신라교역 분기보고서 (2020.03)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요 가. 사 업부문별 요약 재무현황

(단위 : 천원)

2020년 1분기	원양어업부문	수산물유통부문	철강사업부문	농산물중개부문	기타부문	합계

매 출 액	30,113,952	27,159,531	10,663,281	8,311,031	6,138,165	82,385,960

영업이익	(875,899)	(408,004)	199,196	1,530,823	804,155	1,250,271

주1) 한국채택국제회계기준서 제1108호에 의거 최고영업의사결정자에게 사업부문별 자산과 부채의 총 액을 제공하지 않음으로 기재를 생략합니다. 나. 사업부문별 현황 (원양어업부문) 원양어업은 1957년 참치연승 시험조업을 시초로 우리나라 연근해어업의 생산성 한계에 따른 안정적 수산물 공급을 위하여 육성되었으며, 1차 산업중 외화가득율이 가장 높은 산업으로 고용창출 및 관련 산업(조선, 기자재, 식품제조산업 등) 육성에 기여하였습니다. 그러나 1994년 UN해양법협약 발효로 200해리 경제수역 선포와 2001년 UN공해어족자원 협정 발효 등으로 조업환경이 점차 어려워지고 있습니다. 참치연승어업은 1957년 첫 조업에 나선 이후 남태평양의 각 연안도서국을 주어장으로 조업을 펼쳐 어획물을 일본 등에 수출하고 있으며, 특히 국내에서도 식생활의 개선으로 횟감용 참치의 판매가 증가하고 있습니다. 참치선망어업은 1971년 중고선 3척으로 동부태평양 해역에서 조업을 시작한 것이 그 시초이며 지금과 같이 헬리콥터를 탑재한 참치선망어업이 도입돼 본격적인 조 업이 이뤄진 것은 1979년이며, 그 후 지속적인 참치선망선 도입으로 2018년말 기준 28척에 이르고 있습니다. 참치선망어업은 주로 가다랑어와 황다랑어를 어획하고 있으며 대부분 참치통조림 원료어로 공급되고 있습니다.

(철강사업부문) 국내 철강산업은 1973년 포스코가 준공된 이래 비약적인 발전을 거듭하여 세계 5위의 철강대국으로 성장하였으나, 유통업은 제조업에 비하여 산업환경이 취약한 상태에 있습니다. 그러나 철강시장의 글로벌화로 외국산 철강재의 국내시장 진출로 철강 유통업체들의 경쟁력 강화로 이어져 유통 비중은 점차 확대되고 업체도 대형화 전문화 되는 등 철강 유통업은 양적 ·질적 발전이 기대되고 있습니다. 철강유통업계는 내수 및 국외로 부터 경쟁력 있는 소재를 매입하여, 이윤 극대화를목적으로 국내 시장에 판매하는 업종으로 사업 전반에 걸쳐 연관성이 있고, 완성제품의 기초 소재로 활용되고 있어 각 분야별 경기변동 및 계절적 요인에 민감하게 반응하는 경향이 있습니다. ( 농산물중개부문)

국내 생산 청과물의 유통은 주로 도매시장, 대형유통업체에 의해 이루어 지고 있으며, 대량수요처와 생산자의 직거래 등도 이루어 지고 있습니다.

한국농수식품유통공사의 주요 농산물 유통실태결과에 의하면 2017년 기준 국내 생산 청과물의 약 58.9%가 청과물 도매시장에서 거래되고 있습니다.

도매시장은 크게 정부, 지방자치단체에서 운영하는 공영도매시장과 일반법정시장 및민영시장으로 구성됩니다. 공영도매시장은 정부와 지방자치단체가 투자하여 건설 및운영하는 시장이며, 중앙도매시장은 시장개설자가 특별시, 광역시, 특별자치시 또는 특별자치도로 농림축산식품부령 또는 해양수산부령으로 규정되는 시장입니다.

도매시장은 거래되는 물품을 기준으로 크게 청과, 수산, 축산, 양곡, 약용시장으로 구분되는데, 이중 거래규모가 가장 큰 청과와 수산분야만 공영시장이 존재하며, 이외의시장은 일반법정 또는 민간시장만 존재합니다.

가락시장은 청과부류 공영도매시장 전체 거래물량 및 거래금액 중 35%를 차지하는 국내 최대 단일농수산도매시장이며, 가락시장내에서 물량집하, 가격결정 및 경매진행 등의 역할을 담당하고 있는 청과도매법인은 동화청과를 포함하여 6개의 지정도매법인이 영업중에 있습니다.

지정도매법인은 농안법 제23조 및 서울시농수산물도매시장조례 제3조에 의거, 가락시장의 경우 농림축산식품부장관 또는 해양수산부장관과 협의하여 서울시가 도매법인을 지정하도록 하고 있으며, 유통질서유지등을 위해 지정도매법인의 수, 외형요건 등은 농안법 및 관련 시행령, 지자체 조례에 의해 엄격하게 규정되어 있습니다.

※ 가락시장내 청과부류 지정도매법인 시장 점유율 (2019년 기준)

구분	거래금액	거래물량	시장점유율	시장점유율

(억원)	(톤)	거래금액기준	거래량기준

동화청과	6,781	392,414	16.8%	16.8%

중앙청과	7,645	360,788	19.0%	15.5%

서울청과	7,400	360,011	18.4%	15.4%

한국청과	6,140	405,610	15.2%	17.4%

대아청과	2,834	408,212	7.0%	17.5%

농협공판장	4,638	207,569	11.5%	8.9%

상장예외품목	4,848	196,779	12.0%	8.4%

계	40,286	2,331,383	100%	100%

※ 서 울시농수산식품공사 발표자료 참조

다. 회사의 현황(1) 영업개황(원양어업부문)

참치연승사업은 태평양 전 어장을 중심으로 어황이 감소 상태를 보여 어획량은 감소하였습니다. 어가는 작년말부터 약보합을 유지하였으나, 코로나19의 영향으로 일본 내 횟감용 참치 수요 감소로 매출액은 전년 동기 대비 감소하였습니다.

참치선망사업은 태 평양 수역에 수년간 강세를 이어오던 엘리뇨 현상이 라리냐 현상으로 변하여 어장 상황을 예측하는데 난항을 겪고 있으며, 강한 조류와 악천후 등으로 어획량이 전년대비 큰폭으로 감소하였습니다. 어가는 어획량 감소와 재고 소진에 따른 원어 수요의 증가로 강보합세를 유지하고 있습니다. 매출액은 어가 상승에도 불구하고 어획량의 감소록 전년 동기 대비 감소하였습니다.

(수산물유통부문)

수산물 유통부문은 해외합작법인에서 어획한 수산물(명태, 참치)을 국내외로 판매하는 사업부문입니다.

아프리카 가나에서 어획하는 대서양 참치의 경우 가나 연근해 수역이 1~2월 금어기로 어획이 감소하였으며, 중서부태평양 키리바시와 나우루에서 어획하는 태평양참치의 경우 어황 불황으로 어획량이 감소하였습니다. 어가는 전년대비 상승하였으나 해외합작법인 어획량 감소로 매출은 감소하였습니다.

북태평양 러시아에서 어획한 명태는 국내 반입량 감소로 어가가 상승하여 매출액은 전년 동기 대비 다소 증가하였습니다.

(철강사업부문)

철 강사업부문은 코로나19의 영향으로 산업 전 분야의 위축으로 철강 수요산업이침체된 상태로 어려움이 지속되었지만 전년 동기 대비 매출액은 다소 증가하였으며, 지속적으로 고부가가치제품 판매 확대와 채권 적기 회수, 재고 최소 등을 영업 방침으로 하여 안정적인 매출과 이익률 향상에 매진하고 있습니다.

(농산물중개부문) 농산물중개부문은 쌈 채류 및 오이류의 시세 호조로 거래금액이 증가하였으나, 국내 과일(감귤, 딸기)의 경우 날씨의 영향으로 품질이 저하되어, 전반적인 시세 하락으로 거래금액은 전년대비 다소 감소하였습니다. 향후 코로나19의 영향으로 인한 소비심리 위축으로 시세 하락이 우려되고 있습니다. (2) 시장의 특성 (원양어업부문 및 수산물유통부문) 참치선망어업으로 어획하는 통조림용참치는 국내 및 대만 등으로 주로 판매하고있으며, 참치통조림은 주로 미국, 유럽 등에서 소비되고 있습니다. 참치연승어업으로 어획하는 횟감용 참치는 국내 및 일본에 판매하며 중류층의 남성들이 선호하는 경향이 있습니다. (철강사업부문) 철강사업은 국내 제품과 해외 수입품을 국내 건설사 및 특수강 가공업체, 조선사 등으로 판매하고 있습니다.

(농산물중개부문)

농산물 유통(수집, 경매, 분산)을 통한 수탁 수수료 매출과 직접 매입하여 대형 수요처(식품 가공 급식업체)에 납품하는 유통사업을 영위하고 있습니다 .

2. 주요 제품 및 원재료 등 가. 주요 제품 등의 현황 회사는 중서부태평양에서 참치를 어획하고 있으며, 조업방법에 따라 연승어업과 선망어업으로 구분됩니다. 연승어업으로 어획된 참치는 횟감용으로 판매되고, 선망어업으로 어획된 참치는 가공용으로 판매되고 있습니다.

(단위 : 천원)

사업부문	매출유형	품목	매출액	비율

원양어업	원재료	횟감용 참치	5,989,165	7.3%

원재료	가공용 참치	24,124,787	29.3%

소 계	-	30,113,952	36.6%

수산물유통	상품 외	명태, 참치 외	27,159,531	33.0%

철강사업	상품 외	스테인레스 외	10,663,281	12.9%

농산물중개	경매 외	채소류, 과일류 외	8,311,031	10.1%

기 타	상품 외	수산물 외	6,138,165	7.5%

합 계	82,385,960	100.0%

나. 주요 제품 등의 가격변동 추이( 단위 : 원/KG)

품 목	제54기 1분기	제53기	제52기

횟감용 참치	6,608	6,954	7,570

가공용 참치	1,694	1,424	1,658

명 태	2,037	1,547	1,423

■ 산출기준 연매출액 ÷ 판매량 = 평균판매단가

■ 주요가격변동 원인

횟감용 참치 : 수요감소로 인한 하락
가공용 참치 : 공급감소로 인한 상승
명태 : 공급감소로 인한 상승

다. 주요 원재료 등의 현황 당사는 재료비는 유류비와 이료비로 구성되어 있습니다.

(단위 : 천원)

사업부문	매입유형	품목	구체적용도	매입액	비율

원양어업	재료	유류	선박용연료	5,993,125	92%

※ 철강사업부문은 대부분 완제품을 구매하고 있으며, 임가공되는 원재료는 1억미만 으로 별도로 표기하지 않음.

라. 주요 원재료 등의 가격변동추이(단위 : 천원)

품 목	제54기 1분기	제53기	제52기

디젤오일	713/KL	720/KL	680/KL

■ 산출기준 - KL당 단순평균가격■ 주요 가격변동 원인 - 원유가격 하락

3. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 당사는 참치연승선 11척(4,611G/T)과 참치선망선 6척(8,769G/T)을 보유하고 있습니다. 아래의 생산능력은 선박운항 일정 및 어장의 상황을 고려하여 당사에서 내부적으로 작성하였습니다.

( 단위 : M/T)

구분	품 목	제54기 1분기	제53기	제52기

연승어업	횟감용 참치	831	3,553	3,630

선망어업	가공용 참치	14,910	57,902	54,542

나. 생산실적 및 가동율 1) 생산실적

(단위 : M/T)

구분	품 목	제54기 1분기	제53기	제52기

연승어업	횟감용 참치	880	4,338	3,682

선망어업	가공용 참치	12,881	81,747	68,085

2) 가동률(단위 : 시간, %)

사업소(사업부문)	총일수	조업일수	평균가동률

연승어업	91	72	79%

선망어업	91	76	84%

주1) 상기 조업일수는 평균 조업일수 임

다. 생산설비의 현황 등

[자산항목 : 토지] (단위 : ㎡, 백만원)

사 업 소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

본 사	자가	서울 외	4,109	25,119	-	-	-	25,119	-

부산지사	"	부 산	453	2,557	-	-	-	2,557	-

합 계	4,562	27,676	-	-	-	27,676	-

[자산항목 : 건물] (단위 : ㎡, 백만원)

사 업 소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

본 사	자가	서울외	1,196	2,282	-	-	23	2,259	-

부산지사	"	부 산	1,173	1,013	-	-	14	999	-

합 계	2,369	3,295	-	-	37	3,258	-

[자산항목 : 구축물 ] (단위 : 백만원)

사 업 소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

본사외	자가	서울외	-	304	-	-	4	300	-

[자산항목 : 선박] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

수 산	자가	선망외	17척	104,709	-	-	1,226	103,483	-

[자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

본사외	자가	서울외	업무용	430	-	-	34	396	-

[자산항목 : 기타의 유형자산] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

본사외	자가	서울외	집기 외	1,326	80	-	109	1,297	-

[자산항목 : 건설중인 자산] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	증감	감가상각	장부가액	비고

증가	감소

본사외	자가	서 울	용지 외	1,104	2,358	-	-	3,462	-

라. 설비의 신설 매입 계획 등 보고일 현재 설비의 신설 매입 계획은 없습니다.

4 . 매출에 관한 사항 가. 매출실적 연결기업의 매출은 사업부문을 기준으로 원양어업부문, 수산물유통부문, 철강사업부문, 농산물중개부문, 기타부문으로 구분됩니다.

(단위 : 천원)

사업부문	매출유형	품 목	제54기 1분기	제53기	제52기

원양어업	원재료	참치 등	수출	11,948,870	79,227,132	76,919,608

내수	12,789,538	38,503,040	42,209,410

운송용역	5,375,544	29,016,730	16,967,063

소계	30,113,952	146,746,902	136,096,081

수산물유통	원재료	명태참치	수출	17,101,731	78,770,670	112,731,604

내수	6,992,695	30,137,055	26,219,703

운송용역	3,065,105	24,218,292	13,204,392

소계	27,159,531	133,126,017	152,155,699

철강사업	상품 외	스테인레스 등	수출	-	-	-

내수	10,663,281	38,109,620	37,728,408

소계	10,663,281	38,109,620	37,728,408

농산물중개	원재료	채소류과일류	수출	-	-	-

내수	8,311,031	19,280,017	-

소계	8,311,031	19,280,017	-

기타	상품외	선용품 부동산임대 외	수출	5,236,084	28,511,737	26,474,819

내수	902,081	3,871,538	2,795,219

소계	6,138,165	32,383,275	29,270,038

합 계	수출	34,286,685	186,509,539	216,126,031

내수	39,658,626	129,901,270	108,952,740

운송용역	8,440,649	53,235,022	30,171,455

합계	82,385,960	369,645,831	355,250,226

나. 판매경로 및 판매방법 등 ① 판매경로 ㅇ 가공용 참치 Buyer 통보 -> Offer -> Count Offer -> 가격결정/판매 -> L/C, T/T ㅇ 횟감용 참치 / 명태 등 입항 -> 하역/품질검사 -> 가격결정 -> 송금요청 -> 판매 ㅇ 철강유통 동종업체 60%, 실수요업체 40% ㅇ 농산물중개 출하자 -> 도매시장법인에 수탁상장(판매의뢰) -> 중도매인에게 경매거래로 판매 -> 구 매자에게 분산 판매

② 판매방법 (원양어업) ㅇ 수출 : 외국 BUYER에게 직접 L/C에 의한 수출, T/T ㅇ 내수 : 입찰방식, 수의계약방식 (철강사업) ㅇ 내수 : 동종 및 실수요업체 대상 방문판매 (농산물중개사업) ㅇ 경 매, 정가수의매매를 통한 위탁 판매

다. 지역별 매출정보 당분기와 전분기 중 지역별 매출액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

지 역	당분기	전분기

한 국	43,327,290	32,987,668

아시아	23,684,349	58,117,370

유 럽	436,189	1,181,649

아프리카	892,558	499,174

북아메리카	102,101	118,374

오세아니아	13,943,473	4,893,896

남아메리카	-	1,265,834

합 계	82,385,960	99,063,965

라. 주요 고객에 대한 정보 당분기와 전분기 중 단일 외부 고객으로부터의 수익이 연결기업 총 수익의 10% 이상인 주요 고객의 수익 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	주요 고객	당분기	전분기

원양어업부문	F.C.F	9,914,226	30,457,733

오뚜기	8,553,531	4,230,376

수산물유통부문	F.C.F	12,833,732	26,878,167

5. 경영상의 주요계약 등 " 해 당 사 항 없 음 "

6. 시장위험과 위험관리

연결기업의 주요 금융부채는 차입금, 매입채무 및 기타지급채무 등으로 구성되어있으며, 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위하여 발생하였습니다. 또한 연결기업은 영업활동에서 발생하는 매출채권, 현금 및 단기예금과 같은 다양한 금융자산도 보유하고 있습니다.

연결기업의 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요 위험은 시장위험, 신용위험 및 유동성위험입니다. 연결기업의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다. 또한 연결기업은 투기 목적의 파생상품거래를 실행하지 않는 것이 기본적인 정책입니다.

가. 시장위험 시장위험은 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 시장위험은 이자율위험, 환위험 및 기타 가격위험의 세 유형의 위험으로 구성됩니다.

(1) 이자율위험이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결기업은 고정이자율이 적용되는 차입금만을 보유하고 있기 때문에, 보고기간종료일 현재 이자율변동이 금융상품의 공정가치 또는 미래현금흐름에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.

(2) 환위험환위험은 환율변동으로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 연결기업은 해외 영업활동 등으로 인하여 USD 등의 환위험에 노출되어있습니다. 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

자산	부채	자산	부채

USD	243,873,473	26,483,780	175,654,137	18,100,864

JPY	2,751,612	1,959,581	11,559,709	3,750,529

EUR	1,927,880	-	1,710,409	7,785

AUD	-	-	-	18,417

PHP	55,159	19,774	39,239	7,980

THB	7,034	-	20,961	-

합 계	248,615,158	28,463,135	188,984,455	21,885,575

연결기업은 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 5% 변동시 환율변동이 당분기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

USD	10,869,485	(10,869,485)	7,877,664	(7,877,664)

JPY	39,602	(39,602)	390,459	(390,459)

EUR	96,394	(96,394)	85,131	(85,131)

AUD	-	-	(921)	921

PHP	1,769	(1,769)	1,563	(1,563)

THB	352	(352)	1,048	(1,048)

합 계	11,007,602	(11,007,602)	8,354,944	(8,354,944)

상기 민감도 분석은 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

(3) 기타 가격위험 기타 가격위험은 이자율위험이나 환위험 이외의 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험이며, 당분기말 현재 연결기업의 기타포괄손익-공정가치측정금융자산에 속하는 상장지분상품 1,740,625천원 이 가격변동위험에 노출되어 있으며, 당분기말 현재 해당 주식의 주가가 5% 변동시 상장지분상품의 가격변동이 기타포괄손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	5% 상승시	5% 하락시

법인세효과 차감전 기타포괄손익	87,031	(87,031)

법인세효과	(21,062)	21,062

법인세효과 차감후 기타포괄손익	65,969	(65,969)

나. 신용위험 신용위험은 거래상대방이 의무를 이행하지 못하여 재무손실이 발생할 위험입니다. 연결기업은 영업활동과 재무활동에서 신용위험에 노출되어 있습니다.(1) 매출채권 및 기타수취채권연결기업은 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용상태가 건전한 거래상대방과의 거래만을 수행하고 있습니다. 또한, 대손위험에 대한 연결기업의 노출정도가 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 매출채권, 기타수취채권 및 기타금융자산 잔액에 대한 지속적인 관리업무를 수행하고 있습니다. 연결기업의 대손위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권	52,496,207	43,574,861

기타수취채권	134,801,102	81,300,529

기타금융자산	77,850,911	70,445,496

기타자산	1,749,121	1,276,429

연결기업은 상기 채권에 대해 매 보고기간말에 개별적 또는 집합적으로 손상여부를 검토하고 있습니다.

(2) 기타의 자산현금 등으로 구성되는 연결기업의 기타의 자산으로부터 발생하는 신용위험은 거래상대방의 부도 등으로 발생합니다. 이러한 경우 연결기업의 신용위험 노출 정도는 최대해당 금융상품 장부금액과 동일한 금액이 될 것입니다. 한편, 연결기업은 KEB하나은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 단기금융상품 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 다. 유동성위험

유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다.연결기업은 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있습니다. 연결기업은 금융상품 및 금융자산의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 금융자산과 금융부채의 만기를 대응시키고 있습니다.

다음은 보고기간종료일 현재 금융부채별 상환계획으로서 할인되지 않은 계약상의 금액입니다.

(단위: 천원)