미래에셋증권 분기보고서 (2025.03)
3. 연결재무제표 주석

제 57(당)기 1분기 2025년 03월 31일 현재
제 56(전)기 1분기 2024년 03월 31일 현재
미래에셋증권 주식회사와 그 종속기업

1. 연결대상회사의 개요(1) 지배기업의 개요미래에셋증권 주식회사(이하 "지배기업")는 1970년 9월 23일 동양증권 주식회사로 설립되었으며, 1983년 10월 20일 상호를 대우증권 주식회사로 변경하였습니다. 지배기업은 1983년 12월 19일 삼보증권 주식회사를 흡수합병하였으며, 2016년 5월 13일 미래에셋대우 주식회사로 상호를 변경하였습니다. 또한, 지배기업은 2016년 12월 29일을 합병기일로 하여 미래에셋증권 주식회사를 흡수합병하였으며, 2021년 3월 24일 미래에셋증권 주식회사로 상호를 변경하였습니다.

지배기업은 당분기말 현재 서울특별시 중구 수하동에 본점을 두고 61개의 국내점포,3개의 해외사무소, 17개의 주요 현지법인을 운영하고 있습니다.지배기업은 1975년 9월에 주식을 한국거래소에 상장하였으며, 설립 이후 수 차례의 유ㆍ무상증자 및 주식배당 등을 거쳐 당분기말 현재 납입자본금(우선주 포함)은 4,101,961백만원이며, 보통주를 보유하고 있는 주요 주주의 내역은 다음과 같습니다.

주 주 명	주식수(주)	지분율(%)

미래에셋캐피탈주식회사	182,785,000	32.05

자기주식	131,035,874	22.98

우리사주조합	511,786	0.09

기 타	255,983,748	44.88

합 계	570,316,408	100.00

(2) 주요 종속기업 개요

1) 미래에셋벤처투자 주식회사미래에셋벤처투자 주식회사는 1999년 6월 8일 중소기업창업지원을 목적으로 설립되어 1999년 6월 28일자로 중소기업청에 중소기업창업투자회사로 등록하였습니다. 이에 따라 회사는 중소기업 창업자에 대한 투자와 중소기업 창업투자조합자금관리 등을 주요 사업으로 영위하고 있습니다. 회사의 본점은 경기도 성남시에 있습니다. 회사는 2019년 3월에 주식을 한국거래소에 상장하였으며 설립시의 자본금은 10,000백만원이었으나, 설립 후 유상증자 등을 거쳐 당분기말 현재 납입자본금은 보통주 54,527백만원과 우선주 500백만원입니다.2) Mirae Asset Securities (UK) Ltd. 미래에셋증권 런던법인(Mirae Asset Securities (UK) Ltd.)은 지배기업의 출자로 설립되었으며, 1991년 5월 3일에 개설되어 유가증권 위탁매매, 고유재산매매, 자문업, 인수 및 주선 업무 등을 영위하고 있습니다. 현재의 사명은 2016년 11월 28일에 Dae-woo Securities(Europe) Ltd.에서 Mirae Asset Securities (UK) Ltd.로 변경된 것입니다. 2023년 5월 Goldenberg Hehmeyer LLP와 GHCO Europe S.A를 인수하였고 2024년 4월 미래에셋증권 런던투자법인(Mirae Asset Securities Investments (UK)Ltd.)을 100% 출자 및 설립하여 종속회사로 두고 있습니다. 3) Mirae Asset Securities (USA) Inc.미래에셋증권 뉴욕법인(Mirae Asset Securities (USA) Inc.)은 당분기말 현재 Mirae -Asset Securities Holding (USA) Inc.가 지분을 100% 보유하고 있으며, 1992년 7월7일에 개설되어 유가증권 위탁매매, 증권금융, 전담중개업무 및 고유재산매매 업무 등을 영위하고 있습니다. 현재의 사명은 2016년 11월 28일에 Daewoo Securities (America) Inc.에서 Mirae Asset Securities (USA) Inc.로 변경된 것입니다.4) Mirae Asset Securities (HK) Limited미래에셋증권 홍콩법인(Mirae Asset Securities (HK) Limited)은 지배기업의 출자로 설립되었으며, 2007년 1월 11일 현지에서 영업인가를 받았습니다. 미래에셋증권 홍콩법인은 유가증권 중개, 위탁매매, 고유자산매매, 기업금융 및 자문 업무, 자산관리 업무 등의 업무를 영위하고 있습니다. 현재의 사명은 2017년 3월 1일 Daewoo Secur-ities(Hong Kong) Ltd.와 합병하면서 Mirae Asset Wealth Management (HK) Limit-ed에서 Mirae Asset Securities (HK) Limited로 변경된 것입니다.

5) Mirae Asset (Brasil) CCTVM LTDA. 미래에셋증권 브라질법인(Mirae Asset (Brasil) CCTVM LTDA.)은 미래에셋증권 홍콩법인이 브라질에서 증권업을 영위하기 위해 설립한 지주회사 Mirae Asset Brasil Holdings와 실질적인 영업을 수행하기 위해 설립한 Mirae Asset Securities (Brasil) CCTVM LTDA가 2014년 2월 25일 합병한 회사입니다. 브라질법인의 사명은 2015년 2월 9일에 Mirae Asset Securities (Brasil) CCTVM LTDA에서 Mirae Asset Wea-lth Management (Brazil) CCTVM으로 변경되었으며, 2023년 9월 28일 Mirae Ass-et (Brasil) CCTVM LTDA.으로 재변경되었습니다.6) PT. Mirae Asset Sekuritas Indonesia미래에셋증권 인도네시아법인(PT. Mirae Asset Sekuritas Indonesia)은 미래에셋증권 홍콩법인이 출자하여 2013년 8월 1일 연결실체에 편입되었습니다. 미래에셋증권 인도네시아법인은 위탁매매, 인수 및 주선 그리고 자문 등의 업무를 영위하고 있습니다. 현재의 사명은 2016년 12월 26일에 PT. Daewoo Securities Indonesia에서 PT. Mirae Asset Sekuritas Indonesia로 변경된 것입니다.7) Mirae Asset Capital Markets (India) Private Limited

미래에셋증권 인도법인(Mirae Asset Capital Markets (India) Private Limited)은 미래에셋증권 홍콩법인의 출자로 2017년 10월 6일 설립되었으며, 2018년 중 인도 내 유관기관으로부터 Stock Broking(Brokerage Trading), Merchant Banking(IB) 라이선스를 취득하였습니다. 미래에셋증권 인도법인은 유가증권 위탁매매, 고유재산매매, 기업금융업(인수 및 주선), 자문업 등의 업무를 영위하고 있습니다. 2023년 10월 지배구조 개편을 통해 인도법인은 지배기업의 100% 직접 종속회사가 되었습니다.

8) Sharekhan Limited

미래에셋쉐어칸(Sharekhan Limited)은 2024년 11월에 지배기업과 미래에셋증권 인도법인(Mirae Asset Capital Markets (India) Private Limited)의 100% 종속기업이 되었습니다. 미래에셋쉐어칸 은 유가증권 위탁매매 등을 주요 업무로 영위하고 있습니다.

2. 연결재무제표의 작성기준 (1) 회계기준의 적용지배기업 및 종속기업(이하 "연결실체")의 분기연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 중간연결재무제표입니다. 동 연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차연결재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석에는 직전 연차보고기간말 후발생한 연결실체의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는 데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.

(2) 측정 기준연결실체의 연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.- 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익-공정가치측정금융상품- 공정가치로 측정되는 기타포괄손익-공정가치측정금융자산- 공정가치로 측정되는 주식기준보상- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채(3) 기능통화와 표시통화지배기업의 재무제표는 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 지배기업의 재무제표는 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다.

(4) 추정과 판단

한국채택국제회계기준에서는 중간연결재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.

분기연결재무제표에서 사용된 연결실체의 회계정책 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은 2024년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차연결재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.

3. 중요한 회계정책

(1) 연결실체는 다음의 2025년 1월 1일부터 적용되는 기준서를 제외하고는, 2024년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차연결재무제표를 작성할 때 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다.

1) 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과'와 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' 개정 - 교환가능성 결여

통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 연결실체의 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정

실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.주요 개정내용은 다음과 같으며, 연결실체는 동 개정으로 인한 연결재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

- 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용

- 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 함

- 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시

- FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시

2) 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11

한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11은 2026년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결실체는 동 개정으로 인한 연결재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

- 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' : K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용

- 기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시' : 제거 손익, 실무적용지침

- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' : 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의

- 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표' : 사실상의 대리인 결정

- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표' : 원가법

(3) 연결실체의 관계기업인 미래에셋생명보험의 회계정책 변경효과 등을 고려하여, 연결실체의 비교표시된 과거 연결재무제표를 소급재작성하였습니다.(주석 45 참조)

4. 위험관리(1) 리스크관리 조직 및 정책

연결실체는 전사적이고 종합적인 리스크관리체계 구축을 위하여, 위험관리규정ㆍ위험관리일반규정을 제정하여 시행하고 있으며, 보다 세부적인 리스크관리를 위해 고유자산운영세칙ㆍ고객자산운영세칙ㆍ대고객 신용공여 리스크관리지침ㆍ파생결합증권 및 파생결합사채 발행 및 운용에 관한 지침ㆍ해외 현지법인 리스크 관리 지침을제정하여 시행하고 있습니다. 이외 투자와 신용공여 업무의 안정성 및 사후관리의 효율성을 도모하기 위해 심사일반규정ㆍ심사업무세칙ㆍ사후관리업무세칙ㆍ대체투자리스크 관리 지침ㆍ회수예상가액 산정 지침 등을 제정하여 시행하고 있습니다.

위험관리규정은 연결실체의 리스크관리 관련 최고의사결정기구인 위험관리위원회의 구성ㆍ회의ㆍ결의사항 등을 정하고 있으며, 위험관리위원회 결의사항의 세부내용및 위임사항을 처리하기 위하여 설치되는 위험관리운영위원회 및 투자심사운영위원회의 구성ㆍ진행ㆍ업무사항을 정하고 있습니다. 위험관리일반규정은 금융위원회의 금융투자업규정 준수 및 연결실체가 부담하는 리스크의 효과적 관리와 연결실체가 보유한 투자자원의 효율적 배분을 통한 자산 건전성과 경영 안정성을 도모하기 위하여 제정되었습니다. 심사일반규정은 자기자본투자, 인수 및 신용공여 관련 업무와 사후관리 등에 필요한 절차를 정함으로써 연결실체의 투자포지션을 안정적으로 관리하기 위해 제정되었습니다.

위험관리 관련 규정에서 정한 사항에 대한 실무적인 적용을 위하여 제정된 위험관리일반규정은 시장리스크ㆍ신용리스크ㆍ유동성리스크ㆍ운영리스크ㆍ환경리스크ㆍ사회적리스크에 대해 연결실체의 리스크관리 정책이 원활히 집행될 수 있도록 관리 절차 등을 정하고 있습니다. 이외 고유자산운영세칙ㆍ고객자산운영세칙ㆍ대고객 신용공여 리스크관리지침ㆍ파생결합증권 및 파생결합사채 발행 및 운용에 관한 지침ㆍ해외 현지법인 리스크관리지침에서는 위험관리규정에서 포함하지 못한 세부적인 리스크관리 실행방안을 명시하고 있습니다. 또한, 심사일반규정에서 정한 사항에 대한 실무적인 적용을 위하여 제정된 심사업무세칙ㆍ사후관리업무세칙ㆍ대체투자리스크관리지침ㆍ회수예상가액산정 지침에는 상세한 심사 및 사후관리 방안을 명시하여 연결실체의 투자포지션이 안정적으로 관리될 수 있도록 하고 있습니다.

1) 위험관리위원회

위험관리위원회(이하 '위원회')는 이사회 구성원 중 3인 이상의 이사로서 과반수를 사외이사로 구성하며, 연결실체의 경영전략과 부합되는 리스크관리 전략을 수립하고리스크관리 업무가 적정하게 수행되고 있는지를 감독하는 리스크관리 관련 최고 의사결정기구입니다. 위원회가 의결하는 주요 사안은 위험관리일반규정의 제 ㆍ개정 및폐지, 연결실체의 위험자본 설정 및 건전성 규제비율의 최저 한도 설정/전사 한도, 손실한도의 설정 등이며, 매분기 1회 정기적(필요한 경우 수시)으로 개최되고 있습니다. 위원회 위원의 선임 및 해임은 이사회에서 결정하며, 위원회 위원 중 사외이사 1인을 위원장으로 선출합니다. 위원장은 위원회를 대표하여 회의를 주재하며, 리스크관리와 관련하여 긴급한 상황이 발생한 경우, 적정 조치를 요구할 수 있습니다.

2) 위험관리운영위원회

위험관리운영위원회는 고유 및 고객 자산의 리스크관리와 관련하여 실무적인 안건 및 위원회의 위임사항을 처리하고, 그 결과 및 주요 현황을 위원회에 보고하는 역할을 수행합니다. 위험관리운영위원회는 매분기 1회 이상 정기적(필요한 경우 수시)으로 개최되고 있으며, 위험관리운영위원회 위원은 위험관리책임자(CRO)를 포함하여 연결실체 내 주요직책자 중에서 위원회에서 별도로 선임합니다.

3) 투자심사운영위원회

투자심사운영위원회는 투자 건의 심사와 관련하여 중요사항 및 위원회의 위임사항을처리하고, 그 결과 및 주요 현황을 위원회에 보고하는 역할을 수행합니다. 투자심사운영위원회는 매분기 1회 이상 정기적(필요한 경우 수시)으로 개최되고 있으며, 투자심사운영위원회 위원은 위험관리책임자(CRO)를 포함하여 연결실체 내 주요 직책자 중에서 위원회에서 별도로 선임합니다.

4) 위험관리책임자(CRO)

위험관리책임자(CRO)는 지배구조법상의 위험관리책임자 역할을 수행하고 전사적인리스크관리를 총괄합니다. 또한, 리스크관리 정책 시행, 자원 배분 검토, 리스크관리 역량강화 등의 역할을 수행하며, 위원회 또는 운영위원회에서 위임한 사항에 대한 업무를 수행합니다.

5) 리스크관리 담당부서

리스크관리 담당부서는 영업부서 및 후선부서와 독립적으로 운영되며, 위원회 또는 운영위원회가 수립한 리스크관리 정책을 적절한 절차와 시스템을 통해 실행하고, 위원회 또는 운영위원회 운영 관련 실무사항을 담당하는 등 연결실체의 리스크관리에 관한 전반적인 사항을 종합 관리하는 역할을 수행합니다. 아울러 연결실체의 자산운용현황 및 리스크관리 전반에 대한 사항을 모니터링하여 정기적으로 위원회, 운영위원회 및 경영진에게 보고합니다. 중간연결재무제표는 연차연결재무제표에서 요구되는 모든 재무위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로, 2024년 12월 31일의 연차연결재무제표를 참고하시기 바랍니다.

5. 금융자산의 양도(1) 당분기말과 전기말 현재 연결실체가 유가증권을 확정가격으로 재매입할 것을 조건으로 매각하여 제거조건이 충족되지 않은 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

양도자산	당기손익-공정가치측정금융자산	15,278,342	15,561,814

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	8,016,226	9,978,466

합 계	23,294,568	25,540,280

관련부채	환매조건부채권매도	21,178,814	24,499,041

(2) 연결실체의 종속기업 중에는 유가증권 및 대출채권 등을 매입하고, 이러한 매입자산의 현금흐름을 기업어음 및 전자단기사채 등의 상환에 사용하는 자산유동화회사(자산유동화법상 유동화전문회사 및 상법상 회사를 포함) 및 수익증권이 존재합니다.이러한 거래는 유가증권 및 대출채권 등에서 발생한 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 연결실체가 유지하고 있으나, 연결실체가 수취한 현금흐름이 실질적으로 연결실체의 기업어음 및 전자단기사채 등의 보유자에게 이전되게 됩니다. 연결실체의 종속기업 중 자산유동화회사 및 일부 수익증권이 보유하는 유가증권 및 대출채권 등은 제거 요건을 충족하지 못하였습니다. 당분기말과 전기말 현재 이러한 거래와 관련하여 연결실체가 금융자산의 현금흐름을 받을 계약상 권리를 유지하고 있으나, 어떤 약정에 따라 하나 이상의 수취인에게 해당 현금흐름을 지급할 계약상 의무와 관련한 금융자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

양도자산	당기손익-공정가치측정금융자산	849,711	910,001

상각후원가측정금융자산	148,361	149,001

관계기업투자자산	14,719	15,121

합 계	1,012,791	1,074,123

관련부채	차입부채	149,832	150,100

발행사채	625,166	544,763

기타금융부채	242,097	379,945

합 계	1,017,095	1,074,808

(3) 연결실체가 보유한 유가증권을 대여하는 경우 유가증권의 소유권이 이전되나, 대여 기간 만료시 해당 유가증권을 반환 받으므로, 연결실체는 해당 유가증권의 위험과보상의 대부분을 보유함에 따라 대여유가증권 전체를 계속하여 인식하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 대여유가증권의 장부금액은 각각 34,694백만원 및 55,549백만원입니다.

(4) 당분기말과 전기말 현재 연결실체가 양도한 금융상품과 관련하여 제거요건이 충족되지 않은 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

양도자산	당기손익-공정가치측정금융자산	31,863	31,863

관련부채	기타금융부채	30,000	30,000

(*) 제 55기 중 연결실체는 롯데케미칼㈜에 대한 대출채권 30,000백만원을 엘씨글로리제일차㈜(이하 SPC)에 양도하였습니다. SPC는 양수한 대출채권을 기초자산으로 유동화증권을 발행하였으며, 연결실체는 SPC가 발행한 사모사채의 인수를 확약하였습니다.

6. 부문정보

(1) 보고부문의 구분연결실체는 연결실체가 제공하는 용역에 근거하여 영업부문을 구분하고 각 부문의 재무정보를 내부관리목적으로 활용하고 있는 바 보고된 영업부문은 다음과 같습니 다.

부 문	부문 설명

WM	개인 및 법인고객 또는 일반 투자자를 대상으로 증권의 중개, 자산관리 상품의 판매 및 각종 금융컨설팅 서비스를 제공

IB	기본적으로 기업금융 업무를 수행하는 사업부로서, 기업의 자금조달 및 PEF, M 관련 서비스를 제공

Sales Trading	채권, 장내ㆍ외 파생상품의 공급과 hedge 운용업무를 수행

PI 및 기타	자기자본 투자와 기타영업활동 수행 및 상기 부문 이외의 본사 지원업무를 수행

(2) 보고부문의 운영이익당분기와 전분기 중 운영이익에 대한 보고부문별 분석은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분	WM	IB	Sales Trading	PI 및 기타	조정	합 계

영업수익	584,675	103,750	5,204,248	292,563	(132,595)	6,052,641

이자수익	199,958	20,659	1,356,378	(150,563)	(8,285)	1,418,147

비이자수익	384,717	83,091	3,847,870	443,126	(124,310)	4,634,494

영업비용	(374,040)	(96,732)	(5,009,063)	(315,845)	89,224	(5,706,456)

이자비용	(89,154)	(20,717)	(1,321,381)	106,087	9,465	(1,315,700)

비이자비용	(284,886)	(76,015)	(3,687,682)	(421,932)	79,759	(4,390,756)

영업이익(손실)	210,635	7,018	195,185	(23,282)	(43,371)	346,185

영업외손익	(474)	(4,646)	10	(12,050)	17,042	(118)

법인세비용차감전손익	210,161	2,372	195,195	(35,332)	(26,329)	346,067

법인세수익(비용)	(53,345)	(602)	(49,546)	8,968	6,683	(87,842)

분기순이익(손실)	156,816	1,770	145,649	(26,364)	(19,646)	258,225

56(전)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분(*)	WM	IB	Sales Trading	PI 및 기타	조정	합 계

영업수익	499,776	153,635	5,632,009	61,287	(67,712)	6,278,995

이자수익	176,816	29,529	1,316,439	(204,887)	(2,280)	1,315,617

비이자수익	322,960	124,106	4,315,570	266,174	(65,432)	4,963,378

영업비용	(318,597)	(104,750)	(5,547,687)	(112,380)	74,892	(6,008,522)

이자비용	(93,449)	(29,013)	(1,283,719)	189,995	2,419	(1,213,767)

비이자비용	(225,148)	(75,737)	(4,263,968)	(302,375)	72,473	(4,794,755)

영업이익(손실)	181,179	48,885	84,322	(51,093)	7,180	270,473

영업외손익	(8)	(2,587)	8	(61,867)	24,356	(40,098)

법인세비용차감전손익	181,171	46,298	84,330	(112,960)	31,536	230,375

법인세수익(비용)	(48,533)	(12,402)	(22,591)	30,260	(8,448)	(61,714)

분기순이익(손실)	132,638	33,896	61,739	(82,700)	23,088	168,661

(*) 연결실체의 관계기업인 미래에셋생명보험의 회계정책 변경효과 등을 고려하여 과거기간의 부문정보 항목을 재작성하였습니다.(주석 45 참조)

(3) 보고부문의 자산 및 부채당분기말과 전기말 현재 보고부문별 자산 및 부채의 내용은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기말>

(단위: 백만원)

구 분	WM	IB	Sales Trading	PI 및 기타	조정	합 계

자산	8,867,407	4,327,786	84,500,578	45,130,228	(10,052,735)	132,773,264

부채	12,624,865	1,145,495	77,985,624	29,070,855	(387,435)	120,439,404

56(전)기말>

(단위: 백만원)

구 분	WM	IB	Sales Trading	PI 및 기타	조정	합 계

자산	8,967,193	5,247,428	91,365,601	41,140,348	(9,543,572)	137,176,998

부채	13,074,986	1,437,333	78,263,172	32,063,676	74,123	124,913,290

(4) 상품과 용역 및 주요고객에 대한 정보연결실체의 상품은 이자상품, 비이자상품 및 기타상품 등으로 구분할 수 있으며, 이러한 상품의 구분은 상기 영업부문별 구성내용 등에 고려되어 반영되었으므로 별도로 상품별 외부고객으로부터의 수익은 공시하지 않습니다. 당분기와 전분기에 연결실체 수익의 10% 이상을 차지하는 단일의 고객은 없습니다. (5) 지역에 대한 정보연결실체의 외부고객으로부터의 수익(이자수익 및 비이자수익) 중 당분기 및 전분기 중 국내 발생 금액은 각각 4,216,642백만원과 5,096,916백만원이며 해외발생금액은각각 1,835,999백만원과 1,182,079백만원입니다. 연결실체의 비유동자산(관계기업투자자산, 투자부동산, 유형자산 및 무형자산) 중 당분기말과 전기말 현재 국내 귀속금액은 각각 4,154,568백만원과 3,941,271백만원이며, 해외 귀속 금액은 각각 2,682,650백만원과 2,659,887백만원입니다.

7. 사용제한 금융자산당분기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말	사용제한 내역

당기손익-공정가치측정금융자산

투자자예탁금별도예치금(신탁)(*)	8,249,256	7,410,858	금융투자업규정

상각후원가측정금융자산

투자자예탁금별도예치금(예금)(*)	3,868,303	4,296,693	금융투자업규정

파생상품거래예치금	192,483	174,063	파생상품거래 매매증거금 등

당좌개설보증금	39	39	당좌개설보증금

정기예금 등	5,469,127	5,977,320	파생상품 및 지급결제담보 등

소 계	9,529,952	10,448,115

합 계	17,779,208	17,858,973

(*) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 및 금융투자업규정에 따라 투자자예탁금을예탁기관에 예치하여야 하는 바, 연결실체는 한국증권금융 등에 신탁 및 예치하고 있습니다.

8. 당기손익-공정가치측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산은 의무적으로 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산과 최초 인식시점이나 후속적으로 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융자산으로 분류됩니다.(1) 당분기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 구성은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

과 목	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

주식	1,327,926	1,570,186

출자금	711,448	680,247

국채지방채	2,038,937	1,530,386

특수채	10,091,168	10,166,945

회사채	8,994,297	9,344,684

전자단기사채	290,386	371,813

집합투자증권	7,140,808	7,046,310

외화증권	11,313,057	10,390,350

기타유가증권	2,017,817	2,298,409

투자자예탁금별도예치금(신탁)	8,249,256	7,410,858

대출채권	1,275,407	1,670,421

파생상품자산	1,909,505	2,596,338

주가연계증권	128,237	125,439

기타파생결합증권	62,924	32,161

합 계	55,551,173	55,234,547

(2) 당분기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정지정금융자산은 없습니다.

9. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 따라 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산(채무상품)과 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융자산(지분상품)으로 분류됩니다.(1) 당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

주식	884,541	903,777

외화주식	12,872	9,151

국채지방채	224,370	495,109

특수채	4,334,591	5,941,957

회사채	7,495,192	9,070,980

외화채권	1,446,675	1,157,440

합 계	14,398,241	17,578,414

(2) 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 지분상품① 당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 지분상품은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

취득원가	장부금액	취득원가	장부금액

주식(*)	702,326	884,541	702,326	903,777

외화주식(*)	144,965	12,872	143,098	9,151

합 계	847,291	897,413	845,424	912,928

(*) 단기매매목적이 아닌 금융업 영위 및 전략적 목적으로 보유하고 있습니다.이 중 장부금액 534,347백만원 (전기말 559,966 백만원)은 매도인과 상호간 우선매수권 및 매도청구권을 부여하는 약정이 체결되어 있으며 일정기한동안 처분이 제한되어 있습니다.

당분기 및 전기에 제거한 지분상품으로 인한 배당금 인식액은 각각 1백만원과 3,316백만원입니다. 당분기말과 전분기말 현재 보유하고 있는 지분상품과 관련된 배당금 인식액은 각각 13,886백만원과 12,176백만원입니다.② 당분기와 전기 중 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 지분상품 중 일부를 투자원금 회수 목적으로 처분하였습니다. 당분기 및 전기의 처분금액은 각각 23백만원과 2,359백만원이고, 당분기와 전기 중 처분시점의 평가손실누계액은 각각 415백만원과 41,595백만원입니다.

(3) 채무증권① 당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 채무증권의 내역은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기말>

(단위: 백만원)

구 분	액면금액	상각후원가	장부금액

국채지방채	235,000	232,074	224,370

특수채	4,318,600	4,317,419	4,334,591

회사채	7,456,300	7,465,987	7,495,192

외화채권	1,451,415	1,449,665	1,446,675

합 계	13,461,315	13,465,145	13,500,828

56(전)기말>

(단위: 백만원)

구 분	액면금액	상각후원가	장부금액

국채지방채	505,000	503,621	495,109

특수채	5,923,600	5,924,059	5,941,957

회사채	9,046,300	9,054,589	9,070,980

외화채권	1,213,704	1,213,456	1,157,440

합 계	16,688,604	16,695,725	16,665,486

② 당분기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산(채무증권)의 신용손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 신용손실충당금	7,541	-	-	7,541

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	-	-	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

충당금 전입	879	-	-	879

제거	(1,734)	-	-	(1,734)

기타변동	(1)	-	-	(1)

분기말 신용손실충당금	6,685	-	-	6,685

56(전)기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 신용손실충당금	4,742	-	-	4,742

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	-	-	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

충당금 전입	5,323	-	-	5,323

제거	(2,532)	-	-	(2,532)

기타변동	8	-	-	8

기말 신용손실충당금	7,541	-	-	7,541

③ 당분기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산(채무증권)의 총 장부금액변동내역은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 장부금액	16,665,486	-	-	16,665,486

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	-	-	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

취득	2,358,950	-	-	2,358,950

제거	(5,577,884)	-	-	(5,577,884)

평가	51,856	-	-	51,856

외화변동 및 기타변동	2,420	-	-	2,420

분기말 장부금액	13,500,828	-	-	13,500,828

56(전)기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 장부금액	15,078,032	-	-	15,078,032

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	-	-	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

취득	16,588,043	-	-	16,588,043

제거	(15,187,863)	-	-	(15,187,863)

평가	135,769	-	-	135,769

외화변동 및 기타변동	51,505	-	-	51,505

기말 장부금액	16,665,486	-	-	16,665,486

10. 상각후원가측정금융자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가측정금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

과 목	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

예치금

투자자예탁금별도예치금(예금)	3,868,303	4,296,693

파생상품거래예치금	192,483	174,063

장기성예금	2,497,100	2,587,839

특정예금 등	5,672	12,144

기 타	1,555,258	1,515,052

소 계	8,118,816	8,585,791

대출채권

신용공여금	15,278,985	15,133,423

환매조건부채권매수	18,555,680	19,315,300

대출금	986,115	1,068,963

대여금	50,821	52,149

매입대출채권	20,925	20,982

대지급금	1,287	1,287

사모사채	149,230	149,730

이연대출부대손익	(1,815)	(2,059)

소 계	35,041,228	35,739,775

기타금융자산

미수금	8,510,190	9,762,608

미수수익	664,372	670,868

선급금	61,547	56,948

보증금	79,647	79,602

기타	530,948	470,408

현재가치할인차금	(5,874)	(6,486)

소 계	9,840,830	11,033,948

대출채권 신용손실충당금	(129,725)	(123,667)

기타금융자산 신용손실충당금	(112,364)	(106,193)

합 계	52,758,785	55,129,654

(2) 당분기와 전기 중 상각후원가측정금융자산의 신용손실충당금 변동내역은 다음과같습니다.① 대출채권의 신용손실충당금 변동내역

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 신용손실충당금	15,171	15,003	93,493	123,667

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	(2,757)	2,757	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

충당금전입(환입)	1,079	(1,237)	8,399	8,241

기타	(194)	-	(1,989)	(2,183)

분기말 신용손실충당금	16,056	11,009	102,660	129,725

56(전)기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 신용손실충당금	15,418	9,935	103,873	129,226

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	(1,637)	1,637	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	(18)	(1,469)	1,487	-

12개월 기대신용손실로의 대체	708	(708)	-	-

제각	-	-	(33,096)	(33,096)

충당금전입	451	5,180	14,481	20,112

기타	249	428	6,748	7,425

기말 신용손실충당금	15,171	15,003	93,493	123,667

② 기타금융자산의 신용손실충당금 변동내역

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 신용손실충당금	4,821	9,478	91,894	106,193

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	(26)	26	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

제각	-	-	(154)	(154)

매각	(9)	-	-	(9)

충당금전입(환입)	(10)	6,449	2,767	9,206

기타	(18)	(2,854)	-	(2,872)

분기말 신용손실충당금	4,784	13,047	94,533	112,364

56(전)기>

(단위: 백만원)

구 분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 신용손실충당금	306	244	91,839	92,389

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	(82)	82	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	(1)	(14)	15	-

12개월 기대신용손실로의 대체	1	(1)	-	-

제각	-	-	(5,257)	(5,257)

매각	(6)	-	-	(6)

충당금전입(환입)	(64)	8,937	5,227	14,100

기타	4,667	230	70	4,967

기말 신용손실충당금	4,821	9,478	91,894	106,193

(3) 당분기와 전기 중 상각후원가측정금융자산 중 대출채권의 총 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분(*1)	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 총 장부금액	965,378	182,497	93,087	1,240,962

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	-	(10,500)	10,500	-

12개월 기대신용손실로의 대체	-	-	-	-

실행	97,398	-	4,558	101,956

상환	(180,734)	(500)	-	(181,234)

기타의 증감액	(4,104)	(23)	-	(4,127)

분기말 총 장부금액(*2)	877,938	171,474	108,145	1,157,557

(*1) 당분기 총 장부금액 변동내역에서 제외된 대출채권은 당분기말 현재 신용공여금 15,278,985백만원, 환매조건부채권매수 18,555,680백만원, 대여금 50,821백만원입니다. 신용손실충당금은 당분기말 현재 신용공여금 73,464백만원, 대여금 226백만원이며, 환매조건부채권매수는 신용손실충당금을 설정하지 않았습니다. 연결실체는 신용공여금 및 환매조건부채권매수에 대해서 유가증권 담보를 설정하고 있으며, 신용이 손상된 금융자산에 대해서는 부동산(토지,건물)등을 담보로 설정하고 있습니다.(*2) 총 장부금액에서 이연대출부대손익은 제외하였습니다.

56(전)기>

(단위: 백만원)

구 분(*1)	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	합 계

비손상	손 상

기초 총 장부금액	1,126,788	162,563	115,876	1,405,227

대체

전체기간 기대신용손실로의 대체	(136,000)	136,000	-	-

신용이 손상된 금융자산으로의 대체	(1,438)	(18,200)	19,638	-

12개월 기대신용손실로의 대체	39,670	(19,670)	(20,000)	-

실행	817,782	926	31,989	850,697

상환	(843,481)	(85,123)	(28,852)	(957,456)

제각	-	-	(33,096)	(33,096)

기타의 증감액	(37,943)	6,001	7,532	(24,410)

기말 총 장부금액(*2)	965,378	182,497	93,087	1,240,962

(*1) 전기 총 장부금액 변동내역에서 제외된 대출채권은 전기말 현재 신용공여금 15,133,423백만원, 환매조건부채권매수 19,315,300백만원, 대여금 52,149백만원입니다. 신용손실충당금은 전기말 현재 신용공여금 75,644백만원, 대여금 238백만원이며, 환매조건부채권매수는 신용손실충당금을 설정하지 않았습니다. 연결실체는 신용공여금 및 환매조건부채권매수에 대해서 유가증권 담보를 설정하고 있으며, 신용이 손상된 금융자산에 대해서는 부동산(토지, 건물)등을 담보로 설정하고 있습니다.(*2) 총 장부금액에서 이연대출부대손익은 제외하였습니다.

11. 금융자산 및 금융부채의 공정가치

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

예치금(*2)	8,118,815	8,118,815	8,585,792	8,585,792

당기손익-공정가치측정금융자산(*1)	55,551,173	55,551,173	55,234,547	55,234,547

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	14,398,241	14,398,241	17,578,414	17,578,414

대출채권(*2)	34,911,503	34,926,722	35,616,108	35,631,924

기타금융자산(*2)(*3)	9,728,466	9,728,466	10,927,755	10,927,755

합 계	122,708,198	122,723,417	127,942,616	127,958,432

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채(*1)	5,106,856	5,106,856	5,347,051	5,347,051

당기손익-공정가치측정지정금융부채(*1)	6,820,847	6,820,847	6,558,713	6,558,713

예수부채(*2)	12,349,840	12,349,840	12,229,684	12,229,684

차입부채(*2)	72,483,955	72,465,750	77,117,375	77,100,259

발행사채	7,915,892	7,992,299	7,744,289	7,743,508

기타금융부채(*2)(*3)(*4)	15,404,931	15,404,931	15,496,341	15,496,341

합 계	120,082,321	120,140,523	124,493,453	124,475,556

(*1) 파생상품 등의 공정가치 및 장부금액은 거래일 (Day1 ) 손익을 가감한 금액입니 다.(*2) 잔여만기가 1년이내 등의 사유로 장부금액과 공정가치가 유사하다고 간주하였습니다. 다만, 보고기간 종료일 현재 만기가 1년 이상인 거액의 금융상품은 DCF모형을 사용하여 측정한 공정가치를 사용하였습니다.(*3) 연결재무상태표상의 기타자산 및 기타부채 계정 중 금융상품의 정의를 충족하지 못하는 선급금, 선수금, 선수수익 등의 항목을 제외하였습니다.(*4) 급여 관련 부채가 포함된 금액입니다.

(2) 공정가치로 측정된 금융상품의 수준별 공정가치1) 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기말>

(단위: 백만원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	15,257,071	30,841,577	9,452,525	55,551,173

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	842,142	13,205,905	350,194	14,398,241

합 계	16,099,213	44,047,482	9,802,719	69,949,414

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	2,583,623	2,188,386	334,847	5,106,856

당기손익-공정가치측정지정금융부채	51,237	1,117,968	5,651,642	6,820,847

합 계	2,634,860	3,306,354	5,986,489	11,927,703

56(전)기말>

(단위: 백만원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	13,513,229	31,752,149	9,969,169	55,234,547

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	1,266,340	15,968,264	343,810	17,578,414

합 계	14,779,569	47,720,413	10,312,979	72,812,961

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	2,382,256	2,590,847	373,948	5,347,051

당기손익-공정가치측정지정금융부채	55,004	888,135	5,615,574	6,558,713

합 계	2,437,260	3,478,982	5,989,522	11,905,764

2) 당분기 및 전기 중 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기>

(단위: 백만원)

구 분	기 초	수준3으로의 이동(*)	수준3에서의이동(*)	당기손익	기타포괄손익	매입/발행	매도/결제	기 타	기 말

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	9,969,169	710	(8,033)	212,144	-	419,613	(1,113,811)	(27,267)	9,452,525

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	343,810	-	-	-	6,384	-	-	-	350,194

합 계	10,312,979	710	(8,033)	212,144	6,384	419,613	(1,113,811)	(27,267)	9,802,719

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	373,948	-	-	(49,390)	-	11,406	(1,117)	-	334,847

당기손익-공정가치측정지정금융부채	5,615,574	-	-	99,148	2,526	567,683	(633,289)	-	5,651,642

합 계	5,989,522	-	-	49,758	2,526	579,089	(634,406)	-	5,986,489

(*) 해당 금융상품에 대한 관측가능한 시장 자료의 이용 가능 여부가 변경됨에 따라 수준간 이동이 발생하였으며, 연결실체는 수준간 이동을 발생시키는 사건이나 상황의 변동이 일어난 보고기간 말에 수준의 변동을 인식합니다.

56(전)기>

(단위: 백만원)

구 분	기 초	수준3으로의 이동(*)	수준3에서의이동(*)	당기손익	기타포괄손익	매입/발행	매도/결제	기 타	기 말

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	9,616,901	4,386	(66,116)	(26,424)	-	2,256,113	(2,293,234)	477,543	9,969,169

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	350,485	-	-	-	(6,675)	-	-	-	343,810

합 계	9,967,386	4,386	(66,116)	(26,424)	(6,675)	2,256,113	(2,293,234)	477,543	10,312,979

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	586,350	-	-	86,991	-	25,473	(324,866)	-	373,948

당기손익-공정가치측정지정금융부채	9,095,749	-	-	(24,078)	(455)	4,132,975	(7,588,617)	-	5,615,574

합 계	9,682,099	-	-	62,913	(455)	4,158,448	(7,913,483)	-	5,989,522

(*) 해당 금융상품에 대한 관측가능한 시장 자료의 이용 가능 여부가 변경됨에 따라 수준간 이동이 발생하였으며, 연결실체는 수준간 이동을 발생시키는 사건이나 상황의 변동이 일어난 보고기간 말에 수준의 변동을 인식합니다.

3) 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말	가치평가기법	투입변수

금융자산

당기손익-공정가치 측정금융자산	30,841,577	31,752,149	DCF, 순자산가치, Black-Scholes	할인율, 금리, 변동성,주식 및 채권 등 기초자산가격

기타포괄손익-공정가치 측정금융자산	13,205,905	15,968,264	DCF, 순자산가치	할인율, 환율

합 계	44,047,482	47,720,413

금융부채

당기손익-공정가치 측정금융부채	2,188,386	2,590,847	Black-Scholes, DCF,순자산가치	할인율, 금리, 변동성, 주식 및 채권 등 기초자산가격

당기손익-공정가치 측정지정금융부채	1,117,968	888,135	Black-Scholes, DCF,순자산가치	할인율, 금리, 변동성

합 계	3,306,354	3,478,982

4) 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 가치평가기법 및 비관측 투입변수에 대한 양적정보는 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기말>

(단위: 백만원)

구 분	공정가치	가치평가기법	비관측 투입변수	범 위

금융자산

당기손익-공정가치 측정금융자산	9,452,525	Black-Scholes, DCF,Probability model,순자산가치 등	변동성, 상관계수,할인율, 성장률	(주식관련) 변동성 3.20% ~ 122.04%, 상관계수 -42.62% ~ 77.09%(기타) 변동성 0.61% ~ 79.72%, 상관계수 -21.92% ~ 16.92%할인율 3.33% ~ 36.37%, 성장률 0% ~ 2.0%

기타포괄손익-공정 가치측정금융자산	350,194	DCF 등	할인율, 성장률	할인율 12.60% ~ 16.54%, 성장률 1%

합 계	9,802,719

금융부채

당기손익-공정가치 측정금융부채	334,847	Black-Scholes, DCF,Probability model,순자산가치	변동성, 상관계수	(주식관련) 변동성 3.20% ~ 122.04%, 상관계수 -42.62% ~ 77.09%(기타) 변동성 0.61% ~ 79.72%, 상관계수 -21.92% ~ 16.92%

당기손익-공정가치 측정지정금융부채	5,651,642	Black-Scholes, DCF,Probability model,순자산가치	변동성, 상관계수	(주식관련) 변동성 3.20% ~ 122.04%, 상관계수 -42.62% ~ 77.09%(기타) 변동성 0.61% ~ 79.72%, 상관계수 -21.92% ~ 16.92%

합 계	5,986,489

56(전)기말>

(단위: 백만원)

구 분	공정가치	가치평가기법	비관측 투입변수	범 위

금융자산

당기손익-공정가치 측정금융자산	9,969,169	Black-Scholes, DCF,Probability model,순자산가치 등	변동성, 상관계수,할인율, 성장률	(주식관련) 변동성 3.20% ~ 104.81%, 상관계수 -49.69% ~ 99.14%(기타) 변동성 0.61% ~ 31.95%, 상관계수 -23.49% ~ 20.93%할인율 3.41% ~ 36.37%, 성장률 0% ~ 2.0%

기타포괄손익-공정 가치측정금융자산	343,810	DCF 등	할인율, 성장률	할인율 13.90% ~ 16.20%, 성장률 1%

합 계	10,312,979

금융부채

당기손익-공정가치 측정금융부채	373,948	Black-Scholes, DCF,Probability model,순자산가치	변동성, 상관계수	(주식관련) 변동성 3.20% ~ 104.81%, 상관계수 -49.69% ~ 99.14%(기타) 변동성 0.61% ~ 31.95%, 상관계수 -23.49% ~ 20.93%

당기손익-공정가치 측정지정금융부채	5,615,574	Black-Scholes, DCF,Probability model,순자산가치	변동성, 상관계수	(주식관련) 변동성 3.20% ~ 104.81%, 상관계수 -49.69% ~ 99.14%(기타) 변동성 0.61% ~ 31.95%, 상관계수 -23.49% ~ 20.93%

합 계	5,989,522

5) 비관측변수에 대한 민감도분석 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 투입변수에 대한 민감도 분석은 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기말>

(단위: 백만원)

구 분	당기손익인식	기타포괄손익인식

유리한변동	불리한변동	유리한변동	불리한변동

매도파생결합증권 및 관련 헤지자산(*1)	15,058	(17,513)	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산(*3)	-	-	23,084	(17,545)

당기손익-공정가치측정금융자산(*2)(*3)(*4)	121,957	(123,163)	-	-

56(전)기말>

(단위: 백만원)

구 분	당기손익인식	기타포괄손익인식

유리한변동	불리한변동	유리한변동	불리한변동

매도파생결합증권 및 관련 헤지자산(*1)	6,659	(7,287)	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산(*3)	-	-	20,671	(15,979)

당기손익-공정가치측정금융자산(*2)(*3)(*4)	159,811	(143,868)	-	-

(*1) 주요 관측불가능한 투입변수인 기초자산의 변동성 및 상관계수를 10%만큼 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다.(*2) 주요 관측불가능한 투입변수인 기초자산의 변동성을 10%만큼 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있습니다.(*3) 주요 관측불가능한 투입변수인 성장률과 할인율을 각각 (-)1~1%로 조정하여 공정가치 변동을 산출하고 있습니다.(*4) 매도파생결합증권 관련 헤지자산은 제외하였습니다.

6) 당분기 및 전기 중 인식한 이연거래일(Day1)손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분(*)	제 57(당)기 1분기	제 56(전)기

기초	6,399	(28,900)

신규거래	(13,828)	(10,394)

손익인식	886	45,693

기말	(6,543)	6,399

(*) 위 이연거래일(Day1)손익은 공정가치 수준 3에 해당하는 금융상품 중 파생상품등에서 발생하였습니다.

(3) 공정가치로 측정되지 않으나 공정가치를 공시하는 금융상품의 수준별 공정가치1) 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되지는 않으나 공정가치를 공시하는 금융상품의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다.

57(당)기 1분기말>

(단위: 백만원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

예치금	-	-	8,118,815	8,118,815

대출채권	-	-	34,926,722	34,926,722

기타금융자산	585,260	-	9,143,206	9,728,466

합 계	585,260	-	52,188,743	52,774,003

금융부채

예수부채	-	-	12,349,840	12,349,840

차입부채	-	2,070,000	70,395,750	72,465,750

발행사채	-	7,992,299	-	7,992,299

기타금융부채	585,593	-	14,819,338	15,404,931

합 계	585,593	10,062,299	97,564,928	108,212,820

56(전)기말>

(단위: 백만원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산

예치금	-	-	8,585,792	8,585,792

대출채권	-	-	35,631,924	35,631,924

기타금융자산	1,976,070	-	8,951,685	10,927,755

합 계	1,976,070	-	53,169,401	55,145,471

금융부채

예수부채	-	-	12,229,684	12,229,684

차입부채	-	2,300,000	74,800,259	77,100,259

발행사채	-	7,743,508	-	7,743,508

기타금융부채	1,976,911	-	13,519,430	15,496,341

합 계	1,976,911	10,043,508	100,549,373	112,569,792

2) 당분기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되지는 않으나 공정가치를 공시하는 금융상품 중 수준 2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분	제 57(당)기 1분기말	제 56(전)기말	가치평가기법	투입변수

금융부채

차입부채	2,070,000	2,300,000	DCF	할인율

발행사채	7,992,299	7,743,508	DCF	할인율

합 계	10,062,299	10,043,508

12. 종속기업 및 관계기업 투자(1) 연결대상 종속기업의 개요당분기말과 전기말 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

투자회사	피투자회사	주요영업활동	법인설립 및 영업소재지	소유지분율 및의결권비율(%)

제 57(당)기1분기말	제 56(전)기말