현대자동차 분기보고서 (2019.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사와 연결종속회사(이하 연결실체)는 자동차와 자동차부품의 제조 및 판매, 차량정비 등의 사업을 운영하는 차량부문과 차량할부금융 및 결제대행업무 등의 사업을 운영하는 금융부문 및 철도차량 제작 등의 사업을 운영하는 기타부문으로 구성되어 있습니다. 각 부문별 매출비중은 최근 사업년도(2018년) 기준으로 차량부문이 약 78%,금융부문이 약 15%, 기타부문이 약 7% 가 되며, 각 부문별 주요사 현황은 아래와 같습니다.

부문	주요사	주요제품

차량부문	현대자동차, HMA, HME,HMCA, HMMA, HMMC 등	자동차 등

금융부문	현대카드, 현대캐피탈, HCA	할부금융, 리스, 신용카드

기타부문	현대로템 등	철도제작 등

[차량부문]가. 사업의 개요

(1) 산업의 특성

자동차 산업은 광범위한 산업 기반을 전제로 하기 때문에 다른 산업에 비해 전후방 산업 연관 효과가 매우 큽니다. 자동차 산업은 크게 제조, 유통, 운행으로 나눌 수 있습니다. 제조에는 철강, 화학, 비철금속, 전기, 전자, 고무, 유리, 플라스틱 등의 산업과 2만여 개의 부품을 만드는 부품 업체들이 연계되어 있습니다. 유통에는 완성차 업체의 직영 영업소나 대리점, 할부금융, 탁송회사 등이, 운행에는 정비, 부품, 주유, 보험 등의 업종이 연관되어 있습니다.

(2) 산업의 성장성

자동차 산업의 성장은 정부의 산업 정책과 업계의 끊임없는 연구 개발 노력을 발판으로 내수 및 수출 시장이 지속적으로 확대되면서 이루어졌습니다. 한국 자동차 산업은최초의 고유 모델인 포니를 수출하기 시작한 지난 1976년 이후 2018년까지 총 1억 173만 대의 자동차를 생산했는데, 이 중 42.3%인 4,301만 대를 내수 시장에, 나머지57.7%인 5,869만 대를 해외 시장에 판매했습니다. (3) 경기 변동의 특성

자동차 수요는 경기 변동과 밀접한 관계를 맺고 있습니다. 자동차 보급이 일정 수준 이상에 도달해 자동차 수요의 증가세가 둔화 내지는 정체를 보이는 시기에는 그 관계가 더욱 뚜렷하게 나타납니다. 자동차 보급이 본격화되는 시기에는 경기 변동에 상관없이 자동차 수요가 급격히 늘어났지만, 이후에는 경제 성장률 변화 등 경기 변동에 민감한 영향을 받고 있습니다. 경기 침체기에는 투자 위축과 고용 감소로 인해 소비가 둔화되면서 중산층 이하의 지출에 크게 영향을 미칩니다. 이 시기 대표적 내구재인 자동차 수요는 다른 소비재에 비해 더 크게 감소하는 특성을 나타냅니다.

(4) 경쟁 요소

자동차 산업은 거대한 자본이 투입되는 대규모 장치 산업이라는 특성 때문에 각 국가마다 소수 업체 위주의 과점체제를 구축하고 있습니다. 즉, 일정 규모의 양산 설비를 구축하는 데 막대한 비용이 투입되어야 하며 진입 결정 이후 제품 출시까지 최소한 4~5년이 소요되기 때문에 막대한 자금력을 갖춘 기업이라도 진입에 성공할 가능성이 낮습니다. 이밖에 자동차 업체는 종업원이 수만 명에 이르고 협력업체가 수천 개에 달하기 때문에, 실적 부진이 장기화되는 경우에도 국민 경제에 미치는 파장을 고려해구조조정이나 조업단축에 신중할 필요가 있습니다.

자동차 산업의 핵심 경쟁 요소로는 제품력과 마케팅력, 비용 경쟁력을 들 수 있습니다. 이 세 가지 요소는 시장 지배력을 강화하고 비용 절감 및 수익성을 확보하는 데 결정적인 영향을 미치는 변수입니다. 이 중 가장 중요한 제품력은 차량의 성능, 안전성, 디자인, 품질, 신기술 등 제품에 대한 만족도를 극대화시킴으로써 경쟁 우위를 가질 수 있게 해줍니다. 마케팅력은 고객이 원하는 상품 컨셉트 창출 및 신제품 출시, 광고, 판매 및 A/S망 구축 등을 매개로 고객을 적극 창출함으로써 경쟁력을 높여주게 됩니다. 비용 경쟁력은 신제품 개발 비용, 양산차 제조 생산성, 간접 인력의 생산성, 금융 비용 등을 포함하는 총체적인 비용 개념으로 가격 경쟁력과 수익성에 결정적인 영향을 미치고 있습니다.

나. 지역별 시장 여건 및 영업의 개황

(1) 한국시장(가) 시장 여건

한국시장은 2009년부터 2011년까지 3년 연속 판매 증가세를 이어갔습니다. 2009년에는 정부의 노후차 교체 지원 제도 시행과 자동차 업체의 신차 투입으로, 2010년과 2011년에도 신모델 출시와 수입차시장 성장으로 호조를 보였습니다. 반면 2012년부터 2013년까지는 유럽 재정위기 여파와 신흥국 성장세 둔화의 영향으로 소비심리가 위축되고, 신차 효과 약화 및 일부 업체 생산 차질 등으로 2년 연속 감소했습니다. 2014년에는 경제성장률 상승, 인기 모델의 신차 출시 등에 힘입어 증가세로 전환되었으며, 2015, 2016년에도 RV신차 효과로 성장하였습니다. 2017년에는 준중형 및 중형 차급의 판매 부진으로 소폭 감소, 2018년에는 중형SUV 및 고급중형 차급의 호조로 증가했습니다.

2019년 1~9월에는 SUV 차급의 판매 호조에도 불구, 승용차급의 부진으로 전년동기 대비 1.0% 감소한 112만 1천 대가 판매(수입차 제외)되었습니다. 소형SUV와 대형SUV 차급 판매가 각각 18.1%, 159.8% 증가하였으나, 준중형과 준대형 차급은 18.1%, 4.3% 감소하며 전체 시장수요는 감소했습니다. (나) 영업의 개황

2019년 1~9월 한국시장에서 현대차는 전년동기 대비 4.1% 증가한 54만 7천 대(소매 기준)를 판매하여 48.8%의 시장 점유율(수입차 제외)을 차지했습니다. 신형 팰리세이드와 쏘나타가 각각 4만 대, 7.2만 대를 판매하며 호조를 이끌었습니다. 당사는 경쟁이 심화되는 어려운 상황에서 상품 개발, 가격 정책과 서비스를 통해서 고객 만족을 위해 노력하고 있습니다. 다양한 라이프스타일을 고려하여 i40 살룬, 투싼 가솔린 모델 등 차종별 파생 모델을 출시했으며, 2017년에는 소형 SUV인 코나, 제네시스 G70을 출시하여 SUV 및 고급차 라인업을 강화했습니다. 또한, 2018년에는 수소전기차 넥쏘를 출시하여 친환경차 라인업을 강화했습니다. 중대형 인기 차종 및 고성능 4개 차종의 가격을 인하하는 '착한 가격' 정책을 진행했습니다. 또한 대대적인 고객 서비스 혁신을 위해 당사 서비스 브랜드인 '블루멤버스(bluemembers)'를 확대 개편하였습니다. 한편 지속가능한 경영을 위해 친환경차 개발, 저탄소 사회 조성, 협력사 동반성장 등 환경적, 사회적 가치를 창출하기 위해 노력하고 있으며, 공모사업을 통해 37개 사회복지 사업을 선정하여 다각적으로 지원하는 등 사회공헌에 힘쓰고 있습니다.

(2) 미국시장(가) 시장 여건

미국시장은 2008년 글로벌 금융위기의 직격탄을 맞으면서 1,319만 대로 판매가 급감, 2009년은 1,040만 대까지 판매가 감소했습니다. 산업수요 감소로 GM, 크라이슬러 등 미국 업체는 구조조정을 강도 높게 추진하였습니다. 2010년에는 금융위기 이후 위축되었던 SUV와 픽업 등 소형상용차 판매가 다시 늘어나면서 5년 만에 판매가 증가세로 전환되었습니다. 2011년부터 2014년까지는 저금리 기조가 지속되면서 신용 조건 완화와 교체 수요가 이어졌습니다. 2014년 이후에는 실물경기 회복과 실거래가 인하, 유가 하락에 따른 중대형 SUV와 픽업에 대한 소비심리 개선 등으로 산업수요 증가세가 지속되었고, 2015~2016년에도 소형상용 판매 호조 기반으로 시장이 성장하였습니다. 2017년에는 소형상용의 지속 성장에도 불구하고 승용의 판매 부진으로 시장 산업수요가 감소하였으며, 2018년에는 소형상용의 호조로 시장이 성장하였습니다.

2019년 1~9월에는 소형상용의 판매 증가에도 불구하고 승용의 둔화로 전년동기 대비 1.1% 감소한 1,276만 7천 대가 판매되었습니다. 소형상용은 SUV와 픽업의 판매 호조로 전년동기 대비 2.5% 증가한 반면, 승용은 전 차급의 판매 부진으로 9.2% 감소했습니다.

(나) 영업의 개황

2019년 1~9월 미국시장에서 현대차는 전년비 3.9% 증가한 52만 1천 대(소매 기준)를 판매해 4.1%의 시장점유율을 차지했습니다. 벨로스터, 코나의 판매가 각각 전년비 30.9%, 93.7% 증가, 신형 팰리세이드를 9천 대 판매하며 전체 판매를 견인했습니다. 글로벌 마케팅 정보회사인 제이디파워(J.D.Power)사가 발표한 2019년 신차품질조사(IQS)에서 제네시스는 프리미엄 브랜드 및 전체 브랜드에서 1위를 차지했으며, 현대차는 일반 브랜드 2위 및 전체 브랜드 3위를 차지했습니다. 또한 북미 지역 자동차 전문 기자단(NACTOY)에서 2019 북미 올해의 차 승용 부분과 유틸리티 부문에서 G70과 코나를 선정했습니다. 이러한 품질, 만족도, 상품성 향상은 브랜드 가치 성장으로 이어지면서 글로벌 브랜드 컨설팅 업체 인터브랜드(Interbrand)가 발표한 글로벌 100대 브랜드에서 당사는 2019년 36위에 올랐습니다.

(3) 아시아시장(가) 시장 여건

아시아 지역의 대표 시장인 중국은 2009년 이후 미국을 제치고 세계 1위의 자동차 시장으로 부상했습니다. 최근에는 소득 증대로 인해 수요가 증가하면서 중서부 내륙 지역에서도 주요 업체들이 생산능력과 판매망을 늘리며 판매 확대에 적극 나서고 있습니다. 2011년에는 긴축 정책과 소형차 구매 지원 정책이 종료되어 소폭 증가하는데 그쳤으며, 2012년에는 상반기 판매 호조를 보였으나 9월 이후 일본업체 판매가 급감하면서 증가세가 둔화되었습니다. 2013년에는 전년 부진했던 일본업체의 판매 급증과 SUV, MPV의 신차 효과에 힘입어 판매 증가세가 확대되었습니다. 2014년에는 대도시 구매제한 정책 시행 가능성이 높은 2~3급 도시에서 선수요가 발생했으며,C2차급 볼륨 모델 호조 및 소형 SUV 신차효과로 높은 성장세가 지속되었습니다. 2015년에는 구매제한 정책 시행에 따른 신규 수요 감소와 선수요 소멸로 인해 증가세가 둔화되면서 전년비 8.3% 증가하였고, 2016년에는 소형차 구매세 인하 효과 및 저가 SUV 중심의 판매 호조로 전년비 14.5% 증가하였지만, 2017년에는 SUV外 시장의 판매 감소로 전체 시장은 1.3% 성장에 그쳤으며 2018년에는 SUV의 부진으로 4.7% 감소했습니다.

2019년 1~9월에는 경기 둔화 및 무역분쟁 장기화로 전 차급에서 수요가 위축되며 전년대비 11.5% 감소한 1,478만 6천 대가 판매되었습니다. SUV가 전년동기 대비 8.8% 감소했고 SUV外 시장은 13.4% 감소했습니다. 한편, 인도시장은 정부가 자동차 산업 육성을 주도하면서 급성장했으며, 금융위기를 계기로 성장세가 더욱 가속화되어 2010년 세계 6위의 시장으로 부상했습니다. 차급별로는 경소형차 위주의 차급 구조에서 소득 수준의 향상으로 중형 이상 차급의 비중이 점차 증가하고 있습니다. 2012년에는 업체들의 인센티브 확대 등으로 전년비 9.2%가 증가한 반면, 2013년에는 고유가(디젤가격 상승), 고환율(루피화 약세), 고금리로 인해 전반적인 소비심리가 위축되며 수요가 감소세로 전환하였습니다. 2014년 하반기 들어 신정부 출범 기대감과 소비세 인하 연장, 가격 인상 전 선수요로 판매가 크게 증가하였으며, 2015~2018년에도 주요 업체별 신차 출시 및 물가 안정에 따른 소비 심리 회복으로 판매가 지속 증가했습니다.

2019년 1~9월 인도시장에서는 금융권 유동성 경색으로 수요가 위축되며 전년동기 대비 16.1% 감소한 216만 8천 대가 판매되었습니다. 주요 업체인 스즈키 마루티와 마힌드라는 각각 18.5%, 3.6% 감소하였습니다. (나) 영업의 개황

2019년 1~9월 중국시장에서 현대차는 전년동기 대비 21.0% 감소한 44만 3천 대(도매 기준)를 판매해 3.0%의 시장점유율을 차지했습니다. 신차 라페스타 출시 등에도 불구 미스트라, 투싼 등의 판매 감 소가 두드러졌습니다.

인도시장에서는 전년동기 대비 8.4% 감소한 37만 8천 대(도매 기준)를 판매해 17.4%의 시장점유율을 차지했습니다. 판매가 감소했음에도 불구, 시장 전반적인 상황 악화로 점유율은 소폭 상승했습니다.

당사는 장기적인 관점에서 판매, 서비스, 브랜드의 균형 잡힌 성장을 지속할 계획입니다. 고객만족도 향상에 힘쓴 결과 시장조사 업체인 제이디파워(J.D.Power)사의 중국 판매만족도평가(SSI)에서 2014년, 2015년에 이어 2017년에도 1위를 차지하였고, 2019년 신차품질조사(IQS)에서 전체 일반브랜드 47개 가운데 3위를 차지하였습니다 . 중국질량협회가 발표하는 '2018 고객만족도 조사(CACSI: China Automobile Customer Satisfaction Index)'에서 정비 만족도 1위를 차지하였습니다. 최근 소비 부진 지속에 따른 시장 위축에 대응하기 위해 신모델 런칭 등을 활용하여 판매 모멘텀 확보 및 브랜드 경쟁력을 강화해 나가고 있습니다. 인도에서는 2014년 그랜드i10, 2015년 엘리트i20에 이어, 2016년 크레타가 3년 연속 iCOTY(indian Car of The Year)를 수상하였으며, 2018년에는 신형 베르나가 수상하며 현지 고객의 기대에 부응하고 있습니다.

(4) 유럽시장(가) 시장 여건

과거 안정적인 성장을 이어왔던 유럽시장은 2008년 글로벌 금융위기를 맞아 판매가 급감했습니다. 긴축정책 및 고용부진으로 소비심리가 냉각되며 2008년 이후 2013년까지 6년 연속 판매가 감소했습니다. 2009년에는 정책효과에 의해 일시적인 회복을 보였으나, 폐차 인센티브가 종료된 2010년 이후 기저효과 및 경기불황으로 시장침체가 지속되며 유럽 산업수요는 6년 동안 연평균 4.6% 감소했습니다. 2013년에는 재정위기가 진정국면에 진입하면서 하반기 들어 증가세로 전환하였습니다. 2014년에는 영국의 고용 개선 및 주택가격 상승세, 스페인 폐차 인센티브 효과 등으로 증가하였으며, 2015, 2016년에도 대규모 양적완화 시행 및 판촉 강화로 판매가 증가했습니다. 또한 2017년에도 전반적인 시장 회복을 바탕으로 시장이 성장, 2018년에는 전년과 유사수준으로 판매되었습니다.

2019년 1~9월 유럽시장은 전년대비 1.4% 감소한 1,242만 7천 대가 판매되었습니다. 독일 판매는 소폭 증가했으나 그 외 주요 국가인 영국, 프랑스, 이태리, 스페인의 둔화가 전체 판매 감소를 이끌었습니다.

(나) 영업의 개황

2019년 1~9월 유럽시장에서 현대차는 전년비 2.1% 감소한 40만 3천 대(소매 기준)를 판매하여 전체 시장에서 점유율 3.2%를 기록했습니다. 아이오닉 및 코나는 판매가 증가했으나 그 외 주력 모델인 i20, i30, 투싼의 판매가 둔화되었습니다. 판매가 감소했음에도 불구, 시장 전반적인 상황 악화로 점유율은 소폭 상승했습니다. 당사는 수익성 확보를 위해 과도한 인센티브를 지양하여 외형 확대 보다는 내실 강화를 통한 질적 성장을 위해 노력하고 있습니다. 이에 보수적인 유럽 시장에서도 기술력과 디자인의 우수성을 바탕으로 입지를 다지고 있습니다. 2014년 3월에는 EU의 수소연료전지차 보급사업자로 최종 선정되어 투싼 수소연료전지차의 기술력을 입증하였고 , 독일내 최고 권위 있는 자동차 전문지인 아우토빌트(AutoBild)에서 2018 올해의 스포츠 카로 i30N이 선정되었습니다. 영국내 가장 권위 있는 자동차 전문 잡지인 왓카매거진(WhatCar?)에서 2019 베스트 하이브리드카(Hybrid Car of the Year) 부문과 2만 2천~2만 7천 파운드 베스트 핫 해치 부문에 아이오닉과 i30N이 선정되었고 스페인의 유력신문인 ABC에서 2019 올해의 차로 코나를 선정했습니다. 이에 더해 세계 3대 디자인상 중 하나인 '레드 닷 어워드(Red Dot Award)'에서 한국 자동차 기업 최초로 '올해의 브랜드(2018 Brand of the Year)'에 선정되었습니다. 특히 '올해의 브랜드' 시상은 매년 3개 부문의 시상 결과를 종합해 1년간 디자인 분야에서 가장 뛰어난 창의성과 혁신적 디자인을 보여준 1개 브랜드를 선정하는 레드 닷 어워드 최고의 영예로, 이 상의 수상은 한국 기업 중에서는 두 번째, 한국 자동차 기업으로서는 최초로 달성한 쾌거입니다. [금융부문] 가. 사업의 개요 (1) 산업의 특성 여신전문금융회사는 수신기능 없이 여신업무만을 취급하는 금융회사로서, 여신전문금융업법에 의거 금융위원회에 등록한 자를 일컫습니다. 1998년 1월 여신전문금융업법 시행 이전에는 할부금융업법, 신기술사업금융업법, 시설대여업법 등 개별사업법에 의해 명확하게 업종이 분할되어 있었으나, 이러한 업종분할이 금융겸업화에 맞지 않고 규모의 영세성을 초래한다는 지적에 따라 개별 사업법을 통합하여 여신전문금융업법을 제정하여 시행하고 있습니다. 따 라서 신용카드업을 제외한 여신전문금융업의 주사업범위에는 할부금융업, 리스업(시설대여업), 신기술 금융업 등 과거 개별사업법으로 관리되던 모든 여신업무가 포함되며, 사실상 업무영역의 제한이 없어 다양한 형태의 소매금융 및 기업금융업무를 취급할 수 있습니다. 여신전문금융업은 자금조달 능력이 중시되는 사업입니다. 여신전문금융회사의 경우 자본금 및 자기자본 규모가 은행과 비교하여 크지 않으며, 사업운영을 위한 자금조달의 대부분은 금융기관 차입 및 회사채발행 등을 통해 이루어집니다. 수익창출과 이익잉여금적립을 통한 자기자본 확대가 이루어지는 경우 기존부채 상환 및 신규 자금조달이 안정적으로 이루어질 가능성이 높습니다. 그러나 자산건전성과 수익성이 저하되는 경우 또는 금융시장이 경색될 경우 자금조달에 어려움을 겪게 될 가능성이 존재합니다. 따라서 자기자본, 자산건전성, 유동성 및 부채 만기구조에 따라 개별회사의 자금조달능력에 차별성이 존재합니다. 여신전문금융업은 차주의 신용위험에 노출된 고위험(High Risk), 고수익(High Return)사업으로 채권회수능력이 중시됩니다. 여신전문회사의 유동성의 원천이 자산으로부터의 원활한 현금회수라는 점에서 차주의 채무상환능력은 주요 리스크 요인입니다. 따라서 연체채권의 관리능력에 따라 개별회사의 차별성이 확대 될 수 있습니다. 신용카드업이란 신용카드사가 일정한 요건을 갖춘 회원들에게 신용카드를 발급하고,상품이나 용역의 판매점과는 가맹점 계약을 체결한 후 가맹점 및 회원에 대하여 신용을 공여하는 대가로 수수료 등의 부가가치를 창출하는 산업입니다. 신용카드사는 이외에도 회원들에게 현금서비스, 카드론 등 신용대출 서비스 및 기타 부가서비스를 제공함으로써 수익을 창출합니다. 신용카드업은 전형적인 내수기반 산업으로 민간 소비 및 전반적인 경제상황과 정책적 변화에 따른 영향을 비교적 크게 받는 특성을 가지고 있습니다. 시장의 규모와 전반적인 영업에 있어 정부의 정책 및 규제의 변화와 IT기술의 발달로 인한 소비패턴의변화, 금융시장의 전반적인 신용위험 수준을 포함한 외부 요인에 민감도가 매우 높은사업입니다. 경제시스템 내에서 주요한 지급결제 기능을 담당하기 때문에 금융위원회의 허가를 얻어야만 시장진입이 가능한 점과, 현실적으로 안정적인 사업영위를 위한 높은 리스크 관리능력이 필요한 점을 감안하면 진입장벽이 높은 사업입니다. 자금운용을 신용에 의존하므로 위험관리능력이 기업의 수익성에 절대적인 영향을 미치는 High Risk 사업이며, 개인정보 유출 시 산업 전반에 끼치는 부정적인 영향이 큰 만큼 높은 수준의 IT 및 정보보안 기술이 요구됩니다. (2) 경쟁우위요소 현대캐피탈(주)는 2002년 하반기 이후 개인신용대출부문의 급격한 신용위험 증가에 대응하여 핵심사업으로의 역량집중 차원에서 자 동차금융부문의 영업비중을 지속적으로 확대해 왔으며, 2004년 이후로는GE의 리스크 관리 시스템을 바탕으로 기존 신용대출과 차별화된 개인신용대출을 확대하여 포트폴리오 다변화를 추진 중입니다. 현대캐피탈(주)는 당사 및 기아차의 Captive 금융사로서 할부, 리스금융 대상 영업물량을 안정적으로 확보할 수 있다는 강점이 있습니다. 뿐만 아니라 시너지효과 창출과운영효율성 극대화를 위한 통합마케팅 전략을 추구하고 있습니다. 이를 통해 할부, 리스금융 시장의 핵심 부문인 자동차할부금융과 관련하여 고객에게 보다 높은 효용성을 제공하게 되어 안정적인 시장 지위를 유지하고 있습니다. 현대캐피탈(주)는 2012년 8월, 지이캐피탈코리아(주)를 흡수합병함에 따라 기업금융및 시설대여업 분야의 역량을 강화하고 경영효율성의 증대 및 경쟁력 제고를 통해 성장 가능성을 높이고 있습니다.

현대카드는 신규고객 창출 및 고객 로열티 증대 목적의 창의적이고 효율적인 업계 선도적마케팅 활동을 통해 강도 높은 경쟁 상황에 대응하고 있으며, 이는 타사와의 가장 큰 차별점이라 할 수 있습니다. Super시리즈, Culture Project 등 새로운 형태의 문화마케팅 활동을 선보여 시장의 큰 주목을 받고 있고, 디자인, 트래블, 뮤직, 쿠킹라이브러리 등 Space 마케팅을 통해 고객에 차별화된 경험을 제공하고자 노력해왔습니다.

상품 포트폴리오 측면에서도 점차 심화되 는 경쟁에 대응하기 위하여 혁신을 거듭하였습니다. 2003년 출시되어 단일 카드로는 국내 최다 유효 회원수를 확보한 M카드 이후 고객의 라이프스타일에 맞는 다양한 알파벳 카드를 출시함으로써 고객별 소비 성향에 맞는 카드 선택권을 부여하였습니다. 이후 2013년 6월 발표된 '현대카드 Chapter 2' 전략은 현대카드의 상품 포트폴리오를 '포인트적립'과 '캐시백'의 두 축으로 단순화 시켰고, 고객들에게 전월 실적조건을 충족한다면 포인트와 캐시백을 다채롭게 사용할 수 있는 개방형 선택권을 부여했습니다. 또한 프리미엄 시장에서는 국내 최고 고품격 프리미엄 카드인 'the Black'과 함께 'the Purple', 'the Red'카드를 통하여 꾸준히 시장을 선도하고 있습니다. 2017년 6월에는 모바일 시대 흐름에 따라 급격하게 변화하고 있는 소비자들의 소비 패턴을 반영한 '현대카드 ZERO MOBILE'을 출시하였습니다. 온라인 전용 발급상품인 '현대카드 ZERO MOBILE'은 고객들이 온라인 쇼핑 제휴처에서 결제를 할 경우, 복잡한 조건 없이 기본 상품 혜택에 추가 혜택을 주도록 하고 있습니다. 2018년에는 새로운 프리미엄 카드 'the Green'을 출시하여 시장의 뜨거운 호응을 받았 습니다. 한편, 현대카드는 제휴 파트너사의 모집채널, 브랜드 및 고객보상 프로그램을 기반으로 한 Private Labeled 신용카드(PLCC)를 업계 최초로 출시하였습니다. 2015년 이마트 e카드를 시작으로 2017년 Hyundai Blue Members 신용카드(현대자동차 제휴) 및 Kia Red Members(기아자동차 제휴), 2018년 스마일카드(이베이 제휴)가 발매되었고, 2018년 8월 체결된 코스트코와의 제휴 계약을 기반으로 2019년 2월 코스트코 리워드 신용카드를 신규로 출시하였습니다. 현대카드는 이를 통해 장기적 성장 기반이 되는 회원수를 확대하고 축적된 회원 데이터를 기반으로 한 차별화된 고객 서비스를 제공해 나갈 예정입니다. 또한, 현대카드는 현대자동차그룹의 일원으로서 세이브-오토(선지급 포인트 서비스), M포인트 신차구매통장 및 전용 제휴카드 출시 등을 통한 연계영업을 통해 안정적인 영업기반을 유지해나갈 전망입니다. 나. 시장 여건 (1) 국내시장 여건 여신전문금융업은 2 00 8년 말 발생 한 전 세계적인 금융위기로 인한 경기침체로, 2009년 큰 폭으로 위축된 이후 지속적으로 성장세를 보이고 있습니다. 최근 국내 시장이 성숙단계에 접어든 것으로 판단되며, 시장규모가 큰 폭으로 증가될 가능성은 낮을 것으로 전망됩니다. 또한 국내의 여신전문금융업은 자동차금융 부분에 대한 집중도가 매우 높습니다. 따라서 영업환경을 좌우하는 가장 주된 변수는 자동차 내수시장의 성장률 입니다. 또한 최근 자동차 금융시장은 할부금융 보다는 리스 중심의 성장을 보이고 있습니다. 국내 리스금융 시장은 1997년말 외환위기 당시 리스 이용업체의 부도 및 연체 급증에 따라 위기를 맞았으나 이후 회복세로 전환하였으며, 2013년 말 기준으로 실행액은약 10조원 수준입니다. 이러한 최근 리스시장 성장 추세는 주로 오토리스의 활성화에기인합니다. 리스회사들이 높은범용성으로 중고가치가 양호하고 중고시장 또한 발달되어 있는 자동차를 리스실행에 적합한 물건으로 인식하고 있으며, 리스 이용자들도 오토리스를 통해 구매금융은 물론 자동차 보유에 따른 각종 부담을 리스회사가 대신해준다는 측면에서 매력적인 상품으로 인식하여 그 수요가 증가하였기 때문입니다. 다만, 2013년은 리스와 할부금융 정부정책은 금융소비자 보호라는 큰 정책적 흐름에서 추진되었습니다. 영향력이 가장 컸던 정책은 4가지로 1) 취급수수료 폐지, 2) 대부중개수수료율 상한설정, 3) 대출금리 모범기준 마련, 4) 이자제한법 개정이었습니다. 이러한 정책들은 영업행위나 가격결정에 직접적인 개입으로 리스와 할부금융사의 영업활동에 영향을 미칠 것으로 판단되며 할부시장에서 언급한 바와 마찬가지로 국내 자동차 시장은 이미 성숙단계에 접어든 것으로 판단되어 업계 전반의 성장율은 둔화될 가능성이 있습니다. 국내 신용카드업의 현황은 손익 추이와 밀접한 관련이 있습니다. 외환위기 이후인 1999년부터 2002년 사이에 경기회복에 따른 소비 확대와 금리 안정화, 정부의 신용카드 이용 장려 정책 등의 영향으로 큰 폭의 외형성장과 대규모 수익을 실현하였습니다. 그러나 2003년 이후 경기침체로 가계 상환능력이 급속히 악화되고 부실채권이 크게 증가하면서 산업 전반에 걸친 구조조정을 거친 바 있습니다. 부실자산의 정리 및 자산건전성 개선을 통하여 2005년 하반기 이후 회복기에 접어든국내 신용카드업은 현재까지 전반적으로 건전한 재무구조를 유지하면서 안정적인 수익을 창출하고 있으나, 향후에도 갑작스러운 거시 경제 환경 변화에 따라 수익성 및 자산건전성의 변동이 발생할 가능성이 존재합니다. 2005년 이후 민간소비가 점진적으로 회복되며 카드업계의 전반적인 영업환경 또한호전되는 모습을 보여왔습니다. 한편, 2008년 서브프라임 부실 등으로 인한 세계금융시장의 불안과 유가 등 상승에 따른 수입 물가상승에 따라 국내경제의 경제성장률과 민간소비성장률이 전년대비 소폭 감소하였으며, 신용카드 이용금액(현금서비스 제외)의 전년대비 성장률 또한 일시적으로 감소하였습니다. 이후 2010년을 기점으로 민간소비성장률은 예년 수준을 회복하였고, 이에 따라 신용카드 이용금액 증가율 또한 증가하였지만, 2012년부터 가계소득의 둔화로 인해 소비경기가 침체에 빠짐에 따라 신용카드 이용액 (현금서비스 제외) 의 증가율도 감소해오고 있습니다. 하지만 결제수단으로서 신용카드에 대한 선호도가 꾸준히 증가하고 있는 점 등을 감안할 때 신용카드 이용금액은 꾸준히 증가하고 있으며, 신용카드 이용금액의 증가율은 민간소비성장률을 상회하는 수준을 유지하고 있습니다. 특히 2016년에는 신용카드 이용액(현금서비스 제외)이 전년 대비 약 11% 성장하며 꾸준한 증가세를 보이고 있습니다. 민간소비지출 대비 카드사용액 비율(기업구매카드 제외 신용판매실적)은 상당히 높은 수준이며, 카드수 감소는 무실적카드 정리에 크게 기인한 것으로 유실적 고객의 이용비중은 오히려 증가한 것으로 판단됩니다. 현재의 높은 신용카드 이용비중을 고려할 시, 향후 지급결제수단으로써의 신용카드 이용실적이 외형적으로 큰 폭으로 성장하기는 어려울 것으로 예상됩니다. 다만, 최근 신용카드의 역할 및 기능이 기존보다 확대되며 신용카드 이용실적은 증가세를 유지하고 있는 가운데, 신용카드사는 신용판매를 중심으로 한 안정적인 사업포트폴리오 구성과 우수한 자산건전성 및 유동성을 유지하고 있습니다. 이로 인해 민간소비지출 대비 카드사용액 비율(기업구매카드 제외 신용판매실적)은 꾸준히 증가하여 2016년부터 70% 내외를 차지하고 있습니다. 이는 지급결제수단으로서의 신용카드의 비중이 매우 높은 수준임을 보여주고 있습니다.

( 2) 해외(북미)시장 여건

자동차할부금융(retail loan)과 오토리스금융, 딜러금융(wholesale) 등으로 구성되어있는 미국할부금융 산업은 외국계 자동차제조사와 연계된 할부금융사의 진출이 두드러짐에 따라 경쟁이 점점 치열해지고 있습니다.

자동차할부금융사 간 주요 경쟁요소는 가격으로, 이는 가장 낮은 금리를 제공할 수있는 회사가 계약을 성사시킨다는 의미이나, 고객이 매월 불입금에 더 민감할 경우 장기 계약을 제공할 수 있는 회사가 계약을 성사시키기도 합니다. 즉 고객 유치를 위해 구조를 유연하게 변경시키며 유리한 조건을 제공하는 것이 할부금융사들의 주된 경쟁 요소라고 할 수 있습니다.

2007년 미국 금융위기가 발생하기 이전에 미국 자동차 할부금융업계는 각 판매사(OEM)와의 프로그램 활성화 및 저금리 시장에서의 풍부한 유동성 공급으로 인해 호황을 누리고 있었습니다. 그러나, 2007년 말 미국 금융가에서 발생한 신용위기에서 시작된 금융위기와 과도한 공급증가에 따른 자동차업계 빅3(GM, Ford, Chrysler)의 위기로 인한 판매 위기는 할부금융업계에도 영향을 미치면서 전체적인 위험관리 경영을 요구하여 왔습니다.

특히 2008년에서 2009년에 이르기 까지 미국 전체의 경제위기로 인해 실업률이 높아지고 신용리스크가 증가함에 따라 각 개인 및 기업의 도산위험이 증가하여 할부금융사들의 리스크 (연체율,대손율) 가 상승하였습니다. 크라이슬러와 GM은 이러한 위기를 극복하지 못하고 파산신청을 하기에 이르렀습니다. 이에 따라 할부금융을 제공하는 은행 및 전속 할부사들이 심사 기준을 강화하는 등 리스크 관리에 나섰으며, 고객들의 할부금융 이용이 쉽지 않았던 상황입니다.

할부금융 상품에서 리스 및 딜러금융에 대한 위험이 상당히 높아짐에 따라 각 할부금융사들은 리스상품을 철회하며 딜러금융에 대한 제공을 중단 및 감소시키고 있는 상황이 2008년 이후 2009년 중반까지 지속되었으며, 미국정부는 CPFF(Commercial Paper Funding Facility), TALF(Term Asset-Backed Securities Loan Facility)와 같은 구제금융을 통하여 할부금융 영업을 지속 가능하도록 지원해 왔습니다. 이러한 정부 지원 프로그램은 ABS시장 등을 재활성화시킴으로써 부족했던 유동성 공급을 금융 위기 이전 수준으로 회복시켜 주었습니다.

2010년 이후 시장의 안정성이 현저하게 떨어졌었던 금융상황을 겪고난 후 할부금융사의 위험관리 능력, 심사능력 및 유동성 관리능력이 여전히 강조되고 있습니다만 시장에서의 회복된 유동성으로 인해 각 할부금융사들의 재정상태가 많이 안정되었습니다. 2011년 이후 금융 위기 이전 수준의 공격적인 할부금융 프로그램들이 시장에 나오고 있으며 전 세계적인 국가재정 문제 등의 불안한 금융환경 속에서도 할부금융의 경쟁은 더욱 치열해졌습니다.

금융위기를 겪은 이후 서서히 회복하기 시작한 자동차 판매량은 2016년 기준, 1,750만대 수준까지 올라서며 완연한 회복세를 보여 왔으나, 2017년 자동차 판매량이 1,720만대로 감소하면서 금융위기 이후 처음으로 하락세로 돌아섰습니다. 이 러한 하락세는 2018년 1,727만대로 약 상승하면서 미국 연방준비위원회의 금리 상승 등 경제 회복세의 가속화에 힘입어 일부 약세 회복을 보이고 있습니다. 그러나 전반적인 자동차 금융시장의 경쟁이 심해짐에 따라 소비자에게 우호적인 금융 상품제공이 자동차 판매에 큰 기여를 하고 있습니다. 2018년 기준, 자동차 할부금융은 신차 판매의 56% 비중을 담당하며 중요한 요소로 자리 잡고 있으나, 그 비중은 2016~2017년 대비 점진적인 감소폭을 보이고 있습니다. 반면 리스 제공이 전체 할부 시장의 29%를 차지하고 있고 특히 전속 자동차할부금융사는 판매사(OEM) 영업에 꾸준히 기여하며 2017, 2018년 유사한 수준으로 전체 할부건의 30% 수준의 market share를 보이고 있습니다.

경제가 회복되면서 credit 공급 또한 신용등급 전체에 걸쳐 용이해졌습니다. 또한 자동차 할부금융 중 sub prime이 차지하는 비중은 2018년 들어서 19% 미만으로 감소 및 연체율 역시 2017년 대비 약 0.2% 감소 등 전체 신용리스크 관리에 긍정적인 영향을 주고 있습니다. 다만 할부이용기간 또한 점차 늘어나고 있는 점, 2018년 하반기부터 논의되어 왔던 미국 경제 recession 시작이 곧 도래할 것이라는 점 등은 리스크 관리요소로 지목됩니다. 또한 2018년 3차례 기준금리 인상의 영향으로 자금조달비용이 상승하여 자동차금융 부문의 수익기반 성장이 둔화되고 있습니다. 자동차할부금융사 및 은행 등은 ABS 시장과 무담보 채권 발행을 통해 사업성장에 필요한 자금을 조달하고 있습니다. 2018년 기준, 금융사의 자동차 할부채권 담보부 ABS 발행은 $92.9 billion 으로 2017년 대비 약 12% 증가하였고, 시장 전체의 투자등급 무담보 채권발행은 $83.8 billion 으로 2017년 대비 약 13% 증가하는 등 지속적인 성장을 보여주고 있습니다.

다. 영업의 개황 ▣ 현대캐피탈(수익 기준)

(단위 : 백만원)

구 분	2019년(제27기) 3분기	2018년(제26기)	2017년(제25기)

이 자 수 익	26,227	31,868	29,326

유가증권평가 및 처분이익	411	849	729

대출채권수익	681,055	981,577	940,037

할부금융수익	444,180	528,292	479,166

리 스 수 익	777,223	1,004,340	933,597

대출채권처분이익	72,143	101,006	96,291

외환거래이익	3,768	42,343	588,855

배당금수익	616	5,288	2,843

기타 수익	533,016	392,372	172,701

수 익 합 계	2,538,639	3,087,935	3,243,544

(주1) 한국채택국제회계기준 연결재무제표 기준 (주2) 당기 연결재무제표는 기업회계기준서 제1109호 및 제1115호를 적용하여 작성되었으며, 비교표시된 제25기(전전기) 연결재무제표는 소급재작성되지 아니하였습니다.

▣ 현대카드 (수익 기준)

(단위 : 억원)

영 업 종 류	2019년(제25기) 3분기	2018년(제24기)	2017년(제23기)

카드수익	8,871	12,614	17,303

유효이자율법이자수익	7,627	10,785	10,233

유가증권평가 및 처분이익	32	17	9

배당금수익	0	5	2

미사용약정충당부채환입	-	99	28

기타영업수익	1,821	1,376	2,633

영 업 수 익 합 계	18,351	24,896	30,208

(주1) 한국채택국제회계기준 연결재무제표 기준(주2) 당기 연결재무제표는 기업회계기준서 제1109호 및 제1115호를 적용하여 작성되었으며, 비교표시된 제23기(전전기) 연결재무제표는 소급재작성되지 아니하였습니다. ▣ HCA (수익 기준)

(단위:US$천)

분류	2019년 3분기	2018년	2017년

자동차할부금융	598,308	731,372	686,604

오토리스금융	2,748,883	3,772,333	3,629,599

딜러금융	81,981	90,902	78,918

기타	3,636,367	4,255,388	3,672,993

총계	7,065,539	8,849,995	8,068,114

(주1) 한국채택국제회계기준 연결재무제표 기준(주2) 당기 연결재무제표는 기업회계기준서 제1109호 및 제1115호를 적용하여 작성되었으며, 비교표시된 2017년 연결재무제표는 소급재작성되지 아니하였습니다.

[기타부문] 가. 사업의 개요 (1) 산업의 특성 기타부분의 주요사는 현대로템(주)이며, 현대로템(주)의 주된 사업은 철도부문, 방산부문, 플랜트 부문으로 구성되어 있습니다.

철도산업은 여객 또는 화물을 운송하는 데 필요한 철도시설 및 철도차량 관련 산업과철도기술 개발산업 및 그 밖의 노선 개발, 이용, 관리와 연계된 산업 전체를 의미하는것으로 범위가 넓은 국가 기간산업이자 사회 간접자본으로서의 성격이 강합니다. 그 중에서도 철도차량 사업은 철도운송 수단의 연구개발, 제작, 판매 및 유지보수와 연관된 전체 사업을 말합니다.

철도건설이 확정되면 토목, 건축, 궤도, 전력 및 신호통신 등 선행투자가 필요한 산업과 연계되고 철도차량의 신규수요가 이어져, 이를 제작하기 위한 철강, 화학, 비철금속, 전기전자, 고무, 유리, 플라스틱 등 원자재 산업과 함께 국내외 판매를 위한 금융과 무역 등의 산업이 동반됩니다.

철도산업은 공익사업이라는 특성과 함께 대규모의 자금투입이 필요한 사업으로 정부나 지방자치단체가 주도하는 집행예산에 따라 철도차량의 수량과 가격이 결정됩니다. 최근 각 지방자치단체가 민간 투자자와의 역할분담을 통해 민자사업을 확대해 나가는 추세이며, 해외시장의 경우도 이와 유사합니다.

방위산업은 '적의 공격이나 침략을 방어하기 위해 군이 필요로 하는 것을 획득하거나획득할 수 있는 여건을 지속적으로 경영하는 것'을 의미합니다. 이를 군사적 의미로 보면 '국가의 안전보장 및 국민의 생명과 재산을 보호하기 위한 군사력 건설에 필요한 무기체계 및 이를 운영하기 위한 장비, 물자, 용역 등의 획득과 이를 개발, 생산, 유지하는 것' 이라 정의할 수 있습니다.플랜트 산업은 일반적으로 기획, 프로세스관리, 기본설계, 상세설계, 구매, 제작, 시운전, 운영의 사업분야로 나누어지며, 공정, 기계, 전기, 배관 등 여러 가지 공학기술과 시운전기술뿐 아니라 법률, 금융과 관련된 종합적 지식이 필요합니다. 그러므로 이 많은 분야의 지식과 기술들을 어떻게 조화시켜 수요처가 원하는 플랜트를 완성하는가 하는 것이 프로젝트의 성공을 좌우합니다.

또한 플랜트 산업은 대부분 대규모 투자를 필요로 하는 만큼 수요자의 생산성 및 품질 향상을 위한 엔지니어링 기술 경쟁력이 중요합니다. 아울러 글로벌 소싱을 통한 원가경쟁력을 확보함으로써 시장에서 우위를 점할 수 있습니다.

(2) 경기변동의 특성

철도산업은 선행종합지수를 결정하는 산업의 경기동향과 밀접한 연관을 맺고 있습니다. 철도차량의 수요는 대부분 신규 철도노선 건설에 후행하기 때문에 정부나 지방자치단체의 사회간접자본에 대한 투자계획이 철도차량 사업의 향후 수요를 결정하게 됩니다. 따라서 선행종합지수의 하락은 2~3년 내의 철도차량의 수요감소를 동반합니다. 그러나 이 같은 영향은 비교적 단기적으로 발생하게 되는데, 침체된 경기부양을 목적으로 정부나 지방자치단체에서 사회간접자본에 대한 투자계획을 수립하거나 조기에 집행하기 때문에 물량감소 영향은 오래가지 않습니다. 물량과 단가 등을 예상할 수 있는 정부나 지방자치단체의 예산은 국회나 지방의회에서 결정되고 집행 또한 감사를 받아야 하는 관계로 수요변화는 매우 둔하게 나타나는 편입니다. 하지만, 최근 정부기관을 중심으로 중장기 국가교통 기본정책이 재정립되는 과정에서 장기적인 수요증가와 이에 따른 예측 가능한 계획이 제공될 것으로 예상됩니다.방위산업은 정부의 정책적 결정에 따라 사업의 변동성이 영향을 받을 수는 있으나, 기본적으로 수주에 의한 장기공급계약 사업이므로 단기적인 경기변동의 영향은 적다고 볼 수 있습니다. 다만, 정부의 정책적 결정에 의해 사업이 추진되더라도 실제사업이 집행되기까지의 의회의 결의 승인절차가 필요한 경우가 많으며, 따라서 정치적 상황의 변화에 따라 일정이 지연되거나 마스터플랜이 변경되는 경우도 있습니다.플랜트 산업은 사회 인프라 구축과 대규모 투자사업의 성격을 갖기 때문에 크게는 국제경기 전망에 영향을 받으며, 작게는 국내 소비 및 투자경기에 영향을 받습니다. 최근 세계경기 둔화와 유가 변동에 따른 중동 지역의 유동성으로 성장세가 다소 변동성이 있지만 신흥국의 경제발전을 위한 시장 증대에 따른 새로운 기회를 모색하고 있습니다. 나. 시장여건 등 (1) 시장여건전 세계 철도산업의 시장규모는 2016년 ~ 2018년 평균 약 236조원(? 1,831억)으로 추산되며 이 중에서 철도차량 분야는 신규차량을 기준으로 전체 시장규모의 약 30%를 차지하고 있으며 이는 항공이나 도로 등 타 교통수단에 비해 훨씬 작은 수준입니다. 세계 철도차량 시장은 서유럽을 근거로 하는 선진업체의 주도 속에 기타 유럽 업체 및 내수물량을 바탕으로 빠르게 성장하는 중국업체들과 치열한 경쟁구도를 형성하고 있습니다. 근래 글로벌 철도산업계의 M 활발하게 이루어지고 있는 것도 그 이유 중 하나로 볼 수 있습니다. 한편, 최근 글로벌 철도 화물운송 확대에 따른 기관차 및 화차시장과 급격한 도시화로 인한 도시간 승객 수송용 고속전철 및 전동차 시장, 시내 교통을 위한 메트로, 경전철 시장이 더욱 성장할 것으로 전망됩니다. 특히시장의 규모가 큰 아시아와 서유럽뿐만 아니라 향후 개발의 여지가 풍부한 중남미, CIS 및 아프리카, 중동 지역의 성장가능성이 주목 받고 있습니다.

한편, 지형적 요인으로 도로건설 위주의 자동차 산업이 육성되어 왔지만, 최근 환경 비용 등 사회적 문제점이 제기되면서 대체 교통수단인 국내 철도 산업이 주목 받고 있습니다. 그러나 가격정책의 경직성, 부품국산화의 한계 등 기업 자체적인 부분과 아울러 국내 철도차량 시장 개방화에 대한 정부의 정책적 지원부족이 문제점으로 지적되고 있습니다. 또한, 해외사업의 턴키 발주방식과 금융조달(Financing)에 유기적으로 대응하여야 하는 수출의 장애요인도 극복해야 할 과제입니다.

방위산업은 정부에 의하여 시장의 규모가 정해지므로, 경기변동보다는 정부 정책 결정에 따라 좌우된다고 볼 수 있습니다. 2009년 1월부터 국내 방위산업 시장은 각 분야에서 독점적 지위를 보장하는 전문화, 계열화 제도가 폐지됨에 따라 개발과제에 대한 수주 경쟁이 심화되고 있으나, 전통적으로 기존에 영위하였던 분야에 있어서는 그시장지위가 유지되고 있는 상황입니다.플랜트 산업은 프로젝트 대부분이 대형 프로젝트로 규모가 클 뿐만 아니라, 각국의 정부 정책과 다국적 기업의 엔지니어링 기술우위로 인한 시장 진입장벽이 상대적으로 높은 시장입니다. 때문에 플랜트 산업의 시장경쟁요소는 시스템 엔지니어링 기술과 프로젝트 관리 역량에 있습니다. 이러한 경쟁요소는 플랜트 산업의 특성상 생산성극대화와 밀접한 관계를 가지고 있어, 이를 뒷받침 하기 위한 원가 및 기술 경쟁력이 매우 중요합니다. 대부분의 생산설비에 대한 기술은 보편화되고 있는 추세이나, 새로운 공법으로 혁신적인 생산성과 품질 향상을 도모할 수 있다면 가격 경쟁력과는 무관하게 시장에서 경쟁력 우위를 가질 수 있습니다. (2) 영업의 개황

국내에는 당사 외에도 객차와 화차, 경전철, 전동차 등을 생산하는 몇 개의 회사가 있으며, 당사는 국내 철도차량시장 시장에서의 안정적인 지위를 유지하고 있었으나 최근 들어 경쟁이 다소 치열해지고 있는 상황입니다. 세계 철도차량 시장의 경우 현대로템을 포함하여 유럽의 알스톰, 지멘스 등을 비롯한 상위 10개사가 전체 시장의 75%를 차지하고 있으며, 이 중 중국의 철도차량 기업인 CRRC(구 CSR, CNR)이 1/3 가량의 점유율을 보이고 있습니다. 현대로템은 수출 주력 차종인 교외통근형 전동차, 메트로 및 디젤동차 등을 포함하여 약 2~3%의 점유율을 유지하고 있으며, 2010년 세계 철도차량 시장 점유순위 10위를 최초로 기록한 이후 지속적으로 세계 10위권을 유지하고 있습니다. (2016~2018년 현대로템 매출기준 세계시장비교 규모 자료 출처 : SCI / Verkehr Multiclient studies “The Worldwide Market for Railway Industries”, 각 사 Annual Report) 방위산업은 산업의 특성상 시장점유율을 산출하기가 어렵고, 플랜트사업은 사업내용이 복잡하므로 객관적인 시장점유율 산정이 어렵습니다.

2. 부문별 주요 재무정보 (단위: 백만원, %)

구분	2019년(제52기) 3분기	2018년(제51기)	2017년(제50기)

금액	비중	금액	비중	금액	비중

차량부문	매출액	93,323,235	82.8	114,448,752	83.1	111,479,729	82.6

영업이익	1,572,631	64.0	1,062,241	55.5	2,585,413	71.0

총 자산	105,706,015	51.0	100,302,183	51.7	99,724,673	52.1

금융부문	매출액	12,940,149	11.5	15,284,427	11.1	15,744,881	11.7

영업이익	744,677	30.3	746,612	39.0	718,137	19.7

총 자산	92,682,121	44.7	85,725,929	44.2	84,016,995	43.9

기타부문	매출액	6,431,659	5.7	7,954,215	5.8	7,741,527	5.7

영업이익	140,765	5.7	105,295	5.5	338,792	9.3

총 자산	8,740,043	4.2	7,930,963	4.1	7,604,015	4.0

※ 상기 금액은 연결조정이 반영되지 않은 단순 부문별 금액과 비중을 나타냄. ※ 비교표시된 제50기(전전기)는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표임※ 비교표시된 제 51기(전기) 및 제50기(전전기)는 2019년 1월1일부터 시행된 K-IFRS 1116호를 소급적용하지 않은 재무제표임

3. 주요 제품 - 주요 제품 등의 현황 연결실체는 승용, RV, 소형상용, 대형상용 등의 자동차와 자동차부품 생산 및 판매, 차량정비 등의 사업을 운영하는 차량부문과 차량할부금융 및 결제대행업무 등의 사업을 운영하는 금융부문 및 철도차량 제작 등의 사업을 운영하는 기타부문으로 구성되어 있으며, 각 부문별 매출액 및 매출 비중은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원, %)

주요제품	구분	2019년(제52기) 3분기	2018년(제51기)	2017년(제50기)

금액	비중	금액	비중	금액	비중

차량부문	자동차 등	매출액	93,323,235	82.8	114,448,752	83.1	111,479,729	82.6

내부매출액	(33,068,920)	95.1	(39,183,338)	95.9	(36,989,499)	95.9

순매출액	60,254,315	77.3	75,265,414	77.7	74,490,230	77.3

금융부문	할부금융,리스, 신용카드	매출액	12,940,149	11.5	15,284,427	11.1	15,744,881	11.7

내부매출액	(570,298)	1.6	(326,223)	0.8	(330,291)	0.9

순매출액	12,369,851	15.9	14,958,204	15.5	15,414,590	16.0

기타부문	철도제작 등	매출액	6,431,659	5.7	7,954,215	5.8	7,741,527	5.7

내부매출액	(1,133,540)	3.3	(1,365,224)	3.3	(1,270,268)	3.3

순매출액	5,298,119	6.8	6,588,991	6.8	6,471,259	6.7

※ 상기 매출액은 연결조정이 반영되지 않은 단순 부문별 매출액과 비중을 나타냄. ※ 비교표시된 제50기(전전기)는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표임 ※ 비교표시된 제 51기(전기) 및 제50기(전전기)는 2019년 1월1일부터 시행된 K-IFRS 1116호를 소급적용하지 않은 재무제표임

4. 주요 제품 및 상품의 가격변동 현황 각 부문별 제품 및 상품의 가격변동 현황은 단순 판매가격의 평균을 나타낸 것이며,세부내용은 아래와 같습니다. (단위 : 천원)

사업부문	구 분	2019년 3분기	2018년	2017년

차량부문	국내완성차	승 용	37,410	36,384	36,482

R V	35,450	38,270	29,402

소형상용	25,258	23,679	20,824

대형상용	133,882	131,597	129,756

해외완성차	승 용	34,279	32,863	33,753

R V	35,522	33,930	38,445

소형상용	39,936	41,757	43,331

대형상용	57,658	45,295	42,656

기타부문	철도차량	2,050,000	1,800,000	1,450,000

※ 상기 차량부문의 가격은 품목별 판매가격의 단순 평균가격임.※ 상기 차량부문은 국내 및 해외에 따라 일부 차종 등이 상이함. ※ 해외의 경우 북미지역(미국), 유럽지역(독일), 아시아지역(호주) 대표 시장의 판매가격에 환율을 적용 한 단순 평균가격임.※ 소형상용 및 대형상용의 해외 판매분은 전량 국내에서 수출되는 차량으로서, 수출지역은 일부 지역 에 국한되며 차종 또한 각국의 관련 법규 등으로 인해 일부 차종으로 국한됨. ※ 상기 기타부문은 당기에 수주한 제품을 단순합산하여 1량으로 환산한 금액임.※ 철도차량은 기관차, 고속열차, 전동차 등 수주차종별, 발주사양별 가격편차가 크게 발생함.

5. 주요 원재료 등의 현황 가. 주요 원재료 현황 (단위 : 억원)

부문	구 분	매입유형	주요품목	매입액	비율(%)	비고

차량부문	국내공장(HMC)	부품	모듈/시트外	212,150	50.4%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	19,695	4.7%	현대제철, KCC

미국공장 (HMMA)	부품	모듈/시트外	46,608	11.1%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	1,085	0.3%	현대제철, KCC

인도공장 (HMI)	부품	모듈/에어컨外	36,515	8.7%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	4,302	1.0%	현대제철, KCC

터키공장 (HAOS)	부품	에어컨/범퍼外	15,100	3.6%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	682	0.2%	현대제철, KCC

체코공장 (HMMC)	부품	모듈/시트外	38,116	9.1%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	1,777	0.4%	현대제철, KCC

러시아공장(HMMR)	부품	모듈/시트外	19,704	4.7%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	944	0.2%	현대제철, KCC

브라질공장 (HMB)	부품	모듈/시트外	13,317	3.2%	현대모비스外

원부자재	강판, 페인트	982	0.2%	현대제철, KCC

계	부품	381,509	90.6%

원부자재	29,467	7.0%

기타부문	철도차량外	원재료	금속소재	10,374	2.4%	현대비앤지스틸外

합 계	421,045	100.0%

※ 현대모비스, 현대제철, 현대비앤지스틸 등 : 현대자동차그룹 계열회사※ 상기의 주요원재료의 매입현황은 차량부문은 각 생산공장 기준이며, 기타부문은 현대로템 기준임.

나. 주요 원재료 등의 가격변동 추이

사업부문	품 목	2019년 3분기	2018년	2017년

차량부문	철광석	$/TON	87	61	64

알루미늄	$/TON	1,805	2,110	1,969

구리	$/TON	6,046	6,525	6,166

플라스틱	$/TON	1,095	1,237	1,105

기타부문	SUS LT2T	백만원/TON	4.9	4.9	4.9

※ 상기 차량부문의 철광석은 PLATTS(호주 Rio Tinto), 알루미늄과 구리는 LME(Lodon Metal Exchan ge), 플라스틱은 PLATTS(극동아시아) 가격 기준임. ※ 상기 기타부문의 가격은 SUS301L LT 2T SHEET 가격 BASE 기준임.

6. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 차량부문의 생산능력은 각 공장별 생산능력을 '년간표준작업시간 ×설비 UPH × 가동률'의 방법으로 산출하고 있으며, 설비 UPH는 공장설계시 목표 UPH를, 가동 률은 인원 및 비작업시간 고려하여 산출하고 있습니다. 법인별 생산능력은 아래표 를 참조하시기 바랍니다. (단위 : 대)

사업부문	법인명	소재지	2019년 3분기	2018년	2017년

차량부문	HMC	한국	1,291,100	1,764,000	1,764,000

HMMA	북미	279,900	370,000	370,000

HMI	아시아	556,000	650,000	650,000

HAOS	유럽	122,800	200,000	200,000

HMMC	유럽	236,200	330,000	330,000

HMMR	유럽	176,200	200,000	200,000

HMB	남미	154,700	180,000	180,000

※ 상기 생산능력은 각공장별 연간 표준작업시간 및 가동형태(2교대, 3교대) 등의 기준으로 작성됨.

(2) 생산실적 (단위 : 대, 억원)

사업부문	법인명	소재지	2019년 3분기	2018년	2017년

차량부문(대)	HMC	한국	1,294,691	1,747,837	1,651,718

HMMA	북미	252,100	322,500	328,400

HMI	아시아	528,237	713,108	678,017

HAOS	유럽	125,943	203,000	227,000

HMMC	유럽	235,000	340,300	356,700

HMMR	유럽	180,300	246,500	233,500

HMB	남미	157,282	192,855	182,773

기타부문(억원)	철도부문	한국	10,414	10,302	9,927

방산부문	한국	3,463	4,774	4,555

플랜트부문	한국	3,129	6,666	7,449

※ 상기 차량부문은 생산대수이며, 기타부문은 투입원가 기준임.

(3) 가동률 가동률은 생산능력 대비 생산실적을 단순 역산하여 나타낸 수치로 작성하였으며, 구체적인 실적은 아래표를 참조 하시기 바랍니다. (단위: 대, 시간)

사업부문	법인명	소재지	2019년 3분기

생산능력	생산실적	가동률(%)

차량부문(대수)	HMC	한국	1,291,100	1,294,691	100.3

HMMA	북미	279,900	252,100	90.1

HMI	아시아	556,000	528,237	95.0

HAOS	유럽	122,800	125,943	102.6

HMMC	유럽	236,200	235,000	99.5

HMMR	유럽	176,200	180,300	102.3

HMB	남미	154,700	157,282	101.7

기타부문(시간)	철도부문	한국	754,993	739,714	98.0

방산부문	한국	346,239	380,911	110.0

플랜트부문	한국	8,842	8,752	99.0

※ 상기 차량부문은 생산대수 기준이며, 기타부문은 계획대비 실제 가동시간임.

나. 설비의 신설·매입 계획 등 (1) 생산설비의 현황 당사 및 연결대상 회사는 서울에 위치한 본사와 남양의 연구소를 포함하여 울산, 전주, 아산공장 등을 보유하고 있으며, 세계 각국의 해외사업장을 포함하고 있습니다.생산에 중요한 시설 등으로는 토지, 건물, 구축물, 기계장치, 차량운반구, 공구기구, 집기비품 등이 있습니다. 세부 현황은 아래표를 참조하시기 바랍니다. (단위 : 백만원, '19.9.30일 기준)

구 분	토 지	건물 및 구축물	기계장치	건설중인자산	기 타	계

기 초	11,802,601	6,864,379	6,470,083	2,137,889	3,270,656	30,545,608

증 감	105,599	391,561	663,404	379,101	972,042	2,511,707

상 각	-	(269,739)	(723,497)	-	(879,327)	(1,872,563)

기 말	11,908,200	6,986,201	6,409,990	2,516,990	3,363,371	31,184,752

(2) 주요 투자 현황 ① 진행중인 투자 2019년 3분기 기준 주요투자 현황은 아래표를 참조하여 주시기 바랍니다. (단위 : 억원)

사업부문	법인명	품목	투자금액	비고

차량부문	HMC	신차, 공장신증설,보완투자 등	12,704	한국

HMMA	2,922	미국

HMI	2,843	인도

HAOS	803	터키

HMMC	188	체코

HMMR	109	러시아

HMB	829	브라질

기타부문	현대로템	증설/보완투자	95	한국

※ 차량부문은 시설/설비투자에 한정한 투자금액으로 연구개발비용은 제외된 기준임.

② 향후 투자계획 (단위 : 억원)

사업부문	법인명	품목	투자금액	비고

차량부문	HMC	신차, 공장신증설,보완투자 등	23,178	한국

HMMA	5,866	미국

HMI	3,250	인도

HAOS	751	터키

HMMC	1,057	체코

HMMR	237	러시아

HMB	1,392	브라질

기타부문	현대로템	증설/보완투자	135	한국

※상기의 투자계획은 2019년 시설/설비투자에 한정한 투자금액으로 향후 시장여건 등에 의해 변경 될수 있음.

7. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 당사와 연결종속회사 중 대표적인 수출기업은 차량부문의 현대자동차와 기타부문의 현대로템입니다. 각 부문별 매출액과 현대자동차 및 현대로템의 별도기준의 매출현황은 다음과 같습니다. ① 부문별 매출현황 (단위 : 백만원)

구분	2019년(제52기) 3분기	2018년(제51기)	2017년(제50기)

매출	차량부문	60,254,315	75,265,414	74,490,230

금융부문	12,369,851	14,958,204	15,414,590

기타부문	5,298,119	6,588,991	6,471,259

합 계	77,922,285	96,812,609	96,376,079

※ 비교표시된 제50기(전전기)는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표임 ※ 비교표시된 제 51기(전기) 및 제50기(전전기)는 2019년 1월1일부터 시행된 K-IFRS 1116호를 소급적용하지 않은 재무제표임

② 현대자동차 매출현황(별도기준) (단위 : 백만원)

매출유형	품 목	2019년(제52기) 3분기	2018년(제51기)	2017년(제50기)

제품	승용	내 수	7,013,182	9,327,379	10,465,675

수 출	4,829,529	7,032,150	8,859,367

합 계	11,842,711	16,359,529	19,325,042

RV	내 수	5,240,213	5,547,436	3,069,745

수 출	9,246,592	9,189,558	7,382,774

합 계	14,486,805	14,736,994	10,452,519

소형상용	내 수	1,973,942	2,831,789	2,740,391

수 출	662,871	868,714	941,598

합 계	2,636,813	3,700,503	3,681,989

대형상용	내 수	1,787,737	2,430,886	2,770,528

수 출	319,531	525,325	647,158

합 계	2,107,268	2,956,211	3,417,686

기타	내 수	884,618	1,193,719	1,202,532

수 출	3,606,693	4,214,441	3,526,813

합 계	4,491,311	5,408,160	4,729,345

합 계	내 수	16,899,692	21,331,209	20,248,871

수 출	18,665,216	21,830,188	21,357,710

합 계	35,564,908	43,161,397	41,606,581

※ 2019년 3분기 누계금액은 현재가치할인차금 (1,025백만원) 이 포함된 금액임. ※ 2018년 합계금액은 현재가치할인차금 (1,288백만원) 이 포함된 금액임. ※ 2017년 합계금액은 현재가치할인차금(1,712백만원)이 포함된 금액임. ※ 비교표시된 제50기(전전기)는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표임.

③ 현대로템 매출현황(별도기준) (단위 : 백만원)

사업부문	품 목	2019년(제21기) 3분기	2018년(제20기)	2017년(제19기)

철도부문	전동차 外	내 수	324,540	292,914	375,250

수 출	682,278	799,165	744,892

합 계	1,006,818	1,092,079	1,120,142

방산부문	방산물자	내 수	381,656	508,687	488,389

수 출	-	18,350	17,697

합 계	381,656	527,037	506,086

플랜트부문	자동차설비/제철설비 外	내 수	157,361	247,279	326,190

수 출	148,581	281,190	388,598

합 계	305,942	528,469	714,788

합계	1,694,416	2,147,585	2,341,016

※ 비교표시된 제19기(전전기)는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표임.

나. 판매경로 및 판매전략 (1) 차량부문 국내는 전국 직영지점 및 판매대리점으로 현금/외상/할부(자체, 금융, 오토) 등의 방법으로 판매되고 있으며, 판매 증진을 위해 고객 최우선 경영 실천, 브랜드 가치 제고를 위한 마케팅 전개, 현장 맞춤형 특화 판촉 실시 등을 실행하고 있습니다. 또한, 소비트렌드 변화에 대응하기 위해 카쉐어링, 카헤일링 등 모빌리티 위주의 신사업 발굴에 힘쓰고 있 으며, 디지털 쇼룸, 온라인 판매, 디지털 기반 고객 응대 스마트화 등 다양한 변화를 시도 중 입니다. 해외는 현지법인을 통해 지역별, 국가별 연동 대응하여 세계각국의 소비자들에게 판매하고 있으며, 거점별 시장 환경을 반영한 차별화된 판매 전략을 수행하고 있습니다. 북미 지역은 신차품질조사 우수(제네시스 전체브랜드1위, 현대차 전체브랜드 3위), G70 올해의 차 수상 활용하여 당사 탑티어 품질브랜드 이미지 구축 및 SUV 풀라인업 구축으로 판매 확대, 중남미 지역은 HB20/크레타 금융 프로그램 강화 및 중남미 주요국 시장 위축 대응 위해 차량 공급처 다변화로 경쟁력 제고, 중국 지역은 소비 부진 지속에 따른 시장 위축 대응으로 전국 순회 로드쇼를 통한 고객 접점 강화 및 공장 가동률 개선 , 유럽 지역은 소형 SUV 시장 성장세를 활용하여 코나 판매 확대 및 환경규제 강화 대응을 위한 환경차 공급 증대, 러시아 지역은 SUV 점유율 1위 및 현지 최초 차량 구독서비스(현대 모빌리티) 운영으로 미래시장 선제 대응 및 브랜드 이미지 제고, 아중동 지역은 사우디 등 중동 렌터카 시장 공략 강화 및 이스라엘 판매 확대로 점유율 제고, 인도 지역은 시장 위축 불구 성공적 신차 런칭 (베뉴, 현지 최초 Full connectivity 차량) 활용 판매 모멘텀 제고, 아태 지역은 베트남 현지 조립사업 활성화로 수입 장벽 극복 및 경쟁력 확보에 노력을 기울이며 친환경차 판매 확대를 통한 그린카 시장 선점에 힘쓰고 있습니다. 또한 글로벌 플릿 고객 한국 초청 행사 운영, 시승서비스 / 신모델 상품 교육 강화로 고객 접점 커뮤니케이션 경쟁력을 개선 중이며, 해외지역 브랜드 이미지 향상을 위한 전방위적 마케팅 활동 및 사회공헌 활동 지속 실시하고 있으며, 딜러 시설 고급화 지속 적용 및 우량 딜러 중심 판매 네트워크 확대로 판매 효율성 강화하여 판매 경쟁력을 강화하고 있습니다. (2) 금융부문 국내 자동차금융 영업은 각 완성차 업체의 판매망(직영점 및 대리점)을 영업거점으로하는 간접적인 형태로 이루어지고 있습니다. 즉, 금융수요자들과의 직접적인 접촉은완성차 업계의 판매망에서 각 판매망의 영업인력들을 통해 이루어지며 금융사의 자체적인 영업망은 지역별 영업지원 및 관리 역할을 담당하고 있습니다. 금융부문의 지점 등의 설치 현황은 아래와 같습니다.

▣ 현대캐피탈 (2019년 9월 30일 현재)

지역	본점	지점	합계

서울특별시	1	27	28

인천광역시	5	5

대전광역시	4	4

광주광역시	6	6

대구광역시	6	6

부산광역시	6	6

울산광역시	2	2

경기도	13	13

경상도	2	2

전라도	2	2

강원도	2	2

충청도	3	3

제주도	2	2

합계	1	80	81

※ 지점 및 영업소, Collection지점 모두 포함

▣ 현대카드 (2019년 9월 30일 현재)

지역	본점	지점	합계

서울특별시	1	16	17

인천광역시	5	5

대전광역시	4	4

광주광역시	3	3

대구광역시	7	7

부산광역시	4	4

울산광역시	1	1

경기도	8	8

경상도	1	1

전라도	1	1

강원도	0	0

충청도	3	3

제주도	0	0

합계	1	53	54

(주) Collection지점, 지역본부 제외

(3) 기타 부문

현대로템은 수주확대 및 적정이윤의 확보를 위해 국내 및 해외 영업팀을 통한 영업력강화를 추구하고 있습니다. 판매경로를 살펴보면 철도부문의 경우, 국내는 철도공사 및 지자체, 민자사업자 물량을 경쟁입찰방식과 SOC사업의 일괄턴키 방식으로 수주되며, 해외는 직접 수주 및 국내외 종합상사등과 컨소시엄 구성을 통해 수주됩니다.수주확대를 위해 현대로템은 전략적 중점시장, 대상시장 선점 및 수주, 진출국 시장 유지 및 확대, 철도관련분야 사업 및 부품 수출 확대, 고부가 가치 차량의 개발, 선진 업체와의 전략적 제휴 강화 등을 실행하고 있습니다. 또한, 플랜트 부문의 경우 국내외 프로젝트별 입찰을 통해 수주가 진행됩니다. 수주 확대를 위해 권역별 마케팅 강화 및 영업 네트워크 다변화, 기술원가 경쟁력 제고 및 제조기반 경쟁력 우위 지속확보, 프로젝트 수행역량 강화를 통한 해외시장 확대 등을추진하고 있습니다.

다. 수주에 관한 사항 ▣ 현대로템(단위 : 억원 )

품 목	수주일자	납기	수주총액	기납품액	수주잔고

철도사업	~ 2019.09.30	-	77,088	10,312	66,776

방산사업	~ 2019.09.30	-	11,660	3,817	7,843

플랜트사업	~ 2019.09.30	-	9,304	4,465	4,839

합 계	98,052	18,594	79,458

8. 시장위험과 위험관리 연결실체는 금융상품과 관련하여 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성위험 등의 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 금융위험 관리 전략은 전기와 동일합니다. 가. 시장위험 연결실체는 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다. 따라서, 이자율과 외환위험 을 관리하기 위해 파생상품계약 등을 체결하여 위험회피수단으로 사용하고 있습니다.

(1) 환위험관리

연결실체는 외화로 표시된 거래를 하고 있기 때문에 다양한 통화의 환율변동위험에 노출됩니다. 회사가 노출되어 있는 주요 통화는 USD, EUR, JPY 등 입니다. 연결실체는 환위험관리를 위해 외화의 유입과 유출을 통화별ㆍ만기별로 일치시킴으로써 외환리스크를 제거하고 환율전망에 따라 외화자금 수급의 결제기일을 조정하는 방법을 우선적으로 이용합니다. 또한, 통화선도, 통화옵션, 통화스왑 등의 외환파생상품을 헷지수단으로 이용하되, 매매목적의 거래는 원칙적으로 배제하고 있습니다.

당 분기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 5% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

환종	5% 상승시	5% 하락시

USD	(23,625)	23,625

EUR	(20,110)	20,110

JPY	(8,302)	8,302

(2) 이자율위험관리연결실체는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며 보유하고 있는 변동이자율부 금융상품의 이자율 변동으로 인하여 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 이자율위험을 관리하기 위해 단기차입금의 경우에는 고정이자율 차입금과 변동이자율 차입금의 적절한 균형을 유지하고, 장기차입금의 경우에는 미래 현금흐름 변동위험을 회피하기 위하여 고정금리차입을 원칙으로 하고 있습니다. 위험회피활동과 관련하여 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하면서 정기적으로 평가하여 최적의 위험회피 전략이 적용되도록 하고 있습니다.

당분기말 현재 각 자산 및 부채에 대한 이자율이 1% 변동시 이자율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분	1% 상승시	1% 하락시

현금및현금성자산	15,632	(15,632)

당기손익-공정가치측정금융자산	(6,100)	6,475

장단기금융상품	4,832	(4,832)

차입금 및 사채	(140,872)	140,872

한편, 회사의 금융업을 영위하는 종속기업인 현대카드(주)와 현대캐피탈(주)는 이자율위험에 대한 정규분포 하에서 발생할 수 있는 최대의 손실가능금액을 의미하는 VaR를 이용하여 이자율위험을 관리하고 있습니다. 당분기말 및 전기말 현재 VaR로 측정한 이 자율 위험 금액은 각각 146,622백만원 및 134,366백만원 입니다. (3) 가격위험 연결실체는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당분기말 현재 공정가치로 평가하는 당기손익-공정가치측정금융자산 및 기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 각각 88,742백만원 및 1,721,324백만원입니다. 나. 신용위험 신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체에 재무손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결실체는 거래처의 재무상태, 과거 경험 및 기타 요소들을 평가하여 신용도가 일정수준 이상인 거래처와 거래하는 정책을 운영하고 있습니다. 현금및현금성자산, 금융기관예치금 등의 유동자금과 파생상품은 거래상대방이 국제 신용평가기관에 의하여 높은 신용등급을 부여받은 금융기관들이기 때문에 신용위험은 제한적입니다. 연결검토보고서 주석39 의 지급보증 내역을 제외하고 재무제표에 기록된 금융자산의 장부금액은 손상차손 차감 후 금액으로 연결실체의 신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다. 다. 유동성위험

연결실체는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속적으로 분석ㆍ검토하여 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성 위험을 관리하고 있습니다.연결실체는 경기민감도가 높은 산업의 특성으로 인한 불확실성에 대비하고 지속적인연구개발투자에 대응하기 위해 적정 수준의 당좌예금 등을 보유하고 있습니다. 또한,예기치 않은 시장 환경의 악화에 대비하기 위해 금융기관과 무역금융 및 당좌차월 약정을 체결하고 자금 조달구조 장기화, 신용등급 강화등을 통한 안정적 조달 능력을 확보하고 있습니다.한편, 당분기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습 니다.

(단위 : 백만원)

구분	명목현금흐름

1년 이내	1년 초과~5년 이내	5년 초과	계

무이자부부채	14,368,214	22,445	-	14,390,659

이자부부채	32,058,675	47,615,606	5,678,993	85,353,274

금융보증금액	1,017,743	18,301	348	1,036,392

※ 상기 만기분석은 금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결실체가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금 및 이자의 현금흐름을 포함하고 있습니다.

라. 파생상품 연결실체는 환율변동으로 인한 화폐성 외화자산ㆍ부채의 공정가액변동위험 및 예상수출거래에 따른 미래현금흐름의 변동위험을 회피하기 위하여 통화선도, 통화옵션, 통화스왑, 이자율스왑 등의 파생금융상품을 이용하고 있습니다. 연결실체는 당분기말 현재 현금흐름 위험회피회계처리가 적용된 파생상품의 평가손익 중 위험회피에 효과적인 부분의 평가이익 1,795백만원과 평가손실 89,692백만원 을 기타포괄손익누계액으로 처리하고 있습니다. 현금흐름 위험회피와 관련하여 위험회피대상 예상거래로 인하여 현금흐름 변동위험에 노출되는 예상 최장기간은 당분기말로부터 120개월 이내입니다. 한편, 연결실체는 현금흐름 위험회피회계처리가 적용되는 파생상품의 평가손익 중 위험회피에 효과적이지 못한 부분과 현금흐름 위험회피회계처리가 적용되지 않은 기타 파생상품의 평가손익은 전액 당기손익으로 처리하고 있으며, 이와 관련하여 당분기 중 연결실체 가 인식한 손익(세전)은 평가이익 454,552백만원과 평가손실 76,951백만원 입니다. 또한, 계열회사인 현대카드 및 현대커머셜 주식에 대하여 주주간 계약에 따라 콜옵션과 풋옵션이 있습니다. 2017년 2월 현대자동차, 기아자동차, 현대커머셜(이하, 지배주주) 및 재무적투자자 3개사(이하, 투자자) 및 현대카드(이하, 회사)는 주주간 계약을 통해 투자자가 현대카드 지분(38,511,669주, 23.99%)을 인수하는 계약을 체결하였습니다. 주주간 계약에 따라 지배주주가 중대한 계약위반시 투자자는 지배주주에게 풋옵션을 행사하여 투자자 보유 지분을 매각할 수 있으며, 반대로 투자자가 중대한 계약위반시 지배주주는 투자자에게 콜옵션을 행사하여 투자자 지분을 매수할 수 있습니다. 옵션의 행사가격은 IPO 이전에는 현대카드 지분의 공정가치이고, IPO 이후에는 30일 거래량가중평균주가입니다.

2018년 11월 현대자동차 외 2인(이하, 지배주주) 및 재무적투자자 1개사 (이하, 투자자) 및 현대커머셜(이하, 회사)은 주주간 계약을 통해 투자자가 현대커머셜 지분(6,666,650주, 25.00%)을 인수하는 계약을 체결하였습니다. 주주간 계약에 따라 지배주주가 중대한 계약위반시 투자자는 지배주주에게 풋옵션을 행사하여 투자자 보유 지분을 매각할 수 있으며, 반대로 투자자가 중대한 계약위반시 지배주주는 투자자에게 콜옵션을 행사하여 투자자 지분을 매수할 수 있습니다. 옵션의 행사가격은 IPO 이전에는 현대커머셜 지분의 공정가치이고, IPO 이후에는 30일 거래량가중평균주가입니다 .

한편 당사는 현대제철, 한국항공우주산업, 현대캐피탈 주식에 대하여 유동성 확보 및자산운용 효율성 제고 목적 등으로 제3자와 총수익스왑계약을 체결하였습니다. 보고서 작성기준일 현재 총수익스왑계약의 상세내용은 아래의 표를 참조하시기 바랍니다. ① 현대제철

구 분	내 용

신용파생상품의 명칭	장외파생금융상품(총수익스왑)

보장매수자(protection buyer)	NH투자증권

보장매도자(protection seller)	현대자동차

계약일	2019년 2월 1일

만기일	2022년 2월 3일

계약금액	112,478백만원

기초자산(준거자산)	현대제철 보통주

계약체결목적	기존 현대제철과 현대하이스코 합병으로 발생한 순환출자해소 건에 대한 만기 연장

계약내용	현대제철 보통주 2,231,716주 총수익스왑

수수료	- 거래비용 : 명목잔액의1.62%

정산(결제)방법	- 만기정산 : 잔존수량×(만기정산가격-기준가격)- 중도정산 : 중도정산합의수량×(중도정산가격－기준가격)

계약당사자 또는 기초자산 발행회사와의특수 관계 여부	기초자산 발행회사(현대제철)의 특수관계
- 동일기업집단(현대차그룹)

담보 제공여부	없음

중개금융회사	없음

기타 투자자에게 알릴 중요한 특약사항	의결권 행사 불가, 배당권 없음

기타 참고사항	- 2019년 9월말 기준 현대제철 TRS 공정가액 : - 25,665백만원 - 공정가액 평가 : 거래소에서의 거래가격에 따라 산정

② 한국항공우주산업

구 분	내 용

신용파생상품의 명칭	장외파생금융상품(총수익스왑)

보장매수자(protection buyer)	하나금융투자

보장매도자(protection seller)	현대자동차

계약일	2016년 11월 23일

만기일	2019년 11월 22일

계약금액	323,129백만원

기초자산(준거자산)	한국항공우주산업 보통주

계약체결목적	기초자산의 매매목적

계약내용	한국항공우주산업 보통주 4,731,031주 총수익스왑

수수료	- 거래비용 : 명목잔액의 2.88%
- 선급수수료: 명목금액의 0.25%

정산(결제)방법	- 만기정산 : 잔존수량×(만기정산가격-기준가격)- 중도정산 : 중도정산합의수량×(중도정산가격－기준가격)

계약당사자 또는 기초자산 발행회사와의특수 관계 여부	미해당

담보 제공여부	없음

중개금융회사	없음

기타 투자자에게 알릴 중요한 특약사항	의결권 행사 불가, 배당권 유지

기타 참고사항	- 2019년 9월말 기준 한국항공우주 TRS 공정가액 : - 138,146백만원- 공정가액 평가 : 거래소에서의 거래가격에 따라 산정

③ 현대캐피탈

구 분	내 용

신용파생상품의 명칭	장외파생금융상품(총수익스왑)

보장매수자(protection buyer)	엘리시아제육차, 제이스씨제삼차

보장매도자(protection seller)	현대자동차

계약일	2016년 10월 14일

만기일	2021년 10월 18일

계약금액	645,316백만원

기초자산(준거자산)	현대캐피탈 보통주

계약체결목적	기초자산의 매매목적

계약내용	현대캐피탈 보통주 19,861,488주 총수익스왑

수수료	명목잔액의 2.57%

정산(결제)방법	- 만기정산 : 잔존수량×(만기정산가격-기준가격)- 중도정산 : 중도정산합의수량×(중도정산가격－기준가격)

계약당사자 또는 기초자산 발행회사와의특수 관계 여부	기초자산 발행회사(현대캐피탈)의 특수관계
- 동일기업집단(현대차그룹)

담보 제공여부	없음

중개금융회사	없음

기타 투자자에게 알릴 중요한 특약사항	의결권 행사 불가, 배당권 없음

기타 참고사항	- 2019년 9월말 기준 현대캐피탈 TRS 공정가액: 144,651백만원- 공정가액 평가 : 정인회계법인

9. 경영상의 주요계약 등 당사를 포함한 현대자동차그룹 컨소시엄은 통합 컨트롤타워 설립을 통한 업무 효율성 증대 및 브랜드 가치 제고를 위하여 2014년 9월 26일 한국전력공사와 종전부동산(서울시 강남구 영동대로 512)을 취득하기 위한 계약을 체결하였습니다. 당 그룹컨소시엄의 총 지급가액은 10조 5,500억원이며, 그 중 당사분은 5조 8,025억원입니다. 대금수수방법은 전액 현금, 취득일자는 2015년 9월 25일입니다. 또한, 2016년 12월 23일 당사를 포함한 현대자동차그룹 컨소시엄은 현대건설 및 현대엔지니어링과 글로벌 비지니스센터 신축공사 도급계약을 체결하였습니다. 당 그룹컨소 시엄의 총 지급가액은 2조 5,604억원이며, 그 중 당사분은 1조 4,082억원입니다.

10. 연구개발활동가. 연구개발활동의 개요 (1) 연구개발 담당조직

( 2) 연구개발비용(단위 : 백만원)

과 목	2019년 3분기	2018년	2017년	비 고

연구개발비용 계	1,883,897	2,756,427	2,499,518	-

(정부보조금)	(12,780)	(14,049)	(11,747)	-

연구개발비/매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	2.4%	2.6%	2.5%	-

※ 연결 기준으로 작성되었습니다.

※ 연구개발비용 계 : 정부보조금(국고보조금)을 차감하기 전의 연구개발비용 지출총액을 기준으로 산정

나. 연구개발실적

구 분	연구과제	연구내용 및 기대효과

2017년	ANC 적용통한 엔진부밍 노이즈 저감	- 엔진 부밍시 발생하는 노이즈의 역위상을 차량스피커를 통해 출력하여 저감하는 기술

텔레매틱스 차량 연동 신호 자동화 분석시스템	- 차량 CAN 실시간 분석 검증 기술/ 고속·저속 CAN 자동화 분석 결과 레포트 기능 개발

엠블럼 일체형 트렁크 오픈 스위치	- 디자인 자유도 증대위한 엠블럼 일체형 버튼식 트렁크 스위치 개발

EFB(Enhanced Flooded Battery)	- ISG 시스템에 최적화된 전용 배터리 사양 개발

천연 코르크 도어 가니시	- 천연 코르크 활용 리얼우드 필름 및 나무촉감 부품 개발

표준형 외장앰프	- 알루미늄 다이캐스팅 히드싱크 최적화를 통한 중량 절감

언더시트 서브우퍼	- 기존 인클로져 공간을 차체공간(사이드실)을 활용하여 부피 및 중량 절감

디프 피니언 샤프트 고내구 표면처리	- 변속기 부품 내구성 향상을 통한 부품 내구성 강화

SCC w/ S 신규 정지차 제어 로직	- 레이더와 카메라의 센서 퓨전 정보 활용하여 자차선 내 정지차 판단 통한 신규 정지차 제어 로직 개발

Seamless 모니터 개발 적용	- 터치 센싱 방식 변경을 통한 터치성능 향상 및 옵티컬 본딩 적용으로 주간시인성 향상

코스팅 중립 제어	- 타력 주행시 TCU 제어를 통하여 변속기를 중립으로 만듬으로써 타력 주행 거리를 증대하여 실도로 연비 개선

인디케이터 조명용 광투과성 향상 소재	- 광 손실 저감 도광 소재 개발

알루미늄/스틸 하이브리드 패키지 트레이	- 알루미늄/스틸 분할 구조 P/TRAY 설계로 차체 경량화 및 연비향상

FCA(AEB) Cyclist 독자로직 적용을 위한 선행 개발	- FCA-Cyc 제어로직 개발을 위한 센서퓨전 기술 적용

보행자 보호를 위한 AEB 독자로직 적용	- 기술 내재화를 통한 표준 제어 사양 확보

차간거리 제어로직	- ADAS 내재화 기술에 대해 독자로직 적용을 통한 종방향 제어 양산기술력 확보

횡방향 충돌 방지 보조 시스템 개발	- FCA-LO 위험판단 로직 개발

다이나믹 토크벡터링	- 조향각속도 기반 운전자 선회 의지 판단을 통한 차량 선회 초기 후륜 내측 제동 제어

경량 TPV 글라스런	- 글라스런 경량화를 위해 EPDM → TPV 소재로 대체 (중량 기존 대비 약 30% 절감 효과)

블루투스 이용 SMS 수/발신 기능	- 휴대폰 문자 수신 알림, 문자 읽어주기(TTS), 기본 문자 회신(일부 폰 발신 기능 제한) 기능 적용을 통한 SMS 사용 편의성 증대(주행 안정성 기여)

컴바이너 HUD 표준 패키지 사양	- 주행중 운전자 시선 이동을 최소화하기 위해 주행정보를 클러스터 상단 컴바이너에 투영하여 표시

연속섬유(CFT) ONLY 범퍼 백빔	- G/F함량 최적화 및 소재간 접합 기술 개발을 통한 연속섬유만을 이용한 백빔 개발

경량화 카고스크린 원단	- 세섬화 PET FIBER 재질 구성으로 스크린 경량화 구현- 스크린 표면 고급엠보 적용으로 고급감 구현

2018년	연료도어 후방밀림 방지 락 일체형 연료도어 캐치	- 플라스틱 연료도어 크리프(Creep) 변형을 유발하는 팝업 스프링 지속하중을 제거하여 연료도어 후변형 근본개선

감성품질 향상을 위한 내장부품용 고감성 원단	- 스웨이드 인조피혁 베이스 원사 소재 및 원단 구조 변경하여 내장재 고급화를 위한 편물 타입 개발

후석승객알림 시스템	- 후석 승객 방치 사고 예방을 위한 경보 기능 개발- 운전자 하차시 후석 승객 감지하여 단계별 경보

후방 교차 충돌 방지보조 (RCCA)	- 후측방레이더를 이용하여 후측방 접근 장애물과 충돌방지 보조하는 기능 개발

알루미늄 EGR 쿨러	- 알루미늄 EGR 쿨러 설계 강건화- 알루미늄 EGR 쿨러 검증 강건화 및 양산 품질 확보

플러시 타입 도어 아웃사이드핸들	- 전동 작동 수평 전개식 플러시 도어 핸들 구조로 차량의 클린 이미지와 하이테크 상품성 향상

후진가이드 램프	- 야간 또는 실내 주차장 상황에서 후진 시, 차량 후방 노면에 점선 패턴 형상의 가이드 조명을 구현하여 상대차량 및 보행자에게 운전자의 후진 의도를 보다 효과적으로 전달함으로써 후진 사고 예방 및 운전자 / 보행자 안전 확보

기능 통합형 전동부스터	- 회생제동 협조제어 브레이크 시스템의 통합형 개발로 경량화, 패키지 최적화, 응답성능 향상

고전압 정션박스 커버용 전자파 차폐 복합 소재	- 고전압에 의한 전자파 노이즈 영향성을 금속 수준까지 감소시킨 카본계 필러 복합소재 개발을 통해 경량화 및 원가경쟁력 확보

연료전지 커넥터 최적화	- 고전압 정션블록 체결 커넥터류 통합 개발- 국산화 및 차폐방식 변경을 통한 원가절감

원격 스마트 주차보조 (RSPA)	- 주차/출차 시 조향/제동/구동/변속/시동 자동제어 및 원격제어 지원을 통한 운전자 편의성 개선 및 상품성 확보

차로 추종 보조 (LFA)	- 전방카메라와 레이더 정보를 활용하여 스티어링휠 제어를 통한 차로 유지 제어 시스템 개발

후측방 모니터 (BVM)	- SVM 시스템 기반 주행중 부가기능 개발 : 차로 변경시 O/S 미러 사각 해소, 시선이동 최소화

선행연료전지 시스템	- 기 양산(LMFC) 시스템 대비 출력밀도 향상 및 외기고온 운전성능 향상

고전압 전기안전 부품 및 양산성 향상 절연판	- 저가화 및 조립/양산성 향상을 위한 연료전지 스택 고전압 및 전기안전 부품 개발

전동식 워터펌프 NVH 기술개발	- 전동식 워터펌프 기본 마운팅 확립을 통한 NVH만족, 마운팅 브라켓 중량절감

시스템 소형화를 위한 가변압력 PEMFC 핵심부품	- 연료전지 시스템 핵심 부품 성능 개발 및 모듈화 / 연료전지차 양산 대응을 위한 연료전지 시스템 개발

연료전지시스템 상태 예측 기술	- 연료전지시스템의 상태 예측을 통한 효율 향상 및 운전 안정성 확보

양산형 금속분리판 기술 개발	- 셀 내부로의 반응기체/냉각수 공급/배출, 전기 전도, 스택의 기계적 구조 유지

스택 매니폴드 블록 및 LH 커버 플라스틱화 개발	- 연료전지 스택의 중량 및 원가 절감을 위해 부품 재질 변경으로 부품의 원가 절감 및 경량화

700bar 수소저장 장치용 저장용기 및 핵심부품 개발	- 차기 수소저장시스템 통합설계 및 평가를 통한 중량효율 개선 및 시스템 단가 저감

TWB 핫스탬핑 시트크로스멤버	- 동일 부품 내 두께 최적 설계(두께 차등 적용) 가능한 TWB 핫스탬핑 기술 적용을 통한 경량화

승용디젤 엔진오일 개발(0W-20)	- 고온 점도저감을 통한 실차 연비 개선 및 저점도형 점도조정제 적용으로 인한 유체저항 저감 효과

승용디젤엔진용 소결캠기어	- 차세대 엔진 신규 밸브트레인용 캠기어 소결화 개발을 통한 원가경쟁력 확보 및 소음특성 개선

알루미늄 EGR 쿨러	- EGR 쿨러 소재 변경(SUS→Al)을 통한 경량화 / 원가절감 /성능향상

진공펌프 일체형 가변오일펌프	- 당사 최초 연속제어 가변오일펌프 진공펌프 일체형 모듈 개발

캠샤프트 일체형 캠캐리어 모듈	- 캠캐리어 및 캠노브에 캠샤프트 압입을 통한 모듈화 개발 (캠샤프트:질소 냉각, 갬노브:오븐 가열)

승용디젤엔진 통합유량제어밸브	- 냉각수 유량 통합 제어로 최적의 열관리 기술 확보

승용디젤 HPDC 알루미늄 실린더블록	- 실린더블록 베드플레이트 재질 변경 (주철 → 알루미늄)으로 실린더블록 경량화

SMF + CPA 디스크 개발	- DMF → SMF 대체 위한 비틀림 진동의 획기적인 절연기술 개발 - SMF 클러치 디스크에 CPA 모듈 탑재로 비틀림 진동 절연효과 극대화

치합리딩챔퍼 싱크로슬리브	- 수동변속기 이차걸림력 저감을 위한 치합리딩챔퍼 싱크로슬리브 양산 개발

토크저감을 위한 AT용 테이퍼 롤러 베어링	- 고강도 소재 적용을 통해 테이퍼 베어링 롤러 수 축소 → 마찰 손실 저감으로 변속기 전달효율 증대

전륜 중형 8속 자동변속기	- 전륜 대형 8속 독자 구조 기반으로 유압시스템 공용화 및 중형급 다운사이징

IoT 홈투카 서비스	- 홈 스피커를 통한 차량 원격 제어를 위해 대화형 시나리오 및 명령어 적용 IoT 홈투카 서비스 개발

기통간 가진력 강건화 기술	- 콘티 FIE 모델 기반 연소 가진력 편차 주요 원인 규명 및 개선안 도출

경제형 파크라 단자	- 프레스 금형 파크라 단자 개발을 통한 AVM 시스템 원가 절감

표준형 내비 5세대 Wide 플랫폼	- 고급차에 적용되던 대화면 Wide LCD를 표준형급 내비게이션에 적용하여 중, 소형 차량에도 고급사양을 적용

3열 전동 폴드 시트	- 전동식으로 시트 폴딩/언폴딩 및 백 각도 조절 기능 구현

2019년	Green-Zone Drive 진입제어	- 대기 오염 심각지역/인구 밀집지역에서 엔진 사용 최소화를 통한 친환경 이미지 제공 + EV경험 극대화

인공 지능 기반 근미래 예측 제어	- 기계학습(머신러닝)을 활용하여 근미래의 운전자 가감속 의지를 예측함으로써 HEV/PHEV 모드변환 최적 제어 수행

차세대 공용 HVAC 개발 - 중대형 플랫폼 (N3)	- 공용화 구조 및 중장기 기술 선 반영한 고효율 컴팩트 표준 HVAC 개발

촉매 일체형 보조소음기 개발	- 원가 절감을 위한 촉매 일체형 보조 소음기 개발

경제형 풀오픈 트렁크 시스템 개발	- 상품성 향상을 위한 풀오픈 트렁크 구현, 토션바와 댐핑스프링을 이용, 기존 풀오픈 시스템의 대체기능 최적화 구현

그라디에이션 히든라이트	- 크롬가니시(비점등 상태)와 그라데이션 램프(점등 상태)를 동시 구현 가능 구조 개발

3세대 시트 표준 프레임 개발	- 프레임 주요 성능 집중 개선으로 글로벌 TOP 수준의 3세대 시트 표준 프레임 개발

C-MDPS용 원가절감형 사출치 완성형 웜휠 개발	- C-MDPS 원가절감형 사출 치 완성형 웜휠 개발

차량 영상기록장치	- 카메라 영상을 저장하고 차량내에서 영상을 확인할 수 있는 영상기록시스템 개발

경사형 스트럿 베어링 구조 스트럿 개발	- 스트럿 베어링 회전축 최적화를 통한 스티어링 성능 향상 및 쏠림 강건성 확보

C-MDPS용 원가절감형 웜샤프트 베어링 개발	- 웜 기어의 유격을 흡수 할 수 있는 틸팅 기능을 가지면서 축방향 유격을 저감할 있는 신규 구조 베어링 적용

120K급 고성형성 강판 적용 루프레일 개발	- 고성형성 초고장력강(3세대강판) 적용 루프레일 부품 개발을 통한 경향화

AVN 모니터 터치용 투명전극 소재 개발	- 터치방식의 조명 스위치용 전극 재료 및 커버소재 개발을 통한 조명성능, 터치감도 향상 및 원가절감

스마트폰 NFC 출입시동 양산 App 개발	- 스마트폰만으로 차량 출입/시동 이 가능 하며 제 3자 원격 키 공유 등 신기능 개발 통한 상품성 향상

FPCB 적용 멀티펑션 스위치	- 멀티펑션 스위치 레버 내부에 FPCB를 적용 설계 및 신뢰성 확보 : (PCB + 리드 와이어링 → FPCB)

주차 충돌방지 보조-후방 (PCA-R)	- 주차/출차 시 후방 보행자 및 장애물과의 충돌 위험을 예측하여 사고 및 피해를 경감

유저프로파일 2단계	- 주차량의 각종 설정 값을 스마트 폰 앱을 통해서도 세팅할 수 있도록 하고 이를 차량과 동기화 시키는 기능 개발

고전압배터리 모듈 소형화 저가화 개발	- 환경차용 배터리시스템 적용차종 증대에 따른 효율적 대응 및 중량/재료비 절감을 위한 고전압 배터리 모듈 경량화, 저가화 개발

TMED 전륜6속 AT GEN2	- 연비향상 및 세단/SUV 대응 가능한 전륜 6AT TMED GEN2 변속기 개발

능동변속제어(Active Shift Control)	- TMED HEV/PHEV의 실변속 시간 단축 및 변속 제어 강건화

HEV용 12V 통합 배터리시스템 용량 최적화 개발	- 환경차용 배터리시스템 적용차종 증대에 따른 효율적 대응 및 중량/재료비 절감을 위한 고전압 배터리 모듈 경량화, 저가화 개발

리튬 보조배터리 최대효율 가변전압제어 기능 개발	- 12V 공급 에너지 효율화을 통한 연비향상

차세대 통합제어기 H/W 플랫폼 기술 개발	- 멀티코어 마이컴 / CAN-FD 통신 적용을 통한 차량 운전성, 연비 향상 등 환경차 제어 기능 고도화 및 재료비/사이즈 절감, 공용화

모터-변속기 냉각제어 개발	- 독립제어유량조절 솔레노이드 적용을 통한 모터와 변속기 통합냉각제어 로직 개발

구동모터 로터 샤프트/드럼 일체형 구조	- 환경차 PE 부품 재료비 절감 대응 로터슬리브 엔진클러치 드럼 일체형 추진

솔라 루프 배터리 충전 시스템 개발	- CO2 배출 저감 및 연비향상을 위해 솔라루프를 이용한 친환경 배터리 충전 시스템 개발

차체일체형 솔라루프 개발	- 솔라루프를 통해 실도로 연비향상 및 CO2 Credit 확보로 환경법규 대응

연비개선을 위한 박육 타이어 소재	- 신형 캠리 52mpg 고려 DN8 HEV 50mpg 수준 달성을 위한 16" 타이어 구름저항 개선 (7.8 → 6.7, 16% 개선)

소형 5속 AMT	- 인도지역의 합리적인 가격에 운전 편의성 요구하는 고객 니즈 대응

CVVD 가변밸브기구 캠피스	- CVVD 가변밸브기구용 캠피스 소재 및 공법 변경에 의한 원가절감

※ 상기의 연구실적은 국내연구소 개발 실적 기준임.

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 제품/서비스 등의 상표 관리정책 현황 당사는 기업 브랜드 및 상품 브랜드 가치의 제고 및 체계적인 관리를 위한 종합적인 브랜드 거버넌스 시스템을 구축하여 운영하고 있습니다. 전사가 동일한 방향성하에 일관성 있게 움직일 수 있는 브랜드 전략 체계를 비롯하여 상품/기술/서비스 등에서의 브랜드 및 상표의 체계인 브랜드 아키텍처를 수립하여 전사 전 부문에 배포 및 관리를 진행 중입니다. 또한 브랜드에 대한 시각적인 구현 방안을 구체화하기 위한 매뉴얼로 브랜드 이미지 가이드라인을 제작하고, 업데이트하여 전사 전 부문에 배포하여 관리하고 있습니다. 상기한 브랜드 전략 체계, 브랜드 아키텍처, 브랜드 이미지 가이드라인의 전사 전부문 적용을 효과적으로 지원하고자 브랜드 관리 시스템(Brand Management System: BMS)를 운영하고 있으며, 사내 포털 웹사이트인 브랜드홈과헬프 데스크인 브랜드데스크를 구축하여, 전 부문의 브랜드 관련 제작물을 검토하고, 품질 향상을 위한 활동을 전개 중입니다. 마지막으로 34개 주요 국가 대상 정기적으로 브랜드 지표를 트래킹하는 BTS(Brand Tracking Study)와 브랜드, 상표 이미지의 적용 실태를 정기 검수하는 글로벌 브랜드 모니터링을 통해 전사적인 브랜드/상표 전략, 체계 및 가이드라인이 명확히 현장에 적용되고 있는지 검수 활동을 진행하고 있습니다. 나. 지적재산권 현황 당분기말 현재 당사의 지적재산권 현황은 다음과 같습니다.

구 분	특 허/실 용	디자인

국 내	17,735	2,076

해 외	11,805	2,227

계	29,540	4,303

특허는 엔진, 변속기, 샤시, 차체 등 차량을 구성하는 기술에 관한 것으로서 당사 제품에 적용되거나 향후 활용될 예정으로, 사업보호의 역할 뿐만 아니라 당사 개발 고유기술의 경쟁사 사용을 견제하는 역할을 하고 있습니다.특히, 차량에 IT/전자 장치 탑재가 점차 증가함에 따라 HMI(Human Machine Interface/유저인터페이스), 자율주행, 모바일 연동 서비스 등과 관련된 선행특허 확보를 강화하여 미래기술분야 선점을 꾀하고 있으며, 하이브리드, 연료전지, 전기차 등과 같은 친환경 차량 시장에서의 경쟁력을 확보하기 위한 특허를 취득하고 있습니다.또한 헤드램프, 라디에이터 그릴 등과 같은 단위 부품 및 차량의 전체 외관에 적용된 고유의 디자인을 보호하고자 미국, 중국 등 세계 여러 국가에 디자인 특허를 확보하고 있습니다.

다. 관련 법령 또는 정부의 규제 등

자동차 산업에 관련된 법령이나 정부규제는 자동차 제조 형식 승인, 안전 규제, 환경 규제, 자동차 관련 조세 등 다양합니다. 2002년 7월부터 제조물책임(PL: Product Liability)법이 시행되고 있으며 형식승인제도가 2003년 1월부터 자기인증제로 변경되는 등 최근 자동차 관련 법규는 소비자 권익과 업체의 책임을 강화하는 방향으로 개정되는 추세입니다.

자동차 관련 세금으로는 먼저 자동차 취득단계에서 개별소비세, 교육세, 부가세, 취득세 등 4가지 세금이 있으며 공채를 매입해야 합니다. 자동차 보유와 운행 시에는 자동차세와 교육세, 교통세, 부가세 등 4가지 세금을 납부해야 하는데, 2011년 세제 간편화 차원에서 등록세와 주행세가 각각 취득세와 자동차세로 통합된 바 있습니다.

또한 한-미 FTA 발효에 따른 개별소비세가 한 단계 낮아져 2,000cc 초과 차량의 세율은 2012년 8%에서 2013년 7%, 2014년 6%로 인하되었고 2015년에는 5%로 낮아졌습니다.

이 밖에도 대기환경 보전 차원에서 자동차 오염물질 배출 규제와 운전자와 탑승자 보호를 위한 안전 규제가 있습니다. 세계 각국의 자동차 관련 법규는 각국 정부의 정책에 따라 다양하지만 최근 선진국을 중심으로 환경과 안전에 관한 법규가 강화되는 추세입니다.

친환경차 시장 확대를 지원하기 위해 하이브리드차와 전기차에 대한 개별소비세와 교육세, 취득세, 도시철도채권 등 세제 감면 기간이 연장되었습니다. 또한 정부는 자동차 연비 측정 방법 및 표시 방법 적용을 확대하여 신차뿐만 아니라 양산차도 신규 연비를 표시하게 되었습니다. 2014년부터는 휘발유와 가스차의 평균배출량 기준이 단계적으로 강화되고 있으며, 2017년부터는 디젤차에 강화유로6 수준의 배출기준이 신차부터 순차적으로 적용됩니다. 당사는 2002년 공정거래 관련 법규 준수를 위한 공정거래 자율준수 프로그램(CP: Compliance Program)을 도입하였으며 자율준수관리자에 의해 총괄적으로 CP를관리하고 있습니다. 자율준수관리자는 최고경영자로부터 관련 권한과 책임을 위임 받아 독립성을 확보하고 있으며, 다양한 내부 조직으로부터 활동을 지원받고 있습니다. CP 운영에 대한 결과는 이사회에 보고되고 있으며, 공정거래에 대한 인식변화를 위하여 공정거래 교육을 실시하고 있습니다. 입사 시부터 공정거래법 준수의 중요성을 알리고자 신임 임원 및 신입사원 교육 시 공정거래 교육을 실시하고 있으며, 공정거래법규 관련성이 높은 부문의 임직원을 대상으로 매년 자율준수 교육을 실시하고 있습니다. 또한 공정거래 관련 유의사항을 임직원이 숙지하고 실천할 수 있도록 매월 공정거래 소식지를 통해 지속적인 홍보활동을 진행하며 공정거래 의식을 전사 확산시키고 있습니다.'19년 1월~9월 중 당사의 공정거래 교육 실시 상세 내역은 다음과 같습니다.

일 정	내 용

1월	신입사원 교육

3월	신임임원 온라인 교육

5월	신입사원 교육, 국내영업본부 및 연구소 현장교육

6월	신입사원 교육, 아산공장 현장교육

7월	전주공장 현장교육

8월	신입사원 교육

9월	울산공장 현장교육

라. 회사 환경 규제

당사는 글로벌 환경 이슈 및 규제에 대해 종합적인 대응 능력을 강화하고자 기후변화, 자원순환, 배출가스(대기환경), 유해물질을 4대 핵심 이슈로 정하고 이를 중심으로 환경경영을 강화하고 있습니다.

당사는 '친환경' 측면에서 지속성장을 위한 도약의 발걸음을 늦추지 않고 있습니다. 당사는 세계 최초로 친환경차 전용 플랫폼을 기반으로 3가지 파워트레인을 적용한 아이오닉의 하이브리드, 전기차, 플러그인하이브리드 양산을 완료하였으며, 이중 하이브리드와 전기차는 미국 시장에서 연비 1위를 달성하는 성과를 거두었습니다. 2013년 세계 최초로 수소전기차(Tucson 수소전기차) 양산을 통해 미래 친환경차 시장의 문을 연 당사는 시스템의 고도화 및 대중화를 위한 노력에 박차를 가하고 있으며, 2018년 2세대 수소전기차인 넥쏘 FCEV를 출시하였습니다. 넥쏘는 당사가 지금까지 축적한 HEV, PHEV, EV의 우수한 전기동력 부품 기술력과 수소전기차 기술 노하우 및 최신 미래자동차 기술이 집약된 미래형 SUV입니다. 당사는 자동차 시장에서 앞으로 성장 가능성이 큰 전기차, 수소전기차 등의 친환경차 뿐 아니라 당사가 오랜 시간 동안 시장을 선도해 온 내연기관 자동차 역시 친환경성을 극대화 할 수 있도록 신소재 적용 확대, 자동차 경량화, 연비 개선 및 배출가스 저감, 폐기 시 환경영향 저감 등 다양한 기술과 시스템을 도입하고 있습니다. 사업장 온실가스 감축부분에서는 2015년 배출권거래제 시행에 따라 전 사업장과 건물의 온실가스 관리를 철저히 하고 있습니다. 사업장 온실가스 감축 관련해서는 자동차를 생산하는 공장 뿐만 아니라 판매, 서비스, 연구 관련 건물 부문을 포함한 전 사업장에서 온실가스 배출량을 감축하기 위해 노력하고 있습니다. 국제사회의 기후변화 대응을 위한 파리기후변화 협약에 따라 한국 정부는 2015년 12월 2030년의 국가 온실가스 총 배출량을 2030년의 온실가스 배출 전망치(BAU) 대비 37% 까지 감축하는 것을 목표로 하고 있습니다. 당사는 정부의 에너지/온실가스 목표관리제, 배출권거래제 이행 협약 체결한 이후 국/내외의 어려운 여건에도 불구하고 적극적인 에너지 절감 활동을 통해 정부와 약정한 에너지 및 온실가스 감축 목표를 달성하는 등 기후 변화 이슈에 적극 대응하고 있습니다. 2015년부터 시행되는 배출권거래제에 대응하기 위해서 2014년 12월에 1차기간(2015~17) 배출권 할당 목표를 확정하고, 내부적으로 온실가스 감축 활동을 통해서 대응하고, 부족분이 발생할 경우에는 배출권거래소에서 배출권을 구매하여 할당 목표를 달성할 수 있는 대응체계를 구축하였습니다. 또한 당사는 기후변화 온실가스 대응활동에 대한 글로벌 탄소공개프로젝트인 CDP 평가에 2007년부터 참여해왔으며, 온실가스의 지속적 감축 노력 및 관리체계 강화를통해 2018 CDP 국내1위 기업으로 탄소경영 아너스 클럽 수상을 하였습니다. 2019년부터는 다우존스지속가능경영지수 평가인 DJSI까지 참여를 확대하였습니다.친환경 자동차 생산은 물론 자동차를 제조 과정에서 발생하는 온실가스를 저감하기 위해 다양한 활동으로 단기적으로는 에너지 절감, 각종 폐열 재활용, 에너지 저소비형 공법 개발 및 적용 등 에너지 효율을 극대화하고, 중장기적으로는 신재생에너지의도입을 통해 에너지원을 다변화로 온실가스 감축 전략을 수립하여 실행해 나가고 있습니다. 당사는 자동차 생산에 사용되는 자원을 절감하고(Reduce), 재사용(Reuse), 재활용(Recycle) 하는 등 3R 추진함으로써 환경오염을 예방하고 지구의 소중한 자원을 절약하고 있습니다. 현대자동차그룹은 철강-부품-자동차-건설 등 각 사업분야에서 유기적인 자원 순환 시스템이 구축되어 있으며 현대제철이 생산한 열연강판은 자동차 냉연강판으로 가공되어 현대자동차의 자동차 생산에 적용되고, 수명을 다한 자동차가 다시 현대제철의 철근, H형강 등의 건설용 제품 원료로 활용되는 자원 순환이 이루어지고 있습니다. 생산공장 내에서도 원부자재, 용수 등 자원절감/재활용/재사용을 통해 폐기물 최소화를 위해 노력 중입니다. 2019년부터는 글로벌 탄소공개 프로젝트인 CDP 평가의 Water 부문까지 참여를 확대하는 등 용수/폐수 등의 수자원 관리 체계를 강화하고 있습니다. 자동차의 생산과 사용단계에서 필연적으로 발생하는 배기가스와 대기오염물질은 대기환경에 영향을 주고 있습니다. 당사는 자동차 배기가스와 공장의 대기오염물질을 저감시키는 기술을 지속적으로 개발, 적용하여 대기오염을 최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 유럽에 판매되는 차량의 경우, 2018.9월 이후 현지 판매 및 등록되는 전 차량에 대해,배출가스 Euro-6d TEMP 기준을 만족할 수 있도록 제작되고 있으며 2019.9월 이후 현지 판매 및 등록되는 가솔린 전 차량에 대해서는 기존대비 강화된 증발가스 규제를 만족할 수 있도록 제작되고 있습니다. 이는 기존 2014.9월 배출가스 기준인 Euro-6b 대비, 실제도로상에서 질소산화물 및 입자개수(PN)에 대한 실도로 배출가스 시험(RDE)을 실시하며, 강화된 시험방식의 국제표준시험방법(WLTP)에 따라 시험실에서 배출가스 유해물질(일산화탄소, 질소산화물, 탄화수소, 입자상물질(PM), 입자개수(PN)) 및 연비를 측정하게 됩니다. 당사는 이러한 실도로 배출가스 시험 및 강화된 시험방식을 준수하는 배출가스 저감 시스템 및 엔진을 개발하여, 차량 배출가스 저감을 실현하고 있습니다. 북미에 판매되는 차량의 경우, 2015년 이후 신규 인증 차량에 대해 배출가스Tier-3, LEV-III 기준을 만족할 수 있도록 제작되고 있습니다. 이는 기존 Tier-2, LEV II 대비 스모그와 연관된 탄화수소 및 질소산화물을 80 % 추가 감축하는 규제입니다. 또한 입자상 물질 (PM) 의 경우 기존 대비 70 % 추가 감축해야 합니다. 최근 실도로 검증이 강화되어서 시험소에서 주행할 때 발생하는 배출가스 외에 실제 도로상에서 발생하는 배출가스에 대해 문제가 없도록 설계 및 검증을 철저히 실시하여 차량을 개발하고 있습니다. 국내에 판매되는 디젤 차량의 경우, 2017.10월 이후 신규 인증 차량은 실제도로상에서 질소산화물 및 입자개수에 대한 배출가스 시험(RDE)을 실시하며, 보다 강화된 시험방식의 국제표준시험방법(WLTP)에 따라 배출가스를 측정하게 되어, 당사는 이에 대한 배출가스 저감장치를 제작하고 있습니다. 가솔린/LPG 차량은 미국과 동일한 LEV-III 기준을 2016년 이후 신규 인증 차량 (선택 적용) 에 대해 만족할 수 있도록 개발하고 있습니다. 당사는 국내외 제품 유해물질 규제 동향을 파악하여 당사 제품에 즉시 반영하고 있습니다. 2004년 국제재질정보시스템(IMDS: International Material Data System)을 도입하여 신차 개발단계에서 협력사가 생산하는 부품 내 모든 화학물질 성분에 대하여 규제 만족 여부를 점검하고 있으며 양산차량에 대해서도 정기검사를 실시하여 유해물질 사용을 예방하고 있습니다. 또한 당사와 협력관계에 있는 계열사 및 협력사의 유해물질 규제 대응을 위하여 유기적인 협업과 지원을 하고 있습니다. 당사는 고객에게 안전한 제품을 제공하고자 유해한 물질에 대해서는 규제 여부와 무관하게 대체 물질을 선제적으로 적용 검토하고 있습니다. 이와 함께 생산현장에서 작업하는 근로자들의 건강을 위해 유해물질규제를 반영한 현대자동차 자체 화학물질 관리기준에 의거 발암물질 등 고 유해성 물질이 함유된 화학제품의 공장 내 사용을 제한하고 있으며, 대체품 사용을 통한 유해물질 제로화를 위해 노력하고 있습니다. ◆click◆『수주상황』 삽입 11013#*_수주상황.dsl III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 (단위 : 백만원) 구 분 제52기 3분기 제51기 제50기 [유동자산] 75,868,279 73,008,101 73,975,914 현금및현금성자산 9,208,985 9,113,625 8,821,529 단기금융상품 8,485,879 7,936,319 7,745,829 기타금융자산 7,922,725 9,755,725 12,886,769 매출채권 4,366,211 3,595,993 3,838,043 재고자산 12,120,367 10,714,858 10,279,904 금융업채권 28,637,446 25,864,589 25,536,188 기타 5,126,666 6,026,992 4,867,652 [비유동자산] 115,801,603 107,647,651 104,223,540 기타금융자산 2,834,788 2,223,358 2,512,409 유형자산 31,184,752 30,545,608 29,827,142 투자부동산 174,450 189,334 199,498 무형자산 5,058,956 4,921,383 4,809,336 공동기업 및 관계기업투자 18,187,395 17,143,239 17,252,338 금융업채권 31,108,672 28,637,075 25,631,830 운용리스자산 21,597,289 20,425,766 20,727,950 기타 5,655,301 3,561,888 3,263,037 자산총계 191,669,882 180,655,752 178,199,454 [유동부채] 54,257,850 49,438,414 43,160,709 [비유동부채] 61,386,844 57,321,328 60,281,391 부채총계 115,644,694 106,759,742 103,442,100 [자본금] 1,488,993 1,488,993 1,488,993 [연결자본잉여금] 4,194,598 4,201,214 4,201,214 [연결기타자본항목] (1,389,074) (1,155,244) (1,640,096) [연결기타포괄손익누계액] (1,893,203) (3,052,198) (2,278,955) [연결이익잉여금] 67,439,353 66,490,082 67,332,328 [매각예정자산과 관련된 자본] - 1,122 - [비지배지분] 6,184,521 5,922,041 5,653,870 자본총계 76,025,188 73,896,010 74,757,354 매출액 77,922,285 96,812,609 96,376,079 영업이익 2,441,116 2,422,165 4,574,667 법인세비용차감전순이익 3,031,803 2,529,582 4,438,550 연결분기(당기)순이익 2,413,580 1,645,019 4,546,400 지배회사지분 순이익 2,175,648 1,508,084 4,032,824 보통주 기본주당순이익 8,252원 5,632원 14,993원 보통주 희석주당순이익 8,252원 5,632원 14,993원 연결에 포함된 회사수 122 118 116 ※ 비교표시된 제50기(전전기) 는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표입니다. ※ '19,1.1일부로 리스회계기준서(K-IFRS 제1116호)를 적용함에 따라 제52기 3분기 재무정보는 리스회계기준서(K-IFRS 제1116호)를 적용하여 작성하였습니다. 제51기, 제50기는 리스회계기준서(K-IFRS 제1116호)를 소급적용하지 않고 종전기준서에 따라 작성되었습니다. (2) 요약재무정보(별도재무제표 기준) (단위 : 백만원) 구 분 제52기 3분기 제51기 제50기 [유동자산] 21,628,713 22,325,069 23,299,445 현금및현금성자산 384,531 194,203 108,022 단기금융상품 6,852,713 6,478,598 6,525,813 기타금융자산 5,447,658 7,444,315 10,031,050 매출채권 4,501,511 3,868,219 2,897,096 재고자산 3,202,662 2,863,652 2,388,345 기타 1,239,638 1,476,082 1,349,119 [비유동자산] 49,616,050 47,417,439 46,831,205 기타금융자산 2,064,958 1,795,026 2,081,261 유형자산 22,988,350 22,904,948 22,214,136 투자부동산 144,579 156,206 161,057 무형자산 4,034,875 3,915,129 3,711,879 종속기업,공동기업 및 관계기업투자 18,163,328 17,533,271 17,634,852 기타 2,219,960 1,112,859 1,028,020 자산총계 71,244,763 69,742,508 70,130,650 [유동부채] 12,933,355 12,737,313 10,360,637 [비유동부채] 4,743,336 4,429,408 5,545,595 부채총계 17,676,691 17,166,721 15,906,232 [자본금] 1,488,993 1,488,993 1,488,993 [자본잉여금] 4,009,870 4,009,870 4,009,870 [기타자본항목] (1,389,074) (1,155,244) (1,640,095) [기타포괄손익누계액] 82,511 94,617 480,092 [이익잉여금] 49,375,772 48,137,551 49,885,558 자본총계 53,568,072 52,575,787 54,224,418 종속·관계·공동기업투자주식의 평가방법 원가법 원가법 원가법 매출액 35,563,884 43,160,108 41,604,869 영업이익 (손실) 921,317 (59,322) 2,163,447 분기(당기)순이익 2,303,337 414,941 2,551,319 보통주 기본주당이익 8,737원 1,536원 9,478원 보통주 희석주당이익 8,737원 1,536원 9,478원 ※ 비교표시된 제50기(전전기) 는 2018년 1월 1일부터 시행된 K-IFRS 1109호 및 1115호를 소급적용하지 않은 재무제표입니다. ※ '19,1.1일부로 리스회계기준서(K-IFRS 제1116호)를 적용함에 따라 제52기 3분기 재무정보는 리스회계기준서(K-IFRS 제1116호)를 적용하여 작성하였습니다. 제51기, 제50기는 리스회계기준서(K-IFRS 제1116호)를 소급적용하지 않고 종전기준서에 따라 작성되었습니다. ※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11013#*재무제표_*.* 52기3분기(별도)_v7.ixd 2. 연결재무제표 연결 재무상태표 제 52 기 3분기말 2019.09.30 현재 제 51 기말 2018.12.31 현재 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기말 제 51 기말 자산 유동자산 75,868,279 73,008,101 현금및현금성자산 9,208,985 9,113,625 단기금융상품 8,485,879 7,936,319 기타금융자산 7,922,725 9,755,725 매출채권 4,366,211 3,595,993 기타채권 3,231,649 3,291,847 재고자산 12,120,367 10,714,858 기타자산 1,802,999 1,770,682 당기법인세자산 92,018 97,271 금융업채권 28,637,446 25,864,589 매각예정비유동자산 867,192 비유동자산 115,801,603 107,647,651 장기금융상품 697,568 112,394 기타금융자산 2,834,788 2,223,358 장기성매출채권 114,172 136,777 기타채권 784,165 755,088 기타자산 844,868 711,299 유형자산 31,184,752 30,545,608 투자부동산 174,450 189,334 무형자산 5,058,956 4,921,383 공동기업 및 관계기업투자 18,187,395 17,143,239 이연법인세자산 2,485,709 1,846,330 금융업채권 31,108,672 28,637,075 운용리스자산 21,597,289 20,425,766 사용권자산 728,819 자산총계 191,669,882 180,655,752 부채 유동부채 54,257,850 49,438,414 매입채무 7,511,334 7,655,630 미지급금 4,512,628 5,425,460 단기차입금 12,355,633 12,249,850 유동성장기부채 17,354,746 14,104,927 당기법인세부채 468,785 150,802 충당부채 3,746,088 3,291,868 기타금융부채 21,095 44,288 기타부채 8,160,584 5,796,193 매각예정비유동부채 719,396 리스부채 126,957 비유동부채 61,386,844 57,321,328 장기성미지급금 21,924 20,319 사채 40,442,729 36,956,114 장기차입금 9,514,831 9,985,250 순확정급여부채 331,714 433,247 충당부채 3,846,576 3,508,036 기타금융부채 195,699 297,506 기타부채 2,873,245 2,800,510 이연법인세부채 3,528,142 3,320,346 리스부채 631,984 부채총계 115,644,694 106,759,742 자본 지배기업소유주지분 69,840,667 67,973,969 자본금 1,488,993 1,488,993 자본잉여금 4,194,598 4,201,214 기타자본항목 (1,389,074) (1,155,244) 기타포괄손익누계액 (1,893,203) (3,052,198) 이익잉여금 67,439,353 66,490,082 매각예정자산과 관련된 자본 1,122 비지배지분 6,184,521 5,922,041 자본총계 76,025,188 73,896,010 부채와자본총계 191,669,882 180,655,752 연결 손익계산서 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기 제 51 기 3분기 3개월 누적 3개월 누적 매출액 26,968,853 77,922,285 24,433,735 71,582,098 매출원가 22,540,467 64,958,197 20,741,202 60,495,561 매출총이익 4,428,386 12,964,088 3,692,533 11,086,537 판매비와관리비 4,049,866 10,522,972 3,403,603 9,165,499 영업이익 378,520 2,441,116 288,930 1,921,038 공동기업및관계기업투자손익 74,735 442,635 93,883 572,048 금융수익 177,833 611,444 244,377 635,572 금융비용 130,808 396,687 157,416 452,231 기타수익 362,966 979,346 346,163 725,634 기타비용 434,230 1,046,051 453,640 985,048 법인세비용차감전순이익(손실) 429,016 3,031,803 362,297 2,417,013 법인세비용 (31,483) 618,223 56,345 568,699 연결분기순이익 460,499 2,413,580 305,952 1,848,314 연결분기순이익의 귀속 지배기업소유주지분 426,911 2,175,648 269,245 1,637,858 비지배지분 33,588 237,932 36,707 210,456 주당이익 기본주당이익(손실) (단위 : 원) 보통주 기본주당이익 (단위 : 원) 1,619 8,252 1,008 6,113 1우선주 기본주당이익 (단위 : 원) 1,631 8,289 1,021 6,149 희석주당이익(손실) (단위 : 원) 보통주 희석주당이익 (단위 : 원) 1,619 8,252 1,008 6,113 1우선주 희석주당이익 (단위 : 원) 1,631 8,289 1,021 6,149 연결 포괄손익계산서 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기 제 51 기 3분기 3개월 누적 3개월 누적 연결분기순이익 460,499 2,413,580 305,952 1,848,314 기타포괄손익 148,700 1,096,091 (361,482) (261,307) 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목 (128,858) (145,108) 57,609 (79,284) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 관련 손익 (15,387) 3,005 81,343 (34,031) 확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익) (13,933) (21,709) (5,171) (4,175) 지분법이익잉여금 (101,751) (142,934) (19,140) (20,696) 지분법자본변동 2,213 16,530 577 (20,382) 후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 277,558 1,241,199 (419,091) (182,023) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 관련 손익 3,016 14,339 2,084 (3,533) 현금흐름위험회피파생상품평가손익 (48,389) (41,450) 13,612 (119,475) 지분법자본변동 71,257 353,742 (172,129) (33,045) 해외사업환산손익 251,674 914,568 (262,658) (25,970) 총포괄손익 609,199 3,509,671 (55,530) 1,587,007 지배기업소유주지분 562,093 3,170,498 (69,143) 1,407,580 비지배지분 47,106 339,173 13,613 179,427 연결 자본변동표 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 자본 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 비지배지분 자본 합계 자본금 자본잉여금 기타자본항목 기타포괄손익누계액 이익잉여금 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계 2018.01.01 (기초자본) 1,488,993 4,201,214 (1,640,096) (2,278,955) 67,332,328 69,103,484 5,653,870 74,757,354 회계기준의 변경 (341,354) 207,617 (133,737) (74,554) (208,291) 조정 후 금액 1,488,993 4,201,214 (1,640,096) (2,620,309) 67,539,945 68,969,747 5,579,316 74,549,063 총포괄이익: 연결분기순이익 1,637,858 1,637,858 210,456 1,848,314 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 관련 손익 (18,873) (19,442) (38,315) 751 (37,564) 현금흐름위험회피파생상품평가손익 (70,476) (70,476) (48,999) (119,475) 지분법평가 (51,201) (20,696) (71,897) (2,226) (74,123) 확정급여제도의 재측정요소 (2,075) (2,075) (2,100) (4,175) 해외사업환산손익 (47,515) (47,515) 21,545 (25,970) 총포괄이익 소계 (188,065) 1,595,645 1,407,580 179,427 1,587,007 자본에 직접 반영된 소유주와의 거래: 배당 (1,076,734) (1,076,734) (50,727) (1,127,461) 종속기업의 증자 10 10 종속기업의 취득 10 10 종속기업의 처분 자기주식 취득 (380,206) (380,206) (380,206) 자기주식 소각 939,586 (939,586) 신종자본증권의 발행 299,240 299,240 기타변동분 (1,479) (1,479) (2,163) (3,642) 자본에 직접 반영된 소유주와의 거래 소계 559,380 (2,017,799) (1,458,419) 246,370 (1,212,049) 2018.09.30 (기말자본) 1,488,993 4,201,214 (1,080,716) (2,808,374) 67,117,791 68,918,908 6,005,113 74,924,021 2019.01.01 (기초자본) 1,488,993 4,201,214 (1,155,244) (3,051,076) 66,490,082 67,973,969 5,922,041 73,896,010 회계기준의 변경 조정 후 금액 총포괄이익: 연결분기순이익 2,175,648 2,175,648 237,932 2,413,580 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 관련 손익 15,679 (1,785) 13,894 3,450 17,344 현금흐름위험회피파생상품평가손익 (24,944) (24,944) (16,506) (41,450) 지분법평가 355,919 (142,934) 212,985 14,353 227,338 확정급여제도의 재측정요소 (18,304) (18,304) (3,405) (21,709) 해외사업환산손익 811,219 811,219 103,349 914,568 총포괄이익 소계 1,157,873 2,012,625 3,170,498 339,173 3,509,671 자본에 직접 반영된 소유주와의 거래: 배당 (1,063,331) (1,063,331) (58,503) (1,121,834) 종속기업의 증자 3,238 3,238 종속기업의 취득 2,169 2,169 종속기업의 처분 (19,637) (19,637) 자기주식 취득 (233,830) (233,830) (233,830) 자기주식 소각 신종자본증권의 발행 기타변동분 (6,616) (23) (6,639) (3,960) (10,599) 자본에 직접 반영된 소유주와의 거래 소계 (6,616) (233,830) (1,063,354) (1,303,800) (76,693) (1,380,493) 2019.09.30 (기말자본) 1,488,993 4,194,598 (1,389,074) (1,893,203) 67,439,353 69,840,667 6,184,521 76,025,188 연결 현금흐름표 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기 제 51 기 3분기 영업활동으로 인한 현금흐름 1,320,577 3,455,335 영업으로부터 창출된 현금흐름 2,891,573 5,042,182 연결분기순이익 2,413,580 1,848,314 조정 11,452,537 9,936,407 영업활동으로 인한 자산부채의 변동 (10,974,544) (6,742,539) 이자의 수취 523,306 461,802 이자의 지급 (1,552,053) (1,465,523) 배당금의 수취 204,338 192,260 법인세의 지급 (746,587) (775,386) 투자활동으로 인한 현금흐름 (3,352,025) (684,304) 단기금융상품의 순증감 (1,058,279) (902,639) 기타금융자산(유동)의 순증감 2,017,836 3,312,081 기타금융자산(비유동)의 감소 6,181 125,716 기타채권의 감소 29,124 76,732 장기금융상품의 감소 5,475 1,429 유형자산의 처분 46,562 83,631 무형자산의 처분 2,589 1,149 종속기업의 취득 2,169 10 기타금융자산(비유동)의 증가 (372,719) (108,602) 기타채권의 증가 (36,303) (41,718) 장기금융상품의 증가 (16,925) (14,119) 유형자산의 취득 (2,530,397) (2,175,208) 무형자산의 취득 (1,047,569) (981,784) 공동기업 및 관계기업투자의 취득 (452,666) (60,727) 기타 투자활동으로 인한 현금유출입액 52,897 (255) 재무활동으로 인한 현금흐름 1,791,597 (2,078,662) 단기차입금의 순증감 610,146 (44,350) 장기차입금 및 사채의 차입 17,391,834 14,139,960 종속기업의 증자 3,238 10 장기차입금 및 사채의 상환 (14,673,176) (14,883,794) 리스부채의 상환 (120,782) 자기주식의 취득 (233,830) (380,206) 배당금의 지급 (1,121,819) (1,127,452) 신종자본증권의 발행 299,240 기타 재무활동으로 인한 현금유출입액 (64,014) (82,070) 매각예정자산 대체 (84,270) 연결대상범위의 변동으로 인한 현금의 증가 2,090 현금및현금성자산의 환율변동효과 335,211 (95,290) 현금및현금성자산의 증감 95,360 514,899 기초의 현금및현금성자산 9,113,625 8,821,529 기말의 현금및현금성자산 9,208,985 9,336,428 3. 연결재무제표 주석 주석 제52기 3분기 2019년 7월 1일부터 2019년 9월 30일까지제52기 3분기누적 2019년 1월 1일부터 2019년 9월 30일까지 제51기 3분기 2018년 7월 1일부터 2018년 9월 30일까지제51기 3분기누적 2018년 1월 1일부터 2018년 9월 30일까지 현대자동차주식회사와 그 종속기업 1. 회사 및 종속기업의 개요 지배기업인 현대자동차주식회사(이하 '회사')는 1967년 12월에 설립되었으며, 회사와 회사의 종속기업(이하 '연결실체') 은 자동차와 자동차부품의 제조 및 판매, 차량 할부금융, 결제대행 및 철도차량 제작 등의 사업을 운영하고 있습니다. 회사는 1974년 6월에 한국거래소가 개설하는 유가증권시장에 주식을 상장하였으며,런던증권거래소 및 룩셈부르크증권거래소에 주식예탁증서가 상장되어 있습니다. 당분기말 현재 회사의 주요주주(보통주)의 현황은 다음과 같습니다. 주주명 소유주식수 지분율(%) 현대모비스(주) 45,782,023 21.43 정몽구 11,395,859 5.33 (1) 당분기말 현재 회사의 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. 종속기업명 주요영업활동 소재지 소유지분율 종속기업 소유지분 현대캐피탈(주) 금융 대한민국 59.68% 현대카드(주)(*1) 〃 〃 36.96% 현대로템(주)(*2) 철도차량 제조 및 판매 〃 43.36% (주)현대케피코 자동차부품 제조 및 판매 〃 100.00% 그린에어(주) 산업용가스의 제조 및 판매 〃 51.00% 현대로템(주) 51.00% 현대오트론(주) 차량 전자제어장치 연구개발 〃 60.00% 현대파텍스(주) 자동차부품 제조 및 판매 〃 56.00% (주)현대엔지비 엔지니어링 서비스 〃 53.66% 메인트란스(주) 철도 유지 보수 〃 80.00% 현대로템(주) 80.00% 전북현대모터스에프씨(주) 프로축구단 〃 100.00% Hyundai Motor America (HMA) 완성차 및 부품 판매 미국 100.00% Hyundai Capital America (HCA) 금융 〃 80.00% HMA 80.00% Hyundai Motor Manufacturing Alabama, LLC (HMMA) 완성차 제조 및 판매 〃 100.00% HMA 100.00% Hyundai Translead, Inc. (HT) 특장제품 제조 및 판매 〃 100.00% Stamped Metal American Research Technology, Inc. (SMARTI) 지주회사 〃 72.45% HMA 72.45% Stamped Metal American Research Technology LLC 부품 제조 〃 100.00% SMARTI 100.00% Hyundai America Technical Center, Inc. (HATCI) 자동차 연구개발 〃 100.00% Genesis Motor America LLC 완성차 및 부품 판매 〃 100.00% HMA 100.00% Hyundai Rotem USA Corporation 철도차량 제조 및 판매 〃 100.00% 현대로템(주) 100.00% Hyundai Auto Canada Corp. (HACC) 완성차 및 부품 판매 캐나다 100.00% HMA 100.00% Hyundai Auto Canada Captive Insurance Inc. (HACCI) 보험 〃 100.00% 〃 Hyundai Capital Canada Inc. (HCCA) 금융 〃 70.00% 현대캐피탈(주) 20.00% Hyundai Capital Lease Inc. (HCLI) 〃 〃 100.00% HCCA 100.00% HK Lease Funding LP 〃 〃 100.00% HCLI 99.99%HCCA Funding Inc. 0.01% HCCA Funding Inc. 〃 〃 100.00% HCLI 100.00% Hyundai Motor India Limited (HMI) 완성차 제조 및 판매 인도 100.00% Hyundai Motor India Engineering Private Limited (HMIE) 자동차 연구개발 〃 100.00% HMI 100.00% Hyundai Capital India Private Limited (HCI) 금융 〃 100.00% 현대캐피탈(주) 100.00% Hyundai Motor Japan Co., Ltd. (HMJ) 완성차 및 부품 판매 일본 100.00% Hyundai Motor Japan R Center Inc. (HMJ R) 자동차 연구개발 〃 100.00% Beijing Jingxian Motor Safeguard Service Co., Ltd. (BJMSS) 완성차 판매 및 정비 중국 100.00% Beijing Jingxianronghua Motor Sale Co., Ltd. 완성차 판매 〃 100.00% BJMSS 100.00% Genesis Motor Sales(Shanghai) Co. Ltd. 〃 〃 100.00% Hyundai Millennium (Beijing) Real Estate Development Co., Ltd. 부동산 투자 〃 99.00% CMEs 99.00% Rotem Equipments (Beijing) Co., Ltd. 자동차 설비판매 및 유지보수 〃 100.00% 현대로템(주) 100.00% KEFICO Automotive Systems (Beijing) Co., Ltd. 자동차부품 제조 및 판매 〃 100.00% (주)현대케피코 100.00% KEFICO Automotive Systems (Chongqing) Co., Ltd. 〃 〃 90.00% (주)현대케피코 90.00% HYUNDAI KEFICO VIETNAM COMPANY LIMITED 〃 베트남 100.00% (주)현대케피코 100.00% HYUNDAI THANH CONG VIETNAM AUTO MANUFACTURINGCORPORATION(HTMV)(*1) 완성차 제조 및 판매 〃 50.00% Hyundai Thanh cong Commercial Vehicle Joint Stock Company(HTCV)(*1) 완성차 제조 및 판매 〃 50.00% Hyundai Motor Company Australia Pty Limited (HMCA) 완성차 및 부품 판매 호주 100.00% PT. HYUNDAI MOTOR MANUFACTURING INDONESIA (HMMI) 완성차 및 부품 판매 인도네시아 100.00% Hyundai Capital Australia Pty Limited 금융 호주 100.00% 현대캐피탈(주) 100.00% HR Mechanical Services Limited 철도 유지 보수 뉴질랜드 100.00% 현대로템(주) 100.00% Hyundai Motor Manufacturing Czech, s.r.o. (HMMC) 완성차 제조 및 판매 체코 100.00% Hyundai Motor Czech s.r.o. (HMCZ) 완성차 및 부품 판매 〃 100.00% Hyundai Motor Europe GmbH (HME) 마케팅 및 완성차 판매 독일 100.00% Hyundai Motor Deutschland GmbH (HMD) 완성차 및 부품 판매 〃 100.00% Hyundai Motor Europe Technical Center GmbH (HMETC) 자동차 연구개발 〃 100.00% Hyundai Motor Sport GmbH (HMSG) 고성능차 제작 및 마케팅 〃 100.00% HME 100.00% Hyundai Capital Europe GmbH 금융 〃 100.00% 현대캐피탈(주) 100.00% Hyundai Motor Commonwealth of Independent States B.V(HMCIS B.V) 지주회사 네덜란드 100.00% HMMR 1.65% Hyundai Motor Netherlands B.V. (HMNL) 완성차 및 부품 판매 〃 100.00% Hyundai Motor Manufacturing Rus LLC (HMMR) 완성차 제조 및 판매 러시아 70.00% Hyundai Motor Commonwealth of Independent States (HMCIS) 완성차 및 부품 판매 〃 100.00% HMCIS B.V 100.00% Hyundai Mobility Lab (HML) 소프트웨어 개발 〃 100.00% HMCIS 99% HMMR 1% Hyundai Capital Services Limited Liability Company 금융 〃 100.00% Hyundai Capital Europe 100.00% Hyundai Truck And Bus Rus LLC (HTBR) 완성차 및 부품 판매 〃 100.00% Hyundai Assan Otomotiv Sanayi Ve Ticaret A.S. (HAOSVT) 완성차 제조 및 판매 터키 70.00% Hyundai EURotem Demiryolu Araclari Sanayi ve Ticaret A.S 철도차량 제조 및 판매 〃 50.50% 현대로템(주) 50.50% Hyundai Rotem Company - Hyundai EURotem DemiryoluAraclari SAN. VE TIC. A.S ORTAK GIRISIMI 철도차량 판매 〃 100.00% 현대로템(주) 65.00%Hyundai EURotem A.S. 35.00% Hyundai Rotem Company - Hyundai EUrotem Mahmutbey ProjesiORTAK GIRISIMI 〃 〃 100.00% 현대로템(주) 85.00%Hyundai EURotem A.S. 15.00% HYUNDAI ROTEM MALAYSIA SDN BHD 플랜트설비 영업 말레이시아 100.00% 현대로템(주) 100.00% Hyundai Motor UK Limited (HMUK) 완성차 및 부품 판매 영국 100.00% Hyundai Motor Company Italy S.r.l (HMCI) 〃 이탈리아 100.00% Hyundai Motor Espana, S.L.U. (HMES) 〃 스페인 100.00% Hyundai Motor France SAS (HMF) 〃 프랑스 100.00% Hyundai Motor Poland Sp. Zo. O (HMP) 〃 폴란드 100.00% Genesis Motor Europe Gmbh 〃 독일 100.00% Hyundai Motor De Mexico S DE RL DE CV (HMM) 〃 멕시코 100.00% HT 0.01% Hyundai de Mexico, SA DE C.V., (HYMEX) 특장제품 제조 〃 99.99% HT 99.99% HYUNDAI KEFICO MEXICO, S. DE R.L. DE C.V. 자동차부품 제조 및 판매 〃 100.00% (주)현대케피코 100.00% Hyundai Rio Vista, Inc. 부동산 투자 미국 100.00% HT 100.00% Hyundai Motor Brasil Montadora de Automoveis LTDA (HMB) 완성차 제조 및 판매 브라질 100.00% Hyundai Capital Brasil Servicos De Assistencia Financeira Ltda 금융 〃 100.00% 현대캐피탈(주) 100.00% Hyundai Rotem Brasil Industria E Comercio De Trens Ltda. 철도차량 제조 및 판매 〃 100.00% 현대로템(주) 100.00% HMB Holding Participacoes Financeiras Ltda. 지주회사 〃 99.99% HMB 99.99% China Millennium Corporations (CMEs) 〃 케이만군도 59.60% China Mobility Fund, L.P. 투자 〃 72.00% 교보악사 Tomorrow 사모증권투자신탁 12호 〃 대한민국 100.00% 신한 BNPP 법인용 사모증권투자신탁 제34호 〃 〃 100.00% KB 리더스 사모증권투자신탁(*3) 〃 〃 100.00% 삼성 ETF 사모증권(*3) 〃 〃 100.00% 제로원 액셀러레이터 투자 펀드 1호 〃 〃 99.00% Hydrogen Energy Industry Fund 〃 홍콩 69.00% 오토피아제오십칠차~제육십칠차유동화전문유한회사(*1) 금융 대한민국 0.50% 현대캐피탈 0.50% 슈퍼시리즈제이차~제칠차유동화전문유한회사(*1) 〃 〃 0.50% 현대카드(주) 0.50% 블루월넛 주식회사 금융부가통신 〃 100.00% 현대카드(주) 100.00% Hyundai CHA Funding, LLC 금융 미국 100.00% HCA 100.00% Hyundai Lease Titling Trust 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai HK Funding, LLC 금융 미국 100.00% HCA 100.00% Hyundai HK Funding Two, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai HK Funding Three, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai HK Funding Four, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai ABS Funding, LLC 〃 〃 100.00% 〃 HK Real Properties, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai Auto Lease Offering, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai HK Lease, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Extended Term Amortizing Program, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai Asset Backed Lease, LLC 〃 〃 100.00% 〃 HCA Exchange, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai Protection Plan, Inc. 보험 〃 100.00% 〃 Hyundai Protection Plan Florida, Inc. 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai Capital Insurance Services, LLC 〃 〃 100.00% 〃 Hyundai Capital Insurance Company 〃 〃 100.00% 〃 Power Protect Extended Services, Inc. 〃 〃 100.00% 〃 Power Protect Extended Services Florida, Inc. 〃 〃 100.00% 〃 (*1) 다른 투자자와의 약정에 따라 또는 구조화기업과의 관계에 따라 연결실체가 실질적으로 지배한다고 판단함. (*2) 소유지분율이 과반수 미만이나, 보유한 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자의 주식 분산 정도 등을 종합적으로 고려하여 사실상 지배력을 보유하고 있는 것으로 판단하였음. (*3) 당분기 중 운용사 변경으로 사명이 변경됨. (2) 당분기의 연결대상 주요 종속기업의 요약재무상태 및 경영성과 는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 종속기업명 총자산 총부채 매출액 분기순손익 현대캐피탈(주)(*) 31,919,223 27,574,068 2,538,639 301,306 현대카드(주)(*) 16,777,775 13,503,017 1,835,129 151,819 현대로템(주)(*) 4,041,509 3,106,512 1,859,353 (167,302) (주)현대케피코(*) 1,960,599 1,280,083 1,546,000 56,257 HCA(*) 41,637,549 36,678,375 8,211,412 178,290 HMA(*) 7,621,157 6,372,990 12,976,497 (87,503) HMMA 5,066,065 2,488,097 5,874,743 (242,664) HMI(*) 3,826,576 1,689,936 5,456,778 346,692 HMMC 3,759,735 1,695,626 4,808,720 369,254 HME(*) 2,090,090 2,054,626 7,501,230 7,444 HMMR 1,552,578 780,387 2,372,349 117,289 HACC(*) 1,443,605 845,369 2,598,969 33,143 HAOSVT 1,366,497 932,534 1,805,170 39,740 HMB 1,286,037 884,975 1,698,198 (22,919) HMCA 731,243 574,736 1,326,206 5,728 (*) 종속기업의 연결재무제표 기준임. 전분기의 연결대상 주요 종속기업의 요약재무상태 및 경영성과 는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 종속기업명 총자산 총부채 매출액 분기순손익 현대캐피탈(주)(*) 29,795,313 25,689,392 2,321,794 259,768 현대카드(주)(*) 16,621,906 13,446,583 2,235,974 127,847 현대로템(주)(*) 3,892,448 2,546,050 1,754,811 (63,715) (주)현대케피코(*) 1,691,228 1,066,699 1,369,061 37,021 HCA(*) 37,507,342 33,095,026 7,370,313 163,531 HMA(*) 6,349,192 5,071,680 10,891,334 (310,111) HMMA 4,615,640 2,052,044 4,806,172 (43,880) HMMC 3,700,170 1,649,094 4,801,502 278,740 HMI(*) 3,392,526 1,428,736 5,131,462 337,161 HME(*) 1,500,184 1,473,244 6,949,859 4,385 HMMR 1,450,757 864,778 2,169,330 114,115 HAOSVT 1,448,464 1,130,695 2,145,447 (61,096) HACC(*) 1,145,451 674,267 2,071,829 (19,637) HMB 1,137,604 716,939 1,616,312 85,727 HMCA 720,260 562,172 1,418,778 2,486 (*) 종속기업의 연결재무제표 기준임. (3) 분기연결재무제표 작성시 이용된 모든 종속기업의 재무제표는 회사의 보고기간과 동일한 보고기간의 재무제표를 이용하였습니다. (4) 당분기 중 비지배지분이 중요한 종속기업의 요약 현금흐름의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 현대캐피탈(주) 현대카드(주) 현대로템(주) 영업활동 현금흐름 (1,477,064) (326,535) (219,498) 투자활동 현금흐름 (95,012) (25,639) (9,777) 재무활동 현금흐름 1,570,591 435,325 166,839 현금및현금성자산의 환율변동효과 - (272) (2,118) 현금및현금성자산의 순증감 (1,485) 82,879 (64,554) 전분기 중 비지배지분이 중요한 종속기업의 요약 현금흐름의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 현대캐피탈(주) 현대카드(주) 현대로템(주) 영업활동 현금흐름 (1,295,319) 176,769 (112,195) 투자활동 현금흐름 (43,737) (49,284) (14,971) 재무활동 현금흐름 1,976,044 713,192 (110,748) 현금및현금성자산의 환율변동효과 - - (1,638) 연결대상범위의 변동으로 인한 현금의 증감 - - 2,090 매각예정자산 대체 (84,270) - - 현금및현금성자산의 순증감 552,718 840,677 (237,462) (5) 당분기말 현재 주요 종속기업의 비지배지분이 보유한 소유지분율과 재무상태, 경영성과 및 배당금액 중 비지배지분에 귀속되는 몫의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 현대캐피탈(주) 현대카드(주) 현대로템(주) 비지배지분이 보유한 소유지분율 40.32% 63.04% 56.64% 누적비지배지분 1,757,271 2,168,674 587,756 비지배지분에 귀속되는 순손익 120,295 95,712 (97,261) 비지배지분에 지급한 배당금 35,200 26,471 3,833 전기말 현재 주요 종속기업의 비 지배지분이 보유한 소유지분율과 재무상태, 경영성과 및 배당금액 중 비지배지분에 귀속되는 몫의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 현대캐피탈(주) 현대카드(주) 현대로템(주) 비지배지분이 보유한 소유지분율 40.32% 63.04% 56.64% 누적비지배지분 1,676,205 2,119,846 689,977 비지배지분에 귀속되는 순손익 124,719 94,454 (177,600) 비지배지분에 지급한 배당금 34,319 19,099 4,120 (6) 종속기업 변동내역 당분기 중 신규로 연결재무제표에 포함되거나 제외된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. 구분 종속기업명 사유 증가 슈퍼시리즈제육차유동화전문유한회사 신규출자 슈퍼시리즈제칠차유동화전문유한회사 오토피아제육십육차유동화전문유한회사 오토피아제육십칠차유동화전문유한회사 Hydrogen Energy Industry Fund PT. HYUNDAI MOTOR MANUFACTURING INDONESIA Genesis Motor Europe Gmbh Hyundai Mobility Lab 감소 오토피아제오십오차유동화전문유한회사 청산 오토피아제오십육차유동화전문유한회사 슈퍼시리즈제일차유동화전문유한회사 Hyundai Capital Bank Europe GmbH 지분매각 2. 연결 재무제표 작성기준 및 유의적 회계정책 (1) 분기연결재무제표 작성기준 연결실체 의 분기연결재무제표는 연차 연결 재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간 연결 재무제표입니다.동 요약중간 연결 재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2018년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표를 함께 이용하여야 합니다. 중간재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차 연결 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 회계정책의 변경은 연결실체의 2019년 기말 연결재무제표에도 반영될 것으로 예상됩니다. 연결실체는 2019년 1월 1일에 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용하였습니다. 2019년 1월 1일부터 시행되는 다른 회계기준도 있으나, 그 기준들은 연결실체의 연결 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않습니다.기업회계기준서 제1116호에서는 단일 리스이용자 회계모형을 도입하였고, 그 결과 연결실체는 리스이용자로서 기초자산에 대한 사용권을 나타내는 사용권자산을 인식하고 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식합니다. 리스제공자 회계모형은 이전의 회계정책과 유사합니다. 1) 리스의 정의종전에 연결실체는 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정'을 적용하여 계약 약정일에 약정이 리스인지 또는 리스를 포함하는지를 결정하였습니다. 연결실체는 이제 새로운 리스 정의에 기초하여 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 평가합니다. 기업회계기준서 제1116호에 따르면 계약에서 대가와 교환하여 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하면 계약이 리스이거나 리스를 포함합니다. 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용일에 연결실체는 계약이 리스인지 다시 판단하지 않는 실무적 간편법을 적용하기로 선택하였습니다. 연결실체는 종전에 리스로 식별된 계약에만 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 기업회계기준서 제 1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따라 리스로 식별되지 않은 계약이 리스인지는 다시 평가하지 않았습니다. 그러므로 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스 정의는 2019년 1월 1일 이후 체결되거나 변경된 계약에만 적용되었습니다.리스요소를 포함하는 계약의 약정일이나 재평가일에 연결실체는 각 리스요소와 비리스요소의 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 배분합니다. 그러나 연결실체는 리스이용자에 해당하는 리스 계약에서는 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 선택하였고, 리스요소와 비리스요소를 하나의 리스요소로 보아 회계처리하였습니다. 2) 리스이용자연결실체는 토지, 건물 등 을 리스하고 있습니다. 연결실체는 리스이용자로서 종전에 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지에 따라 리스를 운용리스나 금융리스로 분류하였습니다. 기업회계기준서 제1116호에 따르면 연결실체는 대부분의 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 즉, 대부분의 리스가 연 결 재무상태표에 표시됩니다. 그러나 연결실체는 일부 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않기로 선택하였습니다. 연결실체는 이 리스에 관련되는 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액 기준에 따라 비용으로 인식합니다.사용권자산의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 토지 건물 등 합계 당분기말 17,132 711,687 728,819 연결실체는 리스부채를 연 결 재무상태표에서 별도로 표시합니다.① 유의적인 회계정책연결실체는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초 인식 시 원가로 측정하고, 후속적으로 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을차감하고, 리스부채의 재측정에 따른 조정을 반영하여 측정합니다. 리스부채는 최초 인식 시 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 측정합니다. 현재가치 측정 시 리스의 내재이자율로 리스료를 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 연결실체의 증분차입이자율로 리스료를 할인합니다. 연결실체는 일반적으로 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다.리스부채는 후속적으로 리스부채에 대하여 인식한 이자비용만큼 증가하고, 리스료의지급을 반영하여 감소합니다. 지수나 요율(이율)의 변동, 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액의 변동, 매수선택권이나 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한지나 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한지에 대한 평가의 변동에 따라 미래 리스료가 변경되는 경우에 리스부채를 재측정합니다.② 경과 규정전환시점에 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류된 리스에 대하여 2019년 1월 1일 현재 연결실체의 증분차입이자율로 할인한 잔여 리스료의 현재가치로 리스부채를 측정합니다. 사용권자산은 리스부채와 동일한 금액 으로 인식합니다. (선급하거나 발생한(미지급) 리스료는 조정) 연결실체는 다른 모든 리스에 이 방법을 적용합니다. 비교 표시되는 재무정보는 이전에 보고된 것과 같이 기업회계기준서 제1017호와 관련 해석서를 적용하였으며 재작성되지 않았습니다. 연결실체는 종전에 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류한 리스에 기업회계기준서 제1116호를 적용할 때, 다음의 실무적 간편법을 적용합니다. ㆍ 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 면제규정을 적용합니다. ㆍ 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외합니다. ㆍ 계약이 리스 연장 또는 종료 선택권을 포함한다면 리스기간을 결정할 때 사후판단을 사용합니다. 3) 리스제공자연결실체가 리스제공자로서 적용하는 회계정책은 기업회계기준서 제1017호의 정책과 다르지 않습니다. 다만, 연결실체가 중간리스제공자인 경우 전대리스는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 기초하여 분류됩니다. 연결실체는 리스제공자에 해당하는 리스에 대하여 전환시점에 어떠한 조정도 할 필요가 없습니다. 4) 재무제표에 미치는 영향① 전환시점에 미치는 영향기업회계기준서 제1116호의 전환시점에, 연결실체는 사용권자산 및 리스부채 등을 추가로 인식하였으며, 이익잉여금 효과는 없습니다. 전환시점에 영향을 미치는 사용권자산과 리스부채는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 2019년 1월 1일 사용권자산 668,545 리스부채 678,846 운용리스로 분류하였던 리스에 대한 리스부채를 측정할 때, 연결실체는 2019년 1월 1일의 증분차입이자율을 사용하여 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 3.91% 입 니다. ② 전환기간에 미치는 영향 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용한 결과, 연결실체는 당분기말 현재 사 용권자산으로 728,819백만원을 인식하였고, 리스부채로 758,941백만원을 인식하였습니다. 또한 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스에 관련하여 연결실체는 운용리스비용 대신에 감가상각비와 이자비용을 인식하였습니다. 연결실체는 이 리스에 대하여 2019년 9월 30일로 종료되는 기간 동안 감가상각비 128,247백만원, 이자비용 21,448백만원을 인식하였습니다. (2) 중요한 회계추정 및 판단연결실체가 중간재무제표를 작성함에 있어, 경영진은 회계정책 적용과 자산과 부채의 장부금액 및 수익과 비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 추정과 관련 가정은 역사적 경험과 관련성이 있다고 간주되는 기타 요인들에 바탕을 두고 있으며, 실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 중간재무제표 작성을 위해 연결실체의 회계정책 적용과 추정 불확실성의 주요 원천에 대해 경영진이 내린 중요한 판단은 제1116호 '리스'의 도입과 관련된 사항을 제외하고는, 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표와 동일합니다. 3. 매출채권 (1) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 매출채권 4,434,598 117,510 3,665,356 143,496 손실충당금 (68,387) - (69,363) - 현재가치할인차금 - (3,338) - (6,719) 계 4,366,211 114,172 3,595,993 136,777 (2) 매출채권의 연령분석 당분기말 현재 연결실체의 매출채권 연령분석의 세부내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 연체된 일수 손상된 채권 미연체 만기 경과후90일 이하 만기 경과후91일~180일 만기 경과후180일 초과 계 총장부금액 4,164,135 268,585 10,152 109,237 4,552,108 68,387 전기말 현재 연결실체의 매출채권 연령분석의 세부내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 연체된 일수 손상된 채권 미연체 만기 경과후90일 이하 만기 경과후91일~180일 만기 경과후180일 초과 계 총장부금액 3,460,604 219,070 41,207 87,971 3,808,852 69,363 (3) 당분기와 전분기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 기초 69,363 65,167 손상차손 (환입) (704) 1,807 제각 (743) (187) 환율차이로 인한 변동 471 340 분기말 68,387 67,127 4. 기타채권 (1) 당분기말 및 전기말 현재 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미수금 2,003,923 418,499 2,161,565 392,400 미청구공사 1,216,485 - 1,110,972 - 보증금 20,161 322,030 28,826 310,194 보증예치금 2,456 41,862 2,591 42,381 기타 4,725 1,774 1,719 10,113 손실충당금 (16,101) - (13,826) - 계 3,231,649 784,165 3,291,847 755,088 (2) 당분기와 전분기 중 기타채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 기초 13,826 11,128 손상차손 3,001 1,112 제각 (736) (636) 환율차이로 인한 변동 10 (12) 분기말 16,101 11,592 5. 기타금융자산 (1) 당분기 말 및 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 당기손익-공정가치측정금융자산 7,638,385 486,176 9,644,865 286,286 위험회피에 효과적인 파생상품자산 66,588 275,138 4,855 27,393 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 28,917 2,065,258 9,683 1,901,038 상각후원가측정금융자산 188,835 8,216 96,322 8,641 계 7,922,725 2,834,788 9,755,725 2,223,358 (2) 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 취득원가 장부금액 장부금액 채무상품 361,014 372,851 236,031 지분상품(*) 1,574,058 1,721,324 1,674,690 계 1,935,072 2,094,175 1,910,721 (*) 단기매매항목이 아닌 전략적 투자목적으로 보유하는 지분상품에 대해 최초적용일에 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정하는 취소불가능한 선택권을 적용하였음. (3) 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 지분상품의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 당분기말 전기말 지분율(%) 취득원가 장부금액 장부금액 현대제철(주)(*1) 6.87 903,897 443,667 516,090 현대글로비스(주) 4.88 210,688 285,626 236,191 현대오일뱅크(주) 4.35 53,734 204,392 204,392 한국조선해양(주)(*2) 2.31 42,443 202,475 209,823 한국항공우주산업(주)(*3) - 73,331 184,983 150,920 현대중공업지주(주) 2.13 9,018 121,260 120,046 (주)현대그린푸드 2.36 15,005 27,000 33,000 NICE평가정보(주) 2.25 3,312 17,962 14,957 (주)NICE홀딩스 1.30 3,491 9,390 8,825 현대엠파트너스(주) 9.29 9,888 9,387 12,119 (주)케이티 0.09 8,655 6,590 7,155 현대아산(주) 1.40 22,500 2,117 2,117 현대상선(주) 0.03 9,161 359 366 기타 208,935 206,116 158,689 계 1,574,058 1,721,324 1,674,690 (*1) 의결권 있는 주식 11,405,311주 중 2,231,716 주에 대하여 제 3자와 총수익스왑 계약을 체결하였음. (*2) 당분기 중 현대중공업(주)가 한국조선해양(주), 현대중공업(주) 2개사로 물적분할 되었음. (*3) 의결권 있는 주식 전 량에 대하여 제 3자와 총수익스왑 계약을 체결하였음. 6. 재고자산 당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 제품 6,758,036 6,486,616 상품 63,811 52,717 반제품 686,797 515,084 재공품 437,296 400,850 원재료 1,543,809 1,363,298 저장품 314,054 306,670 미착품 781,011 665,246 기타 1,535,553 924,377 계(*) 12,120,367 10,714,858 (*) 당분기말 및 전기말 현재 재고자산평가충당금은 각각 136,518백만원 및 130,989백만원임. 7. 기타자산 당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미수수익 307,498 1,446 318,306 1,293 선급금 693,679 - 658,460 - 선급비용 429,680 780,835 445,601 672,814 선급부가세 및 기타 372,142 62,587 348,315 37,192 계 1,802,999 844,868 1,770,682 711,299 8. 매각예정비유동자산 당분 기말 및 전기말 현재 매각예정비유동자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 토지 (*1) - 3,454 건물 (*1) - 7,963 차량운반구(*2) - 16,023 종속기업(*3) - 839,752 계 - 867,192 매각예정비유동부채 (*3) - 719,396 (*1) 당분기 중 회사의 종속기업인 현대카드㈜와 현대캐피탈㈜가 보유중인 광주사옥 매각 절차를 완료하였음. (*2) 당분기 중 보유중인 차량운반구에 대하여 매각 절차를 완료하였으며, 전기 중 매각예정가액과 장부금액의 차이금액인 13,045백만원을 손상차손으로 인식하였음. (*3) 회사와 회사의 종속기업인 현대캐피탈㈜가 보유중인 Hyundai Capital Bank Europe GmbH 지분 일부에 대하여 2018년 8월 중 주식매매계약 체결에 따라 전기말 매각예정처분자산집단으로 분류하였으며 당분기 중 매각 절차를 완료하였음. 9. 유형자산 당분기와 전분기 중 유형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 기초 30,545,608 29,827,142 취득 2,200,578 1,906,368 처분 (79,267) (158,139) 감가상각비 (1,872,563) (1,738,844) 매각예정처분자산집단 대체 - (2,248) 기타(*) 390,396 (47,679) 분기말 31,184,752 29,786,600 (*) 기타증감액은 환율차이로 인한 변동 및 타계정대체로 인한 변동 등으로 구성되어 있음. 10. 투자부동산 (1) 당분기 와 전분기 중 투자부동산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 기초 189,334 199,498 대체(*) - 657 처분 (7,602) - 감가상각비 (8,054) (8,122) 환율차이로 인한 변동 772 (167) 분기말 174,450 191,866 (*) 유형자산에서 대체로 인한 증가로 구성되어 있음. (2) 당분기와 전분기 중 투자부동산 관련 수익(비용)은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 임대수익 12,623 35,608 10,839 34,556 운영/유지보수비용 4,035 12,440 4,100 12,714 11. 무형자산 (1) 당분기와 전분기 중 무형자산 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 기초 4,921,383 4,809,336 내부개발 및 개별 취득 1,074,090 963,409 처분 (4,400) (1,695) 상각 (961,518) (1,060,445) 손상차손 (54,729) (8,479) 매각예정처분자산집단 대체 - (10,015) 기타(*) 84,130 55,005 분기말 5,058,956 4,747,116 (*) 기타증감액은 환율차 이로 인한 변동 및 타 계정대체로 인한 변동 등으로 구성되어 있음. (2) 당분기와 전분기 중 연구개발활동과 관련하여 지출된 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 개발비(무형자산) 387,233 920,573 333,880 873,150 경상연구개발비(*1) 339,789 950,544 289,322 790,696 계(*2) 727,022 1,871,117 623,202 1,663,846 (*1) 제조경비, 관리비 및 기타비용으로 구성되어 있음. (*2) 개발비 상각비가 포함되지 아니함. 12. 리스(1) 당분기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 기초 - IFRS16 도입효과 668,545 취득 163,130 처분 (2,756) 감가상각비 (128,247) 기타 (*) 28,147 분기말 728,819 (*) 기타증감액은 환율차이로 인한 변 동 등 으 로 구성되어 있음. (2) 당분기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 말 할인전 리스부채 976,011 할인후 리스부채 758,941 유동 126,957 비유동 631,984 13. 공동기업 및 관계기업투자 (1) 당분기말 및 전기말 현재 공동기업 및 관계기업 투자내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 당분기말 전기말 주요영업활동 소재지 소유지분율 장부금액 장부금액 Beijing-Hyundai Motor Company (BHMC)(*1) 완성차 제조 및 판매 중국 50.00% 1,296,949 1,484,794 북경현대기차금융유한공사 (BHAF)(*1,3) 금융업 〃 53.00% 583,807 530,161 현대위아기차발동기(산동)유한공사 (WAE) 자동차부품 제조 및 판매 〃 22.00% 165,325 151,248 Hyundai Capital Bank Europe GmbH (HCBE) (*7) 금융업 독일 49.00% 166,036 - 기아자동차(주) 완성차 제조 및 판매 대한민국 33.88% 9,514,755 9,001,505 현대건설(주) 건설업 〃 20.95% 2,893,750 2,801,084 현대트랜시스(주)(구, 현대다이모스(주))(*5) 자동차부품 제조 및 판매 〃 41.13% 1,027,214 430,571 현대위아(주) 〃 〃 25.35% 691,342 674,651 현대차증권(주)(*4) 증권중개업 〃 27.49% 282,191 265,711 현대커머셜(주) 금융업 〃 37.50% 249,867 218,983 유코카캐리어스(주)(*2) 자동차 운송업 〃 12.00% 178,077 159,699 현대오토에버(주) 전산시스템 설계 및 관리 〃 28.48% 140,212 129,173 해비치호텔앤드리조트(주) 골프장, 호텔 및 콘도미니엄운영 〃 41.90% 102,537 104,009 현대파워텍(주)(*5) 자동차부품 제조 및 판매 〃 - - 561,688 기타(*6) 895,333 629,962 계 18,187,395 17,143,239 (*1) 연결실체가 공동지배력을 보유하고 있는 공동약정들은 별도의 회사를 통하여 구조화되었으며, 공동약정의 당사자들이 약정의 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유한다는 것을 명시하는 합의된 계약상 조건이나 그 밖의 사실과 상황이 존재하지 않으므로 공동약정에 대하여 공동지배력을 보유하는 당사자들이 약정의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있다고 판단하여 공동기업으로 분류함. 또한, 배당 등에 대하여 다른 주주가 임명한 이사의 동의가 필요한 제약사항이 존재함. (*2) 연결실체의 지분율이 20%에 미달하지만 피투자기업의 이사회의 참여 등 피투자기업에 대하여 유의적인 영향력을 행사할 수 있다고 보아 관계기업에 포함함. (*3) 연결실체의 소유지분율이 과반수를 초과하나 다른 주주와의 약정에 따라 지배력을 행사할 수 없어 공동기업으로 분류함. (*4) 전기 중 현대차투자증권㈜에서 현대차증권㈜로 사명이 변경됨. (*5) 2019년 1월 1일부로 현대다이모스(주)가 현대파워텍(주)를 흡수합병하여 현대트랜시스(주)가 되었음. (*6) 현재 사천현대기차유한공사(CHMC)의 지분법 적용을 중지하였으며, 당분기 중 증자 후에도 인식하지 못한 미반영 지분법손실 은 19,920백만원, 누계 19,920백만원임. (*7) 당분기 중 지분 일부매각으로 인해 종속기업에서 관계기업으로 분류됨. (2) 당분기 중 공동기업 및 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 기초 취득(처분) 지분법손익 배당금 기타(*1) 분기말 BHMC 1,484,794 - (242,948) - 55,103 1,296,949 BHAF 530,161 - 37,439 - 16,207 583,807 WAE 151,248 10,138 8,757 (10,138) 5,320 165,325 HCBE(*3) - 38,570 (2,553) - 130,019 166,036 기아자동차(주) 9,001,505 - 507,913 (123,586) 128,923 9,514,755 현대건설(주) 2,801,084 - 72,741 (11,664) 31,589 2,893,750 현대트랜시스(주)(*2) 992,259 334 25,400 - 9,221 1,027,214 현대위아(주) 674,651 - 12,308 (4,136) 8,519 691,342 현대차증권(주) 265,711 - 17,991 (3,630) 2,119 282,191 현대커머셜(주) 218,983 - 23,273 - 7,611 249,867 유코카캐리어스(주) 159,699 - 6,149 - 12,229 178,077 현대오토에버(주) 129,173 - 11,622 (4,126) 3,543 140,212 해비치호텔앤드리조트(주) 104,009 - (1,461) - (11) 102,537 기타 (*4) 629,962 403,624 (18,490) (12,383) (107,380) 895,333 계 17,143,239 452,666 458,141 (169,663) 303,012 18,187,395 (*1) 기타증감액은 기타포괄손익 변동으로 인한 증감 등으로 구성되어 있음 (*2) 2019년 1월 1일부로 현대다이모스(주)가 현대파워텍(주)를 흡수합병하여 현대트랜시스(주)가 되었음. (*3) 기타 증감액에는 당분기 중 지분일부매각으로 발생한 98,179백만원이 포함되어있음. (*4) 기타 법인의 변동에는 당분기 중에 발생한 사천현대기차유한공사(CHMC) 증자액과, 당반기말까지 미반영 누적손실액 실현 및 손상차손 29,751백만원 등 이 포함되어 있음. 전분기 중 공동기업 및 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 기초 취득(처분) 지분법손익 배당금 기타(*) 분기말 BHMC 1,456,579 - (12,335) - (16,808) 1,427,436 BHAF 480,353 - 46,479 - 2,132 528,964 WAE 167,805 - (4,241) - (1,771) 161,793 기아자동차(주) 8,882,325 - 362,058 (109,855) (80,442) 9,054,086 현대건설(주) 2,959,910 - 51,108 (11,664) (67,191) 2,932,163 현대위아(주) 794,150 - (7,618) (4,136) (2,754) 779,642 현대파워텍(주) 547,295 - 18,254 - 1,235 566,784 현대다이모스(주) 399,724 - 28,020 - 3,458 431,202 현대커머셜(주) 373,797 - 34,389 (10,000) 18,295 416,481 현대차증권(주) 254,766 - 13,085 (3,226) 397 265,022 유코카캐리어스(주) 160,255 - 2,909 (8,976) 5,303 159,491 현대오토에버(주) 119,162 - 11,344 (4,126) (17) 126,363 해비치호텔앤드리조트(주) 106,531 - (1,909) - 1 104,623 기타 549,686 60,727 29,518 (3,722) (2,529) 633,680 계 17,252,338 60,727 571,061 (155,705) (140,691) 17,587,730 (*) 기타증감액은 기타포괄손익 변동으로 인한 증감 등으로 구성되어 있음. (3) 당분기의 주요 공동기업 및 관계기업 요약재무정보는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 유동자산 비유동자산 유동부채 비유동부채 매출액 계속영업손익 기타포괄손익 총포괄손익 BHMC 4,683,231 4,128,481 5,564,752 568,193 6,958,397 (495,669) - (495,669) BHAF(*) 5,646,231 - 4,544,709 - 161,520 71,335 - 71,335 WAE 775,562 668,174 432,232 260,028 1,054,790 39,804 69,943 109,747 HCBE(*) 1,521,370 - 1,227,514 - 51,838 (5,902) 7,365 1,463 기아자동차(주) 21,868,311 33,558,711 17,743,992 8,946,535 42,040,545 1,480,302 373,567 1,853,869 현대건설(주) 13,668,183 4,674,172 6,707,560 2,747,703 12,647,308 566,414 142,572 708,986 현대트랜시스(주) 3,031,885 2,742,896 2,049,008 1,279,186 5,564,982 108,074 22,963 131,037 현대위아(주) 3,528,397 3,267,991 1,906,003 1,795,380 5,516,358 40,027 33,984 74,011 현대차증권(주)(*) 7,572,983 - 6,692,238 - 553,247 64,249 (57,229) 7,020 현대커머셜(주)(*) 9,233,468 - 7,976,545 - 370,724 60,215 36,127 96,342 유코카캐리어스(주) 374,926 3,392,889 620,876 1,665,152 1,316,611 55,674 97,286 152,960 현대오토에버㈜ 759,443 246,893 421,227 87,138 1,100,626 41,708 3,282 44,990 해비치호텔앤드리조트(주) 39,023 422,188 216,732 66,224 92,641 2,168 (28) 2,140 (*) 금융업을 영위하는 공동기업 및 관 계기업으로 재무제표상 자산 및 부채는 유동성 분류를 수행하지 아니하므로 전액 유동자산 및 부채에 포함함. 전분기의 주요 공동기업 및 관계기업 요약재무정보는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 유동자산 비유동자산 유동부채 비유동부채 매출액 계속영업손익 기타포괄손익 총포괄손익 BHMC 5,183,292 3,971,325 5,418,830 788,242 8,592,224 (89,290) - (89,290) BHAF(*) 4,919,405 - 3,921,360 - 185,511 87,697 - 87,697 WAE 810,105 697,574 316,074 456,182 1,000,386 (19,277) (8,048) (27,325) 기아자동차(주) 20,502,886 31,580,289 14,456,142 10,281,614 40,696,634 1,061,596 (256,609) 804,987 현대건설(주) 13,321,218 4,859,713 6,883,732 2,896,480 12,264,590 468,451 (160,263) 308,188 현대위아(주) 3,868,557 3,345,840 1,808,697 2,318,626 5,720,281 (31,406) (5,680) (37,086) 현대파워텍(주) 1,219,355 1,660,146 900,947 467,925 2,123,580 37,105 3,331 40,436 현대다이모스(주) 1,567,190 1,045,587 1,064,034 603,437 3,105,816 62,884 19,624 82,508 현대커머셜(주)(*) 8,524,828 - 7,494,790 - 343,812 63,928 (14,470) 49,458 현대차증권(주)(*) 7,285,346 - 6,402,971 - 461,515 47,312 1,854 49,166 유코카캐리어스(주) 349,994 2,590,850 462,224 1,151,710 1,277,074 18,571 48,961 67,532 현대오토에버(주) 665,941 129,258 344,857 8,780 996,485 40,088 (61) 40,027 해비치호텔앤드리조트(주) 23,867 429,828 191,370 85,738 86,943 1,841 (15) 1,826 (*) 금융업을 영위하는 공동기업 및 관 계기업으로 재무제표상 자산 및 부채는 유동성 분류를 수행하지 아니하므로 전액 유동자산 및 부채에 포함함. (4) 당분기의 주요 공동기업 요약재무정보 중 주요 구성항목은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 현금 및현금성자산 유동금융부채 비유동금융부채 감가상각비 및무형자산상각비 이자수익 이자비용 법인세비용 BHMC 1,107,970 1,081,764 138,186 317,160 24,009 102,666 1,754 BHAF(*) 996,493 4,057,291 - 4,217 305,903 141,535 23,878 (*) 금융업을 영위하는 공동기업 으 로 재무제표상 자산 및 부채는 유동성 분류를 수행하지 아니하므로 전액 유동 금융부채에 포함함. 전분기의 주요 공동기업 요약재무정보 중 주요 구성항목은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 현금 및현금성자산 유동금융부채 비유동금융부채 감가상각비 및무형자산상각비 이자수익 이자비용 법인세비용 BHMC 1,111,459 696,009 226,007 316,669 11,965 82,450 15,935 BHAF(*) 834,880 3,430,296 - 3,683 327,151 143,486 27,540 (*) 금융업을 영위하는 공동기업 으 로 재무제표상 자산 및 부채는 유동성 분류를 수행하지 아니하므로 전액 유동 금융부채에 포함함. (5) 당분기말 현재 주요 공동기업 및 관계기업의 순자산에서 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 순자산지분금액 영업권 미실현손익및 기타 장부금액 BHMC 1,339,383 - (42,434) 1,296,949 BHAF 583,807 - - 583,807 WAE 165,325 - - 165,325 HCBE 143,695 22,341 - 166,036 기아자동차(주) 9,367,919 197,089 (50,253) 9,514,755 현대건설(주)(*) 2,162,376 731,362 12 2,893,750 현대트랜시스(주)(*) 1,012,098 - 15,116 1,027,214 현대위아(주) 784,537 - (93,195) 691,342 현대차증권(주) 242,139 40,052 - 282,191 현대커머셜(주) 249,867 - - 249,867 유코카캐리어스(주) 177,815 - 262 178,077 현대오토에버(주) 140,212 - - 140,212 해비치호텔앤드리조트(*) 98,961 3,576 - 102,537 (*) 취득대가의 식별 가능한 무형자산 등에 배분으로 인한 순자산 공정가치와 장부금액의 차이 금액이 순자산지분금액에 포함되어 있음. 전기말 현재 주요 공동기업 및 관계기업의 순자산에서 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 순자산지분금액 영업권 미실현손익및 기타 장부금액 BHMC 1,531,042 - (46,248) 1,484,794 BHAF 530,161 - - 530,161 WAE 151,248 - - 151,248 기아자동차(주) 8,874,379 197,089 (69,963) 9,001,505 현대건설(주)(*) 2,069,714 731,362 8 2,801,084 현대위아(주) 767,679 - (93,028) 674,651 현대파워텍(주) 562,551 - (863) 561,688 현대다이모스(주) 432,944 - (2,373) 430,571 현대차증권(주) 225,659 40,052 - 265,711 현대커머셜(주) 218,983 - - 218,983 유코카캐리어스(주) 159,437 - 262 159,699 현대오토에버(주) 129,173 - - 129,173 해비치호텔앤드리조트(*) 100,433 3,576 - 104,009 (*) 취득대가의 식별 가능한 무형자산 등에 배분으로 인한 순자산 공정가치와 장부금액의 차이 금액이 순자산지분금액에 포함되어 있음. (6) 당분기말 현재 공표된 시장가격이 있는 관계기업투자의 시장가격은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 주당가격 주식수 시장가격 기아자동차(주) 45,600원 137,318,251주 6,261,712 현대건설(주) 46,300원 23,327,400주 1,080,059 현대오토에버(주) 54,100원 5,980,000주 323,518 현대위아(주) 51,000원 6,893,596주 351,573 현대차증권(주) 10,600원 8,065,595주 85,495 14. 금융업채권(1) 당분기말 및 전기말 현재 금융업채권의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 대출채권 44,553,855 40,075,564 카드채권 14,155,747 13,311,195 금융리스채권 2,704,082 2,588,890 기타 40,543 43,775 소계 61,454,227 56,019,424 손실충당금 (1,426,735) (1,368,759) 이연부대 손익 (261,331) (133,394) 현재가치할인차금 (20,043) (15,607) 계 59,746,118 54,501,664 (2) 당분기와 전분기 중 금융업채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 기초 1,368,759 1,133,967 회계기준 변경 - 170,597 손상차손 585,238 520,206 제각 (236,970) (267,966) 매각예정처분자산집단 대체 - (3,331) 매각 등 (310,848) (200,036) 환율차이로 인한 변동 20,556 10,543 분기말 1,426,735 1,363,980 (3) 당분기말 및 전기말 현재 금융리스의 리스총투자 및 최소리스료의 현재가치는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 당분기말 전기말 리스총투자 최소리스료의현재가치 리스총투자 최소리스료의현재가치 1년 이내 1,166,244 1,030,050 1,182,648 1,055,082 1년 초과 5년 이내 1,794,054 1,664,966 1,648,493 1,528,204 5년 초과 4,933 4,796 3,045 2,986 계 2,965,231 2,699,812 2,834,186 2,586,272 (4) 당분기말 및 전기말 현재 금융리스의 미실현이자수익 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 당분기말 전기말 리스총투자 2,965,231 2,834,186 리스순투자 최소리스료의 현재가치 2,699,812 2,586,272 무보증잔존가치의 현재가치 4,270 2,618 소계 2,704,082 2,588,890 미실현 이자수익 261,149 245,296 15. 운용리스자산(1) 당분기말 및 전기말 현재 운용리스자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 취득원가 25,929,967 24,686,189 감가상각누계액 (4,196,892) (4,126,513) 손상차손누계액 (135,786) (133,910) 계 21,597,289 20,425,766 (2) 당분기말 및 전기말 현재 운용리스자산에 대한 향후 예상되는 연도별 미래 최소리스료의 합계는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 1년 이내 4,029,146 3,801,164 1년 초과 5년 이내 4,014,003 3,574,970 5년 초과 2 8 계 8,043,151 7,376,142 16. 차입금 및 사채 (1) 당분기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차입처 연이자율(%) 금액 당분기말 당분기말 전기말 당좌차월 씨티은행 외 0.10~3.07 219,760 271,814 일반대출 우리은행 외 0.40~5 .60 3,631,464 4,687,667 매출채권담보차입 KEB하나은행 외 0.00001~2.81 2,539,202 2,169,253 Banker's Usance KEB하나은행 외 0.01~4.41 482,467 210,398 기업어음 KTB투자증권 외 1.90~2.65 4,818,671 4,332,409 자산담보부차입 RBC 외 1.95~1.95 664,069 578,309 계 12,355,633 12,249,850 (2) 당분기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차입처 연이자율(%) 금액 당분기말 당분기말 전기말 일반대출 미즈호은행 외 0.42~14.20 6,575,431 5,814,705 시설자금 NH농협은행 외 1.20~7.27 169,674 215,052 기업어음 KTB투자증권 외 1.62~2.55 2,570,000 2,620,000 자산담보부차입 HSBC 외 2.25~2.79 6,521,470 4,337,962 기타(*) NH투자증권 외 435,607 435,607 소계 16,272,182 13,423,326 현재가치할인차금 (110,301) (112,977) 유동성대체 (6,647,050) (3,325,099) 계 9,514,831 9,985,250 (*) 연결실체는 총수익스왑계 약 을 통해 의결권 있는 주식 일부를 제3자에게 양도하였으나, 양도한 주식의 소유에 따른 위험과 보상을 대부분 보유하고 있으므로 금융자산을 계속 인식하고 수취한 대가는 담보 차입으로 인식하고 있음. (3) 당분기말 및 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 최장만기일 연이자율(%) 금액 당분기말 당분기말 전기말 무보증공모사채 2029.09.07 1.35~4.04 28,716,346 25,853,095 무보증사모사채 2026.09.27 1.91~4.30 11,112,025 10,901,475 자산담보부사채 2025.11.17 1.29~3.31 11,410,883 11,070,462 소계 51,239,254 47,825,032 사채할인발행차금 (88,829) (89,090) 유동성대체 (10,707,696) (10,779,828) 계 40,442,729 36,956,114 17. 충당부채 당분기와 전분기 중 충당부채 분류별 증감내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 판매보증 종업원급여 기타 판매보증 종업원급여 기타 기초 5,177,128 703,526 919,250 5,226,297 636,380 791,764 회계기준 변경효과(*) - - - - - 128,266 설정액 2,263,223 52,220 574,853 1,614,025 48,351 365,558 사용액 (1,663,231) (53,080) (528,870) (1,149,805) (43,198) (471,186) 환율차이로 인한 변동 등 111,372 76 36,197 16,649 22 (2) 분기말 5,888,492 702,742 1,001,430 5,707,166 641,555 814,400 (*) 기업회계기준서 제1115호 도입으로 미청구공사 및 초과청구공사 하위 공사손실충당부채 계정을 별도의 충당부채 계정으로 재분류한 효과 등이 포함되어 있음. 18. 기타금융부채당분기말 및 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 당기손익-공정가치측정금융부채 1,064 43,037 151 9,060 위험회피에 효과적인 파생상품부채 20,031 152,662 44,137 288,446 계 21,095 195,699 44,288 297,506 19. 기타부채당분기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 선수금 1,985,985 23,685 796,552 21,701 예수금 1,022,383 203,455 1,005,768 233,297 미지급비용 3,605,676 - 2,669,315 - 선수수익 441,232 1,572,827 393,405 1,280,571 초과청구공사 606,030 - 546,256 - 기타 499,278 1,073,278 384,897 1,264,941 계 8,160,584 2,873,245 5,796,193 2,800,510 20. 금융상품 (1) 당분기말 현재 금융자산의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 위험회피에 효과적인 파생상품자산 장부금액 공정가치 현금및현금성자산 - 9,208,985 - - 9,208,985 9,208,985 장단기금융상품 - 9,183,447 - - 9,183,447 9,183,447 매출채권 - 4,480,383 - - 4,480,383 4,480,383 기타채권 - 2,479,615 - - 2,479,615 2,479,615 기타금융자산 8,124,561 197,051 2,094,175 341,726 10,757,513 10,757,513 기타자산 - 308,944 - - 308,944 308,944 금융업채권 - 59,746,118 - - 59,746,118 60,488,648 계 8,124,561 85,604,543 2,094,175 341,726 96,165,005 96,907,535 전기말 현재 금융자산의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 위험회피에 효과적인 파생상품자산 장부금액 공정가치 현금및현금성자산 - 9,113,625 - - 9,113,625 9,113,625 장단기금융상품 - 8,048,713 - - 8,048,713 8,048,713 매출채권 - 3,732,770 - - 3,732,770 3,732,770 기타채권 - 2,925,850 - - 2,925,850 2,925,850 기타금융자산 9,931,151 104,963 1,910,721 32,248 11,979,083 11,979,083 기타자산 - 319,599 - - 319,599 319,599 금융업채권 - 54,501,664 - - 54,501,664 54,800,473 계 9,931,151 78,747,184 1,910,721 32,248 90,621,304 90,920,113 (2) 당분기말 현재 금융부채의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융부채 상각후원가측정금융부채 위험회피에 효과적인 파생상품부채 장부금액 공정가치 매입채무 - 7,511,334 - 7,511,334 7,511,334 미지급금 - 4,249,399 - 4,249,399 4,249,399 차입금 및 사채 - 79,667,939 - 79,667,939 80,271,448 기타금융부채 44,101 - 172,693 216,794 216,794 리스부채 - 758,941 - 758,941 758,941 기타부채 - 2,607,740 - 2,607,740 2,607,740 계 44,101 94,795,353 172,693 95,012,147 95,615,656 전기말 현재 금융부채의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융부채 상각후원가측정금융부채 위험회피에 효과적인 파생상품부채 장부금액 공정가치 매입채무 - 7,655,630 - 7,655,630 7,655,630 미지급금 - 5,445,779 - 5,445,779 5,445,779 차입금 및 사채 - 73,296,141 - 73,296,141 73,296,748 기타금융부채 9,211 - 332,583 341,794 341,794 기타부채 - 2,723,827 - 2,723,827 2,723,827 계 9,211 89,121,377 332,583 89,463,171 89,463,778 (3) 공정가치의 추정연결실체는 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다. ㆍ수준1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서 공시된 가격(조정되지 않은)을 사용하여 도출되는 공정가치입니다. ㆍ수준2 : 수준 1 에 해당되는 공시된 가격을 제외한, 자산이나 부채에 대하여 직접적으로(가격) 또는 간접적으로(가격으로부터 도출) 관측가능한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치입니다. ㆍ수준3 : 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변수(관측불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치입니다. 당분기말 현재 상기 서열체계에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 수준1 수준2 수준3 합계 금융자산: 당기손익-공정가치측정금융자산 88,742 7,602,569 433,250 8,124,561 위험회피에 효과적인 파생상품자산 - 341,726 - 341,726 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 1,311,397 361,038 421,740 2,094,175 계 1,400,139 8,305,333 854,990 10,560,462 금융부채: 당기손익-공정가치측정금융부채 - 44,101 - 44,101 위험회피에 효과적인 파생상품부채 - 172,693 - 172,693 계 - 216,794 - 216,794 전기말 현재 상기 서열체계에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 전기말 수준1 수준2 수준3 합계 금융자산: 당기손익-공정가치측정금융자산 90,292 9,612,287 228,572 9,931,151 위험회피에 효과적인 파생상품자산 - 32,248 - 32,248 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 1,306,912 226,823 376,986 1,910,721 계 1,397,204 9,871,358 605,558 11,874,120 금융부채: 당기손익-공정가치측정금융부채 - 9,211 - 9,211 위험회피에 효과적인 파생상품부채 - 332,583 - 332,583 계 - 341,794 - 341,794 당분기 중 상기 수준3으로 분류되는 금융상품의 장부금액 변동은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 기초 매입 매도 평가 수준간 이동 기타 분기말 당기손익-공정가치 측정금융자산 228,572 204,734 (9,437) (17,499) - 26,880 433,250 기타포괄손익-공정 가치측정금융자산 376,986 72,151 (506) 3,373 - (30,264) 421,740 전분기 중 상기 수준3으로 분류되는 금융상품의 장부금액 변동은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 기초(*) 매입 매도 평가 수준간 이동 분기말 당기손익-공정가치 측정금융자산 210,162 9,576 (11,731) 943 - 208,950 기타포괄손익-공정 가치측정금융자산 273,883 62,913 (8,880) (485) - 327,431 (*) 기초 금액은 매도가능금융자산 및 당기손익인식금융자산 금액으로 구성되어 있음. (4) 당분기 중 금융상품 범주별로 발생한 이자수익, 배당금수익 및 이자비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 이자수익 배당금수익 이자비용 비금융업: 상각후원가측정금융자산 300,933 - - 당기손익-공정가치측정금융자산 92,590 - - 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 32,504 - 상각후원가측정금융부채 - - 226,770 계 393,523 32,504 226,770 금융업: 상각후원가측정금융자산 2,800,198 - - 당기손익-공정가치측정금융자산 5,973 2,370 - 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 501 - - 상각후원가측정금융부채 - - 1,333,698 계 2,806,672 2,370 1,333,698 전분기 중 금융상품 범주별로 발생한 이자수익, 배당금수익 및 이자비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 전분기 이자수익 배당금수익 이자비용 비금융업: 대여금및수취채권 241,591 - - 당기손익인식금융자산(부채) 134,627 - 5,871 매도가능금융자산 - 29,065 - 상각후원가로 측정하는 금융부채 - - 176,764 계 376,218 29,065 182,635 금융업: 대여금및수취채권 2,682,519 - - 당기손익인식금융자산 23,064 7,781 - 매도가능금융자산 1,710 - - 상각후원가로 측정하는 금융부채 - - 1,166,547 계 2,707,293 7,781 1,166,547 (5) 당분기 및 전분기 중 당기손익-공정가치측정금융자산이나 당기손익-공정가치측정금융부채 이외의 금융상품에서 발생한 수수료수익(금융업수익) 은 각 각 642,508백 만원 및 1,377,648백만원이며, 수수료비용 (금융업매출원가) 은 각각 298,020백 만원 및 797,950백만원입니다 . (6) 연결실체는 수준 간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점에수준 간의 이동을 인식하고 있으며, 당분기 중 수준 1과 수준 2 간의 유의적인 이동은없습니다. (7) 다음은 수준 2와 수준 3으로 분류되는 주요 금융상품 공정가치측정치에 사용된가치평가기법과 투입변수에 대한 설명입니다. - 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑 의 공정가치는 원칙적으로 측정대상 파생상품의 잔존기간과 일치하는 기간에 대한 보고기간말 현재 시장에서 공시된 선도환율에 기초하여 측정하였습니다. 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑 의 잔존기간과 일치하는 기간의 선도환율이 시장에서 공시되지 않는다면, 시장에서 공시된 기간별 선도환율에 보간법을 적용하여 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑 의 잔존기간과 유사한 기간의 선도환율을 추정하여 공정가치를 측정하였습니다. 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑 의 공정가치 측정에 사용되는 투입변수는 보고기간말 현재 시장에서 관측가능한 선도환율등을 통해 도 출되므로, 연결실체는 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다. - 이자율 스왑이자율 스왑의 공정가치 측정에 사용되는 할인율과 선도이자율은 보고기간말 현재 시장에서 공시된 이자율로부터 도출되는 적용가능한 수익률 곡선에 기초하여 결정하였습니다. 이자율 스왑의 공정가치는 상기 방법으로 도출된 선도이자율에 기초하여 추정한 이자율 스왑의 미래현금흐름을 적절한 할인율로 할인한 금액으로 측정하였습니다. 이자율 스왑의 공정가치 측정에 사용되는 투입변수는 보고기간말 현재 시장에서 관측가능한 수익률 곡선 등을 통해 도출되므로, 연결실체는 이자율 스왑의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다. - 회사채 등 채무상품회사채 등 채무상품의 공정가치는 현금흐름할인법을 적용하여 측정하였습니다. 현금흐름할인에 사용되는 할인율은 공정가치 측정대상 회사채 등 채무상품과 신용도 및 기간이 유사한 채권에 대하여 시장에서 공시되는 스왑레이트(swap rate) 및 신용스프레드를 기초로 결정하였습니다. 회사채 등 채무상품의 공정가치에 유의적인 영향을 미치는 투입변수인 할인율은 시장에서 관측가능한 정보에 기초하여 도출되므로 연결실체는 회사채 등 채무상품의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다. - 비상장주식비상장주식의 공정가치는 현금흐름할인모형 등을 사용하여 측정하며, 미래현금흐름을 추정하기 위하여 사업계획 및 업종의 상황 등에 기초한 매출액 증가율, 세전 영업이익률, 할인율 등에 대한 가정이나 추정과 같이 관측가능한 시장가격이나 비율에 근거하지 않은 가정이 일부 사용됩니다. 미래현금흐름을 할인하기 위하여 사용된 할인율 은 유사한 상장기업의 자료를 활용하여 자본자산가격결정모형(CAPM)을 적용하여 산정하였습니다. 연결실체는 상기에서 언급된 주요 가정과 추정이 비상장주식의 공정가치에 미치는 영향이 유의적인 것으로 판단하여 비상장주식의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 3으로 분류하였습니다. - 총수익스왑(파생상품) 총수익스왑(파생상품)의 공정가치는 이항옵션가격결정모형을 적용하였으며 기초자산의 공정가치, 행사가격, 만기 및 만기까지의 주가변동성을 기초하여 측정하였습니다. 이항옵션가격결정에 사용되는 할인율은 잔존만기에 해당하는 무위험이자율을 적용하였으며, 만기까지의 주가변동성은 금융업의 과거 1년간의 역 사적변동성을 사용하였습니다. 기초자산의 공정가치는 현금흐름할인모형을 사용하여 측정하며, 미래현금흐름을 추정하기 위하여 사업계획 및 업종의 상황 등에 기초한 매출액 증가율, 세전 영업이익률, 할인율 등에 대한 가정이나 추정과 같이 관측가능한 시장가격이나 비율에 근거하지 않은 가정이 일부 사용됩니다. 미래현금흐름을 할인하기 위하여 사용된 할인율은 유사한 상장기업의 자료를 활용하여 자본자산가격결정모형(CAPM)을 적용하여 산정하였습니다. 연결실체는 상기에서 언급된 주요 가정과 추정이 총수익스왑(파생상품)의 공정가치에 미치는 영향이 유의적인 것으로 판단하여 총수익스왑(파생상품)의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 3으로 분류하였습니다. (8) 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수를 사용하는 공정가치측정치(수준 3)에 대한 양적 정보와 관측가능하지 않은 주요 투입변수와 공정가치측정치간의 연관성에 대한 설명은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말공정가치 가치평가기법 관측가능하지 않은 투입변수 관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성 비상장주식,총수익스왑 등 854,990 현금흐름할인 등 매출액증가율 매출액증가율과 세전영업이익률이 상승하고 할인율이 하락한다면 공정가치는 증가 세전영업이익률 할인율 연결실체는 합리적으로 가능한 대체적인 가정을 반영하기 위한 관측가능하지 않은 투입변수의 변동이 공정가치측정치에 유의적인 변동을 가져오지 않을것으로 판단하고 있습니다. 21. 자본금회사의 수권주식수는 600,000,000주이며 당분기말과 전기말 현재 보통주 및 우선주 자본금의 내용은 다음과 같습니다.(1) 보통주 자본금 (단위 : 주,백만원) 구분 당분기말 전기말 발행주식수 213,668,187 213,668,187 1주당금액 5,000원 5,000원 자본금 1,157,982 1,157,982 회사는 2001년 3월 5일, 2004년 5월 4일, 2018년 7월 27일에 각각 보통주 10,000,000주, 1,320,000주 및 6,608,292주를 이익소각 하였으며, 이로 인하여 당분기말 및 전기말 현재 발행주식의 액면총액은 납입자본금과 상이합니다. (2) 우선주 자본금 (단위 : 백만원) 종류 1주당금액 발행주식수 우선주자본금 배 당 률 1우선주 5,000원 24,356,685주 125,550 보통주배당률+1% 2우선주 ″ 36,485,451주 193,069 최저우선배당률 : 2% 3우선주 ″ 2,428,735주 12,392 최저우선배당률 : 1% 계 63,270,871주 331,011 회사는 2001년 3월 5일에 2우선주 1,000,000주를, 2018년 7월 27일에 1우선주 753,297주, 2우선주 1,128,414주 및 3우선주 49,564주를 이익소각 하였으며, 이에 따라 발행주식의 액면총액과 납입자본금은 상이합니다. 22. 자본잉여금당분기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 주식발행초과금 3,321,334 3,321,334 기타자본잉여금 873,264 879,880 계 4,194,598 4,201,214 23. 기타자본항목 기타자본항목은 전액 회사가 주가안정 및 이익소각을 목적으 로 보유한 자기주식이며, 당분기말 및 전기말 현재 자기주식의 내역은 다음과 같습니다. 구분 당분기말 전기말 보통주 10,953,667주 9,387,581주 1우선주 1,943,427주 1,759,942주 2우선주 988,716주 696,445주 3우선주 24,287주 9,050주 24. 기타포괄손익누계액 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가이익(*) 469,874 406,191 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손실(*) (357,694) (309,690) 현금흐름위험회피파생상품평가이익 1,795 3,153 현금흐름위험회피파생상품평가손실 (89,692) (66,106) 지분법자본변동(*) 72,596 22,632 부의지분법자본변동(*) (673,095) (979,050) 해외사업환산손익 (1,316,987) (2,128,206) 계 (1,893,203) (3,051,076) 매각예정처분자산집단 관련 자본 대체 - (1,122) 계 (1,893,203) (3,052,198) (*) 전기말 현재 처분시점에 이익잉여금으로 대체된 금액을 제외한 누적평가손익임. 기업회계기준서 제1109호 최초 적용에 따라 과거 인식했던 손상차손의 재분류 등 기초변동 효과 340,268백 만원이 반영되어 있음. 25. 이익잉여금당분기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 법정적립금(*) 744,836 744,836 임의적립금 46,591,397 48,328,847 미처분이익잉여금 20,103,120 17,416,399 계 67,439,353 66,490,082 (*) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있 음 . 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있 음 . 한편, 이익잉여금 중 1,852,871백만원은 과거 자산재평가법에 의한 자산재평가에서 발생한 재평가차익으로 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다. 26. 신종자본증권 (1) 연결실체는 종속기업인 현대카드(주)가 발행한 신종자본증권을 자본(비지배주주지분)으로 분류하였습니다. 당 분 기말 현재 신종자본증권의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 발행일 만기일 이자율(%) 금액 731회 사모채권형 신종자본증권 2018-07-05 2048-07-05 4.70 300,000 발행비용 (760) 계 299,240 (2) 당분기말 현재 종속기업인 현대카드(주)가 발행한 신종자본증권의 발행조건은 다음과 같습니다. 구분 신종자본증권 만기 30년(만기 도래 시 발행사의 의사결정에 따라 만기연장 가능) 이자율 발행일 ~ 2023-07-05 : 연 고정금리 4.7%Step-up 조항에 따라 1회에 한하여 5년 후 +2% 이자지급조건 3개월 후급이며, 선택적 지급연기 가능 기타 발행 후 발행사에 의한 만기이전 상환은 발행일로부터 5년 이후에 가능 27. 매출 (1) 당분기와 전분기 중 매출의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 재화의 판매 22,713,048 65,786,545 20,446,239 59,541,608 용역의 제공 692,597 1,822,880 579,294 1,620,921 로열티수익 20,727 56,222 25,328 80,301 금융업수익 2,813,818 8,150,035 2,715,203 8,357,113 건설계약수익 625,251 1,824,794 584,453 1,715,855 기타 103,412 281,809 83,218 266,300 계 26,968,853 77,922,285 24,433,735 71,582,098 (2) 당분기말 현재 이행되지 않은(또는 부분적으로 이행되지 않은) 수행의무에 배분된 총 거래가격 중 향후 수익으로 인식할 금액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 1년 이내 1년 초과 이연수익 등 801,524 1,325,940 28. 판매비와관리비 당분기와 전분기 중 판매비와관리비 의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 판매비: 수출비 17,699 59,286 25,759 65,751 해외시장개척비 118,369 300,199 142,477 256,100 광고선전비 및 판매활동촉진비 619,285 1,770,409 549,481 1,633,673 판매수수료 172,053 585,664 170,757 524,861 판매보증비용 1,239,596 2,352,506 753,328 1,636,423 운반보관비 30,653 90,491 28,596 84,770 소계 2,197,655 5,158,555 1,670,398 4,201,578 관리비: 급여 667,359 1,951,898 660,832 1,895,107 퇴직급여 46,163 137,367 42,138 125,888 복리후생비 105,856 316,944 100,461 296,087 지급수수료 360,670 996,976 344,738 982,063 연구비 305,395 853,100 255,352 690,910 기타 366,768 1,108,132 329,684 973,866 소계 1,852,211 5,364,417 1,733,205 4,963,921 계 4,049,866 10,522,972 3,403,603 9,165,499 29. 공동기업 및 관계기업투자손익당분기와 전분기 중 공동기업 및 관계기업투자손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 지분법손익 104,486 458,141 92,897 571,062 관계기업투자처분손익 - 14,245 986 986 관계기업투자주식손상차손 (29,751) (29,751) - - 계 74,735 442,635 93,883 572,048 30. 금융수익 및 금융비용(1) 당분기와 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 이자수익 125,536 393,523 132,931 376,218 외환차익 20,606 75,705 42,125 72,124 외화환산이익 23,565 87,199 52,967 88,108 배당금수익 - 32,504 2 29,065 파생상품관련이익 7,625 16,237 14,438 52,745 기타 501 6,276 1,914 17,312 계 177,833 611,444 244,377 635,572 (2) 당분기와 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 이자비용 79,694 247,924 75,973 222,457 외환차손 6,652 25,007 15,794 39,038 외화환산손실 36,006 89,663 63,292 184,974 파생상품관련손실 등 8,456 34,093 2,357 5,762 계 130,808 396,687 157,416 452,231 31. 기타수익 및 기타비용(1) 당분기와 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 외환차익 142,562 404,824 113,017 240,055 외화환산이익 93,821 182,381 120,449 143,335 유형자산처분이익 11,548 18,529 4,694 12,938 수입수수료 16,882 80,490 27,037 87,395 임대료수익 23,502 66,497 20,090 58,026 기타 74,651 226,625 60,876 183,885 계 362,966 979,346 346,163 725,634 (2) 당분기와 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 외환차손 124,583 356,203 144,886 329,546 외화환산손실 108,973 167,380 159,605 207,124 유형자산처분손실 14,780 51,232 35,872 87,201 매각예정비유동자산손상차손 - - 13,045 13,045 기부금 6,043 37,036 8,176 57,587 기타 179,851 434,200 92,056 290,545 계 434,230 1,046,051 453,640 985,048 32. 비용의 성격별 분류 당분기와 전분기 중 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 재고자산의 변동 149,263 (479,579) 224,939 167,565 원재료 및 상품 사용액 15,361,655 45,724,140 13,872,657 40,598,345 종업원급여 2,385,369 6,899,889 2,288,119 6,516,826 감가상각비 646,305 1,880,617 600,276 1,746,966 무형자산상각비 325,206 961,518 364,315 1,060,445 기타 8,156,765 21,540,635 7,248,139 20,555,961 계(*) 27,024,563 76,527,220 24,598,445 70,646,108 (*) 매출원가, 판매비와관리비 및 기타비용의 합계임. 33. 주당이익 기본주당이익은 보통주 및 우선주에 귀속되는 분기순이익을 분기의 가중평균유통주식수로 나누어 산출하며, 그 내용은 다음과 같습니다. 한편, 당분기 및 전분기에는 희석효과가 없으므로 희석주당이익은 산출하지 않았습니다. (단위 : 백만원) 구분 3개월 누적 귀속이익 유통주식수(*1) 기본주당이익 귀속이익 유통주식수(*1) 기본주당이익 보통주 328,094 202,714,520주 1,619원 1,673,987 202,859,288주 8,252원 1우선주(*2) 36,556 22,413,258주 1,631원 185,926 22,429,792주 8,289원 2우선주 58,339 35,496,735주 1,644원 295,789 35,525,867주 8,326원 3우선주 3,922 2,404,448주 1,631원 19,946 2,405,651주 8,291원 (*1) 기중 자기주식수의 변동으로 인한 발행주식수를 고려하여 가중평균한 주식수임. (*2) 기업회계기준서 제1033호 '주당이익'에서 규정한 보통주의 정의를 충족하는 구형우선주임. 전분기 중 기본주당이익 산출내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 3개월 누적 귀속이익 유통주식수(*1) 기본주당이익 귀속이익 유통주식수(*1) 기본주당이익 보통주 206,57 5 204,854,156주 1,008원 1,259,502 206,023,068주 6,113원 1우선주(*2) 23,131 22,657,153주 1,021원 140,152 22,791,059주 6,149원 2우선주 37,0 59 35,862,053주 1,033원 223,180 36,062,569주 6,189원 3우선주 2,480 2,428,769주 1,021원 15,024 2,441,941주 6,152원 (*1) 기중 자기주식수의 변동으로 인한 발행주식수를 고려하여 가중평균한 주식수임. (*2) 기업회계기준서 제1033호 '주당이익'에서 규정한 보통주의 정의를 충족하는 구형우선주임. 34. 법인세비용 법인세비용은 법인세부담액에서 전기 법인세와 관련되어 당분기에 인식한 조정사항,일시적 차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세변동액 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용 등을 조정하여 산출하였습니다. 당분기 및 전분기의 평균유효세율(법인세비용 ÷법인세비용차감전순이익)은 20.4%및 23.5%입니다. 35. 퇴직급여제도(1) 당분기와 전분기 중 연결실체의 확정기여형 퇴직급여제도와 관련하여 인식한 비용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 현금 등 납입액 7,768 6,089 부채 인식액 2,312 1,229 계 10,080 7,318 (2) 당분기말 및 전기말 현재 확정급여형 퇴직급여제도의 보험수리적 평가를 위해 사용한 주요 가정은 다음과 같습니다. 구분 당분기말 전기말 할인율 3.65% 3.39% 기대임금상승률 4.46% 4.29% 보험수리적 평가를 위해 사용된 퇴직률 및 사망률은 연결실체 내 회사가 속한 각 국가의 경제상황 및 통계자료를 기초로 결정되었습니다. (3) 당분기말 및 전기말 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 연결재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 6,193,997 5,931,464 사외적립자산의 공정가치 (5,864,057) (5,508,329) 계 329,940 423,135 순확정급여부채 331,714 433,247 순확정급여자산 (1,774) (10,112) (4) 당분기 중 순확정급여부채의 변동내역 은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 확정급여채무현재가치 사외적립자산 합 계 기초 5,931,464 (5,508,329) 423,135 당기근무원가 453,458 - 453,458 이자비용(이자수익) 117,389 (112,557) 4,832 소 계 6,502,311 (5,620,886) 881,425 재측정요소: 사외적립자산의 손익 - (31,411) (31,411) 재무적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 60,037 - 60,037 경험조정으로 인해 발생한 보험수리적손익 및 기타 (1,939) - (1,939) 소 계 58,098 (31,411) 26,687 기여금 - (536,956) (536,956) 지급액 (402,178) 342,108 (60,070) 관계사 전(출)입 1,292 67 1,359 환율차이로 인한 변동 및 기타 34,474 (16,979) 17,495 분기말 6,193,997 (5,864,057) 329,940 전분기 중 순확정급여부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 확정급여채무현재가치 사외적립자산 합 계 기초 5,321,580 (5,179,426) 142,154 당기근무원가 414,977 - 414,977 이자비용(이자수익) 123,283 (123,276) 7 과거근무원가 2,068 - 2,068 소 계 5,861,908 (5,302,702) 559,206 재측정요소: 사외적립자산의 손익 - 13,247 13,247 재무적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 (18,325) - (18,325) 경험조정으로 인해 발생한 보험수리적손익 및 기타 230 - 230 소 계 (18,095) 13,247 (4,848) 기여금 - (7,234) (7,234) 지급액 (451,059) 326,347 (124,712) 관계사 전(출)입 3,456 (796) 2,660 환율차이로 인한 변동 및 기타 11,385 (6,778) 4,607 분기말 5,407,595 (4,977,916) 429,679 (5 ) 당분기말 및 전기말 현재 사외적립자산의 공정가치 구성요소는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 보험상품 5,487,330 5,203,146 채무상품 159,030 123,766 기타 217,697 181,417 계 5,864,057 5,508,329 36. 영업으로부터 창출된 현금흐름 당분기와 전분기 중 영업으로부터 창출된 현금흐름의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 1. 연결분기순이익 2,413,580 1,848,314 2. 조정사항 11,452,537 9,936,407 퇴직급여 460,602 418,290 감가상각비 1,880,617 1,746,966 무형자산상각비 961,518 1,060,445 판매보증충당부채전입액 2,203,809 1,500,336 법인세비용 618,223 568,699 외화환산손익 (12,537) 160,655 유형자산처분손익 32,703 74,263 이자수익비용 (145,599) (153,761) 지분법손익 (458,141) (571,061) 금융업수익비용 5,094,332 4,842,400 관계기업투자주식손상차손 29,751 - 기타수익비용 787,259 289,175 3. 영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동 (10,974,544) (6,742,539) 매출채권의 증가 (408,727) (335,983) 기타채권의 감소(증가) 220,619 (302,374) 기타금융자산의 감소(증가) (81,068) 355,552 재고자산의 증가 (1,212,923) (196,868) 기타자산의 증가 (128,565) (265,968) 매입채무의 증가(감소) (696,405) 879,661 미지급금의 감소 (673,384) (26,081) 기타부채의 증가(감소) 2,537,531 (312,240) 기타금융부채의 감소 (8,159) (228) 순확정급여부채의 증가(감소) (527,001) 3,047 퇴직금의 지급 (60,070) (124,721) 충당부채의 감소 (2,245,181) (1,664,189) 금융업채권의 변동 (4,955,540) (2,687,250) 운용리스자산의 증가 (2,716,787) (2,158,099) 기타 영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동 (18,884) 93,202 영업으로부터 창출된 현금흐름 2,891,573 5,042,182 37. 위험관리 (1) 자본위험관리연결실체는 주주이익의 극대화 및 자본비용의 절감 등을 위하여 최적 자본구조를 유지하도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체는 총부채를 총자본으로 나눈 부채비율을 자본관리지표로 이용하고 있으며, 연결실체의 전반적인 자본위험 관리정책은 전기와 동일합니다. 한편, 당분기말 및 전기말 현재 연결실체의 부채비율은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 총부채 115,644,694 106,759,742 총자본 76,025,188 73,896,010 부채비율 152.1% 144.5% (2) 금융위험 관리연결실체는 금융상품과 관련하여 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성위험 등의 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 금융위험 관리 전략은 전기와 동일합니다. 1) 시장위험연결실체는 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다. 따라서, 이자율과 외환위험 을 관리하기 위해 파생상품계약 등을 체결하여 위험회피수단으로 사용하고 있습니다. 가. 환위험관리연결실체는 외화로 표시된 거래를 하고 있기 때문에 다양한 통화의 환율변동위험에 노출됩니다. 연결실체가 노출되어 있는 주요 통화는 USD, EUR, JPY 등 입니다. 연결실체는 환위험관리를 위하여 외화의 유입과 유출을 통화별ㆍ만기별로 일치시킴으로써 외환리스크를 제거하고, 환율전망에 따라 외화자금 수급의 결제기일을 조정하는 방법을 우선적으로 이용합니다. 또한, 통화선도, 통화옵션, 통화스왑 등의 외환파생상품을 헷지수단으로 이용하되, 매매목적의 거래는 원칙적으로 배제하고 있습니다. 당분기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 5% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 환종 5% 상승시 5% 하락시 USD (23,625) 23,625 EUR (20,110) 20,110 JPY (8,302) 8,302 나. 이자율위험관리연결실체는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며 보유하고 있는 변동이자율부 금융상품의 이자율 변동으로 인하여 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 이자율위험을 관리하기 위해 단기차입금의 경우에는 고정이자율 차입금과 변동이자율 차입금의 적절한 균형을 유지하고, 장기차입금의 경우에는 미래 현금흐름 변동위험을 회피하기 위하여 고정금리차입을 원칙으로 하고 있습니다. 위험회피활동과 관련하여 연결실체는 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하면서 정기적으로 평가하여 최적의 위험회피 전략이 적용되도록 하고 있습니다. 당분기말 현재 각 자산 및 부채에 대한 이자율이 1% 변동시 이자율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 1% 상승시 1% 하락시 현금및현금성자산 15,632 (15,632) 당기손익-공정가치측정금융자산 (6,100) 6,475 장단기금융상품 4,832 (4,832) 차입금 및 사채 (140,872) 140,872 한편, 회사의 금융업을 영위하는 종속기업인 현대카드(주)와 현대캐피탈(주)는 이자율위험에 대한 정규분포 하에서 발생할 수 있는 최대의 손실가능금액을 의미하는 VaR를 이용하여 이자율위험을 관리하고 있습니다. 당분기말 및 전기말 현재 VaR로 측정한 이 자율 위험 금액은 각각 146,622백만원 및 134,366백만원 입니다. 다. 가격위험연결실체는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당분기말 현재 공정가치로 평가하는 당기손익-공정가치측정금융자산 및 기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 각각 88,742백만원 및 1,721,324백만원입니다. 2) 신용위험신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체에 재무손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결실체는 거래처의 재무상태, 과거 경험 및 기타 요소들을 평가하여 신용도가 일정수준 이상인 거래처와 거래하는 정책을 운영하고 있습니다. 현금및현금성자산, 금융기관예치금 등의 유동자금과 파생상품은 거래상대방이 국제 신용평가기관에 의하여 높은 신용등급을 부여받은 금융기관들이기 때문에 신용위험은 제한적입니다. 주석39 의 지급보증 내역을 제외하고 연결 재무제표에 기록된 금융자산의 장부금액은 손상차손 차감 후 금액으로 연결실체의 신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다. 3) 유동성위험연결실체는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속적으로 분석ㆍ검토하여 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성 위험을 관리하고 있습니다. 연결실체는 경기민감도가 높은 산업의 특성으로 인한 불확실성에 대비하고 지속적인연구개발투자에 대응하기 위해 적정 수준의 당좌예금 등을 보유하고 있습니다. 또한,예기치 않은 시장 환경의 악화에 대비하기 위해 금융기관과 무역금융 및 당좌차월 약정을 체결하고 자금 조달구조 장기화, 신용등급 강화등을 통한 안정적 조달 능력을 확보하고 있습니다. 한편, 당분기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 명목현금흐름 1년 이내 1년 초과~5년 이내 5년 초과 계 무이자부부채 14,368,214 22,445 - 14,390,659 이자부부채 32,058,675 47,615,606 5,678,993 85,353,274 금융보증금액 1,017,743 18,301 348 1,036,392 상기 만기분석은 금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결실체가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금 및 이자의 현금흐름을 포함하고 있습니다. (3) 파생상품 연결실체는 환율변동으로 인한 화폐성 외화자산ㆍ부채의 공정가액변동위험 및 예상수출거래에 따른 미래현금흐름의 변동위험을 회피하기 위하여 통화선도, 통화옵션, 통화스왑, 이자율스왑 등의 파생금융상품을 이용하고 있습니다. 연결실체는 당분기말 및 전기말 현재 현금흐름 위험회피회계처리가 적용된 파생상품의 평가손익 중 위험회피에 효과적인 부분의 평가손실 87,897백만원 과 62,953백만원 을 각각 기타포괄손익누계액으로 처리하고 있습니다. 현금흐름 위험회피와 관련하여 위험회피대상 예상거래로 인하여 현금흐름 변동위험에 노출되는 예상 최장기간은 당분기말로부 터 120개월 이내입 니다. 한편, 연결실체는 현금흐름 위험회피회계처리가 적용되는 파생상품의 평가손익 중 위험회피에 효과적이지 못한 부분과 현금흐름 위험회피회계처리가 적용되지 않은 기타 파생상품의 평가손익은 전액 당기손익으로 처리하고 있으며, 이와 관련하여 당분기와 전분기 중 연결실체가 인식한 순손익(세전 )은 각각 평가이익 377,601백만원 및 240 ,843 백만원 입니다 . 38. 특수관계자 등 거래 연결실체 내의 거래와 채권ㆍ채무 잔액은 연결재무제표를 작성하는 과정에서 모두 제거되었습니다. (1) 당분기 중 연결실체와 특수관계자 및 대규모기업집단의 계열회사와의 영업상 중요한 거래내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 수익거래 비용거래 매출 기타 매입 기타 유의적인 영향력을 행사하는 기업 과 그 종속기업 현대모비스(주) 713,783 7,266 4,981,318 32,787 Mobis Alabama, LLC 145,892 3,516 1,071,566 7,116 Mobis Automotive Czech s.r.o. - 380 1,144,254 198 Mobis India, Ltd. 9,165 5,255 887,095 8,652 Mobis Parts America, LLC 44,556 2,535 713,026 526 Mobis Parts Europe N.V. 13,220 393 313,054 - Mobis Brasil Fabricacao De Auto Pecas Ltda 6,499 3 222,585 - Mobis Module CIS, LLC - 247 310,978 - 기타 17,389 1,528 514,196 17,018 공동기업 및 관계기업 기아자동차(주) 829,458 352,225 120,347 480,159 Kia Motors Manufacturing Georgia, Inc. 267,758 1,377 19 - Kia Motors Russia LLC 798,813 - - - Kia Motors Slovakia s.r.o. 92,626 247 359,852 - BHMC 314,960 22,931 97,137 - HMGC 2,225 16 37,904 7,862 현대위아(주) 101,452 1,350 942,561 46,624 기타 409,600 48,858 3,103,914 1,321,664 기타 특수관계자 5,446 4,479 73 4 대규모기업집단 계열회사 818,892 139,218 5,481,551 982,457 전분기 중 연결실체와 특수관계자 및 대규모기업집단의 계열회사와의 영업상 중요한거래내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 수익거래 비용거래 매출 기타 매입 기타 유의적인 영향력을 행사하는 기업 과 그 종속기업 현대모비스(주) 614,757 9,026 3,841,003 47,831 Mobis Alabama, LLC 111,653 14 817,087 8,595 Mobis Automotive Czech s.r.o. - 517 1,167,819 121 Mobis India, Ltd. 6,902 1,948 810,284 3,815 Mobis Parts America, LLC 27,061 2,295 589,955 485 Mobis Parts Europe N.V. 12,362 422 300,528 31 Mobis Brasil Fabricacao De Auto Pecas Ltda 5,309 - 179,373 - Mobis Module CIS, LLC - 248 303,420 - 기타 13,130 1,476 543,875 2,345 공동기업 및 관계기업 기아자동차(주) 901,852 334,453 131,277 347,704 Kia Motors Manufacturing Georgia, Inc. 285,668 678 340,011 48,357 Kia Motors Russia LLC 760,648 - - - Kia Motors Slovakia s.r.o. 85,638 3 433,577 - BHMC 362,323 32,099 26,279 - HMGC 2,315 - 2,741 5,329 현대위아(주) 194,061 935 999,272 3,063 기타 381,066 41,961 2,606,399 1,166,491 기타 특수관계자 1,799 4,638 90 - 대규모기업집단 계열회사 657,540 120,667 5,136,733 992,473 (2) 당분기말 현재 연결실체와 특수관계자 및 대규모기업집단의 계열회사와의 거래에서 발생한 중요한 채권ㆍ채무의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 채권(*1,2) 채무 매출채권 미수금 등 매입채무 미지급금 등 유의적인 영향력을 행사하는 기업 과 그 종속기업 현대모비스(주) 182,114 4,343 936,961 171,203 Mobis Alabama, LLC 18,246 20 125,206 3 Mobis Automotive Czech s.r.o. - 115 181,629 - Mobis India, Ltd. 1,084 13 159,759 30 Mobis Parts America, LLC 17,421 77 84,357 - Mobis Parts Europe N.V. 1,305 1,142 44,990 - Mobis Module CIS, LLC - 32 46,820 - 기타 4,553 698 94,855 2,397 공동기업 및 관계기업 기아자동차(주) 470,963 143,789 36,642 156,497 Kia Motors Manufacturing Georgia, Inc. 30,178 21,342 3 - Kia Motors Russia LLC 130,866 246 - - Kia Motors Slovakia s.r.o. 19,316 327 52,500 1,061 Kia Motors America, Inc. - 101,995 6 21,149 BHMC 141,404 70,503 13,127 597 HMGC 252 20,222 6,718 1,104 현대위아(주) 19,723 15,908 146,792 25,023 기타 305,853 87,265 520,592 499,688 기타 특수관계자 187 549 10 - 대규모기업집단 계열회사 173,219 43,772 949,020 278,829 (*1) 당분기말 현재 특수관계자 채권에 대하여 손실충당금 27,538백만원을 설정하고 있으며, 당분기 중 인식된 손상차손은 2,546백만원임. (*2) 당분기말 현재 종속기업인 현대카드(주)가 맺고 있는 기업구매전용카드계약의 미결제금액인 10,158백만원이 포함되어 있으며, 당분기 중 사용금액과 상환금액은 각각 226,485백만원, 234,340백만원임. 전기말 현재 연결실체와 특수관계자 및 대규모기업집단의 계열회사와의 거래에서 발생한 중요한 채권ㆍ채무의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 채권(*1,2) 채무 매출채권 미수금 등 매입채무 미지급금 등 유의적인 영향력을 행사하는 기업 과 그 종속기업 현대모비스(주) 157,633 11,050 1,161,047 279,775 Mobis Alabama, LLC 13,694 - 97,661 33 Mobis Automotive Czech s.r.o. 2 210 128,210 - Mobis India, Ltd. 1,061 3 148,002 15 Mobis Parts America, LLC 7,568 93 64,274 - Mobis Parts Europe N.V. 1,671 3,317 42,412 - Mobis Module CIS, LLC - 33 39,281 - 기타 4,152 143 61,323 4,770 공동기업 및 관계기업 기아자동차(주) 358,664 313,353 36,681 178,582 Kia Motors Manufacturing Georgia, Inc. 26,594 11,698 7 - Kia Motors Russia LLC 104,433 103 - - Kia Motors Slovakia s.r.o. 9,253 131 20,711 282 Kia Motors America, Inc. - 77,713 1,212 19,478 BHMC 170,547 62,236 - 30 HMGC - 13,021 8,716 6,619 현대위아(주) 34,382 17,306 189,044 71,059 기타 203,992 108,678 517,426 739,730 기타 특수관계자 404 558 9 2 대규모기업집단 계열회사 223,834 25,370 928,550 333,227 (*1) 전기말 현재 특수관계자 채권에 대하여 손실충당금 24,993백만원을 설정하고 있으며, 전기 중 인식된 손상차손은 2,974백만원임 (*2) 전기말 현재 종속기업인 현대카드(주)가 맺고 있는 기업구매전용카드계약의 미결제금액인 18,013백만원이 포함되어 있으며, 전기 중 사용금액과 상환금액은 각각 283,929백만원, 278,863백만원임. (3) 당분기 중 연결실체와 특수관계자 간 의 중요한 자금거래 및 출자거래 내역은 다음과 같습니다. (외화단위 : 천, 원화단위 : 백만원) 구분 자금대여 자금차입 출자 외화통화 대여 회수 외화통화 차입 상환 통화 금액 공동기업 및 관계기업 CNY 40,000 - - - - KRW 452,666 전분기 중 연결실체와 특수관계자 간 의 중요한 자금거래 내역 및 출자거래 내역은 다음과 같습니다. (외화단위 : 천, 원화단위 : 백만원) 구분 자금대여 자금차입 출자 외화통화 대여 회수 외화통화 차입 상환 통화 금액 공동기업 및 관계기업 CNY 80,000 - USD 17,359 - KRW 60,727 연결실체는 당분기 중 관계기업인 현대차증권(주) 과 1,907,400백만원의 기타금융자산 등을 거래하였으며, 당분기말 현재 1,000,000백만원을 보유 중입니다.(4) 등기임원 및 미등기임원에 대한 당분기와 전분기의 분류별 보상금액과 총 보상금액의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 단기종업원급여 175,799 150,944 퇴직급여 34,636 26,391 기타장기급여 838 530 계 211,273 177,865 39. 우발부채 및 약정사항 (1) 당분기말 현재 연결실체가 종속기업을 제외한 특수관계자 등의 채무 등에 대해 제공한 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 상대방 국내보증금액 해외보증금액(*) 관계기업 129,478 150,308 기타 10,720 888,372 계 140,198 1,038,680 (*) 외화 지급보증금액은 보고기간종료일 현재의 서울외국환중개주식회사가 고시하는 기준환율로 환산한 금액임. (2) 당분기말 현재 연결실체는 국내 및 해외 소송사건에 피소되어 계류 중에 있습니다. 또한, 연결실체는 제조물책임(Product Liability) 등과 관련하여 진행 중인 소송사건에 계류 중에 있으며 이로 인하여 발생할 수 있는 잠재적 손실에 대비하여 보상보험에 가입하고 있습니다. 또한 당분기말 현재 연결실체는 세타2 엔진 리콜과 관련하여 국내외 관계기관의 조사를 받고 있으며, 결과 및 영향은 예측할 수 없습니다. 한편, 당분기말 현재 연결실체는 통상임금 관련 소송이 진행 중입니다. 연결실체는 상기 소송의 결과에 대한 합리적인 예측이 불가능하고 자원의 유출금액 및 시기가 불확실하며, 연결재무제표에 미치는 영향이 중요하지 아니할 것으로 예측하고 있습니다. (3 ) 당분기말 현재 연결실체의 차입금 및 임대보증금 등과 관련하여 유형자산에 대해채권최고액 840,451 백만원의 전세권 등이 설정되어 있습니다. 또한, 당분기말 현재 연결실체의 차입금, 계약이행 및 보증담보 등과 관련하여 기아자동차(주) 주식 213,466주 등이 관련 금융기관 등에 담보로 제공되어 있으며, 예금, 어음 및 수표 등이 담보로 제공되어 있습니다. 한편, 일부 해외종속기업의 경우 상기에 포함된 담보제공자산 이외에 금융업채권 등이 차입금과 관련하여 담보 제공되어 있습니다. (4) 당분기말 현재 연결실체는 국민은행 등 다수의 금융기관과 당좌대출, 일반대출 및 무역금융 등의 여신 약정을 체결하고 있습니다. ( 5) 당분기말 현재 종속기업인 현대캐피탈(주)와 현대카드(주)는 일부 차입부채에 대해 채권자의 신용보강을 위하여 트리거(Trigger) 조항을 포함한 약정을 맺고 있습니다. 이로 인해 현대캐피탈(주)와 현대카드(주)의 신용등급이 일정 수준 이하로 하락할경우, 해당 차입부채에 대해 조기상환을 실시하거나 채권자와의 계약이 정지 또는 해지될 수 있습니다. (6) 당분기말 현재 종속기업인 현대카드(주)와 현대캐피탈(주)는 임차중인 사옥과 관련하여 임대인이 부동산을 임의 매각하고자 하는 경우, 또는 임대차 계약상 임대차 개시일로부터 4년 5개월이 되는 시점에 우선매수권을 행사할 수 있습니다. (7) 당분기말 현재 연결실체는 타 투자자가 보유하고 있는 종속기업인 현대캐피탈(주) 주식과 관련하여 제3자와 총수익스왑계약을 체결하고 있습니다. (8) 당분기말 현재 연결실체는 종속기업인 현대카드(주) 주식 및 관계기업인 현대커머셜(주) 주식과 관련하여 타 투자자와 주주협약을 체결하고 있습니다. 타 투자자의 주식을 매입할 수 있는 콜옵션과 타 투자자가 보유하고 있는 주식을 회사에 처분할 수 있는 풋옵션이 발생할 수 있는 조항이 포함되어 있습니다. 40. 부문정보(1) 연결실체의 영업부문은 차량, 금융, 기타로 구성되어 있습니다. 차량부문은 완성차를 생산하여 최종소비자에게 판매하고 있으며, 금융부문은 차량 할부금융 및 결제대행업무 등을 영위하고 있습니다. 기타 부문은 철도차량 제작, 특장제품 생산, 연구개발 등으로 구성되어 있습니다. (2) 당분기의 연결 실체가 영위하는 영업에 따른 부문별 정보는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차량 금융 기타 연결조정 계 총매출액 93,323,235 12,940,149 6,431,659 (34,772,758) 77,922,285 내부매출액 (33,068,920) (570,298) (1,133,540) 34,772,758 - 순매출액 60,254,315 12,369,851 5,298,119 - 77,922,285 영업이익 1,572,631 744,677 140,765 (16,957) 2,441,116 전분기의 연결 실체가 영위하는 영업에 따른 부문별 정보는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차량 금융 기타 연결조정 계 총매출액 82,845,305 12,285,389 5,599,575 (29,148,171) 71,582,098 내부매출액 (27,979,281) (249,973) (918,917) 29,148,171 - 순매출액 54,866,024 12,035,416 4,680,658 - 71,582,098 영업이익 598,994 636,196 214,743 471,105 1,921,038 (3) 당분기말 현재 영업부문별 부문자산 및 부문부채는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차량 금융 기타 연결조정 계 자산총계 105,706,015 92,682,121 8,740,043 (15,458,297) 191,669,882 부채총계 40,841,673 79,421,730 5,743,740 (10,362,449) 115,644,694 차입금 및 사채 7,279,576 71,591,273 3,036,153 (2,239,063) 79,667,939 전기말 현재 영업부문별 부문자산 및 부문부채는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차량 금융 기타 연결조정 계 자산총계 100,302,183 85,725,929 7,930,963 (13,303,323) 180,655,752 부채총계 36,885,305 73,323,028 5,041,081 (8,489,672) 106,759,742 차입금 및 사채 6,995,268 65,215,856 2,547,523 (1,462,506) 73,296,141 (4) 당분기의 연결법인이 위치한 지역에 따른 매출액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 대한민국 북미 아시아 유럽 기타 연결조정 계 총매출액 44,137,667 32,129,056 7,980,131 26,271,584 2,176,605 (34,772,758) 77,922,285 내부매출액 (15,987,829) (5,924,064) (293,483) (12,567,230) (152) 34,772,758 - 순매출액 28,149,838 26,204,992 7,686,648 13,704,354 2,176,453 - 77,922,285 전분기의 연결법인이 위치한 지역에 따른 매출액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 대한민국 북미 아시아 유럽 기타 연결조정 계 총매출액 39,083,826 27,204,057 7,333,668 24,984,960 2,123,758 (29,148,171) 71,582,098 내부매출액 (11,625,829) (4,731,634) (318,907) (12,471,797) (4) 29,148,171 - 순매출액 27,457,997 22,472,423 7,014,761 12,513,163 2,123,754 - 71,582,098 (5) 당분기말 및 전기말 현재 지역별 비유동자산의 현황은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 대한민국 30,377,014 30,267,888 북미 2,508,402 2,175,054 아시아 1,368,356 1,106,064 유럽 1,937,254 1,891,626 기타 446,150 410,601 소계 36,637,176 35,851,233 연결조정 (219,018) (194,908) 계(*) 36,418,158 35,656,325 (*) 유형자산, 무형자산, 투자부동산의 합계액임. (6) 당분기 및 전분기 중 연결실체 매출액의 10% 이상을 차지하는 단일 외부고객은 없습니다. 41. 건설계약 (1) 당분기말 및 전기말 현재 진행중인 공사관련 원가, 손익 및 청구공사 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 누적발생원가 9,637,764 9,305,321 누적이익 375,780 591,321 누적공사수익(미성공사) 합계 10,013,544 9,896,642 진행청구액 9,403,089 9,331,926 미청구공사 1,216,485 1,110,972 초과청구공사 606,030 546,256 유보금(*) 84,670 71,729 (*) 연결분기재무상태표 상 장기성매출채권으로 계상하고 있음. (2) 당분기말 연결실체의 기타영업부문에 해당하는 현대로템(주)의 진행 중인 계약과관련하여 추정총계약수익 및 추정총계약원가가 변동되었고, 이에 따라 당분기 와 미래손익 및 미청구공사에 영향을 미치는 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 추정총계약수익의 변동 500,255 추정총계약원가의 변동 597,220 당기손익에 미치는 영향 (144,084) 미래손익에 미치는 영향 47,119 미청구공사의 변동 (81,051) 공사손실충당부채 177,014 당분기 와 미래손익에 미치는 영향은 계약 개시 후 당분기말까지 발생한 상황에 근거하여 추정한 총계약원가와 당분기말 현재 계약수익의 추정치에 근거하 여 산정한 것이며, 총계약원가와 총계약수익은 미래 기간에 변동될 수 있습니다. (3) 당분기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준 수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 직전연도 연결실체 매출액의 5% 이상인 계약은 없습니다. 42. 보고기간 후 중요한 사건 (1) 당분기말 현재 회사의 종속기업인 현대캐피탈(주)가 피고로 계류중인 소송 사건 중 1건에 대해 법원 판결에 따라 2019년 10월 26일 최종 승소 확정되었습니다. 현대캐피탈(주)는 기업회계기준서 제 1010호 (보고기간후사건) 문단 9에 따라 전기말 현재 소송충당부채로 계상된 3,100백만원을 환입하였습니다. (2) 회사의 종속기업인 현대로템(주)는 2019년 10월 25일자 이사회 결의에 의거 2019년 11월 8일 1,060억원의 신종자본증권을 발행하였습니다. 4. 재무제표 재무상태표 제 52 기 3분기말 2019.09.30 현재 제 51 기말 2018.12.31 현재 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기말 제 51 기말 자산 유동자산 21,628,713 22,325,069 현금및현금성자산 384,531 194,203 단기금융상품 6,852,713 6,478,598 기타금융자산 5,447,658 7,444,315 매출채권 4,501,511 3,868,219 기타채권 956,352 1,163,329 재고자산 3,202,662 2,863,652 기타자산 283,286 267,367 매각예정비유동자산 45,386 비유동자산 49,616,050 47,417,439 장기금융상품 580,269 186 기타금융자산 2,064,958 1,795,026 장기성매출채권 10,119 13,858 기타채권 522,582 498,246 유형자산 22,988,350 22,904,948 투자부동산 144,579 156,206 무형자산 4,034,875 3,915,129 종속기업,공동기업 및 관계기업투자 18,163,328 17,533,271 이연법인세자산 946,333 593,437 사용권자산 144,716 기타자산 15,941 7,132 자산총계 71,244,763 69,742,508 부채 유동부채 12,933,355 12,737,313 매입채무 3,433,360 4,134,287 미지급금 1,746,737 3,016,119 단기차입금 2,904,441 2,283,963 유동성장기부채 323,129 323,129 당기법인세부채 293,524 55,426 충당부채 2,077,721 1,855,748 기타금융부채 13,768 785 리스부채 46,504 기타부채 2,094,171 1,067,856 비유동부채 4,743,336 4,429,408 사채 299,564 299,405 장기차입금 1,035,623 971,688 순확정급여부채 187,514 329,919 충당부채 2,697,098 2,522,362 기타금융부채 3,241 33 리스부채 88,635 기타부채 431,661 306,001 부채총계 17,676,691 17,166,721 자본 자본금 1,488,993 1,488,993 자본잉여금 4,009,870 4,009,870 기타자본항목 (1,389,074) (1,155,244) 기타포괄손익누계액 82,511 94,617 이익잉여금 49,375,772 48,137,551 자본총계 53,568,072 52,575,787 부채와자본총계 71,244,763 69,742,508 손익계산서 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기 제 51 기 3분기 3개월 누적 3개월 누적 매출액 11,334,037 35,563,884 10,085,005 30,744,771 매출원가 9,382,639 29,117,091 8,750,012 25,884,787 매출총이익 1,951,398 6,446,793 1,334,993 4,859,984 판매비와관리비 1,939,224 5,525,476 1,796,812 4,832,058 영업이익(손실) 12,174 921,317 (461,819) 27,926 종속기업및관계기업투자손익 (154,595) 181,110 금융수익 466,091 1,389,469 115,804 934,367 금융비용 33,506 138,622 39,060 154,059 기타수익 272,799 765,791 310,385 703,354 기타비용 238,205 637,721 262,071 498,526 법인세비용차감전순이익(손실) 324,758 2,481,344 (336,761) 1,013,062 법인세비용 (166,041) 178,007 (100,902) 136,427 분기순이익(손실) 490,799 2,303,337 (235,859) 876,635 주당이익 기본주당이익(손실) (단위 : 원) 보통주 기본주당이익(손실) (단위 : 원) 1,861 8,737 (892) 3,266 1우선주 기본주당이익(손실) (단위 : 원) 1,874 8,774 (879) 3,302 희석주당이익(손실) (단위 : 원) 보통주 희석주당이익(손실) (단위 : 원) 1,861 8,737 (892) 3,266 1우선주 희석주당이익(손실) (단위 : 원) 1,874 8,774 (879) 3,302 포괄손익계산서 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기 제 51 기 3분기 3개월 누적 3개월 누적 분기순이익(손실) 490,799 2,303,337 (235,859) 876,635 기타포괄손익 (20,795) (13,891) 93,866 (41,803) 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목 (8,512) (133) 80,761 (37,595) 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 관련 손익 (8,512) (133) 80,761 (37,595) 후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 (12,283) (13,758) 13,105 (4,208) 현금흐름위험회피파생상품평가손익 (12,283) (13,758) 13,105 (4,208) 총포괄손익 470,004 2,289,446 (141,993) 834,832 자본변동표 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 자본 자본금 자본잉여금 기타자본항목 기타포괄손익누계액 이익잉여금 자본 합계 2018.01.01 (기초자본) 1,488,993 4,009,870 (1,640,095) 480,092 49,885,558 54,224,418 회계기준의 변경 (293,309) 293,309 조정 후 금액 1,488,993 4,009,870 (1,640,095) 186,783 50,178,867 54,224,418 배당 (1,076,734) (1,076,734) 자기주식 취득 (380,206) (380,206) 자기주식 소각 939,586 (939,586) 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 관련 손익 (18,153) (19,442) (37,595) 현금흐름위험회피 파생상품 평가손익 (4,208) (4,208) 분기순이익(손실) 876,635 876,635 2018.09.30 (기말자본) 1,488,993 4,009,870 (1,080,715) 164,422 49,019,740 53,602,310 2019.01.01 (기초자본) 1,488,993 4,009,870 (1,155,244) 94,617 48,137,551 52,575,787 회계기준의 변경 조정 후 금액 1,488,993 4,009,870 (1,155,244) 94,617 48,137,551 52,575,787 배당 (1,063,331) (1,063,331) 자기주식 취득 (233,830) (233,830) 자기주식 소각 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 관련 손익 1,652 (1,785) (133) 현금흐름위험회피 파생상품 평가손익 (13,758) (13,758) 분기순이익(손실) 2,303,337 2,303,337 2019.09.30 (기말자본) 1,488,993 4,009,870 (1,389,074) 82,511 49,375,772 53,568,072 현금흐름표 제 52 기 3분기 2019.01.01 부터 2019.09.30 까지 제 51 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지 (단위 : 백만원) 제 52 기 3분기 제 51 기 3분기 영업활동으로 인한 현금흐름 2,788,157 895,477 영업으로부터 창출된 현금흐름 1,784,945 400,858 분기순이익(손실) 2,303,337 876,635 조정 2,439,183 2,622,070 영업활동으로 인한 자산·부채의 변동 (2,957,575) (3,097,847) 이자의 수취 214,479 224,726 이자의 지급 (50,292) (104,791) 배당금의 수취 1,127,238 642,449 법인세의 지급 (288,213) (267,765) 투자활동으로 인한 현금흐름 (1,883,410) 178,617 단기금융상품의 순증감 (954,116) (864,006) 기타금융자산(유동)의 순증감 2,001,526 3,316,746 기타채권의 증가 (28,248) (35,235) 기타채권의 감소 17,650 67,133 장기금융상품의 증가 (5,532) (1,465) 장기금융상품의 감소 5,449 1,427 기타금융자산(비유동)의 증가 (257,338) (62,961) 기타금융자산(비유동)의 감소 1,033 67,674 유형자산의 취득 (1,393,857) (1,452,358) 유형자산의 처분 31,276 66,075 투자부동산의 처분 4,344 무형자산의 취득 (903,829) (845,982) 무형자산의 처분 1,667 1,140 매각예정비유동자산의 처분 43,830 종속기업, 공동기업 및 관계기업투자의 취득 (447,265) (79,571) 재무활동으로 인한 현금흐름 (714,419) (1,077,319) 단기차입금의 순증감 624,901 379,612 리스부채의 상환 (42,175) 자기주식의 취득 (233,830) (380,206) 배당금의 지급 (1,063,315) (1,076,725) 현금및현금성자산의 증감 190,328 (3,225) 기초의 현금및현금성자산 194,203 108,022 기말의 현금및현금성자산 384,531 104,797 이익잉여금처분계산서 제51기 2018년 0 1월 0 1일 부터 제50기 2017년 0 1월 0 1일 부터 2018년 12월 31일 까지 2017년 12월 31일 까지 처분확정일 2019년 0 3월 22일 처분확정일 2018년 0 3월 16일 (단위 : 백만원) 과 목 제51기 제50기 I. 미처분이익잉여금(미처리결손금) (936,132) 2,292,075 1. 전기이월미처분이익잉여금 1,024 1,110 2. 중간배당 (265,883) (268,653) 3. 확정급여제도의 재측정요소 (428,426) 8,299 4. 자기주식 소각 (939,586) - 5. 회계기준의 변경 293,309 - 6. 투자주식의 처분 (11,511) - 7. 당기순이익 414,941 2,551,319 II. 임의적립금이입액 1,737,450 - 1. 연구및인력개발준비금 793,650 - 2. 기술개발적립금 943,800 - III. 이익잉여금처분액 800,301 2,291,051 1. 연구및인력개발준비금 - 676,000 2. 기술개발적립금 - 804,200 3. 배당금 800,301 810,851 IV. 차기이월미처분이익잉여금 1,017 1,024 5. 재무제표 주석 주석 제52기 3분기 2019년 7월 1일부터 2019년 9월 30일까지제52기 3분기누적 2019년 1월 1일부터 2019년 9월 30일까지 제51기 3분기 2018년 7월 1일부터 2018년 9월 30일까지제51기 3분기누적 2018년 1월 1일부터 2018년 9월 30일까지 현대자동차주식회사 1. 회사의 개요현대자동차주식회사(이하 '회사')는 1967년 12월에 설립되어 자동차와 자동차부품의제조 및 판매 등의 사업을 운영하고 있습니다.회사는 1974년 6월에 한국거래소가 개설하는 유가증권시장에 주식을 상장하였으며,런던증권거래소 및 룩셈부르크증권거래소에 주식예탁증서가 상장되어 있습니다. 당분기말 현재 회사의 주요주주(보통주)의 현황은 다음과 같습니다. 주주명 소유주식수 지분율(%) 현대모비스(주) 45,782,023 21.43 정몽구 11,395,859 5.33 2. 재무제표 작성기준 및 유의적 회계정책 (1) 분기재무제표 작성기준 회사의 재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간재무제표이며, 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 동 요약중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2018년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표를 함께 이용하여야 합니다. 중간재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 회계정책의 변경은 회사의 2019년 기말 재무제표에도 반영될 것으로 예상됩니다. 회사는 2019년 1월 1일에 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용하였습니다. 2019년 1월 1일부터 시행되는 다른 회계기준도 있으나, 그 기준들은 회사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않습니다.기업회계기준서 제1116호에서는 단일 리스이용자 회계모형을 도입하였고, 그 결과 회사는 리스이용자로서 기초자산에 대한 사용권을 나타내는 사용권자산을 인식하고 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식합니다. 리스제공자 회계모형은 이전의 회계정책과 유사합니다. 1) 리스의 정의종전에 회사는 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정'을 적용하여 계약 약정일에 약정이 리스인지 또는 리스를 포함하는지를 결정하였습니다. 회사는 이제 새로운 리스 정의에 기초하여 계약이 리스인지 또는 리스를 포함하는지 평가합니다. 기업회계기준서 제1116호에 따르면 계약에서 대가와 교환하여 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하면 계약이 리스이거나 리스를 포함합니다.기업회계기준서 제1116호의 최초 적용일에 회사는 계약이 리스인지 다시 판단하지 않는 실무적 간편법을 적용하기로 선택하였습니다. 회사는 종전에 리스로 식별된 계약에만 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따라 리스로 식별되지 않은 계약이 리스인지는 다시 평가하지 않았습니다. 그러므로 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스 정의는 2019년 1월 1일 이후 체결되거나 변경된 계약에만 적용되었습니다. 리스요소를 포함하는 계약의 약정일이나 재평가일에 회사는 각 리스요소와 비리스요소의 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 배분합니다. 그러나 회사는 리스이용자에 해당하는 리스 계약에서는 비리스요소를 분리하지 않는 실무적 간편법을 선택하였고, 리스요소와 비리스요소를 하나의 리스요소로 보아 회계처리할 것입니다.2) 리스이용자회사는 토지, 건물 등 을 리스하고 있습니다. 회사는 리스이용자로서 종전에 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지에 따라 리스를 운용리스나 금융리스로 분류하였습니다. 기업회계기준서 제1116호에 따르면 회사는 대부분의 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 즉, 대부분의 리스가 재무상태표에 표시됩니다. 그러나 회사는 일부 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않기로 선택하였습니다. 회사는 이 리스에 관련되는 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액 기준에 따라 비용으로 인식합니다. 사용권자산의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 토지 건물 등 합계 당분기말 2,870 141,846 144,716 회사는 리스부채를 재무상태표에서 별도로 표시합니다.① 유의적인 회계정책회사는 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초 인식시 원가로 측정하고, 후속적으로 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하고, 리스부채의 재측정에 따른 조정을 반영하여 측정합니다. 리스부채는 최초 인식 시 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 측정합니다. 현재가치 측정 시 리스의 내재이자율로 리스료를 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 회사의 증분차입이자율로 리스료를 할인합니다. 회사는 일반적으로 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다. 리스부채는 후속적으로 리스부채에 대하여 인식한 이자비용만큼 증가하고, 리스료의지급을 반영하여 감소합니다. 지수나 요율(이율)의 변동, 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액의 변동, 매수선택권이나 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한지나 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한지에 대한 평가의 변동에 따라 미래 리스료가 변경되는 경우에 리스부채를 재측정합니다.② 경과 규정전환시점에 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류된 리스에 대하여 2019년 1월 1일 현재 회사의 증분차입이자율로 할인한 잔여 리스료의 현재가치로 리스부채를 측정합니다. 사용권자산은 리스부채와 동일한 금액으로 인식합니다(선급하거나 발생한(미지급) 리스료는 조정). 회사는 다른 모든 리스에 이 방법을 적용합 니다. 비 교 표시되는 재무정보는 이전에 보고된 것과 같이 기업회계기준서 제1017호와 관련 해석서를 적용하였으며 재작성되지 않았습니다. 회사는 종전에 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류한 리스에 기업회계기준서 제1116호를 적용할 때, 다음의 실무적 간편법을 적용합니다. ㆍ 리스기간이 12개월 이내인 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 면제규정을 적용합니다. ㆍ 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외합니다. ㆍ 계약이 리스 연장 또는 종료 선택권을 포함한다면 리스기간을 결정할 때 사후판단을사용합니다. 3) 리스제공자회사가 리스제공자로서 적용하는 회계정책은 기업회계기준서 제1017호의 정책과 다르지 않습니다. 다만, 회사가 중간리스제공자인 경우 전대리스는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 기초하여 분류됩니다. 회사는 리스제공자에 해당하는 리스에 대하여 전환시점에 어떠한 조정도 할 필요가 없습니다. 4) 재무제표에 미치는 영향① 전환시점에 미치는 영향 기업회계기준서 제1116호의 전환시점 에, 회사는 사용권자 산 및 리스부채 등을 추가로 인식하였으며, 이익잉여금에 미치는 영향은 없습니다. 전환시점에 영향을 미치는 사용권자산과 리스부채는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 2019년 1월 1일 사용권자산 107,209 리스부채 99,226 운용리스로 분류하였던 리스에 대한 리스부채를 측정할 때, 회사는 2019년 1월 1일의 증분차입이자율을 사용하여 리스료를 할인하였습니다. 적용된 가중평균 증분차입이자율은 2.17%입니다. ② 전환기간에 미치는 영향 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용한 결과, 회사는 당분기말 현재 사용권자산으로 144,716백만원을 인식하였고, 리스부채로 135,139백만원을 인식하였습니다. 또한 기업회계기준서 제1116호에 따른 리스에 관련하여 회사는 운용리스비용 대신에 감가상각비와 이자비용을 인식하였습니다. 회사는 이 리스에 대하여 2019년 9월 30일로 종료되는기간 동안 감가상각비 42,044 백만원 , 이자비용 1,952백만원을 인식하였습니다. (2) 중요한 회계추정 및 판단중간재무제표를 작성함에 있어, 경영진은 회계정책 적용과 자산과 부채의 장부금액 및 수익과 비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 추정과 관련 가정은 역사적 경험과 관련성이 있다고 간주되는 기타 요인들에 바탕을 두고 있으며,실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 중간재무제표 작성을 위해 회사회계정책의 적용과 추정 불확실성의 주요 원천에 대해 경영진이 내린 중요한 판단은 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 도입과 관련된 사항을 제외하고는, 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표와 동일합니다. 3. 매출채권 (1) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 매출채권 4,550,120 12,139 3,916,760 15,819 손실충당금 (48,609) - (48,541) - 현재가치할인차금 - (2,020) - (1,961) 계 4,501,511 10,119 3,868,219 13,858 (2) 매출채권의 연령분석 당분기말 현재 매출채권 연령분석의 세부내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 연체된 일수 손상된 채권 미연체 만기 경과후90일 이하 만기 경과후91일~180일 만기 경과후 180일 초과 계 총장부금액 4,461,084 21,062 3,590 76,523 4,562,259 48,609 전기말 현재 매출채권 연령분석의 세부내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 연체된 일수 손상된 채권 미연체 만기 경과후90일 이하 만기 경과후91일~180일 만기 경과후 180일 초과 계 총장부금액 3,778,968 76,357 11,358 65,896 3,932,579 48,541 (3) 당분기와 전분기 중 매출채권 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 전분기 누적 기초 48,541 46,049 손상차손 68 1,695 분기말 48,609 47,744 4. 기타채권 (1) 당분기말 및 전기말 현재 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미수금 1,054,709 262,051 1,241,054 240,562 보증금 - 259,798 - 256,956 보증예치금 1,295 733 1,401 728 기타 30,533 - 31,819 - 손실충당금 (130,185) - (110,945) - 계 956,352 522,582 1,163,329 498,246 (2) 당분기와 전분기 중 기타채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 전분기 누적 기초 110,945 422 손상차손 19,240 815 분기말 130,185 1,237 5. 기타금융자산 (1) 당분기말 및 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 당기손익-공정가치측정 금융자산 5,355,845 370,714 7,441,403 162,248 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 - 1,657,104 - 1,627,535 상각후원가측정 금융자산 90,000 4,728 - 5,243 위험회피에 효과적인 파생상품자산 1,813 32,412 2,912 - 계 5,447,658 2,064,958 7,444,315 1,795,026 (2) 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 취득원가 장부금액 장부금액 지분상품(*) 1,529,605 1,657,104 1,627,535 (*) 단기매매항목이 아닌 전략적 투자목적으로 보유하는 지분상품에 대해 최초 적용일에기타포괄손익-공정가치측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택권을 적용하였음. (3) 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 중 지분상품의 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 당분기말 전기말 지분율(%) 취득원가 장부금액 장부금액 현대제철(주)(*1) 6.87 903,897 443,667 516,090 현대글로비스(주) 4.88 210,688 285,626 236,191 현대오일뱅크(주) 4.35 53,734 204,392 204,392 한국조선해양(주)(*2) 2.31 42,443 202,475 209,823 한국항공우주산업(주)(*3) - 73,331 184,983 150,920 현대중공업지주(주) 2.13 9,018 121,260 120,046 (주)현대그린푸드 2.36 15,005 27,000 33,000 (주)케이티 0.09 8,655 6,590 7,155 현대아산(주) 1.40 22,500 2,117 2,117 현대상선(주) 0.03 9,161 359 366 기타 181,173 178,635 147,435 계 1,529,605 1,657,104 1,627,535 (*1) 의결권 있는 주식 11,405,311주 중 2,231,716 주에 대하여 제 3자와 총수익스왑 계약을 체결하였음. (*2) 당분기 중 현대중공업(주)가 한국조선해양(주), 현대중공업(주) 2개사로 물적분할 되었음. (*3) 의결권 있는 주식 전 량에 대하여 제 3자와 총수익스왑 계약을 체결하였음. 6. 재고자산당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 제품 1,732,952 1,565,643 반제품 448,827 317,628 재공품 344,142 314,622 원재료 486,350 467,045 저장품 184,411 192,131 미착품 5,980 6,583 계(*) 3,202,662 2,863,652 (*) 당분기말 및 전기말 현재 재고자산평가충당금은 각각 7 ,265백만원 및 4 ,710백만원 임. 7. 기타자산 당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미수수익 68,855 - 68,537 - 선급금 139,328 - 117,583 - 선급비용 75,103 15,941 81,247 7,132 계 283,286 15,941 267,367 7,132 8. 매각예정비유동자산 당분기말 및 전기말 현재 매각예정비유동자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 차량운반구(*1) - 16,023 종속기업(*2) - 29,363 계 - 45,386 (*1) 당 분기 중 보유중인 차량운반구에 대하여 매각 절차를 완료하였으며, 전기 중 매각예정가액과 장부가액의 차이금액인 13,045백만원을 손상차손으로 인식하였음. (*2) 보유중인 Hyundai Capital Bank Europe GmbH 지분 전량에 대하여 2018년 8월 중 주식매매계약 체결에 따라 전기 중 매각예정비유동자산으로 분류하였으며 당분기 중 매각절차를 완료하였음. 9. 유형자산 당분기와 전분기 중 유형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 전분기 누적 기초 22,904,948 22,214,136 취득 1,045,245 1,145,114 처분 (60,693) (126,023) 감가상각비 (1,029,685) (947,363) 기타(*) 128,535 42,803 분기말 22,988,350 22,328,667 (*) 기타증감액은 무형자산, 재고자산, 투자부동산에서(으로) 대체로 인한 증감으로 구성되어 있음. 10. 투자부동산 (1) 당분기와 전분기 중 투자부동산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 전분기 누적 기초 156,206 161,057 대체(*) - 658 처분 (7,602) - 감가상각비 (4,025) (4,132) 분기말 144,579 157,583 (*) 유형자산에서 대체로 인한 증가로 구성되어 있음. (2) 당분기와 전분기 중 투자부동산 관련 수익(비용)은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 임대수익 6,289 17,813 5,721 16,464 운영/유지보수비용 156 665 277 601 11. 무형자산 (1) 당 분기와 전분기 중 무형자산 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 전분기 누적 기초 3,915,129 3,711,879 내부개발 및 개별 취득 903,829 845,982 처분 (1,708) (1,561) 상각 (798,835) (908,177) 손상 (46,957) (6,977) 기 타 (*) 63,417 53,199 분기말 4,034,875 3,694,345 (*) 기타증감액은 유형자산에서 대체로 인한 증가 등으로 구성되어 있음. (2) 당 분기와 전분기 중 연구개발활동과 관련하여 지출된 내용은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 개발비(무형자산) 358,994 875,452 317,917 825,181 경상연구개발비(*1) 319,076 891,423 269,346 734,984 계(*2) 678,070 1,766,875 587,263 1,560,165 (*1) 제조경비, 관리비 및 기타비용으로 구성되어 있음. (*2) 개발비 상각비가 포함되지 아니함. 12. 리스 (1) 당분기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 기초 - IFRS16 도입효과 107,209 취득 79,701 처분 (150) 감가상각비 (42,044) 분기말 144,716 (2) 당분기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 할인전 리스부채 140,756 할인후 리스부채 135,139 유동 46,504 비유동 88,635 13. 종속기업, 공 동 기업 및 관계기업투자 (1) 당분기말 및 전기말 현재 회사의 종속기업, 공동기업 및 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 종속기업 8,872,925 8,804,157 공동기업 및 관계기업 9,290,403 8,729,114 계 18,163,328 17,533,271 (2) 당분기말 및 전기말 현재 종속기업 투자내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 당분기말 전기말 주요영업활동 소재지 지분율 장부금액 장부금액 Hyundai Motor America (HMA) 완성차 및 부품 판매 미국 100.00% 2,554,958 2,554,958 Hyundai Motor India Limited (HMI) 완성차 제조 및 판매 인도 100.00% 754,436 754,436 Hyundai Motor Manufacturing Czech, s.r.o. (HMMC) 〃 체코 100.00% 573,875 573,875 Hyundai Motor Brasil Montadora de Automoveis LTDA (HMB) 〃 브라질 100.00% 469,269 469,269 Hyundai Motor Manufacturing Rus LLC (HMMR) 〃 러시아 70.00% 287,337 287,337 Hyundai Assan Otomotiv Sanayi Ve Ticaret A.S. (HAOSVT) 〃 터키 70.00% 159,784 159,784 Hyundai Translead, Inc. (HT) 특장제품 제조 및 판매 미국 100.00% 144,440 144,440 Hyundai Motor France SAS (HMF) 완성차 및 부품 판매 프랑스 100.00% 143,558 143,558 Hyundai Motor Deutschland GmbH (HMD) 〃 독일 100.00% 140,922 140,922 Hyundai Capital Canada Inc. (HCCA) 금융 캐나다 50.00% 115,150 115,150 Hyundai Motor Espana, S.L.U. (HMES) 완성차 및 부품 판매 스페인 100.00% 86,589 86,589 Hyundai Motor Company Italy S.r.l (HMCI) 〃 이탈리아 100.00% 73,890 73,890 Hyundai Motor Europe Technical Center GmbH (HMETC) 자동차 연구개발 독일 100.00% 72,447 72,447 Hyundai Motor Commonwealth of Independent States B.V (HMCIS B.V) 지주회사 네덜란드 98.35% 68,041 68,041 China Millennium Corporations (CMEs) 〃 케이만군도 59.60% 65,067 65,067 Hyundai Motor Company Australia Pty Limited (HMCA) 완성차 및 부품 판매 호주 100.00% 59,552 59,552 Hyundai Motor Poland Sp. Zo.O (HMP) 〃 폴란드 100.00% 53,052 53,052 Hyundai Motor Europe GmbH (HME) 마케팅 및 완성차 판매 독일 100.00% 41,631 41,631 Hyundai Motor UK Limited (HMUK) 완성차 및 부품 판매 영국 100.00% 38,213 38,213 Hyundai America Technical Center, Inc. (HATCI) 자동차 연구개발 미국 100.00% 37,782 37,782 Genesis Motor Europe Gmbh 완성차 및 부품 판매 독일 100.00% 32,782 - HYUNDAI THANH CONG VIETNAM AUTO MANUFACTURING CORPORATION (HTMV)(*1) 완성차 제조 및 판매 베트남 50.00% 32,609 32,609 Hyundai Motor Netherlands B.V. (HMNL) 완성차 및 부품 판매 네덜란드 100.00% 30,595 30,595 현대캐피탈(주) 금융 대한민국 59.68% 862,877 862,877 현대카드(주)(*1) 〃 〃 36.96% 646,370 646,370 현대로템(주) (*2) 철도차량 제조 및 판매 〃 43.36% 391,906 391,906 (주)현대케피코 자동차부품 제조 및 판매 〃 100.00% 285,078 285,078 현대오트론(주) 차량 전자제어장치 연구개발 〃 60.00% 60,300 60,300 신한 BNPP 법인용 사모증권투자신탁 제34호 투자 〃 100.00% 150,000 150,000 교보악사 Tomorrow 사모증권투자신탁 12호 〃 〃 100.00% 100,000 100,000 KB 리더스 사모증권투자신탁(*3) 〃 〃 100.00% 100,000 100,000 삼성 ETF 사모증권(*3) 〃 〃 100.00% 100,000 100,000 기타 140,415 104,429 계 8,872,925 8,804,157 (*1) 다른 투자자와의 약정에 따라 종속기업에 포함하였음. (*2) 소유지분율이 과반수 미만이나 보유한 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자의 주식 분산 정도 등을 종합적으로 고려하여 사실상 지배력을 보유하고 있는 것으로 판단하였음. (*3) 당분기 중 운용사 변경으로 사명이 변경됨. (3) 당분기말 및 전기말 현재 공동기업 및 관계기업 투자내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 당분기말 전기말 주요영업활동 소재지 소유지분율 장부금액 장부금액 Beijing-Hyundai Motor Company (BHMC)(*1) 완성차 제조 및 판매 중국 50.00% 1,564,859 1,564,859 Hyundai Motor Group China, Ltd. (HMGC)(*1) 투자사업 〃 50.00% 120,834 120,834 현대위아기차발동기(산동)유한공사 (WAE) 자동차부품 제조 및 판매 〃 22.00% 92,959 82,821 RIMAC AUTOMOBILI d.o.o. (*2) 자동차 연구개발 크로아티아 11.03% 84,549 - Hyundai Powertech (Shandong) Co., Ltd. (PTS) 변속기 제조 및 판매 중국 30.00% 52,694 52,694 북경현대기차금융유한공사 (BHAF)(*2) 금융 〃 7.00% 49,781 49,781 Beijing Dymos Transmission Co., Ltd. (BDT) 변속기 제조 및 판매 〃 24.08% 47,800 47,800 기아자동차(주) 완성차 제조 및 판매 대한민국 33.88% 2,896,832 2,896,832 현대건설(주)(*3) 건설업 〃 20.95% 2,801,084 2,801,084 현대트랜시스(주)(구, 현대다이모스(주))(*4) 자동차부품 제조 및 판매 〃 41.13% 671,126 139,415 현대위아(주) 〃 〃 25.35% 193,871 193,871 현대차증권(주)(*5) 증권중개업 〃 27.49% 193,807 193,807 해비치호텔앤드리조트(주) 골프장, 호텔 및 콘도미니엄운영 〃 41.90% 110,460 110,460 유코카캐리어스(주)(*2) 자동차 운송업 〃 12.00% 62,758 62,758 현대커머셜(주) 금융 〃 37.50% 54,258 54,258 (주)광주글로벌모터스 완성차 제조 및 판매 〃 20.71% 43,700 - 현대오토에버(주) 전산시스템 설계 및 관리 〃 28.48% 32,030 32,030 현대파워텍(주)(*4) 자동차부품 제조 및 판매 〃 - - 195,672 기타 (*6) 217,001 130,138 계 9,290,403 8,729,114 (*1) 공동기업에 해당함. (*2) 회사의 지분율이 20%에 미달하지만 피투자기업의 이사회의 참여 등 피투자기업에 대하여 유의적인 영향력을 행사할 수있다고 보아 관계기업에 포함함. (*3) 전기 중 회수가능금액이 장부금액에 미달하여 손상차손 158,826백만원을 인식하였음. 회수가능액은 사용가치에 의해 결정되었으며 사용가치를 측정하기 위해 적용한 할인율은 연 8%임. (*4) 2019년 1월 1일 부로 현대다이모스(주)가 현대파워텍(주)를 흡수합병하여 현대트랜시스(주)가 되었음. (*5) 전기 중 현대차투자증권(주)에서 현대차증권(주)로 사명이 변경됨. (*6) 당분기 중 사천현대기차유한공사 (CHMC)에 증자하였으며, 손상차손 154,595백만원을 인식하였음. (4) 당분기말 현재 공표된 시장가격이 있는 종속기업 및 관계기업투자의 시장가격은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 회사명 주당가격 주식수 시장가격 기아자동차(주) 45,600원 137,318,251주 6,261,712 현대건설(주) 46,300원 23,327,400주 1,080,059 현대로템(주) 19,500원 36,852,432주 718,622 현대오토에버(주) 54,100원 5,980,000주 323,518 현대위아(주) 51,000원 6,893,596주 351,573 현대차증권(주) 10,600원 8,065,595주 85,495 14. 차입금 및 사채 (1) 당분기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차입처 연이자율(%) 금 액 당분기말 당분기말 전기말 매출채권담보차입 KEB하나은행 외 0.00001~2.81 2,497,027 2,123,176 Banker's Usance KEB하나은행 외 0.14~2.88 407,414 160,787 계 2,904,441 2,283,963 (2) 당분기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 차입처 연이자율(%) 금 액 당분기말 당분기말 전기말 외화일반차입 미즈호은행 외 2.77~3.17 923,145 859,210 기타(*) NH투자증권 외 435,607 435,607 소계 1,358,752 1,294,817 유동성대체 (323,129) (323,129) 계 1,035,623 971,688 (*) 총수익스왑계 약 을 통해 의결권 있는 주식 일부를 제3자에게 양도하였으나, 양도한 주식의 소유에 따른 위험과 보상을 대부분 보유하고 있으므로 금융자산을 계속 인식하고 수취한 대가는 담보 차입으로 인식하고 있음. (3) 당분기말 및 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 종류 발행일 만기일 연이자율(%) 금 액 당분기말 당분기말 전기말 무보증공모사채 '16.10.05 '21.10.05 1.64 300,000 300,000 사채할인발행차금 (436) (595) 유동성대체 - - 계 299,564 299,405 15. 충당부채 당분기와 전분기 중 충당부채 분류별 증감내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 전분기 누적 판매보증 기타장기종업원급여 판매보증 기타장기종업원급여 기초 3,706,071 672,039 3,931,661 608,224 설정액 1,284,384 45,728 965,001 44,327 사용액 (885,946) (47,457) (769,942) (39,333) 분기말 4,104,509 670,310 4,126,720 613,218 16. 기타금융부채 당분기말 및 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 당기손익-공정가치측정 금융부채 - - 8 33 위험회피에 효과적인 파생상품부채 13,768 3,241 777 - 계 13,768 3,241 785 33 17. 기타부채당분기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 선수금 238,656 - 128,773 - 예수금 537,061 - 482,783 - 미지급비용 1,046,582 - 363,794 - 선수수익 33,457 126,892 18,206 63,978 기타 238,415 304,769 74,300 242,023 계 2,094,171 431,661 1,067,856 306,001 18. 금융상품 (1) 당분기말 현재 금융자산의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 위험회피에효과적인파생상품자산 장부금액 공정가치 현금및현금성자산 - 384,531 - - 384,531 384,531 장단기금융상품 - 7,432,982 - - 7,432,982 7,432,982 매출채권 - 4,511,630 - - 4,511,630 4,511,630 기타채권 - 1,478,934 - - 1,478,934 1,478,934 기타금융자산 5,726,559 94,728 1,657,104 34,225 7,512,616 7,512,616 기타자산 - 68,855 - - 68,855 68,855 계 5,726,559 13,971,660 1,657,104 34,225 21,389,548 21,389,548 전기말 현재 금융자산의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 위험회피에효과적인파생상품자산 장부금액 공정가치 현금및현금성자산 - 194,203 - - 194,203 194,203 장단기금융상품 - 6,478,784 - - 6,478,784 6,478,784 매출채권 - 3,882,077 - - 3,882,077 3,882,077 기타채권 - 1,661,575 - - 1,661,575 1,661,575 기타금융자산 7,603,651 5,243 1,627,535 2,912 9,239,341 9,239,341 기타자산 - 68,537 - - 68,537 68,537 계 7,603,651 12,290,419 1,627,535 2,912 21,524,517 21,524,517 (2) 당분기말 현재 금융부채의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 상각후원가 측정 금융부채 위험회피에효과적인파생상품부채 장부금액 공정가치 매입채무 3,433,360 - 3,433,360 3,433,360 미지급금 1,519,415 - 1,519,415 1,519,415 차입금 및 사채 4,562,757 - 4,562,757 4,563,376 리스부채 135,139 - 135,139 135,139 기타금융부채 - 17,009 17,009 17,009 기타부채 618,112 - 618,112 618,112 계 10,268,783 17,009 10,285,792 10,286,411 전기말 현재 금융부채의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기손익-공정가치측정금융부채 상각후원가 측정 금융부채 위험회피에효과적인파생상품부채 장부금액 공정가치 매입채무 - 4,134,287 - 4,134,287 4,134,287 미지급금 - 3,016,119 - 3,016,119 3,016,119 차입금 및 사채 - 3,878,185 - 3,878,185 3,874,505 기타금융부채 41 - 777 818 818 기타부채 - 563,779 - 563,779 563,779 계 41 11,592,370 777 11,593,188 11,589,508 (3) 공정가치의 추정회사는 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다. ㆍ수준1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서 공시된 가격(조정되지 않은)을 사용하여 도출되는 공정가치입니다. ㆍ수준2 : 수준 1 에 해당되는 공시된 가격을 제외한, 자산이나 부채에 대하여 직접적으로 (가격) 또는 간접적으로(가격으로부터 도출) 관측가능한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치입니다. ㆍ수준3 : 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변수(관측불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치입니다. 당분기말 현재 회사의 상기 서열체계에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 수준1 수준2 수준3 계 금융자산: 당기손익-공정가치측정 금융자산 - 5,355,845 370,714 5,726,559 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 1,272,233 - 384,871 1,657,104 위험회피에 효과적인 파생상품자산 - 34,225 - 34,225 계 1,272,233 5,390,070 755,585 7,417,888 금융부채: 위험회피에 효과적인 파생상품부채 - 17,009 - 17,009 계 - 17,009 - 17,009 전기말 현재 회사의 상기 서열체계에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 전기말 수준1 수준2 수준3 계 금융자산: 당기손익-공정가치측정 금융자산 - 7,441,403 162,248 7,603,651 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 1,273,923 - 353,612 1,627,535 위험회피에 효과적인 파생상품자산 - 2,912 - 2,912 계 1,273,923 7,444,315 515,860 9,234,098 금융부채: 당기손익-공정가치측정 금융부채 - - 41 41 위험회피에 효과적인 파생상품부채 - 777 - 777 계 - 777 41 818 당분기 중 상기 수준3으로 분류되는 금융상품의 장부금액 변동은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 기초 매입 매도 평가 수준간 이동 기타 분기말 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 353,612 58,113 (506) 2,214 - (28,562) 384,871 당기손익-공정가치측정금융자산 162,248 199,183 - (17,597) - 26,880 370,714 당기손익-공정가치측정금융부채 41 - - (41) - - - 전분기 중 상기 수준3으로 분류되는 금융상품의 장부금액 변동은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 기초 매입 매도 평가 수준간 이동 분기말 기타포괄손익-공정가치측정금융자산(*1) 254,670 62,111 (8,880) - - 307,901 당기손익-공정가치측정금융자산(*2) 148,526 - - 1,011 - 149,537 당기손익-공정가치측정금융부채(*3) 233 - - (162) - 71 (*1) 기초 금액은 매도가능금융자산 금액으로 구성되어 있음. (*2) 기초 금액은 당기손익인식금융자산 금액으로 구성되어 있음. (*3) 기초 금액은 당기손익인식금융부채 금액으로 구성되어 있음. (4) 당분기 중 금융상품 범주별로 발생한 이자수익, 배당금수익 및 이자비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 누적 이자수익 배당금수익 이자비용 상각후원가측정 금융자산 126,757 - - 당기손익-공정가치측정 금융자산 92,527 - - 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 - 31,809 - 상각후원가측정 금융부채 - - 74,193 계 219,284 31,809 74,193 전분기 중 금융상품 범주별로 발생한 이자수익, 배당금수익 및 이자비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 전분기 누적 이자수익 배당금수익 이자비용 상각후원가측정 금융자산 103,740 - - 당기손익-공정가치측정 금융자산 132,333 - - 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 - 28,969 - 상각후원가측정 금융부채 - - 58,260 계 236,073 28,969 58,260 (5) 회사는 수준 간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점에 수준 간의 이동을 인식하고 있으며, 당분기 중 수준 1과 2간의 유의적인 이동은 없습니다. (6) 다음은 수준 2와 수준 3으로 분류되는 주요 금융상품 공정가치측정 치 에 사용된가치평가기법과 투입변수에 대한 설명입니다. - 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑통화선도, 통화옵션 및 통화스왑의 공정가치는 원칙적으로 측정대상 파생상품의 잔존기간과 일치하는 기간에 대한 보고기간말 현재 시장에서 공시된 선도환율에 기초하여 측정하였습니다. 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑의 잔존기간과 일치하는 기간의 선도환율이 시장에서 공시되지 않는다면, 시장에서 공시된 각 기간별 선도환율에 보간법을 적용하여 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑의 잔존기간과 유사한 기간의 선도환율을 추정하여 공정가치를 측정하였습니다. 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑의 공정가치 측정에 사용되는 투입변수는 보고기간말 현재 시장에서 관측가능한 선도환율 등을 통해 도출되므로, 회사는 통화선도, 통화옵션 및 통화스왑의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다. - 이자율 스왑이자율 스왑의 공정가치 측정에 사용되는 할인율과 선도이자율은 보고기간말 현재 시장에서 공시된 이자율로부터 도출되는 적용가능한 수익률 곡선에 기초하여 결정하였습니다. 이자율 스왑의 공정가치는 상기 방법으로 도출된 선도이자율에 기초하여 추정한 이자율 스왑의 미래현금흐름을 적절한 할인율로 할인한 금액으로 측정하였습니다. 이자율 스왑의 공정가치 측정에 사용되는 투입변수는 보고기간말 현재 시장에서 관측가능한 수익률 곡선 등을 통해 도출되므로, 회사는 이자율 스왑의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다. - 회사채 등 채무상품회사채 등 채무상품의 공정가치는 현금흐름할인법을 적용하여 측정하였습니다. 현금흐름할인에 사용되는 할인율은 공정가치 측정대상 회사채 등 채무상품과 신용도 및 기간이 유사한 채권에 대하여 시장에서 공시되는 스왑레이트(swap rate) 및 신용스프레드를 기초로 결정하였습니다. 회사채 등 채무상품의 공정가치에 유의적인 영향을 미치는 투입변수인 할인율은 시장에서 관측가능한 정보에 기초하여 도출되므로 회사는 회사채 등 채무상품의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다. - 비상장주식비상장주식의 공정가치는 현금흐름할인모형을 사용하여 측정하며, 미래현금흐름을 추정하기 위하여 사업계획 및 업종의 상황 등에 기초한 매출액 증가율, 세전 영업이익률, 할인율 등에 대한 가정이나 추정과 같이 관측가능한 시장가격이나 비율에 근거하지 않은 가정이 일부 사용됩니다. 미래현금흐름을 할인하기 위하여 사용된 할인율 은 유사한 상장기업의 자료를 활용하여 자본자산가격결정모형(CAPM)을 적용하여 산정하였습니다. 회사는 상기에서 언급된 주요 가정과 추정이 비 상장주식의 공정가치에 미치는 영향이 유의적인 것으로 판단하여 비상장주식의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 3으로 분류하였습니다. - 총수익스왑(파생상품) 총수익스왑(파생상품)의 공정가치는 이항옵션가격결정모형을 적용하였으며 기초자산의 공정가치, 행사가격, 만기 및 만기까지의 주가변동성을 기초하여 측정하였습니다. 이항옵션가격결정에 사용되는 할인율은 잔존만기에 해당하는 무위험이자율을 적용하였으며, 만기까지의 주가변동성은 금융업의 과거 1년간의 역사적 변동성을 사용하였습니다. 기초자산의 공정가치는 현금흐름할인모형을 사용하여 측정하며, 미래현금흐름을 추정하기 위하여 사업계획 및 업종의 상황 등에 기초한 매출액 증가율, 세전 영업이익률, 할인율 등에 대한 가정이나 추정과 같이 관측가능한 시장가격이나 비율에 근거하지 않은 가정이 일부 사용됩니다. 미래현금흐름을 할인하기 위하여 사용된 할인율은 유사한 상장기업의 자료를 활용하여 자본자산가격결정모형(CAPM)을 적용하여 산정하였습니다. 회사는 상기에서 언급된 주요 가정과 추정이 총수익스왑(파생상품)의 공정가치에 미치는 영향이 유의적인 것으로 판단하여 총수익스왑(파생상품)의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 3으로 분류하였습니다. (7) 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수를 사용하는 공정가치측정치(수준 3)에 대한 양적 정보와 관측가능하지 않은 주요 투입변수와 공정가치측정치간의 연관성에 대한 설명은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말공정가치 가치평가기법 관측가능하지 않은 투입변수 관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성 비상장주식,총수익스왑 등 755,585 현 금흐름할인 등 매출액증가율 매출액증가율과 세전영업이익률이 상승하고 할인율이 하락한다면 공정가치는 증가 세전영업이익률 할인율 회사는 합리적으로 가능한 대체적인 가정을 반영하기 위한 관측가능하지 않은 투입변수의 변동이 공정가치측정치에 유의적인 변동을 가져오지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 19. 자본금회사의 수권주식수는 600,000,000주이며 당분기말과 전기말 현재 보통주 및 우선주 자본금의 내용은 다음과 같습니다.(1) 보통주 자본금 (단위 : 주, 백만원) 구분 당분기말 전기말 발행주식수 213,668,187 213,668,187 1주당금액 5,000원 5,000원 자본금 1,157,982 1,157,982 회사는 2001년 3월 5일, 2004년 5월 4일, 2018년 7월 27일에 각각 보통주 10,000,000주, 1,320,000주, 6,608,292주를 이익소각 하였으며, 이로 인하여 당분기말 및 전기말 현재 발행주식의 액면총액은 납입자본금과 상이합니다. (2) 우선주 자본금 (단위 : 백만원) 종류 1주당금액 발행주식수 우선주자본금 배 당 률 1우선주 5,000원 24,356,685주 125,550 보통주배당률+1% 2우선주 ″ 36,485,451주 193,069 최저우선배당률 : 2% 3우선주 ″ 2,428,735주 12,392 최저우선배당률 : 1% 계 63,270,871주 331,011 회사는 2001년 3월 5일에 2우선주 1,000,000주, 2018년 7월 27일에 1우선주 753,297주, 2우선주 1,128,414주, 3우선주 49,564주를 이익소각 하였으며, 이에 따라 발행주식의 액면총액과 납입자본금은 상이합니다. 20. 자본잉여금당분기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 주식발행초과금 3,321,334 3,321,334 기타자본잉여금 688,536 688,536 계 4,009,870 4,009,870 21. 기타자본항목 기타자본항목은 전액 회사가 주가안정을 목적으로 보유한 자기주식이며, 당분기말 및 전기말 현재 자기주식의 내역은 다음과 같습니다. 구분 당분기말 전기말 보통주 10,953,667주 9,387,581주 1우선주 1,943,427주 1,759,942주 2우선주 988,716주 696,445주 3우선주 24,287주 9,050주 22. 기타포괄손익누계액 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가이익(*) 452,176 398,918 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손실(*) (357,455) (305,848) 현금흐름위험회피 파생상품 평가이익 1,575 2,110 현금흐름위험회피 파생상품 평가손실 (13,785) (563) 계 82,511 94,617 (*) 전액 지분상품과 관련된 평가손익으로 처분시점에 이익잉여금으로 대체된 금액을제외한 누적평가손익임. 전기 중 기업회계기준서 제1109호 적용에 따라 과거 인식했던 손상차손의 기초 이익잉여금 293,309백만원 증가 후 재평가에 따른 평가손익이 반영되어 있음 . 23. 이익잉여금당분기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기말 전기말 법정적립금(*) 744,836 744,836 임의적립금 46,591,397 48,328,847 미처분이익잉여금 2,039,539 (936,132) 계 49,375,772 48,137,551 (*) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있음. 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있음. 한편, 이익잉여금 중 1,852,871백만원은 과거 자산재평가법에 의한 자산재평가에서 발생한 재평가차익으로 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다. 24. 매출 당분기와 전분기 중 매출의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 재화의 판매 10,971,458 34,563,043 9,765,925 29,816,740 용역의 제공 225,562 676,189 216,243 610,380 로열티 수익 137,017 324,652 102,837 317,651 계 11,334,037 35,563,884 10,085,005 30,744,771 당분기말 현재 이행되지 않은(또는 부분적으로 이행되지 않은) 수행의무에 배분된 총거래가격 중 향후 수익으로 인식할 금액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 1년 이내 1년 초과 이연수익 32,583 126,893 25. 판매비와관리비 당분기와 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 판매비: 수출비 7,308 21,110 5,748 19,336 해외시장개척비 139,673 370,538 225,430 383,867 광고선전비 및 판매활동촉진비 66,417 212,247 76,022 257,731 판매수수료 196,157 680,278 198,953 616,758 판매보증비용 515,701 1,322,854 355,720 942,181 운반보관비 1,416 4,408 1,517 4,822 소계 926,672 2,611,435 863,390 2,224,695 관리비: 급여 382,565 1,118,313 375,196 1,056,974 퇴직급여 33,046 98,512 28,942 86,820 복리후생비 47,435 138,730 46,088 121,546 지급수수료 128,093 332,221 112,468 320,301 연구비 302,526 845,503 251,948 681,181 기타 118,887 380,762 118,780 340,541 소계 1,012,552 2,914,041 933,422 2,607,363 계 1,939,224 5,525,476 1,796,812 4,832,058 26. 금융수익 및 금융비용 (1) 당분기와 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 이자수익 72,496 219,284 79,699 236,073 외환차익 - 32,624 27,120 27,748 외화환산이익 - - 6,916 - 배당금수익 392,367 1,127,238 - 642,449 파생상품관련이익 - 4,016 - 10,479 금융보증수익 90 336 209 629 기타 1,138 5,971 1,860 16,989 계 466,091 1,389,469 115,804 934,367 (2) 당분기와 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 이자비용 25,750 88,780 38,046 119,523 외환차손 884 2,365 934 2,712 외화환산손실 - 29,877 - 31,737 파생상품관련손실 6,871 17,597 79 - 기타 1 3 1 87 계 33,506 138,622 39,060 154,059 27. 기타수익 및 기타비용 (1) 당분기와 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 외환차익 62,754 199,935 45,967 56,944 외화환산이익 46,373 63,174 62,650 41,240 유형자산처분이익 6,727 10,256 3,357 7,892 수입수수료 101,774 325,054 146,697 445,239 기타 55,171 167,372 51,714 152,039 계 272,799 765,791 310,385 703,354 (2) 당분기와 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정명 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 외환차손 50,977 165,512 47,711 80,364 외화환산손실 37,611 47,289 98,317 45,869 유형자산처분손실 8,806 42,931 20,441 67,840 매각예정비유동자산손상차손 - - 13,045 13,045 기부금 3,782 24,578 5,281 44,829 기타 137,029 357,411 77,276 246,579 계 238,205 637,721 262,071 498,526 28. 비용의 성격별 분류당분기와 전분기 중 발생한 비용의 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당분기 전분기 3개월 누적 3개월 누적 재고자산의 변동 34,876 (328,028) 40,282 (372,862) 원재료 및 상품 사용액 7,349,415 23,439,569 6,672,786 20,484,430 종업원급여 1,661,918 4,789,094 1,599,725 4,486,122 감가상각비 349,247 1,033,710 321,510 951,495 무형자산상각비 271,456 798,835 309,666 908,177