원림 분기보고서 (2020.03)
II. 사업의 내용

지배회사인 (주)원림과 그 종속회사의 사업부문별 현황은 다음과 같습니다.

사 업 부 문	회 사 명

화성사업부문	(주)원림

임대사업부문	(주)원림

금융투자사업부문	한빛인베스트먼트(주),투데이홀딩스(주),WL HOLDINGS USA LLC.

의료기기사업부문	(주)스타바이오

가. 업계의 현황○ 화성사업부문

(1) 산업의 특성 및 성장성 1960년대 P.P Woven BAG (쌀 가마)으로 국내 市場에 급속히 확산된 P.P BAG 시장은 80년대 들어서면서 포장재의 고급화, 차별화에 따라 수출용 포장재인 P.P BAG과 좀더 고급화, 인쇄화 된 국내 내수용인 제대 BAG 市場으로 크게 양분 되고, 90년代 들어 수출용 P.P BAG 市場은 점차 동남아 경쟁국과의 치열한 국제 가격 경쟁에서 밀려나게 되나, 반면에 국내 내수 製袋 BAG 시장은 소재의 고급화, 인쇄 디자인의 발달, BAG STYLE의 개량등으로, 국내 산업 발달에 따른 수요증가와 맞물려 계속적인 시장규모의 확대로 호황 국면에 돌입하게 됩니다. 또한 국내 製袋 BAG 市場은 납기, 인쇄변동, 수요자의 J.I.T( Just in time )재고 관리 기법의 도입 등으로 품질과 공급 안정성에 따라 외국 수입제품이 들어오지 못 하는 국내 내수 구매 형태를 계속 유지하게 됩니다. 향후, 합성수지 포장재 산업은 산업발달과, 포장재의 중요성(Packing=상표design )에 따라 점차 수요가 점진적으로 증가가 예상 되며 다품종 小LOT化가 더욱 다양화 될 것으로 보입니다.(2) 경기 변동의 특성 일반적으로 합성수지 포장재( 포장백 )는 제품의 내용물을 담는 기능을 하고 있는 것이므로, 그 내용물의 경기 변동에 일정한 관계를 맺고 있다고 할 수 있으며, 그 내용물의 종류가 다양화 함에 따라 어떤 특정 내용물( Item )의 경기 변동이 있다 하여도 전체 포장재 산업 비중에서 차지 하고 있는 비율이 미약할시에는 그 영향이 미미 하게 됩니다. 포장재 산업의 주요 경기 변동 영향은 최대 수요처인 합성수지 Resin Maker( 롯데케미칼, LG화학, 한화토탈, 대한유화, SK종합화학, 폴리미래 등 )의 공장 가동율에 가장 큰 영향을 받고 있습니다. 즉, 수요처의 공장 가동율에 따라 공급량이 결정됩니다.(3) 경쟁요소 90년대 중반기 이후 합성수지 포장재 산업은 그간의 무리한 사업확장과 비대화, 치열한 가격 경쟁으로 인해 몇몇 업체가 도산하면서 90년代 하반기에 들어 시장의 안정화가 정착 되면서 그 경쟁 관계도 공급처의 안정성 즉, 제품의 안정적 공급을 통한 수요처의 생산안정화와 적정가격 및 고품질로 적기에 차질없이 공급 할수 있는 영업생산 system에서 경쟁 우위를 점하게 됩니다. 따라서 시장 구조가 점차 비교 우위기업과 참여기업군으로 나뉘어지는 모습을 나타내고 있습니다.(4) 자원 조달상의 특성 주요 원자재인 PP, PE RESIN은 유가변동과 함께 가격변동으로 원재료 및 판매단가변동에 영향을 미치고 있습니다. ○ 임대사업부문(1) 산업의 특성 및 성장성 부동산임대사업은 타산업에 비해 투자규모가 비교적 큰 자본집약적 산업이고, 위치의 고정성으로 인해 사업장의 입지가 수익에 많은 영향을 미치는 산업입니다. 본 사업을 통해 높은 수익을 창출하기 위해서는 입지선정,마케팅,임대계약,중개,관리,유지보수 등의 활동들이 유기적으로 연결되고 조화되어야 합니다.

초고층빌딩과 신축건물의 증가로 본 사업도 임대유치 경쟁 및 공실률 증가가 더욱 심화되고 있는 상황이나, 현재 은행의 실질금리가 마이너스이고 투자자들이 마땅한 투자처를 찾지 못하는 상황에서 시중의 돈이 부동산임대시장으로 계속 흘러 들어가고 있는 실정입니다. 당사는 치열한 임대시장 속 경쟁에서 우위를 점하기 위해 부단히 노력하고 있으며 특히, 당사가 소유한 임대물건들은 꾸준한 수요가 존재하는 위치에 입지해 안정적 임대수익을 창출해내고 있습니다. 향후 경쟁심화단계에 대비하여 입주고객의 차별화, 세분화 등 경쟁력 유지 및 강화방안을 다각도로 모색하고 있습니다.(2) 경기 변동의 특성 사회경제의 정세는 끊임없이 변동하며 이에 수반된 소비자의 요구도 다양하게 변하여 부동산임대사업도 이에 대응해야 합니다. 본 사업은 사업의 성격상 경기에 후행하는 경향이 있으며, 실물경기와 자금시장의 변동과 같은 급격한 경영환경 변화에 많은영향을 받으므로 경기변동의 특성을 고려해 임대수요를 예측하고, 임대료를 산정하며, 공실률을 조절해야 합니다. 당사가 소유한 임대물건들은 업무용 및 공업용 부동산으로서 산업경기변동에 영향을 받으며, 현재는 부동산 침체기의 불황상태로서 공실률 최소화에 주의를 기울이고 있습니다.(3) 경쟁요소 본 사업의 경쟁요소로는 건물의 입지, 규모, 임대가격, 자금력 등이 존재합니다. 입지적 측면에서 당사가 소유한 오피스빌딩은 경부고속도로와 남부순환로를 접하고 있으며 남부터미널역에 인접해 교통이 매우 편리하고 강남권에 속하여 업무적으로 주변 인프라가 우수합니다. 또한 당사 소유 공장들은 전국의 산업단지 등에 위치해 집적이익 추구가 가능하고 교통 및 주변 환경이 우수합니다. 규모 측면에서는 수요자의요구에 적합하게 임대공간을 분할,병합하여 제공하여 경쟁의 질을 높이고 있으며, 임대가격 측면 역시 주변 부동산 시세 등을 정확하게 분석하여 제시함으로써 공실률을 최소화하는데 노력하고 있습니다. ○ 금융투자사업부문(1) 산업의 특성 및 성장성

국내 벤처캐피탈업계는 여신전문금융업법상 신기술사업금융회사와 중소기업 창업지원법상 창업투자회사로 이원화되어 있습니다. 당사와 같은 신기술사업금융회사는 투자, 융자, 리스, 팩토링, 지급보증 등 다양한 업무를 취급할 수 있으며, 19년말 현재신기술금융업 등록회사 수는 104개사로 18년말 대비 113개사 증가 하였습니다. 전업신기술금융회사 7개사(51개사->58개사), 겸업여신전문금융회사24개사, 겸엽금융투자회사 2개사(19개사->21개사) 창업투자회사는 19년말 현재 149개사로 전년말대비 16개사 증가하였음’17.10월 창투자 자본금 요건이 50억원에서 20억원으로 완화되면서 지속적으로 증가 (기존 선배벤처중견기업 뿐만 아니라 VC심사역 개인이 직접 창투사를 설립하는 사례 증가 때문) (자료: 벤처캐피탈협회, 중기부 보도자료) 19년말 기준 신기술금융업자(이하’신기사’)의 신규 투자규모는 전년 대비 7,569억원 증가(18년 2조4,932억원=>19년 3조 2,501억원30.4% 증가) 투자잔액은 7조 852억원으로 전년(4조 9,599억원) 대배 2조 1,252억원(42.9%) 증가하였습니다. 투자실적 증가 주요인으로는 진입요건 완화에 따른 신기사의 증가, 제2벤처붐 확산에 따른 기대심리 확대에 기인한 것으로 분석됩니다. 19년 신규 신기술투자조합 결성금액은 3조 6,285억원으로 전년 대비 8,906억원 증가(18년 2조 7,379억원->19년 3조 6,285억원, 32,5% 증가) 운용 중인 신기술투자조합 규모는 10조 9,156억원으로 전년 7조8,847억원 대비 3조 309억원(38.4% 증가 하였습니다. 운영 중인 조합수는 799개로 17년 대비 3배 이상 증가했으며, 조합규모(금액) 역시 약 11조에 달하는 등 17년 대비 2배 이상 증가 하였습니다. (다만, 조합 수 증가에 따라 조합 당 결성금액은 감소) 19년 신기사가 운용중인 신기술투자조합의 출자비중은 일반법인이 34.6%로 가장 높고, 금융회사가 25.3%, 여신금융회사 17.7% 높게 나타났습니다. (신기술 금융업권은 창업투자업권 대비 정책기관보다 민간출자자인 일반법인, 금융회사(여신금융회사 포함) 비중이 높음) 창업투자업권은 19년 신규조합 기준으로 정책기관33.4%,기타/외국인18.2% 금융기관이 12.9%, 일반법인12.6 순으로 나타났습니다. 19년 신기사의 업종별 투자비중은 바이오, 의료(23.7%), ICT서비스(16.5%), ICT제조(13.5%), 기타(12.9%)순으로 바이오, ICT관련 업종이 꾸준히 강세입니다. (신기술금융업권은 창투업권 대비 신기술사업과 연계된 제조 업종에 투자비중이 높음) 19년신기술금융회사의 융자잔액은 약660억원으로 업종별 비중은 기타-에너지자원(600억원, 91%), 전기, 기계, 장비(52억원.8%) 2개업종 비중이 높습니다. 19년말 신기사의 업력별 신규투자 비중은 후기기업(7년 이상) 55.8%, 중기기업(3-7년) 25.1%, 초기기업(3년 미만), 19.1%를 각각 기록하였고, 전년 대비 후기기업 및 중기기업에 대한 신규투자 비중은 2.2%p, 2.9%p증가한 반면, 초기기업에 대한 신규투자 비중은 5.1%p 감소하였습니다. ((참고) 창업투자업권의 업력별 신규투자 비중은 중기41.3%, 초기32.5%, 후기26.2% 순) 신기술금융회사의 업력별 융자 비중은 중기단계(3년-7년이하) 83.5%, 후기단계(7년초과), 16.5% 순으로, 중기단계의 융자 비중이 높음' 신기술사업금융업은 신기술사업자에 투자한 주식의 매각에 따른 자본이득이 회사수익의 상당부분을 차지하므로 중소벤처기업의 주식이 유가증권시장에 상장 또는 코스닥시장에 등록되어 거래될 수 있는 자본시장의 발전 및 성숙이 그 성장의 필수요건입니다. 따라서 대부분의 국가에서는 자본시장을 통한 중소벤처기업 주식 거래의 활성화를 지원하기 위해 중소벤처기업 상장 및 등록요건을 일반 기업보다 완화하고 중소 벤처기업에 대한 각종 세제지원 제도를 갖추고 있습니다. (2) 경기 변동의 특성 신기술사업금융회사나 창업투자회사의 영업손익은 투자한 중소 벤처기업이 유가증권시장이나 코스닥시장에 상장함으로써 얻게 되는 투자주식매각이익에 따라 상당부분 좌우됩니다. 주식시장은 경기변동 및 국내외 경제상황에 따라 크게 영향을 받을수밖에 없으며, 따라서 회사의 경영성과 또한 경기변동과 증시현황에 지대한 영향을 는 특성이 있습니다.(3) 경쟁요소 신기술사업금융회사는 비슷한 사업을 하는 벤처캐피탈임에도 불구하고 상당기간 동안 창업투자회사에 비하여 투자기업의 업력이나 투자의무비율 같은 규제가 적어 상대적으로 안정적인 수익성을 추구하는 자유로운 투자와 융자업무를 수행해 왔습니다. 그러나 벤처기업육성에관한특별조치법(1997년), 여신금융전문업법(1997년), 중소기업창업지원법(1986년)이 제정되면서 창업투자회사의 설립에 대한 규제가 완화되어 창업투자회사의 설립도 활발해 졌습니다. 경쟁적인 창업투자회사 설립은 창업열기 확산과 그에 따른 기술개발 및 경제체질의 개선 등 순기능적인 요소도 많은 반면, 창업투자회사들간의 과당경쟁과 유사업종의 난립 등 역기능적 요소들도 생겨난 것이 사실입니다. 그러나 이러한 문제점들은 계속되는 관련법규 정비와 정부의 벤처산업 육성사업이 시행됨에 따라 차차 정비되어 가고 있습니다. ○ 의료사업부문 (1) 산업의 특성 및 성장성 인구의 고령화와 신기술의 발달 및 소득수준 향상, 삶의 질에 대한 욕구 증가로 인해 매년 안정적인 성장율을 기록하고 있다. 최근 정부와 각 지자체가 저소득층 노인 무료 인공관절수술 후원사업을 확대 추진하고 있는 추세아며, 2016년도 부터 대한노인회는 노인의료나눔재단을 통해 노인의 권익 신장과 복지 향상을 위해 의료비 지원 사업을 시행하고 있으며 무릎 관절염으로 통증에 시달리면서도 경제적인 이유로 수술을 받지 못하고 있는 노인들을 위해 최대 약 100만원(한 무릎 당)한도로 인공관절 수술비를 지원하고 있습니다 (2) 경기 변동의 특성 과거에는 누구나 겪는 단순 노화현상이라고 생각해 방치하는 경향이 많았지만, 최근에는 병원을 방문해 적극적으로 본인의 상태를 확인하고 그에 맞는 치료를 받으려는 환자가 많아지고 있어 노후 준비에 긍정적인 움직임을 보이고 있습니다. 고가의 수술용 의료기기(치료재료)이나 의료보험적용을 받고 있어 경기변동에 따른 의료비지출에 약간의 영향을 받으나, 점차적으로 삶의 질 향상에 대한 욕구의 증가가이보다 더 크게 작용하고 있습니다. (3) 경쟁요소동종업계내 수입 완제품이 대다수를 이루었으나 최근 국산 제품들의 등장으로 제품의 다양화가 이루어지고 있으며 당사 제품(STRYKER,TONIER)을 포함한 메이저3사가 시장의60%이상을 점유하고 있습니다. (4) 자원 조달상의 특성 美國 다국적 의료기기인 STRYKER의 제품은 100% 완제품 수입제품이며 국내원화가격 기준으로 구매가가 결정되고 있어 외화 환율의 영향은 거의 받고 있지 않고, WRIGTH사의 제품(TORNIER)는 100%는 수입완제품으로 구매가격이 달러($)로 약정되어 있어 환율의 영향을 받고 있습니다. 나. 회사의 현황 ○ 화성사업부문 (1) 영업개황 1968년 10월에 설립된 당사는 합성수지제품 제조업체로서 산업용 포장재를 제조 및 판매하고 있습니다.(2) 시장점유율 당사의 주생산품인 PP BAG, PE BAG 의 국내시장 점유율은 60% 수준을 보이고 있습니다. (당사 추정치임).(3) 시장의 특성 산업용 포장재의 수요는 계속적으로 증가 추세에 있으나, 주요 원자재의 공급을 대기업인 Resin Maker (롯데케미칼,한화토탈,대한유화 등)에 100% 의존하고 있어 가격변동이 가장 큰 변수로 작용하고 있습니다.(4) 신규사업 등의 내용 및 전망 - 해당사항 없음.(5) 조직도 화성사업 조직도.jpg 화성사업 조직도 ○ 임대사업부문(1) 영업개황 현재 연면적 5,627.98㎡의 오피스빌딩과 서울 가산동 및 양산, 김제, 대구 내 소재한공장에 대하여 임대사업을 수행하고 있습니다. 임대사업부문은 국내.외 어려운 경영환경에도 오피스 및 공장의 공실률이 전년대비 소폭 감소 되었으며, 다양한 임대방식적용과 합리적인 임대조건 조정, 임차인 불만의 신속 대응 및 원만한 해결책 제시 만족도 조사 등을 통하여 임대수익을 증가시키고 있습니다.(2) 시장점유율사업의 특성상 시장점유율은 산출하지 않습니다.(3) 시장의 특성 임대사업의 주된 수요업체가 일반 기업체를 대상으로 함에 따라 산업경기 변동에 많은 영향을 받고 있으나, 오피스빌딩의 위치는 경부고속도로 진출입이 용이한 서초동 에 위치하며 공장들은 산업단지 등에 위치하고 있어 비교적 타업체에 비하여 경기영향을 적게 받으며 안정적 수익원이 되고 있습니다.(4) 신규사업 등의 내용 및 전망 - 해당 사항없음.(5) 조직도임대사업부문은 관리본부 내 부동산관리 전문인력으로 구성되어 있습니다. ○ 금융투자부문(1) 영업개황 여신전문금융업법에 따라 설립된 신기술사업금융회사로서 신기술사업자에 대한 투자융자(벤처투자업무)와 일반 기업 융자업무를 주업으로 하고 있습니다. 투자는 크게 회사 고유자금을 이용한 투자와 투자조합(Fund)자금을 이용한 투자로 구분될 수 있으며, 현재 고유자금을 이용한 투자와 투자조합자금을 이용한 투자 모두 하고 있습니다. 투자주식 등 투자자산 처분이익과 융자를 통하여 발생하는 이자수익 등이 주요 수익원입니다. (2) 시장점유율 이 분야들은 단순히 투자규모, 자산규모 등으로 시장점유율을 파악하는 데는 한계가 있으며 신뢰할만한 통계자료 또한 부족한 실정입니다. 이러한 업계의 특성상 시장점유율을 산출하지 않습니다. (3) 시장의 특성 상기 산업의 특성 참조하시기 바랍니다. (4) 신규사업 등의 내용 및 전망 - 해당 사항없음. (5) 조직도 금융_조직도.jpg 금융_조직도 ○ 의료사업부문(1) 영업개황2002년 4월 의료기기판매업을 개시하였으며, 글로벌 인지도를 활용한 STRYKER사의 상품과 2018년 WRIGHT사의 (TORNIER) 상품을 판매하고 있으며 의료에 대한 점차적인 관심증가로 인하여 매년 안정적인 성장율을 기록하고 있습니다. (2) 시장점유율상품을 매입해 오는 한국스트라이커사가 동업계 시장1위를 하고 있으며, 당사는 스트라이커 제품으로 시장 점유율10% 내외, TORNIER제품은 시장 점유율 25 % 정도를 기록하고 있습니다.(3) 시장의 특성말기 퇴행성관절염 환자들에게 약물치료와 물리치료로 더 이상 치료할수 없는 말기 환자에게 최종적으로 처방하는 수술입니다. 최근 신소재의 개발과 컴퓨터, 로봇 등을이용한 첨단 기술을 사용하여 매우 안전하고 정밀한 수술을 구현하고 있어 환자들에게 신뢰받는 수술로 인정 받고 해마다 증가하고 있습니다. 당사의 제품은 의료보험 적용품목으로 의료보험 수가 조정에 영향을 받고 있습니다.(4) 신규사업 등의 내용 및 전망2018년 4월 Light Medical(미국)과 인공관절 Shoulder(Tornier)제품 한국 총판 합의를 하였으며, 최근 인공관절시장이 무릎, 힙 중심에서 스포츠활동등의 영향으로 어깨, 팔꿈치엘보,발목 관절로 점차 세분화되어 Soulder 시장이 넓어질 것으로 보입니다.(5) 조직도 의료_조직도.jpg 의료_조직도 다. 사업부문별 재무현황 (단위: 천원) 구 분 2020년 1분기 2019년 2018년 화성사업부문 1. 매출액 외부매출액 9,516,967 44,223,794 45,794,454 부문간내부매출액 - - - 계 9,516,967 44,223,794 45,794,454 2. 영업손익 (132,161) (1,482,343) (2,442,720) 3. 자산 84,460,331 84,284,973 74,045,411 (감가상각비 등) (252,476) (1,006,987) (818,379) 임대사업부문 1. 매출액 외부매출액 344,484 1,839,429 1,882,611 부문간내부매출액 90,710 359,894 329,381 계 435,194 2,199,324 2,211,993 2. 영업손익 218,660 1,036,393 990,889 3. 자산 17,886,258 17,944,213 23,270,288 (감가상각비 등) (57,956) (297,800) (303,800) 금융투자부문 1. 매출액 외부매출액 971,415 7,464,793 8,762,567 부문간내부매출액 - - - 계 971,415 7,464,793 8,762,567 2. 영업손익 (64,718) 3,599,024 4,553,691 3. 자산 69,713,067 71,745,103 60,995,329 (감가상각비 등) (50,514) (193,585) (27,955) 의료사업부문 1. 매출액 외부매출액 4,916,135 26,242,099 23,283,260 부문간내부매출액 - - - 계 4,916,135 26,242,099 23,283,260 2. 영업손익 36,217 1,755,216 1,295,606 3. 자산 25,740,769 28,675,406 25,597,803 (감가상각비 등) (270,620) (944,132) (390,589) - 상기의 사업부문별 재무정보는 연결조정 전의 재무정보임. 2. 주요제품 가. 주 요제품별 매출액 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품목 용도 매출액(비율) 화성사업부문 제품 PP/PE BAG 공산품의 포장용 포대 7,197 (45.4%) 상품 PP/PE BAG 공산품 포장용포대 1,855 (11.7%) RESIN 플라스틱 제품 제조용 313 (2.0%) 기타 - 69 (0.4%) 기타 부산물 부산물 83 (0.5%) 임대사업부문 임대 부동산 공장용 外 435 (2.7%) 금융투자부문 투자수익 外 투자주식처분이익 外 - 971 (6.1%) 의료사업부문 상품 인공관절 정형외과 수술용 기구 4,916 (31.0%) 합 계 15,840(100.0%) - 연결조정 매출액 감 소 액 65,699천원을 포함하지 않은 금액임. 나. 제품 가격변동추이 (단위 : 원/PCS) 사업부문 품목 제53기 1분기 제52기 제51기 화성사업 PP/PE BAG 367 333 299 의료사업 IMPLANT 1,438,323 1,682,723 1,577,102 3. 주요 원재료에 관한 사항 당사의 주요제품인 PP/PE BAG을 생산하는 주요 원자재는 PP/ PE BAG매출처인 유화업체(롯데케미칼, 폴리미래 등)로부터 공급받고 있습니다. 원재료 매입액의 83%를 차지하는 품목의 가격변동내역은 다음과 같으며, 산출방법은 품목군별 단순 평균가격으로 당분기의 총매입액을 총매입중량으로 나누었습니다(단위 : 원/kg). 사 업 부 문 품 목 제53기 1분기 제52기 제51기 화성사업 PP 2,616 2,805 2,919 K/P 814 838 854 PE 2,644 2,788 3,091 - 화성사업을 제외한 사업부문은 원재료가 없습니다. 4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 (단위:MT/백만원) 사업부문 품 목 사업소 제53기 1분기 제52기 제51기 중량 금액 중량 금액 중량 금액 화성사업부문 PP/PEBAG 부산 5,850 12,601 23,400 50,778 23,400 50,731 나. 생산능력의 산출근거 (1) 생산량 : 78M/T * 25 日 * 3(개월) = 5,850 M/T (2) 생산액 : 생산량(5,850M/T) * 제조단가( 2,154원) = 12,601백만원 다. 평균가동시간 1일 평균가동시간 월 평균가동일수 연간가동일수 연간가동시간 10 25 300 3,000 라. 생산실적 (단위:MT/백만원) 사업부문 품목 사업소 제53기 1분기 제52기 제51기 수량 금액 수량 금액 수량 금액 화성 사업부문 PP BAG 부산 2,927 6,367 13,414 29,112 15,343 32,731 PE BAG 부산 460 928 1,501 3,355 363 1,325 합 계 - 3,387 7,295 14,915 32,467 15,706 34,056 마. 가동률 (단위:H) 사업소 연간 가동가능시간 연간 실제가동시간 평균가동률 부산공장 3,000 2,520 84% 바. 생산설비의 현황 (단위: 천원) 구분 토지 건물 구축물 기계장치 차량운반구 공기구비품 건설중인자산 사용권자산(*) 합계 소유형태 자가(등기) 자가(등기) 자가 자가 자가 자가 자가 회계정책변경 - 소재지 서울 외 경남 양산 외 서울 외 경남 양산 외 충주시 외 서울 외 경남 양산 외 기타 - 기초 9,071,662 4,362,004 329,987 4,369,048 77,773 64,379 566,633 106,004 18,947,491 취득/자본적지출 - - - 9,300 - 1,097 2,807 - 13,204 감가상각 - (43,401) (6,159) (156,511) (9,490) (5,114) - (31,801) (252,476) 보고기간말 장부금액 9,071,662 4,318,604 323,828 4,221,838 68,283 60,362 569,440 74,203 18,708,219 취득원가 9,071,662 6,730,013 641,518 11,615,457 216,731 748,537 569,440 233,208 29,826,566 감가상각누계액 - (2,411,410) (226,862) (7,391,419) (148,448) (688,175) - (159,005) (11,025,320) 정부보조금 - - (90,828) (2,200) - - - - (93,028) 보고기간말 장부금액 9,071,662 4,318,604 323,828 4,221,838 68,283 60,362 569,440 74,203 18,708,219 - 생산설비의 현황은 화성사업부문의 유형자산의 가액임.(*) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 적용에 따른 사용권자산(106,004천원) 및 감가상각비(31,801천원)를 인식한 금액입니다. 사.투자부동산 현황 (단위: 천원) 구분 토지 건물 합계 소유형태 자가(등기) 자가(등기) - 소재지 서울 외 경남 양산 외 - 기초 13,110,453 4,833,760 17,944,213 상각 - (57,956) (57,956) 보고기간말 장부가액 13,110,453 4,775,805 17,886,258 취득원가 13,110,453 8,951,893 22,062,346 감가상각누계액 - (4,176,088) (4,176,088) 보고기간말 장부가액 13,110,453 4,775,805 17,886,258 5. 매출에 관한 사항 가. 품목별 매출내역 (단위 : MT/백만원) 사업무문 매출유형 품목 제53기 1분기 제52기 제51기 수량 금액 수량 금액 수량 금액 화성사업부문 제품 PP/PE BAG(천PCS) 수출 1,255 444 8,206 2,536 12,780 3,349 내수 18,100 6,753 88,119 30,608 97,393 29,531 합계 19,355 7,197 96,325 33,144 110,173 32,880 기타(부산물) 내수 - 83 - 581 - 485 합계 - 83 - 581 - 485 상품 RESIN 수출 242 313 1,056 1,548 1,032 1,571 내수 - - 84 130 216 324 합계 242 313 1,140 1,678 1,248 1,895 PP/PE BAG(천PCS) 수출 518 207 1,632 644 1,553 596 내수 945 1,645 5,622 7,871 10,428 9,587 합계 1,462 1,852 7,254 8,515 11,981 10,183 기타 수출 - 2 - - - - 내수 - 68 - 306 - 352 합계 - 71 - 306 - 352 소 계 수출 2,015 967 10,894 4,728 15,365 5,516 내수 19,044 8,550 93,825 39,496 108,037 40,279 합계 21,059 9,517 104,719 44,224 123,402 45,795 임대부문 수입임대료 건물 외 내수 - 344 - 1,839 - 1,883 금융투자부문 투자수익 투자주식처분이익외 내수 - 408 - 3,854 - 5,721 운용수익 이자수익 내수 - 588 - 2,893 - 2,263 소 계 내수 - 996 - 6,747 - 7,984 의료기기부문 의료기기 HIP(PCS) 내수 601 1,268 2,553 5,018 2,455 4,794 KNEE(PCS) 내수 2,135 2,241 9,725 13,459 8,913 11,712 SHOULDER(PCS) 내수 209 726 1,372 4,491 869 2,793 기타 내수 682 - 3,274 - 3,984 소 계 내수 2,944 4,917 13,649 26,242 12,237 23,283 합 계 수출 2,015 967 10,894 4,728 15,365 5,516 내수 21,989 14,807 107,474 74,324 120,274 73,429 합계 24,003 15,774 118,368 79,052 135,639 78,945 - 상기의 사업부문별 재무정보는 연결조정 후의 매출액임. 나. 판매경로 및 판매방법 ○ 화성사업부문수출은 L/C BASE, LOCAL 로 직접수출 및 상사LOCAL수출로 이루어지며, 내수의 경우 당사 내수영업팀에서 직접거래를 유지하고 있습니다. 당사의 거래처는 석유화학업체로 매출 및 매입이 동시에 일어나는 구조입니다. ○ 의료사업부문 한국스트라이커에서 상품을 매입하여 대리점 및 국내 대학병원, 전문병원에 제품을 납품 판매를 하고 있습니다 . 6. 수주상황 작성 기준일 현재 거래가 종료되지 아니한 주요제품 및 서비스에 대한 수주현황은 없습니다. (단위 :원) 품목 수주일자 납기 수주총액 기납품액 수주잔고 수량 금액 수량 금액 수량 금액 - - - - - - - - - 합 계 - - - - - - 7. 시장위험과 위험관리 당사는 금융상품과 관련하여 연결실체의 신용위험, 유동성위험 및 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험)에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결실체가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결실체의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차에대해공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 동 연결재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다. (1) 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권과 채무증권에서 발생합니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 유동자산: 현금및현금성자산(*1) 15,999,293 10,816,150 매출채권 16,713,957 18,507,732 기타채권 364,781 1,517,554 기타금융자산 17,929,469 21,255,671 단기투자자산(*2) - 17,069 소 계 51,007,500 52,114,176 비유동자산: 기타금융자산 7,102,452 7,101,245 장기투자자산(*2) 3,171,811 4,109,479 소 계 10,274,263 11,210,724 합 계 61,281,763 63,324,900 (*1) 현금및현금성자산 금액 중 현금시재금액은 제외되었습니다.(*2) 장단기투자자산 금액 중 지분상품은 제외되었습니다. 당분기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권에서 인식된 손상은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 매출채권및기타채권의 손상차손(환입) 47,155 57,086 ① 매출채권연결실체의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받습니다. 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있는 연결실체의 재무부문은 표준 지급기준을결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다. 판매 한도는 개별 고객별로 정해지고, 동 한도는 분기별로 검토되고 있으며, 판매 한도를 초과하는 매출에 대해서는 재무부문 상위 승인권자의 승인이 요구됩니다. 연결실체는 포장재사업 고객과 의료기기도매업 고객의 매출채권에 대한 최대지급기간을 각각 3개월 및 6개월 로 설정하여 매출채권의 신용위험 노출을 제한하고 있습니다. 고객의 대부분은 연결실체와 계속적으로 거래해 오고 있는 국내 거래처이며, 이들로부터 손실은 발생하지 않았습니다. 고객에 대한 신용위험 검토 시, 고객의 지리적인 위치, 산업, 신용, 연령, 성숙도, 이전의 재무적 어려움 등의 특성에 따라 분류하고 있습니다. 연결실체는 매출채권과 관련하여 거래처로부터 담보를 제공받고 있습니다. 당 분기에연결실 체가 담보를 고려하여 대손충당금을 인식하지 않은 매출채권은 없습니다. 당분기말과 전기말 매출채권의 거래상대별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기말 전기말 포장재사업 고객 5,974,665 6,310,275 의료기기도매업 고객 11,808,758 13,219,767 합 계 17,783,423 19,530,042 기대신용손실 평가 연결실체는 기업회계기준서 제1109호에 명시되어 있는 기대신용손실 측정원칙과 일관된다고 판단하여 기대신용손실 측정 시 충당금설정률표를 사용하는 실무적 간편법을 사용하고 있습니다. 채무불이행률은 매출채권이 연체에서 제각이 되기까지 가능성을 기초로 한 'Roll Rate' 방법을 사용하여 계산되고 있습니다. 'Roll Rate'은 지역, 고객관계가 형성된 기간 및 매입된 상품의 유형 등과 같은 공통적인 신용 위험 특성에 근거한 Segment별 익스포저에 대해 별도로 산출되었습니다. 당분기말 현재 매출채권에 대한 기대신용손실과 신용위험 익스포저에 대한 정보는 다음과 같습니다. i ) 포장재사업 고객 (단위: 천원) 구 분 가중평균채무불이행률(*) 총 장부금액 손실충당금 신용손상여부 만기미도래 0.087% 5,002,152 4,354 No 3개월 미만 3.910% 127,497 4,985 No 3개월 이상 6개월 미만 12.952% 11,367 1,472 No 6개월 이상 9개월 미만 29.629% 100,000 29,629 No 9개월 이상 12개월 미만 39.831% 6,061 2,414 No 12개월 이상 15개월 미만 49.862% 3,245 1,618 No 15개월 이상 18개월 미만 67.361% 3,864 2,603 No 24개월 이상 100% 29,327 29,327 Yes 기타손상채권 100% 691,152 691,152 Yes 합 계 5,974,665 767,553 (*) 채무불이행률은 과거 3년간의 실제 신용 손실 경험에 기초하고 있습니다.ⅱ) 의료기기도매업 고객 (단위: 천원) 구 분 가중평균채무불이행률(*) 총 장부금액 손실충당금 신용손상여부 만기미도래 0.136% 10,888,844 14,493 No 3개월 미만 2.055% 631,736 12,985 No 3개월 이상 6개월 미만 6.654% 12,891 858 No 6개월 이상 9개월 미만 20.912% 2,162 452 No 24개월 이상 100% - - Yes 기타 손상채권 100% 273,124 273,124 Yes 합 계 11,808,758 301,912 (*) 채무불이행률은 과거 3년간의 실제 신용 손실 경험에 기초하고 있습니다. 전기말 현재 매출채권에 대한 기대신용손실과 신용위험 익스포저에 대한 정보는 다음과 같습니다. i ) 포장재사업 고객 (단위: 천원) 구 분 가중평균채무불이행률(*) 총 장부금액 손실충당금 신용손상여부 만기미도래 0.071% 5,215,303 3,715 No 3개월 미만 3.222% 214,546 6,912 No 3개월 이상 6개월 미만 10.208% 148,099 15,118 No 6개월 이상 9개월 미만 26.803% 7,081 1,898 No 9개월 이상 12개월 미만 41.313% 3,245 1,340 No 12개월 이상 15개월 미만 51.718% 3,864 1,998 No 21개월 이상 24개월 미만 100% 5,000 5,000 Yes 24개월 이상 100% 24,207 24,207 Yes 기타 손상채권 100% 688,930 688,930 Yes 합 계 6,310,275 749,118 (*) 채무불이행률은 과거 3년간의 실제 신용 손실 경험에 기초하고 있습니다.ⅱ) 의료기기도매업 고객 (단위: 천원) 구 분 가중평균채무불이행률(*) 총 장부금액 손실충당금 신용손상여부 만기미도래 0.126% 12,027,733 15,195 No 3개월 미만 1.871% 907,011 16,972 No 3개월 이상 6개월 미만 5.866% 31,697 1,859 No 12개월 이상 15개월 미만 17.473% 17,158 2,998 No 24개월 이상 100% 675 675 Yes 기타손상채권 100% 235,493 235,493 Yes 합 계 13,219,767 273,192 (*) 채무불이행률은 과거 3년간의 실제 신용 손실 경험에 기초하고 있습니다. 매출채권및기타채권에 대한 대손충당금 변동 매출채권및기타채권에 대한 대손충당금의 기중 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당분기 전기 매출채권 미수금 매출채권 미수금 기초잔액 1,022,310 2,267 976,331 501,780 대손상각비 47,155 - 62,648 492 대손충당금환입(*) - - (6,055) - 제각 - - (10,614) (500,005) 기말잔액 1,069,465 2,267 1,022,310 2,267 ② 현금 및현 금성자산 연결실체는 당분기말 현재 우리은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 15,993,293천원(전기:10,816,150천원)을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터 신용위험은 제한적입니다. ③ 지 급보증 당분기말과 전기말 현재 연결실체가 특수관계자의 자금조달 등을 위하여 제공하고 있는 지급보증은 없습니다. (2) 유동성위험 유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다.연결실체는 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있습니다. 연결실체는 금융상품 및 금융자산의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 금융자산과 금융부채의 만기를 대응시키고 있으며, 또한 연결실체는 다음의 지표를 주기적으로 검토하여 유동성위험관리에 사용하고 있습니다. ① 당분기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하며, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구 분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6 - 12개월 1년 초과 비파생금융부채 매입채무및기타채무 5,961,524 5,961,524 5,956,625 4,900 - 차입금및사채 24,273,899 25,617,389 6,653,169 12,368,245 6,595,974 기타금융부채 2,221,844 2,235,353 1,242,353 - 993,000 리스부채 271,057 272,046 179,719 57,232 35,096 합 계 32,728,324 34,086,312 14,031,865 12,430,377 7,624,070 ② 전기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하며, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구 분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6 - 12개월 1년 초과 비파생금융부채 매입채무및기타채무 8,225,894 8,225,894 8,220,994 4,900 - 차입금및사채 26,679,271 28,125,533 14,430,665 4,576,690 9,118,178 기타금융부채 1,114,271 1,133,000 40,000 - 1,093,000 리스부채 341,832 347,472 210,110 80,823 56,539 합 계 36,361,268 37,831,899 22,901,769 4,662,413 10,267,717 (3) 환위험 연결실체는 엔화차입금 및 달러차입금으로 인하여 주로 엔화 및 달러와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결실체는 외화로 표시된 채권과 채무 관리 시스템을 통하여 환노출 위험을주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다.당분기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 외환 포지션에 대해 다른 모든 변수가 일정하고, 각 외화에 대한 원화의 환율1% 변동시 법인세차감전순이익이 162,120천원 만큰 감소 또는 증가하였을 것입니다.(4) 이자율위험당분기말 현재 다른 변수가 일정하고 변동금리부 차입금에 대한 이자율이 1%상승 또는 하락할 경우, 증가 또는 감소한 변동이자부 차입금에 대한 이자비용으로 인하여당 회계기간에 대한 법인세차감전순이익은 157,739천원 만큼 감소 또는 증가하였을것 입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하고 분석하였으며, 법인세효과는 고려하지 않았습니다. (5) 공정가치 위험 ① 공정가치와 장부금액연결실체의 금융자산과 부채의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.i ) 당분기말 (단위: 천원) 구 분 당기손익-공정가치측정 기타포괄손익-공정가치측정지분상품 상각후원가 금융자산: 공정가치로 인식된 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 14,714,147 - - 기타포괄손익-공정가치측정지분상품 - 555,381 - 소 계 14,714,147 555,381 - 상각후원가로 인식된 금융자산 현금및현금성자산 - - 16,002,716 매출채권및기타채권 - - 17,078,739 기타금융자산 - - 25,031,922 소 계 - - 58,113,377 합 계 14,714,147 555,381 58,113,377 금융부채: 상각후원가로 인식된 금융부채 매입채무및기타채무 - - 5,961,524 차입금및사채 - - 24,273,899 기타금융부채 - - 2,221,844 리스부채 - - 271,057 합 계 - - 32,728,324 ⅱ) 전기말 (단위: 천원) 구 분 당기손익-공정가치측정 기타포괄손익-공정가치측정지분상품 상각후원가 금융자산: 공정가치로 인식된 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 17,244,375 - - 기타포괄손익-공정가치측정지분상품 - 694,381 - 소 계 17,244,375 694,381 - 상각후원가로 인식된 금융자산 현금및현금성자산 - - 10,819,035 매출채권및기타채권 - - 20,025,285 기타금융자산 - - 28,356,916 소 계 - - 59,201,236 합 계 17,244,375 694,381 59,201,236 금융부채: 상각후원가로 인식된 금융부채 매입채무및기타채무 - - 8,225,894 차입금및사채 - - 26,679,271 기타금융부채 - - 1,114,271 리스부채 - - 341,832 합 계 - - 36,361,268 ② 공정가치 서열체계연결실체는 공정가치측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다. 구 분 투입변수의 유의성 수준 1 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격 수준 2 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수 수준 3 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 수준별 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 수준1 수준2 수준3(*2) 합 계 당분기말: 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산(*1,3) 2,683,423 3,077,623 8,830,724 14,591,770 기타포괄손익-공정가치측정지분상품(*1) 455,000 - 97,381 552,381 합 계 3,138,423 3,077,623 8,928,106 15,144,151 전기말: 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산(*1,4) 2,313,053 3,830,615 10,978,329 17,121,997 기타포괄손익-공정가치측정지분상품(*1) 594,000 - 97,381 691,381 합 계 2,907,053 3,830,615 11,075,710 17,813,378 (*1) 비상장지분증권 중 가능한 공정가치 측정치의 범위가 넓고 그 범위에서 원가가 공정가치의 최선의 추정치를 나타내어 원가를 공정가치의 적절한 추정치로 측정한 금액 ( 당분기말: 125,378천원 , 전기말: 125,378천원)은 상기 서열체계에서 제외되었습니다. (*2) 수준3으로 분류된 금융자산의 공정가치 측정을 위해 사용한 평가기법과 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수는 다음과 같습니다. 구 분 평가기법 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 공정가치측정과 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수간 상호관계 채무증권 Strip Bootstrapping,이항모형 - 직전 180 영업일 변동성: 11.70%~28.00% - YTM: 9.92%~19.65% 추정된 공정가치는 다음에 따라 증가(감소)됩니다.- 만기수익률이 낮아지는(높아지는) 경우 지분증권 현금흐름할인모형,유사기업비교법시장접근법 - 예상 수익 성장률: 2.85% ~ 2.86% (2023년 이후 0%) - 위험조정할인율: 9.06% ~ 14.25% - 피투자자의 동일하거나 유사한 상품에 지급된 거래가격 추정된 공정가치는 다음에 따라 증가(감소)됩니다.- 예상 수익 성장률이 높아지는(낮아지는) 경우- 위험조정할인율이 낮아지는(높아지는) 경우- 거래가격이 높아지는(낮아지는) 경우 (*3) 수준1과 수준3사이에서 이동한 금액연결실체는 전기말 채무상품으로 분류되는 ㈜코렌의 전환상환우선주를 보유하고 있었으며, 공정가치는 600,754천원입니다. 전기말 현재 해당 전환상환우선주는 상장되어 있지 않고 최근의 거래가격도 존재하지 않아 공정가치를 결정하기 위해서 경영진은 관측할 수 없는 투입변수를 사용한 평가기법을 사용하였으므로 전기말에 수준 3으로 분류되었습니다. 당분기 중 ㈜코렌의 전환상환우선주의 전환권을 행사하여 보통주로 전환하였으며, 해당 보통주는 상장되었고 활성시장에서 거래되고 있습니다. 당분기말에 공시가격이 존재하기 때문에 당분기말의 공정가치 서열체계는 수준 3에서 수준 1로 이동하였습니다.(*4) 수준1과 수준2사이에서 이동한 금액전기말 현재 당사가 보유중인 ㈜수젠텍의 지분증권은 2019년 5월 28일 코스닥 시장에 상장하였기에 수준2에서 수준1로 이동하였습니다. 8. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 기 타 풋백옵션 등의 내역은 다음과 같습니다.2017년 12월에 취득한 DMW SAN JOSE LLC.("대상회사")의 33.3%를 보유하고있습니다. 대상회사는 AJU HOTEL SILICON VALLEY LLC.의 48.1%를 보유하고 있으며, 취득 후 5년이 되는날 풋/콜옵션 약정을 체결하고 있습니다. 9. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 - 해당사항 없음.