HLB글로벌 반기보고서 (2025.06)
7. 기타 참고사항

가. 사업부문별 현황 지배회사 [미디어커머스 부문] (산업의 특성 및 성장성) 최근 미디어와 커머스를 융합해 소비자를 유입하고 구매를 유도하는 미디어커머스가 주목받고 있습니다. 모바일 중심의 미디어 이용과 상거래의 성장은 다양한 형태의 미디어커머스 성장을 촉발했으며, 콘텐츠 소비 트렌드를 반영해 동영상과 실시간 방송 위주의 커머스로 진화했습니다. 누구나 쉽게 콘텐츠를 제작하고 유통할 수 있는 환경에서 다양한 브랜드와 커머스 사업자는 적극적으로 콘텐츠를 생산하고 미디어는 직접 구매가 가능한 커머스 기능을 도입하며 미디어와 커머스의 경계는 허물어지고 있습니다. 나아가 중소상공인을 비롯해 누구나 판매자로서 미디어 커머스 플랫폼을 활용해 직접 소비자와 소통하고 제품과 서비스를 판매하는 라이브 커머스는 미디어 커머스 시장을 확대하고 있습니다. 기술의 발달과 함께 '콘텐츠와 소통'이라는 미디어의 기능을 활용한 커머스는 고도화되며 미래에도 성장을 지속할 것으로 예상됩니다. 1) 1) 최세정(고려대학교), 콘텐츠와 커머스의 융합: 미디어 커머스의 트렌드와 전망 (경기변동의 특성) 코로나19는 우리에게 예상치 못한 많은 어려움과 문제를 안겼지만, 역설적으로 미디어 이용 및 온라인 쇼핑의 증가는 미디어커머스 성장을 촉발시켰습니다.

미디어커머스는 모바일, 동영상, 실시간 소통에 익숙한 MZ세대를 중심으로 성장했지만, 코로나19 위기를 겪으며 디지털 의존도가 심화되고 온라인 콘텐츠와 커머스 이용 경험이 풍부해진 중장년, 노년층까지 소비층이 확대되었습니다.

판매자가 소비자와 직접 만나고 제품을 판매할 수 있는 경로가 증가하며 인지도가 있는 브랜드와 기업뿐 아니라 다양한 판매자와 제품이 미디어커머스를 활용할 수 있습니다. 기술의 고도화로 미디어커머스도 보다 다양해지고 정교해질 것입니다. 5G의 수혜로 장소에 구애 받지 않고 라이브 커머스를 현장에서 생생하게 진행할 수 있고 AR, VR 등을 통해 시간 장소 제약 없이 실감나는 영상을 구현하고 보다 풍부한 현장감과 몰입을 이끌어 긍정적인 효과를 기대할 수 있습니다. 또한 빅데이터, 인공지능 등을 활용하여 소비자의 취향과 관심을 반영한 맞춤형 콘텐츠와 제품을 추천해 미디어 커머스의 효과를 높일 수 있습니다. 2) 2) 최세정(고려대학교), 콘텐츠와 커머스의 융합: 미디어 커머스의 트렌드와 전망

(시장여건) 미디어커머스는 MZ세대에게 특히 큰 인기와 구매를 이끌어내며 새로운 하나의 장르로 자리매김했습니다. 트렌드에 민감하고 소셜미디어 활용이 잦은 MZ 세대를 겨냥해 재미있고 특화된 미디어 콘텐츠를 활용한 마케팅으로 매출을 발생시키고 있습니다. 최근 미디어커머스 업계 플랫폼들은 단순히 물건만 판매하지 않고 콘텐츠와 결합해 제품에 이야기를 입혀 판매를 합니다. 제품을 판매하기 위해 광고보다는 제품에 스토리나 콘텐츠를 부여해 흥미를 유발하고, 플랫폼 사용자를 늘리는데 집중하고 있습니다. 콘텐츠를 통해 재미와 간접 경험을 제공해 충성 고객을 확보하고 이들을 구매로 유도해 매출로 이어지게 합니다.(경쟁요소) 당사가 경쟁하는 시장의 업체가 출시하는 제품들은 고도의 기술력을 요하는 제품은 매우 드물며, 빠른 속도로 판매가 극대화 되었다가 순식간에 수요가 감소하기도 하는 등 소비자 선호 변동이 높은 특성을 가지고 있습니다. 즉 비슷한 제품이 다수 존재할 수 있으며 제품을 어떻게 브랜딩하고 차별화하는 지가 중요하므로 철저한 시장 데이터 조사가 필수적입니다. 당사는 계속해서 빠르게 변화하는 소비자의 기호에 발맞춰 끊임 없는 제품 개발, 소싱을 통해 새로운 수요층을 확보하고자 최선을 다하고 있습니다. 이러한 경험을 통해 축적된 노하우와 인력풀을 바탕으로 경쟁력을 확보하여 예측하기 힘들게 변화하는 전자상거래시장에서의 기반을 다졌습니다. (영업개황) 당사는 남성향수 조마드를 시작으로 EMS마사지기 셀프리쉬 등 다양한 브랜드를 런칭하여 가파르게 성장하고 있는 토탈 미디어커머스 기업인 (주)티아이코퍼레이션을 2023년 7월 1일에 흡수합병 하였습니다. 미디어커머스 사업을 영위하는 당사는 다양한 브랜드의 제품을 기획하고 소싱하여 제품을 제조 판매하고 있으며 자사몰 위주의 D2C 판매를 통해 소비자 데이터를 분석 및 활용하여 고객의 반응을 즉각적으로 체크하여 적시에 효율적으로 퍼포먼스 마케팅 하고 있습니다. 당사는 마사지기(스파알, EMS), 차량연료첨가제(카밈), 캠핑용품(어반콘크리트), 색조화장품(퍼플리쉬) 등 다양한 브랜드와 제품을 지속적으로 출시, 판매하여 매출 증대와 소비자 수요 충족을 위해 최선을 다하고 있습니다. (신규 사업 등의 내용) 당사는 키르기스스탄으로부터 화이트, 마운틴 꿀을 수입하여 판매하는 사업을 시작하였습니다. 자사몰 등 온라인 판매채널을 통해 판매를 개시하였으며, 향후 오프라인 유통채널 개척과 온라인 마케팅 활성화를 통해 판매망을 확대할 예정입니다. ※ 모던파파스, 퍼플리쉬, 더롬다이어트는 당사의 종속회사이나 영위하는 사업이 미디어커머스 부문에 속하여 상기 내용에 포함하였습니다. 종속회사

[식품 부문](산업의 특성) 식품산업은 농/축/임/수산물 및 기타 생물 산업에서 생산물 먹거리의 저장, 가공, 유통에 관련된 모든 경제적 활동을 말합니다. 식품산업은 전통적인 노동집약적, 저부가가치 산업에서 첨단기술, 문화, 관광 등 타영역과의 융복합을 통한 식품 소비패턴의 변화의 가속화로 고부가가치 산업으로 변화하고 있습니다. 경제성장에 따른 소비 수준의 향상, 레저의 증가, 웰빙으로 대표되는 식생활 양상의 변화에 상응하여 지속적인 성장을 이루고 있는 산업입니다.(경기변동의 특징) 대부분의 음식료 제품은 가공, 저장, 수송, 판매를 통해 음식료품을 소비자가 원하는 형태와 시기에 공급함으로써 내수시장에서 소비되는 전형적인 내수산업으로 국내 경기변동에 따라 제품 판매량의 증감이 나타나고 있습니다. 그러나 음식료 제품은 생필품으로 소득과 가격 탄력성이 낮아 경기변동에 둔감한 경기 방어적인 특성을 보이는 산업입니다.(시장의 특성) 국내시장의 경우 주로 중간제품과 ODM 제품을 생산하기 때문에 납품업체의 매출에 영향을 받을 수 있습니다.(자원조달의 특성) 식품제조 특성상 주요 원재료는 농산물이 주를 이루고 있으며, 이로 인해 농산물의 작황 및 수매 상황에 민감합니다. 소비자의 건강에 대한 관심 확대로 천연원료의 사용이 점차 늘어가고 있는 실정입니다.(경쟁요소) 잼/시럽제품 등 일부 품목에 시장경쟁요인이 있으나, 타 경쟁업체 비해 경력이 풍부한 연구진 및 신규품목 개발에 대한 발 빠른 대응으로 신제품 개발의뢰 및 계약체결이 우선시되고 있습니다.(영업개황) 프레시코는 식음료품의 제조 및 도/소매, 수출입을 영위하는 기업으로서 지속적인 품질관리와 원가 경쟁력향상, 연구 개발 및 마케팅력 강화 등 체질개선에 심혈을 기울이고 있습니다. 당사는 잼류 가공품을 제조하여 납품하는 것을 주력으로 하고 있으며, 이는 Dairy, 아이스크림, 베이커리, Food service 4가지로 구분을 할 수 있습니다. Dairy 부문의 경우 떠먹는 요구르트(Stirred yogurt)와 드링크 요구르트(Drinkable yogurt)의 원재료로 사용이 되며 아이스크림은 콘, 바 등, 베이커리는 제빵이나 쿠키, 케익의 잼으로 사용이 되며 Food service는 Smoothies와 같이 프랜차이즈 매장 등에서 음료 BASE로 사용이 되고 있습니다. 업종은 식음료품 제조회사로서 주요 제품은 잼/시럽으로 주로 1차 원료 가공 생산 및 대기업의 ODM 방식으로 제품을 생산하고 있고, 시장점유율을 높이기 위해 다양한 신제품 개발 및 가격경쟁력을 강화하고 있습니다.(신규사업 관련 내용) 프레시코는 '캐치! 티니핑' 시즌5 캐릭터를 활용한 어린이 전용 건강 간식 음료 4종과 냉동식품 4종을 출시하였습니다. 워터젤리와 키즈홍삼 제품을 동시에 출시하여 소비자의 선택지를 넓혔으며 맛과 건강을 모두 고려하여 워터젤리 제품에는 식이섬유와 비타민C를, 키즈홍삼 제품에는 홍삼, 과일 농축액을 첨가하고 냉동식품 또한 네가지 종류의 다양한 제품군(치킨너겟, 함박스테이크, 크리스피핫도그, 치즈핫도그)을 출시하여 경쟁력을 확보하였습니다. 향후 프레시코의 유통노하우와 경쟁력을 기반으로 매출을 확대해 나갈 계획입니다. [음료 부문] (산업의 특성) 음료산업은 타 산업에 비해 경기변동에 의한 영향보다는 유행성과 트렌드에 크게 반응하는 산업입니다. 국내 가공제품의 경우 생산성과 가공비의 영향 보다는 원재료에(설탕/농축액 등)의한 원가 변동 요인이 크게 발생 하고 있습니다.(경기변동의 특성 및 계절성) 음료산업은 타 사업에 비해 경기 변동의 영향을 덜 받는 편이나, 동절기에 매출이 감소하는 계절적인 요인을 보이는 특성이 있습니다.(시장의 특성) 세계의 콤부차(Kombucha) 시장은 지속적으로 성장할 전망이며, 미국에서 콤부차는 탄산음료를 대체하는 건강음료로 성장할 것으로 예상하고 있습니다. 국내 콤부차 시장도 성장가능성을 높게 평가받고 있습니다. 국내 콤부차 시장은 도입기로써 점차 소비자 인식을 높이고 있습니다. 콜라, 사이다 같은 탄산음료도 슈가제로 제품을 출시하는 등 최근 건강 트렌드인 저당/저칼로리 음료의 시장은 더욱 확대될 것으로 예상됩니다. 콤부차의 인지도가 높은 상황에서 건강탄산에 대한 소비자의 니즈를 바탕으로 향후 콜라, 사이다 등의 탄산음료를 대체할 것으로 예상하고 있습니다. 한국농수산식품유통공사 가공식품 세분시장현황(음료류)에 따르면 2022년 기준 국내 혼합음료 시장규모는 약 1조 1천억원, 국내 탄산음료 시장규모는 약 2조 6천억원입니다. (경쟁요소) 국내 다양한 업체들이 RTD콤부차를 출시하였습니다. 국내 RTD콤부차 시장에 대기업의 새로운 참여는 국내 콤부차 시장 확대에 긍정적인 영향을 줄 것으로 예상됩니다. 수많은 분말콤부차 제품이 우후죽순 생겨나고 있지만, 브랜드간 차별화 요소가 거의 없고 가격 경쟁이 심화되고 있습니다.(영업개황) ODM, 온라인, 리테일을 중심으로 국내시장을 공략하고 있으며, 특히 인스타그램 등 SNS 및 온라인 마케팅 활동 강화를 통하여 온라인시장의 매출 확대를 도모하고 있습니다.

ODM의 경우, 2019년 국내 대규모 프랜차이즈 커피체인점을 시작으로 안정적인 실적을 보이고 있습니다. 2020년 이후에는 신규 ODM 콤부차를 개발 및 출시해 콤부차 시장을 확대하고 있습니다. 아임얼라이브 콤부차는 싱가포르, 미국, 베트남 지역에서 다양한 경로로 입점이 완료되어 판매되고 있습니다. 적극적인 판매활동을 기반으로 향후 수출 확대가 이어질 것으로 기대하고 있습니다.

온라인은 자사몰을 중심으로 브랜드 홍보와 마케팅 활동을 전개하고 있으며, 오픈마켓과 소셜커머스의 입점을 통한 판매를 확대하고 있습니다. 또한 기존의 전통적인 오픈마켓/소셜커머스 유통채널 외 전문몰을 신규 발굴해 매출확대를 도모하고 있습니다.

대형마트에서도 신규 입점 및 판촉을 강화하고 전국단위 영업 커버리지를 확대하여 소비자 접근성을 강화했습니다. 국내 주요 백화점들과 PK 마켓 등 하이엔드 매장에도 입점해 프리미엄 제품으로서 이미지를 구축했습니다. 또한 카페형 프렌차이즈 입점을 추진 함으로써 판매 채널을 확대해 나가고 있습니다.

[화장품 부문](산업의 특성 및 성장성) 화장품 산업은 소비재 산업으로서 고객의 주목을 받기 위한 차별적인 신제품 개발과 마케팅이 중요합니다. 또한, 상품의 가치 증대 및 이미지 제고를 위해 디자인, 패키지, 광고 등의 투자와 더불어, 차별화된 연구 역량과 트렌드를 예측하고 다양한 카테고리의 제품을 생산 및 유통할 수 있는 인프라 확보도 필요합니다.

소비 트렌드에 민감하며, 계절적 수요 변동과 개인별 선호 차이로 인해 제품의 종류가 매우 다양한 특성을 가지고 있습니다. 최근에는 기능성 화장품, 클린/비건 뷰티, 맞춤형 화장품, 이너뷰티에 대한 관심이 늘어나고 있으며, 다양한 영역과의 콜라보레이션, 친환경 패키지 등 개념 있는 소비를 위한 패키징 기술에 대한 관심도 높아지고 있습니다.

(경기변동의 특성) 과거 화장품 산업은 소비재 산업으로서 고객의 소득 및 소비 수준의 변화에 민감한 영향을 받고 있었으나, 최근 화장품이 필수 소비재로서 인식되면서 이전보다 경기변동에 비탄력적인 산업이 되었습니다. 또한, 최근 화장품 산업은 고객의 주목을 받기 위한 차별적인 신상품 개발과 마케팅, 유통경로 확보 등이 중요합니다. 패션 트렌드에 민감한 여성들이 주요 고객인 산업 특성으로 인해 상품의 수명주기가 짧고, 계절적 수요 변동과 개인별 선호 차이로 인해 상품의 종류가 매우 다양한 특성을 가지고 있습니다.

화장품은 경기 변동에 민감한 산업입니다. 경기가 호황일 때는 소비자들의 소비 지출이 증가하면서 화장품 시장이 성장하지만, 경기가 침체되면 소비자들의 소비 지출이 감소하면서 화장품 시장이 위축되는 경향을 보입니다.

(시장의 특성) 소비자의 기능성 화장품, 유기농 화장품, 친환경 화장품 등 고품질의 제품에 대한 수요가 증가하고 있으며, 개인별 맞춤형 화장품에 대한 선호도가 증가하고 있습니다.

또한, K-뷰티의 인기가 높아지면서 중국, 미국, 유럽 등 글로벌 시장에서 한국 화장품 기업들의 진출과 경쟁이 동시에 심화되고 있습니다. 현지 진출 기업은 각자 차별화된 제품과 마케팅 전략으로 글로벌 시장에서 경쟁하고 있습니다.

최근 화장품 시장은 ODM/OEM 발달 및 온라인과 멀티브랜드숍의 확대로 인해 기초와 색조 모두 다양한 중소형 브랜드들이 새롭게 진입하며 산업 내 경쟁이 증대되고 있습니다. 특히, 온라인 채널은 지속적인 강세를 보이며 화장품 시장의 주요 유통 채널로 자리잡고 있습니다.

(경쟁요소) 에이치엘비생활건강은 높아지는 소비자의 기대에 부응하기 위해 차별화된 성분을 바탕으로 고급화 전략을 추구하여 신규 브랜드를 런칭하고 있습니다. 안전한 성분과 처방을 기본으로 하고, 매출 증대와 홍보를 위해 다양한 컨텐츠의 개발에도 힘을 쏟고 있습니다. 에이치엘비생활건강은 다양한 소비자수요 충족을 위해 1) 트러블 진정(테트라포스), 2) 비건 항산화 케어(엘리샤코이), 3) 미백케어(미인실록) 다양한 종류의 브랜드를 출시하여 판매 중에 있으며 그 외에도 해외시장 진출과 협업, 신제품 개발에 힘쓰고 있습니다. (영업개황) 에이치엘비생활건강은 2004년에 설립되어 해외시장에서 22개국에 진출하여 판매망을 구축한 글로벌 기업입니다. 화장품 산업은 K-Beauty를 기반으로 하여 지난 수년간 급격한 성장을 보였습니다. 에이치엘비생활건강은 이에 발맞춰 지속적으로 전담 부서에서 해외의 각종 전시회에 참가하고 행사를 진행하여 판매망을 확장하고 있습니다. 국내에서는 쿠팡, 네이버 등의 온라인 채널을 통해 회사 제품을 판매 중이며, 외국인 관광객이 집중되는 명동 택스프리 매장 4점과 국내 대형백화점의 면세점에 입점하여 브랜드와 제품을 홍보, 판매하고 있습니다. [기타 부문] 당사의 종속회사가 영위하고 있으나 매출 등 차지하는 비중이 미진하여 주요사업으로 분류되지 않는 부문을 별도로 기재하였습니다. [바이오](산업의 특성 및 성장성) 신약개발은 평균 10~15년 이상의 긴 연구개발 기간과 투자가 필요하며, 성공확률이 낮으나 성공시 고수익이 보장되는 산업입니다. 신약개발은 기초와 발굴로 구성된 Discovery 단계, 비임상과 임상 단계로 구성된 Devleopment 단계와 상용화 3단계로 구성되어 있습니다. R 투자의 증가와 임상시험의 복잡성으로 인해 신악개발비용은 갈수록 증가하는 추세입니다. 전세계적인 고령화와 복지사회로의 전환으로 의약품 수요는 차세대 전략 산업으로 지속적으로 증가할 전망입니다. 1) 1) 생명공학정책연구센터: 국내 신약개발 R 활성화를 위한 신약개발 현황 및 신약개발비 분석 (시장여건) 에이치엘비라이프케어는 국내 여성 암 중 가장 높은 순위를 기록하고 있는 유방암에 대응하기 위한 연구에 매진하고 있습니다. 기술의 발전으로 타 암종 대비 완치율과 생존율이 높지만 유방암 진단건수는 지속해서 증가하고 있습니다. 삼중음성유방암 진단 시 여성호르몬 수용체(에스트로겐, 프로게스테론)와 HER2(사람 표피 성장 인자 수용체)를 갖지 않게 되며 평균 진단 연령이 낮고 전이율은 높은 특성을 가지고 있습니다. 전이 시 5년 생존율이 평균 12%에 불과하며 수용체의 부재로 인해 표적항암제 사용이 불가해 강한 부작용을 지닌 화학항암제 외 치료 방법이 뚜렷하지 않은 상황입니다. 한국MSD의 항 PD-1 면역항암제인 '키트루다'가 치료제로 활성화 되어있으나 급여 등재가 이루어지지 않은 상황입니다.(영업개황 및 향후 계획) 에이치엘비라이프케어는 기존 항 PD-1 면역항암제에 반응하지 않는 환자들에게 효과를 보일 수 있으며, 단순히 면역 억제를 해제하는 것을 넘어 면역을 활성화하는 기전의 새로운 면역항암제 약물을 발굴 중에 있습니다. 동물 실험을 통하여 효능을 확인할 예정이며 이후에는 미세암환경을 제어하는 타겟을 함께 표적할 수 있는 이중항체 혹은 다중항체로 면역세포 활성화 효능 극대화를 목표로 하고 있습니다. 이와 더불어 진단, 치료, 예방에 아우르는 만성질환 통합솔루션 개발 또한 계획 중에 있습니다.[패션잡화](산업의 특성 및 성장성) 패션산업은 소비자의 욕구나 시대적 유행에 따라 그에 걸맞는 상품을 제공하는 것이 핵심으로 경기 민감성이 높지만, 최근에는 소비자의 니즈, 욕구를 분석하는 정보 취득과 분석 기술이 접목되고, 더 나아가 라이프스타일에 대한 침투율이 높아지고 있는 고부가가치 산업입니다. 또한, 인터넷 환경의 발달로 인해 기존 백화점, 대리점, 아울렛, 면세점 등의 전통적 유통망과 함께 인터넷몰까지 그 저변이 확대되고 있습니다. 패션 산업은 최근 경기 불황과 소비심리 하락, 정치적 불안정으로 인해 저성장 기조를 이어갔으며 전반적인 업계 상황에 대한 침체가 전망되고 있습니다. (시장여건) 패션소비자의 관심사와 트렌드 변화로 전통적인 시장의 성장세가 둔화되고 있습니다. 기존 소비자의 관심사가 뷰티, F 등 인접한 다양한 영역으로 분산되고 있으며, 무엇보다 패션이 더이상 쇼핑리스트의 우선 순위를 차지하지 못하고 있다는 게 업계 전문가의 의견입니다. 시장은 이와 같이 침체된 상황에서 뚜렷한 개성을 가진 브랜드와 철학을 기반으로 새로운 소비 경험을 제공해야 할 것을 요구하고 있습니다.(영업개황 및 향후계획) 앨리브랜즈는 모자, 안경, 스카프 등 제품으로 구성된 쓰리치얼스 브랜드를 운영 중에 있으며, 별도의 마츠마츠 브랜드를 통해 가방 판매 영역에서 경쟁력을 강화할 예정입니다. 자신만의 추구미를 지향하는 Z세대의 '페르소비'를 겨냥한 브랜드 개발에 힘쓰고 있으며, 기존에 존재하지 않는 신선한 브랜드 철학으로 다가가고 있습니다. 앨리브랜즈는 해당 분야의 경험과 노하우가 풍부한 인력풀을 세대별로 다양하게 구성하여 전통적인 패션사업 방식에서 벗어나 기존과 다르게 변화하는 패션시장에서 혁신적인 성과를 거두고자 노력하고 있습니다. (출처: 삼성패션연구소가 내다본 '25년 패션 시장 전망 및 '24년 패션 산업 10대 이슈 )

나. 지적재산권 관련[미디어커머스, 식품, 음료]

구분	총 등록건수	비고

특허(식품, 음료)	3	-

국내상표(식품, 음료)	10	-

국내상표(미디어커머스)	74	-

발명의 명칭	특허등록번호/등록일	비고

Glucuronic acid와 D-saccharic acid-1,4-lactone(DSL) 함량이 증진된 콤부차 제조방법	제10-1918643호
(2018.11.08)	특허

신규한 초산발효균주 및 이를 이용한 콤부차 음료의 제조방법	제10-2243418호
(2021.04.16)	특허

효모 자가분해물을 질소원으로 이용한 콤부차 제조방법	제10-2273812호
(2021.06.30)	특허

[화장품]

구분	총등록건수	비고

국 내 상 표	13	-

해 외 상 표	24	-

의장(디자인)	2	-

특 허	3	-

발명의 명칭	특허등록번호/등록일	비고

휴대용 피부상태 분석 장치 및 이를 이용한 피부관리 서비스 방법	제 10-1647318
(2016.08.04)	특허실용

피부 상태 분석 장치 및 이를 이용한 피부 관리 서비스 방법	제 10-11706373
(2017.02.07)	특허실용

락토바실러스 사균체를 유효성분으로 포함하는 항노화용 화장품 조성물	제 10-2270939
(2021-06-24)	특허실용