포스코퓨처엠 사업보고서 (2018.12)
3. 연결재무제표 주석

제 48 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지
제 47 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지
주식회사 포스코케미칼과 그 종속기업

1. 일반 사항

주식회사 포스코케미칼(이하 "회사" 또는 "지배기업")은 내화물의 제조, 판매, 시공 및 보수, 각종 공업로의 설계, 제작 및 판매, 석회제품 등의 제조 및 판매 등을 목적으로 1971년 설립되었으며, 1994년에 염기성내화물의 생산과 판매 등의 사업을 주목적으로 설립된 삼화화성(주)를 흡수합병하였습니다. 회사는 2001년 중 주식을 코스닥시장에 상장하였으며, 2010년 중 상호를 주식회사 포스렉에서 주식회사 포스코켐텍으로 2019년 주식회사 포스코케미칼로 변경하였습니다. 당기말 및 전기말 현재 회사의 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	2018.12.31	2017.12.31

주식수(주)	지분율(%)	주식수(주)	지분율(%)

(주)포스코	35,442,000	60.0	35,442,000	60.0

기타	23,628,000	40.0	23,628,000	40.0

합 계	59,070,000	100.0	59,070,000	100.0

회사의 정관에 의하면 보통주식 또는 우선주식으로 전환할 수 있는 전환사채와 보통주식 또는 우선주식의 신주인수권을 부여하는 신주인수권부사채를 각각 40,000백만원의 범위 내에서 이사회결의에 의거 주주이외의 자에게 발행할 수 있도록 되어 있는바, 당기말 현재 발행된 전환사채와 신주인수권부사채는 없습니다.

1.1 종속기업 현황

당기말 및 전기말 현재 회사의 연결대상 종속기업 의 현황은 다음과 같습니다.

종속기업 (*2)	소재지	당기말 지배지분율	전기말 지배지분율	결산월	업종

PT.Krakatau Posco ChemtechCalcination	인도네시아	80%	80%	12월	생석회 및 경소백운석생산 판매

장가항포항내화재료(유)(*1)	중국	51%	51%	12월	산업용로재 정비 및 내화물 품질검수

(*1) 전기 중 공동기업이었던 장가항포항내화재료(유)가 종속기업이었던 영구포항상무유한공사를 흡수합병하였고, 이에 따라 회사가 장가항포항내화재료(유)의 지분 51%를 획득하여 종속기업으로 변동되었습니다.(*2) 연결대상 종속기업 에 포함되지 않은 공동기업 (주)피엠씨텍에 대해서는 소유지분율이 60%로 지분율 과반수 보유회사이나, 다른 주주와의 약정에 의해 주요 의사결정에 대하여 지배력을 행사할 수 없어 연결대상 종속기업 에서 제외하였습니다.

1 .2 종속기업 관련 재무정보 요약 연결대상 종속기업 의 당기 및 전기의 요약재무상태표와 요약포괄손익계산서는 다음과 같습니다(단위:천원).

당기 -

구 분	PT.Krakatau Posco Chemtech Calcination	장가항포항내화재료(유)

자산	57,047,118	9,210,216

부채	22,287,681	6,017,034

자본	34,759,437	3,193,182

매출	25,468,999	18,218,220

당기순이익	2,206,903	312,404

총포괄이익	3,633,077	289,780

전기 -

구 분	PT.Krakatau Posco Chemtech Calcination	장가항포항내화재료(유)

자산	62,022,692	7,962,992

부채	30,474,190	5,059,590

자본	31,548,502	2,903,402

매출	26,704,177	7,212,215

당기순이익	1,232,553	294,605

총포괄이익	(2,710,028)	258,992

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준연결회사의 재무제표는 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 재무제표는 금융상품 등 아래 회계정책에서별도로 언급하고 있는 사항을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 본 재무제표는 원화로 표시되어 있으며 다른 언급이 있는 경우를 제외하고는 천원 단위로 표시되어 있습니다.2.2 연결기준연결재무제표는 매 회계연도 12월 31일 현재 지배기업 및 종속기업의 재무제표로 구성되어 있습니다. 지배력은 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자자에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 획득됩니다. 구체적으로 연결회사가 다음을 모두 갖는 경우에만 피투자자를 지배합니다.

- 피투자자에 대한 힘(즉 피투자자의 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 갖게 하는 현존 권리) - 피투자자에 대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리 - 투자자의 이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사용 하는 능력 피투자자의 의결권의 과반수 미만을 보유하고 있는 경우 연결회사는 피투자자에 대한 힘을 갖고 있는지를 평가할 때 다음을 포함한 모든 사실과 상황을 고려하고 있습니다.- 투자자와 다른 의결권 보유자 간의 계약상 약정- 그 밖의 계약상 약정에서 발생하는 권리- 연결회사의 의결권 및 잠재적 의결권연결회사는 지배력의 세 가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 있는 경우 피투자자를 지배하는지 재평가합니다. 종속기업에 대한 연결은 연결회사가 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 시점부터 지배력을 상실하기 전까지 이루어집니다. 기중 취득하거나 처분한 종속기업의 자산, 부채, 수익 및 비용은 연결회사가 지배력을 획득한 날부터 연결회사가 종속기업을 더 이상 지배하지 않게 된 날까지 포괄손익계산서에 포함하고 있습니다.당기순손익과 기타포괄손익의 각 구성요소는 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도지배기업의 소유주지분과 비지배지분에 귀속시키고 있습니다. 필요한 경우 종속기업의 회계정책을 연결회사와 일치시키기 위하여 종속기업의 재무제표를 수정하여 사용하고 있습니다. 연결회사 간의 거래로 인해 발생한 모든 연결회사의 자산, 부채, 자본,수익, 비용 및 현금흐름은 전액 제거하고 있습니다. 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다.

지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우 지배력을 상실한 날에 종속기업의 자산(영업권 포함), 부채, 비지배지분 및 자본의 기타 항목을 제거하고 그에 따른 손익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 이전의 종속기업에 대한 잔여 투자는 공정가치로 인식하고 있습니다.2.3 사업결합 및 영업권 사업결합은 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 취득원가는 취득일의 공정가치로 측정된 이전대가와 피취득자에 대한 비지배지분 금액의 합계로 측정하고 있습니다. 각 사업결합에 대해 취득자는 피취득자에 대한 비지배지분을 공정가치 또는 피취득자의 식별가능한 순자산 중에 비지배지분의 비례적지분으로 측정하고 있으며 취득관련원가는 발생시 비용으로 처리하고 있습니다.

연결회사는 취득일에 식별가능한 취득 자산과 인수 부채를 취득일에 존재하는 계약조건, 경제상황, 취득자의 영업정책이나 회계정책 그리고 그 밖의 관련조건에 기초하여 분류하거나 지정하고 있습니다. 단계적으로 이루어지는 사업결합의 경우 취득자는 이전에 보유하고 있던 피취득자에대한 지분을 취득일의 공정가치로 재측정하고 그 결과 발생하는 공정가치와 장부금액과의 차이를 당기손익에 반영하고 있습니다. 취득자가 피취득자에게 조건부 대가를 제공한 경우 동 대가는 취득일의 공정가치로 측정하여 이전대가에 포함하고 있으며 자산이나 부채로 분류된 조건부 대가의 후속적인 공정가치 변동은 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익이나 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 또한 자본으로 분류된 조건부 대가는 재측정하지 않고 정산시 자본내에서 회계처리하고 있습니다. 조건부 대가가 기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 해당되지 않는 경우 적절한 기업회계기준서에 따라 측정하고 있습니다. 영업권은 이전대가와 비지배지분 금액 및 이전에 보유하고 있던 지분의 합계액이 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 순액을 초과하는 금액으로 측정하고 있습니다. 취득한 순자산의 공정가치가 이전대가 등의 합계액을 초과하는 경우 연결회사는 모든 취득 자산과 인수 부채를 정확하게 식별하였는지에 대해 재검토하고 취득일에 인식한 금액을 측정하는 데 사용한 절차를 재검토하고 있습니다. 만약 이러한 재검토 후에도 여전히 이전대가 등의 합계액이 취득한 순자산의 공정가치보다 낮다면 그 차익을 당기손익으로 인식하고 있습니다.

최초 인식 후 영업권은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 가액으로 계상하고 있습니다. 손상검사 목적상 사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위나 현금창출단위집단에 취득일로부터 배분되며 이는 배분대상 현금창출단위나 현금창출단위집단에 피취득자의 다른 자산이나 부채가 할당되어 있는지와 관계없이 이루어집니다. 영업권이 배분된 현금창출단위 내의 영업을 처분하는 경우 처분되는 영업과 관련된 영업권은 처분손익을 결정할 때 그 영업의 장부금액에 포함하며 현금창출단위 내에 존속하는 부분과 처분되는 부분의 상대적인 가치를 기준으로 측정하고 있습니다. 2.4 관계기업 투자관계기업은 지배기업이 유의적인 영향력을 보유하는 기업입니다. 유의적인 영향력은피투자자의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 능력이지만 그러한 정책의 지배력이나 공동지배력은 아닙니다.연결회사는 관계기업 투자에 대하여 지분법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 관계기업 투자는 최초 취득원가로 인식되며, 취득일 이후 관계기업의 순자산변동액 중 연결회사의 지분 해당액을 인식하기 위하여 장부금액을 가감하고 있습니다. 관계기업과 관련된 영업권은 해당 투자자산의 장부금액에 포함되며 상각 또는 별도의 손상검사를 수행하지 아니하고 있습니다.관계기업의 영업에 따른 손익 중 연결회사의 지분 해당분은 연결포괄손익계산서에 직접 반영되며, 관계기업의 순자산변동이 자본에서 발생하는 경우에는 연결회사의 지분해당분을 자본에 반영하고 적용가능한 경우 연결자본변동표에 공시하고 있습니다. 연결회사와 관계기업간 거래에 따른 미실현손익은 연결회사의 지분해당분만큼 제거하고 있습니다.관계기업에 대한 이익은 이연법인세효과가 차감된 후의 연결회사 지분에 해당하는 부분을 지분법이익으로 연결포괄손익계산서에 표시하고 있습니다.

관계기업의 재무제표 보고기간은 지배기업의 재무제표 보고기간과 동일하며 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래와 사건에 대하여 연결회사와 동일한 회계정책의 적용을 위해 필요한 경우 관계기업의 재무제표를 조정하고 있습니다. 지분법을 적용할 때, 연결회사는 관계기업투자에 손상차손을 인식할 필요가 있는지 결정하기 위해 매 보고일에 관계기업투자가 손상된 객관적인 증거가 있는지 판단합니다. 만약 손상이 발생한 경우에는 관계기업의 회수가능가액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 하여 연결포괄손익계산서에 인식하고 있습니다.

연결회사는 관계기업에 대하여 유의적인 영향력을 상실한 날부터 지분법의 사용을 중단하며, 유의적인 영향력을 상실한 때에 이전의 관계기업에 대한 투자자산이 있다면 그 투자자산을 공정가치로 측정하고 있습니다. 유의적인 영향력 상실시 투자자산의 장부금액과 잔여지분의 공정가치 및 처분대가와의 차이는 당기손익으로 반영하고있습니다.

2.5 공동약정

둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.6 영업부문 영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 보고되는 사업부문별로 공시됩니다(주석 5 참조). 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 이사회를 최고의사결정자로 보고 있습니다.

2.7 유동성/비유동성 분류연결회사는 자산과 부채를 유동/비유동으로 재무상태표에 구분하여 표시하고 있습니다.자산은 다음의 경우에 유동자산으로 분류하고 있습니다.- 정상영업주기 내에 실현될 것으로 예상되거나, 정상영업주기 내에 판매하거나 소 비할 의도가 있다. - 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다.- 보고기간 후 12개월 이내에 실현될 것으로 예상한다.- 현금이나 현금성자산으로서, 교환이나 부채 상환 목적으로의 사용에 대한 제한 기간이 보고기간 후 12개월 이상이 아니다.그 밖의 모든 자산은 비유동자산으로 분류하고 있습니다.부채는 다음의 경우에 유동부채로 분류하고 있습니다.- 정상영업주기 내에 결제될 것으로 예상하고 있다.- 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다.- 보고기간 후 12개월 이내에 결제하기로 되어 있다.- 보고기간 후 12개월 이상 부채의 결제를 연기할 수 있는 무조건의 권리를 가지고 있지 않다.그 밖의 모든 부채는 비유동부채로 분류하고 있습니다.이연법인세자산(부채)은 비유동자산(부채)으로 분류하고 있습니다.2.8 외화환산연결회사는 재무제표를 기능통화이면서 보고통화인 원화로 표시하고 있습니다. 화폐성 외화자산 및 부채는 보고기간말 현재의 기능통화 환율로 환산하고 있습니다. 이에따라 발생하는 환산차이는 당기손익에 반영하고 있습니다.

한편, 역사적원가로 측정하는 외화표시 비화폐성항목은 최초 거래발생일의 환율을, 공정가치로 측정하는 외화표시 비화폐성항목은 보고기간말의 환율을 적용하여 인식하고 있습니다.

2.9 현금및현금성자산재무상태표상의 현금및현금성자산은 보통예금과 소액현금 및 취득당시 만기가 3개월 이내인 단기성예금 등으로 구성되어 있습니다. 현금흐름표상의 현금은 이러한 현금및현금성자산을 의미합니다.2.10 금융상품 : 최초인식과 후속측정금융상품은 거래당사자 일방에게 금융자산을 발생시키고 동시에 다른 거래상대방에게 금융부채나 지분상품을 발생시키는 모든 계약입니다.(1) 금융자산(가) 최초 인식 및 측정금융자산은 최초 인식 시점에 후속적으로 상각후원가로 측정되는 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 그리고 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됩니다.최초 인식 시점에 금융자산의 분류는 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 금융자산을 관리하기 위한 연결회사의 사업모형에 따라 달라집니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하는 매출채권을 제외하고는, 연결회사는 금융자산을 최초에 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우가 아니라면 거래원가를 가감합니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용한 매출채권은 기업회계기준서 제1115호에 따라 결정된 거래가격으로 측정합니다.

금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하기 위해서는 현금흐름이 원리금만으로 구성(SPPI)되어야 합니다. 이 평가는 SPPI 테스트라고 하며, 개별 상품 수준에서 수행됩니다.금융자산의 관리를 위한 연결회사의 사업모형은 현금흐름을 발생시키기 위해 금융자산을 관리하는 방법과 관련됩니다. 사업모형은 현금흐름의 원천이 금융자산의 계약상 현금흐름의 수취인지, 매도인지 또는 둘 다 인지를 결정합니다.시장의 합의나 규제에 의해 설정된 기간 프레임 내에서 금융자산을 이전하는 것이 요구되는 금융자산의 매입 또는 매도(정형화된 거래)는 거래일에 인식됩니다. 즉, 연결회사가 금융자산을 매입하거나 매도하기로 약정한 날을 의미합니다.

(나) 후속측정후속 측정을 위해 금융자산은 아래 네 가지의 범주로 분류됩니다.

ㆍ상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)연결회사는 아래 조건을 모두 만족하는 경우에 금융자산을 상각후원가로 측정합니다-계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산 을 보유-금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생상각후원가 측정 금융자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 측정되며, 손상을인식합니다. 자산의 제거, 변경 또는 손상에서 발생하는 이익과 손실은 당기손익으로인식됩니다.

ㆍ기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품)연결회사는 아래의 조건을 모두 충족하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치 금융자산으로 측정합니다.-계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유-금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름 이 발생기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에서, 이자수익, 외화환산손익, 그리고 손상 또는 환입은 상각후원가 측정 금융자산과 동일한 방법으로 계산되어 당기손익으로 인식됩니다. 나머지 공정가치 변동부분은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 금융자산의제거 시, 기타포괄손익으로 인식한 공정가치 누적 변동분은 당기손익으로 재순환됩니다.ㆍ기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품)최초 인식 시점에, 연결회사는 기업회계기준서 제1032호 '금융상품 표시'에서의 지분의 정의를 충족하고 투자 목적으로 보유하고 있지 않은 지분상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정하도록 하는 취소 불가능한 선택을 할 수 있습니다. 이러한 금융자산에서 발생하는 손익은 당기손익으로 재순환되지 않습니다. 배당은 연결회사가 금융자산의 원가 중 일부를 회수하여 이익을 얻는 경우를 제외하고는, 받을 권리가 확정되었을 때 손익계산서에 금융수익으로 인식됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 손상을 인식하지 않습니다. 연결회사는 비상장지분상품에 대해서도 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다.ㆍ당기손익-공정가치 측정 금융자산당기손익-공정가치 측정 금융자산은 단기매매항목, 최초 인식 시에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융자산 또는 공정가치로 측정하도록 요구되는 금융자산을 포함합니다. 단기간 내에 매도하거나 재구매할 목적으로 취득한 금융자산은 단기매매항목으로 분류됩니다. 분리된 내재파생상품을 포함한 파생상품은 효과적인 위험회피수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되지 않은 금융자산은 사업모형에 관계없이 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류 및 측정됩니다. 상기 문단에서 서술된 것과 같이 채무상품이 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됨에도 불구하고 회계 불일치를 제거하거나 유의적으로 감소시킬 수 있다면 채무상품을 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산은 재무상태표에 공정가치로 표시되며, 공정가치의 순변동은 손익계산서에서 당기손익으로 인식됩니다. 이 범주는 파생상품과 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 처리하는 취소불가능한 선택을 하지 않은 상장 지분상품을 포함합니다. 상장 지분 상품에 대한 배당은 권리가 확정된 시점에 당기손익으로 인식합니다. 복합계약에 내재된 파생상품은 경제적인 특성과 위험이 주계약에 밀접하게 관련되지않고, 내재파생상품과 동일한 조건인 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하며, 복합계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 주계약으로부터 분리하여 별도의파생상품으로 회계처리합니다. 내재파생상품은 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동을 당기손익으로 인식합니다. 현금흐름을 유의적으로 변경시키는 계약 조건의 변경이 있거나 당기손익-공정가치 측정 범주에 해당하지 않게 되는 경우에만 재평가가발생합니다. 주계약이 금융자산인 복합계약에서 내재파생상품은 분리하여 회계처리하지 않습니다. 주계약인 금융자산과 내재파생상품은 상품 전체를 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류합니다.

(다) 금융자산의 제거금융자산은 다음의 경우에 제거됩니다. - 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우- 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하였거나 해당 현금흐름을 제3자에게 중요한 지체없이 지급할 계약상 의무를 부담하고 있는 경우로서 해당 자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하였거나 해당 자산의 소유에 따 른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고 이전하지도 아니하였으나 자산에 대 한 통제권을 이전한 경우

연결기업이 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리를 이전하거나 양도 계약을 체결할 때, 자산을 소유함에 따른 위험과 보상을 유지하는지를 평가합니다. 회사가 금융자산의 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 이전하지도 않았다면, 해당 금융자산에 지속적으로 관여하는 정도까지 그 금융자산을 계속 인식합니다. 이 경우에 회사는 관련된부채를 인식합니다. 양도된 자산과 관련된 부채는 회사가 보유한 권리와 의무를 반영하여 측정합니다.

(2) 금융자산의 손상연결회사는 당기손익-공정가치 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실(ECL)에 대한 충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결회사가 수취할 것으로 예상하는 모든 현금흐름의 차이를 최초의 유효이자율로 할인하여 추정합니다. 예상되는 현금흐름은 보유한 담보를 처분하거나 계약의 필수 조건인 그 밖의 신용 보강으로부터 발생하는 현금흐름을 포함합니다.

계약자산과 매출채권 및 기타수취채권의 경우, 연결회사는 간편법을 적용하고 신용손실이 예상되는 기대존속기간에 근거하여 기대신용손실을 산출합니다. 연결회사는 차입자 특유의 미래 예상 요인과 경제적 환경을 반영하여 조정한 과거 신용손실 경험을 근거로 충당금 설정률표를 설정합니다.기타 채무상품(예. 대여금과 기타포괄손익-공정가치 측정 채무증권)에 대하여, 기대신용손실은 12개월 기대신용손실에 근거합니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간말이후 12개월 이내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는, 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.

(3) 금융부채

(가) 최초인식 및 측정금융부채는 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치 측정 금융부채, 대출과 차입, 미지급금 또는 효과적인 위험회피 수단으로 지정된 파생상품으로 적절하게 분류됩니다.

모든 금융부채는 최초에 공정가치로 인식되고, 대여금, 차입금 및 미지급금의 경우에는 직접 관련된 거래원가를 차감합니다.

연결회사의 주요 금융부채는 매입채무및기타채무입니다. (나) 후속측정금융부채의 후속측정은 금융부채의 분류에 따라 상이합니다. ㆍ당기손익인식금융부채당기손익인식금융부채는 단기매매금융부채와 최초인식시 당기손익인식금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 금융부채가 단기간 내에 재매입되는 경우에는 단기매매항목으로 분류됩니다. 이 범주는 또한 기업회계기준서 제1109호에서 정의된 위험회피관계에 있는 위험회피수단으로 지정되지 않은 파생상품을 포함합니다.또한 분리된 내재파생상품은 위험회피에 효과적인 수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. 연결회사는 최초인식시 당기손익인식금융부채로 지정한 금융부채를 보유하고 있지 아니합니다.

ㆍ이자부차입금최초인식후 이자부차입금은 유효이자율법을 이용한 상각후원가로 측정되며 관련 평가손익은 차입금이 제거되는 시점 또는 유효이자율법에 의한 상각절차를 통하여 당기손익에 반영하고 있습니다. 상각후원가는 취득시의 할인이나 할증과 유효이자율의일부인 지급되거나 수취된 수수료를 고려하여 계상됩니다. 유효이자율에 의한 상각비는 금융원가로 당기손익에 계상하고 있습니다.

(다) 금융부채의 제거금융부채는 그 계약상 의무가 이행되거나 취소되거나 만료된 경우 제거됩니다. 기존 금융부채가 동일 대여자로부터의 다른 계약조건의 다른 금융부채로 대체되거나 기존금융부채의 계약조건이 실질적으로 변경되는 경우, 이러한 대체 또는 변경은 기존 부채의 제거 및 신규 부채의 인식으로 처리되며 장부금액과 지급한 대가의 차이는 당기손익에 반영됩니다.(4) 금융자산ㆍ금융부채의 상계인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 회수하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있는 경우에는 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시하고 있습니다.

2.11 공정가치 측정연결회사는 금융상품을 보고기간말 현재의 공정가치로 평가하고 있습니다. 공정가치는 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 공정가치측정은 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 거래가 다음 중 어느 하나의 시장에서 이루어지는 것으로 가정하고 있습니다.ㆍ자산이나 부채의 주된 시장ㆍ자산이나 부채의 주된 시장이 없는 경우에만 가장 유리한 시장연결회사는 주된 (또는 가장 유리한) 시장에 접근할 수 있어야 합니다.

자산이나 부채의 공정가치는 시장참여자가 경제적으로 최선의 행동을 한다는 가정하에 시장참여자가 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 사용하는 가정에 근거하여 측정하고 있습니다.비금융자산의 공정가치를 측정하는 경우에는 시장참여자가 경제적 효익을 창출하기 위하여 그 자산을 최고 최선으로 사용하거나 혹은 최고 최선으로 사용할 다른 시장참여자에게 그 자산을 매도하는 시장참여자의 능력을 고려하고 있습니다.

연결회사는 상황에 적합하며 관련된 관측가능한 투입변수의 사용을 최대화하고 관측가능하지 않은 투입변수의 사용을 최소화하면서 공정가치를 측정하는 데 충분한 자료가 이용할 수 있는 가치평가기법을 사용하고 있습니다.

2.12 재고자산연결회사는 재고자산을 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 평가하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 가액으로 산정하고 있습니다. 재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는 데 발생한 기타원가를 포함하고 있습니다. 재 고 자산의 원가는 이동평균법(미착품은 개별법)에 따라 결정됩니다.

2.13 유형자산 연결회사는 건설중인자산은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 잔액으로, 유형자산은 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 잔액으로 표시하고 있습니다. 이러한 원가에는 자산의 인식요건을 충족한 대체원가 및 장기건설 프로젝트의 차입원가를 포함하고 있습니다. 유형자산의 주요 부분이 주기적으로 교체될 필요가 있는 경우 연결회사는 그 부분을 개별자산으로 인식하고 해당 내용연수동안 감가상각하고 있습니다. 또한, 종합검사원가와 같이 자산의 인식요건을 충족하는 경우에는 유형자산의 장부금액에 포함되어 있으며, 모든 수선 및 유지비용은 발생시점에 당기손익에 반영하고 있습니다. 연결회사는 유형자산에 대해 아래 내용연수에 따라 정액법으로 감가상각하고 있습니다.

구 분	추정내용연수	구 분	추정내용연수

건 물	5∼40년	차량운반구	4년

구 축 물	3∼40년	공구와기구	4년

기 계 장 치	4~17년	비 품	3~4년

2.14 정부보조금정부보조금은 보조금의 수취와 부수되는 조건의 이행에 대한 합리적인 확신이 있는 경우에 인식하고 있습니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.15 투자부동산

임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

2.16 무형자산 연결회사는 개별적으로 취득한 무형자산은 취득원가로 계상하고 사업결합으로 취득하는 무형자산은 취득시점의 공정가치로 계상하며, 최초 취득 이후 상각누계액과 손상차손누계액을 직접 차감하여 표시하고 있습니다. 한편, 개발비를 제외한 내부적으로 창출된 무형자산은 발생시점에 당기손익에 반영하고 있습니다.

무형자산은 유한한 내용연수를 가진 무형자산과 비한정 내용연수를 가진 무형자산으로 구분되는 바, 유한한 내용연수를 가진 무형자산은 해당 내용연수에 걸쳐 상각하고손상징후가 파악되는 경우 손상여부를 검토하고 있습니다. 또한, 내용연수와 상각방법은 매 회계연도말에 그 적정성을 검토하고 있으며, 예상 사용기간의 변경이나 경제적효익의 소비형태 변화 등으로 인하여 변경이 필요한 경우에는 추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 무형자산상각비는 해당 무형자산의 기능과 일관된 비용항목으로 당기손익에 반영하고 있습니다. 한편, 비한정 내용연수를 가진 무형자산은 상각하지 아니하되, 매년 개별적으로 또는현금창출단위에 포함하여 손상검사를 수행하고 있습니다. 또한 매년 해당 무형자산에 대하여 비한정 내용연수를 적용하는 것이 적절한지를 검토하고 적절하지 않은 경우 전진적인 방법으로 유한한 내용연수로 변경하고 있습니다.

연결회사는 무형자산 제거시 순매각금액과 장부금액의 차이로 인한 손익은 제거시점의 당기손익에 반영하고 있습니다.

(1) 회원권회원권은 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하고 있지 아니합니다. 매년 손상검사를 하고 원가에서 손상차손누계액을 차감한 가액으로 표시하고 있습니다.

(2) 기타의 무형자산기타의 무형자산은 취득원가로 계상되며 5년에서 10년의 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 손상의 징후가 있는 경우 기타의 무형자산의 장부금액을 평가하여 동 금액이 회수가능액을 초과하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 있습니다.

2.17 비금융자산의 손상 연결회사는 매 보고기간말에 자산의 손상을 시사하는 징후가 존재하는지 검토하고 있습니다. 그러한 징후가 존재하는 경우 또는 매년 자산에 대한 손상검사가 요구되는경우, 연결회사는 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 자산의 회수가능액은 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액이며, 개별자산별로 결정하나 해당 개별자산의 현금유입이 다른 자산이나 자산집단의 현금유입과 거의 독립적으로 창출되지 않는 경우, 해당 개별자산이 속한 현금창출단위별로 결정됩니다. 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과하는 경우, 자산은 손상된 것으로 보며 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 있습니다.사용가치는 해당 자산의 기대 미래현금흐름의 추정치를 화폐의 시간가치와 해당 자산의 위험에 대한 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인한 현재가치로 평가하고 있습니다. 순공정가치는 최근 거래가격을 고려하고 있습니다.

손상차손은 손상된 자산의 기능과 일관된 비용항목으로 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만, 재평가모형을 적용하는 자산으로서 이전에 인식한 재평가잉여금이 있는 경우에는 이전 재평가금액을 한도로 재평가잉여금과 상계하고 있습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대하여 과거에 인식한 자산의 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소하였다는 것을 시사하는 징후가 있는지를 평가하며, 그러한 징후가 있는 경우 해당 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 이들 자산의 손상차손은 직전 손상차손의 인식시점 이후 해당 자산의 회수가능액을 결정하는데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에 한하여 환입하고 있습니다. 이 경우 손상차손을인식하지 않았을 경우의 자산의 장부금액의 상각 후 잔액을 한도로 장부금액을 회수가능액으로 증가시키고 이러한 손상차손환입은 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만재평가모형을 적용하고 있는 자산의 경우에는 동 환입액을 재평가잉여금의 증가로 처리하고 있습니다.

2.18 종업원급여(1) 단기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간의 말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을, 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고 있습니다.

(2) 퇴직급여

연결회사의 퇴직연금제도는 확정기여제도와 확정급여제도로 구분됩니다. 확정기여제도는 연결회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다. 확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 확정급여제도의 급여원가는 예측단위적립방식을 이용하여 결정됩니다. 보험수리적손익, 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 재측정요소는 발생 즉시 기타포괄손익으로 인식하고 있으며 후속적으로 당기손익으로 재분류하지 아니하고 있습니다.과거근무원가는 다음 중 이른 날에 비용으로 인식하고 있습니다.ㆍ제도의 개정이나 축소가 발생할 때 ㆍ관련되는 구조조정원가나 해고급여를 인식할 때순이자는 순확정급여부채(자산)에 할인율을 곱하여 결정하고 있습니다. 연결회사는 근무원가와 순확정급여부채의 순이자를 매출원가 및 판매비와관리비의 항목으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.(3) 기타장기종업원급여

연결회사는 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 기타장기종업원급여는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정되며, 근무원가, 기타장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다. 이러한 부채는 매년 독립적이고 적격한 보험계리사에 의해 평가됩니다.2.19 금융보증계약금융보증계약은 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정 채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 발행자가 특정금액을 지급하여야 하는 계약입니다.

연결회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으로 측정하여 '기타금융부채' 로 인식됩니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'의 손상규정에 따라 산정한 손실충당금

(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액연결회사는 관계기업에 제공한 금융보증계약에 대하여 보증기간에 따라 관계기업으로부터 보증료를 수령하고 있습니다.

2.20 리스 리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그 대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다. 연결회사가 리스제공자인 경우 리스약정일에 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류되고, 금융리스 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류됩니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식되고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후 리스료수익에 대응하여 리스기간 동안 비용으로 인식됩니다.

2.21 고객과의 계약에서 생기는 수익

연결회사는 고객과의 계약에서 재화나 용역에 대한 통제가 고객에 이전되었을 때, 해당 재화나 용역의 대가로 받을 권리를 갖게 될 것으로 예상하는 대가를 반영하는 금액으로 수익을 인식합니다. 연결회사는 모든 수익 약정에서 주된 책임을 지며 가격결정권을 갖고 있으며 재고 및 신용위험에 노출되어 있으므로 모든 매출계약에 대하여 연결회사가 본인으로서 역할을 하고 있다고 판단하고 있습니다.

(1) 재화의 판매연결회사는 내화물 및 석회제품 등의 제조 및 판매업을 운영하고 있습니다. 재화의 판매로 인한 수익은 재화에 대한 통제가 구매자에게 이전되는 시점 즉, 보통 재화의 인도시점에 인식하고 있습니다. 재화 판매의 거래 가격을 산정할 때, 연결회사는 변동대가를 고려합니다.계약이 변동대가를 포함한 경우에 연결회사는 고객에 약속한 재화를 이전하고 그 대가로 받을 금액을 추정합니다. 변동대가와 관련된 불확실성이 나중에 해소될 때, 이미 인식한 누적 수익 금액 중 유의적인 부분을 되돌리지(환원하지) 않을 가능성이 매우 높은 정도까지만 변동대가를 계약의 개시 시점에 추정하고 거래가격에 포함합니다. 일부 재화 판매 계약은 분기별로 Bonus/Penalty 적용 및 탄소배출권 배출실적에따라 고객으로부터 수령하는 대가가 변동됩니다. 연결회사는 기댓값 방법이 회사가 권리를 갖게될 변동대가 금액을 더 잘 예측하는 방법이기 때문에 기댓값 방법을 사용합니다.

(2) 용역의 제공연결회사는 산업용 로재 시공, 정비 및 보수, 화성공장 위탁운영 등의 용역을 제공하고 있습니다. 연결회사는 산업용 로재시공, 정비 및 보수 용역에 대하여 진행기준에 의하여 수익을 인식하고 있으며, 진행률은 총예정원가에 대한 실제누적발생원가의 비율에 따라 산정하고 있습니다. 화성공장 위탁운영과 관련된 계약의 경우 수익은 일반적으로 용역이 제공되는 기간에 걸쳐 수익으로 인식하고 있습니다.

용역제공거래의 성과를 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우에는 회수가능성이 높은 발생원가의 범위 내에서만 수익을 인식하고 있습니다.

또한 예상수익금액, 원가 및 용역제공 정도에 변동이 발생하는 경우 이에 대한 추정을 변경하고 있습니다. 이러한 추정의 변경은 예상수익 및 원가의 증감을 가져올 수 있으며, 그러한 상황의 변화가 경영자에 의하여 인지되는 기간에 손익에 반영하고 있습니다.(3) 계약 잔액

(가) 계약자산계약자산은 고객에게 이전한 재화나 용역에 대하여 그 대가를 받을 권리입니다. 고객이 대가를 지급하기 전이나 지급기일 전에 연결회사가 고객에게 재화나 용역을 이전하는 경우 그 대가를 받을 기업의 권리로 그 권리에 시간의 경과 외의 조건이 있는 자산은 계약자산입니다. (나) 매출채권수취채권은 무조건적인 회사의 권리를 나타냅니다. 왜냐하면 시간만 경과하면 대가를 지급받을 수 있기 때문입니다. (다) 계약부채계약부채는 연결회사가 고객에게서 이미 받은 대가(또는 지급기일이 된 대가)에 상응하여 고객에게 재화나 용역을 이전하여야 하는 기업의 의무입니다. 만약 연결회사가 재화나 용역을 고객에 이전하기 전에 고객이 대가를 지불한다면, 지급이 되었거나 지급기일 중 이른 시점에 계약부채를 인식합니다. 계약부채는 연결회사가 계약에 따라 수행의무를 이행할 때 수익으로 인식합니다.

2.22 충당부채연결회사는 과거사건의 결과로 현재의무(법적의무 또는 의제의무)가 존재하고, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며, 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 충당부채를 인식하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위하여 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 연결회사는 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다. 충당부채와 관련하여 포괄손익계산서에 인식되는 비용은 제3자의 변제와 관련하여 인식한 금액과 상계하여 표시하고 있습니다. 한편, 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.

2.23 온실가스배출권과 배출부채

연결회사는 배출권거래제에 따라 정부로부터 무상으로 할당받은 배출권은 영(0)으로측정하고 매입 배출권은 취득원가로 측정하며 손상차손누계액을 차감하여 표시합니다. 온실가스 배출결과 발생하는 배출부채는 연결회사가 보유한 해당 이행연도분 배출권의 장부금액과 이를 초과하는 배출량에 대한 의무 이행에 소요되는 지출의 보고기간말 현재 최선의 추정치의 합으로 측정합니다. 배출권과 배출부채는 각각 연결재무상태표에 '기타자산'과 '충당부채'로 분류합니다.

2.24 법인세(1) 당기법인세당기 및 과거기간의 당기법인세부채(자산)는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(및 세법)을 사용하여 과거기간에 납부할(과세당국으로부터 환급받을)것으로 예상되는 금액으로 측정하고 있습니다.자본에 직접 반영되는 항목과 관련된 당기법인세는 자본에 반영되며 당기손익에 반영되지 않고 있습니다. 경영진은 주기적으로 관련 세법규정의 해석과 관련한 세무적 영향을 평가하여 필요한 경우 충당부채를 설정하고 있습니다.(2) 이연법인세연결회사는 자산 및 부채의 재무보고 목적상 장부금액과 세무기준액의 차이인 일시적차이에 대하여 이연법인세자산과 이연법인세부채를 인식하고 있습니다.

연결회사는 다음의 경우를 제외하고 모든 가산할 일시적차이에 대하여 이연법인세부채를 인식하고 있습니다.

- 영업권을 최초로 인식할 때 이연법인세부채가 발생하는 경우- 자산 또는 부채를 최초로 인식하는 거래로서 사업결합거래가 아니고, 거래 당시 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 이연법인세부채가 발생하는 경우- 종속기업, 관계기업 투자 및 공동약정 투자지분과 관련한 가산할 일시적차이 로서 동 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있고, 예측가능한 미래에 일시적차 이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우

또한, 연결회사는 다음의 경우를 제외하고는 차감할 일시적차이, 미사용 세액공제와 세무상결손금이 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

- 자산 또는 부채를 최초로 인식하는 거래로서 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 이연법인세자산이 발생하는 경우- 종속기업, 관계기업, 투자 및 공동약정 투자지분과 관련한 차감할 일시적차이로 서 동 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높지 않거나 동 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높지 않은 경우이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하며, 이연법인세자산의 일부 또는 전부에 대한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지않다면 이연법인세자산의 장부금액을 감액시키고 있습니다. 한편, 감액된 금액은 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 높아지면 그 범위 내에서 다시 환입하고 있습니다. 또한, 매 보고기간말마다 인식되지 않은 이연법인세자산에 대하여 재검토하여, 미래과세소득에 의해 이연법인세자산이 회수될 가능성이 높아진 범위까지 과거 인식되지 않은 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.이연법인세자산 및 부채는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(및세법)에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 결제될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정합니다.

당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 당기법인세와 이연법인세는 당기손익 이외의 항목으로 인식하고 있습니다. 이연법인세 항목은 해당 거래에 따라서 기타포괄손익으로 인식하거나 자본에 직접 반영하고 있습니다.당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고, 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세대상기업과 동일한 과세당국과 관련이 있는 경우에만 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 표시하고 있습니다.

2.25 재무제표 승인 연결회사의 재무제표는 2019년 3월 18일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.

2.26 제ㆍ개정된 기준서의 적용 연결회사는 당기부터 시행되는 다음 기업회계기준서의 제ㆍ개정내용을 최초로 적용하였습니다. 제ㆍ개정된 기준서의 내용 및 영향은 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'기업회계기준서 제1115호는 기업회계기준서 제1011호 '건설계약', 기업회계기준서 제1018호 '수익' 및 관련 해석서를 대체하며, 제한된 예외사항들과 함께 고객과의 계약에서 발생하는 모든 수익에 대하여 적용됩니다. 기업회계기준서 제1115호는 고객과의 계약에서 생기는 수익의 회계처리를 위해 5단계법을 확립하였으며, 재화나 용역의 이전의 대가로 받을 권리를 갖게 될 것으로 예상하는 대가를 반영한 금액을 수익으로 인식하도록 요구합니다.기업회계기준서 제1115호는 기업이 고객과의 계약에 5단계법을 적용할 때 관련된 모든 사실과 정황을 고려하여 판단할 것을 요구합니다. 또한 계약을 체결하기 위해 들인 원가와 계약을 이행할 때 드는 원가에 대한 회계처리를 구체적으로 명시하였으며, 보다 확대된 공시사항을 요구합니다.

연결회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 누적효과 일괄조정법을 사용하여 기업회계기준서 제1115호를 도입하였습니다. 누적효과 일괄조정법에서는 새로운 기준서를 최초적용일 현재의 모든 계약에 대해 혹은 최초적용일 현재 종료되지 않은 계약에대해서만 적용할 수 있습니다. 연결회사는 2018년 1월 1일의 모든 계약에 새로운 기준서를 적용하기로 선택하였습니다.기업회계기준서 제1115호의 최초 적용으로 인한 누적효과는 최초 적용일에 이익잉여금의 기초잔액에서 조정됩니다. 따라서 비교정보는 재작성되지 않으며, 기업회계기준서 제1011호, 제1018호 그리고 관련 해석서에 따라 보고됩니다. 유의적인 변경과 이에 따른 금액적 영향은 다음과 같습니다.

(i) 2018년 1월 1일 연결자본변동표에 미치는 영향(단위:천원)

구분	조정사항	제1115호 채택 전 금액	조정	보고금액

자본금	29,535,000	-	29,535,000

자본잉여금	23,722,411	-	23,722,411

기타포괄손익누계액	(3,595,668)	-	(3,595,668)

이익잉여금	(a)	594,795,617	1,327,103	596,122,720

비지배지분	7,732,367	-	7,732,367

총자본	652,189,727	1,327,103	653,516,830

(ii) 2018년 12월 31일 연결재무상태표에 미치는 영향기업회계기준서 제1115호의 변동대가 효과로 인하여 연결회사의 2018년 12월 31일현재 연결재무상태표의 자산 523,443천원, 부채 126,673천원 및 자본 396,770천원이 증가하였습니다.(iii) 2018년 12월 31일 연결포괄손익계산서에 미치는 영향(단위:천원)

구분	조정사항	제1115호 채택 전 금액	조정	보고금액

매출액	(a)	1,383,070,094	523,443	1,383,593,537

법인세비용	(a)	43,720,814	126,673	43,847,487

당기순이익	(a)	132,355,274	396,770	132,752,044

총포괄이익	(a)	124,977,042	396,770	125,373,812

(iv) 2018년 12월 31일 연결현금흐름표에 미치는 영향(단위:천원)

구분	조정사항	제1115호 채택 전 금액	조정	보고금액

당기순이익	(a)	132,355,274	396,770	132,752,044

현금의 유출입이 없는 수익비용의 조정	9,355,320	-	9,355,320

영업활동으로 인한 자산부채의 변동	(a)	(36,730,084)	(396,770)	(37,126,854)

영업활동으로부터 창출된 현금	104,980,510	-	104,980,510

(v) 2018년 12월 31일 주당이익에 미치는 영향기업회계기준서 제1115호의 변동대가 효과로 인하여 연결회사의 당기 주당순이익은7 원 증가하였습니다. 연결회사는 당기말 현재 발행된 잠재적보통주가 없으므로 희석주당순이익 증가효과는 기본주당순이익 증가효과와 같습니다.

2018년 1월 1일의 조정내용의 성격과 2018년 12월 31일 현재의 재무상태표와 동일로 종료되는 손익계산서에서의 유의적인 변동의 이유는 아래와 같습니다.(a) 변동대가가 있는 재화의 판매연결회사는 납품한 제품의 검수 결과 등에 따라 Bonus/Penalty를 적용하며 고객으로부터 수령하는 대가가 변동됩니다. 또한, 일부 계약의 경우 분기별 탄소배출권 배출실적이 차분기 고객으로부터 수령하는 대가에 반영됩니다. 연결회사는 기댓값 방법이 연결회사가 권리를 갖게 될 변동대가 금액을 더 잘 예측하는 방법이기 때문에 기댓값 방법을 사용합니다. 연결회사는 거래가격에 포함될 수 있는 변동대가 금액을 결정하기 위해 변동대가 추정치의 제약에 대한 기업회계기준서 제1115호의 요구사항들을 적용하였습니다. 연결회사는 계약자산을 연결재무상태표에 구분하여 표시하였습니다. 기업회계기준서 제1115호를 도입하면서 2017년 말에 존재하였던 효과는 이익잉여금에서 조정되었습니다.(2) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' (제정)기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후부터 개시하는 연차기간에 대해 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체하며, 금융상품 회계처리의 세 가지 측면인 분류 및 측정, 손상, 위험회피회계를 모두 포함합니다. 연결회사가 전진적으로 적용할 위험회피회계의 예외사항을 제외하고 연결회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 적용하였습니다. 연결회사는 누적효과 일괄조정법을 사용하여 기준서 제1109호를 적용하였습니다. 그러므로 비교표시 기간의 정보는 재작성되지 않았습니다. 유의적인 변경과 이에 따른 금액적 영향은 아래와 같습니다.(가) 분류 및 측정기업회계기준서 제1109호에 따라 채무상품은 후속적으로 당기손익을 통한 공정가치나 상각후원가 또는 기타포괄손익을 통한 공정가치로 측정됩니다. 분류는 두 가지 기준, 즉 자산관리를 위한 연결회사의 사업모형과 금융 상품의 계약상 현금흐름이 원금및 원금에 대한 이자의 지급(SPPI)만을 나타내는지 여부에 따라 달라질 수 있습니다.연결회사의 사업모형에 대한 평가는 2018년 1월 1일 최초 적용일 현재 이루어졌습니다. 채무상품에 대한 계약상현금흐름이 전적으로 원금과 이자로 구성되는지에 대한 평가는 자산의 최초 인식시점의 사실과 상황에 기초하여 이루어졌습니다.기업회계기준서 제1109호의 분류 및 측정 요구 사항은 연결회사에 유의적인 영향을 미치지 않습니다. 연결회사는 이전에 기업회계기준서 제1039호에 따라 공정가치로 측정된 모든 금융자산을 공정가치로 측정하고 있습니다.연결회사의 금융자산에 대한 새로운 분류 및 측정 결과는 다음과 같습니다.2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채권으로 분류된 매출채권및기타채권, 기타비유동금융자산에 포함되는 대여금은 계약상 현금흐름을 회수하고 원금 및 이자의 지급만을 나타내는 현금 흐름을 창출하기 위해 보유하고 있습니다. 이들은 2018년 1월 1일부터 상각후원가로 측정하는 채무상품으로 분류됩니다.2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류되었던 비상장 회사에 대한 지분투자는 2018년 1월 1일부터 기타포괄손익-공정가치 측정(FVOCI) 지분상품으로 지정되어 분류 및 측정됩니다. 연결회사는 당분간 이러한 투자를 보유하고자 할 때 이 범주에 속하는 비상장 주식투자를 취소 불가능하게 분류하기로 선택하였습니다. 이전 기간의 당기손익으로 인식한 손상은 없습니다.2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류되었던 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 처리하는 취소불가능한 선택을 하지 않은 지분 상품과 파생상품은 2018년 1월 1일부터 당기손익-공정가치 측정(FVPL) 금융자산으로 분류하였습니다.

연결회사의 금융부채에 대한 회계처리는 기업회계기준서 제1039호 하의 회계처리와대부분 일치합니다. 기업회계기준서 제1039호의 요구사항과 유사하게, 기업회계기준서 제1109호는 조건부 대가를 공정가치의 변동이 포괄손익계산서에서 인식되는 공정가치로 측정되는 금융상품으로 회계처리하도록 요구합니다.

기업회계기준서 제1109호 하에서, 내재파생상품은 더이상 주계약에서 분리되지 않습니다. 그 대신에 금융자산은 계약상 정의와 연결회사의 사업모형에 근거하여 분류됩니다.금융부채와 비금융주계약에 내재된 파생상품에 대한 회계처리는 기업회계기준서 제1039호의 요구사항에서 변경되지 않았습니다.(나) 손상기업회계기준서 제1109호의 채택은 기업회계기준서 제1039호의 발생손실 접근방식을 미래전망을 반영하는 기대신용손실(ECL) 접근방식으로 대체함으로써 금융자산의 손상차손 회계처리를 근본적으로 변경하였습니다. 기업회계기준서 제1109호는 연결회사가 당기손익-공정가치 측정(FVPL)이 아닌 모든 채무상품과 계약자산에 대해 기대신용손실 충당금을 인식하도록 요구합니다.기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결회사가 수취할 것으로 예상되는 모든 현금흐름의 차이를 기초로 합니다. 현금부족액은 자산의 최초 유효이자율로 할인하여 측정합니다.계약자산과 매출채권 및 기타수취채권의 경우, 연결회사는 간편법을 적용하고 신용손실이 예상되는 기대존속기간에 근거하여 기대신용손실을 산출합니다. 연결회사는 차입자 특유의 미래 예상 요인과 경제적 환경을 반영하여 조정한 과거 신용손실 경험을 근거로 충당금설정률표를 설계합니다.기타 채무상품(예. 대여금과 기타포괄손익-공정가치 측정 채무증권)에 대하여, 기대신용손실은 12개월 기대신용손실에 근거합니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간말이후 12개월 이내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.

기대신용손실의 적용에 대한 기업회계기준서 제1109호의 요구사항으로 인하여 연결회사의 채무상품에 대한 손실충당금은 변동되지 않았습니다.

(다) 위험회피회계연결회사는 위험회피회계를 전진적으로 적용합니다. 기업회계기준서 제1109호의 위험회피회계 요구사항의 적용은 연결회사의 재무제표에 영향을 미치지 않습니다.(3) 기업회계기준해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급 - 선수취 대가' (제정)해석서는 대가를 외화로 선지급하거나 선수취하여 발생한 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 제거하면서 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)를 최초 인식할 때 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날이라는 점을 명확히 하였습니다. 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정하여야 합니다. 동 제정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준서 제1040호 '투자부동산' (개정) - 투자부동산 계정대체이 개정사항은 투자부동산의 개발 또는 건설에 대해 계정대체 시점을 명확히 합니다.이 개정사항은 투자부동산으로(에서) 용도 변경과 투자부동산 정의를 충족하게 되거나 중지되는 시점에 용도 변경에 대해 기술합니다. 부동산에 대한 경영진의 의도 변경만으로는 용도 변경의 증거가 되지 않습니다. 동 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(5) 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' (개정) - 개별기준에 따라 당기손익-공정가치측정항목으로 선택할 수 있음을 명확히 함개정 기준서는 벤처캐피탈 투자기구나 이와 유사한 기업은 관계기업이나 공동기업에대한 투자를 최초인식할 때 각각의 관계기업이나 공동기업에 대하여 개별적으로 선택하여 그 투자를 당기손익-공정가치측정항목으로 선택할 수 있음을 명확히 하였습니다. 만약, 그 자체가 투자기업이 아닌 기업이 투자기업인 관계기업 또는 공동기업에 대한 지분을 보유하고 있다면, 그 기업이 지분법을 적용하는 경우에 투자기업인 관계기업 또는 공동기업이 보유한 종속기업의 지분에 대하여 투자기업인 관계기업이나 공동기업이 적용한 공정가치 측정을 그대로 적용하는 것을 선택할 수 있습니다. 이 선택은 (i) 투자기업인 관계기업이나 공동기업을 최초로 인식하는 시점, (ii) 관계기업이나 공동기업이 투자기업이 되는 시점, (iii) 투자기업인 관계기업이나 공동기업이 최초로 지배기업이 되는 시점 중 가장 나중의 시점에 각각의 투자기업인 관계기업이나 공동기업에 대해 개별적으로 합니다. 동 개정사항이 회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

2.27 공표되었으나 아직 시행되지 않은 회계기준 연결회사의 재무제표 발행승인일 현재 공표되었으나 아직 시행되지 않아 연결회사가채택하지 않은 한국채택국제회계기준의 기준서 및 해석서의 제ㆍ개정내역은 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1116호 '리스'기업회계기준서 제1116호 '리스'는 기업회계기준서 제1017호 '리스', 해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 해석서 제2015호 '운용리스: 인센티브',해석서 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가'를 대체합니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스의 인식, 측정, 표시, 공시 원칙을 제시하였으며, 리스이용자로 하여금 모든 리스를 기업회계기준서 제1017호에서의 금융리스 회계처리와 유사한 단일 모델로 회계처리할 것을 요구합니다. 동 기준서는 리스이용자에 대해 소액자산 리스(예: 개인 컴퓨터), 단기리스(리스기간이 12개월 이하인 리스)의 두 가지 인식 면제 규정을 포함합니다. 리스개시일에 리스이용자는 리스료 지급에대한 부채(리스부채)를 인식하여야 하며, 기초자산에 대한 리스기간동안의 사용권을 나타내는 자산(사용권 자산)을 인식할 것입니다. 리스이용자는 리스부채의 이자비용과 사용권 자산의 감가상각비를 개별적으로 인식하여야 합니다.또한 리스이용자는 특정 사건(즉, 리스기간의 변동, 리스료를 산정할 때 사용한 지수나 요율의 변동으로 생기는 미래 리스료의 변동)이 발생하면 리스부채를 재측정해야 합니다. 리스이용자는 일반적으로 사용권 자산을 조정함으로써 리스부채의 재측정 금액을 인식할 것입니다. 기업회계기준서 제1116호에서의 리스제공자 회계처리는 기업회계기준서 제1017호의 현행 회계처리와 비교하여 실질적으로 변동되지 않았습니다. 리스제공자는 모든 리스를 기업회계기준서 제1017호와 동일한 분류 원칙을 사용하여 운용리스와 금융리스로 구분할 것입니다. 동 기준서는 2019년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 적용되며, 리스이용자와 리스제공자에게 기업회계기준서 제1017호보다 광범위한 공시를 요구합니다.(가) 리스이용자의 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 적용방법리스이용자는 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 표시되는 각 과거 보고기간에 소급 적용하는 방법(완전 소급법)과, 최초 적용일에 최초 적용 누적효과를 인식하도록 소급 적용하는 방법(누적효과 일괄조정 경과조치) 중 하나의 방법으로 적용할 수 있습니다.연결회사는 2019년 1월 1일을 기준으로 누적효과 일괄조정 경과조치를 적용하여 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용할 계획입니다. 따라서 기업회계기준서 제1116호 적용의 누적효과가 최초적용일의 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)에서 조정되고, 비교표시되는 재무제표는 재작성하지 않을 예정입니다.또한, 연결회사는 최초적용일 현재 12개월 이내에 리스 기간이 종료되는 리스계약과기초자산의 가치가 소액인 리스계약에 대해서는 기준서에 따라 면제규정을 적용하기로 선택할 것입니다. 연결회사는 소액리스로 간주되는 사무용 기기 (예를 들어, 컴퓨터, 프린터, 복사기 등)를 보유하고 있습니다.(나) 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 재무적 영향연결회사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2018년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2019년 재무제표에 미치는 영향을 평가하였습니다.연결회사가 현재 운용리스로 이용하고 있는 자산의 현재가치 할인 전 최소리스료의 총 합계는 17,709백만원이며, 리스이용자의 증분차입이자율로 할인하면 17,390백만원입니다.다만, 연결회사는 일부 리스계약이나 리스를 포함하는 계약에 대해 실무적 간편법을 적용하여 각 리스요소와 관련 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리할 예정입니다.연결회사는 재무제표에 미치는 영향을 구체적으로 분석한 결과, 2019년 1월 1일 기준 사용권자산 및 리스부채가 17,390백만원 증가할 것으로 예상됩니다. 2019년 기준으로 운용리스비용 17,298백만원이 감소하고, 사용권자산에 대한 감가상각비 17,060백만원과 리스부채에 대한 이자비용 246백만원이 증가할 것으로 예상됩니다. 다만,재무영향 평가는 향후 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.(2) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' (개정) - 부의 보상을 수반하는 중도상환특성기업회계기준서 제1109호에서 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되어 있고(SPPI 요건)분류에 적절한 사업모형에서 보유되는 채무상품은 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정될 수 있습니다. 기업회계기준서 제1109호의 개정은 계약의 조기 청산을 발생시키는 사건이나 상황과 무관하고, 당사자가 계약의 조기 청산에대한 합리적인 보상을 하거나 받는 지와 관계없이 SPPI 조건을 충족하는 금융자산을명확히 하고 있습니다. 동 개정사항은 소급하여 적용되고 2019년 1월 1일부터 유효하며, 조기 적용이 허용됩니다. 이 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은없습니다.

(3) 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표' 및 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' (개정) - 투자자와 관계기업이나 공동기업 간의 자산 매각 또는 출자 이 개정은 관계기업이나 공동기업에 매각되거나 출자된 종속기업에 대한 지배력 상실에 대한 기업회계기준서 제1110호와 기업회계기준서 제1028호 간의 상충을 해결하기 위해 개정되었습니다. 동 기준서에서는 투자자와 관계기업이나 공동기업 간의 기업회계기준서 제1103호에서 정의된 사업에 해당하는 자산의 매각이나 출자에서 발생하는 손익은 전액 인식됨을 명확히 하였습니다. 그러나, 사업에 해당하지 않는 자산의 매각이나 출자에서 발생하는 손익은 투자자의 지분과 무관한 손익까지만 인식하도록 하고 있습니다. 동 기준서의 적용은 무기한 연기되었으나 조기적용하는 경우 전진적으로 적용되어야 합니다. 동 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여' (개정) - 확정급여제도의 개정, 축소, 정산개정사항은 보고기간 중 제도의 개정, 축소, 청산이 일어났을 때의 회계처리에 대해 명확히 하고 있습니다. 연결회사는 보고기간 중 확정급여 제도의 정산, 축소, 청산이 발생한 경우 다음과 같이 회계처리합니다.- 사외적립자산의 현재 공정가치와 현재의 보험수리적 가정을 적용하여 제도의 개정, 축소, 청산 전, 후의 제도와 사외적립자산에서 제공된 급여를 반영하여 순확정급 여부채(자산)를 재측정- 제도의 개정, 축소, 청산 후 잔여 연차 보고기간 동안의 당기근무원가와 순이자는 재측정한 순확정급여부채(자산) 금액과 이를 측정하기 위해 사용된 사외적립자산 금액 및 보험수리적 가정을 사용하여 측정개정사항은 제도의 개정, 축소, 청산이 발생하여 과거근무원가와 정산손익을 인식할 때, 자산인식상한효과와의 관계를 명확히 하였습니다. 과거근무원가와 정산손익을 인식할 때 자산인식상한효과는 고려하지 않고 이 금액은 당기손익으로 인식합니다. 과거근무원가와 정산손익 인식 후, 제도의 개정, 축소, 청산 후의 자산인식상한효과를 결정하고 그 변동을 기타포괄손익으로 인식합니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도 이후 발생한 제도의 개정, 축소, 청산에 대해 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 동 개정사항은 연결회사의 제도에 개정, 축소, 청산이발생한 경우에 대해서만 적용됩니다. (5) 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' (개정) - 관계기업과 공동기업에 대한 장기투자지분개정사항은 기업이 관계기업이나 공동기업에 대해 지분법을 적용하지 않는 금융상품에 기업회계기준서 제1109호를 적용하여야 하며 이러한 금융상품에는 실질적으로 기업의 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분이 포함된다는 점을 명확히 하고 있습니다. 이는 기업회계기준서 제1109호에서의 기대신용손실모델이 그러한 장기투자지분에 적용되는 것을 의미합니다. 동 개정사항은 또한 기업회계기준서 제1109호를 적용하면서 기업은 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'의 적용으로 인해 발생하는 장기투자지분의 장부금액 조정사항인 관계기업 또는 공동기업의 손실이나 순투자에 대한 손상차손을 고려하지않는다는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 연결회사는 관계기업과 공동기업에 대한 장기투자지분이 없으므로 동 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.(6) 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세처리의 불확실성' (제정)이 해석서는 법인세 처리에 불확실성이 있을 때 기준서 제1012호의 인식 및 측정 요구사항을 어떻게 적용할지를 다룹니다. 그러나 이 해석서는 기준서 제1012호의 적용범위가 아닌 세금 또는 부담금에 적용되지 않으며 불확실한 법인세 처리와 관련되는 이자와 벌과금에 관련된 요구사항을 다루지 않습니다. 이 해석서는 다음을 구체적으로 다루고 있습니다.- 기업이 불확실한 법인세 처리를 개별적으로 고려할지- 법인세 처리에 대한 과세당국의 조사에 관한 기업의 가정- 기업이 과세소득(세무상결손금), 세무기준액, 미사용 세무상결손금, 미사용 세액공 제, 세율을 어떻게 산정할지- 기업이 사실 및 상황의 변화를 어떻게 고려할지연결회사는 불확실한 법인세 처리 각각을 개별적으로 고려할지 아니면 하나 이상의 다른 불확실한 법인세 처리와 함께 고려할지를 판단합니다. 접근법 중 불확실성의 해소를 더 잘 예측하는 접근법을 사용합니다. 이 해석서는 2019년 1월 1일 이후 최초로시작되는 회계연도부터 유효하며 특정 경과 규정을 적용할 수도 있습니다. 연결회사는 시행일에 이 해석서를 적용할 예정입니다.(7) 2015 - 2017 연차개선(가) 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' (개정)이 개정은 공동약정의 한 당사자가 공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득할 경우 해당 거래는 단계적으로 이루어지는 사업결합에 대한 요구사항을 적용하여야 하며, 이 때 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정하여야 하는 것을 명확히 하고 있습니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도 이후에 취득일이 속하는 사업결합부터 적용하되 조기 적용할 수도 있으며, 조기적용 하는 경우에는 그 사실을 공시하여야 합니다. 동 개정사항은 연결회사의 향후 사업결합거래에 적용될 것입니다.(나) 기업회계기준서 제1111호 '공동약정' (개정)공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 그 공동영업(활동이 기업회계기준서 제1103호에서 정의하는 사업에 해당)에 대한 공동지배력을 획득할 수 있습니다. 이 개정은 이러한 경우 그 공동영업에 대해 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않는다는 점을 명확히 하고 있습니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도 이후에 공동지배력을 획득하는 거래부터 적용하되 조기 적용할 수도 있으며, 조기적용 하는 경우에는 그 사실을 공시하여야 합니다. 동 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.(다) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' (개정)이 개정은 배당의 법인세효과는 소유주에 대한 분배보다는 분배가능한 이익을 창출하는 과거의 거래나 사건에 보다 직접적으로 연관된다는 것을 명확히 합니다. 따라서기업은 과거의 거래나 사건과 관련하여 원래 인식하였던 항목에 따라 배당의 법인세효과를 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식합니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 이 개정 내용을 최초로 적용하는 경우, 가장 이른 비교기간 이후에 인식된 배당의 법인세효과에 이 개정 내용을 적용합니다. 동 개정사항은 연결회사의 현재 회계정책과 일치하며, 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(라) 기업회계기준서 제1023호 '차입원가' (개정)이 개정은 기업이 적격자산을 후속적으로 의도된 용도로 사용하거나 판매할 준비가 되었을 때, 그 적격자산을 취득하기 위한 모든 차입금이 일반적인 목적으로 차입한 자금에 포함되는 것을 명확히 합니다. 기업은 처음 이 개정 내용을 적용하는 회계연도 이후에 생기는 차입원가에 적용합니다. 이 개정 내용은 2019년 1월 1일 이후 처음시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 동 개정사항은 연결회사의 현재 회계정책과 일치하며, 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액에 조정을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다.

(1) 변동대가 추정연결회사는 고객과의 일부 계약의 거래가격에 변동대가를 추정합니다. 연결회사는 기댓값 방법이 회사가 권리를 갖게 될 변동대가 금액을 더 잘 예측하는 방법이기 때문에 기댓값 방법을 사용합니다.

(2) 법인세

연결회사의 과세소득에 대한 법인세는 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(주석 22 참조).

(3) 금융상품의 공정가치

활성시장이 없는 금융상품의 공정가치는 현금흐름할인법을 포함한 평가기법을 적용하여 산정하였습니다. 이러한 평가기법에 사용된 입력요소에 관측가능한 시장의 정보를 이용할 수 없는 경우 공정가치의 산정에 상당한 추정이 요구됩니다. 이러한 판단에는 유동성 위험, 신용위험, 변동성 등에 대한 입력변수의 고려가 포함됩니다. 이러한 요소들에 대한 변화는 금융상품의 공정가치에 영향을 줄 수 있습니다(주석 4 참조).

(4) 충당부채

연결회사는 보고기간말 현재 주석 23에서 설명하는 바와 같이 상여예상지급액 등과 관련한 충당부채를 계상하고 있습니다. 이러한 충당부채는 과거 경험에 기초한 추정에 근거하여 결정됩니다.

(5) 순확정급여부채(자산)순확정급여부채(자산)의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다(주석 21 참조).

4. 재무위험관리

4.1 재무위험관리요소 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치 이자율 위험, 현금흐름이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다.

4.1.1 시장위험 (1) 외환위험

연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화 와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다.

연결회사의 경영진은 연결회사 내의 회사들이 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 15% 변동 시 연결회사의 세후 이익 및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

당기	전기	당기	전기

미 달러화/원	상승시	2,196,183	1,485,510	2,196,183	1,485,510

하락시	(2,196,183)	(1,485,510)	(2,196,183)	(1,485,510)

인도네시아 IDR/원	상승시	271,377	40,194	271,377	40,194

하락시	(271,377)	(40,194)	(271,377)	(40,194)

유로화/원	상승시	(7,191)	(10,415)	(7,191)	(10,415)

하락시	7,191	10,415	7,191	10,415

일본 엔화/원	상승시	14,611	(6,532)	14,611	(6,532)

하락시	(14,611)	6,532	(14,611)	6,532

중국 위안화/원	상승시	16,594	(76,265)	16,594	(76,265)

하락시	(16,594)	76,265	(16,594)	76,265

한편, 보고기간말 현재 연결회사가 보유하고 있는 외화자산부채의 환율 변동이 공정가치 또는 미래현금흐름에 미치는 영향은 중요하지 아니합니다.

(2) 가격위험

연결회사는 재무상태표상 공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 상품 및 제품 가격위험에는 노출되어 있지 않습니다.

비상장주식 관련 가격의 상승 또는 하락이 연결회사의 당기 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. 이 분석은 다른 변수들은 일정하며 연결회사가 보유하고 있는 비상장주식은 주식 가격이 일정하게 30% 상승 또는 하락하는 경우를 가정하여 분석한 것입니다(단위:천원).

지수	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

당기	전기	당기	전기

비상장주식	-	-	173,620	241,418

공정가치 측정 금융자산으로 분류된 지분증권에 대한 손익의 결과로 자본이 증가 또는 감소되었을 것입니다. (3) 이자율 위험

이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 연결회사는 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 등을 통해 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.

당기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 10bp 변동시 연결회사의 세후이익및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

지수	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

당기	전기	당기	전기

상승시	(15,293)	(21,058)	(15,293)	(21,058)

하락시	15,293	21,058	15,293	21,058

4.1.2 신용위험 신용위험은 연결회사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금및현금성자산 및 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용평가기관으로부터의 신용등급이 최소 A이상인 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 독립적으로 신용평가를 받는다면 평가된 신용등급이 사용되며, 독립적인 신용 등급이 없는 경우에는 고객의 재무상태, 과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 개별적인 위험 한도는 이사회가 정한 한도에 따라 내부 또는 외부적으로 결정된 신용등급을 바탕으로 결정됩니다. 신용한도의 사용여부는 정기적으로검토되고 있습 니다.

당기 중 신용한도를 초과한 건은 없었으며 경영진은 상기 거래처로부터 의무불이행으로 인한 손실을 예상하고 있지 아니합니다.

(1) 금융자산의 신용건전성거래상대방의 부도율에 대한 역사적 정보를 참조하여 연체 및 손상되지 않은 금융자산의 신용 건전성을 측정하였습니다. 당기말과 전기말 현재 연체되지도 않고 개별적으로 손상되지 않은 금융자산의 신용건전성정보는 다음과 같습니다(단위:천원).

매 출 채 권	2018.12.31	2017.12.31

Group 1(*)	116,827,018	106,112,597

Group 2(*)	66,077,079	51,808,793

Group 3(*)	2,572,234	1,786,991

합 계	185,476,331	159,708,381

은행예금 및 단기 은행예치금	2018.12.31	2017.12.31

AAA	120,477,215	104,073,640

단기금융상품	2018.12.31	2017.12.31

AAA	13,274,755	78,947,078

(*) 금융자산의 거래 상대방은 다음과 같이 구분되었습니다.Group 1 - 특수관계자Group 2 - 과거 부도경험이 없는 기존 거래처 Group 3 - 당기 신규거래처

(2) 보고일 현재 연결회사의 금융보증부채를 제외한 금융상품의 장부금액이 신용위험의 최대 노출금액입니다. 연결회사는 관계기업 을 위해 금융기관과 금융보증계약을체결하고 있으며, 동 금융보증계약으로 인해 연결회사는 신용위험에 노출되어 있습니다. 당기 말 현재 동 금융보증계약으로 인해 연결회사의 신용위험에 대한 최대 노출한도는 1,275백만원입니다(주석 18, 34 참조).

4.1.3 유동성 위험 연결회사는 충분한 현금및현금성자산 등을 보유하고 활발한 영업활동을 통해 신용한도 내에서 자금 여력을 탄력적으로 유지하고 있습니다 . 차입금을 제외한 영업관련 금융부채의 경우 구매 후 최장 3개월(통상 2개월 이내) 이내에 결제하는 것을 원칙으로 하고 있어, 비유동부채를 제외한 모든 금융부채의 만기는 2개월 이내입니다. 월별 지급될 자금을 상회하는 현금및현금성자산 등을 보유함으로써 유동성을 관리하고 있습니다.

연결회사의 자금팀은 영업 자금 수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.

연결회사의 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 금액입니다. 만기가 12개월 이내에 도래하는 잔액은 할인의 효과가 중요하지 아니하므로 장부금액과 동일합니다(단위:천원).

2018년 12월 31일	1년 미만	1년에서 2년 이하	2년에서 5년 이하	5년 초과

차입금	4,472,400	4,472,400	11,231,000	-

매입채무	89,818,921	-	-	-

차입금 및 미지급금 이자	756,506	575,057	630,473	-

기타금 융부채 (*)	26,216,615	815,512	773,206	897,090

2017년 12월 31일	1년 미만	1년에서 2년 이하	2년에서 5년 이하	5년 초과

차입금	5,091,882	5,041,882	15,125,647	2,520,942

매입채무	107,242,883	-	-	-

차입금 및 미지급금 이자	1,102,054	886,029	1,371,123	40,314

기타금 융부채 (*)	29,331,272	288,548	293,058	-

(*) 금융보증부채의 보증 한도 1,275백만원(전기: 1,221백만원)이 포함되었으며, 보증이 요구될 수 있는 가장 이른 기간에 배분하였습니다(주석 18, 34 참조).

4.2 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 연결회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 주주들에게 자본을 반환하며, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다.

보고기간말 현재의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

부채 (A)	189,497,465	183,650,482

자본 (B)	758,131,714	652,189,727

현금및현금성자산 및 단기금융상품(C)	133,751,970	183,020,719

차입금 (D)	20,175,800	27,780,353

부채비율 (A/B)	25.00%	28.16%

순차입금비율 (D-C)/B	(-)14.98%	(-)23.80%

4.3 공정가치 측정

(1) 2018년 12월 31일 현재 공정가치로 측정된 금융자산과 금융부채 현황(단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산	-	-	5,355,965	5,355,965

금융부채	-	-	-	-

(2) 2017년 12월 31일 현재 공정가치로 측정된 금융자산과 금융부채 현황(단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산	-	-	4,233,528	4,233,528

금융부채	-	-	-	-

당기 중, 연결회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업 환경 및경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

(3) 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	2018.12.31	2017.12.31

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산	4,592,465	4,592,465	-	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	763,500	763,500	-	-

매도가능금융자산(*1)	-	-	4,233,528	4,233,528

(*1) 금융상품 중 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치인 금액은 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

(4) 매도가능금융자산 중 원가로 측정된 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

금융상품 범주	구 분	2018.12.31	2017.12.31

매도가능금융자산(*1)	내화물협동조합	-	6,200

건설공제조합	-	304,946

(주)엔투비	-	750,000

(사)제철복지회	-	500

합 계	-	1,061,646

(*1) 기업회계기준서 제1109호 도입에 따라, 당기손익-공정가치금융자산 및 기타포괄손익-공정가치금융자산으로 분류변경하였습니다.

(5) 공정가치 서열체계공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이 나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능 하지 않은 투입변수) (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

수준 1	수준 2	수준 3	합계	수준 1	수준 2	수준 3	합계

반복적인 공정가치 측정치

당기손익-공정가치금융자산	-	-	4,592,465	4,592,465	-	-	-	-

기타포괄손익-공정가치금융자산	-	-	763,500	763,500	-	-	-	-

매도가능금융자산	-	-	-	-	-	-	4,233,528	4,233,528

합 계	-	-	5,355,965	5,355,965	-	-	4,233,528	4,233,528

당기 중 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동은 없습니다.

(6) 가치평가기법 및 투입변수 연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치에 대하여 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

공정가치	수준	가치평가기법	투입변수	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

당기손익-공정가치금융자산

조합 등 출자금	4,592,465	수준 3	조정순자산법	-	-	-	-	-

기타포괄손익-공정가치금융자산

비상장주식	763,500	수준 3	현금흐름할인모형	성장률,
할인율 등	-	-	-	-

매도가능금융자산

조합 등 출자금	-	-	-	-	4,233,528	수준 3	조정순자산법	-

(7) 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정 연결회사의 재무보고 목적의 공정가치 측정을 담당하는 부서는 연결회사의 재무담당이사와 감사에 직접 보고하며 보고일정에 맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무담당이사 및 감사와 협의합니다.

4.4 재무활동에서 생기는 부채의 변동당기 연결회사의 재무활동에서 생기는 부채의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원) .

과 목	당기초	재무활동현금흐름	외화환산	기타(*)	당기말

유동성사채	50,000	-	-	(50,000)	-

비유동성사채	-	-	-	50,000	50,000

유동성장기부채	5,041,882	(8,672,953)	207,200	7,896,271	4,472,400

장기차입금	22,688,471	-	861,200	(7,896,271)	15,653,400

합 계	27,780,353	(8,672,953)	1,068,400	-	20,175,800

(*) 유동성대체 효과입니다.

5. 영업부문 정보

(1) 연결회사는 재화와 용역의 종류별로 사업부문을 구분하고 있으며, 각 세부 부문별로 수익을 창출하는 재화와 용역 및 주요고객의 내역은 다음과 같습니다.

구분	주요 재화 또는 용역	주요고객

내화물제조정비부문	내화물 제조 및 산업용로재 정비	(주)포스코 등

라임케미칼부문	생석회, 음극재, 화성품 가공 및 판매, 화성공장 위탁 운영	(주)포스코, OCI(주), Krakatau Posco 등

(2) 당기와 전기 중 사업부문의 재무현황은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기

내화물제조정비본부	라임케미칼본부	합계

총부문수익	522,279,276	861,314,261	1,383,593,537

외부고객으로부터의 수익	522,279,276	861,314,261	1,383,593,537

보고부문영업손익	44,793,165	61,506,263	106,299,428

감가상각비(유ㆍ무형)	9,263,105	7,082,688	16,345,793

구 분	전기

내화물제조정비본부	라임케미칼본부	합계

총부문수익	458,652,659	738,506,202	1,197,158,861

외부고객으로부터의 수익	458,652,659	738,506,202	1,197,158,861

보고부문영업손익	49,178,341	54,782,401	103,960,742

감가상각비(유ㆍ무형)	9,122,961	5,075,388	14,198,349

연결회사는 보고부문별로 영업손익을 최고영업의사결정자에게 보고하고 있습니다.

(3) 지역별 영업현황은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	외부 고객으로부터의 수익

당기	전기

국내	1,252,350,939	1,120,223,812

해외	131,242,598	76,935,049

합계	1,383,593,537	1,197,158,861

(4) 연결회사의 매출 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

제품매출액	637,655,658	543,606,236

상품매출액	355,416,307	282,236,749

용역매출액	330,041,609	303,288,345

공사매출액	60,479,963	68,027,531

합 계	1,383,593,537	1,197,158,861

(5) 연결회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 고객들로부터의 매출액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

A회사	872,676,189	809,880,742

B회사	140,348,388	120,582,474

합 계	1,013,024,577	930,463,216

(6) 당기에 고객과의 계약에서 생기는 수익은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기

내화물제조정비부문	라임케미칼부문	합계

주요 제품/용역

제품의 판매	187,984,039	449,840,202	637,824,241

상품의 판매	110,094,457	245,153,267	355,247,724

용역매출액	163,720,817	166,320,792	330,041,609

공사매출액	60,479,963	-	60,479,963

합 계	522,279,276	861,314,261	1,383,593,537

지리적 시장

한국	484,070,413	768,449,109	1,252,519,522

동남아	14,281,692	36,379,499	50,661,191

중국	20,229,668	23,391,765	43,621,433

기타	3,697,503	33,093,888	36,791,391

합 계	522,279,276	861,314,261	1,383,593,537

수익인식시기

한 시점에 인식	298,078,496	694,993,468	993,071,964

기간에 걸쳐 인식	224,200,780	166,320,793	390,521,573

합 계	522,279,276	861,314,261	1,383,593,537

6. 범주별 금융상품

(1) 연결회사의 범주별 금융상품 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

2018년 12월 31일 -

재무상태표상 자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	당기손익-공정가치금융자산	기타포괄손익-공정가치금융자산	합계

현금및현금성자산	120,477,215	-	-	120,477,215

매출채권	180,856,820	-	-	180,856,820

기타유동금융자산	17,933,964	-	-	17,933,964

기타비유동금융자산	43,273,913	4,592,465	763,500	48,629,878

합 계	362,541,912	4,592,465	763,500	367,897,877

재무상태표상 부채	당기손익인식금융부채	상각후원가로 측정하는 금융부채	기타금융부채	합계

매입채무	-	89,818,921	-	89,818,921

유동차입금	-	4,472,400	-	4,472,400

비유동차입금	-	15,703,400	-	15,703,400

기타유동금융부채	-	24,577,798	4,740	24,582,538

기타비유동금융부채	-	2,849,992	1,766	2,851,758

합 계	-	137,422,511	6,506	137,429,017

2017년 12월 31일 -

재무상태표상 자산	당기손익인식금융자산	대여금및수취채권	매도가능금융자산	만기보유금융자산	합계

현금및현금성자산	-	104,073,640	-	-	104,073,640

매출채권	-	169,701,113	-	-	169,701,113

기타유동금융자산	-	83,647,537	-	-	83,647,537

기타비유동금융자산	-	46,071,222	5,295,174	-	51,366,396

합 계	-	403,493,512	5,295,174	-	408,788,686

재무상태표상 부채	당기손익인식금융부채	상각후원가로 측정하는 금융부채	기타금융부채	합계

매입채무	-	107,242,883	-	107,242,883

유동차입금	-	5,091,882	-	5,091,882

비유동차입금	-	22,688,471	-	22,688,471

기타유동금융부채	-	28,065,151	7,304	28,072,455

기타비유동금융부채	-	577,096	6,029	583,125

합 계	-	163,665,483	13,333	163,678,816

(2) 연결회사의 금융상품 범주별 손익의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

공정가치 평가 금융자산

배당금수익	매도가능금융자산	-	17,654

당기손익-공정가치금융자산	11,130	-

기타포괄손익-공정가치금융자산	17,500	-

상각후원가로 측정하는 금융자산

이자손익	현금및현금성자산	2,351,244	1,983,646

기타금융자산	500,660	1,148,615

외환차손익	현금및현금성자산	4,364	8,734

매출채권	1,481,347	(491,853)

기타금융자산	103,126	15,169

외화환산손익	현금및현금성자산	(41,247)	10,202

매출채권	(112,263)	(419,253)

상각후원가로 측정하는 금융부채

이자손익	차입금	(1,548,106)	(1,516,272)

기타부채	(1,244)	(1,350)

외환차손익	매입채무	(728,941)	202,278

기타부채	-	(196,461)

외화환산손익	매입채무	(10)	(36,689)

기타부채	(136,575)	-

7. 현금및현금성자산 연결회사의 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

은행예금 및 보유현금	17,750,816	37,278,958

단기 은행예치금	102,726,399	66,794,682

합 계	120,477,215	104,073,640

8. 사용제한 금융상품 연결회사의 사용이 제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	예금의종류	금융기관	금 액	사용제한내용

2018.12.31	2017.12.31

기타금융자산(유동)	부채상환계좌(DSA)	PT.BANK KEB-HANA INDONESIA	-	1,641,287	차입금 관련 인출 제한

정기예금	국민은행	-	50,000	담보제공(*)

기타금융자산(비유동)	부채상환계좌(DSRA)	PT.BANK KEB-HANA INDONESIA	-	1,632,056	차입금 관련 인출 제한

정기예금	국민은행	50,000	-	담보제공(*)

합 계	50,000	3,323,343

(*) 정기예금은 사채와 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 20 참조).

9. 매출채권 및 계약자산

(1) 연결회사의 매출채권의 내역 및 연령분석은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

매출채권(*)	180,856,820	176,219,898

손실충당금	-	-

장부금액	180,856,820	176,219,898

구 분	2018.12.31	2017.12.31

연체되지 않은 채권	180,241,962	159,708,381

소 계	180,241,962	159,708,381

연체되었으나 손상되지 않은 채권

1개월 이하	614,858	14,177,232

1개월~2개월	-	2,334,285

소 계	614,858	16,511,517

합 계	180,856,820	176,219,898

(*) 전기말 현재 미 청구공사 6,518,785천 원 이 포함되어 있습니다.

(2) 당기와 전기 중 연결회사의 매출채권에 대한 손실충당금 변동내역은 없습니다.

(3) 연결회사의 계약자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

변동대가 관련 매출채권	523,443	-

미청구공사	4,624,022	-

장부금액	5,147,465	-

10. 금융리스채권 연결회사는 일부 건물, 구축물 및 기계장치 에 대해 거래처인 PT.Krakatau POSCO 와 금융리스계약을 체결하고 있으며 리스기간은 2013년부터 2027 년까지입니다. (1) 보고기간말 현재 금융리스채권의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

금융리스채권

채권원금	61,987,119	74,736,332

현재가치할인차금	(16,578,225)	(27,819,112)

장부금액	45,408,894	46,917,220

(2) 보고기간말 현재 금융리스의 리스 총투자와 최소 리스료의 현재가치는 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

리스총투자	최소리스료의현재가치	리스총투자	최소리스료의현재가치

1년 이내	7,754,953	3,724,133	7,744,775	3,404,932

1년 초과 5년 이내	29,061,471	16,680,624	29,350,722	15,294,110

5년 초과	25,170,695	25,004,137	37,640,835	28,218,178

합 계	61,987,119	45,408,894	74,736,332	46,917,220

(3) 보고기간말 현재 금융리스의 미실현 이자수익은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

리스총투자	61,987,119	74,736,332

리스순투자

최소리스료의 현재가치	45,408,894	46,917,220

미실현이자수익	16,578,225	27,819,112

(4) 보고기간말 현재 금융리스채권 중 회수가 불확실한 채권 및 관련 손실충당금은 없습니다.

11. 기타금융자산

(1) 연결회사의 기타유동금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

상각후원가 금융자산 :

단기금융상품	13,274,755	78,947,078

미수금	463,233	608,808

미수수익	390,483	580,247

예치금	81,360	106,472

금융리스채권	3,724,133	3,404,932

합 계	17,933,964	83,647,537

(2) 연결회사의 기타비유동금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

당기손익-공정가치금융자산 :	4,592,465	-

기타포괄손익-공정가치금융자산 :	763,500	-

상각후원가 금융자산 :

장기금융상품	680,578	1,632,055

장기미수금	655,413	866,997

장기보증금	253,160	59,882

금융리스채권	41,684,762	43,512,288

소 계	43,273,913	46,071,222

장기매도가능증권 :

장기매도가능증권-주식	-	750,000

장기매도가능증권-출자금	-	4,545,174

소 계	-	5,295,174

합 계	48,629,878	51,366,396

(3) 당기말 현재 기타금융자산에 대하여 연결회사가 보유하고 있는 담보는 없으며, 기타금융자산 중 연체된 자산은 없습니다.

12. 기타자산

연결회사의 기타자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

선급금	1,596,246	1,547,222

선급비용	993,840	793,552

온실가스배출권	3,830,281	2,839,997

차감: 비유동항목	(39,467)	(39,467)

유동항목	6,380,900	5,141,304

13. 재고자산 연결회사의 재고자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

평가전금액	평가충당금	장부가액	평가전금액	평가충당금	장부가액

제품	31,154,060	(517,405)	30,636,655	20,768,065	(444,358)	20,323,707

상품	29,963,856	(465,669)	29,498,187	20,850,830	(325,055)	20,525,775

반제품	4,532,788	(131,883)	4,400,905	4,896,144	(95,387)	4,800,757

재공품	10,958,073	-	10,958,073	8,135,663	-	8,135,663

연료및재료	27,582,749	-	27,582,749	32,076,947	-	32,076,947

미착품	5,816,171	-	5,816,171	12,724,315	-	12,724,315

합 계	110,007,697	(1,114,957)	108,892,740	99,451,964	(864,800)	98,587,164

비용으로 인식되어 매출원가에 포함된 재고자산의 원가는 560,544백만원(전기: 429,431백만원)입니다. 또한 재고자산을 순실현가치로 평가하여 인식한 평가손실 250,157천원(전기: 29,934천원)은 매출원가에 가산되었습니다.

14. 유형자산

(1) 당기와 전기 중 연결회사의 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기 -

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	차량운반구	기타	건설중인자산	합계

기초장부가액	9,479,208	33,921,204	9,789,662	98,944,334	1,373,277	4,668,645	24,517,649	182,693,979

기초취득원가	9,479,208	54,072,481	21,920,257	200,692,097	7,566,145	34,134,609	24,517,649	352,382,446

정부보조금	-	(271,555)	-	-	-	(74,320)	-	(345,875)

감가상각누계액	-	(19,879,722)	(10,319,435)	(97,739,617)	(6,192,868)	(29,389,221)	-	(163,520,863)

손상차손누계액	-	-	(1,811,160)	(4,008,146)	-	(2,423)	-	(5,821,729)

일반취득 및 자본적지출	9,804,902	6,122,529	17,000	3,654,920	872,114	1,949,097	76,846,571	99,267,133

대체(*1)	-	8,495,759	685,703	56,907,359	129,800	728,700	(68,927,321)	(1,980,000)

감가상각(*2)	-	(1,675,838)	(710,884)	(10,454,839)	(766,573)	(1,946,281)	-	(15,554,415)

처분	-	(91,107)	(321,491)	(463,977)	(19,029)	(14,275)	-	(909,879)

순외환차이	-	1,510	1,938	11,631	(1,300)	2,401	-	16,180

기말장부가액	19,284,110	46,774,057	9,461,928	148,599,428	1,588,289	5,388,287	32,436,899	263,532,998

취득원가	19,284,110	68,286,950	19,773,034	253,561,850	8,037,099	35,603,330	32,436,899	436,983,272

정부보조금	-	(261,355)	-	-	-	(62,109)	-	(323,464)

감가상각누계액	-	(21,251,538)	(10,311,106)	(104,740,832)	(6,448,810)	(30,152,934)	-	(172,905,220)

손상차손누계액	-	-	-	(221,590)	-	-	-	(221,590)

전기 -

구 분	토지	건물	구축물	기계장치	차량운반구	기타	건설중인자산	합계

기초장부가액	8,758,969	29,689,537	12,116,939	80,382,726	1,375,771	3,808,189	540,823	136,672,954

기초취득원가	8,758,969	48,402,658	21,742,582	174,918,097	7,211,955	33,151,139	540,823	294,726,223

정부보조금	-	(281,755)	-	-	-	(176,222)	-	(457,977)

감가상각누계액	-	(18,431,366)	(9,625,643)	(94,313,781)	(5,836,184)	(29,166,728)	-	(157,373,702)

손상차손누계액	-	-	-	(221,590)	-	-	-	(221,590)

일반취득 및 자본적지출	720,239	1,001,878	192,697	4,751,247	675,687	2,454,389	55,925,078	65,721,215

대체(*1)	-	4,667,945	314,230	26,747,268	29,250	251,501	(32,010,194)	-

감가상각(*2)	-	(1,438,156)	(894,264)	(7,517,877)	(729,177)	(2,051,038)	-	(12,630,512)

손상(*3)	-	-	(1,811,160)	(3,786,556)	-	(2,423)	-	(5,600,139)

처분	-	-	(119,338)	(1,615,286)	(12,866)	(35,109)	-	(1,782,599)

사업결합효과	-	-	-	-	38,171	249,541	-	287,712

순외환차이	-	-	(9,442)	(17,188)	(3,559)	(6,405)	61,942	25,348

기말장부가액	9,479,208	33,921,204	9,789,662	98,944,334	1,373,277	4,668,645	24,517,649	182,693,979

취득원가	9,479,208	54,072,481	21,920,257	200,692,097	7,566,145	34,134,609	24,517,649	352,382,446

정부보조금	-	(271,555)	-	-	-	(74,320)	-	(345,875)

감가상각누계액	-	(19,879,722)	(10,319,435)	(97,739,617)	(6,192,868)	(29,389,221)	-	(163,520,863)

손상차손누계액	-	-	(1,811,160)	(4,008,146)	-	(2,423)	-	(5,821,729)

(*1) 건설중인자산의 본계정 대체된 금액으로 구성되어 있으며, 당기 중 건설중인자산에서 무형자산으로 1,980,000천원 대체되었습니다.(*2) 감가상각비 중 13,823,567천원(전기: 11,169,311천원)은 매출원가에 1,730,848천원(전기: 1,461,201천원)은 일반관리비에 포함되어 있습니다. (*3) 연결회사는 전기 중 탄산칼슘사업 수익성 개선 불가로 인하여 장부가액과 회수가능가액의 차액 5,600,139천원을 손상차손으로 인식하였습니다(주석 28 참조).

(2) 운용리스 이용내역

당기말 현재 연결회사는 (주)포스코와 석회소성 설비임대차계약을 체결하고 있으며 관련 손익은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기말 인식한 리스료 -

구분	당기	전기

최소리스료	15,765,032	15,309,238

미래 최소 리스료 -

구분	당기말	전기말

1년이내	13,474,318	13,840,130

15. 무형자산 (1) 당기와 전기 중 연결회사의 무형자산 장부가액의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기 -

구 분	기타의무형자산	회원권	합 계

기초장부가액	1,623,720	4,221,397	5,845,117

일반취득 및 자본적지출	467,976	1,083,320	1,551,296

대체(*1)	1,980,000	-	1,980,000

상각(*2)	(791,378)	-	(791,378)

처분	-	(1,500,000)	(1,500,000)

손상또는환입(*3)	-	4,000	4,000

순외환차이	(225)	-	(225)

기말장부가액	3,280,093	3,808,717	7,088,810

전기 -

구 분	기타의무형자산	회원권	합 계

기초장부가액	2,742,037	3,899,680	6,641,717

일반취득 및 자본적지출	881,654	675,962	1,557,616

상각(*2)	(1,567,837)	-	(1,567,837)

처분	(303)	(18,245)	(18,548)

손상또는환입(*3)	(429,102)	(336,000)	(765,102)

순외환차이	(2,729)	-	(2,729)

기말장부가액	1,623,720	4,221,397	5,845,117

(*1) 당기 중 건설중인자산에서 무형자산으로 1,980,000천원 대체되었습니다. (*2) 무형자산상각비 중 149,458천원(전기: 98,283천원)은 매출원가에, 641,920천원(전기: 1,469,554 천원)은 일반관리비에 포함되었습니다. (*3) 무형자산에 대하여 당기손익으로 인식한 손상차손금액은 없으며(전기: 769,102천원), 당기손익으로 인식한 손상차손환입금액은 당기 4,000천원(전기: 4,000천원)입니다.

(2) 경상연구개발비 중 2,809,147천원(전기: 2,423,860천원)은 매출원가에, 6,715,224천원(전기: 5,340,143천원)은 일반관리비에 포함되어 있습니다.

16. 투자부동산

당기와 전기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기 -

과 목	기초장부가액	취 득	처 분	감가상각비	기말장부가액

투자부동산	223,104	-	-	-	223,104

전기 -

과 목	기초장부가액	취 득	처 분	감가상각비	기말장부가액

투자부동산	223,104	-	-	-	223,104

연결회사가 보유한 투자부동산은 공정가치를 신뢰성있게 추정할 수 없습니다.

17. 관계기업 및 공동약정에 대한 지분

(1) 관계기업 및 공동기업 투자 현황은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	종 목	소재국가	유효지분율	결산월	2018.12.31	2017.12.31

취득원가	순자산가액	장부금액	취득원가	순자산가액	장부금액

관계기업	영구포철로재내화재료(유)	중국	25%	12월	49,254	-	-	49,254	-	-

PT.Indonesia Pos ChemtechChosun Ref	인도네시아	30%	12월	4,476,937	5,054,198	4,976,226	4,476,937	4,718,213	4,658,602

PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical(*1)	인도네시아	19%	12월	722,093	2,035,849	2,035,849	722,093	1,423,187	1,423,187

(주)포스그린(*2)	한국	19%	12월	760,000	802,614	802,614	760,000	796,020	796,020

소 계	6,008,284	7,892,661	7,814,689	6,008,284	6,937,420	6,877,809

공동기업	(주)피엠씨텍(*3)	한국	60%	12월	115,680,000	179,744,865	179,372,179	115,680,000	110,277,184	110,017,539

장가항포항내화재료(유)(*4)	중국	-	12월	-	-	-	-	-	-

소 계	115,680,000	179,744,865	179,372,179	115,680,000	110,277,184	110,017,539

합 계	121,688,284	187,637,526	187,186,868	121,688,284	117,214,604	116,895,348

(*1) 연결회사는 PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical의 소유지분율이 20%미만이나 주주간 약정에 의해 이사회에서 의결권을 행사할 수 있기 때문에 유의적인 영향력을 행사할 수 있는 것으로 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다. (*2) 연결회사는 (주)포스그린의 소유지분율이 20% 미만이나 주주간 약정에 의해 이사회에서 의결권을 행사할 수 있기 때문에 유의적인 영향력을 행사할 수 있는 것으로판단하여 관계기업으로 분류하였습니다. (*3) (주)피엠씨텍에 대한 소유지분율이 과반수 이상이나 주주간 약정에 의해 주요 의사결정에 대하여 지배력을 행사할 수 없어 공동기업으로 분류하였습니다.(*4) 전기 중 장가항포항내화재료(유)가 영구포항상무유한공사를 합병하였고, 주주간 약정에 따라 회사가 장가항포항내화재료(유)의 지분 51%를 획득함에 따라 공동기업에서 종속기업으로 연결범위가 변동되었습니다.

(2) 관계기업 및 공동기업 투자의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기	영구포철로재내화재료(유)	PT.Indonesia PosChemtech Chosun Ref	PT.Krakatau Poschem Dongsuh Chemical	㈜포스그린	㈜피엠씨텍	합 계

기초 장부금액	-	4,658,602	1,423,187	796,020	110,017,539	116,895,348

취득또는처분	-	-	-	-	-	-

지분법손익	-	787,518	541,862	6,594	69,516,495	70,852,469

지분법자본변동	-	(137,145)	70,800	-	-	(66,345)

지분법이익잉여금	-	(9,769)	-	-	(161,855)	(171,624)

배당	-	(322,980)	-	-	-	(322,980)

기말 장부금액	-	4,976,226	2,035,849	802,614	179,372,179	187,186,868

전기	영구포철로재내화재료(유)	장가항포항내화재료(유)	PT.Indonesia PosChemtech Chosun Ref	PT.Krakatau Poschem Dongsuh Chemical	㈜포스그린	㈜피엠씨텍	합 계

기초 장부금액	-	1,207,691	5,141,125	980,917	775,245	82,400,592	90,505,570

취득또는처분	-	(1,147,919)	-	-	-	-	(1,147,919)

지분법손익	-	(21,468)	492,870	586,913	20,775	27,565,883	28,644,973

지분법자본변동	-	(38,304)	(640,191)	(142,132)	-	-	(820,627)

지분법이익잉여금	-	-	(2,532)	(2,511)	-	51,064	46,021

배당	-	-	(332,670)	-	-	-	(332,670)

기말 장부금액	-	-	4,658,602	1,423,187	796,020	110,017,539	116,895,348

(3) 주요 관계기업의 요약 재무정보, 관계기업 투자의 장부금액으로의 조정 내역 및 관계기업으로부터 수령한 배당금은 아래와 같습니다(단위:천원).

구 분	PT.Indonesia Pos Chemtech Chosun Ref

2018.12.31	2017.12.31

유동자산	21,757,877	19,045,227

비유동자산	10,801,607	12,719,815

유동부채	15,034,245	15,663,840

비유동부채	677,912	373,824

자본(a)	16,847,327	15,727,378

지분율(b)	30%	30%

순자산지분해당액(axb)	5,054,198	4,718,213

미실현손익	(77,972)	(59,611)

관계기업 장부금액	4,976,226	4,658,602

구 분	PT.Indonesia Pos Chemtech Chosun Ref

당기	전기

수익	47,263,593	39,436,882

계속영업손익	2,781,582	1,484,163

기타포괄손익	(32,562)	(8,439)

총포괄손익	2,749,020	1,475,724

관계기업으로부터 수령한 배당금	322,980	332,670

(4) 주요 공동기업의 요약 재무정보, 공동기업 투자의 장부금액으로의 조정 내역 및 공동기업으로부터 수령한 배당금은 아래와 같습니다(단위:천원).

구 분	(주)피엠씨텍

2018.12.31	2017.12.31

유동자산 (현금및현금성자산)	165,020,248(65,014,404)	80,483,429(37,365,819)

비유동자산	372,118,238	396,438,642

유동부채 (유동금융부채)	104,474,289(71,805,978)	98,136,429(87,013,608)

비유동부채 (비유동금융부채)	133,089,421(132,518,521)	194,990,336(194,770,661)

자본(a)	299,574,776	183,795,306

지분율(b)	60%	60%

순자산지분해당액(axb)	179,744,866	110,277,184

미실현손익	(372,687)	(259,645)

공동기업 장부금액	179,372,179	110,017,539

구 분	(주)피엠씨텍

당기	전기

수익	300,986,063	154,312,035

감가상각비와 무형자산상각비	24,413,118	24,222,305

이자수익	1,084,481	174,582

이자비용	7,251,777	10,048,494

법인세비용(수익)	26,513,217	(10,229,575)

계속영업손익	116,049,228	46,170,391

기타포괄손익	(269,758)	85,106

총포괄손익	115,779,470	46,255,497

18. 상각후원가 금융부채 및 기타금융부채 연결회사의 상각후원가 금융부채 및 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

상각후원가 금융부채

매입채무	89,818,921	107,242,883

미지급비용	15,842,461	16,621,344

미지급금	8,735,337	11,443,807

장기미지급비용	2,849,992	577,096

소 계	117,246,711	135,885,130

기타 금융부채

유동금융보증부채(*)	4,740	7,304

비유동금융보증부채(*)	1,766	6,029

소 계	6,506	13,333

합 계	117,253,217	135,898,463

(*) 보고기간말 현재 연결회사는 특수관계자인 PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical의 차입금과 관련하여 1,275백만원의 지급보증을 제공하고 있습니다(주석 34 참조) .

19. 기타유동부채 및 계약부채

(1) 연결회사의 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

선수금(*)	-	199,047

초과청구공사(*)	-	1,327,373

예수금	10,580,551	2,046,061

합 계	10,580,551	3,572,481

(*) 고객에게 이미 받은 대가에 상응하여 재화나 용역을 이전하여야 하는 부분은 계약부채로 계상하였습니다.

(2) 연결회사의 계 약부채의 내 역은 다음과 같습니다( 단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

재화판매관련 선수금	87,083	-

초과청구공사	738,730	-

합 계	825,813	-

20. 차입금 및 사채

(1) 연결회사의 차입금 및 사채의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

유동

사모사채	-	50,000

은행차입금	4,472,400	5,041,882

소 계	4,472,400	5,091,882

비유동

사모사채	50,000	-

은행차입금	15,653,400	22,688,471

소 계	15,703,400	22,688,471

총 차입금	20,175,800	27,780,353

(2) 연결회사의 사채의 상세내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	만기일	액면이자율	금 액

2018.12.31	2018.12.31	2017.12.31

사모사채	2021.11.24	2.74%	50,000	50,000

연결회사가 발행한 사모사채는 3년 거치 일시상환되며 이자는 매월말 후급됩니다. 상기 사채와 관련하여 정기예금이 담보로 제공되어 있습니다(주석 8 참조).

(3) 연결회사의 은행차입금의 상세내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	차입처	최장 만기일	연이자율	2018.12.31	2017.12.31

외화대출	POSCO ASIA COMPANY	2023.4.12	3개월LIBOR+1.70%	20,125,800	-

PT.BANK KEB-HANA INDONESIA	2023.4.1	3개월LIBOR+3.59%	-	27,730,353

21. 퇴직급여 (1) 연결회사는 종업원의 퇴직연금제도 선택에 따라 확정기여제도와 확정급여제도를운영하고 있습니다. 당기 중 확정기여제도에 따라 비용으로 인식한 금액은 2,264백만원(전기: 1,921 백만원)입니다.

(2) 확정급여제도와 관련하여 연결재무상태표에 인 식된 순확정급여부채 및 순확정급여자산 의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

기금이 적립된 확정급여채무의 현재가치	63,307,153	49,463,445

사외적립자산의 공정가치	(63,633,327)	(58,583,785)

연결재무상태표상 순확정급여부채(순확정급여자산)	(326,174)	(9,120,340)

(3) 확정급여채무 의 현재가치 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

기초금액	49,463,445	46,782,780

당기근무원가	6,075,840	6,117,067

이자비용	2,554,663	1,571,570

재측정요소

- 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	469,809	-

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익	7,281,262	(2,280,946)

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익	2,419,635	2,999,397

제도에서의 지급액

- 급여의 지급	(5,008,034)	(5,789,784)

기타	50,533	63,361

보고기간말 금액	63,307,153	49,463,445

(4) 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

기초금액	58,583,785	55,336,327

이자수익	2,075,644	1,687,000

재측정요소

- 사외적립자산의 수익(이자수익에 포함된 금액 제외)	(1,172,000)	(658,222)

납입액	10,000,000	7,000,000

제도에서의 지급

- 급여의 지급	(5,854,102)	(4,781,320)

보고기간말 금액	63,633,327	58,583,785

(5) 사외적립자산의 주요 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	2018.12.31	2017.12.31

공시가격	구성비율(%)	공시가격	구성비율(%)

지분상품	7,309	0.01	1,053,231	1.80

채무상품	24,533,078	38.56	18,175,833	31.02

- 국채	1,755,689	2.76	8,453,921	14.43

- 회사채	8,180,911	12.86	3,094,584	5.28

- 특수채	14,596,478	22.94	6,627,328	11.31

현금 및 현금성자산	3,764,634	5.92	4,669,229	7.97

기타	35,328,306	55.51	34,685,492	59.21

합 계	63,633,327	100.00	58,583,785	100.00

(6) 지배기업의 확정급여채무의 평가를 위하여 사용된 주요 보험수리적가정은 다음과 같습니다.

구 분	2018.12.31	2017.12.31

할인율	3.31%	3.70%

급여상승률	4.52%	3.35%

(7) 지배기업의 주요 가정의 변동에 따른 당기 확정급여채무의 민감도 분석은 다음과같습니다(단위:천원).

구 분	확정급여채무에 대한 영향

주요 가정의 변동	가정의 증가	가정의 감소

할인율	1%	(5,657,846)	6,687,332

급여상승률	1%	6,715,381	(5,780,887)

할인율인 우량채 수익률의 하락은 제도가 보유하고 있는 채무증권의 가치를 일부 증가시켜 상쇄효과가 있으나, 확정급여부채의 증가를 통해 유의적인 위험에 노출되어 있습니다.

상기의 민감도 분석은 다른 가정은 일정하다는 가정하에 산정되었으나, 실무적으로는 여러 가정이 서로 관련되어 변동됩니다. 주요 보험수리적가정의 변동에 대한 확정급여채무의 민감도는 연결재무상태표에 인식된 확정급여채무 산정시 사용한 예측단위접근법과 동일한 방법을 사용하여 산정되었습니다. 민감도분석에 사용된 방법 및 가정은 전기와 동일합니다.

(8) 미래현금흐름에 대한 확정급여제도의 영향지배기업은 기금의 적립수준은 매년 검토하고, 기금에 결손이 발생하는 경우 이를 보전하는 정책을 보유하고 있습니다. 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연결회사의 예상기여금은 10,000백만원입니다.

당기말 현재 지배기업의 할인되지 않은 연금 급여지급액의 만기분석은 아래와 같습니다(단위:천원).

구 분	1년 미만	1년~2년 미만	2~5년 미만	5년 이상	합 계

급여지급액	5,312,558	7,432,760	18,869,072	221,945,050	253,559,440

확정급여채무의 가중평균만기는 10.24년입니다.

22. 법인세비용 및 이연법인세 (1) 당기와 전기 중 법인세비용의 산출내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

당기법인세

- 당기손익에 대한 당기법인세	26,223,702	22,289,714

- 전기법인세의 조정사항	(153,387)	46,297

총 당기법인세	26,070,315	22,336,011

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	20,580,855	(563,873)

자본에 직접 반영된 법인세	(2,803,683)	(171,700)

법인세비용	43,847,487	21,600,438

(2) 당기와 전기 중 연결회사의 법인세비용차감전순이익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

법인세비용차감전순이익	176,599,531	125,560,001

적용세율에 따른 법인세	42,298,126	29,939,702

법인세 효과

- 세무상 과세되지 않는 수익	(68,153)	(77,535)

- 세무상 차감되지 않는 비용	851,669	202,691

- 세액공제	(337,110)	(388,447)

- 법인세추납액(환급)액	422,233	(105,649)

- 미인식이연법인세의 변동	-	(8,053,617)

전기 법인세의 조정사항	(153,387)	46,297

기타	834,109	36,996

법인세비용(유효세율 - 당기: 24.8%, 전기: 17.2%)(*)	43,847,487	21,600,438

(*) 관계기업의 지분법평가에 대한 미인식이연법인세 변동 등으로 인하여 유효세율이 변동하였습니다.

(3) 기타포괄손익에 직접 반영된 법인세효과는 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

반영 전	법인세효과	반영 후	반영 전	법인세효과	반영 후

순확정급여부채의 재측정요소	(11,342,707)	2,749,240	(8,593,467)	(1,362,127)	329,634	(1,032,493)

매도가능금융자산평가손익	-	-	-	1,388,927	(336,120)	1,052,807

공정가치평가금융자산평가손익	13,000	(3,146)	9,854	-	-	-

지분법이익잉여금	(171,624)	41,533	(130,091)	46,021	(11,137)	34,884

지분법자본변동	(66,344)	16,055	(50,289)	(820,627)	189,323	(631,304)

합 계	(11,567,675)	2,803,682	(8,763,993)	(747,806)	171,700	(576,106)

(4) 이연법인세자산과 부채의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

이연법인세자산

12개월 후에 회수될 이연법인세자산	4,467,372	2,989,488

12개월 이내에 회수될 이연법인세자산	1,172,273	2,411,880

소 계	5,639,645	5,401,368

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채	(22,959,507)	(4,823,142)

12개월 이내에 결제될 이연법인세부채	(223,772)	(344,688)

소 계	(23,183,279)	(5,167,830)

이연법인세자산(부채) 순액	(17,543,634)	233,538

(5) 당기와 전기 중 동일과세당국과 관련된 금액을 상계하기 이전의 이연법인세자산과 부채의 변동은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018년 1월 1일	손익계산서	기타포괄손익	외화환산차이	2018년 12월 31일

이연법인세부채

미수수익	(140,420)	45,923	-	-	(94,497)

유형자산	(3,179,097)	(2,004,542)	-	(22,424)	(5,206,063)

연구및인력개발준비금	(403,334)	403,334	-	-	-

계약자산	-	(126,673)	-	-	(126,673)

관계기업 및 공동기업투자	-	(17,259,983)	57,588	-	(17,202,395)

순확정급여채무	(1,343,584)	(1,893,882)	2,749,240	424	(487,802)

기타	(101,396)	35,547	-	-	(65,849)

소 계	(5,167,831)	(20,800,276)	2,806,828	(22,000)	(23,183,279)

이연법인세자산

재고평가충당금	209,282	60,538	-	-	269,820

공정가치평가금융자산	427,486	(11,565)	(3,146)	-	412,775

무형자산	109,329	(83,248)	-	-	26,081

미지급비용	2,086,474	(416,510)	-	-	1,669,964

순확정급여채무	-	-	-	-	-

관계기업 및 공동기업투자	1,240,551	(1,240,551)	-	-	-

외국납부세액공제	55,741	258,033	-	-	313,774

기타	1,272,506	1,674,725	-	-	2,947,231

소 계	5,401,369	241,422	(3,146)	-	5,639,645

순 액	233,538	(20,558,854)	2,803,682	(22,000)	(17,543,634)

구 분	2017년 1월 1일	손익계산서	기타포괄손익	외화환산차이	2017년 12월 31일

이연법인세부채

미수수익	(163,104)	22,684	-	-	(140,420)

유형자산	(4,231,166)	982,114	-	69,955	(3,179,097)

연구및인력개발준비금	(806,667)	403,333	-	-	(403,334)

관계기업 및 공동기업투자	(134,686)	134,686	-	-	-

순확정급여채무	-	(1,671,774)	329,635	(1,445)	(1,343,584)

기타	(125,324)	23,928	-	-	(101,396)

소 계	(5,460,947)	(105,029)	329,635	68,510	(5,167,831)

이연법인세자산

재고평가충당금	202,038	7,244	-	-	209,282

매도가능금융자산	336,120	427,486	(336,120)	-	427,486

무형자산	28,017	81,312	-	-	109,329

미지급비용	1,726,290	360,184	-	-	2,086,474

순확정급여채무	14,100	(14,100)	-	-	-

관계기업 및 공동기업투자	-	1,062,366	178,185	-	1,240,551

외국납부세액공제	55,741	-	-	-	55,741

기타	2,356,396	(1,083,890)	-	-	1,272,506

소 계	4,718,702	840,602	(157,935)	-	5,401,369

순 액	(742,245)	735,573	171,700	68,510	233,538

(6) 당기말 현재 이연법인세자산(부채)로 인식하지 아니한 차감(가산)할 일시적차이의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	만기	2018.12.31	2017.12.31	사유

종속기업 및 관계기업 투자지분	-	(31,552)	(1,358,289)	처분하지 않을 예정

23. 충당부채

(1) 충당부채의 내역 및 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당기 -

구 분	상여충당부채(*1)	하자보수충당부채	온실가스배출충당부채(*2)	장기종업원급여충당부채(*3)	합 계

기초	1,437,542	-	1,198,791	350,000	2,986,333

손익계산서 증(감):

충당금전입	3,810,508	46,750	7,296,257	-	11,153,515

연중 사용액	(3,396,310)	-	(1,198,791)	-	(4,595,101)

타계정대체	-	-	-	(350,000)	(350,000)

기말	1,851,740	46,750	7,296,257	-	9,194,747

유동항목	1,851,740	-	7,296,257	-	9,147,997

비유동항목	-	46,750	-	-	46,750

전기 -

구 분	상여충당부채(*1)	소송충당부채	온실가스배출충당부채(*2)	장기종업원급여충당부채(*3)	합 계

기초	1,751,597	220,911	4,308,169	-	6,280,677

손익계산서 증(감):

충당금전입	2,780,589	(220,911)	1,105,673	350,000	4,015,351

연중 사용액	(3,094,644)	-	(4,215,051)	-	(7,309,695)

기말	1,437,542	-	1,198,791	350,000	2,986,333

유동항목	1,437,542	-	1,198,791	-	2,636,333

비유동항목	-	-	-	350,000	350,000

(*1) 임원에 대한 상여금 지급 예상액에 대하여 상여충당부채로 계상하고 있습니다. (*2) 연결회사는 온실가스 배출과 관련하여 연결회사가 보유한 해당 이행연도분 배출권을 초과하는 배출량에 대해 향후 부담할 것으로 예상되는 비용을 추정하여 충당부채로 계상하고 있습니다. 당기 연결회사의 예상 탄소배출량은 2,396,643톤입니다. (*3) 장기근속자에 대한 포상 예상액에 대한 내역으로 당기에 기타금융부채로 계정대체 되었습니다.

24. 자본금과 자본잉여금 (1) 당기말 현재 연결회사의 자본금과 관련된 사항은 다음과 같습니다(단위:원,주).

구분	수권주식수	총발행주식수	주당액면가액	자본금	주식발행초과금

자본금 현황	200,000,000	59,070,000	500	29,535,000,000	1,943,378,002

(2) 연결회사의 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

주식발행초과금	1,943,378	1,943,378

감자차익	18,302,250	18,302,250

기타의 자본잉여금	3,476,783	3,476,783

합 계	23,722,411	23,722,411

25. 기타포괄손익누계액 및 이익잉여금 (1) 기타포괄손익누계액의 내역 및 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).당기 -

구 분	지분법자본변동	해외사업환산손익	공정가치평가 금융자산평가손익	합 계

기초	(2,479,962)	(1,115,706)	-	(3,595,668)

증감 (*)	(50,290)	1,115,170	9,854	1,074,734

기말	(2,530,252)	(536)	9,854	(2,520,934)

전기 -

구 분	지분법자본변동	해외사업환산손익	매도가능금융자산평가손익	합 계

기초	(1,654,513)	2,050,489	(1,052,806)	(656,830)

증감 (*)	(825,449)	(3,166,195)	1,052,806	(2,938,838)

기말	(2,479,962)	(1,115,706)	-	(3,595,668)

(*) 상기 기타포괄손익누계액의 증감은 법인세효과가 차감된 후의 금액입니다.

(2) 이익잉여금 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	2018.12.31	2017.12.31

이익준비금(*)	14,882,529	14,882,529

임의적립금	556,927,000	505,793,666

처분전이익잉여금	127,069,162	74,119,422

합 계	698,878,691	594,795,617

(*) 연결회사는 대한민국에서 제정되어 시행 중인 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10%이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우 주주총회의 결의에 따라 그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다.

26. 건설계약

(1) 당기와 전기 중 공사계약 잔액의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	기초잔액	증감액(*)	공사수익인식	기말잔액

당기	23,261,501	57,543,135	60,479,963	20,324,673

전기	39,209,968	52,079,064	68,027,531	23,261,501

(*) 당기 중 신규수주 등 도급증가액은 53,141,772천원이며, 공사규모의 변동 등으로인한 도급증가액은 4,401,363천원입니다.

(2) 당기 및 전기말 현재 진행중인 건설계약과 관련하여 인식한 공사손익 등의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기	전기

누적계약수익	39,945,192	64,121,523

누적계약원가	34,358,140	53,629,848

누적공사손익	5,587,052	10,491,675

초과청구공사	738,730	1,327,373

유보금	-	529,333

(3) 당기 중 진행중인 건설계약과 관련하여, 도급물량 증감 요인에 의하여 당기 말 현재 진행 중인 계약의 추정총계약원가가 변동되었고, 이에 따라 당기와 미래기간의 손익, 미청구공사에 영향을 미치는 금액은 다음과 같습니다(단위:천원).

총계약수익의추정변동	총계약원가의추정변동	당기 손익에미치는 영향	미래 손익에미치는 영향	미청구공사 변동

1,377,674	(785,605)	582,995	9,074	(243,134)

당기와 미래 손익에 미치는 영향은 계약 개시 후 당기 말까지 발생한 상황에 근거하여 추정한 총계약원가와 당기말 현재 계약수익의 추정치에 근거하여 산정한 것이며, 계약원가와 계약수익은 미래 기간에 변동될 수 있습니다.

(4) 미청구공사 및 초과청구공사의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	2018.12.31	2017.12.31

미청구공사(*1)	-	6,518,785

초과청구공사(*2)	-	1,327,373

(*1) 재무상태표 상 전액 계약자산(전기말: 매출채권)으로 계상되어 있습니다(주석 9 참조).(*2) 재무상태표 상 전액 계약부채(전기말: 기타유동부채)로 계상되어 있습니다(주석 19 참조).

(5) 영업부문별로 구분된 발생한 누적계약원가를 추정총계약원가로 나눈 비율을 진행률 측정에 사용하는 계약에 대한 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

영업부문	공사손실충당부채	추정변경으로 인한공사손익변동금액	추정변경으로 인한추정총계약원가변동금액	미청구공사

총액	손상차손누계액

내화물제조정비	-	592,069	(785,605)	4,624,022	-

27. 일반영업비용(일반관리비, 판매및물류비)

연결회사의 일반영업비용의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

계 정 과 목	당기	전기

일반관리비	54,783,477	47,284,161

급여	20,949,174	18,485,716

퇴직급여	1,555,215	1,449,781

복리후생비	6,885,950	5,178,352

여비교통비	862,823	770,936

통신비	418,057	432,288

수도광열비	209,524	229,753

연료유지비	226,573	175,594

세금과공과	336,909	267,741

감가상각비	989,014	789,987

무형자산상각비	604,349	1,449,128

지급임차료	693,455	565,023

수선비	641,199	382,608

보험료	195,503	126,699

업무추진비	313,086	294,445

광고선전비	940,462	877,318

경상연구개발비	6,715,224	5,340,143

지급수수료	7,853,513	7,295,528

포상비	355,830	223,173

소모품비	285,417	277,703

도서인쇄비	81,118	92,651

차량유지비	1,876,336	1,509,652

협회비	135,404	117,467

교육훈련비	1,259,814	618,055

회의비	356,890	278,450

잡비	42,638	55,970

판매물류비	4,903,376	4,319,695

판매수수료	412,607	791,583

견본비	44,170	4,075

운반보관비	4,446,599	3,524,037

합 계	59,686,853	51,603,856

28. 기타수익 및 기타비용 연결회사의 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

(1) 기타수익

구 분	당기	전기

임대료	376,532	340,576

유형자산처분이익	128,601	214,214

무형자산손상차손환입	4,000	4,000

공동기업투자주식처분이익	-	194,145

보조금수익	8,997	-

잡이익	596,156	707,853

합 계	1,114,286	1,460,788

(2) 기타비용

구 분	당기	전기

기부금	965,970	728,127

유형자산처분손실	852,632	281,218

무형자산처분손실	590,909	7,845

유형자산손상차손	-	5,600,139

무형자산손상차손	-	769,102

종속기업투자주식처분손실	-	23,955

기타의대손상각비	40,730	-

잡손실	1,165,187	54,062

합 계	3,615,428	7,464,448

29 . 비 용의 성격별 분류

연결회사는 비용을 기능별로 분류하고 있는바, 당기와 전기의 비용을 성격별로 구분하면 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

재고자산의 변동	(10,305,576)	(42,345,920)

원재료 및 상품 매입액	570,849,091	515,565,090

종업원급여	117,420,897	104,520,632

복리후생비	25,555,738	20,735,445

임차료	19,604,126	19,033,524

감가상각비 및 무형자산상각비	16,345,794	14,198,349

연료비	174,442,113	165,264,975

외주비	192,247,378	179,926,096

수선비	50,060,836	47,610,848

운반비	22,844,947	18,076,758

수도광열비	40,261,401	38,031,039

온실가스배출비용	8,219,341	1,105,673

기타비용	49,748,023	11,475,610

합 계(*)	1,277,294,109	1,093,198,119

(*) 연결포괄손익계산서 상의 매출원가, 일반관리비, 판매및물류비를 합한 금액입니다.

30. 금융수익 및 금융비용

(1) 당기와 전기 중 연결회사의 금융수익의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

이자수익:

현금및현금성자산 이자수익	2,351,244	1,983,646

금융상품 이자수익	472,059	1,134,767

기타 이자수익	28,601	13,848

이자수익 소계:	2,851,904	3,132,261

배당금수익:	28,630	17,654

기타금융수익:

외환차익	2,467,232	1,193,166

외화환산이익	118,362	66,264

공정가치측정금융자산 평가이익	47,791	-

기타금융수익 소계:	2,633,385	1,259,430

금융수익 합계	5,513,919	4,409,345

(2) 당기와 전기 중 연결회사의 금융비용의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

이자비용:

차입금 이자비용	1,548,106	1,516,272

사채 이자비용	1,244	1,350

이자비용 소계:	1,549,350	1,517,622

기타금융비용:

외환차손	1,607,336	1,655,298

외화환산손실	408,458	512,004

매도가능금융자산손상차손	-	1,766,473

기타금융비용 소계:	2,015,794	3,933,775

금융비용 합계	3,565,144	5,451,397

31. 주당순이익

(1) 당기와 전기 중 연결회사의 주당순이익의 산정내역은 다음과 같습니다.

구 분	당기	전기

지배주주 보통주당기순이익	132,157,585,575 원	103,568,696,397 원

가중평균유통주식수	59,070,000 주	59,070,000 주

기본주당순이익	2,237 원/주	1,753 원/주

(2) 연결회사는 잠재적 보통주를 발행하지 않았으므로 기본주당순이익과 희석주당순이익은 동일합니다.

32. 배당금 2018년 및 2017년에 지급된 지배기업의 배당금은 각각 20,675백만원(주당 350원)과17,721백만원(주당 300원)입니다. 당 회계연도에 대한 배당금은 23,628백만원(주당 400원)이며, 2019년 3월 18일로 예정된 정기주주총회에 의안으로 상정될 예정입니다. 당기의 연결재무제표는 이러한 미지급배당금을 반영하고 있지 않습니다.

33. 영업으로부터 창출된 현금

(1) 연결회사의 영업활동 현금흐름의 조정내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

당기순이익	132,752,044	103,959,563

현금의 유출입이 없는 수익비용의 조정	9,355,320	24,050,556

법인세비용	43,847,487	21,600,438

재고자산평가손실	250,156	29,934

기타의대손상각비	40,730	-

감가상각비	15,554,415	12,630,512

유형자산처분이익	(128,601)	(214,214)

유형자산처분손실	852,632	281,218

유형자산손상차손	-	5,600,139

무형자산상각비	791,378	1,567,837

무형자산처분손실	590,909	7,845

무형자산손상차손	-	769,102

무형자산손상차손환입	(4,000)	(4,000)

매도가능증권손상차손	-	1,766,473

종속기업투자처분손실	-	23,955

공동기업투자처분이익	-	(194,145)

퇴직급여	6,554,858	6,001,637

하자보수충당부채전입액	46,750	-

상여충당부채전입액	3,810,508	2,780,589

소송충당부채환입액	-	(220,911)

온실가스충당부채전입액	7,296,257	1,105,673

장기종업원급여부채전입액	1,793,189	350,000

이자수익	(2,851,904)	(3,132,261)

이자비용	1,549,350	1,517,622

외화환산이익	(118,362)	(66,264)

외화환산손실	408,458	512,004

배당금수익	(28,630)	(17,654)

공정가치평가금융자산 평가이익	(47,791)	-

지분법이익	(70,852,469)	(28,666,441)

지분법손실	-	21,468

영업활동으로 인한 자산부채의 변동	(37,126,854)	(47,730,384)

재고자산	(10,555,730)	(42,219,592)

매출채권	305,010	(27,756,948)

계약자산	(5,147,465)	-

미수금	107,798	(862,364)

선급금	(49,024)	(1,457,367)

선급비용	(200,288)	172,921

매입채무	(15,246,087)	44,917,772

미지급금	1,167,343	158,468

미지급비용	(3,465,643)	(3,124,861)

선수금	(1,526,420)	(2,807,522)

계약부채	825,813	-

예수금	8,534,490	(4,998,441)

확정급여채무의 지급	(2,145,369)	(1,868,558)

사외적립자산	(4,145,897)	(2,218,680)

상여충당부채	(3,396,310)	(3,094,644)

온실가스배출권	(2,189,075)	(2,570,568)

영업으로부터 창출된 현금	104,980,510	80,279,735

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

유형자산취득관련 미지급금의 변동	(3,570,213)	6,358,180

건설중인자산의 유형자산 대체	68,927,322	32,010,194

34. 우발상황

(1) 연결회사가 타인으로부터 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

구분	내용	제공자	금액	만기

지급보증	계약이행 및 하자이행 보증금	서울보증보험	15,431백만원	-

지급보증	종속기업 PT.Krakatau Posco ChemtechCalcination의 차입금(USD 19,000천 )에 대한 지급보증	PT.Krakatau IndustrialEstate Cilegon	USD 3,800천(원화: 4,249백만원)	2023년

( 2) 보고기간 말 현재 연결회사가 제공한 지급보증 내역은 다음과 같습니다.

회사명	관계	총 차입금 한도	회사의 지급보증 한도	만기

PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical	관계기업	USD 6,000천	USD 1,140천(원화: 1,275백만원)	2021년

35. 약정사항

(1) 종속기업인 PT.Krakatau Posco Chemtech Calcination은 PT.Krakatau Posco와연간 203,477톤의 생석회 및 37,800톤의 분석회석 판매계약을 체결하였습니다. 또한 PT.Krakatau Posco Chemtech Calcination이 동 생석회 생산을 위해 제조한 설비는 PT.Krakatau Posco의 금융리스자산으로 분류되어, 연결회사는 45,409백만원(USD 40,613천)의 금융리스채권을 계상하였습니다(주석 10 참조). (2) 보고기간 말 현재 연결회사가 금융기관과 맺고 있는 약정사항은 다음과 같습니다(단위:천원, 천USD, 천EUR).

금융기관	내 역	한도금액	실행액

부산은행	수입신용장	USD 5,000	EUR 287

우리은행	구매카드	2,400,000	3,939,870

국민은행	기업운전일반자금대출	1,000,000	-

사모사채	50,000	50,000

외화지급보증서	USD 12	USD 12

외화운전자금대출	USD 5,000	-

산업은행	수입신용장	USD 5,000	-

POSCO ASIA	외화시설자금대출	USD 19,000	USD 18,000

36. 특수관계자

(1) 당기말 현재 연결회사의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구 분	회 사 명

최상위지배기업	(주)포스코

관계기업	PT.Indonesia Pos Chemtech Chosun Ref

PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical

(주)포스그린

영구포철로재내화재료(유)

공동기업	(주)피엠씨텍

그 밖의 특수관계자	기타 대규모기업집단 소속회사 등

(2) 특수관계자와의 거래내역 및 채권ㆍ채무 잔액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	회사명	당기

매출 등	매입 등

매출	기타수익	매입	기타비용	자산취득

지배기업	(주)포스코	872,676,189	689,299	439,125,541	392,002	-

관계기업및 공동기업	PT.Indonesia Pos Chemtech Chosun Ref	5,032,200	69,137	-	-	-

PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical	-	86,235	-	-	-

(주)피엠씨텍	76,888,897	-	7,417,848	28,563	-

그 밖의특수관계자	(주)포스코건설	10,445,669	-	11,684,640	-	-

(주)엔투비	17,243	-	23,553,151	480,724	560,044

(주)포스코아이씨티	-	62,229	1,901,724	3,680,218	243,422

(주)에스엔엔씨	10,275,688	-	-	-	-

PT.Krakatau Posco	18,556,586	-	7,642,668	-	-

장가항포항불수강	16,565,541	-	-	-	-

Posco ICT Indonesia, PT	-	-	298,165	-	-

기타	9,317,127	31,029	842,762	4,010,252	-

합 계	1,019,775,140	937,929	492,466,499	8,591,759	803,466

구분	회사명	전기

매출 등	매입 등

매출	기타수익	매입	기타비용	자산취득

지배기업	(주)포스코	809,880,742	-	381,187,492	2,958,175	-

관계기업및 공동기업	PT.Indonesia Pos Chemtech Chosun Ref	7,330,489	47,211	-	-	-

PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical	-	35,230	-	-	-

(주)피엠씨텍	54,984,794	-	6,229,029	32,563	-

그 밖의특수관계자	(주)포스코건설	1,973,253	-	1,345,618	-	-

(주)엔투비	19,099	-	19,501,231	648,057	194,866

(주)포스코아이씨티	-	-	1,702,693	3,487,078	1,230,780

(주)에스엔엔씨	7,971,824	-	-	-	-

CSP - Compania Siderurgica do Pecem	2,340,724	-	-	-	-

PT.Krakatau Posco	26,667,449	-	9,262,792	-	-

장가항포항불수강	6,536,718	-	-	-	-

Posco ICT Indonesia, PT	-	-	198,085	-	-

기타	11,023,749	3,320	361,621	2,993,968	15,900

합 계	928,728,841	85,761	419,788,561	10,119,841	1,441,546

구분	회사명	2018.12.31	2017.12.31

매출채권	계약자산	기타채권	매출채권	기타채권

지배기업	(주)포스코	96,722,153	3,700,126	381,670	93,362,075	393,868

관계기업 및공동기업	PT.Indonesia Pos Chemtech Chosun Ref	246,301	-	-	520,514	22,746

PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical	-	-	6,506	-	13,333

(주)피엠씨텍	8,772,129	-	-	5,095,526	-

그 밖의특수관계자	(주)포스코건설	2,009,491	2,058	-	598,169	-

(주)에스엔엔씨	1,118,151	-	-	583,505	-

PT.Krakatau POSCO	1,488,796	-	-	3,232,922	-

장가항포항불수강	1,375,314	-	-	2,146,807	-

기타	1,384,899	7,600	81,158	1,324,392	-

합 계	113,117,234	3,709,784	469,334	106,863,910	429,947

구분	회사명	2018.12.31	2017.12.31

매입채무	계약부채	기타채무	매입채무	기타채무

지배기업	(주)포스코	43,873,223	-	694,761	65,203,057	393,366

관계기업 및공동기업	(주)피엠씨텍	1,174,046	-	-	1,272,133	-

그 밖의특수관계자	(주)포스코건설	-	144,384	544,104	-	1,161,189

(주)엔투비	-	-	1,612,030	-	1,393,017

(주)포스코아이씨티	-	-	968,718	-	1,751,202

PT.Krakatau POSCO	701,228	-	-	785,342	-

Posco ICT Indonesia, PT	106,903	-	-	-	-

기타	42	-	553,841	-	190,260

합 계	45,855,442	144,384	4,373,454	67,260,532	4,889,034

특수관계자에 대한 채권은 주로 매출거래에서 발생하며, 거래일로부터 40일 이내에 회수기일이 도래하고 있습니다. 특수관계자채권은 그 성격상 담보가 제공되지 않았으며 무이자조건입니다. 또한, 특수관계자에 대한 채권에 대하여 설정된 충당금은 없습니다. (3) 당기말 현재 연결회사는 특수관계자인 PT.Krakatau Pos-chem Dong-suh Chemical의 자금조달을 위해 지급보증을 제공하고 있습니다(주석 34 참조).

(4) 주요 경영진은 이사(등기 및 비등기), 이사회의 구성원, 재무책임자 및 내부감사책임자를 포함하고 있습니다. 종업원서비스의 대가로서 주요 경영진에게 지급되었거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당기	전기

급여 및 기타단기종업원급여	4,748,353	4,061,859

퇴직급여	197,552	235,022

합 계	4,945,905	4,296,881

외부감사 실시내용

「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제18조제3항의 규정에 의하여 외부감사 실시내용을 첨부합니다.

1. 감사대상업무

회 사 명	주식회사 포스코켐텍

감사대상 사업연도	2018년 01월 01일	부터	2018년 12월 31일	까지

2. 감사참여자 구분별 인원수 및 감사시간

(단위 : 명, 시간)

감사참여자 ＼ 인원수 및 시간	품질관리검토자(심리실 등)	감사업무 담당 회계사	전산감사ㆍ세무ㆍ가치평가 등 전문가	건설계약 등수주산업전문가	합계

담당이사(업무수행이사)	등록공인회계사	수습공인회계사

당기	전기	당기	전기	당기	전기	당기	전기	당기	전기	당기	전기	당기	전기

투입 인원수	5	3	1	1	7	4	10	5	16	10	-	-	39	23

투입시간	분ㆍ반기검토	17	14	84	71	829	982	218	492	58	7	-	-	1,206	1,566

감사	47	22	105	46	803	814	593	715	361	276	-	-	1,909	1,873

합계	64	36	189	117	1,632	1,796	811	1,207	419	283	-	-	3,115	3,439

3. 주요 감사실시내용

구 분	내 역

전반감사계획(감사착수단계)	수행시기	2018.06.28	1	일

주요내용	감사의 범위, 시기 및 방향 등의 전반감사전략 수립

현장감사주요내용	수행시기	투입인원	주요 감사업무 수행내용

상주	비상주

2018.11.26~11.30	5	일	4	명	2	명	중요 거래유형 및 중요 공시절차의 이해, 추적시사의 수행, 테스트할 통제 선택, 통제 테스트 수행, 통제 위험 평가, 분개 테스트 및 입증절차의 설계, 일반감사절차 계획

2019.01.09~01.17	7	일	5	명	2	명	후속 기간의 통제 테스트, 중요 계정잔액 및 공시내용에 대한 질문, 분석적절차, 표본테스트, 일반감사절차 수행, 재무제표 수준의 분석적 검토, 감사결과 요약

재고자산실사(입회)	실사(입회)시기	2018.12.03, 12.05, 12.07	3	일

실사(입회)장소	포항 본사, 포항제철소, 광양제철소, 세종공장

실사(입회)대상	제품, 상품, 반제품, 재공품, 원재료

금융자산실사(입회)	실사(입회)시기	2019.01.09	1	일

실사(입회)장소	포항 본사

실사(입회)대상	회원권 등

외부조회	금융거래조회	O	채권채무조회	O	변호사조회	O

기타조회	-

지배기구와의커뮤니케이션	커뮤니케이션 횟수	4	회

수행시기	2018-04-11, 2018-07-12, 2018-10-12, 2019-01-31

외부전문가 활용	감사 활용 내용	-

수행시기	-	-	일

4. 감사(감사위원회)와의 커뮤니케이션

구분	일자	참석자	방식	주요 논의 내용

1	2018년 04월 11일	감사 및 감사팀	대면회의	분기검토결과 및 감사계획

2	2018년 07월 12일	감사 및 감사팀	대면회의	반기검토결과

3	2018년 10월 12일	감사 및 감사팀	대면회의	분기검토결과

4	2019년 01월 31일	감사 및 감사팀	대면회의	기말감사 결과, 외부감사인의 독립성