 따른 법인세	33,649,449,454	23,611,964,240

3. 조정사항

비공제비용	1,417,500	8,282,808

법인세추납액(환급액)	-	247,684,534

기업소득 환류세제에 따른 추가납부액	634,111,105	1,268,936,399

세액공제	(1,166,657,475)	(300,225,057)

기타(세율차이 등)	(1,460,491,474)	(245,287,827)

계	(1,991,620,344)	979,390,857

4. 법인세비용(2+3)	31,657,829,110	24,591,355,097

22.4 이연법인세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	재무상태표	손익계산서

당 기	전 기	당 기	전 기

감가상각비(건물)	408,470,873	115,162,929	(268,988,819)	3,663,185

감가상각비(건물부속설비)	5,417,198	26,323,281	20,906,083	4,236,583

감가상각비(공기구비품)	-	(11,730,276)	(11,730,276)	(26,379,591)

감가상각비(임차시설물)	-	-	-	(31,611,116)

감가상각비(차량운반구)	13,833,923	2,614,987	(11,218,936)	(2,614,987)

감가상각비(업무용승용차)	22,533,123	12,596,624	(9,936,499)	(7,871,729)

건설자금이자(토지분)	11,522,201	11,522,201	-	-

토지원가	18,670,995	18,670,995	-	-

재고평가손실	2,632,119,279	1,410,413,402	(1,221,705,877)	1,280,538,272

미판매재고이익	-	14,005,008,546	14,005,008,546	2,581,179,049

내부거래미실현재고이익	251,584,468	-	(251,584,468)	-

반품충당부채	48,216,785	86,135,489	37,918,704	(86,135,489)

종속기업이월결손금	171,843,133	-	(171,843,133)	-

대손충당금	111,048,043	-	(111,048,043)	-

퇴직급여충당부채	2,401,919,098	1,599,982,947	(801,936,151)	(106,494,149)

퇴직보험(사외적립자산)	(2,398,290,386)	(1,706,033,706)	692,256,680	148,207,475

마일리지충당금	971,228,349	755,157,760	(216,070,589)	(194,636,882)

무형자산(브랜드가치)	(1,608,000,000)	-	-	-

압축기장충당금	-	(1,852,983,000)	(1,852,983,000)	-

미지급비용_급여	206,288,307	148,855,803	(57,432,504)	(36,997,260)

미수수익	(86,348,692)	(12,787,902)	73,560,790	11,604,096

매도가능금융자산손상차손	166,500,000	166,500,000	-	(166,500,000)

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익	(136,923,810)	-	136,923,810	(82,006)

당기손익-공정가치측정금융자산평가손실	111,947,469	-	(111,947,469)	-

이연법인세비용(수익)	9,868,148,849	3,370,105,451

이연법인세자산(부채)	3,323,580,356	14,775,410,080

연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련되어 있는 경우 법인세자산과 부채를 상계하고 있습니다.당기말 현재 연결기업은 특정 종속기업 및 관계기업의 법인세와 관련하여 발생한 일시적차이에 대해 동 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다.당기말 현재 상기 이연법인세자산(부채)가 인식되지 않은 종속기업 및 관계기업투자와 관련된 일시적차이의 총액은 (-)3,112,106,100(전기 : (-)2,875,098,985원)입니다. 만약 연결기업이 미인식한 이연법인세자산(부채)를 모두 인식할 경우 순이익이 (-)700,223,873원(전기 : (-)646,897,272원)만큼 변동할 것입니다.

23. 주당이익기본주당이익은 지배기업의 보통주소유주에게 귀속되는 당기순이익을 가중평균유통보통주식수로 나누어 계산합니다. 기본주당이익 계산에 사용된 이익 및 주식관련 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

내 역	당 기	전 기

지배기업 보통주소유주 귀속 당기순이익	109,174,287,967	74,887,835,979

가중평균유통보통주식수	15,400,000	15,400,000

기본주당순이익	7,089	4,863

지배기업의 발행주식수와 가중평균유통보통주식수는 동일하며, 보고기간말일과 재무제표 발행일간의 기간동안 보통주나 잠재적보통주와 관련한 거래는 없었습니다.

24. 특수관계자연결기업의 종속기업에 대한 정보는 주석 1 에 기술하고 있으며, 기중 특수관계자간 거래내역과 기말 현재 특수관계자간에 대한 채권 및 채무의 내역은 다음과 같습니다.24.1 당기말 현재 연결기업의 특수관계자의 현황은 다음과 같습니다.

구 분	특수관계자의 명칭	업종

기타특수관계자	(주)에프앤코	화장품 제조

(주)엔에스에프	종합물류서비스

24.2 기중 연결기업간 주요 거래내역 및 채권과 채무 잔액과 담보 및 보증의 내역(1) 거래내역

(단위: 원,EUR)

특수관계자	매출	매입	기타수익	기타비용	자본투자

에프앤에프	에프앤에프 로지스틱스	당기	12,959,766	10,003,783,338	42,000,000	212,333,190	-

전기	1,058,000	8,634,660,922	-	-	-

에프앤에프	에프앤에프 홍콩	당기	9,278,790,446	-	270,453,512	-	-

전기	665,633,100	-	-	7,581,000	-

에프앤에프	듀베디카인터내셔널	당기	-	-	195,107,969	-	4,875,080,940

전기	-	-	-	-	-

에프앤에프	듀베디카불가리아	당기	-	-	36,255,940	-	-

전기	-	-	-	-	-

에프앤에프	듀베디카SRL	당기	-	-	22,745,123	-	-

전기	-	-	-	-	-

에프앤에프	에프앤에프 NA	당기	-	-	-	-	89,848,000

전기	-	-	-	-	-

듀베디카인터내셔널	듀베디카불가리아	당기	EUR 8,840.83	EUR 6,183,132.79	EUR 225.30	-	-

전기	-	-	-	-	-

듀베디카인터내셔널	듀베디카크로아티아	당기	EUR 1,620.00	EUR 279,788.00	-	-	-

전기	-	-	-	-	-

듀베디카불가리아	듀베디카크로아티아	당기	EUR 17,018.72	EUR 14,310.00	-	-	-

전기	-	-	-	-	-

( 2) 채권채무 잔액(단위: 원,EUR)

연결기업	채권	채무

매출채권	미수금 등	단기대여금	장기대여금	미지급금	장기예수보증금

에프앤에프	에프앤에프로지스틱스	당 기	-	3,850,000	-	-	754,878,281	-

전 기	1,163,800	-	-	-	821,182,821	-

에프앤에프	에프앤에프 홍콩	당 기	5,143,904,618	105,864,941	2,041,611,000	-	-	-

전 기	631,345,928	-	781,299,000	-	-	-

에프앤에프	듀베디카인터내셔널	당 기	-	75,058,268	2,046,656,000	5,116,640,000	-	-

전 기	-	-	-	-	-	-

에프앤에프	듀베디카불가리아	당 기	-	9,334,234	1,151,244,000	-	-	-

전 기	-	-	-	-	-	-

에프앤에프	듀베디카SRL	당 기	-	22,633,262	1,151,244,000	-	-	-

전 기	-	-	-	-	-	-

듀베디카인터내셔널	듀베디카불가리아	당 기	-	EUR 901.25	EUR 1,787,840.00	-	EUR 828,389.39	-

전 기	-	-	-	-	-	-

듀베디카인터내셔널	듀베디카크로아티아	당 기	-	-	-	-	EUR 139,330.00	-

전 기	-	-	-	-	-	-

듀베디카불가리아	듀베디카크로아티아	당 기	EUR 5,738.37	-	-	-	-	-

전 기	-	-	-	-	-	-

듀베디카인터내셔널	듀베디카SRL	당 기	-	-	-	-	EUR 67,264.95	-

전 기	-	-	-	-	-	-

연결기업 간 매출과 매입거래는 독립된 거래당사자 사이의 거래조건에 따라 이루어지고 있으며, 보고기간말 현재 채권 및 채무는 무담보조건으로 현금으로 결제되고 있습니다. 또한 연결기업 간 채권 및 채무와 관련하여는 어떠한 지급보증도 제공하고 있지 아니합니다. 한편 연결기업은 기중 채권에 대하여 손상차손을 인식하지 아니하였으며 채권에 대한 평가는 연결기업의 재무상황과 시장상황에 대한 검토를 통해 매 회계기간마다 수행되고 있습니다.

(3) 당기 중 연결기업 간 자금거래(단위: 원)

구분	자금대여 거래	현금출자

계정과목	대여기업	차입기업	대여(*)	회수

단기대여금	에프앤에프	에프앤에프 홍콩	1,177,600,000	-	-

단기대여금	에프앤에프	듀베디카인터내셔널	2,081,600,000	-	-

장기대여금	5,136,400,000	-	-

설립자금	-	-	4,875,080,940

단기대여금	에프앤에프	듀베디카불가리아	1,170,970,000	-	-

단기대여금	에프앤에프	듀베디카SRL	1,179,810,000	-	-

설립자금	에프앤에프	에프앤에프 NA	-	-	89,848,000

단기대여금	듀베디카인터내셔널	듀베디카불가리아	2,273,203,772	-	-

합 계	13,019,583,772	-	4,964,928,940

(*)당기 중 지배기업은 에프앤에프 홍콩법인에 HKD 14,300,000, 듀베티카인터내셔널에 EUR 5,600,000, 듀베디카불가리아에 EUR 900,000, 듀베디카SRL에 EUR 900,000 을 대여하였으며, 듀베티카인터내셔날은 EUR 1,788,515.95를 듀베티카불가리아에 대여하였습니다. (4) 당기말 현재 연결기업 간 제공하거나 제공받은 담보 및 보증내역은 없습니다.

24.3 연결기업과 특수관계자와의 주요 거래내역 및 채권과 채무 잔액과 담보 및 보증 의 내역 (1) 거래내역

(단위: 원)

특수관계자	매출	매입	기타수익	기타비용

(주)에프앤코	당 기	1,622,890,042	-	153,361,726	152,392,702

전 기	2,472,201,353	-	1,023,157	14,559,568

( 2) 채권채무 잔액(단위: 원)

특수관계자	채권	채무

매출채권	미수금 등	미지급금	장기예수보증금

(주)에프앤코	당 기	1,328,350	12,716,530	480,000	1,044,000,000

전 기	1,500,100	93,000,155	2,685,699	3,386,280,000

특수관계자와 매출과 매입거래는 독립된 거래당사자 사이의 거래조건에 따라 이루어지고 있으며, 보고기간말 현재 채권 및 채무는 무담보 및 무이자조건으로 현금으로 결제되고 있습니다. 또한 특수관계자간 채권 및 채무와 관련하여는 어떠한 지급보증도 제공하고 있지 아니합니다. 한편 연결기업은 기중 특수관계자 채권에 대하여 손상차손을 인식하지 아니하였으며 특수관계자 채권에 대한 평가는 특수관계자의 재무상황과 시장상황에 대한 검토를 통해 매 회계기간마다 수행되고 있습니다. (3) 당기말 현재 연결기업이 특수관계자를 위하여 제공하거나 제공받은 담보 및 보증내역은 없습니다.

24.4 주요 경영진과의 거래 지배기업 은 등기임원 및 회사 기업활동의 계획, 운영 및 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 미등기임원을 주요 경영진에 포함하고 있으며, 당기 및 전기 중 주요 경영진에 대한 보상금액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

급 여	2,837,216,207	2,393,584,770

퇴직급여	1,063,862,948	728,734,910

합 계	3,901,079,155	3,122,319,680

25. 약정사항과 우발사항25.1 당기말 현재 연결기업이 금융기관 및 특수관계자와 체결하고 있는 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, US$)

금융기관	종류	약정금액

신한은행	전자방식외담대	15,000,000,000

국민은행	신용장	US$ 1,500,000.00

우리은행	B2B대출	15,000,000,000

산업은행	일반대출	10,000,000,000

합 계	40,000,000,000

US$ 1,500,000.00

25.2 당기말 현재 연결기업의 차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공한 자산은 없습니다.

25.3 당기말 현재 연결기업의 보험가입내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

보험종류	부보자산	부보금액	비고

화재보험	건물, 집기, 재고자산	176,837,706,400	메리츠화재 등

26. 영업부문정보26.1 연결기업은 제공하는 재화나 용역에 근거하여 영업부문을 구분하고 각 부문의 재무정보를 내부관리목적으로 활용하고 있는바, 3개의 보고영업부문은 다음과 같습니다.

부 문	영업의 성격

의류부문	의류 제조 및 판매

임대부문	임대수입

물류부문	종합물류서비스업

26.2 당기 및 전기 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다.

(당기)
(단위: 원)

구 분	의류부문	임대부문	물류부문	합계	내부거래조정	조정후 합계

부문별 손익

매출액	663,704,606,795	1,762,921,498	22,767,141,604	688,234,669,897	(19,507,866,740)	668,726,803,157

영업이익	90,329,137,725	796,271,168	1,036,459,166	92,161,868,059	(643,453,632)	91,518,414,427

당기순이익	72,167,034,850	37,126,477,581	680,432,885	109,973,945,316	(675,371,723)	109,298,573,593

부문별 자산 및 부채

자산	466,622,446,459	11,688,192,406	43,339,748,090	521,650,386,955	(25,817,655,418)	495,832,731,537

부채	110,037,362,758	1,149,472,170	7,478,423,588	118,665,258,516	(17,622,918,604)	101,042,339,912

(전기)
(단위: 원)

구 분	의류부문	임대부문	물류부문	합계	내부거래조정	조정후 합계

부문별 손익

매출액	553,499,943,240	3,483,846,935	12,834,680,842	569,818,471,017	(9,300,294,022)	560,518,176,995

영업이익	95,855,504,135	1,718,042,746	787,946,933	98,361,493,814	(246,705,808)	98,114,788,006

당기순이익	73,138,483,357	1,288,061,282	652,488,341	75,079,032,980	(191,197,001)	74,887,835,979

부문별 자산 및 부채

자산	331,489,943,586	38,103,998,551	36,042,158,922	405,636,101,059	(5,541,256,371)	400,094,844,688

부채	101,008,223,447	5,023,136,517	342,990,296	106,374,350,260	(2,234,912,400)	104,139,437,860

26.3 연결기업의 매출은 대부분 국내에서 발생하고 있으며, 연결기업 수익의 10% 이상을 차지하는 단일 고객은 없습니다. 또한, 연결기업의 비유동자산(유형자산, 투자부동산 및 무형자산)은 대부분 국내에 위치하고 있습니다.

27. 현금흐름표 당기 및 전기 중 현금흐름표에 관한 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

비현금항목의조정

법인세비용	31,657,829,110	24,591,355,097

감가상각비	9,585,702,143	7,726,751,637

염가매수차익	(2,494,836,969)	-

무형자산상각비	80,891,842	77,600,871

유형자산손상차손	81,612,406	-

유형자산처분손실	10,650,133	5,230,944

유형자산폐기손실	404,553,614	250,345,074

당기손익-공정가치측정 금융자산 평가손실	497,544,307	-

매도가능증권손상차손	-	740,000,000

파생상품거래손실	-	97,053,145

외화환산손실	179,688,008	41,868,172

대손상각비	5,693,446	337,324,619

기타의대손상각비(환입)	13,007,388	(27,057,941)

퇴직급여	2,523,584,453	1,909,785,343

이자비용	57,312,661	35,564,078

재고자산평가손실(환입)	6,741,075,817	(5,691,281,210)

당기손익-공정가치측정 금융자산 평가이익	(608,550,268)	-

외화환산이익	(83,467,357)	-

이자수익	(1,582,877,046)	(486,632,957)

투자부동산처분이익	(44,839,670,354)	-

유형자산처분이익	(11,416,915)	-

무형자산처분이익	(8,359,486)	(14,161,037)

잡이익	(403,265,355)	-

합 계	1,806,701,578	29,593,745,835

운전자본의조정

매출채권의 증가	(2,493,015,100)	(33,830,086,222)

미수금의 감소(증가)	(874,772,559)	2,654,570,581

미수수익의 감소	1,163,271	-

선급금의 감소(증가)	124,268,270	(293,792,067)

선급비용의 감소(증가)	436,853,249	(689,501,598)

재고자산의 증가	(54,153,480,448)	(8,154,342,139)

반품자산의 증가	(181,428,232)	-

장기선급비용의 증가	(643,196,058)	(447,600,000)

파생상품자산의 증가	-	(96,688,673)

매입채무의 증가(감소)	(1,210,217,232)	12,130,796,332

미지급금의 증가	6,761,267,032	5,416,697,181

선수수익의 증가	955,026,796	829,669,803

선수금의 증가(감소)	(1,880,913,884)	57,514,887

예수금의 증가(감소)	299,987,226	(412,135,634)

미지급비용의 증가	826,229,147	171,715,020

반품충당부채의 증가(감소)	(4,857,193)	382,824,395

퇴직금의 지급	(230,072,972)	(737,087,470)

관계기업 퇴직금 전입	16,577,500	271,113,840

퇴직연금운용자산의 증가	(3,058,947,071)	(2,222,757,340)

국민연금전환금의 감소	-	1,209,300

장기성예수보증금의 감소	(3,356,610,000)	(1,176,000,000)

합 계	(58,666,138,258)	(26,143,879,804)

28. 재무위험관리의 목적 및 정책연결기업의 주요 금융부채는 매입채무, 단기차입금, 기타채무 및 장기차입금으로 구성되어 있으며 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위해 발생하였습니다. 또한 연결기업은 영업활동에서 발생하는 대여금 및 수취채권, 매출채권 및 기타채권, 현금 및 단기예치금을 보유하고 있습니다. 또한 당기손익-공정가치측정 금융자산을 보유하고 있습니다. 연결기업의 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요위험은 시장위험, 신용위험 및 유동성위험이며, 연결기업의 경영진은 위험관리를 감독하고 있습니다. 투기목적 파생상품거래는 수행하지 않는 것이 연결기업의 정책이며, 이러한 각각의 위험들을 관리하기 위하여 이사회에서 검토되고 승인된 원칙은 다음과 같습니다.

28.1 시장위험시장위험은 시장가격의 변화로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 시장위험은 환율위험, 이자율위험 및 기타가격위험의 세유형의 위험으로 구성되어 있습니다. 시장위험에 영향을 받는 주요 금융상품은 예금, 당기손익-공정가치측정 금융자산입니다.환율변동위험환율변동위험은 환율변동으로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 연결기업은 당기말 현재 보유하고 있는 외화 자산 및 부채가 없기 때문에 환위험에 노출되어 있지 않습니다. 따라서 당기말 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외화에 대한 기능통화 환율의 10% 변동시 당기손익에 미치는 영향은 없습니다.

이자율위험이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결기업은 변동이자부 예금과 관련된 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다. 연결기업의 이자율위험 관리는 이자율이 변동함으로써 발생하는 불확실성으로 인하여 연결기업의 금융상품의 가치변동을 최소화 하는데 그 목적이 있습니다. 연결기업은 당기말 현재 보유하고있는 변동이자부 차입금은 없습니다. 따라서 이자율이 변동함에 따른 손익효과는 없습니다.

상품가격위험연결기업은 특정상품의 변동성에 영향을 받습니다. 연결기업은 의류부문내 의류생산을 위해 원재료인 원단을 지속적으로 구매하고 있습니다. 따라서 기초자산위험이 변동할 가능성이 있으나 변동가능성이 미미하다고 판단하여 위험회피를 하고 있지 않습니다. 다만 주기적으로 원단 가격의 변동현황을 분석하는 등 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 연결기업의 경영관리부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 또한, 연결기업의 경영진은 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다.

지분상품가격변동위험 연결기업의 비상장지분상품은 미래가치 불확실성으로 인해 발생하는 시장가격위험에 노출되어 있습니다. 연결기업은 투자의 다양화 및 개별투자와 전체지분 상품투자에 한도를 설정하여 지분상품가격위험을 관리하고 있습니다. 지분상품포트폴리오에 관하여 경영진에게 정기적으로 보고가 이루어지고 있습니다. 연결기업의 이사회는 모든 지분상품투자에 대하여 검토 및 승인을 하고 있습니다.

28.2 신용위험신용위험은 거래상대방이 의무를 이행하지 못하여 손실이 발생할 위험입니다. 연결기업은 매출채권, 미수금 및 보증금 등 영업활동 및 금융기관 예금, 기타 금융상품 등재무활동으로 인한 신용위험에 노출되어 있습니다

매출채권

연결기업은 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

당기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

당기	전기(*)

당기초 기준서 제1039호	1,396,476,461	1,059,151,842

기초 이익잉여금의 조정	-	-

최초적용일 손실충당금- 기준서 제1109호	1,396,476,461	1,059,151,842

당기 중 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가	5,693,446	337,324,619

회수가 불가능하여 당기중 제각된 금액	-	-

환입된 미사용 금액	-	-

환율차이	(321,202)	-

당기말 손실충당금(전기-기준서 제1039호 금액임)(*)	1,401,848,705	1,396,476,461

(*) 전기에 매출채권 손상은 발생손실 모형에 따라 평가되었고 회수불가능한 개별 채권은 장부금액을 직접 차감하여 제각하였습니다. 기타 채권은 손상이 발생하였지만 식별되지 않았다는 객관적인 증거가 있는지를 결정하기 위해 집합적으 로 평가하였습니다. 이러한 채권들의 손상차손 추정금액은 대손충당금 계정으로 차감표시되었습니다.

금융상품 및 예치금 금융기관에 대한 신용위험은 연결기업의 정책에 따라 관리하고 있습니다. 잉여자금투자는 각 거래상대방에 배분된 신용한도 안에서 승인된 거래상대방에 대하여 이루어지고 있습니다. 거래상대방의 신용한도는 이사회에서 연단위로 검토하고 있습니다. 신용한도는 신용집중을 최소화하고 잠재적인 거래상대방 부도에 따른 재무손실을 경감시키도록 설정되고 있습니다.

금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 표시하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	당 기	전 기

유동	매출채권	84,287,768,316	90,264,945,425

기타채권	5,923,509,109	5,348,506,699

소계	90,211,277,425	95,613,452,124

비유동	기타채권	11,224,845,396	5,676,849,280

소계	11,224,845,396	5,676,849,280

합계	101,436,122,821	101,290,301,404

또한, 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 당기의 매출채권 및 기타채권의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계

매출채권	82,295,529,870	1,983,725,560	8,512,886	84,287,768,316

기타유동채권	4,394,779,411	1,528,729,698	-	5,923,509,109

기타비유동채권	-	-	11,224,845,396	11,224,845,396

28.3 유동성위험유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결기업은 당좌차월, 은행차입금 등을 사용하여 자금조달의 연속성과 유연성간의 조화를 유지하는 것을 목적으로 하고 있습니다. 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계

매입채무	39,438,223,810	-	-	39,438,223,810

기타유동채무	29,910,820,504	8,595,990,000	-	38,506,810,504

기타유동부채	1,602,119,567	-	-	1,602,119,567

28.4 자본관리자본은 연결기업의 지분보유자에게 귀속되는 지분을 포함하고 있습니다.자본관리의 주목적은 연결기업의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.연결기업은 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 또는 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있으며, 순부채는 이자부차입금, 매입채무 및 미지급금의 합에서 현금 및 단기금융상품 등을 차감하여 산정하고 있습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

이자부 차입금	-	-

매입채무 및 미지급금	69,349,044,314	67,452,229,579

차감: 현금 및 단기금융상품 등	(38,895,055,798)	(53,075,301,652)

순부채	30,453,988,516	14,376,927,927

자기자본	394,790,391,625	295,955,406,828

자기자본 및 순부채	425,244,380,141	310,332,334,755

부채비율	7.17%	4.63%

29. 회계정책변경

29.1 기준서 제1109호'금융상품'의 적용주석 2에 기재된 것처럼 연결기업은 당기부터 기준서 제1109호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 연결재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 연결재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. 29.1.1 최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융상품 계정별 재분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	측정범주	장부금액

K-IFRS 제1039호	K-IFRS 제1109호	K-IFRS 제1039호	K-IFRS 제1109호

금융자산

현금및현금성자산	대여금및수취채권	상각후원가	32,275,301,652	32,275,301,652

단기금융상품	대여금및수취채권	상각후원가	20,800,000,000	20,800,000,000

매출채권	대여금및수취채권	상각후원가	90,264,945,425	90,264,945,425

매도가능금융자산	매도가능금융자산	기타포괄손익-공정가치	-	-

당기손익-공정가치	-	-

기타	대여금및수취채권	상각후원가	11,081,267,965	11,081,267,965

합 계	154,421,515,042	154,421,515,042

금융부채의 경우 상각후원가 측정 금융부채는 상각후원가로 분류하였습니다.29.1.2 당기초 현재 금융상품의 재분류로 인해 자본에 미치는 영향은 없습니다. 29.1.3 금융자산의 손상연결기업은 기준서 제1109호의 도입으로 손상차손의 인식 관련 정책을 변경하였습니다. 매출채권의 손상 시 간편법을 적용하고 있어 전체 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 사용합니다. 기준서 제 1109호의 도입에 따라 기대신용위험모형의 적용으로 인한 조정금액은 없습니다 . (주석 28.2 신용위험 참조)

29.2 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 적용

주석 2에 기재된 것처럼 연결기업은 당기부터 기준서 제1115호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 연결재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 연결재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. 29.2.1 최초 적용일(당기초) 현재 연결재무상태표에 반영한 수정금액은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과 목	제47 기말 수정전	조정	제47 기말 수정후

자산

Ⅰ.유동자산	254,646,956,941	254,858,420,668

현금및현금성자산	32,275,301,652	32,275,301,652

기타유동금융자산	20,800,000,000	20,800,000,000

매출채권	90,264,945,425	90,264,945,425

기타유동채권	5,348,506,699	5,348,506,699

기타유동자산	1,630,279,852	1,630,279,852

재고자산	104,327,923,313	104,327,923,313

반품자산(주1)	-	211,463,727	211,463,727

Ⅱ.비유동자산	145,447,887,747	145,447,887,747

유형자산	82,214,426,868	82,214,426,868

투자부동산	37,976,620,026	37,976,620,026

무형자산	3,337,619,286	3,337,619,286

기타비유동채권	5,676,849,280	5,676,849,280

기타비유동자산	1,466,962,207	1,466,962,207

이연법인세자산	14,775,410,080	14,775,410,080

자산 총계	400,094,844,688	400,306,308,415

부채 및 자본

부채

Ⅰ.유동부채	103,934,249,200	104,145,712,927

매입채무	44,421,470,401	44,421,470,401

기타유동채무	34,978,072,245	34,978,072,245

기타유동부채	4,374,032,471	4,374,032,471

반품충당부채(주1)	382,824,395	211,463,727	594,288,122

당기법인세부채	19,777,849,688	19,777,849,688

Ⅱ.비유동부채	205,188,660	205,188,660

퇴직급여부채	205,188,660	205,188,660

부채 총계	104,139,437,860	104,350,901,587

자본

자본금	7,700,000,000	7,700,000,000

자본잉여금	2,633,637,609	2,633,637,609

기타포괄손익누계액	(166,994,408)	(166,994,408)

이익잉여금	285,788,763,627	285,788,763,627

자본 총계	295,955,406,828	295,955,406,828

부채와 자본 총계	400,094,844,688	400,306,308,415

(주1) 반품,환불 회계처리이전 기준에서는 고객이 정해진 기간 안에 제품을 반환할 권리를 가진 경우 매출총이익에 기초한 순액 기준으로 측정하여 반품충당부채를 인식하였습니다.기준서 제1115호에서는 고객이 제품을 반품하는 경우 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 반품충당부채(계약부채)로 인식하고, 동시에 고객이 반품 권리를 행사할때 제품을 회수할 권리를 반품자산(계약자산)으로 인식합니다.이러한 기준의 변경으로 당기초 반품충당부채 383백만원이 각각 반품충당부채 594 백만원과 반품자산 211백만원으로 재분류됐습니다.29.2.2 기준서 제1115호의 적용으로 인한 연결포괄손익계산서의 영향은 없으며, 연결현금흐름은 과거회계기준에 따른 연결현금흐름보다 계약자산 211,464천원 증가, 반품충당부채 211,464천원 감소 하였으나 영업활동으로 인한 총 연결현금흐름은 동일합니다.

30. 사업결합

연결기업은 당기 중 듀베티카불가리아의 지분을 2018년 5월 100%, 듀베티카크로아티아의 지분을 2018년 5월 76%, 듀베티카SRL의 지분을 2018년 6월 94.55%를 각각 취득하여 지배력을 획득하였습니다.신규취득한 종속기업에 대하여 지불한 이전대가와 취득일의 인수한 자산, 부채의 가액 및 신규취득한 종속기업에 대한 취득일의 비지배지분의 공정가치는 아래와 같습니다.

(단위:원)

구 분	듀베티카불가리아	듀베티카크로아티아	듀베티카SRL