유안타증권 분기보고서 (2018.03)
5. 재무제표 주석

1. 회사의 개요 유안타증권 주식회사(이하 '회사')는 유가증권의 매매ㆍ중개ㆍ대리ㆍ인수 등을 사업목적으로 1962년 6월 4일에 설립되었고, 1988년 1월 21일에 주식을 상장하였습니다. 회사는 2001년 11월 30일에 동양현대종합금융주식회사(이하 "동양현대종합금융")를 흡수합병하였으며 이에 따라 2001년 12월 1일자로 상호를 동양증권주식회사에서동양종합금융증권주식회사로 변경하였습니다. 그리고, 2005년 10월 1일 및 2010년 3월 13일에 각각 관계기업인 동양오리온투자증권주식회사 및 동양선물주식회사를 흡수합병하였습니다. 이후, 회사는 금융산업의 구조개선에 관한 법률시행령에 근거하여 종합금융업이 2011년 11월 30일에 종료됨에 따라 2011년 12월 1일자로 사명을 동양종합금융증권주식회사에서 동양증권주식회사로 변경하였습니다. 또한, 대주주 변경으로 인하여 2014년 10월 1일자로 사명을 동양증권주식회사에서 유안타증권주식회사로 변경하였습니다. 회사의 결산일은 2013년 6월 28일 정기주주총회 결의에 따라 2013년 4월 1일자로 개시되는 사업연도부터 12월 31일로 변경되었습니다. 회사는 본점 이외에 67개 지점을 두고 영업활동을 하고 있으며, 당분기말 현재 자본금은 1,062,544백만원(우선주 자본금 64,561백만원 포함)으로서 대주주는 보통주 지분의 54.19% (108,162,450주)를 소유하고 있는 Yuanta Securities Asia Financial Services Ltd. 입니다.

이 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며, 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다.

2. 중요한 회계정책 2.1 재무제표 작성기준 회사의 2018년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 요약분기재무제표 는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 요 약분기재무제표는 보고기간말인 2018년 3월 31일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

2.1.1 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

회사 는 201 8 년 1월 1일로 개시 하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였습니다. (1) 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 회사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 해당 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다 .

(2) 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. (3) 기업회계기준해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준 서 제1109호 '금융상품' 제정 회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하였습니다. 기준서 제1109호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며, 종전 장부금액과 최초적용일의 장부금액의 차이는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)으 로 인식하였습니다 . 동 기준서의 적용으로 인한 영향의상세 정보는 주석 37 에서 설명하고 있습니다.

(5) 기업회계기준 서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 제정 회사는 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 기준서 제1115호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며 최초 적용 누적효과는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)에 인식되도록 소급하여 적용하였습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 중요한 영향은 없습 니 다 . 2.1.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표됐으나 2018년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (1) 기업회계기준서 제1116호 '리스'2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스'를 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1116호를 2019년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할 예정입니다. 새로운 기준서는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를인식해야 합니다. 회사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위해 사전검토 작업 중이며 보고일 현재 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를 제공하는 것이 실무상 어렵습니다.

2.2 회계정책 요약분기재무제표 의 작 성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.1.1 에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

2.2.1 법인세비용 중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다. 2.2.2 금융자산

(1) 분류

2018년 1월 1일부터 회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

- 공정가치 측정 금융자산 (기타포괄손익 또는 당기손익에 공정가치 변동 인식)
- 상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. 단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. (2) 측정

회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. 내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.

① 채무상품

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다. (가) 상각후원가계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. (나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. (다) 당기손익-공정가치측정 금융자산상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식합니다. ② 지분상품

회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 당기손익으로 인식합니다. (3) 손상

회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다.

2.2.3 수익인식 회사는 2018년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하 여, 모든 유형의 고객과의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 요약분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법 과 아래에서 설명하는 기업회계기준서 제1109호 도입으로 인한 회계추정 및 가정을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과동일합니다.

(1) 금융자산의 손상

주석 35 에 공시된 바와 같이 기준서 제1109호의 금융자산의 손실충당금은 채무불이행위험과 기대신용률에 대한 가정에 근거하였습니다. 회사는 이러한 가정을 세우고 손상 계산을 위한 투입요소를 선택할 때 보고기간말의 미래 전망에 대한 추정 및 과거 경험, 현재 시장 상황에 근거하여 판단합니다.

4. 영업부문 정보 (1) 영업부문에 대한 주요 내용영업부문의 주요 구분은 최고경영진에게 보고되는 내부보고자료와 동일한 방식으로 보고하고 있습니다. 영업부문은 제공되는 상품과 서비스의 성격, 고객별 분류 및 회사의 조직을 기초로 나뉘어지며, 이를 기초로 주요 부문별 정보를 공시합니다. 회사는 보고기간말 현재 증권업 단일 영업부문으로 구성되어 있습니다.

(2) 당 분기 및 전 기 중 영업수익의 10% 이상을 차지하는 외부고객은 없습니다 .

5. 예치금 당 분기말 및 전기말 현재 예치금의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	당분기말	전 기말

투자자예탁금별도예치금(예금)	1,508,951	1,508,951

장내파생상품거래예치금	260,053,434	205,772,438

정기예적금	561,925,500	587,419,800

당좌개설보증금	38,000	38,000

송금예치금	6,320,844	345,098

기타예치금	7,496,155	960,074

합계	837,342,884	796,044,361

상기 예치금 중 일부 금액은 사용이 제한되어 있습니다(주석 32 참조).

6. 당기손익-공정가치금융자산 및 당기손익인식금융부채 / 단기매매금융자산 및 부채 당 분기말 및 전기말 현재 회사가 보유하고 있는 당기손익-공정가치금융자산 / 단기매매금융자산 중 대여유가증권 및 재매입유가증권, 당기손익인식금융부채 / 단기매매금융부채 중 매도유가증권의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원) . (1) 대여유가증권 및 재매입유가증권의 내역(전체가 제거되지 않은 양도 금융자산)

구 분	당분 기말	전기말	주요 대여처

대여유가증권(*1)	주식	-	626,767	NH투자증권 등

재매입유가증권(*2)	국공채	80,390,664	93,168,650	한국증권금융

특수채	339,096,670	288,248,160	한국증권금융

회사채	59,541,236	77,829,313	한국증권금융

소계	479,028,570	459,246,123

(*1) 회사는 금융기관과의 유가증권 대차계약을 통하여 유가증권을 대여하였으며, 회사가 해당 유가증권에 대한 보유자로써의 지위를 가지고 있으며, 차입자는 해당 유가증권에 대해서 매도하거나 담보로 제공할 권리를 가지고 있습니다. (*2) 회사는 금융기관과 재매입을 조건으로 해당 유가증권을 거래금융기관에 양도하고, 거래상대방인 금융기관은 해당 자산에 대하여 매도하거나 담보제공할 권리를 보유합니다. 다만, 해당 유가증권의 이자수취 권리는 회사가 보유합니다. 재매입유가증권과 관련된 부채는 금융기관에 대한 환매조건부채권매도 458,760백만원 (전기 : 439,921 백만원) 입니 다.

(2) 매도유가증권

구 분	당 분기말	전기말

주식	13,841,760	29,241,672

국공채	83,514,126	164,962,168

특수채	210,196,120	250,353,560

집합투자증권	45,537,762	3,986,381

합계	353,089,768	448,543,781

7. 파생상품 당 분기말 및 전기 말 현재 당기손익-공정가치금융자산 및 당기손익인식금융부채 / 단기매매금융상품으로 분류된 보유중인 파생상품의 미결제약정내용 및 공정가치의 세부내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기말	전기말

약정금액(*1)	자산	부채	약정금액(*1)	자산	부채

이자율관련	장내파생상품	선물(*2)	537,146,049	52,945	333,725	638,178,619	247,435	161,304

장외파생상품	스왑	3,946,103,500	1,699,341	4,801,674	3,554,205,500	1,105,592	3,518,685

소계	4,483,249,549	1,752,286	5,135,399	4,192,384,119	1,353,027	3,679,989

통화관련	장내파생상품	선물(*2)	34,384,588	-	-	31,628,458	-	-

장외파생상품	선도	952,207,251	8,649,577	13,035,009	933,327,993	20,431,515	13,812,410

스왑	18,130,500	345,067	-	21,428,000	235,333	-

소계	1,004,722,339	8,994,644	13,035,009	986,384,451	20,666,848	13,812,410

주식 및 주가지수관련	장내파생상품	선물(*2)	1,487,633,878	6,276,335	22,715,071	1,352,009,707	21,282,833	8,452,130

옵션	5,563,798,048	122,616,493	224,151,016	5,429,010,888	113,956,171	168,261,492

소계	7,051,431,926	128,892,828	246,866,087	6,781,020,595	135,239,004	176,713,622

장외파생상품	스왑	839,224,717	23,796,308	44,663,123	601,623,025	14,962,143	32,065,106

옵션	274,908,533	4,187,924	683,615	234,451,079	6,928,680	1,912,099

소계	1,114,133,250	27,984,232	45,346,738	836,074,104	21,890,823	33,977,205

상품관련	장외파생상품	옵션	123,600	779	-	123,600	1,213	-

스왑	31,543,340	885,536	996,022	29,103,000	459,690	649,760

소계	31,666,940	886,315	996,022	29,226,600	460,903	649,760

신용관련	장외파생상품	스왑	545,605,950	8,822,364	2,789,027	739,331,060	5,446,255	2,178,219

합계	14,230,809,954	177,332,669	314,168,282	13,564,420,929	185,056,860	231,011,205

(*1) 약정금액은 원화 대 외화 거래에 대해서는 외화기준 계약금액을, 외화 대 외화 거래에 대해서는 매입외화 계약금액을 기준으로 보고기간종료일 현재 매매기준율을 적용하여 환산한 금액입니다. (*2) 선물거래는 일일정산되어 예치금에 반영되나, 해외장내선물거래는 일일정산되지 않고 결제일에 정산됩니다.

8. 당기손익-공정가치복합금융자산

당 분기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치복합금융자산 으로 분류된 파생결합증권및 기 타복합금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분 기말	전기말

주가연계증권	5,027,618	-

파생상품결합증권	277,763,335	-

합계	282,790,953	-

9. 당기손익인식지정금융상품 (1) 당 분기말 및 전기말 현재 당기손익인식금융상품으로 지정한 파생결합증권 및 투자자예탁금별도예치 금(신탁)의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분 기말	전기말

당기손익인식지정금융자산

주가연계증권(*1)	-	9,736,629

파생상품결합증권(*1)	-	260,764,208

투자자예탁금별도예치금(신탁)(*2)	-	2,622,525,200

합계	-	2,893,026,037

당기손익인식지정금융부채

매도주가연계증권	391,260,033	383,659,202

매도파생상품결합증권	837,239,941	843,935,513

합계	1,228,499,974	1,227,594,715

(*1) 계약상 현금흐름이 특정일에 원리금의 수취로만 구성되어 있는 금융상품이 아니므로 기업회계기준서 제1109호에서 당기손익인식의 지정이 불필요하여 당기손익-공정가치복합금융자산으로 계정재분류하였습니다(주석 8 참조).(*2) 계약상 현금흐름이 특정일에 원리금의 수취로만 구성되어 있는 금융상품이 아니므로 기업회계기준서 제1109호에서 당기손익인식의 지정이 불필요하여 당기손익-공정가치금융자산으로 계정재분류하였습니다.

(2) 신용위험 변동으로 인한 당기손익인식지정금융부채의 변동 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	매도주가연계증권	매도파생상품결합증권	합계

기초	-	-	-

회계정책의 변경 효과	(346,751)	5,235,566	4,888,815

수정 후 기초	(346,751)	5,235,566	4,888,815

신용위험 변동으로 인한 공정가치 변동금액(*1)	-	-	-

제거로 실현되어 기타포괄손익에 표시한 금액	109,829	(42,811)	67,018

기말	(236,922)	5,192,755	4,955,832

법인세 효과	57,335	(1,256,647)	(1,199,311)

법인세 효과 반영 후 기말	(179,587)	3,936,108	3,756,521

(*1) 회사는 부도율, 손실률, 무위험 금리를 이용하여 평가일 현재 해당 부채의 미래 기대 현금흐름을 할인하는 방식으로 신용 위험을 측정하고 있으며, 신용 사건 발생에 따른 변동 금액을 표시하고 있습니다.

10. 기타포괄손익-공정가치측정증권 / 매도가능금융자산 당 분기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정증권 중 기타금융자산 및 전기말 매도가능금융자산 중 기타매도가능금융자산의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기말	전기말

손해배상공동기금	유가증권시장공동기금	-	2,178,256

선물시장공동기금	-	13,462,411

예탁결제원기금	-	229,768

이자율스왑공동기금	-	104,251

기업어음증권	3,690,765	13,582,807

합계	3,690,765	29,557,493

상기 유가증권시장공동기금 및 선물시장공동기금은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률에 의거하여 각각 유가증권시장 및 선물시장에서의 매매거래의 위약으로 인하여발생하는 손해를 배상하기 위하여 한국거래소에 적립하고 있는 금액으로 사용이 제한되어 있습니다. 당분기말 현재 손해배상공동기금은 기타당기손익-공정가치금융자산으 로 대체되었습니다 . 당분기말 현재 보유하고 있는 지분증권 중 기타포괄손익-공정가치측정증권의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

종목명	지정 이유	공정가치	배당금

국민행복기금	비계약적 이익을 위해 보유	5,199,352	-

한국자금중개	비계약적 이익을 위해 보유	4,534,859	114,685

한국증권금융	비계약적 이익을 위해 보유	6,595,421	300,749

한국예탁결제원	비계약적 이익을 위해 보유	9,653,474	272,479

한국거래소	비계약적 이익을 위해 보유	102,486,031	1,034,563

케이아이디비채권중개	비계약적 이익을 위해 보유	500,000	25,000

동부생명	비계약적 이익을 위해 보유	35,231,179	1,547,023

삼일기업공사	비계약적 이익을 위해 보유	2,506,000	63,000

Esae capital	비계약적 이익을 위해 보유	7,612	-

합계	166,713,928	3,357,498

11. 종속기업 및 관계기업투자

당 분기 및 전분 기 중 종 속기업 및 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당분기	기초	취득	처분	기말

관계기업	동양자산운용(주)	12,480,335	-	-	12,480,335

KoFC-동양 Pioneer Champ2010-5호	164,000	-	-	164,000

동양농식품2호투자펀드	1,284,000	-	-	1,284,000

폴라리스오션사모투자전문회사	1,540,522	-	-	1,540,522

유안타제2호기업인수목적 주식회사	24,000	-	-	24,000

유안타제3호기업인수목적 주식회사	35,000	-	-	35,000

KVIC-유안타2015해외진출펀드	880,000	-	-	880,000

동양차이나사모유상증자전문투자형사모증권1호	1,530,932	-	-	1,530,932

유안타세컨더리2호펀드	1,043,901	-	-	1,043,901

종속기업	유안타 인베스트먼트(주)	56,228,086	-	-	56,228,086

Yuanta Financial (Hong Kong) Ltd.,	19,559,324	-	-	19,559,324

와이케이스카이(주) 등 21개사(*1)	-	-	-	-

합계	94,770,100	-	-	94,770,100

(*1) 자산유동화를 위한 구조화기업으로 지배기업의 소유지분율이 과반수 미만이나 피투자자 관련활동에 대한 힘, 변동이익 노출, 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을 사용하는 능력을 종합적으로 고려하여 지배하고 있다고 판단하였습니다.

전분기	기초	취득	처분	기말

관계기업	동양자산운용(주)	12,480,335	-	-	12,480,335

KoFC-동양 Pioneer Champ2010-5호	268,000	-	(104,000)	164,000

KoFC-동양 Pioneer Champ2011-11호	316,000	-	-	316,000

동양농식품2호투자펀드	1,284,000	-	-	1,284,000

폴라리스오션사모투자전문회사	6,391,025	-	-	6,391,025

유안타제1호기업인수목적 주식회사	24,000	-	-	24,000

유안타제2호기업인수목적 주식회사	24,000	-	-	24,000

KVIC-유안타2015해외진출펀드	880,000	-	-	880,000

동양차이나사모유상증자전문투자형사모증권1호	3,500,000	-	-	3,500,000

종속기업	유안타 인베스트먼트(주)	56,228,086	-	-	56,228,086

Yuanta Financial (Hong Kong) Ltd.,	19,559,324	-	-	19,559,324

와이케이스카이(주) 등 12개사(*1)	-	-	-	-

합계	100,954,770	-	(104,000)	100,850,770

(*1) 자산유동화를 위한 구조화기업으로 지배기업의 소유지분율이 과반수 미만이나 피투자자 관련활동에 대한 힘, 변동이익 노출, 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을 사용하는 능력을 종합적으로 고려하여 지배하고 있다고 판단하였습니다.

12. 대출채권

금융투자업자는 투자매매업 또는 투자중개업을 영위하는 과정에서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 또는 금융투자업규정에서 규정하는 제한된 범위 내에서의 대출업무를 수행합니다. 금융투자업자의 재무제표에서 대출채권은 신용공여금, 환매조건부매수, 대여금, 대출금, 매입매출채권, 대지급금, 사모사채 등으로 구성되어 있습니다.

(1) 당 분기말 및 전기말 현재 만기연장 및 이자율 경감 등이 조정된 대출채권의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

여신종류	당 분기말	전기말(*1)

연 할인율(%)	채권잔액	대손충당금	연 할인율(%)	채권잔액	대손충당금

법정관리	-	-	-	2 ~ 8	3	-

기업개선작업	3 ~ 11	7,757,024	5,780,260	3 ~ 11	7,757,024	5,637,806

만기연장	8	4,102,739	1,494,985	-	-	-

합계	11,859,763	7,275,245	7,757,027	5,637,806

( *1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

(2) 법정관리가 진행 중인 회사에 대한 여신회사는 당분기말 현재 법정관리 절차가 진행 중인 차주에 대한 여신이 없습니다(전기말: 3천원).

(3) 기업개선작업 대상기업에 대한 여신현황 회사는 당분기말 현재 기업개선작업이 진행 중인 기업에 대한 여신 7,757백만원(전기말: 7,757백만원)이 있으며, 잔액에 대하여 5,780백만원(전기말: 5,638백만원)의 대손충당금을 계상하고 있습니다. 한편, 동 여신에 대한 회수결과는 기업개선작업의 진행결과에 따라 영향을 받을 수 있습니다.

(4) 만기연장 및 이자율 등이 조정된 대출채권 회사는 당분기말 현재 원채권의 조건을 조정한 여신 4,103백만원이 있으며, 잔액에 대하여 1,495백만원 의 대손충당금을 계상하고 있습니다. 한편 동 여신에 대한 회수결과는 차주의 상환능력 및 담보에 따라 영향을 받을 수 있습니다.

13. 대손충당금 내역

(1) 당 분기말 및 전기말 현재 대출채권 및 기타자산에 설정된 대손충당금의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	당분 기말	전기말(*1)

장부금액	대손충당금	장부금액	대손충당금

대출채권	신용공여금	929,580,353	(4,321,732)	865,253,995	-

환매조건부채권매수	908,000,000	-	850,700,000	-

대여금	8,583,761	(13,174)	8,669,263	(12,555)

사모사채	887,488	(39,136)	5,905,947	(134,997)

대지급금	4,240,886	(3,338,593)	4,234,357	(3,333,286)

부도채권	-	-	3	-

부도어음	136,136	(42,488)	136,136	(44,311)

기타대출채권	82,629,024	(56,147,905)	83,056,432	(56,661,295)

소계	1,934,057,648	(63,903,028)	1,817,956,133	(60,186,444)

기타자산	자기거래미수금	130,834,265	-	65,114,241	-

위탁매매미수금	187,740,575	(85,734)	200,757,800	-

기타미수금	43,191,827	(3,492,093)	28,046,160	(3,922,198)

미수수익	40,447,339	(1,442,291)	32,246,695	(1,424,780)

보증금 및 기타자산	42,324,031	(194,931)	-	-

소계	444,538,037	(5,215,049)	326,164,896	(5,346,978)

합계	2,823,133,722	(69,118,077)	2,144,121,029	(65,533,422)

( *1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

(2) 당 분기 및 전 분 기 중 대출채권에 대한 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기(*1)

기초(*2)	(61,615,390)	(68,728,859)

할인효과 해제	583,229	629,519

환입(전입)	(2,870,867)	(564,339)

기말	(63,903,028)	(68,663,679)

( *1) 전분기는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.(*2) 당분기 기초금액은 회계정책변경 효과가 반영된 금액입니다(주석 37 참조).

(3) 당분 기 말 및 전기말 현재 대출채권 대비 대손충당금 설정비율은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기말	전기말(*1)

대출채권	1,934,057,648	1,817,956,133

대손충당금	(63,903,028)	(60,186,444)

설정비율(%)	3.30	3.31

( *1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

당분기말 현재 대출채권 및 기타자산 등 대손충당금에 대한 기대신용손실 인식 및 측정 방법과 그 변동액은 주석 35.2 신용위험에 기재하였습니다.

14. 유형자산

(1) 당 분기 및 전 분기 중 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당분기	토지	건물	구축물	차량운반구	기구비품	합계

취득원가

기초	19,486,588	43,435,829	6,190,590	17,240	69,404,256	138,534,503

취득	-	-	-	-	998,914	998,914

처분	-	-	-	-	(1,142,591)	(1,142,591)

기타	-	-	-	-	44,350	44,350

기말	19,486,588	43,435,829	6,190,590	17,240	69,304,929	138,435,176

감가상각누계액	-	(13,679,117)	(951,762)	(17,239)	(59,816,377)	(74,464,495)

장부금액	19,486,588	29,756,712	5,238,828	1	9,488,551	63,970,680

전분기	토지	건물	구축물	차량운반구	기구비품	합계

취득원가

기초	19,486,588	43,412,006	6,190,590	99,197	67,985,901	137,174,282

취득	-	107,869	-	-	1,271,411	1,379,280

처분	-	(84,046)	-	-	-	(84,046)

기타	-	-	-	-	117,038	117,038

기말	19,486,588	43,435,829	6,190,590	99,197	69,374,350	138,586,554

감가상각누계액	-	(12,303,547)	(797,858)	(97,185)	(58,523,821)	(71,722,411)

장부금액	19,486,588	31,132,282	5,392,732	2,012	10,850,529	66,864,143

(2) 회사의 유형자산 중 일시 운휴중이거나 매각예정으로 분류된 유형자산은 없으며,당분기말 및 전기말 현재 손상된 유형자산은 없습니다.

15. 투자부동산 (1) 당 분기 및 전 분기 중 투자부동산 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기	전 분기

토지	건물	합계	토지	건물	합계

취득원가

기초	74,231,648	74,119,339	148,350,987	82,940,856	81,777,480	164,718,336

취득	-	-	-	-	131,893	131,893

처분	-	-	-	-	(102,764)	(102,764)

기말	74,231,648	74,119,339	148,350,987	82,940,856	81,806,609	164,747,465

감가상각누계액	-	(24,363,907)	(24,363,907)	-	(23,536,892)	(23,536,892)

장부금액	74,231,648	49,755,432	123,987,080	82,940,856	58,269,717	141,210,573

(2 ) 당분기말 및 전기말 현재 취득원가로 계상된 투자부동산의 총공정가치는 134,916백만원 및 134,916백만원입니다. 해당 투자부동산의 공정가치는 평가 대상투자부동산의 소재지역에서 최근에 동 투자부동산과 유사한 부동산을 평가한 경험이 있는 전문적인 자격을 갖춘 독립된 평가자에 의해 측정되었습니다. (3) 상기 투자부동산과 관련하여 당분기 및 전분기 중에 발생한 투자부동산 관련 임대수익은 각각 880백만원 및 760 백만원 입니다.

16. 무형자산 당 분기 및 전분 기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당 분기	소프트웨어개발비	소프트웨어	회원권	기타무형자산 (*1)	합계

취득원가

기초	102,459,320	29,315,346	8,772,779	18,603,784	159,151,229

취득	67,430	480,283	2,361,999	-	2,909,712

기말	102,526,750	29,795,629	11,134,778	18,603,784	162,060,941

감가상각누계액	(91,927,863)	(26,731,620)	-	(885,375)	(119,544,858)

손상차손누계액	-	-	(298,462)	-	(298,462)

장부금액	10,598,887	3,064,009	10,836,316	17,718,409	42,217,621

전 분기	소프트웨어개발비	소프트웨어	회원권	기타무형자산 (*1)	합계

취득원가

기초	101,011,430	28,637,295	9,550,510	18,603,784	157,803,019

취득	1,217,275	493,085	-	-	1,710,360

처분	-	-	(1,043,375)	-	(1,043,375)

기말	102,228,705	29,130,380	8,507,135	18,603,784	158,470,004

감가상각누계액	(82,649,573)	(25,128,159)	-	(649,275)	(108,427,007)

손상차손누계액	-	-	(298,462)	-	(298,462)

장부금액	19,579,132	4,002,221	8,208,673	17,954,509	49,744,535

(*1) 회사의 기타무형자산은 금융결제원 특별참가금 및 전기 이전 (주)동양레저 회생계획에 근거하여 부여가 된 골프장 사용권으로 구성되어 있습니다. 이 중 금융결제원 특별참가금은 내용연수가 한정되어 있지 않으므로 상각하지 아니합니다.

1 7. 기타자산 (1) 당 분기말 및 전기말 현재 미수금의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	거래처	당 분기말	전기말

자기매매미수금	한국거래소	130,834,265	65,114,241

위탁매매미수금(고객)	개인 등	187,654,841	186,412,640

위탁매매미수금(거래소)	한국거래소	-	14,345,160

미수미결제현물환	외환은행 등	11,684,158	-

기타미수금	28,015,576	24,123,962

합계(*1)	358,188,840	289,996,003

(*1) 대손충당금 차감 후 금액입니다.

(2) 당분기 중 기타자산 대손충당금 전입금액은 478백만원이며, 전분기 중 기타자산 대손충당금 환입금액은 294 백만원 입니다.

18. 예수부채

당 분기말 및 전기말 현재 예수부채의 세부내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

종류	당 분기말	전기말

투자자예수금

위탁자예수금	1,208,374,913	1,054,070,733

장내파생상품거래예수금	162,821,993	145,025,332

저축자예수금	28,857,593	27,314,121

기타고객예수금	1,524,214,459	1,556,603,749

소계	2,924,268,958	2,783,013,935

수입담보금

신용대주담보금	4,210,684	4,480,839

신용공여담보금	5,112,754	2,571,171

소계	9,323,438	7,052,010

합계	2,933,592,396	2,790,065,945

19. 차입부채

(1) 당분기말 및 전기말 현재 환매조건부채권매도의 내용은 다음과 같습니다(단위: 천원)

차입처	연이자율(%)당분기말	당분 기말	전기말

기관 및 다수의 개인들(*1)	1.25~1.75	3,661,267,487	3,267,723,425

(*1) 당기손익-공정가치측정금융자산을 담보로 제공하고 있습니다(주석 32 참조).

(2) 당분 기말 및 전기말 현재 차입금의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

과목	차입처	연이자율(%)당분기말	당 분기말	전기말

원화차입금	한국증권금융	CD+0.0~0.5	912,646,561	852,351,864

1.77	170,000,000	255,000,000

중국공상은행	2.80	30,000,000	-

중국은행	2.90	30,000,000	-

중국은행 및 공상은행	-	-	100,000,000

하이투자증권	2.05	50,000,000	50,000,000

전자단기발행사채	SK증권	2.04	99,899,154	49,955,248

1.78	29,998,533	19,999,032

하이투자증권	2.04	99,879,513	49,955,249

합계	1,422,423,761	1,377,261,393

(3) 당분 기 말 및 전기말 현재 사채의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	발행일	상환일	연이자율(%)	당 분기 말	전기말

제84회 후순위전환사채	13.05.31	19.05.31	2.00	16,000,000	16,000,000

제85회 후순위전환사채	14.12.29	22.12.29	4.40	106,650,000	107,140,000

제86회 전환사채	15.12.17	18.12.17	1.00	76,404,295	76,499,995

소계	199,054,295	199,639,995

사채상환할증금	5,282,206	5,285,457

전환권조정	(14,276,848)	(15,462,779)

사채할인발행차금	(260,950)	(278,953)

합계	189,798,703	189,183,720

상기 전환사채(무보증)의 발행 내용은 다음과 같습니다.

- 제84회 후순위전환사채

표시이자율/보장수익률	2.00% / 4.50%

일반사채의 유효이자율	4.95%

전환비율	사채액면 금액을 5,000원으로 나눈 주식수의 100%

전환청구기간	2014.05.31 ~ 2019.04.30

특약사항	원리금지급청구권은 모든 비후순위채권보다 후순위이며 당 사채보다 열후한 후순위채권 및 주주의 권리보다는 선순위임. 전환권 행사는 신청한 직전 회계연도 말에 이루어진 것으로 간주.

- 제85회 후순위전환사채

표시이자율/보장수익률	4.40% / 4.40%

일반사채의 유효이자율	7.29%

전환비율	사채액면 금액을 5,000원으로 나눈 주식수의 100%

전환청구기간	2015.12.29 ~ 2022.11.29

특약사항	원리금지급청구권은 모든 비후순위채권보다 후순위이며 당 사채보다 열후한 후순위채권 및 주주의 권리보다는 선순위임. 전환권 행사는 신청한 직전 회계연도 말에 이루어진 것으로 간주

-제86회 전환사채

표시이자율/보장수익률	1.00% / 2.10%

일반사채의 유효이자율	3.31%

전환비율	사채액면 금액을 5,000원으로 나눈 주식수의 100%

전환청구기간	2016.01.17~ 2018.11.17

당 분 기 중 상기 후순위전환사채의 일부가 전환 청구됨에 따라 보통주 19,140주를 발행하였으며, 이에 따라 보통주 자본금이 95,700천원 증가하였습니다(주석 22 참조).

20. 충당부채 (1) 당 분 기말 및 전기말 현재 충당부채의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기말	전기말

복구충당부채	1,619,784	1,559,583

소송충당부채(*1)	5,794,444	6,035,006

기타충당부채(*2)	4,255,472	4,262,152

미사용약정충당부채	7,290	-

합계	11,676,990	11,856,741

(*1) 전기이전 회사는 계열사가 발행한 금융상품의 판매에 대한 감독당국의 분쟁조정 등의 결과로 지급될 수 있는 배상금에 대하여 충당부채 934억원을 인식하였습니다. 2014년7월 이후 감독당국은 민원이 제기된 금액에 대하여 10차례에 걸쳐 분쟁조정금액 676억원을 의결하여 회사는 일부 금액을 제외하고 배상금을 지급하고 있습니다. 분쟁조정은 법적인 구속력이 없으므로 투자자나 회사가 조정안에 대하여 합의하지 아니한 경우나 민원을 제기하지 아니한 일부 투자자의 경우 소송을 제기하여 진행 중에 있습니다. 회사는 관련 소송에 대하여 30억원의 충당금을 설정하고 있습니다. 금융상품 판매 관련 소송을제외한 여타 소송에 대하여는 28억원의 충당금을 설정하고 있으며 이는 소송의 판결에 따라 조정될 수 있습니다.(*2) 기타충당부채는 감독원 분쟁조정 중 보고일 현재까지 미지급된 금액으로 보고일 현재까지 미지급된 분쟁조정금액은 43억원입니다. .

(2) 당 분기 및 전분 기 중 복구충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

기초	1,559,583	1,542,562

증가	44,350	117,039

사용	-	(158,876)

상각 할인액	15,851	10,610

기말	1,619,784	1,511,335

복구충당부채는 보고기간말 현재 임차점포의 미래 예상 복구비용의 최선의 추정치를적절한 할인율로 할인한 현재가치입니다. 동 복구비용의 지출은 개별 임차점포의 임차계약 종료시점에 발생할 예정이며, 이를 합리적으로 추정하기 위하여 과거 3개년간 임차계약이 종료된 임차점포의 평균존속기간을 이용하였습니다. 또한 예상 복구비용을 추정하기 위하여 과거 3개년간 복구공사가 발생한 점포의 실제 복구공사비용의 평균값 및 3개년간 평균 인플레이션율을 사용하였습니다.

21. 기타부채

21.1 퇴직급여 회사가 운영하고 있는 확정급여제도는 최종임금기준 연금제도이며, 동 연금제도는 종업원의 일생에 걸쳐 보장된 일정 금액의 연금을 지급하는 제도입니다. 연금의 수준은 종업원의 근무기간 및 최종 임금에 근거하여 산출되며, 연금은 기금에 적립되어 외부 전문 신탁사에 의하여 운영되고 있습니다. 한편, 기금을 운영하는 외부 전문 신탁사는 국가의 규제를 받습니다.

(1) 당분기 및 전분기 중 손익계산서에 반영된 금액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

당기근무원가	3,400,537	2,822,453

순이자원가	455,228	347,965

종업원 급여에 포함된 총 비용(*1)	3,855,765	3,170,418

(*1) 퇴직위로지급액 및 사외적립자산기대수익이 포함되기 전 금액입니다.

(2) 당분기말 및 전기말 현재 순확정급여부채의 산정내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	76,800,969	72,001,633

사외적립자산의 공정가치	(7,649,882)	(7,693,274)

국민연금전환금	(978)	(978)

재무상태표상 부채	69,150,109	64,307,382

21.2 기타 부채 (1) 당분 기 말 및 전기말 현재 미지급금의 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	거래처	당 분기말	전기말

자기매매미지급금	한국거래소	162,539,560	12,814,164

위탁매매미지급금	개인 등	192,879,522	221,111,185

미지급미결제현물환	하나은행 등	11,692,873	-

기타미지급금	168,300	142,467

합계	367,280,255	234,067,816

(2) 당분기말 및 전기말 현재 기타부채의 기타로 분류한 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기말	전기말

지급결제부채	26,143,793	32,324,939

사모사채인수확약부채	17,591,714	-

기타	281,565,620	165,519,311

합계	325,301,127	197,844,250

22. 자본

(1) 자본금 1) 당 분기말 및 전기말 현재 자본금의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	주당금액(원)	발행할 주식수(주)	당분기말	전기말

발행주식수(주)	자본금	주식발행초과금	발행주식수(주)	자본금

보통주	5,000	400,000,000	199,596,576	997,982,880	1,303	199,577,436	997,887,180

우선주	12,912,212	64,561,060	-	12,912,212	64,561,060

합 계	400,000,000	212,508,788	1,062,543,940	1,303	212,489,648	1,062,448,240

2) 당분기 중 자본금의 변동내역은 다음과 같습니다.(단위: 천원)

구 분	보통주	우선주	합계

주식수(주)	자본금	주식수(주)	자본금	주식수(주)	자본금

당기초	199,577,436	997,887,180	12,912,212	64,561,060	212,489,648	1,062,448,240

전환사채의전환	19,140	95,700	-	-	19,140	95,700

당기말	199,596,576	997,982,880	12,912,212	64,561,060	212,508,788	1,062,543,940

(2) 기타자 본항목 당 분기 말 및 전기말 현재 기타자본항목의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분 기말	전기말

자기주식	(56,356,376)	(56,356,376)

(3) 기타포괄손익누계액 1) 당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기말	전기말

반영 전	법인세 효과	반영 후	반영 전	법인세 효과	반영 후

매도가능증권평가이익	-	-	-	122,008,094	29,510,430	92,497,664

기타포괄손익-공정가치 금융자산 평가손익	99,205,280	24,007,678	75,197,602	-	-	-

기타포괄손익-공정가치 금융자산 처분손익	(1,957,593)	(473,737)	(1,483,855)	-	-	-

당기손익-공정가치지정금융부채자기신용위험 변동손익	4,955,832	1,199,311	3,756,521	-	-	-

당기손익-공정가치지정금융부채자기신용위험 처분손익	(67,018)	(16,218)	(50,799)	-	-	-

순확정급여부채의 재측정요소	(7,753,929)	(1,876,451)	(5,877,479)	(6,289,840)	(1,522,141)	(4,767,699)

합계	94,382,572	22,840,583	71,541,990	115,718,254	27,988,289	87,729,965

2) 당분 기 및 전 분기 중 기타포괄손익의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전 분기

기초(*1)	76,623,300	85,464,355

증감	(6,703,577)	(7,642,076)

재분류조정	-	(991,879)

법인세효과	1,622,266	-

기말	71,541,989	76,830,400

(*1) 당분기 기초금액은 회계정책변경 효과가 반영된 금액입니다(주석 37 참조).

(4) 이익잉여금(결손금)1) 당 분기 말 및 전기말 현재 이익잉여금(결손금)의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기말	전기말

법정적립금(*1)	-	9,838,959

대손준비금	-	-

임의적립금	107,364	107,364

미처분이익잉여금(미처리결손금)	16,942,954	(29,595,643)

합계	17,050,318	(19,649,320)

(*1) 회사는 상법에 의거 자본금의 2분의 1에 달할 때까지 배당할 때마다 배당금의 100분의 10 이상을 이익준비금으로 적립하여야 하는 바, 동 준비금은 자본전입과 결손보전 이외에는 사용할 수 없습니다.

2) 대손준비금

회사는 금융투자업규정에 근거하여 한국채택국제회계기준에 의한 대손충당금이 감독목적상 요구되는 충당금 적립액 합계금액에 미달하는 금액만큼을 대손준비금으로 적립하도록 요구받고 있습니다. 감독목적상 요구되는 충당금 적립액은 금융투자업감독규정상에서 규정하는 기업 및 개인대출채권, 지급보증 및 대출확약등을 각 호별로 감독규정상의 최저적립률을 적용하여 결정한 금액과 위험가중자산 산출 목적의 내부등급법을 활용하여 산출한 예상손실 금액 중 큰 금액으로 결정됩니다.

동 대손준비금은 이익잉여금에 대한 임의적립금 성격으로 기존의 대손준비금이 결산일 현재 적립하여야 하는 대손준비금을 초과하는 경우에는 그 초과금액을 환입 처리할 수 있고, 미처리결손금이 있는 경우에는 미처리결손금이 처리된 때부터 대손준비금을 적립하도록 하고 있습니다.

① 당분 기 말 및 전기말 현재 대손준비금 잔액은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기말	전기말

대손준비금 적립액	-	-

대손준비금 적립예정금액	-	-

대손준비금 잔액	-	-

② 당 분기 및 전분 기 중 대손준비금 전입액 및 대손 준비금 반영 후 조정손익 등은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

대손준비금 전입(환입)액	-	-

대손준비금 반영 후 조정이익	29,019,294	7,595,983

대손준비금 반영 후 주당 조정이익	141원	37원

상기 대손준비금 반영 후 조정이익은 한국채택국제회계기준에 의한 수치는 아니며, 법인세 효과 고려전의 대손준비금 전입액을 당기순이익에 반영하였을 경우를 가정하여 산출된 정보입니다.

3) 배당금 당기 및 전기에 지급된 배당금은 없습니다.

23. 수수료수익과 수수료비용 당 분기 및 전 분기 중 수수료수익, 수수료비용 및 순수수료손익은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

수수료수익

수탁수수료	59,559,161	32,839,909

인수및주선수수료	3,204,791	1,779,769

집합투자증권취급수수료	4,511,070	4,025,134

자산관리수수료	899,544	794,605

신탁보수	1,368,199	1,197,755

기타수수료수익	7,726,026	8,160,899

소계	77,268,791	48,798,071

수수료비용

매매수수료	4,141,547	3,210,420

투자자문수수료	712,273	10,773

기타수수료비용	2,982,829	2,572,910

소계	7,836,650	5,794,103

순수수료이익	69,432,141	43,003,968

24. 당기손익-공정가치금융상품 / 단기매매금융상품 관련 순손익 당 분기 및 전 분기 중 당기손익-공정가치금융상품 및 단기매매금융상품 공정가치의 변동에 의한 평가 및 처분순손익의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

당기손익-공정가치금융상품	처분손익	8,858,338	-

평가손익	24,427,596	-

소계	33,285,934	-

단기매매금융자산	처분손익	-	8,559,045

평가손익	-	(15,565,667)

소계	-	(7,006,622)

단기매매금융부채	상환손익	(7,596,075)	(4,300,756)

평가손익	671,916	7,524,676

소계	(6,924,159)	3,223,920

파생상품	거래손익	26,027,520	147,085,389

평가손익	(24,735,825)	(93,019,755)

소계	1,291,695	54,065,634

합계	27,653,470	50,282,932

25. 당기손익-공정가치 복합금융상품 / 당기손익인식지정금융상품 손익 당분기 및 전분기 중 당기손익-공정가치 복합금융상품 / 당기손익인식지정금융상품 으로 분류된 파생결합증권과 매 도파생결합증권의 공정가치의 변동에 의한 평가손익 및 처분(상환)손익의 내역은 다음과 같습니다 (단위: 천원).

구분	당분기	전분기

파생결합증권	처분손익	4,569,707	744,364

평가손익	(7,462,882)	1,906,805

소계	(2,893,175)	2,651,169

매도파생결합증권	상환손익	(8,950,130)	(6,015,740)

평가손익	5,113,982	(13,561,173)

소계	(3,836,148)	(19,576,913)

투자자예탁금별도예치금(신탁)(*1)	평가이익	-	9,430,025

합계	(6,729,323)	(7,495,719)

(*1) 당기손익-공정가치금융상품 평가손익으로 분류되었습니다.

26. 기타포괄손익- 공정가치측정증권 / 매도가능금융자산 관련 손익 당분기 및 전분기 중 기타포괄손익-공정가치측정증권 / 매도가능금융자산의 처분손익 및 손상차손의 내역은 다음과 같습니다.

구분	당분기	전분기

처분손익	-	902,769

손상차손	-	(1,798,238)

합계	-	(895,469)

27. 이자수익과 이자비용 당 분기 및 전 분기 중 이자수익 및 이자비용의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).(1) 이자수익

구분	당분기	전분기

현금및예치금	5,685,396	5,609,317

당기손익-공정가치측정증권	19,317,281	-

단기매매금융자산	-	16,790,362

대출채권 및 수취채권(*1)	21,384,170	16,957,360

기타금융자산	696,354	319,560

합계	47,083,201	39,676,599

(*1) 당분기 및 전분기 중 대출채권과 관련하여 손상자산으로부터 발생한 이자수익 금액은 각각 583백만원과 630백만원입니다.

(2) 이자비용

구분	당분기	전분기

예수부채	4,512,063	3,804,356

차입부채	21,964,307	19,537,000

기타금융부채	339,594	182,716

합계	26,815,964	23,524,072

28. 기타 영업손익 당 분기 및 전 분기 중 기타영업손익 중 기타의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).(1) 기타의영업수익

구분	당 분 기	전 분기

매도파생결합증권 이연거래일손익인식평가조정전입	8,670,284	4,065,867

파생상품 이연거래일손익인식평가조정전입	12,277,978	5,091,923

기타의영업수익(기타)	1,293	3,150,052

합계	20,949,555	12,307,842

(2) 기타의영업비용

구분	당 분 기	전 분기

파생결합증권 이연거래일손익인식평가조정전입	646,797	602,805

파생상품 이연거래일손익인식평가조정전입	15,590,462	5,649,424

기타의영업비용(기타)	316,512	168,404

합계	16,553,771	6,420,633

29. 영업 외손익

당 분기 및 전분 기 중 영업외손익의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). (1) 영업외수익

구분	당 분 기	전분 기

유형자산처분이익	2,080	-

임대료	880,258	760,319

복구공사이익	-	77,839

잡수익	17,523	16,077

기타의영업외수익	348,785	1,448,153

합계	1,248,646	2,302,388

(2) 영업외비용

구분	당 분 기	전분기

유형자산처분손실	85	52,175

투자부동산처분손실	-	63,795

무형자산처분손실	-	12,000

기부금	101,000	5,000

잡손실	22	13

복구공사손실	-	119,280

기타의 영업외비용	139,714	2,952,462

합계	240,821	3,204,725

30. 법인세비용회사의 법인세비용은 누적 이월결손금으로 인하여 이연법인세 한도 적용 효과가 반영되어 있습니다.

3 1. 현금흐름표 (1) 당분 기 말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	당분 기 말	전기말

보통예금	37,384,654	43,591,684

당좌예금	2,976,933	4,401,056

정기예적금	20,000,000	30,000,000

외화예금	58,268,165	67,442,729

MMDA	9,753,024	12,915,521

기타	611,100,000	508,137,660

합계	739,482,776	666,488,650

(2) 당분 기 및 전 분기 중 현금의 유입과 유출이 없는 거래의 주요내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

유형자산으로 대체	44,350	117,039

채권의 주식 전환	3,063,967	-

전환사채의 전환	95,700	-

합계	3,204,017	117,039

32. 우발 및 약정사항

(1) 금융기관 약정사항1) 당분기말 및 전기말 현재 금융기관과 체결하고 있는 약정은 다음과 같습니다(단위:천원).

금융기관	차월약정(*2)

당분기말	전기말

신한은행(*1)	108,000,000	108,000,000

우리은행(*1)	14,000,000	14,000,000

하나은행(*1)	10,000,000	10,000,000

HSBC 서울지점(*3)	30,900,000	30,900,000

SC은행	10,000,000	10,000,000

합계	172,900,000	172,900,000

(*1) 상기 약정에 대해 정기예금 18,500백만원이 담보로 제공되어 있습니다.(*2) 종합통장대출 한도가 포함되어 있습니다. (*3) 차상위 지배기업인 Yuanta Securities Co., Ltd.로부터 Letter of Comfort를 제공받고 있습니다(주석 33 참조).

2) 상기 약정 외에 한국증권금융과 담보금융차입금, 유통금융차입금, 할인어음, 기관운용자금대출, 채권딜러금융 및 일중자금거래에 대하여 각각 500,000백만원, 700,000백만원, 255,000백만원, 737,849백만원, 500,000백만원, 200,000백만원의 한도약정을 체결하고 있습니다. 또한, 중국은행 및 공상은행과 각각 30,000백만원의 텀론약정을 체결하였습니다. 이외에도 HSBC 서울지점과 USD 30,000,000의 일일결제한도 약정을 체결하였으며 차상위 지배기업인 Yuanta Securities Co.,Ltd.로부터 Letter of Comfort를 제공받고 있습니다.

(2) 당 분기 말 및 전기말 현재 담보제공자산의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	세부내역	담보제공처	당분기말	전기말	담보제공사유

현금성자산	정기예적금	신한은행 등	20,000,000	20,000,000	차액결제 담보

예치금	정기예적금	한국증권금융 등	541,925,500	587,419,800	OTC담보/대차거래 담보 등

당좌개설보증금	국민은행 등	38,000	38,000	당좌거래 담보

기타예치금	한국예탁결제원 등	6,500,000	-	대차거래 담보

소계	548,463,500	587,457,800

당기손익-공정가치측정증권(*1,2)	주식	한국증권금융 등	7,491,950	-	대차담보

한국거래소	1,508,000	-	선물담보

채권	국민은행 등	182,396,546	-	OTC담보

한국증권금융 등	320,304,266	-	대차담보

한국거래소	5,588,249	-	CCP증거금담보

대고객 등	3,090,321,213	-	RP매도담보

DLS	IBK투자증권	103,296,316	-	OTC담보

소계	3,710,906,540	-

단기매매금융자산(*1,2)	주식	한국증권금융 등	-	11,093,930	대차담보

한국거래소	-	17,792,610	선물담보

채권	국민은행 등	-	219,172,802	OTC담보

한국증권금융 등	-	263,945,646	대차담보

한국거래소	-	5,537,681	CCP증거금담보

대고객 등	-	2,655,233,825	RP매도담보

DLS	IBK투자증권	-	107,044,981	OTC담보

소계	-	3,279,821,476

기타포괄손익-공정가치측정증권(*1)	주식	한국증권금융	102,486,031	-	대차담보

매도가능금융자산(*1)	주식	한국증권금융	-	105,014,733	대차담보

자기주식(*1)	주식	한국증권금융	30,877,500	26,634,000	대차담보

유형자산/투자부동산(*3)	건물	한국주택금융공사 등	37,054,121	37,054,121	근저당권 및 전세권

토지	한국주택금융공사 등	18,879,831	18,879,831	근저당권 및 전세권

소계	55,933,952	55,933,952

합계	4,468,667,523	4,074,861,961

(*1) 보고기간 말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 작성되었습 니다.(*2) 환매조건부매도의 담보로 제공되었으나 회사의 자산으로 계상되지 아니하는 차입유가증권과 환매조건부매수의 담보로 제공받은 금융자산은 상기 내역에서 제외되었습니다. ( * 3) 당분기말 현재 담보설정금액은 9,344백만원(전기말: 9,344백만원) 입니 다 .

(3) 당 분기 말 및 전기말 현재 제공받은 담보의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

세부내역	담보제공처	당분기말	전기말	담보제공사유

외화예금	KB증권	64,344,011	56,670,045	대차담보

원화예금	NH투자증권 등	204,781,254	103,651,254	대차담보/OTC담보

채권	미래에셋대우 등	177,658,379	176,300,695	OTC담보

미래에셋대우 등	958,166,060	890,088,341	RP매수담보

합계	1,404,949,704	1,226,710,335

(4) 당 분기 말 및 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	세부내역	예치기관	당 분기 말	전기말

예치금	파생상품거래	예금(*1)	Newedge 외	96,518,744	55,437,597

투자자예탁금별도예치금(*2)	예금	한국증권금융	1,508,951	1,508,951

당기손익-공정가치금융자산	투자자예탁금별도예치금(*2)	신탁예금 (*3)	한국증권금융	2,622,457,939	-

장내파생 (*3)	한국증권금융	109,408,213	-

법인MMF	한국증권금융	46,283,160	-

당기손익인식지정금융자산	투자자예탁금별도예치금(*2)	신탁예금 (*3)	한국증권금융	-	2,520,229,787

장내파생 (*3)	한국증권금융	-	101,057,316

법인MMF	한국증권금융	-	1,238,097

기타당기손익-공정가치금융자산	유가증권시장공동기금(*4)	한국거래소	2,401,544	-

선물시장공동기금(*4)	한국거래소	16,563,412	-

예탁결제원기금(*4)	한국예탁결제원	221,653	-

CCP이자율스왑공동기금(*4)	한국거래소	104,510	-

매도가능금융자산	유가증권시장공동기금(*4)	한국거래소	-	2,178,256

선물시장공동기금(*4)	한국거래소	-	13,462,411

예탁결제원기금(*4)	한국예탁결제원	-	229,768

CCP이자율스왑공동기금(*4)	한국거래소	-	104,251

당기손익-공정가치금융자산	CCP이자율스왑공동기금(*4)	한국거래소	40,532	-

단기매매금융자산	CCP이자율스왑공동기금(*4)	한국거래소	-	404,344

합계	2,895,508,658	2,695,850,778

(*1) 해외파생상품거래증거금(*2) 자본시장과금융투자업에관한법률 및 금융투자업규정에 따른 투자자예탁금 보호 (*3) 금융투자업규정 제4-38조의 규정에 따라 순이체한도(970억원)에 해당하는 투자자예탁금을 특전금전신탁의 방법으로 은행예금에 운용하고 신탁수익권을 신한은행에 차액결제담보로 제공함 (*4) 자본시장과금융투자업에관한법률 상 손해배상공동기금적립

(5) 계류중인 소송사건 회사는 당분기말 현재 총 28건(소송가액: 1,172,450백만원)의 소송사건에 피소되어 있고, 총 8건(소송가액: 16,566백만원)의 소송을 제소한 상태입니다. 당분기말 현재 상기소송과 관련하여 총 5,794백만원의 충당부채를 설정하였습니다. (6) 기타사항 1) 대출확약 및 유동성공여 약정 회사는 당분기말 현재 와이케이스카이(주) 외 20개의 자산유동화전문회사와 자산유동화거래 관련하여 3,486억원을 한도로 하는 사모사채인수확약을 체결하고 있으며, 이지스전문투자형사모부동산투자신탁에 대한 임차권펀드의 채무이행을 보증하기 위해 10억원을 한도로 이행보증을 제공하고 있습니다. 당분기말 현재 약정에 따라 이행하거나 인수한 금융자산은 없습니다.

2) 보험가입 현황당분기말 및 전기말 현재 유형자산 및 투자부동산에 대한 주요 보험가입의 내용은 다음과 같습 니다(단위:천원).

보험종류	부보자산	부보금액	보험가입처

당분기말	전기말

금융기관종합보험	5,000,000	5,000,000	현대해상화재보험 외 6개사

임원배상책임보험	10,000,000	10,000,000	현대해상화재보험 외 6개사

개인정보보호배상책임보험	3,000,000	3,000,000	삼성화재해상보험, 현대해상화재보험

영업점 종업원신원보증보험	98,060,000	98,060,000	서울보증보험

전자금융거래배상책임보험	1,000,000	1,000,000	동부화재 외 3개사

재산종합보험	건물	148,820,056	148,820,056	KB손해보험, NH농협손해보험

농기계종합보험 및 자동차보험	차량운반구	300,000	300,000	KB손해보험

주택화재보험	투자부동산	18,250,000	18,250,000	삼성화재해상보험

3) 운용리스 당분 기 및 전분 기 현 재 해지불능리스계약에 따라 지급해야 할 미래 최소리스료는 다음과 같습니다 (단위:천원).

구분	당분기	전분기

최소리스료	54,790,607	66,080,391

1년이내	14,139,529	14,716,105

1년초과 5년이내	40,651,078	46,596,590

5년초과	-	4,767,696

당기손익에 반영된 리스료	3,917,313	4,004,274

최소리스료	3,917,313	4,004,274

33. 특수관계자(1) 지배기업 등의 현황

1) 당분기말 현재 회사의 지배기업은 Yuanta Securities Asia Financial Services Ltd.(지분율 54.19%)이며, 최상위 지배기업은 Yuanta Financial Holding Co., Ltd. 입니다.

(2) 종속기업 등의 현황 1) 종속기업 현황

기업명	지분율(%)

당분기말	전기말

유안타인베스트먼트(주)	100.00	100.00

Yuanta Financial (Hong Kong) Ltd.	100.00	100.00

와이케이스카이(주)(*1)	-	-

티에이치제오차(주)(*1)	-	-

와이케이에이피티제일차(주)(*1)	-	-

와이케이에스더블유제이차(주)(*1)	-	-

와이케이파크(주)(*1)	-	-

와이케이제이피제이차(주)(*1)	-	-

뉴스타파워제일차(주)(*1)	-	-

와이케이뉴엔씨제일차(주)(*1)	-	-

와이케이하프문제이차(주)(*1)	-	-

와이케이뉴엔씨제이차(주)(*1)	-	-

와이케이아레나(주)(*1)	-	-

와이케이헤센(주)(*1)	-	-

이엘에프제오차(주)(*1)	-	-

와이케이에코(주)(*1)	-	-

와이케이오봉(주)(*1)	-	-

와이케이마블(주)(*1)	-	-

와이케이인더스(주)(*1)	-	-

와이케이모짜르트(주)(*1)	-	-

와이케이디웨이제이차(주)(*1)	-	-

와이케이비즈(주)(*1)	-	-

와이케이블루오션제일차(주)(*1)	-	-

(*1) 자산유동화를 위한 구조화기업으로 지배기업의 소유지분율이 과반수 미만이나 피투자자 관련활동에 대한 힘, 변동이익 노출, 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을 사용하는 능력을 종합적으로 고려하여 지배하고 있다고 판단하였습니다.

2) 회사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 관계기업 및 기타특수관계자

구분	당분기말	전기말	비고

관계기업	동양자산운용(주)	동양자산운용(주)

KoFC-동양 Pioneer Champ2010-5호	KoFC-동양 Pioneer Champ2010-5호	회사의 종속기업인 유안타인베스트먼트(주)가업무집행사원으로서 유의적인 영향력을 행사

폴라리스오션사모투자전문회사	폴라리스오션사모투자전문회사	업무집행사원으로서 유의적인 영향력을 행사

유안타제2호기업인수목적주식회사	유안타제2호기업인수목적주식회사	의사결정기구에 참여 등을 통해 유의적인 영향력을 행사

유안타제3호기업인수목적주식회사	유안타제3호기업인수목적주식회사	의사결정기구에 참여 등을 통해 유의적인 영향력을 행사

기타특수관계자	Yuanta Securities(Hong Kong)	Yuanta Securities(Hong Kong)	Yuanta Financial Holdings의 종속기업

Yuanta Futures	Yuanta Futures	Yuanta Financial Holdings의 종속기업

유안타저축은행	유안타저축은행	Yuanta Financial Holdings의 종속기업

임직원	임직원

(3) 당분 기 및 전 분기 중 특수관계자에 대한 주요거래 내용은 다음과 같습니다(단위 :천원 ).

1) 수익 및 비용 등 거래(자금거래 포함)

당분기	회사명	수익	비용

지배기업	Yuanta Securities Asia Financial Services	-	1,725,632

Yuanta Securities(Taiwan)	-	306,748

종속기업	유안타 인베스트먼트(주)	166,163	291

와이케이스카이(주)	132,949	-

티에이치제오차(주)	693,702	-

와이케이에이피티제일차(주)	147,440	-

와이케이에스더블유제이차(주)	73,568	-

와이케이파크(주)	97,024	-

와이케이제이피제이차(주)	141,235	-

뉴스타파워제일차(주)	162,728	-

와이케이뉴엔씨제일차(주)	84,334	-

와이케이하프문제이차(주)	124,425	-

와이케이뉴엔씨제이차(주)	72,741	-

와이케이아레나(주)	140,764	-

와이케이헤센(주)	192,557	-

이엘에프제오차(주)	168,768	7,455

와이케이에코(주)	92,070	-

와이케이오봉(주)	153,489	-

와이케이마블(주)	57,160	-

와이케이인더스(주)	178,885	-

와이케이모짜르트(주)	78,232	-

와이케이디웨이제이차(주)	24,464	-

와이케이비즈(주)	4,960	-

와이케이블루오션제일차(주)	8,037	-

관계기업	동양자산운용(주)	-	494

폴라리스오션사모투자전문회사	24,078	-

기타특수관계자	Yuanta Securities(HongKong)	-	4

유안타저축은행	11,689	150

임직원	74,259	-

합계	3,105,721	2,040,774

전분기	회사명	수익	비용

지배기업	Yuanta Securities Asia Financial Services	-	1,796,431

Yuanta Securities(Taiwan)	-	96,164

종속기업	유안타 인베스트먼트(주)	124,273	196

와이케이월드제일차 (주)	114,122	-

와이케이라이온 (주)	265,370	-

피날레동삭제오차 (주)	153,863	-

와이케이스카이 (주)	136,265	-

티에이치제오차 (주)	649,921	-

이엘에프제삼차 (주)	287,188	6,350

와이케이캠프 (주)	107,034	-

와이케이브라운제이차 (주)	93,636	-

와이케이유니온 (주)	84,812	-

와이케이에듀 (주)	41,197	-

와이케이디웨이 (주)	79,696	-

와이케이에이피티제일차 (주)	62,137	-

관계기업	폴라리스오션사모투자전문회사	260,148	-

KoFC-동양 Pioneer Champ2010-5호	668,000	-

KoFC-동양 Pioneer Champ2011-11호	60,000	-

기타특수관계자	임직원	68,469	-

합계	3,256,131	1,899,141

2) 주요 채권 및 채무 잔액(자금거래 포함)

당분기말	회사명	채권	채무

지배기업	Yuanta Securities Asia Financial Services	-	106,677,841

Yuanta Securities(Taiwan)	-	-

종속기업	유안타 인베스트먼트(주)	-	558,441

와이케이스카이(주)	225,549	292,236

티에이치제오차(주)	-	83,987

와이케이에이피티제일차(주)	1,347,541	1,507,629

와이케이에스더블유제이차(주)	131,555	194,434

와이케이파크(주)	1,242,748	1,217,945

와이케이제이피제이차(주)	-	77,804

뉴스타파워제일차(주)	313,998	636,724

와이케이뉴엔씨제일차(주)	245,588	398,843

와이케이하프문제이차(주)	460,940	531,161

와이케이뉴엔씨제이차(주)	296,854	354,522

와이케이아레나(주)	686,984	778,442

와이케이헤센(주)	1,940,586	2,048,166

이엘에프제오차(주)	332,832	1,951,286

와이케이에코(주)	1,864,469	1,637,184

와이케이오봉(주)	-	87,717

와이케이마블(주)	504,860	497,283

와이케이인더스(주)	2,034,121	2,202,537

와이케이모짜르트(주)	904,056	869,982

와이케이디웨이제이차(주)	814,955	962,346

와이케이비즈(주)	925,766	1,036,724

와이케이블루오션제일차(주)	1,539,531	1,540,018

관계기업	동양자산운용(주)	-	14

폴라리스오션사모투자전문회사	24,078	-

유안타제2호기업인수목적 주식회사	776,000	-

유안타제3호기업인수목적 주식회사	665,000	-

기타특수관계자	Yuanta Securities(HongKong)	83,427	86,412

Yuanta Futures	4,265,746	-

유안타저축은행	3,198	200,000

임직원	8,456,563	-

합계	30,086,945	126,429,678

전기말	회사명	채권	채무

지배기업	Yuanta Securities Asia Financial Services	-	107,168,459

Yuanta Securities(Taiwan)	-	19,678

종속기업	유안타인베스트먼트(주)	-	686,686

이엘에프제오차(주)	-	1,408,952

관계기업	동양자산운용(주)	-	54

폴라리스오션사모투자전문회사	48,820	-

유안타제2호기업인수목적 주식회사	776,000	-

유안타제3호기업인수목적 주식회사	665,000	-

기타특수관계자	Yuanta Securities(HongKong)	-	8,474

Yuanta Futures	2,599,721	-

유안타저축은행	4,462	200,000

임직원	8,655,869	-

합계	12,749,872	109,492,303

(4 ) 당분기 및 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

급여	1,398,228	1,211,943

퇴직급여	2,158,132	212,620

합계	3,556,360	1,424,563

(5) 당분기 및 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 내용(후순위 전환사채 발행)은 다음과 같습니다(단위:천원).

당분기	회사명	기초	차입	상환	기타	기말	이자비용

지배기업	Yuanta Securities Asia Financial Services	107,140,000	-	-	(490,000)	106,650,000	1,725,632

전분기	회사명	기초	차입	상환	기타	기말	이자비용

지배기업	Yuanta Securities Asia Financial Services	120,850,000	-	-	(9,240,000)	111,610,000	1,796,431

(6) 당분기말 현재 HSBC 서울지점과 30,900백만원의 차월약정 계약과 USD 30,000,000의 일일결제한도 약정을 체결하였으며 차상위 지배기업인 Yuanta Securities Co., Ltd.로부터 Letter of Comfort를 제공받고 있습니다.

(7) 당분기말 현재 종속기업과 체결하고 있는 사모사채인수확약은 다음과 같습니다(단위:천원)

회사명	금액

와이케이스카이(주)	15,000,000

티에이치제오차(주)	35,000,000

와이케이에이피티제일차(주)	20,000,000

와이케이에스더블유제이차(주)	7,400,000

와이케이파크(주)	20,000,000

와이케이제이피제이차(주)	12,800,000

뉴스타파워제일차(주)	27,000,000

와이케이뉴엔씨제일차(주)	12,500,000

와이케이하프문제이차(주)	20,000,000

와이케이뉴엔씨제이차(주)	13,500,000

와이케이아레나(주)	10,000,000

와이케이헤센(주)	17,000,000

이엘에프제오차(주)	14,600,000

와이케이에코(주)	20,200,000

와이케이오봉(주)	2,000,000

와이케이마블(주)	6,000,000

와이케이인더스(주)	25,000,000

와이케이모짜르트(주)	10,000,000

와이케이디웨이제이차(주)	30,400,000

와이케이비즈(주)	10,000,000

와이케이블루오션제일차(주)	20,200,000

합계	348,600,000

34. 기타사항 재무제표에 미치는 영향은 없으나 정보제공을 목적으로 공시하는 사항은 하기와 같습니다. (1) 신탁계정 회사가 영위하는 신탁업에 관련된 신탁계정 경영성과는 금융투자업규정시행세칙에 근거하여 기업회계기준서 제1001호에 따라 작성하였습니다.

당분 기 및 전 분기 수수 료수익의 신탁보수 중 고유계정과 신탁계정의 거래내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당분기	전분기

신탁기본보수	1,188,730	1,039,367

중도해지수수료	40,170	11,180

재산신탁보수	4,932	15,932

합계	1,233,832	1,066,479

(2) 각주사항

금융투자업규정에 따른 각주사항 중 다른 주석에서 언급되지 않은 사항은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기 말	전기말

예수유가증권	위탁자유가증권	18,236,031,808	16,263,046,963

저축자유가증권	133,354,330	131,205,999

수익자유가증권	3,938,046,780	3,548,328,683

기타	4,816,872	7,913,208

소계	22,312,249,790	19,950,494,853

대차유가증권	차입유가증권	703,153,691	654,905,702

35. 재무위험관리35.1 개요(1) 위험관리정책 개요

회사는 리스크관리에 대한 일반적 원칙을 규정한 리스크관리규정과 시장, 신용, 유동성 금리, 비재무 부문별 리스크관리 시행세칙을 두어 적법한 절차를 통한 효율적인 리스크관리가 수행될 수 있도록 제도화하고 있습니다. 회사는 리스크관리전략의 수립, 이행을 위해 리스크관리 정책 및 절차의 개발, 리스크관리시스템 투자 등 리스크관리 중장기 종합계획을 수립하여 운영하고 있습니다. 대내외 환경변화에 적절히 대응하기 위해서 리스크관리 정책의 적정성을 수시로 재검토하고 조치를 취하고 있으며, 위기상황 대응방안을 수립ㆍ운영하여 리스크환경변화에 적절히 대응하고 있습니다. 회사는 리스크관리시스템을 통한 위험의 측정, 모니터링, 한도관리, 시나리오분석, 성과평가 등을 수행하여 리스크관리를 하고 있습니다.

(2) 리스크 관리 조직

회사는 재무건전성에 영향을 미치는 중요사항의 심의 및 의결, 리스크관리 정책의 수립 및 효율적 리스크관리 감독 등을 위해 위험관리위원회를 설치하여 운영하고 있으며 위험관리위원회는 이사회 산하 위원회로 회사의 일상적인 리스크관리에 관한의사결정 권한을 가지고 있습니다. 또한, 위험관리위원회 산하에 6개의 실무위원회를 두어 신속하고 원활한 의사결정을 지원하고 있습니다.

35.2 신용위험(1) 신용위험의 개요

신용위험이란 차주 또는 거래상대방의 부도, 계약불이행 등 채무불이행으로 인하여 발생할 수 있는 손실 가능성을 말합니다. 회사는 신용리스크를 체계적으로 관리함으로써 부실채권의 발생을 예방하고 효율적인 자원배분을 통해 가치극대화와 건전한 성장을 유지할 수 있습니다.

(2) 신용위험의 관리

회사는 난내계정은 물론 보증, 대출약정, 파생상품 거래 등 난외계정을 포함하여 신용위험을 수반하는 모든 자산을 대상으로 총괄적인 신용위험관리를 수행하고 있습니다. 신용위험에 노출된 모든 신용 Exposure에 대해 리스크관리시스템을 통해 Credit VaR의 방법론과 BIS기준의 신용위험을 측정하고 분석하여 회사의 신용위험이 적정수준 이내로 유지될 수 있도록 관리하고 있습니다. 또한, 거래상대방별, 기업집단별 운용한도 및 거래등급 제한을 설정하여 운영함으로써 신용편중리스크도 관리하고있습니다.(3) 기대신용손실의 인식 및 측정

회사는 금융상품 최초 인식 이후 과도한 원가나 노력 없이 합리적이고 뒷받침 할 수 있는 모든 정보를 고려하여 기대신용손실을 인식하고 있습니다.

이에 회사는 금융상품 최초 인식일 이후 신용위험지표의 변동 및 손상사건 발생여부에 따라 신용위험을 3단계로 분류하고 있습니다. 분류된 결과에 따라 최초 인식일 이후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우(Stage1) 12개월 기대신용손실을적용하며, 신용위험이 유의적으로 증가한 경우(Stage2) 및 손상(Stage3)인 경우에는 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 이러한 평가를 위해, 보고기간 말 존재하는 금융상품의 채무불이행 발생위험을 최초 인식일의 채무불이행 발생위험과 비교합니다. 전체기간 기대신용손실을 인식했던 금융자산이 이후 유의적인 신용위험의 증가로 판별되었던 증거가 보고기간말 제거된 경우, 12개월 기대신용손실로 측정합니다. 다만 일부 기타금융자산에 대해서는 신용위험의 유의적인 증가여부에 대해 검토하지 않고, 전체기간 기대신용손실을 측정하는 간편법을 적용할 수 있습니다.

회사는 기대신용손실의 유의적 증가를 판단하기 위한 기준으로 손상사건을 사용하고있으며, 파산/회생, 채권/채무재조정, 가치의 하락, 건전성분류의 악화, 반증할 수 없는 90일 이상의 연체, 외부 신용불량정보 등이 이에 해당합니다. 사건이 발생하여 미래현금흐름에 영향이 있다고 판단되는 경우, 회사는 이를 객관적인 손상의 징후로 판단하고 인식합니다.

회사는 손상채권 중 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가없는 경우 내/외부 규정에 띠라 적정한 승인권자의 승인을 득한 후 해당자산을 제거할 수 있습니다. 이후 회수된 제각자산은 손익계산서 상 기대신용손실을 차감합니다.

회사는 기대신용손실 측정대상 자산 들의 상품속성, 규모 및 상태 등을 고려하여신용위험을 평가한 후 그에 따라 개별적, 집합적으로 손실충당금을 산출합니다.

장부금액이 10억 이상이며 손상(Stage3)이 발생한 자산 및 신용위험이 유의적으로 증가한 자산 중 기대신용손실을 개별적으로 식별할 수 있는 경우, 개별자산의 미래현금흐름을 추정하여 기대신용손실을 산출합니다.

위 개별평가 대상을 제외한 대상자산은 유사한 신용위험으로 관리되는 자산집합으로구분하여 집합평가를 수행합니다. 자산집합은 발생 가능한 신용위험의 성격, 상품종류 등을 고려하여 유사하거나 동질적인 자산들로 구성하였습니다. 금융자산 집합의 기대신용손실은 자산집합을 식별하기 위해 사용한 신용위험성격 별로 정의된 공식화된 접근법으로 산출되고 있습니다.

회사는 금융자산 집합의 기대신용손실 측정 및 신용위험의 유의적 증가를 판단하기 위해 아래와 같은 신용위험 관리지표를 사용하여 기대신용손실을 측정하고 있습니다.

1 ) 내부신용등급

최초 인식일 대비 보고기간 말 내부신용등급의 변동에 따라 신용위험의 유의적 증가 여부를 판단합니다. 회사는 증권담보대출 및 신용공여 등을 제외한 채권에 내부신용등급을 적용하고 있습니다.

최초 인식일 내부신용등급	보고기간 말 신용위험의 유의적 증가의 판단기준

AAA, AA, A+	4등급 이상 하락

A	3등급 이상 하락

BBB+, BBB, BBB-, BB+	2등급 이상 하락

BB, B, CCC	1등급 이상 하락

구분	낮은 신용위험
(Stage1)	신용위험의 유의적 증가
(Stage2)	손상
(Stage3)

기대신용손실 측정	EAD X 12개월PD X LGD	EAD X 전체기간PD X LGD	EAD X LGD

- EAD(Exposure At Default): 신용위험에 노출된 최대금액으로 기대신용손실 차감 전 장부금액을 의미하며, 한도여신이나 지급보증 등의 약정의 경우 난외잔액에서 난내로 전환되는 비율을 고려한 금액
- LGD(Loss Given Default): 신용-운영리스크 위험가중자산에 대한 자기자본비율 산출기준(바젤Ⅲ기준) 준용

2) 담보 / 반대매매 비율

유가증권 또는 매도결제대금을 담보로 실행된 신용공여 및 파생상품매매계좌 등은 담보가 중요한 채권보전 수단입니다. 따라서 적정 담보유지비율 이하이거나 만기미상환 시 담보를 처분(반대매매)하여 채권을 회수합니다. 이에 반대매매가 실행된 경우 신용위험이 유의적으로 증가하였다고 판단하여 미상환잔액을 손상채권으로 분류합니다.

구분	낮은 신용위험
(Stage1)	신용위험의 유의적 증가
(Stage2)	손상
(Stage3)

기대신용손실 측정	채권잔액 X 전이율A X 전이율 B X (1-과거평균회수율)	채권잔액 X 전이율 B X (1-과거평균회수율)	채권잔액 X (1-과거회수율)

- 전이율A: 과거 60개월 평균 담보부족 및 만기미상환 전이율
- 전이율B: 과거 60개월 평균 손상채권 전이율
- 과거평균회수율: 과거 60개월 평균 손상채권 누적회수율
- 과거회수율: 특정 연체구간의 손상채권 누적회수율

3) 건전성분류

매 보고기간 말 차주의 채무상환 능력과 금융거래내용 등을 감안하여 보유자산의 신용위험을 금융투자업규정 자산건전성 분류기준을 준용하여 5단계로 분류합니다. 금융자산 최초인식 이후 보고기간 말 신용위험 유의적 증가 여부에 대한 판단은 요주의단계를 기준으로 합니다. 기대신용손실 충당금은 보고기간 말 분류결과에 따라 다음과 같이 측정합니다.

구분	낮은 신용위험
(Stage1)	신용위험의 유의적 증가
(Stage2)	손상
(Stage3)

자산건전성 분류	정상	요주의	고정	추정손실	회수의문

설정율	0.5%	2%	20%	75%	100%

4) 연체일수

보고기간 말 연체일수가 30일 이상 ~ 90일 미만인 금융상품에 대해 신용위험이 유의적으로 증가하였다고 판단하고 연체일수가 90일 이상인 경우 손상이 발생하였다고 판단하 여 전체기간 기대신용손실을 측정합니다. 연체일수에 따른 기대신용손실 측정시 상기 담보 / 반대매매 비율, 건전성분류를 준용합니다.

5) 담보와 그 밖의 신용보강 효과

회사는 채무자의 지급능력 및 채무자로부터 제공된 담보 등을 고려하여 기대신용손 실을 측정합니다. 회사가 기대신용손실 측정 시 고려하는 담보의 성격 및 내용은 아래와 같습니다.

유가증권 또는 매도결제대금을 담보로 실행된 신용공여는 금융투자업규정 제4-25조에 근거하여 담보비율을 140%이상으로 유지하고 있으며, 평가비율이 담보비율에 미달할 때에는 추가담보 징구 등의 위험관리 정책을 통해 적정비율을 유지하고 있습니다. 유가증권의 매도대금 및 환매청구권 자체를 담보로 제공된 융자의 경우 위 담보비율 요건을적용 받지 않습니다.

유가증권 환매조건부 매매의 경우, 그 형식은 매매일지라도 그 실질을 단기금융거래로 인식하고 있습니다. 회사는 환매조건부 매매 시 매도자로부터 적격 신용등급 이상의 유가증권 및 현금 등을 질권 및 양도담보 등의 법적 권리로 설정하여 매도자의 대한 채무불이행 위험을 관리하고 있습니다.

회사가 내규에 의해 임직원 등에 제공하는 대여금 등은 제3자가 제공하는 보험보증 등에 가입하고 있습니다.

회사는 당분기말 현재 손상채권 81,682백만원에 대해 토지 및 공동주택을 담보로 보유하고 있으며 당분기말 현재 그 담보가치를 25,060백만원으로 추정하고 있습니다.

(4) 신용위험에 대한 최대노출정도 당 분기 말 및 전기 말 현재 보유한 금융상품과 관련하여 담보물의 가치를 고려하지 않은 회사의 신용위험 최대노출액은 다음과 같습니다(단위:천원 ).

당분기말	금액

현금성자산	739,482,776

예치금	837,342,884

당기손익-공정가치 유가증권	7,492,109,141

기타포괄손익-공정가치 유가증권	226,393,832

상각후원가 유가증권	-

대출채권	1,870,154,621

미수금	361,766,668

미수수익	40,447,339

보증금	37,459,539

선급금	4,640,712

기타금융자산	223,780

매입약정	-

사모사채인수확약	348,600,000

지급보증	1,000,000

합계	11,959,621,292

전기말	금액

현금성자산	666,488,650

예치금	796,044,361

단기매매금융자산(파생상품제외)	3,504,888,751

파생상품(단기매매금융자산)	185,056,860

당기손익인식지정금융자산	2,893,026,037

매도가능금융자산	67,564,008

대출채권	1,757,769,689

미수금	289,996,003

미수수익	30,821,915

보증금	38,126,379

기타자산	226,026

매입약정(사모사채인수확약)	439,700,000

합계	10,669,708,679

(5) 대출채권의 신용위험 (기대신용손실)

회사는 매 보고기말 상각후원가를 장부금액으로 하는 대출채권의 기대신용손실을 유의적인 신용위험의 발생여부에 따라 3단계로 분류하고 있습니다. 기대신용손실금액은 대손충당금 과목으로 당해 자산의 장부금액에서 차감하는 형식으로 재무제표에 표시합니다.

1) 당분기 중 대출채권 기대신용손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다 (단위:천원).

구분	개인대출	기업대출	합계

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	전체기간 기대신용손실 (개별)	손상자산 (집합)	손상자산 (개별)	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	전체기간 기대신용손실 (개별)	손상자산 (집합)	손상자산 (개별)

1월 1일 대손충당금	7,179	30,356	1,342,316	3,346,522	-	39,133	226,884	-	-	56,622,999	61,615,390

1월 1일 인식된 금융상품으로인한 변동	2,430	(29,692)	-	(166)	-	-	-	-	-	-	(27,428)

- 전체기간 기대신용손실로 대체(집합평가)	(180)	180	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 전체기간 기대신용손실로 대체(개별평가)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 신용이 손상된 금융자산으로 대체(집합평가)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 신용이 손상된 금융자산으로 대체(개별평가)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 12개월 기대신용손실로 대체	8,665	(8,665)	-	-	-	-	-	-	-	-	-

- 보고기간 중 제거된 금융자산	(6,055)	(21,207)	-	(167)	-	-	-	-	-	-	(27,428)

발행 또는 매입한 새로운 금융자산	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

상각(제각)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

제각채권 회수	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

Unwinding 이자수익	-	-	-	-	-	-	-	-	-	(583,229)	(583,229)

모형/위험매개변수의 변동	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

외화환산과 그밖의 변동	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

대손충당금 적립(환입)	(2,135)	41,127	2,930,150	5,412	-	3	-	-	-	(76,261)	2,898,296

3월 31일 대손충당금	7,475	41,791	4,272,467	3,351,767	-	39,136	226,884	-	-	55,963,508	63,903,028

2) 당분기 중 대출채권 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원) .

구분	개인대출	기업대출	합계

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	전체기간 기대신용손실 (개별)	손상자산 (집합)	손상자산 (개별)	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	전체기간 기대신용손실 (개별)	손상자산 (집합)	손상자산 (개별)

1월 1일 총 장부금액	855,483,770	14,303,506	4,122,740	4,247,598	-	851,576,872	2,110,000	-	-	81,082,571	1,812,927,057

전체기간기대신용손실로대체(집합평가)	(6,969,801)	6,969,801	-	-	-	-	-	-	-	-	-

전체기간기대신용손실로대체(개별평가)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로대체(집합평가)	-	(7)	-	7	-	-	-	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로대체(개별평가)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

12개월 기대신용손실로 대체	4,082,971	(4,082,971)	-	-	-	-	-	-	-	-	-

발행 또는 매입한 새로운금융자산	797,926,403	15,793,507	2,993,525	11,831	-	32,961,699,186	-	-	-	-	33,778,424,452

상각	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

제거된 금융자산(일부회수/상환 포함)	(741,930,989)	(10,521,523)	(20,000)	(5,368)	-	(32,904,442,728)	-	-	-	(427,410)	(33,657,348,018)

제거를 초래하지 않는 변동	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

기타 변동 (평가 등)	-	-	-	-	-	54,158	-	-	-	-	54,158

3월 31일 총 장부금액	908,592,355	22,462,313	7,096,264	4,254,068	-	908,887,488	2,110,000	-	-	80,655,161	1,934,057,649

3) 당분기말 기업대출채권의 등급별 산업별 신용위험 익스포저는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	기업대출	합계

제조업	건설업	금융 및 보험업	기타

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실

우량채권(C1) AAA~AA	-	-	-	-	398,000,000	-	-	-	398,000,000

우량채권(C2) A+~A	-	-	-	-	295,300,000	-	-	-	295,300,000

우량채권(C3) BBB+~BBB-	-	-	-	-	56,000,000	-	-	-	56,000,000

우량채권(C4) BB+~B	-	2,110,000	-	-	158,700,000	-	887,488	-	161,697,488

우량채권(C5) CCC~C	-	-	-	-	-	-	-	-	-

NPL채권(C6) D	-	-	-	5,508,469	-	-	-	75,146,692	80,655,161

합계	-	2,110,000	-	5,508,469	908,000,000	-	887,488	75,146,692	991,652,649

4) 당분기말 대출채권(대손충당금 차감전 금액)의 주요 국가별, 산업별 분류는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	한국	기타	합계	비율(%)

개인대출	942,405,000	-	942,405,000	48

기업대출	제조업	2,110,000	-	2,110,000	-

건설업	5,508,469	-	5,508,469	1

도,소매업	-	-	-	-

금융및보험업	908,000,000	-	908,000,000	47

기타	76,034,180	-	76,034,180	4

합계	1,934,057,649	-	1,934,057,649	100

5) 전기말 대출채권의 분류는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	개인	기업	합계

금액	비율(%)	금액	비율(%)	금액	비율(%)

연체되지도 손상되지도 않은 대출채권	816,906,037	99	914,578,539	92	1,731,484,576	95

연체되었으나 손상되지 않은 대출채권	1,142,069	-	-	-	1,142,069	-

손상대출채권	4,246,917	1	81,082,571	8	85,329,488	5

소계	822,295,023	100	995,661,110	100	1,817,956,133	100

대손충당금	(3,345,841)	(56,840,602)	(60,186,444)

장부금액	818,949,182	938,820,508	1,757,769,689

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

6) 전기말 연체되지도 손상되지도 않은 대출채권의 신용건전성은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	개인	기업	합계

대출채권	816,906,036	914,578,539	1,731,484,575

대손충당금	-	(217,604)	(217,604)

장부금액	816,906,036	914,360,935	1,731,266,971

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

7) 전기말 대출채권의 신용건전성은 내부신용등급에 기초하여 다음과 같이 분류하였습니다(단위:천원).

구분(*1)	신용등급(*2)	부도율 구간(%)	금액

1	우량채권(C1) AAA~AA	0.03~0.09	398,500,000

2	우량채권(C2) A+~A	0.20~0.38	228,700,000

3	우량채권(C3) BBB+~BBB-	0.63~1.62	117,042,260

4	우량채권(C4) BB+~B	3.25~8.70	165,845,279

5	우량채권(C5) CCC~C	12.00~19.40	4,491,000

6	NPL채권(C6) D	-	-

합계	914,578,539

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다. (*2) 회사의 내부신용등급은 기업 대출채권에 대해서만 산출하며, 개인 대출채권은 대부분 고객의 위탁거래시 주식매수자금 대여로 발생하는 신용공여금으로서, 금융투자업규정 제4-25조에 근거하여 담보비율 을 140%이상 으로 유지하고 있습니다.

8) 전기말 연체되었으나 손상되지 않은 대출채권은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	1개월 미만	2개월 미만	3개월 미만	3개월 이상	합계

개인	995,760	21,370	7	124,932	1,142,069

대손충당금	-	-	-	-	-

기업	-	-	-	-	-

대손충당금	-	-	-	-	-

장부금액	995,760	21,370	7	124,932	1,142,069

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

9) 전기말 손상대출채권은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	개인	기업	합계

대출채권	4,246,917	81,082,571	85,329,488

대손충당금	(3,345,841)	(56,622,999)	(59,968,840)

장부금액	901,076	24,459,572	25,360,648

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

10) 전기말 대출채권(대손충당금 차감전 금액)의 주요 국가별, 산업별 분류는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	한국	기타	합계	비율(%)

개인대출	822,295,023	-	822,295,023	45

기업대출	제조업	5,827,265	-	5,827,265	1

건설업	5,508,469	-	5,508,469	1

금융및보험업	873,829,735	-	873,829,735	47

기타	110,495,641	-	110,495,641	6

합계	1,817,956,133	-	1,817,956,133	100

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

(6) 유가증권의 신용위험 (기대신용손실)회사는 매 보고기말 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품 및 상각후원가로 측정하는 채무상품의 기대신용손실을 3단계로 분류하여 측정합니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산의 기대신용손실은 장부금액에서 직접 차감하지 않고 기타포괄손익에서 차감하는 형식으로 표시하며, 상각후원가로 측정 금융자산은 대손충당금 과목으로 장부금액에서 직접 차감하여 표시합니다. 1) 당분기 중 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산 및 상각후원가 측정 금융자산의 기대신용손실 충당금 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	기타포괄손익-공정가치 채무증권	상각후원가 채무증권	합계

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	손상자산	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	손상자산

1월 1일 대손충당금	96,833	-	-	-	-	-	96,833

1월 1일 인식된 금융상품으로 인한 변동	(4,050)	-	-	-	-	-	(4,050)

- 전체기간기대신용손실로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 신용이 손상된 금융자산으로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 12개월 기대신용손실로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 보고기간 중 제거된 금융자산	(4,050)	-	-	-	-	-	(4,050)

발행 또는 매입한 새로운 금융자산	-	-	-	-	-	-	-

상각	-	-	-	-	-	-	-

모형/위험매개변수의 변동	-	-	-	-	-	-	-

외화환산과 그 밖의 변동	-	-	-	-	-	-	-

3월 31일 대손충당금	92,783	-	-	-	-	-	92,783

2) 당분기 중 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산 및 상각후원가 측정 금융자산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	기타포괄손익-공정가치 채무증권	상각후원가 채무증권	합계

12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	손상자산	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	손상자산

1월 1일 총 장부금액	67,564,008	-	-	-	-	-	67,564,008

1월 1일 인식된 금융상품으로 인한 변동	(9,972,532)	-	-	-	-	-	(9,972,532)

- 전체기간기대신용손실로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 신용이 손상된 금융자산으로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 12개월 기대신용손실로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 보고기간 중 제거된 금융자산	(9,972,532)	-	-	-	-	-	(9,972,532)

상각	-	-	-	-	-	-	-

제거된 금융자산	-	-	-	-	-	-	-

제거를 초래하지 않는 변동	-	-	-	-	-	-	-

기타 변동(평가)	178,428	-	-	-	-	-	178,428

3월 31일 총 장부금액	57,769,904	-	-	-	-	-	57,769,904

3) 당분기말 채무증권의 등급별 신용위험 익스포저는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	국채(A)	우량채권(C1) AAA~AA-	우량채권(C2) A+~A-	우량채권(C3) BBB+~BBB-	기타채권(C4) BB+~B	기타채권(C5) B-미만	기타(무등급)	합계

당기손익-공정가치 채무증권	2,405,777,500	1,317,032,070	82,841,655	19,189,218	8,713,712	-	-	3,833,554,155

국공채, 특수채, 회사채	2,311,450,928	875,992,189	19,101,431	19,189,218	8,713,712	-	-	3,234,447,478

재매입유가증권	80,390,664	398,637,907	-	-	-	-	-	479,028,571

외화채권	13,935,908	32,383,707	2,120,629	-	-	-	-	48,440,244

기업어음증권	-	10,018,267	24,198,447	-	-	-	-	34,216,714

전단기사채	-	-	37,421,148	-	-	-	-	37,421,148

양도성예금증서	-	-	-	-	-	-	-	-

기타포괄손익-공정가치 채무증권	49,054,132	-	-	-	-	8,683,198	32,575	57,769,905

상각후원가 채무증권	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	2,454,831,632	1,317,032,070	82,841,655	19,189,218	8,713,712	8,683,198	32,575	3,891,324,060

4) 당분기말 채무증권의 주요 국가별 신용위험 익스포저는 다음과 같습니다(단위:천원) .

구분	금액	비율(%)

당기손익-공정가치 유가증권

한국	3,785,113,910	99

기타	48,440,246	1

소계	3,833,554,156	100

기타포괄손익-공정가치 유가증권

한국	57,769,904	100

기타	-	-

소계	57,769,904	100

상각후원가 유가증권

한국	-	-

기타	-	-

소계	-	-

합계	3,891,324,060

5) 전기말 유가증권(채무증권)의 신용건전성은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	국채(A)	우량채권(C1)AAA~AA-	우량채권(C2)A+~A-	우량채권(C3) BBB+~BBB-	기타채권(C4)BB+~B	기타채권(C5)B-미만	우량채권(C6)무등급	우량채권(C7)유동화,사모BBB+~BBB-	기타(무등급)	합계

단기매매금융자산	2,134,690,275	1,237,217,607	96,623,231	24,647,054	-	-	-	9,302,198	2,408,386	3,504,888,751

국공채,특수채,회사채	2,028,201,634	799,390,036	38,900,084	24,647,054	-	-	-	-	2,408,386	2,893,547,194

재매입유가증권	93,168,650	366,077,473	-	-	-	-	-	-	-	459,246,123

외화채권	13,319,991	56,685,632	2,140,872	-	-	-	-	-	-	72,146,495

기업어음증권	-	15,064,466	30,805,752	-	-	-	-	-	-	45,870,218

전자단기사채	-	-	24,776,523	-	-	-	-	9,302,198	-	34,078,721

매도가능금융자산	49,050,473	-	-	-	-	18,480,960	-	-	32,575	67,564,008

기타채권	49,050,473	-	-	-	-	18,480,960	-	-	32,575	67,564,008

합계	2,183,740,748	1,237,217,607	96,623,231	24,647,054	-	18,480,960	-	9,302,198	2,440,961	3,572,452,759

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

6) 전기말 유가증권(채무증권) 신용위험의 국가별 집중도는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분(*1)	금액	비율(%)

단기매매금융자산

한국	3,432,742,256	98

기타	72,146,495	2

소계	3,504,888,751	100

매도가능금융자산

한국	67,564,008	100

합계	3,572,452,759

(*1) 전기말 금액 및 분류는 K-IFRS 1039호 발생손실모형에 따라 작성되었습니다.

(7) 기타자산의 신용위험

회사는 매 보고기말 대출채권 및 유가증권이 아닌 수취채권, 계약자산 등의 금융자산에 대한 기대신용손실을 3단계로 분류하여 측정하고 있습니다. 기대신용손실금액은 대손충당금 과목으로 당해 자산의 장부금액에서 차감하는 형식으로 재무제표에 표시합니다.

1) 당분기 중 기타자산의 기대신용손실 충당금의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	전체기간 기대신용손실 (개별)	손상자산 (집합)	손상자산 (개별)	간편법	합계

1월 1일 대손충당금	358,775	18,326	-	3,464,623	1,851,426	-	5,693,150

1월 1일 인식된 금융상품으로 인한 변동	(48,818)	(17,104)	-	(3,182)	1	-	(69,102)

- 전체기간기대신용손실로 대체(집합평가)	(1)	1	-	-	-	-	-

- 전체기간기대신용손실로 대체(개별평가)	-	-	-	-	-	-	-

- 신용이 손상된 금융자산으로 대체(집합평가)	-	-	-	-	-	-	-

- 신용이 손상된 금융자산으로 대체(개별평가)	(1)	-	-	-	1	-	-

- 12개월 기대신용손실로 대체	-	-	-	-	-	-	-

- 보고기간 중 제거된 금융자산	(48,816)	(17,104)	-	(3,182)	-	-	(69,102)

발행 또는 매입한 새로운 금융자산	-	-	-	-	-	-	-

상각	-	-	-	-	-	-	-

제각채권 회수	-	-	-	200	-	-	200

모형/위험매개변수의 변동	-	-	-	-	-	-	-

외화환산과 그 밖의 변동	-	-	-	-	-	-	-

대손충당금 적립(환입)	42,310	12,912	7,572	581	(472,574)	-	(409,199)

3월 31일 대손충당금	352,267	14,134	7,572	3,462,223	1,378,853	-	5,215,049

2) 당분기 중 기타자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	12개월 기대신용손실	전체기간 기대신용손실 (집합)	전체기간 기대신용손실 (개별)	손상자산 (집합)	손상자산 (개별)	간편법	합계

1월 1일 총 장부금액	358,516,838	8,635,758	2,855,786	3,569,174	9,267,931	-	382,845,486

전체기간기대신용손실로 대체 (집합평가)	(111,869)	111,869	-	-	-	-	-

전체기간기대신용손실로 대체 (개별평가)	(5,422)	-	5,422	-	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로 대체 (집합평가)	(18)	(117)	-	135	-	-	-

신용이 손상된 금융자산으로 대체 (개별평가)	(208)	-	-	-	208	-	-

12개월 기대신용손실로 대체	-	-	-	-	-	-	-

발행 또는 매입한 새로운 금융자산	71,004,749,855	6,944,962	8,161	833	-	-	71,011,703,811

상각	-	-	-	-	-	-	-

모형/위험매개변수의 변동	-	-	-	-	-	-	-

제거된 금융자산	(70,941,911,874)	(8,095,610)	(26)	(3,214)	-	-	(70,950,010,724)

제거를 초래하지 않는 변동	-	-	-	-	-	-	-

기타 변동	(81)	-	-	(455)	-	-	(536)

3월 31일 총 장부금액	421,237,220	7,596,862	2,869,342	3,566,473	9,268,139	-	444,538,037

(8) 금융보증계약 및 미사용 대출약정의 신용위험

회사는 매 보고기말 금융보증계약 부채 및 미사용 대출약정에 대한 기대신용손실을 3단계로 분류하여 측정하고 있습니다.

35.3 유동성위험(1) 용어의 정의

유동성리스크는 자산과 부채의 현금흐름 불일치 또는 자금유출의 일시적인 집중으로인해 지급불능이 발생하거나, 조달을 위해 추가적인 비용이 발생하는 경우를 말하며,유가증권 시장의 유동성 부족으로 금융자산의 처분시 발생하는 손실 가능성을 의미하는 '시장유동성리스크' 와 자금의 수요를 충분히 조달할 수 없어 발생하는 손실 가능성을 의미하는 '조달유동성리스크' 를 포함합니다.

(2) 유동성리스크의 측정

회사는 모든 부내 및 부외 자산과 부채를 대상으로 회사 계정에 속한 개별 종목의 특성을 구분하여 현금흐름을 산출합니다. 유동성리스크는 특정기간 중에 유입되는 현금흐름과 유출되는 현금흐름을 예측하여 비교, 분석하여 관리합니다. 유동성리스크 측정방법으로 누적 유동성 비율을 산출하여 관리하며, 누적 유동성비율은 만기 구간별로 해당 구간까지 만기가 도래하는 자산에서, 해당 구간까지 만기가도래하는 부채를 나눈 비율을 의미합니다.

(3) 유동성리스크의 관리

회사는 미래에 발생할 자산과 부채의 현금흐름을 사전에 파악, 일정 수준의 유동성을유지하여 안정적인 경영활동과 수익창출을 도모할 목적으로 누적 유동성 비율을 관리합니다. 이를 위해, 누적 유동성비율 한도를 1개월, 3개월 기준 각 100%이상으로 설정하여 관리하고 있습니다. 누적 유동성비율의 한도는 위험관리위원회 의 승인을받아 관리하며, 리스크관리담당부서는 누적 유동성비율의 한도 준수 여부를 매일 측정,점검하여 경영진에 보고합니다. 리스크관리부서는 정기적으로 유동성관리 현황을 종합 분석하여 위험관리위원회 에 보고합니다.

(4) 유동성리스크관리 현황 당분 기 말 및 전기말 현재 회사의 누적유동성비율 및 갭 현황은 아래 표와 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기말	전기말

3개월이내 유동성 자산	8,235,860,054	7,398,393,578

3개월이내 유동성 부채	7,020,528,721	6,510,544,909

3개월 누적 유동성 GAP	1,215,331,333	887,848,669

3개월 누적 유동성 비율	117%	114%

(5) 금융부채의 잔존계약만기 분석 1) 비파생상품의 현금흐름 다음 표는 회사의 비파생금융부채에 대한 계약상 잔존만기를 상세히 나타내고 있습니다. 해당 만기분석은 비파생금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. 회사는 만기일자를 갖는 부채는 해당 잔존만기로 만기구간을 분류하고, 만기일자가 없거나 만기배분의 정의가 필요한 경우, 해당 상품별 보유성격을 감안하여 배분합니다. 복합상품의 경우 내재파생상품을 분리하지 않고 복합상품 전체의 현금흐름으로, 변동금리부 부채의 경우 보고일 현재 변동금리 에 의해 추정한 현금흐름으로 계약상 만기구간에 포함되어 있습니다(단위:천원).

당분기말	요구불	3개월 이내	3개월~6개월	6개월~1년	1~5년	5년 초과	합계

당기손익인식지정금융부채(*1)	매도파생결합증권	-	449,437,008	185,280,018	84,997,523	225,301,767	271,842,035	1,216,858,351

단기매매금융부채	매도유가증권	-	159,379,522	100,000,000	40,000,000	40,000,000	13,000,000	352,379,522

상각후원가로 측정하는 금융부채	예수부채	2,924,268,958	9,323,438	-	-	-	-	2,933,592,396

차입금	-	404,207,665	54,253,903	38,357,796	943,066,068	-	1,439,885,432

환매조건부채권매도	699,773,054	2,925,261,345	5,511,628	31,681,033	-	-	3,662,227,060

일반사채	-	190,487	192,581	79,163,024	-	-	79,546,092

후순위사채	-	1,249,717	1,263,450	2,499,433	142,990,696	-	148,003,296

미지급금	-	367,179,390	-	-	10,665	90,200	367,280,255

미지급비용	5,656,084	15,357,895	681,831	21,977,598	5,065,850	568	48,739,826

임대보증금	-	773,229	1,115,790	2,530,063	1,784,777	-	6,203,859

기타부채	295,269,058	11,905,802	-	-	-	-	307,174,860

약정사항	매입약정 등	-	49,800,000	15,000,000	-	284,800,000	-	349,600,000

합계	3,924,967,154	4,394,065,498	363,299,201	301,206,470	1,643,019,823	284,932,803	10,911,490,949

전기말	요구불	3개월 이내	3개월~6개월	6개월~1년	1~5년	5년 초과	합계

당기손익인식지정금융부채(*1)	매도파생결합증권	-	452,111,097	213,255,504	109,817,766	195,440,129	250,868,787	1,221,493,283

단기매매금융부채	매도유가증권	-	33,228,053	220,000,000	80,000,000	37,000,000	79,000,000	449,228,053

상각후원가로 측정하는 금융부채	예수부채	2,783,013,935	7,052,010	-	-	-	-	2,790,065,945

차입금	-	528,689,702	3,169,505	6,339,009	852,351,864	-	1,390,550,080

환매조건부채권매도	676,807,822	2,558,110,025	8,062,946	25,538,974	-	-	3,268,519,767

일반사채	-	188,630	190,726	79,455,001	-	-	79,834,357

후순위사채	-	1,241,300	1,255,092	2,537,768	144,802,860	-	149,837,020

미지급금	-	233,966,902	-	-	10,714	90,200	234,067,816

미지급비용	5,389,286	37,974,558	-	3,501,655	8,167,282	568	55,033,349

임대보증금	-	903,365	548,079	1,609,037	2,944,577	-	6,005,058

기타부채	192,646,237	4,641,848	-	-	-	-	197,288,085

약정사항	매입약정 등	-	34,700,000	113,000,000	42,000,000	250,000,000	-	439,700,000

합계	3,657,857,280	3,892,807,490	559,481,852	350,799,210	1,490,717,426	329,959,555	10,281,622,813

(*1) 매도파생결합증권은 해당 계약의 특성상 일정 조건 충족시 계약만기 이전에 조기상환될 수 있습니다.

2) 파생상품의 현금흐름 다음의 표는 회사의 파생금융부채에 대한 유동성위험을 나타내고 있습니다. 장내시장에서 취득한 파생상품은 단기간 보유하고 주로 계약만기 이전에 공정가치로 결제됩니다. 이 경우 계약만기가 현금흐름의 시기를 이해하는데 필수적이라고 볼 수 없으므로 해당 파생금융부채는 예상상환일에 공정가치로 포함되어 있습니다. 그 외의 파생상품의 경우 계약만기가 현금흐름의 시기를 이해하는데 필수적이므로 할인하지 않은계약 현금흐름이 계약상 잔존만기에 포함되어 있습니다(단위:천원).

당분기말	요구불	3개월 이내	3개월~6개월	6개월~1년	1~5년	5년 초과	합계

통화선도(유입)	-	(125,184,507)	(170,300,985)	(90,152,427)	-	-	(385,637,919)

통화선도(유출)	-	127,590,708	179,168,308	91,987,756	-	-	398,746,772

소계	-	2,406,201	8,867,323	1,835,329	-	-	13,108,853

금리스왑	-	80,625	(15,858)	35,189	60,729	-	160,685

CD스왑	-	18,652,263	(215,610)	8,325,497	14,205,737	-	40,967,887

통화스왑	-	-	-	-	-	-	-

신용스왑	-	21,975	-	-	1,173,602	1,500,842	2,696,419

매도옵션	-	61,464,737	6,662,410	82,647,147	72,430,785	-	223,205,079

합계	-	82,625,801	15,298,265	92,843,162	87,870,853	1,500,842	280,138,923

전기말	요구불	3개월 이내	3개월~6개월	6개월~1년	1~5년	5년 초과	합계

통화선도(유입)	-	(96,706,141)	(46,582,662)	(144,656,646)	-	-	(287,945,449)

통화선도(유출)	-	100,810,307	49,105,260	151,953,338	-	-	301,868,905

소계	-	4,104,166	2,522,598	7,296,692	-	-	13,923,456

금리스왑	-	65,348	56,825	(12,117)	36,917	-	146,973

CD스왑	-	2,060,873	12,360,294	(1,328,689)	17,575,097	-	30,667,575

신용스왑	-	41,059	52,157	-	1,633,950	-	1,727,166

매도옵션	-	11,909,365	58,185,592	61,766,932	35,962,674	-	167,824,563

합계	-	18,180,811	73,177,466	67,722,818	55,208,638	-	214,289,733

35.4 시장위험(1) 시장위험 일반

시장리스크란 주가, 금리, 환율, 상품의 가격 등 시장 요소가 변동함에 따라 발생하는평가 및 거래 손실의 가능성을 의미합니다. 회사는 트레이딩 관련 자산과 시장성 있는 투자자산, 파생상품 및 파생결합증권 등을 시장리스크 측정 대상으로 간주하여 리스크를 인식, 측정, 관리하고 있습니다. 회사는 리스크관리규정에 시장리스크를 주요관리 대상 리스크로 정의하여 관리하고 있으며 거래담당부서 및 후선부서로부터 독립되어 있는 리스크관리부서에서 시장리스크 관련 정책 및 프로세스의 관리, 한도의 설정 및 모니터링, 시장리스크관리 시스템의 구축 및 관리, 신상품 리스크분석 등의 업무를 담당하고 있습니다.

(2) 한도관리

시장리스크 부문에서 관리하고 있는 한도는 포지션한도, 리스크한도, 손실한도로 구분할 수 있습니다. 포지션 한도는 각 운용단위별로 운용가능한 최대금액을 관리하기 위한 한도입니다. 리스크한도에는 민감도 한도, VaR 한도, Stress 한도가 있으며 상호보완적인 기능을 하고 있습니다. 손실한도는 손절매한도와 누적 기간별 손실한도로 구분됩니다.

시장리스크 관련 한도들은 기본적으로 위험관리위원회 에서 승인됩니다. 시장리스크 자본한도는 전사의 통합위험자본 한도로부터 배분됩니다. 위험관리위원회 에서 배분한 자본한도를 이용하여 리스크전략위원회는 상품별, 부서별, 운용구조별로 한도를 배분하며 거래담당본부장은 배분된 한도를 운용단위별, 트레이더별로 세분화하여 관리합니다. 시장리스크 자본한도는 경제적 자본, 규제자본에 대해 모두 설정, 배분, 관리되고 있습니다.

한도설정의 적정성은 최소 연1회 이상 점검되며 시장의 급변 등 내, 외부 환경의 변화에 따라 비정기적으로 검토되고 있으며 리스크관리담당부서는 지속적, 독립적으로 한도 준수 여부를 모니터링하고 있습니다.

(3) 시장리스크의 측정1) Market VaR

회사는 1일 기준, 99% 신뢰수준의 Market VaR를 기준으로 하여 시장리스크를 측정합니다. 이는 기준일 현재 포지션이 1일 간 유지된다고 가정할 때 VaR 보다 큰 손 실이 발생하는 날이 100일 동안 하루라는 것을 의미합니다.

회사는 VaR의 산출 방법 중 Historical Scenario에 의한 VaR 산출 방법을 채택하여 사용하고 있습니다. 과거 250영업일 동안의 주가, 금리, 환율, 상품가격 등의 역사적 수익률을 이용하여 VaR를 산출하는 방법입니다. VaR는 매 영업일 기준으로 산출되어 경영진에게 보고되고 있습니다.

VaR 방법론은 기본적인 가정을 고려하여서 해석되어야 합니다. VaR 기법의 단점을 보완하기 위해 회사에서는 시장리스크 측정 시 듀레이션, Greeks 등의 민감도와 스트레스 테스트 등의 추가적인 지표를 VaR와 같이 활용하고 있습니다.

2) 사후검증 (Back testing)

VaR가 시장리스크량을 적절하게 포착하고 있는지를 검증하기 위하여 사후검증을 실시하고 있습니다. 사후검증은 1일, 99% 역사적 VaR를 사용하고 있으며 측정 기준 시점의 포지션에 대한 손실값과 VaR를 비교하여 VaR를 초과한 손실의 발생빈도가 1%에 해당하도록 관리하고 있습니다. VaR를 초과한 매 손실의 발생에 대해 원인을 확인하여 VaR 모형 및 사용 데이터의 적정성을 검증하고 있습니다.

3) 위기상황분석

VaR가 가진 측정치로서의 단점을 보완하고 극단적인 시장 변화에 대한 포트폴리오의 가치 하락을 관리하기 위해 위기상황분석을 시행하고 있습니다. 각 리스크요소에 대한 극단적인 수익률 시나리오를 가정함으로써 위기상황 시 손실을 산출하고 있으며 매 영업일 기준으로 각 포트폴리오에 대한 위기상황 손실을 산출하여 관리하고 있습니다. 또한 최소 분기 1회 위기상황분석 시나리오의 적정성을 검증하여 급격한 시장 상황 및 포트폴리오 구조 변경에 대비하고 있습니다.

4) VaR (Value at Risk)

다음의 표는 트레이딩 포지 션의 금리, 주가, 환 위험에 대한 당 분기 말 및 전기말의 1일 보유기간의 99%의 신뢰도 하에서 VaR를 표시하고 있습니다(단위 :천원).

구분	당 분기말	전기말

금리 위험	1,495,129	5,093,401

환 위험	2,411,354	4,509,592

기타가격위험	2,148,921	3,559,323

: 분산효과 차감	(4,345,304)	(8,932,802)

총 VaR	1,710,100	4,229,514

5) 위험요소별 세부내역① 금리 위험

트레이딩포지션의 금리 위험은 원화표시 채무증권에서 주로 발생합니다. 회사의 트레이딩 전략은 금리 변동으로 인한 단기매매차익을 얻는 것입니다. 트레이딩 계정에 관련된 금리 위험은 VaR와 민감도분석(PVBP)등을 사용하여 관리되고 있습니다.

② 주가 위험(기타가격위험에 포함)

주가 위험은 주로 원화 트레이딩 주식 포트폴리오는 거래소 상장 주식과 주식관련 파생상품으로 구성되어 있으며 엄격한 분산투자 한도로 관리되고 있습니다.

③ 환 위험

환 위험은 원화가 아닌 외화로 표시된 자산, 부채의 보유를 통해 발생하게 됩니다. 외화자산부채의 대부분은 US달러화표시 계정이며, 나머지는 주로 표시 계정입니다. 회사는 손실한도 설정과 동시에 순외환 익스포져의 한도를 설정함으로써 트레이딩, 비트레이딩 포트폴리오를 포괄한 순외환 익스포져금액도 관리합니다.

금융 상품의 주요 통화별 구성내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

계정과목	통화	당 분기말	전기말

외화금액	원화금액	외화금액	원화금액

외화자산

현금및현금성자산	CNY	129,076,394	21,901,683	132,831,803	21,737,924

USD	26,103,974	27,839,889	29,475,589	31,580,146

JPY	72,557,138	726,631	249,043,860	2,363,700

HKD	29,667,788	4,031,556	51,532,625	7,063,577

BRL	5,869,685	1,894,147	4,469,280	1,445,589

EUR	1,301,660	1,707,713	2,436,691	3,117,137

GBP	84,828	126,968	84,987	122,341

기타통화	39,578	12,315

소계	58,268,165	67,442,729

예치금	USD	283,247,011	302,082,937	349,727,572	374,698,121

HKD	820,744,258	111,530,937	618,767,995	84,814,529

JPY	2,271,546,676	22,748,631	573,645,310	5,444,525

EUR	66,800,876	87,639,410	54,113,564	69,224,777

CNY	5,870,783	996,155	5,866,630	960,074

기타통화	5,799,382	852,962

소계	530,797,452	535,994,988

당기손익-공정가치금융자산	USD	76,451,246	81,535,254	-	-

CNY	43,589,152	7,396,207	-	-

EUR	39,544,736	51,880,717	-	-

소계	140,812,178	-

단기매매금융자산	USD	-	-	74,200,563	79,498,483

CNY	-	-	44,671,528	7,310,496

EUR	-	-	28,967,330	37,056,457

소계	-	123,865,436

기타포괄손익-공정가치금융자산	USD	7,077	7,612	-	-

매도가능금융자산	USD	-	-	15,519,480	16,648,924

기타자산	USD	12,327,925	13,151,651	3,981,059	4,265,306

합계	743,037,058	748,217,383

외화부채

투자자예수금	USD	37,232,661	39,708,633	31,405,296	33,647,634

CNY	128,089,990	21,734,309	128,406,934	21,013,795

HKD	44,059,029	5,987,181	71,382,682	9,784,424

RUB	255,468,728	4,756,828	-	-

EUR	3,576,549	4,692,254	4,627,741	5,920,037

BRL	5,869,685	1,894,147	4,469,280	1,445,589

JPY	150,115,766	1,503,349	456,603,134	4,333,666

기타통화	883,936	697,441

소계	81,160,637	76,842,586

외화사채	USD	100,000,000	106,650,000	100,000,000	107,140,000

기타부채	USD	12,270,000	13,085,955	18,380,000	19,692,332

EUR	39,110,775	51,311,381	28,905,775	36,977,713

소계	64,397,336	56,670,045

합계	252,207,973	240,652,631

35.5 운영위험(1) 개념

운영위험이란 부적절하거나 잘못된 내부의 절차, 인력 및 시스템 또는 외부의 사건으로 인해 발생하는 손실 가능성을 말합니다.

(2) 관리방법

전사의 업무 프로세스를 분석하여 리스크와 통제활동을 정의하고 이와 관련된 시스템을 구축하였으며, 주기적인 자가평가(CSA : Control Self Assessment)를 시행하여 회사의 운영리스크를 관리하고 있습니다.

35.6 자본관리

금융투자회사는 금융감독당국이 제시하는 자본적정성 기준을 준수하고 있습니다. 금융투자업자의 자기자본관리 규제인 순자본비율 제도는 급변하는 시장환경 하에서 금융투자업자의 재무건전성을 도모함으로써 궁극적으로는 투자자를 보호하려는데 그 목적이 있습니다. 순자본비율은 즉시 현금화할 수 있는 영업용순자본에서 영업부문 손실 예측치인 총위험액을 차감한 수치를 업무 단위별 필요 유지 자기자본으로 나누어서 구하고 있습니다.

35.7 금융자산과 금융부채의 상계

(1) 회사의 실행가능한 일괄상계약정 또는 이와 유사한 약정의 적용을 받는 인식된 금융자산의 종류별 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당분기말	자산총액	상계된부채총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

미수미결제현물환	11,684,159	-	11,684,159	-	-	11,684,159

기타채권	61,676,619	61,676,619	-	-	-	-

증권미수금	1,580,458,306	1,271,894,394	308,563,912	-	-	308,563,912

환매조건부매수	908,000,000	-	908,000,000	908,000,000	-	-

합계	2,561,819,084	1,333,571,013	1,228,248,071	908,000,000	-	320,248,071

전기말	자산총액	상계된부채총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

미수미결제현물환	-	-	-	-	-	-

기타채권	73,667,378	73,667,378	-	-	-	-

증권미수금	1,315,656,055	1,049,784,014	265,872,041	-	-	265,872,041

환매조건부매수	850,700,000	-	850,700,000	850,700,000	-	-

합계	2,240,023,433	1,123,451,392	1,116,572,041	850,700,000	-	265,872,041

(2) 실행가능한 일괄상계약정 또는 이와 유사한 약정의 적용을 받는 인식된 금융부채의 종류별 내역은 다음과 같습니다(단위:천원).

당분기말	부채총액	상계된자산총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

미지급미결제현물환	11,692,873	-	11,692,873	-	-	11,692,873

기타부채	87,820,412	61,676,619	26,143,793	-	-	26,143,793

증권미지급금	1,627,313,476	1,271,894,394	355,419,082	-	-	355,419,082

환매조건부매도	3,661,267,487	-	3,661,267,487	3,661,267,487	-	-

합계	5,388,094,248	1,333,571,013	4,054,523,235	3,661,267,487	-	393,255,748

전기말	부채총액	상계된자산총액	재무상태표표시 순액	상계되지 않은 금액	순액

금융상품	현금담보

미지급미결제현물환	-	-	-	-	-	-

기타부채	105,992,318	73,667,378	32,324,939	-	-	32,324,939

증권미지급금	1,283,709,361	1,049,784,014	233,925,348	-	-	233,925,348

환매조건부매도	3,267,723,425	-	3,267,723,425	3,267,723,425	-	-

합계	4,657,425,104	1,123,451,392	3,533,973,712	3,267,723,425	-	266,250,287

36. 공정가치 당분 기 중 회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다. 36.1 금융상품 종류별 공정가치 당 분기말 및 전 기말 금융상품 범주에 따른 종류별 공정가치는 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

당기손익-공정가치금융자산	지분증권	62,155,446	62,155,446	-	-

채무증권	3,833,554,153	3,833,554,153	-	-

집합투자증권	319,899,338	319,899,338	-	-

파생상품	177,332,669	177,332,669	-	-

별도예치금(신탁)	2,778,149,311	2,778,149,311	-	-

당기손익-공정가치복합금융자산	파생결합증권	282,790,953	282,790,953	-	-

기타복합금융자산	-	-	-	-

기타당기손익-공정가치금융자산	지분증권	1,092,541	1,092,541	-	-

채무증권	-	-	-	-

집합투자증권	17,843,613	17,843,613	-	-

손해배상공동기금	19,291,118	19,291,118	-	-

기타포괄손익-공정가치금융자산	지분증권	168,623,928	168,623,928	-	-

채무증권	57,769,904	57,769,904	-	-

집합투자증권	-	-	-	-

상각후원가-만기보유금융자산	채무증권	-	-	-	-

대여금및수취채권	대출채권	1,870,154,621	1,747,348,010	1,757,769,689	1,758,378,722

보증금	37,459,539	37,222,370	38,126,379	39,310,547

단기매매금융자산	지분증권	-	-	89,080,448	89,080,448

채무증권	-	-	3,504,888,751	3,504,888,751

집합투자증권	-	-	222,263,690	222,263,690

파생상품	-	-	185,056,860	185,056,860

당기손익인식지정금융자산	파생결합증권	-	-	270,500,837	270,500,837

별도예치금(신탁)	-	-	2,622,525,200	2,622,525,200

매도가능금융자산	지분증권	-	-	191,302,056	191,302,056

채무증권	-	-	67,531,433	67,531,433

집합투자증권	-	-	185,082	185,082

손해배상공동기금	-	-	15,974,686	15,974,686

합계	9,626,117,133	9,503,073,354	8,965,205,111	8,966,998,312

금융부채

단기매매금융부채	지분증권	13,841,759	13,841,759	29,241,672	29,241,672

채무증권	293,710,246	293,710,246	415,315,728	415,315,728

집합투자증권	45,537,762	45,537,762	3,986,381	3,986,381

파생상품	314,168,282	314,168,282	231,011,205	231,011,205

당기손익인식지정금융부채	1,228,499,974	1,228,499,974	1,227,594,715	1,227,594,715

상각후원가로 측정하는 금융부채	일반사채	77,685,667	78,491,100	77,329,755	77,849,608

후순위사채	112,113,036	129,656,944	111,853,965	128,772,157

보증금	6,123,552	6,308,575	5,919,064	6,328,516

합계	2,091,680,278	2,110,214,642	2,102,252,485	2,120,099,982

36.2 거래일 평가손익 회사가 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 이용하여 장외파생금융상품등의 공정가치를 평가하는 경우, 동 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격이 다르다면 금융상품의 공정가치는 거래가격으로 인식합니다. 이 때 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격의 차이는 즉시 손익으로 인식하지 않고 이연하여 인식하며, 동 차이는 금융상품의 거래기간 동안 정액법 혹은 정률법으로 상각하고, 평가기법의 요소가 시장에서 관측가능해지는 경우 이연되고 있는 잔액을 즉시 손익으로 모두 인식합니다.

이와 관련하여 당분기 및 전분 기 에 이연되고 있는 총 차이금액 및 그 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원)

구분	당분기	전분기

Ⅰ.기초 거래일손익인식평가조정	(21,351,317)	(7,749,170)

Ⅱ.당기 신규 발생 거래일손익인식평가조정	(9,738,185)	(3,348,351)

Ⅲ.당기손익으로 인식한 거래일손익인식평가조정	4,711,004	2,905,562

Ⅳ.당기말 거래일손익인식평가조정(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ)	(26,378,498)	(8,191,959)

36.3 원가로 측정되는 금융상품매도가능금융자산 중 원가로 측정된 내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

구분	당 분기말	전기말

주식	-	3,759,957

출자금	-	2,303,596

외화지분증권	-	795,871

집합투자증권	-	101,741

채무증권	-	32,575

합계	-	6,993,740

전기말 매도가능금융자산 은 당분기말 현재 당기손익-공정가치측정증권 및 기타포괄손익-공정가치측정증권으 로 대체되었습니다 .

36.4 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 자산 및 부채를 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 수준 1 : 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의(조정되지 않은) 공시가격

- 수준 2 : 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함.

- 수준 3 : 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관 측가능하지 않은 투입변수)

(1) 당 분기말 및 전기말 현재 계정의 수준별 공정가치는 다음과 같습니다(단위:천원).

당분기말	공정가치 서열체계 수준

수준 1	수준 2	수준 3	합계

반복적인 공정가치 측정치

당기손익-공정가치금융	지분증권	56,171,801	-	5,983,645	62,155,446

채무증권	493,012,723	3,340,541,430	-	3,833,554,153

집합투자증권	87,071,518	232,827,820	-	319,899,338

파생상품(*1)	8,601,418	24,995,446	143,735,805	177,332,669

별도예치금(신탁)	-	2,778,149,311	-	2,778,149,311

당기손익-공정가치복합금융자산	집합투자증권	-	-	-	-

파생결합증권	-	-	282,790,953	282,790,953

기타당기손익-공정가치금융자산	지분증권	-	-	1,092,541	1,092,541

채무증권	-	-	-	-

집합투자증권	-	1,100,560	16,743,053	17,843,613

손해배상공동기금	-	19,291,118	-	19,291,118

기타포괄손익-공정가치금융자산	지분증권	2,506,000	-	166,117,928	168,623,928

채무증권	-	49,054,132	8,715,772	57,769,904

집합투자증권	-	-	-	-

상각후원가-만기보유금융자산	채무증권	-	-	-

금융자산합계	647,363,460	6,445,959,817	625,179,697	7,718,502,974

단기매매금융부채	지분증권	13,841,759	-	-	13,841,759

채무증권	293,710,246	-	-	293,710,246

집합투자증권	45,537,762	-	-	45,537,762

파생상품(*1)	23,994,832	30,407,500	259,765,950	314,168,282

당기손익인식지정금융부채	-	-	1,228,499,974	1,228,499,974

금융부채합계	377,084,599	30,407,500	1,488,265,924	1,895,758,023

공시되는 공정가치

대여금 및 수취채권	대출채권	-	1,747,348,010	-	1,747,348,010

보증금	-	37,222,370	-	37,222,370

투자부동산	-	-	134,618,930	134,618,930

자산합계	-	1,784,570,380	134,618,930	1,919,189,310

상각후원가로 측정하는 금융부채	일반사채	-	78,491,100	-	78,491,100

후순위사채	-	129,656,944	-	129,656,944

보증금	-	6,308,575	-	6,308,575

부채합계	-	214,456,619	-	214,456,619

전 기말	수준분류

수준 1	수준 2	수준 3	합계

반복적인 공정가치 측정치

단기매매금융자산	지분증권	89,080,448	-	-	89,080,448

채무증권	612,303,912	2,892,584,839	-	3,504,888,751

집합투자증권	74,518,228	147,745,462	-	222,263,690

파생상품(*1)	26,297,258	25,927,076	132,832,526	185,056,860

당기손익인식지정금융자산	-	2,622,525,200	270,500,837	2,893,026,037

매도가능금융자산	지분증권	3,243,540	-	188,058,516	191,302,056

채무증권	-	59,023,004	8,508,429	67,531,433

집합투자증권	-	185,082	-	185,082

손해배상공동기금	-	15,974,686	-	15,974,686

금융자산합계	805,443,386	5,738,965,349	599,900,308	7,144,309,043

단기매매금융부채	지분증권	29,241,672	-	-	29,241,672

채무증권	415,315,728	-	-	415,315,728

집합투자증권	3,986,381	-	-	3,986,381

파생상품(*1)	9,819,701	18,089,452	203,102,052	231,011,205

당기손익인식지정금융부채	-	-	1,227,594,715	1,227,594,715

금융부채합계	458,363,482	18,089,452	1,430,696,767	1,907,149,701

공시되는 공정가치

대여금 및 수취채권	대출채권	-	1,758,378,722	-	1,758,378,722

보증금	-	39,310,547	-	39,310,547

투자부동산	-	-	134,915,999	134,915,999

자산합계	-	1,797,689,269	134,915,999	1,932,605,268

상각후원가로 측정하는 금융부채	일반사채	-	77,849,608	-	77,849,608

후순위사채	-	128,772,157	-	128,772,157

보증금	-	6,328,516	-	6,328,516

부채합계	-	212,950,281	-	212,950,281

(*1) 장내옵션 중 충분한 정도의 빈도와 규모로 거래가 이루어지지 않는 중, 장기옵션에 대해 내부 이론가를 적용하고 수준 3으로 분류하였습니다.

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간 말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 수준 1에 포함됩니다.

활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품(예: 장외파생상품)의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당 상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당 상품은 수준 2에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 수준 3에 포함됩니다.

금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.

- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격

- 이자율스왑의 공정가치는 관측가능한 수익율곡선에 따른 미래 추정 현금흐름의 현재가치로 계산

- 선물환의 공정가치는 보고기간 말 현재의 선도환율을 사용하여 해당 금액을 현재 가치로 할인하여 측정

- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용

(2) 공정가치 수준 3 관련 공시 당 분기 및 전 분기 중 공정가치 수준 3에 해당하는 금융상품의 변동내역은 다음과 같습니다(단위:천원) .

당분 기	당기손익-공정가치금융자산	당기손익-공정가치복합금융자산	기타포괄손익-공정가치금융자산	파생상품(*1)	당기손익인식지정금융부채

기초	19,579,800	270,500,837	176,987,144	(73,475,126)	(1,227,594,715)

당기손익인식	(16,614)	(3,676,217)	170,886	8,251,688	4,834,135

기타포괄손익인식	-	-	(4,774,517)	-	-

매입	-	29,549,032	-	78,500,984	-

매도	(287,500)	(13,582,699)	-	(59,803,557)	-

발행	-	-	-	(101,598,931)	(488,865,333)

결제	-	-	-	32,105,519	483,125,939

다른 수준에서 수준 3으로 변경	4,543,553	-	2,450,187	-	-

수준 3에서 다른 수준으로 변경	-	-	-	(10,723)	-

기말	23,819,239	282,790,953	174,833,700	(116,030,145)	(1,228,499,974)

전분기	당기손익인식지정금융자산	매도가능금융자산	파생상품(*1)	당기손익인식지정금융부채

기초	60,014,852	188,145,368	(73,152,431)	(944,998,260)

당기손익인식	2,454,513	-	(61,404,706)	(15,917,194)

기타포괄손익인식	-	(5,079,550)	-	-

매입	128,973,235	-	84,736,894	-

매도	(11,670,024)	(11,440)	(35,774,546)	-

발행	-	-	(100,671,650)	(463,378,423)

결제	-	-	39,964,688	432,397,002

다른 수준에서 수준 3으로 변경	-	-	-	-

수준 3에서 다른 수준으로 변경	-	(1,193,162)	500,371	-

기말	179,772,576	181,861,216	(145,801,380)	(991,896,875)

(*1) 해당자산에서 해당부채를 차감한 금액임.

36.5 가치평가기법 및 투입변수 회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2와 수준 3으로 분류되어 공시되는 공정가치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다(단위:천원).

구분	당 분기말

공정가치	수준	가치평가기법	수준 3 투입변수	투입변수 범위(가중평균)

당기손익-공정가치_단기매매금융자산

채무증권	3,340,541,430	2	현재가치기법	만기별 리스크 프리미엄이 가산된 할인율	0.68% ~ 6.49%

파생상품	168,731,251	2,3	Option Model	기초자산의 변동성	EWMA 변동성, 기초자산별 상이 (2018.03.30 KOSPI200 : 12.93%)

기초자산의 배당수익률	연속배당, 기초자산별 상이 (2018.03.30 삼성전자 3년평균 배당수익률 : 1.21%)

CVA 적용 예상부도율(PD)	내부등급, 만기별 상이(0.03%~100%)

CVA 적용 부도 시 손실률(LGD)	0.45

FDM	기초자산의 변동성	EWMA 변동성 및 Volatility Surface, 기초자산별 상이 (2018.03.30 KOSPI200 EWMA 변동성 : 12.93%)

기초자산의 배당금	이산배당, 기초자산별 상이 (2018.03.30 삼성전자 3년평균 분기별 배당금 : 2분기 3000원, 4분기 22,333원)

기초자산간 상관계수	EWMA 개념의 상관계수, 기초자산간 상이 (2018.03.30 KOSPI200-삼성전자 상관계수 : 0.7649)

CVA 적용 예상부도율(PD)	내부등급, 만기별 상이(0.03%~100%)

CVA 적용 부도 시 손실률(LGD)	0.45

Monte Carlo simulation	기초자산의 변동성	EWMA 변동성 및 Volatility Surface, 기초자산별 상이 (2018.03.30 KOSPI200 EWMA 변동성 : 12.93%)

기초자산의 배당수익률	연속배당 및 이산배당, 기초자산별 상이 (2018.03.30 삼성전자 3년평균 배당수익률 : 1.21%)

기초자산간 상관계수	EWMA 개념의 상관계수, 기초자산간 상이 (2018.03.30 KOSPI200-삼성전자 상관계수 : 0.7649)

CVA 적용 예상부도율(PD)	내부등급, 만기별 상이(0.03%~100%)

CVA 적용 부도 시 손실률(LGD)	0.45

집합투자증권	232,827,820	2	파생상품 자산과 동일함

별도예치금	2,778,149,311	2	파생상품 자산과 동일함

당기손익-공정가치_복합금융자산

당기손익-공정가치_복합금융자산	282,790,953	3	파생상품 자산과 동일함

기타포괄손익-공정가치 금융자산

지분증권	166,117,928	3	시장접근법 및 이익접근법	가중평균자본비용(WACC)	13.02%~13.18%

자본비용(COE)	13.18%~17.40%

기초자산 변동성(180일)	18.50%

영구성장율	0%~2%

채무증권	57,769,904	2	단기매매금융자산과 동일함

집합투자증권	-	2	단기매매금융자산과 동일함

단기매매금융부채

채무증권	-	2	단기매매금융자산과 동일

파생상품	290,173,450	2,3	파생상품 자산과 동일함

당기손익인식지정금융부채

당기손익인식지정금융부채	1,228,499,974	3	Option Model	당기손익인식지정금융자산과 동일함

36.6 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정 회사는 재무보고 목적의 공정가치 측정을 담당하는 별도 팀을 운영하고 있으며 이러한 공정가치 측정치는 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다. 공정가치 측정을 담당하는 팀은 회사의 재무담당이사와 감사위원회에 직접 보고하며매 분기 보고일정에 맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무담당이사 및 감사위원회와 협의합니다.

36.7 수준 3으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도 분석 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 민감도 분석대상으로 수준3으로 분류되는 금융상품 중 해당 공정가치 변동이 당기손익으로 인식되는 이자율관련 파생상품과 주식관련 파생상품이 있고, 공정가치 변동이 당기손익 혹은 기타포괄손익으로 인식되는 지분증권, 채무증권 및 수익증권 등이 있습니다.

당 분기 및 전분기 중 각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도분석 결과는 아래와 같습니다(단위:천원).

당분기	유리한 변동	불리한 변동

당기손익	자본	당기손익	자본

기타포괄손익-공정가치금융자산	-	8,579,501	-	(7,023,849)

파생상품자산(*1)	23,978,019	-	52,858,943	-

파생결합증권자산(*1)	(39,771,964)	-	67,551,413	-

파생상품부채(*1)	(1,927,142)	-	(57,202,405)	-

파생결합증권부채(*1)	143,875,774	-	(144,646,202)	-

합계	126,154,687	8,579,501	(81,438,251)	(7,023,849)

전분기	유리한 변동	불리한 변동

당기손익	자본	당기손익	자본

매도가능금융자산	-	28,141,550	-	(12,082,312)

파생상품자산(*1)	16,843,819	-	48,208,813	-

파생결합증권자산(*1)	(23,419,673)	-	(12,876,753)	-

파생상품부채(*1)	166,912,432	-	(106,339,228)	-

파생결합증권부채(*1)	69,726,265	-	(3,266,227)	-

합계	230,062,843	28,141,550	(74,273,395)	(12,082,312)

(*1) 주식관련 파생상품은 기초자산 가격변동(kospi 지수) 범위를 -25% ~ +25% , 시장에서 관측가능하지 않는 기초자산의 변동성(vkospi 지수) 범위를 -50% ~ +90%로 가정하여각 시나리오별공정가치 변동내역을 산출하였습니다. 이자율관련 파생상품은 신용등급별장단기금리 차이를 조정하여 변동내역을 산출하였습니다. 통화관련 파생상품은 원달러 환율 조정범위 -20%를 적용 하여 변동내역을 산출하였습니다.

37. 회계정책의 변경

주석 2에서 설명한 바와 같이 회사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기업회계기준서 제1109호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 기준서 제1109호의 적용이 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (1) 기준서 제1109호 적용에 따라 2018년 1월 1일 변경된 기초 이익잉여금내역은 다음과 같습니 다 (단위: 천원).

조정 내역	주석	금액

기초 이익잉여금 - 기준서 제1039호	(19,649,320)

- 금융자산 분류 및 측정	(2)	19,716,736

- 당기손익인식지정금융부채 공정가치 자기신용위험	(2)	(4,888,815)

- 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품 기대신용손실	(3)	(92,783)

- 상각후원가 측정 채무상품 기대신용손실	(3)	(1,775,118)

- 금융보증계약 및 미사용대출약정 기대신용손실	(3)	(1,754,236)

- 법인세 효과	(3,525,440)

기준서 제1109호 도입으로 인한 총 잉여금 조정	7,680,344

기초 이익잉여금 - 기준서 제1109호	(11,968,976)

(2) 금융상품의 분류와 측정 1) 회사는 기준서 제1109호의 최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 보유하고 있는 금융자산에 적용되는 사업모형을 평가하고 금융자산을 기준서 제1109호에 따라 분류하였습니다. 이러한 재분류로 인한 효과는 다음과 같습니다(단위: 천원).

당기초 금융자산	주석	당기손익-공정가치	기타포괄손익-공정가치(전기는 매도가능금융자산)	상각후원가(전기는 대여금 및 수취채권)	금융자산 계

기초 장부금액-기준서 제1039호	6,894,315,786	281,986,996	2,182,247,408	9,358,550,190

- 매도가능금융자산에서 당기손익-공정가치 측정 금융자산	①	43,526,661	(43,526,661)	-	-

- 단기매매금융자산에서 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 지정	②	(2,030,000)	2,030,000	-	-

- 매도가능금융자산에서 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 지정	②	-	-	-	-

- 내재파생상품 분리규정 변경에 따른 당기손익-공정가치 측정 금융자산	③	5,132,109	-	(5,029,075)	103,034

- 당기손익인식지정금융부채 공정가치의 자기신용위험 기타포괄손익인식	④	-	-	-	-

기초 장부금액-기준서 제1109호	6,940,944,556	240,490,335	2,177,218,333	9,358,653,224

2) 금융상품 재분류로 인해 기초 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위: 천원).

내용	주석	기타포괄손익누계액	이익잉여금

- 매도가능금융자산에서 당기손익-공정가치 측정 금융자산	①	(14,258,577)	14,258,577

- 단기매매금융자산에서 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 지정	②	(1,116,500)	1,116,500

- 매도가능금융자산에서 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 지정	②	(4,238,625)	4,238,625

- 내재파생상품 분리규정 변경에 따른 당기손익-공정가치 측정 금융자산	③	-	103,034

- 당기손익인식지정금융부채 공정가치의 자기신용위험 기타포괄손익인식	④	4,888,815	(4,888,815)

- 법인세 조정효과	3,525,440	(3,525,440)

변동금액	(11,199,447)	11,302,481

① 매도가능금융자산에서 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 재분류회사는 당기초 계약상 현금흐름이 원리금 지급만을 나타내지 않은 채무상품과 기타포괄손익-공정가치 지정 지분증권으로 분류되지 않은 매도가능금융자산 43,527백만원을 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류하였습니다. 이에 따라 관련 자산의 기타포괄손익누계액 14,259백만원이 이익잉여금으로 재분류되었습니다. ② 기타포괄손익-공정가치 지정 지분증권회사는 당기초 단기매매목적이 아닌 지분증권에 대해 공정가치 변동을 기타포괄손익에 표시할 것을 선택했습니다. 이에 따라 172,926백만원의 지분증권이 기타포괄손익-공정가치측정 지분상품으로 지정되었으며 관 련 자산의 기타포괄손익누계액 5,355백만원 이 이익잉여금으로 재분류 되었습니다. 당분기말 이와 관련하여 인식된 기타포괄손익누계액 98,131백만원은 해당 금융자산이 처분되더라도 당기손익으로 재분류되지 않습니다. ③ 금융자산이 주계약인 복합금융자산의 당기손익-공정가치 측정 회사는 내재파생상품과 주계약으로 분리되어 인식된 복합금융자산 5,353백만원 을 복합계약 전체에 대해 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류하였습니다. 이에 따라 관련 자산의 공정가치 변동분 103백만원이 이익잉여금으로 반영되었습니다.④ 당기손익인식지정금융부채 공정가치의 자기신용위험 기타포괄손익 인식 회사는 당기초 당기손익인식지정금융부채 공정가치 변동분 중 자기신용위험 변동과 관련된 4,889백만원을 이익잉여금에서 기타포괄손익으로 재분류하였습니다.3) 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융상품의 재분류최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융자산의 재분류 내역은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구분	측정 범주	장부금액

기준서 제1039호	기준서 제1109호	기준서 제1039호(A)	기준서 제1109호(B)	차이(B)-(A)

복합금융자산	당기손익인식금융자산	당기손익인식금융자산	270,824,387	270,500,837	(323,550)

상각후원가	당기손익인식금융자산	5,029,075	5,455,659	426,584

단기매매-주식	당기손익인식금융자산	당기손익인식금융자산	89,080,447	87,050,447	-

기타포괄손익-공정가치	2,030,000

단기매매-채권	당기손익인식금융자산	당기손익인식금융자산	3,459,018,533	3,459,018,533	-

단기매매-기타	당기손익인식금융자산	당기손익인식금융자산	3,075,392,419	3,075,392,419	-

매도가능-주식	매도가능금융자산	당기손익인식금융자산	198,161,480	27,265,152	-

기타포괄손익-공정가치	170,896,328

매도가능-채권	매도가능금융자산	기타포괄손익-공정가치	67,564,008	67,564,008	-

매도가능-기타	매도가능금융자산	당기손익인식금융자산	16,261,508	16,261,508	-

만기보유-채권	상각후원가	상각후원가	-	-	-

대여금 및 수취채권	상각후원가	상각후원가	2,177,218,333	2,177,218,333	-

당기손익인식지정금융부채	당기손익인식금융자산	당기손익인식금융자산	1,207,080,755	1,207,080,755	-

(3) 금융자산의 손상회사는 기준서 제1109호의 새로운 기대신용손실 모형 적용대상이 되는 세가지 유형의 금융자산을 보유하고 있습니다.- 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품- 상각후원가 측정 채무상품- 금융보증계약부채 및 미사용 대출약정 회사는 기준서 제1109호의 도입으로 손상차손의 인식 관련 정책을 변경하였으며 기초 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위: 천원) .

구분	기타포괄손익누계액	이익잉여금

기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품	92,783	(92,783)

상각후원가 측정 채무상품	-	(1,775,118)

금융보증계약 및 미사용대출약정	-	(1,754,236)

합계	92,783	(3,622,137)