신흥 사업보고서 (2015.12)
3. 연결재무제표 주석

제51기 : 2015년 12월 31일 현재
제50기 : 2014년 12월 31일 현재
주식회사 신흥과 그 종속 기업들

1. 회사의 개요

주식회사 신흥과 그 종속기업(이하 "연결회사")의 지배기업인 주식회사 신흥(이하 "회사")은 치과용기자재의 제조, 도ㆍ소매 및 부동산 임대를 목적으로 1964년 11월 13일에 설립되었으며, 1991년 2월 8일에 주식을 한국거래소가 개설하는 유가증권시장에 상장하였습니다. (1) 종속기업 현황

종속기업	지분율	소재지	결산월	업종

(주)신흥캐피탈	100%	한국	12월	의료인의 개업자금 및 시설자금에 대한 대여

(주)신흥MST	94.4%	한국	12월	임플란트 제조 및 영업

신흥허브서비스(주)	100%	한국	12월	핸드피스 A/S

(2) 종속기업 관련 재무정보 요약(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

(주)신흥캐피탈	(주)신흥MST	신흥허브서비스(주)	(주)신흥캐피탈	(주)신흥MST	신흥허브서비스(주)

자산총액	7,027,124	6,656,418	959,182	7,470,473	7,705,216	1,389,059

부채총액	5,261,211	3,649,455	203,384	3,785,061	3,910,610	172,408

매출액	470,961	3,680,896	1,298,312	495,083	3,026,098	994,345

당기순이익(손실)	(756)	(796,534)	29,365	284,633	(856,660)	231,875

총포괄이익(손실)	(756)	(787,643)	29,365	284,633	(805,514)	231,875

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준 연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

(1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결회사는 2015년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제·개정 기준서를 신규로 적용했습니다.

- 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' 개정

기업회계기준서 제1019호 '종업원급여'의 개정에 따라 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하는 회사가 종업원 또는 제3자로부터 기여금을 납입받는 경우에 실무적 간편법에 따른 회계처리가 허용됩니다. 상기의 개정 기준서의 적용이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 한국채택국제회계기준 2010-2012 연차개선 ㆍ기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정: '가득조건', '성과조건', '용역조건'의 정의를 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정: 조건부대가의 분류 및 측정을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1108호 '영업부문' 개정: 영업부문 통합 시 경영진이 내린 판단을 공시하고 보고부문들의 자산에서 기업전체 자산으로의 조정 내역을 공시하도록 함. ㆍ기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 및 제1038호 '무형자산' 개정: 재평가모형을 적용하는 경우 총장부금액과 감가상각누계액의 표시방법을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1024호 '특수관계자 공시' 개정: 보고기업 또는 보고기업의 지배기업에 주요 경영서비스를 제공하는 기업을 특수관계자에 포함하도록 함.

- 한국채택국제회계기준 2011-2013 연차개선 ㆍ기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정: 공동약정의 구성에 대한 회계처리는 기준서 제1103호가 적용되지 않음을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1113호 '공정가치측정' 개정: 금융상품 집합의 공정가치를 순포지션에 근거하여 측정하는 것을 허용하는 포트폴리오 예외조항이 비금융계약을 포함하여, 기업회계기준서 제1039호의 적용범위에 해당하는 모든 계약에 적용된다는 것을 명확히 함. ㆍ기업회계기준서 제1040호 '투자부동산' 개정: 기업회계기준서 제1040호와 제1103호가 상호배타적이지 않음을 명확히 함.

연결회사가 2015년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 신규로 적용한 기타 제ㆍ개정 기준서가 재무제표에 미치는 영향은 유의적이지 않습니다.

(2) 연결회사가 적용하지 않은 제·개정 기준서

연결회사는 개정 또는 공표됐으나 2015년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 조기 적용하지 않은 개정 기준서는 다음과 같습니다. 연결회사는 해당 기준의 적용이 재무제표에 미치는 영향은 유의적이지 않을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정

- 기준서 제1016호 '유형자산' 및 기준서 제1041호 '농림어업': 생산용식물

- 기준서 제1016호 '유형자산' 및 기준서 제1038호 '무형자산': 수익에 기초한 감가상각방법

- 기준서 제1110호 '연결재무제표', 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 및 기준서 제1112호 '타기업에 대한 지분의 공시': 투자기업의 연결 면제

- 기준서 제1111호 '공동약정'

- 한국채택국제회계기준 2012-2014 연차개선

또한, 제정 또는 공표됐으나 2015년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 조기 적용하지 않은 제정 기준서는 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익

2015년 12월 공표한 수익인식에 대한 새로운 기준은 재화와 용역에 대한 수익인식 기준인 기준서 제1018호와 건설계약 수익인식 기준인 제1011호 및 관련 해석서를 대체합니다.

기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 현행 수익인식 기준의위험과 보상 이전 모형을 대체하여 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식한다는 원칙에 기초하여 5단계의 과정을 적용하여 수익을 인식하도록 요구합니다. 현행 수익인식과 주요한 차이로 재화나 용역이 묶음으로 제공될 때 구분되는 수행의무 별로 수익인식기준을 적용하도록 하고 변동대가 인식에 대한 제약을 규정하고 있으며, 수익을 일정 기간에 걸쳐 인식하기 위한 조건과 증가된 공시사항 등이 포함되었습니다. 새로운 기준서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되고 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 개정 기준서 적용에 따른 영향을 파악하고 있습니다.

2.3 연결

연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다. (1) 종속기업 종속기업은 지배기업이 지배하고 있는 모든 기업입니다. 회사가 투자한 기업에 관여해서 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 투자한 기업에 대해 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우, 해당 투자한 기업에 대해 기업을 지배한다고 판단합니다. 종속기업은 회사가 지배하게 되는 시점부터 연결재무제표에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결재무제표에서 제외됩니다.

연결회사의 사업결합은 취득법으로 회계처리 됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산ㆍ부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결회사는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 그밖의 비지배지분은 다른 기준서의 요구사항이 없다면 공정가치로 측정합니다. 취득관련원가는 발생 시 당기비용으로 인식됩니다. 영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액과 취득자가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 취득일의 공정가치 합계액이 취득한 식별가능한 순자산을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 이전대가 등이 취득한 종속기업 순자산의 공정가액보다 작다면, 그 차액은 당기손익으로 인식합니다.

연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래로 인한 채권, 채무의 잔액, 수익과 비용 및 미실현이익 등은 제거됩니다. 또한 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성 있게 적용하기 위해 차이가 나는 경우 수정됩니다.

(2) 관계기업관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 보유하는 기업이며, 관계기업 투자는 최초에 취득원가로 인식하며 지분법을 적용합니다. 연결회사와 관계기업간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분만큼 제거 됩니다. 또한 관계기업투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우 연결회사는관계기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다.(3) 공동약정 둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.4 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화 연결회사는 연결회사 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산 외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다.

비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.5 현금및현금성자산

현금및현금성자산은 보유중인 현금, 은행예금, 기타 취득일 현재 만기일이 3개월 이내에 도래하는 매우 유동적인 단기 투자자산을 포함하고 있습니다.

2.6 금융자산

(1) 분류 및 측정연결회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다.

금융자산은 최초 인식시점에 공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.

당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다.

(2) 손상 연결회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다.

대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 연결회사는 금융자산을 더 이상 회수 하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다. 연결회사가 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환이 3개월 이상 연체, 재무적 어려움으로 당해 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 등이 포함됩니다.

(3) 제거연결회사는 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식하고 있습니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 "차입금"으로 분류됩니다.

(4) 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.7 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 선입선출법(단, 미착품은 개별법)에 따라 결정됩니다.

2.8 유형자산 유형자산은 역사적원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목	추정 내용연수

건물	32~60년

구축물	10~35년

기계장치	4~10년

차량운반구	4~8년

기타의유형자산	3~10년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리 됩니다.

2.9 무형자산 무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 무형자산은 사용가능한 시점부터 잔존가치를 영(0)으로 하여 아래의 내용연수동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

과 목	추정 내용연수

소프트웨어	5년

개발비	5년

특허권	10년

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간종료일에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다. 연결회사는 회원권에 대해 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하지 않고 있습니다.

2.10 투자부동산 임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다.

2.11 비금융자산의 손상

영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대산 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 금융부채(1) 분류 및 측정 당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 대상이 아닌 파생상품이나 내재파생상품을 포함한 금융상품으로부터 분리된 파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채를 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무", "차입금" 및 "기타금융부채" 등으로 표시됩니다.

(2) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다.

2.13 금융보증계약 연결회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으로 측정하여 "기타금융부채”로 인식됩니다.

- 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액 - 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호 '수익인식'에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액

2.14 충당부채

충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.15 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정됐거나 실질적으로 제정된 세법을 기준으로 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있으며, 동시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.

2.16 순확정급여부채

연결회사 내 회사들은 다양한 형태의 퇴직연금제도 중 확정급여제도를 운영하고 있으며, 일반적으로 주기적인 보험수리적 계산에 의해 산정된 금액을 보험회사나 수탁자가 관리하는 기금에 대한 지급을 통해 조달하고 있습니다.

일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준등의 요소에 의하여 종업원이퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다. 제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우에는 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

2.17 수익인식

수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하며, 내부거래를 제거한 후의 금액으로 표시하고 있습니다.

수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다. (1) 재화의 판매

재화의 판매에 따른 수익은 재화가 구매자에게 인도되는 시점에서 인식하고 있습니다.

(2) 이자수익

이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식됩니다.

(3) 배당수익

배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다.

2.18 리스

리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그 대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다. 리스약정일에 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류되고, 금융리스 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류됩니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식되고, 운용리스의협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후리스료수익에 대응하여 리스기간 동안 비용으로 인식됩니다.

2.19 영업부문 연결회사는 단일 보고부문으로 운영되고 있음에 따라 부문별 당기손익 및 자산과 부채는 공시하지 아니하였습니다. 단일 고객에 대한 매출이 회사 매출액의 10% 이상인외부고객은 없으며, 국내매출이 전체매출액의 92%를 차지하고 있습니다. 2.20 재무제표 승인회사의 재무제표는 2016년 3월 2일자 로 이 사회에서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액에 조정을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다.(1) 법인세연결회사는 '기업소득 환류세제' 에 따라 2015년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가, 배당 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 동 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 환류세제에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 연결회사가 3년간 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가, 배당 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는데에는 불확실성이 존재합니다 .

(2) 충당부채

연결회사는 보고기간말 현재 주석 15 에서 설명하는 바와 같이 품질보증수리 및 반품과와 관련한 충당부채를 계상하고 있습니다. 이러한 충당부채는 과거 경험에 기초한 추정에 근거하여 결정됩니다.

(3) 순 확정급여부채

순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다.

(4) 금융보증부채연결회사는 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하는 금융보증계약을 체결하고있습니다. 연결회사는 이와 관련된 금융보증부채를 최초인식시 공정가치로 인식하며, 후속측정시 최초인식금액에서 상각누계액을 차감한 금액과 충당부채로 결정된 금액 중 큰 금액으로 측정하고 있습니다. 4. 재무위험관리

4.1 재무위험관리요소

연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치 이자율위험, 현금흐름 이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책을 갖고 있습니다.4.1.1 시장위험

(1) 외환위험 연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 엔화, 달러화, 유로화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다.

회사의 경영진은 연결회사 내의 회사들이 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.연결회사는 환위험 관리 모델을 이용하여 환위험 노출에 대한 최대 환손실 규모가 위험허용범위 이내가 되도록 관리하고 있습니다.당기말 및 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

자 산	부 채	자 산	부 채

JPY	9,766	2,704,790	31,096	2,596,946

USD	2,298,973	2,165,526	2,361,431	2,139,276

EUR	-	1,448,081	802	1,209,301

CHF	-	187,605	-	188,234

SEK	-	1,751	-	-

회사는 내부적으로 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 주요 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

JPY	(269,502)	269,502	(256,585)	256,585

USD	13,345	(13,345)	22,216	(22,216)

EUR	(144,808)	144,808	(120,850)	120,850

CHF	(18,761)	18,761	(18,823)	18,823

SEK	(175)	175	-	-

(2) 가격위험

연결회사는 연결재무상태표상 매도가능금융자산 또는 당기손익인식자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 그러나 연결회사는 상품가격위험에는 노출되어 있지 않습니다. 지분증권에 대한 투자로 인한 가격위험을 관리하기 위해 연결회사는 포트폴리오를 분산투자하고 있으며 포트폴리오의 분산투자는 연결회사가 정한 한도에 따라 이루어집니다.

보고기간 종료일 현재 지분증권의 주가가 30%증가 및 감소할 경우 당기와 전기 기타포괄손익의 변동금액은 각각 302,249천원 및 272,249천원입니다.

(3) 이자율 위험이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부조건의 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.이자율 변동위험에 노출되어 있는 금융자산 및 금융부채는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

금융자산

현금및현금성자산	56,145	125,153

금융부채

단기차입금	25,780,766	13,103,479

장기차입금	636,300	1,016,300

연결회사의 이자율 민감도는 다음의 가정에 근거하여 결정됩니다.- 변동금리부 금융상품의 이자수익 및 비용에 영향을 미치는 시장이자율의 변동

이러한 가정하에서 보고기간종료일 현재 회사의 금융자산 및 부채에 대하여 1%의 이자율의 변동이 발생할 경우 금융손익 변동은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

이자율 상승시	이자율 하락시	이자율 상승시	이자율 하락시

이자수익	561	(561)	1,252	(1,252)

이자비용	(264,171)	264,171	(141,198)	141,198

합 계	(263,609)	263,609	(139,946)	139,946

4.1.2 신용위험

신용위험은 연결회사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 판매 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 은행 등의 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 연결회사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 연결회사의 신용위험에 대한 최대노출정도(지급보증 제외)는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

차감전장부금액	손상누계액	기말장부금액(최대노출액)	차감전장부금액	손상누계액	기말장부금액(최대노출액)

현금및현금성자산(*1)	56,145	-	56,145	125,153	-	125,153

대여금및수취채권	26,325,838	(1,084,829)	25,241,009	24,723,866	(803,050)	23,920,816

합 계	26,381,983	(1,084,829)	25,297,154	24,849,019	(803,050)	24,045,969

(*1) 연결회사가 보유한 현금시재액은 차감한 가액입니다.

연결회사는 신용위험을 관리하기 위하여 다음과 같은 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 수취채권과 관련하여 연결회사는 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 일부 수취채권에 대해서 보험계약체결, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 또한, 지급보증의 경우 지급을 요구받을 수 있는 최대금액이 신용위험에 노출되어 있으며, 최대노출금액은 유동성위험에 공시되어 있습니다.

한편, 연결회사는 우리은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 등을 예치하고 있습니다. 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 일정수준 이상인 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다.

4.1.3 유동성 위험

연결회사는 미사용 차입금한도 를 적정수준으로 유지하고 영업 자금 수요를 충족시킬수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수와 같은 외부 법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.

(1) 금융상품의 유동성위험에 대한 정보

가. 당기말(단위 : 천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	잔존만기

1년 이하	1년에서 2년 이하	2년 초과

단기차입금(*1)	30,091,676	30,502,570	30,502,570	-	-

장기차입금(*1)	636,300	669,444	-	669,444	-

매입채무 및 기타금융부채(*1)	17,106,724	17,265,256	13,994,056	1,074,450	2,196,750

금융보증부채(*2)	-	16,950,918	16,950,918	-	-

합계	47,834,700	65,388,188	61,447,544	1,743,894	2,196,750

나. 전기말(단위 : 천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	잔존만기

1년 이하	1년에서 2년 이하	2년 초과

단기차입금(*1)	15,984,392	16,278,065	16,278,065	-	-

장기차입금(*1)	1,016,300	1,103,713	-	-	1,103,713

매입채무 및 기타금융부채(*1)	17,777,176	17,936,130	14,722,881	1,664,749	1,548,500

금융보증부채(*2)	117,729	31,111,996	31,111,996	-	-

합계	34,895,597	66,429,904	62,112,942	1,664,749	2,652,213

(*1) 차입금 등에 표시된 계약상 현금흐름은 이자지급액 및 현재가치할인차금액을 포함한 금액입니다.(*2) 금융보증계약 등에 표시된 계약상 현금흐름은 역구매카드 및 특수관계자 지급보증과 관련하여 연결회사가 부담해야 할 계약상 최대금액입니다(주석 26,27 참조). 연결회사는 금융보증계약에 따라 예상되는 지급금액을 금융보증부채로 계상하고 있습니다.

4.2 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

산업내의 타사와 마찬가지로 연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금 (연결재무상태표의 장단기차입금 포함) 에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 연결재무상태표의 "자본"에 순부채를 가산한 금액입니다.

보고기간 종료일 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

총차입금 (a)	30,727,976	17,000,692

차감 : 현금및현금성자산 (b)	99,261	137,949

순부채 (c)=(a)-(b)	30,628,715	16,862,743

자본총계 (e)	84,846,845	82,948,189

총자본 (f)=(c)+(e)	115,475,560	99,810,932

자본조달비율(%) ((c)/(f))	26.52%	16.89%

4.3 공정가치 2015년 당기 중, 연결회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

(1) 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치

(단위 : 천원)

구분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산(*1)

현금및현금성자산	99,261	99,261	137,949	137,949

매출채권	20,869,550	20,869,550	19,835,750	19,835,750

기타금융자산	4,371,459	4,371,459	4,085,065	4,085,065

소계	25,340,270	25,340,270	24,058,764	24,058,764

금융부채

매입채무	8,951,163	8,951,163	9,179,797	9,179,797

단기차입금	30,091,676	30,091,676	15,984,392	15,984,392

장기차입금	636,300	636,300	1,016,300	1,016,300

기타금융부채	8,155,561	8,155,561	8,715,108	8,715,108

소계	47,834,700	47,834,700	34,895,597	34,895,597

(*1) 활성시장에서 공시되는 시장가격이 없는 지분상품 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 경우에는 원가로 측정하여 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

(2) 금융상품 중 원가로 측정된 내역

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

매도가능금융자산(*1)

비상장주식	833,497	733,497

출자금	174,000	174,000

합계	1,007,497	907,497

(*1) 상기의 매도가능금융자산은 비상장주식 및 출자금으로 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없으므로 원가법으로 측정하였습니다.

5. 범주별 금융상품(1) 금융상품 범주별 장부금액

(단위 : 천원)

금융자산	당기말	전기말

대여금 및수취채권	매도가능금융자산	합계	대여금 및수취채권	매도가능금융자산	합계

현금및현금성자산	99,261	-	99,261	137,949	-	137,949

매출채권	20,869,550	-	20,869,550	19,835,750	-	19,835,750

기타유동금융자산

할부금융채권	1,950,061	-	1,950,061	1,234,953	-	1,234,953

미수수익	106,167	-	106,167	57,384	-	57,384

대여금	2,800	-	2,800	125,151	-	125,151

미수금	23,146	-	23,146	250	-	250

기타비유동금융자산

장기할부금융채권	201,992	-	201,992	846,095	-	846,095

장기금융상품	8,000	-	8,000	8,000	-	8,000

보증금	2,079,293	-	2,079,293	1,813,234	-	1,813,234

매도가능금융자산	-	1,007,497	1,007,497	-	907,497	907,497

계	25,340,270	1,007,497	26,347,767	24,058,766	907,497	24,966,263

(단위 : 천원)

금융부채	당기말	전기말

상각후원가로측정하는 금융부채	상각후원가로측정하는 금융부채

매입채무	8,951,163	9,179,797

단기차입금	30,091,676	15,984,392

장기차입금	636,300	1,016,300

기타금융부채

미지급비용	642,090	702,303

미지급금	762,647	1,368,323

임대보증금	3,415,175	-

금융보증부채	-	117,729

기타비유동금융부채

임대보증금	3,335,649	6,526,753

계	47,834,700	34,895,597

(2) 금융상품의 범주별 순손익(단위 : 천원)

구분	당기	전기

매도가능금융자산

배당금수익	47,000	89,000

매도가능증권손상차손	100,000	-

매도가능증권처분이익	-	12,148

대여금및수취채권

대손상각비	(308,471)	(231,738)

이자수익	136,529	125,503

외화환산손익	(30,893)	(70,881)

외환차손익	83,435	(199,716)

상각후원가로 측정하는 금융부채

이자비용	(1,043,533)	(1,061,041)

외화환산손익	(104,860)	179,731

외환차손익	(187,877)	506,497

6. 금융자산의 신용건전성

연결회사는 거래상대방의 부도율에 대한 역사적 정보를 참조하여 연체 및 손상되지 않은 금융자산의 신용 건전성을 측정하였습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

외부신용등급이 없는 거래상대방

Group 1	24,090,123	22,545,869

Group 2	2,134,939	2,013,075

손상되지 아니한 금융자산 합계	26,225,062	24,558,944

Group 1 - 새로운 고객/과거 부도경험없는 기존고객 및 특수관계자(6개월 미만)

Group 2 - 과거 부도경험이 없는 기존 고객 및 특수관계자(6개월 이상)

현금및현금성자산과 기타 은행예치금 중 신용등급 A 이상의 국내 금융기관에 예치된 금액은 64,145천원 (전기말: 133,153천원) 입니다. 신용등급 A 미만 금융기관 예치금은 없으며, 현금및현금성자산의 나머지는 직접 보유하고 있는 현금입니다.

7. 매출채권(1) 매출채권 및 대손충당금

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

매출채권	21,954,379	20,638,801

대손충당금	(1,084,829)	(803,050)

매출채권(순액)	20,869,550	19,835,751

(*1) 당기말 현재 연결회사가 금융기관에 양도한 매출채권 131백만원(전기: 751백만원)이 포함되어 있으며, 동 거래는 담보부 차입금으로 회계처리되었습니다(주석 13 참조).

(2) 매출채권의 연령 분석(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

연체되지 않은채권

3개월 이하	18,575,483	17,075,113

3개월 초과 6개월 이하	1,087,036	1,393,692

소계	19,662,519	18,468,805

연체되었으나 손상되지 않은 채권(*1)

6개월 초과	2,134,939	2,013,075

손상채권(*2)

6개월 초과	156,921	156,921

합계	21,954,379	20,638,801

(*1) 연결회사는 채권의 연령 분석 및 과거의 대손경험율을 토대로 추산한 대손예상액을 대손충당금으로 설정하고 있으며, 당기말 현재 설정된 충당금은 928백만원(전기: 646백만원)입니다.(*2) 당기말 현재 손상채권과 관련하여 설정된 충당금은 157백만원(전기: 157백만원 )입니다. 개별적으로 손상된 채권은 주로 예측하지 못한 경제적 어려움을 겪고 있는 도매업자 및 개인치과와 관련된 채권이며, 이들 채권은 회수되지 못할 것으로 예상하고 있습니다.

(3) 매출채권의 대손충당금 변동 내역

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

기초금액	803,050	835,939

대손충당금적립	308,471	231,738

제각	(26,692)	(265,259)

연결범위변동	-	632

보고기간말 금액	1,084,829	803,050

손상된 채권에 대한 충당금 설정 및 차감액은 손 익계산서상 판 매 비와관리비에 포함되어 있으며, 추가적인 현금회수 가능성이 없는 경우 대손충당금은 일반적으로 제각하고 있습니다.

8. 재고자산(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

상품	25,925,386	25,082,273

평가손실충당금	(6,325,370)	(7,444,107)

제품	4,334,506	5,051,540

재공품	4,095,271	4,995,176

원재료	2,017,291	1,998,659

미착상품	288,373	756,592

합 계	30,335,457	30,440,133

9 . 매도가능금융자산(1) 매도가능금융자산의 변동내역

(단위 : 천원)

구분	당기	전기

기초금액	907,497	907,497

취득	200,000	181,382

처분	-	(181,382)

감액	(100,000)	-

기말금액	1,007,497	907,497

(2) 매도가능금융자산의 상세내역(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

취득가액	장부가액	취득가액	장부가액

지분증권	1,939,520	1,007,497	1,839,520	907,497

10. 유형자산(1) 유형자산 장부가액의 변동내역

(단위 : 천원)

구분	당기

기초	취득 및 자본적지출	처분 및 폐기	감가상각비	대체(*1)	연결범위변동	기말

토지	9,237,227	11,123,477	(26,948)	-	1,083,654	-	21,417,410

건물	19,539,092	3,857,506	(294,275)	(769,131)	1,241,441	-	23,574,633

구축물	1,453,196	117,201	-	(187,052)	-	-	1,383,345

기계장치	533,484	-	(1)	(239,091)	-	-	294,392

차량운반구	180,273	33,662	(2)	(47,222)	-	-	166,711

기타의유형자산	2,748,545	322,633	(1,445)	(706,808)	-	-	2,362,925

건설중인자산	50,000	64,000	-	-	-	-	114,000

합계	33,741,817	15,518,479	(322,671)	(1,949,304)	2,325,095	-	49,313,416

(단위 : 천원)

구분	전기

기초	취득 및 자본적지출	처분 및 폐기	감가상각비	대체(*1)	연결범위변동	기말

토지	9,450,885	-	(389,546)	-	175,888	-	9,237,227

건물	20,152,829	2,950	(642,532)	(503,732)	529,577	-	19,539,092

구축물	1,638,163	-	-	(184,967)	-	-	1,453,196

기계장치	831,696	102,826	(5)	(401,033)	-	-	533,484

차량운반구	173,594	58,395	(8,145)	(43,571)	-	-	180,273

기타의유형자산	2,696,944	855,570	(114)	(813,177)	-	9,322	2,748,545

건설중인자산	20,000	30,000	-	-	-	-	50,000

합계	34,964,111	1,049,741	(1,040,342)	(1,946,480)	705,465	9,322	33,741,817

(*1) 투자부동산간 대체금액입니다.

(2) 유형자산의 담보제공 내역 가. 당기말

(단위 : 백만원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지	494	4,200	차입금	2,600	산업은행

건물	2,766

나. 전기말(단위 : 백만원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지	494	4,200	차입금	2,939	산업은행

건물	2,621

(3) 운용리스 이용내역 연결회사는 일부 건물 및 차량운반구를 취소 불가능한 운용리스로 이용하고 있습니다.가. 운용리스에 따른 미래 최소리스료의 합계

(단위 : 천원)

분류	당기	전기

1년 이내	169,113	174,572

1년 초과 5년 이내	676,454	665,247

합 계	845,567	839,819

나. 손익으로 인식된 리스료비용의 내역

(단위 : 천원)

분류	당기	전기

최소리스료	169,113	168,222

11. 무형자산(1) 무형자산 장부가액의 변동내역

(단위 : 천원)

구 분	당 기

소프트웨어	회원권	기타의 무형자산	합 계

기초 순장부금액	693,931	1,254,181	546,501	2,494,613

취득	25,892	-	1,870	27,762

처분	(1,645)	-	-	(1,645)

상각비(*1)	(195,035)	-	(112,522)	(307,557)

보고기간말 장부금액	523,143	1,254,181	435,849	2,213,173

취득원가	3,286,993	1,254,181	1,143,457	5,684,631

상각누계액	(2,763,850)	-	(707,608)	(3,471,458)

(단위 : 천원)

구 분	전 기

소프트웨어	회원권	기타의 무형자산	합 계

기초 순장부금액	673,583	1,254,181	467,694	2,395,458

취득	299,462	-	155,806	455,268

처분	(98,274)	-	-	(98,274)

상각비(*1)	(181,240)	-	(111,177)	(292,417)

연결범위변동	400	-	34,178	34,578

보고기간말 장부금액	693,931	1,254,181	546,501	2,494,613

취득원가	3,266,657	1,254,181	1,141,587	5,662,425

상각누계액	(2,572,726)	-	(595,086)	(3,167,812)

(*1) 당기 및 전기의 무형자산 상각비는 손익계산서상 매출원가에 84,886천원과 90,343천원 으로 각각 계상되었고 판매비와관리비에 222,671천원과 202,073천원 으로 각각 계상되었습니다.

12. 투자부동산(1) 투자부동산 내역

(단위 : 천원)

구분	토지	건물

당기말	전기말	당기말	전기말

취득원가	8,808,906	9,892,561	25,013,729	26,474,330

감가상각누계액	-	-	(8,120,845)	(7,715,995)

장부금액	8,808,906	9,892,561	16,892,884	18,758,335

(2) 투자부동산 장부금액 변동내역가. 당기

(단위 : 천원)

구분	기초	기타증감(*)	상각	기말

토지	9,892,561	(1,083,654)	-	8,808,907

건물	18,758,335	(1,241,441)	(624,011)	16,892,883

합계	28,650,896	(2,325,095)	(624,011)	25,701,790

나. 전기(단위 : 천원)

구분	기초	기타증감(*1)	상각	기말

토지	10,068,449	(175,888)	-	9,892,561

건물	20,134,531	(529,577)	(846,619)	18,758,335

합계	30,202,980	(705,465)	(846,619)	28,650,896

(*1) 기타증감은 유형자산과의 대체 금액입니다.(3) 투자부동산 관련 손익

(단위 : 천원)

구분	당기	전기

임대수익	5,303,085	5,282,427

임대원가	(1,930,988)	(1,977,787)

당기말 현재 투자부동산의 공정가액은 629억원이며, 현재까지 매각계획은 없습니다.

(4) 투자부동산의 담보제공 내역 가. 당기말

(단위 : 백만원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지	8,809	3,595	임대보증금	6,751	동양생명보험 등

건물	16,893

나. 전기말(단위 : 백만원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	관련 계정과목	관련 금액	담보권자

토지	9,893	3,843	임대보증금	6,527	동양생명보험 등

건물	18,758

(5) 운용리스 제공내역연결회사는 투자부동산에 대하여 운용리스를 제공하는 계약을 체결하고 있으며, 동 운용리스계약을 통하여 회사가 받게 될 것으로 기대되는 미래 최소리스료 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당기	전기

1년 이내	3,362,127	3,373,749

1년 초과 5년 이내	1,737,526	3,085,281

합계	5,099,653	6,459,030

13. 차입금(단위 : 천원)

종 류	차 입 처	당기말이자율(%)	당기말	전기말

당좌차월	KEB하나은행	3.16~3.81	3,514,569	16,160

산업은행	4.05	1,963,330	1,922,550

국민은행	3.26	1,302,867	4,164,769

일반자금대출	산업은행	2.67	17,000,000	7,000,000

KEB하나은행	3.13	2,000,000	-

기타	엘리트덴탈 등	6.90	4,180,000	2,130,000

시설대출	산업은행	2.98	636,300	1,016,300

매입외환	국민은행	-	-	630,064

KEB하나은행	-	130,910	120,849

합 계	30,727,976	17,000,692

14. 순 확정급여부채(1) 순확정급여부채 산정내역

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

기금이 적립된 확정급여채무의 현재가치	6,767,762	6,340,883

사외적립자산의 공정가치(*)	(5,722,158)	(4,963,687)

재무상태표상 순확정급여부채	1,045,604	1,377,196

(*) 당기말 사외적립자산의 공정가치는 기존의 국민연금전환금 2,644천원(전기말: 2,644천원)이 포함된 금액입니다.

(2) 확정급여채 무의 변동내역(단위: 천원)

구 분	당기	전기

기초금액	6,340,883	5,903,564

당기근무원가	1,233,504	1,144,230

이자비용	166,022	262,588

재측정요소:

- 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	8,780	-

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	(26,142)	73,352

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익	(244,308)	124,001

제도에서의 지급액:

- 급여의 지급	(778,063)	(1,197,417)

관계회사 전출입	67,086	-

연결범위변동	-	30,565

보고기간말 금액	6,767,762	6,340,883

(3) 사외적립자산의 변동내역(단위: 천원)

구분	당기	전기

기초금액	4,963,687	4,409,741

이자수익	141,088	180,027

재측정요소:

- 사외적립자산의 수익	(58,092)	(67,061)

기여금:

- 사용자	1,200,000	1,200,000

제도에서의 지급:

- 급여의 지급	(524,525)	(759,020)

보고기간말 금액	5,722,158	4,963,687

(4) 사외적립자산의 구성내역(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

금 액	구성비	금 액	구성비

단기금융상품	5,722,158	100.00%	4,963,687	100%

상기 사외적립자산은 활성시장에서 공시되는 가격이 없습니다.

(5) 주요 보험수리적가정

구분	당기말	전기말

할인율	2.35%	2.74%

임금상승률	3.25%	3.65%

(6) 주요 가정의 변동에 따른 당기 확정급여채무의 민감도 분석

(단위: 천원)

구 분	확정급여채무에 대한 영향

가정의 변동	가정의 증가	가정의 감소

할인율	1%	(470,986)	547,645

임금상승률	1%	549,561	(481,085)

상기의 민감도 분석은 다른 가정은 일정하다는 가정하에 산정되었으나, 실무적으로는 여러 가정이 서로 관련되어 변동됩니다. 주요 보험수리적가정의 변동에 대한 확정급여채무의 민감도는 재무상태표에 인식된 확정급여채무 산정시 사용한 예측단위접근법과 동일한 방법을 사용하여 산정되었습니다. 민감도분석에 사용된 방법 및 가정은 전기와 동일합니다.

15. 기타자산 및 기타부채(1) 기타자산 및 부채의 내역

(단위 : 천원)

구분	당기말	전기말

기타자산

선급비용	83,977	95,831

선급금	430,343	477,834

기타의 비유동자산	705,969	393,856

기타자산 계	1,220,289	967,521

기타부채

판매보증충당부채	104,859	84,457

예수금	162,383	260,433

선수금	1,761,342	1,542,821

선수수익	158,533	158,954

부가세예수금	773,856	527,882

기타부채 계	2,960,973	2,574,547

(2) 충당부채가. 판매보증충당부채 변동내역

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

기초	84,457	103,751

전입	89,657	38,475

사용액	(69,255)	(57,769)

기말	104,859	84,457

16. 자본금과 자본잉여금(단위 : 천원)

구분	발행주식수	자본금	주식발행초과금	계

보통주	9,600,000주	6,733,070	6,040,081	12,773,151

보고기간 종료일 현재 연결회사의 수권주식수는 46백만주(1주당금액 : 500원)이며 정관이 정하는 바에 따라 2003년부터 수 차에 걸쳐 보통주 3,866,140주(액면금액 1,933,070천원 )를 이익잉여금의 처분에 의해 상환하였습니다. 이로 인하여 보고기간 종료일 현재 연결회사의 자본금은 발행주식의 액면총액과 일치하지 않습니다.

연결회사의 자본잉여금은 주식발행초과금과 기타자본잉여금으로 구성되어 있습니다.17. 기타자본항목

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

자기주식(*1)	(755,910)	(775,386)

자본조정	(296,349)	(296,349)

합계	(1,052,259)	(1,071,735)

(*1) 연결회사는 당기말 현재 자사주식의 가격안정화를 위하여 기명식 보통주식 66,370주를 보유하고 있으며, 자기주식에 대한 처리방안은 보고기간 종료일 현재 결정된 바 없습니다.

18. 이익잉여금(1) 이익잉여금의 구성내역

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

법정적립금(*1)	3,398,200	3,398,200

임의적립금 (*2)	34,957,570	34,957,570

미처분이익잉여금	33,013,441	31,051,865

합 계	71,369,211	69,407,635

(*1) 회사는 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10%이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우 그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다.(*2) 연결회사는 기업합리화적립금 및 재무구조개선적립금 등을 잉여금처분시 별도 적립하고 있으며, 동 적립금은 이후 배당 등의 재원으로 사용할 수 있습니다.

19. 판매비 및 관리비(단위 : 천원)

구분	당기	전기

급여	10,367,370	10,595,477

퇴직급여	917,497	868,703

복리후생비	1,188,485	1,142,993

여비교통비	1,400,162	1,426,402

교육연수비	97,671	80,287

접대비	466,429	519,127

감가상각비	1,102,488	1,069,588

무형자산상각비	222,671	202,073

세금과공과	457,824	437,070

보험료	321,459	293,659

지급수수료	3,348,577	3,325,421

운반비	536,600	485,868

소모품비	547,645	529,985

광고선전비	4,857,223	4,506,893

경상개발비	652,803	713,724

대손상각비	308,471	231,738

수도광열비	394,386	337,796

관리용역비	961,740	591,040

판매보증비	89,657	38,475

기타	627,658	638,055

합 계	28,866,816	28,034,374

20. 비용의 성격별 분류(단위 : 천원)

구분	당기	전기

재고자산의 변동	(364,430)	3,831,336

상품 및 원재료의 매입	81,024,447	74,308,267

종업원 급여	15,845,837	16,131,045

감가상각비 및 무형자산 상각비	2,880,872	3,085,515

외주가공비	3,394,537	4,078,697

광고선전비	4,857,223	4,506,893

지급수수료	3,914,114	3,829,068

복리후생비	1,724,598	1,674,164

여비교통비	1,409,566	1,446,009

운반비	564,682	501,073

관리용역비	1,626,047	1,237,465

소모품비	812,083	834,798

기타비용	1,188,633	2,632,765

합계	118,878,209	118,097,095

21. 기타수익 및 기타비용(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

기타수익 :

수수료수익	27,679	675,376

유형자산처분이익	312,181	1,907,298

기타	264,277	634,858

합계	604,137	3,217,532

기타비용 :

기부금	348,531	112,268

유형자산처분손실	81,845	51

무형자산처분손실	1,645	98,274

재고자산폐기손실	1,014,711	234,806

기타	1,014	16,155

합계	1,447,746	461,554

22. 금융수익 및 금융비용(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

금융수익 :

이자수익	136,529	125,503

외환차익	409,698	715,481

외화환산이익	141,094	144,886

배당금수익	47,000	89,000

합계	734,321	1,074,870

금융비용 :

이자비용	1,043,533	1,061,041

외환차손	514,140	408,701

외화환산손실	276,847	36,036

매도가능증권손상차손	100,000	-

합계	1,934,520	1,505,778

23. 법인세비용 및 이연법인세(1) 법인세 비용

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

당기법인세부담액	1,315,660	1,839,428

일시적차이로 인한이연법인세변동액	325,291	(197,217)

자본에 반영된 법인세	(42,831)	69,423

법인세비용	1,598,120	1,711,634

(2) 자본에 직접 반영된 법인세효과(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

반영 전	법인세효과	반영 후	반영 전	법인세효과	반영 후

재측정요소	203,578	(42,831)	160,747	(264,413)	69,423	(194,990)

(3) 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

법인세비용차감전순이익	4,473,051	8,408,047

적용세율에 따른 법인세	984,071	1,849,770

조정사항 :	614,049	(138,136)

비공제비용	161,667	138,316

비과세수익	(125,949)	(189,243)

세액공제	(40,162)	(39,644)

법인세추납액(환급액)	(365)	(373,892)

기타	618,858	326,327

법인세비용	1,598,120	1,711,634

유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)	35.73%	20.36%

(4) 이연법인세자산과 부채의 내역(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

이연법인세자산

12개월 후에 결제될 이연법인세자산	100,789	183,039

12개월 이내에 결제될 이연법인세자산	1,817,124	2,095,810

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채	(62,710)	(98,355)

이연법인세자산(부채) 순액	1,855,203	2,180,494

(5) 일시적차이 및 이연법인세자산(부채)의 증감내역

(단위 : 천원)

당기	차감할(가산할)일시적차이	이연법인세자산(부채)

기초	증감	기말	기초	기말

재고평가	7,444,107	(1,118,737)	6,325,370	1,637,704	1,391,581

퇴직급여채무	408,662	(270,180)	138,482	89,906	30,466

채권평가	1,537,832	(123,030)	1,414,802	338,323	311,256

감가상각비	(162,020)	176,072	14,052	(35,644)	3,091

미지급비용	460,014	(45,392)	414,622	101,203	91,217

충당부채	84,457	20,403	104,860	18,581	23,069

금융보증부채	117,729	(117,729)	-	25,898	-

기타	20,558	-	20,558	4,523	4,523

합 계	9,911,339	(1,471,085)	8,432,745	2,180,494	1,855,203

(단위 : 천원)

전기	차감할(가산할)일시적차이	이연법인세자산(부채)

기초	증감	기말	기초	기말

재고평가	6,864,146	579,961	7,444,107	1,510,112	1,637,704

퇴직급여채무	183,201	225,461	408,662	40,304	89,906

채권평가	1,634,577	(96,745)	1,537,832	359,607	338,323

감가상각비	(369,605)	207,585	(162,020)	(81,313)	(35,644)

미지급비용	463,641	(3,627)	460,014	102,001	101,203

충당부채	103,751	(19,294)	84,457	22,825	18,581

금융보증부채	114,628	3,101	117,729	25,218	25,898

기타	20,558	-	20,558	4,523	4,523

합 계	9,014,897	896,442	9,911,339	1,983,277	2,180,494

(6) 일시적 차이 항목 중 이연법인세자산(부채)로 인식되지 아니한 금액

(단위 : 천원)

구 분	당기	전기

종속기업투자주식(*1)	(422,039)	(422,039)

기타(*2)	108,712	108,712

(*1) 미배당이익은 영구적으로 재투자예정이며 회사는 해당 종속기업투자주식을 처분하지 않을 예정이므로 해당 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다. (*2) 장기간 소멸되지 않고 있는 토지 등에 대한 차감할 일시적차이에 대해서는 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다.

24. 주당이익(단위 : 원)

내 역	당기	전기

지배주주 당기순이익	2,954,110,862	6,743,465,713

가중평균유통보통주식수(주) (*1)	9,531,939	9,525,185

주당순이익	310	708

(*1) 가중평균유통보통주식수의 계산내역

구 분	당기	전기

주식수	적수	가중평균주식수	주식수	적수	가중평균주식수

전기이월	9,600,000	3,504,000,000	9,600,000	9,600,000	3,504,000,000	9,600,000

자기주식	(66,370)	(24,842,360)	(68,061)	(68,080)	(27,307,340)	(74,815)

소 계	9,533,630	3,479,157,640	9,531,939	9,531,920	3,476,692,660	9,525,185

25. 배당금

연결회 사가 2015년 에 지급한 연차배당금액은 575백만원(주당 100원, 단, 대주주 및 특수관계자는 주당 50원) 이 며 , 2014년 에 지급한 연차배당금 은 570백만원(주당 100원, 단, 대주주 및 특수관계자는 주당 50원) 입니다. 연 결회사가 2015년 에 지급한 중간 배당금은 578백만원(주당 100원 , 단, 대주주 및 특수관계자는 주당 50원 )이며, 2015년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 주당 배당금 및 총배당금은 각각 100원 (단, 대주주 및 특수관계자는 주당 50원 )과 575백만원 이며 2016년 3월 18일 로 예정된 정기주주총회 의안으로 상정될 예정입니다. (주석 19참조) 당기의 재무제표는 이러한 미지급 배당금을 포함하고 있지 않습니다.

26. 우발부채와 약정사항 (1) 한도약정

(단위 : 천원)

은행명	당좌차월	일반자금대출	시설자금대출	구매자금대출	역구매카드	매입외환

KEB하나은행	4,000,000	2,000,000	-	2,000,000	52,000,000	-

산업은행	2,000,000	17,000,000	1,900,000	-	-	-

국민은행	5,000,000	-	-	-	4,800,000	USD 2,000,000

수협은행	-	-	-	-	10,000,000	-

(2) 역구매카드 관련 담보책임연결회사는 고객의 카드로 대금을 회수한 후 고객이 만기 내에 대금을 결제하지 못할경우 은행에 대금회수에 관한 담보책임을 부담하고 있습니다. 당기말 현재 고객의 카드로 대금을 회수한 후 만기가 도래하지 않은 금액은 각각 14 ,551백만원 (전 기말 : 28,711 백만원 )입니다.

(3) 타인으로부터 제공받은 지급보증 내역 당기말 현재 연결회사는 서울보증보험(주)로부터 하자이행보증 등과 관련하여 525 백만원 을 지급보증 받고 있습니다.

27. 특수관계자 거래 (1) 특수관계자 현황연결회사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 특수관계자는 다음과 같습니다.

구분	당기말	전기말

기타의 특수관계자	㈜무진홀딩스	㈜무진홀딩스

신성치과기재㈜	신성치과기재㈜

(주)신구덴탈	(주)신구덴탈

맥시안휘트니스	맥시안휘트니스

신원덴탈㈜	신원덴탈㈜

㈜예낭아이앤씨	㈜예낭아이앤씨

(주)클리어덴탈	(주)클리어덴탈

㈜덴탈허브	㈜덴탈허브

(2) 특수관계자와의 거래 내역(단위 : 천원)

특수관계구분	특수관계자명	거래내용	당기	전기

기타특수관계자	㈜무진홀딩스	매출 등	10,324,334	10,841,640

매입 등	291,380	811,845

신성치과기재㈜	매출 등	5,930,587	4,114,800

매입 등	106,250	5,347

㈜신구덴탈 등	매출 등	3,583,425	3,903,640

매입 등	1,263,820	1,287,443

합 계	매출 등	19,838,346	18,860,080

매입 등	1,661,450	2,104,635

(3) 특수관계자에 대한 채권내역(단위 : 천원)

특수관계구분	특수관계자명	당기말	전기말

기타특수관계자	㈜무진홀딩스	2,638,784	2,192,835

신성치과기재㈜	1,031,958	467,496

㈜신구덴탈 등	393,403	822,478

합 계	4,064,145	3,482,809

(4) 특수관계자에 대한 채무내역(단위 : 천원)

특수관계구분	특수관계자명	당기말	전기말

기타특수관계자	㈜무진홀딩스	100,000	76,079

신성치과기재㈜	77,824	60,592

㈜신구덴탈 등	777,841	691,676

합 계	955,665	828,347

(5) 특수관계자와의 자금거래가. 당기

(단위 : 천원)

구 분	자금차입 거래

기초	차입	상환	기말

주요임직원 등	1,790,000	2,630,000	3,110,000	1,310,000

신성치과기재㈜	-	3,760,000	1,140,000	2,620,000

나. 전기(단위 : 천원)

구 분	자금차입 거래

기초	차입	상환	기말

주요임직원 등	940,000	1,345,000	495,000	1,790,000

(6) 주요경영진에 대한 단기급여 및 퇴직급여 금액은 각 각 589백만원 및 30백만원 입니다. 주요경영진에는 회사의 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원인 이사(사외이사 포함) 및 감사를 포함하였습니다.

(7) 지급보증 및 담보제공당기말 현재 연결회사가 특수관계자의 자금조달 등을 위하여 제공하고 있는 지급보증의 내역은 다음과 같으며, 특수관계자로부터 제공받고 있는 담보 및 지급보증은 없습니다.

(단위 : 천원)

특수관계 구분	회사명	보증처	지급보증금액	비 고

기타특수관계자	㈜무진홀딩스	KEB하나은행	600,000	차입금

KEB하나은행	1,800,000	역구매카드

합 계	2,400,000

28. 현금흐름표(1) 현금흐름표상 현금및현금성자산의 구성내역

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

현금	43,116	12,796

보통예금	56,145	125,153

계	99,261	137,949

(2) 영업으로부터 창출된 현금흐름(단위: 천원)

구 분	당기	전기

법인세비용차감전순이익	4,473,051	8,408,047

조정:

감가상각비	2,573,315	2,793,098

이자수익	(136,529)	(125,503)

이자비용	1,043,533	1,061,041

배당금수익	(47,000)	(89,000)

퇴직급여	1,258,438	1,238,505

대손상각비	308,471	231,738

급여	16,758	96,760

무형자산상각비	307,557	292,417

외화환산손실	276,847	36,036

외화환산이익	(141,094)	(144,886)

유형자산처분손실	81,845	51

유형자산처분이익	(312,181)	(1,907,298)

무형자산처분손실	1,645	98,274

기타의 조정	1,204,368	264,234

영업활동으로 인한 자산부채의 변동:

매출채권	(1,478,223)	(2,026,749)

기타유동금융자산	(662,037)	1,482,388

기타유동자산	(252,766)	(487,685)

재고자산	(910,034)	3,494,753

기타비유동금융자산	347,206	39,922

매입채무	(228,434)	1,493,283

기타유동금융부채	(783,618)	587,513

기타유동부채	296,768	(519,799)

순확정급여부채	(1,386,452)	(1,650,111)

기타비유동금융부채	317,669	(1,607,310)

영업으로부터 창출된 현금	6,169,103	13,059,719

(3) 현금의 유입과 유출이 없는 주요한 거래

(단위: 천원)

구 분	당기	전기

토지와 투자부동산(토지)간 대체	1,083,654	175,889

건물과 투자부동산(건물)간 대체	1,241,441	529,577

장기차입금의 유동성 대체	-	529,970