아세아제지 사업보고서 (2019.12)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요(연결실체 기준) [지배회사] 지배회사는 1958년 3월 7일자로 설립되어 지류 제조 및 판매업, 수출입업 등을 주요사업으로 영위하고 있습니다. 본 보고서 작성기준일 현재(2019.12.31) 최대주주는 아세아주식회사 (지분율 47.19%, 특수관계인 7인 포함 50.07%)입니다, [연결대상 종속기업] 지배회사 및 종속기업 사업부문별 현황을 요약하면 아래와 같습니다.

부 문	회 사	주요 재화 및용역	주요 고객사	사업 내용

제지부문	아세아제지(주)경산제지(주)	골판지원지 등	제일산업,에이팩,유진판지,율촌화학,롯데알미늄 외골판지포장 제조회사	골판지원지 등산업용지 제조

골판지부문	제일산업(주)유진판지(주)(주)에이팩	골판지원단 및골판지상자	삼성그룹, LG그룹, CJ그룹 등	골판지원단 및골판지상자 제조

기타	에이피리싸이클링(주)	재생재료가공처리	아세아제지 외	재생재료가공처리

가. 사업부문별 요약 재무현황(1) 제64기 연간 (단위: 백만원)

구분	제지부문	골판지부문	기타	합계

총매출액	503,611	393,879	12,900	910,390

내부매출액	184,931	15,908	11,895	212,734

순매출액	318,681	377,971	1,005	697,656

유형 및 무형자산	310,141	251,597	975	562,714

주) 유형, 무형자산의 합은 단순 합계입니다.

(2) 제63기 연간 (단위: 백만원)

구분	제지부문	골판지부문	기타	합계

총매출액	589,011	392,286	15,726	997,023

내부매출액	194,548	11,889	14,741	221,178

순매출액	394,463	380,397	985	775,845

유형 및 무형자산	290,304	228,004	1,048	519,356

주) 유형, 무형자산의 합은 단순 합계입니다.(3) 제62기 연간 (단위: 백만원)

구분	제지부문	골판지부문	기타	합계

총매출액	571,413	338,144	20,285	929,842

내부매출액	172,893	9,704	18,652	201,249

순매출액	398,520	328,440	1,632	728,592

유형 및 무형자산	293,506	204,828	830	499,164

주) 유형, 무형자산의 합은 단순 합계입니다.

나. 사업부문별 현황(1) 제지부문(골판지원지) - 해당회사 : 아세아제지, 경산제지 [산업의 특성] 제지산업은 펄프와 재활용 고지를 주 원재료로 하여 각종 종이 및 종이제품을 생산하는 산업으로 거액의 투자비용이 소요되는 자본집약적 대형 장치산업입니다. 대규모 설비투자액이 진입장벽으로 작용하는 장점이 있으나, 수급불균형으로 인한 이익변동성이 크고 불황기에는 고정비 부담으로 인하여 채산성이 악화되는 단점을 가지고 있습니다. 예상하지 못한 시장수급 변동에 의해 예상 조업도를 크게 하회하는 생산, 판매가 이뤄질 경우 고정비 부담으로 인해 수익성에 영향을 미칠 수 있습니다. 수요변화에 탄력적으로 대응하기 어려워 수급불균형이 주기적으로 나타나는 특성이 있으며, 수요는 경제성장과 맞물려 완만한 증가를 보이는 반면 공급은 투자설비기간이 장기간에 걸쳐 이루어지기 때문에 설비완료 때마다 공급능력이 계단식으로 급증하여 수급불균형에 따라 판매가격이 주기적으로 변동하는 전형적인 경기 변동형 산업입니다. 상시적으로 이루어지는 기존설비 개조 수선투자는 공급량 증가 효과가 크지 않으나, 대규모 공급량 증가로 이어지는 신규투자는 투자결정에서 완공까지 3~5년의 기간과 대규모 투자자금이 소요되고 있습니다. 따라서 공급량 증가가 계단식으로 크게 증폭되어 수급구조와 제품스프레드 변화로 이어지며 기업 실적이 주기적인 변동성을 보이고 있습니다. 제지산업은 자동화된 생산설비, 재고자산 보관과 운송을 위한 물류시설, 에너지설비,폐수시설 등에 대규모 설비와 넓은 부지가 필요하며, 사업초기 대규모 투자자본이 소요되는 장치산업 특성상 총자산에서 유형자산이 차지하는 비중이 비교적 큰 편입니다. 이에 따라 지속적인 설비 유지보수를 통하여 설비 자산가치를 유지시키는 것이 중요합니다. 제지산업은 20~30년 이상 안정적인 생산 설비 가동을 위하여 정기적인 유지보수가 요구됩니다. [산업의 성장성] 제지산업은 경제발전에 따라 지류소비량이 증가하는 한편 소비의 고급화로 인해 품질도 지속적으로 발전해 왔습니다. 최근 제지산업의 성장속도는 낮은 수준을 보이고 있으며, 소비 및 공급증가율이 정체되는 등 성숙기에 있는 것으로 판단됩니다. 글로벌 시장을 보면 중국 제지업체들의 급속한 성장에 따른 다량의 제품출시로 국내 제지업체들의 수출지역 다변화가 위축되고 있습니다. 따라서 국내 제지업체들에게는 환경 친화적이거나 더 가볍고 튼튼하거나 특수한 목적에 쓰이는 지종 등 차별화된 고부가가치 제품 개발에 대한 투자확대 필요성이 대두되고 있는 상황입니다. 글로벌 종이 수요는 전반적인 산업경기와 연관되어 있는 특성에 따라 글로벌 경제성장과 더불어 꾸준히 안정적인 성장세를 유지해왔지만, 주요 선진국들의 경기 성장이 전체적으로 둔화되는 현 시점에서 글로벌 제지산업은 선진국보다는 개발도상국 중심 성장세로 옮겨 가는 추세입니다. 선진국은 경제성장이 둔화된 가운데 정보통신기술의 발전으로 신문용지, 인쇄용지 등 종이 수요가 감소하고 있는 반면, 개발도상국의 경우 높은 경제성장이 기대되고, 인구 대비 종이 제품 소비 수준이 선진국에 비해 매우 낮은 수준이어서 수요 확대 여력이 풍부하기 때문입니다. 우리나라 1인당 지류 소비량은 주요 선진국의 약 80% 수준에 근접하였으며, 경기 불황에 따라 내수 소비가 감소하고 있는 한편으로 디지털 기술 발달에도 불구하고 제지 수요가 큰 폭으로 감소하지 않고 있어 두 매체가 공존할 가능성이 높을 것으로 추정됩니다. 특히 국내 제지수요 구조를 볼 때, 경쟁사 대비 원가 이점을 확보하고 있는 지배회사를 비롯한 제지부문은 점진적인 장기성장이 가능할 것으로 전망합니다. 제지산업은 경기 전반과 연관되어 있기 때문에 성장성이 국내 경제성장률 및 국민생활수준 척도와 밀접한 관련을 보이고 있습니다. 골판지 수요와 밀접한 관련이 있는 택배산업과 온라인 쇼핑 성장세, 플라스틱이나 비닐 등 소비를 억제하고자 하는 환경보호에 대한 정부 차원의 관심 고조, 농산물 등을 비롯한 생필품 포장환경 변화 움직임 등이 향후에도 골판지 업계성장에 긍정적인 요인으로 작용될 것으로 예상됩니다.

▣ 골판지원지(전체) (단위:M/T)

연 도	생 산	출하	재 고

내수	수출	합계

2011년	4,157,046	3,862,764	216,823	4,079,587	203,542

2012년	4,037,339	3,846,658	197,011	4,043,669	196,813

2013년	4,381,263	4,124,399	269,026	4,393,425	184,257

2014년	4,543,952	4,294,297	214,053	4,508,350	219,859

2015년	4,676,769	4,472,947	231,598	4,704,545	176,089

2016년	4,852,659	4,600,470	273,069	4,873,539	155,563

2017년	5,069,354	4,760,800	334,532	5,095,332	129,585

2018년	5,039,285	4,716,525	261,251	4,977,777	190,990

2019년	5,308,640	4,775,394	513,630	5,289,024	205,927

[자료] 한국제지연합회 (수급실적)> [경기변동의 특성] 골판지원지는 국내총생산(GDP), 민간소비, 제조업생산지수, 농수산물 작황 등과 상관관계를 가지고 있으며 산업 생산품 포장에 사용되는 수요 특성에 따라 직접적으로 제조업 전체의 생산활동과 연계성을 갖고 있는 제품입니다. 온라인쇼핑의 지속적 증가세 및 농산물 포장 확대 실시 등으로 인하여 과거 추세나 역사적 패턴만으로는 산업 전망을 예측하기가 어렵습니다. 경기 호황 때 수요가 증가하고, 불황 시 증가세가 둔화되는 특성을 갖고 있으며 경기 활성화 외에 문화적 이벤트 증가나 명절 및 농산물 수확기를 선행하여 수요가 증가하는 특성이 있습니다. 현재 제지산업의 전반적인 성장성은 낮은 수준을 보이고 있으며, 소비 및 공급 증가율이 정체되는 성숙기에 있는 것으로 판단됩니다. [경쟁우위요소] 골판지원지는 산업 내에서 수직 계열화를 이룬 아세아제지, 신대양제지, 삼보판지,태림포장, 한국수출포장 등 주요 업체를 중심으로 업계가 재편되었고, 주요 업체 계열회사 등도 골판지 시장에서 큰 비중을 차지하고 있어 주요 업체들의 산업 내 비중은 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다. 제지산업은 제품 차별화가 힘들어 가격 위주 경쟁이 이루어지고 있는 가운데, 외화환율, 경기상황 등 거시 지표에 따라 업황이 주기적으로 변동하므로 원가 경쟁력은 불황 시 사업 안정성을 가늠할 수 있는 중요한 요인입니다. 지배회사는 설비규모, 노후화 정도, 운영 효율성 측면에서 경쟁력을 보유하고 있으며, 수직 계열화, 원재료 구매에 따른 비용절감 등 원가 면에서도 업계 상위권의 경쟁력을 보이고 있습니다.

※ 주요기업 수직계열화 현황

계열별	주요제품	업체명

아세아제지	골판지원지	아세아제지, 경산제지

골판지상자	제일산업, 에이팩, 유진판지

신대양제지	골판지원지	신대양제지, 대양제지, 신대양제지반월

골판지상자	대영포장, 광신판지, 신대한판지, 대양판지, 태성산업

태림포장	골판지원지	태림페이퍼, 월산페이퍼, 동원페이퍼

골판지상자	태림포장, 태림판지

삼보판지(대림제지)	골판지원지	대림제지, 고려제지

골판지상자	삼보판지, 동진판지, 한청판지, 삼화판지

한국수출포장	골판지원지	한국수출포장

골판지상자	한국수출포장, 한수팩

주) 각 회사별 상세 내역은 별도 공시 보고서를 참고하시기 바랍니다. [자원조달 특성 및 RISK요인] 제지산업은 원재료 가격변동이 수익성에 민감한 영향을 미칩니다. 주요 원재료는 펄프와 재활용 고지이며 지종별로 투입 비중에 차이가 존재합니다. 지배회사의 매출원가에서 원재료비가 차지하는 비중은 약 60% 대 수준입니다. 골판지원지의 주 원재료인 수입펄프와 수입고지는 글로벌 경기와 환율 변동에 영향을 받으며, 특히 펄프 가격은 주요 펄프 생산국의 설비 증설 및 폐쇄, 펄프 재고량 변동, 목재 수급 변동 등에도 영향을 받습니다. 재활용 국내고지는 공장 가동률에 따른 수요, 수출 물량 증감 등에 영향을 받아 가격이 불규칙적으로 변하는 추세를 보입니다. 원재료 가격이 상승 국면으로 전환될 때 이를 판매가격에 전가하지 못할 경우 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 1) 국내고지 현황

재활용 국내고지를 비롯한 원재료 수급은 택배업계 시장규모 확대나 온라인쇼핑 등 지속적 성장으로 인한 소비 증진에 영향을 받습니다. 최근 수 년간 글로벌 및 한국시장의 재활용 고지 가격 추세는 글로벌 무역분쟁과 중국의 강력한 환경정책에 영향을 크게 받고 있습니다.

2019년 재활용 국내고지 가격은 중국 당국의 환경보호 정책으로 인한 원재료 수급 불안과 미-중 무역 갈등, 글로벌 경기둔화 기조 속에서 대체로 전년 대비 하향 안정세 기조를 유지했습니다. 2020년 재활용 국내고지 가격은 내수시장 조건에 따라 약간의 반등세는 있을 수 있으나, 시장에 급격한 변화가 없는 한 대체로 하향 가능성이 상대적으로 높을 것으로 전망됩니다. 최근의 코로나바이러스 사태가 글로벌시장은 물론 한국경제 전반에 광범위하게 영향을 줄 가능성을 배제할 수 없으며, 제지시장 불확실성이 커질 것으로 전망됩니다. 본 보고서에 언급되지 않은 돌발 요인으로 인해 재활용 국내고지 시황은 변동될 수 있으므로 투자에 유의하시기 바랍니다.

[국내고지 수출현황] (단위: 천$, 톤)

구 분	2016년	2017년	2018년	2019년

수 량	587,632	483,331	615,193	289,363

금 액	80,195	86,535	98,796	40,924

주) 관세청 통관실적 기준, 품목은 HSK 코드 470710(OCC)와 470790(기타지) 합산

2) 수입펄프 및 수입고지 현황 [수입펄프 현황] 지배회사가 국내에서 조달하는 펄프는 주로 미표백 화학펄프입니다. 국내 펄프 제조기업들은 국내 산림자원 보호와 벌채 비용 증가 등으로 인한 여건을 개선하기 위하여 해외 조림투자를 하거나 상대적으로 가격이 저렴한 동남아 지역 등에서 펄프를 구매하는 방식으로 수입선 다변화에 주력하고 있는 것으로 추정됩니다. 일반적으로 수입펄프는 글로벌 수요와 공급에 의해서 가격이 결정되며 환경요인 및 제조사들의 조업중단 또는 각국의 자원보호정책에 따라 공급이 불안해지는 위험성이 있습니다. 최근 글로벌 펄프시장 가격을 보면, 시장 공급 과잉과 수요 약세 여파로 인해 지속적으로 하락세를 그려 왔으며, 2019년 수입펄프 가격은 대체로 전년 대비 하향 안정세를 유지하고 있습니다. 2020년 수입펄프 가격은 글로벌 시장의 공급 과잉과 수요 약세가 개선될 경우 반등을 보일 수 있겠으나, 급격한 변화가 없는 한 대체로 하향 안정세 혹은 계절적 수요에 따른 완만한 상승세를 보일 가능성이 상대적으로 높을 것으로 전망됩니다. 최근 코로나바이러스 사태로 인해 글로벌시장은 물론 한국경제 전반에 광범위하게 영향을 줄 가능성을 배제할 수 없으며, 제지시장 불확실성이 커질 것으로 전망됩니다. 재활용 고지 시장의 변화나 계절적 요인, 돌발변수 등으로 인해 전망했던 것과 다른 급격한 변동이 발생할 가능성을 여전히 배제할 수 없습니다. 본 보고서에 언급되지 않은 돌발요인으로 펄프 시황은 변동될 수 있으므로 투자에 유의하시기 바랍니다. [수입고지 현황]

수입고지 가격은 국가별로 재활용 내수고지 공급 및 수요, 수출 상황에 따라 달라지며 중국, 미국을 비롯한 주요 수출입국 시장 상황, 펄프 등 관련 원재료 시장의 움직임과 밀접하게 연관되어 있습니다.

중국 당국의 환경보호 정책으로 인한 원재료 수급 장애와 미-중 무역 갈등, 글로벌 경기둔화 기조 속에서 2019년 수입고지 가격은 대체로 전년 대비 하향 안정세 기조를 유지했습니다. 2020년 수입고지 가격은 중국 당국이 기존 환경정책을 굳건히 유지하고 글로벌 수요 등에서 급격한 변화가 없는 한 대체로 하향 안정세를 유지할 가능성이 상대적으로 더 높을 것으로 전망됩니다. 최근의 코로나바이러스 사태가 글로벌시장은 물론 한국경제 전반에 광범위하게 영향을 줄 가능성을 배제할 수 없으며, 제지시장 불확실성이 커질 것으로 전망됩니다. 펄프 시장의 변화나 계절적 요인, 돌발변수 등으로 인해 다소 가능성은 낮더라도 전망했던 것과 다른 급격한 변동이 발생할 가능성을 여전히 배제할 수 없습니다. 본 보고서에 언급되지 않은 돌발 요인으로 수입고지 시황은 변동될 수 있으므로 투자에 유의하시기 바랍니다. (2) 골판지 부문 - 해당회사 : 제일산업, 에이팩, 유진판지 [산업의 특성] 골판지 포장산업은 일반 소비대중에게 직접 판매하지 못하는 중간재로 수요처가 생산하는 제품(섬유제품, 전자제품, 식품, 의약품 및 농수산물 등)의 특성에 맞도록 견적, 발주, 재단과 인쇄가 이루어지며, 주문 생산되는 거래로 이루어지고 있습니다. 전형적인 내수산업으로 경기 동향에 따라 수요가 크게 좌우되며 국내총생산(GDP)수준에 비례하여 성장하는 특성이 있습니다. 최근에는 경쟁력 우위를 확보하고 있는 상위 업체들의 활발한 영업전략으로 산업 내 구조조정이 진행되고 있습니다. 골판지 제품은 전량 주문에 의해 생산이 이루어지는 특성을 가지고 있으며, 수주량은 곧바로 공장가동률을 나타내며, 제품에 있어서는 재고 개념이 없는 특성이 있습니다. 피 포장 상품마다 크기와 내용이 다르기 때문에, 각 상품마다 품질기준과 상자크기 및 인쇄 내용을 달리 생산하여야 하는 다품종 소량 규격품 생산 특성을 갖습니다. 자체 브랜드를 보유하기 힘든 무 상표성의 특성이 있으며, 타사 제품과의 품질적인 차별성이 적어 공급자 간의 시장 우위를 위한 가격경쟁이 치열합니다. 제품가격에 비하여 제품의 크기(부피)가 매우 크므로, 물류비용 부담이 높아 생산량의 대부분을 내수 판매에 충당하고 있습니다. [산업의 성장성] 전자산업 등 제조업 기반의 골판지상자 수요는 그 비중이 줄어들고 있고, 농수산물 및 식료품 등의 비중은 증가추세를 보이고 있습니다. 우리나라의 국민 1인당 골판지수요량은 선진국에 비해 다소 적어 잠재수요가 예상되며, 잠재수요는 농산물 및 택배산업 수요증가로 나타나고 있습니다. 상위업체들의 활발한 지역거점 확보전략에 따라 이들 회사의 시장점유율이 지속적으로 확대될 전망이며, 타 외부포장재(플라스틱 또는 목재 등)와는 다르게 재활용이 가능하고 친환경적인 특성으로 인해 충분한 시장성을 가지고 있습니다. [경기변동의 특성] 골판지 포장산업은 산업전반에 걸쳐 사업에 연관성이 있기 때문에 경기변동에 민감하게 연동되며, 계절적인 요인을 보았을 때 농산물 집중 출하시기에 수급변동이 있을 수 있습니다. [시장여건] 산업경기 변동에 민감하게 시장이 변동되며 수출산업에 비해 내수산업의 변동에 따른 시장의 변동이 더 큽니다. 최근 시장의 요구는 다품종 소량생산화 되고 있으며 이에 따른 소비자의 요구도 다양해지고 있습니다. 원자재인 골판지원지 구매비중이 원가의 대부분을 차지하며 골판지원지의 가격변동에 민감하지만 제품가격에 연동하여 반영하기 어렵기에 낮은 수익성 구조를 보입니다. 다품종 소량 생산의 수주산업으로 특정화된 단일품목 대량생산이 어렵기에 원가비율이 높고 고객 주문에 의해 생산되는 주문생산방식으로 자체브랜드를 가지기 힘들며 품질 차별성이 적기 때문에 경쟁사와 시장우위 경쟁에 있어 치열한 단가경쟁을 하고 있는 실정입니다. [경쟁우위요소] 시장에서 다품종 소량 생산을 요구하고 있어 소비자 주문을 즉각적이고 정확하게 납품하고 그에 따른 물류비용을 절감하는 것이 경쟁우위 요소라고 볼 수 있습니다. 선두업체와 후발업체간 경쟁력 차이가 벌어지면서 하위업체 구조조정과 노후 설비의 폐쇄가 진행되고 있습니다.

다. 회사 현황[지배회사 영업개황] 지배회사는 골판지원지 중에서도 수입 원재료를 사용하는 표면지를 주로 생산하여 판매하기 때문에, 재활용 국내고지 가격 변동성에 의해 영향을 받지만 수입 원재료(펄프, 고지)가격과 환율 변동에 따라 손익구조가 변동됩니다.

국내 골판지원지 업계는 시장확대 한계로 인하여 정체 양상이 상당기간 지속되고 있습니다. 특히 대형 제지사를 중심으로는 원재료 수급을 위한 지역거점 확대, 이면지 및 중심지 업체가 표면지 시장에 진출하는 등 변화를 겪고 있습니다. 재활용 국내고지 가격 변동, 전력비를 비롯한 에너지 비용에도 원가압박을 받고 있습니다. 지배회사는 원가 경쟁력 확보를 위해 소각보일러 및 고형연료보일러를 통해 자체적으로 생산공정에 사용하는 증기를 조달하는 체제를 갖추고 변화된 경영환경을 선제적으로 대응하고 있습니다. 계열사의 골판지설비 확충을 통해 판매량 증진과 안정적인 수요처를 확보하고 있습니다.

[시장점유율] 골판지상자의 주요 원재료인 골판지원지는 표면지, 골심지, 이면지로 구분되며, 지배회사는 표면지용 라이너지를 주력으로 생산하고 있습니다. 표면지용 라이너지는 아세아제지, 신대양제지, 한국수출포장, 태림페이퍼, 고려제지, 한솔페이퍼텍 등에서 생산하고 있습니다. 골판지원지(표면지와 이면지, 골심지 모두 포함) 출하량 수치를 근거로 한 최근 사업연도 기준 지배회사의 시장 점유율은 다음과 같습니다. (단위: %)

구 분	제64기(2019년)	제63기(2018년)	제62기(2017년)

골판지원지	14	14	14

주) 상기 수치는 추정치로, 각 사별 골판지원지 시장 점유율은 해당회사 사업보고서를 참고해 주시기 바랍니다. [시장 특성] 내수 산업용재 위주이며 주요 영업지역은 서울ㆍ경기를 위시한 수도권, 대구ㆍ부산ㆍ경상의 영남권, 충청ㆍ전라의 호남권으로 나눌 수 있습니다. 주 판매 제품은 공산품과 농산물 포장원지, 기타 산업용지 등으로 경기변동에 민감한 경기 변동형 산업입니다.

[경쟁우위요소]

지배회사는 소각보일러와 고형화 연료보일러 효율을 극대화하여 원가절감을 통한 수익성을 향상시키고, 안정적인 원재료 확보와 판매 안정을 위한 폐지수집사업과 판지계열화를 한층 강화하여 지금까지 추진하여 온 계열화 전략을 완성함으로써 시너지 효과를 높이고 있습니다. 치열한 원가경쟁 환경에서 폐기물을 이용한 대체에너지 산업 활성화로 에너지 고비용의 현실에서 재활용을 통한 비용절감과 수익창출을 통해 향후 수익 사업으로 확대할 계획입니다. [연결대상 종속기업 영업개황] 경산제지 (주)는 골판지원지 생산 판매를 하는 회사이며, 제일산업(주) 과 유진판지(주), (주)에이팩은 골판지 원단 및 골판지상자를 생산하고 판매하는 회사 로 영업력 확대와 경쟁력 향상을 위해 신규 인쇄기 및 완성공정 설비 등 시설투자를 지속하고 있습니다. 에이피리싸이클링(주) 는 재생원료 안정적 공급을 통해 지배회사 영업력을 지원하고 있습니다.

[시장 특성] 골판지 및 골판지상자의 특성상 제품 자체 부피가 커 운송비용이 많이 소요되며, 제품 자체로 수출입이 많지 않은 내수산업의 특징을 가지고 있고, 수요지역 내에서 소비가 되는 지역산업의 특징과 산업경기 변동에 따라 변화가 심하게 나타나는 특징이 있습니다.

※골판지포장 시장 생산 현황 [단위: 백만㎡,억원]

구 분	2013년	2014년	2015년	2016년	2017년	2018년

수 량	5,186	5,299	5,490	5,616	5,792	5,960

금 액	34,659	35,567	35,948	37,019	39,598	39,821

[자료] 한국골판지포장공업협동조합 [경쟁우위요소] 경산제지(주) 는 영남권 골판지원지시장에서 안정적인 우위를 확보하고 있으며, 지속적인 설비투자, 근거리 원재료 조달로 원가절감과 판매량을 증대하고 있습니다. 제일산업(주) 은 제지계열사를 통해 안정적으로 원재료를 확보하고 있으며, 국내 수위의 골판지 생산설비 보유는 물론 제품 제조부문에서도 독보적인 운영 및 제조기술을 보유하고 있습니다. 유진판지(주) 는 지속적인 시설투자를 통해 품질안정화 및 영업력, 생산력 극대화를 이루고, 생산과정에서 품질, 시간 손실을 최소 화하여 원가절감을 유도하였으며, 근거리 위주 납품처를 발굴하 는 등 영업활동을 수행하고 있습니다. (주)에이팩 은 골심지 합지기 설비 투자를 통하여 농산물 포장시장에 진출하였고, 현 재 대기업 위주 다수 거래선을 확보하고 있으며 , 코팅제 개발을 통하여 수산물시장까지 진출하여 농수산물 전문 골판지상자 전문업체로 성장하고 있습니다. 에이피리싸이클링(주) 은 지역거점을 통해 제지원료 및 재활용사업을 전개하고 있으며, 안정적인 수익구조를 유지하고 있습니다. 라. 신규사업에 관한 내용 지배회사는 기존 소각보일러 등 자원 재활용설비의 효율적인 활용을 위해 발전사업과 신재생에너지 사업을 시행하고자 회사정관에 사업목적을 추가(2014.3 정기주주총회)하였고, 2015년 7월에 시설투자를 완료하여 상업운전을 진행하고 있습니다. 마. 조직도(2019.12.31 현재) 조직도.jpg 조직도 2. 주요 제품, 서비스 등(연결실체 기준) 가. 주요 제품 등 매출현황 지배회사는 골판지원지 등을 생산, 판매하고 있습니다. 종속기업은 골판지원단과 골판지상자 등을 생산, 판매하고 있습니다. 각 제품별 매출액은 다음과 같습니다. ※ 총매출액 기준(단순 합계) (단위: 백만원) 사업부문 주요 품목 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 제지부문 골판지원지 등 제품, 상품 부동산임대 외 503,611 589,011 571,413 골판지부문 골판지원단, 골판지상자, 부산물 매출 등 393,879 392,286 338,144 기타 제지자원 수집폐기물 운반 등 12,900 15,726 20,285 합 계 910,390 997,023 929,842 나. 주요 제품 등 가격변동 현황 (단위: 천원/톤, 원/㎡) 사업부문 품목 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 제지부문 골판지원지 내수 440 496 512 수출 452 540 492 골판지부문 골판지원단 내수 489 516 517 골판지상자 내수 533 577 608 주) 상기 수치는 부문별 연결대상 회사 전체를 포함한 산술평균 매출가격입니다. 3. 주요 원재료에 관한 사항 가. 주요 원재료 현황 골판지원지 제조를 위해 미국, 러시아, 캐나다, 뉴질랜드, 칠레 등에서 펄프를 수입하고 있으며, 수입고지는 주로 미국에서 구매하고 있습니다. 골판지 원단과 골판지상자 제조를 위해, 지배회사를 비롯한 국내 골판지원지 회사로부터 골판지원지를 구매하고 있으며, 일부 품목에 대해서는 미국, 일본 등에서 수입상을 통해 조달하고 있습니다. [원재료 매입액] (단위: 백만원) 사업부문 품목 생산품목 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 매입처 제지부문 고지 및 펄프 골판지 원지 220,036 267,914 344,247 - 골판지부문 국산,수입지 골판지 원단 248,584 265,454 249,250 아세아제지 외 주) 각 부문별 원재료 실 매입액 기준입니다. 나. 주요 원재료등 가격변동추이 [원재료현황] (단위: 천원/톤) 사업부문 품 목 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 제지부문 수입(국산)펄프 755 921 691 수입고지 173 200 312 국내고지 149 173 211 골판지부문 골판지원지 437 490 489 주) 상기 수치는 부문별 연결대상 중 최대 매출 회사의 산술평균 매입단가입니다. 4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력, 생산실적, 가동률 (1) 제지부문 생산능력 및 산출근거 연간 생산가능일수는 설비 정기 보수기간과 조업중단 등을 감안하여, 제지업계에서 통상적으로 가동하는 일수를 기준으로 가동률을 산정합니다. 공시대상 기간의 연간 생산능력은 다음과 같습니다. (단위 : 천톤) 구분 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 산출근거 세종공장 594 594 594 일산 900톤 x 2대 시화공장 363 363 363 일산 1,100톤 x 1대 아세아제지 957 957 957 - 경산제지 248 248 248 일산 750톤 x 1대 제지부문 1,205 1,205 1,205 - 주) 수치는 제조설비 기본 생산능력이며, 생산 지종 등에 따라 변동될 수 있습니다. (2) 골판지부문 생산능력 및 산출근거 연간 생산가능일수는 설비 정기 보수기간과 조업중단 등을 감안하여, 골판지제조업계에서 통상적으로 가동 일수를 기준으로 가동률을 산정합니다. 공시대상 기간의 연간 생산능력은 다음과 같습니다. 구분 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 비고 골판지 부문 775 775 775 단위 : 백만㎡ 주) 생산 제품 구성과 공정 개선에 따라 생산능력과 수량이 변동될 수 있습니다. (3) 생산 실적 (단위 : 천톤, 백만㎡) 사업부문 품목 사업소 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 제지부문 골판지원지 외 세종, 시화 외 1,083 1,138 1,136 골판지부문 골판지 원단/상자 화성, 안성, 광주 외 737 695 613 주) 상기 수치는 부문별 연결대상 회사 전체를 포함한 생산실적입니다.(4) 가동률 사업부문 사업소 가동가능시간 실제가동시간 가동률 비고 제지부문 세종, 시화 외 25,920 23,081 89.0 단위(시간,%) 주1) 가동가능시간 근거: 25,920hr =24hr x 360일 x 3(제지사 공장별, 최대치 가정)주2) 실제가동시간 수치는 제지부문 생산설비 통합입니다. 사업부문 사업소 생산가능수량 생산수량 가동률 비고 골판지부문 화성, 양산,시화, 안성, 광주 등 775 737 95.0 종속기업 기준(백만㎡,%) 주) 상기 생산수량 수치는 골판지부문 생산설비 통합입니다. 나. 생산설비 및 투자현황 등 지배회사는 본 보고서 작성기준일 현재(2019.12.31) 세종 특별자치시 및 경기도 시흥시에 위치한 생산공장 2곳에 골판지원지 등 제품 제조를 위한 생산 설비(토지, 건물, 구축물,기계장치)를 보유하고 있습니다. 원활한 국내 고지 조달을 위해 종속기업인 에이피리싸이클링 직영사업장을 보유하고 있으 며 , 생산성 증대 및 공정 안정을 위하여 매년 설비투자를 진행하고 있습니다. 경산제지(주)는 대구광역시 달성군에 위치한 생산공장 1곳에 생산설비(토지, 건물, 구축물, 기계장치)를 보유하고 있습니다. 제일산업(주)는 경기 화성시, 안성시 및 광주광역시에 위치한 공장에 생산설비(토지, 건물, 구축물, 기계장치)를 보유하고 있으며, 생산성 증대 및 안정을 위하여 노후설비 교체 및 유지보수를 진행하고 있습니다. 유진판지(주)는 경기 시흥시에 위치한 생산공장 1곳에 생산설비 (토지, 건물, 구축물, 기계장치)를 보유하고 있습니다. (주)에이팩은 경남 양산시에 위치한 생산공장 1곳에 생산설비(토지, 건물,구축물, 기계장치)를 보유하고 있습니다. 지배회사 및 종속기업은 생산성 증대 및 공정 안정을 위하여 매년 설비투자를 하고 있습니다. 향후에도 합리적인 의사결정을 통해 설비투자를 진행할 계획이며, 대내외 여건 변화에 따라 시기 및 투자액이 조정될 수 있음을 참고하시기 바랍니다. (1) 토지 현황[자산항목: 토지] (단위 : 백만원) 회사명 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기 증감 당기상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 아세아제지(주) 세종 외 자가 세종, 시흥 외 118,557 189 - - 118,747 유형자산 세종 외 자가 세종,시흥외 4,401 - - - 4,401 투자부동산 계 122,959 189 - - 123,148 - 경산제지(주) 대구 자가 대구 9,010 - - - 9,010 유형자산 대구 자가 대구 - - - - - 투자부동산 계 9,010 - - - 9,010 - 제일산업(주) 화성 외 자가 화성, 광주 외 38,939 - 45 - 38,893 유형자산 화성 외 자가 화성, 광주 외 - - - - - 투자부동산 계 38,939 - 45 - 38,893 - (주)에이팩 양산 자가 양산 23,194 - - - 23,194 유형자산 양산 자가 양산 - - - - - 투자부동산 계 23,194 - - - 23,194 - 유진판지(주) 시화 자가 시흥 15,422 - - - 15,422 유형자산 시화 자가 시흥 - - - - - 투자부동산 계 15,422 - - - 15,422 - 에이피리싸이클링(주) 아산 자가 아산, 대전 외 - - - - - 유형자산 아산 자가 아산, 대전 외 - - - - - 투자부동산 계 - - - - - - 합 계 205,123 189 45 - 205,267 유형자산 4,401 - - - 4,401 투자부동산 209,524 189 45 - 209,668 계 *지배기업 및 종속기업의 단순 합계 수치입니다. (2) 건물 현황[자산항목: 건물] (단위 : 백만원) 회사명 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기 증감 당기상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 아세아제지(주) 세종 외 자가 세종, 시흥 외 42,094 3,731 595 2,306 42,924 유형자산 세종 외 자가 세종, 시흥 외 631 - - 22 609 투자부동산 계 42,725 3,731 595 2,328 43,533 - 경산제지(주) 대구 자가 대구 5,075 - - 220 4,856 유형자산 대구 자가 대구 - - - - - 투자부동산 계 5,075 - - 220 4,856 - 제일산업(주) 화성 외 자가 화성, 광주 외 25,901 7,146 - 1,019 32,028 유형자산 광주 자가 화성, 광주 외 - - - - - 투자부동산 계 25,901 7,146 - 1,019 32,028 - (주)에이팩 양산 자가 양산 6,178 318 - 379 6,116 유형자산 양산 자가 양산 - - - - - 투자부동산 계 6,178 318 - 379 6,116 - 유진판지(주) 시화 자가 시흥 3,183 386 - 303 3,266 유형자산 시화 자가 시흥 - - - - - 투자부동산 계 3,183 386 - 303 3,266 에이피리싸이클링(주) 아산 자가 아산, 대전 외 - - - - - 유형자산 아산 자가 아산, 대전 외 - - - - - 투자부동산 계 - - - - - - 합 계 82,431 11,580 5595 4,226 89,190 유형자산 631 - - 22 609 투자부동산 83,062 11,580 595 4,248 89,799 계 *지배기업 및 종속기업의 단순 합계 수치입니다.(3)구축물 현황[자산항목: 구축물] (단위 : 백만원) 회사명 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기 증감 당기상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 아세아제지(주) 세종 외 자가 세종, 시흥 외 3,175 1,658 - 271 4,562 유형자산 세종 외 자가 세종, 시흥 외 364 - - 15 350 투자부동산 계 3,539 - - 286 4,911 - 경산제지(주) 대구 자가 대구 1,292 626 34 116 1,768 유형자산 대구 자가 대구 - - - - - 투자부동산 계 1,292 626 34 116 1,768 - 제일산업(주) 화성 외 자가 화성, 광주 외 6,624 819 17 368 7,059 유형자산 광주 자가 화성, 광주 외 - - - - - 투자부동산 계 6,624 819 17 368 7,059 - (주)에이팩 양산 자가 양산 682 233 - 68 848 유형자산 양산 자가 양산 - - - - - 투자부동산 계 682 233 - 68 848 - 유진판지(주) 시화 자가 시흥 186 - - 33 153 유형자산 시화 자가 시흥 - - - - - 투자부동산 계 186 - - 33 153 - 에이피리싸이클링(주) 아산 자가 아산, 대전 외 84 - - 9 75 유형자산 아산 자가 아산, 대전 외 - - - - - 투자부동산 계 84 - - 9 75 - 합 계 12,043 3,337 51 866 14,463 유형자산 364 - - 15 350 투자부동산 12,407 3,337 51 880 14,813 계 *지배기업 및 종속기업의 단순 합계 수치입니다. (4)기계장치 현황[자산항목: 기계장치] (단위 : 백만원) 회사명 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기 증감 당기상각 당기말장부가액 비고 증가 감소 아세아제지(주) 세종 외 자가 세종, 시흥 외 77,449 33,832 793 12,252 98,235 유형자산 계 77,449 33,832 793 12,252 98,235 - 경산제지(주) 대구 자가 대구 23,567 2,101 - 4,096 21,573 유형자산 계 23,567 2,101 - 4,096 21,573 - 제일산업(주) 화성 외 자가 화성, 광주 외 57,344 38,605 277 10,902 84,770 유형자산 계 57,344 38,605 277 10,902 84,770 - (주)에이팩 양산 자가 양산 15,267 1,705 13 2,655 14,303 유형자산 계 15,267 1,705 13 2,655 14,303 - 유진판지(주) 시화 자가 시흥 14,948 7,082 18 3,144 18,868 유형자산 계 14,948 7,082 18 3,144 18,868 - 에이피리싸이클링(주) 아산 자가 아산, 대전 외 233 - - 67 166 유형자산 계 233 - - 67 166 - 합 계 188,808 83,324 1,102 33,115 237,915 유형자산 *지배기업 및 종속기업의 단순 합계 수치입니다. 5. 매출에 관한 사항(연결실체 기준) 가. 매출 실적 지배회사인 아세아제지의 매출은 골판지원지 등 원지 판매로 구성 됩니다. 종속기업인 경산제지(주)의 매출은 골판지원지 판매로 구성되며, 제일산업(주), (주)에이팩, 유진판지(주)의 매출은 골판지원단, 골판지상자 등으로 이루어집니다. 에이피리싸이클링(주)의 매출은 재생원료, 즉 폐기물수집 및 판매 등으로 구성됩니다.※ 각 부문별 매출액을 단순 합산한 세부 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 사업부문 품목 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 제지부문 원지 외 503,611 589,011 571,413 골판지부문 원단 166,428 178,357 166,501 상자 212,532 192,205 152,431 기타 14,918 21,724 19,212 재생원료 등 재생원료 12,900 15,726 20,285 합 계 910,390 997,023 929,842 나. 판매 경로 품 목 경 로 비 고 골판지원지수출(Local)골판지원단,상자 공장 → 골판지 제조업체 → 실수요자공장 → 무역대리점 → 실수요자공장 → 실수요자 - 지배회사인 아세아제지(주) 의 영업조직은 영업본부, 영업팀 산하에 수도권영업, 영남영업, 수출영업으로 구성되어 있습니다. 전국에 걸쳐 판매거점을 확보, 매출활성화를 위해 지속적인 마케팅 활동을 수행하고 있으며, 제품 차별화 정책 및 신제품의 지속적인 개발, 납기 등 고객만족 우선전략으로 판매하고 있습니다. 경산제지(주) 의 영업조직은 영업본부 산하에 영업팀으로 구성되어 있습니다. 매출확대를 위해 실수요자 중심 마케팅 활동을 수행하고 있으며, 제품 차별화(제품 강도 등 물성 강화)로 고객만족 우선전략으로 판매하고 있습니다. 제일산업(주) 의 영업조직은 영업본부, 영업팀으로 구성되어 있고, 화성공장에는 상자영업팀, 원단영업팀이 있으며, 광주공장과 안성공장에 영업팀이 영업활동을 전개하고 있습니다. 원단은 각 지역 거점을 기준으로 주변 지함소 등에 납품하고 있으며, 상자는 전기, 전자 제조업 등을 비롯한 부품 및 완성제조업체, 농협 등을 통한 농산물포장용, 대기업 MRO등에 납품을 하고 있습니다. (주)에이팩 의 영업조직은 영업본부, 영업팀, 출하팀으로 구성되어 있습니다. 전국에 있는 주요 도시에 판매거점을 확보, 매출활성화를 위해 지속적인 활동을 수행하고 있으며 공산품, 농수산물등 골판지포장재 고객만족을 최우선전략으로 수립하여 판매하고 있습니다. 유진판지(주) 의 영업조직은 영업본부 산하에 영업팀 및 영업계획팀으로 구성되어 있습니다. 원단영업의 경우 경기도 전체를 영업지역으로 하고 있으며, 상자영업의 경우 대형식품업체 및 가공업체를 영업타겟으로 하여 매출 활성화를 위해 지속적인 영업활동을 수행하고 있습니다. 다. 판매방법 및 조건 구분 판매방법 대금 회수 부대 비용 부담 내수 골판지 제조업자 및 고객주문에 의한 제조 판매 등 상호 판매조건에 따른 대금회수 등(현금 및 전자결제 등) 상호 협의 분담 수출 무역 대리점에 의한 주문 제작 판매나 직접 수주 등 Nego에 의한 대금 회수 등 상호 협의 분담 라. 판매전략 전국 주요 도시에 판매 거점을 확보, 매출 활성화를 위해 지속적인 마케팅 활동을 수행하고 있으며, 제품 차별화 정책 및 신제품의 지속적인 개발 등 고객만족을 최우선 전략으로 수립하여 제품을 판매하고 있습니다. 마. 주요매출처 지배회사의 주요 매출처는 계열사인 골판지 3사(제일산업, 유진판지, 에이팩)를 비롯해 전국에 분포되어 있는 골판지사 등으로 골판지원지를 공급하고 있습니다. 경 산제지(주) 는 계열사인 골판지 3사를 비롯한 대구 등 영남지방 골판지사 등에 골판지원지를 공급하고 있습니다. 제일산업(주), (주)에이팩, 유진판지(주) 는 대형 제조메이커 등 실수요자에 골판지 및 골판지상자를 공급하고 있습니다. 6. 수주상황 (연결실체 기준) 지배회사는 수주 즉시 납품(골판지원지는 수주 당일에서 익일까지 납품)하고 있으며, 본 보고서 작성기준일 현재(2019.12.31) 주문 생산에 의한 장기공급계약 수주현황은 없습니다.지배회사는 거래처로부터 지종, 평량, 규격 등에 따라 다양한 제품을 주문 받아 생산 판매하고 있지만 장기계약에 의한 대량 주문보다는 거래처의 소요에 따라 수시 주문형태가 주류를 이루고 있습니다. 7. 시장위험과 위험관리(연결실체 기준) 가. 주요 시장위험 내용 (1) 외환 리스크 지배회사는 외화표시 부채의 환율변동에 의한 리스크를 최소화하여 재무구조 건전성 및 예측 가능 경영을 통한 경영 안정성 실현을 목표로 환리스크 관리를 하고 있습니다. 특히, 지배회사는 주 원재료인 펄프 및 고지를 수입함에 있어 USANCE등을 사용하고 있어 환율상승에 따른 환차손 등 환리스크 관리가 중요한 변수입니다. 지배회사는 환율변동에 대한 리스크를 최소화하여 재무구조 안정성과 예측가능경영을 통한 경영 안정성 실현을 위해 환리스크 관리에 만전을 기하고 있습니다. (2) 수입펄프, 수 입 고지, 국내고지 등 원재료 수입고지 등의 원재료에 관한 시장위험 내용은 앞서 서술된 동 항목 내의 3. 주요 원재료에 관한 사항>을 참조하시기 바랍니다. (3) 판매가격 판매 가격을 적절하게 결정하는 것은 기업이 적정 이윤을 확보하여, 지속적인 성장을 하기 위해 필수 불가결합니다. 판매 가격을 결정하는 중요한 요소는 원재료비, 운반비, 에너지비용, 환율 등이 있으며 그 중에서 주 원재료인 수입펄프, 수입고지, 국내고지 시황이 판매 가격을 결정하는데 가장 큰 영향을 미칩니다. 환율 및 유가 변동과 같은 외부 변수는 국내외 정치, 경제 불확실성이 확대됨에 따라 변동 방향성과 영향을 예측하기 어려우며, 향후 수익성에 부정적인 영향을 줄 수도 있습니다. 골판지시장의 오랜 판매정책 관행은 주 원재료 가격 상승 후 시차를 갖고 제품단가인상이 이루어지고, 반대로 주 원재료 가격이 하락할 땐 즉시 인하요구가 강하게 제기되기 때문에 원재료 가격 변화에 따른 판매단가를 즉시 반영하는데 어려움이 있어,손익창출에 영향을 주고 있습니다. 나. 위험관리 정책 지배회사 환위험관리는 주관부서에서 외환거래와 외환거래 관련 업무, 외화 포지션 관리 및 환위험측정, 관리, 분석을 통하여 환리스크를 최소화 하고 있습니다. 원재료 구입에 있어 수입펄프와 국내고지는 한국무역협회 골판지원지 수입,수출 동향과 펄프시장 연구기관에서 발간된 각종 보고서를 통해 국,내외 펄프 및 고지 동향을 파악, 구매 조건 및 구매 시기를 예측하고 있습니다. 아세아제지를 비롯한 국내 제지업계는 주요 수입 원재료 구매에 대해 구매교섭력이 높지 않아 국제시장 가격 변동위험에 노출되어 있습니다. 또한 전방산업 교섭력이 높지 않아 원재료 가격 변동분을 제품 판매가격에 전가하기 쉽지 않으며, 원재료 가격 급등이 수익성에 직접적인 악영향을 미칠 수도 있습니다. 일부 수입 원재료 의존도가 높고 환율 변동에 대한 리스크가 존재하여 향후 원화절하에 의한 환율 상승 시 수입 원재료 조달비용 증가로 인하여 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재합니다. 지배회사는 제품구조를 다각화하며 자체 경쟁력 강화와 계열사간 시너지 효과 극대화를 통해 수익성 향상 및 중장기 경쟁력을 확보하기 위해 노력하고 있습니다. 그러나 글로벌 지류수요가 경제성장률을 하회하는 수요 성숙기에 진입함에 따라 국내외 수요위축이 지속되고 있는 가운데, 글로벌 시장 제지업계가 대형화, 수직계열화를 지속하고 중국 및 중남미 지역 대형설비 증설 등 국제시장 경쟁심화는 수익성에영향을 미칠 수 있습니다. 8. 파생상품(연결실체 기준) 연결실체는 이자율스왑계약에 따라 사전에 정해진 명목원금에 고정이자율과 변동이자율 차이를 적용하여 계산된 차액을 교환합니다. 이러한 계약은 연결실체가 이자율 변동으로 인한 변동금리부 부채의 현금흐름 변동위험을 완화할 수 있도록 합니다. 보고기간 말 이자율스왑 공정가치는 보고기간 말 현재 수익률곡선과 계약에 내재된 신용위험을 사용하여 추정한 미래현금흐름을 할인하여 결정되며 아래 표에 공시되어 있습니다. 이자율스왑은 순액기준으로 고정이자율과 변동이자율 차액을 결제하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 결제되지 않은 이자율스왑 계약금액과 잔존기간에 대한 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 계약처 계약일 종료일 계약금액 변동이자율(%) 고정이자율(%) 파생상품부채(자산) 당기말 전기말 우리은행 2019.04.15 2024.04.15 10,000,000,000 CD+0.95 2.90% 258,183,622 (6,778,524) 9. 경영상 주요계약 등 "XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항"을 참조하시기 바랍니다. 10. 연구개발활동 가. 연구개발활동 개요 및 담당조직 지배회사는 산업용지분야에서 오랜 역사를 통해 취득한 노하우와 선두 기술력을 바탕으로 업계 수위의 품질 브랜드를 구축하기 위해 원재료 및 부재료 생산설비 개선에 노력하고 있으며, 생산기술을 향상시켜 이익 창출에 기여하고 있습니다. 지배회사는 연구개발 업무를 전담하는 조직을 갖추고 있으며, 우수한 제지 제조 기술을 바탕으로 양질의 제품을 생산하는데 노력하고 있습니다. 나. 연구개발비용지배회사의 최근 3년간 연구개발 비용은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 과 목 제64기 연간(2019년) 제63기 연간(2018년) 제62기 연간(2017년) 원 재 료 비 - - - 인 건 비 234 180 178 감 가 상 각 비 - - - 위 탁 용 역 비 - - - 기 타 - - - 연구개발비용 계 234 180 178 회계처리 판매비와관리비 - - - 제 조 경 비 234 180 178 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용÷당기매출액×100] 0.05% 0.04% 0.03% 11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가 . 상표, 관리정책과 고객관리 정책연결실체 사업에 중요한 영향을 미치는 별도의 상표, 고객 관리정책은 없습니다. 나. 지적재산권 보유 현황본 보고서 작성기준일 현재(2019.12.31) 실용신안권 3건이 등록되어 있습니다. 구분 출원인 지적재산권제목 및 내용 출원일 출원번호 등록일 등록번호 투입경비 실용신안권 아세아제지㈜ 공기예열기의 열교환 파이프부식 감소장치 2003.08.28 2003-0027680 2003.10.31 0332898 636천원 아세아제지㈜ 제지기의 카렌더 롤 자동크리닝 장치 2003.09.09 2003-0028989 2003.12.08 0336413 아세아제지㈜ 윤활유공급장치 2005.12.19 2005-0035606 2006.04.13 20-0414383 857천원 다. 법률, 규정 혹은 환경 관련 등에 의한 규제사항 지배회사 및 종속기업이 영위하는 골판지 사업과 관련하여 특별히 지정된 규제법률 등은 없습니다. 환경 관련 규제사항은 다음을 참조하시기 바랍니다. (1) 사업장관리 환경규제 지배회사는 법률에서 정하고 있는 각종 제품환경 규제와 사업장관리 환경규제를 철저하게 준수하고 있습니다. 지배회사의 사업과 관련해서는 현재 환경관계법(대기, 수질, 폐기물, 소음, 진동 등)이 적용되고 있습니다. 생산과정에서 발생되는 오염물질 배출을 최소화하기 위하여 대기오염방지 시설, 수질오염방지시설, 폐기물처리시설과 같은 환경오염방지 시설을 설치하여 운영함으로써 주변 환경에 대한 영향을 최소화 하도록 하고 있습니다. 한편 환경관련 중요 관련법률은 다음과 같습니다. - 환경오염물질 배출 규제: 수질 및 수생태계보전에 관한 법률, 대기환경보전법, 폐기물관리법, 소음진동관리법, 환경영향평가법 등 - 온실가스 배출 관리: 온실가스 배출량 신고, 목표관리제 등 - 기타 사업장환경관리법: 유해화학물질관리법, 악취방지법, 토양환경보전법 등 지배회사는 수질, 대기, 폐기물분야 오염물질 발생감소 및 TMS(Tele Metering System) 운영을 통하여 환경부에 실시간 전송됨과 동시에 자체 관리시스템을 운영함으로써 지속적으로 적극 대처하고 있습니다. 환경정책 관련 시행부서가 별도로 있어 폐기물관리 및 산업안전, 보건분야를 엄격하게 관리하고 있습니다. 본 보고서 작성기준일 현재(2019.12.31) 환경문제와 관련한 특이사항은 없습니다. (2) 사업장관리 환경규제 준수를 위한 활동 지배회사의 공장이 입주해 가동 중인 지역은 각각 농공단지(특별대책지역)와 국가산업단지이며, 환경과 관련된 모든 규제가 타 지역보다 높게 적용되고 있습니다. 제조공정 특성상 제품을 생산하기 위해서는 원재료, 부재료(화학물질 등)를 사용하게 되고, 이러한 과정에서 폐기물 및 폐수, 대기오염물질 등이 부득이하게 수반됩니다. 지배회사는 환경오염방지시설을 설치하여 오염물질을 저감시켜 완벽한 처리를 기하는 동시에 수질 및 대기 TMS(Tele Metering System)를 관리, 운영함으로써 오염물질 배출현황을 실시간으로 환경공단에 전송하여 정보를 공개할 뿐만 아니라, 환경부와 지방자치단체의 지도 및 점검을 수시로 받고 있습니다. 제품생산과정에서 발생된 폐기물은 환경오염방지와 폐열회수차원에서 소각시설을 운영하여 폐열에너지 자원을 최대한 이용하는 한편 위법사항이 발생되지 않도록 하고 있으며, 임직원이 함께하는 환경정화활동을 정기적으로 전개하고 있습니다. (3) 온실가스 배출량 및 에너지 사용량 관리 정부의 저탄소 녹색성장 정책에 부응하여 '녹색기술ㆍ녹색사업 인증' 취득을 확대하고 있으며 법규에서 요구하는 사업장에서 발생하는 '온실가스 배출량과 에너지 사용량'을 정부에 신고하고 이해관계자들에게 관련 정보를 투명하게 제공하고 있습니다. 지배회사는 온실가스 저감설비 도입과 에너지 절감활동을 통해 온실가스 배출량과 에너지 사용허용량 목표를 달성하였습니다. 지배회사는 2015년부터 할당 및 거래에 관한 법률>에 따라 온실가스 배출권 거래제 적용대상업체에 해당합니다. 2019년 온실가스 배출량 추정치는 523천(tCO2eq)이며, 에너지 사용량은 178천toe입니다. ◆click◆『수주상황』 삽입 11011#*_수주상황.dsl III. 재무에 관한 사항 1. 요약재무정보 가. 요약 연결재무정보 구 분(단위 : 원) 제64기(2019년) 제63기(2018년) 제62기(2017년) 2019.12.31현재 2018.12.31현재 2017.12.31현재 [유 동 자 산] 268,941,423,156 280,262,148,456 254,762,270,930 ㆍ현금및현금성자산 89,735,804,770 83,433,913,356 44,215,880,632 ㆍ단기금융상품 8,500,000,000 5,572,512,438 2,200,000,000 ㆍ매출채권 107,144,368,694 126,774,736,069 141,855,929,450 ㆍ재고자산 59,930,393,643 61,926,994,036 63,995,954,108 ㆍ기타자산 3,630,856,049 2,553,992,557 2,494,506,740 [비 유 동 자 산] 579,287,544,557 532,117,615,672 512,132,777,127 ㆍ장기금융상품 989,311,900 615,351,500 508,391,100 ㆍ기타포괄손익-공정가치측정금융자산 2,055,345,151 2,059,417,651 - ㆍ매도가능금융자산 - - 1,786,867,651 ㆍ유형자산 563,627,272,025 522,160,980,074 502,195,482,038 ㆍ무형자산 6,867,547,477 5,027,947,477 5,027,947,477 ㆍ기타자산 5,748,068,004 2,253,918,970 2,614,088,861 자 산 총 계 848,228,967,713 812,379,764,128 766,895,048,057 [유 동 부 채] 129,674,628,912 171,163,122,445 184,658,513,068 [비 유 동 부 채] 133,678,867,992 107,687,643,580 121,464,700,465 부 채 총 계 263,353,496,904 278,850,766,025 306,123,213,533 지배기업 소유주지분 584,875,470,809 533,528,998,103 460,659,517,844 [자본금] 44,782,510,000 44,782,510,000 44,782,510,000 [기타불입자본] 235,356,221,661 235,471,355,080 235,624,824,010 [기타자본구성요소] 163,132,100 166,308,650 18,109,650 [이익잉여금] 304,573,607,048 253,108,824,373 180,234,074,184 비지배지분 - - 112,316,680 자 본 총 계 584,875,470,809 533,528,998,103 460,771,834,524 2019.1.1부터2019.12.31까지 2018.1.1부터2018.12.31까지 2017.1.1부터2017.12.31까지 매출액 697,656,463,462 775,844,757,501 728,592,248,661 영업이익 71,117,330,003 98,275,263,481 5,360,013,677 연결당기순이익 61,440,520,886 78,682,472,379 5,007,146,150 지배주주지분순이익 61,440,520,886 78,682,472,379 5,022,243,983 비지배주주지분순이익 - - -15,097,833 기본주당순이익(원) 6,860 8,785 561 연결에 포함된 회사수 5 5 5 주1) 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.주2) 제62기, 제63기, 제64기 재무정보는 외부감사인의 감사를 받았습니다. 나. 요약 별도재무정보 구 분(단위 : 원) 제64기(2019년) 제63기(2018년) 제62기(2017년) 2019.12.31현재 2018.12.31현재 2017.12.31현재 [유 동 자 산] 156,631,422,178 176,689,525,235 163,733,872,224 ㆍ현금및현금성자산 56,532,405,045 59,540,955,506 34,385,374,742 ㆍ단기금융상품 750,000,000 800,000,000 850,000,000 ㆍ매출채권 56,786,339,380 70,953,352,355 83,312,120,247 ㆍ재고자산 41,159,206,452 44,292,726,174 44,194,198,150 ㆍ기타자산 1,403,471,301 1,102,491,200 992,179,085 [비 유 동 자 산] 497,785,468,379 454,621,372,270 435,532,100,163 ㆍ장기금융상품 406,311,900 322,351,500 238,391,100 ㆍ기타포괄손익-공정가치측정금융자산 30,682,651 30,682,651 - ㆍ매도가능금융자산 - - 30,682,651 ㆍ기타장기수취채권 78,638,181 86,797,226 88,373,963 ㆍ종속기업투자 220,500,838,905 197,500,838,905 177,333,087,295 ㆍ유형자산 267,033,860,637 248,961,940,207 249,896,845,084 ㆍ투자부동산 5,360,265,032 5,396,795,181 5,622,753,470 ㆍ무형자산 4,161,566,600 2,321,966,600 2,321,966,600 ㆍ사용권자산 213,304,473 - - 자 산 총 계 654,416,890,557 631,310,897,505 599,265,972,387 [유 동 부 채] 45,917,279,221 56,396,701,627 79,944,155,753 [비 유 동 부 채] 45,740,111,198 48,571,758,943 53,654,298,460 부 채 총 계 91,657,390,419 104,968,460,570 133,598,454,213 [자본금] 44,782,510,000 44,782,510,000 44,782,510,000 [기타불입자본] 226,865,218,054 226,865,218,054 226,865,218,054 [이익잉여금] 291,111,772,084 254,694,708,881 194,019,790,120 자 본 총 계 562,759,500,138 526,342,436,935 465,667,518,174 종속,관계,공동기업투자주식의 평가방법 원가법 원가법 원가법 2019.1.1부터2019.12.31까지 2018.1.1부터2018.12.31까지 2017.1.1부터2017.12.31까지 매출액 418,694,286,013 484,701,348,165 465,807,115,976 영업이익 50,252,859,772 80,115,915,597 16,964,138,535 당기순이익 45,402,148,362 65,753,231,509 20,026,872,170 기본주당순이익(원) 5,069 7,341 2,241 주1) 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.주2) 제62기, 제63기, 제64기 재무정보는 외부감사인의 감사를 받았습니다. ※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면, 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11011#*재무제표_*.* 사업보고서_64_00138729_아세아제지주식회사_20200330_변환.ixd 2. 연결재무제표 연결 재무상태표 제 64 기 2019.12.31 현재 제 63 기 2018.12.31 현재 제 62 기 2017.12.31 현재 (단위 : 원) 제 64 기 제 63 기 제 62 기 자산 Ⅰ.유동자산 268,941,423,156 280,262,148,456 254,762,270,930 (1)현금및현금성자산 89,735,804,770 83,433,913,356 44,215,880,632 (2)단기금융상품 8,500,000,000 5,572,512,438 2,200,000,000 (3)파생상품자산 0 6,778,524 0 (4)매출채권 107,144,368,694 126,774,736,069 141,855,929,450 (5)미수금 1,209,482,855 570,118,216 830,709,964 (6)기타수취채권 121,478,389 101,479,572 55,906,901 (7)재고자산 59,930,393,643 61,926,994,036 63,995,954,108 (8)기타자산 2,299,894,805 1,862,084,165 1,540,029,005 (9)당기법인세자산 0 13,532,080 67,860,870 Ⅱ.비유동자산 579,287,544,557 532,117,615,672 512,132,777,127 (1)장기금융상품 989,311,900 615,351,500 508,391,100 (2)장기매출채권 17,909,893 0 0 (3)파생상품자산 0 0 23,286,383 (4)기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 2,055,345,151 2,059,417,651 0 (5)매도가능금융자산 0 0 1,786,867,651 (6)기타장기수취채권 2,017,209,654 2,253,918,970 1,998,822,127 (7)유형자산 563,627,272,025 522,160,980,074 502,195,482,038 (8)무형자산 6,867,547,477 5,027,947,477 5,027,947,477 (9)이연법인세자산 0 0 591,980,351 (10)사용권자산 3,712,948,457 0 0 자산총계 848,228,967,713 812,379,764,128 766,895,048,057 부채 Ⅰ.유동부채 129,674,628,912 171,163,122,445 184,658,513,068 (1)매입채무 24,576,587,958 29,152,116,548 34,335,913,324 (2)단기차입금 35,328,063,935 66,904,371,685 93,150,158,890 (3)유동성장기차입금 22,066,803,554 21,205,170,000 22,797,010,000 (4)미지급금 13,273,662,938 13,493,238,578 14,021,039,939 (5)기타지급채무 13,522,021,948 14,092,306,551 12,609,116,561 (6)유동성리스부채 1,534,771,398 0 0 (7)기타부채 6,150,761,352 5,116,054,430 2,501,534,201 (8)충당부채 1,921,764,000 0 0 (9)당기법인세부채 11,300,191,829 21,199,864,653 5,243,740,153 Ⅱ.비유동부채 133,678,867,992 107,687,643,580 121,464,700,465 (1)장기차입금 77,221,566,446 68,113,370,000 81,136,540,000 (2)사채 9,951,540,208 0 0 (3)장기미지급금 2,828,142,630 0 0 (4)장기매입채무 및 기타비유동채무 1,593,149,179 1,280,138,870 356,040,000 (5)이연법인세부채 28,278,729,288 29,270,172,378 29,022,173,767 (6)리스부채 2,190,448,045 0 0 (7)순확정급여부채 11,357,108,574 9,023,962,332 10,949,946,698 (8)파생상품부채 258,183,622 0 0 부채총계 263,353,496,904 278,850,766,025 306,123,213,533 자본 Ⅰ.지배기업의 소유주지분 584,875,470,809 533,528,998,103 460,659,517,844 (1)자본금 44,782,510,000 44,782,510,000 44,782,510,000 (2)기타불입자본 235,356,221,661 235,471,355,080 235,624,824,010 (3)기타자본구성요소 163,132,100 166,308,650 18,109,650 (4)이익잉여금(결손금) 304,573,607,048 253,108,824,373 180,234,074,184 Ⅱ.비지배지분 0 0 112,316,680 자본총계 584,875,470,809 533,528,998,103 460,771,834,524 자본과부채총계 848,228,967,713 812,379,764,128 766,895,048,057 연결 포괄손익계산서 제 64 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 63 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 62 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 64 기 제 63 기 제 62 기 Ⅰ.매출액 697,656,463,462 775,844,757,501 728,592,248,661 Ⅱ.매출원가 549,457,751,987 600,181,020,728 653,751,298,606 Ⅲ.매출총이익 148,198,711,475 175,663,736,773 74,840,950,055 Ⅳ.판매비 36,461,999,792 35,034,258,466 33,678,882,188 Ⅴ.관리비 40,619,381,680 42,354,214,826 35,802,054,190 Ⅵ.영업이익(손실) 71,117,330,003 98,275,263,481 5,360,013,677 Ⅶ.금융수익 1,335,186,508 1,126,393,396 3,305,645,413 Ⅷ.금융비용 4,863,176,085 5,936,029,210 4,093,423,386 Ⅸ.기타영업외수익 12,051,336,066 11,036,592,536 12,596,149,841 Ⅹ.기타영업외비용 2,020,529,547 1,409,000,269 4,172,190,392 XI.법인세비용차감전순이익(손실) 77,620,146,945 103,093,219,934 12,996,195,153 XⅡ.법인세비용 16,179,626,059 24,410,747,555 7,989,049,003 XⅢ.당기순이익(손실) 61,440,520,886 78,682,472,379 5,007,146,150 (1)지배기업 소유주 지분 61,440,520,886 78,682,472,379 5,022,243,983 (2)비지배지분 0 0 (15,097,833) XIV.기타포괄손익 (3,261,538,261) (1,629,097,290) (1,393,287,726) (1)후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는항목 (3,258,361,711) (1,841,686,290) (938,459,976) 1.확정급여제도의 재측정요소 (4,091,663,747) (2,260,416,957) (1,143,551,258) 2.당기순익으로 재분류되지 않는 항목의 법인세 833,302,036 418,730,667 205,091,282 (2)후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익) (3,176,550) 212,589,000 (454,827,750) 1.기타포괄손익 - 공정가치측정금융자산평가손실 (4,072,500) 272,550,000 0 2.매도가능금융자산평가손실 0 0 (583,112,499) 3.당기손익으로 재분류되는 법인세 895,950 (59,961,000) 128,284,749 XV.당기총포괄손익 58,178,982,625 77,053,375,089 3,613,858,424 XVI.총 포괄손익의 귀속 (1)총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 58,178,982,625 77,053,375,089 3,628,671,351 (2)총 포괄손익, 비지배지분 0 0 (14,812,927) XVII.주당이익 (1)기본주당이익(손실) (단위 : 원) 6,860 8,785 562 연결 자본변동표 제 64 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 63 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 62 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 지배기업 지분 비지배지분 자본 합계 자본금 주식발행초과금 기타자본잉여금 자기주식 자기주식 처분이익 기타자본구성요소 이익잉여금 지배기업 지분 합계 2017.01.01 (Ⅰ.기초자본) 44,782,510,000 236,036,109,237 (516,215,669) (376,276,208) 0 472,937,400 180,616,371,083 461,015,435,843 127,129,607 461,142,565,450 Ⅱ.회계기준변경효과 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅲ.수정후재작성된금액 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅳ.배당금지급 0 0 0 0 0 0 (4,465,796,000) (4,465,796,000) 0 (4,465,796,000) Ⅴ.자기주식 처분 0 0 0 376,276,208 104,930,442 0 0 481,206,650 0 481,206,650 Ⅵ.종속기업 유상증자 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅶ.종속기업지분 추가취득 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅷ.당기순이익(손실) 0 0 0 0 0 0 5,022,243,983 5,022,243,983 (15,097,833) 5,007,146,150 Ⅸ.기타포괄손익(손실) 0 0 0 0 0 (454,827,750) (938,744,882) (1,393,572,632) 284,906 (1,393,287,726) 2017.12.31 (Ⅹ.기말자본) 44,782,510,000 236,036,109,237 (516,215,669) 0 104,930,442 18,109,650 180,234,074,184 460,659,517,844 112,316,680 460,771,834,524 2018.01.01 (Ⅰ.기초자본) 44,782,510,000 236,036,109,237 (516,215,669) 0 104,930,442 18,109,650 180,234,074,184 460,659,517,844 112,316,680 460,771,834,524 Ⅱ.회계기준변경효과 0 0 0 0 0 (64,390,000) 64,390,000 0 0 0 Ⅲ.수정후재작성된금액 44,782,510,000 236,036,109,237 (516,215,669) 0 104,930,442 (46,280,350) 180,298,464,184 460,659,517,844 112,316,680 460,771,834,524 Ⅳ.배당금지급 0 0 0 0 0 0 (4,030,425,900) (4,030,425,900) 0 (4,030,425,900) Ⅴ.자기주식 처분 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅵ.종속기업 유상증자 0 0 (98,034,000) 0 0 0 0 (98,034,000) 0 (98,034,000) Ⅶ.종속기업지분 추가취득 0 0 (55,434,930) 0 0 0 0 (55,434,930) (112,316,680) (167,751,610) Ⅷ.당기순이익(손실) 0 0 0 0 0 0 78,682,472,379 78,682,472,379 0 78,682,472,379 Ⅸ.기타포괄손익(손실) 0 0 0 0 0 212,589,000 (1,841,686,290) (1,629,097,290) 0 (1,629,097,290) 2018.12.31 (Ⅹ.기말자본) 44,782,510,000 236,036,109,237 (669,684,599) 0 104,930,442 166,308,650 253,108,824,373 533,528,998,103 0 533,528,998,103 2019.01.01 (Ⅰ.기초자본) 44,782,510,000 236,036,109,237 (669,684,599) 0 104,930,442 166,308,650 253,108,824,373 533,528,998,103 0 533,528,998,103 Ⅱ.회계기준변경효과 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅲ.수정후재작성된금액 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅳ.배당금지급 0 0 0 0 0 0 (6,717,376,500) (6,717,376,500) 0 (6,717,376,500) Ⅴ.자기주식 처분 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅵ.종속기업 유상증자 0 0 (115,133,419) 0 0 0 0 (115,133,419) 0 (115,133,419) Ⅶ.종속기업지분 추가취득 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Ⅷ.당기순이익(손실) 0 0 0 0 0 0 61,440,520,886 61,440,520,886 0 61,440,520,886 Ⅸ.기타포괄손익(손실) 0 0 0 0 0 (3,176,550) (3,258,361,711) (3,261,538,261) 0 (3,261,538,261) 2019.12.31 (Ⅹ.기말자본) 44,782,510,000 236,036,109,237 (784,818,018) 0 104,930,442 163,132,100 304,573,607,048 584,875,470,809 0 584,875,470,809 연결 현금흐름표 제 64 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 63 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 62 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 64 기 제 63 기 제 62 기 Ⅰ.영업활동현금흐름 110,361,395,302 146,184,634,541 (184,093,326) (1)당기순이익(손실) 61,440,520,886 78,682,472,379 5,007,146,150 (2)조정 70,464,223,234 74,192,303,906 49,248,764,071 (3)순운전자본의변동 7,473,860,841 4,502,945,195 (42,484,265,437) (4)이자수취 1,143,626,048 787,784,290 425,299,774 (5)이자지급 (3,924,597,470) (4,778,914,833) (3,796,649,977) (6)법인세납부 (26,236,238,237) (7,201,956,396) (8,584,387,907) Ⅱ.투자활동현금흐름 (84,305,269,799) (61,812,635,735) (47,067,621,930) (1)단기금융상품의 감소 17,727,063,112 5,144,500,000 39,975,000,000 (2)장기금융상품의 감소 0 2,000,000 500,000 (3)단기대여금및수취채권의 처분 16,656,130 20,889,170 860,263,951 (4)정부보조금의 수령 0 420,000,000 300,000,000 (5)보증금의 회수 540,702,989 613,090,950 278,331,706 (6)유형자산의 처분 1,211,382,506 1,695,839,936 834,647,850 (7)투자주식의 처분 10,000,000 0 0 (8)보상금 수령 1,307,420,000 0 0 (9)단기투자자산의 처분 0 0 109,870,000 (10)투자부동산의 처분 0 0 8,532,475,000 (11)무형자산의 처분 0 0 540,000,000 (12)단기금융상품의 증가 (20,654,550,674) (8,387,012,438) (33,700,000,000) (13)장기금융상품의 증가 (373,960,400) (238,960,400) (263,960,400) (14)단기대여금의 증가 (19,907,330) (20,957,970) (816,773,951) (15)장기대여금의 증가 0 0 (2,000,000) (16)보증금의 증가 (284,186,940) (886,904,093) (531,033,306) (17)유형자산의 취득 (81,946,289,192) (60,175,120,890) (62,776,142,780) (18)무형자산의 취득 (1,839,600,000) 0 (408,800,000) Ⅲ.재무활동현금흐름 (19,754,192,299) (45,153,922,879) 44,596,247,643 (1)단기차입금의 차입 168,688,187,042 247,641,264,184 290,094,726,875 (2)장기차입금의 차입 22,335,000,000 10,682,000,000 42,870,650,000 (3)사채의 발행 10,000,000,000 0 0 (4)자기주식의 처분 0 0 481,206,650 (5)단기차입금의 상환 (200,263,447,200) (273,884,138,803) (273,326,172,382) (6)유동성장기차입금의 상환 (11,535,170,000) (23,597,010,000) (8,907,900,000) (7)장기차입금의 상환 (830,000,000) (1,700,000,000) (2,150,660,000) (8)배당금의 지급 (6,717,090,000) (4,030,252,650) (4,465,603,500) (9)주식발행비용 (115,133,419) (265,785,610) 0 (10)유동성리스부채의 상환 (1,260,418,722) 0 0 (11)사채발행비용 (56,120,000) 0 0 Ⅳ.현금성자산에 대한 환율변동효과 (41,790) (43,203) (26,081,970) Ⅴ.현금및현금성자산의순증가(감소) 6,301,891,414 39,218,032,724 (2,681,549,583) Ⅵ.기초현금및현금성자산 83,433,913,356 44,215,880,632 46,897,430,215 Ⅶ.당기말현금및현금성자산 89,735,804,770 83,433,913,356 44,215,880,632 3. 연결재무제표 주석 제 64 기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지 제 63 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지 아세아제지 주식회사와 그 종속기업 1. 지 배기업의 개 요 (1) 지배기업의 개황 및 주요 영업 내용지배기업의 개황과 주요 영업 내용은 다음과 같습니다.가. 설립연월일: 1958년 3월 7일나. 사업목적: 지류제조 및 판매다. 주요제품: 골판지원지, 석고보드원지, 크라프트지라. 본사소재지: 서울특별시 강남구 논현로 430(역삼동)마. 주요설비 및 공장: - 세종공장: 세종특별자치시 부강면 부강금호로 497(1호기, 3호기) - 시화공장: 경기도 시흥시 서해안로 231(1호기)바. 유가증권시장 상장일: 1988년 12월 15일 (2) 당기말 현재 주요주주 지분현황 주 요 주 주 소유주식수 지분비율 아 세 아 ㈜ 4,226,310 47.19% 이 윤 무 71,000 0.79% 이 인 범 55,120 0.62% 이 지 현 6,660 0.07% 이 현 범 6,580 0.07% ㈜부국레미콘 91,000 1.02% 신영자산운용㈜ 591,560 6.60% 국민연금기금 521,899 5.82% 기 타 3,386,373 37.82% 합 계 8,956,502 100.00% 2. 연결재무제표 작성기준 및 중요한 회계처리방침 2.1 연결재 무제표 작성기준 당사와 당사의 종속기업(이하 '연결실체')의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 연결재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 연결재무제표는 아래의 회계정책에서 설명한 바와 같이 매 보고기간 말에 재평가금액이나 공정가치로 측정되는 특정 비유동자산과 금융자산을 제외하고는 역사적 원가주의를 기준으로 작성되었습니다. 역사적원가는 일반적으로 자산을 취득하기 위하여지급한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다. 공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 연결실체는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다. (1) 당기에 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책의 변경내용은 다음과 같습니다. - 기업회계기준서 제1116호 리스(제정) 당기에 연결실체는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되는 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스회계처리와 관련하여 새롭거나 개정된 요구사항을 포함하고 있습니다. 이 기준서는 리스이용자로 하여금 금융리스와 운용리스를 구별하지 않도록 하고, (인식면제규정을 적용한 경우) 단기리스와 소액리스가 아닌 모든 리스에 대하여 리스개시일 시점에 사용권자산과 리스부채를 인식하도록 함으로써 리스이용자의 회계처리를 유의적으로 변경하였습니다. 리스이용자의 회계처리와 달리 리스제공자의 회계처리와 관련한 요구사항은 실질적으로 변경되지 않았습니다. 새로운 요구사항의 세부적인 내용은 아래 '2.7 리스'에 기재하였습니다. 기업회계기준서 제1116호가 재무제표에 미치는 영향은 아래와 같습니다. 연결실체의 기업회계기준서 제1116호 최초 적용일은 2019년 1월 1일입니다. 연결실체는 아래와 같은 수정소급법을 사용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. - 이 기준서를 최초로 적용하는 누적효과를 최초 적용일에 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)의 기초 잔액을 조정하여 인식하였습니다. - 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호를 적용하여 표시한 비교 정보를 다시 작성하지 않았습니다. ① 리스의 새로운 정의의 영향 연결실체는 최초 적용일에 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 다시 판단하지 않을 수 있는 기업회계기준서 제1116호의 전환시 사용할 수 있는 실무적 간편법을 사용하기로 하였습니다. 따라서 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따른 리스의 정의는 2019년 1월 1일 이전에 체결되거나 변경된 리스에 계속적용됩니다. 리스의 정의 변경은 주로 통제 개념과 관련됩니다. 기업회계기준서 제1116호는 고객이 대가와 교환하여 식별되는 자산의 사용을 일정 기간 통제하는지에 기초하여 계약이 리스를 포함하는지를 결정합니다. 반면 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호는 '위험과 보상'에 초점을 맞추고 있습니다. 연결실체는 기업회계기준서 제1116호에서 제시한 리스의 정의 및 관련된 지침을 2019년1월 1일 이후에 체결되거나 변경된 모든 리스계약에 적용합니다. ② 리스이용자의 회계처리에 미치는 영향 (i) 종전에 운용리스로 분류한 리스 과거에 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류한 리스(재무상태표에 표시되지 않음)의 회계처리를 변경합니다. 연결실체는 모든 리스(단기리스나 소액 기초자산 리스에 대한 실무적 간편법을 적용하는 경우는 제외)를 다음과 같이 회계처리합니다. - 미래리스료의 현재가치로 최초측정한 금액을 연결재무상태표에 사용권자산과 리스부채로 인식함. 다만 사용권자산은 기업회계기준서 제1116호 문단 C8(2)(나)에 따라 최초 적용일 직전에 연결재무상태표에 인식된 리스와 관련하여 선급하거나 발생한(미지급) 리스료 금액을 조정하였습니다. - 포괄손익계산서에 사용권자산의 상각과 리스부채의 이자를 인식하였습니다. - 현금흐름표에 리스부채의 원금에 해당하는 현금지급액과 이자에 해당하는 현금지급액을 구분하였습니다. 리스인센티브(예: 리스료를 면제해 주는 기간)는 사용권자산과 리스부채의 측정의 일부로 인식합니다. 반면 기업회계기준서 제1017호 하에서는 리스 인센티브는 정액기준에 따라 리스비용에서 차감하여 인식하였습니다. 사용권자산은 기업회계기준서 제1036호에 따라 손상검사합니다. 연결실체는 단기리스(리스기간이 12개월 이하)와 소액기초자산 리스에 대하여 정액기준으로 리스료를 인식하기로 선택하였습니다. 연결실체는 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 종전에 운용리스로 분류한 리스에 대하여 수정소급법을 적용하면서 다음의 실무적 간편법을 사용하였습니다. - 특성이 상당히 비슷한 리스 포트폴리오에 단일 할인율을 적용하였습니다. - 최초 적용일 직전에 재무상태표에 인식된 손실부담리스의 충당부채 금액만큼 최초 적용일의 사용권자산을 조정하였습니다. - 연결실체는 최초 적용일로부터 12개월 이내에 리스기간이 종료되는 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않기로 선택하였습니다. - 연결실체 는 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외하였습니다. - 연결실체 는 계약이 리스연장 또는 종료선택권을 포함하였을 때 리스기간을 산정하기 위하여 사후판단을 사용하였습니다. (ii) 종전에 금융리스로 분류한 리스 연결실체가 소액기초자산 리스 인식면제규정을 적용하기로 선택한 경우 이외에는 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 금융리스로 분류한 리스에 대하여 최초 적용일 직전에 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 측정된 리스자산 및 리스부채의 장부금액은 어떠한 조정도 없이 사용권자산과 리스부채로 재분류됩니다. 사용권자산과 리스부채는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호를 적용하여 회계처리합니다. ③ 리스제공자의 회계처리에 미치는 영향 기업회계기준서 제1116호는 리스제공자의 회계처리를 실질적으로 변경하지 않습니다. 기업회계기준서 제1116호 하에서 리스제공자는 여전히 리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류하고, 그 두 유형의 리스를 다르게 회계처리합니다. 하지만 기업회계기준서 제1116호는 공시 요구사항, 특히 리스제공자가 리스자산의 잔여지분에서 발생하는 위험을 관리하는 방법과 관련한 공시 요구사항을 변경하고 확대하였습니다. 기업회계기준서 제1116호 하에서 중간리스제공자는 상위리스와 전대리스를 두 개의구별되는 계약으로 회계처리합니다. 중간리스제공자는 기초자산(기업회계기준서 제1017호를 적용하는 경우)이 아니라 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 전대리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다. ④ 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용의 재무적 영향2019년 1월 1일 현재 재무상태표에 인식된 리스부채에 적용된 리스이용자의 가중평균 증분차입이자율(%)은 2.65 ~ 4.03입니다.아래의 표는 2018년 12월 31일에 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 공시한 운용리스약정을 최초 적용일의 증분차입이자율을 사용하여 할인한 금액과 최초 적용일재무상태표에 인식된 리스부채의 관계를 보여 줍니다. (단위: 원) 구분 금액 전기말(2018년 12월 31일) 운용리스 약정(a) 3,608,233,052 리스부채로 인식하지 않은 운용리스 약정(b=c+d) 986,722,159 소액 기초자산 리스(c) 108,402,041 단기 리스(전환시점에 잔여 리스기간이 12개월 이내인 리스 포함)(d) 878,320,118 리스부채로 인식된 운용리스 약정(e=a-b) 2,621,510,893 최초적용일(2019년 1월 1일)의 증분차입이자율로 할인한 금액(f) 2,543,311,055 전기말(2018년 12월 31일)에 인식된 금융리스부채(g) - 최초적용일(2019년 1월 1일)의 리스부채(h=f+g) 2,543,311,055 - 기업회계기준서 제1109호 금융상품(개정) 동 개정사항은 중도상환특성이 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름의 요건을 충족하는지 평가할 때 옵션을 행사하는 당사자가 조기상환의 원인과 관계없이 합리적인 보상을 지급하거나 수취할 수 있다는 점을 명확히 하고 있습니다. 달리 표현하면 부(-)의 보상을 수반하는 중도상환특성으로 인해 자동적으로 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름의 요건을 충족하지 못하는 것은 아닙니다. 동 개정사항이 연결실체의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. - 기업회계기준서 제1028호 관계기업과 공동기업에 대한 투자(개정) 동 개정사항은 관계기업이나 공동기업에 대한 지분법을 적용하지 않는 다른 금융상품에 기업회계기준서 제1109호(손상규정 포함)를 적용하여야 한다는 점을 명확히 합니다. 이러한 금융상품에는 실질적으로 기업의 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분이 포함됩니다. 연결실체는 그러한 장기투자지분에 대하여 기업회계기준서 제1028호를 적용하기 전에 기업회계기준서 제1109호를 적용합니다. 장기투자지분에 기업회계기준서 제1109호를 적용할 때, 기업회계기준서 제1028호에 따른 장부금액 조정사항(즉 기업회계기준서 제1028호에 따라 피투자기업의 손실을 배분하거나 손상평가함에 따라 발생하는 장기투자지분 장부금액의 조정)은 고려하지 아니합니다. - 한국채택국제회계기준 2015-2017 연차개선 동 연차개선은 기업회계기준서 제1012호 '법인세', 기업회계기준서 제1023호 '차입원가', 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 및 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'에 대한 일부 개정사항을 포함하고 있습니다. ① 기업회계기준서 제1012호 법인세 동 개정사항은 분배가능한 이익을 창출하는 거래를 최초에 어떻게 인식하였는지에 따라 배당의 세효과를 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식한다는 점을 명확히 하고 있습니다. ② 기업회계기준서 제1023호 차입원가 기업회계기준서 제1023호의 개정사항은 관련된 자산이 의도된 용도로 사용되거나 판매가능한 상태에 이른 이후에도 특정 차입금의 잔액이 존재하는 경우, 그 차입금은일반차입금의 자본화이자율을 계산할 때 일반차입금의 일부가 된다는 점을 명확히 하고 있습니다. ③ 기업회계기준서 제1103호 사업결합 제1103호에 대한 개정사항은 기업이 공동영업인 사업에 대한 지배력을 보유하게 되었을 때, 공동영업에 대한 이전보유지분을 공정가치로 재측정하는 것을 포함하여 단계적으로 이루어진 사업결합에 대한 요구사항을 적용해야 한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 재측정 대상 이전보유지분은 공동영업과 관련하여 인식되지 않은 자산, 부채 및 영업권을 포함해야 합니다. ④ 기업회계기준서 제1111호 공동약정 기업회계기준서 제1111호에 대한 개정사항은 사업을 구성하는 공동영업에 참여는 하지만 공동지배력은 보유하고 있지 않던 당사자가 해당 공동영업에 대한 공동지배력을 보유하게 되는 경우 기업이 보유한 공동영업에 대한 이전보유지분을 재측정하지 않는다는 것을 명확히 하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1019호 종업원급여(개정) 동 개정사항은 과거근무원가(또는 정산손익)를 결정할 때 갱신된 가정을 적용하여 제도의 개정(또는 축소 또는 정산) 전후에 제도와 사외적립자산에서 제공된 급여를 반영하여 순확정급여부채(자산)을 재측정하고, (확정급여제도가 초과적립상태에 있을 때 발생할 수 있는) 자산인식상한효과는 고려하지 않는다는 점을 명확히 하고 있습니다. 개정 후 동 기준서는 제도의 개정(또는 축소 또는 정산)으로 인해 발생할 수 있는 자산인식상한효과의 변동은 과거근무원가(또는 정산손익) 인식 후에 결정되며, 그 변동을 기타포괄손익으로 인식한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 또한 당기근무원가와 순확정급여부채(자산)의 순이자 측정과 관련된 문단이 개정되었습니다. 연결실체는 제도의 변경 후의 잔여 연차보고기간 동안에 해당하는 당기근무원가와 순이자를 결정하기 위해 재측정에 사용된 갱신된 가정을 사용해야 합니다. 순이자의 경우에 개정사항에서는 제도의 개정 이후 기간 동안의 순이자는 동 기준서 문단99에 따라 재측정된 순확정급여부채(자산)를 재측정할 때 사용한 할인율을 사용하여 산정하며 재측정할 때 기여금 납부와 급여 지급이 순확정급여부채(자산)에 미치는 영향도 고려한다는 점을 명확히 합니다. - 기업회계기준서 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익(개정) 동 개정사항은 '원가 기준 투입법 적용 계약의 추가 공시'와 관련하여 문단 한129.1에서 언급하는 '계약'의 의미를 '개별 계약'으로 개정함으로써 기업회계기준서 제1115호를 적용하더라도 공시범위가 축소되지 않도록 하는 것을 주요 내용으로 하고 있습니다. 또한 기업회계기준서 제1115호는 계약의 유형을 구분하지 않으므로 , 종 전의수익 기준서인 기업회계기준서 제1011호 문단 한45.1의 적용대상에 해당하지 않았던 용역계약도 기업회계기준서 제1115호 문단 한129.1의 적용대상에 해당할수 있으며, 이에 따라 종전의 수익 기준서에 비해 문단 한129.1에 따른 공시대상 계약의 범위가 넓어질 수 있음을 명확히 하였습니다. - 기업회계기준해석서 제2123호 법인세 처리의 불확실성(제정) 동 해석서는 법인세 처리에 불확실성이 있을 때 어떻게 회계처리하는지를 규정하고 있으며, 다음의 사항을 요구하고 있습니다. ① 기업은 불확실한 법인세 처리 각각을 개별적으로 고려할지 아니면 하나 이상의 다른 불확실한 법인세 처리와 함께 고려할지를 판단하여야 합니다. ② 기업은 법인세 신고에 사용하였거나 사용하려는 불확실한 법인세 처리를 과세당국이 수용할 가능성이 높은지를 판단하여 다음과 같이 세소득(세무상결손금), 세무기준액, 미사용 세무상결손금, 미사용 세액공제, 세율을 산정합니다. - 수용할 가능성이 높다면 법인세 신고에 사용하였거나 사용하려는 법인세 처리와 일관되게 산정합니다. - 수용할 가능성이 높지 않다면 불확실성의 영향을 반영하여 산정합니다. 연결실체는 동 제ㆍ개정사항이 연결실체의 연결재무제표에 인식되는 금액에 유의적인 영향을 미치지 않을 것으로 예상하고 있습니다. 2) 재무제표 발행승인일 현재 제정ㆍ공표되었으나 아직 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.- 기업회계기준서 제1103호 사업의 정의(개정) 동 개정사항은 사업이 일반적으로 산출물을 보유하지만 활동과 자산의 통합된 집합이 사업의 정의를 만족하기 위해서 산출물이 필수적이지 않다는 점을 명확히 합니다.취득한 활동과 자산의 집합이 사업으로 간주되기 위해서는 최소한 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인 과정을 포함해야 합니다. 또한 실질적인 과정이 취득되었는지 여부를 결정하는데 도움이 되는 판단지침을 제시하고 있습니다. 동 개정사항은 취득한 활동과 자산의 집합이 사업이 아닌지 여부를 간략하게 평가할 수 있는 선택적 집중테스트를 도입하였습니다. 해당 선택적 집중테스트에서 만약 취득한 총자산의 공정가치가 실질적으로 식별가능한 단일자산 또는 식별가능한 유사한자산집단에 집중되어 있다면 이는 사업이 아닙니다. 동 개정사항은 취득일이 2020년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도의 개시일 이후인 모든 사업결합 및 자산취득에 전진적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다. - 기업회계기준서에서 '개념체계'에 대한 참조(개정) 2018년 12월 21일 발표과 함께 도입된 전면개정된 '개념체계'(2018)와 함께, 국제회계기준위원회는 '기업회계기준서에서 개념체계의 참조에 대한 개정'도 발표하였습니다. 동 문서는 기업회계기준서 제1102호, 제1103호, 제1106호, 제1114호, 제1001호, 제1008호, 제1034호, 제1037호, 제1038호, 제2112호, 제2119호, 제2120호, 제2122호 및 제2032호에 대한 개정을 포함하고 있습니다. 그러나 모든 개정사항은 그러한 참조나 인용과 관련된 문구가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록 하는 것은 아닙니다. 일부 문구는 참조하는 '개념체계'가 '재무제표의 작성과 표시를 위한 개념체계'(2007)인지, '개념체계'(2010)인지, 또는 신규로 개정된 '개념체계'(2018)인지를 명확히 하기 위해 개정되었으며, 다른 일부 문구는 기업회계기준서상의 정의가 전면개정 '개념체계'(2018)에서 개발된 새로운 정의로 변경되지 않았다는 점을 명시하기 위해서 개정되었습니다. 동 개정사항은 실제로 변경이 있는 경우 2020년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 전진적으로 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결실체는 상기에 열거된 제ㆍ개정사항이 연결재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 한 편 연 결실체의 정기주주총회 제출용 당기 연결재무제표는 2020년 1월 28일에 개최된 이사회에서 발행 승인되었으며, 2020년 3월 20일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다. 2.2 연결기준 연결재무제표는 지배기업과 지배기업(또는 그 종속기업)이 지배하고 있는 다른 기업의 재무제표를 통합하고 있습니다. 연결실체는 1) 피투자자에 대한 힘, 2) 피투자자에대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리, 3) 투자자의 이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사용하는 능력이 3가지 요소를 모두 충족할 때 지배력이 존재한다고 판단하고 있습니다. 또한 상기 지배력의 3가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 존재하는 경우, 피투자자를 지배하는지 재평가 하고 있습니다. 연결실체가 피투자자 의결권의 과반수 미만을 보유하더라도, 피투자자의 관련활동을일방적으로 지시할 수 있는 실질적인 능력을 가지기에 충분한 의결권을 보유하고 있다면 피투자자에 대한 힘을 보유하고 있는 것으로 판단하고 있습니다. 연결실체가 보유하고 있는 의결권이 피투자자에게 대한 힘을 부여하기에 충분한지 여부를 평가할 때 다음 사항을 포함하여 모든 관련 사실과 상황을 고려하고 있습니다. - 보유 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자의 주식 분산 정도 - 연결실체, 다른 의결권 보유자 또는 다른 당사자가 보유한 잠재적 의결권 - 계약상 약정에서 발생하는 권리 - 과거 주총에서의 의결양상을 포함하여, 결정이 이루어져야 하는 시점에 연결실체가 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 가지고 있는지를 나타내는 다른 추가적인 사실과 상황 당기 중 취득 또는 처분한 종속기업과 관련된 수익과 비용은 취득이 사실상 완료된 날부터 또는 처분이 사실상 완료된 날까지 연결포괄손익계산서에 포함됩니다. 비지배지분의 장부금액은 최초 인식한 금액에 취득 이후 자본 변동에 대한 비지배지분의 비례지분을 반영한 금액입니다. 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도 총포괄손익은 비지배지분에 귀속되고 있습니다. 연결실체를 구성하는 기업이 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래나 사건에 대하여 연결재무제표에서 채택한 회계정책과 다른 회계정책을 사용한 경우에는 그 재무제표를 적절히 수정하여 연결재무제표를 작성하고 있습니다. 연결실체 내의 거래, 이와 관련된 자산과 부채, 수익과 비용 등은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 연결실체의 소유지분변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다. 연결실체의 지배지분과 비지배지분의 장부금액은 종속기업에 대한 상대적 지분변동을 반영하여 조정하고 있습니다. 비지배지분의 조정금액과 지급하거나 수취한 대가의 공정가치의 차이는 자본으로 직접 인식하고 기업의 소유주에게 귀속시키고 있습니다. 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우, (i) 수취한 대가 및 보유한 지분의 공정가치의 합계액과 (ii) 종속기업의 자산(영업권 포함)과 부채, 비지배지분의 장부금액의 차이금액을 처분손익으로 계상하고 있습니다. 종속기업과 관련하여 기타포괄손익으로 이전에 인식한 금액에 대하여 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리(즉, 당기손익으로 재분류하거나 직접 이익잉여금으로 대체)와 동일한 기준으로 회계처리하고 있습니다. 지배력을 상실한 날에 이전의 종속기업에 대한 투자자산의 공정가치는 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'에 따른 금융자산의 최초 인식시의 공정가치로 간주하거나 적절한 경우 관계기업 또는 공동기업에 대한 투자의 최초 인식시의 원가로 간주하고 있습니다. 2.3 사업결합 종속기업 및 사업의 취득은 취득법을 적용하여 회계처리하였습니다. 사업결합 이전대가는 피취득자에 대한 지배력을 대가로 이전하는 자산, 연결실체가 발행하였거나 부담하는 부채 및 발행한 지분의 취득일의 공정가치(교환일에)의 합계로 산정하고 있습니다. 취득관련원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득일에 식별가능한 취득자산, 인수부채 및 우발부채는 다음을 제외하고는 취득일에 공정가치로 인식하고 있습니다. - 이연법인세자산이나 부채와 종업원급여약정과 관련된 자산이나 부채는 각각 기업회계기준서 제1012호 '법인세'와 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여'에 따라 인식하고 측정하고 있습니다. - 연결실체가 피취득자의 주식기준보상을 자신의 주식기준보상으로 대체하면서 발생한 부채나 지분상품은 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'에 따라 측정하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1105호 '매각예정비유동자산과 중단영업'에 따라 매각예정자산으로 분류된 비유동자산(또는 처분자산집단)은 기업회계기준서 제1105호 에 따라 측정하고 있습니다. 영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액, 연결실체가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 공정가치의 합계금액이 취득일 현재 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 공정가치순액을 초과하는 금액으로 측정하고 있습니다. 취득일에 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 공정가치순액이 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액, 연결실체가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 공정가치의 합계금액을 초과하는 금액이 재검토 후에도 존재하는 경우에, 그 초과금액은 즉시 염가매수차익으로 당기손익에 반영하고 있습니다. 취득일에 피취득자에 대한 비지배지분의 요소가 현재의 지분이며 청산시에 보유자에게 기업 순자산의 비례적 몫에 대하여 권리를 부여하고 있는 경우에는 이러한 비지배지분은 취득일에 1) 공정가치나 2) 피취득자의 식별가능한 순자산에 대하여 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫 중 하나의 방법으로 측정할 수 있습니다. 이러한 측정기준의 선택은 각 취득거래별로 이루어집니다. 그 밖의 모든 비지배지분 요소는 한국채택국제회계기준에서 측정기준을 달리 요구하는 경우가 아니라면 취득일의 공정가치로 측정합니다. 사업결합으로 인한 연결실체의 이전대가에는 조건부 대가 약정으로 인한 자산과 부채를 포함하고 있으며 조건부 대가는 취득일의 공정가치로 측정하고 사업결합으로 인한 이전대가의 일부로 포함되어 있습니다. 취득일 이후 공정가치의 변동액은 측정기간 조정사항의 조건을 충족하는 경우 소급하여 조정하고 해당 영업권에서 조정하고 있습니다. 측정기간 조정사항이란 '조정기간'(취득일로부터 1년을 초과할 수 없음)동안 취득일 현재 존재하던 사실과 상황에 대한 추가적 정보를 획득하여 발생하는 조정사항을 말합니다.측정기간 조정사항의 조건을 충족하지 않는 조건부 대가의 공정가치 변동액은 조건부 대가의 분류에 따라 회계처리하고 있습니다. 자본으로 분류된 조건부 대가는 이후보고일에 재측정하지 않고 결제되는 경우 자본으로 회계처리하고 있습니다. 그 밖의 조건부대가는 이후 보고일에 공정가치로 재측정하고, 공정가치 변동은 당기손익으로인식하고 있습니다. 단계적으로 이루어지는 사업결합에서, 연결실체는 이전에 보유하고 있던 피취득자에대한 지분을 취득일 의 공정가치로 재측정하고 그 결과 차손익이 있다면 당기손익으로 인식하고 있습니다. 취득일 이전에 피취득자에 대한 지분의 가치변동을 기타포괄손익으로 인식한 금액은 이전에 보유한 지분을 직접 처분하는 경우와 동일하게 당기손익으로 재분류하고 있습니다. 사업결합에 대한 최초 회계처리가 사업결합이 발생한 보고기간 말까지 완료되지 못한다면, 연결실체는 회계처리가 완료되지 못한 항목의 잠정 금액을 연결재무제표에 보고하고 있습니다. 측정기간(위 참고) 동안에 취득일 현재 존재하던 사실과 상황에 대하여 새롭게 입수한 정보가 있는 경우 연결실체는 취득일에 이미 알았더라면 취득일에 인식된 금액의 측정에 영향을 주었을 그 정보를 반영하기 위하여 취득일에 인식한 잠정금액을 소급하여 조정하거나 추가적인 자산과 부채를 인식하고 있습니다. 2.4 관계기업과 공동기업에 대한 투자 관계기업이란 연결실체가 유의적인 영향력을 보유하는 기업을 말하며, 유의적인 영향력이란 피투자회사의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 능력으로 그러한 정책에 대한 지배력이나 공동지배력은 아닌 것을 말합니다. 공동기업은 약정의 공동지배력을 보유하는 당사자들이 그 약정의 순자산에 대한 권리를 보유하는 공동약정을 말하며, 공동지배력은 약정의 지배력에 대한 계약상 합의된 공유로서, 관련 활동에 대한 결정에 지배력을 공유하는 당사자들 전체의 동의가 요구될 때에만 존재합니다. 관계기업이나 공동기업에 대한 투자가 기업회계기준서 제1105호 '매각예정비유동자산과 중단영업'에 의하여 매각예정자산으로 분류되는 경우를 제외하고는 관계기업과공동기업의 당기순손익, 자산과 부채는 지분법을 적용하여 연결재무제표에 포함됩니다. 지분법을 적용함에 있어 관계기업과 공동기업투자는 취득원가에서 지분 취득 후 발생한 관계기업과 공동기업의 순자산에 대한 지분변동액을 조정하고, 각 관계기업과 공동기업투자에 대한 손상차손을 차감한 금액으로 연결재무상태표에 표시하였습니다. 관계기업과 공동기업에 대한 연결실체의 지분(실질적으로 관계기업과 공동기업에 대한 연결실체의 순투자의 일부분을 구성하는 장기투자항목을 포함)을 초과하는 관계기업과 공동기업의 손실은 연결실체가 법적의무 또는 의제의무를 지고 있거나 관계기업과 공동기업을 대신하여 지급하여야 하는 경우에만 인식합니다. 취득일 현재 관계기업과 공동기업의 식별가능한 자산, 부채 그리고 우발부채의 공정가치순액 중 연결실체의 지분을 초과하는 매수원가는 영업권으로 인식하였습니다. 영업권은 투자자산의 장부금액에 포함되며 투자자산의 일부로서 손상여부를 검토합니다. 매수원가를 초과하는 식별가능한 자산, 부채 그리고 우발부채의 순공정가치에 대한 연결실체의 지분해당이 재검토 후에도 존재하는 경우에는 당기손익으로 인식됩니다. 관계기업과 공동기업에 대한 유의적인 영향력을 상실한 이후에도 기존의 관계기업과공동기업에 대한 투자자산 중 일부를 계속 보유하고 있다면, 유의적인 영향력을 상실한 시점의 당해 투자자산의 공정가치를 기업회계기준서 제1039호에 따른 금융자산의 최초 인식시의 공정가치로 간주합니다. 이 때 보유하는 투자자산의 장부금액과 공정가치의 차이는 관계기업(또는 공동기업)처분손익에 포함하여 당기손익으로 인식합니다. 또한 투자자는 관계기업과 공동기업이 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리와 동일한 기준으로 그 관계기업 및 공동기업과 관련하여 기타포괄손익으로 인식한 모든 금액에 대하여 회계처리합니다. 그러므로 관계기업이 이전에 기타포괄손익으로 인식한 손익을 관련 자산이나 부채의 처분으로 당기손익으로 재분류하게되는 경우, 투자자는 관계기업과 공동기업에 대한 유의적인 영향력을 상실한 때에 손익을 자본에서 당기손익으로 재분류(재분류 조정)합니다. 그리고 관계기업이나 공동기업에 대한 소유지분이 감소하지만 지분법을 계속 적용하는 경우에는 이전에 기타포괄손익으로 인식했던 손익이 관련 자산이나 부채의 처분에 따라 당기손익으로 재분류되는 경우라면, 그 손익 중 소유지분의 감소와 관련된 비례적 부분을 당기손익으로 재분류합니다. 또한 관계기업이나 공동기업에 대한 투자의 일부가 매각예정분류 기준을 충족하는 경우 기업회계기준서 제1105호를 적용하고 있습니다. 연결실체는 관계기업과 공동기업투자에 대한 손상차손 인식여부를 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정' 규정에 따라 판단하고 있습니다. 손상징후가 있는경우, 관계기업과 공동기업투자의 전체 장부금액(영업권 포함)을 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'에 따라 회수가능액(순공정가치와 사용가치 중 큰 금액)과 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 인식된 손상차손은 관계기업과 공동기업투자의 장부금액의 일부를 구성하는 어떠한 자산(영업권 포함)에도 배분하지 않습니다. 그리고 손상차손의 환입은 기업회계기준서 제1036호에 따라 이러한 투자자산의 회수가능액이 후속적으로 증가하는 만큼 인식하고 있습니다. 관계기업투자가 공동기업투자가 되거나 반대로 공동기업투자가 관계기업투자로 되는 경우, 연결실체는 지분법을 계속 적용하며 잔여 보유지분을 재측정하지 않습니다. 연결실체가 관계기업이나 공동기업과 거래를 하는 경우, 관계기업과 공동기업의 거래에서 발생한 손익은 연결실체와 관련이 없는 관계기업과 공동기업에 대한 지분에 해당하는 부분만을 연결실체의 연결재무제표에 인식하고 있습니다. 연결실체는 지분법을 적용하지 않고 순투자의 일부를 구성하는 관계기업과 공동기업에 대한 장기투자지분에 손상요구사항을 포함한 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 적용합니다. 또한 장기투자지분에 기업회계기준서 제1109호를 적용할 때, 연결실체는 기업회계기준서 제1028호에서 요구되는 장부금액에 대한 조정사항들을 고려하지 않습니다. 그러한 조정사항의 예로 기업회계기준서 제1028호에 따른 손상평가 또는 피투자자의 손실배분으로 인한 장기투자지분의 장부금액 조정사항을 들 수 있습니다. 2.5 영업권 사업결합에서 발생하는 영업권은 지배력을 획득하는 시점(취득일)에 원가에서 누적손상차손을 차감하여 인식하고 있습니다. 손상검사를 위하여 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과가 예상되는 연결실체의 현금창출단위(또는 현금창출단위집단)에 배분됩니다. 영업권이 배분된 현금창출단위에 대해서는 매년 그리고 손상을 시사하는 징후가 있을 때마다 손상검사를 수행합니다. 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달할경우, 손상차손은 먼저 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 감소시키고 잔여손상차손은 현금창출단위를 구성하는 다른 자산들의 장부금액에 비례하여 배분하고 있습니다. 영업권의 손상차손은 당기손익으로 직접 인식되어 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 추후에 환입할 수 없습니다. 관련 현금창출단위를 처분할 경우 관련 영업권 금액은 처분손익의 결정에 포함됩니다.관계기업을 취득함에 따라 발생하는 영업권에 대한 연결실체의 회계정책은 주석 2.4에 설명되어 있습니다. 2.6 수익인식 연결실체는 다음의 주요 원천으로부터 수익을 인식합니다. - 골판지 원지 및 기타판지 판매 수익은 고객과의 계약에서 정한 대가에 기초하여 측정되며 제3자를 대신해서 회수한금액은 제외합니다. 또한 연결실체는 고객에게 재화나 용역의 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다.국내판매의 경우 주문 처리 활동의 일환으로 구매자에게 인도(운송)되어 재화의 통제가 구매자에게 이전되었을 때 수익을 인식합니다. 국외판매의 경우 재화를 약속된 선적항에 인도함으로써 재화의 통제권을 이전하고 수익을 인식합니다. 통제의 이전 이후 발생하는 일련의 운송활동이 연결재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않습니다. 2.7 리스 연결실체는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용일에 이 기준서의 최초적용 누적효과를 인식하도록 소급 적용하였습니다. 따라서 기업회계기준서 제1017호에 따라 표시된 비교 정보는 재작성되지 않았습니다. 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준서 제1116호 하에서 적용한 회계정책의 세부 내용은 아래와 같습니다. 1) 2019년 1월 1일부터 적용한 회계정책 1-1) 리스이용자인 경우 연결실체는 계약 약정일에 계약이 리스인지 또는 계약에 리스가 포함되어 있는지를 평가합니다. 연결실체는 리스이용자인 경우에 단기리스(리스기간이 12개월 이하)와 소액 기초자산 리스를 제외한 모든 리스 약정과 관련하여 사용권자산과 그에 대응되는 리스부채를 인식합니다. 연결실체는 다른 체계적인 기준이 리스이용자의 효익의 형태를 더 잘나타내는 경우가 아니라면 단기리스와 소액 기초자산 리스에 관련되는 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액 기준으로 비용으로 인식합니다. 리스부채는 리스개시일에 그날 현재 지급되지 않은 리스료를 리스의 내재이자율로 할인한 현재가치로 최초 측정합니다. 만약 리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는경우에는 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다. 리스부채의 측정에 포함되는 리스료는 다음 금액으로 구성됩니다. - 고정리스료 (실질적인 고정리스료를 포함하고 받을 리스 인센티브는 차감) - 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 처음에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함 - 잔존가치보증에 따라 리스이용자가 지급할 것으로 예상되는 금액 - 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격 - 리스기간이 리스이용자의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기위하여 부담하는 금액 연결실체는 리스부채를 연결재무상태표에서 다른 부채와 구분하여 표시합니다. 리스부채는 후속적으로 리스부채에 대한 이자를 반영하여 장부금액을 증액(유효이자율법을 사용)하고, 지급한 리스료를 반영하여 장부금액을 감액하여 측정합니다. 연결실체는 다음의 경우에 리스부채를 재측정하고 관련된 사용권자산에 대해 상응하는 조정을 합니다. - 리스기간이 변경되거나, 매수선택권 행사에 대한 평가의 변경을 발생시키는 상황의 변경이나 유의적인 사건이 발생하는 경우. 이러한 경우 리스부채는 수정된 리스료를 수정된 할인율로 할인하여 다시 측정합니다. - 지수나 요율(이율)의 변경이나 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되어 리스료가 변경되는 경우. 이러한 경우 리스부채는 수정된 리스료를 변경되지 않은 할인율로 할인하여 다시 측정합니다. 다만 변동이자율의 변동으로 리스료에 변동이 생긴 경우에는 그 이자율 변동을 반영하는 수정 할인율을 사용합니다. - 리스계약이 변경되고 별도 리스로 회계처리하지 않는 경우. 이러한 경우 리스부채는 변경된 리스의 리스기간에 기초하여, 수정된 리스료를 리스변경 유효일 현재의 수정된 할인율로 할인하여 다시 측정합니다. 사용권자산은 리스부채의 최초 측정금액과 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브는 차감) 및 리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가를 차감한 금액으로 구성됩니다. 사용권자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 후속 측정합니다. 연결실체가 리스 조건에서 요구하는 대로 기초자산을 해체하고 제거하거나, 기초자산이 위치한 부지를 복구하거나, 기초자산 자체를 복구할 때 부담하는 원가의 추정치는 기업회계기준서 제1037호에 따라 인식하고 측정합니다. 그러한 원가가 재고자산을 생산하기 위하여 발생한 것이 아니라면, 원가가 사용권자산과 관련이 있는 경우 사용권자산 원가의 일부로 그 원가를 인식합니다. 리스기간 종료시점 이전에 리스이용자에게 기초자산의 소유권을 이전하는 경우나 사용권자산의 원가에 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것임이 반영되는 경우에, 리스이용자는 리스개시일부터 기초자산의 내용연수 종료시점까지 사용권자산을 감가상각하고 있습니다. 그 밖의 경우에는 리스이용자는 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지 사용권자산을 감가상각하고 있습니다. 연결실체는 사용권자산을 연결재무상태표에서 다른 자산과 구분하여 표시합니다. 연결실체는 사용권자산이 손상되었는지 결정하기 위하여 기업회계기준서 제1036호를 적용하며, 식별된 손상차손에 대한 회계처리는 '유형자산'의 회계정책(주석2의 2.9)에 설명되어 있습니다. 연결실체는 변동리스료(다만 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료는 제외)는 사용권자산과 리스부채의 측정에 포함하지 않으며, 그러한 리스료는 변동리스료를 유발하는 사건 또는 조건이 생기는 기간에 당기손익으로 인식합니다. 실무적 간편법으로 리스이용자는 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 이에 관련되는 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택할 수 있으며, 연결실체는 이러한 실무적 간편법을 사용하지 않고 있습니다. 하나의 리스요소와 하나 이상의 추가 리스요소나 비리스요소를 포함하는 계약에서 리스이용자는 리스요소의 상대적 개별가격과 비리스요소의 총 개별가격에 기초하여 계약 대가를 각 리스요소에 배분합니다. 1-2) 리스제공자인 경우 연결실체는 각 리스를 운용리스 또는 금융리스로 분류합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류하며 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지 않는 리스는 운용리스로 분류합니다. 연결실체가 중간리스제공자인 경우 당사는 상위리스와 전대리스를 두 개의 별도 계약으로 회계처리하고 있습니다. 연결실체는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 전대리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다. 연결실체는 정액 기준이나 다른 체계적인 기준으로 운용리스의 리스료를 수익으로 인식합니다. 다른 체계적인 기준이 기초자산의 사용으로 생기는 효익이 감소되는 형태를 더 잘 나타낸다면 연결실체는 그 기준을 적용합니다. 연결실체는 운용리스 체결과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 계약에 리스요소와 비리스요소가 포함되어 있는 경우, 연결실체는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약대가를 각 구성요소에 배분합니다. 2) 2019년 1월 1일 이전에 적용한 회계정책 리스조건이 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 리스는 금융리스로 분류합니다. 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류합니다. 2-1) 리스이용자인 경우 연결실체는 리스기간개시일에 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은 금액을 재무상태표에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다. 리스료는 매기 부채의 잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 이자비용과 리스부채의 상환액으로 배분하고 있습니다. 당해 적격자산의 일부로 자본화되는 경우를 제외한 금융원가는 발생 즉시 비용으로 인식하고 있습니다. 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다. 운용리스료는 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면 리스기간에 걸쳐 균등하게 배분된 금액을 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 운용리스에서 발생한 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다. 운용리스 계약시 리스인센티브를 받은 경우 이를 부채로 인식하고 있으며, 리스인센티브의 효익은 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면, 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 리스비용에서 차감하는 형식으로 인식하고 있습니다. 2-2) 리스제공자인 경우 연결실체는 금융리스의 경우, 금융리스의 리스순투자와 동일한 금액을 금융리스채권으로인식하고, 금융리스순투자 미회수분에 대하여 유효이자율법을 적용하여 이자수익을 인식하고 있습니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료수익을 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 수익으로 인식하고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후 정액기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식하고 있습니다. 2.8 외화환산 각 연결대상기업들의 개별재무제표는 그 기업의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화(기능통화)로 표시하고 있습니다. 연결재무제표를 작성하기 위해 개별기업들의 경영성과와 재무상태는 연결실체의 기능통화이면서 연결재무제표 작성을 위한 표시통화인 '원(KRW)'으로 표시하고 있습니다. 연결재무제표 작성에 있어서 해당 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율로 기록됩니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간 말의환율로 재환산하고 있습니다. 한편 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산 하지만, 역사적 원가로 측정되는 비화폐성 외화항목은 재환산하지 않습니다. 화폐성 항목의 외환차이는 다음을 제외하고 는 발생하는 기간의 당기손익으로 인식하고 있습니다. - 미래 생산에 사용하기 위하여 건설중인자산과 관련되고, 외화차입금에 대한 이자비용 조정으로 간주되는 자산의 원가에 포함되는 외환차이 - 특정 외화위험을 회피하기 위한 거래에서 발생하는 외환차이 - 해외사업장과 관련하여 예측할 수 있는 미래에 결제할 계획도 없고 결제될 가능성도없는 채권이나 채무로서 해외사업장순투자의 일부를 구성하는 화폐성항목에서 발생하는 외환차이. 이러한 외환차이는 기타포괄손익으로 인식하고 순투자의 전부나 일부 처분시점에서 자본에서 당기손익으로 재분류하고 있습니다. 2.9 정부보조금 연결실체는 정부보조금에 부수되는 조건의 준수와 보조금 수취에 대한 합리적인 확신이 있을 경우에만 정부보조금을 인식하고 있습니다. 시장이자율보다 낮은 이자율인 정부대여금의 효익은 정부보조금으로 처리하고 있으며, 해당 정부보조금은 시장이자율에 기초하여 산정된 정부대여금 공정가치와 수취한 대가의 차이로 측정하고 있습니다. 자산관련 정부 보조금은 자산의 장부금액을 결정할 때 차감하여 연결재무상태표에 표시하고 있습니다(유형자산 취득 관련 정부보조금 포함). 해당 정부보조금은 관련자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각비를 감소시키는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있습니다. 수익관련 정부보조금은 보전하려 하는 비용에 대응시키기 위해 체계적인 기준에 따라 해당 기간에 걸쳐 수익으로 인식하며, 이미 발생한 비용이나 손실에 대한 보전 또는 향후 관련원가의 발생 없이 연결실체에 제공되는 즉각적인 금융지원으로 수취하는 정부보조금은 수취할 권리가 발생하는 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.10 퇴직급여비용 확정기여형퇴직급여제도에 대한 기여금은 종업원이 이에 대하여 지급받을 자격이 있는 용역을 제공한 때 비용으로 인식하고 있습니다. 확정급여형퇴직급여제도의 경우, 확정급여채무는 독립된 보험계리법인에 의해 예측단위적립방식을 이용하여 매 보고기간 말에 보험수리적 평가를 수행하여 계산하고 있습니다. 보험수리적손익과 사외적립자산의 수익(순확정급여부채(자산)의 순이자에 포함된 금액 제외) 및 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 순확정급여부채의 재측정요소는 재측정요소가 발생한 기간에 기타포괄손익으로 인식하고, 연결재무상태표에 즉시 반영하고 있습니다. 연결포괄손익계산서에 인식한 재측정요소는 이익잉여금으로 즉시 인식하며, 후속기간에 당기손익으로 재분류되지 아니합니다. 과거근무원가는 제도의개정이나 축소가 일어날 때 또는 당사가 관련 구조조정원가나 해고급여를 인식할 때 중 이른 날에 비용으로 인식합니다. 연결실체는 정산이 일어나는 때에 확정급여제도의 정산 손익을 인식합니다. 순이자는 순확정급여부채(자산)에 대한 할인율을 적용하여 산출하고 있습니다. 확정급여원가의 구성요소는 근무원가(당기근무원가와 과거근무원가 및 축소와 정산으로 인한 손익)와 순이자비용(수익) 및 재측정요소로 구성되어 있습니다.근무원가는 매출원가 및 판매비와관리비로, 순이자비용(또는 순이자수익)은 금융원가로 인식하고 있으며, 재측정요소는 기타포괄손익에 인식하고 있습니다. 제도의 축소로 인한 손익은 과거근무원가로 처리하고 있습니다. 연결재무제표상 확정급여채무는 확정급여제도의 실제 과소적립액과 초과적립액을 표시하고 있습니다. 이러한 계산으로 산출된 초과적립액은 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래 기여금이 절감되는 방식으로 이용 가능한 경제적 효익의 현재가치를 가산한 금액을 한도로 자산으로 인식하고 있습니다. 2.11 법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있습니다. 1) 당기법인세 당기 법인세부담액은 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익항목 및 비과세항목이나 비공제항목 때문에 과세소득과 순이익은 차이가 발생합니다. 연결실체의 당기법인세와 관련된 부채는 보고기간 말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 계산됩니다. 2) 이연법인세 이연법인세는 연결재무제표 상 자산과 부채의 장부금액과 과세소득 산출시 사용되는세무기준액과의 차이인 일시적차이와 관련하여 납부하거나 회수될 법인세 금액이며 부채법을 이용하여 회계처리합니다. 이연법인세부채는 일반적으로 모든 가산할 일시적 차이에 대하여 인식됩니다. 이연법인세자산은 일반적으로 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생 가능성이 높은 경우에, 모든 차감할 일시적차이에 대하여 인식됩니다. 그러나 가산할 일시적차이가 영업권을 최초로 인식할 때 발생하거나, 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시에 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 발생하는 경우 이연법인세부채는 인식하지 아니합니다. 그리고 차감할 일시적차이가 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 않는 거래에서 발생하는 경우에는 이연법인세자산은 인식하지 않습니다. 연결실체가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측 가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 종속기업, 관계기업에 대한 투자자산 및 조인트벤처 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대하여 이연법인세부채를 인식합니다. 또한 이러한 투자자산 및 투자지분과 관련된 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이의 혜택을 사용할 수 있을 만큼 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 높고, 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높은 경우에만 인식합니다. 이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간 말에 검토하고, 이연법인세자산의 전부 또는 일부가 회수될 수 있을만큼 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시킵니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채는 보고기간 말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 당해 부채가 결제되거나 자산이 실현되는 회계기간에 적용될 것으로 예상되는 세율을 사용하여 측정합니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간 말 현재 연결실체가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 법인세효과를 반영하였습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채는 연결실체가 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으며, 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련하여 과세대상기업이 동일하거나 과세대상기업은 다르지만 당기법인세 부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있거나, 중요한 금액의 이연법인세부채가 결제되거나, 이연법인세자산이 회수될 미래에 각 회계기간마다 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계합니다. 이연법인세부채 또는 이연법인세자산이 공정가치모형을 사용하여 측정된 투자부동산에서 발생하는 경우, 동 투자부동산의 장부금액이 매각을 통하여 회수될 것이라는 반증 가능한 가정을 전제하고 있습니다. 따라서 이러한 가정에 대한 반증이 없다면, 이연법인세부채 또는 이연법인세자산의 측정에는 투자부동산 장부금액이 모두 매각을 통하여 회수되는 세효과를 반영합니다. 다만 투자부동산이 감가상각 대상자산으로서 매각을 위해 보유하기보다는 그 투자부동산에 내재된 대부분의 경제적 효익을 기간에 걸쳐 소비하는 것을 목적으로 하는 사업모형하에서 보유하는 경우 이러한 가정이 반증됩니다. 3) 당기법인세와 이연법인세의 인식 당기법인세와 이연법인세는 동일 회계기간 또는 다른 회계기간에 기타포괄손익이나자본으로 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합으로부터 발생하는 경우를 제외하고는 수익이나 비용으로 인식하여 당기손익에 포함합니다. 사업결합시에는 법인세효과는 사업결합에 대한 회계처리에 포함되어 반영됩니다. 2.12 유형자산 유형자산은 원가로 측정하고 있으며 최초 인식 후에 취득원가에서 감가상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 당해 자산의 매입 또는 건설과 직접적으로 관련되어 발생한 지출로서 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가를 포함하고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 이를 제외한 유형자산은 아래에 제시된개별 자산별로 추정된 경제적 내용연수 동안 정액법으로 감가상각하고 있습니다. 자 산 내용연수(년) 건 물 10 ~ 40 구 축 물 10 ~ 40 기 계 장 치 8 ~ 15 차량운반구 5 기타의유형자산 5 유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가에 비교하여 중요하다면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다. 유형자산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간 말에 재검토하고있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 유형자산을 처분하거나 사용이나 처분을 통한 미래 경제적 효익이 기대되지 않을 때 해당 유형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 유형자산의 제거로인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 유형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.13 투자부동산임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여 최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 10~40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다. 투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간 말에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.투자부동산을 처분하거나, 투자부동산의 사용을 영구히 중지하고 처분으로도 더 이상의 미래 경제적 효익을 기대할 수 없는 경우에 해당 투자부동산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 투자부동산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 투자부동산이 제거되는 시점의 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.14 무형자산 내용연수가 유한한 개별 취득하는 무형자산은 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식하며, 추정내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각비를 계상하고 있습니다. 무형자산의 내용연수 및 상각방법은 매 보고기간 말에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 내용연수가 비한정인 개별 취득하는 무형자산은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식합니다.무형자산을 처분하거나 사용이나 처분을 통한 미래 경제적 효익이 기대되지 않을 때 해당 무형자산의 장부금액을 연결재무상태표에서 제거하고 있습니다. 무형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 무형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.15 영업권을 제외한 유.무형자산의 손상영업권을 제외한 유ㆍ무형자산은 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 매 보고기간말마다 검토하고 있으며, 자산손상을 시사하는 징후가 있는 경우에는 손상차손금액을 결정하기 위하여 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 연결실체는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없는 경우에는 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 공동자산은 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 개별 현금창출단위에 배분하며, 개별 현금창출단위로 배분할 수 없는 경우에는 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 배분될 수 있는 최소 현금창출단위집단에 배분하고 있습니다.비한정내용연수를 가진 무형자산 또는 아직 사용할 수 없는 무형자산은 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 손상검사를 실시하고 있습니다. 회수가능액은 개별 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 과거기간에 인식한 손상차손을 환입하는 경우 개별 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액은 수정된 회수가능액과 과거기간에 손상차손을 인식하지 않았다면 현재 기록되어 있을 장부금액 중 작은 금액으로 결정하고 있으며, 해당 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.16 재고자산 재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 원가는 미착품을 제외하고는 평균법에 따라 결정하고 있습니다. 재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용 가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 금액입니다. 매출원가는 재고자산 판매에 따른 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액으로인식하며, 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간의 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다. 2.17 충당부채충당부채는 과거의 사건으로 인한 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행할 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요될 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있을 경우에 인식하고 있습니다.충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재 의무의 이행에 소요되는 지출에 대한 매 보고기간 말 현재 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 할인율은 부채의 고유한 위험과 화폐의 시간가치에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전 이자율입니다. 시간경과에 따른 충당부채의 증가는 발생시 금융원가로 당기손익에 인식하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이예상되는 경우 연결실체가 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하고 그 금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에는 당해 변제금액을 자산으로 인식하고 있습니다. 매 보고기간 말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간 말 현재 최선의 추정치를반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적 효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. 2.18 금융상품금융자산 및 금융부채는 연결실체가 계약의 당사자가 되는 때에 연결실체의 재무상태표에 인식하고 있습니다. 금융자산 및 금융부채는 최초 인식시 공정가치로 측정하고 있습니다. 금융자산의 취득이나 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시 공정가치로 측정하고 있습니다. 금융자산의 취득이나 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시 금융자산 또는 금융부채의 공정가치에 차감하거나 가산하고 있습니다. 다만 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득이나 당기손익-공정가치측정금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.19 금융자산 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 모두 매매일에 인식하거나 제거하고 있습니다. 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 관련 시장의 규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 금융상품을 인도하는 계약조건에 따라 금융자산을 매입하거나 매도하는 계약입니다.모든 인식된 금융자산은 후속적으로 금융자산의 분류에 따라 상각후원가나 공정가치로 측정합니다.1) 금융자산의 분류다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 상각후원가로 측정합니다. - 계약상 현금흐름을 수취하기 위하여 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다. - 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다. 다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. - 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다. - 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다. 상기 이외의 모든 금융자산은 후속적으로 당기손익-공정가치로 측정합니다.상기에 기술한 내용에도 불구하고 연결실체는 금융자산의 최초 인식시점에 다음과 같은 취소불가능한 선택 또는 지정을 할 수 있습니다. - 특정 요건을 충족하는 경우 지분상품의 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시하는 선택을 할 수 있습니다. - 당기손익-공정가치측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우 상각후원가측정금융자산이나 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 요건을 충족하는 채무상품을 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다. 1-1) 상각후원가 및 유효이자율법 유효이자율법은 채무상품의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자수익을 배분하는 방법입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우를 제외하고는 유효이자율은 금융자산의 기대존속기간이나 그보다 짧은 기간에 걸쳐, 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트, 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하되 기대신용손실은 고려하지 않고 예상되는 미래현금수취액의 현재가치를 최초 인식시 총장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우 신용조정 유효이자율은 기대신용손실을 고려한 기대현금흐름의 현재가치를 최초 인식시점의 상각후원가로 할인하여 계산합니다. 금융자산의 상각후원가는 최초 인식시점에 측정한 금액에서 상환된 원금을 차감하고, 최초 인식금액과 만기금액의 차액에 유효이자율법을 적용하여 계산한 상각누계액을 가감한 금액에 손실충당금을 조정한 금액입니다. 금융자산의 총장부금액은 손실충당금을 조정하기 전 금융자산의 상각후원가입니다. 이자수익은 상각후원가와 기타포괄손익-공정가치로 후속측정하는 채무상품에 대해 유효이자율법을 적용하여 인식합니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산을 제외한 금융자산의 경우 이자수익은 금융자산의 총장부금액에 유효이자율을 적용하여 계산합니다(후속적으로 신용이 손상된 금융자산은 제외). 후속적으로 신용이 손상된 금융자산의 경우 이자수익은 금융자산의 상각후원가에 유효이자율을 적용하여 인식합니다. 만약 후속 보고기간에 신용이 손상된 금융상품의 신용위험이 개선되어 금융자산이 더 이상 손상되지 않는 경우 이자수익은 금융자산의 총장부금액에 유효이자율을 적용하여 인식합니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우 이자수익은 최초 인식시점부터 금융자산의 상각후원가에 신용조정 유효이자율을 적용하여 인식합니다. 후속적으로 금융자산의 신용위험이 개선되어 금융자산이 더 이상 손상되지 않는 경우에도 이자수익의 계산을 총장부금액 기준으로 변경하지 아니합니다. 이자수익은 당기손익으로 인식하며 '금융이익-유효이자율법에 따른 이자수익' 항목으로 계상하고 있습니다. 1-2) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 분류되는 채무상품 공정가치는 주석 49에서 설명하고 있는 방법에 따라 결정됩니다. 최초 인식시점에 채무상품은 공정가치에 거래원가를 가산하여 측정합니다. 후속적으로 외화환산손익,손상차손(환입) 및 유효이자율법에 따른 이자수익의 결과에 따른 채무상품의 장부금액 변동은 당기손익으로 인식합니다. 당기손익으로 인식되는 금액은 채무상품이 상각후원가로 측정되었더라면 당기손익으로 인식되었을 금액과 동일합니다. 이를 제외한 채무상품의 모든 장부금액의 변동은 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 채무상품이 제거될 때 기타포괄손익으로 인식되었던 누적손익은 당기손익으로 재분류됩니다. 1-3) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정된 지분상품 연결실체는 최초 인식시점에 지분상품에 대한 투자를 기타포괄손익-공정가치 항목으로 지정하는 취소 불가능한 선택(상품별)을 할 수 있습니다. 만일 지분상품이 단기매매항목이거나 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부 대가인 경우에는 기타포괄손익-공정가치측정항목으로의 지정은 허용되지 아니합니다. 다음의 경우 금융자산은 단기매매항목에 해당합니다. - 주로 단기간에 매각할 목적으로 취득하는 경우 - 최초 인식시점에 공동으로 관리하는 특정 금융상품 포트폴리오의 일부로 운용 형태가 단기적 이익 획득 목적이라는 증거가 있는 경우 - 파생상품(금융보증계약인 파생상품이나 위험회피항목으로 지정되고 효과적인 파생상품은 제외) 기타포괄손익-공정가치항목에 해당하는 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시 공정가치에 거래원가를 가산하여 인식합니다. 후속적으로 공정가치로 측정하며 공정가치의 변동에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 지분상품이 처분되는 시점에 누적손익은 당기손익으로 재분류되지 않으며 이익잉여금으로 대체됩니다. 지분상품에 대한 투자의 배당금이 명백하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 그러한 배당금은 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익으로 인식합니다. 배당금은 '금융이익' 항목으로 계상하고 있습니다. 1-4) 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정 요건을 충족하지 않는 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정합니다. - 단기매매항목이 아니고 사업결합에서의 조건부 대가가 아닌 지분상품에 대해 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정하지 않은 경우 동 지분상품은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다. - 상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하지 못하는 채무상품(상기 1-1) 및 1-2) 참고)은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다. 또한 당기손익-공정가치측정항목으로의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나 그에 따른 손익을 인식하는 경우에 측정 또는 인식상 발생하는 불일치(회계 불일치)를 제거하거나 유의적으로 감소시킨다면 상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하는 채무상품을 최초 인식시점에 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융자산은 매 보고기간말 공정가치로 측정하며, 위험회피관계로 지정된 부분을 제외한 공정가치 변동에 따른 손익을 당기손익으로 인식합니다. 당기손익으로 인식한 순손익에는 금융자산으로부터 획득한 배당금이 포함되어 있으며 '기타영업외손익' 항목으로 계상하고 있습니다. 한편 당기손익-공정가치측정금융자산에서 발생한 이자수익은 '금융이익-기타' 항목으로 계상하고 있습니다. 2) 외화환산손익 외화로 표시되는 금융자산의 장부금액은 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다. - 상각후원가로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. - 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 채무상품의 상각후원가의 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. 이를 제외한 환율차이는 평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다. - 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. - 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 경우 평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다. 3) 금융자산의 손상 연결실체는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자, 리스채권, 매출채권 및 계약자산과 금융보증계약에 대한 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 기대신용손실의 금액은 매 보고기간에 금융상품의 최초 인식 이후 신용위험의 변동을 반영하여 갱신됩니다. 연결실체는 매출채권, 계약자산 및 리스채권에 대해 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 이러한 금융자산에 대한 기대신용손실은 연결실체의 과거 신용손실 경험에 기초한 충당금 설정률표를 사용하여 추정하며, 차입자 특유의 요소와 일반적인 경제 상황 및 적절하다면 화폐의 시간가치를 포함한 현재와 미래 예측 방향에 대한 평가를 통해 조정됩니다. 이를 제외한 금융자산에 대해서는 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 그러나 최초 인식 후 금융자산의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우 연결실체는 금융상품의 기대신용손실을 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정합니다. 전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실을 의미합니다. 반대로 12개월 기대신용손실은 보고기간말 후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인해 기대되는 전체기간 기대신용손실의 일부를 의미합니다. 3-1) 신용위험의 유의적 증가 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 보고기간 말의 금융상품에 대한 채무불이행 발생위험을 최초 인식일의 채무불이행 발생위험과 비교합니다. 이러한 평가를 하기 위해 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 과거 경험 및 미래전망 정보를 포함하여 합리적이고 뒷받침될 수 있는 양적ㆍ질적 정보를 모두 고려합니다. 연결실체가 이용하는 미래전망 정보에는 경제전문가 보고서와 재무분석가, 정부기관, 관련 싱크탱크 및 유사기관 등에서 얻은 연결실체의 차입자가 영위하는 산업의 미래전망뿐 만 아니라 연결실체의 핵심영업과 관련된 현재 및 미래 경제정보에 대한 다양한 외부자료를 고려하는 것이 포함됩니다. 특히 최초 인식 후에 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 다음의 사항을 고려하고 있습니다. - 금융상품의 (이용할 수 있는 경우) 외부 또는 내부 신용등급의 실제 또는 예상되는 유의적인 악화 - 특정 금융상품의 신용위험에 대한 외부 시장지표의 유의적인 악화. 예를 들어 신용스프레드, 차입자에 대한 신용부도스왑가격의 유의적인 증가 또는 금융자산의 공정가치가 상각후원가에 미달하는 기간이나 정도 - 차입자의 영업성과의 실제 또는 예상되는 유의적인 악화 - 현재에 존재하거나 미래에 예측되는 사업적, 재무적, 경제적 상황의 불리한 변동으로서차입자가 채무를 지급할 수 있는 능력에 유의적인 하락을 일으킬 것으로 예상되는 변동 - 같은 차입자의 그 밖의 금융상품에 대한 신용위험의 유의적인 증가 - 차입자의 규제상ㆍ경제적ㆍ기술적 환경의 실제 또는 예상되는 유의적인 불리한 변동으로서 채무를 지급할 수 있는 차입자의 능력에 유의적인 하락을 일으키는 변동 이러한 평가 결과와 상관 없이 계약상 지급이 30일을 초과하여 연체되는 경우에는 이를 반증하는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보가 없다면 금융상품의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가하였다고 간주합니다. 상기 사항에도 불구하고 연결실체는 보고기간 말에 금융상품이 낮은 신용위험을 갖는다고 결정하는 경우에는 해당 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않았다고 보고 있습니다. (1) 금융상품의 채무불이행 발생 위험이 낮고 (2) 단기적으로 차입자가 계약상 현금흐름 지급의무를 이행할 수 있는 강한 능력을 갖고 있으며 (3) 장기적으로는 경제 환경과 사업 환경의 불리한 변화 때문에 차입자가 계약상 현금흐름 지급의무를 이행할 수 있는 능력이 약해질 수도 있으나 반드시 약해지지는 않는 경우에 금융상품이 낮은 신용위험을 갖는다고 결정합니다. 연결실체는 국제적인 통념에 따라 외부신용등급이 '투자등급'에 해당하는 금융자산 또는 외부신용등급을 이용할 수 없는 경우에 내부등급이 '정상'에 해당하는 금융자산은 낮은 신용위험을 갖는다고 판단합니다. '정상'은 거래상대방이 견실한 재무상태를 가지고 있으며 연체된 금액이 없다는 것을 의미합니다. 금융보증계약의 경우 연결실체가 취소 불가능한 약정의 당사자가 된 날이 손상 목적의 금융상품을 평가하기 위한 목적의 최초 인식일입니다. 금융보증계약의 최초 인식 이후 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 특정 채무자가 계약을 이행하지 못할 위험의 변동을 고려합니다. 연결실체는 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 판단하기 위해 사용되는 요건의 효과성을 정기적으로 검토하고 있으며, 그러한 요건이 연체가 되기 전에 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 판단할 수 있다는 확신을 갖는데 적절하도록 그러한 요건을 수정하고 있습니다. 3-2) 채무불이행의 정의 연결실체는 과거 경험상 다음 기준 중 하나를 충족하는 금융자산은 일반적으로 회수가능하지 않다는 점을 나타내므로, 다음 사항들은 내부 신용위험관리목적상 채무불이행 사건을 구성하는 것으로 간주합니다. - 차입자가 계약이행조건을 위반한 경우 상기의 분석과 무관하게 연결실체는 채무불이행을 더 늦게 인식하는 요건이 보다 적절하다는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보가 없다면 금융자산이 90일을 초과하여 연체하는 경우에 채무불이행이 발생하였다고 간주합니다. 3-3) 신용이 손상된 금융자산 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 생긴 경우에 해당 금융자산의 신용은 손상된 것입니다. 금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음의 사건에 대한 관측 가능한 정보를 포함하고 있습니다. - 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움 - 채무불이행이나 연체 같은 계약위반 (상기 3-2) 참고) - 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적 또는 계약상 이유로 인한 차입조건의 불가피한 완화 - 차입자의 파산 가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐 - 재무적 어려움으로 해당 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 3-4) 제각정책 차입자가 청산하거나 파산 절차를 개시하는 때 또는 매출채권의 경우 연체기간이 2년을 초과하는 때 중 빠른 날과 같이 차입자가 심각한 재무적 어려움을 겪고 있다는 점을 나타내는 정보가 있으며 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우에 금융자산을 제각합니다. 제각된 금융자산은 적절한 경우 법률 자문을 고려하여 연결실체의 회수절차에 따른 집행 활동의 대상이 될 수 있습니다. 3-5) 기대신용손실의 측정 및 인식 기대신용손실의 측정은 채무불이행 발생확률, 채무불이행시 손실률(즉 채무불이행이 발생했을 때 손실의 크기) 및 채무불이행에 대한 노출액에 따라 결정됩니다. 채무불이행 발생확률 및 채무불이행시 손실률은 상기에서 기술한 바와 같이 과거정보에 기초하며 미래전망 정보에 의해 조정됩니다. 금융자산의 채무불이행에 대한 노출액은 보고기간 말 그 자산의 총장부금액을 나타내며, 금융보증계약의 경우 보고기간 말의 사용금액에 과거 추세와 채무자의 특정 미래 재무적 필요성에 대한 연결실체의 이해 및 기타 관련된 미래전망 정보에 기초한 채무불이행 시점까지 미래에 사용될 것으로 예상되는 금액을 포함하고 있습니다. 금융자산의 경우 기대신용손실은 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상되는 모든 현금흐름의 차이를 최초 유효이자율로 할인한 금액입니다. 리스채권의 경우 기대신용손실을 산정하기 위한 현금흐름은 기업회계기준서 제1116호 '리스'에 따라 리스채권을 측정할 때 사용한 현금흐름과 일관됩니다. 금융보증계약의 경우 연결실체는 보증대상 금융상품의 계약조건에 따라 채무자의 채무불이행 사건에 대해서만 지급할 것을 요구받으며, 기대신용손실은 발생한 신용손실에 대해 피보증인에게 변제할 것으로 예상되는 금액에서 피보증인, 채무자, 그 밖의 제3자에게서 수취할 것으로 예상되는 금액을 차감하여 산정하고 있습니다. 전기에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 금융상품에 대한 손실충당금을 측정하였으나 당기에 더는 전체기간 기대신용손실의 요건에 해당하지 않는다고 판단하는 경우에는 당기말에 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다(간편법 적용 대상 금융자산 제외). 모든 금융자산에 대한 손상 관련 손익은 당기손익으로 인식하며 손실충당금 계정을 통해 해당 자산의 장부금액을 조정합니다. 다만 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자의 경우에는 기타포괄손익으로 인식하여 손익누계액에 누적되며 재무상태표에서 금융자산의 장부금액을 줄이지 아니합니다. 4) 금융자산의 제거 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 다른 기업에게 이전할 때에만 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지도 않고 보유하지도 않으며, 양도한 금융자산을 계속하여 통제하고 있다면, 연결실체는 당해 금융자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하고 있습니다. 만약 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있다면, 연결실체는 당해 금융자산을 계속 인식하고 수취한 대가는 담보 차입으로 인식하고 있습니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산을 제거하는 경우, 당해 자산의 장부금액과 수취하거나 수취할 대가의 합계의 차이를 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자를 제거하는 경우 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류합니다. 반면에 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정한 지분상품에 대한 투자는 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류하지 않으나 이익잉여금으로 대체합니다. 2.20 금융부채와 지분상품 1) 금융부채ㆍ자본 분류 채무상품과 지분상품은 계약의 실질 및 금융부채와 지분상품의 정의에 따라 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다. 2) 지분상품 지분상품은 기업의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약입니다. 연결실체가 발행한 지분상품은 발행금액에서 직접발행원가를 차감한 순액으로인식하고 있습니다. 자기지분상품을 재취득하는 경우, 이러한 지분상품은 자본에서 직접 차감하고 있습니 다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 않습니다. 3) 금융부채 모든 금융부채는 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하거나 당기손익-공정가치로 측정합니다. 그러나 금융자산의 양도가 제거요건을 충족하지 못하거나 지속적 관여 접근법이 적용되는 경우에 발생하는 금융부채와 발행한 금융보증계약은 아래에 기술하고 있는 특정한 회계정책에 따라 측정됩니다. 4) 당기손익-공정가치측정금융부채금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우 당기손익-공정가치측정금융부채로 분류하고 있습니다. 다음의 경우 금융부채는 단기매매항목에 해당합니다. - 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 취득한 경우 - 최초 인식시점에, 공동으로 관리하는 특정 금융상품 포트폴리오의 일부로 운용 형태가 단기적 이익 획득 목적이라는 증거가 있는 경우 - 파생상품(금융보증계약인 파생상품이나 위험회피항목으로 지정되고 효과적인 파생상품은 제외) 다음의 경우 단기매매항목이 아니거나 또는 사업결합의 일부로 취득자가 지급하는 조건부 대가가 아닌 금융부채는 최초 인식시점에 당기손익인식항목으로 지정할 수있습니다. - 당기손익인식항목으로 지정함으로써, 지정하지 않았더라면 발생할 수 있는 측정이나 인식상의 불일치를 제거하거나 상당히 감소시킬 수 있는 경우 - 금융부채가 연결실체의 문서화된 위험관리나 투자전략에 따라 금융상품집합(금융자산, 금융부채 또는 금융자산과 금융부채의 조합으로 구성된 집합)의 일부를 구성하고, 공정가치 기준으로 관리하고 그 성과를 평가하며, 그 정보를 내부적으로 제공하는 경우 - 금융부채가 하나 이상의 내재파생상품을 포함하는 계약의 일부를 구성하고 기업회계기준서 제1109호에 따라 합성계약 전체(자산 또는 부채)를 당기손익인식항목으로지정할 수 있는 경우 당기손익-공정가치측정금융부채는 공정가치로 측정하며 위험회피회계로 지정된 부분을 제외한 공정가치의 변동으로 인해 발생하는 평가손익은 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치측정금융부채에 대해 지급한 이자비용은 '당기손익-공정가치측정금융부채 관련손익'의 항목으로 '기타영업외비용'에서 인식하고 있습니다. 그러나 금융부채를 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정하는 경우에 부채의 신용위험 변동으로 인한 금융부채의 공정가치 변동금액은 부채의 신용위험 변동효과를 기타포괄손익으로 인식하는 것이 당기손익에 회계불일치를 일으키거나 확대하는 것이 아니라면 기타포괄손익으로 인식합니다. 부채의 나머지 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익으로 인식된 금융부채의 신용위험으로 인한 공정가치 변동은 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않으며, 대신 금융부채가 제거될 때 이익잉여금으로 대체됩니다. 당기손익-공정가치측정항목으로 지정된 금융보증계약에서 발생한 손익은 당기손익으로 인식합니다.5) 상각후원가측정금융부채금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우에 해당하지 않는 경우 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다. 유효이자율법은 금융부채의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자비용을 배분하는 방법입니다. 유효이자율은 금융부채의 기대존속기간이나 (적절하다면) 더 짧은 기간에 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소임), 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하여 예상되는 미래현금지급액의 현재가치를 최초 인식시 순장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다. 6) 외화환산손익외화로 표시되는 금융부채는 보고기간 말 시점의 상각후원가로 측정하며 외화환산손익은 금융상품의 상각후원가에 기초하여 산정됩니다. 위험회피관계로 지정된 부분을 제외한 금융부채의 외화환산손익은 '기타영업외비용' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. 외화위험을 회피하기 위한 위험회피수단으로 지정된 경우에 외화환산손익은 기타포괄손익으로 인식되며 자본에 별도의 항목으로 누적됩니다.외화로 표시되는 금융부채의 공정가치는 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다. 당기손익-공정가치로 측정되는 금융부채의 경우 외화환산요소는 공정가치손익의 일부를 구성하며 당기손익으로 인식됩니다(위험회피회계로 지정된 부분 제외). 7) 금융부채의 제거 연결실체는 연결실체의 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다. 제거되는 금융부채의 장부금액과 지급하거나 지급할 대가의 차이는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 기존 대여자와 실질적으로 다른 조건으로 채무상품을 교환한 경우에 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 금융부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 이와 마찬가지로 기존 금융부채(또는 금융부채의 일부)의 조건이 실질적으로 변경된 경우에도 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 지급한 수수료에서 수취한 수수료를 차감한 수수료 순액을 포함한 새로운 조건에 따른 현금흐름을 최초 유효이자율로 할인한 현재가치가 기존 금융부채의 나머지 현금흐름의 현재가치와 적어도 10% 이상이라면 조건이 실질적으로 달라진 것으로 간주합니다. 조건변경이 실질적이지 않다면 조건변경 전 부채의 장부금액과 조건변경 후 현금흐름의 현재가치의 차이는 변경에 따른 손익으로 '기타영업외손익' 항목으로 인식합니다. 2.21 파생상품 연결실체는 이자율위험을 관리하기 위하여 이자율스왑에 대한 파생상품계약을 체결하고 있습니다. 파생상품은 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하고 있으며, 후속적으로 매 보고기간 말의 공정가치로 재측정하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하였으나 위험회피에 효과적이지 않다면 파생상품의 공정가치변동으로 인한 평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 위험회피에 효과적이라면 당기손익의 인식시점은 위험회피관계의 특성에 따라 좌우됩니다. 공정가치가 정(+)의 값을 갖는 파생상품은 금융자산으로 인식하며, 부(-)의 값을 갖는파생상품을 금융부채로 인식하고 있습니다. 법적으로 진행가능한 상계권리가 없거나상계할 의도가 없다면 재무상태표상 파생상품은 상계하지 아니합니다. 파생상품은 파생상품의 잔여만기가 12개월을 초과하고 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않을 것으로 예상되는 경우에는 비유동자산 또는 비유동부채로 분류하고 있습니다. 기타 파생상품은 유동자산 또는 유동부채로 표시하고 있습니다. 2.22 온실가스 배출권 할당 및 거래제도 관련 회계처리연결실체가 '온실가스 배출권 할당 및 거래제도'와 관련하여 온실가스 배출권과 배출부채에 대해 적용한 회계정책은 아래와 같습니다.연결실체는 '온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률'에 따라 설정된 온실가스 배출허용총량의 범위에서 개별 온실가스 배출업체에 할당되는 온실가스배출 허용량을 무료로 할당받고 있습니다. 동 배출권은 계획기간동안 매년 지급되고 있으며, 연결실체는 실제 배출량에 대응하여 동일한 수의 배출권을 제출하여야 합니다. 1) 온실가스 배출권온실가스 배출권은 정부에서 무상으로 할당받은 배출권과 매입 배출권으로 구성됩니다. 무상할당 배출권은 정부로부터 할당받는 시점에는 자산의 인식 요건을 충족하지 못하여 자산을 인식하지 않고, 할당에 부여된 의무가 완료되는 이행연도 말에 자산의인식요건을 충족합니다. 매입 배출권은 할당받은 배출권과는 다르게 취득 시점에 자산으로 인식합니다. 자산을 인식하는 시점에 무상할당 배출권은 비화폐성 정부보조금 회계처리를 준용하여 명목가액 영(0)으로 인식하며, 매입 배출권은 취득에 소요되는 원가에 취득에 직접 관련되어 있고 정상적으로 발생하는 그 밖의 원가를 가산하여 원가로 인식하고 있습니다. 자산의 인식요건을 만족하는 배출권에 대해 회사는 이행하기 위한 목적으로 보유하는 배출권은 무형자산으로, 단기간의 매매차익을 얻기 위하여 보유하는 배출권은 유동자산으로 분류하고 있습니다. 무형자산으로 분류된 배출권은 최초 인식 후에 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있으며, 단기간의 매매차익을 얻기 위하여 보유하는 배출권은 취득 후 매 보고기간말에 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동분은 당기손익으로 인식하고 있습니다.온실가스 배출권은 정부에 제출하거나 매각하거나 사용할 수 없게 되어 더 이상 미래경제적효익이 예상되지 않을 때 제거하고 있습니다.무상할당 배출권에 부여된 의무의 이행이 완료되지 않아 자산의 인식요건을 만족하지 못하는 상황에서 이행연도 종료일 전에 무상할당 배출권을 매각한 경우에는 매각금액을 이연수익으로 인식하고, 매각한 무상할당 배출권이 자산의 인식요건을 만족하는 시점에 이연수익을 배출원가와 상계합니다. 매입 배출권을 매각하는 경우에는 그 처분손익을 영업외손익으로 분류합니다. 2) 배출부채배출부채는 온실가스를 배출하여 정부에 배출권을 제출해야 하는 현재의무로서, 해당 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 높고, 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 해당 이행연도 분으로 무상할당 받은 배출권 수량을 초과하는 배출량에 대한 의무를 이행하는 데에 소요될 것으로 예상되는 지출로 측정하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 때 제거하고 있습니다. 3. 중요한 판단과 추정불확실성의 주요 원천 주석 2에서 기술된 연결실체의 회계정책을 적용함에 있어서, 경영진은 다른 자료로부터 쉽게 식별할 수 없는 자산과 부채의 장부금액에 대한 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 추정과 기초적인 가정은 계속하여 검토됩니다. 회계추정에 대한 수정은 그러한 수정이 오직 당해 기간에만 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간에 인식되며, 당기와 미래 기간 모두 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간과 미래 기간에 인식됩니다. 차기 회계연도 내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 수정사항을 야기할 수 있는 중요한 위험요소를 가지고 있는 보고기간 말 현재의 미래에 관한 주요 가정 및 기타 추정불확실성의 주요 원천은 다음과 같습니다. 1) 확정급여부채 연결실체는 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 확정급여채무는 매 보고기간 말에 보험수리적 평가를 수행하여 계산되며, 이러한 보험수리적 평가방법을 적용하기 위해서는 할인율, 기대 임금상승률, 사망률 등에 대한 가정을 추정하는 것이 필요합니다. 퇴직급여제도는 장기간이라는 성격으로 인하여 이러한 추정에 중요한 불확실성을 포함하고 있습니다. 당기말 현재 순확정급여부채는 11,357,108,574원(전기말: 9,023,962,332원)이며, 세부사항은 연결재무제표에 대한 주석 18 에서 기술하고 있습니다. 2) 손상검사 - 영업권 영업권 손상여부를 결정하기 위해서는 영업권이 배분되는 현금창출단위의 사용가치에 대한 추정을 필요로 합니다. 사용가치를 계산하기 위해서는 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름의 추정치 및 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 결정하여야 합니다. 3) 유형자산 내용연수 주석 2.12에 기술된 바와 같이 연결실체는 매 보고기간 말에 유형자산의 추정내용연수를 검토하고 있습니다.4) 손상검사 - 유형자산유형자산 회수가능액 평가에 따르면, 경영진은 유형자산 회수가능액은 차기연도 사업계획 달성 여부에 가장 민감하게 영향을 받을 것이라고 판단하였습니다. 사업계획은 이사회에서 검토하고 승인한 것으로서, 현재 및 예상되는 시장상황을 기반으로 한 수익, 급여 및 간접비용의 추정치로 구성됩니다. 각 종속기업에서 발생하는 원가의 대부분을 경영진이 관리할 수 있으나, 사업의 성격과 불안정한 시장상황으로 인하여 수익 추정에는 불확실성이 내재되어 있습니다. 4. 연결대상 종속기업 (1) 당기말 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. 종속기업명 실질지분율(%) 소재지 결산월 업종 경산제지(주) 100.00 대한민국 12월 골판지 및 골판지상자 제조 판매업 유진판지(주) 100.00 대한민국 12월 골판지 및 골판지상자 제조 판매업 제일산업(주) 100.00 대한민국 12월 골판지 및 골판지상자 제조 판매업 (주)에이팩 100.00 대한민국 12월 골판지 및 골판지상자 제조 판매업 에이피리싸이클링(주) 100.00 대한민국 12월 재생재료 가공처리 (2) 당기말 및 전기말 현재 연결대상 종속기업의 재무상태표와 동일로 종료되는 회계연도의 포괄손익계산서는 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 종속기업명 자산 부채 자본 매출 당기순손익 총포괄손익 경산제지(주) 85,808,210,758 22,667,176,801 63,141,033,957 84,917,138,660 11,280,175,918 11,091,470,579 유진판지(주) 58,001,986,453 34,735,049,822 23,266,936,631 94,172,341,094 68,858,627 (26,793,626) 제일산업(주) 223,023,041,067 109,260,973,147 113,762,067,920 227,936,044,599 2,624,931,403 2,123,734,344 (주)에이팩 61,992,834,293 24,503,663,146 37,489,171,147 71,770,256,847 1,701,417,485 1,493,142,534 에이피리싸이클링(주) 4,647,242,244 962,984,749 3,684,257,495 12,900,069,463 (103,231,254) (103,231,254) (전기말) (단위: 원) 종속기업명 자산 부채 자본 매출 당기순손익 총포괄손익 경산제지(주) 76,715,185,398 24,665,622,020 52,049,563,378 104,309,759,493 18,617,393,177 18,731,078,255 유진판지(주) 56,479,569,161 38,159,629,304 18,319,939,857 94,019,527,231 869,600,981 699,828,651 제일산업(주) 197,406,835,975 100,695,436,399 96,711,399,576 222,923,665,988 (3,542,533,372) (3,880,333,152) (주)에이팩 64,074,311,256 31,062,424,824 33,011,886,432 75,343,013,129 (2,197,058,092) (2,384,381,502) 에이피리싸이클링(주) 4,466,478,697 678,989,948 3,787,488,749 15,725,760,213 145,550,563 145,550,563 (3) 당기 및 전기 중 각 종속기업의 현금흐름의 내용은 아래와 같습니다. (당기) (단위: 원) 종속기업명 영업활동 투자활동 재무활동 현금및현금성자산의 순증감 기초현금현금성자산 기말현금및현금성자산 경산제지(주) 15,413,056,542 (8,046,818,172) (468,207,000) 6,898,031,370 18,076,352,811 24,974,384,181 유진판지(주) 5,388,687,023 (6,794,714,214) 1,659,361,341 253,334,150 255,406,432 508,740,582 제일산업(주) 17,697,281,001 (34,169,840,524) 18,359,218,418 1,886,658,895 5,057,049,074 6,943,707,969 (주)에이팩 8,140,139,766 (3,001,588,300) (5,042,412,999) 96,138,467 102,209,456 198,347,923 에이피리싸이클링(주) 304,815,120 (10,204,127) (118,332,000) 176,278,993 401,940,077 578,219,070 (전기) (단위: 원) 종속기업명 영업활동 투자활동 재무활동 현금및현금성 자산의 순증감 기초현금및현금성자산 기말현금및현금성자산 경산제지(주) 28,793,428,129 (7,110,769,318) (11,405,500,000) 10,277,158,811 7,799,194,000 18,076,352,811 유진판지(주) 2,910,923,346 (3,303,858,462) 333,945,072 (58,990,044) 314,396,476 255,406,432 제일산업(주) 10,337,214,828 (28,730,984,037) 22,781,005,131 4,387,235,922 669,813,152 5,057,049,074 (주)에이팩 847,443,969 (7,958,757,476) 6,927,800,029 (183,513,478) 285,722,934 102,209,456 에이피리싸이클링(주) 824,830,991 (1,184,270,242) - (359,439,251) 761,379,328 401,940,077 5. 사용제한 금융 상품 당 기말 및 전기말 현재 사용이 제한된 예금 등의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 거래처 당기말 전기말 사용제한사유 단기금융상품 기업은행 외 800,000,000 1,200,000,000 차입금에 대한 질권설정 등 장기금융상품 한국산업은행 외 20,500,000 20,500,000 당좌개설보증금 합 계 820,500,000 1,220,500,000 6. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 (1) 당기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 시장성 없는 지분증권 삼성포장㈜ 933,592,500 982,605,000 화성포장산업㈜ 1,052,870,000 1,007,930,000 출자금 한국제지공업조합 2,500,000 2,500,000 한국제지자원진흥원 28,163,500 28,163,500 신협 19,151 19,151 한국골판지포장협동조합 34,200,000 34,200,000 한국실리콘㈜ 1,000,000 1,000,000 ㈜코르피아 3,000,000 3,000,000 합 계 2,055,345,151 2,059,417,651 (2) 당기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.(당기) (단위: 원) 구 분 기초 증감 법인세효과 기말 기타포괄손익- 공정가치측정금융자산평가손익 166,308,650 (4,072,500) 895,950 163,132,100 (전기) (단위: 원) 구 분 기초 증감 법인세효과 기말 기타포괄손익- 공정가치측정금융자산평가손익 (46,280,350) 272,550,000 (59,961,000) 166,308,650 7. 매출채권 및 기타수취채권 (1) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 매출채권 및 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기타수취채권 기타장기수취채권 합계 일반 채권 116,661,308,171 1,297,338,855 121,478,389 1,943,571,473 120,018,696,888 특수관계자 채권 - - - 73,638,181 78,638,181 차감: 손실충당금 (9,499,029,584) (87,856,000) - - (9,586,885,584) 합 계 107,162,278,587 1,209,482,855 121,478,389 2,017,209,654 110,510,449,485 (전기말) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기타수취채권 기타장기수취채권 합계 일반 채권 136,467,126,215 658,304,216 101,479,572 2,182,121,744 139,409,031,747 특수관계자 채권 - - - 71,797,226 71,797,226 차감: 손실충당금 (9,692,390,146) (88,186,000) - - (9,780,576,146) 합 계 126,774,736,069 570,118,216 101,479,572 2,253,918,970 129,700,252,827 (2) 신용위험 및 손실충당금 상기 매출채권 및 기타채권은 상각후원가측정금융자산으로 분류되며 상각후원가로 측정됩니다. 제품 매출에 대한 평균 신용공여기간은 대금 청구일로부터 90일입니다. 과거 경험상회수기일이 1년 이상 경과한 채권은 일반적으로 회수되지 않으므로 전액 손실충당금을 설정하고 있습니다. 90일 초과 1년 이내의 매출채권에 대해서는 거래상대방에 대한 개별분석을 통해 손실충당금을 산출하고, 개별분석에 해당되지 않는 채권은 과거의 대손경험률로 산출하여 손실충당금을 설정하고 있습니다. 상기 손실충당금 설정 대상 채권에는 보고기간 종료일 현재 회수기일이 경과하였으나 신용등급에 중요한 변동이 없고, 일정 회수기간 경과분 채권에 대하여 회수가능성이 없다고 판단되는 채권에 대한 담보설정분을 제외하고 손실충당금을 전액 설정하고 있습니다. 1) 당기말 및 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권 및 기타채권은 존재하지 않습니다. 2) 당기말 및 전기말 현재 손상된 매출채권 및 기타채권의 연령분석내역(채권발생일 기준)은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 3개월~6개월 6개월~12개월 1년 초과 합계 매출채권 846,803,628 343,328,051 8,308,897,905 9,499,029,584 미수금 - - 87,856,000 87,856,000 합 계 846,803,628 343,328,051 8,396,753,905 9,586,885,584 (전기말) (단위: 원) 구 분 3개월~6개월 6개월~12개월 1년 초과 합계 매출채권 895,829,191 64,531,092 8,732,029,863 9,692,390,146 미수금 - 330,000 87,856,000 88,186,000 합 계 895,829,191 64,861,092 8,819,885,863 9,780,576,146 3) 당기말 및 전기말 현재 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.(당기말) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기초 9,692,390,146 88,186,000 대손상각비(환입) 1,540,454,827 (330,000) 제각 (1,858,713,054) - 회수 124,897,665 - 기말 9,499,029,584 87,856,000 (전기말) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기초 6,342,953,752 87,856,000 대손충당금 4,398,382,352 330,000 제각 (1,060,346,940) - 회수 11,400,982 - 기말 9,692,390,146 88,186,000 연결실체는 중요한 채권에 대해 개별분석을 통해 손실충당금을 산출하고, 개별분석에 해당되지 않는 채권은 과거의 대손경험률을 적용하여 손실충당금으로 설정하고 있습니다. 사고채권(부도, 청산, 파산, 법정관리, 화의, 실종, 완전자본잠식 등)에 대하여는 개별분석으로 채권별 회수가능성을 검토하며 담보설정분을 제외하고 손실충당금을 100% 설정하고 있습니다. 개별분석에 해당되지 않는 채권에 대해서는 최근 3년간 발생한 평균대손율을 당해 연도말 현재의 채권잔액에 적용하여 손실충당금을 설정하며, 최근 3년간의 평균대손율은 당해연도 최근 3년 평균 채권잔액에 대한 최근 3개연도의 실제 대손발생액을 근거로 산정하고 있습니다. 8. 재고자산 당기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 취득원가 평가손실충당금 장부가액 취득원가 평가손실충당금 장부가액 상 품 213,297,750 - 213,297,750 665,765,896 - 665,765,896 제 품 21,557,242,532 (867,189,210) 20,690,053,322 21,935,359,121 (13,307,822) 21,922,051,299 재 공 품 473,892,181 - 473,892,181 432,636,291 - 432,636,291 원 재 료 18,002,894,511 (34,850,655) 17,968,043,856 18,901,604,894 (147,285,606) 18,754,319,288 부 재 료 1,448,584,616 - 1,448,584,616 1,601,203,928 - 1,601,203,928 저 장 품 11,951,552,916 - 11,951,552,916 9,539,235,248 - 9,539,235,248 미 착 품 7,184,969,002 - 7,184,969,002 9,011,782,086 - 9,011,782,086 합 계 60,832,433,508 (902,039,865) 59,930,393,643 62,087,587,464 (160,593,428) 61,926,994,036 연결실체는 재고자산의 시가가 취득원가보다 하락한 경우에는 저가법을 사용하여 연결재무상 태표가액으로 하고 있습니다. 저가법 적용으로 인해 당기 및 전기에 매출원가에 가산된 재고자산평가손실(환입)금액은 각각 741,446,437원 및 (88,711,548)원입니다. 9. 기타자산 당 기말 및 전기말 현재 연결실체의 기타자산의 장부가액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 선급금 1,387,071,410 942,450,364 선급비용 912,823,395 894,198,919 기타의당좌자산 - 25,434,882 합 계 2,299,894,805 1,862,084,165 10. 유형자산 (1) 당기말 및 전기말 현재 유형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 취득원가 감가상각누계액 정부보조금 손상차손누계액 장부금액 토지 209,667,676,929 - - - 209,667,676,929 건물 159,253,550,766 (69,454,120,569) - - 89,799,430,197 구축물 34,732,359,437 (19,919,787,223) - - 14,812,572,214 기계장치 706,586,712,014 (466,120,021,311) (640,351,002) (1,926,106,317) 237,900,233,384 차량운반구 2,413,183,807 (1,611,322,886) - - 801,860,921 기타의유형자산 10,942,682,981 (8,411,996,581) (3,344,334) - 2,527,342,066 수목 554,184,052 - - - 554,184,052 건설중인자산 7,563,972,262 - - - 7,563,972,262 합 계 1,131,714,322,248 (565,517,248,570) (643,695,336) (1,926,106,317) 563,627,272,025 (전기말) (단위: 원) 구 분 취득원가 감가상각누계액 정부보조금 손상차손누계액 장부금액 토지 209,523,701,034 - - - 209,523,701,034 건물 148,704,445,036 (65,642,054,022) - - 83,062,391,014 구축물 31,467,116,431 (19,060,183,942) - - 12,406,932,489 기계장치 636,347,379,797 (444,929,548,998) (693,793,852) (1,916,106,317) 188,807,930,630 차량운반구 3,291,681,045 (1,855,898,731) - - 1,435,782,314 기타의유형자산 10,232,724,540 (8,117,123,649) (7,452,334) - 2,108,148,557 수목 554,184,052 - - - 554,184,052 건설중인자산 24,261,909,984 - - - 24,261,909,984 합 계 1,064,383,141,919 (539,604,809,342) (701,246,186) (1,916,106,317) 522,160,980,074 (2) 당기 및 전기 중 유형자산 장부금액의 주요 변동은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 원) 구 분 기초 취득액 처분액 감가상각비 대체증(감)액(*1) 손상차손 기말 토지 209,523,701,034 189,209,895 (45,234,000) - - - 209,667,676,929 건물 83,062,391,014 991,262,345 (595,245,397) (4,248,110,253) 10,589,132,488 - 89,799,430,197 구축물 12,406,932,489 795,577,052 (50,914,607) (880,088,674) 2,541,065,954 - 14,812,572,214 기계장치 188,807,930,630 14,472,265,872 (1,091,821,944) (33,130,349,332) 68,852,208,158 (10,000,000) 237,900,233,384 차량운반구 1,435,782,314 212,137,000 (436,908,411) (439,718,482) 30,568,500 - 801,860,921 기타의유형자산 2,108,14 8 ,557 1,198,835,620 (2,638,336) (885,503,775) 108,500,000 - 2,527,342,066 수목 554,184,052 - - - - - 554,184,052 건설중인자산 24,261,909,984 65,431,644,199 - - (82,129,581,921) - 7,563,972,262 합 계 522,160,980,074 83,290,931,983 (2,222,762,695) (39,583,770,516) (8,106,821) (10,000,000) 563,627,272,025 (*1) 수선비로 대체된 8,106,821원이 포함되어 있습니다. (전기) (단위: 원) 구 분 기초 취득액 처분액 감가상각비 대체증(감)액 기말 토지 209,515,260,082 233,869,092 (225,428,140) - - 209,523,701,034 건물 84,451,626,185 603,869,935 (16,350,582) (4,077,481,524) 2,100,727,000 83,062,391,014 구축물 12,252,991,591 478,386,607 - (774,131,299) 449,685,590 12,406,932,489 기계장치 183,423,846,789 7,011,079,250 (812,463,434) (30,350,390,633) 29,535,858,658 188,807,930,630 차량운반구 1,126,326,309 989,349,670 (254,424,020) (425,469,645) - 1,435,782,314 기타의유형자산 2,003,060,922 818,414,266 (1,379,276) (782,660,355) 70,713,000 2,108,148,557 수목 554,184,052 - - - - 554,184,052 건설중인자산 8,868,186,108 47,964,212,124 (413,504,000) - (32,156,984,248) 24,261,909,984 합 계 502,195,482,038 58,099,180,944 (1,723,549,452) (36,410,133,456) - 522,160,980,074 (3) 보험가입 자산 당기말 현재 연결실체의 보험가입내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 보험가입자산 부보금액 보험회사 재산종합보험 등 재고자산, 건물, 기계장치 등 1,126,001,277,821 DB손해보험 연결실체는 위의 부보자산 이외에 차량운반구에 대해서는 책임보험 및 자동차종합보험에 가입하고 있으며 환경책임보험과 고압가스제조시설에 대하여는 가스배상책임보험에 가입되어 있습니다. 또한, 연결실체는 서울보증보험에 방치폐기물의 처리이행보증과 하천점용허가 등에 따른 예치금보증보험에 가입하고 있습니다. 한편, 화재보험에 가입된 건물등의 보험금 수익권에 대해 한국산업은행의 차입금과 관련하여 237,943,670,191 원의 질권이 설정되어 있습니다. 11. 무형자산(1) 당기말 및 전기말 현재 무형자산 장부금액은 다음과 같습니다.(당기말) (단위: 원) 구 분 회원권 영업권 합계 취득금액 4,648,156,020 7,494,845,083 12,143,001,103 손상차손누계액 (216,759,420) (5,058,694,206) (5,275,453,626) 합 계 4,431,396,600 2,436,150,877 6,867,547,477 (전기말) (단위: 원) 구 분 회원권 영업권 합계 취득금액 2,808,556,020 7,494,845,083 10,303,401,103 손상차손누계액 (216,759,420) (5,058,694,206) (5,275,453,626) 합 계 2,591,796,600 2,436,150,877 5,027,947,477 (2) 당기 및 전기 중 무형자산 장부금액의 변동 내역은 다음과 같습니다.(당기) (단위: 원) 구 분 기초 취득액 기말 회원권 2,591,796,600 1,839,600,000 4,431,396,600 영업권 2,436,150,877 - 2,436,150,877 합 계 5,027,947,477 1,839,600,000 6,867,547,477 (전기) (단위: 원) 구 분 기초 취득액 기말 회원권 2,591,796,600 - 2,591,796,600 영업권 2,436,150,877 - 2,436,150,877 합 계 5,027,947,477 - 5,027,947,477 12. 리스 (1) 당기말 현재 기초자산 유형별 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 취득원가 감가상각누계액 장부금액 건물 561,801,082 (305,488,862) 256,312,220 차량운반구 4,382,475,120 (925,838,883) 3,456,636,237 합 계 4,944,276,202 (1,231,327,745) 3,712,948,457 (2) 당기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기초 회계정책변경효과 당기증감 감가상각비 당기말 건물 - 551,846,100 9,954,982 (305,488,862) 256,312,220 차량운반구 - 1,991,464,955 2,408,766,497 (943,595,215) 3,456,636,237 합 계 - 2,543,311,055 2,418,721,479 (1,249,084,077) 3,712,948,457 (3) 당기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 기초 회계정책변경효과 당기증감 이자비용 당기말 리스부채 - 2,543,311,055 1,093,196,135 88,712,253 3,725,219,443 (4) 당기 중 리스로 인한 현금유출액은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 당기 리스부채에서 발생한 현금유출 1,260,418,722 단기리스 관련비용 881,466,055 소액리스 관련비용 54,659,300 총 현금 유출액 2,196,544,077 (5) 당기말 현재 리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 당기말 유동부채 1,534,771,398 비유동부채 2,190,448,045 합 계 3,725,219,443 (6) 당기말 현재 리스부채의 만기 분석은 아래와 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 1년 이내 1,638,102,661 1년 초과 2년 이내 1,301,163,690 2년 초과 3년 이내 790,561,046 3년 초과 4년 이내 189,744,881 합 계 3,919,572,278 13. 차입금 (1) 당기말 및 전기말 현재 차입금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 단기차입금 35,328,063,935 - 66,904,371,685 - 장기차입금 22,066,803,554 77,221,566,446 21,205,170,000 68,113,370,000 사채 - 9,951,540,208 - - 합 계 57,394,867,489 87,173,106,654 88,109,541,685 68,113,370,000 (2) 당기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 차입처 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 원화단기차입금 KEB하나은행 외 2.03~3.24 35,208,403,501 65,791,039,543 Usance 한국산업은행 외 2.51~2.81 119,660,434 1,113,332,142 합 계 35,328,063,935 66,904,371,685 (3) 당기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 차입처 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 한국산업은행 1.50~3.92 36,141,080,000 39,487,990,000 KEB하나은행 1.50~1.75 9,826,100,000 13,184,400,000 신한은행 1.75 1,075,050,000 1,620,050,000 우리은행 1.50~3.26 50,361,140,000 34,226,100,000 대구은행 1.75 1,135,000,000 - 녹색환경지원센터 - 750,000,000 800,000,000 소 계 99,288,370,000 89,318,540,000 유동성대체 (22,066,803,554) (21,205,170,000) 합 계 77,221,566,446 68,113,370,000 (4) 당기말 및 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 종류 당기말 이자율(%) 만기일 당기말 전기말 제1회 보증사모사채 1.81 2022.07.30 9,951,540,208 - (5) 당기말 현재 차입금과 관련하여 제공한 담보내역은 다음과 같습니다. (단위: 원, US$) 담보권자 담보제공자산 채권최고액 한국산업은행 공장 등 168,900,000,000 US$33,000,000 KEB하나은행 토지 등 41,376,000,000 우리은행 공장 등 48,000,000,000 대구은행 토지 등 6,640,000,000 합계 원화 264,916,000,000 외화 US$33,000,000 또한, 연결실체의 기계장치 중 일부는 장기차입금과 관련하여 신한은행 등에 양도담보로 제공되고 있 어 처분 등에 제한을 받고 있습니다. 14. 파생상품 연결실체는 차입금의 이자율 변동 위험을 회피하기 위한 목적으로 이자율스왑거래를체결하였습니다.연결실체는 이자율스왑계약에 따라 사전에 정해진 명목원금에 고정이자율과 변동이자율의 차이를 적용하여 계산된 차액을 교환합니다. 이러한 계약은 연결실체가 이자율의 변동으로 인한 변동금리부 부채의 현금흐름 변동위험을 완화할 수 있도록 합니다. 보고기간 말의 이자율스왑의 공정가치는 보고기간 말 현재의 수익률곡선과 계약에 내재된 신용위험을 사용하여 추정한 미래현금흐름을 할인하여 결정되며 아래 표에 공시되어 있습니다. 이자율스왑은 순액기준으로 고정이자율과 변동이자율의 차액을 결제하고 있으며, 당기말 및 전기말 현재 결제되지 않은 이자율스왑의 계약금액과 잔존기간에 대한 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 계약처 계약일 종료일 계약금액 변동이자율(%) 고정이자율(%) 파생상품부채(자산) 당기말 전기말 우리은행 2019.04.15 2024.04.15 10,000,000,000 CD+0.95 2.90% 258,183,622 (6,778,524) 15. 매입채무, 미지급금 및 기타지급채무 당기말 및 전기말 현재 매입채무, 미지급금 및 기타지급채무 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 매입채무 24,576,587,958 - 29,152,116,548 - 미지급금 13,273,662,938 2,828,142,630 13,493,238,578 - 기타지급채무 미지급비용 13,279,056,048 - 13,900,894,851 - 미지급배당금 982,500 - 928,300 - 수입보증금 241,983,400 - 190,483,400 - 장기미지급비용 - 695,776,779 - 540,766,470 임대보증금 - 897,372,400 - 739,372,400 소 계 13,522,021,948 1,593,149,179 14,092,306,551 1,280,138,870 합 계 51,372,272,844 4,421,291,809 56,737,661,677 1,280,138,870 16. 기타부채 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 장부가액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 선수금 635,381,884 360,568,676 예수금 2,528,308,602 2,741,913,738 부가세예수금 2,987,070,866 2,013,572,016 합 계 6,150,761,352 5,116,054,430 17. 충당부채(1) 당기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 유동 비유동 온실가스충당부채(*1) 1,921,764,000 - (*1) 연결실체는 "온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률"에 의거 온실가스를 배출함에 따라 정부에 배출권을 제출해야 하는 현재의무를 부담하고 있습니다. 연결실체는 해당 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 높고 의무이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있어 관련 충당부채를 인식하였습니다. (2) 당기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기초 전입액 사용액 당기말 온실가스충당부채 - 1,921,764,000 - 1,921,764,000 18. 퇴직급여채무 (1) 확정기여형퇴직급여제도 연결실체는 자격을 갖춘 일부 종업원들을 위해 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 연결실체의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다. 종업원들이 확정기여형의 가득조건을 충족하기 전에 퇴사하는 경우에 연결실체가 지불해야 할 기여금은 상실되는 기여금만큼 감소하게 됩니다. 연결포괄손익계산서에 인식된 총비용 260,683,323원(전기: 304,031,780원)은 퇴직급여제도에서 규정하고 있는 비율에 따라 당사가 퇴직급여제도에 납입할 기여금을 나타내고 있습니다. (2) 확정급여형퇴직급여제도연결실체는 자격요건을 갖춘 종업원들을 위하여 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 동 제도하에서 종업원들은 퇴직 시점에 제공한 근무용역기간에 최종 3개월 평균급여를 적용하여 일시불급여를 수령받고 있습니다. 동 제도로 연결실체는 투자위험, 이자율위험 및 임금위험 등에 노출되어 있습니다. 가장 최근의 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적 평가는 지아컨설팅 등에 의하여 수행되었습니다. 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다. 1) 당기말 및 전기말 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 연결실체의 의무로 인하여 발생하는 연결재무상태표상 구성항목은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 42,369,343,691 36,824,778,795 사외적립자산의 공정가치 (31,012,235,117) (27,800,816,463) 순확정급여부채 11,357,108,574 9,023,962,332 2 ) 당기 및 전기 중 순확 정급여부 채의 변동내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 원) 구 분 확정급여채무현재가치 사외적립자산공정가치 순확정급여부채 기초 36,824,778,795 (27,800,816,463) 9,023,962,332 당기손익으로 인식되는 금액 - - - 당기근무원가 4,764,971,178 - 4,764,971,178 이자비용(이자수익) 655,126,409 (721,914,356) (66,787,947) 소 계 5,420,097,587 (721,914,356) 4,698,183,231 기타포괄손익으로 인식되는 재측정요소 - - - 사외적립자산의 수익(위의 이자에 포함된 금액 제외) - 49,826,893 49,826,893 인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 748,636,946 - 748,636,946 재무적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 742,835,512 121,592,890 864,428,402 경험조정으로 인해 발생한 보험수리적손익 2,428,771,506 - 2,428,771,506 소 계 3,920,243,964 171,419,783 4,091,663,747 기업이 납부한 기여금 - (6,496,239,233) (6,496,239,233) 지급액 (3,795,776,655) 3,835,315,152 39,538,497 기말 42,369,343,691 (31,012,235,117) 11,357,108,574 (전기) (단위: 원) 구 분 확정급여채무현재가치 사외적립자산공정가치 순확정급여부채 기초 33,641,527,172 (22,691,580,474) 10,949,946,698 당기손익으로 인식되는 금액 - - - 당기근무원가 4,523,759,768 - 4,523,759,768 이자비용(이자수익) 992,983,470 (668,309,011) 324,674,459 소 계 5,516,743,238 (668,309,011) 4,848,434,227 기타포괄손익으로 인식되는 재측정요소 사외적립자산의 수익(위의 이자에 포함된 금액 제외) - 69,182,539 69,182,539 인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 (13,604,202) - (13,604,202) 재무적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 1,323,126,746 184,746,934 1,507,873,680 경험조정으로 인해 발생한 보험수리적손익 696,964,940 - 696,964,940 소 계 2,006,487,484 253,929,473 2,260,416,957 기업이 납부한 기여금 - (7,417,697,273) (7,417,697,273) 지급액 (4,339,979,099) 2,722,840,822 (1,617,138,277) 기말 36,824,778,795 (27,800,816,463) 9,023,962,332 3) 당기 및 전기 중 인식한 확정급여제도 관련 비용의 계정과목별 금액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 제조원가 3,073,819,094 2,994,498,627 판매비와 관리비 1,624,364,137 1,853,935,600 합 계 4,698,183,231 4,848,434,227 4) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 사외적립자산 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 원리금보장 금융상품 30,992,994,017 27,775,371,063 국민연금전환금 19,241,100 25,445,400 합 계 31,012,235,117 27,800,816,463 5) 사외적립자산의 당기 및 전기의 실제수익은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 사외적립자산 실제수익 550,494,573 414,379,538 6) 당기말 및 전기말 현재 사용한 주요 보험수리적 가정은 다음과 같습니다. (단위: %) 구 분 당기말 전기말 할인율 2.07~2.66 2.30 ~ 2.81 미래임금상승률(인플레이션 포함) 2.00~4.04 2.00 ~ 4.20 7) 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 가정이 유지될 때, 유의적인 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동할 경우 확정급여채무에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(당기말) (단위: 원) 구 분 증가 감소 할인율의 1% 변동 (1,915,113,521) 2,159,231,683 기대임금상승률의 1% 변동 2,025,909,355 (1,923,249,106) (전기말) (단위: 원) 구 분 증가 감소 할인율의 1% 변동 (1,472,758,244) 1,651,454,198 기대임금상승률의 1% 변동 1,627,371,444 (1,480,296,476) 보험수리적가정들 사이에는 상관관계가 있으므로 가정의 변동이 독립적으로 발생되지 않을 것이기 때문에 상기의 민감도 분석은 확정급여채무의 실제변동을 나타내지 않을 것입니다. 또한 상기의 민감도 분석에서 확정급여채무의 현재가치는 재무상태표상 확정급여채무를 측정하는 데 적용한 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다. 19. 우발채무와 약정사항 (1) 당기말 현재 연결실체의 수입신용장과 관련한 약정내용은 다음과 같습니다. (단위: US$, ?) 제공자 약정기간 약정금액 실행금액 약정내용 KEB하나은행 2019.04.03~2020.04.03 US$ 18,000,000 - 유산스수입여신한도 등 2019.05.27~2020.05.27 US$ 5,000,000 - 신한은행 2019.11.25~2020.11.25 US$ 10,000,000 - 우리은행 2019.06.09~2020.06.05 US$ 10,000,000 - 한국산업은행 2019.04.12~2020.04.12 US$ 5,000,000 - 2019.10.07~2020.10.07 US$ 850,000 US$ 103,352 대구은행 2019.07.29~2020.07.29 ?1,260,000 - 2019.05.13~2020.05.13 US$ 100,000 - 합 계 US$ 48,950,000 US$ 103,352 ?1,260,000 - (2) 당기말 현재 연결실체와 금융기관과의 주요 한도약정내용은 다음과 같습니다. (단위: US$, 원) 금융기관 구 분 한도금액 우리은행 외 당좌대출 1,950,000,000 신한은행 외 구매자금 29,500,000,000 우리은행 외 운영자금 등 47,600,000,000 우리은행 외 외화대출 US$ 15,637,070.31 우리은행 B2B Plus대출 1,400,000,000 대구은행 한도대출 1,500,000,000 한국산업은행 외 시설자금 65,771,530,000 한국산업은행 외 운전자금 26,500,000,000 합 계 174,221,530,000 US$ 15,637,070.31 (3) 사채 지급보증연결실체는 당기말 현재 사채와 관련하여 KEB하나은행으로부터 10,000,000,000원의 지급보증을 받고 있습니다.(4) 기타사항 당기말 현재 연결실체가 피고로 계류중인 소송사 건은 8건(소송가액 3,072,630,481원) 이며, 원고로 제소중인 소송사건은 1건입니다. 보고기간말 현재 동 소송의 전망은예측할 수 없습니다. 20. 자본금 당기말 현재 연결실체가 발행할 발행주식의 총수는 20,000,000주이고, 자본금 내역은 다음과 같습니다. 또한, 당기와 전기 중 자본금 및 발행주식 총수의 변동은 없습니다. (단위: 주, 원) 발행주식수 1주의 금액 자본금 8,956,502 5,000 44,782,510,000 21. 기타불입자본 및 기타자본구성요소 (1) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 기타불입자본 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 주식발행초과금 236,036,109,237 236,036,109,237 기타자본잉여금 (784,818,018) (669,684,599) 자기주식처분이익 104,930,442 104,930,442 합 계 235,356,221,661 235,471,355,080 (2) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 기타자본구성요소 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익 163,132,100 166,308,650 22. 이익잉여금 (1) 당기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 법정적립금 이익준비금(*1) 22,391,255,000 22,391,255,000 임의적립금 기업합리화적립금 4,000,000,000 4,000,000,000 재무구조개선적립금 620,000,000 620,000,000 시설적립금 25,000,000,000 25,000,000,000 임의적립금 10,000,000,000 10,000,000,000 미처분이익잉여금(*2) 242,562,352,048 191,097,569,373 합 계 304,573,607,048 253,108,824,373 (*1) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 한편, 상법 제 461조의 2에 따라 자본준비금 및 이익준비금 총액이 자본금의 1.5배를 초과하지않는 경우에는 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다. (*2) 회사는 과거 자산재평가법에 의한 재평가적립금 21,729,295천원 및 과거회계기준에 따른 자산재평가차익 23,642,945천원을 미처분이익잉여금으로 계상하고 있습니다. 동 재평가적립금 및 재평가차익은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다. 23. 배당금(1) 지배기업의 당기 및 전기의 배당금 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 원,주) 구 분 당기 전기 발행주식수 8,956,502주 8,956,502주 자기주식수 - 배당대상주식수 8,956,502주 8,956,502주 1주당금액 5,000 5,000 액면배당금(배당률) 600(12%) 750(15%) 배당액(안) 5,373,901,200 6,717,376,500 (2) 당기와 전기의 배당금 총액에 대한 배당성향은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 배당액(안) 5,373,901,200 6,717,376,500 지배기업 소유주지분 당기순이익 61,440,520,886 78,682,472,379 배당성향 8.75% 8.54% (3) 당기와 전기의 주당배당액에 대한 배당수익률의 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 주당배당금 600 750 결산일종가 30,000 31,400 배당수익률 2.00% 2.39% 24. 주당이익 (1) 당기 및 전기의 기본주당이익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 기본 및 희석주당이익(*1) 6,860 8,785 (*1) 당기말 및 전기말 현재 연결실체가 발행한 희석성 잠재적보통주가 없으므로 기본주당이익과 희석주당이익은 동일합니다. (2) 보통주 기본주당이익 계산에 사용된 당기순이익과 가중평균유통보통주식수는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 보통주 당기순이익 61,440,520,886 78,682,472,379 (단위: 주) 구 분 당기 전기 가중평균유통보통주식수 8,956,502 8,956,502 한편, 당기 및 전기의 유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다.(당기) (단위: 주) 구분 기간 주식수 적수 기초 2019.01.01~2019.12.31 8,956,502 3,269,123,230 가중평균유통보통주식수 8,956,502 (전기) (단위: 주) 구분 기간 주식수 적수 기초 2018.01.01~2018.12.31 8,956,502 3,269,123,230 가중평균유통보통주식수 8,956,502 25. 법인세비용과 이연법인세자산(부채) (1) 당기 및 전기의 손익에 반영된 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 당기법인세 당기법인세부담액 17,327,766,810 22,968,871,135 과거 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액 (990,895,647) 243,127,791 이연법인세 일시적차이의 발생 및 소멸 등으로 인한 금액 (991,443,090) 839,978,962 자본에 직접 가감되는 이연법인세 834,197,986 358,769,667 법인세비용 16,179,626,059 24,410,747,555 (2) 당기 및 전기 중 법인세비용차감전순이익과 법인세비용 간의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당 기 전 기 법인세비용차감전순이익 77,620,146,945 103,093,219,934 적용세율(당기: 23.60%, 전기: 23.75%)에 따른 법인세비용 18,317,675,561 24,482,159,224 조정사항 비공제비용으로 인한 효과 51,404,551 (232,198,617) 비과세수익으로 인한 효과 (53,909,169) - 세액공제로 인한 효과 (1,249,537,572) (975,564,281) 이월결손금 공제로 인한 효과 (119,122,464) - 과거 법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액 (990,895,647) 243,127,791 미인식 이연법인세 효과 302,338,272 843,933,705 기타 (78,327,473) 49,289,733 법인세비용 16,179,626,059 24,410,747,555 유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익) 20.84% 23.68% (3) 당기 및 전기 중 연결실체의 일시적차이의 증감내역 및 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)의 내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 원) 구 분 기초(*1) 증감 기말 재고자산평가손실 15,925,006 855,225,216 871,150,222 대손충당금 8,372,826,978 (67,942,764) 8,304,884,214 지분법손익 10,615,501,767 - 10,615,501,767 지분법자본변동 (30,974,045,981) - (30,974,045,981) 감가상각비 2,364,100,578 899,609,362 3,263,709,940 일시상각충당금 (666,027,003) (8,320,979) (674,347,982) 유형자산손상차손 799,382,123 (452,018,030) 347,364,093 토지재평가차익 (141,320,438,227) (44,918,135) (141,365,356,362) 미지급비용 2,475,862,771 1,105,160,029 3,581,022,800 퇴직급여충당부채 33,621,211,944 4,300,812,399 37,922,024,343 퇴직보험예치금 (27,603,132,253) (2,792,779,274) (30,395,911,527) 대손금 373,010,608 - 373,010,608 압축기장충당금 (2,747,513,138) 105,000,000 (2,642,513,138) 무형자산손상차손 381,879,420 - 381,879,420 이월결손금 (6,778,524) 264,962,146 258,183,622 파생상품부채 5,058,694,206 - 5,058,694,206 기타 15,287,512,837 1,716,034,425 17,003,547,262 소 계 (123,952,026,888) 5,880,824,395 (118,071,202,493) 이연법인세 인식제외 금액 9,094,211,202 10,468,476,075 이연법인세 인식대상 금액 (133,046,238,090) (128,539,678,568) 세율(*2) 22.00% 22.00% 일시적차이로 인한 이연법인세 자산(부채) (29,270,172,378) 991,443,090 (28,278,729,288) 이월세액공제 - - - 이연법인세자산(부채) - 순액 (29,270,172,378) 991,443,090 (28,278,729,288) (*1) 기초 일시적차이 등의 금액은 전기말 현재 이연법인세자산(부채)로 계상되어 있는 일시적차이 등의 금액으로 당기 및 전기의 실제 세무조정 계산과정에서 동 일시적차이 등의 금액이 일부 조정 되었는 바, 동 차이 조정금액은 당기 및 전기의 일시적차이 등의 증감 내역에 반영하였습니다. (*2) 이연법인세자산과 부채의 측정에 사용된 세율은 보고기간 종료일 현재까지 확정된 세율에 기초하여 관련 일시적차이 등이 소멸될 것으로 기대되는 기간에 적용될 평균세율을 적용하였습니다. (전기) (단위: 원) 구 분 기초(*1) 증감 당기말 재고평가손실 193,475,257 (177,550,251) 15,925,006 대손충당금 4,877,523,204 3,495,303,774 8,372,826,978 지분법손익 10,615,501,767 - 10,615,501,767 지분법자본변동 (30,974,045,981) - (30,974,045,981) 감가상각비 3,841,134,713 (1,477,034,135) 2,364,100,578 일시상각충당금 (674,955,939) 8,928,936 (666,027,003) 유형자산손상차손 1,286,130,389 (486,748,266) 799,382,123 토지재평가차익 (141,250,047,369) (70,390,858) (141,320,438,227) 미지급비용 1,312,049,359 1,163,813,412 2,475,862,771 확정급여채무 30,061,583,318 3,559,628,626 33,621,211,944 사외적립자산 (22,751,533,877) (4,851,598,376) (27,603,132,253) 대손금 373,010,608 - 373,010,608 압축기장충당금 (2,747,513,138) - (2,747,513,138) 무형자산손상차손 381,879,420 - 381,879,420 파생상품부채(자산) (23,286,383) 16,507,859 (6,778,524) 영업권손상차손 5,058,694,206 - 5,058,694,206 기타 14,666,217,412 621,295,425 15,287,512,837 소 계 (125,754,183,034) 1,802,156,146 (123,952,026,888) 이연법인세인식제외 5,258,148,907 9,094,211,202 이연법인세인식대상 (131,012,331,941) (133,046,238,090) 세율(*2) 22.00% 22.00% 일시적차이로 인한 이연법인세자산(부채) (28,822,713,027) (447,459,351) (29,270,172,378) 이월세액공제로 인한 이연법인세자산 392,519,611 (392,519,611) - 이연법인세자산(부채) (28,430,193,416) (839,978,962) (29,270,172,378) (4) 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)으로 인식되지 아니한 일시적차이 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 제외사유 지분법손익 10,615,501,767 10,615,501,767 처분가능성 없음 지분법자본변동 (30,974,045,981) (30,974,045,981) 처분가능성 없음 영업권손상차손 5,058,694,206 5,058,694,206 처분가능성 없음 종속회사의 차감할 일시적차이 25,768,326,083 24,394,061,210 실현가능성 없음 합 계 10,468,476,075 9,094,211,202 (5) 자본에 직접 가감한 법인세 내역당기말 및 전기말 현재 자본에 직접 가감한 법인세내역은 다음과 같습니다.(당기말) (단위: 원) 구 분 세전금액 법인세효과 세후금액 매도가능금융자산평가손익 302,175,034 (74,650,755) 227,524,279 확정급여제도 재측정요소 (12,342,732,666) 2,624,864,044 (9,717,868,622) 지분법 간주원가의 합병대가 대체 (12,778,992,476) 2,811,378,345 (9,967,614,131) 합병으로 인한 효과 12,551,439,853 (2,669,283,033) 9,882,156,820 합 계 (12,268,110,255) 2,692,308,601 (9,575,801,654) (전기말) (단위: 원) 구 분 세전금액 법인세효과 세후금액 매도가능금융자산평가손익 306,247,534 (75,546,705) 230,700,829 확정급여제도 재측정요소 (8,251,068,919) 1,791,562,003 (6,459,506,916) 지분법 간주원가의 합병대가 대체 (12,778,992,476) 2,811,378,345 (9,967,614,131) 합병으로 인한 효과 12,551,439,853 (2,669,283,033) 9,882,156,820 합 계 (8,172,374,008) 1,858,110,611 (6,314,263,397) 26. 비용의 성격별 분류 당기 및 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다. (당기) (단위: 원) 구 분 재고자산의 변동 제조(매출)원가 판매비 관리비 합계 재고자산의 변동 (4,521,636,793) - - - (4,521,636,793) 원재료및부재료매입액 309,345,894,274 - - - 309,345,894,274 상품매입액 6,368,664,545 - - - 6,368,664,545 종업원급여 - 43,045,454,880 - 21,324,073,807 64,369,528,687 전력비 - 44,027,928,651 - - 44,027,928,651 연료비 - 10,040,583,274 - - 10,040,583,274 감가상각비 - 38,826,024,582 - 2,006,830,011 40,832,854,593 수선비 - 13,892,465,458 - 313,081,817 14,205,547,275 소모품비 - 32,115,041,410 - 942,316,055 33,057,357,465 제수수료 - 8,013,211,325 - 7,331,945,513 15,345,156,838 운반비 - 94,574,029 35,996,750,927 - 36,091,324,956 기타 - 48,209,546,352 465,248,865 8,701,134,477 57,375,929,694 계 311,192,922,026 238,264,829,961 36,461,999,792 40,619,381,680 626,539,133,459 (전기) (단위: 원) 구 분 재고자산의 변동 제조(매출)원가 판매비 관리비 합계 재고자산의 변동 (5,636,599,177) - - - (5,636,599,177) 원재료및부재료매입액 362,001,745,106 - - - 362,001,745,106 상품매입액 11,819,488,950 - - - 11,819,488,950 종업원급여 - 42,492,433,360 - 20,259,235,588 62,751,668,948 전력비 - 46,915,331,879 - - 46,915,331,879 연료비 - 10,180,466,532 - - 10,180,466,532 감가상각비 - 35,202,182,909 - 1,207,950,547 36,410,133,456 수선비 - 12,024,512,957 - 236,388,965 12,260,901,922 소모품비 - 33,283,684,029 - 1,003,773,039 34,287,457,068 제수수료 - 7,191,739,705 - 7,749,754,792 14,941,494,497 운반비 - 80,992,779 34,681,683,874 - 34,762,676,653 기타 - 44,625,041,699 352,574,592 11,897,111,895 56,874,728,186 합 계 368,184,634,879 231,996,385,849 35,034,258,466 42,354,214,826 677,569,494,020 27. 판매비 및 관리비 (1) 당기 및 전기의 판매비 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 광고선전비 29,742,252 32,203,884 견본비 435,506,613 320,370,708 운반비 35,996,750,927 34,681,683,874 합 계 36,461,999,792 35,034,258,466 (2) 당기 및 전기의 관리비 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 급여 19,671,330,036 18,396,243,061 퇴직급여 1,652,743,771 1,862,992,527 복리후생비 3,017,598,428 3,016,633,346 여비교통비 196,841,844 181,480,983 통신비 200,450,954 192,693,711 수도광열비 58,821,792 55,929,383 세금과공과 483,445,059 480,726,593 임차료 1,715,445,568 1,899,412,951 감가상각비 2,006,830,011 1,207,950,547 수선비 313,081,817 236,388,965 보험료 49,909,932 51,788,832 접대비 561,074,150 542,482,570 소모품비 942,316,055 1,003,773,039 차량유지비 705,749,547 954,127,242 도서인쇄비 96,010,280 74,826,363 제수수료 7,331,945,513 7,749,754,792 교육비 56,362,499 34,133,069 대손상각비 1,540,124,827 4,398,712,352 시험연구비 19,299,597 14,164,500 합 계 40,619,381,680 42,354,214,826 28. 금융수익 및 금융비용 (1) 당기 및 전기의 금융수익 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 이자수익 1,186,091,893 863,288,161 외환차익 148,047,023 259,709,545 외화환산이익 1,047,592 3,395,690 합 계 1,335,186,508 1,126,393,396 (2) 당기 및 전기의 금융비용 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 이자비용 4,268,701,781 4,609,348,613 외환차손 329,470,368 1,309,646,431 외화환산손실 41,790 526,307 파생상품평가손실 264,962,146 16,507,859 합 계 4,863,176,085 5,936,029,210 (3) 당기 및 전기의 범주별로 분석한 금융순손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 상각후원가측정 금융자산 1,186,091,893 863,288,161 상각후원가측정 금융부채 (4,449,119,324) (5,656,416,116) 파생상품부채 (264,962,146) (16,507,859) 합 계 (3,527,989,577) (4,809,635,814) 29. 기타영업외수익 및 비용 (1) 당기 및 전기의 기타영업외수익 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 외환차익 478,323,516 436,858,283 외화환산이익 35,011,789 51,756,037 유형자산처분이익 555,225,374 392,433,762 투자주식처분이익 40,000,000 - 보상비 943,631,444 37,057,932 관리비수익 953,230 - 수입임대료 42,000,000 35,696,695 보험차익 310,933 958,056,431 잡이익 9,955,879,780 9,124,733,396 합 계 12,051,336,066 11,036,592,536 (2) 당기 및 전기의 기타영업외비용 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 외환차손 269,342,461 225,576,897 외화환산손실 39,788,984 30,959,109 유형자산처분손실 1,217,286,859 562,654,110 유형자산손상차손 10,000,000 - 투자자산손상차손 143,185,000 - 기부금 106,238,000 433,900,000 보상비 108,871,745 23,777,888 잡손실 125,816,498 132,132,265 합 계 2,020,529,547 1,409,000,269 30. 영업활동으로 인한 현금흐름 (1) 당기와 전기 중의 영업활동으로 인한 현금흐름은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구분 당기 전기 1. 영업으로부터 창출된 현금 139,378,604,961 157,377,721,480 1) 당기순이익 61,440,520,886 78,682,472,379 2) 조정 70,464,223,234 74,192,303,906 (1) 비용의 가산 72,281,832,182 75,592,202,164 대손상각비 1,540,124,827 4,398,712,352 재고자산평가손실 741,446,437 - 감가상각비 40,832,854,593 36,410,133,456 유형자산처분손실 1,217,286,859 562,654,110 유형자산손상차손 10,000,000 - 투자자산손상차손 143,185,000 - 파생상품평가손실 264,962,146 16,507,859 퇴직급여 4,958,866,554 5,152,466,007 장기종업원급여 155,010,309 - 이자비용 4,268,701,781 4,609,348,613 외화환산손실 39,830,774 31,485,416 수선비 8,106,821 - 온실가스충당부채전입 1,921,764,000 - 법인세비용 16,179,626,059 24,410,747,555 잡손실 66,022 146,796 (2) 수익의 차감 (1,817,608,948) (1,399,898,258) 재고자산평가손실환입 - 88,711,548 유형자산처분이익 555,225,374 392,433,762 투자주식처분이익 40,000,000 - 이자수익 1,186,091,893 863,288,161 외화환산이익 36,059,381 55,151,727 잡이익 232,300 313,060 3) 순운전자본의 변동 7,473,860,841 4,502,945,195 (1) 매출채권의 감소 18,424,072,721 15,902,837,014 (2) 미수금의 감소(증가) (259,909,975) 117,537,626 (3) 선급금의 증가 (568,062,837) (292,584,959) (4) 선급비용의 증가 (12,187,318) (16,116,192) (단위: 원) 구분 당기 전기 (5) 부가세대급금의 증가 - (332,109,618) (6) 당기법인세자산의 감소 13,226,330 410,760 (7) 기타의당좌자산의 감소(증가) 25,434,882 (19,589,451) (8) 재고자산의 감소 1,255,153,956 2,665,412,978 (9) 매입채무의 감소 (5,147,387,062) (10,642,595,592) (10) 미지급금의 증가(감소) (176,178,867) 633,896,706 (11) 선수금의 증가 358,869,824 107,386,185 (12) 예수금의 증가(감소) (235,285,386) 2,070,019,979 (13) 미지급비용의 증가(감소) (879,679,275) 1,434,964,986 (14) 장기미지급금의 증가 - 540,766,470 (15) 부가세예수금의 증가 973,498,850 956,995,153 (16) 수입보증금의 증가 29,683,700 27,216,300 (17) 임대보증금의 증가 140,000,000 383,332,400 (18) 퇴직금의 지급 (3,806,464,621) (4,339,979,099) (19) 사외적립자산의 증가 (2,660,924,081) (4,694,856,451) 2. 이자의 수취 1,143,626,048 787,784,290 3. 이자의 지급 (3,924,597,470) (4,778,914,833) 4. 법인세의 납부 (26,236,238,237) (7,201,956,396) 합 계 110,361,395,302 146,184,634,541 (2) 당기와 전기 중 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금 투자활동거래와 비현금재무활동거래는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 건설중인자산의 본계정 대체 82,121,475,100 32,156,984,248 유형자산 취득으로 인한 미지급금 증가 2,652,062,791 (1,655,939,946) 유형자산 처분으로 인한 미수금 증가 349,318,704 (142,510,832) 장기차입금의 유동성 대체 12,396,803,554 22,005,170,000 (3) 당기 중 재무활동에서 발생하는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기초 회계정책변경효과 현금흐름 비현금변동 당기말 단기차입금 66,904,371,685 - (31,575,260,158) (1,047,592) 35,328,063,935 유동성장기차입금 21,205,170,000 - (11,535,170,000) 12,396,803,554 22,066,803,554 장기차입금 68,113,370,000 - 21,505,000,000 (12,396,803,554) 77,221,566,446 리스부채 - 2,543,311,055 (1,260,418,722) 2,442,327,110 3,725,219,443 사채 - - 10,000,000,000 - 10,000,000,000 사채발행할인차금 - - (56,120,000) 7,660,208 (48,459,792) 미지급배당금 928,300 - (6,717,090,000) 6,717,144,200 982,500 재무활동으로부터의 총부채 156,223,839,985 2,543,311,055 (19,639,058,880) 9,166,083,926 148,294,176,086 31. 부문별 보고 (1) 연결실체는 영업수익을 창출하는 재화나 용역의 성격 및 서비스를 제공하기 위한자산의 특성 등을 고려하여 연결실체 전체를 단일 보고부문으로 결정하였습니다. 따라서, 보고부문별 영업이익 및 법인세비용차감전순이익, 자산ㆍ부채총액에 대한 주석기재는 생략하였습니다. (2) 당기 및 전기 중 연결실체의 주요 재화 및 용역매출로부터 발생한 영업수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 주요 재화 및 용역 당기 전기 제품매출액 678,653,642,372 756,004,311,289 상품매출액 16,940,196,807 16,843,933,207 임대매출 797,604,000 793,443,000 부산물매출 931,942,436 860,419,180 임가공매출 - 161,270,875 기타매출액 333,077,847 1,181,379,950 합 계 697,656,463,462 775,844,757,501 (3) 당기 및 전기 중 개별 고객사별로 연결실체 매출의 10%이상을 차지하는 고객은 없습니다. 32. 특수관계자와의 거래 (1) 당기말 현재 연결실체의 중요한 특수관계자 현황은 다음과 같습니다. 구 분 특수관계자의 명칭 지배기업 아세아(주) 지배기업의 종속기업 아세아시멘트(주), 우신벤처투자(주), 아세아산업개발(주), 농업회사법인 아농(주),ASIA ADVANCED MATERIALS SDN.BHD, 한라시멘트(주) 기타 특수관계자 삼봉개발(주), (주)부국레미콘 (2) 지배기업과 종속기업 및 종속기업 간의 거래는 연결 조정시 제거되었으므로 주석으로 공시되지 않습니다. 한편, 당기와 전기 중 특수관계자와의 중요한 거래내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 회사의 명칭 기타비용 배당금의 지급 당기 전기 당기 전기 최상위지배기업 아세아(주) 2,336,265,200 2,592,831,576 3,169,732,500 1,901,839,500 (3) 당기말 및 전기말 현재 특수관계자에 대한 중요한 채권ㆍ채무내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 회사의 명칭 기타장기수취채권 미지급금 당기 전기 당기 전기 최상위지배기업 아세아(주) 73,638,181 71,797,226 531,610,868 823,313,132 상기 채권금액에 대하여 대손충당금은 계상하지 않았으며, 당기에 인식된 대손상각비는 없습니다. (4) 당기와 전기 중 특수관계자에 대한 대여거래내역은 없습니다.(5) 당기와 전기 중 특수관계자로부터의 차입거래내역은 없습니다.(6) 당기와 전기 중 현재 특수관계자와의 지분거래내역은 없습니다. (7) 당기말 및 전기말 현재 특수관계자를 포함한 타인을 위하여 지급보증한 내역은 없습니다.(8) 주요 경영진에 대한 보상 당기와 전기 중 지배기업이 주요 경영진(등기임원)에 대한 보상을 위해 비용으로 반영한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 급여 2,373,230,000 1,798,000,000 퇴직급여 250,685,950 399,949,011 합 계 2,623,915,950 2,197,949,011 33. 금융상품 (1) 자본위험관리연결실체는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 전략은 전기와 변동이 없습니다. 연결실체는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 연결재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다. 당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구분 당기말 전기말 부채 263,353,496,904 278,850,766,025 자본 584,875,470,809 533,528,998,103 부채비율 45.03% 52,27% (2) 금융자산, 금융부채 및 자본의 각 범주별로 채택한 주요 회계정책 및 방법(인식기준과 측정기준, 그리고 수익과 비용 인식기준을 포함)은 주석 2에 상세히 공시되어있습니다. (3) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 금융자산과 금융부채의 범주별 내역은 다음과같습니다. 1) 금융자산(당기말) (단위: 원) 구 분 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 합계 공정가액 현금및현금성자산 89,735,804,770 - 89,735,804,770 89,735,804,770 단기금융상품 8,500,000,000 - 8,500,000,000 8,500,000,000 매출채권 107,162,278,587 - 107,162,278,587 107,162,278,587 미수금 1,209,482,855 - 1,209,482,855 1,209,482,855 기타수취채권 121,478,389 - 121,478,389 121,478,389 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 2,055,345,151 2,055,345,151 2,055,345,151 장기금융상품 989,311,900 - 989,311,900 989,311,900 기타장기수취채권 2,017,209,654 - 2,017,209,654 2,017,209,654 계 209,735,566,155 2,055,345,151 211,790,911,306 211,790,911,306 (전기말) (단위: 원) 구 분 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 파생상품자산 합계 공정가액 현금및현금성자산 83,433,913,356 - - 83,433,913,356 83,433,913,356 단기금융상품 5,572,512,438 - - 5,572,512,438 5,572,512,438 매출채권 126,774,736,069 - - 126,774,736,069 126,774,736,069 미수금 570,118,216 - - 570,118,216 570,118,216 기타수취채권 101,479,572 - - 101,479,572 101,479,572 장기금융상품 615,351,500 - - 615,351,500 615,351,500 파생상품자산 - - 6,778,524 6,778,524 6,778,524 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 2,059,417,651 - 2,059,417,651 2,059,417,651 기타장기수취채권 2,253,918,970 - - 2,253,918,970 2,253,918,970 합 계 219,322,030,121 2,059,417,651 6,778,524 221,388,226,296 221,388,226,296 2) 금융부채 (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 상각후원가로 측정하는 금융부채 파생상품 부채 공정가액 상각후원가로 측정하는 금융부채 공정가액 매입채무 24,576,587,958 - 24,576,587,958 29,152,116,548 29,152,116,548 단기차입금 35,328,063,935 - 35,328,063,935 66,904,371,685 66,904,371,685 유동성장기차입금 22,066,803,554 - 22,066,803,554 21,205,170,000 21,205,170,000 유동성리스부채 1,534,771,398 - 1,534,771,398 - - 미지급금 13,273,662,938 - 13,273,662,938 13,493,238,578 13,493,238,578 기타지급채무 13,522,021,948 - 13,522,021,948 14,092,306,551 14,092,306,551 장기차입금 77,221,566,446 - 77,221,566,446 68,113,370,000 68,113,370,000 사채 9,951,540,208 - 9,951,540,208 - - 장기미지급금 2,828,142,630 - 2,828,142,630 - - 기타장기지급채무 897,372,400 - 897,372,400 1,280,138,870 1,280,138,870 리스부채 2,190,448,045 - 2,190,448,045 - - 파생상품부채 - 258,183,622 258,183,622 합 계 203,390,981,460 258,183,622 203,649,165,082 214,240,712,232 214,240,712,232 (4) 재무위험관리연결실체는 신용위험, 유동성이험과 시장위험에 노출되어 있습니다. 연결실체는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 재무위험관리의 대상이 되는 연결실체의 금융자산은 현금및현금성자산, 기타포괄손익-공정가치측정금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며 금융부채는 매입채무 및 기타채무, 차입금 등으로 구성되어 있습니다. 1) 시장위험가. 환율변동위험연결실체는 글로벌 영업 및 장부통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 US$이 있습니다. 연결실체는 외화로 표시된 채권과 채무 관리를 통하여 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 주요 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 자산 부채 당기말 전기말 당기말 전기말 US$ 7,182,623,410 8,137,429,525 1,851,537,286 5,594,881,784 당기말 및 전기말 현재 각 외화에 대한 원화 환율 10% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(당기말) (단위: 원) 구 분 금융자산 금융부채 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 US$ 718,262,341 (718,262,341) (185,153,729) 185,153,729 (전기말) (단위: 원) 구 분 금융자산 금융부채 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 US$ 813,742,953 (813,742,953) (559,488,178) 559,488,178 나. 이자율 위험지배기업은 가격변동으로 인한 재무제표 항목(금융자산, 부채)의 가치변동 위험 및 투자, 차입에서 비롯한 이자수익(비용)의 변동위험 등의 이자율 변동 위험에 노출되어 습니다. 당기 및 전기 현재 시장 이자율이 1% 변동시 이자비용에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 1% 상승시 1% 하락시 1% 상승시 1% 하락시 이자비용 (1,346,164,339) 1,346,164,339 (1,562,229,117) 1,562,229,117 2) 신용위험신용위험은 연결실체의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약 조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결실체는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.당기 중 중요한 손상의 징후나 회수기일이 초과된 매출채권 및 기타채권에 포함된 대여금이나 미수금 등은 발생하지 않았으며 연결실체는 당기말 현재 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기위해, 연결실체는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래하고 있습니다. 3) 유동성 위험연결실체는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 조정을 통해 유동성 위험을 관리하고 있습니다. 당기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 1년 미만 1년 이상 합계 매입채무 24,576,587,958 - 24,576,587,958 미지급금(*1) 13,486,473,228 3,007,578,620 16,494,051,848 기타지급채무 13,522,021,948 897,372,400 14,419,394,348 단기차입금 35,328,063,935 - 35,328,063,935 장기차입금(*2) 24,249,838,577 82,084,420,508 106,334,259,085 사채(*2) 180,999,997 10,285,136,975 10,466,136,972 리스부채(*1) 1,638,102,661 2,281,469,617 3,919,572,278 합계 112,982,088,304 98,555,978,120 211,538,066,424 (*1) 현재가치를 적용하기 전 명목가액입니다. (*2) 이자지급 관련 현금흐름을 현금흐름에 포함하였습니다. (5) 금융상품의 공정가치 연결실체의 경영진은 재무제표에 상각후원가로 인식되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 1) 연결실체는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다. (수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격 (수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측 가능한,자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함 (수준 3) 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측 가능하지 않은 투입변수) 다음 표는 최초 인식 후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다. (당 기말) (단위: 원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 파생상품부채 - 258,183,622 - 258,183,622 시장성없는 지분증권(*1) - - 1,986,462,500 1,986,462,500 (*1) 해당 수준3으로 분류되는 지분증권은 유사기업 PER등의 투입변수를 이용한 가치평가기법(시장접근법)을 사용하였음. (전기말) (단위: 원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 파생상품자산 - 6,778,524 - 6,778,524 시장성없는 지분증권 (*1) - - 1,990,535,000 1,990,535,000 (*1) 해당 수준3으로 분류되는 지분증권은 유사기업 PER등의 투입변수를 이용한 가치평가기법(시장접근법)을 사용하였음. 4. 재무제표 재무상태표 제 64 기 2019.12.31 현재 제 63 기 2018.12.31 현재 제 62 기 2017.12.31 현재 (단위 : 원) 제 64 기 제 63 기 제 62 기 자산 Ⅰ.유동자산 156,631,422,178 176,689,525,235 163,733,872,224 (1)현금및현금성자산 56,532,405,045 59,540,955,506 34,385,374,742 (2)단기금융상품 750,000,000 800,000,000 850,000,000 (3)매출채권 56,786,339,380 70,953,352,355 83,312,120,247 (4)미수금 748,385,747 526,831,313 512,868,560 (5)기타수취채권 74,516,180 82,334,401 11,690,362 (6)재고자산 41,159,206,452 44,292,726,174 44,194,198,150 (7)기타자산 580,569,374 493,325,486 467,620,163 Ⅱ.비유동자산 497,785,468,379 454,621,372,270 435,532,100,163 (1)장기금융상품 406,311,900 322,351,500 238,391,100 (2)기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 30,682,651 30,682,651 0 (3)기타장기수취채권 78,638,181 86,797,226 88,373,963 (4)종속기업 투자자산 220,500,838,905 197,500,838,905 177,333,087,295 (5)유형자산 267,033,860,637 248,961,940,207 249,896,845,084 (6)투자부동산 5,360,265,032 5,396,795,181 5,622,753,470 (7)무형자산 4,161,566,600 2,321,966,600 2,321,966,600 (8)사용권자산 213,304,473 0 0 (9)매도가능금융자산 0 0 30,682,651 자산총계 654,416,890,557 631,310,897,505 599,265,972,387 부채 Ⅰ.유동부채 45,917,279,221 56,396,701,627 79,944,155,753 (1)매입채무 12,966,688,639 16,515,880,424 20,551,620,247 (2)단기차입금 0 385,827,696 22,234,113,443 (3)유동성장기차입금 5,894,780,000 4,018,260,000 17,994,400,000 (4)미지급금 7,128,784,603 5,607,661,825 5,413,675,165 (5)기타지급채무 7,203,732,883 8,108,281,207 7,491,656,826 (6)유동성리스부채 113,432,953 0 0 (7)기타부채 2,272,805,416 3,481,508,572 1,446,436,456 (8)충당부채 1,921,764,000 0 0 (9)당기법인세부채 8,415,290,727 18,279,281,903 4,812,253,616 Ⅱ.비유동부채 45,740,111,198 48,571,758,943 53,654,298,460 (1)장기차입금 19,187,510,000 25,082,290,000 28,850,550,000 (2)장기미지급금 2,828,142,630 0 0 (3)기타장기지급채무 379,000,268 270,170,847 0 (4)이연법인세부채 19,919,344,439 20,635,412,828 20,549,173,700 (5)리스부채 102,387,913 0 0 (6)순확정급여부채 3,323,725,948 2,583,885,268 4,254,574,760 부채총계 91,657,390,419 104,968,460,570 133,598,454,213 자본 Ⅰ.자본금 44,782,510,000 44,782,510,000 44,782,510,000 Ⅱ.기타불입자본 226,865,218,054 226,865,218,054 226,865,218,054 Ⅲ.이익잉여금(결손금) 291,111,772,084 254,694,708,881 194,019,790,120 자본총계 562,759,500,138 526,342,436,935 465,667,518,174 자본과부채총계 654,416,890,557 631,310,897,505 599,265,972,387 포괄손익계산서 제 64 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 63 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 62 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 64 기 제 63 기 제 62 기 Ⅰ.매출액 418,694,286,013 484,701,348,165 465,807,115,976 Ⅱ.매출원가 344,855,990,628 380,041,796,637 427,497,417,226 Ⅲ.매출총이익 73,838,295,385 104,659,551,528 38,309,698,750 Ⅳ.판매비 10,116,833,641 10,372,576,977 10,749,290,103 Ⅴ.관리비 13,468,601,972 14,171,058,954 10,596,270,112 Ⅵ.영업이익(손실) 50,252,859,772 80,115,915,597 16,964,138,535 Ⅶ.금융수익 856,616,866 909,829,992 3,032,201,574 Ⅷ.금융비용 1,093,615,973 2,300,166,913 1,479,659,277 Ⅸ.기타영업외수익 9,072,190,002 8,151,979,917 11,644,993,691 Ⅹ.기타영업외비용 1,665,601,501 686,593,182 3,540,573,811 XI.법인세비용차감전순이익(손실) 57,422,449,166 86,190,965,411 26,621,100,712 XⅡ.법인세비용 12,020,300,804 20,437,733,902 6,594,228,542 XⅢ.당기순이익(손실) 45,402,148,362 65,753,231,509 20,026,872,170 XIV.기타포괄손익 (2,267,708,659) (1,047,886,848) (958,452,992) (1)후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는항목 (2,267,708,659) (1,047,886,848) (958,452,992) 1.확정급여제도의 재측정요소 (2,907,318,794) (1,343,444,677) (1,228,785,885) 2.당기순익으로 재분류되지 않는 항목의 법인세 639,610,135 295,557,829 270,332,893 XV.당기총포괄손익 43,134,439,703 64,705,344,661 19,068,419,178 XVI.주당이익 (1)기본주당이익(손실) (단위 : 원) 5,069 7,341 2,241 자본변동표 제 64 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 63 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 62 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 자본 자본금 기타자본잉여금 자기주식 자기주식 처분이익 이익잉여금 자본 합계 2017.01.01 (Ⅰ.기초자본) 44,782,510,000 226,760,287,612 (376,276,208) 0 179,417,166,942 450,583,688,346 Ⅱ.배당금지급 0 0 0 0 (4,465,796,000) (4,465,796,000) Ⅲ.자기주식의 처분 0 0 376,276,208 104,930,442 0 481,206,650 Ⅳ.당기순이익(손실) 0 0 0 0 19,215,394,954 20,026,872,170 Ⅴ.기타포괄손익(손실) 0 0 0 0 (958,452,992) (958,452,992) 2017.12.31 (Ⅵ.기말자본) 44,782,510,000 226,760,287,612 0 104,930,442 194,019,790,120 465,667,518,174 2018.01.01 (Ⅰ.기초자본) 44,782,510,000 226,760,287,612 0 104,930,442 194,019,790,120 465,667,518,174 Ⅱ.배당금지급 0 0 0 0 (4,030,425,900) (4,030,425,900) Ⅲ.자기주식의 처분 0 0 0 0 0 0 Ⅳ.당기순이익(손실) 0 0 0 0 65,753,231,509 65,753,231,509 Ⅴ.기타포괄손익(손실) 0 0 0 0 (1,047,886,848) (1,047,886,848) 2018.12.31 (Ⅵ.기말자본) 44,782,510,000 226,760,287,612 0 104,930,442 254,694,708,881 526,342,436,935 2019.01.01 (Ⅰ.기초자본) 44,782,510,000 226,760,287,612 0 104,930,442 254,694,708,881 526,342,436,935 Ⅱ.배당금지급 0 0 0 0 (6,717,376,500) (6,717,376,500) Ⅲ.자기주식의 처분 0 0 0 0 0 0 Ⅳ.당기순이익(손실) 0 0 0 0 45,402,148,362 45,402,148,362 Ⅴ.기타포괄손익(손실) 0 0 0 0 (2,267,708,659) (2,267,708,659) 2019.12.31 (Ⅵ.기말자본) 44,782,510,000 226,760,287,612 0 104,930,442 291,111,772,084 562,759,500,138 현금흐름표 제 64 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지 제 63 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지 제 62 기 2017.01.01 부터 2017.12.31 까지 (단위 : 원) 제 64 기 제 63 기 제 62 기 Ⅰ.영업활동현금흐름 63,525,415,850 102,470,793,278 558,236,262 (1)당기순이익(손실) 45,402,148,362 65,753,231,509 20,026,872,170 (2)조정 33,736,277,732 39,353,893,494 21,611,479,461 (3)순운전자본의변동 6,136,275,088 4,594,280,494 (32,156,647,766) (4)이자수취 717,944,656 582,376,085 340,390,168 (5)이자지급 (506,479,754) (1,224,079,646) (1,221,785,799) (6)법인세납부 (21,960,750,234) (6,588,908,658) (8,042,071,972) Ⅱ.투자활동현금흐름 (55,282,104,462) (33,691,747,810) (2,252,309,950) (1)단기금융상품의 감소 800,000,000 850,000,000 36,600,000,000 (2)보증금의 회수 10,000,000 5,000,000 670,000 (3)유형자산의 처분 231,022,760 44,117,290 101,840,650 (4)정부보조금의 수령 0 300,000,000 300,000,000 (5)투자부동산의 처분 0 261,960,000 8,532,475,000 (6)보상금 수령 1,307,420,000 0 0 (7)무형자산의 처분 0 0 420,000,000 (8)단기금융상품의 증가 (750,000,000) (800,000,000) (31,050,000,000) (9)장기금융상품의 증가 (83,960,400) (83,960,400) (83,960,400) (10)보증금의 증가 (1,840,955) (3,423,263) (5,000,000) (11)유형자산의 취득 (31,955,145,867) (14,097,689,827) (16,659,535,200) (12)무형자산의 취득 (1,839,600,000) 0 (408,800,000) (13)종속기업 투자주식의 취득 (23,000,000,000) (20,167,751,610) 0 Ⅲ.재무활동현금흐름 (11,251,820,059) (43,623,421,501) (2,216,357,518) (1)단기차입금의 차입 39,988,623,836 77,692,602,906 84,105,893,328 (2)장기차입금의 차입 0 250,000,000 7,340,000,000 (3)자기주식의 처분 0 0 481,206,650 (4)단기차입금의 상환 (40,374,451,532) (99,541,371,757) (84,899,253,996) (5)유동성장기차입금의 상환 (4,018,260,000) (17,994,400,000) (2,778,600,000) (6)리스부채의 상환 (130,642,363) 0 0 (7)배당금의 지급 (6,717,090,000) (4,030,252,650) (4,465,603,500) (8)장기차입금의 상환 0 0 (2,000,000,000) Ⅳ.현금성자산에 대한 환율변동효과 (41,790) (43,203) (26,081,970) Ⅴ.현금및현금성자산의순증가(감소) (3,008,550,461) 25,155,580,764 (3,936,513,176) Ⅵ.기초현금및현금성자산 59,540,955,506 34,385,374,742 38,321,887,918 Ⅶ.당기말현금및현금성자산 56,532,405,045 59,540,955,506 34,385,374,742 5. 재무제표 주석 제 64 기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지 제 63 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지 아세아제지 주식회사 1. 당 사 의 개 요 (1) 당사의 개황 및 주요 영업 내용 당사의 개황과 주요 영업 내용은 다음과 같습니다.가. 설립연월일 : 1958년 3월 7일나. 사업목적 : 지류제조 및 판매다. 주요제품 : 골판지원지, 석고보드원지, 크라프트지라. 본사소재지 : 서울특별시 강남구 논현로 430(역삼동)마. 주요설비 및 공장 : - 세종공장: 세종특별자치시 부강면 부강금호로 497(1호기, 3호기) - 시화공장: 경기도 시흥시 서해안로 231(1호기)바. 유가증권시장 상장일: 1988년 12월 15일 (2) 당기말 현재 주요 주주 지분현황 주 요 주 주 소유주식수 지분비율 아 세 아 ㈜ 4,226,310 47.19% 이 윤 무 71,000 0.79% 이 인 범 55,120 0.62% 이 지 현 6,660 0.07% 이 현 범 6,580 0.07% ㈜부국레미콘 91,000 1.02% 신영자산운용㈜ 591,560 6.60% 국민연금기금 521,899 5.82% 기 타 3,386,373 37.82% 합 계 8,956,502 100.00% 2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계처리방침 2.1 재 무제표 작성기준 당사는 한국채택국제회계기준을 적용하여 재무제표를 작성하고 있으며, 동 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로, 별도재무제표는 지배기업 또는 피투자자에 대하여 공동지배력이나 유의적인 영향력이 있는 투자자가 투자자산을 원가법 또는 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따른 회계처리로 표시한 재무제표입니다. 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 재무제표는 아래의 회계정책에서 설명한 바와 같이 매 보고기간 말에 재평가금액이나 공정가치로 측정하되는 특정 비유동자산과 금융자산을 제외하고는 역사적 원가주의를 기준으로 작성되었습니다. 역사적원가는 일반적으로 자산을 취득하기 위하여 지급한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다. 공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 당사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다. 1) 당기부터 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책 변경의 내용은 다음과 같습니다. - 기업회계기준서 제1116호 리스(제정) 당기에 당사는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되는 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스회계처리와 관련하여 새롭거나 개정된 요구사항을 포함하고 있습니다. 이 기준서는 리스이용자로 하여금 금융리스와 운용리스를 구별하지 않도록 하고, (인식면제규정을 적용한 경우) 단기리스와 소액리스가 아닌 모든 리스에 대하여 리스개시일 시점에 사용권자산과 리스부채를 인식하도록 함으로써 리스이용자의 회계처리를 유의적으로 변경하였습니다. 리스이용자의 회계처리와 달리 리스제공자의 회계처리와 관련한 요구사항은 실질적으로 변경되지 않았습니다. 새로운 요구사항의 세부적인 내용은 아래 '2.4 리스'에 기재하였습니다. 기업회계기준서 제1116호가 재무제표에 미치는 영향은 아래와 같습니다. 당사의 기업회계기준서 제1116호 최초 적용일은 2019년 1월 1일입니다. 당사는 아래와 같은 수정소급법을 사용하여 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다. - 이 기준서를 최초로 적용하는 누적효과를 최초 적용일에 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)의 기초 잔액을 조정하여 인식하였습니다. - 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호를 적용하여 표시한 비교 정보를 다시 작성하지 않았습니다. ① 리스의 새로운 정의의 영향 당사는 최초 적용일에 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 다시 판단하지 않을 수 있는 기업회계기준서 제1116호의 전환시 사용할 수 있는 실무적 간편법을 사용하기로 하였습니다. 따라서 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호에 따른 리스의 정의는 2019년 1월 1일 이전에 체결되거나 변경된 리스에 계속적용됩니다. 리스의 정의 변경은 주로 통제 개념과 관련됩니다. 기업회계기준서 제1116호는 고객이 대가와 교환하여 식별되는 자산의 사용을 일정 기간 통제하는지에 기초하여 계약이 리스를 포함하는지를 결정합니다. 반면 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호는 '위험과 보상'에 초점을 맞추고 있습니다. 당사는 기업회계기준서 제1116호에서 제시한 리스의 정의 및 관련된 지침을 2019년1월 1일 이후에 체결되거나 변경된 모든 리스계약에 적용합니다. ② 리스이용자의 회계처리에 미치는 영향 (i) 종전에 운용리스로 분류한 리스 과거에 기업회계기준서 제1017호에 따라 운용리스로 분류한 리스(재무상태표에 표시되지 않음)의 회계처리를 변경합니다. 당사는 모든 리스(단기리스나 소액 기초자산 리스에 대한 실무적 간편법을 적용하는 경우는 제외)를 다음과 같이 회계처리합니다. - 미래리스료의 현재가치로 최초측정한 금액을 재무상태표에 사용권자산과 리스부채로 인식함. 다만 사용권자산은 기업회계기준서 제1116호 문단 C8(2)(나)에 따라 최초 적용일 직전에 재무상태표에 인식된 리스와 관련하여 선급하거나 발생한(미지급) 리스료 금액을 조정하였습니다. - 포괄손익계산서에 사용권자산의 상각과 리스부채의 이자를 인식하였습니다. - 현금흐름표에 리스부채의 원금에 해당하는 현금지급액과 이자에 해당하는 현금지급액을 구분하였습니다. 리스인센티브(예: 리스료를 면제해 주는 기간)는 사용권자산과 리스부채의 측정의 일부로 인식합니다. 반면 기업회계기준서 제1017호 하에서는 리스 인센티브는 정액기준에 따라 리스비용에서 차감하여 인식하였습니다. 사용권자산은 기업회계기준서 제1036호에 따라 손상검사합니다. 당사는 단기리스(리스기간이 12개월 이하)와 소액기초자산 리스에 대하여 정액기준으로 리스료를 인식하기로 선택하였습니다. 당사는 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 종전에 운용리스로 분류한 리스에 대하여 수정소급법을 적용하면서 다음의 실무적 간편법을 사용하였습니다. - 특성이 상당히 비슷한 리스 포트폴리오에 단일 할인율을 적용하였습니다. - 최초 적용일 직전에 재무상태표에 인식된 손실부담리스의 충당부채 금액만큼 최초 적용일의 사용권자산을 조정하였습니다. - 당사는 최초 적용일로부터 12개월 이내에 리스기간이 종료되는 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않기로 선택하였습니다. - 당사는 최초 적용일의 사용권자산 측정치에서 리스개설직접원가를 제외하였습니다. - 당사는 계약이 리스연장 또는 종료선택권을 포함하였을 때 리스기간을 산정하기 위하여 사후판단을 사용하였습니다. (ii) 종전에 금융리스로 분류한 리스 당사가 소액기초자산 리스 인식면제규정을 적용하기로 선택한 경우 이외에는 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 금융리스로 분류한 리스에 대하여 최초 적용일 직전에 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 측정된 리스자산 및 리스부채의 장부금액은 어떠한 조정도 없이 사용권자산과 리스부채로 재분류됩니다. 사용권자산과 리스부채는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호를 적용하여 회계처리합니다. ③ 리스제공자의 회계처리에 미치는 영향 기업회계기준서 제1116호는 리스제공자의 회계처리를 실질적으로 변경하지 않습니다. 기업회계기준서 제1116호 하에서 리스제공자는 여전히 리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류하고, 그 두 유형의 리스를 다르게 회계처리합니다. 하지만 기업회계기준서 제1116호는 공시 요구사항, 특히 리스제공자가 리스자산의 잔여지분에서 발생하는 위험을 관리하는 방법과 관련한 공시 요구사항을 변경하고 확대하였습니다. 기업회계기준서 제1116호 하에서 중간리스제공자는 상위리스와 전대리스를 두 개의구별되는 계약으로 회계처리합니다. 중간리스제공자는 기초자산(기업회계기준서 제1017호를 적용하는 경우)이 아니라 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 전대리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다. ④ 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용의 재무적 영향2019년 1월 1일 현재 재무상태표에 인식된 리스부채에 적용된 리스이용자의 가중평균 증분차입이자율은 2.65%입니다.아래의 표는 2018년 12월 31일에 기업회계기준서 제1017호를 적용하여 공시한 운용리스약정을 최초 적용일의 증분차입이자율을 사용하여 할인한 금액과 최초 적용일재무상태표에 인식된 리스부채의 관계를 보여 줍니다. (단위: 원) 구분 금액 전기말(2018년 12월 31일) 운용리스 약정(a) 478,182,916 리스부채로 인식하지 않은 운용리스 약정(b=c+d) 165,268,216 소액 기초자산 리스(c) 29,344,668 단기 리스(전환시점에 잔여 리스기간이 12개월 이내인 리스 포함)(d) 135,923,548 리스부채로 인식된 운용리스 약정(e=a-b) 312,914,700 최초적용일(2019년 1월 1일)의 증분차입이자율로 할인한 금액(f) 299,798,376 전기말(2018년 12월 31일)에 인식된 금융리스부채(g) - 최초적용일(2019년 1월 1일)의 리스부채(h=f+g) 299,798,376 - 기업회계기준서 제1109호 금융상품(개정) 동 개정사항은 중도상환특성이 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름의 요건을 충족하는지를 평가할 때 옵션을 행사하는 당사자가 조기상환의 원인과 관계없이 합리적인 보상을 지급하거나 수취할 수 있다는 점을 명확히 하고 있습니다. 달리 표현하면 부(-)의 보상을 수반하는 중도상환특성으로 인해 자동적으로 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름의 요건을 충족하지 못하는 것은 아닙니다. - 기업회계기준서 제1028호 관계기업과 공동기업에 대한 투자(개정) 동 개정사항은 관계기업이나 공동기업에 대한 지분법을 적용하지 않는 다른 금융상품에 기업회계기준서 제1109호(손상규정 포함)를 적용하여야 한다는 점을 명확히 합니다. 이러한 금융상품에는 실질적으로 기업의 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분이 포함됩니다. 당사는 그러한 장기투자지분에 대하여 기업회계기준서 제1028호를 적용하기 전에 기업회계기준서 제1109호를 적용합니다. 장기투자지분에 기업회계기준서 제1109호를 적용할 때, 기업회계기준서 제1028호에 따른 장부금액 조정사항(즉 기업회계기준서 제1028호에 따라 피투자기업의 손실을 배분하거나 손상평가함에 따라 발생하는 장기투자지분 장부금액의 조정)은 고려하지 아니합니다. - 한국채택국제회계기준 2015-2017 연차개선 동 연차개선은 기업회계기준서 제1012호 '법인세', 기업회계기준서 제1023호 '차입원가', 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 및 기업회계기준서 제1111호 '공동약정'에 대한 일부 개정사항을 포함하고 있습니다. ① 기업회계기준서 제1012호 법인세 동 개정사항은 분배가능한 이익을 창출하는 거래를 최초에 어떻게 인식하였는지에 따라 배당의 세효과를 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 이는 배당이익과 미배당이익에 다른 세율이 적용되는지와 무관하게 적용됩니다. ② 기업회계기준서 제1023호 차입원가 동 개정사항은 관련된 자산이 의도된 용도로 사용되거나 판매가능한 상태에 이른 이후에도 특정차입금의 잔액이 존재하는 경우, 그 차입금은 일반차입금의 자본화이자율을 계산할 때 일반차입금의 일부가 된다는 점을 명확히 하고 있습니다. ③ 기업회계기준서 제1103호 사업결합 동 개정사항은 기업이 공동영업인 사업에 대한 지배력을 보유하게 되었을 때, 공동영업에 대한 이전보유지분을 공정가치로 재측정하는 것을 포함하여 단계적으로 이루어진 사업결합에 대한 요구사항을 적용해야 한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 재측정 대상 이전보유지분은 공동영업과 관련하여 인식되지 않은 자산, 부채 및 영업권을 포함해야 합니다. ④ 기업회계기준서 제1111호 공동약정 동 개정사항은 사업을 구성하는 공동영업에 참여는 하지만 공동지배력은 보유하고 있지 않던 당사자가 해당 공동영업에 대한 공동지배력을 보유하게 되는 경우 기업이 보유한 공동영업에 대한 이전보유지분을 재측정하지 않는다는 것을 명확히 하고 있습니다. - 기업회계기준서 제1019호 종업원급여(개정) 동 개정사항은 과거근무원가(또는 정산손익)를 결정할 때 갱신된 가정을 적용하여 제도의 개정(또는 축소 또는 정산) 전후에 제도와 사외적립자산에서 제공된 급여를 반영하여 순확정급여부채(자산)을 재측정하고, (확정급여제도가 초과적립상태에 있을 때 발생할 수 있는) 자산인식상한효과는 고려하지 않는다는 점을 명확히 하고 있습니다. 개정 후 동 기준서는 제도의 개정(또는 축소 또는 정산)으로 인해 발생할 수 있는 자산인식상한효과의 변동은 과거근무원가(또는 정산손익) 인식 후에 결정되며, 그 변동을 기타포괄손익으로 인식한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 또한 당기근무원가와 순확정급여부채(자산)의 순이자 측정과 관련된 문단이 개정되었습니다. 당사는 제도의 변경 후의 잔여 연차보고기간 동안에 해당하는 당기근무원가와 순이자를 결정하기 위해 재측정에 사용된 갱신된 가정을 사용해야 합니다. 순이자의 경우에 개정사항에서는 제도의 개정 이후 기간 동안의 순이자는 동 기준서 문단 99에 따라 재측정된 순확정급여부채(자산)를 재측정할 때 사용한 할인율을 사용하여 산정하며 재측정할 때 기여금 납부와 급여 지급이 순확정급여부채(자산)에 미치는 영향도 고려한다는 점을 명확히 합니다. - 기업회계기준서 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익(개정) 동 개정사항은 '원가기준 투입법 적용 계약의 추가 공시'와 관련하여 문단 한 129.1에서 언급하는 '계약'의 의미를 '개별계약'으로 개정함으로써 기업회계기준서 제1115호를 적용하더라도 공시범위가 축소되지 않도록 하는 것을 주요 내용으로 하고 있습니다. 또한 기업회계기준서 제1115호는 계약의 유형을 구분하지 않으므로, 종전의수익기준서인 기업회계기준서 제1011호 문단 한 45.1의 적용대상에 해당하지 않았던 용역계약도 기업회계기준서 제1115호 문단 한 129.1의 적용대상에 해당할 수 있으며, 이에 따라 종전의 수익기준서에 비해 문단 한 129.1에 따른 공시대상계약의 범위가 넓어질 수 있음을 명확히 합니다. - 기업회계기준해석서 제2123호 법인세 처리의 불확실성(제정) 동 해석서는 법인세 처리에 불확실성이 있을 때 어떻게 회계처리하는지를 규정하고 있으며, 다음의 사항을 요구하고 있습니다. ① 기업은 불확실한 법인세 처리 각각을 개별적으로 고려할지 아니면 하나 이상의 다른 불확실한 법인세 처리와 함께 고려할지를 판단하여야 합니다. ② 기업은 법인세 신고에 사용하였거나 사용하려는 불확실한 법인세 처리를 과세당국이 수용할 가능성이 높은지를 판단하여 다음과 같이 세소득(세무상결손금), 세무기준액, 미사용 세무상결손금, 미사용 세액공제, 세율을 산정합니다. - 수용할 가능성이 높다면 법인세 신고에 사용하였거나 사용하려는 법인세 처리와 일관되게 산정합니다. - 수용할 가능성이 높지 않다면 불확실성의 영향을 반영하여 산정합니다. 당사는 동 제ㆍ개정사항이 당사의 재무제표에 인식되는 금액에 유의적인 영향을 미치지 않을 것으로 예상하고 있습니다. 2) 재무제표 발행승인일 현재 제정ㆍ공표되었으나, 아직 시행일이 도래하지 아니하였으며 당사가 조기 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다. - 기업회계기준서 제1103호 사업의 정의(개정) 동 개정사항은 사업이 일반적으로 산출물을 보유하지만 활동과 자산의 통합된 집합이 사업의 정의를 만족하기 위해서 산출물이 필수적이지 않다는 점을 명확히 합니다.취득한 활동과 자산의 집합이 사업으로 간주되기 위해서는 최소한 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인 과정을 포함해야 합니다. 또한 실질적인 과정이 취득되었는지 여부를 결정하는데 도움이 되는 판단지침을 제시하고 있습니다. 동 개정사항은 취득한 활동과 자산의 집합이 사업이 아닌지 여부를 간략하게 평가할 수 있는 선택적 집중테스트를 도입하였습니다. 해당 선택적 집중테스트에서 만약 취득한 총자산의 공정가치가 실질적으로 식별가능한 단일자산 또는 식별가능한 유사한자산집단에 집중되어 있다면 이는 사업이 아닙니다. 동 개정사항은 취득일이 2020년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도의 개시일 이후인 모든 사업결합 및 자산취득에 전진적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다. - 기업회계기준서에서 '개념체계'에 대한 참조(개정) 2018년 12월 21일 발표과 함께 도입된 전면개정된 '개념체계'(2018)와 함께, 국제회계기준위원회는 '기업회계기준서에서 개념체계의 참조에 대한 개정'도 발표하였습니다. 동 문서는 기업회계기준서 제1102호, 제1103호, 제1106호, 제1114호, 제1001호, 제1008호, 제1034호, 제1037호, 제1038호, 제2112호, 제2119호, 제2120호, 제2122호 및 제2032호에 대한 개정을 포함하고 있습니다. 그러나 모든 개정사항은 그러한 참조나 인용과 관련된 문구가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록 하는 것은 아닙니다. 일부 문구는 참조하는 '개념체계'가 '재무제표의 작성과 표시를 위한 개념체계'(2007)인지, '개념체계'(2010)인지, 또는 신규로 개정된 '개념체계'(2018)인지를 명확히 하기 위해 개정되었으며, 다른 일부 문구는 기업회계기준서상의 정의가 전면개정 '개념체계'(2018)에서 개발된 새로운 정의로 변경되지 않았다는 점을 명시하기 위해서 개정되었습니다. 동 개정사항은 실제로 변경이 있는 경우 2020년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 전진적으로 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 상기에 열거된 제ㆍ개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 한편, 당사의 정기주주총회 제출용 당기 재무제표는 2020년 1월 28일 에 개최된 이사회에서 발행 승인되었으며, 2020년 3월 20일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다. 2.2 종속기업투자 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배기업인 당사는 경산제지(주), 유진판지(주), 제일산업(주), (주)에이팩, 에이피리싸이클링(주)를 종속기업투자로 직접 보유하고 있습니다. 당기말 현재 종속기업투자는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따라 직접적인 지분투자에 근거하여 원가법으로 계상하고 있으나, 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용하였습니다. 또한, 종속기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.3 수익인식 당사는 다음의 주요 원천으로부터 수익을 인식합니다. - 골판지 원지 및 기타판지 판매 수익은 고객과의 계약에서 정한 대가에 기초하여 측정되며 제3자를 대신해서 회수한금액은 제외합니다. 또한 당사는 고객에게 재화나 용역의 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다. 국내판매의 경우 주문 처리 활동의 일환으로 구매자에게 인도(운송)되어 재화의 통제가 구매자에게 이전되었을 때 수익을 인식합니다. 국외판매의 경우 재화를 약속된 선적항에 인도함으로써 재화의 통제권을 이전하고 수익을 인식합니다. 통제의 이전 이후 발생하는 일련의 운송활동이 재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않습니다. 2.4 리스당사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용일에 이 기준서의 최초적용 누적효과를 인식하도록 소급 적용하였습니다. 따라서 기업회계기준서 제1017호에 따라 표시된 비교 정보는 재작성되지 않았습니다. 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준서 제1116호 하에서 적용한 회계정책의 세부 내용은 아래와 같습니다. 1) 2019년 1월 1일부터 적용한 회계정책 1-1) 리스이용자인 경우 당사는 계약 약정일에 계약이 리스인지 또는 계약에 리스가 포함되어 있는지를 평가합니다. 당사는 리스이용자인 경우에 단기리스(리스기간이 12개월 이하)와 소액 기초자산 리스를 제외한 모든 리스 약정과 관련하여 사용권자산과 그에 대응되는 리스부채를 인식합니다. 당사는 다른 체계적인 기준이 리스이용자의 효익의 형태를 더 잘나타내는 경우가 아니라면 단기리스와 소액 기초자산 리스에 관련되는 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액 기준으로 비용으로 인식합니다. 리스부채는 리스개시일에 그날 현재 지급되지 않은 리스료를 리스의 내재이자율로 할인한 현재가치로 최초 측정합니다. 만약 리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는경우에는 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다. 리스부채의 측정에 포함되는 리스료는 다음 금액으로 구성됩니다. - 고정리스료 (실질적인 고정리스료를 포함하고 받을 리스 인센티브는 차감) - 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 처음에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함 - 잔존가치보증에 따라 리스이용자가 지급할 것으로 예상되는 금액 - 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격 - 리스기간이 리스이용자의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기위하여 부담하는 금액 당사는 리스부채를 재무상태표에서 다른 부채와 구분하여 표시합니다. 리스부채는 후속적으로 리스부채에 대한 이자를 반영하여 장부금액을 증액(유효이자율법을 사용)하고, 지급한 리스료를 반영하여 장부금액을 감액하여 측정합니다. 당사는 다음의 경우에 리스부채를 재측정하고 관련된 사용권자산에 대해 상응하는 조정을 합니다. - 리스기간이 변경되거나, 매수선택권 행사에 대한 평가의 변경을 발생시키는 상황의 변경이나 유의적인 사건이 발생하는 경우. 이러한 경우 리스부채는 수정된 리스료를 수정된 할인율로 할인하여 다시 측정합니다. - 지수나 요율(이율)의 변경이나 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되어 리스료가 변경되는 경우. 이러한 경우 리스부채는 수정된 리스료를 변경되지 않은 할인율로 할인하여 다시 측정합니다. 다만 변동이자율의 변동으로 리스료에 변동이 생긴 경우에는 그 이자율 변동을 반영하는 수정 할인율을 사용합니다. - 리스계약이 변경되고 별도 리스로 회계처리하지 않는 경우. 이러한 경우 리스부채는변경된 리스의 리스기간에 기초하여, 수정된 리스료를 리스변경 유효일 현재의 수정된 할인율로 할인하여 다시 측정합니다. 사용권자산은 리스부채의 최초 측정금액과 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브는 차감) 및 리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가를 차감한 금액으로 구성됩니다. 사용권자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 후속 측정합니다. 당사가 리스 조건에서 요구하는 대로 기초자산을 해체하고 제거하거나, 기초자산이 위치한 부지를 복구하거나, 기초자산 자체를 복구할 때 부담하는 원가의 추정치는 기업회계기준서 제1037호에 따라 인식하고 측정합니다. 그러한 원가가 재고자산을 생산하기 위하여 발생한 것이 아니라면, 원가가 사용권자산과 관련이 있는 경우 사용권자산 원가의 일부로 그 원가를 인식합니다. 리스기간 종료시점 이전에 리스이용자에게 기초자산의 소유권을 이전하는 경우나 사용권자산의 원가에 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것임이 반영되는 경우에, 리스이용자는 리스개시일부터 기초자산의 내용연수 종료시점까지 사용권자산을 감가상각하고 있습니다. 그 밖의 경우에는 리스이용자는 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지 사용권자산을 감가상각하고 있습니다. 당사는 사용권자산을 재무상태표에서 다른 자산과 구분하여 표시합니다. 당사는 사용권자산이 손상되었는지 결정하기 위하여 기업회계기준서 제1036호를 적용하며, 식별된 손상차손에 대한 회계처리는 '유형자산'의 회계정책(주석2의 2.9)에 설명되어 있습니다. 당사는 변동리스료(다만 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료는 제외)는 사용권자산과 리스부채의 측정에 포함하지 않으며, 그러한 리스료는 변동리스료를 유발하는 사건 또는 조건이 생기는 기간에 당기손익으로 인식합니다. 실무적 간편법으로 리스이용자는 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 이에 관련되는 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택할 수 있으며, 당사는 이러한 실무적 간편법을 사용하지 않고 있습니다. 하나의 리스요소와 하나 이상의 추가 리스요소나 비리스요소를 포함하는 계약에서 리스이용자는 리스요소의 상대적 개별가격과 비리스요소의 총 개별가격에 기초하여 계약 대가를 각 리스요소에 배분합니다. 1-2) 리스제공자인 경우 당사는 각 리스를 운용리스 또는 금융리스로 분류합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류하며 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지 않는 리스는 운용리스로 분류합니다. 당사가 중간리스제공자인 경우 당사는 상위리스와 전대리스를 두 개의 별도 계약으로 회계처리하고 있습니다. 당사는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 전대리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다. 당사는 정액 기준이나 다른 체계적인 기준으로 운용리스의 리스료를 수익으로 인식합니다. 다른 체계적인 기준이 기초자산의 사용으로 생기는 효익이 감소되는 형태를 더 잘 나타낸다면 당사는 그 기준을 적용합니다. 당사는 운용리스 체결과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 계약에 리스요소와 비리스요소가 포함되어 있는 경우, 당사는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약대가를 각 구성요소에 배분합니다. 2) 2019년 1월 1일 이전에 적용한 회계정책 리스조건이 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 리스는 금융리스로 분류합니다. 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류합니다. 2-1) 리스이용자인 경우 당사는 리스기간개시일에 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은 금액을 재무상태표에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다. 리스료는 매기 부채의 잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 이자비용과 리스부채의 상환액으로 배분하고 있습니다. 당해 적격자산의 일부로 자본화되는 경우를 제외한 금융원가는 발생 즉시 비용으로 인식하고 있습니다. 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다. 운용리스료는 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면 리스기간에 걸쳐 균등하게 배분된 금액을 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 운용리스에서 발생한 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다. 운용리스 계약시 리스인센티브를 받은 경우 이를 부채로 인식하고 있으며, 리스인센티브의 효익은 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면, 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 리스비용에서 차감하는 형식으로 인식하고 있습니다. 2-2) 리스제공자인 경우 당사는 금융리스의 경우, 금융리스의 리스순투자와 동일한 금액을 금융리스채권으로인식하고, 금융리스순투자 미회수분에 대하여 유효이자율법을 적용하여 이자수익을 인식하고 있습니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료수익을 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 수익으로 인식하고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후 정액기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식하고 있습니다. 2.5 외화환산 당사의 재무제표는 당사의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화(기능통화)로 표시하고 있습니다. 재무제표를 작성하기 위해 당사의 경영성과와 재무상태는 당사의 기능통화이면서 재무제표 작성을 위한 표시통화인 '원(KRW)'으로 표시하고 있습니다. 당사의 재무제표 작성에 있어서 해당 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는거래일의 환율로 기록됩니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간 말의 환율로 재환산하고 있습니다. 한편 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산 하지만, 역사적 원가로 측정되는 비화폐성 외화항목은 재환산하지 않습니다. 화폐성 항목의 외환차이는 다음을 제외하고는 발생하는 기간의 당기손익으로 인식하고 있습니다. - 미래 생산에 사용하기 위하여 건설중인자산과 관련되고, 외화차입금에 대한 이자비용 조정으로 간주되는 자산의 원가에 포함되는 외환차이 - 특정 외화위험을 회피하기 위한 거래에서 발생하는 외환차이 - 해외사업장과 관련하여 예측할 수 있는 미래에 결제할 계획도 없고 결제될 가능성도없는 채권이나 채무로서 해외사업장순투자의 일부를 구성하는 화폐성항목에서 발생하는 외환차이. 이러한 외환차이는 기타포괄손익으로 인식하고 순투자의 전부나 일부 처분시점에서 자본에서 당기손익으로 재분류하고 있습니다. 2.6 정부보조금 당사는 정부보조금에 부수되는 조건의 준수와 보조금 수취에 대한 합리적인 확신이 있을 경우에만 정부보조금을 인식하고 있습니다. 시장이자율보다 낮은 이자율인 정부대여금의 효익은 정부보조금으로 처리하고 있으며, 해당 정부보조금은 시장이자율에 기초하여 산정된 정부대여금 공정가치와 수취한 대가의 차이로 측정하고 있습니다. 자산관련 정부보조금은 자산의 장부금액을 결정할 때 차감하여 재무상태표에 표시하고 있습니다(유형자산 취득 관련 정부보조금 포함). 해당 정부보조금은 관련자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각비를 감소시키는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있습니다. 수익관련 정부보조금은 보전하려 하는 비용에 대응시키기 위해 체계적인 기준에 따라 해당 기간에 걸쳐 수익으로 인식하며, 이미 발생한 비용이나 손실에 대한 보전 또는 향후 관련원가의 발생 없이 당사에 제공되는 즉각적인 금융지원으로 수취하는 정부보조금은 수취할 권리가 발생하는 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.7 퇴직급여비용 확정기여형퇴직급여제도에 대한 기여금은 종업원이 이에 대하여 지급받을 자격이 있는 용역을 제공한 때 비용으로 인식하고 있습니다. 확정급여형퇴직급여제도의 경우, 확정급여채무는 독립된 보험계리법인에 의해 예측단위적립방식을 이용하여 매 보고기간 말에 보험수리적 평가를 수행하여 계산하고 있습니다. 보험수리적손익과 사외적립자산의 수익(순확정급여부채(자산)의 순이자에포함된 금액 제외) 및 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 순확정급여부채의 재측정요소는 재측정요소가 발생한 기간에 기타포괄손익으로 인식하고, 재무상태표에 즉시 반영하고 있습니다. 포괄손익계산서에 인식한 재측정요소는 이익잉여금으로 즉시인식하며, 후속기간에 당기손익으로 재분류되지 아니합니다. 과거근무원가는 제도의개정이나 축소가 일어날 때 또는 당사가 관련 구조조정원가나 해고급여를 인식할 때 중 이른 날에 비용으로 인식합니다. 당사는 정산이 일어나는 때에 확정급여제도의 정산 손익을 인식합니다. 순이자는 순확정급여부채(자산)에 대한 할인율을 적용하여 산출하고 있습니다. 확정급여원가의 구성요소는 근무원가(당기근무원가와 과거근무원가 및 축소와 정산으로 인한 손익)와 순이자비용(수익) 및 재측정요소로 구성되어 있습니다.근무원가는 매출원가 및 판매비와관리비로, 순이자비용(또는 순이자수익)은 금융원가로 인식하고 있으며, 재측정요소는 기타포괄손익에 인식하고 있습니다. 제도의 축소로 인한 손익은 과거근무원가로 처리하고 있습니다. 재무제표상 확정급여채무는 확정급여제도의 실제 과소적립액과 초과적립액을 표시하고 있습니다. 이러한 계산으로 산출된 초과적립액은 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래 기여금이 절감되는 방식으로 이용 가능한 경제적 효익의 현재가치를 가산한 금액을 한도로 자산으로 인식하고 있습니다. 2.8 법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있습니다. 1) 당기법인세 당기 법인세부담액은 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익항목 및 비과세항목이나 비공제항목 때문에 과세소득과 순이익은차이가 발생합니다. 당사의 당기법인세와 관련된 부채는 보고기간 말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 계산됩니다. 2) 이연법인세 이연법인세는 재무제표상 자산과 부채의 장부금액과 과세소득 산출시 사용되는 세무기준액과의 차이인 일시적차이와 관련하여 납부하거나 회수될 법인세 금액이며 부채법을 이용하여 회계처리합니다. 이연법인세부채는 일반적으로 모든 가산할 일시적차이에 대하여 인식됩니다. 이연법인세자산은 일반적으로 차감할 일시적차이가 사용될수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에, 모든 차 감할 일시적차이에 대하여 인식됩니다. 그러나 가산할 일시적차이가 영업권을 최초로 인식할 때 발생하거나, 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합 거래가 아니고 거래 당시에 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 발생하는 경우 이연법인세부채는 인식하지 아니합니다. 그리고 차감할 일시적차이가 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 않는 거래에서 발생하는 경우에는 이연법인세자산은 인식하지 않습니다. 당사가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측 가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 종속기업, 관계기업에 대한 투자자산 및 조인트벤처 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대하여 이연법인세부채를인식합니다. 또한 이러한 투자자산 및 투자지분과 관련된 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이의 혜택을 사용할 수 있을만큼 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 높고, 일시적차이가 예측 가능한 미래에 소멸할 가능성이 높은 경우에만 인식합니다. 이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간 말에 검토하고, 이연법인세자산의 전부 또는 일부가 회수될 수 있을만큼 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시킵니다. 이연법인세자산과 부채는 보고기간 말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및세법에 근거하여 당해 부채가 결제되거나 자산이 실현되는 회계기간에 적용될 것으로 예상되는 세율을 사용하여 측정합니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간 말 현재 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 법인세효과를 반영하였습니다. 이연법인세자산과 부채는 당사가 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으며, 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련하여 과세대상기업이 동일하거나 과세대상기업은 다르지만 당기법인세 부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있거나, 중요한 금액의 이연법인세부채가 결제되거나, 이연법인세자산이 회수될 미래에 각 회계기간마다 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계합니다. 이연법인세부채 또는 이연법인세자산이 공정가치모형을 사용하여 측정된 투자부동산에서 발생하는 경우, 동 투자부동산의 장부금액이 매각을 통하여 회수될 것이라는 반증 가능한 가정을 전제하고 있습니다. 따라서 이러한 가정에 대한 반증이 없다면, 이연법인세부채 또는 이연법인세자산의 측정에는 투자부동산 장부금액이 모두 매각을 통하여 회수되는 세효과를 반영합니다. 다만 투자부동산이 감가상각 대상자산으로서 매각을 위해 보유하기보다는 그 투자부동산에 내재된 대부분의 경제적 효익을 기간에 걸쳐 소비하는 것을 목적으로 하는 사업모형 하에서 보유하는 경우 이러한 가정이 반증됩니다. 3) 당기법인세와 이연법인세의 인식 당기법인세와 이연법인세는 동일 회계기간 또는 다른 회계기간에 기타포괄손익이나자본으로 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합으로부터 발생하는 경우를 제외하고는 수익이나 비용으로 인식하여 당기손익에 포함합니다. 사업결합시에는 법인세효과는 사업결합에 대한 회계처리에 포함되어 반영됩니다. 2.9 유형자산 유형자산은 원가로 측정하고 있으며 최초 인식 후에 취득원가에서 감가상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 당해 자산의 매입 또는 건설과 직접적으로 관련되어 발생한 지출로서 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가를 포함하고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 이를 제외한 유형자산은 아래에 제시된개별 자산별로 추정된 경제적 내용연수 동안 정액법으로 감가상각하고 있습니다. 자 산 내용연수(년) 건 물 10 ~ 40 구 축 물 10 ~ 40 기 계 장 치 8 ~ 15 차량운반구 5 기타유형자산 5 유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가에 비교하여 중요하다면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다. 유형자산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간 말에 재검토하고있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 유형자산을 처분하거나 사용이나 처분을 통한 미래 경제적 효익이 기대되지 않을 때 해당 유형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 유형자산의 제거로인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 유형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.10 투자부동산임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여 최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 10~40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다. 투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간 말에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 투자부동산을 처분하거나, 투자부동산의 사용을 영구히 중지하고 처분으로도 더 이상의 미래 경제적 효익을 기대할 수 없는 경우에 해당 투자부동산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 투자부동산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 투자부동산이 제거되는 시점의 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.11 무형자산 내용연수가 유한한 개별 취득하는 무형자산은 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식하며, 추정내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각비를 계상하고 있습니다. 무형자산의 내용연수 및 상각방법은 매 보고기간 말에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 내용연수가 비한정인 개별 취득하는 무형자산은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식합니다. 무형자산을 처분하거나 사용이나 처분을 통한 미래 경제적 효익이 기대되지 않을 때 해당 무형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 무형자산의 제거로인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 무형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.12 영업권을 제외한 유ㆍ무형자산의 손상 영업권을 제외한 유ㆍ무형자산은 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 매 보고기간말마다 검토하고 있으며, 자산손상을 시사하는 징후가 있는 경우에는 손상차손금액을 결정하기 위하여 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 당사는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없는 경우에는 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 공동자산은 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 개별 현금창출단위에 배분하며, 개별 현금창출단위로 배분할 수 없는 경우에는 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 배분될 수 있는 최소 현금창출단위집단에 배분하고 있습니다. 비한정내용연수를 가진 무형자산 또는 아직 사용할 수 없는 무형자산은 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 손상검사를 실시하고 있습니다. 회수가능액은 개별 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 과거기간에 인식한 손상차손을 환입하는 경우 개별 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액은 수정된 회수가능액과 과거기간에 손상차손을 인식하지 않았다면 현재 기록되어 있을 장부금액 중 작은 금액으로 결정하고 있으며, 해당 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.13 재고자산 재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 원가는 미착품을 제외하고는 평균법에 따라 결정하고 있습니다. 재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 금액입니다.매출원가는 재고자산 판매에 따른 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액으로인식하며, 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간의 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다. 2.14 충당부채충당부채는 과거의 사건으로 인한 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행할 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요될 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있을 경우에 인식하고 있습니다. 충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재 의무의 이행에 소요되는 지출에 대한 각 보고기간 말 현재 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 할인율은 부채의 고유한 위험과 화폐의 시간가치에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전 이자율입니다. 시간경과에 따른 충당부채의 증가는 발생시 금융원가로 당기손익에 인식하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이예상되는 경우 당사가 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하고 그 금액을신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에는 당해 변제금액을 자산으로 인식하고 있습니다. 매 보고기간 말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간 말 현재 최선의 추정치를반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적 효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. 2.15 금융상품금융자산 및 금융부채는 당사가 계약의 당사자가 되는 때에 당사의 재무상태표에 인식하고 있습니다. 금융자산 및 금융부채는 최초 인식시 공정가치로 측정하고 있습니다. 금융자산의 취득이나 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시 공정가치로 측정하고 있습니다. 금융자산의 취득이나 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시 금융자산 또는 금융부채의 공정가치에 차감하거나 가산하고 있습니다. 다만 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득이나 당기손익-공정가치측정금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.16 금융자산 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 모두 매매일에 인식하거나 제거하고 있습니다. 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 관련 시장의 규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 금융상품을 인도하는 계약조건에 따라 금융자산을 매입하거나 매도하는 계약입니다.모든 인식된 금융자산은 후속적으로 금융자산의 분류에 따라 상각후원가나 공정가치로 측정합니다.1) 금융자산의 분류다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 상각후원가로 측정합니다. - 계약상 현금흐름을 수취하기 위하여 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다. - 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다. 다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. - 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다. - 금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다. 상기 이외의 모든 금융자산은 후속적으로 당기손익-공정가치로 측정합니다. 상기에 기술한 내용에도 불구하고 당사는 금융자산의 최초 인식시점에 다음과 같은 취소불가능한 선택 또는 지정을 할 수 있습니다. - 특정 요건을 충족하는 경우 지분상품의 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시하는 선택을 할 수 있습니다. - 당기손익-공정가치측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우 상각후원가측정금융자산이나 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 요건을 충족하는 채무상품을 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다. 1-1) 상각후원가 및 유효이자율법 유효이자율법은 채무상품의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자수익을 배분하는 방법입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우를 제외하고는 유효이자율은 금융자산의 기대존속기간이나 그보다 짧은 기간에 걸쳐, 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트, 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하되 기대신용손실은 고려하지 않고 예상되는 미래현금수취액의 현재가치를 최초 인식시 총장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우 신용조정 유효이자율은 기대신용손실을 고려한 기대현금흐름의 현재가치를 최초 인식시점의 상각후원가로 할인하여 계산합니다. 금융자산의 상각후원가는 최초 인식시점에 측정한 금액에서 상환된 원금을 차감하고, 최초 인식금액과 만기금액의 차액에 유효이자율법을 적용하여 계산한 상각누계액을 가감한 금액에 손실충당금을 조정한 금액입니다. 금융자산의 총장부금액은 손실충당금을 조정하기 전 금융자산의 상각후원가입니다. 이자수익은 상각후원가와 기타포괄손익-공정가치로 후속측정하는 채무상품에 대해 유효이자율법을 적용하여 인식합니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산을 제외한 금융자산의 경우 이자수익은 금융자산의 총장부금액에 유효이자율을 적용하여 계산합니다(후속적으로 신용이 손상된 금융자산은 제외). 후속적으로 신용이 손상된 금융자산의 경우 이자수익은 금융자산의 상각후원가에 유효이자율을 적용하여 인식합니다. 만약 후속 보고기간에 신용이 손상된 금융상품의 신용위험이 개선되어 금융자산이 더 이상 손상되지 않는 경우 이자수익은 금융자산의 총장부금액에 유효이자율을 적용하여 인식합니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우 이자수익은 최초 인식시점부터 금융자산의 상각후원가에 신용조정 유효이자율을 적용하여 인식합니다. 후속적으로 금융자산의 신용위험이 개선되어 금융자산이 더 이상 손상되지 않는 경우에도 이자수익의 계산을 총장부금액 기준으로 변경하지 아니합니다. 이자수익은 당기손익으로 인식하며 '금융이익-유효이자율법에 따른 이자수익' 항목으로 계상하고 있습니다. 1-2) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 분류되는 채무상품 최초 인식시점에 채무상품은 공정가치에 거래원가를 가산하여 측정합니다. 후속적으로 외화환산손익,손상차손(환입) 및 유효이자율법에 따른 이자수익의 결과에 따른 채무상품의 장부금액 변동은 당기손익으로 인식합니다. 당기손익으로 인식되는 금액은 채무상품이 상각후원가로 측정되었더라면 당기손익으로 인식되었을 금액과 동일합니다. 이를 제외한 채무상품의 모든 장부금액의 변동은 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 채무상품이 제거될 때 기타포괄손익으로 인식되었던 누적손익은 당기손익으로 재분류됩니다. 1-3) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정된 지분상품 당사는 최초 인식시점에 지분상품에 대한 투자를 기타포괄손익-공정가치 항목으로 지정하는 취소 불가능한 선택(상품별)을 할 수 있습니다. 만일 지분상품이 단기매매항목이거나 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부 대가인 경우에는 기타포괄손익-공정가치측정항목으로의 지정은 허용되지 아니합니다. 다음의 경우 금융자산은 단기매매항목에 해당합니다. - 주로 단기간에 매각할 목적으로 취득하는 경우 - 최초 인식시점에 공동으로 관리하는 특정 금융상품 포트폴리오의 일부로 운용 형태가 단기적 이익 획득 목적이라는 증거가 있는 경우 - 파생상품(금융보증계약인 파생상품이나 위험회피항목으로 지정되고 효과적인 파생상품은 제외) 기타포괄손익-공정가치항목에 해당하는 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시 공정가치에 거래원가를 가산하여 인식합니다. 후속적으로 공정가치로 측정하며 공정가치의 변동에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 지분상품이 처분되는 시점에 누적손익은 당기손익으로 재분류되지 않으며 이익잉여금으로 대체됩니다. 지분상품에 대한 투자의 배당금이 명백하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 그러한 배당금은 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익으로 인식합니다. 배당금은 '금융이익' 항목으로 계상하고 있습니다. 1-4) 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정 요건을 충족하지 않는 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정합니다. - 단기매매항목이 아니고 사업결합에서의 조건부 대가가 아닌 지분상품에 대해 최초인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정하지 않은 경우 동 지분상품은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다. - 상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하지 못하는 채무상품(상기 1-1) 및 1-2) 참고)은 당기손익-공정가치측정항목으로분류합니다. 또한 당기손익-공정가치측정항목으로의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나 그에 따른 손익을 인식하는 경우에 측정 또는 인식상 발생하는 불일치(회계 불일치)를 제거하거나 유의적으로 감소시킨다면 상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하는 채무상품을 최초 인식시점에 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융자산은 매 보고기간말 공정가치로 측정하며, 위험회피관계로 지정된 부분을 제외한 공정가치 변동에 따른 손익을 당기손익으로 인식합니다. 당기손익으로 인식한 순손익에는 금융자산으로부터 획득한 배당금이 포함되어 있으며 '기타영업외손익' 항목으로 계상하고 있습니다. 한편 당기손익-공정가치측정금융자산에서 발생한 이자수익은 '금융이익-기타' 항목으로 계상하고 있습니다. 2) 외화환산손익 외화로 표시되는 금융자산의 장부금액은 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다. - 상각후원가로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. - 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품의 경우(위험회피관계로 지정된 부분제외) 채무상품의 상각후원가의 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. 이를 제외한 환율차이는 평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다. - 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. - 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 경우 평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다. 3) 금융자산의 손상 당사는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자, 리스채권, 매출채권 및 계약자산과 금융보증계약에 대한 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 기대신용손실의 금액은 매 보고기간에 금융상품의 최초 인식 이후 신용위험의 변동을 반영하여 갱신됩니다. 당사는 매출채권, 계약자산 및 리스채권에 대해 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 이러한 금융자산에 대한 기대신용손실은 당사의 과거 신용손실 경험에 기초한 충당금 설정률표를 사용하여 추정하며, 차입자 특유의 요소와 일반적인 경제 상황 및 적절하다면 화폐의 시간가치를 포함한 현재와 미래 예측 방향에 대한 평가를 통해 조정됩니다. 이를 제외한 금융자산에 대해서는 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 그러나 최초 인식 후 금융자산의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우 당사는 금융상품의 기대신용손실을 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정합니다. 전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실을 의미합니다. 반대로 12개월 기대신용손실은 보고기간말 후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인해 기대되는 전체기간 기대신용손실의 일부를 의미합니다. 3-1) 신용위험의 유의적 증가 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 보고기간 말의 금융상품에 대한 채무불이행 발생위험을 최초 인식일의 채무불이행 발생위험과 비교합니다. 이러한 평가를 하기 위해 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 과거 경험 및 미래전망 정보를 포함하여 합리적이고 뒷받침될 수 있는 양적ㆍ질적정보를 모두 고려합니다. 당사가 이용하는 미래전망 정보에는 경제전문가 보고서와 재무분석가, 정부기관, 관련 싱크탱크 및 유사기관 등에서 얻은 당사의 차입자가 영위하는 산업의 미래전망뿐 만 아니라 당사의 핵심영업과 관련된 현재 및 미래 경제정보에 대한 다양한 외부자료를 고려하는 것이 포함됩니다. 특히 최초 인식 후에 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 다음의 사항을 고려하고 있습니다. - 금융상품의 (이용할 수 있는 경우) 외부 또는 내부 신용등급의 실제 또는 예상되는 유의적인 악화 - 특정 금융상품의 신용위험에 대한 외부 시장지표의 유의적인 악화. 예를 들어 신용스프레드, 차입자에 대한 신용부도스왑가격의 유의적인 증가 또는 금융자산의 공정가치가 상각후원가에 미달하는 기간이나 정도 - 차입자의 영업성과의 실제 또는 예상되는 유의적인 악화 - 현재에 존재하거나 미래에 예측되는 사업적, 재무적, 경제적 상황의 불리한 변동으로서차입자가 채무를 지급할 수 있는 능력에 유의적인 하락을 일으킬 것으로 예상되는 변동 - 같은 차입자의 그 밖의 금융상품에 대한 신용위험의 유의적인 증가 - 차입자의 규제상ㆍ경제적ㆍ기술적 환경의 실제 또는 예상되는 유의적인 불리한 변동으로서 채무를 지급할 수 있는 차입자의 능력에 유의적인 하락을 일으키는 변동 이러한 평가 결과와 상관 없이 계약상 지급이 30일을 초과하여 연체되는 경우에는 이를 반증하는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보가 없다면 금융상품의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가하였다고 간주합니다. 상기 사항에도 불구하고 당사는 보고기간 말에 금융상품이 낮은 신용위험을 갖는다고 결정하는 경우에는 해당 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않았다고 보고 있습니다. (1) 금융상품의 채무불이행 발생 위험이 낮고 (2) 단기적으로 차입자가 계약상 현금흐름 지급의무를 이행할 수 있는 강한 능력을 갖고 있으며 (3) 장기적으로는 경제 환경과 사업 환경의 불리한 변화 때문에 차입자가 계약상 현금흐름 지급의무를 이행할 수 있는 능력이 약해질 수도 있으나 반드시 약해지지는 않는 경우에 금융상품이 낮은 신용위험을 갖는다고 결정합니다. 당사는 국제적인 통념에 따라 외부신용등급이 '투자등급'에 해당하는 금융자산 또는 외부신용등급을 이용할 수 없는 경우에 내부등급이 '정상'에 해당하는 금융자산은 낮은 신용위험을 갖는다고 판단합니다. '정상'은 거래상대방이 견실한 재무상태를 가지고 있으며 연체된 금액이 없다는 것을 의미합니다. 금융보증계약의 경우 당사가 취소 불가능한 약정의 당사자가 된 날이 손상 목적의 금융상품을 평가하기 위한 목적의 최초 인식일입니다. 금융보증계약의 최초 인식 이후 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 특정 채무자가 계약을 이행하지 못할 위험의 변동을 고려합니다. 당사는 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 판단하기 위해 사용되는 요건의 효과성을 정기적으로 검토하고 있으며, 그러한 요건이 연체가 되기 전에 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 판단할 수 있다는 확신을 갖는데 적절하도록 그러한 요건을 수정하고 있습니다. 3-2) 채무불이행의 정의 당사는 과거 경험상 다음 기준 중 하나를 충족하는 금융자산은 일반적으로 회수가능하지 않다는 점을 나타내므로, 다음 사항들은 내부 신용위험관리목적상 채무불이행 사건을 구성하는 것으로 간주합니다. - 차입자가 계약이행조건을 위반한 경우 상기의 분석과 무관하게 당사는 채무불이행을 더 늦게 인식하는 요건이 보다 적절하다는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보가 없다면 금융자산이 90일을 초과하여 연체하는 경우에 채무불이행이 발생하였다고 간주합니다. 3-3) 신용이 손상된 금융자산 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 생긴 경우에 해당 금융자산의 신용은 손상된 것입니다. 금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음의 사건에 대한 관측 가능한 정보를 포함하고 있습니다. - 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움 - 채무불이행이나 연체 같은 계약위반 (상기 3-2) 참고) - 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적 또는 계약상 이유로 인한 차입조건의 불가피한 완화 - 입자의 파산 가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐 - 재무적 어려움으로 해당 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 3-4) 제각정책 차입자가 청산하거나 파산 절차를 개시하는 때 또는 매출채권의 경우 연체기간이 2년을 초과하는 때 중 빠른 날과 같이 차입자가 심각한 재무적 어려움을 겪고 있다는 점을 나타내는 정보가 있으며 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우에 금융자산을 제각합니다. 제각된 금융자산은 적절한 경우 법률 자문을 고려하여 당사의 회수절차에 따른 집행 활동의 대상이 될 수 있습니다. 3-5) 기대신용손실의 측정 및 인식 기대신용손실의 측정은 채무불이행 발생확률, 채무불이행시 손실률(즉 채무불이행이 발생했을 때 손실의 크기) 및 채무불이행에 대한 노출액에 따라 결정됩니다. 채무불이행 발생확률 및 채무불이행시 손실률은 상기에서 기술한 바와 같이 과거정보에 기초하며 미래전망 정보에 의해 조정됩니다. 금융자산의 채무불이행에 대한 노출액은 보고기간 말 그 자산의 총장부금액을 나타내며, 금융보증계약의 경우 보고기간 말의 사용금액에 과거 추세와 채무자의 특정 미래 재무적 필요성에 대한 당사의 이해 및 기타 관련된 미래전망 정보에 기초한 채무불이행 시점까지 미래에 사용될 것으로 예상되는 금액을 포함하고 있습니다. 금융자산의 경우 기대신용손실은 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상되는 모든 현금흐름의 차이를 최초 유효이자율로 할인한 금액입니다. 리스채권의 경우 기대신용손실을 산정하기 위한 현금흐름은 기업회계기준서제1116호 '리스'에 따라 리스채권을 측정할 때 사용한 현금흐름과 일관됩니다. 금융보증계약의 경우 당사는 보증대상 금융상품의 계약조건에 따라 채무자의 채무불이행 사건에 대해서만 지급할 것을 요구받으며, 기대신용손실은 발생한 신용손실에 대해 피보증인에게 변제할 것으로 예상되는 금액에서 피보증인, 채무자, 그 밖의 제3자에게서 수취할 것으로 예상되는 금액을 차감하여 산정하고 있습니다. 전기에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 금융상품에 대한 손실충당금을 측정하였으나 당기에 더는 전체기간 기대신용손실의 요건에 해당하지 않는다고 판단하는 경우에는 당기말에 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다(간편법 적용 대상 금융자산 제외). 모든 금융자산에 대한 손상 관련 손익은 당기손익으로 인식하며 손실충당금 계정을 통해 해당 자산의 장부금액을 조정합니다. 다만 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자의 경우에는 기타포괄손익으로 인식하여 손익누계액에 누적되며 재무상태표에서 금융자산의 장부금액을 줄이지 아니합니다. 4) 금융자산의 제거 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 다른 기업에게 이전할 때에만 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지도 않고 보유하지도 않으며, 양도한 금융자산을 계속하여 통제하고 있다면, 당사는당해 금융자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하고 있습니다. 만약 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있다면, 당사는 당해 금융자산을 계속 인식하고 수취한 대가는 담보 차입으로 인식하고 있습니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산을 제거하는 경우, 당해 자산의 장부금액과 수취하거나 수취할 대가의 합계의 차이를 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자를 제거하는 경우 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류합니다. 반면에 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정한 지분상품에 대한 투자는 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류하지 않으나 이익잉여금으로 대체합니다. 2.17 금융부채와 지분상품 1) 금융부채ㆍ자본 분류 채무상품과 지분상품은 계약의 실질 및 금융부채와 지분상품의 정의에 따라 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다. 2) 지분상품 지분상품은 기업의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약입니다. 당사가 발행한 지분상품은 발행금액에서 직접발행원가를 차감한 순액으로인식하고 있습니다. 자기지분상품을 재취득하는 경우, 이러한 지분상품은 자본에서 직접 차감하고 있습니 다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 않습니다. 3) 금융부채 모든 금융부채는 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하거나 당기손익-공정가치로 측정합니다. 그러나 금융자산의 양도가 제거요건을 충족하지 못하거나 지속적 관여 접근법이 적용되는 경우에 발생하는 금융부채와 발행한 금융보증계약은 아래에 기술하고 있는 특정한 회계정책에 따라 측정됩니다. 4) 당기손익-공정가치측정금융부채금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우 당기손익-공정가치측정금융부채로 분류하고 있습니다. 다음의 경우 금융부채는 단기매매항목에 해당합니다. - 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 취득한 경우 - 최초 인식시점에, 공동으로 관리하는 특정 금융상품 포트폴리오의 일부로 운용 형태가 단기적 이익 획득 목적이라는 증거가 있는 경우 - 파생상품(금융보증계약인 파생상품이나 위험회피항목으로 지정되고 효과적인 파생상품은 제외) 다음의 경우 단기매매항목이 아니거나 또는 사업결합의 일부로 취득자가 지급하는 조건부 대가가 아닌 금융부채는 최초 인식시점에 당기손익인식항목으로 지정할 수있습니다. - 당기손익인식항목으로 지정함으로써, 지정하지 않았더라면 발생할 수 있는 측정이나 인식상의 불일치를 제거하거나 상당히 감소시킬 수 있는 경우 - 금융부채가 당사의 문서화된 위험관리나 투자전략에 따라 금융상품집합(금융자산, 금융부채 또는 금융자산과 금융부채의 조합으로 구성된 집합)의 일부를 구성하고, 공정가치 기준으로 관리하고 그 성과를 평가하며, 그 정보를 내부적으로 제공하는 경우 - 금융부채가 하나 이상의 내재파생상품을 포함하는 계약의 일부를 구성하고 기업회계기준서 제1109호에 따라 합성계약 전체(자산 또는 부채)를 당기손익인식항목으로지정할 수 있는 경우 당기손익-공정가치측정금융부채는 공정가치로 측정하며 위험회피회계로 지정된 부분을 제외한 공정가치의 변동으로 인해 발생하는 평가손익은 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치측정금융부채에 대해 지급한 이자비용은 '당기손익-공정가치측정금융부채 관련손익'의 항목으로 '기타영업외비용'에서 인식하고 있습니다. 그러나 금융부채를 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정하는 경우에 부채의 신용위험 변동으로 인한 금융부채의 공정가치 변동금액은 부채의 신용위험 변동효과를 기타포괄손익으로 인식하는 것이 당기손익에 회계불일치를 일으키거나 확대하는 것이 아니라면 기타포괄손익으로 인식합니다. 부채의 나머지 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익으로 인식된 금융부채의 신용위험으로 인한 공정가치 변동은 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않으며, 대신 금융부채가 제거될 때 이익잉여금으로 대체됩니다. 당기손익-공정가치측정항목으로 지정된 금융보증계약에서 발생한 손익은 당기손익으로 인식합니다.5) 상각후원가측정금융부채금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우에 해당하지 않는 경우 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다. 유효이자율법은 금융부채의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자비용을 배분하는 방법입니다. 유효이자율은 금융부채의 기대존속기간이나 (적절하다면) 더 짧은 기간에 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소임), 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하여 예상되는 미래현금지급액의 현재가치를 최초 인식시 순장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다. 6) 금융보증부채금융보증계약은 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정 채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 발행자가 특정금액을 지급하여야 하는 계약입니다.금융보증부채는 공정가치로 최초 측정하며, 당기손익인식항목으로 지정되거나 자산의 양도로 인해 발생한 것이 아니라면 다음 중 큰 금액으로 후속측정하여야 합니다. - 기업회계기준서 제1109호에 따라 산정한 손실충당금(상기 '금융자산' 참고) - 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액 7) 외화환산손익외화로 표시되는 금융부채는 보고기간 말 시점의 상각후원가로 측정하며 외화환산손익은 금융상품의 상각후원가에 기초하여 산정됩니다. 위험회피관계로 지정된 부분을 제외한 금융부채의 외화환산손익은 '기타영업외비용' 항목에 당기손익으로 인식됩니다. 외화위험을 회피하기 위한 위험회피수단으로 지정된 경우에 외화환산손익은 기타포괄손익으로 인식되며 자본에 별도의 항목으로 누적됩니다. 외화로 표시되는 금융부채의 공정가치는 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다. 당기손익-공정가치로 측정되는 금융부채의 경우 외화환산요소는 공정가치손익의 일부를 구성하며 당기손익으로 인식됩니다(위험회피회계로 지정된 부분 제외). 8) 금융부채의 제거 당사는 당사의 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다. 제거되는 금융부채의 장부금액과 지급하거나 지급할 대가의 차이는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 기존 대여자와 실질적으로 다른 조건으로 채무상품을 교환한 경우에 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 금융부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 이와 마찬가지로 기존 금융부채(또는 금융부채의 일부)의 조건이 실질적으로 변경된 경우에도 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 지급한 수수료에서 수취한 수수료를 차감한 수수료 순액을 포함한 새로운 조건에 따른 현금흐름을 최초 유효이자율로 할인한 현재가치가 기존 금융부채의 나머지 현금흐름의 현재가치와 적어도 10% 이상이라면 조건이 실질적으로 달라진 것으로 간주합니다. 조건변경이 실질적이지 않다면 조건변경 전 부채의 장부금액과 조건변경 후 현금흐름의 현재가치의 차이는 변경에 따른 손익으로 '기타영업외손익' 항목으로 인식합니다. 2.18 온실가스 배출권 할당 및 거래제도 관련 회계처리당사가 '온실가스 배출권 할당 및 거래제도'와 관련하여 온실가스 배출권과 배출부채에 대해 적용한 회계정책은 아래와 같습니다.당사는 '온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률'에 따라 설정된 온실가스 배출허용총량의 범위에서 개별 온실가스 배출업체에 할당되는 온실가스배출 허용량을 무료로 할당받고 있습니다. 동 배출권은 계획기간동안 매년 지급되고 있으며, 당사는 실제 배출량에 대응하여 동일한 수의 배출권을 제출하여야 합니다.1) 온실가스 배출권온실가스 배출권은 정부에서 무상으로 할당받은 배출권과 매입 배출권으로 구성됩니다. 무상할당 배출권은 정부로부터 할당받는 시점에는 자산의 인식 요건을 충족하지 못하여 자산을 인식하지 않고, 할당에 부여된 의무가 완료되는 이행연도 말에 자산의인식요건을 충족합니다. 매입 배출권은 할당받은 배출권과는 다르게 취득 시점에 자산으로 인식합니다.자산을 인식하는 시점에 무상할당 배출권은 비화폐성 정부보조금 회계처리를 준용하여 명목가액 영(0)으로 인식하며, 매입 배출권은 취득에 소요되는 원가에 취득에 직접 관련되어 있고 정상적으로 발생하는 그 밖의 원가를 가산하여 원가로 인식하고 있습니다. 자산의 인식요건을 만족하는 배출권에 대해 회사는 이행하기 위한 목적으로 보유하는 배출권은 무형자산으로, 단기간의 매매차익을 얻기 위하여 보유하는 배출권은 유동자산으로 분류하고 있습니다. 무형자산으로 분류된 배출권은 최초 인식 후에 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있으며, 단기간의 매매차익을 얻기 위하여 보유하는 배출권은 취득 후 매 보고기간말에 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동분은 당기손익으로 인식하고 있습니다.온실가스 배출권은 정부에 제출하거나 매각하거나 사용할 수 없게 되어 더 이상 미래경제적효익이 예상되지 않을 때 제거하고 있습니다.무상할당 배출권에 부여된 의무의 이행이 완료되지 않아 자산의 인식요건을 만족하지 못하는 상황에서 이행연도 종료일 전에 무상할당 배출권을 매각한 경우에는 매각금액을 이연수익으로 인식하고, 매각한 무상할당 배출권이 자산의 인식요건을 만족하는 시점에 이연수익을 배출원가와 상계합니다. 매입 배출권을 매각하는 경우에는 그 처분손익을 영업외손익으로 분류합니다.2) 배출부채배출부채는 온실가스를 배출하여 정부에 배출권을 제출해야 하는 현재의무로서, 해당 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 높고, 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 해당 이행연도 분으로 무상할당 받은 배출권 수량을 초과하는 배출량에 대한 의무를 이행하는 데에 소요될 것으로 예상되는 지출로 측정하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 때 제거하고 있습니다. 3. 중요한 회계적 추정과 가정 주석 2에서 기술된 당사의 회계정책을 적용함에 있어서, 경영진은 다른 자료로부터 쉽게 식별할 수 없는 자산과 부채의 장부금액에 대한 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 추정과 기초적인 가정은 계속하여 검토됩니다. 회계추정에 대한 수정은 그러한 수정이 오직 당해 기간에만 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간에 인식되며, 당기와 미래 기간 모두 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간과 미래 기간에 인식됩니다. 차기 회계연도 내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 수정사항을 야기할 수 있는 중요한 위험요소를 가지고 있는 보고기간 말 현재의 미래에 관한 주요 가정 및 기타 추정불확실성의 주요 원천은 다음과 같습니다. 1) 확정급여부채 당사는 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 확정급여채무는 매 보고기간말에 보험수리적 평가를 수행하여 계산되며, 이러한 보험수리적 평가방법을 적용하기 위해서는 할인율, 기대 임금상승률, 사망률 등에 대한 가정을 추정하는 것이 필요합니다. 퇴직급여제도는 장기간이라는 성격으로 인하여 이러한 추정에 중요한 불확실성을 포함하고 있습니다. 당기말 현재 순확정급여부채는 3,323,725,948원 (전기말: 2,583,885,268원)이며, 세부사항은 재무제표에 대한 주석 18 에서 기술 하고 있습니다.2) 유형자산 내용연수주석 2.9에 기술된 바와 같이 당사는 매 보고기간 말에 유형자산의 추정내용연수를 검토하고 있습니다. 3) 손상검사 - 종속기업투자주식종속기업투자주식 회수가능액 평가에 따르면, 경영진은 종속기업투자주식 회수가능액은 차기연도 사업계획 달성 여부에 가장 민감하게 영향을 받을 것이라고 판단하였습니다. 사업계획은 이사회에서 검토하고 승인한 것으로서, 현재 및 예상되는 시장상황을 기반으로 한 수익, 급여 및 간접비용의 추정치로 구성됩니다. 각 종속기업에서 발생하는 원가의 대부분을 경영진이 관리할 수 있으나, 사업의 성격과 불안정한 시장상황으로 인하여 수익 추정에는 불확실성이 내재되어 있습니다. 4. 사용제한 금융 상품 당 기 말 및 전기말 현재 사용이 제한된 예금 등의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 금융기관명 당기말 전기말 사용제한사유 단기금융상품 기업은행 750,000,000 800,000,000 차입금에 대한 질권설정 장기금융상품 신한은행 외 7,500,000 7,500,000 당좌개설보증금 합 계 757,500,000 807,500,000 5. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 당기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 출자금 한국제지공업조합 2,500,000 2,500,000 한국제지자원진흥원 28,163,500 28,163,500 신협 19,151 19,151 합 계 30,682,651 30,682,651 6. 매출채권 및 기타채권 (1) 당기말 및 전기말 현재 당사의 매출채권 및 기타채권의 내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기타수취채권 기타장기수취채권 합계 일반 채권 45,534,255,241 835,712,097 74,516,180 5,000,000 46,449,483,518 특수관계자 채권 13,796,989,112 529,650 - 73,638,181 13,871,156,943 차감: 손실충당금 (2,544,904,973) (87,856,000) - - (2,632,760,973) 합 계 56,786,339,380 748,385,747 74,516,180 78,638,181 57,687,879,488 (전기말) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기타수취채권 기타장기수취채권 합계 일반 채권 58,934,669,848 614,351,703 82,334,401 15,000,000 59,646,355,952 특수관계자 채권 14,700,594,313 335,610 - 71,797,226 14,772,727,149 차감: 손실충당금 (2,681,911,806) (87,856,000) - - (2,769,767,806) 합 계 70,953,352,355 526,831,313 82,334,401 86,797,226 71,649,315,295 (2) 신용위험 및 손실충당금 상기 매출채권 및 기타채권은 상각후원가측정금융자산으로 분류되며 상각후원가로 측정됩니다. 제품 매출에 대한 평균 신용공여기간은 대금 청구일로부터 90일입니다. 과거 경험상회수기일이 1년 이상 경과한 채권은 일반적으로 회수되지 않으므로 전액 손실충당금을 설정하고 있습니다. 90일 초과 1년 이내의 매출채권에 대해서는 거래상대방에 대한 개별분석을 통해 손실충당금을 산출하고, 개별분석에 해당되지 않는 채권은 과거의 대손경험률로 산출하여 손실충당금을 설정하고 있습니다. 상기 손실충당금 설정 대상 채권에는 보고기간 종료일 현재 회수기일이 경과하였으나 신용등급에 중요한 변동이 없거나, 90일 초과 경과분 채권 중 회수가능성이 없다고 판단하여 담보설정한 부분을 제외하고 있습니다. 1) 당기말 및 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권 및 기타채권은 존재하지 않습니다. 2) 당기말 및 전기말 현재 손상된 매출채권 및 기타채권의 연령분석내역(채권발생일 기준)은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 3개월~6개월 6개월~12개월 1년 초과 합계 매출채권 431,498,958 311,064,576 1,802,341,439 2,544,904,973 미수금 - - 87,856,000 87,856,000 합 계 431,498,958 311,064,576 1,890,197,439 2,632,760,973 (전기말) (단위: 원) 구 분 3개월~6개월 6개월~12개월 1년 초과 합계 매출채권 237,154,940 - 2,444,756,866 2,681,911,806 미수금 - - 87,856,000 87,856,000 합 계 237,154,940 - 2,532,612,866 2,769,767,806 3) 당기 및 전기 중 매출채권 및 기타채권 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.(당기) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기초 2,681,911,806 87,856,000 대손상각비 311,204,679 - 제각 (448,211,512) - 기말 2,544,904,973 87,856,000 (전기) (단위: 원) 구 분 매출채권 미수금 기초 1,992,996,756 87,856,000 대손상각비 1,134,944,059 - 제각 (446,029,009) - 기말 2,681,911,806 87,856,000 당사는 중요한 채권에 대해 개별분석을 통해 손실충당금을 산출하고, 개별분석에 해당되지 않는 채권은 과거의 대손경험률을 적용하여 손실충당금으로 설정하고 있습니다. 사고채권(부도, 청산, 파산, 법정관리, 화의, 실종, 완전자본잠식 등)에 대하여는 개별분석으로 채권별 회수가능성을 검토하며 담보설정분을 제외하고 손실충당금을 100% 설정하고 있습니다. 개별분석에 해당되지 않는 채권에 대해서는 최근 3년간 발생한 평균대손율을 당해 연도말 현재의 채권잔액에 적용하여 손실충당금을 설정하며, 최근 3년간의 평균대손율은 당해연도 최근 3년 평균 채권잔액에 대한 최근 3개연도의 실제 대손발생액을 근거로 산정하고 있습니다. 7. 재고자산 당기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 취득원가 평가손실충당금 장부가액 취득원가 평가손실충당금 장부가액 상 품 203,330,474 - 203,330,474 650,608,885 - 650,608,885 제 품 15,468,778,646 (863,457,511) 14,605,321,135 16,466,491,041 (7,446,688) 16,459,044,353 원 재 료 10,205,745,904 - 10,205,745,904 10,944,706,839 - 10,944,706,839 부 재 료 1,093,583,417 - 1,093,583,417 1,282,037,034 - 1,282,037,034 저 장 품 8,146,406,749 - 8,146,406,749 6,262,972,853 - 6,262,972,853 미 착 품 6,904,818,773 - 6,904,818,773 8,693,356,210 - 8,693,356,210 합 계 42,022,663,963 (863,457,511) 41,159,206,452 44,300,172,862 (7,446,688) 44,292,726,174 당사는 재고자산의 시가가 취득원가보다 하락한 경우에는 저가법을 사용하여 재무상태표가액으로 하고 있습니다. 한편, 저가법 적용으로 인해 당기 및 전기에 매출원가에 가산(차감)된 재고자산평가손실(환 입) 은 각각 856,010,823원 및 (175,531,239)원 입니다. 8. 종속기업 투자 (1) 당기말 및 전기말 현재 당사의 종속기업에 대한 투자자산 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 종속기업명 소재지 당기말지분율(%) 당기말 전기말 취득원가 장부가액(*1) 취득원가 장부가액(*1) 경산제지(주) 대한민국 100.00 25,064,115,470 33,098,073,894 25,064,115,470 33,098,073,894 유진판지(주) (*2) 대한민국 100.00 31,818,926,650 26,122,082,337 26,818,926,650 21,122,082,337 제일산업(주)(*2) 대한민국 100.00 111,294,148,010 123,339,915,046 96,294,148,010 108,339,915,046 (주)에이팩(*2) 대한민국 100.00 35,000,000,000 34,473,115,915 32,000,000,000 31,473,115,915 에이피리싸이클링(주) 대한민국 100.00 4,500,000,000 3,467,651,713 4,500,000,000 3,467,651,713 합 계 207,677,190,130 220,500,838,905 184,677,190,130 197,500,838,905 (*1) 한국채택국제회계기준 전환일 현재 과거회계기준에서 계상된 장부가액을 간주원가로 사용하였습니다. (*2) 당기 중 종속기업인 제일산업(주), 유진판지(주), (주)에이팩의 유상증자 참여로 취득원가 및 장부가액이 23,000,000,000원 증가하였습니다. (2) 당기말 및 전기말 현재 각 종속기업의 요약 재무상태는 아래와 같습니다.(당기말) (단위: 원) 회사명 자산총액 부채총액 자본총액 매출액 당기순손익 총포괄손익 경산제지(주) 85,808,210,758 22,667,176,801 63,141,033,957 84,917,138,660 11,280,175,918 11,091,470,579 유진판지(주) 58,001,986,453 34,735,049,822 23,266,936,631 94,172,341,094 68,858,627 (26,793,626) 제일산업(주) 223,023,041,067 109,260,973,147 113,762,067,920 227,936,044,599 2,624,931,403 2,123,734,344 (주)에이팩 61,992,834,293 24,503,663,146 37,489,171,147 71,770,256,847 1,701,417,485 1,493,142,534 에이피리싸이클링(주) 4,647,242,244 962,984,749 3,684,257,495 12,900,069,463 (103,231,254) (103,231,254) (전기말) (단위: 원) 회사명 자산총액 부채총액 자본총액 매출액 당기순손익 총포괄손익 경산제지(주) 76,715,185,398 24,665,622,020 52,049,563,378 104,309,759,493 18,617,393,177 18,731,078,255 유진판지(주) 56,479,569,161 38,159,629,304 18,319,939,857 94,019,527,231 869,600,981 699,828,651 제일산업(주) 197,406,835,975 100,695,436,399 96,711,399,576 222,923,665,988 (3,542,533,372) (3,880,333,152) (주)에이팩 64,074,311,256 31,062,424,824 33,011,886,432 75,343,013,129 (2,197,058,092) (2,384,381,502) 에이피리싸이클링(주) 4,466,478,697 678,989,948 3,787,488,749 15,725,760,213 145,550,563 145,550,563 9. 기타자산 당 기말 및 전기말 현재 당사의 기타자산의 장부가액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 선급금 155,516,000 55,516,000 선급비용 425,053,374 437,809,486 합 계 580,569,374 493,325,486 10. 유형자산 (1) 당기말 및 전기말 현재 유형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 취득원가 감가상각누계액 정부보조금 손상차손누계액 장부금액 토지 118,746,609,255 - - - 118,746,609,255 건물 86,161,639,609 (43,237,779,998) - - 42,923,859,611 구축물 18,386,841,782 (13,825,272,595) - - 4,561,569,187 기계장치 407,500,232,963 (307,151,547,756) (535,001,002) (1,578,742,224) 98,234,941,981 차량운반구 400,339,977 (266,211,450) - - 134,128,527 기타의유형자산 4,491,089,922 (3,946,606,638) - - 544,483,284 건설중인자산 1,888,268,792 - - - 1,888,268,792 합 계 637,575,022,300 (368,427,418,437) (535,001,002) (1,578,742,224) 267,033,860,637 (전기말) (단위: 원) 구 분 취득원가 감가상각누계액 정부보조금 손상차손누계액 장부금액 토지 118,557,399,360 - - - 118,557,399,360 건물 83,461,978,242 (41,368,016,742) - - 42,093,961,500 구축물 16,728,697,008 (13,553,846,321) - - 3,174,850,687 기계장치 379,788,174,861 (300,185,848,673) (575,001,002) (1,578,742,224) 77,448,582,962 차량운반구 425,705,755 (273,791,482) - - 151,914,273 기타의유형자산 4,592,135,153 (3,954,840,188) - - 637,294,965 건설중인자산 6,897,936,460 - - - 6,897,936,460 합 계 610,452,026,839 (359,336,343,406) (575,001,002) (1,578,742,224) 248,961,940,207 (2) 당기 및 전기 중 유형자산 장부금액의 주요 변동내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 원) 구 분 기초 취득액 처분액 감가상각비 대체증(감)액 기말 토지 118,557,399,360 189,209,895 - - - 118,746,609,255 건물 42,093,961,500 393,106,295 (595,245,397) (2,305,806,962) 3,337,844,175 42,923,859,611 구축물 3,174,850,687 2,235,500 - (271,426,274) 1,655,909,274 4,561,569,187 기계장치 77,448,582,962 7,938,137,016 (793,497,913) (12,251,738,868) 25,893,458,784 98,234,941,981 차량운반구 151,914,273 31,270,000 (1,000) (49,054,746) - 134,128,527 기타의유형자산 637,294,965 194,378,596 (61,000) (294,129,277) 7,000,000 544,483,284 건설중인자산 6,897,936,460 25,884,544,565 - - (30,894,212,233) 1,888,268,792 합 계 248,961,940,207 34,632,881,867 (1,388,805,310) (15,172,156,127) - 267,033,860,637 (전기) (단위: 원) 구 분 기초 취득액 처분액 감가상각비 대체증(감)액 기말 토지 118,557,399,360 - - - - 118,557,399,360 건물 42,496,424,849 5,329,935 - (2,256,193,284) 1,848,400,000 42,093,961,500 구축물 3,152,463,075 12,295,698 - (214,208,086) 224,300,000 3,174,850,687 기계장치 79,526,874,422 2,738,229,629 (14,293,999) (12,407,145,269) 7,604,918,179 77,448,582,962 차량운반구 180,746,735 25,500,000 (2,000) (54,330,462) - 151,914,273 기타의유형자산 699,304,969 176,508,000 (1,062,606) (297,668,398) 60,213,000 637,294,965 건설중인자산 5,283,631,674 11,352,135,965 - - (9,737,831,179) 6,897,936,460 합 계 249,896,845,084 14,309,999,227 (15,358,605) (15,229,545,499) - 248,961,940,207 (3) 보험가입 자산 당기말 현재 당사의 보험가입내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 보험 종류 보험가입자산 부보금액 보험회사 재산종합보험 건 물 118,998,989,264 DB손해보험 기 계 장 치 494,202,496,022 기타유형자산 5,173,213,101 재 고 자 산 40,000,000,000 합 계 658,374,698,387 당사는 위의 재산종합보험 이외에 차량운반구에 대해서 책임보험 및 자동차종합보험에 가입하고 있습니다. 뿐만 아니라 환경책임보험과 고압가스제조시설에 대한 가스배상책임보험에 가입하고 있습니다. 또한, 당사는 서울보증보험에 13,278,145,603원을 한도로 하여 방치폐기물의 처리이행보증과 하천점용허가 등에 따른 예치금보증보험에 가입하고 있습니다. 한편, 화재보험에 가입된 건물 등의 보험금 수익권에 대해 한국산업은행과의 차입계약과 관련하여 14,000,000,000원의 질권이 설정되어 있습니다. 11. 투자부동산 (1) 당기말 및 전기말 현재 투자부동산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 토지 건물 구축물 합계 취득원가 4,401,108,036 834,705,803 487,084,416 5,722,898,255 감가상각누계액 - (225,214,536) (137,418,687) (362,633,223) 장부금액 4,401,108,036 609,491,267 349,665,729 5,360,265,032 (전기말) (단위: 원) 구 분 토지 건물 구축물 합계 취득원가 4,401,108,036 834,705,803 487,084,416 5,722,898,255 감가상각누계액 - (203,225,345) (122,877,729) (326,103,074) 장부금액 4,401,108,036 631,480,458 364,206,687 5,396,795,181 (2) 당기 및 전기 중 투자부동산 장 부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.(당기) (단위: 원) 구 분 토지 건물 구축물 합계 기초금액 4,401,108,036 631,480,458 364,206,687 5,396,795,181 감가상각비 - (21,989,191) (14,540,958) (36,530,149) 기말금액 4,401,108,036 609,491,267 349,665,729 5,360,265,032 (전기) (단위: 원) 구 분 토지 건물 구축물 합계 기초금액 4,590,536,176 653,469,649 378,747,645 5,622,753,470 처분액 (189,428,140) - - (189,428,140) 감가상각비 - (21,989,191) (14,540,958) (36,530,149) 기말금액 4,401,108,036 631,480,458 364,206,687 5,396,795,181 (3) 당기 및 전기 중 투자부동산에서 발생한 손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 임대매출 108,000,000 112,080,000 임대원가 (58,074,929) (68,363,179) 합 계 49,925,071 43,716,821 (4) 당기말 및 전기말 현재 투자부동산의 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 토지 4,401,108,036 6,319,800,617 4,401,108,036 6,114,063,651 건물 및 구축물 959,156,996 1,183,403,729 995,687,145 1,281,305,407 합 계 5,360,265,032 7,503,204,346 5,396,795,181 7,395,369,058 투 자부동산의 공정가치는 공시지가 및 기준시가 등을 고려하여 추정되었습니다. 12. 무형자산 (1) 무형자산은 모두 회원권으로 구성되어 있으며, 당기말 및 전기말 현재 무형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 취득원가 4,323,326,020 2,483,726,020 손상차손누계액 (161,759,420) (161,759,420) 장부금액 4,161,566,600 2,321,966,600 (2) 당기 및 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 기초금액 2,321,966,600 2,321,966,600 취득 1,839,600,000 - 기말금액 4,161,566,600 2,321,966,600 13. 리스 (1) 당기말 현재 기초자산 유형별 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 취득원가 감가상각누계액 장부금액 차량운반구 329,913,310 (116,608,837) 213,304,473 (2) 당기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기초 회계정책변경효과 당기증감 감가상각비 당기말 차량운반구 - 299,798,376 40,197,658 (126,691,561) 213,304,473 (3) 당기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 기초 회계정책변경효과 당기증감 이자비용 당기말 리스부채 - 299,798,376 (90,444,705) 6,467,195 215,820,866 (4) 당기 중 리스로 인한 현금유출액은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 당기 리스부채에서 발생한 현금유출 130,642,363 단기리스 관련비용 135,923,548 소액리스 관련비용 10,947,956 총 현금 유출액 277,513,867 (5) 당기말 현재 리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 당기말 유동부채 113,432,953 비유동부채 102,387,913 합 계 215,820,866 (6) 당기말 현재 리스부채의 만기 분석은 아래와 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 1년 이내 117,627,474 1년 초과 2년 이내 75,283,055 2년 초과 3년 이내 26,706,837 3년 초과 4년 이내 2,669,089 합 계 222,286,455 14. 차입금 (1) 당기말 및 전기말 현재 차입금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 단기차입금 - - 385,827,696 - 장기차입금 5,894,780,000 19,187,510,000 4,018,260,000 25,082,290,000 합 계 5,894,780,000 19,187,510,000 4,404,087,696 25,082,290,000 (2) 당기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 내 역 차입처 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 Usance 우리은행 - - 385,827,696 (3) 당기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 차입처 당기말이자율(%) 당기말 전기말 KEB하나은행 1.50~1.75 9,826,100,000 11,364,400,000 신한은행 1.75 1,075,050,000 1,620,050,000 우리은행 1.50~1.75 13,431,140,000 15,316,100,000 녹색환경지원센터 - 750,000,000 800,000,000 소 계 25,082,290,000 29,100,550,000 유동성대체 (5,894,780,000) (4,018,260,000) 합 계 19,187,510,000 25,082,290,000 (4) 당기말 현재 차입금과 관련하여 제공한 담보내역은 다음과 같습니다. (단위: 원, US$) 담보권자 담보제공자산 채권최고액 한국산업은행 세종공장 27,000,000,000 US$18,000,000.00 시화공장 60,800,000,000 합 계 원화 87,800,000,000 외화 US$18,000,000.00 또한, 당사의 기계장치 중 일부는 장기차입금과 관련하여 신한은행에 양도담보로 제공되고 있 어 처분 등에 제한을 받고 있습니다. 15. 매입채무 및 기타채무 당기말 및 전기말 현재 매입채무 및 기타채무 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 매입채무 12,966,688,639 - 16,515,880,424 - 미지급금 7,128,784,603 2,828,142,630 5,607,661,825 - 기타지급채무 : 미지급비용 7,090,750,383 - 7,996,352,907 - 미지급배당금 982,500 - 928,300 - 수입보증금 112,000,000 - 111,000,000 - 종업원급여 - 379,000,268 - 270,170,847 소 계 7,203,732,883 379,000,268 8,108,281,207 270,170,847 합 계 27,299,206,125 3,207,142,898 30,501,994,303 270,170,847 16. 기타부채 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 예수금 1,211,470,635 2,316,702,029 선수금 226,579,996 188,908,582 부가세예수금 834,754,785 975,897,961 합 계 2,272,805,416 3,481,508,572 17. 충당부채(1) 당기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 유동 비유동 온실가스충당부채(*1) 1,921,764,000 - (*1) 당사는 "온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률"에 의거 온실가스를 배출함에 따라 정부에 배출권을 제출해야 하는 현재의무를 부담하고 있습니다. 당사는 해당 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 높고 의무이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있어 관련 충당부채를 인식하였습니다. (2) 당기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기초 전입액 사용액 당기말 온실가스충당부채 - 1,921,764,000 - 1,921,764,000 18. 퇴직급여제도 (1) 확정기여형퇴직급여제도 당사는 자격을 갖춘 일부 종업원들을 위해 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 당사의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다. 종업원들이 확정기여형의 가득조건을 충족하기 전에 퇴사하는 경우에 당사가 지불해야 할 기여금은 상실되는 기여금만큼 감소하게 됩니다. 포괄손익계산서에 인식된 총비용 220,686,725원(전기: 180,545,678원)은 퇴직급여제도에서 규정하고 있는 비율에 따라 당사가 퇴직급여제도에 납입할 기여금을 나타내고 있습니다. (2) 확정급여형퇴직급여제도당사는 자격요건을 갖춘 종업원들을 위하여 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 동 제도하에서 종업원들은 퇴직 시점에 제공한 근무용역기간에 최종 3개월평균급여를 적용하여 일시불급여를 수령받고 있습니다. 동 제도로 당사는 투자위험, 이자율위험 및 임금위험 등에 노출되어 있습니다. 가장 최근의 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적 평가는 지아컨설팅에 의하여 수행되었습니다. 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다. 1) 당기말 및 전기말 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 당사의 의무로 인하여 발생하는 재무상태표상 구성항목은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 확정급여채무의 현재가치 24,419,443,518 20,994,551,205 사외적립자산의 공정가치 (21,095,717,570) (18,410,665,937) 순확정급여부채 3,323,725,948 2,583,885,268 2) 당기 및 전기 중 순확정급여부채의 변동 내역은 다음과 같습니다.(당기) (단위: 원) 구 분 확정급여채무현재가치 사외적립자산공정가치 순확정급여부채 기초 20,994,551,205 (18,410,665,937) 2,583,885,268 당기손익으로 인식되는 금액 당기근무원가 1,890,388,841 - 1,890,388,841 이자비용(이자수익) 317,420,652 (487,450,702) (170,030,050) 소 계 2,207,809,493 (487,450,702) 1,720,358,791 기타포괄손익으로 인식되는 재측정요소 인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 98,975,712 - 98,975,712 재무적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 525,551,054 78,366,035 603,917,089 경험조정으로 인해 발생한 보험수리적손익 2,204,425,993 - 2,204,425,993 소 계 2,828,952,759 78,366,035 2,907,318,794 기업이 납부한 기여금 - (4,500,000,000) (4,500,000,000) 지급액 (1,611,869,939) 2,224,033,034 612,163,095 기말 24,419,443,518 (21,095,717,570) 3,323,725,948 (전기) (단위: 원) 구 분 확정급여채무현재가치 사외적립자산공정가치 순확정급여부채 기초 19,755,753,112 (15,501,178,352) 4,254,574,760 당기손익으로 인식되는 금액 당기근무원가 1,793,170,124 - 1,793,170,124 이자비용(이자수익) 591,211,263 (463,136,748) 128,074,515 소 계 2,384,381,387 (463,136,748) 1,921,244,639 기타포괄손익으로 인식되는 재측정요소 재무적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익 670,857,401 144,014,318 814,871,719 경험조정으로 인해 발생한 보험수리적손익 528,572,958 - 528,572,958 소 계 1,199,430,359 144,014,318 1,343,444,677 기업이 납부한 기여금 - (4,000,000,000) (4,000,000,000) 지급액 (2,345,013,653) 1,409,634,845 (935,378,808) 기말 20,994,551,205 (18,410,665,937) 2,583,885,268 3) 당기 및 전기 중 인식한 확정급여제도 관련 비용의 계정과목별 금액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 제조원가 1,179,373,812 1,178,782,943 판매비와 관리비 540,984,979 742,461,696 합 계 1,720,358,791 1,921,244,639 4) 당기말 및 전기말 현재 사외적립자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 원리금보장 금융상품 21,085,934,070 18,394,678,137 국민연금전환금 9,783,500 15,987,800 합 계 21,095,717,570 18,410,665,937 5) 당기 및 전기의 사외적립자산의 실제수익은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 사외적립자산 실제수익 409,084,667 319,122,430 6) 당기말 및 전기말 현재 사용한 주요 보험수리적 가정은 다음과 같습니다. 구 분 당기말 전기말 할인율 2.34% 2.64% 미래임금상승률(인플레이션 포함) 2.60% 2.60% 7) 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 가정이 유지될 때, 유의적인 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동할 경우 확정급여채무에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(당기말) (단위: 원) 구 분 증가 감소 할인율의 1% 변동 (880,463,131) 987,834,626 기대임금상승률의 1% 변동 975,918,135 (887,097,874) (전기말) (단위: 원) 구 분 증가 감소 할인율의 1% 변동 (625,171,688) 694,197,167 기대임금상승률의 1% 변동 688,312,655 (631,890,578) 보험수리적가정들 사이에는 상관관계가 있으므로 가정의 변동이 독립적으로 발생되지 않을 것이기 때문에 상기의 민감도 분석은 확정급여채무의 실제변동을 나타내지 않을 것입니다. 또한 상기의 민감도 분석에서 확정급여채무의 현재가치는 재무상태표상 확정급여채무를 측정하는 데 적용한 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다. 19. 우발채무와 약정사항 (1) 당기말 현재 수입신용장과 관련하여 주요 약정내용은 다음과 같습니다. (단위: US$) 금융기관 약정기간 약정금액 실행금액 약정내용 KEB하나은행 2019.04.03~2020.04.03 18,000,000.00 - 유산스수입여신한도 등 신한은행 2019.11.25~2020.11.25 10,000,000.00 - 우리은행 2019.06.09~2020.06.05 10,000,000.00 - 합 계 38,000,000.00 - (2) 당기말 현재 당사와 금융기관과의 주요 한도약정내용은 다음과 같습니다. (단위: US$, 원) 금융기관 구분 한도금액 우리은행 당좌대출 1,000,000,000 우리은행 외 운영자금 46,000,000,000 우리은행 B2B PLUS대출 1,400,000,000 우리은행 외 외화대출 US$15,637,070.31 합 계 48,400,000,000 US$15,637,070.31 (3) 계류중인 주요 소송사건의 내용 당기말 현재 회사가 피고(공동피고 포함)로 계류중인 소송사건은 2건(소송가액: 319,950,100원)이며, 원고로 제소중인 소송사건은 1건입니다. 보고기간말 현재 동 소송의 전망은 예측할 수 없습니다. 20. 자본금 당기말 현재 당사가 발행할 발행주식의 총수는 20,000,000주입니다. 자본금 내역은 다음과 같으며, 당기와 전기 중 중요한 변동사항은 없습니다. (단위: 주, 원) 발행주식수 1주의 금액 자본금 8,956,502 5,000 44,782,510,000 21. 기타불입자본 당기말 및 전기말 현재 당사의 기타불입자본 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 주식발행초과금 226,760,287,612 226,760,287,612 자기주식처분이익 104,930,442 104,930,442 합 계 226,865,218,054 226,865,218,054 22. 이익잉여금 당기말 및 전기말 현재의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 법정적립금 이익준비금(*1) 22,391,255,000 22,391,255,000 임의적립금 기업합리화적립금 4,000,000,000 4,000,000,000 재무구조개선적립금 620,000,000 620,000,000 시설적립금 25,000,000,000 25,000,000,000 임의적립금 10,000,000,000 10,000,000,000 미처분이익잉여금(*2) 229,100,517,084 192,683,453,881 합 계 291,111,772,084 254,694,708,881 (*1) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 한편, 상법 제461조의 2에 따라 자본준비금 및 이익준비금 총액이 자본금의 1.5배를 초과하지 않는 경우에는 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될수 있습니다. (*2) 당사는 과거 자산재평가법에 의한 재평가적립금 21,729,295,339원을 미처분이익잉여금으로 계상하고 있는 바, 동 재평가적립금은 현금배당의 재원으로 사용 될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다. 23. 배당금 (1) 당사의 당기 및 전기의 배당금 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 발행주식수 8,956,502주 8,956,502주 자기주식수 - - 배당대상주식수 8,956,502주 8,956,502주 1주당 금액 5,000 5,000 액면배당금(배당률) 600(12%) 750(15%) 배당액(안) 5,373,901,200 6,717,376,500 (2) 당기와 전기의 배당금 총액에 대한 배당성향은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 배당액(안) 5,373,901,200 6,717,376,500 당기순이익 45,402,148,362 65,753,231,509 배당성향 11.84% 10.22% (3) 당기와 전기의 주당배당액에 대한 배당수익률의 산정내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 주당배당금 600 750 결산일종가 30,000 31,400 배당수익률 2.00% 2.39% 24. 주당이익 (1) 당기 및 전기의 기본 및 희석주당이익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 기본 및 희석주당이익(*1) 5,069 7,341 (*1) 당기말 및 전기말 현재 당사가 발행한 희석성 잠재적보통주가 없으므로 기본주당이익과 희석주당이익은 동일합니다. (2) 보통주 기본주당이익 계산에 사용된 당기순이익과 가중평균유통보통주식수는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 보통주 당기순이익 45,402,148,362 65,753,231,509 (단위: 주) 구 분 당기 전기 가중평균유통보통주식수 8,956,502 8,956,502 한편, 당기 및 전기의 가중평균유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 주) 구분 기간 주식수 적수 기초 2019.01.01~2019.12.31 8,956,502 3,269,123,230 가중평균유통보통주식수 8,956,502 (전기) (단위: 주) 구분 기간 주식수 적수 기초 2018.01.01~2018.12.31 8,956,502 3,269,123,230 가중평균유통보통주식수 8,956,502 25. 이익잉여금처분계산서 당기말 및 전기말 현재 당사의 이익잉여금처분 내역은 다음과 같습니다. 제 64 기 2019년 01월 01일 부터 제 63 기 2018년 01월 01일 부터 2019년 12월 31일 까지 2018년 12월 31일 까지 처분예정일 2020년 03월 20일 처분확정일 2019년 03월 15일 아세아제지 주식회사 (단위: 원) 과 목 제 64(당) 기 제 63(전) 기 I. 미처분이익잉여금 229,100,517,084 192,683,453,881 1. 전기이월이익잉여금 185,966,077,381 127,978,109,220 2. 당기순이익 45,402,148,362 65,753,231,509 3. 확정급여제도의 재측정요소 (2,267,708,659) (1,047,886,848) II. 이익잉여금 처분액 5,373,901,200 6,717,376,500 1. 이익준비금 - - 2. 현금배당금 5,373,901,200 6,717,376,500 (주당배당금(율): 당기 600(12%), 전기 750(15%) ) III. 차기이월미처분이익잉여금 223,726,615,884 185,966,077,381 26. 법인세비용과 이연법인세자산(부채) (1) 당기 및 전기의 손익에 반영된 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 당기법인세 당기법인세부담액 13,087,654,705 19,812,809,154 과거 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액 (990,895,647) 243,127,791 이연법인세 일시적차이의 발생 및 소멸 등으로 인한 금액 (716,068,389) 86,239,128 자본에 직접 가감되는 이연법인세 639,610,135 295,557,829 법인세비용 12,020,300,804 20,437,733,902 (2) 당기 및 전기 중 법인세비용차감전순이익과 법인세비용 간의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 법인세비용차감전순이익 57,422,449,166 86,190,965,411 적용세율(당기: 23.40%, 전기: 23.66%)에 따른 법인세비용 13,434,232,698 20,396,213,629 조정사항 비공제비용으로 인한 효과 39,190,349 35,454,546 세액공제로 인한 효과 (591,004,289) (80,013,138) 과거 법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액 (990,895,647) 243,127,791 기타 128,777,693 (157,048,926) 법인세비용 12,020,300,804 20,437,733,902 유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익) 20.93% 23.71% (3) 이연법인세자산(부채)의 내역당기 및 전기 중 당사의 일시적차이의 증감내역 및 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)의 내역은 다음과 같습니다. (당 기) (단위: 원) 구 분 기초(*1) 증감 기말 재고자산평가손실 7,446,688 856,010,823 863,457,511 지분법손익 10,615,501,767 - 10,615,501,767 지분법자본변동 (30,974,045,981) - (30,974,045,981) 감가상각비 2,096,268,992 (496,713,771) 1,599,555,221 유형자산손상차손 462,018,030 (462,018,030) - 토지재평가차익 (99,915,708,446) - (99,915,708,446) 미지급비용 950,202,801 (33,463,440) 916,739,361 확정급여채무 20,583,895,959 2,818,933,518 23,402,829,477 사외적립자산 (18,394,678,137) (2,691,255,933) (21,085,934,070) 종속기업투자주식손상차손 7,534,895,439 - 7,534,895,439 기타 413,223,079 3,263,363,147 3,676,586,226 소 계 (106,620,979,809) 3,254,856,314 (103,366,123,495) 이연법인세인식 제외 (12,823,648,775) (12,823,648,775) 이연법인세인식 대상 (93,797,331,034) (90,542,474,720) 세율(*2) 22% 22% 이연법인세자산(부채) (20,635,412,828) (19,919,344,439) (전기) (단위: 원) 구 분 기초(*1) 증감 기말 재고자산평가손실 182,977,927 (175,531,239) 7,446,688 지분법손익 10,615,501,767 - 10,615,501,767 지분법자본변동 (30,974,045,981) - (30,974,045,981) 감가상각비 3,086,996,594 (990,727,602) 2,096,268,992 일시상각충당금 (97,376,104) 97,376,104 - 유형자산손상차손 657,143,474 (195,125,444) 462,018,030 토지재평가차익 (99,915,708,446) - (99,915,708,446) 미지급비용 870,693,379 79,509,422 950,202,801 확정급여채무 18,406,711,758 2,177,184,201 20,583,895,959 사외적립자산 (15,482,183,252) (2,912,494,885) (18,394,678,137) 종속기업투자주식손상차손 7,534,895,439 - 7,534,895,439 기타 (1,114,590,327) 1,527,813,406 413,223,079 소 계 (106,228,983,772) (391,996,037) (106,620,979,809) 이연법인세인식 제외 (12,823,648,775) (12,823,648,775) 이연법인세인식 대상 (93,405,334,997) (93,797,331,034) 세율(*2) 22% 22% 이연법인세자산(부채) (20,549,173,700) (20,635,412,828) (*1) 기초 일시적차이 등의 금액은 전기말 현재 이연법인세자산(부채)로 계상되어 있는 일시적차이 등의 금액으로 당기 및 전기의 실제 세무조정계산과정에서 동 일시적차이 등의 금액이 일부 조정 되었는 바, 동 차이 조정금액은 당기 및 전기의 일시적차이 등의 증감 내역에 반영되어 있습니다. (*2) 이연법인세자산과 부채의 측정에 사용된 세율은 보고기간 말 현재까지 확정된 세율에 기초하여 관련 일시적차이 등이 소멸될 것으로 기대되는 기간에 적용될 평균세율을 적용하였습니다. (4) 이연법인세자산(부채)으로 인식되지 아니한 일시적차이 내역 (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 제외사유 지분법손익 10,615,501,767 10,615,501,767 처분가능성 없음 지분법자본변동 (30,974,045,981) (30,974,045,981) 종속기업투자주식손상차손 7,534,895,439 7,534,895,439 합 계 (12,823,648,775) (12,823,648,775) 27. 수익 당사는 아래와 같은 주요사업계열에서 기간에 걸쳐 혹은 한 시점에 재화와 용역을 이전함으로써 수익을 얻고 있습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 제품 및 상품매출 418,501,441,762 484,559,268,165 임대매출 108,000,000 112,080,000 기타매출 84,844,251 30,000,000 합 계 418,694,286,013 484,701,348,165 (단위: 원) 구 분 당기 전기 한 시점에 인식하는 수익 제품 및 상품매출 418,501,441,762 484,559,268,165 기타매출 84,844,251 30,000,000 한 시점에 인식하는 수익 소계 418,586,286,013 484,589,268,165 기간에 걸쳐 인식하는 수익 임대매출 108,000,000 112,080,000 합 계 418,694,286,013 484,701,348,165 28. 비용의 성격별 분류 당기 및 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다. (당기) (단위: 원) 구 분 재고자산의 변동 제조(매출)원가 판매비 관리비 합계 재고자산의 변동 3,211,821,899 - - - 3,211,821,899 원재료 및 부재료매입액 212,012,749,452 - - - 212,012,749,452 상품매입액 1,255,792,444 - - - 1,255,792,444 종업원급여 - 16,923,824,737 - 6,261,362,858 23,185,187,595 전력비 - 32,682,727,233 - - 32,682,727,233 연료비 - 2,616,557,429 - - 2,616,557,429 감가상각비 - 15,070,745,831 - 264,632,006 15,335,377,837 수선비 - 8,576,475,242 - 1,775,000 8,578,250,242 소모품비 - 24,504,167,260 - 48,643,668 24,552,810,928 제수수료 - 5,760,462,913 - 5,111,915,805 10,872,378,718 운반비 - - 10,100,196,571 - 10,100,196,571 기타 - 22,240,666,188 16,637,070 1,780,272,635 24,037,575,893 합 계 216,480,363,795 128,375,626,833 10,116,833,641 13,468,601,972 368,441,426,241 (전기) (단위: 원) 구 분 재고자산의 변동 제조(매출)원가 판매비 관리비 합계 재고자산의 변동 100,172,582 - - - 100,172,582 원재료 및 부재료매입액 251,376,344,816 - - - 251,376,344,816 상품매입액 3,662,363,492 - - - 3,662,363,492 종업원급여 - 17,756,807,846 - 6,087,323,864 23,844,131,710 전력비 - 35,443,072,009 - - 35,443,072,009 연료비 - 2,352,804,675 - - 2,352,804,675 감가상각비 - 15,067,274,038 - 198,801,610 15,266,075,648 수선비 - 7,130,941,362 - 3,436,500 7,134,377,862 소모품비 - 24,960,480,176 - 27,600,907 24,988,081,083 제수수료 - 5,354,010,473 - 5,328,646,817 10,682,657,290 운반비 - - 10,363,226,977 - 10,363,226,977 기타 - 16,837,525,168 9,350,000 2,525,249,256 19,372,124,424 합 계 255,138,880,890 124,902,915,747 10,372,576,977 14,171,058,954 404,585,432,568 29. 판매비 및 관리비 (1) 당기 및 전기의 판매비 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 광고선전비 8,040,909 9,350,000 견본비 8,596,161 - 운반비 10,100,196,571 10,363,226,977 합 계 10,116,833,641 10,372,576,977 (2) 당기 및 전기의 관리비 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 급여 5,716,137,692 5,340,664,489 퇴직급여 545,225,166 746,659,375 복리후생비 580,200,300 530,297,915 여비교통비 58,382,079 31,517,124 통신비 43,295,766 41,957,753 수도광열비 2,178,417 2,906,785 세금과공과 311,570,870 252,800,190 임차료 139,747,627 144,439,624 감가상각비 264,632,006 198,801,610 수선비 1,775,000 3,436,500 보험료 328,970 15,620 접대비 193,958,102 191,902,431 소모품비 48,643,668 27,600,907 차량유지비 77,143,867 155,106,888 도서인쇄비 31,864,558 28,906,517 제수수료 5,111,915,805 5,328,646,817 교육비 30,397,400 10,454,350 대손상각비 311,204,679 1,134,944,059 합 계 13,468,601,972 14,171,058,954 30. 금융수익 및 금융비용 (1) 당기 및 전기의 금융수익 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 이자수익 710,126,435 653,020,124 외환차익 146,490,431 256,809,868 합 계 856,616,866 909,829,992 (2) 당기 및 전기의 금융비용 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 이자비용 773,497,800 1,093,604,310 외환차손 320,076,383 1,206,036,296 외화환산손실 41,790 526,307 합 계 1,093,615,973 2,300,166,913 (3) 당기 및 전기의 범주별로 분석한 금융순손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 상각후원가측정금융자산 709,777,680 652,950,746 상각후원가측정금융부채 (946,776,787) (2,043,287,667) 합 계 (236,999,107) (1,390,336,921) 31. 기타영업외수익 및 비용 (1) 당기 및 전기의 기타영업외수익 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 외환차익 460,021,969 412,873,881 외화환산이익 35,011,789 51,756,037 투자부동산처분이익 - 72,531,860 유형자산처분이익 74,252,437 34,399,598 보상비 892,936,521 20,045,235 보험차익 310,933 - 잡이익 7,609,656,353 7,560,373,306 합 계 9,072,190,002 8,151,979,917 (2) 당기 및 전기의 기타영업외비용 세부내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 외환차손 267,472,861 215,535,023 외화환산손실 39,788,984 30,959,109 유형자산처분손실 1,104,854,039 5,640,913 투자자산손상차손 143,185,000 - 기부금 106,238,000 430,600,000 잡손실 4,062,617 3,858,137 합 계 1,665,601,501 686,593,182 32. 영업활동으로 인한 현금흐름 (1) 당기와 전기 중의 영업활동으로 인한 현금흐름은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 1. 영업으로부터 창출된 현금 85,274,701,182 109,701,405,497 1) 당기순이익 45,402,148,362 65,753,231,509 2) 조정 33,736,277,732 39,353,893,494 (1) 비용의 가산 34,555,900,693 40,341,445,412 외화환산손실 39,830,774 31,485,416 대손상각비(환입) 311,204,679 1,134,944,059 감가상각비 15,335,377,837 15,266,075,648 유형자산처분손실 1,104,854,039 5,640,913 투자자산손상차손 143,185,000 - 재고자산평가손실 856,010,823 - 이자비용 773,497,800 1,093,604,310 퇴직급여 1,941,045,516 2,101,790,317 온실가스충당부채전입 1,921,764,000 - 법인세비용 12,020,300,804 20,437,733,902 장기종업원급여 108,829,421 270,170,847 (2) 수익의 차감 (819,622,961) (987,551,918) 재고자산평가충당금환입 - 175,531,239 외화환산이익 35,011,789 51,756,037 유형자산처분이익 74,252,437 34,399,598 투자부동산처분이익 - 72,531,860 잡이익 232,300 313,060 이자수익 710,126,435 653,020,124 3) 순운전자본의 변동 6,136,275,088 4,594,280,494 (1) 매출채권의 감소 13,623,789,485 11,056,849,291 (2) 미수금의 증가 (94,373,486) (13,962,753) (3) 선급금의 증가 (100,000,000) (678,000) (4) 선급비용의 감소(증가) 12,756,112 (25,027,323) (단위: 원) 구 분 당기 전기 (5) 재고자산의 감소 2,277,508,899 77,003,215 (6) 매입채무의 감소 (3,549,191,785) (4,035,739,823) (7) 미지급금의 증가(감소) 98,406,688 (318,322,740) (8) 미지급비용의 증가(감소) (1,121,137,380) 546,693,849 (9) 수입보증금의 증가 1,000,000 20,000,000 (10) 예수금의 증가(감소) (1,105,231,394) 2,047,251,436 (11) 선수금의 증가 121,728,030 188,908,582 (12) 부가세예수금의 감소 (141,143,176) (13,316,432) (13) 퇴직금의 지급 (1,611,869,939) (2,345,013,653) (14) 사외적립자산의 증가 (2,275,966,966) (2,590,365,155) 2. 이자의 수취 717,944,656 582,376,085 3. 이자의 지급 (506,479,754) (1,224,079,646) 4. 법인세의 납부 (21,960,750,234) (6,588,908,658) 합 계 63,525,415,850 102,470,793,278 (2) 당기와 전기 중 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금 투자활동거래와 비현금재무활동거래는 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 건설중인자산의 본계정 대체 30,894,212,233 9,737,831,179 유형자산 취득으로 인한 미지급금 등 증가 3,985,156,000 512,309,400 유형자산 처분으로 인한 미수금 증가 127,180,948 - 장기차입금의 유동성 대체 5,894,780,000 4,018,260,000 (3) 당기의 재무활동에서 발생하는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 기초 회계정책변경효과 현금흐름 비현금변동 기말 단기차입금 385,827,696 - (385,827,696) - - 유동성장기차입금 4,018,260,000 - (4,018,260,000) 5,894,780,000 5,894,780,000 장기차입금 25,082,290,000 - - (5,894,780,000) 19,187,510,000 리스부채 - 299,798,376 (130,642,363) 46,664,853 215,820,866 미지급배당금 928,300 - (6,717,090,000) 6,717,144,200 982,500 재무활동으로부터의 총부채 29,487,305,996 299,798,376 (11,251,820,059) 6,763,809,053 25,299,093,366 33. 부문별 보고 (1) 당사는 영업수익을 창출하는 재화나 용역의 성격 및 서비스를 제공하기 위한 자산의 특성 등을 고려하여 당사 전체를 단일 보고부문으로 결정하였습니다. 따라서, 보고부문별 영업이익 및 법인세비용차감전순이익, 자산ㆍ부채총액에 대한 주석기재는 생략하였습니다. (2) 당기 및 전기 중 당사의 주요 재화 및 용역매출로부터 발생한 영업수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 보고부문 주요 재화 및 용역 당기 전기 아세아제지 제품매출 416,639,716,002 481,232,029,255 상품매출 1,861,725,760 3,327,238,910 임대매출 108,000,000 112,080,000 기타매출 84,844,251 30,000,000 합 계 418,694,286,013 484,701,348,165 (3 ) 당기 및 전 기 중 개별 고객사별로 당사 매출의 10%이상을 차지하는 고객들에 대한 총 매출액은 각각 178,883,773,279원 및 131,751,981,976 원입니다. 34. 특수관계자와의 거래 (1) 지배ㆍ종속관계당기말 현재 회사의 중요한 특수관계자 현황은 다음과 같습니다. 구 분 특수관계자의 명칭 지배기업 아세아(주) 지배기업의 종속기업 아세아시멘트(주), 우신벤처투자(주), 아세아산업개발(주), 농업회사법인 아농(주),ASIA ADVANCED MATERIALS SDN.BHD, 한라시멘트(주) 종속기업 경산제지(주), 유진판지(주), 제일산업(주), (주)에이팩, 에이피리싸이클링(주) 기타 특수관계자 삼봉개발(주), (주)부국레미콘 (2) 당기와 전기 중 지배기업 및 종속기업과의 거래내역(자금거래 및 지분거래는 아래 별도 주석 참고)은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 회사의 명칭 매출 등 매입 등 배당금의 지급 당기 전기 당기 전기 당기 전기 지배기업 아세아(주) - - 1,459,339,847 1,488,767,739 3,169,732,500 1,901,839,500 종속기업 경산제지(주) - - - 199,718,010 - - 유진판지(주) 31,821,805,235 33,987,232,662 1,446,793,800 1,685,185,950 - - 제일산업(주) 79,840,674,007 77,432,909,862 3,639,676,200 3,815,468,150 - - (주)에이팩 23,374,406,157 25,654,143,320 1,391,165,850 1,654,138,850 - - 에이피리싸이클링(주) 112,589,780 117,151,000 11,894,828,400 14,740,980,200 - - (3) 당기말 및 전기말 현재 지배기업 및 종속기업과의 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 회사의 명칭 채권 등 채무 등 당기말 전기말 당기말 전기말 지배기업 아세아(주) 73,638,181 71,797,226 276,720,479 421,337,021 종속기업 경산제지(주) - - - - 유진판지(주) 5,261,338,287 6,194,263,689 42,804,300 49,616,655 제일산업(주) 6,790,162,182 6,258,489,138 90,545,565 92,834,720 (주)에이팩 1,745,488,643 2,247,841,486 32,249,305 41,125,040 에이피리싸이클링(주) 529,650 335,610 467,843,255 462,278,080 상기 채권금액에 대하여 손실충당금은 계상하지 않았으며, 당기에 인식된 대손상각비는 없습니다. (4) 당기와 전기 중 특수관계자에 대한 대여거래내역은 없습니다.(5) 당기와 전기 중 특수관계자로부터의 차입거래내역은 없습니다. (6) 당기와 전기 중 현재 특수관계자와의 지분거래내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 거래상대방 거래내역 당기 전기 종속기업 제일산업(주) 유상증자 15,000,000,000 20,165,600,000 유진판지(주) 5,000,000,000 - (주)에이팩 3,000,000,000 - 합 계 23,000,000,000 20,165,600,000 (7) 당기말 및 전기말 현재 회사가 특수관계자를 포함한 타인을 위하여 지급보증한 내용은 다음과 같습니다. (단위: 원) 피보증회사 보증내용 채권자 금 액 당기말 전기말 (주)에이팩 구매자금 신한은행 2,400,000,000 - KEB하나은행 - 2,400,000,000 합 계 2,400,000,000 2,400,000,000 (8) 주요 경영진에 대한 보상 당기와 전기 중 당사가 주요 경영진(등기임원)에 대한 보상을 위해 비용으로 반영한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 급여 2,373,230,000 1,798,000,000 퇴직급여 250,685,950 399,949,011 합 계 2,623,915,950 2,197,949,011 35. 금융상품 (1) 자본위험관리당사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 당사의 전반적인 전략은 전기와 변동이 없습니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다. 당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구분 당기말 전기말 부채 91,657,390,419 104,968,460,570 자본 562,759,500,138 526,342,436,935 부채비율 16.29% 19.94% (2) 금융자산, 금융부채 및 자본의 각 범주별로 채택한 주요 회계정책 및 방법(인식기준과 측정기준, 그리고 수익과 비용 인식기준을 포함)은 주석 2에 상세히 공시되어있습니다. (3) 당기말 및 전기말 현재 당사의 금융자산과 금융부채의 범주별 내역은 다음과 같습니다. 1) 금융자산(당기말) (단위: 원) 구 분 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 합계 공정가액 현금및현금성자산 56,532,405,045 - 56,532,405,045 56,532,405,045 단기금융상품 750,000,000 - 750,000,000 750,000,000 매출채권 56,786,339,380 - 56,786,339,380 56,786,339,380 미수금 748,385,747 - 748,385,747 748,385,747 기타수취채권 74,516,180 - 74,516,180 74,516,180 장기금융상품 406,311,900 - 406,311,900 406,311,900 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 30,682,651 30,682,651 30,682,651 기타장기수취채권 78,638,181 - 78,638,181 78,638,181 합 계 115,376,596,433 30,682,651 115,407,279,084 115,407,279,084 (전기말) (단위: 원) 구 분 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 합계 공정가액 현금및현금성자산 59,540,955,506 - 59,540,955,506 59,540,955,506 단기금융상품 800,000,000 - 800,000,000 800,000,000 매출채권 70,953,352,355 - 70,953,352,355 70,953,352,355 미수금 526,831,313 - 526,831,313 526,831,313 기타수취채권 82,334,401 - 82,334,401 82,334,401 장기금융상품 322,351,500 - 322,351,500 322,351,500 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 30,682,651 30,682,651 30,682,651 기타장기수취채권 86,797,226 - 86,797,226 86,797,226 합 계 132,312,622,301 30,682,651 132,343,304,952 132,343,304,952 2) 금융부채 (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 상각후원가로 측정하는 금융부채 공정가액 상각후원가로 측정하는 금융부채 공정가액 매입채무 12,966,688,639 12,966,688,639 16,515,880,424 16,515,880,424 단기차입금 - - 385,827,696 385,827,696 유동성장기차입금 5,894,780,000 5,894,780,000 4,018,260,000 4,018,260,000 유동성리스부채 113,432,953 113,432,953 - - 미지급금 7,128,784,603 7,128,784,603 5,607,661,825 5,607,661,825 기타지급채무 7,203,732,883 7,203,732,883 8,378,452,054 8,378,452,054 장기차입금 19,187,510,000 19,187,510,000 25,082,290,000 25,082,290,000 장기미지급금 2,828,142,630 2,828,142,630 - - 리스부채 102,387,913 102,387,913 - - 합 계 55,425,459,621 55,425,459,621 59,988,371,999 59,988,371,999 (4) 재무위험관리 당사는 시장위험, 신용위험, 유동성 위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 재무위험관리의 대상이 되는 당사의 금융자산은 현금및현금성자산, 기타포괄손익-공정가치측정금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며 금융부채는 매입채무 및 기타채무, 차입금 등으로 구성되어 있습니다. 1) 시장위험가. 환율변동위험당사는 글로벌 영업 및 장부통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 US$가 있습니다. 당사는 외화로 표시된 채권과 채무 관리를 통하여 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 주요 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 자산 부채 당기말 전기말 당기말 전기말 US$ 7,182,623,410 8,137,429,525 1,731,876,852 4,867,377,338 당기말 및 전기말 현재 각 외화에 대한 원화 환율 10% 변동시 환율변동이 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 원) 구 분 금융자산 금융부채 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 US$ 718,262,341 (718,262,341) (173,187,685) 173,187,685 (전기말) (단위: 원) 구 분 금융자산 금융부채 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 US$ 813,742,953 (813,742,953) (486,737,734) 486,737,734 나. 이자율 위험당사는 가격변동으로 인한 재무제표 항목(금융자산, 부채)의 가치변동 위험 및 투자, 차입에서 비롯한 이자수익(비용)의 변동위험 등의 이자율 변동 위험에 노출되어있습니다. 당기 및 전기 현재 시장 이자율이 1% 변동시 이자비용에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기 전기 1% 상승시 1% 하락시 1% 상승시 1% 하락시 이자비용 (250,822,900) 250,822,900 (294,863,777) 294,863,777 2) 신용위험신용위험은 당사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약 조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 당사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.당기 중 중요한 손상의 징후나 회수기일이 초과된 매출채권 및 기타금융자산에 포함된 대여금이나 미수금 등은 발생하지 않았으며 당사는 당기말 현재 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기위해, 당사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. 당사는 종속기업을 위해 은행에 제공하고 있는 금융보증과 관련하여 신용위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재 금융보증계약으로 인해 당사의 신용위험에 대한 최대노출정도는 2,400,000,000원입니다. 3) 유동성 위험당사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 조정을 통해 유동성 위험을 관리하고 있습니다. 당기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 1년 미만 1년 이상 합계 매입채무 12,966,688,639 - 12,966,688,639 미지급금(*1) 7,341,594,893 3,007,578,620 10,349,173,513 기타지급채무 7,203,732,883 - 7,203,732,883 차입금(*2) 6,250,357,635 19,896,493,146 26,146,850,781 리스부채(*1) 117,627,474 104,658,981 222,286,455 금융보증계약 (*3) 2,400,000,000 - 2,400,000,000 합 계 36,280,001,524 23,008,730,747 59,288,732,271 (*1) 현재가치를 적용하기 전 명목가액입니다. (*2) 이자지급 관련 현금흐름은 각 차입금의 현금흐름에 포함하였습니다. (*3) 금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대금액입니다. 보고기간 말 현재의 예측에 근거하여 당사는 금융보증계약에 따라 보증금액을 지급할 가능성보다 지급하지 않을 가능성이 더 높다고 판단하고 있습니다. (5) 금융상품의 공정가치 당사의 경영진은 재무제표에 상각후원가로 인식되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 6. 기타 재무에 관한 사항 가. 재무제표 재작성 등 유의사항(1) 연결 및 별도 재무제표 재작성 여부 "작성지침에 따라 해당사항이 없으므로 기재하지 않습니다."(2) 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도 여부"작성지침에 따라 해당사항이 없으므로 기재하지 않습니다."(3) 자산유동화 관련 자산매각의 회계처리 및 우발채무"작성지침에 따라 해당사항이 없으므로 기재하지 않습니다."(4) 기타 재무제표 이용에 유의할 사항핵심감사사항은 기 공시한 연결 및 별도감사보고서를 참조하시기 바랍니다. 나. 대손충당금 설정현황 (연결재무제표 기준) (1) 최근 3사업연도 계정과목별 대손충당금 설정내용 (단위 : 백만원, %) 구 분 계정과목 채권 총액 대손충당금 대손충당금설 정 률 제64기(2019년) 매출채권 116,661 9,499 8.1 미 수 금 1,297 88 6.8 기타수취채권 121 - - 기타장기수취채권 2,017 - - 합 계 120,097 9,587 8.0 제63기(2018년) 매출채권 136,467 9,692 7.1 미 수 금 658 88 13.4 기타수취채권 101 - - 기타장기수취채권 2,254 - - 합 계 139,480 9,780 7.0 제62기(2017년) 매출채권 148,199 6,343 4.3 미 수 금 919 88 9.5 기타수취채권 56 - - 기타장기수취채권 1,999 - - 합 계 151,173 6,431 4.3 ( 2) 최근 3사업연도 대손충당금 변동현황 (단위 : 백만원) 구 분 제64기(2019년) 제63기(2018년) 제62기(2017년) 1. 기초 대손충당금 잔액합계 9,780 6,431 5,140 2. 순대손처리액(①+②±③) (1,734) (1,049) (579) ① 대손처리액(상각채권액) (1,858) (1,060) (629) ② 상각채권회수액 124 11 - ③ 기타증감액 혹은 제각 - - 50 3. 대손상각비 계상(환입)액 1,540 4,398 1,870 4. 기말 대손충당금 잔액합계 9,587 9,780 6,431 (단위: 백만원) 구 분 매출채권 미수금 기초 9,692 88 대손상각비(환입) 1,540 - 제각 (1,859) - 회수 125 - 기말 9,499 88 (단위: 백만원) 구 분 매출채권 미수금 기초 6,343 88 대손충당금 4,398 - 제각 (1,060) - 회수 11 - 기말 9,692 88 (3) 매출채권관련 대손충당금 설정방침 제품 매출에 대한 평균 신용공여기간은 대금 청구일로부터 90일입니다. 과거 경험상회수기일이 1년 이상 경과한 채권은 일반적으로 회수되지 않으므로 전액 손실충당금을 설정하고 있습니다. 90일 초과 1년 이내의 매출채권에 대해서는 거래상대방에 대한 개별분석을 통해 손실충당금을 산출하고, 개별분석에 해당되지 않는 채권은 과거의 대손경험률로 산출하여 손실충당금을 설정하고 있습니다. 손실충당금 설정 대상 채권에는 보고기간 종료일 현재 회수기일이 경과하였으나 신용등급에 중요한 변동이 없고, 일정 회수기간 경과분 채권에 대하여 회수가능성이 없다고 판단되는 채권에 대한 담보설정분을 제외하고 손실충당금을 전액 설정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권 및 기타채권은 존재하지 않으며, 당기말 및 전기말 현재 손상된 매출채권 및 기타채권의 연령분석내역(채권발생일 기준)은 다음과 같습니다. (4) 당기말 현재 경과기간별 손상된 매출채권 및 미수금 잔액 현황 (단위 : 백만원,%) 구 분 6월 이하 6월 초과1년 이하 1년 초과 계 금 액 847 343 8,397 9,587 구성비율(%) 8.8 3.6 87.6 100.0 다. 재고자산 현황 등 (연결재무제표 기준) (1) 최근 3사업연도 재고자산 사업부문별 보유현황 (단위 : 백만원) 사업부문 회 사 명 제64기(2019년) 제63기(2018년) 제62기(2017년) 골판지원지제조 및골판지 상 품 213 666 189 제 품 20,690 21,922 20,867 재공품 474 433 583 원재료 17,968 18,754 21,584 부재료 1,448 1,601 1,349 저장품 11,952 9,539 10,043 미착품 7,185 9,012 9,380 합 계 59,930 61,927 63,995 총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산합계÷당기말자산총계×100] 7.1% 7.6% 8.3% 재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋당기말재고)÷2}] 9.0회 9.5회 11.5회 (2) 재고자산 실사내역 등1) 실사일자 지배회사 및 종속기업은 감사인 입회 하에 재고자산 실사를 실시하였으며, 재고자산 실사일자 및 입회자 내역은 다음과 같습니다. 법인명 실사일자 실사입회자(법인) 아세아제지 주식회사 2020.1.2 안진회계법인 경산제지(주) 2020.1.2 안진회계법인 제일산업(주) 2019.12.31(화성공장)2020.1.1(광주/안성공장) 삼경회계법인 유진판지(주) 2020.1.2 삼경회계법인 (주)에이팩 2020.1.2 삼경회계법인 에이피리싸이클링(주) 2020.1.1 대주회계법인 2) 당기말 및 전기말 현재 재고자산 내역 (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 취득원가 평가손실충당금 장부가액 취득원가 평가손실충당금 장부가액 상 품 213,297,750 - 213,297,750 665,765,896 - 665,765,896 제 품 21,557,242,532 (867,189,210) 20,690,053,322 21,935,359,121 (13,307,822) 21,922,051,299 재 공 품 473,892,181 - 473,892,181 432,636,291 - 432,636,291 원 재 료 18,002,894,511 (34,850,655) 17,968,043,856 18,901,604,894 (147,285,606) 18,754,319,288 부 재 료 1,448,584,616 - 1,448,584,616 1,601,203,928 - 1,601,203,928 저 장 품 11,951,552,916 - 11,951,552,916 9,539,235,248 - 9,539,235,248 미 착 품 7,184,969,002 - 7,184,969,002 9,011,782,086 - 9,011,782,086 합 계 60,832,433,508 (902,039,865) 59,930,393,643 62,087,587,464 (160,593,428) 61,926,994,036 연결실체는 재고자산의 시가가 취득원가보다 하락한 경우에는 저가법을 사용하여 연결재무상 태표가액으로 하고 있습니다. 저가법 적용으로 인해 당기 및 전기에 매출원가에 가산된 재고자산평가손실(환입)금액은 각각 741,446,437원 및 (88,711,548)원입니다. (3) 금융 및 자본위험관리 금융상품과 관련하여 연결실체는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 위험에 대한 목표, 정책, 위험평가 및 관리절차 등에 관한 사항은전기와 변동이 없습니다.또한 연결실체는 부채와 자본 잔액 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 전략은 전기와 변동이 없습니다. 연결실체는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 연결재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다. 1) 당기말 및 전기말 현재 연결실체 부채비율 (단위: 원) 구분 당기말 전기말 부채 263,353,496,904 278,850,766,025 자본 584,875,470,809 533,528,998,103 부채비율 45.0% 52,3% 2) 당기말 및 전기말 현재 연결실체 금융자산과 금융부채 범주별 내역(금융자산 - 당기말) (단위: 원) 구 분 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 합계 공정가액 현금및현금성자산 89,735,804,770 - 89,735,804,770 89,735,804,770 단기금융상품 8,500,000,000 - 8,500,000,000 8,500,000,000 매출채권 107,162,278,587 - 107,162,278,587 107,162,278,587 미수금 1,209,482,855 - 1,209,482,855 1,209,482,855 기타수취채권 121,478,389 - 121,478,389 121,478,389 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 2,055,345,151 2,055,345,151 2,055,345,151 장기금융상품 989,311,900 - 989,311,900 989,311,900 기타장기수취채권 2,017,209,654 - 2,017,209,654 2,017,209,654 계 209,735,566,155 2,055,345,151 211,790,911,306 211,790,911,306 (금융자산 - 전기말) (단위: 원) 구 분 상각후원가측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 파생상품자산 합계 공정가액 현금및현금성자산 83,433,913,356 - - 83,433,913,356 83,433,913,356 단기금융상품 5,572,512,438 - - 5,572,512,438 5,572,512,438 매출채권 126,774,736,069 - - 126,774,736,069 126,774,736,069 미수금 570,118,216 - - 570,118,216 570,118,216 기타수취채권 101,479,572 - - 101,479,572 101,479,572 장기금융상품 615,351,500 - - 615,351,500 615,351,500 파생상품자산 - - 6,778,524 6,778,524 6,778,524 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 2,059,417,651 - 2,059,417,651 2,059,417,651 기타장기수취채권 2,253,918,970 - - 2,253,918,970 2,253,918,970 합 계 219,322,030,121 2,059,417,651 6,778,524 221,388,226,296 221,388,226,296 (금융부채) (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 상각후원가로 측정하는 금융부채 파생상품 부채 공정가액 상각후원가로 측정하는 금융부채 공정가액 매입채무 24,576,587,958 - 24,576,587,958 29,152,116,548 29,152,116,548 단기차입금 35,328,063,935 - 35,328,063,935 66,904,371,685 66,904,371,685 유동성장기차입금 22,066,803,554 - 22,066,803,554 21,205,170,000 21,205,170,000 유동성리스부채 1,534,771,398 - 1,534,771,398 - - 미지급금 13,273,662,938 - 13,273,662,938 13,493,238,578 13,493,238,578 기타지급채무 13,522,021,948 - 13,522,021,948 14,092,306,551 14,092,306,551 장기차입금 77,221,566,446 - 77,221,566,446 68,113,370,000 68,113,370,000 사채 9,951,540,208 - 9,951,540,208 - - 장기미지급금 2,828,142,630 - 2,828,142,630 - - 기타장기지급채무 897,372,400 - 897,372,400 1,280,138,870 1,280,138,870 리스부채 2,190,448,045 - 2,190,448,045 - - 파생상품부채 - 258,183,622 258,183,622 합 계 203,390,981,460 258,183,622 203,649,165,082 214,240,712,232 214,240,712,232 라. 수 주계약 현황 "작성지침에 따라 해당사항이 없으므로 기재하지 않습니다." 마. 공정가치평가 내역 연결실체의 경영진은 재무제표에 상각후원가로 인식되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 연결실체는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다. 항목 분류 (수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격 (수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측 가능한,자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함 (수준 3) 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측 가능하지 않은 투입변수) 다음 표는 최초 인식 후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측 가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다. (당 기말) (단위: 원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 파생상품부채 - 258,183,622 - 258,183,622 시장성없는 지분증권(*1) - - 1,986,462,500 1,986,462,500 (*1) 해당 수준3으로 분류되는 지분증권은 유사기업 PER등의 투입변수를 이용한 가치평가기법(시장접근법)을 사용하였음. (전기말) (단위: 원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 파생상품자산 - 6,778,524 - 6,778,524 시장성없는 지분증권 (*1) - - 1,990,535,000 1,990,535,000 (*1) 해당 수준3으로 분류되는 지분증권은 유사기업 PER등의 투입변수를 이용한 가치평가기법(시장접근법)을 사용하였음. (1) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 기타자본구성요소 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익 163,132,100 166,308,650 (2) 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 (단위: 원) 구 분 당기말 전기말 시장성 없는 지분증권 삼성포장㈜ 933,592,500 982,605,000 화성포장산업㈜ 1,052,870,000 1,007,930,000