대원제약 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 65 기 2025.12.31 현재
제 64 기 2024.12.31 현재
제 63 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 65 기	제 64 기	제 63 기

자산

유동자산	229,189,126,484	207,542,182,247	200,377,233,640

현금및현금성자산	37,981,892,472	12,894,102,827	29,702,194,174

단기금융상품	21,278,868,313	14,050,868,333	41,306,705

매출채권 및 기타유동채권	80,946,027,039	75,579,389,898	69,329,496,872

기타유동자산	1,417,910,477	960,221,182	708,351,338

유동재고자산	87,564,428,183	104,057,600,007	100,595,884,551

당기법인세자산	0	0	0

비유동자산	346,303,359,617	314,773,580,615	278,999,868,606

장기금융상품	4,408,866,117	3,240,138,329	2,542,864,531

장기투자자산	36,982,006,998	30,437,437,371	78,202,756,996

종속기업	54,853,866,416	55,182,456,512	12,541,140,272

관계기업에 대한 투자자산	1,003,236,331	1,003,236,331	1,003,236,331

기타 비유동채권	2,066,755,600	2,478,075,600	2,060,555,600

유형자산	174,039,086,177	158,670,195,187	137,795,233,964

영업권 이외의 무형자산	55,705,112,198	46,981,598,190	33,210,361,161

투자부동산	0	2,770,075,969	2,361,094,772

사용권자산	3,483,753,958	4,260,585,661	1,864,625,449

기타비유동자산	43,813,918	5,768,249	20,524,868

이연법인세자산	13,716,861,904	9,744,013,216	7,397,474,662

자산총계	575,492,486,101	522,315,762,862	479,377,102,246

부채

유동부채	176,928,340,885	150,330,802,129	160,518,390,354

매입채무 및 기타유동채무	48,604,862,347	35,007,825,845	37,091,426,376

유동 차입금 및 비유동차입금(사채 포함)의 유동성 대체 부분	91,809,997,000	83,309,997,000	97,763,130,306

당기법인세부채	481,920,327	4,382,282,525	2,484,844,920

기타 유동부채	30,072,418,912	21,833,698,302	18,457,380,326

유동반품충당부채	4,378,508,196	4,228,266,831	3,697,024,031

유동 리스부채	1,580,634,103	1,568,731,626	1,024,584,395

비유동부채	116,864,480,087	92,017,914,766	55,968,070,255

비유동성 금융기관 차입금(사채 제외)	37,270,000,000	32,500,000,000	30,500,000,000

사채	29,975,029,122	29,955,255,774	0

교환사채	14,950,882,443	0	0

비유동 파생상품 금융부채	2,715,185,085	0	0

기타비유동금융부채	0	97,120,000	73,500,000

퇴직급여채무	30,050,266,059	26,773,716,983	24,554,529,496

비유동 리스부채	1,903,117,378	2,691,822,009	840,040,759

부채총계	293,792,820,972	242,348,716,895	216,486,460,609

자본

자본금	11,213,791,500	11,213,791,500	11,095,097,000

자본잉여금	18,562,868,832	17,759,281,456	14,081,221,998

기타포괄손익누계액	580,171,753	48,405,150	902,429,856

기타자본구성요소	(15,062,575,867)	(15,062,575,867)	(15,062,575,867)

이익잉여금(결손금)	266,405,408,911	266,008,143,728	251,874,468,650

자본총계	281,699,665,129	279,967,045,967	262,890,641,637

자본과부채총계	575,492,486,101	522,315,762,862	479,377,102,246

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 65 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 64 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 63 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 65 기	제 64 기	제 63 기

수익(매출액)	542,981,109,597	536,086,070,880	500,696,282,453

매출원가	284,895,609,405	264,255,428,508	244,249,158,950

매출총이익	258,085,500,192	271,830,642,372	256,447,123,503

판매비와관리비	222,124,989,904	209,578,654,796	204,301,593,003

경상개발비	23,648,058,875	21,369,023,168	18,206,744,182

영업이익	12,312,451,413	40,882,964,408	33,938,786,318

기타이익	914,329,662	943,582,697	1,410,149,195

기타손실	4,185,610,474	10,090,962,431	7,277,712,668

금융수익	13,028,036,297	2,108,833,544	3,540,298,917

금융원가	9,316,985,698	7,090,486,805	5,630,204,841

법인세비용차감전순이익(손실)	12,752,221,200	26,753,931,413	25,981,316,921

법인세비용(수익)	4,647,434,850	5,279,351,078	1,961,067,100

당기순이익(손실)	8,104,786,350	21,474,580,335	24,020,249,821

기타포괄손익	(745,722,864)	(1,836,114,963)	(2,856,484,682)

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는포괄손익	(745,722,864)	(1,836,114,963)	(2,856,484,682)

확정급여제도의 재측정요소	(1,277,489,467)	(982,090,257)	(2,288,271,090)

세후기타포괄손익, 지분상품에 대한 투자자산	531,766,603	(854,024,706)	(568,213,592)

총포괄손익	7,359,063,486	19,638,465,372	21,163,765,139

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	378	1,009	1,145

희석주당이익(손실) (단위 : 원)	374	991	1,145

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 65 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 64 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 63 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	기타포괄손익누계액	기타자본구성요소	이익잉여금	자본 합계

2023.01.01 (기초자본)	10,982,335,000	11,792,633,695	1,470,643,448	(15,062,575,867)	237,482,174,019	246,665,210,295

당기순이익(손실)	0	0	0	0	24,020,249,821	24,020,249,821

확정급여제도의재측정요소	0	0	0	0	(2,288,271,090)	(2,288,271,090)

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금	0	0	(568,213,592)	0	0	(568,213,592)

복합금융상품 전환	112,762,000	3,450,740,617	0	0	0	3,563,502,617

복합금융상품 발행	0	0	0	0	0	0

소유주에 대한 배분으로 인식된 배당금	0	0	0	0	(7,339,684,100)	(7,339,684,100)

2023.12.31 (기말자본)	11,095,097,000	14,081,221,998	902,429,856	(15,062,575,867)	251,874,468,650	262,890,641,637

2024.01.01 (기초자본)	11,095,097,000	14,081,221,998	902,429,856	(15,062,575,867)	251,874,468,650	262,890,641,637

당기순이익(손실)	0	0	0	0	21,474,580,335	21,474,580,335

확정급여제도의재측정요소	0	0	0	0	(982,090,257)	(982,090,257)

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금	0	0	(854,024,706)	0	0	(854,024,706)

복합금융상품 전환	118,694,500	3,633,813,634	0	0	0	3,752,508,134

복합금융상품 발행	44,245,824	0	0	0	44,245,824

소유주에 대한 배분으로 인식된 배당금	0	0	0	0	(6,358,815,000)	(6,358,815,000)

2024.12.31 (기말자본)	11,213,791,500	17,759,281,456	48,405,150	(15,062,575,867)	266,008,143,728	279,967,045,967

2025.01.01 (기초자본)	11,213,791,500	17,759,281,456	48,405,150	(15,062,575,867)	266,008,143,728	279,967,045,967

당기순이익(손실)	0	0	0	0	8,104,786,350	8,104,786,350

확정급여제도의재측정요소	0	0	0	0	(1,277,489,467)	(1,277,489,467)

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금	0	0	531,766,603	0	0	531,766,603

복합금융상품 전환	0	0	0	0	0	0

복합금융상품 발행	0	803,587,376	0	0	0	803,587,376

소유주에 대한 배분으로 인식된 배당금	0	0	0	0	(6,430,031,700)	(6,430,031,700)

2025.12.31 (기말자본)	11,213,791,500	18,562,868,832	580,171,753	(15,062,575,867)	266,405,408,911	281,699,665,129

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 65 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 64 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 63 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 65 기	제 64 기	제 63 기

영업활동현금흐름	45,936,312,168	35,051,207,246	51,629,377,621

영업에서 창출된 현금	58,475,431,798	39,892,300,424	56,907,166,432

당기순이익(손실)	8,104,786,350	21,474,580,335	24,020,249,821

당기순이익조정을 위한 가감	31,958,661,424	48,512,430,293	36,961,742,497

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	18,411,984,024	(30,094,710,204)	(4,074,825,886)

법인세 납부, 영업활동	(12,539,119,630)	(4,841,093,178)	(5,277,788,811)

투자활동현금흐름	(35,660,494,365)	(59,335,221,038)	(68,487,886,311)

대여금의 감소	150,000,000	540,970,000	21,380,351,648

장기투자자산의 처분	9,172,266,499	3,412,971,598	2,788,534,619

장기금융상품의 처분	0	138,859,136

이자의 수취	936,067,753	928,666,992	1,519,689,527

배당금수취	131,036,800	131,036,800	137,036,800

보증금의 감소	671,320,000	490,000,000	393,000,000

무형자산의 처분	0	500,000,000

유형자산의 처분	395,750,000	33,000,000	200,500,000

투자부동산의 처분	2,279,300,000	0	0

정부보조금의 수령	1,501,379,050	1,171,872,542	1,172,113,706

대여금의 증가	(5,031,600,000)	(5,840,970,000)	(16,026,908,628)

장기금융상품의 취득	(953,515,741)	(900,242,007)	(905,392,399)

기타비유동금융자산의 취득	(4,443,108,800)	(4,844,021,000)	(51,277,918,237)

보증금의 증가	(260,000,000)	(907,520,000)	(751,609,000)

유형자산의 취득	(26,464,615,749)	(34,622,731,285)	(12,104,390,321)

무형자산의 취득	(12,323,426,459)	(18,670,893,069)	(8,321,830,125)

정부보조금의 상환, 투자활동	(1,421,347,718)	(896,220,745)	(1,325,722,631)

종속기업에 대한 투자자산의 취득	0	0	(5,365,341,270)

재무활동현금흐름	14,765,331,883	7,423,736,956	21,812,044,860

단기차입금의 증가	32,300,000,000	70,000,000,000	20,000,000,000

장기차입금의 증가	13,270,000,000	12,000,000,000	20,000,000,000

임대보증금의 증가	0	23,620,000	3,500,000

사채의 증가	0	30,000,000,000	0

교환사채의 증가	15,857,590,944	0	0

이자지급	(5,845,813,387)	(5,576,350,559)	(3,344,512,552)

배당금지급	(6,430,031,700)	(6,358,815,000)	(7,339,684,100)

사채의 상환	0	(30,000,000,000)	0

단기차입금의 상환	(22,300,000,000)	(55,000,000,000)	0

장기차입금의 상환	(10,000,000,000)	(6,000,000,000)	(6,000,000,000)

임대보증금의 감소	(97,120,000)	0

금융리스부채의 지급	(1,980,086,614)	(1,598,673,382)	(1,500,437,960)

사채발행비 지급	(60,320,000)

신주발행비 지급	(9,207,360)	(5,724,103)	(6,820,528)

환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	25,041,149,686	(16,860,276,836)	4,953,536,170

기초현금및현금성자산	12,894,102,827	29,702,194,174	24,716,569,515

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	46,639,959	52,185,489	32,088,489

기말현금및현금성자산	37,981,892,472	12,894,102,827	29,702,194,174