미창석유공업 사업보고서 (2019.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1.예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 경영진단보고서에서 기재한 예측은 당해 공시서류 작성시점의 재무성과 에 대한 당사의 의견을 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 여러가정에 근거하고 있으며 이러한 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한 이러한 가정들은 예측치와 실제결과 간에 중요한 차이를 초래 할 수 있는 위험 및 기타요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래 할 수 있는 요인에는 회사 경영성과 등 내부환경에 관련된 요인과 외부환경에 관한 요 인 및 기타요인이 포함되어 있습니다. 회사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하 는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정 정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 2.개요

대내외적으로 경영환경 악화요인이 산적해 있는 가운데 새로운 각오와 시장확대 전략이 절실함을 실감하고 여러 어려움 속에서 매출액 3,237억원달성하였으며 영업이익은 175억원을 달성하였습니다. 대내외 어려운 여건속에서 달성한 성과이기에 더욱 값진 결과입니다. 불확실한 환경속에서 지속적인 실적을 달성하기란 무척 어렵지만 세계 일류 윤활유 메이커로의 도약을 위해 노력하고 있습니다. 2020년 경영목표는 월 판매량 125,000D/M달성, 수익성 개선을 위하여 전임직원은 개인의 능력 향상뿐만 아니라 변화하는 사회환경에 적응 할 수 있도록 자기계발에 최선을 다할것이며 국내 및 해외시장 개척에도 최선을 다할것입니다. 국제원유가 및 환율의 변동에 따라 당사의 수익에도 상당한 영향을 받고 있지만 수출 및 국내매출을 증대하여 안정적인 성장과 함께 산업 발전에 기여 하고자 합니다.

3. 재무상태 및 영업실적 가. 영업실적 미창석유공업(주) (단위:원)

과 목	제55기 19.1.1-12.31	제54기 18.1.1-12.31	증가율

I. 매 출 액II. 매 출 원 가III. 매 출 총 이 익IV. 판 매 비 와 관 리 비V. 영 업 이 익 기 타 수 익 기 타 비 용 금 융 수 익 금 융 비 용 관계기업투자손익VI.법인세비용차감전 순이익VII.법 인 세 비 용 VIII.당 기 순 이 익IX. 기 타 포 괄 손 익 X. 총 포 괄 손 익	323,727,562,313293,526,098,28530,201,464,02812,721,505,18217,479,958,8468,536,378,9323,660,938,0781,649,052,416301,665,799674,981,55024,377,767,8676,651,907,96417,725,859,903-3,101,108,39514,624,751,508	316,299,559,899290,811,613,83425,487,946,06512,892,243,77112,595,702,2944,480,643,1716,069,078,2182,467,537,916228,243,3872,090,472,17715,337,033,9534,614,840,59010,722,193,36344,093,89310,766,287,256	2.35%0.93%18.49%-.32%38.78%90.52%-39.68-33.17%32.17%-67.71%58.95%44.14%65.32%35.84%

당기 매출액 전기대비 2.35%(7,428백만원)증가 했으며, 전기대비수출 15.17%(27,791백만원)증가, 내수 -15.30%(-20,363백만원)감소했습니다. 매출총이익 18.49%(4,714백만원)증가, 영업이익 38.78%(4,885백만원)증가는 원유가 하락 및 재반 원가 절감으로 영업이익이 증가했습니다. 기타수익 전기대비 90.52%(4,056백만원)증가는 외환차익867백만원, 임가공용역수익-164백만원, 단기투자자산처분이익1,743백만원, 배당금수익-163백만원, 파생상품거래이익20백만원, 단기투자자산평가이익1,355백만원, 잡이익263백만원 증감했습니다.기타비용 전기대비 -39.68%(2,408백만원)감소는 외환차손1,060백만원, 단기투자자산처분손실-749백만원, 단기투자자산평가손실-3,504백만원, 파생상품거래손실77백만원, 잡손실14백만원 증감했습니다.금융수익 전기대비 -33.17%(818백만원)감소는 이자수익-324백만원, 외환차익-493백만원 감소하였으며, 금융비용 전기대비 73백만원 증가는 외환차손-26백만원, 이자비용48백만원 증가했습니다.관계기업투자이익 -67.71%(1,415백만원)감소는 지분법이익-1,415백만원 감소했습니다.법인세차감전순이익 58.95%(2,037백만원)증가했으며, 당기순이익 65.32%(7,003백만원)증가했습니다.

나. 재무상태미창석유공업(주) (단위:원)

과 목	제55기 2019년12월31일	제54기 2018년12월31일	증감율

자 산 I. 유 동 자 산 당 좌 자 산 재 고 자 산II. 비 유 동 자 산 투 자 자 산 유 형 자 산 기타비 유동자산 무 형 자 산 사 용 권 자 산 자 산 총 계 부 채 I. 유 동 부 채II. 비 유 동 부 채 부 채 총 계 자 본 I. 자 본 금II. 자 본 잉 여 금III. 자 본 조 정IV.기타포괄손익누계액V. 이 익 잉 여 금 자 본 총 계 부채와자본총계	209,489,145,960152,581,020,61156,908,125,34985,878,352,25144,719,464,41639,172,823,1011,288,109,734697,955,0002,176,044,960295,367,498,21131,766,968,4295,652,023,08637,418,991,5158,698,360,00013,137,463,470-15,838,426,360-1,929,947,555253,881,057,141257,948,506,696295,367,498,211	212,7.2,012,890173,218,925,33139,513,087,55970,435,963,50831,496,008,07236,876,642,0011,292,788,435770,525,000-283,167,976,39831,721,232,6431,388,712,46733,109,945,1108,698,360,00013,137,463,470-11,635,281,4603,454,522239,854,034,756250,058,031,288283,167,976,398	-1.52%-11.91%44.02%21.92%41.98%6.23%-0.36%-9.42%100.00%4.31%0.14%307.00%13.01%0.00%0.00%36.12%-55,967.28%5.85%3.16%4.31%

당좌자산 -11.91%(-20,638백만원)감소는 현금및 현금성자산1,747, 기타금융자산 -19,118, 매출채권 및 기타채권4,943, 기타유동자산1,677백만원 증감했습니다.재고자산 44.02%(17,395백만원)증가는 냉동기유 생산증대에 따라 재고금액이 증가했습니다.투자자산 41.98%(13,223백만원)증가는 장기투자자산 14,147, 지분법적용 투자주식368, 투자부동산493, 장기금융상품-3,960백만원 증감했습니다. 유형자산 6.23%(2,296백만원)증가는 토지883, 건물1,425, 구축물631, 기계장치2,635, 선박-3,051, 건설중인자산-30백만원 증감했습니다. 사용권자산 100%(2,175백만원)증가는 회계변경에 따른 리스시설입니다. 유동부채 0.14%(46백만원)증가는 매입채무 및 기타채무1,535, 미지급법인세179, 기타유동부채103백만원, 외화단기차입금-1,909백만원 증감했습니다.비유동부채 307.00%(4,263백만원)증가는 퇴직급여채무1,175, 이연법인세부채1,050백만원 증감했습니다. 자본조정 36.12%(4,203백만원)증가는 자기주식 4,203백만원 증가입니다. 기타포괄손익누계액 -1,926백만원감소는 투자자산평가손 대체되었습니다. 이익잉여금 5,85%(14,027백만원)증가는 당기순이익증가 입니다. 4.유동성에 관한 분석 (단위:백만원)

구 분	제55기	제54기	증감	비 고

현금 및 현금성자산단기투자자산단기차입금외화단기차입금	26,33949,873--	24,59268,331-1,909	1,747-19,11801,909

당사의 기말 현재 차입금은 없으며 수입원료에 대한 결제자금 부족분의 일시대출을 사용하며. 회사는 자금의 유입과 유출에 맞추어 자유롭게 금융한도(무역금융 대출한도 113억원, 외화대출$25백만불)내에서 대출과 상환을 하고 있습니다. 회사는 재무구조가 건실하여 유동성에는 문제가 없습니다.

5. 부외부채에 관한 사항 해당사항없음.

6. 기타 투자판단에 필요한사항 당사의 주요 원재료인 윤활기유 및 윤활조유는 일부 국내 생산이 이루어지고 있으 나 우리나라가 비산유국인 관계로 수입 의존도가 상당히 높은 수준에 있어 국제 원 유가 수급상황 변화에 따라 원유가 상승이 수반될 경우 원재료 가격상승이 불가피 하며 이에 따라 당사의 수익에도 상당한 영향을 받을 수 있습니다.