삼진식품 사업보고서 (2025.12)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리 (1) 외환위험 당사의 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	2025년 말	2024년 말	2023년 말

자산	부채	자산	부채	자산	부채

USD	574	1,131,347	613	1,826,740	212,713	2,529,932

AUD	1,153	-	366	-	-	-

합계	1,727	1,131,347	979	1,826,740	212,713	2,529,932

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율이 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	2025년 말	2024년 말	2023년 말

10% 상승 시	10%하락 시	10%상승 시	10%하락 시	10%상승 시	10%하락 시

USD	(113,077)	113,077	(182,613)	182,613	(231,722)	231,722

AUD	115	(115)	37	(37)

합계	(112,962)	112,962	(182,576)	182,576	(231,722)	231,722

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

(2) 이자율 위험이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 당사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.당사의 차입금과 관련된 이자율위험은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	2025년 말	2024년 말	2023년 말

금액	비율	금액	비율	금액	비율

고정금리 차입금	10,027,576	54%	1,000,000	6%	-	-

변동금리 차입금	8,444,240	46%	16,837,595	94%	13,104,411	100%

합계	18,471,816	100%	17,937,595	100%	13,104,411	100%

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 변동시 연결회사의 세후 이익 및 자본에 미치는영향은 아래 표와 같습니다.

(단위:천원)

구분	2025년 말	2024년 말	2023년 말

1% 상승 시	1% 하락 시	1% 상승 시	1% 하락 시	1% 상승 시	1% 하락 시

고정금리 차입금	(100,276 )	100,276	(10,000)	10,000	-	-

변동금리 차입금	(84,442)	84,442	(168,380)	168,380	(131,044)	131,044

합계	(184,718)	184,718	(178,380)	178,380	(131,044)	131,044

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

(3) 신용위험 신용위험은 당사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정 계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용위험을 평가하게 됩니다. 개별적인 위험한도는 외부적으로 결정된 신용등급을 바탕으로 결정됩니다. 신용한도의 사용여부는 정기적으로 검토되고 있습니다.당사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	2025년 말	2024년 말	2023년 말

현금및현금성자산	19,743,503	1,882,378	3,817,349

단기금융상품	-	-	503,278

매출채권	13,762,148	11,951,167	11,124,819

기타수취채권	248,275	276,770	157,433

유동성금융리스채권	-109,190	-	-

장기금융상품	148,200	55,961	-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	125,000	175,000

비유동기타수취채권	3,289,776	3,203,659	3,361,247

금융리스채권	109,190	-	-

합계	37,191,902	17,494,935	19,139,125

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

(4) 유동성 위험 유동성위험이란 당사가 금융부채와 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생할 위험이나, 당사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.당사는 부채 상환을 포함하여, 30일에 대한 예상 운영비용을 충당할 수 있는 충분한 요구불예금 및 채권을 보유하고 있다고 확신하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되지 않았습니다.당분기말과 전기말, 전전기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 계약상 현금흐름은 금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로, 당사가 지급하여야 할 이자지급액을 포함하고 있고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 당사의 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 계약상 현금흐름은 금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로, 당사가 지급하여야 할 이자지급액을 포함하고 있고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다.

[2025년 말]

(단위:천원)

계정과목	장부금액	계약상 현금흐름

1년 이하	1년-2년	2년 초과	합계

매입채무	6,595,422	6,595,422	-	-	6,595,422

기타채무	7,265,664	7,265,664	-	-	7,265,664

단기차입금	7,012,827	7,088,751	-	-	7,088,751

유동성장기차입금	2,401,560	2,699,503	-	-	2,699,503

유동성리스부채	2,334,216	2,334,216	-	-	2,334,216

장기차입금	9,057,429	-	7,958,688	1,292,251	9,250,939

리스부채	3,076,905	-	1,649,909	2,491,580	4,141,489

기타금융부채	7,000	-	7,000	-	7,000

합계	37,751,023	25,983,556	9,615,597	3,783,831	39,382,984

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

[2024년 말]

(단위:천원)

계정과목	장부금액	계약상 현금흐름

1년 이하	1년-2년	2년 초과	합계

매입채무	5,633,114	5,633,144	-	-	5,633,114

기타채무	7,530,493	7,530,493	-	-	7,530,493

단기차입금	6,250,996	6,391,246	-	-	6,391,246

유동성장기차입금	227,610	239,871	-	-	239,871

유동성상환전환우선주부채	4,769,354	4,769,354	-	-	4,769,354

유동성파생상품부채	11,258,512	11,258,512	-	-	11,258,512

유동성리스부채	2,255,033	2,314,474	-	-	2,314,474

장기차입금	11,458,989	-	2,705,374	9,250,757	11,956,131

리스부채	3,745,102	-	1,442,439	3,038,202	4,480,641

기타금융부채	10,000	-	10,000	-	10,000

합계	53,139,202	38,137,063	4,157,813	12,288,959	54,583,835

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

[2023년 말]

(단위:천원)

계정과목	장부금액	계약상 현금흐름

1년 이하	1년-2년	2년 초과	합계

매입채무	5,477,592	5,477,592	-	-	5,477,592

기타채무	6,122,554	9,122,554	-	-	6,122,554

단기차입금	8,954,012	9,315,294	-	-	9,315,294

유동성장기차입금	80,800	81,198	-	-	81,198

유동성상환전환우선주부채	4,758,306	4,758,306	-	-	4,758,306

유동성파생상품부채	11,281,980	11,281,980	-	-	11,281,980

유동성리스부채	1,929,501	1,989,323	-	-	1,989,323

장기차입금	4,069,599	-	235,225	3,970,885	4,206,109

리스부채	1,502,874	-	1,021,873	766,407	1,788,280

기타금융부채	14,000	-	14,000	-	14,000

합계	44,191,219	39,026,247	1,271,098	4,737,291	45,034,636

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.

(5) 자본위험관리 당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 "자본"에 순부채를 가산한 금액입니다.현재 당사의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	2025년 말	2024년 말	2023년 말

장단기차입금	18,471,817	22,706,949	17,862,717

차감:현금및현금성자산	-19,743,503	(1,882,378)	(3,817,349)

순차입금(가)	-1,271,686	20,824,570	14,045,368

자본총계(나)	41,706,863	4,505,347	1,348,255

총자본(다)=(가)+(나)	40,435,177	25,329,918	15,393,623

순부채비율(가)÷다	-	82.21%	91.24%

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.
주2) 당기의 순부채비율은 음수임에 따라 표기하지 않았습니다.