오리온홀딩스 분기보고서 (2018.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

□ 지주사업 당사는 지주회사 체제 전환을 위해 2016년 11월 22일에 개최된 이사회 결의와 2017년 3월 31일 정기주주총회의 결의 에 따라 2017년 6월 1일을 분할기일로 인적분할을 하여 자회사 지분 관리 및 투자를 목적으로 하는 투자사업부문을 주요사업으로 영위하고 있습니다. 2018년 2월 6일 공정거래위원회로부터 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제2조 1의2호 및 동법 시행령 제2조에 따른 지주회사의 기준을 충족하고 있음을 통지받았습니다. 공정거래위원회의 지주회사전환에 대한 심사결과 통지에 따른 당사의 지주회사 전환기준일은 2017년 11월 15일입니다. 가. 산업의 특성 지주회사란 다른 회사의 주식을 소유함으로써 그 회사 지배를 목적으로 설립된 회사로서 독점규제 및 공정거래에 관한 법률(공정거래법)에서는 자산총액이 5,000억 원 이상으로서 지배 목적으로 보유한 다른 회사의 지분합계가 당해 회사 자산 총액의 50% 이상인 회사를 지주회사로 규정하고 있습니다. 다른 회사를 지배하는 회사를 지주회사(Holding Company) 또는 모회사라 하고 지배를 받는 회사를 사업회사(Operation Company) 또는 자회사라 합니다. 우리나라에서는 경제력 집중 및 산업의 독점화를 방지하기 위하여 지주회사 제도를 법률로 금지하여 왔으나 IMF 금융위기 이후 구조조정을 원활하게하기 위하여 공정거래법상 엄격한 요건을 충족할 경우에 한하여 지주회사 설립 및 전환을 허용하고 있습니다. 지주회사의 장점으로는 기업지배구조의 투명성을 증대시켜 시장으로부터 적정한 기업 가치를 평가 받음으로써 주주의 가치를 높이고 독립적인 경영 및 객관적인 성과평가를 가능하게 함으로써 책임 경영을 정착시킬 수 있습니다. 또한, 사업부분별 특성에 맞는 신속하고 전문적인 의사결정이 가능한 체제를 확립하여 사업부문별 경쟁력을 강화하고 전문화된 사업역량에 기업의 역량을 집중함으로써 경영위험의 분산 등을 추구할 수 있습니다.

나. 회사의 현황 당사는 2016년 11월 22일 이사회결의 및 2017년 3월 31일 정기주주총회의 승인을 받아 2017년 6월 1일을 분할기일로 인적분할하였습니다. 당사의 주요 수익은 브랜드 사용수익, 임대수익 , 종 속회사 등으로부터 수취하는 배당금 수익 등이 있습니다. [종속회사 내용] □ 음식료 제조업 - (주)오리온과 그 종속회사 가. 산업의 특성 제과산업은 국내 소비자들의 독특한 기호와 고급과자를 중심으로 한 선진업체의 증가 추세로 신제품 개발의 기술 우위가 경쟁 요인으로 작용하고 있으며, 최근 제과 업체들은 제품의 고급화, 기능성화를 바탕으로 수익성 제고를 추구하고 있습니다. 나. 산업의 성장성 국내외 경제에 대한 불확실성과 소비심리 위축 등으로 경기 둔화가 지속되고 있는 상황이지만 제과시장은 여타 산업에 비하여 상대적으로 수요의 탄력성이 낮은 편입니다. 하지만 최근 건강성 및 기능성 과자 등의 신제품 개발을 통하여 시장의 영역을 넓혀 나가고 있으며 이를 통하여 지속적으로 성장할 수 있는 가능성을 가진 산업이라고 할 수 있습니다. 다. 경기변동의 특성 제과산업은 대체적으로 경기 변동에 민감하지 않았으나 패스트푸드를 비롯한 외식산업 등이 급신장하여 이에 따른 영향으로 제과산업의 신장폭이 상대적으로 낮아졌습니다. 그리고 최근 경제 여건의 악화로 소비심리가 크게 위축되어 성장율이 다소 둔화되고 있으나 제과업체들은 소비자 기호에 맞춘 기능성 신제품 출시 및 품질개선 등의 노력을 하고 있습니다.

라. 계절성 국내 제과시장의 경우 비스킷, 파이, 초콜릿, 껌 등의 제과류는 하절기를 제외하고는 꾸준한 실적을 올리고 있으며 스낵류는 하절기에 판매가 증가하는 현상을 보입니다. 마. 국내외 시장여건 (1) 시장의 안정성 제과시장은 전반 적인 경기나 소비상황과 큰 관계가 없는 안정적인 음식료 시장 중 하나입 니다. 그러나 국내 사업은 최근 소비자 기호의 다변화와 해외제과업체 및 P.B 스낵과의 경쟁심화가 수익성을 악화시킬 수 있는 요인으로 작용할 수 있으며 해외 사업은 전반적 경제성장율 둔화 및 경쟁심화가 수익성을 악화시킬 수 있는 요인으로 작용할 수 있습니다. (2) 경쟁상황 제과산업은 대규모 설비투자가 요구되는 장치산업으로 규모의 경제가 작용하여 높은 진입장벽을 형성하고 있으며, 시장이 발전할수록 브랜드력을 갖춘 상위 업체간의 과점화 현상이 높아지는 경향이 있습니다. 또한 기호 제품 중에서도 충동구매 제품이라는 특성 때문에 경쟁업체간 모방제품이 많고 광고 및 진열에 대한 경쟁이 높은 편입니다. 국내사업은 대형할인점 및 편의점 증가에 따른 유통구조의 변화 및 수입브랜드, P.B스낵들의 점유율 확대로 업체들간의 경쟁은 심화되고 있는 추세이며 소비자 기호의 다변화로 히트제품 출시 여부에 따라 시장 경쟁구도의 변화가 많은 추세입니다. 해외사업은 중국을 중심으로 다국적 업체 및 로컬 업체간에 전반적인 경쟁강도가 높아지고 있으며 온라인 채널 활성화 등 유통채널 다변화 현상 또한 기존 경쟁 구도에 영향을 미치고 있습니다.

바. 회사의 장단점 제과사업부문는 1974년 국내외 제과시장의 대표적인 히트제품인 초코파이를 출시하였으며 빠른 해외 시장 개척 전략을 바탕으로 국내뿐만 아니라 해외 시장에서도 높은 브랜드 인지도를 쌓아 왔습니다. 국내 시장에서는 2008년부터 시장의 웰빙트렌트에 부응하는 닥터유, 마켓오 제품을 히트시키며 프리미엄 제품 시장을 선도해 왔으며 초코파이를 위시한 파이 제품뿐만 아니라 포카칩과 같은 우수한 스낵 제품으로 높은 시장지배력을 보여 왔습니다. 해외 시장에서는 특히 중국시장을 중심으로 큰 성장을 이루어내고 있습니다. 오랜 진출 역사와 초코파이 이후 여러 신제품을 잇달아 히트시키며 현재 4개의 제품 생산법인을 바탕으로 여전히 중국시장 내에서 경쟁사 대비 높은 성장율을 보여주고 있습니다. 수많은 글로벌 업체와 로컬 업체와의 경쟁 속에서도 상대적으로 높은 성장을 보이고 있는 이유는 현재로 연간 1,000억원 매출이 넘는 여러 파이, 스낵 제품이 시장을 선도하고 있고 12급 도시내의 기업형 유통채널 위주의 영업 방식에서 3급 도시, 일반슈퍼 채널로 소매점 판매강화를 통해 지역 및 채널망을 확장시켜 나가고 있기 때문입니다. 또한 중국과 더불어 미래시장인 동남아시아 시장 개척을 위해 베트남 법인이 훌륭한 수출 교두보 역할을 해주고 있으며 러시아 법인 역시 초코파이, 초코송이와 같은 파워브랜드를 바탕으로 거대한 러시아 초콜릿 시장을 개척해 나가고 있습니다. 사. 사업부문별 재무정보 제과사업부문의 재무정보 는 당사의 주요종속회사인 (주)오리온 의 공 시 된 사 업보고서 및 감사보고서 를 참조하시기 바랍니 다.

□ 영화제작, 배급 및 상영업- (주)쇼박스

가. 업계의 현황(1) 산업의 특성

현대산업이 생산 및 노동집약 중심에서 지식 및 소비 중심으로 넘어가면서 많은 사람들이 '즐거움, 오락, 재미' 등의 소재나 소비에 관심을 가지게 되었습니다. 이에 따라 엔터테인먼트 산업은 여러 산업분야 중에서 특히 각광 받고 있으며, 그 정점에 영화산업이 위치하고 있습니다. 영화산업은 소비자에게 시각적, 청각적 즐거움은 물론 정서적인 공감대까지 상호교류 할 수 있는 문화적인 측면을 가지고 있어 영화가 주는 여파는 매우 크다고 할 수 있습니다. 영화산업의 가장 큰 특징은 제작 및 투자의 생산 단계를 거쳐, 배급 및 상영(영화관, DVD, 공중파, Cable TV, 위성방송, IPTV, 인터넷 VOD 등)의 유통단계(소비매체)를 통한 영화 컨텐츠의 반복 판매 및 소비라는 과정을 통해 그 가치가 증대되는 특성을 가지고 있습니다. 즉, 일반 산업과 달리 초기 제작/투자비 비중이 크지만, 유통단계를 거치는 동안 추가 비용이 거의 없어 1차 유통단계에서 일정 이상 흥행이 되면 그 다음 유통단계(소비매체)별로 발생하는 소비 과정을 통해 부가가치를 증대시킵니다. 즉, 영화가 경험을 통해 소비가 이뤄지는 경험재적인 특성을 가지고 있어 소비자가 그 경험을 가지고 있는 한 반영구적인 반복 판매 및 소비가 일어나며, 이를 통해 각종 부가상품을 개발하여 그 수익을 극대화 할 수 있는 고부가가치 산업입니다.

영화는 가격에 의해 가치가 결정되는 일반적인 상품과 달리 경험에 의해 그 가치 및 소비가 결정되기 때문에 경제 상황이 악화되면 소비가 위축되는 일반적인 제조업 상품들과는 다른 소비패턴을 보여주고 있습니다. 이미 영상매체에 익숙해진 소비자층은 경기가 위축되어도 그 선호도에 따라 가치를 소비하기 위해 가격을 지불하며, 특정 소비자 계층을 형성하는 일반 산업에 비해, 영화는 보여주는 소재나 정서가 다양한 세대를 동시에 아우를 수 있는 특성이 있어 소비자층 역시 상당히 넓고, 단기간 내에 대규모의 소비자를 확보할 수 있는 특성을 갖추고 있어, 그 성장성 및 안정성이 매우 높은 산업 분야라고 할 수 있습니다. 다만, 영화산업에서는 제작/투자와 배급, 마케팅, 그리고 상영에 대한 노하우 및 네트워크가 중요하기 때문에 이를 확보한 경우에 보다 안정적인 성장을 유지 할 수 있습니다.

(2) 산업의 성장성

최근 다양한 플랫폼들의 등장으로 Cable TV, 인터넷 VOD, 그리고 최근에는 IPTV, 스마트 모바일 기기 등 유통채널이 계속하여 확장되어가면서 영화는 핵심 컨텐츠로서의 위상이 날로 높아지고 있습니다. 이러한 주변 산업의 발달은 영화 컨텐츠를 선호하는 소비자들의 폭발적인 증가를 가져왔고, 높은 성장성을 지닌 고부가가치 산업으로 빠르게 변모하고 있습니다. 2011년 이후부터는 전체 관객수의 대폭적인 증가와 한국영화 수익률 상승, 투명한 제작 관리 및 정산 등으로 투자자의 관심이 높아지고 있으며, 기업들의 사업 참여가 이어지고 있어 향후 산업의 긍정적인 성장과 확대가 기대되고 있습니다.

(3) 국내외 시장여건 멀티플렉스 영화관의 등장 및 관람 환경의 변화와 함께 시작된 한국영화의 질적 성장으로 한국 영화시장은 비약적인 성장세를 보였습니다. 특히 대기업의 영화산업 참여의 본격화와 영화산업이 정부의 21세기 전략육성사업으로 선정되면서, 영화투자조합 활성화 등 안정적인 자금 유입이 가능해졌고, 그 외 다양한 지원이 확대되어 한국영화는 2000년대 중반 이후 1,000만 관객 이상을 동원하는 작품이 다수 출현하는 등 급속한 양적 성장을 보였고 부가적으로 IMAX, 3D, 4D등의 고부가가치 콘텐츠의 증가로 인하여 극장 단가의 상승을 보였습니다.

2017년 한국영화 산업은 전체 매출 2조 3,271억원으로 작년에 이어 역대최고 액수를 경신하며 4년 연속 2조원대를 기록하는 한 해를 보냈습니다. 이는 극장매출 그리고 부가시장 및 해외수출 등 전 부분의 성장에 따른 결과였습니다. 2018년 극장 입장권 매출액은 13,650억 원으로 전년도 동기 대비 5.97% 증가했습니다.

이런 지표들이 한국영화산업의 성장가능성을 가늠해 볼 수 있게끔 하는 귀한 척도라고 보여지며, 이 지표들로 유추했을 때, 한국영화산업 성장동력은 계속해서 유효하다라고 생각됩니다.

여가생활을 즐기는 방법에서의 영화가 차지하는 비중이 매우 높은 국내시장 여건은 지속발전가능성을 내포하고 있다고 보여집니다.

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 2018년 3분기까지 한국영화 개봉편수는 461편으로 전년 대비 189편 증가하였고, 외국영화 개봉편수는 864편으로 전년대비 93편 감소하였습니다. 전년에 비해 증가한 개봉편수에서 보여지듯이 2018년도 배급사간 경쟁이 치열하였습니다. 이에 당사는, 2018년 총 5편을 배급하였는데 이중 3편은 2017년 배급작이 이월된 것으로 실질적으로는 2편이라고 할 수 있습니다. 개봉작이 2편임에도 불구하고 선택과 집중을 통해 긍정적인 성과를 내며 쇼박스의 저력를 보여주었습니다. 보고서 제출일 현재 이미 개봉되어 관객의 큰 호응을 얻은 영화도 있고, 2018년 개봉 예정작의 기대도 높습니다.당사는 영화 상품의 투자ㆍ유통 사업에 대한 보편화 된 불확실성, 위험요인을 극복하고, 수익을 지속화 할 수 있도록 노력하겠습니다.

(2) 시장점유율

2018년 3분기까지 한국영화의 관객수 점유율은 약 51.7%를 기록하였으며 매출액 점유율은 약 51.1%를 기록했습니다.

쇼박스는 동기간 동안 5편의 한국영화를 배급하였습니다

2018년 3분기 전체영화 배급사별 시장 점유율 (전국 기준/누적)>

사업부분	2018년 3분기

회사명	배급편수	관객수(만명)	점유율(%)

전체 영화 (한국영화 및 외국영화)	롯데컬처웍스(주)롯데엔터테인먼드	11	3,042	18.6

월트디즈니컴퍼니코리아 유한책임회사	9	2,883	17.7

씨제이이앤엠 주식회사	14	2,332	14.3

(주)넥스트엔터테인먼트월드	14	1,649	10.1

워너브라더스 코리아㈜	12	1,223	7.5

유니버설픽쳐스인터내셔널 코리아(유)	12	1,095	6.7

이십세기폭스코리아(주)	11	812	5.0

메가박스중앙(주)플러스엠	8	739	4.5

소니픽쳐스엔터테인먼트코리아주식회사극장배급지점	7	684	4.2

(주)쇼박스	5	514	3.1

기 타	3,778	1,347	8.3

합계	3,881	16,320	100.0

* 출처: 2018년 9월 한국영화산업 결산 보고서(영진위, 2018.10.16) - 영화관입장권 통합전산망 기준 - 배급편수는 이월작 포함 전체상영편수 기준임. - 개봉영화의 상영실적만을 대상으로 작성됨.

2018년 3분기 한국영화 배급사별 시장 점유율 (전국관객수 기준/누적)>

사업부분	2018년 3분기

회사명	배급편수	관객수(만명)	점유율(%)

한국영화	롯데컬처웍스(주)롯데엔터테인먼드	8	2,316	27.5

씨제이이앤엠 주식회사	10	2,252	26.7

(주)넥스트엔터테인먼트월드	10	1,614	19.1

메가박스중앙(주)플러스엠	7	710	8.4

워너브라더스 코리아㈜	3	522	6.2

기타	1,218	1,019	12.1

합계	1,256	8,432	100.00

* 출처: 2018년 9월 한국영화산업 결산 보고서(영진위, 2018.10.16) - 영화관입장권 통합전산망 기준 - 배급편수는 이월작 포함 전체상영편수 기준임. - 개봉영화의 상영실적만을 대상으로 작성됨.

□ 건설업 가. 건설산업의 특성 건설산업은 발주자로부터 주문을 받아 구조물, 건축물을 완성하여 인도하는 수주산업이자, 주택 및 빌딩의 건축, 사회간접자본의 형성, 국토개발 등 실물자본의 구축을 담당하는 서비스 산업입니다.

노동·자본·기술 등의 생산요소를 유기적으로 결합하여 시설물을 완성하는 종합산업으로 타산업에 비해 생산·고용유발 효과 및 부가가치 창출효과가 크기 때문에 국내경기에 매우 중요한 역할을 담당하고 있습니다.

또한 발주처에 따라 크게 민간과 공공부문으로 나눌 수 있으며, 상품별로는 상업·업무용 빌딩, 공장 등을 생산하는 건축사업, 도로, 철도, 항만 등 사회간접자본 시설을 생산하는 산업이자 타산업의 기반시설을 생산하는 토목사업, 에너지·석유화학·발전 플랜트 및 저장시설, 송·배전시설 등을 생산하는 플랜트사업과 아파트 등을 생산하는 주택사업으로 구분할 수 있습니다.

또한 사업수행방식에 따라 발주처의 주문에 의한 설계 및 시공사업, 사업의 발굴, 기획, 투자, 자금조달에서부터 시설물 운영까지 수행하는 개발·운영사업으로 그 영역을 구분하기도 합니다.

건설산업은 타 경제 부문의 투자수요와 함께 정부의 SOC 정책이나 경기 정책 등에 크게 좌우되는 사업입니다. 기본적인 주거환경의 조성에서부터 국가 기간 산업인 도로, 항만, 플랜트 건설까지 광대한 영역에 자리잡고 있는 산업으로서 공사규모가 크고 공사 수행 기간이 장기간 소요됨에 따라 건설산업의 수급여건은 여타 경제부문에 비해서 금리나 자본의 가용성 등 금융부문의 변화에 크게 영향을 받고 있습니다. 또한 건설업은 타산업에 비해 수요예측이 어렵고 제조 및 수입에 이르는 일련의 과정이 장기적이며 다수의 생산주체가 참여함으로써 고용유발 효과가 높습니다. 뿐만 아니라 경기부양 정책 내지 산업기반시설의 확충과 부동산 소득에 대한 세제정책에 따른 영향을 크게 받는 특징이 있습니다. 나 . 산 업의 성장성 건설업은 타산업의 기반 시설물을 생산하는 산업이며, 우리경제의 중추적인 역할을하는 산업으로서 경제발전을 주도하고 타산업에 비해 생산과 고용,부가가치 창출면에서 유발효과가 크기 때문에 국내경기에 매우 중요한 역할을 담당해 오고 있습니다.

다. 경기변동의 특성

건축사업은 공공뿐만 아니라 민간부문에 대한 의존도가 높아 산업경기변동에 따른 기업의 설비투자 수요에 큰 영향을 받고 있으며 토목사업은 국가균형발전계획, 경기활성화 투자 확대 등 정부의 정책기조에 따라 변동성이 커지는 특성이 있습니다. 플랜트사업은 산업화에 따른 신규 플랜트 투자계획이나 시설 보수 및 확장계획에 따라 수요가 결정되므로 타 부문에 비해 경기변동에 다소 안정적이나 대규모 자본이 투입되는 사업으로 경기변동에 따른 영향이 큽니다.

주택사업은 건설산업 내에서 가장 대표적인 경기 의존적이고 경제순환주기에 따라 호황과 불황이 반복되는 특성이 있으며, 정부 정책 및 제도에 민감하게 반응하는 특성이 있습니다.

라. 계절성 건설업은 발주자의 투자계획 및 년간 예산활용계획 등에 크게 영향을 받기 때문에 년간 발주계획을 본격적으로 실행하는 2분기와 연말에 발주가 집중되는 경향이 있습니다. 또한 작업이 주로 옥외에서 이루어지므로 계절적으로 봄, 가을의 공사 진행속도가 빠른 특징이 있습니다.

마. 경쟁요소

발주방식의 증가로 건설 범위에 대한 인식이 시공(C)에서 설계(E), 조달(P)뿐 아니라 유지보수(M) 단계까지 확대되는 추세로 다양한 협력관계에 의한 사업이 부각되고 있습니다. 또한, 건설업의 핵심 경쟁력 요소인 경험과 시공기술 능력 등에서 금융조달, 기획, 협상, 사업타당성 분석 능력 등 SOFT 핵심 역량까지 요구되고 있습니다. 또한 신성장 동력 확보 및 고부가가치 해외공사 수주, 그리고 사업 포트폴리오 다양화 등이 중요한 경쟁요인으로 부각되고 있습니다.

바. 국내외 시장여건

현재 국내 건설시장은 상승기와 하락기 중 하락기 상태이며 기술적으로나 디자인적으로 새로운 시도들을 통해 많은 발전을 이루었으나, 부동산 및 건설경기 위축, 각종 규제 등으로 어려움을 겪고 있는 상태입니다. 주택수요가 감소하는 가운데 주택수요의 다양화 현상이 심화될 전망으로 시장을 예측하고 있습니다.

사. 관련 법령 또는 정부의 규제 등

건설산업에 대한 규제는 다기능화 되어 있을 뿐만 아니라 복잡한데, 이는 건설산업이 수주산업으로서 선판매 후생산의 특성을 갖고 있는데다 제품의 표준화가 어렵고, 구매자의 다양한 주문에 의해 생산해야 하는 독특한 생산구조 형태를 갖고 있기 때문입니다.이는 규격화된 제품을 생산하는 제조업과는 달리, 다양한 생산 방식에 따라 발주자 및 주변 환경에 미치는 영향이 매우 크기에 포괄적인 규제를 하고 있음에 기인합니다. 여기에 타산업에 대한 유발효과가 큰 반면 1인의 발주자에 의한 수요독점적 구조를 갖고 있어 치열한 수주경쟁을 해야 하기 때문에 많은 규제가 따릅니다. 또한 건설업은 유한한 토지자원을 이용하여 주택 등 국민생활의 기본이 되는 재화를 생산 대상으로 하는 산업이라는 점에서 타산업에 비해 관련 규제법령이 많은 편입니다.

2. 주요제품, 서비스 등 당사는 지주회사로 전환됨에 따라 제품 매출이 없으며, 매출유형은 자회사 등으로부터 받는 배당수익, 로열티수익, 임대수익 등으로 구성되어 있습니다.

가. 주요제품등의 현황(단위 : 백만원)

사업부문	매출유형	내용	2018년 3분기

매출액	비율(%)

지주사업	로열티수익	상표로열티 등	6,271	27.9

임대수익	본사사옥 등 임대료 매출	5,541	24.6

배당수익	관계회사 및 투자회사 배당수익	10,684	47.5

합 계	22,496	100.0

나. 주요 제품 등의 가격 변동 추이 - 해당사항없음 -

[종속회사 내용] 가 . 주요제품등의 현황

회 사 명	매출유형	품 목	주요상표 등	매출액 (2 018.01.01~ 09.30 )	비율(%)

(주)쇼박스	수출	영화매출	-	622	2.19%

소계	-	622	2.19%

내수	영화매출	-	27,663	97.58%

임대매출	-	64	0.23%

소계	-	27,727	97.81%

합 계	28,349	100.00%

(주)오리온	제품	비스킷	고소미, 초코칩, 다이제 등	143,865	24.84%

파 이	초코파이, 케익 오뜨 등	108,751	18.78%

스 낵	포카칩, 오감자 등	193,157	33.35%

기 타	초코송이, 자일리톨, 통아몬드 등	83,418	14.40%

소 계	-	529,191	91.37%

상품	비스킷	오리온웨하스 등	2,551	0.44%

파 이	카스타드 등	7,449	1.29%

스 낵	콘스틱 등	11,934	2.06%

기 타	왕꿈틀이 등	9,071	1.57%

소 계	-	31,005	5.35%

기타	-	18,971	3.28%

총 매출액	-	579,168	100.00%

매출에누리 등	-	(51,089)	-

합 계	528,078	-

Orion Food Vina Co., Ltd	제품	파이	Chocopie, Custas	85,800	51.79%

비스킷	Goute, Pingo	13,604	8.21%

스낵	O'star, Swing, Toonies, Marine-Boy	60,003	36.22%

껌	Stick Gum, Xylitol	4,004	2.42%

캔디	Hong	131	0.08%

기타	Giftset	1,559	0.94%

소계	-	165,101	99.66%

상품	캔디	CoHat, Hong	296	0.18%

비스킷	Miz Black	90	0.05%

소계	-	386	0.23%

기타	-	184	0.11%

총 매출액	-	165,671	100.00%

매출에누리 등	-	(1,609)	-

합 계	164,062	-

Orion Food Co., Ltd	제품	파이	CHOCO PIE, COCOA PIE	88,815	11.76%

비스킷	MO GU LI, HAO DUO YU	53,240	7.05%

스낵	YA! TUDOU, HYQ	156,064	20.66%

껌	Xylitol	50,990	6.75%

기타	-	2,646	0.35%

소계	-	351,756	46.57%

상품	파이	CHOCO PIE, COCOA PIE	172,399	22.82%

비스킷	MO GU LI, HAO DUO YU	70,257	9.30%

스낵	YA! TUDOU, HYQ	159,239	21.08%

기타	-	588	0.08%

소계	-	402,483	53.29%

기타	-	1,079	0.14%

총 매출액	-	755,317	100.00%

매출에누리 등	-	(42,418)	-

합 계	712,899	-

Orion Food (Shanghai) Co., Ltd	제품	파이	CHOCO PIE, FRESH PIE	52,133	42.19%

비스킷	MO GU LI, HAO DUO YU	17,733	14.35%

스낵	SHUYUAN, YA! TUDOU, HYQ	52,817	42.74%

소계	-	122,683	99.28%

기타	-	889	0.72%

합 계	123,572	100.00%

Orion Food (Guangzhou) Co., Ltd	제품	파이	CHOCO PIE, CUSTARD	37,532	48.89%

비스킷	MO GU LI, HAO DUO YU	16,332	21.27%

스낵	SHUYUAN, YA! TUDOU, HYQ	22,653	29.51%

소계	-	76,517	99.67%

상품	기타	-	252	0.33%

합 계	76,768	100.00%

Orion Food (Shenyang) Co., Ltd	제품	파이	QUTE	18,028	32.10%

비스킷	MO GU LI, HAO DUO YU	11,256	20.04%

스낵	SHUYUAN, YA! TUDOU, HYQ	26,481	47.16%

기타	-	52	0.09%

소계	-	55,817	99.39%

상품	기타	-	340	0.61%

합 계	56,157	100.00%

나 . 주 요제품등의 가 격 변동 추이

(단위 : 원/BOX)

회사명	품목	2018년 3분 기	2017년(1~5월)(*1)	2016년	비 고

(주)오리온	포카칩	19,475	17,379	15,679	-

초코파이	21,066	20,983	21,020	-

다이제	17,174	18,273	21,728

오징어땅콩	16,130	14,851	16,423

Orion Food Vina Co., Ltd	초코파이 12P	15,069	15,637	15,480	-

쿠스타스 12P	16,149	16,758	16,589	-

Orion Food Co., Ltd	FRESH PIE 6P	14,748	14,853	14,645	-

Orion Food (Shanghai) Co., Ltd	MGL 48G	5,124	8,045	7,932	2018년부터 32개/BOX에서 20/BOX로 변경

Orion Food (Guangzhou) Co., Ltd	카스타드 2P	11,150	11,228	11,247	-

Orion Food (Shenyang) Co., Ltd	초코송이 CB48G	8,726	8,878	8,753	-

예감 3P	18,690	18,378	18,119	-

(*1) 2017년 6월 1일 회사분할 후 상기 회사는 2017년 12월 31일까지 종속회사에서 일시적으로 제외되었으므로, 2017년은 종속회사 편입기간의 내용을 기재하였습니다.(1) 산출기준

① 산출대상 및 선정방법 : 판매우선순위 4개 브랜드 ② 가격산출방법 : 주요제품 박스당 매출액 평균 (2) 주요 가격변동원인 : 매출에누리 등

3. 주요 원재료에 관한 사항 당사는 분할 후 지주회사로 전환하여 원재료에 관한 사항은 없습니다. [종속회사 내용] 제과업에 사용되는 주요 원재료의 경우, 농산물 등을 직수입 또는 국내에서 조달하여 가공을 거친 후 공급되는 것을 주로 사용합니다. 국내의 주요 공급처는 삼양사 외의 여러 업체로부터 조달하고 있습니다. 일부 품목의 경우 몇 개 업체가 국내 공급 시장을 독과점하고 있으나 당사의 제품 생산과 관련하여 원자재 공급에는 현재 큰 어려움은 없습니다. 또한 국내에서 소비되는 농산물의 대부분을 수입하는 관계로 국제 곡물가격 및 환율변동에 의하여 가격에 영향을 받고 있습니다.

가. 주요원재료의 가격변동추이(단위 : 원, Kg당, %)

회 사 명	품 목	2018년 3분기	2017년(1~5월)(*1)	2016년	주요 매입처

(주)오리온	유지류	내 수	1,398	1,468	1,342	오뚜기, 삼양사, AAK 외

수 입	2,326	2,194	2,185

당 류	내 수	750	836	762	삼양사, 씨제이제일제당,COFCO외

수 입	634	679	704

분유류	내 수	5,738	5,539	5,615	엠에스트레이딩, 서강유업,Euroserum, Leprino외

수 입	2,061	3,826	4,015

코코아류	내 수	5,230	5,121	5,202	삼광식품, 동암실업,Cargill, Olam 외

수 입	4,705	4,825	4,719

서 류	내 수	674	-	677	농협, Lutosa 외

수 입	1,697	833	1,125

Orion Food Vina Co., Ltd	당 류	내 수	678	876	770	-

수 입	529	701	680	-

Orion Food Co., Ltd	소맥류	내 수	659	648	640	-

Orion Food (Shanghai) Co., Ltd	유지류	내 수	1,226	1,296	1,128	-

수 입	1,875	2,041	1,669	-

Orion Food (Guangzhou) Co., Ltd	분유류	수 입	4,474	3,811	3,657	-

Orion Food (Shenyang) ㅇCo., Ltd	분유류	수 입	4,615	3,686	3,621	-

(*1) 2017년 6월 1일 회사분할 후 상기 회사는 2017년 12월 31일까지 종속회사에서 일시적으로 제외되었으므로, 2017년은 종속회사 편입기간의 내용을 기재하였습니다.

4. 생산 및 설비에 관한 사항

(1) 당분기 중 유형자산의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의유형자산	건설중인자산	합계

취득원가:

기초금액	383,953,779	575,271,875	6,993,522	718,551,639	65,812,523	66,758,962	1,817,342,300

취득금액	41,337	258,767	96,298	11,139,035	2,747,727	98,798,222	113,081,386

처분금액	(590,406)	(343,511)	-	(10,786,197)	(8,604,616)	-	(20,324,730)

기타증감액	(323,604)	43,576,865	727,441	55,045,861	823,783	(120,630,459)	(20,780,113)

기말금액	383,081,106	618,763,996	7,817,261	773,950,338	60,779,417	44,926,725	1,889,318,843

감가상각누계액 및 손상차손누계액:

기초금액	-	(10,253,479)	(16,453)	-	(3,405,621)	-	(13,675,553)

감가상각비	-	(12,580,793)	(734,245)	(59,486,048)	(9,676,823)	-	(82,477,909)

처분금액	-	298,764	-	3,846,470	4,449,875	-	8,595,109

기타증감액	-	817,256	82,800	1,294,664	712,868	-	2,907,588

기말금액	-	(21,718,252)	(667,898)	(54,344,914)	(7,919,701)	-	(84,650,765)

장부금액:

기초금액	383,953,779	565,018,396	6,977,069	718,551,639	62,406,902	66,758,962	1,803,666,747

기말금액	383,081,106	597,045,744	7,149,363	719,605,424	52,859,716	44,926,725	1,804,668,078

기타 증감액에는 당분기 중 해외소재 종속기업의 외화환산으로 인한 변동 등이 포함되어 있습니다.

(2) 당분기 중 투자부동산의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	제 63(당) 기 3분기

토지	건물	합계

취득원가:

기초금액	77,565,252	16,899,842	94,465,094

유형자산에서 대체	-	6,698,507	6,698,507

매각예정비유동자산에서 대체	3,654,835	2,330,539	5,985,374

매각예정비유동자산으로 대체	(5,191,006)	(4,333,776)	(9,524,782)

기타증감액	-	(232,223)	(232,223)

기말금액	76,029,081	21,362,889	97,391,970

감가상각누계액 및 손상차손누계액:

기초금액	-	(3,657,786)	(3,657,786)

감가상각비	-	(570,270)	(570,270)

유형자산에서 대체	-	(140,528)	(140,528)

매각예정비유동자산에서 대체	(1,260,925)	(1,169,234)	(2,430,159)

매각예정비유동자산으로 대체	-	1,055,001	1,055,001

기타증감액	-	6,502	6,502

기말금액	(1,260,925)	(4,476,315)	(5,737,240)

장부금액:

기초금액	77,565,252	13,242,056	90,807,308

기말금액	74,768,156	16,886,574	91,654,730

기타 증감액에는 해외소재 종속기업의 외화환산으로 인한 변동 등이 포함되어 있습니다.

[종속회사 내용]

[음식료 및 음식료 포장재 제조업]

가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력

회 사 명	사업부문	품 목	사 업 소	2018년 3분기	2017년(1~5월)(*1)	2016년 연간	단 위

수량	금액	수량	금액	수량	금액

(주)오리온	음식료품제조	비스킷류	제2익산공장	18,756	68,094	9,927	36,362	31,044	117,045	ton, 백만원

기 타	18,918	90,070	10,500	47,934	20,064	96,247

초콜릿류	제3익산공장	3,963	25,709	2,177	13,586	5,496	35,233

기 타	3,171	16,290	1,551	8,288	2,973	15,673

껌 류	청주공장	7,209	67,477	2,468	21,361	5,892	52,489

파 이 류	18,579	51,035	10,314	27,481	25,812	68,920

기 타	33,084	174,691	17,078	92,050	43,962	245,360

합 계	103,680	493,366	54,015	247,062	135,243	630,967

포장재 제조	포 장 재	안산공장	131,544	35,635	80,040	23,480	192,096	56,352	km,백만원

합 계	131,544	35,635	80,040	23,480	192,096	56,352

Orion Food VinaCo., Ltd	음식료품제조	파 이 류	MP공장	4,681	33,523	2,613	18,251	6,798	48,592	천box, 백만원

기 타	3,940	52,801	1,367	22,559	7,150	71,960

파 이 류	YP공장	2,847	20,246	1,355	9,378	3,428	24,423

기 타	5,223	39,542	2,482	20,903	5,963	52,312

합 계	16,691	146,113	7,817	71,091	23,339	197,287

Orion FoodCo., Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	24,848	69,992	13,658	42,780	33,778	92,410	ton, 백만원

껌 류	10,502	104,889	5,672	57,917	14,040	138,221

비스킷류	13,334	67,951	7,835	46,982	17,361	77,245

스 낵 류	30,165	117,059	15,092	64,894	36,729	134,936

기 타	2,778	11,162	1,454	7,620	3,600	23,415

합 계	81,627	371,053	43,711	220,193	105,508	466,227

Orion Food(Shanghai)Co., Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	23,201	64,083	12,337	37,040	29,806	78,402	ton, 백만원

비스킷류	6,823	34,141	3,676	20,630	9,098	41,041

스 낵 류	22,067	88,469	10,020	45,028	22,516	87,151

합 계	52,091	186,693	26,033	102,698	61,420	206,594

Orion Food (Guangzhou)Co., Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	22,246	80,173	11,888	40,465	29,610	83,126	ton, 백만원

비스킷류	7,208	55,280	5,146	32,510	13,838	68,165

스 낵 류	12,184	64,092	6,511	29,118	12,174	46,944

합 계	41,638	199,545	23,545	102,093	55,622	198,235

Orion Food(Shenyang)Co.,Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	18,001	65,552	9,388	38,912	10,404	32,881	ton, 백만원

비스킷류	4,739	24,277	2,499	14,002	6,324	30,056

스 낵 류	11,198	48,688	5,618	31,015	11,792	47,024

합 계	33,938	138,517	17,505	83,929	28,520	109,961

※ 생산능력의 금액은 원가기준이며, 수량당 생산실적금액에 생산능력수량을 곱하여 산술함. (*1) 2017년 6월 1일 회사분할 후 상기 회사는 2017년 12월 31일까지 종속회사에서 일시적으로 제외되었으므로, 2017년은 종속회사 편입기간의 내용을 기재하였습니다. (2) (주)오리온 생산능력의 산출근거

1) 산출방법 등① 산출기준(단위: ton, km)

사업부문	사업소	일생산량	총생산량	비고

음식료품 제조	제2익산공장	199.33	37,674	-

제3익산공장	37.75	7,134	-

청주공장	311.49	58,872	-

합 계	548.57	103,680	-

포장재 제조	안산공장	696.00	131,544	-

2) 평균가동시간

① 일평균 가동시간 20 시간 ② 월평균 가동일수 21 일 ③ 당기 가동일수 189 일 ④ 당기 가동시간 3,780 시간

나. 생산실적 및 가동율 ( 1 ) 생 산실적

회 사 명	사업부문	품 목	사업소	2018년 3분기	2017년(1~5월)(*1)	2016년 연간	단 위

수량	금액	수량	금액	수량	금액

(주)오리온	음식료품제조	비스킷류	제2익산공장	8,077	29,324	6,071	22,238	15,242	57,467	ton, 백만원

기 타	15,175	72,247	7,880	35,973	15,354	73,653

초컬릿류	제3익산공장	2,490	16,154	1,537	9,592	3,226	20,681

기 타	2,039	10,476	1,042	5,568	2,540	13,390

껌 류	청주공장	1,169	10,942	673	5,825	1,323	11,786

파 이 류	12,923	35,499	8,150	21,715	20,805	55,551

기 타	16,240	85,751	8,395	45,249	19,448	108,543

스 낵 류	이천공장	-	-	-	-	922	3,459

합 계	58,113	260,392	33,748	146,160	78,860	344,530

포장재 제조	포 장 재	안산공장	62,798	17,012	35,941	9,901	79,883	23,434	km,백만원

합 계	62,798	17,012	35,941	9,901	79,883	23,434

Orion Food VinaCo., Ltd	음식료품제조	파 이 류	MP공장	3,314	23,731	1,733	12,102	4,354	31,124	천box, 백만원

기 타	1,957	20,293	1,028	12,340	2,037	31,870

파 이 류	YP공장	2,558	18,193	1,265	8,754	3,300	23,510

기 타	3,591	26,220	1,610	13,743	3,639	31,961

합 계	11,419	88,436	5,636	46,939	13,330	118,465

Orion FoodCo., Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	15,160	42,702	6,192	19,397	31,113	85,120	ton, 백만원

껌 류	2,422	24,193	1,318	13,456	5,930	58,376

비스킷류	4,656	23,726	1,629	9,427	10,445	46,135

스 낵 류	19,559	75,902	6,467	27,807	34,780	127,776

기 타	1,320	5,304	486	2,544	80	520

합 계	43,117	171,827	16,092	72,631	82,348	317,927

Orion Food(Shanghai)Co., Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	15,901	43,922	5,203	15,620	23,005	60,512	ton, 백만원

비스킷류	2,660	13,311	988	5,544	5,594	25,233

스 낵 류	10,940	43,860	3,622	16,277	20,470	79,232

합 계	29,502	101,093	9,813	37,441	49,069	164,977

Orion Food(Guangzhou)Co., Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	10,223	36,843	4,224	14,378	20,646	57,961	ton, 백만원

비스킷류	2,032	15,584	1,047	6,617	5,316	26,184

스 낵 류	4,417	23,235	1,417	6,339	7,239	27,916

합 계	16,672	75,662	6,688	27,334	33,201	112,061

Orion Food(Shenyang)Co.,Ltd	음식료품제조	파 이 류	-	4,497	16,377	1,487	6,165	5,464	17,267	ton, 백만원

비스킷류	1,615	8,271	703	3,940	3,885	18,462

스 낵 류	4,901	21,307	1,358	7,500	8,293	33,069

합 계	11,013	45,955	3,548	17,605	17,642	68,798

※ 생산실적의 금액은 원가기준임. (*1) 2017년 6월 1일 회사분할 후 상기 회사는 2017년 12월 31일까지 종속회사에서 일시적으로 제외되었으므로, 2017년은 종속회사 편입기간의 내용을 기재하였습니다.

(2) 당해 사업연도의 가동률

회 사 명	사업부문	사업소	당기가동가능수량	당기실제가동수량	평균가동률(%)	비 고

(주)오리온	음식료품 제조	제2익산공장	37,674	23,252	61.7	ton, %

제3익산공장	7,134	4,529	63.5	"

청주공장	58,872	30,332	51.5	"

합 계	103,680	58,113	56.1	"

포장재 제조	안산공장	131,544	62,798	47.7	km, %

Orion Food Vina Co., Ltd	음식료품 제조	-	16,691	11,419	68.4	천Box, %

Orion Food Co., Ltd	음식료품 제조	-	81,627	43,117	52.8	ton, %

Orion Food (Shanghai) Co., Ltd	음식료품 제조	-	52,091	29,502	56.6	"

Orion Food (Guangzhou) Co., Ltd	음식료품 제조	-	41,638	16,672	40.0	"

Orion Food (Shenyang) Co.,Ltd	음식료품 제조	-	33,938	11,013	32.4	"

※ 평균 가동률은 당기가동가능수량에서 당기실제가동수량을 나눈 값임.

다. 생산설비 등 현황 (1) 국내외 생산공장 현황

회 사 명	공 장	소 재 지

(주)오리온	익산2공장	전북 익산시

익산3공장	전북 익산시

청주공장	충북 청주시

안산공장	경기 안산시

Orion International Euro Co., Ltd.	트베르공장	러시아 트베르시

노보시비르스크공장	러시아 노보시비르스크시

Orion Food Vina Co., Ltd	MP공장	베트남 호치민시

YP공장	베트남 하노이시

Orion Food Co., Ltd	랑팡공장	중국 랑팡시

Orion Food (Shanghai) Co., Ltd	상해공장	중국 상해시

Orion Food (Guangzhou) Co., Ltd	광주공장	중국 광주시

Orion Food (Shenyang) Co., Ltd	심양공장	중국 심양시

(2) 당분기 중 유형자산의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	토지	건물	구축물	기계장치	기타의유형자산	건설중인자산	합계

취득원가:

기초금액	204,083,753	681,457,743	18,205,105	1,321,180,822	145,037,232	66,402,422	2,436,367,077

취득금액	41,337	256,007	92,098	11,139,035	2,690,969	74,142,810	88,362,256

처분금액	(590,406)	(343,511)	-	(10,786,197)	(8,604,616)	-	(20,324,730)

기타증감액	(92,582)	23,237,968	727,900	69,469,810	975,754	(120,630,459)	(26,311,609)

기말금액	203,442,102	704,608,207	19,025,103	1,391,003,470	140,099,339	19,914,773	2,478,092,994

감가상각누계액 및 손상차손누계액:

기초금액	-	(111,214,721)	(11,541,910)	(555,642,442)	(85,195,644)	-	(763,594,717)

감가상각비	-	(12,036,374)	(712,947)	(64,173,063)	(9,328,564)	-	(86,250,948)

처분금액	-	298,764	-	3,892,088	4,449,875	-	8,640,727

기타증감액	-	901,613	84,608	1,249,047	564,493	-	2,799,761

기말금액	-	(122,050,718)	(12,170,249)	(614,674,370)	(89,509,840)	-	(838,405,177)

장부금액:

기초금액	204,083,753	570,243,022	6,663,195	765,538,380	59,841,588	66,402,422	1,672,772,360

기말금액	203,442,102	582,557,489	6,854,854	776,329,100	50,589,499	19,914,773	1,639,687,817

※ 기타 증감액에는 당기 중 해외소재 종속기업의 외화환산으로 인한 변동 등이 포함되어 있습니다.

5. 매출에 관한 사항 당사는 2017년 중 식품사업부문을 신설회사인(주)오리온으로 분할하여, 2016년과 2017년 분할 전까지의 음식료품 매출액은 당사 재무제표에 중단영업손익으로 분류되었습니다.

가. 매출실적(단위 : 백만원)

사업부문	매출유형	품 목	2018년 3분기	2017년 연간(*1)	2016년 연간(*1)

지주사업	로열티수익	내 수	1,501	1,130	8,114

수 출	4,770	5,741	-

소 계	6,271	6,871	8,114

임대수익	내 수	5,541	4,907	1,465

배당수익	내 수	10,684	1,819	1,800

합 계	내 수	17,726	7,856	11,379

수 출	4,770	5,741	-

합 계	22,496	13,597	11,379

음식료품제조	제품	비스킷	내 수	-	83,833	204,738

수 출	-	2,582	9,300

소 계	-	86,415	214,038

파이	내 수	-	56,389	144,729

수 출	-	7,236	14,442

소 계	-	63,625	159,171

스낵	내 수	-	94,062	203,683

수 출	-	1,499	3,315

소 계	-	95,561	206,998

기타	내 수	-	42,573	88,308

수 출	-	706	2,554

소 계	-	43,279	90,862

소계	내 수	-	276,857	641,458

수 출	-	12,023	29,611

소 계	-	288,880	671,069

상품	기타	내 수	-	8,509	23,947

수 출	-	100	384

소 계	-	8,609	24,331

기타	-	11,268	28,517

내 수	-	285,366	665,405

수 출	-	12,123	29,995

기 타	-	11,268	28,517

소 계	-	308,757	723,917

매출에누리등	-	(22,285)	(52,651)

합 계	-	286,472	671,266

(*1) 상기 2017년(전기), 2016년(전전기) 매출은 종전 기준서인 K-IFRS 1018호에 따라 작성되었습니다. [종속회사 내용] □ 음식료 제조업 가. 매출실적 종속회사 중2017년 중 설립된 (주)오리온은 2017년 12월 31일 종속기업으로 편입되어 2018년 이후의 실적을 기재하였습니다. (주)오리온을 제외한 종속회사는 2017년 6월 1일 분할에 따라 종속회사기업에서 일시적으로 제외된 후 2017년 12월 31일 (주)오리온과 함께 종속기업으로 재편입되었습니다. 따라서 (주)오리온을 제외한 종속회사의 2017년 실적은 1월부터 5월까지 5개월간의 내용을 기재하였습니다.

(단위 : 백만원)

회사명	사업부문	매출유형	품 목	2018년 3분기	2017년 (1~5월)(*1)	2016년 연간(*1)

(주)오리온	음식료품제조	제품	비스킷	내 수	137,924	-	-

수 출	5,941	-	-

소 계	143,865	-	-

파이	내 수	98,401	-	-

수 출	10,350	-	-

소 계	108,751	-	-

스낵	내 수	188,359	-	-

수 출	4,797	-	-

소 계	193,157	-	-

기타	내 수	81,552	-	-

수 출	1,866	-	-

소 계	83,418	-	-

소계	내 수	506,237	-	-

수 출	22,954	-	-

소 계	529,191	-	-

상품	비스킷	내 수	2,551	-	-

수 출	-	-	-

소 계	2,551	-	-

파이	내 수	7,264	-	-

수 출	186	-	-

소 계	7,449	-	-

스낵	내 수	11,898	-	-

수 출	36	-	-

소 계	11,934	-	-

기타	내 수	9,004	-	-

수 출	67	-	-

소 계	9,071	-	-

소계	내 수	30,716	-	-

수 출	289	-	-

소 계	31,005	-	-

기 타	18,971	-	-

합 계	내 수	536,953	-	-

수 출	23,243	-	-

기 타	18,971	-	-

소 계	579,168	-	-

매출에누리등	(51,089)	-	-

합 계	528,078	-	-

Orion Food Vina Co.,Ltd	음식료품제조	제품	파이	내 수	77,781	40,851	93,101

수 출	8,019	6,700	13,040

소 계	85,800	47,551	106,141

비스킷	내 수	13,124	7,705	18,625

수 출	479	138	495

소 계	13,604	7,843	19,120

스낵	내 수	58,342	31,442	53,215

수 출	1,661	670	4,209

소 계	60,003	32,112	57,425

껌	내 수	475	270	2,694

수 출	3,530	4,835	16,473

소 계	4,004	5,105	19,167

캔디	내 수	131	-	-

수 출	-	-	-

소 계	131	-	-

기타	내 수	1,428	915	2,407

수 출	131	83	124

소 계	1,559	998	2,531

소계	내 수	151,281	81,183	170,042

수 출	13,820	12,426	34,342

소 계	165,101	93,609	204,384

상품	캔디	내 수	296	-	-

수 출	-	-	-

소 계	296	-	-

비스킷	내 수	90	-	-

수 출	-	-	-

소 계	90	-	-

기타	내 수	-	-	12

수 출	-	-	-

소 계	-	-	12

소계	내 수	386	-	12

수 출	-	-	-

소 계	386	-	12

기 타	내 수	184	124	153

수 출	-	-	-

소 계	184	124	153

합 계	내 수	151,851	81,306	170,207

수 출	13,820	12,426	34,342

소 계	165,671	93,732	204,549

매출에누리등	(1,609)	(14)	-

합 계	164,062	93,718	204,549

Orion Food Co., Ltd	음식료품제조	제품	파이	내 수	88,721	40,258	170,219

수 출	94	77	287

소 계	88,815	40,335	170,506

비스킷	내 수	53,240	21,474	107,256

수 출	-	-	-

소 계	53,240	21,474	107,256

스낵	내 수	156,064	56,192	263,722

수 출	-	-	-

소 계	156,064	56,192	263,722

껌	내 수	49,635	26,777	104,066

수 출	1,355	448	426

소 계	50,990	27,225	104,491

기타	내 수	2,646	14	209

수 출	-	-	-

소 계	2,646	14	209

소계	내 수	350,306	144,715	-

수 출	1,449	525	-

소 계	351,756	145,240	-

상품	파이	내 수	172,399	70,767	257,838

수 출	-	-	-

소 계	172,399	70,767	257,838

비스킷	내 수	70,257	33,995	159,708

수 출	-	-	-

소 계	70,257	33,995	159,708

스낵	내 수	159,239	58,855	280,943

수 출	-	-	-

소 계	159,239	58,855	280,943

기타	내 수	588	-	513

수 출	-	-	-

소 계	588	-	513

소계	내 수	402,483	163,617	-

수 출	-	-	-

소 계	402,483	163,617	-

기 타	내 수	1,079	264	853

수 출	-	-	-

소 계	1,079	264	853

합 계	내 수	753,868	308,596	1,345,328

수 출	1,449	525	713

소 계	755,317	309,121	1,346,041

매출에누리등	(42,418)	-	-

합 계	712,899	309,121	1,346,041

Orion Food (Shanghai) Co., Ltd	음식료품제조	제품	파이	내 수	52,133	17,881	76,808

수 출	-	-	812

소 계	52,133	17,881	77,621

비스킷	내 수	17,733	7,072	38,964

수 출	-	-	-

소 계	17,733	7,072	38,964

스낵	내 수	52,817	18,562	102,254

수 출	-	-	-

소 계	52,817	18,562	102,254

소계	내 수	122,683	43,515	218,026

수 출	-	-	812

소 계	122,683	43,515	218,839

기 타	내 수	889	193	1,102

수 출	-	-	-

소 계	889	193	1,102

합 계	내 수	123,572	43,708	219,128

수 출	-	-	812

소 계	123,572	43,708	219,941

Orion Food (Guangzhou) Co., Ltd	음식료품제조	제품	파이	내 수	37,532	15,545	75,679

수 출	-	-	-

소 계	37,532	15,545	75,679

비스킷	내 수	15,606	7,245	38,434

수 출	725	458	782

소 계	16,332	7,703	39,216

스낵	내 수	22,060	7,044	38,238

수 출	594	258	637

소 계	22,653	7,302	38,875

소계	내 수	75,198	29,834	152,351

수 출	1,319	716	1,419

소 계	76,517	30,550	153,770

상품	기타	내 수	252	65	310

수 출	-	-	-

소 계	252	65	310

합 계	내수	75,449	29,899	152,661

수출	1,319	716	1,419

합계	76,768	30,615	154,080

Orion Food(Shenyang) Co.,Ltd	음식료품제조	제품	파이	내 수	18,028	5,786	120,901

수 출	-	-	-

소 계	18,028	5,786	20,901

비스킷	내 수	11,256	4,931	26,800

수 출	-	-	-

소 계	11,256	4,931	26,800

스낵	내 수	26,481	7,231	46,102

수 출	-	-	-

소 계	26,481	7,231	46,102

기타	내 수	52	-	-

수 출	-	-	-

소 계	52	-	-

소계	내 수	55,817	17,948	193,803

수 출	-	-	-

소 계	55,817	17,948	93,803

상품	기타	내 수	340	122	410

수 출	-	-	-

소 계	340	122	410

합계	내수	56,157	18,070	94,213

수출	-	-	-

합계	56,157	18,070	94,213

(*1) 상기 2017년(전기), 2016년(전전기) 매출은 종전 기준서인 K-IFRS 1018호에 따라 작성되었습니다.

나. (주)오리온 판매경로 및 판매방법

(1) 판매조직

① 일반영업부 : 직조직 - 35개 영업소 (준하이퍼, 초대형, 대형, 중소형, 도매, 조합마트, 기타 특수처) 간접조직 - 대리점 106개, 특약점 40개 운영

② 유통영업부 : 11개 팀으로 구성(Hyper, CS, CVS 외 특수처)

③ 인원구성현황

사업부	경인영업부	동부영업부	중부영업부	남부영업부	유통1영업부	유통2영업부	합 계

인 원	134	91	115	168	110	16	634

(2) 판매경로

*경로 : 공장⇒ 물류센타⇒ 영업소⇒ 도ㆍ소매상(할인매장, 도매상, 슈퍼, 온라인)⇒ 소비자

*판매비중 : 할인매장(24.6%), 슈퍼(34.4%), 대리점(7.2%), 도매상(3.5%) CVS(21.0%), 기타(9.3%)

(3) 판매방법 및 조건

*영업소에서 판매차량으로 슈퍼, 도매상 등에 납품, 진열활동을 통해 소비자에게 판 매함

*할인점, CVS, 온라인 거래처의 물류센터에 납품을 통한 소비자 판매*물품대금은 현금, 역구매카드, 가상계좌, 전자어음 등으로 수금함

(4) 판매전략

*지역적(수도권, 지방권) 특성 및 거래처(할인매장, 대형유통, 도매상, 일반슈퍼, 온 라인) 특성별로 구분, 차별화하여 판매

*수익성 및 시장점유율 확대□ 영화제작, 배급 및 상영업

가. 매출실적(단위 :백만원 )

구 분	제 20 기 3분기	2017년	2016년

매출액	비 율	매출액	비 율	매출액	비 율

수출	영화매출	622	2.19%	3,280	3.19%	3,480	2.76%

소 계	622	2.19%	3,280	3.19%	3,480	2.76%

내수	영화매출	27,663	97.58%	99,368	96.75%	122,381	97.18%

임대매출액	64	0.23%	59	0.06%	71	0.06%

소 계	27,727	97.81%	99,427	96.81%	122,452	97.24%

합 계	28,349	100.00%	102,707	100.00%	125,932	100.00%

나. 판매경로 및 판매방법 등(1) 판매조직

부서(팀)	주요 업무

영화제작투자본부	영화 컨텐츠 개발, 제작, 투자관리 및 외부투자자계약.

운영본부	영화 해외기획 , 홍보 및 수출,수입 (판권 계약)영화 배급 일정 및 영화관 상영 계약, 영화마케팅 및 홍보

(2) 판매경로(단위 : 백만원)

구분	판매 경로	제 20 기 3분기

매출액	비중

수출	해외판권계약	영화별 판매전략 수립⇒영화홍보자료 배포⇒ 국가별/영화별 판권 계약⇒ 필름공급⇒영화관상영⇒ 수익정산	622	2.20%

국내	영화관상영배급	제작/수입⇒시사회⇒ 영화관 사업자별 배급계약⇒필름공급⇒ 영화관 상영⇒관객수 정산	18,774	66.38%

DVD판권계약	VOD 서비스 출시 후 DVD 코멘터리 작업 및 선재작업⇒출시 및 판매⇒ 판매량 정산	31	0.11%

케이블 판권계약	케이블방송사별 판권 제시⇒방송사 선정 및 계약⇒선재 제작/전달⇒방영	8,688	30.72%

공중파판권계약	공중파방송사별 판권 제시⇒방송사 선정 및 계약⇒베타 제작/납품⇒방영	150	0.53%

기타	OST, DMB 외	19	0.07%

합계	28,284	100.00%

- 임대매출액 64백만원은 제외되어 있습니다.

(3) 판매방법 및 조건

사업부분	판매경로	판매방법	정산조건

영화배급
/상영	해외판권계약	판권 계약(MG+RS)	영화종영후수익정산

영화관상영 배급	영화관 상영 후 관객수 및 부금 정산부금율: 한국영화 50%, 외화 60%(서울), 지방 50%	종영 45일 이내 현금 지급

VHS/DVD판권계약	판권 계약(MG)	계약시 결제

IPTV/PPV판권계약	판권 계약(MG+RS)	정산 익월
현금 지급

인터넷다운로드판권계약	판권 계약(MG+RS)	정산 익월
현금 지급

공중파/케이블 판권계약	판권 계약	계약시 결제

(4) 판매전략

사업영역	주요 목표

한국영화 투자 및 제작관리	. 흥행성 높은 작품중심으로 투자역량 집중. 흥행 리스크 관리를 위한 투자조합 적극 활용. M/S 보다는 편당 관객수 및 수익 중심. 제작사와의 협력을 통한 세분화된 마케팅 전략 수립. 유망 제작사 및 투자조합과의 연계 확대

국내 배급	. 영화관 사업자와의 연계강화를 통한 안정적 배급망 확보. 경쟁사 배급일정 분석 및 배급일정 관리. 데이터 베이스를 활용한 차별적 배급전략 수립

한국영화 수출	. 해외 유망 배급사와의 전략적 제휴 강화. 작품별 맞춤형 해외판매 전략 수립 (국가/장르/주연배우)

부가판권 판매	. 공중파, 케이블TV 판권협상력 강화. 비디오/DVD 제조, 판매사업자와의 협상력 강화

6. 시장위험에 관한 사항(1) 위험관리의 개요

연결실체는 금융상품을 운용함에 따라 신용위험, 유동성위험, 환위험, 이자율위험 및기타 가격위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 상기 위험에 대한 연결실체의 노출정도 및 이와 관련하여 연결실체가 수행하고 있는 자본관리와 위험관리의 목적, 정책 및 절차와 위험측정방법 등에 대한 질적 공시사항과 양적 공시사항을 포함하고 있습니다.

(2) 위험관리 개념체계

연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결실체는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 연결실체의 재무부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다.

(3) 신용위험신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체가 재무손실을 입을 위험을 의미하며, 주로 거래처에 대한 매출채권에서 발생합니다. 연결실체의 경영진은 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 연결실체는 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 또한, 연결실체는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 분기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책을 보고하고 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.당분기말과 전기말 현재 중요한 신용위험의 집중은 없으며 다수의 거래처에 분산되어 있습니다.

(4) 유동성위험연결실체는 현금 등 금융자산을 인도하여 결제하는 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 유동성위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 경영진은 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결실체의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다. 한편, 연결실체는 필요할 경우 일시적으로 발생할 수 있는 유동성위험을 관리하기 위하여 (주)신한은행 등과 당좌차월약정 등을 체결하고 있습니다.

(5) 환위험연결실체는 글로벌 영업활동 및 기능통화와 다른 통화로의 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 통화로는 USD, EUR, CNY 등이 있습니다. 연결실체는 외화로 표시된 채권과 채무를 관리하는 시스템을 운영하고 있으며 매출채권과 매입채무 등과 관련된 환노출을 평가, 관리, 보고하고 있습니다.

(6) 이자율위험당분기말 현재 연결실체는 금융예치금을 이자수익 획득 목적으로 운영하고 있는 바, 향후금융상품 예치시 적용되는 시장이자율의 변동에 따라 이자수익의 규모에 영향을미칠 수 있습니다.

7. 경영상의 주요계약 등

계약 상대방	항 목	내용

이화경외최대주주 3인	계약 유형	의결권행사 등에 대한 약정

체결시기 및 기간	2017.12.31 (2017.12.31~2020.12.31)

목적 및 내용	특수관계자인 대주주 등으로부터 주식회사 오리온의 의결권행사 등에 관한 약정을 체결하고 있습니다.

기타 주요내용	-

김무연홍선정김희준	계약 유형	자산(부동산)매각

체결시기 및 기간	2018.03.30

목적 및 내용	자산유동화

기타 주요내용	매매대금 : 10,950,000,000원대금수수방법 : 3/30일 계약금 10% 4/30일 중도금 30% 6/8일 잔 금 60%

구태형
정충기
허영재	계약 유형	자산(부동산)매각

체결시기 및 기간	2018.05.03

목적 및 내용	자산유동화

기타 주요내용	매매대금 : 5,500,000,000원대금수수방법 : 5/3일 계약금 10% 6/30일 잔 금 90%

[종속회사 내용] □ 영화제작, 배급 및 상영업

가. 한국영화 - 작품별 계약방식으로 진행

1) 메인투자[성난황소]

1. 계약상대방 : 주식회사 플러스미디어엔터테인먼트, 주식회사 비에이엔터테인먼트

2. 계약일자 : 2018년 01월 03일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 주식회사 플러스미디어엔터테인먼트, 주식회사 비에이엔터테인먼트 와 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 김민호- 주연 : 마동석

- 개봉시기 : 2018년 11월 예정

[마약왕]

1. 계약상대방 : ㈜하이브미디어코프

2. 계약일자 : 2016년 12월 01일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜하이브미디어코프와 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 우민호- 주연 : 송강호

- 개봉시기 : 2018년 12월 예정

[돈]

1. 계약상대방 : ㈜영화사 월광, ㈜사나이픽처스

2. 계약일자 : 2017년 03월 20일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜영화사 월광, ㈜사나이픽처스와 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 박누리- 주연 : 류준열, 유지태

- 개봉시기 : 2019년 예정[미성년]

1. 계약상대방 : ㈜영화사레드피터

2. 계약일자 : 2017년 12월 06일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜영화사레드피터와 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 김윤석- 주연 : 김윤석, 김소진, 염정아

- 개봉시기 : 2019년 예정[패키지]

1. 계약상대방 : 영화사 장춘

2. 계약일자 : 2018년 02월 07일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 영화사 장춘 과 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 김봉한- 주연 : 곽도원- 개봉시기 : 미정

[제5열]

1. 계약상대방 : ㈜와인드업필름

2. 계약일자 : 2016년 04월 25일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜와인드업필름과 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 원신연- 주연 : 송강호, 류승룡, 정우

- 개봉시기 : 미정2) 공동 기획, 개발 및 제작

[뺑반]

1. 계약상대방 : 호두앤유픽쳐스㈜

2. 계약일자 : 2017년 12월 28일

3. 계약목적 : 공동 기획, 개발 및 제작

4. 계약내용 : 제작사인 호두앤유픽쳐스㈜ 공동 제작사인 ㈜쇼박스 간에 공동 기획, 개발 및 제작에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 한준희- 주연 : 류준열, 공효진

- 개봉시기 : 2019년 예정[퍼펙트맨]

1. 계약상대방 : 주식회사 맨필름

2. 계약일자 : 2018년 01월 11일

3. 계약목적 : 공동 기획, 개발 및 제작

4. 계약내용 : 제작사인 주식회사 맨필름 공동 제작사인 ㈜쇼박스 간에 공동 기획, 개발 및 제작에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 용수- 주연 : 조진웅- 개봉시기 : 2019년 예정

[전투]

1. 계약상대방 : ㈜빅스톤픽쳐스, ㈜더블유픽쳐스

2. 계약일자 : 2017년 06월 16일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜빅스톤픽쳐스, ㈜더블유픽쳐스 공동 제작사인 ㈜쇼박스 간에 공동 기획, 개발 및 제작에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 원신연- 주연 : 류준열, 유해진

- 개봉시기 : 2019년 예정[남산의부장들]

1. 계약상대방 : ㈜젬스톤, ㈜하이브미디어코프

2. 계약일자 : 2018년 06월 19일

3. 계약목적 : 영화 제작, 투자 및 수익 배분에 관한 계약서

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜젬스톤, ㈜하이브미디어코프와 투자사인 ㈜쇼박스 간에 제작, 투자 및 수익 배분, 영화저작권에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 우민호- 주연 : 이병헌- 개봉시기 : 2019년 예정

[몽환사]

1. 계약상대방 : ㈜헤븐리픽쳐스

2. 계약일자 : 2015년 12월 17일

3. 계약목적 : 공동 기획, 개발 및 제작

4. 계약내용 : 제작사인 ㈜헤븐리픽쳐스와 공동 제작사인 ㈜쇼박스 간에 공동 기획, 개발 및 제작에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 미정- 주연 : 미정- 개봉시기 : 미정

[불티]

1. 계약상대방 : (주)스토리컴퍼니

2. 계약일자 : 2016년 09월 20일

3. 계약목적 : 공동 기획, 개발 및 제작

4. 계약내용 : 제작사인 (주)스토리컴퍼니와 공동 제작사인 ㈜쇼박스 간에 공동 기획, 개발 및 제작에 관한 권리, 의무 관계 규정

5. 영화의 개요

- 감독 : 미정- 주연 : 미정- 개봉시기 : 미정

나. 외국영화 계약 - 작품 별 계약방식으로 진행

- 해당사항 없음.- 사업보고서 작성일 현재 메인투자계약 중에 있으나, 보고일 현재 극장개봉이 완료된 계약은 계약내용의 기재를 생략하였습니다.

8. 연구개발활동 당사는 2017년 6월 1일 분할기준일로 식품사업부문을 신설회사인 (주)오리온으로 분할하였습니다. 이에 아래의 내용은 분할 전 2017년 5월까지의 연구개발활동에 대한 것을 기 재 하 였습니다. 분할 후 (주)오리온의 연구개발활동에 대한 내용은 아래 종속회사 내용을 참고하시기 바랍니다.

가. 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직

당사는 지주회사로 전환됨에 따라 현재 별도의 연구개발 담당조직을 보유하고 있지 않습니다.(2) 연구개발비용

(단위 : 백만원 )

과 목	2018년 3분기	2017년(1~5월)	2016년	비 고

원 재 료 비	-	293	993	-

인 건 비	-	1,447	3,135	-

위 탁 용 역 비	-	18	20	-

기 타	-	27	100	-

연구개발비용 계	-	1,785	4,248	-

(정부보조금)	-	-	-	-

회계처리	판매비와 관리비	-	1,785	4,248	-

제조경비	-	-	-	-

개발비(무형자산)	-	-	-	-

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	-	0.61%	0.63%	-

나. 연구개발 실적(최근3년간)

연도	연구과제	연구기관	연구결과 및 기대효과	제품등에의 반영내용

2017년(1~5월)	한입 크기의 통밀이 풍부한 스낵성 쿠키 개발	내부	매출증대	신제품 적용

초코파이 딸기 제품 개발	내부	매출증대	신제품 적용

기능성원료 구미적용 기술연구	내부	매출증대	신제품 적용

시나몬 산지 및 품종에 따른 맛 프로파일 연구	내부	매출증대	신제품 적용

찹쌀을 이용한 미과 제품 개발	내부	매출증대	신제품 적용

센터필링용 유지개발 및 응용	내부	매출증대	신제품 적용

고무, 수지를 합성한 고탄성 껌베이스 개발	내부	매출증대	신제품 개발

미분을 활용한 쌀스낵 제조 기술 개발	내부	매출증대	신제품 개발

Palm middle fraction울 이용한 쿠키식감개선 연구	내부	매출증대	기존제품 개선

2016년	Gluten-free감자원료를 이용한 글루텐함유 밀가루크래커 Laminating 성형공정 적용연구	내부	매출증대	신제품적용

호화전분 배합물의 압연공정 문제해결을 위한 수평숙성 및 공급 연구	내부	매출증대	신제품적용

유제품 고함량 타정캔디 개발	내부	매출증대	신제품개발

유산균을 첨가 다양한 제형의 캔디제품 개발	내부	매출증대	신제품개발

저분자 초산비닐수지 조합의 껌베이스 개선 및 개발	내부	매출증대	기존 제품 개선

소금 가공 연구	내부	매출증대	제품 품질 개선

마시멜로우시럽을 활용한 시리얼바 제조기술	내부	매출증대	기존 제품 개선

감자칩 2단 frying 공정 개선	내부	매출증대	기존 제품 개선

감자칩 공정 개선을 통한 식감 및 감자풍미 control	내부	매출증대	기존 제품 개선

유산균을 접목한 제과류에 대한 연구	내부	매출증대	신제품 개발

New Cocoa Mass 개발 및 New 제조 Process 기술	내부	매출증대	신제품에 적용

초콜릿 구용성 개선 및 카카오, 밀크 풍미 향상 기술	내부	매출증대	기존 제품 개선

열처리밀가루(WHT, whaet heat treatment)를 활용한 상이한 호화개시온도 곡물원료의 배합적성 최적화 연구	내부	매출증대	기존 제품 개선

[종속회사 내용] 아래의 연구개발활동 내용은 2017년 6월 1일 분할 이후 (주)오리온에 대한 사항을 기재하였습니다.

가. 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직

팀	개발1팀	개발2팀	개발3팀	개발4팀	개발5팀	글로벌지원팀	연구기획팀	미래상품개발팀

담당업무	비스킷	파이	껌, 캔디	스낵	초콜릿	글로벌 제품 표준화	연구기획 및 조사	신규사업 상품개발

오리온 기술개발연구소는 '트랜드 선도 및 기술력 향상'이란 전략을 통해 소비자의 Needs를 끊임없이 찾고 해결하는 연구소, 고품질의 제품개발에 전력투구하는 연구소'를 지향합니다. 동 연구소는 연구소장 산하에 5개의 개발팀과 글로벌 지원팀, 연구기획팀, 미래상품개발팀을 두고 있으며, 비스킷, 파이, 껌, 초콜릿, 캔디 등을 개발합니다. 글로벌지원팀은 글로벌 제품 표준화를 하고, 연구기획팀은 제품의 중장기 전략을 기획하고, 제품력 조사를 수행합니다. 미래상품개발팀은 신규사업 추진 및 상품개발을 수행합니다.

(2) 연구개발비용(단위 : 백만원 )

과 목	제2기(2018년) 3분기	제1기 (2017년)	비 고

원 재 료 비	478	412	-

인 건 비	3,189	3,440	-

위 탁 용 역 비	28	39

기 타	82	48	-

연구개발비용 계	3,777	3,939	-

(정부보조금)	-	-

회계처리	판매비와 관리비	3,777	3,939	-

제조경비	-	-	-

개발비(무형자산)	-	-	-

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]	0.72%	0.99%	-

※ 당사는 2017년 6월 1일 분할기준일로 (주)오리온홀딩스(구 오리온)에서 인적분할하여 설립된 신설법인입니다. 따라서 제1기(2017년)의 연구개발비용은 2017년 6월 1일부터 2017년 12월 31일까지 7개월간의 실적으로 작성되었습니다.

나. 연구개발 실적(최근3년간)

연도	연구과제	연구기관	연구결과 및 기대효과	제품등에의 반영내용

2018년 3분기	생크림함유 생초콜릿 개발	내부	매출증대	신제품 적용

과즙을 이용한 다양한 맛의 과일맛 구미, 캔디제품 개발	내부	매출증대	신제품 적용

기능성원료 구미적용 기술연구 (계속진행)	내부	매출증대	신제품 적용

시나몬 산지 및 품종에 따른 맛 프로파일 연구	내부	매출증대	신제품 적용

새우 소재 원산지 및 가공법에 따른 맛 Profile 연구	내부	매출증대	신제품 적용

과자의 염미 Profile 조정	내부	매출증대	제품 개선

염전 및 미량원소(Mg, K) 에 따른 천일염 맛 Profile 연구	내부	매출증대	신제품 적용

2017년	코코넛밀크 원산지별 맛 Profile 연구 및 해산물과의 조합 개발	내부	매출증대	신제품 적용

씨즈닝 제조공정 변경으로 연구소 공장 맛 편차 최소화	내부	매출증대	신제품 적용

펠렛 제품 건조조건과 식감과의 상관관계 연구	내부	매출증대	기존/신제품 적용

감자향 Oil Spray 로 생감자칩 풍미 강화	내부	매출증대	신제품 적용

빵 제조 프로세스를 이용한 크래커 개발	내부	매출증대	신제품 적용

시럽이 들어간 쉘초콜릿 개발	내부	매출증대	신제품 적용

한입 크기의 통밀이 풍부한 스낵성 쿠키 개발	내부	매출증대	신제품 적용

초코파이 딸기 제품 개발	내부	매출증대	신제품 적용

기능성원료 구미적용 기술연구	내부	매출증대	신제품 적용

시나몬 산지 및 품종에 따른 맛 프로파일 연구	내부	매출증대	신제품 적용

찹쌀을 이용한 미과 제품 개발	내부	매출증대	신제품 적용

센터필링용 유지개발 및 응용	내부	매출증대	신제품 적용

고무, 수지를 합성한 고탄성 껌베이스 개발	내부	매출증대	신제품 개발

미분을 활용한 쌀스낵 제조 기술 개발	내부	매출증대	신제품 개발

Palm middle fraction을 이용한 쿠키식감개선 연구	내부	매출증대	기존제품 개선